第一篇：高管辭職現(xiàn)象在創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)

“鐵打的營(yíng)盤(pán)，流水的兵”。隨著“上市蜜月期”漸漸逝去，高管辭職現(xiàn)象在創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)中也日趨增多。與當(dāng)初加入公司時(shí)的信心滿滿相比，“夫妻兩地分居”、“身體健康堪憂”、“參加董事會(huì)不方便”等原因突然間都成了眾高管請(qǐng)辭的“擋箭牌”。透過(guò)上述略顯單薄的辭職理由，探究高管辭職幕后的真正動(dòng)因，似乎顯得尤為必要。

事實(shí)上，對(duì)有幸共赴“上市盛宴”的每位嘉賓而言，匆匆吃完走人還是細(xì)嚼慢咽品味，當(dāng)屬個(gè)人抉擇問(wèn)題。但是，高管們?cè)谏鲜泻蟆捌鹕黼x席”，往往被視作盡快減持套現(xiàn)的鋪墊之舉。雖然這一猜測(cè)在創(chuàng)業(yè)板至今仍停留在想象中，但記者通過(guò)采訪及梳理發(fā)現(xiàn)，部分創(chuàng)業(yè)板高管辭職確實(shí)難逃減持套現(xiàn)的猜疑，而促使高管辭職的其他誘因則同樣不可忽視。

高管離職漸成風(fēng)

據(jù)統(tǒng)計(jì)，創(chuàng)業(yè)板開(kāi)板至今尚不足10個(gè)月，但今年以來(lái)已有33名高管辭職，涉及24家公司。在具體身份上，董事8名、監(jiān)事7名；獨(dú)立董事8名；副總裁、副總經(jīng)理等5名；董秘4名；核心技術(shù)人員1名。

作為昔日全力輔助公司上市的核心骨干，創(chuàng)業(yè)板高管們今年以來(lái)則以月均四名以上的頻率向上市公司提出辭呈。

值得注意的是，上述高管的請(qǐng)辭申請(qǐng)均是在其任期未到期時(shí)作出的，而個(gè)別上市公司高管通過(guò)董監(jiān)事?lián)Q屆選舉而“隱性辭職”的現(xiàn)象則并未統(tǒng)計(jì)在內(nèi)。但即便如此，今年以來(lái)主動(dòng)辭去相關(guān)職務(wù)的創(chuàng)業(yè)板高管平均每月多達(dá)4名以上。

分月度看，今年3月堪稱創(chuàng)業(yè)板高管辭職的“小高峰”，當(dāng)月共有9名高管辭職，其中8人來(lái)自去年10月首批掛牌企業(yè)。

進(jìn)一步統(tǒng)計(jì)顯示，上述高管辭職事件均發(fā)生在2010年，且辭職人數(shù)與公司上市時(shí)間存在一定的正相關(guān)關(guān)系。其中，去年10月30日首批登陸創(chuàng)業(yè)板的28家公司中共有19名高管辭職，而去年12月25日以后上市的近70家公司中高管辭職人數(shù)僅為14名。分析人士不無(wú)憂慮地指出，若照此趨勢(shì)，隨著時(shí)間的推移，后上市企業(yè)高管辭職數(shù)是否也會(huì)隨之“潮涌”呢？

值得一提的是，與首批28家創(chuàng)業(yè)板公司相比，盡管此后上市的公司離職人數(shù)較少，但若以企業(yè)上市時(shí)間點(diǎn)為基準(zhǔn)，其離職速度卻明顯增快。統(tǒng)計(jì)顯示，首批創(chuàng)業(yè)板公司的上述19名高管平均辭職時(shí)點(diǎn)為上市后5.2個(gè)月。與此相比，此后批次上市公司的14名高管平均辭職時(shí)點(diǎn)則是上市后的2.1個(gè)月。

以同花順為例，公司去年12月25日登陸創(chuàng)業(yè)板，未曾料到的是，公司董秘方超和監(jiān)事易曉梅卻于今年1月18日雙雙向公司提交辭呈，這距公司上市不足1個(gè)月時(shí)間。此外，梅泰諾副總裁施文波和三川股份董事來(lái)傳華則是在公司上市后1個(gè)多月后便“掛冠而去”。

而在外界最為關(guān)注也最敏感的辭職動(dòng)機(jī)上，僅有少數(shù)創(chuàng)業(yè)板高管明確表示“因個(gè)人發(fā)展”、“工作變動(dòng)”而去職，而過(guò)半高管均是以“因個(gè)人原因”這一含糊其詞的解釋作為辭職的“擋箭牌”。面對(duì)自己為之奉獻(xiàn)多年的“東家”，面對(duì)一家上市不足一年、前景廣闊的上市公司，上述單薄的辭職陳詞顯然缺乏足夠的說(shuō)服力……

無(wú)處不在的減持誘惑

統(tǒng)計(jì)顯示，目前主動(dòng)請(qǐng)辭的33名創(chuàng)業(yè)板高管中有14人直接或間接持有股份。而創(chuàng)業(yè)板高管辭職時(shí)點(diǎn)與其持股解禁日的關(guān)系常常令人浮想聯(lián)翩。

低廉的投資成本，高比例的持股份額，減持過(guò)程中對(duì)公司股價(jià)的打壓，套現(xiàn)完成后所獲得的巨額收益……中小投資者對(duì)上市公司高管減持的“反感”，皆歸于此。反觀創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)，在不斷高企的市盈率之下，一些高管的突然辭職，往往被外界解讀成為日后減持套現(xiàn)鋪路，因?yàn)榕c在任時(shí)“每年減持股份不得超過(guò)所持公司股份25%”的硬性規(guī)定相比，高管辭職后減持的規(guī)模和自由度大大增加。

雖然由于創(chuàng)業(yè)板高管持股目前仍處在禁售期，“辭職皆為套現(xiàn)”僅是一種市場(chǎng)解讀，但有意思的是，對(duì)于高管離職一事，多家上市公司在接受記者采訪時(shí)幾乎一致表示，公司高管離職絕非是為日后大規(guī)模套現(xiàn)，但公司也不能保證股份解禁后高管不套現(xiàn)。高管辭職與日后減持的關(guān)系似乎成了一個(gè)很難求證的謎團(tuán)。

統(tǒng)計(jì)顯示，目前主動(dòng)請(qǐng)辭的33名創(chuàng)業(yè)板高管中有14人直接或間接持有股份。其中，個(gè)人持股數(shù)額最高的是賽為智能原董秘、副總經(jīng)理周嶸，目前共持有679萬(wàn)股；金亞科技原董事陸擎則以516萬(wàn)股位居次席。

從創(chuàng)業(yè)板的“老大哥”——中小板公司股份解禁后高管們頻繁拋售來(lái)看，高管減持自家股份似乎不可避免，其中個(gè)別高管的“踩線減持”行為（即每年減持持股的25%）更是映襯出其套現(xiàn)之急迫。

而中小板高管中的確存在為減持套現(xiàn)不惜辭職的案例。自然人胡美珍于2008年6月18日辭去延華智能董事兼副董事長(zhǎng)職務(wù)，而在6個(gè)月“禁售期”過(guò)后，胡隨即在2009年1月、2月期間將其持股的一半（537萬(wàn)股）予以急速拋售，之所以未全部拋空，原因在于其曾承諾離職半年后的十二個(gè)月內(nèi)轉(zhuǎn)讓公司股份不超過(guò)其所持股票的50%。而在第二輪解禁期過(guò)后，胡在去年12月和今年1月期間再度出手減持。延華智能今年一季報(bào)顯示，胡美珍已將所有持股減持完畢，套現(xiàn)離場(chǎng)?？梢粤舷?，如果胡仍在上市公司任職，每年均要受到“25%減持紅線”的限制。而從目前僅1年時(shí)間即拋售一空的歷程來(lái)看，其辭職的目的即是為了快速減持。

分析人士表示，縱覽中小板減持案例，上市前極低的入股成本應(yīng)是高管執(zhí)著減持的主要?jiǎng)右?，在巨大的利益誘惑面前，高管旋即選擇了“落袋為安”。

