第一篇：09個人理財考點

2009年《個人理財》考點精粹一（1）

編輯整理：中國銀行從業(yè)資格考試網 文章日期：

2009-9-2 10:32:42

（一）單選題

1.目前，（）是我國商業(yè)銀行面臨的最大、最主要的風險種類。A.信用風險 B.市場風險 C.操作風險 D.聲譽風險

2.某1年期零息債券的年收益率為16.7％，假設債務人違約后，回收率為零，若1年期的無風險年收益率為5％，則根據(jù)KPMG風險中性定價模型得到上述債券在1年內的違約概率為（）。A.0.05 B.0.10 C.0.15 D.0.20 3.《巴塞爾新資本協(xié)議》要求，實施內部評級法初級法的商業(yè)銀行（）。

A.必須自行估計每筆債項的違約損失率 B.參照其他同等規(guī)模商業(yè)銀行的違約損失率 C.由監(jiān)管當局根據(jù)資產類別給定違約損失率 D.由信用評級機構根據(jù)商業(yè)銀行要求給出違約損失率

4.期貨交易者可以通過在期貨市場上進行（）交易來達到降低價格波動風險的目的。

A.套期保值 B.投資組合 C.投機 D.無風險套利

5.按《國際會計準則第39號》對金融資產的分類，按公允價值計價但公允價值的變動不計入損益而是計入所有者權益的資產是（）。A.持有待售類資產 B.持有到期的投資 C.貸款 D.應收款

6.下列不屬于壓力測試假設情況的是（）。A.利率增加500基點 B.信用價差增加300個基點 C.正常經營狀況

D.主要貨幣相對于美元升值15% 7.下列關于風險的說法，錯誤的是（）。A.風險是收益的概率分布

B.風險既是損失的來源，同時也是盈利的基礎 C.損失是一個事前概念，風險是一個事后概念

D.風險雖然通常采用損失的可能性以及潛在的損失規(guī)模來計量，但絕不等同于損失本身

8.不屬于流動性基本要素的是（）A.時間 B.成本 C.資金數(shù)量 D.資產規(guī)模

9.保持充足的流動性是一家銀行維持經營的（）A.充分條件 B.必要條件 C.充要條件 D.關系不大

10.流動性是指商業(yè)銀行在一定時間、以（于償還債務或增加資產的能力。A.最低 B.最高 C.合理 D.市場

11.資產流動性強的特征是（）A.變現(xiàn)能力強，所付成本低 B.變現(xiàn)能力強，所付成本高 C.變現(xiàn)能力低，所付成本低 D.變現(xiàn)能力低，所付成本高

12.下列哪種發(fā)球最具流動性的資產（A.票據(jù) B.現(xiàn)金）的成本獲取資金用）C.股票 D.貸款

13.負債流動性強的特征是（）A.籌資能力強，籌資成本低 B.籌資能力強，籌資成本高

C.籌資能力低，喬遷資成本低 D.籌資能力低，喬籌資成本高

14.下列哪種存款往往被看作是核心存款的重要組成部分（）A.同業(yè)存款 B.個人存款 C.公司存款 D.機構存款

15.香港金融管理局規(guī)定銀行的法定流動資產比率為（）A.10% B.15% C.20% D.25% 16.香港金融管理局建議商業(yè)銀行將一級流動資產（可在7天內變現(xiàn)的流動資產）比率為維持在（）以上 A.10% B.15% C.20% 4 D.25% 17.商業(yè)銀行的資產負債期限結構是指在未來特定時段內的（）A.資產規(guī)模和負債規(guī)模相當

B.到期資產數(shù)量（現(xiàn)金流入）與到期負債（現(xiàn)金流出）的構成狀況 C.資產和負債的期限相同 D.資產和負債的金額錯配

18.最常見的資產負債的期限錯配情況指（）A.將大量短期借款用于長期貸款，即借短貸長 B.將大量長期借款用于短期貸款，即借長貸短 C.部分資產與某些負債在持有時間上不一致 D.部分資產與某些負債在到期時間上不一致

19.商業(yè)銀行對（）變化的敏感程度直接影響資產負債的期限結構 A.利率 B.物價指數(shù) C.宏觀經濟政策 D.突發(fā)性因素

20.在計算資產流動性時（）應從各類資產中扣除 A.不可出售的貸款組合 B.可出售的貸款組合 C.存在嚴重問題的貸款 D.抵押給第三方的資產

21.下列屬于零售性質資金的是（）A.居民儲蓄 B.同業(yè)拆借 C.發(fā)行票據(jù) D.回購

22.利率波動會影響資產的收入、市值及融資成本等，屬于（）影響投資組合產生流動資金的能力，造成流動性波動。A.信用風險 B.市場風險 C.操作風險 D.戰(zhàn)略風險

23.前臺交易系統(tǒng)無法處理交易或執(zhí)行交易時的延誤，特別是資金調拔與證券結算系統(tǒng)發(fā)生故障時，現(xiàn)金流量便受到直接影響，這屬于（）對流動性的影響 A.信用風險 B.市場風險 C.操作風險 D.戰(zhàn)略風險

24.不良貸款及壞賬比率顯著上升，屬于承擔過多的（）同時增加流動性風險 A.信用風險 B.市場風險 C.操作風險 D.戰(zhàn)略風險

25.商業(yè)銀行的（）是指銀行為資產的增加而融資及在債務到期時履約的能力 A.安全性 B.流動性 C.收益性 D.風險性

26.從巴塞爾委員會的定義來看，商業(yè)銀行的流動性風險來源于（）A.安全和收益 B.總行和分行 C.款和存款 D.資產和負債

27.流動性需求和流動性來源之間的（）是流動性風險產生的根源 A.不匹配 B.匹配 C.兩者沒有關系 D.以上都不對

28.商業(yè)銀行的流動性需求的變是（）A.容易預測的

B.可以預測但很難精確預測 C.不可能預測的 D.以上都不對

29.嚴重的流動性問題可能導致所有的債權人（），同時要求提現(xiàn)，這時銀行所面臨的問題就從流動性問題轉為清償問題，可能會寸步導致銀行倒閉 A.付款 B.擠兌 C.追索 D.支付

