第一篇：商業(yè)銀行如何保持流動(dòng)性（寫寫幫整理）

摘 要：隨著我國(guó)四大國(guó)有商業(yè)銀行股份制改造的完成以及利率的逐步市場(chǎng)化，我國(guó)商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)管理中所面臨的的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)也隨之加大。因此，本文為商業(yè)銀行如何保持充足的流動(dòng)性提供了一些切實(shí)可行的方法和思路。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行流動(dòng)性 資金結(jié)構(gòu)法 資產(chǎn)負(fù)債管理 資產(chǎn)證券化

商業(yè)銀行作為市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的中堅(jiān)力量，為我國(guó)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)提供了強(qiáng)大的資金支持，使我國(guó)經(jīng)濟(jì)在全球率先從2008年的金融危機(jī)中復(fù)蘇過來。然而在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)形勢(shì)較為樂觀的現(xiàn)狀下，我們?nèi)杂斜匾∶绹?guó)金融危機(jī)的教訓(xùn)，警惕商業(yè)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，使商業(yè)銀行保持充足的流動(dòng)性。

首先，我們必須明確流動(dòng)性的含義。所謂流動(dòng)性是指銀行對(duì)全部應(yīng)付款的支付、清償能力及滿足各種合理資產(chǎn)需求的能力。具體包括兩層含義：一是負(fù)債的流動(dòng)性，即銀行能以較低的成本隨時(shí)獲得所需資金的能力；二是資產(chǎn)的流動(dòng)性，即銀行的資產(chǎn)在不發(fā)生損失的情況下迅速變現(xiàn)的能力。

下面主要從流動(dòng)性需求和流動(dòng)性供給兩方面來討論商業(yè)銀行保持流動(dòng)性的方法。

一、流動(dòng)性需求預(yù)測(cè)

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是由未來的資金需求和資金來源的不確定性引起的。因此，商業(yè)銀行要保持適當(dāng)?shù)亓鲃?dòng)性，較好地控制、管理流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，就必須科學(xué)地識(shí)別和預(yù)測(cè)已知的和潛在的資金需求，測(cè)算流動(dòng)性資金需求的規(guī)模和時(shí)間，掌握自身流動(dòng)性狀況，以防范可能出現(xiàn)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

商業(yè)銀行對(duì)流動(dòng)性需求的預(yù)測(cè)可以采取資金結(jié)構(gòu)法。資金結(jié)構(gòu)法是通過分析存貸款資金結(jié)構(gòu)及其變化趨勢(shì)來預(yù)測(cè)未來的流動(dòng)性需求。其主要測(cè)算步驟如下：

1.對(duì)資金來源進(jìn)行分類：

基于所預(yù)測(cè)的銀行存款和其他資金來源被提取并因此游離于銀行之外的可能性，可以把存款和其他資金來源進(jìn)行如下分類：（1）熱錢。（2）敏感資金。（3）穩(wěn)定資金。

2.存儲(chǔ)流動(dòng)性：

銀行必須根據(jù)適當(dāng)?shù)慕?jīng)營(yíng)規(guī)則，為上述三種資金存儲(chǔ)流動(dòng)性資產(chǎn)。通常，為流動(dòng)性強(qiáng)的負(fù)債所保持的流動(dòng)性資金準(zhǔn)備率較高，而為流動(dòng)性較弱的負(fù)債保持的流動(dòng)性資金準(zhǔn)備率較低。各類資金的口徑和資金準(zhǔn)備率應(yīng)該在各行經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)基礎(chǔ)上進(jìn)行確定（下面的資金準(zhǔn)備率為估算值）。

3.考慮新增貸款的流動(dòng)性準(zhǔn)備計(jì)算：

為滿足客戶合理的貸款需求，銀行必須預(yù)測(cè)未來的貸款需求，并對(duì)此保留一定的流動(dòng)資金。綜合存款和貸款的流動(dòng)性需求，銀行的總流動(dòng)性需求為

二、流動(dòng)性供給提供

對(duì)銀行的流動(dòng)性需求有了大致的預(yù)測(cè)之后，就應(yīng)該考慮如何提供流動(dòng)性供給。下面提出一些保持銀行流動(dòng)性的具體策略。

1.建立分層次的準(zhǔn)備資產(chǎn)制度。銀行的準(zhǔn)備資產(chǎn)按照其變現(xiàn)能力分為一級(jí)準(zhǔn)備和二級(jí)準(zhǔn)備。一級(jí)準(zhǔn)備主要包括庫(kù)存現(xiàn)金、同業(yè)存款和在中央銀行的存款，它們都有十足的流動(dòng)性。二級(jí)準(zhǔn)備主要包括短期有價(jià)證券、一些銀行票據(jù)以及同業(yè)拆出。出于一級(jí)準(zhǔn)備額度有限，同時(shí)為了充分利用負(fù)債盈利，一級(jí)準(zhǔn)備也不會(huì)預(yù)留更多，因而二級(jí)準(zhǔn)備的建立更加重要，在建立時(shí)應(yīng)充分考慮其規(guī)模、期限、工具種類、收益及變現(xiàn)能力，建立合理的資產(chǎn)組合。

2.實(shí)施資產(chǎn)負(fù)債綜合管理，提高商業(yè)銀行的流動(dòng)性。一方面，商業(yè)銀行應(yīng)該合理配置其資產(chǎn)，即對(duì)現(xiàn)金、證券和貸款等資產(chǎn)進(jìn)行最佳組合，以增加資產(chǎn)的流動(dòng)性。另一方面，商業(yè)銀行可以從其資產(chǎn)負(fù)債表的負(fù)債方入手，通過擴(kuò)大資金來源以滿足銀行的短期資金需求，甚至可以通過借款來擴(kuò)大貸款規(guī)模，增加銀行收益。商業(yè)銀行擴(kuò)大資金來源的方式主要有發(fā)行可轉(zhuǎn)讓大面額存單，向中央銀行借款，同業(yè)拆借，通過回購(gòu)協(xié)議借款以及借入歐洲美元等。不過，實(shí)施負(fù)債管理的前提條件是銀行必須確保在需要資金時(shí)能夠借到足夠的資金，否則銀行將面臨很大的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。而且，一般來說借入負(fù)債的資金成本要高于存款負(fù)債。所以商業(yè)銀行如果通過借款的方式大量籌集資金，那么就會(huì)面臨較高的利息負(fù)擔(dān)，減少銀行的盈利。因此，商業(yè)銀行還要注意其借入負(fù)債的能力和成本問題。

3.實(shí)施資產(chǎn)證券化，改善商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債期限結(jié)構(gòu)的錯(cuò)配狀況。我國(guó)商業(yè)銀行近年來的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)大都存在著“短存長(zhǎng)貸”的問題，因而也就要承擔(dān)有資產(chǎn)負(fù)債期限結(jié)構(gòu)錯(cuò)配帶來的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。通過資產(chǎn)證券化的方式商業(yè)銀行可以出售部分期限較長(zhǎng)、流動(dòng)性較差的資產(chǎn)，將所得投資于高流動(dòng)性的金融資產(chǎn)，也可以將長(zhǎng)期貸款的短期資金來源置換為通過發(fā)行債券獲得的長(zhǎng)期資金來源，從而實(shí)現(xiàn)了風(fēng)險(xiǎn)的合理配置，進(jìn)而加強(qiáng)銀行資產(chǎn)的流動(dòng)性。

以上為我國(guó)商業(yè)銀行銀行流動(dòng)性需求的預(yù)測(cè)和流動(dòng)性供給的提供提出了切實(shí)可行的方法和策略。由于銀行的流動(dòng)性需求和流動(dòng)性供給具有不確定性的特征，通過以上方法也只能縮小銀行的流動(dòng)性缺口，從而降低銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，而不能完全消除銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

第二篇：商業(yè)銀行流動(dòng)性

央行回應(yīng)貨幣市場(chǎng)六大熱點(diǎn)問題

■流動(dòng)性總量并不短缺■央行已提供流動(dòng)性支持■市場(chǎng)傳言商業(yè)銀行違約系謠言

2013年06月26日 08:16:31 來源： 新華每日電訊7版 ■權(quán)威訪談

新華社北京6月25日電(記者張旭東 王宇)受多重因素影響,近期我國(guó)銀行間市場(chǎng)利率水平出現(xiàn)大幅上揚(yáng)現(xiàn)象,社會(huì)各界對(duì)貨幣市場(chǎng)運(yùn)行情況高度關(guān)注。

當(dāng)前市場(chǎng)流動(dòng)性怎樣?中國(guó)人民銀行將如何調(diào)控市場(chǎng)流動(dòng)性?針對(duì)市場(chǎng)關(guān)心的問題,新華社記者25日采訪了央行有關(guān)部門負(fù)責(zé)人。

流動(dòng)性總量并不短缺

這位負(fù)責(zé)人稱,當(dāng)前,我國(guó)經(jīng)濟(jì)金融運(yùn)行總體平穩(wěn),物價(jià)形勢(shì)基本穩(wěn)定。前5個(gè)月貨幣信貸和社會(huì)融資總量增長(zhǎng)較快。5月末,金融機(jī)構(gòu)備付率為1.7%,截至6月21日,全部金融機(jī)構(gòu)備付金約為1.5萬(wàn)億元。

他說,通常情況下,全部金融機(jī)構(gòu)備付金保持在六、七千億元左右即可滿足正常的支付清算需求,若保持在1萬(wàn)億元左右則比較充足,所以總體看,當(dāng)前流動(dòng)性總量并不短缺。

央行已提供流動(dòng)性支持

這位負(fù)責(zé)人表示,為保持貨幣市場(chǎng)平穩(wěn)運(yùn)行,近日央行已向一些符合宏觀審慎要求的金融機(jī)構(gòu)提供了流動(dòng)性支持,一些自身流動(dòng)性充足的銀行也開始發(fā)揮穩(wěn)定器作用向市場(chǎng)融出資金,貨幣市場(chǎng)利率已回穩(wěn)。隨著時(shí)點(diǎn)性和情緒性因素的消除,預(yù)計(jì)利率波動(dòng)和流動(dòng)性緊張狀況將逐步緩解。

下一階段,央行將認(rèn)真貫徹落實(shí)國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議精神,繼續(xù)實(shí)施穩(wěn)健的貨幣政策,把穩(wěn)健的貨幣政策堅(jiān)持住、發(fā)揮好。同時(shí),也要根據(jù)市場(chǎng)流動(dòng)性的實(shí)際狀況,積極運(yùn)用公開市場(chǎng)操作、再貸款、再貼現(xiàn)及短期流動(dòng)性調(diào)節(jié)工具(SLO)、常備借貸便利(SLF)等創(chuàng)新工具組合,適時(shí)調(diào)節(jié)銀行體系流動(dòng)性,平抑短期異常波動(dòng),穩(wěn)定市場(chǎng)預(yù)期,保持貨幣市場(chǎng)穩(wěn)定,為金融市場(chǎng)平穩(wěn)運(yùn)行和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整、轉(zhuǎn)型升級(jí)創(chuàng)造良好貨幣條件。

央行表示,大型銀行要進(jìn)一步發(fā)揮好市場(chǎng)穩(wěn)定器作用。重大突發(fā)性問題要及時(shí)報(bào)告央行。對(duì)于貸款符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和宏觀審慎要求、有利于支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)、總量和進(jìn)度比較穩(wěn)健的金融機(jī)構(gòu),若資金安排出現(xiàn)暫時(shí)性頭寸缺口,央行將提供流動(dòng)性支持；對(duì)流動(dòng)性管理出現(xiàn)問題的機(jī)構(gòu),也將視情況采取相應(yīng)措施,維持貨幣市場(chǎng)的整體穩(wěn)定。

五大原因?qū)е陆谑袌?chǎng)波動(dòng)

這位負(fù)責(zé)人介紹,有五個(gè)方面的主要因素影響了近期市場(chǎng)流動(dòng)性。

原因之一:貸款增長(zhǎng)較快。由于6月商業(yè)銀行面臨半年末考核和信息披露,“沖時(shí)點(diǎn)”較為明顯,最近貸款增長(zhǎng)較快,且貸款結(jié)構(gòu)中票據(jù)增加較多,對(duì)自身流動(dòng)性產(chǎn)生壓力。

原因之二:企業(yè)所得稅集中清繳。5月底和上周是重要的稅收清繳期,財(cái)政存款增加也導(dǎo)致銀行體系流動(dòng)性減少。

原因之三:端午節(jié)假期現(xiàn)金需求。由于端午節(jié)假日之前現(xiàn)金需求增加,銀行體系流動(dòng)性會(huì)受到一定影響。

原因之四:外匯市場(chǎng)變化。國(guó)家外匯管理局近期出臺(tái)了《關(guān)于加強(qiáng)外匯資金流入管理有關(guān)問題的通知》,外匯貸款較多的商業(yè)銀行需要購(gòu)匯,占用了人民幣流動(dòng)性；同時(shí),銀行購(gòu)匯較多增加了外匯市場(chǎng)需求,外匯市場(chǎng)的供需相對(duì)平衡,也減少了央行購(gòu)匯注入流動(dòng)性的因素。

原因之五:補(bǔ)繳法定準(zhǔn)備金。按照規(guī)定,每月5日是一個(gè)新的考核時(shí)點(diǎn),金融機(jī)構(gòu)須根據(jù)上月末的一般存款余額繳足準(zhǔn)備金。由于今年5月末金融機(jī)構(gòu)存款大幅沖高,5月31日一般存款較5月20日增加約1.4萬(wàn)億元,使得金融機(jī)構(gòu)因補(bǔ)繳法定準(zhǔn)備金又凍結(jié)了一部分流動(dòng)性。6月以來金融機(jī)構(gòu)信貸增加比較多,比較急,預(yù)期6月末存款“沖時(shí)點(diǎn)”現(xiàn)象還會(huì)出現(xiàn),這勢(shì)必進(jìn)一步加大機(jī)構(gòu)補(bǔ)繳準(zhǔn)備金的資金壓力。

“多種因素的疊加影響,造成了近期貨幣市場(chǎng)利率出現(xiàn)上升和波動(dòng)。”這位負(fù)責(zé)人說。

市場(chǎng)傳言商業(yè)銀行違約系謠言

除了上述疊加因素外,這位負(fù)責(zé)人也直言,近期市場(chǎng)也存在一些非理性因素,一些市場(chǎng)謠言也加劇了市場(chǎng)恐慌。

據(jù)了解,上周伴隨貨幣市場(chǎng)利率的攀升,市場(chǎng)謠言四起,如某銀行與某銀行之間出現(xiàn)同業(yè)存款違約、某國(guó)有銀行違約等虛假傳言,這也不排除與近期一些境外對(duì)沖基金做空中國(guó)的市場(chǎng)操作行為有關(guān)。

由于近期商業(yè)銀行對(duì)流動(dòng)性管理未能高度重視,對(duì)流動(dòng)性狀況的預(yù)估不足,流動(dòng)性管理措施不到位,加劇了流動(dòng)性和利率的波動(dòng)幅度。部分商業(yè)銀行流動(dòng)性管理的壓力加大?？偟目?這是暫時(shí)現(xiàn)象,一些時(shí)點(diǎn)性因素會(huì)逐步消除,銀行體系流動(dòng)性總體是適度的,金融機(jī)構(gòu)也沒有出現(xiàn)支付問題。

適中流動(dòng)性利于經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)可持續(xù)增長(zhǎng)

這位負(fù)責(zé)人表示,今年以來,在銀行體系流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)總體可控的情況下,央行堅(jiān)持穩(wěn)健的貨幣政策,保持適中的流動(dòng)性水平,這有助于抑制今年以來貨幣信貸和社會(huì)融資總量擴(kuò)張較快的勢(shì)頭,為實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)可持續(xù)增長(zhǎng)提供穩(wěn)定的貨幣環(huán)境。

商業(yè)銀行要做好三項(xiàng)工作

央行強(qiáng)調(diào),商業(yè)銀行要繼續(xù)加強(qiáng)流動(dòng)性和資產(chǎn)負(fù)債管理。主要做好以下三方面工作:

一是要加強(qiáng)對(duì)流動(dòng)性影響因素的研判,正確估計(jì)流動(dòng)性形勢(shì),沉著冷靜應(yīng)對(duì)流動(dòng)性波動(dòng),避免非理性行為,保持日常流動(dòng)性合理水平。

二是要統(tǒng)籌兼顧流動(dòng)性與盈利性等經(jīng)營(yíng)目標(biāo),按宏觀審慎要求,合理安排資產(chǎn)負(fù)債總量和期限結(jié)構(gòu),合理把握一般貸款、票據(jù)融資等的配置結(jié)構(gòu)和投放進(jìn)度,謹(jǐn)慎控制信貸等資產(chǎn)擴(kuò)張偏快可能導(dǎo)致的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn),加強(qiáng)同業(yè)業(yè)務(wù)期限錯(cuò)配風(fēng)險(xiǎn)防范。同時(shí),要按照“用好增量、盤活存量”的要求,在保持信貸平穩(wěn)適度增長(zhǎng)的同時(shí),調(diào)整優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)。

三是要進(jìn)一步規(guī)范市場(chǎng)交易行為,嚴(yán)肅交易紀(jì)律,維護(hù)良好市場(chǎng)秩序。上海銀行間同業(yè)拆借利率(Shibor)報(bào)價(jià)行要嚴(yán)格按照?qǐng)?bào)價(jià)準(zhǔn)則理性報(bào)價(jià),并切實(shí)履行報(bào)價(jià)成交義務(wù)。公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)一級(jí)交易商和貨幣市場(chǎng)成員要自覺維護(hù)市場(chǎng)交易秩序,真實(shí)報(bào)價(jià)和交易,嚴(yán)禁虛假報(bào)價(jià)誤導(dǎo)市場(chǎng)。對(duì)發(fā)生此類問題的機(jī)構(gòu)將予以嚴(yán)肅處理。

