第一篇：貨幣銀行學(xué)作業(yè)-3(new)

貨幣銀行學(xué)作業(yè)-3

一、名詞解釋

1、國際收支：國際收支是在一定時期內(nèi)一個國家（地區(qū)）和其他國家（地區(qū)）進行的全部經(jīng)濟交易的系統(tǒng)記錄。既包括國際貿(mào)易，也包括國際投資，還包括其他國際經(jīng)濟交往。

2、國際收支平衡表：是以某一特定貨幣為計量單位，全面系統(tǒng)地記錄一國國際收支狀況的統(tǒng)計報表。

3、國際結(jié)算：按照一定的程序和規(guī)則并借助于相應(yīng)的結(jié)算工具，實現(xiàn)資金跨國界轉(zhuǎn)移、清償國際間債權(quán)債務(wù)關(guān)系的行為。

4、信用證：是由開證行根據(jù)申請人（進口商）的要求和指示，向出口商開出的在特定期限內(nèi)，憑信用證規(guī)定單據(jù)取得確定金額的書面承諾。

5、國際金融市場：是指國際資金按照市場規(guī)則融通的場所或運營網(wǎng)絡(luò)。國際金融市場的交易對象和交易活動與國內(nèi)金融市場并無本質(zhì)差異，只是交易范圍和參與者往往跨越國界，其作用也有所不同。

6、套匯：是指利用同一時刻不同外匯市場的匯率差異，通過賤買貴賣某種外匯賺取利潤的行為。

7、對外貿(mào)易依存度：本國進出口額與當(dāng)年GDP的比值。

8、中央銀行：中央銀行是專門制定和實施貨幣政策、統(tǒng)一管理金融活動并代表政府協(xié)調(diào)對外金融關(guān)系的金融管理機構(gòu)。在現(xiàn)代金融體系中，中央銀行處于核心地位，是一國最重要的金融管理當(dāng)局。

9、超額準(zhǔn)備金：準(zhǔn)備金中法律規(guī)定的部分，必須存入中央銀行，超過法律規(guī)定的部分，即為商業(yè)銀行的超額準(zhǔn)備金。

10、清算業(yè)務(wù)：是指一定經(jīng)濟行為所引起的貨幣關(guān)系的計算和結(jié)清。作為銀行的銀行，各商業(yè)銀行等其他金融機構(gòu)都在中央銀行開立賬戶，因此由中央銀行來負責(zé)清算它們之間的資金往來和債權(quán)債務(wù)關(guān)系具有客觀的便利條件。

11、貨幣需求：是指社會各部門在既定的收入或財富范圍內(nèi)能夠而且愿意以貨幣形式持有的數(shù)量。

12、恒久收入：是一個人擁有的各種財富在長期內(nèi)獲得的收入流量，相當(dāng)于可觀察到的長期平均收入。恒久收入越高，則所需要的貨幣量也就越多。

13、流動性陷阱：是指當(dāng)利率降到一個低點以后，人們的貨幣需求會變得無窮大的一種極端形式，此時中央銀行無論增加多少貨幣供應(yīng)，都對利率不起作用。如果存在“流動性陷阱”，意味著當(dāng)局調(diào)節(jié)利率和貨幣政策可能是無效性的。

14、外生變量：又稱政策性變量，是指在經(jīng)濟機制中受外部因素影響，而由非經(jīng)濟體系內(nèi)部因素所決定的變量。如稅率等。

15、內(nèi)生變量：又叫非政策性變量，是指在經(jīng)濟體系內(nèi)部由諸多純粹經(jīng)濟因素影響而自行變化的變量。這種變量通常不為政策所左右，如市場經(jīng)濟中的價格、利率、匯率等變量。

16、派生存款：派生存款則是原始存款的對稱，是指由商業(yè)銀行發(fā)放貸款、辦理貼現(xiàn)或投資等業(yè)務(wù)活動引申而來的存款。

17、基礎(chǔ)貨幣：又稱強力貨幣或高能貨幣，是指處于流通界為社會公眾所持有的現(xiàn)金及銀行體系準(zhǔn)備金（包括法定存款準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金）的總和。整個銀行體系內(nèi)存款擴張、貨幣創(chuàng)造的基礎(chǔ)。

18、貨幣乘數(shù)：乘數(shù)通常是指兩個經(jīng)濟變量之間倍數(shù)。貨幣乘數(shù)是指貨幣供給量對基礎(chǔ)貨幣的倍數(shù)關(guān)系，亦即基礎(chǔ)貨幣每增加或減少一個單位所引起的貨幣供給量增加或減少的倍數(shù)。

19、貨幣均衡：貨幣均衡是指貨幣供給與貨幣需求基本相適應(yīng)的貨幣流通狀態(tài)。若以Md表示貨幣需求量，Ms表示貨幣供給量，貨幣均衡則可表示為：Md = Ms。

20、通貨膨脹：是指由于貨幣供給過多而引起貨幣貶值、物價普遍上漲的貨幣現(xiàn)象。

21、通貨緊縮：是指由于貨幣供給不足而引起貨幣升值、物價普遍、持續(xù)下跌的貨幣現(xiàn)象。它描述的是與通貨膨脹完全相反的貨幣經(jīng)濟現(xiàn)象。

22、國民生產(chǎn)總值平減指數(shù)：是反映不同時期批發(fā)市場上多種商品價格平均變動程度的經(jīng)濟指標(biāo)。它是包括生產(chǎn)資料和消費品在內(nèi)的全部商品批發(fā)價格，但勞務(wù)價格不包括在內(nèi)。

二、簡答題

1、國際收支平衡表的基本構(gòu)成

國際收支平衡表是以某一特定貨幣為計量單位，全面系統(tǒng)地記錄一國國際收支狀況的統(tǒng)計報表。IMF統(tǒng)一規(guī)定，必須定期向基金組織報送本國表式統(tǒng)一的國際收支平衡表。

（1）經(jīng)常項目：經(jīng)常項目反映的是實際資源在國際間的流動，它包括貨物、服務(wù)、收入和經(jīng)常轉(zhuǎn)移四個子項目。

（2）資本與金融項目：資本與金融項目反映的是資產(chǎn)所有權(quán)在國際間的流動，它包括資本項目和金融項目兩大類。

（3）儲備資產(chǎn)：是指一國貨幣當(dāng)局所擁有的可隨時用來干預(yù)外匯市場，支付國際收支差額的資產(chǎn)。

（4）誤差與遺漏：由于各個項目的統(tǒng)計數(shù)據(jù)來源不一，例如進出口的數(shù)據(jù)主要來自海關(guān)，而相應(yīng)的進出口收入與支出的數(shù)據(jù)則主要來自銀行；有的數(shù)據(jù)甚至需要進行估算，所以，國際收支平衡表各個項目的借方余額與貸方余額經(jīng)常是不相等的，其差額就作為凈誤差與遺漏。

2、當(dāng)前國際資本流動有哪些新特點

（1）國際資本流動規(guī)模急劇增長，并日益脫離實質(zhì)經(jīng)濟；（2）國際資本流動結(jié)構(gòu)急速變化，并呈現(xiàn)出證券化、多元化特征；（3）機構(gòu)投資者成為國際資本流動的主體。

3、金融全球化的作用與影響

金融全球化的雙刃劍作用與經(jīng)濟全球化一樣，金融國際化也是一把雙刃劍，會產(chǎn)生積極和消極兩方面的效應(yīng)。

（1）金融全球化的積極作用

★通過促進國際貿(mào)易和國際投資的發(fā)展推動世界經(jīng)濟增長。

★促進全球金融業(yè)自身效率的提高。競爭降低了流通費用、實現(xiàn)全球范圍內(nèi)的最佳投資組合、增強了金融機構(gòu)的競爭能力和金融發(fā)展能力。

★加強了金融監(jiān)管領(lǐng)域的國際協(xié)調(diào)與合作。各種會議等。（2）金融全球化的消極作用

★金融風(fēng)險的增加。經(jīng)營風(fēng)險、利率風(fēng)險、市場風(fēng)險、信用風(fēng)險、流動性風(fēng)險、道德風(fēng)險…。

★加深了金融虛擬化程度。衍生金融工具本身是作為避險的工具產(chǎn)生的，但過度膨脹和運用不當(dāng)，滋生了過度投機、金融尋租和經(jīng)濟泡沫，剝離了金融市場與實體經(jīng)濟的血肉聯(lián)系反而成為產(chǎn)生金融風(fēng)險的原因。

★削弱國家宏觀經(jīng)濟政策的有效性。當(dāng)一國采取緊縮貨幣政策，使國內(nèi)金融市場利率提高時，國內(nèi)的銀行和企業(yè)可方便地從國際貨幣市場獲得低成本的資金，緊縮貨幣政策的有效性下降。

★加快金融危機在全球范圍內(nèi)的傳遞，增加了國際金融體系的脆弱性。（3）金融全球化對不同國家影響的差異

▲對發(fā)達國家的影響。發(fā)達國家是金融國際化的主要受益者。發(fā)達 國家擁有充裕的資金和高度發(fā)達的金融市場，在國際金融業(yè)的競爭中擁有絕對的優(yōu)勢；但在宏觀管理的難度、稅收、培養(yǎng)起許多競爭對手等方面不利；

▲對新興市場經(jīng)濟國家的影響

★有利的方面：利用市場充裕的資金和先進的技術(shù)促進經(jīng)濟迅速發(fā)展，即發(fā)揮后發(fā)優(yōu)勢；產(chǎn)生一批新興的國際金融中心，改變了單純依賴發(fā)達國家金融市場的局面。壯大了發(fā)展中國家在南北對話和南南合作中的力量，有利于建立國際經(jīng)濟新秩序。

