第一篇：關(guān)于實施〈基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法〉有關(guān)問題的規(guī)定

關(guān)于實施《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理

業(yè)務(wù)試點辦法》有關(guān)問題的規(guī)定

一、符合《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》（證監(jiān)會令第74號）規(guī)定的條件，擬申請參與特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點的基金管理公司，應(yīng)當向中國證監(jiān)會提出變更經(jīng)營范圍、開展特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的申請。

二、基金管理公司申請開展特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當提交以下申請材料：

（一）向中國證監(jiān)會報送的所有申請材料真實、準確、完整、合規(guī)的承諾函；

（二）申請報告，主要包括申請人的基本情況，申請人符合有關(guān)規(guī)定條件的說明，申請?zhí)囟蛻糍Y產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格的必要性、可行性，特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略、業(yè)務(wù)發(fā)展計劃等；

（三）基金管理公司董事會決議；

（四）律師事務(wù)所出具的法律意見書；

（五）基金管理公司合規(guī)經(jīng)營情況；

（六）基金管理公司就防范利益輸送、違規(guī)承諾收益或者承擔損失、不正當競爭等行為制定的有效業(yè)務(wù)規(guī)則和措施；

（七）人員和部門準備情況，主要包括設(shè)立專門的業(yè)務(wù)部門情況，擬任負責特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的高級管理人員、部門負責人、投資經(jīng)理、研究人員及其他從業(yè)人員的基本情況；

（八）特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)涉及的投資、交易、清算等技術(shù)準備情況；

（九）特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)基本管理制度，至少應(yīng)當包括本規(guī)定第四條規(guī)定的管理制度。

三、中國證監(jiān)會根據(jù)審慎監(jiān)管的原則，對基金管理公司的合規(guī)運作、公司治理、投資決策與研究分析體系的建立與執(zhí)行、公平交易與防范利益輸送相關(guān)制度的建立與執(zhí)行、公司監(jiān)察稽核與內(nèi)部風險控制體系的建立與執(zhí)行、人員隊伍及人力資源管理狀況等相關(guān)內(nèi)容進行審查和評議，必要時可以對特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的準備情況進行現(xiàn)場檢查，作出批準或者不予批準的決定，并通知申請人。

四、擬開展特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點的基金管理公司，應(yīng)嚴格按照《證券投資基金法》、《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》的有關(guān)規(guī)定及公司的業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)范運作，公平地對待所管理的不同資產(chǎn)，并針對特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)建立以下專門的管理制度：

（一）特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)基本管理制度與業(yè)務(wù)流程，主要內(nèi)容包括：業(yè)務(wù)推廣與營銷體系，由授權(quán)、研究分析、投資決策、交易執(zhí)行、業(yè)績評估等業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)構(gòu)成的投資管理系統(tǒng)，會計核算與估值系統(tǒng)，內(nèi)部風險控制體系，客戶關(guān)系管理系統(tǒng)以及相應(yīng)的技術(shù)系統(tǒng)等；

（二）公平交易制度，主要內(nèi)容包括：公平交易的原則與內(nèi)

容、實現(xiàn)公平交易的具體措施與交易執(zhí)行的程序、公平交易制度實施效果評估以及相應(yīng)的報告制度等；

（三）異常交易監(jiān)控與報告制度，對同一投資組合的同向與反向交易、不同投資組合的同向與反向交易進行監(jiān)控，主要內(nèi)容包括：異常交易的類型、界定標準、監(jiān)控方法與識別程序、異常交易分析報告制度等；

（四）特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)專職人員行為規(guī)范，主要內(nèi)容包括：相關(guān)業(yè)務(wù)人員應(yīng)遵循的基本行為準則、對相關(guān)業(yè)務(wù)人員行為的監(jiān)督與檢查制度以及對違反行為規(guī)范業(yè)務(wù)人員的處罰制度等；

（五）特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)崗位設(shè)置及職責，主要內(nèi)容包括：相關(guān)業(yè)務(wù)組織機構(gòu)與工作崗位的設(shè)置、相關(guān)業(yè)務(wù)部門職責與崗位職責等；

（六）特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)投資管理制度，主要內(nèi)容包括：投資決策流程與授權(quán)制度、資產(chǎn)配置方法、投資對象與交易對手備選庫的建立與維護、具體投資對象的選擇標準、投資指令與交易執(zhí)行、管理制度的執(zhí)行與評價、投資績效與風險評估以及與各相關(guān)業(yè)務(wù)的執(zhí)行、運作相適應(yīng)的技術(shù)系統(tǒng)安排等；

（七）特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)內(nèi)部風險控制制度，主要內(nèi)容包括：內(nèi)部風險控制的目標與原則、業(yè)務(wù)承接與營銷、投資管理、交易執(zhí)行、客戶服務(wù)等業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)面臨的各類風險、內(nèi)部風險控制的架構(gòu)與規(guī)則、內(nèi)部風險控制措施以及對內(nèi)部風險控制制度的監(jiān)

督與評價等；

（八）特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)監(jiān)察稽核制度，對特定客戶資產(chǎn)管理各業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)的執(zhí)行情況以及相關(guān)內(nèi)部風險控制制度的實施情況進行監(jiān)督與評價，主要內(nèi)容包括：監(jiān)察稽核組織結(jié)構(gòu)與崗位職責、監(jiān)察稽核的權(quán)限、監(jiān)察稽核的程序以及監(jiān)察稽核報告等；

（九）特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)客戶關(guān)系管理制度，主要內(nèi)容包括：客戶情況的了解、客戶風險承受能力及委托資產(chǎn)來源的判斷與識別、資產(chǎn)管理合同的訂立、資產(chǎn)管理信息的傳遞以及客戶服務(wù)等；

（十）特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)記錄及檔案管理制度，主要內(nèi)容包括：業(yè)務(wù)記錄的內(nèi)容、檔案的保管與使用等；

（十一）特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)危機處理制度，主要內(nèi)容包括：危機處理的原則、危機處理的組織結(jié)構(gòu)與職責以及各種危機處理方案等。

五、特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)與公司的其他資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)之間應(yīng)當建立嚴格的“防火墻”制度，嚴格禁止各種形式的利益輸送行為。通過建立健全內(nèi)部控制制度，加強風險管理，防范和化解特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點過程中可能出現(xiàn)的各類風險，保護有關(guān)各方的合法權(quán)益。

六、本規(guī)定自公布之日起施行。

第二篇：基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法

中國證券監(jiān)督管理委員會令（第51號）

《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》已經(jīng)2007年11月29日中國證券監(jiān)督管理委員會第218次主席辦公會議審議通過，現(xiàn)予公布，自2008年1月1日起施行。

中國證券監(jiān)督管理委員會主席：尚福林

二○○七年十一月二十九日??

基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法

第一章 總則

第一條 為了規(guī)范基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)（以下簡稱特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)），保護當事人的合法權(quán)益，根據(jù)《證券投資基金法》及相關(guān)法律法規(guī)，制定本辦法。

第二條 基金管理公司向特定客戶募集資金或者接受特定客戶財產(chǎn)委托擔任資產(chǎn)管理人，由商業(yè)銀行擔任資產(chǎn)托管人，為資產(chǎn)委托人的利益，運用委托財產(chǎn)進行證券投資的活動，適用本辦法。

第三條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當遵循自愿、公平、誠信、規(guī)范的原則，維護證券市場的正常秩序，保護各方當事人的合法權(quán)益，禁止各種形式的利益輸送。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當恪守職責、履行誠實信用、謹慎勤勉的義務(wù)，公平對待所有投資人。

資產(chǎn)委托人應(yīng)當確保資金來源合法，不得損害國家、社會公共利益和他人合法權(quán)益。

第四條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)獨立于資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人的固有財產(chǎn)，并獨立于資產(chǎn)管理人管理的和資產(chǎn)托管人托管的其他財產(chǎn)。資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人不得將委托財產(chǎn)歸入其固有財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因委托財產(chǎn)的管理、運用或者其他情形而取得的財產(chǎn)和收益，歸入委托財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)等原因進行清算的，委托財產(chǎn)不屬于其清算財產(chǎn)。

第五條 中國證券監(jiān)督管理委員會（以下簡稱中國證監(jiān)會）依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施監(jiān)督管理。

第六條 證券、期貨交易所依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的證券、期貨交易行為實施監(jiān)督。

第二章 業(yè)務(wù)規(guī)范

第七條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，可以采取以下形式：

（一）為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（二）為特定的多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。

第八條 符合下列條件的基金管理公司經(jīng)中國證監(jiān)會批準，可以變更經(jīng)營范圍，開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)：

（一）凈資產(chǎn)及資產(chǎn)管理規(guī)模符合中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；

（二）經(jīng)營行為規(guī)范，管理證券投資基金2年以上且最近一年內(nèi)沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或被監(jiān)管機構(gòu)責令整改，沒有因違法違規(guī)行為正在被監(jiān)管機構(gòu)調(diào)查；

（三）已經(jīng)配備了適當?shù)膶I(yè)人員從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（四）已經(jīng)就防范利益輸送、違規(guī)承諾收益或者承擔損失、不正當競爭等行為制定了有效的業(yè)務(wù)規(guī)則和措施；