商業(yè)銀行流動(dòng)性

商業(yè)銀行流動(dòng)性是指商業(yè)銀行滿足存款人提取現(xiàn)金、支付到期債務(wù)和借款人正常貸款需求的能力。商業(yè)銀行提供現(xiàn)金滿足客戶提取存款的要求和支付到期債務(wù)本息，這部分現(xiàn)金稱為“基本流動(dòng)性”，基本流動(dòng)性加上為貸款需求提供的現(xiàn)金稱為“充足流動(dòng)性”。保持適度的流動(dòng)性是商業(yè)銀行流動(dòng)性管理所追求的目標(biāo)。

商業(yè)銀行流動(dòng)性管理的必要性[1]

流動(dòng)性被視為商業(yè)銀行的生命線。流動(dòng)性不僅直接決定著單個(gè)商業(yè)銀行的安危存亡，對(duì)整個(gè)國(guó)家乃至全球經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定都至關(guān)重要。

1997年爆發(fā)的東南亞金融危機(jī)中，泰國(guó)、馬來西亞、印尼、菲律賓等國(guó)家都發(fā)生了因客戶擠兌而引發(fā)的流動(dòng)性危機(jī)，并迫使大批商業(yè)銀行清盤，以致引發(fā)了一場(chǎng)波及全球許多國(guó)家和地區(qū)的金融危機(jī)。

商業(yè)銀行流動(dòng)性的衡量方法[1]

（一）財(cái)務(wù)比率指標(biāo)法

又叫流動(dòng)性指標(biāo)法，是指商業(yè)銀行根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債表的有關(guān)數(shù)據(jù)，計(jì)算流動(dòng)性指標(biāo)，用以衡量商業(yè)銀行流動(dòng)性狀況的預(yù)測(cè)方法。

1、資產(chǎn)流動(dòng)性指標(biāo)

（1）現(xiàn)金狀況指標(biāo)(Cash position indicator)。（與流動(dòng)性正相關(guān)）

（2）流動(dòng)性證券指標(biāo)(Liquid securities indicator)。（與流動(dòng)性正相關(guān)）

（3）凈聯(lián)邦頭寸比率(Net federal position)。（與流動(dòng)性正相關(guān)）

（4）能力比率(Capacity ration)。（與流動(dòng)性負(fù)相關(guān)）

（5）擔(dān)保證券比率(Pledged securities ration)。（與流動(dòng)性負(fù)相關(guān)）

2、負(fù)債流動(dòng)性指標(biāo)

（1）游資比率(hot money ration)，又稱為熱錢比率。（與流動(dòng)性正相關(guān)）

（2）短期投資對(duì)敏感性負(fù)債比率。（與流動(dòng)性正相關(guān)）

（3）經(jīng)紀(jì)人存款比率(Deposit brokeage index)。（與流動(dòng)性負(fù)相關(guān)）

（4）核心存款比率(Core deposit ration)。（與流動(dòng)性正相關(guān)）

（5）存款結(jié)構(gòu)比率(Deposit composition ration)。（與流動(dòng)性負(fù)相關(guān)）

（二）市場(chǎng)信號(hào)指標(biāo)

1、公眾的信心

2、股票價(jià)格

3、商業(yè)銀行發(fā)行債務(wù)工具的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)

4、資產(chǎn)售出時(shí)的損失

5、履行對(duì)客戶的承諾

6、向中央銀行借款的情況

7、資信評(píng)級(jí)

商業(yè)銀行流動(dòng)性預(yù)測(cè)[1]

1、資金來源與運(yùn)用法

基本步驟為：

(1)存貸款趨勢(shì)預(yù)測(cè)。

(2)存貸款季節(jié)性因素預(yù)測(cè)。

(3)存貸款周期性因素預(yù)測(cè)。

(4)存貸款預(yù)測(cè)值為趨勢(shì)性存貸款、季節(jié)性因素與周期性因素之和：

存（貸）款預(yù)測(cè)值=趨勢(shì)預(yù)測(cè)+季節(jié)性因素+周期性因素

(5)流動(dòng)性需求預(yù)測(cè)=貸款變化的預(yù)測(cè)值+法定準(zhǔn)備金變化值-存款變化的預(yù)測(cè)值

2、資金結(jié)構(gòu)法

該方法根據(jù)商業(yè)銀行資金來源穩(wěn)定性的高低，相應(yīng)提取不同比例的流動(dòng)性準(zhǔn)備，同時(shí)根據(jù)銀企關(guān)系，確定新增合理貸款數(shù)額，這兩項(xiàng)合計(jì)構(gòu)成一定時(shí)期內(nèi)商業(yè)銀行總的流動(dòng)性需求。

在這種方法中，商業(yè)銀行的存款和其他資金來源可以分為以下三類：

(1)游資負(fù)債。

(2)易變負(fù)債。

(3)穩(wěn)定資金。

根據(jù)上述三類負(fù)債的穩(wěn)定性程度，相應(yīng)提取不同比例的流動(dòng)性準(zhǔn)備。例如，對(duì)游資負(fù)債提取95%的流動(dòng)性準(zhǔn)備，對(duì)易變負(fù)債持有30%的流動(dòng)性準(zhǔn)備，對(duì)于穩(wěn)定資金持有不超過15%的流動(dòng)性準(zhǔn)備。這些比例的確定大多根據(jù)經(jīng)驗(yàn)掌握，并非千篇一律。在上述假定條件下，則負(fù)債流動(dòng)性準(zhǔn)備公式如下：

負(fù)債流動(dòng)性準(zhǔn)備=95%（游資負(fù)債-法定準(zhǔn)備）+30%×（易變負(fù)債-法定準(zhǔn)備）+15%×（穩(wěn)定資金-法定準(zhǔn)備）

在貸款方面，根據(jù)目前盛行的保持客戶關(guān)系原則，商業(yè)銀行應(yīng)盡量滿足客戶的合理貸款需求，以建立與客戶的長(zhǎng)期合作關(guān)系。因此，商業(yè)銀行必須估計(jì)最大可能的新增貸款額，并保持100%的流動(dòng)性準(zhǔn)備。商業(yè)銀行的總流動(dòng)性需求公式如下：

流動(dòng)性總需求=負(fù)債流動(dòng)性需求+貸款流動(dòng)性需求=95%×（游資負(fù)債-法定準(zhǔn)備）+30%×（易變負(fù)債-法定準(zhǔn)備）+15%×（穩(wěn)定資金-法定準(zhǔn)備）+100%×預(yù)計(jì)新增貸款

3、概率分析法

在商業(yè)銀行流動(dòng)性管理中，可借助數(shù)學(xué)中概率論有關(guān)方法來分析其流動(dòng)性狀況，這種方法便稱為概率分析法

商業(yè)銀行流動(dòng)性管理原則[2]

銀行管理人員對(duì)流動(dòng)性需求作出準(zhǔn)確的預(yù)測(cè)后，就面臨著如何滿足流動(dòng)性需求的決策問題。商業(yè)銀行在進(jìn)行流動(dòng)性管理時(shí)，一方面面臨著復(fù)雜的外部市場(chǎng)環(huán)境，另一方面其自身的流動(dòng)性資產(chǎn)與負(fù)債也處于不斷變化中。因此，針對(duì)特定時(shí)點(diǎn)上的流動(dòng)性需求有多種方案可供選擇。銀行在進(jìn)行流動(dòng)性管理決策時(shí)主要應(yīng)遵循以下原則：

(一)進(jìn)取型原則

當(dāng)出現(xiàn)流動(dòng)性缺口時(shí)，銀行管理者不是依靠收縮資產(chǎn)規(guī)模和出售資產(chǎn)，而是通過主動(dòng)負(fù)債的方式來滿足流動(dòng)性需求，這稱為進(jìn)取型原則。按照進(jìn)取型原則進(jìn)行決策時(shí)，關(guān)鍵是看借人資金的成本是否小于運(yùn)用其所獲得的收益。采用進(jìn)取型原則有利于銀行業(yè)務(wù)擴(kuò)張，降低銀行經(jīng)營(yíng)成本，提高經(jīng)濟(jì)效益。但是，主動(dòng)負(fù)債籌集資金受許多因素影響，在市場(chǎng)資金供給緊張時(shí)，籌資成本增加，或者難以籌集到足夠的資金，因此具有一定的風(fēng)險(xiǎn)性。

(二)保守型原則

當(dāng)出現(xiàn)流動(dòng)性缺口時(shí)，銀行管理者不采取主動(dòng)負(fù)債的方法，而是靠自身資產(chǎn)轉(zhuǎn)換、出售的方式來滿足流動(dòng)性需求，這稱為保守型原則。運(yùn)用這種原則進(jìn)行流動(dòng)性管理，由于銀行的資金調(diào)整、轉(zhuǎn)換不受或少受市場(chǎng)資金供求關(guān)系的影響，在不確定的資金需求增加時(shí)，可以較可靠地通過內(nèi)部資金調(diào)整來補(bǔ)足流動(dòng)性，安全可靠且風(fēng)險(xiǎn)較小。但是，運(yùn)用這種管理原則，銀行付出的成本代價(jià)較高。一般，規(guī)模較小、資金實(shí)力不夠雄厚的銀行在資金市場(chǎng)上融資難度往往較大，故多采用這種原則進(jìn)行流動(dòng)性管理。

(三)成本最低原則

流動(dòng)性缺口的滿足應(yīng)以籌資成本最低為原則。流動(dòng)性缺口的滿足，不論是以主動(dòng)負(fù)債方式還是以自身資產(chǎn)轉(zhuǎn)換方式，都必然要付出一定的成本代價(jià)。成本最小化是最優(yōu)方案選擇的基礎(chǔ)，銀行可以在對(duì)未來流動(dòng)性需求以及市場(chǎng)資金供求狀況、利率走勢(shì)預(yù)測(cè)的基礎(chǔ)上，設(shè)計(jì)多種籌資方案。通過對(duì)不同方案的對(duì)比分析，從中確定一個(gè)最佳方案。

商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)(liquidity risk of the commercial banks)

商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的概述

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是商業(yè)銀行所面臨的重要風(fēng)險(xiǎn)之一，我們說一個(gè)銀行具有流動(dòng)性，一般是指該銀行可以在任何時(shí)候以合理的價(jià)格得到足夠的資金來滿足其客戶隨時(shí)提取資金的要求。銀行的流動(dòng)性包括兩方面的含義：一是資產(chǎn)的流動(dòng)性，二是負(fù)債的流動(dòng)性。資產(chǎn)的流動(dòng)性是指銀行資產(chǎn)在不發(fā)生損失的情況下迅速變現(xiàn)的能力；負(fù)債的流動(dòng)性是指銀行以較低的成本適時(shí)獲得所需資金的能力。當(dāng)銀行的流動(dòng)性面臨不確定性時(shí)，便產(chǎn)生了流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)狀

1.流動(dòng)性缺口客觀存在。從商業(yè)銀行近年來經(jīng)營(yíng)的實(shí)際情況看，流動(dòng)性供給無法充分滿足流動(dòng)性需求，客觀上已經(jīng)存在一定程度的流動(dòng)性缺口。

2.資本杠桿比率偏高。近年來，由于各商業(yè)銀行資本金增長(zhǎng)速度遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于存款的增長(zhǎng)速度，資本杠桿比率越來越高，近兩年均超過50％。自有資金抵御流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的能力逐年下降。即便如此，隨著近年來金融機(jī)構(gòu)所處的社會(huì)制度背景、經(jīng)濟(jì)金融環(huán)境及其影響的廣度和深度等方面的變化，經(jīng)營(yíng)的安全性已不能用單一的資本充足率來衡量，在國(guó)內(nèi)外金融市場(chǎng)日益發(fā)達(dá)從而金融風(fēng)險(xiǎn)日益增加的情況下，即使資本充足率達(dá)到警戒線以上也已不足以保證銀行經(jīng)營(yíng)系統(tǒng)的安全和經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定發(fā)展。

3.資產(chǎn)形式單一，變現(xiàn)能力較差。按照現(xiàn)代商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理的標(biāo)準(zhǔn)衡量，合理的資產(chǎn)形式及其結(jié)構(gòu)應(yīng)該是多元化的。但是，目前商業(yè)銀行普遍存在著資產(chǎn)形式單一的問題，資產(chǎn)的大部分被貸款所占據(jù)。貸款受合同期限等因素的影響，流動(dòng)性較差，屬于固態(tài)資產(chǎn)，其在資產(chǎn)結(jié)構(gòu)中的高占比，必然限制了整個(gè)資產(chǎn)的流動(dòng)性。

4.信貸資產(chǎn)質(zhì)量低，資金沉淀現(xiàn)象嚴(yán)重。目前信貸資產(chǎn)質(zhì)量低已成為影響我國(guó)商業(yè)銀行，尤其是國(guó)有商業(yè)銀行流動(dòng)性的主要因素，不良貸款形成的風(fēng)險(xiǎn)成為流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)最重要的組成部分。不良貸款占比較高，使得占全部資產(chǎn)較大比重的信貸資產(chǎn)缺乏流動(dòng)性，從而影響了資產(chǎn)的總體流動(dòng)性。

5.流動(dòng)性負(fù)債比例上升，潛在風(fēng)險(xiǎn)加大。目前各商業(yè)銀行流動(dòng)性負(fù)債比例呈不斷上升的趨勢(shì)，加大了各商業(yè)銀行流動(dòng)性管理的難度和潛在的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因

商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)來源于兩個(gè)方面：負(fù)債方和資產(chǎn)方。由負(fù)債方引起的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)主要源于商業(yè)銀行很難在不受損失的情況下變現(xiàn)資產(chǎn)或者被迫以較高成本融入資金來滿足負(fù)債持有人即時(shí)提取現(xiàn)金的需求；資產(chǎn)方引起的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是指表外業(yè)務(wù)的貸款承諾?？紤]到我國(guó)商業(yè)銀行的實(shí)際情況，本文主要分析由負(fù)債方引起的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

(一)商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債期限不相匹配

商業(yè)銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)即資金的主要來源有存款、同業(yè)拆借、央行存款、從國(guó)際貨幣市場(chǎng)借款和發(fā)行金融債券等，其中具有短期性質(zhì)的存款占了絕大部分比重；而商業(yè)銀行的資金主要運(yùn)用于貸款、貼現(xiàn)、證券投資、中間業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)等，其中貸款業(yè)務(wù)在商業(yè)銀行資產(chǎn)構(gòu)成中占了絕對(duì)比重，而這些貸款以盈利性較高的中長(zhǎng)期貸款為主。在這種資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)下，當(dāng)市場(chǎng)發(fā)生突然變動(dòng)，客戶大量提取額度的情況下，如果其它要素不變，銀行便很難在不受損失的情況下將其資產(chǎn)變現(xiàn)而滿足其流動(dòng)性需求，從而產(chǎn)生流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)殂y行流動(dòng)性保持是一個(gè)在時(shí)間上連續(xù)的過程，現(xiàn)期的資產(chǎn)來源和運(yùn)用會(huì)影響未來的流動(dòng)性需求和供給，靠短期拆借來維持流動(dòng)性只能產(chǎn)生惡性循環(huán)。

(二)經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化

1、中國(guó)資本市場(chǎng)的迅速發(fā)展對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)控制的影響。從上世紀(jì)九十年代開始，中國(guó)資本市場(chǎng)得到了迅速發(fā)展，而在這其中，無論是從市場(chǎng)規(guī)模還是對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的影響力來看，股票市場(chǎng)都居于領(lǐng)先地位。因此我們主要分析股票市場(chǎng)的發(fā)展對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性的影響。

首先，從總體上看，我國(guó)股市的發(fā)展還很不成熟，經(jīng)常大起大落，當(dāng)熊市轉(zhuǎn)為牛市時(shí)，大量的短期性銀行存款便從居民的存款賬戶上轉(zhuǎn)到居民的證券賬戶，使短期內(nèi)銀行的流動(dòng)性需求激增，在流動(dòng)性供給不能相應(yīng)增加的情況下，便產(chǎn)生了流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。而在牛市轉(zhuǎn)熊市時(shí)，銀行短期存款大量增加，不僅增加了銀行的經(jīng)營(yíng)成本，而且這種存款很不穩(wěn)定，易帶來流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)隱患。

其次，眾所周知，我國(guó)的新股發(fā)行一向一本萬(wàn)利，因此常常獲得超額認(rèn)購(gòu)。許多企業(yè)和機(jī)構(gòu)出于追逐利潤(rùn)的目的，在新股發(fā)行時(shí)將大量資金在企業(yè)存款賬戶和證券公司間來回轉(zhuǎn)賬，隨著股市的大起大落，來回轉(zhuǎn)賬既造成了銀行資金來源的不確定性，又?jǐn)U大了流動(dòng)性負(fù)債的波動(dòng)性，使銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)增加。

第三，股票市場(chǎng)的發(fā)展改變了很多企業(yè)的融資方式，那些經(jīng)營(yíng)良好、效益突出的企業(yè)為了降低籌資成本，紛紛改制上市，從證券市場(chǎng)吸收資金獲得發(fā)展,而這些企業(yè)很多是銀行的優(yōu)質(zhì)客戶和貸款對(duì)象，當(dāng)這些企業(yè)改變?nèi)谫Y方式，資金需求從長(zhǎng)期性貸款需求轉(zhuǎn)向短期性的周轉(zhuǎn)性貸款之后，從總體上說，銀行的貸款質(zhì)量下降，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)增加。

