第一篇：北京交通大學 2018年 本科《金融學》第一次作業(yè)

《金融學概論》第一階段作業(yè)

（一）名詞解釋:

1、貨幣：貨幣是商品世界中排他性的一般等價物作用的特定商品，既然是一般等價物，意味著貨幣可以測量一切商品和勞務的價值大小，并且可以和任何商品交換。

貨幣是從商品世界中分離來的，固定充當一般等價物的特殊商品，它反映著商品生產(chǎn)者之間的關系。

2、貨幣制度：國家以法律形式所確定的貨幣發(fā)行和流通的結(jié)構與租住形式稱為貨幣制度；

3、消費信用：對消費者個人提供的用以滿足其消費方面所需貨幣的信用。

4、利率：是利息率的簡稱，是指用百分比表示一定時期內(nèi)利息額與本金的比率；

5、市場利率：是指由資金市場上供求關系直接決定并由借貸雙方自由議定的利率。

6、基準利率：是指在多種利率并存的條件下起作用的利率。

7、違約風險：是指債權的發(fā)行者不能支付利息和到期不能償還本金的風險。

8、股票：是一種有價證券，它是股份有限公司公開發(fā)行的用以證明投資者的股東身份和權益，并據(jù)以取得股息和紅利的憑證。

9、股票市場：是進行各種股票發(fā)行和買賣交易的場所。

10、市盈率：是指股票市場價格與每股凈收益的比率。

（二）簡答題：

1、貨幣的職能是什么？

答：狹義地講，是用作交換商品的標準物品；廣義地講，是用作交換媒介、價值尺度、支付手段、價值儲藏的物品。具體地講，它具有價值尺度、流通手段、貯藏手段、支付手段和世界貨幣五種職能。其中最基本的職能是價值尺度和流通手段。

2、國際貨幣基金組織對貨幣供應量如何進行層次劃分？

答：國際貨幣基金組織的貨幣供應量采用層次：通貨，貨幣和準貨幣。

通貨即是流通中的現(xiàn)金M0；貨幣等于通貨加上私人部門的活期存款，相當于各國通常采用的M1；準貨幣相當于定期存款，儲蓄存款與外幣之和；

3、信用與金融的關系是什么？

答：1.信用與金融內(nèi)在聯(lián)系非常緊密，現(xiàn)代信用的主要對象是貨幣，金融的對象也是貨幣；以信用貨幣為載體的信用關系就是金融；

2.信用與金融內(nèi)涵不同，外延也不能相互涵蓋；信用是借貸行為，表現(xiàn)為一種債權債務關系，實物和貨幣借貸是信用的兩種形式；而金融是指資金的融通，其形成必定以貨幣為載體，表現(xiàn)為源于借貸而形成的債權債務關系，也可以表現(xiàn)為發(fā)行股票而形成的所有權關系；明金融特征的是可以創(chuàng)造和消減貨幣的銀行信用，銀行信用被認為是金融的核心。

4、國家信用的形式有哪些？

答：國家信用就內(nèi)債而言，其形式有：公債和國庫券； 就外債而言，其形式有：國際債權和政府借款；

5、直接標價法與間接標價法的區(qū)別是什么？ 答：直接標價法是指以一定單位的外國貨幣為基準，用折算若干本國貨幣來表示匯率的標價方法；單位外幣所能換取的本國貨幣數(shù)量越多，說明外幣幣值越高，本幣幣值越低。

間接標價法是指以一定單位的本國貨幣為基準，用折算多少本國貨幣來表示匯率的標價方法；單位本幣所能換取的外國貨幣數(shù)量越多，說明本幣幣值越高，外幣幣值越低。

（三）論述題：

1、貨幣制度的演進過程是怎樣的？

答: 貨幣制度是指國家以法律形式所確定的貨幣和流通的結(jié)構與組織形式準。主要內(nèi)容有：貨幣材料的確定，貨幣單位的確定，流通中貨幣種類的確定，對不同種類貨幣的鑄造和發(fā)行管理，對不同種類貨幣的支付能力的規(guī)定等；所有這些方面也稱為貨幣制度的構成要素。

在理論上，任何商品都可以被選做貨幣。然而，只有貴金屬具有充當比的所有優(yōu)勢。因此，從歷史的沿革來看，雖然各國采取的貨幣制度各不相同，但總的來說，貨幣制度的發(fā)展演變是以貴金屬本位制為主，而且基本上遵循著銀本位制=》金銀復位本位制=》金本位制=》不兌現(xiàn)信用貨幣制這樣一個順序。

2、信用缺失的原因及后果各是什么？

答：所謂信用缺失是指，市場上失信行為，造成“信用”的破壞，也稱為“信用危機”。信用危機是世界各國在發(fā)展市場經(jīng)濟過程中都曾經(jīng)歷的一個階段。