★不利的方面：一旦經(jīng)常項目連續(xù)出現(xiàn)赤字或國內(nèi)經(jīng)濟出現(xiàn)問題，國際資本匆匆撤離，嚴(yán)重沖擊新興市場經(jīng)濟國家的經(jīng)濟發(fā)展；其次，發(fā)達國家轉(zhuǎn)移夕陽產(chǎn)業(yè)和過時技術(shù)，影響了新興市場經(jīng)濟國家的可持續(xù) 2 發(fā)展。

▲對欠發(fā)達國家的影響

☆欠發(fā)達國家經(jīng)濟落后、自然災(zāi)害、戰(zhàn)亂，☆對國際資本缺乏吸引力，這些國家金融市場國際化的步伐也遠遠落后于新興市場經(jīng)濟國家，被邊緣化。

☆盡管帶來了部分資金，但許多現(xiàn)代經(jīng)濟部門被外資所控制，容易變成發(fā)達國家的組裝工廠。

☆金融國際化正在逐步加大欠發(fā)達國家與發(fā)達國家的貧富差距。

4、影響我國貨幣需求的主要因素

（1）收入：各微觀經(jīng)濟主體的收入最初都是以貨幣形式獲得的，其支出也都要以貨幣支付。收入提高，說明社會財富增多，支出也會相應(yīng)擴大，因而需要更多的貨幣量來滿足交易。所以，收入與貨幣需求呈同方向變動關(guān)系。

（2）價格：在商品和勞務(wù)量既定的條件下，價格越高，用于商品和勞務(wù)交易的貨幣需求也必然增多。所以，價格和貨幣需求，尤其是交易性貨幣需求之間，是同方向變動的關(guān)系。

（3）利率：利率的高低決定了人們持幣機會成本的大小，利率越高，持幣成本越大，人們就不愿意持有貨幣而愿意購買生息資產(chǎn)以獲得高額利息收益，因而人們的貨幣需求會減少；反之，人們則愿意手持貨幣而減少了生息資本的購買，貨幣需求會增加。所以，利率變動與貨幣需求量之間的關(guān)系是反方向的。（4）貨幣流通速度：貨幣流通速度是指一定時期內(nèi)貨幣的轉(zhuǎn)手次數(shù)。動態(tài)地看，一定時期的貨幣總需求就是貨幣的總流量，而貨幣總流量是貨幣平均存量與速度的乘積。在用來交易的商品和勞務(wù)總量不變的情況下，貨幣速度的加快會減少現(xiàn)實的貨幣需求量，反之，貨幣速度的減慢則必然增加現(xiàn)實的貨幣需求量。所以，貨幣流通速度與貨幣總需求是反向變動的關(guān)系。

（5）金融資產(chǎn)的收益率：各種金融資產(chǎn)與貨幣需求之間有替代性，所以，各金融資產(chǎn)的收益率、安全性、流通性以及公眾對資產(chǎn)的多樣化選擇，對貨幣需求的增減都有作用。

例如，當(dāng)銀行存款利率大幅度下調(diào)時，人們更多地選擇以股票、債券或保險單等有價證券的形式保有資產(chǎn)；而當(dāng)股票收益率下降時，人們更傾向于選擇銀行存款或持幣。（6）企業(yè)與居民對利潤與價格的預(yù)期

▲當(dāng)企業(yè)對利潤預(yù)期很高時，往往有較高的交易性貨幣需求，因此，兩者呈同方向變動。

▲當(dāng)居民對價格預(yù)期較高時，往往會增加現(xiàn)期消費，減少儲蓄，居民的貨幣需求增加，因此，兩者呈反向變動。（7）其他因素

▲信用的發(fā)展?fàn)顩r。在一個信用比較發(fā)達、信用制度比較健全的社會，經(jīng)濟主體所必需的貨幣量相對于要少一些。

▲金融機構(gòu)技術(shù)手段的先進程度和服務(wù)質(zhì)量的優(yōu)劣。先進的金融技術(shù)手段和高質(zhì)量的金融服務(wù)往往能提高貨幣流通速度，減少現(xiàn)實的貨幣需求。

▲國家的政治形勢對貨幣需求的影響。此外，一國的民族性格、生活習(xí)慣、文化傳統(tǒng)等也對貨幣需求有一定的影響。

5、何為流動性陷阱？你認為目前我國存在流動性陷阱嗎？

流動性陷阱：是凱恩斯分析的貨幣需求發(fā)生不規(guī)則變動的一種狀態(tài)，即利率在一定低點以下對貨幣需求是不起任何作用的。按照凱恩斯的解釋，貨幣的投資性需求對利率具有很高的彈性，且是利率的反函數(shù)，即利率升高，投機性貨幣需求將下降；利率下降，貨幣的投機性需求會上升。在此基礎(chǔ)上，凱恩斯提出一種機制，即當(dāng)利率下降到一定水準(zhǔn)時，由于利息率太低，幾乎所有的人都不愿意投資或貸出，而寧可將貨幣保留在自己的手中。此時中央銀行的貨幣供給都落入其中，中央銀行試圖通過降低利率來增加貨幣供應(yīng)量的意圖就會落空。

近來，有人根據(jù)央行8次降息不僅未能刺激消費、促進投資，反而導(dǎo)致居民短期儲蓄傾向繼續(xù)上升、消費與投資更加不足等等，提出我國經(jīng)濟運行已進入“流動性陷阱”，因此必須繼續(xù)擴大財政開支、以支撐經(jīng)濟繼續(xù)高增長的觀點。我認為，這種分析與判斷，是站不住腳的。

第一，目前我國并不具備“凱恩斯流動性陷阱”發(fā)生作用的基本條件。在我國，雖然已經(jīng)基本建立起了市場經(jīng)濟框架，但傳統(tǒng)計劃經(jīng)濟體制的影響還相當(dāng)廣泛，國民經(jīng)濟市場化和貨幣化的比重還沒有達到足夠高的程度，還有相當(dāng)比重的國民經(jīng)濟活動是非市場性的。

第二，至今我國還未形成普遍的利率回升預(yù)期。利率是否已經(jīng)降至最低點，并形成了普遍的回升預(yù)期，是利率的貨幣需求彈性轉(zhuǎn)向無窮大的一個重要條件，也是經(jīng)濟運行是否進入“流動性陷阱”的一個重要標(biāo)志。在財富持有者一致預(yù)期利率已經(jīng)很低、且不會更低，債券價格已非常高、且不會再升高的條件下，人們才會在持有更多貨幣與更多債券之間做出傾向于前者的選擇。只有在這時，才可以說經(jīng)濟運行有可能進入“流動性陷阱”。目前我國城鄉(xiāng)居民的儲蓄傾向不僅是持續(xù)上升的，而且是持有更多債券的傾向也是持續(xù)上升的。這種情況表明，目前在我國還根本談不上進入“流動性陷阱”問題。

第三，我國經(jīng)濟的這一輪大調(diào)整過程也未結(jié)束。經(jīng)驗表明，“流動性陷阱”往往發(fā)生于跨過衰退后的經(jīng)濟復(fù)蘇階段，而不是發(fā)生于由結(jié)構(gòu)調(diào)整支配的經(jīng)濟衰退時期。如果可以說近年來我國經(jīng)濟確實經(jīng)歷著一個由結(jié)構(gòu)調(diào)整支配的“衰退”過程的話，這種“衰退”也是一種增長中的衰退，即以經(jīng)濟較快增長與物價持續(xù)下降（即通貨緊縮）同時并存為突出特征的“縮長”，而不是３０年代大危機時期出現(xiàn)的那種“全面衰退”或者２０世紀(jì)７０年代西方市場經(jīng)濟國家經(jīng)歷的那種“滯脹”。問題是，到目前為止我國正在經(jīng)歷的這種“縮長”和“縮長”過程中的“大調(diào)整”過程不僅還沒有結(jié)束，而且還正處于它的攻堅階段。在這種情況下，不僅需要擴張性財政政策繼續(xù)發(fā)揮作用，而且還需要貨幣政策的積極配合。只要利率沒有降到最低點并且還在發(fā)揮調(diào)節(jié)作用（不管它是正向的還是負向的），國民經(jīng)濟運行就不可能進入“流動性陷阱”。顯然，用“流動性陷阱”理論來描述當(dāng)前我國宏觀經(jīng)濟運行的態(tài)勢，進而否定貨幣政策的應(yīng)有作用，是不確當(dāng)?shù)摹?/p>

6、貨幣供給是內(nèi)生變量還是外生變量？

對于這個問題，國內(nèi)學(xué)者持兩種不同的觀點：主張內(nèi)生性貨幣供給論的學(xué)者認為，目前我國中央銀行制定和執(zhí)行貨幣政策的獨立性不強，同時現(xiàn)實經(jīng)濟運行中的內(nèi)生性很強，因此，貨幣供給日益表現(xiàn)出更多的內(nèi)生性，中央銀行對貨幣供給的控制越來越困難。

主張外生性貨幣供給論的學(xué)者認為，從本源是上講，貨幣供給都是由中央銀行的資產(chǎn)負債業(yè)務(wù)決定的，貨幣供給是完全可以控制的，并且我國的中央銀行有足夠的權(quán)威和手段控制貨幣供給量，近十年來，中央銀行對貨幣供給的成功控制表明我國的貨幣供給具有很強的外生性。

