第一篇：萬福生科造假案回顧

萬福生科造假案回顧

004km.cn2013年05月11日 08:02 證券時(shí)報(bào) 桂衍民

2011年9月27日，萬福生科在創(chuàng)業(yè)板成功掛牌上市，發(fā)行價(jià)25元，當(dāng)天報(bào)收29.04元。

2012年8月，湖南證監(jiān)局對(duì)上市不滿一年的萬福生科進(jìn)行例行現(xiàn)場(chǎng)檢查。督導(dǎo)小組竟然發(fā)現(xiàn)萬福生科存在三套賬本：稅務(wù)賬、銀行賬及一套公司管理層查閱的實(shí)際收支的業(yè)務(wù)往來賬，萬福生科造假問題由此浮現(xiàn)。

2012年9月14日，湖南證監(jiān)局將現(xiàn)場(chǎng)檢查發(fā)現(xiàn)的線索上報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)，證監(jiān)會(huì)決定對(duì)萬福生科立案調(diào)查。隨后，證監(jiān)會(huì)抽調(diào)稽查總隊(duì)骨干人員數(shù)十人奔赴湖南常德，進(jìn)行全面調(diào)查。

2013年3月2日，萬福生科發(fā)布公告，承認(rèn)在2008年～2011年累計(jì)虛增收入約7.4億元，虛增營(yíng)業(yè)利潤(rùn)約1.8億元，虛增凈利潤(rùn)1.6億元左右。

2013年3月29日，萬福生科發(fā)布致歉公告，因公司自2008年～2011年財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)存在虛假記載，已被深交所譴責(zé)過兩次，若再受公開譴責(zé)，按照創(chuàng)業(yè)板上市規(guī)則，上市三年內(nèi)遭受三次公開譴責(zé)，將面臨退市風(fēng)險(xiǎn)。

2013年4月3日，證監(jiān)會(huì)媒體通氣會(huì)介紹稱，萬福生科現(xiàn)場(chǎng)調(diào)查工作基本結(jié)束，下一步將對(duì)相關(guān)責(zé)任人及相關(guān)中介機(jī)構(gòu)進(jìn)行處理。根據(jù)證監(jiān)會(huì)的調(diào)查，萬福生科在首發(fā)上市過程中，存在虛增原材料、虛增銷售收入、虛增利潤(rùn)等行為，涉嫌欺詐發(fā)行股票；同時(shí)，萬福生科在2011年年報(bào)和2012年年報(bào)涉嫌虛假記載；造假手法隱蔽，資金鏈條長(zhǎng)，調(diào)查對(duì)象涉及數(shù)十個(gè)縣鄉(xiāng)鎮(zhèn)。

2013年5月10日，證監(jiān)會(huì)公布對(duì)萬福生科造假案作出處罰，對(duì)發(fā)行人萬福生科、保薦機(jī)構(gòu)平安證券、會(huì)計(jì)師事務(wù)所中磊會(huì)計(jì)師事務(wù)所和律師事務(wù)所湖南博鰲律師事務(wù)所各自給予處罰，相應(yīng)的責(zé)任人也受到了處分。(桂衍民/整理)

證監(jiān)會(huì)稱平安證券罰單為史上最重

2013年05月10日 18:52 來源于 財(cái)新網(wǎng) | 評(píng)論（3）

證監(jiān)會(huì)稱，這是首次對(duì)保薦機(jī)構(gòu)在保薦業(yè)務(wù)過程中的違法違規(guī)行為實(shí)施暫停保薦業(yè)務(wù)資格；不存在以先行賠付方案換取處罰從輕的情況

【財(cái)新網(wǎng)】（記者 楊璐 鄭斐）5月10日新聞發(fā)布會(huì)上，證監(jiān)會(huì)相關(guān)部門負(fù)責(zé)人表示，本次對(duì)平安證券的處罰，是2004年保薦制度出臺(tái)以來，對(duì)保薦機(jī)構(gòu)開出的最嚴(yán)厲罰單。

此次處罰，是第一次對(duì)保薦機(jī)構(gòu)單獨(dú)立案。按照保薦機(jī)構(gòu)管理辦法，對(duì)保薦機(jī)構(gòu)從立案之日起，證監(jiān)會(huì)暫停受理其保薦業(yè)務(wù)。同時(shí)，此次處罰是第一次對(duì)保薦機(jī)構(gòu)在保薦業(yè)務(wù)過程中的違法違規(guī)行為實(shí)施暫停保薦業(yè)務(wù)資格。

與此同時(shí)，傳統(tǒng)上對(duì)保薦機(jī)構(gòu)實(shí)施的處罰是沒一罰一，這次對(duì)平安是沒一罰二。本次還擴(kuò)大了處罰范圍，不僅對(duì)保薦業(yè)務(wù)簽字代表人進(jìn)行處罰，還對(duì)整個(gè)公司的保薦業(yè)務(wù)和項(xiàng)目協(xié)辦人都進(jìn)行了處罰，這次對(duì)多個(gè)人員都進(jìn)行了撤銷從業(yè)資格的處罰。根據(jù)證監(jiān)會(huì)通報(bào)的萬福生科（300268.SZ）有關(guān)處理情況。目前處罰包括，暫停平安證券保薦資格3個(gè)月，沒收平安證券萬福生科項(xiàng)目上的承銷傭金2550萬元，并施以兩倍的罰款，共計(jì)7650萬元。