信用缺失原因：

1隨著計劃經(jīng)濟向市場經(jīng)濟轉(zhuǎn)型，產(chǎn)權形式多元化，不同經(jīng)濟行為主體利益目標多樣化，使得原有體制下約束經(jīng)濟利益的規(guī)則失去效力，市場經(jīng)濟本身暴露了信用規(guī)則的必要性；舊體制規(guī)則已被打破，新體制規(guī)則處于建設中，尚存在一些不夠完善的地方，原來的經(jīng)濟秩序與道德規(guī)范仍對新體制的影響；.2.市場經(jīng)濟發(fā)展的初級階段，相關信用法律法規(guī)不完善，信用監(jiān)管/服務/管理機構不健全，市場交易缺乏不良信用懲罰機制的必要約束；

信用缺失后果：

1.從微觀角度看，阻礙資本形成，使經(jīng)濟行為交易成本增大，交易規(guī)模萎縮，甚至導致市場關閉，影響正常的生產(chǎn)經(jīng)營秩序；

2.從宏觀角度看，導致社會資源配置失當，國家宏觀調(diào)控失靈，市場經(jīng)濟秩序混亂，經(jīng)濟發(fā)展受阻。

第二篇：金融學第一次作業(yè)

一、單選題(共 40.00 分)1.反映不同時期普通消費者日常生活所需要的消費品價格動態(tài)指數(shù)，稱之為（）A.生活費用指數(shù) B.生產(chǎn)物價指數(shù) C.批發(fā)物價指數(shù) D.消費物價指數(shù)

滿分：10.00 分 得分：10.00 分

你的答案： D 正確答案： D 教師評語：--2.利息是資金的（）A.價值 B.水平C.價格 D.指標

滿分：10.00 分 得分：10.00 分

你的答案： C 正確答案： C 教師評語：--3.有價證券的二級市場是指（）A.貨幣市場 B.證券發(fā)行市場 C.證券轉(zhuǎn)讓市場 D.資本市場 滿分：10.00 分 得分：10.00 分

你的答案： C 正確答案： C 教師評語：--4.利率是有種重要的（）A.政治手段 B.經(jīng)濟杠桿 C.法制手段 D.經(jīng)濟措施

滿分：10.00 分 得分：10.00 分

你的答案： B 正確答案： B 教師評語：--

二、多選題(共 20.00 分)1.一般性貨幣政策工具主要有（）A.信用配額 B.法定存款準備金政策 C.再貼現(xiàn)政策 D.公開市場業(yè)務 E.優(yōu)惠利率

滿分：10.00 分 得分：10.00 分

你的答案： B C D 正確答案： B C D 教師評語：--2.商業(yè)銀行的功能主要有（）A.信用中介 B.支付中介 C.信用創(chuàng)造 D.信息中介 E.金融服務

滿分：10.00 分 得分：10.00 分

你的答案： A B C D E 正確答案： A B C D E 教師評語：--

三、判斷題(共 40.00 分)1.信用貨幣自身沒有價值，所以不是財富的組成部分 A.正確 B.錯誤

滿分：10.00 分 得分：10.00 分

你的答案： B 正確答案： B 教師評語：--2.LIBOR利率是倫敦同業(yè)拆借市場拆放利率，是銀行貸款的基礎 A.正確 B.錯誤

滿分：10.00 分 得分：10.00 分

你的答案： A 正確答案： A 教師評語：--3.金融機構的主要功能是信用媒介，是一種直接信用 A.正確 B.錯誤

滿分：10.00 分 得分：10.00 分

你的答案： B 正確答案： B 教師評語：--4.貨幣需求是指社會各部門在既定的收入或財富范圍內(nèi)愿意以貨幣形式持有的數(shù)量 A.正確 B.錯誤

滿分：10.00 分 得分：10.00 分

你的答案： B 正確答案： B 教師評語：--

第三篇：本科金融學第二次作業(yè)

學號：1164107班級：金融姓名：王藝霏專業(yè)：金融作業(yè)：第一次

商業(yè)銀行在轉(zhuǎn)型期如何強化風險管理？

這些年，中國銀行業(yè)的生存環(huán)境正在發(fā)生巨變，大家看到，利率市場化改革步伐加快，金融脫媒程度日益加深，以利差收入為中心、以追逐大客戶放貸業(yè)務的傳統(tǒng)盈利方式正在轉(zhuǎn)向以金融產(chǎn)品創(chuàng)新、金融服務方式和產(chǎn)品銷售渠道多元化所推動的新型盈利模式，面對緊迫的經(jīng)營轉(zhuǎn)型壓力，商業(yè)銀行必然要進行戰(zhàn)略調(diào)整與轉(zhuǎn)型，通過前瞻性的市場定位和戰(zhàn)略規(guī)劃確定適合自身特點的發(fā)展路徑。而隨著經(jīng)營環(huán)境變化、業(yè)務結(jié)構日益多元化、銷售和營銷網(wǎng)絡管理日益專業(yè)化以及金融監(jiān)管日益國際化，將使銀行經(jīng)營風險的復雜性劇增，不僅對傳統(tǒng)銀行的風控覆蓋面和風控效率提出挑戰(zhàn)，也對傳統(tǒng)銀行的風險管理決策及系統(tǒng)控制方式、管理技術內(nèi)涵提出嚴峻挑戰(zhàn)。

戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型期銀行的風險管理體系必須改革被動的風險控制模式，從被動控制轉(zhuǎn)向積極管理、從分散的點線控制轉(zhuǎn)向整合的系統(tǒng)管理，在經(jīng)營管理體系的系統(tǒng)性結(jié)構調(diào)整過程中，構建適應流程銀行管理需求的專業(yè)化風險管理平臺，通過風險管理體制創(chuàng)新營造市場競爭優(yōu)勢，積極應對經(jīng)營轉(zhuǎn)型壓力和經(jīng)營風險復雜化趨勢。

根據(jù)我們對國際一流商業(yè)銀行先進經(jīng)驗的研究，同時針對戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型期的經(jīng)營風險特征和目前商業(yè)銀行風險管理體系薄弱環(huán)節(jié)所進行的分析，我們提出了重構風險管理架構、建立風險分類管理和層級控制系統(tǒng)的風險管理體制變革方向。

體制變革的核心就是轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)銀行的風險控制模式，引入新型風險管理方式。在經(jīng)營風險日益復雜化的環(huán)境中，要有效地管理具有不同風險特征的各類風險事件，不能僅僅依靠單一的、圍繞具體業(yè)務操作或業(yè)務管理的風控方式，而要從業(yè)務導向轉(zhuǎn)向系統(tǒng)管理導向、轉(zhuǎn)向?qū)I(yè)化的流程作業(yè)，從簡單的、自下而上式的風險控制轉(zhuǎn)向高層級的、自上而下式的風險管理,轉(zhuǎn)向?qū)I(yè)化的、過程式的全面風險管理，通過清晰的管理層次和明確的專業(yè)控制標準提升風險管理體系的總體管理水平，通過流程管理和專業(yè)化作業(yè)實現(xiàn)對特定風險和個體風險的精細管理。

在以國有商業(yè)銀行為主體的中國金融體系格局中，經(jīng)營中小銀行尤其要講求適宜的經(jīng)營發(fā)展定位和風險管理戰(zhàn)略規(guī)劃，不斷探索適應中國社會信用環(huán)境、適應本行特 定發(fā)展階段的風險管理方式，這是在規(guī)模不對等的競爭環(huán)境中，中小銀行實現(xiàn)創(chuàng)新發(fā)展的戰(zhàn)略出發(fā)點。

就民生銀行而言，自2000年以來，通過一系列強有力的制衡安排，建立與激勵機制對應的風險控制制度和控制環(huán)境，為快速發(fā)展鋪設安全的快車道。包括獨立評審制、監(jiān)控與放款集中、獨立稽核制度等風險控制的體制性建設，以及加強信貸風險管理的科技平臺建設、推行授信業(yè)務盡職實施細則、實施問責制等?？偨Y(jié)近幾年的實踐經(jīng)驗，我們認為，風險控制體系建設主要有三個關鍵環(huán)節(jié)：建立適宜的組織制度，培育良好的信貸管理文化，探索風險管理技術的實際應用，這也是在特定的生長環(huán)境中，中國股份制銀行信貸風險管理的基礎工作。

在中國銀行業(yè)的現(xiàn)行發(fā)展階段，銀行業(yè)基本處于粗放經(jīng)營階段，數(shù)據(jù)質(zhì)量差、專業(yè)人才缺乏，技術性管理手段的實踐應用和實際效果還非常有限。從民生銀行的管理實踐看，風險控制方式的選擇要與國情、行情狀況相適應，風險管理體系的建設進程要借鑒國內(nèi)外銀行的先進經(jīng)驗，但更要權衡時機、基礎條件和建設步驟，民生銀行在較短的時間內(nèi)建筑起一道堅固、有效的風險控制防線，獨立的、專業(yè)的風險控制體系能夠取得較好效果，主要是在組織制度和信貸文化建設上采

取了一些有意義的探索，同時積極構建風險控制的科技平臺，管理實踐經(jīng)驗可以歸結(jié)為三點：選擇恰當時機、集中有限資源、解決主要癥結(jié)。

自2002年啟動的“獨立評審制”已成為民生銀行控制信貸風險的有力手段，近兩年，民生銀行的獨立評審也成為許多中小銀行積極借鑒學習的風險控制模式。但是，任何工作模式都不可能一成不變。隨著市場環(huán)境的變化、特別是民生銀行去年對公司業(yè)務實行集中經(jīng)營改革后，前臺經(jīng)營管理模式的變革對評審工作體系的評審效率和評審質(zhì)量提出了更高的要求。

