第一篇：西方商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)風(fēng)控與啟示

國外銀行表外業(yè)務(wù)風(fēng)控與啟示

摘 要:直面我國商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)發(fā)展的現(xiàn)狀,借鑒西方發(fā)達(dá)國家風(fēng)險控制和管理的經(jīng)驗。在表外業(yè)務(wù)風(fēng)險管理方面,從資本充足率、信息透明、內(nèi)控機(jī)制、規(guī)則體系等方面入手,強(qiáng)化表外業(yè)務(wù)風(fēng)險控制,使我國表外業(yè)務(wù)朝著穩(wěn)健的方向發(fā)展。

關(guān)鍵詞:表外業(yè)務(wù);資本充足率;風(fēng)險;內(nèi)控機(jī)制

中國加入世貿(mào)組織后,大批外資銀行會把具有強(qiáng)大優(yōu)勢的表外業(yè)務(wù)作為進(jìn)軍中國金融的切入點。國內(nèi)商業(yè)銀行應(yīng)該應(yīng)對挑戰(zhàn),積極發(fā)展表外業(yè)務(wù),拓展生存空間。但是面對表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險,我們應(yīng)該有清醒的認(rèn)識。大力拓展表外業(yè)務(wù)必須立足于防范、化解風(fēng)險這個基礎(chǔ),這對于正確把握銀行新的發(fā)展增長點,對于我國商業(yè)銀行的改革與發(fā)展,都具有十分重要的意義。

一、商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的內(nèi)涵商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)(Off-Balance — sheet Activities ,OBS)是指商業(yè)銀行所從事的不列入資產(chǎn)負(fù)債表且不影響資產(chǎn)負(fù)債總額的經(jīng)營活動,它雖然不產(chǎn)生利息收入,但是它依靠銀行信譽,要付出一定的人力、物力、工具和承擔(dān)一定的經(jīng)濟(jì)責(zé)任來收取手續(xù)費和傭金,以改變當(dāng)期損益和營運成本,提高銀行贏利水平。廣義的表外業(yè)務(wù)從風(fēng)險分類的角度可分為三類:(1)無風(fēng)險的表外業(yè)務(wù),主要包括結(jié)算、代理業(yè)務(wù)(代理收付,代理保險,代理發(fā)行股票債券,代理發(fā)行、兌付、承銷政府債券等)。

(2)或有風(fēng)險的表外業(yè)務(wù),主要包括貿(mào)易融通業(yè)務(wù)(信用證、票據(jù)貼現(xiàn)、銀行承兌匯票等)、金融保證業(yè)務(wù)(擔(dān)保等)、衍生產(chǎn)品業(yè)務(wù)(各種互換交易、期貨、遠(yuǎn)期交易、期權(quán)交易等)。

(3)或有收益的表外業(yè)務(wù),主要包括應(yīng)收未收利息等。但狹義的表外業(yè)務(wù)通常只包括那些雖然不在資產(chǎn)負(fù)債表中反映, 但由于同資產(chǎn)和負(fù)債業(yè)務(wù)聯(lián)系密切,在一定條件下轉(zhuǎn)變?yōu)橘Y產(chǎn)業(yè)務(wù)和負(fù)債業(yè)務(wù)而會在商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表中得到反映的業(yè)務(wù),亦即存在或有風(fēng)險的表外業(yè)務(wù)。本文所要談到的表外業(yè)務(wù)就是指狹義的表外業(yè)務(wù)。西方國家有代表性的表外業(yè)務(wù)有貸款承諾、備用信用證、貸款出售和遠(yuǎn)期、期權(quán)、互換等金融衍生工具。這些表外業(yè)務(wù)具有不確定性、自由度大、透明度差,交易集中程度高等顯著特點,因此蘊涵了巨大的風(fēng)險,比如信用風(fēng)險、市場風(fēng)險等等。許多表外業(yè)務(wù)還有信用擴(kuò)張的功能,干擾和弱化了貨幣政策的效果,因此各國銀行都加強(qiáng)了表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險控制和監(jiān)管。

二、西方國家對銀行表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險控制

1.巴塞爾委員會把表外業(yè)務(wù)納入資本充足率的控制巴塞爾委員會將所有的表外業(yè)務(wù)都包括在衡量資本充足的框架中,它采用了一種適用性較強(qiáng)的綜合方法來加以處理,即通過規(guī)定信用轉(zhuǎn)換系數(shù),把各類表外業(yè)務(wù)折算成一定的表內(nèi)業(yè)務(wù)等額,然后根據(jù)表外業(yè)務(wù)涉及的交易對手方或資產(chǎn)的性質(zhì)確定轉(zhuǎn)換后的風(fēng)險權(quán)數(shù),用這些權(quán)數(shù)將上述轉(zhuǎn)換后的金額進(jìn)行加總, 匯總到風(fēng)險資產(chǎn)總額中去, 最后再按 8 %的標(biāo)準(zhǔn)資本比率對這些表外業(yè)務(wù)分配適宜的資本。協(xié)議將表外業(yè)務(wù)分成五類,并規(guī)定了不同類別表外業(yè)務(wù)的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)。在處理金融衍生產(chǎn)品交易時,委員會認(rèn)為一旦交易對方不履行合同,銀行面臨的不是交易合同全部面值的信用風(fēng)險, 而僅僅是重新安排和調(diào)度這些現(xiàn)金流的重置成本,因而采用了不同一般情況的分析方法,即當(dāng)前風(fēng)險暴露法和初始風(fēng)險暴露法,由各國監(jiān)管當(dāng)局視情況加以選用。當(dāng)前風(fēng)險暴露法計算的表外業(yè)務(wù)表內(nèi)信用等額= 衍生工具名義本金×換算系數(shù)(%)+ 現(xiàn)時正的重置成本。初始風(fēng)險暴露法計算的表外業(yè)務(wù)表內(nèi)信用等額= 衍生工具名義本金 ×換算系數(shù)(%)。不論是采用當(dāng)前風(fēng)險暴露法還是初始風(fēng)險法計算的表外業(yè)務(wù)表內(nèi)信用等額仍將根據(jù)交易對方的類別,按照與表內(nèi)項目框架相同的方法加權(quán)計算。這種信用轉(zhuǎn)換法在監(jiān)管貸款承諾、備用信用證、貸款出售等表外業(yè)務(wù)方面也是十分有效的。但是,它只考慮了信用風(fēng)險,忽視了市場風(fēng)險,銀行進(jìn)行交易組合時,就會產(chǎn)生利用利率或匯率風(fēng)險來替換信用風(fēng)險,從而牟取盈利的動機(jī)。巴塞爾委員會針對上述情況采取了銀行帳戶和交易帳戶分立的框架,金融衍生產(chǎn)品被列入交易帳,并且分產(chǎn)品類別計算市場風(fēng)險資本要求量,即所謂分塊法。貸款承諾、備用信用證、貸款出售等表外業(yè)務(wù)被列入銀行帳,資本要求仍然按原來的規(guī)定計算。為了彌補分塊法的不足,巴塞爾委員會還允許銀行采用自己的內(nèi)部風(fēng)險管理模型,以此作為計算資本的監(jiān)管要求量的基礎(chǔ)。為了進(jìn)一步提高對風(fēng)險管理系統(tǒng)質(zhì)量重要性的認(rèn)識, 并為建立高質(zhì)量的風(fēng)險管理系統(tǒng)提供基礎(chǔ),巴塞爾委員會還提出了許多進(jìn)行有效風(fēng)險管理的建議。