此次證監(jiān)會(huì)對(duì)平安證券保薦業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人薛榮年、內(nèi)核業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人給予警告，并分別處以30萬元罰款，撤銷證券從業(yè)資格。對(duì)保薦項(xiàng)目協(xié)辦人給予警告，并處以10萬元罰款，撤銷證券從業(yè)資格。

其中，薛榮年在萬福生科案發(fā)前已經(jīng)從平安證券離職，現(xiàn)任華林證券總經(jīng)理。

對(duì)于平安證券的罰款金額，相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，30萬元罰款是針對(duì)萬福生科2012年上半年停產(chǎn)沒有進(jìn)行公告而處以的罰款?！蹲C券法》中對(duì)個(gè)人的處罰上限為30萬元，對(duì)公司處罰上限是60萬元。萬福生科涉刑欺詐發(fā)行事件已移送公安機(jī)關(guān)，待法院判決完成后，仍會(huì)對(duì)上市公司進(jìn)行財(cái)產(chǎn)處罰。

對(duì)于平安證券給出的先行賠付方案，證監(jiān)會(huì)相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，證監(jiān)會(huì)鼓勵(lì)支持平安證券做出先行賠付投資者的行為。平安證券在查處過程中，主動(dòng)提出給投資者現(xiàn)行賠償，投資者可以免除索賠相關(guān)的成本，這對(duì)于投資者來說是比較好的處理方法。

上述相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，此次對(duì)平安證券的處罰已經(jīng)從嚴(yán)，不存在以先行賠付方案換取處罰從輕的情況。

上述負(fù)責(zé)人同時(shí)表示，今年證監(jiān)會(huì)將把上市公司違規(guī)披露、欺詐上市作為執(zhí)法重點(diǎn)。根據(jù)統(tǒng)計(jì)，今年相關(guān)的案件上升也比較快，其中包括正在IPO核查當(dāng)中的案件。山西天能、新大地，河南天豐等公司已進(jìn)入立案調(diào)查階段，根據(jù)案情進(jìn)展將會(huì)即使向公眾披露。

相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，暫停平安保薦資格將從行政處罰正式下發(fā)起開始計(jì)算，目前正在履行行政處罰的告知程序?！?/p>

第二篇：萬福生科造假案

萬福生科造假案

萬福生科的財(cái)務(wù)造假，沿襲的其實(shí)還是傳統(tǒng)兩大套路：一是虛增利潤(rùn)，二是虛增資產(chǎn)。財(cái)務(wù)舞弊的手段分析

（一）采取多種手段虛增營(yíng)業(yè)收入 從萬福生科營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)情況來看，其2009—2011 年?duì)I業(yè)收入變動(dòng)率分別為43.6%、32.3% 和27.6%，異動(dòng)變化明顯。究其原因，萬福生科采取了多種方式虛增營(yíng)業(yè)收入。首先，萬福生科所披露的10 家主要客戶中，有6 家存在或涉嫌虛假交易、虛增銷售收入等行為。其次，萬福生科為了讓虛假收入看起來真實(shí)合理，還進(jìn)行了偽造銷售合同、虛開銷售發(fā)票、編制銀行單據(jù)以及假出庫(kù)單，甚至為虛假收入納稅等一系列造假工序予以配合。第三，萬福生科利用隱藏的關(guān)聯(lián)方關(guān)系和關(guān)聯(lián)交易的非關(guān)聯(lián)化等手段，進(jìn)行自買自賣和虛假銷售。最后，萬福生科還吸取了勝景山河財(cái)務(wù)造假被揭穿的教訓(xùn)，為了成功虛增營(yíng)業(yè)收入，還虛假宣傳產(chǎn)品，并且在各大超市臨時(shí)擺貨銷售，從而制造銷售興旺的假象。

（二）通過在建工程和預(yù)付款項(xiàng)虛增資產(chǎn)

萬福生科年報(bào)顯示，2011 年的應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、存貨和在建工程分別增加2890 萬、9765 萬、5495 萬和3932 萬元，分別占總資產(chǎn)增量的5.28%、17.85%、10.05% 和7.19%。顯然這四類資產(chǎn)的增量屬于重大的、異常的波動(dòng)。

萬福生科沒有選擇投資者關(guān)注度較高的“應(yīng)收賬款”科目進(jìn)行過多的虛增，而是主要假借“預(yù)付賬款”和“在建工程”來隱瞞企業(yè)虛增的資產(chǎn)。下面以在建工程科目為例對(duì)其造假流程進(jìn)行簡(jiǎn)要分析。首先，萬福生科以虛構(gòu)的工程承包方的名義開設(shè)一個(gè)存款賬戶，并向該虛構(gòu)的存款賬戶支付一筆工程款。一方面，現(xiàn)金減少；另一方面，預(yù)付工程款記入在建工程，在建工程增加。第二步，萬福生科虛構(gòu)一個(gè)大客戶，再把它所控制的虛假工程承包商的銀行賬戶中的資金轉(zhuǎn)移至這個(gè)假客戶的賬戶中。第三步，假客戶向萬福生科進(jìn)行虛假購(gòu)買，其賬戶中的資金又順利流回了萬福生科的銀行賬戶。至此，萬福生科的現(xiàn)金賬戶金額不變，但在建工程科目余額成功虛增，實(shí)現(xiàn)了虛增利潤(rùn)的閉環(huán)。