授信業(yè)務在工作體系實行“審”和“貸”兩個環(huán)節(jié)的分離運行，這種制度制衡安排必然會形成獨立評審與市場營銷的相對對立，而要提高授信業(yè)務的整體效率，減少不必要的內(nèi)耗，獨立評審制就必然要走向?qū)I(yè)化的發(fā)展方向。為此，我們提出了針對授信業(yè)務的區(qū)域風險特征、行業(yè)和產(chǎn)業(yè)鏈特征、產(chǎn)品風險特征的專業(yè)化評審發(fā)展方向。去年年末，我們開始啟動專業(yè)化評審改革，今年二季度，在各區(qū)域授信評審中心設立了專業(yè)評審工作室，實現(xiàn)了區(qū)域內(nèi)的行業(yè)專業(yè)化評審；針對貿(mào)易融資業(yè)務專業(yè)性和時效性較強的業(yè)務特點，上半年我們成立了專業(yè)化的貿(mào)易融資產(chǎn)品評審中心。鑒于電力、能源、交通、電子、房地產(chǎn)等行業(yè)是我行公司業(yè)務的主要利潤來源，我們將通過更加專業(yè)化的行業(yè)評審服務進一步支持這些行業(yè)的專業(yè)化營銷服務，目前，已經(jīng)通過全國性的公開競聘選拔了一批具有豐富的基層風險管理經(jīng)驗的行業(yè)評審專員，針對重點盈利行業(yè)的行業(yè)評審中心將在近期正式運營。這樣，民生銀行的授信評審工作體系將形成以區(qū) 域、行業(yè)、產(chǎn)品為分類維度的專業(yè)化評審體系。

貼近市場、提高評審工作效率一直是授信評審工作追求的目標，我們的專業(yè)化評審改革方針是指“專業(yè) 評審，標準管理，差別授權，責利對應”。專業(yè)評審就是要通過區(qū)域、行業(yè)、產(chǎn)品“三位一體”的專業(yè)評審體系不斷提升對授信風險的專業(yè)判斷、風險識別與控制能 力；標準管理就是要建立一整套與市場有效對接的信貸標準，實現(xiàn)標準化的授信審查，使專業(yè)評審真正落到實處；差別授權和責利對應是提高評審效率和評審質(zhì)量的 制度保障，就是要根據(jù)授信業(yè)務的風險特征和授信崗位的專業(yè)水平進行差異化授權。另外，授信崗位的考核也要與服務對象的發(fā)展目標協(xié)同考核，充分反映崗位價值 和專業(yè)化評審的價值內(nèi)涵。

首先我想強調(diào)的是，包括風險管理體系建設在內(nèi)的改革和轉(zhuǎn)型都要綜合考慮國情、行情，不僅要看改革方案的科學性和合理性，轉(zhuǎn)型和發(fā)展的定位是否揚長避短、是 否是適合自身的發(fā)展路徑，而且還要看管理層是否有前瞻性，并能正視改革成本，堅定信念。一旦確定實施則要穩(wěn)步推進，不能患得患失，這是能否抓住發(fā)展機遇的 關鍵。

作為轉(zhuǎn)型期經(jīng)營管理系統(tǒng)改革的重要組成部分，民生銀行風險管理體制戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的前期準備始于2004年下半年，建立了由風險管理委員會對 跨部門風險管理事務進行統(tǒng)籌管理的風險管理決策機制。同年，總行設立信貸政策中心，成立以行業(yè)政策為主的信貸政策專業(yè)研究團隊，初步建立了控制授信業(yè)務系 統(tǒng)性風險、結(jié)構性風險的授信系統(tǒng)風險策略分析體系。2005年下半年，配合戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型和業(yè)務調(diào)整的進程，風險管理委員會開始轉(zhuǎn)型期風險管理架構的前期準備和 試點改革工作，對轉(zhuǎn)型期的風險管理體系改革方案進行系統(tǒng)規(guī)劃，并分步實施系統(tǒng)控制框架的建設工作。目前，法人授權分類管理體系、法律合規(guī)風險控制體系、新 產(chǎn)品和新業(yè)務條線風險評估監(jiān)察體系的系統(tǒng)管理和集中控制改革已基本完成。

