第一篇：尚福林陸家嘴金融論壇講話

尚福林：提高直接融資比重 支持民資入銀行業(yè)

尊敬的楊雄市長，尊敬的屠光紹副市長，尊敬的各位嘉賓，女士們、先生們：上午好！首先，我作為2013年陸家嘴論壇的輪值主席對大家的到來表示熱烈歡迎。對上海國際金融中心建設(shè)取得的矚目成就表示熱烈祝賀！

這次陸家嘴論壇的主題是“金融改革開放的新布局”。眾所周知，改革開放三十多年來，在黨中央、國務(wù)院的正確領(lǐng)導(dǎo)下，我國銀行業(yè)改革發(fā)展取得了歷史性突破，成績令人矚目。今年以來，我國銀行業(yè)繼續(xù)保持了平穩(wěn)健康運行態(tài)勢。到今年5月末，銀行的資產(chǎn)規(guī)模平穩(wěn)增加，銀行業(yè)總資產(chǎn)是140萬億元，同比增長16.3%，增速和去年同期接近。存貸款平穩(wěn)增長，各項存款102萬億元，同比增長16.2%，各項貸款72萬億元，同比增長15.6%，與上年同期基本持平。資產(chǎn)質(zhì)量總體穩(wěn)定，商業(yè)銀行的不良貸款率是1.03%，比去年略有增加，但是仍然保持著較低的水平；撥備覆蓋率280%，也就是說有一塊錢的不良資產(chǎn)現(xiàn)在有2.8元的撥備，撥備覆蓋率繼續(xù)保持在較高的水平。

前幾天因為受多項因素影響，市場出現(xiàn)了一些流動性緊張的問題。總體看，我們銀行體系的流動性并不短缺，截至6月28日，全部金融機構(gòu)的備付金余額是1.5萬億左右，高出正常支付清算需求量的一倍還多；而且存款準備金率一直是在20%左右，支付頭寸充裕。這幾天銀行間市場流動性緊張的問題，已經(jīng)開始緩解，這種情況不會影響我國銀行業(yè)平穩(wěn)運行的總體格局，同時我們也看到一些商業(yè)銀行流動性管理和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)方面存在著一些缺陷，這些是應(yīng)該引起銀行業(yè)的高度重視的，需要銀行業(yè)加大風(fēng)險管理、結(jié)構(gòu)調(diào)整和業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的力度。下一步，我們將統(tǒng)籌銀行業(yè)改革發(fā)展的頂層設(shè)計，按照金融支持實體經(jīng)濟和防范金融風(fēng)險的本質(zhì)要求，更好地發(fā)揮市場配置資源的基礎(chǔ)性作用，更好地推動經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級，重點推進完善五個方面的建設(shè)。

第一，完善廣覆蓋、差異化、高效率的銀行業(yè)機構(gòu)體系。重點引導(dǎo)各類銀行業(yè)金融機構(gòu)深化改革、合理定位、科學(xué)布局，通過特色化發(fā)展、差異化競爭、專業(yè)化服務(wù)，提高金融資源配置效率，提高銀行業(yè)支持經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升級的能力。

二是調(diào)動民間資本進入銀行業(yè)。鼓勵民間資本投資入股和參與金融機構(gòu)重組改造。允許發(fā)展成熟、經(jīng)營穩(wěn)健的村鎮(zhèn)銀行，在最低股比要求內(nèi)，調(diào)整主發(fā)起行與其他股東資本比例。允許嘗試由民間資本發(fā)起設(shè)立自擔(dān)風(fēng)險的民營銀行、金融租賃公司和消費金融公司等民營金融機構(gòu)，通過相關(guān)的制度安排，防范道德風(fēng)險，防止風(fēng)險外溢。

三是推進非銀行金融機構(gòu)專業(yè)化規(guī)范發(fā)展。繼續(xù)推動信托公司深化體制機制改革，更好地發(fā)揮信托在新型產(chǎn)權(quán)制度、社會民生領(lǐng)域、財富管理等方面的功能優(yōu)勢，促進社會資本與優(yōu)質(zhì)項目高效對接。鼓勵金融租賃公司適度擴大租賃物的范圍，積極發(fā)展成套設(shè)備和重資產(chǎn)項目融資租賃業(yè)務(wù)，推動技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整。優(yōu)化企業(yè)集團財務(wù)公司的準入標準，強化內(nèi)部管理，支持企業(yè)集團提高發(fā)展質(zhì)效，促進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的升級。

第二，完善貼近市場、根植實體的銀行業(yè)服務(wù)體系。要牢牢把握工業(yè)化、城鎮(zhèn)化、信息化和農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化給我國銀行業(yè)帶來的重大戰(zhàn)略機遇，牢固樹立“以客戶為中心”的服務(wù)理念，健全現(xiàn)代銀行業(yè)服務(wù)體系，為實體經(jīng)濟提供針對性強、持續(xù)性好、附加值高的金融服務(wù)。

一是利用信貸杠桿促進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整。要加大對有市場發(fā)展前景的先進制造業(yè)、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、現(xiàn)代信息技術(shù)產(chǎn)業(yè)和信息消費、高端服務(wù)業(yè)、綠色環(huán)保產(chǎn)業(yè)等的信貸支持力度，積極培育新的產(chǎn)業(yè)增長點。按照中央“四個一批”的要求，對產(chǎn)能過剩行業(yè)要區(qū)分不同情況，分別實施差別化的信貸政策，推動調(diào)整過剩的產(chǎn)能。

二是發(fā)展消費金融助推消費升級。要加快完善銀行卡消費服務(wù)功能，優(yōu)化刷卡消費環(huán)境，擴大城鄉(xiāng)居民用卡的范圍。逐步擴大消費金融公司的試點城市范圍，著力培養(yǎng)新的消費增長點。根據(jù)進城務(wù)工人員等群體的消費特點創(chuàng)新產(chǎn)品服務(wù)，提高金融服務(wù)的匹配度和適應(yīng)性，促進消費升級。

三是創(chuàng)新服務(wù)機制提高服務(wù)效能。支持銀行與網(wǎng)絡(luò)、電信運營商，開展高水平、深層次的合作，創(chuàng)新服務(wù)模式、服務(wù)渠道和業(yè)務(wù)產(chǎn)品，借助互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)進一步增強支付結(jié)算、資金融通、咨詢顧問等綜合化的服務(wù)功能。下沉機構(gòu)和網(wǎng)點，創(chuàng)新機制和產(chǎn)品，根據(jù)小微企業(yè)、新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體和農(nóng)產(chǎn)品批發(fā)商的特點，開發(fā)有針對性的金融產(chǎn)品和服務(wù)。以金融服務(wù)便利化為重點，支持企業(yè)“走出去”。

第三，完善分工合作、協(xié)調(diào)發(fā)展的金融市場體系。以盤活存量、用好增量、提高社會資金使用效率為重點，提高直接融資比重，逐步形成直接融資與間接融資功能互補、結(jié)構(gòu)合理、協(xié)調(diào)發(fā)展的金融市場體系。銀行業(yè)作為我國金融市場的重要參與主體，要在金融市場體系建設(shè)中發(fā)揮主導(dǎo)作用。

一是要規(guī)范發(fā)展理財融資。充分利用銀行自身的技術(shù)、網(wǎng)點和人員優(yōu)勢，將理財業(yè)務(wù)規(guī)范為債權(quán)類的直接融資業(yè)務(wù)，不斷探索理財業(yè)務(wù)服務(wù)實體經(jīng)濟的新產(chǎn)品和新模式。

二是推進信貸資產(chǎn)證券化常態(tài)化發(fā)展。要支持發(fā)展信貸資產(chǎn)證券化，盤活信貸存量，進一步發(fā)揮其推動經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整的功能作用。

三是積極促進債券市場發(fā)展。推進發(fā)行小微企業(yè)金融債，探索發(fā)行“三農(nóng)”金融債，創(chuàng)新資產(chǎn)負債管理方式，繼續(xù)支持經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升級。

第四，完善風(fēng)控到位、運行高效的經(jīng)營管理體系。推動銀行業(yè)金融機構(gòu)完善全面風(fēng)險管理體系，提高經(jīng)營管理水平，充分發(fā)揮風(fēng)險管理第一道防線作用，嚴守不發(fā)生系統(tǒng)性、區(qū)域性金融風(fēng)險的底線。近期，一些國際機構(gòu)和業(yè)界人士對我國經(jīng)濟增長放緩和地方債務(wù)、房地產(chǎn)等領(lǐng)域風(fēng)險表示擔(dān)憂。應(yīng)該說，這些風(fēng)險是我國經(jīng)濟增長轉(zhuǎn)段、發(fā)展轉(zhuǎn)型、體制轉(zhuǎn)軌當中的一些反應(yīng)，當前大家對這些風(fēng)險應(yīng)該講都有了充分認識，只要采取正確的風(fēng)險管控措施，這些風(fēng)險是可控的。