2.建立有效表外業(yè)務(wù)的內(nèi)控機(jī)制有效的銀行監(jiān)管必須是內(nèi)部控制和外部約束的統(tǒng)一。銀行監(jiān)管的基礎(chǔ)是內(nèi)部控制,外部監(jiān)管必須與完善的內(nèi)部控制制度相結(jié)合,才能起到風(fēng)險防范的作用。銀行業(yè)的內(nèi)部控制是指銀行管理其業(yè)務(wù),控制風(fēng)險的一整套系統(tǒng),該系統(tǒng)由管理部門組建,最高管理層掌握,各部門共同參與,以確保銀行業(yè)務(wù)高效有序地進(jìn)行。西方國家的內(nèi)控機(jī)制建設(shè)主要考慮以下的基本要素和原則: 董事會和高層管理部門的適當(dāng)監(jiān)督;健全的風(fēng)險管理程序,包括審慎的風(fēng)險限額、合理的衡量方式和風(fēng)險資訊系統(tǒng),經(jīng)常的風(fēng)險跟蹤和及時的風(fēng)險報告等;全面的內(nèi)部控制和稽核程序,包括定期對風(fēng)險管理過程和內(nèi)部控制系統(tǒng)進(jìn)行稽核檢查,對風(fēng)險管理獨立性和總體有效性,尤其對于風(fēng)險衡量、風(fēng)險限定和風(fēng)險報告的有效性進(jìn)行評估。

3.建立開展表外業(yè)務(wù)資格和限制西方國家一般采取如下措施:(1)嚴(yán)格信用標(biāo)準(zhǔn),督促銀行加強(qiáng)對客戶的信用分析和評估,實施嚴(yán)格的信用標(biāo)準(zhǔn),對期限較長的貸款承諾和擔(dān)保,要求定期重新協(xié)定合同條款, 以減少信用風(fēng)險。(2)督促銀行正確定價,按客戶的信用等級與業(yè)務(wù)風(fēng)險大小收取傭金,如美國規(guī)定期限短、質(zhì)量高的備用信用證收費率為擔(dān)保金額的25 —50 個基本點;期限長質(zhì)量差的收費率為125 —150 個基本點;在無追索權(quán)的貸款出售時,收費率為 15 個基本點。(3)限制風(fēng)險集中性管理,例如美國規(guī)定對單個人所放貸款,須包含的備用信用證金額,不能超過銀行自有資本的十分之一。(4)監(jiān)督銀行在貸款承諾中要求客戶提供補償性余額,在備用信用證下要求客戶提供押金。

4.強(qiáng)化報告制度,增強(qiáng)表外業(yè)務(wù)的透明度為使投資者和監(jiān)管當(dāng)局對表外業(yè)務(wù)有充分的了解,國外通行的做法主要有: 銀行表外業(yè)務(wù)項目在資產(chǎn)負(fù)債表正面的下端加以反映: 銀行編制一張專門報表反映表外業(yè)務(wù)項目的風(fēng)險類別,各類交易的契約金額,并在財務(wù)報告中加以說明;在財務(wù)報告中還應(yīng)說明表外業(yè)務(wù)的會計處理原則,說明如何估價和確認(rèn)收入和支出。美國會計準(zhǔn)則委員會頒布的《財務(wù)報告風(fēng)險草案》詳細(xì)闡釋主要表外業(yè)務(wù)的會計準(zhǔn)則, 對貸款承諾、貸款出售、備用信用證等表外業(yè)務(wù)信息披露和處理作出了一系列的規(guī)定。

三、我國商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)發(fā)展的現(xiàn)狀

以前,我國銀行業(yè)只經(jīng)營傳統(tǒng)的存貸業(yè)務(wù),表外業(yè)務(wù)僅限于設(shè)置表外科目用于反映和控制有價單證和重要空白憑證,隨著市場經(jīng)濟(jì)的進(jìn)一步發(fā)展,商業(yè)銀行的表外業(yè)務(wù)也獲得了一些發(fā)展。但是我們應(yīng)該看到: 首先,我國現(xiàn)在開展比較多的表外業(yè)務(wù)比較單一,一般是與貿(mào)易服務(wù)密切相關(guān),常用的有以下類型: 貸款承諾、銀行承兌匯票、銀行保函和信用證。國外流行的票據(jù)發(fā)行便利、資產(chǎn)證券化、金融衍生工具等等都沒有開展。同時表外業(yè)務(wù)開展范圍局限于少部分外貿(mào)企業(yè)和國有企業(yè),表外業(yè)務(wù)規(guī)模小效益較差。有關(guān)資料顯示,我國四大國有商業(yè)銀行非利息業(yè)務(wù)的收入占總收入的比重平均為 8.5 %。2000 年, 我國四大國有商業(yè)銀行非利息業(yè)務(wù)收入占總收入的比重分別是:中國銀行 17 %,中國建設(shè)銀行 8 %, 中國工商銀行 5 %,中國農(nóng)業(yè)銀行 4 %, 這與西方國家相比有很大的差距。

其次,我國商業(yè)銀行開展表外業(yè)務(wù)缺乏合理的組織和有效的管理,有待進(jìn)一步的規(guī)范。目前,商業(yè)銀行的表外業(yè)務(wù)的發(fā)展,從上到下缺乏主管機(jī)構(gòu)和總體規(guī)劃,在實際工作中造成無章無序,無標(biāo)準(zhǔn)可行,缺乏規(guī)范性的管理。在組織結(jié)構(gòu)上商業(yè)銀行還沒有設(shè)立相應(yīng)的專門機(jī)構(gòu)。在業(yè)務(wù)操作程序上,許多業(yè)務(wù)品種沒有完整統(tǒng)一的操作方法。在開展業(yè)務(wù)的手段上各商業(yè)銀行不是通過增加業(yè)務(wù)品種,擴(kuò)大服務(wù)范圍,提高服務(wù)質(zhì)量來吸引顧客,而是采取各種不正當(dāng)?shù)母偁幨侄巍?/p>

再次,我國中央銀行監(jiān)管重表內(nèi)、輕表外的情況依然存在。對表外業(yè)務(wù)監(jiān)管的規(guī)定法規(guī)不健全,相關(guān)規(guī)定只散見于一些其他的法規(guī)條例中,同時我國對表外業(yè)務(wù)監(jiān)管與國際慣例還有較大差距。隨著金融衍生工具不斷創(chuàng)新、經(jīng)濟(jì)全球化和中國加入 WTO ,我國在分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管的模式下,如何處理各機(jī)構(gòu)之間的協(xié)調(diào),避免監(jiān)管盲區(qū),是擺在監(jiān)管當(dāng)局面前的一個重要課題。

