第一篇：13個PPP成功典型案例

國家發(fā)改委發(fā)布的13個PPP成功典型案例

近日，針對各地普遍反映的推進PPP項目缺少操作經(jīng)驗、缺乏案例指導(dǎo)等問題，經(jīng)有關(guān)部門、機構(gòu)以及各地發(fā)改委推薦，國家發(fā)改委公開發(fā)布北京地鐵4號線項目、大理市生活垃圾處置城鄉(xiāng)一體化系統(tǒng)工程等13個具有一定代表性、示范性的PPP項目案例，供有關(guān)方面參考借鑒。

此次發(fā)布的PPP項目案例涉及水利設(shè)施、市政設(shè)施、交通設(shè)施、公共服務(wù)、資源環(huán)境等多個領(lǐng)域，涵蓋BOT、TOT、BOO等多種操作模式。這些項目是各地引入市場機制、推進PPP模式的有益探索，在社會資本選擇、交易結(jié)構(gòu)設(shè)計、回報機制確定等方面具有一定參考價值。

13個PPP項目案例包括：

1、北京地鐵4號線項目

一、項目概況

北京地鐵4號線是北京市軌道交通路網(wǎng)中的主干線之一，南起豐臺區(qū)南四環(huán)公益西橋，途經(jīng)西城區(qū)，北至海淀區(qū)安河橋北，線路全長28.2公里，車站總數(shù)24座。4號線工程概算總投資153億元，于2004年8月正式開工，2009年9月28日通車試運營，目前日均客流量已超過 100 萬人次。

北京地鐵4號線是我國城市軌道交通領(lǐng)域的首個PPP項目，該項目由北京市基礎(chǔ)設(shè)施投資有限公司（簡稱“京投公司”）具體實施。2011 年，北京金準(zhǔn)咨詢有限責(zé)任公司和天津理工大學(xué)按國家發(fā)改委和北京市發(fā)改委要求，組成課題組對項目實施效果進行了專題評價研究。評價認(rèn)為，北京地鐵4號線項目順應(yīng)國家投資體制改革方向，在我國城市軌道交通領(lǐng)域首次探索和實施市場化PPP融資模式，有效緩解了當(dāng)時北京市政府投資壓力，實現(xiàn)了北京市軌道交通行業(yè)投資和運營主體多元化突破，形成同業(yè)激勵的格局，促進了技術(shù)進步和管理水平、服務(wù)水平提升。從實際情況分析，4號線應(yīng)用PPP模式進行投資建設(shè)已取得階段性成功，項目實施效果良好。

二、運作模式

（一）具體模式

4號線工程投資建設(shè)分為A、B兩個相對獨立的部分：A部分為洞體、車站等土建工程，投資額約為107億元，約占項目總投資的70%，由北京市政府國有獨資企業(yè)京投公司成立的全資子公司4號線公司負責(zé)；B部分為車輛、信號等設(shè)備部分，投資額約為46億元，約占項目總投資的30%，由PPP項目公司北京京港地鐵有限公司（簡稱“京港地鐵”）負責(zé)。京港地鐵是由京投公司、香港地鐵公司和首創(chuàng)集團按2:49:49的出資比例組建。北京地鐵4號線PPP模式如圖2所示

圖2 北京地鐵4號線的PPP模式

4號線項目竣工驗收后，京港地鐵通過租賃取得4號線公司的A部分資產(chǎn)的使用權(quán)。京港地鐵負責(zé)4號線的運營管理、全部設(shè)施（包括A和B兩部分）的維護和除洞體外的資產(chǎn)更新以及站內(nèi)的商業(yè)經(jīng)營，通過地鐵票款收入及站內(nèi)商業(yè)經(jīng)營收入回收投資并獲得合理投資收益。30年特許經(jīng)營期結(jié)束后，京港地鐵將B部分項目設(shè)施完好、無償?shù)匾平唤o市政府指定部門，將A部分項目設(shè)施歸還給4號線公司。

（二）實施流程

4號線PPP項目實施過程大致可分為兩個階段，第一階段為由北京市發(fā)改委主導(dǎo)的實施方案編制和審批階段；第二階段為由北京市交通委主導(dǎo)的投資人競爭性談判比選階段。

經(jīng)市政府批準(zhǔn)，北京市交通委與京港地鐵于 2006年4月12日正式簽署了《特許經(jīng)營協(xié)議》。

（三）協(xié)議體系 號線 PPP 項目的參與方較多，項目合同結(jié)構(gòu)如圖 3 所示。

圖3 4號線PPP項目合同結(jié)構(gòu)圖

特許經(jīng)營協(xié)議是PPP項目的核心，為 PPP 項目投資建設(shè)和運營管理提供了明確的依據(jù)和堅實的法律保障。4號線項目特許經(jīng)營協(xié)議由主協(xié)議、16個附件協(xié)議以及后續(xù)的補充協(xié)議共同構(gòu)成，涵蓋了投資、建設(shè)、試運營、運營、移交各個階段，形成了一個完整的合同體系。

（四）主要權(quán)利義務(wù)的約定 1.北京市政府

北京市政府及其職能部門的權(quán)利義務(wù)主要包括：建設(shè)階段：負責(zé)項目A部分的建設(shè)和B部分質(zhì)量的監(jiān)管，主要包括制定項目建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)（包括設(shè)計、施工和驗收標(biāo)準(zhǔn)），對工程的建設(shè)進度、質(zhì)量進行監(jiān)督和檢查，以及項目的試運行和竣工驗收，審批竣工驗收報告等。運營階段：負責(zé)對項目進行監(jiān)管，包括制定運營和票價標(biāo)準(zhǔn)并監(jiān)督京港地鐵執(zhí)行，在發(fā)生緊急事件時，統(tǒng)一調(diào)度或臨時接管項目設(shè)施；協(xié)調(diào)京港地鐵和其他線路的運營商建立相應(yīng)的收入分配分賬機制及相關(guān)配套辦法。

此外，因政府要求或法律變更導(dǎo)致京港地鐵建設(shè)或運營成本增加時，政府方負責(zé)給予其合理補償。2.京港地鐵

京港地鐵公司作為項目B部分的投資建設(shè)責(zé)任主體，負責(zé)項目資金籌措、建設(shè)管理和運營。為方便A、B兩部分的施工銜接，協(xié)議要求京港地鐵將B部分的建設(shè)管理任務(wù)委托給A部分的建設(shè)管理單位。運營階段：京港地鐵在特許經(jīng)營期內(nèi)利用4號線項目設(shè)施自主經(jīng)營，提供客運服務(wù)并獲得票款收入。協(xié)議要求，京港地鐵公司須保持充分的客運服務(wù)能力和高效的客運服務(wù)質(zhì)量，同時，須遵照《北京市城市軌道交通安全運營管理辦法》的規(guī)定，建立安全管理系統(tǒng)，制定和實施安全演習(xí)計劃以及應(yīng)急處理預(yù)案等措施，保證項目安全運營。在遵守相關(guān)法律法規(guī)，特別是運營安全規(guī)定的前提下，京港地鐵公司可以利用項目設(shè)施從事廣告、通信等商業(yè)經(jīng)營并取得相關(guān)收益。

三、借鑒價值

（一）建立有力的政策保障體系

北京地鐵4號線PPP項目的成功實施，得益于政府方的積極協(xié)調(diào)，為項目推進提供了全方位保障。

在整個項目實施過程中，政府由以往的領(lǐng)導(dǎo)者轉(zhuǎn)變成了全程參與者和全力保障者，并為項目配套出臺了《關(guān)于本市深化城市基礎(chǔ)設(shè)施投融資體制改革的實施意見》等相關(guān)政策。為推動項目有效實施，政府成立了由市政府副秘書長牽頭的招商領(lǐng)導(dǎo)小組；發(fā)改委主導(dǎo)完成了4號線 PPP 項目實施方案；交通委主導(dǎo)談判；京投公司在這一過程中負責(zé)具體操作和研究。4號線 PPP 項目招商組織架構(gòu)如圖 4 所示。

圖4 北京地鐵4號線PPP項目招商組織架構(gòu)

（二）構(gòu)建合理的收益分配及風(fēng)險分擔(dān)機制

北京地鐵4號線PPP項目中政府方和社會投資人的順暢合作，得益于項目具有合理的收益分配機制以及有效的風(fēng)險分擔(dān)機制。該項目通過票價機制和客流機制的巧妙設(shè)計，在社會投資人的經(jīng)濟利益和政府方的公共利益之間找到了有效平衡點，在為社會投資人帶來合理預(yù)期收益的同時，提高了北京市軌道交通領(lǐng)域的管理和服務(wù)效率。1.票價機制

4號線運營票價實行政府定價管理，實際平均人次票價不能完全反映地鐵線路本身的運行成本和合理收益等財務(wù)特征。因此，項目采用“測算票價”作為確定投資方運營收入的依據(jù)，同時建立了測算票價的調(diào)整機制。

以測算票價為基礎(chǔ)，特許經(jīng)營協(xié)議中約定了相應(yīng)的票價差額補償和收益分享機制，構(gòu)建了票價風(fēng)險的分擔(dān)機制。如果實際票價收入水平低于測算票價收入水平，市政府需就其差額給予特許經(jīng)營公司補償。如果實際票價收入水平高于測算票價收入水平，特許經(jīng)營公司應(yīng)將其差額的70%返還給市政府。4號線PPP項目票價補償和返還機制見圖5所示。

圖5 票價補償和返還機制

2.客流機制

票款是4號線實現(xiàn)盈利的主要收入來源，由于采用政府定價，客流量成為影響項目收益的主要因素?？土髁考仁芴卦S公司服務(wù)質(zhì)量的影響，也受市政府城市規(guī)劃等因素的影響，因此，需要建立一種風(fēng)險共擔(dān)、收益共享的客流機制。

4號線項目的客流機制為：當(dāng)客流量連續(xù)三年低于預(yù)測客流的80%，特許經(jīng)營公司可申請補償，或者放棄項目；當(dāng)客流量超過預(yù)測客流時，政府分享超出預(yù)測客流量10%以內(nèi)票款收入的50%、超出客流量10%以上的票款收入的60%。

4號線項目的客流機制充分考慮了市場因素和政策因素，其共擔(dān)客流風(fēng)險、共享客流收益的機制符合軌道交通行業(yè)特點和PPP模式要求。

（三）建立完備的PPP項目監(jiān)管體系

北京地鐵4號線PPP項目的持續(xù)運轉(zhuǎn)，得益于項目具有相對完備的監(jiān)管體系。清晰確定政府與市場的邊界、詳細設(shè)計相應(yīng)監(jiān)管機制是 PPP 模式下做好政府監(jiān)管工作的關(guān)鍵。

4號線項目中，政府的監(jiān)督主要體現(xiàn)在文件、計劃、申請的審批，建設(shè)、試運營的驗收、備案，運營過程和服務(wù)質(zhì)量的監(jiān)督檢查三個方面，既體現(xiàn)了不同階段的控制，同時也體現(xiàn)了事前、事中、事后的全過程控制。

4號線的監(jiān)管體系在監(jiān)管范圍上，包括投資、建設(shè)、運營的全過程；在監(jiān)督時序上，包括事前監(jiān)管、事中監(jiān)管和事后監(jiān)管；在監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)上，結(jié)合具體內(nèi)容，遵守了能量化的盡量量化，不能量化的盡量細化的原則。具體監(jiān)管體系如圖6所示。

圖6 監(jiān)管體系

2、大理市生活垃圾處置城鄉(xiāng)一體化系統(tǒng)工程

大理市位于云南省大理白族自治州中部，是州府所在地，是全國歷史文化名城、國家級自然保護區(qū)、中國優(yōu)秀旅游城市、最佳中國魅力城市。大理市下轄10鎮(zhèn)、1鄉(xiāng)、111個村委會和501個自然村，以及創(chuàng)新工業(yè)園區(qū)、旅游度假區(qū)、海東開發(fā)管理委員會，總面積1815平方公里，總?cè)丝?8萬人，全市日均垃圾產(chǎn)量約688噸。為提高全市垃圾處理“減量化、資源化、無害化”水平，創(chuàng)新垃圾收集清運處置新模式，探索洱海環(huán)境保護新經(jīng)驗，大理市按照“科學(xué)治理、科技領(lǐng)先、城鄉(xiāng)一體、市場化運作”的思路，引進先進技術(shù)，采用市場化運作，于2012年啟動實施了洱海流域垃圾收集清運處置系統(tǒng)工程建設(shè)，高起點、高標(biāo)準(zhǔn)建設(shè)實施生活垃圾處置城鄉(xiāng)一體化系統(tǒng)工程，主要包括三方面內(nèi)容：一是在洱海流域的兩區(qū)和下關(guān)、大理11個鄉(xiāng)鎮(zhèn)，共建設(shè)10座垃圾中轉(zhuǎn)站，購置15輛垃圾轉(zhuǎn)運車、111輛小型垃圾收集車和1002個收集箱體;二是實施裝機容量12兆瓦、日處理生活垃圾600噸以上的大理市第二(海東)垃圾焚燒發(fā)電工程，對生活垃圾進行無害化處理和資源化利用;三是構(gòu)建數(shù)字化監(jiān)管系統(tǒng)，實現(xiàn)對市場化運作企業(yè)運營情況的全方位監(jiān)管。

目前，大理市洱海流域垃圾收集清運處置系統(tǒng)初步建成，運轉(zhuǎn)正常。全市城鄉(xiāng)生活垃圾收集清運量從2013年的164,657.7噸(日均451.1噸)，提升到2014年的196,931.6噸(日均539.5噸)，增長了19.6%，城鄉(xiāng)環(huán)境衛(wèi)生、洱海水質(zhì)得到了明顯改善，基本實現(xiàn)全市城鄉(xiāng)生活垃圾“收集清運全覆蓋、壓縮轉(zhuǎn)運全封閉、焚燒發(fā)電資源化、監(jiān)督管理數(shù)字化、建筑垃圾再利用”的預(yù)期目標(biāo)。

二、運作模式(一)建設(shè)模式

2010年10月，大理市以BOT(投資建設(shè)-運營-移交)方式，引進重慶三峰環(huán)境產(chǎn)業(yè)集團公司，采用德國馬丁SITY2000逆推傾斜式爐排爐焚燒發(fā)電處理工藝，投資4.2億元建設(shè)一座垃圾焚燒發(fā)電廠;2012年6月，大理市公開招標(biāo)以BTO(投資建設(shè)-移交-運營)方式引進重慶耐德新明和公司，采用先進、成熟的上投料式水平直接壓縮加大型拉臂鉤車轉(zhuǎn)運的處理工藝，投資1.1億元建設(shè)10座大型垃圾壓縮中轉(zhuǎn)站。此外，各區(qū)鎮(zhèn)積極探索，采用承包、租賃等方式，通過公開招投標(biāo)，將城鄉(xiāng)生活垃圾收集清運工作推向市場。(二)運行模式

全市城鄉(xiāng)生活垃圾按照統(tǒng)一流程，通過收集、轉(zhuǎn)運、處理三個環(huán)節(jié)進行處置。收集清運環(huán)節(jié)由各區(qū)鎮(zhèn)負責(zé)，用自行投資、承包的垃圾車及配發(fā)的垃圾收集車將生活垃圾收集至環(huán)洱海10座垃圾中轉(zhuǎn)站，經(jīng)壓縮裝箱后，全程密閉轉(zhuǎn)運至垃圾焚燒廠進行焚燒發(fā)電、無害化處理。最終實現(xiàn)收集清運全覆蓋、壓縮轉(zhuǎn)運全封閉、焚燒發(fā)電資源化。(三)結(jié)算方式

經(jīng)初步測算，大理市生活垃圾處置城鄉(xiāng)一體化系統(tǒng)建成后，年運營費用需要4430.5萬元，其中：垃圾焚燒發(fā)電廠垃圾處理服務(wù)費用1445.4萬元(按垃圾處理貼費標(biāo)準(zhǔn)66元/噸以及日處理生活垃圾600噸測算);10座大型壓縮垃圾中轉(zhuǎn)站運行服務(wù)費用1752.2萬元(根據(jù)中轉(zhuǎn)站與海東垃圾焚燒廠實際距離分別測算);各鄉(xiāng)鎮(zhèn)將垃圾收集至中轉(zhuǎn)站的年費用為1233.0萬元(按日收集清運生活垃圾600噸測算)。大理市生活垃圾的收集費用、轉(zhuǎn)運費用和處理費用統(tǒng)一列入財政預(yù)算。垃圾轉(zhuǎn)運及處理運營企業(yè)的服務(wù)費用，按照《大理市生活垃圾轉(zhuǎn)運處理服務(wù)費結(jié)算工作實施方案》，由運營企業(yè)每月3日前填寫上月結(jié)算確認(rèn)通知單，上報至市城管局、環(huán)保局、審計局、財政局、服務(wù)費結(jié)算工作領(lǐng)導(dǎo)組等部門審核簽字后進行撥付。(四)監(jiān)管方式

1、數(shù)字監(jiān)管

2013年7月，籌資326萬元建設(shè)生活垃圾收集清運處理信息化管理系統(tǒng)。各站點稱重數(shù)據(jù)、視頻數(shù)據(jù)實時傳輸?shù)叫畔⒅行?，同時為垃圾轉(zhuǎn)運車輛安裝了GPS定位系統(tǒng)。稱重數(shù)據(jù)作為垃圾收集清運獎補經(jīng)費和政府支付企業(yè)運營費用的主要依據(jù)，視頻數(shù)據(jù)可以實現(xiàn)

對垃圾壓縮和處理過程的實時監(jiān)控，最終實現(xiàn)城鄉(xiāng)生活垃圾處置全過程的“數(shù)字化、視頻化、定位化”目標(biāo)。

2、量化考核

市政府與垃圾收集清運責(zé)任區(qū)鎮(zhèn)簽訂《大理市洱海流域生活垃圾收集清運責(zé)任書》，確定垃圾收集清運任務(wù)量，依據(jù)數(shù)字化監(jiān)管系統(tǒng)統(tǒng)計的各鄉(xiāng)鎮(zhèn)垃圾清運量，進行一日一公示、一月一通報、一季一考核，對全市垃圾收集清運工作進行科學(xué)管理，通過工作目標(biāo)倒逼服務(wù)效果，解決垃圾收集清運工作的監(jiān)管問題。

3、政策保障

市政府出臺《洱海流域生活垃圾收集清運處置實施辦法》、《洱海流域污水垃圾和畜禽糞便收集處理監(jiān)督及獎補辦法》、《大理市環(huán)洱海農(nóng)村生活垃圾收集清運處置和垃圾收集員履職考核辦法》、《大理市生活垃圾處理費收費管理辦法》、《大理市生活垃圾轉(zhuǎn)運處理服務(wù)費結(jié)算工作實施方案》、《大理市人民政府關(guān)于加強農(nóng)村生活垃圾收集清運管理的工作意見》等一系列政策文件，建立生活垃圾處理收費制度，進一步完善城鄉(xiāng)垃圾有償收集清運保潔工作機制和各級資金投入長效機制，為城鄉(xiāng)生活垃圾處置系統(tǒng)提供政策保障。

三、借鑒價值

(一)完善法規(guī)、健全機制

大理市先后建立生活垃圾處理收費制度、垃圾收集清運責(zé)任制度、考核獎補制度，出臺相應(yīng)政策文件，使全套系統(tǒng)的運轉(zhuǎn)有章可循、有據(jù)可查，確保工作到位。隨著系統(tǒng)的建設(shè)，大理市政府明確

整個系統(tǒng)由大理市城市管理綜合行政執(zhí)法局作為主管部門進行日常監(jiān)管，市洱管局、環(huán)保局、財政局等部門配合實行按季考核，兌現(xiàn)獎懲。各區(qū)、鄉(xiāng)鎮(zhèn)建立相應(yīng)的管理部門，人民群眾自覺參與到環(huán)境衛(wèi)生整治活動，使系統(tǒng)得以有效運行。(二)城鄉(xiāng)一體、高標(biāo)準(zhǔn)建設(shè)

大理市按照流域垃圾治理全覆蓋的思路，高起點、高標(biāo)準(zhǔn)規(guī)劃設(shè)計，實施城鄉(xiāng)垃圾治理一體化系統(tǒng)建設(shè)，提高了農(nóng)村環(huán)境衛(wèi)生標(biāo)準(zhǔn)，完善了城鄉(xiāng)環(huán)衛(wèi)基礎(chǔ)設(shè)施，初步建立起了城鄉(xiāng)一體的流域垃圾收集處理體系。

(三)政府補貼、市場化運作

一是通過招商引資、競爭性談判，以BOT方式引進焚燒發(fā)電廠建設(shè)項目;二是以BTO方式引進垃圾壓縮中轉(zhuǎn)站項目;三是收集環(huán)節(jié)由鄉(xiāng)鎮(zhèn)負責(zé)采用承包、租賃等方式實行市場化運作。(四)數(shù)字同步、信息化監(jiān)管

建成垃圾收集清運處理信息化管理系統(tǒng)，通過視頻的實時監(jiān)控、車輛的GPS定位及數(shù)據(jù)的實時傳輸，對垃圾收集、轉(zhuǎn)運、處理環(huán)節(jié)的全過程實行“數(shù)字化、視頻化、定位化”實時監(jiān)管，實現(xiàn)信息化管理。(五)打破區(qū)劃、扁平化管理

一是城鄉(xiāng)一體化系統(tǒng)打破大理市和創(chuàng)新工業(yè)園區(qū)、旅游度假區(qū)、海開委的行政區(qū)劃界限，統(tǒng)一規(guī)劃、建設(shè)、管理;二是中轉(zhuǎn)站建設(shè)打破鄉(xiāng)鎮(zhèn)界限，統(tǒng)一建設(shè)，實行市場化運作，例如，喜洲垃圾

中轉(zhuǎn)站服務(wù)區(qū)域輻射到喜洲、銀橋、灣橋等多個鄉(xiāng)鎮(zhèn)乃至洱源縣右所鎮(zhèn)、鄧川鎮(zhèn)。

3、固安工業(yè)園區(qū)新型城鎮(zhèn)化項目

一、項目概況

（一）項目背景

固安工業(yè)園區(qū)地處河北省廊坊市固安縣，與北京大興區(qū)隔永定河相望，距天安門正南

公里，園區(qū)總面積 34.68平方公里，是經(jīng)國家公告（2006 年）的省級工業(yè)園區(qū)。

2002 年固安縣政府決定采用市場機制引入戰(zhàn)略合作者，投資、開發(fā)、建設(shè)、運營固安工業(yè)園區(qū)。同年 6 月，通過公開競標(biāo)，固安縣人民政府與華夏幸福基業(yè)股份有限公司（簡稱“華夏幸福公司”）簽訂協(xié)議，正式確立了政府和社會資本（PPP）合作模式。按照工業(yè)園區(qū)建設(shè)和新型城鎮(zhèn)化的總體要求，采取“政府主導(dǎo)、企業(yè)運作、合作共贏”的市場化運作方式，傾力打造“產(chǎn)業(yè)高度聚集、城市功能完善、生態(tài)環(huán)境優(yōu)美”的產(chǎn)業(yè)新城。目前，雙方合作范圍已拓展至固安新興產(chǎn)業(yè)示范區(qū)和溫泉休閑商務(wù)產(chǎn)業(yè)園區(qū)。

（二）建設(shè)內(nèi)容與規(guī)模

固安工業(yè)園區(qū) PPP 新型城鎮(zhèn)化項目，是固安縣政府采購華夏幸福在產(chǎn)業(yè)新城內(nèi)提供設(shè)計、投資、建設(shè)、運營一體化服務(wù)。

1.土地整理服務(wù)。配合以政府有關(guān)部門為主體進行的集體土地征轉(zhuǎn)以及形成建設(shè)用地的相關(guān)工作。2008-2013 年，華夏幸福累計完成土地整理 29047.6 畝，累計投資 103.8 億元。

2.基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。包括道路、供水、供電、供暖、排水設(shè)施等基礎(chǔ)設(shè)施投資建設(shè)。截至 2014 年已完成全長 170 公里新城路網(wǎng)、4座供水廠、3 座熱源廠、6 座變電站、1 座污水處理廠等相關(guān)配套設(shè)施建設(shè)。

3.公共設(shè)施建設(shè)及運營服務(wù)。包括公園、綠地、廣場、規(guī)劃展館、教育、醫(yī)療、文體等公益設(shè)施建設(shè)，并負責(zé)相關(guān)市政設(shè)施運營維護。園區(qū)內(nèi)已經(jīng)建成中央公園、大湖公園、400 畝公園、帶狀公園等大型景觀公園 4 處，總投資額為 2.54 億元。目前由北京八中、固安縣政府、華夏幸福公司合作辦學(xué)項目北京八中固安分校已正式開學(xué)，按三級甲等標(biāo)準(zhǔn)建設(shè)的幸福醫(yī)院已開工建設(shè)。

4.產(chǎn)業(yè)發(fā)展服務(wù)。包括招商引資、企業(yè)服務(wù)等。截至2014 年底，固安工業(yè)園區(qū)累計引進簽約項目 482 家，投資額達 638.19 億元，形成了航空航天、生物醫(yī)藥、電子信息、汽車零部件、高端裝備制造等五大產(chǎn)業(yè)集群。

5.規(guī)劃咨詢服務(wù)。包括開發(fā)區(qū)域的概念規(guī)劃、空間規(guī)劃、產(chǎn)業(yè)規(guī)劃及控制性詳規(guī)編制等規(guī)劃咨詢服務(wù)，規(guī)劃文件報政府審批后實施。

二、運作模式

（一）基本特征

固安工業(yè)園區(qū)在方案設(shè)計上充分借鑒了英國道克蘭港口新城和韓國松島新城等國際經(jīng)典 PPP 合作案例的主要經(jīng)驗，把平等、契約、誠信、共贏等公私合作理念融入固安縣政府與華夏幸福公司的協(xié)作開發(fā)和建設(shè)運營之中。其基本特征是：

1.政企合作

固安縣政府與華夏幸福公司簽訂排他性的特許經(jīng)營協(xié)議，設(shè)立三浦威特園區(qū)建設(shè)發(fā)展有限公司（簡稱三浦威特）作為雙方合作的項目公司（SPV），華夏幸福公司向項目公司投入注冊資本金與項目開發(fā)資金。項目公司作為投資及開發(fā)主體，負責(zé)固安工業(yè)園區(qū)的設(shè)計、投資、建設(shè)、運營、維護一體化市場運作，著力打造區(qū)域品牌；固安工業(yè)園區(qū)管委會履行政府職能，負責(zé)決策重大事項、制定規(guī)范標(biāo)準(zhǔn)、提供政策支持，以及基礎(chǔ)設(shè)施及公共服務(wù)價格和質(zhì)量的監(jiān)管等，以保證公共利益最大化。

2.特許經(jīng)營

通過特許協(xié)議，固安縣政府將特許經(jīng)營權(quán)授予三浦威特，雙方形成了長期穩(wěn)定的合作關(guān)系。三浦威特作為華夏幸福公司的全資公司，負責(zé)固安工業(yè)園區(qū)的項目融資，并通過資本市場運作等方式籌集、墊付初期投入資金。此外，三浦威特與多家金融機構(gòu)建立融資協(xié)調(diào)機制，進一步拓寬了融資渠道。

3.提供公共產(chǎn)品和服務(wù)

基于政府的特許經(jīng)營權(quán)，華夏幸福公司為固安工業(yè)園區(qū)投資、建設(shè)、開發(fā)、運營提供一攬子公共產(chǎn)品和服務(wù)，包括土地整理、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、公共設(shè)施建設(shè)、產(chǎn)業(yè)發(fā)展服務(wù)，以及咨詢、運營服務(wù)等。截至 2014 年華夏幸福公司在固安工業(yè)園區(qū)內(nèi)累計投資超過 160億元，其中，基礎(chǔ)設(shè)施和公共服務(wù)設(shè)施投資占到近40%。

4.收益回報機制

雙方合作的收益回報模式是使用者付費和政府付費相結(jié)合。固安縣政府對華夏幸福公司的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和土地開發(fā)投資按成本加成方式給予 110%補償；對于提供的外包服務(wù)，按約定比例支付相應(yīng)費用。兩項費用作為企業(yè)回報，上限不高于園區(qū)財政收入增量的企業(yè)分享部分。若財政收入不增加，則企業(yè)無利潤回報，不形成政府債務(wù)。

5.風(fēng)險分擔(dān)機制

社會資本利潤回報以固安工業(yè)園區(qū)增量財政收入為基礎(chǔ)，縣政府不承擔(dān)債務(wù)和經(jīng)營風(fēng)險。華夏幸福公司通過市場化融資，以固安工業(yè)園區(qū)整體經(jīng)營效果回收成本，獲取企業(yè)盈利，同時承擔(dān)政策、經(jīng)營和債務(wù)等風(fēng)險。

