第一篇：中國(guó)證監(jiān)會(huì)創(chuàng)業(yè)板申請(qǐng)文件準(zhǔn)則和招股說(shuō)明書準(zhǔn)則并受理創(chuàng)業(yè)板發(fā)行申請(qǐng)答記者問(wèn)

中國(guó)證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人就發(fā)布創(chuàng)業(yè)板申請(qǐng)文件準(zhǔn)則和招股說(shuō)明書準(zhǔn)則并受理創(chuàng)業(yè)板發(fā)行申請(qǐng)答記者問(wèn)

【時(shí)間：2009年07月20日】

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今日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)正式發(fā)布創(chuàng)業(yè)板申請(qǐng)文件準(zhǔn)則和招股說(shuō)明書準(zhǔn)則以及中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)[2009] 19號(hào)公告。自2009年7月26日起，中國(guó)證監(jiān)會(huì)將受理創(chuàng)業(yè)板發(fā)行申請(qǐng)。中國(guó)證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人就發(fā)布創(chuàng)業(yè)板申請(qǐng)文件準(zhǔn)則和招股說(shuō)明書準(zhǔn)則并受理創(chuàng)業(yè)板發(fā)行申請(qǐng)接受了記者采訪，回答了記者提問(wèn)。

一、請(qǐng)簡(jiǎn)要介紹創(chuàng)業(yè)板申請(qǐng)文件準(zhǔn)則和招股說(shuō)明書準(zhǔn)則征求意見(jiàn)及修改完善的情況。

答：2009年7月3日至17日，我會(huì)就《公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第X號(hào)——首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)文件（征求意見(jiàn)稿）》和《公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第X號(hào)——?jiǎng)?chuàng)業(yè)板公司招股說(shuō)明書（征求意見(jiàn)稿）》向社會(huì)公開(kāi)征求意見(jiàn)。在此期間，我會(huì)還采取座談會(huì)等方式征求了市場(chǎng)專業(yè)人士意見(jiàn)。7月8日，我會(huì)召集全體68家保薦機(jī)構(gòu)對(duì)兩項(xiàng)準(zhǔn)則進(jìn)行了專題討論。7月15日，我會(huì)再次組織了12家保薦機(jī)構(gòu)的實(shí)務(wù)專業(yè)人士，對(duì)兩項(xiàng)準(zhǔn)則重點(diǎn)內(nèi)容進(jìn)行了仔細(xì)研究和反復(fù)論證。

征求意見(jiàn)期間，我會(huì)共收到23份反饋意見(jiàn)（郵件22封，傳真1份）。總體上看，社會(huì)各界對(duì)創(chuàng)業(yè)板申請(qǐng)文件準(zhǔn)則和創(chuàng)業(yè)板招股說(shuō)明書準(zhǔn)則持肯定態(tài)度，認(rèn)為這兩個(gè)準(zhǔn)則充分借鑒了主板行之有效的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)，突出了創(chuàng)業(yè)板定位以及創(chuàng)業(yè)企業(yè)的特點(diǎn)，可操作性強(qiáng)。在整理歸納和認(rèn)真研究社會(huì)各界意見(jiàn)和建議的基礎(chǔ)上，我會(huì)對(duì)兩個(gè)準(zhǔn)則進(jìn)行了修改完善。

對(duì)于申請(qǐng)文件準(zhǔn)則，反饋意見(jiàn)未提出大的修改建議，我會(huì)對(duì)準(zhǔn)則僅作部分文字調(diào)整。

對(duì)于招股說(shuō)明書準(zhǔn)則，反饋意見(jiàn)主要涉及風(fēng)險(xiǎn)因素、業(yè)務(wù)和技術(shù)、未來(lái)發(fā)展與規(guī)劃等方面。經(jīng)研究，我會(huì)對(duì)涉及的3條內(nèi)容作了重點(diǎn)修改，修改后的創(chuàng)業(yè)板招股說(shuō)明書準(zhǔn)則仍為123條。招股說(shuō)明書準(zhǔn)則修改的主要內(nèi)容包括：

1、“風(fēng)險(xiǎn)因素”一節(jié)，增加要求發(fā)行人根據(jù)自身實(shí)際情況具體描述技術(shù)被替代的風(fēng)險(xiǎn)，以及因股權(quán)分散或?qū)嶋H控制人控制的股份比例較低，或股東間關(guān)于股權(quán)的協(xié)議安排導(dǎo)致控制權(quán)可能變化的風(fēng)險(xiǎn)。

2、“業(yè)務(wù)和技術(shù)”一節(jié)，增加披露發(fā)行人業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的創(chuàng)新性、獨(dú)特性及持續(xù)創(chuàng)新機(jī)制，增加披露核心技術(shù)屬于原始創(chuàng)新、集成創(chuàng)新或引進(jìn)消化吸收再創(chuàng)新的情況。

3、“未來(lái)發(fā)展與規(guī)劃”一節(jié)，補(bǔ)充要求發(fā)行人聲明在上市后通過(guò)定期報(bào)告持續(xù)公告規(guī)劃實(shí)施和目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的情況。

二、創(chuàng)業(yè)板對(duì)保薦人推薦創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人的家數(shù)有什么規(guī)定？

答：對(duì)保薦機(jī)構(gòu)推薦創(chuàng)業(yè)板企業(yè)的家數(shù)問(wèn)題，在創(chuàng)業(yè)板初期將參照主板的做法，由兩名保薦代表人負(fù)責(zé)一家創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人的保薦工作，在保薦代表人具體負(fù)責(zé)推薦的創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人證券發(fā)行前，中國(guó)證監(jiān)會(huì)暫不受理由該保薦代表人負(fù)責(zé)推薦的其他創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人的證券發(fā)行申請(qǐng)。

此項(xiàng)規(guī)定的目的，是為了在創(chuàng)業(yè)板啟動(dòng)初期，督促保薦機(jī)構(gòu)能夠按照“優(yōu)中選優(yōu)”的原則推薦創(chuàng)業(yè)板企業(yè)，確保創(chuàng)業(yè)板上市公司的質(zhì)量，同時(shí)，防止推薦企業(yè)過(guò)多帶來(lái)的一哄而上的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。今后，我會(huì)將根據(jù)創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)運(yùn)行情況決定是否對(duì)該項(xiàng)規(guī)定作適當(dāng)調(diào)整。

三、創(chuàng)業(yè)板對(duì)申請(qǐng)文件中財(cái)務(wù)資料的時(shí)效性有哪些規(guī)定？

答：根據(jù)《首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理暫行辦法》及有關(guān)準(zhǔn)則要求，創(chuàng)業(yè)板申請(qǐng)文件中財(cái)務(wù)資料的報(bào)告期為最近三個(gè)完整的會(huì)計(jì)年度及一期，招股說(shuō)明書和審計(jì)報(bào)告中最近一期會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)的有效期（報(bào)送日至到期日）應(yīng)不少于三個(gè)月。

四、已申報(bào)主板（包括中小板）的公司是否可以轉(zhuǎn)申請(qǐng)公開(kāi)發(fā)行并到創(chuàng)業(yè)板上市？ 答：已申請(qǐng)?jiān)谥靼澹òㄖ行“澹┌l(fā)行上市的公司，在符合創(chuàng)業(yè)板發(fā)行條件和創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)定位的前提下，可自主選擇轉(zhuǎn)申請(qǐng)到創(chuàng)業(yè)板發(fā)行上市，但應(yīng)按照《中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)行政許可實(shí)施程序規(guī)定（試行）》的有關(guān)規(guī)定，先撤回主板發(fā)行申請(qǐng)，在按照創(chuàng)業(yè)板的有關(guān)規(guī)定履行董事會(huì)和股東大會(huì)審議程序、完善申請(qǐng)材料后，履行創(chuàng)業(yè)板發(fā)行申請(qǐng)材料的申報(bào)程序。中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)轉(zhuǎn)申請(qǐng)企業(yè)與新申請(qǐng)企業(yè)同等對(duì)待，沒(méi)有受理和審核上的特殊安排。

五、創(chuàng)業(yè)板對(duì)保薦機(jī)構(gòu)有哪些要求？

答：做好創(chuàng)業(yè)板證券發(fā)行工作，需要市場(chǎng)各方的共同參與、共同努力。保薦機(jī)構(gòu)作為創(chuàng)業(yè)板企業(yè)的推薦人，應(yīng)當(dāng)做好以下工作：

第一，保薦機(jī)構(gòu)及其保薦代表人應(yīng)當(dāng)根據(jù)《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》、《發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第27號(hào)——發(fā)行保薦書和發(fā)行保薦工作報(bào)告》等有關(guān)規(guī)定，認(rèn)真履行盡職調(diào)查和審慎核查義務(wù)，確信所推薦的發(fā)行人符合創(chuàng)業(yè)板的市場(chǎng)定位和發(fā)行條件，審慎出具發(fā)行保薦書、發(fā)行人成長(zhǎng)性專項(xiàng)意見(jiàn)，并提供發(fā)行保薦工作報(bào)告。

保薦機(jī)構(gòu)出具發(fā)行人成長(zhǎng)性專項(xiàng)意見(jiàn)，應(yīng)當(dāng)履行恰當(dāng)?shù)谋M職調(diào)查和內(nèi)部核查程序，專項(xiàng)意見(jiàn)應(yīng)當(dāng)結(jié)論明確，且依據(jù)充分、合理。保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)從實(shí)際出發(fā)制定完善的發(fā)行人成長(zhǎng)性和自主創(chuàng)新的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)和內(nèi)核制度。

第二，保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在嚴(yán)格履行盡職調(diào)查、輔導(dǎo)、內(nèi)部核查、推薦等程序的同時(shí)，建立完整的創(chuàng)業(yè)板項(xiàng)目工作日志及保薦工作底稿，切實(shí)保證保薦代表人及其他保薦業(yè)務(wù)相關(guān)人員勤勉盡責(zé)，并認(rèn)真組織協(xié)調(diào)參與股票發(fā)行上市的證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及其簽名人員的有關(guān)工作。中國(guó)證監(jiān)會(huì)將對(duì)保薦機(jī)構(gòu)從事創(chuàng)業(yè)板保薦工作的情況進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查。

