第一篇：房地產(chǎn)策劃課設(shè)作業(yè)[小編推薦]

作業(yè)五 大連市遠(yuǎn)洋榮域STP戰(zhàn)略策劃

王宇航 121602010 1.項(xiàng)目介紹

遠(yuǎn)洋榮域是遠(yuǎn)洋華南七年，打造150萬方遠(yuǎn)洋版圖，繼遠(yuǎn)洋自然、遠(yuǎn)洋廣場的又一升級之作，項(xiàng)目位于中華路商務(wù)區(qū)，緊鄰遠(yuǎn)洋自然2萬平社區(qū)公園與地鐵1號線，優(yōu)越的地理位置，成熟的生活配套，天然的公園氧吧，便利的交通樞紐，讓遠(yuǎn)洋榮域成為不可多得的宜居項(xiàng)目。

遠(yuǎn)洋地產(chǎn)創(chuàng)立于1993年，并于2007年9月28日在香港聯(lián)合交易所主板上市(股票代碼03377)，為內(nèi)地在港上市房地產(chǎn)公司十強(qiáng)之一。2008年3月，被納入香港恒生綜合指數(shù)及恒生香港中資企業(yè)指數(shù)成分股。

公司業(yè)務(wù)范圍涉及中至高端住宅、高級寫字樓、零售物業(yè)、酒店式公寓開發(fā)、房地產(chǎn)銷售及相關(guān)業(yè)務(wù)、工程及園林建設(shè)、物業(yè)管理、酒店及會所經(jīng)營等。公司以北京為基地，擁有多區(qū)域、多元化的開發(fā)項(xiàng)目及投資物業(yè)組合，憑借優(yōu)質(zhì)物業(yè)項(xiàng)目及服務(wù)，已穩(wěn)固地樹立了“遠(yuǎn)洋地產(chǎn)”品牌的知名度。2環(huán)境特征

1、教育：規(guī)劃的甘井子中心小學(xué)、南華小學(xué)、奧林小學(xué)、六一小學(xué)、博雅中學(xué)、華南中學(xué)、20高中、23中學(xué)、玲智全納嬰幼園、項(xiàng)目內(nèi)規(guī)劃幼兒園

2、商業(yè)：華南沃爾瑪、安盛、沃特、迪卡濃、華南家具大世界、紅星美凱龍、億合城及置地廣場等

3、郵局：千山路郵局、南關(guān)嶺郵局

4、銀行：招商銀行、中國銀行、浦發(fā)銀行、建設(shè)銀行、大連銀行、民生銀行、郵政儲蓄、中信銀行、興業(yè)銀行等

5、醫(yī)療：大連第三人民醫(yī)院、甘井子區(qū)婦幼保健院、醫(yī)療衛(wèi)生城

6、小區(qū)內(nèi)部配套有：2萬平社區(qū)公園、8萬平商街、配套幼兒園

7、交通狀況1路、8路、姚家-興工街、港陸物流-第五郡等多條公交線路均在遠(yuǎn)洋自然下車即可。地鐵1號線在建中 3 SWOT分析

優(yōu)勢(Strengths)①經(jīng)營理念新穎②地域優(yōu)勢 ③良好的政府資源。

劣勢(Weaknesses)①該地區(qū)經(jīng)濟(jì)不發(fā)達(dá)②商業(yè)圈不夠完善

機(jī)會(Opportunities)①政府重點(diǎn)開發(fā)地區(qū)②政府宏觀調(diào)控政策 ③城市化帶來發(fā)展機(jī)遇

威脅(Threats)①房價(jià)較高與其他房地產(chǎn)項(xiàng)目相比競爭力較?、趯ν恋氐母偁幐蛹ち?③行業(yè)內(nèi)部競爭激烈。

行業(yè)狀況

普蘭店地區(qū)的產(chǎn)業(yè)發(fā)展得非常慢，現(xiàn)在比較有規(guī)模的企業(yè)也都是普灣新區(qū)規(guī)劃剛出來時(shí)，由其他城區(qū)搬到此地的，比如固特異輪胎大連公司。一兩個(gè)稍有規(guī)模的企業(yè)，也很難帶動整體區(qū)域的經(jīng)濟(jì)。本區(qū)域主要的客戶來源仍是本地居民的改善需求，包括從平房搬進(jìn)樓房，小面積商品房換大面積的。但是剛需產(chǎn)品價(jià)格因素在普蘭店還是決定性的。

STP戰(zhàn)略，它是營銷的核心。分為市場細(xì)分、目標(biāo)市場選擇、產(chǎn)品定位三部分。

Ⅰ市場細(xì)分：進(jìn)行市場細(xì)分能夠發(fā)現(xiàn)和了解市場機(jī)會，然后制定與執(zhí)行一個(gè)有效的營銷方案

⑴人口細(xì)分，首先家庭結(jié)構(gòu)，家庭是一個(gè)生活單元，家庭數(shù)量與結(jié)構(gòu)對住宅 的結(jié)構(gòu)有重大的影響。戶數(shù)基本決定了對住宅單位的需求量。家庭結(jié)構(gòu)對住宅需求單位數(shù)量和住宅大小也有決定性的影響。大多數(shù)消費(fèi)者一般都是兩個(gè)和三個(gè)人的家庭居多。年齡分組大多數(shù)是青年人和中年人。收入水平處在高收入，中等收入選擇購買的比較多。⑵地理細(xì)分：房地產(chǎn)的地理環(huán)境具有三重性質(zhì)：第一是自然地理環(huán)境，如地形、地貌以及氣候條件；第二是經(jīng)濟(jì)地理環(huán)境，如距離市中心的遠(yuǎn)近、交通 便利程度等等；第三是人文環(huán)境，如居民素質(zhì)、社會風(fēng)氣、文化教育等。人們對 房地產(chǎn)的需求愛好，實(shí)際上是對房地產(chǎn)及周圍環(huán)境進(jìn)行綜合評價(jià)和選擇的結(jié)果。中融國際處在離市中心比較近的地段，四周交通發(fā)達(dá)，配套設(shè)施完全，醫(yī)院、學(xué)校、銀行、市場應(yīng)有盡有。人文環(huán)境也是非常不錯(cuò)的，居民素質(zhì)也都比較高。

⑶心理行為細(xì)分：選擇中融國際的消費(fèi)者一般都是為了自住，優(yōu)越的地段，完善的配套設(shè)施，非常適用的戶型，心儀的面積，便捷的交通，都是消費(fèi)者選擇的理由。

Ⅱ目標(biāo)市場選擇：目標(biāo)市場的選擇是房地產(chǎn)開發(fā)經(jīng)營企業(yè)制定市場營銷策略的基礎(chǔ)和前提。

根據(jù)現(xiàn)在普灣新區(qū)房地產(chǎn)的市場價(jià)格，海港城的售價(jià)為8200元/每平方米，已比剛發(fā)售時(shí)下調(diào)了大約20%，但相比周邊其他房地產(chǎn)價(jià)格仍然高出不少，雖然作為開發(fā)商，萬科是名符其實(shí)的龍頭企業(yè)，而且海港城也配備了符合各個(gè)年齡段人群需求的戶型以及周邊設(shè)施，但普灣新區(qū)的經(jīng)濟(jì)低迷仍然使海港城的前景不容樂觀。

Ⅲ產(chǎn)品定位：進(jìn)行準(zhǔn)確的定位從而鎖定目標(biāo)客戶 是樓盤暢銷的先決條件。有了準(zhǔn)確的定位，后期樓盤推廣才能有的放矢，我們才能夠針對目標(biāo)顧客群，制定相應(yīng)的營銷策略。建材裝修

1)結(jié)構(gòu)：剪力墻/異形柱 2)供水：市政供水 3)供電：國家電網(wǎng) 4)供氣：煤氣 5)采暖：地?zé)?6)通訊：光纖入戶 7)電梯：全天服務(wù)

8)大堂：入戶大堂

第二篇：財(cái)務(wù)課設(shè)作業(yè)

財(cái) 務(wù) 管 理

課 程 設(shè) 計(jì) 報(bào)

設(shè)計(jì)題目：對康佳集團(tuán)案例財(cái)務(wù)報(bào)表分析 學(xué) 院： 國 際 商 學(xué) 院 系 別： 市 場 營 銷 系 班 級： 08級市場營銷2班 學(xué) 號： 200831512033 姓 名： 李 金 明 指導(dǎo)老師： 劉 宇 霞 副 教 授

二零一一年一月

告 目錄

一 我國金融機(jī)構(gòu)體系 1 金融機(jī)構(gòu)體系的構(gòu)成 2 金融機(jī)構(gòu)體系的職責(zé)及特點(diǎn) 3 各籌資方式的優(yōu)缺點(diǎn)比較 二 對康佳集團(tuán)案例財(cái)務(wù)報(bào)表分析 1 公司概況 2 康佳市場環(huán)境評價(jià) 3 戰(zhàn)略分析 4 財(cái)務(wù)分析 5 經(jīng)營綜合評價(jià) 三 巴林銀行倒閉案例分析 1 巴林銀行簡介 2 巴林銀行倒閉案例分析 3 巴林銀行倒閉原因 4 總結(jié)第一部分 我國金融機(jī)構(gòu)體系