（二）主要創(chuàng)新點

固安工業(yè)園區(qū)新型城鎮(zhèn)化 PPP 模式屬于在基礎(chǔ)設(shè)施和公用設(shè)施建設(shè)基礎(chǔ)上的整體式外包合作方式，形成了“產(chǎn)城融合”的整體開發(fā)建設(shè)機制，提供了工業(yè)園區(qū)開發(fā)建設(shè)和區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展的綜合解決方案。

1.整體式外包

在政企雙方合作過程中，固安縣政府實際上是購買了華夏幸福公司提供的一攬子建設(shè)和外包服務(wù)。這種操作模式避免了因投資主體眾多而增加的投資、建設(shè)、運營成本，而且減少了分散投資的違約風(fēng)險，形成規(guī)模經(jīng)濟效應(yīng)和委托代理避險效應(yīng)。

2.“產(chǎn)城融合”整體開發(fā)機制

在“產(chǎn)城融合”整體開發(fā)機制下，政府和社會資本有效地構(gòu)建了互信平臺，從“一事一議”變?yōu)橐?PPP 機制為核心的協(xié)商制度，減少了操作成本，提高了城市建設(shè)與公共服務(wù)的質(zhì)量和效率。

3.工業(yè)園區(qū)和區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展綜合解決方案

政企雙方堅持以“產(chǎn)業(yè)高度聚集、城市功能完善、生態(tài)環(huán)境優(yōu)美”作為共同發(fā)展目標(biāo)，以市場化運作機制破解園區(qū)建設(shè)資金籌措難題、以專業(yè)化招商破解區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展難題、以構(gòu)建全鏈條創(chuàng)新生態(tài)體系破解開發(fā)區(qū)轉(zhuǎn)型升級難題，使兼?zhèn)洚a(chǎn)業(yè)基地和城市功能的工

業(yè)園區(qū)成為新型城鎮(zhèn)化的重要載體和平臺。

三、實施效果

經(jīng)過十多年的建設(shè)，固安工業(yè)園區(qū)實現(xiàn)了華麗蝶變，有效促進了當(dāng)?shù)亟?jīng)濟社會發(fā)展。

（一）經(jīng)濟發(fā)展：帶動區(qū)域發(fā)展水平邁上新臺階

從 2002 年合作至今，固安工業(yè)園區(qū)已成為全省發(fā)展速度最快的省級開發(fā)區(qū)，2014 年完成固定資產(chǎn)投資 149.6 億元，實現(xiàn)工業(yè)總產(chǎn)值 224.5 億元，完成財政收入 23.3 億元。受益于固安工業(yè)園區(qū)新型城鎮(zhèn)化，固安縣從一個經(jīng)濟發(fā)展水平相對落后的縣，成為各項指標(biāo)在全省領(lǐng)先的縣。政企合作十多年，固安縣人均 GDP 增長了 4倍，財政收入增長了24 倍，成功躋身“2014 中國縣域成長競爭力排行榜”50 強，位列“中國十佳開發(fā)競爭力縣”第 2 位。

（二）城市建設(shè)：構(gòu)建了中等城市框架和服務(wù)配套設(shè)施

截至 2014 年，華夏幸福公司在園區(qū)內(nèi)投入大量前期開發(fā)資金，高質(zhì)量推進路、水、電、氣、訊等基礎(chǔ)設(shè)施，實現(xiàn)了“十通一平”。同時，積極引進優(yōu)勢資源，建設(shè)了中央公園、水系生態(tài)景觀、創(chuàng)業(yè)大廈、商務(wù)酒店、人才家園等一批高端配套設(shè)施，構(gòu)建了以城市客廳、大湖商業(yè)區(qū)、中央大道金融街區(qū)為主體的“智能城市”核心區(qū)。其中，作為城市主干道之一的錦繡大道(大廣高速至永和路段)總投資額為 4.13 億元，連接廊涿路與 106國道，2012 年竣工通車，為產(chǎn)業(yè)集聚和居民住行提供了便利條件。

（三）民生保障：堅持“以人為本”建設(shè)幸福城市

華夏幸福公司投資 2.81 億元，引進的北京八中固安分校已正式投入使用；與首都醫(yī)科大學(xué)附屬醫(yī)院合作經(jīng)營的幸福醫(yī)院也已啟動建設(shè)。園區(qū)建設(shè)促進了公共資源配置均等化，當(dāng)?shù)鼐用窈屯鈦砣藛T享受同等的教育和醫(yī)療等公共資源和服務(wù)，并帶動固安縣民生投入不斷加大，促進了全縣民生保障體系的完善。2014 年固安縣民生領(lǐng)域支出達到 26.1 億元，占公共財政預(yù)算支出的 84.8%，在全省率先實施縣級社?！耙豢ㄍā?，在廊坊市率先建立了《低保對象醫(yī)前醫(yī)療救助制度》。

四、借鑒價值

固安工業(yè)園區(qū)新型城鎮(zhèn)化在整體推進過程中較好解決了園區(qū)建設(shè)中的一些難題，這種 PPP 模式正在固安縣新興產(chǎn)業(yè)示范區(qū)和其他縣市區(qū)復(fù)制，具有較高的借鑒推廣價值。

（一）采用區(qū)域整體開發(fā)模式，實現(xiàn)公益性與經(jīng)營性項目的統(tǒng)

籌平衡 傳統(tǒng)的單一 PPP 項目，對于一些沒有收益或收益較低的項目，社會資本參與意愿不強，項目建設(shè)主要依靠政府投入。固安工業(yè)園區(qū)新型城鎮(zhèn)化采用綜合開發(fā)模式，對整個區(qū)域進行整體規(guī)劃，統(tǒng)籌考慮基礎(chǔ)設(shè)施和公共服務(wù)設(shè)施建設(shè)，統(tǒng)籌建設(shè)民生項目、商業(yè)項目和產(chǎn)業(yè)項目，既防止純公益項目不被社會資本問津，也克服了盈利項目被社會資本過度追逐的弊端，從而推動區(qū)域經(jīng)濟社會實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。

（二）利用專業(yè)團隊建設(shè)運營園區(qū)，實現(xiàn)產(chǎn)城融合發(fā)展 為提高固安工業(yè)園區(qū)核心競爭力，固安縣政府通過讓專業(yè)的人做專業(yè)的事，華夏幸福公司配備專業(yè)團隊，政府和社會資本構(gòu)建起平等、契約、誠信、共贏的機制，保證了園區(qū)建設(shè)運營的良性運轉(zhuǎn)。固安縣政府在推進新型城鎮(zhèn)化的同時，統(tǒng)籌考慮城鄉(xiāng)結(jié)合問題，加快新農(nóng)村建設(shè)，進行產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)化配置，實現(xiàn)了產(chǎn)城融合發(fā)展

4、合肥市王小郢污水處理廠資產(chǎn)權(quán)益轉(zhuǎn)讓項目

一、項目概況

合肥市王小郢污水處理廠是安徽省第一座大型城市污水處理廠，也是當(dāng)時全國規(guī)模最大的氧化溝工藝污水處理廠。項目分兩期建設(shè)，日處理能力合計30萬噸，建設(shè)總投資約3.2億元。污水廠建成后曾獲得市政魯班獎，是建設(shè)部指定的污水處理培訓(xùn)基地和亞行在中國投資的“示范項目”，為巢湖污染綜合治理發(fā)揮了重要作用。

2001年，安徽當(dāng)?shù)啬抄h(huán)保公司曾上書省政府和市政府，要求政府出于扶持本地企業(yè)發(fā)展的目的，將王小郢污水處理廠以高于評估價的一定價位直接出售給它，同時還許諾將在未來幾年投資興建更多的污水處理廠。2001年6月，該公司曾與政府簽訂了王小郢經(jīng)營權(quán)收購合同，當(dāng)時的條件是轉(zhuǎn)讓價款3.5億，污水處理費單價約1元/噸，后來由于融資及其它方面的問題，該環(huán)保公司收購?fù)跣≯鬯幚韽S經(jīng)營權(quán)未果。

2002年9月，國家計委、建設(shè)部、國家環(huán)境保護總局等多部門聯(lián)合印發(fā)了《關(guān)于推進城市污水、垃圾處理產(chǎn)業(yè)化發(fā)展的意見》;12月，建設(shè)部發(fā)布了《關(guān)于加快市政公用行業(yè)市場化進程的意見》，允許外資和民資進入市政公用領(lǐng)域。合肥市政府抓住這一機遇，作出了“市政公用事業(yè)必須走市場化之路、與國際接軌”的重大決策，決定把王小郢TOT項目作為市場化的試點。

二、運作模式(一)項目結(jié)構(gòu)

經(jīng)公開招標(biāo)確定的中標(biāo)人依法成立項目公司。市建委與項目公司簽署《特許權(quán)協(xié)議》，代表市政府授予項目公司污水處理廠的特許經(jīng)營權(quán)，特許期限23年;合肥城建投公司與項目公司簽署《資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，落實項目轉(zhuǎn)讓款的支付和資產(chǎn)移交事宜;市污水處理管理處與項目公司簽署《污水處理服務(wù)協(xié)議》，結(jié)算水費并進行監(jiān)管。項目結(jié)構(gòu)如下圖所示：

(二)交易過程

1、運作組織

2003年，合肥市成立了由常務(wù)副市長任組長、各相關(guān)部門負責(zé)人為成員的招標(biāo)領(lǐng)導(dǎo)小組，并組建了由市國資委、建委、城建投資公司及相關(guān)專家組成的王小郢TOT項目辦公室，負責(zé)具體工作。合肥市產(chǎn)權(quán)交易中心作為項目的招標(biāo)代理。

2、運作方式

項目采用TOT(轉(zhuǎn)讓-運營-移交)模式，通過國際公開招標(biāo)轉(zhuǎn)讓王小郢污水廠資產(chǎn)權(quán)益。特許經(jīng)營期(23年)內(nèi)，項目公司提供達標(biāo)的污水處理服務(wù)，向政府收取污水處理費。特許經(jīng)營期結(jié)束后，項目公司將該污水廠內(nèi)設(shè)施完好、無償移交給合肥市政府指定單位。

招標(biāo)文件中確定特許經(jīng)營期的污水處理服務(wù)費單價為0.75元/噸，投資人投標(biāo)時報出其擬支付的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓價格。評標(biāo)時采用綜合評標(biāo)法，其中資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓價格為重要考慮因素。

3、運作過程

2003年9月，合肥市產(chǎn)權(quán)交易中心網(wǎng)站和中國產(chǎn)權(quán)交易所網(wǎng)站、中國水網(wǎng)網(wǎng)站、《中國建設(shè)報》、《人民日報》(海外版)等媒體同時發(fā)布了王小郢TOT項目的招標(biāo)公告。

同月，合肥市產(chǎn)權(quán)交易中心發(fā)布《資格預(yù)審公告》，共7家單位提交了資格預(yù)審申請文件，經(jīng)專家評審，確定6家通過并向其發(fā)售招標(biāo)文件。隨后，轉(zhuǎn)讓辦公室組織召開了標(biāo)前會議，并以補充通知的形式對投標(biāo)人的問題進行了多次解答。

2004年2月，王小郢項目在合肥市產(chǎn)權(quán)交易中心開標(biāo)，共有4家單位提交了投標(biāo)文件。開標(biāo)結(jié)果，對轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)權(quán)益報價最高的是德國柏林水務(wù)—東華工程聯(lián)合體，出價4.8億元人民幣，其次是天津創(chuàng)業(yè)環(huán)保股份有限公司出價4.5億元人民幣，中環(huán)?！蠈嵒?lián)合體出價4.3億元人民幣名列第三。所有投標(biāo)單位的投標(biāo)報價公布后，合肥市常務(wù)副市長王林建在開標(biāo)現(xiàn)場宣布王小郢污水處理廠資產(chǎn)權(quán)益轉(zhuǎn)讓底價為2.68億元。

開標(biāo)后，招標(biāo)人聘請技術(shù)、財務(wù)、法律等相關(guān)方面資深專家組成評標(biāo)委員會，對投標(biāo)文件進行評審，合肥市紀(jì)檢委全程監(jiān)督。最終，評標(biāo)委員會經(jīng)評審后，向招標(biāo)方推薦柏林水務(wù)聯(lián)合體為排名第一的中標(biāo)候選人。

3月至5月，政府與柏林水務(wù)聯(lián)合體澄清談判并達成一致，向其發(fā)送中標(biāo)通知書。

7月，政府與投資人草簽項目協(xié)議。7月至11月，雙方代表成立移交委員會，進行性能測試和資產(chǎn)移交;政府與項目公司正式簽署項目協(xié)議。12月，王小郢污水廠順利實現(xiàn)商業(yè)運營。

截止2014年底，項目公司運營王小郢污水處理廠已超過十年。在此期間項目運營順利平穩(wěn)，污水廠的技術(shù)實力和財務(wù)實力不斷增強，政府與項目公司簽署的各項協(xié)議執(zhí)行良好，政府與投資人合作愉快，本PPP項目經(jīng)受住了考驗。(三)關(guān)鍵問題

1、污水廠所在土地的提供方式

本項目中原規(guī)定采用土地租賃的方式向投資人提供王小郢污水處理廠的土地。但由于項目特許經(jīng)營期為23年，超過了我國法律對租賃期限最長20年的規(guī)定;同時，根據(jù)我國土地相關(guān)法律法規(guī)，地上附著物、構(gòu)筑物實行“房隨地走”的原則，租賃土地上的房屋和構(gòu)筑物難以確權(quán)。最終經(jīng)談判，中標(biāo)人同意在不調(diào)增水價的前提下，自行繳納土地出讓金，由政府向其有償出讓污水廠地塊。

2、職工安臵

已建成項目的職工安臵是一個敏感而重要的問題，如果解決得不好，將影響項目招商進展或給項目執(zhí)行留下隱患。本項目在招標(biāo)實施前期就對職工安臵做出了穩(wěn)妥的安排。資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓前，就資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的事項征求了職工代表大會的意見，職工安臵方案經(jīng)職代會通過。同時，在招標(biāo)文件中對投資人提出明確要求，資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓后必須對有編制的職工全員接收并簽訂一定年限的勞動合同，保障了職工的切身利益。

3、利率風(fēng)險

投資人在談判中提出要把利率變化的情況歸入不可抗力的范圍內(nèi)，降低項目公司的風(fēng)險。但考慮到項目采用市場化方式運作，應(yīng)尊重市場化的規(guī)律，談判小組沒有接受投資人的這一要求，利率變化的風(fēng)險仍由項目公司自行承擔(dān)。

三、借鑒價值

(一)規(guī)范運作和充分競爭實現(xiàn)項目價值最大化

王小郢項目整個運作過程規(guī)范有序，對潛在投資人產(chǎn)生了很大的吸引力，實現(xiàn)了充分的競爭。開標(biāo)現(xiàn)場所有投標(biāo)人的報價均遠超底價，最高報價接近底價的1.8倍。這個項目是當(dāng)時國內(nèi)公開招標(biāo)的標(biāo)的額最大的污水廠TOT項目，開創(chuàng)了污水處理TOT運作模式的先河，招標(biāo)結(jié)果在中國水務(wù)行業(yè)內(nèi)引起轟動。與2001年準(zhǔn)備轉(zhuǎn)讓給當(dāng)?shù)毓镜臈l件相比，無論是資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓價款還是污水處理服務(wù)費單價，招標(biāo)競爭的結(jié)果都遠遠優(yōu)于當(dāng)時的項目條件。同時，從引入投資人的實力和水平來看，柏林水務(wù)集團是世界七大水務(wù)集團之一，擁有130多年運營管理城市給排水系統(tǒng)的經(jīng)驗。通過招標(biāo)，合肥市既引進了外資，又引入了先進的國際經(jīng)驗，同時還實現(xiàn)了國有資產(chǎn)的最大增值，為合肥市城市建設(shè)籌措了資金。

(二)充分的前期工作保障項目有序推進

合肥市政府對王小郢項目非常重視，成立了專門的決策和工作機構(gòu)，并聘請了高水平的顧問團隊。整個團隊在研究和確定項目條件，落實前期各項工作等方面投入了很多精力，做了大量扎實的工作，避免出現(xiàn)拍腦袋決策的情況。從項目實施結(jié)果看，前期工作準(zhǔn)備得越充分，考慮得越周全，后面的項目推進效率就越高，項目實施結(jié)果就越好。(三)合理的項目結(jié)構(gòu)與合同條款確保后期順利執(zhí)行

王小郢項目的結(jié)構(gòu)設(shè)計對接了國際國內(nèi)資本市場的要求，符合水務(wù)行業(yè)的一般規(guī)律，得到廣大投資人的普遍認(rèn)可。項目合同中規(guī)定的商務(wù)條件、對權(quán)利義務(wù)和風(fēng)險分配的約定比較公平合理，協(xié)議條款在執(zhí)行過程中得到了很好的貫徹，為項目順利執(zhí)行奠定基礎(chǔ)。(四)踐行契約精神對PPP項目的執(zhí)行至關(guān)重要

王小郢項目迄今已運作十年，在此期間，政府每月及時足額與項目公司結(jié)算水費，嚴(yán)格按照法規(guī)和協(xié)議要求進行監(jiān)管，并按照協(xié)議規(guī)定的調(diào)價公式對水價進行了四次調(diào)整(十年累計上漲不超過0.25元/噸)。此外，雙方還參照協(xié)議精神完成了提標(biāo)改造等一系列工程。合肥政府和項目公司對契約精神的踐行保障了項目的長期執(zhí)行。

5、江西峽江水利樞紐工程項目

一、項目概況

（一）項目背景

江西峽江水利樞紐工程位于贛江中游峽江縣，控制流域面積約62710平方公里，是贛江干流上一座以防洪、發(fā)電、航運為主，兼 有灌溉等綜合利用的水利樞紐工程。水庫正常蓄水位 46.0 米，防洪 高水位 49.0 米，總庫容 11.87 億立方米，防洪庫容 6.0 億立方米，電站裝機 36 萬千瓦，船閘設(shè)計為 1000 噸級。工程建成后，南昌市 的防洪標(biāo)準(zhǔn)可由 100 年一遇提高到 200 年一遇，贛東大堤防洪標(biāo)準(zhǔn) 可由 50 年一遇提高到 100 年一遇，每年可增加 11.4 億度清潔電能，改善樞紐上游 77 公里航運條件，并為下游 33 萬畝農(nóng)田提供可靠的 灌溉水源。

（二）項目進展

江西峽江水利樞紐工程概算總投資 992,216 萬元，其中，中央 預(yù)算內(nèi)投資定額補助 288,000 萬元，江西省省級財政負責(zé)安排113,700 萬元，其他渠道落實資金 590,516 萬元。該工程于 2009 年 開始施工準(zhǔn)備，2010 年樞紐主體工程開工。2013 年，順利通過了 一期下閘蓄水階段驗收，首臺（9#機）水輪發(fā)電機組具備發(fā)電條件，如期實現(xiàn)了工程控制性節(jié)點目標(biāo)。2014 年，三期圍堰完成拆除施工，18 孔泄水閘全部投入度汛過流。目前，9 臺發(fā)電機組全部并網(wǎng)發(fā)電，累計發(fā)電量超過 4.8 億度，發(fā)揮了防洪、發(fā)電、航運等綜合效益。

二、項目運作模式

（一）建設(shè)管理體制

2003 年，江西省人民政府委托江西省水利廳負責(zé)組建峽江水利 樞紐工程項目法人。2008 年，江西省人民政府成立了江西省峽江水 利樞紐工程領(lǐng)導(dǎo)小組。2009 年，江西省水利廳在江西省峽江水利樞 紐工程管理局的基礎(chǔ)上組建江西省峽江水利樞紐工程建設(shè)總指揮 部，作為項目法人，負責(zé)工程建設(shè)管理。

（二）合作機制

為了解決資金缺口問題，經(jīng)江西省政府同意，將水電站從樞紐工程中剝離出來，通過出讓水電站經(jīng)營權(quán)為整個工程項目籌措建設(shè) 資金。2009 年，省水利廳制定了《江西省峽江水利樞紐工程水電站 出讓方案》，出讓水電站經(jīng)營權(quán) 50 年。

江西省峽江水利樞紐工程水電站出讓采用邀請招標(biāo)方式。省水 利廳同時向江西省投資集團公司、中國電力投資集團公司、中國華 能集團公司、中國葛洲壩集團股份有限公司、大唐國際發(fā)電有限責(zé) 任公司、新華水利水電投資有限公司、華潤電力控股有限公司、中 國國電集團公司等 8 家有投資意向的發(fā)電企業(yè)發(fā)出了《江西省峽江 水利樞紐工程水電站出讓洽談邀請函》，邀請上述投資商與省水利 廳就峽江水利樞紐水電站出讓進行投資洽談。中國電力投資集團公 司以最高報價 39.16 億元獲得水電站經(jīng)營權(quán)。

2010 年，經(jīng)江西省政府授權(quán)，江西省水利廳與中國電力投資集團公司江西分公司、江西省水利投資集團公司簽署《江西省峽江水利樞紐工程水電站出受讓合同》，出讓水電站經(jīng)營權(quán) 50 年，受讓方 出資 39.16 億元在工程建設(shè)期內(nèi)支付。受讓方依法成立項目公司——江西中電投峽江發(fā)電有限公司，其股東單位包括：（1）中國電力 投資集團公司江西分公司，持有項目公司 80%的股權(quán)；（2）江西省 水利投資集團公司，持有項目公司 20%的股權(quán)。項目法人與項目公 司按照機組投產(chǎn)時間逐臺簽署《機組交接書》，負責(zé)收取水電站出 讓款和水電站資產(chǎn)移交事宜；項目公司與江西電力公司簽署《購售 電合同》，負責(zé)結(jié)算售電收入。

三、借鑒意義

（一）以工程經(jīng)營性功能和設(shè)施積極吸引社會資本水利工程往往兼具公益性和經(jīng)營性，為促進社會資本獲得合理 投資回報，可充分利用工程的經(jīng)營性功能和設(shè)施，積極吸引社會資 本投入，彌補整個工程建設(shè)的資金缺口。該工程通過將經(jīng)營性較強 的電站經(jīng)營權(quán)部分剝離出來，科學(xué)確定了社會資本的參與范圍，有 助于更好吸引社會資本參與工程建設(shè)運營。

（二）采用特許經(jīng)營方式籌集項目建設(shè)資金

出讓水電站經(jīng)營權(quán)的方式對社會資本具有較強的吸引力，與政府作為項目法人貸款融資方式相比，這一融資模式不僅能夠較好解 決峽江水利樞紐工程建設(shè)資金不足問題，同時也大大減輕了政府在償還建設(shè)期貸款利息、財政貼息等方面的支出壓力。

（三）通過邀請招標(biāo)擇優(yōu)選擇社會投資主體

選擇好項目投資主體是建立政府與社會資本合作（PPP）機制的關(guān)鍵。江西省水利廳在招標(biāo)過程中，向多家有投資意向的發(fā)電企 業(yè)發(fā)出邀請函，通過投資洽談、競爭性報價等方式選擇中標(biāo)企業(yè)，體現(xiàn)了高效、經(jīng)濟、公平的特點。

（四）簽訂多項合同文本明確權(quán)責(zé)利關(guān)系

規(guī)范、嚴(yán)謹(jǐn)?shù)暮贤谋臼且?guī)范雙方權(quán)利義務(wù)、建立激勵約束機 制的有效形式。該項目在推進過程中，有關(guān)利益主體之間簽訂了水電站出受讓合同、發(fā)電機組交接書、購售電合同書等多項合同，明 確了利益主體間的權(quán)責(zé)利關(guān)系，有助于項目的順利實施和運營。

6、酒泉市城區(qū)熱電聯(lián)產(chǎn)集中供熱項目

一、項目概況

（一）項目背景

酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)城區(qū)集中供熱項目是酒泉市委、市政府確定的 惠民實事之一。項目實施之前，酒泉城區(qū)大部分區(qū)域采取小鍋爐分散供熱方式，供熱質(zhì)量和能力得不到保障。酒泉市委、市政府高度 重視，研究提出分段建設(shè)、分段經(jīng)營、分段管理、分段收益的經(jīng)營模式和先接后并、平穩(wěn)過渡的工作原則。該項目于 2009 年啟動，于 2014-2015 供暖季開始前完成。PPP 模式在酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)集中 供熱項目建設(shè)中得到了較好的應(yīng)用，并取得了預(yù)期的效果。

（二）建設(shè)內(nèi)容和規(guī)模

酒泉城區(qū)熱電聯(lián)產(chǎn)集中供熱工程設(shè)計以國電酒泉熱電廠兩臺330 兆瓦發(fā)電機組作為供熱主熱源；項目敷設(shè)城區(qū)一級管網(wǎng)總長度70.48 公里，新建中繼泵站及調(diào)度中心 1 座，新建換熱站 9 座，改 建換熱站 34 座，設(shè)計供熱面積達 888 萬平方米。總投資約 4.4 億 元。

（三）項目實施過程

酒泉市政府于 2009 年 6 月批準(zhǔn)《酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)供熱工程實施總體方案》，確定按照政府主導(dǎo)、企業(yè)投資、行業(yè)監(jiān)管、特許經(jīng)營的方式，充分利用熱電聯(lián)產(chǎn)項目的供熱能力，進一步整合城區(qū)熱源，優(yōu)化供熱結(jié)構(gòu)，推行集中供熱，提高供熱質(zhì)量，改善城市環(huán)境質(zhì)量，促進城市供熱規(guī)?；?、集約化、專業(yè)化發(fā)展，為城市居民提供優(yōu)質(zhì)高效、清潔環(huán)保的供熱服務(wù)?！犊傮w方案》同時確定國 電電力酒泉發(fā)電有限公司負責(zé)熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)供熱工程的建設(shè)、運營 和管理，是酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)供熱工程的主體運營商。以此為基 礎(chǔ)，酒泉市政府與國電電力發(fā)展股份有限公司進行了多輪接洽，最終于2012 年 5 月簽訂協(xié)議。

項目建設(shè)進展順利。2010 年 5 月熱源及管網(wǎng)改造工程開工，2011 年底完成投資 1.3 億元，建成一級供熱管網(wǎng) 24 公里，改建換熱站 1 座，實現(xiàn)集中供熱面積 23 萬平方米；2012-2013 年度接供面積354.73 萬平方米；2013-2014 年度接供面積 480.99 萬平方米。截 至 2014-2015 年度供熱期，本項目已基本達到了設(shè)計的 888 萬平方 米的供熱面積。

二、運作模式

（一）合作模式

項目采用 BOT 方式建設(shè)運營，在收益機制上，以政府定價、使用者付費為主，在特定情況下政府予以補貼。在合作模式上，政府方——肅州區(qū)政府授予社會資本方——國電電力酒泉熱力有限公 司酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)集中供熱工程的特許經(jīng)營權(quán)，并負責(zé)工程建設(shè)過程中涉及到的供熱資源整合、清產(chǎn)核資、設(shè)施改造等工作；國電電力酒泉熱力有限公司按照《酒泉市城市供熱管理辦法》、《酒泉市城市供用熱監(jiān)督管理暫行辦法》和市政公用設(shè)施管理的有關(guān)規(guī)定，承擔(dān)熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)集中供熱設(shè)施的安全運行、保障、維護管理 職責(zé)，為居民提供優(yōu)質(zhì)高效的服務(wù)，服從供熱行政主管部門的監(jiān)管。

建設(shè)、規(guī)劃、公安、民政、人防、交通、房管、公路等各相關(guān) 部門根據(jù)各自職能配合做好道路開挖恢復(fù)、交通指揮協(xié)調(diào)等事宜，做好道路安全防護警示標(biāo)志、標(biāo)牌設(shè)臵，確保車輛和行人安全通行； 電信、移動等通訊企業(yè)和相關(guān)單位根據(jù)施工地段地下管線的產(chǎn)權(quán)歸屬，協(xié)助建設(shè)單位做好管線交叉穿越。

（二）資金來源

酒泉市政府負責(zé)籌措資金 2.5 億元，從 2012 年起三年內(nèi)全部 歸集到位，2012 年 6 月底前到位 8333 萬元，2013 年 4 月底前到位8333 萬元，2014 年 4 月底前到位 8333 萬元，其余 1.9 億元資金由 國電電力發(fā)展股份有限公司投資；2012 年度工程啟動資金 1 億元，由酒泉市政府擔(dān)保，國電電力酒泉熱力有限公司通過銀行分期分批貸款解決。

（三）建設(shè)運營

項目建設(shè)。為保證項目整體在設(shè)計、建造、進度和質(zhì)量等方面的完整性，同時為避免工程銜接以及建管、協(xié)調(diào)等復(fù)雜問題，該項目由國電電力酒泉熱力有限公司代表國電電力發(fā)展股份有限公司 負責(zé)組織建設(shè)，市政府成立項目領(lǐng)導(dǎo)小組進行協(xié)調(diào)、監(jiān)督。

