第一篇：對我國中小企業(yè)會計信息披露存在問題的思考

對我國中小企業(yè)會計信息披露存在問題的思考

摘要：我國中小企業(yè)的會計信息披露制度存在著大大小小的問題。在此，對它的問題進行思考及淺析，并提出個人觀點與建議

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)、會計信息披露、存在的問題、原因、建議

會計信息就是會計主體向社會提供的一種“公共產(chǎn)品”，是會計單位通過財務(wù)報表、財務(wù)報告或附注等形式向投資者、債權(quán)人或其他信息使用者揭示單位財務(wù)狀況和經(jīng)營成果的信息。會計信息雖然主要以數(shù)字的形式表現(xiàn)出來，但它并不是抽象的數(shù)字，而是代表著一定的經(jīng)濟意義。數(shù)字不同對企業(yè)做出決策的影響就不同，因此，會計信息披露的質(zhì)量就顯得尤為重要。首先，明確一下會計信息披露的基本原則，包括3個原則：真實性原則、充分性原則、及時性原則。

接著，淺析會計信息披露存在的問題及形成的原因。存在的問題有三項，其一，中小企業(yè)的會計信息披露存在嚴重的會計信息的失真和造假行為；其二，會計信息披露不及時；其三，會計信息披露不完整清晰。由于中小企業(yè)由于規(guī)模與資金的限制，導(dǎo)致會計機構(gòu)的設(shè)置不合理，缺乏有效的內(nèi)部控制制度和完善的財務(wù)制度，現(xiàn)有的制度也存在執(zhí)行力不足、內(nèi)部監(jiān)督失效等問題，具體形成原因有（1）中小企業(yè)的會計人員不具備應(yīng)有的專業(yè)素質(zhì)，對會計原理、會計法規(guī)以及制度了解不深入，做出錯賬的概率較大，進而造成會計信息的失真。（2）有些會計人員的思想覺悟不高，把自身的利益放在了首位，罔顧法律而蓄意造假。（3）我國中小企業(yè)大都是家族式經(jīng)營模式，其不管是經(jīng)營管理人員還是財務(wù)人員往往都會優(yōu)先考慮企業(yè)自身的利益，人為的去捏造會計信息，蓄意變動會計數(shù)據(jù)。最常見的是虛報產(chǎn)值、虛增利潤以及虛列負債去騙取貸款，或者掩飾利潤以逃避稅收。（4）中小企業(yè)所使用的會計核算軟件未及時更新。（5）企業(yè)內(nèi)部管理不完善，未能很好地實現(xiàn)職權(quán)分離。

最后，為加強中小企業(yè)會計信息披露制度建設(shè)提出一些淺顯建議。（1）定期對會計人員進行培訓(xùn)，提高會計人員的綜合素質(zhì)，鞏固其專業(yè)知識。（2）完善會計機構(gòu)，加強內(nèi)部控制管理，嚴格按照會計準則的要求來任命會計人員，防止任人唯親的狀況，實現(xiàn)職權(quán)分離。如出納與會計的崗位分離，不得兼任，且聘用的會計人員必須持有上崗證。（3）及時更新會計核算系統(tǒng)，避免硬件上落后于大企業(yè)，也能使會計信息更好地為管理服務(wù)。（4）提升企業(yè)內(nèi)部文化，培養(yǎng)良好的信用環(huán)境，杜絕不良風(fēng)氣，做到防微杜漸。（5）提高會計信息的透明度，加強內(nèi)部監(jiān)管，做到獎懲分明，對于優(yōu)秀的會計人員給予肯定和獎勵，對犯錯誤的會計人員也絕不姑息。參考文獻：廉穎 我國中小企業(yè)會計信息披露制度初探

第二篇：中小企業(yè)會計信息披露

淺談中小企業(yè)會計信息披露問題及對策

摘要：中小企業(yè)的發(fā)展已經(jīng)成為人們關(guān)注的焦點，其日益暴露的會計信息披露問題也越來越受到人們關(guān)注。本文以中小企業(yè)的會計信息披露問題為研究對象，從人員素質(zhì)培養(yǎng)、內(nèi)部會計控制和政府職能三個方面出發(fā)，討論改善中小企業(yè)會計信息披露問題的對策，旨在幫助中小企業(yè)更加健康的發(fā)展。關(guān)鍵字：中小企業(yè) 會計信息披露

中小企業(yè)已經(jīng)成為我國國民經(jīng)濟的重要組成部分，促進我國經(jīng)濟的繁榮發(fā)展，所以成為中央一直扶持的對象。據(jù)有關(guān)統(tǒng)計資料顯示，目前我國的中小企業(yè)的總數(shù)已經(jīng)達到了5000萬，占到了全國所有企業(yè)總數(shù)的99%以上，所解決的就業(yè)人數(shù)占到了全國的75%以上，中小企業(yè)所產(chǎn)出的最終產(chǎn)品和服務(wù)價值占到了我國GDP（國內(nèi)生產(chǎn)總值）的60%，上繳的稅收占到全國稅收總額的53%，發(fā)明的專利占到了全國的65%，所開發(fā)的新產(chǎn)品占到了全國的80%，中小企業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r與前景，是我國經(jīng)濟可持續(xù)發(fā)展的關(guān)鍵，對國計民生起著至關(guān)重要的作用。面對中小企業(yè)現(xiàn)在舉足輕重的地位，中小企業(yè)會計信息披露問題也已經(jīng)越來越受到關(guān)注。會計信息是指會計單位通過財務(wù)報表、財務(wù)報告或附注等形式向投資者、債權(quán)人或其他信息使用者揭示單位財務(wù)狀況和經(jīng)營成果的信息。中小企業(yè)會計信息披露問題關(guān)系到中小企業(yè)的發(fā)展前景，如何提供準確、可靠、及時的會計信息是當(dāng)前我們的首要問題。

一、中小企業(yè)會計信息披露的質(zhì)量要求

1.會計信息披露質(zhì)量的內(nèi)涵

對于會計信息披露質(zhì)量在很多文件中都有所涉及。美國財務(wù)會計準則委員會（Financial Accounting Standards Board，簡稱FASB）在1980年頒布的財務(wù)會計概念公告中所提及的會計信息質(zhì)量特征是相關(guān)性與可靠性，其中相關(guān)性包含及時性、預(yù)測價值以及反饋價值，可靠性包含如實反映、可核實以及中立性。巴塞爾銀行監(jiān)理委員會(The Basel Committee on Banking Supervision)頒布的《增強銀行透明度》的報告中指出透明信息的質(zhì)量特征是全面性、相關(guān)性、及時性、重要性、可比性以及真實性。我國財政部在2006年頒布的《企業(yè)會計準則》中明確規(guī)定了企業(yè)會計信息的質(zhì)量要求，主要包括可靠性、相關(guān)性、可理解性、可比性、實質(zhì)重于形式、重要性、謹慎性以及及時性等要求。雖然以上文件對會計信息質(zhì)量的規(guī)定不盡相同，但是其大體內(nèi)容是十分接近的。中小企業(yè)在各個方面都有其特殊性，但是其會計信息披露質(zhì)量應(yīng)該與規(guī)定是一致的。