（三）未計(jì)提存貨減值準(zhǔn)備

從萬福生科2011 年年報(bào)附注可知，公司當(dāng)期因存貨、固定資產(chǎn)等未發(fā)現(xiàn)減值跡象，從而未計(jì)提減值準(zhǔn)備。而在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇產(chǎn)品滯銷的情況下，萬福生科未計(jì)提庫(kù)存商品減值準(zhǔn)備顯然是不可取的。同時(shí)，參考同行業(yè)公司金健米業(yè)，其在2012 年對(duì)其庫(kù)存

商品計(jì)提了近103 萬元折舊，所以公司沒有計(jì)提減值準(zhǔn)備的目的極有可能是降低費(fèi)用，虛增利潤(rùn)和資產(chǎn)。

（四）低估期間費(fèi)用

萬福生科還通過低估期間費(fèi)用的手段達(dá)到虛增利潤(rùn)的目的。首先，萬福生科2011 年?duì)I業(yè)收入增加了27.6%，但與之極度不匹配的是，裝卸運(yùn)輸費(fèi)用卻下降了49.3%。這種矛盾的現(xiàn)象從一個(gè)側(cè)面反映出萬福生科通過低估部分期間費(fèi)用達(dá)到虛增利潤(rùn)的目的。第二，萬福生科的科研費(fèi)用降低，與其加大研發(fā)投入的公司戰(zhàn)略不相符合，也有降低費(fèi)用虛增利潤(rùn)之嫌。

萬福生科案例介紹

萬福生科（３００２６８）是一家從事稻米精深加工研發(fā)、生產(chǎn)和銷售的企業(yè)，于２０１１年９月２７日正式登陸創(chuàng)業(yè)板，但上市不到一年即被發(fā)現(xiàn)其業(yè)績(jī)虛構(gòu)，被稱為“創(chuàng)業(yè)板造假第一股”。２０１２年９月１４日湖南省證監(jiān)局立案稽查，９月１９日萬福生科停牌接受中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，１０月２６日萬福生科承認(rèn)２０１２半年報(bào)存在財(cái)務(wù)造假（虛增營(yíng)業(yè)收入１．８８億，虛增營(yíng)業(yè)成本１．４６億，虛增凈利潤(rùn)４，０２３萬），１０月２９日萬福生科復(fù)牌，股價(jià)直接封死跌停，１１月２３日萬福生科被深交所公開譴責(zé)，２０１３年３月２日，萬福生科發(fā)布自查公告，承認(rèn)財(cái)務(wù)造假（２００８－２０１１年累計(jì)虛增收入７．４億左右，虛增營(yíng)業(yè)利潤(rùn)１．８億左右，虛增凈利潤(rùn)１．６億左右；造假最為嚴(yán)重的年份是２０１１年，在上市的這一年，萬福生科虛增收入２．８億元，虛增營(yíng)業(yè)利潤(rùn)６，５４１萬元，虛增凈利潤(rùn)５，９１３萬元），２０１３年３月１５日再次受到深交所譴責(zé)。根據(jù)《創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》“連續(xù)公開譴責(zé)三次將終止上市”的規(guī)定，公司若在三十六個(gè)月內(nèi)（２０１２年１１月２３日—２０１５年１１月２３日）再次受到公開譴責(zé)，可能存在被終止上市的風(fēng)險(xiǎn)，萬福生科可能成為創(chuàng)業(yè)板第一只退市的股票。

第三篇：從萬福生科財(cái)務(wù)造假案看會(huì)計(jì)人員職業(yè)道德建設(shè)

從萬福生科財(cái)務(wù)造假案看會(huì)計(jì)職業(yè)道德建設(shè)

摘要：2012年震驚中國(guó)的萬福生科財(cái)務(wù)造假事件引發(fā)業(yè)界和財(cái)務(wù)專家、學(xué)者對(duì)中國(guó)財(cái)務(wù)監(jiān)管制度的思考，這起財(cái)務(wù)造假事件的背后也曝露出財(cái)務(wù)人員職業(yè)道德下滑等問題，業(yè)界也一直呼喚重塑財(cái)務(wù)人員職業(yè)道德體系，完善財(cái)務(wù)監(jiān)管和內(nèi)部控制體系。

Abstract: In 2012 shocked the Chinese hail on Chinese financial supervision system of the industry and financial experts, scholars lead students Department of financial fraud cases, behind the financial fraud also exposes the financial personnel occupation moral decline and other issues, the industry also has been called to reshape the occupation moral system of financial personnel, improve the financial supervision and internal control system.關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)造假；會(huì)計(jì)；職業(yè)道德；建設(shè)

Key: Financial fraud;accounting occupation moral;construction;

一、萬福生科財(cái)務(wù)造假事件分析

2012年9月15日，萬福生科稱收到中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)湖南監(jiān)管局《立案稽查通知書》，因公司涉嫌違反有關(guān)證券法律法規(guī)，湖南監(jiān)管局決定對(duì)公司進(jìn)行立案稽查。2012年9月18日，萬福生科再次公告被證監(jiān)會(huì)稽查總隊(duì)立案調(diào)查的情況。10月25日，萬福生科公告承認(rèn)2012年半年報(bào)財(cái)務(wù)造假，這份長(zhǎng)達(dá)29頁(yè)的2012年中報(bào)更正報(bào)告顯示：萬福生科的半年報(bào)中，虛增營(yíng)業(yè)收入1.88億元、虛增營(yíng)業(yè)成本1.46億元、虛增利潤(rùn)4023.16萬元。其收入前五大客戶存在重大變動(dòng)，存在著虛擬合同以及隨意造假的行為。湖南省傻牛食品廠、懷化小丫丫食品，貢獻(xiàn)收入都在1300萬元左右，但在更改后的中報(bào)中，這兩個(gè)公司已經(jīng)從前五大客戶名單中消失；湖南祁東佳美食品和津市市中意糖果公司貢獻(xiàn)的收入分別為1415.61萬元和1341.95萬元，更改后變?yōu)?22.8萬元和118.73萬元。