下一步我們將要按照“總量控制、分類管理、區(qū)別對待、逐步化解”的原則，加強平臺貸款的規(guī)范管理，切實緩解其風(fēng)險隱患。同時要抓緊研究規(guī)范地方政府債務(wù)管理的制度和辦法。在房地產(chǎn)貸款方面，截止到4月末，貸款余額是13萬多億元，其中住房按揭貸款占比接近70%，在房地產(chǎn)貸款當中按揭貸款占了絕大部分，中國人是講信用的，按揭貸款的不良率非常低，不良貸款率遠低于1%，房價上漲趨勢得到了有效控制，房地產(chǎn)商的名單制管理得到進一步強化，我們現(xiàn)在對房地產(chǎn)商進行名單式管理，非信貸融資得到了有效控制，房地產(chǎn)貸款的總體風(fēng)險也是可控的。

在理財業(yè)務(wù)方面，截止到一季度末，理財資金賬面余額是8.2萬億元，70%以上投入了實體經(jīng)濟。為了防止理財資金“脫實向虛”，對理財資金投資非標準化債權(quán)資產(chǎn)提出了總量控制的要求，我們年初有一個8號文，里面都有具體的規(guī)定，對它提出了總量控制的要求，再有就是投向管理，也就是投資項目符合國家宏觀調(diào)控政策及產(chǎn)業(yè)政策，同時還提出了審慎風(fēng)險兜底管理的要求，也就是要比照自營貸款管理，對于非標產(chǎn)品要比照自營貸款的管理等等一系列監(jiān)管要求。下一步，要按照“理財與信貸業(yè)務(wù)分離、產(chǎn)品與項目逐一對應(yīng)、單獨建賬管理、信息公開透明”這樣的一個原則，繼續(xù)規(guī)范商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)，加強行為監(jiān)管，嚴格風(fēng)險管控。

第五，完善穩(wěn)健審慎、協(xié)作良好的銀行業(yè)監(jiān)管體系。金融越發(fā)展，監(jiān)管就越重要。監(jiān)管部門將圍繞簡化金融結(jié)構(gòu)、防范關(guān)聯(lián)交易、控制杠桿倍數(shù)和增強透明度等方面，健全制度安排，強化監(jiān)管措施。我們提出來的這幾個方面，是總結(jié)了這一次全球金融危機和我們在金融監(jiān)管當中的經(jīng)驗和教訓(xùn)，提出來的這么幾個方面。金融結(jié)構(gòu)越復(fù)雜，實際上就會產(chǎn)生一些脫離實體經(jīng)濟要求的一些衍生品，這些衍生品變復(fù)雜了，變成了金融機構(gòu)之間直接在交易，對實體經(jīng)濟講是說衍生產(chǎn)品會對沖一些風(fēng)險，實際上這些風(fēng)險越積累越多，最后造成了全球的金融危機。所以我們希望能夠使金融整個結(jié)構(gòu)簡化，要圍繞著實體經(jīng)濟推進金融體系的改革，要注重防范關(guān)聯(lián)交易，要控制杠桿倍數(shù)，杠桿倍數(shù)越多，風(fēng)險越高，這是這次金融危機給我們提供的一個深刻的教訓(xùn)。再有就是要增強透明度，使風(fēng)險及時暴露、及時發(fā)現(xiàn)。

一要進一步是完善銀行業(yè)監(jiān)管框架。要繼續(xù)完善微觀審慎與宏觀審慎有機結(jié)合的監(jiān)管政策框架，提升單體機構(gòu)和系統(tǒng)性風(fēng)險的識別、應(yīng)對能力。加快監(jiān)管機制流程創(chuàng)新，改進監(jiān)管工具、方法，提高數(shù)據(jù)質(zhì)量，加強行為糾偏和違規(guī)處罰，提高監(jiān)管的前瞻性、針對性和權(quán)威性。

二要加強監(jiān)管政策協(xié)調(diào)。健全金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機制，統(tǒng)一把握監(jiān)管標準和尺度，努力解決跨領(lǐng)域、跨行業(yè)監(jiān)管交叉、空白和重復(fù)問題，防止監(jiān)管套利，減少監(jiān)管成本，降低金融風(fēng)險的隱蔽性和傳染性?，F(xiàn)在由于金融業(yè)在綜合經(jīng)營方面做了一些試點，有一些產(chǎn)品，特別是在財富管理方面有一些產(chǎn)品的開發(fā)，容易產(chǎn)生機構(gòu)的套利，也容易產(chǎn)生風(fēng)險相互轉(zhuǎn)移。所以我們要健全監(jiān)管的協(xié)調(diào)機制，統(tǒng)一把握監(jiān)管標準和尺度，來防范風(fēng)險的傳染和轉(zhuǎn)移。

三是加強金融消費者保護。把金融消費者保護作為重要監(jiān)管目標放在突出的地位，要通過完善消費者權(quán)益保護機制，擴大市場約束和公眾監(jiān)管效應(yīng)。推動金融機構(gòu)完善服務(wù)定價管理機制，嚴格規(guī)范金融服務(wù)收費行為，加大信息披露和透明度建設(shè)，積極主動的保護存款人和金融消費者的合法權(quán)益?，F(xiàn)在金融消費的產(chǎn)品越來越多，尤其是一些對個人的金融消費產(chǎn)品，我們是希望第一這些金融產(chǎn)品透明度要增加，這個產(chǎn)品是什么產(chǎn)品就要明示給消費者，要告訴別人這個產(chǎn)品收益可能的情況，同時特別重要的是要告訴消費者它的風(fēng)險在哪里。因為作為銀行來講，銀行歷來過去是做儲蓄業(yè)務(wù)的，大家都認為把錢存在銀行是沒有風(fēng)險的。過去我們宣傳儲蓄的時候，有句口號叫做“功在國家，利在個人”。現(xiàn)在銀行在做理財產(chǎn)品，理財產(chǎn)品實際上是一種投資產(chǎn)品，做投資產(chǎn)品和儲蓄不一樣，投資的話投資者要擔(dān)負一定的投資風(fēng)險，銀行在做這種產(chǎn)品的時候是不是把風(fēng)險很明確地告訴了投資者，使投資者知情。

把合適的產(chǎn)品賣給合適的人，要充分評估金融消費者風(fēng)險的承受程度。如果把一些高風(fēng)險的投資產(chǎn)品賣給一些風(fēng)險承受能力很低的投資者，恐怕是不合適的，不符合我們監(jiān)管要求，也不符合金融機構(gòu)本身服務(wù)應(yīng)該承擔(dān)的社會責(zé)任。所以隨著金融市場的變化，在加強金融消費者保護方面，還有很多工作要做。一方面是增強透明度，一方面是把合適的產(chǎn)品賣給合適的人，另一方面還要提高消費投資者自我保護的能力，提高風(fēng)險識別的能力。

女士們、先生們，我國經(jīng)濟金融發(fā)展仍然處于重要的戰(zhàn)略機遇期。銀監(jiān)會將進一步增強使命意識、大局意識、憂患意識，堅守風(fēng)險底線、鼓勵金融創(chuàng)新，積極引導(dǎo)銀行業(yè)為全面建成小康社會、實現(xiàn)中華民族偉大復(fù)興的中國夢作出更大貢獻。謝謝大家！

第二篇：6月29日尚福林在2013陸家嘴論壇上的講話

6月29日尚福林在2013陸家嘴論壇上的講話

6月29日，在2013陸家嘴論壇“主題大會二：中國金融改革開放與經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升級(二)”上，中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會主席尚福林做大會演講。全文實錄如下：

[尚福林] 尊敬的楊雄市長，尊敬的屠光紹副市長，尊敬的各位嘉賓，女士們、先生們：上午好！首先，我作為2013年陸家嘴論壇的輪值主席對大家的到來表示熱烈歡迎。對上海國際金融中心建設(shè)取得的矚目成就表示熱烈祝賀！

[尚福林] 這次陸家嘴論壇的主題是“金融改革開放的新布局”。眾所周知，改革開放三十多年來，在黨中央、國務(wù)院的正確領(lǐng)導(dǎo)下，我國銀行業(yè)改革發(fā)展取得了歷史性突破，成績令人矚目。今年以來，我國銀行業(yè)繼續(xù)保持了平穩(wěn)健康運行態(tài)勢。到今年5月末，銀行的資產(chǎn)規(guī)模平穩(wěn)增加，銀行業(yè)總資產(chǎn)是140萬億元，同比增長16.3%，增速和去年同期接近。存貸款平穩(wěn)增長，各項存款102萬億元，同比增長16.2%，各項貸款72萬億元，同比增長15.6%，與上年同期基本持平。資產(chǎn)質(zhì)量總體穩(wěn)定，商業(yè)銀行的不良貸款率是1.03%，比去年略有增加，但是仍然保持著較低的水平；撥備覆蓋率280%，也就是說有一塊錢的不良資產(chǎn)現(xiàn)在有2.8元的撥備，撥備覆蓋率繼續(xù)保持在較高的水平。

[尚福林] 前幾天因為受多項因素影響，市場出現(xiàn)了一些流動性緊張的問題。總體看，我們銀行體系的流動性并不短缺，截至6月28日，全部金融機構(gòu)的備付金余額是1.5萬億左右，高出正常支付清算需求量的一倍還多；而且存款準備金率一直是在20%左右，支付頭寸充裕。這幾天銀行間市場流動性緊張的問題，已經(jīng)開始緩解，這種情況不會影響我國銀行業(yè)平穩(wěn)運行的總體格局，同時我們也看到一些商業(yè)銀行流動性管理和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)方面存在著一些缺陷，這些是應(yīng)該引起銀行業(yè)的高度重視的，需要銀行業(yè)加大風(fēng)險管理、結(jié)構(gòu)調(diào)整和業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的力度。下一步，我們將統(tǒng)籌銀行業(yè)改革發(fā)展的頂層設(shè)計，按照金融支持實體經(jīng)濟和防范金融風(fēng)險的本質(zhì)要求，更好地發(fā)揮市場配置資源的基礎(chǔ)性作用，更好地推動經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級，重點推進完善五個方面的建設(shè)。

