第一篇：貨幣銀行期末復(fù)習(xí)maio

一、現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中金融體系的構(gòu)成 目前各國(guó)的一般構(gòu)成是：以中央銀行為核心，以商業(yè)銀行為主體，各類專業(yè)銀行、非銀行金融機(jī)構(gòu)并存。

二、我國(guó)金融體系的基本構(gòu)成

1金融宏觀政策制定和監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

① 中國(guó)人民銀行 ②中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)

③中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì) ④中國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)

2政策性銀行。主要有國(guó)家開發(fā)銀行、中國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、中國(guó)進(jìn)出口銀行。3商業(yè)銀行

① 四家國(guó)有商業(yè)銀行。即中國(guó)工商銀行、中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行、中國(guó)銀行、中國(guó)建設(shè)銀行 ②其他商業(yè)銀行 3 城市商業(yè)銀行 4非銀行性金融機(jī)構(gòu)5外資（合資）金融機(jī)構(gòu)

6QFII 指合格的境外機(jī)構(gòu)投資者。

三、現(xiàn)代金融體系的（構(gòu)成）發(fā)展趨勢(shì)

1、創(chuàng)新趨勢(shì)；

2、兼并、重組趨勢(shì)；

3、全能趨勢(shì)（混業(yè)經(jīng)營(yíng)）；

4、國(guó)際化趨勢(shì)。

四、商業(yè)銀行的組織形式

1單一銀行制。2總分行制。3連鎖銀行制。4銀行持股公司制。

五、商業(yè)銀行的性質(zhì)

以追逐利潤(rùn)為目標(biāo)，經(jīng)營(yíng)金融資產(chǎn)和負(fù)債為對(duì)象，綜合性多功能的金融企業(yè)。1與一般企業(yè)比的共同點(diǎn)：自主經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧、追求利潤(rùn)最大化 2 與一般企業(yè)比的不同點(diǎn)：經(jīng)營(yíng)對(duì)象不同，經(jīng)營(yíng)貨幣資金 3與專業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)相比不同：業(yè)務(wù)有一定的綜合性

六、商業(yè)銀行的職能

1充當(dāng)信用中介。2充當(dāng)支付中介。3 信用創(chuàng)造功能。4提供金融服務(wù)。

七、商業(yè)銀行的發(fā)展與創(chuàng)新

1銀行業(yè)的集中、合并與國(guó)際化

2銀行經(jīng)營(yíng)的綜合化與全能化 3銀行業(yè)的電子化

4加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)控制。

八、商業(yè)銀行立法與管理的必要性

商業(yè)銀行本身存在不穩(wěn)定因素

商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)中以負(fù)債經(jīng)營(yíng)為主，自有資金少，負(fù)債與資產(chǎn)不匹配，信息透明度不高。商業(yè)銀行的穩(wěn)定關(guān)系到社會(huì)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定和發(fā)展。金融機(jī)構(gòu)在營(yíng)運(yùn)過程中存在風(fēng)險(xiǎn)

包括信用風(fēng)險(xiǎn)，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，收益風(fēng)險(xiǎn)，經(jīng)營(yíng)性風(fēng)險(xiǎn)，管理風(fēng)險(xiǎn)等。

因此對(duì)商業(yè)銀行進(jìn)行必要的監(jiān)管是保護(hù)存款者的利益的需要，保持流通中貨幣量穩(wěn)定的需要，還是社會(huì)支付系統(tǒng)得以順利進(jìn)行和防止由擠兌引起的銀行連鎖倒閉的需要

六、我國(guó)商業(yè)銀行改革

我國(guó)銀行體制改革的基本戰(zhàn)略 通過股份制改革和境內(nèi)外上市，完善銀行的治理結(jié)構(gòu)，建立穩(wěn)健的銀行經(jīng)營(yíng)機(jī)制、風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制和市場(chǎng)化的監(jiān)管機(jī)制，增加透明度，將國(guó)有商業(yè)銀行變成真正市場(chǎng)化主體，應(yīng)對(duì)逐步推進(jìn)的金融開放。

最終將大多數(shù)國(guó)有商業(yè)銀行改造成資本充足、內(nèi)控嚴(yán)密、運(yùn)營(yíng)安全、服務(wù)和效益良好、具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的現(xiàn)代化股份制商業(yè)銀行。

改革的措施

（一）治標(biāo)措施

2003年底，中國(guó)政府選擇中國(guó)銀行、中國(guó)建設(shè)銀行進(jìn)行股份制改革試點(diǎn)，并動(dòng) 用450億美元國(guó)際儲(chǔ)備向兩家試點(diǎn)銀行注資，為股份制改革創(chuàng)造條件。

(二)治本措施：一是建立規(guī)范的股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)和高級(jí)管理層制度。二是公平、公正地選擇境內(nèi)外戰(zhàn)略投資者，改變單一的股權(quán)結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)投資主體多元化，借鑒國(guó)際先進(jìn)管理經(jīng)驗(yàn)、技術(shù)和方法，促進(jìn)管理模式和經(jīng)營(yíng)理念與國(guó)際先進(jìn)銀行接軌，完善公司治理結(jié)構(gòu)。

三是制定清晰明確的發(fā)展戰(zhàn)略，實(shí)現(xiàn)銀行價(jià)值最大化。

四是建立科學(xué)的決策體系、內(nèi)部控制機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)管理體制。八是加強(qiáng)信息科技建設(shè)，全面提升綜合管理與服務(wù)功能 十是發(fā)揮中介機(jī)構(gòu)的專業(yè)優(yōu)勢(shì)，穩(wěn)步推進(jìn)股份制改革進(jìn)程。1商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)

一、負(fù)債業(yè)務(wù)：負(fù)債業(yè)務(wù)是指銀行吸收資金的業(yè)務(wù)，即形成銀行資金來源的業(yè)務(wù)。主要包括：1銀行資本。即自有資本，包括銀行成立時(shí)發(fā)行股票所籌的股份資本（簡(jiǎn)稱股本）、公積金及未分配利潤(rùn)。2存款業(yè)務(wù)。指商業(yè)銀行所吸收的各種活期存款、定期存款和儲(chǔ)蓄存款。

3借款業(yè)務(wù)

4其他負(fù)債：包括銀行承兌券、應(yīng)計(jì)稅金、應(yīng)付賬款。

二、資產(chǎn)業(yè)務(wù)

資產(chǎn)業(yè)務(wù)是銀行運(yùn)用資金的業(yè)務(wù)，它表明銀行資金的存在形式以及銀行所擁有的對(duì)外債權(quán)，是銀行獲取收益的主要途徑。資產(chǎn)業(yè)務(wù)主要包括：1現(xiàn)金資產(chǎn)。2貸款。3投資。主要是指銀行購(gòu)買的有價(jià)證券。

三、中間業(yè)務(wù)與表外業(yè)務(wù)

1中間業(yè)務(wù)是指銀行不動(dòng)用或很少動(dòng)用自己的資金，主要以中間人身份替客戶收付或其他委托事項(xiàng)，提供各類金融服務(wù)并收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù)。主要有：匯兌結(jié)算業(yè)務(wù)、信用證業(yè)務(wù)、承兌業(yè)務(wù)；

2表外業(yè)務(wù)：即銀行在資產(chǎn)負(fù)債表上沒有反映，但能為銀行帶來額外收益同時(shí)承受額外風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)。目前商業(yè)銀行主要的表外業(yè)務(wù)有以下幾類：①貿(mào)易融通類業(yè)務(wù) ②金融保證業(yè)務(wù) ③金融衍生工具交易業(yè)務(wù) 區(qū)別：中間業(yè)務(wù)不涉資產(chǎn)負(fù)債及其風(fēng)險(xiǎn)，而表外業(yè)務(wù)雖不直接改變資產(chǎn)負(fù)債表卻是一種潛在資產(chǎn)負(fù)債活動(dòng)，并產(chǎn)生相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)。2商業(yè)銀行的存款擴(kuò)張機(jī)制

一、原始存款與派生存款

原始存款是指商業(yè)銀行接受的客戶現(xiàn)金存款以及從中央銀行獲得的再貼現(xiàn)及再貸款。

派生存款是指由銀行的貸款投資活動(dòng)而衍生出來的存款。兩者的區(qū)別在于：派生存款是一種概念上的貨幣，僅僅是以銀行帳薄上一筆分錄為憑的財(cái)產(chǎn)權(quán)利，它不是像通貨那樣的實(shí)體物質(zhì)。

二、存款貨幣的創(chuàng)造過程

存款貨幣的創(chuàng)造是在商業(yè)銀行組織的轉(zhuǎn)賬結(jié)算的基礎(chǔ)上進(jìn)行的。在發(fā)達(dá)的銀行制度下，客戶之間的支付普遍采取轉(zhuǎn)賬結(jié)算的方式，通過存款貨幣的轉(zhuǎn)移完成支付，而不再使用現(xiàn)金。

銀行在其經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)中，只需保留一部分現(xiàn)金備付，大部分現(xiàn)金用于放款，客戶取得銀行貸款之后并不立即取現(xiàn)，而是轉(zhuǎn)入其在銀行的活期存款賬戶。銀行又可以用這部分存款進(jìn)行貸放，客戶又將獲得的貸款存入銀行。此時(shí)，放款增加了；活期存款也增加了。派生存款產(chǎn)生。（圖示見教材P163-164)

三、貨幣乘數(shù)的制約因素（商業(yè)銀行的存款擴(kuò)張因素的影響因素P164）貨幣乘數(shù)(d)是原始存款的擴(kuò)張倍數(shù)。受以下因素影響：

（一）法定存款準(zhǔn)備金率（r)。法定存款準(zhǔn)備金是以法律形式規(guī)定商業(yè)銀行吸收的存款，必須按一定比例轉(zhuǎn)存中央銀行的存款。法定準(zhǔn)備率越高，銀行擴(kuò)張存款的能力越小。

（二）提現(xiàn)率(k)。是指現(xiàn)金漏損與銀行存款總額的比率。提現(xiàn)率高會(huì)相應(yīng)減弱存款派生的能力。

（三）超額準(zhǔn)備金率(e)。商業(yè)銀行超額準(zhǔn)備金與存款總額的比率。超額準(zhǔn)備率越高，會(huì)削減銀行存款派生能力。

（四）活期存款向定期存款的轉(zhuǎn)化(rt)。定期存款也參與存款創(chuàng)造，但要扣除作為法定準(zhǔn)備金(t)的部分。貨幣乘數(shù)=1/(r+k+e+t*rt)3商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則

商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)管理所遵循的基本原則是：盈利性、流動(dòng)性和安全性。簡(jiǎn)稱“三性”原則。1安全性：是指銀行經(jīng)營(yíng)中應(yīng)盡量減少資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn),可按期收回本息的程度。包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)。

2流動(dòng)性：是指銀行經(jīng)營(yíng)中應(yīng)能及時(shí)滿足存款人隨時(shí)支取的要求。

3盈利性：是指銀行經(jīng)營(yíng)中在保證安全性的前提下，銀行要以追求利潤(rùn)最大化為最終目標(biāo)。

4“三性原則”間的關(guān)系

商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)的三個(gè)原則相互統(tǒng)一的，又有一定的矛盾。沒有安全性，流動(dòng)性和盈利性也就不能最后實(shí)現(xiàn)；流動(dòng)性越強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)越小，安全性也越高。但流動(dòng)性、安全性與盈利性存在一定的矛盾。一般而言，流動(dòng)性強(qiáng)、安全性高的資產(chǎn)其盈利性則較低，而盈利性較強(qiáng)的資產(chǎn)，則流動(dòng)性較弱，風(fēng)險(xiǎn)較大，安全性較差。5資產(chǎn)負(fù)債管理方法（1）資金總庫(kù)法。（2）資金轉(zhuǎn)換法。（3）線性規(guī)劃法（4）缺口管理法： 6資產(chǎn)負(fù)債聯(lián)合管理

對(duì)稱原則：資產(chǎn)項(xiàng)目的利率、期限與負(fù)債項(xiàng)目的期限、利率要對(duì)稱，以此為原則不斷調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)和負(fù)債結(jié)構(gòu)，在保證安全性與流動(dòng)性的前提下，追求利潤(rùn)最大化。

缺口管理法：是規(guī)避利率的風(fēng)險(xiǎn)的手段；缺口是一家銀行所持有的可變利率資產(chǎn)超過可變利率負(fù)債的額度。

零缺口：收支相抵，計(jì)劃內(nèi)收益變動(dòng)最小。無論利率變動(dòng)如何，風(fēng)險(xiǎn)由不同種類的資產(chǎn)與負(fù)債分別承擔(dān)，相互抵銷。但事實(shí)上零缺口不能完全消除利率風(fēng)險(xiǎn)，資產(chǎn)利率與負(fù)債利率不完全同步。