萬福生科財(cái)務(wù)造假事件暴露出三大問題

1、公司內(nèi)部管理松散

2、沒有完善的內(nèi)控體系，財(cái)務(wù)總監(jiān)形同虛設(shè)

3、財(cái)務(wù)人員職業(yè)道德缺失

上市公司財(cái)務(wù)造假行為嚴(yán)重?fù)p害投資者合法權(quán)益，破壞資本市場(chǎng)公信力，是資本市場(chǎng)的毒瘤，影響了資本市場(chǎng)的穩(wěn)定運(yùn)行和健康發(fā)展，是造成我國(guó)資本市場(chǎng)長(zhǎng)期“牛短熊長(zhǎng)”的主要原因，萬福生科財(cái)務(wù)造假事件呼吁重塑會(huì)計(jì)職業(yè)道德體系。

二、會(huì)計(jì)職業(yè)道德缺失原因分析

（一）市場(chǎng)體系不健全、市場(chǎng)透明度低導(dǎo)致誠(chéng)信激勵(lì)機(jī)制不足。我國(guó)目前市場(chǎng)信息披露機(jī)制很不健全，市場(chǎng)信息傳導(dǎo)機(jī)制不暢，導(dǎo)致信息缺乏、市場(chǎng)信息傳播速度緩慢，市場(chǎng)主體各自擁有的信息不對(duì)稱，致使好的商譽(yù)難以得到廣泛而迅速的傳播，失信者不能及時(shí)地被曝光和發(fā)現(xiàn)，并得到應(yīng)有的懲罰。社會(huì)化誠(chéng)信機(jī)制尚未形成，缺乏有效的誠(chéng)信監(jiān)督機(jī)制。市場(chǎng)體系的不完善導(dǎo)致的市場(chǎng)獎(jiǎng)懲機(jī)制的不完備，直接造成誠(chéng)信保證機(jī)制的缺乏，實(shí)際是對(duì)守信者積極性的打擊和對(duì)失信者失信行為的放縱，從而使市場(chǎng)主體缺乏遵守和履行誠(chéng)信的內(nèi)在激勵(lì)。

（二）會(huì)計(jì)從業(yè)環(huán)境不利于會(huì)計(jì)人員形成良好的會(huì)計(jì)職業(yè)道德

1.會(huì)計(jì)職業(yè)缺乏獨(dú)立性

目前企業(yè)的會(huì)計(jì)人員是受聘、受雇于其所在公司的職員，公司老板對(duì)會(huì)計(jì)人員擁有絕對(duì)的領(lǐng)導(dǎo)權(quán)和支配權(quán)，當(dāng)會(huì)計(jì)人員與老板發(fā)生道德沖突時(shí)，會(huì)計(jì)人員則面臨著堅(jiān)持原則、堅(jiān)守職業(yè)道德就可能被辭退失業(yè)的痛苦選擇。目前被爆光的會(huì)計(jì)造假問題，大多數(shù)是公司經(jīng)理授意、指使、強(qiáng)令會(huì)計(jì)人員編制虛假會(huì)計(jì)信息造成的，這說明會(huì)計(jì)職業(yè)缺乏獨(dú)立性，也是造成會(huì)計(jì)職業(yè)道德缺失的原因之一。

2.會(huì)計(jì)制度缺失

會(huì)計(jì)制度是規(guī)范會(huì)計(jì)行為，衡量會(huì)計(jì)人員是否遵守職業(yè)道德的重要依據(jù)。盡管我國(guó)出臺(tái)了一系列會(huì)計(jì)法律法規(guī)，如《會(huì)計(jì)法》、《會(huì)計(jì)人員的職責(zé)條例》等法律法規(guī)，對(duì)會(huì)計(jì)職業(yè)道德都提出了要求，但實(shí)際執(zhí)行起來收效甚微，甚至形同虛設(shè)，其原因有三：一是會(huì)計(jì)制度不健全。由于經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象的復(fù)雜性，會(huì)計(jì)制度不可能規(guī)范所有會(huì)計(jì)活動(dòng)，會(huì)計(jì)制度還存在著規(guī)范不完整，不系統(tǒng)等不足；二是會(huì)計(jì)制度沒有得到有效執(zhí)行。會(huì)計(jì)制度建設(shè)的關(guān)鍵在于執(zhí)行，會(huì)計(jì)監(jiān)督、財(cái)政監(jiān)督、審計(jì)監(jiān)督等監(jiān)督制度也沒有得到有效執(zhí)行，對(duì)會(huì)計(jì)職業(yè)道德的優(yōu)劣賞罰不明，致使會(huì)計(jì)制度執(zhí)行效果甚微；三是會(huì)計(jì)法律救濟(jì)制度不完善。會(huì)計(jì)人員依法行使職權(quán)與單位負(fù)責(zé)人發(fā)生道德沖突時(shí)，會(huì)計(jì)人員始終處于弱勢(shì)地位，沒有一套健全且有效執(zhí)行的會(huì)計(jì)救濟(jì)制度來保障會(huì)計(jì)人員的合法權(quán)益，這也不利于會(huì)計(jì)人員形成良好的職業(yè)道德。

