第一篇：喬布斯緣何出自傳[小編推薦]

“我想讓我的孩子們了解我?！彼f，“我不經(jīng)常在他們身邊，我希望他們知道這是為什么，并理解我做的事情。另外，在我生病以后，我意識(shí)到如果我死了，其他人肯定會(huì)寫我，而他們根本不了解我。他們會(huì)全都搞錯(cuò)。所以我想確保所有人能聽到我說的話。”

--《斯蒂夫·喬布斯傳》

喬布斯生命彌留之際，對(duì)這本唯一官方授權(quán)傳記亦感到諸多恐懼與憂慮。但當(dāng)我認(rèn)真讀完這本58萬字的傳記后，深感喬布斯的回答是如此真誠?？梢韵胂螅瑔滩妓瓜Ｍㄟ^這本傳記來盡量還原歷史的真實(shí)面目。對(duì)于改變世界的天才來說，這或許是其發(fā)行傳記的最原始動(dòng)機(jī)。喬布斯知道，書里有很多他不喜歡的內(nèi)容，甚至?xí)阉麣獐?，但仍給予艾薩克森最大的支持。喬布斯是矛盾的結(jié)合體，但這一點(diǎn)是喬布斯純真的自然流露。

名人多有傳記傳世，且版本眾多，有自撰，有代寫。我不贊賞名人為自己作傳或嚴(yán)重干涉?zhèn)饔泝?nèi)容，因?yàn)槟菢印皶?huì)看起來是本內(nèi)部著作。”近年來，國內(nèi)各大書店的傳記越來越多，暫且不談是不是“影響巨大”的名人，但大多帶有很強(qiáng)烈的商業(yè)或政治利益，是否暢銷成了其出版的主要意義。特別是國內(nèi)出版的那些傳記作品，基本上是屬于“快餐式消費(fèi)品”級(jí)別的，作者水平是一方面，更多的是缺乏內(nèi)涵，然后就消失在茫茫書海中了，留下的僅是某某人短暫的自我感覺良好。

自己看的傳記并不多，記得讀研的時(shí)候讀過幾本，深感看多了真不是件好事。當(dāng)年袁偉民退休時(shí)，請(qǐng)“遠(yuǎn)山”代寫了一本《袁偉民與體壇風(fēng)云》，當(dāng)時(shí)在廣州購書中心也算是萬人空巷，確實(shí)達(dá)到了暢銷的效果，兩個(gè)月之后，就慢慢無人問津了，當(dāng)時(shí)曾跟曉龍談及過此事。只記得書中講過這么一件事：2003年皇馬帶著“七匹狼”訪華，江澤民說其小孫子很喜歡皇馬，后來袁偉民送給老江一個(gè)由皇馬球星簽名的足球。另外還“透露”了一些在體育圈內(nèi)已經(jīng)不算是新聞的新聞，圈外人或許好奇心會(huì)多些，反正在自己周圍沒見過誰買過這本書。國內(nèi)的自傳多停留在這個(gè)層次上，不必多言。

喬布斯的性格與蘋果公司的每一款產(chǎn)品如出一轍。他的個(gè)性、激情、完美主義、陰暗面、欲望、藝術(shù)氣質(zhì)、殘酷以及控制欲，這一切都跟他的經(jīng)營理念和最終的創(chuàng)新產(chǎn)品交織在一起。有許多以喬布斯為原型的作品，如《硅谷傳奇》，最近又上映了一部《斯蒂芬·喬布斯》，還沒來得及看，但都很難盡量完整地還原喬布斯。

在每一次的蘋果產(chǎn)品發(fā)布會(huì)上，喬布斯都會(huì)強(qiáng)調(diào)蘋果產(chǎn)品的藝術(shù)與科技的完美結(jié)合，是“有史以來最不可思議的產(chǎn)品”。而實(shí)際上，喬布斯確實(shí)將這一點(diǎn)發(fā)揮到了極致。喬布斯習(xí)慣被人稱為藝術(shù)家，從其性格、思維方式，甚至其對(duì)家具的挑剔上都可以看出。喬布斯認(rèn)為偉大的藝術(shù)家和偉大的工程師是相似的，他們都有自我表達(dá)的欲望，并最終體現(xiàn)在蘋果的每一款產(chǎn)品上。喬布斯的思想并不是每一個(gè)人都能認(rèn)可，至少是現(xiàn)在，就好像梵·高。

“藝術(shù)家一旦被認(rèn)可了，就意味著他所做的一切是可以理解，可以通過的，因而只是一頂破帽子，根本不值一錢。一切新事物，一切值得一做的事，都沒法得到承認(rèn)。人們就是看不到那么深，那么遠(yuǎn)?！薄叭酥挥性谠竭^無數(shù)障礙之后，才能稱得上是藝術(shù)家，因而對(duì)藝術(shù)非不但不該加以鼓勵(lì)，相反應(yīng)該壓抑藝術(shù)。”（畢加索語）

喬布斯注定是糾結(jié)的，甚至是壓抑的，為藝術(shù)而斗爭畢竟是要付出代價(jià)的。喬布斯的一生充滿對(duì)立與矛盾，對(duì)家人、朋友、同事、競爭對(duì)手，其傾注所有精力用于迫切改變這個(gè)世界，或許不曾絲毫考慮過要讓所有人去理解他包括其家人。喬布斯面臨死亡時(shí)，愿意相信存在來世，“我愿意認(rèn)為，在一個(gè)人死后有些什么東西依然存在?！薄八晕艺娴脑敢庀嘈?，會(huì)有些什么東西留存下來，也許你的意識(shí)會(huì)不朽?！币庾R(shí)需要有一種載體來傳承，或許傳記是一種不錯(cuò)的方式，亦或許人都有一種希望得到世界或他人理解的本能沖動(dòng)。在面臨宇宙意志（即死亡）時(shí)，喬布斯是“人”而非“神”。