30.下列不屬于金融風險形成的損失的是：（）A.預期損失 B.非預期損失 C.資金損失 D.災難性損失

31.《證券法》規(guī)定，禁止證券公司及其從業(yè)人員從事（ABCD）損害客戶利益的欺詐行為。

A.未經客戶委托，擅自為客戶買賣證券 B.傳播、提供虛假或者誤導投資者的信息 C.挪用公款進行大規(guī)模的證券買賣

D.不在規(guī)定的時間內向客戶提供交易的書面確認文件 E.為牟取傭金收入，誘使客戶進行不必要的證券買賣 32.基金應該公開披露的信息包括（ABCE）。A.基金招募說明書、基金合同、基金托管協(xié)議 B.基金募集情況

C.基金份額上市交易公告書 D.基金凈資產、基金份額凈值

E.涉及基金管理人、基金財產、基金托管業(yè)務的訴訟 33.關于信托業(yè)務中委托人的權利，說法正確的是（ABDE）。A.委托人有權了解信托財產的管理和運用、處分及收支情況，并有權要求委托人做出說明

B.因設立信托時未能預見的特別事由，致使信托財產的管理方法不符合受益人的利益時，委托人有權要求受托人調整信托財產的管理方法 C.受托人違反信托目的處分財產時，委托人在知道撤銷原因2年內，有權申請人民法院撤銷該處分行為

D.受托人違反信托目的處分信托財產時，委托人有權依照信托文件的規(guī)定解任受托人

E.受托人管理運用信托財產有重大過失時，委托人可申請人民法院解任受托人

34.關于《反洗錢法》的客戶信息保密制度的理解正確的是（ABCDE）。A.非依法律規(guī)定，不得向任何單位或個人提供客戶信息

B.對依法履行反洗錢職責或者義務獲得的客戶身份資料和交易信息，應當予以保密

C.司法機關依照《反洗錢法》獲得的客戶身份資料和交易信息，只能用于反洗錢刑事訴訟

D.履行反洗錢義務的機構及其工作人員依法提交大額交易和可以交易報告，受法律保護

E.當執(zhí)行反洗錢法與金融機構客戶信息保密制度相沖突時，當依照后者的規(guī)定執(zhí)行

35.期貨交易所有（ABDE）情形之一的，責令改正，沒收非法所得，并對直接負責的主管人員給予紀律處分，處以1萬元以上10萬元以下的罰款。

A.允許會員在保證金不足是進行交易 B.不按照規(guī)定提取、管理、使用風險準備金 C.違反保證金安全存管監(jiān)控規(guī)定 D.不限制會員的實物交割總量

E.不按照期貨監(jiān)管機構的規(guī)定報送有關文件、資料

36.期貨交易所應當與交割倉庫簽訂協(xié)議，明確雙方的義務。交割倉庫時不當行為有（ABCD）。A.出具虛假倉單

B.違反規(guī)則，限制交割商品入庫、出庫 C.泄露與期貨有關的商業(yè)機密 D.違反國家規(guī)定參與期貨交易 E.期貨交易所不限制實物交割總量

37.商業(yè)銀行銷售不需要審批的理財產品前10天，應將（BCE）相關資料報送銀監(jiān)會。

A.理財產品擬銷售的客戶群，及相關分析說明 B.理財產品擬銷售的規(guī)模

C.理財產品擬銷售的資金成本與收益測算，及相關計算說明 D.擬銷售理財產品的對外介紹材料 E.擬銷售產品的宣傳材料

38.商業(yè)銀行編制的個人理財業(yè)務季度統(tǒng)計分析報告，應包括的內容有（ABCD）等。

A.當期開展的所有個人理財業(yè)務簡介及相關統(tǒng)計數(shù)據(jù)

B.當期推出的理財產品簡介，理財產品的相關合同、內部法律審查意見、管理模式、銷售預測及當期銷售和投資情況

C.相關風險監(jiān)測與控制情況

D.當期理財計劃的收益分配和終止情況 E.涉及法律訴訟情況

39.根據(jù)規(guī)定，商業(yè)銀行應具備（ABCDE）條件，才可開展需要批準的個人理財業(yè)務。

A.具有相應的風險管理體系和內部控制制度

B.有具備開展相關業(yè)務工作經驗和知識的高級人員、從業(yè)人員 C.具備有效的市場風險識別、計量、監(jiān)測和控制體系 D.信譽良好，近一年內未發(fā)生損害客戶利益的重大事件 E.銀監(jiān)會規(guī)定的其他審慎性條件

40.個人理財產品的風險管理內容包括（ABCDE）。A.商業(yè)銀行個人理財產品的基本要求 B.商業(yè)銀行投資研發(fā)新理財產品的管理 C.商業(yè)銀行銷售原有理財產品的管理 D.代理銷售其他金融機構的理財產品的管理 E.風險提示

41.被認為是最復雜的風險種類是（）A.市場風險 B.信用風險 C.操作風險 D.流動性風險

42.市場風險是指由于（）波動而導致商業(yè)銀行表內、表外頭寸遭受損失的風險。A.利率 B.匯率 C.市場價格 D.股票價值

43.下列不屬于操作風險種類的是（）A.由人員引發(fā)的風險 B.由流程引發(fā)的風險 C.由產品引發(fā)的風險 D.由外部事件引發(fā)的風險

44.當商業(yè)銀行面臨流動性危機時，下列會出現(xiàn)的情況是（）A.大量存款人出現(xiàn)擠兌行為 B.結算系統(tǒng)出現(xiàn)故障，導致結算失敗 C.貸款銀行無法把在他國的貸款匯回本國 D.商業(yè)銀行出現(xiàn)經營決策錯誤，決策執(zhí)行不當 45.國家風險是由（）引起的，超出了（）的控制范圍 A.債務人，債權人 B.債權人，債務人