正缺口：指浮動(dòng)利率的資產(chǎn)與固定利率負(fù)債的比例相對(duì)較大，當(dāng)利率上升時(shí)，對(duì)銀行收益有利。

負(fù)缺口：指銀行持有的浮動(dòng)利率負(fù)債與固定利率資產(chǎn)的比重較大，適用于預(yù)期利率下降。

第七章中央銀行

1中央銀行的類型（中央銀行制度的形式）

（一）單一型中央銀行制。它又有兩種形式：一元的中央銀行制度，二元式的中央銀行制度

（二）復(fù)合中央銀行制。

（三）跨國(guó)中央銀行制度。

（四）準(zhǔn)中央銀行制度。2 中央銀行的性質(zhì)、職能與作用

一、中央銀行的性質(zhì) 性質(zhì)：中央銀行是一國(guó)的貨幣管理機(jī)構(gòu)，在國(guó)家金融體系中居于主導(dǎo)地位。職能：

（一）調(diào)節(jié)職能

（二）管理職能(三)服務(wù)職能

三、中央銀行的作用：

（一）穩(wěn)定貨幣與金融

（二）調(diào)節(jié)國(guó)民經(jīng)濟(jì)，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)持續(xù)、高速、協(xié)調(diào)發(fā)展

（三）集中清算、加速資金周轉(zhuǎn)

（四）推動(dòng)國(guó)際金融合作 3中央銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)

再貼現(xiàn)和貸款；金銀外匯儲(chǔ)備；證券賣賣；其他資產(chǎn) 4中央銀行貨幣發(fā)行的原則

1、壟斷發(fā)行。

2、發(fā)行準(zhǔn)備

3、供應(yīng)彈性 5中央銀行介入后貨幣擴(kuò)張機(jī)制的變化

（一）貨幣擴(kuò)張機(jī)制數(shù)量上受制于中央銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)規(guī)模 基礎(chǔ)貨幣是商業(yè)銀行存款貨幣擴(kuò)張的前提條件。是央行的一項(xiàng)負(fù)債，由央行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)所創(chuàng)造。

基礎(chǔ)貨幣=現(xiàn)金+商業(yè)銀行在中央銀行的存款準(zhǔn)備金（構(gòu)成了中央銀行負(fù)債，由中央銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)規(guī)模決定。）

（二）商業(yè)銀行創(chuàng)造存款貨幣的能力進(jìn)一步受到削弱 6我國(guó)中央銀行的改革

我國(guó)中央銀行的改革措施：

1、中央銀行宏觀金融調(diào)控體系的建立：改革信貸資金管理辦法，建議以間接調(diào)控為主的貨幣供應(yīng)量控制方法；建立存款準(zhǔn)備金制度；發(fā)揮利率的杠桿作用；

2、進(jìn)一步改革和完善宏觀金融調(diào)控體系：①建立財(cái)政投融資體系，完善商業(yè)銀行改革；②專業(yè)銀行的商業(yè)化改革 ③建立城市合作銀行體系；④進(jìn)一步發(fā)揮市場(chǎng)機(jī)制的作用；⑤發(fā)展央行的公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)；⑥改革利率管理體制，形成基準(zhǔn)利率為核心市場(chǎng)利率體系；⑦加強(qiáng)全社會(huì)信用規(guī)劃管理；⑧加強(qiáng)中央銀行的再貸款管理。

一、現(xiàn)金交易理論

基本觀點(diǎn)：貨幣在經(jīng)濟(jì)生活中主要是交易、支付工具，貨幣均衡的要求就是全社會(huì)貨幣交易]支付總額等于全部出售商品的總價(jià)格。

其理論內(nèi)容主要反映在費(fèi)雪交易方程式中。費(fèi)雪交易方程式是： M V= PT 或M=1/V×PT 費(fèi)雪認(rèn)為短期內(nèi)V,T是不變的，因?yàn)閂有社會(huì)制度和習(xí)慣等因素決定的，所以長(zhǎng)期內(nèi)比較穩(wěn)定。同時(shí)在充分就業(yè)條件下，社會(huì)商品和勞務(wù)總交易量，即T也是一個(gè)相當(dāng)穩(wěn)定的一個(gè)因素。這樣，交易方程式就轉(zhuǎn)化為貨幣數(shù)量論。而且，貨幣數(shù)量論提供了價(jià)格水平變動(dòng)的一種解釋：價(jià)格水平變動(dòng)僅源于貨幣數(shù)量的變動(dòng)，當(dāng)M變動(dòng)時(shí)，P作同比例的變動(dòng)。

二、劍橋?qū)W派的貨幣需求理論——現(xiàn)金余額數(shù)量說

現(xiàn)金余額理論是從貨幣保有量的角度來分析貨幣數(shù)量的一種理論。該理論的內(nèi)容和分析方法主要反映在“劍橋方程式”中，該方程式是： M=KPY 該理論認(rèn)為人們?cè)敢獗Ｓ卸嗌佻F(xiàn)金余額在手邊，視是否“有利可圖”而定。最佳保有量的選擇又最終受到收入或財(cái)富總量的制約。這為以后貨幣需求的動(dòng)機(jī)理論奠定了基礎(chǔ)。

三、兩者的區(qū)別

綜合起來看，在劍橋方程式中，如果以K表示費(fèi)雪方程式中的1/V，那么 M = 1/V ×PY 可見，二者在本質(zhì)上是相同的，但作為古典經(jīng)濟(jì)理論框架下的貨幣數(shù)量論，是 以充分就業(yè)為前提的。二者主要在研究方法上存在區(qū)別。即現(xiàn)金交易說主要研究“飛翔的貨幣”，現(xiàn)金余額說主要研究“棲息的貨幣”

四、1凱恩斯的貨幣需求理論（流動(dòng)偏好理論）

凱恩斯研究影響貨幣需求的因素時(shí)假定對(duì)貨幣的需求處于三個(gè)動(dòng)機(jī)，即交易動(dòng)機(jī)、預(yù)防動(dòng)機(jī)和投機(jī)動(dòng)機(jī)。2弗里德曼的主要觀點(diǎn)和公式

（一）貨幣需求是穩(wěn)定的，從而貨幣政策是有效的。恒久收入是影響貨幣需求的主要變量。恒久收入具有較高的穩(wěn)定性，由它決定的貨幣需求也具有較高的穩(wěn)定性。

（二）影響價(jià)格水平的主動(dòng)因素是政府的貨幣供給

（三）在經(jīng)濟(jì)循環(huán)中，貨幣流通速度加強(qiáng)了貨幣量對(duì)價(jià)格及產(chǎn)量的作用 弗里德曼強(qiáng)調(diào)了貨幣存量和貨幣政策的重要作用，提出了通貨膨脹的根本原因在于貨幣量增長(zhǎng)率超過GNP增長(zhǎng)率，主張國(guó)家控制貨幣供給及單一規(guī)則等貨幣政策，主張對(duì)于貨幣理論的進(jìn)一步發(fā)展和完善。弗里德曼認(rèn)為影響人們持幣的因素來自三方面： 1.收入和財(cái)富的變化，實(shí)際恒久收入（Y）非人力財(cái)富占個(gè)人財(cái)富總額的比率（W）。2.持有貨幣的機(jī)會(huì)成本，貨幣的預(yù)期收益率（rm）、固定收益證券利率（rb）、非固定收益證券收益率（re）、預(yù)期物價(jià)變動(dòng)率。3.持有貨幣的效用（u）

二、弗里德曼的貨幣需求函數(shù)

在弗里德曼看來，貨幣是債券，股票，商品的替代品，貨幣需求是個(gè)人擁有的財(cái)富及其他資產(chǎn)相對(duì)于貨幣預(yù)期回報(bào)率的函數(shù)。據(jù)此，弗里德曼將他的貨幣需求公式定義如下：

Md1dP ?f(Y,W,rm,rb,re，u)PPdt

其中，Md/P 表示實(shí)際貨幣需求；

Y表示永久性收入，即理論上的所有未來預(yù)期收入的折現(xiàn)值，也可成為長(zhǎng)期平均收入；W表示非人力財(cái)富占個(gè)人總財(cái)富的比率；rm表示貨幣預(yù)期回報(bào)率；rb表示債券預(yù)期回報(bào)率；re表示股票預(yù)期回報(bào)率；1/p.dp/dt表示預(yù)期通貨膨脹率;u反映主觀偏好、風(fēng)尚及客觀技術(shù)、制度等因素的綜合變量。3比較上兩種貨幣需求理論

凱恩斯與貨幣主義關(guān)于貨幣需求理論的比較。弗里德曼的永久性收入是決定貨幣需求主要因素，永久性收入的穩(wěn)定導(dǎo)致了貨幣需求的穩(wěn)定。凱恩斯與貨幣主義的分歧主要表現(xiàn)在幾個(gè)方面：

（一）貨幣需求對(duì)利率是否敏感；

凱恩斯理論認(rèn)為貨幣需求有較大的利率彈性；弗里德曼認(rèn)為利率變化對(duì)人們持有貨幣量的影響很小

（二）貨幣需求函數(shù)的穩(wěn)定性如何；凱恩斯理論認(rèn)為貨幣需求是易變的；弗里德曼認(rèn)為貨幣需求是穩(wěn)定的（三）貨幣流通速度的穩(wěn)定性如何 凱恩斯理論認(rèn)為貨幣流通速度是易變的；弗里德曼認(rèn)為貨幣流通速度是穩(wěn)定的

五、決定貨幣流通速度的因素

貨幣需求量與貨幣流通速度負(fù)相關(guān)，因此一切影響貨幣需求量的因素必然影響貨幣流通速度。如收入、價(jià)格、利率、貨幣供給、經(jīng)濟(jì)周期、信用的發(fā)展?fàn)顩r、金融機(jī)構(gòu)技術(shù)手段的先進(jìn)和服務(wù)質(zhì)量的優(yōu)劣等都會(huì)影響貨幣流通速度?；A(chǔ)貨幣與貨幣供給的關(guān)系：準(zhǔn)確地說，貨幣供給量等于基礎(chǔ)貨幣中商業(yè)銀行實(shí)際用以進(jìn)行貨幣創(chuàng)造的部分與貨幣乘數(shù)之積加上中央銀行對(duì)社會(huì)公眾直接投放的基礎(chǔ)貨幣所形成的貨幣供給量。

一、通貨膨脹的含義

通貨膨脹是指由于貨幣供應(yīng)過多而引起的貨幣貶值、物價(jià)上漲的經(jīng)濟(jì)金融現(xiàn)象。理解的要點(diǎn)有：

（一）通貨膨脹與紙幣流通相聯(lián)。是紙幣流通條件下的特有現(xiàn)象。

（二）通貨膨脹與物價(jià)相聯(lián)。紙幣貶值，購(gòu)買力就會(huì)降低；商品價(jià)格就會(huì)上漲。

（三）通貨膨脹與物價(jià)總水平相聯(lián)。

（四）通貨膨脹與物價(jià)持續(xù)上漲相聯(lián)。通貨膨脹中的價(jià)格變動(dòng)的過程中物價(jià)具有上漲的傾向，并持續(xù)一定時(shí)間。

（五）通貨膨脹中的價(jià)格上漲存在公開和隱蔽兩種類型。

二、通貨膨脹的分類

（一）按通貨膨脹的原因可分為：需求拉上型、成本推動(dòng)型、結(jié)構(gòu)失調(diào)型和預(yù)期型通貨膨脹。

（二）按通貨膨脹的表現(xiàn)形式可分為：公開型和隱蔽型通貨膨脹。

（三）按物價(jià)總水平上漲的程度可分為：爬行式通貨膨脹、溫和式通貨膨脹、奔騰式通貨膨脹和惡性通貨膨脹。

三、通貨膨脹對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的影響

（一）西方學(xué)者在通貨膨脹與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)系上有三種觀點(diǎn)：

1、促進(jìn)論：認(rèn)為通貨膨脹有利于促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)

2、促退論：認(rèn)為通貨膨脹對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)有害無益

3、中性論：認(rèn)為通貨膨脹對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)沒有實(shí)質(zhì)影響。

（二）我國(guó)學(xué)者的觀點(diǎn)：認(rèn)為從長(zhǎng)期看，通貨膨脹對(duì)經(jīng)濟(jì)危害性極大，危害面很廣，必須制止通貨膨脹。

四、通貨膨脹國(guó)際傳遞的條件

（一）匯率制度：固定匯率制度下，順差國(guó)為保持固定匯率，會(huì)收購(gòu)?fù)鈪R，造成通貨膨脹；浮動(dòng)匯率制度下，央行不干預(yù)外匯市場(chǎng)，不會(huì)因收購(gòu)?fù)鈪R造成通貨膨脹