（五）已經(jīng)建立公平交易管理制度，明確了公平交易的原則、內(nèi)容以及實現(xiàn)公平交易的具體措施；

（六）已經(jīng)建立有效的投資監(jiān)控制度和報告制度，能夠及時發(fā)現(xiàn)異常交易行為；

（七）中國證監(jiān)會根據(jù)審慎監(jiān)管原則確定的其他條件。

第九條 為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，客戶委托的初始資產(chǎn)不得低于5000萬元人民幣，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

第十條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當將委托財產(chǎn)交由具備基金托管資格的商業(yè)銀行托管。

第十一條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當訂立書面的資產(chǎn)管理合同，明確約定各自的權(quán)利、義務(wù)和相關(guān)事宜。

資產(chǎn)管理合同的內(nèi)容與格式由中國證監(jiān)會另行規(guī)定。

第十二條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當在資產(chǎn)管理合同中充分揭示管理、運用委托財產(chǎn)進行投資可能面臨的風險，使資產(chǎn)委托人充分理解相關(guān)權(quán)利及義務(wù)，愿意承擔相應(yīng)的投資風險。

第十三條 委托財產(chǎn)應(yīng)當用于下列投資：

（一）股票、債券、證券投資基金、央行票據(jù)、短期融資券、資產(chǎn)支持證券、金融衍生品；

（二）中國證監(jiān)會規(guī)定的其他投資品種。

第十四條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)的投資組合應(yīng)當滿足法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；參與股票發(fā)行申購時，單個投資組合所申報的金額不得超過該投資組合的總資產(chǎn)，單個投資組合所申報的股票數(shù)量不得超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量。

第十五條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人和資產(chǎn)委托人應(yīng)當依照法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定，履行與特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)有關(guān)的信息報告與信息披露義務(wù)。

第十六條 特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的管理費率、托管費率不得低于同類型或相似類型投資目標和投資策略的證券投資基金管理費率、托管費率的60%。

資產(chǎn)管理人可以與資產(chǎn)委托人約定，根據(jù)委托財產(chǎn)的管理情況提取適當?shù)臉I(yè)績報酬。在一個委托投資期間內(nèi)，業(yè)績報酬的提取比例不得高于所管理資產(chǎn)在該期間凈收益的20%。固定管理費用和業(yè)績報酬可以并行收取。

第十七條 資產(chǎn)委托人在訂立資產(chǎn)管理合同之前，應(yīng)當充分向資產(chǎn)管理人告知其投資目的、投資偏好、投資限制和風險承受能力等基本情況，并就資金和證券資產(chǎn)來源的合法性做特別說明和書面承諾。

資產(chǎn)委托人從事資產(chǎn)委托，應(yīng)當主動了解所投資品種的風險收益特征，并符合其業(yè)務(wù)決策程序的要求。

第十八條 資產(chǎn)委托人應(yīng)當遵守法律法規(guī)及本辦法的有關(guān)規(guī)定，審慎、認真地簽署資產(chǎn)管理合同，并忠實履行資產(chǎn)管理合同約定的各項義務(wù)。在財產(chǎn)委托期間，不得有下列行為：

（一）隱瞞真相、提供虛假資料；

（二）委托來源不當?shù)馁Y產(chǎn)從事洗錢活動；

（三）向資產(chǎn)管理人提供或索要商業(yè)賄賂；

（四）要求資產(chǎn)管理人違規(guī)承諾收益；

（五）要求資產(chǎn)管理人減免或返還管理費；

（六）要求資產(chǎn)管理人利用所管理的其他資產(chǎn)為資產(chǎn)委托人謀取不當利益；

（七）要求資產(chǎn)管理人在證券承銷、證券投資等業(yè)務(wù)活動中為其提供配合；

（八）違反資產(chǎn)管理合同干涉資產(chǎn)管理人的投資行為；

（九）從事任何有損資產(chǎn)管理人管理的其他資產(chǎn)、資產(chǎn)托管人托管的其他資產(chǎn)合法權(quán)益的活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第十九條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當了解客戶的風險偏好、風險認知能力和承受能力，評估客戶的財務(wù)狀況，向客戶說明有關(guān)法律法規(guī)和相關(guān)投資工具的運作市場及方式，充分揭示相關(guān)風險。

第二十條 資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人應(yīng)當按照中國證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定，為委托財產(chǎn)開設(shè)專門用于證券買賣的證券賬戶和資金賬戶，以辦理相關(guān)業(yè)務(wù)的登記、結(jié)算事宜。

基金管理公司應(yīng)當公平地對待所管理的不同資產(chǎn)，建立有效的異常交易日常監(jiān)控制度，對不同投資組合之間發(fā)生的同向交易和反向交易（包括交易時間、交易價格、交易數(shù)量、交易理由等）進行監(jiān)控，并定期向中國證監(jiān)會報告。

嚴格禁止同一投資組合或不同投資組合之間在同一交易日內(nèi)進行反向交易及其他可能導(dǎo)致不公平交易和利益輸送的交易行為。

完全按照有關(guān)指數(shù)的構(gòu)成比例進行證券投資的投資組合可以不受前款規(guī)定的限制。

第二十一條 基金管理公司應(yīng)當主動避免可能的利益沖突，對于資產(chǎn)管理合同、交易行為中存在的或可能存在利益沖突的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當進行說明，并向中國證監(jiān)會報告。

第二十二條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當設(shè)立專門的業(yè)務(wù)部門，投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理的辦公區(qū)域應(yīng)當嚴格分離，并不得相互兼任。

辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資經(jīng)理應(yīng)當報中國證監(jiān)會備案。

第二十三條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，不得有以下行為：

（一）利用所管理的其他資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送；

（二）利用所管理的特定客戶資產(chǎn)為該委托人之外的任何第三方謀取不正當利益、進行利益輸送；

（三）采用任何方式向資產(chǎn)委托人返還管理費；

（四）違規(guī)向客戶承諾收益或承擔損失；

（五）將其固有財產(chǎn)或者他人財產(chǎn)混同于委托財產(chǎn)從事證券投資；

（六）違反資產(chǎn)管理合同的約定，超越權(quán)限管理、從事證券投資；

（七）通過報刊、電視、廣播、互聯(lián)網(wǎng)（基金管理公司網(wǎng)站除外）和其他公共媒體公開推介具體的特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)方案；

（八）索取或收受特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)報酬之外的不當利益；

（九）從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當?shù)淖C券交易活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第二十四條 資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當拒絕執(zhí)行，立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人依據(jù)交易程序已經(jīng)生效的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

第三章 監(jiān)督管理

第二十五條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當在5個工作日內(nèi)將簽訂的資產(chǎn)管理合同報中國證監(jiān)會備案。

對資產(chǎn)管理合同任何形式的變更、補充，資產(chǎn)管理人應(yīng)當在變更或補充發(fā)生之日起5個工作日內(nèi)報中國證監(jiān)會備案。

第二十六條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當按照資產(chǎn)管理合同的約定，編制并向資產(chǎn)委托人報送委托財產(chǎn)的投資報告，對報告期內(nèi)委托財產(chǎn)的投資運作等情況做出說明。該報告應(yīng)當由資產(chǎn)托管人進行復(fù)核并出具書面意見。

第二十七條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當保證資產(chǎn)委托人能夠按照資產(chǎn)管理合同約定的時間和方式查詢委托財產(chǎn)的投資運作、托管等情況。發(fā)生資產(chǎn)管理合同約定的、可能影響客戶利益的重大事項時，資產(chǎn)管理人應(yīng)當及時告知資產(chǎn)委托人。

第二十八條 基金管理公司應(yīng)當分析所管理的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合的業(yè)績表現(xiàn)。在一個委托投資期間內(nèi)，若投資目標和投資策略類似的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合之間的業(yè)績表現(xiàn)有明顯差距，則應(yīng)出具書面分析報告，由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署后報中國證監(jiān)會備案。

第二十九條 基金管理公司應(yīng)當在每季度結(jié)束之日起的15個工作日內(nèi)，完成特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告，并報中國證監(jiān)會備案。特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告應(yīng)當就公平交易制度執(zhí)行情況和特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)與證券投資基金之間的業(yè)績比較、異常交易行為做專項說明，并由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當在每年結(jié)束之日起3個月內(nèi)，完成特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理報告和托管報告，并報中國證監(jiān)會備案。

第三十條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當按照法律、行政法規(guī)以及中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，保存特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的全部會計資料，并妥善保存有關(guān)的合同、協(xié)議、交易記錄等文件、資料。

第三十一條 證券、期貨交易所應(yīng)當對同一基金管理公司管理的證券投資基金與委托財產(chǎn)投資組合之間發(fā)生的異常交易行為進行嚴格監(jiān)控，并及時向中國證監(jiān)會報告。

第四章 法律責任

第三十二條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人、資產(chǎn)委托人違反法律、行政法規(guī)及本辦法規(guī)定的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)對其采取責令整改、暫?；蚪K止辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、暫停其基金發(fā)售及持續(xù)銷售活動等行政監(jiān)管措施；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，采取監(jiān)管談話、出具警示函、記入誠信檔案、暫停履行職務(wù)、認定為不適宜擔任相關(guān)職務(wù)者等行政監(jiān)管措施。

第三十三條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人、資產(chǎn)委托人及其直接負責的主管人員和其他直接責任人員違反本辦法規(guī)定從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動，中國證監(jiān)會依照法律、行政法規(guī)的有關(guān)規(guī)定進行行政處罰；法律、行政法規(guī)未做規(guī)定的，依照本辦法的規(guī)定進行行政處罰；涉嫌犯罪的，依法移送司法機關(guān)，追究其刑事責任。