我國金融體系的構(gòu)成、相應(yīng)機(jī)構(gòu)的職責(zé)及特點(diǎn)，并比較各籌資方式的優(yōu)缺點(diǎn)。

我國目前以中央銀行為核心，政策性銀行與商業(yè)性銀行相分離，國有商業(yè)銀行為主體，多種金融機(jī)構(gòu)并存，分工協(xié)作的現(xiàn)代金融體系為主體。

一、中國人民銀行

二、政策性銀行

國家開發(fā)銀行、中國進(jìn)出口銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行

三、國有獨(dú)資商業(yè)銀行

中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國建設(shè)銀行、中國銀行

四、新型股份商業(yè)銀行

交通銀行、中信實(shí)業(yè)銀行、招商銀行、華夏銀行、中國光大銀行、中國民生銀行、深圳發(fā)展銀行、廣東發(fā)展銀行、上海浦東發(fā)展銀行

五、其他城市商業(yè)銀行

北京、上海、深圳、大連等多家城市銀行

六、非銀行金融機(jī)構(gòu)

保險(xiǎn)公司、證券公司、信托投資公司、財(cái)務(wù)公司、融資租賃公司、城市信用合作社、農(nóng)場信用合作社、郵政儲蓄機(jī)構(gòu)等

七、外資銀行和涉外金融機(jī)構(gòu)。相應(yīng)機(jī)構(gòu)職責(zé)及特點(diǎn)：

（一）中國人民銀行

中國人民銀行是我國的中央銀行，是國務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)下制定和執(zhí)行貨幣政策、維護(hù)金融穩(wěn)定、提供金融服務(wù)并實(shí)施監(jiān)督管理的國家機(jī)關(guān)。它是我國的貨幣發(fā)行的銀行、銀行的銀行和政府的銀行。中國人民銀行的具體職責(zé)包括：

1、依法制定和執(zhí)行貨幣政策。

2、按照規(guī)定監(jiān)督管理銀行間同業(yè)拆借市場、債券市場、外匯市場和黃金市場

3、發(fā)行人民幣，管理人民幣流通。

4、防范和化解系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)國家金融穩(wěn)定

5、確定人民幣匯率政策，維護(hù)合理的人民幣匯率水平，實(shí)施外匯管理

6、持有、管理和經(jīng)營國家外匯儲備和黃金儲備。

7、經(jīng)理國庫。

8、會同有關(guān)部門制定支付結(jié)算規(guī)則，維護(hù)支付、清算系統(tǒng)的正常運(yùn)行。

9、組織協(xié)調(diào)國家反洗錢工作，指導(dǎo)、部署金融業(yè)反洗錢工作，負(fù)責(zé)反洗錢的資金檢測。

10、負(fù)責(zé)金融業(yè)的統(tǒng)計(jì)、調(diào)查、分析和預(yù)測。

11、管理信貸征信業(yè)，推動建立社會系用體系

12、作為國家的中央銀行，從事有關(guān)的國際金融活動。

13、執(zhí)行國務(wù)院規(guī)定的其他職責(zé)。

（二）政策性銀行

政策性銀行是由政府投資設(shè)立的，不以盈利為目的，根據(jù)政府的決策和意圖專門從事政策性金融業(yè)務(wù)的銀行。按具體的分工不同，服務(wù)于特定的領(lǐng)域。

1、國家開發(fā)銀行。按照國家有關(guān)政策，籌集和引導(dǎo)境內(nèi)外資金，向國家基礎(chǔ)設(shè)施、基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)和支柱產(chǎn)業(yè)的大中型基本建設(shè)、技術(shù)改造等政策性項(xiàng)目及其配套工程融資。國家開發(fā)銀行的業(yè)務(wù)范圍主要是投資于制約國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的“瓶頸”產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目、能直接增強(qiáng)綜合國力的支柱 產(chǎn)業(yè)的重大項(xiàng)目、高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)的重大營業(yè)性項(xiàng)目、跨地區(qū)的重大政策性項(xiàng)目等。

2、中國進(jìn)出口銀行。執(zhí)行國家產(chǎn)業(yè)和外貿(mào)政策，為擴(kuò)大機(jī)電產(chǎn)品和成套設(shè)備等資本性貨物的出口提供政策性金融支持。中國進(jìn)出口銀行的業(yè)務(wù)范圍主要包括：為機(jī)電產(chǎn)品和成套設(shè)備等資本性貨物的出口提供出口信貸，辦理與之有關(guān)的各種貸款、混合貸款和轉(zhuǎn)貸款，辦理出口信用保險(xiǎn)和擔(dān)保業(yè)務(wù)。

3、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行。主要是以公家信用為基礎(chǔ)，籌集農(nóng)業(yè)政策性信貸資金，承擔(dān)國家規(guī)定的農(nóng)村政策性金融業(yè)務(wù)，代理財(cái)政支農(nóng)資金的撥付，為農(nóng)業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展服務(wù)。其業(yè)務(wù)范圍主要包括：辦理糧、棉、油、糖、豬肉等主要農(nóng)副產(chǎn)品的國家專項(xiàng)儲備和收購貸款，扶貧貸款和農(nóng)業(yè)綜合開發(fā)貸款，以及國家確定的小型農(nóng)、林、牧、水利基本建設(shè)和技術(shù)改造貸款等。

（三）國有獨(dú)資商業(yè)銀行

國有獨(dú)資商業(yè)銀行無論在人員和機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)上，還是在資產(chǎn)規(guī)模及市場份額上，在我國金融機(jī)構(gòu)體系中都處于主體地位。國有獨(dú)資商業(yè)銀行的職責(zé)和業(yè)務(wù)范圍包括：

1、吸收公眾存款。

2、發(fā)放短期、中期和中長期貸款。

3、辦理國內(nèi)外結(jié)算。

4、辦理票據(jù)貼現(xiàn)。

5、發(fā)行金融債券。

6、代理發(fā)行、代理兌付、承銷政府債券。

7、買賣政府債券

8、從事同業(yè)拆借。

9、買賣、代理買賣外匯。

10、提供信用證服務(wù)及擔(dān)保。

11、代理收付款項(xiàng)、代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。

12、提供保管箱服務(wù)。

13、經(jīng)中國人民銀行批準(zhǔn)的其他業(yè)務(wù)。

（四）新型股份商業(yè)銀行和其他城市商業(yè)銀行

1986年國家決定重新組建股份商業(yè)銀行以來，我國就陸續(xù)組建了一批股份制商業(yè)銀行：交通銀行、中心實(shí)業(yè)銀行、中國光大銀行、華夏銀行、中國民生銀行、廣東發(fā)展銀行、招商銀行、福建興業(yè)銀行、上海浦東發(fā)展銀行、浙商銀行、渤海銀行等。這些股份制商業(yè)銀行和城市銀行主要功能吸收活期存款，創(chuàng)造貨幣，實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)管理，為本地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展融通資金，重點(diǎn)為城市中小企業(yè)的發(fā)展提供金融服務(wù)。

（五）非銀行金融機(jī)構(gòu)

非銀行金融機(jī)構(gòu)主要指保險(xiǎn)公司、信托投資公司、證券公司、財(cái)務(wù)公司和租賃公司等。

1、保險(xiǎn)公司。經(jīng)營保險(xiǎn)和再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)。其主要職責(zé)是：組織和集聚保險(xiǎn)基金，建立社會經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償制度，保持生產(chǎn)和人民生活的穩(wěn)定，增進(jìn)社會福利；經(jīng)營國內(nèi)外保險(xiǎn)和再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)以及與保險(xiǎn)業(yè)務(wù)有關(guān)的投資活動，促進(jìn)社會生產(chǎn)、流通和對外貿(mào)易的發(fā)展。

2、信托投資公司。信托投資公司是經(jīng)營信托投資業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)。信托投資公司的主要職責(zé)和業(yè)務(wù)包括：吸收信托存款；經(jīng)營委托貸款與投資及信托貸款與投資；從事融資性租賃；辦理擔(dān)保與代理業(yè)務(wù)；經(jīng)營有價(jià)證券的發(fā)行和買賣，以及在境外發(fā)行外幣有價(jià)證券；籌措境外外幣借款；經(jīng)營外匯信托投資業(yè)務(wù)等。

3、證券公司。證券公司主要職責(zé)有：推銷政府債券、企業(yè)債券和股票，代理買賣和自營買賣已上市流通的各類有價(jià)證券，參與企業(yè)收購、兼并，充當(dāng)企業(yè)財(cái)務(wù)顧問等。

4、財(cái)務(wù)公司。我國的財(cái)務(wù)公司多為企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部集資而成，其主要職責(zé)是為分企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部集資或融通資金，一般不得在企業(yè)集團(tuán)外部吸收存款。

5、金融租賃公司。金融租賃公司創(chuàng)建時(shí)大都是由銀行、其他金融機(jī)構(gòu)以及一些行業(yè)主管部門合資設(shè)立。我國對租賃業(yè)務(wù)要求獨(dú)立經(jīng)營，與所屬銀行等金融機(jī)構(gòu)脫鉤。其主要職責(zé)有：生產(chǎn)、科研、辦公、交通運(yùn)輸?shù)葎赢a(chǎn)、不動產(chǎn)的租賃、轉(zhuǎn)租賃、回租租賃；出租物和抵償租金產(chǎn)品的處理；向金融機(jī)構(gòu)借款及其他融資；吸收特定項(xiàng)目下的信托存款；租賃項(xiàng)目下的流動資金貸款等。