（二）匯率政策：低估本幣，當(dāng)出現(xiàn)順差時(shí)，大量收購(gòu)?fù)鈪R，造成通貨膨脹。

（三）貨幣政策：若穩(wěn)定幣值優(yōu)先于匯率政策，順差時(shí)不收購(gòu)?fù)鈪R可避免發(fā)生通貨膨脹

（四）經(jīng)濟(jì)狀況與經(jīng)濟(jì)體制：取決于國(guó)家的大小、國(guó)力的強(qiáng)弱和對(duì)外開放程度的高低。

五、通貨膨脹國(guó)際傳遞的途徑

（一）國(guó)際貿(mào)易傳遞渠道 進(jìn)口型通貨膨脹：國(guó)外市場(chǎng)價(jià)格上升，引起進(jìn)口商品價(jià)格上升，使開放部門成本、價(jià)格上升，非開放部門價(jià)格也相應(yīng)上升，導(dǎo)致通貨膨脹；

出口型通貨膨脹：出口商品國(guó)際市場(chǎng)價(jià)格上漲，引起出口商品收購(gòu)價(jià)格上升，國(guó)內(nèi)部門成本、價(jià)格上升，形成通貨膨脹。

（二）國(guó)際資本流動(dòng)傳遞渠道：通過利率的變化和資本在國(guó)際間流動(dòng)引起國(guó)內(nèi)通貨膨脹

（三）人力資源國(guó)際流動(dòng)傳遞渠道

（四）示范效應(yīng)傳遞渠道：各國(guó)工會(huì)的聯(lián)系及消費(fèi)的示范效應(yīng)

六、治理通貨膨脹（反通貨膨脹）的主要對(duì)策有哪些？

(1)政策與貨幣政策：著重于抑制總需求(2)收入政策(3)供給管理政策

(4)經(jīng)濟(jì)體制改革與通貨膨脹

一、貨幣政策中間指標(biāo)選取的基本要求有：可測(cè)性、可控性和相關(guān)性

二、中間指標(biāo)的種類：利率。貨幣供應(yīng)量。基礎(chǔ)貨幣。超額準(zhǔn)備金。三、一般性政策工具

一般性政策工具也稱作“三大法寶”，包括存款準(zhǔn)備金政策、再貼現(xiàn)政策和公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)，主要用于調(diào)節(jié)貨幣總量。

四、選擇性政策工具

（一）消費(fèi)者信用控制

（二）證券市場(chǎng)信用控制。

（三）不動(dòng)產(chǎn)信用控制

（四）優(yōu)惠利率

（五）進(jìn)口保證金制度

五、間接信用指導(dǎo)

間接信用指導(dǎo)是指中央銀行通過道義勸導(dǎo)、窗口指導(dǎo)等辦法來間接影響商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)行為的做法。

六、貨幣政策傳導(dǎo)的時(shí)滯效應(yīng)

貨幣政策時(shí)滯是指從貨幣政策制定到最終影響各經(jīng)濟(jì)部門變量，實(shí)現(xiàn)政策目標(biāo)所經(jīng)過的時(shí)間。它分為內(nèi)部時(shí)滯和外部時(shí)滯，其中，外部時(shí)滯是主要的。

（一）內(nèi)部時(shí)滯

是指從經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的變化，需要中央銀行采取行動(dòng)到中央銀行實(shí)際采取行動(dòng)的時(shí)間。內(nèi)部時(shí)滯可分為認(rèn)識(shí)時(shí)滯與行動(dòng)時(shí)滯兩個(gè)階段。

（二）外部時(shí)滯

是指從中央銀行采取行動(dòng)開始到對(duì)貨幣政策目標(biāo)產(chǎn)生影響為止的時(shí)間間隔。一般情況下，外部時(shí)滯由社會(huì)的經(jīng)濟(jì)、金融條件決定，中央銀行不能直接控制。

例題：某銀行有活期存款100萬，假設(shè)活期存款法定準(zhǔn)備金率為20%，定期存款的法定準(zhǔn)備金率為3%，現(xiàn)金漏損率為5%，超額準(zhǔn)備金率15%，活期存款轉(zhuǎn)化為定期存款的比率為50%，請(qǐng)計(jì)算貨幣乘數(shù)是多少？派生存款是多少？ 貨幣乘數(shù)=1/(20%+5%+15%+50%*3%)=2.41 派生存款=100*2.41-100=141（萬元）

練習(xí)：假定A銀行從中央銀行獲得6000元的貼現(xiàn)貸款，且支票存款的法定準(zhǔn)備金率為15%，那么：(1)、在簡(jiǎn)單存款創(chuàng)造條件下，銀行體系最終將創(chuàng)造出多少存款？(2)、如果每家銀行都希望持有8%的超額準(zhǔn)備金，情形又將如何？

(3)、如果銀行每增加1元的支票存款，便會(huì)有10分轉(zhuǎn)化為流通中現(xiàn)金，20分轉(zhuǎn)化為定期存款，且定期存款的法定準(zhǔn)備金率為5%，則銀行體系最終將創(chuàng)造出多少支票存款，多少流通中現(xiàn)金，多少定期存款？新增多少存款？(1)、銀行體系最終創(chuàng)造的存款=6000/15%=40000（元）

(2)、在增加8%的超額準(zhǔn)備金后，銀行體系最終創(chuàng)造的存款=6000/（15%+8%）=26086.96（元）

(3)、在增加10%的現(xiàn)金漏損率、20%的活期存款轉(zhuǎn)化為定期存款、定期存款的法定準(zhǔn)備金率為5%的影響因素后，銀行體系最終創(chuàng)造的支票存款

=6000/（15%+8%+10%+20%×5%）=6000/34%=17647.06（元）流通中現(xiàn)金= 17647.06 ×10%= 1764.71（元）定期存款= 17647.06 ×20%=3529.42（元）新增存款= 17647.06-6000=11647.06（元）

第二篇：貨幣銀行 期末綜合論述題

中國(guó)石油大學(xué)（北京）遠(yuǎn)程教育學(xué)院 期 末 考 核

《貨幣銀行學(xué)》

請(qǐng)從九道題中選擇五道作答。

一、商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)方針是什么？怎么理解這些方針既有統(tǒng)一的一面又有矛盾的一面？

提示：首先回答商業(yè)銀行的3條經(jīng)營(yíng)原則。然后分析它們矛盾統(tǒng)一的地方。

二、中央銀行對(duì)基礎(chǔ)貨幣的控制能力有何特點(diǎn)？

提示：首先介紹什么是基礎(chǔ)貨幣；然后從公開市場(chǎng)操作、再貼現(xiàn)和貸款、國(guó)外凈資產(chǎn)數(shù)額、對(duì)政府債權(quán)凈額、外國(guó)熱錢流入等方面來分別分析其對(duì)基礎(chǔ)貨幣量的影響；最后得出中央銀行對(duì)基礎(chǔ)貨幣的控制能力。

三、商業(yè)銀行何以有信用創(chuàng)造的能力？影響商業(yè)銀行信用創(chuàng)造的因素是什么？提示：首先介紹基礎(chǔ)貨幣和貨幣乘數(shù)的含義，然后從貨幣乘數(shù)的角度去分析影響信用創(chuàng)造的主要因素。

四、中央銀行貨幣政策目標(biāo)的具體含義是什么？它們之間的矛盾何在？提示：首先介紹中央銀行5大貨幣政策最終目標(biāo)，然后分析它們矛盾統(tǒng)一之處。

五、評(píng)述傳統(tǒng)三大貨幣政策工具的優(yōu)缺點(diǎn)。

提示：首先提出什么是三大法寶。然后分別就每項(xiàng)工具的含義、優(yōu)點(diǎn)、缺點(diǎn)。

六、試總結(jié)劣幣驅(qū)逐良幣規(guī)律的發(fā)生機(jī)理，并運(yùn)用這一機(jī)理解釋現(xiàn)代信用貨幣制度下的情況。

提示：首先介紹什么是劣幣驅(qū)逐良幣。然后分析其在金銀復(fù)本位制度之下的發(fā)生機(jī)理。最后用這個(gè)機(jī)理來解釋現(xiàn)代貨幣制度的情況，也就是在現(xiàn)代信用貨幣制度下，什么是劣幣，什么是良幣，怎樣驅(qū)逐。

七、決定和影響利率水平的因素有哪些？

八、基礎(chǔ)性金融市場(chǎng)的構(gòu)成及內(nèi)容是什么？

提示：介紹貨幣市場(chǎng)、資本市場(chǎng)和外匯市場(chǎng)的子市場(chǎng)各是什么。

九、國(guó)家金融機(jī)構(gòu)體系一般由哪些金融機(jī)構(gòu)?

提示：從管理性機(jī)構(gòu)、商業(yè)經(jīng)營(yíng)性金融機(jī)構(gòu)和政策性金融機(jī)構(gòu)三大類的構(gòu)成去分析。

第三篇：貨幣銀行學(xué)期末復(fù)習(xí)(已整理)

貨幣銀行學(xué)期末復(fù)習(xí)范圍

一、客觀題復(fù)習(xí)范圍 貨幣制度概念P19：貨幣制度又稱“幣制”或“貨幣本位制”，是指一個(gè)國(guó)家或地區(qū)以法律形式確定的貨幣流通結(jié)構(gòu)及組織形式。

利息率P39：簡(jiǎn)稱利率，是利息對(duì)本金的比率，可分為年利率、月利率、日利率。

商業(yè)信用P30：商業(yè)信用是在廠商進(jìn)行商品銷售時(shí)，以延期付款即賒銷形式所提供的信用，它是現(xiàn)代信用制度的基礎(chǔ)。

消費(fèi)信用：消費(fèi)信用是對(duì)消費(fèi)者個(gè)人提供的信用。

貼現(xiàn)：是指客戶（持票人）將未到期的票據(jù)賣給貼現(xiàn)銀行，以便提前取得現(xiàn)款。轉(zhuǎn)貼現(xiàn)：一般是商業(yè)銀行間相互拆借資金的一種方式。

再貼現(xiàn)P185：是指貼現(xiàn)銀行持未到期的已貼現(xiàn)匯票向中國(guó)人民銀行進(jìn)行貼現(xiàn)，通過轉(zhuǎn)讓匯票取得中國(guó)人民銀行再貸款的行為。

流動(dòng)性P18：是指金融資產(chǎn)能及時(shí)轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)實(shí)購(gòu)買力且不蒙受損失的能力。

資產(chǎn)證券化P108：是指將缺乏流動(dòng)性的資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為在金融市場(chǎng)上可以出售的證券的行為。充分就業(yè)P329：一般是指消除一國(guó)經(jīng)濟(jì)中的非自愿失業(yè)。

短期市政債券P188：

可轉(zhuǎn)讓定期存單P186：是銀行發(fā)給存款人按一定期限和約定利率計(jì)算，到期前可以在二級(jí)市場(chǎng)上流通轉(zhuǎn)讓的證券化存款憑證。

金融期貨合約P200：實(shí)質(zhì)上是一種標(biāo)準(zhǔn)化的遠(yuǎn)期合約，與遠(yuǎn)期合約不同，金融期貨合約一般在期貨交易所交易。

債券回購(gòu)P188：是指?jìng)I賣雙方在成交的同時(shí)就約定于未來某一時(shí)間以約定價(jià)格再進(jìn)行反向交易。實(shí)質(zhì)上是一種以有價(jià)證券作為抵押品拆借資金的信用行為。

期權(quán)合約P202：金融期權(quán)合約是一種能夠在合約到期日之前（或到期日當(dāng)天）買入或賣出一定數(shù)量基礎(chǔ)金融產(chǎn)品的權(quán)利。

原始存款和派生存款概念P266：

原始存款是指，銀行的客戶以現(xiàn)金形式存入銀行的直接存款。

派生存款是指，由銀行的貸款、貼現(xiàn)和投資等行為而引起的存款。

基礎(chǔ)貨幣P269：是指中央銀行能直接控制的，并可作為商業(yè)銀行存款創(chuàng)造之基礎(chǔ)的那部分貨幣。具體而言，基礎(chǔ)貨幣由商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金和通貨兩大部分構(gòu)成。

貨幣市場(chǎng)P177：是指交易資產(chǎn)期限在1年以內(nèi)的金融市場(chǎng)。資本市場(chǎng)P190：資本市場(chǎng)是指交易對(duì)象期限在1年以上的金融市場(chǎng)，主要包括股票市場(chǎng)、中長(zhǎng)期債券市場(chǎng)和中長(zhǎng)期銀行信貸市場(chǎng)。

按所交易金融資產(chǎn)的期限劃分，金融市場(chǎng)可分為貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng)。

貨幣乘數(shù)P274：貨幣乘數(shù)也稱貨幣擴(kuò)張系數(shù)，是用以說明貨幣供給總量與基礎(chǔ)貨幣的倍數(shù)關(guān)系的一種系數(shù)。