C.債務人所在國的行為，債權人 D.債權人所在國的行為，債務人

（二）多選題在以下各小題所給出的5個選項中，至少有2個選項符合題目要求，請將正確選項的代碼填入括號內。1.下列關于久期缺口的理解，正確的有（）。

A.當久期缺口為正值時，如果市場利率下降，銀行凈值將增加 B.當久期缺口為負值時，如果市場利率下降，銀行凈值將減少 C.當久期缺口為零時，銀行凈值不受利率風險的影響 D.久期缺口的絕對值越小，銀行對利率的變化越敏感 E.久期缺口的絕對值越小，銀行的利率風險暴露量越大 2.外部事件引發(fā)的操作風險包括（）。A.外部欺詐/盜竊 B.洗錢 C.內部欺詐 D.違反系統(tǒng)安全 E.監(jiān)管規(guī)定

3.關于風險的定義，下列正確的是（）A.風險是未來結果的不確定性 B.風險是損失的可能性 C.風險是未來結果對期望的偏離 D.風險是一切損失的總稱

4.風險管理與商業(yè)銀行的關系有（）

A.承擔和管理風險是商業(yè)銀行的只能，也是商業(yè)銀行業(yè)務不斷創(chuàng)新發(fā)展的原動力

B.風險管理能夠作為商業(yè)銀行實施經營戰(zhàn)略的手段，極大地改變了商業(yè)銀行經營管理模式

C.風險管理能夠為商業(yè)銀行風險定價提供依據(jù)，并有效管理商業(yè)銀行的業(yè)務途徑 D.風險管理水平直接體現(xiàn)了商業(yè)銀行的核心競爭力，不僅是商業(yè)銀行生存發(fā)展的需要

5.商業(yè)銀行的風險管理大體經歷了（）A.資產管理風險階段 B.負債管理風險階段 C.資產負債管理風險階段 D.全面風險管理階段

6.在資產負債風險管理階段中出現(xiàn)的重要分析手段有（）A.定量分析 B.定性分析 C.缺口分析 D.久期分析

7.全面風險管理體系的三個維度分別是（）A.企業(yè)的目標 B.全面風險管理要素 C.企業(yè)的內部結構 D.企業(yè)的各個層次

8.以下屬于核心資本的是（）。A.股本

B.未分配利潤

C.普通貸款儲備

D.公開儲備

9.商業(yè)銀行風險管理部門的職責包括（）。A.監(jiān)控各類金融產品和所有業(yè)務部門的風險限額 B.根據(jù)收集的風險信息，作出經營或戰(zhàn)略方面的決策

C.核準復雜金融產品的定價模型，協(xié)助財務控制人員進行價格評估 D.全面掌握商業(yè)銀行的整體風險狀況 10.商業(yè)銀行內部控制的主要原則包括（）。A.全面

B.審慎

C.有效

D.獨立

11.根據(jù)經濟合作與發(fā)展組織的公司治理準則，治理結構框架應當做到（）。

A.維護股東的權利，確保小股東和外國股東在內的全體股東受到平等的待遇

B.確認利益相關者的合法權利

C.保證及時準確地披露與公司有關的任何重大問題的信息 D.確保董事會對公司的戰(zhàn)略性指導和對管理人員的有效監(jiān)管 12.損失的可能性有以下()表現(xiàn)形式。A.實際收益小于預期收益 B.實際收益大于預期收益

C.實際成本大高于預期成本 D.實際成本低于預期成本

13.以下關于會計資本的說法中，正確的是()。A.會計資本也稱為賬面資本，與銀行風險并無關系

B.會計資本是銀行資產負債表中資產減去負債后的余額，即所有者權益

C.會計資本是銀行可以實際利用的資本

D.會計資本包括實收資本、資本公積、盈余公積、一般準備、未分配利潤（累計虧損）和外幣報表折算差額六個部分

14.在相同的條件下重復一個行為或試驗，不確定性事件所出現(xiàn)的結果的特點是()。A.所出現(xiàn)的結果有多種。B.出現(xiàn)的結果只有一種。C.具體是哪種結果事前不可預知。D.出現(xiàn)的結果能事前預知。15.下列說法正確的是（）A.信用風險又被稱為違約風險 B.信用風險被認為是最復雜的風險種類 C.違約風險只針對企業(yè)而言

D.信用風險具有明顯的系統(tǒng)性風險特征 16.下列屬于市場風險的種類的有（）A.利率風險 B.匯率風險 C.股票風險 D.商品價格風險

17.下列屬于操作風險的表現(xiàn)形式的是（）A.內部欺詐 B.實物資產損壞 C.業(yè)務中斷和系統(tǒng)失靈 D.客戶、產品及業(yè)務做法

18.與信用風險相比，市場風險具有（）特點 A.數(shù)據(jù)優(yōu)勢 B.易于計量 C.技術手段多樣化 D.金融產品種類豐富

19.國家風險的基本特征有（）A.發(fā)生在國內經濟金融活動中 B.發(fā)生在國際經濟金融活動中

C.只有政府和商業(yè)銀行可能遭受國家風險帶來的損失

D.不論是政府、商業(yè)銀行、企業(yè)，還是個人，都有可能遭受國家風險帶來的損失 三）判斷題

1.信用風險與市場風險相比具有數(shù)據(jù)優(yōu)勢和易于計量的特點。（）2.風險不僅是損失的概率分布，也體現(xiàn)了盈利的概率分布，因此風險是收益的概率分布。（）

