第一篇：經(jīng)濟(jì)半小時(shí)貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)
第一
貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)之英鎊霸權(quán)
在剛剛結(jié)束的G20領(lǐng)導(dǎo)人峰會(huì)的閉幕記者會(huì)上，芮成鋼向東道國(guó)英國(guó)的首相布朗提問，會(huì)前中國(guó)人民銀行行長(zhǎng)周小川建議成立超主權(quán)的儲(chǔ)備貨幣來代替美元，本次峰會(huì)上，是否討論了這一建議？布朗說，由于沒有具體提案，本次峰會(huì)討論并沒有具體討論這一話題。
其實(shí)在人類數(shù)千年的貨幣史上，使用范圍最廣、歷史最長(zhǎng)的貨幣是黃金，這就是一種非常典型的超主權(quán)貨幣，但直到近代史上大英帝國(guó)崛起，由英格蘭銀行獨(dú)家發(fā)行的代表英國(guó)國(guó)家權(quán)利的英鎊替代黃金在全球通用，人類史上第一只主權(quán)性質(zhì)的國(guó)際儲(chǔ)備貨幣誕生了，此后美元、西德馬克、日元以及歐元，為了爭(zhēng)奪更多經(jīng)濟(jì)話語權(quán)引發(fā)了一場(chǎng)又一場(chǎng)的貨幣之戰(zhàn)。這些主權(quán)貨幣，為什么成為全球硬通貨，它們成功的路徑是什么，又是哪些因素導(dǎo)致了它們的衰?。繌慕裉炱?，我們將用一周的時(shí)間，分別講述英鎊、美元、日元、歐元等主要貨幣的發(fā)展簡(jiǎn)史，一起回顧我們?cè)?jīng)經(jīng)歷，并且現(xiàn)在還在持續(xù)的貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)。
今天我們先來了解第一個(gè)主要國(guó)際儲(chǔ)備貨幣——英鎊的興衰。
在不列顛人先后擊敗西班牙、荷蘭、法國(guó)、俄國(guó)，成為名副其實(shí)的日不落帝國(guó)之后，英鎊成為第一個(gè)稱霸世界的貨幣。攝像：白羽
南京大學(xué)歐洲研究中心主任陳曉律認(rèn)為，一個(gè)國(guó)家，它的綜合國(guó)力到了一定程度，它也必須讓自己的貨幣體現(xiàn)自己的實(shí)力。攝像：白羽
南京大學(xué)金陵學(xué)院金融系主任王長(zhǎng)江認(rèn)為，一個(gè)國(guó)家的貨幣發(fā)展實(shí)際上是有利于國(guó)家的金融制度的不斷修改相關(guān)的法案。攝像：白羽
英鎊如何成為第一個(gè)稱霸世界的貨幣？
1609年，荷蘭的阿姆斯特丹成立了世界上第一個(gè)股票交易所，隨后，阿姆斯特丹銀行成立了，大約比英國(guó)的英格蘭銀行早一百年，主要功能就是吸收存款、發(fā)放貸款和穩(wěn)定荷蘭的經(jīng)濟(jì)。發(fā)達(dá)的金融市場(chǎng)使得阿姆斯特丹在17世紀(jì)成為世界金融中心，荷蘭成為當(dāng)時(shí)的世界海上霸主。但是，由于當(dāng)時(shí)還沒有形成世界經(jīng)濟(jì)體系，荷蘭盾也沒有搭上荷蘭稱霸的順風(fēng)車。在不列顛人先后擊敗西班牙、荷蘭、法國(guó)、俄國(guó)，成為名副其實(shí)的日不落帝國(guó)之后，英鎊成為第一個(gè)稱霸世界的貨幣。這段歷史首先要從英格蘭銀行的成立開始。
17世紀(jì)的歐洲，戰(zhàn)爭(zhēng)成為所有國(guó)家面臨的最嚴(yán)峻的考驗(yàn)。每一個(gè)歐洲國(guó)家都面臨著其他國(guó)家的戰(zhàn)爭(zhēng)威脅，而軍隊(duì)的建設(shè)和戰(zhàn)爭(zhēng)的軍費(fèi)開支，都必須從民間籌得。而在16世紀(jì)打一場(chǎng)戰(zhàn)爭(zhēng)需要幾百萬英鎊，到17世紀(jì)末，則需要幾千萬英鎊，而在拿破侖戰(zhàn)爭(zhēng)末期，開支就要達(dá)到上億英鎊。當(dāng)時(shí)最繁榮的國(guó)家都無法靠平時(shí)正常的收入來應(yīng)付這一時(shí)期的戰(zhàn)爭(zhēng)開支，于是國(guó)家便開始借款打仗了。
中國(guó)英國(guó)史學(xué)會(huì)常務(wù)理事陳祖洲：“在這之前國(guó)王是可以隨意借貸的，你有錢我跟你借，你不借也不行，我借的時(shí)候可能講好三年還的，我三年到那時(shí)候我就可以不還，那甚至你跟他講好不收利率的，隨意可以更改。”
如何籌到戰(zhàn)爭(zhēng)款項(xiàng)成為了英國(guó)王室最頭疼的問題。在這個(gè)時(shí)候，1688年，支持議會(huì)的輝格黨人與部分托利黨人將國(guó)王詹姆士二世廢絀。詹姆士二世倉(cāng)惶出逃。議會(huì)決定詹姆士二世的女兒瑪麗和時(shí)任荷蘭奧蘭治執(zhí)政的女婿威廉夫婦共同為英國(guó)國(guó)王，因?yàn)檫@場(chǎng)革命未發(fā)一槍、沒有流血，后人稱之為“光榮革命”。
這是一個(gè)前所未有的變化，國(guó)王由議會(huì)決定產(chǎn)生，意味著君權(quán)從“神授”變成了“民授”，它根本性地改變了在英國(guó)已經(jīng)存在了千年之久的王權(quán)性質(zhì)。從1688年起，英國(guó)正式確立了議會(huì)高于王權(quán)的政治原則，并逐步建立起君主立憲制。從此，國(guó)王借了國(guó)民的錢也必須歸還。
陳祖洲：“在光榮革命這個(gè)解決方案當(dāng)中，它也一個(gè)權(quán)力法案，對(duì)這個(gè)做了明確的規(guī)定，你國(guó)王不能隨意侵犯國(guó)民的這個(gè)財(cái)產(chǎn)。”
“光榮革命”后的第二年，英國(guó)就卷入了同法國(guó)長(zhǎng)達(dá)百年的戰(zhàn)爭(zhēng)中，而所有英國(guó)有錢人，都不能不關(guān)注這場(chǎng)無休止的戰(zhàn)爭(zhēng)。盡管當(dāng)時(shí)倫敦的民間借貸非常活躍，但他們?nèi)匀徊辉敢赓J款給王室，因?yàn)橛袃牲c(diǎn)擔(dān)心：一是王室賴賬不還，二是王室打了敗仗，自己將血本無歸。以至于開戰(zhàn)時(shí)的1689年，英國(guó)王室只籌集到了很少的一筆錢。由于法律規(guī)定國(guó)王不能賴賬之后，一個(gè)為戰(zhàn)爭(zhēng)籌款的機(jī)構(gòu)應(yīng)運(yùn)而生。
陳祖洲：“在1694年，當(dāng)時(shí)倫敦有1286個(gè)商人，他們以股份制的形式，貸給國(guó)王一筆錢，當(dāng)時(shí)的利息了是8%，那么這個(gè)就促使了英格蘭銀行的誕生?！?/p>
在短短的11天內(nèi)，英格蘭銀行就為政府籌借到120萬英鎊，極大支持了英國(guó)在歐洲大陸的軍事活動(dòng)，但為了避免英國(guó)王室濫用這筆資金，同時(shí)建立起銀行的信任體系，英格蘭銀行制定了非常嚴(yán)格的規(guī)定，1811年，英國(guó)財(cái)政部拿著議會(huì)剛剛批準(zhǔn)的100萬英鎊軍費(fèi)的批文前往英格蘭銀行支付，時(shí)任審計(jì)長(zhǎng)格倫威爾發(fā)現(xiàn)上面沒有蓋國(guó)王的印張，拒絕支付一筆上上百萬英鎊的軍費(fèi)。
陳祖洲：“那是什么原因，因?yàn)閲?guó)王當(dāng)時(shí)正在拉肚子，沒辦法，他生病，沒辦法蓋印，所以盡管政府在正在前線在打仗，很需要這筆錢，但是由于它有嚴(yán)格的規(guī)章制度在里面，這筆錢當(dāng)時(shí)的審計(jì)長(zhǎng)格倫威爾并沒有付給財(cái)政部，從這里面我們可以看出來，就是英格蘭銀行在它建立以后，它通過一系列的規(guī)章制度，使得它能夠得到這個(gè)信用，取得這種信任。”
正是有了如此嚴(yán)格的法制化銀行信用體系，源源不斷地民間資金才流入到英格蘭銀行資助英國(guó)進(jìn)行戰(zhàn)爭(zhēng)，而一次次勝利又給這些投資者帶來了豐厚的收益。英國(guó)當(dāng)時(shí)的對(duì)手法國(guó)，無論從國(guó)土面積還是國(guó)家經(jīng)濟(jì)實(shí)力，都比英國(guó)要強(qiáng)大，為什么英國(guó)在戰(zhàn)爭(zhēng)中總能獲勝，就是因?yàn)榉▏?guó)財(cái)政在籌集軍費(fèi)中遇到了困難，而英國(guó)的軍費(fèi)卻非常充足。因此當(dāng)時(shí)的歐洲有一句名言：戰(zhàn)爭(zhēng)中，獲勝的一方往往擁有最后的一塊金幣。
南京大學(xué)歐洲研究中心主任陳曉律：“英國(guó)的對(duì)外戰(zhàn)爭(zhēng)基本都能獲勝，人們?cè)敢庵С诌@樣一個(gè)能夠一本萬利的戰(zhàn)役，所以在這個(gè)意義上，它這個(gè)戰(zhàn)爭(zhēng)，也可以稱之為某種意義上的貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)，但不是那種貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)，就是通過錢來打勝自己的對(duì)手，從而最后獲取最大的利益?！?/p>
英格蘭銀行成立之前，英國(guó)社會(huì)上流通的貨幣主要是銀幣和金幣，1694年，英格蘭銀行開始發(fā)行紙幣——英鎊。但那時(shí)的英鎊還不能算真正的貨幣。
中國(guó)社科院金融所副所長(zhǎng)王松奇：“當(dāng)時(shí)的英鎊只是一種紙鈔，因?yàn)楫?dāng)時(shí)這個(gè)黃金在流通，它只是記錄黃金的單位，本身沒有價(jià)值，所以有電影百萬英鎊的故事就是一個(gè)英鎊的紙幣可以印成一百萬，它可以換金塊，可以換黃金。”
1687年，牛頓出版了自己最著名的著作《自然哲學(xué)的數(shù)學(xué)原理》，在這本深?yuàn)W難懂的書中，牛頓用數(shù)學(xué)方法證明了萬有引力定律和三大運(yùn)動(dòng)定律，這四大定律被認(rèn)為是“人類智慧史上最偉大的一個(gè)成就”，然而這個(gè)著名的科學(xué)家在12年之后成為了英國(guó)皇家鑄幣局的局長(zhǎng)，并工作長(zhǎng)達(dá)30年之久，1717年，牛頓將黃金價(jià)格定為每金衡盎司3英鎊17先令10又二分之一便士。從此英鎊按黃金固定了價(jià)格，牛頓對(duì)金融貢獻(xiàn)雖然可能是偶然的，但他提出的金本位制最早雛形對(duì)后來世界經(jīng)濟(jì)和政治格局都產(chǎn)生了深遠(yuǎn)影響。
中國(guó)英國(guó)史學(xué)會(huì)常務(wù)理事陳祖洲：“很多學(xué)者講1816年英國(guó)實(shí)行金本位，其實(shí)在1717年的時(shí)候，英國(guó)就有實(shí)行金本位制度，它是這樣講的，那從這里面看，至少牛頓在英鎊和黃金之間建立這樣一個(gè)這樣的比例關(guān)系的話，它對(duì)他金本位的實(shí)行那肯定是一個(gè)促進(jìn)作用。”
1816年，英國(guó)通過了《金本位制度法案》，從法律的形式承認(rèn)了黃金作為貨幣的本位來發(fā)行紙幣。1821年，英國(guó)正式啟用金本位制，英鎊成為英國(guó)的標(biāo)準(zhǔn)貨幣單位，每1英鎊含 7.32238克純金。
金本位的確立，英國(guó)經(jīng)濟(jì)貿(mào)易的迅猛發(fā)展，世界貨幣進(jìn)入了英鎊世紀(jì)
1821年，英國(guó)正式確立了金本位制，所謂金本位制，就是以黃金作為本位幣的貨幣制度，在該制度下，各國(guó)政府以法律形式規(guī)定貨幣的含金量。這一制度的典型特點(diǎn)就是自由鑄造、自由兌換及黃金自由輸出和輸入：公民可以將持有的紙幣按照貨幣含金量?jī)稉Q為金幣，各國(guó)之間不同的金鑄幣按各自含金量形成固定比較，建立比較穩(wěn)定的國(guó)際貨幣聯(lián)系，并允許黃金在國(guó)際間自由流動(dòng)。金本位的確立，加上英國(guó)在當(dāng)時(shí)經(jīng)濟(jì)貿(mào)易的迅猛發(fā)展，很快也確立了英鎊的霸主地位，世界貨幣進(jìn)入了英鎊世紀(jì)。
經(jīng)過三次英荷戰(zhàn)爭(zhēng)，英國(guó)最終迫使荷蘭接受了《航海法》，《航海法》規(guī)定：輸入英國(guó)及其屬國(guó)的貨物，必須使用英國(guó)的船只或者是輸出國(guó)的船只。從此，荷蘭船只逐漸退出馳騁了近一個(gè)世紀(jì)的茫茫海域。在打敗了西班牙、葡萄牙之后，英國(guó)人將海上馬車夫荷蘭也趕下了海上霸主的位置。
有了國(guó)內(nèi)軍費(fèi)源源不斷地支持，英國(guó)已顯示出不可阻擋的強(qiáng)勁力量：連續(xù)的征戰(zhàn)中，英國(guó)建立起一支歐洲最強(qiáng)大的海軍，它的商業(yè)觸角已經(jīng)伸向全世界，1686年時(shí)的一個(gè)統(tǒng)計(jì)表明，當(dāng)時(shí)有近一半的英國(guó)船只都在從事美洲或印度貿(mào)易，而在1914年一戰(zhàn)前夕，英國(guó)的海外投資曾高達(dá)40億英鎊，占西方國(guó)家總投資的一半。
大量的商品需求促進(jìn)了英國(guó)生產(chǎn)技術(shù)的進(jìn)步，“工業(yè)革命”使英國(guó)成為當(dāng)時(shí)世界上無與倫比的產(chǎn)業(yè)大國(guó)，利用自身首屈一指的工業(yè)優(yōu)勢(shì)，英國(guó)開始積極推行自由貿(mào)易政策，逐步建立起了自由主義的經(jīng)濟(jì)體系。它率先采用取消貿(mào)易限制的辦法來擴(kuò)大國(guó)外市場(chǎng)，也就是用取消別國(guó)產(chǎn)品輸入英國(guó)的限制，來?yè)Q取別國(guó)取消對(duì)英國(guó)產(chǎn)品的限制。自由貿(mào)易成為英國(guó)的國(guó)策。
南京大學(xué)金陵學(xué)院金融系主任王長(zhǎng)江：“當(dāng)時(shí)從全世界來說，當(dāng)時(shí)唯一一個(gè)最強(qiáng)的就是它(英國(guó))了，所以從它的實(shí)力，它的信用，從它的制度完善上面，它代表一個(gè)強(qiáng)國(guó)的象征，所以當(dāng)它這樣表示的時(shí)候，當(dāng)一個(gè)老百姓拿到一個(gè)英鎊的時(shí)候，那就能夠知道它能夠代表，因?yàn)樗幸粋€(gè)信用在那，它能夠代表多少黃金，所以所有人對(duì)它就是一個(gè)信任的。”
英鎊走向全球化，不僅是基于世界對(duì)英國(guó)經(jīng)濟(jì)實(shí)力強(qiáng)大的信任，更有賴于英國(guó)完善的金融制度和法制化的金融監(jiān)管，1720爆發(fā)了史上著名的“藍(lán)?！惫善迸菽录簿统蔀橛?guó)完善金融制度和加強(qiáng)金融監(jiān)管的開端，科學(xué)家牛頓也成為藍(lán)海泡沫事件的受害者。
1711年，英國(guó)政府為了向南美洲進(jìn)行貿(mào)易擴(kuò)張，而專門成立了一家公司——南海公司。為了迅速籌集還債資金，英國(guó)政府決定把南海公司的股票賣給公眾。在政府的默許下，公司管理層為南海公司編造了一個(gè)又一個(gè)美妙的故事，也喚起了英國(guó)人超乎尋常的狂熱。從1720年3月到9月，在短短的半年時(shí)間里，南海公司的股票價(jià)格一舉從每股330英鎊漲到了1050英鎊，此時(shí)股票市值，相當(dāng)于整個(gè)歐洲的貨幣流通量的五倍，連大名鼎鼎的科學(xué)家牛頓也禁不住購(gòu)買了藍(lán)海公司股票，當(dāng)年作為皇家鑄幣局局長(zhǎng)的牛頓年薪為2000英鎊，這筆錢能夠建造4個(gè)格林威治天文臺(tái)，然而隨著藍(lán)海股票泡沫破裂，牛頓損失超過2萬英鎊，事后，他不無傷感地寫道：我可以準(zhǔn)確地計(jì)算出天體的運(yùn)動(dòng)規(guī)律，但我卻無法計(jì)算出股票市場(chǎng)的變化趨勢(shì)。之后英國(guó)用了100年的時(shí)間來不斷完善貨幣發(fā)行、監(jiān)管制度。
王長(zhǎng)江：“最終影響政府出臺(tái)了一個(gè)反泡沫法，這個(gè)實(shí)際上是一百年英國(guó)政府在思考，思考什么，怎么樣完善一個(gè)制度，所以通過一個(gè)貨幣英鎊制度，那么英鎊這么一個(gè)貨幣制度實(shí)際上是不斷的完善英國(guó)的金融制度，所以我覺得一個(gè)國(guó)家的貨幣發(fā)展實(shí)際上是有利于國(guó)家的金融制度的不斷修改相關(guān)的法案。”
1844年，英國(guó)頒布了《英格蘭銀行條例》，英格蘭銀行成為唯一能夠發(fā)行英鎊的銀行，1872年，英格蘭銀行開始為其他銀行在困難時(shí)提供資金支持，從而維護(hù)了英國(guó)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定，此時(shí)的英格蘭銀行已經(jīng)是作為中央銀行在發(fā)揮作用，有效地維護(hù)英鎊的堅(jiān)挺地位。
英鎊在全世界的廣泛使用，加上數(shù)百年英鎊同黃金匯率的穩(wěn)定，讓倫敦成為當(dāng)時(shí)的世界金融中心和航運(yùn)中心，憑借其經(jīng)濟(jì)、軍事優(yōu)勢(shì)，英國(guó)讓葡萄牙、德國(guó)、丹麥、瑞典、挪威、法國(guó)、比利時(shí)、意大利、瑞士、荷蘭、西班牙等國(guó)也先后過渡到金本位制，促成了國(guó)際金本位體系在19世紀(jì)70年代的最終形成，英鎊成為世界貨幣，亦成為國(guó)際結(jié)算中的硬通貨，與黃金一起發(fā)揮著世界貨幣的功能。
1850年時(shí)，英國(guó)的城市人口已經(jīng)超過了60%；鐵產(chǎn)量超過了世界上所有國(guó)家鐵產(chǎn)量的總和；煤占世界總產(chǎn)量的三分之二，棉布占全球的一半以上。
南京大學(xué)歐洲研究中心主任陳曉律：“我認(rèn)為英鎊這個(gè)在很大程度上也體現(xiàn)了一個(gè)國(guó)家的軟實(shí)力，所以和英國(guó)和當(dāng)時(shí)的英國(guó)的發(fā)展的硬勢(shì)相配合的話，它的確對(duì)推動(dòng)英國(guó)的發(fā)展，建立英國(guó)在全球性的這種世界霸主經(jīng)濟(jì)是有密切關(guān)系的，同時(shí)的話，一個(gè)國(guó)家，我認(rèn)為它的綜合國(guó)力到了一定程度的話，它也必須讓自己的貨幣體現(xiàn)自己的實(shí)力?！?/p>
“一種貨幣只會(huì)死在自己的床上”
德國(guó)證券教父安德烈·科斯托拉尼說過這樣一句格言：“一種貨幣只會(huì)死在自己的床上?！彼蜗蟮刂赋隽艘环N貨幣的價(jià)值與其國(guó)家的命運(yùn)息息相關(guān)。英鎊在金本位制度下占據(jù)霸主地位將近100年之后，也面臨一些瓶頸，比如黃金生產(chǎn)量的增長(zhǎng)幅度遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于商品生產(chǎn)增長(zhǎng)的幅度，導(dǎo)致黃金不能滿足日益擴(kuò)大的商品流通需要，這就極大地削弱了金鑄幣流通的基礎(chǔ)。而第一次世界大戰(zhàn)的爆發(fā)更是導(dǎo)致了金本位制度的崩潰，也導(dǎo)致了英鎊走向衰落。
1914年6月，奧匈帝國(guó)皇儲(chǔ)在薩拉熱窩被刺，以此為導(dǎo)火索，第一次世界大戰(zhàn)爆發(fā)了，大戰(zhàn)前夕，各參戰(zhàn)國(guó)為了準(zhǔn)備這次戰(zhàn)爭(zhēng)，加緊對(duì)黃金的掠奪，戰(zhàn)爭(zhēng)爆發(fā)以后，由于軍費(fèi)開支猛烈增加，各國(guó)紛紛停止了金幣鑄造和紙幣與黃金之間的兌換，也禁止黃金輸出和輸入，這就從根本上破環(huán)了金本位制賴以存在的基礎(chǔ)。
1918年11月，第一次世界大戰(zhàn)結(jié)束，此時(shí)，作為世界金融中心及世界霸主的英國(guó)，在戰(zhàn)爭(zhēng)中士兵傷亡約80萬，軍費(fèi)開支近100億英鎊，國(guó)民財(cái)富損失了三分之一，對(duì)外貿(mào)易方面，1918年達(dá)到13.16億英鎊，同時(shí)英國(guó)的出口額僅為進(jìn)口的二分之一。巨額的貿(mào)易逆差，迫使英國(guó)變賣海外投資的四分之一即10億英鎊去補(bǔ)償貿(mào)易的巨額逆差，這場(chǎng)戰(zhàn)爭(zhēng)使得英國(guó)變成了一個(gè)債務(wù)國(guó)，只能通過舉借外債解決財(cái)政困難和貿(mào)易逆差，戰(zhàn)前美國(guó)欠英國(guó)國(guó)債約30億美元，戰(zhàn)后英國(guó)倒欠美國(guó)47億美元，同時(shí)，英國(guó)內(nèi)債因戰(zhàn)爭(zhēng)而直線上升，戰(zhàn)前英國(guó)內(nèi)債為6.45億英鎊，戰(zhàn)后猛增為66億英鎊。在這樣一個(gè)背景下，“日不落帝國(guó)”經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)衰退，英鎊的強(qiáng)勢(shì)地位也就遭到了質(zhì)疑。
獨(dú)立經(jīng)濟(jì)學(xué)家向松祚：“如果我們一定要選一個(gè)日子，就應(yīng)該選在1913年這個(gè)美聯(lián)儲(chǔ)誕生的一天，美聯(lián)儲(chǔ)誕生，看起來是偶然的事件，實(shí)際上他是代表著美國(guó)整體的綜合國(guó)力，綜合的力量已經(jīng)超越了英國(guó)，所以美聯(lián)儲(chǔ)它一誕生，它就已經(jīng)是世界最強(qiáng)大的中央銀行，那也標(biāo)志著美元已經(jīng)開始取代英鎊成為世界最主要的貨幣?！?/p>
大西洋(12.99,-0.40,-2.99%)的另一岸，第一次世界大戰(zhàn)卻給美國(guó)帶來了普遍繁榮，大規(guī)模的戰(zhàn)爭(zhēng)物質(zhì)采購(gòu)極大促進(jìn)了美國(guó)各行業(yè)的生產(chǎn)和服務(wù)，到了1929年，美國(guó)的工業(yè)產(chǎn)量至少占世界工業(yè)總產(chǎn)量的42.2%，這一產(chǎn)量大于所有歐洲國(guó)家的產(chǎn)量，世界經(jīng)濟(jì)因?yàn)橐粦?zhàn)而完全改變，但是稱霸世界一百年的英國(guó)人是不愿意看見金本位崩潰的，他們不斷地做著努力，1925年時(shí)任英國(guó)財(cái)政大臣的丘吉爾就曾把英鎊恢復(fù)到金本位制，然而，世界經(jīng)濟(jì)危機(jī)的到來不得不使英國(guó)又一次放棄。