在重構風險管理架構的前期準備基礎上，民生銀行將在近期全面啟動風險 管理體制改革。體制改革將從兩個層面上展開：在決策和系統(tǒng)控制層面，由總行

風險管理委員會主席管理全行風險管理體系，總行風險管理委員會向分行派駐風險總 監(jiān)、向總行業(yè)務條線部門和專業(yè)銷售渠道部門派駐風險官，由這些高級風險管理人員分別擔任本級風險管理委員會主席，負責本機構的全面風險管理，提高風險管理 政策和管理標準的執(zhí)行力；總行風險管理委員會下設風險管理委員會辦公室，將在風險政策制度、系統(tǒng)控制實施、風險計量分析等方面實行全行整體的集中管理。在 操作和執(zhí)行管理層面，通過執(zhí)行標準管理及專業(yè)化作業(yè)體系實現(xiàn)各類風險事件的專業(yè)流程管理。專業(yè)化的流程作業(yè)及管理機構包括兩類，一類是專司授信評審、風險 監(jiān)控、法律合規(guī)事務等職責的總行風險管理專業(yè)部門，另一類是派駐分行風險總監(jiān)領導的分行風險管理部、風控專崗，以及派駐風險官領導的部門內(nèi)設風控機構、風 控專崗。

通過改革，民生銀行的風險管理將實現(xiàn)三個突破：在管理決策上，由被動的風險控制轉(zhuǎn)向前瞻性的風險決策管理，提升總體風險和系統(tǒng)風險管 理水平；在管理模式上，打破部門銀行和部門管理模式，通過明晰各風控部門和崗位的專業(yè)化控制職責，以專業(yè)化風險控制流程有效支撐專業(yè)化營銷網(wǎng)絡體系；在操 作和執(zhí)行環(huán)節(jié)，確立關鍵環(huán)節(jié)獨立性和風險控制標準，以集中控制和專業(yè)操作提高流程管理執(zhí)行力，真正落實經(jīng)營管理目標責任。

第四篇：2011年春季學期金融學第一次作業(yè)

2011年春季學期金融學第一次作業(yè)

一、單項選擇題（本大題共30分，共 15 小題，每小題 2 分）

1.以()為標準,金融市場可分為貨幣市場與資本市場。A.金融工具的期限長短 B.流動性強弱 C.地理位置 D.證券性質(zhì) 2.從本質(zhì)上講，金融領域中的信用是一個（）問題 A.生產(chǎn) B.流通 C.分配 D.消費

3.最典型的股票是（）。A.普通股 B.優(yōu)先股 C.記名股 D.流通股 E.無面額股

4.我國目前的證券交易主要采用（）A.報價驅(qū)動機制 B.撮合驅(qū)動機制 C.部分保證金交易機制 D.以上均可

5.經(jīng)濟學解釋的信用是一種()經(jīng)濟行為 A.還本付息 B.具有強制性 C.所有權變動

D.使用權和所有權同時轉(zhuǎn)移

6.當利率下降時，人們更愿意選擇（）等經(jīng)濟行為。A.增加存款 B.增加國債投資 C.購買住房或汽車 D.出售股票

7.下列不能在貨幣市場交易的金融工具是（）A.同業(yè)存款 B.短期國債 C.普通股 D.匯票

8.目前我國證券發(fā)行上市的審查制度為（）。A.審批制 B.注冊制 C.核準制

D.自由上市制

9.在美英實行金本位貨幣制度時，對美國市場而言，英鎊匯率波動的下限是（）。

A.黃金平價＋黃金輸送費用 B.鑄幣平價＋黃金輸送費用 C.黃金平價－黃金輸送費用 D.鑄幣平價－黃金輸送費用

10.信用工具是在貨幣執(zhí)行()職能基礎上產(chǎn)生和發(fā)展起來的。A.價值尺度 B.流通手段 C.支付手段 D.貯藏手段

11.股票市場上，投資者關心的股市價值總體變動趨勢的指標是（）。A.股票的市場價格 B.股票發(fā)行價格 C.股票價格指數(shù) D.股票交易總量 12.股票能夠轉(zhuǎn)讓的基本原因是股票（）A.具有面值 B.存在股票市場 C.可能產(chǎn)生未來收益 D.存在市場供求

13.一般來說，利率上升，債券市場價格將（）A.上升 B.下跌 C.不變 D.不定

14.金邊證券通常指（）。A.金融證券 B.商業(yè)票據(jù) C.政府證券 D.抵押債券

15.“在規(guī)定時間內(nèi)其持有者可以按照一定價格向發(fā)行公司請求調(diào)為一定數(shù)量的普通股”的債券是（）。A.國庫券 B.優(yōu)先股

C.可轉(zhuǎn)換公司債券 D.垃圾債券

二、多項選擇題（本大題共30分，共 10 小題，每小題 3 分）

1.公司債券包括（）。A.普通債 B.可轉(zhuǎn)債 C.金融債 D.分離交易可轉(zhuǎn)債

2.IPO的主要定價參考是（）。A.市盈率定價法 B.平價發(fā)行法 C.折價發(fā)行法 D.市凈率定價法

3.貨幣制度大體經(jīng)歷了()。A.銀本位 B.金銀兩本位 C.金本位 D.紙幣本位

4.信用貨幣制度的特點（）： A.本位貨幣是中央銀行發(fā)行的紙幣和存款貨幣。B.信用貨幣不規(guī)定含金量，不能兌換黃金。C.信用貨幣由現(xiàn)金和銀行存款構成，并通過銀行信貸渠道向社會投放。D.國家金融當局對貨幣的管理是經(jīng)濟正常發(fā)展的必要條件。

