第一篇：網(wǎng)絡(luò)借貸背景下我國商業(yè)銀行的發(fā)展對(duì)策研究

網(wǎng)絡(luò)借貸背景下我國商業(yè)銀行的發(fā)展對(duì)策研究

摘要：網(wǎng)絡(luò)借貸模式因其方便、快捷等優(yōu)點(diǎn)，使其在滿足中小微企業(yè)資金需求的同時(shí)，對(duì)商業(yè)銀行的發(fā)展產(chǎn)生了較大的沖擊。商業(yè)銀行應(yīng)針對(duì)網(wǎng)絡(luò)借貸模式的局限性，采取有效措施，以求得更好的發(fā)展。

關(guān)鍵詞：網(wǎng)絡(luò)借貸；商業(yè)銀行；發(fā)展對(duì)策

中圖分類號(hào)：F2

文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

doi：10.19311/j.cnki.16723198.2017.12.009

商業(yè)銀行是中小微企業(yè)發(fā)展資金來源的主渠道，但長期以來，中小微企業(yè)從商業(yè)銀行獲取貸款難。一方面，商業(yè)銀行的流動(dòng)性不夠，利率無法市場(chǎng)化、借貸資金流通緩慢，申請(qǐng)門檻高；另一方面，由于中小微企業(yè)的內(nèi)部結(jié)構(gòu)不完善、財(cái)務(wù)管理、信息披露等相關(guān)制度不健全，有效抵押物缺乏等，使得商業(yè)銀行評(píng)價(jià)中小微企業(yè)的資信難度大、成本高，為其提供貸款的風(fēng)險(xiǎn)高。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸滿足了中小微企業(yè)發(fā)展的資金需求，同時(shí)，對(duì)商業(yè)銀行的發(fā)展產(chǎn)生一定的沖擊，如何應(yīng)對(duì)網(wǎng)絡(luò)借貸的沖擊，成為商業(yè)銀行發(fā)展面臨的重要問題。

1網(wǎng)絡(luò)借貸簡介

網(wǎng)絡(luò)借貸是指資金的需求方和供給方在互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)上實(shí)現(xiàn)的，以小額資金借貸為主的一種新型借貸模式。該模式的最大特點(diǎn)是從認(rèn)證到記賬、清算，乃至交割等業(yè)務(wù)流程均在網(wǎng)上完成，貸款方足不出戶就能獲得貸款，而且無需抵押，純屬信用借貸。因此，它對(duì)緩解中小微短期資金需求、解決創(chuàng)業(yè)融資其他，以及開辟個(gè)人投資渠道方面有一定效果。

目前常見的網(wǎng)絡(luò)借貸模式主要有三類：純中介平臺(tái)的借貸模式、債權(quán)轉(zhuǎn)讓模式、保本墊付模式。其中，純中介形式的信用借貸種模式由于平臺(tái)不參與交易，沒有審貸環(huán)節(jié)，不墊付本金，借貸雙方自主成交；債權(quán)轉(zhuǎn)讓模式是由與平臺(tái)緊密關(guān)聯(lián)的第三方個(gè)人先行發(fā)放貸款，再將債權(quán)轉(zhuǎn)讓給投資者，借貸雙方無需直接簽訂債權(quán)債務(wù)合同，其交易風(fēng)險(xiǎn)較小，同時(shí)收益也較低；保本墊付模式的流動(dòng)性強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)控制力也比較強(qiáng)，但投資期限也較長。

2網(wǎng)絡(luò)借貸的優(yōu)勢(shì)

2.1交易流程比較

銀行貸款的流程為：建立信貸關(guān)系――提出貸款申請(qǐng)――貸款審查――簽訂貸款合同――發(fā)放貸款；網(wǎng)路借貸的流程為：網(wǎng)上注冊(cè)并通過實(shí)名驗(yàn)證（通過基本信息審核并獲得授信額度）――網(wǎng)上提交借入申請(qǐng)（通過審核，網(wǎng)上競(jìng)標(biāo)）――獲取貸款――生成電子合同。據(jù)此可知，銀行信貸流程較為繁瑣，且在申請(qǐng)過程中，需要提交相關(guān)財(cái)務(wù)報(bào)告等材料，同時(shí)，需要抵押質(zhì)押提供擔(dān)保。而網(wǎng)絡(luò)借貸相比來說，流程簡單，操作性強(qiáng)，直接通過平臺(tái)評(píng)定信用額度，并且不存在材料審核、銀行復(fù)查等方面的等待期，節(jié)約操作成本和時(shí)間成本，尤其對(duì)于小微企業(yè)，借貸成功率高，融資相對(duì)容易。

2.2借貸利率比較

如表1所示，從數(shù)據(jù)上看，中小企業(yè)從網(wǎng)絡(luò)借貸途徑獲得資金的成本要高于銀行借貸，其實(shí)不然。在中小企業(yè)向銀行申請(qǐng)貸款的過程中，銀行需要繁瑣的立項(xiàng)審核程序，由于嚴(yán)格的審核制度的存在，使得中小企業(yè)貸款申請(qǐng)成功的幾率變得很低，甚至無法成功申請(qǐng)貸款。即便貸款申請(qǐng)成功，也會(huì)由于漫長的審核程序失去了更多的商業(yè)機(jī)會(huì)，由此造成的損失要遠(yuǎn)高于通過網(wǎng)絡(luò)途徑申請(qǐng)貸款所要支付的利息。相比之下，網(wǎng)絡(luò)借貸獲取貸款容易，而且審貸時(shí)間短，獲取資金及時(shí)，從而在很大程度上滿足了中小微企業(yè)的資金需求，保證了其生產(chǎn)經(jīng)營所需資金的正常供應(yīng)，同時(shí)，有利于中小微企業(yè)及時(shí)把握商機(jī)、獲取更高的投資回報(bào)意義重大。在貸款人的預(yù)期投資收益高于貸款成本時(shí)，這種借貸模式就很容易運(yùn)作。因此，雖然網(wǎng)絡(luò)借貸的利息較高（是銀行貸款利息的四倍左右），但其業(yè)務(wù)發(fā)展依然迅速。

2.3參與主體比較

從參與主體來看，商業(yè)銀行的貸款主體主要為大型企業(yè)，中小微企業(yè)由于規(guī)模較小，利潤較低，資金需求量小，可抵押質(zhì)押物少，交易又較為頻繁，商業(yè)銀行一般不愿意為它們提供貸款；網(wǎng)絡(luò)借貸的貸款主體主要是中小微企業(yè)、大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者、低收入群體等。

2.4風(fēng)險(xiǎn)管理比較

為降低貸款風(fēng)險(xiǎn)，商業(yè)銀行一般根據(jù)貸款人提供的擔(dān)保人（包括法人和自然人）的資信，抵押、質(zhì)押產(chǎn)品的價(jià)值評(píng)估，貸款人提供的財(cái)務(wù)報(bào)表、歷史借貸還貸信息，以及從人民銀行的征信系統(tǒng)獲得的相關(guān)信息對(duì)貸款人的資質(zhì)和信用狀況進(jìn)行鑒別。通過上述途徑能夠在一定程度上降低貸款風(fēng)險(xiǎn)，但難以識(shí)別企業(yè)的惡意貸款行為，容易產(chǎn)生呆賬和壞賬。而網(wǎng)絡(luò)借貸打破了傳統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)管理辦法，一方面，利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)整合貸款人的相關(guān)數(shù)據(jù)，評(píng)價(jià)其資質(zhì)和資信狀況，另一方面，與專業(yè)的信用評(píng)價(jià)機(jī)構(gòu)合作，這些機(jī)構(gòu)一般均有先進(jìn)的信用評(píng)級(jí)技術(shù)，從而能幫助貸出方進(jìn)行有效的風(fēng)險(xiǎn)管理，此外，網(wǎng)絡(luò)借貸還借助貸款人的社交平臺(tái)，通過他們的社區(qū)網(wǎng)絡(luò)等獲取更多關(guān)于貸款人的信息，并借此進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理。

2.5借貸中產(chǎn)生的費(fèi)用比較

從企業(yè)向銀行申請(qǐng)貸款開始，商業(yè)銀行會(huì)產(chǎn)生以下費(fèi)用：收集數(shù)據(jù)的費(fèi)用，交易談判和簽約的費(fèi)用，交易合約的執(zhí)行和監(jiān)督費(fèi)用，解決交易糾紛的費(fèi)用。由于中小微企業(yè)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)不公開、不透明，商業(yè)銀行為其提供貸款的數(shù)據(jù)收集費(fèi)用高；由于借?J雙方的信息不對(duì)稱，中小微企業(yè)具有明顯的信息優(yōu)勢(shì)，它們很可能借助其信息優(yōu)勢(shì)，選擇損害銀行利益的行為，即商業(yè)銀行在交易談判和簽約時(shí)會(huì)遭遇逆向選擇，而且中小微企業(yè)貸款頻繁，使得商業(yè)銀行的交易談判和簽約費(fèi)用比較高；由于中小微企業(yè)數(shù)量多，位置分散，在履行合約時(shí)很可能產(chǎn)生敗德行為，從而使商業(yè)銀行交易合約的執(zhí)行和監(jiān)督費(fèi)用也比較高。此外，商業(yè)銀行貸款的數(shù)額大，一旦借入方違約發(fā)生，銀行將產(chǎn)生巨大的壞賬成本，并且還要為降低壞賬成本支付很高的訴訟費(fèi)用。而網(wǎng)絡(luò)借貸只需通過網(wǎng)絡(luò)對(duì)貸款人的基本信息進(jìn)行審核并據(jù)此確定授信額度，數(shù)據(jù)收集費(fèi)用低；網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)只是為借貸雙方“牽線搭橋”，交易談判和簽約費(fèi)用低；網(wǎng)絡(luò)借貸中貸出方通過互聯(lián)網(wǎng)、貸款人的社交平臺(tái)和社區(qū)網(wǎng)絡(luò)等獲取了大量有關(guān)貸款人的信息，其交易合約的執(zhí)行和監(jiān)督成本比較低；同時(shí)，網(wǎng)絡(luò)借貸模式借助風(fēng)險(xiǎn)備用金制度，逾期罰息制度，專門的在線法律顧問等，可以降低解決交易糾紛的費(fèi)用?？梢?，商業(yè)銀行為中小微企業(yè)提供貸款的總費(fèi)用比較高，而網(wǎng)絡(luò)借貸中貸出方的總費(fèi)用比較低。

第二篇：我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)展研究

我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)展研究

內(nèi)容提要：

P2P產(chǎn)生于網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的發(fā)展，在小額信貸方面是對(duì)英文名稱“Peer-to-peer Lending”的簡單概括。P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)基本上是連接小額資金借貸雙方的第三方網(wǎng)絡(luò)服務(wù)平臺(tái)，是一種新型的“互聯(lián)網(wǎng)+”與小額信貸相結(jié)合的金融創(chuàng)新模式，是一種新型互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)新的借貸形式。自2007年P(guān)2P網(wǎng)絡(luò)借貸模式傳入我國以來，由于其操作簡便、方式靈活等特點(diǎn)而得到了快速發(fā)展。

本文主要對(duì)目前我國P2P平臺(tái)發(fā)展?fàn)顩r和基本的運(yùn)行情況進(jìn)行分析，并表明其在我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展中存在的合理性和必要性。但作為一種新型的互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)在我國的發(fā)展面臨著諸多法律法規(guī)的漏洞與監(jiān)管部門的缺乏以及信用體系不健全的阻礙，并且已經(jīng)暴露出多起信用風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)等問題，行業(yè)有待進(jìn)一步整合。監(jiān)管部門必須建立對(duì)P2P行業(yè)進(jìn)行監(jiān)督和管理，防范其歪曲發(fā)展從而引發(fā)的金融風(fēng)險(xiǎn)，商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)也要抓住機(jī)遇，積極參與到P2P網(wǎng)貸模式中來。主題詞：P2P平臺(tái)；網(wǎng)絡(luò)借貸；平臺(tái)特點(diǎn)；金融監(jiān)管

目錄

引言......................................................錯(cuò)誤！未定義書簽。1 P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的概述..................................錯(cuò)誤！未定義書簽。

1.1 P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的一般運(yùn)營流程.....................錯(cuò)誤！未定義書簽。1.2 P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)幾種主要運(yùn)營模式..................錯(cuò)誤！未定義書簽。2 我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)展的必要性分析....................錯(cuò)誤！未定義書簽。