第二篇：喬布斯自傳——神奇人生

史蒂夫·喬布斯-神奇的一生

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喬布斯被認(rèn)為是計(jì)算機(jī)業(yè)界與娛樂業(yè)界的標(biāo)志性人物，同時(shí)人們也把他視作麥金塔計(jì)算機(jī)、ipad、iPod、iTunes Store、iPhone等知名數(shù)字產(chǎn)品的締造者。蘋果的傳奇創(chuàng)始人－史蒂夫?喬布斯（Steve Jobs）

蘋果之所有能有傳奇般的發(fā)展，開發(fā)出傳奇般的產(chǎn)品，很大程度上歸結(jié)于公司傳奇般的CEO史蒂夫?喬布斯（Steve Jobs）――蘋果公司的創(chuàng)始人，他的傳奇人生得從他的出生前講起。

1955年史蒂夫?喬布斯（Steve Jobs）生于硅谷的，生母是一名年輕的未婚在校研究生，生母將他送給別人收養(yǎng)。養(yǎng)父母是典型的藍(lán)領(lǐng)工人，并沒有優(yōu)越的環(huán)境。

1972年喬布斯17歲，他來到位于波特蘭大的里德學(xué)院上大學(xué)，在那里開始探索印度佛教，從學(xué)生宗教領(lǐng)袖那里學(xué)會(huì)了如何做推銷。在那里讀了六個(gè)月后，喬布斯決定退學(xué)，并且堅(jiān)信日后會(huì)證明這樣做是對(duì)的。

1974他到印度朝圣，漫游后反而有了新的認(rèn)識(shí)，認(rèn)為愛迪生對(duì)世界的貢獻(xiàn)比佛教大師要大得多。于是他回到硅谷參加了沃茲尼阿克創(chuàng)立的自制電腦俱樂部，才有了個(gè)人機(jī)的面世。

1976年在 20 歲時(shí)史蒂夫?喬布斯（Steve Jobs）和沃茲（蘋果公司創(chuàng)始人之一Wozon）在喬布斯父母的車庫里辦起了蘋果公司。十年后，蘋果公司就從車庫里我們兩個(gè)人發(fā)展成為一個(gè)擁有 20 億元資產(chǎn)、4,000 名員工的大企業(yè)。

1986年30歲時(shí)，喬布斯被自己辦的公司解雇了。怎么會(huì)被自己辦的公司解雇呢？原來隨著蘋果公司越做越大，蘋果公司聘了百事可樂公司的主管 John Sculley與喬布斯一道管理公司。隨后我倆對(duì)公司前景的看法開始出現(xiàn)分歧，最后我倆反目了。這時(shí)，董事會(huì)站在了John Sculley那一邊，所以在30歲那年，喬布斯離開了公司。

從蘋果公司被擠出后喬布斯感到失落，但不久就振作起來。他雖然不是技術(shù)人員，但卻是獨(dú)具慧眼善于開拓新產(chǎn)品的奇才。1985年9月他賣掉所有蘋果股票重新創(chuàng)業(yè)，但仍保留有一股以便獲得財(cái)務(wù)報(bào)告，并用以寄托他對(duì)蘋果的深情。

喬布斯新建了Next公司，準(zhǔn)備開發(fā)新一代電腦，同時(shí)買下影視動(dòng)畫公司Pixar（后來成為世界最有名的三維動(dòng)畫公司）。

蘋果為了要使用Next的新技術(shù)，于1996年底用4億美元收購了Next。但經(jīng)營不得法，并沒有獲得應(yīng)有市場。反而因成本太高造成虧損。

1997年7月因連續(xù)5個(gè)季度虧損，最高執(zhí)行官阿默利歐只好辭職，當(dāng)時(shí)蘋果已接近破產(chǎn)邊緣，人們又想起了喬布斯，于是在緊急關(guān)頭他又被聘任為臨時(shí)總裁兼最高執(zhí)行長官。（1985年喬布斯被董事會(huì)解職，美國電腦產(chǎn)業(yè)就進(jìn)入了高速發(fā)

展期，康柏和戴爾都在此期間脫穎而出。而作為個(gè)人電腦的始祖，蘋果卻步履蹣跚，十年內(nèi)它換過3任CEO，年銷售額卻從110億美元縮水至70億美元。）

喬布斯回到蘋果后，做的第一件事是縮短戰(zhàn)線，把正在開發(fā)的15種產(chǎn)品縮減到4種，而且裁掉一部分人員，節(jié)省了營運(yùn)費(fèi)用。其次，發(fā)揚(yáng)蘋果的特色。蘋果素以消費(fèi)市場作為目標(biāo)，所以他要使蘋果成為電腦界的索尼。上任伊始便著手開發(fā)iMac，使得電腦非常適合家庭的使用。第三，便是開拓銷售渠道，讓 CompUSA成為蘋果在美國全國的專賣商，使Mac機(jī)銷量大增。第四，調(diào)整結(jié)盟力量。同宿敵微軟和解，取得微軟對(duì)它的1.5億美元投資，并繼續(xù)為蘋果機(jī)器開發(fā)軟件。同時(shí)收回了對(duì)兼容廠家的技術(shù)使用許可，使它們不能再靠蘋果的技術(shù)賺錢。

1998年上半年iMac面世取得成功，蘋果扭虧為盈?，F(xiàn)在人們談?wù)摰氖腔謴?fù)青春活力后的蘋果將會(huì)怎樣推動(dòng)電腦事業(yè)的發(fā)展，而不是蘋果行將破產(chǎn)。使蘋果起死回生的正是剛43歲的喬布斯。