第三十四條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第十六條的規(guī)定提取管理費和托管費的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫?；蚪K止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第三十五條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十三條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送的，依照《證券投資基金法》第八十九條的規(guī)定處罰；資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十三條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金之外的資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫?；蚪K止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第三十六條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人有下列情形之一的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫?；蛘呓K止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施：

（一）違反本辦法第八條的規(guī)定，未經(jīng)中國證監(jiān)會批準變更經(jīng)營范圍，擅自從事特定資產(chǎn)管理、托管業(yè)務(wù)；

（二）未按照本辦法第十條的規(guī)定將委托財產(chǎn)交給資產(chǎn)托管人托管；

（三）違反本辦法第十三條、第十四條的規(guī)定，超越投資范圍及投資限制；

（四）未按照本辦法第二十條的規(guī)定公平對待所管理的各類資產(chǎn)；

（五）違反本辦法第二十三條第（二）項至第（十）項規(guī)定的；

（六）未按照本辦法第二十五條的規(guī)定辦理備案手續(xù)。

第三十七條 資產(chǎn)委托人違反本辦法第十七、第十八條規(guī)定的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第三十八條 為特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)出具審計報告、法律意見書等文件的專業(yè)機構(gòu)未勤勉盡責，所制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏的，責令改正，單處或并處警告、罰款；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第五章 附則

第三十九條 本辦法第七條第（二）項所指的多個客戶的特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)具體實施安排，由中國證監(jiān)會另行規(guī)定。

第四十條 本辦法自2008年1月1日起施行。

第三篇：《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》2012

基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法

中國證監(jiān)會 004km.cn 時間：2013-10-21 來源：

（2012年9月26日 證監(jiān)會令第83號）

第一章

總

則

第一條 為了規(guī)范基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)（以下簡稱特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)），保護當事人的合法權(quán)益，根據(jù)《中華人民共和國證券投資基金法》（以下簡稱《證券投資基金法》）、《中華人民共和國證券法》、《中華人民共和國公司法》及相關(guān)法律法規(guī)，制定本辦法。

第二條 基金管理公司向特定客戶募集資金或者接受特定客戶財產(chǎn)委托擔任資產(chǎn)管理人，由托管機構(gòu)擔任資產(chǎn)托管人，為資產(chǎn)委托人的利益，運用委托財產(chǎn)進行投資的活動，適用本辦法。

第三條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當遵循自愿、公平、誠信、規(guī)范的原則，維護證券市場的正常秩序，保護各方當事人的合法權(quán)益，禁止各種形式的利益輸送。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當恪守職責，履行誠實信用、謹慎勤勉的義務(wù)，公平對待所有投資人。資產(chǎn)委托人應(yīng)當確保委托財產(chǎn)來源合法，不得損害國家、社會公共利益和他人合法權(quán)益。

第四條 資產(chǎn)管理人從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)獨立于資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人的固有財產(chǎn)，并獨立于資產(chǎn)管理人管理的和資產(chǎn)托管人托管的其他財產(chǎn)。資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人不得將委托財產(chǎn)歸入其固有財產(chǎn)。資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因委托財產(chǎn)的管理、運用或者其他情形而取得的財產(chǎn)和收益，歸入委托財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)等原因進行清算的，委托財產(chǎn)不屬于其清算財產(chǎn)。

第五條 中國證券監(jiān)督管理委員會（以下簡稱中國證監(jiān)會）依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施監(jiān)督管理。

第六條 證券、期貨交易所依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的證券、期貨交易行為實施監(jiān)督。

第七條 中國證券投資基金業(yè)協(xié)會依據(jù)法律、行政法規(guī)、中國證監(jiān)會的規(guī)定和自律規(guī)則，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動進行自律管理。

第二章

業(yè)務(wù)規(guī)范

第八條 資產(chǎn)管理人通過設(shè)立資產(chǎn)管理計劃從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，可以采取以下形式：

（一）為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（二）為特定的多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。

第九條 資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)應(yīng)當用于下列投資：

（一）現(xiàn)金、銀行存款、股票、債券、證券投資基金、央行票據(jù)、非金融企業(yè)債務(wù)融資工具、資產(chǎn)支持證券、商品期貨及其他金融衍生品；

（二）未通過證券交易所轉(zhuǎn)讓的股權(quán)、債權(quán)及其他財產(chǎn)權(quán)利；

（三）中國證監(jiān)會認可的其他資產(chǎn)。

投資于前款第（二）項和第（三）項規(guī)定資產(chǎn)的特定資產(chǎn)管理計劃稱為專項資產(chǎn)管理計劃?；鸸芾砉緫?yīng)當設(shè)立專門的子公司，通過設(shè)立專項資產(chǎn)管理計劃開展專項資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。

第十條 符合下列條件的基金管理公司經(jīng)中國證監(jiān)會批準，可以開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)：

（一）經(jīng)營行為規(guī)范且最近1年內(nèi)沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或被監(jiān)管機構(gòu)責令整改，沒有因違法違規(guī)行為正在被監(jiān)管機構(gòu)調(diào)查；

（二）已經(jīng)配備了適當?shù)膶I(yè)人員從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（三）已經(jīng)就防范利益輸送、違規(guī)承諾收益或者承擔損失、不正當競爭等行為制定了有效的業(yè)務(wù)規(guī)則和措施；

（四）已經(jīng)建立公平交易管理制度，明確了公平交易的原則、內(nèi)容以及實現(xiàn)公平交易的具體措施；

（五）已經(jīng)建立有效的投資監(jiān)控制度和報告制度，能夠及時發(fā)現(xiàn)異常交易行為；

（六）中國證監(jiān)會根據(jù)審慎監(jiān)管原則確定的其他條件。

基金管理公司開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當設(shè)立專門的業(yè)務(wù)部門或者設(shè)立專門的子公司?；鸸芾砉镜淖庸鹃_展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，也應(yīng)當符合前款規(guī)定的條件。

第十一條 為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，客戶委托的初始資產(chǎn)不得低于3000萬元人民幣，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

第十二條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當向符合條件的特定客戶銷售資產(chǎn)管理計劃。前款所稱符合條件的特定客戶，是指委托投資單個資產(chǎn)管理計劃初始金額不低于100萬元人民幣，且能夠識別、判斷和承擔相應(yīng)投資風險的自然人、法人、依法成立的組織或中國證監(jiān)會認可的其他特定客戶。

第十三條 資產(chǎn)管理人為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，單個資產(chǎn)管理計劃的委托人不得超過200人，但單筆委托金額在300萬元人民幣以上的投資者數(shù)量不受限制；客戶委托的初始資產(chǎn)合計不得低于3000萬元人民幣，但不得超過50億元人民幣；中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

資產(chǎn)管理計劃應(yīng)當設(shè)定為均等份額。除資產(chǎn)管理合同另有約定外，每份計劃份額具有同等的合法權(quán)益。

第十四條 資產(chǎn)管理人從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當將委托財產(chǎn)交托管機構(gòu)進行托管。

第十五條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當訂立書面的資產(chǎn)管理合同，明確約定各自的權(quán)利、義務(wù)和相關(guān)事宜。

資產(chǎn)管理合同的內(nèi)容與格式由中國證監(jiān)會另行規(guī)定。

第十六條 資產(chǎn)管理人向特定多個客戶銷售資產(chǎn)管理計劃，應(yīng)當編制投資說明書。投資說明書應(yīng)當真實、準確、完整，不得有任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。投資說明書應(yīng)當包括以下內(nèi)容：

（一）資產(chǎn)管理計劃概況；

（二）資產(chǎn)管理合同的主要內(nèi)容；

（三）資產(chǎn)管理人與資產(chǎn)托管人概況；

（四）投資風險揭示；

（五）初始銷售期間；

（六）中國證監(jiān)會規(guī)定的其他事項。

第十七條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人在簽訂資產(chǎn)管理合同前，應(yīng)當保證有充足時間供資產(chǎn)委托人審閱合同內(nèi)容，并對資產(chǎn)委托人資金能力、金融投資經(jīng)驗和投資目的進行充分了解，制作客戶資料表和相關(guān)證明材料留存?zhèn)洳?，并?yīng)指派專人就資產(chǎn)管理計劃向資產(chǎn)委托人作出詳細說明。

第十八條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當在資產(chǎn)管理合同中充分揭示管理、運用委托財產(chǎn)進行投資可能面臨的風險，使資產(chǎn)委托人充分理解相關(guān)權(quán)利及義務(wù)，愿意承擔相應(yīng)的投資風險。

第十九條 資產(chǎn)管理人可以自行銷售資產(chǎn)管理計劃，或者通過有基金銷售資格的機構(gòu)銷售資產(chǎn)管理計劃。

第二十條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當在投資說明書約定的期限內(nèi)銷售資產(chǎn)管理計劃。初始銷售期限屆滿，滿足本辦法第十三條規(guī)定的條件的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當自初始銷售期限屆滿之日起10日內(nèi)聘請法定驗資機構(gòu)驗資，并自收到驗資報告之日起10日內(nèi)，向中國證監(jiān)會提交驗資報告及客戶資料表，辦理相關(guān)備案手續(xù)。

