第一篇：招商證券 20年 公司發(fā)展歷程

1，1991年7月，楊鶤組建招商銀行證券部，8月8日，招商銀行證券業(yè)務(wù)部在深南油試營(yíng)業(yè)，9月16日舉行正式開(kāi)業(yè)慶典。

2，1992年2月，承銷(xiāo)的第一只A股、國(guó)內(nèi)第一支B股深南玻A、B股在深交所掛牌。6月開(kāi)展債券自營(yíng)業(yè)務(wù)，當(dāng)年代理發(fā)行證券總額約7億元。

3,1993年4月，第二家營(yíng)業(yè)部開(kāi)業(yè)，7月全面實(shí)現(xiàn)證券交易無(wú)紙化，首批獲得從證券業(yè)務(wù)部轉(zhuǎn)建為具有獨(dú)立法人資格的證券公司。

4,1994年4月29日，招銀證券成立，招行為獨(dú)資股東，注冊(cè)資本1.5億。5月27日，第三家營(yíng)業(yè)部深保安營(yíng)業(yè)部開(kāi)業(yè)，6月，獲1993年度深圳市，首屆十佳券商稱號(hào)。94年發(fā)行項(xiàng)目10余個(gè)，為深交所推薦上市項(xiàng)目最多的券商，營(yíng)業(yè)部擴(kuò)展至8家。

5,1995年5月，實(shí)現(xiàn)深圳地區(qū)交易聯(lián)網(wǎng)，10月13日，公司作為上市推薦人推薦洛陽(yáng)玻璃上市，實(shí)現(xiàn)公司在上交所一級(jí)市場(chǎng)零的突破。

6,1996年，在深圳收購(gòu)農(nóng)行營(yíng)業(yè)部6家，營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)增至16家。

7,1997年，公司率先推出證券保證金自助轉(zhuǎn)賬業(yè)務(wù)，年底人行對(duì)深圳券商資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)年檢中被評(píng)為A級(jí)，排名第一，注冊(cè)資本增加到8億。

8,1998年10月，公司更名為國(guó)通證券，設(shè)研發(fā)中心，首開(kāi)行業(yè)研究先河。

9,1999年3月，推出國(guó)內(nèi)第一張證券賬戶卡--牛卡，10月，公司電話中心啟用，實(shí)現(xiàn)24小時(shí)電話委托等功能。

10,2000年，注冊(cè)資本增加到22億，營(yíng)業(yè)部增至22家，同事核準(zhǔn)為綜合類(lèi)券商，2月25日，牛網(wǎng)正式開(kāi)網(wǎng)，5月20日，手機(jī)炒股正式推出。

11,2001年1月完成股份制改造，注冊(cè)資本24億元，7月19日呼叫中心E號(hào)通正式上線。

12,2002年5月首批獲得資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格，7月11日，更名為招商證券，12月，招商基金管理公司獲批設(shè)立。

13,2003年5月獲得代辦股份轉(zhuǎn)讓主辦券商資格，12月，楊鶤人公司總裁

14,2004年8月，8名分析師進(jìn)新財(cái)富2004年最佳分析師排名，12月1日，獲得創(chuàng)新試點(diǎn)類(lèi)券商資格。

15,2005年4月4日，基金寶設(shè)立，6月收購(gòu)招商證券香港公司，進(jìn)入新財(cái)富2005年最佳分析師排名第三，11月成功創(chuàng)設(shè)權(quán)證。

16,2006年現(xiàn)金牛設(shè)立，4月第三方存管項(xiàng)目啟動(dòng)，6月股指期貨項(xiàng)目設(shè)啟動(dòng)，8月8日，增資至32億元，9月成功收購(gòu)北京證券21家營(yíng)業(yè)部，營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)增至55個(gè)。

17,2007年3月與招商銀行第三方存管全面開(kāi)通，5月E號(hào)通95565正式開(kāi)通。8月，公司獲券商QDII資格，成為第二家獲批此業(yè)務(wù)資格的券商。10月牛網(wǎng)榮獲中國(guó)優(yōu)秀財(cái)經(jīng)證券網(wǎng)站券商類(lèi)第一名。

18,2008年2月，招商期貨成立，從此具有IB業(yè)務(wù)資格。7月公司獲得AA級(jí)券商評(píng)級(jí)。10月招商證券客戶服務(wù)中心榮獲2008年中國(guó)最佳呼叫中心稱號(hào)。

19,2009年11月，招商證券上市，股票代碼：600999，IPO融資總額超過(guò)111億元，成為有史以來(lái)全球規(guī)模第二大投資銀行IPO交易，2月28日，招商證券大廈奠基。

20,2010年。。

第二篇：安徽證券行業(yè)的發(fā)展歷程

安徽證券行業(yè)的發(fā)展歷程

發(fā)布時(shí)間： 2011-7-26 9:23:46 被閱覽數(shù)： 149 次

11月26日，是中國(guó)股市20周年的時(shí)間節(jié)點(diǎn)。20年前的這一天，上海證券交易所成立，安徽省國(guó)際信托投資公司是27家發(fā)起會(huì)員單位之一。由此開(kāi)始，“股票”“紅馬甲”“大盤(pán)”等過(guò)去只在港臺(tái)電視劇里聽(tīng)到的詞匯，逐漸成了普通百姓的口頭禪。股市沉浮，風(fēng)云變幻。作為“先行者”之一，安徽證券公司在波折中蓬勃向上，安徽的股民在悲喜中執(zhí)著向前，安徽的上市公司在努力中漸顯身手。這一條路茫茫長(zhǎng)遠(yuǎn)，甚至很多時(shí)候不見(jiàn)陽(yáng)光，但走路的人卻一如既往，風(fēng)雨兼程??