反觀創(chuàng)業(yè)板辭職高管中，低成本獲取上市公司股份者“比比皆是”。以梅泰諾離職副總裁施文波為例，2007年5月，公司股東苑錫玉和張敏分別將持有的上市公司合計(jì)10%股權(quán)無(wú)償轉(zhuǎn)讓給施文波。而在2008年9月，施文波隨即將其中4.975%以175萬(wàn)元轉(zhuǎn)讓給了余傳榮、賈永和兩人。這意味著，施文波目前在擁有225萬(wàn)股梅泰諾股票的同時(shí)，已經(jīng)凈賺了175萬(wàn)元，因此上述持股也便成為“負(fù)成本”。

除低成本外，創(chuàng)業(yè)板高管辭職時(shí)點(diǎn)與其持股解禁日的關(guān)系也常常令人浮想聯(lián)翩。如福建一家創(chuàng)業(yè)板公司今年8月11日進(jìn)行了換屆選舉，公司財(cái)務(wù)經(jīng)理（持有50萬(wàn)股）和董秘（持有33萬(wàn)股）悄然離職。按離職后6個(gè)月內(nèi)不減持的規(guī)定，上述兩人在明年2月11日前無(wú)法套現(xiàn)。但事實(shí)上，明年2月11日恰好為該公司首批限售股解禁日。在此背景下，兩人選擇此時(shí)點(diǎn)“精確”離職，難免令人猜測(cè)其是在為日后減持鋪路。

有意思的是，不知是有意為之還是巧合，記者發(fā)現(xiàn)今年3月辭職高管中多達(dá)8名高管均出自首批創(chuàng)業(yè)板上市公司。由于其所持限售股今年10月末方解禁，因此對(duì)于持股的高管而言，辭職后6個(gè)月的禁售期對(duì)其不造成任何影響，即1年鎖定期一過(guò)便可隨意拋股。

而經(jīng)記者調(diào)查發(fā)現(xiàn)，高管辭職背后另一“隱情”是，部分公司高管“離職不離崗”，這很可能是為日后減持“精心而為”。江蘇某中小板公司高管曾在2008年5月起的短短兩周內(nèi)拋出963.9萬(wàn)股限售解禁股，套現(xiàn)近1.6億元，由此達(dá)到了當(dāng)年“持股25%”的減持上限。隨后，其在2008年7月辭去監(jiān)事會(huì)主席職務(wù)，半年禁售期一過(guò)，卸下減持?jǐn)?shù)量“枷鎖”的該高管立即在2009年2月大筆減持，套現(xiàn)態(tài)勢(shì)一直持續(xù)至今。據(jù)記者了解，該高管辭去上述職務(wù)后并未離開(kāi)公司，目前仍擔(dān)任上市公司黨委書(shū)記一職。由此觀之，其在職務(wù)取舍方面如此具有“針對(duì)性”，擺脫“減持束縛”應(yīng)是最重要的原因。

創(chuàng)業(yè)板辭職高管中同樣存在該現(xiàn)象。今年7月22日，持有77萬(wàn)股股份的張旭光因個(gè)人原因辭去立思辰監(jiān)事職務(wù)。但據(jù)公司相關(guān)人士介紹，張此番僅辭去了監(jiān)事一職，其目前仍在立思辰下屬公司擔(dān)任高管。在公司上市不足一個(gè)月即離職的同花順原監(jiān)事易曉梅，與公司實(shí)際控制人易崢為姐弟關(guān)系，間接持有同花順122.4萬(wàn)股股份，而在辭去上述職務(wù)后，同花順相關(guān)人士表示她現(xiàn)在的身份是“公司普通員工”。

顯然，與單純辭職套現(xiàn)相比，個(gè)別公司高管“離職不離崗”背后的真實(shí)意圖更值得揣摩。

職業(yè)經(jīng)理人“功成身退”

“秘而不宣的是，職業(yè)經(jīng)理人在跳槽之前，多與新東家達(dá)成業(yè)績(jī)目標(biāo)、股權(quán)激勵(lì)等約定。一旦公司順利上市，職業(yè)經(jīng)理人旋即辭職?！狈治鋈耸繉?duì)記者表示，“就如同一份對(duì)賭協(xié)議”。

如果將創(chuàng)業(yè)板離職高管歸類，職業(yè)經(jīng)理人是其中很顯眼的一個(gè)群體。眾所周知，多家公司在IPO籌備期廣引“強(qiáng)援”，重金招攬職業(yè)經(jīng)理人?！懊囟恍氖牵殬I(yè)經(jīng)理人在跳槽之前，多與新東家達(dá)成業(yè)績(jī)目標(biāo)、股權(quán)激勵(lì)等約定。一旦公司順利上市，職業(yè)經(jīng)理人旋即辭職?！狈治鋈耸繉?duì)記者表示，“就如同一份對(duì)賭協(xié)議”。

較為典型的案例是，華測(cè)檢測(cè)兩大高管一個(gè)月之內(nèi)接踵離去。先是6月1日，公司副總裁魏屹因個(gè)人原因請(qǐng)辭；6月30日，公司收到副總裁聶鵬翔的辭職申請(qǐng)，理由仍是“個(gè)人原因”。

在華測(cè)檢測(cè)公司網(wǎng)站上，董監(jiān)高人員名單中依舊掛著兩人的簡(jiǎn)介。不過(guò)，公司總機(jī)接線員向記者確認(rèn)，兩人均已離開(kāi)公司。如今，魏屹、聶鵬翔與華測(cè)檢測(cè)“藕斷絲連”的唯一紐帶是其“股東”身份，目前兩人分別持有華測(cè)檢測(cè)42.89萬(wàn)股和35.39萬(wàn)股，市值分別約為1100萬(wàn)元和900萬(wàn)元。

簡(jiǎn)歷顯示，聶鵬翔曾長(zhǎng)期擔(dān)任Intertek集團(tuán)商用及電子電器事業(yè)部華南區(qū)高級(jí)經(jīng)理及體系認(rèn)證部中國(guó)區(qū)總經(jīng)理，2007年加盟華測(cè)檢測(cè)出任副總裁職務(wù)，分管消費(fèi)品測(cè)試事業(yè)部業(yè)務(wù)。魏屹曾任麥當(dāng)勞深圳公司高級(jí)營(yíng)運(yùn)經(jīng)理、華南區(qū)培訓(xùn)中心高級(jí)培訓(xùn)經(jīng)理，2007年1月出任華測(cè)檢測(cè)副總裁，主管行政與人力資源管理。

事后來(lái)看，華測(cè)檢測(cè)招攬聶、魏兩人加盟顯然是為沖刺IPO，且很可能雙方達(dá)成某種回報(bào)約定。兩人入職不久，2007年5月，華測(cè)檢測(cè)便實(shí)施股權(quán)激勵(lì)，聶鵬翔和魏屹分別獲得

4.443萬(wàn)元出資額，受讓價(jià)為4.5萬(wàn)元。改制后兩人的持股數(shù)均為8.59萬(wàn)股。3個(gè)月后，華測(cè)檢測(cè)再度拋出股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，聶鵬翔、魏屹各獲15萬(wàn)股，兩人的持股數(shù)升至23.59萬(wàn)股。

2008年，華測(cè)檢測(cè)便有多人陸續(xù)離職，其所持股票被公司回購(gòu)并轉(zhuǎn)讓他人，其中魏屹以8.22萬(wàn)元“吃”下其中5萬(wàn)股，持股數(shù)增至28.59萬(wàn)股。從持股成本看，魏屹、聶鵬翔的投入分別為30.87萬(wàn)元、22.65萬(wàn)元，2009年度“10轉(zhuǎn)5派5元”后，成本進(jìn)一步攤薄。