第二十一條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人、銷售機構(gòu)應(yīng)當在具備基金銷售業(yè)務(wù)資格的商業(yè)銀行或者從事客戶交易結(jié)算資金存管的指定商業(yè)銀行，或者中國證券登記結(jié)算有限責任公司開立資產(chǎn)管理計劃銷售結(jié)算專用賬戶。

資產(chǎn)管理人應(yīng)當將資產(chǎn)管理計劃初始銷售期間客戶的資金存入專門賬戶，在資產(chǎn)管理計劃初始銷售行為結(jié)束前，任何機構(gòu)和個人不得動用。

第二十二條 資產(chǎn)管理計劃初始銷售期限屆滿，不能滿足本辦法第十三條規(guī)定的條件的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當承擔下列責任：

（一）以其固有財產(chǎn)承擔因初始銷售行為而產(chǎn)生的債務(wù)和費用；

（二）在初始銷售期限屆滿后30日內(nèi)返還客戶已繳納的款項，并加計銀行同期活期存款利息。

第二十三條 資產(chǎn)管理合同應(yīng)當明確委托財產(chǎn)的投資目標、投資范圍、投資比例和投資策略，采取有效措施對投資風險進行管理。

委托財產(chǎn)的投資組合應(yīng)當滿足法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；參與股票發(fā)行申購時，單個投資組合所申報的金額不得超過該投資組合的總資產(chǎn)，單個投資組合所申報的股票數(shù)量不得超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量。

第二十四條 因證券市場波動、上市公司合并、資產(chǎn)管理計劃規(guī)模變動等資產(chǎn)管理人之外的因素致使委托財產(chǎn)投資不符合資產(chǎn)管理合同約定的投資比例的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當按照資產(chǎn)管理合同的約定進行及時調(diào)整。

第二十五條 資產(chǎn)管理合同存續(xù)期間，資產(chǎn)管理人可以根據(jù)合同的約定，辦理特定客戶參與和退出資產(chǎn)管理計劃的手續(xù)，由此發(fā)生的合理費用可以由資產(chǎn)委托人承擔。

資產(chǎn)管理計劃每季度至多開放一次計劃份額的參與和退出，為單一客戶設(shè)立的資產(chǎn)管理計劃、為多個客戶設(shè)立的現(xiàn)金管理類資產(chǎn)管理計劃及中國證監(jiān)會認可的其他資產(chǎn)管理計劃除外。

資產(chǎn)委托人可以通過交易所交易平臺向符合條件的特定客戶轉(zhuǎn)讓其持有的資產(chǎn)管理計劃份額。

第二十六條 資產(chǎn)管理計劃份額的登記，由資產(chǎn)管理人負責辦理；資產(chǎn)管理人可以委托其他機構(gòu)代為辦理。

第二十七條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人和資產(chǎn)委托人應(yīng)當依照法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定，履行與特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)有關(guān)的信息報告與信息披露義務(wù)。

第二十八條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當根據(jù)資產(chǎn)管理計劃的特點在資產(chǎn)管理合同中約定相應(yīng)的管理費率和托管費率。資產(chǎn)管理人在設(shè)定管理費率、托管費率時，不得以排擠競爭對手為目的，壓低資產(chǎn)管理計劃的管理費率水平和托管費率水平，擾亂市場秩序。

資產(chǎn)管理人可以與資產(chǎn)委托人約定，根據(jù)委托財產(chǎn)的管理情況提取適當?shù)臉I(yè)績報酬。固定管理費用和業(yè)績報酬可以并行收取。

第二十九條 資產(chǎn)委托人在訂立資產(chǎn)管理合同之前，應(yīng)當充分向資產(chǎn)管理人告知其投資目的、投資偏好、投資限制和風險承受能力等基本情況，并就資金和證券資產(chǎn)來源的合法性做特別說明和書面承諾。

資產(chǎn)委托人從事資產(chǎn)委托，應(yīng)當主動了解所投資品種的風險收益特征，并符合其業(yè)務(wù)決策程序的要求。

第三十條 資產(chǎn)委托人應(yīng)當遵守法律法規(guī)及本辦法的有關(guān)規(guī)定，審慎、認真地簽署資產(chǎn)管理合同，并忠實履行資產(chǎn)管理合同約定的各項義務(wù)。在財產(chǎn)委托期間，不得有下列行為：

（一）隱瞞真相、提供虛假資料；

（二）委托來源不當?shù)馁Y產(chǎn)從事洗錢活動；

（三）向資產(chǎn)管理人提供或索要商業(yè)賄賂；

（四）要求資產(chǎn)管理人違規(guī)承諾收益；

（五）要求資產(chǎn)管理人減免或返還管理費；

（六）要求資產(chǎn)管理人利用所管理的其他資產(chǎn)為資產(chǎn)委托人謀取不當利益；

（七）要求資產(chǎn)管理人在證券承銷、證券投資等業(yè)務(wù)活動中為其提供配合；

（八）違反資產(chǎn)管理合同干涉資產(chǎn)管理人的投資行為；

（九）從事任何有損資產(chǎn)管理人管理的其他資產(chǎn)、資產(chǎn)托管人托管的其他資產(chǎn)合法權(quán)益的活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第三十一條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當了解客戶的風險偏好、風險認知能力和承受能力，評估客戶的財務(wù)狀況，向客戶說明有關(guān)法律法規(guī)和相關(guān)投資工具的運作市場及方式，充分揭示相關(guān)風險。

第三十二條 資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人應(yīng)當按照中國證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定，為委托財產(chǎn)開立專門用于投資管理的證券賬戶、期貨賬戶和資金賬戶等相關(guān)賬戶，以辦理相關(guān)業(yè)務(wù)的登記、結(jié)算事宜。

資產(chǎn)管理人應(yīng)當公平地對待所管理的不同資產(chǎn)，建立有效的異常交易日常監(jiān)控制度，對不同投資組合之間發(fā)生的同向交易和反向交易（包括交易時間、交易價格、交易數(shù)量、交易理由等）進行監(jiān)控，并定期向中國證監(jiān)會報告。嚴格禁止同一投資組合在同一交易日內(nèi)進行反向交易及其他可能導(dǎo)致不公平交易和利益輸送的交易行為。

第三十三條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當主動避免可能的利益沖突，對于資產(chǎn)管理合同、交易行為中存在的或可能存在利益沖突的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當進行說明，并向中國證監(jiān)會報告。

第三十四條 基金管理公司辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理不得相互兼任。辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資經(jīng)理應(yīng)當報中國證監(jiān)會備案。

第三十五條 資產(chǎn)管理人從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，不得有以下行為：

（一）利用所管理的其他資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送；

（二）利用所管理的特定客戶資產(chǎn)為該委托人之外的任何第三方謀取不正當利益、進行利益輸送；

（三）采用任何方式向資產(chǎn)委托人返還管理費；

（四）違規(guī)向客戶承諾收益或承擔損失；

（五）將其固有財產(chǎn)或者他人財產(chǎn)混同于委托財產(chǎn)從事投資活動；

（六）違反資產(chǎn)管理合同的約定，超越權(quán)限管理、從事投資活動；

（七）通過報刊、電視、廣播、互聯(lián)網(wǎng)站（資產(chǎn)管理人、銷售機構(gòu)網(wǎng)站除外）和其他公共媒體公開推介具體的特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)方案和資產(chǎn)管理計劃；

（八）索取或收受特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)報酬之外的不當利益；

（九）從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當?shù)淖C券交易活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第三十六條 資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當拒絕執(zhí)行，立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人依據(jù)交易程序已經(jīng)生效的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

第三章 監(jiān)督管理

第三十七條 為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當在5個工作日內(nèi)將簽訂的資產(chǎn)管理合同報中國證監(jiān)會備案。對資產(chǎn)管理合同任何形式的變更、補充，資產(chǎn)管理人應(yīng)當在變更或補充發(fā)生之日起5個工作日內(nèi)報中國證監(jiān)會備案。

第三十八條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當在開始銷售某一資產(chǎn)管理計劃后5個工作日內(nèi)將資產(chǎn)管理合同、投資說明書、銷售計劃及中國證監(jiān)會要求的其他材料報中國證監(jiān)會備案。

第三十九條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當按照資產(chǎn)管理合同的約定，編制并向資產(chǎn)委托人報送委托財產(chǎn)的投資報告，對報告期內(nèi)委托財產(chǎn)的投資運作等情況做出說明。該報告應(yīng)當由資產(chǎn)托管人進行復(fù)核并出具書面意見。

第四十條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當保證資產(chǎn)委托人能夠按照資產(chǎn)管理合同約定的時間和方式查詢委托財產(chǎn)的投資運作、托管等情況。發(fā)生資產(chǎn)管理合同約定的可能影響客戶利益的重大事項時，資產(chǎn)管理人應(yīng)當及時告知資產(chǎn)委托人。

第四十一條 基金管理公司應(yīng)當分析所管理的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合的業(yè)績表現(xiàn)。在一個委托投資期間內(nèi)，若投資目標和投資策略類似的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合之間的業(yè)績表現(xiàn)有明顯差距，應(yīng)當出具書面分析報告，由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署后報中國證監(jiān)會備案。