3.損失是一個事后概念，而風險是一個事前概念。（）4.威廉.夏普提出的資產資本定價模型于華爾街的第二次數(shù)學革命中提出。（）

5.1988年，《巴塞爾資本協(xié)議》的出臺，標志著國際銀行業(yè)的全面風險管理原則體系基本形成。（）

6.全球的風險管理體系已經成為現(xiàn)代商業(yè)銀行謀求發(fā)展和保持競爭優(yōu)勢的最重要方式

7.商業(yè)銀行進行風險管理的目標就是消除風險，實現(xiàn)零風險。（）8.商業(yè)銀行不僅僅是經營貨幣的金融機構，而是經營風險的經營機構。（）

9.對商業(yè)銀行進行風險管理是風險管理部門的責任，與前臺業(yè)務部門無關。（）

10.商業(yè)銀行的“風險管理部門”和“風險管理委員會”在職能上沒有明顯區(qū)別。（）

11.商業(yè)銀行要靠一場運動式的突擊來培育風險文化。（）12.風險管理是商業(yè)銀行的核心競爭力。（）

13.操作風險是指由于不完善或有問題的內部程序、人員及系統(tǒng)或外部事件所造成損失的風險。()14.巴塞爾委員會認為，操作風險是商業(yè)銀行面臨的一項重要風險，商業(yè)銀行應為抵御操作風險造成的損失安排經濟資本。()15.通過加強內部管理能夠有效防范操作風險，但并非所有的操作風險事件都能夠被防止和控制。()16.戰(zhàn)略風險是指商業(yè)銀行在追求長期商業(yè)目的和長期發(fā)展目標的系統(tǒng)化管理中，不適當?shù)奈磥戆l(fā)展規(guī)劃和戰(zhàn)略決策可能威脅商業(yè)銀行未來發(fā)展的潛在風險。（）

17.經濟主體在金融活動中違反法律法規(guī)，受到法律的制裁，是法律風險的一種表現(xiàn)形式。（）

18.聲譽風險造成的損失具體表現(xiàn)為商業(yè)銀行有形資產的損失。（）19.國家風險可分為政治風險、社會風險和經濟風險三類。（）

20.操作風險不具有營利性，不能為商業(yè)銀行帶來盈利。（）

第二篇：銀行從業(yè)個人理財考點總結

09銀行從業(yè)個人理財考點總結

（一）什么是外匯？

答：外匯是一種以外國貨幣表示或計值的國際間結算的支付手段，通常包括可自由兌換的外國貨幣和外幣支票、匯票、本票、存單等。廣義的外匯還包括外幣有價證券，如股票、債券等。根據(jù)《中華人民共和國外匯管理條例》，外匯是指下列以外幣表示的可以用做國際清償?shù)闹Ц妒侄魏唾Y產。(1)外國貨幣，包括紙幣、鑄幣；(2)外幣支付憑證，包括票據(jù)、銀行存款憑證、郵政儲蓄憑證等；(3)外幣有價證券，包括政府債券、公司債券、股票等；(4)特別提款權；(5)其他外幣資產。

什么是匯率？

答：外匯買賣的價格就是匯率，從理論上說，匯率是兩國貨幣價值的比率，是一國貨幣單位兌換男一國貨幣單位的比率，也可以說是以一種貨幣來表示另一種貨幣的買賣價格，是兩種貨幣的比價。

外匯的標價法有哪些？

答：(1)直接標價法。直接標價法是以一定單位(如1或100)外國貨幣作為標準，折算成一定數(shù)額本國貨幣，也就是以本國貨幣來表示外國貨幣的價格。在直接標價法下，如果固定數(shù)額的外國貨幣能換取的本國貨幣數(shù)額比以前增多，說明外國貨幣幣值上升，本國貨幣幣值下降，這表示匯率上升；反之，匯率下降。

(2)間接標價法。間接標價法是以一定單位(如1或100)本國貨幣作為標準，折算成一定數(shù)額外國貨幣，也就是以外國貨幣來表示本國貨幣的價格。在間接標價法下，如果固定數(shù)額的本國貨幣能換取的外國貨幣數(shù)額比以前增多，說明本國貨幣幣值上升，外國貨幣幣值下降，這表示匯率上升；反之，表示匯率下降。目前，除了少數(shù)幾個國家如英國和澳大利亞等國尚采用間接標價法外，大多數(shù)國家都采用直接標價法。我國采用直接標價法。

外匯市場的作用是什么？ 答：（1）充當國際金融活動的樞紐。國際金融活動包括由國際貿易、國際借貸、國際投資、國際匯兌等引起貨幣收支的一系列金融活動。這些金融活動必然會涉及外匯交易，只有通過在外匯市場上買賣外匯才能使國際金融活動順利進行。同時，貨幣市場、資本市場上的交易活動經常需要進行外匯買賣，兩者相互配合才能順利完成交易，而外匯市場上的外匯交易在很大程度上進一步帶動和促進其他金融市場的交易活動。因此，外匯市場是國際金融活動的中心。

(2)調劑外匯余缺，調節(jié)外匯供求。任何個人、企業(yè)、銀行、政府機構，甚至國際金融機構都可在外匯市場買賣外匯，調劑余缺。調劑余缺還包括這種情況，即出售某種或某些多余貨幣，換取某種或某些短缺貨幣。通過外匯市場上的外匯交易，調節(jié)外匯供求。

(3)不同地區(qū)間的支付結算。通過外匯市場辦理支付結算，既快速又方便，而且安全可靠。

(4)運用操作技術規(guī)避外匯風險。外匯市場的存在，為外匯交易者提供了可以運用某些操作技術如買賣遠期外匯期權、掉期、套期保值等來規(guī)避或減少外匯風險的便利，從而使外匯買賣受行市波動的不利影響降低到最小，從而達到避險保值的目的。