5.金融資產(chǎn)的主要類型有（）。A.貨幣 B.債券 C.股票 D.房產(chǎn)證

6.金融期貨的基本制度有（）。A.保證金制度 B.每日結(jié)算的無負債制度 C.價格限額制度 D.實物交割制度

7.中國目前的貨幣是信用貨幣,其特征是()。A.債務貨幣 B.具有強制性 C.一種價值符號 D.實物貨幣

8.股票的發(fā)行價格有()。A.面額發(fā)行 B.折價發(fā)行 C.溢價發(fā)行 D.貼水發(fā)行

9.金融市場的構成要素包括()。A.融資主體 B.融資工具 C.融資機構 D.市場法規(guī)

10.市場利息率決定的因素主要有()A.社會資金的平均利潤率的高低 B.借貸資本的供求情況 C.借貸資本的風險大小 D.通貨膨脹率的高低

三、判斷題（本大題共20分，共 10 小題，每小題 2 分）

1.在某一時期，公司股票價值越高,意味著公司的實質(zhì)資產(chǎn)越多()2.貨幣支付手段重要特征是價值雙方面的轉(zhuǎn)移。

3.本位貨幣與其他貨幣的區(qū)別在于：本位貨幣具有無限法償性和交易的零星支付的兩種特征（）

4.在信用貨幣制度下，貨幣流通量過多、紙幣貶值、物價上漲構成通貨膨脹的基本特征。

5.下列資產(chǎn)按流動性從大到小的排列順序是正確的：活期存款帳戶，房屋，現(xiàn)鈔，儲蓄存款，股票。（）

6.信用工具是在貨幣執(zhí)行流通手段職能基礎上產(chǎn)生和發(fā)展起來的。()7.實現(xiàn)全社會資金余缺調(diào)劑的市場是證券流通市場。（）

8.中央銀行發(fā)行的紙幣也是一國的財富，紙幣發(fā)行的數(shù)量越多，給國民帶來的財富也越多（）

9.歷史最悠久的股價指數(shù)是NASDAQ指數(shù)。（）

10.中小企業(yè)更適合參與債券和股票等直接融資領域的籌資。()

四、簡答題（本大題共20分，共 2 小題，每小題 10 分）1.簡述大額存單市場的特征 2.簡述信用的本質(zhì)和特征

答案：

一、單項選擇題（30分，共 15 題，每小題 2 分）

1.A 2.C 3.A 4.B 5.A 6.C 7.C 8.C 9.D 10.C 11.C 12.C 13.B 14.C 15.C

二、多項選擇題（30分，共 10 題，每小題 3 分）

1.ABD 2.AD 3.ABCD 4.ABCD 5.ABC 6.ABC 7.ABC 8.AC 9.ABCD 10.ABCD

三、判斷題（20分，共 10 題，每小題 2 分）

1.× 2.× 3.× 4.√ 5.× 6.× 7.× 8.× 9.× 10.×

四、簡答題（20分，共 2 題，每小題 10 分）1.參考答案：

大額可轉(zhuǎn)讓定期存單是商業(yè)銀行簽發(fā)的具有特定期限、特定利率的無記名存款資金憑證。存單的特點表現(xiàn)為：具有活期存款的流動性和定期存款的高收益，投資方便、靈活、安全。解題方案：

大額可轉(zhuǎn)讓定期存單是商業(yè)銀行簽發(fā)的具有特定期限、特定利率的無記名存款資金憑證。評分標準：

回答出定義得3分，回答出一個特點得2分，全部回答得8分 2.參考答案：

信用的本質(zhì)是以償還和付息為條件的借貸行為；信用是價值運動的特殊形式；信用關系是債權債務關系。信用的四個特征是：暫時性、償還性、收益性、風險性。

解題方案：

本質(zhì)：以償還和付息為條件的借貸行為；特征：暫時性、償還性、收益性、風險性。

評分標準：

回答出信用的本質(zhì)得４分，回答出信用的每個特征得１分

第五篇：金融學作業(yè)

1、為什么說利率市場化是經(jīng)濟發(fā)展的必然？

答：利率反映銀行的資本投資收益，而資本收益完全受市場或者說經(jīng)濟發(fā)展狀況決定的。因此利率水平也完全是市場決定的。利率市場化是市場經(jīng)濟發(fā)展的必然要求，否則，違背市場的發(fā)展，起不動調(diào)節(jié)經(jīng)濟的作用。