假如時(shí)光可以倒流20年，我們將會(huì)看到如下的場(chǎng)景：

在不足20平方米的小屋中，擠滿了形形色色的人，他們臉上的表情或焦慮、或欣喜。有的蹲在那塊寫(xiě)著股票行情的黑板前，用紙和筆寫(xiě)著算著，有的向柜臺(tái)遞單子，焦急地等著上海的電話，有的夾著一大捆鈔票前來(lái)開(kāi)戶??

1990年，在合肥市四牌樓一個(gè)叫“安慶之窗”的地方，安徽證券市場(chǎng)伴隨安慶特產(chǎn)的香味開(kāi)始萌動(dòng)。

最早的證券營(yíng)業(yè)部

“安徽的證券營(yíng)業(yè)部出現(xiàn)得非常早，在上證所成立之后，安徽就有了自己的證券營(yíng)業(yè)部。安慶之窗那一家，就是我省首家證券營(yíng)業(yè)部，也是全國(guó)最早的一批證券營(yíng)業(yè)部?！?993年進(jìn)入證券行業(yè)、現(xiàn)任國(guó)元證券股份有限公司董事、總裁的蔡詠說(shuō)。

這家安徽最早的營(yíng)業(yè)部，就是安徽省國(guó)際信托投資公司營(yíng)業(yè)部，也是現(xiàn)在國(guó)元證券的前身。在安慶之窗那個(gè)“蝸居”待了半年左右，該營(yíng)業(yè)部就遷至現(xiàn)在的宿州路與壽春路口的國(guó)元大廈，也正式有了自己的交易大廳，可以容納幾百人同時(shí)進(jìn)場(chǎng)。

這個(gè)說(shuō)法也得到了安徽財(cái)貿(mào)職業(yè)學(xué)院金融學(xué)教授、從事證券市場(chǎng)研究20年的范西凡老師的證實(shí)?！鞍不兆C券交易所的設(shè)立在全國(guó)都比較早，江蘇的南京，以及中部其他省份都沒(méi)有營(yíng)業(yè)部的時(shí)候，經(jīng)濟(jì)并不發(fā)達(dá)的安徽就已經(jīng)有一批人在炒股了?！狈段鞣步榻B說(shuō)。

紅馬甲的交易時(shí)代

范西凡回憶說(shuō)，安徽第一家證券營(yíng)業(yè)部交易方式是柜臺(tái)委托代理，由股民先選好需要購(gòu)買(mǎi)的股票和所買(mǎi)的數(shù)量，并填好表格，再交到營(yíng)業(yè)部的柜臺(tái)。當(dāng)時(shí)，股票信息都寫(xiě)在營(yíng)業(yè)部的小黑板上，沒(méi)有大屏幕顯示。營(yíng)業(yè)部收集到一定的信息之后，通過(guò)電話報(bào)至上海證券交易所的“ 紅馬甲”。第二天早上一開(kāi)市，紅馬

甲們?cè)賹⑦@些委托進(jìn)行交易，可能到第二天下午，合肥的股民才能知道自己的交易結(jié)果。

說(shuō)到紅馬甲，陳曉俊可能比誰(shuí)都要了解情況。陳曉俊現(xiàn)在的職位是國(guó)元證券股份有限公司合肥壽春路第一證券營(yíng)業(yè)部總經(jīng)理。20年前，他就是省國(guó)際信托投資公司派往上海的紅馬甲之一。

“當(dāng)時(shí)大概半小時(shí)報(bào)一次盤(pán)，往往等上海的行情傳到合肥、合肥的股民選好并傳至上海下單時(shí)，行情的變化已非常大。”作為在上海接單的紅馬甲，陳曉俊能深刻體會(huì)到信息的及時(shí)對(duì)于股市的重要性。不少股民下單價(jià)格都有些賭的心理，碰到極端的情況紅馬甲也會(huì)把信息再返回合肥營(yíng)業(yè)部，但一般都是按照股民要求完成操作。

時(shí)隔20年，再談紅馬甲的經(jīng)歷，陳曉俊覺(jué)得十分平淡。但在當(dāng)時(shí)人的眼中，紅馬甲可是個(gè)讓人艷羨的職業(yè)。除了收入高，更有一種神秘感。

小黑板、柜臺(tái)交易的模式并沒(méi)有持續(xù)太久，隨后的幾年內(nèi)，安徽的證券營(yíng)業(yè)部逐漸增多，營(yíng)業(yè)部開(kāi)始推行電話交易，股民可以自己撥打電話進(jìn)行實(shí)時(shí)委托交易，而網(wǎng)民也可以在交易大廳里看到衛(wèi)星傳送過(guò)來(lái)的股市行情。到了現(xiàn)在，股民們已經(jīng)可以輕松地在手機(jī)或者電腦上進(jìn)行股票交易了。

“楊百萬(wàn)”的進(jìn)進(jìn)出出

盡管當(dāng)時(shí)的交易方式比較落伍，但股市的造富功能已經(jīng)顯現(xiàn)?！半m然有時(shí)候會(huì)虧，但因?yàn)楫?dāng)時(shí)的行情并不壞，也有很多人在股市中賺到了錢(qián)?！狈段鞣脖硎?。楊百萬(wàn)就是其中一個(gè)典型。

楊百萬(wàn)，真名楊懷定，中國(guó)第一股民。1988年，國(guó)家開(kāi)放國(guó)債市場(chǎng)后，老楊從合肥等地買(mǎi)下國(guó)庫(kù)券，再到上海賣(mài)掉，從中賺取差價(jià)。折騰了大約3個(gè)月，他就掙到了人生中的第一個(gè)100萬(wàn)元。3個(gè)月后，他轉(zhuǎn)而進(jìn)入股市。