2.1 我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)展的狀況...................錯(cuò)誤！未定義書簽。2.2 我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)展的必要性.................錯(cuò)誤！未定義書簽。3 P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)在發(fā)展中存在的相關(guān)問題...................................4 3.1 缺乏必要的法律規(guī)范和監(jiān)管..........................................4 3.2 行業(yè)內(nèi)公司數(shù)量眾多，良莠不齊.....................錯(cuò)誤！未定義書簽。3.3 信用評(píng)價(jià)體系不健全，易發(fā)生信用風(fēng)險(xiǎn)................................5 3.4平臺(tái)運(yùn)作機(jī)制存在問題，易發(fā)生操作風(fēng)險(xiǎn)..............................5 3.5 存在洗錢風(fēng)險(xiǎn)......................................................5 4 提出我國P2P借貸平臺(tái)發(fā)展的建議...........................................6 4.1 賦予P2P借貸法律地位，以負(fù)面清單的方式明確政策底線................6 4.2 建立健全監(jiān)控評(píng)價(jià)體系，防范平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)................................6 4.3 引導(dǎo)現(xiàn)有大型商業(yè)銀行參與P2P平臺(tái)運(yùn)營..............................7 4.4 加快利率市場(chǎng)化的改革步伐..........................................7 結(jié)

語...................................................................9 參考文獻(xiàn):.................................................................10

我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)展研究

引 言

近年來，隨著互聯(lián)網(wǎng)與金融的結(jié)合，國內(nèi)外創(chuàng)新出一種新興的互聯(lián)網(wǎng)借貸貸模式--P2P（peer to peer lending）網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)，又稱“人人貸”。在此平臺(tái)下，借款人與貸款人經(jīng)過網(wǎng)上注冊(cè)認(rèn)證后，通過P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的對(duì)接，在網(wǎng)上實(shí)現(xiàn)借貸合約的談判，審核，簽約，資金的劃轉(zhuǎn)，以及還款等一系類過程。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的參與者主要有借款人、貸款人、平臺(tái)中介機(jī)構(gòu)、第三方機(jī)構(gòu)（擔(dān)保機(jī)構(gòu)、征信機(jī)構(gòu)、支付機(jī)構(gòu)等）。由于其操作便捷，收益率較高，貸款期限靈活等特點(diǎn)，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)在其出現(xiàn)之初就收到了全球范圍內(nèi)借貸方的青睞，并得到迅猛發(fā)展，表現(xiàn)出強(qiáng)大的生命力。

P2P借貸平臺(tái)突破了以往金融機(jī)構(gòu)借貸要求繁雜的限制，緩解了我國中小微企業(yè)以及個(gè)人貸款融資難、融資貴的問題。但是，由于當(dāng)前我國對(duì)于P2P的監(jiān)管尚不健全，隨著其交易規(guī)模的日益擴(kuò)大，所暴露出來的問題也越來越突出，風(fēng)險(xiǎn)也在與日俱增。目前，許多專家、學(xué)者也對(duì)P2P發(fā)展的模式和交易風(fēng)險(xiǎn)存在著很大的爭議，對(duì)于加強(qiáng)P2P監(jiān)管的呼聲也越來越高。雖然互聯(lián)網(wǎng)金融基本法細(xì)則仍沒有公布實(shí)施，但是監(jiān)管強(qiáng)度已初現(xiàn)日前。央行等十部委發(fā)布《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》又被稱為互聯(lián)網(wǎng)金融的基本法則，盡管監(jiān)管細(xì)則還沒有完全公布，但是許多P2P平臺(tái)已經(jīng)自動(dòng)向監(jiān)管方向靠攏，并且提出了自我規(guī)范的方法。

本文通過對(duì)我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)展研究，認(rèn)為P2P網(wǎng)貸有其合理性和必要性，通過積極地引導(dǎo)和規(guī)范，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)會(huì)逐步的朝著理性的方向發(fā)展。１ P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的概述

1.1 P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的一般運(yùn)營流程

P2P借貸平臺(tái)的主要服務(wù)對(duì)象是金額小、期限短的資金余缺者，主要用于短期、小額商業(yè)資金的周轉(zhuǎn)。它跨越了商業(yè)銀行這一傳統(tǒng)借貸媒介，實(shí)質(zhì)上是在互聯(lián)網(wǎng)大發(fā)展的背景下，金融的一種脫媒體現(xiàn)。目前眾多的借貸平臺(tái)雖然各具特點(diǎn)，但基本運(yùn)營原理都是大同小異，其一般流程如下：

第一步:借款人在網(wǎng)站上進(jìn)行實(shí)名注冊(cè)，提出貸款申請(qǐng)；

第二步:平臺(tái)的信貸員對(duì)借款人盡職調(diào)查，將借款人的相關(guān)信息傳至平臺(tái)的數(shù)據(jù)系統(tǒng)進(jìn)行分析，做出信用評(píng)價(jià)；

第三步:通過審核后，借款人在網(wǎng)站上發(fā)布個(gè)人或企業(yè)的借款金額，還款期限，借款用途等信息，并明確自己所能承受的利率范圍。同時(shí)平臺(tái)向貸款人提供盡職調(diào)查的相關(guān)內(nèi) 容和證明；

第四步：貸款人根據(jù)平臺(tái)所提供的信息，衡量此項(xiàng)貸款的風(fēng)險(xiǎn)和收益，借貸雙方自由 競(jìng)價(jià)，或在平臺(tái)撮合下達(dá)成貸款意向；

第五步:簽訂電子合同，資金由第三方結(jié)算平臺(tái)結(jié)算，借款人到期償還本息。1.2 P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)幾種主要運(yùn)營模式

P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的最主要特點(diǎn)是它將互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)引用到傳統(tǒng)的借貸之中，以第三方的角色為借貸雙方牽線搭橋，收取中介費(fèi)用。并且通過對(duì)社交網(wǎng)絡(luò)、搜索引擎、云計(jì)算、電商平臺(tái)等技術(shù)的運(yùn)用，降低了借貸雙方參與的門檻，使平臺(tái)的參與者十分廣泛，交易方式更加簡單高效。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)主要有三種模式，即傳統(tǒng)P2P平臺(tái)中介模式、P2P平臺(tái)加信用擔(dān)保增信的復(fù)合中介模式、線上加線下網(wǎng)點(diǎn)模式： 1.2.1 傳統(tǒng)P2P平臺(tái)中介模式

根據(jù)最初的P2P網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)的發(fā)展可知，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸是個(gè)人或小微企業(yè)間的小額、短期借貸交易，借助專業(yè)的網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)的中介服務(wù)，確立借貸關(guān)系并完成相關(guān)手續(xù)。借貸雙方通過在相關(guān)的網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)上發(fā)布借貸信息，然后由系統(tǒng)在符合要求的信息中進(jìn)行自由匹配，是一種自助式的借款模式，即平臺(tái)既不吸收存款，也不發(fā)放貸款，只從事信息發(fā)布、制定交易規(guī)則和交易撮合的中介活動(dòng)。借款利率和期限等細(xì)節(jié)由借貸雙方自己商定，風(fēng)險(xiǎn)也由雙方各自承擔(dān)，平臺(tái)不提供任何擔(dān)保。在此種模式下，平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)控制能力較弱，投資人的投資風(fēng)險(xiǎn)較大，目前在我國只有拍拍貸等開辦較早的網(wǎng)貸平臺(tái)屬于這一類型。1.2.2 P2P平臺(tái)加信用擔(dān)保增信的復(fù)合中介模式

此種模式源于英國的Zopa模式，在國內(nèi)常見的有宜信、貸幫、紅嶺創(chuàng)投、安心貸等多數(shù)平臺(tái)都在使用這一模式。在該模式下，平臺(tái)已不在是簡單的中介服務(wù)系統(tǒng)，而是以各種形式的承諾，直接或間接的對(duì)借貸資金進(jìn)行擔(dān)保。若借款人違約，平臺(tái)將在合同范圍內(nèi)墊付全部或部分本金和利息，同時(shí)參與借貸雙方利率的確定，對(duì)借款人信用進(jìn)行評(píng)級(jí)，對(duì)其資金運(yùn)用做跟蹤監(jiān)督。這樣，平臺(tái)就同時(shí)充當(dāng)了資金的管理者與擔(dān)保服務(wù)的擔(dān)保者。因而在該模式下，平臺(tái)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的管控能力較強(qiáng)，為投資人分擔(dān)了部分投資風(fēng)險(xiǎn)，相應(yīng)的投資者收益也必較低。例如成立于2009年的紅嶺創(chuàng)投公司，其最大的特點(diǎn)就是如果借款人出現(xiàn)還款違約行為，由紅嶺創(chuàng)投或擔(dān)保人實(shí)行先行墊付，同時(shí)也會(huì)對(duì)借款人債務(wù)催繳，收取一定的會(huì)員費(fèi)和手續(xù)費(fèi)。1.2.3 線上加線下網(wǎng)點(diǎn)模式

線上加線下網(wǎng)點(diǎn)模式是在傳統(tǒng)的民間借貸的基礎(chǔ)上發(fā)展起來的，該模式采取線上宣傳，線下拓展網(wǎng)點(diǎn)的方式進(jìn)行發(fā)展的，實(shí)際上發(fā)揮主要作用的是線下網(wǎng)點(diǎn)建設(shè)的部分。因?yàn)樵跇I(yè)務(wù)構(gòu)成上，此類平臺(tái)大多將信用需求登記和信用評(píng)級(jí)非網(wǎng)絡(luò)化，只是將籌資和發(fā)放 貸款部分業(yè)務(wù)留在網(wǎng)上，甚至只是將P2P網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)用做線下網(wǎng)點(diǎn)的宣傳。嚴(yán)格來講，此種模式已不屬于典型的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)，但在我國征信體系尚不完善的情況下，其發(fā)展具有一定的優(yōu)勢(shì)。宜信貸是這種模式的典型代表，通過在全國各地開辦辦事處來吸引客戶，擴(kuò)大規(guī)模，類似于房產(chǎn)中介機(jī)構(gòu)，其近幾年的業(yè)務(wù)規(guī)模大了數(shù)百倍。2 我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)展的必要性分析 2.1 我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的發(fā)展情況

我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)模式的模板來源于歐美等發(fā)達(dá)國家，該模式最早于2005年起源于英國的Zopa公司，并在美國的Prosper網(wǎng)站得到較快發(fā)展，于2007年傳入我國，拍拍貸網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)成為了我國第一家網(wǎng)絡(luò)借貸公司。在此以后，尤其是在近兩年，各種網(wǎng)絡(luò)借貸公司如雨后春筍般涌現(xiàn)出來，資金規(guī)模和影響范圍也在不斷擴(kuò)大。

據(jù)統(tǒng)計(jì)，2014年底，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)已達(dá)幾千家，而在一年前，平臺(tái)數(shù)量僅僅數(shù)百余家。有關(guān)P2P的成交金額統(tǒng)計(jì)，在2012年底全國成交額為200億左右，而在2014年P(guān)2P市場(chǎng)有了突破性的進(jìn)展，總成交量已突破了3000億元人民幣。在參與人數(shù)上，幾年前，通過P2P網(wǎng)絡(luò)借貸理財(cái)?shù)娜诉€在少數(shù)，不到30萬人，而到2014年底，P2P參與人數(shù)日均量已達(dá)7.65萬人次。目前，我國P2P借貸知名網(wǎng)站主要有拍拍貸、宜信、紅嶺創(chuàng)投、人人貸、陸金所、積木盒子等平臺(tái)。2.2 我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)展的必要性

在我國的P2P的發(fā)展起著推動(dòng)金融改革創(chuàng)新的作用，它其實(shí)是在金融壓抑的背景下的必然產(chǎn)物，同時(shí)因?yàn)槠渥陨砑娌⒒ヂ?lián)網(wǎng)的優(yōu)勢(shì)，在我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的快速發(fā)展有其一定的合理性。

