?財(cái)務(wù)管理?公式匯總

1、單利：I=P*i*n2、單利終值：F=P〔1+i*n〕

3、單利現(xiàn)值：P=F/〔1+i*n〕

4、復(fù)利終值：F=P〔1+i〕^n

或：P〔F/P，i，n〕

5、復(fù)利現(xiàn)值：P=F/〔1+i〕^n

或：F〔P/F，i，n〕

6、普通年金終值：F=A{〔1+i〕^n-1]/i

或：A〔F/A，i，n〕

7、年償債基金：A=F*i/[〔1+i〕^n-1]

或：F〔A/F，i，n〕

8、普通年金現(xiàn)值：P=A{[1-（1+i）^-n]/i}

或：A〔P/A，i，n〕

9、年資本回收額：A=P{i/[1-（1+i）^-n]}

或：P〔A/P，i，n〕

10、即付年金的終值：F=A{〔1+i〕^〔n+1〕-1]/i

或：A[〔F/A，i，n+1〕-1]

11、即付年金的現(xiàn)值：P=A{[1-（1+i）^-〔n+1〕]/i+1}

或：A[〔P/A，i，n-1〕+1]

12、遞延年金現(xiàn)值：

第一種方法：P=A{[1-（1+i）^-n]/i-[1-（1+i）^-s]/i}

或：A[〔P/A，i，n〕-〔P/A，i，s〕]

第二種方法：P=A{[1-（1+i）^-（n-s）]/i*[〔1+i〕^-s]}

或：A[〔P/A，i，n-s〕*〔P/F，i，s〕]

13、永續(xù)年金現(xiàn)值：P=A/i14、折現(xiàn)率：

i=[（F/p）^1/n]-1

〔一次收付款項(xiàng)〕

i=A/P

〔永續(xù)年金〕

普通年金折現(xiàn)率先計(jì)算年金現(xiàn)值系數(shù)或年金終值系數(shù)再查有關(guān)的系數(shù)表求i，不能直接求得的通過(guò)內(nèi)插法計(jì)算。

15、名義利率與實(shí)際利率的換算：i=（1+r/m）^m-1

式中：r為名義利率；m為年復(fù)利次數(shù)

16、期望投資報(bào)酬率=資金時(shí)間價(jià)值〔或無(wú)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率〕+風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率

17、期望值：〔P43〕

18、方差：〔P44〕

19、標(biāo)準(zhǔn)方差：〔P44〕

20、標(biāo)準(zhǔn)離差率：〔P45〕

21、外界資金的需求量=變動(dòng)資產(chǎn)占基期銷(xiāo)售額百分比x銷(xiāo)售的變動(dòng)額-變動(dòng)負(fù)債占基期銷(xiāo)售額百分比x銷(xiāo)售的變動(dòng)額-銷(xiāo)售凈利率x收益留存比率x預(yù)測(cè)期銷(xiāo)售額

22、外界資金的需求量的資金習(xí)性分析法：〔P55〕

23、債券發(fā)行價(jià)格=票面金額x〔P/F，i1，n〕+票面金額x

i2〔P/A，i1，n〕

式中：i1為市場(chǎng)利率；i2為票面利率；n為債券期限

如果是不計(jì)復(fù)利，到期一次還本付息的債券：

債券發(fā)行價(jià)格=票面金額

x〔1+

i2

x

n

〕x

〔P/F，i1，n〕

24、放棄現(xiàn)金折扣的本錢(qián)=CD/〔1-CD〕x

360/N

x

100%

式中：CD為現(xiàn)金折扣的百分比；N為失去現(xiàn)金折扣延期付款天數(shù)，等于信用期與折扣期之差

25、債券本錢(qián)：Kb=I（1-T）/B0（1-f）=B*i*（1-T）/B0（1-f）

式中：Kb為債券本錢(qián)；I為債券每年支付的利息；T為所得稅稅率；B為債券面值；i為債券票面利率；B0為債券籌資額，按發(fā)行價(jià)格確定；f為債券籌資費(fèi)率