第三，保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)創(chuàng)業(yè)板信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則的規(guī)定，認(rèn)真做好創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人申請(qǐng)文件和招股說(shuō)明書的編制、申報(bào)工作。對(duì)于申報(bào)材料嚴(yán)重不符合要求的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)將對(duì)保薦機(jī)構(gòu)及保薦代表人采取監(jiān)管措施。

六、在創(chuàng)業(yè)板上市的企業(yè)如何能更好地體現(xiàn)市場(chǎng)定位和特色？

答：多數(shù)市場(chǎng)人士認(rèn)為，創(chuàng)業(yè)板應(yīng)突出市場(chǎng)定位和板塊特色，多吸納新能源、新材料、生物醫(yī)藥、電子信息、環(huán)保節(jié)能、現(xiàn)代服務(wù)等領(lǐng)域的企業(yè)及其他領(lǐng)域成長(zhǎng)性特別突出的企業(yè)，以及在技術(shù)、業(yè)務(wù)模式上創(chuàng)新性比較強(qiáng)、行業(yè)排名靠前和市場(chǎng)占有率較高的企業(yè)上市。對(duì)此我會(huì)將予以關(guān)注。

七、創(chuàng)業(yè)板對(duì)預(yù)先披露招股說(shuō)明書（申報(bào)稿）有什么要求？

答：根據(jù)創(chuàng)業(yè)板IPO管理辦法，申請(qǐng)文件受理后、發(fā)行審核委員會(huì)審核前，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)在中國(guó)證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站預(yù)先披露招股說(shuō)明書（申報(bào)稿），目的在于強(qiáng)化社會(huì)監(jiān)督，促進(jìn)創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人和保薦機(jī)構(gòu)增強(qiáng)責(zé)任和誠(chéng)信意識(shí)。保薦機(jī)構(gòu)和創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人應(yīng)于回復(fù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)發(fā)行審核反饋意見(jiàn)并修改申請(qǐng)文件后的五個(gè)工作日內(nèi)，在中國(guó)證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站上預(yù)先披露招股說(shuō)明書（申報(bào)稿）及其相關(guān)附件。

八、在創(chuàng)業(yè)板發(fā)行監(jiān)管過(guò)程中如何發(fā)揮地方人民政府的作用？

答：為充分發(fā)揮地方政府在提高上市公司質(zhì)量方面的作用，在受理創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人申請(qǐng)文件后，中國(guó)證監(jiān)會(huì)將就發(fā)行人發(fā)行股票事宜與發(fā)行人注冊(cè)地省級(jí)人民政府溝通情況。

九、創(chuàng)業(yè)板企業(yè)股票發(fā)行與承銷是否有特殊要求？

答：創(chuàng)業(yè)板企業(yè)的股票發(fā)行與承銷應(yīng)當(dāng)執(zhí)行《證券發(fā)行與承銷管理辦法》、《關(guān)于進(jìn)一步改革和完善新股發(fā)行體制的指導(dǎo)意見(jiàn)》等有關(guān)規(guī)定，保薦機(jī)構(gòu)（主承銷商）應(yīng)當(dāng)按照上述規(guī)定做好創(chuàng)業(yè)板企業(yè)的股票發(fā)行與承銷工作。

第二篇：創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行證券申請(qǐng)文件2014

創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行證券申請(qǐng)文件

公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第37號(hào)

第一條 為規(guī)范創(chuàng)業(yè)板上市公司（以下簡(jiǎn)稱發(fā)行人）發(fā)行證券申請(qǐng)文件的報(bào)送行為，根據(jù)《證券法》、《創(chuàng)業(yè)板上市公司證券發(fā)行管理暫行辦法》（證監(jiān)會(huì)令第100號(hào)）制定本準(zhǔn)則。

第二條 發(fā)行人申請(qǐng)發(fā)行證券的，應(yīng)按本準(zhǔn)則的規(guī)定制作申請(qǐng)文件。發(fā)行人配股、公開(kāi)增發(fā)、發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的，適用本準(zhǔn)則附件1；發(fā)行人非公開(kāi)發(fā)行股票的，適用本準(zhǔn)則附件2。

第三條 本準(zhǔn)則規(guī)定的申請(qǐng)文件目錄是對(duì)發(fā)行申請(qǐng)文件的最低要求，中國(guó)證監(jiān)會(huì)根據(jù)審核需要, 可以要求發(fā)行人和中介機(jī)構(gòu)補(bǔ)充材料。如果某些材料對(duì)發(fā)行人不適用，可不必提供，但應(yīng)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)作出書面說(shuō)明。

第四條 申請(qǐng)文件一經(jīng)受理，未經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)同意不得增加、撤回或更換。第五條 發(fā)行人應(yīng)根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)發(fā)行申請(qǐng)文件的反饋意見(jiàn)提供補(bǔ)充材料。有關(guān)中介機(jī)構(gòu)應(yīng)對(duì)反饋意見(jiàn)相關(guān)問(wèn)題進(jìn)行盡職調(diào)查或補(bǔ)充出具專業(yè)意見(jiàn)。第六條 保薦機(jī)構(gòu)報(bào)送申請(qǐng)文件，初次報(bào)送應(yīng)提交原件一份，復(fù)印件兩份；在提交創(chuàng)業(yè)板發(fā)行審核委員會(huì)審核之前，根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)要求的份數(shù)補(bǔ)報(bào)申請(qǐng)文件。第七條 發(fā)行人不能提供有關(guān)文件的原件的，應(yīng)由發(fā)行人律師提供鑒證意見(jiàn)，或由出文單位蓋章，以保證與原件一致。如原出文單位不再存續(xù)，由承繼其職權(quán)的單位或作出撤銷決定的單位出文證明文件的真實(shí)性。

所有需要簽名處，均應(yīng)為簽名人親筆簽名，不得以名章、簽名章等代替。需要由發(fā)行人律師鑒證的文件，發(fā)行人律師應(yīng)在該文件首頁(yè)注明“以下第XX頁(yè)至第XXX頁(yè)與原件一致”，并簽名和簽署鑒證日期，律師事務(wù)所應(yīng)在該文件首頁(yè)加蓋公章，并在第XX頁(yè)至第XXX頁(yè)側(cè)面以公章加蓋騎縫章。第八條 申請(qǐng)文件應(yīng)采用幅面為209×295毫米規(guī)格的紙張（相當(dāng)于標(biāo)準(zhǔn)A4紙張規(guī)格），雙面印刷（需提供原件的歷史文件除外）。

第九條 申請(qǐng)文件的封面和側(cè)面應(yīng)標(biāo)明“XXX公司配股/公開(kāi)增發(fā)/可轉(zhuǎn)換公司債券/非公開(kāi)發(fā)行股票）申請(qǐng)文件”字樣。

發(fā)行申請(qǐng)文件的扉頁(yè)上應(yīng)標(biāo)明發(fā)行人董事會(huì)秘書及有關(guān)中介機(jī)構(gòu)項(xiàng)目負(fù)責(zé)人的姓名、電話、傳真及其他有效的聯(lián)系方式。

第十條 申請(qǐng)文件章與章之間、節(jié)與節(jié)之間應(yīng)有明顯的分隔標(biāo)識(shí)。

申請(qǐng)文件中的頁(yè)碼必須與目錄中的頁(yè)碼相符。頁(yè)碼標(biāo)注的舉例，如第四章4-1的頁(yè)碼標(biāo)注為：4-1-1，4-1-2，4-1-3，??4-1-n。

第十一條 在每次報(bào)送書面文件的同時(shí)，發(fā)行人應(yīng)報(bào)兩份相應(yīng)的電子文件（應(yīng)為標(biāo)準(zhǔn).doc或.rtf格式文件）。

發(fā)行結(jié)束后，發(fā)行人應(yīng)將募集說(shuō)明書的電子文件及歷次報(bào)送的電子文件匯總報(bào)送中國(guó)證監(jiān)會(huì)備案。

第十二條 未按本準(zhǔn)則的要求制作和報(bào)送發(fā)行申請(qǐng)文件的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)可不予受理。

第十三條 本準(zhǔn)則自公布之日起施行。

附件：1.創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行證券申請(qǐng)文件目錄（適用于配股、公開(kāi)增發(fā)、可轉(zhuǎn)換公司債券）

2.創(chuàng)業(yè)板上市公司非公開(kāi)發(fā)行股票申請(qǐng)文件目錄（適用于非公開(kāi)發(fā)行股票）

附件1 創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行證券申請(qǐng)文件目錄（適用于配股、公開(kāi)增發(fā)、可轉(zhuǎn)換公司債券）

第一章 本次證券發(fā)行的募集文件 1-1募集說(shuō)明書（申報(bào)稿）

1-2發(fā)行公告（發(fā)審會(huì)后按中國(guó)證監(jiān)會(huì)要求提供）第二章 發(fā)行人關(guān)于本次證券發(fā)行的申請(qǐng)與授權(quán)文件 2-1 發(fā)行人關(guān)于本次證券發(fā)行的申請(qǐng)報(bào)告 2-2發(fā)行人董事會(huì)決議 2-3發(fā)行人股東大會(huì)決議

2-4關(guān)于本次發(fā)行涉及/不涉及重大資產(chǎn)重組的說(shuō)明 2-5公告的其他相關(guān)信息披露文件 第三章 保薦機(jī)構(gòu)關(guān)于本次證券發(fā)行的文件 3-1證券發(fā)行保薦書 3-2 發(fā)行保薦工作報(bào)告

第四章 發(fā)行人律師關(guān)于本次證券發(fā)行的文件 4-1 法律意見(jiàn)書 4-2 律師工作報(bào)告

第五章 關(guān)于本次證券發(fā)行募集資金運(yùn)用的文件 5-1募集資金投資項(xiàng)目的審批、核準(zhǔn)或備案文件

5-2發(fā)行人擬收購(gòu)資產(chǎn)（包括權(quán)益）有關(guān)的財(cái)務(wù)報(bào)告、審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告 5-3 發(fā)行人擬收購(gòu)資產(chǎn)（包括權(quán)益）的合同或其草案 第六章 其他文件