向松祚：“但是時(shí)間延續(xù)了不到6年時(shí)間，1931年，6年多一點(diǎn)的時(shí)間，1931年的9月21號(hào)，英國(guó)又脫離了金本位制，英鎊脫離了金本位制以后一直再?zèng)]有回來過，恢復(fù)過金本位制，所以這個(gè)時(shí)候就標(biāo)志著英鎊它從世界一個(gè)主要貨幣，已經(jīng)衰落下來了?！?/p>
英國(guó)首相丘吉爾在回憶錄里這樣描述自己參加雅爾塔會(huì)議時(shí)的心情：“我的一邊坐著巨大的北極熊，另一邊坐著巨大的北美野牛。中間坐著的是一頭可憐的英國(guó)小毛驢?！边@句話形象地描述出當(dāng)時(shí)英國(guó)的國(guó)際地位。二戰(zhàn)后，英鎊開始逐步貶值，1949年9月，英國(guó)宣布英鎊貶值30.5%，將英鎊兌美元匯率貶到2.80美元；1967年11月，英鎊再次貶值，兌美元匯率降至2.40美元，英鎊含金量也降為2.13281克。最終，英鎊在70年代尾隨美元進(jìn)入有管理的浮動(dòng)匯率時(shí)代。
而隨著二戰(zhàn)之后的1945年，布雷頓森林貨幣體系即戰(zhàn)后以美元為中心的國(guó)際貨幣體系正式確立。英鎊作為世界結(jié)算貨幣逐漸被美元所取代，世界貨幣開始進(jìn)入美元世紀(jì)。
半小時(shí)觀察：紙幣如何變“硬”？
貨幣的興衰實(shí)際上是一個(gè)國(guó)家經(jīng)濟(jì)政治實(shí)力的深刻體現(xiàn)，英國(guó)和美國(guó)，在它們各自最強(qiáng)盛的時(shí)期，它們牢牢地控制了全球的經(jīng)濟(jì)、貿(mào)易，決定了全球的政治和軍事版圖，而它們?nèi)虬詸?quán)的最高表現(xiàn)形式，就是它們的主權(quán)貨幣在全世界享有無可撼動(dòng)的話語權(quán)。但讓我們好奇的是，為什么在英國(guó)之前崛起的大國(guó)荷蘭，它的貨幣荷蘭盾沒能成為全球硬通貨，而在英國(guó)之后崛起的另一個(gè)大國(guó)法國(guó)，它的法郎也沒有像英鎊那樣牢牢占據(jù)著全球經(jīng)濟(jì)霸權(quán)的地位？歷史中成與敗的每一細(xì)節(jié)，都值得我們今天深思。
一只主權(quán)貨幣的崛起，它需要有堅(jiān)實(shí)的物質(zhì)基礎(chǔ)，比如這個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)強(qiáng)大和繁榮；它還需要有信心基礎(chǔ)，這個(gè)國(guó)家應(yīng)該有強(qiáng)大的國(guó)家機(jī)器，有堅(jiān)定、清晰的國(guó)家意志，這樣其他 國(guó)家的持幣者才能懷有信心；它還需要有一個(gè)良好的信用環(huán)境和完善的金融體系，這是一只硬通貨的市場(chǎng)基礎(chǔ)。
當(dāng)英鎊成為全球儲(chǔ)備貨幣之后，英國(guó)利用這一全球金融霸權(quán)獲得了太多太多的好處。從這樣一個(gè)細(xì)節(jié)上我們就可以看出，比如英國(guó)的國(guó)力早在19世紀(jì)末、20世紀(jì)初就已走向衰落，它在經(jīng)濟(jì)、軍事方面的實(shí)力已落后于美國(guó)、德國(guó)甚至法國(guó)等西方列強(qiáng)，但直到20世紀(jì)40年代英鎊才最終被美元替代，在半個(gè)世紀(jì)的時(shí)間里，英鎊的霸權(quán)是讓英國(guó)維持大國(guó)地位最重要的支撐之一。
我們看到，成為國(guó)際儲(chǔ)備貨幣的道路不是一定水到渠成的，它不僅需要實(shí)力，還需要意志，還要有技巧，需要決策者嚴(yán)謹(jǐn)細(xì)致的規(guī)劃并且持之以恒地實(shí)施。事實(shí)上，英鎊、美元為什么會(huì)成為硬通貨，它們硬在哪里？正是它們國(guó)家在經(jīng)濟(jì)、政治、軍事、外交、文化等方方面面的強(qiáng)大，凝聚在一張薄薄的紙幣上，這張紙幣硬度就可以媲美黃金。
第二
貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)之美元如何擊敗英鎊
繼續(xù)我們貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)的報(bào)道。昨天我們給大家講述了英鎊取代黃金的歷程，也確定了金本位的貨幣制度，但日不落帝國(guó)國(guó)勢(shì)漸衰，再加上一次次金融危機(jī)和戰(zhàn)爭(zhēng)的沖擊，英鎊的國(guó)際地位日益低落，誰會(huì)取代英鎊成為新的世界貨幣？這一個(gè)答案隨著二戰(zhàn)的進(jìn)行而揭曉。
美元代替英鎊的霸主地位，走上歷史舞臺(tái)
20世紀(jì)20年代初期，當(dāng)歐洲還沒有從兩次世界大戰(zhàn)的傷痛中恢復(fù)過來的時(shí)候，美國(guó)的各大城市卻正在繁榮發(fā)展著，美國(guó)人花錢消費(fèi)，他們參加舞會(huì)，購(gòu)買汽車、收藏私釀烈酒，炒作股票，享受著美利堅(jiān)合眾國(guó)成立以來最鼎盛的繁華。
中國(guó)人民銀行研究生部博士生導(dǎo)師吳念魯：“二次大戰(zhàn)以后，美國(guó)基本上是一個(gè)獲利的國(guó)家，應(yīng)該說發(fā)了戰(zhàn)爭(zhēng)財(cái)，不但是他本土沒有打，而且他可以提供軍火或者提供其他物資，從此也賺了很多錢?！?/p>
世界大戰(zhàn)徹底改變了世界經(jīng)濟(jì)和格局，德國(guó)、意大利、日本遭到毀滅性打擊，英國(guó)、法國(guó)這些工業(yè)國(guó)也滿目瘡痍，相比之下，美國(guó)卻因戰(zhàn)爭(zhēng)受益，成為當(dāng)時(shí)全球經(jīng)濟(jì)實(shí)力最強(qiáng)大的國(guó)家。
丁一凡：“美國(guó)的國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值占全球當(dāng)時(shí)生產(chǎn)總值的48%左右，就差不多一半左右都是美國(guó)的制造，然后貿(mào)易量占了大概全球貿(mào)易的三分之一，所以非常非常強(qiáng)大，就絕對(duì)的一枝獨(dú)秀?！?/p>
1859年至1918年，美國(guó)工業(yè)總產(chǎn)值從不到20億美元上升到840美元，黃金儲(chǔ)備從占全球儲(chǔ)備總量的17%上升到59%，貿(mào)易量則從4%上升到39.2%，隨著貿(mào)易量的大幅增加，美元取代英鎊，成了當(dāng)時(shí)使用量最大的國(guó)際貨幣，在那一時(shí)期，手握美元是一件時(shí)髦而且實(shí)惠的事，美國(guó)民眾享受著因此而來的奢華生活，總統(tǒng)羅斯福和財(cái)政大臣們，也正在為一項(xiàng)更強(qiáng)大的振興計(jì)劃精心籌劃著。
美元代替英鎊的霸主地位，走上歷史舞臺(tái)，軍事以及經(jīng)濟(jì)的擴(kuò)張導(dǎo)致美元霸權(quán)地位由盛轉(zhuǎn)衰，20世紀(jì)90年代美元霸權(quán)地位重振，然而貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)從未停止，2008年，一場(chǎng)最終危機(jī)全球的金融海嘯到來，美元再次衰敗，美元霸權(quán)如何演變？國(guó)際貨幣格局走向何方？
獨(dú)立經(jīng)濟(jì)學(xué)家向松祚：“那么羅斯福當(dāng)時(shí)開始就勾畫二戰(zhàn)結(jié)束之后，整個(gè)國(guó)際貨幣體系會(huì)是怎么樣?！?/p>
吳念魯：“羅斯福的新政，當(dāng)時(shí)，一個(gè)是美國(guó)本身他經(jīng)濟(jì)的實(shí)力已經(jīng)到了這種程度了，他想作為一個(gè)經(jīng)濟(jì)大國(guó)，經(jīng)濟(jì)強(qiáng)國(guó)，資本大國(guó)資本強(qiáng)國(guó)，作為世界的一個(gè)所謂霸主，金融帝國(guó)，他本身有這個(gè)想法有這個(gè)愿望。”
美國(guó)試圖憑借強(qiáng)大的勢(shì)力一舉取代英國(guó)充當(dāng)世界霸主，而英國(guó)并未打算拱手相讓，雖然戰(zhàn)爭(zhēng)削弱了英國(guó)的經(jīng)濟(jì)實(shí)力，但是當(dāng)時(shí)，國(guó)際貿(mào)易有40%左右還是用英鎊結(jié)算，倫敦仍然是全球重要的金融中心，在美元提出要成為世界貨幣的時(shí)候，唯一與之抗衡的是英鎊。
向松祚：“為了爭(zhēng)奪在戰(zhàn)后國(guó)際貨幣體系的主導(dǎo)地位，英國(guó)和美國(guó)他們之間是有很，很深刻的矛盾，兩個(gè)國(guó)家的政治家，兩個(gè)國(guó)家的學(xué)者都在刻意的，就是為了提升自己的金融的地位，提升自己貨幣的地位而努力，而且他們?cè)O(shè)計(jì)的各種方案也都是為了達(dá)到這個(gè)目標(biāo)的?！?/p>
英美雙方拿出的方案針鋒相對(duì)，英國(guó)方案的起草者是英國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家凱恩斯，他提議要?jiǎng)?chuàng)建世界銀行，發(fā)行一種超主權(quán)的貨幣，這一理論使他成為經(jīng)濟(jì)史上最杰出的經(jīng)濟(jì)學(xué)家，但是在當(dāng)時(shí)，凱恩斯的主張?jiān)庥龅搅嗣绹?guó)的強(qiáng)烈反對(duì)，美國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家懷特提議，應(yīng)該把美元確立為主要的世界貨幣。
丁一凡：“凱恩斯提出這么一個(gè)方案，我們事后分析，當(dāng)然也有保衛(wèi)英國(guó)利益的企圖，因?yàn)樗呀?jīng)看到英國(guó)再想維持當(dāng)年英鎊的這種霸權(quán)地位是不可能了，而且英國(guó)，因?yàn)榇蛘?，因?yàn)辄S金不斷的外流，他的黃金儲(chǔ)備已經(jīng)不足以支撐一個(gè)很大的貨幣的這種情況下，所以他先發(fā)制人的提出來一個(gè)說，那我們做一個(gè)統(tǒng)一的貨幣吧?！?/p>
向松祚：“但是凱恩斯這個(gè)方案拿到羅斯福這里來的時(shí)候，羅斯福一口否決了，羅斯福認(rèn)為，世界貨幣的方案并不符合我們美元的利益，不符合美國(guó)的利益，所以他把凱恩斯的方案就否定了?！?/p>
美國(guó)總統(tǒng)羅斯福開始在各種場(chǎng)合，宣講懷特方案對(duì)促進(jìn)世界貿(mào)易的好處。
富蘭克林·羅斯福：“這個(gè)偉大的國(guó)家將要擔(dān)當(dāng)一個(gè)更加重要的角色，他如此奪目，他會(huì)繼續(xù)復(fù)興、繼續(xù)繁榮?！?/p>
羅斯福以充滿自信的聲音向世界各國(guó)，傳遞著一種霸氣和力量，1944年，美國(guó)挑頭在新罕布爾什州的布雷頓森林召開會(huì)議，商討如何重建戰(zhàn)后國(guó)際貨幣體系。爭(zhēng)論的雙方仍然是美國(guó)和英國(guó)。
吳念魯：“美國(guó)當(dāng)時(shí)他處在這么一個(gè)強(qiáng)勢(shì)，他想作為世界的一個(gè)所謂霸主，英國(guó)，他作為老牌帝國(guó)主義，他不愿意一下子就放棄自己的，他既得利益和權(quán)益。”
經(jīng)過激烈的討價(jià)還價(jià)，最終在美國(guó)政府的主導(dǎo)下，與會(huì)各國(guó)選擇了懷特方案，美元取代英鎊成為國(guó)際貨幣體系的核心，美元和黃金掛鉤，一盎司黃金等于35美元，其他的貨幣再與美元形成固定的匯率。至此，美元初步確立了在國(guó)際貨幣體系中的霸主地位。
向松祚：“貨幣的力量它不是偶然的，不是幾個(gè)人或者幾個(gè)金融家、幾個(gè)銀行家、幾個(gè)政治家，他刻意在那兒操縱，甚至說搞一個(gè)陰謀它就會(huì)使得一個(gè)貨幣成為一個(gè)霸主，它不是這樣的，政治家、金融家、企業(yè)家在這個(gè)里面發(fā)揮了非常重要的作用，但是核心是，這個(gè)國(guó)家的綜合國(guó)力他要起來，你這個(gè)國(guó)家的綜合國(guó)力起來以后，不以人的意志為轉(zhuǎn)移，你的貨幣就會(huì)成為偉大的貨幣，一個(gè)大國(guó)貨幣?！?/p>
布雷頓森林會(huì)議上，美國(guó)雖然取代英鎊成了最主要的世界貨幣，但是英鎊仍然有在部分地區(qū)使用的權(quán)利，此后的數(shù)年間，英鎊和英鎊區(qū)仍然是美元霸權(quán)的最大障礙。1946年，英國(guó)戰(zhàn)后經(jīng)濟(jì)困難，不得不尋求美國(guó)的援助，這給了美國(guó)掃除障提供了機(jī)會(huì)。那一年，美國(guó)政府一次性借給了英國(guó)37.5億美元的貸款，但提出了苛刻的條件，包括英國(guó)必須承認(rèn)美國(guó)在國(guó)際貨幣體系的領(lǐng)導(dǎo)權(quán)，并恢復(fù)英鎊和美元的自由兌換。結(jié)果導(dǎo)致英鎊區(qū)各國(guó)紛紛提取存款兌換美元，不到一個(gè)月的時(shí)間，英國(guó)的黃金儲(chǔ)備就流失了10億美元，英國(guó)因此元?dú)獯髠?，英鎊徹底失去了與美元抗衡的能力。
丁一凡：“我覺得美元崛起后來成為一種世界的霸權(quán)貨幣這個(gè)過程，可能是一個(gè)比較復(fù)雜的過程，他一方面體現(xiàn)了美國(guó)經(jīng)濟(jì)在全球金融中間的主導(dǎo)地位，另一方面美國(guó)確實(shí)應(yīng)該說，美國(guó)而言，確確實(shí)實(shí)它涉及了貨幣，是想把它的貨幣做成一個(gè)霸權(quán)貨幣。”
20世紀(jì)四十年代，隨著美元霸權(quán)的確立，美國(guó)對(duì)外擴(kuò)張的大幕徐徐拉開。1947年，美國(guó)國(guó)務(wù)卿喬治·馬歇爾開始實(shí)施他的新計(jì)劃，通過向戰(zhàn)后各國(guó)提供貸款和援助，試圖掌控全球經(jīng)濟(jì)命脈。
吳念魯：“歐洲來講的，他推出馬歇爾計(jì)劃，在亞洲，亞洲來講的話，美國(guó)也是扶持日本，所謂叫恢復(fù)經(jīng)濟(jì)，這一系列的動(dòng)作我覺得跟美國(guó)全球的一個(gè)戰(zhàn)略上的一個(gè)霸權(quán)分不開?！?/p>
美元成了美國(guó)實(shí)施擴(kuò)張計(jì)劃最強(qiáng)有力的武器。1947年至1949年，僅接受馬歇爾計(jì)劃和歐洲合作組織的十幾個(gè)西歐國(guó)家，對(duì)美國(guó)的借貸就高達(dá)16 億美元，這些國(guó)家需要大量的美元來填補(bǔ)財(cái)政赤字，而又得不到充足的美元，造成了當(dāng)時(shí)普遍的美元荒，這種巔峰狀態(tài)持續(xù)了整整十年，在這期間，美國(guó)保持著頭號(hào)世界強(qiáng)國(guó)的地位，美元是那時(shí)唯一可自由兌換的貨幣，在國(guó)際上的地位如日中天，世界貨幣開始進(jìn)入美元世紀(jì)。
軍事以及經(jīng)濟(jì)擴(kuò)張，導(dǎo)致美元霸權(quán)地位由盛轉(zhuǎn)衰
從20世紀(jì)60年代開始，在歷時(shí)10多年的越南戰(zhàn)爭(zhēng)中，美國(guó)投入了至少二千五百億美元的軍費(fèi)開支和50萬軍隊(duì)。在這被稱為混亂的十年中，年輕人被一撥撥的送去前線參戰(zhàn)，華爾街的銀行家們?cè)诜磸?fù)計(jì)算，借給政府打仗的錢能回收多少，而后來，為了應(yīng)付巨額的海外軍費(fèi)開支，美國(guó)政府開始巨額向各個(gè)國(guó)家借款。
丁一凡：“美國(guó)卷入戰(zhàn)爭(zhēng)，然后美國(guó)的開支，尤其是這種戰(zhàn)爭(zhēng)式的開支，沒有什么收益的開支，越來越大的情況下，美國(guó)就借別人的錢來做這些事。”
向松祚：“越南戰(zhàn)爭(zhēng)，美元貨幣非常的擴(kuò)張，貨幣政策極度的擴(kuò)張濫發(fā)貨幣，濫發(fā)貨幣使得歐洲積累了大量的美元鈔票?！?/p>
大量的國(guó)外借貸，使得美國(guó)從戰(zhàn)后最富足的債權(quán)國(guó)，變成了最大的債務(wù)國(guó)，當(dāng)時(shí)財(cái)政赤字累計(jì)高達(dá)1500億美元。隨著美國(guó)債務(wù)越來越大，借錢給美國(guó)的西歐國(guó)家開始惴惴不安，他們希望把借給美國(guó)的美元換成更保險(xiǎn)一些的黃金。
吳念魯：“戴高樂覺得，美元貶值了，我不愿意保留這么多美元，我要給你換黃金，因此戴高樂幾次向美國(guó)發(fā)起挑戰(zhàn)?！?/p>
向松祚：“我們知道當(dāng)年的法國(guó)的總統(tǒng)戴高樂是非常強(qiáng)硬的，威脅說，我們用軍艦，我們要運(yùn)一堆鈔票到你美國(guó)來，運(yùn)到紐約去，把美元貨幣換成黃金?！?/p>
一開始，對(duì)于戴高樂的威脅，美國(guó)總統(tǒng)尼克松并沒有感到緊張，但是很快，西歐國(guó)家集體開始了兌換行動(dòng)，尼克松總統(tǒng)坐不住了。
中國(guó)社會(huì)科學(xué)院、世界經(jīng)濟(jì)與政治研究所張明：“尼克松突然很驚訝的發(fā)現(xiàn)，現(xiàn)在我們的黃金儲(chǔ)量已經(jīng)不能滿足其他國(guó)家兌換的要求了。”
吳念魯：“美國(guó)的黃金大量的外流，本來美國(guó)的黃金當(dāng)時(shí)占整個(gè)的世界，我估計(jì)大概是70%，后來越來越少，越來越少，少到后來以后他就不足以來支持他的籌碼了?！?/p>
1971年，美國(guó)總統(tǒng)尼克松不得不正視已經(jīng)到來的危機(jī)，他作出了一個(gè)重大決定。
丁一凡：“美國(guó)總統(tǒng)尼克松就決定，切斷美元與黃金的這種聯(lián)系，也就是說美國(guó)不再承諾把所有美元都可以按一盎司黃金等于35美元的價(jià)格來?yè)Q成黃金，先是終止了兌換，背棄了承諾。”
尼克松政府的決定，宣告了布雷頓森林體系的崩潰，也把美元推上加速衰退的道路。
吳念魯：“我記得是71年12月份，第一次貶值，從一盎司黃金是30個(gè)美元貶到38個(gè)美元，后來到73年底，73年2月份又貶一次，就從38個(gè)美元一盎司黃金貶到42.22元?！?/p>
丁一凡：“當(dāng)時(shí)控制不住，就大幅度的那種，人家拼命的拋售美元所以使它的貶值，很快幾次大的貶值，連續(xù)幾年?！?/p>
對(duì)于如何控制局面，尼克松政府手無足策。
張明：“那次給美國(guó)帶來的影響就是美國(guó)經(jīng)濟(jì)陷入了滯脹，整個(gè)1970年代和1980年代初可以說是美國(guó)失去了10年，當(dāng)時(shí)一方面就說美國(guó)他本身的經(jīng)濟(jì)，經(jīng)濟(jì)周期還是走下坡路，經(jīng)濟(jì)開始停滯，另外一方面，隨著其他國(guó)家對(duì)美元不信任，拋棄了美元出現(xiàn)了美元危機(jī)，那么就導(dǎo)致全球的能源和大宗商品的價(jià)格上升，所以說經(jīng)濟(jì)就出現(xiàn)了低增長(zhǎng)高通脹的這樣一種惡性的組合。”
這種局面長(zhǎng)時(shí)間困擾著美國(guó)政府，民眾也沒有想到，幾年前他們?cè)鵀橹湴恋牡拿涝?，突然就演變成了美元?zāi)，并隨之發(fā)生了持續(xù)數(shù)年的經(jīng)濟(jì)危機(jī)和通貨膨脹。
丁一凡：“所有的物價(jià)，每天每天你覺得都在漲，都是漲，他是10%幾，20%這么漲，但是10%、20%的漲，基本上隔個(gè)兩三年，你如果不調(diào)整工資的話，那老百姓就受不了了，所以就是一種惡性循環(huán)，就他老有不停的群眾示威游行?！?/p>
1974年，大大小小的經(jīng)濟(jì)危機(jī)發(fā)生了10多次，到20世紀(jì)70年代末期，美國(guó)在世界經(jīng)濟(jì)中的比重下滑到不足10%，國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力持續(xù)下滑。大量的企業(yè)倒閉，失業(yè)人數(shù)激增了1500萬，民眾們?nèi)氩环蟪?，不得不往襯衫里塞一些報(bào)紙來抵御風(fēng)寒。
肯尼斯·蘭德爾：“私人建筑物實(shí)際上停止了，磨坊和工廠也停業(yè)了，鐵路了停滯了，數(shù)以百萬計(jì)的美國(guó)人失業(yè)了。”
丹尼爾·葉爾金：“大農(nóng)場(chǎng)主停止向市場(chǎng)輸送牛肉，農(nóng)民開始將他們的雞淹死?！?/p>
20世紀(jì)70世年代，美元的貶值，帶來了美國(guó)經(jīng)濟(jì)風(fēng)雨飄搖的十年，也是美國(guó)國(guó)際地位持續(xù)下滑的十年，世界各國(guó)也未能避免由此帶來的沖擊波，數(shù)年間，美洲和歐洲國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展處于停滯狀態(tài)，并不得不為通脹帶來的高物價(jià)買單。
張明：“戴高樂將軍在執(zhí)政的時(shí)候，他當(dāng)時(shí)就屢次對(duì)美元的霸權(quán)表示批評(píng)，就說你美國(guó)的財(cái)政赤字你建立在我們其他國(guó)家血汗的基礎(chǔ)上，后來馬上美國(guó)就有一位高官，好像是當(dāng)時(shí)的副國(guó)務(wù)卿就站出來說，他說我們承認(rèn)，美元是我們的貨幣，但是與美元貶值相關(guān)的問題是你們的問題，也就說他覺得自己站在一種道德的優(yōu)勢(shì)上?！?/p>
向松祚：“實(shí)際上當(dāng)時(shí)歐洲政治家為什么有這個(gè)強(qiáng)烈的愿望要公開反對(duì)美元，正是因?yàn)樗麄兛吹搅嗣涝詸?quán)貨幣這個(gè)一股獨(dú)大的貨幣，對(duì)整個(gè)世界貨幣體系它是不穩(wěn)定的，你必須要約束你的貨幣發(fā)行，少搞一點(diǎn)財(cái)政赤字，當(dāng)然美國(guó)人不愿意這么干?！?/p>
美元霸權(quán)地位重振，貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)從未停止
1974年的秋天，危機(jī)中的美國(guó)經(jīng)濟(jì)搖搖欲墜，數(shù)以百萬計(jì)的失業(yè)者，在寒風(fēng)中排隊(duì)領(lǐng)取救助的面包，他們的國(guó)務(wù)卿基辛格，此時(shí)正在沙特出訪，尋找重振美國(guó)的機(jī)會(huì)，基辛格和沙特王子的那次會(huì)談，后來被證明是挽救了當(dāng)時(shí)岌岌可危的美元霸權(quán)。