2.簡介我國會計信息披露的質(zhì)量要求 我國對企業(yè)會計信息的質(zhì)量要求主要包含了可靠性、相關(guān)性、可理解性、可比性、實質(zhì)重于形式、重要性、謹慎性以及及時性這八個方面，下面就來簡單介紹一下這八個方面的內(nèi)容。（1）可靠性是指企業(yè)應(yīng)該以其實際發(fā)生的交易或事項作為一句來進行確認、計量以及報告，按照實際情況反映符合確認與計量要求的會計要素和相關(guān)信息，保證會計信息真實可靠、內(nèi)容完整。有用的會計信息是以可靠性為基礎(chǔ)的，如果財務(wù)報告中所提供的會計信息不可靠那么會對債權(quán)人、投資人等信息使用者的決策產(chǎn)生誤導(dǎo)甚至發(fā)生損失。（2）相關(guān)性是指企業(yè)所提供的會計信息應(yīng)該與債權(quán)人、投資人等信息使用者的經(jīng)濟決策相關(guān)，可以幫助信息使用者對企業(yè)過去、現(xiàn)在以及未來的情況做出評價或者預(yù)測。如果說會計信息不具有相關(guān)性，那么對于投資人等信息使用者來說會計信息不存在任何價值。（3）可理解性是指企業(yè)所提供的會計信息應(yīng)該清晰明了，使投資者等信息使用者更加易于理解和使用財務(wù)報告。（4）可比性是指企業(yè)所提供的會計信息應(yīng)該可以互相可比。可比性包含兩層含義，其一是同一企業(yè)在不同時期具有可比性，其二是不同企業(yè)相同會計期間具有可比性。（5）實質(zhì)重于形式是指企業(yè)應(yīng)該以交易或者事項的經(jīng)濟實質(zhì)進行會計確認、計量和報告，不單單以交易或者事項的形式作為依據(jù)。在一般情況下，企業(yè)的經(jīng)濟實質(zhì)與法律形式是一致的，但是偶爾也會出現(xiàn)不一致的現(xiàn)象。譬如說，企業(yè)以融資租賃的方式租入的資產(chǎn)，雖然資產(chǎn)的所有權(quán)并不屬于該企業(yè)，但是如果企業(yè)可以控制該資產(chǎn)的未來經(jīng)濟收益，那么就應(yīng)該將該資產(chǎn)視為企業(yè)的資產(chǎn)，列到資產(chǎn)負債表中。（6）重要性是指企業(yè)所提供的會計信息應(yīng)該反映了與企業(yè)的財務(wù)狀況、現(xiàn)金流量以及經(jīng)營成果相關(guān)的所有的重要交易或者事項。判斷交易或者事項是否重要的標(biāo)準是如果其信息的省略或者錯報會對財務(wù)報告使用者的決策造成影響，就說明該會計信息是重要的。重要性更多的依賴于從業(yè)人員的職業(yè)判斷。（7）謹慎性是指企業(yè)的交易或者事項在進行會計確認、計量和報告時應(yīng)該保持謹慎，比應(yīng)該高估資產(chǎn)或收益、低估負債或費用。面對市場的風(fēng)險和不確定性，企業(yè)應(yīng)該保持謹慎性，充分估計到企業(yè)的風(fēng)險和損失。（8）及時性是指企業(yè)對已經(jīng)發(fā)生的交易或者事項，應(yīng)該進行及時的確認、計量和報告，不得提前或是延后。

二、中小企業(yè)會計信息披露的現(xiàn)狀

與大型企業(yè)相比，中小型企業(yè)由于其規(guī)模和資金的限制，一般都沒有設(shè)立會計核算系統(tǒng)，并且缺乏規(guī)范的會計信息披露制度以及會計信息披露通道，這一切都制約著中小企業(yè)的可持續(xù)成長。下面從以下幾個方面來討論中小企業(yè)在會計信息披露方面的現(xiàn)狀：

1.會計信息披露嚴重失真

目前中小企業(yè)會計信息披露存在嚴重的虛假問題，其主要體現(xiàn)在以下幾個方面：首先，在中小企業(yè)的會計人員不具備應(yīng)有的專業(yè)素質(zhì)，對會計原理、會計法規(guī)以及制度不甚了解，做出錯賬的概率較大，進而造成了會計信息失真；其次，我國的中小企業(yè)大都是家族式經(jīng)營模式，其不管是經(jīng)營管理人員還是財會人員往往都會優(yōu)先考慮企業(yè)自身的利益，人為的去捏造會計信息，蓄意變動會計數(shù)據(jù)。最常見的是虛報產(chǎn)值、虛增利潤以及虛列負債去騙取貸款，或者掩飾利潤以逃避稅收；最后，由于我國中小企業(yè)并沒有實現(xiàn)所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)分離，所以很少有機會被審計機構(gòu)審計，沒有注冊會計師的監(jiān)督，中小企業(yè)難以自覺提高會計信息質(zhì)量。當(dāng)注冊會計師對中小企業(yè)進行審計時，中小企業(yè)所提供的財務(wù)數(shù)據(jù)和其他財務(wù)資料一般都有虛假的成分，注冊會計師很難以此資料為基礎(chǔ)得出真實可靠的審計報告，這就造成了外部審計對中小企業(yè)會計信息難以起到其應(yīng)有的督促作用。2.會計信息披露不充分

中小企業(yè)的會計信息披露不充分體現(xiàn)在多個方面，首先，由于中小企業(yè)所處的市場都存在較高的競爭程度，為了保護其在市場上的競爭力，所以在會計信息披露時會體現(xiàn)一定的保密性。但是很多中小企業(yè)便以此為借口，對諸多會計信息譬如融資租賃、資產(chǎn)減值等不予披露或者是披露不完整；其次，中小企業(yè)所提供的會計信息一般只涉及到了自身的生產(chǎn)經(jīng)營并沒有披露對社會的公共效益產(chǎn)生的影響，財務(wù)報告中所披露的會計信息均為歷史信息，對信息使用者來說這些信息并不具有太高的價值，公共效益根本無法得到可靠的計量；最后，中小企業(yè)所使用的財務(wù)軟件比較低端，無法針對企業(yè)的特殊業(yè)務(wù)進行核算，而且不同財務(wù)人員之間經(jīng)常會使用不同的財務(wù)軟件，會計信息難以保證一致性，這也導(dǎo)致了會計信息披露的不充分。

3.會計信息披露制度不健全 為了規(guī)范小企業(yè)的會計核算，提高其會計信息質(zhì)量，在2004年4月，財政部頒布了《小企業(yè)會計制度》，這在一定程度上對中小企業(yè)的會計信息披露起到了積極作用，但是中小企業(yè)的會計信息披露問題依然嚴重。由于中小企業(yè)對于內(nèi)部會計控制的意識很薄弱，對內(nèi)部會計控制并沒有給與過重視，內(nèi)部會計控制制度漏洞頗多，譬如說一人身兼多職、人員素質(zhì)低、預(yù)算不準確等。并且企業(yè)的內(nèi)外部的監(jiān)督體系也不健全，致使會計信息披露問題越來越顯著，得不到遏制。

三、中小企業(yè)會計信息披露的對策

為了給與中小企業(yè)更多的發(fā)展空間，提高會計信息質(zhì)量，筆者從以下幾個方面提出中小企業(yè)會計信息披露問題的應(yīng)對對策：

1.加強會計基礎(chǔ)工作，提高人員素質(zhì) 在大多數(shù)中小企業(yè)中，投資者就是經(jīng)營者，在此應(yīng)該將個人資產(chǎn)和企業(yè)資產(chǎn)劃分清楚，

第三篇：關(guān)于我國上市公司會計信息披露問題的探討

關(guān)于我國上市公司會計信息披露問題的探討

摘要：證券市場在籌集資金、配置資源以及優(yōu)化經(jīng)濟結(jié)構(gòu)等方面的作用是不言而喻的。會計信息是證券市場的重要組成部分，是聯(lián)系上市公司和投資者之間的中樞紐帶，也是投資者做出投資判斷和決策的重要依據(jù)。所以對披露的會計信息質(zhì)量就有著嚴格的要求。但在實踐中，我國會計信息的披露存在許多問題，這嚴重阻礙了我國證券市場的發(fā)展。在前人研究成果的基礎(chǔ)上，通過理論知識與案例分析相結(jié)合的方法，分析我國上市公司會計信息披露存在的問題，并提出一些個人建議和解決對策。