[尚福林] 第一，完善廣覆蓋、差異化、高效率的銀行業(yè)機構(gòu)體系。重點引導(dǎo)各類銀行業(yè)金融機構(gòu)深化改革、合理定位、科學(xué)布局，通過特色化發(fā)展、差異化競爭、專業(yè)化服務(wù)，提高金融資源配置效率，提高銀行業(yè)支持經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升級的能力。

[尚福林] 一是優(yōu)化分類監(jiān)管機制。積極健全牌照分類管理制度，對不同類型銀行機構(gòu)在經(jīng)營地域和業(yè)務(wù)范圍上實行差異化管理，并建立相應(yīng)的考核和評價體系，促進各類銀行業(yè)金融機構(gòu)以差異化經(jīng)營、差異化競爭為客戶提供更全面、更好的金融服務(wù)，降低同質(zhì)化競爭帶來的風(fēng)險，大家知道我們現(xiàn)在的銀行，不管大銀行、小銀行業(yè)務(wù)種類趨同，同質(zhì)化競爭的趨勢還是存在的，所以根據(jù)實體經(jīng)濟的需求和銀行的實際情況，鼓勵差異化競爭，為實體經(jīng)濟提供更好的金融服務(wù)。

[尚福林] 二是調(diào)動民間資本進入銀行業(yè)。鼓勵民間資本投資入股和參與金融機構(gòu)重組改造。允許發(fā)展成熟、經(jīng)營穩(wěn)健的村鎮(zhèn)銀行，在最低股比要求內(nèi)，調(diào)整主發(fā)起行與其他股東資本比例。允許嘗試由民間資本發(fā)起設(shè)立自擔(dān)風(fēng)險的民營銀行、金融租賃公司和消費金融公司等民營金融機構(gòu)，通過相關(guān)的制度安排，防范道德風(fēng)險，防止風(fēng)險外溢。

[尚福林] 三是推進非銀行金融機構(gòu)專業(yè)化規(guī)范發(fā)展。繼續(xù)推動信托公司深化體制機制改革，更好地發(fā)揮信托在新型產(chǎn)權(quán)制度、社會民生領(lǐng)域、財富管理等方面的功能優(yōu)勢，促進社會資本與優(yōu)質(zhì)項目高效對接。鼓勵金融租賃公司適度擴大租賃物的范圍，積極發(fā)展成套設(shè)備和重資產(chǎn)項目融資租賃業(yè)務(wù)，推動技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整。優(yōu)化企業(yè)集團財務(wù)公司的準入標準，強化內(nèi)部管理，支持企業(yè)集團提高發(fā)展質(zhì)效，促進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的升級。

[尚福林] 第二，完善貼近市場、根植實體的銀行業(yè)服務(wù)體系。要牢牢把握工業(yè)化、城鎮(zhèn)化、信息化和農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化給我國銀行業(yè)帶來的重大戰(zhàn)略機遇，牢固樹立“以客戶為中心”的服務(wù)理念，健全現(xiàn)代銀行業(yè)服務(wù)體系，為實體經(jīng)濟提供針對性強、持續(xù)性好、附加值高的金融服務(wù)。

[尚福林] 一是利用信貸杠桿促進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整。要加大對有市場發(fā)展前景的先進制造業(yè)、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、現(xiàn)代信息技術(shù)產(chǎn)業(yè)和信息消費、高端服務(wù)業(yè)、綠色環(huán)保產(chǎn)業(yè)等的信貸支持力度，積極培育新的產(chǎn)業(yè)增長點。按照中央“四個一批”的要求，對產(chǎn)能過剩行業(yè)要區(qū)分不同情況，分別實施差別化的信貸政策，推動調(diào)整過剩的產(chǎn)能。

[尚福林] 二是發(fā)展消費金融助推消費升級。要加快完善銀行卡消費服務(wù)功能，優(yōu)化刷卡消費環(huán)境，擴大城鄉(xiāng)居民用卡的范圍。逐步擴大消費金融公司的試點城市范圍，著力培養(yǎng)新的消費增長點。根據(jù)進城務(wù)工人員等群體的消費特點創(chuàng)新產(chǎn)品服務(wù)，提高金融服務(wù)的匹配度和適應(yīng)性，促進消費升級。

[尚福林] 三是創(chuàng)新服務(wù)機制提高服務(wù)效能。支持銀行與網(wǎng)絡(luò)、電信運營商，開展高水平、深層次的合作，創(chuàng)新服務(wù)模式、服務(wù)渠道和業(yè)務(wù)產(chǎn)品，借助互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)進一步增強支付結(jié)算、資金融通、咨詢顧問等綜合化的服務(wù)功能。下沉機構(gòu)和網(wǎng)點，創(chuàng)新機制和產(chǎn)品，根據(jù)小微企業(yè)、新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體和農(nóng)產(chǎn)品批發(fā)商的特點，開發(fā)有針對性的金融產(chǎn)品和服務(wù)。以金融服務(wù)便利化為重點，支持企業(yè)“走出去”。

[尚福林] 第三，完善分工合作、協(xié)調(diào)發(fā)展的金融市場體系。以盤活存量、用好增量、提高社會資金使用效率為重點，提高直接融資比重，逐步形成直接融資與間接融資功能互補、結(jié)構(gòu)合理、協(xié)調(diào)發(fā)展的金融市場體系。銀行業(yè)作為我國金融市場的重要參與主體，要在金融市場體系建設(shè)中發(fā)揮主導(dǎo)作用。

[尚福林] 一是要規(guī)范發(fā)展理財融資。充分利用銀行自身的技術(shù)、網(wǎng)點和人員優(yōu)勢，將理財業(yè)務(wù)規(guī)范為債權(quán)類的直接融資業(yè)務(wù)，不斷探索理財業(yè)務(wù)服務(wù)實體經(jīng)濟的新產(chǎn)品和新模式。

[尚福林] 二是推進信貸資產(chǎn)證券化常態(tài)化發(fā)展。要支持發(fā)展信貸資產(chǎn)證券化，盤活信貸存量，進一步發(fā)揮其推動經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整的功能作用。

[尚福林] 三是積極促進債券市場發(fā)展。推進發(fā)行小微企業(yè)金融債，探索發(fā)行“三農(nóng)”金融債，創(chuàng)新資產(chǎn)負債管理方式，繼續(xù)支持經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升級。

[尚福林] 第四，完善風(fēng)控到位、運行高效的經(jīng)營管理體系。推動銀行業(yè)金融機構(gòu)完善全面風(fēng)險管理體系，提高經(jīng)營管理水平，充分發(fā)揮風(fēng)險管理第一道防線作用，嚴守不發(fā)生系統(tǒng)性、區(qū)域性金融風(fēng)險的底線。近期，一些國際機構(gòu)和業(yè)界人士對我國經(jīng)濟增長放緩和地方債務(wù)、房地產(chǎn)等領(lǐng)域風(fēng)險表示擔(dān)憂。應(yīng)該說，這些風(fēng)險是我國經(jīng)濟增長轉(zhuǎn)段、發(fā)展轉(zhuǎn)型、體制轉(zhuǎn)軌當中的一些反應(yīng)，當前大家對這些風(fēng)險應(yīng)該講都有了充分認識，只要采取正確的風(fēng)險管控措施，這些風(fēng)險是可控的。

[尚福林] 下一步我們將要按照“總量控制、分類管理、區(qū)別對待、逐步化解”的原則，加強平臺貸款的規(guī)范管理，切實緩解其風(fēng)險隱患。同時要抓緊研究規(guī)范地方政府債務(wù)管理的制度和辦法。在房地產(chǎn)貸款方面，截止到4月末，貸款余額是13萬多億元，其中住房按揭貸款占比接近70%，在房地產(chǎn)貸款當中按揭貸款占了絕大部分，中國人是講信用的，按揭貸款的不良率非常低，不良貸款率遠低于1%，房價上漲趨勢得到了有效控制，房地產(chǎn)商的名單制管理得到進一步強化，我們現(xiàn)在對房地產(chǎn)商進行名單式管理，非信貸融資得到了有效控制，房地產(chǎn)貸款的總體風(fēng)險也是可控的。

[尚福林] 在理財業(yè)務(wù)方面，截止到一季度末，理財資金賬面余額是8.2萬億元，70%以上投入了實體經(jīng)濟。為了防止理財資金“脫實向虛”，對理財資金投資非標準化債權(quán)資產(chǎn)提出了總量控制的要求，我們年初有一個8號文，里面都有具體的規(guī)定，對它提出了總量控制的要求，再有就是投向管理，也就是投資項目符合國家宏觀調(diào)控政策及產(chǎn)業(yè)政策，同時還提出了審慎風(fēng)險兜底管理的要求，也就是要比照自營貸款管理，對于非標產(chǎn)品要比照自營貸款的管理等等一系列監(jiān)管要求。下一步，要按照“理財與信貸業(yè)務(wù)分離、產(chǎn)品與項目逐一對應(yīng)、單獨建賬管理、信息公開透明”這樣的一個原則，繼續(xù)規(guī)范商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)，加強行為監(jiān)管，嚴格風(fēng)險管控。