張明：“當(dāng)時(shí)美元面臨很大的貶值的壓力時(shí)，美國(guó)和沙特達(dá)成了這樣一個(gè)交易，就說沙特當(dāng)時(shí)是世界最大的產(chǎn)油國(guó)，沙特和其他的同盟國(guó)一些同意，將美元作為唯一的一種石油交易的計(jì)價(jià)貨幣，從而能夠提升美元的地位，美國(guó)承諾什么呢？美國(guó)承諾對(duì)這些國(guó)家提供安全保護(hù)?！?/p>
丁一凡：“石油是全球期貨市場(chǎng)上交易量最大的一種商品，所以，而這個(gè)最大的商品只用美元交易，所以決定各個(gè)國(guó)家，要進(jìn)口這個(gè)東西，你就要儲(chǔ)備美元，因?yàn)槟阒挥杏忻涝悴拍苜?gòu)買這個(gè)東西，所以因此，美元的需求量一下子就變得非常非常大，然后這樣就某種程度上奠定了美元的霸權(quán)地位?！?/p>
基辛格的策略，解了美國(guó)的燃眉之急，但是美元真正重新走上強(qiáng)盛之路，卻是在十幾年后的20世紀(jì)90年代。
張明：“支撐美元重新走強(qiáng)的根本是美國(guó)的勞動(dòng)生產(chǎn)率在1990年代有一個(gè)突飛猛進(jìn)的上升，那么這主要?dú)w功于我們IT技術(shù)的繁榮?！?/p>
1990年以來，美國(guó)的IT產(chǎn)業(yè)得以迅猛發(fā)展，技術(shù)力量遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過當(dāng)時(shí)的歐洲和日本，勞動(dòng)生產(chǎn)率也進(jìn)入了突飛猛進(jìn)的上升期。
張明：“在那個(gè)階段，克林頓政府在若干屆美國(guó)政府里面算一個(gè)異類，他當(dāng)時(shí)，他也控制美國(guó)政府的財(cái)政赤字，所以在，比如說在1997年在1998 年間，美國(guó)破天荒的實(shí)現(xiàn)一年的財(cái)政贏余，因?yàn)樨?cái)政赤字的縮小也是推動(dòng)美元走強(qiáng)的一個(gè)重要因素，所以說這幾方面的因素，共同促成了美元在1990年代中后期甚至在2000年這個(gè)年代一個(gè)前半期的一個(gè)走強(qiáng)。”
1991至2001年的十年間，美國(guó)進(jìn)入了歷史上最長(zhǎng)的經(jīng)濟(jì)擴(kuò)張期，年均增長(zhǎng)率為3.4%，遠(yuǎn)高于日本的1.1%和歐盟的2.0%，通脹率降低至3%以下，實(shí)現(xiàn)了低通脹下的穩(wěn)定增長(zhǎng)。1991年起，美國(guó)重新奪回世界商品第一大出口國(guó)的交椅，到2001年，美國(guó)gdp占世界的比重增加至 32.5%，重新回到全球經(jīng)濟(jì)強(qiáng)國(guó)的霸主地位。
向松祚：“整個(gè)國(guó)力最強(qiáng)盛的時(shí)候，所以美元又成為了全球最重要的貨幣，從它的崛起到它的衰落，就說明了一個(gè)道理，就是一個(gè)國(guó)家的綜合國(guó)力起來以后，它的貨幣一定會(huì)是一個(gè)偉大的貨幣?！?/p>
不過，美元的這把頭號(hào)交椅做的并不安穩(wěn)，隨著美國(guó)經(jīng)濟(jì)的重新走強(qiáng)，歐盟各國(guó)的經(jīng)濟(jì)也得到了迅猛發(fā)展，歐元從無到有，迅速成長(zhǎng)起來，在1999年啟動(dòng)數(shù)日，兌美元匯率就上升至1歐元合1.18元的高位，到2004年，創(chuàng)下1歐元合1.36美元的新高，2006年，歐元兌美元(1.3395,-0.0089,-0.66%)匯率穩(wěn)中有升，在國(guó)際舞臺(tái)上迅速占據(jù)了第二大貨幣的地位，成為美元最強(qiáng)有力的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。
吳念魯：“歐盟你看三億多人口，它的貿(mào)易它的經(jīng)濟(jì)各方面那完全和美國(guó)可以平起平坐?！?/p>
向松祚：“美國(guó)的政治家，美國(guó)的學(xué)者有很大一部分他們是不愿意歐元誕生的?！?/p>
張明：“他是真正意識(shí)到歐元是一種威脅，是一種他從來沒有感受到過的威脅?！?/p>
如果說20世紀(jì)30年代，羅斯?？偨y(tǒng)更多是把美元霸權(quán)看作了一個(gè)經(jīng)濟(jì)強(qiáng)國(guó)的符號(hào)，那么顯然，經(jīng)過幾十年的沉浮，一個(gè)霸權(quán)貨幣所能帶來的好處，已經(jīng)被此時(shí)美國(guó)的政治家們了然于胸。
張明：“貨幣可以說是一個(gè)經(jīng)濟(jì)體的血液，那么就是說各個(gè)國(guó)家的貨幣能夠在全球貨幣的體系中居于一種什么地位？那么就與這個(gè)國(guó)家經(jīng)濟(jì)實(shí)力的漲落有關(guān)系，而且他反過來也能夠推動(dòng)這個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，所以在不同的時(shí)期，我們可以看到各國(guó)都在爭(zhēng)奪國(guó)際貨幣體系的主導(dǎo)權(quán)，這又形成了一個(gè)貨幣領(lǐng)域的政治，當(dāng)然當(dāng)這種貨幣的爭(zhēng)斗是以一種更加劇烈的方式爆發(fā)出來的時(shí)候，那么這就是以戰(zhàn)爭(zhēng)的形式來爆發(fā)出來?！?/p>
對(duì)于歐元異軍突起的這個(gè)對(duì)手，美國(guó)的重視程度一開始就被提高到了戰(zhàn)略高度。
丁一凡：“為什么美國(guó)會(huì)在2003年突然開始打伊拉克，就是當(dāng)時(shí)薩達(dá)姆宣布，他當(dāng)時(shí)就馬上要把伊拉克的石油計(jì)價(jià)貨幣轉(zhuǎn)換成歐元，所以說當(dāng)時(shí)說美國(guó)出兵伊拉克可能有這個(gè)原因關(guān)系，那么后來隨著伊朗宣布把他的石油的交易貨幣改為歐元之后，我們看到美國(guó)對(duì)伊朗的態(tài)度也明顯的趨于強(qiáng)硬?！?/p>
美國(guó)絲毫不掩飾維護(hù)美元霸權(quán)地位的意圖，圍繞貨幣地位的明爭(zhēng)暗斗，也從未停止過。
張明：“當(dāng)時(shí)在2001年至2003年這個(gè)階段，歐元是對(duì)美元是不斷的升值，所以說到了2003年美國(guó)覺得有必要敲打敲打歐元，所以當(dāng)時(shí)就利用科索沃沖突爆發(fā)之后，那么就把歐洲的局勢(shì)給攪亂了，特別是中東的局勢(shì)，那么影響了當(dāng)時(shí)歐元區(qū)進(jìn)一步東擴(kuò)的步伐，那次戰(zhàn)爭(zhēng)爆發(fā)之后，那么歐元兌美元的匯率就開始走下坡路了?！?/p>
美元再次衰敗，美元霸權(quán)如何演變？國(guó)際貨幣格局走向何方？
盡管200年發(fā)生的次貸危機(jī)，最終將美國(guó)帶進(jìn)了經(jīng)濟(jì)危機(jī)的泥潭，但是史學(xué)家們還是相信，美國(guó)的衰退實(shí)際上從2001年就開始了，20世紀(jì)90年代以來，美國(guó)經(jīng)濟(jì)得以迅猛發(fā)展，但是持續(xù)的繁榮也留下了后遺癥，表現(xiàn)在企業(yè)投資過度，股市、樓市泡沫，戰(zhàn)事頻繁，債務(wù)膨脹等方面，這些都為美國(guó)后來的衰退埋下了伏筆。
丁一凡：“因?yàn)槊绹?guó)從上世紀(jì)90年代后期曾經(jīng)造過兩個(gè)大的泡沫，一個(gè)就是所謂信息技術(shù)的泡沫，當(dāng)時(shí)信息技術(shù)帶動(dòng)下，整個(gè)造成了一個(gè)很大的技術(shù)泡沫，然后這個(gè)技術(shù)泡沫在2000年、2001年破滅了，然后隨之而取代的是房地產(chǎn)泡沫，然后房地產(chǎn)泡沫在2007年破滅了之后，就給這些外國(guó)投資者造成了很大的損失，人們對(duì)美國(guó)資產(chǎn)對(duì)美國(guó)投資的信心就不太足了?！?/p>
從2001年以來，美國(guó)有兩年失去了世界第一出口大國(guó)和第一對(duì)外投資大國(guó)的桂冠，并且從最大權(quán)國(guó)變成了最大債務(wù)國(guó)。
丁一凡：“這一次，有跟越戰(zhàn)非常相近的背景，就是說支撐美國(guó)政府來對(duì)付這些自己債務(wù)的一些能力沒有，而沒有最主要的原因是因?yàn)閼?zhàn)爭(zhēng)花了很多很多錢，而2003年美國(guó)發(fā)動(dòng)了反恐戰(zhàn)爭(zhēng)以來，這個(gè)可以說開支無度?！?/p>
幾年來，美國(guó)用于反恐戰(zhàn)爭(zhēng)的軍費(fèi)開支，已經(jīng)超過了5萬億美元，籌集這筆巨額開支，美國(guó)人采用的仍然是向各國(guó)借貸的辦法。
丁一凡：“這5萬億的開支對(duì)他來說非常非常大的一個(gè)東西，這么大的債務(wù)上哪去彌補(bǔ)錢，你看美國(guó)這次，美國(guó)政府為了救市討論了半天，弄個(gè)8千億美元的計(jì)劃都拿不出來，他都不知道從哪去再借這么多錢去?！?/p>
2008年，一場(chǎng)最終危機(jī)全球的金融海嘯到來的時(shí)候，美國(guó)的私人債務(wù)、公司債務(wù)、國(guó)家債務(wù)加在一起，已經(jīng)超過了50萬億美元，這個(gè)數(shù)字幾乎等于全球的生產(chǎn)總值，換句話說，全世界的人一起掙錢為美國(guó)人還債，才能改變目前美國(guó)巨額財(cái)政赤字的情況，今年3月，美聯(lián)儲(chǔ)主席伯南克試圖力挽狂瀾，拋出了 3000億美元購(gòu)買國(guó)債的救市政策，但是此舉對(duì)于重振美國(guó)經(jīng)濟(jì)的作用，并沒有被廣泛看好。
丁一凡：“有點(diǎn)飲鴆止渴的意思，增加流動(dòng)性就好比喝酒，流動(dòng)性和液體是一個(gè)詞，在英語里面，可能喝第一次他有些興奮感，有個(gè)刺激感，但是你這個(gè)酒喝得越多，它的效果越少，他的刺激感越少，等到你喝醉了，你就精神憂郁了，然后經(jīng)濟(jì)大蕭條，所以是一個(gè)詞?！?/p>
到目前，美國(guó)在世界經(jīng)濟(jì)中的比重從二戰(zhàn)后的一半以上降至不足三分之一，對(duì)外貿(mào)易在世界貿(mào)易中的比重從60%以上降至16%。美元的霸權(quán)的地位屢遭質(zhì)疑。在經(jīng)歷了從強(qiáng)大到衰退，再?gòu)?qiáng)大的一個(gè)輪回之后，美元霸權(quán)的局面將會(huì)如何演變呢？
丁一凡：“他肯定會(huì)引起當(dāng)年的問題，惡性通貨膨脹的問題?！?/p>
記者：“你是指越戰(zhàn)的時(shí)候？”
丁一凡：“對(duì)，就70年代的事情，這個(gè)東西，就可能我覺得某種程度上，70年代的陰影又會(huì)重來了。”
張明：“我覺得應(yīng)該是一個(gè)衰落的開始，特別是當(dāng)美聯(lián)儲(chǔ)開始直接購(gòu)買美國(guó)國(guó)債以后，那么就更是引發(fā)了全球范圍內(nèi)對(duì)中長(zhǎng)期內(nèi)美元大幅貶值的風(fēng)險(xiǎn)很擔(dān)憂，但是我們同樣也看到，他也極大的削弱了美元的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，歐元、英鎊、日元所在國(guó)的實(shí)力，所以說現(xiàn)在來說在這個(gè)國(guó)際貨幣體系，諸多貨幣的選擇中，沒有一個(gè)好的壞的選擇，而是一個(gè)壞與更壞的選擇，這相對(duì)而言，這個(gè)美元可能還比歐元和日元會(huì)更好一些，所以說這就決定了美元的衰落將是一個(gè)長(zhǎng)期漸進(jìn)緩慢的過程?！?/p>
歷史輪回的驚人巧合出現(xiàn)在了2009年3月，當(dāng)年凱恩斯反對(duì)美元成為國(guó)際貨幣，提出了設(shè)立超主權(quán)貨幣的建議，這個(gè)建議在80年后得到重新重視，中國(guó)人民銀行行長(zhǎng)周小川在央行網(wǎng)站連發(fā)三篇文章，詮釋凱恩斯理論，提議遭到了美國(guó)總統(tǒng)奧巴馬的強(qiáng)烈反對(duì)，但是卻得到了來自歐盟，金磚四國(guó)，以及國(guó)際貨幣基金組織的認(rèn)可。
張明：“未來就只有兩個(gè)選擇，第一是由區(qū)域貨幣來充當(dāng)全球貨幣，那么這種構(gòu)想下就主要是貨幣區(qū)，就是說歐元會(huì)繼續(xù)做大，亞元區(qū)會(huì)呼之欲出，那么這兩個(gè)貨幣區(qū)的成長(zhǎng)都會(huì)擠占美元區(qū)的空間，所以說未來到發(fā)展到一定階段的時(shí)候，就會(huì)是一個(gè)三足鼎立的局面，美元、歐元、亞元三足鼎立，那么再往后發(fā)展，就可能不排除有一種全球性的貨幣誕生?！?/p>
吳念魯：“歷史的必然，當(dāng)然這個(gè)東西要斗爭(zhēng)，而且這個(gè)斗爭(zhēng)當(dāng)中也可能是有妥協(xié)，總的趨勢(shì)我覺得美國(guó)不可能永遠(yuǎn)作為世界貨幣霸權(quán)地位，那么遲早這個(gè)要被所謂我們叫多元化貨幣所取代，或者非主權(quán)國(guó)的貨幣所取代?！眃dhw.cn
半小時(shí)觀察：告訴你真正的貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)
自打有了大規(guī)模的跨洋貿(mào)易，有了全球經(jīng)濟(jì)這個(gè)概念開始，對(duì)世界貨幣的爭(zhēng)奪就沒有停止過，從黃金白銀到英鎊再到美元，貨幣這只隱藏在身后的手一直在改寫著世界，而與此同時(shí)，它本身也成為記錄歷史的一個(gè)另類符號(hào)。就拿美元的命運(yùn)來說，它可謂成也戰(zhàn)爭(zhēng)，敗也戰(zhàn)爭(zhēng)，這里的戰(zhàn)爭(zhēng)不只是槍林彈雨的戰(zhàn)場(chǎng)，還包括大大小小無數(shù)看得見看不見的商戰(zhàn)、貿(mào)易戰(zhàn)、金融戰(zhàn)甚至還有延續(xù)了幾十年的冷戰(zhàn)。在這些戰(zhàn)爭(zhēng)中，美國(guó)經(jīng)濟(jì)政治和軍事地位幾經(jīng)起伏，美元也走過了幾番風(fēng)雨。
是世界選擇了美元，還是少數(shù)幾個(gè)人書寫了美元的劇本？看看美元背后的推手，顯然這個(gè)貨幣的盛衰不是在密室里商量構(gòu)思出來的。如果用陰謀論的眼光看待美元的命運(yùn)玄機(jī)，那只是捏造而不是創(chuàng)造，我們也就無法正確解讀貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)的真實(shí)意義，無從為未來世界建立一個(gè)公平公正包容有序的國(guó)際金融新秩序。
現(xiàn)在越來越多的人在談?wù)摻⒁环N超主權(quán)的國(guó)際儲(chǔ)備貨幣，這一方面是因?yàn)槊绹?guó)經(jīng)濟(jì)地位的下降，但更重要的力量來自經(jīng)濟(jì)全球化的推動(dòng)。當(dāng)經(jīng)濟(jì)版圖從一家獨(dú)大走向群雄逐鹿，當(dāng)國(guó)際貿(mào)易串聯(lián)起全球大市場(chǎng)，當(dāng)國(guó)際資本僅僅點(diǎn)擊一下鼠標(biāo)就可以跨越國(guó)境的時(shí)候，世界需要一種更可靠更安全更公正，不為哪個(gè)國(guó)家所左右的信用保證。雖然，眼下誰也無法預(yù)估這樣的貨幣究竟會(huì)在哪一天誕生，它到底會(huì)叫什么名字，但只要世界經(jīng)濟(jì)仍然朝著全球化的方面邁進(jìn)，它總會(huì)有取代美元的時(shí)候。時(shí)勢(shì)造英雄，時(shí)勢(shì)也會(huì)造就一個(gè)新的世界貨幣。
第三
貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)之美元如何阻擊日元國(guó)際化
日本作為僅次于美國(guó)世界第二大經(jīng)濟(jì)體，也曾努力讓日元走向世界，然而，日元在國(guó)際化的道路上卻充滿了坎坷，直到今天也沒有成為占主導(dǎo)地位的世界儲(chǔ)備貨幣。今日中國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，和曾經(jīng)的日本有著驚人的相似，都是以制造業(yè)起步，靠著貿(mào)易順差積累下巨額外匯儲(chǔ)備。那么，日元國(guó)際化的挫折，究竟能給中國(guó)帶來什么樣的啟示呢？
世界出現(xiàn)美元、日元、西德馬克“三極通貨體制”發(fā)展趨勢(shì)
第二次世界大戰(zhàn)結(jié)束時(shí)，日本作為戰(zhàn)敗國(guó)經(jīng)濟(jì)已經(jīng)是處于奄奄一息的狀態(tài)，盟軍最高司令部為戰(zhàn)后日本制定的經(jīng)濟(jì)政策造成的惡性通貨膨脹徹底摧毀了日本的經(jīng)濟(jì)。轉(zhuǎn)機(jī)來自于1948年10月，美國(guó)國(guó)家安全委員會(huì)通過了第13—2號(hào)法案，決定幫助日本加快其經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的腳步，2個(gè)月后，一名來自芝加哥的銀行家約瑟夫·道奇來到日本，幫助日本建立一種強(qiáng)有力的貨幣政策體系，道奇在使不斷下挫的日元兌美元的匯率穩(wěn)定下來之后，通過布雷頓森林體系將日元的價(jià)值與黃金掛鉤，進(jìn)一步將匯率穩(wěn)定在360日元兌換1美元，同時(shí)，他還幫助日本政府實(shí)現(xiàn)了預(yù)算平衡。
日本經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定之后，爆發(fā)于1951年的朝鮮戰(zhàn)爭(zhēng)，給日本經(jīng)濟(jì)的迅速崛起帶來了機(jī)會(huì)，1950年到1960年，僅美國(guó)累計(jì)向日本訂貨就高達(dá)600億美元，這些訂單也迅速刺激日本經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇。
國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心世界發(fā)展研究所副所長(zhǎng)丁一凡：“美國(guó)制造的一些需求給日本，所以日本很快就借著這些東西發(fā)展起來?！?/p>
1955年之后的18年里，日本經(jīng)濟(jì)保持了年均10%以上的高速發(fā)展，索尼、日立、東芝等一大批電子企業(yè)從模仿到創(chuàng)新，把產(chǎn)品行銷到全球各個(gè)市場(chǎng)，在美國(guó)的扶持下，1985年，日本GDP超過1.3萬億美元，相當(dāng)于美國(guó)GDP的三分之一，出口總額42萬億日元左右，其中對(duì)美國(guó)出口額為568億美元，貿(mào)易順差高達(dá)312億美元，同年，日本外匯儲(chǔ)備也達(dá)到279億美元。
日本一橋大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)博士、上海財(cái)經(jīng)大學(xué)現(xiàn)代金融研究中心主任丁建平：“它積累了大量的美元資產(chǎn)怎么處理，當(dāng)時(shí)候日本就希望購(gòu)買一些美國(guó)的一些資產(chǎn)，而且美國(guó)資產(chǎn)在貶值，它也很擔(dān)心?！?/p>
就在日本經(jīng)濟(jì)崛起的同時(shí)，美元已經(jīng)占據(jù)了全球貨幣的霸權(quán)地位，然而這個(gè)霸主卻給日本經(jīng)濟(jì)帶來多次的傷害，美國(guó)利用霸權(quán)地位增發(fā)貨幣，把自己的戰(zhàn)爭(zhēng)開支以及經(jīng)濟(jì)危機(jī)的成本向全球攤派，不僅造成日本巨額外匯儲(chǔ)備大幅縮水，同時(shí)更打擊了日本企業(yè)。根據(jù)統(tǒng)計(jì)，1960、1968、1971、1973年四次美元危機(jī)，僅后兩次就分別貶值7.89%和10%。
交通銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家連平：“這種困難使得它會(huì)去考慮我這個(gè)貨幣，如果說是能夠國(guó)際化的話，那么這些匯率的風(fēng)險(xiǎn)可以基本上加以鎖定?！?/p>
放眼全球，美元已經(jīng)實(shí)現(xiàn)貨幣霸權(quán)，同樣是出口大國(guó)的西德已經(jīng)開始貨幣國(guó)際化的進(jìn)程，最高時(shí)西德馬克占國(guó)際總儲(chǔ)備貨幣18%的比例，成為繼美元之外的主要貨幣。1978年12月，日本大藏省提出了“正視日元國(guó)際化，使日元和西德馬克一起發(fā)揮國(guó)際通貨部分補(bǔ)充機(jī)能”的方針，1985年，日本貿(mào)易總額高達(dá) 3052億美元，日元不斷升值，各國(guó)外匯儲(chǔ)備總額中日元所占比重也達(dá)到8%，在這些有利條件下，日本外匯審議局于1985年發(fā)表了《關(guān)于日元的國(guó)際化》等一系列官方文件或協(xié)議，正式推進(jìn)日元的國(guó)際化進(jìn)程，挑戰(zhàn)美元霸權(quán)。
丁建平：“國(guó)際化最大的好處就是把風(fēng)險(xiǎn)給人家，安全給自己，因?yàn)槠髽I(yè)都用自己的貨幣，它不存在風(fēng)險(xiǎn)了，沒有兌換了，然后兌換風(fēng)險(xiǎn)都給人家，兌換多，風(fēng)險(xiǎn)多?！?/p>
前景雖然如此美好，但日元國(guó)際化還面臨一個(gè)重大困難，日本是當(dāng)時(shí)全球最大的貿(mào)易順差國(guó)，每天大把收進(jìn)美元，把日元花出去的機(jī)會(huì)并不多。
為了破解這一難題，日本利用資金雄厚的優(yōu)勢(shì)，開始向包括中國(guó)在內(nèi)的亞洲國(guó)家大量貸款日元，1972—1982年，日本對(duì)東盟五國(guó)的直接投資總計(jì)為 101.66億美元，1960—1978年，日本向東南亞提供政府開發(fā)援助總額為35億美元，而在中國(guó)，北京地鐵一號(hào)線、北京首都機(jī)場(chǎng)、武漢長(zhǎng)江二橋等項(xiàng)目建設(shè)中都使用了日元貸款，靠著這些貸款和援助，日元在亞洲國(guó)家實(shí)現(xiàn)了一定程度的國(guó)際化。
連平：“一個(gè)就是要擴(kuò)大日元在國(guó)際交易當(dāng)中的比例，這個(gè)國(guó)際交易包括很多方面，包括就是像貿(mào)易支付結(jié)算，包括金融交易當(dāng)中，這些比例要得到大幅度的提升，第二就是要使日元能夠成為東亞的核心貨幣。”