2、利率市場(chǎng)化對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性的影響。隨著中國(guó)利率市場(chǎng)化改革的進(jìn)展，利率水平逐步由市場(chǎng)的資金供給和需求決定。利率市場(chǎng)化將對(duì)企業(yè)和居民的融資和理財(cái)行為產(chǎn)生深刻影響，從而影響商業(yè)銀行的流動(dòng)性。例如，當(dāng)預(yù)期利率要下降時(shí)，為了減少財(cái)富的損失，此時(shí)居民儲(chǔ)蓄存款會(huì)相應(yīng)增加，而貸款則會(huì)因?yàn)槲磥沓杀镜南陆刀D(zhuǎn)為在未來進(jìn)行，此時(shí)貸款需求減少，這時(shí)銀行一般不會(huì)產(chǎn)生流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；而當(dāng)居民和企業(yè)預(yù)期利率上升時(shí)，為了減少未來融資成本，現(xiàn)時(shí)企業(yè)的貸款需求會(huì)突然放大；而居民的儲(chǔ)蓄意愿會(huì)向后推遲，造成銀行的預(yù)期資金來源減少，從而造成銀行流動(dòng)性供給不足，產(chǎn)生流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。此外，當(dāng)銀行存在資金利率缺口時(shí)，利率的變化將會(huì)對(duì)銀行利率資產(chǎn)和負(fù)債產(chǎn)生影響，進(jìn)而影響到銀行的資產(chǎn)負(fù)債流動(dòng)性。

3、經(jīng)濟(jì)過熱發(fā)展對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性的影響。從去年下半年開始，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)開始加速發(fā)展，投資需求旺盛，房地產(chǎn)、鋼鐵、水泥、電力等行業(yè)呈現(xiàn)出過度投資的跡象，除少部分資金外，絕大部分投資資金都來源于銀行信貸，信貸資金大規(guī)模集中于幾個(gè)行業(yè)的發(fā)展，中間孕育著很高的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，一旦行業(yè)進(jìn)行周期性調(diào)整或者市場(chǎng)需求發(fā)生變化，銀行的呆壞賬必然大量增加，資產(chǎn)遭受嚴(yán)重?fù)p失，從而資產(chǎn)流動(dòng)性下降，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)增加。此外，在經(jīng)濟(jì)高漲時(shí)期，央行將會(huì)執(zhí)行緊縮性的貨幣政策，貨幣供應(yīng)規(guī)模下降，銀行籌集資金的成本上升，主動(dòng)性負(fù)債的能力受到削弱，從而負(fù)債的流動(dòng)性下降，也會(huì)產(chǎn)生流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

防范和控制流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策

1.全面實(shí)施資產(chǎn)負(fù)債管理

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)不是單純的資金管理問題，而是多種問題的綜合反映，因此，應(yīng)當(dāng)從資產(chǎn)負(fù)債綜合管理的角度來探討流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的防范。

① 加強(qiáng)各級(jí)商業(yè)銀行法人體制，強(qiáng)化經(jīng)營(yíng)系統(tǒng)調(diào)控功能?？梢詫y行系統(tǒng)內(nèi)資金逐級(jí)、逐步集中，充分發(fā)揮資金管理行對(duì)于全系統(tǒng)內(nèi)資金的調(diào)控功能，建立健全一級(jí)法人體制下的內(nèi)部控制體系，規(guī)范各級(jí)銀行的經(jīng)營(yíng)行為。建立應(yīng)對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)部決策控制、實(shí)施控制、事后監(jiān)控和預(yù)警機(jī)制。

②建立高效、科學(xué)的系統(tǒng)內(nèi)資金調(diào)控反饋機(jī)制，管理行及時(shí)根據(jù)各分支機(jī)構(gòu)資金頭寸情況，進(jìn)行有效的資金調(diào)劑，建立起系統(tǒng)內(nèi)資金預(yù)測(cè)、統(tǒng)計(jì)和分析的管理體制。

③實(shí)現(xiàn)各商業(yè)銀行資金的優(yōu)化配置。通過強(qiáng)化資金在各行全系統(tǒng)調(diào)撥，充分利用好有限的資金資源，實(shí)現(xiàn)資金在全系統(tǒng)的優(yōu)化配置，以增強(qiáng)系統(tǒng)內(nèi)資金的效益性和流動(dòng)性。

2.對(duì)資產(chǎn)負(fù)債進(jìn)行結(jié)構(gòu)性調(diào)整

①優(yōu)化儲(chǔ)備資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，建立分層次的流動(dòng)性準(zhǔn)備。根據(jù)資產(chǎn)的流動(dòng)性，各商業(yè)銀行可以通過配置各類資產(chǎn)的數(shù)量，確定相互間的配比關(guān)系，構(gòu)建適宜的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，建立起多層次、全方位的防范流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的防線。

②降低信貸資產(chǎn)，提高非信貸資產(chǎn)比重。力爭(zhēng)使債券投資等非信貸資產(chǎn)占比逐年增加，保證債券投資每年以3％～5％的比例遞增。

③增加貸款總類，提高貸款的變現(xiàn)能力。要逐步提高票據(jù)貼現(xiàn)、質(zhì)押貸款的比重，增強(qiáng)信貸資產(chǎn)的變現(xiàn)能力，同時(shí)，由于資產(chǎn)結(jié)構(gòu)固態(tài)化嚴(yán)重，因此，各商業(yè)銀行必須著力盤活存量，壓縮不良貸款，建立有效的約束機(jī)制，健全科學(xué)的放貸機(jī)制，確立貸款的保障和補(bǔ)償機(jī)制。

④ 抓住公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)的新機(jī)遇。由于公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)為銀行提供了方便、迅捷的融資渠道，從長(zhǎng)遠(yuǎn)看，公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)的發(fā)展、成熟必將帶動(dòng)銀行間債券市場(chǎng)的發(fā)展，給商業(yè)銀行流動(dòng)性管理帶來更多的便利。

3.通過金融創(chuàng)新降低流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

①負(fù)債業(yè)務(wù)的創(chuàng)新，重點(diǎn)是通過主動(dòng)型負(fù)債，增強(qiáng)負(fù)債的流動(dòng)性。

②資產(chǎn)業(yè)務(wù)的創(chuàng)新，包括在逐步增加優(yōu)質(zhì)信貸資產(chǎn)比重的同時(shí)減少信貸資產(chǎn)總量占比，開展低風(fēng)險(xiǎn)的中、短期投資業(yè)務(wù)等。

③中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新，通過提高商業(yè)銀行的電子化水平，完善其服務(wù)功能，大力開辦各種委托代理和中間服務(wù)業(yè)務(wù)，提高資產(chǎn)負(fù)債的總體流動(dòng)性水平。

4.建立健全流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制

①做好對(duì)資產(chǎn)負(fù)債流動(dòng)性的預(yù)測(cè)和分析，通過對(duì)流動(dòng)性供給和需求的變化情況的預(yù)測(cè)和分析，完成對(duì)潛在流動(dòng)性的衡量。

②建立流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)警系統(tǒng)，包括預(yù)測(cè)風(fēng)險(xiǎn)警情、確定風(fēng)險(xiǎn)警況、探尋風(fēng)險(xiǎn)警源，即通過對(duì)風(fēng)險(xiǎn)警情指標(biāo)的預(yù)測(cè)，銀行可以大體評(píng)估未來經(jīng)營(yíng)時(shí)期流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的具體狀況，確定風(fēng)險(xiǎn)警況。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)運(yùn)行的最終目的是提供線索，排除警情，使流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)減至最低程度。因此，探尋警源是預(yù)警系統(tǒng)的重要程序。

③建立定期的流動(dòng)性分析制度。包括流動(dòng)性需求分析、流動(dòng)性來源分析和流動(dòng)性儲(chǔ)備設(shè)計(jì)，同時(shí)還應(yīng)當(dāng)建立流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)處置預(yù)案，提高防范流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的能力。

第三篇：商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理辦法

商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理辦法（試行）（征求意見稿）

總 則

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的治理結(jié)構(gòu)

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制 管理信息系統(tǒng) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管方法和手段 附 則

關(guān)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理要求的說明

關(guān)于流動(dòng)性覆蓋率和凈穩(wěn)定資金比例的說明 關(guān)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)參考指標(biāo)的說明 關(guān)于外資銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)指標(biāo)的說明

第一章 總 則

第一條 為加強(qiáng)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理，維護(hù)銀行體系安全穩(wěn)健運(yùn)行，根據(jù)《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《中華人民共和國(guó)商業(yè)銀行法》、《中華人民共和國(guó)外資銀行管理?xiàng)l例》等法律法規(guī)，制定本辦法。

第二條 中華人民共和國(guó)境內(nèi)設(shè)立的中資商業(yè)銀行、外商獨(dú)資銀行、中外合資銀行適用本辦法。

第三條 本辦法所稱流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，是指商業(yè)銀行無法及時(shí)獲得或者無法以合理成本獲得充足資金，以償付到期債務(wù)或其他支付義務(wù)、滿足資產(chǎn)增長(zhǎng)或其他業(yè)務(wù)發(fā)展需要的風(fēng)險(xiǎn)。

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)既可能來自商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債期限錯(cuò)配，以及信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)等其他類別風(fēng)險(xiǎn)向流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)化，也可能來自市場(chǎng)流動(dòng)性對(duì)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的負(fù)面影響，即由于外部融資市場(chǎng)深度不足或市場(chǎng)動(dòng)蕩，導(dǎo)致商業(yè)銀行無法及時(shí)以合理價(jià)格變現(xiàn)或抵押資產(chǎn)以獲得流動(dòng)性支持。

第四條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)按照本辦法建立健全流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系，有效識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，確保其流動(dòng)性需求能夠及時(shí)以合理成本得到滿足。

第五條 中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱銀監(jiān)會(huì)）依法對(duì)商業(yè)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平及流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)施監(jiān)督管理。

第二章 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理

第六條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)在法人和集團(tuán)層面建立與其業(yè)務(wù)規(guī)模、性質(zhì)和復(fù)雜程度等相適應(yīng)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系應(yīng)當(dāng)包括以下基本要素：

（一）健全的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理治理結(jié)構(gòu)。

（二）完善的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序。

（三）有效的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制。

（四）完備的管理信息系統(tǒng)。

第一節(jié) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的治理結(jié)構(gòu)

第七條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立完善的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理治理結(jié)構(gòu)，明確董事會(huì)及其專門委員會(huì)、監(jiān)事會(huì)（監(jiān)事）、高級(jí)管理層及其專門委員會(huì)、以及相關(guān)部門在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理中的職責(zé)及報(bào)告路線，建立適當(dāng)?shù)目己思皢栘?zé)機(jī)制。

第八條 商業(yè)銀行董事會(huì)應(yīng)當(dāng)承擔(dān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的最終責(zé)任，履行以下職責(zé)：

（一）審核批準(zhǔn)并至少每年審議一次可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、重要的政策和程序。

（二）監(jiān)督高級(jí)管理層對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效管理和控制。

（三）持續(xù)關(guān)注流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狀況，定期獲得流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告，及時(shí)了解流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平、管理狀況

第一章 第二章 第一節(jié) 第二節(jié) 第三節(jié) 第四節(jié) 第三章 第一節(jié) 第二節(jié) 第三節(jié) 第四章 附件一 附件二 附件三 附件四 及其重大變化。

（四）審批流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)信息披露內(nèi)容，保證披露信息的真實(shí)性和準(zhǔn)確性。

（五）其他有關(guān)職責(zé)。

董事會(huì)可以授權(quán)其下設(shè)的專門委員會(huì)履行其部分職責(zé)。

第九條 商業(yè)銀行的高級(jí)管理層應(yīng)當(dāng)履行以下職責(zé)：

（一）及時(shí)測(cè)算并在必要時(shí)調(diào)整可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平，并提請(qǐng)董事會(huì)審議。

（二）根據(jù)董事會(huì)批準(zhǔn)的可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平，制定、定期審議并監(jiān)督執(zhí)行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序。

（三）建立完備的管理信息系統(tǒng)，支持流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制。

（四）組織開展壓力測(cè)試，并將壓力測(cè)試結(jié)果應(yīng)用于風(fēng)險(xiǎn)管理和經(jīng)營(yíng)決策。

（五）充分了解并定期評(píng)估流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平及管理狀況，及時(shí)了解流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的重大變化，并向董事會(huì)定期報(bào)告。

（六）制定流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急計(jì)劃并組織演練。在觸發(fā)應(yīng)急計(jì)劃的事件發(fā)生時(shí)，迅速組織實(shí)施應(yīng)急計(jì)劃。

（七）確保銀行具有足夠的資源獨(dú)立、有效地開展流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工作。

（八）其他有關(guān)職責(zé)。

第十條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)指定專門部門負(fù)責(zé)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理職能應(yīng)當(dāng)保持相對(duì)獨(dú)立。

第十一條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)在內(nèi)部定價(jià)以及考核激勵(lì)等相關(guān)制度中充分考慮流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)因素，在考核分支機(jī)構(gòu)或主要業(yè)務(wù)條線經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整的收益時(shí)應(yīng)當(dāng)納入流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)成本，防范因過度追求業(yè)務(wù)擴(kuò)張和短期利潤(rùn)而放松對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的控制。

第十二條 監(jiān)事會(huì)（監(jiān)事）應(yīng)當(dāng)對(duì)董事會(huì)及高級(jí)管理層在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理中的履職情況進(jìn)行監(jiān)督評(píng)價(jià)，至少每年一次向股東大會(huì)（股東）報(bào)告董事會(huì)及高級(jí)管理層在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理中的履職情況。

第十三條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)將流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理納入內(nèi)部審計(jì)的范疇，定期審查和評(píng)價(jià)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系的充分性和有效性。內(nèi)部審計(jì)應(yīng)當(dāng)涵蓋流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的所有環(huán)節(jié)，包括但不限于：

（一）相關(guān)的管理體系、制度和實(shí)施程序是否能夠有效識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

（二）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理政策和程序是否得到有效執(zhí)行。

（三）現(xiàn)金流分析和壓力測(cè)試的基本假設(shè)是否適當(dāng)。

（四）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)限額管理是否有效。

（五）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)是否完備。

（六）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理報(bào)告是否準(zhǔn)確、及時(shí)、有效。

第十四條 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)部審計(jì)報(bào)告應(yīng)當(dāng)直接提交董事會(huì)。董事會(huì)應(yīng)當(dāng)針對(duì)內(nèi)部審計(jì)發(fā)現(xiàn)的問題，督促高級(jí)管理層及時(shí)采取整改措施。內(nèi)部審計(jì)部門應(yīng)當(dāng)適時(shí)對(duì)整改措施的實(shí)施情況進(jìn)行后續(xù)審計(jì)，并及時(shí)向董事會(huì)提交后續(xù)審計(jì)報(bào)告。

商業(yè)銀行在境外設(shè)有分支機(jī)構(gòu)或附屬機(jī)構(gòu)的，應(yīng)當(dāng)根據(jù)其管理模式，針對(duì)銀行整體及分國(guó)別或地區(qū)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理分別進(jìn)行審計(jì)。

第二節(jié) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序

第十五條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)根據(jù)其經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略、業(yè)務(wù)特點(diǎn)、財(cái)務(wù)實(shí)力、融資能力、總體風(fēng)險(xiǎn)偏好及市場(chǎng)影響力，在充分考慮其他風(fēng)險(xiǎn)與流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)相互影響與轉(zhuǎn)換的基礎(chǔ)上，確定在正常和壓力情景下可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平。

第十六條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)根據(jù)可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平，制定書面的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序應(yīng)當(dāng)涵蓋銀行的表內(nèi)外各項(xiàng)業(yè)務(wù)，以及境內(nèi)外所有可能對(duì)其流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生重大影響的業(yè)務(wù)部門、分支機(jī)構(gòu)和附屬機(jī)構(gòu)，并包括正常和壓力情景下的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理。

第十七條 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略應(yīng)當(dāng)涵蓋流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的總體目標(biāo)、整體模式以及主要政策和程序。

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理政策和程序包括但不限于：

（一）現(xiàn)金流管理。

（二）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量和監(jiān)測(cè)。

（三）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)限額。

（四）負(fù)債和融資管理。

（五）日間流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理。

（六）壓力測(cè)試。

（七）應(yīng)急計(jì)劃。

（八）優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備管理。

（九）跨機(jī)構(gòu)、跨境以及重要幣種的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理。

（十）對(duì)影響流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的潛在因素，以及其他類別風(fēng)險(xiǎn)對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的影響進(jìn)行持續(xù)監(jiān)測(cè)和分析。

第十八條 商業(yè)銀行在引入新產(chǎn)品、新技術(shù)，建立新機(jī)構(gòu)、新業(yè)務(wù)部門前，應(yīng)當(dāng)在可行性研究中充分評(píng)估其可能對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的影響，完善相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理政策、程序，并獲得負(fù)責(zé)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理部門同意。

第十九條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)綜合考慮業(yè)務(wù)發(fā)展、技術(shù)更新及市場(chǎng)變化等因素，至少每年對(duì)可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序進(jìn)行一次評(píng)估，并根據(jù)需要進(jìn)行修訂。

第三節(jié) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制

第二十條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立有效的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制體系，確保資產(chǎn)負(fù)債錯(cuò)配程度保持在可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平內(nèi)、具有多元化和穩(wěn)定的負(fù)債、具有與自身流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平相適應(yīng)的優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備，并具備充分的外部市場(chǎng)融資能力。

第二十一條 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制體系應(yīng)當(dāng)包括完整的現(xiàn)金流測(cè)算和分析框架，能有效計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制現(xiàn)金流缺口?，F(xiàn)金流測(cè)算和分析框架應(yīng)當(dāng)至少涵蓋以下內(nèi)容：

（一）資產(chǎn)和負(fù)債的未來現(xiàn)金流。

（二）或有資產(chǎn)和或有負(fù)債的潛在現(xiàn)金流。

（三）對(duì)重要幣種現(xiàn)金流的單獨(dú)測(cè)算分析。

（四）代理、清算和托管等業(yè)務(wù)對(duì)現(xiàn)金流的影響。

第二十二條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)根據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)模、性質(zhì)、復(fù)雜程度及風(fēng)險(xiǎn)狀況，運(yùn)用包括現(xiàn)金流缺口在內(nèi)的一系列方法和模型，對(duì)銀行在正常和壓力情景下未來不同時(shí)間段的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平及優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備情況進(jìn)行前瞻性分析。