“安徽最早一批進(jìn)入股市的，有不少都跟楊百萬(wàn)有著類(lèi)似經(jīng)歷，之前都是買(mǎi)賣(mài)國(guó)庫(kù)券的?！?1988年便開(kāi)始在銀行負(fù)責(zé)國(guó)庫(kù)券交易業(yè)務(wù)、現(xiàn)為國(guó)盛證券合肥翠微路營(yíng)業(yè)部老總的黃偉告訴記者。

黃偉有位姓盧的朋友，20多年前是上海至銅陵路段的火車(chē)列車(chē)員?！?988年的時(shí)候，他就借助工作之便，經(jīng)常從銅陵買(mǎi)入國(guó)庫(kù)券，再到上海高價(jià)賣(mài)出?！背速I(mǎi)賣(mài)國(guó)庫(kù)券，盧先生還在股市倒賣(mài)新股認(rèn)購(gòu)證?！拔矣浀盟?dāng)時(shí)還找我給他開(kāi)后門(mén)，買(mǎi)了兩箱子銅陵有色的認(rèn)購(gòu)證，總價(jià)大概2 萬(wàn)元。后來(lái)，這批認(rèn)購(gòu)證大概升值了15倍?！爆F(xiàn)在，盧先生是上海某證券公司的核心客戶，他的身家，已經(jīng)達(dá)到5億元。

“楊百萬(wàn)們”是股市的陽(yáng)光一面，20年中，安徽股市中也不乏開(kāi)寶馬進(jìn)場(chǎng)、打赤膊出場(chǎng)的個(gè)案。

因?yàn)樽龉稍u(píng)、做研究需要實(shí)戰(zhàn)，1992年范西凡也入了市，也因此見(jiàn)到了許多股市中的悲劇。有位巢湖的年輕人，對(duì)于股市也很有鉆研，曾經(jīng)到合肥找到范西凡要拜其為師，被范婉拒了。后來(lái)，此人預(yù)測(cè)將有一輪大牛市，就打著范的名字四處融資。過(guò)了幾個(gè)月，牛市果然來(lái)了，雖然比他預(yù)測(cè)的晚了一個(gè)月，但他也賺了一些錢(qián)?？墒呛镁安婚L(zhǎng)，熊市來(lái)了，他破產(chǎn)了，之后輾轉(zhuǎn)到深圳?！奥?tīng)說(shuō)現(xiàn)在已經(jīng)把合肥的欠款還清，但他也變得謹(jǐn)小慎微了?！?/p>

券商的搶客大戰(zhàn)

安徽股市20年，除了鍛煉了一大批散戶，證券營(yíng)業(yè)部也一步步壯大。

據(jù)安徽省證監(jiān)局提供的最新數(shù)字，截至目前，安徽省股民開(kāi)戶數(shù)達(dá)到147萬(wàn)，安徽的上市公司66家(包括剛剛過(guò)會(huì)的洽洽瓜子)，上市公司總數(shù)全國(guó)第十，中部第二。而安徽的證券營(yíng)業(yè)部數(shù)量也達(dá)到了128家，安徽本地券商兩家，國(guó)元證券及華安證券。

如此高密度的布點(diǎn)，勢(shì)必引發(fā)對(duì)客戶資源的爭(zhēng)奪。“傭金戰(zhàn)在所難免?！辈淘伇硎尽｜S偉現(xiàn)在所在的證券公司開(kāi)業(yè)只有三個(gè)月時(shí)間，開(kāi)戶數(shù)約在500戶。說(shuō)到傭金大戰(zhàn)，黃偉稱自己是“自食苦果”。因?yàn)?995年，黃偉當(dāng)時(shí)所在的老博物館附近的安信證券二部在全國(guó)開(kāi)創(chuàng)了傭金打折先例，但他沒(méi)有料到的是，15年后自己再開(kāi)新的營(yíng)業(yè)部，卻依然要打傭金戰(zhàn)。

除了傭金戰(zhàn)，現(xiàn)在的券商也更講究服務(wù)，親情化服務(wù)和專業(yè)化服務(wù)。黃偉舉了個(gè)例子，當(dāng)年他在某營(yíng)業(yè)部當(dāng)總經(jīng)理時(shí)，還曾經(jīng)給客戶接送過(guò)孩子。而專業(yè)化服務(wù)，則是為客戶提供更多增值保值的信息和渠道。

在不少股民看來(lái)，既是上市公司，又是省內(nèi)知名券商，國(guó)元證券頗有可以財(cái)大氣粗的理由。不過(guò)，誰(shuí)又能想象，熊市時(shí)他們也面臨很多艱難，很多證券公司不得不大幅裁員。

“2001年到2005年的那段熊市，我們?cè)谕饷娼浑H都不敢說(shuō)自己是證券公司的。因?yàn)槟菚r(shí)，遠(yuǎn)離毒品、遠(yuǎn)離股市兩句話是被放在一起用的。”熊市的遭遇同樣讓黃偉難忘。

“投資有風(fēng)險(xiǎn)，入市需謹(jǐn)慎！”采訪末了，記者請(qǐng)蔡詠給已經(jīng)入市或者打算入市的股民送點(diǎn)建議，就有了前面的那句忠告