國(guó)際借貸P361：國(guó)際借貸是指，一國(guó)在一定日期（如某年某月某日，一般為年底）對(duì)外債權(quán)債務(wù)的綜合情況。

通貨膨脹P286：通貨膨脹是指，在不兌款紙幣制度和物價(jià)自由浮動(dòng)的條件下，伴隨著貨幣數(shù)量相對(duì)于真實(shí)產(chǎn)量的過快增加而出現(xiàn)物價(jià)水平全面、持續(xù)上漲的現(xiàn)象。

封閉式基金、開放式基金P121

根據(jù)共同基金發(fā)行的股份份額是否固定及可否被贖回，可分為封閉式基金和開放式基金。

封閉式基金：它的股份相對(duì)固定，一般不向投資者增發(fā)新股或贖回舊股，但是，投資者購(gòu)買股份后可以將他在二級(jí)市場(chǎng)上賣出，從而換回現(xiàn)金。

開放式基金：他的發(fā)行總額則不固定，可以視經(jīng)營(yíng)策略與實(shí)際需要連續(xù)發(fā)行。投資者可隨時(shí)從基金購(gòu)買更多的股份，或要求基金將自己手中的股份贖回，以換回現(xiàn)金。

信用貨幣含義P12：是以信用作為保證、通過一定信用程序發(fā)行、充當(dāng)流通手段和支付手段的貨幣形態(tài)，是貨幣發(fā)展中的現(xiàn)代形態(tài)。

貨幣的職能及法償能力P14,20： 貨幣的基本職能有，價(jià)值尺度、流通手段、貯藏手段、支付手段、世界貨幣。其中價(jià)值尺度和流通手段是最基本職能。

本位幣和輔幣都有法償能力。

我國(guó)金融改革的階段P55—58：（1）“大一統(tǒng)”金融時(shí)期：1948~1979年；（2）金融改革的起步階段：1979~1993年；（3）金融改革的調(diào)整與充實(shí)階段：1993~1999年；（4）加入世界貿(mào)易組織后的金融體制改革。

商業(yè)銀行的職能P72：主要職能：信用中介、支付中介、信用創(chuàng)造、金融服務(wù)。信用中介是最基本職能。

最早成為中央銀行的是---P144：瑞典銀行

凱恩斯關(guān)于人們持幣動(dòng)機(jī)P244：交易動(dòng)機(jī)（首要?jiǎng)訖C(jī)）、預(yù)防動(dòng)機(jī)、投機(jī)動(dòng)機(jī)。

現(xiàn)代信用的形式P13：主要是現(xiàn)金和存款。國(guó)家發(fā)行的短期債券、銀行簽發(fā)的承兌匯票是目前正在發(fā)展中的信用貨幣形式。

短期信用工具P35：一般是指期限在1年以下的商業(yè)票據(jù)、銀行票據(jù)、支票、信用證、旅行支票和信用卡等。

一國(guó)的金融體系包括P52：金融機(jī)構(gòu)體系、金融監(jiān)管體系、信用體系、法律體系等多個(gè)層次。信托業(yè)務(wù)的特點(diǎn)P80：（1）所有權(quán)與利益權(quán)相分離；（2）信托財(cái)產(chǎn)的獨(dú)立性；（3）有限責(zé)任；（4）信托管理的連續(xù)性。

我國(guó)的政策性銀行P131：國(guó)家開發(fā)銀行、中國(guó)進(jìn)出口銀行、中國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行。

金融工具的構(gòu)成要素P179：發(fā)行者、認(rèn)購(gòu)者、期限、價(jià)格和收益、償還。

金融創(chuàng)新的動(dòng)因P197—198：（1）技術(shù)進(jìn)步論；（2）管制辯證過程；（3）規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)論；（4）競(jìng)爭(zhēng)趨同論。

貨幣政策的操作目標(biāo)P339：是指那些可被貨幣政策工具直接控制或影響的變量。

我國(guó)利率市場(chǎng)化改革的秩序P49：先外幣、后本幣、先農(nóng)村、后城鎮(zhèn)、先貸款、后存款、先大額、后小額，循序漸進(jìn)。

格雷欣法則？其產(chǎn)生的基礎(chǔ)P22：“劣幣”追逐“良幣”規(guī)律是格雷欣法則。產(chǎn)生基礎(chǔ)：是在雙本位制條件下。

我國(guó)最早的貨幣形式P10：足值貨幣。

我國(guó)的貨幣政策目標(biāo)P332：我國(guó)在1995年3月，以法律的形式將我國(guó)中央銀行貨幣政策的最終目標(biāo)確定為“保持貨幣幣值的穩(wěn)定，并以此促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)”

凱恩斯學(xué)派貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制理論的核心P345：利率

操作目標(biāo)的內(nèi)容 P344：基礎(chǔ)貨幣、短期利率。

測(cè)量經(jīng)濟(jì)貨幣化的指標(biāo)P12：實(shí)際金融資產(chǎn)存量/國(guó)民生產(chǎn)總值、實(shí)際金融資產(chǎn)存量/有形財(cái)富總量、人均實(shí)際貨幣量。

信用的基本特征P28：到期歸還和支付利息。

貨幣政策的中介目標(biāo)P339：是指那些介于貨幣政策操作目標(biāo)與最終目標(biāo)之間的變量。

金融工程的建構(gòu)模塊P200：金融遠(yuǎn)期合約、金融期貨合約、金融期權(quán)合約、金融互換協(xié)議。中長(zhǎng)期債券的類型P192：（1）政府債券和政府機(jī)構(gòu)債券；（2）公司債券；（3）金融債券。

中央銀行的職能P152：（1）宏觀調(diào)控職能；（2）金融管理職能；（3）金融服務(wù)職能。

傳統(tǒng)的中間業(yè)務(wù)P78：結(jié)算業(yè)務(wù)、租賃業(yè)務(wù)、信托業(yè)務(wù)。

金融體系的主要功能P54：（1）清算和支付結(jié)算的功能；（2）聚集和分配資源的功能；（3）在不同時(shí)間和不同空間之間轉(zhuǎn)移資源的功能；（4）管理風(fēng)險(xiǎn)的功能；（5）提供信息的功能；（6）改善激勵(lì)的功

能。

二、主觀題復(fù)習(xí)范圍

（一）簡(jiǎn)答題：

1.簡(jiǎn)述商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則及其相互關(guān)系？P86—88

（1）商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)管理所遵循的基本原則是：流動(dòng)性、穩(wěn)健性和盈利性。簡(jiǎn)稱“三性”原則。

（2）“三性原則”間的關(guān)系：商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)的三個(gè)原則既是相互統(tǒng)一的，又有一定的矛盾。如果沒有穩(wěn)健性，流動(dòng)性和盈利性也就不能最后實(shí)現(xiàn)；流動(dòng)性越強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)越小，穩(wěn)健性也越高。但流動(dòng)性、穩(wěn)健性與盈利性存在一定的矛盾。一般而言，流動(dòng)性強(qiáng)、穩(wěn)健性高的資產(chǎn)其盈利性則較低，而盈利性較強(qiáng)的資產(chǎn)，則流動(dòng)性較弱，風(fēng)險(xiǎn)較大，穩(wěn)健性較差。

2.商業(yè)信用與銀行信用及其關(guān)系？P30—32

答：商業(yè)信用是指工商企業(yè)之間在買賣商品時(shí)，以商品形式提供的信用，它是現(xiàn)代性用制度的基礎(chǔ)。銀行信用是指銀行、其他貨幣資本所有者或其他專門的信用機(jī)構(gòu)以貸款形式提供給借款人的信用。銀行信用的客體是單一形態(tài)的貨幣資本。這一特點(diǎn)使銀行信用較好地克服了商業(yè)信用的局限性：銀行信用克服了商業(yè)信用在信用規(guī)模的局限性；在信用方向上的局限性；在信用期限上的局限性。

? 盡管銀行信用是現(xiàn)代信用的主要形式，但銀行信用是在商業(yè)信用發(fā)展的基礎(chǔ)上產(chǎn)生的；雖然銀

行信用克服了商業(yè)信用的局限性，但銀行信用不能取代商業(yè)信用，商業(yè)信用仍然是整個(gè)信用制度的基礎(chǔ)。銀行信用和商業(yè)信用具有密切的聯(lián)系。銀行信用是在商業(yè)信用的基礎(chǔ)上產(chǎn)生和發(fā)展起來的，而銀行信用的出現(xiàn)又使商業(yè)信用進(jìn)一步得到發(fā)展。

3.中央銀行的性質(zhì)與地位？P148—151

中央銀行的性質(zhì)：中央銀行是管理金融事業(yè)的國(guó)家機(jī)關(guān)。主要表現(xiàn)在：（1）央行是全國(guó)金融事業(yè)的最高管理機(jī)構(gòu)；（2）央行代表國(guó)家制定和執(zhí)行統(tǒng)一的貨幣政策；（3）央行代表國(guó)家運(yùn)用貨幣政策對(duì)經(jīng)濟(jì)生活進(jìn)行直接或間接的干預(yù)；（4）央行代表國(guó)家參加國(guó)際金融組織和國(guó)際金融活動(dòng)。

中央銀行的地位：（1）發(fā)行的銀行（2）銀行的銀行（3）國(guó)家的銀行

4.我國(guó)現(xiàn)階段的貨幣政策主要通過什么渠道來傳導(dǎo)？P335—336

答：銀行貸款渠道可能是我國(guó)現(xiàn)階段貨幣政策傳導(dǎo)的主渠道。首先，我國(guó)現(xiàn)階段資金融通的主要方式仍然是間接融資，直接融資的比重相對(duì)有限；其次，在金融市場(chǎng)不夠完善、金融產(chǎn)品比較單一的情況下，我國(guó)居民的儲(chǔ)蓄仍以銀行存款作為主要的選擇；最后，從信貸市場(chǎng)的結(jié)構(gòu)來看，我國(guó)目前的信貸市場(chǎng)具有明顯的國(guó)家所有制的壟斷性。所以，至少在目前及將來一段時(shí)間內(nèi)，我國(guó)貨幣政策通過銀行信貸渠道來傳導(dǎo)將是比較現(xiàn)實(shí)的。

5.國(guó)際收支平衡表包括哪些內(nèi)容？P364—366

答：國(guó)際收支平衡表：是反映一個(gè)經(jīng)濟(jì)實(shí)體在一定時(shí)期內(nèi)（如一年、半年）以貨幣形式表示的全部對(duì)外經(jīng)濟(jì)往來的一種統(tǒng)計(jì)表。一般包括：（1）經(jīng)常項(xiàng)目，包括:貿(mào)易收支、服務(wù)收支和轉(zhuǎn)移收支。（2）資本項(xiàng)目：包括長(zhǎng)期資本與短期資本（3）平衡項(xiàng)目 ：包括官方儲(chǔ)備，主要包括：黃金、外匯、特別提款權(quán)和在國(guó)際貨幣基金組織的儲(chǔ)備頭寸和凈誤差與遺漏

6.簡(jiǎn)述貨幣需求的主要決定因素？P245—248

答：凡是影響或決定人們貨幣持有動(dòng)機(jī)的因素，就是影響和決定貨幣需求的因素，包括以下方面：

（1）公眾的收入狀況；（2）市場(chǎng)利率；（3）金融業(yè)發(fā)達(dá)程度；（4）公眾的消費(fèi)傾向；（5）貨幣流通速度；（6）可供流通的社會(huì)商品總量；（7）物價(jià)水平和通貨膨脹率；（8）人們的預(yù)期和偏好。

7.決定和影響匯率的因素有哪些？P384

答：從現(xiàn)實(shí)情況出發(fā)，影響匯率的因素極為復(fù)雜，但其主要因素為以下四種：利率、國(guó)際收支、價(jià)格水平和中央銀行的直接干預(yù)。

8.什么是貨幣制度？貨幣制度包括哪些基本內(nèi)容？P19,20—21

答：貨幣制度又稱“貨幣本位制度”，是指一個(gè)國(guó)家或地區(qū)以法律形式確定的貨幣流通結(jié)構(gòu)及其組織形式。

貨幣制度的構(gòu)成要素主要包括：（1）貨幣材料確定；（2）貨幣名稱、貨幣單位和價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)；（3）本位幣、輔幣及其償付能力；（4）發(fā)行保證制度。

9.決定利率水平的因素有哪些？P39—43

答：決定利率水平的因素多種多樣，主要有：（1）平均利潤(rùn)率；（2）借貸資金的供求關(guān)系；（3）預(yù)期通貨膨脹率；（4）中央銀行貨幣政策；（5）國(guó)際收支狀況。

10.如何理解金融與經(jīng)濟(jì)的辯證關(guān)系？P5—6

答：一方面，金融是商品貨幣發(fā)展的必然產(chǎn)物，并伴隨著商品貨幣經(jīng)濟(jì)發(fā)展的成熟而不斷完善；另一方面，在金融經(jīng)濟(jì)發(fā)展的過程中，每一次演進(jìn)都對(duì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展起著重要的推動(dòng)作用，金融發(fā)展水平和深化程度已經(jīng)成為衡量一國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的重要標(biāo)志。

