第一篇：我國(guó)公司理財(cái)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管理研究

我國(guó)公司理財(cái)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管理研究

唐玉 會(huì)計(jì)四班 2007676

1摘要：公司在理財(cái)過(guò)程中經(jīng)常面臨多種制約因素，不同的公司治理結(jié)構(gòu)模式、理財(cái)戰(zhàn)略以及理財(cái)理念等都會(huì)給公司理財(cái)帶來(lái)收益的不確定性。面對(duì)這些理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)，公司必須加強(qiáng)業(yè)務(wù)人員培訓(xùn)，理順公司治理結(jié)構(gòu)與理財(cái)目標(biāo)的關(guān)系，防范金融機(jī)構(gòu)可能出現(xiàn)的道德風(fēng)險(xiǎn)，建立有效的風(fēng)險(xiǎn)管理組織體系和風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告制度，才能確保最終理財(cái)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。

公司在理財(cái)過(guò)程中往往面臨各種風(fēng)險(xiǎn)，比如，由于突發(fā)因素導(dǎo)致股票市場(chǎng)大幅下跌而使股票套牢風(fēng)險(xiǎn)；在經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)入新一輪宏觀調(diào)控周期中，由于銀行基準(zhǔn)利率上升，會(huì)導(dǎo)致債券的實(shí)際收益率下降的風(fēng)險(xiǎn)；外匯匯率因?yàn)閲?guó)際上不可預(yù)見(jiàn)因素導(dǎo)致大幅變動(dòng)，特別是人民幣匯率的大幅升高對(duì)外匯理財(cái)產(chǎn)品必然產(chǎn)生沖擊，收益不確定的風(fēng)險(xiǎn)在逐步加大。公司如何預(yù)見(jiàn)并防范這些風(fēng)險(xiǎn)成為當(dāng)前公司理財(cái)業(yè)務(wù)管理的重要任務(wù)。

一、從財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的來(lái)源

1、資金運(yùn)動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

資金運(yùn)動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)是財(cái)務(wù)管理在完成其基本功能如籌資、投資、利潤(rùn)分配和營(yíng)運(yùn)資金管理中由于決策失誤造成影響企業(yè)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)。其內(nèi)容主要有以下幾個(gè)方面。

(1)籌資決策風(fēng)險(xiǎn)。

在資金籌集中關(guān)鍵問(wèn)題之一是債務(wù)和權(quán)益之間的結(jié)構(gòu)問(wèn)題。適當(dāng)?shù)剡\(yùn)用債務(wù)能夠發(fā)揮財(cái)務(wù)杠桿的作用,放大企業(yè)的收益,同時(shí)財(cái)務(wù)杠桿的大小與財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的大小是同方向的關(guān)系,負(fù)債比重越高,企業(yè)的財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)越大,企業(yè)的利息負(fù)擔(dān)也越大,償債能力出現(xiàn)問(wèn)題的可能性也越大。所以,較大的財(cái)務(wù)杠桿同時(shí)會(huì)加大企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),進(jìn)而放大企業(yè)的整體風(fēng)險(xiǎn)。在資金籌集中還存在負(fù)債的期限結(jié)構(gòu)問(wèn)題,指長(zhǎng)期借款與短期借款的結(jié)構(gòu),如企業(yè)應(yīng)籌集長(zhǎng)期資金卻采用了短期借款方式,或者用長(zhǎng)期借款形式解決短期資金的需求,都會(huì)增加企業(yè)的籌資風(fēng)險(xiǎn)。

(2)投資決策風(fēng)險(xiǎn)。

主要是在固定資產(chǎn)投資中,由于對(duì)風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)不足而導(dǎo)致未來(lái)現(xiàn)金流量的現(xiàn)值小于投資現(xiàn)值而造成損失,或者由于夸大風(fēng)險(xiǎn)而放棄了原本凈現(xiàn)值為正的項(xiàng)目從而錯(cuò)失良機(jī),再或者在證券投資中對(duì)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)不當(dāng)或者處理非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)時(shí)決策失誤造成企業(yè)價(jià)值減少,甚至使企業(yè)陷入危機(jī)的可能。

(3)收益分配風(fēng)險(xiǎn)。

留存收益和股利分配是既相互聯(lián)系又相互矛盾的兩方面,這兩方面決策失誤也會(huì)給企業(yè)的整體目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)帶來(lái)風(fēng)險(xiǎn)。如由于留存收益過(guò)少會(huì)造成企業(yè)再生產(chǎn)和擴(kuò)大企業(yè)規(guī)模的困難,或者由于股利分配過(guò)低而影響企業(yè)股票價(jià)值和投資者的信心。

(4)流動(dòng)資產(chǎn)管理風(fēng)險(xiǎn)。主要包括現(xiàn)金持有量決策的風(fēng)險(xiǎn)、應(yīng)收賬款回收決策的風(fēng)險(xiǎn)、存貨變現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)以及與流動(dòng)性與贏利性有關(guān)的流動(dòng)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)。因?yàn)槌钟懈吡鲃?dòng)性資產(chǎn),流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)會(huì)降低,但同時(shí)也降低了收益;反之,高資產(chǎn)收益而低流動(dòng)性會(huì)使企業(yè)面臨過(guò)大的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

2、財(cái)務(wù)關(guān)系風(fēng)險(xiǎn)

財(cái)務(wù)關(guān)系風(fēng)險(xiǎn)是企業(yè)在處理與各方利益相關(guān)者的關(guān)系時(shí)面臨的風(fēng)險(xiǎn)。主要表現(xiàn)在以下兩個(gè)方面。

(1)代理風(fēng)險(xiǎn)

代理理論認(rèn)為,在兩權(quán)分離的體制下,企業(yè)的所有者委托代理人經(jīng)營(yíng)他們的財(cái)產(chǎn),形成委托代理關(guān)系。由于委托人與代理人目標(biāo)是不一致的,而這種目標(biāo)不一致加上信息不對(duì)稱、信

息失真、信息遲緩等使得代理人為了自身利益而可能利用權(quán)限惡意代理、無(wú)責(zé)任代理或者尋租,造成代理風(fēng)險(xiǎn),或者說(shuō)道德風(fēng)險(xiǎn)。而兩權(quán)分離使得委托人對(duì)代理人監(jiān)控比較困難,從而加大了代理風(fēng)險(xiǎn)管理的成本。

(2)供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)

供應(yīng)鏈涵蓋了從供應(yīng)商到用戶從生產(chǎn)至成品交貨的各種工作。這種基于價(jià)值鏈的業(yè)務(wù)流程管理能帶來(lái)諸多單個(gè)企業(yè)所不能提供的經(jīng)濟(jì)效應(yīng)。但由于供應(yīng)鏈上不同企業(yè)目標(biāo)并不一致,甚至是相互沖突的,由此帶來(lái)了合作風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)由于信息在不同企業(yè)與部門(mén)傳遞過(guò)程中發(fā)生扭曲,并沿著供應(yīng)鏈流程逐級(jí)放大,產(chǎn)生“牛鞭效應(yīng)”,導(dǎo)致了信息獲得、理解和處置的風(fēng)險(xiǎn)。此外,還有由于供應(yīng)商破產(chǎn)導(dǎo)致的違約風(fēng)險(xiǎn)等。由于供應(yīng)鏈上的各個(gè)企業(yè)在業(yè)務(wù)上是緊密相關(guān)的,一個(gè)環(huán)節(jié)的風(fēng)險(xiǎn)會(huì)放大到整個(gè)供應(yīng)鏈,給整個(gè)供應(yīng)鏈上的企業(yè)都帶來(lái)?yè)p失。

事實(shí)上,由于企業(yè)的生存與發(fā)展離不開(kāi)它所依存的環(huán)境。而政府、債權(quán)人、所有者、投資人、被投資人、債務(wù)人、金融市場(chǎng)、供應(yīng)鏈上游和下游企業(yè)、管理者、員工等企業(yè)的利益相關(guān)者正是關(guān)鍵的環(huán)境因素。并且隨著全球經(jīng)濟(jì)一體化,企業(yè)的利益相關(guān)者會(huì)不斷地增加,企業(yè)與這些利益相關(guān)者的聯(lián)系也更加緊密。從這個(gè)意義上說(shuō)資金運(yùn)動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的根本來(lái)源是企業(yè)與各方利益相關(guān)者之間的錯(cuò)綜復(fù)雜的財(cái)務(wù)關(guān)系。因此,企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的管理應(yīng)當(dāng)在正確處理好與利益相關(guān)者之間財(cái)務(wù)關(guān)系的前提下進(jìn)行的。

二、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的成因

1、外部成因

指由國(guó)際國(guó)內(nèi)政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)、技術(shù)環(huán)境的變化或由行業(yè)政策、行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r和行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)等因素引起的風(fēng)險(xiǎn)、由于通貨膨脹導(dǎo)致的購(gòu)買(mǎi)力風(fēng)險(xiǎn)、以及由金融市場(chǎng)上的各因素如利率變動(dòng)、匯率變動(dòng)、證券價(jià)格波動(dòng)等帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。這種宏觀層面的風(fēng)險(xiǎn)會(huì)波及到企業(yè),給企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和投資、融資帶來(lái)不利的影響,對(duì)企業(yè)的所有者、投資者、債權(quán)人等利益相關(guān)者都會(huì)帶來(lái)?yè)p失,從而影響到投資者的投資信心及債權(quán)人的信貸決策。在2007年發(fā)生的全球金融危機(jī)就是一個(gè)很好的例證。對(duì)于外部原因帶來(lái)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)來(lái)說(shuō)雖然通常難以回避,但通過(guò)進(jìn)行經(jīng)濟(jì)周期分析、行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)分析、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力分析、國(guó)內(nèi)外金融市場(chǎng)等的分析,可以在一定程度上做到防患于未然。著名經(jīng)濟(jì)學(xué)家富蘭克?H?奈特認(rèn)為“各種情況下包括的已知風(fēng)險(xiǎn)可以被看做不確定的,這種不確定性則可以輕易地轉(zhuǎn)換為事實(shí)上的確定性,因?yàn)楫?dāng)這樣的事例足夠多時(shí),人們就完全可以根據(jù)概率規(guī)律來(lái)預(yù)測(cè)結(jié)果,而且隨著相同案例的數(shù)目增加,預(yù)測(cè)會(huì)越來(lái)越精確”。

2、內(nèi)部成因

企業(yè)的諸多財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)都是由企業(yè)自身的決策不當(dāng)引起的。如籌資決策中不合理地運(yùn)用財(cái)務(wù)杠桿,過(guò)高的債務(wù)比例影響企業(yè)償債能力,一旦遇到經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)不善會(huì)帶來(lái)不良的后果甚至是破產(chǎn)的危險(xiǎn);固定資產(chǎn)投資決策中對(duì)于指標(biāo)的不恰當(dāng)運(yùn)用(如凈現(xiàn)值指標(biāo)中的現(xiàn)金流量的估計(jì)不精確、折現(xiàn)率的選擇不合適等)導(dǎo)致項(xiàng)目決策失誤而帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn);證券投資決策中投資組合的決策沒(méi)有達(dá)到分散風(fēng)險(xiǎn)的要求帶來(lái)更高的投資風(fēng)險(xiǎn);利潤(rùn)分配決策中沒(méi)有充分考慮企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展和股東利益之間的關(guān)系而導(dǎo)致的企業(yè)發(fā)展困境和投資者信心缺失等。

三、深層次風(fēng)險(xiǎn)根源

暴露的問(wèn)題只是公司在理財(cái)中的具體風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)，如果要從根本上防范理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)，就必須挖掘其業(yè)務(wù)開(kāi)展過(guò)程中的深層次風(fēng)險(xiǎn)根源。公司理財(cái)業(yè)務(wù)表面上看是一種單純的資金與資產(chǎn)的運(yùn)用，實(shí)際上其風(fēng)險(xiǎn)卻往往來(lái)自于資金層面之外。

1、公司治理結(jié)構(gòu)對(duì)公司理財(cái)目標(biāo)的制約

現(xiàn)代公司需要在所有者和經(jīng)營(yíng)者之間形成一種相互制衡的機(jī)制，公司治理結(jié)構(gòu)正是這樣

一種協(xié)調(diào)股東和其他利益相關(guān)者關(guān)系的一種機(jī)制。長(zhǎng)期以來(lái)，大多數(shù)公司的治理結(jié)構(gòu)框架是股東至上原則，在這種公司治理邏輯下，財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)就是要通過(guò)財(cái)務(wù)上的合理經(jīng)營(yíng)為股東帶來(lái)最大化的財(cái)富。但是在現(xiàn)代企業(yè)中，除了股東投入資本外，一般管理者、職工、債權(quán)人等利益相關(guān)者都為公司的發(fā)展承擔(dān)了較大的風(fēng)險(xiǎn)，如果單純地強(qiáng)調(diào)股東財(cái)富最大化，忽視了公司的其他群體的利益，就會(huì)導(dǎo)致他們自動(dòng)割裂與公司之間的利益紐帶，無(wú)法培養(yǎng)長(zhǎng)期忠誠(chéng)于公司的員工，這與現(xiàn)代管理理論中逐漸重視人力資本的理念是背道而馳的，因而以股東至上原則為基礎(chǔ)建立的公司治理結(jié)構(gòu)需要發(fā)展與調(diào)整。而公司理財(cái)目標(biāo)作為公司治理結(jié)構(gòu)框架中存在和運(yùn)行的一個(gè)重要子系統(tǒng)，它不但直接反映著公司治理結(jié)構(gòu)環(huán)境的變化結(jié)果，而且還需要根據(jù)治理結(jié)構(gòu)的變化適當(dāng)?shù)剡M(jìn)行調(diào)整。因此，公司理財(cái)目標(biāo)應(yīng)該適應(yīng)公司治理結(jié)構(gòu)的發(fā)展而變化，進(jìn)而通過(guò)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)在企業(yè)價(jià)值的增長(zhǎng)中來(lái)滿足利益相關(guān)者的利益，否則將會(huì)給公司發(fā)展帶來(lái)極大的無(wú)形風(fēng)險(xiǎn)隱患。