6-1發(fā)行人最近三年的財(cái)務(wù)報(bào)告和審計(jì)報(bào)告及最近一期的財(cái)務(wù)報(bào)告 6-2會(huì)計(jì)師事務(wù)所關(guān)于發(fā)行人內(nèi)部控制制度的鑒證報(bào)告 6-3會(huì)計(jì)師事務(wù)所關(guān)于前次募集資金使用情況的專項(xiàng)報(bào)告 6-4經(jīng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師核驗(yàn)的發(fā)行人非經(jīng)常性損益明細(xì)表

6-5發(fā)行人董事會(huì)、會(huì)計(jì)師事務(wù)所及注冊(cè)會(huì)計(jì)師關(guān)于非標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保留意見(jiàn)審計(jì)報(bào)告的補(bǔ)充意見(jiàn)

6-6盈利預(yù)測(cè)報(bào)告及盈利預(yù)測(cè)報(bào)告審核報(bào)告

6-7最近三年內(nèi)發(fā)生重大資產(chǎn)重組的發(fā)行人提供的模擬財(cái)務(wù)報(bào)告及審計(jì)報(bào)告和重組進(jìn)入公司的資產(chǎn)的財(cái)務(wù)報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告和/或?qū)徲?jì)報(bào)告

6-8控股股東（企業(yè)法人）最近一年的財(cái)務(wù)報(bào)告、審計(jì)報(bào)告以及保薦機(jī)構(gòu)出具的關(guān)于實(shí)際控制人情況的說(shuō)明

6-9發(fā)行人公司章程（限于電子文件）

6-10資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)為本次發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券出具的資信評(píng)級(jí)報(bào)告

6-11本次發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的擔(dān)保合同、擔(dān)保函、擔(dān)保人就提供擔(dān)保獲得的授權(quán)文件

6-12特定行業(yè)（或企業(yè)）主管部門出具的監(jiān)管意見(jiàn)書 6-13承銷協(xié)議（發(fā)行前按中國(guó)證監(jiān)會(huì)要求提供）

6-14發(fā)行人全體董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員對(duì)發(fā)行申請(qǐng)文件真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性的承諾書

附件2 創(chuàng)業(yè)板上市公司非公開(kāi)發(fā)行股票申請(qǐng)文件目錄（適用于非公開(kāi)發(fā)行股票）

第一章 發(fā)行人的申請(qǐng)報(bào)告及相關(guān)文件 1-1發(fā)行人申請(qǐng)報(bào)告 1-2本次發(fā)行的董事會(huì)決議

1-3 股東大會(huì)決議，或最近一年股東大會(huì)授權(quán)董事會(huì)決定發(fā)行融資總額不超過(guò)最近一年末凈資產(chǎn)百分之十的股票的決議

1-4 發(fā)行申請(qǐng)如適用簡(jiǎn)易程序是否符合相關(guān)條件的專項(xiàng)說(shuō)明 1-5本次非公開(kāi)發(fā)行股票預(yù)案

1-6關(guān)于本次發(fā)行涉及/不涉及重大資產(chǎn)重組的說(shuō)明 1-7公告的其他相關(guān)信息披露文件 第二章 保薦人和律師出具的文件

2-1保薦人出具的證券發(fā)行保薦書（按規(guī)定適用簡(jiǎn)易程序且采取自行銷售的除外）

2-2 發(fā)行保薦工作報(bào)告（按規(guī)定適用簡(jiǎn)易程序且采取自行銷售的除外）2-3 發(fā)行人律師出具的法律意見(jiàn)書 2-4 發(fā)行人律師工作報(bào)告 第三章 財(cái)務(wù)信息相關(guān)文件

3-1發(fā)行人最近二年的財(cái)務(wù)報(bào)告和審計(jì)報(bào)告及最近一期的財(cái)務(wù)報(bào)告 3-2最近三年一期的比較式財(cái)務(wù)報(bào)表（包括合并報(bào)表和母公司報(bào)表）

3-3本次收購(gòu)資產(chǎn)相關(guān)的最近一年一期的財(cái)務(wù)報(bào)告及其審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告 3-4發(fā)行人董事會(huì)、會(huì)計(jì)師事務(wù)所及注冊(cè)會(huì)計(jì)師關(guān)于上市公司最近一年及一期的非標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保留意見(jiàn)審計(jì)報(bào)告的補(bǔ)充意見(jiàn)

3-5 會(huì)計(jì)師事務(wù)所關(guān)于前次募集資金使用情況的專項(xiàng)報(bào)告 第四章 其他文件

4-1有關(guān)部門對(duì)募集資金投資項(xiàng)目的審批、核準(zhǔn)或備案文件 4-2特定行業(yè)主管部門出具的監(jiān)管意見(jiàn)書

4-3國(guó)務(wù)院相關(guān)主管部門關(guān)于引入境外戰(zhàn)略投資者的批準(zhǔn)文件 4-4 附條件生效的股份認(rèn)購(gòu)合同 4-5附條件生效的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓合同

4-6 發(fā)行人全體董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員對(duì)相關(guān)申請(qǐng)文件真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性的承諾書

關(guān)于創(chuàng)業(yè)板上市公司證券發(fā)行相關(guān)信息披露準(zhǔn)則的起草說(shuō)明

根據(jù)《創(chuàng)業(yè)板上市公司證券發(fā)行管理暫行辦法》（以下簡(jiǎn)稱《暫行辦法》）的規(guī)定，我會(huì)起草了創(chuàng)業(yè)板上市公司證券發(fā)行相關(guān)信息披露準(zhǔn)則，包括《公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第35號(hào)——?jiǎng)?chuàng)業(yè)板上市公司公開(kāi)發(fā)行證券募集說(shuō)明書》（以下簡(jiǎn)稱《募集說(shuō)明書準(zhǔn)則》）、《公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第36號(hào)——?jiǎng)?chuàng)業(yè)板上市公司非公開(kāi)發(fā)行股票預(yù)案和發(fā)行情況報(bào)告書》（以下簡(jiǎn)稱《預(yù)案準(zhǔn)則》）、《公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第37號(hào)——?jiǎng)?chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行證券申請(qǐng)文件》（以下簡(jiǎn)稱《申請(qǐng)文件準(zhǔn)則》）等三個(gè)文件。現(xiàn)將有關(guān)情況說(shuō)明如下：

一、起草原則

主要參照現(xiàn)行主板再融資規(guī)則的框架、結(jié)構(gòu)和內(nèi)容，結(jié)合新股發(fā)行改革以及投資者權(quán)益保護(hù)的要求，突出創(chuàng)業(yè)板公司的特點(diǎn)和信息披露特色。具體包括：

1、落實(shí)新股發(fā)行體制改革精神，突出以信息披露為中心的監(jiān)管理念。堅(jiān)持以合規(guī)性審核的監(jiān)管方式，明確發(fā)行審核與投資價(jià)值判斷的區(qū)別和界限，促進(jìn)市場(chǎng)各方歸位盡責(zé)，切實(shí)提高信息披露質(zhì)量，體現(xiàn)信息披露的連續(xù)性、有效性、針對(duì)性和可讀性，強(qiáng)化投資風(fēng)險(xiǎn)揭示。

2、以投資者需求為導(dǎo)向，落實(shí)投資者權(quán)益保護(hù)的要求。本著有利于投資者決策的原則，強(qiáng)化對(duì)投資者決策有用信息和重要信息的披露；充分保護(hù)中小投資者的知情權(quán)和決策權(quán)，推動(dòng)投資者權(quán)益保護(hù)措施的落實(shí)。

3、針對(duì)創(chuàng)業(yè)板企業(yè)的特點(diǎn)，增加創(chuàng)業(yè)板自身特色信息的披露。為方便投資者深刻理解創(chuàng)業(yè)板公司的業(yè)務(wù)和產(chǎn)品，要求創(chuàng)業(yè)板公司突出披露其業(yè)務(wù)模式的獨(dú)特性、創(chuàng)新性、研發(fā)能力和核心技術(shù)，以及創(chuàng)業(yè)板在再融資發(fā)行條件方面的特殊性。

4、保持準(zhǔn)則的主體框架與內(nèi)容同主板基本一致，但對(duì)于不同證券品種的申請(qǐng)文件要求，則歸并整合為一個(gè)準(zhǔn)則。針對(duì)公開(kāi)發(fā)行證券募集說(shuō)明書、非公開(kāi)發(fā)行股票預(yù)案和發(fā)行情況報(bào)告書分別作為兩個(gè)不同的準(zhǔn)則；但對(duì)于公開(kāi)發(fā)行證券、非公開(kāi)發(fā)行股票涉及的申請(qǐng)文件的要求，歸并為同一個(gè)《申請(qǐng)文件準(zhǔn)則》，包含兩個(gè)申請(qǐng)文件目錄附件，有利于發(fā)行人、中介機(jī)構(gòu)理解和掌握。

二、主要內(nèi)容

（一）關(guān)于《募集說(shuō)明書準(zhǔn)則》

《募集說(shuō)明書準(zhǔn)則》適用于創(chuàng)業(yè)板上市公司配股、增發(fā)、可轉(zhuǎn)換公司債券。本準(zhǔn)則包括總則、募集說(shuō)明書、附則3章83條，除不含“募集說(shuō)明書摘要”一章外，其基本框架、體例與主板準(zhǔn)則保持一致。主要特點(diǎn)包括以下內(nèi)容：

第一類，突出投資者重要決策信息的披露

強(qiáng)調(diào)信息披露應(yīng)以投資者需求為導(dǎo)向，凡對(duì)投資者做出投資決策有重大影響的信息均應(yīng)披露，涉及未公開(kāi)的重大信息應(yīng)按規(guī)定及時(shí)履行披露義務(wù)。