項目運營。根據(jù)《酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)集中供熱項目合作協(xié)議》規(guī) 定，由國電電力酒泉熱力有限公司作為一級運營商負責(zé)提供熱源及一級管網(wǎng)的運營和管理，換熱站出口閥門至終端熱用戶的二級熱網(wǎng)系統(tǒng)，由肅州區(qū)政府確定二級運營商負責(zé)管理維護和運營，并按照 適用法律和合作協(xié)議規(guī)定獲取熱費收益。

項目移交。特許經(jīng)營期結(jié)束后，肅州區(qū)政府接受資產(chǎn)并履行經(jīng) 營管理權(quán)，合理調(diào)配利用資源，充分發(fā)揮國有資產(chǎn)效益。

（四）價格機制

市政府與國電電力發(fā)展股份有限公司的焦點之一就是在政府 合理補償機制下，社會投資機構(gòu)能為社會提供優(yōu)質(zhì)的運營服務(wù)，既 達到規(guī)定的建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)和技術(shù)服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)，同時自身還能獲得一定的利潤。雙方約定政府根據(jù)當(dāng)期煤、水、電以及集中供熱系統(tǒng)運行維護 等成本核定供熱價格。由于市場等因素造成企業(yè)所收取熱費無法盈 利時，按照國家《關(guān)于建立煤熱價格聯(lián)動機制的指導(dǎo)意見》相關(guān)規(guī) 定，實施煤熱價格聯(lián)動機制，以本地第四季度煤價為基準(zhǔn)，以不少 于一年為聯(lián)動周期。當(dāng)煤炭價格漲幅達到或超過 10%時，市政府將 根據(jù)規(guī)定相應(yīng)調(diào)高熱價或給予補貼，保證國電電力酒泉熱力有限公 司的合理利潤；相反，當(dāng)煤炭價格跌幅達到或超過 10%時，在相同 聯(lián)動機制下，政府也將調(diào)低熱價。

（五）風(fēng)險機制

1、風(fēng)險類型

本項目在建設(shè)運營時面臨如下風(fēng)險：一是政策風(fēng)險，主要是政策變更或法律變更給項目帶來的不利影響；二是金融風(fēng)險，主要是 國家金融環(huán)境發(fā)生變化、通貨膨脹、匯率或利率變動對項目融資和運營帶來直接或間接影響；三是建設(shè)風(fēng)險，工程項目建設(shè)過程中遇到的影響項目安全、質(zhì)量和工期等的風(fēng)險，主要包括圖紙變更、設(shè)計變更、原材料和設(shè)備等不能及時到位、征拆拖延、出現(xiàn)重大安全 質(zhì)量事故、工期延誤及不能按時完工等；四是經(jīng)營風(fēng)險，項目運營 過程中由于各種原因引起的風(fēng)險，主要包括各級供熱運營商因經(jīng)營 管理不善所導(dǎo)致的收入減少、成本增加等風(fēng)險；五是市場風(fēng)險，存 在煤、電、水價格波動等帶來的風(fēng)險，主要包括熱費收取，能源價格上漲等；六是環(huán)境風(fēng)險，為滿足環(huán)境保護法規(guī)相關(guān)要求而增加的 支出或是由于違反法律法規(guī)要求造成環(huán)境污染或破壞而承擔(dān)的額 外費用和賠償?shù)取?/p>

2、風(fēng)險分擔(dān)原則

PPP 模式下風(fēng)險分擔(dān)的原則主要有：一是風(fēng)險和控制力一致的原則，即風(fēng)險應(yīng)該由最有能力控制的或控制該風(fēng)險承擔(dān)的成本最低 的一方承擔(dān)，也就是誰可控、誰承擔(dān)。二是風(fēng)險和收益相對稱的原 則，即誰獲取了收益，誰就承擔(dān)風(fēng)險；誰獲取的收益高，誰就承擔(dān)較高的風(fēng)險。根據(jù)實際情況，對不可遇見或各方責(zé)權(quán)難以明確辨析 的風(fēng)險則遵循友好協(xié)商共同解決的原則。

3、風(fēng)險和收益平衡機制

經(jīng)過探索，酒泉市城區(qū)熱電聯(lián)產(chǎn)集中供熱項目設(shè)立了以下平衡風(fēng)險和收益的機制： 一是供熱定價機制。集中供熱工程屬于民生工程，涉及居民的切身利益，因此供熱價格實行政府定價。在投運第一年按照國電電力酒泉熱力有限公司出廠熱價 25.5 元/吉焦結(jié)算，二級運營商向居民按照 20.5 元/平方米收取熱費。二是風(fēng)險分擔(dān)機制。在風(fēng)險分擔(dān)問題上，政府和國電公司明確了如果超出主熱源規(guī)劃的 888 萬平方米供熱面積以外的熱用戶，接入時按 50 元/平方米收取入網(wǎng)設(shè)施改造費，超出涉及范圍的一級管 網(wǎng)建設(shè)，另行協(xié)商解決。

三是資本退出機制。城市集中供熱屬于民生工程，具有公益性，當(dāng)遇到不可抗力或不可預(yù)見事件對其運營造成嚴(yán)重影響時，政府有 義務(wù)介入以保證正常系統(tǒng)安全運行，從而確保城市居民的利益。如 果國電電力酒泉熱力有限公司因為自身經(jīng)營不善、違約等行為導(dǎo)致工程建設(shè)或正常經(jīng)營難以為繼，政府將介入并接管項目資產(chǎn)。

三、借鑒價值

（一）實施效果

PPP 模式在酒泉市城區(qū)熱電聯(lián)產(chǎn)集中供熱項目的應(yīng)用，取得了以下效果：一是緩解了政府對城區(qū)集中供熱建設(shè)的融資壓力，為政 府分擔(dān)了 43%的投融資壓力；二是提高了城區(qū)集中供熱建設(shè)、運營效率；三是引進了先進的技術(shù)和運營管理經(jīng)驗。

（二）示范價值

由于該項目是對現(xiàn)有電廠余熱的綜合利用，因此在項目合作對 象上不具有競爭性，此類項目如何有效開展項目采購和交易談判，在當(dāng)時的政策和程序角度還有可完善之處。但是作為西部地區(qū)開展 的政府與社會資本合作，本項目仍有很多經(jīng)驗可資借鑒。

1、積極尋找雙方戰(zhàn)略契合點

本項目是酒泉市一項重要的民生工程，政府方戰(zhàn)略目標(biāo)在于按 期建成投運，提供高效優(yōu)質(zhì)的公共服務(wù)，同時深化與央企合作、促 進地方經(jīng)濟發(fā)展；社會資本方目標(biāo)是加大在酒泉地區(qū)的項目發(fā)展力度，提高投資綜合效益。項目的實施，實現(xiàn)了雙方戰(zhàn)略契合，在解 決酒泉市城區(qū)供熱能力不足、促進節(jié)能減排的同時，國電電力酒泉 發(fā)電有限公司實現(xiàn)了發(fā)電余熱有效地利用，提升了總體收益，實現(xiàn)了政府和企業(yè)的雙贏。

2、及時完善配套制度

本項目是酒泉市在供熱領(lǐng)域首次大規(guī)模引入社會資本，具有很強的探索性。為確保工作有效推進，酒泉市先后出臺了多項配套政策，如：《酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)供熱工程實施總體方案》、《酒泉市城市供熱管理辦法》、《關(guān)于進一步理順酒泉市城區(qū)供熱管理相關(guān)工 作意見》等。這些制度為項目依法依規(guī)正確實施起到了保駕護航作用。

3、做好信息公開

由于項目實施范圍廣、周期長，對群眾生產(chǎn)生活產(chǎn)生一定影響。酒泉市政府注意信息公開，在做好項目宣傳的同時，及時向社會公 布項目進展，為項目實施創(chuàng)造良好外部環(huán)境。

7、陜西南溝門水利樞紐工程項目

一、項目概況

（一）項目背景

陜西南溝門水利樞紐工程位于延安市黃陵縣境內(nèi)，水庫壩址位 于北洛河支流葫蘆河河口上游約 3 公里處，距延安市約 120 公里，距西安市約 180 公里。該項目及其配套供水工程主要向延安南部重 點能源化工項目供水。該項目被列入延安市“十一五”、“十二五”重 點建設(shè)項目，是延安市“引水興工，產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型”發(fā)展戰(zhàn)略的重要支撐，對延安經(jīng)濟社會發(fā)展意義重大。

陜西南溝門水利樞紐工程為大（Ⅱ）型工程，由南溝門水庫和引洛入葫工程組成。南溝門水庫由大壩、溢洪道、導(dǎo)流泄洪洞、引水發(fā)電洞、電站等五部分組成，最大壩高 65 米，總庫容 2 億立方 米。引洛入葫工程由馬家河低壩引水工程和輸水隧洞兩部分組成，每年從洛河向南溝門水庫調(diào)水 4424 萬立方米，可有效解決葫蘆河 水量不足問題。

項目建成后，年均可供水 1.2 億立方米，可有效解決制約延安 南部經(jīng)濟社會發(fā)展的水資源瓶頸問題。同時，年可利用供水發(fā)電約800 萬度，有效提高水資源利用率。

（二）項目進展

該工程于 2011 年全面開工建設(shè)。截至目前，該工程前期供電工程、道路工程、導(dǎo)流泄洪洞工程已投入使用。大壩工程于 2014 年 6 月完成大壩填筑（壩高 65 米），8 月通過大壩安全鑒定，12 月 順利下閘蓄水。引水發(fā)電洞、溢洪道、電站、引洛入葫輸水隧洞、馬家河低壩引水樞紐等工程基本完工。

二、項目運作模式

（一）建設(shè)管理體制

政府出資方為延安水務(wù)投資建設(shè)有限責(zé)任公司，社會方為陜西 延長石油投資有限公司、華能國際電力開發(fā)公司。供水對象主要是 延安煉油廠、延安石化廠、延能化公司、華能延安電廠等陜西延長石油投資有限公司和華能國際電力開發(fā)公司關(guān)聯(lián)方。

（二）合作機制

該項目采用“股東資本金出資+股東擔(dān)保貸款”的模式。2004 年，該項目由陜西省交由延安市負責(zé)，原計劃由延安市財政出資建 設(shè)。但因項目投資過大，資金落實困難，延安市政府研究同意引入 社會投資人共同投資建設(shè)。2008 年，延安市政府先后邀請相關(guān)企業(yè) 商洽該項目合作事宜，經(jīng)多輪談判，與陜西延長石油投資有限公司、華能國際電力開發(fā)公司簽訂了《項目合作意向書》。

該項目概算總投資 19.21 億元，其中資本金 54,540 萬元、貸款137,560 萬元。為解決項目建設(shè)資金問題，延安市于 2009 年批準(zhǔn)成 立延安水務(wù)投資建設(shè)有限責(zé)任公司，作為政府投資主體，與陜西延長石油投資有限公司和華能國際電力開發(fā)公司按 40%：30%：30% 比例出資 54,540 萬元資本金，組建延安南溝門水利樞紐工程有限責(zé)任公司作為項目法人，負責(zé)南溝門水利樞紐工程建設(shè)運營管理。銀 行貸款由項目公司的三方股東按 40%：30%：30%比例擔(dān)保，其中 延安水務(wù)投資建設(shè)有限責(zé)任公司 55,024 萬元、陜西延長石油投資有 限公司 41,268 萬元、華能國際電力開發(fā)公司 41,268 萬元。

三、借鑒意義

南溝門水利樞紐工程的成功建設(shè)運營，有效解決了延安經(jīng)濟社 會發(fā)展水資源瓶頸問題，作為準(zhǔn)公益性項目，為投資方帶來一定收益的同時，能夠保證投資人關(guān)聯(lián)企業(yè)用水。該項目的順利實施，對 如何引入社會資本參與水利工程建設(shè)，提升建設(shè)運營水平具有一定 參考價值。

（一）采用“資本金+擔(dān)保貸款”的模式解決資金缺口

該項目使用社會投資經(jīng)營主體的自有資金和擔(dān)保貸款，替代了 部分政府財政出資，解決了資金缺口問題。這一模式對于以供水為 主經(jīng)營性較強的水利項目具有較強示范價值。

（二）通過競爭性談判擇優(yōu)選擇社會投資主體

考慮該項目資金需量求大且具有較好的財務(wù)收益，當(dāng)?shù)卣埗喾酵顿Y主體進行洽商談判，采用競爭方式擇優(yōu)與社會投資主體 簽訂了合作以及項目投資運營協(xié)議等。

（三）完善法人治理結(jié)構(gòu)提高經(jīng)營管理水平

該項目由三方股東按《公司法》要求組建，完全按照現(xiàn)代企業(yè) 模式運行，建立了較為完善的法人治理結(jié)構(gòu)，在項目建設(shè)管理、運行管理、產(chǎn)品服務(wù)中均嚴(yán)格制定有關(guān)規(guī)章制度、技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)等，不僅可以有效保障投資者權(quán)益，同時也有助于提高工程建設(shè)運營效率，保障工程順利建設(shè)和安全運營。

（四）通過各投資方優(yōu)勢互補推進項目順利進行

政府投資主體在項目前期工作中積極發(fā)揮了協(xié)調(diào)作用，確保了 項目建設(shè)前期工作的順利推進。陜西延長石油投資有限公司、華能國際電力開發(fā)公司等企業(yè)發(fā)揮資金優(yōu)勢，確保資本金和銀行貸款足額到位，同時又作為用水需求主體，在項目建成后得到了充足的供 水保證。

8、深圳大運中心項目

一、項目概況

深圳大運中心位于深圳市龍崗區(qū)龍翔大道，距離市中心約 15 公里，是深圳舉辦 2011 年第 26 屆世界大學(xué)生夏季運動會的主場館 區(qū)，也是深圳實施文化立市戰(zhàn)略、發(fā)展體育產(chǎn)業(yè)、推廣全民健身的 中心區(qū)。

大運中心含“一場兩館”，即體育場、體育館和游泳館，總投 資約 41 億元，位于深圳龍崗中心城西區(qū)。大運中心工程量巨大，南北長約 1050 米，東西寬約 990 米，總用地面積 52.05 萬平方米，總建筑面積 29 萬平方米，場平面積相當(dāng)于 132 個標(biāo)準(zhǔn)足球場。其 中，體育場總體高度 53 米，地上建筑五層，地下一層，于 2010 年 底完工，成為深圳地標(biāo)性建筑。

世界大學(xué)生夏季運動會成功舉辦之后，深圳大運中心的運營維 護遇到了難題，每年高達 6000 萬元的維護成本成為深圳市政府的 沉重負擔(dān)。

二、運作模式

（一）項目結(jié)構(gòu)

本項目采用 ROT 模式，即龍崗區(qū)政府將政府投資建成的大運場 館交給佳兆業(yè)集團以總運營商的身份進行運營管理，雙方40 年約定期限屆滿后，再由佳兆業(yè)將全部設(shè)施移交給政府部門。

佳兆業(yè)接管大運中心并不涉及房地產(chǎn)開發(fā)。為破解賽后場館持 續(xù)虧損的難題，深圳市政府同意把大運中心周邊 1平方公里的土地 資源交給龍崗區(qū)開發(fā)運營，并與大運中心聯(lián)動對接，原則上不得在 大運中心“紅線”內(nèi)新建建筑物。佳兆業(yè)依托于場館的平臺，把體 育與文化乃至?xí)埂⑸虡I(yè)有機串聯(lián)起來，把體育產(chǎn)業(yè)鏈植入到商業(yè)運營模式中，對化解大型體育場館賽后運營財務(wù)可持續(xù)性難題進行 了有益嘗試。

深圳大運中心項目結(jié)構(gòu)如下：

圖 深圳大運中心項目結(jié)構(gòu)

1、佳兆業(yè)集團與龍崗區(qū)政府簽訂“一場兩館”ROT 主協(xié)議，獲得 40 年的修建和運營管理權(quán)；

2、佳兆業(yè)集團成立項目公司，作為深圳大運中心項目的配套 商業(yè)建設(shè)及全部運營管理的平臺，財政對項目公司給予五年補貼；

3、項目公司與專業(yè)運營公司簽訂運營協(xié)議，與常駐球隊和賽事機構(gòu)簽訂場館租賃協(xié)議，與保險公司簽訂保險協(xié)議，與供電企業(yè) 簽訂供電協(xié)議，與金融機構(gòu)簽訂融資協(xié)議，與媒體單位簽訂播報協(xié) 議。

（二）交易過程

龍崗區(qū)政府為完成深圳大運中心運營商的選聘工作，成立選聘 工作領(lǐng)導(dǎo)小組，參照國內(nèi)外大型體育場館的運營經(jīng)驗編制了運營商 選聘核心邊界條件、招商推介手冊及選聘工作流程，采取邊考察邊 推介的方式，迅速開展對北京、上海、天津等 3 個城市 8 個典型場 館的考察調(diào)研，同時與國內(nèi)外多家知名運營商進行了多次接觸、洽 談。

結(jié)合企業(yè)的競聘意愿和綜合考察情況，邀請七位分別具有北京 奧運會、上海世博會、廣州亞運會運營經(jīng)驗的職業(yè)經(jīng)理人和體育產(chǎn)業(yè)、規(guī)劃、財務(wù)方面的專家學(xué)者組成篩選團隊，對 4 家綜合實力強 的潛在運營商的資歷、運營管理、改造及修建、財務(wù)等五個方面 21 項內(nèi)容進行審查、甄選，專家現(xiàn)場投票推薦了 2 家最優(yōu)談判對象，經(jīng)過區(qū)政府常務(wù)會議審議，確定佳兆業(yè)集團為首選談判對象，經(jīng)過2 個多月的多輪談判，最后選定實力雄厚、社會責(zé)任感強的佳兆業(yè) 集團作為大運中心總運營商。

2013 年 1 月，佳兆業(yè)集團深圳有限公司與深圳市龍崗區(qū)文體旅 游簽訂修建-運營-移交（ROT）協(xié)議，協(xié)議規(guī)定佳兆業(yè)集團擁有項目 40 年的運營管理期，前 5 年政府給予每年不超過 3000 萬元的補貼，同時要求佳兆業(yè)在 5 年內(nèi)完成不低于 6 億元人民幣的修建及配套商業(yè)修建工程的全部投資。運營期間，項目設(shè)立由佳兆業(yè)項目公司與龍崗區(qū)政府雙方共同管理的調(diào)蓄基金，調(diào)蓄基金從運營利潤中 提取，基金主要用于場館的日常維護，增加賽事活動數(shù)量，提升賽 事活動檔次等。

（三）項目特點 深圳大運中心項目主要有以下幾個特點： 首先，深圳大運中心項目是 PPP 模式在文體領(lǐng)域應(yīng)用的典范，為政府解決大型賽事結(jié)束后場館永續(xù)利用和經(jīng)營難題提供了解決 方案。

其次，深圳大運中心項目采取總運營商與專業(yè)團隊共同運營的 模式，由實力雄厚的總運營商引入 AEG、英皇集團、體育之窗等具 有國內(nèi)外賽事、演藝資源和場館運營經(jīng)驗的專業(yè)運營團隊共同承擔(dān) 運營職責(zé)。

第三，構(gòu)建了商業(yè)-場館-片區(qū)的聯(lián)動商業(yè)模式，創(chuàng)立運營調(diào)蓄 基金，通過商業(yè)運作反哺場館運營，進而由場館帶來的人流帶動大 運新城開發(fā)建設(shè)。

第四，引入財政資金支持，通過前五年運營和賽事財政補貼、演藝專項補貼等方式，扶持總運營商引進更多更好的賽事和演藝活 動，盡快提升場館的人氣和檔次。

第五，建立運營績效考核機制，每年由管理部門對總運營商進 行績效評估和公眾滿意度測評，并邀請有國際化場館運營經(jīng)驗的機構(gòu)做出第三方評估。將考核評估與獎勵掛鉤，成立由文體旅游、發(fā)改、財政、公安、交通、城管等相關(guān)職能部門組成的運營監(jiān)管協(xié)調(diào)服務(wù)機構(gòu)，協(xié)助總運營商做好運營。

三、借鑒價值

大賽后大型體育場館運營是個眾所周知的世界性難題，在每一次大型賽事后主辦城市的場館運營便會出現(xiàn)困境，該現(xiàn)象被稱為 “蒙特利爾陷阱”。1976 年加拿大蒙特利爾奧運會，致使蒙特利爾 財政負擔(dān)持續(xù) 20 多年；1998 年日本長野冬奧會后，場館設(shè)施高額 維護費導(dǎo)致長野經(jīng)濟舉步維艱；2000 年悉尼奧運會后部分場館一直 虧損。全國 34 個省會城市的運動場館，超過 95%都是虧損的。北京 奧運會和廣州亞運會，大量場館在賽后遭遇了不同程度的困境，部 分位臵偏僻的場館甚至出現(xiàn)長期閑臵。

深圳大運中心項目采取的總運營商與專業(yè)團隊共同運營大運 中心的模式為項目運營質(zhì)量的保障奠定了基礎(chǔ)。項目建立運營調(diào)蓄 基金，通過商業(yè)運作反哺場館運營的資金管理辦法為平衡大運場館 日常維護費用提供了資金渠道。從國內(nèi)其他大型場館的運營經(jīng)驗來 看，僅僅依靠場館的租賃費用難以為繼場館的日常維護費用，龍崗 區(qū)政府與佳兆業(yè)集團吸取國內(nèi)外經(jīng)驗，通過劃撥方式將部分商業(yè)用 地交由總運營商開發(fā)利用，以此產(chǎn)生的利潤來彌補大運場館日常運營的虧損情況，創(chuàng)造性的提出由政府方和運營方共同管理的調(diào)蓄基 金的做法值得在更廣范圍內(nèi)推廣。

此外，該項目在運營初期引入了有力的政府補貼機制，有效地緩解了大型場館運營之初通常出現(xiàn)的較大額度的收不抵支狀況，降低總運營商的資金壓力。

9、蘇州市吳中靜脈園垃圾焚燒發(fā)電項目

(一)項目背景

進入21世紀(jì)后，蘇州市城市化進程全面加快，但越來越多的城市生活垃圾與日益惡化的環(huán)境等伴隨而來，解決垃圾圍城問題迫在眉睫，但蘇州市唯一的生活垃圾填埋場(七子山垃圾填埋場)已無法承受每年近百萬噸的新增垃圾帶來的環(huán)境影響，政府亟需全新的解決方案。市政府對多個國內(nèi)垃圾處理的投資商進行全面考察后，最終選擇與光大國際合作推進固體廢棄物處置方面的首個BOT項目，正式拉開了蘇州市與社會資本在垃圾處理行業(yè)的合作序幕。(二)建設(shè)內(nèi)容與規(guī)模

蘇州市垃圾焚燒發(fā)電項目由一、二、三期工程組成，總投資超過18億元人民幣，設(shè)計日處理規(guī)模為3550噸，年焚燒生活垃圾150萬噸，上網(wǎng)電量4億度，是目前國內(nèi)已經(jīng)投運的最大的生活垃圾焚燒發(fā)電廠之一。項目采用國際先進的機械爐排技術(shù)，焚燒爐、煙氣凈化系統(tǒng)、自動控制、在線檢測等關(guān)鍵設(shè)備均采用國際知名公司成熟產(chǎn)品，煙氣排放指標(biāo)全面達到歐盟2000標(biāo)準(zhǔn)，二噁英排放小于0.1納克毒性當(dāng)量每立方米。

項目一期工程配置3臺350噸/天機械爐排焚燒爐，2臺9兆瓦/小時凝汽式汽輪發(fā)電機組，采用半干法加布袋除塵、活性炭吸附的煙氣治理技術(shù)，煙氣排放執(zhí)行歐盟I號標(biāo)準(zhǔn)，日焚燒處理生活垃圾1000噸左右，各項生產(chǎn)指標(biāo)在國內(nèi)垃圾焚燒發(fā)電廠中均處于領(lǐng)先地位。二期工程新增日處理垃圾能力1000噸，三期工程日處理能力1550噸，并預(yù)留500噸能力。為配套焚燒廠的建設(shè)，蘇州市政府與光大國際繼續(xù)采取BOT方式，先后建成了沼氣發(fā)電、危險廢棄物安全處置中心、垃圾滲濾液處置等項目。同時，在政府的主導(dǎo)下，餐廚垃圾處理等其他固體廢棄物處置項目也相繼落戶該區(qū)域內(nèi)。這些項目相互配套形成了一定的集約效應(yīng)和循環(huán)效應(yīng)，為蘇州城市化發(fā)展做出了積極的貢獻。截止2014年底，蘇州垃圾焚燒發(fā)電項目累計已處理生活垃圾761.91萬噸，上網(wǎng)電量19.39億千瓦時，相當(dāng)于節(jié)約標(biāo)煤111.97萬噸，減排二氧化碳255萬噸。(三)實施進度

2003年9月，蘇州市政府與光大國際簽署了垃圾焚燒發(fā)電廠一期項目BOT合作協(xié)議，項目特許經(jīng)營期為25.5年(含建設(shè)期)。2006年7月，蘇州垃圾焚燒發(fā)電一期項目建成并正式投運，蘇州市生活垃圾處置格局由傳統(tǒng)的、單一的填埋處置形式，轉(zhuǎn)變?yōu)椤疤盥駷橹鳌⒎贌秊檩o”的形式。

2008年2月，垃圾焚燒二期項目開工建設(shè)，并于2009年5月建成投運。二期項目建成后，蘇州市生活垃圾處理實現(xiàn)了“焚燒為主、填埋為輔”。

為了最大限度地保護環(huán)境，提高環(huán)境承載能力，更好地實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展和循環(huán)經(jīng)濟建設(shè)，蘇州市政府與光大國際決定在原有成功合作的基礎(chǔ)上，繼續(xù)采用BOT合作方式，于2011年9月進行焚燒三期工程建設(shè)，并于2013年1月投入商業(yè)運行。至此，蘇州市生活垃圾基本實現(xiàn)“全焚燒、零填埋”。

二、運作模式(一)各方主體

項目合作雙方分別為蘇州市政府和光大國際。選擇光大國際作為合作者的考慮主要是其“中央企業(yè)、外資企業(yè)、上市公司、實業(yè)公司”的四重身份，具備較強的項目實施能力。項目由蘇州市市政公用局代表市政府簽約;光大國際方面由江蘇蘇能垃圾發(fā)電有限公司(后更名光大環(huán)保能源(蘇州)有限公司)簽約。由蘇州市市政公用局代表市政府授權(quán)該公司負責(zé)項目的投資、建設(shè)、運營、維護和移交。

雙方簽訂《蘇州市垃圾處理服務(wù)特許權(quán)協(xié)議》，并于2006、2007、2009等年度分別據(jù)其中具體條款變更事項簽訂補充協(xié)議。(二)合作機制

項目分三期采用BOT方式建設(shè)，其中一期工程項目特許經(jīng)營期為25.5年(含建設(shè)期)，二期工程特許經(jīng)營期23年，三期工程設(shè)定建設(shè)期兩年，并將整體項目合作期延長3年，至2032年。在此合作模式下，市政府充分發(fā)揮其監(jiān)管作用并建立較為完善的監(jiān)管體系，主要包括三方面：

首先，項目所在地鎮(zhèn)政府對產(chǎn)業(yè)園相關(guān)項目進行長期駐廠監(jiān)管，并在廠內(nèi)分別設(shè)有辦公地點，對煙氣、爐渣、飛灰等處置情況進行監(jiān)管;相關(guān)職能部門成立的監(jiān)管中心，有專人24小時聯(lián)網(wǎng)監(jiān)督重要的生產(chǎn)數(shù)據(jù)。

其次，垃圾焚燒發(fā)電項目的所有煙氣排放均已實現(xiàn)在線公布，通過廠門口60平方米的電子顯示屏向公眾公示;且所有環(huán)保數(shù)據(jù)第一時間通過網(wǎng)絡(luò)傳輸?shù)江h(huán)衛(wèi)處監(jiān)管中心、區(qū)、市環(huán)保局，實現(xiàn)了政府對運行的實時監(jiān)管。

再次，政府部門每年兩次委托市級以上政府環(huán)保監(jiān)測機構(gòu)對項目開展定期及不定期的常規(guī)煙氣檢測及二噁英檢測，企業(yè)每年兩次委托第三方對環(huán)境各項指標(biāo)檢測，確保項目運行中的環(huán)境安全。其中，二噁英每年共檢測四次，由省環(huán)境監(jiān)測站檢測兩次，項目公司自檢兩次，其它環(huán)境空氣、生產(chǎn)廢水、回用水檢測頻率已達到每月兩次。從檢測結(jié)果來看，各項煙氣排放指標(biāo)長期、穩(wěn)定達到歐盟2000標(biāo)準(zhǔn)。

表1蘇州垃圾焚燒發(fā)電項目2014年度污染物排放情況表(均值)同時，蘇州市政府對項目規(guī)范運營、技術(shù)創(chuàng)新給予扶持資金。(三)社會資本收益機制