26、銀行借款本錢(qián)：Ki=I（1-T）/L（1-f）=i*L*（1-T）/L（1-f）

或：Ki=i（1-T）

〔當(dāng)f忽略不計(jì)時(shí)〕

式中：Ki為銀行借款本錢(qián)；I為銀行借款年利息；L為銀行借款籌資總額；T為所得稅稅率；i為銀行借款利息率；f為銀行借款籌資費(fèi)率

27、優(yōu)先股本錢(qián)：Kp=D/P0（1-T）

式中：Kp為優(yōu)先股本錢(qián)；D為優(yōu)先股每年的股利；P0為發(fā)行優(yōu)先股總額

28、普通股本錢(qián)：Ks=[D1/V0（1-f）]+g

式中：Ks為普通股本錢(qián)；D1為第1年股的股利；V0為普通股發(fā)行價(jià)；g為年增長(zhǎng)率

29、留存收益本錢(qián)：Ke=D1/V0+g30、加權(quán)平均資金本錢(qián)：Kw=ΣWj*Kj

式中：Kw為加權(quán)平均資金本錢(qián)；Wj為第j種資金占總資金的比重；Kj為第j種資金的本錢(qián)

31、籌資總額分界點(diǎn)：BPi=TFi/Wi

式中：BPi為籌資總額分界點(diǎn)；TFi為第i種籌資方式的本錢(qián)分界點(diǎn)；Wi為目標(biāo)資金結(jié)構(gòu)中第i種籌資方式所占比例

32、邊際奉獻(xiàn)：M=〔p-b〕x=m*x

式中：M為邊際奉獻(xiàn)；p為銷(xiāo)售單價(jià)；b為單位變動(dòng)本錢(qián)；m為單位邊際奉獻(xiàn)；x為產(chǎn)銷(xiāo)量

33、息稅前利潤(rùn)：EBIT=〔p-b〕x-a=M-a34、經(jīng)營(yíng)杠桿：DOL=M/EBIT=M/〔M-a〕

35、財(cái)務(wù)杠桿：DFL=EBIT/〔EBIT-I〕

36、復(fù)合杠桿：DCL=DOL*DFL=M/[EBIT-I-d/〔1-T〕]

37：每股利潤(rùn)無(wú)差異點(diǎn)分析公式：

[〔EBIT-I1〕（1-T）-D1]/N1=[〔EBIT-I2〕（1-T）-D2]/N2

當(dāng)EBIT大于每股利潤(rùn)無(wú)差異點(diǎn)時(shí)，利用負(fù)債集資較為有利；當(dāng)EBIT小于每股利潤(rùn)無(wú)差異點(diǎn)時(shí)，利用發(fā)行普通股集資較為有利

38、經(jīng)營(yíng)期現(xiàn)金流量的計(jì)算：

經(jīng)營(yíng)期某年凈現(xiàn)金流量=該年利潤(rùn)+該年折舊+該年攤銷(xiāo)+該年利息+該年回收額

39、非折現(xiàn)評(píng)價(jià)指標(biāo)：

投資利潤(rùn)率=年平均利潤(rùn)額/投資總額x100%

不包括建設(shè)期的投資回收期=原始投資額/投產(chǎn)假設(shè)干年每年相等的現(xiàn)金凈流量

包括建設(shè)期的投資回收期=不包括建設(shè)期的投資回收期+建設(shè)期

40、折現(xiàn)評(píng)價(jià)指標(biāo)：

凈現(xiàn)值〔NPV〕=-原始投資額+投產(chǎn)后每年相等的凈現(xiàn)金流量x年金現(xiàn)值系數(shù)