（三）會(huì)計(jì)人員素質(zhì)不高

會(huì)計(jì)人員總體素質(zhì)不高，也是造成會(huì)計(jì)職業(yè)道德缺失的原因之一。會(huì)計(jì)人員在做出違法違紀(jì)會(huì)計(jì)行為是在其職權(quán)范圍內(nèi)，這一方面反映出會(huì)計(jì)人員自身道德素質(zhì)偏低，受不良思想和價(jià)值觀念等的影響，在利益的誘惑下，喪失了職業(yè)道德，為了個(gè)人私利參與會(huì)計(jì)作假或貪污舞弊；另一方面由于經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)復(fù)雜性，對(duì)會(huì)計(jì)人員的專業(yè)知識(shí)和技能有較高的要求，一些會(huì)計(jì)人員不能對(duì)會(huì)計(jì)事項(xiàng)進(jìn)行正確的職業(yè)判斷也可能表現(xiàn)為會(huì)計(jì)職業(yè)道德的缺失。

（四）違法成本低

雖然《會(huì)計(jì)法》、《企業(yè)會(huì)計(jì)報(bào)告條例》等法律法規(guī)對(duì)會(huì)計(jì)人員違法責(zé)任進(jìn)行了詳盡地規(guī)范，如《會(huì)計(jì)法》的第42條至第49條專門規(guī)范了違反會(huì)計(jì)法的法律責(zé)任，但這些懲罰相對(duì)于進(jìn)行會(huì)計(jì)造假獲得的巨額利潤(rùn)來說，根本無法配比。對(duì)職業(yè)道德的違規(guī)行為懲治不力和對(duì)職業(yè)道德優(yōu)劣表現(xiàn)賞罰不明，違法成本低也是某些會(huì)計(jì)人員鋌而走險(xiǎn)、違法犯法，喪失職業(yè)道德的原因之一。

（五）會(huì)計(jì)教育中忽視職業(yè)道德教育

目前各類學(xué)校會(huì)計(jì)專業(yè)教學(xué)無論是在課程設(shè)置上，還是在教材內(nèi)容上以及教學(xué)過程中，都普遍存在忽視會(huì)計(jì)職業(yè)道德教育的現(xiàn)象。在職會(huì)計(jì)人員的繼續(xù)教育中也同樣存在忽視會(huì)計(jì)職業(yè)道德教育的現(xiàn)象。實(shí)際上，對(duì)于一名稱職的會(huì)計(jì)人員而言，專業(yè)知識(shí)技能固然重要，但職業(yè)道德修養(yǎng)更重要。

三、加強(qiáng)會(huì)計(jì)職業(yè)道德建設(shè)的途徑

（一）建立健全的法律制度，讓法治與德治相結(jié)合

進(jìn)一步完善《會(huì)計(jì)法》及各種相關(guān)法律法規(guī)，提高立法的科學(xué)性和執(zhí)法的可操作性。明確規(guī)定對(duì)違法亂紀(jì)行為的處罰，切實(shí)做到“有法必依，違法必究”，讓那些膽敢造假者得到應(yīng)有的懲罰。同時(shí)加強(qiáng)法制教育，促使會(huì)計(jì)人員形成正確的道德判斷、道德選擇和道德評(píng)價(jià)模式，從而自覺地調(diào)節(jié)自己的行為

（二）加強(qiáng)管理機(jī)構(gòu)和社會(huì)輿論的監(jiān)督

財(cái)務(wù)工作的外部監(jiān)督機(jī)構(gòu)稅務(wù)機(jī)關(guān)、工商管理、審計(jì)機(jī)關(guān)、民間審計(jì)等執(zhí)法部門要維護(hù)執(zhí)法的嚴(yán)肅性和權(quán)威性，充分發(fā)揮其對(duì)會(huì)計(jì)工作的監(jiān)督、檢查與指導(dǎo)作用；加強(qiáng)社會(huì)輿論的監(jiān)督作用，利用電視、報(bào)紙、廣播、雜志等各種大眾傳媒工具，大力宣傳和表彰優(yōu)秀會(huì)計(jì)的品行，譴責(zé)少數(shù)會(huì)計(jì)的不道德的行為，借助社會(huì)輿論的贊揚(yáng)與批判，調(diào)動(dòng)會(huì)計(jì)的榮辱感和道德良心，培養(yǎng)會(huì)計(jì)知善知惡的能力，引導(dǎo)會(huì)計(jì)棄惡揚(yáng)善，在全行業(yè)中造成一種遵守職業(yè)道德光榮、違反會(huì)計(jì)職業(yè)道德可恥的濃厚氛圍，促使良好的會(huì)計(jì)職業(yè)道德風(fēng)尚深入人心。在財(cái)政、審計(jì)、稅務(wù)等檢查中，對(duì)會(huì)計(jì)人員遵守會(huì)計(jì)職業(yè)道德的情況，進(jìn)行評(píng)分，建立會(huì)計(jì)人員職業(yè)道德個(gè)人誠(chéng)信檔案，并以此作為會(huì)計(jì)人員從業(yè)資格年檢、晉升、晉級(jí)、聘任專業(yè)職務(wù)，表彰獎(jiǎng)勵(lì)的重要考核依據(jù)，加大對(duì)會(huì)計(jì)人員職業(yè)道德優(yōu)劣的獎(jiǎng)懲力度，加強(qiáng)社會(huì)輿論監(jiān)督，從則堅(jiān)定會(huì)計(jì)人員遵守職業(yè)道德決心和信心。

