第一篇：金融支持實體經(jīng)濟(jì)問題研究

金融支持實體經(jīng)濟(jì)問題研究

北京東路支行萬義豪

作為一國經(jīng)濟(jì)的核心內(nèi)容,實體經(jīng)濟(jì)是一國經(jīng)濟(jì)的立身之本,也是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的堅實基礎(chǔ)。結(jié)合當(dāng)前我國“穩(wěn)增長、擴(kuò)內(nèi)需、控物價”的宏觀政策目標(biāo),發(fā)展實體經(jīng)濟(jì)更可以成為“穩(wěn)增長”的關(guān)鍵突破點(diǎn)。

實踐證明,自國際金融危機(jī)爆發(fā)以來,我國便有效地支持了實體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展,金融業(yè)在其中更發(fā)揮了重要作用,這使人們愈發(fā)認(rèn)識到實體經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展離不開金融的支持。但我們也注意到,在復(fù)雜多變的外部環(huán)境下,金融如何支持實體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展仍是一個難題。

一、實體經(jīng)濟(jì)應(yīng)如何界定

什么是實體經(jīng)濟(jì)?銀行業(yè)改革與發(fā)展研究中心主任王勇認(rèn)為,實體經(jīng)濟(jì)一定是有投入和產(chǎn)出的,簡單來說就是做實業(yè)的。新華社世界問題研究中心研究員李長久也曾公開表示,實體經(jīng)濟(jì)是指物質(zhì)產(chǎn)品、精神產(chǎn)品的生產(chǎn)、銷售及提供相關(guān)服務(wù)的經(jīng)濟(jì)活動。國務(wù)院發(fā)展研究中心金融研究所副所長巴曙松則認(rèn)為,實體經(jīng)濟(jì)的投資主體是基礎(chǔ)設(shè)施、房地產(chǎn)、制造業(yè)。雖然上述專家對實體經(jīng)濟(jì)的表述有所不同,但對能夠生產(chǎn)實物的農(nóng)業(yè)和制造業(yè)是實體經(jīng)濟(jì)的判斷都確定無疑,而對在很多經(jīng)濟(jì)體中占GDP大部分的服務(wù)業(yè)、特別是服務(wù)業(yè)中的金融業(yè)是否屬于實體經(jīng)濟(jì)的認(rèn)識卻存在分歧。記者在采訪中了解到,服務(wù)業(yè)特別是金融業(yè)就是虛擬經(jīng)濟(jì)的觀點(diǎn)更被很多人認(rèn)同。

4年前國際金融危機(jī)讓人們認(rèn)識到,一方面,虛擬經(jīng)濟(jì)脫離實體經(jīng)濟(jì)的過度膨脹,導(dǎo)致了實體經(jīng)濟(jì)的衰退;另一方面,由于虛擬經(jīng)濟(jì)拉動經(jīng)濟(jì)增長的模式并不能長久,社會各個層次已對其加強(qiáng)了警惕和限制。

從目前我國實際情況來看,虛擬經(jīng)濟(jì)的危害性也逐漸顯現(xiàn)。近幾年,房地產(chǎn)業(yè)、銀行理財以及信托投資等非實業(yè)領(lǐng)域吸引了大量資本的進(jìn)入,并使得一些地方和企業(yè)出現(xiàn)了實體經(jīng)濟(jì)“去實業(yè)”跡象,致使我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展出現(xiàn)了不平衡、不協(xié)調(diào)、不可持續(xù)的矛盾和問題。為此,中央采取諸多手段進(jìn)行調(diào)控。

有專家就表示,金融市場和各種金融工具的存在為經(jīng)濟(jì)活動提供了必要的流動性支持,使得人們或企業(yè)可以更好地安排生產(chǎn)和消費(fèi)活動,從而提高了資源配置的效率。央行行長周小川近日也表示,有人認(rèn)為金融業(yè)和金融市場就是虛擬經(jīng)濟(jì),制造業(yè)和其它類型的服務(wù)業(yè)就是實體經(jīng)濟(jì),似乎金融活動總體而言是虛擬的,與實體經(jīng)濟(jì)關(guān)系不大。我認(rèn)為,這樣的理解是不對的王勇則認(rèn)為,當(dāng)下銀行的信貸結(jié)構(gòu)不斷優(yōu)化,信貸支持不斷投向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì),實體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展中也有金融業(yè)貢獻(xiàn)在里面,不能抹煞這一成績。

二、金融業(yè)應(yīng)如何支持實體經(jīng)濟(jì)

近日,國務(wù)院總理溫家寶來到江蘇省常熟、昆山和蘇州工業(yè)園區(qū),深入生產(chǎn)企業(yè)、科研單位、金融機(jī)構(gòu)、服裝交易市場,就當(dāng)前經(jīng)濟(jì)運(yùn)行及走勢進(jìn)行調(diào)研。他強(qiáng)調(diào),支持實體經(jīng)濟(jì),銀行要拿出更具體措施。周小川和銀監(jiān)會主席尚福林近日也反復(fù)強(qiáng)調(diào)了金融支持實體經(jīng)濟(jì)的重要性。那么金融業(yè)應(yīng)如何支持實體經(jīng)濟(jì)?

首先,信貸資金投向注意向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)引導(dǎo)。從目前情況來看,金融業(yè)在國家宏觀政策的指引下服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的意識和力度都有所提高。在提高的同時,信貸結(jié)構(gòu)也得以優(yōu)化,社會經(jīng)濟(jì)

重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié),特別是“三農(nóng)”、中小企業(yè)、保障性住房的支持力度出現(xiàn)大幅度提高。例如,記者從建設(shè)銀行東莞分行獲悉,該行今年在資源配置上優(yōu)先向中小企業(yè)傾斜,在確保新增企業(yè)貸款規(guī)模不少于40%的比例用于中小企業(yè)的同時,還進(jìn)一步釋放存量信貸規(guī)模,優(yōu)先支持中小企業(yè)發(fā)展。

其次,在金融產(chǎn)品的設(shè)計上應(yīng)更貼近實體經(jīng)濟(jì)的需求。為解決小微企業(yè)有效抵押物不足、風(fēng)險較高問題,很多金融機(jī)構(gòu)除了推出傳統(tǒng)的抵押、質(zhì)押、擔(dān)保三大塊傳統(tǒng)產(chǎn)品外,還開發(fā)了諸如專利權(quán)質(zhì)押貸款、小額無抵押貸款、聯(lián)保聯(lián)貸貸款等金融產(chǎn)品,有效地滿足了小微企業(yè)的信貸需求。建行東莞分行相關(guān)負(fù)責(zé)人就表示,結(jié)合市場特點(diǎn)和需求,該行就推出專業(yè)市場助保類貸款、與“阿里巴巴”公司合作的電子商務(wù)貸款等金融產(chǎn)品。

再次,除了傳統(tǒng)的金融工具和產(chǎn)品要著眼于服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)外,還要考慮金融衍生產(chǎn)品的設(shè)計和發(fā)展,其目的也是要強(qiáng)調(diào)衍生產(chǎn)品應(yīng)該主要著眼于服務(wù)實體經(jīng)濟(jì),對實體經(jīng)濟(jì)有用。王勇認(rèn)為,國際金融危機(jī)后,人們認(rèn)識到確實有一些衍生產(chǎn)品的發(fā)展有些失控,并認(rèn)為衍生品是不好的。其實衍生品設(shè)計的初衷是為了企業(yè)“避險”,可在風(fēng)險管理方面起到一定作用,只是后來衍生品被炒作,形成泡沫,背離了當(dāng)初這一目的,因此發(fā)展衍生品要牢記最初的目的,不能偏離,只有這樣才能對實體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展起到一定積極作用。

最后,對于金融社會來講,要保持金融系統(tǒng)向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)提供服務(wù)的主動性。只有金融機(jī)構(gòu)能夠看到為實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)的時候得到收入、得到利潤,能夠充實自己,才會心甘情愿地投入。商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)都有相當(dāng)強(qiáng)的獲取利潤的動機(jī),作為企業(yè),特別是上市的企業(yè)來說,首先是要保證企業(yè)股東的利益,其次,也要考慮經(jīng)營的連續(xù)性。

此外,金融機(jī)構(gòu)在支持實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的同時,也要注意風(fēng)險的防范,溫家寶就指出,金融機(jī)構(gòu)有兩個任務(wù)。一是為企業(yè)克服困難主動服務(wù),二是為控制資產(chǎn)泡沫、防范風(fēng)險而加強(qiáng)管理。這兩個任務(wù)互相關(guān)聯(lián)。銀行要樹立防范風(fēng)險的意識、發(fā)揚(yáng)主動服務(wù)的精神。

三、金融應(yīng)支持哪些實體經(jīng)濟(jì)

金融支持實體經(jīng)濟(jì),并非對所有實體經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域都進(jìn)行支持。12月15日,中央經(jīng)濟(jì)工作會議提出,財政政策和信貸政策都要注重加強(qiáng)與產(chǎn)業(yè)政策的協(xié)調(diào)和配合,充分體現(xiàn)分類指導(dǎo)、有扶有控,繼續(xù)加大對“三農(nóng)”、保障性住房、社會事業(yè)等領(lǐng)域的投入,繼續(xù)支持欠發(fā)達(dá)地區(qū)、科技創(chuàng)新、節(jié)能環(huán)保、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、國家重大基礎(chǔ)設(shè)施在建和續(xù)建項目、企業(yè)技術(shù)改造等。這給信貸“有扶有控”定了方向。分析人士稱,“扶”體現(xiàn)在加大對結(jié)構(gòu)調(diào)整特別是農(nóng)業(yè)、小企業(yè)的信貸支持,重點(diǎn)支持符合產(chǎn)業(yè)政策的中小企業(yè),支持民生工程尤其是保障性安居工程;“控”體現(xiàn)在嚴(yán)格控制對高耗能、高排放行業(yè)和產(chǎn)能過剩行業(yè)的貸款,在“有扶有控”的指導(dǎo)下,加強(qiáng)信貸政策與產(chǎn)業(yè)政策的協(xié)調(diào)配合。

當(dāng)前,國際、國內(nèi)經(jīng)濟(jì)形勢出現(xiàn)了更多的新情況新變化。我國勞動力的低成本優(yōu)勢隨著各種資源的約束及成本的上升已經(jīng)受到嚴(yán)重挑戰(zhàn),產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型勢在必行,而縱觀全球,越多越多的國家,把綠色、低碳等新興能源領(lǐng)域作為突破口,對其進(jìn)行創(chuàng)新發(fā)展,面對這樣的國際、國內(nèi)新形勢新挑戰(zhàn),金融業(yè)對實體經(jīng)濟(jì)支持領(lǐng)域的適時調(diào)整已經(jīng)成為當(dāng)務(wù)之急。部分產(chǎn)業(yè)“十二五”規(guī)劃的出臺,更進(jìn)一步指明了金融業(yè)應(yīng)支持的方向。今年作為“十二五”的開局之年,《服務(wù)貿(mào)易發(fā)展“十二五”規(guī)劃綱要》、《礦產(chǎn)資源節(jié)約與綜合利用“十二五”規(guī)劃》、《“十二五”墻體材料革新指導(dǎo)意見》、《“十二五”生物技術(shù)發(fā)展規(guī)劃》、《建材工業(yè)“十二五”發(fā)展規(guī)劃》國家級產(chǎn)業(yè)規(guī)劃于近期密集出臺,記者發(fā)現(xiàn),各個產(chǎn)業(yè)規(guī)劃均以“產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型”為主線,以拉動內(nèi)需、節(jié)能環(huán)保、綠色低碳、戰(zhàn)略新興為主要方向,這將成為金融業(yè)調(diào)整支持重點(diǎn)的最好依據(jù)。

值得注意的一點(diǎn)是,實體經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展離不開金融業(yè)的支持,而金融業(yè)自身的發(fā)展同樣

也需要有實體經(jīng)濟(jì)引導(dǎo),只有兩者結(jié)合在一起,相互促進(jìn)、共同發(fā)展,才能取得雙贏。過去的經(jīng)驗告訴我們,缺少金融支持的實體經(jīng)濟(jì),是無法獲得長足的發(fā)展的;而只看中短期暴利的金融業(yè),如失去了實體經(jīng)濟(jì)這塊“基石”,也會失去進(jìn)一步發(fā)展的動力。因此,只有在兩者的良性互動和親密無間的配合下,才會使我們的經(jīng)濟(jì)達(dá)到“穩(wěn)步增長”的預(yù)期目標(biāo)。所以,我們不應(yīng)僅將目光集中于金融如何為實體經(jīng)濟(jì)提供支持,更應(yīng)關(guān)注實體經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展對金融業(yè)的積極促進(jìn)作用。