就在蘋果前景一片大好的2004年，喬布斯被診斷患了癌癥。一次掃描檢查，結(jié)果清楚地表明喬布斯的胰腺上長了一個(gè)瘤子，確診這是一種無法治愈的惡性腫瘤，最多還能活 3 到 6 個(gè)月。喬布斯做了手術(shù)，現(xiàn)在好了。這是喬布斯和死神離得最近的一次，這次經(jīng)歷之后，喬布斯對(duì)人生的感悟體會(huì)的更加深刻，他說：人的時(shí)間都有限，所以不要按照別人的意愿去活，這是浪費(fèi)時(shí)間。不要囿于成見，那是在按照別人設(shè)想的結(jié)果而活。不要讓別人觀點(diǎn)的聒噪聲淹沒自己的心聲。最主要的是，要有跟著自己感覺和直覺走的勇氣。無論如何，感覺和直覺早就知道自己到底想成為什么樣的人，其他都是次要的。求知若渴，大智若愚。這也是喬布斯一直想做到的。

人們認(rèn)為喬布斯具有技術(shù)、管理和文化的三張面孔。在技術(shù)方面，他是使電腦成為消費(fèi)產(chǎn)品的倡導(dǎo)者；在管理方面，他是善于隨機(jī)應(yīng)變的企業(yè)家；在文化方面，他是電腦文化的革命家。

1985年他被里根總統(tǒng)授予國家科技勛章，1987年獲杰弗遜杰出公共服務(wù)獎(jiǎng)。

蓋茨對(duì)喬布斯的評(píng)論是：“我不過是喬布斯第二，在我之前，蘋果電腦的飛速發(fā)展給人以太深的印象?！?/p>

這一切都在2011年8.24日結(jié)束，喬布斯辭去蘋果CEO。

2003年10月：查出患胰腺癌

2003年10月，喬布斯曾將患病消息透露給幾個(gè)親密朋友。不過，作為一名佛教徒與素食主義者，喬布斯并不準(zhǔn)備接受手術(shù)，他對(duì)現(xiàn)代主流醫(yī)學(xué)有抵觸心理。

2004年7月：接受腫瘤切除手術(shù)

2004年7月31日，星期天，喬布斯在位于家附近的斯坦福大學(xué)醫(yī)療中心，接受腫瘤切除手術(shù)。而在腫瘤被切除之前，除《財(cái)富》雜志的報(bào)道外，蘋果公司及他本人未透露一點(diǎn)口風(fēng)。

2005年6月：亮相斯坦福大學(xué)

2005年6月，喬布斯出現(xiàn)在斯坦福大學(xué)一場畢業(yè)典禮上，他說：“大約一年前我被確診患有胰腺癌，醫(yī)生告訴我自己將最多活六個(gè)月，但后來確定這是可以通過手術(shù)治療的一種腫瘤?！?/p>

2006年8月起：形象日漸瘦削

2006年8月起，喬布斯日漸瘦削的公眾形象，不由讓人們?cè)俣葢岩伤欠裼植×?。在?dāng)年6月舉辦的蘋果全球開發(fā)者大會(huì)上，形容枯槁的喬布斯引發(fā)人們對(duì)其健康狀況的猜測(cè)。

2008年6月：演示iPhone越發(fā)憔悴

兩年之后，當(dāng)喬布斯在大會(huì)講臺(tái)演示3G版iPhone時(shí)，他越發(fā)憔悴的形象再度引發(fā)人們關(guān)注。為穩(wěn)定投資者信心，蘋果公司發(fā)言人不得不回應(yīng)，稱喬布斯目前患有一種“普通疾病”。

2008年：喬布斯“被”去世

2008年8月28日，彭博社在誤發(fā)了一份早已擬好的訃告。兩周過后，在舊金山舉辦的iPod新產(chǎn)品推介會(huì)上，喬布斯以半開玩笑的口吻說，“關(guān)于我死亡的報(bào)道有點(diǎn)過度夸張了。”

2009年：病休接受肝臟移植手術(shù)

2009年4月，喬布斯在美國田納西州孟菲斯市衛(wèi)理公會(huì)大學(xué)醫(yī)院接受過肝臟移植手術(shù)。喬布斯進(jìn)行肝臟移植，這讓許多人摸不清頭緒，引起了很多關(guān)于喬布斯健康狀況的猜測(cè)。

2011年1月：喬布斯再度病休

2011年1月17日，喬布斯宣布將再次請(qǐng)假以“專注于個(gè)人健康問題”。喬布斯表示：“應(yīng)我的請(qǐng)求，董事會(huì)已經(jīng)批準(zhǔn)了我的病假……我將繼續(xù)擔(dān)任CEO并參與蘋果主要戰(zhàn)略決策?！?/p>

2011年10月6日，蘋果公布喬布斯去世。死因尚未公布，專家猜測(cè)胰腺癌轉(zhuǎn)移擴(kuò)散。

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第三篇：最新精品作文：中國為什么出不了喬布斯_900字作文

中國為什么出不了喬布斯_900字

10月6日，在從老家趕回深圳的路上，我打開收音機(jī)聽廣播。突然，收音機(jī)里傳出女播音員的聲音：“蘋果公司總裁喬布斯離世。”我震驚了。什么？喬布斯離世？今天可不是愚人節(jié)，我還連一部蘋果產(chǎn)品都沒有呢！在我感嘆之時(shí)，我又聽見記者在采訪一個(gè)人，問題好像是：“為什么中國出不了一個(gè)喬布斯呢？”