項目依靠經(jīng)營凈現(xiàn)金流收回投資、獲得收益。項目收入主要有兩部分構(gòu)成：

1、垃圾處理費。雙方最初約定項目基期每噸垃圾處理費為90元，當(dāng)年垃圾處理費在基期處理費基礎(chǔ)上，按照江蘇省統(tǒng)計局公布的居民消費品價格指數(shù)CPI(累計變動3%情況下)進行調(diào)整。后由于住建部調(diào)整城市垃圾處理收費標(biāo)準(zhǔn)、新建項目投運辦法的原因，雙方于2006年及之后多次簽訂補充協(xié)議，進行調(diào)整。

2、上網(wǎng)電價。上網(wǎng)電價部分執(zhí)行有關(guān)標(biāo)準(zhǔn)，一期工程為0.575元/度，二、三期工程為0.636元/度。

項目公司除負擔(dān)正常經(jīng)營支出外，還需要負擔(dān)蘇州市部分節(jié)能環(huán)保宣傳費用。

三、借鑒價值(一)實施效果

本項目是國內(nèi)較為成功實施的“靜脈產(chǎn)業(yè)園”案例。蘇州市垃圾焚燒發(fā)電項目自2006年建成投運以來，在實現(xiàn)企業(yè)自身經(jīng)濟效益的同時，不忘自覺履行環(huán)保企業(yè)的各項社會責(zé)任和環(huán)境責(zé)任。項目公司一直秉承光大國際“企業(yè)不僅是物質(zhì)財富的創(chuàng)造者，更應(yīng)成為環(huán)境與責(zé)任的承擔(dān)者”這一核心價值觀，努力構(gòu)建園區(qū)化、行政化、社區(qū)化的和諧之美，并先后獲得“江蘇省園林式單位”、“國家高新技術(shù)企業(yè)”、“國家級3A垃圾焚燒廠”、“中國安裝工程優(yōu)質(zhì)獎”等榮譽，中央電視臺對有關(guān)經(jīng)驗進行了介紹。

從解決蘇州市垃圾圍城困境的“破局者”，到現(xiàn)階段的城市環(huán)境顧問，十年間，光大國際成長為中國首個全方位、一站式、以環(huán)境服務(wù)總包為出口，提供設(shè)備制造、工程建設(shè)、運營管理等服務(wù)的合同環(huán)境服務(wù)

第二篇：中國PPP典型案例

解密中國PPP典型案例

——在全國財政系統(tǒng)PPP培訓(xùn)班上的講座

（根據(jù)大岳金永祥發(fā)言整理）

主持人（財政部金融司五處處長闞曉西）：

現(xiàn)在我們開始下午培訓(xùn)的第一堂課，今天的主講人是我們大岳咨詢的金永祥總經(jīng)理。金總在PPP項目里有20年的實踐和經(jīng)驗，為30余個直轄市和計劃單列城市，還有90個縣級城市的政府，以及國內(nèi)外的投資機構(gòu)提供顧問服務(wù)，是我國投融資和城鎮(zhèn)開發(fā)方面的專家。在財政部推廣應(yīng)用PPP模式的過程當(dāng)中，金總等幾位專家參與了相關(guān)制度的設(shè)計，包括項目的評審。今天我們結(jié)合課程的要求，專門請金總就污水處理領(lǐng)域PPP實踐做一個專題講座，下面請大家歡迎金總講課。

大岳咨詢金永祥總經(jīng)理：

各位領(lǐng)導(dǎo)、各位專家，大家下午好。

大岳咨詢公司是1996年成立的，成立以來基本上圍繞著BOT在開展業(yè)務(wù)。到目前為止我們在100多個城市做過的項目累積大概有500個，這些項目很多都和PPP有關(guān)，有些在業(yè)內(nèi)只要提起PPP可能就會有人知道，比方說像北京地鐵4號線、蘭州自來水股權(quán)轉(zhuǎn)讓、北京第十水廠、合肥的王小郢污水處理廠和大連中心城區(qū)垃圾處理，還有一些城市開發(fā)項目，像北京西紅門經(jīng)濟適用房等一系列項目。這些項目對國內(nèi)的PPP產(chǎn)生了很大的影響。另外，我們最近這一兩年比較多的參加了有關(guān)政府部門的政策制定和研究工作，除了財政部，像發(fā)改委、住建部、交通部、水利部、衛(wèi)生部、農(nóng)業(yè)部，很多與PPP相關(guān)的事我們也或多或少的參加了。通過參加這些活動，使我們對PPP有了比較多的了解。

今天借這個機會我就結(jié)合我們做項目的一些情況、一些體會和經(jīng)驗，包括我們了解的情況，跟大家來做一個分享，分享一下有關(guān)PPP的知識和經(jīng)驗。

財政部給我的題目是《環(huán)保PPP項目實踐方面的經(jīng)驗》。昨天在廣東東莞，廣東省委組織部搞了一個市長書記班請我去講PPP，我去參加了那個會，昨天沒有來參加咱們第一天的培訓(xùn)。來這以后，我翻了一下培訓(xùn)指南，發(fā)現(xiàn)前面的演講也有類似題目。另外，有關(guān)領(lǐng)導(dǎo)今天上午講的也非常好。我擔(dān)心講重復(fù)了，耽誤大家寶貴的時間，尤其是領(lǐng)導(dǎo)講的有些東西已經(jīng)不再需要討論了，基本已經(jīng)形成規(guī)則了。所以把我講課的內(nèi)容做些調(diào)整，我的課件已經(jīng)裝進了咱們這個培訓(xùn)的本子里面，大家可以看一看，我就不講了。我今天重點講一下，在實踐中我們遇到的一些問題和大家提出的問題。

我注意到這次培訓(xùn)時間緊沒有安排互動環(huán)節(jié)，我在其他課堂上的一些互動環(huán)節(jié)，其他公務(wù)人員所關(guān)心的問題，借這個機會跟大家做個交流，我相信他們關(guān)心的問題也是大家關(guān)心的問題。我今天講三部分內(nèi)容，一是談一些案例，二是跟大家分享一些我們業(yè)內(nèi)在做PPP項目時遇到的問題，三是談?wù)勀壳罢麄€PPP存在哪些問題，我們有什么解決建議。

今天的研討非常非常好，有這么多領(lǐng)導(dǎo)親自來講，而且講的又特別清楚，我也學(xué)到了很多東西。他們講的內(nèi)容基本就是規(guī)則，政府定下來的事就必須得按照這個東西去做。我們是中介機構(gòu)，中介機構(gòu)講的內(nèi)容主要還是交流性質(zhì)的，對或不對供大家參考。我首先跟大家來分享幾個案例。

一、案例分享

前幾天央視《朝聞天下》播了一期節(jié)目，討論的是PPP，我也接受了采訪。這個節(jié)目的背景是最近APEC會議涉及了PPP，還有東盟的一個會議也提到PPP，所以他們搞了這樣一個節(jié)目。節(jié)目中提到兩個案例，一個是北京第十水廠案例，另外一個是北京地鐵4號線案例。這兩個案例可能很多人或多或少都了解，但是對這個案例本身到底是怎么一回事，還有有好多人不斷的問。我首先把這兩個案例跟大家做個分享。

1、北京地鐵四號線PPP項目

首先說北京地鐵4號線。今天中午吃飯的時候，正好北京財政局的領(lǐng)導(dǎo)也來了，我們還聊到這個案例，我們都是親歷者。

北京地鐵4號線到現(xiàn)在已經(jīng)經(jīng)歷了一個比較完整的過程，從05年開始，到現(xiàn)在差不多已經(jīng)有10年時間了。真正在國內(nèi)第一個叫PPP項目的是這個項目，當(dāng)時為什么叫PPP呢？不像我們今天幾位領(lǐng)導(dǎo)講的PPP，現(xiàn)在我們可以脈絡(luò)非常清楚的說這個是PPP，當(dāng)時叫它PPP就是因為在市場里面有BOT、有TOT，有其它一些常見的名字，但是我們發(fā)現(xiàn)地鐵這個項目比這些單一的項目復(fù)雜，把它歸為BOT也不行，歸為TOT也不行。我們那時候給狹義PPP的定義是什么呢？不能歸為某一個簡單PPP融資模式的項目，我們叫它PPP，這個觀點也寫進了我們的書里邊，北京地鐵四號線就是因此叫PPP項目的?，F(xiàn)在狹義PPP的概念已經(jīng)發(fā)生變化了，財政部給出的思路非常好，強調(diào)政企合作，強調(diào)政府要不要出資，強調(diào)是不是有經(jīng)營行為。發(fā)生了這樣一個變化，當(dāng)時我們叫PPP是出于沒有辦法歸類，幸運的是北京地鐵四號線叫PPP也符合今天財政部的想法。

北京地鐵4號線從總投資上講，具體的數(shù)字不是特別重要，我講大數(shù)，它總投資是150個億。作為地鐵來講，本身效益是有的，一定是有效益的，但效益基本都外溢了。對于這種外溢效益的項目怎么樣做PPP，當(dāng)時是一個難題。我們進行測算，進行分析，研究它的收入，票價的收入、廣告的收入，當(dāng)時還考慮到像通訊、商業(yè)一些收入加起來值多少錢，大概值50個億。那就意味著這個項目的資金缺口是100個億。在這種情況下，政府的選擇應(yīng)該是什么？那就是政府為項目付出的代價最小，這就是政府的選擇標(biāo)準(zhǔn)。假如政府自己投了150個億進去，那能拿回一分錢嗎？不可能的。如果讓社會資本投進一部分，那政府就少投錢了，這是一個指導(dǎo)思想。

在這種情況下，我們把項目切成了兩部分，一部分是能夠滿足社會資本回報要求的，那就是50個億，另外一部分是100個億。在財務(wù)上切完了以后在物理上怎么對應(yīng)呢？后來研究我們發(fā)現(xiàn)，洞體部分的投資大致就是100億，設(shè)施部分投資大概是50個億，這樣正好，實現(xiàn)了與財務(wù)的對應(yīng)。這樣形成了今天大家了解的方案，北京地鐵4號線這個方案到現(xiàn)在來講，應(yīng)該說還是非常不錯的。這個不錯在哪呢？大家都問北京地鐵4號線帶來了什么，也在討論物有所值，討論VFM。地鐵4號線，它給我們北京市或者給地鐵行業(yè)帶來了什么呢？讓我看有這樣幾點：

第一，首先是解決資金問題。北京市政府在這個項目里面少投了50個億，這就是減輕了財政的資金壓力。我們知道有好多的公益性項目，公益性項目到底怎么做PPP？政府盡量的少投入，減少政府本身的財政負擔(dān)，這是一種選擇，完全甩包袱是不可能的，這是第一個。

第二，北京地鐵4號線激活了整個北京地鐵的這盤棋。這一點是我們當(dāng)初并沒有特別重視的，但是當(dāng)我們回顧它的時候，發(fā)現(xiàn)這一點就非常有意義了。它是怎么激活機制的呢？四號線投資人香港地鐵進來以后，捅破了窗戶紙，它是一個體制很靈活、管理很先進的一種機制，為了開展工作它大量的從北京現(xiàn)有的地鐵運營公司和建設(shè)公司里邊招人。招人以后，原來國有企業(yè)職工為了比較好的收入會過來，但工作一段時間，他們發(fā)現(xiàn)這里面工作強度比較大，不能養(yǎng)尊處優(yōu)，一部分人又回去了。人一來一往所帶來的效果非常的微妙，怎么了？它捅破了一層管理的窗戶紙，使地鐵運營公司的管理效率提高了，使他們知道怎么樣去管企業(yè)了，就是說對完善地鐵運營公司的管理架構(gòu)和管理制度起到了非常大的作用。

在后來北京的其他地鐵線里面我們體會到了良性互動的感覺。在地鐵4號線項目我們?yōu)楸本┦姓ぷ髁巳臧氲臅r間，后來在北京地鐵14號線和北京地鐵16號線的時候，我們是香港地鐵的顧問。我們能夠感覺到，北京地鐵運營公司的成長對香港地鐵又產(chǎn)生了反向的壓力。我們在準(zhǔn)備投標(biāo)文件的時候，一旦聽說那面北京地鐵運營公司也去找市長了，也志在必得，港鐵怎么樣呢？也想拿到，雙方之間形成了良性的互動，那只能優(yōu)化方案降低價格。最后的價格是怎么定的？我們公司只有一個幫助算賬的人才或多或少知道一點，香港地鐵也只有個別人知道，假如走漏了消息，那就是他們說的，所以我都沒有辦法去問報價是什么。這完全符合商業(yè)規(guī)則。

看得出來，四號線使北京地鐵運營公司快速的成長起來了。我說進行物有所值難以判斷難以計算，就是國企企業(yè)在改革之中潛力巨大，我們對國有企業(yè)的未來是很難預(yù)期的，實際上他們的這種變化是幾年前我們根本就沒有辦法想象的，所以四號線為我們國有企業(yè)機制創(chuàng)新趟出了一條路。國有企業(yè)改革的目的是什么？并不是要取消所有的國有企業(yè)或者要整死這些國有企業(yè)，國有企業(yè)的改革是為了解決問題，是要提高整個行業(yè)的效率。

前幾天有一個記者到我這采訪跟我討論PPP項目的時候，我說做PPP項目有的時候不是項目本身的事情，它是政府整個一個大盤子里邊的一顆棋子，它要用這顆棋子實現(xiàn)它的戰(zhàn)略目的，所以它不僅僅是一個財務(wù)數(shù)據(jù)的問題，不論這個數(shù)據(jù)它能不能準(zhǔn)確計算，這是第二點。

第三，監(jiān)管問題。對政府來說監(jiān)管很難，在什么情況下監(jiān)管會變得容易呢？在競爭的情況下、透明的情況下、在政府能夠得到更多數(shù)據(jù)的情況下，監(jiān)管就會變得很容易。在這個項目里面，今天北京財政局的領(lǐng)導(dǎo)都在，他們會有體會，通過北京地鐵4號線可以得到另外一套數(shù)據(jù)，他們通過比較地鐵4號線的數(shù)據(jù)和地鐵運營公司的數(shù)據(jù)，能得到更多的信息，甚至可以判斷企業(yè)在什么地方作假了。

以前我們作為咨詢公司也幫財政局去調(diào)查國有企業(yè)的數(shù)據(jù)，實際上很難做得很好。只有在透明的情況下，在競爭的情況下，監(jiān)管才能夠變得容易，才變得可行。

剛才我說這個案例對北京市產(chǎn)生的影響，但實際上地鐵4號線在很大程度上影響了整個中國的地鐵行業(yè)。就我們所知地鐵4號線每個月都要接待大批的來自全國各地同行業(yè)的考察交流，包括通過我們來安排的交流。通過這種交流行業(yè)能學(xué)到什么呢？無論是對地方政府，還是對各種各樣的社會投資人，他們都能夠從中汲取營養(yǎng)，學(xué)到很多東西，使整個行業(yè)朝著健康的方向發(fā)展。如果沒有地鐵4號線，我們就沒有地方去思考很多事情，坐在家里想，坐在辦公室里想是想不出來的，只有在實踐中，我們才知道這個行業(yè)應(yīng)該往哪個方向走。

在這個項目里面有兩個問題比較重要，現(xiàn)在看處理基本是得當(dāng)?shù)?。對交通項目，一個基本問題是交通量，對交通量的預(yù)測是很難的，水項目比較容易估，不一定準(zhǔn)確但還可以做，交通量基本不可以估計。它難度有多大？當(dāng)時可行性研究報告的交通量數(shù)據(jù)大概是每天60萬人次。后來我們說要跟外商合作，這個數(shù)據(jù)必須得謹(jǐn)慎對待，我們請了一家香港的專業(yè)公司，它有國際經(jīng)驗，它預(yù)測的數(shù)據(jù)是多少？48萬人次?，F(xiàn)在這個數(shù)據(jù)實際是多少？每天一百二三十萬人次。如果從48萬到一百二三十萬人次，交通量風(fēng)險的分配機制不健全的話，對政府來講可能是一場災(zāi)難，這并不是說人家掙錢我們就嫉妒，而是政府會承受巨大的政治壓力，憑什么這個項目會讓人家掙這么多錢呢？在這個項目里，交通量的解決方案非常好，有完善的機制。一個是比預(yù)測交通量數(shù)據(jù)低了，低到一定程度，怎么處理？在國際上有種處理辦法，比方說一定期限內(nèi)的低，設(shè)計一種財務(wù)補償機制，如果長期的低可能會有回購安排，像香港有一條隧道就回購了。另外就是實際交通量高了怎么辦，高了政府就要分成，甚至政府可能全拿走。在這樣一種情況下，我們就解決了客流風(fēng)險的分配機制問題。這個項目里，政府沒有因為這個問題承受更大的壓力，在市場情況變化這么大的情況下，我覺得得益于一種成功的設(shè)計。當(dāng)然這是有大背景的，可能這個項目遇到的情況比較極端，在過去十年里，我國的城鎮(zhèn)化，誰也沒有想到會發(fā)展的這么快。這是第一個。

第二個基本的專業(yè)問題是票價。交通項目的票價，我們一定要想好，這種項目是跟公眾利益，跟市民利益密切相關(guān)的，票價是一個非常敏感的數(shù)字。走到各地看看，市長也好，市委書記也好，有幾個敢隨便漲價的？很少。我們?nèi)绻阎贫ǖ罔F票價的權(quán)力讓步給民營公司，風(fēng)險是非常大的，怎么解決？我們設(shè)計了兩個票價。一個是面對老百姓的政府定價，這個權(quán)利是不放的，另外有個與投資人的結(jié)算票價。在結(jié)算票價和政府定價之間有一種相應(yīng)的制度安排，不損害投資人利益，這樣政府能夠爭取主動權(quán)。

最近，北京地鐵在搞調(diào)價。有記者問調(diào)價會不會讓香港地鐵多掙錢，我說這跟它沒有關(guān)系，漲價還是跌價都跟它沒有關(guān)系。跟誰有關(guān)系？跟我們傳統(tǒng)體制企業(yè)是有關(guān)系的。這個是我們交通項目里和公用事業(yè)項目里應(yīng)該注意的問題，政府控制什么，市場規(guī)則到底怎么樣設(shè)計，政府跟市場之間怎么樣進行結(jié)合。這是第一個案例。

2、北京第十水廠BOT項目

第二個案例，講講北京第十水廠。這是在中國PPP發(fā)展史上起了標(biāo)桿和支點作用的案例，并不是說這個項目有多偉大，而是就像我們今天說樓部長在推PPP，在主導(dǎo)著PPP，然后PPP會往大發(fā)展，那上一波是誰推的呢？是原來北京的老市長汪光燾。北京第十水廠在1998、1999年提出來，我已經(jīng)忘記那個時候是幾五規(guī)劃了。按照那時的規(guī)劃北京的用水量每年每日會增加10萬噸。第十水廠是50萬噸的水廠，這個50萬噸的水廠也就用5年，也就是從1999年大概也用到2004、2005年，我們必須建新的水廠了。但是城市的發(fā)展規(guī)律超出了我們的想象。在2000年以后，整個城市出現(xiàn)了一次歷史性的變革，那就是工業(yè)企業(yè)外遷，外遷以后城市用水量下降，原來預(yù)測的必要性不存在了。還有社會的變化也很大，影響非常大。原來潮白河上游的河北省人民非常的友善，后來他們學(xué)會節(jié)流了，所以密云水庫沒水了，建設(shè)第十水廠的條件受到了限制。盡管經(jīng)歷了很多事件，并不影響這個項目的歷史地位。

當(dāng)年這個項目提出以后，按照當(dāng)時的體制怎么做呢？就是由自來水公司和當(dāng)時的主管部門公用局，后來轉(zhuǎn)成了市政管委，還有北京的市政設(shè)院去做方案，測算水價。第一個水價拿出來是多少錢呢？一噸水6.9元，報到汪市長那，汪市長說不行太高，他是專家，這個事被否了。被否了以后重新做方案，重新做方案再測，再測的結(jié)果是3.9元，市長勉強接受了，以后按BOT方式運作項目才有了后面的故事。

我以前在北京市計委的咨詢公司工作過，北京市BOT研究的課題是我擔(dān)任負責(zé)人做的，所以就順理成章的成為了這個BOT項目的顧問，成為汪市長的顧問。長話短說，我們規(guī)范運作公開競標(biāo)，競標(biāo)的結(jié)果是什么呢？最低的水價是每噸一塊一毛五，開標(biāo)的時候這個價格太刺激了。從六塊九、三塊九到一塊一毛五，當(dāng)時汪市長就急了，他脾氣比較直接，一定要求自來水公司把這個事情說清楚。

后來我們又受委托，幫助他們寫報告，把三塊九和六塊九的事圓上了。這個事情就這樣過去了，但引起了領(lǐng)導(dǎo)新的思考。我記得汪市長當(dāng)時說的一句話，不能讓你們這樣再搞下去，必須改革。接著沒過幾天，汪市長就要對公用事業(yè)進行改革，首先是對第九水廠進行改革，要做TOT，這個項目的方案我們也做完了，汪市長也同意了，但沒等正式啟動他就到住建部去當(dāng)部長了。

當(dāng)部長不久就開始了后來的公用事業(yè)改革。北京第十水廠歷經(jīng)坎坷開個日期一拖再拖，最根本的原因是什么呢？工業(yè)企業(yè)外遷，造成了北京市不缺水，后面的故事大家怎么講，最根本的原因都是這個，如果真的缺水，北京市政府早把這個廠建起來了，之所以沒建，就是因為不缺水，不缺水為什么要建。所以在這個項目里另外一個最成功的地方是什么呢？這是個國際招標(biāo)項目，在國際招標(biāo)項目里項目拖期沒有遭到外方索賠索賠，是因為這個項目的規(guī)則非常完善。因為北京通州要建新城，這個項目啟動建設(shè)了，等南水北調(diào)的水來了，運行的條件也就具備了。

這個項目真正的意義就是它影響了一個關(guān)鍵的人物，就是汪光燾從汪市長到汪部長。后來住建部讓我們幫助去推進公用事業(yè)改革，去制定方案，也像今天一樣的，陪著司長處長們?nèi)バv，推動了2003年到2008年那一場規(guī)模浩大的公用事業(yè)市場化改革。那個階段的PPP項目競爭是非常充分的，溢價頻出，大家總在評說，但溢價背后，是市場的作用，是效率的提高，是改革效果的體現(xiàn)。溢價是市場行為，是放開市場后市場定位的一個過程。這是第二個案例。

3、一個失敗PPP項目怎么走出困境

我跟大家分享第三個案例，看看一個失敗的PPP項目怎么走出困境。在給大家文件夾里有一本書，我們有個同事寫過文章《失敗的PPP項目怎么走出困境》，非常有現(xiàn)實意義，建議大家讀讀。在上一輪PPP大發(fā)展過程中，發(fā)展到08年的時候干不下去了。為什么干不下去了？因為項目很多，多了以后就什么事都有了，有些項目做砸了。在整個市場里，都是一種聲音全支持PPP是不可能的，怎么可能??？從來就沒有這種情況。在這種情況下，中國供水協(xié)會，首先就對PPP發(fā)起了強烈的反思。當(dāng)時我們在蘭州自來水改制做完以后正在做西北地區(qū)另一個自來水項目，供水協(xié)會反對蘭州模式，把我的名字幾次寫進他們的報告里，反對PPP。

會長去當(dāng)?shù)?，連續(xù)幾次去嚇唬市委書記，說如果要改革了會怎么樣。最后這個項目以市場化改革終止告終。客觀的說水協(xié)并沒有造謠，他們反思應(yīng)該是為這個行業(yè)負責(zé)。為什么呢？確實在國內(nèi)出現(xiàn)一些PPP項目失敗了，這些項目失敗以后造成的后果就是這么嚴(yán)重，使改革沒有辦法再進行下去。當(dāng)然，就單個失敗的項目而言，對政府來講損失是非常慘重的。

如果有項目失敗了，怎么辦？今天焦主任也講到爭議解決。在做PPP的時候，既然是三個P，既然是合作，就一定會有爭議，爭議到底該怎么解決？另外如果項目前期沒做好，后期該怎么辦？值得我們?nèi)ニ伎?。因為有案例?dāng)?shù)爻鞘械恼賳T在，不說具體城市的名字了。講這個案例不是說這個項目做的不好，恰恰是說這個項目爭議的解決反映出當(dāng)?shù)仡I(lǐng)導(dǎo)的智慧。項目是這樣的，一個自來水公司與一家外商就自來水廠做TOT，是很大的一家外國公司。合作帶來了一個問題，自來水在做改革的時候，如果僅做水廠市場化改革，水廠本身一般是沒有問題的。但是水廠的水要誰買呢？要自來水公司去買。自來水公司去買水的時候，如果它的下游水價改革不到位的話，那問題就大了，實際上自來水行業(yè)PPP項目出問題的根源在于改革的系統(tǒng)性不到位。水廠改了，自來水公司的售水價格沒有改，價格沒有到位，是一個行業(yè)的問題。我們回頭說這個水廠TOT項目，中外合作成立了一個水廠公司以后，沒有運轉(zhuǎn)一兩年就開始了爭議。爭議的焦點在哪？中方突然發(fā)現(xiàn)，外商每年拿走的錢相當(dāng)于它投資的1/3左右。也就是比方說外方投資兩個億，他拿走六七千萬，類似這樣的回報水平，是非常非常的高。非常高以后怎么辦？采取了粗暴的措施，就是我不給錢。每年只給外方夠運營的成本錢，剩下的錢就不給了。

那作為投資人怎么辦？他認(rèn)為政府違約了，按照合同應(yīng)該給我，為什么不給啊？在焦灼的狀態(tài)下，持續(xù)了將近三年的時間，在這三年里這個城市有一個副市長，要不停的去調(diào)停這個事。外方的董事長、總經(jīng)理也要來，要到政府去拜訪，要抗議。項目本身不能正常的運行。我們做PPP的目的是干嘛？是要提高效率，在這種情況下可能提高效率嗎？不可能的，效率一定是降低了。后來，這個公司的總經(jīng)理，把我們找去，研究這個事到底怎么辦，得找一個出路。

解決辦法應(yīng)該這樣去想，后來我們的建議是什么？先做一個評估，政府到底是賠了還是賺了，你不能光看人家是賺多少錢。你賠賠在哪，你賺賺在哪？你不能就是簡單的不給錢，這樣做給中國人也丟臉，人家會說我們有沒有契約精神。外方的總經(jīng)理打電話給我，他說老金，你天天出去講要規(guī)范運作、規(guī)范運作，我們這合同合不合法？問的我真是沒有辦法。我說什么？我說你們就要離婚了，如果我不介入的話，只有一個結(jié)果，是你丟臉，他也丟臉的事情。他覺得我說的也有道理，后來我們就開始評估。評估后發(fā)現(xiàn)兩大問題，第一個大問題就是合同是有問題的，我們說合同要公平，在這個項目里面整個合同是偏向投資人的，不是說不應(yīng)該偏向，問題是對政府的保障一點都沒有，所以他吃虧了也沒有辦法，沒有理由說提出。問題出來了，你憑什么解決?。克鼪]有，找不到任何依據(jù)，就只有耍賴了。這是第一點，就是整個合同的公平性和完整性出了問題，沒有跟市場對接。

第二個問題是回報率到底有多高。跟大家說，大概30%多。自來水項目，風(fēng)險那么低，按照風(fēng)險定價模型，研究過投資的都知道，風(fēng)險和收益是應(yīng)該對等的，我們不是嫉妒社會投資人賺錢，但是當(dāng)他賺到30%多的時候，雙方之間的合作怎么執(zhí)行呢？政府方一算，兩三年外方就把一個廠子賺回去了，這對政府來講不僅感情上難以接受，還承受著很大的政治壓力。

我們試圖回過頭來搞清楚當(dāng)時為什么要這么簽?zāi)?，好象這樣做是沒有道理的。政府方的人說，在談判的時候，外方經(jīng)驗很多，人也多，還有顧問，他們就是董事長拿個計算器。外方一說，董事長一按計算器說行就定了。在簽合同之前，政府方?jīng)]有律師，投資人有律師，是他們寫的合同，寫完合同雙方就簽了。談的很好，當(dāng)時雙方像兄弟一樣，感覺這種友誼是非常深厚的。但是這個友誼在不久就被擊破了，發(fā)生在換一個董事長之后，如果不換董事長可能也不會擊破，還會再熬一段時間，換了董事長這事就熬不下去了。