四、西方國家表外業(yè)務(wù)風(fēng)險控制對我們的啟示

1.加快金融法制建設(shè),保證表外業(yè)務(wù)有法可依我們必須在健全法律體系的基礎(chǔ)上,盡快制訂有關(guān)表外業(yè)務(wù)的法規(guī)和規(guī)章,如《表外業(yè)務(wù)管理通則》,以完善金融法規(guī)體系,規(guī)范金融業(yè)發(fā)展。立法原則既要符合國際慣例又要考慮我國分業(yè)經(jīng)營的實際。要鼓勵銀行開發(fā)新的經(jīng)營品種,引入現(xiàn)代化的交易方式。允許銀行逐步拓寬業(yè)務(wù)領(lǐng)域,為商業(yè)銀行開展表外業(yè)務(wù)提供寬松的法律政策空間。參照巴塞爾委員會倡導(dǎo)的做法,用資本充足率辦法對表外業(yè)務(wù)實施監(jiān)管。為了適應(yīng)加入 WTO 的新形勢, 吸收國外銀行監(jiān)管的經(jīng)驗教訓(xùn),對表外業(yè)務(wù)的管理也應(yīng)該順應(yīng)國際標(biāo)準(zhǔn)。人民銀行應(yīng)根據(jù)我國銀行的實際業(yè)務(wù)情況,制定統(tǒng)一的表外風(fēng)險轉(zhuǎn)換系數(shù),確定表外業(yè)務(wù)相對應(yīng)的風(fēng)險等級,建立一整套完整的監(jiān)督指標(biāo)體系,以確保對表外業(yè)務(wù)經(jīng)營風(fēng)險進(jìn)行量化分析,建立風(fēng)險預(yù)警機(jī)制。

2.加強(qiáng)商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的信息披露人民銀行應(yīng)建立、強(qiáng)化各類有風(fēng)險的表外業(yè)務(wù)的報告制度。首要的是盡快研究制定一套統(tǒng)一或有資產(chǎn)和負(fù)債的會計規(guī)則,以確保銀行提供的表外業(yè)務(wù)財務(wù)信息具有一貫性和可比性。其次,為了掌握銀行或有負(fù)債的風(fēng)險,人民銀行可要求商業(yè)銀行增設(shè)或有負(fù)債報表,以及時報告有風(fēng)險表外業(yè)務(wù)的情況。只有重視披露,才能使人民銀行便于制訂適當(dāng)措施防范和減少表外業(yè)務(wù)所產(chǎn)生的不利影響。

3.健全商業(yè)銀行內(nèi)控制度把表外業(yè)務(wù)運作及早有效地置于內(nèi)控機(jī)制覆蓋之下,無疑是防范表外業(yè)務(wù)風(fēng)險的積極舉措,這可以從以下幾個方面入手。(1)加強(qiáng)內(nèi)部組織的協(xié)調(diào)與制衡。內(nèi)部組織和崗位的構(gòu)建應(yīng)重視操作程序的監(jiān)督與牽制, 建立嚴(yán)密科學(xué)的崗位分工和明確的工作職責(zé),各項業(yè)務(wù)的操作者、監(jiān)督者和風(fēng)險管理者必須分開, 明確內(nèi)部各級管理人員的權(quán)限,實現(xiàn)對風(fēng)險的數(shù)量化、連續(xù)性的監(jiān)控,相關(guān)但不同的工作要由不同的人員做,以確保相互的業(yè)務(wù)監(jiān)督牽制。(2)建立合理的會計信息系統(tǒng)。涉及表外業(yè)務(wù)的內(nèi)部憑證基本要求是種類齊全、內(nèi)容完整、連續(xù)編號。建立表外核算帳簿和或有負(fù)債報表制度,嚴(yán)格核對制度,憑證之間、憑證和帳簿、帳簿之間、帳簿和報表之間要定期或不定期核對, 做到證、帳、表三相符。(3)強(qiáng)化內(nèi)部審計和稽核職能。內(nèi)部稽核部門應(yīng)增強(qiáng)自身的獨立性,其稽核活動可以跨越部門防火墻,不受其他部門和人員干擾。條件成熟時可通過內(nèi)部電子計算機(jī)系統(tǒng)實現(xiàn)對風(fēng)險的數(shù)量化,連續(xù)性監(jiān)控,逐日了解自身業(yè)務(wù)的風(fēng)險狀況。(4)建立對客戶的信用評估體系,制訂相應(yīng)的保護(hù)措施,例如辦理擔(dān)保業(yè)務(wù)可根據(jù)客戶的資信狀況要求客戶存入一部分資金以補償其必要的費用開支和風(fēng)險損失。

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第二篇：商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)

商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)

一、西方銀行表外業(yè)務(wù)概述

（一）表外業(yè)務(wù)的含義

商業(yè)銀行的表外業(yè)務(wù)（Off-Balance Sheet Items，簡稱OFSI），是指商業(yè)銀行從事的無法在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)充分反映的業(yè)務(wù)，它本身往往并不形成新的資產(chǎn)或負(fù)債，不改變資產(chǎn)與負(fù)債的現(xiàn)狀，但這種影響在業(yè)務(wù)過程中一般具有不確定性，即形成“或有項目”。商業(yè)銀行開展表外業(yè)務(wù)不需要運用自有資金，而僅僅依靠銀行的信譽，依靠付出一定的人力、物力和承擔(dān)一定的經(jīng)濟(jì)責(zé)任來收取手續(xù)費和傭金，以改變當(dāng)期損益和營運成本，提高銀行盈利水平。

表外業(yè)務(wù)是一種與傳統(tǒng)的資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)相互聯(lián)系又有差別的業(yè)務(wù)，它與資產(chǎn)業(yè)務(wù)、負(fù)債業(yè)務(wù)共同構(gòu)成現(xiàn)代商業(yè)的銀行的三大支柱產(chǎn)業(yè)。

（二）表外業(yè)務(wù)的分類

通行的做法是根據(jù)其對銀行資產(chǎn)負(fù)債的影響將眾多的表外業(yè)務(wù)劃分為四類：（１）傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)： 最典型的就是銀行結(jié)算業(yè)務(wù)，另外還包括投資銀行業(yè)務(wù)，如證券承銷、投資咨詢、信托、租賃、委托存貸款、代理等業(yè)務(wù)，這類業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行利用其物質(zhì)技術(shù)和豐富的信息資源提供金融輔助性業(yè)務(wù)，從而帶來手續(xù)費收入；

（２）承諾類（Commitments）：就是銀行向客戶承諾在未來某個時候，當(dāng)客戶需要資金時保證向其貸款，從而建立了一種潛在的借貸關(guān)系。即使客戶沒有向銀行實際借款，銀行也收取承諾費。承諾類業(yè)務(wù)主要有備用透支、貸款額度、票據(jù)發(fā)行便利、回購協(xié)議、循環(huán)包銷便利、普通跟單信用證、貸款抵押等，這類業(yè)務(wù)形成商業(yè)銀行的或有資產(chǎn)；

（３）擔(dān)保類(Guarantees)：就是銀行擔(dān)負(fù)起為被擔(dān)保方償付債務(wù)的責(zé)任。一旦被擔(dān)保方違約，銀行必須代為履約，可能因此遭受損失，而更多的情況是轉(zhuǎn)化為銀行對被擔(dān)保方的一種追索權(quán)。擔(dān)保類業(yè)務(wù)主要有：帶追索權(quán)的資產(chǎn)出售、銀行擔(dān)保、履約擔(dān)保、還款擔(dān)保以及備用信用證等；