問得對(duì)呀，中國不缺人才，不缺天才，為什么出不了一個(gè)喬布斯呢？我的腦袋飛速運(yùn)轉(zhuǎn)起來。我覺得原因之一是文化問題。

中國文化一直受儒家思想影響，從小學(xué)起，我們中國的學(xué)生就已經(jīng)在背儒家經(jīng)典。我也很同意儒家的文化經(jīng)典，但有一點(diǎn)我有異議。儒家教我們大多都要循規(guī)蹈矩，遵守許許多多的規(guī)則，不要打破它們。但現(xiàn)今發(fā)展中的社會(huì)需要的有創(chuàng)新，敢于打破想象的囚籠子的人才。像喬布斯，他曾經(jīng)在大麻中迷失，讀大學(xué)才讀一年就休學(xué)了，按國內(nèi)常理評(píng)定，他是不能成功的，因?yàn)樗郧暗慕?jīng)歷，但喬布斯打破這種常里囚籠，把一個(gè)瀕臨破產(chǎn)的企業(yè)帶入輝煌頂峰。喬布斯，一次又一次的出產(chǎn)超出大部分人想象的產(chǎn)品，擁有想象、創(chuàng)造力的喬布斯，更擁有打破囚籠勇氣。深謀遠(yuǎn)慮的喬布斯改變了世界，改變了我們的生活。

中國擁有天賦的人很多，但太循規(guī)蹈矩了，沒有打破這些條

第 1 頁 條框框的勇氣。

原因之二是對(duì)科研的關(guān)注度不夠。

雖然中考、直升考的科學(xué)占分又增加了，但我們只停留在了分?jǐn)?shù)成績上，只停在怎樣背好一個(gè)知識(shí)點(diǎn)去變公式、去答題，沒有更多的實(shí)踐，用這些知識(shí)去搞一些小發(fā)明之類的，更沒有運(yùn)用在生活中。

雖然，我們國家很重視科學(xué)研究的成果，但是我們的科研人員的工資卻很低，光拿國家津貼在這物價(jià)飛漲的社會(huì)里是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的。科研也要吃很多苦，如不成名則難享福，而當(dāng)官則容易得多了。所以，很多的中國孩子們對(duì)科研不抱熱情，怕吃苦，都想當(dāng)官享福。

還有等等因素，如科研設(shè)備不完善，科研資金不足?？蒲惺菄野l(fā)展的頭等大事之一，應(yīng)該非常重視，要看到本質(zhì)問題，而不是只停留在表面上。

原因之三是教育問題。

中國現(xiàn)雖尚外，但只尚了外文，卻沒有真正把外國文化的精髓學(xué)到。我們現(xiàn)在遇到的教育問題，發(fā)達(dá)國家都已經(jīng)經(jīng)歷過，我們中國模仿能力強(qiáng)，可以改一改方法，就可能改變中國的教育現(xiàn)狀。就像洪珺同學(xué)所寫的那樣，要學(xué)會(huì)低頭，這樣我們才能更有力的抬頭。只要我們能將這中西一結(jié)合，培養(yǎng)出

第 2 頁 有創(chuàng)造力、想象力，敢于挑戰(zhàn)的人來，中國絕對(duì)能出喬布斯，說不定各行各業(yè)都能出像喬布斯的人。

我的知識(shí)有限，只能想到這些了。我慶幸，至少我們班的同學(xué)已經(jīng)認(rèn)識(shí)了這些，并在為努力改變現(xiàn)狀而奮斗，創(chuàng)造出中國的喬布斯。

第 3 頁

第四篇：招商銀行緣何強(qiáng)勢(shì)？

招商銀行緣何強(qiáng)勢(shì)？ 《紅周刊》實(shí)習(xí)作者 何江鋒

銀行股在2018年的1月接過了市場領(lǐng)頭羊的大旗。從1月以來截至23日，銀行板塊累計(jì)上漲了16.06%，超過上漲綜指7.24%和上證50 11.05%的漲幅。

“無論銀行怎么漲，也逃不脫估值修復(fù)的命運(yùn)，市場‘抱團(tuán)’追捧只會(huì)造成估值溢價(jià)?！庇新殬I(yè)投資者向《紅周刊》記者表示，建設(shè)銀行、工商銀行和農(nóng)業(yè)銀行等權(quán)重銀行上漲是估值的修復(fù)，沒有長期投資價(jià)值。

不過，上海實(shí)力資產(chǎn)創(chuàng)始人陳理并不這么看。他向《紅周刊》記者表示，“估值修復(fù)還只是第一步。我國經(jīng)濟(jì)已由高速增長階段轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展階段，這就為銀行業(yè)帶來了長期價(jià)值。考慮到前幾年高品質(zhì)銀行的極度低估，未來長期復(fù)利的效果是驚人的”。

那么經(jīng)歷了大漲后，當(dāng)前的銀行股估值是否出現(xiàn)泡沫？是否還有投資價(jià)值？陳理表示，“作為基金經(jīng)理，我不便公開評(píng)價(jià)具體上市公司的投資價(jià)值和投資機(jī)會(huì)。只能說招行比較符合我的審美”。

事實(shí)上，招商銀行在2017年一直扮演銀行板塊的第一龍頭角色。在最近的銀行上漲潮中，招商銀行繼續(xù)創(chuàng)出新高。那么，是什么讓招商銀行持續(xù)強(qiáng)勢(shì)？ “輕化”的招商銀行

招商銀行在銀行圈以零售業(yè)務(wù)聞名。相關(guān)資料顯示，目前，招商銀行的零售客戶數(shù)量超過1億大關(guān)。據(jù)招商銀行2017年中報(bào)，招行零售客戶規(guī)模當(dāng)時(shí)為9733萬。在股份行中，招商銀行的零售客戶規(guī)模居于首位，遠(yuǎn)高于排名第二、零售客戶數(shù)為7257萬的中信銀行。

實(shí)際上，招商銀行的零售業(yè)務(wù)開展已經(jīng)超過13年。招商銀行于2004年率先提出將零售銀行業(yè)務(wù)，中小企業(yè)業(yè)務(wù)和中間業(yè)務(wù)作為戰(zhàn)略目標(biāo)，“逐漸形成了有別于國內(nèi)同業(yè)的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營特色”。也正是招商銀行確立零售轉(zhuǎn)型目標(biāo)后，該銀行業(yè)績開始快速成長。自2003年底至2008年底的五年間，招行凈利潤年復(fù)合增長率達(dá)到56.71%，僅次于建設(shè)銀行和農(nóng)業(yè)銀行。從2009年-2016年，招商銀行零售業(yè)務(wù)稅前利潤從21.96億擴(kuò)大到450.99億，零售業(yè)務(wù)稅前利潤占比從9.81%擴(kuò)大到52.97%，7年間增幅達(dá)到20.53倍。