[尚福林] 第五，完善穩(wěn)健審慎、協(xié)作良好的銀行業(yè)監(jiān)管體系。金融越發(fā)展，監(jiān)管就越重要。監(jiān)管部門將圍繞簡化金融結(jié)構(gòu)、防范關(guān)聯(lián)交易、控制杠桿倍數(shù)和增強透明度等方面，健全制度安排，強化監(jiān)管措施。我們提出來的這幾個方面，是總結(jié)了這一次全球金融危機和我們在金融監(jiān)管當中的經(jīng)驗和教訓(xùn)，提出來的這么幾個方面。金融結(jié)構(gòu)越復(fù)雜，實際上就會產(chǎn)生一些脫離實體經(jīng)濟要求的一些衍生品，這些衍生品變復(fù)雜了，變成了金融機構(gòu)之間直接在交易，對實體經(jīng)濟講是說衍生產(chǎn)品會對沖一些風(fēng)險，實際上這些風(fēng)險越積累越多，最后造成了全球的金融危機。所以我們希望能夠使金融整個結(jié)構(gòu)簡化，要圍繞著實體經(jīng)濟推進金融體系的改革，要注重防范關(guān)聯(lián)交易，要控制杠桿倍數(shù)，杠桿倍數(shù)越多，風(fēng)險越高，這是這次金融危機給我們提供的一個深刻的教訓(xùn)。再有就是要增強透明度，使風(fēng)險及時暴露、及時發(fā)現(xiàn)。

[尚福林] 一要進一步是完善銀行業(yè)監(jiān)管框架。要繼續(xù)完善微觀審慎與宏觀審慎有機結(jié)合的監(jiān)管政策框架，提升單體機構(gòu)和系統(tǒng)性風(fēng)險的識別、應(yīng)對能力。加快監(jiān)管機制流程創(chuàng)新，改進監(jiān)管工具、方法，提高數(shù)據(jù)質(zhì)量，加強行為糾偏和違規(guī)處罰，提高監(jiān)管的前瞻性、針對性和權(quán)威性。

[尚福林] 二要加強監(jiān)管政策協(xié)調(diào)。健全金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機制，統(tǒng)一把握監(jiān)管標準和尺度，努力解決跨領(lǐng)域、跨行業(yè)監(jiān)管交叉、空白和重復(fù)問題，防止監(jiān)管套利，減少監(jiān)管成本，降低金融風(fēng)險的隱蔽性和傳染性?，F(xiàn)在由于金融業(yè)在綜合經(jīng)營方面做了一些試點，有一些產(chǎn)品，特別是在財富管理方面有一些產(chǎn)品的開發(fā)，容易產(chǎn)生機構(gòu)的套利，也容易產(chǎn)生風(fēng)險相互轉(zhuǎn)移。所以我們要健全監(jiān)管的協(xié)調(diào)機制，統(tǒng)一把握監(jiān)管標準和尺度，來防范風(fēng)險的傳染和轉(zhuǎn)移。

[尚福林] 三是加強金融消費者保護。把金融消費者保護作為重要監(jiān)管目標放在突出的地位，要通過完善消費者權(quán)益保護機制，擴大市場約束和公眾監(jiān)管效應(yīng)。推動金融機構(gòu)完善服務(wù)定價管理機制，嚴格規(guī)范金融服務(wù)收費行為，加大信息披露和透明度建設(shè)，積極主動的保護存款人和金融消費者的合法權(quán)益?，F(xiàn)在金融消費的產(chǎn)品越來越多，尤其是一些對個人的金融消費產(chǎn)品，我們是希望第一這些金融產(chǎn)品透明度要增加，這個產(chǎn)品是什么產(chǎn)品就要明示給消費者，要告訴別人這個產(chǎn)品收益可能的情況，同時特別重要的是要告訴消費者它的風(fēng)險在哪里。因為作為銀行來講，銀行歷來過去是做儲蓄業(yè)務(wù)的，大家都認為把錢存在銀行是沒有風(fēng)險的。過去我們宣傳儲蓄的時候，有句口號叫做“功在國家，利在個人”?，F(xiàn)在銀行在做理財產(chǎn)品，理財產(chǎn)品實際上是一種投資產(chǎn)品，做投資產(chǎn)品和儲蓄不一樣，投資的話投資者要擔(dān)負一定的投資風(fēng)險，銀行在做這種產(chǎn)品的時候是不是把風(fēng)險很明確地告訴了投資者，使投資者知情。

[尚福林] 把合適的產(chǎn)品賣給合適的人，要充分評估金融消費者風(fēng)險的承受程度。如果把一些高風(fēng)險的投資產(chǎn)品賣給一些風(fēng)險承受能力很低的投資者，恐怕是不合適的，不符合我們監(jiān)管要求，也不符合金融機構(gòu)本身服務(wù)應(yīng)該承擔(dān)的社會責(zé)任。所以隨著金融市場的變化，在加強金融消費者保護方面，還有很多工作要做。一方面是增強透明度，一方面是把合適的產(chǎn)品賣給合適的人，另一方面還要提高消費投資者自我保護的能力，提高風(fēng)險識別的能力。

[尚福林] 女士們、先生們，我國經(jīng)濟金融發(fā)展仍然處于重要的戰(zhàn)略機遇期。銀監(jiān)會將進一步增強使命意識、大局意識、憂患意識，堅守風(fēng)險底線、鼓勵金融創(chuàng)新，積極引導(dǎo)銀行業(yè)為全面建成小康社會、實現(xiàn)中華民族偉大復(fù)興的中國夢作出更大貢獻。謝謝大家！

第三篇：中國銀監(jiān)會主席尚福林2012年6月29日在2012年陸家嘴論壇上的講話

穩(wěn)步實施新監(jiān)管標準 促進銀行業(yè)發(fā)展轉(zhuǎn)型

──在2012年陸家嘴論壇上的講話

中國銀監(jiān)會主席尚福林

（2012年6月29日）

各位嘉賓，女士們，先生們：

大家早上好！

這些年來，在黨中央、國務(wù)院的正確領(lǐng)導(dǎo)下，我國銀行業(yè)改革開放和發(fā)展取得了重大成就，為推動實體經(jīng)濟發(fā)展、應(yīng)對國際金融危機沖擊做出了積極貢獻。當前我國銀行業(yè)改革發(fā)展和轉(zhuǎn)型，既面臨難得的歷史性機遇，也面臨不少的挑戰(zhàn)。最近，經(jīng)國務(wù)院批準，我國銀行業(yè)新資本監(jiān)管標準已正式發(fā)布，新流動性風(fēng)險監(jiān)管標準也將擇期出臺。結(jié)合新監(jiān)管標準的實施，我想借這個機會就如何進一步推動銀行業(yè)發(fā)展轉(zhuǎn)型，更好地服務(wù)實體經(jīng)濟，談兩點想法。

第一，銀行業(yè)發(fā)展轉(zhuǎn)型要堅持服務(wù)實體經(jīng)濟這一本質(zhì)要求。銀行業(yè)與實體經(jīng)濟相互依存、共生共榮。實體經(jīng)濟是銀行業(yè)賴以生存和發(fā)展的基礎(chǔ)。這場全球金融危機充分說明，金融發(fā)展脫離實體經(jīng)濟，不僅會導(dǎo)致資源配置的失效，也會放大金融體系自身的脆弱性。銀行業(yè)是我國實體經(jīng)濟主要的融資來源，應(yīng)當把發(fā)展轉(zhuǎn)型的出發(fā)點和落腳點，放在如何更好地滿足實體經(jīng)濟需求上。銀行業(yè)應(yīng)積極發(fā)揮信用中介、風(fēng)險管理、信息處理等功能，將社會儲蓄有效轉(zhuǎn)化為投資，1

并約束借款人行為，實現(xiàn)資源合理配置，促進實體經(jīng)濟健康發(fā)展。

我們也認識到，銀行業(yè)發(fā)展改革仍存在許多深層次矛盾和問題，服務(wù)實體經(jīng)濟能力仍有待提高，自身發(fā)展方式亟待轉(zhuǎn)變。下階段，銀行業(yè)應(yīng)緊緊圍繞加快轉(zhuǎn)變發(fā)展方式這一主線，通過自身的發(fā)展轉(zhuǎn)型，努力提升金融服務(wù)的普及性、多樣性和有效性。

一是完善銀行體系布局，提高金融服務(wù)覆蓋面。在現(xiàn)有銀行業(yè)組織框架的基礎(chǔ)上，加快構(gòu)建功能健全、布局合理、競爭有序、服務(wù)高效的現(xiàn)代化銀行體系。國內(nèi)外的實踐經(jīng)驗表明，小型社區(qū)性的金融機構(gòu)一樣具有頑強的、可持續(xù)的生命力，規(guī)模雖小但意義重大。小銀行應(yīng)努力發(fā)展成為“立足于本地發(fā)展、立足于特色經(jīng)營、立足于實體經(jīng)濟、立足于小微企業(yè)”的社區(qū)性金融機構(gòu)，真正服務(wù)于地方經(jīng)濟。同時，繼續(xù)培育發(fā)展村鎮(zhèn)銀行等新型農(nóng)村金融機構(gòu)，增強持續(xù)支農(nóng)能力，不斷提升農(nóng)村地區(qū)金融服務(wù)覆蓋面。