關(guān)鍵詞：上市公司 會計信息 披露違規(guī) 對策建議

一、會計信息披露概述

（一）會計信息和會計信息披露

會計信息是會計人員對會計主體所發(fā)生的經(jīng)濟業(yè)務(wù)進行處理和分析，通過會計核算方法以及賬務(wù)處理程序處理，反映經(jīng)濟活動真實情況的具有一定使用價值的各種經(jīng)濟信息。會計信息披露，簡單點來說就是公布會計信息，是指上市公司在證券發(fā)行、上市和交易等過程中為了維護投資者權(quán)益和資本市場運行秩序，按照法律法規(guī)及證券監(jiān)督管理部門的有關(guān)要求，向股東、債權(quán)人或潛在投資者等廣大利益相關(guān)者提供對決策有用的會計信息。

（二）會計信息披露的意義

會計信息是證券市場的重要組成部分，上市公司披露的會計信息是投資者做出投資判斷和決策的重要依據(jù)，對于市場經(jīng)濟的發(fā)展至關(guān)重要。從大的方面來說，它有助于社會主義市場經(jīng)濟的發(fā)展，對金融市場的秩序維護，促進金融市場的發(fā)展方面有著不可或缺的重要作用；從小的方面來說，企業(yè)可以提高自身知名度、擴大籌資渠道、降低籌資成本。

二、會計信息披露原則及我國現(xiàn)狀

（一）充分性原則及信息披露不充分的表現(xiàn)

1、充分性原則

充分性包括數(shù)量與質(zhì)量兩個方面。在質(zhì)量上它必須是重大的，重要的，這方面主要詳細披露，這是會計信息披露充分性原則的一個補充，即重要性原則。在數(shù)量上它要求上市公司要以滿足信息需求者的需求為目的，盡可能多的披露信息，但同時也不要不分巨細一概公開。

2、我國上市公司會計信息披露不充分的表現(xiàn)

在我國，違背充分性原則的情況比較嚴重，表現(xiàn)主要有：信息披露的內(nèi)容不全面，有顯著遺漏，刻意隱瞞投資者應(yīng)該知道的事項。具體表現(xiàn)為對公司資金需求及使用情況、利潤構(gòu)成情況、公司持續(xù)經(jīng)營情況、持續(xù)盈利能力情況、關(guān)聯(lián)方交易情況等方面存在很少披露甚至不披露。違反充分性原則的情況主要是選擇性披露和過度披露兩種。選擇性披露是指上市公司會計信息披露數(shù)量不足，只報對公司有利的，不報對公司不利的信息。過度披露是指對會計信息不分大小，沒有重點，一股腦兒的披露。

（二）真實性原則及信息披露不真實的表現(xiàn)

1、真實性原則

真實性原則是指上市公司的會計信息必須以實際發(fā)生或存在的事項進行披露，不得有任何弄虛作假現(xiàn)象，不得以任何虛假信息引導(dǎo)投資者做出投資決策。真實性是會計信息質(zhì)量的基礎(chǔ)，如果會計信息不真實，那么圍繞會計信息做出的各種投資判斷就無從談起，投資者的投資利益完全無法得到保障。

2、我國上市公司會計信息披露不真實的表現(xiàn)

當(dāng)前，我國上市公司會計信息披露不真實的表現(xiàn)主要體現(xiàn)在無中生有、胡亂編造，篡改會計數(shù)據(jù)等虛假的記載或敘述。指上市公司違反有關(guān)會計信息披露事項的相關(guān)法律法規(guī)及準則的規(guī)定，將上市公司日常經(jīng)營活動中沒有發(fā)生的重大事項，未來事項、或不確定性事項進行虛假公布。不遵守真實性原則的表現(xiàn)除了虛假記載或敘述外，還包括虛假性陳述。虛假性陳述是指上市公司在披露會計信息時，可能會導(dǎo)致投資者判斷錯誤，進而影響投資者投資決策的聲明。在會計信息披露違規(guī)行為中，以會計信息披露不真實居多。

（三）及時性原則及信息披露不及時的表現(xiàn)

1、及時性原則

對于證券市場來說，投資者能否掌握最新的市場動態(tài)，了解上市公司的最近經(jīng)營決策，是投資者及時做出正確投資判斷的極其重要的依據(jù)，所謂的“得信息著得天下”就是這個道理。如果說會計信息不及時披露，就有可能會出現(xiàn)占據(jù)信息優(yōu)勢的一方利用信息的不對稱進行內(nèi)幕交易，這對其他投資者來說毫無公平可言。所以，提高外部信息使用者對信息獲得的及時，保證證券市場交易的公平公正；有利于提高金融市場的運行效率。

2、我國上市公司會計信息披露不及時的表現(xiàn)

在我國，上市公司會計信息披露不及時的行為非常突出，為了減少上市公司會計信息披露的不及時的行為，證監(jiān)會在2007年頒布的《上市公司信息披露管理辦法》做出了一系列的規(guī)定：如上市公司年報須四個月內(nèi)披露，中期報告在兩個月內(nèi)披露，季度報告在一個月內(nèi)披露。這些規(guī)定明確了會計信息披露的時間界限，無疑有助于提高上市公司及時披露會計信息自覺性，有助于會計信息披露的及時。但不可否認的是，仍然會有一些上市公司為了各種利益有意或無意的不及時披露會計信息，如臨時性報告披露不及時、年報實際披露時間遲于預(yù)約披露時間等。

三、對紫鑫藥業(yè)財務(wù)造假的案例分析

（一）紫鑫藥業(yè)財務(wù)造假案例概述

吉林紫鑫藥業(yè)股份有限公司是以現(xiàn)代中藥研發(fā)為主的高科技股份制企業(yè)，從成立到上市，只經(jīng)過了九年不到的時間，本來有著非常好的發(fā)展前景，但紫鑫藥業(yè)太急功近利，竟通過大量的關(guān)聯(lián)交易來大幅提升公司的業(yè)績。在2010年和2011年前兩個季度的業(yè)績不是增長幾個或幾十個百分點，而是達到了幾百個百分點，并成功增發(fā)了10億元的股票，這簡直創(chuàng)造了業(yè)績神話。

如此高的業(yè)績爆發(fā)式瘋長，讓人們不得不懷疑。證監(jiān)會在2011年10月開始對紫鑫藥業(yè)進行調(diào)查，于2015年2月經(jīng)查明，紫鑫藥業(yè)的業(yè)績增長是通過大量關(guān)聯(lián)交易完成的，簡單來說就是“自買自賣”。紫鑫藥業(yè)注冊成立了數(shù)十家人參貿(mào)易公司，通過這些關(guān)聯(lián)公司完成了業(yè)績的虛假提升，達到增發(fā)股票圈錢的目的。

自此，一場“自導(dǎo)自演”的驚天騙局終于水落石出。對于紫鑫藥業(yè)業(yè)績造假行為，證監(jiān)會給予的處罰決定是：責(zé)令紫鑫藥業(yè)改正，給予紫鑫藥業(yè)警告，并處以40萬元罰款；對單位幾個主要負責(zé)人處以3萬至10萬元不等的罰款。

（二）案例探討

從上可以看出，對上市公司披露會計信息時的違規(guī)行為，證監(jiān)會的調(diào)查措施不嚴厲，歷時3年多而且處罰力度也較輕，僅僅對企業(yè)進行警告，責(zé)令改正；對主要幾個負責(zé)人也只是進行較低的罰款。這與紫鑫藥業(yè)通過會計做假所取得的暴利相比，根本不值一提。從調(diào)查到下發(fā)行政處罰書，歷時3年4個月之久，說明我國的監(jiān)管機構(gòu)監(jiān)管不力，重視不夠，執(zhí)法不嚴；對紫鑫藥業(yè)的處罰不嚴，說明了在我國，違規(guī)成本較低，違規(guī)利益卻非常豐厚。這些都是制度上存在較大漏洞，證券市場制度不完善的體現(xiàn)。