梅泰諾前副總裁施文波曾任中國(guó)建筑一局集團(tuán)誼發(fā)公司機(jī)電事業(yè)部總經(jīng)理、北京建工集團(tuán)建工海亞公司副總經(jīng)理，2006年7月出任梅泰諾副總裁。今年2月25日，施文波以“個(gè)人身體原因”為由辭職。目前，其持有梅泰諾225萬(wàn)股，市值約5400萬(wàn)元。

創(chuàng)業(yè)板辭職高管中級(jí)別最高的當(dāng)屬網(wǎng)宿科技原董事、總經(jīng)理彭清。今年3月9日，彭清因個(gè)人原因請(qǐng)辭。資料顯示，彭清出道于互聯(lián)網(wǎng)，后轉(zhuǎn)投PE行業(yè)，2007年3月加盟網(wǎng)宿科技。據(jù)彭清自己介紹，當(dāng)時(shí)他給網(wǎng)宿定下3年內(nèi)三大目標(biāo)：其一是營(yíng)收年增速50%；其二是完成IPO；其三是建立現(xiàn)代化企業(yè)管理體系。網(wǎng)宿科技近年的高速增長(zhǎng)以及深創(chuàng)投、達(dá)晨創(chuàng)投的注資，彭清功不可沒(méi)。

對(duì)于辭職一事，彭清曾在接收媒體采訪時(shí)表示，完成業(yè)績(jī)目標(biāo)壓力很大，是其辭職的主要原因。不過(guò)，從財(cái)富上看，彭清掌舵網(wǎng)宿科技的3年為其帶來(lái)了豐厚回報(bào)。目前，彭清持有網(wǎng)宿科技431.51萬(wàn)股股份，市值約9100萬(wàn)元。

財(cái)務(wù)投資者的“生意經(jīng)”

在公司上市后，部分創(chuàng)投或財(cái)務(wù)投資人便早早退出董事席位，為未來(lái)減持套現(xiàn)贏取“時(shí)間差”。

常在創(chuàng)業(yè)板公司身上上演的“劇情”之一是，中途入股的創(chuàng)投或財(cái)務(wù)投資者“以小搏大”，IPO后賺得盆滿缽溢。而在公司上市后，部分創(chuàng)投或財(cái)務(wù)投資人便早早退出董事席位，為未來(lái)減持套現(xiàn)贏取“時(shí)間差”。

2007年末，南風(fēng)股份新增注冊(cè)資本400萬(wàn)元。其中，廣東通盈創(chuàng)投認(rèn)繳320萬(wàn)元，陳俊嶺認(rèn)繳80萬(wàn)元，價(jià)格為2.5元/1元注冊(cè)資本。股份公司設(shè)立后，通盈創(chuàng)投持有414.81萬(wàn)股，陳俊嶺個(gè)人持有103.7萬(wàn)股。資料顯示，通盈創(chuàng)投成立于2007年6月，擔(dān)任總裁的陳俊嶺持有通盈創(chuàng)投36%的股權(quán)。兩者的股票市值如今已逾2.5億元，賬面回報(bào)達(dá)24倍。

陳俊嶺的履歷顯示，其曾任職于廣東國(guó)際信托、駿豐頻譜等公司，在投資南風(fēng)股份之前

在創(chuàng)投界籍籍無(wú)名。今年4月14日，陳俊嶺“因個(gè)人原因”向南風(fēng)股份遞交辭職報(bào)告。

“創(chuàng)投機(jī)構(gòu)投資項(xiàng)目后，往往會(huì)派駐董事以監(jiān)督、指導(dǎo)公司治理和上市運(yùn)作?！鄙虾?chuàng)投界一位人士表示，“創(chuàng)投委派董事在公司上市后辭職的情形分好幾種：有些是雙方事先就約定，一旦項(xiàng)目上市即刻退出董事會(huì)；有些是創(chuàng)投由于項(xiàng)目需要進(jìn)行內(nèi)部人員調(diào)配，接任者仍是創(chuàng)投代表；而個(gè)人持有股份的創(chuàng)投機(jī)構(gòu)人員辭職，則可能是出于個(gè)人套現(xiàn)的目的。”

記者注意到，陳俊嶺辭職后，接任董事的是南風(fēng)股份副總經(jīng)理李曉明，與通盈創(chuàng)投并無(wú)關(guān)聯(lián)；上海佳豪三股東紫晨投資董事長(zhǎng)李彧3月14日辭去董事一職系“工作安排原因”，接替者張華是紫晨投資副總；8月4日辭任新寧物流董事的張小明，為公司三股東昆山泰禾投資的總經(jīng)理，尚未提名接任者。

與經(jīng)驗(yàn)豐富的創(chuàng)投相比，“單槍匹馬”的個(gè)人投資者更顯長(zhǎng)袖善舞的本色。2006年11月，自然人陸擎斥資1000萬(wàn)元拿下金亞科技1000萬(wàn)股。2008年末，陸擎將所持有的420萬(wàn)股、100萬(wàn)股和50萬(wàn)股以2.5元/股的價(jià)格分別轉(zhuǎn)讓給杭元福創(chuàng)業(yè)、謝福文和高敬杰，已收回投資成本并小有收益。其剩余所持的430萬(wàn)股經(jīng)2009年度“10轉(zhuǎn)2”后增至516萬(wàn)股，市值逾1億元。

事實(shí)上，陸擎是個(gè)專職財(cái)務(wù)投資者。由中學(xué)體育教師起步的她，在塔牌集團(tuán)和已過(guò)會(huì)的佳隆食品中均有斬獲。2006年末，陸以300萬(wàn)元收獲塔牌集團(tuán)300萬(wàn)股，為第五大股東。該部分股份于2009年5月18日解禁后，陸擎的名字便從2009年半年報(bào)流通股東名單中消失。2008年9月，陸擎出資296萬(wàn)元認(rèn)購(gòu)佳隆食品新增的200萬(wàn)股股份，持股成本僅1.48元/股。

不同的是，陸擎在塔牌集團(tuán)和佳隆食品并未任職，唯獨(dú)在金亞科技任董事。今年3月31日，陸擎辭去金亞科技董事一職。知情人士告訴記者，由于陸擎家在深圳，兩地來(lái)回不便，考慮家庭及身體因素提出辭呈。不過(guò)，客觀上看，陸擎辭去董事的時(shí)點(diǎn)頗為精準(zhǔn)，由于其股份鎖定期為1年，即在今年10月30日解禁；離職后6個(gè)月的限售禁令則將在9月30日消除。這意味著，10月30日解禁后，陸擎便可隨意減持套現(xiàn)。

董秘辭職各有原因

據(jù)統(tǒng)計(jì)，創(chuàng)業(yè)板公司辭職的董監(jiān)高人員中，剔除正常換屆因素，從董秘位置上辭任的共有4人，其中3人直接或間接持有公司股份。

眾所周知，上市公司董秘的工作對(duì)象包括董事會(huì)、管理層、股東、中小投資者、機(jī)構(gòu)投資者、監(jiān)管機(jī)構(gòu)、中介機(jī)構(gòu)等相關(guān)利益人，從中起到橋梁和紐帶作用，扮演著非常重要的角色。據(jù)統(tǒng)計(jì)，創(chuàng)業(yè)板公司辭職的董監(jiān)高人員中，剔除正常換屆因素，從董秘位置上辭任的共有4人，其中3人直接或間接持有公司股份。

今年4月29日，金亞科技原董秘陳建因“個(gè)人發(fā)展原因”辭職。陳建職業(yè)經(jīng)歷豐富，曾任期貨公司盤(pán)房部主管、證券分析師，并曾擔(dān)任上風(fēng)高科董秘。不過(guò)，他并未在金亞科技擁有股份。“辭職主要是出于個(gè)人職業(yè)發(fā)展的考慮，并無(wú)其他因素?！标惤▽?duì)記者表示，目前賦閑在家，仍未敲定下一步職業(yè)計(jì)劃。