四、金融支持實體經(jīng)濟(jì)應(yīng)該注意的問題

1、國際金融危機(jī)的經(jīng)驗教訓(xùn)之一是要注重發(fā)展實體經(jīng)濟(jì)

這一輪國際金融危機(jī)給我們帶來很多教訓(xùn)。危機(jī)的發(fā)生是從金融業(yè)開始的，金融業(yè)出了很大的問題，而當(dāng)時的實體經(jīng)濟(jì)好像沒有發(fā)生大的問題，因此人們感覺是金融業(yè)的問題拖累了整個經(jīng)濟(jì)，拖累了實體經(jīng)濟(jì)。不僅如此，在危機(jī)發(fā)生后，各國都在克服金融危機(jī)、爭取經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇，但由于金融體系受到危機(jī)沖擊比較大，資產(chǎn)負(fù)債表不健康，給實體經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇所能提供的支持力度不足，也受到了很多批評。為此，國際上很多聲音強(qiáng)調(diào)，要更加注重發(fā)展實體經(jīng)濟(jì)，這和我國當(dāng)前的政策導(dǎo)向是一致的。這里面一方面包含了對于金融部門要加強(qiáng)監(jiān)管的要求，另一方面強(qiáng)調(diào)了要注重和增強(qiáng)實體經(jīng)濟(jì)競爭力。一些發(fā)達(dá)國家也注意到，在最近若干年其制造業(yè)和其他實體經(jīng)濟(jì)部門的競爭力在減弱，并明確提出要提高這方面的競爭力。這里我想強(qiáng)調(diào)一下我們所說的實體經(jīng)濟(jì)的含義。既然強(qiáng)調(diào)把發(fā)展實體經(jīng)濟(jì)作為國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的堅實基礎(chǔ)，就需要對什么是實體經(jīng)濟(jì)、什么不是實體經(jīng)濟(jì)作出區(qū)分。我感覺這個題目還是要做一些研究的，需要進(jìn)行討論，以便大家能夠進(jìn)一步提高認(rèn)識、統(tǒng)一認(rèn)識。這一概念需要進(jìn)一步精確化。實體經(jīng)濟(jì)的英文翻譯是“real economy”，應(yīng)不僅包括生產(chǎn)實物的農(nóng)業(yè)和制造業(yè)，也包括服務(wù)業(yè)。尤其是在中國，過去我國實施計劃經(jīng)濟(jì)時強(qiáng)調(diào)物質(zhì)生產(chǎn)，這當(dāng)然是實體經(jīng)濟(jì)，但不能把實體經(jīng)濟(jì)視為物質(zhì)經(jīng)濟(jì)，只強(qiáng)調(diào)看得見、摸得著的產(chǎn)品或商品，而忽視服務(wù)業(yè)。現(xiàn)在服務(wù)業(yè)在很多經(jīng)濟(jì)體中占了GDP的大部分，服務(wù)業(yè)除了個別的例外，大多屬于實體經(jīng)濟(jì)。

2、如何對金融產(chǎn)品是否主要服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)作出判斷

關(guān)于金融業(yè)支持實體經(jīng)濟(jì)的問題，若干年以前也有過相關(guān)的討論，談到實體經(jīng)濟(jì)就討論作為其對立面的虛擬經(jīng)濟(jì)，討論虛擬經(jīng)濟(jì)和實體經(jīng)濟(jì)的關(guān)系問題。實際上當(dāng)時也沒有得出明確的結(jié)論。一度曾有簡單化的理解，認(rèn)為金融業(yè)和金融市場就是虛擬經(jīng)濟(jì)，制造業(yè)和其他類別服務(wù)業(yè)就是實體經(jīng)濟(jì)，似乎金融活動總體而言是虛擬的，與實際經(jīng)濟(jì)關(guān)系不大。我認(rèn)為，這樣的理解是不對的。金融業(yè)中有一些服務(wù)是直接作用于實體經(jīng)濟(jì)，為實體經(jīng)濟(jì)進(jìn)行融資，比如銀行貸款，以及生產(chǎn)型企業(yè)發(fā)行債券、股票進(jìn)行融資，在此融資過程中，金融部門能夠把其他實體（企業(yè)和個人）的儲蓄動員起來，為企業(yè)提供融資，直接支持了實體經(jīng)濟(jì)主體的各種經(jīng)營活動，如提供流動資金、支持研發(fā)和投資等，應(yīng)該說這是屬于實體經(jīng)濟(jì)的范疇。當(dāng)然，金融產(chǎn)品也有一些基本上在金融業(yè)內(nèi)部自我循環(huán)的內(nèi)容，對實體經(jīng)濟(jì)不怎么相關(guān)。這也涉及到對金融產(chǎn)品或金融工具的劃分問題，我們需要作出判斷：哪些金融工具更多地用來支持實體經(jīng)濟(jì)，哪些可能會脫離實體經(jīng)濟(jì)、更多地是出于金融交易的需要?？梢?，這里面有個概念問題。要做出必要的區(qū)分，需要進(jìn)行研究和討論。對于加強(qiáng)監(jiān)管而言，也有同樣的問題，強(qiáng)調(diào)金融支持實體經(jīng)濟(jì)就要明確支持哪些金融市場板塊和金融市場工具的發(fā)展。

3、正面的判斷

從去年開始，在我國經(jīng)濟(jì)金融工作有一個新的提法，就是我們不再像過去那樣，把每年的年度新增貸款總量作為宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控的一個最重要的數(shù)據(jù)（indicator），而是提出了社會融資總規(guī)模的概念，并把它作為一個更全面的重要數(shù)據(jù)。關(guān)于社會融資總規(guī)模，比較嚴(yán)格的定義可能偏學(xué)術(shù)化一點(diǎn)，簡單而言，就是在整個年度經(jīng)濟(jì)的融資活動中，通過金融部門向非金融部門提供的資金總量，這里所謂的非金融部門是指實體經(jīng)濟(jì)。在統(tǒng)計過程中，首先是金融部門之間的融資被扣除了，這是因為金融機(jī)構(gòu)相互間的融資活動比較復(fù)雜，往往是不直接服務(wù)于實體經(jīng)濟(jì)的；而且金融機(jī)構(gòu)相互間的融資非常頻繁，容易被重復(fù)計算，為此只計算金融部門向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)提供的融資。其次是沒有通過金融中介進(jìn)行的融資活動，比如民間的融資行為，包括個人與個人直接通過合同方式的融資活動等被扣除了。

社會融資總規(guī)模的概念是2010年中央經(jīng)濟(jì)工作會議提出來的。之所以提出這個概念，應(yīng)該說也是基于當(dāng)時我們已開始意識到，需要了解全社會融資中用于支持實體經(jīng)濟(jì)的總量，實際上已經(jīng)埋下了金融要注重服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的伏筆。同時也要看到，社會融資確實已是越來越多元化，銀行貸款在社會融資規(guī)模中占的比重已在縮小，這也是金融市場深化和金融工具發(fā)展的結(jié)果。在這種情況下，如果還是只限于觀察貸款總規(guī)模，恐怕就不全面，而是要更多地把股票融資、債券融資、保險理賠、商業(yè)票據(jù)、信托、委托、金融租賃等各種融資活動匯總加以觀察和分析。總體看，銀行貸款在社會融資總規(guī)模中的占比已低于60%，其他各種方式的融資活動占比超過40%。在統(tǒng)計中用的都是流量，也就是新增量的概念，如企業(yè)發(fā)行債券融資過程中，既有新發(fā)行的債，同時也有到期償還的，納入社會融資總量統(tǒng)計的是企業(yè)新增發(fā)債的數(shù)量。

按照上面的思路從正面就金融活動中哪些是為實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)作出判斷時，既有在概念上需要加以明確的內(nèi)容，也有在數(shù)字上進(jìn)行定量確定的問題。

4、反面的判斷

另一種辦法是從反面來判斷哪些是脫離實體經(jīng)濟(jì)的金融活動。當(dāng)然，要斷定某種金融活動不是主要為實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)的也不容易，可能多數(shù)金融界的機(jī)構(gòu)和從業(yè)者都會強(qiáng)調(diào)，他們所進(jìn)行的金融活動是對國民經(jīng)濟(jì)非常有益的。

應(yīng)該說，金融業(yè)內(nèi)部相互之間的融資活動中，相當(dāng)一部分是正常的活動，是為了金融業(yè)更好發(fā)揮作用、更好地服務(wù)于實體經(jīng)濟(jì)，但確實也有一部分是單純的內(nèi)部自我循環(huán)，從中賺錢，甚至是金融業(yè)賺非金融業(yè)的錢。由于非金融部門往往對復(fù)雜金融產(chǎn)品的知識不夠，金融業(yè)比較容易通過這些復(fù)雜金融產(chǎn)品的技術(shù)性交易賺取非金融部門的錢。這容易引起社會上的不滿，尤其是這次金融危機(jī)后，我們看到了全球范圍內(nèi)有很多不滿。當(dāng)然，在劃分時往往很難有特別明確的界限，有一些金融產(chǎn)品一開始時是較多服務(wù)于實體經(jīng)濟(jì)的，比說擔(dān)保債務(wù)憑證（CDO），最初設(shè)計時在一定程度上有助于服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的融資，但發(fā)展到CDO平方時，為實體經(jīng)濟(jì)的服務(wù)程度可能就少了一半，進(jìn)一步發(fā)展到CDO三次方時，為實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)的程度可能更少了。也就是說，某些金融衍生產(chǎn)品的內(nèi)向式衍生發(fā)展，可能會導(dǎo)致其距離為實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)的目標(biāo)越來越遠(yuǎn)。

在實際作出判斷時，一刀切的劃分可能也不太容易。為此，可以考慮從實體經(jīng)濟(jì)部門是否關(guān)心某種金融產(chǎn)品來進(jìn)行判斷。如果對某種金融產(chǎn)品，只有金融部門和金融市場的交易員予以關(guān)心，實體部門不關(guān)心，甚至看不太懂，這種金融產(chǎn)品可能就距離實體經(jīng)濟(jì)比較遠(yuǎn)了?，F(xiàn)在有一些金融業(yè)的CEO也在抱怨，說金融市場產(chǎn)品太多了，很多都不懂。所謂不懂，一方面是不知道這些產(chǎn)品是用來干什么的，另一方面也不知道如何進(jìn)行風(fēng)險控制。對于這類金融產(chǎn)品，可能就需要打問號。要強(qiáng)調(diào)的是，需要從反面對金融產(chǎn)品或金融工具是否主要服務(wù)于實體經(jīng)濟(jì)作出判斷，但如何得出結(jié)論，目前還需要研究和探討。

5、預(yù)防高頻交易

隨著技術(shù)的發(fā)展，出現(xiàn)了很多新的機(jī)會，如技術(shù)上能夠產(chǎn)生很多高頻的交易，這些交易越來越計算機(jī)化，很大程度上超出了普通投資者和交易員所能掌控的速度，越來越多地體現(xiàn)為程序交易（program trading）。對此，也需要結(jié)合服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的目標(biāo)作出判斷和把握。在一些科幻電影中，很多是講未來人類和機(jī)器人打仗，而且往往是講人類斗不過機(jī)器人。當(dāng)然這是科幻性的，我們也并不太在意。但在金融市場中，確實有一些交易人類已經(jīng)比不過計算機(jī)，計算機(jī)所做的交易占比也越來越高。這是因為計算機(jī)在處理信息的速度和能力、反應(yīng)速度和交易速度等方面，都超過人類。除了速度優(yōu)勢以外，還涉及到人工智能。過去很多人并沒有認(rèn)識到人工智能有那么厲害，認(rèn)為其畢竟只是模仿人類。但隨著技術(shù)的發(fā)展，人工智能發(fā)展了機(jī)器的自學(xué)習(xí)能力，并相互加強(qiáng)。過去我們不擔(dān)心人類下國際象棋會輸給計算機(jī)，但忽然就有一天國際象棋的世界冠軍開始下不過計算機(jī)，且今后也不再有可能收復(fù)失地了。人們比較擔(dān)心一些高頻交易容易脫離經(jīng)濟(jì)基本面，脫離實體經(jīng)濟(jì)。為什么？絕大多數(shù)依靠技術(shù)發(fā)展起來的這些高頻率交易，其優(yōu)勢就是反應(yīng)快，多數(shù)都在做趨勢性交易，因此往往并不關(guān)心產(chǎn)品背后的基本面是什么。比如對某種債券或股票或其衍生品，高頻交易更多地著眼于趨勢和技術(shù)分析并通過程序性交易獲取短期收益，至于發(fā)行企業(yè)的基本面怎樣、未來前景如何，則難以關(guān)心。