7、影響貨幣乘數(shù)變動的因素分析

（1）居民的經(jīng)濟行為：居民對貨幣乘數(shù)的影響主要是通過通貨——存款比率產(chǎn)生作用。

（2）企業(yè)的經(jīng)濟行為：和居民相類似，企業(yè)的持幣行為也影響通貨一存款比率。企業(yè)的貸款需求影響存款貨幣的擴張，從而影響準(zhǔn)備——存款比率。企業(yè)的經(jīng)營與效益影響貨幣流通速度，從需求方面相對影響貨幣乘數(shù)。

（3）金融機構(gòu)的經(jīng)濟行為：商業(yè)銀行變動超額準(zhǔn)備金的行為和貸款意愿都將影響準(zhǔn)備——存款比率；他們向中央銀行借款的行為同時影響通貨——存款比率和準(zhǔn)備——存款比率。

（4）政府的經(jīng)濟行為：政府活動對貨幣乘數(shù)的影響主要是通過彌補財政赤字的三種方式體現(xiàn)的。政府如果采用增稅的方式彌補財政赤字，短期內(nèi)并不直接影響貨幣乘數(shù)和貨幣供應(yīng)量，但在長期內(nèi)將通過影響投資收益，導(dǎo)致投資需求下降，貸款需求減少，導(dǎo)致貨幣乘數(shù)變小。政府若采用舉債方式彌補財政赤字，公眾和商業(yè)銀行在購買國債時，貨幣供給總量短期內(nèi)雖然不變，但貨幣結(jié)構(gòu)將發(fā)生變化，各層次的貨幣乘數(shù)也將發(fā)生變化。如果政府采用向中央銀行直接借款或透支的方式彌補后，政府的各種支出一部分將直接增加現(xiàn)金投放，從而影響通貨——存款比率；另——部分將使非政府部門的存款增加，引起銀行存款的增加，導(dǎo)致準(zhǔn)備一存款增加，進而影響貨幣乘數(shù)。

8、通貨膨脹發(fā)生的一般原因是什么？

不同時期不同國家通貨膨脹產(chǎn)生的原因有許多，但總結(jié)起來，可分為兩大類，即直接原因和深層原因。

最直接原因只有一個，那就是貨幣供應(yīng)過多。用過多的貨幣供應(yīng)量與既定的商品和勞務(wù)量相對應(yīng)，必然導(dǎo)致貨幣貶值、物價上漲，出現(xiàn)通貨膨脹。

深層原因主要有：需求拉上、成本推動、結(jié)構(gòu)因素以及供給不足、預(yù)期不當(dāng)、體制制約等。這是從深層次上尋找貨幣供應(yīng)過多的。

三、論述題

2、中央銀行的職能與作用

中央銀行的基本特征、性質(zhì)和法律地位決定了其具有特殊的職能。這種特殊的職能主要表現(xiàn)在中央銀行是發(fā)行的銀行、國家的銀行和銀行的銀行。

1、中央銀行是“發(fā)行的銀行”。有貨幣發(fā)行權(quán)，發(fā)行銀行券、紙幣的銀行。從中央銀行的產(chǎn)生和發(fā)展歷史看，獨占貨幣發(fā)行權(quán)是其最先具有的職能，也是它區(qū)別其他普通商業(yè)銀行的根本標(biāo)志。貨幣發(fā)行權(quán)的壟斷一方面有利于中央銀行根據(jù)客觀經(jīng)濟形勢和國家宏觀金融政策，適當(dāng)調(diào)整貨幣供應(yīng)量；另一方面，貨幣的集中發(fā)行以政府作后盾，有利于防止因分散發(fā)行造成貨幣供應(yīng)量失控，信用膨脹，幣值不穩(wěn)定，影響一國貨幣的信譽。即貨幣流通方便，比價清楚，利于形成統(tǒng)一的市場。

2、中央銀行是“銀行的銀行”。是指中央銀行與商業(yè)銀行和其它金融機構(gòu)發(fā)生業(yè)務(wù)往來，對商業(yè)銀行發(fā)生存貸款關(guān)系及資金往來清算關(guān)系，集中保管商業(yè)銀行的準(zhǔn)備金，充當(dāng)“最后貸款者”。這一職能具體表現(xiàn)在四個方面：集中存款準(zhǔn)備；充當(dāng)最后貸款人；全國票據(jù)的清算中心；監(jiān)督和管理全國的金融機構(gòu)。

3、中央銀行是“國家的銀行”。即作為國家貨幣政策的執(zhí)行者和干預(yù)經(jīng)濟的工具（政府管理金融的工具），又為政府服務(wù)。是指中央銀行代表國家執(zhí)行金融政策，代為管理國家財政收支以及為國家提供各種金融服務(wù)。主要包括：中央銀行代理國庫；代理發(fā)行政府債券、為政府籌集資金；代表政府參加國際金融組織和各種國際金融活動；制定和執(zhí)行貨幣政策等。

1、目前我國國際收支表現(xiàn)為雙順差，試分析其中的原因，并按照所學(xué)基本原理，說明這將對我國經(jīng)濟產(chǎn)生哪些正面和負面影響？

三、國際收支變化對宏觀經(jīng)濟的影響

1.國際收支的總差額盈余作為外匯儲備增長的主要來源，對于提高我國的外匯支付能力、穩(wěn)定匯率發(fā)揮了重要作用

由于長期的總差額順差，我國的外匯儲備持續(xù)增加，截止到1998年底已經(jīng)達到1450億美元的規(guī)模，位居世界第三。外匯儲備相對于外債余額、月度進口額的比例遠遠優(yōu)于東亞新興市場國家（地區(qū)），有利于增強我國的外債償付能力和中央銀行的市場干預(yù)能力。特別是1997－1998年期間，在東亞地區(qū)普遍出現(xiàn)貨幣危機的背景下，我國的總差額仍然保持了巨額順差，大大減緩了本幣貶值壓力，為穩(wěn)定國內(nèi)金融秩序和亞洲經(jīng)濟形勢作出了重要貢獻。

2.經(jīng)常項目收支的長期順差有利于我國國際收支的長期平衡與穩(wěn)定

經(jīng)常收支不同于資本收支。正常條件下可以直接轉(zhuǎn)化為外匯儲備和海外凈資產(chǎn)，而且不會帶來未來外匯支出的增加，應(yīng)當(dāng)說是保持外匯儲備長期穩(wěn)定增長的基本來源。1982－1998年我國累計實現(xiàn)的經(jīng)常順差是879.5億美元，相當(dāng)于全部外匯儲備的59.8%，其中“八五”時期這一比例是32.5%，“九五”前3年上升為99.1%。由于誤差與遺漏項的存在，雖然難以斷定經(jīng)常收支順差轉(zhuǎn)化為儲備資產(chǎn)的比例有多少。但是經(jīng)驗分析表明，誤差與遺漏的變動與資本收支的相關(guān)程度明顯大于與經(jīng)常收支的相關(guān)系數(shù)，說明經(jīng)常收支盈余的儲備資產(chǎn)轉(zhuǎn)化率高于資本收支。結(jié)售匯統(tǒng)計的結(jié)果也說明了這一點。

3.商品和服務(wù)貿(mào)易收支順差為有效利用海外需求、提高經(jīng)濟增長的規(guī)模與速度作出了直接貢獻

按照國內(nèi)生產(chǎn)總值（支出法）概念，貨物與服務(wù)貿(mào)易收支差額直接構(gòu)成市場總需求的一個組成部分，其增長對經(jīng)濟增長的直接拉動作用可以通過貢獻率指標(biāo)來反映。1982－1998年貿(mào)易順差對GDP的貢獻率是4.5%，拉動GDP增長0.4個百分點。其中“七五”時期的貢獻率是0.3%，拉動作用為0.03個百分點；“八五”時期分別是1.7%和0.2個百分點；“九五”前3年上升為19.7%和1.7個百分點?？梢姡熬盼濉睍r期貿(mào)易收支順差對經(jīng)濟增長的貢獻十分重要，是這一時期我國經(jīng)濟成功實現(xiàn)軟著陸不可缺少的促進因素之一。

4.資本收支順差，尤其是直接投資順差為國內(nèi)資本積累和結(jié)構(gòu)升級發(fā)揮了積極的作用

據(jù)統(tǒng)計，1996－1998年，我國按照資金來源劃分的固定資產(chǎn)投資中利用外資累計達8047.2億元，占全部的比重年平均達到10.6%，比1991－1995年的平均比重提高了近3個百分點。由此可見，利用外國直接投資和借款形成的固定資產(chǎn)已經(jīng)成為全社會資本積累的一個重要的組成部分。資本收支的順差為國內(nèi)投資的持續(xù)凈增長提供了重要的條件。值得注意的是，由于資本收支順差直接意味著資本和技術(shù)的凈流入，因此，長期的資本收支順差對于提高國內(nèi)產(chǎn)業(yè)的技術(shù)裝備水平和國際競爭力具有積極的意義。從這一點來看，1998年資本與金融收支逆差不僅對當(dāng)年的國際收支平衡，而且可能會對以后產(chǎn)業(yè)發(fā)展實力帶來一定不利的影響。