1990年，在日本出、進(jìn)口額中，按日元結(jié)算的比重各為37.5%和14.5%，分別比1980年提高了8.1和12.1個(gè)百分點(diǎn)；在世界各國(guó)的外匯儲(chǔ)備中，日元的比重為8.0%，雖然仍大大低于美國(guó)的50.6%，也低于德國(guó)馬克的16.8%，但卻超過了英鎊3.0%的1倍以上。1989年4月，在全世界外匯交易中，日元的比重為13.5%，與德國(guó)馬克持平，僅次于美國(guó)的45.0%，高于英鎊的7.5%和瑞士法郎的5.0%。由于在日元國(guó)際地位上升的過程中美元的國(guó)際地位相對(duì)下降，所以，世界就出現(xiàn)了美元、日元和西德馬克“三極通貨體制”開始發(fā)展的趨勢(shì)。
90年代后，日元國(guó)際化出現(xiàn)停滯和倒退局面
1985年前后，做為全球第二大經(jīng)濟(jì)體，日本進(jìn)行日元國(guó)際化時(shí)，也引發(fā)了美國(guó)的不安，日美貿(mào)易摩擦逐年加劇，美國(guó)制造業(yè)在日本的出口攻勢(shì)下節(jié)節(jié)敗退，日本對(duì)美國(guó)的貿(mào)易順差逐年增加，1987年超過500億美元。而與此同時(shí)，美國(guó)經(jīng)濟(jì)卻在巨大壓力下運(yùn)行，1984年貿(mào)易逆差達(dá)到1090億美元，財(cái)政赤字也在1984年達(dá)到近1000億美元。最終，當(dāng)日本的出口開始威脅到美國(guó)引以為豪的高技術(shù)產(chǎn)業(yè)時(shí)，美國(guó)終于忍無可忍。
國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心世界發(fā)展研究所副所長(zhǎng)丁一凡：“大有氣吞美國(guó)之勢(shì)，然后美國(guó)的輿論都在喊日本狼來了?！?/p>
1983年10月，美元對(duì)日元開始初次交鋒，美國(guó)財(cái)政部部長(zhǎng)唐納德·里甘致函日本大藏省大臣竹下登時(shí)指出：“由于日元低估，以及日本對(duì)美國(guó)貿(mào)易順差的不斷擴(kuò)大，在美國(guó)國(guó)內(nèi)形成了強(qiáng)大的批判浪潮和保護(hù)主義的巨大壓力，如果希望美國(guó)政府盡力防止那些試圖把日本的產(chǎn)品和服務(wù)趕出美國(guó)市場(chǎng)的行動(dòng)的話，那么，日本有必要在金融市場(chǎng)的開放，和日元的國(guó)際化上采取強(qiáng)有力的大膽的步驟”。但是日本方面卻認(rèn)為，日元貶值、美元升值問題的根本原因并非是日方的“人為操作”，而是美國(guó)的高利率政策。1983年11月，日本首相中曾根就曾對(duì)來訪的里根總統(tǒng)說，“美元因?yàn)槭澜缃?jīng)濟(jì)形勢(shì)不穩(wěn)定的影響而變的非常強(qiáng)盛，希望美國(guó)方面在降低利率上多做努力”，這種禮貌語言下的交鋒，也表明日本并不愿看到日元升值。
日本一橋大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)博士、上海財(cái)經(jīng)大學(xué)現(xiàn)代金融研究中心主任丁建平：“當(dāng)時(shí)美國(guó)它就說，我就貶，讓你日元升，美國(guó)的資產(chǎn)就不斷的在貶值?！?/p>
1985年9月，應(yīng)里根政府財(cái)政部長(zhǎng)詹姆斯·貝克的邀請(qǐng)，美國(guó)、日本、聯(lián)邦德國(guó)、法國(guó)、英國(guó)五國(guó)財(cái)政部長(zhǎng)及五國(guó)中央銀行行長(zhǎng)在紐約廣場(chǎng)飯店舉行會(huì)議，會(huì)議達(dá)成了五國(guó)政府聯(lián)合干預(yù)外匯市場(chǎng)，使美元對(duì)其它主要貨幣的匯率有秩序下調(diào)的決議，這就是著名的“廣場(chǎng)協(xié)議”。
這場(chǎng)逼迫日元升值的協(xié)議，順利的讓美國(guó)人都想不到。前美聯(lián)儲(chǔ)主席保羅·沃克回憶說：最令人吃驚的是當(dāng)時(shí)日本的大藏大臣竹下登，主動(dòng)提出允許日元升值 10%以上，這大大出乎我們的預(yù)料，甚至竹下登在表示愿意協(xié)助美元貶值時(shí)，還大度的說：“貶值20%，沒問題”。那么，是什么原因，讓日本做出如此大的讓步呢，前日本銀行行長(zhǎng)天豐雄后來解釋說，“日本政府對(duì)當(dāng)時(shí)美國(guó)日益上升的保護(hù)主義感到驚慌，準(zhǔn)備接受一次日元的大幅度升值，以緩解對(duì)美貿(mào)易關(guān)系。”
廣場(chǎng)協(xié)議后，日元拉開了不斷升值的序幕，1985年2月至1988年11月，日元兌美元升值111%；1990年4月至1995年4月，升值89%；1998年8月至1999年12月，升值41%。
交通銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家連平：“日本經(jīng)濟(jì)的規(guī)模已經(jīng)快要接近美國(guó)經(jīng)濟(jì)的規(guī)模了，因?yàn)樗鼌R率大幅度升值，按照日元匯率折算成美元的話，它大概占到美國(guó)經(jīng)濟(jì)的四分之三，而在這個(gè)之前，86年的時(shí)候它還不到50%，那么對(duì)日本來講也有一種鼓舞的作用?！?/p>
日元對(duì)美元的大幅度升值，雖然消弱了出口企業(yè)的價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)力，但日元能夠兌換更多的美元，也讓日本的財(cái)富大幅增長(zhǎng)，于是，日本拉開了對(duì)美國(guó)資產(chǎn)的收購(gòu)潮，索尼公司以34億美元的價(jià)格購(gòu)買了美國(guó)文化的象征之一——哥倫比亞影片公司。三菱公司以14億美元購(gòu)買了更重要的美國(guó)國(guó)家象征——洛克菲勒中心。到八十年代末，全美國(guó)10%的不動(dòng)產(chǎn)已成日本人的囊中之物。
連平：“日本出口的支付結(jié)算它占的比重達(dá)到了42.8%，從原來不到1%一下子達(dá)到了42.8%，在這個(gè)各國(guó)官方儲(chǔ)備中間比重達(dá)到了8%，這是90年的數(shù)字?！?/p>
日元升值也帶來國(guó)內(nèi)房?jī)r(jià)和股價(jià)的飆升，1985年，東京的商業(yè)地價(jià)指數(shù)為120.1，到1988年就暴漲到了334.2，在短短的3年間暴漲了近兩倍，其中中央?yún)^(qū)地價(jià)上漲了3倍。1990年，僅東京都的地價(jià)就相當(dāng)于美國(guó)全國(guó)的土地價(jià)格，制造了世界上空前的房地產(chǎn)泡沫。在股市，1985年，日經(jīng)平均股指只有14000點(diǎn)左右，但到1989年12月，已經(jīng)達(dá)到38900點(diǎn)。地產(chǎn)和股市雙重泡沫的壓力下，日本銀行開始不斷降低利率。
丁一凡：“讓它的利率要低于美國(guó)的利率，這樣的話人家就有利益，去買美元去賣日元，這樣日元壓力就小一點(diǎn)?！?/p>
銀行利率不斷下降，雖然降低了國(guó)際熱錢的涌入，但利率下降和日元升值，卻給日本出口企業(yè)帶來成本的上升、競(jìng)爭(zhēng)力下降的困境，廣場(chǎng)協(xié)議后十年中日本汽車工業(yè)出口下降了20%。為了應(yīng)對(duì)這種局面，日本企業(yè)開始紛紛向外轉(zhuǎn)移，1985年海外生產(chǎn)比率僅為3%，1999年就增至14%。經(jīng)濟(jì)危機(jī)開始爆發(fā)。
連平：“因?yàn)檫^度的升值之后，導(dǎo)致全球很多持有日元資產(chǎn)的這些投資者發(fā)現(xiàn)日元這樣大幅度的升值，那未來一定是要貶值的，所以就紛紛開始拋售日元資產(chǎn)，導(dǎo)致日元大幅度的貶值。”
隨后的10年里，日本經(jīng)濟(jì)陷入停滯，被稱為“失去的十年”，1990-1996年，日本破產(chǎn)企業(yè)年均高達(dá)14000家左右。有統(tǒng)計(jì)顯示，日本因股市和房地產(chǎn)暴跌而造成的損失達(dá)6萬億美元。同時(shí)，日本的銀行也損失慘重，不少銀行甚至倒閉，1995年7月，日本大藏省銀行廳公布日本銀行業(yè)不良資產(chǎn)高達(dá)50 萬億日元。而大批日本企業(yè)難以應(yīng)對(duì)資金困局，不得不把以往購(gòu)買的美國(guó)資產(chǎn)廉價(jià)出售。
連平：“從93年一直到現(xiàn)在大概16年間，它的平均經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的速度在1%左右的時(shí)候是負(fù)增長(zhǎng)，有的時(shí)候可能有2%的增長(zhǎng)，但是大致平均下來就是在1%左右，所以經(jīng)濟(jì)比較低迷?！?/p>
90年代以后，由于泡沫經(jīng)濟(jì)崩潰及長(zhǎng)期經(jīng)濟(jì)停滯的影響，在日本經(jīng)濟(jì)國(guó)際化和金融國(guó)際化遭受挫折的情況下，日元國(guó)際化也出現(xiàn)了停滯和倒退的局面。日本學(xué)者吉川元忠在《金融戰(zhàn)敗》一書中悲哀地寫道：“太平盛世中，誰能意識(shí)到戰(zhàn)爭(zhēng)已經(jīng)打響？若是真槍實(shí)彈的戰(zhàn)爭(zhēng)，誰也不會(huì)將自己的利益親手送給敵對(duì)一方，而在人們看不到摸不到的無形戰(zhàn)爭(zhēng)中，往往敗就敗在心甘情愿將自己大好河山拱手送給對(duì)方還渾然不知，這樣的戰(zhàn)敗更慘更痛?！?/p>
日本的選擇導(dǎo)致日元國(guó)際化進(jìn)展遭遇挫折
就在日本經(jīng)濟(jì)停滯不前的時(shí)候，1997年，一場(chǎng)席卷東南亞的經(jīng)濟(jì)危機(jī)再次爆發(fā)，這場(chǎng)危機(jī)中，日本本來有機(jī)會(huì)穩(wěn)定日元的匯率，樹立東南亞國(guó)家對(duì)日元的信心，然而，日本卻選擇了逃避。
日本一橋大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)博士、上海財(cái)經(jīng)大學(xué)現(xiàn)代金融研究中心主任丁建平：“這是日本當(dāng)中扮演了很不好的角色，日本在東南亞資金全抽回，東南亞不穩(wěn)，我抽回資金，抽回資金的時(shí)候日元也貶值，貶得比東南亞還厲害，這次亞洲金融危機(jī)當(dāng)中，東南亞對(duì)日元貶值是群起而攻之的。”
東南亞作為日元全球化最重要的市場(chǎng)，然而日本的表現(xiàn)失去了這些國(guó)家的信任。而東南亞金融危機(jī)后，一部分國(guó)家在外匯制度方面已開始放棄盯住美元隨美元浮動(dòng)的做法，轉(zhuǎn)向了浮動(dòng)匯率制。各國(guó)又都在摸索新的通貨體系，并有可能選擇盯住貨幣籃子，隨一攬子貨幣匯率浮動(dòng)的辦法。在貨幣籃子制度下，由于亞洲各國(guó)貨幣的匯率將隨美元、德國(guó)馬克和日元等主要國(guó)際貨幣的匯率一起浮動(dòng)，從而就為日元發(fā)揮基軸貨幣的機(jī)能創(chuàng)造了條件。
1998年5月，在加拿大舉行的APEC財(cái)政部長(zhǎng)會(huì)議上，前大藏大臣松永在發(fā)言中提出了“采取緊急措施，進(jìn)一步促進(jìn)日元國(guó)際性運(yùn)用”問題；隨后，大藏省又提出了《關(guān)于推進(jìn)日元國(guó)際化的政策措施》。以此為契機(jī)，日元國(guó)際化再次成了日本政府的政策課題。
交通銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家連平：“貨幣國(guó)際化的這些設(shè)想，那么日本很想在抓住，這個(gè)有利的機(jī)會(huì)能夠使得他日元能夠在這樣的一個(gè)歷史時(shí)期迅速的登上一個(gè)國(guó)際貨幣的一個(gè)地位，穩(wěn)固他在東亞地區(qū)的地位，成為東亞地區(qū)的核心貨幣，把你其他國(guó)家的貨幣能夠置于他的地位之下?！?/p>
為了擴(kuò)大日元的影響力，日本再次開始加大對(duì)東南亞國(guó)家的貸款，希望通過這些措施，加大日元在東南亞的影響力。
丁建平：“它要彌補(bǔ)東南亞對(duì)它的不信任，采取一個(gè)大量貸款，就是日本說你東南亞對(duì)我出口的，對(duì)我進(jìn)口的，我全拿日元給你，給你融資，前提是用日元，當(dāng)時(shí)是有效一陣子，但是日元波動(dòng)又太厲害，人家還是不愿意使用?！?/p>
2005年，日本持有美國(guó)國(guó)債超過了世界各國(guó)持有總額的三分之一，成為世界第一的外匯儲(chǔ)備大國(guó)，然而，日元的國(guó)際化進(jìn)展卻并不成功。
丁建平：“日本的國(guó)際化推行了半天，它在國(guó)際的金融市場(chǎng)上用日元，金融資產(chǎn)用日元標(biāo)價(jià)，只是一直保持在7%左右，很低的，7%可以忽略不計(jì)?！?/p>
半小時(shí)觀察：前車之鑒 后車之覆
三十年前的日本經(jīng)濟(jì)和今天的中國(guó)經(jīng)濟(jì)有幾分想像，日本制造的產(chǎn)品源源不斷地輸往境外，日本的GDP年均增速高達(dá)9%，日資的金融機(jī)構(gòu)紛紛跨入全球十強(qiáng)之列，當(dāng)時(shí)也有很多人樂觀預(yù)測(cè)，日本會(huì)在不久的將來超過美國(guó)成為世界頭號(hào)經(jīng)濟(jì)強(qiáng)國(guó)。然而，三十年過去了，曾經(jīng)躊躇滿志的日本卻深陷經(jīng)濟(jì)低迷的困境難以自拔。漫長(zhǎng)的衰退期使它的GDP總量至今只有美國(guó)的40%，日經(jīng)指數(shù)在2007年重上高峰時(shí)也只有1989年最高水平的46%。與此同時(shí)，日本金融機(jī)構(gòu)也紛紛退出世界十大銀行之列。ddhw.cn
日本的經(jīng)濟(jì)大起大落，日元的命運(yùn)跌宕起伏，固然與本國(guó)宏觀貨幣政策連續(xù)失誤有關(guān)，與美國(guó)施加的外部壓力有關(guān)，但更與日本自身的決心和目標(biāo)有關(guān)。在幾次日美貿(mào)易摩擦中，日本總在關(guān)鍵時(shí)刻選擇了退讓妥協(xié)，以為息事寧人，暫時(shí)緩解了爭(zhēng)端，卻為日后長(zhǎng)期衰退埋下了伏筆。在亞洲金融危機(jī)中，日元跟風(fēng)貶值，以為能擋住熱錢狙擊，保護(hù)資產(chǎn)安全，卻失去了東南亞國(guó)家的信任。日元這段并不完美的故事讓我們看到了圍繞世界貨幣背后，是國(guó)與國(guó)的全方位較量。除了擁有財(cái)富和夢(mèng)想，一個(gè)國(guó)家的貨幣能否實(shí)現(xiàn)國(guó)際化，更重要的還得看這個(gè)國(guó)家是否敢于面對(duì)壓力？是否敢于承受風(fēng)險(xiǎn)？是否敢于承擔(dān)起巨大的責(zé)任？
這段經(jīng)歷對(duì)現(xiàn)在的中國(guó)來說，充滿了值得深思的教訓(xùn)。當(dāng)我們不僅有信心而且有能力回答剛才的幾個(gè)問題時(shí)候，我們對(duì)國(guó)際金融市場(chǎng)就會(huì)擁有更多的話語權(quán)。ddhw.cn 瑞士銀行 秘密快要失守
在本次20國(guó)集團(tuán)領(lǐng)導(dǎo)人倫敦金融峰會(huì)上，瑞士等幾個(gè)被稱為“避稅天堂”的國(guó)家壓力很大，部分國(guó)家已經(jīng)開始松動(dòng)銀行保密法。對(duì)西方第一個(gè)制定銀行保密法的瑞士來說，其秘密也許很快就要失守。
保密法造就鐵嘴銅牙
所謂瑞士銀行，其實(shí)是瑞士的銀行統(tǒng)稱。其中，瑞銀集團(tuán)、蘇黎世銀行、瑞士信貸第一波士頓銀行，是最有代表性的。瑞士銀行存放著世界1/4的個(gè)人財(cái)富，這里的職員能有幸接觸到各國(guó)政要、商界巨子和演藝明星。原因是瑞士銀行的保密制度非常嚴(yán)格。
“銀行保密法”規(guī)定，瑞士銀行一律實(shí)行密碼制，為儲(chǔ)戶絕對(duì)保密。銀行辦理秘密存款業(yè)務(wù)的只限于2至3名高級(jí)職員，禁止其他工作人員插手過問。對(duì)于泄漏存款機(jī)密的人的懲罰也非常嚴(yán)厲，監(jiān)禁6個(gè)月和罰款2萬瑞士法郎或更重的處罰。該法還規(guī)定，任何外國(guó)人和外國(guó)政府，甚至包括瑞士的國(guó)家元首和政府首腦以及法院等，都無權(quán)干涉、調(diào)查和處理任何個(gè)人在瑞士銀行的存款，除非有證據(jù)證明該存款人有犯罪行為。
也就是說，當(dāng)你踏入銀行的那刻起，你與銀行發(fā)生的一切行為都是你的秘密，哪怕你最終沒有開戶。如果你取消了在這里的賬戶，你的一切信息仍然是個(gè)謎。瑞士銀行的工作人員具有高度保密性，他們的工作幾近特工。美國(guó)《新聞周刊》曾報(bào)道過一份瑞士銀行 2006年的文件，文件提醒其銀行工作人員，在所住賓館的桌面上要保持不留痕跡，出入境時(shí)不得攜帶與客戶有關(guān)的文件。同時(shí)，文件還警告他們，就算被美國(guó)聯(lián)邦調(diào)查局發(fā)現(xiàn)，也首先要做到保護(hù)銀行機(jī)密。
3月4日，瑞銀集團(tuán)全球財(cái)富管理部門首席財(cái)務(wù)官布蘭森（左二）接受了美國(guó)參議院調(diào)查小組有關(guān)美國(guó)人逃稅問題的質(zhì)詢。聽證會(huì)上，他拒絕把旗下數(shù)以萬計(jì)美國(guó)客戶的名單提供給美國(guó)政府
曾經(jīng)開啟匿名賬戶
但有些神秘客戶對(duì)瑞士銀行的保密工作仍舊不滿意，他們希望自己跟銀行的交往更保密些，于是瑞士銀行還出現(xiàn)過匿名存款的狀況。不過，1987年以后，匿名賬戶就消失了。
即便客戶再敏感，瑞士銀行也要求職員“了解你的客戶”，即必須確認(rèn)每個(gè)開戶客人的身份及經(jīng)濟(jì)上的合法性。為了杜絕成為世界黑錢存儲(chǔ)地，瑞士的各家銀行都自設(shè)嚴(yán)格的、國(guó)際上承認(rèn)的身份認(rèn)證條規(guī)。就算你是某個(gè)國(guó)家元首，你的名字也不能為空，可以用號(hào)碼代替。當(dāng)然，這些內(nèi)容只有銀行內(nèi)部的極少部分人知道，銀行對(duì)號(hào)碼賬號(hào)和其他賬號(hào)客戶使用同樣的銀行保密制度。
當(dāng)然，如果儲(chǔ)戶涉及毒品走私和販賣武器等嚴(yán)重的犯罪行為，瑞士銀行還是會(huì)為法律大開大門。如果因?yàn)檫z產(chǎn)或離婚需要進(jìn)行法律程序，保密法依舊為儲(chǔ)戶保密。原告首先要出示賬戶是否存在的證據(jù)，只有證據(jù)認(rèn)定后，法院才能動(dòng)用銀行的某些數(shù)據(jù)，但還是要最大限度地保護(hù)儲(chǔ)戶的機(jī)密。
在稅務(wù)欺詐的案件中，法庭可以破除銀行保密制度，并且能配合外國(guó)政府的請(qǐng)求提供司法協(xié)助。但如果只是簡(jiǎn)單的逃稅行為，則不提供司法協(xié)助，因?yàn)槿鹗康亩愂阵w系基于自行申報(bào)的原則。
助長(zhǎng)各類犯罪問題
長(zhǎng)期以來，瑞士銀行的保密制度一直飽受爭(zhēng)議。例如，瑞士銀行曾經(jīng)接受納粹德國(guó)進(jìn)行黃金交易?！岸?zhàn)”結(jié)束后，廣大受害國(guó)強(qiáng)烈要求德國(guó)歸還掠奪的財(cái)寶，包括安全存放于瑞士銀行的大批財(cái)富。迫于壓力，瑞士銀行不得不公開了自己的資產(chǎn)內(nèi)容。這也是瑞士銀行自創(chuàng)立以來第一次被迫公布資產(chǎn)內(nèi)容。同時(shí)，瑞士銀行戰(zhàn)后拒絕歸還被迫害的猶太人存款，一些陣亡者的家屬甚至對(duì)瑞士銀行深懷敵意。
這種失去倫理道德的指責(zé)，還包括瑞士銀行曾吸納了阿根廷前總統(tǒng)梅內(nèi)姆和伊拉克前總統(tǒng)薩達(dá)姆等來路不明的錢，以及在“9·11”事件發(fā)生后，瑞士銀行中發(fā)現(xiàn)多個(gè)恐怖嫌疑分子開設(shè)的賬戶。
據(jù)統(tǒng)計(jì)，如今全世界7萬億美元離岸財(cái)富中有1/3存放于瑞士銀行。瑞士金融服務(wù)業(yè)對(duì)本國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值（GDP）的貢獻(xiàn)率是12.5%。富人隱藏財(cái)產(chǎn)勢(shì)必造成偷稅漏稅現(xiàn)象，瑞士銀行也因此被指責(zé)為“避稅天堂”之一。
2000年，瑞士曾做過一個(gè)民意調(diào)查，1/3的人認(rèn)為瑞士銀行保密制度只為富人和奸商提供好處，10%的人希望徹底廢除該制度。他們認(rèn)為，偷稅漏稅已經(jīng)不是簡(jiǎn)單的財(cái)政問題，而是一種嚴(yán)重的犯罪行為。
瑞士最大銀行瑞銀（UBS）在信貸危機(jī)中損失慘重
秘密不保地位不保
金融危機(jī)讓瑞士銀行遮擋富人逃稅的事更加公開化。美國(guó)和歐洲為保證稅收收入，開始向瑞士的銀行保密法施加壓力。美國(guó)先以瑞銀集團(tuán)幫助美國(guó)富人逃稅為由，把這個(gè)瑞士最大的銀行告上法庭。瑞銀不但交了巨額罰金，還破天荒地提供了250余名客戶的名單。隨后，法國(guó)、德國(guó)又威脅要把瑞士放到經(jīng)合組織制定的“黑名單”里，以此要求瑞士提供更多的銀行信息。
在重重壓力下，瑞士聯(lián)邦政府于3月13日宣布，接受經(jīng)合組織2005年稅收協(xié)定的第26條規(guī)定，擴(kuò)大與外國(guó)稅務(wù)部門的銀行信息交換。瑞士銀行的讓步和松動(dòng)，讓人們看到了其秘密即將要失守的尷尬。
據(jù)報(bào)道，由于害怕被美國(guó)政府追究逃稅，瑞士銀行一些大客戶已提走了大量款項(xiàng)。瑞士銀行最近發(fā)布的公告顯示，僅2008年第四季度，客戶就從該銀行撤資858億瑞士法郎，整個(gè)2008年，客戶從其“全球財(cái)富管理業(yè)務(wù)”中總共取走1005億美元，相當(dāng)于被管理資產(chǎn)的8%。另外還有股票和債券的投資損失。瑞士銀行業(yè)去年損失了近1/4存款。