凈現(xiàn)值率〔NPVR〕=投資工程凈現(xiàn)值/原始投資現(xiàn)值x100%

獲利指數(shù)〔PI〕=1+凈現(xiàn)值率

內(nèi)部收益率=IRR

〔P/A，IRR，n〕=I/NCF

式中：I為原始投資額

41、短期證券收益率：K=〔S1-S0+P〕/S0*100%

式中：K為短期證券收益率；S1為證券出售價(jià)格；S0為證券購(gòu)置價(jià)格；P為證券投資報(bào)酬〔股利或利息〕

42、長(zhǎng)期債券收益率：

V=I*〔P/A，i，n〕+F*〔P/F，i，n〕

式中：V為債券的購(gòu)置價(jià)格

43、股票投資收益率：

V=Σ〔j=1~n〕Di/〔1+i〕^j+F/（1+i）^n44、長(zhǎng)期持有股票，股利穩(wěn)定不變的股票估價(jià)模型：V=d/K

式中：V為股票內(nèi)在價(jià)值；d為每年固定股利；K為投資人要求的收益率

45、長(zhǎng)期持有股票，股利固定增長(zhǎng)的股票估價(jià)模型：

V=d0〔1+g〕/〔K-g〕=d1/〔K-g〕

式中：d0為上年股利；d1為第一年股利

46、證券投資組合的風(fēng)險(xiǎn)收益：

Rp=βp*〔Km

Rf〕

式中：

Rp為證券組合的風(fēng)險(xiǎn)收益率；βp為證券組合的β系數(shù)；Km為所有股票的平均收益率，即市場(chǎng)收益率；Rf為無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率

47、時(shí)機(jī)本錢(qián)=現(xiàn)金持有量x有價(jià)證券利率〔或報(bào)酬率〕

48、現(xiàn)金管理相關(guān)總本錢(qián)+持有時(shí)機(jī)本錢(qián)+固定性轉(zhuǎn)換本錢(qián)

49、最正確現(xiàn)金持有量：Q=〔2TF/K〕^1/2

式中：Q為最正確現(xiàn)金持有量；T為一個(gè)周期內(nèi)現(xiàn)金總需求量；F為每次轉(zhuǎn)換有價(jià)證券的固定本錢(qián)；K為有價(jià)證券利息率〔固定本錢(qián)〕

50、最低現(xiàn)金管理相關(guān)總本錢(qián)：〔TC〕=〔2TFK〕^1/251、應(yīng)收賬款時(shí)機(jī)本錢(qián)=維持賒銷(xiāo)業(yè)務(wù)所需要的資金x資金本錢(qián)率

52、應(yīng)收賬款平均余額=年賒銷(xiāo)額/360x平均收賬天數(shù)

53、維持賒銷(xiāo)業(yè)務(wù)所需要的資金=應(yīng)收賬款平均余額x變動(dòng)本錢(qián)/銷(xiāo)售收入

54、應(yīng)收賬款收現(xiàn)保證率=〔當(dāng)期必要現(xiàn)金支出總額-當(dāng)期其它穩(wěn)定可靠的現(xiàn)金流入總額〕/當(dāng)期應(yīng)收賬款總計(jì)金額

55、存貨相關(guān)總本錢(qián)=相關(guān)進(jìn)貨費(fèi)用+相關(guān)存儲(chǔ)本錢(qián)=存貨全年方案進(jìn)貨總量/每次進(jìn)貨批量x每次進(jìn)貨費(fèi)用+每次進(jìn)貨批量/2

x

單位存貨年存儲(chǔ)本錢(qián)

56、經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量：Q=〔2AB/C〕^1/2

式中：Q為經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量；A為某種存貨年度方案進(jìn)貨總量；B為平均每次進(jìn)貨費(fèi)用；C為單位存貨年度單位儲(chǔ)存本錢(qián)

57、經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量的存貨相關(guān)總本錢(qián)：〔TC〕=〔2ABC〕^1/258、經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量平均占用資金：W=PQ/2=P〔AB/2C〕^1/259、年度最正確進(jìn)貨批次：N=A/Q=〔AC/2B〕^1/260、允許缺貨時(shí)的經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量：Q=[〔2AB/C〕〔C+R〕/R]^1/2