6、郵政儲蓄機(jī)構(gòu)。中國郵政儲蓄機(jī)構(gòu)是實(shí)行自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧、自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、自求平衡的郵政金融機(jī)構(gòu)。不得經(jīng)營國債和國家政策性金融債券。其主要是以個(gè)人為服務(wù)對象，以經(jīng)辦儲蓄、個(gè)人匯兌和結(jié)算業(yè)務(wù)為主，不能辦理與銀行機(jī)構(gòu)相同的如發(fā)放貸款這類業(yè)務(wù)。

（六）外資金融機(jī)構(gòu)

經(jīng)有關(guān)法律法規(guī)批準(zhǔn)在中國境內(nèi)設(shè)立和營業(yè)的金融機(jī)構(gòu)，其主要有三種形式：一是外資銀行，二是外資財(cái)務(wù)公司，三是外資保險(xiǎn)公司。它的主要從事洽談、聯(lián)絡(luò)、咨詢、服務(wù)等非營業(yè)活動，不得開展任何直接盈利性的業(yè)務(wù)。第二部分 對康佳集團(tuán)案例財(cái)務(wù)報(bào)表分析

一 公司概況

公司名稱: 康佳集團(tuán)股份有限公司 證券簡稱: 深康佳Ａ(0016)板塊類別: 工業(yè)類 深圳成份指數(shù)股 行業(yè)類別: 電子產(chǎn)品-->家用電器 上市地點(diǎn): 深圳證券交易所 上市日期: 1992.03.27 公司注冊地址:廣東省深圳市華僑城東部工業(yè)區(qū) 主營業(yè)務(wù)范圍: 電視機(jī)、收錄機(jī)、音響組合、激光唱機(jī)、傳真機(jī)、數(shù)字通訊設(shè)備

二 康佳市場環(huán)境評價(jià)

市場情況分析 對象 內(nèi)容 結(jié)論 建議 企業(yè)

①企業(yè)目前市場占有率 ②在同行業(yè)中的地位 ③給消費(fèi)者的印象 ④產(chǎn)品在公司里的地位 ⑤品牌優(yōu)勢

⑥ 企業(yè)內(nèi)部管理 企業(yè)對市場環(huán)境的適應(yīng)能力較強(qiáng)，能夠根據(jù)自身優(yōu)勢進(jìn)行戰(zhàn)略調(diào)整 在目前具有良好的市場局面下，繼續(xù)發(fā)揮其品牌及技術(shù)優(yōu)勢，盡量克服不足，進(jìn)一步占領(lǐng)市場。供應(yīng)商 ①我國彩電行業(yè)供應(yīng)商現(xiàn)狀 ② 康佳的采購之道—供應(yīng)鏈整體管理康佳的供應(yīng)商管理還比較到位，信息化程度較高，優(yōu)勢比較明在與供應(yīng)商合作的同時(shí)，也可以適當(dāng)?shù)丶罟?yīng)商，通過：①價(jià)格激勵②訂單激勵③商譽(yù)激勵④信息激勵⑤淘汰激勵⑥新產(chǎn)品/新技術(shù)的共同開發(fā)⑦組織激勵。集對供應(yīng)商的合作與激勵為一體，既保證了供應(yīng)商的質(zhì)量，又能剌激供應(yīng)商不斷研發(fā)新產(chǎn)品，完善原材料質(zhì)量，進(jìn)而提高產(chǎn)品的質(zhì)量。

市場營銷中介 企業(yè)目前營銷中介狀況對環(huán)境的適應(yīng)能力較強(qiáng),能夠及時(shí)調(diào)整其戰(zhàn)略決策,沖破自身對機(jī)制的封鎖.從康佳高清電視的推出到現(xiàn)在,我們可以從一個(gè)產(chǎn)品的個(gè)案中看出康佳國際化變化的具體步驟,它 應(yīng)加強(qiáng)產(chǎn)供銷這三者間的合作,使三者緊密的聯(lián)系在一起;了解顧客所需,給消費(fèi)者最貼心的服務(wù),加大力度樹立企業(yè)品牌形象;使其產(chǎn)品立足于在國際市場上的勝利不是一個(gè)產(chǎn)品的勝利,是一個(gè)戰(zhàn)略的勝利.目標(biāo)顧客 ① 顧客滿意度分析 ②消費(fèi)者購買行為 ③ 影響消費(fèi)者購買行為因素分析

康佳通過媒體等公眾的宣傳等手段，建立了非常良好的企業(yè)形象，對消費(fèi)者而言，非常值得信賴 提高顧客讓渡價(jià)值，建立價(jià)值讓渡系統(tǒng)，進(jìn)一步提高顧客滿意度，加大市場份額。建立適應(yīng)消費(fèi)者需求的產(chǎn)品體系。公眾

① 宣傳型公共關(guān)系模式 ② 服務(wù)型公共關(guān)系模 康佳通過媒體等公眾的宣傳等手段，建立了非常良好的企業(yè)形象，對消費(fèi)者而言，非常值得信賴。企業(yè)形象是外部宣傳及自身產(chǎn)品良好口碑兩者的結(jié)合，企業(yè)在外部強(qiáng)化的同時(shí)，要提高自身產(chǎn)品的優(yōu)勢。

（三）戰(zhàn)略分析

SWOT 分析

優(yōu)勢-----S S1：持續(xù)的品牌戰(zhàn)略，使康佳品牌具有較高的知名度和美譽(yù)度； S2：價(jià)值營銷大幅提高了毛利率，上半年高達(dá)2.36億元的現(xiàn)金凈額能使其在下半年游刃有余；

S3：具有覆蓋全國,運(yùn)作規(guī)范,高度信息化的銷售和服務(wù)網(wǎng)絡(luò);S4： 已初步形成了獨(dú)具特色和優(yōu)勢的全球供應(yīng)鏈;S5： 技術(shù)研發(fā)和工業(yè)設(shè)計(jì)能力行業(yè)內(nèi)領(lǐng)先;S6： 管理層具有遠(yuǎn)見的卓識和清晰的戰(zhàn)略，品牌運(yùn)作能力強(qiáng)

劣勢-----W W1：康佳上半年最主要業(yè)務(wù)彩電銷售出現(xiàn)了下滑；

W2：康佳彩電因涉嫌進(jìn)行引人誤解的虛假宣傳，工商部門介入調(diào)查； W3：手機(jī)性價(jià)比不高，缺乏明星領(lǐng)軍產(chǎn)品； W4：成本控制依然薄弱，在價(jià)格戰(zhàn)中難以取勝； W5：多元化和國際化的發(fā)展管理難度和風(fēng)險(xiǎn)。機(jī)會-----O O1：繼續(xù)執(zhí)行擴(kuò)大內(nèi)需的政策，協(xié)調(diào)城鄉(xiāng)發(fā)展，減輕農(nóng)民負(fù)擔(dān)，推動 農(nóng)民收入增加；

O2：國家發(fā)布關(guān)于數(shù)字電視的產(chǎn)業(yè)政策，開始開展數(shù)字衛(wèi)星直播，向數(shù)字化過渡；

O3：國家調(diào)整出口退稅率，對技術(shù)含量高附加值高的產(chǎn)品保持較高的出口退稅；

O4：房地產(chǎn)市場、家裝市場、汽車市場需求居高不落；

O5：城市居民家電消費(fèi)進(jìn)入更新?lián)Q代的周期，農(nóng)村居民家電消費(fèi)進(jìn)入快速普及階段；

O6：外資家電巨頭漸漸退守高端，壓縮家電業(yè)務(wù)的份額； O7：政策、法規(guī)陸續(xù)出臺加速家 SO 戰(zhàn)略

1．西北新市場和國際市場開發(fā)；（O1，O3，O5，S1，S3，S2）2．新產(chǎn)品開發(fā)；（O2，O4，O5，S1，S2，S5）3．水平一體化；（O6，S2，S4，S6）

4．完善營銷渠道，加強(qiáng)同經(jīng)銷商合作；（O4，O7，S1，S3，S4）5．國際市場滲透；（O3，O6，S2，S4，S5，S6）1 調(diào)整管理層；（O4，O6，W1，W4）

2．剝離非經(jīng)營性業(yè)務(wù)，裁減不必要部門，實(shí)行歸核化經(jīng)營；（O4，O5，O7，W1，W3）威脅-----T T1：非關(guān)稅壁壘成為當(dāng)前我國家電產(chǎn)品走向國際市場的重大障礙； T2：家電行業(yè)屬買方市場，供過于求行業(yè)景氣有所下降； T3：經(jīng)過價(jià)格戰(zhàn)的洗禮和激烈的競爭，行業(yè)利潤趨?。?/p>