四、政策建議

（一）提高會計主體會計的積極性

1、提高投資者關(guān)注會計信息的積極主動性

在我國，有許多投資者認為自己的個人投資是無關(guān)緊要，不值得重視會計信息，了解一下股票在資本市場上的行情就行。其實，我國證券市場上的投資者數(shù)量是非常驚人的。所謂積小成大，集腋成裘，如果大家都積極主動的關(guān)注會計信息的披露，那它的質(zhì)量能不上升嗎？所以，每一個個體都應(yīng)該主動關(guān)注會計信息。在這之中，證監(jiān)會要起到主導(dǎo)作用，運用自己的行政力量讓廣大投資者獲取高質(zhì)量低成本的信息。

2、提升上市公司自身的社會責(zé)任感

雖然上市公司的目的是盈利，但它也需要履行社會責(zé)任。尤其是在我國社會主義市場經(jīng)濟體制下，企業(yè)有很強的社會責(zé)任。作為一家上市公司，確保會計信息有質(zhì)量的披露，就是社會責(zé)任感的體現(xiàn)。上市公司主動承擔(dān)社會責(zé)任，是積累無形資產(chǎn)的重要手段，更是其真正的價值所在。

（二）強化對上市公司會計信息披露的監(jiān)管

強化上市公司會計信息披露質(zhì)量的監(jiān)管要從三個方面入手：政府監(jiān)管、內(nèi)部監(jiān)管、社會監(jiān)管。這三者就好比一棵樹的樹根、樹干、枝葉。政府監(jiān)管是樹根，內(nèi)部監(jiān)管是樹干，社會監(jiān)管是枝葉，只有三個部分都齊全，這棵樹才能存活，才能發(fā)揮樹的作用，才能保證披露的會計信息的質(zhì)量。

1、政府監(jiān)管

政府方面，立法部門應(yīng)該加強對上市公司會計信息披露事項的立法工作，彌補這方面的法律漏洞，形成一個完善的法律法規(guī)制度。表1是2006年會計新準則頒布前后，我國上市公司會計信息披露違規(guī)情況一覽表。

從表中可以看出，新會計準則沒有頒布之前，我國違規(guī)披露會計信息的上市公司數(shù)量和所占比重是呈上升趨勢的，所占比重還非常大。但是自2006年新準則頒布以來，違規(guī)的數(shù)量明顯的減少，所占比重也大幅下降。這也說明加強法律法規(guī)建設(shè)對于改善違規(guī)披露的作用是立竿見影的。

對于行政執(zhí)法部門來說，應(yīng)該嚴格會計執(zhí)法，執(zhí)法時必定重手出擊。正所謂治亂必從重，對于違規(guī)的上市公司應(yīng)堅決予以懲處，而且是從重處罰，絕不姑息。

2、內(nèi)部監(jiān)管

上市公司在公司治理結(jié)構(gòu)上至少需要設(shè)立一個內(nèi)部監(jiān)管部門，對外披露會計的信息都必須要經(jīng)過內(nèi)部監(jiān)督部門的審核，一般是由公司內(nèi)部審計部門完成的。內(nèi)部監(jiān)管對提升會計信息質(zhì)量起著主導(dǎo)作用。只有企業(yè)內(nèi)部監(jiān)督管理到位，才能保證對外披露的會計信息質(zhì)量。因此，上市公司應(yīng)該調(diào)整企業(yè)結(jié)構(gòu)，讓內(nèi)部監(jiān)管到位。

3、社會監(jiān)管

社會監(jiān)管是除了上述兩方面之外的第三方監(jiān)管，由專業(yè)會計人員監(jiān)督和人民大眾監(jiān)督組成。上市公司對外披露的會計信息絕大多數(shù)是需要通過注冊會計師的審計的，注冊會計師對此一定要把好關(guān)。這需要提高注冊會計師的執(zhí)業(yè)規(guī)范與素養(yǎng)。隨著社會的發(fā)展，騰訊QQ、微博、微信等社交工具的應(yīng)用日益深入，人們的交流范圍空前廣泛，輿論攻勢空前強大，已經(jīng)進入了社交媒體時代。對廣大投資者來說，應(yīng)該充分利用社交媒體這個平臺，加強對會計信息的關(guān)注和監(jiān)督。

五、結(jié)論

我國眾多經(jīng)濟專家和學(xué)者都對這一方面的課題進行過研究，本人在前人研究成果的基礎(chǔ)上，通過理論與案例相結(jié)合，綜合前人的成果，對此，本文提出了提高會計信息披露質(zhì)量的對策建議：提高積極性和加強監(jiān)管。經(jīng)過改革開放，我國的經(jīng)濟實力得到大幅提升，社會主義市場經(jīng)濟越來越好，證券市場發(fā)展也很快，廣大投資者對會計信息需求也隨著水漲船高，要求也越來越高。因此，提高會計信息披露質(zhì)量，不僅是對會計信息使用者需求的回應(yīng)，更是市場經(jīng)濟發(fā)展的必然要求。

最后要說明的是，本文只是作者的粗淺研究，僅代表個人的觀點，由于寫作時間較短及個人知識能力的有限，仍存在許多不足之處，僅當(dāng)拋磚引玉，希望專家學(xué)者能夠予以指正。

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第四篇：淺談中小企業(yè)板塊的會計信息披露

淺談中小企業(yè)板塊的會計信息披露

今年5月17日，經(jīng)國務(wù)院同意，中國證監(jiān)會批準在深圳證券交易所設(shè)立中小企業(yè)板塊。5月27日，深圳證券交易所中小企業(yè)板塊正式啟動。本文基于中小板塊（或稱創(chuàng)業(yè)板，以下若無特別說明，二詞通用）與主板的明顯不同，側(cè)重對其會計信息披露的特征進行描述，并就我國中小企業(yè)板塊會計信息披露進行思考。

中小企業(yè)板塊及其會計信息披露的特征

相對于主板而言，中小企業(yè)板塊是一個高成長性的市場，同時也是一個高風(fēng)險市場，具有以下一些獨特性：股本規(guī)模相對較小，缺乏足夠的發(fā)展資金；企業(yè)風(fēng)險大，未來發(fā)展不確定性強；中小企業(yè)板塊是全流通市場，不存在不流通股。

中小企業(yè)板塊在基本特征上不同于主板市場，會計信息披露也有其自身的特點：

1.更重視企業(yè)無形資產(chǎn)價值。到中小企業(yè)板上市的公司一般有這樣的歷史：先發(fā)明或掌握一種較高的技術(shù)，即進行技術(shù)創(chuàng)新，然后在此基礎(chǔ)上開發(fā)出一些產(chǎn)品滿足市場要求。因此高新技術(shù)企業(yè)在各生產(chǎn)要素中智力投入多，在資產(chǎn)構(gòu)成中無形資產(chǎn)比重大，企業(yè)的核心資源是人力資源和知識產(chǎn)權(quán)，這是其創(chuàng)造未來現(xiàn)金流量的動力所在。然而，知識資本是面向未來的，本身存在許多不確定因素，致使許多高科技企業(yè)資產(chǎn)負債表中的凈資產(chǎn)額表現(xiàn)的與它們真實價值相距甚遠。單一的歷史成本計量模式既無法公允體現(xiàn)企業(yè)無形資產(chǎn)價值，又不能為投資者提供相關(guān)、可靠的會計信息。這就需要通過其他的方式加強對無形資產(chǎn)的披露。

2.更強調(diào)對成長性的披露。一般來說，上主板市場的都是比較成熟的公司，業(yè)績較好，有穩(wěn)定的現(xiàn)金流量。這些公司符合諸如退休基金、醫(yī)療保險金、保險機構(gòu)的準備金和住房公積金等穩(wěn)健型機構(gòu)投資者和個人投資者的投資偏好。相比之下，上中小企業(yè)板的公司通常盈利現(xiàn)狀不太理想，但成長潛力較大，同時公司的風(fēng)險也大。這些公司符合那些追求高成長、高收益、高風(fēng)險的投資者的要求。但為了減少風(fēng)險，必須對公司的盈利能力與發(fā)展前景進行披露。通過對成長性披露，也可以讓一批質(zhì)地真正好的公司受到投資者或潛在投資者青睞，求得發(fā)展。