（來(lái)源： 中安在線-新安晚報(bào)）

第三篇：公司發(fā)展歷程演講稿

公司發(fā)展歷程演講稿

19xx年，xx旅業(yè)集團(tuán)從一家縣政府招待所起步，經(jīng)歷了23年的歷史洗禮，形成了如今遍布全國(guó)，擁有酒店業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)、建材業(yè)等多項(xiàng)目的知名企業(yè)。2010年我們迎合集團(tuán)十二五戰(zhàn)略拓展規(guī)劃，進(jìn)軍被譽(yù)為國(guó)際旅游島的海南島，并在海南省省會(huì)城市?？谑?，成立了開(kāi)元物業(yè)首家分公司，并成功簽訂?？谑姓诙k公區(qū)、昌江棋子灣和萬(wàn)海公寓的物業(yè)服務(wù)合同，圓滿完成海口市第二辦公區(qū)的交付工作。我記得物業(yè)公司總經(jīng)理謝建軍先生曾作出重要指示：要求?？诜止疽欢ㄒ?wù)好、服務(wù)精，在海南島打出開(kāi)元物業(yè)的名氣，現(xiàn)在我們可以自豪的說(shuō)，我們沒(méi)有辜負(fù)謝總的期望！當(dāng)然，這是我們海口分公司的兄弟姐妹們共同努力的結(jié)果。

記得我們剛進(jìn)駐的時(shí)候，安保部的兄弟每天都是吃在工地，住在工地，沒(méi)有床，我們打的是地鋪，<蓮~山 課件 >沒(méi)有食堂，我們吃的是同事送來(lái)的盒飯，沒(méi)有很好的交通，我們靠步行的堅(jiān)持，沒(méi)有時(shí)間洗澡，我們只能忍受難聞的氣味；尤其是我們安全部負(fù)責(zé)人，每次都是人沒(méi)到，身上的體香味就先到了，他不想洗澡嗎？不是，他是沒(méi)時(shí)間；還有我們客服部的美女們，都是剛報(bào)道就投入了緊張的工作當(dāng)中，每天核對(duì)鑰匙，開(kāi)門(mén)、鎖門(mén)，為了整理好鑰匙他們貼標(biāo)簽，串鑰匙環(huán)，一不小心就把手扎破了，但是他們從來(lái)沒(méi)有一句怨言。有一天，一位客服部女孩在串鑰匙的時(shí)候說(shuō)真累，真想好好躺躺，這是真心話，他真的累了，還好有一個(gè)開(kāi)心果，他說(shuō)，來(lái)躺在我身上，真皮大沙發(fā)，在場(chǎng)的人都哄堂一笑，一身的疲倦暫時(shí)得到了緩解，其實(shí)我心里也在說(shuō)，我也很累，你的真皮大沙發(fā)我也想躺躺。經(jīng)過(guò)客服部不懈的努力，2500個(gè)房間，7500把鑰匙在交付的時(shí)候沒(méi)有出現(xiàn)一例錯(cuò)誤！還有我們的設(shè)施部，34萬(wàn)方的大盤(pán)，我們?cè)?0天的時(shí)間完成了全部的接管驗(yàn)收，我不得不說(shuō)這是個(gè)奇跡！奇跡的背后是他們的努力，比如說(shuō)：為了完成接管驗(yàn)收，他們都是夜里12點(diǎn)下班，幾乎每個(gè)人的腳都有浮腫的現(xiàn)象，眼睛都是紅紅的，那不是紅眼病，那是熬夜熬的！設(shè)施部的一名同事，在接管驗(yàn)收房間窗戶是否完好的時(shí)候，被突然掉落的玻璃砸得露出了骨頭，他竟然說(shuō)沒(méi)事，第二天照常上班，這就是我們開(kāi)元精神。餐廳為保障3500名公務(wù)員和我們?nèi)w員工就餐，在廚房施工還沒(méi)有完成，水電都不太正常的情況下，已經(jīng)進(jìn)入現(xiàn)場(chǎng)工作，他們每天都是超負(fù)荷工作，他們承載了太大的壓力，在此我想說(shuō)，餐廳的兄弟姐妹們你們辛苦了！

來(lái)?？诘倪@近半年的時(shí)間，我們的團(tuán)隊(duì)走過(guò)了一段曲折與光明相伴，歡笑與淚水同在的漫長(zhǎng)道路。這一路走來(lái)，我們?cè)羞^(guò)艱辛，曾有過(guò)無(wú)奈，可是我們開(kāi)元物業(yè)人不屈不撓，一代又一代把辛勤的汗水注，作為一個(gè)開(kāi)元人，我們每天都會(huì)面臨不同的事情，都會(huì)有很多感受，其中的苦辣酸甜，都譜成了一首首為業(yè)主服務(wù)的歌?！耙哉\(chéng)待人，用心做事”，開(kāi)元物業(yè)海口分公司的每一個(gè)開(kāi)元人都在以實(shí)際行動(dòng)驗(yàn)證著這句話，以我們的真心換取業(yè)主的誠(chéng)心。一句貼心的問(wèn)候，會(huì)換來(lái)一個(gè)會(huì)心的微笑；一個(gè)微小的動(dòng)作，會(huì)得到業(yè)主發(fā)自內(nèi)心的感謝。

我們每天都在做著平凡而偉大的事，我們每天都在平凡和高尚中度過(guò)，我們常常被每一件細(xì)小的事情感動(dòng)著、溫暖著，哪怕一個(gè)會(huì)心的微笑、一句鼓勵(lì)的話語(yǔ)、一個(gè)簡(jiǎn)單的動(dòng)作，都讓我們感到欣慰，哪怕再苦再累再委屈，也讓我們覺(jué)得我們的付出是值得的?！胺?wù)工作就像一個(gè)回聲壁，你付出的笑臉并不是沒(méi)有回報(bào)。當(dāng)你快樂(lè)地面對(duì)工作，工作也能回報(bào)給你快樂(lè)。我們用真誠(chéng)去服務(wù)每一位業(yè)主，用我們的真心去感動(dòng)每一個(gè)業(yè)主，”這就是我們開(kāi)元人。