同花順原董秘方超通過(guò)上海凱士奧間接持有1.2萬(wàn)股股份。今年1月18日，方超向公司提交辭呈，而此時(shí)距同花順上市還不足1個(gè)月。方超在電話中告訴記者，離開(kāi)同花順后，他與朋友合伙投資經(jīng)營(yíng)一家軟件企業(yè)，運(yùn)作模式與同花順相近，“我對(duì)公司的未來(lái)前景非?？春?，希望成為第二個(gè)同花順?！?/p>

事實(shí)上，上市公司高管“另起爐灶”最終登陸資本市場(chǎng)的案例并不罕見(jiàn)。最新的案例包括乾照光電、易聯(lián)眾和星網(wǎng)銳捷等。其中，乾照光電成立僅四年，其核心團(tuán)隊(duì)成員均來(lái)自三安光電大股東三安電子，董事長(zhǎng)鄧電明原為三安電子總經(jīng)理。易聯(lián)眾董事長(zhǎng)、實(shí)際控制人古培堅(jiān)，星網(wǎng)銳捷多名核心高管，均來(lái)自實(shí)達(dá)集團(tuán)。不過(guò)，高管離職創(chuàng)業(yè)也面臨“競(jìng)業(yè)禁止”的問(wèn)題，由此引發(fā)不少案件。

而直接持股的董秘，在公司上市后“閃電”離職，難免讓人引發(fā)減持套現(xiàn)的聯(lián)想。

賽為智能原副總經(jīng)理、董秘周嶸乃公司創(chuàng)始人之一，目前持有679.03萬(wàn)股，為第四大股東。今年4月7日，周嶸辭去董事、副總經(jīng)理及董秘職務(wù)，不再擔(dān)任任何職務(wù)。從股權(quán)演變看，其持股成本幾可忽略不計(jì)，而其所持股票市值近1.7億元，顯然存在較大的套現(xiàn)動(dòng)機(jī)。

探路者原董秘范勇建曾在北京證券投行部等單位工作，并曾任廣電網(wǎng)絡(luò)證券事務(wù)代表。2008年4月，范勇建出資100萬(wàn)元獲得探路者22.65萬(wàn)股股份，經(jīng)2009年度“10轉(zhuǎn)10”后增至45.3萬(wàn)股。今年6月10日，范勇建以辭職信結(jié)束了在探路者2年的董秘生涯，理由是“兩地分居、無(wú)法照顧家庭”。

“由于有實(shí)戰(zhàn)經(jīng)驗(yàn)的董秘比較稀缺，擬上市公司與引聘的董秘之間往往有一些利益約定，最主要的方式就是低價(jià)授予部分股權(quán)?！睒I(yè)內(nèi)人士表示，不排除部分董秘存在“淘金”心態(tài)，在公司上市后離職套現(xiàn)，并轉(zhuǎn)投下一個(gè)可以擁有股份的棲身之所。

在創(chuàng)業(yè)板公司中，不乏引入董秘并給予股權(quán)激勵(lì)的案例。2009年4月，華力創(chuàng)通二股東王琦與吳夢(mèng)冰簽署股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，王琦將所持20萬(wàn)股以1元/股的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給吳夢(mèng)冰，原因是為引進(jìn)人才實(shí)施股權(quán)激勵(lì)。資料顯示，吳夢(mèng)冰此前曾任昆百大、北斗星通董秘，但均未持股份，2009年5月才正式出任華力創(chuàng)通董秘。目前，吳夢(mèng)冰所持華力創(chuàng)通的股份市值約750萬(wàn)元，成為董秘成功“轉(zhuǎn)會(huì)”的典型案例。(來(lái)源：上海證券報(bào))

第二篇：高管辭職申請(qǐng)書(shū)

高管辭職申請(qǐng)書(shū)

高管辭職申請(qǐng)書(shū)1

尊敬的x總：

最近滿城風(fēng)雨，矛頭都是我作為一個(gè)ceo怎樣失敗。我多謝大家的意見(jiàn)和抨擊，事發(fā)后也承諾過(guò)深切反省和負(fù)責(zé)。想了一星期，我再為我的錯(cuò)誤向員工道歉，也多謝董事會(huì)再一次肯包容我的過(guò)失。但工作由個(gè)人的事，變成了所有人的事，性質(zhì)已起了改變。

雨過(guò)天青不難，但可以保證暴風(fēng)雨不再來(lái)嗎?我問(wèn)了自己這個(gè)問(wèn)題很久，意識(shí)到我這次的錯(cuò)誤并非如一些記者說(shuō)是技術(shù)上不小心，而是能力上出現(xiàn)了明顯的缺失。我會(huì)正視問(wèn)題，完善自我，不排除尋求專業(yè)輔助。在有信心改善之前，我明白到我在大家的心目中，不再是個(gè)稱職的ceo，更不配做員工的領(lǐng)路人。

為了令公眾安心，為了顯示我的后悔和承擔(dān)，我決定引咎辭職，和公司結(jié)束合作關(guān)系，做回普通的消費(fèi)者。這無(wú)疑是極大的損失，但我相信傳媒界，和公司的.客戶，都會(huì)歡迎我這個(gè)痛苦的決定。我不是個(gè)稱職的ceo，但做個(gè)稱職的顧客，我很有信心。

我在xx公司工作近二十年，一向互相支持和了解。今日因我的不稱職分手，也不會(huì)影響我們繼續(xù)來(lái)往，處理合作的日常事務(wù)。我做錯(cuò)事，認(rèn)了錯(cuò)，向董事會(huì)交待了，也得到董事會(huì)的原諒?；趩?wèn)責(zé)分手，已是極刑。以前種種，我和董事會(huì)不會(huì)再作響應(yīng)。以后種種，請(qǐng)大家尊重我和董事會(huì)只是朋友的關(guān)系，不要再訂出管理者的標(biāo)準(zhǔn)。假如我們的關(guān)系再有變化，我們一定第一時(shí)間通知傳媒，令大家可以再行監(jiān)督。

我已搬離xx，再一次多謝董事會(huì)多年來(lái)的包容，和傳媒多年來(lái)的鞭撻。人頭落地了，退一步海闊天空，希望事情可以告一段落。

此致

敬禮!

申請(qǐng)人：

日期：

高管辭職申請(qǐng)書(shū)2

尊敬的x總：

您好!

我想了很多許久才寫(xiě)下了這封辭職信。首先想對(duì)您說(shuō)聲謝謝，您壹年來(lái)給予的信任和厚愛(ài)，讓我在任何時(shí)候內(nèi)心都洋溢著感激之情。

回顧這壹年多來(lái)的工作情況，我深感能得到您的賞識(shí)進(jìn)入公司工作是我莫大的榮幸。我一直非常珍惜這份工作,且也十分認(rèn)真努力地對(duì)待工作。在公司工作壹年多啦，您用您的大智慧為公司的發(fā)展和未來(lái)規(guī)劃描繪的宏偉藍(lán)圖,我深信不疑!在您的英明領(lǐng)導(dǎo)正確決策下,正在一步步實(shí)現(xiàn)申請(qǐng)著名商標(biāo)成功、工業(yè)園項(xiàng)目逐步建成、項(xiàng)目申報(bào)成功、扶助資金正在審批中、項(xiàng)目也已通過(guò)專家評(píng)審、成立集團(tuán)公司指日可待,這一切一切都?xì)v歷在目,仿佛就發(fā)生在昨天

回首在公司這壹年多來(lái),我受益良多：在自動(dòng)化辦公方面增長(zhǎng)了知識(shí)，尤其是跟隨總您學(xué)到了不少書(shū)本上學(xué)不到的東西，必將令我受用終身，在此我深表感激!現(xiàn)基于我對(duì)家庭的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān),覺(jué)得目前公司支付給我的薪酬對(duì)于我來(lái)說(shuō)太低。為此，我進(jìn)行了長(zhǎng)時(shí)間的'思考，為了盡量減少對(duì)公司現(xiàn)有工作造成影響，同時(shí)也為了自己的人生追求和做為一個(gè)男人對(duì)家庭應(yīng)該肩負(fù)的責(zé)任，我請(qǐng)求辭去在公司的職務(wù)。

我非常感謝總您在這壹年多來(lái)對(duì)我的厚愛(ài)信用和關(guān)懷，在工作中如果有什么失誤與不足的地方，我只能對(duì)您說(shuō)聲抱歉，請(qǐng)您原諒!在公司的這段經(jīng)歷對(duì)于我而言是非常珍貴的。將來(lái)無(wú)論什么時(shí)候，無(wú)論在哪里，我都會(huì)為自己曾經(jīng)是公司的一員而感到榮幸。我確信也祝愿您:必將用您的大智慧引領(lǐng)公司走向一個(gè)更加高遠(yuǎn)的、全新的末來(lái)。

再一次真誠(chéng)地感謝您及公司全體同事對(duì)我的關(guān)愛(ài)與信任!祝您和總及您全家身體健康、生活幸福、工作順利!再次對(duì)我的離職給公司帶來(lái)的不便表示抱歉，謝謝!