2、公司理財(cái)戰(zhàn)略缺失帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)

對(duì)于現(xiàn)代公司管理而言，已經(jīng)不再是單純地運(yùn)用生產(chǎn)和銷售工具來(lái)為股東和其他相關(guān)利益者創(chuàng)造更多的財(cái)富了，資金的合理運(yùn)營(yíng)在很大程度上就決定著公司未來(lái)的發(fā)展。因此，制定一個(gè)適合自身及市場(chǎng)環(huán)境的理財(cái)戰(zhàn)略就顯得尤為重要。公司理財(cái)戰(zhàn)略是包括公司理財(cái)資產(chǎn)和資金的可使用范圍、分層次實(shí)現(xiàn)的階段目標(biāo)、外包的金融機(jī)構(gòu)、規(guī)劃的理財(cái)工具以及對(duì)可能出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)的最大承受度和防范、化解的方法等。理財(cái)戰(zhàn)略是個(gè)全方位的綱領(lǐng)性文件，包含理財(cái)過(guò)程中的各種細(xì)節(jié)因素，公司必須按照既定的程序穩(wěn)步地執(zhí)行。在理財(cái)戰(zhàn)略規(guī)劃執(zhí)行中，很重要的一個(gè)環(huán)節(jié)是對(duì)理財(cái)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)情況的及時(shí)反饋和調(diào)整。因?yàn)槭袌?chǎng)尤其是金融市場(chǎng)的瞬息萬(wàn)變對(duì)公司理財(cái)工具的使用效果可能產(chǎn)生極大負(fù)面影響，從而影響到理財(cái)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。總之，理財(cái)戰(zhàn)略規(guī)劃是公司理財(cái)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的重要保障，如果沒(méi)有制定理財(cái)戰(zhàn)略規(guī)劃，而是憑借對(duì)市場(chǎng)的感覺(jué)任意操作，就將會(huì)給公司的資產(chǎn)和資金運(yùn)營(yíng)帶來(lái)無(wú)法估量的損失。

3、非理性的投資觀念導(dǎo)致的理財(cái)誤區(qū)

公司理財(cái)?shù)淖罱K目標(biāo)是為了公司能夠取得較高的收益以滿足各方相關(guān)利益者的需求。在這種觀念支配下，許多公司往往總是以資金運(yùn)營(yíng)的利潤(rùn)最大化作為自始至終的目標(biāo)來(lái)貫徹。尤其是當(dāng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展還不成熟以及相關(guān)法規(guī)還不健全時(shí)，而市場(chǎng)監(jiān)督機(jī)制也尚未完全完善，市場(chǎng)制衡力量還非常薄弱，就有越來(lái)越多的公司去追求違規(guī)所帶來(lái)的利益。錯(cuò)誤的理財(cái)觀念雖然有時(shí)會(huì)給公司帶來(lái)短期的利益，但是潛在的深度風(fēng)險(xiǎn)終究會(huì)導(dǎo)致公司遭受沉重的信任危機(jī)，掉入自己挖掘的財(cái)務(wù)陷阱。有一些提供理財(cái)業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)盲目提供保底承諾的理財(cái)產(chǎn)品，利用理財(cái)計(jì)劃或產(chǎn)品進(jìn)行變相高息攬儲(chǔ)，也不利于保護(hù)投資者的合法權(quán)益。除此之外，公司還可能陷入以下理財(cái)觀念誤區(qū)：注重短期收益，忽視長(zhǎng)遠(yuǎn)理財(cái)戰(zhàn)略規(guī)劃；對(duì)風(fēng)險(xiǎn)和收益的關(guān)系認(rèn)識(shí)不足，盲目追尋機(jī)構(gòu)宣傳的所謂“低風(fēng)險(xiǎn)、高收益”理財(cái)產(chǎn)品，完全忽視了資金自身內(nèi)在的運(yùn)行規(guī)律；分散風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不強(qiáng)，很多公司在投資理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，過(guò)高地估計(jì)自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，把大量資金集中投入到其看好的高風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目中去。

4、新型公司理財(cái)工具帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)

從開(kāi)展理財(cái)業(yè)務(wù)公司的內(nèi)部角度看，通過(guò)采用創(chuàng)新金融工具來(lái)提高其資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的流動(dòng)性與安全性，并有效降低財(cái)務(wù)運(yùn)營(yíng)成本與交易成本來(lái)實(shí)現(xiàn)價(jià)值最大化，這是公司財(cái)務(wù)活動(dòng)部門(mén)在內(nèi)部推動(dòng)新型理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展的動(dòng)因。金融機(jī)構(gòu)則通過(guò)開(kāi)發(fā)風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)，可以提高理財(cái)公司的資產(chǎn)贏利能力以及提高現(xiàn)金的投資利用能力，為投資者創(chuàng)造更大價(jià)值而進(jìn)行創(chuàng)新。但是，創(chuàng)新的理財(cái)工具都是以傳統(tǒng)理財(cái)工具為基礎(chǔ)衍生出來(lái)的，如期權(quán)、期貨交易等，其風(fēng)險(xiǎn)明顯大于傳統(tǒng)的理財(cái)工具。隨著金融市場(chǎng)規(guī)模的日益擴(kuò)大和復(fù)雜化，資本活動(dòng)的不確定性也愈發(fā)突出。公司在努力進(jìn)行多方位經(jīng)營(yíng)，做出合理的投資組合的同時(shí)，所面臨可能爆發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)也在不斷加大。運(yùn)用新型理財(cái)工具開(kāi)展業(yè)務(wù)的公司必須對(duì)其交易活動(dòng)制定一套完善的內(nèi)部控制措施，包括交易頭寸的限額，止損的限制，內(nèi)部監(jiān)督與稽核等。如果內(nèi)部控制制度缺失和不

完善，這些新型理財(cái)工具所導(dǎo)致的操作風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)將十分巨大，公司無(wú)法承受這種可能比本金放大若干倍的風(fēng)險(xiǎn)損失。

四、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理

開(kāi)展理財(cái)業(yè)務(wù)的公司常常忽視對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)的防范與管理，主要原因是對(duì)于所選擇理財(cái)產(chǎn)品的盲目和對(duì)于代理理財(cái)金融機(jī)構(gòu)的盲信，無(wú)論哪種情況，都會(huì)導(dǎo)致公司遭受較大損失，從而背離了公司初期所制定的資金保值增值目標(biāo)。因此管理理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)本身就是一種理財(cái)能力的體現(xiàn)。

1、理順公司治理結(jié)構(gòu)與理財(cái)目標(biāo)之間的關(guān)系

建立良好的公司治理結(jié)構(gòu)可以使其更有效地利用資源，以便更好地實(shí)現(xiàn)公司的財(cái)務(wù)目標(biāo)。現(xiàn)代公司治理結(jié)構(gòu)模式主要在股東財(cái)富的最大化和企業(yè)價(jià)值的最大化之間進(jìn)行選擇。公司治理結(jié)構(gòu)模式對(duì)公司理財(cái)目標(biāo)和理財(cái)戰(zhàn)略將產(chǎn)生極大影響。股東財(cái)富最大化的治理結(jié)構(gòu)模式下的財(cái)務(wù)管理目標(biāo)只強(qiáng)調(diào)股東的利益，而對(duì)其他利益相關(guān)者的利益重視不夠，但公司的效率需要建立在利益相關(guān)者平等的基礎(chǔ)之上才能發(fā)揮出來(lái)。這種情況下，就容易產(chǎn)生由于公司治理結(jié)構(gòu)與理財(cái)目標(biāo)之間不協(xié)調(diào)而造成的運(yùn)轉(zhuǎn)風(fēng)險(xiǎn)。因此，就必須進(jìn)行公司治理結(jié)構(gòu)的創(chuàng)新，即創(chuàng)建企業(yè)價(jià)值最大化的治理結(jié)構(gòu)模式，使公司主體之間形成平等互利的關(guān)系。企業(yè)價(jià)值最大化的治理結(jié)構(gòu)模式?jīng)Q定了公司的目標(biāo)是為全體利益相關(guān)者的利益服務(wù)。公司治理結(jié)構(gòu)模式發(fā)生轉(zhuǎn)變，則公司進(jìn)行理財(cái)決策的出發(fā)點(diǎn)和歸宿必然要發(fā)生相應(yīng)變化，公司理財(cái)目標(biāo)、理財(cái)戰(zhàn)略規(guī)劃、甚至理財(cái)工具也要隨之改變，從而避免了因?yàn)楦鞣N因素不協(xié)調(diào)而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。

2、公司定期進(jìn)行自我財(cái)務(wù)診斷

公司理財(cái)有著自身的運(yùn)行規(guī)律，這就要求公司在理財(cái)戰(zhàn)略運(yùn)行過(guò)程中不斷進(jìn)行自我診斷，才能始終保持比較清晰的理財(cái)思路。公司理財(cái)規(guī)劃的制定者和具體操作者必須保持敏銳的觀察力，并且有目的地開(kāi)展業(yè)務(wù)問(wèn)詢和追蹤調(diào)查，發(fā)現(xiàn)問(wèn)題征兆及時(shí)進(jìn)行深入分析了解。在此基礎(chǔ)上，組織相關(guān)人員進(jìn)行共同會(huì)診，并使用必要的理財(cái)工具進(jìn)一步進(jìn)行全面的論證，以保證對(duì)于本公司財(cái)務(wù)狀況做出準(zhǔn)確的判斷。最后根據(jù)診斷結(jié)果，及時(shí)調(diào)整理財(cái)目標(biāo)和理財(cái)戰(zhàn)略規(guī)劃。公司的自我診斷還需分解自身的發(fā)展戰(zhàn)略，從中尋找適合的理財(cái)工具。整個(gè)公司有其發(fā)展的總體戰(zhàn)略，它是由各個(gè)職能領(lǐng)域——研究與開(kāi)發(fā)、生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)、市場(chǎng)營(yíng)銷、財(cái)務(wù)管理以及信息系統(tǒng)等具體戰(zhàn)略目標(biāo)組成的。公司一旦制定了理財(cái)目標(biāo)和理財(cái)戰(zhàn)略后，就需要將其分解為具體目標(biāo)，而這些個(gè)性化的理財(cái)目標(biāo)，必須恰好是公司的個(gè)性化理財(cái)需求，這也同時(shí)決定了理財(cái)工具的特性。因此，公司的自我診斷也必須從每個(gè)細(xì)化的具體目標(biāo)開(kāi)始，逐層排查，找出最終問(wèn)題所在，從而完善理財(cái)戰(zhàn)略和理財(cái)工具。

3、防止理財(cái)機(jī)構(gòu)道德風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)移

公司理財(cái)機(jī)構(gòu)主要包括證券機(jī)構(gòu)、商業(yè)銀行、保險(xiǎn)公司和信托機(jī)構(gòu)等，不同機(jī)構(gòu)的理財(cái)業(yè)務(wù)品種、期限、收益各不相同，尤其是風(fēng)險(xiǎn)程度差異較大。對(duì)于公司而言，在委托理財(cái)機(jī)構(gòu)進(jìn)行理財(cái)時(shí)，不能把全部焦點(diǎn)放在收益率的比較，一定要評(píng)估各家理財(cái)機(jī)構(gòu)在保證收益前提下的風(fēng)險(xiǎn)度。公司理財(cái)是將暫時(shí)閑置的資產(chǎn)和資金交給理財(cái)機(jī)構(gòu)去獲得短期收益，但這不是公司的最終經(jīng)營(yíng)目標(biāo)。因此，強(qiáng)調(diào)過(guò)高的收益率一定會(huì)帶來(lái)較高的風(fēng)險(xiǎn)，而理財(cái)機(jī)構(gòu)也會(huì)利用各種契約、合同和反向保證等手段，將可能的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給委托公司。因?yàn)楣纠碡?cái)是一種委托關(guān)系，理財(cái)機(jī)構(gòu)是受托機(jī)構(gòu)，從法律角度看，的確不應(yīng)當(dāng)承擔(dān)資金運(yùn)用過(guò)程中的風(fēng)險(xiǎn)。但對(duì)于委托公司而言，必須能夠區(qū)分風(fēng)險(xiǎn)是來(lái)自于自身委托指令還是來(lái)自于理財(cái)機(jī)構(gòu)的操作失誤，明確責(zé)任如何承擔(dān)。另外，理財(cái)機(jī)構(gòu)除了接受客戶委托開(kāi)展理財(cái)業(yè)務(wù)外，還有大量自有資金在金融市場(chǎng)上進(jìn)行運(yùn)營(yíng)，因此，還要特別防范理財(cái)機(jī)構(gòu)將自營(yíng)業(yè)務(wù)失誤和損失向委托公司理財(cái)賬戶的轉(zhuǎn)移。對(duì)理財(cái)機(jī)構(gòu)可能出現(xiàn)的道德風(fēng)險(xiǎn)的防范和監(jiān)控是非常困難的，其為委托公司帶來(lái)的損失也是巨大的。

4、建立有效的理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告制度

公司一旦進(jìn)入金融市場(chǎng)從事理財(cái)活動(dòng)，就意味著成為市場(chǎng)中一種受險(xiǎn)主體，必須對(duì)自身業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)中所面臨的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行防范、控制及管理。公司除了建立與理財(cái)規(guī)模相當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管理組織架構(gòu)，還應(yīng)當(dāng)建立理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告制度。理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告制度實(shí)際有兩層含義：一是要求各個(gè)層級(jí)和崗位的財(cái)務(wù)管理人員必須對(duì)已經(jīng)暴露的業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)的可能性做出反應(yīng)并及時(shí)進(jìn)行報(bào)告；二是各個(gè)層級(jí)的理財(cái)人員必須對(duì)匯總在本部門(mén)的風(fēng)險(xiǎn)信息進(jìn)行分析，并將可能產(chǎn)生的結(jié)果和應(yīng)對(duì)措施進(jìn)行報(bào)告。理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告制度能夠讓管理層持續(xù)了解公司的理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)狀況，同時(shí)理財(cái)信息的雙向傳遞性也使基層管理人員能夠及時(shí)得到信息反饋，然后解決問(wèn)題。為了保證理財(cái)信息的真實(shí)準(zhǔn)確，必須規(guī)范理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的格式和傳遞路徑，明確每個(gè)崗位在理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告制度中的責(zé)任和作用。