（４）交易類(Transactions)：此類表外業(yè)務(wù)是指與匯率、利率有關(guān)的協(xié)議，幾乎覆蓋了全部的金融衍生工具，主要有：金融期貨、期權(quán)、貨幣與利率互換、股票指數(shù)交易等，這類業(yè)務(wù)本身只改變資產(chǎn)結(jié)構(gòu)而不改變資產(chǎn)總量，但其損益最終要反映到資產(chǎn)負(fù)債表上來。

二、西方商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)迅猛發(fā)展的動因及特點

（一）西方商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)迅猛發(fā)展

在５０—６０年代, 西方商業(yè)銀行的表外業(yè)務(wù)處于從屬于資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)的地位，表外業(yè)務(wù)量占全部業(yè)務(wù)總量的比重僅為５%左右。八十年代以來,伴隨著金融創(chuàng)新的浪潮,西方發(fā)達(dá)國家商業(yè)銀行的表外業(yè)務(wù)發(fā)展迅速。

首先是表外業(yè)務(wù)規(guī)模迅速發(fā)展。以美國銀行業(yè)為例，該國花旗、美洲等五大銀行集團(tuán)１９８５年表外業(yè)務(wù)活動量近６０００億美元，而同期表內(nèi)業(yè)務(wù)總資產(chǎn)為５３００億美元，總資本為２５０億美元，表外業(yè)務(wù)量已經(jīng)超過表內(nèi)業(yè)務(wù)總資產(chǎn)，表外業(yè)務(wù)與其總資本之比為２４∶１；１９８８年五大銀行集團(tuán)表外業(yè)務(wù)總量已達(dá)２.２萬億美元，而同期它們資產(chǎn)負(fù)債表項下資產(chǎn)總和為７８００億美元，資本總和為４５０億美元，表外業(yè)務(wù)分別是表內(nèi)資產(chǎn)和資本總和的３倍和４９倍；年中表外業(yè)務(wù)增長速度年平均高達(dá)５４２％，而同期表內(nèi)資產(chǎn)年均增長僅為９％，資本總額年均增長２１６％。另外日本商業(yè)銀行從八十年代中期開展表外業(yè)務(wù)以來,表外業(yè)務(wù)每年以４０%左右的速度增長。

其次，表外業(yè)務(wù)收入占銀行凈收入迅速增長。８０年代末９０年代初，西方發(fā)達(dá)國家商業(yè)銀行從表外業(yè)務(wù)獲得的收入已成為銀行收入的主要來源,基本與表內(nèi)業(yè)務(wù)收入持平，有的甚至超過了表內(nèi)業(yè)務(wù)收入。據(jù)有關(guān)資料介紹,１９９２—１９９３年,瑞士銀行表外業(yè)務(wù)盈利占其利潤的６０—７０%;１９９２年,德國銀行表外業(yè)務(wù)收入為３０２億馬克,占總利潤的６２%;法國銀行表外業(yè)務(wù)收入是總利潤的７７%。

由此可見, 表外業(yè)務(wù)不僅已成為國際性大商業(yè)銀行與表內(nèi)業(yè)務(wù)同等重要的業(yè)務(wù)，是銀行收入的重要來源，而且已成為現(xiàn)代商業(yè)銀行金融業(yè)務(wù)發(fā)展的趨勢之一。

（二）西方商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)迅速發(fā)展的原因

1．內(nèi)因：商業(yè)銀行內(nèi)在本質(zhì)所產(chǎn)生的追求利潤的動力

現(xiàn)代商品經(jīng)濟(jì)迅猛發(fā)展，生產(chǎn)力高度發(fā)達(dá)，交換關(guān)系和金融關(guān)系日益復(fù)雜并已滲透于全部經(jīng)濟(jì)生活，一方面導(dǎo)致銀行從傳統(tǒng)的資產(chǎn)業(yè)務(wù)中獲取的收入日益減少,迫使銀行開發(fā)新的金融產(chǎn)品和服務(wù)。另一方面卻使商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)創(chuàng)新有了肥沃的土壤和廣闊的空間。特別是經(jīng)濟(jì)貨幣化向金融化發(fā)展之后，許多新的表外業(yè)務(wù)需求隨著金融化程度的提高而不斷產(chǎn)生，這對商業(yè)銀行是一種難得的發(fā)展機(jī)遇，因為每一種新的需求都意味著有潛在的市場或客戶，都存在著盈利來源。

商業(yè)銀行通過新的表外業(yè)務(wù)發(fā)展可獲得較高的規(guī)模經(jīng)濟(jì)報酬。銀行開辦表外業(yè)務(wù)的“生產(chǎn)”成本低,利潤豐厚。因為表外業(yè)務(wù)具有“或有的”的性質(zhì),很多情況下,銀行無需動用營運資金而獲得承諾費、擔(dān)保費、期權(quán)費等收益。如在承諾類表外業(yè)務(wù)中,如果客戶最終沒有向銀行提出借款的要求,那么銀行無需動用營運資金而獲得承諾費。在擔(dān)保類業(yè)務(wù)中,如果買主不爽約,或者在金融衍生工具類表外業(yè)務(wù)中,如果匯率、利率的變動在有利銀行的范圍內(nèi),結(jié)果也是如此。因此,銀行能否以盡可能低的成本提供表外業(yè)務(wù),對于承諾、擔(dān)保類,關(guān)鍵在于銀行能否最低限度地保留應(yīng)付或有負(fù)債所需的備付金,從而把機(jī)會成本降至最低。這取決于銀行預(yù)測客戶將來需求狀況或違約的概率的能力。對于金融衍生工具類表外業(yè)務(wù),則取決于銀行預(yù)測未來利率、匯率水平的能力。更進(jìn)一步地說,關(guān)鍵在于銀行管理流動性風(fēng)險、利率風(fēng)險、匯率風(fēng)險、信用風(fēng)險的水平,包括風(fēng)險的預(yù)測、風(fēng)險資產(chǎn)的定價、風(fēng)險的規(guī)避與控制。

2.外因：是指來自外部經(jīng)營環(huán)境及其競爭的壓力，主要有以下幾方面：

（1）銀行客戶對表外業(yè)務(wù)的需求劇增

本世紀(jì)７０年代以來,西方發(fā)達(dá)國家利率、匯率變動加劇,波幅增大,人們渴求能規(guī)避轉(zhuǎn)移利率風(fēng)險、匯率風(fēng)險的金融工具。于是,金融期貨與互換等金融衍生工具應(yīng)運而生,金融衍生工具類的表外業(yè)務(wù)有了廣闊的市場。首先,從承諾類表外業(yè)務(wù)的需求看,隨著西方發(fā)達(dá)國家企業(yè)之間生存發(fā)展的競爭加劇,生產(chǎn)經(jīng)營的不確定性日益增加,資金需求的額度、時間也難以預(yù)知,企業(yè)面臨著巨大的流動性風(fēng)險;在利率市場化條件下,企業(yè)如果不為不確定的生產(chǎn)經(jīng)營活動預(yù)先籌資而事后籌資,必將面臨著利率風(fēng)險,導(dǎo)致籌資成本增加。為避免流動性風(fēng)險和利率風(fēng)險可能造成的損失,客戶迫切要求銀行向其提供貸款承諾。其次,從對擔(dān)保類業(yè)務(wù)的需求看,隨著企業(yè)經(jīng)營的綜合化、多角化和國際化的加深,交易雙方關(guān)系的復(fù)雜多變性、信息不充分性和非對稱性成了現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)的常態(tài),商品賣主遠(yuǎn)遠(yuǎn)比不上銀行更能洞悉其客戶（買主）的資信狀況,尤其是在國際貿(mào)易中。因此,客戶迫切需要通過銀行提供的擔(dān)保業(yè)務(wù)來消除日益增長的信用風(fēng)險。存在開展表外業(yè)務(wù)金融的內(nèi)在驅(qū)動力