有關(guān)專家認(rèn)為，瑞士銀行保密法一旦不保，將會(huì)出現(xiàn)大量資金轉(zhuǎn)存其他國(guó)家的現(xiàn)象，銀行業(yè)對(duì)瑞士GDP的貢獻(xiàn)率也將下降到6%～7%。那時(shí)，瑞士的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)也會(huì)急轉(zhuǎn)直下。
“避稅天堂”法律很寬松
傳統(tǒng)的“避稅天堂”多指瑞士、列支敦士登、盧森堡、百慕大群島、巴哈馬群島以及英屬維爾京群島等43個(gè)國(guó)家或地區(qū)，其中位于歐洲地區(qū)的有瑞士、奧地利、列支敦士登、盧森堡、安道爾、摩納哥等國(guó)。全球50％的資金經(jīng)這些“避稅天堂”中轉(zhuǎn)。其中，維爾京群島是目前全世界所有能自由進(jìn)行公司注冊(cè)的避稅港中，要求最低，監(jiān)管力度最小的。在那里，設(shè)立注冊(cè)資本在5萬美元以下的公司，最低注冊(cè)費(fèi)僅為300美元，加上牌照費(fèi)、手續(xù)費(fèi)，當(dāng)?shù)卣偣彩杖?80美元，此后每年只要交600美元的營(yíng)業(yè)執(zhí)照續(xù)費(fèi)即可。
在與世界金融機(jī)構(gòu)的合作過程中，摩納哥、列支敦士登和安道爾被稱為不合作避稅地，原因是他們?cè)谇閳?bào)交換方面進(jìn)展緩慢。在“避稅天堂”國(guó)家中，歐洲金融機(jī)構(gòu)最愛選擇英屬澤西群島，是因?yàn)檫@里的法律制度相對(duì)寬松，這里為225家銀行和820家投資基金公司提供了庇護(hù)。百慕大群島被視為處理保險(xiǎn)及再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的最佳地區(qū)之一，是家族企業(yè)的最佳管理地點(diǎn)之一。中美洲的巴拿馬目前擁有數(shù)百家銀行和數(shù)千家注冊(cè)公司，因?yàn)檫@里能迅速注冊(cè)公司，免去了企業(yè)主對(duì)其行為不符合國(guó)際法規(guī)定的擔(dān)心。
第四 歐元為何沒能打敗美元占據(jù)霸權(quán)地位？
(主編：盧小波 記者：劉瑩 攝像：樊金峰、沈焱、劉勛)
繼續(xù)我們貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)的報(bào)道。今天讓我們關(guān)注世界幾種主要貨幣中最年輕的歐元。從1999年誕生至今，歐元僅僅只有10歲。但它已經(jīng)迅速成為僅次于美元的第二大國(guó)際貨幣，目前已有16個(gè)國(guó)家加入到了歐元區(qū)，還有越來越多的國(guó)家把歐元作為儲(chǔ)備貨幣之一。歐元的崛起對(duì)于美元的霸權(quán)地位會(huì)形成怎樣的挑戰(zhàn)呢？
《羅馬條約》樹立了歐洲貨幣一體化歷史上第一個(gè)里程碑
二戰(zhàn)結(jié)束之后，歐洲大陸已經(jīng)是滿目瘡痍，戰(zhàn)爭(zhēng)期間巨額的軍費(fèi)開支，使歐洲各國(guó)債臺(tái)高筑，背負(fù)了上百億美元的赤字，工業(yè)生產(chǎn)遭受了毀滅性的打擊，數(shù)以百萬計(jì)的人們失去工作，短時(shí)期內(nèi)幾乎看不到經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的跡象。
孫杰：“歐洲在二戰(zhàn)中受到的影響是最大的，那么它當(dāng)時(shí)在整個(gè)世界經(jīng)濟(jì)和政治當(dāng)中處于一個(gè)非常微妙的這樣一個(gè)地位?！?/p>
而在此之前的1944年，在美國(guó)新罕布爾什州的布雷頓森林會(huì)議上，美元已經(jīng)確立了作為世界貨幣的霸權(quán)地位，為了謀求擴(kuò)張，1947年，美國(guó)國(guó)務(wù)卿喬治·馬歇爾開始實(shí)施所謂的“歐洲復(fù)興計(jì)劃”，名為復(fù)興歐洲，實(shí)則控制西歐，馬歇爾的主張一推出，就被形容為“如同拋給正在下沉人們的救生圈”。根據(jù)這個(gè)計(jì)劃，從1948年至1952年，英國(guó)、愛爾蘭、丹麥等西歐國(guó)家得到來自美國(guó)的借款高達(dá)131.5億美元。
吳念魯：“所謂叫恢復(fù)經(jīng)濟(jì)，這一系列的動(dòng)作我覺得跟美國(guó)全球的一個(gè)戰(zhàn)略上的一個(gè)霸權(quán)分不開?！?/p>
通過馬歇爾計(jì)劃，到1950年，西歐各國(guó)生產(chǎn)已經(jīng)達(dá)到了戰(zhàn)前水平，到1952年，英國(guó)、法國(guó)、意大利工業(yè)生產(chǎn)分別比戰(zhàn)前增長(zhǎng)13%、29%和48%，西德的工業(yè)生產(chǎn)1952年增長(zhǎng)為115%。
與此同時(shí)，戰(zhàn)爭(zhēng)的慘痛經(jīng)歷使歐洲各國(guó)逐漸認(rèn)識(shí)到，只有走聯(lián)合的道路，歐洲才能遠(yuǎn)離戰(zhàn)爭(zhēng)的泥沼，經(jīng)濟(jì)發(fā)展壯大。
孫杰：“由于他們之間的貿(mào)易的逐漸的發(fā)展，那么又是歐洲的關(guān)稅同盟，關(guān)稅同盟以后又開始變成經(jīng)濟(jì)同盟，經(jīng)濟(jì)同盟完了以后，最后才走到貨幣同盟?！?/p>
而要讓歐洲真正聯(lián)合起來，關(guān)鍵在于法國(guó)和德國(guó)的和解，實(shí)現(xiàn)兩國(guó)工業(yè)聯(lián)合。1950年4月，法國(guó)的一位叫莫內(nèi)的公民起草了一個(gè)后來被稱之為“舒曼計(jì)劃”的歐洲煤鋼聯(lián)營(yíng)計(jì)劃，該計(jì)劃指出，“法國(guó)政府建議將法德兩國(guó)的煤和鋼的全部生產(chǎn)置于同一國(guó)際組織的領(lǐng)導(dǎo)之下，并使該組織向歐洲其他國(guó)家持開放態(tài)度，允許歐洲其他國(guó)家參加。”這一計(jì)劃得到了當(dāng)時(shí)的法國(guó)外長(zhǎng)羅伯特·舒曼和聯(lián)邦德國(guó)總理阿登納的支持。1951年4月18日，在美國(guó)的支持下，法國(guó)、西德、意大利、比利時(shí)、荷蘭、盧森堡6國(guó)根據(jù)“舒曼計(jì)劃”在巴黎簽訂了《歐洲煤鋼共同體條約》，條約確定共同體的基本任務(wù)是建立煤鋼單一共同市場(chǎng)，取消關(guān)稅限制、對(duì)生產(chǎn)、流通和分配過程實(shí)施干預(yù)。
向松祚：“這個(gè)是歐洲貿(mào)易和經(jīng)濟(jì)一體化非常重要的一個(gè)起點(diǎn)。”
1955年6月1日，參加歐洲煤鋼共同體的六國(guó)外長(zhǎng)在意大利墨西拿舉行會(huì)議，建議將煤鋼共同體的原則推廣到其他經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域，并建立共同市場(chǎng)。被譽(yù)為歐元之父的諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)獲得者蒙代爾就清楚地記得當(dāng)時(shí)的情景。
歐元之父、諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)獲得者蒙代爾：“1955—1956年，我正在倫敦學(xué)習(xí)，恰逢歐洲決定建立共同市場(chǎng)建立之際，我想這是一種正確的直覺——既然各國(guó)在貿(mào)易方面一體化，建立自由的共同市場(chǎng)，為何又在貨幣問題上分而治之？我認(rèn)為這是不對(duì)的，所以，我開始思考最優(yōu)貨幣配置這個(gè)問題，一兩年之后，我產(chǎn)生了最優(yōu)貨幣區(qū)的想法，并嘗試著發(fā)展這個(gè)理論?！?/p>
1957年3月25日，全羅馬的教堂敲響了鐘聲，歐洲煤鋼共同體6國(guó)的政府代表走進(jìn)羅馬市政廳，簽署了《羅馬條約》，該條約第二條就提出要“建立經(jīng)濟(jì)和貨幣聯(lián)盟”，樹立了歐洲貨幣一體化歷史上第一個(gè)里程碑，成立了歐洲經(jīng)濟(jì)共同體。
這邊是歐洲為了對(duì)抗強(qiáng)勢(shì)的美元在苦苦摸索，而另一邊美國(guó)想要稱霸的雄心卻無所遮攔，1961年越南戰(zhàn)爭(zhēng)爆發(fā)，為了支付高達(dá)2500億美元的軍費(fèi)，美國(guó)所有的印鈔機(jī)開足馬力。
向松祚：“越南戰(zhàn)爭(zhēng)，美元貨幣非常的擴(kuò)張，貨幣政策極度的擴(kuò)張濫發(fā)貨幣，濫發(fā)貨幣使得歐洲積累了大量的美元鈔票?！?/p>
濫發(fā)貨幣，造成美元大幅貶值，讓歐洲這些國(guó)家承受了巨大損失，1965年4月8日，法國(guó)、聯(lián)邦德國(guó)、意大利、比利時(shí)、荷蘭和盧森堡6國(guó)簽訂了《布魯塞爾條約》，決定建立歐洲共同體，歐共體的建立，使成員國(guó)實(shí)現(xiàn)了“自由貿(mào)易區(qū)”的設(shè)想，從而促使各參加國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，同時(shí)，歐共體成立時(shí)還許下了建立單一的共同貨幣的愿望，以反抗美元霸權(quán)。
歐元，30年的“孕育”歷程
1969年3月，歐共體海牙會(huì)議上，時(shí)任盧森堡首相的皮埃爾·維爾納發(fā)出歐洲貨幣融合的倡議，建立歐盟貨幣聯(lián)盟的構(gòu)想由此萌發(fā)，這被視為通向歐元道路的第一座里程碑。
也正是在這一年，歐元之父蒙代爾撰寫了《歐洲貨幣案例分析》、《歐洲貨幣規(guī)劃》，更加明確的表達(dá)了建立共同貨幣的主張。
蒙代爾：“我們(我以及歐共體)幾乎是同步展開了這種思路，開始設(shè)想一種共同貨幣，我的規(guī)劃被廣泛地討論，1970年，歐洲委員會(huì)邀請(qǐng)我到他們那里去，討論施行歐洲共同貨幣的不同方法?！?/p>
為了了解人們對(duì)共同貨幣的看法，是從這時(shí)開始，蒙代爾的腳步遍及歐洲大陸各個(gè)國(guó)家。
蒙代爾：“我當(dāng)時(shí)走訪了很多中央銀行，談?wù)撨@件事情，我去過荷蘭央行，他們說，誰需要這種歐洲貨幣？！我們已經(jīng)有了美元！”
雖然遭到了不少類似的冷遇，但仍有國(guó)家對(duì)蒙代爾的觀點(diǎn)很感興趣，在法國(guó)曾有人做過這樣的測(cè)算：如果一個(gè)旅行者拿著100法郎從巴黎出發(fā)去歐洲各國(guó)旅行，每到一個(gè)國(guó)家就換一次當(dāng)?shù)刎泿?，在旅行過程中，假設(shè)一分錢都不花，當(dāng)他回到巴黎的時(shí)候，口袋里就只剩下不到50法郎——僅僅是換匯就讓這個(gè)旅行者損失超過一半，因此，法國(guó)人熱衷于蒙代爾建立共同貨幣的主張。
蒙代爾：“我走之后(離開法國(guó)之后)，法國(guó)的一個(gè)領(lǐng)導(dǎo)人還給我打過電話，這就是后來1979年當(dāng)選法國(guó)總理的雷蒙·巴爾，他說，告訴我，蒙代爾教授，告訴我，假設(shè)我們有了這樣一個(gè)歐洲貨幣統(tǒng)一的政治協(xié)議，你認(rèn)為(貨幣統(tǒng)一)過多久才可以真正實(shí)現(xiàn)？我說：哦，你知道，創(chuàng)造貨幣還有一些技術(shù)上的問題，你得就很多不同的事情做出決定，想出一些解決辦法，我想，推出這種貨幣至少需要3個(gè)星期的時(shí)間，雷蒙·巴爾笑了。”
然而，蒙代爾當(dāng)年表達(dá)的“三個(gè)星期可以推出歐元”的言論，后來被證實(shí)不是三周，而是整整30年。
蒙代爾：“為什么歐元推出花費(fèi)的時(shí)間不是3周、不是3年，而是30年，這有兩個(gè)原因，一是，人們花了20年的時(shí)間才在政治上達(dá)成了協(xié)議。”
此時(shí)，西德已經(jīng)成為世界第二大出口國(guó)，西德馬克也成為世界主要的貨幣，法國(guó)經(jīng)濟(jì)也是迅猛發(fā)展，由于不同的文化、不同的利益和動(dòng)機(jī)，使得這些國(guó)家在政治上很難達(dá)成一致。
1971年，美國(guó)爆發(fā)的經(jīng)濟(jì)危機(jī)使歐共體各國(guó)貨幣匯率劇烈波動(dòng)，迫使歐共體采取浮動(dòng)匯率制，而歐洲歷史上匯率浮動(dòng)帶來的惡性通脹尤其讓德國(guó)深惡痛絕。
向松祚：“當(dāng)時(shí)德國(guó)惡性通脹到達(dá)一個(gè)程度，就是這個(gè)通脹率，已經(jīng)是就是物價(jià)上升那個(gè)速度，每天可以達(dá)到百分之幾萬，你拿到工資以后，你必須要跑步，以你最快的速度，比劉翔那個(gè)速度還要快，你要跑到米店去買米，否則你到那，那個(gè)價(jià)格它已經(jīng)變了?！?/p>
為了回避浮動(dòng)匯率所帶來的危害，1972年，歐共體部長(zhǎng)理事會(huì)決定，各國(guó)貨幣與美元掛鉤，對(duì)美元匯率的上下波動(dòng)幅度為2.25%，而歐共體各國(guó)貨幣間的波幅為1.125%，即“蛇形浮動(dòng)機(jī)制”。
孫杰：“但是真正在發(fā)展過程中，各國(guó)之間發(fā)展的不平衡，各國(guó)宏觀政策之間的差距，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度方面的差距，那么就導(dǎo)致這種固定匯率維持出現(xiàn)問題?！?/p>
1973年，布雷頓森林體系崩潰，美元接連貶值，在美國(guó)的煽動(dòng)和支持下，以色列和阿拉伯國(guó)家在中東地區(qū)的戰(zhàn)爭(zhēng)一發(fā)不可收拾，石油價(jià)格一夜之間提高了幾倍，從而導(dǎo)致了二戰(zhàn)以后，影響最大、持續(xù)時(shí)間在最長(zhǎng)的資本主義世界經(jīng)濟(jì)危機(jī)，西方各國(guó)深受打擊、無法自拔，意大利、英國(guó)、愛爾蘭、法國(guó)紛紛退出“蛇形浮動(dòng)機(jī)制”。
蒙代爾：“引進(jìn)了浮動(dòng)匯率制之后，每個(gè)國(guó)家都花費(fèi)了大量時(shí)間達(dá)成不同國(guó)家之間的共同協(xié)作，因此，他們想試著調(diào)和不同國(guó)家，實(shí)現(xiàn)一種共同貨幣?！?/p>
實(shí)現(xiàn)共同貨幣的設(shè)想再一次被提了出來，1978年7月，時(shí)任法國(guó)總統(tǒng)德斯坦和聯(lián)邦德國(guó)總理施密特在歐共體首腦會(huì)議上，聯(lián)合提出了建立歐洲貨幣體系的建議，在法、德兩國(guó)的推動(dòng)下，法國(guó)、意大利等歐共體8個(gè)成員國(guó)達(dá)成了協(xié)議，決定于1979年建立“歐洲貨幣體系”，這個(gè)貨幣體系的建立以擺脫對(duì)美元的過分依賴，削弱美元在歐洲貨幣市場(chǎng)上的作用。
然而，歐洲貨幣體系運(yùn)行十年來，由于德國(guó)馬克的強(qiáng)勢(shì)，整個(gè)歐共體實(shí)質(zhì)上成為了馬克區(qū)，德國(guó)中央銀行實(shí)際上相當(dāng)于歐洲的央行，歐洲貨幣體系內(nèi)在的缺陷使得實(shí)現(xiàn)單一貨幣聯(lián)盟的設(shè)想又?jǐn)[在大家面前。
1989年底，時(shí)任歐共體主席德洛爾提出了建立歐洲經(jīng)濟(jì)和貨幣聯(lián)盟的計(jì)劃。
蒙代爾：“1989年，德洛爾制定《德洛爾計(jì)劃》，為歐洲貨幣聯(lián)盟做出了貢獻(xiàn)，是?歐洲經(jīng)濟(jì)貨幣聯(lián)盟之父?，在他做出的計(jì)劃中，歐洲貨幣這種新貨幣將會(huì)取代各種國(guó)家貨幣?！?/p>
也就在這個(gè)時(shí)候，1990年10月3日0時(shí)，分裂長(zhǎng)達(dá)45年之久的德國(guó)重新統(tǒng)一，歐洲的政治格局也因此改變。
吳念魯：“但是情況有點(diǎn)變化，變化在哪兒呢？當(dāng)時(shí)東德和西德突然統(tǒng)一，為什么呢？因?yàn)槿绻鞯率?000多萬人口東德是2000多萬人口，3000萬人口不到，一統(tǒng)一以后8000萬人口，而法國(guó)當(dāng)時(shí)6000萬人口，比德國(guó)多，我人比你多我地方可能還比你大，但是現(xiàn)在一來一統(tǒng)一以后，情況就變了，因此當(dāng)時(shí)法國(guó)當(dāng)然有點(diǎn)想打退堂鼓，這邊德國(guó)也想不干，我現(xiàn)在我有8000多萬人口，我給你干我不一定有更多，原來的想象好處，但是后來這兩個(gè)，我所謂政治家，他有一種想法就如果這個(gè)時(shí)候，不采取歐元，不統(tǒng)一又沒有機(jī)會(huì)了，另外如果說這個(gè)不采取歐元的話，那么你要，永遠(yuǎn)這個(gè)貨幣的霸主地位被美元掌握，永遠(yuǎn)你得屈服于美元，屈服于美元，而且歐洲要一個(gè)聲音說話，在政治上、經(jīng)濟(jì)上一個(gè)聲音說話更不可能，如果你貨幣統(tǒng)一以后，你可以更好的一個(gè)聲音說話，所以在這種情況下，它克服了種種的不同的意見，但最終一致，這個(gè)把歐元推出來了?！?/p>
蒙代爾：“當(dāng)?shù)聡?guó)總理赫爾穆特·科爾前往其它國(guó)家詢問是否同意德國(guó)重新統(tǒng)一時(shí)，科爾做出的許諾是，如若德國(guó)統(tǒng)一，他將帶領(lǐng)德國(guó)加入歐洲貨幣、政治同盟?！?/p>
政治格局的改變也推動(dòng)了歐洲一體化的進(jìn)程，1991年12月，歐共體首腦聚集在荷蘭小城馬斯特里赫特，歐共體12國(guó)首腦簽定了歐洲貨幣聯(lián)盟的綱領(lǐng)性文件——《馬斯特里赫特條約》，歐盟成立了。
蒙代爾：“很快，在荷蘭簽定了《馬斯特里赫特條約》，歐洲國(guó)家都同意實(shí)行歐洲共同貨幣，并對(duì)未來的歐洲政治聯(lián)盟表示同意，這就是著名的1991《馬斯特里赫特條約》，(為實(shí)行歐洲共同貨幣)設(shè)定了最后期限——最早1997年，最遲不能超過1999年，所以，這是一個(gè)很重要的條約?！?/p>
《馬斯特里赫特條約》對(duì)歐洲實(shí)現(xiàn)單一貨幣作了這樣安排，最早1997年1月、最晚將于1999年1月1日，建立統(tǒng)一的歐洲貨幣-----歐元。
向松祚：“實(shí)際上當(dāng)時(shí)歐洲政治家為什么有這個(gè)強(qiáng)烈的愿望要推出歐元，正是因?yàn)樗麄兛吹搅嗣涝詸?quán)貨幣這個(gè)一股獨(dú)大的貨幣，對(duì)整個(gè)世界貨幣體系它是不穩(wěn)定的?！?/p>
歐元的提出迎來了一些政治家們的擁護(hù)，大家在竭力推動(dòng)共同貨幣的推出，但更多的政治家卻在遲疑。
蒙代爾：“如果沒有歐元，他們可以繼續(xù)保有自己的貨幣，他們可以讓本國(guó)貨幣貶值，產(chǎn)生通貨膨脹，可能會(huì)在某些方面有所幫助，但現(xiàn)在他們卻不能這么做了，所以他們不喜歡。”
就在這個(gè)艱難時(shí)刻，“歐元之父”蒙代爾四處奔走的步伐更加頻繁。
蒙代爾：“在這段時(shí)間里，我跟很多領(lǐng)袖、金融界人士、央行人士都進(jìn)行過交談?！?/p>
盡管歐洲單一貨幣已經(jīng)明確命名為“歐元”，但最終何時(shí)推出仍舊沒有達(dá)成一個(gè)最終協(xié)議，1995年，意大利、西班牙、葡萄牙三國(guó)的元首在西班牙的巴倫西亞聚首，然而會(huì)談中，各個(gè)國(guó)家卻是各懷心事。
蒙代爾：“后來當(dāng)選歐盟委員會(huì)主席的意大利總理普羅迪來到巴倫西亞，想勸說西班牙人、葡萄牙人、德國(guó)人、法國(guó)人放緩建立貨幣聯(lián)盟的步伐，把1999年這個(gè)最后期限推遲，推遲到2001、2002，因?yàn)橐獯罄枰嗟臅r(shí)間做準(zhǔn)備，這是一個(gè)很重要的問題，因?yàn)槟阋坏┩七t了，你就可以一而再再而三地推遲它，整個(gè)計(jì)劃最終可能赴之東流，西班牙總理說這當(dāng)然不行，我們西班牙得抓住這個(gè)機(jī)會(huì)在1999年加入貨幣聯(lián)盟組織，我們不想推遲?！?/p>
幾經(jīng)波折，1996年12月，歐盟首腦在愛爾蘭首都都柏林舉行會(huì)議，最終敲定，1999年1月1日為歐洲貨幣聯(lián)盟起始的日期，歐洲統(tǒng)一貨幣歐元也將在這一天投入使用，1998年5月2日歐盟確定比利時(shí)、德國(guó)，西班牙、法國(guó)、愛爾蘭、意大利、盧森堡、荷蘭，奧地利、葡萄牙和芬蘭11國(guó)為歐元?jiǎng)?chuàng)始國(guó)。1999年1月1日，歐元在經(jīng)歷了30年的痛苦孕育后，破繭而出。
而蒙代爾由于在30多年在《最優(yōu)貨幣區(qū)理論》一文中，率先提出共同貨幣理念，摘得了諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)的桂冠。
蒙代爾：“我們?cè)谖乙獯罄依锱e行了一個(gè)盛大的慶祝，我在意大利買了一個(gè)城堡，從一個(gè)天主教堂手里買來的，我得知了這個(gè)消息，所以，我們大大慶祝了一番?！?/p>
歐元已成為世界第二大貨幣，成為美元最強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手
歐元誕生后，歐洲人的慶祝還沒有結(jié)束，各種言論便紛紛擲來。“歐元存在的時(shí)間不會(huì)太久”，前美聯(lián)儲(chǔ)主席格林斯潘給出了這樣的論調(diào)；諾貝爾獎(jiǎng)得主米爾頓·弗里德曼也是同樣的預(yù)測(cè)；時(shí)任德國(guó)總理施羅德則說得更加直白：“歐元是個(gè)?病態(tài)的早產(chǎn)兒?”。美國(guó)甚至發(fā)出了威脅的聲音。
向松祚：“就是那個(gè)《華爾街日?qǐng)?bào)》上發(fā)表一篇文章，這篇文章的作者是誰？就是現(xiàn)在的美國(guó)國(guó)家經(jīng)濟(jì)研究局的，就是NBER的主席，這個(gè)人叫馬丁菲爾德斯坦，這個(gè)馬丁菲爾德斯坦在美國(guó)是一個(gè)非常重要的人物，而且他擔(dān)任過里根的經(jīng)濟(jì)顧問委員會(huì)的主席，他寫一篇文章說什么，他說，這個(gè)題目就是這么說，就說歐元必將將歐洲再次拖入戰(zhàn)爭(zhēng)，這個(gè)言下之意就是你們不要搞，你們搞以后會(huì)帶來災(zāi)難?！?/p>
蒙代爾：“很多美國(guó)人不喜歡歐元，甚至說很多經(jīng)濟(jì)學(xué)家，大家預(yù)測(cè)(推行歐元)不會(huì)發(fā)生，即使弗里德曼也預(yù)測(cè)不會(huì)發(fā)生?！?/p>