第四篇：對(duì)太平洋證券發(fā)展歷程的解析

對(duì)太平洋證券發(fā)展歷程的解析

一、太平洋證券上市背景

2004年1月6日，太平洋證券設(shè)立，注冊(cè)資本金6.65億，由五個(gè)股東共同出資。從成立到2007年申請(qǐng)上市這3年左右時(shí)間里，前兩年連續(xù)虧損。三年累計(jì)虧損額度達(dá)8482.47萬(wàn)元;2007年4月10日，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，公司整體變更為股份有限公司，并定向增資1.02億元，注冊(cè)資本1，503，313，349元人民幣，定向增資的股東所增股份部分用于與云大科技股東換股，參與云大科技完成股權(quán)分置改革;2007年5月25日經(jīng)上海證券交易所批準(zhǔn)，云大科技實(shí)施了股權(quán)分置改革方案，太平洋證券四股東與云大科技股東實(shí)施差別換股，公司股東總數(shù)增至28，995人;2007年12月21日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于太平洋證券股份有限公司股票上市有關(guān)問(wèn)題的批復(fù)》：“云大科技股改與太平洋證券定向增發(fā)、換股并重組上市組合操作相關(guān)事宜已經(jīng)經(jīng)過(guò)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)”;2007年12月28日，根據(jù)上海證券交易所，公司股票在上海證券交易所掛牌交易。

二、太平洋證券是如何上市的

2007年12月28日，太平洋證券（601099）上市，但既不是經(jīng)IPO，也不是借殼上市，惟一能在監(jiān)管部門(mén)找到的批復(fù)其上市的文件卻來(lái)自證監(jiān)會(huì)辦公廳—一一個(gè)沒(méi)有上市審批權(quán)的部門(mén)。而且太平洋證券上市前的三年中，兩年虧損，三年累計(jì)虧損超過(guò)8000萬(wàn)元。2008年3月1日，《證券市場(chǎng)周刊》刊登了《太平洋證券上市路徑》一文，揭出太平洋證券上市審批程序法律依據(jù)不足，批復(fù)其上市的證監(jiān)會(huì)辦公廳不具有發(fā)文主體資格，太平洋證券的多家股東在上市前發(fā)生股東變更，以每股1元的成本換來(lái)太平洋上市后數(shù)十倍的財(cái)富增值的事實(shí)。然而，該文發(fā)表后，證監(jiān)會(huì)和太平洋證券似乎不為文中披露的種種問(wèn)題所動(dòng)，公眾并不見(jiàn)上市公司的澄清說(shuō)明和監(jiān)管部門(mén)的調(diào)查，而私下的暗流則不為公眾知曉。

三、太平洋證券上市存在的問(wèn)題

有關(guān)法律專家對(duì)太平洋證券上市過(guò)程中的問(wèn)題總結(jié)為幾個(gè)方面：1.太平洋證券增資擴(kuò)股時(shí)，持股超過(guò)5％的璽盟置業(yè)、中儲(chǔ)股份由于負(fù)債總額超過(guò)凈資產(chǎn)50％而不具備股東資格。2.證監(jiān)會(huì)在批復(fù)太平洋證券增資擴(kuò)股方案的時(shí)候，明確要求修改公司章程并報(bào)證監(jiān)會(huì)審批，至今未見(jiàn)證監(jiān)會(huì)審批的公開(kāi)文件。3.太平洋證券股東與云大科技股東權(quán)益交換，屬于證券公司股東變更，應(yīng)該上報(bào)證監(jiān)會(huì)機(jī)構(gòu)部批準(zhǔn)，至今未見(jiàn)批復(fù)文件。4.太平洋證券上市前三年中連續(xù)兩年虧損，三年業(yè)績(jī)累計(jì)虧損8000多萬(wàn)元。5.太平洋證券上市保薦人安信證券是否有未盡主體上市資格盡職調(diào)查事宜之嫌。6.太平洋證券上市法律顧問(wèn)德恒律師事務(wù)所是否有未盡主體上市資格審查事宜之嫌。

四、太平洋證券借殼上市是否合規(guī)分析？

既然是“云大科技股改與太平洋證券定向增發(fā)、換股并重組上市”，那么它必須獲得中國(guó)證監(jiān)會(huì)重組審核委員會(huì)的審核通過(guò)，但它沒(méi)有。無(wú)論是太平洋證券借殼上市的模式，還是從股改方案上都是合法的。證監(jiān)會(huì)105號(hào)文沒(méi)有作出具體要求，而只要是監(jiān)管部門(mén)批準(zhǔn)了的，就是合規(guī)的，不存在違規(guī)等方面的問(wèn)題。

五、太平洋證券上市的路徑分析

1、上市的法律依據(jù)

2、上市的模式

一、太平洋證券上市背景（1）2004年1月6日，太平洋證券設(shè)立，注冊(cè)資本金6.65億，由五個(gè)股東共同出資。從成立到2007年申請(qǐng)上市這3年左右時(shí)間里，前兩年連續(xù)虧損。三年累計(jì)虧損額度達(dá)8482.47萬(wàn)元。