總體而言，金融交易的頻率應(yīng)該與其對應(yīng)的基本面變化的頻率大體有所配合。比如對一個農(nóng)產(chǎn)品而言，通常體現(xiàn)為一個種植周期，當(dāng)然也可能與氣候條件、自然災(zāi)害、農(nóng)機(jī)化肥投入等很多因素有關(guān)，但是總體而言是按大體穩(wěn)定的種植季形成產(chǎn)出的，不會出現(xiàn)比一個種植季短得多的時間內(nèi)發(fā)生劇烈供求波動的情況。工業(yè)企業(yè)也類似，企業(yè)生產(chǎn)往往也是比較復(fù)雜的，可能與研發(fā)、原材料供給、市場需求等很多因素有關(guān)系，但企業(yè)的生產(chǎn)、銷售、盈利等變化通常也有其固有的周期。當(dāng)然不排除突發(fā)事件、自然災(zāi)害甚至軍事沖突等可能帶來的突變，對于突變自然有應(yīng)付突變的方式方法，但總體而言還是有比較規(guī)律的頻率或波長，生產(chǎn)經(jīng)營活動的變化主要還是圍繞著正常的周期性規(guī)律進(jìn)行。

對于金融交易方式，如果金融市場交易出現(xiàn)非常高頻的成分，且上下變化幅度相當(dāng)大，就可能是脫離了實體經(jīng)濟(jì)變化的波長或頻率，可能主要服務(wù)于金融投機(jī)，甚至被機(jī)器交易所支配。當(dāng)金融交易頻率高出有關(guān)經(jīng)濟(jì)實體基本面變化頻率的很多倍，甚至好幾十倍的時候，就要對這種產(chǎn)品及其交易打一個問號，要注意審查，看看這個產(chǎn)品及其交易是不是脫離了實體經(jīng)濟(jì)。

6、強(qiáng)調(diào)金融產(chǎn)品在設(shè)計時就應(yīng)服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)

除了傳統(tǒng)的金融工具和產(chǎn)品要著眼于服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)，還有一點(diǎn)就是要考慮金融衍生產(chǎn)品的設(shè)計和發(fā)展。這次國際金融危機(jī)后，人們已認(rèn)識到確實有一些衍生產(chǎn)品的發(fā)展有些失控，因此G20會議、金融穩(wěn)定理事會（FSB）、巴塞爾銀行監(jiān)管委員會（BCBS）等國際組織和各國金融當(dāng)局已在金融衍生產(chǎn)品的發(fā)展、衍生產(chǎn)品的集中清算，以及對衍生產(chǎn)品交易的資本要求等方面，提出了改革的要求。總體而言，一方面是加強(qiáng)控制衍生產(chǎn)品的風(fēng)險，另一方面則強(qiáng)調(diào)衍生產(chǎn)品應(yīng)該主要著眼于服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)，對實體經(jīng)濟(jì)有用。

在對金融產(chǎn)品及交易方式是否主要服務(wù)于實體經(jīng)濟(jì)、還是脫離了實體經(jīng)濟(jì)作出討論后，還要進(jìn)一步考慮，如何在金融業(yè)的發(fā)展動機(jī)上更注重服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)。限于時間，我不再展開講，這里想強(qiáng)調(diào)一下，金融工程學(xué)在產(chǎn)品設(shè)計時就應(yīng)強(qiáng)調(diào)服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)。

金融工程現(xiàn)在已成為了專門的學(xué)科，從出發(fā)點(diǎn)來講這是很好的學(xué)科，可以幫助人們設(shè)計金融產(chǎn)品更好地為客戶服務(wù)，但也有一些單純?yōu)榇黉N、捕捉套利機(jī)會、有利于程序交易、不利于保護(hù)投資者的傾向，趨于設(shè)計越來越復(fù)雜、并逐步脫離實體經(jīng)濟(jì)的金融產(chǎn)品與服務(wù)。在某些發(fā)達(dá)金融市場，人們批評金融衍生產(chǎn)品的過度開發(fā)，失去了控制。應(yīng)強(qiáng)調(diào)，在通過金融工程設(shè)計金融產(chǎn)品時，要考慮產(chǎn)品的實際資產(chǎn)（underline asset）背景，要有道德，要強(qiáng)調(diào)

為實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)。

7、辯證看待有效市場假設(shè)

我想提一下有效市場假設(shè)這個經(jīng)濟(jì)學(xué)議題。這次金融危機(jī)后，這是大家討論得比較多的話題。如果認(rèn)可有效市場假設(shè)，就會大致有這么一個概念：只要是基于競爭性市場的交易和定價，就應(yīng)該是有效促進(jìn)供求均衡的活動。

這次金融危機(jī)后，人們開始對有效市場假設(shè)提出質(zhì)疑，現(xiàn)在一些媒體也都注意到經(jīng)濟(jì)學(xué)家明斯基（Hyman Minsky），他有白俄羅斯血統(tǒng)，是美國一位很重要的經(jīng)濟(jì)學(xué)家。明斯基提出，典型的經(jīng)濟(jì)周期中，金融市場的脆弱性與投機(jī)性投資泡沫內(nèi)生于金融市場。也就是說，金融市場并不總是有效的，可能自身也會產(chǎn)生問題，并自我循環(huán)，導(dǎo)致危機(jī)。這就是所謂的明斯基“金融不穩(wěn)定假說”，它揭示了金融市場產(chǎn)生問題、不穩(wěn)定的內(nèi)在機(jī)制。此外，明斯基還提出了“明斯基時刻”（Minsky Moment），也就是資產(chǎn)價值崩潰、危機(jī)爆發(fā)的時刻，表示的是市場繁榮與衰退之間的轉(zhuǎn)折點(diǎn)。這些也與金融市場及其交易會脫離實體經(jīng)濟(jì)而自我循環(huán)、助長投機(jī)和泡沫有很大關(guān)系。

8、正確發(fā)揮風(fēng)險管理和價格發(fā)現(xiàn)功能

在與金融界討論時，有人強(qiáng)調(diào)認(rèn)為，盡管很多金融業(yè)內(nèi)部的有些交易表面上看起來是脫離實體經(jīng)濟(jì)的，但是這些交易提供了風(fēng)險管理和價格發(fā)現(xiàn)功能，因此也還是很有用的。確實，我們說風(fēng)險管理和價格發(fā)現(xiàn)是金融市場的一個很主要的功能，但并不是說不可以作出區(qū)分，應(yīng)該也可以大致劃出一個界限。

比如從風(fēng)險管理角度來說，如果金融產(chǎn)品有基礎(chǔ)資產(chǎn)或有真是交易背景，或者有一些衍生產(chǎn)品，間接與實體經(jīng)濟(jì)的資產(chǎn)或交易有明確關(guān)系，如對此基礎(chǔ)資產(chǎn)或其交易來進(jìn)行風(fēng)險管理，那就是直接或間接地服務(wù)于實體經(jīng)濟(jì)了。但另有一些金融產(chǎn)品，實際上只為金融機(jī)構(gòu)自身的投機(jī)風(fēng)險和高杠桿融資提供服務(wù)，或只為其交易部門自身服務(wù)，就可能脫離了實體經(jīng)濟(jì)的需要。我們往往看到的就是價格無緣無故的大起大落，從實體經(jīng)濟(jì)角度無法作出解釋。大家知道，這些年交易部門自身膨脹很厲害，有可能就與脫離實體經(jīng)濟(jì)有關(guān)。

從價格發(fā)現(xiàn)角度來說，按照有效市場假設(shè)，金融市場只要是充分競爭，總能發(fā)現(xiàn)合理的價格。但事實情況也往往有悖論，例如，一個產(chǎn)品在其整個生命周期中，所涉及的實體經(jīng)濟(jì)還沒有發(fā)生什么變化，但卻在金融市場上出現(xiàn)高頻率的大起大落。究竟什么樣的價格水平是合理的？如果說波峰時的價格是合理的，說明前幾天在波谷時市場未正確發(fā)現(xiàn)價格；反之，如果說波谷時的價格是合理的，說明前幾天在波峰時市場未正確發(fā)現(xiàn)價格?？梢姡m然價格發(fā)現(xiàn)是個重要功能，但不宜脫離實體經(jīng)濟(jì)去鼓吹，從明斯基假設(shè)出發(fā)，市場的價格發(fā)現(xiàn)功能并不那么健全。

為此，要防止風(fēng)險管理與價格發(fā)現(xiàn)變成市場過度投機(jī)和產(chǎn)生過度波動的借口，需要大致畫一個界限。所有這些工作都聯(lián)系到監(jiān)管，通過加強(qiáng)監(jiān)管來限制金融市場中可能發(fā)生不良現(xiàn)象，同時支持金融市場更好為實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)。

最后總結(jié)一下，我們要落實中央經(jīng)濟(jì)工作會議提出的若干要點(diǎn)，有很多認(rèn)識問題需要進(jìn)一步研究討論，從而為金融支持實體經(jīng)濟(jì)作為國民經(jīng)濟(jì)的堅實基礎(chǔ)厘清思路。從中央銀行的角度來說，除了剛才提到的關(guān)于社會融資總規(guī)模概念的建立和逐步完善，還有很多方面要付出更大的努力、開展更多的工作，來落實中央經(jīng)濟(jì)工作會議的精神，努力做好明年的金融工作。

第二篇：金融支持實體經(jīng)濟(jì)政策落實情況

金融支持實體經(jīng)濟(jì)特別是小微企業(yè)和“三農(nóng)”的政策措施落實情況

中國人民銀行于今年4月25日起下調(diào)縣域農(nóng)村商業(yè)銀行存款準(zhǔn)備金率2個百分點(diǎn)，下調(diào)縣域農(nóng)村合作銀行人民幣存款準(zhǔn)備金率0.5個百分點(diǎn)，引導(dǎo)信貸資源支持“三農(nóng)”。另外，中國人民銀行決定從2014年6月16日起，對符合審慎經(jīng)營要求且“三農(nóng)”和小微企業(yè)貸款達(dá)到一定比例的商業(yè)銀行下調(diào)人民幣存款準(zhǔn)備金率0.5個百分點(diǎn)。落實過程中，一是全力滿足小微企業(yè)信貸需求。人民銀行***支行制定印發(fā)了《***金融部門踐行群眾路線開展“走轉(zhuǎn)改”活動實施意見》（*銀發(fā)?2014?7號），將小微企業(yè)金融服務(wù)列入重點(diǎn)走訪內(nèi)容，要求轄區(qū)金融機(jī)構(gòu)加大對新興型、傳統(tǒng)型、品牌型、民生型、涉外型小微企業(yè)的信貸支持力度，確保完成“兩個不低于”任務(wù)目標(biāo)。1-8月份，全縣小微企業(yè)貸款增量超過去年同期水平，增幅分別高出全部貸款增長5.4個百分點(diǎn)。二是著力提升城鄉(xiāng)金融服務(wù)均等化水平。推廣布放網(wǎng)上銀行、POS機(jī)、自助終端、電話銀行等各種非現(xiàn)金支付機(jī)具，引導(dǎo)廣大農(nóng)村居民養(yǎng)成科學(xué)的支付結(jié)算習(xí)慣，截至目前，全縣641個行政村已全部建立農(nóng)村支付結(jié)算服務(wù)點(diǎn)，布放自助機(jī)具384臺，實現(xiàn)了金融自助設(shè)備和銀行卡助農(nóng)取款服務(wù)“村村通、全覆蓋”。三是積極致力于民生改善。加強(qiáng)與財政、勞動保障部門配合，扎實推進(jìn)金融幫困扶弱工作，下崗失業(yè)人員政策性小額擔(dān)保貸款基金增加到1206萬元，貸款對象由下崗失業(yè)人員擴(kuò)大到農(nóng)村婦女、返鄉(xiāng)農(nóng)民工、復(fù)轉(zhuǎn)軍人、殘疾人、大中專畢業(yè)生、大學(xué)生村官等弱勢群體，承貸銀行發(fā)展到兩家，1-8月份發(fā)放政策性小額擔(dān)保貸款776萬元，在幫助弱勢群體成功創(chuàng)業(yè)的同時，帶動1044名城鄉(xiāng)居民實現(xiàn)本地就業(yè)。四是以金融創(chuàng)新力促融資便利化。推出“集成化營銷，網(wǎng)格化管理”產(chǎn)品新模式，著力開展龍頭企業(yè)擔(dān)保、專業(yè)合作社社員互保、保險機(jī)構(gòu)承保等業(yè)務(wù)，為特色農(nóng)業(yè)提供“保姆式”定制服務(wù)。信用聯(lián)社全市率先成立生態(tài)農(nóng)業(yè)貸款審查中心，形成了制度化、流程化、一體化運(yùn)作格局，在有效防控風(fēng)險的同時，貸款審批時間較往常縮短2-3個工作日。縣農(nóng)行、郵儲銀行推出了能效融資、專利權(quán)質(zhì)押、技改貼息等綠色信貸產(chǎn)品，**銀行***支行創(chuàng)新有機(jī)農(nóng)產(chǎn)品倉單質(zhì)押第三方監(jiān)管信貸業(yè)務(wù)，將大蒜、圓蔥、棉花等特色農(nóng)產(chǎn)品納入抵押范圍，在產(chǎn)業(yè)集群上、中、下游之間建立起全覆蓋的融資鏈條，為加工倉儲企業(yè)打開了便捷融資之門，加速了產(chǎn)業(yè)集群與金融資本的有效對接。