09銀行從業(yè)個人理財考點總結

（二）金融衍生工具有哪些？ 答：按照基礎工具的種類劃分，金融衍生工具可以分為股權衍生工具、貨幣衍生工具和利率衍生工具。股權衍生工具指以股票或股票指數(shù)為基礎工具的金融衍生品，主要包括股票期貨、股票期權、股票指數(shù)期貨、股票指數(shù)期權以及上述合約的混合交易合約。貨幣衍生工具指以各種貨幣作為基礎工具的金融衍生工具，主要包括遠期外匯合約、貨幣期貨、貨幣期權、貨幣互換以及上述合約的混合交易合約。利率衍生工具指以利率或利率的載體為基礎工具的金融衍生工具，主要包括遠期利率協(xié)議、利率期貨、利率期權、利率互換以及上述合約的混合交易合約。按照交易場所劃分，金融衍生工具可以分為場內交易工具和場外交易工具。前者如股票指數(shù)期貨，后者如利率互換等。按照交易方式，金融衍生工具可以分為遠期、期貨、期權和互換。

金融衍生工具的特征是什么？

答：金融衍生工具的特性表現(xiàn)在：(1)可復制性?？筛鶕?jù)市場和客戶的需要定制出具有不同支付特征的產品，只要掌握了衍生工具的定價和復制技術，就可以較隨意地分解、組合，根據(jù)不同的市場參數(shù)設計不同的產品。(2)杠桿特征。由于允許保證金交易，交易主體在支付少量保證金后就簽訂衍生交易合約，利用少量資金就可以進行名義金額超過保證金幾十倍的金融衍生交易，產生“以小搏大”的杠桿效應。同時，高杠桿比例的特點放大了金融衍生工具的風險。

有哪些經濟主體進行金融衍生工具的交易？

答：金融衍生工具有四類交易主體：套期保值者、投機者、套利者和經紀人。(1)套期保值者，又稱風險對沖者，他們參與金融衍生工具的目的是減少未來的不確定性，降低甚至消除風險。(2)投機者。投機者的直接目的是謀取利潤，即賺取遠期價格與未來實際價格之間的差額。(3)套利者。套利者通過同時在兩個或兩個以上市場進行交易，獲得無風險的套利收益。套利又分為跨市套利、跨時套利和跨品種套利，在不同地點市場上套作，或在即期、遠期市場上和不同品種間套作，以獲取無風險收益。(4)經紀人。經紀人主要通過自身的專業(yè)知識信息、信譽和技能，以促成交易、收取傭金為目的，擔任交易商和客戶的中介。在交易所市場的交易活動中，貨幣經紀商也經常受客戶委托或集合客戶的資金，以自身名義參與交易。

金融衍生工具的交易方式是什么？

答：衍生金融市場的交易組織方式為交易所交易和場外交易。(1)交易所交易，即場內交易。金融衍生工具交易所是一種有組織的市場，它是從事金融衍生工具交易的交易者，依據(jù)法律所組成的一種會員制的團體組織。交易所僅提供交易的場所與設備、制定規(guī)章制度、充當交易的中介和仲裁人，它本身不直接參與交易，不具營利性。交易所最基本的職能是為交易提供一個安全的環(huán)境。在交易所內，經批準的會員，按一定的交易規(guī)章對易行為進行管理，對爭端加以解決。(2)場外交易。場外交易無固定的場所，由交易者和委托人通過電話和電腦網絡直接進行。近年來，由于交易規(guī)則簡單，交易清算便捷，場外市場交易的發(fā)展速度大大快于交易所交易，并成為衍生工具交易的主要場所。

金融衍生工具市場的功能是什么？

答：(1)轉移風險。金融衍生品交易活動創(chuàng)造出轉移風險的合理機制。套期保值是衍生金融市場的主流交易方式，交易主體通過衍生金融工具的交易實現(xiàn)對持有資產頭寸的風險對沖，將風險轉移給愿意且有能力承擔風險的投資者，同時也將潛在的利潤轉移了出去。

(2)價格發(fā)現(xiàn)。在衍生金融工具交易中，市場主體根據(jù)市場信號和對金融資產的價格走勢進行預測，進行金融衍生品的交易。大量的交易，形成了衍生金融產品基礎的金融產品的價格。

(3)提高交易效率。在很多金融交易中，衍生品的交易成本通常低于直接投資標的資產，其流動性(由于可以賣空)也比標的資產相對強得多，而交易成本和流動性正是提高市場交易效率不可缺少的重要因素。所以，許多投資者以衍生品取代直接投資標的資產，在金融市場開展交易活動。(4)優(yōu)化資源配置。金融衍生工具市場擴大了金融市場的廣度和深度，從而擴大了金融服務的范圍和基礎金融市場的資源配置作用。一方面，衍生金融產品以基礎金融資產為標的物，達到了為金融資產避險增值的目的；另一方面，衍生金融市場是從基礎金融市場中派生出來的，衍生金融工具的價格，在很大程度上取決于對基礎金融資產價格的預期，有利于基礎金融工具市場價格的穩(wěn)定和金融工具的流動性。

第三篇：銀行從業(yè)個人理財考點總結

09銀行從業(yè)個人理財考點總結

（一）什么是外匯？

答：外匯是一種以外國貨幣表示或計值的國際間結算的支付手段，通常包括可自由兌換的外國貨幣和外幣支票、匯票、本票、存單等。廣義的外匯還包括外幣有價證券，如股票、債券等。根據(jù)《中華人民共和國外匯管理條例》，外匯是指下列以外幣表示的可以用做國際清償?shù)闹Ц妒侄魏唾Y產。(1)外國貨幣，包括紙幣、鑄幣；(2)外幣支付憑證，包括票據(jù)、銀行存款憑證、郵政儲蓄憑證等；(3)外幣有價證券，包括政府債券、公司債券、股票等；(4)特別提款權；(5)其他外幣資產。

什么是匯率？

答：外匯買賣的價格就是匯率，從理論上說，匯率是兩國貨幣價值的比率，是一國貨幣單位兌換男一國貨幣單位的比率，也可以說是以一種貨幣來表示另一種貨幣的買賣價格，是兩種貨幣的比價。