WO 戰(zhàn)略 T4：原材料價(jià)格上漲且供應(yīng)不穩(wěn)； T5：自主創(chuàng)新和核心技術(shù)的競爭加劇；

T6：建設(shè)資源節(jié)約型、環(huán)境友好型社會 ST 戰(zhàn)略

1．主動介入原材料采購，與供應(yīng)商、政府、行業(yè)協(xié)會共建上游產(chǎn)業(yè)鏈；（T2，T3，T4，S1，S2，S4）

2．采用先進(jìn)生產(chǎn)方式如JIT 進(jìn)行成本控制，完善自我配套能力；（T3，T4，S2，S4，S5）

3．同心多元化，開發(fā)智能環(huán)保型的新一代數(shù)字電視或與之相關(guān)的配套產(chǎn)品；（T2，T3，T5，T6，S1，S2，S5）WT 戰(zhàn)略

1．關(guān)閉在境外的工廠，削減管理費(fèi)用；（T2，T4，T5，W4，W5）2．放棄長線投資項(xiàng)目，收縮業(yè)務(wù)，回籠現(xiàn)金；（T2，T3，T5，T4）

（四）財(cái)務(wù)分析

1.償債能力

項(xiàng)目 2003 2004 2005 流動資產(chǎn) 8140625408 8123949887 7666411271 存貨 3310669966 3756867947 3611701786 流動負(fù)債 6342771200 6144937837 5633184810 速動資產(chǎn) 4938136934 4367081940 4054709485 現(xiàn)金資產(chǎn) 1331893504 851762017.4 629159950.4 貨幣資金 133189504 851762017.4 629159950.4 營運(yùn)資金 1797854208 1979012050 2033226461 存貨比重(%)40.67 46.24 47.11 數(shù)據(jù)來源于康佳2003—2005 年資產(chǎn)負(fù)債表（1）流動比率

流動比率=流動資產(chǎn)/流動負(fù)債

流動比率反映企業(yè)在短期內(nèi)轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)金的流動資產(chǎn)償還到期流動負(fù)債的能力。

通過計(jì)算發(fā)現(xiàn)，康佳的流動比率在三年時(shí)間內(nèi)雖然在緩慢上升，但與長虹相比（2003 年至2005 年的流動比率為2.17,1.99,2.14），顯然要低許多，加上不易變現(xiàn)的存貨占流動資產(chǎn)的比重逐漸增加，表明企業(yè)的短期償債能力較差。

造成這種結(jié)果的重要原因之一是企業(yè)的低成本籌資政策，因?yàn)榱鲃迂?fù)債的籌資成本要低于長期負(fù)債，甚至沒有成本。該政策在給企業(yè)帶來經(jīng)濟(jì)上利益的同時(shí)也付出了相應(yīng)的代價(jià)：企業(yè)的短期償債能力低下導(dǎo)致財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的增加。為此企業(yè)應(yīng)及時(shí)對流動負(fù)債進(jìn)行有效監(jiān)控，根據(jù)償債需要及時(shí)調(diào)度資金，確保及時(shí)清償?shù)狡趥鶆?wù)。（2）速動比率

速動比率=速動資產(chǎn)/流動負(fù)債

速動比率反映企業(yè)在短期內(nèi)轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)金的速動資產(chǎn)償還到期流動負(fù)債的能力。

從圖表中可以看出康佳的速動比率維持在中等水平，但是低于1，說明短期償債能力偏低。

（3）現(xiàn)金比率 現(xiàn)金比率=（現(xiàn)金+有價(jià)證券）/流動負(fù)債 該指標(biāo)反映企業(yè)用現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物償還債務(wù)的能力 該指標(biāo)三年來逐年下降，說明企業(yè)的短期償債能力確實(shí)存在比較嚴(yán)重的問題。

綜合以上三個(gè)指標(biāo)的分析，可以比較充分的說明康佳的短期償債能力不強(qiáng)，為此，公司有必要加強(qiáng)即將到期債務(wù)的監(jiān)控力度和現(xiàn)金的調(diào)度能力，否則可能由此引發(fā)較為嚴(yán)重的財(cái)務(wù)危機(jī)，進(jìn)而引起信任危機(jī)。

2.營運(yùn)能力分析

項(xiàng)目 2003 年 2004 年 2005 年 銷售收入 12806466103 *** 11455891609平均流動資產(chǎn) 6733506263 8132287636 7895180579 銷售成本 10923048000 11391675097 9571040052平均存貨 3003709506 3533768957 3684284867平均應(yīng)收帳款412737867.9 564064815.8 753691265.9 流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 1.9 1.64 1.45 存貨周轉(zhuǎn)率 3.64 3.22 2.6 應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率 31.03 23.69 15.2 數(shù)據(jù)來源于康佳2003—2005 年資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表 ⑴ 流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。該指標(biāo)反映了流動資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度。如果周轉(zhuǎn)速度快，那么就會相對節(jié)約流動資產(chǎn)，相當(dāng)于擴(kuò)大了資產(chǎn)投入，從而增強(qiáng)了企業(yè)盈利能力。從計(jì)算結(jié)果來看，該指標(biāo)從2003 年至2005 年，逐年下降，表明康佳流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)正逐年減慢，從而可能影響企業(yè)盈利能力的提高。⑵ 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率。該指標(biāo)反映企業(yè)從取得應(yīng)收賬款的權(quán)利到收回賬款、轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金所需要的時(shí)間。是否能及時(shí)回收應(yīng)收賬款，不僅反映出企業(yè)管理應(yīng)收賬款方面的效率如何，而且影響著企業(yè)的短期償債能力。康佳三年來該指標(biāo)也是在逐年下降，反映出企業(yè)的應(yīng)收賬款周期在變長，說明企業(yè)應(yīng)收賬款管理水平可能有所下降。這不僅會導(dǎo)致壞帳損失相應(yīng)的增加，同時(shí)也增加了收帳費(fèi)用。為此康佳應(yīng)制定較為嚴(yán)格的賒銷政策，加強(qiáng)應(yīng)賬收款的管理水平。

⑶ 存貨周轉(zhuǎn)率。該指標(biāo)是衡量和評價(jià)企業(yè)購入存貨、投入生產(chǎn)、銷售收回等各環(huán)節(jié)管理狀況的綜合性指標(biāo)。它的好壞反映了存貨管理水平的高低，不僅影響企業(yè)的短期償債能力，也是整個(gè)企業(yè)管理的重要內(nèi)容?？导讶陙碓撝笜?biāo)在逐漸降低，這意味著企業(yè)存貨的水平越來越高，流動性越來越差，企業(yè)的變現(xiàn)能力也越來越弱，致使存貨內(nèi)出現(xiàn)呆貨的可能性變大，存貨風(fēng)險(xiǎn)增強(qiáng)。3.盈利能力

康佳盈利能力指標(biāo)

項(xiàng)目 2003 年 2004 年

變動幅度(%)2005 年

變動幅度(%)凈利潤101071037.7 140726699.5 39.23 71898947.59-48.91平均資產(chǎn)總額8321674947 9617610765 15.57 9359149033-2.69平均凈資產(chǎn) 3003514128 3123723781 4 3202570219 2.52 資產(chǎn)總額 6349230100 6155436987-3.06 5653363960-8.16 利潤總額 127379887.6 170738565.2 34.04 140001831.16-18.01 資本金總額 601986352 601986352 0 601986352 0 銷售收入 12806466103 *** 4.34 1145589160-14.27 所有者權(quán)益 3053519429 3193928133 4.6 3211212304 0.54 凈資產(chǎn)收益率 3.37% 4.51% 33.83 2.25%-50.12 資產(chǎn)收益率 1.20% 1.46% 21.67 0.77%-47.27 資本金收益率 16.79% 23.38% 39.25 11.94%-48.94 銷售凈利率 0.79% 1.05% 32.91 0.63%-40 投資報(bào)酬率 1.59% 2.29% 44.03 1.27%-44.55 所有者權(quán)益收益率 3.31% 4.41% 33.23 2.24%-49.21 數(shù)據(jù)來源于康佳2003—2005 年利潤表 從圖表可以很容易發(fā)現(xiàn)2005 年康佳的一些盈利能力指標(biāo)較2004 年和2003年有較大幅度的下降。

⑴ 所有者權(quán)益收益率。從表中可以看到該指標(biāo)在2003-2005 年分別為3.31%、4.41%、2.24%，在2005 年有明顯的降低，這使股東的利益受到損害，削弱了股東投資的欲望，進(jìn)而使企業(yè)的價(jià)值貶值。公司的資產(chǎn)由2004 年的9617610765 元減少到2005 年的9359149033 元，減幅達(dá)2.69%，已經(jīng)影響到對潛在的投資者投資的吸收。

⑵ 資本金利潤率。該指標(biāo)是反映投資者資金收益能力的重要指標(biāo)之一。它由企業(yè)經(jīng)營活動的盈利水平和資本的運(yùn)用效率兩個(gè)因素決定。通過計(jì)算我們發(fā)現(xiàn)，2005 年企業(yè)的資本金利潤率較2004 年下降了48.94%。這意味著投資者資金收益能力大幅度下降，可能的原因是康佳沒有處理好盈利水平、資金周轉(zhuǎn)速度和生產(chǎn)規(guī)模之間的關(guān)系。