中國人民銀行***支行 2014年*月*日

第三篇：召開金融支持實體經(jīng)濟(jì)新聞發(fā)布會

召開金融支持實體經(jīng)濟(jì)新聞發(fā)布會

一、中國寧波網(wǎng)記者問：召開金融支持實體經(jīng)濟(jì)新聞發(fā)布會暨“金融支持實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)年”活動啟動儀式的背景和意義是什么？

人民銀行寧波市中心支行領(lǐng)導(dǎo)答：去年年底和今年年初召開的中央經(jīng)濟(jì)工作會議、全國金融工作會議和人民銀行工作會議都重點(diǎn)強(qiáng)調(diào)了要堅持金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的本質(zhì)要求，牢牢把握實體經(jīng)濟(jì)這一堅實基礎(chǔ)。在1月召開的全市經(jīng)濟(jì)工作會議上，市委書記王輝忠對做好今年經(jīng)濟(jì)工作，牢固樹立“實業(yè)興市”理念，做大做強(qiáng)實體經(jīng)濟(jì)提出了具體要求。3月1日，市政府召開了全市推動金融支持實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展動員大會，做出了具體工作部署。

為進(jìn)一步貫徹落實中央和市委市政府的工作要求，充分發(fā)揮金融對寧波市“六個加快”戰(zhàn)略實施、經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級、發(fā)展方式轉(zhuǎn)變的推動作用，更好地支持寧波市實體經(jīng)濟(jì)持續(xù)向好發(fā)展，我中心支行通過深入的政策學(xué)習(xí)和扎實的調(diào)查研究，明確了金融支持實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的政策重點(diǎn)。不久前，我中心支行出臺了《關(guān)于加強(qiáng)和改進(jìn)金融服務(wù) 支持實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的指導(dǎo)意見》，并決定在全市金融系統(tǒng)開展“金融支持實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)年”活動。今天，我中心支行組織全市各金融機(jī)構(gòu)在此召開金融支持實體經(jīng)濟(jì)發(fā)布會暨“金融支持實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)年”活動啟動儀式，目的是營造金融支持實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的良好氛圍，并通過新聞媒體來向社會做出公開承諾和表態(tài)，接受公眾的監(jiān)督。

二、中國寧波網(wǎng)記者問：今年以來，央行在金融支持實體經(jīng)濟(jì)方面已經(jīng)采取了哪些措施？

人民銀行寧波市中心支行領(lǐng)導(dǎo)答：一是密集調(diào)研，廣泛走訪，做到集思廣益、心中有數(shù)。從年初起我中心支行開展了一系列的理論學(xué)習(xí)和實地調(diào)研，行黨委班子成員分別牽頭，到部分金融機(jī)構(gòu)、眾多中小企業(yè)和市有關(guān)經(jīng)濟(jì)管理部門密集開展了現(xiàn)場調(diào)研和走訪10余次，而且把到企業(yè)現(xiàn)場調(diào)研作為黨委中心組的專題學(xué)習(xí)內(nèi)容，深化了思想認(rèn)識，加強(qiáng)了與實體經(jīng)濟(jì)主體和部門的交流與溝通，廣泛聽取了意見建議。同時，在調(diào)查中同步開展已有政策的宣傳和解讀，幫助企業(yè)更好地理解和運(yùn)用了各項政策。

二是明確重點(diǎn)，細(xì)化要求，出臺具體指導(dǎo)措施。在前期深入調(diào)研、廣泛征求意見和多次討論醞釀之后，2月15日，我中心支行出臺了《關(guān)于加強(qiáng)和改進(jìn)金融服務(wù)支持實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的指導(dǎo)意見》，向轄內(nèi)人民銀行各縣(市、區(qū))支行、各金融機(jī)構(gòu)印發(fā)，明確了金融支持實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的工作重點(diǎn)，細(xì)化了工作要求。

三是溝通匯報，出謀劃策，取得地方黨政支持。針對今年的經(jīng)濟(jì)金融形勢和金融工作要求，我中心支行分別向市委、市人大、市政府做了專題匯報，并在推動轄內(nèi)債務(wù)型融資工具發(fā)展等方面提出了意見和建議。這些工作和建議得到了市領(lǐng)導(dǎo)的肯定和采納，市委王輝忠書記、劉奇市長均做出了批示肯定，市人大常委會施孝國副主任認(rèn)為我中心支行迅速出臺了支持實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的指導(dǎo)意見，行動快、效率高、內(nèi)容實。目前，我們向市領(lǐng)導(dǎo)提出的意見和建議也得到了很好的采納和落實，部分已取得了實質(zhì)性進(jìn)展。

四是找準(zhǔn)載體，落實責(zé)任，凝聚金融合力。為了確保各項工作的有效落實，我們還組織開展“金融支持實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)年”活動。我中心支行成立了以“一把手”行長為組長的活動領(lǐng)導(dǎo)小組，人民銀行各縣(市、區(qū))支行和各金融機(jī)構(gòu)也建立了相應(yīng)的領(lǐng)導(dǎo)小組?；顒右浴昂粚崒嶓w經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)，提升金融服務(wù)水平，實現(xiàn)和諧共贏發(fā)展”為主題，圍繞“六個加快”重大項目、農(nóng)村金融產(chǎn)品和服務(wù)方式創(chuàng)新等內(nèi)容，組織全轄金融系統(tǒng)開展“金融進(jìn)村入企，一線解難創(chuàng)優(yōu)”等系列活動。通過“金融支持實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)年”活動，統(tǒng)一思想、協(xié)調(diào)大家的工作步調(diào)，為大家提供一個交流學(xué)習(xí)的平臺，形成一種爭先創(chuàng)優(yōu)的工作氛圍，也為我中心支行提供一個工作抓手，確保各項工作舉措的有效落實。

五是做好宣傳，營造氛圍，強(qiáng)化政策效果。我們今天舉辦新聞發(fā)布會和活動啟動儀式，既營造了良好的工作氛圍，也是我們的工作舉措之一。當(dāng)然，新聞發(fā)布會只是一種形式，關(guān)鍵還是要把工作做實、抓好。下步我們還要采取各種宣傳形式，讓社會更好地理解和運(yùn)用金融產(chǎn)品、金融服務(wù)。

三、中國寧波網(wǎng)記者問：《指導(dǎo)意見》主要有哪些特點(diǎn)？

人民銀行寧波市中心支行領(lǐng)導(dǎo)答：一是指導(dǎo)性強(qiáng)，體現(xiàn)“五個并重”：融資總量和結(jié)構(gòu)優(yōu)化并重，支持經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的轉(zhuǎn)變；重大項目建設(shè)和民生金融發(fā)展并重，促進(jìn)實現(xiàn)包容性增長；解決當(dāng)前問題和推動長遠(yuǎn)發(fā)展并重，著力推進(jìn)金融業(yè)轉(zhuǎn)型升級；推動發(fā)展和防范風(fēng)險并重，牢牢把握不發(fā)生金融風(fēng)險的底線；擴(kuò)大內(nèi)需和服務(wù)開放型經(jīng)濟(jì)發(fā)展并重，努力增強(qiáng)區(qū)域經(jīng)濟(jì)的競爭力。

二是目標(biāo)明確，力爭“三個快于”?！吨笇?dǎo)意見》對很多工作都提出了具體的工作目標(biāo)，明確了工作要求。例如，在信貸投放上，要求力爭做到“三個快于”：一是涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)涉農(nóng)貸款增速快于其全部貸款增速，二是中小微型企業(yè)貸款增速繼續(xù)快于全部貸款增速，三是涉海信貸投入增速快于全部貸款增速。

三是措施較新，確保工作成效。主要包括全面深化貿(mào)易外匯管理便利化改革，為實體經(jīng)濟(jì)企業(yè)辦理各類外匯業(yè)務(wù)提供“一站式”服務(wù)，開展進(jìn)出口核銷改革，取消進(jìn)出口收付匯核銷和出口收結(jié)匯聯(lián)網(wǎng)核查手續(xù)；加強(qiáng)金融產(chǎn)品的研發(fā)力度，在中小企業(yè)、“三農(nóng)”、個人創(chuàng)業(yè)等領(lǐng)域推廣使用手機(jī)信貸產(chǎn)品；加強(qiáng)金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)，加大宣傳教育力度，建立健全相關(guān)的管理制度，理順投訴處理機(jī)制，確保金融消費(fèi)者公平獲取金融服務(wù)。

四、中國寧波網(wǎng)記者問：《指導(dǎo)意見》中提到要保持合理的社會融資規(guī)模，主要有哪些渠道和方式？

人民銀行寧波市中心支行領(lǐng)導(dǎo)答：促進(jìn)實體經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)較快發(fā)展必須保持社會融資規(guī)模的合理增長。對此，我們采取了以下三個措施。一是要爭“盤子”。在今年穩(wěn)健貨幣政策的背景下，我們要求各商業(yè)銀行分支行積極向上級行爭取政策傾斜和資金支持；要求地方法人金融機(jī)構(gòu)要合理安排流動性，保持信貸投放適度均衡增長，有效發(fā)揮“支農(nóng)支小”的主力軍作用。二是要強(qiáng)引導(dǎo)。人民銀行寧波市中心支行將積極運(yùn)用差別存款準(zhǔn)備金率、再貸款、再貼現(xiàn)等貨幣政策工具，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加大對實體經(jīng)濟(jì)的金融支持力度，支持優(yōu)質(zhì)企業(yè)發(fā)行短期融資券、中期票據(jù)和中小企業(yè)集合票據(jù)。三是要辟蹊徑。擴(kuò)大直接融資規(guī)模，引導(dǎo)各金融機(jī)構(gòu)穩(wěn)步開展各類非信貸融資業(yè)務(wù)，加強(qiáng)同業(yè)之間、與擔(dān)保機(jī)構(gòu)、風(fēng)險投資、創(chuàng)業(yè)投資等機(jī)構(gòu)的合作，發(fā)展債權(quán)、股權(quán)相結(jié)合的融資模式，多渠道滿足實體經(jīng)濟(jì)的資金需求。

五、中國寧波網(wǎng)記者問：信貸資金仍是社會融資規(guī)模的主要構(gòu)成嗎？今年確定的信貸投向重點(diǎn)是什么？

人民銀行寧波市中心支行領(lǐng)導(dǎo)答：從目前看信貸資金是社會融資規(guī)模的主要構(gòu)成，2011年寧波市的本外幣貸款占社會融資規(guī)模的七成。為此，我們必須堅持“有扶有控”的原則，加強(qiáng)信貸政策與產(chǎn)業(yè)政策的協(xié)調(diào)配合，著力優(yōu)化信貸投向結(jié)構(gòu)。加大對“六個加快”重大項目的金融支持，優(yōu)先滿足在建續(xù)建項目的合理資金需求。在信貸投放上，要力爭做到“三個快于”，一是涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)涉農(nóng)貸款增速快于其全部貸款增速，二是中小微型企業(yè)貸款增速繼續(xù)快于全部貸款增速，三是涉海信貸投入增速快于全部貸款增速。同時，要繼續(xù)嚴(yán)格執(zhí)行差別化的住房信貸政策，改善首套普通住房的信貸服務(wù)，加大對保障性住房的信貸支持。積極發(fā)展小額擔(dān)保貸款業(yè)務(wù)，鼓勵創(chuàng)業(yè)帶動就業(yè)。