2.2.1 緩解了中小微企業(yè)融資難的問題

改革開放以來，中小企業(yè)對(duì)我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展起著不可或缺的作用，它們包含在各個(gè)領(lǐng)域下面，成為了拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長的重要?jiǎng)恿?。?jù)統(tǒng)計(jì)，截止到2014年底，我國小微企業(yè)注冊(cè)數(shù)量已達(dá)1169.87萬戶，占企業(yè)總數(shù)的76.57%，將個(gè)體工商戶納入統(tǒng)計(jì)后，小微企業(yè)所占比重達(dá)到94.15%，中小企業(yè)對(duì)GDP所做貢獻(xiàn)達(dá)到60%。但與之地位不符的是中小企業(yè)融資難的問題一直得不到真正有效的解決，成為制約其發(fā)展的一大障礙。一般商業(yè)銀行的貸款對(duì)象都是一些資產(chǎn)雄厚，管理規(guī)范，經(jīng)營業(yè)績穩(wěn)定，有擔(dān)保的優(yōu)質(zhì)企業(yè)。并且商業(yè)銀行貸款辦理程序的復(fù)雜，獲得貸款時(shí)間花費(fèi)長，借貸雙方之間考察所產(chǎn)生的隱性成本也比較高。而P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)服務(wù)的主要對(duì)象正是期限短、金額小的資金借貸者，借貸雙方通過簡單的網(wǎng)上注冊(cè)，可以較快捷的完成資金的融通，并且其利率彈性大，期限靈活，憑信用借款，不用抵押，與傳統(tǒng)商業(yè)銀行相比，這些條件都符合了中小企業(yè)的借貸要求。2.2.2 突破了傳統(tǒng)民間借貸的限制 網(wǎng)絡(luò)借貸是在傳統(tǒng)的民間借貸的基礎(chǔ)上發(fā)展起來的，在我國民間借貸資本發(fā)達(dá)的江浙地區(qū)，網(wǎng)絡(luò)借貸發(fā)展的尤為迅速。相比于民間借貸，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸由于依托于網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)，有效降低了貸款審核的成本，有些平臺(tái)可以提供將未到期的債權(quán)進(jìn)行轉(zhuǎn)讓的服務(wù)，這樣就提高了資金的流動(dòng)性，從而也降低了資金使用成本。有的一些借貸平臺(tái)（如紅嶺創(chuàng)投）開展的資金墊付業(yè)務(wù)，可以很大程度上降低了貸款違約風(fēng)險(xiǎn)，防止了違約所帶來的一系列連鎖效應(yīng)。

最重要的是，網(wǎng)絡(luò)借貸有效突破了借貸資金的區(qū)域范圍，資金供求不僅僅局限于某個(gè)區(qū)域或熟悉的人之間。經(jīng)過P2P平臺(tái)，不管需求來自哪里，它是一個(gè)平衡點(diǎn)，這樣利用了不同地域的優(yōu)勢(shì)用來優(yōu)化資源配置，增強(qiáng)了資金的使用效率，盤活了貸款人的資金存量。

此外，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸具有一些公益性質(zhì)，這與民間借貸有很大不同，一般的民間借貸追求的都是高回報(bào)率，高周轉(zhuǎn)率，而有的網(wǎng)絡(luò)借貸針對(duì)的是低收入人群和一些創(chuàng)業(yè)者，具有較大的社會(huì)效益。比如，宜信網(wǎng)站推出的“宜農(nóng)貸”，鼓勵(lì)愛心人士把錢借給農(nóng)民，宜信網(wǎng)每年只收取不高于借款金額1%的手續(xù)費(fèi)。還有純公益性的網(wǎng)站“我開”，接受世界各地的捐款，用來為西部貧困地區(qū)的居民提供貸款。2.2.3起到了風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和分散作用

目前，我國商業(yè)銀行主要還是依靠存貸利差獲取利潤，在商業(yè)銀行借貸過程中，銀行既要吸收存款，承擔(dān)債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；又要放出貸款，面臨借款人的違約風(fēng)險(xiǎn)。這樣就同時(shí)面臨著吸收存款的壓力，與發(fā)放貸款的壓力。

而P2P平臺(tái)成功的規(guī)避了這些不利因素，在中介職能上與銀行產(chǎn)生了不同。通過P2P平臺(tái)，傳統(tǒng)的銀行借貸模式——“吸儲(chǔ)—放貸”已經(jīng)消失，取而代之的是平臺(tái)的橋梁作用。在這一作用下，平臺(tái)已經(jīng)把傳統(tǒng)銀行中介承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給了資金的貸出者，同時(shí)貸出人獲得相應(yīng)的收益。而且在“多對(duì)多”的借貸中，通過P2P平臺(tái)，借款人的資金可以來源于不同的貸款人，貸款人也可以把資金投向不同的借款人，避免風(fēng)險(xiǎn)集中，這又起到了風(fēng)險(xiǎn)分散的作用。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)展中存在的相關(guān)問題

P2P網(wǎng)絡(luò)借貸做為新生事物，是金融創(chuàng)新的一種，在給借貸雙方帶來便利的同時(shí)，不可避免的存在著各種問題。其行業(yè)規(guī)模在呈現(xiàn)出爆發(fā)式增長的同時(shí)，也面臨著跑路、倒閉、兌付危機(jī)頻發(fā)的困境。銀監(jiān)會(huì)早在2011就發(fā)布了《人人貸有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)提示的通知》，稱人人貸公司潛在著大量風(fēng)險(xiǎn)，要求銀行機(jī)構(gòu)采取有效措施加以防范。自稱中國最安全的借貸平臺(tái)“哈哈貸”的倒閉，也引起了大家對(duì)P2P平臺(tái)發(fā)展的擔(dān)憂。在最近的2014年，網(wǎng)貸平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)密集爆發(fā),多家平臺(tái)資金鏈出現(xiàn)問題，甚至出現(xiàn)非法集資、金融詐騙等金融惡性案件。早在2013年10月份，有20家平臺(tái)無法提現(xiàn)，實(shí)際陷入運(yùn)營困境，11月份出現(xiàn)了“銅 都貸”、“家家貸”和“乾坤貸”歇業(yè)的狀況。由此可見，P2P在發(fā)展中面臨著諸多問題，行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)日益加劇。

3.1 缺乏必要的法律規(guī)范和監(jiān)管

我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸雖已見雛形，但有效的行業(yè)監(jiān)管還處于空白地帶，對(duì)于平臺(tái)的定位和具體的運(yùn)營規(guī)范還十分的模糊。在法律層面上，沒有明確平臺(tái)的合法地位，網(wǎng)絡(luò)借貸還只是在政策和法律的邊緣生存，這就給平臺(tái)提供了“鉆空子”的機(jī)會(huì)。目前，P2P平臺(tái)主要有兩種法律主體地位:一是網(wǎng)絡(luò)技術(shù)類的電子商務(wù)公司，二是投資咨詢類公司，但P2P平臺(tái)的本質(zhì)是借貸中介，這就致使此行業(yè)游離于國家監(jiān)管之外，蘊(yùn)藏著高風(fēng)險(xiǎn)。3.2 行業(yè)內(nèi)公司數(shù)量眾多，良莠不齊

由于目前監(jiān)管制度不完善，市場(chǎng)準(zhǔn)入門檻不明確等原因，致使近兩年來的平臺(tái)數(shù)量激增。根據(jù)國外的經(jīng)驗(yàn)，在英美等發(fā)達(dá)國家，主要的商業(yè)性P2P平臺(tái)只有1至2家，而我國目前有上千家的公司，在這數(shù)量眾多的公司中，其資產(chǎn)數(shù)額和業(yè)務(wù)規(guī)模等方面卻相差較大，良莠不齊。根據(jù)網(wǎng)貸之家的數(shù)據(jù)，紅嶺創(chuàng)投的注冊(cè)資金為5000萬，在2013年的營收額為2000多萬，而友友貸的注冊(cè)資金為200萬，營收額僅30多萬。同樣是做P2P平臺(tái)的網(wǎng)貸公司，但其信用保障上卻有很大的不同，這種情況對(duì)貸款人的投資風(fēng)險(xiǎn)也就產(chǎn)生了很大影響。在激烈的競(jìng)爭中，P2P平臺(tái)無法實(shí)現(xiàn)規(guī)模效應(yīng)，市場(chǎng)亟需整合。3.3 信用評(píng)價(jià)體系不健全，易發(fā)生信用風(fēng)險(xiǎn)

在P2P網(wǎng)絡(luò)借貸中，貸款人與借款人往往相距較遠(yuǎn)，互不相識(shí)，交易完成后貸款人自己沒有能力監(jiān)控貸款人的資金去向，只能依靠平臺(tái)平臺(tái)提供的有限信息去判斷，而目前我國的P2P平臺(tái)并沒有介入征信體統(tǒng)，也只是根據(jù)借款人自己提供的相關(guān)證明給出信用評(píng)價(jià),評(píng)價(jià)尺度參差不齊，在P2P監(jiān)管制度很不完善的情況下，很容易產(chǎn)生欺詐和違約行為。一[]旦借款人不按合同規(guī)定，把資金用于個(gè)人消費(fèi)或高風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目中，甚至用于賭博等非法活動(dòng)，無疑會(huì)對(duì)貸款人的權(quán)益造成影響。并且，在發(fā)生的“跑路”案件中已經(jīng)暴露出，一些借款人或是P2P平臺(tái)在最初借款的目的就是詐騙。他們經(jīng)過一系列包裝取得投資人信任，再以高利率吸引投資人，在獲得資金后卷款逃跑，而且此類案件發(fā)生后的維權(quán)工作非常困難，如不在制度上加以防范，會(huì)對(duì)整個(gè)P2P行業(yè)造成很大影響。3.4平臺(tái)運(yùn)作機(jī)制存在問題，易發(fā)生操作風(fēng)險(xiǎn)

近幾年，我國P2P業(yè)務(wù)平臺(tái)的創(chuàng)新層出不窮，不僅引入了擔(dān)保機(jī)制，發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品，甚至在開發(fā)同出業(yè)市場(chǎng)之后，P2P平臺(tái)已然從簡單的信息服務(wù)平臺(tái)變成了集存貸款功能于一體化的“類金融機(jī)構(gòu)”。例如，某些P2P平臺(tái)將自己的賬戶用作借貸雙方的中間賬戶，使平臺(tái)可以掌控大部分因錯(cuò)配而滯留的資金所形成得資金池，這樣一來平臺(tái)就有了非法集資的嫌疑，很有可能從事高利貸活動(dòng)并為自己謀取暴利，然而一旦其資金鏈發(fā)生問題就很 可能產(chǎn)生一系列消極反應(yīng)，從而對(duì)貸款人的投資造成損失。另外，在信用擔(dān)保上，許多公司以自身或與自身相關(guān)聯(lián)的公司為貸款人資金提供擔(dān)保，這實(shí)質(zhì)上起不到擔(dān)保的作用，因?yàn)橐话鉖2P公司的凈資產(chǎn)只有數(shù)百萬甚至數(shù)十萬，但貸款余額可能達(dá)到數(shù)千萬，即使壞賬率有很小的比例，P2P公司就也很可能倒閉。3.5 存在洗錢風(fēng)險(xiǎn)

P2P網(wǎng)貸作為金融創(chuàng)新模式的一種，在某些方面可以起到與傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)同樣的作用，但相對(duì)于傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)，多數(shù)平臺(tái)未按照相關(guān)法律和要求建立反洗錢機(jī)制。在反洗錢實(shí)際操作中，需要對(duì)大額交易進(jìn)行詳細(xì)記錄和報(bào)告，根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)，判斷其是否有可疑性，而P2P平臺(tái)并沒有實(shí)現(xiàn)客戶身份識(shí)別的手段，也沒有履行反洗錢相關(guān)的責(zé)任，使得原本依靠金融機(jī)構(gòu)監(jiān)測(cè)來打擊洗錢犯罪的效果受到了影響。

并且，由于網(wǎng)絡(luò)環(huán)境的虛擬性、匿名性、及時(shí)性，使得監(jiān)管部門對(duì)于資金的流向追蹤更加困難。雖然P2P平臺(tái)大多涉及的都是小額信貸，但貸款人的放貸次數(shù)并不會(huì)受到限制，洗錢分子可以通過網(wǎng)上銀行或第三方支付平臺(tái)系統(tǒng)完成小額、多次資金劃轉(zhuǎn)，這樣就可以脫離傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)反洗錢的監(jiān)管。4 提出我國P2P借貸平臺(tái)發(fā)展建議