11.什么是表外業(yè)務(wù)？表外業(yè)務(wù)主要包括哪些內(nèi)容？P83—84

答：表外業(yè)務(wù)是指所有不在銀行資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)直接反映的業(yè)務(wù)。

廣義的表外業(yè)務(wù)就是指所有的中間業(yè)務(wù)；狹義的表外業(yè)務(wù)指構(gòu)成銀行或有負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)較高的表外業(yè)務(wù)。我國(guó)商業(yè)銀行一般習(xí)慣將廣義的表外業(yè)務(wù)稱為中間業(yè)務(wù)。

我們把將狹義的表外業(yè)務(wù)，即構(gòu)成銀行或有負(fù)債的業(yè)務(wù)以及在銀行資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)發(fā)生轉(zhuǎn)化的業(yè)務(wù)，稱為表外業(yè)務(wù)。

12.選擇性中介目標(biāo)和操作目標(biāo)的基本標(biāo)準(zhǔn)有哪些？P339

答：貨幣政策中介目標(biāo)和操作目標(biāo)是指為實(shí)現(xiàn)貨幣政策目標(biāo)而選定的中間性或傳導(dǎo)性金融變量，通過對(duì)這些目標(biāo)的控制和調(diào)節(jié)最終實(shí)現(xiàn)政策目標(biāo)。

操作目標(biāo)是中央銀行通過貨幣政策工具操作能夠有效實(shí)現(xiàn)的政策變量，如基礎(chǔ)貨幣（準(zhǔn)備金、通貨）和短期利率等。

中介目標(biāo)處于最終目標(biāo)和操作目標(biāo)之間，是中央銀行通過貨幣政策操作和傳導(dǎo)后能夠以一定的精確度達(dá)到的政策變量，通常有市場(chǎng)利率（長(zhǎng)、短期）、貨幣供應(yīng)量等。

一般來說，中央銀行選擇貨幣政策中介目標(biāo)的主要標(biāo)準(zhǔn)有：（1）可測(cè)性（2）可控性（3）相關(guān)性 選擇操作目標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)與選擇中介目標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)是比較一致的。除了必須遵循以上三個(gè)主要的標(biāo)準(zhǔn)之外，我們還必須注意操作目標(biāo)與中介目標(biāo)的相互銜接。同時(shí)要考慮各國(guó)的實(shí)際情況，我國(guó)在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)期實(shí)際上主要以現(xiàn)金和信貸規(guī)模作為貨幣政策的中介目標(biāo)，而目前則主要以各個(gè)層次的貨幣供應(yīng)作為貨幣政策的中介目標(biāo)。

（二）論述題(第一題10分第二題20分，共計(jì)30分)

1.如果中央銀行規(guī)定的法定存款準(zhǔn)備金比率為10%，有人將10000元現(xiàn)金存入一家商業(yè)銀行，在沒有任何“漏損”的假設(shè)下，試說明存款貨幣的多倍擴(kuò)張的過程與結(jié)果P267—268 假設(shè)客戶將10000元存入甲銀行，該銀行提取準(zhǔn)備金1000元，并將剩余的9000元全部用于發(fā)放貸款。取得貸款的客戶，又將這筆款項(xiàng)存入乙銀行，乙銀行提取準(zhǔn)備金900元，并將剩余的8100元發(fā)放貸款。取得貸款的客戶，又將這筆款項(xiàng)存入丙銀行，丙銀行提取準(zhǔn)備金810元，并將剩余的7290元發(fā)放貸款。

上述題目中，R=10000元，r=10%，所以D=R/r=10000/10%=100000。

可見，存款總額由10000元擴(kuò)張到了100000元，其中，10000元是原始存款，90000元是派生存款。多倍擴(kuò)張將存款總額增加到了原始存款的10倍。

2.請(qǐng)聯(lián)系我國(guó)的實(shí)際情況，論述央行如何運(yùn)用一般性的貨幣政策工具治理通貨膨脹？P333-335 答：一般性政策工具是指：各國(guó)中央銀行普遍運(yùn)用或經(jīng)常運(yùn)用的貨幣政策工具。一般性貨幣政策工具也稱作“三大法寶”，包括存款準(zhǔn)備金政策、再貼現(xiàn)政策和公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)，主要用于調(diào)節(jié)貨幣總量。

法定存款準(zhǔn)備金率是指以法律形式規(guī)定商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)將其吸收存款的一部分上繳中央銀行作為準(zhǔn)備金的比率

法定存款準(zhǔn)備金政策效果表現(xiàn)為：中央銀行調(diào)低法定存款準(zhǔn)備金比率，就是實(shí)行擴(kuò)張性的貨幣政策，而中央銀行調(diào)高法定存款準(zhǔn)備金率，就是實(shí)行緊縮性的貨幣政策。

所謂“再貼現(xiàn)政策”，是指中央銀行通過提高或降低再貼現(xiàn)率，來影響商業(yè)銀行的信貸規(guī)模和市場(chǎng)利率，以實(shí)現(xiàn)貨幣政策目標(biāo)的的一種政策工具。

再貼現(xiàn)率的調(diào)整影響商業(yè)銀行的信貸規(guī)模，從而影響貨幣供給； 再貼現(xiàn)率的調(diào)整影響市場(chǎng)利率；再貼現(xiàn)率的變動(dòng)具有“告示效果”。

所謂“公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)”，也稱“公開市場(chǎng)操作”，是指中央銀行在公開市場(chǎng)上買進(jìn)或賣出有價(jià)證券（特別是政府短期債券）來投放或回籠基礎(chǔ)貨幣，以控制貨幣供給，并影響市場(chǎng)利率的一種政策工具。

中央銀行買進(jìn)證券，將使基礎(chǔ)貨幣增加，利率下降，故屬擴(kuò)張性的貨幣政策。中央銀行賣出證券，將使基礎(chǔ)貨幣減少，利率上升，故屬緊縮性的貨幣政策。

3.請(qǐng)舉例說明我國(guó)“成本推進(jìn)論”通貨膨脹及治理方法？P293—294

其主要觀點(diǎn)是：在總需求不變的情況下，由于生產(chǎn)要素價(jià)格上漲，致使產(chǎn)品成本上升，從而導(dǎo)致一般物價(jià)水平持續(xù)上升的現(xiàn)象。

成本推動(dòng)是側(cè)重從供給和成本方面來解釋物價(jià)水平持續(xù)上升的原因。

根據(jù)成本推進(jìn)論的觀點(diǎn)，導(dǎo)致生產(chǎn)成本提高的原因主要有：（1）工資推進(jìn)。（2）利潤(rùn)推進(jìn)。（3）生產(chǎn)要素推進(jìn)。

成本推進(jìn)型通貨膨脹是以不完全競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)為前提。

4.請(qǐng)聯(lián)系實(shí)際闡述通貨膨脹治理的對(duì)策主要有哪些？P299—301

答：由于通貨膨脹產(chǎn)生的原因比較復(fù)雜，治理通貨膨脹必須對(duì)癥下藥，從其直接原因和深層次原因、社會(huì)總供給和社會(huì)總需求等多方面進(jìn)行綜合治理。

（1）需求政策。對(duì)于需求拉上型通貨膨脹，調(diào)節(jié)和控制社會(huì)總需求是個(gè)關(guān)鍵。各國(guó)對(duì)社會(huì)總需求的調(diào)節(jié)和控制，主要是通過制定和實(shí)施正確的財(cái)政政策和貨幣政策來實(shí)現(xiàn)。即緊縮性的貨幣政策和緊縮性的財(cái)政政策。

（2）供應(yīng)政策。運(yùn)用刺激生產(chǎn)增長(zhǎng)的方式來改善供給。增加有效供給的主要手段是降低成本，減少消耗，提高經(jīng)濟(jì)效益，提高投入產(chǎn)出的比例；同時(shí)，調(diào)整產(chǎn)業(yè)和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，以支持短缺商品的生產(chǎn)。

（3）收入政策。主張成本推進(jìn)論的經(jīng)濟(jì)學(xué)家主張采取收入政策，以法律手段或說服辦法阻止價(jià)格、工資、租金、利潤(rùn)率等的上漲。

（4）指數(shù)化政策。指數(shù)化政策是指各項(xiàng)收入按照物價(jià)指數(shù)進(jìn)行自動(dòng)調(diào)整，使收入得到保障，讓預(yù)期因素加劇通貨膨脹的作用得以排除，同時(shí)又能繼續(xù)保持價(jià)格的信號(hào)功能，引導(dǎo)資源合理配置。債券（存款）指數(shù)化、工資指數(shù)化、稅收指數(shù)化等。

第四篇：電大貨幣銀行復(fù)習(xí)-名詞解釋

1、存款貨幣:可以發(fā)揮貨幣功能的銀行存款,是現(xiàn)代信用貨幣的重要組成部分.由于銀行存款種類繁多,流動(dòng)性差異大,流動(dòng)性不同的存款貨幣被劃歸到不同的貨幣層次,流動(dòng)遲到最強(qiáng)的存款貨幣是通過開立支票可以直接進(jìn)行轉(zhuǎn)帳結(jié)算的活期存款。

2、準(zhǔn)貨幣：可以隨時(shí)轉(zhuǎn)化為貨幣的信用工具或金融資產(chǎn)，代表社會(huì)潛在購(gòu)買力。

3、貨幣制度：國(guó)家對(duì)貨幣的有關(guān)要素、貨幣流通的組織與管理等加以規(guī)定所形成的制度。主要內(nèi)容包括：規(guī)定貨幣材料、規(guī)定貨幣單位、規(guī)定流通中貨幣的種類、規(guī)定貨幣法定支付償還能力、規(guī)定貨幣鑄造發(fā)行的流通程序、規(guī)定貨幣發(fā)行準(zhǔn)備制度等。

4、無限法償：貨幣具有的法定支付能力，指不論用于何種支付，不論支付數(shù)額有多大，雙方均不得拒絕接受，是有限法償?shù)膶?duì)稱。

5、布雷頓森林體系：是以1994年7月在“聯(lián)合國(guó)聯(lián)盟國(guó)家國(guó)際貨幣金融會(huì)議”上通過的《布雷頓森林協(xié)定》為基礎(chǔ)建立的美元為中心的資本主義貨幣體系。中心內(nèi)容是以美元為最主要的國(guó)際儲(chǔ)備貨幣，實(shí)行“雙掛鉤”和固定匯率制。

6、牙買加體系：牙買加體系是1976年形成的、沿用至今的國(guó)際貨幣制度，主要內(nèi)容是國(guó)際儲(chǔ)備貨幣多元化、匯率安排多樣化、多種渠道調(diào)解國(guó)際收支。牙買加體系對(duì)維持國(guó)際經(jīng)濟(jì)運(yùn)轉(zhuǎn)和推動(dòng)世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展發(fā)揮了積極的作用。

7、外匯：是以外幣表示的可用于清算國(guó)際收支差額的資產(chǎn)。有廣義和狹義之分，廣義外匯概念是指一切以外國(guó)貨幣表示的資產(chǎn)，狹義外匯專指以外幣表示的國(guó)際支付手段。我國(guó)《外匯管理暫行條例》規(guī)定，外匯由外國(guó)貨幣、外幣有價(jià)證券、外幣支付憑證和其它外匯資金構(gòu)成。

8、匯率：是兩國(guó)貨幣之間的相對(duì)比價(jià)，是一國(guó)貨幣以另一國(guó)貨幣表示的價(jià)格，是貨幣對(duì)外價(jià)值的表現(xiàn)形式。有兩種表現(xiàn)價(jià)方法，直接標(biāo)價(jià)法和間接標(biāo)價(jià)法。

9、直接標(biāo)價(jià)法：直接標(biāo)價(jià)法指以一定單位的外國(guó)貨幣為基準(zhǔn)來計(jì)算應(yīng)付多少單位的本國(guó)貨幣。世界上大多數(shù)國(guó)家采用直接標(biāo)價(jià)法，我國(guó)目前也采用直接標(biāo)價(jià)法。在直接標(biāo)價(jià)法下，匯率越高，單位外幣所能兌換的本國(guó)貨幣越多，表示外幣升值本幣貶值；反之則反之。

10、固定匯率：指兩國(guó)貨幣的匯率基本固定，匯率的波動(dòng)幅度被限制在較小的范圍內(nèi)。

11、浮動(dòng)匯率：一國(guó)貨幣管理當(dāng)局不規(guī)定匯率波動(dòng)的上下限，匯率隨外匯市場(chǎng)的供求關(guān)系自由波動(dòng)。

12、征信：其具體含義是指對(duì)法人或自然人的金融及其他信用信息進(jìn)行系統(tǒng)調(diào)查和評(píng)估。信用征信主要包括兩大系統(tǒng)：一是以企業(yè)、公司為主體的法人組織的信用征信；二是與公民個(gè)人經(jīng)濟(jì)和社會(huì)活動(dòng)相關(guān)的信用征信。