結(jié)論：通過計(jì)算分析，我認(rèn)為，康佳2005 年的資產(chǎn)盈利能力有大幅度降低，表現(xiàn)出盈利能力不足的缺陷。要改變這種情況，需要企業(yè)深入研究盈利水平、資金周轉(zhuǎn)速度和生產(chǎn)規(guī)模三者之間的關(guān)系，尋求三者結(jié)合之后的利潤最大化。4.現(xiàn)金流量分析

現(xiàn)金流量是伴隨著企業(yè)的經(jīng)營活動、投資活動、和籌資活動產(chǎn)生的，因此現(xiàn)金流量在一定程度上反映了企業(yè)交易行為的合理性與有效性，反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的質(zhì)量與經(jīng)營成果的水平。因此對現(xiàn)金流量進(jìn)行分析是非常必要的。根據(jù)康佳公司2001 年—2005 年的現(xiàn)金流量表，編制從2001 年開始的環(huán)比增長情況。

康佳2001 年—2005 年現(xiàn)金流量環(huán)比增長（單位%）項(xiàng)目 2001 2002 2003 2004 2005 現(xiàn)金流入 100 13.7 38.29 10.57-9.95 經(jīng)營活動現(xiàn)金流入 100 25.45 40.93 13.88-9.5 投資活動現(xiàn)金流入 100 939.14-22.31-80.19-79 籌資活動現(xiàn)金流入 100-82.51 17.33-69.3-53.04 現(xiàn)金流出 100 7.88 36.08 16.53-11.3 經(jīng)營活動現(xiàn)金流出 100 29.22 47.49 19.91-11.04 投資活動現(xiàn)金流出 100 12.65-44.66-9.94-373.31 籌資活動現(xiàn)金流出 100-61.12-52.39-82.7-8.01 數(shù)據(jù)來源于康佳2001—2005 年現(xiàn)金流量表 從環(huán)比增長情況看，現(xiàn)金流入量在2005 年前一直處于上升狀態(tài)，但是2005年出現(xiàn)明顯的下降，比2004 年降低了將近10 個(gè)百分點(diǎn)。從具體情況來看，投資活動現(xiàn)金流入量除在2002 年增長幅度較大外，2003 年—2005 年均呈現(xiàn)較大幅度的下降趨勢，另外籌資活動現(xiàn)金流入量除了在2003 年有所上升外，其余均呈下降趨勢，說明康佳的籌資活動出現(xiàn)了較大的問題，可能是籌資渠道方面。此外現(xiàn)金流出的總體變化趨勢和現(xiàn)金流入的變化趨勢大體相當(dāng)。5.財(cái)務(wù)分析總結(jié)

⑴ 綜合以上分析，康佳公司存在的問題主要有： ① 負(fù)債過多，而且負(fù)債結(jié)構(gòu)中流動負(fù)債比重過大； ② 應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率低，影響了流動資產(chǎn)及總資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)； ③ 主營業(yè)務(wù)收入水平下降，導(dǎo)致利潤大幅度下降； ④缺乏核心技術(shù)，凈利潤受行業(yè)影響較大，處于較低水平。⑵主要應(yīng)對措施：

①進(jìn)一步優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，適當(dāng)增加股東權(quán)益在資本中的比重,減少負(fù)債；

②制定相對嚴(yán)格的應(yīng)收帳款政策，提高應(yīng)收帳款的結(jié)算效率； ③提高主營業(yè)務(wù)收入水平，建立完善的銷售渠道網(wǎng)絡(luò)；

④加大研發(fā)投入力度，構(gòu)成自身核心技術(shù)，增加康佳公司產(chǎn)品中的科學(xué)技術(shù)含量，提高產(chǎn)品品質(zhì)，形成自身在行業(yè)中的特定優(yōu)勢，以便能夠取得超過平均利潤水平的利潤。

(五)經(jīng)營綜合評價(jià)

在康佳內(nèi)外部因素評價(jià)的基礎(chǔ)上，提出了對康佳未來發(fā)展思路的幾點(diǎn)看法：

⑴ 康佳應(yīng)該逐漸退出低端產(chǎn)品市場，發(fā)展重點(diǎn)放在中端產(chǎn)品市場并有限度的涉足高端產(chǎn)品市場。

理由如下：經(jīng)過多年價(jià)格戰(zhàn)的洗禮和激烈的競爭，低端產(chǎn)品市場的利潤已經(jīng)非常微薄，隨著市場競爭的加劇，利潤勢必會更低。如果繼續(xù)留戀低端產(chǎn)品市場，那么必須不斷擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模、壓縮成本才能生存。而這需要大量投資，以康佳當(dāng)前的財(cái)務(wù)狀況支持這種投資，存在一定難度。與其不斷投資于利潤微薄的低端產(chǎn)品市場，不如用于加大開發(fā) 利潤相對可觀的中端產(chǎn)品市場。

（2）康佳應(yīng)該繼續(xù)加強(qiáng)技術(shù)方面的能力建設(shè)力度，這是康佳發(fā)展的重中之重，是其他構(gòu)想能否有效實(shí)施的重要基礎(chǔ)。

①康佳的發(fā)展模式屬于典型的技術(shù)趨動型的增長模式，技術(shù)進(jìn)步對康佳的發(fā)展有著關(guān)鍵性的影響。

②康佳最為核心的優(yōu)勢在于卓越的技術(shù)和自主研發(fā)能力，康佳的競爭力是圍繞技術(shù)這個(gè)核心建立起來的，是康佳賴以生存的根本，必須予以鞏固、加強(qiáng)。

⑶ 康佳應(yīng)考慮一方面剝離不良資產(chǎn)，適當(dāng)裁員；另一方面適度擴(kuò)大規(guī)模，增加固定資產(chǎn)比重。

① 剝離不良資產(chǎn)是有效提高盈利能力的途徑之一，并有利于提高資產(chǎn)的管理水平。同時(shí)可以減少職工人數(shù)，對其發(fā)展有益，因其勞動力投入對業(yè)績增長的貢獻(xiàn)率為負(fù)值。

② 適當(dāng)擴(kuò)大規(guī)模，增加固定資產(chǎn)的投資，是有效降低成本，形成規(guī)模經(jīng)濟(jì)的途徑，能很好解決康佳成本控制不強(qiáng)的問題。

③ 由于在未來外企將逐漸收縮剝離在中國的家電業(yè)務(wù)，可以通過收購其業(yè)務(wù)，取得外企的某種優(yōu)勢資源。第三部分 巴林銀行倒閉案的分析

巴林銀行倒閉案的分析

巴林銀行簡介

巴林銀行的倒閉，是1995年國際金融界的爆炸性新聞，盡管時(shí)間已過去十多年，但巴林事件所折射出的銀行管理體制上的問題，在仍有借鑒作用。巴林銀行的倒閉看起來像是因?yàn)閭€(gè)人的越權(quán)行為所致，實(shí)際不然，巴林銀行事件反映出現(xiàn)代跨國銀行管理和內(nèi)部控制體制的缺陷。

１７６３年，弗朗西斯巴林爵士在倫敦創(chuàng)建了巴林銀行，它是世界首家“商業(yè)銀行”，既為客戶提供資金和有關(guān)建議，自己也做買賣。由于經(jīng)營靈活變通、富于創(chuàng)新，巴林銀行很快就在國際金融領(lǐng)域獲得了巨大的成功。其業(yè)務(wù)范圍也相當(dāng)廣泛，無論是到剛果提煉銅礦，從澳大利亞販運(yùn)羊毛，還是開掘巴拿馬運(yùn)河，巴林銀行都可以為之提供貸款。但巴林銀行有別于普通的商業(yè)銀行，它不開發(fā)普通客戶存款業(yè)務(wù)，故其資金比較有限，只能靠自身的力量來謀求生存和發(fā)展。這樣的發(fā)展并不符合共同發(fā)展，共同進(jìn)步的原理。雖然說每個(gè)以營利性為主的商業(yè)部門都有自己的獨(dú)特經(jīng)營理念，但個(gè)人是離不開群體的。

在１８０３年，剛剛誕生的美國從法國手中購買南部的路易斯安納州時(shí)，所有資金都出自巴林銀行。１８８６年，巴林銀行發(fā)行“吉尼士”證券，購買者手持申請表如潮水一樣涌進(jìn)銀行，后來不得不動用警力來維持，很多人排上幾個(gè)小時(shí)隊(duì)后，買下少量股票，然后伺機(jī)拋出。２０世紀(jì)初，巴林銀行榮幸地獲得了一個(gè)特殊客戶：英國皇室。由于巴林銀行的卓越貢獻(xiàn)，巴林家族先后獲得了五個(gè)世襲的爵位。里森于１９８９年７月１０日正式到巴林銀行工作。進(jìn)入巴林銀行后，他很快爭取到了到印尼分部工作的機(jī)會。由于他富有耐心和毅力，善于邏輯推理，能很快地解決以前未能解決的許多問題，使工作有了起色。因此，他被視為期貨與期權(quán)結(jié)算方面的專家，倫敦總部對里森在印尼的工作相當(dāng)滿意，并允諾可以在海外給他安排一個(gè)合適的職務(wù)。１９９２年，巴林總部決定派他到新加坡分行成立期貨與期權(quán)交易部門，并出任總經(jīng)理。巴林銀行倒閉案例分析