評估以后，我們找到了問題的根源，下步怎么解決？很明顯這個事情這樣下去是不行的。后來我們的策略是重新談判，當(dāng)然外方是不同意談判的，為什么要談判？外方認(rèn)為，你要讓我走，那你得賠償我，否則合同就得執(zhí)行下去。在我們討論外商的時候，在媒體上攻擊外商的時候，我覺得有失公平。在這方面，我經(jīng)常會問，他們違約了嗎？實際上我們很少能看到人家違約，但在這種項目里政府方在吃虧的同時只能耍賴。后來，雙方開始了談判，怎么個談法？降低外方回報率的理由是什么??？我們推出了一個金三胖式任務(wù)，提出了比較苛刻的條件，先把價碼要起來，要起來以后再扯。沒法談啊，只能犧牲一個人了。前一段時間在微信里和外方總經(jīng)理聊天時，我說我們派出的“金三胖”很崇拜他，他說不可能吧，實際上真是這樣的。棋逢對手，我們不能不崇拜外方總經(jīng)理，真的能力很強。后來就這樣談，軟硬兼施。一方面有人去把價碼要起來，另一方面我們和他們討論回報率水平高無法承受。我也去勸外方，說你如果談不下來，如果捅出去被炒作，對雙方壓力都太大了。另外，對政府這面我們也去做工作，因為一旦雙方談判破裂被說出去之后，當(dāng)?shù)氐耐顿Y環(huán)境被徹底破壞了。最后這個項目恢復(fù)到一個新的狀態(tài)，回報大概降到了10%左右水平，最近幾年這個項目執(zhí)行的非常好。

我給大家舉這個例子，因為我們今天在大規(guī)模的推PPP，在這過程中，不出問題是不可能的，一定會出問題，出問題了怎么辦？出問題一定要想解決辦法，要走正道。前一段時間我們搞一次沙龍，跟中國財政學(xué)會搞PPP沙龍，分享了泉州刺桐大橋PPP項目。這老兄20年前用BOT方式建了一個大橋，用現(xiàn)在的詞叫企業(yè)自提，自己弄出來了。以后這20年，就一直在爭議。他解決爭議采取的辦法是什么？他總是到上層去找，去告狀。那天他講的時候，提到有一次自己就坐在省委書記旁邊，我們一聽就知道，你搞定了省委書記，沒有搞定市委書記，走錯方向了，所以他這二十年都解決不了問題。像他這個事情也應(yīng)該回歸到重新談判，把問題一次性解決了。不能想讓上級去壓下面，那樣解決不了，上面壓，下面是有辦法的。

假如PPP項目萬一出問題了，一定得通過評估的這種辦法，通過重新談判的這種辦法來解決。當(dāng)然爭議解決是有程序的，可以通過法律手段來解決。但是需要注意的是比法律手段更惡劣的是什么？到媒體上去炒作，那就把雙方都給炒臭了。解決問題最好的辦法還是要就事論事、在商言商。這是第三個案例。

4、蘭州威立雅水務(wù)PPP項目

再講一講蘭州自來水的事情。今天早晨焦主任提到了蘭州自來水，前一段時間我去拜訪劉健司長，在他辦公室他也問起蘭州自來水的事情。今天中午吃飯的時候，我們北京的領(lǐng)導(dǎo)問我，誰的回報率最低，我說法國威立雅。法國威立雅回報率最低為什么還挨罵呢？是政府腦子出問題了。蘭州自來水到底發(fā)生了什么？到底給我們行業(yè)帶來了哪些思考？首先蘭州自來水項目是在什么情況下開始的呢？大概2005年，現(xiàn)在說十年了，有一次蘭州自來水公司總經(jīng)理孫曉霞到北京請我吃飯，討論自來水怎么改革，然后啟動了這個事。當(dāng)時遇到的麻煩是什么？一個是建通往大學(xué)城的管線，沒有多少錢的事，建了三年也完不成，可能等把后面的管線建成了，前面的都爛了，如果這樣下去怎么行呢。這是他們面臨的第一個問題。第二個，設(shè)備老化，沒錢更新，沒錢維護，沒錢維護壽命就更短。想去跟政府要錢不可能，沒有的。不像后來4萬億的時候，誰編個項目都可以拿到錢的，那個時候不行的，拿不到錢。所以那個時候企業(yè)是非常困難的，并不是這個企業(yè)已經(jīng)好到不能再好的程度了，威立雅撿個大便宜。

在這種情況下，要進行改革，引進外資。所以你看后來的方案里面，大家能看到，它是賣掉了4個億的股本，賣了17個億，從這個意義上講是高溢價了。但是整個溢價是怎么分配的呢？留在了企業(yè)十個億，這十個億就是瞄準(zhǔn)當(dāng)初很多的工程建不起來，半拉子工程的問題。那十個億，在當(dāng)時可以做50個億的事，一點問題沒有。05年、06年的十個億跟今天根本不是一個概念。所以蘭州自來水要改革的動因是要解決企業(yè)本身存在的問題，而且它通過改革實現(xiàn)了，達到了它的目的。

現(xiàn)在的蘭州自來水處于什么狀態(tài)？整個自來水行業(yè)，有哪個國有企業(yè)敢站出來說，有人已經(jīng)監(jiān)管我了，監(jiān)管非常到位了？沒有的。蘭州自來水監(jiān)管到不到位？到位了。從幾個方面，只要蘭州自來水有個風(fēng)吹草動，威立雅就會挨罵。中石油的油漏了，漏進水里去了，沒人罵中石油，但是有人罵威立雅。害人的沒人去罵，但是被害的會被罵。如果他們有什么壞事，那就更麻煩了。從公平上講好象不公平，但是從監(jiān)管的意義上講，這就是一種監(jiān)督，一種監(jiān)管。我們的政府部門跟國有企業(yè)什么時候把關(guān)系理順過？現(xiàn)在蘭州自來水和政府的關(guān)系是理順的，不是某一個政府部門，某一個官員怎么樣，一件事情會涉及到不同的政府部門，所有的人眼睛都瞪的亮亮的，看著威立雅水務(wù)的一舉一動。政府和企業(yè)的關(guān)系理順了，監(jiān)管到位了，這是一種巨大的社會進步。

在企業(yè)內(nèi)部，我們的公用事業(yè)企業(yè)是什么樣？有人去監(jiān)督嗎？沒有的。他們的采購會有人去監(jiān)督嗎？人員在不停的膨脹，誰去控制了？有些企業(yè)里面幾萬平米的門市房沒有收入，誰管？沒有的。在蘭州自來水這個項目里面所有的問題都解決了。孫總有一次來北京跟我聊天，說現(xiàn)在總經(jīng)理的權(quán)利是十萬塊錢，超過十萬塊錢的上交董事會決定。這是什么？這是企業(yè)的機制解決了。

蘭州自來水這樣改革，不能得到認(rèn)可是非常不公平的。我們在蘭州自來水完成以后，有好多項目要做，其中有西北地區(qū)的一個項目后來被終止了，大家有機會可以去看看，不知道今天有沒有當(dāng)?shù)氐念I(lǐng)導(dǎo)在，你們可以研究研究這個案例。當(dāng)?shù)厮景岩粋€自來水公司分成了兩部分，一套班子形成了兩套班子，在兩套班子基礎(chǔ)上又構(gòu)建一個大平臺。這個模式是什么？是一個增加領(lǐng)導(dǎo)的模式。很明顯，它不應(yīng)該是改革的方向。為什么一定要增加編制，通過這個來解決什么問題呢？

改革不一定不提供機會。我們在濟南有一個項目，污水處理廠。當(dāng)時一個污水廠40個人夠了，他們有200人。按道理來講，可以弄幾套班子給他任命官。被光大水務(wù)收購以后它變成什么呢？隨著光大水務(wù)在全國擴張這個廠為其它廠產(chǎn)生了很多的廠長。同樣，蘭州自來水也會為威立雅其他項目提供人才支持。用這種主動方式來解決問題，要比被動的去提官好的多。

當(dāng)然，關(guān)于這個溢價是另外一回事。蘭州溢價我是這樣看，在改革之前，整個水務(wù)市場基本都是國有的，國有的市場的數(shù)據(jù)可信嗎？大家都是財政系統(tǒng)的人，你們有幾個人相信國有企業(yè)報給你們的數(shù)據(jù)呢？你們覺得自己能夠把這些數(shù)據(jù)查清楚嗎？基本是不可能的。所以，當(dāng)我們把這些企業(yè)推向社會的時候，就是一個重新尋找定位的過程，出現(xiàn)過調(diào)是很正常的。我是學(xué)控制工程的，任何一個系統(tǒng)都會有波峰、波谷，都會出現(xiàn)波動。它會過調(diào)，溢價過高了或者不合理了，完全有可能，但這是屬于市場行為。現(xiàn)在看威立雅當(dāng)時報的價格并不算高，是合理的。它現(xiàn)在回報率有多高？就像我剛才說的，不是回報率，是利潤率，現(xiàn)在大概2%、3%這樣，你說合理，它為什么低?。恳驗樗?dāng)時預(yù)期的東西沒有實現(xiàn)。在05、06年的時候預(yù)期什么呢？中國政府關(guān)于公用事業(yè)調(diào)價喊了多少年了，大家在當(dāng)時都認(rèn)為這個價格會調(diào)整到位的，現(xiàn)在蘭州的水價在全國省會城市里排倒數(shù)第二、第三的樣子。只要蘭州的水價能夠達到中游的水平，它的盈利水平就會非常好。

所以我說威立雅在這個問題上并沒有做出錯誤的判斷，我們的效率提高空間就這么大。這么大的空間會體現(xiàn)在哪些方面？我給大家簡單的講幾個方面，第一個就是人，原來像蘭州自來水公司每年增加的人大概一百到兩百人，改革以后適當(dāng)?shù)男枰髮W(xué)生會進一些人，但是把人員控制了，每年可能減少一百個人。另外一方面，自來水這個行業(yè)，人員比較老化，所以每年都要退休一部分人。這樣一進一出大概每年差二百多人，五年會多少？當(dāng)然這數(shù)不一定準(zhǔn)確，就是1000人。如果每個人的成本是十萬塊錢一年，1000人一年就意味著1個億，1個億按十倍的市盈率算值多少錢了？10個億，當(dāng)然這個事情可能被我給夸大了，帳就是這樣算的。

另外一個是企業(yè)管理，國內(nèi)公用事業(yè)企業(yè)有幾大問題，有采購問題，有些公用事業(yè)產(chǎn)品損失問題，比方說有的自來水公司每天兩萬噸水不知道哪去了，如果投資人自己管這個錢一定會收回來的，如果是傳統(tǒng)體制，這種人情水就會很多。還有好多公共資產(chǎn)的收入，像門市房，上萬平米門市房一年在帳里面可能會沒有收入。還有的董事長總經(jīng)理，給自己建一個游泳池，誰都不能游泳，只能他一個人去游，他不游了，副總裁可能去游一會兒。各種各樣的情況都有。在這種情況下，效率提升的空間是非常大的。在蘭州這個項目里這種溢價并不過分，集中在兩點，一個是市場正常的行為，政府在招商，社會投資人愿意投標(biāo)，能7個億買他們不會出17個億的。還有項目操作的問題，大家在討論這個項目的時候，很少有人注意到蘭州本身。我第一次去蘭州的時候，說實話給我的印象就是非常的深刻。為什么？那個地方草很少，我們到過的地方不長草的很少，但蘭州很多地方不長草。再一個，蘭州經(jīng)濟比較落后，在國內(nèi)省會城市里邊并不很發(fā)達。在我們做威立雅這個項目的時候，蘭州沒有一家像樣的外資，說對外開放，對外開放你得有外，沒有外你開放什么呢？所以在那個時候蘭州這個項目是真的很多人想拿也拿不到，是整個全世界都去搶這個事情嗎？不是的。在做項目的時候需要運作，如果在項目里面不造成一種競爭的氛圍，價格是實現(xiàn)不了的。我們?yōu)槭裁醋鯬PP，說什么都沒有用，市場經(jīng)濟沒有競爭，PPP只有垮臺一件事，只有失敗。在蘭州自來水這個項目里面運作非常重要，跟大家說實話，這已經(jīng)過去很多年了。后來業(yè)內(nèi)的一些人有一段時間對我非常不滿，為什么？他們認(rèn)為是我操縱了這個事情，實際上不是的，完全是由于項目本身。當(dāng)時我們找不到三家來參加競標(biāo)。威立雅熱情高漲，第二家蘇伊士，去也行不去也行，那么總得再找一家，為了這個事情我把整個圈子內(nèi)的人都拜訪了一圈，也沒有人去。后來找到了首創(chuàng)，抱著撿便宜的想法，他們?nèi)⒓恿?。順便說，作為顧問要求投標(biāo)人是正常的工作。這樣形成了三家投標(biāo)，而且這三家在當(dāng)時都在業(yè)內(nèi)影響比較大，形成了一種有效的競爭。

但是后來從報價上看，首創(chuàng)兩個多億，蘇伊士報4個多億，威立雅報17個億，這是業(yè)內(nèi)被媒體炒來炒去的幾個數(shù)字。為什么會發(fā)生這種事情？這背后折射出我們蘭州并沒有那么大的吸引力，但是我們要把這個項目做好，就得去制造吸引力，就得造出一種競爭的氛圍，只有這樣，這種項目才能夠成功。媒體認(rèn)為兩家低價，威立雅報高了，完全是不了解情況，把問題看反了。這個是我給大家分享的蘭州這個項目。

5、西紅門經(jīng)濟適用房PPP項目

我再講一個項目，案例比較多，再講一個城市開發(fā)的。

在北京，在2001年的時候，有一件事情，北京南城要舊城改造，改造面臨的一個問題是什么呢？南城就是原來的老崇文區(qū)和老宣武區(qū)?？赡艽蟛糠秩硕嫉竭^北京，北京的中心是東城、西城、宣武、崇文四個區(qū)。東城、西城非富即貴，宣武、崇文歷史上就是貧困區(qū)。所以這兩個區(qū)的改造最大的問題就是搬遷問題，房價不能高，我們要解決這個問題。當(dāng)時是誰接到這個任務(wù)呢？是北京市建設(shè)委員會，具體負責(zé)落實是房地產(chǎn)開發(fā)辦公室。怎么樣把房價降下來，當(dāng)時北京經(jīng)濟適用房有回龍觀、天通苑，它們房價大概在3000—3600元每平米這個樣子，當(dāng)時市長對西紅門項目的要求是不能超過3000。

現(xiàn)在說這個事情最后的解決方案也是一個PPP。當(dāng)時辦公室主任是我們一起做第十水廠的副局長，叫陳永。他負責(zé)這個事情，把我叫來了，說市里面要做這樣一個事，房價得控制住。那怎么辦？我們建議競標(biāo)，參考第十水廠的競標(biāo)模式，從6塊9、3塊9都能競到1塊1毛5，那房價競標(biāo)不可以嗎？他說可以，這樣就跟汪市長去說，汪市長說好，我們就開始干。我們怎么弄的？整個體量是200多萬平方米，在北京的南四環(huán)叫西紅門的地方，總投資大概在50個億，當(dāng)時50個億不是小項目。

因為是有規(guī)劃的，在這個規(guī)劃的基礎(chǔ)上我們做了投融資規(guī)劃。投融資規(guī)劃做什么？實際上是一個方案，我們要把經(jīng)濟適用房大概要多少量定死，這是我們必須要的，這個數(shù)字要控制住。除了經(jīng)濟適用房以外有哪些能做商品房，還有哪些可以政府用房，還有社會配套用房，都搞清楚，然后進行算賬。算賬以后發(fā)現(xiàn)做不下來，做不下來怎么辦？我們再找規(guī)劃局來調(diào)規(guī)劃，把事情說清楚，規(guī)劃局同意了，因為這是全市的事情。除了建委以外，還有規(guī)劃局、發(fā)改委、土地局都會參加。在這種情況下，我們就來準(zhǔn)備這個事情。

做完投融資規(guī)劃，我們做招標(biāo)方案。我們的思路是什么？我們通過競標(biāo)找一家開發(fā)商來做這個事情。給開發(fā)商的要求是什么？必須以比較低的價格把經(jīng)濟適用房做下來，剩下的商業(yè)開發(fā)這一塊有本事你去做高價房，做多高價是他自己的本事，但是規(guī)劃條件都定了。在這樣情況下以這樣一個模式，我們想的很美，做方案階段沒有做市場測試。今天老焦說的比較好，要市場測試。等我們?nèi)フ沂袌隽?，北京的地產(chǎn)商我們挨家去拜訪，發(fā)現(xiàn)他們都對這個項目不感冒，為什么不感冒？因為在當(dāng)時的條件下土地沒有實行招拍掛，他們拿地都是協(xié)議價格，而且有的基本是零地價就拿到了，他能愿意做這個事嗎？不可能。那怎么辦？我們向市長已經(jīng)承諾了，還得想轍。有一次汪市長開會的時候，我們說市長你對外開放行不行？你開放北京的房地產(chǎn)開發(fā)市場，我們到外地找來一家，汪市長說好，他們不干，你們就去找。

就這樣我們出去找，采取什么策略？我們得用好北京這塊牌。咨詢公司做任何項目都得用好自己的牌，就像蘭州那個，你得找到你自己的點，才可能把事做好。這個項目里面北京的牌子是什么？它有巨大的吸引力，很多人想進北京市場是進不去的。我們?nèi)フ业禺a(chǎn)商，說你過來參加這個事吧，你進來以后合作伙伴有建設(shè)、有財政、有發(fā)改、有規(guī)劃、有土地，等于買個路條。這個點打的很準(zhǔn)，應(yīng)者云集。外地的綠城，電廣傳媒，大的開發(fā)商都來了，競標(biāo)的結(jié)果完全出乎我們的意料，當(dāng)時市長給的價格不能超過3000，競價的結(jié)果是什么？有一家最低的2280。第二家2480。第三家大概2600多，給市政府提供了非常豐富的選擇。到最后是解決了整個南城搬遷的問題。所以這個項目以后，我們再討論房價能不能控制的時候，我說控制不住純粹是扯，一定能控制住。

開放市場以后取得了這樣一個效果，開發(fā)商就在大興，他們的商品房也趕上了一個好的時機，因為他拿到這個項目以后，沒多久整個地產(chǎn)就紅火起來了。一開始是按照我們的要求，把經(jīng)濟適用房先建起來，以便滿足政府的拆遷要求，后做它那個商品房。本來是給它這樣一個條件，是這樣要求的。但是開發(fā)商命比較好，當(dāng)他真正想做的時候，房地產(chǎn)價格起來了，這是另外一個故事，意外的造就了盈利很多的一個公司。

這是我給大家介紹的北京經(jīng)濟適用房這個案例，完成這個案例以后我們就把它給放大了，把投融資規(guī)劃做成了一個專門的咨詢產(chǎn)品，在很多城市，在新城新區(qū)里面去做投融資規(guī)劃，去做這種模式。其中在北京最典型的是一個小城鎮(zhèn)，是房山區(qū)長陽鎮(zhèn)，大家有機會可以去看看，長陽開發(fā)是非常非常成功的，是落后地區(qū)實現(xiàn)跨越式發(fā)展的典型，基本上是西紅門模式的一種翻版。所以就整個城市建設(shè)，我們國家經(jīng)濟的轉(zhuǎn)型必須得動腦筋才可能解決。同樣，我們的PPP也必須真正的動腦筋，需要有智慧才能解決。僅僅到國外的網(wǎng)站上瀏覽點什么，項目就能做好嗎？不會的。這就需用足我們的資源，用足我們的腦子，然后我們可以把這個項目做的更好，把PPP做的更好，把城市建設(shè)搞的更好。

案例比較多，我簡單跟大家分享我們經(jīng)歷過的這樣一些案例。

第三篇：PPP案例

【PPP案例】

3-1青島污水處理廠 項目背景

為迎接“水上奧運”，創(chuàng)建更加潔凈自然的生態(tài)環(huán)境，青島市規(guī)劃至2008年中水回用率與污水處理率分別達到40%與90%。為此，青島市與以法國威立雅水務(wù)集團為主的外資企業(yè)合作進行了規(guī)模龐大的水域綜合整治，該項目采用PPP模式進行運作，并于2003年11月舉行了簽約儀式。法國威立雅公司是全球最大的環(huán)境服務(wù)集團，曾為19%年美國亞特蘭大奧運會和2000年澳大利亞悉尼奧運會的水上項目提供水處理技術(shù)，在進行運動用水凈化處理方面，擁有十分豐富的經(jīng)驗。公司在2002年列世界500強第lro位。此次外方公司為威立雅水務(wù)集團和光大國際共同出資成立了光大威水香港控股有限公司。光大國際于2003年才涉足國內(nèi)水務(wù)領(lǐng)域的。青島市排水公司與光大威水香港控股有限公司合作成立青島光威污水處理有限公司，項目公司的經(jīng)營范圍為設(shè)計、建設(shè)、擁有、運營及維護污水處理設(shè)施，凈化和處理污水。外方在項目公司的主要的責(zé)任為確保威立雅水務(wù)向合作公司提供技術(shù)服務(wù)，必要合法的保險，現(xiàn)有設(shè)施擴建在國外的原材料、設(shè)備等的采購，從外國銀行的融資等內(nèi)容;中方主要負責(zé)有關(guān)批準(zhǔn)的獲得及協(xié)調(diào)與政府之間的事宜等。特許權(quán)期限

合作期限25年。合作期滿后，項目合作公司將其所有資產(chǎn)(包括未使用完的折舊費)無償移交給青島市。項目資金來源

tob_id_3427 項目總投資4280萬美元，注冊資本為 1525萬美元，其中，在注冊資本中，中方占40%，以實物資產(chǎn)出資;外方占60%，以915.4萬美元的現(xiàn)金出資。中方以海泊河污水處理廠和麥島污水處理廠(一期)現(xiàn)有資產(chǎn)投入，經(jīng)有關(guān)國有資產(chǎn)管理部門評估的價值為5053萬人民幣，按照1:&28的比例，折合成6103萬美元的實物出資。合作公司投資總額和注冊資本之間的差額2755萬美元，主要用債務(wù)融資的方式獲得，雙方約定可以項目合作公司的全部資產(chǎn)，包括土地所有權(quán)、不動產(chǎn)和設(shè)備、合同權(quán)益和其他無形產(chǎn)權(quán)作為擔(dān)保。建設(shè)和運營維護

主要是麥島污水處理廠二期的擴建以及海泊河污水處理廠改造工程，這兩個工程將按照青島光威污水處理公司和威立雅水務(wù)簽署的“交鑰匙”合同設(shè)計和建設(shè)。中方和合作公司都同意，由威立雅水務(wù)按技術(shù)協(xié)助協(xié)議與合作公司進行污水處理技術(shù)、污水處理廠管理、設(shè)施運營和維護等方面的合作，并提供財務(wù)和會計方面的服務(wù)。在運營維護方面，青島市排水公司、法國威立雅水務(wù)和中國光大環(huán)境保護有限公司三方合作成立青島威立雅水務(wù)運營有限公司，作為運營商和青島光威污水處理公司簽署運營維護協(xié)議，并由項目合作公司向運營商支付運營管理費。項目收費標(biāo)準(zhǔn)

青島“海泊河和麥島污水處理廠改建擴建項目”項目建成后最大污水處理規(guī)模將達到每日22萬立方米。污水處理價格為:前3年1.00元/噸，第4年以后1.045元/噸。

3-2廣州西朗污水處理廠

(一)項目背景

西朗項目位于廣州市芳村區(qū)南部，初始總投資為98587萬元人民幣，在當(dāng)時約合1.2億美元。

項目首期工程于2001年12月21日動工建設(shè)，2003年10月底基本建成并投入通水調(diào)試，2004年4月30日投入污水試運行。到2008年底實現(xiàn)連續(xù)三年全達標(biāo)排放。自2000年以來，西朗項目連續(xù)幾年被列為廣東省、廣州市的重點建設(shè)項目，一直得到政府各有關(guān)部門和領(lǐng)導(dǎo)的高度重視和大力支持。根據(jù)廣州西朗污水處理系統(tǒng)工程項目的協(xié)議，中外雙方的合作期限為23年，6年建設(shè)期，美國地球工程公司擁有對該廠為期17年的經(jīng)營管理權(quán)。合作期滿后，全部資產(chǎn)將無償轉(zhuǎn)移給中方所有。為了保證廣州市政府的利益，合同中明確規(guī)定，西朗公司在17年內(nèi)將主要設(shè)備更新一遍，以保證交付后污水處理設(shè)施能更持久的運營。

(二)項目發(fā)起人：廣州市政府(三)項目經(jīng)營者

成立SPV，即廣州西朗污水處理有限公司，主要負責(zé)西朗項目的籌建、建設(shè)、運行和管理的，公司成立于1998年3月，由廣州市污水治理有限責(zé)任公司與泰科亞洲投資有限公司共同組建的中外合作公司。雙方背景，廣州市污水處理有限責(zé)任公司為廣州市政園林局的下屬單位，外方泰科亞洲投資有限公司則是美國泰科集團公司的全資附屬子公司。在泰科集團的業(yè)務(wù)平臺里，美國地球工程公司是從事水處理、環(huán)境工程等行業(yè)的子公司。通過泰科亞洲投資有限公司，美國地球工程公司擁有上述合資公司67%的股權(quán)，廣州污水處理公司則擁有剩下的33%。

第四篇：排版整理-國家發(fā)改委發(fā)布的13個PPP成功典型案例

國家發(fā)改委發(fā)布的13個PPP成功典型案例（2015-07-27）近日，針對各地普遍反映的推進PPP項目缺少操作經(jīng)驗、缺乏案例指導(dǎo)等問題，經(jīng)有關(guān)部門、機構(gòu)以及各地發(fā)改委推薦，國家發(fā)改委公開發(fā)布北京地鐵4號線項目、大理市生活垃圾處置城鄉(xiāng)一體化系統(tǒng)工程等13個具有一定代表性、示范性的PPP項目案例，供有關(guān)方面參考借鑒。

此次發(fā)布的PPP項目案例涉及水利設(shè)施、市政設(shè)施、交通設(shè)施、公共服務(wù)、資源環(huán)境等多個領(lǐng)域，涵蓋BOT、TOT、BOO等多種操作模式。這些項目是各地引入市場機制、推進PPP模式的有益探索，在社會資本選擇、交易結(jié)構(gòu)設(shè)計、回報機制確定等方面具有一定參考價值。北京地鐵4號線項目

1.1 項目概況

北京地鐵4號線是北京市軌道交通路網(wǎng)中的主干線之一，南起豐臺區(qū)南四環(huán)公益西橋，途經(jīng)西城區(qū)，北至海淀區(qū)安河橋北，線路全長28.2公里，車站總數(shù)24座。4號線工程概算總投資153億元，于2004年8月正式開工，2009年9月28日通車試運營，目前日均客流量已超過100萬人次。

北京地鐵4號線是我國城市軌道交通領(lǐng)域的首個PPP項目，該項目由北京市基礎(chǔ)設(shè)施投資有限公司（簡稱“京投公司”）具體實施。2011年，北京金準(zhǔn)咨詢有限責(zé)任公司和天津理工大學(xué)按國家發(fā)改委和北京市發(fā)改委要求，組成課題組對項目實施效果進行了專題評價研究。評價認(rèn)為，北京地鐵4號線項目順應(yīng)國家投資體制改革方向，在我國城市軌道交通領(lǐng)域首次探索和實施市場化PPP融資模式，有效緩解了當(dāng)時北京市政府投資壓力，實現(xiàn)了北京市軌道交通行業(yè)投資和運營主體多元化突破，形成同業(yè)激勵的格局，促進了技術(shù)進步和管理水平、服務(wù)水平提升。從實際情況分析，4號線應(yīng)用PPP模式進行投資建設(shè)已取得階段性成功，項目實施效果良好。1.2 運作模式 1.2.1 具體模式

4號線工程投資建設(shè)分為A、B兩個相對獨立的部分：A部分為洞體、車站等土建工程，投資額約為107億元，約占項目總投資的70%，由北京市政府國有獨資企業(yè)京投公司成立的全資子公司4號線公司負責(zé)；B部分為車輛、信號等設(shè)備部分，投資額約為46億元，約占項目總投資的30%，由PPP項目公司北京京港地鐵有限公司（簡稱“京港地鐵”）負責(zé)。京港地鐵是由京投公司、香港地鐵公司和首創(chuàng)集團按2:49:49的出資比例組建。北京地鐵4號線PPP模式如圖2所示

圖2北京地鐵4號線的PPP模式

4號線項目竣工驗收后，京港地鐵通過租賃取得4號線公司的A部分資產(chǎn)的使用權(quán)。京港地鐵負責(zé)4號線的運營管理、全部設(shè)施（包括A和B兩部分）的維護和除洞體外的資產(chǎn)更新以及站內(nèi)的商業(yè)經(jīng)營，通過地鐵票款收入及站內(nèi)商業(yè)經(jīng)營收入回收投資并獲得合理投資收益。

30年特許經(jīng)營期結(jié)束后，京港地鐵將B部分項目設(shè)施完好、無償?shù)匾平唤o市政府指定部門，將A部分項目設(shè)施歸還給4號線公司。1.2.2 實施流程

4號線PPP項目實施過程大致可分為兩個階段，第一階段為由北京市發(fā)改委主導(dǎo)的實施方案編制和審批階段；第二階段為由北京市交通委主導(dǎo)的投資人競爭性談判比選階段。