4.1 賦予P2P借貸法律地位，以負(fù)面清單的方式明確政策底線

P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)是一種金融創(chuàng)新，而任何金融監(jiān)管都落后于金融創(chuàng)新，P2P平臺(tái)既然已經(jīng)出現(xiàn)并有一個(gè)良好的發(fā)展態(tài)勢(shì)，相關(guān)法律就應(yīng)該出臺(tái)賦予其合法身份，明確借貸雙方的權(quán)利和義務(wù)，提高準(zhǔn)入門檻規(guī)范其發(fā)展。當(dāng)然，法律的制定需要一個(gè)較長的過程，在這之前可以成立行業(yè)協(xié)會(huì)制定行業(yè)規(guī)則，通過行業(yè)自律的方式規(guī)范。同時(shí)，因?yàn)榻鹑趧?chuàng)新需要一定的發(fā)展空間，相關(guān)部門可以制定一些負(fù)面清單，劃出政策底線。比如，規(guī)定平臺(tái)不得搞資金池，不得非法集資，不得提供擔(dān)保等，在此基礎(chǔ)上由其發(fā)展。4.2 建立健全監(jiān)控評(píng)價(jià)體系，防范平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn) 4.2.1 建立外部監(jiān)管和反洗錢機(jī)制

銀監(jiān)會(huì)、人民銀行等監(jiān)管機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)與工商、稅務(wù)部門的溝通，對(duì)平臺(tái)的借款金額、借款用途、借款期限、還款情況等指標(biāo)進(jìn)行監(jiān)測(cè)，建立起完善的風(fēng)險(xiǎn)控制體系，及時(shí)掌握平臺(tái)的資金流動(dòng)信息，發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)及時(shí)預(yù)警。此外，要盡快對(duì)平臺(tái)自有資金與借貸資金相隔離，引入第三方支付托管機(jī)制，鼓勵(lì)商業(yè)銀行充當(dāng)P2P平臺(tái)的資金托管人，由銀行對(duì)平臺(tái)的資金使用情況進(jìn)行監(jiān)控，及時(shí)向監(jiān)管部門反應(yīng)可疑情況，降低操作風(fēng)險(xiǎn)。

在反洗錢方面，監(jiān)管部門和平臺(tái)要嚴(yán)格按照相關(guān)法律要求，建立健全內(nèi)部控制制度和反洗錢監(jiān)測(cè)系統(tǒng)。首先，平臺(tái)要建立反洗錢內(nèi)部控制制度，完善客戶實(shí)名制識(shí)別制度、客戶資料和交易記錄保存制度，對(duì)可疑交易及時(shí)向國家反洗錢信息中心報(bào)告；同時(shí)，由央行 定期對(duì)平臺(tái)員工開展反洗錢宣傳和培訓(xùn)，提高從業(yè)人員的素質(zhì)，切實(shí)履行好反洗錢義務(wù)；其次，平臺(tái)還應(yīng)依法配合好監(jiān)管部門的調(diào)查工作，及時(shí)提交可疑賬戶信息、交易記錄等資料。監(jiān)管機(jī)構(gòu)也應(yīng)積極開展反洗錢國內(nèi)國際合作，實(shí)現(xiàn)P2P平臺(tái)信息與從傳統(tǒng)資料信息共享,聯(lián)合打擊洗錢犯罪。

4.2.2 建立并完善網(wǎng)絡(luò)借貸征信制度體系

真實(shí)、準(zhǔn)確的信息是P2P平臺(tái)持續(xù)運(yùn)營的基礎(chǔ)，只有科學(xué)有效的對(duì)借貸雙方的信息進(jìn)行采集和審核，才能保證借貸資金的安全，真正實(shí)現(xiàn)“自主借貸”。首先，推動(dòng)P2P網(wǎng)貸平臺(tái)分步介入央行的征信系統(tǒng)。P2P網(wǎng)貸本質(zhì)上屬于信用活動(dòng)，在交易過程中也存在著大量交易信息，這些信息被采納到征信系統(tǒng)中，是征信系統(tǒng)的有益補(bǔ)充，而且這樣還可以將征信服務(wù)的觸角擴(kuò)展到互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域，滿足互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展帶來的信息需求。同時(shí)，央行建立的具有政府背景和社會(huì)公信力的征信系統(tǒng)可以為P2P平臺(tái)提供可靠、真實(shí)的信用信息，降低平臺(tái)的信息采集成本。其次，在整個(gè)P2P平臺(tái)行業(yè)范圍內(nèi)建立信息共享機(jī)制和信用評(píng)價(jià)體系。此評(píng)價(jià)體系可以更好的利用互聯(lián)網(wǎng)優(yōu)勢(shì)，將失信信息通過網(wǎng)絡(luò)加以公開，促使“守信激勵(lì)，失信懲戒”機(jī)制在P2P領(lǐng)域得到充分發(fā)揮，并且此體系應(yīng)使用各家平臺(tái)所共同認(rèn)可的一套標(biāo)準(zhǔn)，這樣對(duì)于單個(gè)平臺(tái)來說不僅節(jié)省了建立信用評(píng)級(jí)系統(tǒng)的資金和時(shí)間，還實(shí)現(xiàn)了信息最大化，避免了遭受信用欺詐的風(fēng)險(xiǎn)。4.3 引導(dǎo)現(xiàn)有大型商業(yè)銀行參與P2P平臺(tái)運(yùn)營

P2P網(wǎng)絡(luò)借貸市場(chǎng)發(fā)展?jié)摿薮?，但目前缺乏?guī)范。在激烈的競(jìng)爭下，P2P網(wǎng)貸行業(yè)洗牌大幕以悄然開始。此時(shí)就需要商業(yè)銀行利用其自身優(yōu)勢(shì)，積極開發(fā)線上模式，參與到市場(chǎng)的整合當(dāng)中。一方面，商業(yè)銀行有著完備的全國服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，資產(chǎn)規(guī)模大，信譽(yù)度高，且金融管理經(jīng)驗(yàn)豐富，已有的信用評(píng)價(jià)體系可有效降低信用不對(duì)稱帶來的風(fēng)險(xiǎn)，這都是一般的網(wǎng)貸公司無法比擬的天然優(yōu)勢(shì)，一旦銀行進(jìn)入該行業(yè)即可樹立領(lǐng)先地位，引領(lǐng)行業(yè)的發(fā)展；另一方面，P2P平臺(tái)也可以彌補(bǔ)商業(yè)銀行在小額信貸等方面上的不足，發(fā)展線上業(yè)務(wù)，促進(jìn)銀行業(yè)的改革。

目前，許多商業(yè)銀行都在著手探索P2P平臺(tái)業(yè)務(wù)，因此可以在風(fēng)險(xiǎn)管控的基礎(chǔ)上，先加強(qiáng)與優(yōu)秀P2P平臺(tái)強(qiáng)強(qiáng)合作，為其提供資信證明、中間賬戶監(jiān)管等一系列服務(wù)，協(xié)助其提高風(fēng)險(xiǎn)管控的能力以及平臺(tái)的運(yùn)行效率。與此同時(shí)，商業(yè)銀行也可以從中學(xué)習(xí)到平臺(tái)運(yùn)行的流程，積累更多的平臺(tái)管理經(jīng)驗(yàn)，達(dá)到雙方共贏的目的。商業(yè)銀行在以后的研究中可以參與到優(yōu)秀的P2P平臺(tái)核心業(yè)務(wù)中去，進(jìn)一步掌握P2P核心運(yùn)行的機(jī)制。例如，可以成為債券轉(zhuǎn)讓模式平臺(tái)下的第三方貸款人等。最后，在技術(shù)、人才、管理等核心競(jìng)爭力上積累到一定的情況下，商業(yè)銀行也可以打造出屬于自身獨(dú)特的P2P平臺(tái)。而按照金融行業(yè)分業(yè)監(jiān)管的要求，商業(yè)銀行內(nèi)部不得設(shè)立專門的部門從事P2P網(wǎng)貸業(yè)務(wù)，建議通過設(shè)立全資 或者控股子公司的形式來開辦P2P業(yè)務(wù)，具體可以考慮收購現(xiàn)有的網(wǎng)貸公司或自行組建新公司兩種方式。

4.4 加快利率市場(chǎng)化改革

必須指出，現(xiàn)有的許多互聯(lián)網(wǎng)金融模式，包括P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的快速發(fā)展，不僅僅是因?yàn)榻鹑诒O(jiān)管的寬松，更重要的是因?yàn)楝F(xiàn)在我國的利率市場(chǎng)化改革尚未完成。目前銀行的基準(zhǔn)儲(chǔ)蓄利率為3.25%，2013年的CPI為2.6%，儲(chǔ)戶實(shí)際所得只有0.65%的收益，而一般的銀行理財(cái)產(chǎn)品也只是在5%—6%之間。相比之下，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)的利率普遍波動(dòng)于10%—20%之間，有的甚至高達(dá)到30%或者40%以上的利率水平。在市場(chǎng)的選擇下，投資者很自然的去追逐高利率，造成了P2P網(wǎng)貸的熱現(xiàn)象。

利率管制的存在，是中小企業(yè)長期以來融資難、融資貴的重要原因之一，導(dǎo)致了二元結(jié)構(gòu)（正規(guī)銀行存款利率與非正規(guī)信貸利率）共存的局面。從借款者的角度來講，在缺乏商業(yè)銀行的支持下，他們不惜以高利貸的價(jià)格通過民間渠道籌集資金，這也一定程度上造成了P2P行業(yè)的亂現(xiàn)象。

利率市場(chǎng)化是消除二元結(jié)構(gòu)的最好辦法，要進(jìn)一步推進(jìn)利率市場(chǎng)化和人民幣匯率形成機(jī)制改革。首先，要提高金融機(jī)構(gòu)自主定價(jià)能力，讓借款者有機(jī)會(huì)與銀行談價(jià)格；其次，健全央行利率調(diào)控的定價(jià)和貨幣政策的傳導(dǎo)機(jī)制，使央行更有能力去調(diào)控市場(chǎng)；最后，在條件成熟下放開存款利率。一旦利率實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)化后，P2P平臺(tái)發(fā)揮的作用也就會(huì)很普通，其中產(chǎn)生的一些問題也會(huì)在市場(chǎng)作用下化解。結(jié)束語：

總之，金融創(chuàng)新的背后總有風(fēng)險(xiǎn)的影子，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸在發(fā)展初期必然會(huì)出現(xiàn)這樣或那樣的問題，但這并不能否認(rèn)它對(duì)我國金融改革和創(chuàng)新所做的貢獻(xiàn)。P2P 網(wǎng)貸平臺(tái)本質(zhì)上應(yīng)是為借貸雙方提供信息服務(wù)，不應(yīng)過多地介入其他業(yè)務(wù)，隨著P2P平臺(tái)參與下的貸款余額的增長，金融監(jiān)管部門應(yīng)盡快制定詳細(xì)規(guī)定，嚴(yán)禁P2P平臺(tái)扮演吸儲(chǔ)放貸、擔(dān)保等角色，使P2P網(wǎng)貸回歸于其中介的本質(zhì)。無論是P2P網(wǎng)貸的參與者、受益者還是管理者都要從整體上、從長遠(yuǎn)來認(rèn)識(shí)其存在的可能性，相信通過合理適度的規(guī)范，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)會(huì)有一個(gè)更好的發(fā)展。參考文獻(xiàn): [1] 孫英雋,蘇顏芹.微金融的發(fā)展趨勢(shì):網(wǎng)絡(luò)借貸.科技與管理, 2013；

[2] 陳莉.P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的中介職能分析.湖南大學(xué)專業(yè)碩士學(xué)位論文，2013； [3] 謝平,周傳偉,劉海二.互聯(lián)網(wǎng)金融模式研究.中國金融四十人論壇, 2012； [4] 第一財(cái)經(jīng)新金融研究中心, 中國P2P 借貸服務(wù)行業(yè)白皮書2013[M].北京:中國經(jīng)濟(jì)出社,2013；

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[6] 李新安.論P(yáng)2P網(wǎng)絡(luò)借貸的法律規(guī)制.對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)碩士學(xué)位文,2014； [7] 吳曉光,曹一.論加強(qiáng)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的監(jiān)管[J].南方金融, 2015；

[8] 王振.P2P網(wǎng)絡(luò)借貸模式洗錢風(fēng)險(xiǎn)及應(yīng)對(duì)措施探析[J].金融實(shí)務(wù), 2012,12:18-20 [9] upervision urged for P2P lending as risks loom.China Daliy, 2013-11-19 [10] 劉明彥.互聯(lián)網(wǎng)金融，傳統(tǒng)銀行的掘墓者？—從P2P說起[J].銀行家，2014,01:25-27 [11] 黃震.P2P網(wǎng)貸行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀與未來趨勢(shì)[J].經(jīng)濟(jì)導(dǎo)刊，2013,11:61-62