（2）非銀行機(jī)構(gòu)間的競爭加劇

二戰(zhàn)以后,西方各國對商業(yè)銀行經(jīng)營的限制較嚴(yán),而對非銀行金融機(jī)構(gòu)的限制卻放松,這就使得各種非銀行金融機(jī)構(gòu)在50年代大量出現(xiàn)。非銀行金融機(jī)構(gòu)利用對其利率限制相對于商業(yè)銀行較松的優(yōu)勢,以變相提高利率的手段從商業(yè)銀行奪走了大量存款。而通貨膨脹和旺盛的資金需求又使得美國聯(lián)邦基金市場和歐洲貨幣市場的利率不斷上升,加上貨幣市場相互基金等金融工具的出現(xiàn)使得小額存款者也有了間接投資貨幣市場的機(jī)會,從而商業(yè)銀行的存款又大量地流向了貨幣市場。而金融市場趨向完善發(fā)達(dá)大大降低了交易成本,籌資者便樂于繞過銀行,直接從金融市場以較低成本融資。其結(jié)果是銀行的存貸業(yè)務(wù)日漸縮?。ㄋ^“脫媒”現(xiàn)象）。這種不公平的競爭使商業(yè)銀行的存款大量流失,嚴(yán)重地影響了貸款業(yè)務(wù)的開展,商業(yè)銀行傳統(tǒng)的利潤來源———借貸利差也大為降低。

最近幾年來，不僅各種非銀行機(jī)構(gòu)介入商業(yè)銀行貸款資產(chǎn)業(yè)務(wù)領(lǐng)域，而且由于電腦網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的發(fā)展，使傳統(tǒng)式分行網(wǎng)絡(luò)在金融服務(wù)傳遞渠道中的作用減弱，通訊公司和軟件公司也可參與銀行業(yè)務(wù)，一些國家的制造商和零售商通過內(nèi)部銀行直接向消費者提供消費信貸和信用卡產(chǎn)品，爭奪銀行部分零售服務(wù)客戶。激烈競爭使商業(yè)銀行傳統(tǒng)的負(fù)債業(yè)務(wù)與資產(chǎn)業(yè)務(wù)分流，營業(yè)收入渠道收窄，存貸款業(yè)務(wù)量相對比重、利差收入和盈利水平下降。例如美國銀行體系持有的資產(chǎn)占美國金融資產(chǎn)的比重從五十年代的75％降至近年的25％；德國銀行業(yè)的平均資本收益率從1984年的21％降至近年的11.8％，三大銀行的資產(chǎn)收益率從1991年的0.95％降至1994年的0.79％；西班牙的商業(yè)銀行平均資產(chǎn)收益率從1990年的1.53％降至1995年的0.69％，同期平均資本收益率從10％降至5％。為了彌補利差收入的損失,商業(yè)銀行便積極尋求其他的收入來源,開展既不直接運用銀行自身資金,又能為銀行帶來手續(xù)費收入的表外業(yè)務(wù),就成了商業(yè)銀行在上述不利的競爭環(huán)境下增加利潤的有效選擇。

（3）銀行同業(yè)間的競爭

隨著傳統(tǒng)的存貸款、資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)發(fā)展的空間越來越有限，為求得生存和發(fā)展，西方各國商業(yè)銀行開始調(diào)整其經(jīng)營目標(biāo)和發(fā)展戰(zhàn)略，開始在更高的層次上展開競爭。由以往注重外延式發(fā)展的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)變?yōu)樽⒅貎?nèi)涵式發(fā)展的戰(zhàn)略；由以往以貸款等資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大作為增加盈利的主要手段，轉(zhuǎn)變?yōu)橘Y產(chǎn)、負(fù)債業(yè)務(wù)與表外中間業(yè)務(wù)并舉、不斷提高表外業(yè)務(wù)收入占比、獲取規(guī)模經(jīng)營效益的目標(biāo)。不僅重視運用貨幣資金資源，開展傳統(tǒng)的存貸業(yè)務(wù)，而且充分挖掘和利用機(jī)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)、專業(yè)人才、科技知識、先進(jìn)設(shè)備、市場信息、商譽信用等經(jīng)營要素之潛能，拓展新興的表外業(yè)務(wù)，以達(dá)到邊際利潤最大化。另外，由于融資方式多元化，金融市場上直接融資比重上升，公司、企業(yè)和私人客戶客觀上也需要銀行擴(kuò)展、延伸中介職能，為其提供多功能的服務(wù)。商業(yè)銀行進(jìn)行表外業(yè)務(wù)創(chuàng)新不僅符合這一趨勢，滿足客戶需求，而且拓展了業(yè)務(wù)經(jīng)營空間和盈利渠道，符合集約化經(jīng)營戰(zhàn)略目標(biāo)。

（4）金融監(jiān)管的強(qiáng)化

金融監(jiān)管從兩個方面促進(jìn)了銀行表外業(yè)務(wù)的發(fā)展:一方面,各國金融當(dāng)局對銀行都有一系列的嚴(yán)格的監(jiān)督制度,特別是近年來,國際上普遍適用的管制措施也不斷出現(xiàn), 如巴塞爾協(xié)議中對商業(yè)銀行資本充足率和資產(chǎn)風(fēng)險系數(shù)管理的規(guī)定，這就限制了銀行擴(kuò)大業(yè)務(wù)的能力,因此銀行勢必要千方百計在遵守管制的前提下,不增加資本以擴(kuò)大業(yè)務(wù),提高資本收益率;另一方面,因表外業(yè)務(wù)發(fā)展太快,金融當(dāng)局尚來不及準(zhǔn)確評價其風(fēng)險及可能產(chǎn)生的影響,因而尚無明確的管理方針和措施,寬松的環(huán)境孕育了表外業(yè)務(wù)。當(dāng)然，隨著表外業(yè)務(wù)的發(fā)展和表外業(yè)務(wù)風(fēng)險的加大，對表外業(yè)務(wù)的國際金融監(jiān)管也迅速發(fā)展。例如在１９８７年１２月，西方１０國中央銀行巴塞爾委員會就開始探索對表外業(yè)務(wù)進(jìn)行有效監(jiān)管。實踐上證明表外業(yè)務(wù)監(jiān)管能保證銀行機(jī)構(gòu)的穩(wěn)定，從而使銀行表外業(yè)務(wù)健康快速發(fā)展。

（三）西方商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的發(fā)展特點

下面我們將從業(yè)務(wù)內(nèi)容、科技含量、專業(yè)人才、風(fēng)險監(jiān)管等幾個方面，對西方發(fā)達(dá)國家商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)進(jìn)行考察和分析，可以概括出如下走勢與特點：