但是，利率杠桿是政府調(diào)節(jié)經(jīng)濟的手段，不會完全放任的。

2、利用本章基本原理和媒體信息，分析人民幣匯率短期與長期走勢？

答：人民幣對美元匯率中間價已持續(xù)大幅回落，有關專家表示，人民幣匯率短期下行趨勢似乎正在顯現(xiàn)?？紤]到人民幣利率下行趨勢已成定局且遠期下降空間仍然較大，人民幣匯率即使未來重拾升勢，上升空間預計也將有限。事實上，近期海外市場對人民幣匯率中期可能逐步下行的預期已經(jīng)有所反應。

而在升值壓力方面，近期中國最新公布的外貿(mào)盈余以及FDI數(shù)據(jù)也同樣顯示，目前國際資本對于人民幣進一步升值的意愿和興趣已大大降低。另外，在美元指數(shù)上，作為全球金融危機背景下國際主要的支付貨幣和儲備貨幣，從美國政府和全球投資者利益的角度考慮，強勢美元在中期內(nèi)也難以出現(xiàn)大幅度逆轉(zhuǎn)。據(jù)《上海證券報》援引中國銀行全球金融市場部全球調(diào)研主管袁躍東的觀點稱，人民幣匯改的目標之一就是為了擴大雙邊浮動的態(tài)勢。這幾個月來，人民幣兌美元一反以前單邊升值的趨勢，而是呈現(xiàn)雙邊波動的現(xiàn)象。因此他認為，人民幣改革已漸入佳境，雙邊的波動給了市場不同的預期，將來匯率的走勢將更多地由市場供求決定。在這樣的大背景下，中國銀行寧波分行某人士表示，這樣的雙邊波動會增加出口企業(yè)的匯率風險，銀行方面應該注重研發(fā)規(guī)避匯率風險的產(chǎn)品。

據(jù)新浪財經(jīng)的報道，針對人民幣兌美元匯價大幅下挫的現(xiàn)象，中國人民銀行相關人士表示，央行會在保持人民幣匯率基本穩(wěn)定的基礎上繼續(xù)進行匯率改革。他說，12月1日人民幣匯價的跌幅沒有超出范圍，央行不需要做出評論。人民幣兌美元匯率近期相對保持穩(wěn)定，至于未來的趨勢，則取決于外匯市場的供求及美元和其它貨幣匯率走勢。此前，央行總裁周小川就曾透露不排除人民幣貶值的可能。但美國財政部國際事務次長麥考密克周一表示，在本月4日開始的第五次中美戰(zhàn)略經(jīng)濟對話期間，美國還將促請中國政府讓人民幣進一步升值

長期來看，決定一國匯率水平的根本因素是該國的經(jīng)濟實力。包括別國對其商品的需求強度、該國的科技水平、資本盈利能力等等。這些因素通過影響物價、利潤率、利率、勞動生產(chǎn)率、邊際進口傾向等經(jīng)濟變量而影響了貿(mào)易與資本流動，從而決定了國際收支的差額，進而決定了外匯供求的變化及匯率的變動。開放經(jīng)濟條件下，引進外資要適度，將著眼點放在經(jīng)濟實力的提升上，而不要使外資成為維持泡沫經(jīng)濟的工具；出口也要適度，避免利潤驅(qū)動的短視行為。貿(mào)易順差可能會持續(xù)一段較長的時間，期間匯率往往被高估。我國國際收支保持“雙順差”格局，反映了國內(nèi)經(jīng)濟運行中存在的一些不平衡問題正在加劇。我們要盡量避免步東南亞金融危機的后塵。為實現(xiàn)人民幣匯率在合理、均衡水平上的基本穩(wěn)定奠定經(jīng)濟基本面支持。使人民幣匯率朝著更加科學、合理的方向發(fā)展。

3、根據(jù)我國金融改革過程中的過程與現(xiàn)狀，簡述我國金融體系中存在的主要問題有哪些，應該如何改革？

答：改革開放以來，我國經(jīng)濟社會發(fā)展取得了巨大成就，但金融體制的改革遠遠落后于實體經(jīng)濟的改革。金融體制改革的滯后，最終必將影響到實體經(jīng)濟改革的進一步深化。按照加入世界貿(mào)易組織的承諾，2006年我國金融業(yè)將全面對外開放，外資銀行將以其完善的公司治理機制、科學的風險管理機制、高效的市場營銷機制以及雄厚的資本實力等優(yōu)勢，與中資銀行展開全方位的競爭。我國金融體制的改革已迫在眉睫。

一、我國金融體系存在三大問題

第一，金融體系資源配置效率低下。當前我國金融資源配置效率的高低可從兩個方面得出初步判斷。

首先是儲蓄—投資轉(zhuǎn)化率。社會資金轉(zhuǎn)化為投資通常有三個途徑：一是通過銀行等金融中介以信貸資產(chǎn)形式發(fā)放給資金需求者；二是通過財政資金如國債的形式轉(zhuǎn)為投資；三是通過資本市場如股票、債券等形式轉(zhuǎn)為投資。

