第一篇：2011銀行理財能力排名：招行民生工行位列前三（xiexiebang推薦）

2011銀行理財能力排名：招行民生工行位列前三

股份制銀行為主力 城商行異軍突起

上升100.58%；發(fā)行規(guī)模為16.99萬億元人民幣，較2010年增長140.99%。無論是產品發(fā)行數量還是產品發(fā)行規(guī)模，同比增速均大幅超過2009年和2010年。

2011年，銀行理財產品發(fā)行呈現出“上半年振蕩攀升，下半年逐月回落”的態(tài)勢，與貨幣政策及市場流動性的息息相關表現得更加淋漓：當貨幣政策從緊、市場資金面緊張時，銀行理財產品發(fā)行量隨之增加，發(fā)行利率也隨之上漲；當貨幣政策有所放松、市場資金面緩和時，銀行理財產品量價齊跌。另外，在考核時點出現量增價漲的現象，也成為去年理財產

普益財富日前發(fā)布2011年度銀行理財能力排名報告。報告顯示，2011年銀行全年發(fā)行理財產品22441款，較2010年品發(fā)行的一個特點，顯示出它不僅是銀行中間業(yè)務的創(chuàng)收渠道，也演變?yōu)樯虡I(yè)銀行的存款吸納工具和資產負債調節(jié)工具。

去年，監(jiān)管層出臺多項措施，進一步規(guī)范銀行理財業(yè)務，力促理財業(yè)務回歸本質。但普益財富報告認為，在存款利率受到管制的情況下，對于銀行來說理財產品是目前唯一能突破界限的業(yè)務品種，盡管它的運作模式較為粗放、不可持續(xù)且蘊藏風險，但也是銀行當下不得不作的選擇，要從根本上促進理財市場回歸本質，須加速利率市場化進程。

綜合排名：招行、民生、工行位列前三

據《普益標準·銀行理財能力排名》，2011年度，理財能力綜合排名前10位的銀行依次是招商銀行(微博)(12.10,-0.12,-0.98%)、民生銀行(6.32,-0.05,-0.78%)、工商銀行(4.31,-0.01,-0.23%)、光大銀行(微博)(2.95,-0.02,-0.67%)、中國銀行(3.00,-0.02,-0.66%)、農業(yè)銀行(2.65,-0.03,-1.12%)、北京銀行(10.07,-0.05,-0.49%)、恒生銀行、交通銀行(4.81,-0.03,-0.62%)、深圳發(fā)展銀行。

2011年度，招商銀行理財能力綜合表現突出，在綜合排名上位居榜首。在5個單項排名中，該行發(fā)行能力和信息披露規(guī)范性排名均居首位，收益能力、風險控制能力和理財服務豐富性排名也都位居前五強；另外，在針對銀行理財風險控制、銀行理財業(yè)務運行和管理兩項內容對銀行進行的評估問卷中，該行分別獲得67分和57分，在所有銀行中均排名第二。

北京銀行是進入綜合排名前十的惟一一家區(qū)域性商業(yè)銀行，該行發(fā)行能力、收益能力和信息披露規(guī)范性均在十強行列。此外，江蘇銀行、上海銀行、東莞銀行和包商銀行4家城市商業(yè)銀行在綜合排名中的表現也不錯，均排在前20位之內。

有兩家外資銀行進入2011年度排名。其中，恒生銀行綜合排名第8位，主要得益于該行風險控制能力排名第一，同時評估問卷中風險控制和運行管理得分分列第1位和第3位。渣打銀行(微博)則在信息披露規(guī)范性和風險控制能力兩方面表現優(yōu)異，兩個單項排名均在十名以內，在綜合排名中位列第14位。

2011年度，在理財能力綜合排名中，位于末位的主要為城商行、農商行、農信社。其中，江蘇吳江農村商業(yè)銀行排名最后一位，該行發(fā)行能力、風險控制能力以及理財服務豐富性均排在倒數三名之內。

發(fā)行能力：城商行異軍突起 外資銀行下滑較大

據《普益標準·銀行理財能力排名》，2011年度，銀行理財產品發(fā)行能力排名前10位的銀行依次是招商銀行、民生銀行、工商銀行、中國銀行、交通銀行、建設銀行(4.75,0.00,0.00%)、華夏銀行(10.97,-0.05,-0.45%)、深圳發(fā)展銀行、北京銀行、農業(yè)銀行。