經(jīng)市政府批準(zhǔn)，北京市交通委與京港地鐵于2006年4月12日正式簽署了《特許經(jīng)營協(xié)議》。1.2.3 協(xié)議體系

4號線PPP項目的參與方較多，項目合同結(jié)構(gòu)如圖3所示。

圖3 4號線PPP項目合同結(jié)構(gòu)圖

特許經(jīng)營協(xié)議是PPP項目的核心，為PPP項目投資建設(shè)和運營管理提供了明確的依據(jù)和堅實的法律保障。4號線項目特許經(jīng)營協(xié)議由主協(xié)議、16個附件協(xié)議以及后續(xù)的補充協(xié)議共同構(gòu)成，涵蓋了投資、建設(shè)、試運營、運營、移交各個階段，形成了一個完整的合同體系。1.2.4 主要權(quán)利義務(wù)的約定

（1）北京市政府

北京市政府及其職能部門的權(quán)利義務(wù)主要包括：建設(shè)階段：負責(zé)項目A部分的建設(shè)和B部分質(zhì)量的監(jiān)管，主要包括制定項目建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)（包括設(shè)計、施工和驗收標(biāo)準(zhǔn)），對工程的建設(shè)進度、質(zhì)量進行監(jiān)督和檢查，以及項目的試運行和竣工驗收，審批竣工驗收報告等。

運營階段：負責(zé)對項目進行監(jiān)管，包括制定運營和票價標(biāo)準(zhǔn)并監(jiān)督京港地鐵執(zhí)行，在發(fā)生緊急事件時，統(tǒng)一調(diào)度或臨時接管項目設(shè)施；協(xié)調(diào)京港地鐵和其他線路的運營商建立相應(yīng)的收入分配分賬機制及相關(guān)配套辦法。

此外，因政府要求或法律變更導(dǎo)致京港地鐵建設(shè)或運營成本增加時，政府方負責(zé)給予其合理補償。

（2）京港地鐵

京港地鐵公司作為項目B部分的投資建設(shè)責(zé)任主體，負責(zé)項目資金籌措、建設(shè)管理和運營。為方便A、B兩部分的施工銜接，協(xié)議要求京港地鐵將B部分的建設(shè)管理任務(wù)委托給A部分的建設(shè)管理單位。

運營階段：京港地鐵在特許經(jīng)營期內(nèi)利用4號線項目設(shè)施自主經(jīng)營，提供客運服務(wù)并獲得票款收入。協(xié)議要求，京港地鐵公司須保持充分的客運服務(wù)能力和高效的客運服務(wù)質(zhì)量，同時，須遵照《北京市城市軌道交通安全運營管理辦法》的規(guī)定，建立安全管理系統(tǒng)，制定和實施安全演習(xí)計劃以及應(yīng)急處理預(yù)案等措施，保證項目安全運營。

在遵守相關(guān)法律法規(guī)，特別是運營安全規(guī)定的前提下，京港地鐵公司可以利用項目設(shè)施從事廣告、通信等商業(yè)經(jīng)營并取得相關(guān)收益。1.3 借鑒價值

1.3.1 建立有力的政策保障體系

北京地鐵4號線PPP項目的成功實施，得益于政府方的積極協(xié)調(diào)，為項目推進提供了全方位保障。

在整個項目實施過程中，政府由以往的領(lǐng)導(dǎo)者轉(zhuǎn)變成了全程參與者和全力保障者，并為項目配套出臺了《關(guān)于本市深化城市基礎(chǔ)設(shè)施投融資體制改革的實施意見》等相關(guān)政策。為推動項目有效實施，政府成立了由市政府副秘書長牽頭的招商領(lǐng)導(dǎo)小組；發(fā)改委主導(dǎo)完成了4號線PPP項目實施方案；交通委主導(dǎo)談判；京投公司在這一過程中負責(zé)具體操作和研究。4號線PPP項目招商組織架構(gòu)如圖4所示。

圖4北京地鐵4號線PPP項目招商組織架構(gòu)

1.3.2 構(gòu)建合理的收益分配及風(fēng)險分擔(dān)機制

北京地鐵4號線PPP項目中政府方和社會投資人的順暢合作，得益于項目具有合理的收益分配機制以及有效的風(fēng)險分擔(dān)機制。該項目通過票價機制和客流機制的巧妙設(shè)計，在社會投資人的經(jīng)濟利益和政府方的公共利益之間找到了有效平衡點，在為社會投資人帶來合理預(yù)期收益的同時，提高了北京市軌道交通領(lǐng)域的管理和服務(wù)效率。

（1）票價機制

4號線運營票價實行政府定價管理，實際平均人次票價不能完全反映地鐵線路本身的運行成本和合理收益等財務(wù)特征。因此，項目采用“測算票價”作為確定投資方運營收入的依據(jù)，同時建立了測算票價的調(diào)整機制。

以測算票價為基礎(chǔ)，特許經(jīng)營協(xié)議中約定了相應(yīng)的票價差額補償和收益分享機制，構(gòu)建了票價風(fēng)險的分擔(dān)機制。如果實際票價收入水平低于測算票價收入水平，市政府需就其差額給予特許經(jīng)營公司補償。如果實際票價收入水平高于測算票價收入水平，特許經(jīng)營公司應(yīng)將其差額的70%返還給市政府。4號線PPP項目票價補償和返還機制見圖5所示。

圖5票價補償和返還機制

（2）客流機制

票款是4號線實現(xiàn)盈利的主要收入來源，由于采用政府定價，客流量成為影響項目收益的主要因素?？土髁考仁芴卦S公司服務(wù)質(zhì)量的影響，也受市政府城市規(guī)劃等因素的影響，因此，需要建立一種風(fēng)險共擔(dān)、收益共享的客流機制。

4號線項目的客流機制為：當(dāng)客流量連續(xù)三年低于預(yù)測客流的80%，特許經(jīng)營公司可申請補償，或者放棄項目；當(dāng)客流量超過預(yù)測客流時，政府分享超出預(yù)測客流量10%以內(nèi)票款收入的50%、超出客流量10%以上的票款收入的60%。

4號線項目的客流機制充分考慮了市場因素和政策因素，其共擔(dān)客流風(fēng)險、共享客流收益的機制符合軌道交通行業(yè)特點和PPP模式要求。

1.3.3 建立完備的PPP項目監(jiān)管體系

北京地鐵4號線PPP項目的持續(xù)運轉(zhuǎn)，得益于項目具有相對完備的監(jiān)管體系。清晰確定政府與市場的邊界、詳細設(shè)計相應(yīng)監(jiān)管機制是PPP模式下做好政府監(jiān)管工作的關(guān)鍵。

4號線項目中，政府的監(jiān)督主要體現(xiàn)在文件、計劃、申請的審批，建設(shè)、試運營的驗收、備案，運營過程和服務(wù)質(zhì)量的監(jiān)督檢查三個方面，既體現(xiàn)了不同階段的控制，同時也體現(xiàn)了事前、事中、事后的全過程控制。4號線的監(jiān)管體系在監(jiān)管范圍上，包括投資、建設(shè)、運營的全過程；在監(jiān)督時序上，包括事前監(jiān)管、事中監(jiān)管和事后監(jiān)管；在監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)上，結(jié)合具體內(nèi)容，遵守了能量化的盡量量化，不能量化的盡量細化的原則。具體監(jiān)管體系如圖6所示。

圖6監(jiān)管體系 大理市生活垃圾處置城鄉(xiāng)一體化系統(tǒng)工程

2.1 項目概況

大理市位于云南省大理白族自治州中部，是州府所在地，是全國歷史文化名城、國家級自然保護區(qū)、中國優(yōu)秀旅游城市、最佳中國魅力城市。大理市下轄10鎮(zhèn)、1鄉(xiāng)、111個村委會和501個自然村，以及創(chuàng)新工業(yè)園區(qū)、旅游度假區(qū)、海東開發(fā)管理委員會，總面積1815平方公里，總?cè)丝?8萬人，全市日均垃圾產(chǎn)量約688噸。為提高全市垃圾處理“減量化、資源化、無害化”水平，創(chuàng)新垃圾收集清運處置新模式，探索洱海環(huán)境保護新經(jīng)驗，大理市按照“科學(xué)治理、科技領(lǐng)先、城鄉(xiāng)一體、市場化運作”的思路，引進先進技術(shù)，采用市場化運作，于2012年啟動實施了洱海流域垃圾收集清運處置系統(tǒng)工程建設(shè)，高起點、高標(biāo)準(zhǔn)建設(shè)實施生活垃圾處置城鄉(xiāng)一體化系統(tǒng)工程，主要包括三方面內(nèi)容：一是在洱海流域的兩區(qū)和下關(guān)、大理11個鄉(xiāng)鎮(zhèn)，共建設(shè)10座垃圾中轉(zhuǎn)站，購置15輛垃圾轉(zhuǎn)運車、111輛小型垃圾收集車和1002個收集箱體;二是實施裝機容量12兆瓦、日處理生活垃圾600噸以上的大理市第二(海東)垃圾焚燒發(fā)電工程，對生活垃圾進行無害化處理和資源化利用;三是構(gòu)建數(shù)字化監(jiān)管系統(tǒng)，實現(xiàn)對市場化運作企業(yè)運營情況的全方位監(jiān)管。

目前，大理市洱海流域垃圾收集清運處置系統(tǒng)初步建成，運轉(zhuǎn)正常。全市城鄉(xiāng)生活垃圾收集清運量從2013年的164,657.7噸(日均451.1噸)，提升到2014年的196,931.6噸(日均539.5噸)，增長了19.6%，城鄉(xiāng)環(huán)境衛(wèi)生、洱海水質(zhì)得到了明顯改善，基本實現(xiàn)全市城鄉(xiāng)生活垃圾“收集清運全覆蓋、壓縮轉(zhuǎn)運全封閉、焚燒發(fā)電資源化、監(jiān)督管理數(shù)字化、建筑垃圾再利用”的預(yù)期目標(biāo)。2.2 運作模式 2.2.1建設(shè)模式

2010年10月，大理市以BOT(投資建設(shè)-運營-移交)方式，引進重慶三峰環(huán)境產(chǎn)業(yè)集團公司，采用德國馬丁SITY2000逆推傾斜式爐排爐焚燒發(fā)電處理工藝，投資4.2億元建設(shè)一座垃圾焚燒發(fā)電廠;2012年6月，大理市公開招標(biāo)以BTO(投資建設(shè)-移交-運營)方式引進重慶耐德新明和公司，采用先進、成熟的上投料式水平直接壓縮加大型拉臂鉤車轉(zhuǎn)運的處理工藝，投資1.1億元建設(shè)10座大型垃圾壓縮中轉(zhuǎn)站。此外，各區(qū)鎮(zhèn)積極探索，采用承包、租賃等方式，通過公開招投標(biāo)，將城鄉(xiāng)生活垃圾收集清運工作推向市場。2.2.2運行模式

全市城鄉(xiāng)生活垃圾按照統(tǒng)一流程，通過收集、轉(zhuǎn)運、處理三個環(huán)節(jié)進行處置。收集清運環(huán)節(jié)由各區(qū)鎮(zhèn)負責(zé)，用自行投資、承包的垃圾車及配發(fā)的垃圾收集車將生活垃圾收集至環(huán)洱海10座垃圾中轉(zhuǎn)站，經(jīng)壓縮裝箱后，全程密閉轉(zhuǎn)運至垃圾焚燒廠進行焚燒發(fā)電、無害化處理。最終實現(xiàn)收集清運全覆蓋、壓縮轉(zhuǎn)運全封閉、焚燒發(fā)電資源化。2.2.3結(jié)算方式

經(jīng)初步測算，大理市生活垃圾處置城鄉(xiāng)一體化系統(tǒng)建成后，年運營費用需要4430.5萬元，其中：垃圾焚燒發(fā)電廠垃圾處理服務(wù)費用1445.4萬元(按垃圾處理貼費標(biāo)準(zhǔn)66元/噸以及日處理生活垃圾600噸測算);10座大型壓縮垃圾中轉(zhuǎn)站運行服務(wù)費用1752.2萬元(根據(jù)中轉(zhuǎn)站與海東垃圾焚燒廠實際距離分別測算);各鄉(xiāng)鎮(zhèn)將垃圾收集至中轉(zhuǎn)站的年費用為1233.0萬元(按日收集清運生活垃圾600噸測算)。大理市生活垃圾的收集費用、轉(zhuǎn)運費用和處理費用統(tǒng)一列入財政預(yù)算。

垃圾轉(zhuǎn)運及處理運營企業(yè)的服務(wù)費用，按照《大理市生活垃圾轉(zhuǎn)運處理服務(wù)費結(jié)算工作實施方案》，由運營企業(yè)每月3日前填寫上月結(jié)算確認(rèn)通知單，上報至市城管局、環(huán)保局、審計局、財政局、服務(wù)費結(jié)算工作領(lǐng)導(dǎo)組等部門審核簽字后進行撥付。2.2.4監(jiān)管方式

（1）數(shù)字監(jiān)管

2013年7月，籌資326萬元建設(shè)生活垃圾收集清運處理信息化管理系統(tǒng)。各站點稱重數(shù)據(jù)、視頻數(shù)據(jù)實時傳輸?shù)叫畔⒅行?，同時為垃圾轉(zhuǎn)運車輛安裝了GPS定位系統(tǒng)。稱重數(shù)據(jù)作為垃圾收集清運獎補經(jīng)費和政府支付企業(yè)運營費用的主要依據(jù)，視頻數(shù)據(jù)可以實現(xiàn)

對垃圾壓縮和處理過程的實時監(jiān)控，最終實現(xiàn)城鄉(xiāng)生活垃圾處置全過程的“數(shù)字化、視頻化、定位化”目標(biāo)。

（2）量化考核

市政府與垃圾收集清運責(zé)任區(qū)鎮(zhèn)簽訂《大理市洱海流域生活垃圾收集清運責(zé)任書》，確定垃圾收集清運任務(wù)量，依據(jù)數(shù)字化監(jiān)管系統(tǒng)統(tǒng)計的各鄉(xiāng)鎮(zhèn)垃圾清運量，進行一日一公示、一月一通報、一季一考核，對全市垃圾收集清運工作進行科學(xué)管理，通過工作目標(biāo)倒逼服務(wù)效果，解決垃圾收集清運工作的監(jiān)管問題。

（3）政策保障 市政府出臺《洱海流域生活垃圾收集清運處置實施辦法》、《洱海流域污水垃圾和畜禽糞便收集處理監(jiān)督及獎補辦法》、《大理市環(huán)洱海農(nóng)村生活垃圾收集清運處置和垃圾收集員履職考核辦法》、《大理市生活垃圾處理費收費管理辦法》、《大理市生活垃圾轉(zhuǎn)運處理服務(wù)費結(jié)算工作實施方案》、《大理市人民政府關(guān)于加強農(nóng)村生活垃圾收集清運管理的工作意見》等一系列政策文件，建立生活垃圾處理收費制度，進一步完善城鄉(xiāng)垃圾有償收集清運保潔工作機制和各級資金投入長效機制，為城鄉(xiāng)生活垃圾處置系統(tǒng)提供政策保障。2.3借鑒價值

2.3.1 完善法規(guī)、健全機制

大理市先后建立生活垃圾處理收費制度、垃圾收集清運責(zé)任制度、考核獎補制度，出臺相應(yīng)政策文件，使全套系統(tǒng)的運轉(zhuǎn)有章可循、有據(jù)可查，確保工作到位。隨著系統(tǒng)的建設(shè)，大理市政府明確

整個系統(tǒng)由大理市城市管理綜合行政執(zhí)法局作為主管部門進行日常監(jiān)管，市洱管局、環(huán)保局、財政局等部門配合實行按季考核，兌現(xiàn)獎懲。各區(qū)、鄉(xiāng)鎮(zhèn)建立相應(yīng)的管理部門，人民群眾自覺參與到環(huán)境衛(wèi)生整治活動，使系統(tǒng)得以有效運行。2.3.2城鄉(xiāng)一體、高標(biāo)準(zhǔn)建設(shè)

大理市按照流域垃圾治理全覆蓋的思路，高起點、高標(biāo)準(zhǔn)規(guī)劃設(shè)計，實施城鄉(xiāng)垃圾治理一體化系統(tǒng)建設(shè)，提高了農(nóng)村環(huán)境衛(wèi)生標(biāo)準(zhǔn)，完善了城鄉(xiāng)環(huán)衛(wèi)基礎(chǔ)設(shè)施，初步建立起了城鄉(xiāng)一體的流域垃圾收集處理體系。

2.3.3政府補貼、市場化運作

一是通過招商引資、競爭性談判，以BOT方式引進焚燒發(fā)電廠建設(shè)項目;二是以BTO方式引進垃圾壓縮中轉(zhuǎn)站項目;三是收集環(huán)節(jié)由鄉(xiāng)鎮(zhèn)負責(zé)采用承包、租賃等方式實行市場化運作。2.3.4數(shù)字同步、信息化監(jiān)管

建成垃圾收集清運處理信息化管理系統(tǒng)，通過視頻的實時監(jiān)控、車輛的GPS定位及數(shù)據(jù)的實時傳輸，對垃圾收集、轉(zhuǎn)運、處理環(huán)節(jié)的全過程實行“數(shù)字化、視頻化、定位化”實時監(jiān)管，實現(xiàn)信息化管理。2.3.5打破區(qū)劃、扁平化管理

一是城鄉(xiāng)一體化系統(tǒng)打破大理市和創(chuàng)新工業(yè)園區(qū)、旅游度假區(qū)、海開委的行政區(qū)劃界限，統(tǒng)一規(guī)劃、建設(shè)、管理;二是中轉(zhuǎn)站建設(shè)打破鄉(xiāng)鎮(zhèn)界限，統(tǒng)一建設(shè)，實行市場化運作，例如，喜洲垃圾

中轉(zhuǎn)站服務(wù)區(qū)域輻射到喜洲、銀橋、灣橋等多個鄉(xiāng)鎮(zhèn)乃至洱源縣右所鎮(zhèn)、鄧川鎮(zhèn)。

固安工業(yè)園區(qū)新型城鎮(zhèn)化項目

3.1 項目概況 3.1.1項目背景

固安工業(yè)園區(qū)地處河北省廊坊市固安縣，與北京大興區(qū)隔永定河相望，距天安門正南50公里，園區(qū)總面積34.68平方公里，是經(jīng)國家公告（2006年）的省級工業(yè)園區(qū)。

2002年固安縣政府決定采用市場機制引入戰(zhàn)略合作者，投資、開發(fā)、建設(shè)、運營固安工業(yè)園區(qū)。同年6月，通過公開競標(biāo)，固安縣人民政府與華夏幸?；鶚I(yè)股份有限公司（簡稱“華夏幸福公司”）簽訂協(xié)議，正式確立了政府和社會資本（PPP）合作模式。按照工業(yè)園區(qū)建設(shè)和新型城鎮(zhèn)化的總體要求，采取“政府主導(dǎo)、企業(yè)運作、合作共贏”的市場化運作方式，傾力打造“產(chǎn)業(yè)高度聚集、城市功能完善、生態(tài)環(huán)境優(yōu)美”的產(chǎn)業(yè)新城。目前，雙方合作范圍已拓展至固安新興產(chǎn)業(yè)示范區(qū)和溫泉休閑商務(wù)產(chǎn)業(yè)園區(qū)。3.1.2建設(shè)內(nèi)容與規(guī)模

固安工業(yè)園區(qū)PPP新型城鎮(zhèn)化項目，是固安縣政府采購華夏幸福在產(chǎn)業(yè)新城內(nèi)提供設(shè)計、投資、建設(shè)、運營一體化服務(wù)。

（1）土地整理服務(wù)

配合以政府有關(guān)部門為主體進行的集體土地征轉(zhuǎn)以及形成建設(shè)用地的相關(guān)工作。2008-2013年，華夏幸福累計完成土地整理29047.6畝，累計投資103.8億元。

（2）基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)

包括道路、供水、供電、供暖、排水設(shè)施等基礎(chǔ)設(shè)施投資建設(shè)。截至2014年已完成全長170公里新城路網(wǎng)、4座供水廠、3座熱源廠、6座變電站、1座污水處理廠等相關(guān)配套設(shè)施建設(shè)。

（3）公共設(shè)施建設(shè)及運營服務(wù)

包括公園、綠地、廣場、規(guī)劃展館、教育、醫(yī)療、文體等公益設(shè)施建設(shè)，并負責(zé)相關(guān)市政設(shè)施運營維護。園區(qū)內(nèi)已經(jīng)建成中央公園、大湖公園、400畝公園、帶狀公園等大型景觀公園4處，總投資額為2.54億元。目前由北京八中、固安縣政府、華夏幸福公司合作辦學(xué)項目北京八中固安分校已正式開學(xué)，按三級甲等標(biāo)準(zhǔn)建設(shè)的幸福醫(yī)院已開工建設(shè)。

（4）產(chǎn)業(yè)發(fā)展服務(wù)

包括招商引資、企業(yè)服務(wù)等。截至2014年底，固安工業(yè)園區(qū)累計引進簽約項目482家，投資額達638.19億元，形成了航空航天、生物醫(yī)藥、電子信息、汽車零部件、高端裝備制造等五大產(chǎn)業(yè)集群。

（5）規(guī)劃咨詢服務(wù)

包括開發(fā)區(qū)域的概念規(guī)劃、空間規(guī)劃、產(chǎn)業(yè)規(guī)劃及控制性詳規(guī)編制等規(guī)劃咨詢服務(wù)，規(guī)劃文件報政府審批后實施。3.2 運作模式 3.2.1 基本特征

固安工業(yè)園區(qū)在方案設(shè)計上充分借鑒了英國道克蘭港口新城和韓國松島新城等國際經(jīng)典PPP合作案例的主要經(jīng)驗，把平等、契約、誠信、共贏等公私合作理念融入固安縣政府與華夏幸福公司的協(xié)作開發(fā)和建設(shè)運營之中。其基本特征是：

（1）政企合作

固安縣政府與華夏幸福公司簽訂排他性的特許經(jīng)營協(xié)議，設(shè)立三浦威特園區(qū)建設(shè)發(fā)展有限公司（簡稱三浦威特）作為雙方合作的項目公司（SPV），華夏幸福公司向項目公司投入注冊資本金與項目開發(fā)資金。項目公司作為投資及開發(fā)主體，負責(zé)固安工業(yè)園區(qū)的設(shè)計、投資、建設(shè)、運營、維護一體化市場運作，著力打造區(qū)域品牌；固安工業(yè)園區(qū)管委會履行政府職能，負責(zé)決策重大事項、制定規(guī)范標(biāo)準(zhǔn)、提供政策支持，以及基礎(chǔ)設(shè)施及公共服務(wù)價格和質(zhì)量的監(jiān)管等，以保證公共利益最大化。

（2）特許經(jīng)營

通過特許協(xié)議，固安縣政府將特許經(jīng)營權(quán)授予三浦威特，雙方形成了長期穩(wěn)定的合作關(guān)系。三浦威特作為華夏幸福公司的全資公司，負責(zé)固安工業(yè)園區(qū)的項目融資，并通過資本市場運作等方式籌集、墊付初期投入資金。此外，三浦威特與多家金融機構(gòu)建立融資協(xié)調(diào)機制，進一步拓寬了融資渠道。（3）提供公共產(chǎn)品和服務(wù)

基于政府的特許經(jīng)營權(quán)，華夏幸福公司為固安工業(yè)園區(qū)投資、建設(shè)、開發(fā)、運營提供一攬子公共產(chǎn)品和服務(wù)，包括土地整理、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、公共設(shè)施建設(shè)、產(chǎn)業(yè)發(fā)展服務(wù)，以及咨詢、運營服務(wù)等。截至2014年華夏幸福公司在固安工業(yè)園區(qū)內(nèi)累計投資超過160億元，其中，基礎(chǔ)設(shè)施和公共服務(wù)設(shè)施投資占到近40%。

（4）收益回報機制

雙方合作的收益回報模式是使用者付費和政府付費相結(jié)合。固安縣政府對華夏幸福公司的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和土地開發(fā)投資按成本加成方式給予110%補償；對于提供的外包服務(wù)，按約定比例支付相應(yīng)費用。兩項費用作為企業(yè)回報，上限不高于園區(qū)財政收入增量的企業(yè)分享部分。若財政收入不增加，則企業(yè)無利潤回報，不形成政府債務(wù)。

（5）風(fēng)險分擔(dān)機制

社會資本利潤回報以固安工業(yè)園區(qū)增量財政收入為基礎(chǔ)，縣政府不承擔(dān)債務(wù)和經(jīng)營風(fēng)險。華夏幸福公司通過市場化融資，以固安工業(yè)園區(qū)整體經(jīng)營效果回收成本，獲取企業(yè)盈利，同時承擔(dān)政策、經(jīng)營和債務(wù)等風(fēng)險。

3.2.2主要創(chuàng)新點

固安工業(yè)園區(qū)新型城鎮(zhèn)化PPP模式屬于在基礎(chǔ)設(shè)施和公用設(shè)施建設(shè)基礎(chǔ)上的整體式外包合作方式，形成了“產(chǎn)城融合”的整體開發(fā)建設(shè)機制，提供了工業(yè)園區(qū)開發(fā)建設(shè)和區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展的綜合解決方案。

（1）整體式外包

在政企雙方合作過程中，固安縣政府實際上是購買了華夏幸福公司提供的一攬子建設(shè)和外包服務(wù)。這種操作模式避免了因投資主體眾多而增加的投資、建設(shè)、運營成本，而且減少了分散投資的違約風(fēng)險，形成規(guī)模經(jīng)濟效應(yīng)和委托代理避險效應(yīng)。

（2）“產(chǎn)城融合”整體開發(fā)機制

在“產(chǎn)城融合”整體開發(fā)機制下，政府和社會資本有效地構(gòu)建了互信平臺，從“一事一議”變?yōu)橐訮PP機制為核心的協(xié)商制度，減少了操作成本，提高了城市建設(shè)與公共服務(wù)的質(zhì)量和效率。

（3）工業(yè)園區(qū)和區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展綜合解決方案

政企雙方堅持以“產(chǎn)業(yè)高度聚集、城市功能完善、生態(tài)環(huán)境優(yōu)美”作為共同發(fā)展目標(biāo)，以市場化運作機制破解園區(qū)建設(shè)資金籌措難題、以專業(yè)化招商破解區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展難題、以構(gòu)建全鏈條創(chuàng)新生態(tài)體系破解開發(fā)區(qū)轉(zhuǎn)型升級難題，使兼?zhèn)洚a(chǎn)業(yè)基地和城市功能的工業(yè)園區(qū)成為新型城鎮(zhèn)化的重要載體和平臺。3.3 實施效果

經(jīng)過十多年的建設(shè)，固安工業(yè)園區(qū)實現(xiàn)了華麗蝶變，有效促進了當(dāng)?shù)亟?jīng)濟社會發(fā)展。

3.3.1 經(jīng)濟發(fā)展：帶動區(qū)域發(fā)展水平邁上新臺階

從2002年合作至今，固安工業(yè)園區(qū)已成為全省發(fā)展速度最快的省級開發(fā)區(qū)，2014年完成固定資產(chǎn)投資149.6億元，實現(xiàn)工業(yè)總產(chǎn)值224.5億元，完成財政收入23.3億元。受益于固安工業(yè)園區(qū)新型城鎮(zhèn)化，固安縣從一個經(jīng)濟發(fā)展水平相對落后的縣，成為各項指標(biāo)在全省領(lǐng)先的縣。政企合作十多年，固安縣人均GDP增長了4倍，財政收入增長了24倍，成功躋身“2014中國縣域成長競爭力排行榜”50強，位列“中國十佳開發(fā)競爭力縣”第2位。3.3.2 城市建設(shè)：構(gòu)建了中等城市框架和服務(wù)配套設(shè)施

截至2014年，華夏幸福公司在園區(qū)內(nèi)投入大量前期開發(fā)資金，高質(zhì)量推進路、水、電、氣、訊等基礎(chǔ)設(shè)施，實現(xiàn)了“十通一平”。同時，積極引進優(yōu)勢資源，建設(shè)了中央公園、水系生態(tài)景觀、創(chuàng)業(yè)大廈、商務(wù)酒店、人才家園等一批高端配套設(shè)施，構(gòu)建了以城市客廳、大湖商業(yè)區(qū)、中央大道金融街區(qū)為主體的“智能城市”核心區(qū)。其中，作為城市主干道之一的錦繡大道(大廣高速至永和路段)總投資額為4.13億元，連接廊涿路與106國道，2012年竣工通車，為產(chǎn)業(yè)集聚和居民住行提供了便利條件。