5、強(qiáng)化財(cái)務(wù)管理人員的風(fēng)險(xiǎn)觀念

由于市場(chǎng)分工的細(xì)化和專業(yè)化要求，公司理財(cái)業(yè)務(wù)除了一部分是自己開(kāi)展的，還有相當(dāng)大的部分是委托給金融機(jī)構(gòu)來(lái)操作。但無(wú)論是公司委托金融機(jī)構(gòu)理財(cái)還是開(kāi)展自營(yíng)業(yè)務(wù)，公司理財(cái)業(yè)務(wù)都主要是在金融市場(chǎng)上通過(guò)金融策劃、金融機(jī)構(gòu)安排的綜合性金融服務(wù)來(lái)完成的，例如，以商業(yè)銀行或投資銀行充當(dāng)企業(yè)財(cái)務(wù)顧問(wèn)，為企業(yè)資產(chǎn)重組和兼并、收購(gòu)提供咨詢、策劃和安排等服務(wù)；通過(guò)委托方式進(jìn)行資產(chǎn)管理；直接在資本市場(chǎng)上開(kāi)展證券投資活動(dòng)；利用衍生金融工具進(jìn)行套利或保值等金融服務(wù)。這些理財(cái)業(yè)務(wù)活動(dòng)都涉及到復(fù)雜的金融活動(dòng)，就需要公司財(cái)務(wù)管理人員必須具備較高素質(zhì)才能進(jìn)行全面掌控。因?yàn)?，理?cái)業(yè)務(wù)中必要的操作和委托指令還是需要公司財(cái)務(wù)管理人員發(fā)出，尤其是當(dāng)市場(chǎng)發(fā)生重大變化時(shí)，就需要公司財(cái)務(wù)管理人員審時(shí)度勢(shì)，快速反應(yīng)，及時(shí)決策。此外，當(dāng)今的金融理財(cái)產(chǎn)品層出不窮，并且為了提高收益不斷組合創(chuàng)新，在更加吸引客戶的同時(shí)風(fēng)險(xiǎn)也不斷提高。因此，公司理財(cái)人員必須能夠加強(qiáng)學(xué)習(xí)，在對(duì)新型理財(cái)產(chǎn)品的收益保持敏感的同時(shí)，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)也能夠保持清醒的判斷，這樣才能保證公司資金運(yùn)營(yíng)的安全。

綜上所述，理財(cái)業(yè)務(wù)已經(jīng)逐漸成為現(xiàn)代公司資本運(yùn)營(yíng)和資金使用過(guò)程中不可或缺的工具。但是，如同其它金融業(yè)務(wù)一樣，公司理財(cái)也具有其兩面性，在提供較高收益的背后，總隱藏著隨時(shí)可能爆發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)。制定正確的理財(cái)戰(zhàn)略規(guī)劃、選擇適合的（包括收益率和風(fēng)險(xiǎn)度）理財(cái)工具、加強(qiáng)理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理成為公司理財(cái)業(yè)務(wù)中必須強(qiáng)調(diào)的步驟。而這些因素的整體有效組合則是理財(cái)收益能夠得到最終實(shí)現(xiàn)的保障。理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)雖然伴隨開(kāi)展業(yè)務(wù)過(guò)程中，但又不完全來(lái)自于業(yè)務(wù)本身，這就需要從理財(cái)?shù)墓芾砼c經(jīng)營(yíng)全程去進(jìn)行控制。公司必須擺脫狹義的資金風(fēng)險(xiǎn)概念，而去主導(dǎo)理財(cái)業(yè)務(wù)的理念、建立風(fēng)險(xiǎn)控制系統(tǒng)，這些措施反過(guò)來(lái)給公司資金和資產(chǎn)的運(yùn)營(yíng)營(yíng)造了安全的氛圍。理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)是不確定的，但公司卻必須用確定的方法、工具和理念來(lái)防范和管理風(fēng)險(xiǎn)。

第二篇：我國(guó)商業(yè)銀行信用卡風(fēng)險(xiǎn)管理研究

摘要：信用卡業(yè)務(wù)是一項(xiàng)高風(fēng)險(xiǎn)與高收益并存的業(yè)務(wù)，我國(guó)商業(yè)銀行的信用卡業(yè)務(wù)在近幾年取得了迅猛的發(fā)展，逐漸成為各商業(yè)銀行一項(xiàng)新的盈利增長(zhǎng)點(diǎn)。然而，美國(guó)次貸所引發(fā)信用卡危機(jī)對(duì)我國(guó)的信用卡市場(chǎng)發(fā)展以及風(fēng)險(xiǎn)管理敲響警鐘。本文首先介紹了我國(guó)信用卡業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而分析我國(guó)商業(yè)銀行的信用卡風(fēng)險(xiǎn)的成因，并提出針對(duì)性的解決建議。

關(guān)鍵詞：信用卡，信用風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)管理

Abstract：Credit card is a business with high-risk and high-yield existing simultaneously, and the credit card business in our commercial banks has made a great development during the recent years, which becomes a new profit growth point for every commercial bank.However, the credit crisis triggered by the sub-loan crisis in the United States gives a warning for the credit card market development and the risk management in our country.First this article introduce the risk of credit card business in our country, further analysis the reasons of the credit card risk in commercial banks and propose targeted solutions finally.Keywords: credit cards, credit risk, risk management 美國(guó)次貸危機(jī)所引發(fā)的金融災(zāi)難已經(jīng)蔓延全球，然而按揭市場(chǎng)尚未止血，信用卡市場(chǎng)又臨深淵。隨著危機(jī)的惡化，美國(guó)信用卡債務(wù)有可能繼次貸之后成為另一顆炸彈。根據(jù)最近的《Business Week》顯示，美國(guó)高達(dá)9500億美元未償還信用卡債中的相當(dāng)一部分已經(jīng)“染毒”。摩根大通和美國(guó)銀行是最主要的信用卡經(jīng)營(yíng)商，其信用卡貸款規(guī)模均超過(guò)1500億美元，來(lái)自信用卡的盈利比重均超過(guò)20%。作為信用卡的主要運(yùn)營(yíng)商，他們將面臨嚴(yán)峻考驗(yàn)。

與美國(guó)相比，我國(guó)信用卡業(yè)務(wù)起步較晚。1986年中國(guó)銀行發(fā)行了第一張信用卡---人民幣長(zhǎng)城卡，從2003年開(kāi)始我國(guó)信用卡業(yè)務(wù)有了飛速發(fā)展。截至2006年底，中國(guó)信用卡發(fā)卡量近5000萬(wàn)張，比上年增長(zhǎng)22.7%。銀行卡受理市場(chǎng)快速發(fā)展，持卡消費(fèi)習(xí)慣初步形成。2006年，中國(guó)銀行卡支付的消費(fèi)交易額為1.89萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)97%。目前，信用卡業(yè)務(wù)已成為各個(gè)商業(yè)銀行一個(gè)新的盈利增長(zhǎng)點(diǎn)。但是隨著信用卡業(yè)務(wù)的不斷發(fā)展，信用卡的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題逐漸暴露出來(lái)。盡管金融海嘯不會(huì)引發(fā)我國(guó)的信用卡危機(jī)，但美國(guó)信用卡危機(jī)的爆發(fā)帶來(lái)的警示，卻值得我國(guó)銀行業(yè)深思。去年5月，銀監(jiān)會(huì)下發(fā)《關(guān)于信用卡套現(xiàn)活躍風(fēng)險(xiǎn)提示的通知》之前，信用卡非法套現(xiàn)活動(dòng)曾大量出現(xiàn)，循環(huán)信用賬戶透支余額和循環(huán)信用使用戶數(shù)猛增，同時(shí)一些不法中介開(kāi)始進(jìn)行空卡套現(xiàn)，收取的套現(xiàn)手續(xù)費(fèi)大幅提高，暴露出商業(yè)銀行信用卡循環(huán)信用業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)存在較大風(fēng)險(xiǎn)隱患。

一、我國(guó)信用卡業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀

1.1信用風(fēng)險(xiǎn)整體指標(biāo)較低

和國(guó)外發(fā)達(dá)國(guó)家以及港臺(tái)地區(qū)信用卡風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)相比，我國(guó)大陸地區(qū)發(fā)卡銀行信用卡的信用風(fēng)險(xiǎn)整體水平不高，大大低于同業(yè)的水平。其中主要原因有宏觀經(jīng)濟(jì)的快速增長(zhǎng)，居民可支配收入增加，信用卡在國(guó)內(nèi)支付結(jié)算比例也逐漸增加，透支余額逐年快速上升，相比之下，延滯賬戶透支余額和損失賬戶透支余額增長(zhǎng)比例不大。居民的信用卡消費(fèi)意識(shí)并未完全形成，傳統(tǒng)的先存再用的借記卡、儲(chǔ)蓄賬戶的金融理念仍然被大多數(shù)人認(rèn)可，因此，對(duì)透支消費(fèi)缺乏動(dòng)力，而且信用卡高企的透支利率也是持卡人傾向于在免息期內(nèi)還款。

1.2 信用卡信用風(fēng)險(xiǎn)管理的外部環(huán)境仍需加強(qiáng)，規(guī)范、有序的經(jīng)營(yíng)環(huán)境是信用卡行業(yè)健康發(fā)展的保障。

近年來(lái)，我國(guó)信用卡產(chǎn)業(yè)的法律法規(guī)與政策環(huán)境在不斷改善，出臺(tái)了包括《關(guān)于促進(jìn)銀行卡產(chǎn)業(yè)發(fā)展的若干意見(jiàn)》等多項(xiàng)法律、法規(guī)和規(guī)范性文件，包括了銀行卡工作的全面部署、金融市場(chǎng)開(kāi)放、金融創(chuàng)新、銀行卡交易風(fēng)險(xiǎn)控制等。我國(guó)刑法就信用卡犯罪專門(mén)增加了條款，主管部門(mén)也就信用卡委外營(yíng)銷、發(fā)卡審核等風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)專門(mén)出臺(tái)了指導(dǎo)意見(jiàn)。這些法律法規(guī)的出臺(tái)促進(jìn)了信用卡產(chǎn)業(yè)發(fā)展制度環(huán)境的進(jìn)一步規(guī)范和優(yōu)化。但是目前也存在法律、政策環(huán)境不夠完善的問(wèn)題，主要包括征信體系不健全，條塊分割局面難以改變；居民信用意識(shí)和用卡文化尚待普及、信用卡產(chǎn)業(yè)未形成清晰的組織模式、信用卡財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度不健全等，需要進(jìn)一步加強(qiáng)。

1.3 發(fā)卡銀行信用風(fēng)險(xiǎn)在不斷積聚，逐漸進(jìn)入業(yè)務(wù)發(fā)展的拐點(diǎn)期

由于信用卡業(yè)務(wù)的系統(tǒng)投入、人員投入、客戶服務(wù)和市場(chǎng)推廣的費(fèi)用高，發(fā)卡初期，各商業(yè)銀行在承受內(nèi)部較大的經(jīng)營(yíng)壓力狀況下，根據(jù)傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)理念，希望在短時(shí)間內(nèi)得到較大的業(yè)務(wù)回報(bào)。但由于業(yè)務(wù)本身的收益的滯后性，根據(jù)國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，一般在發(fā)卡5年后方可能贏利。國(guó)內(nèi)銀行因此采取以發(fā)卡量作主要的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，擴(kuò)大市場(chǎng)份額和市場(chǎng)品牌。單純追求發(fā)卡量的粗放式經(jīng)營(yíng)模式和缺乏信用卡業(yè)務(wù)開(kāi)展經(jīng)營(yíng)的狀況，導(dǎo)致各主要發(fā)卡行在經(jīng)歷了2003年急劇擴(kuò)張后，2004年由于各發(fā)卡行信用卡信用風(fēng)險(xiǎn)的普遍顯現(xiàn)，以及快速發(fā)卡后，客戶服務(wù)、用卡環(huán)境等方面出現(xiàn)的普遍不足，各行相應(yīng)采取了措施，省視自身經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略，并相應(yīng)進(jìn)行了調(diào)整。但是由于信用卡審批缺少誠(chéng)信體系的制度基礎(chǔ)，審批要求相對(duì)簡(jiǎn)便，和國(guó)外銀行相比，我國(guó)商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量和管理手段落后，大多靠人工來(lái)進(jìn)行審批，信用評(píng)分模型的應(yīng)用并不廣泛，審批缺乏準(zhǔn)確性，給后續(xù)的風(fēng)險(xiǎn)管理帶來(lái)很大的困難，也無(wú)法及時(shí)預(yù)測(cè)客戶的違約概率和違約損失率，影響信用卡信用風(fēng)險(xiǎn)的控制水平。

二、我國(guó)信用卡業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的成因

信用卡業(yè)務(wù)作為一項(xiàng)與高科技發(fā)展密切相關(guān)而又不斷創(chuàng)新的業(yè)務(wù)，有其自身突出的特點(diǎn)，它不同于單一的信貸業(yè)務(wù)，其業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)涉及到銀行傳統(tǒng)的資產(chǎn)、負(fù)債和中間業(yè)務(wù)領(lǐng)域，又與這些傳統(tǒng)業(yè)務(wù)有著本質(zhì)的區(qū)別。首先信用卡交易涉及到銀行、特約商戶、持卡人三方當(dāng)事人，法律關(guān)系復(fù)雜；其次信用卡具有傳統(tǒng)的交易渠道，又有自助設(shè)備、網(wǎng)上銀行和電話銀行等新興電子化交易渠道，可以實(shí)現(xiàn)24小時(shí)、全球范圍的“全天候”的交易服務(wù)；第三是信用卡業(yè)務(wù)流程復(fù)雜，牽涉環(huán)節(jié)眾多，風(fēng)險(xiǎn)存在信用卡業(yè)務(wù)的每一個(gè)環(huán)節(jié)和過(guò)程。按照信用卡風(fēng)險(xiǎn)的分類及表現(xiàn)形式，產(chǎn)生信用卡風(fēng)險(xiǎn)的原因可以歸納為以下幾個(gè)方面：