5.外匯儲備的過快增長（減少）加大了宏觀調(diào)控的難度

通貨膨脹率上升時期，外匯儲備過快增長會帶來外匯占款、貨幣供應(yīng)量的大量增加，從而進一步加大通貨膨脹壓力，抵消反通貨膨脹政策的效果。我國經(jīng)濟在1994－1996年曾經(jīng)有過這樣的經(jīng)歷。1997年以后，由于亞洲金融危機和國內(nèi)有效需求不足的影響，經(jīng)濟增長率持續(xù)回落，貨幣供應(yīng)量增速明顯減緩，中國經(jīng)濟開始出現(xiàn)通貨緊縮傾向。在這種背景下，保持國際收支盈余能夠在一定程度上起到穩(wěn)定貨幣供應(yīng)量增長水平的作用。例如，1997年由于國際收支的巨額順差，外匯儲備新增348.6億美元。僅此一項多投放2890億元人民幣，對當(dāng)年M2增量的貢獻率是19.9%。但是，1998年由于資本收支出現(xiàn)逆差，當(dāng)年新增外匯儲備比1997年急劇減少81.9%，對M2新增額的貢獻率下降了15.9個百分點，為此M2少增長了14.5%，可見，年度新增外匯儲備急劇減少也是造成1998－1999年貨幣供應(yīng)量增長速度回落的重要因素之一，在一定程度上抵消了擴大內(nèi)需的宏觀經(jīng)濟政策效果。

6.大量資本外逃不但造成外匯資源的流失，而且對國內(nèi)的經(jīng)濟穩(wěn)定產(chǎn)生了消極影響

目前國際上關(guān)于資本外逃的定義仍然不盡相同，資本外逃規(guī)模的測算方法也存在很大差異。因此，專家們對我國資本外逃情況的基本估計也有所不同(參見韓繼云等“1989－1998；中國資本外逃實證分析”《對外經(jīng)貿(mào)研究》,1999年第10期)。但是1997－1998年大量的資本外逃造成資本收支順差大幅度下降，直至出現(xiàn)逆差卻是一個不爭的事實。資本外逃的一個直接影響就是造成外匯資源的流失，削弱對外支付能力和匯率穩(wěn)定的基礎(chǔ)，間接的影響是減少國內(nèi)的貨幣供應(yīng)量。如果因資本外逃帶來的外匯儲備增長趨緩發(fā)生在經(jīng)濟增長率下降時期，如上所述將會加速經(jīng)濟緊縮的過程。1997以來我國的資本流出加劇，在很大程度上推動了通貨緊縮趨勢，對經(jīng)濟增長帶來了巨大的負面影響。這段時期的資本外逃是在出現(xiàn)人民幣貶值預(yù)期的背景下引發(fā)的，但大量的資本外逃又進一步加劇了貶值預(yù)期的上升，加重了金融恐慌的氣氛，在當(dāng)時東亞金融危機的環(huán)境下加大了我國國際收支平衡的困難程度，對維護匯率穩(wěn)定的貨幣政策形成了巨大壓力。另一方面，資本外逃多數(shù)情況下是通過非法方式逃避監(jiān)管，不但造成統(tǒng)計信息失真，發(fā)生誤導(dǎo)，而且破壞了國際收支與外匯管理制度的嚴(yán)肅性，擾亂了外匯市場，對正常經(jīng)濟活動造成沖擊，嚴(yán)重影響了國內(nèi)經(jīng)濟秩序和金融穩(wěn)定。

第二篇：貨幣銀行學(xué)作業(yè)

入黨申請書

我是一名中國軍人，作為一名軍人就要以祖國的利益為重，以人民的利益為重，黨在任何時候都把群眾利益放在第一位，同群眾同甘共苦，保持最密切的聯(lián)系，不允許任何黨員凌駕于群眾之上。黨在自己的工作中實行群眾路線，一切為了群眾，一切依靠群眾，從群眾中來，到群眾中去，把黨的正確主張變?yōu)槿罕姷淖杂X行動。做為一名軍人我時時刻刻都不會忘記這些教誨，我會堅決聽從黨的指揮，愛國愛黨。只要黨和人民需要，我就會奉獻我的一切！我堅決擁護中國共產(chǎn)黨，遵守國家的法律法規(guī)，維護祖國統(tǒng)一，在軍隊中起先鋒模范作用。不出賣自己的國家，嚴(yán)格保守黨和國家的秘密，執(zhí)行黨的決定，服從組織分配，積極完成黨的任務(wù)。

平時我在思想上堅定理想信念，樹立正確的世界觀、人生觀、價值觀，保持思想穩(wěn)定，及時調(diào)節(jié)自我，保持愉快的心情去干工作。注意政治理論的學(xué)習(xí)，使自己接受正確思想，確實做到“常在河邊走，就是不濕鞋”，能夠經(jīng)受住各種誘惑，永葆一名革命軍人的政治本色。多主動匯報思想，讓自己的思想讓黨組織知道，增強配合意識。

在工作中我以共產(chǎn)黨員的標(biāo)準(zhǔn)來要求自己，牢記入黨誓詞，克服并糾正自身存在的問題，工作中大膽負責(zé)，臟活、累活干在前面，遇到困難挺身而出。牢記黨對我的培養(yǎng)和教育，吃苦在前，享受在后。我要學(xué)習(xí)雷鋒的“釘子精神”，要不斷進取，知難而進，“三百六十行，行行出狀元，”我作為軍人，應(yīng)該充分利用部隊這所大學(xué)校，努力地鍛煉自己，使自身素質(zhì)不斷提高。

為人處世上團結(jié)同志、尊重領(lǐng)導(dǎo)，處理得當(dāng)與上級、同級、下級之間的關(guān)系。尊重上級，誠懇接受上級批評，不管批評是否正確，查找自身原因，決不與上級爭執(zhí)。與同級的關(guān)系，跳出老鄉(xiāng)圈子，多與戰(zhàn)友們交往，確實做到團結(jié)同志這一點。與下級關(guān)系，決不以新老兵拉長與他們的關(guān)系，以兄弟關(guān)系去幫助他，以身作則，確實體現(xiàn)出一個老兵的模范作用?，F(xiàn)在我還是一名預(yù)備黨員，我懇切希望黨組織能認可我，讓我轉(zhuǎn)正成為一名正式黨員。今后我會更加嚴(yán)格要求自己，牢記入黨誓詞。如果黨組織不予批準(zhǔn)，則說明我離真正黨員的要求還有距離，我不會灰心或失望。我會更加勤奮工作，努力學(xué)習(xí)政治、理論文化等知識，以更高的工作標(biāo)準(zhǔn)和工作姿態(tài)去爭取黨組織的批準(zhǔn)。

今天，我雖然向黨組織提出了入黨申請，請黨組織在實踐中考驗我！

此致

敬禮

申請人：

xxxx年x月x

第三篇：貨幣銀行學(xué)作業(yè)

網(wǎng)絡(luò)銀行對傳統(tǒng)銀行的沖擊

徐冰燕 營銷81001班 100017238

近年來，隨著全球電子商務(wù)的興起，我國商業(yè)銀行電子化的趨勢已經(jīng)電子貨幣的普及，現(xiàn)在網(wǎng)上消費已經(jīng)成為消費的一種重要的組成部分，電子支付也成為支付的重要手段。據(jù)信息產(chǎn)業(yè)部統(tǒng)計，1999年我國網(wǎng)上消費額只有5500萬元，發(fā)展水平僅為美國的0.23%。但是在2000年我國在網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施、信息化建設(shè)及電子商務(wù)推廣等方面有了實質(zhì)性的飛躍，網(wǎng)民人數(shù)有成倍的增長，2000年網(wǎng)上消費額已經(jīng)超過3億元，到2005年，這一數(shù)字估計將會超過65億元，可以說是一塊很誘人的蛋糕。AC尼爾森最新研究顯示，63%的中國網(wǎng)民曾在網(wǎng)上購物。隨著網(wǎng)民的急劇增長，中國正成為網(wǎng)上購物的大市場。中國互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)信息中心的統(tǒng)計顯示，從上世紀(jì)90年代開始，中國網(wǎng)民每年以300%的速度遞增，到2005年網(wǎng)民已超過1億人，成為僅次于美國的互聯(lián)網(wǎng)大國。

勿庸置疑，網(wǎng)上消費的方式有著傳統(tǒng)消費所無法比擬的優(yōu)勢。網(wǎng)上消費之所以有今天如此巨大快速的發(fā)展，和其先天所具有的得天獨厚的條件息息相關(guān)。首先，網(wǎng)上消費的便捷及其效率——這是最大的優(yōu)勢所在。點幾下鼠標(biāo)變完成一次交易，輕松方便。其次，商家選擇范圍大，商品價格低廉。網(wǎng)上購物消費者在購買一件商品時第一時間便能貨比三家，商品對比一目了然。第三是價格。價格作為消費者消費時的一個重要衡量指標(biāo)，在消費者決定購買一件商品時所起到的作用時是很大的。而網(wǎng)上的商家因為直接面對消費者，省下了中間環(huán)節(jié)的各項費用，因此價格普遍比市場價格低。例如同樣一款衣服在淘寶的價格往往要比現(xiàn)實生活中要低，所以吸引一大批消費者上網(wǎng)采購。

網(wǎng)絡(luò)銀行由此誕生，依托信息技術(shù)因特網(wǎng)的發(fā)展而興起的一種新型銀行，是基于因特網(wǎng)或其它電子通訊網(wǎng)絡(luò)提供金融服務(wù)的銀行機構(gòu)，是金融創(chuàng)新與科技創(chuàng)新相結(jié)合的產(chǎn)物，是新型的銀行產(chǎn)業(yè)組織形式和銀行制度。