第三篇：金融危機(jī)背景下我國商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)分析及防范對(duì)策

金融危機(jī)背景下我國商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)分析及防范對(duì)策

內(nèi)容摘要：此次美國爆發(fā)的全球金融危機(jī)對(duì)我國經(jīng)濟(jì)有極大的影響，美國金融資產(chǎn)價(jià)格的下跌，使中國金融機(jī)構(gòu)對(duì)這部分資產(chǎn)的投資遭受了損失，外匯儲(chǔ)備資產(chǎn)價(jià)值也因此受到了不利影響，帶來諸如利率、匯率變化帶來的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、合作伙伴風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)等商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)。在這樣的狀況下，我國應(yīng)采取積極的措施應(yīng)對(duì)，應(yīng)對(duì)的措施有：擴(kuò)大低風(fēng)險(xiǎn)信貸，降低高風(fēng)險(xiǎn)信貸；加強(qiáng)信貸資產(chǎn)管理，防范信用和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；謹(jǐn)慎發(fā)展住房貸款證券化；商業(yè)銀行開發(fā)和培育人力資源，塑造企業(yè)文化；商業(yè)銀行要提高危機(jī)的快速反應(yīng)和應(yīng)變能力等，內(nèi)外兼治，從根本降低商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)，保證國家經(jīng)濟(jì)健康有序的發(fā)展。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行金融危機(jī)風(fēng)險(xiǎn)防范措施

一、金融危機(jī)的原因及其對(duì)中國經(jīng)濟(jì)的影響

(一)本次金融危機(jī)的原因

此次美國爆發(fā)的全球金融危機(jī)原因可以歸納為：一是貸款機(jī)構(gòu)放棄信貸原則使次貸質(zhì)量先天不足。高達(dá)1-3萬億美元的次級(jí)貸款主要由游離于存款體系以外的專業(yè)按揭貸款公司發(fā)起，其先天風(fēng)險(xiǎn)被節(jié)節(jié)攀升的房價(jià)所掩蓋。二是投資銀行高杠桿率操作放大收益的同時(shí)也放大了風(fēng)險(xiǎn)。投資銀行一方面從事高風(fēng)險(xiǎn)的證券業(yè)務(wù)，另一方面則運(yùn)用高得驚人的平均3O倍資本杠桿。杠桿的順周期效應(yīng)使風(fēng)險(xiǎn)在市場(chǎng)景氣時(shí)被忽視，而在市場(chǎng)向下時(shí)卻被放大。三是一些商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理存在薄弱環(huán)節(jié)，未能對(duì)減緩危機(jī)起到穩(wěn)定器的作用，不能有效識(shí)別新業(yè)務(wù)帶來的新型風(fēng)險(xiǎn)、對(duì)結(jié)構(gòu)化金融產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和計(jì)量能力較弱、應(yīng)對(duì)壓力狀態(tài)的測(cè)試與預(yù)案準(zhǔn)備不足、忽視表外風(fēng)險(xiǎn)的管理等。四是金融市場(chǎng)特別是金融衍生品市場(chǎng)本身存在缺陷。對(duì)衍生產(chǎn)品估值過度依賴于模型本身的假設(shè)，依此進(jìn)行定價(jià)的產(chǎn)品在系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)面前往往會(huì)產(chǎn)生估值不確定性。五是外部評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)對(duì)證券化金融工具評(píng)級(jí)存在嚴(yán)重問題。外部評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)對(duì)金融工具評(píng)級(jí)僅依賴歷史數(shù)據(jù)、壓力測(cè)試不足、對(duì)金融工具評(píng)級(jí)缺乏主動(dòng)性、信息掌握不充分等導(dǎo)致其不能有效揭示基礎(chǔ)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)，助長了投資者的非審慎投資。六是政府監(jiān)管缺位：其一，對(duì)不同業(yè)務(wù)監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)不一致，部分監(jiān)管領(lǐng)域出現(xiàn)空白，使監(jiān)管體系與金融發(fā)展不相適應(yīng)，無法跟上金融創(chuàng)新的步伐；其二，美國沒有一個(gè)聯(lián)邦機(jī)構(gòu)可以實(shí)現(xiàn)對(duì)全部金融市場(chǎng)整體風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行監(jiān)控和預(yù)警，使美國政府錯(cuò)過了解決問題的最好時(shí)機(jī)。

(二)本次金融危機(jī)對(duì)于中國經(jīng)濟(jì)的影響

美國金融危機(jī)對(duì)中國經(jīng)濟(jì)的不利影響主要表現(xiàn)在四個(gè)方面：一是美國金融資產(chǎn)價(jià)格的下跌，使中國金融機(jī)構(gòu)對(duì)這部分資產(chǎn)的投資遭受了損失，外匯儲(chǔ)備資產(chǎn)價(jià)值也因此受到了不利影響。不過，大多數(shù)損失應(yīng)該是賬面損失，需計(jì)提壞賬準(zhǔn)備，因而需要防范因?yàn)橘~面損失帶來的擠提等信心不足情況的發(fā)生。二是次貸危機(jī)所導(dǎo)致的美國經(jīng)濟(jì)下降、國內(nèi)需求萎縮，對(duì)中國向外出口產(chǎn)生了一定的不利影響。2008年1—7月份中國的出口增速已經(jīng)明顯下降，尤其是對(duì)美國的出口增長同比只增長了9．9％，美國市場(chǎng)出口占比也下降了0．2％。如果美國經(jīng)濟(jì)及歐洲經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步陷入衰退，這一不利的影響可能還會(huì)進(jìn)一步加劇，會(huì)使中國出口變得更加困難，對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生更大的沖擊。三是資金層面的影響，金融體系危機(jī)必然會(huì)使資金供應(yīng)緊張，跨國投資銀行和投資基金可能收縮投資以應(yīng)對(duì)美國國內(nèi)的資金需求，這就可能使一部分資金從中國外流。而這種影響對(duì)中國來說不完全是不利的，到目前為止，海外資金仍有流人中國獲取人民幣升值和人民幣利差的動(dòng)機(jī)，部分資金因?yàn)槊绹鹑谖C(jī)而流出，緩解了資金流人的壓力，進(jìn)而緩解了人民幣進(jìn)一步升值的壓力。這是有利的一面。另外，資金如果因?yàn)槟硞€(gè)特發(fā)事件而集中流出，將會(huì)對(duì)中國的金融市場(chǎng)和經(jīng)濟(jì)造成沖擊，因而需要在政策上防患于未然，避免這種連鎖性的沖擊。四是心理沖擊連鎖反應(yīng)。美國大投資銀行和保險(xiǎn)公司的破產(chǎn)和重組雖然是美國次貸危機(jī)所引發(fā)的延伸性危機(jī)，但是它所帶來的心理沖擊要遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于美國房價(jià)下跌、資產(chǎn)價(jià)格縮水等不利的影響。美國各大投行的破產(chǎn)使人們產(chǎn)生了全球金融陷入危機(jī)的錯(cuò)覺，不僅引發(fā)拋售資產(chǎn)的風(fēng)潮，造成全球金融市場(chǎng)暴跌的聯(lián)動(dòng)效應(yīng)，還使國內(nèi)包括海外投資于我國的很多投資抉擇往后推移，這不僅造成金融市場(chǎng)的蕭條，還使實(shí)體經(jīng)濟(jì)受到不利的影響。

二、金融危機(jī)帶來的商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)

(一)利率、匯率變化帶來的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

國際金融市場(chǎng)的變化對(duì)銀行業(yè)的影響主要表現(xiàn)在外幣債券投資損失和潛在風(fēng)險(xiǎn)，盡管中國銀行業(yè)持有與危機(jī)相關(guān)的各類資產(chǎn)總量是有限的且提取了一定的撥備，但是現(xiàn)在這些產(chǎn)品的潛在風(fēng)險(xiǎn)，仍可能隨著危機(jī)的進(jìn)一步發(fā)展而顯露，商業(yè)銀行固定收益類產(chǎn)品對(duì)利率變動(dòng)的敏感性較高，在利率和匯率變化比較大的情況下，市值變化比較劇烈。同時(shí)全球也進(jìn)入了低利率時(shí)期，銀行外幣債券投資的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)控制面臨新的壓力

(二)合作伙伴風(fēng)險(xiǎn)

在銀行業(yè)的改革與開放進(jìn)程中，我國引入了30多家外資戰(zhàn)略投資者，包括花旗銀行、匯豐銀行、美國銀行、瑞士聯(lián)合銀行、蘇格蘭皇家銀行等國際銀行業(yè)巨頭。它們的參與對(duì)于中資銀行的股份制改造與上市起到了積極的作用。但在此次全球金融危機(jī)中，外資戰(zhàn)略

投資者遭受了慘重的損失，其中部分外資戰(zhàn)略投資者因自身陷入嚴(yán)重的財(cái)務(wù)困境開始減持或出售其所持有的中資銀行股份。

(三)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)在以下方面：第一，投資資產(chǎn)價(jià)值下降導(dǎo)致銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。美國雷曼兄弟因次貸危機(jī)而破產(chǎn)的負(fù)面影響正蔓延至中國金融機(jī)構(gòu)。如招商銀行率先披露持有美國雷曼兄弟公司發(fā)行的債券敞口共計(jì)7000萬美元；第二，銀行的盈利能力下降。為了應(yīng)對(duì)金融危機(jī)，銀行將進(jìn)行更多的撥備并加強(qiáng)銀行的流動(dòng)性，從而增加資金的成本；在未來利率下調(diào)的預(yù)期下，將可能縮小銀行的利差；資本市場(chǎng)的大幅下跌導(dǎo)致銀行理財(cái)產(chǎn)品、代理業(yè)務(wù)等中間業(yè)務(wù)和創(chuàng)新業(yè)務(wù)的收入增長緩慢。

(四)信用風(fēng)險(xiǎn)

目前，中國房地產(chǎn)市場(chǎng)已處于調(diào)整期，住房價(jià)格下行的壓力很大，并且，房地產(chǎn)業(yè)未能進(jìn)入國家2009年2月出臺(tái)的十大產(chǎn)業(yè)振興規(guī)劃，對(duì)其發(fā)展趨勢(shì)來講是一個(gè)不小的打擊。房貸業(yè)務(wù)表現(xiàn)出的“高收益、低風(fēng)險(xiǎn)”特征使商業(yè)銀行發(fā)行資產(chǎn)證券化產(chǎn)品的內(nèi)在動(dòng)力并不強(qiáng)，而收益水平相對(duì)于股市缺乏競(jìng)爭力也使資產(chǎn)證券化產(chǎn)品遭受投資者冷遇。房貸違約風(fēng)險(xiǎn)基本聚集在銀行體系內(nèi)，如果房價(jià)出現(xiàn)向下逆轉(zhuǎn)的趨勢(shì)，這些積累在商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)就會(huì)集中爆發(fā)出來。

三、金融危機(jī)下對(duì)中國商業(yè)銀行的政策建議

(一)擴(kuò)大低風(fēng)險(xiǎn)信貸，降低高風(fēng)險(xiǎn)信貸

金融危機(jī)爆發(fā)后，信用危機(jī)和信貸危機(jī)往往也隨之產(chǎn)生。對(duì)商業(yè)銀行來說，首先需要加緊回收高債務(wù)杠桿的房地產(chǎn)開發(fā)商開發(fā)貸款，其次需要恢復(fù)對(duì)健康的工商企業(yè)貸款。房地產(chǎn)市場(chǎng)調(diào)整是全球普遍現(xiàn)象，國內(nèi)房價(jià)近年漲幅過大，存在調(diào)整要求，導(dǎo)致銀行風(fēng)險(xiǎn)累積。銀監(jiān)會(huì)和各商業(yè)銀行宜采取措施，加大開發(fā)商貸款監(jiān)管力度。只有合理房價(jià)基礎(chǔ)上形成的供需兩旺房地產(chǎn)市場(chǎng)，才能既拉動(dòng)內(nèi)需，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長，又無泡沫，不危害金融穩(wěn)定。

(二)加強(qiáng)信貸資產(chǎn)管理，防范信用和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