第四十二條 基金管理公司應(yīng)當在每季度結(jié)束之日起的15個工作日內(nèi)，編制特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告，并報中國證監(jiān)會備案。特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告應(yīng)當就公平交易制度執(zhí)行情況和特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)與證券投資基金之間的業(yè)績比較、異常交易行為做專項說明，并由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當在每年結(jié)束之日起3個月內(nèi)，編制特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理報告和托管報告，并報中國證監(jiān)會備案。

第四十三條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當按照法律、行政法規(guī)以及中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，保存特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的全部會計資料，并妥善保存有關(guān)的合同、協(xié)議、交易記錄等文件和資料。

第四十四條 證券、期貨交易所應(yīng)當對同一基金管理公司管理的證券投資基金與委托財產(chǎn)投資組合之間發(fā)生的異常交易行為進行嚴格監(jiān)控，并及時向中國證監(jiān)會報告。

第四章 法律責任

第四十五條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反法律、行政法規(guī)及本辦法規(guī)定的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)對其采取責令改正、暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)等行政監(jiān)管措施；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，采取監(jiān)管談話、出具警示函、暫停履行職務(wù)、認定為不適宜擔任相關(guān)職務(wù)者等行政監(jiān)管措施。

第四十六條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人及其直接負責的主管人員和其他直接責任人員違反本辦法規(guī)定從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，中國證監(jiān)會依照本辦法進行行政處罰；法律、行政法規(guī)另有規(guī)定的，按照有關(guān)規(guī)定進行行政處罰；涉嫌犯罪的，依法移送司法機關(guān)，追究其刑事責任。

第四十七條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十八條的規(guī)定提取管理費和托管費的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第四十八條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第三十五條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送的，依照《證券投資基金法》第八十九條的規(guī)定處罰；資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第三十五條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金之外的資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第四十九條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人有下列情形之一的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施：

（一）違反本辦法第十條的規(guī)定，未經(jīng)中國證監(jiān)會批準，擅自從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（二）違反本辦法第十二條的規(guī)定，向不符合條件的特定多個客戶銷售資產(chǎn)管理計劃；

（三）未按照本辦法第十四條的規(guī)定將委托財產(chǎn)交給資產(chǎn)托管人托管；

（四）未按照本辦法第十六條的規(guī)定編制投資說明書；

（五）違反本辦法第九條、第二十三條的規(guī)定，超越投資范圍及投資限制進行投資；

（六）未按照本辦法第三十二條的規(guī)定公平對待所管理的各類資產(chǎn)；

（七）違反本辦法第三十四條的規(guī)定，投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理相互兼任；

（八）違反本辦法第三十五條第（二）項至第（十）項規(guī)定的；

（九）未按照本辦法第二十條、第三十七條、第三十八條的規(guī)定辦理備案手續(xù)。

第五十條 資產(chǎn)委托人違反本辦法第二十九條、第三十條規(guī)定的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款。

第五十一條 為特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)出具審計報告、法律意見書等文件的專業(yè)機構(gòu)未勤勉盡責，所制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏的，責令改正，單處或并處警告、罰款；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第五章

附

則

第五十二條 本辦法自2012年11月1日起施行。《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》（證監(jiān)會令第74號）同時廢止。

第四篇：基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法(2007-11-29)

基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法（2007-11-29）

中國證券監(jiān)督管理委員會令

第51號

《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》已經(jīng)2007年11月29日中國證券監(jiān)督管理委員會第218次主席辦公會議審議通過，現(xiàn)予公布，自2008年1月1日起施行。

中國證券監(jiān)督管理委員會主席：尚福林

二○○七年十一月二十九日

第一章 總 則

第一條 為了規(guī)范基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)（以下簡稱特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)），保護當事人的合法權(quán)益，根據(jù)《證券投資基金法》及相關(guān)法律法規(guī)，制定本辦法。

第二條 基金管理公司向特定客戶募集資金或者接受特定客戶財產(chǎn)委托擔任資產(chǎn)管理人，由商業(yè)銀行擔任資產(chǎn)托管人，為資產(chǎn)委托人的利益，運用委托財產(chǎn)進行證券投資的活動，適用本辦法。

第三條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當遵循自愿、公平、誠信、規(guī)范的原則，維護證券市場的正常秩序，保護各方當事人的合法權(quán)益，禁止各種形式的利益輸送。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當恪守職責、履行誠實信用、謹慎勤勉的義務(wù)，公平對待所有投資人。

資產(chǎn)委托人應(yīng)當確保資金來源合法，不得損害國家、社會公共利益和他人合法權(quán)益。

第四條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)獨立于資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人的固有財產(chǎn)，并獨立于資產(chǎn)管理人管理的和資產(chǎn)托管人托管的其他財產(chǎn)。資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人不得將委托財產(chǎn)歸入其固有財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因委托財產(chǎn)的管理、運用或者其他情形而取得的財產(chǎn)和收益，歸入委托財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)等原因進行清算的，委托財產(chǎn)不屬于其清算財產(chǎn)。

第五條 中國證券監(jiān)督管理委員會（以下簡稱中國證監(jiān)會）依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施監(jiān)督管理。

第六條 證券、期貨交易所依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的證券、期貨交易行為實施監(jiān)督。

第二章 業(yè)務(wù)規(guī)范

第七條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，可以采取以下形式：

（一）為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（二）為特定的多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。

第八條 符合下列條件的基金管理公司經(jīng)中國證監(jiān)會批準，可以變更經(jīng)營范圍，開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)：

（一）凈資產(chǎn)及資產(chǎn)管理規(guī)模符合中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；

（二）經(jīng)營行為規(guī)范，管理證券投資基金2年以上且最近一年內(nèi)沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或被監(jiān)管機構(gòu)責令整改，沒有因違法違規(guī)行為正在被監(jiān)管機構(gòu)調(diào)查；

（三）已經(jīng)配備了適當?shù)膶I(yè)人員從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（四）已經(jīng)就防范利益輸送、違規(guī)承諾收益或者承擔損失、不正當競爭等行為制定了有效的業(yè)務(wù)規(guī)則和措施；

（五）已經(jīng)建立公平交易管理制度，明確了公平交易的原則、內(nèi)容以及實現(xiàn)公平交易的具體措施；

（六）已經(jīng)建立有效的投資監(jiān)控制度和報告制度，能夠及時發(fā)現(xiàn)異常交易行為；

（七）中國證監(jiān)會根據(jù)審慎監(jiān)管原則確定的其他條件。

第九條 為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，客戶委托的初始資產(chǎn)不得低于5000萬元人民幣，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

第十條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當將委托財產(chǎn)交由具備基金托管資格的商業(yè)銀行托管。

第十一條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當訂立書面的資產(chǎn)管理合同，明確約定各自的權(quán)利、義務(wù)和相關(guān)事宜。

資產(chǎn)管理合同的內(nèi)容與格式由中國證監(jiān)會另行規(guī)定。

第十二條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當在資產(chǎn)管理合同中充分揭示管理、運用委托財產(chǎn)進行投資可能面臨的風險，使資產(chǎn)委托人充分理解相關(guān)權(quán)利及義務(wù)，愿意承擔相應(yīng)的投資風險。

第十三條 委托財產(chǎn)應(yīng)當用于下列投資：

（一）股票、債券、證券投資基金、央行票據(jù)、短期融資券、資產(chǎn)支持證券、金融衍生品；

（二）中國證監(jiān)會規(guī)定的其他投資品種。

第十四條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)的投資組合應(yīng)當滿足法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；參與股票發(fā)行申購時，單個投資組合所申報的金額不得超過該投資組合的總資產(chǎn)，單個投資組合所申報的股票數(shù)量不得超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量。

第十五條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人和資產(chǎn)委托人應(yīng)當依照法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定，履行與特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)有關(guān)的信息報告與信息披露義務(wù)。

第十六條 特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的管理費率、托管費率不得低于同類型或相似類型投資目標和投資策略的證券投資基金管理費率、托管費率的60%。

資產(chǎn)管理人可以與資產(chǎn)委托人約定，根據(jù)委托財產(chǎn)的管理情況提取適當?shù)臉I(yè)績報酬。在一個委托投資期間內(nèi)，業(yè)績報酬的提取比例不得高于所管理資產(chǎn)在該期間凈收益的20%。固定管理費用和業(yè)績報酬可以并行收取。

第十七條 資產(chǎn)委托人在訂立資產(chǎn)管理合同之前，應(yīng)當充分向資產(chǎn)管理人告知其投資目的、投資偏好、投資限制和風險承受能力等基本情況，并就資金和證券資產(chǎn)來源的合法性做特別說明和書面承諾。

資產(chǎn)委托人從事資產(chǎn)委托，應(yīng)當主動了解所投資品種的風險收益特征，并符合其業(yè)務(wù)決策程序的要求。

第十八條 資產(chǎn)委托人應(yīng)當遵守法律法規(guī)及本辦法的有關(guān)規(guī)定，審慎、認真地簽署資產(chǎn)管理合同，并忠實履行資產(chǎn)管理合同約定的各項義務(wù)。在財產(chǎn)委托期間，不得有下列行為：