強(qiáng)化相關(guān)變動(dòng)信息的披露，如增加首發(fā)以來(lái)或近三年發(fā)行人股本變化、控股股東和實(shí)際控制人變化的披露要求，增加董監(jiān)高及核心人員近三年股份變動(dòng)情況的披露要求。

針對(duì)創(chuàng)業(yè)板公司重大資產(chǎn)重組較為頻繁，增加首發(fā)以來(lái)或近三年發(fā)行人重大資產(chǎn)重組情況的披露要求。

風(fēng)險(xiǎn)因素方面，增加因本次發(fā)行導(dǎo)致原股東分紅減少、表決權(quán)被攤薄的風(fēng)險(xiǎn)披露。

為強(qiáng)化投資者回報(bào)，增加對(duì)股利分配政策是否重大變化以及近三年分紅情況、分紅政策、未分配利潤(rùn)的披露要求。

為落實(shí)新股發(fā)行體制改革要求，增加聲明承諾的披露要求，如未來(lái)一年的股權(quán)融資計(jì)劃，本次發(fā)行攤薄即期回報(bào)的填補(bǔ)措施，集中披露所有承諾事項(xiàng)及約束措施。

擴(kuò)展重要承諾履行和股份限售的披露范圍，除發(fā)行人、控股股東、實(shí)際控制人外，增加對(duì)發(fā)行人董監(jiān)高的要求。

增加披露發(fā)行人與中介機(jī)構(gòu)是否存在相應(yīng)利害關(guān)系。

第二類，強(qiáng)化創(chuàng)業(yè)板特有、特色的信息披露

業(yè)務(wù)方面，增加披露創(chuàng)業(yè)板公司的業(yè)務(wù)模式獨(dú)特性、創(chuàng)新性以及持續(xù)創(chuàng)新機(jī)制等內(nèi)容。

技術(shù)方面，突出披露創(chuàng)業(yè)板公司的自主創(chuàng)新和技術(shù)研發(fā)能力，如核心技術(shù)與專利和主業(yè)的對(duì)應(yīng)關(guān)系及應(yīng)用情況，研發(fā)費(fèi)用及核心技術(shù)人員占比，研發(fā)成果等。

與創(chuàng)業(yè)板再融資條件一致，增加對(duì)出具保留意見(jiàn)審計(jì)報(bào)告的披露要求，即被出具保留意見(jiàn)或者帶強(qiáng)調(diào)事項(xiàng)段的無(wú)保留意見(jiàn)的，應(yīng)披露審計(jì)報(bào)告正文及董事會(huì)對(duì)相關(guān)事項(xiàng)的詳細(xì)解釋。此項(xiàng)涉及發(fā)行條件的要求較主板相對(duì)寬松。

要求發(fā)行人說(shuō)明前次募集資金是否已基本使用完畢，且使用進(jìn)度和效果是否與披露情況一致。

第三類，強(qiáng)化對(duì)獨(dú)立性的持續(xù)性信息披露

增加說(shuō)明上市以來(lái)是否發(fā)生新的同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)或影響發(fā)行人獨(dú)立性的關(guān)聯(lián)交易，以及首發(fā)招股書中及歷次承諾的履行情況，與持續(xù)監(jiān)管相銜接。

為進(jìn)一步提高財(cái)務(wù)信息披露質(zhì)量，完善關(guān)聯(lián)方及關(guān)聯(lián)交易的認(rèn)定依據(jù)和信息披露要求。

（二）關(guān)于《預(yù)案準(zhǔn)則》

《預(yù)案準(zhǔn)則》適用于創(chuàng)業(yè)板上市公司非公開(kāi)發(fā)行股票，包括總則、非公開(kāi)發(fā)行股票預(yù)案、發(fā)行情況報(bào)告書、附則4章27條，基本框架與主板一致。具體如下：

1、增加涉及重大資產(chǎn)重組的要求、投資者分紅回報(bào)、權(quán)益保護(hù)、攤薄填補(bǔ)措施等內(nèi)容的披露要求。

2、由于創(chuàng)業(yè)板非公發(fā)行股票的定價(jià)方式與主板不同，更貼近市價(jià)，故不再披露發(fā)行價(jià)格與發(fā)行底價(jià)的比率，修改為“發(fā)行價(jià)格與發(fā)行期首日前二十個(gè)交易日均價(jià)的比率”。

3、對(duì)無(wú)需保薦承銷的小額快速融資，僅要求由董事會(huì)出具“本次發(fā)行過(guò)程和發(fā)行對(duì)象合規(guī)性的結(jié)論意見(jiàn)”，而無(wú)需保薦機(jī)構(gòu)出具該文件。

（三）關(guān)于《申請(qǐng)文件準(zhǔn)則》

將創(chuàng)業(yè)板公開(kāi)發(fā)行證券和非公開(kāi)發(fā)行股票的申請(qǐng)文件歸并整合為一個(gè)準(zhǔn)則，包括兩個(gè)附件，其中配股、公開(kāi)增發(fā)和可轉(zhuǎn)債適用附件1，非公發(fā)行股票適用附件2。

1、對(duì)于適用簡(jiǎn)易程序的小額快速融資，增加股東大會(huì)授權(quán)董事會(huì)決議的要求，發(fā)行人啟動(dòng)融資時(shí)無(wú)需再召開(kāi)股東大會(huì)；增加對(duì)適用簡(jiǎn)易程序的專項(xiàng)說(shuō)明，以便受理時(shí)按相應(yīng)程序處理；不再要求提供發(fā)行保薦書和發(fā)行保薦工作報(bào)告，降低融資成本。

2、對(duì)于涉及重大資產(chǎn)重組的再融資，須符合重大資產(chǎn)重組的有關(guān)規(guī)定，因此，申請(qǐng)文件準(zhǔn)則增加是否涉及重大資產(chǎn)重組的說(shuō)明文件。

3、刪除募集說(shuō)明書摘要以及近三年加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率表的文件要求，將“盡職調(diào)查報(bào)告”修改為“發(fā)行保薦工作報(bào)告”，并增加監(jiān)事和高管對(duì)申請(qǐng)文件真實(shí)、準(zhǔn)確、完整性的承諾。

特此說(shuō)明。

第三篇：創(chuàng)業(yè)板首發(fā)申請(qǐng)文件準(zhǔn)則

公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第29號(hào) ——首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)文件

（2014年修訂）

第一條 為了規(guī)范首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)文件的格式和報(bào)送方式，根據(jù)《證券法》、《首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理辦法》（證監(jiān)會(huì)令第99號(hào)）的規(guī)定，制定本準(zhǔn)則。

第二條 申請(qǐng)?jiān)谥腥A人民共和國(guó)境內(nèi)首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市的公司（以下簡(jiǎn)稱發(fā)行人）應(yīng)按本準(zhǔn)則的要求制作和報(bào)送申請(qǐng)文件。

第三條 本準(zhǔn)則附件規(guī)定的申請(qǐng)文件目錄是對(duì)發(fā)行申請(qǐng)文件的最低要求。根據(jù)審核需要，中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱中國(guó)證監(jiān)會(huì)）可以要求發(fā)行人、保薦人和相關(guān)證券服務(wù)機(jī)構(gòu)補(bǔ)充文件。如果某些文件對(duì)發(fā)行人不適用，可不提供，但應(yīng)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)作出書面說(shuō)明。

第四條 發(fā)行人控股股東、實(shí)際控制人應(yīng)當(dāng)對(duì)招股說(shuō)明書出具確認(rèn)意見(jiàn)，確認(rèn)招股說(shuō)明書中與其相關(guān)的內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)，且不存在指使發(fā)行人違反規(guī)定披露信息，或者指使發(fā)行人披露有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏的信息的情形。

第五條 保薦人應(yīng)當(dāng)對(duì)發(fā)行人的成長(zhǎng)性出具專項(xiàng)意見(jiàn)，并作為發(fā)行保薦書的附件。發(fā)行人為自主創(chuàng)新企業(yè)的，還應(yīng)當(dāng)在專項(xiàng)意見(jiàn)中說(shuō)明發(fā)行人的自主創(chuàng)新能力。第六條 申請(qǐng)文件一經(jīng)受理，未經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)同意，不得增加、撤回或更換。

第七條 發(fā)行人報(bào)送申請(qǐng)文件，初次報(bào)送應(yīng)提交原件一份，復(fù)印件二份；根據(jù)審核需要，中國(guó)證監(jiān)會(huì)可以要求發(fā)行人補(bǔ)充報(bào)送申請(qǐng)文件。

發(fā)行人不能提供有關(guān)文件的原件的，應(yīng)由發(fā)行人律師提供鑒證意見(jiàn)，或由出文單位蓋章，以保證與原件一致。如原出文單位不再存續(xù)，由承繼其職權(quán)的單位或作出撤銷決定的單位出文證明文件的真實(shí)性。

第八條 申請(qǐng)文件所有需要簽名處，應(yīng)載明簽名字樣的印刷體，并由簽名人親筆簽名，不得以名章、簽名章等代替。

申請(qǐng)文件中需要由發(fā)行人律師鑒證的文件，發(fā)行人律師應(yīng)在該文件首頁(yè)注明“以下第XX頁(yè)至第XX頁(yè)與原件一致”，并簽名和簽署鑒證日期，律師事務(wù)所應(yīng)在該文件首頁(yè)加蓋公章，并在第XX頁(yè)至第XX頁(yè)側(cè)面以公章加蓋騎縫章。

第九條 發(fā)行人應(yīng)根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)申請(qǐng)文件的反饋意見(jiàn)提供補(bǔ)充材料。保薦人和相關(guān)證券服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)對(duì)反饋意見(jiàn)相關(guān)問(wèn)題進(jìn)行盡職調(diào)查或補(bǔ)充出具專業(yè)意見(jiàn)。

第十條 申請(qǐng)文件應(yīng)采用幅面為209毫米×295毫米規(guī)格的紙張（相當(dāng)于標(biāo)準(zhǔn)A4紙張規(guī)格），雙面印刷（需提供原件的歷史文件除外）。