商業(yè)銀行在運(yùn)用上述方法和模型時(shí)應(yīng)當(dāng)使用審慎合理的假設(shè)前提，定期對(duì)各項(xiàng)假設(shè)前提進(jìn)行評(píng)估，根據(jù)需要進(jìn)行修正，并保留書面記錄。

第二十三條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)根據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)模、性質(zhì)、復(fù)雜程度及風(fēng)險(xiǎn)狀況，監(jiān)測(cè)可能引發(fā)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的特定情景或事件，及時(shí)分析其對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的影響，并建立適當(dāng)?shù)念A(yù)警指標(biāo)體系。可參考的情景或事件包括但不限于：

（一）資產(chǎn)快速增長(zhǎng)，風(fēng)險(xiǎn)顯著增加。

（二）資產(chǎn)或負(fù)債集中度上升。

（三）貨幣錯(cuò)配程度增加。

（四）負(fù)債平均期限下降。

（五）多次接近或違反內(nèi)部限額和監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。

（六）特定業(yè)務(wù)或產(chǎn)品發(fā)展趨勢(shì)下降或風(fēng)險(xiǎn)增加。

（七）銀行盈利水平、資產(chǎn)質(zhì)量和總體財(cái)務(wù)狀況顯著惡化。

（八）負(fù)面的公眾報(bào)道。

（九）信用評(píng)級(jí)下調(diào)。

（十）股票價(jià)格下降或債務(wù)成本上升。

（十一）批發(fā)和零售融資成本上升。

（十二）交易對(duì)手要求增加額外的擔(dān)?；蚓芙^進(jìn)行新交易。

（十三）代理行降低或取消授信額度。

（十四）零售存款大量流失。

（十五）獲得長(zhǎng)期融資的難度加大。

第二十四條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)限額管理制度。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)限額管理制度應(yīng)當(dāng)至少包括

以下內(nèi)容：

（一）根據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)模、性質(zhì)、復(fù)雜程度、可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平和外部市場(chǎng)發(fā)展變化情況，確定各項(xiàng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理限額，包括現(xiàn)金流缺口限額、負(fù)債集中度限額、集團(tuán)內(nèi)部融資和交易限額等。

（二）制定和調(diào)整限額的授權(quán)制度和審批流程。商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)至少每年對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)限額進(jìn)行一次評(píng)估，必要時(shí)進(jìn)行調(diào)整。

（三）對(duì)限額遵守情況的監(jiān)督檢查制度。

（四）超限額情況應(yīng)當(dāng)依規(guī)定程序得到事前審批，對(duì)未經(jīng)批準(zhǔn)的超限額情況應(yīng)當(dāng)進(jìn)行調(diào)查并合理問責(zé)，對(duì)超限額情況的審批和處理應(yīng)當(dāng)保留書面記錄。

第二十五條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立并完善融資策略，提高負(fù)債的多元化和穩(wěn)定程度。商業(yè)銀行實(shí)施融資管理應(yīng)當(dāng)滿足以下條件，包括但不限于：

（一）負(fù)債的提高表內(nèi)外負(fù)債品種、幣種、期限、交易對(duì)手、融資抵押品、融資市場(chǎng)等的分散化程度，適當(dāng)設(shè)置集中度限額。

（二）加強(qiáng)融資渠道管理，積極維護(hù)與融資交易對(duì)手的關(guān)系，保持在市場(chǎng)上的適當(dāng)活躍程度，并定期檢驗(yàn)市場(chǎng)融資能力。

（三）加強(qiáng)對(duì)融資抵押品的管理，準(zhǔn)確計(jì)量可以用作抵押品的資產(chǎn)數(shù)額，評(píng)估資產(chǎn)的抵押能力，提高通過抵押融資迅速獲取資金的能力。

（四）密切監(jiān)測(cè)主要金融市場(chǎng)的交易量、價(jià)格等重要指標(biāo)情況，評(píng)估市場(chǎng)流動(dòng)性對(duì)銀行外部市場(chǎng)融資能力的影響。

第二十六條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)日間流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理，設(shè)立適當(dāng)?shù)娜臻g流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，確保具有充足的日間流動(dòng)性頭寸，滿足正常及壓力情景下的支付結(jié)算需求。

第二十七條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試制度，分析銀行承受壓力事件的能力。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試應(yīng)當(dāng)符合以下要求：

（一）實(shí)施壓力測(cè)試的頻度應(yīng)當(dāng)與其規(guī)模、風(fēng)險(xiǎn)水平及市場(chǎng)影響力相適應(yīng)，至少每季度應(yīng)當(dāng)進(jìn)行一次常規(guī)壓力測(cè)試。出現(xiàn)市場(chǎng)劇烈波動(dòng)等情況時(shí)，應(yīng)當(dāng)加大壓力測(cè)試頻度。

（二）壓力測(cè)試應(yīng)當(dāng)在法人和集團(tuán)層面實(shí)施，針對(duì)流動(dòng)性轉(zhuǎn)移限制等情況，應(yīng)當(dāng)對(duì)有關(guān)分支機(jī)構(gòu)或附屬機(jī)構(gòu)單獨(dú)實(shí)施壓力測(cè)試。

（三）壓力測(cè)試的假設(shè)情景應(yīng)當(dāng)審慎合理，對(duì)假設(shè)理由應(yīng)當(dāng)進(jìn)行詳細(xì)說明。

（四）應(yīng)當(dāng)明確抵御流動(dòng)性危機(jī)的最短生存期，最短生存期應(yīng)當(dāng)不低于一個(gè)月。

（五）壓力測(cè)試應(yīng)當(dāng)充分考慮各類風(fēng)險(xiǎn)與流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)在關(guān)聯(lián)性，市場(chǎng)流動(dòng)性對(duì)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的影響和壓力情景對(duì)各項(xiàng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)要素的影響及其反作用。必要時(shí)，應(yīng)當(dāng)針對(duì)各風(fēng)險(xiǎn)要素的相互作用實(shí)施多輪壓力測(cè)試。

（六）在可能情況下，應(yīng)當(dāng)參考以往出現(xiàn)的銀行或市場(chǎng)流動(dòng)性危機(jī)，對(duì)壓力測(cè)試結(jié)果實(shí)施事后檢驗(yàn)。壓力測(cè)試結(jié)果和事后檢驗(yàn)應(yīng)當(dāng)有書面記錄。

（七）根據(jù)壓力測(cè)試結(jié)果制定有效的應(yīng)急計(jì)劃，必要時(shí)應(yīng)當(dāng)及時(shí)調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，并具有充足的優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)抵御流動(dòng)性壓力。

（八）測(cè)算可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平、確定風(fēng)險(xiǎn)限額、制定業(yè)務(wù)發(fā)展和財(cái)務(wù)計(jì)劃時(shí)，應(yīng)當(dāng)充分考慮壓力測(cè)試結(jié)果。

第二十八條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)根據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)模、性質(zhì)、復(fù)雜程度、風(fēng)險(xiǎn)水平、組織架構(gòu)及其市場(chǎng)影響力，制定有效的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急計(jì)劃。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急計(jì)劃應(yīng)當(dāng)滿足以下條件：

（一）設(shè)定觸發(fā)應(yīng)急計(jì)劃的情景，至少應(yīng)當(dāng)包括銀行評(píng)級(jí)被大幅降低的情況。

（二）明確董事會(huì)、高管層及各部門在應(yīng)急計(jì)劃實(shí)施中的權(quán)限和職責(zé)。

（三）包括資產(chǎn)方應(yīng)急措施和負(fù)債方應(yīng)急措施，列明壓力情況下的應(yīng)急資金來源和量化信息，合理估計(jì)可能的籌資規(guī)模和所需時(shí)間，充分考慮跨境、跨機(jī)構(gòu)的流動(dòng)性轉(zhuǎn)移限制，確保應(yīng)急資金來源可靠、充分。

（四）區(qū)分法人和集團(tuán)層面，并視需要針對(duì)重要幣種和境外主要業(yè)務(wù)區(qū)域制定專門的應(yīng)急計(jì)劃。對(duì)于受到流動(dòng)性轉(zhuǎn)移限制影響的分支機(jī)構(gòu)或附屬機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)制定專門的應(yīng)急計(jì)劃。

（五）至少每年一次對(duì)應(yīng)急計(jì)劃進(jìn)行評(píng)估，必要時(shí)進(jìn)行修訂，并不定期對(duì)應(yīng)急計(jì)劃進(jìn)行演練，確保 在緊急情況下的順利實(shí)施。

（六）出現(xiàn)流動(dòng)性危機(jī)時(shí)，應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)與交易對(duì)手、客戶及公眾的溝通，最大限度減少信息不對(duì)稱可能給銀行帶來的不利影響。

第二十九條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)具有與可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平相適應(yīng)的優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備，確保其滿足壓力情景下的支付結(jié)算和資金流出需要。優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備管理應(yīng)當(dāng)符合以下要求：

（一）在使用優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備獲取資金時(shí)沒有法律、監(jiān)管和操作上的障礙。

（二）對(duì)優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備的可交易性及變現(xiàn)程度進(jìn)行定期檢驗(yàn)，確保其具有足夠的流動(dòng)性，并避免在壓力時(shí)期出售資產(chǎn)所帶來的負(fù)面影響。在特殊情況下應(yīng)當(dāng)加大檢驗(yàn)頻度。

（三）制定明確的書面制度，確保負(fù)責(zé)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的部門對(duì)優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備擁有實(shí)際控制權(quán)。其他部門動(dòng)用優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備的額度，應(yīng)當(dāng)事前獲得負(fù)責(zé)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理部門的同意。

第三十條 商業(yè)銀行實(shí)施流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的并表管理，既要考慮銀行集團(tuán)的整體流動(dòng)性水平，又要考慮附屬機(jī)構(gòu)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狀況及其對(duì)銀行集團(tuán)的影響。商業(yè)銀行無論采用集中、分散或二者相結(jié)合的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理模式，都應(yīng)當(dāng)確保對(duì)集團(tuán)層面、法人層面和各附屬機(jī)構(gòu)、各業(yè)務(wù)條線的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制。

商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)設(shè)立集團(tuán)內(nèi)部融資和交易限額，分析銀行集團(tuán)內(nèi)部負(fù)債集中度對(duì)流動(dòng)性可能帶來的負(fù)面影響，防止分支機(jī)構(gòu)或附屬機(jī)構(gòu)過度依賴集團(tuán)內(nèi)部負(fù)債，減少壓力情景下的風(fēng)險(xiǎn)傳遞。

商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)充分了解境外分支機(jī)構(gòu)、附屬機(jī)構(gòu)或業(yè)務(wù)所在國(guó)家或地區(qū)與流動(dòng)性管理相關(guān)的法律法規(guī)和監(jiān)管規(guī)定，充分考慮流動(dòng)性轉(zhuǎn)移限制、資本管制以及金融市場(chǎng)發(fā)展差異程度等因素對(duì)并表流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的影響。

第三十一條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)按照本外幣合計(jì)和重要幣種分別進(jìn)行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制，對(duì)其他幣種的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)可以進(jìn)行合并管理。

重要幣種是指以該貨幣計(jì)價(jià)的負(fù)債占商業(yè)銀行負(fù)債總額5%以上的貨幣。

第三十二條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)審慎評(píng)估信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)及聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)等其他類別風(fēng)險(xiǎn)對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的影響。

第四節(jié) 管理信息系統(tǒng)

第三十三條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立完備的管理信息系統(tǒng)，準(zhǔn)確、及時(shí)、全面計(jì)量、監(jiān)測(cè)和報(bào)告流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狀況。管理信息系統(tǒng)應(yīng)當(dāng)實(shí)現(xiàn)以下功能：

（一）每日計(jì)算各個(gè)設(shè)定期限的現(xiàn)金流入、流出及缺口。

（二）按時(shí)計(jì)算流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管和監(jiān)測(cè)指標(biāo)，并根據(jù)需要加大監(jiān)測(cè)頻率。

（三）支持流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)限額控制。

（四）支持對(duì)大額資金流動(dòng)的實(shí)時(shí)監(jiān)控。

（五）支持對(duì)優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)價(jià)值和構(gòu)成的監(jiān)測(cè)。

（六）支持在不同假設(shè)情景下實(shí)施壓力測(cè)試。

第三十四條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立規(guī)范的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告制度，明確各項(xiàng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的內(nèi)容、形式、頻率和報(bào)送范圍，確保董事會(huì)、高級(jí)管理層和其他管理人員及時(shí)了解流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平及其管理情況。

第三章 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管 第一節(jié) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)

第三十五條 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)包括流動(dòng)性覆蓋率、凈穩(wěn)定資金比例、存貸比和流動(dòng)性比例。

商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)持續(xù)達(dá)到本辦法所規(guī)定的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)最低標(biāo)準(zhǔn)。

第三十六條 流動(dòng)性覆蓋率旨在確保商業(yè)銀行在設(shè)定的嚴(yán)重流動(dòng)性壓力情景下，能夠保持充足的、無變現(xiàn)障礙的優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)，并通過變現(xiàn)這些資產(chǎn)來滿足未來30日的流動(dòng)性需求。其計(jì)算公式為：

優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)是指滿足本辦法附件二規(guī)定的基本特征，在無損失或極小損失的情況下可以容易、快速變現(xiàn)的資產(chǎn)。

未來30日現(xiàn)金凈流出量是指在設(shè)定的壓力情景下，未來30日的預(yù)期現(xiàn)金流出總量減去預(yù)期現(xiàn)金流入總量。

商業(yè)銀行的流動(dòng)性覆蓋率應(yīng)當(dāng)不低于100%。第三十七條 凈穩(wěn)定資金比例旨在引導(dǎo)商業(yè)銀行減少資金運(yùn)用與資金來源的期限錯(cuò)配，增加長(zhǎng)期穩(wěn)定資金來源，滿足各類表內(nèi)外業(yè)務(wù)對(duì)穩(wěn)定資金的需求。其計(jì)算公式為：

可用的穩(wěn)定資金是指在持續(xù)壓力情景下，能確保在1年內(nèi)都可作為穩(wěn)定資金來源的權(quán)益類和負(fù)債類資金。

所需的穩(wěn)定資金等于商業(yè)銀行各類資產(chǎn)或表外風(fēng)險(xiǎn)暴露項(xiàng)目與相應(yīng)的穩(wěn)定資金需求系數(shù)乘積之和，穩(wěn)定資金需求系數(shù)是指各類資產(chǎn)或表外風(fēng)險(xiǎn)暴露項(xiàng)目需要由穩(wěn)定資金支持的價(jià)值占比。

商業(yè)銀行的凈穩(wěn)定資金比例應(yīng)當(dāng)不低于100%。

第三十八條 存貸比的計(jì)算公式為： 存貸比=各項(xiàng)貸款余額/各項(xiàng)存款余額*100%

商業(yè)銀行的存貸比應(yīng)當(dāng)不高于75%。

第三十九條 流動(dòng)性比例的計(jì)算公式為：

流動(dòng)性比例=流動(dòng)性資產(chǎn)余額/流動(dòng)性負(fù)債余額*100%

商業(yè)銀行的流動(dòng)性比例應(yīng)當(dāng)不低于25%。

第四十條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)在法人和集團(tuán)層面，分別計(jì)算未并表和并表的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)，并表范圍比照《商業(yè)銀行資本管理辦法》的相關(guān)規(guī)定。

在計(jì)算并表流動(dòng)性覆蓋率時(shí)，如集團(tuán)內(nèi)部存在跨境或跨機(jī)構(gòu)的流動(dòng)性轉(zhuǎn)移限制，相關(guān)附屬機(jī)構(gòu)滿足自身流動(dòng)性需要之外的優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)不能計(jì)入集團(tuán)的優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)中。

第二節(jié) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)

第四十一條 銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)從商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債期限錯(cuò)配情況、負(fù)債的多元化和穩(wěn)定程度、優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備、重要幣種流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狀況以及市場(chǎng)流動(dòng)性等方面，定期對(duì)商業(yè)銀行和銀行體系的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析和監(jiān)測(cè)。

銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)充分考慮單一的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)或監(jiān)測(cè)工具在反映商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)方面的局限性，綜合運(yùn)用多維度的方法和工具對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析和監(jiān)測(cè)。

第四十二條 銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)定期監(jiān)測(cè)商業(yè)銀行的所有表內(nèi)外項(xiàng)目在不同時(shí)間段的合同期限錯(cuò)配情況。合同期限錯(cuò)配情況的分析和監(jiān)測(cè)應(yīng)當(dāng)涵蓋從隔夜、7天、14天、1個(gè)月、2個(gè)月、3個(gè)月、6個(gè)月、9個(gè)月、1年、3年、5年到超過5年等多個(gè)時(shí)間段。相關(guān)參考指標(biāo)可以包括上述各個(gè)時(shí)間段的流動(dòng)性缺口和流動(dòng)性缺口率。

第四十三條 銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)定期監(jiān)測(cè)商業(yè)銀行負(fù)債的多元化和穩(wěn)定程度，并分析其對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的影響。銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)按照重要性原則，分析商業(yè)銀行的表內(nèi)外負(fù)債在融資工具、交易對(duì)手、幣種等方面的集中度。相關(guān)參考指標(biāo)可以包括核心負(fù)債比例、同業(yè)市場(chǎng)負(fù)債比例、最大十戶存款比例及最大十家同業(yè)融入比例等。

銀監(jiān)會(huì)對(duì)負(fù)債集中度的分析，應(yīng)當(dāng)涵蓋1個(gè)月以下、1-3個(gè)月、6個(gè)月-1年和1年以上等多個(gè)時(shí)間段。

第四十四條 銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)定期監(jiān)測(cè)商業(yè)銀行優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)的數(shù)量、類別和所在地，包括庫(kù)存現(xiàn)金、存放中央銀行的準(zhǔn)備金、以及向中央銀行或市場(chǎng)融資時(shí)可以用作抵押品的流動(dòng)性資產(chǎn)。