證券市場紅周刊2018年1月29日

據(jù)2017年半年報(bào)，招商銀行零售銀行業(yè)務(wù)收入比例占49.81%，超過批發(fā)銀行業(yè)務(wù)的47.34%。這代表了招商銀行10多年前確定的發(fā)展零售業(yè)務(wù)取得了實(shí)質(zhì)性成果，同時(shí)也確立了招商銀行在零售業(yè)務(wù)領(lǐng)域的行業(yè)地位。記者統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，在已上市的25家銀行中，將零售銀行業(yè)務(wù)作為戰(zhàn)略目標(biāo)的有16家，包括工商銀行、招商銀行、中信銀行、興業(yè)銀行、浦發(fā)銀行、光大銀行和平安銀行等銀行。其中，工商銀行個(gè)人銀行業(yè)務(wù)占營業(yè)收入的39.09%，中信銀行零售業(yè)務(wù)收入占比為31.07%，平安銀行零售業(yè)務(wù)收入占比為34.78%，這三家銀行的零售業(yè)務(wù)收入占比在同業(yè)中居前，但弱于招商銀行。

需要指出的是，這些銀行中的大多數(shù)都是在2014年以后將零售業(yè)務(wù)作為戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型目標(biāo)。

在招行零售業(yè)務(wù)起步、成型和發(fā)展時(shí)期，招商銀行內(nèi)部總結(jié)為“兩次轉(zhuǎn)型”。第一次是結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型，開展零售銀行、中小銀行和中間業(yè)務(wù)；第二次是轉(zhuǎn)型深化，主要是因?yàn)樵诮?jīng)歷了2009年次貸危機(jī)以后，招商銀行凈利潤大幅下滑到負(fù)增長，由于招商銀行活期存款比同行業(yè)公司高，從而造成資產(chǎn)債務(wù)和資本壓力高于同行業(yè)。因此，招行轉(zhuǎn)型深化的目標(biāo)被確定為降低資本消耗，提高股本回報(bào)率，控制成本費(fèi)用。招行內(nèi)部將此稱為，“表面看是指標(biāo)的轉(zhuǎn)型，實(shí)際上是提高風(fēng)險(xiǎn)管理能力、資本管理能力、成本管理能力”。

招商銀行總行辦公室主任秦季章曾指出，對(duì)中國銀行業(yè)未來發(fā)展的約束會(huì)由資本轉(zhuǎn)變?yōu)槌杀?。招行就資產(chǎn)端的收益率來說，已處于行業(yè)上游；從負(fù)債端（成本）可以發(fā)現(xiàn)，招行優(yōu)勢(shì)巨大。據(jù)招商銀行2017年半年報(bào)，該銀行存款成本率為1.24%——為行業(yè)最低，綜合成本率1.69%——略高于五大行和吳江銀行，這就使招行綜合資產(chǎn)端與負(fù)債端的優(yōu)勢(shì)十分突出，成本管控能力加強(qiáng)；凈息差與凈利差分別為2.31%和2.43%，高于五大行，低于常熟銀行、吳江銀行、貴州銀行；凈息差高于平安銀行的2.29%，凈利差略低于平安銀行的2.45%；另一方面，招商銀行零售業(yè)成本收入比從2010年的63.3%下降到2017年上半年的30.56%，下降一半。秦季章說，“利率市場化的趨勢(shì)很明顯，未來中國銀行業(yè)利差收窄是必然的，不可能老是這么高的利差，在利差收窄的情況下，能不能生存和發(fā)展，其實(shí)比的是成本”。

事實(shí)上，有觀點(diǎn)認(rèn)為，當(dāng)前市場正處于重化投資產(chǎn)能周期后期，銀行股的投資應(yīng)偏謹(jǐn)慎。陳理贊同“重化”后期的判斷，但他也強(qiáng)調(diào)銀行股的投資價(jià)值就在于“輕化”，從高消耗、重資產(chǎn)、高成本，向輕資本、輕資產(chǎn)、輕消耗轉(zhuǎn)型?！斑@種轉(zhuǎn)型降低了風(fēng)險(xiǎn)，平滑了周期性，創(chuàng)造了價(jià)值?！?/p>

證券市場紅周刊2018年1月29日

陳理認(rèn)為，國內(nèi)零售銀行轉(zhuǎn)型工行、招行起步較早。“相對(duì)于美國銀行零售業(yè)務(wù)，我們的零售銀行業(yè)務(wù)處在青春期，還有很大的成長空間。零售銀行客戶的流動(dòng)性強(qiáng)、貸款風(fēng)險(xiǎn)低、收入穩(wěn)定性高，但費(fèi)用成本高，見效慢。零售銀行在入口（獲客渠道）和方便性上受到互聯(lián)網(wǎng)公司的沖擊，處于劣勢(shì)，但在產(chǎn)品方面，如理財(cái)產(chǎn)品的提供和產(chǎn)品風(fēng)控方面優(yōu)勢(shì)明顯。”因此，招行當(dāng)前成本能力的水平，讓其在同業(yè)中具備一定優(yōu)勢(shì)。

另外，據(jù)記者統(tǒng)計(jì)，招行2017年上半年手續(xù)費(fèi)與傭金收入為347.5億，占收入比的30.84%。從收入規(guī)模來看，招商銀行低于四大行（工商銀行766.7億、建設(shè)銀行680.8億、中國銀行491.87億、農(nóng)業(yè)銀行424.65億），排在上市銀行中的第五位；從收入占比來說，略低于民生銀行的34.7%和光大銀行的34.51%，排在上市銀行中的第三位。