（一）隱瞞真相、提供虛假資料；

（二）委托來源不當?shù)馁Y產(chǎn)從事洗錢活動；

（三）向資產(chǎn)管理人提供或索要商業(yè)賄賂；

（四）要求資產(chǎn)管理人違規(guī)承諾收益；

（五）要求資產(chǎn)管理人減免或返還管理費；

（六）要求資產(chǎn)管理人利用所管理的其他資產(chǎn)為資產(chǎn)委托人謀取不當利益；

（七）要求資產(chǎn)管理人在證券承銷、證券投資等業(yè)務(wù)活動中為其提供配合；

（八）違反資產(chǎn)管理合同干涉資產(chǎn)管理人的投資行為；

（九）從事任何有損資產(chǎn)管理人管理的其他資產(chǎn)、資產(chǎn)托管人托管的其他資產(chǎn)合法權(quán)益的活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第十九條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當了解客戶的風險偏好、風險認知能力和承受能力，評估客戶的財務(wù)狀況，向客戶說明有關(guān)法律法規(guī)和相關(guān)投資工具的運作市場及方式，充分揭示相關(guān)風險。

第二十條 資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人應(yīng)當按照中國證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定，為委托財產(chǎn)開設(shè)專門用于證券買賣的證券賬戶和資金賬戶，以辦理相關(guān)業(yè)務(wù)的登記、結(jié)算事宜。

基金管理公司應(yīng)當公平地對待所管理的不同資產(chǎn)，建立有效的異常交易日常監(jiān)控制度，對不同投資組合之間發(fā)生的同向交易和反向交易（包括交易時間、交易價格、交易數(shù)量、交易理由等）進行監(jiān)控，并定期向中國證監(jiān)會報告。

嚴格禁止同一投資組合或不同投資組合之間在同一交易日內(nèi)進行反向交易及其他可能導(dǎo)致不公平交易和利益輸送的交易行為。

完全按照有關(guān)指數(shù)的構(gòu)成比例進行證券投資的投資組合可以不受前款規(guī)定的限制。

第二十一條 基金管理公司應(yīng)當主動避免可能的利益沖突，對于資產(chǎn)管理合同、交易行為中存在的或可能存在利益沖突的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當進行說明，并向中國證監(jiān)會報告。

第二十二條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當設(shè)立專門的業(yè)務(wù)部門，投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理的辦公區(qū)域應(yīng)當嚴格分離，并不得相互兼任。辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資經(jīng)理應(yīng)當報中國證監(jiān)會備案。

第二十三條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，不得有以下行為：

（一）利用所管理的其他資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送；

（二）利用所管理的特定客戶資產(chǎn)為該委托人之外的任何第三方謀取不正當利益、進行利益輸送；

（三）采用任何方式向資產(chǎn)委托人返還管理費；

（四）違規(guī)向客戶承諾收益或承擔損失；

（五）將其固有財產(chǎn)或者他人財產(chǎn)混同于委托財產(chǎn)從事證券投資；

（六）違反資產(chǎn)管理合同的約定，超越權(quán)限管理、從事證券投資；

（七）通過報刊、電視、廣播、互聯(lián)網(wǎng)（基金管理公司網(wǎng)站除外）和其他公共媒體公開推介具體的特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)方案；

（八）索取或收受特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)報酬之外的不當利益；

（九）從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當?shù)淖C券交易活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第二十四條 資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當拒絕執(zhí)行，立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人依據(jù)交易程序已經(jīng)生效的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

第三章 監(jiān)督管理

第二十五條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當在5個工作日內(nèi)將簽訂的資產(chǎn)管理合同報中國證監(jiān)會備案。

對資產(chǎn)管理合同任何形式的變更、補充，資產(chǎn)管理人應(yīng)當在變更或補充發(fā)生之日起5個工作日內(nèi)報中國證監(jiān)會備案。

第二十六條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當按照資產(chǎn)管理合同的約定，編制并向資產(chǎn)委托人報送委托財產(chǎn)的投資報告，對報告期內(nèi)委托財產(chǎn)的投資運作等情況做出說明。該報告應(yīng)當由資產(chǎn)托管人進行復(fù)核并出具書面意見。

第二十七條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當保證資產(chǎn)委托人能夠按照資產(chǎn)管理合同約定的時間和方式查詢委托財產(chǎn)的投資運作、托管等情況。發(fā)生資產(chǎn)管理合同約定的、可能影響客戶利益的重大事項時，資產(chǎn)管理人應(yīng)當及時告知資產(chǎn)委托人。

第二十八條 基金管理公司應(yīng)當分析所管理的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合的業(yè)績表現(xiàn)。在一個委托投資期間內(nèi)，若投資目標和投資策略類似的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合之間的業(yè)績表現(xiàn)有明顯差距，則應(yīng)出具書面分析報告，由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署后報中國證監(jiān)會備案。

第二十九條 基金管理公司應(yīng)當在每季度結(jié)束之日起的15個工作日內(nèi)，完成特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告，并報中國證監(jiān)會備案。特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告應(yīng)當就公平交易制度執(zhí)行情況和特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)與證券投資基金之間的業(yè)績比較、異常交易行為做專項說明，并由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當在每年結(jié)束之日起3個月內(nèi)，完成特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理報告和托管報告，并報中國證監(jiān)會備案。

第三十條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當按照法律、行政法規(guī)以及中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，保存特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的全部會計資料，并妥善保存有關(guān)的合同、協(xié)議、交易記錄等文件、資料。

第三十一條 證券、期貨交易所應(yīng)當對同一基金管理公司管理的證券投資基金與委托財產(chǎn)投資組合之間發(fā)生的異常交易行為進行嚴格監(jiān)控，并及時向中國證監(jiān)會報告。

第四章 法律責任

第三十二條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人、資產(chǎn)委托人違反法律、行政法規(guī)及本辦法規(guī)定的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)對其采取責令整改、暫?；蚪K止辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、暫停其基金發(fā)售及持續(xù)銷售活動等行政監(jiān)管措施；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，采取監(jiān)管談話、出具警示函、記入誠信檔案、暫停履行職務(wù)、認定為不適宜擔任相關(guān)職務(wù)者等行政監(jiān)管措施。

第三十三條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人、資產(chǎn)委托人及其直接負責的主管人員和其他直接責任人員違反本辦法規(guī)定從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動，中國證監(jiān)會依照法律、行政法規(guī)的有關(guān)規(guī)定進行行政處罰；法律、行政法規(guī)未做規(guī)定的，依照本辦法的規(guī)定進行行政處罰；涉嫌犯罪的，依法移送司法機關(guān)，追究其刑事責任。

第三十四條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第十六條的規(guī)定提取管理費和托管費的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫?；蚪K止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第三十五條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十三條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送的，依照《證券投資基金法》第八十九條的規(guī)定處罰；資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十三條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金之外的資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫停或終止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第三十六條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人有下列情形之一的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫?；蛘呓K止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施：

（一）違反本辦法第八條的規(guī)定，未經(jīng)中國證監(jiān)會批準變更經(jīng)營范圍，擅自從事特定資產(chǎn)管理、托管業(yè)務(wù)；

（二）未按照本辦法第十條的規(guī)定將委托財產(chǎn)交給資產(chǎn)托管人托管；

（三）違反本辦法第十三條、第十四條的規(guī)定，超越投資范圍及投資限制；

（四）未按照本辦法第二十條的規(guī)定公平對待所管理的各類資產(chǎn)；

（五）違反本辦法第二十三條第（二）項至第（十）項規(guī)定的；

（六）未按照本辦法第二十五條的規(guī)定辦理備案手續(xù)。

第三十七條 資產(chǎn)委托人違反本辦法第十七、第十八條規(guī)定的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第五篇：基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法(word版)

華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/

基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法

第一章

總則

第一條

為了規(guī)范基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)（以下簡稱特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)），保護當事人的合法權(quán)益，根據(jù)《中華人民共和國證券投資基金法》（以下簡稱《證券投資基金法》）、《中華人民共和國證券法》、《中華人民共和國公司法》及相關(guān)法律法規(guī)，制定本辦法。

第二條

基金管理公司向特定客戶募集資金或者接受特定客戶財產(chǎn)委托擔任資產(chǎn)管理人，由托管機構(gòu)擔任資產(chǎn)托管人，為資產(chǎn)委托人的利益，運用委托財產(chǎn)進行投資的活動，適用本辦法。

第三條

從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當遵循自愿、公平、誠信、規(guī)范的原則，維護證券市場的正常秩序，保護各方當事人的合法權(quán)益，禁止各種形式的利益輸送。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當恪守職責，履行誠實信用、謹慎勤勉的義務(wù)，公平對待所有投資人。

資產(chǎn)委托人應(yīng)當確保委托財產(chǎn)來源合法，不得損害國家、社會公共利益和他人合法權(quán)益。

第四條

資產(chǎn)管理人從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)獨立于資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人的固有財產(chǎn)，并獨立于資產(chǎn)管理人管

— 1 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/ 理的和資產(chǎn)托管人托管的其他財產(chǎn)。資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人不得將委托財產(chǎn)歸入其固有財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因委托財產(chǎn)的管理、運用或者其他情形而取得的財產(chǎn)和收益，歸入委托財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)等原因進行清算的，委托財產(chǎn)不屬于其清算財產(chǎn)。

第五條

中國證券監(jiān)督管理委員會（以下簡稱中國證監(jiān)會）依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施監(jiān)督管理。

第六條

證券、期貨交易所依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的證券、期貨交易行為實施監(jiān)督。

第七條

中國證券投資基金業(yè)協(xié)會依據(jù)法律、行政法規(guī)、中國證監(jiān)會的規(guī)定和自律規(guī)則，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動進行自律管理。