六、中國寧波網(wǎng)記者問：寧波經(jīng)濟(jì)的特點(diǎn)是中小微型企業(yè)眾多，今年將采取哪些措施加大對中小微企業(yè)的金融支持？

人民銀行寧波市中心支行領(lǐng)導(dǎo)答： 3月份，市經(jīng)信委和我中心支行共同建立的寧波中小微企業(yè)網(wǎng)上融資平臺將正式運(yùn)行，與寧波市外經(jīng)貿(mào)企業(yè)網(wǎng)上融資平臺一起，將為我市中小微企業(yè)提供更大的融資便利。我中心支行將進(jìn)一步引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加強(qiáng)小企業(yè)信貸專營機(jī)構(gòu)建設(shè)，按照中小微型企業(yè)的融資需求特點(diǎn)，下放信貸審批權(quán)限，簡化信貸審批流程，開辟信貸審批綠色通道，加強(qiáng)對新型融資模式、服務(wù)手段、信貸產(chǎn)品及抵質(zhì)押方式的創(chuàng)新和推廣，著力提高中小微型企業(yè)融資能力。切實加大對中小微型企業(yè)的信貸投放力度，對符合信貸條件和轉(zhuǎn)型升級要求、但因外部原因?qū)е沦Y金周轉(zhuǎn)暫時出現(xiàn)困難的中小企業(yè)，及時滿足其資金需求，不抽貸、壓貸。

為確保政策的落實，我中心支行將把小型、微型企業(yè)貸款納入中小企業(yè)信貸政策評估的范圍，督促金融機(jī)構(gòu)合理確定貸款利率水平和各項收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，堅決禁止各種附加在貸款業(yè)務(wù)上的不合理要求和收費(fèi)，切實幫扶企業(yè)減輕財務(wù)負(fù)擔(dān)，我中心支行將適時對金融機(jī)構(gòu)中小微型企業(yè)金融服務(wù)情況進(jìn)行督查。加強(qiáng)對金融機(jī)構(gòu)信貸資金流向特別是大額信貸資金流向的監(jiān)測，確保信貸資金真正用于小微企業(yè)生產(chǎn)和實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

七、中國寧波網(wǎng)記者問：在加大對開放型經(jīng)濟(jì)、推進(jìn)對外開放合作的金融支持方面有什么新舉措？

人民銀行寧波市中心支行領(lǐng)導(dǎo)答：2012年，我中心支行(外匯分局)將繼續(xù)解放思想，堅持改革創(chuàng)新，銳意進(jìn)取，圍繞“服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展”這個中心，重點(diǎn)推出以下工作舉措：

一是要充分利用好已有的各項外匯試點(diǎn)政策的積極效應(yīng)，如境內(nèi)銀行跨境貸款、中資企業(yè)借用外債等，有效促進(jìn)貿(mào)易投資便利化。同時，在前期試點(diǎn)基礎(chǔ)上，深化外匯主體監(jiān)管試點(diǎn)工作，全面推動進(jìn)出口核銷制度改革，穩(wěn)步推進(jìn)資本項目可兌換，為企業(yè)辦理各類外匯業(yè)務(wù)提供“一站式”、便利化服務(wù)。

二是大力開展“中小企業(yè)外匯服務(wù)年”主題活動。研究出臺《外匯管理支持中小企業(yè)發(fā)展的指導(dǎo)意見》，推出《中小企業(yè)外匯金融服務(wù)指南》，全面梳理外匯管理各項政策法規(guī)，提升外匯管理透明度，為我市廣大中小企業(yè)發(fā)展提供有力的支持和幫助。加大對涉外中小企業(yè)資金上的支持，引導(dǎo)和鼓勵全市銀行在符合國家產(chǎn)業(yè)政策、貿(mào)易背景真實和風(fēng)險適度三大原則的情況下，加大貿(mào)易融資資金的發(fā)放，全力支持我市涉外中小企業(yè)開展進(jìn)出口貿(mào)易。加強(qiáng)外匯市場培育，推進(jìn)外匯衍生業(yè)務(wù)的發(fā)展，為企業(yè)提供更多個性化的外匯避險產(chǎn)品和服務(wù)。

三是大力推進(jìn)跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)創(chuàng)新，當(dāng)前跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)已由經(jīng)常項目擴(kuò)展至部分資本項目，企業(yè)可以運(yùn)用人民幣結(jié)算進(jìn)行進(jìn)出口貨物貿(mào)易、服務(wù)貿(mào)易以及直接投資業(yè)務(wù)。下一步要進(jìn)一步推進(jìn)跨境貿(mào)易、外商投資、對外直接投資人民幣結(jié)算和境外項目人民幣貸款業(yè)務(wù)，積極探索個人項下人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)。

八、中國寧波網(wǎng)記者問：在提高金融服務(wù)現(xiàn)代化水平，服務(wù)社會民生領(lǐng)域方面寧波有何優(yōu)勢，如何進(jìn)一步推進(jìn)？

人民銀行寧波市中心支行領(lǐng)導(dǎo)答：在推進(jìn)金融服務(wù)現(xiàn)代化方面，我們將進(jìn)一步依托信息化技術(shù)，拓展金融服務(wù)社會民生新領(lǐng)域。寧波的金融IC卡項目有很大的優(yōu)越性，早在2008年1月，人民銀行總行正式批準(zhǔn)寧波金融IC卡項目為全國金融IC卡多應(yīng)用試點(diǎn)。目前，金融IC卡應(yīng)用領(lǐng)域已拓展到高速通行、停車場、加油站、電力、電信等社會公共領(lǐng)域，醫(yī)院掛號、配藥付費(fèi)等醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)；教育領(lǐng)域的學(xué)校校園卡應(yīng)用，以及城市公交的應(yīng)用等。2011年，金融IC卡實現(xiàn)了從信息服務(wù)、交易支付到融資便利的新突破，推出了手機(jī)信貸產(chǎn)品，實現(xiàn)在中小企業(yè)、個人創(chuàng)業(yè)、“三農(nóng)”等信貸領(lǐng)域的應(yīng)用，有效地簡化了的貸款流程，提高信貸服務(wù)的便利水平。下一步，我們將進(jìn)一步推廣手機(jī)信貸業(yè)務(wù)，以“五?一服務(wù)卡”推廣、寧波市社會保障卡加載金融功能為契機(jī)，加強(qiáng)與社保部門的合作，將金融IC卡多應(yīng)用試點(diǎn)打造成惠民工程和暖心工程。

為解決無銀行網(wǎng)點(diǎn)的農(nóng)村偏遠(yuǎn)地區(qū)現(xiàn)金取款難問題，2011年推出了銀行卡助農(nóng)取款業(yè)務(wù)。銀行卡持卡人可以在指定的農(nóng)村金融便民點(diǎn)(如商店、超市等)布放的POS終端上刷卡，向農(nóng)村金融便民點(diǎn)取得現(xiàn)金。截至2011年末，全市已在16個鄉(xiāng)鎮(zhèn)30個行政村設(shè)立了助農(nóng)取款服務(wù)點(diǎn)，2012年，我們將實現(xiàn)助農(nóng)取款業(yè)務(wù)鄉(xiāng)鎮(zhèn)覆蓋率100%。同時，為推進(jìn)非現(xiàn)金交易在農(nóng)村地區(qū)的運(yùn)用，我們將進(jìn)一步推進(jìn)“刷卡無障礙”示范街區(qū)建設(shè)，2012年實現(xiàn)中心鎮(zhèn)“刷卡無障礙”示范街區(qū)全覆蓋。

九、中國寧波網(wǎng)記者問：我們注意到最近人民銀行寧波市中心支行出臺了《關(guān)于促進(jìn)和支持銀行卡小商戶發(fā)展的指導(dǎo)意見》，那么出臺這個指導(dǎo)意見的背景是什么，主要有哪些措施？

人民銀行寧波市中心支行領(lǐng)導(dǎo)答：我們所指的銀行卡小商戶，包括便利店、小超市、小餐飲、農(nóng)家樂、服裝等行業(yè)的個體工商戶。目前，中大型商戶的銀行卡使用比較普及，小商戶相對較為薄弱。出臺這個指導(dǎo)意見的目的，就是進(jìn)一步改善寧波市銀行卡受理環(huán)境，充分發(fā)揮信用卡免息信貸對促進(jìn)消費(fèi)、擴(kuò)大內(nèi)需的作用，促進(jìn)金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展，提高銀行卡小商戶支付服務(wù)水平。具體措施方面主要有以下幾個方面：一是通過優(yōu)化賬戶開立、實行銀行賬戶收費(fèi)優(yōu)惠、實施靈活的賬戶服務(wù)等方式促進(jìn)小商戶單位銀行賬戶的開立與使用；二是通過改善小商戶入網(wǎng)管理、加大對小商戶投入力度、建立符合小商戶需求的業(yè)務(wù)模式、提供優(yōu)質(zhì)的銀行卡收單服務(wù)等方式積極推動小商戶銀行卡業(yè)務(wù)發(fā)展；三是建立健全小商戶POS機(jī)具投入補(bǔ)償機(jī)制；四是加強(qiáng)小商戶管理，切實防范業(yè)務(wù)風(fēng)險。

十、中國寧波網(wǎng)記者問：金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)工作的目的是什么，如何對金融消費(fèi)者的權(quán)益進(jìn)行保護(hù)？

人民銀行寧波市中心支行領(lǐng)導(dǎo)答：國際金融危機(jī)后，世界各國和各國際組織普遍認(rèn)識到了金融消費(fèi)者保護(hù)對于維護(hù)國際金融體系長期穩(wěn)定的重要意義，包括美人民銀行寧波市中心支行領(lǐng)導(dǎo)答：國等在內(nèi)的發(fā)達(dá)國家，成立了消費(fèi)者金融保護(hù)局等機(jī)構(gòu)專門負(fù)責(zé)金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)工作。目前，人民銀行正在探索推進(jìn)此項工作，很多省市都試點(diǎn)開展了金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)工作。為有效保護(hù)金融消費(fèi)者權(quán)益，督促金融機(jī)構(gòu)履行社會責(zé)任，我中心支行2011年在慈溪、奉化試點(diǎn)開展了金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)工作，取得了初步成效。下一階段，金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)工作將繼續(xù)本著“積極穩(wěn)妥、重在實效”原則，與對金融機(jī)構(gòu)的綜合管理工作、信訪工作、政務(wù)公開工作有機(jī)結(jié)合。推動建立人民銀行與法院、消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)協(xié)會共同參與的糾紛調(diào)解機(jī)制，探索搭建行政調(diào)解與司法確認(rèn)之間的綠色通道，增強(qiáng)調(diào)解結(jié)果的公信力，提高糾紛解決的效率，有效維護(hù)金融消費(fèi)者的財產(chǎn)安全權(quán)、知情權(quán)、公平交易權(quán)、人格權(quán)、名譽(yù)權(quán)等合法權(quán)益。

十一、去年下半年以來，寧波市發(fā)生了個別企業(yè)資金鏈斷裂、企業(yè)主逃跑案件，今年的形勢仍會很艱難嗎？人民銀行寧波市中心支行在防范金融風(fēng)險，營造和諧穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)社會環(huán)境方面有什么措施？

2012年，我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展中不平穩(wěn)、不協(xié)調(diào)、不可持續(xù)的矛盾何問題仍很突出，宏觀調(diào)控面臨更多“兩難”選擇。從寧波市情況看，全市經(jīng)濟(jì)增長步伐明顯放緩，經(jīng)濟(jì)下行風(fēng)險壓力加大。今年，我們將進(jìn)一步加強(qiáng)信貸管理和風(fēng)控制度建設(shè)，強(qiáng)化信貸資金流向及用途的合規(guī)性管理，切實防范信貸資金違規(guī)進(jìn)入民間借貸、房地產(chǎn)、股市等領(lǐng)域，確保信貸資金真正用于實體經(jīng)濟(jì)。加強(qiáng)對銀行貿(mào)易融資風(fēng)險的防范，盡可能杜絕投機(jī)性融資“擠出”實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的正常融資需求。樹立全面風(fēng)險管理意識，及時開展金融風(fēng)險壓力測試，嚴(yán)格落實金融風(fēng)險報告制度。