2011年，招行、民生銀行和工行理財產品的發(fā)行量均超過2000款，居前三甲，分別為2973款、2367款和2006款。在發(fā)行能力前十名的銀行中，國有銀行除工行外，中行、交行、建行和農行分別居于第4、5、6位和第10位。股份制銀行中，除招行和民生銀行外，華夏銀行和深發(fā)展位于第7位和第8位。城市商業(yè)銀行中，首屈一指的是北京銀行，其發(fā)行名次位列第9，發(fā)行產品數量多達946款。

從銀行理財產品的發(fā)行主體來看，2011年股份制商業(yè)銀行仍是主力軍，全年產品市場占比約為40%；國有銀行的理財產品發(fā)行市場占比仍然保持在第二位，市場占比34.44%；外資銀行產品發(fā)行量占比為4.41%，較2010年的6.71%出現較大幅度下降。主要是因為主打的結構性理財產品和QDII產品市場需求萎縮，從而增加了產品發(fā)行的難度。相反，城市商業(yè)銀行異軍突起，全年產品發(fā)行近4300款，市場占比由2010年的15.88%上升至2011年的19.15%。

從投資對象來看，2011年全年發(fā)行的理財產品以債券與貨幣市場類為主，收益穩(wěn)健的債券與貨幣市場工具成為理財資金的主流投向。受監(jiān)管因素影響，信貸類產品漸漸淡出市場；票據資產類產品發(fā)行量則同比有大幅增長。此外，組合投資類產品發(fā)行量逐季增加，反映出銀行力圖通過組合投資分散風險鎖定收益，也體現出各銀行風險控制理念的增強和投資能力的提升。

收益能力：城商行收益最高 大中型銀行表現最穩(wěn)定

據《普益標準·銀行理財能力排名》，2011年度，收益能力排名前10位的銀行依次是民生銀行、工商銀行、光大銀行、招商銀行、中國銀行、深圳發(fā)展銀行、交通銀行、廣東發(fā)展銀行、北京銀行、瑞豐銀行。

在2011年收益能力單項排行上，民生銀行位居首位。去年，該行公布了到期收益產品的平均到期收益率為4.23%，到期收益率達5.40%及以上的有186款，該行到期產品的平均EI值(到期收益率/同期限理論存款利率)波動范圍是所有銀行中最小的。穩(wěn)定的到期收益加上2090款到期產品，使其在收益能力排名中保持領先水平。

從平均EI值來看，2011年表現較好的主要為城市商業(yè)銀行。雖然城市商業(yè)銀行理財業(yè)務開展起步較晚，但通過向投資者讓渡較多的投資收益來吸引客戶，是目前城市商業(yè)銀行開展理財業(yè)務的優(yōu)勢，也是其在理財市場競爭中獲得市場份額的必經之路。這一現狀或不可長期持續(xù)，但還是給2011年理財產品的購買者帶來了實惠，也為城市商業(yè)銀行保護存貸款傳統(tǒng)業(yè)務立下了汗馬功勞。

從平均EI值的波動范圍來看，波動范圍較小、表現較好的則主要是股份制銀行和國有銀行。主要因為這些銀行具有較大的資產池和資金池，可以形成大規(guī)模和連貫性的資金優(yōu)勢，并且通過對募集資金靈活的投資管理提高產品整體的運作效率。這一方面增強了這些銀行的理財產品定價權，另一方面也使它們的理財產品收益保持在相對穩(wěn)定的水平，到期收益表現波動較小。

風險控制能力：恒生銀行排名第一

據《普益標準·銀行理財能力排名》，2011年度，銀行理財風險控制能力排名前10位的銀行依次是恒生銀行、交通銀行、招商銀行、中國銀行、上海浦東發(fā)展銀行、民生銀行、上海銀行、光大銀行、江蘇銀行、渣打銀行。

在2011年風險控制能力單項排行上，恒生銀行排名第一。該行發(fā)行的556款理財產品中有480款為保證收益型或者保本浮動收益型，風險控制措施得分為5.98，在所有銀行中最高；該行公布到期收益率的363款產品中有358款實現預期收益率，且均為結構性產品，收益實現得分為23.37，在所有銀行中排名居前。另外，在評估問卷中銀行理財風險控制部分得分最高也對其風險控制能力得分貢獻不小。