外匯的標價法有哪些？

答：(1)直接標價法。直接標價法是以一定單位(如1或100)外國貨幣作為標準，折算成一定數(shù)額本國貨幣，也就是以本國貨幣來表示外國貨幣的價格。在直接標價法下，如果固定數(shù)額的外國貨幣能換取的本國貨幣數(shù)額比以前增多，說明外國貨幣幣值上升，本國貨幣幣值下降，這表示匯率上升；反之，匯率下降。

(2)間接標價法。間接標價法是以一定單位(如1或100)本國貨幣作為標準，折算成一定數(shù)額外國貨幣，也就是以外國貨幣來表示本國貨幣的價格。在間接標價法下，如果固定數(shù)額的本國貨幣能換取的外國貨幣數(shù)額比以前增多，說明本國貨幣幣值上升，外國貨幣幣值下降，這表示匯率上升；反之，表示匯率下降。目前，除了少數(shù)幾個國家如英國和澳大利亞等國尚采用間接標價法外，大多數(shù)國家都采用直接標價法。我國采用直接標價法。

外匯市場的作用是什么？ 答：（1）充當國際金融活動的樞紐。國際金融活動包括由國際貿易、國際借貸、國際投資、國際匯兌等引起貨幣收支的一系列金融活動。這些金融活動必然會涉及外匯交易，只有通過在外匯市場上買賣外匯才能使國際金融活動順利進行。同時，貨幣市場、資本市場上的交易活動經常需要進行外匯買賣，兩者相互配合才能順利完成交易，而外匯市場上的外匯交易在很大程度上進一步帶動和促進其他金融市場的交易活動。因此，外匯市場是國際金融活動的中心。

(2)調劑外匯余缺，調節(jié)外匯供求。任何個人、企業(yè)、銀行、政府機構，甚至國際金融機構都可在外匯市場買賣外匯，調劑余缺。調劑余缺還包括這種情況，即出售某種或某些多余貨幣，換取某種或某些短缺貨幣。通過外匯市場上的外匯交易，調節(jié)外匯供求。

(3)不同地區(qū)間的支付結算。通過外匯市場辦理支付結算，既快速又方便，而且安全可靠。

(4)運用操作技術規(guī)避外匯風險。外匯市場的存在，為外匯交易者提供了可以運用某些操作技術如買賣遠期外匯期權、掉期、套期保值等來規(guī)避或減少外匯風險的便利，從而使外匯買賣受行市波動的不利影響降低到最小，從而達到避險保值的目的。

09銀行從業(yè)個人理財考點總結

（二）金融衍生工具有哪些？ 答：按照基礎工具的種類劃分，金融衍生工具可以分為股權衍生工具、貨幣衍生工具和利率衍生工具。股權衍生工具指以股票或股票指數(shù)為基礎工具的金融衍生品，主要包括股票期貨、股票期權、股票指數(shù)期貨、股票指數(shù)期權以及上述合約的混合交易合約。貨幣衍生工具指以各種貨幣作為基礎工具的金融衍生工具，主要包括遠期外匯合約、貨幣期貨、貨幣期權、貨幣互換以及上述合約的混合交易合約。利率衍生工具指以利率或利率的載體為基礎工具的金融衍生工具，主要包括遠期利率協(xié)議、利率期貨、利率期權、利率互換以及上述合約的混合交易合約。按照交易場所劃分，金融衍生工具可以分為場內交易工具和場外交易工具。前者如股票指數(shù)期貨，后者如利率互換等。按照交易方式，金融衍生工具可以分為遠期、期貨、期權和互換。

金融衍生工具的特征是什么？

答：金融衍生工具的特性表現(xiàn)在：(1)可復制性?？筛鶕?jù)市場和客戶的需要定制出具有不同支付特征的產品，只要掌握了衍生工具的定價和復制技術，就可以較隨意地分解、組合，根據(jù)不同的市場參數(shù)設計不同的產品。(2)杠桿特征。由于允許保證金交易，交易主體在支付少量保證金后就簽訂衍生交易合約，利用少量資金就可以進行名義金額超過保證金幾十倍的金融衍生交易，產生“以小搏大”的杠桿效應。同時，高杠桿比例的特點放大了金融衍生工具的風險。

有哪些經濟主體進行金融衍生工具的交易？

答：金融衍生工具有四類交易主體：套期保值者、投機者、套利者和經紀人。(1)套期保值者，又稱風險對沖者，他們參與金融衍生工具的目的是減少未來的不確定性，降低甚至消除風險。(2)投機者。投機者的直接目的是謀取利潤，即賺取遠期價格與未來實際價格之間的差額。(3)套利者。套利者通過同時在兩個或兩個以上市場進行交易，獲得無風險的套利收益。套利又分為跨市套利、跨時套利和跨品種套利，在不同地點市場上套作，或在即期、遠期市場上和不同品種間套作，以獲取無風險收益。(4)經紀人。經紀人主要通過自身的專業(yè)知識信息、信譽和技能，以促成交易、收取傭金為目的，擔任交易商和客戶的中介。在交易所市場的交易活動中，貨幣經紀商也經常受客戶委托或集合客戶的資金，以自身名義參與交易。

金融衍生工具的交易方式是什么？

答：衍生金融市場的交易組織方式為交易所交易和場外交易。(1)交易所交易，即場內交易。金融衍生工具交易所是一種有組織的市場，它是從事金融衍生工具交易的交易者，依據(jù)法律所組成的一種會員制的團體組織。交易所僅提供交易的場所與設備、制定規(guī)章制度、充當交易的中介和仲裁人，它本身不直接參與交易，不具營利性。交易所最基本的職能是為交易提供一個安全的環(huán)境。在交易所內，經批準的會員，按一定的交易規(guī)章對易行為進行管理，對爭端加以解決。(2)場外交易。場外交易無固定的場所，由交易者和委托人通過電話和電腦網絡直接進行。近年來，由于交易規(guī)則簡單，交易清算便捷，場外市場交易的發(fā)展速度大大快于交易所交易，并成為衍生工具交易的主要場所。