（三）加強(qiáng)單位內(nèi)部監(jiān)督

建立健全單位內(nèi)部監(jiān)督機(jī)制，定期對(duì)會(huì)計(jì)人員職業(yè)道德情況進(jìn)行檢查、考核和評(píng)價(jià)。獎(jiǎng)優(yōu)罰劣；合理配備會(huì)計(jì)人員，建立會(huì)計(jì)崗位輪換制度，促使會(huì)計(jì)人員掌握多種業(yè)務(wù)技能，形成內(nèi)部檢查和監(jiān)督機(jī)制；健全會(huì)計(jì)證管理辦法，實(shí)行考試頒發(fā)會(huì)計(jì)證制度，把住會(huì)計(jì)人員任職資格標(biāo)準(zhǔn)，嚴(yán)格把好會(huì)計(jì)人員任免關(guān)；不相融職務(wù)應(yīng)分開設(shè)立，使各種崗位之間能相互牽制，防止貪污腐化行為的出現(xiàn)。建立會(huì)計(jì)職業(yè)道德“自律”機(jī)制，將會(huì)計(jì)職業(yè)道德規(guī)范的具體要求、標(biāo)準(zhǔn)和內(nèi)容轉(zhuǎn)化為職業(yè)會(huì)計(jì)組織和職業(yè)會(huì)計(jì)人員內(nèi)在目標(biāo)、標(biāo)準(zhǔn)和需求。從而使會(huì)計(jì)人員在“他律”和“自律”的雙重機(jī)制下，通過自我控制和自我判斷自覺地遵守職業(yè)道 德規(guī)范。

（四）提高會(huì)計(jì)人員的素質(zhì)，樹立正確的職業(yè)道德理念

提高會(huì)計(jì)人員素質(zhì)，不僅要注重提高會(huì)計(jì)人員的專業(yè)知識(shí)和技能，更要培養(yǎng)會(huì)計(jì)人員職業(yè)道德修養(yǎng)。因此，建議在各類學(xué)校的會(huì)計(jì)專業(yè)中開設(shè)《會(huì)計(jì)職業(yè)道德》課程，提高會(huì)計(jì)人員政治思想水平和法制觀念，使在校學(xué)生通過會(huì)計(jì)職業(yè)道德學(xué)習(xí)，深刻了解會(huì)計(jì)職業(yè)道德對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)秩序的影響，增強(qiáng)法律意識(shí)，樹立正確的人生觀和價(jià)值觀，提高職業(yè)道德水平和辨別是非的能力，增強(qiáng)履行監(jiān)督職能的自覺性，成為一名又紅又專的合格人才。各單位和會(huì)計(jì)管理部門應(yīng)不斷加強(qiáng)對(duì)會(huì)計(jì)人員的業(yè)務(wù)知識(shí)培訓(xùn)和職業(yè)道德教育，并使之制度化、規(guī)范化，將繼續(xù)教育和培訓(xùn)列入其業(yè)務(wù)考核的內(nèi)容，利用一些正反典型的案例，開展誠(chéng)信教育和警示教育，培養(yǎng)會(huì)計(jì)人員的誠(chéng)信意識(shí)和道德責(zé)任感，樹立正確的職業(yè)道德理念。

（五）建立一個(gè)以誠(chéng)信為基礎(chǔ)的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制

建立一個(gè)以誠(chéng)信為基礎(chǔ)的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制是知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代的呼喚，是當(dāng)今社會(huì)公眾的共同愿望，也是人類社會(huì)發(fā)展的必然趨勢(shì)。建立良好的會(huì)計(jì)職業(yè)道德，有利于提高會(huì)計(jì)人員技術(shù)水平和業(yè)務(wù)水平，從而提高會(huì)計(jì)的工作質(zhì)量和會(huì)計(jì)隊(duì)伍的整體素質(zhì)；有利于會(huì)計(jì)人員有效地履行會(huì)計(jì)監(jiān)督職能，提高自我防腐的能力，自覺抵制各種利益的誘惑；有利于提高全社會(huì)精神文明的程度，促進(jìn)社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)建設(shè)健康發(fā)展。