2.1 社會(huì)個(gè)人征信體系不完善

從整個(gè)信用卡發(fā)展的大環(huán)境來(lái)講，目前我國(guó)個(gè)人征信系統(tǒng)還不完善，特別是個(gè)人信用記錄的正面信息和負(fù)面信息的完整性、信用記錄的歷史數(shù)據(jù)積累量、實(shí)效性等都存在一些問(wèn)題。國(guó)外消費(fèi)信貸在百余年的發(fā)展過(guò)程中建立起了完善的個(gè)人信用制度，銀行通過(guò)個(gè)人信用信息庫(kù)可以隨時(shí)查詢客戶的信用檔案，為金融機(jī)構(gòu)提供信貸決策輔助信息。目前，我國(guó)多數(shù)發(fā)卡銀行的信用卡征信審核及額度管理主要還依靠人工操作，程序煩瑣，不確定性因素多，可操作性差，動(dòng)態(tài)跟蹤管理功能弱，在信用卡第一道風(fēng)險(xiǎn)防范關(guān)口上陷于困境。

2.2 風(fēng)險(xiǎn)合作機(jī)制尚未建立

目前，我國(guó)銀行間的風(fēng)險(xiǎn)信息還未實(shí)現(xiàn)共享，而且風(fēng)險(xiǎn)管理標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一；銀行與稅務(wù)、公安等機(jī)構(gòu)之間沒(méi)有很好的風(fēng)險(xiǎn)合作交流機(jī)制，缺乏相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)信息共享平臺(tái)。從單個(gè)銀行的角度來(lái)看，風(fēng)險(xiǎn)管理似乎是有效的，但因?yàn)閬?lái)自其它渠道風(fēng)險(xiǎn)信息的缺失，造成風(fēng)險(xiǎn)敞口沒(méi)有被正確測(cè)量、評(píng)估和管理，反而降低了實(shí)際的風(fēng)險(xiǎn)管理效率，造成非預(yù)期的風(fēng)險(xiǎn)損失。

2.3 持卡人信用與銀行信息不對(duì)稱

持卡人的信用狀況具有不確定性，首先表現(xiàn)為持卡人行為的不確定性，一個(gè)具有良好行為準(zhǔn)則的持卡人可能由于各種原因成為惡意透支者；其次持卡人的財(cái)務(wù)狀況具有不確定性，宏觀經(jīng)濟(jì)走勢(shì)、持卡人所在行業(yè)的變化，財(cái)產(chǎn)突然損失或貶值甚至持卡人的身體狀況都會(huì)對(duì)持卡人的財(cái)務(wù)狀況產(chǎn)生影響。持卡人則可以完全掌握和熟悉信用卡業(yè)務(wù)，這種不對(duì)稱性決定了銀行所面臨的風(fēng)險(xiǎn)的不可控性。

三、我國(guó)商業(yè)銀行信用卡風(fēng)險(xiǎn)控制措施

3.1 制訂切合實(shí)際的風(fēng)險(xiǎn)管理策略，增強(qiáng)控制風(fēng)險(xiǎn)能力

信用卡業(yè)務(wù)本質(zhì)上是提供消費(fèi)信用的電子支付工具，對(duì)于信用卡這項(xiàng)特殊的信貸業(yè)務(wù)，不能按照固有的借記卡經(jīng)營(yíng)思路來(lái)經(jīng)營(yíng)和管理，也不能將其作為傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的附屬業(yè)務(wù)和個(gè)人金融平臺(tái)上的補(bǔ)充產(chǎn)品來(lái)對(duì)待。應(yīng)從改善銀行資產(chǎn)結(jié)構(gòu)和增強(qiáng)盈利能力的戰(zhàn)略高度來(lái)看待信用卡業(yè)務(wù)，需要認(rèn)識(shí)到信用卡業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)成功的關(guān)鍵在于擁有強(qiáng)有力的風(fēng)險(xiǎn)控制能力，風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)是在可接受的風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別下的收益最大化，而不是風(fēng)險(xiǎn)最小化。在信用卡風(fēng)險(xiǎn)控制政策上要遵循“大數(shù)法則”，不能簡(jiǎn)單套用傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理模式，片面強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)性，忽視盈利性。風(fēng)險(xiǎn)策略要與發(fā)卡行的經(jīng)營(yíng)管理水平、風(fēng)險(xiǎn)控制能力、市場(chǎng)和客戶狀況等有機(jī)結(jié)合起來(lái)。在嚴(yán)格信用審批、加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控、有效轉(zhuǎn)化不良資產(chǎn)的同時(shí)，要積極鼓勵(lì)信用消費(fèi)，擴(kuò)大應(yīng)收賬款，堅(jiān)持風(fēng)險(xiǎn)管理為效益服務(wù)，不應(yīng)違背信用卡的產(chǎn)品特性和業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)律，片面苛求過(guò)低的風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)。通過(guò)制定適當(dāng)?shù)男庞蔑L(fēng)險(xiǎn)管理策略并根據(jù)市場(chǎng)情況及時(shí)調(diào)整，運(yùn)用科技和數(shù)理統(tǒng)計(jì)手段，探尋風(fēng)險(xiǎn)與收益的對(duì)應(yīng)規(guī)律，將風(fēng)險(xiǎn)控制貫穿于產(chǎn)品設(shè)計(jì)、授信政策、審批發(fā)卡、交易監(jiān)控、催收以及客戶服務(wù)的全過(guò)程，形成合理的風(fēng)險(xiǎn)—效益比，使業(yè)務(wù)收益在完全覆蓋風(fēng)險(xiǎn)損失的基礎(chǔ)上，保證應(yīng)有的盈利空間。

3.2 制定合理的授信政策，從源頭上控制風(fēng)險(xiǎn)

嚴(yán)格適度的信用卡授信政策，可以有效提高對(duì)總體風(fēng)險(xiǎn)的研判水平，對(duì)信用卡業(yè)務(wù)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)至關(guān)重要。一個(gè)好的信貸政策，就是要找準(zhǔn)產(chǎn)品拓展與風(fēng)險(xiǎn)控制兩者之間的臨界點(diǎn)。選擇適合發(fā)展信用卡的目標(biāo)客戶群體，是控制信用卡風(fēng)險(xiǎn)的有效措施之一。目前國(guó)內(nèi)各主要發(fā)卡行的信用卡客戶主要來(lái)源于各自已有的客戶群，而客戶在申請(qǐng)卡片時(shí)，也更傾向于經(jīng)常光顧的發(fā)卡行。由于信用卡市場(chǎng)空間大，客戶選擇性較大，各發(fā)卡行只有根據(jù)自身的整體優(yōu)勢(shì)和以往客戶群的素質(zhì)，有針對(duì)性地鎖定信用卡產(chǎn)品的目標(biāo)客戶，才能在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中處于有利地位。銀行在發(fā)卡前明確了市場(chǎng)定位，就避免了市場(chǎng)開(kāi)發(fā)的盲目性，減少了大量無(wú)效卡造成的資源浪費(fèi)。明確了目標(biāo)客戶群體，商業(yè)銀行應(yīng)從源頭上控制風(fēng)險(xiǎn)，理性把握發(fā)卡對(duì)象。在我國(guó)外部信用環(huán)境和社會(huì)保障體系未得到有效完善之前，真正意義上的信用卡客戶將繼續(xù)定位于風(fēng)險(xiǎn)比較容易控制的高端客戶。

3.3 加強(qiáng)征信審核業(yè)務(wù)管理，優(yōu)化作業(yè)流程

我國(guó)信用卡業(yè)務(wù)起步較晚，社會(huì)信用環(huán)境不夠完善，信用法律法規(guī)建設(shè)滯后，加強(qiáng)信用卡征信審核顯得更為重要。只有通過(guò)有效的征信審核才可以最大限度地過(guò)濾風(fēng)險(xiǎn)，杜絕信用卡欺詐，促進(jìn)信用卡業(yè)務(wù)的健康運(yùn)行。信用卡風(fēng)險(xiǎn)的防范在很大程度上依賴于征信審核業(yè)務(wù)流程的健全和完善，發(fā)卡行應(yīng)建立分散受理申請(qǐng)、集中征信調(diào)查審批和集中風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控的運(yùn)營(yíng)體系；調(diào)整基層網(wǎng)點(diǎn)的角色定位，將基層機(jī)構(gòu)職能定位于發(fā)卡營(yíng)銷渠道，以前臺(tái)營(yíng)銷宣傳、業(yè)務(wù)受理和客戶服務(wù)為主。基層機(jī)構(gòu)不再承擔(dān)征信調(diào)查和發(fā)卡審批職能；建立差別化的發(fā)卡審批流程。對(duì)于經(jīng)濟(jì)較為發(fā)達(dá)、信用卡業(yè)務(wù)量較大的重點(diǎn)地區(qū)，基層機(jī)構(gòu)可以集中負(fù)責(zé)所在地區(qū)的獨(dú)立盡職征信調(diào)查和審批工作，而經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)、信用卡業(yè)務(wù)量較少的地區(qū)的發(fā)卡審批權(quán)限可以上收到總行集中處理，以確保授信政策的統(tǒng)一性；實(shí)行有效的審貸分離，形成平衡制約機(jī)制，以便明確職權(quán)和責(zé)任，防范信貸審批風(fēng)險(xiǎn)。相對(duì)于其他銀行業(yè)務(wù)，信用卡業(yè)務(wù)具有較強(qiáng)的專業(yè)性，其風(fēng)險(xiǎn)構(gòu)成和管理要求也有自身特點(diǎn)，適于采用標(biāo)準(zhǔn)化流程。發(fā)卡行應(yīng)從制度和流程上對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行過(guò)濾和規(guī)避，減輕因流程缺陷而引致風(fēng)險(xiǎn)的可能性。征信審核業(yè)務(wù)流程應(yīng)盡可能地科學(xué)、清晰并符合邏輯，對(duì)于與實(shí)際運(yùn)行不符的操作應(yīng)及時(shí)修正，對(duì)征信審核業(yè)務(wù)流程中的各個(gè)環(huán)節(jié)進(jìn)行研究和簡(jiǎn)化處理，壓縮對(duì)風(fēng)險(xiǎn)控制不起作用的無(wú)效環(huán)節(jié)。同時(shí)，在征信審核工作中應(yīng)不斷總結(jié)和研究征信審核技巧，提高征信審核能力。征信審核人員要充分利用現(xiàn)有的征信審核手段，通過(guò)各種方式校驗(yàn)客戶辦卡信息，改進(jìn)征信審核技術(shù)手段，前移風(fēng)險(xiǎn)防范關(guān)口。

3.4 建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，防范欺詐風(fēng)險(xiǎn)

發(fā)卡行可以借鑒國(guó)外成熟的信用卡個(gè)人風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)，加以改進(jìn)，建立先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，對(duì)持卡人的交易行為進(jìn)行實(shí)時(shí)的監(jiān)控。對(duì)開(kāi)卡后立即連續(xù)取現(xiàn)或頻繁交易等異常情況做到及時(shí)跟蹤，加大對(duì)持卡人的監(jiān)測(cè)力度。通過(guò)分析客戶用卡交易習(xí)慣和發(fā)生信用卡欺詐特征，建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)模型，強(qiáng)化對(duì)持卡人的信用分析和用卡情況的監(jiān)側(cè)，定期向信控人員提供具有高風(fēng)險(xiǎn)傾向的持卡人名單和不良商戶名單，實(shí)現(xiàn)自動(dòng)監(jiān)控，將管理關(guān)口前移，由被動(dòng)防范變?yōu)橹鲃?dòng)規(guī)避。在風(fēng)險(xiǎn)案件防范方面，首先要建立風(fēng)險(xiǎn)案件處理預(yù)案，力求在第一時(shí)間和最小范圍內(nèi)予以處理，杜絕風(fēng)險(xiǎn)的蔓延。對(duì)風(fēng)險(xiǎn)案件信息及時(shí)通報(bào)，跟蹤和監(jiān)控風(fēng)險(xiǎn)案件的發(fā)展及解決情況，對(duì)已經(jīng)發(fā)生的一些案例及成功的做法建立風(fēng)險(xiǎn)案例庫(kù)，實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)驗(yàn)的積累和共享。風(fēng)險(xiǎn)管理人員要增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)敏感性，善于總結(jié)摸索風(fēng)險(xiǎn)規(guī)律、風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的特征，深入研究風(fēng)險(xiǎn)案件的特點(diǎn)。對(duì)于發(fā)卡客戶要加強(qiáng)分析，形成對(duì)當(dāng)?shù)啬承┬袠I(yè)、某些區(qū)域的預(yù)警通報(bào)。對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)高發(fā)人群要主動(dòng)規(guī)避，對(duì)于一些風(fēng)險(xiǎn)高發(fā)地段要主動(dòng)控制發(fā)卡。發(fā)卡機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)同業(yè)協(xié)作，互相通報(bào)信息，形成信用卡安全防范的攻守同盟。欺詐偽卡案件的發(fā)生，很大程度上是由于持卡人自我保護(hù)意識(shí)不強(qiáng)，不注重風(fēng)險(xiǎn)防范而造成的。因此，必須有針對(duì)性地加強(qiáng)面向持卡人的安全教育和宣傳工作，培養(yǎng)其風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)。