13、商業(yè)信用：是指工商企業(yè)之間在買賣商品時(shí)，以商品銷售企業(yè)對(duì)商品購(gòu)買企業(yè)以賒銷方式提供的信用。

14、商業(yè)票據(jù)：是商業(yè)信用工具，它是提供商業(yè)信用的債權(quán)人為保證自已對(duì)債務(wù)的索取權(quán)而掌握的一種書面?zhèn)鶛?quán)憑證。

15、國(guó)家信用：是指以國(guó)家為一方的借貸活動(dòng)，即國(guó)家代為債權(quán)人

或債務(wù)人的信用?，F(xiàn)代經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的國(guó)家信用主要表現(xiàn)在國(guó)家作為債務(wù)人而形成的負(fù)債。

16、消費(fèi)信用：企業(yè)，銀行和其他金融機(jī)構(gòu)向消費(fèi)者個(gè)人提供的直接用于生活消費(fèi)的信用。

17、國(guó)際信用：指一切跨國(guó)的借貸關(guān)系，借貸活動(dòng)。具體形式報(bào)括：出口信貸、國(guó)際商業(yè)銀行貸款、政府貸款、國(guó)際金融機(jī)構(gòu)貸款、國(guó)際資本市場(chǎng)業(yè)務(wù)、國(guó)際租賃和直接投資等。國(guó)際信用體現(xiàn)的是國(guó)與國(guó)之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系，直接表現(xiàn)資本在國(guó)際間的流動(dòng)。

18、利息：借貸關(guān)系中由借入方式支付給貸出方的報(bào)酬

19、利率：是借貸期滿所形成的利息額與所貸出的本金額的比率。利率體現(xiàn)著借貸資本或生息資本增殖的程度，是衡量利息數(shù)量的尺度。也有稱之為到期的回報(bào)率、報(bào)酬率。

20、收益資本化：各種有收益的事物，不論它是否是一筆貸放出去的貨幣金額，甚至也不論它是否是一筆資本，都可以通過收益與利率的對(duì)比而倒算出它相當(dāng)于多大的資本金額。

21、利率市場(chǎng)化：是指通過市場(chǎng)和價(jià)值規(guī)律機(jī)制，在某一時(shí)點(diǎn)上由供求關(guān)系決定的利率運(yùn)行機(jī)制，它是價(jià)值規(guī)律作用的結(jié)果。它強(qiáng)調(diào)在利率決定中市場(chǎng)因素的主導(dǎo)作用，真實(shí)地反映資金成本與供求關(guān)系，靈活有效地發(fā)揮其經(jīng)濟(jì)杠桿作用，是一種比較理想的、符合社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)要求的利率決定機(jī)制。

22、貨幣經(jīng)營(yíng)業(yè)：指專門經(jīng)營(yíng)貨幣兌換、保管及收付業(yè)務(wù)的組織，是銀行早期的萌芽。貨幣經(jīng)營(yíng)業(yè)所從事的貨幣兌換、保管及收付都是由貨幣本身的職能所引起的服務(wù)性業(yè)務(wù)活動(dòng)，并沒有參與信用活動(dòng)。

23、保險(xiǎn)公司：收取保費(fèi)并承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償責(zé)任，擁有專業(yè)化風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)的機(jī)構(gòu)組織。

24、證券公司：是為投資者在金融市場(chǎng)上買賣證券提供服務(wù)的投資機(jī)構(gòu)。主要業(yè)務(wù)有證券成效，經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，自營(yíng)業(yè)務(wù)，企業(yè)兼并與收購(gòu)業(yè)務(wù)和咨詢業(yè)務(wù)等，證券公司在現(xiàn)代社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮著溝通資金供求、構(gòu)造證券市場(chǎng)、推動(dòng)企業(yè)并購(gòu)、促進(jìn)產(chǎn)業(yè)集中和規(guī)模經(jīng)濟(jì)形成、優(yōu)化資源配置等重要作用。

25、貨幣市場(chǎng)：又稱短期金融市場(chǎng)，是以期限在一年以內(nèi)的金融工具為媒介進(jìn)行短期資金融通的場(chǎng)所，主要解決市場(chǎng)參與者短期性資金周轉(zhuǎn)和余缺調(diào)劑問題。

26、股票：是一種有價(jià)證券，是股份公司發(fā)行的、用以證明投資者的股東身份和權(quán)益、并據(jù)以獲得股息和紅利的憑證。最基本的分類是按所代表的股東權(quán)利劃分為普通股和優(yōu)先股票。前者的股息隨公司的贏利而增減，后者的股息率固定。

27、債券：是債務(wù)人向債權(quán)人出具、在一定時(shí)期支付利率和到期歸還本金的債權(quán)債務(wù)憑證，上面載明債券發(fā)行機(jī)構(gòu)、面額、期限、利率等事項(xiàng)。

28、股票價(jià)格指數(shù)：簡(jiǎn)稱股價(jià)指數(shù)，是由金融服務(wù)機(jī)構(gòu)編制，通過對(duì)股票市場(chǎng)上一些有代表性的公司發(fā)行的股票價(jià)格進(jìn)行平均計(jì)算和動(dòng)態(tài)對(duì)比后得出的數(shù)值。股價(jià)指數(shù)是一種具有決策依據(jù)功能的指標(biāo)。

29、票據(jù)承兌：是商業(yè)票據(jù)到期前，付款人或指定銀行確認(rèn)票據(jù)記載事項(xiàng)，在票面上做出承諾付款并簽章的行為。付款人在承兌前不是真正的票據(jù)債務(wù)人，承兌后才成為票據(jù)的主債務(wù)人。只有承兌后的票據(jù)才具有法律效力，才能轉(zhuǎn)讓流通。

30、證券交易所：是二級(jí)市場(chǎng)的組織方式之一，是專門的、有組織的證券買賣集中交易的場(chǎng)所。

31、國(guó)際收支：是一國(guó)居民在一定時(shí)期內(nèi)與非居民之間的經(jīng)濟(jì)、政治、軍事、文化及其他往來活動(dòng)中所產(chǎn)生的全部交易的系統(tǒng)記錄。

44、法定存款準(zhǔn)備金：以法律形式規(guī)定商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)將其吸收存款的一部分上繳中央銀行作為準(zhǔn)備金。

45、再貼現(xiàn)政策：是指中央銀行對(duì)商業(yè)銀行持有未到期票據(jù)向中央銀行申請(qǐng)?jiān)儋N現(xiàn)時(shí)所作的政策性規(guī)定。

46、貨幣政策時(shí)滯:從貨幣政策制定到最終影響各經(jīng)濟(jì)變量,實(shí)現(xiàn)政策目標(biāo)所經(jīng)過的時(shí)間,也就是貨幣政策傳導(dǎo)過程所需的時(shí)間。

47、金融監(jiān)管：有狹義和廣義之分。狹義的金融監(jiān)管是指金融監(jiān)管

32、國(guó)際收支平衡表：是按照復(fù)式簿記的原理，以某一特定貨幣為單位，運(yùn)用簡(jiǎn)明的格式總括地反映某一經(jīng)濟(jì)體在特定時(shí)期內(nèi)與世界其他經(jīng)濟(jì)體間發(fā)生的全部交易。包括經(jīng)常項(xiàng)目、資本和金融項(xiàng)目、儲(chǔ)備資產(chǎn)、凈誤差與遺漏。

33、套匯：利用同一時(shí)刻不同外匯市場(chǎng)的匯率差異，通過賤買貴賣某種外匯賺取利潤(rùn)的行為。

34、經(jīng)濟(jì)全球化：世界各國(guó)和地區(qū)的經(jīng)濟(jì)相互融合日益緊密，逐步形成全球經(jīng)濟(jì)一體化的過程，以及與此相適應(yīng)的世界經(jīng)濟(jì)運(yùn)行機(jī)制的建立與規(guī)范過程。經(jīng)濟(jì)全球化相繼經(jīng)歷了貿(mào)易一體化、生產(chǎn)一體化和金融全球化三個(gè)既相互聯(lián)系，又層層推進(jìn)的發(fā)展階段。

35、中央銀行：中央銀行是專門制定和實(shí)施貨幣政策、統(tǒng)一管理金融活動(dòng)并代表政府協(xié)調(diào)對(duì)外金融關(guān)系的金融管理機(jī)構(gòu)。在現(xiàn)代金融體系中，中央銀行處于核心地位，是一國(guó)最重要的金融管理當(dāng)局。

36、超額準(zhǔn)備金：商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金中超過法定存款準(zhǔn)備金的部分。

37、貨幣供給：指一定時(shí)期內(nèi)一國(guó)銀行系統(tǒng)向經(jīng)濟(jì)中投入、創(chuàng)造、擴(kuò)張（或收縮）貨幣的過程。

38、貨幣供給的外生性：是指貨幣供給可以由中央銀行進(jìn)行有效的控制，貨幣供給量具有外生變量的性質(zhì)。

39、貨幣供給的內(nèi)生性：是指貨幣供給難以由中央銀行絕對(duì)控制，而主要是由經(jīng)濟(jì)體系中的投資、收入、儲(chǔ)蓄、消費(fèi)等各因素內(nèi)地決定的，從而使貨幣供給量具有內(nèi)生變量的性質(zhì)。

40、基礎(chǔ)貨幣：又稱強(qiáng)力貨幣或高能貨幣，是指處于流通界為社會(huì)公眾所持有的現(xiàn)金及銀行體系準(zhǔn)備金（包括法定存款準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金）的總和。基礎(chǔ)貨幣作為整個(gè)銀行體系內(nèi)存款擴(kuò)張、貨幣創(chuàng)造的基礎(chǔ)，其數(shù)額大小對(duì)貨幣供應(yīng)總量具有決定性的影響。

41、貨幣均衡：貨幣均衡指貨幣供給與貨幣需求基本相適應(yīng)的貨幣流通狀態(tài)。

42、通貨膨脹：是指由于貨幣供給過多而引起貨幣貶值、物價(jià)普遍上漲的貨幣現(xiàn)象。其測(cè)定指標(biāo)主要包括：消費(fèi)物價(jià)指數(shù)，批發(fā)物價(jià)指數(shù)和國(guó)民生產(chǎn)總值評(píng)減指數(shù)。隱蔽性通貨膨脹的測(cè)定需要借助結(jié)余購(gòu)買力、貨幣流通速度變動(dòng)率、市場(chǎng)官價(jià)與黑市價(jià)格的差異、價(jià)格補(bǔ)貼狀況、市場(chǎng)供求狀況等其他指標(biāo)。

43、通貨緊縮：是通貨膨脹的對(duì)應(yīng)稱呼，描述的也是與通貨膨脹完全相反的貨幣經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象。它是指由于貨幣供給不足而引起貨幣升值、物價(jià)普遍、持續(xù)下跌的貨幣現(xiàn)象。

當(dāng)局依據(jù)國(guó)家法律法規(guī)的授權(quán)對(duì)整個(gè)金融業(yè)在金融市場(chǎng)上所有業(yè)務(wù)活動(dòng)實(shí)施的監(jiān)督管理。廣義的金融監(jiān)管是在上述監(jiān)管之外，還包括了金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制與稽核的自律性監(jiān)管、同業(yè)組織的互律性監(jiān)管、社會(huì)中介組織和輿論的社會(huì)性監(jiān)管等。

48、經(jīng)濟(jì)貨幣化：是指一國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中用貨幣購(gòu)買的商品和勞務(wù)占其全部產(chǎn)出的比重及其變化過程。

49、金融深化：是指當(dāng)金融業(yè)能夠有效地動(dòng)員和配置社會(huì)資金促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，而經(jīng)濟(jì)的蓬勃發(fā)展加大了金融需求并刺激金融業(yè)發(fā)展時(shí)，金融和經(jīng)濟(jì)發(fā)展就可以形成一種相互推動(dòng)的良性循環(huán)狀態(tài)。

50、金融壓制：由于政府對(duì)金融業(yè)實(shí)現(xiàn)過分干預(yù)和管制政策，人為壓低利率和匯率并強(qiáng)行配給信貸，造成金融業(yè)的落后和缺乏效率從而制約經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，而經(jīng)濟(jì)的呆滯反過來又制約了金融業(yè)的發(fā)展時(shí)，金融和經(jīng)濟(jì)發(fā)展之間就會(huì)陷入一種相互掣肘和雙雙落后的惡性循環(huán)狀態(tài)，這種狀態(tài)稱作金融壓制。

51、二元金融體系結(jié)構(gòu)：是指現(xiàn)代化金融機(jī)構(gòu)與傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)并存?，F(xiàn)代化金融機(jī)構(gòu)是指以現(xiàn)代管理方式經(jīng)營(yíng)的大銀行與非銀行金融機(jī)構(gòu)；傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)是以傳統(tǒng)方式經(jīng)營(yíng)的錢莊、放債機(jī)構(gòu)、當(dāng)鋪之類的小金融機(jī)構(gòu)。