第十一條 申請(qǐng)文件的封面和側(cè)面應(yīng)標(biāo)明“××公司首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)文件”字樣。

第十二條 申請(qǐng)文件的首頁(yè)應(yīng)標(biāo)明發(fā)行人董事會(huì)秘書、保薦人和相關(guān)證券服務(wù)機(jī)構(gòu)項(xiàng)目負(fù)責(zé)人的姓名、電話、傳真及其他方便的聯(lián)系方式。

第十三條 申請(qǐng)文件章與章之間、節(jié)與節(jié)之間應(yīng)有明顯的分隔標(biāo)識(shí)。

申請(qǐng)文件中的頁(yè)碼應(yīng)與目錄中標(biāo)識(shí)的頁(yè)碼相符。例如，第四章4－1的頁(yè)碼標(biāo)注為4－1－1，4－1－2，4－1－3，……4－1－n。

第十四條 發(fā)行人在每次報(bào)送書面申請(qǐng)文件的同時(shí)，應(yīng)報(bào)送一份相應(yīng)的標(biāo)準(zhǔn)電子文件（標(biāo)準(zhǔn).doc或.rtf格式文件）。

發(fā)行結(jié)束后，發(fā)行人應(yīng)將招股說(shuō)明書的電子文件及歷次報(bào)送的電子文件匯總報(bào)送中國(guó)證監(jiān)會(huì)備案。

第十五條 未按本準(zhǔn)則的要求制作和報(bào)送申請(qǐng)文件的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)按照有關(guān)規(guī)定不予受理。

第十六條 本準(zhǔn)則自公布之日起施行。2009年7月20日發(fā)布的《公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第29號(hào)——首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)文件》（證監(jiān)會(huì)公告?2009?18號(hào)）同時(shí)廢止。

附件：1.首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)文件目錄 2.發(fā)行人成長(zhǎng)性專項(xiàng)意見(jiàn)編制指引 附件1

首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)文件目錄

第一章 招股說(shuō)明書與發(fā)行公告

1-1 招股說(shuō)明書（申報(bào)稿）

1-2 發(fā)行人控股股東、實(shí)際控制人對(duì)招股說(shuō)明書的確認(rèn)意見(jiàn)

1-3 發(fā)行公告（發(fā)行前提供）

第二章 發(fā)行人關(guān)于本次發(fā)行的申請(qǐng)及授權(quán)文件

2-1 發(fā)行人關(guān)于本次發(fā)行的申請(qǐng)報(bào)告

2-2 發(fā)行人董事會(huì)有關(guān)本次發(fā)行的決議

2-3 發(fā)行人股東大會(huì)有關(guān)本次發(fā)行的決議

第三章 保薦人和證券服務(wù)機(jī)構(gòu)文件

3-1 保薦人關(guān)于本次發(fā)行的文件

3-1-1 發(fā)行保薦書（附：發(fā)行人成長(zhǎng)性專項(xiàng)意見(jiàn)）

3-1-2 發(fā)行保薦工作報(bào)告（附：關(guān)于保薦項(xiàng)目重要事項(xiàng)

盡職調(diào)查情況問(wèn)核表）

3-2 注冊(cè)會(huì)計(jì)師關(guān)于本次發(fā)行的文件

3-2-1 財(cái)務(wù)報(bào)表及審計(jì)報(bào)告

3-2-2 發(fā)行人審計(jì)報(bào)告基準(zhǔn)日至招股說(shuō)明書簽署日之

間的相關(guān)財(cái)務(wù)報(bào)表及審閱報(bào)告（發(fā)行前提供）

3-2-3 盈利預(yù)測(cè)報(bào)告及審核報(bào)告

3-2-4 內(nèi)部控制鑒證報(bào)告

3-2-5 經(jīng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師鑒證的非經(jīng)常性損益明細(xì)表

3-3 發(fā)行人律師關(guān)于本次發(fā)行的文件

3-3-1 法律意見(jiàn)書

3-3-2 律師工作報(bào)告

第四章 發(fā)行人的設(shè)立文件

4-1 發(fā)行人的企業(yè)法人營(yíng)業(yè)執(zhí)照

4-2 發(fā)起人協(xié)議

4-3 發(fā)起人或主要股東的營(yíng)業(yè)執(zhí)照或有關(guān)身份證明文件

4-4 發(fā)行人公司章程（草案）

4-5 發(fā)行人關(guān)于公司設(shè)立以來(lái)股本演變情況的說(shuō)明及其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員的確認(rèn)意見(jiàn)

4-6 國(guó)有資產(chǎn)管理部門出具的國(guó)有股權(quán)設(shè)臵及轉(zhuǎn)持批復(fù)文件及商務(wù)主管部門出具的外資股確認(rèn)文件

第五章 與財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)資料相關(guān)的其他文件

5-1 發(fā)行人關(guān)于最近三年及一期的納稅情況的說(shuō)明

5-1-1 發(fā)行人最近三年及一期所得稅納稅申報(bào)表 5-1-2 有關(guān)發(fā)行人稅收優(yōu)惠、財(cái)政補(bǔ)貼的證明文件 5-1-3 主要稅種納稅情況的說(shuō)明及注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具的意見(jiàn)

5-1-4 主管稅收征管機(jī)構(gòu)出具的最近三年及一期發(fā)行

人納稅情況的證明

5-2 成立不滿三年的股份有限公司需報(bào)送的財(cái)務(wù)資料

5-2-1 最近三年原企業(yè)或股份公司的原始財(cái)務(wù)報(bào)表

5-2-2 原始財(cái)務(wù)報(bào)表與申報(bào)財(cái)務(wù)報(bào)表的差異比較表

5-2-3 注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)差異情況出具的意見(jiàn)

5-3 成立已滿三年的股份有限公司需報(bào)送的財(cái)務(wù)資料

5-3-1 最近三年原始財(cái)務(wù)報(bào)表

5-3-2 原始財(cái)務(wù)報(bào)表與申報(bào)財(cái)務(wù)報(bào)表的差異比較表

5-3-3 注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)差異情況出具的意見(jiàn)

5-4 發(fā)行人設(shè)立時(shí)和最近三年及一期的資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告（含土地評(píng)估報(bào)告）

5-5 發(fā)行人的歷次驗(yàn)資報(bào)告

5-6 發(fā)行人大股東或控股股東最近一年及一期的原始財(cái)務(wù)報(bào)表及審計(jì)報(bào)告

第六章 其他文件

6-1 關(guān)于本次發(fā)行募集資金運(yùn)用的文件

6-1-1 發(fā)行人關(guān)于募集資金運(yùn)用的總體安排說(shuō)明 6-1-2 募集資金投資項(xiàng)目的審批、核準(zhǔn)或備案文件

6-1-3 發(fā)行人擬收購(gòu)資產(chǎn)（或股權(quán)）的財(cái)務(wù)報(bào)表、資

產(chǎn)評(píng)估報(bào)告及審計(jì)報(bào)告

6-1-4 發(fā)行人擬收購(gòu)資產(chǎn)（或股權(quán)）的合同或合同草

案

6-2 產(chǎn)權(quán)和特許經(jīng)營(yíng)權(quán)證書

6-2-1 發(fā)行人擁有或使用的商標(biāo)、專利、計(jì)算機(jī)軟件著

作權(quán)等知識(shí)產(chǎn)權(quán)以及土地使用權(quán)、房屋所有權(quán)、采礦權(quán)等產(chǎn)權(quán)證書清單（需列明證書所有者或使用者名稱、證書號(hào)碼、權(quán)利期限、取得方式、是否及存在何種他項(xiàng)權(quán)利等內(nèi)容，并由發(fā)行人律師對(duì)全部產(chǎn)權(quán)證書的真實(shí)性、合法性和有效性出具鑒證意見(jiàn)）

6-2-2 特許經(jīng)營(yíng)權(quán)證書

6-3 重要合同

6-3-1 商標(biāo)、專利、專有技術(shù)等知識(shí)產(chǎn)權(quán)許可使用協(xié)議

6-3-2 重大關(guān)聯(lián)交易協(xié)議

6-3-3 重組協(xié)議

6-3-4 其他重要商務(wù)合同

6-4 承諾事項(xiàng)

6-4-1 發(fā)行人及其實(shí)際控制人、控股股東、持股5%以

上股東以及發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員等責(zé)任主體的重要承諾以及未履行承諾的約束措施

6-4-2 有關(guān)消除或避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的協(xié)議以及發(fā)行人的控股股東和實(shí)際控制人出具的相關(guān)承諾

6-4-3 發(fā)行人全體董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員對(duì)發(fā)行申

請(qǐng)文件真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性、及時(shí)性的承諾書

6-5 發(fā)行人律師關(guān)于發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員、發(fā)行人控股股東和實(shí)際控制人在相關(guān)文件上簽名蓋章的真實(shí)性的鑒證意見(jiàn)

6-6 發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和募集資金投資項(xiàng)目符合環(huán)境保護(hù)要求的證明文件（重污染行業(yè)的發(fā)行人需提供符合國(guó)家環(huán)保部門規(guī)定的證明文件）

6-7 特定行業(yè)（或企業(yè)）的管理部門出具的相關(guān)意見(jiàn) 6-8 保薦協(xié)議和承銷協(xié)議 附件2

發(fā)行人成長(zhǎng)性專項(xiàng)意見(jiàn)編制指引

保薦人編制發(fā)行人成長(zhǎng)性專項(xiàng)意見(jiàn)，應(yīng)當(dāng)符合以下原則和要求：

一、保薦人應(yīng)當(dāng)按照勤勉盡責(zé)原則，結(jié)合企業(yè)的行業(yè)前景及其地位、業(yè)務(wù)模式、技術(shù)水平和研發(fā)能力、產(chǎn)品或服務(wù)的質(zhì)量及市場(chǎng)前景、營(yíng)銷能力等因素，同時(shí)考慮企業(yè)持續(xù)成長(zhǎng)的制約條件，綜合分析判斷企業(yè)的成長(zhǎng)性，出具結(jié)論明確的成長(zhǎng)性專項(xiàng)意見(jiàn)。成長(zhǎng)性專項(xiàng)意見(jiàn)應(yīng)有嚴(yán)密論證和依據(jù)充分的專業(yè)意見(jiàn)做支撐。