二是優(yōu)化信貸資源配置，切實滿足實體經(jīng)濟有效需求。銀行要將信貸資源真正用于滿足實體經(jīng)濟的有效需求，結(jié)合經(jīng)濟運行的周期性特征，對信貸政策進行科學(xué)調(diào)整，加強與國家宏觀調(diào)控政策、產(chǎn)業(yè)政策、監(jiān)管政策的協(xié)調(diào)配合，不斷優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)。要優(yōu)先保障重大在建續(xù)建項目，以及“十二五”規(guī)劃所確定的事關(guān)全局、帶動性強的重大項目資金需求。要加強對小微企業(yè)、“三農(nóng)”等薄弱領(lǐng)域的金融服務(wù)，有針對性地加大對中西部、欠發(fā)達地區(qū)的金融支持。要積極發(fā)揮信貸杠桿作用，加大對戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)等關(guān)鍵領(lǐng)域的支持，推動經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整。要大力發(fā)展消費金融，滿足多樣化的消費融資需求。

三是加快商業(yè)模式轉(zhuǎn)型，提升金融服務(wù)的多樣性。銀行應(yīng)當以客戶為中心，明確合理的市場定位，積極培育適合自身發(fā)展實際的核心客戶群和利潤增長點。要適應(yīng)利率市場化改革要求，進一步提高存貸款等各類產(chǎn)品服務(wù)能力。積極發(fā)展中間業(yè)務(wù)，拓展非利息收入渠道，逐步改變過于依賴利差的盈利模式。要按照集約化原則，推進機構(gòu)扁平化和業(yè)務(wù)垂直化管理，構(gòu)建業(yè)務(wù)條線清晰、職責(zé)分工合理、管理運行高效的組織架構(gòu)，優(yōu)化業(yè)務(wù)流程，不斷提升業(yè)務(wù)專業(yè)化和管理精細化水平。

四是加強風(fēng)險管理能力建設(shè)，提高銀行體系的穩(wěn)健性。銀行必須把防風(fēng)險作為生命線，正確處理好即期風(fēng)險與潛在風(fēng)險的關(guān)系，提高風(fēng)險管理的前瞻性。隨著金融市場化改革不斷深化，金融產(chǎn)品和業(yè)務(wù)復(fù)雜性和關(guān)聯(lián)性不斷提高，銀行業(yè)面臨的風(fēng)險形態(tài)不斷變化，風(fēng)險識別和管理的難度持續(xù)加大。銀行要加強對新業(yè)務(wù)風(fēng)險的監(jiān)測，前瞻預(yù)判復(fù)雜多變的形勢，準確把握風(fēng)險防控的重點，密切關(guān)注各類風(fēng)險的趨勢性、方向性變化，做到風(fēng)險早發(fā)現(xiàn)、早暴露、早處置。要積極構(gòu)建穩(wěn)健的風(fēng)險偏好框架，建立健全全面風(fēng)險管理體系，完善風(fēng)險管理機制和流程，加強信息系統(tǒng)建設(shè)和風(fēng)險數(shù)據(jù)管理，培育良好的風(fēng)險文化，不斷提高風(fēng)險管理的有效性。

第二，新監(jiān)管標準的實施將有力推動銀行業(yè)發(fā)展轉(zhuǎn)型。

按照國務(wù)院的統(tǒng)一部署，銀監(jiān)會根據(jù)我國銀行業(yè)實際，制定了適度前瞻、反映國情、與國際接軌的新的資本和流動性監(jiān)管標準。新監(jiān)管標準的制定實施，不僅有助于增強我國銀行業(yè)穩(wěn)健性，防范系統(tǒng)性

風(fēng)險，也有助于推動銀行業(yè)發(fā)展轉(zhuǎn)型。

新資本監(jiān)管標準充分借鑒了第二、第三版巴塞爾協(xié)議，將宏觀審慎監(jiān)管與微觀審慎監(jiān)管有機結(jié)合。主要內(nèi)容包括：一是建立了多層次的資本充足率要求，以充分覆蓋銀行個體風(fēng)險和系統(tǒng)性風(fēng)險。二是審慎界定各類資本工具的合格標準，強化了對資本工具損失吸收能力的要求，合理設(shè)計各類資產(chǎn)風(fēng)險權(quán)重。三是擴大了資本覆蓋風(fēng)險的范圍，要求所有銀行必須計提市場風(fēng)險和操作風(fēng)險資本。四是堅持審慎監(jiān)管的同時，體現(xiàn)資本監(jiān)管的靈活性，銀行監(jiān)管機構(gòu)可依據(jù)資本充足率水平對銀行采取相應(yīng)的監(jiān)管措施。

新流動性風(fēng)險監(jiān)管標準正式引入了流動性覆蓋率和凈穩(wěn)定資金比例這兩項全球統(tǒng)一的流動性風(fēng)險監(jiān)管指標。同時，完善了流動性風(fēng)險的定性監(jiān)管要求，建立了更為系統(tǒng)的流動性風(fēng)險分析和評估框架。要求商業(yè)銀行密切跟蹤研究宏觀政策調(diào)整和金融市場變化對銀行體系流動性的影響，并及時加以應(yīng)對。

我們希望通過新監(jiān)管標準的實施，達到以下幾個目標：

一是推動銀行業(yè)發(fā)展轉(zhuǎn)型。從長遠看，銀行業(yè)通過高資本消耗支持規(guī)模擴張的發(fā)展方式難以持續(xù)。新資本監(jiān)管標準的實施，將有助于強化資本約束，推動銀行增長從以規(guī)模擴張為主，向以質(zhì)量效益為主轉(zhuǎn)變。切實改變“信貸高速擴張―風(fēng)險資產(chǎn)累積―再融資―再擴張”的發(fā)展模式，合理減少資本消耗，走內(nèi)涵式集約化的發(fā)展道路。

二是促進銀行業(yè)優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)。實施新資本監(jiān)管標準，有利于發(fā)揮資本要求對銀行信貸配置的導(dǎo)向性作用，促進銀行提高資產(chǎn)質(zhì)量，改善信貸結(jié)構(gòu)。新監(jiān)管標準科學(xué)調(diào)整了小微企業(yè)貸款、個人貸款和信用卡授信的風(fēng)險權(quán)重，引導(dǎo)銀行增加相關(guān)領(lǐng)域信貸投放，更有效地支持經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整。

三是提升銀行業(yè)風(fēng)險管理水平，增強抵御外部沖擊的能力。新資本監(jiān)管標準旨在增強資本的損失吸收能力，擴大資本對風(fēng)險的覆蓋范圍。新流動性風(fēng)險監(jiān)管標準要求銀行密切跟蹤監(jiān)測流動性變動情況，加強現(xiàn)金流分析監(jiān)測，建立充足的優(yōu)質(zhì)流動性資產(chǎn)儲備，提高壓力測試和應(yīng)急計劃的有效性，更好地應(yīng)對外部流動性沖擊。新監(jiān)管標準還格外強調(diào)以此為契機，推動銀行改進風(fēng)險管理的政策、流程、工具和技術(shù)，完善風(fēng)險治理架構(gòu)，全面提升風(fēng)險管控能力。

實施新監(jiān)管標準是我國金融監(jiān)管改革道路上邁出的重要一步。標準的有效實施是切實提高監(jiān)管有效性的關(guān)鍵所在。我們將與各相關(guān)部門齊心協(xié)力，積極穩(wěn)妥地推進新監(jiān)管標準的實施工作。

一是認真制定落實資本達標規(guī)劃。銀行業(yè)金融機構(gòu)要按照新監(jiān)管標準的要求，制定并實施過渡期內(nèi)達標規(guī)劃，從管理政策、流程、工具、數(shù)據(jù)和信息系統(tǒng)多個方面推進具體實施工作。同時，結(jié)合新監(jiān)管標準的實施，全面加強風(fēng)險管理和內(nèi)控合規(guī)建設(shè)。

二是抓緊開展相關(guān)配套建設(shè)。銀監(jiān)會將抓緊推進監(jiān)管流程改造、監(jiān)管信息系統(tǒng)開發(fā)和監(jiān)管報表設(shè)計等配套建設(shè)，重點對銀行實施新監(jiān)管標準進行輔導(dǎo)、培訓(xùn)和現(xiàn)場督導(dǎo)，跟蹤監(jiān)測實施進展及影響，分析實施效果，不斷完善監(jiān)管政策和工具。銀監(jiān)會將通過新監(jiān)管標準的實施，進一步推進自身監(jiān)管能力建設(shè)，提高監(jiān)管有效性。