引入?yún)^(qū)塊鏈等新技術(shù)

在零售業(yè)務(wù)步步為營取得實(shí)效以外，招商銀行在新技術(shù)上緊跟時(shí)代、不斷嘗試。在招商銀行內(nèi)部，這種做法被稱為“金融科技驅(qū)動(dòng)”，目的是搭建平臺(tái)、引入流量、設(shè)置新場景，提升零售金融體系化運(yùn)營能力。某種程度上，這種做法在對(duì)標(biāo)互聯(lián)網(wǎng)金融。

比如，招商銀行在2013年先后推出“信用卡微信客服”和全國首家“微信銀行”等，借此將客戶服務(wù)移植到擁有3億多用戶的微信平臺(tái)上，同時(shí)倒推招商銀行自身科技支撐體系的完善。在微信剛剛上線運(yùn)營一年多后，招商銀行就率先轉(zhuǎn)身微信平臺(tái)，試水互聯(lián)網(wǎng)金融。

有率先自然有跟進(jìn)者，繼招商銀行“微信銀行”之后，其他銀行也陸續(xù)開設(shè)自己的微信銀行。因此，招商銀行繼續(xù)新的嘗試。2017年11月招行推出全平臺(tái)智能概念A(yù)PP6.0，融合了所有時(shí)下最先進(jìn)的智能技術(shù)，包括人臉、指紋、聲紋識(shí)別，智能投顧，智能風(fēng)控，AR技術(shù)等，已經(jīng)形成智能產(chǎn)品應(yīng)用、智能服務(wù)升級(jí)和智能風(fēng)控三大領(lǐng)域的完整布局和實(shí)用化。比如智能風(fēng)控，招商銀行的“資損水平控制在百萬分之一的量級(jí)”，為行業(yè)里的最好水平。

對(duì)此，陳理說，“巴菲特說過，‘只要不做傻事，銀行就是一門好生意’。所以我看好的銀行就是不做傻事的銀行，萬一做了傻事，糾錯(cuò)也很快的那種。金融行業(yè)有高杠桿的特點(diǎn)，其行業(yè)本質(zhì)是風(fēng)險(xiǎn)管理，所以選銀行風(fēng)控好不好一票否決制。銀行業(yè)務(wù)復(fù)雜，你不可能追蹤每一筆業(yè)務(wù)，只能投資值得信賴的銀行”。

證券市場紅周刊2018年1月29日

目前，招商銀行對(duì)最流行的區(qū)塊鏈技術(shù)也有布局。2017年2月，招行研發(fā)的跨境直連清算區(qū)塊鏈項(xiàng)目投入使用。當(dāng)月23日，深圳分行蛇口支行順利辦理了首筆正式的區(qū)塊鏈跨境支付業(yè)務(wù)：由蛇口某公司通過永隆銀行轉(zhuǎn)匯1萬美金至星展銀行同名賬戶，區(qū)塊鏈平臺(tái)在幾秒內(nèi)即實(shí)現(xiàn)報(bào)文交換，成功完成該筆業(yè)務(wù)。這是國內(nèi)首個(gè)區(qū)塊鏈跨境領(lǐng)域項(xiàng)目，招商銀行藉此繼續(xù)保持在同業(yè)中的新技術(shù)探索者的姿態(tài)。

陳理就此指出：“銀行是百業(yè)之母，服務(wù)天下，所以在注意風(fēng)控優(yōu)秀的銀行的同時(shí)，也要選擇以客戶為中心，服務(wù)體驗(yàn)最好的銀行。銀行近五年受到產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和互聯(lián)網(wǎng)金融的沖擊，那些轉(zhuǎn)型快、創(chuàng)新強(qiáng)的銀行才能突圍成功、脫穎而出。所以我看好的銀行是風(fēng)控好、文化優(yōu)、服務(wù)好、善創(chuàng)新、活力強(qiáng)，具有寬闊持久的護(hù)城河，同時(shí)在零售銀行、交易銀行、財(cái)富管理、科技金融和生態(tài)化方面具有巨大潛力的標(biāo)的。” 銀行具備長期投資價(jià)值

陳理自己在招行2002年上市的第一天就持有了它，最長持有時(shí)間超過15年。期間股份制銀行之間用非常規(guī)手段相互追趕，有些招行投資者進(jìn)而轉(zhuǎn)投其他銀行，但陳理始終沒有“變心”。他說，“回過頭看，退潮之后，發(fā)現(xiàn)那些追趕招行的銀行們大多在裸泳，招行是最經(jīng)得起風(fēng)浪的考驗(yàn)，享受行業(yè)最高市盈率水平的銀行。這也是我常說的，忠誠投資的理念最終會(huì)得到厚報(bào)”。

不過，據(jù)《博瞻智庫》資料顯示，銀行表外資產(chǎn)合計(jì)26.59萬億，占社會(huì)融資規(guī)模的15.31%。由于風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)形式較表內(nèi)業(yè)務(wù)更為分散、隱蔽性更強(qiáng)，在2018年防范不發(fā)生金融風(fēng)險(xiǎn)的底線背景下，去表外勢(shì)在必行。同時(shí)由于表外資產(chǎn)有低成本和高收益等特點(diǎn)，那么再去掉表外資產(chǎn)，對(duì)銀行整體業(yè)績或有負(fù)面影響。

陳理就此對(duì)《紅周刊》記者表示，“建議投資者嚴(yán)格選擇穩(wěn)健、低估、創(chuàng)新的銀行，品質(zhì)第一位，也不能太貪便宜。風(fēng)控不好的銀行就是黑洞，警惕便宜是價(jià)值陷阱”。