第一，表外業(yè)務(wù)內(nèi)容異彩紛呈。

最有代表性的就是金融衍生產(chǎn)品的廣泛應(yīng)用。傳統(tǒng)的金融產(chǎn)品主要有三類：債務(wù)或利率，外匯或匯率，股票或股價指數(shù)；金融衍生產(chǎn)品也可概括為三大類：期貨（Futures)、期權(quán)(Options)和掉期(Swap)，但是金融工程師卻可以在這些基礎(chǔ)上，通過各種派生技術(shù)進(jìn)行組合設(shè)計，構(gòu)造出品種繁多，特性各異的金融衍生產(chǎn)品：

首先，衍生產(chǎn)品與傳統(tǒng)基礎(chǔ)工具組合，如期權(quán)衍生產(chǎn)品與基礎(chǔ)工具可以衍生出貨幣期權(quán)（Currency Options）、利率期權(quán)（Interest Rate Options）、指數(shù)期權(quán)（Index Options）等亞品種衍生物，而像指數(shù)期權(quán)這一門類，在美國就又有石油指數(shù)期權(quán)、金銀指數(shù)期權(quán)、標(biāo)準(zhǔn)普爾500種股票指數(shù)期權(quán)等形形色色、數(shù)不勝數(shù)的品種；

其次，衍生產(chǎn)品之間再組合，構(gòu)造出“再衍生工具”，例如期貨和期權(quán)組合構(gòu)造出“期貨期權(quán)”（Future Options）,掉期與期權(quán)組合構(gòu)造出“掉期期權(quán)”（Swaption）。

另外，金融衍生產(chǎn)品自身也可以通過設(shè)定一些附加行使條件，改變個別參量和性質(zhì)，衍生出許多再衍生產(chǎn)品，比如“兩面取消期權(quán)”（Binary double barrier knock out option）、“走廊式期權(quán)”（Corridor Option）、“彩虹期權(quán)”（Rainbow Option）等，這些不但使業(yè)外人士如墮云里霧中，就是專業(yè)人士也經(jīng)?？床欢?。

第二，表外業(yè)務(wù)科技含量高。

以電子計算機(jī)等高科技成果的開發(fā)和廣泛運用為標(biāo)志的當(dāng)代新科技革命，不僅改變了金融觀念和金融運作，而且直接推動了表外業(yè)務(wù)創(chuàng)新，掀起了一場商業(yè)銀行功能革命，使金融發(fā)展進(jìn)入一個更高層次和階段。西方商業(yè)銀行電子化經(jīng)過了幾個階段: 最初是以電子計算機(jī)代替手工操作，大批量、高速度地處理統(tǒng)計、記帳、轉(zhuǎn)賬、支票等業(yè)務(wù)，使資金轉(zhuǎn)移和業(yè)務(wù)處理實現(xiàn)了電子化；

緊接著是對銀行的資產(chǎn)、負(fù)債、表外業(yè)務(wù)實行聯(lián)機(jī)作業(yè)，各銀行通過通訊線路將主機(jī)、分級和終端機(jī)聯(lián)為一體，對存款、貸款、票據(jù)、匯兌、結(jié)算、代理、信托等業(yè)務(wù)進(jìn)行綜合營運，使銀行經(jīng)營管理實現(xiàn)了電子化；

而后是實現(xiàn)銀行各管理部門的電腦自動化服務(wù)；近年建立電腦自動轉(zhuǎn)賬網(wǎng)絡(luò)和金融信息高速公路，通過全國性和世界性的銀行電腦網(wǎng)絡(luò)，把銀行、企業(yè)、家庭、市場聯(lián)為一體，完成各種金融業(yè)務(wù)和金融交易，實現(xiàn)了金融活動的電子網(wǎng)絡(luò)化。西方新技術(shù)革命為商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)創(chuàng)新開辟了一個全新的領(lǐng)域，使銀行業(yè)務(wù)功能發(fā)生了巨大的變革。它改變了傳統(tǒng)的業(yè)務(wù)處理手段和程序，存、貸、匯、取、證券買賣、市場分析、行情預(yù)測均通過計算機(jī)處理，電子化資金轉(zhuǎn)移系統(tǒng)、電子化清算系統(tǒng)、自動付款系統(tǒng)等金融電子系統(tǒng)的創(chuàng)建，形成了國內(nèi)外縱橫交錯的電子化網(wǎng)絡(luò)，資金的調(diào)撥、轉(zhuǎn)賬、清算、支付和金融、經(jīng)濟(jì)信息的傳遞、儲存、記錄、分析等都可通過電腦完成。

新科技成果的運用，大大降低了表外業(yè)務(wù)創(chuàng)新的平均成本，有利于發(fā)揮創(chuàng)新的規(guī)模效益優(yōu)勢；新科技成果的運用，不僅可以使銀行迅速提高經(jīng)營效率和業(yè)務(wù)處理能力，還能開辟新的資金來源或業(yè)務(wù)機(jī)會，創(chuàng)造出新的市場，給銀行家提供尋求新的潛在收益的機(jī)會和途徑。因此，西方商業(yè)銀行十分重視并大力推廣運用高新科技。

第三，表外業(yè)務(wù)專業(yè)人才出類拔萃。

由于大部分表外業(yè)務(wù)，尤其是融投資中介和金融衍生工具等業(yè)務(wù)，均具有高科技、高智力、高風(fēng)險的性質(zhì)，必須涉及專深的業(yè)務(wù)知識和豐富的操作經(jīng)驗，因此，西方商業(yè)銀行都很重視培養(yǎng)和擁有一大批高層次的專門人才。如蜚聲國際的摩根·斯坦利（Morgan Stanley）和西蒙兄弟（Salmon Brother）等西方國家投資顧問公司，主要任務(wù)是尋求公司并購機(jī)會、定價和融資；公司改組和資本結(jié)構(gòu)的改變等，其所提供的咨詢服務(wù)是一種創(chuàng)造性思維成果，因而，必須具備強(qiáng)烈的現(xiàn)代人才觀，把高素質(zhì)人才視為商人銀行業(yè)的立足之本，對員工的素質(zhì)要求近乎苛求和完滿。其專業(yè)人才結(jié)構(gòu)包括：

⑴開拓型人才。主要從事收購機(jī)會確認(rèn)、目標(biāo)企業(yè)評估、收購戰(zhàn)術(shù)策劃、交易成本擬定等全面的收購戰(zhàn)略研究，促使企業(yè)資產(chǎn)重組，社會可支配資源向高效企業(yè)集中，企業(yè)經(jīng)營向新方向開拓進(jìn)取。

⑵分析型人才。主要從事業(yè)務(wù)組合和市場一般戰(zhàn)略分析；作為戰(zhàn)略選擇的收購分析；不同收購類型的價值創(chuàng)造分析和收購的價值鏈分析；跨國收購的障礙分析等，從而對收購的目標(biāo)公司作出審慎分析和評價。

⑶創(chuàng)造性人才。主要從事融資方式創(chuàng)新和并購產(chǎn)品創(chuàng)新，通過科學(xué)的創(chuàng)造性思維，對研究對象提出具有突破性、超前性和預(yù)見性的認(rèn)識。