3.5 建立有效的催收體系，完善催收手段

催收工作是控制信用卡業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、保證資產(chǎn)質(zhì)量的最后一道關(guān)口。保證信用卡業(yè)務(wù)的健康快速發(fā)展，就要不斷加大催收工作力度，提高逾期貸款回收率，有效降低不良率。發(fā)卡行必須建立配套的催收機(jī)制和流程，充實(shí)催收人員，對(duì)不良透支進(jìn)行有效控制。在催收過(guò)程中，應(yīng)正確區(qū)分合理透支與惡意透支，對(duì)拖欠最低還款額的客戶，應(yīng)及時(shí)采取追索措施，避免形成風(fēng)險(xiǎn)損失。對(duì)催討有難度但有還款意愿的持卡人，銀行可在保證本金、利息全額收回的前提下，靈活運(yùn)用政策，適當(dāng)減免費(fèi)用。

第三篇：我國(guó)商業(yè)銀行合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理研究

我國(guó)商業(yè)銀行合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理研究

摘要：績(jī)效管理作為人力資源管理的核心，是決定商業(yè)銀行核心競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)鍵因素之一。近來(lái)，商業(yè)銀行都十分重視績(jī)效考核體系的建設(shè)，競(jìng)相引進(jìn)國(guó)際先進(jìn)銀行的考核理念，積極探索，逐步形成了以經(jīng)濟(jì)資本、經(jīng)濟(jì)增加值等為核心內(nèi)容的考核體系，但我國(guó)銀行業(yè)績(jī)效考核體系仍然存在諸多問(wèn)題。在分析了我國(guó)銀行的現(xiàn)狀之后，提出了我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效考核體系中包括評(píng)價(jià)體系與戰(zhàn)略目標(biāo)脫節(jié)，風(fēng)險(xiǎn)隱患約束不夠，短期激勵(lì)過(guò)度且長(zhǎng)期激勵(lì)考核中員工參與度不夠，績(jī)效考核指標(biāo)的全面性與科學(xué)性較低等問(wèn)題。并提出了可以通過(guò)建立科學(xué)全面合理的指標(biāo)體系，增大考核過(guò)程中與員工的互動(dòng)，增強(qiáng)考核意識(shí)，建立績(jī)效考核體系的外部監(jiān)管機(jī)制等途徑來(lái)改進(jìn)我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效考核體系的建議。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；績(jī)效管理；員工參與度；戰(zhàn)略目標(biāo)商業(yè)銀行績(jī)效考核體系概念和原則

商業(yè)銀行績(jī)效考核是商業(yè)銀行為實(shí)現(xiàn)其經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，運(yùn)用特定的指標(biāo)和標(biāo)準(zhǔn)，采用科學(xué)的方法，對(duì)其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)過(guò)程做出的一種價(jià)值判斷。它是商業(yè)銀行內(nèi)部管理控制系統(tǒng)的核心部分，其考核對(duì)象上到商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理者，下至基層柜員和客戶經(jīng)理。績(jī)效考核針對(duì)這些考核對(duì)象，對(duì)照工作目標(biāo)或績(jī)效標(biāo)準(zhǔn)，采用科學(xué)的考評(píng)方法，評(píng)定他們的工作任務(wù)完成情況，工作職責(zé)履行程度和員工的發(fā)展情況，并且將評(píng)定結(jié)果反饋給對(duì)象的過(guò)程。

適當(dāng)和先進(jìn)的商業(yè)銀行績(jī)效考核制度有利于商業(yè)銀行建立健全激勵(lì)和約束機(jī)制，提高經(jīng)營(yíng)管理水平和綜合競(jìng)爭(zhēng)力，因此，商業(yè)銀行的績(jī)效考核制度的地位越來(lái)越重要，而在制定制度是一般要遵循一些原則。(1)明確化、公開(kāi)化原則：企業(yè)的績(jī)效考核標(biāo)準(zhǔn)、考核程序和考核責(zé)任都應(yīng)當(dāng)有明確的規(guī)定，而且在考核中應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守這些規(guī)定。同時(shí)，考核標(biāo)準(zhǔn)、程序和對(duì)考核責(zé)任者的規(guī)定在企業(yè)內(nèi)都應(yīng)當(dāng)對(duì)全體員工公開(kāi)。(2)客觀考核的原則?？陀^性是所有的考核標(biāo)準(zhǔn)最基本的原則。商業(yè)銀行的績(jī)效考核更應(yīng)當(dāng)根據(jù)明確規(guī)定考核標(biāo)準(zhǔn)，建立在客觀事實(shí)的基礎(chǔ)上。(3)公平公正的原則。要由公正并有一定資格水平的考評(píng)者用公認(rèn)的尺度對(duì)所有考核對(duì)象進(jìn)行統(tǒng)一的考量，并將考核信息完整、準(zhǔn)確反饋出來(lái)，盡量排除主觀因素，并能夠?qū)己藰?biāo)準(zhǔn)有準(zhǔn)確的、統(tǒng)一的理解。(4)反饋的原則。考核的結(jié)果一定要反饋給被考核者本人，同時(shí)應(yīng)當(dāng)向被考核者就結(jié)果和評(píng)語(yǔ)進(jìn)行說(shuō)明解釋，肯定成績(jī)和進(jìn)步，說(shuō)明不足之處，提供今后努力的參考意見(jiàn)等等。我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效考核體系的發(fā)展現(xiàn)狀

(1)以經(jīng)濟(jì)增加值為核心的考核體系初步建立。商業(yè)銀行已經(jīng)普遍引入經(jīng)濟(jì)資本管理的概念，建立以經(jīng)濟(jì)增加值(EVA)為核心的績(jī)效考核體系，強(qiáng)化經(jīng)濟(jì)資本對(duì)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總量的約束和資本回報(bào)對(duì)經(jīng)營(yíng)管理的要求。

(2)普遍引入并日益重視內(nèi)控合規(guī)類指標(biāo)。商業(yè)銀行紛紛加大了內(nèi)控制度、合規(guī)文化的建設(shè)力度，注重對(duì)主要業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)和整個(gè)業(yè)務(wù)流程的控制。普遍引入了內(nèi)控合規(guī)類考核指標(biāo)，引導(dǎo)各級(jí)機(jī)構(gòu)嚴(yán)格按照股份制改革和法律法規(guī)的要求，合規(guī)操作、穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)。

(3)考核結(jié)果作為業(yè)務(wù)授權(quán)和資源分配的核心依據(jù)。商業(yè)銀行都比較注重績(jī)效考核結(jié)果的運(yùn)用，充分發(fā)揮績(jī)效考核的指導(dǎo)和推動(dòng)作用。將績(jī)效考評(píng)結(jié)果作為資源配置和內(nèi)部獎(jiǎng)懲的主要依據(jù)，來(lái)充分調(diào)動(dòng)了分支機(jī)構(gòu)的積極性和主動(dòng)性。我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效考核體系存在的主要缺陷和不足

(1)評(píng)價(jià)體系與戰(zhàn)略目標(biāo)脫節(jié)。

目前我國(guó)商業(yè)銀行的一個(gè)較為突出的問(wèn)題是其績(jī)效考評(píng)體系不能有效傳遞銀行戰(zhàn)略目標(biāo)?？?jī)效考核應(yīng)該是把銀行的戰(zhàn)略目標(biāo)，和考核對(duì)象的工作任務(wù)完成情況，進(jìn)行對(duì)照和科學(xué)的評(píng)估，從而保證銀行各部門(mén)工作的融合一體和總體戰(zhàn)略的正確和高效的執(zhí)行，這是績(jī)效考核的最終目的。但是不少銀行各部門(mén)、各崗位的績(jī)效目標(biāo)不是從銀行戰(zhàn)略逐層分解得到的，而是根據(jù)各自的工作內(nèi)容提出的，績(jī)效考評(píng)與銀行戰(zhàn)略目標(biāo)相脫節(jié)，不能有效引導(dǎo)員工向組織的目標(biāo)努力。戰(zhàn)略目標(biāo)不能有效落實(shí)到部門(mén)目標(biāo)和個(gè)人目標(biāo)，各職能部門(mén)在制定績(jī)效考評(píng)標(biāo)準(zhǔn)時(shí)，主要考慮本部門(mén)的利益，從而背離了績(jī)效考核的初衷。

(2)風(fēng)險(xiǎn)隱患約束不夠，短期激勵(lì)過(guò)度且長(zhǎng)期激勵(lì)。

近幾年，商業(yè)銀行基層行特別重視短期的盈利表現(xiàn)，而忽視長(zhǎng)期盈利能力的積累?？己私Y(jié)果的運(yùn)用相對(duì)孤立、片面，對(duì)員工過(guò)于注重短期激勵(lì)、忽視長(zhǎng)期激勵(lì)，只是簡(jiǎn)單地將考核結(jié)果與被考核行的經(jīng)營(yíng)費(fèi)用和員工工資獎(jiǎng)金報(bào)酬收入直接掛鉤，激勵(lì)手段變成了單純的收入獎(jiǎng)勵(lì)和費(fèi)用增撥，約束手段變成單純的獎(jiǎng)金和費(fèi)用扣減。銀行貸款收益按照權(quán)責(zé)發(fā)生制在貸款發(fā)放后按季度確認(rèn)，而貸款本金的損失要等到貸款形態(tài)發(fā)生變化、損失實(shí)際發(fā)生后才予以確認(rèn)，而當(dāng)期兌現(xiàn)物質(zhì)獎(jiǎng)勵(lì)、不計(jì)量潛在風(fēng)險(xiǎn)的做法，使得業(yè)務(wù)人員容易采取短期行為來(lái)完成考核任務(wù)，形成較大的潛在風(fēng)險(xiǎn)。員工為獲取獎(jiǎng)金和快速提高業(yè)務(wù)量，忽視對(duì)客戶的資信審查和落實(shí)風(fēng)險(xiǎn)管理措施，甚至發(fā)現(xiàn)虛假收入證明后仍發(fā)放貸款，等到風(fēng)險(xiǎn)大量暴露之時(shí)，當(dāng)時(shí)的經(jīng)辦人員已經(jīng)拿到現(xiàn)金獎(jiǎng)勵(lì)離職了，風(fēng)險(xiǎn)損失由銀行承擔(dān)，責(zé)任人難以被追究責(zé)任。

(3)績(jī)效考核指標(biāo)的全面性與科學(xué)性仍需提高。

目前大部分商業(yè)銀行現(xiàn)有的考核指標(biāo)內(nèi)容僅包括了以效益、發(fā)展和質(zhì)量為主的三大類財(cái)務(wù)指標(biāo)，沒(méi)有建立起包括其他三方面的績(jī)效綜合考核指標(biāo)，一方面考評(píng)指標(biāo)過(guò)于單一，考評(píng)指標(biāo)內(nèi)容不全面，考評(píng)指標(biāo)權(quán)重設(shè)計(jì)不合理考評(píng)指標(biāo)單一；另一方面不能從客戶角度反映對(duì)商業(yè)銀行服務(wù)質(zhì)量、服務(wù)創(chuàng)新的滿意度。另外也只能反映商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)最終結(jié)果，不能反映其內(nèi)部運(yùn)營(yíng)過(guò)程和活動(dòng)，也不能從員工發(fā)展角度采取對(duì)應(yīng)的措施提高員工素質(zhì)，不能將基層行的整體績(jī)效、部門(mén)績(jī)效和員工個(gè)人績(jī)效有機(jī)結(jié)合起來(lái)。

(4)考核中員工參與度不夠。

員工是考核機(jī)制的對(duì)象和載體，員工對(duì)考核指標(biāo)的理解和認(rèn)同直接影響到績(jī)效考核的有效性。商業(yè)銀行整個(gè)績(jī)效考核辦法中，存在的共同問(wèn)題就是普遍忽視員工的參與。在考核目標(biāo)的制定方面，事先往往沒(méi)有自上而下地廣泛征求意見(jiàn)，造成大部分基層員工對(duì)現(xiàn)行考核辦法的目的和作用知之甚少，簡(jiǎn)單認(rèn)為績(jī)效考核僅僅是工資、獎(jiǎng)金和職務(wù)。晉升的依據(jù)。這導(dǎo)致了普通員工對(duì)績(jī)效考核辦法缺乏認(rèn)同感，甚至對(duì)績(jī)效考核采取消極應(yīng)付的態(tài)度，難以調(diào)動(dòng)員工的工作積極性和主動(dòng)性。整個(gè)考核過(guò)程績(jī)效輔導(dǎo)幾乎沒(méi)有，普遍缺乏以會(huì)議交流或定期報(bào)告進(jìn)行相互溝通，缺乏對(duì)員工的反饋，無(wú)法使員工知曉自己工作中的不足和需改進(jìn)之處，員工所能看到的只是眼前的物質(zhì)報(bào)酬，難以進(jìn)一步提高工作水平。我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效考核體系中問(wèn)題的原因分析

(1)績(jī)效考核的思想觀念落后。

由于長(zhǎng)期的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制的影響，我國(guó)商業(yè)銀行無(wú)論從銀行的上級(jí)領(lǐng)導(dǎo)、經(jīng)營(yíng)管理者還是銀行員工，對(duì)績(jī)效評(píng)價(jià)停留在比較落后的水平一財(cái)務(wù)指標(biāo)的考核階段，相當(dāng)一部分員工對(duì)績(jī)效評(píng)價(jià)的作用認(rèn)識(shí)不足，僅僅把績(jī)效評(píng)價(jià)作為評(píng)獎(jiǎng)金、晉升職位的測(cè)評(píng)工具，沒(méi)有將其與銀行的整體戰(zhàn)略目標(biāo)相結(jié)合。

(2)銀行人員整體素質(zhì)不高。

我國(guó)商業(yè)銀行人員的素質(zhì)參差不齊。小銀行和大銀行的人員素質(zhì)存在差距，這是因?yàn)榇筱y行的待遇遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于小銀行，因此優(yōu)秀的人才均傾向于流向大的銀行。另外，經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)的分支機(jī)構(gòu)和欠發(fā)達(dá)地區(qū)的分支機(jī)構(gòu)在人才結(jié)構(gòu)上存在也明顯的差異。這些差異導(dǎo)致銀行的績(jī)效評(píng)價(jià)在其內(nèi)部實(shí)施的效果大不相同，從而使得整體績(jī)效評(píng)價(jià)問(wèn)題重重-這就間接影響了績(jī)效評(píng)價(jià)所用指標(biāo)的科學(xué)性。