會(huì)計(jì)人員的職業(yè)道德水平如何，是關(guān)系到國(guó)家財(cái)經(jīng)法規(guī)制度能否貫徹執(zhí)行，經(jīng)濟(jì)秩序能否維護(hù)，經(jīng)濟(jì)發(fā)展能否促進(jìn)的大問題，加強(qiáng)會(huì)計(jì)職業(yè)道德建設(shè)是擺在我們面前一項(xiàng)十分緊迫而重大的任務(wù)。會(huì)計(jì)道德是一般社會(huì)公德在會(huì)計(jì)職業(yè)行為活動(dòng)中的具體體現(xiàn)，是引導(dǎo)和制約會(huì)計(jì)行為，調(diào)整會(huì)計(jì)人員與社會(huì)、與不同利益集團(tuán)以及會(huì)計(jì)人員之間關(guān)系的社會(huì)規(guī)范。會(huì)計(jì)人員的職業(yè)道德水平如何，是關(guān)系到國(guó)家財(cái)經(jīng)法規(guī)制度能否貫徹執(zhí)行，經(jīng)濟(jì)秩序能否維護(hù)，經(jīng)濟(jì)發(fā)展能否促進(jìn)的大問題。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，會(huì)計(jì)人員是多元利益主體的中心，肩負(fù)著客觀、公正地處理各方利益的艱巨任務(wù)。許多企業(yè)的管理者在追求企業(yè)財(cái)富、利潤(rùn)最大化的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)下，常常失去理性，明示或暗示會(huì)計(jì)人員造假。在這種情況下，若會(huì)計(jì)人員的職業(yè)道德水平不高，屈從于管理者的意愿做帳，假帳就很容易發(fā)生。另外，也有部分會(huì)計(jì)人員信念動(dòng)搖，責(zé)任心差，道德失范，誠(chéng)信缺失，以權(quán)謀私，違法違紀(jì)，走上腐敗犯罪的道路。職業(yè)道德建設(shè)是一項(xiàng)長(zhǎng)期的、艱苦的實(shí)踐活動(dòng)，任重而道遠(yuǎn)，要靠我們每個(gè)會(huì)計(jì)人員不懈的努力。人無信不立，國(guó)無信不強(qiáng)，會(huì)計(jì)人員只有進(jìn)一步加強(qiáng)會(huì)計(jì)職業(yè)道德建設(shè)，全面提高從業(yè)人員的道德素質(zhì)，牢固樹立良好的職業(yè)道德，讓“誠(chéng)實(shí)守信”這一道德規(guī)范深深植根于每個(gè)會(huì)計(jì)人員的心中，我國(guó)的會(huì)計(jì)職業(yè)道德水平才會(huì)躍上一個(gè)新臺(tái)階，作為一名即將畢業(yè)的大學(xué)生，更要把個(gè)人會(huì)計(jì)職業(yè)道德建設(shè)放在首要位置上，堅(jiān)持從我做起，把“不做假帳”作為終身的信條。

參考文獻(xiàn)： [1]萬福生科2012年半年報(bào)、公告（2012-033、039）

[2]魯娜.對(duì)我國(guó)會(huì)計(jì)職業(yè)道德現(xiàn)狀的思考及對(duì)策[J].商場(chǎng)現(xiàn)代化,2006(9):317 [3]廖瑞曉等.會(huì)計(jì)職業(yè)道德建設(shè):現(xiàn)狀、原因與途徑[J].南昌大學(xué)學(xué)報(bào),2005(11):44 [4]董治國(guó).從上市公司財(cái)務(wù)造假所引發(fā)的思考[J].中國(guó)證券期貨，2010.17

第四篇：萬福生科造假案例

經(jīng)典案例：“萬福生科”財(cái)務(wù)造假分析

“A股歷史上，上市公司造假前仆后繼，前有主板臭名昭著的銀廣夏，近有中小板情節(jié)惡劣的綠大地。現(xiàn)在，頂著“稻米精深加工第一股”光環(huán)的萬福生科承認(rèn)財(cái)務(wù)造假，成為創(chuàng)業(yè)板造假第一股。

南方周末記者調(diào)查發(fā)現(xiàn)，從包裝上市到日前公告，萬福生科的拙劣造假給投資者留下無盡陷阱，也在處處挑戰(zhàn)資本市場(chǎng)的底線?！?“作為一名扔掉鐵飯碗自主創(chuàng)業(yè)的民營(yíng)企業(yè)創(chuàng)始人，我可以自豪地告訴大家，公司的業(yè)績(jī)是真實(shí)的?！?012年7月31日，龔永福在深交所互動(dòng)易交流平臺(tái)信誓旦旦地說。他是創(chuàng)業(yè)板上市公司萬福生科（湖南）農(nóng)業(yè)開發(fā)股份有限公司董事長(zhǎng)。（行動(dòng)比語言更能體現(xiàn)一個(gè)人的邏輯。）

僅僅三個(gè)月后，2012年11月23日，萬福生科收到深交所對(duì)公司及相關(guān)當(dāng)事人給予公開譴責(zé)的信息，公開致歉。30天前，萬福生科發(fā)布更正公告，承認(rèn)“業(yè)績(jī)不是真實(shí)的”：以2012年半年報(bào)為例，該公司虛增營(yíng)業(yè)收入1.88億元、虛增營(yíng)業(yè)成本1.46億元、虛增利潤(rùn)4023萬元，以及未披露公司上半年停產(chǎn)。

造假之一：虛增收入

承認(rèn)財(cái)務(wù)造假，在創(chuàng)業(yè)板上市公司中尚屬首例。在此前的2012年9月18日，證監(jiān)會(huì)對(duì)此立案進(jìn)行調(diào)查。

萬福生科本是一家業(yè)內(nèi)寂寂無名的稻米加工企業(yè)，坐落在湖南常德沅江邊上。2011年9月27日，它以每股25元的發(fā)行價(jià)成功登陸創(chuàng)業(yè)板，加上超募資金，共募集4.25億元，曾被多家券商譽(yù)為“新興行業(yè)中的優(yōu)質(zhì)企業(yè)”。南方周末記者對(duì)萬福生科進(jìn)行長(zhǎng)達(dá)3周的追蹤調(diào)查后發(fā)現(xiàn)，在公告中輕描淡寫的數(shù)據(jù)背后，是一連串令人觸目驚心的造假騙局。