據(jù)記者統(tǒng)計(jì)，招商銀行1月24日的PE（TTM）為12.17倍，是兩年前的1.85倍，一年前的1.59倍；對(duì)應(yīng)PB(LF)為1.78倍，分別是兩年前的1.62倍和一年前的1.44倍。同樣方法比對(duì)，工商銀行的PE（TTM）是兩年前1.71倍，一年前的1.6倍，PB(LF)分別是兩年前的1.44倍和一年前的1.50倍。

從2017年個(gè)股漲幅來看，招商銀行累計(jì)上漲了70.49%，超過工商銀行累計(jì)上漲的47.06%，建設(shè)銀行累計(jì)上漲的47.59%，農(nóng)業(yè)銀行累計(jì)上漲的29.69%，平安銀行累

證券市場紅周刊2018年1月29日

計(jì)上漲的48.32%，為同行業(yè)中漲幅最大（除去銀行次新股）。實(shí)際上，在最近銀行股爆發(fā)的時(shí)候，個(gè)別銀行股繼續(xù)調(diào)整，甚至在1月24日被砸死在跌停板上。

需要強(qiáng)調(diào)的是，招商銀行目前的估值水平是否高估已經(jīng)出現(xiàn)兩種截然不同的觀點(diǎn)。同時(shí)，從業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)來說，招商銀行的個(gè)人住房貸款余額占整個(gè)零售貸款的47%，這會(huì)否在緊縮背景下存在較大風(fēng)險(xiǎn)？陳理指出，“個(gè)人住房貸款屬于比較好的貸款，宏觀緊縮會(huì)對(duì)其有負(fù)面影響，但形成大面積違約和壞賬一般在經(jīng)濟(jì)危機(jī)、房產(chǎn)泡沫等系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)。我們做過壓力測(cè)試，最壞的情況下招行一年的稅前利潤就可以覆蓋。我們覺得招行有三道防線(稅前利潤、撥備和股東權(quán)益)，如果只破壞一道防線，后面還有兩道防線確保安全”。

銀行股短期調(diào)整乃至分化并不可怕，如果從長期的角度看，銀行股是資產(chǎn)配置的標(biāo)配之一。陳理說，如果你相信中國夢(mèng)可以實(shí)現(xiàn)，那么夢(mèng)里得有錢有銀行。陳理夢(mèng)里的銀行是招商。■

證券市場紅周刊2018年1月29日

第五篇：橫幅標(biāo)語緣何司空見慣

橫幅標(biāo)語緣何司空見慣

——論公關(guān)產(chǎn)品的過度供給

橫幅標(biāo)語在一些城市隨處可見，它以紅色的條形布面為底，上面均勻的印制一排夸張的漢字，懸掛在城市的主要街道、廣場、立交橋或醒目的建筑物上。按標(biāo)語的內(nèi)容可劃分為：會(huì)議型；禮儀型；工作型；計(jì)劃型等隨處可見的橫幅有很多，如：某某大會(huì)的勝利召開、某某大會(huì)的勝利閉幕、植樹造林、計(jì)劃生育等等。這似乎占滿了城市的大街小巷，幾乎各行業(yè)部門都有懸掛，因此，無論走到哪里，這都成了城市的一種獨(dú)特的“風(fēng)景”。橫幅標(biāo)語是一種公關(guān)產(chǎn)品。這是因?yàn)樗邆淞艘韵聨讉€(gè)特征：第一，效用的非可分割性，即公共產(chǎn)品是向整個(gè)社會(huì)共同提供的，具有共同受益的特點(diǎn)。第二，消費(fèi)的非競爭性。第三，受益的飛排他性。橫幅標(biāo)語一般由政府或準(zhǔn)政府的公共部門提供，大多出現(xiàn)在公共場所。它因色彩鮮艷而引人注目，但又由于數(shù)量過多兒讓人視而不見。對(duì)民眾來說，這種產(chǎn)品不用交費(fèi)，但他的生產(chǎn)卻是以民眾的納稅為代價(jià)的。

從形式上來看，一塊塊條形的紅布在城市的上空飄來蕩去，無論出現(xiàn)在人行道旁還是懸掛在高樓大廈，都會(huì)給人突兀刺目的感覺，與城市的現(xiàn)代環(huán)境極不協(xié)調(diào)。而且有的標(biāo)語時(shí)間已久卻無人打理，風(fēng)吹日曬雨淋，紅布早已褪色，標(biāo)語也已掉字，橫幅皺皺巴巴，影響市容市貌。從內(nèi)容上看，它難以表現(xiàn)為大眾對(duì)這類公共物品消費(fèi)的必要需求，標(biāo)語的內(nèi)容或者與民眾的生活沒有關(guān)系，或者隔靴搔癢，毫無實(shí)際意義。

橫幅標(biāo)語按公共支出的性質(zhì)劃分是屬于消耗性支出。如果政府的消耗性支出的總額不變，而只是所消耗的物品或服務(wù)的種類發(fā)生變化，那么，政府提供所需物品或服務(wù)就會(huì)因提供了“橫幅標(biāo)語”而減少其他方面支出，通過上段所述，顯然“橫幅標(biāo)語”并不是居民所最需要的公共品，那么，因此得出的結(jié)論便是這些“橫幅標(biāo)語”的存在，阻礙了居民所更為需要的公共品的供給，如機(jī)遇、衛(wèi)生、醫(yī)療、交通、住房等。顯然，此時(shí)的“橫幅標(biāo)語”便成為了公共產(chǎn)品的過度供給。