商業(yè)銀行用優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)向中央銀行或市場(chǎng)進(jìn)行融資時(shí)，銀監(jiān)會(huì)還應(yīng)當(dāng)監(jiān)測(cè)抵押率以及優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)的預(yù)期可變現(xiàn)價(jià)值。

第四十五條 銀監(jiān)會(huì)可以根據(jù)商業(yè)銀行外匯業(yè)務(wù)規(guī)模、貨幣錯(cuò)配帶來的潛在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、對(duì)市場(chǎng)的影響等因素決定是否對(duì)商業(yè)銀行重要幣種的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行單獨(dú)監(jiān)測(cè)。相關(guān)參考指標(biāo)可包括重要幣種的流動(dòng)性覆蓋率等。

第四十六條 銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)密切跟蹤研究宏觀經(jīng)濟(jì)政策調(diào)整和金融市場(chǎng)變化對(duì)銀行體系流動(dòng)性的影響，分析、監(jiān)測(cè)金融市場(chǎng)的整體流動(dòng)性狀況。銀監(jiān)會(huì)發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)流動(dòng)性緊張、融資成本提高、優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)變現(xiàn)能力下降或喪失、流動(dòng)性資產(chǎn)的轉(zhuǎn)移受限等跡象，應(yīng)當(dāng)及時(shí)分析其對(duì)銀行外部市場(chǎng)融資能力的影響。

銀監(jiān)會(huì)分析市場(chǎng)流動(dòng)性時(shí)，相關(guān)參考指標(biāo)可以包括銀行間市場(chǎng)同業(yè)拆借利率及成交量、銀行間市場(chǎng)回購(gòu)利率及成交量、國(guó)庫(kù)定期存款招標(biāo)利率、票據(jù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)利率及證券市場(chǎng)相關(guān)指數(shù)等。

第四十七條 除本辦法列出的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)和監(jiān)測(cè)參考指標(biāo)外，銀監(jiān)會(huì)還應(yīng)當(dāng)根據(jù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)規(guī)模、性質(zhì)、經(jīng)營(yíng)模式、復(fù)雜程度和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)，采用商業(yè)銀行內(nèi)部的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)等其他工具，實(shí)施流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)。

第三節(jié) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管方法和手段

第四十八條 銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)按照本辦法規(guī)定，通過非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管、現(xiàn)場(chǎng)檢查以及與商業(yè)銀行的董事、高級(jí)管理人員的監(jiān)督管理談話等方式，運(yùn)用流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)和監(jiān)測(cè)工具，在法人和集團(tuán)層面，對(duì)商業(yè)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平及流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理有效性進(jìn)行評(píng)估。

第四十九條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定向銀監(jiān)會(huì)報(bào)送與流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)有關(guān)的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)、統(tǒng)計(jì)報(bào)表和其他報(bào)告。委托社會(huì)中介機(jī)構(gòu)對(duì)其流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平及流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系進(jìn)行審計(jì)的，還應(yīng)當(dāng)報(bào)送相關(guān)的外部審計(jì)報(bào)告。

銀監(jiān)會(huì)可以根據(jù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)規(guī)模、性質(zhì)、經(jīng)營(yíng)模式、復(fù)雜程度和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)決定商業(yè)銀行報(bào)送流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)報(bào)表和報(bào)告的內(nèi)容和頻率。

第五十條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)于每年4月底前向銀監(jiān)會(huì)報(bào)送流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理報(bào)告，包括可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、主要政策和流程、內(nèi)部監(jiān)測(cè)指標(biāo)和限額、應(yīng)急計(jì)劃及其演練情況等主要內(nèi)容。

商業(yè)銀行對(duì)上述策略、政策和程序進(jìn)行重大調(diào)整的，應(yīng)當(dāng)在1個(gè)月內(nèi)向銀監(jiān)會(huì)書面報(bào)告調(diào)整情況。

第五十一條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)按季向銀監(jiān)會(huì)報(bào)送壓力測(cè)試報(bào)告，包括壓力情景和假設(shè)、壓力測(cè)試結(jié)果、必要時(shí)進(jìn)行的事后檢驗(yàn)結(jié)果，以及根據(jù)壓力測(cè)試結(jié)果對(duì)可承受的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策、程序、限額和應(yīng)急計(jì)劃的調(diào)整情況。

第五十二條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)及時(shí)向銀監(jiān)會(huì)報(bào)告下列重大事項(xiàng)、擬采取的應(yīng)對(duì)措施和相關(guān)的流動(dòng)性安排。

（一）商業(yè)銀行評(píng)級(jí)出現(xiàn)重大下調(diào)。

（二）商業(yè)銀行大規(guī)模出售資產(chǎn)以提高流動(dòng)性。

（三）商業(yè)銀行重要融資渠道即將受限或失靈。

（四）外部市場(chǎng)流動(dòng)性狀況發(fā)生重大不利變化。

（五）本機(jī)構(gòu)或機(jī)構(gòu)所在地區(qū)發(fā)生擠兌事件。

（六）對(duì)資產(chǎn)或抵押品跨境轉(zhuǎn)移政策出現(xiàn)不利于流動(dòng)性管理的重大調(diào)整。

（七）集團(tuán)、母行和境外分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)狀況、信用評(píng)級(jí)或所在國(guó)家或地區(qū)的政治、經(jīng)濟(jì)狀況發(fā)生重大的不利變化。

（八）集團(tuán)或母行出現(xiàn)流動(dòng)性困難。

（九）其他可能對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平及其管理狀況產(chǎn)生不利影響的重大事件。

外資法人銀行境內(nèi)本外幣資產(chǎn)低于境內(nèi)本外幣負(fù)債、集團(tuán)內(nèi)跨境資金凈流出比例超過25%，以及外國(guó)銀行分行跨境資金凈流出比例超過50%時(shí)，應(yīng)當(dāng)在兩個(gè)工作日內(nèi)向銀監(jiān)會(huì)報(bào)告。

第五十三條 銀監(jiān)會(huì)可以根據(jù)對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平及其管理狀況的評(píng)估結(jié)果決定流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理現(xiàn)場(chǎng)檢查的內(nèi)容、范圍和頻率。

第五十四條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)定期披露有關(guān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)及其管理信息，包括但不限于：

（一）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系和治理結(jié)構(gòu)，其中應(yīng)當(dāng)特別說明董事會(huì)及其專門委員會(huì)、高級(jí)管理層及相關(guān)部門的職責(zé)和作用。

（二）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略以及重要政策和程序。

（三）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理模式。

（四）識(shí)別、計(jì)量和監(jiān)測(cè)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的主要方法和程序。

（五）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)主要監(jiān)測(cè)指標(biāo)及簡(jiǎn)要分析。

（六）影響流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的主要因素。

（七）壓力測(cè)試情況。

第五十五條 對(duì)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系存在明顯缺陷、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)過高的商業(yè)銀行，銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)要求其限期整改。對(duì)于逾期未整改的商業(yè)銀行，銀監(jiān)會(huì)有權(quán)采取下列措施：

（一）與商業(yè)銀行高級(jí)管理層、董事會(huì)進(jìn)行審慎性會(huì)談。

（二）要求商業(yè)銀行進(jìn)行更嚴(yán)格的壓力測(cè)試、提交更有效的應(yīng)急計(jì)劃。

（三）要求商業(yè)銀行增加流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理報(bào)告的頻率和內(nèi)容。

（四）增加對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)場(chǎng)檢查頻率。

（五）限制商業(yè)銀行開展收購(gòu)或其他大規(guī)模業(yè)務(wù)擴(kuò)張活動(dòng)。

（六）要求商業(yè)銀行降低流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平。

（七）要求商業(yè)銀行增加優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備。

（八）提高對(duì)商業(yè)銀行的資本充足率要求。

（九）《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理法》以及其他法律、行政法規(guī)和部門規(guī)章規(guī)定的有關(guān)措施。

對(duì)于集團(tuán)或母公司出現(xiàn)流動(dòng)性困難的商業(yè)銀行，銀監(jiān)會(huì)可以對(duì)其與集團(tuán)或母公司之間的資金往來提出限制性要求。

根據(jù)外資銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狀況，銀監(jiān)會(huì)可以對(duì)其境內(nèi)資產(chǎn)負(fù)債比例、跨境資金凈流出比例提出限制性要求。

第五十六條 對(duì)于未遵守流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的商業(yè)銀行，銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)要求其限期整改，并視情形采取《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理法》第三十七條、第四十六條規(guī)定的監(jiān)管措施或行政處罰。

第五十七條 對(duì)于未按規(guī)定提供流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)報(bào)表或報(bào)告、未按規(guī)定進(jìn)行信息披露或提供虛假報(bào)表、報(bào)告的商業(yè)銀行，銀監(jiān)會(huì)可以視情形實(shí)施《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理法》第四十六條、第四十七條規(guī)定的行政處罰。

第五十八條 銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)與境內(nèi)相關(guān)部門及境外監(jiān)管機(jī)構(gòu)協(xié)調(diào)合作，共同建立流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急處置聯(lián)動(dòng)機(jī)制，并制定商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管應(yīng)急預(yù)案。

在影響單家機(jī)構(gòu)或市場(chǎng)的流動(dòng)性事件發(fā)生時(shí)，銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)在與境內(nèi)相關(guān)部門及境外監(jiān)管機(jī)構(gòu)充分溝通協(xié)作的基礎(chǔ)上，適時(shí)啟動(dòng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管應(yīng)急預(yù)案，降低上述事件對(duì)金融體系及宏觀經(jīng)濟(jì)的負(fù)面沖擊。上述流動(dòng)性事件包括但不限于：

（一）銀行財(cái)務(wù)狀況明顯惡化。

（二）銀行通過市場(chǎng)融資或吸收存款獲取資金的途徑即將喪失。

（三）銀行信用評(píng)級(jí)大幅調(diào)低。

（四）集團(tuán)內(nèi)部機(jī)構(gòu)之間或跨境的流動(dòng)性轉(zhuǎn)移出現(xiàn)重大不利變化。

（五）出現(xiàn)嚴(yán)重的市場(chǎng)紊亂，對(duì)支付清算系統(tǒng)造成明顯沖擊。

第四章 附 則

第五十九條 除另有規(guī)定外，政策性銀行、農(nóng)村合作銀行、村鎮(zhèn)銀行、外國(guó)銀行分行和城市信用社、農(nóng)村信用社等其他銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)參照本辦法執(zhí)行。

第六十條 外資法人銀行應(yīng)當(dāng)具備獨(dú)立的本地流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理能力。外資法人銀行董事會(huì)應(yīng)當(dāng)保持對(duì)本行資金調(diào)撥的最高權(quán)限。

第六十一條 附件

一、附件

二、附件

三、附件四是本辦法的組成部分。

第六十二條 商業(yè)銀行最遲應(yīng)于2013年底前達(dá)到流動(dòng)性覆蓋率監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，2016年底前達(dá)到凈穩(wěn)定資金比例監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。

第六十三條 本辦法由銀監(jiān)會(huì)負(fù)責(zé)解釋。

第六十四條 本辦法自2012年1月1日起實(shí)施。本辦法實(shí)施前出臺(tái)的有關(guān)規(guī)章及規(guī)范性文件如與本辦法不一致的，按照本辦法執(zhí)行。

第四篇：商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理指引

商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理指引

（第2次征求意見稿）

第一章 總則

第一條 為加強(qiáng)商業(yè)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理，維護(hù)商業(yè)銀行安全穩(wěn)健運(yùn)行，根據(jù)《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《中華人民共和國(guó)商業(yè)銀行法》以及其他有關(guān)法律和行政法規(guī)，制定本指引。

第二條 在中華人民共和國(guó)境內(nèi)設(shè)立的中資商業(yè)銀行、外商獨(dú)資銀行、中外合資銀行、外國(guó)銀行分行適用本指引。

第三條 本指引所稱流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是指商業(yè)銀行雖然有清償能力，但無法獲得充足資金或無法以合理成本獲得充足資金以應(yīng)對(duì)資產(chǎn)增長(zhǎng)或到期債務(wù)支付的風(fēng)險(xiǎn)。

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)可以分為融資流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。融資流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是 指商業(yè)銀行在不影響日常經(jīng)營(yíng)或財(cái)務(wù)狀況的情況下，無法有效滿足資金需求的風(fēng)險(xiǎn)；市場(chǎng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是指由于市場(chǎng)深度不足或市場(chǎng)動(dòng)蕩，商業(yè)銀行無法以合理的市場(chǎng)價(jià)格出售資產(chǎn)以獲得資金的風(fēng)險(xiǎn)。

第四條 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理是識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的全過程。商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持審慎性原則，充分識(shí)別、有效計(jì)量、持續(xù)監(jiān)測(cè)和適當(dāng)控制在各個(gè)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)中的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，確保商業(yè)銀行無論在正常經(jīng)營(yíng)環(huán)境中還是在壓力狀態(tài)下，都有充足的資金應(yīng)對(duì)資產(chǎn)的增長(zhǎng)和到期債務(wù)的支付。

第五條 中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱銀監(jiān)會(huì)）依法對(duì)商業(yè)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)施監(jiān)督管理。銀監(jiān)會(huì)綜合運(yùn)用多種監(jiān)管手段，督促商業(yè)銀行建立健全流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理架構(gòu)，有效識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，維持充足的流動(dòng)性水平以滿足各種資金需求和應(yīng)對(duì)不利的市場(chǎng)狀況。當(dāng)商業(yè)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系存在缺陷或者出現(xiàn)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)及時(shí)采取措施，最大限度地降低流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)對(duì)金融市場(chǎng)的影響，維護(hù)銀行體系安全、穩(wěn)健運(yùn)行。

第二章：流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系

第六條 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系是商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體系的組成部分。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系應(yīng)當(dāng)與本行總體發(fā)展戰(zhàn)略和整體風(fēng)險(xiǎn)管理體系相一致，并與本行的規(guī)模、業(yè)務(wù)性質(zhì)和復(fù)雜程度等相適應(yīng)。商業(yè)銀行實(shí)施流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理，應(yīng)適當(dāng)考慮流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)與其他風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)性，并協(xié)調(diào)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理與其他類別風(fēng)險(xiǎn)管理 1 的政策和程序。

第七條 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系應(yīng)包括以下基本要素：

（一）董事會(huì)及高級(jí)管理層的有效監(jiān)控；

（二）完善的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序；

（三）完善的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制程序；

（四）完善的內(nèi)部控制和有效的監(jiān)督機(jī)制；

（五）有效完善的信息管理系統(tǒng)；

（六）有效的危機(jī)處理機(jī)制。

第一節(jié) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的治理結(jié)構(gòu)

第八條 商業(yè)銀行應(yīng)建立完善的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理治理結(jié)構(gòu)。商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)政策的制定、執(zhí)行、監(jiān)測(cè)和監(jiān)督職能相分離原則，明確董事會(huì)及其專門委員會(huì)、監(jiān)事會(huì)（監(jiān)事）、高級(jí)管理層及相關(guān)部門在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理中的作用、職責(zé)及報(bào)告路線，制定適當(dāng)?shù)目己思皢栘?zé)機(jī)制，以提高流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的有效性。

第九條 商業(yè)銀行的董事會(huì)承擔(dān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的最終責(zé)任，應(yīng)履行以下職責(zé)：

（一）審核批準(zhǔn)商業(yè)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理架構(gòu)；

（二）審核批準(zhǔn)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)承受度、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、重要政策、程序和重要的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)限額，并根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)管理需要及時(shí)對(duì)以上內(nèi)容進(jìn)行審議修訂，審議修訂工作至少每年一次；

（三）明確流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理相關(guān)事項(xiàng)的審核部門和審批權(quán)限，如具體策略、政策、程序和限額等；

（四）監(jiān)督高級(jí)管理層在風(fēng)險(xiǎn)管理架構(gòu)內(nèi)對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行適當(dāng)管理和控制；

（五）持續(xù)關(guān)注銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狀況，定期獲得關(guān)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平的報(bào)告，及時(shí)了解流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的重大變化和潛在轉(zhuǎn)變。

（六）對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)的完整性、準(zhǔn)確性和有效性承擔(dān)最終責(zé)任；

（七）批準(zhǔn)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急方案；

（八）決定與流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)的信息披露內(nèi)容；

（九）法律、法規(guī)規(guī)定的其他職責(zé)。

第十條 董事會(huì)可以授權(quán)其下設(shè)的專門委員會(huì)履行本法第九條規(guī)定的部分職能，獲得授權(quán)的委員會(huì)應(yīng)當(dāng)定期向董事會(huì)提交有關(guān)報(bào)告。

第十一條 商業(yè)銀行的高級(jí)管理層負(fù)責(zé)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的具體管理工作，應(yīng)履行 2 以下職責(zé)：

（一）根據(jù)商業(yè)銀行的總體發(fā)展戰(zhàn)略測(cè)算其風(fēng)險(xiǎn)承受度，并提請(qǐng)董事會(huì)審批；根據(jù)總體發(fā)展戰(zhàn)略及內(nèi)外部經(jīng)營(yíng)環(huán)境的變化及時(shí)提出對(duì)可承受流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平進(jìn)行修訂的建議，并提請(qǐng)董事會(huì)審議。

（二）根據(jù)董事會(huì)批準(zhǔn)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)承受度，制定流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策、程序、限額，其中策略、重要的政策、程序和限額需提請(qǐng)董事會(huì)審批后執(zhí)行。根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)管理需要及時(shí)對(duì)以上內(nèi)容進(jìn)行修訂，修訂工作至少每年進(jìn)行一次；

（三）根據(jù)董事會(huì)批準(zhǔn)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策、程序和限額，對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)實(shí)施日常監(jiān)察和管理，制定并監(jiān)督執(zhí)行有關(guān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)部控制制度；

（四）充分了解并定期評(píng)估本行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平及管理狀況，向董事會(huì)定期