3.3.3 民生保障：堅持“以人為本”建設(shè)幸福城市

華夏幸福公司投資2.81億元，引進的北京八中固安分校已正式投入使用；與首都醫(yī)科大學(xué)附屬醫(yī)院合作經(jīng)營的幸福醫(yī)院也已啟動建設(shè)。園區(qū)建設(shè)促進了公共資源配置均等化，當(dāng)?shù)鼐用窈屯鈦砣藛T享受同等的教育和醫(yī)療等公共資源和服務(wù)，并帶動固安縣民生投入不斷加大，促進了全縣民生保障體系的完善。2014年固安縣民生領(lǐng)域支出達到26.1億元，占公共財政預(yù)算支出的84.8%，在全省率先實施縣級社?！耙豢ㄍā保诶确皇新氏冉⒘恕兜捅ο筢t(yī)前醫(yī)療救助制度》。3.4 借鑒價值

固安工業(yè)園區(qū)新型城鎮(zhèn)化在整體推進過程中較好解決了園區(qū)建設(shè)中的一些難題，這種PPP模式正在固安縣新興產(chǎn)業(yè)示范區(qū)和其他縣市區(qū)復(fù)制，具有較高的借鑒推廣價值。

3.4.1 采用區(qū)域整體開發(fā)模式，實現(xiàn)公益性與經(jīng)營性項目的統(tǒng)籌平衡

傳統(tǒng)的單一PPP項目，對于一些沒有收益或收益較低的項目，社會資本參與意愿不強，項目建設(shè)主要依靠政府投入。固安工業(yè)園區(qū)新型城鎮(zhèn)化采用綜合開發(fā)模式，對整個區(qū)域進行整體規(guī)劃，統(tǒng)籌考慮基礎(chǔ)設(shè)施和公共服務(wù)設(shè)施建設(shè)，統(tǒng)籌建設(shè)民生項目、商業(yè)項目和產(chǎn)業(yè)項目，既防止純公益項目不被社會資本問津，也克服了盈利項目被社會資本過度追逐的弊端，從而推動區(qū)域經(jīng)濟社會實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。3.4.2 利用專業(yè)團隊建設(shè)運營園區(qū)，實現(xiàn)產(chǎn)城融合發(fā)展

為提高固安工業(yè)園區(qū)核心競爭力，固安縣政府通過讓專業(yè)的人做專業(yè)的事，華夏幸福公司配備專業(yè)團隊，政府和社會資本構(gòu)建起平等、契約、誠信、共贏的機制，保證了園區(qū)建設(shè)運營的良性運轉(zhuǎn)。固安縣政府在推進新型城鎮(zhèn)化的同時，統(tǒng)籌考慮城鄉(xiāng)結(jié)合問題，加快新農(nóng)村建設(shè)，進行產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)化配置，實現(xiàn)了產(chǎn)城融合發(fā)展 合肥市王小郢污水處理廠資產(chǎn)權(quán)益轉(zhuǎn)讓項目

4.1 項目概況

合肥市王小郢污水處理廠是安徽省第一座大型城市污水處理廠，也是當(dāng)時全國規(guī)模最大的氧化溝工藝污水處理廠。項目分兩期建設(shè)，日處理能力合計30萬噸，建設(shè)總投資約3.2億元。污水廠建成后曾獲得市政魯班獎，是建設(shè)部指定的污水處理培訓(xùn)基地和亞行在中國投資的“示范項目”，為巢湖污染綜合治理發(fā)揮了重要作用。

2001年，安徽當(dāng)?shù)啬抄h(huán)保公司曾上書省政府和市政府，要求政府出于扶持本地企業(yè)發(fā)展的目的，將王小郢污水處理廠以高于評估價的一定價位直接出售給它，同時還許諾將在未來幾年投資興建更多的污水處理廠。2001年6月，該公司曾與政府簽訂了王小郢經(jīng)營權(quán)收購合同，當(dāng)時的條件是轉(zhuǎn)讓價款3.5億，污水處理費單價約1元/噸，后來由于融資及其它方面的問題，該環(huán)保公司收購?fù)跣≯鬯幚韽S經(jīng)營權(quán)未果。

2002年9月，國家計委、建設(shè)部、國家環(huán)境保護總局等多部門聯(lián)合印發(fā)了《關(guān)于推進城市污水、垃圾處理產(chǎn)業(yè)化發(fā)展的意見》;12月，建設(shè)部發(fā)布了《關(guān)于加快市政公用行業(yè)市場化進程的意見》，允許外資和民資進入市政公用領(lǐng)域。合肥市政府抓住這一機遇，作出了“市政公用事業(yè)必須走市場化之路、與國際接軌”的重大決策，決定把王小郢TOT項目作為市場化的試點。4.2 運作模式 4.2.1 項目結(jié)構(gòu)

經(jīng)公開招標(biāo)確定的中標(biāo)人依法成立項目公司。市建委與項目公司簽署《特許權(quán)協(xié)議》，代表市政府授予項目公司污水處理廠的特許經(jīng)營權(quán)，特許期限23年;合肥城建投公司與項目公司簽署《資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，落實項目轉(zhuǎn)讓款的支付和資產(chǎn)移交事宜;市污水處理管理處與項目公司簽署《污水處理服務(wù)協(xié)議》，結(jié)算水費并進行監(jiān)管。

項目結(jié)構(gòu)如下圖所示：

4.2.2 交易過程

（1）運作組織

2003年，合肥市成立了由常務(wù)副市長任組長、各相關(guān)部門負責(zé)人為成員的招標(biāo)領(lǐng)導(dǎo)小組，并組建了由市國資委、建委、城建投資公司及相關(guān)專家組成的王小郢TOT項目辦公室，負責(zé)具體工作。合肥市產(chǎn)權(quán)交易中心作為項目的招標(biāo)代理。

（2）運作方式

項目采用TOT(轉(zhuǎn)讓-運營-移交)模式，通過國際公開招標(biāo)轉(zhuǎn)讓王小郢污水廠資產(chǎn)權(quán)益。特許經(jīng)營期(23年)內(nèi)，項目公司提供達標(biāo)的污水處理服務(wù)，向政府收取污水處理費。特許經(jīng)營期結(jié)束后，項目公司將該污水廠內(nèi)設(shè)施完好、無償移交給合肥市政府指定單位。

招標(biāo)文件中確定特許經(jīng)營期的污水處理服務(wù)費單價為0.75元/噸，投資人投標(biāo)時報出其擬支付的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓價格。評標(biāo)時采用綜合評標(biāo)法，其中資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓價格為重要考慮因素。

（3）運作過程

2003年9月，合肥市產(chǎn)權(quán)交易中心網(wǎng)站和中國產(chǎn)權(quán)交易所網(wǎng)站、中國水網(wǎng)網(wǎng)站、《中國建設(shè)報》、《人民日報》(海外版)等媒體同時發(fā)布了王小郢TOT項目的招標(biāo)公告。

同月，合肥市產(chǎn)權(quán)交易中心發(fā)布《資格預(yù)審公告》，共7家單位提交了資格預(yù)審申請文件，經(jīng)專家評審，確定6家通過并向其發(fā)售招標(biāo)文件。隨后，轉(zhuǎn)讓辦公室組織召開了標(biāo)前會議，并以補充通知的形式對投標(biāo)人的問題進行了多次解答。

2004年2月，王小郢項目在合肥市產(chǎn)權(quán)交易中心開標(biāo)，共有4家單位提交了投標(biāo)文件。開標(biāo)結(jié)果，對轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)權(quán)益報價最高的是德國柏林水務(wù)—東華工程聯(lián)合體，出價4.8億元人民幣，其次是天津創(chuàng)業(yè)環(huán)保股份有限公司出價4.5億元人民幣，中環(huán)?！蠈嵒?lián)合體出價4.3億元人民幣名列第三。所有投標(biāo)單位的投標(biāo)報價公布后，合肥市常務(wù)副市長王林建在開標(biāo)現(xiàn)場宣布王小郢污水處理廠資產(chǎn)權(quán)益轉(zhuǎn)讓底價為2.68億元。

開標(biāo)后，招標(biāo)人聘請技術(shù)、財務(wù)、法律等相關(guān)方面資深專家組成評標(biāo)委員會，對投標(biāo)文件進行評審，合肥市紀(jì)檢委全程監(jiān)督。最終，評標(biāo)委員會經(jīng)評審后，向招標(biāo)方推薦柏林水務(wù)聯(lián)合體為排名第一的中標(biāo)候選人。

3月至5月，政府與柏林水務(wù)聯(lián)合體澄清談判并達成一致，向其發(fā)送中標(biāo)通知書。

7月，政府與投資人草簽項目協(xié)議。

7月至11月，雙方代表成立移交委員會，進行性能測試和資產(chǎn)移交;政府與項目公司正式簽署項目協(xié)議。

12月，王小郢污水廠順利實現(xiàn)商業(yè)運營。

截止2014年底，項目公司運營王小郢污水處理廠已超過十年。在此期間項目運營順利平穩(wěn)，污水廠的技術(shù)實力和財務(wù)實力不斷增強，政府與項目公司簽署的各項協(xié)議執(zhí)行良好，政府與投資人合作愉快，本PPP項目經(jīng)受住了考驗。4.2.3關(guān)鍵問題

（1）污水廠所在土地的提供方式

本項目中原規(guī)定采用土地租賃的方式向投資人提供王小郢污水處理廠的土地。但由于項目特許經(jīng)營期為23年，超過了我國法律對租賃期限最長20年的規(guī)定;同時，根據(jù)我國土地相關(guān)法律法規(guī)，地上附著物、構(gòu)筑物實行“房隨地走”的原則，租賃土地上的房屋和構(gòu)筑物難以確權(quán)。最終經(jīng)談判，中標(biāo)人同意在不調(diào)增水價的前提下，自行繳納土地出讓金，由政府向其有償出讓污水廠地塊。

（2）職工安臵

已建成項目的職工安臵是一個敏感而重要的問題，如果解決得不好，將影響項目招商進展或給項目執(zhí)行留下隱患。本項目在招標(biāo)實施前期就對職工安臵做出了穩(wěn)妥的安排。資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓前，就資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的事項征求了職工代表大會的意見，職工安臵方案經(jīng)職代會通過。同時，在招標(biāo)文件中對投資人提出明確要求，資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓后必須對有編制的職工全員接收并簽訂一定年限的勞動合同，保障了職工的切身利益。

（3）利率風(fēng)險

投資人在談判中提出要把利率變化的情況歸入不可抗力的范圍內(nèi)，降低項目公司的風(fēng)險。但考慮到項目采用市場化方式運作，應(yīng)尊重市場化的規(guī)律，談判小組沒有接受投資人的這一要求，利率變化的風(fēng)險仍由項目公司自行承擔(dān)。4.3 借鑒價值

4.3.1 規(guī)范運作和充分競爭實現(xiàn)項目價值最大化

王小郢項目整個運作過程規(guī)范有序，對潛在投資人產(chǎn)生了很大的吸引力，實現(xiàn)了充分的競爭。開標(biāo)現(xiàn)場所有投標(biāo)人的報價均遠超底價，最高報價接近底價的1.8倍。這個項目是當(dāng)時國內(nèi)公開招標(biāo)的標(biāo)的額最大的污水廠TOT項目，開創(chuàng)了污水處理TOT運作模式的先河，招標(biāo)結(jié)果在中國水務(wù)行業(yè)內(nèi)引起轟動。與2001年準(zhǔn)備轉(zhuǎn)讓給當(dāng)?shù)毓镜臈l件相比，無論是資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓價款還是污水處理服務(wù)費單價，招標(biāo)競爭的結(jié)果都遠遠優(yōu)于當(dāng)時的項目條件。同時，從引入投資人的實力和水平來看，柏林水務(wù)集團是世界七大水務(wù)集團之一，擁有130多年運營管理城市給排水系統(tǒng)的經(jīng)驗。通過招標(biāo)，合肥市既引進了外資，又引入了先進的國際經(jīng)驗，同時還實現(xiàn)了國有資產(chǎn)的最大增值，為合肥市城市建設(shè)籌措了資金。

4.3.2 充分的前期工作保障項目有序推進

合肥市政府對王小郢項目非常重視，成立了專門的決策和工作機構(gòu)，并聘請了高水平的顧問團隊。整個團隊在研究和確定項目條件，落實前期各項工作等方面投入了很多精力，做了大量扎實的工作，避免出現(xiàn)拍腦袋決策的情況。從項目實施結(jié)果看，前期工作準(zhǔn)備得越充分，考慮得越周全，后面的項目推進效率就越高，項目實施結(jié)果就越好。

4.3.3 合理的項目結(jié)構(gòu)與合同條款確保后期順利執(zhí)行

王小郢項目的結(jié)構(gòu)設(shè)計對接了國際國內(nèi)資本市場的要求，符合水務(wù)行業(yè)的一般規(guī)律，得到廣大投資人的普遍認(rèn)可。項目合同中規(guī)定的商務(wù)條件、對權(quán)利義務(wù)和風(fēng)險分配的約定比較公平合理，協(xié)議條款在執(zhí)行過程中得到了很好的貫徹，為項目順利執(zhí)行奠定基礎(chǔ)。4.3.4 踐行契約精神對PPP項目的執(zhí)行至關(guān)重要

王小郢項目迄今已運作十年，在此期間，政府每月及時足額與項目公司結(jié)算水費，嚴(yán)格按照法規(guī)和協(xié)議要求進行監(jiān)管，并按照協(xié)議規(guī)定的調(diào)價公式對水價進行了四次調(diào)整(十年累計上漲不超過0.25元/噸)。此外，雙方還參照協(xié)議精神完成了提標(biāo)改造等一系列工程。合肥政府和項目公司對契約精神的踐行保障了項目的長期執(zhí)行。5 江西峽江水利樞紐工程項目

5.1 項目概況 5.1.1 項目背景

江西峽江水利樞紐工程位于贛江中游峽江縣，控制流域面積約62710平方公里，是贛江干流上一座以防洪、發(fā)電、航運為主，兼有灌溉等綜合利用的水利樞紐工程。水庫正常蓄水位46.0米，防洪高水位49.0米，總庫容11.87億立方米，防洪庫容6.0億立方米，電站裝機36萬千瓦，船閘設(shè)計為1000噸級。工程建成后，南昌市的防洪標(biāo)準(zhǔn)可由100年一遇提高到200年一遇，贛東大堤防洪標(biāo)準(zhǔn)可由50年一遇提高到100年一遇，每年可增加11.4億度清潔電能，改善樞紐上游77公里航運條件，并為下游33萬畝農(nóng)田提供可靠的灌溉水源。

5.1.2 項目進展

江西峽江水利樞紐工程概算總投資992,216萬元，其中，中央預(yù)算內(nèi)投資定額補助288,000萬元，江西省省級財政負責(zé)安排113,700萬元，其他渠道落實資金590,516萬元。該工程于2009年開始施工準(zhǔn)備，2010年樞紐主體工程開工。2013年，順利通過了一期下閘蓄水階段驗收，首臺（9#機）水輪發(fā)電機組具備發(fā)電條件，如期實現(xiàn)了工程控制性節(jié)點目標(biāo)。2014年，三期圍堰完成拆除施工，18孔泄水閘全部投入度汛過流。目前，9臺發(fā)電機組全部并網(wǎng)發(fā)電，累計發(fā)電量超過4.8億度，發(fā)揮了防洪、發(fā)電、航運等綜合效益。5.2 項目運作模式 5.2.1 建設(shè)管理體制

2003年，江西省人民政府委托江西省水利廳負責(zé)組建峽江水利樞紐工程項目法人。2008年，江西省人民政府成立了江西省峽江水利樞紐工程領(lǐng)導(dǎo)小組。2009年，江西省水利廳在江西省峽江水利樞紐工程管理局的基礎(chǔ)上組建江西省峽江水利樞紐工程建設(shè)總指揮部，作為項目法人，負責(zé)工程建設(shè)管理。5.2.2 合作機制

為了解決資金缺口問題，經(jīng)江西省政府同意，將水電站從樞紐工程中剝離出來，通過出讓水電站經(jīng)營權(quán)為整個工程項目籌措建設(shè)資金。2009年，省水利廳制定了《江西省峽江水利樞紐工程水電站出讓方案》，出讓水電站經(jīng)營權(quán)50年。

江西省峽江水利樞紐工程水電站出讓采用邀請招標(biāo)方式。省水利廳同時向江西省投資集團公司、中國電力投資集團公司、中國華能集團公司、中國葛洲壩集團股份有限公司、大唐國際發(fā)電有限責(zé)任公司、新華水利水電投資有限公司、華潤電力控股有限公司、中國國電集團公司等8家有投資意向的發(fā)電企業(yè)發(fā)出了《江西省峽江水利樞紐工程水電站出讓洽談邀請函》，邀請上述投資商與省水利廳就峽江水利樞紐水電站出讓進行投資洽談。中國電力投資集團公司以最高報價39.16億元獲得水電站經(jīng)營權(quán)。

2010年，經(jīng)江西省政府授權(quán)，江西省水利廳與中國電力投資集團公司江西分公司、江西省水利投資集團公司簽署《江西省峽江水利樞紐工程水電站出受讓合同》，出讓水電站經(jīng)營權(quán)50年，受讓方出資39.16億元在工程建設(shè)期內(nèi)支付。受讓方依法成立項目公司——江西中電投峽江發(fā)電有限公司，其股東單位包括：（1）中國電力投資集團公司江西分公司，持有項目公司80%的股權(quán)；（2）江西省水利投資集團公司，持有項目公司20%的股權(quán)。項目法人與項目公司按照機組投產(chǎn)時間逐臺簽署《機組交接書》，負責(zé)收取水電站出讓款和水電站資產(chǎn)移交事宜；項目公司與江西電力公司簽署《購售電合同》，負責(zé)結(jié)算售電收入。5.3 借鑒意義

5.3.1以工程經(jīng)營性功能和設(shè)施積極吸引社會資本

水利工程往往兼具公益性和經(jīng)營性，為促進社會資本獲得合理投資回報，可充分利用工程的經(jīng)營性功能和設(shè)施，積極吸引社會資本投入，彌補整個工程建設(shè)的資金缺口。該工程通過將經(jīng)營性較強的電站經(jīng)營權(quán)部分剝離出來，科學(xué)確定了社會資本的參與范圍，有助于更好吸引社會資本參與工程建設(shè)運營。

5.3.2 采用特許經(jīng)營方式籌集項目建設(shè)資金

出讓水電站經(jīng)營權(quán)的方式對社會資本具有較強的吸引力，與政府作為項目法人貸款融資方式相比，這一融資模式不僅能夠較好解決峽江水利樞紐工程建設(shè)資金不足問題，同時也大大減輕了政府在償還建設(shè)期貸款利息、財政貼息等方面的支出壓力。5.3.3 通過邀請招標(biāo)擇優(yōu)選擇社會投資主體

選擇好項目投資主體是建立政府與社會資本合作（PPP）機制的關(guān)鍵。江西省水利廳在招標(biāo)過程中，向多家有投資意向的發(fā)電企業(yè)發(fā)出邀請函，通過投資洽談、競爭性報價等方式選擇中標(biāo)企業(yè)，體現(xiàn)了高效、經(jīng)濟、公平的特點。

5.3.4 簽訂多項合同文本明確權(quán)責(zé)利關(guān)系

規(guī)范、嚴(yán)謹(jǐn)?shù)暮贤谋臼且?guī)范雙方權(quán)利義務(wù)、建立激勵約束機制的有效形式。該項目在推進過程中，有關(guān)利益主體之間簽訂了水電站出受讓合同、發(fā)電機組交接書、購售電合同書等多項合同，明確了利益主體間的權(quán)責(zé)利關(guān)系，有助于項目的順利實施和運營。酒泉市城區(qū)熱電聯(lián)產(chǎn)集中供熱項目

6.1 項目概況 6.1.1 項目背景

酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)城區(qū)集中供熱項目是酒泉市委、市政府確定的惠民實事之一。項目實施之前，酒泉城區(qū)大部分區(qū)域采取小鍋爐分散供熱方式，供熱質(zhì)量和能力得不到保障。酒泉市委、市政府高度重視，研究提出分段建設(shè)、分段經(jīng)營、分段管理、分段收益的經(jīng)營模式和先接后并、平穩(wěn)過渡的工作原則。該項目于2009年啟動，于2014-2015供暖季開始前完成。PPP模式在酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)集中供熱項目建設(shè)中得到了較好的應(yīng)用，并取得了預(yù)期的效果。6.1.2 建設(shè)內(nèi)容和規(guī)模

酒泉城區(qū)熱電聯(lián)產(chǎn)集中供熱工程設(shè)計以國電酒泉熱電廠兩臺330兆瓦發(fā)電機組作為供熱主熱源；項目敷設(shè)城區(qū)一級管網(wǎng)總長度70.48公里，新建中繼泵站及調(diào)度中心1座，新建換熱站9座，改建換熱站34座，設(shè)計供熱面積達888萬平方米?？偼顿Y約4.4億元。6.1.3 項目實施過程

酒泉市政府于2009年6月批準(zhǔn)《酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)供熱工程實施總體方案》，確定按照政府主導(dǎo)、企業(yè)投資、行業(yè)監(jiān)管、特許經(jīng)營的方式，充分利用熱電聯(lián)產(chǎn)項目的供熱能力，進一步整合城區(qū)熱源，優(yōu)化供熱結(jié)構(gòu)，推行集中供熱，提高供熱質(zhì)量，改善城市環(huán)境質(zhì)量，促進城市供熱規(guī)?；?、集約化、專業(yè)化發(fā)展，為城市居民提供優(yōu)質(zhì)高效、清潔環(huán)保的供熱服務(wù)?！犊傮w方案》同時確定國電電力酒泉發(fā)電有限公司負責(zé)熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)供熱工程的建設(shè)、運營和管理，是酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)供熱工程的主體運營商。以此為基礎(chǔ)，酒泉市政府與國電電力發(fā)展股份有限公司進行了多輪接洽，最終于2012年5月簽訂協(xié)議。項目建設(shè)進展順利。2010年5月熱源及管網(wǎng)改造工程開工，2011年底完成投資1.3億元，建成一級供熱管網(wǎng)24公里，改建換熱站1座，實現(xiàn)集中供熱面積23萬平方米；2012-2013接供面積354.73萬平方米；2013-2014接供面積480.99萬平方米。截至2014-2015供熱期，本項目已基本達到了設(shè)計的888萬平方米的供熱面積。6.2 運作模式 6.2.1 合作模式

項目采用BOT方式建設(shè)運營，在收益機制上，以政府定價、使用者付費為主，在特定情況下政府予以補貼。在合作模式上，政府方——肅州區(qū)政府授予社會資本方——國電電力酒泉熱力有限公司酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)集中供熱工程的特許經(jīng)營權(quán)，并負責(zé)工程建設(shè)過程中涉及到的供熱資源整合、清產(chǎn)核資、設(shè)施改造等工作；國電電力酒泉熱力有限公司按照《酒泉市城市供熱管理辦法》、《酒泉市城市供用熱監(jiān)督管理暫行辦法》和市政公用設(shè)施管理的有關(guān)規(guī)定，承擔(dān)熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)集中供熱設(shè)施的安全運行、保障、維護管理職責(zé)，為居民提供優(yōu)質(zhì)高效的服務(wù)，服從供熱行政主管部門的監(jiān)管。

建設(shè)、規(guī)劃、公安、民政、人防、交通、房管、公路等各相關(guān)部門根據(jù)各自職能配合做好道路開挖恢復(fù)、交通指揮協(xié)調(diào)等事宜，做好道路安全防護警示標(biāo)志、標(biāo)牌設(shè)臵，確保車輛和行人安全通行；電信、移動等通訊企業(yè)和相關(guān)單位根據(jù)施工地段地下管線的產(chǎn)權(quán)歸屬，協(xié)助建設(shè)單位做好管線交叉穿越。6.2.2 資金來源

酒泉市政府負責(zé)籌措資金2.5億元，從2012年起三年內(nèi)全部歸集到位，2012年6月底前到位8333萬元，2013年4月底前到位8333萬元，2014年4月底前到位8333萬元，其余1.9億元資金由國電電力發(fā)展股份有限公司投資；2012工程啟動資金1億元，由酒泉市政府擔(dān)保，國電電力酒泉熱力有限公司通過銀行分期分批貸款解決。

6.2.3 建設(shè)運營

項目建設(shè)。為保證項目整體在設(shè)計、建造、進度和質(zhì)量等方面的完整性，同時為避免工程銜接以及建管、協(xié)調(diào)等復(fù)雜問題，該項目由國電電力酒泉熱力有限公司代表國電電力發(fā)展股份有限公司負責(zé)組織建設(shè)，市政府成立項目領(lǐng)導(dǎo)小組進行協(xié)調(diào)、監(jiān)督。

項目運營。根據(jù)《酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)集中供熱項目合作協(xié)議》規(guī)定，由國電電力酒泉熱力有限公司作為一級運營商負責(zé)提供熱源及一級管網(wǎng)的運營和管理，換熱站出口閥門至終端熱用戶的二級熱網(wǎng)系統(tǒng)，由肅州區(qū)政府確定二級運營商負責(zé)管理維護和運營，并按照適用法律和合作協(xié)議規(guī)定獲取熱費收益。

項目移交。特許經(jīng)營期結(jié)束后，肅州區(qū)政府接受資產(chǎn)并履行經(jīng)營管理權(quán)，合理調(diào)配利用資源，充分發(fā)揮國有資產(chǎn)效益。6.2.4 價格機制

市政府與國電電力發(fā)展股份有限公司的焦點之一就是在政府合理補償機制下，社會投資機構(gòu)能為社會提供優(yōu)質(zhì)的運營服務(wù)，既達到規(guī)定的建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)和技術(shù)服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)，同時自身還能獲得一定的利潤。雙方約定政府根據(jù)當(dāng)期煤、水、電以及集中供熱系統(tǒng)運行維護等成本核定供熱價格。由于市場等因素造成企業(yè)所收取熱費無法盈利時，按照國家《關(guān)于建立煤熱價格聯(lián)動機制的指導(dǎo)意見》相關(guān)規(guī)定，實施煤熱價格聯(lián)動機制，以本地第四季度煤價為基準(zhǔn)，以不少于一年為聯(lián)動周期。當(dāng)煤炭價格漲幅達到或超過10%時，市政府將根據(jù)規(guī)定相應(yīng)調(diào)高熱價或給予補貼，保證國電電力酒泉熱力有限公司的合理利潤；相反，當(dāng)煤炭價格跌幅達到或超過10%時，在相同聯(lián)動機制下，政府也將調(diào)低熱價。6.2.5 風(fēng)險機制

（1）風(fēng)險類型

本項目在建設(shè)運營時面臨如下風(fēng)險：一是政策風(fēng)險，主要是政策變更或法律變更給項目帶來的不利影響；二是金融風(fēng)險，主要是國家金融環(huán)境發(fā)生變化、通貨膨脹、匯率或利率變動對項目融資和運營帶來直接或間接影響；三是建設(shè)風(fēng)險，工程項目建設(shè)過程中遇到的影響項目安全、質(zhì)量和工期等的風(fēng)險，主要包括圖紙變更、設(shè)計變更、原材料和設(shè)備等不能及時到位、征拆拖延、出現(xiàn)重大安全質(zhì)量事故、工期延誤及不能按時完工等；四是經(jīng)營風(fēng)險，項目運營過程中由于各種原因引起的風(fēng)險，主要包括各級供熱運營商因經(jīng)營管理不善所導(dǎo)致的收入減少、成本增加等風(fēng)險；五是市場風(fēng)險，存在煤、電、水價格波動等帶來的風(fēng)險，主要包括熱費收取，能源價格上漲等；六是環(huán)境風(fēng)險，為滿足環(huán)境保護法規(guī)相關(guān)要求而增加的支出或是由于違反法律法規(guī)要求造成環(huán)境污染或破壞而承擔(dān)的額外費用和賠償?shù)取?/p>

（2）風(fēng)險分擔(dān)原則

PPP模式下風(fēng)險分擔(dān)的原則主要有：一是風(fēng)險和控制力一致的原則，即風(fēng)險應(yīng)該由最有能力控制的或控制該風(fēng)險承擔(dān)的成本最低的一方承擔(dān)，也就是誰可控、誰承擔(dān)。二是風(fēng)險和收益相對稱的原則，即誰獲取了收益，誰就承擔(dān)風(fēng)險；誰獲取的收益高，誰就承擔(dān)較高的風(fēng)險。根據(jù)實際情況，對不可遇見或各方責(zé)權(quán)難以明確辨析的風(fēng)險則遵循友好協(xié)商共同解決的原則。

（3）風(fēng)險和收益平衡機制

經(jīng)過探索，酒泉市城區(qū)熱電聯(lián)產(chǎn)集中供熱項目設(shè)立了以下平衡風(fēng)險和收益的機制：

一是供熱定價機制。集中供熱工程屬于民生工程，涉及居民的切身利益，因此供熱價格實行政府定價。在投運第一年按照國電電力酒泉熱力有限公司出廠熱價25.5元/吉焦結(jié)算，二級運營商向居民按照20.5元/平方米收取熱費。