其二是M2/GDP指標。大量的理論及實證研究表明，M2/GDP指標過高，通常反映出貨幣供應量超過經(jīng)濟增長的實際需要，金融體系的運行效率和資源配置效率不高。由此我們可以體會到，2006年我國金融業(yè)全面對外開放之時，外資銀行將于中資銀行在公平、對等的基礎上展開全面競爭，我國金融業(yè)所面臨的形勢是何等之嚴峻。

第二，融資結(jié)構扭曲，金融體系內(nèi)風險向銀行集中。

目前我國直接融資與間接融資比例嚴重失衡，我國間接融資比例過高，增加了銀行貸款風險，制約了經(jīng)濟持續(xù)協(xié)調(diào)健康地發(fā)展。

按照金融運行的一般規(guī)律，短期資金需求主要靠銀行貸款，即間接融資的辦法予以解決；長期資金的需求主要靠發(fā)行股票和債券等直接融資的方式來解決，這樣可以避免用短期資金來源解決長期資金需求的種種弊端和風險。然而，目前我國的現(xiàn)狀卻是，90%的長期資金需求都是通過商業(yè)銀行以間接融資渠道解決的。與此同時，商業(yè)銀行的資產(chǎn)來源又是以短期資金為主，從而產(chǎn)生了短存長貸引發(fā)的流動性問題，蘊藏著潛在的金融風險。

第三，直接融資體系內(nèi)結(jié)構失調(diào)。

一是債券市場與股票市場發(fā)展不平衡。在國外成熟的資本市場中，債券市場的融資規(guī)模通常是股票市場融資額的數(shù)十倍。

二是在債券市場中，企業(yè)債的發(fā)展嚴重滯后。目前中國債券市場的品種主要有國債、政策性金融債、特種金融債和企業(yè)債四大類。

二、對策建議

第一，深化國有企業(yè)改革，為優(yōu)化金融資源配置提供良好的實體經(jīng)濟背景。

現(xiàn)代金融體系存在的基本價值就是積累資本，配置資本，資本的配置效率依賴于金融體系。但我國的基本國情決定了金融資源的配置效率不僅僅依賴于金融體系，它還更多地依賴于金融資源的主要使用者——國有企業(yè)的效率。國有企業(yè)承擔的過重的政策性負擔，使之在愈來愈市場化的經(jīng)濟發(fā)展過程中舉步維艱，但無論如何，融入市場，加快自身的市場化步伐是國有企業(yè)的唯一選擇。

因此可以說，國有企業(yè)攻堅戰(zhàn)與我國金融體系建設是站在一條船上的難兄難弟，患難與共，禍福同享。加快我國金融體制改革，優(yōu)化金融資源配置，必須同時加快國有企業(yè)攻堅戰(zhàn)步伐，以國有企業(yè)改革的不斷深化為條件和前提。

第二，以加快推進國有商業(yè)銀行股份化進程為核心，進一步完善金融產(chǎn)權制度。完善我國的金融產(chǎn)權制度的主要內(nèi)容是，要加快金融產(chǎn)權的多元化進程，允許各種投資主體投資金融產(chǎn)業(yè)，實現(xiàn)金融主體成分的多元化。無論是什么性質(zhì)的產(chǎn)權主體控制金融，都要對金融機構的經(jīng)營失敗負責，不得存在任何形式的經(jīng)營失敗成本轉(zhuǎn)嫁，即真正實現(xiàn)金融產(chǎn)權的完整化。只有把金融機構轉(zhuǎn)嫁失敗成本的路堵死了，金融機構的成本才是真正內(nèi)在化的完全成本，預算約束才是真正的完全硬約束。

目前的一個著力點是要加快國有商業(yè)銀行產(chǎn)權改革力度。核心是股權多元化。產(chǎn)權結(jié)構的多元化有利于形成相互制衡、有效約束的內(nèi)部治理機制，將國有商業(yè)銀行還原為真正的金融企業(yè)，使其逐步建立靈活有效的經(jīng)營機制，真正以利潤最大化或公司價值最大化為經(jīng)營目標；同時，多元化的產(chǎn)權結(jié)構也有利于強化外部監(jiān)督，促使各項制度真正落到實處。

第三，加快發(fā)展我國企業(yè)債券市場。

目前，加快發(fā)展我國企業(yè)債券市場的關鍵，是盡快出臺2000年以來一直加緊修訂的《企業(yè)債券管理條例》，放松一級市場管制。一是改審批制為核準制，并逐漸進步到注冊制。二是打破對發(fā)債主體的限制。三是放寬所募資金使用限制。四是實行企業(yè)債券利率市場化。五是大力培育機構投資者。要發(fā)展企業(yè)債券市場，應該大力培育保險公司、商業(yè)銀行、養(yǎng)老基金、投資基金等機構投資者，以提高市場流動性，降低市場風險。

財務管理22班寧宇201051222222