（五）建立完善的管理信息系統(tǒng)，以支持流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制工作；

（七）定期組織壓力測(cè)試和情景分析，以評(píng)估流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理指標(biāo)和限額的合理性；

（八）制定流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急計(jì)劃，并提請(qǐng)董事會(huì)審批。根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)管理需要及時(shí)進(jìn)行評(píng)估和修訂，評(píng)估修訂工作至少每年進(jìn)行一次；

（九）識(shí)別并了解可能觸發(fā)應(yīng)急計(jì)劃的事件，并建立適當(dāng)機(jī)制對(duì)這些觸發(fā)事件進(jìn)行監(jiān)測(cè)；

（十）法律、法規(guī)規(guī)定的其他職責(zé)。

第十二條 商業(yè)銀行應(yīng)指定專門人員或部門負(fù)責(zé)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工作。負(fù)責(zé)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的部門應(yīng)當(dāng)職責(zé)明確，并與承擔(dān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)部門保持相對(duì)獨(dú)立性。

第十三條 商業(yè)銀行應(yīng)投入足夠的資源以保證流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的有效性，不得因業(yè)務(wù)發(fā)展和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)而破環(huán)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理、控制功能和限額體系、流動(dòng)性緩沖機(jī)制的完整性。

第十四條 監(jiān)事會(huì)（監(jiān)事）應(yīng)對(duì)董事會(huì)及高級(jí)管理層在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理中的履職情況進(jìn)行監(jiān)督。

第二節(jié) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理政策和程序

第十五條 商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)本行經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略、業(yè)務(wù)特點(diǎn)和風(fēng)險(xiǎn)偏好測(cè)定自身流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)承受度，并以此為基礎(chǔ)制定流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序。匯報(bào)本行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狀況，及時(shí)匯報(bào)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的重大變化或潛在轉(zhuǎn)變；

風(fēng)險(xiǎn)承受度可以采用定量方式表達(dá)，如在正常情況和壓力狀況下銀行可以承受的未經(jīng)緩釋的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平。

第十六條 商業(yè)銀行應(yīng)從持續(xù)、前瞻的角度制定書面的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序，并在綜合考慮業(yè)務(wù)發(fā)展、技術(shù)更新及市場(chǎng)變化等因素的基礎(chǔ)上及時(shí)對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序進(jìn)行評(píng)估和修訂。評(píng)估和修訂工作最少每年進(jìn)行一次。

第十七條 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策和程序應(yīng)涵蓋銀行的表內(nèi)、外各項(xiàng)業(yè)務(wù)，以及境內(nèi)、外所有可能對(duì)其流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生重大影響的業(yè)務(wù)部門、分支機(jī)構(gòu)和附屬公司，并包括正常情況及壓力狀況下的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理。

第十八條 商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略應(yīng)充分考慮銀行的組織結(jié)構(gòu)、主要業(yè)務(wù)條線、產(chǎn)品及市場(chǎng)的廣度和多樣性、以及母國(guó)及東道國(guó)的監(jiān)管要求等因素。

第十九條 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略應(yīng)明確流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的整體模式，并列明有關(guān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理特定事項(xiàng)的具體政策，包括但不限于以下內(nèi)容：

（一）整體的流動(dòng)性管理政策；

（二）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、計(jì)量和報(bào)告體系；

（三）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理程序；

（四）資產(chǎn)與負(fù)債組合；

（五）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)限額；

（六）在正常及壓力情況下的現(xiàn)金流量分析；

（七）不同貨幣、不同國(guó)家、跨境、跨機(jī)構(gòu)及跨業(yè)務(wù)條線的流動(dòng)性管理方法；

（八）導(dǎo)致流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)增加的潛在因素及相應(yīng)的監(jiān)測(cè)流程；

（九）壓力測(cè)試和情景分析；

（十）應(yīng)急計(jì)劃。

第二十條 商業(yè)銀行應(yīng)制定一套完善、適當(dāng)?shù)某绦蛞宰R(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和管控流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，并根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展及風(fēng)險(xiǎn)管理政策的變化及時(shí)審核與修訂。

第二十一條 商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)本行的規(guī)模和業(yè)務(wù)復(fù)雜程度選擇流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理模式，管理模式可以是集中、分散或二者相結(jié)合。

無論商業(yè)銀行采用何種管理模式，都應(yīng)制定適當(dāng)?shù)牟呗浴⒄吆统绦?，以確保對(duì)總體流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平和各分支機(jī)構(gòu)、附屬機(jī)構(gòu)、各業(yè)務(wù)條線流動(dòng)性水平進(jìn)行有效識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制，并確保遵守各有關(guān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管要求。

第二十二條 商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)監(jiān)管要求和內(nèi)部流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理政策設(shè)定流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)限額，并根據(jù)限額的性質(zhì)確定相應(yīng)的監(jiān)測(cè)頻度。

商業(yè)銀行在確定限額時(shí)可參考以下因素：資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)構(gòu)，對(duì)限額的利用程度，對(duì)業(yè)務(wù)發(fā)展的評(píng)估，資產(chǎn)質(zhì)量、融資策略，管理經(jīng)驗(yàn)，市場(chǎng)流動(dòng)性等。

第二十三條 商業(yè)銀行應(yīng)針對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理建立明確的內(nèi)部評(píng)價(jià)考核機(jī)制，將各主要業(yè)務(wù)條線形成的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)與其收益掛鉤，從而有效地控制整個(gè)商業(yè)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平。條件成熟的銀行可建立內(nèi)部轉(zhuǎn)移定價(jià)機(jī)制。

第二十四條 商業(yè)銀行在引入新產(chǎn)品、新機(jī)構(gòu)、新業(yè)務(wù)部門和新技術(shù)手段前，應(yīng)在可行性研究中對(duì)其對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的影響進(jìn)行充分評(píng)估，并制定相應(yīng)措施。引入并運(yùn)行后，應(yīng)加強(qiáng)日常監(jiān)測(cè)，定期評(píng)估相應(yīng)措施的有效性，并根據(jù)需要及時(shí)進(jìn)行調(diào)整。

第二十五條 商業(yè)銀行應(yīng)制定適當(dāng)?shù)恼?、程序和限額以管理總分行之間、分行之間、總分行與附屬機(jī)構(gòu)之間以及附屬機(jī)構(gòu)之間的資金流動(dòng)。

第二十六條 外國(guó)銀行分行無論是否由總行集中進(jìn)行流動(dòng)性管理，都應(yīng)針對(duì)在華分行制定獨(dú)立的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理政策、程序和限額，包括監(jiān)察本地流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的職責(zé)及向總行匯報(bào)的機(jī)制。

第二十七條 商業(yè)銀行在設(shè)立籌備期內(nèi)，應(yīng)完成流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系建設(shè)工作。開業(yè)后，商業(yè)銀行應(yīng)及時(shí)將經(jīng)董事會(huì)批準(zhǔn)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)承受度、流動(dòng)性管理策略、重要政策、程序和限額及其修訂情況向監(jiān)管部門報(bào)備。

第二十八條 原則上流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)按幣種分別進(jìn)行，但在該幣種可以自由兌換且業(yè)務(wù)量較小、對(duì)本行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平及整體市場(chǎng)影響都較小的情況下，商業(yè)銀行可按照重要性原則合并管理。在目前的市場(chǎng)條件下，商業(yè)銀行至少應(yīng)按本、外幣分別識(shí)別、計(jì)量和監(jiān)測(cè)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

對(duì)外幣實(shí)行合并管理的，應(yīng)向監(jiān)管部門報(bào)備。

第三節(jié) 內(nèi)部控制

第二十九條 商業(yè)銀行應(yīng)制定適當(dāng)?shù)膬?nèi)部控制制度以確保流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理程序的完整和有效。有效的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理內(nèi)控體系應(yīng)至少包括以下內(nèi)容：

（一）良好的內(nèi)控環(huán)境；

（二）充分的程序以識(shí)別、計(jì)量和評(píng)估流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；

（三）完善的信息管理系統(tǒng)；

（四）根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展和市場(chǎng)變化適時(shí)更新有關(guān)政策和程序。

第三十條 商業(yè)銀行應(yīng)將流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理納入內(nèi)部審計(jì)的范疇，定期審查和評(píng)價(jià)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系的充分性和有效性。內(nèi)部審計(jì)應(yīng)涵蓋流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的所有環(huán)節(jié)，包括但不限于以下內(nèi)容：

（一）相關(guān)的管理架構(gòu)、內(nèi)控制度和實(shí)施程序是否足以識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；

（二）有關(guān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的信息系統(tǒng)是否完善；

（三）有關(guān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)控制的風(fēng)險(xiǎn)限額是否適當(dāng)；

（四）進(jìn)行現(xiàn)金流量情況分析和壓力測(cè)試的基本假設(shè)是否適當(dāng)；

（五）有關(guān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的信息報(bào)告是否準(zhǔn)確、及時(shí)、有效；

（六）是否嚴(yán)格執(zhí)行既定的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理政策和程序。

第三十一條 內(nèi)審人員應(yīng)具有獨(dú)立性，并掌握必要的專業(yè)知識(shí)和技能以確保對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系實(shí)施獨(dú)立、充分、有效的審計(jì)。

第三十二條 內(nèi)部審計(jì)結(jié)果應(yīng)直接報(bào)告董事會(huì)，并根據(jù)有關(guān)規(guī)定及時(shí)報(bào)告監(jiān)管部門。

董事會(huì)應(yīng)根據(jù)內(nèi)部審計(jì)的結(jié)果及時(shí)調(diào)整和完善有關(guān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的政策和程序，并督促高級(jí)管理層針對(duì)內(nèi)部審計(jì)發(fā)現(xiàn)的問題采取及時(shí)有效的整改措施。內(nèi)部審計(jì)部門應(yīng)適時(shí)對(duì)整改措施的實(shí)施情況進(jìn)行后續(xù)審計(jì)，并及時(shí)向董事會(huì)提交審計(jì)報(bào)告。

第三十三條 有海外分支機(jī)構(gòu)的商業(yè)銀行，應(yīng)針對(duì)銀行整體及分國(guó)別的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理分別進(jìn)行審計(jì)。

第四節(jié) 管理信息系統(tǒng)

第三十四條 商業(yè)銀行應(yīng)建立充分、適當(dāng)?shù)墓芾硇畔⑾到y(tǒng)，以便準(zhǔn)確、及時(shí)、持續(xù)地計(jì)量、監(jiān)測(cè)、管控和匯報(bào)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狀況。管理信息系統(tǒng)應(yīng)包括但不限于完成以下任務(wù)：

（一）按設(shè)定的期限每日計(jì)算銀行的現(xiàn)金流量及期限錯(cuò)配情況，并可根據(jù)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理模式分幣種、按銀行整體或按機(jī)構(gòu)、業(yè)務(wù)條線分別進(jìn)行計(jì)算和分析；

（二）按法規(guī)和銀行內(nèi)部管理的要求計(jì)算有關(guān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的比率和限額，并根據(jù)需要適時(shí)進(jìn)行監(jiān)測(cè)和控制；

（三）能及時(shí)、有效地對(duì)銀行大額資金流動(dòng)進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)測(cè)和控制；

（四）適時(shí)報(bào)告銀行所持有流動(dòng)性資產(chǎn)的構(gòu)成和市場(chǎng)價(jià)值；

（五）定期核查是否符合已有的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理政策和限額；

（六）能及時(shí)地、有前瞻性地反映銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)發(fā)展趨勢(shì)，以便董事會(huì)和高級(jí)管理層準(zhǔn)確評(píng)估銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平；

（七）能根據(jù)假設(shè)情景及限制條件實(shí)施壓力測(cè)試。

第三十五條 管理信息系統(tǒng)應(yīng)能確保董事會(huì)、高級(jí)管理層及相關(guān)部門適時(shí)了解以下有關(guān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的事項(xiàng)：

（一）銀行現(xiàn)金流量分析；

（二）可動(dòng)用的流動(dòng)性資產(chǎn)及資產(chǎn)變現(xiàn)可能性分析；

（三）資金來源及資金運(yùn)用的集中度情況；

（四）在各類市場(chǎng)中的融資能力

（五）可能引起資產(chǎn)負(fù)債波動(dòng)因素的變化趨勢(shì)；

（六）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理法定指標(biāo)、政策、限額及風(fēng)險(xiǎn)承受度的執(zhí)行情況；

（七）其他流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理中應(yīng)予關(guān)注的事項(xiàng)。

第五節(jié) 信息披露

第三十六條 商業(yè)銀行應(yīng)定期披露有關(guān)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的情況。商業(yè)銀行披露的內(nèi)容包括但不限于：

（一）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系和治理結(jié)構(gòu)，其中應(yīng)特別說明董事會(huì)、專門委員會(huì)、高級(jí)管理層及相關(guān)部門的職責(zé)和作用；

（二）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略和重要政策；

（三）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理模式；

（四）識(shí)別、計(jì)量和監(jiān)測(cè)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的主要方法和程序；

（五）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狀況的簡(jiǎn)要分析和說明、能反映其流動(dòng)性狀況的有關(guān)指標(biāo)；

（六）分析影響流動(dòng)性的因素；

（七）有關(guān)壓力測(cè)試情況的介紹和說明。

第三十七條 在出現(xiàn)流動(dòng)性危機(jī)時(shí)，商業(yè)銀行應(yīng)適時(shí)披露情況說明等資料以提高交易對(duì)手、客戶及公眾的信心，從而最大限度地減少信息不對(duì)稱可能給銀行帶來的不利影響。

第三章：流動(dòng)性管理方法和技術(shù) 第一節(jié) 資產(chǎn)及負(fù)債的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理

第三十八條 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理是資產(chǎn)負(fù)債管理的一部分。在銀行確定資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)時(shí)需要考慮流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理，加強(qiáng)資產(chǎn)的流動(dòng)性和融資來源的穩(wěn)定性。第三十九條 商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理應(yīng)遵循分散性原則。商業(yè)銀行應(yīng)制定具體的、明確的資產(chǎn)、負(fù)債分散化政策，使資金運(yùn)用及來源結(jié)構(gòu)向多元化發(fā)展，提升商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)市場(chǎng)波動(dòng)的能力。

第四十條 商業(yè)銀行應(yīng)逐步建立集中度限額管理制度，針對(duì)流動(dòng)性資產(chǎn)負(fù)債的品種、幣種、交易對(duì)手、市場(chǎng)、行業(yè)、期限、地域等進(jìn)行集中度限額管理，防止由于資產(chǎn)和負(fù)債過度集中引發(fā)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

商業(yè)銀行制定資產(chǎn)負(fù)債流動(dòng)性集中度限額時(shí)，同時(shí)應(yīng)該考慮資產(chǎn)負(fù)債的到期情況、是否有抵押、債務(wù)提供者或借款是否有內(nèi)部關(guān)聯(lián)以及資產(chǎn)負(fù)債本身的歷史表現(xiàn)。

第四十一條 商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理應(yīng)遵循審慎性原則，商業(yè)銀行應(yīng)審慎評(píng)估市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)等對(duì)資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)流動(dòng)性的影響，密切關(guān)注不 同風(fēng)險(xiǎn)間的轉(zhuǎn)化和傳遞。

（一）商業(yè)銀行在對(duì)資產(chǎn)變現(xiàn)能力進(jìn)行評(píng)估時(shí)，要考慮市場(chǎng)容量、交易對(duì)手的風(fēng)險(xiǎn)，及其它因素對(duì)資產(chǎn)可交易性、資產(chǎn)價(jià)格產(chǎn)生的影響。

（二）商業(yè)銀行確定資產(chǎn)流動(dòng)性組合時(shí)應(yīng)注意以下事項(xiàng)，以避免資產(chǎn)組合在資產(chǎn)類別、交易對(duì)手、地域及經(jīng)濟(jì)行業(yè)方面承受過度的市場(chǎng)及其他風(fēng)險(xiǎn)。

1、市場(chǎng)的深度及流通程度；

2、持有某債券資產(chǎn)占該債券總量的百分比；

3、債券、票據(jù)等資產(chǎn)的信用評(píng)級(jí)和利用該資產(chǎn)在公開市場(chǎng)或銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)借取資金的可能性。

（三）商業(yè)銀行應(yīng)定期監(jiān)測(cè)交易對(duì)手和自身的償債能力指標(biāo)狀況，當(dāng)相關(guān)指標(biāo)顯示交易對(duì)手償債能力下降時(shí)，要及時(shí)調(diào)整對(duì)交易對(duì)手的融資授信額度；當(dāng)相關(guān)指標(biāo)顯示自身償債能力下降時(shí)，需要及時(shí)調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，提高債務(wù)清償能力。

（四）商業(yè)銀行應(yīng)加強(qiáng)未提取的貸款承諾、信用證、保函、銀行承兌匯票等或有資產(chǎn)與或有負(fù)債管理，監(jiān)測(cè)相關(guān)客戶信用狀況、償債能力、財(cái)務(wù)狀況，了解商業(yè)銀行因承兌事項(xiàng)可能發(fā)生的墊款和客戶可提取的貸款承諾帶來的流動(dòng)性需求，并納入流動(dòng)性缺口管理。

（五）商業(yè)銀行應(yīng)關(guān)注負(fù)債的穩(wěn)定性。

1、商業(yè)銀行應(yīng)通過提高核心負(fù)債占總負(fù)債的比重，提高流動(dòng)性來源的穩(wěn)定性，并減少對(duì)波動(dòng)較大的債務(wù)的依賴。

2、商業(yè)銀行應(yīng)通過優(yōu)質(zhì)服務(wù)建立與資金來源提供者的關(guān)系，并持續(xù)關(guān)注大額資金提供者的風(fēng)險(xiǎn)狀況，定期監(jiān)測(cè)大額資金提供者（如最大十戶客戶存款）及融資提供者在本行存款的情況，也可以制定存款（或融資）集中程度的觸發(fā)比率。第四十二條 發(fā)行股票和債券是商業(yè)銀行補(bǔ)充中長(zhǎng)期流動(dòng)性的重要手段，有助于改善期限結(jié)構(gòu)錯(cuò)配狀況。商業(yè)銀行應(yīng)關(guān)注資本市場(chǎng)變化，評(píng)估通過發(fā)行股票或可轉(zhuǎn)換債券等補(bǔ)充流動(dòng)性的能力與成本。