從上述論述可知，作為公共產(chǎn)品的橫幅標(biāo)語既然并非民眾的需求，那么是誰的需求呢？答案便是官僚體制下的大小官員，它是官僚主義和形式主義的需求，其中也不乏充斥著作秀、作假的成分。比如：“嚴(yán)厲打擊違法犯罪分子、保護(hù)人民群眾生命財(cái)產(chǎn)安全”這句標(biāo)語，既然是想為人民群眾提供良好的治安環(huán)境，本來就是政府有關(guān)公共部門應(yīng)該履行的職能和職責(zé)，它屬于無形的公共產(chǎn)品。一旦把無形變?yōu)橛行?，就?huì)給人民帶來疑惑：既然是要打擊，那么為什么還要虛張聲勢(shì)呢？豈不是打草驚蛇的舉動(dòng)？看來這標(biāo)語僅僅是一種空頭的口號(hào)，我認(rèn)為，科學(xué)的行動(dòng)才是政府為人民服務(wù)中最重要的環(huán)節(jié)。

我認(rèn)為，我們的公共產(chǎn)品應(yīng)該更多的投入到醫(yī)療、衛(wèi)生、住房、交通

等關(guān)系到國計(jì)民生的重要問題上，而不是投入到形勢(shì)主義的橫幅標(biāo)語上，只有做到了科學(xué)的分配公共產(chǎn)品，我們的民生工程才會(huì)做的更好，而科學(xué)的分配公共產(chǎn)品的消耗，必然需要我們?cè)谧龊谜{(diào)查工作的基礎(chǔ)上，深刻思考，科學(xué)決策。正是由于資源的稀缺性，政府部門更加應(yīng)該科學(xué)合理的進(jìn)行分配資源，充分體現(xiàn)公平和效率兩個(gè)原則。

一個(gè)公共產(chǎn)品市場，是由政府、經(jīng)營企業(yè)和消費(fèi)者三者組成的，其中供給方是政府和經(jīng)營企業(yè)共同組成的。衡量公共產(chǎn)品提供是否有效的標(biāo)準(zhǔn)，既包括是否保證市場供應(yīng)與優(yōu)質(zhì)服務(wù)，也包括公共產(chǎn)品的是否節(jié)約與合理利用，其中的關(guān)鍵問題是科學(xué)有效的定價(jià)機(jī)制。對(duì)于政府提供的公共產(chǎn)品，肯定不應(yīng)該以“利潤最大化”為目標(biāo)，應(yīng)是效率與公平的統(tǒng)一。而對(duì)于由經(jīng)營企業(yè)提供的公共產(chǎn)品，不能漠視其“利潤最大化”的存在，如果不允許企業(yè)合理追求利潤，限低其產(chǎn)品價(jià)格，不僅會(huì)加大政府的財(cái)政負(fù)擔(dān)，還會(huì)影響公共產(chǎn)品提供的數(shù)量和質(zhì)量。因此，對(duì)于經(jīng)營企業(yè)提供的公共產(chǎn)品，應(yīng)在承認(rèn)其合理獲取利潤的基礎(chǔ)上，按照受益原則進(jìn)行定價(jià)或補(bǔ)貼。在公共產(chǎn)品的定價(jià)問題上，政府應(yīng)該確保滿足人們的基本需要，尤其是低收入和特殊困難群體的基本需要，同時(shí)能夠約束人們不合理的高消費(fèi)，還要能夠有利于激勵(lì)公共產(chǎn)品的生產(chǎn)，并且還要防止出現(xiàn)過大的政府公共開支。我想，如果政府部門做到了上述幾點(diǎn)，一定會(huì)更好更優(yōu)質(zhì)的配置好資源。這樣同時(shí)也是減少資源浪費(fèi)的有效途徑。

為避免本文開頭所說的“橫幅標(biāo)語”這類不合理配制資源的事件發(fā)生，政府部門還應(yīng)依照以下程序進(jìn)行合理配置：一是利用政府采購前期市場調(diào)查做出合理的定量分析，為公共產(chǎn)品的分配方案提供理論根據(jù);二是通過合法的操作程序，規(guī)范、透明、有效的為公共產(chǎn)品的購買提供質(zhì)量優(yōu)良、開支合理的渠道；三是徹底實(shí)現(xiàn)監(jiān)督與執(zhí)行的分離，提高支出行為的透明度，促進(jìn)公平交易，使“公開”、“公平”、“公正”原則落在實(shí)處。

再回到當(dāng)今社會(huì)的現(xiàn)狀，教育、住房、醫(yī)療、交通等問題都是困擾著很多民眾的重要問題。教育是民生之基，教育是強(qiáng)國富民的基礎(chǔ)，要努力提高國民知識(shí)水平和文化素質(zhì)這就需要政府的大力支持，因?yàn)閷W(xué)校是屬于公共品的范疇，為學(xué)生提供良好的學(xué)習(xí)環(huán)境也是文明的體現(xiàn)；住房問題是另外一大民生難題，在社會(huì)發(fā)展的今天，有很多地區(qū)的高房價(jià)讓人望而生畏，而高房價(jià)的問題如果我們政府出面解決的話那么便會(huì)有很大的方便因素，而這個(gè)問題也會(huì)更加便于解決；對(duì)于醫(yī)療與衛(wèi)生事業(yè)，我們的政府也有很多問題需要解決，看病難，看病貴，醫(yī)療水平分配不合理，醫(yī)療設(shè)備的更新?lián)Q代慢，使得城鄉(xiāng)的醫(yī)療水平相差很大，而這種現(xiàn)象是不合理的一種體現(xiàn)，因此，對(duì)于醫(yī)療改革這方面，我們的政府還有很多問題需要改進(jìn)促進(jìn)醫(yī)療事業(yè)的發(fā)展;城市的交通擁堵問題也是居民的一大難題，早高峰、午高峰、晚高峰無不困擾著居民日常生活，為此，我想政府應(yīng)加大力度進(jìn)行交通整改，惠民利民。

為避免公共產(chǎn)品的過度供給，改善公共產(chǎn)品的配置問題，我們的政府還有很長的路需要走，而“橫幅標(biāo)語”這類公共品便是到了應(yīng)該減少的時(shí)候，合理、有效的配置公共品，任重而道遠(yuǎn)！