二、保薦人對(duì)不同業(yè)務(wù)類型的企業(yè)應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注不同方面：企業(yè)的業(yè)務(wù)屬于產(chǎn)品制造類的，應(yīng)就其核心技術(shù)和持續(xù)技術(shù)創(chuàng)新能力對(duì)成長(zhǎng)性的影響發(fā)表明確分析意見(jiàn)；企業(yè)的業(yè)務(wù)屬于非產(chǎn)品制造類的，應(yīng)就其業(yè)務(wù)的特色和業(yè)務(wù)模式的創(chuàng)新性對(duì)成長(zhǎng)性的影響明確發(fā)表分析意見(jiàn)。

三、保薦人應(yīng)當(dāng)充分關(guān)注企業(yè)的自主創(chuàng)新能力，深入核查企業(yè)是否擁有關(guān)鍵的核心技術(shù)、突出的研發(fā)優(yōu)勢(shì)、創(chuàng)新的業(yè)務(wù)模式以及較強(qiáng)的市場(chǎng)開(kāi)拓能力，并重點(diǎn)分析企業(yè)自主創(chuàng)新能力對(duì)成長(zhǎng)性的影響。

四、保薦人應(yīng)充分揭示企業(yè)的成長(zhǎng)性風(fēng)險(xiǎn)，并督促發(fā)行人在招股說(shuō)明書中作“重大事項(xiàng)提示”。

第四篇：創(chuàng)業(yè)板首次公開(kāi)發(fā)行上市申請(qǐng)情況總結(jié)

創(chuàng)業(yè)板首次公開(kāi)發(fā)行上市申請(qǐng)情況總結(jié)

一、創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)情況 1、2009、2010年創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)總體情況

截止到2010年5月28日，創(chuàng)業(yè)板發(fā)審委共審核創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)企業(yè)132家，通過(guò)106家，否決26家，通過(guò)率80.3%；和2009年主板和中小板92.28%的總體發(fā)行通過(guò)率比較，創(chuàng)業(yè)板發(fā)行通過(guò)率明顯較低。

從結(jié)構(gòu)來(lái)看，2010年審核創(chuàng)業(yè)板上市企業(yè)58家，通過(guò)企業(yè)47家，通過(guò)率81%；2009年審核創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)企業(yè)74家，通過(guò)59家，通過(guò)率80%。兩年通過(guò)率基本持平，沒(méi)有較大變化。

2、創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)未過(guò)會(huì)企業(yè)情況

從未過(guò)會(huì)企業(yè)行業(yè)分布來(lái)看，主要集中在電子信息（11家）和新材料（5家）行業(yè)，其次為現(xiàn)代服務(wù)業(yè)（3家）和制造業(yè)（3家）；地域分布來(lái)看，被否企業(yè)主要集中在北京（5家）、上海（6家）和深圳（5家）等一線城市以及東部發(fā)達(dá)省份的浙江、山東等，這類地區(qū)申請(qǐng)上市企業(yè)數(shù)量較多，同時(shí)被否的數(shù)量也較多。其中上海上報(bào)數(shù)量13個(gè)，未過(guò)會(huì)企業(yè)6家，被否率46.2%，成為創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)的重災(zāi)區(qū)。

二、創(chuàng)業(yè)板上市未過(guò)會(huì)原因分析

1、創(chuàng)業(yè)板高未過(guò)會(huì)比例原因簡(jiǎn)析

從前面對(duì)創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)情況的統(tǒng)計(jì)分析來(lái)看，創(chuàng)業(yè)板被否率明顯高于主板和中小板，一個(gè)方面和創(chuàng)業(yè)板剛剛推出相對(duì)A股其他層次的資本市場(chǎng)比較制度和市場(chǎng)體系還不夠完善成熟，監(jiān)管層對(duì)企業(yè)的要求剛開(kāi)始會(huì)比較嚴(yán)格。另一方面和創(chuàng)業(yè)板所針對(duì)的企業(yè)發(fā)展階段主要為高成長(zhǎng)、高技術(shù)含量的企業(yè)，這類企業(yè)多數(shù)處于企業(yè)生命周期的前期，企業(yè)各方面的管理、制度等的規(guī)范化還無(wú)法和成熟企業(yè)相比，風(fēng)險(xiǎn)較大問(wèn)題也較多。

2、創(chuàng)業(yè)板未過(guò)會(huì)原因與企業(yè)統(tǒng)計(jì)

下面我們將根據(jù)創(chuàng)業(yè)板發(fā)行上市條件并結(jié)合審核中出現(xiàn)的其他原因?qū)?009年創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)未過(guò)會(huì)企業(yè)原因做一個(gè)簡(jiǎn)析。

創(chuàng)業(yè)板IPO被否原因與企業(yè)統(tǒng)計(jì)

序號(hào)

主要未過(guò)會(huì)原因

對(duì)應(yīng)企業(yè)

數(shù)量

主體資格

報(bào)告期內(nèi)實(shí)際控制人重大變化

天津三英焊業(yè)

報(bào)告期內(nèi)申請(qǐng)人出資方面問(wèn)題

深圳卓寶科技

持續(xù)盈利能力

所處行業(yè)經(jīng)營(yíng)環(huán)境發(fā)生重大變化

賽輪股份

對(duì)關(guān)聯(lián)方或重大不確定客戶重大依賴 安得物流、佳訊視訊

經(jīng)營(yíng)模式將發(fā)生重大的變化

上海同濟(jì)同捷

其他可能構(gòu)成重大不利影響情況

安徽桑樂(lè)金、卓寶科技、海聯(lián)訊、麥杰科技

獨(dú)立性

市場(chǎng)銷售依賴控股股東

南京磐能、北京東方紅、武漢銀泰

對(duì)控股股東技術(shù)依賴

北京東方紅

關(guān)聯(lián)交易占比

蕪湖安得物流

控股股東資金占用

武漢銀泰科技

規(guī)范運(yùn)行

稅務(wù)方面問(wèn)題

上海奇想青晨 企業(yè)內(nèi)控問(wèn)題

南京磐能、同濟(jì)同捷、福星曉程、奇想青晨、卓寶科技、上海麥杰科技

財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)

會(huì)計(jì)核算不規(guī)范、財(cái)務(wù)資料真實(shí)性存疑

江西恒大高新

會(huì)計(jì)處理不合理，與會(huì)計(jì)準(zhǔn)則沖突

福星曉程、磐能電力、麥杰科技

申請(qǐng)人財(cái)務(wù)條件問(wèn)題

上海同濟(jì)同捷

募集資金管理

募投項(xiàng)目存在不確定性

北京東方紅、深圳佳訊視訊

募投項(xiàng)目存在較大的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

賽輪股份

信息披露

信息披露不完整

深圳卓寶科技

三、創(chuàng)業(yè)板上市監(jiān)管層審核關(guān)注重點(diǎn)（1）申請(qǐng)人主題資格

創(chuàng)業(yè)板申請(qǐng)未過(guò)會(huì)企業(yè)中，大約20%的申請(qǐng)人存在主體資格方面的問(wèn)題，例如報(bào)告期內(nèi)實(shí)際控制人發(fā)生重大變化的改制過(guò)程問(wèn)題，或者企業(yè)為了追求上市速度在上市前的突擊增資等造成申請(qǐng)人出資瑕疵等問(wèn)題。

某公司原控股股東為信托公司，在2008年10月將持有該公司的股權(quán)轉(zhuǎn)讓給以實(shí)業(yè)股權(quán)投資為主的企業(yè)，轉(zhuǎn)讓前后控股股東經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略發(fā)生重大變化，來(lái)自發(fā)審委的意見(jiàn)認(rèn)為由于股權(quán)轉(zhuǎn)讓雙方性質(zhì)和經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略均有所區(qū)別，而且股權(quán)轉(zhuǎn)讓之后公司的董事長(zhǎng)和一名董事委派也隨之發(fā)生轉(zhuǎn)移，在最近兩年內(nèi)公司的董事發(fā)生重大變化。

（2）申請(qǐng)人持續(xù)盈利能力

創(chuàng)業(yè)板“兩高”中其一就是高成長(zhǎng)性，這就要求企業(yè)具有持續(xù)的快速增長(zhǎng)能力，如果盈利能力不夠，對(duì)申請(qǐng)上市將是第一大問(wèn)題，《首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理暫行辦法》第十四條關(guān)于持續(xù)盈利能力的6項(xiàng)規(guī)定成為近三分之一被否企業(yè)無(wú)法逾越的門檻。包括利用募集資金試圖進(jìn)入以前未曾進(jìn)入的領(lǐng)域使得公司的經(jīng)營(yíng)模式發(fā)生重大變化、企業(yè)主要的市場(chǎng)環(huán)境發(fā)生重大變化影響盈利增長(zhǎng)、公司所在市場(chǎng)規(guī)模本身較小使得公司增長(zhǎng)遇瓶頸，另外企業(yè)對(duì)稅收優(yōu)惠過(guò)分依賴。

某家主營(yíng)水性復(fù)膜膠產(chǎn)品的公司，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有率超過(guò)20%，其生產(chǎn)線一直超負(fù)荷運(yùn)營(yíng)，最近3年的產(chǎn)能利用率依次為116%、110%和122%，產(chǎn)銷率均接近100%。盡管“開(kāi)足馬力”生產(chǎn)，但該公司的盈利能力略顯不足，最近3年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)分別是2050萬(wàn)元、2402萬(wàn)元和2600萬(wàn)元，對(duì)應(yīng)的同比增幅僅為17%、8%，2008年?duì)I業(yè)利潤(rùn)則較2007年下降了21%，且產(chǎn)品售價(jià)也呈現(xiàn)逐年下降之勢(shì)。（3）申請(qǐng)人獨(dú)立性，對(duì)利益相關(guān)者的依賴