第二節(jié) 現(xiàn)金流量管理

第四十三條 現(xiàn)金流量管理是識(shí)別、計(jì)量和監(jiān)測(cè)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的一種重要工具，商業(yè)銀行通過計(jì)量、監(jiān)測(cè)、控制現(xiàn)金流量和期限錯(cuò)配情況，來發(fā)現(xiàn)融資差距和防止過度依賴短期流動(dòng)性供給。

第四十四條 商業(yè)銀行將表內(nèi)外業(yè)務(wù)可能產(chǎn)生的未來現(xiàn)金流按照一定方法分別計(jì)入特定期間的現(xiàn)金流入和現(xiàn)金流出，以現(xiàn)金流入減現(xiàn)金流出取得現(xiàn)金流期限錯(cuò)配凈額，并通過累計(jì)方式計(jì)算出一定期限內(nèi)的現(xiàn)金流錯(cuò)配凈額。

第四十五條 商業(yè)銀行現(xiàn)金流錯(cuò)配凈額計(jì)算應(yīng)涵蓋表內(nèi)外所有資產(chǎn)及負(fù)債，8 并按幣種形成現(xiàn)金流量報(bào)告。

商業(yè)銀行高級(jí)管理層可根據(jù)重要性原則選定部分現(xiàn)金流量極少、發(fā)生頻率低的表內(nèi)外資產(chǎn)及負(fù)債項(xiàng)目不納入現(xiàn)金流錯(cuò)配凈額的計(jì)算。該政策需經(jīng)董事會(huì)或其授權(quán)專門委員會(huì)審核批準(zhǔn)，并以書面文件形式記錄在案。高級(jí)管理層應(yīng)定期評(píng)估該安排的適當(dāng)性，并及時(shí)提出修訂意見。

第四十六條 未來現(xiàn)金流可分為確定到期日現(xiàn)金流和不確定到期日現(xiàn)金流。確定到期日現(xiàn)金流系指所有來自外部負(fù)債和即將到期資產(chǎn)中有明確到期日的現(xiàn)金流。明確到期日現(xiàn)金流應(yīng)根據(jù)其確切到期日計(jì)算。

不確定到期日現(xiàn)金流系指商業(yè)銀行在到期日現(xiàn)金流不能完全反映流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，或者包括活期存款在內(nèi)的負(fù)債沒有明確到期日情況下，商業(yè)銀行通過行為調(diào)整等方法測(cè)算的現(xiàn)金流。不確定到期日現(xiàn)金流的計(jì)算必須遵循審慎原則。

第四十七條 現(xiàn)金流期限錯(cuò)配分析以短期為重點(diǎn)，但鼓勵(lì)商業(yè)銀行開展中期乃至長(zhǎng)期的期限錯(cuò)配分析，以及早發(fā)現(xiàn)潛在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

第四十八條 商業(yè)銀行應(yīng)以其融資能力和風(fēng)險(xiǎn)承受度為基礎(chǔ)設(shè)定現(xiàn)金流期限錯(cuò)配限額（簡(jiǎn)稱現(xiàn)金流限額）?，F(xiàn)金流限額應(yīng)由專門部門設(shè)定，并由董事會(huì)或由其授權(quán)部門審核，根據(jù)需要至少每年修訂一次。

第四十九條 商業(yè)銀行應(yīng)保證每一期限內(nèi)的現(xiàn)金流錯(cuò)配凈額應(yīng)低于現(xiàn)金流限額，現(xiàn)金流限額可以考慮按以下步驟計(jì)算：

（一）商業(yè)銀行應(yīng)至少預(yù)測(cè)其未來確定時(shí)間段內(nèi)融資能力，尤其是來自銀行或非銀行的批發(fā)融資能力，并依壓力測(cè)試情況下的調(diào)減系數(shù)對(duì)上述預(yù)測(cè)進(jìn)行適當(dāng)調(diào)整。

（二）商業(yè)銀行采取審慎方法計(jì)算出售全部或部分無障礙流動(dòng)性資產(chǎn)如政府和中央銀行債券所產(chǎn)生的流動(dòng)性增項(xiàng)。

（三）商業(yè)銀行計(jì)算現(xiàn)金流量限額時(shí)應(yīng)將或有負(fù)債中備用融資額度等作為增項(xiàng)，同時(shí)將或有資產(chǎn)中未提取的貸款承諾等作為減項(xiàng)。

（四）商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)以上步驟計(jì)算確定時(shí)間段內(nèi)的現(xiàn)金流量理論限額。為計(jì)算更短期限直至隔夜現(xiàn)金流限額，商業(yè)銀行可以按審慎原則和一定方法計(jì)算出每日的限額。

第五十條 商業(yè)銀行應(yīng)依審慎原則從緊設(shè)定現(xiàn)金流限額，確保有效實(shí)施，所有超限額情況都應(yīng)依規(guī)定程序提前向資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)或類似機(jī)構(gòu)申請(qǐng)，經(jīng)批準(zhǔn)后實(shí)施。商業(yè)銀行應(yīng)確保所有超限額情況均有書面記錄，并將所有事先批準(zhǔn)申請(qǐng)?zhí)崆皥?bào)告資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)或類似機(jī)構(gòu)。

商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)所有未經(jīng)批準(zhǔn)超限額情況實(shí)施調(diào)查，調(diào)查應(yīng)包括業(yè)務(wù)部門在內(nèi)的所有相關(guān)部門和人員，并根據(jù)調(diào)查結(jié)果采取有效措施確?，F(xiàn)金流在規(guī)定期限內(nèi) 9 恢復(fù)至規(guī)定限額內(nèi)，并對(duì)任何故意行為給予處分。

第五十一條 現(xiàn)金流限額測(cè)算期至少為一個(gè)月，鑒于嚴(yán)重的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)問題對(duì)市場(chǎng)的影響經(jīng)常會(huì)超過一個(gè)月，鼓勵(lì)商業(yè)銀行按更長(zhǎng)時(shí)間段進(jìn)行測(cè)算。

第五十二條 對(duì)于不確定到期日現(xiàn)金流原則上應(yīng)全部計(jì)入當(dāng)日到期資產(chǎn)及負(fù)債，但在商業(yè)銀行能夠證明所用測(cè)算方法遵循審慎原則并經(jīng)監(jiān)管部門審核的情況下，商業(yè)銀行可對(duì)這部分現(xiàn)金流測(cè)算進(jìn)行行為調(diào)整。

行為調(diào)整既可以是以歷史經(jīng)驗(yàn)為參考，按照資產(chǎn)及負(fù)債存量的一定比例測(cè)算，也可以是根據(jù)充分的歷史數(shù)據(jù)建立模型進(jìn)行測(cè)算。商業(yè)銀行所使用的測(cè)算方法須與其業(yè)務(wù)性質(zhì)和復(fù)雜程度相適應(yīng)。

第五十三條 對(duì)于不確定到期日現(xiàn)金流測(cè)算所使用的行為調(diào)整假設(shè)要進(jìn)行充分論證，并經(jīng)董事會(huì)或其授權(quán)的專門委員會(huì)審核批準(zhǔn)后方可使用。所有模型化的假設(shè)條件及模擬情況必須書面記錄，并可以經(jīng)受回溯檢測(cè)。高級(jí)管理層應(yīng)定期對(duì)行為調(diào)整假設(shè)、回溯檢查進(jìn)行評(píng)估，以便適應(yīng)商業(yè)銀行的發(fā)展和外部環(huán)境的變化及時(shí)做出調(diào)整。

第三節(jié) 壓力測(cè)試

第五十四條 商業(yè)銀行流動(dòng)性管理應(yīng)通過壓力測(cè)試分析銀行承受壓力事件的能力，考慮并預(yù)防未來可能的流動(dòng)性危機(jī)，以提高在流動(dòng)性壓力情況下履行其支付義務(wù)的能力。

第五十五條 商業(yè)銀行應(yīng)針對(duì)影響單個(gè)銀行或整個(gè)銀行業(yè)的各種情景至少每年進(jìn)行一次常規(guī)壓力測(cè)試。在必要時(shí)應(yīng)針對(duì)未來可能發(fā)生的壓力情景進(jìn)行臨時(shí)性、專門壓力測(cè)試。商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)壓力測(cè)試結(jié)果對(duì)流動(dòng)性管理策略、政策和限額進(jìn)行調(diào)整，建立有效的應(yīng)急預(yù)案。

第五十六條 商業(yè)銀行可以針對(duì)單個(gè)機(jī)構(gòu)和整個(gè)市場(chǎng)設(shè)定不同的壓力情景。具體壓力情景設(shè)立可結(jié)合銀行本身業(yè)務(wù)特點(diǎn)、復(fù)雜程度，針對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)集中的產(chǎn)品、客戶和市場(chǎng)設(shè)定情景實(shí)施壓力測(cè)試。

針對(duì)單個(gè)機(jī)構(gòu)壓力情景的假設(shè)條件包括但不限于：

（一）流動(dòng)性資產(chǎn)價(jià)值的侵蝕；

（二）零售存款的大量流失；

（三）批發(fā)性融資來源的可獲得性下降；

（四）融資期限的縮短；

（五）交易對(duì)手要求追加保證金或擔(dān)保；

（六）與新開發(fā)的復(fù)雜產(chǎn)品和交易相關(guān)的流動(dòng)性損耗；

（七）信用評(píng)級(jí)下調(diào)；

（八）母行出現(xiàn)流動(dòng)性危機(jī)的影響。針對(duì)整個(gè)市場(chǎng)壓力情景的假設(shè)條件包括但不限于：

（一）市場(chǎng)流動(dòng)性的突然下降；

（二）對(duì)外匯可兌換性以及進(jìn)入外匯市場(chǎng)的限制的變化；

（三）對(duì)中央銀行融資工具的渠道的變化；

（四）銀行支付結(jié)算系統(tǒng)的突然崩潰。

第五十七條 商業(yè)銀行壓力測(cè)試應(yīng)基于專業(yè)判斷，并在可能情況下，對(duì)以往影響銀行或市場(chǎng)的類似流動(dòng)性危機(jī)情景進(jìn)行回溯分析。

所有壓力測(cè)試情景、條件假設(shè)、結(jié)果和回溯分析應(yīng)有書面記錄，并報(bào)董事會(huì)或其授權(quán)機(jī)構(gòu)審核確認(rèn)。

第五十八條 商業(yè)銀行壓力測(cè)試應(yīng)在并表基礎(chǔ)上分幣種實(shí)施，并可針對(duì)流動(dòng)性轉(zhuǎn)移受限等特殊情況對(duì)有關(guān)地區(qū)分行或子行單獨(dú)實(shí)施壓力測(cè)試。

第五十九條 商業(yè)銀行應(yīng)明確設(shè)立危機(jī)情況下抵御危機(jī)的最短生存期，最短不低于一個(gè)月，并采取有效措施維持該最短時(shí)間內(nèi)業(yè)務(wù)融資的能力，直到應(yīng)急資金到位。

第六十條 商業(yè)銀行壓力測(cè)試應(yīng)全面考慮影響流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的各種因素，包括但不限于以下內(nèi)容：

（一）假設(shè)情景對(duì)銀行自身以及對(duì)所在集團(tuán)的影響；

（二）政治風(fēng)險(xiǎn)、國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)和匯兌等限制

（三）資產(chǎn)變現(xiàn)時(shí)間及折讓程度

第六十一條 商業(yè)銀行應(yīng)確保不同壓力測(cè)試情況下在最短生存時(shí)間內(nèi)現(xiàn)金凈流量為正值。如壓力測(cè)試結(jié)果為負(fù)值，商業(yè)銀行應(yīng)立即采取有效措施提高銀行流動(dòng)性水平。

第六十二條 商業(yè)銀行應(yīng)定期向監(jiān)管部門報(bào)告壓力測(cè)試情況，包括所有壓力測(cè)試情景、條件假設(shè)、結(jié)果和回溯分析，及根據(jù)壓力測(cè)試結(jié)果對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理策略、政策、程序、限額和應(yīng)急預(yù)案的調(diào)整情況。

商業(yè)銀行因特殊原因不能實(shí)施壓力測(cè)試，經(jīng)銀行業(yè)監(jiān)管部門批準(zhǔn)后可以暫緩實(shí)施。

第四節(jié) 應(yīng)急計(jì)劃

第六十三條 商業(yè)銀行應(yīng)制訂并定期更新應(yīng)急計(jì)劃。商業(yè)銀行應(yīng)急計(jì)劃應(yīng)與銀行的復(fù)雜程度、風(fēng)險(xiǎn)水平、業(yè)務(wù)、產(chǎn)品和組織架構(gòu)相匹配，并根據(jù)經(jīng)營(yíng)和現(xiàn)金流量管理情況設(shè)定并監(jiān)控銀行內(nèi)外部流動(dòng)性預(yù)警指標(biāo)以分析銀行所面臨的潛在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

第六十四條 商業(yè)銀行應(yīng)按照正常市場(chǎng)條件和壓力條件分別制定流動(dòng)性應(yīng) 急計(jì)劃，應(yīng)涵蓋銀行流動(dòng)性發(fā)生臨時(shí)性和長(zhǎng)期性危機(jī)的情況，并預(yù)設(shè)觸發(fā)條件及實(shí)施程序。

應(yīng)急計(jì)劃至少應(yīng)包括一種銀行本身評(píng)級(jí)降至“非投資級(jí)別”的極端情況。應(yīng)急計(jì)劃應(yīng)說明在這種情形下銀行如何識(shí)別和優(yōu)化融資渠道和出售資產(chǎn)以減少融資需求。設(shè)定的情形包括但不限于：

（一）流動(dòng)性臨時(shí)中斷，如突然運(yùn)作故障、電子支付系統(tǒng)出現(xiàn)問題或者物理上的緊急情況使銀行產(chǎn)生短期融資需求。

（二）流動(dòng)性長(zhǎng)期變化，如因銀行評(píng)級(jí)調(diào)整而產(chǎn)生的流動(dòng)性問題。

（三）當(dāng)母行出現(xiàn)流動(dòng)性危機(jī)時(shí)，防止流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)傳遞的應(yīng)對(duì)措施。

第六十五條 應(yīng)急計(jì)劃通過以下三種方式強(qiáng)化實(shí)現(xiàn)流動(dòng)性管理的最終目標(biāo)：

（一）保持適量的流動(dòng)資產(chǎn)；

（二）度量并預(yù)測(cè)不同情形下銀行融資需求；

（三）管理融資渠道。

第六十六條 商業(yè)銀行應(yīng)急計(jì)劃應(yīng)包括資產(chǎn)方流動(dòng)性管理策略和負(fù)債方流動(dòng)性管理策略，其中資產(chǎn)方流動(dòng)性管理策略包括但不限于：

（一）變現(xiàn)多余貨幣市場(chǎng)資產(chǎn)

（二）出售原定持有到期的證券

（三）在市場(chǎng)上出售流動(dòng)性證券

（四）出售長(zhǎng)期資產(chǎn)、固定資產(chǎn)或某些業(yè)務(wù)條線

（五）在相關(guān)貸款文件中加入證券化或轉(zhuǎn)讓條款以便出售流動(dòng)性較低的資產(chǎn)

負(fù)債方融資管理策略包括但不限于：

（一）將本行與集團(tuán)內(nèi)其他銀行、非銀行關(guān)聯(lián)企業(yè)融資策略合并考慮

（二）建立融資總體定價(jià)策略

（三）制定利用非傳統(tǒng)融資渠道的策略

（四）制定零售和批發(fā)客戶提前支取和解約政策

（五）使用央行信貸便利政策

第六十七條 銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)是商業(yè)銀行獲取流動(dòng)負(fù)債的重要來源。商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)經(jīng)驗(yàn)評(píng)估融資能力，關(guān)注自身的信用評(píng)級(jí)狀況，定期測(cè)試自身在市場(chǎng)借取資金的能力，并將每日及每周的融資需要限制在該能力范圍以內(nèi)，防范交易對(duì)手因違約或違反重大的不利條款要求提前償還借款的風(fēng)險(xiǎn)。

第六十八條 商業(yè)銀行應(yīng)急計(jì)劃應(yīng)區(qū)分集團(tuán)層次和附屬機(jī)構(gòu)分別實(shí)施，并可以考慮針對(duì)主要業(yè)務(wù)幣種和全球主要區(qū)域制訂專門的應(yīng)急計(jì)劃。如果某些國(guó)家或地區(qū)法律法規(guī)有限制，使得銀行集中實(shí)施流動(dòng)性管理不可操作，則這些地區(qū)分機(jī)構(gòu)應(yīng)制訂專門的應(yīng)急計(jì)劃。

第六十九條 商業(yè)銀行管理層應(yīng)定期向董事會(huì)報(bào)告流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)情況和應(yīng)急計(jì)劃。必要情況下，應(yīng)由董事會(huì)成員領(lǐng)導(dǎo)并負(fù)責(zé)應(yīng)急計(jì)劃的制定和實(shí)施。

第七十條 商業(yè)銀行應(yīng)急計(jì)劃應(yīng)定期更新，并至少每年由董事會(huì)或其授權(quán)機(jī)構(gòu)評(píng)估一次。商業(yè)銀行應(yīng)不定期對(duì)應(yīng)急計(jì)劃進(jìn)行演習(xí)以確保各項(xiàng)計(jì)劃措施在緊急情況下的順利實(shí)施。商業(yè)銀行應(yīng)于每年4月底前將本行應(yīng)急計(jì)劃及其更新、演習(xí)情況報(bào)監(jiān)管部門。