首先，在商業(yè)銀行內(nèi)部應(yīng)努力制訂和實(shí)踐新的信貸管理辦法，把風(fēng)險(xiǎn)管理貫穿于信貸審批與經(jīng)營的每一個(gè)環(huán)節(jié)，并覆蓋所有業(yè)務(wù)部門。在貸前應(yīng)積極遴選優(yōu)良客戶，從源頭上防范風(fēng)險(xiǎn)；在貸中應(yīng)科學(xué)決策，為貸款審批提供科學(xué)指導(dǎo)，從審批上控制風(fēng)險(xiǎn)在貸后應(yīng)及時(shí)掌握客戶資產(chǎn)、負(fù)債、盈虧狀況及發(fā)展趨勢(shì)，跟蹤監(jiān)測(cè)，針對(duì)其潛在的風(fēng)險(xiǎn)，采取相應(yīng)的保全措施，從監(jiān)測(cè)上化解風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)要建立信用風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，充分發(fā)揮客戶經(jīng)理的日常走訪作用。特別是在授權(quán)、授信、審批、經(jīng)營、展期、擔(dān)保、抵押、核銷、檢測(cè)、考核、貸后跟蹤等方面修訂、完善、補(bǔ)充相關(guān)制度，使每個(gè)環(huán)節(jié)都有章可循。其次，要真正做好

信貸風(fēng)險(xiǎn)的防范和化解工作，除了商業(yè)銀行自身努力外，還有賴于全社會(huì)的支持和配合。一是要改善目前商業(yè)銀行的社會(huì)經(jīng)營環(huán)境，彌補(bǔ)我國信用制度的缺位，建立健全社會(huì)信用體系，培植良好的社會(huì)信用環(huán)境；二要加強(qiáng)同業(yè)間的合作，聯(lián)手防范信貸風(fēng)險(xiǎn)；三要加強(qiáng)法制建設(shè)，營造良好的執(zhí)法環(huán)境，杜絕企業(yè)逃廢銀行債務(wù)情況，保證司法在信貸風(fēng)險(xiǎn)防范中強(qiáng)有力的援助作用。

(三)謹(jǐn)慎發(fā)展住房貸款證券化

住房抵押貸款證券化是指商業(yè)銀行把自己所持有的流動(dòng)性較差但具有未來現(xiàn)金收入流的住房抵押貸款匯集重組為抵押貸款群組，由證券化機(jī)構(gòu)以現(xiàn)金方式購入，經(jīng)過擔(dān)?；蛐庞迷黾?jí)后以證券的形式出售給投資者的融資過程。無法否認(rèn)資產(chǎn)證券化對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)分散的積極作用，要看到此類金融創(chuàng)新為風(fēng)險(xiǎn)管理提供了風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖、分散化的工具和手段。但并沒有最終消滅風(fēng)險(xiǎn)，只是改變了風(fēng)險(xiǎn)的配置結(jié)構(gòu)，從經(jīng)濟(jì)金融體系的整體角度看，風(fēng)險(xiǎn)依然存在，并且有可能通過抵押貸款等方式又回到銀行。因此，盲目推進(jìn)住房貸款證券化是不合適的。如果在條件還不具備的情況下倉促建立類似美國住房貸款式的二級(jí)市場(chǎng)，一旦發(fā)生償付危機(jī)將會(huì)造成比次貸危機(jī)更加危險(xiǎn)的局面，這是需要認(rèn)真防范的。

(四)商業(yè)銀行開發(fā)和培育人力資源，塑造企業(yè)文化

構(gòu)建科學(xué)的任免機(jī)制，改變我國的經(jīng)理人員聘用、考核與激勵(lì)和約束手段的行政化現(xiàn)狀，發(fā)揮市場(chǎng)競(jìng)爭機(jī)制的作用，建立多元化的、獨(dú)立的、客觀公正的經(jīng)理階層的評(píng)價(jià)體系。此外，加快外部支持環(huán)境建設(shè)，包括：加強(qiáng)金融法律建設(shè)，建立健全有關(guān)法律法規(guī)，如《商業(yè)銀行法》，準(zhǔn)許商業(yè)銀行進(jìn)行股份制改造和一定限度內(nèi)的綜合經(jīng)營，規(guī)范中央銀行監(jiān)管行為和監(jiān)管重點(diǎn)，轉(zhuǎn)變行政領(lǐng)導(dǎo)管理方式為以市場(chǎng)為基礎(chǔ)的董事會(huì)聘任制，真正發(fā)揮董事會(huì)和股東大會(huì)的作用；加強(qiáng)行業(yè)自律監(jiān)督，引進(jìn)和加強(qiáng)律師事務(wù)所、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)等社會(huì)中介機(jī)構(gòu)的監(jiān)督，保證商業(yè)銀行財(cái)務(wù)狀況的真實(shí)性。

(五)加強(qiáng)法制建設(shè)，進(jìn)行合理有效的法律約束

我國應(yīng)針對(duì)在金融制度、組織體系、金融產(chǎn)品和業(yè)務(wù)以及金融技術(shù)改革過程中，可能遇到的新情況、新問題，盡快建立起前瞻性的法規(guī)體系，增強(qiáng)法律法規(guī)的可操作性，在進(jìn)行寬泛性總體框架設(shè)計(jì)的前提下，重點(diǎn)對(duì)金融發(fā)展的目標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)防范措施進(jìn)行法律約束．做到有法可依、違法必究。我國政府必須對(duì)國外金融機(jī)構(gòu)的進(jìn)入和經(jīng)營進(jìn)行合理有效的法律約束及監(jiān)管，同時(shí)應(yīng)對(duì)國內(nèi)商業(yè)銀行進(jìn)行適度保護(hù)，以避免金融業(yè)開放對(duì)國內(nèi)金融體系造成過度沖擊。

(六)建立全社會(huì)共同防范金融風(fēng)險(xiǎn)的大體系

在轉(zhuǎn)變職能過程中，政府要力促銀企關(guān)系由過去的資金供給型向互惠互利型轉(zhuǎn)變。政

府還要處理好經(jīng)濟(jì)改革和金融發(fā)展的關(guān)系。經(jīng)濟(jì)決定金融，金融服務(wù)經(jīng)濟(jì)。地方政府一定要在鼓勵(lì)兼并、規(guī)范破產(chǎn)過程中，嚴(yán)格按中央文件精神操作，杜絕各種形式的逃廢銀行債權(quán)現(xiàn)象發(fā)生作為銀行也要積極支持企業(yè)的改革、改制、改組工作，用足、用好國家給予的優(yōu)惠政策，盡力盤活一塊存量資產(chǎn)為了有效地促使地方政府支持防范金融風(fēng)險(xiǎn)，還應(yīng)當(dāng)建立防范金融風(fēng)險(xiǎn)的政府目標(biāo)責(zé)任制，把金融風(fēng)險(xiǎn)的防范直接與地方黨政領(lǐng)導(dǎo)的政績掛鉤，形成以政府為龍頭，銀行為核心，企業(yè)為基礎(chǔ)，其它有關(guān)部門共同參與的綜合防范體系，以有效防范風(fēng)險(xiǎn)。

參考文獻(xiàn)：

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第四篇：我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展策略研究.

[銀行保險(xiǎn)] 我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展策略研究 張 浩

(新疆財(cái)經(jīng)大學(xué),新疆烏魯木齊830012 [摘 要]商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)是現(xiàn)代商業(yè)銀行的重要標(biāo)志之一,是國際上銀行發(fā)展的戰(zhàn)略要點(diǎn)。我國商

業(yè)銀行發(fā)展中間業(yè)務(wù)存在分業(yè)經(jīng)營制約銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展,中間業(yè)務(wù)品種少,經(jīng)營范圍較窄,產(chǎn)品市場(chǎng)營銷

不到位,缺乏專業(yè)人才,風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)不足等問題。因此,加強(qiáng)中間業(yè)務(wù)管理,完善金融體制改革,開發(fā)新產(chǎn)品,提高中間業(yè)務(wù)收入,強(qiáng)化市場(chǎng)營銷,加大中間業(yè)務(wù)的人力資本投入,建立健全中間業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制,才能加快我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展,拓寬收入渠道,培養(yǎng)商業(yè)銀行利潤的新增長點(diǎn)。

[關(guān)鍵詞]商業(yè)銀行;中間業(yè)務(wù);策略選擇

[中圖分類號(hào)]F83013[文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼]B

[文章編號(hào)]1002-2880(201003-0126-0

2一、商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)概述

(一商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的定義

根據(jù)中國人民銀行頒布實(shí)施的《商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》,對(duì)商業(yè)銀行、中間業(yè)務(wù)作了如下定義:“暫行規(guī)定所稱的商業(yè)銀行是指依照《中華人民共和國商業(yè)銀行法》設(shè)立的吸收公眾存款、發(fā)放貸款、辦理結(jié)算等業(yè)務(wù)的銀行機(jī)構(gòu)”,“本暫行規(guī)定所稱中間業(yè)務(wù)是指不構(gòu)成商業(yè)銀行表內(nèi)資產(chǎn)、表內(nèi)負(fù)債,形成銀行非利息收入的業(yè)務(wù)。”

具體而言,商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行不需向外借入資金和不必動(dòng)用自己的資財(cái),利用自己的人力資源、市場(chǎng)信息和現(xiàn)代電訊技術(shù)與設(shè)備,替廣大客戶辦理各項(xiàng)收付,進(jìn)行擔(dān)保和其他委托事項(xiàng),提供各項(xiàng)金融服務(wù),并收取手續(xù)費(fèi)的中介業(yè)務(wù)。

(二商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的分類

中間業(yè)務(wù)由不構(gòu)成商業(yè)銀行表內(nèi)資產(chǎn)、表內(nèi)負(fù)債,但形成銀行非利息收入的業(yè)務(wù)組成。主要分為九大類:支付結(jié)算類中間業(yè)務(wù)(包括支票、匯票和本票、銀行卡業(yè)務(wù)、代理類中間業(yè)務(wù)(分為代理政策性銀行業(yè)務(wù)、代理中國人民銀行業(yè)務(wù)、代理商業(yè)銀行業(yè)務(wù)等、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)、承諾類中間業(yè)務(wù)、交易類中間業(yè)務(wù)(其中分為遠(yuǎn)期、期貨、期權(quán)、互換業(yè)務(wù)四類、基金托管業(yè)務(wù)、咨詢顧問類業(yè)務(wù)和其他類中間業(yè)務(wù)。

二、我國商業(yè)銀行發(fā)展中間業(yè)務(wù)存在的主要問題(一分業(yè)經(jīng)營制約銀行中間業(yè)務(wù)開展

在金融混業(yè)經(jīng)營制度尚未全面開展的情況下,我國商業(yè)銀行主要經(jīng)營傳統(tǒng)的資產(chǎn)、負(fù)債業(yè)務(wù),中間業(yè)務(wù)被限定在有限的種類上。而與金融現(xiàn)代化相適應(yīng)的知識(shí)密集型中間業(yè)務(wù)在我國卻受到不同程度的限制。不僅政策空間小,而且由于我國經(jīng)濟(jì)金融體制的障礙,導(dǎo)致“買方”市場(chǎng)缺乏,交易主體和交易量非常有限,有些實(shí)際上已經(jīng)處于禁止的狀態(tài)。如:信息咨詢、資產(chǎn)評(píng)估、理財(cái)業(yè)務(wù)以及

融資類業(yè)務(wù)等只占很小的比重;承諾類、租賃類、資產(chǎn)管

理類等一些手續(xù)費(fèi)高、很有發(fā)展前途的中間業(yè)務(wù)剛剛起步,并且大部分處于低水平運(yùn)做;投資銀行、金融衍生產(chǎn)品交易類中間業(yè)務(wù)幾乎是空白。然而,這些業(yè)務(wù)恰恰都是能夠?yàn)槲鞣缴虡I(yè)銀行帶來最主要的非利息收入的中間業(yè)務(wù)。雖然近年來我國在混業(yè)經(jīng)營方面的監(jiān)管有所松動(dòng),但是分業(yè)的大框架并沒有發(fā)生太大的變化,中間業(yè)務(wù)的開展仍受到法律法規(guī)限制,無法取得突破性進(jìn)展,非常不利于我國商業(yè)銀行在國際金融市場(chǎng)的競(jìng)爭。