3.更強調(diào)信息的實效性。中小企業(yè)板塊會計信息披露的性質(zhì)同主板市場相似，包括投資者評估公司經(jīng)營狀況所需的信息和對股價運行有重大影響的事項，但更強調(diào)實效性。由于處在成長期，應(yīng)該讓投資者及時掌握公司的動態(tài)，故要求公司縮短信息披露時間，提高信息披露的實效性。

4.更重視對風(fēng)險的研究。在主板市場，上市公司的產(chǎn)品技術(shù)、市場走勢都比較確定，公司的風(fēng)險主要來自競爭對手的產(chǎn)品創(chuàng)新、技術(shù)創(chuàng)新、市場爭奪。因此主板公司會計信息披露對

上市公司風(fēng)險只需按常規(guī)披露。但由于中小企業(yè)板塊公司行業(yè)不確定性、技術(shù)不確定性等因素，對其風(fēng)險應(yīng)該加以特別提示。

中小企業(yè)板塊會計信息披露情況的比較

1.美國NASDAQ市場。美國NASDAQ市場是全球最成功的創(chuàng)業(yè)板市場，其會計信息披露的制度也最規(guī)范，其他國家的創(chuàng)業(yè)板市場都對其進行了大量的借鑒。NASDAQ的會計信息披露制度主要分為三個層次：

第一層次為美國國會頒布的有關(guān)法律，包括《1933年證券法》、《1934年證券交易法》，《1970年證券投資者保護法》等。通過立法，規(guī)定上市公司必須向社會公眾公布其財務(wù)狀況，經(jīng)營成果和資金變動情況等，強制性要求證券發(fā)行人對其自身及所發(fā)行的證券進行充分、完整的披露，以保障證券發(fā)行的真實性和可靠性。同時對證券交易和場外證券交易作出若干具體規(guī)定，其基本目的在于強化證券流通市場的安全性，增強社會公眾和投資者信心，防止證券交易中的欺詐行為和市場操縱行為。

第二層次是美國證券交易委員會（SEC）制定的關(guān)于證券市場信息披露的各種規(guī)則或規(guī)定。主要有《S-X條例》，規(guī)定了上市公司財務(wù)報表的具體格式和內(nèi)容，以及附表、附注的具體披露要求?！禨-K條例》規(guī)定了上市公司非財務(wù)信息披露的有關(guān)事宜?！敦攧?wù)報告公告》（FRR）和《會計及審計實施公告》（AAER），提供上市公司財務(wù)信息披露規(guī)則和實施細則以及其它會計審計方面的實務(wù)指南，作為對《S-X條例》的修訂和補充。

第三層次為NASDAQ制定的有關(guān)市場規(guī)則。在上述規(guī)范的基礎(chǔ)上，SEC為上市公司制定了一系列報告格式，主要有招股說明書、年報、季報、臨時報告、其他報告格式，包括用于其電子數(shù)據(jù)系統(tǒng)的各種書面或電子報告格式等。

2.香港創(chuàng)業(yè)板市場。香港創(chuàng)業(yè)板規(guī)則于1999年7月獲得通過，1999年11月正式運行。比較香港主板與創(chuàng)業(yè)板信息披露的要求可發(fā)現(xiàn)：（1）在發(fā)行時信息披露方面，主板招股章程要求須載有下列項目的詳情：發(fā)行人，顧問，發(fā)行人的資本，企業(yè)的業(yè)務(wù)活動，財務(wù)資料及前景，公司管理層，集資所得款項的用途，重大合作及文件，公司的盈利預(yù)測；創(chuàng)業(yè)板招股章程須函蓋的資料范圍與主板市場所規(guī)定的相同，但必須同時提供兩項額外陳述：活躍業(yè)務(wù)活動陳述和業(yè)務(wù)目標(biāo)陳述，并須詳細列出集資所得款項的用途，但無須作出盈利預(yù)測。（2）在持續(xù)的信息披露方面，主板要求披露半年及報告，而創(chuàng)業(yè)板則要求除半年及報告外，發(fā)行人須編制季度財務(wù)報表，其半年及報告內(nèi)須載有實際業(yè)務(wù)進度與原訂業(yè)務(wù)目標(biāo)的比較。創(chuàng)業(yè)板對財務(wù)報告的時限要求較高，以保證會計信息的及時性，還體現(xiàn)在要求發(fā)行人上市后必須在財政期間結(jié)束后3個月內(nèi)刊發(fā)年報、45天內(nèi)刊發(fā)中報和季度報告，而主板市場要求4個月內(nèi)刊發(fā)年報、60天內(nèi)刊發(fā)中報。（3）在會計信息發(fā)布渠道方面，香港聯(lián)交所提供了一個創(chuàng)業(yè)板的獨立網(wǎng)頁，為參與者提供市場及其公司的全面材料。創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人必

須采用標(biāo)準電子表格將公司公告及業(yè)績報告上網(wǎng)，以供公眾瀏覽，同時在指定的香港流通報刊發(fā)布新聞稿作為補充。

可見，由于創(chuàng)業(yè)板市場的高成長性和高風(fēng)險性特征，為保證投資者更及時、全面地了解上市公司的財務(wù)狀況和未來發(fā)展前景，無論是NASDAQ市場還是香港創(chuàng)業(yè)板市場在會計信息披露方面均采取了比主板市場更嚴格的制度，其披露的會計信息加強了時效性，更好的反映了創(chuàng)業(yè)板企業(yè)的成長性、風(fēng)險性。

對我國中小企業(yè)板塊會計信息披露的思考

盡管《中小企業(yè)板塊上市公司特別規(guī)定》實行了更為嚴格的信息披露監(jiān)管制度，但是與NASDAQ市場和香港創(chuàng)業(yè)板市場相比，筆者認為，在對風(fēng)險性和成長性的披露方面還有差距，對一些重要的因素如無形資產(chǎn)的情況沒有加以特別關(guān)注。結(jié)合我國目前實際情況，筆者提出以下幾點建議：

1.在反映風(fēng)險性方面。除了要求進行常規(guī)的定性分析外，還可以要求盡可能進行定量分析。例如連續(xù)計算至少二十四個月的業(yè)務(wù)發(fā)展情況，根據(jù)對行業(yè)前景、競爭狀況的分析，利用概率統(tǒng)計方法進行盈利和損失預(yù)測，特別應(yīng)該注意披露經(jīng)營失敗的風(fēng)險可能性。

2.在反映無形資產(chǎn)方面。對于核心技術(shù)，可以披露其所有權(quán)具體比例、該技術(shù)在專業(yè)市場上的地位，以及競爭對手的替代技術(shù)情況等。對于人力資源，可以披露其貨幣化信息和非貨幣化信息兩部分。貨幣化信息揭示人力資源原值、攤銷值、凈值以及按公允價值計量的人力資源現(xiàn)值。對于一些高成本引入的重要人才，應(yīng)單獨分析投入產(chǎn)出比、投資收益率等指標(biāo)。

3.在會計信息披露渠道方面?？山梃b香港創(chuàng)業(yè)板的做法，給中小企業(yè)板塊建立獨立的網(wǎng)站。應(yīng)用先進的網(wǎng)絡(luò)技術(shù)、網(wǎng)上交易防火墻技術(shù)、信息系統(tǒng)病毒防治技術(shù)，使該網(wǎng)頁成為市場參與者的主要信息交流渠道，使得信息使用者無論何時何地、以何種接入方式都能獲得必要的相關(guān)信息。