這種全新的為客戶服務(wù)的方式，可以使客戶不受地理、時空的限制，只要能上網(wǎng)，就能夠在家里、辦公室或旅途中方便快捷地管理自己的資產(chǎn)，了解各種信息及享受到銀行的各種服務(wù)。在未來不太長的時期內(nèi)，網(wǎng)絡(luò)銀行將取代現(xiàn)有傳統(tǒng)銀行的經(jīng)營方式而成為銀行業(yè)的主要經(jīng)營手段，這將給傳統(tǒng)銀行業(yè)帶來前所未有的沖擊和挑戰(zhàn)。

網(wǎng)絡(luò)銀行優(yōu)勢明顯，一是能極大地降低經(jīng)營服務(wù)成本，創(chuàng)造巨大的利潤空間；二是業(yè)務(wù)開展不受時間地域限制，可最大限度地擴大業(yè)務(wù)規(guī)模；三是業(yè)務(wù)運作只需上網(wǎng)“點擊”，節(jié)省銀行和客戶的人力資源；四是使資金流隨物流的速度加快，減少在途資金損失。

一、網(wǎng)上銀行的特點：

1.操作迅速、快捷及高效率

網(wǎng)上銀行處理業(yè)務(wù)以電腦的處理能力為依托，互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)又具有超越時間約束和空間限制進行信息交換的特點及優(yōu)勢，用戶只需通過網(wǎng)絡(luò)，就能得到銀行每周7天，每天24小時的不間斷服務(wù)，相比傳統(tǒng)銀行，突破了傳統(tǒng)銀行需要在各地分支機構(gòu)才能辦理的銀行服務(wù)，同時，網(wǎng)上銀行可以同時接納5萬個用戶同時辦理各項業(yè)務(wù)，為顧客節(jié)約了大量排隊時間，效率非常高，另外，利用網(wǎng)上信息的交互性，可以及時了解客戶的消費需求，進一步針對市場需求，快速地更新網(wǎng)銀產(chǎn)品，從而顯示出其獨特的操作優(yōu)勢。

2.不受地域限制，隨意操作性強

網(wǎng)上銀行與傳統(tǒng)銀行相比，打破了傳統(tǒng)銀行受地域、時間等方面的限制，網(wǎng)上銀行能在全球任何地方、任何時間、以任何方式為用戶提供金融服務(wù)。

3.運行成本低

網(wǎng)上銀行主要是以電腦網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)為基礎(chǔ)，沒有固定的營業(yè)場所和營業(yè)人員，只需要在銀行網(wǎng)頁上操作相應(yīng)的服務(wù)即可，而傳統(tǒng)銀行需要建立分布廣泛的營業(yè)網(wǎng)點，這樣一來，就需要投入大量的資金、人力、物力等，成本非常高，因此，網(wǎng)上銀行與傳統(tǒng)銀行相比，降低了運行成本，節(jié)約的大量票據(jù)的印刷費用和流通費用，既節(jié)約成本，又環(huán)保低碳。

4.信息量大且新

網(wǎng)上銀行可以為客戶提供大量、更新快速的信息，包括金融市場動態(tài)、業(yè)務(wù)信息、外匯信息、投資理財信息等，還可以提供業(yè)務(wù)咨詢、宣傳及進行客戶調(diào)查等項目。

二、我國網(wǎng)上銀行發(fā)展的現(xiàn)狀：

1.網(wǎng)銀用戶和交易規(guī)模不斷增加

網(wǎng)上銀行雖然在我國起步較晚，加之又受全球金融危機的沖擊，但是在政府和銀行業(yè)主管部門的大力扶持下，發(fā)展非常迅速，仍然展現(xiàn)出強勁的發(fā)展勢頭，1996年中國銀行首次在國內(nèi)設(shè)立網(wǎng)站，1997年，招商銀行率先推出了網(wǎng)上銀行“一網(wǎng)通”，成為我國首家開通網(wǎng)上銀行的先驅(qū)者，隨后幾家國有銀行及其他商業(yè)銀行陸續(xù)開通網(wǎng)上銀行，并在我國的北京、上海、重慶、廣州、寧波、深圳、青島等主要城市試點成功，2003年我國爆發(fā) 非典，這又激起了互聯(lián)網(wǎng)和網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)的高速發(fā)展，人們開始接受網(wǎng)上購物，采用網(wǎng)上支付，據(jù)統(tǒng)計，截至2007年我國網(wǎng)上銀行用戶已發(fā)展到8 500萬，到了2009年網(wǎng)上購物用戶規(guī)模高達1.08億人，到了2010年，全國網(wǎng)銀個人用戶達1.5億，企業(yè)客戶達400多萬戶，2010年全年中國網(wǎng)銀市場交易額高達553.75萬億元，這標(biāo)志著我國網(wǎng)上銀行建設(shè)邁出實質(zhì)性的一步，通過數(shù)據(jù)可以顯示出我國網(wǎng)銀業(yè)務(wù)還有很大的市場前景。

2.用戶活躍度

隨著網(wǎng)銀用戶的持續(xù)增加，越來越多的用戶都開始慢慢嘗試網(wǎng)銀的各種業(yè)務(wù)，據(jù)《2009年中國網(wǎng)上銀行調(diào)查報告》顯示，個人用戶人均每月使用網(wǎng)銀5.9次，企業(yè)用戶使用高達11.3次，其中35～44歲的“社會核心”人群和女性網(wǎng)銀用戶增幅較大，由于網(wǎng)銀功能的不斷更新，用戶使用的活躍度也不斷提升，這對于許多網(wǎng)銀用戶來說，網(wǎng)上銀行正在由一種新鮮產(chǎn)品轉(zhuǎn)為日常生活和企業(yè)運營的必須產(chǎn)品。

3.業(yè)務(wù)種類逐漸豐富，形成各自品牌

我國網(wǎng)銀業(yè)務(wù)從起步到現(xiàn)在隨雖然只有短短的十幾年時間，但發(fā)展速度非常快，緊跟經(jīng)濟和時代潮流的快速發(fā)展，不斷研究不同用戶的需求，更新自己的產(chǎn)品，由過去網(wǎng)銀業(yè)務(wù)類型單

一、服務(wù)有限，發(fā)展至現(xiàn)如今的種類豐富、服務(wù)品種繁多，陸續(xù)形成自己獨有的品牌，如：工商銀行的“金融@家”、農(nóng)行的“金e順”、建行的“e路”、招行的“一網(wǎng)通”等在廣大用戶中間均有良好的口碑。

4.外資銀行已開始進入我國網(wǎng)上銀行領(lǐng)域 自從我國加入世貿(mào)組織后，外資銀行也看中了中國金融的廣闊前景。

開始關(guān)注并涉足中國的網(wǎng)上銀行，與國內(nèi)銀行展開競爭，目前有花旗、匯豐、恒生等十多家外資銀行面向我國開通網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)，隨著我國經(jīng)濟的快速發(fā)展和對外開放程度的進一步深化，全球經(jīng)濟一體化進程會使更多的外資銀行進入我國

網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)領(lǐng)域。

三、網(wǎng)上銀行存在的問題：

1.網(wǎng)銀內(nèi)部系統(tǒng)薄弱，存在一定的安全隱患

網(wǎng)上銀行最大的優(yōu)勢就是不受地域、時間的限制，使用方便快捷，但是據(jù)《2009年中國網(wǎng)上銀行調(diào)查報告》顯示，“網(wǎng)銀安全”已成為網(wǎng)上銀行發(fā)展面臨的最大障礙，盡管當(dāng)前計算機技術(shù)很發(fā)達，研發(fā)了許多加密技術(shù)，但計算機網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)仍然不是很穩(wěn)定，一些不法分子和黑客開始對網(wǎng)上銀行進行攻擊，盜取用戶賬號和密碼及其他信息，給廣大用戶造成了巨大的經(jīng)濟損失和心理陰影，嚴(yán)重

影響了用戶繼續(xù)使用網(wǎng)上銀行的信心，這樣一來，不利于網(wǎng)上銀行的進一步發(fā)展

2.網(wǎng)上銀行的相關(guān)法律法規(guī)不夠完善

我國網(wǎng)上銀行起步較晚，經(jīng)過十幾年的發(fā)展，已經(jīng)得到了大部分用戶的認可，但是當(dāng)前仍然缺乏與網(wǎng)上銀行相配套完善的法律法規(guī)，僅有中國人民銀行制定的《網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)管理暫行辦法》這一法律地位較低的部門規(guī)章，在維護網(wǎng)上銀行的正常進行，對電子資金的轉(zhuǎn)移和銀行與銀行之間、銀行與企業(yè)、銀行與個人之間的生的糾紛仍沒有完善的法律法規(guī)。

3.使用范圍小，客戶面較窄

改革開放以來，我國經(jīng)濟快速發(fā)展，使得計算機網(wǎng)絡(luò)領(lǐng)域也得到快速發(fā)展，覆蓋地區(qū)越來越多，但是由于我國各地經(jīng)濟水平有一定差異，這樣就使得只有一部分人了解和接受網(wǎng)銀業(yè)務(wù)，目前的使用人數(shù)只占我國總?cè)藬?shù)的1/6，且1/3的網(wǎng)民都是年輕的大學(xué)生，大多數(shù)網(wǎng)民上網(wǎng)都是為了娛樂和查找信息，真正使用網(wǎng)銀的幾率不大，另外，網(wǎng)銀的開通和普及主要是集中在沿海一些經(jīng)濟比較發(fā)達的大城市里，而欠發(fā)達地區(qū)目前網(wǎng)絡(luò)的覆蓋仍然有限，有些地區(qū)目前仍然沒有開通網(wǎng)上銀行，這就導(dǎo)致失去一些潛在的客戶群體。