(二中間業(yè)務(wù)品種少,經(jīng)營范圍較窄

目前,我國商業(yè)銀行所從事的主要是傳統(tǒng)的中間業(yè)務(wù),其經(jīng)營范圍較窄,品種單調(diào),并且缺乏特色,層次較低,創(chuàng)新能力不足,缺乏吸引力。主要集中在代收代付、結(jié)算、結(jié)售匯等籌資功能強(qiáng)、日常操作簡單的結(jié)算類、代理類等勞動(dòng)密集型業(yè)務(wù)。而技術(shù)含量高、為市場(chǎng)提供智力服務(wù)并從中收取手續(xù)費(fèi)的資信調(diào)查、資產(chǎn)評(píng)估、信息咨詢、個(gè)人理財(cái)、企業(yè)信用等級(jí)評(píng)估以及金融衍生類品種才剛剛起步,有的甚至還沒有開展。從收入來看,國外同業(yè)的中間業(yè)務(wù)收入一般占到收入的40%~50%,而我國銀行中間業(yè)務(wù)水平約為15%左右。

(三中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品市場(chǎng)營銷不到位多年來,我國商業(yè)銀行一直將“大眾營銷”和“市場(chǎng)占領(lǐng)”作為其經(jīng)營的重點(diǎn)。商業(yè)銀行設(shè)計(jì)出某種中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品后,首先要做的工作是將這種中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)化,適合于一般大眾購買。新產(chǎn)品的推出一般需要大量的廣告宣傳,而且標(biāo)準(zhǔn)化的產(chǎn)品也很容易被其他銀行效仿。并且,由于目前我國商業(yè)銀行普遍實(shí)行總分行制,各基層行的業(yè)務(wù)品種都是由總行統(tǒng)一推出,因此,各基層行缺乏對(duì)中間業(yè)務(wù)品種的自主制定權(quán),使得其推出的大部分中間業(yè)務(wù)品種同一些地區(qū)的市場(chǎng)需求不相符,缺乏針對(duì)性。這顯然與金融需求日益多樣化的市場(chǎng)現(xiàn)狀相去甚遠(yuǎn)。另外,國內(nèi)商業(yè)銀行在推廣中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品過程中缺乏有效

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621—2010年第3期總第189期黑龍江對(duì)外經(jīng)貿(mào)

H LJ F oreign Economic Relations &T rade N o 13,2010Serial N o 1189 的促銷手段,被動(dòng)地等待客戶上門,客戶對(duì)中間業(yè)務(wù)的辦理、收費(fèi)等情況沒有及時(shí)了解,對(duì)新品種的認(rèn)同度低。市場(chǎng)調(diào)查顯示,各家銀行只有兩三個(gè)業(yè)務(wù)品種能夠得到公眾的普遍認(rèn)可,其他大多數(shù)品種公眾認(rèn)同度低、開辦范圍小、使用局限多。

(四中間業(yè)務(wù)發(fā)展缺乏專業(yè)人才,服務(wù)手段落后

中間業(yè)務(wù)是建立在金融高科技基礎(chǔ)上的知識(shí)密集型業(yè)務(wù),從某種意義上說,中間業(yè)務(wù)屬于高級(jí)服務(wù)的層面,因此中間業(yè)務(wù)的發(fā)展需要大批知識(shí)面廣、實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)豐富、懂技術(shù)、會(huì)管理、能恪盡職守的高素質(zhì)復(fù)合型人才。目前,我國商業(yè)銀行處在

傳統(tǒng)金融服務(wù)與現(xiàn)代金融服務(wù)之間,實(shí)力較強(qiáng)的國有商業(yè)銀行基本上僅達(dá)到行業(yè)性、區(qū)域性聯(lián)網(wǎng)的初級(jí)階段。另外,我國商業(yè)銀行從業(yè)人員雖然大部分都具備了一定的學(xué)歷和專業(yè)知識(shí),但精通法律、金融、計(jì)算機(jī)等多方面知識(shí)的復(fù)合型、綜合型人才相對(duì)缺乏,使得中間業(yè)務(wù)難以向縱深方向發(fā)展,在一定程度上束縛和制約了中間業(yè)務(wù)的發(fā)展規(guī)模和速度。

(五風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)不足

中間業(yè)務(wù)是表外業(yè)務(wù),出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)不能及時(shí)地在財(cái)務(wù)報(bào)表上真實(shí)反映,其風(fēng)險(xiǎn)具有潛在性和滯后性特點(diǎn)。中間業(yè)務(wù)品種較多,個(gè)性差異很大,其風(fēng)險(xiǎn)還具有多樣性和分散性的特點(diǎn)。特別要注意的是擔(dān)保類風(fēng)險(xiǎn),根據(jù)《巴塞爾協(xié)議》,擔(dān)保類業(yè)務(wù)的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)是100%的,也就是說,擔(dān)保類業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與貸款業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是一樣的,一旦擔(dān)保類業(yè)務(wù)所隱含的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)化成現(xiàn)實(shí)的風(fēng)險(xiǎn),將會(huì)給銀行帶來無法彌補(bǔ)的損失。而我國的商業(yè)銀行目前還沒有一套完整的科學(xué)風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制,這將不利于銀行的發(fā)展。

三、我國商業(yè)銀行加快發(fā)展中間業(yè)務(wù)的策略選擇(一加強(qiáng)中間業(yè)務(wù)管理,完善金融體制改革

由于我國金融業(yè)一直實(shí)行嚴(yán)格的分業(yè)經(jīng)營模式,造成各商業(yè)銀行對(duì)中間業(yè)務(wù)的經(jīng)營原則、經(jīng)營范圍難以把握,完全由各行根據(jù)自己的理解實(shí)施,缺乏較為明確的發(fā)展戰(zhàn)略和完整的組織管理體系。因此,必須在現(xiàn)有法律框架下,加快中間業(yè)務(wù)發(fā)展的規(guī)劃和指導(dǎo),不斷、適時(shí)地對(duì)相關(guān)的金融體制進(jìn)行改革和完善,為國有商業(yè)銀行發(fā)展創(chuàng)新型的中間業(yè)務(wù)提供有利條件。從歐美發(fā)達(dá)國家的金融發(fā)展史來看,金融業(yè)的發(fā)展均經(jīng)歷了分業(yè)經(jīng)營到混業(yè)經(jīng)營的發(fā)展軌跡,混業(yè)經(jīng)營是世界金融業(yè)的趨勢(shì),只有在混業(yè)經(jīng)營做好的基礎(chǔ)上才能更好地開展中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新,因此各商業(yè)銀行應(yīng)盡快實(shí)現(xiàn)從“分業(yè)”向“混業(yè)”的轉(zhuǎn)變,實(shí)現(xiàn)與國際先進(jìn)金融機(jī)構(gòu)的快速接軌。

(二開發(fā)新產(chǎn)品,提高中間業(yè)務(wù)收入

目前,我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的經(jīng)營重點(diǎn)是傳統(tǒng)的中間業(yè)務(wù),這些業(yè)務(wù)耗費(fèi)成本大,而收入低,針對(duì)這種情況,應(yīng)積極開發(fā)高附加值的技術(shù)密集型中間業(yè)務(wù)。例如,對(duì)于

咨詢類的中間業(yè)務(wù),商業(yè)銀行一般是不收費(fèi)的,商業(yè)銀行應(yīng)改變經(jīng)營策略,在這方面的中間業(yè)務(wù)收入是相當(dāng)可觀的。理財(cái)類中間業(yè)務(wù)也是商業(yè)銀行發(fā)展中間業(yè)務(wù)應(yīng)側(cè)重的方面,代客理財(cái),不占用自身的資金,風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小,銀行不用投入大成本就可以獲得可觀的收益。類似于這樣的高附加值的中間業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展的主要方向。

(三強(qiáng)化市場(chǎng)營銷

首先,要深入調(diào)查市場(chǎng)需求、市場(chǎng)反應(yīng)、同業(yè)動(dòng)態(tài)、產(chǎn)品替代等問題,爭取推出市場(chǎng)反應(yīng)強(qiáng)烈的產(chǎn)品。其次,要確定明確的營銷目標(biāo),采取有效的促銷手段。區(qū)分客戶是有效促銷的第一步,這一點(diǎn)可以借鑒香港的商業(yè)銀行,將客戶按在銀行的財(cái)富值來分類,可以分為富裕客戶、大眾富?？蛻簟⒋蟊娍蛻羧箢悺^(qū)分完客戶群體后,就可以采取不同策略,各個(gè)擊破。對(duì)于富?？蛻?與之建立以客戶經(jīng)理為基礎(chǔ)的深入關(guān)系,對(duì)此類客戶可選擇信函寄送宣傳資料或上門服務(wù)的形式加強(qiáng)產(chǎn)品宣傳。在具體業(yè)務(wù)操作上,最大限度引導(dǎo)大眾客戶向低成本自動(dòng)化渠道轉(zhuǎn)移,降低大眾客戶服務(wù)成本。配備專職的客戶經(jīng)理,為高端客戶提供一對(duì)一的差別化服務(wù)。

(四加大中間業(yè)務(wù)的人力資本投入

中間業(yè)務(wù)的競(jìng)爭,最終是人才的競(jìng)爭。商業(yè)銀行要想在中間業(yè)務(wù)上取得長足發(fā)展,必須在這方面加大投入,通過對(duì)從業(yè)人員的培訓(xùn),加快其知識(shí)更新,優(yōu)化專業(yè)人才的人員結(jié)構(gòu)、知識(shí)結(jié)構(gòu),提升服務(wù)水準(zhǔn),提高中間業(yè)務(wù)的開發(fā)和競(jìng)爭能力。商業(yè)銀行不僅要從思想上轉(zhuǎn)變對(duì)中間業(yè)務(wù)的看法,還必須從實(shí)際上付出行動(dòng),即要加大對(duì)中間業(yè)務(wù)的人力資本投入。因此,壯大中間業(yè)務(wù)隊(duì)伍,提高從業(yè)人員素質(zhì),適應(yīng)業(yè)務(wù)發(fā)展需要是目前的當(dāng)務(wù)之急。商業(yè)銀行可以利用自身的地域經(jīng)濟(jì)以及行業(yè)優(yōu)勢(shì),建立相應(yīng)的激勵(lì)機(jī)制,大力引進(jìn)金融復(fù)合型高級(jí)人才?，F(xiàn)在是國外金融危機(jī)嚴(yán)峻的時(shí)刻,這對(duì)于我國商業(yè)銀行來說是一場(chǎng)“人才及時(shí)雨”,商業(yè)銀行可以采取相應(yīng)策略從中吸引人才,逐步建立起一支綜合素質(zhì)強(qiáng)的人才隊(duì)伍。

(五建立健全商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制

商業(yè)銀行要嚴(yán)格按照國際銀行界通行準(zhǔn)則制定出切合我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展的管理制度,建立健全商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)報(bào)表制度、業(yè)務(wù)發(fā)展激勵(lì)和監(jiān)督制約機(jī)制,加強(qiáng)對(duì)從業(yè)人員法規(guī)、政策、道德和業(yè)務(wù)技能的教育和培訓(xùn)。同時(shí),商業(yè)銀行要針對(duì)中間業(yè)務(wù)的特點(diǎn),研究中間業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別標(biāo)準(zhǔn),建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制,完善風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控體系。對(duì)不同特征的中間業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)采取不同的辦法轉(zhuǎn)移、控制和化解,特別是涉及或有負(fù)債的中間業(yè)務(wù)監(jiān)管,要與《巴塞爾協(xié)議》接軌,讓這些業(yè)務(wù)在報(bào)表中反映出來,約束其風(fēng)險(xiǎn)和規(guī)模。

[參考文獻(xiàn)] [1]任延.商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展與經(jīng)營策略[J].經(jīng)濟(jì)研究導(dǎo)刊,2009(11.[2]楊錦.阻礙商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展的成因分析[J].浙江金融,2009(6.[3]雷璇.淺議我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展[J].大眾標(biāo)準(zhǔn)化,2009(S1.[4]谷志剛.我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的拓展與創(chuàng)新[J].河北金融,2009(6.[5]邢冰.我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展模式[J].合作經(jīng)濟(jì)與科技,2009(18.[6]林惠英.我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展路徑研究[J].合作經(jīng)濟(jì)與科技,2009(18.(責(zé)任編輯:梁宏偉 — 7 2 1 —

張 浩:我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展策略研究

第五篇：我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展的研究

焦彥濤 2009124061 09級(jí)市場(chǎng)營銷二班

我國商業(yè)銀行當(dāng)前中間業(yè)務(wù)發(fā)展的研究 ——基于2011年上半年的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)