⑷工程型人才。主要工作是正確運用金融組織、金融工具和金融工藝方法，創(chuàng)造性地解決公司理財、金融交易、風(fēng)險管理等金融工程應(yīng)用中融投資服務(wù)問題。⑸復(fù)合型人才。主要從事各種經(jīng)濟(jì)金融現(xiàn)象之間相互依存關(guān)系的研究。必須具備全面深厚的經(jīng)濟(jì)理論素養(yǎng)、哲學(xué)素養(yǎng)和文化素養(yǎng)。西方國家商業(yè)銀行所擁有的一大批出類拔萃的專門人才在金融領(lǐng)域的創(chuàng)造性思維勞動，將商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)創(chuàng)新推進(jìn)到一個嶄新的時代。

第四，表外業(yè)務(wù)風(fēng)險監(jiān)管毫不松懈。

西方國家商業(yè)銀行在積極開拓表外業(yè)務(wù)的過程中，逐步認(rèn)識并注重該項業(yè)務(wù)的風(fēng)險性及其強(qiáng)化管理的重要性。表外業(yè)務(wù)曾被視為不形成資產(chǎn)負(fù)債的安全性業(yè)務(wù)，但是現(xiàn)在其風(fēng)險性逐步顯露出來。在表外業(yè)務(wù)創(chuàng)新中涌現(xiàn)出許多新型表外業(yè)務(wù)，如借款承諾、借款擔(dān)保、備用信用證、備用信貸安排、期貨、期權(quán)、掉期等衍生金融交易，這類業(yè)務(wù)因收益可觀、靈活性強(qiáng)、管制相對寬松等優(yōu)勢，在商業(yè)銀行業(yè)務(wù)中的比重日漸提高。

表外業(yè)務(wù)雖不列入資產(chǎn)負(fù)債表中，但其隨時都可轉(zhuǎn)化為真實負(fù)債或資產(chǎn)，故同樣存在清償風(fēng)險、市場風(fēng)險、信用風(fēng)險、結(jié)算風(fēng)險和流動性風(fēng)險。近年來迅速發(fā)展的擔(dān)保、承諾和金融衍生工具等涉及或有負(fù)債、或有資產(chǎn)，以及與利率、匯率相關(guān)的或有項目，在表外業(yè)務(wù)中占據(jù)很大比例。這類創(chuàng)新型表外業(yè)務(wù)出現(xiàn)的本意主要是減少或回避金融風(fēng)險，但大量的過度投機(jī)使之成為新的風(fēng)險滋生地。其風(fēng)險的最大特點是潛伏性、杠桿性強(qiáng)，一般不反映在表內(nèi)，但這些潛在風(fēng)險因交易量倍增而累積，隨時可能轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實風(fēng)險，一旦爆發(fā)出來就會給金融業(yè)造成巨大損失甚至致命打擊。

巴林銀行倒閉等金融**，為各國商業(yè)銀行和監(jiān)管當(dāng)局敲響了警鐘：防范金融風(fēng)險不可存在絲毫僥幸和懈?。榱擞行У乜刂坪凸芾肀硗鈽I(yè)務(wù)風(fēng)險，1988年6 月的《巴塞爾協(xié)議》對各種表外資產(chǎn)統(tǒng)一規(guī)定了風(fēng)險轉(zhuǎn)換系數(shù)，從而在性質(zhì)上將表外資產(chǎn)轉(zhuǎn)換成與表內(nèi)資產(chǎn)一致的資產(chǎn)。西方各國在依據(jù)《巴塞爾協(xié)議》調(diào)整自身資本充足率的同時，亦紛紛提出根據(jù)其它性質(zhì)的風(fēng)險而作出的資本標(biāo)準(zhǔn)。對表外（表外）業(yè)務(wù)的風(fēng)險監(jiān)管日趨于嚴(yán)密和嚴(yán)格。

第三篇：第七章 商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)

第七章 商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)

（一）不定項選擇題：

1．表外業(yè)務(wù)的一個最重要的特征是————

A 高杠桿作用 B 流動性強(qiáng) C 透明度高 D 盈利性好

2．備用信用證業(yè)務(wù)通常涉及到三方當(dāng)事人。即： A 開證行、客戶和持票人 B 開證行、申請人和受益人

C 開證行、客戶和受益人 D 銀行、客戶和受益人

3．表外業(yè)務(wù)中貿(mào)易融通業(yè)務(wù)主要包括： A 商業(yè)信用證 B 銀行承兌匯票 C 備用信用證 D 互換交易 4．金融保證業(yè)務(wù)主要包括：

A 商業(yè)信用證 B 備用信用證 C 貸款承諾 D 貸款銷售與資產(chǎn)證券化 5．備用信用證包含的三個基本要素是； A 申請人 B 受益人 C 開證人的承諾 D 申請人的保證 6．互換交易主要包括：

A 外匯市場互換 B 資本市場互換 C 貨幣互換 D 利率互換

7．固定利率與浮動利率的互換，一般被稱為： A 基礎(chǔ)利率互換 B 利率互換 C 固定利率貨幣互換 D 貨幣互換

8．這種由不同種或不同期限的基礎(chǔ)浮動利率的互換交易，稱為： A 息票互換 B 利率互換

C 基礎(chǔ)利率互換 D 固定利率貨幣互換

9．以一種貨幣的固定利率調(diào)換另一種貨幣的浮動利率的呼喚交易，稱為： A 貨幣利率交叉互換 B 利率互換

C 息票互換 D 固定利率貨幣互換 10．表外業(yè)務(wù)與表內(nèi)業(yè)務(wù)相比，其特點主要有：

A 靈活性強(qiáng) B 透明度低 C 高杠桿作用 D 交易高度集中 11．采用公開喊價成交方式是下列哪種交易方式的顯著特征： A 現(xiàn)匯交易 B 遠(yuǎn)期交易 C 期貨交易 D 現(xiàn)貨交易

（二）復(fù)習(xí)思考題：

1．主要名詞：表外業(yè)務(wù) 貸款承諾 貸款出售 票據(jù)發(fā)行便利 備用信用證 資產(chǎn)證券化 固定利率貨幣互換 貨幣利率交叉互換

2.表外業(yè)務(wù)與中間業(yè)務(wù)的關(guān)系如何？ 3.資產(chǎn)證券化興起的原因是什么？

對銀行的經(jīng)營管理有什么影響？

4.表外業(yè)務(wù)主要有哪幾類？其特點有哪些？

5.從美國奧蘭治縣破產(chǎn)的案例中來認(rèn)識表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險及銀行應(yīng)如何加強(qiáng)對表外業(yè)務(wù)的管理。

6．表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險有哪些？銀行如何防范這些風(fēng)險？

第四篇：商業(yè)銀行如何協(xié)調(diào)發(fā)展中間業(yè)務(wù)與表外業(yè)務(wù)