無論做什么交易，錯(cuò)誤都在所難免。但關(guān)鍵是看你怎樣處理這些錯(cuò)誤。在期貨交易中更是如此。一旦失誤，就會給銀行造成損失，在出現(xiàn)這些錯(cuò)誤之后，銀行必須迅速妥善處理。如果錯(cuò)誤無法挽回，唯一可行的辦法，就是將該項(xiàng)錯(cuò)誤轉(zhuǎn)入電腦中一個(gè)被稱為“錯(cuò)誤賬戶”的賬戶中，然后向銀行總部報(bào)告。里森于１９９２年在新加坡任期貨交易員時(shí)，巴林銀行原本有一個(gè)賬號為“９９９０５”的“錯(cuò)誤賬號”，專門處理交易過程中因疏忽所造成的錯(cuò)誤。這原是一個(gè)金融體系運(yùn)作過程中正常的錯(cuò)誤賬戶。１９９２年夏天，倫敦總部全面負(fù)責(zé)清算工作的哥頓鮑塞給里森打了一個(gè)電話，要求里森另設(shè)立一個(gè)“錯(cuò)誤賬戶”，記錄較小的錯(cuò)誤，并自行在新加坡處理，以免麻煩倫敦的工作。于是里森馬上找來了負(fù)責(zé)辦公室清算的利塞爾，向她咨詢是否可以另立一個(gè)檔案。這樣賬號為“８８８８８”的“錯(cuò)誤賬戶”便誕生了。

幾周之后，倫敦總部又打來了電話，總部配置了新的電腦，要求 新加坡分行還是按老規(guī)矩行事，所有的錯(cuò)誤記錄仍由“９９９０５”賬戶直接向倫敦報(bào)告。當(dāng)時(shí)管理層應(yīng)該發(fā)現(xiàn)這個(gè)賬戶可能給以后的發(fā)展帶來風(fēng)險(xiǎn)，及時(shí)清除這樣的賬戶，也就不會給把林銀行帶來厄運(yùn)?！埃福福福福浮卞e(cuò)誤賬戶剛剛建立就被擱置不用了，但它卻成為一個(gè)真正的“錯(cuò)誤賬戶”存于電腦之中。而且總部這時(shí)已經(jīng)注意到新加坡分行出現(xiàn)的錯(cuò)誤很多，但都被里森巧妙地搪塞而過。１９９２年７月１７日，里森手下一名加入巴林銀行僅一星期的交易員金王犯了一個(gè)錯(cuò)誤：當(dāng)客戶（富士銀行）要求買進(jìn)２０口日經(jīng)指數(shù)期貨合約時(shí)，此交易員誤為賣出２０口，這個(gè)錯(cuò)誤在里森當(dāng)天晚上進(jìn)行清算工作時(shí)被發(fā)現(xiàn)。欲糾正此項(xiàng)錯(cuò)誤，須買回４０口合約，表示至當(dāng)日的收盤價(jià)計(jì)算，其損失為２萬英鎊，并應(yīng)報(bào)告?zhèn)惗乜偣?。但在種種考慮下，里森決定利用錯(cuò)誤賬戶“８８８８８”，承接了４０口日經(jīng)指數(shù)期貨空頭合約，以掩蓋這個(gè)失誤。然而，如此一來，里森所進(jìn)行的交易便成了“業(yè)主交易”，使巴林銀行在這個(gè)賬戶下，暴露在風(fēng)險(xiǎn)部位。數(shù)天之后，更由于日經(jīng)指數(shù)上升２００點(diǎn)，此空頭部位的損失便由２萬英鎊增為６萬英鎊了。此時(shí)里森更不敢將此失誤向上呈報(bào)。由此可以得出，無論在什么職位工作，都需要同事之間的配合和提醒，而不是自己一味地孤立獨(dú)行。這樣既會給自己也會給企業(yè)遭來滅頂之災(zāi)。

另一個(gè)與此同出一轍的錯(cuò)誤是里森的好友及委托執(zhí)行人喬治犯的。喬治與妻子離婚了，整日沉浸在痛苦之中，并開始自暴自棄。里森喜歡他，因?yàn)閱讨问撬詈玫呐笥?，也是最棒的交易員之一。喬治的犯錯(cuò)完全是公司在用人上的錯(cuò)誤，公司用人應(yīng)該了解個(gè)人的基本一 些信息資料，而不是靠親朋好友的推薦就可以工作的。

考慮到喬治犯的錯(cuò)誤如此之大，里森只能隱瞞事實(shí)，里森不得不告別他已很如意的生活。將喬治出現(xiàn)的幾次錯(cuò)誤記入“８８８８８”賬戶對里森來說是舉手之勞。但至少有三個(gè)問題困擾著他：一是如何彌補(bǔ)這些錯(cuò)誤；二是將錯(cuò)誤記入“８８８８８”賬號后如何躲過倫敦總部月底的內(nèi)部審計(jì)；為了彌補(bǔ)手下員工的失誤，里森將自己賺的傭金轉(zhuǎn)入賬戶，但其前提當(dāng)然是這些失誤不能太大，所引起的損失金額也不是太大，但喬治造成的錯(cuò)誤確實(shí)太大了。

為了賺回足夠的錢來補(bǔ)償所有損失，里森承擔(dān)越來越大的風(fēng)險(xiǎn)，他當(dāng)時(shí)從事大量跨式部位交易，因?yàn)楫?dāng)時(shí)日經(jīng)指數(shù)穩(wěn)定，里森從此交易中賺取期權(quán)利金。若運(yùn)氣不好，日經(jīng)指數(shù)變動劇烈，此交易將使巴林承受極大損失。里森在一段時(shí)日內(nèi)做得還極順手。到１９９３年７月，他已將“８８８８８８”賬戶虧損的６００萬英鎊轉(zhuǎn)為略有盈余，當(dāng)時(shí)他的年薪為５萬英鎊，年終獎金則將近１０萬英鎊。

里森除了為交易員遮掩錯(cuò)誤，另一個(gè)嚴(yán)重的失誤是為了爭取日經(jīng)市場上最大的客戶波尼弗伊。在１９９３年下旬，接連幾天，每天市場價(jià)格破紀(jì)錄地飛漲１０００多點(diǎn)，用于清算記錄的電腦屏幕故障頻繁，無數(shù)筆的交易入賬工作都積壓起來。因?yàn)橄到y(tǒng)無法正常工作，交易記錄都靠人力。等到發(fā)現(xiàn)各種錯(cuò)誤時(shí)，里森在一天之內(nèi)的損失便已高達(dá)將近１７０萬美元。在無路可走的情況下，里森決定繼續(xù)隱瞞這些失誤。１９９４年，里森對損失的金額已經(jīng)麻木了，“８８８８８”賬戶的損失，由２０００萬英磅、３０００萬英鎊，到７月時(shí)已達(dá)５ ０００萬英鎊。事實(shí)上，里森當(dāng)時(shí)所做的許多交易，是在被市場走勢牽著鼻子走，并非出于他對市場的預(yù)期。他已成為被其風(fēng)險(xiǎn)部位操縱的傀儡。他當(dāng)時(shí)能想的，是哪一種方向的市場變動會使他反敗為勝，能補(bǔ)足“８８８８８”賬戶中的虧損，便試著影響市場往那個(gè)方向變動。

巴林銀行倒閉的可能原因?yàn)椋?第一，里森投資策略的失誤

無論從邊際VaR還是從股票資產(chǎn)和債券資產(chǎn)之間的負(fù)相關(guān)考慮，里森的正常對沖策略應(yīng)該是持有國債期貨和日經(jīng)指數(shù)期貨的多頭以實(shí)現(xiàn)對沖，但令人不解的是，里森卻利用債券期貨的空頭對沖股票指數(shù)期貨的多頭，而這實(shí)際上進(jìn)一步放大了組合的風(fēng)險(xiǎn)。第二，風(fēng)險(xiǎn)測量的失誤

巴林銀行并沒有采用VaR測量風(fēng)險(xiǎn)，其實(shí)沒有對期貨組合的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行任何測量，在官方報(bào)告中均顯示零風(fēng)險(xiǎn)，而且在巴林銀行如此復(fù)雜的環(huán)境下，即使采用一般的VaR方法進(jìn)行測量尚存不足，需進(jìn)行壓力試驗(yàn)等方法測試。第三，金融監(jiān)管的失誤

實(shí)際上，至2月22日的組合實(shí)際損失為612百萬美元，小于相應(yīng)的VaR，即833.07百萬美元，而至2月27日組合的實(shí)際損失為1169百萬美元，遠(yuǎn)大于相應(yīng)的VaR。2月23日，里森離開巴黎，行蹤不明，致使有關(guān)巴林的不利消息傳開，導(dǎo)致日經(jīng)指數(shù)在3個(gè)交易日內(nèi)大跌1440點(diǎn)，日本國債期貨大漲104點(diǎn)，使巴林虧損進(jìn)一步加劇。第四，市場的意外波動

1995年1月23日，神戶地震后的一個(gè)星期，日經(jīng)指數(shù)下跌6.4%，而正常情況下的市場月波動率為5.83%，因此，市場突然出現(xiàn)的這一非正常波動導(dǎo)致巴林銀行的巨大虧損。