此致

敬禮!

申請(qǐng)人：

日期：

第三篇：創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)

創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng) 創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)，顧名思義，著眼于創(chuàng)業(yè)，是為了適應(yīng)自主創(chuàng)新企業(yè)及其他成長(zhǎng)型創(chuàng)業(yè)企業(yè)發(fā)展需要而設(shè)立的市場(chǎng)。各國(guó)對(duì)此的稱呼不一，有的叫成長(zhǎng)板，有的叫新市場(chǎng)，有的叫證券交易商報(bào)價(jià)系統(tǒng)，比如美國(guó)的納斯達(dá)克、英國(guó)的AIM等。與主板市場(chǎng)只接納成熟的、已形成足夠規(guī)模的企業(yè)上市不同，創(chuàng)業(yè)板以自主創(chuàng)新企業(yè)及其他成長(zhǎng)型創(chuàng)業(yè)企業(yè)為服務(wù)對(duì)象，具有上市門(mén)檻低，信息披露監(jiān)管嚴(yán)格等特點(diǎn)，它的成長(zhǎng)性和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)均要高于主板。創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)主要服務(wù)于何種類型的企業(yè)？

答：創(chuàng)業(yè)板作為多層次資本市場(chǎng)體系的重要組成部分，主要目的是促進(jìn)自主創(chuàng)新企業(yè)及其他成長(zhǎng)型創(chuàng)業(yè)企業(yè)的發(fā)展，是落實(shí)自主創(chuàng)新國(guó)家戰(zhàn)略及支持處于成長(zhǎng)期的創(chuàng)業(yè)企業(yè)的重要平臺(tái)。具體講，創(chuàng)業(yè)板公司應(yīng)是具備一定的盈利基礎(chǔ)，擁有一定的資產(chǎn)規(guī)模，且需存續(xù)一定期限，具有較高的成長(zhǎng)性的企業(yè)。

與海外創(chuàng)業(yè)板相比，我國(guó)的創(chuàng)業(yè)板發(fā)行標(biāo)準(zhǔn)有什么特色？

答：首先，我國(guó)創(chuàng)業(yè)板發(fā)行上市的數(shù)量性標(biāo)準(zhǔn)仍然十分嚴(yán)格。（1）我國(guó)創(chuàng)業(yè)板仍然強(qiáng)調(diào)“凈利潤(rùn)”要求，且在數(shù)量上均嚴(yán)于海外創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)；（2）我國(guó)創(chuàng)業(yè)板對(duì)企業(yè)規(guī)模仍然有較高要求；（3）我國(guó)創(chuàng)業(yè)板對(duì)發(fā)行人的成長(zhǎng)性有定量要求；（4）我國(guó)創(chuàng)業(yè)板要求企業(yè)上市前不得存在“未彌補(bǔ)虧損”，而海外創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)則少有類似規(guī)定。其次，我國(guó)創(chuàng)業(yè)板對(duì)發(fā)行人的定性規(guī)范要求更為明確細(xì)致，以保證發(fā)行人的質(zhì)量和保護(hù)投資者。創(chuàng)業(yè)板與中小企業(yè)板在制度設(shè)計(jì)上存在差異嗎？

答：兩個(gè)板塊在制度設(shè)計(jì)上存在明顯差異。中小板是主板中相對(duì)獨(dú)立的板塊，在主板市場(chǎng)的制度框架下運(yùn)行，在發(fā)行審核、交易制度等方面與主板一致；創(chuàng)業(yè)板在注重風(fēng)險(xiǎn)防范的基礎(chǔ)上，在發(fā)行審核制度、公司監(jiān)管制度、交易制度等制度設(shè)計(jì)方面進(jìn)行了更加市場(chǎng)化的探索和創(chuàng)新，以適應(yīng)創(chuàng)業(yè)企業(yè)的特點(diǎn)與實(shí)際需求。創(chuàng)業(yè)板與中小板在功能定位上有何區(qū)別？

答：總體上看，創(chuàng)業(yè)板企業(yè)的發(fā)行條件比中小企業(yè)板要更為寬松，兩個(gè)板塊的功能定位各有側(cè)重，不能簡(jiǎn)單地把創(chuàng)業(yè)板理解為“小小板”。中小板主要服務(wù)于即將或已進(jìn)入成熟期、盈利能力強(qiáng)、但規(guī)模較主板小的中小企業(yè)；而創(chuàng)業(yè)板是以自主創(chuàng)新企業(yè)及其他成長(zhǎng)型創(chuàng)業(yè)企業(yè)為服務(wù)對(duì)象，這些企業(yè)的成長(zhǎng)性特點(diǎn)突出，開(kāi)始具備一定的規(guī)模和盈利能力，在技術(shù)創(chuàng)新、經(jīng)營(yíng)模式創(chuàng)新等方面非?；钴S。境外創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)的發(fā)展情況如何？

答：至2002年底全球共有44個(gè)創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)，到2008年底6年間保留了32個(gè)市場(chǎng)，有12個(gè)市場(chǎng)關(guān)閉。在32個(gè)保留的創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)中，有部分市場(chǎng)已經(jīng)走出了網(wǎng)絡(luò)股泡沫破裂的陰影，經(jīng)受住了股市大幅波動(dòng)的考驗(yàn)，實(shí)現(xiàn)了穩(wěn)步發(fā)展，運(yùn)作非常成功，比如美國(guó)市場(chǎng)、韓國(guó)市場(chǎng)、日本市場(chǎng)等等。另外，在2002年到2008年間，又有13家新設(shè)立的創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)，截至2008年底，全球GDP排名前十位的國(guó)家只有中國(guó)未設(shè)立創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)。創(chuàng)業(yè)板在多層次資本市場(chǎng)中處于什么位置？

答：主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板和場(chǎng)外市場(chǎng)都是我國(guó)多層次資本市場(chǎng)的重要組成部分，由于

服務(wù)對(duì)象的不同，各層次市場(chǎng)在發(fā)行標(biāo)準(zhǔn)、制度設(shè)計(jì)、風(fēng)險(xiǎn)特征、估值水平等方面都有所區(qū)別。簡(jiǎn)單講，主板主要面向經(jīng)營(yíng)相對(duì)穩(wěn)定、盈利能力較強(qiáng)的大型成熟企業(yè)；中小板主要面向進(jìn)入成熟期但規(guī)模較主板小的中小板企業(yè)；創(chuàng)業(yè)板主要面向尚處于成長(zhǎng)期的創(chuàng)業(yè)企業(yè)，重點(diǎn)支持自主創(chuàng)新企業(yè)；而統(tǒng)一監(jiān)管下的場(chǎng)外市場(chǎng)則主要為退市公司、非上市股份公司、高新園區(qū)股份公司等提供報(bào)價(jià)轉(zhuǎn)讓服務(wù)。