4.加強中小企業(yè)板塊上市公司信息披露責(zé)任的保薦人制度。保薦人制度是國際上通行的上市人制度，作用在于指導(dǎo)和幫助上市公司的行為符合有關(guān)法律規(guī)定。創(chuàng)業(yè)板市場對保薦人的要求較高，新上市的公司須于上市后至少兩年內(nèi)保留一名保薦人，而且有關(guān)保薦人也須符合比主板市場更嚴格的規(guī)定。在信息披露方面，保薦人對高科技上市公司的保薦期為2至3年，在此期間保薦人要協(xié)助公司正確披露信息，一旦上市公司出現(xiàn)信息披露方面的問題，保薦人需負連帶責(zé)任。

第五篇：上市公司會計信息披露問題探討

上市公司會計信息披露問題探討

摘要：上市公司存在著信息不對稱而引起信息失真，必然要求進行信息披露。隨著一些上市公司舞弊案的查處與披露，會計信息失真問題已成為證券市場無法回避的焦點之一。信息技術(shù)的進步和計算機網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展大大提高了會計信息處理的能力，會計變?yōu)?“實時”而非事后反映各類交易，會計信息披露提供者與使用者的時空障礙也將消失。信息技術(shù)的日益先進，也將為會計信息披露多種計量基礎(chǔ)進行編報并增加預(yù)測性數(shù)據(jù)創(chuàng)造可能。關(guān)鍵詞：會計信息披露；上市公司；信息失真

隨著我國加入WTO，我國的資本市場和貨幣市場將逐步與國際接軌，銀行和投資者的經(jīng)營或投資理念，以及操作方式將發(fā)生變化，人們將越來越多地依據(jù)上市公司的經(jīng)營業(yè)績和財務(wù)狀況做出貸款或投資決策，以及操作計劃。上市公司的會計信息披露對行業(yè)監(jiān)管、公司自身的穩(wěn)定及市場的良性發(fā)展具有不可替代的作用，同時也為企業(yè)內(nèi)部經(jīng)營管理者，外部有關(guān)部門和人員提供有用的財務(wù)信息，使信息需求者了解公司的財務(wù)狀況及盈利情況等信息，以便做出合理決策。本文擬以上市公司信息披露的理論基礎(chǔ)及原則入手，討論我國上市公司信息披露的現(xiàn)狀及成因，繼而提出有效對策。

一、上市公司信息披露的理論基礎(chǔ)及基本原則

（一）上市公司信息披露的理論基礎(chǔ)

市場交易的各方所擁有的信息無論是在種類上還是在數(shù)量上都是有差別的，通常情況下，賣方擁有較為完全的信息，而買方擁有的信息都不完全；經(jīng)營者擁有較完全的內(nèi)部信息，而投資者、監(jiān)管部門和社會公眾擁有的信息都是不完全的。上市公司亦是如此。

（二）上市公司會計信息披露的基本原則

1、充分性原則。所謂充分披露原則是指為達到公正反映企業(yè)經(jīng)濟事項及其影響所必要的信息都應(yīng)完整提供，并使使用者易于理解。充分披露的目的是滿足使用者的決策需求，使提供的信息有助于使用者了解與決策，即對其決策是有用的。從這個目的出發(fā)，充分披露原則至少有以下幾個方面的含義：

（1）會計信息披露的全面性。即會計信息應(yīng)全面反映企業(yè)的財務(wù)狀況，經(jīng)營成果及現(xiàn)金流量。也就是說只要對使用者決策有用的信息都應(yīng)予以披露。無論對企業(yè)有利或不利都應(yīng)予以披露，而且不僅僅只停留在披露對象的表面，還要進行深層次的披露。

（2）會計信息披露的適當(dāng)性。以信息提供方來看，要考慮成本效益原則，不能無限度地披露；從信息使用者來看，其使用信息的目的在于做出正確決策。因此，過多地披露信息，反而會使使用者無所適從，判斷混亂，不便理解、掌握和接受，甚至還會產(chǎn)生誤解判斷會計信息披露是否恰當(dāng)，應(yīng)運用重要性原則。所謂重要性原則是指當(dāng)會計信息被遺漏或錯誤表達時，可能使依賴該信息的人做出不適當(dāng)?shù)臎Q策。根據(jù)此原則，對于重要的項目，應(yīng)從詳披露，并加以重點說明，對于次要項目則從略披露，做到主次分明，輕重有別，便于使用者有效使用。（3）會計信息披露的有效性。首先會計信息披露要易于使用者理解和掌握。可理解性是決策者和決策有用性的連結(jié)點，即信息是否對決策者的決策有用，它決定了決策者是否能了解該信息。其次，披露的會計信息應(yīng)能滿足各種使用者的共同要求，是一種通用目的信息，不可能滿足每個使用者的各種具體決策需要。

2、真實性原則。會計信息真實性是會計信息的生命所在。真實性要求會計信息必須如實反映經(jīng)濟事實，其具體體現(xiàn)在如下幾個方面：

（1）有用性。即真實的會計信息應(yīng)有利于使用者做出正確的決策，增加使用者對市場信息的了解，降低投資決策盲目性與風(fēng)險。

（2）相關(guān)性。上市公司信息的披露的根據(jù)市場用戶的需求，規(guī)范信息披露的形式、數(shù)量和質(zhì)量，與信息使用者的目的和要求息息相關(guān)。當(dāng)信息能夠通過幫助使用者評價過去、現(xiàn)在和未來事項或確認、更改他們過去的評價從而影響到使用者的經(jīng)濟決策時，信息就具有相關(guān)性。（3）可靠性。披露信息必須可靠，不能錯誤引導(dǎo)用戶的判斷，不能進行虛假的誤導(dǎo)性陳述，也不得有重大遺漏。要使信息可靠，財務(wù)會計報告中的信息必須在重要性和成本的許可范圍內(nèi)做到完整。遺漏能造成信息虛假或令人誤解，從而使信息不可靠并且在相關(guān)性上留有缺陷。當(dāng)信息沒有重要錯誤和偏向并且能夠忠實反映其所擬反映或理當(dāng)反映的情況以供使用者作依據(jù)時，信息就具備了可靠性。

（4）中立性。真實的會計信息應(yīng)當(dāng)保持中立性。即會計人員形成會計信息的過程和結(jié)果不能有特定的偏向，不能在客觀的信息上附加某種主觀色彩以滿足特定信息使用集團的需要，否則信息的真實性就會受到質(zhì)疑。如果為了達到預(yù)定的成果或結(jié)果，通過對信息的選擇和列報。使財務(wù)信息影響了決策或判斷，那么財務(wù)信息就不是中立了。目前許多企業(yè)信息披露中存在的問題，都與企業(yè)過于偏重當(dāng)前利益，不能保持自己的中立性地位有很大的關(guān)系。

二、我國上市公司會計信息披露現(xiàn)狀及成因

（一）我國上市公司會計信息披露現(xiàn)狀

我國所有公開上市公司都必須嚴格遵循信息披露規(guī)范的各項要求，提交并公開披露具有真實性、及時性和充分性及可比性的各種會計信息。但是當(dāng)前在上市公司中，會計披露質(zhì)量還不盡如人意，存在的問題較多，其中主要有：

1、會計信息失真。企業(yè)管理當(dāng)局出于經(jīng)營管理上的特殊目的，蓄意歪曲或不愿披露詳細、真實的信息；低估損失，高估收益，使得上市公司財務(wù)信息不夠真實。再者，上市公司運用不恰當(dāng)?shù)臅嬏幚磙k法，提供帶有明顯誤導(dǎo)性的財務(wù)報告，以粉飾經(jīng)營業(yè)績。自1992年以來，在上市公司中已先后暴光了深圳“原野”、海南“瓊民源”及四川“紅光”等公司嚴重蓄意搞會計造假、操縱利潤的惡性案件。

2、信息披露不及時。根據(jù)有關(guān)規(guī)定，當(dāng)發(fā)生可能對股票價格產(chǎn)生重大影響，而投資者尚未得知的重大事件時，應(yīng)立即編制重大事件公告及時向社會披露。但仍有一些公司違反這一規(guī)定，不按法定時間正式披露會計信息。在證券市場上，會計信息披露缺乏及時性，一方面無異于為內(nèi)幕交易和操縱市場行為創(chuàng)造良機，從而使中小投資者利益受損；另一方面則降低了信息的使用價值。