上市公司必須有清晰的產(chǎn)權(quán)和與控股公司分開(kāi)的獨(dú)立的資產(chǎn)、技術(shù)、人員、財(cái)務(wù)、機(jī)構(gòu)和經(jīng)營(yíng)管理體系，申請(qǐng)人獨(dú)立性較差主要體現(xiàn)在對(duì)控股股東資產(chǎn)分屬不清、技術(shù)和主要客戶銷售依賴控股股東、違規(guī)關(guān)聯(lián)交易形成銷售或者利潤(rùn)假賬和大股東占用公司資金的財(cái)務(wù)不獨(dú)立，或者與控股股東之間存在資產(chǎn)租賃、資產(chǎn)收購(gòu)、借款、原材料采購(gòu)、擔(dān)保、代付工資、償還債務(wù)、代墊水電費(fèi)等大大小小的關(guān)聯(lián)交易。

某申請(qǐng)人的核心技術(shù)的研發(fā)過(guò)程中需要利用控股股東的上級(jí)單位的試驗(yàn)設(shè)備和資源。該單位是目前唯一能夠提供上述設(shè)備和資源的單位，申請(qǐng)人的研發(fā)過(guò)程對(duì)控股股東的上級(jí)單位存在明顯依賴；同時(shí)申請(qǐng)人某項(xiàng)技術(shù)科研成果的研究也需以另一單位的具有唯一性的科研成果為前提。

某申請(qǐng)人與其關(guān)聯(lián)公司在提供服務(wù)、租賃場(chǎng)地、提供業(yè)務(wù)咨詢、借款與擔(dān)保方面存在關(guān)聯(lián)交易。2006年、2007年、2008年及2009年1-6月，申請(qǐng)人與其控股股東及其附屬公司發(fā)生的業(yè)務(wù)收入占同期營(yíng)業(yè)收入的比重分別為38.19%、32.53%、29.56%、27.47%，關(guān)聯(lián)交易產(chǎn)生的毛利額占總毛利的比重分別為48.18%、42.28%、34.51%、30.82%。

（4）公司內(nèi)部控制制度建立和執(zhí)行，日常運(yùn)作規(guī)范性

企業(yè)運(yùn)作不規(guī)范基本上是每家上市申請(qǐng)被否的企業(yè)都會(huì)出現(xiàn)的問(wèn)題，即便是過(guò)會(huì)的企業(yè)也會(huì)有這樣的問(wèn)題，只不過(guò)是微小和致命的差別。監(jiān)管審核部門對(duì)申請(qǐng)企業(yè)內(nèi)控的關(guān)注重點(diǎn)在日常經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的執(zhí)行，而不只在于我們治理結(jié)構(gòu)和制度體系是否形式上齊全。

某申請(qǐng)人報(bào)告期內(nèi)其子公司在未簽訂正式合同的情況向某公司大額發(fā)貨；同時(shí)申請(qǐng)人對(duì)其境外投資的公司未按合營(yíng)合同規(guī)定參與管理。發(fā)審委認(rèn)為申請(qǐng)人在內(nèi)部控制方面存在缺陷，不符合《暫行辦法》關(guān)于規(guī)范運(yùn)作的規(guī)定。（5）財(cái)務(wù)和會(huì)計(jì)

財(cái)務(wù)和會(huì)計(jì)問(wèn)題存在會(huì)計(jì)資料真實(shí)性令人懷疑和會(huì)計(jì)處理辦法不盡合理與會(huì)計(jì)準(zhǔn)則有所不符等多有通過(guò)會(huì)計(jì)和財(cái)務(wù)手段凸顯利潤(rùn)增長(zhǎng)的嫌疑。

某公司在2007年10月收購(gòu)了另外一家公司，在經(jīng)過(guò)全面清查之后確定企業(yè)合并中形成了1504.07萬(wàn)元的商譽(yù)；同時(shí)在當(dāng)年年底經(jīng)過(guò)減值測(cè)試后公司最終計(jì)提了336.37萬(wàn)元的減值準(zhǔn)備。不過(guò)，在2008年公司又以商譽(yù)發(fā)生的減值準(zhǔn)備小于已經(jīng)計(jì)提的減值準(zhǔn)備金額為由不再對(duì)商譽(yù)減值準(zhǔn)備進(jìn)行調(diào)整。此舉被發(fā)審委認(rèn)為在會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和相關(guān)會(huì)計(jì)制度中缺乏合理依據(jù)。不符合《暫行辦法》第二十條的規(guī)定。

（6）募集資金運(yùn)用

公司上市募集資金是為了解決自己發(fā)展過(guò)程中的瓶頸，資本市場(chǎng)資金的一個(gè)最重要的功能之一是流向資金需求較強(qiáng)，資本收益較高的行業(yè)和公司，從而最大發(fā)揮資金的效用。部分申請(qǐng)人企業(yè)申請(qǐng)前自身募投項(xiàng)目決策都未完成，未來(lái)項(xiàng)目存在重大不確定性，另外有募投項(xiàng)目和自己本身經(jīng)營(yíng)能力相差太大。甚至有企業(yè)現(xiàn)金流充裕靠?jī)?nèi)源資本完全可以滿足自己資金需求卻還要“擠破頭”去上市。

某申請(qǐng)人本次募集資金將投資于某三個(gè)項(xiàng)目。發(fā)審委認(rèn)為申請(qǐng)人報(bào)告期內(nèi)一個(gè)募集資金投資項(xiàng)目嚴(yán)重依賴有不確定性的重大客戶，未來(lái)市場(chǎng)發(fā)展存在不確定性；同時(shí)，兩個(gè)募集資金投資項(xiàng)目在技術(shù)、市場(chǎng)等方面均存在重大不確定性，不符合《暫行辦法》第二十七條的規(guī)定。

（7）其他方面的原因

這包括信息披露不完整，隱瞞公司或者子公司的糾紛、訴訟等；或者申請(qǐng)企業(yè)創(chuàng)業(yè)板特征不明顯，此類企業(yè)本身屬于傳統(tǒng)企業(yè)，而創(chuàng)業(yè)板側(cè)重 “兩高六新”企業(yè)。需要特別指出的是去年主板和中小板申請(qǐng)企業(yè)約有78家主動(dòng)撤回，其中為數(shù)不少的企業(yè)轉(zhuǎn)向了創(chuàng)業(yè)板，上市定位出現(xiàn)錯(cuò)誤。

某申請(qǐng)人隱瞞報(bào)告期內(nèi)子公司的火災(zāi)及處罰、合同糾紛等對(duì)其有重大影響的時(shí)間，并在被舉報(bào)后才做出披露和說(shuō)明。發(fā)審委認(rèn)為申請(qǐng)人存在不符合《暫行辦法》第四條規(guī)定的嫌疑。

還有某公司主要產(chǎn)品為變電站綜合自動(dòng)化系統(tǒng)，電力自動(dòng)化行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)格局中改公司處于中低端市場(chǎng)領(lǐng)域，本身技術(shù)門檻相對(duì)較低，競(jìng)爭(zhēng)激烈。同在該地區(qū)的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手國(guó)電南瑞、國(guó)電南自等龍頭企業(yè)，占據(jù)大部分市場(chǎng)份額，該公司與之相比相去甚遠(yuǎn)，本身不太符合創(chuàng)業(yè)板的特征。

第五篇：創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)文件反饋意見(jiàn)歸納

創(chuàng)業(yè)板上市申請(qǐng)文件反饋意見(jiàn)歸納

第一部分、會(huì)計(jì)問(wèn)題

一、存貨

1、關(guān)注存貨增長(zhǎng)的合理性

2、關(guān)注大量采購(gòu)存貨必要性

3、申報(bào)期間存貨的增減變動(dòng)對(duì)發(fā)行人經(jīng)營(yíng)的影響，存貨跌價(jià)政策對(duì)發(fā)行人損益的影響

4、存貨的明細(xì)、各項(xiàng)周轉(zhuǎn)指標(biāo)與行業(yè)情況比較

5、關(guān)注成本降低的原因

6、存貨跌價(jià)準(zhǔn)備計(jì)提是否充分

二、無(wú)形資產(chǎn)、開(kāi)發(fā)支出，研究開(kāi)發(fā)費(fèi)

1、關(guān)注內(nèi)部研發(fā)費(fèi)用、無(wú)形資產(chǎn)中開(kāi)發(fā)支出的明細(xì)內(nèi)容，費(fèi)用資本化依據(jù)

2、明確無(wú)形資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)關(guān)系，避免產(chǎn)生相關(guān)法律障礙

三、稅收問(wèn)題

1、關(guān)注發(fā)行人納稅情況的披露是否充分、完整

2、關(guān)注歷次股權(quán)轉(zhuǎn)讓過(guò)程中納稅義務(wù)的履行情況是否存在潛在稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

3、關(guān)注發(fā)行人稅收行政處罰對(duì)其損益的影響、其銷售模式和內(nèi)控存在風(fēng)險(xiǎn)

4、關(guān)注享受稅收優(yōu)惠是否符合國(guó)家稅收法規(guī)相關(guān)規(guī)定

5、報(bào)告期應(yīng)交稅費(fèi)明細(xì)及變動(dòng)原因以及公司實(shí)際繳納稅額與現(xiàn)金流量表、資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表相關(guān)項(xiàng)目之間的勾稽關(guān)系，關(guān)注發(fā)行人依法納稅的情況

6、發(fā)行人是否存在稅收風(fēng)險(xiǎn)

7、分析發(fā)行人是否對(duì)某項(xiàng)稅收優(yōu)惠過(guò)度依賴，從而分析其業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)能力、持續(xù)發(fā)展能力