然而正是在質(zhì)疑聲音中，歐元卻迅速的成長(zhǎng)起來，在1999年啟動(dòng)數(shù)日，兌美元匯率就上升至1歐元合1.18元的高位，到2004年，創(chuàng)下1歐元合1.36美元的新高，2006年，歐元兌美元(1.3164,-0.0078,-0.59%)匯率穩(wěn)中有升，在國(guó)際舞臺(tái)上迅速占據(jù)了第二大貨幣的地位。
吳念魯：“歐盟三億多人口，歐盟整個(gè)的經(jīng)濟(jì)，它的GDP差不多和美國(guó)抗衡可能差一點(diǎn)，就差不多，另外它的貿(mào)易它的經(jīng)濟(jì)各方面那完全和美國(guó)可以平起平坐。”
張明：“他是真正意識(shí)到歐元是一種威脅，是一種他從來沒有感受到過的威脅?！?/p>
歐元異軍突起，給美國(guó)帶來了巨大的沖擊，為了維護(hù)美元的霸權(quán)地位，美國(guó)可不會(huì)手軟。
張明：“當(dāng)時(shí)在2001年至2003年這個(gè)階段，歐元是對(duì)美元是不斷的升值，所以說到了2003年美國(guó)覺得有必要敲打敲打歐元，所以當(dāng)時(shí)就利用科索沃沖突爆發(fā)之后，那么就把歐洲的局勢(shì)給攪亂了，特別是中東的局勢(shì)，那么影響了當(dāng)時(shí)歐元區(qū)進(jìn)一步東擴(kuò)的步伐，那次戰(zhàn)爭(zhēng)爆發(fā)之后，那么歐元兌美元的匯率就開始走下坡路了。”
來自美國(guó)的打壓使歐元區(qū)產(chǎn)生波動(dòng)，歐元也未能撼動(dòng)美元作為世界貨幣的霸權(quán)地位。
孫杰：“我在歐洲買一些東西，我去之前我是在國(guó)內(nèi)換好歐元了，這時(shí)候我覺得歐元是國(guó)際貨幣了，跟美元一樣了，那么我到歐洲去花歐元去買完?yáng)|西，有些東西就要退稅，我自己就有這樣的經(jīng)歷，當(dāng)時(shí)我覺得非常地，給我一個(gè)小小的一個(gè)震驚，退稅的時(shí)候給我，我想理所當(dāng)然的應(yīng)該給我歐元，但是他退給我的是美元，當(dāng)時(shí)我就想，為什么？潛臺(tái)詞就是我還是承認(rèn)美元是國(guó)際貨幣，歐元不是?！?/p>
雖然歐元區(qū)推行統(tǒng)一的貨幣政策，但歐元區(qū)各個(gè)國(guó)家卻實(shí)行了各自獨(dú)立的財(cái)政政策，長(zhǎng)期以來歐元區(qū)也沒有發(fā)行債券。
余翔：“任何一種貨幣，他要想真正便強(qiáng)走向國(guó)際他必須是財(cái)政貨幣跟貨幣，財(cái)政政策跟貨幣政策共同支撐，現(xiàn)在就是說(歐元)成為一個(gè)跛腳的?！?/p>
蒙代爾：“歐元資本市場(chǎng)的發(fā)育還很不完全——沒有歐元債券，無歐洲政府，歐盟又不發(fā)債券，這就不像美國(guó)政府，擁有很大規(guī)模的國(guó)債，歐盟沒有國(guó)債，每個(gè)主權(quán)國(guó)家各自發(fā)行自己的國(guó)債，同樣，歐盟還沒有國(guó)庫(kù)券，沒有歐元區(qū)統(tǒng)一發(fā)行的歐洲國(guó)庫(kù)券，雖然有德國(guó)國(guó)庫(kù)券、法國(guó)國(guó)庫(kù)券、意大利國(guó)庫(kù)券，但都不足以與美國(guó)國(guó)庫(kù)券抗衡?！?/p>
張明：“對(duì)，他只有統(tǒng)一央行沒有統(tǒng)一的財(cái)政部，那么這一次，從對(duì)次貸危機(jī)爆發(fā)的救援來看，這也是歐洲比美國(guó)差的一個(gè)根本原因，這個(gè)危機(jī)不但爆發(fā)，美國(guó)可以同時(shí)實(shí)施寬松的貨幣和財(cái)政政策，都是對(duì)歐元區(qū)國(guó)家而言，就因?yàn)樗麄兪歉髯詾檎模麄兛梢越y(tǒng)一降息，但是他們迄今為止沒有達(dá)成一個(gè)跨區(qū)域的一個(gè)財(cái)政刺激方案?！?/p>
為了使歐元能夠與美元抗衡，蒙代爾也曾做過努力。
蒙代爾：“我鼓勵(lì)過歐洲人去發(fā)行債券，發(fā)行歐元區(qū)債券、發(fā)行歐元區(qū)國(guó)庫(kù)券，只是這么做需要經(jīng)過成員國(guó)的同意，而成員國(guó)們卻不同意，它們還沒決定是否這么做。”
歐元區(qū)發(fā)行債券，意味著歐元區(qū)將出現(xiàn)一個(gè)統(tǒng)一的債券，然而，長(zhǎng)期以來，德國(guó)、法國(guó)、意大利都各自擁有大量的本國(guó)債券，他們不愿意輕言放棄。蒙代爾告訴記者，除了打破分割的財(cái)政政策，積極發(fā)行債券，加重歐元區(qū)與美國(guó)抗衡的另外一個(gè)砝碼就是英鎊。這個(gè)歐洲大陸歷史最重要的貨幣，到目前為止還游離于歐元區(qū)之外。
孫杰：“英國(guó)是歐洲不可忽略的國(guó)家，不管是歷史、文化、傳統(tǒng)上還是從人的心理上還是從金融發(fā)展程度上，從各個(gè)角度，你談歐洲，你離不開英國(guó)，那么在今天，英國(guó)沒有加入歐元區(qū)，那么顯然歐元的發(fā)展它還是有很大的一個(gè)欠缺的地方。”
蒙代爾：“英國(guó)如果最初加入的話會(huì)很好，而現(xiàn)在歐元的波動(dòng)幅度這么大，英國(guó)再想加入反而更難了，如果英國(guó)之前就加入了(歐盟)，那么歐元就會(huì)更加堅(jiān)挺，因?yàn)檫@樣的話，歐元區(qū)GDP將會(huì)達(dá)到約1.55萬億美元，和美國(guó)的1.45萬億美元幾乎持平，那么整個(gè)版圖就改變了，歐洲變得更加重要?！?/p>
盡管沒能撼動(dòng)美元的霸主地位，但歐元已經(jīng)毫無疑問成為了世界第二大貨幣，成為美元最強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。
蒙代爾：“今年是歐元自1999年誕生以來的第10周年，如果你去看看歐元價(jià)格的穩(wěn)定性，你會(huì)發(fā)現(xiàn)驚人的財(cái)富增長(zhǎng)和一個(gè)更加有效的市場(chǎng)，這是一件很棒的事情，在所有事物上，我們都看出了全球化傾向，而全球化其中一項(xiàng)就是錢的全球化，世界經(jīng)濟(jì)需要世界貨幣。”
半小時(shí)觀察：經(jīng)濟(jì)全球化需要世界貨幣
歐元誕生至今只有十年，和使用了幾百年的英鎊、美元相比，今天還顯得有些稚嫩，可是很多人都認(rèn)為，歐洲大陸國(guó)家創(chuàng)造出來的這個(gè)貨幣新貴，正是未來世界貨幣的先行者，對(duì)它寄予了無限希望。
不過，當(dāng)我們站在歐元之上憧憬著未來的時(shí)候，更應(yīng)該看到歐元前世今生所經(jīng)歷的復(fù)雜而漫長(zhǎng)的歷程。孵育歐元的歐洲，自從二次世界大戰(zhàn)以來，在經(jīng)濟(jì)聯(lián)合、政治聯(lián)盟的道路上已經(jīng)走了半個(gè)多世紀(jì)，歐洲一體化的概念已經(jīng)在政治經(jīng)濟(jì)文化乃至社會(huì)心理層面深深扎根。即便如此，歐元的產(chǎn)生也經(jīng)過了長(zhǎng)期準(zhǔn)備，從1969年維爾納計(jì)劃提出，到1999年歐元誕生，中間整整三十年的艱難探索和磨合，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過歐元之父蒙代爾的想象。更重要的是，歐盟各成員國(guó)在這個(gè)過程中的宏觀經(jīng)濟(jì)目標(biāo)、實(shí)際經(jīng)濟(jì)指標(biāo)、經(jīng)濟(jì)運(yùn)行周期都在逐漸趨于一致，各國(guó)維持了比較穩(wěn)定的財(cái)政狀況和比較充裕的外匯儲(chǔ)備，具有較強(qiáng)的調(diào)控能力，為歐元誕生提供了必要條件。從這個(gè)意義上說，真正創(chuàng)造歐元的并不是蒙代爾個(gè)人，而是歐洲政治經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期演化的結(jié)果，沒有歐洲一體化的集體意志、愿望和行動(dòng)，就不會(huì)有我們今天看到的歐元。
顯然，歐元的誕生離不開天時(shí)地利人和的特殊歷史環(huán)境，經(jīng)濟(jì)全球化的終極目標(biāo)，必然也會(huì)創(chuàng)造出一種類似歐元的貨幣，它不僅將超越國(guó)界，還會(huì)超越洲界，超越區(qū)域經(jīng)濟(jì)體，超越窮國(guó)和富國(guó)的道道鴻溝。也正因?yàn)槿绱耍@個(gè)世界貨幣的醞釀和誕生，一定會(huì)比歐元更加復(fù)雜、漫長(zhǎng)，對(duì)人類的智慧提出更高的挑戰(zhàn)。
第五
人民幣
國(guó)務(wù)院昨日召開常務(wù)會(huì)議，決定在上海市和廣東省內(nèi)四城市開展跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算試點(diǎn)，結(jié)合此前中國(guó)央行與韓國(guó)、馬來西亞等6個(gè)國(guó)家和地區(qū)簽訂的6500億元的貨幣互換協(xié)議，可以預(yù)見的是，這將擴(kuò)大人民幣在國(guó)際貿(mào)易體系中的使用范圍，也意味著人民幣的國(guó)際地位在提升，但人民幣是否會(huì)像前幾天我們回顧的英鎊、美元、日元那樣就此崛起，成為國(guó)際硬通貨？今天的《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》系列節(jié)目，我們就來回顧人民幣是如何由弱到強(qiáng)以及它今后的命運(yùn)？
計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)代人民幣被嚴(yán)重高估
1948年12月1日，在解放戰(zhàn)爭(zhēng)激戰(zhàn)的槍炮聲中，人民政府的中央銀行——中國(guó)人民銀行就已經(jīng)先于共和國(guó)而成立。
由于剛剛歷經(jīng)數(shù)十年戰(zhàn)火的洗禮，當(dāng)時(shí)中國(guó)的經(jīng)濟(jì)肌體幾乎完全癱瘓。年輕且沒有經(jīng)驗(yàn)的新中國(guó)央行要面對(duì)的，除了一個(gè)嚴(yán)重通貨膨脹的爛攤子，還有各解放區(qū)分散發(fā)行的各種貨幣。人民幣從此正式走上了新中國(guó)的政治、經(jīng)濟(jì)舞臺(tái)。
這就是當(dāng)年發(fā)行的的第一版人民幣，它一共印制發(fā)行了12種面額、62種版別，樣式之多，超過了后來的任何一套人民幣。
更令人記憶深刻的，是這套人民幣面值從1元到5萬元，跨度之大，從一個(gè)側(cè)面也反映出建國(guó)之初物價(jià)波動(dòng)的驚人幅度。
由于國(guó)內(nèi)物價(jià)猛漲，而國(guó)外物價(jià)穩(wěn)定甚至下跌，當(dāng)時(shí)的人民幣對(duì)外也極其不穩(wěn)定，1949年3月600人民幣可以兌1美元，到了1950年3月，就變成42000人民幣才能兌1美元，短短一年時(shí)間，匯率大幅度下跌多達(dá)52次。
丁志杰：“那也就是說在那個(gè)一年多一點(diǎn)的時(shí)間里面，人民幣的貶值達(dá)到98%以上，那就是說人民幣基本上開始一文不值?！?/p>
但隨后，經(jīng)濟(jì)運(yùn)行很快憑借高度集中的計(jì)劃管理體制穩(wěn)定下來，1953年，我國(guó)進(jìn)入社會(huì)主義建設(shè)時(shí)期，新的人民幣也開始發(fā)行，按1萬元舊幣折1元新幣進(jìn)行兌換，人民幣匯率在之后的16年間都保持了一條平整的直線。
吳念魯：“到了55年，56年以后，這個(gè)人民幣的牌價(jià)基本上沒有動(dòng)，為什么沒有動(dòng)呢？就是人民幣的牌價(jià)只是作為一個(gè)計(jì)劃，計(jì)劃上這么一個(gè)，一個(gè)核算這么一個(gè)指標(biāo)，比如說我進(jìn)口我需要多少外匯了，那么這時(shí)候我就給你多少多少人民幣，那么我這個(gè)出口，比如說我是多少了，然后我就算，統(tǒng)計(jì)，比如我出口是多少多少美元了，那么反回來折合人民幣是多少，只是算一個(gè)折合的價(jià)格?！?/p>
根據(jù)這樣的計(jì)劃，人民幣對(duì)美元的匯率長(zhǎng)期穩(wěn)定在2.4618：1，簡(jiǎn)單地從數(shù)字上看，當(dāng)年的人民幣似乎相當(dāng)值錢，但實(shí)際上在對(duì)外貿(mào)易中，比人民幣牌價(jià)更有價(jià)值的卻是另一個(gè)價(jià)格——換匯成本。也就是說，以商品出口成本計(jì)算，用多少人民幣能換回一美元。
吳念魯：“我記得在63年時(shí)候，當(dāng)時(shí)我在中國(guó)銀行，我們搞外貿(mào)信貸的人做過一個(gè)調(diào)查，當(dāng)時(shí)做過一個(gè)調(diào)查以后，當(dāng)時(shí)的人民幣對(duì)美元的換匯成本大概是6塊多錢，6塊多錢，就是一個(gè)美元要合6塊多錢人民幣?！?/p>
2塊多的外匯牌價(jià)和6塊多換匯成本，顯示出人民幣已經(jīng)被嚴(yán)重高估，這給當(dāng)時(shí)的匯率制度打上了一個(gè)大大的問號(hào)。
吳念魯：“當(dāng)時(shí)覺得應(yīng)該是，是不是應(yīng)該調(diào)整人民幣的匯率，應(yīng)該調(diào)整，但是實(shí)際上后來覺得調(diào)整不調(diào)整，應(yīng)該問題不是很大，就是沒有什么更多的現(xiàn)實(shí)意義，為什么呢？因?yàn)楫?dāng)時(shí)人民幣的對(duì)外的匯率只是作為一個(gè)統(tǒng)計(jì)用的，只僅僅作為一個(gè)統(tǒng)計(jì)用的，那么總體來說全部歸到財(cái)政?！?/p>
這種匯率制度不可避免地讓當(dāng)時(shí)的外貿(mào)出現(xiàn)了一個(gè)畸形的現(xiàn)象：一方面國(guó)家提出千方百計(jì)要擴(kuò)大出口，但一方面出口越多，虧損越大，這樣的情況一直持續(xù)到1978年。
在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)期，人民幣雖然在某種程度上保持了穩(wěn)定，但是中國(guó)作為一個(gè)封閉的經(jīng)濟(jì)體，與世界經(jīng)濟(jì)體系基本絕緣，經(jīng)濟(jì)實(shí)際上已經(jīng)陷入了空前的泥潭，從1958年至1978年，20年間中國(guó)城鎮(zhèn)居民人均收入增長(zhǎng)不到4元，農(nóng)民人均收入增長(zhǎng)則不到2.6元。
改革開放后人民幣匯率進(jìn)入雙軌制時(shí)期
1978年，黨的十一屆三中全會(huì)召開，我國(guó)進(jìn)入了改革開放新時(shí)期。1979年對(duì)中國(guó)來說，是經(jīng)濟(jì)細(xì)胞的復(fù)蘇之年，各種現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的元素開始被一一啟動(dòng)。3月國(guó)家外匯管理局成立，全面管理人們幣和外匯的交易業(yè)務(wù)，之后的13年間，我國(guó)先后經(jīng)歷了官方匯率與貿(mào)易外匯內(nèi)部結(jié)算價(jià)并存和官方匯率與外匯調(diào)劑價(jià)格并存的匯率雙軌制時(shí)期。
吳念魯：“當(dāng)時(shí)覺得這個(gè)外匯是一個(gè)稀缺的東西，后來產(chǎn)生一個(gè)什么，就搞叫外匯調(diào)劑市場(chǎng)，因?yàn)橛械娜怂耐鈪R，他有外匯，但是他不一定進(jìn)口不一定用得掉，有的人就是想進(jìn)口但是沒有外匯，因此就搞了調(diào)劑市場(chǎng)。”
實(shí)行匯率雙軌制后，我國(guó)的貿(mào)易收支明顯好轉(zhuǎn)，外匯儲(chǔ)備也有所增加，但另一個(gè)問題出現(xiàn)了，就是多種匯率之間價(jià)格差別很大。
吳念魯：“比如銀行你規(guī)定你的匯率是一個(gè)美元是五元多錢，但是調(diào)劑市場(chǎng)上當(dāng)時(shí)已經(jīng)是八元多錢，而且已經(jīng)，百分之八十幾的外匯的需求都從外匯調(diào)劑市場(chǎng)上取得了?！?/p>
巨大的價(jià)差直接催生了一個(gè)龐大的外匯交易黑市。
李揚(yáng)：“非常興盛，像我們北京像(京寶街)那一帶，那是黑市交易的一個(gè)，一個(gè)大本營(yíng)，你要到那去一走，馬上就有人湊過來，要美元嗎？要英鎊嗎？要港幣嗎？”
經(jīng)濟(jì)學(xué)家李揚(yáng)描述的情況，今天的很多中年人都還能夠清晰地記得。而在反映當(dāng)時(shí)社會(huì)生活的一些文學(xué)作品中，我們也可以強(qiáng)烈地感受得到當(dāng)年外匯黑市的盛況。
作家王朔就曾在小說《玩的就是心跳》中寫道：“大伙兒是那么需要外匯買洋貨，急得都瘋了，就差組織義和團(tuán)砸使館了”。
不僅如此，這一時(shí)期發(fā)行的一種在中國(guó)境內(nèi)流通、可與外幣兌換的特殊人民幣憑證也成為了香餑餑，這就是外匯券。由于當(dāng)時(shí)國(guó)內(nèi)商品的奇缺，和人民幣匯率的高估，外匯券隨之成為一種特殊消費(fèi)權(quán)利的象征。
袁躍東：“那個(gè)時(shí)候坐出租車的多數(shù)是外國(guó)人，或者是外籍人，包括華僑，所以出租車司機(jī)他也要外匯券，外匯券比人民幣要值錢，盡管面值是一樣的，但實(shí)際上購(gòu)買力強(qiáng)，所以出租車司機(jī)拒收人民幣，很諷刺的事。”
到了這個(gè)時(shí)期，相對(duì)于改革開放轉(zhuǎn)型中日趨活躍的經(jīng)濟(jì)，官方匯率與調(diào)劑市場(chǎng)匯率并存的制度，就如同計(jì)劃經(jīng)濟(jì)留下的一條“金融尾巴”，無疑是一種拖累。
吳念魯：“混亂，一種混亂，所有的外匯全國(guó)全部通過調(diào)劑中心這么來做，那么官方的價(jià)格實(shí)際上是有點(diǎn)名存實(shí)亡，在這種情況下，你再繼續(xù)下去，我覺得對(duì)整個(gè)的貿(mào)易這個(gè)是發(fā)展不利的，而且對(duì)整個(gè)的外貿(mào)體制改革也是不利的?！?/p>
1992年，88歲高齡的鄧小平南巡，在改革開放的重要關(guān)口再次以他特有的改革精神為中國(guó)指明了道路。
鄧小平：“中國(guó)只要不搞社會(huì)主義，不搞改革開放，發(fā)展經(jīng)濟(jì)，逐步地改善人民的生活，任何一條路都是死路?！?/p>
與此同時(shí)，在金融領(lǐng)域，一場(chǎng)對(duì)于人民幣匯率的重大改革開始醞釀。
李揚(yáng)：“那時(shí)候改革，就從民間然后到半官方到官方討論都很多，大家都說我們是發(fā)展中國(guó)家，發(fā)展中國(guó)家缺資金，具體來說就是缺外匯，缺外匯，所以以前關(guān)于匯率改革不斷是有人提出，但是不斷的會(huì)被這樣一個(gè)問題嚇倒，擔(dān)心就是匯改之后一下子，我們本來已經(jīng)是天天令我們擔(dān)心的那一點(diǎn)外匯儲(chǔ)備會(huì)減少，會(huì)出現(xiàn)逆差?！?/p>
1993年11月，黨的十四屆三中全會(huì)通過《中共中央關(guān)于建立社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制若干問題的決定》，在這份文件里面首次提出：要改革外匯體制，逐步使人民幣成為可兌換的貨幣。
隨后，1994年1月1日，人民幣官方匯率與外匯調(diào)劑價(jià)格正式并軌，實(shí)行“以市場(chǎng)供求為基礎(chǔ)、單一的有管理浮動(dòng)匯率”。
李揚(yáng)：“最大的意義，就在于，在中國(guó)整體上來確立了市場(chǎng)運(yùn)行的機(jī)制，確立了中國(guó)融入全球的一個(gè)基本平臺(tái)，在此之前，雖然我們叫改革開放，主要是引進(jìn)來，我們要人家的錢，那么94年之后實(shí)際已經(jīng)確立了一種雙向的一種格局，就是我們既要引進(jìn)來，同時(shí)我們也要走出去?！?/p>
這次匯改將人民幣兌美元的匯率定為8.72：1，比之前的官方匯率5.7：1一次性貶值33%。人民幣的大幅貶值，使得中國(guó)商品的價(jià)格一下子在世界市場(chǎng)上變得便宜了，而且更重要的是中國(guó)成為一個(gè)更加吸引外部投資商的地方，從此之后，中國(guó)公司開始集體遠(yuǎn)征，中國(guó)經(jīng)濟(jì)走上了外貿(mào)拉動(dòng)型的道路。
李揚(yáng)：“是里程碑式的事情，中國(guó)的外匯儲(chǔ)備擺脫了長(zhǎng)期在0上下波動(dòng)這樣一種被動(dòng)局面，從此走向了高增長(zhǎng)之路?！?/p>
丁志杰：“對(duì)外經(jīng)貿(mào)活動(dòng)開始蓬勃的發(fā)展，特別是在貿(mào)易，那么出口的增速開始達(dá)到了兩位數(shù)，確立了中國(guó)此后的，一直持續(xù)到現(xiàn)在的國(guó)際收支雙順差?！?/p>
97年亞洲金融危機(jī)，人民幣堅(jiān)持不貶值
1994年，人民幣第一次匯率改革成了當(dāng)年打開經(jīng)濟(jì)發(fā)展大門的一把關(guān)鍵鑰匙，隨后中國(guó)經(jīng)濟(jì)一路凱歌行進(jìn)，到1997年時(shí)中國(guó)創(chuàng)造了75000億的國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值，外匯儲(chǔ)備也創(chuàng)紀(jì)錄地達(dá)到近1400億美元，并成為世界排名第十的貿(mào)易大國(guó)。然而也就在這一年，亞洲金融風(fēng)暴不期而至。
李揚(yáng)：“是從泰國(guó)開始然后一下甩到韓國(guó)，像老牌的資本主義像日本什么等等，東南亞我們的香港、新加坡全部受到?jīng)_擊，那么在這次沖擊中一個(gè)大家應(yīng)付沖擊的一個(gè)很自然一個(gè)反應(yīng)就是貶值。”
1997年7月2日，泰國(guó)政府被迫宣布讓匯率自由浮動(dòng)，當(dāng)天泰銖大跌20%，歷史上將這一天視為亞洲金融危機(jī)開始的標(biāo)志。隨后，風(fēng)暴席卷馬來西亞、菲律賓、印尼，即使是亞洲最發(fā)達(dá)的國(guó)家也不能幸免于難，在韓國(guó)，受到攻擊的韓元在2個(gè)多月里狂貶50%，國(guó)家經(jīng)濟(jì)幾乎到了崩潰的邊緣。
李揚(yáng)：“中國(guó)就面對(duì)一個(gè)選擇，人民幣怎么辦？因?yàn)楫?dāng)時(shí)這個(gè)，我們遇到非常大的壓力，非常大的壓力，在這種危機(jī)很深重的情況下，在國(guó)際的輿論幾乎是一面倒的說如果中國(guó)不貶值，你就萬劫不復(fù)，就認(rèn)為中國(guó)經(jīng)濟(jì)，那時(shí)候?qū)⒔?0年，20多一點(diǎn)，20年應(yīng)當(dāng)說初步擺脫了貧窮落后的面貌，大家終于可以吃飽肚皮了，開始進(jìn)入一個(gè)新階段了，那么認(rèn)為你新階段就沒有了。”