(3)銀行的治理結(jié)構(gòu)落后。

良好的銀行治理結(jié)構(gòu)是保證績(jī)效評(píng)價(jià)體系功能正常發(fā)揮的重要基礎(chǔ)。我國(guó)商業(yè)銀行的劃分基礎(chǔ)是業(yè)務(wù)和品種類型，而其內(nèi)部機(jī)構(gòu)設(shè)置明顯帶有機(jī)關(guān)模式的特征，這種內(nèi)部機(jī)構(gòu)設(shè)置方法，與商業(yè)銀行信貸資金經(jīng)營(yíng)的金融規(guī)律產(chǎn)生矛盾，對(duì)銀行內(nèi)部績(jī)效的評(píng)價(jià)和管理帶來(lái)了很大的不便；影響了內(nèi)部績(jī)效評(píng)價(jià)體系的客觀性和公證性。

(4)銀行產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)模糊或者不合理。

產(chǎn)權(quán)是決定銀行結(jié)構(gòu)制度形成的最關(guān)鍵要素。銀行的績(jī)效評(píng)價(jià)體系要與其它的相關(guān)制度安排在一起發(fā)生作用，才能發(fā)揮其有效功能。特定的產(chǎn)權(quán)安排決定了社會(huì)制度的效率和資源配置的效率?？?jī)效評(píng)價(jià)體系的最終考核對(duì)象都是個(gè)人，它只有與科學(xué)的干部人事制度相匹配，績(jī)效評(píng)價(jià)體系才能發(fā)揮其功能；在產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)模糊或者不合理的情況下，就沒(méi)有足夠的壓力和動(dòng)力來(lái)設(shè)立和實(shí)行有效地績(jī)效評(píng)價(jià)體系。改進(jìn)我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效考核體系的建議

(1)建立科學(xué)全面合理的指標(biāo)體系。

建立科學(xué)合理的指標(biāo)體系是改進(jìn)完善我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效考核體系的關(guān)鍵。首先應(yīng)當(dāng)增加非財(cái)務(wù)考核指標(biāo)。豐富考核指標(biāo)的內(nèi)容，使考核指標(biāo)涵蓋財(cái)務(wù)指標(biāo)、客戶指標(biāo)、內(nèi)部運(yùn)營(yíng)指標(biāo)、員工發(fā)展指標(biāo)等多方面內(nèi)容，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)、非財(cái)務(wù)指標(biāo)間的平衡。其次還要把弱化市場(chǎng)份額類考核指標(biāo)。必須禁止業(yè)務(wù)條線在正式的績(jī)效考核體系之外再下達(dá)一些市場(chǎng)份額類的考核指標(biāo)。另外還需要加大資產(chǎn)質(zhì)量和內(nèi)控合規(guī)考核的力度。商業(yè)銀行要研究成熟市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)國(guó)家的公司治理模式，把資產(chǎn)質(zhì)量和內(nèi)控合規(guī)考核列入基本考核內(nèi)容，適當(dāng)增加分值和權(quán)重，切實(shí)建立提高資產(chǎn)質(zhì)量的長(zhǎng)效機(jī)制。最后還必須糾正過(guò)度的短期激勵(lì)，引入一些長(zhǎng)期激勵(lì)辦法，適時(shí)引入國(guó)外商業(yè)銀行實(shí)行的獎(jiǎng)金延后支付、股票期權(quán)、員工持股等激勵(lì)辦法。

(2)建立績(jī)效考核體系的外部監(jiān)管機(jī)制。

銀行的績(jī)效考核體系目的是為了有效地監(jiān)督銀行員工的行為效果，而通常銀行的績(jī)效考核體系又和員工的收益直接掛鉤。和利益相關(guān)的地方通常都會(huì)滋生腐敗，而績(jī)效考核同樣會(huì)受到腐敗的滲透，為了牟取利息，欺騙考核體系，這樣就會(huì)對(duì)銀行的發(fā)展造成很大的損害。因此政府相關(guān)部門(mén)比如銀監(jiān)會(huì)等需要盡快出臺(tái)相關(guān)的知道政策，對(duì)商業(yè)銀行績(jī)效考核的理念、思路等提出指導(dǎo)性意見(jiàn)。對(duì)如何完善績(jī)效考核體系、制定績(jī)效考核辦法等提出原則性要求。同時(shí)監(jiān)管部門(mén)還要嚴(yán)格的落實(shí)相關(guān)的政策，從經(jīng)營(yíng)行為的導(dǎo)向角度，尋找管理體系的制度缺陷，提出改進(jìn)績(jī)效管理方法、指標(biāo)設(shè)計(jì)及體系建設(shè)等建議。

(3)增大考核過(guò)程中與員工的互動(dòng)。

考核過(guò)程強(qiáng)調(diào)與員工持續(xù)不斷的溝通，增強(qiáng)員工對(duì)績(jī)效考核的理解與認(rèn)同?？己诉^(guò)程中應(yīng)及時(shí)監(jiān)控考核機(jī)制對(duì)被考核對(duì)象經(jīng)營(yíng)行為的影響，切實(shí)幫助員工找出實(shí)際工作中存在的問(wèn)題。針對(duì)考核結(jié)果和存在的問(wèn)題，有針對(duì)性地開(kāi)展教育培訓(xùn)，為員工規(guī)劃職業(yè)生涯，幫助員工改進(jìn)工作技能不斷，提高工作素質(zhì)，強(qiáng)化核心技能，提升業(yè)務(wù)工作水平。加強(qiáng)對(duì)績(jī)效考核結(jié)果的跟蹤，通過(guò)多種方式認(rèn)真聽(tīng)取被考核者的反饋意見(jiàn)、建議和疑問(wèn)，發(fā)現(xiàn)發(fā)生偏離既定目標(biāo)情形時(shí)，要及時(shí)分析原因，調(diào)整指標(biāo)設(shè)置，改進(jìn)考核辦法。

第四篇：我國(guó)企業(yè)人力資源風(fēng)險(xiǎn)管理研究論文

摘要：在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)飛速發(fā)展的今天，企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)愈加激烈。而企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力來(lái)自于企業(yè)內(nèi)部的人才，因此加大企業(yè)的人力資源管理，加速企業(yè)人才的培養(yǎng)成為了決定企業(yè)是否能在激烈的競(jìng)爭(zhēng)中脫穎而出的關(guān)鍵所在。目前，我國(guó)的有許多企業(yè)的人力資源管理水平還比較薄弱，或多或少都面臨著各種各樣的人力資源風(fēng)險(xiǎn)，但還沒(méi)有意識(shí)到風(fēng)險(xiǎn)的存在，因此，企業(yè)人力資源風(fēng)險(xiǎn)是值得關(guān)注的課題，正確的認(rèn)識(shí)這些風(fēng)險(xiǎn)并提出解決的對(duì)策，已成為企業(yè)迫在眉睫的任務(wù)。

關(guān)鍵詞：人力資源規(guī)劃；招聘；激勵(lì)分配；績(jī)效管理

人力資源管理是企業(yè)管理的重要組成部分，企業(yè)通過(guò)對(duì)公司人力資源進(jìn)行規(guī)劃、組織、控制、激勵(lì)和引導(dǎo)，充分發(fā)揮人的潛能，使人盡其才、事得其人、人事相宜，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)的戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)。但是在企業(yè)人力資源管理與政策的制定與實(shí)施過(guò)程中，由于受到內(nèi)外部因素的影響，存在人力資源管理與政策無(wú)法實(shí)現(xiàn)其目標(biāo)的可能性，為規(guī)避人力資源風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)發(fā)展戰(zhàn)略，必須對(duì)人力資源管理活動(dòng)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理和有效控制。

一、企業(yè)人力資源風(fēng)險(xiǎn)分析

企業(yè)的人力資源管理面臨的風(fēng)險(xiǎn)源來(lái)自于各種內(nèi)外部因素，風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)也是多種多樣的，根據(jù)來(lái)源劃分可以分為外部風(fēng)險(xiǎn)和內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)。外部風(fēng)險(xiǎn)是國(guó)家政策、外部環(huán)境所引發(fā)的，這部分風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于企業(yè)而言是不可控制的，因此本文將不對(duì)此類風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析。而內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)則來(lái)自于企業(yè)內(nèi)部的制度和人員的管理，企業(yè)通過(guò)加強(qiáng)內(nèi)部的管理，是可以有效防范和控制該類風(fēng)險(xiǎn)的，這也是本文將要探討的重點(diǎn)所在。根據(jù)筆者多年的人力資源管理經(jīng)驗(yàn)，可以將企業(yè)內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)歸納為以下五種：

一是規(guī)劃制定風(fēng)險(xiǎn)，人力資源規(guī)劃是公司人力資源的整體規(guī)劃和政策程序的設(shè)計(jì)，在實(shí)現(xiàn)過(guò)程中由于人力資源需求信息、供給信息和其他信息的不準(zhǔn)確、不相關(guān)導(dǎo)致人力資源規(guī)劃不科學(xué)、不合理的可能性；相關(guān)崗位設(shè)計(jì)不合理、崗位人員勝任能力不足等，致使人力資源規(guī)劃無(wú)法實(shí)現(xiàn)或?qū)崿F(xiàn)困難等風(fēng)險(xiǎn)存在。

二是員工的招聘風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)要優(yōu)化自己的內(nèi)部人員結(jié)構(gòu)，或者擴(kuò)張企業(yè)的規(guī)模，就要不斷的對(duì)企業(yè)的人力資源進(jìn)行循環(huán)更替。因此，企業(yè)的對(duì)外招聘工作成為了人力資源管理的重要管理模塊，也成為了企業(yè)人力資源管理的一個(gè)重要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)。由于招聘中可能出現(xiàn)的信息不對(duì)稱、招聘判別測(cè)評(píng)工具不是完全精確，影響對(duì)求職者的正確判斷，有可能出現(xiàn)員工在簽訂勞動(dòng)合同后和報(bào)到前產(chǎn)生違約的現(xiàn)象，也有可能出現(xiàn)對(duì)招聘人員判斷不夠準(zhǔn)確，人員到崗后無(wú)法勝任所應(yīng)聘的崗位等情況。

三是員工離職風(fēng)險(xiǎn)，市場(chǎng)的激烈競(jìng)爭(zhēng)導(dǎo)致了企業(yè)生存的壓力加劇，很多企業(yè)的員工會(huì)在個(gè)人職業(yè)規(guī)劃無(wú)法得到滿足、或者勞動(dòng)報(bào)酬無(wú)法得到滿足的情況下選擇離職。其中核心技術(shù)人員的離職，無(wú)疑會(huì)給企業(yè)發(fā)展帶來(lái)很大的損失，會(huì)給公司帶來(lái)泄密隱患、崗位空缺、人心不穩(wěn)的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)對(duì)未離職的員工產(chǎn)生負(fù)面影響，減弱組織的向心力、凝聚力，動(dòng)搖員工對(duì)企業(yè)發(fā)展的信心。

四是績(jī)效管理風(fēng)險(xiǎn)，績(jī)效考核風(fēng)險(xiǎn)是指績(jī)效考核沒(méi)有達(dá)到預(yù)期目標(biāo)的可能性。員工的績(jī)效管理是企業(yè)人力資源管理中相對(duì)復(fù)雜的管控手段，績(jī)效管理的好壞直接影響員工對(duì)企業(yè)的認(rèn)同感和企業(yè)對(duì)員工的客觀評(píng)價(jià)，對(duì)企業(yè)和員工個(gè)人的影響都非常大。企業(yè)會(huì)根據(jù)企業(yè)自身的特征和員工特點(diǎn)設(shè)計(jì)符合企業(yè)自身需要的績(jī)效管理體系，因此員工的績(jī)效管理需要考慮很多方面的因素并綜合考慮設(shè)計(jì)的指標(biāo)，由于績(jī)效考核政策制定及考核結(jié)果應(yīng)用不當(dāng)會(huì)使員工產(chǎn)生負(fù)面情緒，企業(yè)將面臨員工對(duì)企業(yè)的歸屬感下降，工作情緒低落，工作效率降低以及企業(yè)出現(xiàn)不和諧不穩(wěn)定現(xiàn)象等風(fēng)險(xiǎn)因素。五是勞務(wù)派遣法律風(fēng)險(xiǎn)，隨著新《勞動(dòng)合同法》頒布實(shí)施，對(duì)公司現(xiàn)有的勞務(wù)派遣模式進(jìn)行了嚴(yán)格限制和規(guī)范，使得勞務(wù)派遣這種用工形式原來(lái)具備的一些優(yōu)勢(shì)將會(huì)削弱。新的《勞動(dòng)合同法》規(guī)定企業(yè)的勞務(wù)派遣人員應(yīng)該與企業(yè)正式員工同工同酬，規(guī)定了勞務(wù)派遣所適用的范圍以及用人單位、勞務(wù)派遣公司的連帶責(zé)任等。因此，企業(yè)有必要對(duì)勞務(wù)派遣用工方式在新《勞動(dòng)合同法》框架下將會(huì)給企業(yè)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行研究，并探索相應(yīng)的對(duì)策來(lái)應(yīng)對(duì)新時(shí)期的挑戰(zhàn)。

二、企業(yè)人力資源風(fēng)險(xiǎn)防范

企業(yè)人力資源風(fēng)險(xiǎn)的防范應(yīng)該以內(nèi)部控制為主線，依據(jù)人力資源業(yè)務(wù)分類，通過(guò)梳理、整合、優(yōu)化管理流程，劃清部門(mén)業(yè)務(wù)間界限，明晰管理權(quán)限和責(zé)任，強(qiáng)化橫向協(xié)同合作，解決工作中的交叉、重復(fù)和沖突，彌補(bǔ)制度制定缺陷和管理缺失，促進(jìn)人力資源管理整體效能的不斷提高和發(fā)揮。針對(duì)前述五類來(lái)自于企業(yè)內(nèi)部的人力資源風(fēng)險(xiǎn)，通過(guò)科學(xué)的管理手段，采取相應(yīng)的防范措施，可以規(guī)避這些風(fēng)險(xiǎn)，同對(duì)人力資源管理活動(dòng)進(jìn)行有效控制。