從制度上看，巴林銀行最根本的問題在于交易與清算角色的混淆。里森在１９９２年去新加坡后，任職巴林銀行新加坡期貨交易部兼清算部經(jīng)理。作為一名交易員，里森本來應(yīng)做的工作是代巴林銀行客戶買賣衍生性商品，并替巴林銀行從事套利這兩種工作，基本上是沒有太大的風(fēng)險(xiǎn)。因?yàn)榇筒僮?，風(fēng)險(xiǎn)由客戶自己承擔(dān)，交易員只是賺取傭金，而套利行為亦只賺取市場間的差價(jià)。例如里森利用新加坡及大阪市場極短時(shí)間內(nèi)的不同價(jià)恪，替巴林銀行賺取利潤。一般銀行給予其交易員持有一定額度的風(fēng)險(xiǎn)部位的許可，但為防止交易員將其所屬銀行暴露在過多的風(fēng)險(xiǎn)中，這種許可額度通常定得相當(dāng)有限。而通過清算部門每天的結(jié)算工作，銀行對其交易員和風(fēng)險(xiǎn)部位的情況也可予以有效了解并掌握。但不幸的是，里森卻一人身兼交易與清算二職。

事實(shí)上，在里森抵達(dá)新加坡前的一個(gè)星期，巴林銀行內(nèi)部曾有一個(gè)內(nèi)部通對此問題可能引起的大災(zāi)難提出關(guān)切。但此關(guān)切卻被忽略，以至于里森到職后，同時(shí)兼任交易與清算部門的工作。如果里森只負(fù)責(zé)清算部門，如同他本來被賦予的職責(zé)一樣，那么他便沒有必要、也沒有機(jī)會為其他交易員的失誤行為瞞天過海，也就不會造成最后不可收拾的局面。在損失達(dá)到５０００萬英鎊時(shí)，巴林銀行總部曾派人調(diào)查里森的賬目。事實(shí)上，每天都有一張資產(chǎn)負(fù)債表，每天都有明顯的記錄，可以看出里森的問題。即使是月底，里森為掩蓋問題所制造的假賬，也極易被發(fā)現(xiàn)—— 如果巴林銀行真有嚴(yán)格的審查制度。里森假造花旗銀行有５０００萬英鎊存款，但這５０００萬鎊已被挪用來 補(bǔ)償“８８８８８”賬戶中的損失了。查了一個(gè)月的賬，卻沒有人去查花旗銀行的賬目，以致沒有人發(fā)現(xiàn)花旗銀行賬戶中并沒有５０００萬英鎊的存款。

關(guān)于資產(chǎn)負(fù)債表，巴林銀行董事長彼得巴林還曾經(jīng)在１９９４年３月有過一段評語，認(rèn)為資產(chǎn)負(fù)債表沒有什么用，因?yàn)樗慕M成，在短期間內(nèi)就可能發(fā)生重大的變化，因此，彼得巴林說：“若以為揭露資產(chǎn)負(fù)債表的數(shù)據(jù)，就能增加對一個(gè)集團(tuán)的了解，那真是幼稚無知?！睂Y產(chǎn)負(fù)債表不重視的巴林董事長付出的代價(jià)之高，也實(shí)在沒有人想像得到。

另外，在１９９５年１月１１日，新加坡期貨交易所的審計(jì)與稅務(wù)部發(fā)函巴林銀行，提出他們對維持“８８８８８”賬戶所需資金問題的一些疑慮。而且此時(shí)里森已需每天要求倫敦匯入１０００多萬英鎊，以支付其追加保證金。在１９９４年５月，得到英格蘭銀行主管商業(yè)銀行監(jiān)察的高級官員之“默許”，但此默許并未留下任何證明文件，因?yàn)闆]有請示英格蘭銀行有關(guān)部門的最高負(fù)責(zé)人，違反了英格蘭銀行的內(nèi)部規(guī)定。

最令人難以置信的，便是巴林銀行在１９９４年底發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)負(fù)債 表上顯示5０００萬英鎊的差額后，仍然沒有警惕到其內(nèi)部控管的松散及疏忽。在發(fā)現(xiàn)問題至其后巴林銀行倒閉的兩個(gè)月時(shí)間里，有很多巴林銀行的高級及資深人員曾對此問題加以關(guān)切，更有巴林銀行總部的審計(jì)部門正式加以調(diào)查。但是這些調(diào)查，都被里森以極輕易的方式蒙騙過去。里森對這段時(shí)期的描述為：“對于沒有人來制止我的這件事，我覺得不可思議。倫敦的人應(yīng)該知道我的數(shù)字都是假造的，這些人都應(yīng)該知道我每天向倫敦總部要求的現(xiàn)金?！?新加坡在１９９５年１０月１７日公布的有關(guān)巴林銀行破產(chǎn)的報(bào)告及里森自傳中的一個(gè)感慨，也是最能表達(dá)我們對巴林事件的遺憾。報(bào)告結(jié)論中的一段：“巴林集團(tuán)如果在１９９５年２月之前能夠及時(shí)采取行動，那么他們還有可能避免崩潰。截至１９９５年１月底，即使已發(fā)生重大損失，這些損失畢竟也只是最終損失的１／４。由此可以說，管理層的縱容里森的態(tài)度也是使巴林銀行倒閉的主要原因?？偨Y(jié)

通過這次對巴林銀行的案例分析，既讓我鞏固了學(xué)習(xí)財(cái)務(wù)管理的內(nèi)容，也得到了實(shí)踐。使我學(xué)到了一些管理方面的知識。同時(shí)對公司的管理分工的具體工作也有了大致的了解，便以后自己重蹈覆轍。

第三篇：房地產(chǎn)策劃作業(yè)

房地產(chǎn)策劃作業(yè)

第一節(jié)

1、簡述你工作、生活中遇到的或想到的房地產(chǎn)項(xiàng)目策劃開發(fā)理念創(chuàng)新、產(chǎn)品策劃創(chuàng)新、價(jià)

格策略創(chuàng)新、廣告策略創(chuàng)新、銷售策略創(chuàng)新和物業(yè)管理創(chuàng)新事例和設(shè)想，每人至少提交兩件。要求每個(gè)事例說明項(xiàng)目名稱、背景、創(chuàng)新內(nèi)容、創(chuàng)新效果和簡略評述。下周日下午七點(diǎn)截止，通過郵箱提交。

2、通過網(wǎng)絡(luò)、查閱書刊或訪談收集整理一個(gè)項(xiàng)目投資策劃失敗或失誤的案例，要求每個(gè)案

例說明項(xiàng)目名稱、背景、策劃失誤內(nèi)容、策劃失誤后果和可資吸取的經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn)。下周日下午七點(diǎn)截止，通過郵箱提交。

3、通過北京房地產(chǎn)網(wǎng)找出五個(gè)樓盤項(xiàng)目，僅僅依據(jù)項(xiàng)目案名分析項(xiàng)目給你傳達(dá)的信息、反

映的消費(fèi)者訴求，然后實(shí)地參觀項(xiàng)目，分析案名所反映的內(nèi)容是否與項(xiàng)目實(shí)際相吻合，分析問題產(chǎn)生原因，提出改進(jìn)措施。要求每個(gè)項(xiàng)目說明項(xiàng)目名稱、案名分析、項(xiàng)目觀感（輔之以照片、數(shù)據(jù)對照圖表）、案名得失分析、對策研究。下周日下午七點(diǎn)截止，通過郵箱提交。

第二節(jié)

1、以自己選定的投資策劃項(xiàng)目，對擬開發(fā)地塊和擬開發(fā)物業(yè)類型進(jìn)行SWOT（優(yōu)勢、劣勢、機(jī)遇和挑戰(zhàn)）分析。（內(nèi)容包括項(xiàng)目背景、概況、項(xiàng)目初步定位和項(xiàng)目SWOT分析，字?jǐn)?shù)不少于1500字）

2、分析當(dāng)前北京市房地產(chǎn)市場狀況，提出開發(fā)商土地獲取策略。包括區(qū)位選擇、土地類型

（未開發(fā)地、在開發(fā)地、已開發(fā)地）、土地用途、土地價(jià)位、獲取方式和開發(fā)策略設(shè)想等，字?jǐn)?shù)不少于1500字。

3、調(diào)查分析北京小產(chǎn)權(quán)住房市場狀況，提出相應(yīng)對策，字?jǐn)?shù)不少于1500字。

第三節(jié)

1、設(shè)計(jì)調(diào)查問卷，了解自己選定投資策劃項(xiàng)目擬開發(fā)地塊和擬開發(fā)物業(yè)類型的市場需求。分析調(diào)查問卷可以得到的結(jié)論是否滿足項(xiàng)目市場細(xì)分、目標(biāo)市場選擇和項(xiàng)目定位的需要？應(yīng)如何改進(jìn)？

2、設(shè)計(jì)調(diào)查問卷，調(diào)查北京市裝修現(xiàn)狀，以達(dá)到揭示毛坯房交工帶來的問題（成本增加，時(shí)間損失，社會成本，擾民，資源浪費(fèi)，環(huán)境污染），推廣精裝修存在的障礙。