52、金融創(chuàng)新：是指金融領(lǐng)域內(nèi)部通過各種要素的重新組合和創(chuàng)造性變革所創(chuàng)造或引起的新事物。

53、金融相關(guān)比率：現(xiàn)有金融資產(chǎn)總值/國(guó)民財(cái)富

1、金融工具：是在信用活動(dòng)中產(chǎn)生的、能夠證明債權(quán)債務(wù)或所有權(quán)關(guān)系并據(jù)以進(jìn)行貨幣交易的合法憑證。

2、國(guó)際資本流動(dòng)：資本跨越國(guó)界從一個(gè)國(guó)家向另一個(gè)國(guó)家的運(yùn)動(dòng)。國(guó)際資本流動(dòng)包括資本流入和資本流出兩個(gè)方面。

3、泡沫經(jīng)濟(jì)：是伴隨信用發(fā)展出現(xiàn)的一種經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象。即依靠信用造成虛假需求，虛假需求又推動(dòng)了虛假繁榮，導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)過度擴(kuò)張。當(dāng)信用擴(kuò)張到無法再支撐經(jīng)濟(jì)虛假繁榮時(shí)，泡沫就會(huì)破滅，并引起金融市場(chǎng)的動(dòng)蕩，甚至導(dǎo)致金融危機(jī)或經(jīng)濟(jì)危機(jī)。

4、出口信貸：是出口國(guó)為支持和擴(kuò)大本國(guó)產(chǎn)品的出口，提高產(chǎn)品的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)能力，能過提供利息補(bǔ)貼和信貸擔(dān)保的方式，鼓勵(lì)本國(guó)銀行向本國(guó)出口商或外國(guó)進(jìn)口商提供的中長(zhǎng)期信貸。

5、基準(zhǔn)利率：是指在多種利率并存的條件下起決定作用的利率。當(dāng)它變動(dòng)時(shí)，其他利率也相應(yīng)發(fā)生變化。

6、格雷欣法則：金銀復(fù)位制條件下出現(xiàn)的劣幣驅(qū)逐良幣現(xiàn)象。制當(dāng)兩種實(shí)際價(jià)值不同而名義價(jià)值相同的鑄幣同時(shí)流通時(shí)，實(shí)際價(jià)值較高的通貨，即良幣，被溶化、收藏或輸出國(guó)外，退出流通，實(shí)際價(jià)值較低的劣幣充斥市場(chǎng)的現(xiàn)象。

7、金融結(jié)構(gòu)：是指構(gòu)成金融總體的各個(gè)組成部分的分布、存在、相對(duì)規(guī)模、相互關(guān)系與配合的狀態(tài)。

8、間接標(biāo)價(jià)法：指以一定單位的本國(guó)貨幣為基準(zhǔn)來計(jì)算應(yīng)收若干單位的外國(guó)貨幣匯率標(biāo)價(jià)方法。

9、銀行信用：是指銀行或其他金融機(jī)構(gòu)以貨幣形態(tài)提供的信用。

10、金融風(fēng)險(xiǎn)：經(jīng)濟(jì)中的一些不確定因素給融資活動(dòng)帶來?yè)p失的可能性。主要包括信用風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)、匯兌奉獻(xiàn)、政治風(fēng)險(xiǎn)、創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)等，經(jīng)濟(jì)發(fā)展的內(nèi)在復(fù)雜性使這些風(fēng)險(xiǎn)相互關(guān)聯(lián)。

11、商業(yè)銀行：從事各種存款、放款和匯兌結(jié)算等業(yè)務(wù)的銀行。其特點(diǎn)是可開支票的活期存款在所吸收的各種存款中占相當(dāng)高的比重，商業(yè)銀行存放款業(yè)務(wù)可以派生出活期存款，影響貨幣供應(yīng)量，也被稱為“存款貨幣銀行”。

12、金融市場(chǎng)：是資金供求雙方借助金融工具進(jìn)行各種貨幣資金交易活動(dòng)的場(chǎng)所。它是一國(guó)市場(chǎng)體系的重要組成部分，有多個(gè)子市場(chǎng)，其中最主要的是貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng)。

13、資本市場(chǎng)：又稱長(zhǎng)期金融市場(chǎng)，是以期限在一年以上的金融工具為媒介進(jìn)行長(zhǎng)期資金交易活動(dòng)的市場(chǎng)。廣義的資本市場(chǎng)包括銀行中長(zhǎng)期存貸款市場(chǎng)和有價(jià)證券市場(chǎng)兩大部分；狹義的資本市場(chǎng)則專指發(fā)行和流通股票、債券、基金等證券的市場(chǎng)，統(tǒng)稱證券市場(chǎng)。

14、證券行市：是指在二級(jí)市場(chǎng)上買賣有價(jià)證券的實(shí)際交易價(jià)格。對(duì)有價(jià)證券的發(fā)行人和投資者來說，它不僅影響該證券新的發(fā)行價(jià)格，而且是影響投資決策的主要因素。

15、票據(jù)貼現(xiàn)：票據(jù)的持有者把未到償還期的票據(jù)時(shí)轉(zhuǎn)讓給銀行，銀行扣除自貼現(xiàn)日到到期日的利息后給付的現(xiàn)款。

16、派生存款：是原始存款的對(duì)稱，是指由商業(yè)銀行發(fā)放貸款、辦理貼現(xiàn)或投資等業(yè)務(wù)活動(dòng)引申而來的存款。派生存款產(chǎn)生的過程，就是商業(yè)銀行吸收存款、發(fā)放貸款，形成新的存款額，最終導(dǎo)致銀行體系存款總量增加的過程。

17、貨幣乘數(shù)：是指貨幣供給量對(duì)基礎(chǔ)貨幣的倍數(shù)關(guān)系，亦即基礎(chǔ)貨幣每增加或減少一個(gè)單位所引起的貨幣供給量增加或減少的倍數(shù)。不同口徑的貨幣供應(yīng)量有各自不同的貨幣乘數(shù)。

18、貨幣政策：通常是指中央銀行為實(shí)現(xiàn)既定的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)運(yùn)用各種工具調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量，進(jìn)而影響宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的各種方針措施。

19、公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)：中央銀行在金融市場(chǎng)上公開買賣有價(jià)證券，以此來調(diào)節(jié)市場(chǎng)貨幣量的政策行為。

第五篇：《銀行貨幣學(xué)》期末參考題09級(jí)

《銀行貨幣學(xué)》期末參考題

09國(guó)際經(jīng)濟(jì)與貿(mào)易葉曉飛

一、表外業(yè)務(wù)

1.含義：指不列入資產(chǎn)負(fù)債表，且不影響銀行資產(chǎn)負(fù)債總量，但能改變當(dāng)期損益，從而提高銀行資產(chǎn)報(bào)酬率的業(yè)務(wù)。

2.種類：狹義(指金融創(chuàng)新中產(chǎn)生的隱含風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)。如貸款承諾、擔(dān)保、期貨、期權(quán)、互換、遠(yuǎn)期等)

廣義(包括傳統(tǒng)的無風(fēng)險(xiǎn)的中間業(yè)務(wù))。

3.與中間業(yè)務(wù)的關(guān)系

(1)區(qū)別——承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)不同

(2)聯(lián)系：①都屬于收取服務(wù)費(fèi)的業(yè)務(wù)；②在范圍上有重合（不同觀點(diǎn)：中間業(yè)務(wù)包含表外業(yè)務(wù)；表外業(yè)務(wù)包含中間業(yè)務(wù)）。

二、期權(quán)與期貨的區(qū)別

(1)市場(chǎng)形式不同，前者可在交易所內(nèi)、也可在場(chǎng)外交易；后者須在交易所內(nèi)進(jìn)行；(2)標(biāo)的物不同，一般地說，凡可作期貨交易的商品都可作期權(quán)交易，而可作期權(quán)交易的商品未必能作期貨交易；(3)履約保證不同；(4)現(xiàn)金流轉(zhuǎn)不同；(5)履約責(zé)任不同；(6)盈虧風(fēng)險(xiǎn)不同

三、計(jì)算：若A企業(yè)收到B公司4月20日開出的商業(yè)票據(jù)一張，票面金額為10萬元，期限4個(gè)月，票面利率為10‰，銀行貼現(xiàn)率為10.8%，因急需資金于5月12日向銀行申請(qǐng)貼現(xiàn)，銀行經(jīng)審查當(dāng)日予以辦理，求銀行實(shí)付金額。

解：票據(jù)到期值=100000(1+4×10‰)=104000元，貼現(xiàn)利息=104000×100×10.8%÷360 =3120元

實(shí)付金額=100880元

計(jì)算公式

銀行實(shí)付金額=票據(jù)面額（1-日貼現(xiàn)率×未到期天數(shù))

第二章：信用的經(jīng)濟(jì)功能：分配功能、調(diào)節(jié)功能、監(jiān)督功能

第五章簡(jiǎn)答題

1.商業(yè)銀行的職能作用與組織制度

作用：1充當(dāng)企業(yè)之間的信用中介，這有助于充分利用現(xiàn)有的貨幣資本。2充當(dāng)企業(yè)之間的支付中介，由此可加速資本周轉(zhuǎn)。3變社會(huì)各階層的積蓄和收入為資本，這可以擴(kuò)大社會(huì)資本總額。4 創(chuàng)造信用流通工具

職能 ：1信用中介職能；2支付中介職能；3變儲(chǔ)蓄為資本職能；4創(chuàng)造信用流通工具職能

組織制度：1單元銀行制度、單一銀行制度；2總分行制度、分支行制度；3代理行制度； 4銀行控股公司制度；5連鎖銀行制度……

2.商業(yè)銀行業(yè)務(wù)的主要內(nèi)容

1負(fù)債業(yè)務(wù)2資產(chǎn)業(yè)務(wù)3表外業(yè)務(wù)（中間業(yè)務(wù)）4銀行卡業(yè)務(wù)

3.派生存款的影響因素

1.超額準(zhǔn)備金率e；2.現(xiàn)金漏損率c′；3.活期存款轉(zhuǎn)化為定期存款的準(zhǔn)備金占活期存款的比率rt、t′。

4.金融創(chuàng)新對(duì)金融業(yè)的影響

1.使得金融工具多樣化、靈活化；2.使得金融業(yè)務(wù)綜合化、全面化； 3.使得政府被迫放寬管制； 4.增加了貨幣政策的復(fù)雜性

5商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)原則

1商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)的三原則：1盈利性2流動(dòng)性3安全性。

三原則既統(tǒng)一又矛盾，要尋求最佳的均衡點(diǎn)。

6.金融創(chuàng)新的含義與主要內(nèi)容

含義：金融創(chuàng)新是指金融各種要素的重新組合，具體是指金融機(jī)構(gòu)和金融管理當(dāng)局出于對(duì)微觀利益和宏觀效益的考慮而對(duì)機(jī)構(gòu)設(shè)置、業(yè)務(wù)品種、金融工具及制度安排所進(jìn)行的金融業(yè)創(chuàng)造性變革和開發(fā)活動(dòng)。；；；；

內(nèi)容：(一)金融業(yè)務(wù)的創(chuàng)新1.負(fù)債業(yè)務(wù)的創(chuàng)新；2.資產(chǎn)業(yè)務(wù)的創(chuàng)新：消費(fèi)信用、住宅放款、銀團(tuán)貸款、平行貸款等。；3.中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新：信托業(yè)務(wù)(證券投資信托、動(dòng)產(chǎn)和不動(dòng)產(chǎn)信托等)；租賃業(yè)務(wù)等。；4.清算系統(tǒng)的創(chuàng)新：信用卡的應(yīng)用、電子計(jì)算機(jī)轉(zhuǎn)帳系統(tǒng)的應(yīng)用等。

(二)金融市場(chǎng)的創(chuàng)新：金融工具與衍生金融工具的創(chuàng)新(平行貸款、票利發(fā)行便利、遠(yuǎn)期類和期權(quán)類衍生工具)。(三)金融制度的創(chuàng)新1.非銀行金融機(jī)構(gòu)種類和規(guī)模迅速增加； 2.跨國(guó)銀行得到發(fā)展； 3.金融機(jī)構(gòu)之間出現(xiàn)同質(zhì)化趨勢(shì)； 4.金融監(jiān)管的自由化與國(guó)際化

第七章簡(jiǎn)答題

1.金融市場(chǎng)的構(gòu)成要素與功能

要素：1．交易的主體：資金的供求雙方，包括專門從事金融活動(dòng)的主體和不專門從事金融活動(dòng)的主體兩大類；2．交易的客體：貨幣資金這種特殊商品； 3．交易工具：即交易活動(dòng)的載體，包括直接金融工具與間接金融工具； 4．交易價(jià)格：即利息率

功能：1．籌資功能2．轉(zhuǎn)換功能(即實(shí)現(xiàn)資金的期限轉(zhuǎn)換、金額轉(zhuǎn)換、區(qū)域轉(zhuǎn)換)3．引導(dǎo)功能(正確引導(dǎo)資金流向、優(yōu)化配置社會(huì)資源)4．調(diào)控功能(市場(chǎng)機(jī)制和中央銀行的公開市場(chǎng)業(yè)務(wù))5．信息反饋功能6．產(chǎn)權(quán)復(fù)合功能

2.金融工具的特征與分類

特征： 1．償還性(從零到無限期)2．流動(dòng)性3．風(fēng)險(xiǎn)性4．收益性(包括名義收益率、平均收益率、即期收益率三種計(jì)算方法)

種類：

（一）基本分類1．貨幣市場(chǎng)金融工具與資本市場(chǎng)金融工具2．直接金融工具與間接金融工具3．債權(quán)憑證與所有權(quán)憑證

（二）幾種主要的金融工具：要重點(diǎn)掌握商業(yè)票據(jù)、股票、債券的含義、類型及有關(guān)問題。

3.金融衍生工具的含義與類型?