同時，積極關(guān)注企業(yè)資金鏈狀況、企業(yè)主出逃事件等風(fēng)險因素，妥善處理企業(yè)資金鏈斷裂事件，防范非正規(guī)金融及其他相關(guān)領(lǐng)域風(fēng)險向金融體系傳導(dǎo)。加強(qiáng)各類監(jiān)測，實現(xiàn)金融管理部門之間的信息共享，完善金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機(jī)制，做到風(fēng)險早發(fā)現(xiàn)、早報告，切實防范區(qū)域金融風(fēng)險。高度重視地方政府債務(wù)風(fēng)險問題，對存量債務(wù)要區(qū)別不同情況進(jìn)行妥善處理，不搞“急剎車”、“一刀切”。金融系統(tǒng)要加強(qiáng)“防火墻”建設(shè)，密切關(guān)注實體經(jīng)濟(jì)風(fēng)險對金融體系的影響，防范跨行業(yè)、跨市場風(fēng)險，防范非正規(guī)金融及其他相關(guān)領(lǐng)域風(fēng)險向金融體系傳導(dǎo)。

第四篇：天津明確金融支持實體經(jīng)濟(jì)重點(diǎn)工作范文

天津明確金融支持實體經(jīng)濟(jì)重點(diǎn)工作

2012年02月09日

從2月8日召開的2012年天津市貨幣信貸工作會議上了解到，今年天津?qū)⒅β鋵嵑梅€(wěn)健的貨幣政策，增強(qiáng)執(zhí)行政策的針對性、靈活性和前瞻性，進(jìn)一步拓展金融服務(wù)的廣度和深度，為支持天津經(jīng)濟(jì)社會“穩(wěn)中求進(jìn)、穩(wěn)中求好、穩(wěn)中求快”目標(biāo)的實現(xiàn)作出貢獻(xiàn)。

天津市委常委、副市長崔津渡在出席會議時表示，天津金融業(yè)在服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的同時，自身實現(xiàn)了跨越式發(fā)展，實現(xiàn)了經(jīng)濟(jì)金融相互促進(jìn)、良性互動的雙贏局面。各金融機(jī)構(gòu)要主動宣傳天津經(jīng)濟(jì)發(fā)展和濱海新區(qū)開發(fā)開放的大好形勢，大力推薦天津的重大項目，努力營造良好金融生態(tài)環(huán)境。要優(yōu)化存貸結(jié)構(gòu)，掌握投放節(jié)奏，保持信貸投放穩(wěn)定性和持續(xù)性，認(rèn)真研究全市已經(jīng)確定的重大項目，切實搞好資金與項目的銜接、匹配和儲備，將信貸資金重點(diǎn)用于在建續(xù)建項目和項目投產(chǎn)后的流動資金需求，支持實體經(jīng)濟(jì)正常運(yùn)轉(zhuǎn)。人行天津分行行長林鐵鋼表示，2012年全市貨幣信貸工作要按照“總量適度、節(jié)奏合理、結(jié)構(gòu)優(yōu)化、定向支持、防范風(fēng)險”的要求，結(jié)合天津金融實際，做到“五穩(wěn)五進(jìn)”―――保持總量上，貸款要穩(wěn)，存款要進(jìn)；融資方式上，間接融資要穩(wěn)，直接融資要進(jìn)；客戶結(jié)構(gòu)上，對大中企業(yè)支持要穩(wěn)，對小微企業(yè)支持要進(jìn)；項目支持上，在建續(xù)建項目要穩(wěn)，新開工項目要進(jìn)；應(yīng)對風(fēng)險上，防范風(fēng)險要穩(wěn)，化解風(fēng)險要進(jìn)。

會議明確了2012年七項重點(diǎn)工作。一是把穩(wěn)定和增加存款作為全年信貸工作的首要任務(wù)。各金融機(jī)構(gòu)要提振信心，采取綜合措施，全力以赴打好穩(wěn)定增加存款的攻堅戰(zhàn)，為支持全市經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供堅實的資金基礎(chǔ)。二是突出更好服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)這一重點(diǎn)，繼續(xù)保持金融對經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展的有力支持。各金融機(jī)構(gòu)要保證重點(diǎn)重大項目、在建續(xù)建項目、竣工投產(chǎn)項目以及新開工項目的資金需求，繼續(xù)加大對高水平現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系和八大優(yōu)勢支柱產(chǎn)業(yè)的信貸投放，保持金融對經(jīng)濟(jì)支持的可持續(xù)性。認(rèn)真落實好2012年信貸規(guī)劃，合理安排信貸投放的力度、節(jié)奏和重點(diǎn)，不斷增強(qiáng)執(zhí)行貨幣政策的預(yù)見性和有效性。發(fā)揮好差別準(zhǔn)備金動態(tài)調(diào)整措施的逆周期調(diào)節(jié)功能，支持地方法人金融機(jī)構(gòu)，特別是金融租賃公司保持貸款的適度增長。三是進(jìn)一步優(yōu)化信貸投放結(jié)構(gòu)，大力支持天津經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式加快轉(zhuǎn)變。加大對擴(kuò)大內(nèi)需、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、文化產(chǎn)業(yè)、自主創(chuàng)新等方面的金融支持力度，大力開展綠色信貸，支持節(jié)能減排和低碳經(jīng)濟(jì)，淘汰落后產(chǎn)能。深入推進(jìn)農(nóng)村金融產(chǎn)品和服務(wù)方式創(chuàng)新，加強(qiáng)對科技型中小企業(yè)和小微企業(yè)的金融支持。繼續(xù)完善差別化住房信貸政策，滿足首次購房家庭的貸款需求。四是不斷強(qiáng)化監(jiān)測分析與研究，有效增強(qiáng)對經(jīng)濟(jì)金融形勢的超前把握能力。五是加快推動金融市場發(fā)展，努力促進(jìn)企業(yè)多渠道融資。六是增強(qiáng)憂患意識和前瞻意識，堅決守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險的底線。七是認(rèn)真落實金融服務(wù)工作要求，更好地服務(wù)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會民生。

第五篇：深圳2012金融新政--改善金融服務(wù) 支持實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展

關(guān)于改善金融服務(wù) 支持實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的若干意見

為深入貫徹落實中央經(jīng)濟(jì)唯物主義和全國金融工具主義精神，進(jìn)一步發(fā)揮金融對實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的支持和服務(wù)作用，加強(qiáng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)變和產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級，著重解決實體產(chǎn)業(yè)企業(yè)融資難、融資貴問題，有效抑制社會資本“脫實向虛”，努力實現(xiàn)全市經(jīng)濟(jì)有質(zhì)量的穩(wěn)定增長和可持續(xù)的全面發(fā)展、結(jié)合深圳實際，提出如下意見：

一、充分認(rèn)識金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的重要性和緊迫性

（一）金融發(fā)展的根基是實體經(jīng)濟(jì)，金融業(yè)要始終堅持服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的本質(zhì)要求，當(dāng)前，深圳正處于加快轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式，突破資源承載能力環(huán)境制約 實現(xiàn)經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展、推動創(chuàng)造“深圳質(zhì)量”的關(guān)鍵時期和攻堅階段，迫切需要金融業(yè)重點(diǎn)加大對自主創(chuàng)新、轉(zhuǎn)型升級、低碳發(fā)展和社會民生等領(lǐng)域的支持，推動深圳整體產(chǎn)業(yè)布局調(diào)整和優(yōu)化升級，立足新起點(diǎn)、把握新趨勢，深圳金融業(yè)必須增強(qiáng)機(jī)遇意識、憂患意識、責(zé)任意識和創(chuàng)新意識，深刻認(rèn)識金融在服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型和結(jié)構(gòu)調(diào)整中的重要性，不斷提升服務(wù)功能，創(chuàng)新服務(wù)手段，充分發(fā)揮金融在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的重要功能作用，為新時期深圳經(jīng)濟(jì)新一輪跨越式發(fā)展做出更大貢獻(xiàn)。

（二）市、區(qū)政府以及各有關(guān)部門、駐深金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)和金融機(jī)構(gòu)要將引導(dǎo)金融更好服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)作為當(dāng)前重點(diǎn)工作，加快構(gòu)建多層次、多部門共同參與的統(tǒng)籌協(xié)調(diào)工作機(jī)制和信息溝通長效機(jī)制，積極采取有效政策措施加大金融資源對實體產(chǎn)業(yè)的支持服務(wù)力度，市政府相關(guān)職能部門要定期主動向社會公布重大發(fā)現(xiàn)規(guī) 劃、產(chǎn)業(yè)布局規(guī)劃、重大政策、重點(diǎn)工程立項等信息，提高信息對稱性和透明度；各區(qū)（新區(qū)）要大力支持銀企合作，切實做好各項服務(wù)，構(gòu)建銀企合作對接平臺，組織覆蓋面廣、多層次的銀企洽談會和對接活動，駐深金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)要堅持“審慎寬容、有扶有控”的監(jiān)管原則，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加強(qiáng)對實體經(jīng)濟(jì)特別是一些重點(diǎn)領(lǐng)域 和關(guān)鍵環(huán)節(jié)的資金支持，推動實現(xiàn)金融業(yè)與實體產(chǎn)業(yè)的共生發(fā)展、互利共贏。

二、強(qiáng)化金融融通功能 保持社會融資總量均衡增長

（三）合理把握信貸投放的總量和節(jié)奏，認(rèn)真執(zhí)行穩(wěn)健的貨幣政策，合理把握信貸投放總量和節(jié)奏，確保信貸總量與深圳經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展需求相適應(yīng)，投放節(jié)奏與實體經(jīng)濟(jì)運(yùn)行節(jié)奏相銜接，積極采用差別存款準(zhǔn)備金率、再貸款、再貼現(xiàn)等貨幣政策工具，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加大對實體經(jīng)濟(jì)的支持力度。法人金融機(jī)構(gòu)在滿足信貸總量調(diào)控要求的前提下，加大對深圳信貸投放力度。非法人金融機(jī)構(gòu)要積極爭取總行（總公司）的支持，將深圳作為金融資源投放的重點(diǎn)區(qū)域。2012年，實現(xiàn)“兩個高于、兩個不低于”目標(biāo)，即全市各項貸款增速高于經(jīng)濟(jì) 增長速度5個百分點(diǎn)，高于全省同期貸款平均增速2個百分點(diǎn)；小企業(yè)貸款余額超2100億元，增量不低于380億元，增速不低于我市全部貸款平均增速6.5 個百分點(diǎn)

（四）拓寬直接融資市場資金渠道。完善多層次資本市場體系，鼓勵更多符合條件的優(yōu)質(zhì)企業(yè)通過上市、再融資等多種形式籌措資金，發(fā)揮市場的資源配置

功能。2012年，新增上市公司數(shù)量不低于30家，首發(fā)和再融資累計募集資金突破500億元。擴(kuò)大銀行間債券市場發(fā)行規(guī)模，穩(wěn)步發(fā)展中小企業(yè)集合債券、集合票據(jù)等新型債務(wù)融資工具，研究制定區(qū)域集優(yōu)債等適應(yīng)中小企業(yè)融資特點(diǎn)的金融服務(wù)方案并推動實施。2012年，銀行間債券市場募集資金不低于600億元，深圳證券交易所債券，回購累計成交金額超6000億元，擴(kuò)大代辦股權(quán)轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)試點(diǎn)，爭取深圳高新技術(shù)園區(qū)納入代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)第二批試點(diǎn)范圍，推動有潛質(zhì)的園區(qū)企業(yè)到代辦股份系統(tǒng)掛牌，推進(jìn)前海股份交易所建設(shè)，規(guī)范企業(yè)股權(quán)流動和股權(quán)融資，率先建成在全國有重要影響力的區(qū)域性場外交易市場。

三、強(qiáng)化金融調(diào)控功能，推動經(jīng)濟(jì)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型