三是多渠道拓寬資本補充來源。為緩解信貸增長給銀行帶來的資本補充壓力，銀行自身要提高利潤留存比例，擴大內(nèi)源性資本補充。銀監(jiān)會與相關(guān)部門共同積極探索通過發(fā)行優(yōu)先股、創(chuàng)新資本工具或開拓境外發(fā)行市場等方式，為銀行多渠道籌集資本。根據(jù)國務(wù)院要求，我們已出臺鼓勵和引導(dǎo)民間資本進入銀行業(yè)的實施意見，積極創(chuàng)造良好環(huán)境，支持民間資本與其他資本按同等條件進入銀行業(yè)，促進銀行資本來源及股權(quán)結(jié)構(gòu)多元化。

四是加強相關(guān)政策協(xié)同配合。新監(jiān)管標準的有效實施，離不開各部門的大力支持，銀監(jiān)會將加強與發(fā)改委、財政部、人民銀行等相關(guān)部門的溝通協(xié)調(diào)，實現(xiàn)監(jiān)管政策與產(chǎn)業(yè)政策、財政政策、貨幣政策的協(xié)同配合，共同促進實體經(jīng)濟可持續(xù)發(fā)展。

女士們，先生們！發(fā)展和轉(zhuǎn)型是當前我國銀行業(yè)面臨的迫切任務(wù)。我們既要看到轉(zhuǎn)型的必要性和緊迫性，也要看到轉(zhuǎn)型的艱巨性和長期性，通過不懈努力，探索適應(yīng)不同銀行的可持續(xù)發(fā)展模式。銀監(jiān)會將穩(wěn)步推動新監(jiān)管標準實施，推動銀行業(yè)發(fā)展轉(zhuǎn)型，努力構(gòu)建更為穩(wěn)健的銀行體系，為實體經(jīng)濟發(fā)展，包括上海“四個中心”建設(shè)注入更多動力！

謝謝大家！

第四篇：劉明康在上海陸家嘴論壇的講話

一、我國銀行業(yè)改革發(fā)展取得深刻變化

近年來，在中央的強力推動下，金融改革開放步入深水區(qū)。經(jīng)過八年多的審慎引導(dǎo)，我國銀行業(yè)經(jīng)受住了百年不遇的國際金融危機的沖擊和考驗，從內(nèi)在機制到外在形象都發(fā)生了很大的變化，特別是運營機制和管理效率方面出現(xiàn)的可喜轉(zhuǎn)變尤為難得。

一是經(jīng)營效率大幅提升。截至2010年底，銀行業(yè)金融機構(gòu)貸款比2003年增加了3倍，但資產(chǎn)利潤率增加了10倍，達到了國際良好銀行水平。這些利潤來源之一，是對成本的有效管控。一個典型的例子是，全球市值最大的銀行—工商銀行成本收入比從2000年超過60%的水平下降到2010年的30%左右。

二是風(fēng)險防控能力顯著增強。主要商業(yè)銀行不良貸款余額和比例分別從2002年末的2.28萬億元和23.61%（四級分類口徑），下降到2010年末的3646億元和1.15%（更為嚴格的五級分類口徑）。商業(yè)銀行整體加權(quán)平均資本充足率從2003年末的-2.98%上升至2010年末的12.2%，所有商業(yè)銀行的資本充足率水平全部超過8%的監(jiān)管要求。更為重要的是，商業(yè)銀行已經(jīng)有了資本約束意識和持續(xù)補充資本的內(nèi)在動力。所有商業(yè)銀行撥備覆蓋率已從2002年末的6.7%提高到2010年末的218.25%，貸款撥備率達到2.41%，并且提足撥備抵御風(fēng)險已經(jīng)開始成為銀行股東、董事、高管的普遍共識。三是收入來源日趨多元化。2010年，上市銀行手續(xù)費及傭金凈收入較上年增長超過30%，增幅比去年提高7個百分點以上，建設(shè)銀行等的手續(xù)費及傭金凈收入占營業(yè)收入的比重已經(jīng)從2002年的4%上升到20%，銀行業(yè)主要依靠利差的盈利模式正在悄然轉(zhuǎn)變。令人欣喜的是，手續(xù)費及傭金凈收入的增長，主要來源于新業(yè)務(wù)領(lǐng)域的良好拓展。截至2010年末，商業(yè)銀行信用卡有效發(fā)卡量超過2億張，相當于全國每6個人中就有一個人擁有一張信用卡，而且卡均透支額度比上年增長近40%；理財產(chǎn)品發(fā)行額度大幅增長，僅工商銀行2010年對公和個人理財產(chǎn)品銷售額就達到4.5萬億元。

在看到成績的同時，我們必須客觀看待我國銀行業(yè)存在的問題。鄧小平同志1993年曾指出，發(fā)展起來以后的問題不比不發(fā)展時少。事實已經(jīng)證明了他的正確。

二、從戰(zhàn)略高度推動銀行業(yè)轉(zhuǎn)變發(fā)展方式

胡錦濤同志強調(diào)，加快轉(zhuǎn)變發(fā)展方式，是適應(yīng)全球需求結(jié)構(gòu)重大變化、順應(yīng)我國經(jīng)濟社會發(fā)展新的階段性特征的必然要求。我國銀行業(yè)必須保持清醒的頭腦，以更加寬廣的視野、更加前瞻的思維，抓緊從戰(zhàn)略入手，推動加快發(fā)展方式轉(zhuǎn)變。

第一，必須持續(xù)推進業(yè)務(wù)創(chuàng)新。2010年國內(nèi)非金融部門在股市和債市上的直接融資已經(jīng)占到融資總量的1/4，融資結(jié)構(gòu)多元化發(fā)展大勢所趨。當然，其中的問題也不少。在銀行傳統(tǒng)業(yè)務(wù)模式發(fā)展?jié)摿χ鸩较陆档那闆r下，銀行必須從現(xiàn)在起就著手做好三門功課：一要更加注重對小企業(yè)和微小企業(yè)的金融服務(wù)。隨著直接融資市場的快速發(fā)展，大型優(yōu)質(zhì)企業(yè)融資將與信貸資金漸行漸遠。商業(yè)銀行必須嚴格堅守授信集中度底線，從“傍大款”、“壘大戶”的傳統(tǒng)發(fā)展模式中走出來。近年來，商業(yè)銀行已經(jīng)開始了這方面的探索，并取得初步成效，不少做得較好的銀行2010年零售貸款已占到30%-40%。這些銀行的實踐充分表明，支持小企業(yè)可以給銀行帶來風(fēng)險分散和邊際效益的增加，特別是靈活的風(fēng)險定價往往使服務(wù)小企業(yè)能力較強的銀行在競爭中更勝一籌。二要更加注重個人金融服務(wù)。適應(yīng)個性化需求的個人金融服務(wù)，是新的利潤增長點。值得期許的服務(wù)領(lǐng)域包括因應(yīng)老齡化趨勢，提供簡單方便、值得信賴、長期具有正的風(fēng)險調(diào)整收益率的金融理財產(chǎn)品；也包括因應(yīng)國內(nèi)中產(chǎn)階層壯大趨勢，增加全球資產(chǎn)管理組合多元化產(chǎn)品；更包括因應(yīng)拉動消費的需要，在豐富金融產(chǎn)品以支持物質(zhì)產(chǎn)品生產(chǎn)與消費的同時，創(chuàng)新金融產(chǎn)品以支持文化、旅游等精神產(chǎn)品的生產(chǎn)與消費。三要更加注重把握直接融資市場大發(fā)展中的戰(zhàn)略機遇。充分利用銀行遍布全國的物理網(wǎng)點和便捷的電子網(wǎng)絡(luò)，全面發(fā)揮專業(yè)人才相對豐富等優(yōu)勢，努力做好境內(nèi)外結(jié)算、清算和托管等領(lǐng)域的配套服務(wù)，并成為相關(guān)金融產(chǎn)品的優(yōu)質(zhì)代銷人和管理人。第二，必須加強盡職調(diào)查能力，善于精選客戶?？傮w上看，我國經(jīng)濟增長機會和挑戰(zhàn)并存?？蛻舻牟偈睾凸局卫碛械脑谶M步，有的在退步。尤其是在應(yīng)對通脹和對全社會規(guī)模有所控制的今天，這就要求銀行業(yè)講求認真作風(fēng)，學(xué)習(xí)和借鑒現(xiàn)代化的客戶精選方法，做好盡職調(diào)查，有所為、有所不為。這種精選戰(zhàn)略是發(fā)展之必須，也是具體問題具體分析這個馬克思主義活的靈魂的重要體現(xiàn)。

第三，必須持續(xù)推進提升有理有據(jù)、公平合理的產(chǎn)品定價能力。銀行業(yè)金融機構(gòu)一定要能夠把自己的成本、費用和風(fēng)險算清楚，做到“算了再做，而不是做了再算”。一要完善內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價制度（FTP）。部分國際先進銀行已經(jīng)能夠?qū)⑺谐杀镜?0%以上通過內(nèi)部轉(zhuǎn)移定價的方式分攤到每一個產(chǎn)品和每一筆業(yè)務(wù)。我國商業(yè)銀行必須抓緊建立內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價制度和系統(tǒng)，結(jié)合中長期風(fēng)險成本計算和市場資金供求狀況，準確計算上存資金成本率和借出資金收益率，提高銀行對貸款和中間業(yè)務(wù)的科學(xué)定價和約束能力。二要抓緊推進全面風(fēng)險數(shù)據(jù)收集與管理的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。研究完善風(fēng)險數(shù)據(jù)跟蹤分析與科學(xué)評估的系統(tǒng)平臺和動態(tài)模塊，加強對各類風(fēng)險的科學(xué)測算，并通過加成定價方式確保收益能夠覆蓋成本和與期限等匹配的各種風(fēng)險。三要賦予客戶選擇權(quán)。通過易于理解和接受的方式，告知消費者可供選擇的服務(wù)項目和收費標準，給予客戶充分的提示和選擇空間。四要建立科學(xué)的考核辦法。從實際出發(fā)，本著可持續(xù)發(fā)展原則，設(shè)定各類業(yè)務(wù)考核內(nèi)涵和目標，并合理制定相應(yīng)的激勵約束政策措施。從上到下，一以貫之地貫徹科學(xué)發(fā)展觀。