但是，出乎世界的預(yù)料，我國(guó)政府力排眾議，鄭重向世界宣布：“中國(guó)將堅(jiān)持人民幣不貶值的立場(chǎng)，承擔(dān)穩(wěn)定亞洲金融環(huán)境的歷史責(zé)任”。
吳念魯：“當(dāng)時(shí)宣布人民幣不貶值的話，人家西方都不相信，為什么不相信呢？因?yàn)樵谖鞣絹碇v，所謂一個(gè)，一個(gè)官員特別是像英國(guó)，比如英國(guó)的首相，或者英格蘭銀行，像中央銀行的行長(zhǎng)他說，英鎊肯定不貶值，你們放心。但是禮拜五宣布，禮拜一就貶值，因此他們認(rèn)為這個(gè)，官方不管你官多大，你要講，肯定是隨便一講的，只是安撫民心?！?/p>
中國(guó)政府用行動(dòng)實(shí)踐了我們的承諾，98年開始，人民幣對(duì)美元的匯率一直穩(wěn)定在8.27。
李揚(yáng)：“這個(gè)階段我評(píng)價(jià)它是非常重要，它主要表現(xiàn)在從此中國(guó)樹立了一個(gè)負(fù)責(zé)任大國(guó)的形象，那么經(jīng)濟(jì)上如此，政治上如此，那么中國(guó)的人民幣也從此獲得了國(guó)際上的信賴，這點(diǎn)就對(duì)于一個(gè)大國(guó)的崛起很重要?！?/p>
人民幣走上國(guó)際化之路
亞洲金融危機(jī)過去僅僅兩年后，中國(guó)經(jīng)濟(jì)再度駛上了發(fā)展的快車道，2000年，中國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值首次躍上1萬億美元大關(guān)，而人民幣走向世界也由此邁出了第一步。2002年，時(shí)任中國(guó)人民銀行行長(zhǎng)的戴相龍?jiān)诩幽么笤L問，途經(jīng)溫哥華機(jī)場(chǎng)時(shí)，他意外地發(fā)現(xiàn)，在當(dāng)?shù)氐腁TM機(jī)上，居然能夠用人民幣兌換成美元和加元。
丁志杰：“那么他當(dāng)時(shí)看到這個(gè)事情就覺得很興奮，說要，指示要加強(qiáng)研究，其實(shí)我們從那時(shí)候就看到，就是說隨著亞洲危機(jī)就是亞洲逐漸走出危機(jī)，中國(guó)的經(jīng)濟(jì)就是說持續(xù)快速的增長(zhǎng)，人民幣開始在周邊的地區(qū)開始流通，那么也逐漸被市場(chǎng)所認(rèn)可，所以說我們看到就是說，最早期的人民幣的國(guó)際化是人民幣的這個(gè)現(xiàn)鈔的這種跨境流通?！?/p>
無獨(dú)有偶，2003年，馬來西亞央行行長(zhǎng)訪問中國(guó)，他突然向中國(guó)政府提出了一個(gè)問題。
丁志杰：“訪問中國(guó)的時(shí)候說，我們的外匯儲(chǔ)備中有一部分人民幣，你能不能給我一個(gè)投資的渠道，那么當(dāng)時(shí)對(duì)我們政府來說大家還不知道說，馬來西亞央行拿到人民幣以后，作為外匯儲(chǔ)備他怎么來投資?！?/p>
看來，不論我們自己是否有所準(zhǔn)備，人民幣的滲透都已悄然發(fā)生，2005年，菲律賓央行也宣布，人民幣在菲律賓成為自由兌換貨幣。而在新加坡、越南、蒙古，甚至是法國(guó)巴黎的街頭，人們都能夠看到人民幣兌換點(diǎn)。
袁躍東：“中國(guó)有句老話叫做?桃李不言，下自成蹊?，人民幣，我們沒有去主動(dòng)地很聲嘶力竭地去推人民幣的國(guó)際化，但實(shí)際上人民幣的區(qū)域化已經(jīng)在逐漸形成?！?/p>
加入WTO的2001年，中國(guó)外貿(mào)規(guī)模為5000億美元，到2004年首次突破萬億美元大關(guān)，一舉超過了日本，2005年外貿(mào)規(guī)模則達(dá)到了1.4萬億美元，但貿(mào)易摩擦的問題卻在這個(gè)時(shí)候凸顯出來，背后的一個(gè)很主要的原因就是，人民幣匯率的改革由于1997年金融風(fēng)暴被迫暫停，人民幣釘住美元的匯率制度維持了7年，造成人民幣面臨巨大的升值壓力，也已到了迫切需要改革的關(guān)鍵時(shí)刻。
2005年7月21日，央行行長(zhǎng)周小川接受了中央電視臺(tái)的采訪，宣布中國(guó)人民銀行出臺(tái)完善人民幣匯率形成機(jī)制的改革方案。
周小川：“核心內(nèi)容可能有三條，第一條就是我們這個(gè)匯率將來不再盯住一個(gè)單一的一種貨幣，就是單一的美元了，而是參照一籃子貨幣，同時(shí)根據(jù)市場(chǎng)供求關(guān)系來進(jìn)行浮動(dòng)，這是一個(gè)內(nèi)容；第二個(gè)內(nèi)容就是匯率將是浮動(dòng)的了，而且浮動(dòng)的區(qū)間也是合理的；第三個(gè)內(nèi)容就是我們做了一個(gè)初始的匯率水平的調(diào)整是2%?！?/p>
這次匯改被人們稱為人民幣的第二次匯改，此后3年的時(shí)間，人民幣走上了漸進(jìn)式升值之路，迄今，人民幣對(duì)美元已累計(jì)升值20%，而中國(guó)的外匯儲(chǔ)備從2005年底的8千億美元上漲至2008年底的1.9萬億美元。
這一時(shí)期的中國(guó)經(jīng)濟(jì)，進(jìn)入了GDP每年增長(zhǎng)10%以上的高速發(fā)展階段。每一個(gè)普通百姓，都充分感受到生活質(zhì)量的上升，也感受到人民幣與外匯兌換從未有過的方便。
周小川：“總體來講，應(yīng)該看到中國(guó)整個(gè)購(gòu)買力提高，人民幣更加堅(jiān)挺，價(jià)值更高了，對(duì)整個(gè)經(jīng)濟(jì)好的方面要大大大于負(fù)面影響的方面?！?/p>
2008年，由美國(guó)次貸危機(jī)引發(fā)的一場(chǎng)華爾街金融風(fēng)暴席卷全球，世界經(jīng)濟(jì)陷入低谷，在主要國(guó)際貨幣發(fā)行國(guó)都遭受危機(jī)以后，人民幣因?yàn)樽陨淼姆€(wěn)定成為關(guān)注的焦點(diǎn)。從2008年年底至今的4個(gè)月里，中國(guó)人民銀行先后與韓國(guó)、香港、白俄羅斯等6個(gè)國(guó)家和地區(qū)的央行及貨幣當(dāng)局簽署了總額達(dá)6500億元人民幣的貨幣互換協(xié)議。
李揚(yáng)：“貨幣互換實(shí)際上就是說我們兩國(guó)互相達(dá)成一個(gè)協(xié)議，可以在一定范圍內(nèi)一個(gè)比例內(nèi)接受本幣，所以能開這個(gè)通道，在于我們經(jīng)濟(jì)上有聯(lián)系，而且我們?cè)谡紊嫌谢バ?，有互相信任，所以它?duì)于推進(jìn)人民幣的進(jìn)一步走出去是至關(guān)重要的?！?/p>
雖然通常認(rèn)為，一種貨幣的國(guó)際化須經(jīng)歷三個(gè)階段：貿(mào)易結(jié)算、金融交易計(jì)價(jià)、成為儲(chǔ)備貨幣，而貨幣互換不過是人民幣走出的第一步。但是，人們還是看到了人民幣國(guó)際化的破冰之旅，在以一種過去想象不到的速度悄然推進(jìn)。今年3月29日，中國(guó)人民銀行與阿根廷中央銀行宣布簽訂700億元人民幣等值雙邊貨幣互換框架協(xié)議，協(xié)議約定，阿根廷從中國(guó)進(jìn)口商品時(shí)可使用人民幣，不必再用美元作交易中介貨幣。
丁志杰：“比如說中韓的貨幣互換，韓國(guó)的貨幣當(dāng)局拿到人民幣以后，那么他一部分可能用于什么？韓資企業(yè)在中國(guó)的投資，那也就是說人民幣直接進(jìn)入了國(guó)際投資領(lǐng)域，阿根廷拿到的人民幣的資金很大一部分主要是用于阿根廷從中國(guó)的進(jìn)口，那就人民幣進(jìn)入了貿(mào)易支付領(lǐng)域，更為有意義的就是說，白俄羅斯在和中國(guó)簽訂貨幣互換協(xié)議不到一周以后，就宣布他，從中國(guó)借的200億人民幣已經(jīng)是他的外匯儲(chǔ)備的一部分，那也就是說人民幣現(xiàn)在已經(jīng)成為一些國(guó)家的外匯儲(chǔ)備，外匯儲(chǔ)備的幣種之一，那么這個(gè)來看也是說，在5年前所想象不到的。”
2009年3月25日，國(guó)務(wù)院審議并原則通過關(guān)于推進(jìn)上海加快發(fā)展現(xiàn)代服務(wù)業(yè)和先進(jìn)制造業(yè)、建設(shè)國(guó)際金融中心和國(guó)際航運(yùn)中心的意見，提出到2020年，將上海基本建成與中國(guó)經(jīng)濟(jì)實(shí)力和人民幣國(guó)際地位相適應(yīng)的國(guó)際金融中心。
李揚(yáng)：“下一步就是人民幣國(guó)際化現(xiàn)在要做的是一個(gè)內(nèi)功，是要把人民幣定值的債券市場(chǎng)整個(gè)金融市場(chǎng)發(fā)展起來?！?/p>
丁志杰：“可以大膽預(yù)言，在未來的一到兩年的時(shí)間內(nèi)，人民幣國(guó)際化還有很多我們想象不到的要發(fā)生?！?/p>
半小時(shí)觀察：人民幣國(guó)際化邁出關(guān)鍵一步
從30年前國(guó)際貨幣體系中的無名小卒，到今天走進(jìn)越來越多國(guó)家的貨幣兌換地點(diǎn)、AIM機(jī)，乃至中央銀行儲(chǔ)備庫(kù)。人民幣走過了一條不尋常的國(guó)際化道路，也直接反映了中國(guó)經(jīng)濟(jì)在30年間的崛起速度。
通過這幾天對(duì)英鎊、美元、日元、歐元國(guó)際化歷程的回顧，我們知道了，貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)其實(shí)就是各國(guó)國(guó)力在貨幣層面的博弈，它既由各國(guó)的政治經(jīng)濟(jì)乃至軍事實(shí)力所決定，又給發(fā)行國(guó)帶來了實(shí)實(shí)在在的巨大利益。過去的事實(shí)證明，在人類行為的任何一個(gè)領(lǐng)域，只有多元化才能形成制衡力量，而任何一種壟斷，無論其是超主權(quán)的還是基于主權(quán)的，都最終避免不了信用泛濫的結(jié)局。
這次全球金融危機(jī)使人們意識(shí)到美元一家獨(dú)大的國(guó)際貨幣體系弊端重重，改革國(guó)際貨幣體系已經(jīng)不可避免。全球金融版圖的演化，也推動(dòng)了人民幣走向世界的腳步，從結(jié)算貨幣向投資貨幣、儲(chǔ)備貨幣分階段逐步過渡，人民幣的國(guó)際化路線圖開始清晰明確。站在這個(gè)特殊的時(shí)間點(diǎn)上，我們對(duì)人民幣的未來抱有更多的信心，只要中國(guó)經(jīng)濟(jì)依然健康成長(zhǎng)，只要中國(guó)仍然在每個(gè)緊要關(guān)頭擔(dān)當(dāng)起負(fù)責(zé)任的大國(guó)角色，這樣的信心就能夠傳遞給全世界。
第二篇：貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)
《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》讀后感
今年寒假，我讀了《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》這本書。我對(duì)于作者的許多觀點(diǎn)都非常感興趣。
《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》是一本引起很大轟動(dòng)并廣受爭(zhēng)議的書。其核心思想便是陰謀論，書里描述了世界經(jīng)濟(jì)被羅斯柴爾德家族控制，這些銀行家導(dǎo)致了美國(guó)獨(dú)立戰(zhàn)爭(zhēng)、美國(guó)1929的經(jīng)濟(jì)危機(jī)、兩次世界大戰(zhàn)，甚至控制了戰(zhàn)爭(zhēng)的慘烈程度。
本書首先講了羅斯柴爾德家族的興起，英國(guó)、法蘭西、德國(guó)、奧地利、意大利等國(guó)家銀行體系的建立，這一階段主要講了這些歐洲國(guó)家王室貴族和羅斯柴爾德家族相勾結(jié)，從而形成了龐大的家族金融體系，也就是所謂的“現(xiàn)代”銀行體系的誕生。
第二部分講了美國(guó)總統(tǒng)和國(guó)際銀行家的百年戰(zhàn)爭(zhēng)，剖析了美國(guó)獨(dú)立戰(zhàn)爭(zhēng)、南北戰(zhàn)爭(zhēng)爆發(fā)的更深層次根源，美國(guó)總統(tǒng)被刺殺的幕后金融斗爭(zhēng)的背景和分析。最終國(guó)際金融家終于取得了美國(guó)的貨幣發(fā)行權(quán)，成立了美聯(lián)儲(chǔ)這個(gè)私有的中央銀行。而且逐步廢除了美元的金本位和銀本位，從而將美元變成了想發(fā)多少就發(fā)多少的法幣。
第三部分講了一戰(zhàn)、二戰(zhàn)的真正幕后根源。并詳細(xì)地介紹了1929年全世界經(jīng)濟(jì)大衰退的原因：國(guó)際金融家為自己謀取巨額暴利的“剪羊毛”行動(dòng)。
第四部分介紹了幾大財(cái)團(tuán)操控石油價(jià)格獲取石油美圓，操控各種國(guó)際組織，掠奪第三世界國(guó)家的資源和財(cái)富。并介紹了1998年亞洲金融危機(jī)的全過程—又一次的被國(guó)際金融家“剪羊毛”。
第五部分重點(diǎn)介紹怎樣防范被“剪羊毛”，以及債務(wù)美元的死穴-黃金。
世界上除了中國(guó)以外的幾個(gè)極少數(shù)國(guó)家的政府才有發(fā)行貨幣的權(quán)力，像美歐等西方世界的政府都沒有發(fā)行貨幣的權(quán)力，這是我之前不了解的，美、歐國(guó)家的中央銀行都是私有的，以美國(guó)為例，正是由于私有的中央銀行體系，政府需要發(fā)行貨幣則必須將美國(guó)公民未來的稅收抵押給美聯(lián)署，向其貸款，而為此要支付龐大的利息。美聯(lián)署要做的只是印鈔票，再坐收利息。而債劵是代表美國(guó)經(jīng)濟(jì)的未來收益，實(shí)際上是在透支著美國(guó)人民未來的財(cái)富，在這一過程中賺錢的是那些銀行家-國(guó)際金融大鱷們，他們獲得了政府向其支付的巨額利息，目前美國(guó)總債務(wù)已高達(dá)44萬億美元，這是一個(gè)天文數(shù)字！相當(dāng)于每個(gè)美國(guó)公民身上都平攤15萬美元。
作者書中深刻地剖析，世界實(shí)際上掌控在這些極少數(shù)的所謂“精英”或金融大鱷手中，他們的實(shí)際目的是想要在全世界范圍內(nèi)建立一個(gè)符合他們利益的統(tǒng)一的金融體系，這樣全世界勞動(dòng)人民所創(chuàng)造的利益就源源不斷地流向了他們的口袋。
《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》一書主要寫歷史。但是，它輕率地改寫了人們?cè)缫褟V為接受的世界近代史，尤其是美國(guó)歷史。書中，美國(guó)革命不再是北美各殖民地聯(lián)合起來擺脫英國(guó)統(tǒng)治，爭(zhēng)取政治獨(dú)立與經(jīng)濟(jì)自由的斗爭(zhēng)，而是為了所謂“貨幣發(fā)行權(quán)”；南北戰(zhàn)爭(zhēng)不是因?yàn)槭欠駨U留奴隸制所引起的尖銳沖突，而是“國(guó)際銀行家”的操縱結(jié)果。
《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》一書主要寫金融。由于文筆流暢，且引述了許多歷史典故、傳說、軼事、名人語錄等，它引人入勝，勾起了一般讀者對(duì)枯燥金融問題的興趣，這是該書的一個(gè)貢獻(xiàn)。但遺憾的是，該書對(duì)許多經(jīng)濟(jì)歷史事件或人物的描述繆誤甚多，斷章取義、牽強(qiáng)附會(huì)、言過其實(shí)，或根本就是妄加猜測(cè)、肆意定論，給讀者提供了錯(cuò)誤的信息，并有可能誤導(dǎo)政策制定者。
《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》逼真地重現(xiàn)了歐美銀行壟斷家族對(duì)世界近代歷史演變的重大而又鮮為人知的影響力。該書以全新的視角審視了當(dāng)今中國(guó)金融開放所面臨的潛在風(fēng)險(xiǎn)，為維護(hù)中國(guó)的貨幣安全提供了新的思路。中國(guó)是世界崛起的金融大國(guó)，人民幣的發(fā)行權(quán)在我國(guó)政府，保持購(gòu)買力相對(duì)穩(wěn)定，歷經(jīng)改革開放，我國(guó)的經(jīng)濟(jì)取得飛速、迅猛的發(fā)展。美國(guó)政府一直施壓想人民幣升值，那樣不但導(dǎo)致我國(guó)出口產(chǎn)品的成本增加，競(jìng)爭(zhēng)力減弱，同時(shí)，相應(yīng)以美元結(jié)算的外匯儲(chǔ)備也將大大縮水。在亞洲金融危機(jī)爆發(fā)時(shí)，我國(guó)政府對(duì)世界莊嚴(yán)承諾人民幣不貶值。隨著我國(guó)金融系統(tǒng)的開放，一場(chǎng)沒有硝煙的戰(zhàn)爭(zhēng)已經(jīng)悄然打響，而貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)卻是比戰(zhàn)爭(zhēng)更可怕的戰(zhàn)爭(zhēng)，1985年~1990年，國(guó)際銀行家聯(lián)手通過對(duì)日本的金融絞殺，先是迫使日元升值，再制造金融泡沫，關(guān)鍵時(shí)使出“日經(jīng)指數(shù)認(rèn)沽權(quán)證”這一量身定做的金融核彈，導(dǎo)致日本金融徹底戰(zhàn)敗，使得日本經(jīng)濟(jì)此后陷入長(zhǎng)達(dá)十幾年的衰退，以至于就財(cái)富的損失而言，與日本第二次世界大戰(zhàn)中戰(zhàn)敗的后果相當(dāng)！前車之鑒，必須時(shí)刻保持防備，股市的飛漲、房?jī)r(jià)的虛高…..不排除國(guó)外資金的惡意炒作，在美元、英鎊、日元、歐元競(jìng)爭(zhēng)世界貨幣的同時(shí)，如何保值我國(guó)的外匯儲(chǔ)備，合理的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，如何保持人民幣成為世界貨幣的競(jìng)爭(zhēng)力，就必須以強(qiáng)大的國(guó)力和財(cái)力為后盾，防人之心不可無，時(shí)刻警惕國(guó)際銀行家的幕后黑手，既為保持、保值我國(guó)人民的辛勞汗水所得物質(zhì)財(cái)富，同時(shí)也為世界經(jīng)濟(jì)的發(fā)展做出應(yīng)有的貢獻(xiàn)。
而我們作為新一代的大學(xué)生也應(yīng)該多多掌握經(jīng)濟(jì)，金融方面的相關(guān)知識(shí)。因?yàn)榧词刮覀儗聿粡氖掠嘘P(guān)經(jīng)濟(jì)方向的工作，我們也仍然生活在這個(gè)不斷變化，不斷發(fā)展的經(jīng)濟(jì)社會(huì)中。當(dāng)變化來臨時(shí)，我們能夠抓住機(jī)遇，更好的發(fā)展。當(dāng)困難來臨時(shí)，我們能理智面對(duì)，從容的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。這對(duì)于我們涉世未深的大學(xué)生是再好不過的了。
第三篇：貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)
《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》讀后感
汪雯羽1121100050
追尋歐美大陸百年的艱難行進(jìn)，銀行家向我們證明了誰控制了金幣，誰就控制了國(guó)家。無論是戰(zhàn)爭(zhēng)，還是金融風(fēng)暴。
經(jīng)濟(jì)無論在何種背景下，盛世太平或烽火戰(zhàn)亂，都時(shí)刻在影響著國(guó)家的走向。因而，活躍于歐洲大陸的銀行家們，從某種意義上說，是其國(guó)家的真正主宰。銀行家們，利用嚴(yán)密的家族控制，完全不透明的黑箱操作，像鐘表一般精確的協(xié)調(diào)，永遠(yuǎn)早于市場(chǎng)的信息獲取，徹頭徹尾的冷酷理智，永無止境的金錢欲望，以及基于這一切的對(duì)金錢和財(cái)富的深刻洞察和天才的預(yù)見力。與政客們進(jìn)行長(zhǎng)期的斗智斗勇，一步步掌握國(guó)家銀行，貨幣發(fā)行權(quán)。通過國(guó)債對(duì)政府的控制來實(shí)現(xiàn)自我對(duì)欲望的滿足。我們?cè)谶駠u銀行家的狼子野心時(shí)，不得不對(duì)他們操控一場(chǎng)場(chǎng)驚心動(dòng)魄的貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)感到崇拜。閱讀《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》，我在感受金融戰(zhàn)爭(zhēng)中的殘酷與現(xiàn)實(shí)的同時(shí),體會(huì)到了經(jīng)濟(jì)的重要性。
對(duì)于銀行家而言，國(guó)家可以是他們的，因?yàn)榻疱X控制于他們手中?？偨y(tǒng)只是他們的傀儡，他們可以決定總統(tǒng)的生，或者總統(tǒng)的死?！叭绻芸诉d否決提案，我將否決他?！卑驳卖斀芸诉d，美國(guó)第七屆總統(tǒng)否決了第二銀行延期的提案，第一次還清了美國(guó)的國(guó)債，人們將之與耶穌降放貸者趕出什么相提并論。如此為國(guó)做出貢獻(xiàn)的偉人，1835年1月30日，在參加一位議員的葬禮時(shí)。在一位不明的油漆匠手里，葬送了自己的性命。1841年3月4日，美國(guó)第10屆總統(tǒng)戎馬一生的約翰泰勒在就職演說中受了風(fēng)寒，6日后去世。1850年7月4日，美國(guó)第12屆總統(tǒng)扎卡魯泰勒，在參加華盛頓紀(jì)念碑錢舉行的國(guó)慶活動(dòng)，因?yàn)轸[肚子，5日后神秘死去。1865年4月14日，因?yàn)榘l(fā)行了林肯綠幣與對(duì)貨幣的絕對(duì)控制權(quán)，破壞了銀行家的利益，林肯動(dòng)怒了銀行家，一場(chǎng)驚心動(dòng)魄的暗殺在劇院發(fā)生，所以被暗殺似乎成為了林肯的唯一宿命。萬眾矚目的各位美國(guó)總統(tǒng)，都是如何在政治得意之時(shí)離奇死去，我們不得而知。然而我們可以知道的是，銀行家們處心積慮所作的一切使他們的地位逐漸鞏固，總統(tǒng)想要保持自己的位置，只有聽從于他們。這就是狠心的銀行家。