第二章

業(yè)務(wù)規(guī)范

第八條

資產(chǎn)管理人通過設(shè)立資產(chǎn)管理計劃從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，可以采取以下形式：

（一）為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（二）為特定的多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。第九條

資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)應(yīng)當用于下列投資：

— 2 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/

（一）現(xiàn)金、銀行存款、股票、債券、證券投資基金、央行票據(jù)、非金融企業(yè)債務(wù)融資工具、資產(chǎn)支持證券、商品期貨及其他金融衍生品；

（二）未通過證券交易所轉(zhuǎn)讓的股權(quán)、債權(quán)及其他財產(chǎn)權(quán)利；

（三）中國證監(jiān)會認可的其他資產(chǎn)。

投資于前款第（二）項和第（三）項規(guī)定資產(chǎn)的特定資產(chǎn)管理計劃稱為專項資產(chǎn)管理計劃。

基金管理公司應(yīng)當設(shè)立專門的子公司，通過設(shè)立專項資產(chǎn)管理計劃開展專項資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。

第十條

符合下列條件的基金管理公司經(jīng)中國證監(jiān)會批準，可以開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)：

（一）經(jīng)營行為規(guī)范且最近1年內(nèi)沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或被監(jiān)管機構(gòu)責令整改，沒有因違法違規(guī)行為正在被監(jiān)管機構(gòu)調(diào)查；

（二）已經(jīng)配備了適當?shù)膶I(yè)人員從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（三）已經(jīng)就防范利益輸送、違規(guī)承諾收益或者承擔損失、不正當競爭等行為制定了有效的業(yè)務(wù)規(guī)則和措施；

（四）已經(jīng)建立公平交易管理制度，明確了公平交易的原則、內(nèi)容以及實現(xiàn)公平交易的具體措施；

（五）已經(jīng)建立有效的投資監(jiān)控制度和報告制度，能夠及時發(fā)現(xiàn)異常交易行為；

（六）中國證監(jiān)會根據(jù)審慎監(jiān)管原則確定的其他條件。

— 3 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/ 基金管理公司開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當設(shè)立專門的業(yè)務(wù)部門或者設(shè)立專門的子公司。基金管理公司的子公司開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，也應(yīng)當符合前款規(guī)定的條件。

第十一條

為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，客戶委托的初始資產(chǎn)不得低于3000萬元人民幣，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

第十二條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當向符合條件的特定客戶銷售資產(chǎn)管理計劃。

前款所稱符合條件的特定客戶，是指委托投資單個資產(chǎn)管理計劃初始金額不低于100萬元人民幣，且能夠識別、判斷和承擔相應(yīng)投資風險的自然人、法人、依法成立的組織或中國證監(jiān)會認可的其他特定客戶。

第十三條

資產(chǎn)管理人為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，單個資產(chǎn)管理計劃的委托人不得超過200人，但單筆委托金額在300萬元人民幣以上的投資者數(shù)量不受限制；客戶委托的初始資產(chǎn)合計不得低于3000萬元人民幣，但不得超過50億元人民幣；中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

資產(chǎn)管理計劃應(yīng)當設(shè)定為均等份額。除資產(chǎn)管理合同另有約定外，每份計劃份額具有同等的合法權(quán)益。

第十四條

資產(chǎn)管理人從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當將委托財產(chǎn)交托管機構(gòu)進行托管。

第十五條

從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管理 — 4 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/ 人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當訂立書面的資產(chǎn)管理合同，明確約定各自的權(quán)利、義務(wù)和相關(guān)事宜。

資產(chǎn)管理合同的內(nèi)容與格式由中國證監(jiān)會另行規(guī)定。第十六條

資產(chǎn)管理人向特定多個客戶銷售資產(chǎn)管理計劃，應(yīng)當編制投資說明書。投資說明書應(yīng)當真實、準確、完整，不得有任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。

投資說明書應(yīng)當包括以下內(nèi)容：

（一）資產(chǎn)管理計劃概況；

（二）資產(chǎn)管理合同的主要內(nèi)容；

（三）資產(chǎn)管理人與資產(chǎn)托管人概況；

（四）投資風險揭示；

（五）初始銷售期間；

（六）中國證監(jiān)會規(guī)定的其他事項。

第十七條

為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人在簽訂資產(chǎn)管理合同前，應(yīng)當保證有充足時間供資產(chǎn)委托人審閱合同內(nèi)容，并對資產(chǎn)委托人資金能力、金融投資經(jīng)驗和投資目的進行充分了解，制作客戶資料表和相關(guān)證明材料留存?zhèn)洳?，并?yīng)指派專人就資產(chǎn)管理計劃向資產(chǎn)委托人作出詳細說明。

第十八條

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當在資產(chǎn)管理合同中充分揭示管理、運用委托財產(chǎn)進行投資可能面臨的風險，使資產(chǎn)委托人充分理解相關(guān)權(quán)利及義務(wù)，愿意承擔相應(yīng)的投資風險。

第十九條

資產(chǎn)管理人可以自行銷售資產(chǎn)管理計劃，或者通

— 5 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/ 過有基金銷售資格的機構(gòu)銷售資產(chǎn)管理計劃。

第二十條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當在投資說明書約定的期限內(nèi)銷售資產(chǎn)管理計劃。初始銷售期限屆滿，滿足本辦法第十三條規(guī)定的條件的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當自初始銷售期限屆滿之日起10日內(nèi)聘請法定驗資機構(gòu)驗資，并自收到驗資報告之日起10日內(nèi)，向中國證監(jiān)會提交驗資報告及客戶資料表，辦理相關(guān)備案手續(xù)。

第二十一條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人、銷售機構(gòu)應(yīng)當在具備基金銷售業(yè)務(wù)資格的商業(yè)銀行或者從事客戶交易結(jié)算資金存管的指定商業(yè)銀行，或者中國證券登記結(jié)算有限責任公司開立資產(chǎn)管理計劃銷售結(jié)算專用賬戶。

資產(chǎn)管理人應(yīng)當將資產(chǎn)管理計劃初始銷售期間客戶的資金存入專門賬戶，在資產(chǎn)管理計劃初始銷售行為結(jié)束前，任何機構(gòu)和個人不得動用。

第二十二條

資產(chǎn)管理計劃初始銷售期限屆滿，不能滿足本辦法第十三條規(guī)定的條件的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當承擔下列責任：

（一）以其固有財產(chǎn)承擔因初始銷售行為而產(chǎn)生的債務(wù)和費用；

（二）在初始銷售期限屆滿后30日內(nèi)返還客戶已繳納的款項，并加計銀行同期活期存款利息。

第二十三條

資產(chǎn)管理合同應(yīng)當明確委托財產(chǎn)的投資目標、投資范圍、投資比例和投資策略，采取有效措施對投資風險進行 — 6 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/ 管理。

委托財產(chǎn)的投資組合應(yīng)當滿足法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；參與股票發(fā)行申購時，單個投資組合所申報的金額不得超過該投資組合的總資產(chǎn)，單個投資組合所申報的股票數(shù)量不得超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量。

第二十四條

因證券市場波動、上市公司合并、資產(chǎn)管理計劃規(guī)模變動等資產(chǎn)管理人之外的因素致使委托財產(chǎn)投資不符合資產(chǎn)管理合同約定的投資比例的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當按照資產(chǎn)管理合同的約定進行及時調(diào)整。

第二十五條

資產(chǎn)管理合同存續(xù)期間，資產(chǎn)管理人可以根據(jù)合同的約定，辦理特定客戶參與和退出資產(chǎn)管理計劃的手續(xù)，由此發(fā)生的合理費用可以由資產(chǎn)委托人承擔。

資產(chǎn)管理計劃每季度至多開放一次計劃份額的參與和退出，為單一客戶設(shè)立的資產(chǎn)管理計劃、為多個客戶設(shè)立的現(xiàn)金管理類資產(chǎn)管理計劃及中國證監(jiān)會認可的其他資產(chǎn)管理計劃除外。

資產(chǎn)委托人可以通過交易所交易平臺向符合條件的特定客戶轉(zhuǎn)讓其持有的資產(chǎn)管理計劃份額。

第二十六條

資產(chǎn)管理計劃份額的登記，由資產(chǎn)管理人負責辦理；資產(chǎn)管理人可以委托其他機構(gòu)代為辦理。

第二十七條

從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人和資產(chǎn)委托人應(yīng)當依照法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定，履行與特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)有關(guān)的信息報告與信息披露義務(wù)。

— 7 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/ 第二十八條

資產(chǎn)管理人應(yīng)當根據(jù)資產(chǎn)管理計劃的特點在資產(chǎn)管理合同中約定相應(yīng)的管理費率和托管費率。

資產(chǎn)管理人在設(shè)定管理費率、托管費率時，不得以排擠競爭對手為目的，壓低資產(chǎn)管理計劃的管理費率水平和托管費率水平，擾亂市場秩序。

資產(chǎn)管理人可以與資產(chǎn)委托人約定，根據(jù)委托財產(chǎn)的管理情況提取適當?shù)臉I(yè)績報酬。固定管理費用和業(yè)績報酬可以并行收取。