（五）加大對戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的支持力度，圍繞加快發(fā)展生物、互聯(lián)網(wǎng)、新能源、新材料、文化創(chuàng)意和新一代信息技術(shù)產(chǎn)業(yè)等六大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)建立適應(yīng)戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)特點(diǎn)的信貸管理和貸款評審制度，加大對戰(zhàn)略性新 興產(chǎn)業(yè)信貸支持。2012年，新增戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)貸款超200億元，貸款增速不低于20%，高于全部貸款平均增速4個百分點(diǎn)。鼓勵各金融機(jī)構(gòu)重點(diǎn)支持我市 12個戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)基地和11個產(chǎn)業(yè)聚集區(qū)建設(shè)，促進(jìn)新興產(chǎn)業(yè)聚集壯大。對戰(zhàn)略性新興中小企業(yè)改制上市開辟“綠色通道”，在不違反國家法律法規(guī)和政策的前提下，通過簡化審批程序、給予土地優(yōu)惠、加大財政獎勵等方式，支持和引導(dǎo)符合條件的戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)優(yōu)質(zhì)企業(yè)改制上市。2012年，力爭轄區(qū)戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)優(yōu)質(zhì)企業(yè)上市家數(shù)突破權(quán)勢新上市家數(shù)的60%。積極探索開發(fā)適合戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)企業(yè)特點(diǎn)的中小企業(yè)私募債 和產(chǎn)業(yè)鏈融資等金融產(chǎn)品，鼓勵和支持金融機(jī)構(gòu)及其他機(jī)構(gòu)設(shè)立金融租賃公司和融資租賃公司，大力發(fā)展設(shè)備租賃業(yè)務(wù)，滿足戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，高新科技等企業(yè)對融資租賃服務(wù)的需求。鼓勵金融機(jī)構(gòu)深度參與基因、云計算、移動互聯(lián)網(wǎng)、新材料、超材料等產(chǎn)學(xué)研聯(lián)盟和產(chǎn)業(yè)發(fā)展基金建設(shè)。在現(xiàn)有信息、生物、超材料、新能源四只國家創(chuàng)業(yè)投資基金的基礎(chǔ)上，積極推動設(shè)立前海股份投資母基金，支持我市戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展。

（六）加大對現(xiàn)代服務(wù)業(yè)的支持力度，推進(jìn)金融創(chuàng)新，打造全國金融要素交易、創(chuàng)業(yè)投資、財富管理和中小創(chuàng)新性企業(yè)融資中心，培育會計、審計、法律、咨詢等相關(guān)金融中介服務(wù)市場專業(yè)化、高端化發(fā)展，構(gòu)建與國際接軌的專業(yè)服務(wù)體系。積極發(fā)展貿(mào)易物流融資，針對供應(yīng)鏈管理、物流總部經(jīng)濟(jì)、航運(yùn)衍生服務(wù)等高 端物流液態(tài)，探索開發(fā)供應(yīng)鏈金融、航運(yùn)金融、貿(mào)易融資、訂單質(zhì)押和股權(quán)質(zhì)押等創(chuàng)新金融產(chǎn)品和業(yè)務(wù)。鼓勵金融資源重點(diǎn)投向深圳“十二五”規(guī)劃中布局的現(xiàn)代服務(wù)業(yè)重大項目，探索在前海推動金融業(yè)與航運(yùn)業(yè)的有效結(jié)合，爭取設(shè)立航空、航運(yùn)金融租賃公司，并開展進(jìn)入銀行間市場拆借資金和發(fā)行債券試點(diǎn)。

（七）加大對傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級的支持力度，引導(dǎo)和支持金融機(jī)構(gòu)充分滿足服裝、鐘表、黃金珠寶等優(yōu)勢傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)在新技術(shù)、新工藝、新設(shè)備、新材料、新業(yè)態(tài)項目等方面的資金需求，加大對加工貿(mào)易企業(yè)向研發(fā)設(shè)計、品牌營銷等價值鏈高端環(huán)節(jié)延伸的金融支持。鼓勵金融機(jī)構(gòu)采取聯(lián)合貸款、杠杠收購貸款等形式，支持深圳傳統(tǒng)優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)的重點(diǎn)企業(yè)開展收購兼并和企業(yè)重組，促進(jìn)傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型升級。拓展和豐富上海黃金交易所深圳備份中心市場功能，探索建立大宗商品期貨市場、珠寶鉆石交易中心等新型要素交易市場，鼓勵金融機(jī)構(gòu)重點(diǎn)支持保稅區(qū)、出口加工區(qū)、舊工業(yè)園區(qū)等產(chǎn)業(yè)載體升級改造，促進(jìn)新興產(chǎn)業(yè)、高端項目

落地。爭取國家批準(zhǔn)跨國公司在深圳設(shè)立內(nèi)部資金集中管理機(jī)構(gòu)，統(tǒng)一管理自有資金，滿足總部企業(yè)資金管理需求。

（八）推進(jìn)“綠色信貸”工程，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)制定差異化信貸政策，將信貸資源投向符合轉(zhuǎn)型升級方向的項目、企業(yè)和產(chǎn)業(yè)，有限加大對我市節(jié)能重點(diǎn)工 程項目、環(huán)境污染治理工程、節(jié)能環(huán)保技術(shù)改造和創(chuàng)新項目等信貸投放，嚴(yán)格控制對“高耗能、高污染、高排放”和產(chǎn)能過剩行業(yè)的貸款，探索推動深圳排污權(quán)交易 體系建設(shè)，適時開展企業(yè)排污權(quán)交易試運(yùn)行工作，創(chuàng)新排污權(quán)抵押貸款等綠色信貸產(chǎn)品，促進(jìn)低碳經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型發(fā)展。

四、強(qiáng)化金融培育功能，構(gòu)建小微企業(yè)服務(wù)

（九）建立和完善差異化的銀行信貸監(jiān)管制度，深入推進(jìn)小微企業(yè)貸款“六項機(jī)制”建設(shè)，以下放授信審批權(quán)限，完善盡職免責(zé)制度，合理定價為重點(diǎn)，在審批機(jī)制、激勵機(jī)制、風(fēng)險定價機(jī)制方面實現(xiàn)新突破。加大對小微企業(yè)的信貸傾斜、動態(tài)調(diào)整小微企業(yè)信貸監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。爭取監(jiān)管部門支持，適當(dāng)將貸款風(fēng)險容忍度 提高至5%，存貸比指標(biāo)按規(guī)定的控制線上浮不超過5個百分點(diǎn)。

（十）加強(qiáng)小微企業(yè)專營服務(wù)機(jī)構(gòu)建設(shè)，建立健全多層次的小微企業(yè)企業(yè)金融服務(wù)體系，推動銀行業(yè)機(jī)構(gòu)設(shè)立小微企業(yè)企業(yè)融資服務(wù)中心，事業(yè)部和產(chǎn)品 研發(fā)中心等專業(yè)機(jī)構(gòu)，鼓勵在小微企業(yè)比較密集的寶安區(qū)、鹽田區(qū)、龍崗區(qū)以及大鵬新區(qū)、坪山新區(qū)、光明新區(qū)、龍華新區(qū)4個功能新區(qū)增設(shè)營業(yè)支行網(wǎng)點(diǎn)。2012年，力爭權(quán)勢銀行支行網(wǎng)點(diǎn)不低于1450家，新增不少于30家，其中寶安區(qū)、鹽田區(qū)、龍崗區(qū)和4個功能新區(qū)新增家數(shù)不少于20家，鼓勵和引導(dǎo)更多 的民間資本進(jìn)入金融服務(wù)領(lǐng)域，積極爭取村鎮(zhèn)銀行試點(diǎn)名額，實現(xiàn)鹽田區(qū)和4個功能新區(qū)各設(shè)立1家，穩(wěn)步推進(jìn)小額貸款公司試點(diǎn)工作。2012年，全市小額貸款公司貸款余額不低于80億元，新增貸款累計超過200億元。規(guī)范發(fā)展各類融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)、再擔(dān)保機(jī)構(gòu)，促進(jìn)銀行機(jī)構(gòu)與擔(dān)保機(jī)構(gòu)相互合作，2012年融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)新增融資擔(dān)保額不低于480億元。

（十一）推動小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)和服務(wù)創(chuàng)新，不斷探索適合小微企業(yè)融資特點(diǎn)的信貸產(chǎn)品和擔(dān)保抵押方式，爭取在應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款、知識產(chǎn)權(quán)抵押貸 款、租金收入質(zhì)押貸款、高薪技術(shù)企業(yè)股權(quán)質(zhì)押貸款、小額循環(huán)貸款和無抵押貸款等方面取得新突破，穩(wěn)步發(fā)展信用貸款、鼓勵金融機(jī)構(gòu)采取組合擔(dān)保、互助聯(lián)保和 支票授信等各種信用增級方式，擴(kuò)大小微企業(yè)信用貸款比例，探索發(fā)展信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，信托資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓市場，推動小微企業(yè)信貸服務(wù)創(chuàng)新，支持銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)發(fā)行小微企業(yè)專項金融債，大力推動實現(xiàn)中小企業(yè)貸款聯(lián)保增信計劃，建立中小企業(yè)貸款聯(lián)保增信平臺。

（十二）規(guī)范銀行服務(wù)收費(fèi)，進(jìn)一步解決小微企業(yè)融資貴問題，引導(dǎo)和支持銀行業(yè)機(jī)構(gòu)全面落實中國銀監(jiān)會關(guān)于改進(jìn)小微企業(yè)金融服務(wù)和政治部規(guī)范經(jīng)營的相關(guān)文件，嚴(yán)格遵循“合規(guī)收費(fèi)、以質(zhì)定價、公開透明、減費(fèi)讓利”原則，堅決禁止各種附加在貸款業(yè)務(wù)上的不合理收費(fèi)，杜絕變相提高利率、搭售金融產(chǎn)品、虛增中間業(yè)務(wù)收入等行為，主動讓利企業(yè)，切實降低小微企業(yè)融資成本。

（十三）探索利用保險資金促進(jìn)小微企業(yè)發(fā)展，鼓勵保險機(jī)構(gòu)針對小微企業(yè)特點(diǎn)創(chuàng)新各類保險產(chǎn)品和業(yè)務(wù)，進(jìn)一步拓寬保險營銷渠道，根據(jù)不同企業(yè)的資 信等級設(shè)置浮動費(fèi)率。繼續(xù)落實對小微企業(yè)投保出口信用保險的保費(fèi)補(bǔ)貼政策，鼓勵小微企業(yè)通過出口信用保險進(jìn)行保單融資。積極探索小額貸款保證保險試點(diǎn)。鼓 勵保險資金參與投資深圳小微企業(yè)項目，購買小微企業(yè)集合債券和集合票據(jù)等。

五、強(qiáng)化金融先導(dǎo)功能，促進(jìn)實體經(jīng)濟(jì)自主創(chuàng)新

（十四）大力扶持股權(quán)投資基金發(fā)展，做實做好市政府創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金，出臺具體實施辦法，吸引更多創(chuàng)投和 股權(quán)投資類企業(yè)落戶我市，引導(dǎo)更多社會民間資本參與發(fā)起風(fēng)險投資、私募股權(quán)投資和天使基金，支持產(chǎn)業(yè)基金、并購基金和創(chuàng)業(yè)投資基金發(fā)展壯大。鼓勵符合條件 的股權(quán)投資基金管理公司或金融機(jī)構(gòu)在我市發(fā)起設(shè)立符合產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃方面的各個專門領(lǐng)域的專業(yè)投資基金或具有產(chǎn)業(yè)引導(dǎo)作用的母基金，助推我市戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)、創(chuàng)新性民營企業(yè)發(fā)展和前海開發(fā)開放。2012年，力爭我市股權(quán)投資企業(yè)突破2500家。

（十五）積極促進(jìn)科技和金融有效結(jié)合，建立科技按資源與金融資源對接的有效機(jī)制，完善科技金融結(jié)合的風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制，形成多元化、多層次、多渠道 的科技投融資體系。積極創(chuàng)新我市科技研發(fā)資金資助方式，通過再擔(dān)保、聯(lián)保貸款、集合債、銀政企合作梯級貼息等機(jī)制，有效保障和推進(jìn)科技和金融結(jié)合試點(diǎn)工 作。探索建立知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資的風(fēng)險補(bǔ)償機(jī)制。推進(jìn)信用擔(dān)保，科技保險創(chuàng)新發(fā)展。鼓勵各金融機(jī)構(gòu)在深設(shè)立專營性業(yè)務(wù)創(chuàng)新實驗室、產(chǎn)品研發(fā)中心，提升金融產(chǎn) 品科技研發(fā)和金融科技產(chǎn)業(yè)化發(fā)展能力。