（2）2007年3月28日，太平洋證券通過(guò)了規(guī)范類(lèi)券商的評(píng)審。

（3）2007年4月10日，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于太平洋證券有限責(zé)任公司變更為股份有限公司及增資擴(kuò)股的批復(fù)》（證監(jiān)機(jī)構(gòu)字〔2007〕81號(hào)）批準(zhǔn)，公司整體變更為股份有限公司，并定向增資1.02億元，注冊(cè)資本1，503，313，349元人民幣，定向增資的股東所增股份部分用于與云大科技股東換股，參與云大科技完成股權(quán)分置改革。

（4）2007年5月25日經(jīng)上海證券交易所上證上字〔2007〕112號(hào)文批準(zhǔn)，云大科技實(shí)施了股權(quán)分置改革方案，太平洋證券四股東與云大科技股東實(shí)施差別換股，公司股東總數(shù)增至28，995人。

（5）2007年8月上交所向證監(jiān)會(huì)提出的關(guān)于太平洋證券上市的請(qǐng)示，〔2007〕168號(hào)《關(guān)于太平洋證券股份有限公司定向增發(fā)、換股并重組上市有關(guān)問(wèn)題的請(qǐng)示》。

（6）2007年12月21日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于太平洋證券股份有限公司股票上市有關(guān)問(wèn)題的批復(fù)》：“云大科技股改與太平洋證券定向增發(fā)、換股并重組上市組合操作相關(guān)事宜已經(jīng)經(jīng)過(guò)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)?！?/p>

（7）2007年12月28日，根據(jù)上海證券交易所《關(guān)于太平洋證券股份有限公司人民幣普通股股票上市交易的通知》（上證字〔2007〕220號(hào)文）批準(zhǔn)，公司股票在上海證券交易所掛牌交易。

二、太平洋證券是如何上市的

2007年12月28日，太平洋證券（601099）上市，但既不是經(jīng)IPO，也不是借殼上市，惟一能在監(jiān)管部門(mén)找到的批復(fù)其上市的文件卻來(lái)自證監(jiān)會(huì)辦公廳—一一個(gè)沒(méi)有上市審批權(quán)的部門(mén)。而且太平洋證券上市前的三年中，兩年虧損，三年累計(jì)虧損超過(guò)8000萬(wàn)元。2008年3月1日，《證券市場(chǎng)周刊》刊登了《太平洋證券上市路徑》一文，揭出太平洋證券上市審批程序法律依據(jù)不足，批復(fù)其上市的證監(jiān)會(huì)辦公廳不具有發(fā)文主體資格，太平洋證券的多家股東在上市前發(fā)生股東變更，一些背景特殊的公司借增資擴(kuò)股之機(jī)進(jìn)入，以每股1元的成本換來(lái)太平洋上市后數(shù)十倍的財(cái)富增值的事實(shí)。然而，該文發(fā)表后，證監(jiān)會(huì)和太平洋證券似乎不為文中披露的種種問(wèn)題所動(dòng)，公眾并不見(jiàn)上市公司的澄清說(shuō)明和監(jiān)管部門(mén)的調(diào)查，而私下的暗流則不為公眾知曉。

三、太平洋證券上市存在的問(wèn)題

有關(guān)法律專家對(duì)太平洋證券上市過(guò)程中的問(wèn)題總結(jié)為幾個(gè)方面：

1.太平洋證券增資擴(kuò)股時(shí)，持股超過(guò)5％的璽盟置業(yè)、中儲(chǔ)股份由于負(fù)債總額超過(guò)凈資產(chǎn)50％而不具備股東資格。

2.證監(jiān)會(huì)在批復(fù)太平洋證券增資擴(kuò)股方案的時(shí)候，明確要求修改公司章程并報(bào)證監(jiān)會(huì)審批，至今未見(jiàn)證監(jiān)會(huì)審批的公開(kāi)文件。

3.太平洋證券股東與云大科技股東權(quán)益交換，屬于證券公司股東變更，應(yīng)該上報(bào)證監(jiān)會(huì)機(jī)構(gòu)部批準(zhǔn)，至今未見(jiàn)批復(fù)文件。

4.太平洋證券上市前三年中連續(xù)兩年虧損，三年業(yè)績(jī)累計(jì)虧損8000多萬(wàn)元。5.太平洋證券上市保薦人安信證券是否有未盡主體上市資格盡職調(diào)查事宜之嫌。6.太平洋證券上市法律顧問(wèn)德恒律師事務(wù)所是否有未盡主體上市資格審查事宜之嫌。

四、太平洋證券借殼上市是否合規(guī)分析？

業(yè)界人士對(duì)太平洋上市有不同的看法。有的人質(zhì)疑太平洋上市的理由為，既然是“云大科技股改與太平洋證券定向增發(fā)、換股并重組上市”，那么它必須獲得中國(guó)證監(jiān)會(huì)重組審核委員會(huì)的審核通過(guò)，但它沒(méi)有。如果太平洋證券是借殼上市的話，其也只能“套用”原先云大科技的代碼，而太平洋證券使用的卻是新代碼。股票新代碼一般是新股IPO時(shí)使用的，但太平洋證券又沒(méi)有經(jīng)過(guò)證監(jiān)會(huì)發(fā)審委的審核。而且，太平洋證券2004年到2006年凈利潤(rùn)在三年之中兩年出現(xiàn)虧損，根據(jù)《首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市管理辦法》第33條的規(guī)定，太平洋證券不符合新股IPO時(shí)“最近3個(gè)會(huì)計(jì)凈利潤(rùn)均為正數(shù)且累計(jì)超過(guò)人民幣3000萬(wàn)元”的條件。但太平洋證券不僅上市了，而且還占用了代碼資源。但有的專家認(rèn)為太平洋證券借殼上市不存在違規(guī)的現(xiàn)象。無(wú)論是太平洋證券借殼上市的模式，還是從股改方案上都是合法的。證監(jiān)會(huì)105號(hào)文沒(méi)有作出具體要求，而只要是監(jiān)管部門(mén)批準(zhǔn)了的，就是合規(guī)的，不存在違規(guī)等方面的問(wèn)題。