2011年上半年，中國16家上市銀行營業(yè)收入達(dá)到1.09萬億元，其中中間業(yè)務(wù)收入為2186.91億元，同比增長45.96%，占總營業(yè)收入20.18%。其中工商銀行以537.91億元的中間業(yè)務(wù)收入繼續(xù)雄踞榜首，同比去年增長45.8%；建設(shè)銀行手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入為476.71億元，同比增長41.7%;農(nóng)業(yè)銀行手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入為371.36億元，同比增長65.4%；而華夏銀行、北京銀行、和浦發(fā)銀行的中間業(yè)務(wù)收入同比去年增長了80%以上。由此可見，隨著金融全球化進(jìn)程的加快，中間業(yè)務(wù)由于其具有提高資源配置效率、拓展收入來源和降低經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)等優(yōu)點(diǎn)，正逐漸成為商業(yè)銀行發(fā)展和競(jìng)爭的重點(diǎn)

一、我國商業(yè)銀行發(fā)展中間業(yè)務(wù)的必要性：

（一）發(fā)展中間業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)利潤最大化的需要

銀行是以提供服務(wù)追求利潤最大化為目的的企業(yè)。我國商業(yè)銀行傳統(tǒng)的資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)，品種單

一、質(zhì)量低下、籌資成本高、生存發(fā)展困難。中間業(yè)務(wù)不僅可以改善資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)、分散風(fēng)險(xiǎn)，而且通過增加服務(wù)內(nèi)容、提高服務(wù)質(zhì)量還可以實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)效益的倍增。因此說，發(fā)展中間業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)利潤最大化的需要。

（二）發(fā)展中間業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行經(jīng)營發(fā)展的需要 《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定，銀行資本與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比率要達(dá)到8％，按照這一要求，商業(yè)銀行的資本儲(chǔ)備必然增加，而大量的資本儲(chǔ)備又會(huì)影響銀行贏利。開展中間業(yè)務(wù)則不然，因?yàn)橹虚g業(yè)務(wù)具有成本低、收益大、風(fēng)險(xiǎn)小的優(yōu)勢(shì)，有助于商業(yè)銀行積累大量資本，增強(qiáng)競(jìng)爭能力。同時(shí)，隨著我國金融市場(chǎng)的全面開放，外資銀行的加速進(jìn)入給我國商業(yè)銀行提出了更嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)，中間業(yè)務(wù)必然成為商業(yè)銀行未來發(fā)展和競(jìng)爭的主要陣地。因此，大力發(fā)展中間業(yè)務(wù)，對(duì)于提高商業(yè)銀行競(jìng)爭力，實(shí)現(xiàn)銀行經(jīng)營多元化也是應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)的理性選擇。

（三）發(fā)展中間業(yè)務(wù)有利于提高銀行資產(chǎn)安全性，分散經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)

在資產(chǎn)業(yè)務(wù)和負(fù)債業(yè)務(wù)兩項(xiàng)傳統(tǒng)業(yè)務(wù)中，銀行是作為信用活動(dòng)的一方參與其中，并承擔(dān)信用活動(dòng)過程中出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)。，而中間業(yè)務(wù)則主要是由商業(yè)銀行接受客戶委托，以中介人身份進(jìn)行的代理業(yè)務(wù)。由于銀行不再直接作為信用活動(dòng)的一方，扮演的只是中介或代理的角色，基本上不動(dòng)用或較少動(dòng)用銀行的資財(cái)，信用活動(dòng)中出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)主要由委托人來承擔(dān)，故對(duì)于商業(yè)銀行來說是一種安全性較好的業(yè)務(wù)。

二、我國當(dāng)前商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的發(fā)展特點(diǎn)：

（一）當(dāng)前中國銀行業(yè)中間業(yè)務(wù)集中度較高。

2011年上半年，前五家銀行中間業(yè)務(wù)收入占比達(dá)到83.9%，而前十家銀行中間業(yè)務(wù)收入占比已達(dá)到96.6%，行業(yè)市場(chǎng)集中度相當(dāng)高。

（二）股份制銀行中間業(yè)務(wù)收入增速高于國有銀行。

2011年上半年，中國股份制銀行中間業(yè)務(wù)收入增速達(dá)到64.34%，而同期，國有銀行中間業(yè)務(wù)收入增速僅為42.98%，受此影響，股份制中間業(yè)務(wù)收入份額已從2007年的11.3%提升到2011年上半年的15.4%。

（三）傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)仍占主導(dǎo)地位

中國工商銀行在本期內(nèi)支付結(jié)算類中間業(yè)務(wù)收入為135.82億元，銀行卡類業(yè)務(wù)收入為80.58億元，占所有中間業(yè)務(wù)收入的40%以上，其它各大商業(yè)銀行的傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)也在本期非利息收入的40—50%左右。

（四）新興中間業(yè)務(wù)快速發(fā)展

在我國四大國有商業(yè)銀行中，由于其規(guī)模大、網(wǎng)點(diǎn)多和客戶基礎(chǔ)好，代理業(yè)務(wù)、支付結(jié)算業(yè)務(wù)、財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)和銀行卡業(yè)務(wù)在其中所占比重較大在股份制銀行中，除招商銀行外，興業(yè)、民生、中信和浦發(fā)這四家股份制銀行中間業(yè)務(wù)收入構(gòu)成較為相似（詳見表4），基本以財(cái)務(wù)顧問、信貸承諾、代理業(yè)務(wù)和銀行卡業(yè)務(wù)為建設(shè)銀行在本期內(nèi)其中間業(yè)務(wù)的最大收入來源為顧問和咨詢類收費(fèi)，達(dá)103.90億元，較上年同期增加31.98億元，增幅達(dá)44.7%；交通銀行實(shí)現(xiàn)投資銀行業(yè)務(wù)31.19億元，同比增長74.93%

三、推進(jìn)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展的建議

盡管我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展較快，但相比國際優(yōu)秀銀行而言，我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)收入占比偏低，整體發(fā)展水平仍然有待提高。因此，我國商業(yè)銀行應(yīng)積極采取相關(guān)措施，加快中間業(yè)務(wù)發(fā)展，進(jìn)一步推進(jìn)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型，不斷提升銀行的核心競(jìng)爭力。

（一）轉(zhuǎn)變經(jīng)營觀念，調(diào)整經(jīng)營戰(zhàn)略，把發(fā)展中間業(yè)務(wù)放在戰(zhàn)略地位

面對(duì)新的金融形勢(shì)，要轉(zhuǎn)變經(jīng)營觀念，從商業(yè)銀行戰(zhàn)略發(fā)展的高度來認(rèn)識(shí)拓展中間業(yè)務(wù)的重要性和迫切性。明確資產(chǎn)業(yè)務(wù)、負(fù)債業(yè)務(wù)是中間業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)和依托，協(xié)調(diào)發(fā)展傳統(tǒng)業(yè)務(wù)和新興業(yè)務(wù)，為中間業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)I造良好的外部環(huán)境。調(diào)整經(jīng)營戰(zhàn)略，把中間業(yè)務(wù)當(dāng)作商業(yè)銀行改善服務(wù)、提高形象、增加效益的重要工作，像抓存貸業(yè)務(wù)那樣抓好中間業(yè)務(wù)，從而實(shí)現(xiàn)效益最大化的目標(biāo)。

（二）有層次系統(tǒng)地推進(jìn)各項(xiàng)中間業(yè)務(wù)發(fā)展

1.鞏固發(fā)展傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)。

一方面，我們要穩(wěn)步推進(jìn)支付結(jié)算業(yè)務(wù)。支付結(jié)算業(yè)務(wù)是傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)的重要支柱，因此銀行在積極發(fā)展新興中間業(yè)務(wù)的同時(shí)，仍應(yīng)繼續(xù)鞏固結(jié)算業(yè)務(wù)，強(qiáng)化支付結(jié)算渠道和平臺(tái)建設(shè)，不斷豐富網(wǎng)銀、銀企直連等支付結(jié)算渠道，創(chuàng)新支付結(jié)算產(chǎn)品與服務(wù)。另一方面，積極發(fā)展銀行卡業(yè)務(wù)，不斷豐富銀行卡產(chǎn)品體系，提供個(gè)性化、差異化的銀行卡，完善銀行卡服務(wù)功能。

2.大力推進(jìn)新興中間業(yè)務(wù)。

一是投資銀行業(yè)務(wù)。隨著利率市場(chǎng)化和金融脫媒，投行業(yè)務(wù)將具有較大的發(fā)展空間，可進(jìn)一步深化發(fā)展并購重組、股權(quán)融資、債券承銷等投行業(yè)務(wù)，推動(dòng)投行業(yè)務(wù)的深入發(fā)展。二是資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)。隨著各類證券基金、私募基金和保險(xiǎn)資金不斷擴(kuò)大，銀行托管業(yè)務(wù)將得到快速發(fā)展。商業(yè)銀行應(yīng)積極發(fā)展證券投資基金的托管，夯實(shí)托管業(yè)務(wù)基礎(chǔ)，豐富資產(chǎn)托管產(chǎn)品體系。三是理財(cái)業(yè)務(wù)。隨著我國居民財(cái)富的不斷增加和金融市場(chǎng)的快速發(fā)展，中高端客戶的財(cái)富管理和私人銀行業(yè)務(wù)將會(huì)大幅度增加，商業(yè)銀行應(yīng)進(jìn)一步豐富理財(cái)產(chǎn)品種類，加快發(fā)展私人財(cái)務(wù)顧問、咨詢、理財(cái)規(guī)劃等理財(cái)業(yè)務(wù)。

3.積極探索和培育特色業(yè)務(wù)和拳頭產(chǎn)品。

銀行可以根據(jù)自身實(shí)際情況，加強(qiáng)市場(chǎng)調(diào)研，發(fā)掘市場(chǎng)潛在需求，創(chuàng)新中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品和服務(wù)，不斷培育特色業(yè)務(wù)和拳頭產(chǎn)品，如綠色金融、移動(dòng)金融等新興中間業(yè)務(wù)。

（三）加強(qiáng)中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品交叉銷售

中間業(yè)務(wù)涉及銀行各業(yè)務(wù)條線和產(chǎn)品，銀行應(yīng)建立不同業(yè)務(wù)部門之間的聯(lián)動(dòng)營銷機(jī)制，促進(jìn)中間業(yè)務(wù)與資產(chǎn)和負(fù)債業(yè)務(wù)共同發(fā)展。一是在細(xì)分客戶的基礎(chǔ)上，建立分層營銷和分層服務(wù)體系，對(duì)不同客戶和業(yè)務(wù)類別，采取差別化的營銷策略。二是加強(qiáng)中間業(yè)務(wù)的培訓(xùn)和考核，加大對(duì)客戶經(jīng)理中間業(yè)務(wù)培訓(xùn)，熟悉全行各中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品，強(qiáng)化組合營銷的考核力度。

三是應(yīng)充分發(fā)掘公司和個(gè)人銀行業(yè)務(wù)的聯(lián)動(dòng)營銷，對(duì)不同中間業(yè)務(wù)的產(chǎn)品進(jìn)行交叉銷售，在降低經(jīng)營成本的同時(shí)提高銷售收入，提升客戶滿意度，加快 推進(jìn)中間業(yè)務(wù)發(fā)展。

（四）加快中間業(yè)務(wù)人才隊(duì)伍建設(shè)中間業(yè)務(wù)品種的廣泛性

要求銀行從業(yè)人員要具備復(fù)合性、綜合性知識(shí)，具備多種適應(yīng)工作的能力。因此，具有創(chuàng)新意識(shí)和綜合素質(zhì)金融人才是商業(yè)銀行發(fā)展中間業(yè)務(wù)的關(guān)鍵。商業(yè)銀行應(yīng)引進(jìn)一批具備銀行、保險(xiǎn)、證券、外匯等金融專業(yè)知識(shí)的人才，逐步建立起一支專業(yè)強(qiáng)、業(yè)務(wù)全面的復(fù)合型人才隊(duì)伍。與此同時(shí)，各商業(yè)銀行要通過崗位練兵、脫產(chǎn)培訓(xùn)、優(yōu)化增量等方式，制定科學(xué)培訓(xùn)計(jì)劃，加大培訓(xùn)投入，加強(qiáng)中間業(yè)務(wù)人員的培育，提高員工的綜合素質(zhì)。