（十六）推進(jìn)前海金融創(chuàng)新，構(gòu)建更具有國際競爭力的信貸產(chǎn)業(yè)體系。以金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)為重點(diǎn)，大力推進(jìn)前海開展場外交易市場發(fā)展、金融業(yè)綜合經(jīng)營、資本項目開放和利率匯率形成機(jī)制市場化等金融體制機(jī)制改革和業(yè)務(wù)模式創(chuàng)新。加快推進(jìn)深港銀行跨境人民幣貸款業(yè)務(wù)試點(diǎn)，利用香港低成本人民幣資金支付前海開發(fā)開放和重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)發(fā)展。爭取更多前海地區(qū)企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)在香港發(fā)展人民幣債券，拓寬實體產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域債務(wù)融資渠道。鼓勵銀行業(yè)機(jī)構(gòu)通過金融產(chǎn)品、業(yè)務(wù)流程及內(nèi)部管理機(jī)制等方面的創(chuàng)新、加大對現(xiàn)代物流、信息服務(wù)、科技及專業(yè)服務(wù)等產(chǎn)業(yè)的信貸支持。加快組建各類有利于增強(qiáng)市場功能的創(chuàng)新性金融機(jī)構(gòu)，豐富金融服 務(wù)市場主體。推動新型要素交易平臺建設(shè)，暢通以資金為核心的各類要素交易環(huán)節(jié)，提升要素市場金融服務(wù)層級。進(jìn)一步完善人民幣跨境結(jié)算基礎(chǔ)設(shè)施，支持跨國企業(yè)在前海設(shè)立全球結(jié)算中心。

六、強(qiáng)化金融服務(wù)功能，保障社會民生普惠建設(shè)

（十七）切實做好普惠民生各項金融服務(wù)，以推動創(chuàng)業(yè)帶動就業(yè)為重點(diǎn)，鼓勵金融機(jī)構(gòu)開發(fā)針對登記失業(yè)人員、符合條件的大中專院校及技校畢業(yè)生、農(nóng) 轉(zhuǎn)居失業(yè)人員、歸國留學(xué)生、復(fù)員轉(zhuǎn)業(yè)退役軍人、隨軍家屬及殘疾人失業(yè)人員和勞動密集型小微企業(yè)等小額擔(dān)保貸款業(yè)務(wù)，不斷擴(kuò)大受眾覆蓋面，積極推進(jìn)消費(fèi)金融 公司、汽車金融公司試點(diǎn)，大力發(fā)展消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)，著力擴(kuò)大居民文化、旅游、健身、養(yǎng)老、家政等服務(wù)消費(fèi)需求。優(yōu)化銀行卡受理環(huán)境，推動金融IC卡

升級運(yùn)用，拓寬小額消費(fèi)運(yùn)用領(lǐng)域。引導(dǎo)和支持第三方支付服務(wù)行業(yè)規(guī)范發(fā)展，培育新的消費(fèi)增長點(diǎn)。充分發(fā)揮保險業(yè)的社會管理功能，發(fā)展小額消費(fèi)信貸保險和小額人身保險產(chǎn)品，大力推動各類涉及公共利益的責(zé)任保險發(fā)展，穩(wěn)步開展商業(yè)車險定價機(jī)制改革試點(diǎn)，擴(kuò)大商業(yè)車險的費(fèi)率浮動范圍。

（十八）切實保障社會民生重大基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的資金需求。鼓勵金融機(jī)構(gòu)重點(diǎn)支持市政府投融資任務(wù)和城市更新項目，優(yōu)先滿足軌道交通三期、沿江高速、抽水蓄能電站和核電站等重大基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。擴(kuò)大社會投資范圍，引導(dǎo)更多社會民間資本進(jìn)行水務(wù)、環(huán)保、醫(yī)療衛(wèi)生和教育等公共事業(yè)和民生領(lǐng)域。支持各金融 機(jī)構(gòu)配合市、區(qū)政府探索保障性住房投融資體系，擴(kuò)寬保障性住房資金來源。穩(wěn)步推進(jìn)保險資金以債券和股權(quán)形式參與投資社會醫(yī)療事業(yè)、基礎(chǔ)設(shè)施項目、保障性住房投資和養(yǎng)老服務(wù)機(jī)構(gòu)。

七、強(qiáng)化金融扶持功能，支持實體經(jīng)濟(jì)外溢發(fā)展

（十九）推進(jìn)外匯管理重點(diǎn)領(lǐng)域改革，進(jìn)一步加大對“走出去”企業(yè)的金融支持力度。支持外匯主管部門穩(wěn)步推進(jìn)貨物貿(mào)易外匯管理改革，便利企業(yè)貿(mào)易 外匯收支活動，促進(jìn)對外貿(mào)易穩(wěn)步發(fā)展。引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)推廣出口收入存放境外業(yè)務(wù)，提高境內(nèi)企業(yè)的資金使用效率。積極探索研究第三方支付機(jī)構(gòu)外匯業(yè)務(wù)需求，建 立跨境電子商務(wù)與支付特點(diǎn)的管理模式。鼓勵金融機(jī)構(gòu)根據(jù)深圳企業(yè)對外貿(mào)易發(fā)展需求，加強(qiáng)跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算服務(wù)力度，擴(kuò)大跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算規(guī)模、覆蓋面 和影響力。積極創(chuàng)新各種跨境人民幣貿(mào)易融資產(chǎn)品，促進(jìn)企業(yè)進(jìn)出口貿(mào)易穩(wěn)步增長。深入開展對境外直接投資、對外承包工程等各類項目的人民幣貸款業(yè)務(wù)，滿足企 業(yè)“走出去”過程中對本幣的需求。繼續(xù)擴(kuò)大以深圳為基地的跨境人民幣代理行清算網(wǎng)絡(luò)的覆蓋面，為境內(nèi)外企業(yè)提供高效跨境人民幣清算服務(wù)。積極組織轄內(nèi)商業(yè) 銀行和試點(diǎn)企業(yè)開展跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算試點(diǎn)業(yè)務(wù)培訓(xùn)，促進(jìn)深圳跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算試點(diǎn)工作有序開展。

（二十）推進(jìn)外匯服務(wù)和業(yè)務(wù)創(chuàng)造，進(jìn)一步提升我市金融外匯服務(wù)水平。支持外匯主管部門穩(wěn)步推進(jìn)非金融機(jī)構(gòu)辦理個人本外幣兌換特許業(yè)務(wù)，提高開辦 外幣帶兌業(yè)務(wù)機(jī)構(gòu)比例，便利境內(nèi)外旅客貨幣兌換，服務(wù)我市旅游經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展。積極開展外匯政策宣傳活動。增強(qiáng)涉外主題合規(guī)意識，營造良好的本外幣兌換環(huán) 境。鼓勵和引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)積極申請遠(yuǎn)期結(jié)售匯、人民幣與外幣掉期、人民幣對外匯期權(quán)等金融衍生業(yè)務(wù)經(jīng)營資格；進(jìn)一步加強(qiáng)全球先進(jìn)管理、跨境融資和離岸金融等 方面的業(yè)務(wù)創(chuàng)新力度，綜合運(yùn)用國際貿(mào)易融資、內(nèi)保外貸、境外融資貸款以及出口信用保險等金融手段，扶持外溢型企業(yè)實現(xiàn)匯率避險保值。引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)積極開展 針對外向型企業(yè)外匯避險工具的專業(yè)業(yè)務(wù)培訓(xùn)，逐漸提高和增強(qiáng)外向型民營企業(yè)對外匯金融衍生品的認(rèn)知度和綜合運(yùn)用，提升涉外主體的經(jīng)營能力。

八、優(yōu)化金融服務(wù)環(huán)境，實現(xiàn)經(jīng)濟(jì)金融良性互動

（二十一）充分利用財稅資金杠桿作用，支持金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)

進(jìn)一步發(fā)揮財政資金扶持作用，支持和引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加大對中小企業(yè)的融資服務(wù)力度，將銀行參與信用再擔(dān)保體系和企業(yè)互保政府增信平臺的貢獻(xiàn)度納入

商業(yè)銀行支持中小企業(yè)指標(biāo)體系，與財政資金分存業(yè)務(wù)比例掛鉤，引導(dǎo)銀行資金向中小企業(yè)傾斜。提升現(xiàn)有信用再擔(dān)保體系、企業(yè)互保政府增信平臺的融資服務(wù)作 用。通過安排政府風(fēng)險補(bǔ)償資金、政府增信資金，降低中小企業(yè)間接融資門檻。鼓勵各區(qū)（新區(qū)）根據(jù)轄區(qū)內(nèi)產(chǎn)業(yè)布局，結(jié)合特建發(fā)、投控和地鐵集團(tuán)市級三大融資平臺功能研究制定支持小微企業(yè)發(fā)展的財政政策。

進(jìn)一步完善我市中小企業(yè)融資子報體系。突出政策性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)的公益服 務(wù)功能，重點(diǎn)服務(wù)戰(zhàn)略型新興產(chǎn)業(yè)內(nèi)的中小微型企業(yè)。制定融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)實際代償損失的補(bǔ)償政策，即中小企業(yè)“集合擔(dān)保信貸”計劃。大力促進(jìn)商業(yè)性融資擔(dān)保 機(jī)構(gòu)發(fā)展，鼓勵民營、外資等各類資本參與深圳中小企業(yè)融資擔(dān)保體系建設(shè)。進(jìn)一步發(fā)揮再擔(dān)保體系為民營融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的風(fēng)險分擔(dān)和增信作用，支持有條件的區(qū) 級政府發(fā)起并采取多方出資方式組建融資性再擔(dān)保公司，加入我市再擔(dān)保體系，建立和完善政府信用擔(dān)保支持體系。

進(jìn)一步簡化金融機(jī)構(gòu)呆帳核銷手續(xù)和審核程序。稅務(wù)部門要提高審核進(jìn)度和工作效率，促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)及時化解不良資產(chǎn)，防止信貸收縮。全面落實金融機(jī)構(gòu)中小企業(yè)貸款損失準(zhǔn)備金稅前扣除政策。對小額擔(dān)保貸款實施優(yōu)惠政策，鼓勵金融機(jī)構(gòu)加大對中小微型企業(yè)的信貸支持力度。研究金融機(jī)構(gòu)抵債資產(chǎn)處置稅收政策。結(jié)合增值稅轉(zhuǎn)型完善融資租賃稅收政策。

進(jìn)一步落實促進(jìn)股權(quán)投資企業(yè)發(fā)展財稅優(yōu)惠政策。積極落實市政府《關(guān)于促進(jìn)股權(quán)投資基金業(yè)發(fā)展的若干規(guī)定》及補(bǔ)充規(guī)定，對符合條件的股權(quán)投資資金 企業(yè)、股權(quán)投資資金管理企業(yè)，給予一次性落戶獎勵、“兩免三減半”和租房補(bǔ)貼等一攬子財稅獎勵和資助。鼓勵各區(qū)（新區(qū)）政府制定支持股權(quán)投資企業(yè)政策措 施，引導(dǎo)股權(quán)投資類企業(yè)為符合我市產(chǎn)業(yè)規(guī)劃發(fā)展方面的企業(yè)提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)。進(jìn)一步優(yōu)化小額貸款公司的發(fā)展環(huán)境。結(jié)合小額貸款試點(diǎn)情況，適時研究推出扶持我市小額貸款行業(yè)平穩(wěn)較快發(fā)展的優(yōu)惠政策，積極協(xié)助小額貸款公司開展業(yè)務(wù)創(chuàng)新，合規(guī)經(jīng)營，風(fēng)險防范等方面的培訓(xùn)工作，通過多種形式加大對小額信貸業(yè)務(wù)的宣傳力度。

（二十二）推動社會信用體系建設(shè)，完善社會信用服務(wù)體系，駐深金融盡管機(jī)構(gòu)和有關(guān)政府部門牽頭，聯(lián)合金融機(jī)構(gòu)共同參與，依托鵬元征信有限公司和 市場監(jiān)督管理局的企業(yè)信用信息中心等專業(yè)機(jī)構(gòu)，聯(lián)合和共享信用信息，建立符合市場需求的信用評價制度和統(tǒng)一征信平臺，營造良好的社會信用體系。

（二十三）加強(qiáng)系統(tǒng)性金融風(fēng)險防范制度和監(jiān)管能力建設(shè)，進(jìn)一步加強(qiáng)各政府部門與金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的協(xié)調(diào)、配合，對高利貸、非法集資、地下錢莊、非法政權(quán)等非法金融活動保持高壓態(tài)勢，構(gòu)筑金融安全區(qū)，確保金融資本真正用于實體經(jīng)濟(jì)。