金融衍生工具市場的功能是什么？

答：(1)轉移風險。金融衍生品交易活動創(chuàng)造出轉移風險的合理機制。套期保值是衍生金融市場的主流交易方式，交易主體通過衍生金融工具的交易實現(xiàn)對持有資產頭寸的風險對沖，將風險轉移給愿意且有能力承擔風險的投資者，同時也將潛在的利潤轉移了出去。

(2)價格發(fā)現(xiàn)。在衍生金融工具交易中，市場主體根據(jù)市場信號和對金融資產的價格走勢進行預測，進行金融衍生品的交易。大量的交易，形成了衍生金融產品基礎的金融產品的價格。

(3)提高交易效率。在很多金融交易中，衍生品的交易成本通常低于直接投資標的資產，其流動性(由于可以賣空)也比標的資產相對強得多，而交易成本和流動性正是提高市場交易效率不可缺少的重要因素。所以，許多投資者以衍生品取代直接投資標的資產，在金融市場開展交易活動。(4)優(yōu)化資源配置。金融衍生工具市場擴大了金融市場的廣度和深度，從而擴大了金融服務的范圍和基礎金融市場的資源配置作用。一方面，衍生金融產品以基礎金融資產為標的物，達到了為金融資產避險增值的目的；另一方面，衍生金融市場是從基礎金融市場中派生出來的，衍生金融工具的價格，在很大程度上取決于對基礎金融資產價格的預期，有利于基礎金融工具市場價格的穩(wěn)定和金融工具的流動性。

第四篇：銀行從業(yè)個人理財考點總結

09銀行從業(yè)個人理財考點總結

（一）什么是外匯？

答：外匯是一種以外國貨幣表示或計值的國際間結算的支付手段，通常包括可自由兌換的外國貨幣和外幣支票、匯票、本票、存單等。廣義的外匯還包括外幣有價證券，如股票、債券等。根據(jù)《中華人民共和國外匯管理條例》，外匯是指下列以外幣表示的可以用做國際清償?shù)闹Ц妒侄魏唾Y產。(1)外國貨幣，包括紙幣、鑄幣；(2)外幣支付憑證，包括票據(jù)、銀行存款憑證、郵政儲蓄憑證等；(3)外幣有價證券，包括政府債券、公司債券、股票等；(4)特別提款權；(5)其他外幣資產。

什么是匯率？

答：外匯買賣的價格就是匯率，從理論上說，匯率是兩國貨幣價值的比率，是一國貨幣單位兌換男一國貨幣單位的比率，也可以說是以一種貨幣來表示另一種貨幣的買賣價格，是兩種貨幣的比價。

外匯的標價法有哪些？

答：(1)直接標價法。直接標價法是以一定單位(如1或100)外國貨幣作為標準，折算成一定數(shù)額本國貨幣，也就是以本國貨幣來表示外國貨幣的價格。在直接標價法下，如果固定數(shù)額的外國貨幣能換取的本國貨幣數(shù)額比以前增多，說明外國貨幣幣值上升，本國貨幣幣值下降，這表示匯率上升；反之，匯率下降。

(2)間接標價法。間接標價法是以一定單位(如1或100)本國貨幣作為標準，折算成一定數(shù)額外國貨幣，也就是以外國貨幣來表示本國貨幣的價格。在間接標價法下，如果固定數(shù)額的本國貨幣能換取的外國貨幣數(shù)額比以前增多，說明本國貨幣幣值上升，外國貨幣幣值下降，這表示匯率上升；反之，表示匯率下降。目前，除了少數(shù)幾個國家如英國和澳大利亞等國尚采用間接標價法外，大多數(shù)國家都采用直接標價法。我國采用直接標價法。

外匯市場的作用是什么？ 答：（1）充當國際金融活動的樞紐。國際金融活動包括由國際貿易、國際借貸、國際投資、國際匯兌等引起貨幣收支的一系列金融活動。這些金融活動必然會涉及外匯交易，只有通過在外匯市場上買賣外匯才能使國際金融活動順利進行。同時，貨幣市場、資本市場上的交易活動經常需要進行外匯買賣，兩者相互配合才能順利完成交易，而外匯市場上的外匯交易在很大程度上進一步帶動和促進其他金融市場的交易活動。因此，外匯市場是國際金融活動的中心。

(2)調劑外匯余缺，調節(jié)外匯供求。任何個人、企業(yè)、銀行、政府機構，甚至國際金融機構都可在外匯市場買賣外匯，調劑余缺。調劑余缺還包括這種情況，即出售某種或某些多余貨幣，換取某種或某些短缺貨幣。通過外匯市場上的外匯交易，調節(jié)外匯供求。

(3)不同地區(qū)間的支付結算。通過外匯市場辦理支付結算，既快速又方便，而且安全可靠。

(4)運用操作技術規(guī)避外匯風險。外匯市場的存在，為外匯交易者提供了可以運用某些操作技術如買賣遠期外匯期權、掉期、套期保值等來規(guī)避或減少外匯風險的便利，從而使外匯買賣受行市波動的不利影響降低到最小，從而達到避險保值的目的。

09銀行從業(yè)個人理財考點總結

（二）金融衍生工具有哪些？ 答：按照基礎工具的種類劃分，金融衍生工具可以分為股權衍生工具、貨幣衍生工具和利率衍生工具。股權衍生工具指以股票或股票指數(shù)為基礎工具的金融衍生品，主要包括股票期貨、股票期權、股票指數(shù)期貨、股票指數(shù)期權以及上述合約的混合交易合約。貨幣衍生工具指以各種貨幣作為基礎工具的金融衍生工具，主要包括遠期外匯合約、貨幣期貨、貨幣期權、貨幣互換以及上述合約的混合交易合約。利率衍生工具指以利率或利率的載體為基礎工具的金融衍生工具，主要包括遠期利率協(xié)議、利率期貨、利率期權、利率互換以及上述合約的混合交易合約。按照交易場所劃分，金融衍生工具可以分為場內交易工具和場外交易工具。前者如股票指數(shù)期貨，后者如利率互換等。按照交易方式，金融衍生工具可以分為遠期、期貨、期權和互換。