二是風(fēng)險分擔(dān)機制。在風(fēng)險分擔(dān)問題上，政府和國電公司明確了如果超出主熱源規(guī)劃的888萬平方米供熱面積以外的熱用戶，接入時按50元/平方米收取入網(wǎng)設(shè)施改造費，超出涉及范圍的一級管網(wǎng)建設(shè)，另行協(xié)商解決。

三是資本退出機制。城市集中供熱屬于民生工程，具有公益性，當(dāng)遇到不可抗力或不可預(yù)見事件對其運營造成嚴(yán)重影響時，政府有義務(wù)介入以保證正常系統(tǒng)安全運行，從而確保城市居民的利益。如果國電電力酒泉熱力有限公司因為自身經(jīng)營不善、違約等行為導(dǎo)致工程建設(shè)或正常經(jīng)營難以為繼，政府將介入并接管項目資產(chǎn)。6.3 借鑒價值 6.3.1 實施效果

PPP模式在酒泉市城區(qū)熱電聯(lián)產(chǎn)集中供熱項目的應(yīng)用，取得了以下效果：一是緩解了政府對城區(qū)集中供熱建設(shè)的融資壓力，為政府分擔(dān)了43%的投融資壓力；二是提高了城區(qū)集中供熱建設(shè)、運營效率；三是引進了先進的技術(shù)和運營管理經(jīng)驗。6.3.2 示范價值

由于該項目是對現(xiàn)有電廠余熱的綜合利用，因此在項目合作對象上不具有競爭性，此類項目如何有效開展項目采購和交易談判，在當(dāng)時的政策和程序角度還有可完善之處。但是作為西部地區(qū)開展的政府與社會資本合作，本項目仍有很多經(jīng)驗可資借鑒。

（1）積極尋找雙方戰(zhàn)略契合點

本項目是酒泉市一項重要的民生工程，政府方戰(zhàn)略目標(biāo)在于按期建成投運，提供高效優(yōu)質(zhì)的公共服務(wù)，同時深化與央企合作、促進地方經(jīng)濟發(fā)展；社會資本方目標(biāo)是加大在酒泉地區(qū)的項目發(fā)展力度，提高投資綜合效益。項目的實施，實現(xiàn)了雙方戰(zhàn)略契合，在解決酒泉市城區(qū)供熱能力不足、促進節(jié)能減排的同時，國電電力酒泉發(fā)電有限公司實現(xiàn)了發(fā)電余熱有效地利用，提升了總體收益，實現(xiàn)了政府和企業(yè)的雙贏。

（2）及時完善配套制度

本項目是酒泉市在供熱領(lǐng)域首次大規(guī)模引入社會資本，具有很強的探索性。為確保工作有效推進，酒泉市先后出臺了多項配套政策，如：《酒泉市熱電聯(lián)產(chǎn)市區(qū)供熱工程實施總體方案》、《酒泉市城市供熱管理辦法》、《關(guān)于進一步理順酒泉市城區(qū)供熱管理相關(guān)工作意見》等。這些制度為項目依法依規(guī)正確實施起到了保駕護航作用。

（3）做好信息公開

由于項目實施范圍廣、周期長，對群眾生產(chǎn)生活產(chǎn)生一定影響。酒泉市政府注意信息公開，在做好項目宣傳的同時，及時向社會公布項目進展，為項目實施創(chuàng)造良好外部環(huán)境。陜西南溝門水利樞紐工程項目

7.1 項目概況 7.1.1 項目背景

陜西南溝門水利樞紐工程位于延安市黃陵縣境內(nèi)，水庫壩址位于北洛河支流葫蘆河河口上游約3公里處，距延安市約120公里，距西安市約180公里。該項目及其配套供水工程主要向延安南部重點能源化工項目供水。該項目被列入延安市“十一五”、“十二五”重點建設(shè)項目，是延安市“引水興工，產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型”發(fā)展戰(zhàn)略的重要支撐，對延安經(jīng)濟社會發(fā)展意義重大。

陜西南溝門水利樞紐工程為大（Ⅱ）型工程，由南溝門水庫和引洛入葫工程組成。南溝門水庫由大壩、溢洪道、導(dǎo)流泄洪洞、引水發(fā)電洞、電站等五部分組成，最大壩高65米，總庫容2億立方米。引洛入葫工程由馬家河低壩引水工程和輸水隧洞兩部分組成，每年從洛河向南溝門水庫調(diào)水4424萬立方米，可有效解決葫蘆河水量不足問題。

項目建成后，年均可供水1.2億立方米，可有效解決制約延安南部經(jīng)濟社會發(fā)展的水資源瓶頸問題。同時，年可利用供水發(fā)電約800萬度，有效提高水資源利用率。7.1.2 項目進展

該工程于2011年全面開工建設(shè)。截至目前，該工程前期供電工程、道路工程、導(dǎo)流泄洪洞工程已投入使用。大壩工程于2014年6月完成大壩填筑（壩高65米），8月通過大壩安全鑒定，12月順利下閘蓄水。引水發(fā)電洞、溢洪道、電站、引洛入葫輸水隧洞、馬家河低壩引水樞紐等工程基本完工。7.2 項目運作模式 7.2.1 建設(shè)管理體制

政府出資方為延安水務(wù)投資建設(shè)有限責(zé)任公司，社會方為陜西延長石油投資有限公司、華能國際電力開發(fā)公司。供水對象主要是延安煉油廠、延安石化廠、延能化公司、華能延安電廠等陜西延長石油投資有限公司和華能國際電力開發(fā)公司關(guān)聯(lián)方。7.2.2 合作機制

該項目采用“股東資本金出資+股東擔(dān)保貸款”的模式。2004年，該項目由陜西省交由延安市負責(zé)，原計劃由延安市財政出資建設(shè)。但因項目投資過大，資金落實困難，延安市政府研究同意引入社會投資人共同投資建設(shè)。2008年，延安市政府先后邀請相關(guān)企業(yè)商洽該項目合作事宜，經(jīng)多輪談判，與陜西延長石油投資有限公司、華能國際電力開發(fā)公司簽訂了《項目合作意向書》。

該項目概算總投資19.21億元，其中資本金54,540萬元、貸款137,560萬元。為解決項目建設(shè)資金問題，延安市于2009年批準(zhǔn)成立延安水務(wù)投資建設(shè)有限責(zé)任公司，作為政府投資主體，與陜西延長石油投資有限公司和華能國際電力開發(fā)公司按40%：30%：30%比例出資54,540萬元資本金，組建延安南溝門水利樞紐工程有限責(zé)任公司作為項目法人，負責(zé)南溝門水利樞紐工程建設(shè)運營管理。銀行貸款由項目公司的三方股東按40%：30%：30%比例擔(dān)保，其中延安水務(wù)投資建設(shè)有限責(zé)任公司55,024萬元、陜西延長石油投資有限公司41,268萬元、華能國際電力開發(fā)公司41,268萬元。7.3 借鑒意義

南溝門水利樞紐工程的成功建設(shè)運營，有效解決了延安經(jīng)濟社會發(fā)展水資源瓶頸問題，作為準(zhǔn)公益性項目，為投資方帶來一定收益的同時，能夠保證投資人關(guān)聯(lián)企業(yè)用水。該項目的順利實施，對如何引入社會資本參與水利工程建設(shè)，提升建設(shè)運營水平具有一定參考價值。

7.3.1 采用“資本金+擔(dān)保貸款”的模式解決資金缺口

該項目使用社會投資經(jīng)營主體的自有資金和擔(dān)保貸款，替代了部分政府財政出資，解決了資金缺口問題。這一模式對于以供水為主經(jīng)營性較強的水利項目具有較強示范價值。7.3.2 通過競爭性談判擇優(yōu)選擇社會投資主體

考慮該項目資金需量求大且具有較好的財務(wù)收益，當(dāng)?shù)卣埗喾酵顿Y主體進行洽商談判，采用競爭方式擇優(yōu)與社會投資主體簽訂了合作以及項目投資運營協(xié)議等。

7.3.3 完善法人治理結(jié)構(gòu)提高經(jīng)營管理水平

該項目由三方股東按《公司法》要求組建，完全按照現(xiàn)代企業(yè)模式運行，建立了較為完善的法人治理結(jié)構(gòu)，在項目建設(shè)管理、運行管理、產(chǎn)品服務(wù)中均嚴(yán)格制定有關(guān)規(guī)章制度、技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)等，不僅可以有效保障投資者權(quán)益，同時也有助于提高工程建設(shè)運營效率，保障工程順利建設(shè)和安全運營。

7.3.4 通過各投資方優(yōu)勢互補推進項目順利進行

政府投資主體在項目前期工作中積極發(fā)揮了協(xié)調(diào)作用，確保了項目建設(shè)前期工作的順利推進。陜西延長石油投資有限公司、華能國際電力開發(fā)公司等企業(yè)發(fā)揮資金優(yōu)勢，確保資本金和銀行貸款足額到位，同時又作為用水需求主體，在項目建成后得到了充足的供水保證。深圳大運中心項目

8.1 項目概況

深圳大運中心位于深圳市龍崗區(qū)龍翔大道，距離市中心約15公里，是深圳舉辦2011年第26屆世界大學(xué)生夏季運動會的主場館區(qū)，也是深圳實施文化立市戰(zhàn)略、發(fā)展體育產(chǎn)業(yè)、推廣全民健身的中心區(qū)。

大運中心含“一場兩館”，即體育場、體育館和游泳館，總投資約41億元，位于深圳龍崗中心城西區(qū)。大運中心工程量巨大，南北長約1050米，東西寬約990米，總用地面積52.05萬平方米，總建筑面積29萬平方米，場平面積相當(dāng)于132個標(biāo)準(zhǔn)足球場。其中，體育場總體高度53米，地上建筑五層，地下一層，于2010年底完工，成為深圳地標(biāo)性建筑。

世界大學(xué)生夏季運動會成功舉辦之后，深圳大運中心的運營維護遇到了難題，每年高達6000萬元的維護成本成為深圳市政府的沉重負擔(dān)。8.2 運作模式 8.2.1 項目結(jié)構(gòu)

本項目采用ROT模式，即龍崗區(qū)政府將政府投資建成的大運場館交給佳兆業(yè)集團以總運營商的身份進行運營管理，雙方40年約定期限屆滿后，再由佳兆業(yè)將全部設(shè)施移交給政府部門。

佳兆業(yè)接管大運中心并不涉及房地產(chǎn)開發(fā)。為破解賽后場館持續(xù)虧損的難題，深圳市政府同意把大運中心周邊1平方公里的土地資源交給龍崗區(qū)開發(fā)運營，并與大運中心聯(lián)動對接，原則上不得在大運中心“紅線”內(nèi)新建建筑物。佳兆業(yè)依托于場館的平臺，把體育與文化乃至?xí)埂⑸虡I(yè)有機串聯(lián)起來，把體育產(chǎn)業(yè)鏈植入到商業(yè)運營模式中，對化解大型體育場館賽后運營財務(wù)可持續(xù)性難題進行了有益嘗試。

深圳大運中心項目結(jié)構(gòu)如下：

圖深圳大運中心項目結(jié)構(gòu)

（1）佳兆業(yè)集團與龍崗區(qū)政府簽訂“一場兩館”ROT主協(xié)議，獲得40年的修建和運營管理權(quán)；

（2）佳兆業(yè)集團成立項目公司，作為深圳大運中心項目的配套商業(yè)建設(shè)及全部運營管理的平臺，財政對項目公司給予五年補貼；

（3）項目公司與專業(yè)運營公司簽訂運營協(xié)議，與常駐球隊和賽事機構(gòu)簽訂場館租賃協(xié)議，與保險公司簽訂保險協(xié)議，與供電企業(yè)簽訂供電協(xié)議，與金融機構(gòu)簽訂融資協(xié)議，與媒體單位簽訂播報協(xié)議。8.2.2交易過程

龍崗區(qū)政府為完成深圳大運中心運營商的選聘工作，成立選聘工作領(lǐng)導(dǎo)小組，參照國內(nèi)外大型體育場館的運營經(jīng)驗編制了運營商選聘核心邊界條件、招商推介手冊及選聘工作流程，采取邊考察邊推介的方式，迅速開展對北京、上海、天津等3個城市8個典型場館的考察調(diào)研，同時與國內(nèi)外多家知名運營商進行了多次接觸、洽談。

結(jié)合企業(yè)的競聘意愿和綜合考察情況，邀請七位分別具有北京奧運會、上海世博會、廣州亞運會運營經(jīng)驗的職業(yè)經(jīng)理人和體育產(chǎn)業(yè)、規(guī)劃、財務(wù)方面的專家學(xué)者組成篩選團隊，對4家綜合實力強的潛在運營商的資歷、運營管理、改造及修建、財務(wù)等五個方面21項內(nèi)容進行審查、甄選，專家現(xiàn)場投票推薦了2家最優(yōu)談判對象，經(jīng)過區(qū)政府常務(wù)會議審議，確定佳兆業(yè)集團為首選談判對象，經(jīng)過2個多月的多輪談判，最后選定實力雄厚、社會責(zé)任感強的佳兆業(yè)集團作為大運中心總運營商。

2013年1月，佳兆業(yè)集團深圳有限公司與深圳市龍崗區(qū)文體旅游簽訂修建-運營-移交（ROT）協(xié)議，協(xié)議規(guī)定佳兆業(yè)集團擁有項目40年的運營管理期，前5年政府給予每年不超過3000萬元的補貼，同時要求佳兆業(yè)在5年內(nèi)完成不低于6億元人民幣的修建及配套商業(yè)修建工程的全部投資。運營期間，項目設(shè)立由佳兆業(yè)項目公司與龍崗區(qū)政府雙方共同管理的調(diào)蓄基金，調(diào)蓄基金從運營利潤中提取，基金主要用于場館的日常維護，增加賽事活動數(shù)量，提升賽事活動檔次等。8.2.3 項目特點

深圳大運中心項目主要有以下幾個特點：

（1）深圳大運中心項目是PPP模式在文體領(lǐng)域應(yīng)用的典范，為政府解決大型賽事結(jié)束后場館永續(xù)利用和經(jīng)營難題提供了解決方案。（2）深圳大運中心項目采取總運營商與專業(yè)團隊共同運營的模式，由實力雄厚的總運營商引入AEG、英皇集團、體育之窗等具有國內(nèi)外賽事、演藝資源和場館運營經(jīng)驗的專業(yè)運營團隊共同承擔(dān)運營職責(zé)。

（3）構(gòu)建了商業(yè)-場館-片區(qū)的聯(lián)動商業(yè)模式，創(chuàng)立運營調(diào)蓄基金，通過商業(yè)運作反哺場館運營，進而由場館帶來的人流帶動大運新城開發(fā)建設(shè)。

（4）引入財政資金支持，通過前五年運營和賽事財政補貼、演藝專項補貼等方式，扶持總運營商引進更多更好的賽事和演藝活動，盡快提升場館的人氣和檔次。

（5）建立運營績效考核機制，每年由管理部門對總運營商進行績效評估和公眾滿意度測評，并邀請有國際化場館運營經(jīng)驗的機構(gòu)做出第三方評估。將考核評估與獎勵掛鉤，成立由文體旅游、發(fā)改、財政、公安、交通、城管等相關(guān)職能部門組成的運營監(jiān)管協(xié)調(diào)服務(wù)機構(gòu)，協(xié)助總運營商做好運營。8.3 借鑒價值

大賽后大型體育場館運營是個眾所周知的世界性難題，在每一次大型賽事后主辦城市的場館運營便會出現(xiàn)困境，該現(xiàn)象被稱為“蒙特利爾陷阱”。1976年加拿大蒙特利爾奧運會，致使蒙特利爾財政負擔(dān)持續(xù)20多年；1998年日本長野冬奧會后，場館設(shè)施高額維護費導(dǎo)致長野經(jīng)濟舉步維艱；2000年悉尼奧運會后部分場館一直虧損。全國34個省會城市的運動場館，超過95%都是虧損的。北京奧運會和廣州亞運會，大量場館在賽后遭遇了不同程度的困境，部分位臵偏僻的場館甚至出現(xiàn)長期閑臵。

深圳大運中心項目采取的總運營商與專業(yè)團隊共同運營大運中心的模式為項目運營質(zhì)量的保障奠定了基礎(chǔ)。項目建立運營調(diào)蓄基金，通過商業(yè)運作反哺場館運營的資金管理辦法為平衡大運場館日常維護費用提供了資金渠道。從國內(nèi)其他大型場館的運營經(jīng)驗來看，僅僅依靠場館的租賃費用難以為繼場館的日常維護費用，龍崗區(qū)政府與佳兆業(yè)集團吸取國內(nèi)外經(jīng)驗，通過劃撥方式將部分商業(yè)用地交由總運營商開發(fā)利用，以此產(chǎn)生的利潤來彌補大運場館日常運營的虧損情況，創(chuàng)造性的提出由政府方和運營方共同管理的調(diào)蓄基金的做法值得在更廣范圍內(nèi)推廣。

此外，該項目在運營初期引入了有力的政府補貼機制，有效地緩解了大型場館運營之初通常出現(xiàn)的較大額度的收不抵支狀況，降低總運營商的資金壓力。蘇州市吳中靜脈園垃圾焚燒發(fā)電項目

9.1項目概況 9.1.1 項目背景

進入21世紀(jì)后，蘇州市城市化進程全面加快，但越來越多的城市生活垃圾與日益惡化的環(huán)境等伴隨而來，解決垃圾圍城問題迫在眉睫，但蘇州市唯一的生活垃圾填埋場(七子山垃圾填埋場)已無法承受每年近百萬噸的新增垃圾帶來的環(huán)境影響，政府亟需全新的解決方案。市政府對多個國內(nèi)垃圾處理的投資商進行全面考察后，最終選擇與光大國際合作推進固體廢棄物處置方面的首個BOT項目，正式拉開了蘇州市與社會資本在垃圾處理行業(yè)的合作序幕。9.1.2 建設(shè)內(nèi)容與規(guī)模

蘇州市垃圾焚燒發(fā)電項目由一、二、三期工程組成，總投資超過18億元人民幣，設(shè)計日處理規(guī)模為3550噸，年焚燒生活垃圾150萬噸，上網(wǎng)電量4億度，是目前國內(nèi)已經(jīng)投運的最大的生活垃圾焚燒發(fā)電廠之一。項目采用國際先進的機械爐排技術(shù)，焚燒爐、煙氣凈化系統(tǒng)、自動控制、在線檢測等關(guān)鍵設(shè)備均采用國際知名公司成熟產(chǎn)品，煙氣排放指標(biāo)全面達到歐盟2000標(biāo)準(zhǔn)，二噁英排放小于0.1納克毒性當(dāng)量每立方米。

項目一期工程配置3臺350噸/天機械爐排焚燒爐，2臺9兆瓦/小時凝汽式汽輪發(fā)電機組，采用半干法加布袋除塵、活性炭吸附的煙氣治理技術(shù)，煙氣排放執(zhí)行歐盟I號標(biāo)準(zhǔn)，日焚燒處理生活垃圾1000噸左右，各項生產(chǎn)指標(biāo)在國內(nèi)垃圾焚燒發(fā)電廠中均處于領(lǐng)先地位。二期工程新增日處理垃圾能力1000噸，三期工程日處理能力1550噸，并預(yù)留500噸能力。為配套焚燒廠的建設(shè)，蘇州市政府與光大國際繼續(xù)采取BOT方式，先后建成了沼氣發(fā)電、危險廢棄物安全處置中心、垃圾滲濾液處置等項目。同時，在政府的主導(dǎo)下，餐廚垃圾處理等其他固體廢棄物處置項目也相繼落戶該區(qū)域內(nèi)。這些項目相互配套形成了一定的集約效應(yīng)和循環(huán)效應(yīng)，為蘇州城市化發(fā)展做出了積極的貢獻。

截止2014年底，蘇州垃圾焚燒發(fā)電項目累計已處理生活垃圾761.91萬噸，上網(wǎng)電量19.39億千瓦時，相當(dāng)于節(jié)約標(biāo)煤111.97萬噸，減排二氧化碳255萬噸。9.1.3 實施進度

2003年9月，蘇州市政府與光大國際簽署了垃圾焚燒發(fā)電廠一期項目BOT合作協(xié)議，項目特許經(jīng)營期為25.5年(含建設(shè)期)。2006年7月，蘇州垃圾焚燒發(fā)電一期項目建成并正式投運，蘇州市生活垃圾處置格局由傳統(tǒng)的、單一的填埋處置形式，轉(zhuǎn)變?yōu)椤疤盥駷橹鳌⒎贌秊檩o”的形式。

2008年2月，垃圾焚燒二期項目開工建設(shè)，并于2009年5月建成投運。二期項目建成后，蘇州市生活垃圾處理實現(xiàn)了“焚燒為主、填埋為輔”。

為了最大限度地保護環(huán)境，提高環(huán)境承載能力，更好地實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展和循環(huán)經(jīng)濟建設(shè)，蘇州市政府與光大國際決定在原有成功合作的基礎(chǔ)上，繼續(xù)采用BOT合作方式，于2011年9月進行焚燒三期工程建設(shè)，并于2013年1月投入商業(yè)運行。至此，蘇州市生活垃圾基本實現(xiàn)“全焚燒、零填埋”。

第五篇：創(chuàng)業(yè)之路——農(nóng)民成功創(chuàng)業(yè)典型案例

創(chuàng)業(yè)之路——農(nóng)民成功創(chuàng)業(yè)典型案例

通海縣勞轉(zhuǎn)辦 2010年8月10日

一個農(nóng)民的創(chuàng)業(yè)之路：巾幗不讓須眉

1973年1月出生在云南省通?？h九街鎮(zhèn)碧溪村三組的農(nóng)民女孩普績，于1991—2001年在通海興德糖果廠做臨時工，歷經(jīng)10年的摸爬滾打，2001年白手起家創(chuàng)辦了云南省通海斯貝佳食品有限公司，任董事長，9年時間，經(jīng)過她的艱苦創(chuàng)業(yè)和辛勤工作，公司取得了較好的經(jīng)濟效益和社會效益，目前公司已成為同行業(yè)中品種、質(zhì)量、品種形象、生產(chǎn)規(guī)模、銷售規(guī)模首屈一指的企業(yè)，現(xiàn)有國家專利19項，主產(chǎn)品有六大系列五十余個品種，產(chǎn)品遠銷馬來西亞、泰國、新加坡等地，擁有豆末世家、斯貝佳、土風(fēng)三個品牌。

提起普績的創(chuàng)業(yè)之路，要從她攻克豆末糖的層數(shù)，解決一個“酥”字說起。豆末糖最好者，莫過于香甜酥脆，入口即化?？诟泻脡模伤值某潭葲Q定，酥的程度由層數(shù)決定。層數(shù)少，不酥、不易化、口感欠佳；由于工藝上的缺陷，容易受潮結(jié)塊。做好豆末糖必須從改進工藝、提高層數(shù)入手。傳統(tǒng)的豆末糖只18層，有的甚至不到18層。這個傳統(tǒng)能不能破？如果能，可以到多少層？普績鎖定了一個目標(biāo)：把豆末糖做到最好！

要做前人沒做成的事，就要走前人沒走過的路。普績走出去拜訪做過豆末糖的師傅，一個鄉(xiāng)鎮(zhèn)一個鄉(xiāng)鎮(zhèn)地去尋，一位師傅一位師傅地去求。一個無名小輩、一個陌生人、一個女孩子，想得到信任，還要學(xué)人家的秘傳絕技，天方夜譚。難！釋疑解惑非他 們不可，要有突破性進展，少了他們不行。這條路再難也要走到底。

普績找到一位老人，家人知道來意后就攆她走，不走就罵。她被氣哭了，流著淚走了。她強打笑臉，硬著頭皮，再次走進了家門，又被罵哭了。去了罵，罵了哭，哭了走，走了又回來。第四次，老人被深深地感動了，給她約了一個子女不在家的時間。她去了，老人說：我這身本事，自己做不動了，家里又沒人做，難得你真心實意地想學(xué)，我也不想把它帶走。一個教得真誠，一個學(xué)得認(rèn)真，功夫不負有心人，普績盡得了真?zhèn)?。“沒有做不成的事，只有做不成事的人?！彼類壅f的一句話再次被驗證了。

兩年時間、二十九位師傅、上千次試驗，淚水、汗水，多層豆末糖做出來了，傳統(tǒng)被打破了。普績沒笑，她哭了，所有參加試驗的人都哭了。她以現(xiàn)代科技改造傳統(tǒng)工藝，優(yōu)選出最佳配方、最新工藝，做出了129層豆末糖，口感不好，保質(zhì)期短的百年難題被破解了。多層豆末糖現(xiàn)已獲國家專利。她把上市的第一批多層豆末糖定為29層，不忘師恩，以示紀(jì)念。

多層豆末糖是酥了，可易碎，不宜長途運輸。上不了貨架就不是商品，成不了商機。18層做成了129層是創(chuàng)新，把易碎的做成不易碎的，還可不可以再創(chuàng)新？沒有做不成的事！普績開始了再創(chuàng)新。她想到了香甜的巧克力，把巧克力作為豆末糖的外衣，豆末糖作為巧克力的內(nèi)餡。硬化了的巧克力使豆末糖不易碎，細膩的巧克力隔絕了空氣，使豆末糖不易吸濕，大大延長了保質(zhì)期。豆末糖穿了巧克力外衣，一個豆末糖的新品種誕生了。巧克力夾了豆末糖的餡，一個新口味的夾餡巧克力也同時誕生了。國內(nèi)一位較權(quán)威的巧克力專家，對普績的創(chuàng)新思維和勇氣大加贊賞。巧克力以其文化品位、健康、營養(yǎng)和美味，深受國內(nèi)外消費者的喜愛。巧克力引入了豆末糖，以創(chuàng)新的口感給人以美的享受。從生產(chǎn)角度說，這是一次產(chǎn)品創(chuàng)新；從市場角度說，則是一次營銷理念的創(chuàng)新：借巧克力這件華麗外衣，美化產(chǎn)品，提升價值，改善風(fēng)味；挾巧克力的名氣和市場號召力，順利進入高端市場，獲得闖蕩大市場的好機會。

有了多層豆末糖、巧克力豆末糖，就有了敲開省外、國外高端市場大門的資本，卻沒有站穩(wěn)腳跟，做大做強的實力。早在2001年，斯貝佳豆末糖就曾進入香港、馬來西來、新加坡；北京、上海、廣州等地市場，深受歡迎。因為規(guī)模小，供不了貨，不得不放棄。規(guī)模制約實力，決定發(fā)展，大發(fā)展要有大市場、大規(guī)模。斯貝佳的發(fā)展需要規(guī)模，行業(yè)的產(chǎn)業(yè)化發(fā)展需要規(guī)模，需要二個、三個、四個斯貝佳。斯貝佳要做第一個實現(xiàn)規(guī)?；钠髽I(yè)。

為進一步緩解廠房狹小、生產(chǎn)能力嚴(yán)重不足的實際，公司把省內(nèi)的營銷中心設(shè)在昆明，把國內(nèi)的營銷中心設(shè)在深圳。在管理上，引入“六元要素”，新型現(xiàn)代企業(yè)管理模式，優(yōu)化了企業(yè)發(fā)展環(huán)境。產(chǎn)品遍布昆明各大超市，并通過國際零售巨頭沃爾瑪、家樂福銷往全國各地。省內(nèi)有商家要求買斷某省經(jīng)營權(quán)，省外多個經(jīng)銷商要求作總代理，省外常有消費者前來郵購、有消費者提出應(yīng) 在當(dāng)?shù)劁N售……市場擴張對產(chǎn)品的需求，超過了公司擴大生產(chǎn)能力的速度。

斯貝佳有對傳統(tǒng)的繼承，有不斷推出新品、精品的新技術(shù)、有在市場上具備強大號召力的精品，有極大的國際、國內(nèi)潛在市場。但由于生產(chǎn)工藝瓶頸阻制及生產(chǎn)規(guī)模有限，國內(nèi)外市場嚴(yán)重供不應(yīng)求。2007年全國政協(xié)委員、香港特區(qū)第一屆政府推委委員會委員、香港繁榮集團董事長陳玉書先生主動與斯貝佳合作，計劃投資4965萬元，籌建斯貝佳新工業(yè)園，斯貝佳成為中外合資企業(yè)。斯貝佳工業(yè)園項目選址于通?？h曲陀關(guān)八組，占地面積12740平方米，總建筑面積9750平方米，項目于2006年1月破土動工，于2009年5月20日竣工、投產(chǎn)使用。項目正式投產(chǎn)后，巧克力豆末糖年產(chǎn)量達10000噸。

新工業(yè)園項目實施后，公司生產(chǎn)裝備水平會更專業(yè)化、更適合規(guī)模化，產(chǎn)業(yè)化的要求；技術(shù)人員和工人的水平會更專業(yè)；產(chǎn)品的品質(zhì)、品種會更上層樓，將成為通海的、云南的、中國的、世界的一張名片。