曾經(jīng)從電視報(bào)紙或網(wǎng)頁(yè)上看到過涉及美聯(lián)儲(chǔ)的內(nèi)容時(shí)，心中對(duì)美國(guó)政府產(chǎn)生的是由衷的敬意。那是多么偉大的國(guó)家，多么了不起的政府，在自己的國(guó)度通過無形的力量影響世界經(jīng)濟(jì)的走向。然而在讀了《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》之后，一些被認(rèn)為的事實(shí)被顛覆了。那個(gè)醒目的標(biāo)題，美聯(lián)儲(chǔ)：私有的中央銀行，突然之間感覺有種被騙的感覺。不過，即使是其他人，應(yīng)該也會(huì)與我一樣，看到的只是政客與銀行家聯(lián)手制造的假象。所謂的“美國(guó)聯(lián)邦儲(chǔ)備銀行”，其實(shí)既不是“聯(lián)邦”，更沒有“儲(chǔ)備”，也算不上“銀行”。而美國(guó)政府，在肯尼迪遇刺后，失去了最后的貨幣發(fā)行權(quán)----“白銀美元”的發(fā)行權(quán)。美國(guó)政府想要得到美元，就必須將美國(guó)人民的未來稅收（國(guó)債）抵押給私有的美聯(lián)儲(chǔ)，由美聯(lián)儲(chǔ)來發(fā)行“美聯(lián)儲(chǔ)券”。這就是美元。這就是政客與銀行家的陰謀，這就是帶著經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的面具背后負(fù)債累累的美國(guó)。
而我們不知道的陰謀又怎么只有這些，為了保持美元可以無限制的發(fā)行，最大化的為銀行家們創(chuàng)造財(cái)富。銀行家們，費(fèi)勁心機(jī)貶低黃金的價(jià)值、試圖將世世代代得到認(rèn)可的誠(chéng)實(shí)貨幣趕出金融市場(chǎng)，從而讓他們發(fā)行的貨幣—美元沒有實(shí)物的阻礙。而他們?cè)诖罅肯蛘蛡€(gè)人借出美元的時(shí)候，就用憑空捏造的東西輕而易舉的換來人們的財(cái)富，高額的利息，國(guó)家的未來稅收，又成為他們下一輪的保障。無論借貸的國(guó)家和個(gè)人或盈或虧，他們都是背著債務(wù)的奴隸，而國(guó)家的人民，也在不知不覺中被卷入了這場(chǎng)巧妙的圈套中，成為不能反抗的替國(guó)家還債的人。他們一邊妖魔化黃金，一邊賤價(jià)拋售，同時(shí)，誘導(dǎo)中東戰(zhàn)爭(zhēng)的發(fā)生。使中東石油國(guó)提高石油的價(jià)格來進(jìn)一步消弱黃金對(duì)美元的影響。終于2004年，羅斯柴爾德家族宣布退出苦心經(jīng)營(yíng)200多年得家族核心業(yè)務(wù)。退出了黃金定價(jià)。至此，黃金的地位不再如從前。
當(dāng)我們作為普羅大眾為戰(zhàn)爭(zhēng)的發(fā)生而難過的時(shí)候，背后策劃戰(zhàn)爭(zhēng)的人，卻希望能有一場(chǎng)戰(zhàn)爭(zhēng)可以永遠(yuǎn)不要停息，因?yàn)閼?zhàn)爭(zhēng)，可以帶給他們利益，可以利于他們更好的對(duì)戰(zhàn)爭(zhēng)國(guó)家進(jìn)行控制，可以讓他們用超低價(jià)格收購(gòu)戰(zhàn)爭(zhēng)國(guó)家的核心產(chǎn)業(yè)，他們就是銀行家。銀行家為了達(dá)到目的，設(shè)置了一個(gè)又一個(gè)陷阱，讓政客們反思：盡管戰(zhàn)爭(zhēng)有各種可怕的可能，但是比起如此昂貴和不穩(wěn)定的和平來說，戰(zhàn)爭(zhēng)或許是一種更值得考慮的選擇。如果國(guó)家的軍事準(zhǔn)備最終不是以戰(zhàn)爭(zhēng)來結(jié)束，那就必然是以政府的破產(chǎn)而告終。這種情況之下，銀行家渴望的戰(zhàn)爭(zhēng)，如期而至。難怪有人會(huì)說：沒有美聯(lián)儲(chǔ)就沒有一戰(zhàn)。隨后，銀行家們煽風(fēng)點(diǎn)火，那一場(chǎng)觸目驚心的二戰(zhàn)，銀行家費(fèi)勁了多少周折，在希特勒身上砸了多少錢財(cái)，只是希望戰(zhàn)爭(zhēng)可以快一點(diǎn)，久一點(diǎn)。戰(zhàn)爭(zhēng)真的到來了，在人們的呻吟中，那些操縱戰(zhàn)爭(zhēng)的人得到了多少，我們無從而知，可是戰(zhàn)爭(zhēng)帶給人們的痛苦，他們?cè)诩?xì)數(shù)錢財(cái)?shù)耐瑫r(shí)，是否有一秒的思考過呢？然而，事情并不僅僅只有這些，國(guó)際銀行家們?cè)跓o法發(fā)動(dòng)戰(zhàn)爭(zhēng)的地 方,利用派出的經(jīng)濟(jì)刺客的配合，破壞地方的經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定，激發(fā)人們的投機(jī)熱情，從而可以通過一系列的剪羊毛，讓普通人民辛苦積攢的財(cái)富不知不覺成為他們的囊中之物。
銀行家們是怎么對(duì)他們覬覦的國(guó)家進(jìn)行掠奪的呢？ 他們是用了怎么樣隱蔽的手段讓那些被掠奪的國(guó)家完全沒有警覺？日本，一個(gè)二戰(zhàn)后迅速發(fā)展的國(guó)家，模仿西方產(chǎn)品設(shè)計(jì)，然后迅速降低成本，最后反過來占領(lǐng)歐美市場(chǎng)。80年代以來，日本電子工業(yè)突飛猛進(jìn)，索尼，日立，東芝等一大批電子企業(yè)從模仿到創(chuàng)新，日本產(chǎn)品大舉進(jìn)占美國(guó)市場(chǎng)的局面。當(dāng)日本舉國(guó)沉浸在一片“日本可以說不”的歡欣之時(shí)，一場(chǎng)對(duì)日本的金融絞殺戰(zhàn)已在國(guó)際銀行家的部署之中。像病毒一樣的經(jīng)濟(jì)刺客潛伏進(jìn)日本，與沉迷自我的日本進(jìn)行一場(chǎng)早已算好結(jié)果的賭局。毫無疑問，日本大傷，日本經(jīng)濟(jì)陷入長(zhǎng)達(dá)十幾年的衰退，再也無力對(duì)國(guó)際銀行家造成任何阻礙。而如今，中國(guó)在亞洲這片土地上正在崛起，起航的中國(guó)經(jīng)濟(jì)航母，毋庸置疑，如80年代的日本一樣，也會(huì)極大的沖擊國(guó)際銀行家的勢(shì)力，他們會(huì)放過中國(guó)？沒有人會(huì)這么天真。而中國(guó)站在世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展的大潮，是否可以以史為鑒，安全躲避未知的暗礁，一帆風(fēng)順呢？從中國(guó)加入WTO 起，中國(guó)已經(jīng)必須保持高度警惕……
經(jīng)濟(jì),影響著國(guó)家的政治,無數(shù)政客為了捍衛(wèi)它而喪生。經(jīng)濟(jì),影響著世界的穩(wěn)定,數(shù)不清無辜的戰(zhàn)士和百姓被卷入銀行家爭(zhēng)奪利益而發(fā)起的戰(zhàn)爭(zhēng)中。經(jīng)濟(jì)，影響著未來世界的重心方向，無論是捍衛(wèi)環(huán)境還是對(duì)擁有豐富資源的國(guó)家進(jìn)行“保護(hù) ”。讀了《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》，經(jīng)濟(jì)學(xué)專業(yè)的我終于真正體會(huì)到了學(xué)習(xí)經(jīng)濟(jì)的重要性。
第四篇：貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)
《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》讀后感
經(jīng)過老師推薦，用了近一個(gè)月的時(shí)間將《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》這本書通讀完畢。打心底里說是相當(dāng)震撼的，那一場(chǎng)又一場(chǎng)無硝煙的戰(zhàn)爭(zhēng)在人類史上不斷演繹著，而且無聲息地進(jìn)行著。我不僅驚嘆于金融行業(yè)內(nèi)堪比真實(shí)戰(zhàn)爭(zhēng)的殘酷無情、風(fēng)云變幻和詭譎多變的種種紛爭(zhēng)，也嘆服于各個(gè)金融機(jī)構(gòu)及巨鱷過各種金融手段控制或破壞大到國(guó)家，小到各個(gè)機(jī)構(gòu)和民眾的利益。凡此種種，感慨頗多，便在看后寫此篇讀后感，以表達(dá)自己的看法及收獲，有偏頗之處，還望老師指正。
本書的核心是“陰謀論”，宣揚(yáng)的思想是“金本位”，它以國(guó)際銀行家謀求世界霸權(quán)為出發(fā)點(diǎn)，來解釋歷史和現(xiàn)今的熱點(diǎn)大事。書中說到：世界的金融戰(zhàn)爭(zhēng)與金融游戲規(guī)則的制定權(quán)掌握在華爾街的幾大巨頭，也就是尖端金融精英的手中。許多專家學(xué)者對(duì)此書觀點(diǎn)持懷疑態(tài)度，但是自我認(rèn)為讀完此書后還是有收獲的，主要從以下幾個(gè)方面說起：
一、對(duì)從前的認(rèn)知產(chǎn)生了較大的沖擊
從前，總對(duì)帶有國(guó)際的、世界的字眼的東西充滿各種美麗的憧憬，覺得和這些名詞掛鉤的東西都是神圣不可褻瀆的，都是代表了廣大人民的普遍需要和利益，然而在此書中，這些美好全化為泡影。書中說到貨幣是一種商品，但是它卻不同于其他一切商品，就在于它是一種社會(huì)中每一個(gè)行業(yè)、每一個(gè)機(jī)構(gòu)、每一個(gè)人都需要的商品，對(duì)貨幣發(fā)行的控制是所有壟斷中的最高形式。梅耶.羅斯切爾德說：“只要讓我控制一個(gè)國(guó)家的貨幣發(fā)行，我不在乎誰制定法律?！?因此本書講述了以羅斯切爾德家族為代表的“國(guó)際銀行家“操縱世界300年工業(yè)化歷史的“陰謀”故事。
再者，中央銀行私有，并反映其所有者的利益。在國(guó)內(nèi)絕大多數(shù)人的概念里，既然中國(guó)的人民銀行是國(guó)有的，屬于政府機(jī)構(gòu)序列，那么外國(guó)央行也應(yīng)如是。但書中所揭露的西方國(guó)家央行并非如此，英格蘭銀行，德意志聯(lián)邦銀行，乃至美聯(lián)儲(chǔ)，無不是私有銀行，而且推其歷史沿革，羅斯柴爾德家族均直接或間接參與了各銀行的成立，之后陸續(xù)又產(chǎn)生幾大金融家族，這些家族至今仍在發(fā)揮著神秘的難以估計(jì)的作用。
此外，貨幣地位及貨幣政策，對(duì)于一國(guó)的興衰具有遠(yuǎn)超出想象的作用。美國(guó)銀行家與世界各國(guó)之間正在進(jìn)行著一場(chǎng)沒有硝煙的貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)，主權(quán)國(guó)家一旦金融邊疆被攻破，將被納入金融資本的殖民體系，即使有形的邊界還在，終究避免不了被剝削壓榨的下場(chǎng)。說起美國(guó)戰(zhàn)后繁榮的原因，人們都會(huì)從政治，經(jīng)濟(jì)上找上幾條原因，極少有人談到美元的國(guó)際地位。1945年布雷頓森林體系確定美元國(guó)際結(jié)算貨幣地位，特別是1971年取消美元與黃金掛鉤，可以使美國(guó)銀行資本家大開特開印鈔機(jī)器，大肆購(gòu)買世界各地的資源、產(chǎn)品和服務(wù)，壯大本國(guó)的經(jīng)濟(jì)和軍事力量。同時(shí)，通過輸出通脹和通縮，打擊他國(guó)的經(jīng)濟(jì)，既攫取巨額利潤(rùn)，又削弱進(jìn)而操控其政府。為了防止大肆印鈔影響到美元的穩(wěn)固，他們炒高國(guó)際石油價(jià)格，創(chuàng)造出各種金融衍生產(chǎn)品，吸納過剩的美元，維持美元強(qiáng)勢(shì)地位。
二、從中理解當(dāng)前我市經(jīng)濟(jì)發(fā)展中存在的不確定因素
書中提出，經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展，金融危機(jī)，通貨膨脹，緊縮銀根，所有一切，都是是國(guó)際金融資本勢(shì)力騙人的把戲。世界上所有的人分為兩類：放羊的和被放的羊。戰(zhàn)爭(zhēng)、通貨膨脹和緊縮銀根這些其實(shí)都是放羊的手里的剪刀，剪去的是被放羊的毛－－財(cái)富。經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展還是低速發(fā)展不過是羊毛長(zhǎng)一些還是短一些的關(guān)系。在全球流動(dòng)性過剩的背景下，資本在全球各個(gè)市場(chǎng)追逐投機(jī)利潤(rùn)，卻不知道它會(huì)在何時(shí)從一個(gè)市場(chǎng)轉(zhuǎn)移到另一個(gè)市場(chǎng)。它們的投機(jī)鏈條：國(guó)際經(jīng)濟(jì)失衡--全球貨幣超發(fā)--全球流動(dòng)性泛濫--國(guó)際投機(jī)資本活動(dòng)頻繁--大宗商品價(jià)格暴漲、全球股市走牛--各國(guó)出臺(tái)緊縮貨幣政策--資金撤出東道國(guó)市場(chǎng)--在動(dòng)蕩中炒作某國(guó)貨幣--某發(fā)展中國(guó)家出現(xiàn)貨幣危機(jī)乃至經(jīng)濟(jì)危機(jī)。從此鏈聯(lián)系當(dāng)前我國(guó)經(jīng)濟(jì)現(xiàn)狀，呈現(xiàn)過熱狀態(tài)，貨幣流動(dòng)性過剩，國(guó)際原材料價(jià)格上漲，中央采取宏觀調(diào)控，采取從緊的貨幣政策，一致吻合。
這些因素與我市經(jīng)濟(jì)發(fā)展相結(jié)合，產(chǎn)生一些不確定因素：從緊的貨幣政策，使得中小企業(yè)融資更難；受國(guó)際原材料價(jià)格上漲，主要依靠原材料進(jìn)口的企業(yè)利潤(rùn)將進(jìn)一步下滑；成品油和電力價(jià)格提高以后，將增加企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)成本，盈利空間受損；受企業(yè)利潤(rùn)影響，財(cái)政增收節(jié)支壓力增大；受物價(jià)影響，低收入群體生活可能更加困難。三、一些思考
1.馬克思說過，“一旦有適當(dāng)?shù)睦麧?rùn),資本就膽大起來。為了百分之一百的利潤(rùn),它就敢踐踏一切人間法律;有百分之三百的利潤(rùn)它就敢犯任何罪行,甚至冒著絞首的危險(xiǎn)”。以資本的角度看待政治經(jīng)濟(jì)問題，會(huì)增加對(duì)國(guó)際局勢(shì)理解。既然資本逐利性是其天然屬性，那么看待西方金融資本控制下的國(guó)家行為，自然要始終從一個(gè)“利”字著手，理解了何為對(duì)其有“利”，何為對(duì)其不“利”，也就自然而然把握其行為的邏輯性了。同時(shí)也應(yīng)看到，金融資本基于逐利性與國(guó)家利益也必然存在不一致，此次美國(guó)金融危機(jī)的爆發(fā)對(duì)于其國(guó)家利益的損害是嚴(yán)重而深遠(yuǎn)的。
2.出于財(cái)政穩(wěn)健政策的考慮，中國(guó)應(yīng)逐步減少其目前的美元持有量，并且持續(xù)和其他國(guó)家合作，建立一個(gè)新的全球金融體系。這一過程將是漸進(jìn)的、緩慢的，因?yàn)槊绹?guó)不會(huì)心甘情愿地拱手相讓其金融領(lǐng)導(dǎo)地位。另一方面，對(duì)于目前說房市崩盤，房?jī)r(jià)下跌也不是第一天，也不是第一次了。且不論怎樣，以房市與土地交易為主要驅(qū)動(dòng)力的中國(guó)經(jīng)濟(jì)，亟需轉(zhuǎn)換模式。我相信，李克強(qiáng)經(jīng)濟(jì)學(xué)”(Likonomics)（不出臺(tái)刺激措施、去杠桿化和結(jié)構(gòu)性改革，以短痛換取長(zhǎng)期的益處）與周小川對(duì)貨幣的整體把握（從計(jì)劃手段轉(zhuǎn)向強(qiáng)化貨幣政策，做好流動(dòng)性對(duì)沖，把握匯率）把中國(guó)經(jīng)濟(jì)引向第二季增長(zhǎng)，是值得肯定的。
最后，我想說就此書本身和它的內(nèi)容觀點(diǎn)而言，有一部分是比較有見地，也值得深入探討的；有一部分的確有點(diǎn)夸張色彩，但是經(jīng)濟(jì)學(xué)畢竟是一門科學(xué)，宋先生有他讀到的見解，給我們啟發(fā)，這就足夠了。我也希望我們起航的中國(guó)經(jīng)濟(jì)航母能夠繼續(xù)披荊斬棘，破浪前行！
第五篇：貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)（精選）
《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》讀后感
《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》是近幾年最熱銷的書籍之一，有幸拜讀了這部比較有爭(zhēng)議的著作之后，我對(duì)金融、貨幣以及銀行有了新的認(rèn)識(shí)和新的看法。
本書立足于自英格蘭銀行成立以來300年間的西方近代史與金融發(fā)展史，通過揭示大量不為人知的歷史真相，再現(xiàn)了國(guó)際金融集團(tuán)及其代言人在世界金融史上翻云覆雨的過程。通過分析統(tǒng)治世界的精英俱樂部如何通過煽動(dòng)政治事件、誘發(fā)經(jīng)濟(jì)危機(jī)，控制世界財(cái)富的流向與分配，旨在告誡逐步開放的中國(guó)金融市場(chǎng)警惕潛在的金融打擊，為迎接一場(chǎng)“不流血”的戰(zhàn)爭(zhēng)做好準(zhǔn)備。本書分為十章，分別介紹了羅斯柴爾德家族的興起與發(fā)展、歐洲與美國(guó)的“私人銀行”（美聯(lián)儲(chǔ)）的建立與運(yùn)作方式、政府對(duì)銀行國(guó)有化的努力、貨幣由金本位逐漸走向法幣的過程以及對(duì)中國(guó)金融業(yè)的警示等方面。
本書是由宋鴻兵先生所著。宋先生是一名長(zhǎng)期關(guān)注中國(guó)金融業(yè)發(fā)展的業(yè)內(nèi)人士，曾在美國(guó)最大的一家金融機(jī)構(gòu)擔(dān)任高級(jí)咨詢顧問，從事金融衍生產(chǎn)品分析和研究工作。作者表示，《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》應(yīng)該是“集體的智慧”，因?yàn)樵摃膬?nèi)容源自許多人。這些“隱形”作者中有些人長(zhǎng)期在國(guó)際金融機(jī)構(gòu)任職，有些在華爾街摸爬滾打，有些在美國(guó)的銀行機(jī)構(gòu)（包括美聯(lián)儲(chǔ)）從事技術(shù)支持和數(shù)據(jù)處理，還有一些在美國(guó)聯(lián)邦政府從事與中國(guó)相關(guān)的事務(wù)。
本書出版后曾引起了學(xué)術(shù)界的廣泛影響與討論，而且批判性的觀點(diǎn)居多。主要批判觀點(diǎn)在于：金本位不應(yīng)該也不可能被復(fù)辟，信用貨幣將會(huì)繼續(xù)存在；但信用貨幣的發(fā)展必須在嚴(yán)格限制下進(jìn)行；另外，通貨膨脹也有一定的正面作用。因此，在2009年《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)批判》出版了，此書作者肖波認(rèn)為《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》的內(nèi)容充滿謬誤，我們應(yīng)該從正面引導(dǎo)人們認(rèn)識(shí)金融史，正確看待中國(guó)金融改革。
讀過此書后，我一方面有點(diǎn)震撼于這個(gè)世界的陰謀，另一方面由于金融方面知識(shí)的薄弱，不免對(duì)此書有點(diǎn)過于相信。在本書中，基本上每一次重大的歷史變故背后，都有國(guó)際銀行家的身影，從滑鐵盧之戰(zhàn)到美國(guó)內(nèi)戰(zhàn)，從林肯總統(tǒng)的刺殺事件到第一次和第二次世界大戰(zhàn)，從羅斯福改革到布雷頓森林體系，從日本及東南亞國(guó)家的被“剪羊毛”事件到石油戰(zhàn)爭(zhēng)等史實(shí)，無一不是國(guó)際銀行家為了自身利益而在幕后操縱并實(shí)施的。不得不說，本書的論調(diào)過于悲觀，似乎整個(gè)世界都籠罩在陰謀之下，但又都是一幕幕的驚天猛料，這些驚世駭俗的言論似乎都有事實(shí)依據(jù)。當(dāng)然盡信書不如無書，本書還是有一些不足之處的。比如美國(guó)政府籌措資金的渠道并非如宋先生所說的那樣完全是向美聯(lián)儲(chǔ)發(fā)行國(guó)債，美國(guó)的發(fā)行國(guó)債是面向美國(guó)所有公民甚至于面向世界的。美國(guó)政府是強(qiáng)大的，他擁有全球最強(qiáng)大的軍事打擊能力，美聯(lián)儲(chǔ)綁架不了他。其他國(guó)家也不是傻子，美聯(lián)儲(chǔ)也綁架不了世界經(jīng)濟(jì)。美聯(lián)儲(chǔ)沒有本書所說得那么強(qiáng)大?？梢钥隙ǖ卣f，本書有很大的不真實(shí)性與夸張性。我不太了解學(xué)術(shù)上關(guān)于金本位與信用貨幣的爭(zhēng)論，不過隨著中國(guó)金融的全面開放，國(guó)際銀行家將大舉深入中國(guó)的金融腹地。昨天發(fā)生在西方的故事，今天會(huì)在中國(guó)重演嗎？因此我們國(guó)人能做的只是對(duì)金融方面的警惕。
當(dāng)然，讀過本書之后我才了解到為何此書會(huì)成為暢銷書了。不僅是因?yàn)槠湎难哉撆c驚天的陰謀，而且因?yàn)樽髡哂懻摰膯栴}觸動(dòng)了當(dāng)今中國(guó)讀者的神經(jīng)。本書警示的恰好就是中國(guó)現(xiàn)今的狀態(tài)——不斷走向經(jīng)濟(jì)全球化。作為一本著作，引起廣泛爭(zhēng)議的原因很多，歸納起來大致有以下這么三個(gè)方面：首先是資料和數(shù)據(jù)的真實(shí)性和充足性，其次是邏輯結(jié)構(gòu)的嚴(yán)密性，最后是核心觀點(diǎn)或政策導(dǎo)向在不同讀者群心中激起的某種“對(duì)立”情緒。恰恰是在這三個(gè)問題上，《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》都很好地滿足了成為一本暢銷書的“引發(fā)爭(zhēng)議之條件”。
不得不說，《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》的確是一部賞心悅目的著作，可以讓人一口氣讀完，但對(duì)于作者對(duì)于正在經(jīng)濟(jì)全球化的中國(guó)的警示，我們還是要不斷進(jìn)行反思與考慮的。
點(diǎn)擊咨詢 