金融衍生工具的特征是什么？

答：金融衍生工具的特性表現(xiàn)在：(1)可復制性?？筛鶕?jù)市場和客戶的需要定制出具有不同支付特征的產品，只要掌握了衍生工具的定價和復制技術，就可以較隨意地分解、組合，根據(jù)不同的市場參數(shù)設計不同的產品。(2)杠桿特征。由于允許保證金交易，交易主體在支付少量保證金后就簽訂衍生交易合約，利用少量資金就可以進行名義金額超過保證金幾十倍的金融衍生交易，產生“以小搏大”的杠桿效應。同時，高杠桿比例的特點放大了金融衍生工具的風險。

有哪些經濟主體進行金融衍生工具的交易？

答：金融衍生工具有四類交易主體：套期保值者、投機者、套利者和經紀人。(1)套期保值者，又稱風險對沖者，他們參與金融衍生工具的目的是減少未來的不確定性，降低甚至消除風險。(2)投機者。投機者的直接目的是謀取利潤，即賺取遠期價格與未來實際價格之間的差額。(3)套利者。套利者通過同時在兩個或兩個以上市場進行交易，獲得無風險的套利收益。套利又分為跨市套利、跨時套利和跨品種套利，在不同地點市場上套作，或在即期、遠期市場上和不同品種間套作，以獲取無風險收益。(4)經紀人。經紀人主要通過自身的專業(yè)知識信息、信譽和技能，以促成交易、收取傭金為目的，擔任交易商和客戶的中介。在交易所市場的交易活動中，貨幣經紀商也經常受客戶委托或集合客戶的資金，以自身名義參與交易。

金融衍生工具的交易方式是什么？

答：衍生金融市場的交易組織方式為交易所交易和場外交易。(1)交易所交易，即場內交易。金融衍生工具交易所是一種有組織的市場，它是從事金融衍生工具交易的交易者，依據(jù)法律所組成的一種會員制的團體組織。交易所僅提供交易的場所與設備、制定規(guī)章制度、充當交易的中介和仲裁人，它本身不直接參與交易，不具營利性。交易所最基本的職能是為交易提供一個安全的環(huán)境。在交易所內，經批準的會員，按一定的交易規(guī)章對易行為進行管理，對爭端加以解決。(2)場外交易。場外交易無固定的場所，由交易者和委托人通過電話和電腦網絡直接進行。近年來，由于交易規(guī)則簡單，交易清算便捷，場外市場交易的發(fā)展速度大大快于交易所交易，并成為衍生工具交易的主要場所。

金融衍生工具市場的功能是什么？

答：(1)轉移風險。金融衍生品交易活動創(chuàng)造出轉移風險的合理機制。套期保值是衍生金融市場的主流交易方式，交易主體通過衍生金融工具的交易實現(xiàn)對持有資產頭寸的風險對沖，將風險轉移給愿意且有能力承擔風險的投資者，同時也將潛在的利潤轉移了出去。

(2)價格發(fā)現(xiàn)。在衍生金融工具交易中，市場主體根據(jù)市場信號和對金融資產的價格走勢進行預測，進行金融衍生品的交易。大量的交易，形成了衍生金融產品基礎的金融產品的價格。

(3)提高交易效率。在很多金融交易中，衍生品的交易成本通常低于直接投資標的資產，其流動性(由于可以賣空)也比標的資產相對強得多，而交易成本和流動性正是提高市場交易效率不可缺少的重要因素。所以，許多投資者以衍生品取代直接投資標的資產，在金融市場開展交易活動。(4)優(yōu)化資源配置。金融衍生工具市場擴大了金融市場的廣度和深度，從而擴大了金融服務的范圍和基礎金融市場的資源配置作用。一方面，衍生金融產品以基礎金融資產為標的物，達到了為金融資產避險增值的目的；另一方面，衍生金融市場是從基礎金融市場中派生出來的，衍生金融工具的價格，在很大程度上取決于對基礎金融資產價格的預期，有利于基礎金融工具市場價格的穩(wěn)定和金融工具的流動性。

第五篇：銀行從業(yè)資格考試《個人理財》考點整理(三)

銀行從業(yè)資格考試《個人理財》考點整理

（三）國外發(fā)展和現(xiàn)狀

(一)萌芽階段

20世紀30年代到60年代，通常被認為是個人理財業(yè)務的萌芽時期，但卻沒有關于個人理財業(yè)務的明確概念界定，那時的個人理財業(yè)務主要是為保險產品和基金產品的銷售服務。

(二)形成與發(fā)展時期

20世紀60年代到80年代，是個人理財業(yè)務的形成與發(fā)展時期。在20世紀70年代到80年代初期，個人理財業(yè)務的主要內容是避稅、年金系列產品，參與有限合伙及投資于硬資產。直至1986年，伴隨著美國稅法的改革及里根總統(tǒng)時期通貨膨脹的顯著降低，理財業(yè)務開始向“全面化”發(fā)展，已經融合傳統(tǒng)的存貸款業(yè)務、投資業(yè)務和咨詢等業(yè)務。

(三)成熟時期

20世紀90年代是個人理財業(yè)務Et趨成熟的時期，伴隨著金融市場的國際化、金融產品的不斷豐富和發(fā)展，這一時期的個人理財業(yè)務不僅開始廣泛使用衍生金融產品，而且將信托業(yè)務、保險業(yè)務及基金業(yè)務等相互結合，從而滿足不同客戶的個性化需求。國內銀行個人理財業(yè)務發(fā)展和現(xiàn)狀

中國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的發(fā)展歷程非常短暫，但增長速度卻非?？?。目前基本業(yè)務有：外匯理財產品和人民幣理財產品。2006年后，結構性理財產品開始主導國內銀行理財產品市場。