3、會計信息披露不充分。不少上市公司在信息披露中，對有利于公司的財務(wù)信息過量披露，而對不利于公司的財務(wù)信息披露不夠充分。主要表現(xiàn)在以下幾個方面：對關(guān)聯(lián)企業(yè)之間的交易信息披露不夠充分；企業(yè)償債能力的揭示不夠充分；很多企業(yè)存在大量應(yīng)收賬款情況下，都不對后收賬款的構(gòu)成進行分析，或者對企業(yè)的對外擔(dān)保情況、或有負債的具體內(nèi)容進行隱瞞等等；對資金投放去向和利潤構(gòu)成的信息披露不夠充分；對一些重要信息的披露不夠充分；借保護商業(yè)秘密披露不夠充分；借保護商業(yè)秘密為由隱瞞對企業(yè)不利的財力信息尤其是涉嫌違規(guī)行為的披露。

4、會計信息披露不具有可比性。根據(jù)現(xiàn)行會計準則規(guī)定，同一項業(yè)務(wù)通常有幾種會計方法可供上市公司選用，其結(jié)果僅造成各個公司的會計處理方法不同，致使同類報表數(shù)據(jù)在各個上市公司之間缺乏可比性，而且為上市公司中的操縱利潤行為留下了很大的空間。

（二）上市公司會計信息披露失真的原因

1、上市公司自身的內(nèi)在原因。（1）公司利益的推動，某些上市公司為了在當(dāng)前證券市場中樹立其良好形象，并能在競爭中立于不敗之地，以致于利用會計造假、操縱利潤的各種利益沖動一直有增無減。其中有的為了爭取上市而虛列股本及業(yè)績；有的為了實現(xiàn)配股或提高股價而虛夸利潤，謊報業(yè)績；有的為了免于特別處理而粉飾績效、操縱利潤等。（2）公司股東的產(chǎn)權(quán)約束弱化。當(dāng)前一些上市公司的現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)制度還不能通過改革一步到位，其中由于國有股產(chǎn)權(quán)主體缺位，很難強化國有股股東對公司的產(chǎn)權(quán)約束和控制，由于社會公眾股數(shù)量較少，股東較分散，也難以強化國有股股東對公司的產(chǎn)權(quán)約束和控制，從而造成這些公司的管理權(quán)失控，以致給利潤操作者以可乘之機。（3）公司內(nèi)部缺乏自我約束和監(jiān)督機制。目前某些上市公司正是由于缺乏應(yīng)有的內(nèi)部審計及管理控制，會計基礎(chǔ)工作薄弱，會計管理體制不順，會計監(jiān)督無力，內(nèi)部審計監(jiān)督職能被削弱等原因，以致缺乏參與市場競爭的實力，甚至陷入財務(wù)困境而難以自拔。

2、我國會計準則制定落后于實務(wù)，一些新業(yè)務(wù)的會計處理缺乏規(guī)范。到目前為止，我國頒布的幾個具體會計準則，予已取得了可喜的進步，但仍有許多領(lǐng)域尚未公布具體會計準則。如資產(chǎn)重組中的會計處理，由于缺乏具體會計準則的規(guī)范，實務(wù)中的會計處理很不合理，甚至成為某些公司操縱贏余的一種途徑。

3、我國上市公司會計信息披露規(guī)范的實施和制定都不完善。其主要表現(xiàn)在：（1）某些頒布的會計信息披露要求不明確或缺乏可操作性、如《公布發(fā)行股份公司信息披露的內(nèi)容和格式準則》中規(guī)定，報告中要全面披露每股收益，但對什么是全面薄以及如何計算，尚未做進一步規(guī)定。（2）注冊會計審計制度不完善削弱的對會計信息的鑒證作用。按規(guī)定，上市公司的招股說明書、上市公司公告書和報告應(yīng)經(jīng)過注冊會計師審計，但目前審計人員風(fēng)險意識比較淡薄，對審計責(zé)任的認識遠遠不足。雖然近年來已有保留意見，否定意見的審計報告出現(xiàn)，但不可否認整體審計質(zhì)量還是偏低。

4、我國證券監(jiān)管機構(gòu)體系尚不健全。在上市公司信息披露的監(jiān)管體系中，我國證監(jiān)會發(fā)揮著舉足輕重的作用。但是目前我國證券監(jiān)管機構(gòu)體系尚未理順，證券會無論在監(jiān)管的規(guī)范，范圍及時同上，還是在監(jiān)管及處罰力度上都還不健全、亟待改進和完善。

三、規(guī)范上市公司會計信息披露的綜合分析及有效對策

（一）上市公司會計信息披露的綜合分析 1．會計信息不對稱引起的信息失真 信息經(jīng)濟中，不對稱信息是指市場上由于買方和賣方之間各自掌握的信息不對稱，從而導(dǎo)致市場失靈，資源配置率下降。會計信息不對稱可以分成兩種。

第一種是不同信息使用者之間的會計信息不對稱，是指企業(yè)由于選擇了特定的會計方法而造成會計報表的信息披露偏向某一特定的信息使用者。有研究結(jié)果表明，會計信息在股票市場參與者之間的不對稱引起股票交易成本上升，投資回報的期望值上升，股票市價下跌，流動性下降。相當(dāng)一部分會計學(xué)者通過對股票市場的實際觀察得出結(jié)論，當(dāng)企業(yè)的會計信息在股票市場上是不對稱分布時，其主要原因在于企業(yè)管理者所采用的信息披露方法。第二種信息不對稱是企業(yè)管理者與外部使用者之間的信息不對稱。一般的上市公司避開的投資者對所購買股票企業(yè)的財力、經(jīng)營成果，償債能力等都無法確知。上市公司的管理者及相關(guān)人員則更多地了解公司內(nèi)部的經(jīng)營，他們在與投資者等外部使用者之間的博弈過程中處于優(yōu)勢地位，擁有大量的私人信息，對報表進行粉飾和美化，不斷地進行收益和盈余調(diào)節(jié)，向市場傳遞不正確的信息。常見方式有，在效益好的年份，對利潤和資產(chǎn)進行隱藏，多計提各種準備，在效益不好的年份，釋放各種秘密準備，彌補當(dāng)年不理想的財務(wù)狀況；或者利用掌握的內(nèi)幕信息，掌握企業(yè)重大變更消息，為個人牟利。這種不對稱使企業(yè)財富不公正地為少數(shù)內(nèi)幕交易者擁有，會擾亂企業(yè)的真實股價表現(xiàn)，增加投資風(fēng)險，打擊投資者信心，長期來看會降低企業(yè)的市場價值。以上的分析結(jié)果表明，會計信息不對稱引起的會計失真會削弱企業(yè)的市場價值。企業(yè)管理者要迫求企業(yè)市場價值最大化，就必須減少會計信息不對稱性。2．信息披露——解決信息不對稱辦法