四個(gè)層次的市場(chǎng)共同構(gòu)成我國(guó)的多層次市場(chǎng)體系，服務(wù)于處于不同時(shí)期、不同成長(zhǎng)階段的企業(yè)，創(chuàng)業(yè)板在其中處于承上啟下的關(guān)鍵位置。待時(shí)機(jī)成熟后，多層次市場(chǎng)體系內(nèi)部將研究建立通暢的轉(zhuǎn)板機(jī)制。所以，創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)是多層次資本市場(chǎng)的重要環(huán)節(jié)，重點(diǎn)服務(wù)于自主創(chuàng)新企業(yè)及其他成長(zhǎng)型創(chuàng)業(yè)企業(yè)。如何判斷創(chuàng)業(yè)企業(yè)的價(jià)值？

答：判斷上市公司價(jià)值的沒(méi)有一個(gè)單一的、確定的標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)創(chuàng)業(yè)板上市公司來(lái)說(shuō)，投資者首先要關(guān)注公司是否具有持續(xù)成長(zhǎng)能力。一般來(lái)說(shuō)，可以考察企業(yè)所擁有的技術(shù)、經(jīng)營(yíng)模式和經(jīng)營(yíng)理念是否先進(jìn)或者獨(dú)特，管理層的整理素質(zhì)如何，企業(yè)所在行業(yè)的整體發(fā)展趨勢(shì)以及企業(yè)在行業(yè)中所占的地位等等。其次，投資者應(yīng)認(rèn)識(shí)到，沒(méi)有任何一個(gè)股票市場(chǎng)能夠保證所購(gòu)買的股票一定會(huì)獲得高收益。創(chuàng)業(yè)板雖然定位于高成長(zhǎng)性的創(chuàng)業(yè)企業(yè)，但這并不代表所有在創(chuàng)業(yè)板上市的企業(yè)都會(huì)獲得高成長(zhǎng)。企業(yè)的發(fā)展受到內(nèi)外部諸多因素的影響，一些企業(yè)上市后獲得資金支持，迅速發(fā)展壯大，投資者獲得了高收益，但也有一些企業(yè)被市場(chǎng)所淘汰，從而造成投資者的損失。此外，證券市場(chǎng)具有自身的運(yùn)行規(guī)律，即便是發(fā)展良好的企業(yè)，其股票也不會(huì)只漲不跌，證券市場(chǎng)本身的波動(dòng)也會(huì)造成投資者的損失。為什么設(shè)立獨(dú)立的創(chuàng)業(yè)板發(fā)行審核委員會(huì)？

答：創(chuàng)業(yè)企業(yè)具有規(guī)模小、風(fēng)險(xiǎn)大、創(chuàng)新性強(qiáng)等特點(diǎn)，與主板和中小板公司在發(fā)行條件、審核理念上存在較大差異。為保證審核人員有足夠的時(shí)間、精力進(jìn)行審核，創(chuàng)業(yè)板設(shè)立獨(dú)立的發(fā)行審核委員會(huì)，在發(fā)行初審基礎(chǔ)上審議創(chuàng)業(yè)企業(yè)的公開(kāi)發(fā)行股票申請(qǐng)。創(chuàng)業(yè)板是否對(duì)上市公司技術(shù)變化披露方面有特別要求？

答：是的。針對(duì)創(chuàng)業(yè)板部分科技型公司對(duì)核心技術(shù)的依賴程度較高的特點(diǎn)，創(chuàng)業(yè)板特別強(qiáng)調(diào)了上市公司應(yīng)充分披露核心技術(shù)變化可能造成的影響及風(fēng)險(xiǎn)。《創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》（征求意見(jiàn)稿）有關(guān)規(guī)定包括：商標(biāo)、專利、專有技術(shù)、特許經(jīng)營(yíng)權(quán)等重要資產(chǎn)的取得、使用發(fā)生重大變化時(shí)需及時(shí)披露相關(guān)情況；及時(shí)披露關(guān)鍵技術(shù)人員的離職情況；交易標(biāo)的涉及公司核心技術(shù)的, 應(yīng)當(dāng)說(shuō)明出售或購(gòu)買的核心技術(shù)對(duì)公司整體業(yè)務(wù)運(yùn)行及經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的影響及可能存在的相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)；上市公司獨(dú)立或者與第三方合作研究和開(kāi)發(fā)新技術(shù)、新產(chǎn)品、新的服務(wù)或者對(duì)現(xiàn)有技術(shù)進(jìn)行改造，取得重要進(jìn)展，該等進(jìn)展對(duì)公司盈利或者未來(lái)發(fā)展有重要影響的，公司應(yīng)及時(shí)披露該重要影響及可能存在的風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，如果有關(guān)核心技術(shù)的披露內(nèi)容屬于公司商業(yè)秘密的，公司可以按深交所的有關(guān)規(guī)定申請(qǐng)豁免履行相關(guān)信息披露義務(wù)。創(chuàng)業(yè)板在上市公司定期報(bào)告披露上有哪些特別要求？

答：首先，采取業(yè)績(jī)快報(bào)制，提高信息披露的及時(shí)性。根據(jù)《創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》（征求意見(jiàn)稿）的規(guī)定，預(yù)計(jì)不能在會(huì)計(jì)結(jié)束之日起兩個(gè)月內(nèi)披露報(bào)告的公司，應(yīng)當(dāng)在會(huì)計(jì)結(jié)束后兩個(gè)月內(nèi)披露相關(guān)會(huì)計(jì)期間的業(yè)績(jī)快報(bào)，業(yè)績(jī)快報(bào)應(yīng)披露上市公司本期及上年同期營(yíng)業(yè)收入、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)、利潤(rùn)總額、凈利潤(rùn)、總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)、每股收益、每股凈資產(chǎn)

和凈資產(chǎn)收益率等數(shù)據(jù)和指標(biāo)。

其次，強(qiáng)調(diào)要披露內(nèi)控制度檢查意見(jiàn)及募集資金專項(xiàng)審核報(bào)告。公司報(bào)送定期報(bào)告時(shí)應(yīng)提交審計(jì)委員會(huì)對(duì)公司內(nèi)部控制制度進(jìn)行檢查和評(píng)估后發(fā)表的專項(xiàng)意見(jiàn)；上市公司仍有募集資金在使用的，公司應(yīng)當(dāng)在進(jìn)行審計(jì)的同時(shí)，聘請(qǐng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)募集資金使用情況出具專項(xiàng)審核報(bào)告，并在報(bào)告中披露專項(xiàng)審核的情況。與主板相比創(chuàng)業(yè)板在退市制度方面有哪些特點(diǎn)？

答：相對(duì)主板我國(guó)創(chuàng)業(yè)板退市制度更為嚴(yán)格，也更加市場(chǎng)化，主要體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：一是直接退市，不再像主板要求必須進(jìn)入代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)，創(chuàng)業(yè)板公司實(shí)施直接退市，退市后如符合代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)條件，可自行委托主辦券商向中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)提出在代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)進(jìn)行股份轉(zhuǎn)讓的申請(qǐng)。

二是針對(duì)創(chuàng)業(yè)板公司的風(fēng)險(xiǎn)特征，增加了更為嚴(yán)格的退市標(biāo)準(zhǔn)，在主板退市標(biāo)準(zhǔn)基礎(chǔ)上，對(duì)出現(xiàn)下述情形的公司也將啟動(dòng)退市程序：1）被會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具否定意見(jiàn)或無(wú)法表示意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告，且在規(guī)定期限內(nèi)仍不能消除的；2）會(huì)計(jì)報(bào)表顯示凈資產(chǎn)為負(fù)，而未能在規(guī)定期限內(nèi)消除的；3）股票連續(xù)120個(gè)交易日累計(jì)成交量低于100萬(wàn)股，限期內(nèi)不能改善的。

三是為提高市場(chǎng)運(yùn)作效率，創(chuàng)業(yè)板將對(duì)三種退市情形啟動(dòng)快速退市程序：1）對(duì)于未在法定期限內(nèi)披露報(bào)告或中期報(bào)告的公司，最快退市時(shí)間從主板的六個(gè)月縮短為三個(gè)月；