4.網(wǎng)上銀行的經(jīng)營水平有限

目前，我國仍然沒有真正的網(wǎng)上銀行，當(dāng)前所謂的網(wǎng)上銀行就是各大銀行通過自己的網(wǎng)站和網(wǎng)頁，將傳統(tǒng)的金融新產(chǎn)品和服務(wù)簡單地搬到網(wǎng)上，在產(chǎn)品上沒有擺脫傳統(tǒng)業(yè)務(wù)功能的局限，服務(wù)項目規(guī)模也有限，科技含量不高，更多的是把網(wǎng)絡(luò)看成是一種銷售方式或渠道，而忽視了網(wǎng)絡(luò)金融產(chǎn)品及服務(wù)的創(chuàng)新潛力，難以滿足用戶對金融產(chǎn)品和服務(wù)日益增長的需要，基本處于一種虧損狀態(tài)。同時，我國的網(wǎng)絡(luò)金融業(yè)發(fā)展也不平衡，銀行業(yè)、證券業(yè)的網(wǎng)絡(luò)化程度要比保險業(yè)、信托業(yè)高出許多，這種結(jié)構(gòu)上的不平衡，也會影響到網(wǎng)絡(luò)金融業(yè)的穩(wěn)定，也影響著網(wǎng)絡(luò)銀行更深、更廣、健康地發(fā)展。

5.缺乏專業(yè)人才

網(wǎng)絡(luò)銀行的發(fā)展需要大量高端技術(shù)人才，特別是對計算機網(wǎng)絡(luò)和金融業(yè)務(wù)兩者均精通的高素質(zhì)人才，而我國目前從事銀行業(yè)人員專業(yè)技術(shù)水平均較低，這對于網(wǎng)絡(luò)銀行的發(fā)展及產(chǎn)品的創(chuàng)新和研發(fā)極為不利，同時人力資源的利用率也較差，因此，招聘高端技術(shù)人才是網(wǎng)上銀行持續(xù)發(fā)展的當(dāng)務(wù)之急。

四、網(wǎng)絡(luò)銀行對傳統(tǒng)銀行業(yè)的影響巨大，主要表現(xiàn)在以下幾點：

（一）削弱傳統(tǒng)銀行業(yè)的優(yōu)勢。過去，傳統(tǒng)銀行業(yè)的優(yōu)勢在于擁有遍布全球的機構(gòu)，代表實力象征的辦公用高樓大廈和本土人才，而網(wǎng)絡(luò)銀行的發(fā)展只要在國內(nèi)有一個支付網(wǎng)接口就可以在網(wǎng)上向幾乎全國的客戶提供銀行業(yè)務(wù)服務(wù)，如美國的安全第一網(wǎng)絡(luò)銀行只有幾十名員工就可為全國提供金融服務(wù)。

（二）改變傳統(tǒng)銀行業(yè)的營銷方式。在信息社會，網(wǎng)絡(luò)是尋找客戶群的最便利的途徑，網(wǎng)絡(luò)銀行運用網(wǎng)絡(luò)這一交易雙方溝通、中介的渠道通過在網(wǎng)上聚集的巨大的人流、物流、信息流和資金流的相互促進、融通，使交易的效率大大提高，使銀行業(yè)的運營成本大大降低，業(yè)務(wù)量大大提高。而傳統(tǒng)銀行的人員促銷、網(wǎng)點促銷方式不得不徹底改變。

（三）轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)銀行的經(jīng)營理念。以富麗堂皇的高樓大廈作為銀行信譽象征，以鋪攤設(shè)點、增加銀行人員與客戶面對面的接觸服務(wù)經(jīng)營理念將被以高科技、高安全性，更方便快捷，不受時間地域限制的不直接見面的服務(wù)所取代。

（四）調(diào)整傳統(tǒng)銀行業(yè)的經(jīng)營戰(zhàn)略。使傳統(tǒng)銀行業(yè)的經(jīng)營以產(chǎn)品為導(dǎo)向，向以客戶為導(dǎo)向轉(zhuǎn)變。最大限度的滿足客戶日益多樣化的量身訂做的個人金融服務(wù)需要，迅速改變銀行與客戶的聯(lián)系方式，壓縮銀行分支機構(gòu)網(wǎng)點，投資構(gòu)建先進網(wǎng)絡(luò)、網(wǎng)絡(luò)設(shè)備、系統(tǒng)和軟件產(chǎn)品。

（五）引起銀行競爭格局發(fā)生變化。傳統(tǒng)銀行曾在支付中介業(yè)務(wù)中占據(jù)絕對的壟斷地位，當(dāng)前電子商務(wù)的快速發(fā)展和銀行電子化的相對落后給競爭者提供了絕佳的市場進入條件。電子商務(wù)的發(fā)展不會因為銀行網(wǎng)上支付的不支持而停止。很多非專業(yè)性機構(gòu)，包括工廠廠商和非金融企業(yè)都在試圖分享這一市場。比如早

在1994年微軟就曾投標(biāo)收購專長于家庭財務(wù)軟件的“直覺”公司，雖然失敗了但它已經(jīng)向銀行業(yè)發(fā)出了警告：銀行在支付業(yè)務(wù)中的一統(tǒng)天下的局面正在改變。世界各國的銀行都清醒地意識到了這種威脅，銀行業(yè)的競爭格局已從同業(yè)之間的競爭發(fā)展到多業(yè)進入銀行業(yè)更多市場主體之間的競爭，使競爭更加多元化、復(fù)雜化。

目前，中國人民銀行牽頭組織12家商業(yè)銀行聯(lián)合共建了中國金融認證中心并已掛牌運行。我國的網(wǎng)絡(luò)銀行尚處于起步，應(yīng)加快網(wǎng)絡(luò)銀行的發(fā)展步伐，培養(yǎng)和建立網(wǎng)絡(luò)金融問題的專門人才，加強對網(wǎng)絡(luò)銀行業(yè)的發(fā)展研究，研究對網(wǎng)絡(luò)銀行業(yè)的監(jiān)管問題，為網(wǎng)絡(luò)銀行的健康發(fā)展提供良好的法律環(huán)境和物質(zhì)環(huán)境。同時，各商業(yè)銀行要積極調(diào)整發(fā)展戰(zhàn)略，把網(wǎng)絡(luò)銀行做為今后的重要發(fā)展方向，追蹤世界先進技術(shù)，不斷創(chuàng)新網(wǎng)上銀行服務(wù)手段和服務(wù)方式，最大限度的投入到網(wǎng)絡(luò)銀行的建設(shè)中。

網(wǎng)上銀行的發(fā)展是一種不可阻擋的趨勢，是未來銀行業(yè)的必爭的核心領(lǐng)域，也是信息技術(shù)發(fā)展的必然結(jié)果，是提高銀行市場競爭力的重要手段，目前，我國網(wǎng)上銀行仍處于發(fā)展初期，特別是監(jiān)管體系還不健全，隨著科學(xué)技術(shù)的不斷發(fā)展，網(wǎng)上銀行業(yè)也將面臨著更大的挑戰(zhàn)，因此，我們應(yīng)盡快健全網(wǎng)銀監(jiān)管法律體系，不斷加強網(wǎng)銀產(chǎn)品的創(chuàng)新力度，以推動我國金融產(chǎn)業(yè)的健康、快速發(fā)展。

第四篇：貨幣銀行學(xué)作業(yè)3

貨幣銀行學(xué)第三次作業(yè)

一、解釋下列詞匯

1、貨幣均衡

貨幣均衡即貨幣供求均衡，是指在一定時期經(jīng)濟運行中的貨幣需求與貨幣供給在動態(tài)上保持一致的狀態(tài)。貨幣均衡是用來說明貨幣供給與貨幣需求的關(guān)系，貨幣供給符合經(jīng)濟生活對貨幣的需求則達到均衡。

2、通貨膨脹

通貨膨脹指在紙幣流通條件下，因貨幣供給大于貨幣實際需求，也即現(xiàn)實購

買力大于產(chǎn)出供給，導(dǎo)致貨幣貶值，而引起的一段時間內(nèi)物價持續(xù)而普遍地上漲現(xiàn)象。其實質(zhì)是社會總需求大于社會總供給（供遠小于求）

3、貨幣政策

中央銀行為實現(xiàn)一定的經(jīng)濟目標(biāo)，運用各種工具調(diào)節(jié)和控制貨幣供給量，進

而影響宏觀經(jīng)濟的方針和措施的綜合。

4、監(jiān)管競爭

5、公開市場業(yè)務(wù)

中央銀在金融市場上公開買賣有價證券，以此來調(diào)節(jié)市場貨幣量的政策行為。

6、貨幣政策時滯

指從貨幣政策制定到最終影響各經(jīng)濟變量，實現(xiàn)政策目標(biāo)所經(jīng)過的時間，即貨幣政策傳導(dǎo)過程所需的時間。

7、基礎(chǔ)貨幣

基礎(chǔ)貨幣是指處于流通界為社會公眾所持有的通貨及商業(yè)銀行存于中央銀行的準(zhǔn)備金的總合。

8、宏觀貨幣需求

宏觀貨幣需求是一個國家從宏觀和全社會的角度出發(fā)，把貨幣作為交易的媒介，探討為完成一定時期商品和勞務(wù)的交易量，需要多少貨幣來支撐，根據(jù)一定時期經(jīng)濟發(fā)展目標(biāo)，確定合理的貨幣供給率。

二、判斷正確與錯誤

1．行業(yè)自律是一種有效的制度安排，其能夠發(fā)揮作用有賴于政府的強制實施。(X)