信息不對稱難題是造成證券市場失誤的最重要原因，其中，經(jīng)理人知識多于投資者知識可能是證券市場失靈的主要原因之一，信息使用者個人無力評估和監(jiān)督上市公司的財務(wù)狀況。另外，如果上市公司發(fā)生財務(wù)困難，經(jīng)理可能會向股東隱瞞這些壞消息，從而加劇信息需求者的不對稱信息問題。針對這一問題，上市公司應(yīng)享用更為全面的信息強制披露。上市公司信息監(jiān)管的首要目的的是矯正投資者等信息使用者的信息不對稱問題。新經(jīng)濟下的上市公司應(yīng)當(dāng)為誰提供信息呢？（1）、投資者。隨著網(wǎng)絡(luò)的普及與電子商務(wù)的發(fā)展，資本市場將快速發(fā)展，公司的股東結(jié)構(gòu)將日趨多元化，這就要求上市公司不但要考慮現(xiàn)有股東獲得信息的便利，更重要的是將公司推向潛在的投資者，吸引潛在股東的注意，以擴大企業(yè)的資本規(guī)模，增強其發(fā)展?jié)摿?。此外，隨著公司間競爭趨于激烈。為了求生存、發(fā)展、獲利，公司必須要向潛在的投資者提供他們所需信息，才能吸引他們的關(guān)注，以利于公司在競爭中發(fā)展壯大。因此，潛在的投資者將成為新經(jīng)濟下會計信息使用者中一個非常重要的群體。（2）、公司債權(quán)人。包括銀行、供應(yīng)客戶、公司債券持有者等作為信貸資金的主要提供者，他們也應(yīng)要求上市公司提供有關(guān)會計信息，了解上市公司資金用途、資產(chǎn)抵押、資金周轉(zhuǎn)等財務(wù)狀況，并作為他們刺激上市公司償債能力，資產(chǎn)變現(xiàn)能力及長期盈利能力等的依據(jù)。（3）、政府的有關(guān)部門。包括稅務(wù)機關(guān)、行業(yè)主管部門和證券管理部門等。稅務(wù)機關(guān)通過對公司信息的了解，可以確定公司納稅申報的執(zhí)行情況，以便監(jiān)督公司在依法納稅中應(yīng)盡的業(yè)務(wù)。政府行業(yè)主管部門也要求上市公司定期遞交財務(wù)報告，其目的之一是為了匯總編制本行業(yè)的財務(wù)報告，二是借以了解所屬公司的經(jīng)營成果和財務(wù)狀況對本行業(yè)所產(chǎn)生的影響。代理政府干預(yù)和管理證券市場的證券管理部門也要求上市公司定期呈報整套財務(wù)報告，其目的是行使自己的管理職能保護社會公眾的利益。監(jiān)督上市公司財務(wù)制度的執(zhí)行情況，及時提供投資者導(dǎo)向材料，維護證券市場的有效運行。

以上三類用戶是上市公司會計信息的主要外部使用者，他們有時對上市公司的報告目標(biāo)持不同觀點。監(jiān)管部門的財務(wù)規(guī)定常著重于謹慎的觀點處理資產(chǎn)和負債，其目的在于保護外部會計信息使用者，使其關(guān)心償付能力、重財務(wù)狀況；投資者則更關(guān)心本期凈利潤的總數(shù)，及時性和預(yù)期現(xiàn)金收益等等。所以，盡管上市公司財務(wù)報告的所有會計信息使用者都對公司的財務(wù)實力感興趣，但是，監(jiān)管部門與投資者在有些方面的興趣不是完全一致的，上市公司應(yīng)做出有區(qū)別的披露。

為了有效解決這種不對稱問題，作為會計信息的制造者必須遵循區(qū)別披露的基本原則向所有證券市場參與者如實、充分、可靠地進行信息披露，特別要關(guān)注資本市場中小投資者弱勢群體，要使他們在接受信息的質(zhì)與量上跟大股東或集團無差別。而信息供給者與需求者在會計信息市場上也應(yīng)處于對稱的地位，否則會導(dǎo)致資源無效或低效配置。另外，所提供的財務(wù)報告要易于理解，并且公眾于多種媒體，特別如網(wǎng)絡(luò)向外部散布信息，保證所有相關(guān)參與者及時地獲取信息，便于其決策。

（二）、規(guī)范上市公司會計信息披露的有效對策

規(guī)范會計信息披露失真的核心是完善信息管理機制兩方面，可以從建立內(nèi)部約束機制和外部約束機制入手。

1．建立健全內(nèi)部控制機制

（1）必須合理、有效地設(shè)置會計機構(gòu)。目前必須將上市公頃司的會計部門和財力管理部門分立，分屬不同領(lǐng)導(dǎo)，分擔(dān)不同職能。財務(wù)管理部門由總經(jīng)理領(lǐng)導(dǎo)，會計部門由董事會領(lǐng)導(dǎo)，主要會計人員由董事會任命，并向其負責(zé)，讓會計人員真正成為財務(wù)信息供給的主體，使會計人員有責(zé)任也有能力拒絕管理人員的不合理要求，避免管理人員舞弊。

（2）上市公司必須加強內(nèi)部審計，設(shè)置內(nèi)審機構(gòu)，歸屬監(jiān)事會領(lǐng)導(dǎo)，對會計業(yè)務(wù)進行日常的內(nèi)部審計監(jiān)督。

（3）明確財務(wù)人員的信息供給主體的地位，強化披露財務(wù)信息的內(nèi)部監(jiān)督。（4）監(jiān)督人員在企業(yè)中行使其職權(quán)財產(chǎn)保持高度的獨立性。2．建立外部約束機制，完善社會監(jiān)督體系是制止和防范信息失真的根本保證。（1）、制定科學(xué)、配套的會計規(guī)范體系。我國上市公司會計規(guī)范體系主要由《會計法》、《證券法》、《企業(yè)會計準則》、《企業(yè)會計制度》、《股票發(fā)行與變量管理暫行條例》、《公開發(fā)行股票的內(nèi)容與格式準則》等法律規(guī)范制度所構(gòu)成。但是目前我國有關(guān)現(xiàn)行法規(guī)制度中仍存在漏洞和不足，如財務(wù)信息披露中對重大事件披露的規(guī)定顯得不夠明確和完整，商業(yè)秘密和必須披露的財務(wù)信息間的界限不夠明朗等，這些地方都需要進行修改和補充。（2）、加大證券市場財務(wù)信息披露的監(jiān)督力度?？梢詮囊韵氯齻€方面來進行：①改革多頭管理的體制。證券監(jiān)管部門的設(shè)置應(yīng)集中到兩個層次：一是中央級的證券監(jiān)管部門。負責(zé)對全國上市公司進行客觀監(jiān)管，統(tǒng)一制定證券市場政策和上市信息披露規(guī)范；二是證券交易所，它就遵循中央證券監(jiān)管部門的規(guī)定，對上市公司的日?；顒雍拓攧?wù)信息披露進行具體的詳細的監(jiān)管。②建立上市公司信息監(jiān)察員制度，由中國證監(jiān)會及其駐各地派出機構(gòu)委派信息監(jiān)察員到各上市公司，對上市公司的信息包括招股說明書、申報、年報、股利分配等信息的生成和披露加以監(jiān)督，防止外界各相相關(guān)利益集團對會計部門的信息供給橫加干涉。③證券監(jiān)管部門要制定一套切實可行的上市公司財務(wù)信息披露的監(jiān)管辦法，對違規(guī)行為予以明確界定，堅決杜絕不規(guī)范行為。（3）、發(fā)展和完善注冊會計師審計制度。加快會計師事務(wù)所體制改革，改善執(zhí)業(yè)環(huán)境，制定相慶的執(zhí)業(yè)自律準則，大力提高注冊會計師的風(fēng)險意識、業(yè)務(wù)水平和職業(yè)道德水準，完善審計準則修改審計假設(shè)及審計方法和程序，以適合我國證券市場不夠規(guī)范的現(xiàn)實。加大會計師事務(wù)所對審計質(zhì)量承擔(dān)責(zé)任的經(jīng)濟約束剛性和力度。目前，會計師事務(wù)所民事賠償責(zé)任幾乎為零，資本市場公眾投資者起訴激情不大及途徑之少，使得我國資本市場上合計違規(guī)成本幾近為零。因此，為了保證審計目標(biāo)即披露重大錯弊的實現(xiàn)，必須建立一套完善的、科學(xué)的資本市場訴訟和民事賠償制度，并使其得到切實執(zhí)行。只有這樣，才能使注冊會計師的獨立審計成為上市公司財務(wù)信息質(zhì)量和披露的可靠保證，才能保護投資者利潤，促進證券市場健康規(guī)范發(fā)展。

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