五、太平洋證券上市的路徑分析

1、上市的法律依據(jù).在我國(guó)，證券發(fā)行與上市必須遵守《中華人民共和國(guó)證券法》的有關(guān)規(guī)定。從太平洋證券的上市歷程看，公司嚴(yán)格遵守并靈活運(yùn)用了我國(guó)《證券法》的相關(guān)規(guī)定。例如，在證券發(fā)行方面，太平洋證券通過(guò)與云大科技股東換股，實(shí)現(xiàn)了股東結(jié)構(gòu)的公眾化，滿足了“向累計(jì)超過(guò)二百人的特定對(duì)象發(fā)行證券”的要求；在申請(qǐng)股票上市方面，股改實(shí)施后，原云大科技的流通股股東和非流通股股東成為太平洋證券股東，總股本為150331.3349萬(wàn)股，其中持股比例在10%以下的股東所持股份為65，330.3533萬(wàn)股，占太平洋證券總股本的43.46%，符合《證券法》第五十條關(guān)于股份有限公司申請(qǐng)股票上市的有關(guān)規(guī)定。

2、上市的模式.一般而言，企業(yè)上市的模式主要有控股公司上市、整體上市、合并整體上市和分拆上市以及借殼上市等幾種，從中國(guó)證券公司實(shí)際采用的模式來(lái)看，主要有以下幾種類(lèi)型：IPO上市，即證券公司通過(guò)公開(kāi)發(fā)行股票并直接上市；上市公司業(yè)務(wù)重組轉(zhuǎn)型，即上市公司通過(guò)自身的業(yè)務(wù)重組和轉(zhuǎn)型，將主營(yíng)業(yè)務(wù)由其他業(yè)務(wù)變?yōu)樽C券業(yè)務(wù)；借殼上市，通過(guò)收購(gòu)或置換的方式剝離目標(biāo)上市公司原有資產(chǎn)，將證券公司的資產(chǎn)置入從而間接實(shí)現(xiàn)上市。目前借殼上市模式是證券公司實(shí)際采用最多的模式，從目前市場(chǎng)上已公布的證券公司借殼上市方案來(lái)看，所采用的借殼方式既有共同之處，又有明顯差異。相比之下，太平洋證券采取了與現(xiàn)有中國(guó)證券公司不同的一種獨(dú)特上市模式。根據(jù)云大科技《股權(quán)分置改革說(shuō)明書(shū)》的披露，公司通過(guò)向非流通股股東和流通股股東差別派送換股權(quán)的方式解決股權(quán)分置問(wèn)題。公司的非流通股股東和流通股股東以所獲得的換股權(quán)將所持股份按不同比例與太平洋證券的換股股東進(jìn)行股權(quán)置換（即換股）成為太平洋證券股東，非流通股換股比例為流通股的50%；同時(shí)對(duì)不愿行使換股權(quán)的流通股股東可以申報(bào)將所持全部股份向第三方轉(zhuǎn)讓獲得現(xiàn)金，轉(zhuǎn)讓股權(quán)的股東將不再具有換股的權(quán)利；第三方將受讓的全部云大科技股份與太平洋證券換股股東進(jìn)行換股。股改實(shí)施后，原云大科技的流通股股東和非流通股股東成為太平洋證券股東，太平洋證券通過(guò)換股實(shí)現(xiàn)股東結(jié)構(gòu)的公眾化，太平洋證券的股權(quán)分布符合《關(guān)于〈上海證券交易所股票上市規(guī)則〉有關(guān)上市公司股權(quán)分布問(wèn)題的補(bǔ)充通知》（2006）的規(guī)定，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)和上證所批準(zhǔn)而掛牌上市。顯然，太平洋證券采用的是一種全新的上市模式。一方面，因?yàn)樘窖笞C券在重組上市過(guò)程中未涉及發(fā)行問(wèn)題，也沒(méi)有融得資本，因而，太平洋證券不應(yīng)被納入IPO的承銷(xiāo)上市；另一方面，因?yàn)樘窖笞C券沒(méi)有借用ST云大的殼，而是采用新的交易代碼掛牌上市。實(shí)際上，太平洋證券的上市模式與通常的借殼上市方式是顯然不同的。例如，對(duì)通常的借殼上市而言，股改前的借殼，重組方只能取得殼公司的股權(quán)流通；股改后，重組方除此方式外，還可以用通過(guò)殼公司定向增發(fā)方式獲得股權(quán)流通。但本次太平洋證券借殼上市的方案完全不同，其重組方股東只出讓了不到5%的股權(quán)，自己剩下 95%的股權(quán)就取得了上市流通的地位。另外，太平洋證券換股實(shí)施后，與S*ST云大并無(wú)任何資產(chǎn)及經(jīng)營(yíng)上的關(guān)系，未涉及到借殼上市產(chǎn)生的資產(chǎn)收購(gòu)或置換等問(wèn)題。