2．貨幣供給形成了對商品和勞務(wù)的總需求(√)

3．中央銀行對政府的獨立性是絕對的(X)

4．存款準(zhǔn)備金政策是一個作用猛烈的貨幣政策工具，不能作為日常調(diào)控的工具。(√)

5．貨幣學(xué)派認為在貨幣傳導(dǎo)機制中起重要作用的是貨幣供應(yīng)量。(√)

三、單選題

1．我國法定的貨幣政策目標(biāo)是（C）。

A． 物價穩(wěn)定與充分就業(yè)

B． 經(jīng)濟增長與充分就業(yè)

C． 物價穩(wěn)定與經(jīng)濟增長

D． 經(jīng)濟增長與國際收支平衡

2．在現(xiàn)代市場經(jīng)濟條件下，最靈活最重要的貨幣政策工具是（C）。

A． 法定存款準(zhǔn)備率

B． 再貼現(xiàn)

C． 公開市場業(yè)務(wù)

D． 利率政策

3．1．存款準(zhǔn)備金越高，則貨幣乘數(shù)（B）。

A．越大

B．越小

C．不變

D．不一定

4．在調(diào)節(jié)貨幣和信用時，中央銀行處于被動地位的工具是（B）。

A．公開市場業(yè)務(wù)

B．再貼現(xiàn)政策

C．法定存款準(zhǔn)備金政策

D．消費信用管理

5．下列可作為貨幣政策的中介指標(biāo)的是(A)。

A．市場利率B．法定準(zhǔn)備金率C．基礎(chǔ)貨幣D．超額準(zhǔn)備金率

6．金融監(jiān)管的首要目標(biāo)是(D)。

A．維護國家利益B．維護社會公眾利益

C．控制金融機構(gòu)經(jīng)營規(guī)模D．維護金融體系的安全與穩(wěn)定

四、多選題

1． 1．隱蔽性通貨膨賬主要有以下表現(xiàn)形式（BCDE）。

A． 商品價格明顯上漲

B． 商品普遍短缺

C． 排隊購買

D． 憑票供應(yīng)

E． 黑市猖獗

2．中央銀行下列哪些活動會增加基礎(chǔ)貨幣的供給（AC）。

A． 購買政府債券

B． 賣出黃金、外匯儲備

C． 增加對商業(yè)銀行的信貸規(guī)模

D． 調(diào)高基準(zhǔn)利率

E． 提高法定存款準(zhǔn)備金比

3．在治理通貨膨脹中，屬于緊縮性貨幣政策的是（A BE）。

A． 提高法定存款準(zhǔn)備率

B． 提高再貼現(xiàn)率

C． 降低再貼現(xiàn)率

D． 中央銀行買進有價證券

E． 中央銀行賣出有價證券

4．社會總需求一般可分解為以下四項（ABCE）。

A． 消費需求

B． 投資需求

C． 政府支出

D． 家庭需求

E． 出口需求

5．降低再貼現(xiàn)率的政策效果是（AD）。

A． 增加了商業(yè)銀行的超額準(zhǔn)備金

B． 減少了商業(yè)銀行的超額準(zhǔn)備金

C． 提高了商業(yè)銀行的資金成本

D． 降低了商業(yè)銀行的資金成本

E． 減小了貨幣乘數(shù)

6、貨幣政策的外部時滯包括（BC）。

A．認識時滯

B．執(zhí)行時滯

C．生產(chǎn)時滯

D．行動時滯

E．計劃時滯

五、簡答題

1、金融監(jiān)管的基本原則

（1）.依法管理原則。各國金融管理體制不同，但是依法管理上是一致的。包含2個方面，一金融機構(gòu)是必須接受國家金融管理當(dāng)局監(jiān)督管理，有法保證。二是實施監(jiān)管也必須依法。這樣才能保證管理的權(quán)威性，嚴(yán)肅性，強制性，一貫性，有效性。

（2）.合理適度競爭原則。競爭和優(yōu)勝劣汰是一種有效機制。但是金融管理的重心應(yīng)該在創(chuàng)造適度競爭上，既要避免金融高度壟斷，排斥競爭從而喪失效率和活力，又要防止過度競爭惡性競爭從而波及金融業(yè)的安全穩(wěn)定，引起經(jīng)常性的銀行破產(chǎn)以及劇烈的社會動蕩。

（3）.自我約束和外部強制相結(jié)合原則。既不能完全依靠外部強制管理，如果金融機構(gòu)不配合，難以收到預(yù)期效果。也不能寄希望于金融機構(gòu)自身自覺的自我約束來避免冒險經(jīng)營和大的風(fēng)險，必須2個方面結(jié)合。

（4）.安全穩(wěn)健與經(jīng)濟效益結(jié)合的原則。這歷來是金融監(jiān)管的中心目的，為此所設(shè)的一系列金融法規(guī)和指標(biāo)體系都是著眼于金融業(yè)的安全穩(wěn)健和風(fēng)險防范。但是金融業(yè)的發(fā)展畢竟在于滿足社會經(jīng)濟的需要，要講求效益，所以金融監(jiān)管要切實把風(fēng)險防范和促進效益協(xié)調(diào)起來。

2、通貨膨脹的分類：

（1）按物價上漲的程度分為爬行式、溫和式、奔騰式、和惡性通貨膨脹。

（2）按市場機制的運行情況分為公開的和隱蔽的通貨膨脹。

（3）根據(jù)預(yù)期分為預(yù)期的和非預(yù)期的通貨膨脹。

（4）按照成因分需求拉上型、成本推進型和結(jié)構(gòu)型通貨膨脹。

3、貨幣政策目標(biāo)的內(nèi)容

穩(wěn)定物價；充分就業(yè)；經(jīng)濟增長；國際收支平衡。

4、貨幣政策與財政政策的共性與區(qū)別

共性：（1）共同作用于本國的宏觀經(jīng)濟方面

（2）兩者都是需求管理政策，即著眼于調(diào)節(jié)總需求，使之與總供給相

適應(yīng)。

（3）它們的目標(biāo)都是實現(xiàn)經(jīng)濟增長、充分就業(yè)、物價穩(wěn)定和國際收支

平衡。

區(qū)別：（1）政策的實施者不同，分別由中央銀行和財政部門來實施

（2）作用過程不同，貨幣政策的直接對象是貨幣運動的過程，以調(diào)節(jié)

貨幣供給的結(jié)構(gòu)和數(shù)量為初步目標(biāo)，進而影響整個社會經(jīng)濟生

活；財政政策的直接對象是國民收入再分配過程，以改變國民收

入再分配的結(jié)構(gòu)和數(shù)量為初步目標(biāo)，進而影響整個社會經(jīng)濟生

活。

（3）政策工具不同。貨幣政策使用的工具通常與中央銀行的貨幣管

理業(yè)務(wù)活動相關(guān)，主要是存款準(zhǔn)備金率、再貼現(xiàn)率、公開市場業(yè)

務(wù)等；財政政策所使用的工具一般與政府的收支活動相關(guān)，主要

是稅收、國債及政府的轉(zhuǎn)移性支付等。

六、論述題

1、試述通貨膨脹對經(jīng)濟效率的影響

（1）通貨膨脹導(dǎo)致儲蓄率降低。在高通貨膨脹的環(huán)境下，持有貨幣的機會成本將極大上升，同時人們在銀行的各類存款，其名義利率也往往不能隨通貨膨脹率的上升而充分調(diào)整，有時會出現(xiàn)“負利率”，從而導(dǎo)致儲蓄率降低。

（2）通貨膨脹導(dǎo)致投資率下降。在高通貨膨脹的環(huán)境下，各種商品的相對價格不斷變化，不確性增加，風(fēng)險增大。企業(yè)為規(guī)避風(fēng)險，常常會從生產(chǎn)周期長的產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)到生產(chǎn)周期短的產(chǎn)業(yè)。同時，通貨膨脹會導(dǎo)致股票、債券價格下跌，企業(yè)集資困難，投資率下降。

（3）通貨膨脹影響產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的合理配置。通貨膨脹會導(dǎo)致周期短、投資少、見效快的加工工業(yè)膨脹，導(dǎo)致基礎(chǔ)工業(yè)滯后，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)失衡。其次，政府為緩解通貨膨脹而大搞公共工程建設(shè)，所涉及的部門發(fā)展快于其他部門，加劇產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)失衡。居民的搶購造成的虛假需求對生產(chǎn)造成誤導(dǎo)。企業(yè)為追求生產(chǎn)速度導(dǎo)致產(chǎn)品質(zhì)量底。

（4）通貨膨脹打亂了正常的商品流通。通貨膨脹導(dǎo)致流通中的囤積居奇，出現(xiàn)嚴(yán)重投機存貨。此外，通貨膨脹不利于企業(yè)加強管理，引發(fā)金融領(lǐng)域的混亂和影響國際收支平衡，損害政府威信，使政局不穩(wěn)。

第五篇：貨幣銀行學(xué)

一、單項選擇題:每小題I分，共10分

1.商業(yè)銀行從事的不列入資產(chǎn)負債表內(nèi)卻能影響銀行當(dāng)期損益的經(jīng)營活動，是商業(yè)銀行的(C)，且其可以有狹義和廣義之分。

A.資產(chǎn)業(yè)務(wù)B.負債業(yè)務(wù)

c.表外業(yè)務(wù) D.借賃業(yè)務(wù)

2.下列屬于貨幣政策中介目標(biāo)的是（A）A基礎(chǔ)貨幣B.經(jīng)濟增長

c.穩(wěn)定物價 D.充分就業(yè)