2）對(duì)凈資產(chǎn)為負(fù)的，暫停上市后根據(jù)中期報(bào)告而不是報(bào)告的情況來(lái)決定是否退市；3）財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告被出具否定或拒絕表示意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告的創(chuàng)業(yè)板公司，暫停上市后也是根據(jù)中期報(bào)告而不是報(bào)告的情況來(lái)決定是否退市。

此外，在主板市場(chǎng)，允許被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示和其他特別處理公司，在完成重大資產(chǎn)重組后即可向交易所申請(qǐng)撤銷退市風(fēng)險(xiǎn)警示或其他特別處理。創(chuàng)業(yè)板則取消了上述相關(guān)規(guī)定。創(chuàng)業(yè)板公司申請(qǐng)股票在深交所上市需符合哪些條件？

答：創(chuàng)業(yè)板公司首次公開(kāi)發(fā)行的股票申請(qǐng)?jiān)谏罱凰鲜袘?yīng)當(dāng)符合下列條件：

（一）股票已公開(kāi)發(fā)行；

（二）公司股本總額不少于3000萬(wàn)元；

（三）公開(kāi)發(fā)行的股份達(dá)到公司股份總數(shù)的25%以上；公司股本總額超過(guò)四億元的，公開(kāi)發(fā)行股份的比例為10%以上；

（四）公司股東人數(shù)不少于200人；

（五）公司最近三年無(wú)重大違法行為，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告無(wú)虛假記載；

（六）深交所要求的其他條件。創(chuàng)業(yè)板上市公司可以發(fā)行可轉(zhuǎn)債嗎？如果可以，則其上市的條件是什么？

答：可以。創(chuàng)業(yè)板上市公司在按照證監(jiān)會(huì)規(guī)定完成可轉(zhuǎn)換債券發(fā)行后可以向深交所申請(qǐng)上市?？赊D(zhuǎn)換公司債券在深交所上市，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：

（一）可轉(zhuǎn)換公司債券的期限為一年以上；

（二）可轉(zhuǎn)換公司債券實(shí)際發(fā)行額不少于5000萬(wàn)元；

（三）申請(qǐng)可轉(zhuǎn)換公司債券上市時(shí)仍符合法定的公司債券發(fā)行條件。

創(chuàng)業(yè)板上市后即為全流通嗎？它在股份限售制度方面有沒(méi)有具體規(guī)定？

答：創(chuàng)業(yè)板也像主板一樣實(shí)行全流通，但為了保持公司股權(quán)與經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)定，創(chuàng)業(yè)板仍然對(duì)上市后的相關(guān)股份提出了限售要求，具體為：

（1）對(duì)控股股東、實(shí)際控制人所持股份，要求其承諾自發(fā)行人股票上市之日起滿三年后方可轉(zhuǎn)讓。

（2）對(duì)于其他股東所持股份，如果屬于在發(fā)行人向中國(guó)證監(jiān)會(huì)提出首次公開(kāi)發(fā)行股票申請(qǐng)前六個(gè)月內(nèi)（以中國(guó)證監(jiān)會(huì)正式受理日為基準(zhǔn)日）進(jìn)行增資擴(kuò)股的，自發(fā)行人股票上市之日起十二個(gè)月內(nèi)不能轉(zhuǎn)讓，并承諾：自發(fā)行人股票上市之日起十二個(gè)月到二十四個(gè)月內(nèi)，可出售的股份不超過(guò)其所持有股份的50%；二十四個(gè)月后，方可出售其余股份。

（3）對(duì)于前述兩類股東以外的其他股東所持股份，按照《公司法》的規(guī)定，需自上市之日起滿一年后方可轉(zhuǎn)讓。創(chuàng)業(yè)板實(shí)行什么樣的發(fā)行審核制度？

答：創(chuàng)業(yè)板發(fā)行審核制度仍為核準(zhǔn)制，由中國(guó)證監(jiān)會(huì)負(fù)責(zé)。同時(shí)創(chuàng)業(yè)板設(shè)立獨(dú)立的發(fā)行審核委員會(huì)，注重征求專家意見(jiàn)?？紤]到創(chuàng)業(yè)企業(yè)實(shí)際特點(diǎn)，對(duì)創(chuàng)業(yè)板擬上市企業(yè)的審核在理念上、程序上體現(xiàn)創(chuàng)業(yè)企業(yè)的特色，在盡量降低發(fā)行上市成本的同時(shí)，適應(yīng)資本市場(chǎng)深化發(fā)展的新形勢(shì)，注重發(fā)審質(zhì)量和效率；同時(shí)，改進(jìn)信息披露，增加創(chuàng)業(yè)企業(yè)透明度。

第四篇：高管辭職申請(qǐng)書(shū)Word模板

高管辭職申請(qǐng)書(shū)

尊敬的XX總以及公司的各位領(lǐng)導(dǎo)：

首先，非常感謝您這一段時(shí)間來(lái)對(duì)我的信任和以及工作上的支持，我非常榮幸的于XX年XX月XX日起，擔(dān)XXXX公司營(yíng)運(yùn)總監(jiān)一職，然而我現(xiàn)在因?yàn)樯眢w原因卻要辭職了。

這幾天我認(rèn)真回顧了我這一段時(shí)間的工作情況，覺(jué)得來(lái)公司工作是對(duì)我的鍛煉和磨練，我一直非常珍惜這份工作，這一段時(shí)間來(lái)，公司領(lǐng)導(dǎo)對(duì)我的關(guān)心，下屬對(duì)我的支持讓我感激不盡。在公司工作的這段時(shí)間中，在工作上我學(xué)到很多東西，也給我了發(fā)揮才干的舞臺(tái)，在很多方面都有了很大的提高，對(duì)于我此刻的離開(kāi)，我只能表示深深的歉意。

非常感激公司給予了我這樣的工作和施展的機(jī)會(huì)。我向公司提出辭職，主要是因?yàn)橐郧氨緛?lái)就有腰肌勞損的職業(yè)病，此次來(lái)到鑫怡家后因?yàn)楣ぷ魃系膲毫凸ぷ鲿r(shí)間跨度太長(zhǎng)的原因，現(xiàn)在這些病癥愈加嚴(yán)重，需要很多時(shí)間來(lái)調(diào)養(yǎng);嚴(yán)重影響到工作的進(jìn)度和效率?？紤]再三，我決定向公司提出辭職，請(qǐng)您諒解。

我在公司工作的這段時(shí)間得到了您的大力支持和幫助，對(duì)于您的幫助和公司的支持我非常感謝，也希望我們能有再次共事的機(jī)會(huì)，我會(huì)在離職前做好工作的交接，對(duì)所有交接的相關(guān)事宜做持續(xù)性支持。

企業(yè)發(fā)展之初，主要管理方式是靠人治。當(dāng)企業(yè)十幾、幾十個(gè)人的時(shí)候，企業(yè)所有情形都能一目了然，問(wèn)題一句話就能解決，當(dāng)組織規(guī)模擴(kuò)張到上百人的時(shí)候，自己那雙眼睛已經(jīng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠用了，自己所到之處滿眼都是問(wèn)題，而且說(shuō)個(gè)十遍八遍都不管用。這個(gè)時(shí)候，就是企業(yè)需要完善的組織、制度、計(jì)劃、執(zhí)行和控制。我們歷練了很多孕育期的改革、變故、陣痛。希望以后的鑫怡家用最好、最適合的機(jī)制，發(fā)展企業(yè)、運(yùn)作企業(yè)。

我很遺憾不能為公司輝煌的明天貢獻(xiàn)自己的力量。我只有衷心祝愿公司的發(fā)展前程一帆風(fēng)順!公司領(lǐng)導(dǎo)及各位同事工作團(tuán)結(jié)、為規(guī)范公司化管理提高一個(gè)臺(tái)階，最后想對(duì)運(yùn)營(yíng)部的每個(gè)參與工作的員工說(shuō)聲謝謝，您們辛苦了。

望XX總批準(zhǔn)為謝!

此致

敬禮!