有兩家城商行在該項排名中進入了前10，分別是上海銀行和江蘇銀行，主要是兩家銀行在風險控制措施上做得較好。但從整體看，國有銀行、股份制商業(yè)銀行和外資銀行在風險控制能力方面明顯優(yōu)于區(qū)域性銀行。盡管有兩家城商行進入前10，但在排名前20位的銀行中僅有6家區(qū)域性銀行。

從產品風險控制措施設置看，2011年度發(fā)行的24000余款理財產品中，有12034款理財產品設置了風險控制措施，其中交通銀行、中國銀行、招商銀行、深圳發(fā)展銀行、民生銀行以及上海浦東發(fā)展銀行具備風險控制措施的產品數均超過500款。

從收益實現能力方面來看，本年度到期理財產品數共計21724款，而公布到期收益率的19942款產品中，未實現最高預期收益率的共計100款。

理財服務豐富性：工商銀行表現最突出

據《普益標準·銀行理財能力排名》，2011年度，工商銀行、重慶農村商業(yè)銀行、招商銀行、德陽銀行、農業(yè)銀行、蘭州銀行、晉商銀行、中山農信社、興業(yè)銀行(13.60,-0.11,-0.80%)、浙江泰隆商業(yè)銀行、北京農村商業(yè)銀行、華夏銀行12家銀行理財服務豐富性較高。

2011年工行多樣性得分為3.75，成長性得分1.58，故豐富性總得分共計5.33分。去年，工行理財產品除了在收益類型、投資期限、投資對象等方面繼續(xù)保持多樣化的優(yōu)勢外，產品創(chuàng)新能力的提高，使其在成長性上有突出表現。通過與各大保險公司合作，工行推出嫁接保險服務的特色銀行理財產品———“保中寶”系列產品，為高端客戶提供優(yōu)質健康保障的“全球高端醫(yī)療”等產品，這些產品除具備投資理財的功能外，還為投資者提供意外傷害保險、意外傷害醫(yī)療費用保障和境內緊急救援等服務。

重慶農村商業(yè)銀行、德陽銀行、蘭州銀行、晉商銀行和中山農信社，或是2011年新開展理財業(yè)務，或是2011年理財業(yè)務發(fā)展較快，理財產品多樣性進步非常大，故成長性得分較高，進而促進它們豐富性排名躋身前列。

招商銀行是理財服務豐富性表現最好的股份制銀行，該行理財產品多樣性得分為3.75分，該項得分與工商銀行并列第一。該行無論是收益類型、投資期限還是投資對象都非常齊全。此外，招商銀行還開創(chuàng)性地開發(fā)出了國內第一款滾動型結構性產品——‘金葵花’焦點聯(lián)動系列產品，這一創(chuàng)新型產品對2011年招商銀行理財產品成長性得分的提高發(fā)揮了最要作用。

信息披露規(guī)范性：招商銀行領先優(yōu)勢明顯

據《普益標準·銀行理財能力排名》，2011年度，銀行理財產品信息披露規(guī)范性排名前10位的商業(yè)銀行依次是招商銀行、光大銀行、北京銀行、深圳發(fā)展銀行、中國銀行、農業(yè)銀行、渣打銀行、工商銀行、南京銀行(9.07,-0.06,-0.66%)、華夏銀行。

在2011年信息披露規(guī)范性排名上，招行領先優(yōu)勢明顯。在三項評價指標中，產品到期信息得分和運行信息得分均獲得滿分，發(fā)行產品信息披露的完整性和及時性也較高，三項加總得分14，明顯優(yōu)于其他銀行。

有3家國有大銀行進入該單項排名前十?？傮w看，國有大銀行對于發(fā)行產品的各項要素信息的披露力度較高，尤其是中國銀行的發(fā)行信息獲得5.53的分數，在所有銀行中排名第一，但這些國有銀行在到期信息和運行信息披露方面的表現則有待提升。

渣打銀行是進入信息披露規(guī)范性排名前十強唯一的外資銀行，其對于運行產品投資運作信息的披露力度較強，該行2011年度每月運行產品數保持在200款至250款區(qū)間附近，每月運行公告信息數在1000個至1500個區(qū)間內，計算得出該行全年度運行公告比率為5.78，為所有銀行最高。

在信息披露規(guī)范性上表現較差的銀行，主要是城商行、農村金融機構等區(qū)域性商業(yè)銀行。本年度進入排名的58家銀行中，有21家銀行未對旗下運行期內產品公布任何投資運作信息，這些銀行集中于城商行或農村金融機構，且其信息披露規(guī)范性排名多位于25名之后。