第四，必須持續(xù)推進“問題到我為止”的銀行文化建設(shè)。沒有良好文化的支撐，再好的制度也是一紙空文。銀行業(yè)是服務(wù)業(yè)，“問題到我為止”是服務(wù)業(yè)起碼的要求。一是在銀行業(yè)機構(gòu)內(nèi)部，要嚴格遵循安全性、流動性和盈利性的目標次序，在穩(wěn)健經(jīng)營的前提下有序地謀發(fā)展。銀行業(yè)的每一位員工，對此都必須自覺捍衛(wèi)，問題到我為止。二是在對客戶服務(wù)上，要注重培育“問題到我為止”的責(zé)任文化和行為取向。每一位接觸客戶和市場的員工都是整個銀行形象的代表，必須提高單兵作戰(zhàn)能力和內(nèi)部協(xié)同意識。其實，我國的現(xiàn)實是缺乏橫貫型管理，門第之見和低協(xié)調(diào)效率形成了內(nèi)耗，銀行業(yè)自然也不例外。這種努力不但必須，而且需要不懈地培育，以增強我國軟實力的競爭能力。

三、加強頂層設(shè)計，營造金融支持經(jīng)濟發(fā)展良好的監(jiān)管環(huán)境 經(jīng)濟興則金融興，政策好則百業(yè)健。展望未來，我們要重點推進以下四個方面的工作：

一是銀行業(yè)要與新農(nóng)村建設(shè)和城鎮(zhèn)化良性互動。這方面，銀行業(yè)已經(jīng)在2010年底實現(xiàn)基礎(chǔ)金融服務(wù)空白鄉(xiāng)鎮(zhèn)全覆蓋，并連續(xù)兩年順利完成了涉農(nóng)和小企業(yè)貸款增速不低于全部貸款平均增速、增量不低于上年的“兩個不低于”目標。今年，還將爭取在全國再解決500個機構(gòu)空白鄉(xiāng)鎮(zhèn)的機構(gòu)覆蓋問題。至關(guān)重要的是，所有公共服務(wù)均等化建設(shè)必須在基層同步推進，即除基礎(chǔ)金融服務(wù)之外，更要加強安居工程建設(shè)、就業(yè)與教育、社會保障和醫(yī)療保險等諸多領(lǐng)域?qū)儆诠卜?wù)均等化的統(tǒng)籌改善，并設(shè)計好制度和機制，明確近期和中長期目標，一以貫之地執(zhí)行。

二是銀行業(yè)發(fā)展與國有企業(yè)深化改革相互促進。銀行業(yè)科學(xué)發(fā)展和認真的管理工作，可以促進我國企業(yè)尤其是國有企業(yè)改革全面深化，促進宏微觀經(jīng)濟社會發(fā)展的質(zhì)的進步。而經(jīng)濟社會的宏微觀層面上的實質(zhì)性進步，又是銀行業(yè)健康發(fā)展的保障。當前一個很重要的工作還在于如何淡化企業(yè)屬性和大小，按照發(fā)展又好又快，好字當頭的精神，共同努力，確保通過公平競爭獲取包括銀行信貸在內(nèi)的各種資源，促進社會資源的優(yōu)化配置。

三是切實推動轉(zhuǎn)變發(fā)展方式。當前，受國際國內(nèi)因素等影響，國內(nèi)發(fā)展中不少環(huán)節(jié)都繃得很緊。從科學(xué)意義上講，我國經(jīng)濟社會發(fā)展都更需要關(guān)注如何抓好需求側(cè)管理優(yōu)化，進一步總結(jié)經(jīng)驗教訓(xùn)，認真加快產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化升級，而不是在區(qū)域之間的轉(zhuǎn)移。發(fā)展快而不好，不是我們的方向。有量無質(zhì)且?guī)硪淮蠖褔H國內(nèi)隱患與紛爭，這是難以為繼的，絕不可取。另外，對需求側(cè)提高科技含量的說法也要科學(xué)化，關(guān)鍵是我國附加值的比例能否得到突破性上升，我們的效率能否得到大幅提高。否則我們將永遠遇到供應(yīng)上結(jié)構(gòu)性的困擾。而用行政手段來管控和處理個中的矛盾，如價格水平問題，都可收效一時，但絕無久效。

四是銀行業(yè)發(fā)展需要公共政策提供基礎(chǔ)性支撐。首先，公共政策要有利于促進經(jīng)濟與金融可持續(xù)發(fā)展。當前我國經(jīng)濟生活中土地財政和外資依賴仍然突出。由此帶來的問題是巨大的。對此，要按照財力與事權(quán)相匹配的要求，進一步理順各級政府間財政分配關(guān)系，健全地方財稅體系，同時建立地方財政資產(chǎn)負債表，提高資產(chǎn)負債、表內(nèi)表外的透明度和由此建立直接融資的機制，結(jié)束令出法不隨，上行下不效和欲效卻不能的問題，十分必要。感謝“十二五”規(guī)劃和中央經(jīng)濟工作會議的偉大成果，為我們推進各項工作提出了要求。其次，要防范國際投機資本“大進大出”可能造成的負面沖擊。一些國家已經(jīng)采用無息準備金要求（Unremunerated Reserve Requirement），一些國家已經(jīng)開始征收國外投資所得稅或金融交易稅，這些方法和手段對我們在全球化生活能更安定一些，都是很好的借鑒。第三，要加快培育誠信和公平有序的競爭環(huán)境，推動信用體系建設(shè)，強化信用監(jiān)督和失信懲戒，降低各行各業(yè)的道德風(fēng)險，依法建設(shè)高度文明、高度民主的現(xiàn)代化國家十分重要。其實，信用文化是最重要的文化建設(shè)內(nèi)涵之一，需要遠見，需要系統(tǒng)性建設(shè)。

第五篇：周小川行長在2011陸家嘴論壇上的講話 新時期金融與宏觀管理

周小川行長在“2011陸家嘴論壇上的講話”

—— 新時期金融與宏觀管理

2011年05月22日13:07 來源：人民網(wǎng)-經(jīng)濟頻道

尊敬的俞正聲書記，尊敬的韓正市長，各位來賓，女士們、先生們:

早上好!非常榮幸能再次參加陸家嘴論壇，就我們關(guān)心的政策研究工作以及對論壇的議題發(fā)表一些想法,與大家共同討論。

我來之前知道本次論壇的大題目是“新時期的金融體系及其宏觀管理”，不知道還有一個子題目是“十二五”時期中國金融改革與經(jīng)濟發(fā)展。我想，我作為中國人民銀行、作為中央銀行的行長，還是先說一說宏觀管理。我覺得，不管是大題目，還是子題目，都是相互關(guān)系的內(nèi)容。對于新時期的宏觀管理,我想討論兩個方面的特點。

第一，國際經(jīng)濟金融形勢出現(xiàn)很大的不確定性。難度在于在這些不確定性的情況下，來作出宏觀管理的決策，以及爭取落實宏觀管理的目標。這個不確定性，首先是金融危機的發(fā)生。金融危機最早是從美國等國家的房地產(chǎn)泡沫、次貸問題開始，那個時候多數(shù)人還不主張用“危機”這個詞，在2008年9月份次貸迅速惡化，演變成了一場危機。

我國應(yīng)對危機首先需要有一個判斷，就是負面的沖擊到底會有多大？實際上，在那種情況下很難作出準確的估計，到底負面沖擊有多大。黨中央、國務(wù)院決定的應(yīng)對方案是在11月初推出總值4萬億的經(jīng)濟刺激計劃。這個經(jīng)濟刺激計劃是用一種擴張性的財政政策和擴張性的貨幣政策來支持上一批投資項目，同時也包括改進民生、社會發(fā)展等項目。

因為不知道危機究竟會怎么演變，所以，一個可能最好的選擇是最開始的時候盡量出手要快、出拳要重，以便盡快把危機的深化擋住。但是經(jīng)濟理論和國際的歷史結(jié)論都告訴我們，擴張性的財政政策和貨幣政策實行以后一般會帶來負作用，就是事后會引發(fā)物價的上升，可能會引發(fā)某種資產(chǎn)泡沫。

在2008年12月份，在內(nèi)部和國際會議上就已有一個討論，就是在應(yīng)對危機的政策出臺以后要考慮適時退出的問題，就是這種刺激型政策在什么時候應(yīng)退出？用一個強有力的刺激計劃來克服危機，同時配合一個判斷準確的及時的退出，是一個好的選擇。既抗擊了危機的沖擊，同時負作用盡量減少到最低限度。當然事情并不那么容易，就是時點的判斷在不確定性情況下會有很大的難度