式中：S為缺貨量；R為單位缺貨本錢(qián)

61、缺貨量：S=QC/〔C+R〕

62、存貨本量利的平衡關(guān)系：

利潤(rùn)=毛利-固定存儲(chǔ)費(fèi)-銷(xiāo)售稅金及附加-每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)x儲(chǔ)存天數(shù)

63、每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)=購(gòu)進(jìn)批量x購(gòu)進(jìn)單價(jià)x日變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)率

或：每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)=購(gòu)進(jìn)批量x購(gòu)進(jìn)單價(jià)x每日利率+每日保管費(fèi)用

64、保本儲(chǔ)存天數(shù)=〔毛利-固定存儲(chǔ)費(fèi)-銷(xiāo)售稅金及附加〕/每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)

65、目標(biāo)利潤(rùn)=投資額x投資利潤(rùn)率

66、保利儲(chǔ)存天數(shù)=〔毛利-固定存儲(chǔ)費(fèi)-銷(xiāo)售稅金及附加-目標(biāo)利潤(rùn)〕/每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)

67、批進(jìn)批出該商品實(shí)際獲利額=每日變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)x〔保本天數(shù)-實(shí)際儲(chǔ)存天數(shù)〕

68、實(shí)際儲(chǔ)存天數(shù)=保本儲(chǔ)存天數(shù)-該批存貨獲利額/每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)

69、批進(jìn)零售經(jīng)銷(xiāo)某批存貨預(yù)計(jì)可獲利或虧損額=該批存貨的每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)x[平均保本儲(chǔ)存天數(shù)-〔實(shí)際零售完天數(shù)+1〕/2]=購(gòu)進(jìn)批量x購(gòu)進(jìn)單價(jià)x變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)率x[平均保本儲(chǔ)存天數(shù)-〔購(gòu)進(jìn)批量/日均銷(xiāo)量+1〕/2]=購(gòu)進(jìn)批量x單位存貨的變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)x[平均保本儲(chǔ)存天數(shù)-〔購(gòu)進(jìn)批量/日均銷(xiāo)量+1〕/2]

70、利潤(rùn)中心邊際奉獻(xiàn)總額=該利潤(rùn)中心銷(xiāo)售收入總額-該利潤(rùn)中心可控本錢(qián)總額〔或：變動(dòng)本錢(qián)總額〕

71、利潤(rùn)中心負(fù)責(zé)人可控本錢(qián)總額=該利潤(rùn)中心邊際奉獻(xiàn)總額-該利潤(rùn)中心負(fù)責(zé)人可控固定本錢(qián)

72、利潤(rùn)中心可控利潤(rùn)總額=該利潤(rùn)中心負(fù)責(zé)人可控利潤(rùn)總額-該利潤(rùn)中心負(fù)責(zé)人不可控固定本錢(qián)

73、公司利潤(rùn)總額=各利潤(rùn)中心可控利潤(rùn)總額之和-公司不可分?jǐn)偟母鞣N管理費(fèi)用、財(cái)務(wù)費(fèi)用等

74、定基動(dòng)態(tài)比率=分析期數(shù)值/固定基期數(shù)值

75、環(huán)比動(dòng)態(tài)比率=分析期數(shù)值/前期數(shù)值

76、流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債

77、速動(dòng)比率=速動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債

78、現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率=年經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量/年末流動(dòng)負(fù)債*100%

79、資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額

80、產(chǎn)權(quán)比率=負(fù)債總額/所有者權(quán)益

81、已獲利息倍數(shù)=息稅前利潤(rùn)/利息支出

82、長(zhǎng)期資產(chǎn)適合率=〔所有者權(quán)益+長(zhǎng)期負(fù)債〕/〔固定資產(chǎn)+長(zhǎng)期投資〕

83、勞動(dòng)效率=主營(yíng)業(yè)務(wù)收入或凈產(chǎn)值/平均職工人數(shù)