商業(yè)銀行如何協(xié)調(diào)發(fā)展中間業(yè)務(wù)與表外業(yè)務(wù)？請舉例說明。

管理金融1301B 20*** 李勇雪

表外業(yè)務(wù)只是中間業(yè)務(wù)的一部分，不能反映所有中間業(yè)務(wù)的特點。確切地說，除信用證、承兌等業(yè)務(wù)存在一定交叉以外，表外業(yè)務(wù)主要包括承諾類表外業(yè)務(wù)（如貸款承諾、循環(huán)保證融資等）、擔(dān)保類表外業(yè)務(wù)（如擔(dān)保信用證或備用信用證、履約擔(dān)保、投標(biāo)擔(dān)保、還款擔(dān)保等）和與市場價格有關(guān)的表外業(yè)務(wù)（如金融期貨、金融期權(quán)、利率互換、貨幣互換等）。而中間業(yè)務(wù)還包括結(jié)算、信托、租賃、銀行卡、代客買賣、代收代付、代客理財、代客保管和信息咨詢等業(yè)務(wù)。所以中間業(yè)務(wù)與表外業(yè)務(wù)可以協(xié)調(diào)發(fā)展。相對于其它中間業(yè)務(wù)而言，表外業(yè)務(wù)由于風(fēng)險相對較大，特別是金融衍生產(chǎn)品形式的表外業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險更大，因此受到各國金融管理當(dāng)局和一些國際金融組織嚴(yán)格的管制。

如早期的信用卡以轉(zhuǎn)帳結(jié)算和支付匯兌為主要功能，稱為記帳卡或支付卡，就象過去我國的信用卡要求是先存款后消費，只有在特殊情況下允許在極短期限內(nèi)的少量善意透支，這是較典型的中間業(yè)務(wù)，而目前國際較流行的標(biāo)準(zhǔn)信用卡主要是貸記卡，以銀行為客戶提供短期消費信用為特征，已變化成為一種消費信貸行為了。

開展業(yè)務(wù)創(chuàng)新，實行產(chǎn)品差異化戰(zhàn)略。要求商業(yè)銀行在產(chǎn)品研發(fā)、市場溝通、分銷渠道、銷售管理及客戶服務(wù)上不斷創(chuàng)新。商業(yè)銀行要加大金融產(chǎn)品創(chuàng)新力度，尤其是要不斷拓展中間業(yè)務(wù)品種，逐漸由低層次的代收代付向代客理財、保險業(yè)務(wù)、證券業(yè)務(wù)等高附加值業(yè)務(wù)發(fā)展。要改變?yōu)槲沾婵疃_展中間業(yè)務(wù)的出發(fā)點，提高服務(wù)質(zhì)量，努力提高中間業(yè)務(wù)收入，增強(qiáng)盈利能力。產(chǎn)品的研發(fā)要以市場為導(dǎo)向，充分挖掘市場潛在需求，研究市場消費心理，分析市場發(fā)展趨勢，將西方商業(yè)銀行中先進(jìn)的創(chuàng)新工具和我國的實際情況相結(jié)合，設(shè)計、開發(fā)出符合中國消費特點的業(yè)務(wù)種類。

例如交通銀行浙江省分行面對商業(yè)銀行資管時代的來臨，順應(yīng)發(fā)展趨勢，以客戶需求為導(dǎo)向，以創(chuàng)新為載體，有力促進(jìn)表外業(yè)務(wù)快速健康發(fā)展，去年末該行表外資產(chǎn)總規(guī)模達(dá)290多億元，比上年增幅近75%，實現(xiàn)了自身與客戶雙贏的目標(biāo)，在浙江市場上努力打造“托管規(guī)模領(lǐng)先行”品牌。

第五篇：商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)定義與分類

表外業(yè)務(wù)定義與分類

表外業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行所從事的、按照現(xiàn)行的會計準(zhǔn)則不記入資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)、不形成現(xiàn)實資產(chǎn)負(fù)債但能增加銀行收益的業(yè)務(wù)。

一、表外業(yè)務(wù)按其業(yè)務(wù)內(nèi)容可分為：1、2、3、4、5、承諾類業(yè)務(wù) 擔(dān)保類業(yè)務(wù) 委托代理類業(yè)務(wù) 衍生金融工具類業(yè)務(wù) 咨詢服務(wù)類業(yè)務(wù)。

承諾業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行在未來某一時期按照事先約定的條件向客戶提供約定的信用業(yè)務(wù)，如承諾貸款業(yè)務(wù)。

擔(dān)保業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行接受客戶的委托對第三方承擔(dān)連帶付款責(zé)任的業(yè)務(wù)，包括擔(dān)保、信用證、承兌等業(yè)務(wù)。

委托代理業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行以收取一定手續(xù)費等為目的，接受客戶委托，利用自己的資源優(yōu)勢為客戶提供代理、分銷、代客理財?shù)冉鹑诜?wù)的業(yè)務(wù)，包括委托貸款、代理債券、代理資金清算、代收代付、代客理財、基金托管等業(yè)務(wù)。衍生金融工具業(yè)務(wù)是指建立在基礎(chǔ)金融工具或基礎(chǔ)金融變量之上，其價格取決于后者價格變動的派生產(chǎn)品，是交易雙方通過對利率、匯率、股價等因素變動趨勢的預(yù)測，約定在未來某一時間按照某一條件進(jìn)行交易或選擇是否交易的合約。包括金融期貨、金融期權(quán)、金融遠(yuǎn)期、互換金融等。

咨詢服務(wù)類業(yè)務(wù)是指以銀行擁有的專營許可權(quán)或行業(yè)優(yōu)勢，為客戶提供的純咨詢服務(wù)性質(zhì)的業(yè)務(wù)。包括理財顧問、委托代保管等業(yè)務(wù)。

二、表外業(yè)務(wù)按業(yè)務(wù)性質(zhì)可分為：1、2、3、4、委托代理類業(yè)務(wù) 衍生金融工具類業(yè)務(wù) 或有負(fù)債類業(yè)務(wù) 咨詢服務(wù)類業(yè)務(wù)

其中，或有負(fù)債類業(yè)務(wù)包括承諾、擔(dān)保、保函、信用證、承兌等業(yè)務(wù)。

三、巴塞爾協(xié)議根據(jù)不同的“信用轉(zhuǎn)換系數(shù)”被分為了5類：（1）100%信用轉(zhuǎn)化系統(tǒng)的表外業(yè)務(wù)，包括：

一般負(fù)債保證和承兌；銷售和回購協(xié)議以及有追索權(quán)的資產(chǎn)銷售；遠(yuǎn)期資產(chǎn)購買、超遠(yuǎn)期存款和部分繳付款項的股票和代表承諾一定損失的證券。（2）50%信用轉(zhuǎn)換系數(shù)的表外業(yè)務(wù)，包括：

某些與交易相關(guān)的或有項目；票據(jù)發(fā)行融通和循環(huán)包銷便利；其他初始期限在1年期以上的承諾。

（3）20%信用轉(zhuǎn)換系統(tǒng)的表外業(yè)務(wù)，包括： 短期和有自行清償能力的與貿(mào)易相關(guān)的或有項目。（4）0%信用轉(zhuǎn)換系統(tǒng)的表外業(yè)務(wù)。

類似初始期限為1年期之內(nèi)的，或者是可以在任何時候無條件取消的承諾。（5）與外匯和利率有關(guān)的或有項目。

由于這類項目的交易中，如果交易對方違約，商業(yè)銀行損失的僅僅是重新安排和替換新近流動的替換成本，而不是交易合同所代表的面值的信用風(fēng)險，所以有必要對這類項目進(jìn)行特殊處理。