含義：即指從傳統(tǒng)金融工具中衍生而來的新型金融工具。它是根據(jù)某種相關(guān)金融資產(chǎn)(貨幣、外匯、債券、股票等)的預(yù)期價(jià)格(如利率、匯率、股票價(jià)格指數(shù)等)的變化而定值的金融工具。

種類：

（一）遠(yuǎn)期合約（主要有貨幣遠(yuǎn)期與利率遠(yuǎn)期）

（二）期貨合約（包括利率、外匯、股票價(jià)格指數(shù)期貨等）

第八章簡(jiǎn)答題

1.凱恩斯與弗里德曼貨幣需求理論的主要內(nèi)容與區(qū)別。

解：①二者強(qiáng)調(diào)的側(cè)重點(diǎn)不同：凱重視r(shí)主導(dǎo)作用，弗則強(qiáng)調(diào)Y的影響，認(rèn)為r對(duì)貨幣需求影響微不足道，r增（-）1%，Md只減（+）0.15%，而收入每增加1%，人均手持貨幣量增加1.8%。②貨幣政策傳導(dǎo)變量的選擇，凱認(rèn)為是r，弗認(rèn)為是Ms；③凱認(rèn)為Md受未來利率不確定性因素影響，不穩(wěn)定，貨幣政策應(yīng)“相機(jī)行事”，弗認(rèn)Md是穩(wěn)定的，可測(cè)的，“單一規(guī)則”可行。

2.存款貨幣銀行行為對(duì)貨幣供給的影響。

1.調(diào)節(jié)超額準(zhǔn)備金的比率e；2.調(diào)節(jié)向央行借款的規(guī)模；動(dòng)機(jī)：成本與收益動(dòng)機(jī)；風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避動(dòng)機(jī)。

3.貨幣均衡與經(jīng)濟(jì)均衡的關(guān)系。

貨幣均衡是實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)均衡的前提條件，而經(jīng)濟(jì)均衡是貨幣均衡的現(xiàn)象形態(tài)。

第九章簡(jiǎn)答題

5、通貨膨脹是否有利于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)?為什么?

解：一般來說，通貨膨脹是不利于經(jīng)濟(jì)發(fā)展的，其原因主要在于：1.通貨膨脹破壞生產(chǎn)發(fā)展

2.通貨膨脹不利于技術(shù)進(jìn)步3.通貨膨脹擾亂正常的商品流通秩序4.通貨膨脹影響產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化

6、通貨膨脹預(yù)期產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)效應(yīng)

解：通貨膨脹預(yù)期會(huì)進(jìn)一步削弱通貨膨脹的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)效應(yīng)。

1.通貨膨脹預(yù)期導(dǎo)致貨幣工資率變動(dòng)(上升)滯后過程的縮短和積累能力的削弱

2.通貨膨脹預(yù)期有可能導(dǎo)致臨時(shí)性的過渡購(gòu)買行為。

7、通貨膨脹的治理對(duì)策

解：

一、控制需求：調(diào)整和轉(zhuǎn)變宏觀經(jīng)濟(jì)政策、緊縮性貨幣政策、財(cái)政政策、收入政策、指數(shù)化方案(將收入、利率、物價(jià)水平的變動(dòng)直接掛鉤)、貨幣改革。

二、改善供給(供應(yīng)學(xué)派的政策主張)：降低稅率，促進(jìn)生產(chǎn)發(fā)展；實(shí)行有松有緊、區(qū)別對(duì)待的信貸政策；發(fā)展對(duì)外貿(mào)易，改善供給狀況。

8、通貨緊縮的標(biāo)志；危害

解：標(biāo)志(一)價(jià)格總水平持續(xù)下降(二)貨幣供應(yīng)量持續(xù)下降(三)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率持續(xù)下降

危害(一)會(huì)導(dǎo)致和加速經(jīng)濟(jì)衰退。貨幣升值、少消費(fèi)；實(shí)際利率上升，少投資。(二)可能引發(fā)銀行危機(jī)：借款人負(fù)擔(dān)加重，銀行倒閉?！柏泿派凳且鹨粋€(gè)國(guó)家所有經(jīng)濟(jì)問題的共同矛盾”。(三)負(fù)財(cái)富效應(yīng)：貨幣昂貴，降低資產(chǎn)的抵押或擔(dān)保價(jià)值，加速企業(yè)的破產(chǎn)進(jìn)程。

二、論述題

聯(lián)系實(shí)際分析我國(guó)近幾年來通貨緊縮的表現(xiàn)，成因與治理對(duì)策。

1.表現(xiàn)：(1)一般表現(xiàn)：①經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率連續(xù)下降，93～99年依次為：13.4，12.6，10.5，9.8，8.8，7.8，7；②物價(jià)持續(xù)下降，94～99年依次為21.7，14.8，6.1，0.8，-2.6，-3；③有效需求不足；④失業(yè)人數(shù)增加。(2)貨幣表現(xiàn)：①名義貨幣供應(yīng)量增長(zhǎng)率偏低(非絕對(duì)下降)；M2增長(zhǎng)率97年3月、98年3月，99年3月依次為21.6%，15.4%，17.8%；②基礎(chǔ)貨幣收縮，其增長(zhǎng)率97年二季度、98年二季度、99年二季度分別為28.7%，11.3%，-53.9%，(主要是由于對(duì)存款貨幣銀行和國(guó)外凈資產(chǎn)減少)。

2.原因：①上一輪宏觀經(jīng)濟(jì)“軟著陸”的滯后效應(yīng)；②外部輸入性因素導(dǎo)致外部需求萎縮（主要是亞洲金融危機(jī)的沖擊）；③體制性因素導(dǎo)致消費(fèi)需求不足（深化住房、醫(yī)療、教育、國(guó)企改革的影響）；④結(jié)構(gòu)性因素導(dǎo)致生產(chǎn)能力過剩（經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的深層原因如重復(fù)建設(shè)、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)老化的影響)；⑤全球性材料價(jià)格下降；⑥金融機(jī)構(gòu)信心不足，放貸積極性不高，陷入“信貸緊縮——不良貸款”陷阱。

3、我國(guó)的對(duì)策：(一)明確思想認(rèn)識(shí)——“反緊縮，防回脹”(二)采取有效措施1.增加有效需求；(1)投資需求①繼續(xù)保持政府公共投資的強(qiáng)度；②刺激民間資本；③增加投資要與結(jié)構(gòu)調(diào)整相結(jié)合；④要與技術(shù)進(jìn)步相結(jié)合。(2)消費(fèi)需求：①加快經(jīng)濟(jì)制度改革；②擴(kuò)大消費(fèi)信貸；③加快社會(huì)保障制度建設(shè)；④開拓農(nóng)村市場(chǎng)； 2.調(diào)整財(cái)政，貨幣政策實(shí)行積極的財(cái)政政策(時(shí)滯期短，發(fā)揮作用快，適合對(duì)經(jīng)濟(jì)進(jìn)行結(jié)構(gòu)性調(diào)整)，增發(fā)國(guó)債、結(jié)構(gòu)性減稅。實(shí)行穩(wěn)健的貨幣政策；3.深化體制改革(1)國(guó)有企業(yè)改革(2)金融體制改革；4.加強(qiáng)技術(shù)創(chuàng)新

第十章貨幣政策

一、簡(jiǎn)答題

1、貨幣政策的含義與特點(diǎn)

含義：指貨幣當(dāng)局為實(shí)現(xiàn)既定的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)，運(yùn)用各種工具調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量和利率，進(jìn)而影響宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況的各種方針和措施的總稱。

特征：是宏觀經(jīng)濟(jì)政策；是調(diào)節(jié)社會(huì)總需求的政策；主要是間接調(diào)控政策；是長(zhǎng)期連續(xù)的經(jīng)濟(jì)政策。

3、貨幣政策中間目標(biāo)的功能、條件及主要內(nèi)容

1.功能：測(cè)試功能、傳導(dǎo)功能、緩沖功能；2.條件:可控性、相關(guān)性、可測(cè)性、抗干擾性、適應(yīng)性；3.內(nèi)容：基礎(chǔ)貨幣、超額準(zhǔn)備金、市場(chǎng)利率、貨幣供應(yīng)量

5、再貼現(xiàn)政策的作用過程及其評(píng)價(jià)

②作用途徑(借款成本效果、結(jié)構(gòu)調(diào)節(jié)效果、宣示效果)

③評(píng)價(jià)(靈活性強(qiáng)、調(diào)總量與調(diào)結(jié)構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)較?。恢鲃?dòng)權(quán)在商業(yè)銀行)

6、公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)的作用過程與優(yōu)點(diǎn)

①作用途徑(影響利率、影響銀行存款準(zhǔn)備金)

評(píng)價(jià)(主動(dòng)性強(qiáng)、靈活性好、連續(xù)性好；時(shí)滯較長(zhǎng)、受干擾因素多)

7、貨幣政策與財(cái)政政策的區(qū)別與配合模式

(一)二者的區(qū)別①主體不同(貨幣當(dāng)局、國(guó)家財(cái)政)；②調(diào)控方向不同(橫向、縱向)；③調(diào)控范圍不同(貨幣的擴(kuò)張與收縮、財(cái)政的收入與支出)；④傳導(dǎo)時(shí)滯不同(長(zhǎng)、短)；；；(二)配合模式①雙緊（需求擴(kuò)張、通貨膨脹）②雙松（需求不足、通貨緊縮）③緊財(cái)政松貨幣(財(cái)政赤字較大、經(jīng)濟(jì)發(fā)展受阻)；④松財(cái)政緊貨幣(經(jīng)濟(jì)繁榮，而財(cái)政投資不足)

二、論述題：近幾年來我國(guó)實(shí)施“穩(wěn)建”的貨幣政策的經(jīng)濟(jì)背景及具體措施。

具體措施：1.下調(diào)利率96.5.1……99.6.10，2002.2.11，8次降息。；2.改革存款準(zhǔn)備金制度(98.3.21)。①調(diào)整存款繳存范圍；②合并帳戶；③調(diào)整準(zhǔn)備金率(13%→8%→6%)；④下調(diào)準(zhǔn)備金存款利率(98.3為5.22%，99.6.10為2.07%)。；3.運(yùn)用央行再貸款，增加基礎(chǔ)貨幣供應(yīng)97央行增加外匯占款資產(chǎn)2764億元，98—99受東南亞危機(jī)影響，只增加440億、1031億元，為此擴(kuò)大再貸款，99年+1221億元。；4.取消對(duì)國(guó)有商業(yè)銀行貸款限額控制(98.1.1)。5.加大再貼現(xiàn)力度，下調(diào)再貼現(xiàn)利率，擴(kuò)大再貼現(xiàn)對(duì)象(財(cái)務(wù)公司、城市商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社等)。；6.發(fā)展公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)，始于94年外匯買賣；96年進(jìn)行國(guó)債回購(gòu)交易；99年央行通過公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)融通資金7076多億元，由此投放的基礎(chǔ)貨幣比98年增長(zhǎng)58.33%；2000年基礎(chǔ)貨幣的52%是通過公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)進(jìn)行的。7.活躍貨幣市場(chǎng)，同業(yè)拆借對(duì)外資銀行、證券公司、保險(xiǎn)公司開放，組織債券回購(gòu)交易。8.啟動(dòng)消費(fèi)者信用控制和不動(dòng)產(chǎn)信用控制工具。消費(fèi)貸款余額在2001年末達(dá)到6990億元，比97年增長(zhǎng)了40倍。；9.加強(qiáng)“道義勸告”(信貸政策、聯(lián)席會(huì)議)； 10.貨幣政策緊密配合財(cái)政政策。98年向國(guó)有商業(yè)銀行發(fā)行1000億長(zhǎng)期國(guó)債，銀行增加1000億配套貸款。