申請(qǐng)人：XXX

XX年XX月XX日

第五篇：高管辭職原因與對(duì)策

高管辭職原因與對(duì)策

日期：2011-2-28

接近年底，人心思動(dòng)，新一輪的跳槽又即將開(kāi)始，各公司人力資源部都不得不面對(duì)年復(fù)一年的人員辭職挑戰(zhàn)，而公司最不愿意應(yīng)對(duì)的就是高管的辭職。在最近的咨詢項(xiàng)目中，筆者與多家企業(yè)高管溝通，就高管辭職常見(jiàn)的原因與對(duì)策與大家分享。

一、薪酬待遇

薪酬待遇是最普遍的引發(fā)高管離職的首要因素。

公司高管具備成熟的管理知識(shí)，了解公司的經(jīng)營(yíng)狀況和發(fā)展?jié)摿?，更明白其個(gè)人在公司中所處的地位、作用和影響。公司高管經(jīng)常代表公司參與對(duì)外交流活動(dòng)，對(duì)同行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)企業(yè)也比較熟悉，能夠了解到同類職位的薪酬待遇。綜合內(nèi)外因素，公司高管將衡量其現(xiàn)有待遇，如實(shí)際薪酬與其期望的薪酬相差較遠(yuǎn)時(shí)，公司高管將開(kāi)始尋求新的企業(yè)。

對(duì)策：企業(yè)需掌握行業(yè)的薪酬水平，將本企業(yè)的薪酬與市場(chǎng)薪酬做詳盡的對(duì)比分析，根據(jù)市場(chǎng)薪酬的走勢(shì)及時(shí)調(diào)整本企業(yè)的薪酬水平和結(jié)構(gòu)，確保企業(yè)薪酬水平的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。對(duì)于申請(qǐng)辭職的公司高管，需同時(shí)分析其個(gè)人薪酬的三方面：其個(gè)人近三年的薪酬增幅；其薪酬的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力；其薪酬在公司內(nèi)部的水平。在掌握上述資料后與高管進(jìn)行直接溝通，了解其薪酬期望值。如其期望值明顯超出企業(yè)實(shí)際承受能力，或明顯對(duì)于其他高管不公平，則該高管離職意圖非常明顯，難以挽回，應(yīng)馬上考慮其替代人選。如其期望值雖然較高但符合市場(chǎng)水平并在企業(yè)承受范圍之內(nèi)，則應(yīng)盡全力與其溝通，在最短的時(shí)間內(nèi)確定新的薪酬水平，穩(wěn)定其情緒，將負(fù)面影響控制在最小范圍，有條件的企業(yè)還可以考慮承諾長(zhǎng)期激勵(lì)手段。

二、同行競(jìng)爭(zhēng)

與薪酬待遇相關(guān)的常見(jiàn)因素是競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的人才爭(zhēng)奪，而這種因素對(duì)企業(yè)的打擊是最大的。受到競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手邀請(qǐng)的公司高管往往是本企業(yè)的關(guān)鍵人物，如運(yùn)營(yíng)副總、營(yíng)銷副總、研發(fā)總監(jiān)等。由于競(jìng)爭(zhēng)的敏感性，企業(yè)高管與競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的接觸往往比較隱蔽，所以當(dāng)高管向本企業(yè)提出辭職的時(shí)候，往往是其已經(jīng)和競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手達(dá)成共識(shí)了，并已經(jīng)做好了相關(guān)的準(zhǔn)備了。

對(duì)策：出現(xiàn)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手挖公司高管的情況時(shí)，公司的總經(jīng)理必須在第一時(shí)間內(nèi)作出快速處理。公司總經(jīng)理首先要和高管進(jìn)行坦誠(chéng)溝通，確認(rèn)其將赴任的對(duì)手企業(yè)，并需在當(dāng)時(shí)詳盡列舉兩家公司的優(yōu)劣對(duì)比，尤其要突出本企業(yè)對(duì)公司高管的獨(dú)特優(yōu)勢(shì)，擴(kuò)大對(duì)手的風(fēng)險(xiǎn)，站在高管的角度為其著想，打消其前往競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的念頭，同時(shí)配合薪酬提升的激勵(lì)。

三、團(tuán)隊(duì)融合團(tuán)隊(duì)融合是高管離職的重要原因。

公司高管的數(shù)量較少，但是個(gè)性一般都比較強(qiáng)，所以團(tuán)隊(duì)的融合顯得特別的重要。一般來(lái)說(shuō)，總經(jīng)理能否協(xié)調(diào)高管之間的關(guān)系直接影響到高管的穩(wěn)定。高管之間矛盾的負(fù)面影響極大，經(jīng)常會(huì)出現(xiàn)矛盾雙方都離開(kāi)公司的嚴(yán)重后果。

對(duì)策：出現(xiàn)由于團(tuán)隊(duì)融合問(wèn)題引起的高管辭職，總經(jīng)理需認(rèn)真思考目前高管團(tuán)隊(duì)的問(wèn)題。從企業(yè)對(duì)高管的需求、各位高管的背景、性格差異、互補(bǔ)性等多方面分析，了解引發(fā)矛盾的具體事件的真實(shí)面目，從長(zhǎng)遠(yuǎn)看辭職高管的作用。如果僅是因?yàn)槎唐趦?nèi)發(fā)生的矛盾而辭職，則可以通過(guò)安撫其情緒挽留高管；如果是長(zhǎng)期矛盾引發(fā)的，則需要快刀斬亂麻，必要時(shí)犧牲一方以保全更重要的一方。

四、工作壓力

工作壓力也是高管離職的重要原因。

職位越高，其壓力越大，作為公司高管，其背負(fù)的工作壓力是巨大的。許多公司高管在剛剛晉升時(shí)充滿激情，能夠完成公司規(guī)定的任務(wù)，但是隨著指標(biāo)越來(lái)越高，難度越來(lái)越大，壓力將個(gè)人潛能激發(fā)至極限邊緣時(shí)，激情將慢慢消退，高管將選擇辭職作為逃避壓力的手段。

對(duì)策：對(duì)由于壓力而辭職的高管，需具體情況具體分析。已經(jīng)發(fā)揮其能力上限的高管，為了挽留人才，可以適當(dāng)?shù)臏p輕其工作壓力，減少分管業(yè)務(wù)或降低指標(biāo)，但同時(shí)伴隨著薪酬的增幅減緩或者職位的降低。尚有潛力可挖的高管，應(yīng)激發(fā)其應(yīng)對(duì)壓力的信心，加大薪酬激勵(lì)的力度，同時(shí)主動(dòng)的幫助其尋求完成業(yè)績(jī)的方法，將其工作壓力轉(zhuǎn)化為事業(yè)動(dòng)力。

五、自主創(chuàng)業(yè)

自主創(chuàng)業(yè)也是公司高管離職的常見(jiàn)原因。

一般公司高管的自主創(chuàng)業(yè)分為兩種：一是建立一個(gè)與本企業(yè)相同業(yè)務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)企業(yè)；二是建立其他企業(yè)。

對(duì)策：在發(fā)生上述第一種情況時(shí)，企業(yè)必須嚴(yán)格控制其離職手續(xù)，確保企業(yè)機(jī)密資料的安全，確保重要客戶的替代維護(hù)人，確保離職高管領(lǐng)導(dǎo)的現(xiàn)有團(tuán)隊(duì)的穩(wěn)定，務(wù)必做好離任審計(jì)，必要時(shí)通過(guò)競(jìng)業(yè)避止協(xié)議進(jìn)行威懾。如發(fā)生第二種情況，則主要爭(zhēng)取較長(zhǎng)的交接時(shí)間，確保有合適的繼任者。

高管的辭職在任何企業(yè)都是一種挑戰(zhàn)，在解決高管辭職的過(guò)程中，人力資源部務(wù)必緊密配合公司總經(jīng)理的決策，提供相關(guān)的數(shù)據(jù)和信息，通過(guò)多種渠道努力了解辭職高管的真實(shí)意圖，及時(shí)向總經(jīng)理匯報(bào)并提出解決思路，幫助總經(jīng)理妥善處理高管的辭職。