1.科學(xué)制定人力資源規(guī)劃

企業(yè)首先應(yīng)該有自己的發(fā)展目標(biāo)，然后在企業(yè)戰(zhàn)略的指引下制定符合企業(yè)自身需要的人力資源組織與發(fā)展規(guī)劃。企業(yè)的戰(zhàn)略目標(biāo)決定了企業(yè)人力資源的戰(zhàn)略目標(biāo)，企業(yè)的人力資源管理部門(mén)應(yīng)該對(duì)公司員工的結(jié)構(gòu)進(jìn)行合理的調(diào)整，對(duì)人員的數(shù)量和質(zhì)量進(jìn)行科學(xué)的配置，使人力資源管理系統(tǒng)化、科學(xué)化。同時(shí)，進(jìn)一步優(yōu)化人力資源結(jié)構(gòu)，明確人力資源相關(guān)政策和程序的信息獲取與溝通渠道，規(guī)劃制定和實(shí)施中的有關(guān)內(nèi)容應(yīng)與員工傳達(dá)與溝通，使企業(yè)人力資源政策能夠有效傳遞至相關(guān)員工，保障人力資源規(guī)劃實(shí)施的順利進(jìn)行。

2.建立科學(xué)合理的績(jī)效管理體系

企業(yè)的薪酬管理和績(jī)效管理制度是影響一個(gè)企業(yè)員工是否穩(wěn)定，決定一個(gè)企業(yè)能否平穩(wěn)運(yùn)行的基礎(chǔ)。因此，企業(yè)如果想要穩(wěn)定員工，避免企業(yè)的優(yōu)質(zhì)人才流失，避免員工離職風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)當(dāng)通過(guò)公平、合理的薪酬管理制度實(shí)現(xiàn)優(yōu)化績(jī)效管理，通過(guò)優(yōu)化績(jī)效管理降低離職風(fēng)險(xiǎn)。通過(guò)對(duì)員工的崗位、職稱、技能、學(xué)歷甚至工作環(huán)境、工作難度等多方面因素的綜合分析和綜合評(píng)價(jià)，確立關(guān)鍵業(yè)績(jī)指標(biāo)，依據(jù)崗位價(jià)值體現(xiàn)，實(shí)現(xiàn)薪酬的激勵(lì)作用，讓人才的價(jià)值得到充分展現(xiàn)，實(shí)現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部的公平性。通過(guò)采取一系列有效措施完善企業(yè)整體的員工薪酬體系，同時(shí)通過(guò)公開(kāi)、透明的監(jiān)督機(jī)制，確保員工績(jī)效管理的權(quán)威性。

3.建立多元化的員工激勵(lì)分配機(jī)制

多元化的員工激勵(lì)機(jī)制是一種非薪酬方面的員工激勵(lì)措施。企業(yè)通過(guò)對(duì)員工除了發(fā)放薪酬以外，以獎(jiǎng)金、補(bǔ)助、福利的發(fā)放等物質(zhì)對(duì)員工進(jìn)行激勵(lì)，也可以采取對(duì)員工提供職業(yè)晉升的機(jī)會(huì)、開(kāi)展員工培訓(xùn)、為員工提供旅游度假等措施對(duì)員工進(jìn)行精神層面的鼓勵(lì)。企業(yè)一定要將物質(zhì)激勵(lì)和精神激勵(lì)良好的結(jié)合并彈性使用，當(dāng)對(duì)人才的內(nèi)外激勵(lì)達(dá)到一定程度后，再為人才的發(fā)展提供不同程度、不同層次的培訓(xùn)，使人才在不同階段可以看到自己未來(lái)的一個(gè)走向和發(fā)展。

4.開(kāi)展員工職業(yè)生涯管理

建立和制定人才職業(yè)生涯計(jì)劃，為員工提供多種職業(yè)發(fā)展通道，使其在不同階段不同時(shí)期都能清晰的看到自己的職業(yè)發(fā)展前景，可根據(jù)員工的自身發(fā)展和企業(yè)所需，幫助員工設(shè)計(jì)個(gè)人的職業(yè)發(fā)展規(guī)劃與計(jì)劃，為員工提供相應(yīng)的發(fā)展通道并幫助他們一步一步的去實(shí)現(xiàn)自己的職業(yè)規(guī)劃。使員工清楚自己目前的職業(yè)位置，自己的工作表現(xiàn)將和企業(yè)的發(fā)展、自己的發(fā)展緊密的聯(lián)系在一起，時(shí)刻意識(shí)到自己的工作成果將影響企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，也影響自己的個(gè)人職業(yè)發(fā)展。企業(yè)通過(guò)為員工做好職業(yè)生涯管理，可以提高員工對(duì)企業(yè)的滿意度，增強(qiáng)員工對(duì)企業(yè)的凝聚力，從而實(shí)現(xiàn)公司人力資源的可持續(xù)發(fā)展，也為員工實(shí)現(xiàn)了個(gè)人職業(yè)目標(biāo)。

5.建立風(fēng)險(xiǎn)防控體系

緊緊圍繞公司的規(guī)劃目標(biāo)，對(duì)人力資源的“招、育、用、留”等環(huán)節(jié)工作進(jìn)行深入的流程完善和價(jià)值整合。制定和實(shí)施與公司發(fā)展戰(zhàn)略相匹配的人力資源政策，實(shí)施科學(xué)合理的績(jī)效管理和薪酬制度，引導(dǎo)員工實(shí)現(xiàn)企業(yè)目標(biāo)。制定吸引和留住優(yōu)秀人才政策，減少公司關(guān)鍵崗位人才流失，嚴(yán)格招聘考核程序，確保人員質(zhì)量，加強(qiáng)后備人員儲(chǔ)備，保證人力資源政策符合國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)的要求，保障公司人力資源的安全，實(shí)現(xiàn)人力資源內(nèi)部控制動(dòng)態(tài)管理，提高人力資源管理的效率和效果，為人力資源政策目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供堅(jiān)實(shí)保證。

三、小結(jié)

企業(yè)應(yīng)隨著市場(chǎng)的需求、人才的需求及時(shí)轉(zhuǎn)變?nèi)瞬殴芾砟Ｊ剑瑥恼嬲饬x上做到“人性化管理”。對(duì)于企業(yè)所面臨的人力資源風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)該提高識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)的能力，及時(shí)發(fā)現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)源，通過(guò)科學(xué)、有效的風(fēng)險(xiǎn)管控措施，對(duì)已經(jīng)發(fā)生或尚未發(fā)生的人力資源風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行控制和防范。通過(guò)加強(qiáng)對(duì)人力資源風(fēng)險(xiǎn)的控制，進(jìn)而提高企業(yè)的人力資源管理水平，優(yōu)化企業(yè)的人力資源結(jié)構(gòu)。只有擁有良好的人力資源管理，才能使企業(yè)在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中擁有核心競(jìng)爭(zhēng)力，企業(yè)才能更加長(zhǎng)遠(yuǎn)的發(fā)展壯大，而企業(yè)的員工也將在為企業(yè)目標(biāo)奮斗的過(guò)程中實(shí)現(xiàn)員工自己的人生目標(biāo)和職業(yè)目標(biāo)。

參考文獻(xiàn):

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第五篇：我國(guó)商業(yè)銀行個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及對(duì)策研究

我國(guó)商業(yè)銀行個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及對(duì)策研究

摘 要：個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行提供的重要金融服務(wù)之一,對(duì)此類業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制是銀行整體風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制中的重要一環(huán)。我國(guó)商業(yè)銀行的個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)具有業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)復(fù)雜,產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)頻繁,業(yè)務(wù)涉及面廣的風(fēng)險(xiǎn)特征,因此銀行管理層應(yīng)當(dāng)積極采取措施進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)防范,即建立個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的內(nèi)部審計(jì)、調(diào)查監(jiān)督和理財(cái)產(chǎn)品交易限額控制機(jī)制,利用衍生工具組合和對(duì)沖策略,提高個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警能力等。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；個(gè)人外匯理財(cái)；風(fēng)險(xiǎn)管理

Abstract：Individual foreign exchange financing is one of the most important financial services of commercial banks, in which the risk control plays a key integral part.In this respect the risks arising from complex service structure, high uncertainty, extensive involvement and frequent price fluctuation should be highlighted.Bank management should take actively measures to prevent the individual foreign exchange financing service from various risks, including internal audit, quota supervision/control mechanism for financing products, derivative combination and hedging strategy.All of the measures suggested to take is aiming at the ability for early-warning.Key words：commercial bank； individual foreign exchange financing； risk control

隨著我國(guó)金融改革的進(jìn)一步深化,商業(yè)銀行的服務(wù)職能更加突出,商業(yè)銀行的個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)是新金融服務(wù)產(chǎn)品的主要代表之一。第一論文范文網(wǎng)004km.cn編輯。其中,個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)借助人民幣匯率形成機(jī)制改革及外匯市場(chǎng)逐步開(kāi)放的東風(fēng),正逐漸成為國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)點(diǎn)。與此同時(shí),由于個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)涉及眾多金融衍生工具的應(yīng)用,這些工具在為銀行帶來(lái)較高收益的同時(shí)也蘊(yùn)涵了巨大風(fēng)險(xiǎn)。因此,與個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)相對(duì)應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制不僅關(guān)系到業(yè)務(wù)自身安全,更與整個(gè)銀行資金的安全休戚相關(guān)。然而,國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行更多強(qiáng)調(diào)的是產(chǎn)品創(chuàng)新和業(yè)務(wù)拓展,相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制往往被忽略,亟待銀行管理層的重視。

國(guó)內(nèi)有關(guān)商業(yè)銀行外匯風(fēng)險(xiǎn)的文獻(xiàn)多注重于銀行整體層面的分析,很少關(guān)注外匯理財(cái)業(yè)務(wù)中出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)。酈箐(2005)在分析商業(yè)銀行總體外匯風(fēng)險(xiǎn)成因的基礎(chǔ)上,提出了相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)控制建議[1]。陳衛(wèi)東(2000)和黃毅(2006)分析了國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行當(dāng)前所面臨的總體風(fēng)險(xiǎn),提出了風(fēng)險(xiǎn)管理策略[2－3]。董暉平(2005)對(duì)個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)中的部分產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了分析,但缺少相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)控制策略[4]。曹曉燕(2006)對(duì)個(gè)人外匯理財(cái)中的法律風(fēng)險(xiǎn)成因進(jìn)行了具體分析,并給出了法律風(fēng)險(xiǎn)的控制對(duì)策,但未涉及個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)中的其他風(fēng)險(xiǎn)[5]。本文在對(duì)國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分析的基礎(chǔ)上,根據(jù)業(yè)務(wù)中存在的風(fēng)險(xiǎn)的具體特點(diǎn)和國(guó)內(nèi)銀行風(fēng)險(xiǎn)控制的現(xiàn)狀,提出加強(qiáng)個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范能力的相關(guān)策略。

一、個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)概述

個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行為個(gè)人客戶提供的、以外匯為交易標(biāo)的或服務(wù)內(nèi)容的財(cái)務(wù)分析、財(cái)務(wù)規(guī)劃、投資顧問(wèn)、資產(chǎn)管理等專業(yè)化服務(wù)活動(dòng)。根據(jù)業(yè)務(wù)內(nèi)容的不同,個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)可分為：外匯買(mǎi)賣類業(yè)務(wù)、外匯期權(quán)類業(yè)務(wù)、外匯結(jié)構(gòu)性存款類業(yè)務(wù)和外匯投資咨詢類業(yè)務(wù)。外匯買(mǎi)賣類業(yè)務(wù)包含了銀行提供的外匯實(shí)時(shí)交易、委托交易、委托撤單、委托查詢等業(yè)務(wù)。外匯期權(quán)類業(yè)務(wù)是指銀行向客戶提供的以各種外匯為標(biāo)的的期權(quán),包括買(mǎi)權(quán)和賣權(quán)。外匯結(jié)構(gòu)性存款業(yè)務(wù)是指銀行以外匯存款為交易主體,綜合運(yùn)用外匯金融衍生工具將國(guó)際金融市場(chǎng)上各類外匯產(chǎn)品進(jìn)行組合和包裝,向客戶提供的一攬子外匯交易產(chǎn)品。外匯投資咨詢類業(yè)務(wù)涵蓋了銀行向客戶提供的各類有關(guān)外匯產(chǎn)品投資咨詢和分析的服務(wù)。

個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)既涉及到銀行的表內(nèi)業(yè)務(wù),也涉及到了銀行的表外業(yè)務(wù),而且包含了金融衍生工具的操作,所以業(yè)務(wù)流程和結(jié)構(gòu)較為復(fù)雜,且風(fēng)險(xiǎn)性較高。對(duì)此類業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制是銀行整體風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制中重要的一環(huán),需要銀行內(nèi)部有較完備的風(fēng)險(xiǎn)分析、控制和防范措施,這對(duì)國(guó)內(nèi)銀行的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理提出了較高的要求。國(guó)內(nèi)銀行市場(chǎng)已經(jīng)向外資全面開(kāi)放,個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)作為外資銀行的核心業(yè)務(wù)必將是外資銀行重點(diǎn)推廣的對(duì)象,國(guó)內(nèi)銀行已經(jīng)開(kāi)發(fā)出種類眾多的個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品(詳見(jiàn)表1),在這種情況下,充分重視個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制,讓資金安全得到充分的保障,是國(guó)內(nèi)銀行快速開(kāi)拓個(gè)人金融服務(wù)市場(chǎng)的重要基礎(chǔ)。

二、個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析

1.業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)復(fù)雜和缺乏操作指引,增加了銀行的操作風(fēng)險(xiǎn)