第四章 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)督管理

第一節(jié)：原則

第七十一條 商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)本指引要求，建立和完善與銀行業(yè)務(wù)特點(diǎn)、規(guī)模及復(fù)雜程度相適應(yīng)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理架構(gòu)。鼓勵(lì)公司治理完善、信息系統(tǒng)先進(jìn)、數(shù)據(jù)積累合格、管理水平較高的商業(yè)銀行采用先進(jìn)方法管理流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

第七十二條 銀監(jiān)會(huì)在并表基礎(chǔ)上對(duì)商業(yè)銀行的整體流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行考核。商業(yè)銀行在境外設(shè)立的分支機(jī)構(gòu)、子公司應(yīng)滿足東道國(guó)監(jiān)管當(dāng)局對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的要求。銀監(jiān)會(huì)根據(jù)我國(guó)及東道國(guó)法律環(huán)境、監(jiān)管要求及貨幣管制政策等因素決定是否對(duì)境外分支機(jī)構(gòu)、子公司的流動(dòng)性進(jìn)行單獨(dú)考核。

銀監(jiān)會(huì)在對(duì)外國(guó)銀行分行、外商獨(dú)資銀行和中外合資銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行考核時(shí)，充分考慮其總行或母行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理政策及母國(guó)監(jiān)管當(dāng)局流動(dòng)性監(jiān)管水平對(duì)其的影響。

第七十三條 銀監(jiān)會(huì)按本、外幣分別考核商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，并有權(quán)根據(jù)商業(yè)銀行外匯業(yè)務(wù)規(guī)模以及對(duì)市場(chǎng)的影響按具體幣種單獨(dú)考核商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

第二節(jié) 監(jiān)管程序

第七十四條 銀監(jiān)會(huì)采取以風(fēng)險(xiǎn)為本的監(jiān)管模式，對(duì)商業(yè)銀行整體流動(dòng)性狀況及流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理框架進(jìn)行綜合評(píng)價(jià)。評(píng)價(jià)通過現(xiàn)場(chǎng)檢查和非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)測(cè)進(jìn)行，并應(yīng)當(dāng)包括與商業(yè)銀行高級(jí)管理層和董事會(huì)的定期溝通。

第七十五條 銀監(jiān)會(huì)通過非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管系統(tǒng)定期采集有關(guān)數(shù)據(jù)，及時(shí)分析評(píng)價(jià)商業(yè)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狀況。商業(yè)銀行應(yīng)遵守法律法規(guī)和行政規(guī)章中與流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)的各項(xiàng)監(jiān)管指標(biāo)，銀監(jiān)會(huì)依法對(duì)商業(yè)銀行各項(xiàng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)的遵循情況進(jìn)行監(jiān)管，并在必要時(shí)要求商業(yè)銀行管理層采取有效應(yīng)急措施以保證各項(xiàng)流動(dòng)性指標(biāo)高于最低監(jiān)管要求。

第七十六條 銀監(jiān)會(huì)有權(quán)根據(jù)商業(yè)銀行流動(dòng)性狀況對(duì)各項(xiàng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)的計(jì)算方法、計(jì)算口徑和計(jì)算頻率等進(jìn)行調(diào)整，并鼓勵(lì)商業(yè)銀行設(shè)定高于流動(dòng) 13 性監(jiān)管指標(biāo)的內(nèi)部預(yù)警指標(biāo)，以便管理層及時(shí)采取措施避免流動(dòng)性狀況進(jìn)一步惡化或突破流動(dòng)性監(jiān)管指標(biāo)。

第七十七條 商業(yè)銀行應(yīng)按規(guī)定及時(shí)向銀監(jiān)會(huì)及相關(guān)部門報(bào)送流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的監(jiān)測(cè)報(bào)表、策略、政策和流程等相關(guān)信息資料。

商業(yè)銀行每年4月底前應(yīng)向銀監(jiān)會(huì)報(bào)送上流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理報(bào)告，對(duì)相關(guān)策略、政策、流程、限額等的調(diào)整情況進(jìn)行說明。

銀監(jiān)會(huì)可根據(jù)商業(yè)銀行的規(guī)模及其在支付系統(tǒng)和金融市場(chǎng)的地位及風(fēng)險(xiǎn)狀況等因素決定商業(yè)銀行遞交流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)報(bào)表和報(bào)告的內(nèi)容和頻率。

第七十八條 商業(yè)銀行在資產(chǎn)急劇擴(kuò)張時(shí)需向監(jiān)管部門報(bào)送有說服力的安全運(yùn)營(yíng)計(jì)劃，說明資金來源和應(yīng)用情況以及在資產(chǎn)急劇擴(kuò)張或負(fù)債流失情況下的流動(dòng)性安排及應(yīng)急計(jì)劃。

第七十九條 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)及時(shí)向銀監(jiān)會(huì)報(bào)告下列重大事項(xiàng)：

（一）商業(yè)銀行大規(guī)模出售資產(chǎn)以提高流動(dòng)性；

（二）商業(yè)銀行評(píng)級(jí)的重大調(diào)整；

（三）外部市場(chǎng)流動(dòng)性狀況發(fā)生重大變化；

（四）商業(yè)銀行重要融資渠道即將受限或失靈；

（五）本機(jī)構(gòu)或機(jī)構(gòu)所在地區(qū)發(fā)生擠兌事件；

（六）有關(guān)機(jī)構(gòu)對(duì)資產(chǎn)或抵押品跨境轉(zhuǎn)移政策的調(diào)整；

（七）集團(tuán)、母行和境外分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)狀況或所在國(guó)家或地區(qū)的政治、經(jīng)濟(jì)狀況發(fā)生重大變化；

（八）集團(tuán)或母行出現(xiàn)流動(dòng)性困難；

（九）其他可能對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)水平及其管理狀況產(chǎn)生影響的重大事件。

商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)制定流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)重大事項(xiàng)報(bào)告制度，并報(bào)銀監(jiān)會(huì)備案。第八十條 銀監(jiān)會(huì)根據(jù)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)結(jié)果決定對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性狀況進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查的頻率?，F(xiàn)場(chǎng)檢查的主要內(nèi)容包括：

（一）董事會(huì)和高級(jí)管理層在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理中的履職情況；

（二）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理政策和程序的完善性及其實(shí)施情況；

（三）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制的有效性；

（四）現(xiàn)金流量分析所用假設(shè)前提和參數(shù)的合理性、穩(wěn)定性；

（五）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)限額管理的有效性；

（六）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制的有效性；

（七）流動(dòng)性壓力測(cè)試的有效性；

（八）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急預(yù)案的有效性；

（九）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)的有效性；

（十）銀行內(nèi)部流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的獨(dú)立性、準(zhǔn)確性、可靠性，以及向銀監(jiān)會(huì)報(bào)送的與流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)有關(guān)的報(bào)表、報(bào)告的真實(shí)性和準(zhǔn)確性；

（十一）負(fù)責(zé)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工作人員的專業(yè)知識(shí)、技能和履職情況；

（十二）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理內(nèi)部審計(jì)和監(jiān)督監(jiān)察機(jī)制的有效性；

（十三）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的其他情況。

第八十一條 銀監(jiān)會(huì)對(duì)商業(yè)銀行內(nèi)部流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理模型的有效性進(jìn)行審核，并可充分利用外部專業(yè)機(jī)構(gòu)的審核結(jié)果。

銀監(jiān)會(huì)對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性壓力測(cè)試和應(yīng)急計(jì)劃的有效性進(jìn)行評(píng)估，特別關(guān)注壓力情景及假設(shè)前提的范圍和程度，并根據(jù)情況要求對(duì)壓力測(cè)試中使用的情景進(jìn)行調(diào)整。

第八十二條 銀監(jiān)會(huì)對(duì)高級(jí)管理層及董事會(huì)如何使用壓力測(cè)試結(jié)果進(jìn)行評(píng)價(jià)，包括但不限于：

（一）是否采取具體有效的措施以緩解壓力測(cè)試暴露出的風(fēng)險(xiǎn)；

（二）是否根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)的性質(zhì)和規(guī)模，通過修訂銀行應(yīng)急融資計(jì)劃，改變現(xiàn)有經(jīng)營(yíng)活動(dòng)及流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，或增加持有高流動(dòng)性資產(chǎn)等方式來抵御流動(dòng)性壓力；

（三）是否針對(duì)壓力測(cè)試中發(fā)現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)制定全面的應(yīng)急融資計(jì)劃；

（四）是否通過周期測(cè)試和內(nèi)部溝通來增進(jìn)對(duì)應(yīng)急計(jì)劃的理解。

第三節(jié) 特別監(jiān)管措施

第八十三條 對(duì)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理不審慎，如流動(dòng)性缺口過大及資金成本過高，流動(dòng)性管理政策執(zhí)行不力，流動(dòng)性報(bào)告或報(bào)表存在嚴(yán)重問題等的商業(yè)銀行，銀監(jiān)會(huì)有權(quán)采取以下特別監(jiān)管措施：

（一）與商業(yè)銀行高級(jí)管理層、董事會(huì)召開審慎性會(huì)談；

（二）增加對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)場(chǎng)檢查頻率；

（三）要求商業(yè)銀行增加提交流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)報(bào)表、報(bào)告的頻率；

（四）要求商業(yè)銀行提供額外相關(guān)信息；

（五）要求商業(yè)銀行采取措施以加強(qiáng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的管理；

（六）要求商業(yè)銀行采取措施降低流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；

（七）要求商業(yè)銀行提高以主動(dòng)負(fù)債形式滿足流動(dòng)性需求的能力。第八十四條 對(duì)于流動(dòng)性指標(biāo)持續(xù)低于預(yù)警指標(biāo)，或者流動(dòng)性管理體系存在重大缺陷的商業(yè)銀行，銀監(jiān)會(huì)除前款措施外，有權(quán)采取進(jìn)一步特別監(jiān)管措施:

（一）要求銀行通過更加有效的壓力測(cè)試和更有力的應(yīng)急融資計(jì)劃來改善應(yīng)急計(jì)劃。

（二）提高法定流動(dòng)性比率要求；

（三）限制商業(yè)銀行進(jìn)行收購(gòu)或其它大規(guī)模業(yè)務(wù)擴(kuò)張；

（四）限制商業(yè)銀行部分業(yè)務(wù)的發(fā)展或某項(xiàng)資金的流動(dòng)；

（五）提高法定資本充足率要求；

（六）《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理法》以及其他法律、行政法規(guī)和部門規(guī)章規(guī)定的有關(guān)措施。

對(duì)于集團(tuán)或母公司出現(xiàn)流動(dòng)性困難的商業(yè)銀行，銀監(jiān)會(huì)有權(quán)限制其與集團(tuán)或母公司之間的資金來往。

第四節(jié) 監(jiān)管合作

第八十五條 銀監(jiān)會(huì)應(yīng)與境內(nèi)相關(guān)職能部門及商業(yè)銀行的母國(guó)和東道國(guó)監(jiān)管當(dāng)局建立緊密協(xié)調(diào)和信息共享的監(jiān)管合作關(guān)系以提高流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的有效性。

第八十六條 原則上對(duì)跨境商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管以母國(guó)監(jiān)管當(dāng)局為主，但由于目前中國(guó)外匯管理政策，銀監(jiān)會(huì)對(duì)外商獨(dú)資銀行、中外合資銀行及外國(guó)銀行分行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理將單獨(dú)考核。

銀監(jiān)會(huì)將根據(jù)中國(guó)外匯管理政策的調(diào)整，適時(shí)調(diào)整流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)跨境監(jiān)管政策。

第八十七條 對(duì)于使用由母行開發(fā)的管理模型的外資法人銀行和外國(guó)銀行在中國(guó)境內(nèi)分行，銀監(jiān)會(huì)可以利用母國(guó)監(jiān)管當(dāng)局對(duì)模型的審驗(yàn)結(jié)果，但應(yīng)對(duì)模型的本地適應(yīng)性進(jìn)行審驗(yàn)，重點(diǎn)關(guān)注以下內(nèi)容：

（一）模型在中國(guó)使用的參數(shù)、歷史數(shù)據(jù)的適用性及更新頻率；

（二）壓力測(cè)試與情景測(cè)試的適用性；

（三）應(yīng)急預(yù)案的可行性與有效性；

（四）其他

第五章 附則

第八十八條 郵政儲(chǔ)蓄銀行、農(nóng)村合作銀行、城市信用社及農(nóng)村信用社等其他銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)參照本指引執(zhí)行。法律法規(guī)另有規(guī)定的，適用其規(guī)定。

第八十九條 商業(yè)銀行最遲應(yīng)于2010年底前達(dá)到本指引要求。因系統(tǒng)開發(fā)等特殊原因無法在上述時(shí)限內(nèi)達(dá)標(biāo)的，經(jīng)監(jiān)管部門同意后，可適當(dāng)延期。

第九十條 本指引由銀監(jiān)會(huì)負(fù)責(zé)解釋。第九十一條 本指引自發(fā)布之日起施行。

附件：

一、商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部預(yù)警指標(biāo)可以是定性指標(biāo)或定量指標(biāo)，包括 16 但不限于下列內(nèi)容：

（一）資產(chǎn)快速增長(zhǎng)，尤其當(dāng)業(yè)務(wù)或產(chǎn)品某一方面出現(xiàn)負(fù)面因素或風(fēng)險(xiǎn)顯著增大；

（二）資產(chǎn)或負(fù)債集中度增加

（三）貨幣錯(cuò)配程度增加

（四）負(fù)債加權(quán)平均期限下降

（五）重復(fù)接近或違反內(nèi)部限額和監(jiān)管指標(biāo)

（六）特定產(chǎn)品線發(fā)展趨勢(shì)下降礙或風(fēng)險(xiǎn)加劇

（七）銀行盈利水平、資產(chǎn)質(zhì)量和總體財(cái)務(wù)狀況的顯著惡化

（八）負(fù)面的公眾報(bào)道

（九）信用評(píng)級(jí)下調(diào)

（十）股票價(jià)格下降或債務(wù)成本上升

（十一）批發(fā)和零售融資成本的上升

（十二）交易對(duì)手要求為信用暴露增加額外的擔(dān)?；蚓芙^進(jìn)行新交易

（十三）代理行降低或取消授信額度

（十四）零售存款的流出上升

（十五）獲得長(zhǎng)期融資的難度加大（十六）發(fā)行短期負(fù)債的難度加大

二、商業(yè)銀行應(yīng)急計(jì)劃的內(nèi)容應(yīng)包括但不限于下列內(nèi)容：

（一）危機(jī)處理小組構(gòu)成、職責(zé)分工和聯(lián)系方式

（二）危機(jī)期間內(nèi)外部信息溝通和報(bào)告

（三）危機(jī)處理小組外界的溝通工作：監(jiān)管部門、分析師、投資人、外部審計(jì)師、媒體、大客戶和其他利益相關(guān)者

（四）內(nèi)部管理層、資產(chǎn)負(fù)債委員會(huì)、投資組合經(jīng)理、交易員、員工和其他人員信息溝通

（五）如何確保資產(chǎn)負(fù)債委員會(huì)及時(shí)收到相關(guān)報(bào)告，使委員會(huì)成員了解銀行流動(dòng)性的嚴(yán)重程度，并采取有效措施

第五篇：加強(qiáng)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理

創(chuàng)新流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理思維

本報(bào)訊 針對(duì)《商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理辦法》即將出臺(tái)，為增強(qiáng)我行應(yīng)對(duì)流動(dòng)性壓力沖擊的能力。長(zhǎng)沙分行提出創(chuàng)新流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的思路。

主動(dòng)轉(zhuǎn)變風(fēng)險(xiǎn)管理思維。近期貨幣市場(chǎng)利率飆升情況顯示出央行以市場(chǎng)化手段進(jìn)行宏觀流動(dòng)性管理的堅(jiān)定決心。我們應(yīng)主動(dòng)轉(zhuǎn)變國(guó)家“兜底”的 思維，降低對(duì)央行、政府支持的依賴，增強(qiáng)主動(dòng)式風(fēng)險(xiǎn)管理能力。

加強(qiáng)資產(chǎn)負(fù)債和流動(dòng)性管理。首先，加強(qiáng)對(duì)流動(dòng)性影響因素的研判，做好各種應(yīng)對(duì)預(yù)案。其次，合理安排資產(chǎn)負(fù)債總量和期限結(jié)構(gòu)管理。最后，規(guī)范開展市場(chǎng)交易。建立現(xiàn)代利率風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。我行應(yīng)積極適應(yīng)形勢(shì)變化，完善利率風(fēng)險(xiǎn)管理政策、加強(qiáng)資產(chǎn)負(fù)債剩余期限管理、宏觀經(jīng)濟(jì)及利率走勢(shì)研判，按照成本效益原則和差異化策略，合理確定利率策略、利率水平、變動(dòng)規(guī)則及違約責(zé)任，降低由于期限或重定價(jià)不對(duì)稱導(dǎo)致重新定價(jià)等利率風(fēng)險(xiǎn)及其損失。

優(yōu)化調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，堅(jiān)持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。我行應(yīng)始終堅(jiān)持金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)本質(zhì)要求，以建設(shè)“最高效中小企業(yè)銀行”和打造“最佳中高端零售銀行”為戰(zhàn)略方向，提升專業(yè)化、差異化經(jīng)營(yíng)水平，推進(jìn)業(yè)務(wù)和客戶下沉，做好中小微金融服務(wù)。

未雨綢繆應(yīng)對(duì)未來監(jiān)管可能的調(diào)整。應(yīng)將流動(dòng)性管理提升到與資本管理并重的新高度。在“貸存比”和“流動(dòng)性比例”監(jiān)管指標(biāo)以外，引入“流動(dòng)性覆蓋率”和“凈穩(wěn)定融資比例”兩個(gè)指標(biāo)，并加強(qiáng)對(duì)流動(dòng)性相關(guān)指標(biāo)的考核。