8、提供相應(yīng)稅務(wù)機(jī)關(guān)出具的納稅證明資料

四、職工工資

1、發(fā)行人是否足額地為職工繳納了“四金”等

2、分析職工薪酬增減變化的原因

五、財(cái)務(wù)狀況分析：

1、各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提是否充分

2、固定資產(chǎn)折舊年限制定依據(jù)與行業(yè)比較，對(duì)發(fā)行人損益的影響

3、關(guān)注發(fā)行人資產(chǎn)負(fù)債率等各項(xiàng)指標(biāo)，分析其財(cái)務(wù)狀況償債能力

4、其他

六、收入和業(yè)績(jī)：

1、關(guān)注發(fā)行人產(chǎn)品的銷售模式、銷售收入確認(rèn)方式、結(jié)算方式、信用政策以及定價(jià)機(jī)制并結(jié)合行業(yè)情況分析銷售收入增長(zhǎng)的原因。

2、關(guān)注申報(bào)期間業(yè)績(jī)比較，分析發(fā)行人業(yè)績(jī)的成長(zhǎng)性

3、關(guān)注發(fā)行人申報(bào)期間銷售模式、分部區(qū)域、業(yè)務(wù)類型等變化，分析發(fā)行人經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)的穩(wěn)定性

4、以應(yīng)收賬款的年末余額增減變化、信用政策、周轉(zhuǎn)率增減變化結(jié)合行業(yè)水平分析發(fā)行人的經(jīng)營(yíng)情況

5、從發(fā)行人制定的會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)分析發(fā)行人應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備政策的謹(jǐn)慎性及應(yīng)收賬款的資產(chǎn)質(zhì)量

6、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率指標(biāo)分析發(fā)行人的經(jīng)營(yíng)情況

7、關(guān)注發(fā)行人的售價(jià)、成本的因素分析發(fā)行人的發(fā)展趨勢(shì)

8、發(fā)行人主要銷售對(duì)象分析其經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

9、發(fā)行人所占市場(chǎng)份額分析其在行業(yè)內(nèi)的發(fā)展趨勢(shì)、業(yè)務(wù)的穩(wěn)定性和成長(zhǎng)性

10、其他關(guān)注事項(xiàng)

七、毛利率和業(yè)績(jī)

1、結(jié)合各類產(chǎn)品銷售價(jià)格、成本等因素分析毛利率增減變動(dòng)對(duì)發(fā)行人業(yè)績(jī)的影響（內(nèi)因分析）

2、申報(bào)期間的毛利率分析發(fā)行人的業(yè)績(jī)水平

3、從行業(yè)角度分析發(fā)行人的業(yè)績(jī)水平（外因分析）

八、費(fèi)用

1、關(guān)注期間費(fèi)用尤其是銷售費(fèi)用和管理費(fèi)用與收入和利潤(rùn)之間的合理性

2、關(guān)注申報(bào)期間期間費(fèi)用尤其是銷售費(fèi)用、管理費(fèi)用各之間的變動(dòng)趨勢(shì)的合理性

3、關(guān)注與該企業(yè)經(jīng)營(yíng)有關(guān)的某幾項(xiàng)重要費(fèi)用占銷售費(fèi)用、管理費(fèi)用的合理性

4、關(guān)注期間費(fèi)用尤其是銷售費(fèi)用和管理費(fèi)用與行業(yè)水平比較的合理性

5、其他

九、現(xiàn)金流量

十、非經(jīng)常性損益

十一、會(huì)計(jì)處理的合規(guī)性說(shuō)明

1、重大事項(xiàng)會(huì)計(jì)處理的合規(guī)性說(shuō)明

2、重要會(huì)計(jì)科目說(shuō)明

3、合并范圍的合規(guī)性

十二、原始報(bào)表和申報(bào)報(bào)表

強(qiáng)調(diào)原始財(cái)務(wù)報(bào)表與申報(bào)表一致

第二部分、法律問(wèn)題

一、出資問(wèn)題

1、是否出資不實(shí)發(fā)表意見(jiàn)

2、出資方式合法性發(fā)表意見(jiàn)

3、其他

二、法律糾紛

1、申報(bào)期間發(fā)生的各項(xiàng)重大業(yè)務(wù)中是否存在法律糾紛

2、從交易價(jià)格中判斷是否存在法律糾紛或者關(guān)聯(lián)交易

3、發(fā)行人委托持股是否有潛在糾紛及風(fēng)險(xiǎn)

4、相關(guān)法律糾紛對(duì)財(cái)務(wù)狀況的影響

5、重大事項(xiàng)是否都合法合規(guī)

三、公司治理

1、關(guān)注獨(dú)立董事的資質(zhì)、兼職情況、關(guān)聯(lián)關(guān)系等各項(xiàng)情況

2、公司章程制定是否符合《公司法》規(guī)定的條款

3、關(guān)注董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員及其他核心人員兼職情況是否違背“競(jìng)業(yè)禁止”規(guī)定

4、發(fā)行人在發(fā)生與變更營(yíng)業(yè)執(zhí)照有關(guān)的事項(xiàng)，應(yīng)及時(shí)向工商部門變更備案登記

5、其他

四、經(jīng)有權(quán)部門核準(zhǔn)

1、外商投資企業(yè)設(shè)立、變更等應(yīng)該經(jīng)外匯管理等部門批準(zhǔn)

2、股東是否屬于應(yīng)轉(zhuǎn)持國(guó)有股的情形，提供國(guó)有資產(chǎn)管理部門出具的國(guó)有股轉(zhuǎn)持批復(fù)文件第三部分、其他問(wèn)題

一、資金占用

1、對(duì)資金占用構(gòu)成違法行為請(qǐng)中介機(jī)構(gòu)發(fā)表意見(jiàn)

二、關(guān)聯(lián)交易問(wèn)題

1、關(guān)注關(guān)聯(lián)方交易價(jià)格的公允性及交易的必要性

2、關(guān)注申報(bào)期中與發(fā)行人發(fā)生重大交易交易的對(duì)方與發(fā)行人是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系

3、關(guān)注申報(bào)期間重大股權(quán)轉(zhuǎn)讓、收購(gòu)等交易中是否存在關(guān)聯(lián)交易并分析價(jià)格公允性、交易的必要性及對(duì)發(fā)行人業(yè)績(jī)的影響

4、關(guān)注關(guān)聯(lián)交易的合法性

5、關(guān)聯(lián)交易利益輸送對(duì)發(fā)行人財(cái)務(wù)狀況的影響

三、關(guān)聯(lián)關(guān)系

1、董監(jiān)事、發(fā)行人的高管及其配偶與發(fā)行人是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系

2、關(guān)聯(lián)方的董監(jiān)事、高管及其配偶與發(fā)行人是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系

3、本期發(fā)行人與之發(fā)生重大交易的對(duì)方和發(fā)行人是否存在關(guān)聯(lián)方，從而判斷該交易是否為關(guān)聯(lián)交易，該交易價(jià)格是否公允，交易是否必要是否損害發(fā)行人利益

4、請(qǐng)中介機(jī)構(gòu)按照《公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第28 號(hào)——?jiǎng)?chuàng)業(yè)板招股說(shuō)明書》披露相關(guān)關(guān)聯(lián)交易和關(guān)聯(lián)關(guān)系

5、其他

四、內(nèi)控報(bào)告

1、從某項(xiàng)會(huì)計(jì)事項(xiàng)處理引出發(fā)行人存在的內(nèi)控缺陷

2、內(nèi)控報(bào)告和審計(jì)報(bào)告前后應(yīng)該呼應(yīng)

3、其他

五、最近期間業(yè)務(wù)等是否發(fā)生重大變化

1、董監(jiān)事及高管人員在最近期間是否發(fā)生重大變化

2、發(fā)行人的實(shí)際控制人在最近期間是否發(fā)生重大變化

3、發(fā)行人最近兩年內(nèi)主營(yíng)業(yè)務(wù)是否發(fā)生重大變化

六、獨(dú)立性

1、獨(dú)立性發(fā)表意見(jiàn)

2、資產(chǎn)、人員、財(cái)務(wù)獨(dú)立

3、技術(shù)、人員、業(yè)務(wù)獨(dú)立

4、業(yè)務(wù)獨(dú)立

七、成長(zhǎng)性

1、從發(fā)行人申報(bào)期間收入和利潤(rùn)和各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)情況分析發(fā)行人未來(lái)的成長(zhǎng)性

2、從經(jīng)濟(jì)環(huán)境分析發(fā)行人未來(lái)的成長(zhǎng)性

八、同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)

1、關(guān)注發(fā)行人的實(shí)際控制人的實(shí)力及與發(fā)行人是否存在同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)

2、關(guān)注風(fēng)險(xiǎn)子公司或投資公司的股東的實(shí)力及與發(fā)行人是否存在同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)

3、其他

九、募集資金

1、關(guān)注募集資金對(duì)發(fā)行人未來(lái)成長(zhǎng)性的影響

2、關(guān)注募集資金中閑置部分的用途

3、關(guān)注募集資金的新增項(xiàng)目對(duì)發(fā)行人今后業(yè)績(jī)的影響

4、其他

十、其他

1、國(guó)家頒布的法律法規(guī)對(duì)發(fā)行人經(jīng)營(yíng)情況的影響

2、關(guān)注供應(yīng)商和銷售商集中給發(fā)行人帶來(lái)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

3、申報(bào)期間發(fā)生資產(chǎn)重組事項(xiàng)，請(qǐng)關(guān)注以下問(wèn)題：

4、發(fā)行人改制過(guò)程中的各項(xiàng)權(quán)屬關(guān)系是否明晰

5、對(duì)商譽(yù)計(jì)提減值準(zhǔn)備表明持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力存在問(wèn)題，計(jì)提需謹(jǐn)慎

6、政府獎(jiǎng)勵(lì)款等補(bǔ)貼收入的合法性

7、會(huì)計(jì)師在審計(jì)時(shí)關(guān)注銷售數(shù)量、銷售價(jià)格、銷售總金額、銷售模式以及是否存在銷售折讓，收集重要的銷售合同以備今后發(fā)表專項(xiàng)意見(jiàn)

8、中介機(jī)構(gòu)文字相互呼應(yīng)銜接，的確有差異在申報(bào)材料中寫明原因