3、對“大學(xué)生上網(wǎng)情況的調(diào)查”進(jìn)行街頭攔截調(diào)查，每組收回60份調(diào)查問卷，完成對收回的問卷進(jìn)行整理、審核、登記、編碼、錄入等工作。圍繞選定策劃項(xiàng)目，設(shè)計(jì)調(diào)查問卷，進(jìn)行街頭攔截調(diào)查，每組至少收回60份調(diào)查問卷，完成對收回的問卷進(jìn)行整理、審核、登記、編碼、錄入等工作

題目：項(xiàng)目客戶群行為模式分析

具體要求：

1.與項(xiàng)目初步定位相一致，相協(xié)調(diào)；

2.閱讀相關(guān)資料、個(gè)人思考，與同組同學(xué)協(xié)商；

3.每個(gè)人獨(dú)立完成一份。總字?jǐn)?shù)不少于500字；

第四篇：房地產(chǎn)課設(shè)實(shí)習(xí)日記

學(xué)號

實(shí)習(xí)日記

認(rèn)識實(shí)習(xí)

起止日期：2012年 12 月 17 日 至2012 年 12月 21日

學(xué)

班

指

生姓名 級 馬子強(qiáng) 2010市場營銷3班導(dǎo)教師

經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院

2011年 12 月 21日

目錄

一、12月17日日記.....................1

二、12月18日日記.....................1

三、12月19日日記.....................1

四、12月20日日記.....................2

一、12月17日日記

今天是第一天實(shí)習(xí)，我們十分的興奮，還有一點(diǎn)的期望，我們營銷專業(yè)90多人在老師的帶領(lǐng)下坐著兩輛校車去中北鎮(zhèn)一帶實(shí)習(xí)參觀。上午我們是參觀位于中北鎮(zhèn)的霞飛路六十三里弄項(xiàng)目的售樓處，下了車以后我們整齊的排著隊(duì)在老師的帶領(lǐng)下依次的走近售樓處，同學(xué)們很認(rèn)真的站在樓盤周圍聽工作人員為我們講解項(xiàng)目的概況，從中了解到該項(xiàng)目主推中小戶型，高層和洋房相結(jié)合，進(jìn)行分批推售。高層一小戶型為主，面向?qū)ο鬄閰^(qū)域內(nèi)購房者和首次置業(yè)人群。而且同學(xué)們積極的參與，提了一些想了解的問題。

下午是由思客房地產(chǎn)經(jīng)紀(jì)有限公司的三位工作人員給我們講解了許多實(shí)際應(yīng)用中的問題，主要策劃針對泰豐都江御在開盤前的策略案進(jìn)行講解，使我們了解到在開盤前我們應(yīng)該做些什么，還有就是房地產(chǎn)的策劃應(yīng)該從哪幾方面入手，應(yīng)該了解市場的哪些信息，同時(shí)也了解了這個(gè)公司的一些情況，公司員工的一些情況?？傊?，使我感到受益匪淺。

二、12月18日日記

今天我們按時(shí)的到達(dá)學(xué)校門口，清點(diǎn)完人數(shù)后我們就出發(fā)了，由于距離學(xué)校比較近，所以我們就徒步走到高新區(qū)軟件科技園，由于天氣比較冷，同學(xué)們臉都凍得通紅通紅的，但我們還是很快樂的聊著天高高興興的抵達(dá)目的地，通過員工的介紹，我們認(rèn)識到高新區(qū)軟件科技園對周邊經(jīng)濟(jì)的帶動起了一個(gè)巨大的意義，了解了很多關(guān)于銷售的技巧等等。

下午是由07級的在富力工作的學(xué)長王偉和04級在萬達(dá)工作的學(xué)長邳國棟來校進(jìn)行了講座，他們介紹了自己的求職經(jīng)歷，以及分享了他們的工作經(jīng)驗(yàn)，介紹了他們各自在求職過程中遇到的種種困難與不易，同時(shí)也給了我們很多的建議，讓我們好好的學(xué)習(xí)，學(xué)好專業(yè)知識，再就業(yè)問題上還有面試和簡歷方面給出了很多建議，講座完后，我認(rèn)為要學(xué)好專業(yè)知識，了解國家政策，擴(kuò)充自己的知識面，為以后的就業(yè)做好基礎(chǔ)。

三、12月19日日記

今天已經(jīng)是實(shí)習(xí)第三天，我們還是按時(shí)的到達(dá)校門口集合，然后乘校車去了中北鎮(zhèn)的云錦世家項(xiàng)目進(jìn)行了參觀，到后我們依然是站在沙盤前聽工作人員地項(xiàng)目進(jìn)行講解，從中我們了解到該項(xiàng)目的定位以及整體的規(guī)劃。該項(xiàng)目共分為4期，1期現(xiàn)在是現(xiàn)房出售期。2,3,4期還在規(guī)劃設(shè)計(jì)中。1,3期面積較大，2,4期面積較小。項(xiàng)目定位為中高端項(xiàng)目，這些通過售樓處的裝潢就可以看出。講完之后我們參觀了樣板房，進(jìn)了房間以后，腦海里就兩個(gè)字，就是豪華，那美麗的琉璃燈，閃著七色光，真的很美麗，一下子，又讓人購買他的欲望，很快就又回到了現(xiàn)實(shí)的社會之中。

下午我們聽了帝十三廣告公司的總經(jīng)理陳總給我們獻(xiàn)上了精彩的一課，說實(shí)話真的很精彩到現(xiàn)在我都意猶未盡，他向我們講述了他由工作經(jīng)歷以及后來為什么要創(chuàng)業(yè)，到之后的破產(chǎn)，然后再來大陸創(chuàng)業(yè)的精彩經(jīng)歷。他讓我們盡情的發(fā)散思維，突破思維模式，不要以常規(guī)的思想去思考問題，首先要大膽的去想，要有創(chuàng)意。他還向我們介紹了他企業(yè)的一些廣告，從中我學(xué)會了怎樣傳達(dá)概念和創(chuàng)造新概念。在這節(jié)課上，我知道了創(chuàng)業(yè)是艱難的，但只要堅(jiān)

持自己的理想就算你沒有了一切也會成功的。我真心的希望以后還能聽到陳總的授課，真是太有意義了。

四、12月20日日記

今天是最后一天，由于我們?nèi)サ氖侨f達(dá)公館，距離學(xué)校比較遠(yuǎn)，所以我們今天早上提前了半個(gè)小時(shí)，但還是準(zhǔn)時(shí)的到達(dá)校門口集合上車，我們將盡坐了將近50分鐘的車才達(dá)到。到達(dá)萬達(dá)公館的銷售中心，我的第一感覺就是很高貴，就像殿堂一樣，有專門的保安在哪開門，剛開始我們在售樓中心集體的拍照，然后聽工作人員向我們簡要的介紹項(xiàng)目，我覺得這是我這幾天看到的最豪華，設(shè)備最齊全地項(xiàng)目了，這個(gè)項(xiàng)目有住宅，有商場，有廣場，有寫字樓等等。然后我們自行的去觀看各種設(shè)施，有的同學(xué)在拍照，有的在向?qū)W長請教問題，最后，我覺得這幾天的實(shí)習(xí)真的很有趣，也讓我學(xué)到了很多的東西，增長了很多的見識。

第五篇：房地產(chǎn)項(xiàng)目策劃作業(yè)

房地產(chǎn)項(xiàng)目策劃書面作業(yè)

書面作業(yè)一：某城市房地產(chǎn)市場發(fā)展的背景分析。（第一章 房地產(chǎn)項(xiàng)目策劃概論）要求：

1、城市任選

2、不少于1500字

3、思路清晰，格式規(guī)范

4、每組選最好的作業(yè)課堂展示，點(diǎn)評

書面作業(yè)二：某城市某地塊SWOT分析。（第二章 土地使用權(quán)獲取）

1、地塊任選

2、不少于1500字

3、思路清晰，格式規(guī)范，考慮全面，觀點(diǎn)明確

4、每組選最好的作業(yè)課堂展示，點(diǎn)評

書面作業(yè)

三、設(shè)計(jì)一份房地產(chǎn)市場調(diào)查問卷。（第三章

1、調(diào)查主題任選

2、不少于1500字，問題不少于25個(gè)

3、思路清晰，格式規(guī)范，遵循問卷設(shè)計(jì)原則

書面作業(yè)四：某城市某房地產(chǎn)項(xiàng)目廣告策劃。（第八章

1、城市和項(xiàng)目任選

2、不少于1500字

3、思路清晰，格式規(guī)范，內(nèi)容全面，有創(chuàng)意

4、每組選最好的作業(yè)課堂展示，點(diǎn)評

書面作業(yè)五：某城市某房地產(chǎn)項(xiàng)目銷售策劃。（第九章

1、城市和項(xiàng)目任選

2、不少于2000字

3、思路清晰，格式規(guī)范

4、每組選最好的作業(yè)課堂展示，點(diǎn)評

房地產(chǎn)項(xiàng)目市場調(diào)研）房地產(chǎn)項(xiàng)目廣告策劃）房地產(chǎn)項(xiàng)目銷售策劃）