第二十九條

資產(chǎn)委托人在訂立資產(chǎn)管理合同之前，應(yīng)當充分向資產(chǎn)管理人告知其投資目的、投資偏好、投資限制和風險承受能力等基本情況，并就資金和證券資產(chǎn)來源的合法性做特別說明和書面承諾。

資產(chǎn)委托人從事資產(chǎn)委托，應(yīng)當主動了解所投資品種的風險收益特征，并符合其業(yè)務(wù)決策程序的要求。

第三十條

資產(chǎn)委托人應(yīng)當遵守法律法規(guī)及本辦法的有關(guān)規(guī)定，審慎、認真地簽署資產(chǎn)管理合同，并忠實履行資產(chǎn)管理合同約定的各項義務(wù)。在財產(chǎn)委托期間，不得有下列行為：

（一）隱瞞真相、提供虛假資料；

（二）委托來源不當?shù)馁Y產(chǎn)從事洗錢活動；

（三）向資產(chǎn)管理人提供或索要商業(yè)賄賂；

（四）要求資產(chǎn)管理人違規(guī)承諾收益；

（五）要求資產(chǎn)管理人減免或返還管理費；

（六）要求資產(chǎn)管理人利用所管理的其他資產(chǎn)為資產(chǎn)委托人 — 8 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/ 謀取不當利益；

（七）要求資產(chǎn)管理人在證券承銷、證券投資等業(yè)務(wù)活動中為其提供配合；

（八）違反資產(chǎn)管理合同干涉資產(chǎn)管理人的投資行為；

（九）從事任何有損資產(chǎn)管理人管理的其他資產(chǎn)、資產(chǎn)托管人托管的其他資產(chǎn)合法權(quán)益的活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第三十一條

資產(chǎn)管理人應(yīng)當了解客戶的風險偏好、風險認知能力和承受能力，評估客戶的財務(wù)狀況，向客戶說明有關(guān)法律法規(guī)和相關(guān)投資工具的運作市場及方式，充分揭示相關(guān)風險。

第三十二條

資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人應(yīng)當按照中國證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定，為委托財產(chǎn)開立專門用于投資管理的證券賬戶、期貨賬戶和資金賬戶等相關(guān)賬戶，以辦理相關(guān)業(yè)務(wù)的登記、結(jié)算事宜。

資產(chǎn)管理人應(yīng)當公平地對待所管理的不同資產(chǎn)，建立有效的異常交易日常監(jiān)控制度，對不同投資組合之間發(fā)生的同向交易和反向交易（包括交易時間、交易價格、交易數(shù)量、交易理由等）進行監(jiān)控，并定期向中國證監(jiān)會報告。

嚴格禁止同一投資組合在同一交易日內(nèi)進行反向交易及其他可能導(dǎo)致不公平交易和利益輸送的交易行為。

第三十三條

資產(chǎn)管理人應(yīng)當主動避免可能的利益沖突，對于資產(chǎn)管理合同、交易行為中存在的或可能存在利益沖突的關(guān)聯(lián)

— 9 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/ 交易應(yīng)當進行說明，并向中國證監(jiān)會報告。

第三十四條

基金管理公司辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理不得相互兼任。

辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資經(jīng)理應(yīng)當報中國證監(jiān)會備案。第三十五條

資產(chǎn)管理人從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，不得有以下行為：

（一）利用所管理的其他資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送；

（二）利用所管理的特定客戶資產(chǎn)為該委托人之外的任何第三方謀取不正當利益、進行利益輸送；

（三）采用任何方式向資產(chǎn)委托人返還管理費；

（四）違規(guī)向客戶承諾收益或承擔損失；

（五）將其固有財產(chǎn)或者他人財產(chǎn)混同于委托財產(chǎn)從事投資活動；

（六）違反資產(chǎn)管理合同的約定，超越權(quán)限管理、從事投資活動；

（七）通過報刊、電視、廣播、互聯(lián)網(wǎng)站（資產(chǎn)管理人、銷售機構(gòu)網(wǎng)站除外）和其他公共媒體公開推介具體的特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)方案和資產(chǎn)管理計劃；

（八）索取或收受特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)報酬之外的不當利益；

（九）從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當?shù)淖C券交易活動；

— 10 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第三十六條

資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當拒絕執(zhí)行，立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人依據(jù)交易程序已經(jīng)生效的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

第三章

監(jiān)督管理

第三十七條

為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當在5個工作日內(nèi)將簽訂的資產(chǎn)管理合同報中國證監(jiān)會備案。對資產(chǎn)管理合同任何形式的變更、補充，資產(chǎn)管理人應(yīng)當在變更或補充發(fā)生之日起5個工作日內(nèi)報中國證監(jiān)會備案。

第三十八條

為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當在開始銷售某一資產(chǎn)管理計劃后5個工作日內(nèi)將資產(chǎn)管理合同、投資說明書、銷售計劃及中國證監(jiān)會要求的其他材料報中國證監(jiān)會備案。

第三十九條

資產(chǎn)管理人應(yīng)當按照資產(chǎn)管理合同的約定，編制并向資產(chǎn)委托人報送委托財產(chǎn)的投資報告，對報告期內(nèi)委托財

— 11 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/ 產(chǎn)的投資運作等情況做出說明。該報告應(yīng)當由資產(chǎn)托管人進行復(fù)核并出具書面意見。

第四十條

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當保證資產(chǎn)委托人能夠按照資產(chǎn)管理合同約定的時間和方式查詢委托財產(chǎn)的投資運作、托管等情況。發(fā)生資產(chǎn)管理合同約定的可能影響客戶利益的重大事項時，資產(chǎn)管理人應(yīng)當及時告知資產(chǎn)委托人。

第四十一條

基金管理公司應(yīng)當分析所管理的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合的業(yè)績表現(xiàn)。在一個委托投資期間內(nèi)，若投資目標和投資策略類似的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合之間的業(yè)績表現(xiàn)有明顯差距，應(yīng)當出具書面分析報告，由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署后報中國證監(jiān)會備案。

第四十二條

基金管理公司應(yīng)當在每季度結(jié)束之日起的15個工作日內(nèi)，編制特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告，并報中國證監(jiān)會備案。特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告應(yīng)當就公平交易制度執(zhí)行情況和特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)與證券投資基金之間的業(yè)績比較、異常交易行為做專項說明，并由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當在每年結(jié)束之日起3個月內(nèi)，編制特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理報告和托管報告，并報中國證監(jiān)會備案。

第四十三條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當按照法律、行政法規(guī)以及中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，保存特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的全部會計資料，并妥善保存有關(guān)的合同、協(xié)議、交易記錄等文件和資 — 12 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/ 料。

第四十四條

證券、期貨交易所應(yīng)當對同一基金管理公司管理的證券投資基金與委托財產(chǎn)投資組合之間發(fā)生的異常交易行為進行嚴格監(jiān)控，并及時向中國證監(jiān)會報告。

第四章

法律責任

第四十五條

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反法律、行政法規(guī)及本辦法規(guī)定的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)對其采取責令改正、暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)等行政監(jiān)管措施；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，采取監(jiān)管談話、出具警示函、暫停履行職務(wù)、認定為不適宜擔任相關(guān)職務(wù)者等行政監(jiān)管措施。

第四十六條

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人及其直接負責的主管人員和其他直接責任人員違反本辦法規(guī)定從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，中國證監(jiān)會依照本辦法進行行政處罰；法律、行政法規(guī)另有規(guī)定的，按照有關(guān)規(guī)定進行行政處罰；涉嫌犯罪的，依法移送司法機關(guān)，追究其刑事責任。

第四十七條

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十八條的規(guī)定提取管理費和托管費的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

— 13 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/ 第四十八條

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第三十五條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送的，依照《證券投資基金法》第八十九條的規(guī)定處罰；資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第三十五條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金之外的資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當利益、進行利益輸送的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第四十九條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人有下列情形之一的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，責令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施：

（一）違反本辦法第十條的規(guī)定，未經(jīng)中國證監(jiān)會批準，擅自從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（二）違反本辦法第十二條的規(guī)定，向不符合條件的特定多個客戶銷售資產(chǎn)管理計劃；

（三）未按照本辦法第十四條的規(guī)定將委托財產(chǎn)交給資產(chǎn)托管人托管；

（四）未按照本辦法第十六條的規(guī)定編制投資說明書；

— 14 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/

（五）違反本辦法第九條、第二十三條的規(guī)定，超越投資范圍及投資限制進行投資；

（六）未按照本辦法第三十二條的規(guī)定公平對待所管理的各類資產(chǎn)；

（七）違反本辦法第三十四條的規(guī)定，投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理相互兼任；

（八）違反本辦法第三十五條第（二）項至第（十）項規(guī)定的；

（九）未按照本辦法第二十條、第三十七條、第三十八條的規(guī)定辦理備案手續(xù)。

第五十條

資產(chǎn)委托人違反本辦法第二十九條、第三十條規(guī)定的，責令改正，單處或者并處警告、罰款；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款。

第五十一條 為特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)出具審計報告、法律意見書等文件的專業(yè)機構(gòu)未勤勉盡責，所制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏的，責令改正，單處或并處警告、罰款；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第五章

附則

— 15 — 華地資本—專注房地產(chǎn)私募股權(quán)投資 http://004km.cn/

第五十二條 本辦法自2012年11月1日起施行?！痘鸸芾砉咎囟蛻糍Y產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》（證監(jiān)會令第74號）同時廢止。