3.成本椎動說解釋通貨膨脹時的前提是(B)

A.總供給給定B.總需求給定

C.貨幣供給給定D.貨幣需求給定

4.按照國際收支平衡表的編制原理，凡是引起資產(chǎn)增加的項目應(yīng)記入(A)。

A.借方B.貸方

C.借貸雙方D.附錄

5.凱恩斯的貨幣需求函數(shù)非常重視(C)。

A.恒久收入的作用 B.人力資本的影響

C.利率的作用D.匯率的作用

6.中央銀行若提高再貼現(xiàn)率，將(B)。

A.迫使商業(yè)銀行降低貸款利率B.迫使商業(yè)銀行提高貸款利率C.使企業(yè)得到成本更低的貸款D.對商業(yè)銀行和企業(yè)都基本沒有影響

7.在多種利率并存條件下起決定作用的科率是(A)。

A.基準(zhǔn)利率B.實際利率C.公定利率D.差別利率

8.有價證券的二級市場是指(D)。

A.證券發(fā)行市場B.貨幣市場C.證券初級市場D.證券轉(zhuǎn)讓市場

9.下列屬于應(yīng)在資本市場籌資的資金需求是(D)。

A.有一筆暫時閑置資金B(yǎng).商業(yè)銀行的準(zhǔn)備金頭寸不足

C.流動性資金不足D.補充固定資本

10.下列關(guān)于人民幣發(fā)行管理方面的正確規(guī)定是(C)。

A.發(fā)行庫由商業(yè)銀行經(jīng)營B.業(yè)務(wù)庫由中國人民銀行管理

c.發(fā)行庫保存發(fā)行基金 D.業(yè)務(wù)庫保存回籠基金

二、多項選擇題

11.下列關(guān)于利息的理解中正確的是(BCE)。

A.利息只存在于資本主義經(jīng)濟關(guān)系中

B.利息屬于信用范疇C.利息的本質(zhì)是對價值時差的一種補償

D.利息是企業(yè)生產(chǎn)成本的構(gòu)成部分

E.利息構(gòu)成了信用的基礎(chǔ)

12.現(xiàn)代商業(yè)銀行的形成途徑主要包括（AC）。

A.由原有高利貸銀行轉(zhuǎn)變而成B.政府出資設(shè)立 c.按股份制形式設(shè)立D.政府與私人部門合辦E.私人部門自由設(shè)立

13.下列屬于金融市場參與者的有（ABCDE）。

A.居民個人B.商業(yè)性金融機構(gòu)

c.政府D.企業(yè) E.中央銀行.14.商業(yè)銀行的負債業(yè)務(wù)是指銀行吸收資金的業(yè)務(wù)，即形成銀行資金來源的業(yè)務(wù)，包括（ABD）。A銀行自有資本B.存款負債 C現(xiàn)金D.其他負債 E.存放同業(yè)存款

15.從交易對象的角度看，下列屬于貨幣市場的子市場是(BCDE)。

A.國債市場B.同業(yè)拆借市場c.商業(yè)票據(jù)市場D.國庫券市場 E.回購協(xié)議市場

16.資本市場發(fā)揮的功能有（ABDE）。

A.是籌集資金的重要渠道

B.是資源合理配置的有效場所C.調(diào)劑臨時性資金余缺

D.有利于企業(yè)重組

E.促進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)向高級化發(fā)展

17.下到屬于我國居民的有(BCDE)

A.美國駐華使館外交人員B.在法國駐華使館工作的中國雇員

c.某一在華日本獨資企業(yè)的中國雇員D.國家希望工程基金會 E.在北京大學(xué)留學(xué)三年的英國留學(xué)生

18.下列各項中屬于國際信貸的是（ACDE）。

A政府信貸B.政府證券C國際金融機構(gòu)貸款D.國際銀行貸款E.出口信貸

19.中央銀行的三大政策工具是指(BCD)。

A.信貸配額B.再貼現(xiàn)政策

c.公開市場業(yè)務(wù)D.存款準(zhǔn)備金政策 E.窗口指導(dǎo)

20.下列不屬于高利貸信用特點的是（BD）。

A.具有較高的利率B.促進社會化大生產(chǎn)的發(fā)展 c.具有資本的剝削方式 D.具有資本的生產(chǎn)方式 E.與社會生產(chǎn)沒有直接的密切聯(lián)系

三、判斷正確與錯誤

21.金幣本位制條件下，流通中的貨幣都是金鑄幣。(X)

22.格雷欣法則是在金銀復(fù)本位制中的“雙本控制”條件下出現(xiàn)的現(xiàn)象。(√)

23.直接標(biāo)價法是用一定單位的外國貨幣為標(biāo)準(zhǔn)，來計算應(yīng)付若干單位的本國貨幣。（√）

24.牙買加體系規(guī)定黃金和美元不再作為國際儲備貨幣。(X)

25.信用關(guān)系是現(xiàn)代經(jīng)濟中最普遍、最基本的經(jīng)濟關(guān)系。(√)

26.回購是指資金供應(yīng)者從資金需求者手中購入證券，并承諾在約定的期限以約定的價格返還證券的經(jīng)濟行為"(X)

27.商業(yè)銀行經(jīng)營的風(fēng)險性與贏利性之間是負相關(guān)關(guān)系。(X)28.法定準(zhǔn)備金率與存款派生倍數(shù)之間呈現(xiàn)正比關(guān)系。(X)29.對于居民與非居民的界定是判斷交易是否應(yīng)納入國際收支統(tǒng)計的關(guān)鍵。(√)30.中央銀行的貨市發(fā)行在中央銀行資產(chǎn)負債表中列在資產(chǎn)一方。(X)

四、名調(diào)解釋 31.金融工具：是在信用活動中產(chǎn)生的、能夠證明債權(quán)債務(wù)或所有權(quán)關(guān)系并據(jù)以進行貨幣資金交易的合法憑證。32.間接標(biāo)價法：直接標(biāo)價法的對稱，即用一定單位的本國貨幣來計算應(yīng)收若干單位的外國貨幣的匯率標(biāo)價方法。33.證券行市：是指在二級市場上買賣有價證券時的實際交易價格。(3分)對有價證券的發(fā)行人和投資者來說，證券行市不僅影響證券新的發(fā)行價格，而且是影響投資決策的主要因素。(2分〉

五、簡答題 34.金融市場監(jiān)管有哪些原則?答：(1)金融市場監(jiān)管的含義包括兩個層次:一是指國家或政府對金融市場上各類金融機構(gòu)和交易活動所進行的監(jiān)管;二是指金融市場上各類機構(gòu)及行業(yè)組織進行的自律性管理。(2)金戴市場監(jiān)管的原則是:公開、公正、公平原則;制止背信的原則;禁止欺詐、操縱市場的原則。35.與直接融資相比，間接融資的優(yōu)點和局限性有哪些? 答：優(yōu)點:(1)靈活便利;(2)安全性高.(3)規(guī)模經(jīng)濟。局限性:(1)割斷了資金供求雙方的直接聯(lián)系;(2)減少了投資者的收益。36.要充分發(fā)揮利率的作用應(yīng)該具備哪些條件? 答：(1)市場化的利率決定機制。(2)靈活的利率聯(lián)動機制。(3)適當(dāng)?shù)睦仕健?4)合理的利率結(jié)構(gòu)。

六、論述題(15分)37.聯(lián)系我國實際說明貨幣需求的決定因素。答：要點:決定貨幣需求的因素可從兩個方面考察:(1)貨幣需求的宏觀因素①收入。收入與貨幣需求呈同方向變動關(guān)系。②價格。從本質(zhì)上看，貨幣需求是在一定價格水平下人們從事經(jīng)濟活動所需要的貨幣量。價格和貨幣需求，尤其是交易性貨幣需求之間，是同方向變動的關(guān)系。③利率。利率變動與貨幣需求量之間的關(guān)系是反方向的。但也有特殊情況，需要具體情況具體分析。④貨幣流通速度。貨幣流通速度與貨幣總需求是反向變動的關(guān)系，并且在不考慮其他因素的條件下，二者之間的變化存在相對固定的比例關(guān)系。⑤金融資產(chǎn)的收益率。金融資產(chǎn)的收益率主要是指債券的利息或股票的收益率與貨幣需求反向變動。⑥企業(yè)與居民對利潤與價格的預(yù)期。當(dāng)企業(yè)對利潤預(yù)期很高時，往往有較高的交易性貨幣需求；當(dāng)居民對價格預(yù)期較高時，往往會增加現(xiàn)期消費，減少儲蓄，居民的貨幣需求增加。⑦其他因素，包括：信用的發(fā)展?fàn)顩r、金融機構(gòu)技術(shù)手段的先進程度和服務(wù)質(zhì)量的優(yōu)劣、國家的政治形勢對貨幣需求的影響、民族性格、生活習(xí)慣和文化傳統(tǒng)等。（2）決定我國貨幣需求的微觀基礎(chǔ)： ①居民的貨幣需求。居民交易性貨幣需求與交易費用和貨幣收入正相關(guān)，與利率負相關(guān)。居民貨幣收入逐年增加，內(nèi)生地推動了居民貨幣需求的增長。②企業(yè)的貨幣需求。企業(yè)的交易性貨幣需求產(chǎn)生于較低交易成本的需要。企業(yè)交易成本的大小主要取決于三個因素：利率、商品交易費用和商品交易規(guī)模。③政府部門的貨幣需求。政府部門的貨幣需求主要為滿足履行公共職能的需要，包括：職能型貨幣需求，預(yù)防性貨幣需求。