中國經(jīng)濟在全球復(fù)蘇過程當中是走得相當靠前的，應(yīng)該說是最靠前的，而且復(fù)蘇是最有力的。中國經(jīng)濟在2009年一季度的時候相當疲弱，二季度開始出現(xiàn)一些好轉(zhuǎn)的跡象，下半年中國經(jīng)濟出現(xiàn)了比較強勁的復(fù)蘇。與此同時，全球主要經(jīng)濟體還在危機中掙扎。

在出現(xiàn)復(fù)蘇的時候，我們開始考慮貨幣政策擴張的程度可以有所改變，大家可能注意到2010年1月上旬就開始提高存款準備金率，隨后又接著提高了存貸款利率。雖然我們還是延用了適度寬松的貨幣政策這一提法，但是寬松的程度開始放緩、適度有所收縮。

我所說的不確定性特別表現(xiàn)在2010年，回想起來還是很近的事。2010年從2月中下旬開始在國際市場透露出可能歐洲有些國家會出現(xiàn)主權(quán)債務(wù)危機，這件事在3月、4月一直不斷地發(fā)酵，到5月初主權(quán)債務(wù)危機有爆發(fā)之勢，出了比較大的問題。主權(quán)債務(wù)危機是出乎很多人意料之外的。就像我剛才所說的，整個金融危機一開始發(fā)生的時候，多數(shù)人都認為應(yīng)該采用經(jīng)濟刺激的計劃，但是這顯然也會加重有些國家財政狀況的惡化程度。至于說會導(dǎo)致財政債務(wù)的危機，在很大程度上有一些出乎意料。

隨后在歐洲主權(quán)債務(wù)危機適度有所緩和的情況下，美國經(jīng)濟在8月末的時候又有問題。從報出的數(shù)據(jù)看，失業(yè)率將近10%，具體來說是9.8%的失業(yè)率，美國的經(jīng)濟復(fù)蘇相當?shù)仄鸱⒉环€(wěn)定。這種情況下，我們宏觀管理的貨幣政策到底調(diào)整不調(diào)整呢？或者調(diào)整的速度多快呢？力度多大呢？這在2010年二、三季度始終是一個非常嚴峻的挑戰(zhàn)，也是在這種不確定性情況下，如何制定政策和執(zhí)行政策的問題。

真正明確表達的貨幣政策轉(zhuǎn)向穩(wěn)健，大家看到是始于2010年四季度，開始連續(xù)上調(diào)存款準備金率，加大公開市場業(yè)務(wù)操作，同時提高了利率。這一系列的做法表示對國內(nèi)的經(jīng)濟形勢判斷已是比較清楚的，需要貨幣政策轉(zhuǎn)向，盡管國際市場還有很大的不確定性，但匯總起來整個經(jīng)濟政策要有適當?shù)恼{(diào)整。去年年末，已經(jīng)形成了共識，中央經(jīng)濟工作會議正式明確了宏觀調(diào)控轉(zhuǎn)向穩(wěn)健的貨幣政策。

我們說，今年全球經(jīng)濟復(fù)蘇比去年更加明朗，但總體還是處于復(fù)雜的狀況，即不確定性因素仍比較多。確實這和常規(guī)年代的宏觀經(jīng)濟政策有比較大的差別，常規(guī)年代沒有這么大的不確定性，全球各國之間的相互影響也沒有這么大，以至對傳統(tǒng)的宏觀方法論提出了挑戰(zhàn)。我想，這作為宏觀管理的一個特點，在這里提出來供大家進行討論。

第二，引入宏觀審慎性政策框架。為吸取危機的教訓(xùn)和防范在出危機，有關(guān)宏觀管理方面，特別是涉及到金融業(yè)和貨幣政策方面的另一個特點，就是引入了宏觀審慎性政策框架來增強宏觀管理?！昂暧^審慎性政策”這個詞我們過去用得不多，國際上以前也是用得不多，主要是2009年起把一些主要的概念匯總起來放入了宏觀審慎性政策的框架。主要內(nèi)容是以金融穩(wěn)定為中心，即以增強金融穩(wěn)定、特別是防止系統(tǒng)性的金融風(fēng)險為中心，以逆周期的宏觀調(diào)節(jié)為特征的政策體系。比較典型的一個內(nèi)容就是巴塞爾Ⅲ，它也是G20所支持的政策調(diào)整。

從中國情況來說，首先我們有需要來采納和運用宏觀審慎性政策，在我國也寫入了“十二五”規(guī)劃。中國經(jīng)濟在危機之后率先復(fù)蘇，因此我們的周期和發(fā)達國家所處的周期有可能不一樣。全球經(jīng)濟的討論當中也在說，新興市場的主要國家目前所處的周期和發(fā)達國家所處的周期已經(jīng)有所不同。對于周期變化的判斷，說明我們需要有一種與發(fā)達經(jīng)濟體有所不同的逆周期調(diào)節(jié)措施。

從中國經(jīng)濟來看，中國是高儲蓄率的經(jīng)濟，高儲蓄率就有可能支持較高的投資，從過去的歷史經(jīng)驗來說較高的投資可能會造成某些方面的過熱和產(chǎn)能的過剩，也容易刺激某些泡沫的產(chǎn)生。高儲蓄率有好的方面，同時也有要警惕的方面，就是我們需要注意高儲蓄率帶來的過熱周期問題。

同時，中國又是一個轉(zhuǎn)軌經(jīng)濟，我們處于從高度集中的計劃經(jīng)濟體制向市場經(jīng)濟轉(zhuǎn)軌的過程，盡管我們已經(jīng)完成了相當一部分路程，但我們說還沒有完全走完，仍舊有一些財務(wù)軟約束的現(xiàn)象。這種財務(wù)軟約束可能會造成潛在的、過熱的沖動。面對這些情況，中國需要盡早運用宏觀審慎管理框架。

但是，我們也知道宏觀審慎性管理框架對另外一些經(jīng)濟復(fù)蘇比較弱的國家來說，又容易帶來負面效應(yīng)，就是進一步拖慢了經(jīng)濟復(fù)蘇的速度。因此從全球來說，對于宏觀審慎性政策框架運用的程度和時機的把握，大家討論時意見也是有所不同的，這也和各自所處的周期以及經(jīng)濟潛在的特質(zhì)有關(guān)。

中國有需要要采用宏觀審慎性框架，同時，我們也有可能較早運用宏觀審慎性框架。比如說，宏觀審慎性框架要求金融機構(gòu)有更加充實的資本，特別是大型的、有系統(tǒng)性作用的金融機構(gòu)，應(yīng)該有更高的資本要求，在其他方面，也應(yīng)該做得更加穩(wěn)健。那么，這些新的更高標準的推出，在中國是有可能較早實現(xiàn)的。剛才提到中國儲蓄率比較高，我們在資本市場上增加金融機構(gòu)資本金的可行性也就比較高一些。

另外，大家也都非常關(guān)注，在物價指數(shù)上行或者處于較高位置的情況下，在全球大宗商品市場價格比較高的情況下，我們確實需要宏觀管理的針對性有一定的轉(zhuǎn)向，并在這種轉(zhuǎn)向中找到一個新的、既促進經(jīng)濟增長、又能控制通貨膨脹的一個平衡點。由于時間關(guān)系，我就點一下題目，新時期宏觀管理的另一個特點就是如何運用好宏觀審慎性政策框架，這是一個值得討論的問題。

第三，人民幣跨境使用。我看到昨天下午的議程里面有很多專家已經(jīng)開始討論了，我就說簡單一點。人民幣的跨境使用是“十二五”規(guī)劃中寫明的內(nèi)容之一，它也為促進上海金融中心建設(shè)提供了一個新的契機。剛才俞正聲書記致辭中也提到了這樣的問題。人民幣跨境使用，首先主要是指在貿(mào)易和投資中的運用。當然同時，我們也小心謹慎地，允許在金融交易中逐步有所運用。我們希望，主要還是以支持實體經(jīng)濟為主。

這會帶來很多新的機會。同時，歷史上我們在這方面沒有積累經(jīng)驗，有很多新的課題值得研究，會出現(xiàn)一些新的機遇和挑戰(zhàn)。鑒于很多與會者昨天都談到了這個問題，我就不展開講了。在“十二五”規(guī)劃中還有一句話是關(guān)于可兌換的，我認為跟人民幣的跨境使用也是有關(guān)系的。人民幣如果跨境使用發(fā)展到一定階段的時候，自然會產(chǎn)生一種需求，這種需求就是人民幣需要逐步的、有序的走向資本項目可兌換。

中國在1996年已經(jīng)宣布實現(xiàn)了人民幣在經(jīng)常項目上的可兌換，接下來會面對資本項目的可兌換，這是一個中長期的發(fā)展進程，既帶來很多新的機遇，也帶來很多新的問題需要我們?nèi)ビ懻?。從人民銀行來說，歡迎這方面討論的意見和建議，以及應(yīng)對潛在問題的對策。同時，我們相信一定會對上海國際金融中心建設(shè)帶來新的機遇、帶來新的發(fā)展。

我借此向大家介紹這幾個供討論的內(nèi)容，講得不對的地方請批評指正，謝謝大家。（來源：中國人民銀行網(wǎng)站）