實(shí)際上，太平洋證券這種全新上市模式有些類(lèi)似于海外市場(chǎng)的“介紹上市”即是把已發(fā)行證券申請(qǐng)上市的一種方式，該方式不需在上市時(shí)發(fā)行新股，因?yàn)閷で笊鲜械淖C券已有相當(dāng)數(shù)量，且已被公眾廣泛持有，故可推斷其在上市后會(huì)有足夠市場(chǎng)流通量。介紹上市與首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市的區(qū)別在于介紹上市在上市時(shí)不涉及發(fā)行新股或出售現(xiàn)有股東所持股份。太平洋證券通過(guò)與云大科技股東換股，一方面實(shí)現(xiàn)了股東結(jié)構(gòu)的公眾化，另一方面也將公司股份相應(yīng)轉(zhuǎn)化為已發(fā)行證券，因此，在股權(quán)分布符合《關(guān)于〈上海證券交易所股票上市規(guī)則〉有關(guān)上市公司股權(quán)分布問(wèn)題的補(bǔ)充通知》（2006）的規(guī)定條件下，不增發(fā)新股，直接將換股后形成的已發(fā)行證券申請(qǐng)上市。

第五篇：招商證券實(shí)習(xí)報(bào)告

招商證券

實(shí)

報(bào) 告孫凱琳

2010.08.09-2010.10.11習(xí)

時(shí)間：兩周技能：開(kāi)戶指導(dǎo)（A股、B股）、轉(zhuǎn)三方、修改密碼、休眠戶激活、證券賬戶查詢補(bǔ)打、下

載手機(jī)客戶端、銷(xiāo)戶（轉(zhuǎn)托管、撤銷(xiāo)指定）調(diào)傭引導(dǎo)、開(kāi)通創(chuàng)業(yè)板、風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)、致遠(yuǎn)理財(cái)財(cái)富管理計(jì)劃介紹、期貨業(yè)務(wù)介紹等

感悟：“三要三主動(dòng)”：要勤快，要有記性，要機(jī)敏、主動(dòng)關(guān)懷、主動(dòng)致歉、主動(dòng)營(yíng)銷(xiāo)

建議：

1、設(shè)置專門(mén)的資料填寫(xiě)臺(tái)（中間放樣本，左右兩邊設(shè)置座位給客戶填寫(xiě)資料），填好

資料后客戶即到大堂經(jīng)理臺(tái)進(jìn)行電話驗(yàn)證和風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)，最后柜臺(tái)辦理相關(guān)業(yè)務(wù)，同時(shí)我們的工作人員可以借此等待機(jī)會(huì)向客戶營(yíng)銷(xiāo)并下載手機(jī)證券，這樣一應(yīng)流程清楚，大堂秩序井然。

2、另外，客戶經(jīng)理時(shí)有搶現(xiàn)場(chǎng)客戶和肆意挑選?？ǖ默F(xiàn)象，影響了大堂秩序。搶現(xiàn)

場(chǎng)客戶的情況已經(jīng)通過(guò)大堂經(jīng)理主動(dòng)迎接客戶等措施得到一些改善，而客戶經(jīng)歷挑選?？ㄌ?hào)的現(xiàn)場(chǎng)一直未能杜絕，如果在客戶填寫(xiě)資料時(shí)，?？ㄌ?hào)一欄先空缺，等到客戶做風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)時(shí)由大堂經(jīng)理一并填寫(xiě)，或許有助于這種情況的改善。

崗位：投資顧問(wèn)

時(shí)間：兩周技能：客戶分流（資產(chǎn)、周轉(zhuǎn)率）、撰寫(xiě)投資周報(bào)、異常證券（日漲跌幅偏離值達(dá)到7%的前

三只證券、日振幅值達(dá)到15%的前三只證券、日換手率達(dá)到20%的前三只證券、連續(xù)三個(gè)交易日內(nèi)，漲跌幅偏離值累計(jì)達(dá)到20%的證券等）分析、證券業(yè)協(xié)會(huì)考試（基金銷(xiāo)售等），客戶資料整理

感悟：客戶分流是一切營(yíng)銷(xiāo)的基礎(chǔ)，邏輯清楚有因有果，要做“九段秘書(shū)”，在薦股的路上

任重道遠(yuǎn)

建議：

1、擴(kuò)充股票池內(nèi)容，每一只推薦的股票都要有完備的推薦檔案，包括推薦理由（如：

預(yù)計(jì)明年業(yè)績(jī)快速提升一倍）、支撐材料（如：國(guó)泰君安***研究報(bào)告）、預(yù)計(jì)行情持續(xù)時(shí)間（如：11月之前）、推薦等級(jí)（如：一星、兩星）、適合投資類(lèi)型（如：長(zhǎng)期投資）、目標(biāo)價(jià)位（如：20元）等；

2、現(xiàn)有的投資周報(bào)格式內(nèi)容不統(tǒng)一，若能夠制定統(tǒng)一的欄目（比如政策指引、行業(yè)動(dòng)

態(tài)、個(gè)股精選等）和統(tǒng)一的字體格式，會(huì)更加專業(yè)和清晰。另外也可以利用投資周報(bào)來(lái)營(yíng)銷(xiāo)手機(jī)證券和財(cái)富管理計(jì)劃。

時(shí)間：兩周技能：滿意度回訪、反洗錢(qián)補(bǔ)職業(yè)學(xué)歷、可轉(zhuǎn)債發(fā)行提醒、服務(wù)系統(tǒng)基本操作

感悟：杜絕口語(yǔ)化回答（比如不好意思、很抱歉）;不僅要懂得傾聽(tīng)和適時(shí)回應(yīng)，還要懂得委婉拒絕，應(yīng)付自如重在基礎(chǔ)知識(shí)要牢固

建議：暫無(wú)

崗位：業(yè)務(wù)助理

時(shí)間：一周技能：客戶挽留、客戶資料整理

感悟：情緒引導(dǎo)，耐心傾聽(tīng)，提出最簡(jiǎn)單方便的解決辦法，擺事實(shí)講困難，挖掘真實(shí)原因 建議：暫無(wú)