個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)涵蓋了遠(yuǎn)期、期權(quán)等多種金融衍生工具的交易與定價(jià),其構(gòu)成具有相當(dāng)?shù)膹?fù)雜性,銀行在對(duì)這些金融工具進(jìn)行定價(jià)和買(mǎi)賣的過(guò)程中,對(duì)基礎(chǔ)資產(chǎn)價(jià)格的預(yù)測(cè)很容易產(chǎn)生偏差,引起銀行資產(chǎn)的損失。目前銀行所訂立的個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)內(nèi)部管理制度不完善,理財(cái)交易程序中存在漏洞,并且外匯理財(cái)?shù)耐顿Y人員沒(méi)有受到內(nèi)控制度的有力約束,這些都加重了銀行理財(cái)業(yè)務(wù)中的操作風(fēng)險(xiǎn)。第一論文范文網(wǎng)004km.cn整理。

個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)包含了幣種繁多、數(shù)額巨大的外幣買(mǎi)賣、外匯期權(quán)和外匯結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品,銀行在與理財(cái)客戶簽訂理財(cái)協(xié)議后,理財(cái)交易能產(chǎn)生大量的頭寸和敞口,因此,銀行需要根據(jù)頭寸的利率敏感性和外匯敞口的大小進(jìn)行相應(yīng)的保值操作。由于國(guó)內(nèi)銀行個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的管理制度不完善,缺乏詳細(xì)的操作指引和健全的交易風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制,所以國(guó)內(nèi)銀行無(wú)法應(yīng)對(duì)理財(cái)業(yè)務(wù)中復(fù)雜的交易狀況,對(duì)操作人員的監(jiān)管在不同程度上存在漏洞,產(chǎn)生信息不對(duì)稱的可能性很大。銀行內(nèi)部監(jiān)管人員與操作人員之間的信息不對(duì)稱,為道德風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生提供了條件,隱瞞、欺詐等風(fēng)險(xiǎn)也就相應(yīng)產(chǎn)生,給銀行資金安全帶來(lái)了很大的風(fēng)險(xiǎn)。

2.產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)頻繁,增加了銀行的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品的價(jià)格極易受外界條件變化的影響,交易標(biāo)的的外匯價(jià)格和利率的波動(dòng),會(huì)引起銀行收益和經(jīng)營(yíng)上的風(fēng)險(xiǎn)。個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品的重要基礎(chǔ)資產(chǎn)外匯的變動(dòng)能直接影響到銀行開(kāi)展個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的收益,是影響銀行經(jīng)營(yíng)安全的重要因素之一。國(guó)外銀行很早就已經(jīng)開(kāi)始對(duì)個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行計(jì)量和評(píng)價(jià),對(duì)風(fēng)險(xiǎn)敞口的計(jì)算和控制較為精確。國(guó)內(nèi)銀行在積極開(kāi)展個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的同時(shí),配套風(fēng)險(xiǎn)敞口計(jì)算能力并沒(méi)有得到相應(yīng)提高,不能滿足外匯理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制的需要,銀行的收益和資產(chǎn)容易受到損失。個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的主要交易對(duì)象利率的高低變化會(huì)引起理財(cái)產(chǎn)品價(jià)格的波動(dòng),產(chǎn)生價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品中的外國(guó)債券,通常在利率上升時(shí)價(jià)格會(huì)下跌,如果銀行向客戶保證的理財(cái)產(chǎn)品收益率過(guò)高,債券價(jià)格又低于銀行買(mǎi)入時(shí)的價(jià)格,那么銀行就出現(xiàn)了損失。理財(cái)產(chǎn)品中還包括了許多利率期權(quán)、利率互換或兩者的組合,如果未來(lái)利率與銀行預(yù)期出現(xiàn)了偏差,那么作為理財(cái)產(chǎn)品出售方的銀行就要承擔(dān)這部分損失。個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避需要很復(fù)雜的分析和保值工具組合,給國(guó)內(nèi)銀行的業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制提出了很高的要求。

3.業(yè)務(wù)投資交易具有不確定性,增加了銀行的信用風(fēng)險(xiǎn)

外匯結(jié)構(gòu)性存款業(yè)務(wù)是個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的重要組成部分,通常包含了遠(yuǎn)期、期權(quán)交易等金融衍生產(chǎn)品,這類衍生產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)性較大,其投資收益率變動(dòng)幅度很大,給投資方帶來(lái)的損失較大,會(huì)產(chǎn)生較高的信用風(fēng)險(xiǎn)。理財(cái)業(yè)務(wù)的交易方可能因損失過(guò)大而不能履行到期付款交割的義務(wù),危及銀行的投資安全。這種風(fēng)險(xiǎn)特別表現(xiàn)在個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的外匯期權(quán)業(yè)務(wù)及結(jié)構(gòu)性存款業(yè)務(wù)中,銀行的交易方可能因個(gè)人資金或清償能力出現(xiàn)障礙,無(wú)法向銀行交割相應(yīng)的標(biāo)的物,從而造成銀行自身?yè)p失。由于個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)所涉及的期權(quán)、期貨等衍生工具只需要交納少量的期權(quán)費(fèi)或保證金就可以進(jìn)行交易,這種“四兩撥千斤”的交易方式在提高理財(cái)資金利用效率的同時(shí),蘊(yùn)涵了巨大風(fēng)險(xiǎn)。個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的交易方可能在交易中出現(xiàn)惡意欺詐的行為,導(dǎo)致合約無(wú)法按時(shí)履行和交割,從而造成銀行交易損失,并最終影響整個(gè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)狀況和運(yùn)營(yíng)安全。

4.業(yè)務(wù)涉及面廣,增加了銀行的法律風(fēng)險(xiǎn)

法律風(fēng)險(xiǎn)是新巴塞爾協(xié)議強(qiáng)調(diào)的銀行所面臨的重要風(fēng)險(xiǎn)之一,個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)在交易過(guò)程中包含了理財(cái)產(chǎn)品的購(gòu)買(mǎi)方和投資交易方,在投資過(guò)程中涉及了國(guó)內(nèi)和國(guó)外的金融市場(chǎng),所以銀行在開(kāi)辦理財(cái)業(yè)務(wù)的同時(shí),要承擔(dān)相應(yīng)的法律風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)我國(guó)銀監(jiān)會(huì)所發(fā)布的《商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》,商業(yè)銀行開(kāi)展個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù), 應(yīng)進(jìn)行嚴(yán)格的合規(guī)性審查, 準(zhǔn)確界定個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)所包含的各種法律關(guān)系,明確可能涉及的法律和政策問(wèn)題, 研究制定相應(yīng)的解決辦法, 切實(shí)防范法律風(fēng)險(xiǎn)[5－6]。由于個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)涉及了一般產(chǎn)品銷售人員和理財(cái)業(yè)務(wù)人員,在日常的業(yè)務(wù)活動(dòng)中,一般產(chǎn)品銷售人員與個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)人員的工作職能存在交叉混淆的情況,一般產(chǎn)品銷售人員超越權(quán)限向客戶提供個(gè)人理財(cái)顧問(wèn)服務(wù),嚴(yán)重違反了相關(guān)規(guī)定,銀行因此要承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任；同時(shí)銀行銷售人員的誤導(dǎo)性促銷方法和銷售行為,以及理財(cái)業(yè)務(wù)人員對(duì)客戶提供不恰當(dāng)?shù)?、暗示性的投資建議,也促使了法律風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生。

三、提高國(guó)內(nèi)銀行個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范能力的相關(guān)策略

1.建立個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的內(nèi)部審計(jì)、調(diào)查和監(jiān)督機(jī)制

個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)構(gòu)成復(fù)雜,風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源廣泛,需要在銀行內(nèi)部建立專門(mén)內(nèi)部審計(jì)機(jī)制對(duì)業(yè)務(wù)資金運(yùn)行狀況進(jìn)行審查,在保障理財(cái)產(chǎn)品投資者利益的同時(shí),減少銀行風(fēng)險(xiǎn)敞口和彌補(bǔ)內(nèi)控制度缺陷。國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)內(nèi)部調(diào)查和獨(dú)立審計(jì)機(jī)制。銀行內(nèi)部審計(jì)調(diào)查人員與個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)人員之間要保持相對(duì)獨(dú)立性,以減少內(nèi)控機(jī)制中的人為因素。通過(guò)定期對(duì)個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)資金流向、投資產(chǎn)品收益狀況進(jìn)行詳細(xì)的調(diào)研,審計(jì)調(diào)查人員應(yīng)對(duì)個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行分析評(píng)估,向銀行管理層提供獨(dú)立風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告,減少信息不對(duì)稱引起的操作風(fēng)險(xiǎn)。第一論文范文網(wǎng) 004km.cn整理。

為了防范銷售人員欺詐或理財(cái)業(yè)務(wù)人員的不當(dāng)提示所引起的法律風(fēng)險(xiǎn),銀行內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制部門(mén)應(yīng)對(duì)個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的相關(guān)記錄、合同和其他材料進(jìn)行定期監(jiān)督檢查。銀行內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制部門(mén)也可委托專門(mén)的調(diào)查監(jiān)督人員,以客戶身份進(jìn)行調(diào)查,在最大程度上增強(qiáng)調(diào)查的真實(shí)和準(zhǔn)確度[7]。

2.建立理財(cái)產(chǎn)品交易限額控制機(jī)制

個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)包括了眾多有價(jià)證券和金融衍生工具的投資,這些金融產(chǎn)品價(jià)格和收益的不確定性為國(guó)內(nèi)銀行管理者帶來(lái)了風(fēng)險(xiǎn)管理上的難題。銀行可將個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)中金融衍生工具的風(fēng)險(xiǎn)限額納入相應(yīng)的衍生工具的總體風(fēng)險(xiǎn)限額來(lái)進(jìn)行管理。銀行通過(guò)對(duì)不同部門(mén)嚴(yán)格規(guī)定個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品交易員的總交易限額、每日交易限額、幣種交易限額、金融工具的期限限額和地區(qū)限額,降低銀行交易風(fēng)險(xiǎn)。銀行還應(yīng)當(dāng)密切注意超限額情況的發(fā)生,建立每日超限額控制制度,對(duì)所有交易賬戶進(jìn)行清查,防止交易員為彌補(bǔ)個(gè)人賬戶損失而進(jìn)行超限額交易。

3.利用衍生工具組合和對(duì)沖策略

國(guó)內(nèi)銀行可通過(guò)在國(guó)際金融市場(chǎng)上買(mǎi)入或出售相應(yīng)衍生工具,構(gòu)造出具有穩(wěn)定收益的投資組合來(lái)管理個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。例如,當(dāng)銀行向客戶出售與某一種或幾種證券價(jià)格收益掛鉤的、保本而收益浮動(dòng)的個(gè)人外匯理財(cái)結(jié)構(gòu)性存款時(shí),預(yù)期未來(lái)這一種或幾種證券價(jià)格將出現(xiàn)大幅度的波動(dòng),但是不能確定這種變動(dòng)的方向。銀行可買(mǎi)入以這一種或幾種證券價(jià)格為標(biāo)的、到期日相同但執(zhí)行價(jià)格不同的一只看漲期權(quán)多頭和一只看跌期權(quán)多頭,組成一個(gè)寬跨式期權(quán)(strangle)。當(dāng)?shù)狡谌展善眱r(jià)格處于一定區(qū)間內(nèi)時(shí),這種期權(quán)組合的損失是固定的；當(dāng)股票價(jià)格出現(xiàn)很大波動(dòng)時(shí),能得到較高的收益,在最大程度上控制了外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。銀行還可采用相應(yīng)的對(duì)沖策略來(lái)達(dá)到控制個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)收益損失和風(fēng)險(xiǎn)的目的。例如,銀行可將個(gè)人外匯理財(cái)合約中期限和幣種相同的協(xié)議進(jìn)行組合和打包,然后在金融市場(chǎng)上簽訂相應(yīng)的遠(yuǎn)期利率協(xié)議(FRA)或在利率期貨市場(chǎng)上進(jìn)行反向操作,等理財(cái)合約到期時(shí)進(jìn)行對(duì)沖,防范利率變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。

4.提高個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)能力

國(guó)內(nèi)銀行應(yīng)當(dāng)對(duì)個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品組合進(jìn)行詳細(xì)的市場(chǎng)調(diào)研和分析,測(cè)算風(fēng)險(xiǎn)收益,并對(duì)相關(guān)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)收益預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)進(jìn)行必要的驗(yàn)證；應(yīng)當(dāng)健全個(gè)人外匯理財(cái)交易管理和風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng),對(duì)外匯理財(cái)業(yè)務(wù)中出現(xiàn)的各種交易頭寸和風(fēng)險(xiǎn)敞口進(jìn)行計(jì)算,及時(shí)控制業(yè)務(wù)整體風(fēng)險(xiǎn),提高風(fēng)險(xiǎn)控制效率。實(shí)行個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的實(shí)時(shí)管理,可以讓銀行準(zhǔn)確及時(shí)地了解業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)狀況,動(dòng)態(tài)地對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行監(jiān)測(cè)和管理,減少信息不對(duì)稱引起的操作風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)。銀行在對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行動(dòng)態(tài)管理的過(guò)程中,可利用風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)對(duì)個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)進(jìn)行各種風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算,在各種風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)示量超過(guò)一定設(shè)置值時(shí),系統(tǒng)能夠自動(dòng)報(bào)警,這樣做可以加強(qiáng)銀行對(duì)個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的反應(yīng)和處理能力。同時(shí),銀行在進(jìn)行個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品開(kāi)發(fā)的過(guò)程中,可以通過(guò)詳細(xì)評(píng)估主要風(fēng)險(xiǎn)及其測(cè)算和控制方法,提高對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)測(cè)與預(yù)警能力；還可將個(gè)人外匯理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)與全國(guó)個(gè)人征信數(shù)據(jù)庫(kù)相結(jié)合,建立個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)系統(tǒng),對(duì)不同信用等級(jí)的客戶實(shí)行差別對(duì)待,從整體上控制個(gè)人外匯理財(cái)業(yè)務(wù)的信用風(fēng)險(xiǎn)。

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