84、周轉(zhuǎn)率〔周轉(zhuǎn)次數(shù)〕=周轉(zhuǎn)額/資產(chǎn)平均余額

85、周轉(zhuǎn)期〔周轉(zhuǎn)天數(shù)〕=計(jì)算期天數(shù)/周轉(zhuǎn)次數(shù)=資產(chǎn)平均余額x計(jì)算期天數(shù)/周轉(zhuǎn)額

86、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率〔次〕=主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額/平均應(yīng)收賬款余額

其中：

主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額=主營(yíng)業(yè)務(wù)收入-銷(xiāo)售折扣與折讓

平均應(yīng)收賬款余額=〔應(yīng)收賬款年初數(shù)+應(yīng)收賬款年末數(shù)〕/2

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=〔平均應(yīng)收賬款x360〕/主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額

87、存貨周轉(zhuǎn)率〔次數(shù)〕=主營(yíng)業(yè)務(wù)本錢(qián)/平均存貨

其中：

平均存貨=〔存貨年初數(shù)+存貨年末數(shù)〕/2

存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=〔平均存貨x360〕/主營(yíng)業(yè)務(wù)本錢(qián)

88、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率〔次數(shù)〕=主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額/平均流動(dòng)資產(chǎn)總額

其中：

流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期〔天數(shù)〕=〔平均流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)總額x360〕/主營(yíng)業(yè)務(wù)收入總額

89、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額/固定資產(chǎn)平均凈值

90、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額/平均資產(chǎn)總額

91、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率=利潤(rùn)/主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額

92、本錢(qián)費(fèi)用利潤(rùn)率=利潤(rùn)/本錢(qián)費(fèi)用

93、總資產(chǎn)報(bào)酬率=〔利潤(rùn)總額+利息支出〕/平均資產(chǎn)總額

94、凈資產(chǎn)收益率=凈利潤(rùn)/平均凈資產(chǎn)x100%

95、資本保值增值率=扣除客觀因素后的年末所有者權(quán)益/年初所有者權(quán)益

96、社會(huì)積累率=上交國(guó)家財(cái)政總額/企業(yè)社會(huì)奉獻(xiàn)總額

上交的財(cái)政收入包括企業(yè)依法向財(cái)政交繳的各項(xiàng)稅款。

97、社會(huì)奉獻(xiàn)率=企業(yè)社會(huì)奉獻(xiàn)總額/平均資產(chǎn)總額

企業(yè)社會(huì)奉獻(xiàn)總額包括：工資〔含獎(jiǎng)金、津貼等工資性收入〕、勞保退休統(tǒng)籌及其它社會(huì)福利支出、利息支出凈額、應(yīng)交或已交的各項(xiàng)稅款、附加及福利等。

98、銷(xiāo)售〔營(yíng)業(yè)〕增長(zhǎng)率=本年銷(xiāo)售〔營(yíng)業(yè)〕增長(zhǎng)額/上年銷(xiāo)售〔營(yíng)業(yè)〕收入總額x100%

99、資本積累率=本年所有者權(quán)益增長(zhǎng)額/年初所有者權(quán)益x100%

100、總資產(chǎn)增長(zhǎng)率=本年總資產(chǎn)增長(zhǎng)額/年初資產(chǎn)總額

101、固定資產(chǎn)成新率=平均固定資產(chǎn)凈值/平均固定資產(chǎn)原值x100%

102、三年利潤(rùn)平均增長(zhǎng)率=[〔年末利潤(rùn)總額/三年前年末利潤(rùn)總額〕^1/3

1]x100%

103、權(quán)益乘數(shù)=資產(chǎn)總額/所有者權(quán)益總額=1+〔1-資產(chǎn)負(fù)債率〕