產(chǎn)品收入最高虛增100倍

"萬福生科收入造假集中在麥芽糊精、葡萄糖粉、麥芽糖漿等所謂稻米精深加工產(chǎn)品，以配合該公司在資本市場(chǎng)包裝和炒作“稻米精深加工和循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式”?！皡⑴c假賬的普通財(cái)務(wù)人員都非常害怕，迫于龔永福和財(cái)務(wù)總監(jiān)的壓力，也為了保住飯碗，無奈、違心地參加了這次財(cái)務(wù)做假?！币晃粎⑴c造假的萬福生科前財(cái)務(wù)員工程至平（化名）小心翼翼地對(duì)南方周末記者說。在準(zhǔn)備出中報(bào)那段時(shí)間里，近二十名財(cái)務(wù)人員每天都要在辦公室和會(huì)議室里挑燈夜戰(zhàn)。“天天編假資料、做假賬，自己都弄迷糊了，連跟家人講話的時(shí)候都分不清自己說的是假話還是真話?！保ㄔ搭^造假）根據(jù)年報(bào)顯示，萬福生科的主要產(chǎn)品有：大米淀粉糖、大米蛋白粉（飼料級(jí)、食用級(jí)）、米糠油和食用米等系列產(chǎn)品?！叭f福生科銷售大米、麥芽糖等十幾種產(chǎn)品，大多數(shù)產(chǎn)品的銷售收入被隨意編造，比真實(shí)收入虛增四五倍是平常事，有的產(chǎn)品根本沒有銷售也憑空虛造收入。”程至平說。

在萬福生科十多種產(chǎn)品中，收入造假最離譜的是麥芽糊精。在公司中報(bào)中，該產(chǎn)品的銷售收入達(dá)到1124萬元。但南方周末記者從多個(gè)渠道證實(shí)，萬福生科今年沒有銷售過麥芽糊精?！斑@是無中生有，就算有銷售過麥芽糊精，那也是年初把剩余的一點(diǎn)庫(kù)存尾貨清理賣掉，收入不超過10萬元?！背讨疗秸f。這意味著，麥芽糊精收入虛增超過100倍。

同樣荒誕造假的是萬福生科另一品種的淀粉糖產(chǎn)品——葡萄糖粉。半年報(bào)顯示上半年葡萄糖粉賣了1400萬元人民幣，但程至平透露說，葡萄糖粉今年銷路不暢，營(yíng)收大幅下滑，只賣了四十多萬元左右。而南方周末記者獲得的一份查賬工作底稿顯示，葡萄糖粉收入的確切數(shù)字為43萬元，虛增三十多倍。

萬福生科曾經(jīng)高調(diào)宣稱賣得最好的淀粉糖產(chǎn)品——麥芽糖漿，2012年上半年銷售高達(dá)1.22億元人民幣。而公司的更正公告稱，麥芽糖漿的真實(shí)收入在2000萬元左右，萬福生科在麥芽糖漿收入上虛增了5倍。

蛋白粉是萬福生科另一項(xiàng)稻米精深加工產(chǎn)品，半年報(bào)顯示該產(chǎn)品收入為2754萬元人民幣，根據(jù)查賬底稿顯示，實(shí)際收入僅為352萬元，虛增了將近7倍。大米加工生意是龔永福和萬福生科賴以起家的老本行。但其大米銷售收入也存在嚴(yán)重造假行為。萬福生科上半年的優(yōu)質(zhì)米銷售收入為5112萬元，但根據(jù)其發(fā)布的中報(bào)更正數(shù)據(jù)，實(shí)際僅為1120萬元，虛增了將近4倍。

從萬福生科發(fā)布的中報(bào)更正數(shù)據(jù)也可看出，此前造假的中報(bào)顯示上半年?duì)I業(yè)收入為2.7億元，更正后此項(xiàng)數(shù)據(jù)僅為8217萬元人民幣，收入總額虛增1.8億元。更令人吃驚的是，萬福生科2011年下半年成功上市從股市圈走近4.25億資金，僅僅過了9個(gè)月業(yè)績(jī)就“變臉”——虧損1117萬元。

上述產(chǎn)品的毛利率也嚴(yán)重造假。從萬福生科中報(bào)更正數(shù)據(jù)可以看出，葡萄糖粉、麥芽糖漿、蛋白粉的實(shí)際毛利率為5.75%、10.88%、14.07%，而此前造假中報(bào)的毛利率高達(dá)22.08%、21.84%、25.99%。

“萬福生科中報(bào)更正數(shù)據(jù)出來以后，內(nèi)行看笑話，外行很失望。”常德糧食系統(tǒng)一位人士對(duì)南方周末記者說。該人士介紹，萬福產(chǎn)品收入造假集中在麥芽糊精、葡萄糖粉、麥芽糖漿等所謂稻米精深加工產(chǎn)品，以配合該公司在資本市場(chǎng)包裝和炒作“稻米精深加工和循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式”等概念，“現(xiàn)在泡泡戳破了，還不知老龔如何收拾殘局”。從一開始就開始撒謊的萬福生科，通過造假上市，并為日后一連串的彌天大謊埋下禍根。手段之一：虛構(gòu)收入

萬福生科在招股說明書中公布了從2008年以來三年半的前五名客戶銷售情況。南方周末記者翻閱了所有公開資料后發(fā)現(xiàn)，從2008年到2012年上半年，萬福生科所披露的10家主要客戶中，有6家存在或涉嫌虛假交易、虛增銷售收入等行為。在這些客戶中，一家名為“東莞樟木頭華源糧油經(jīng)營(yíng)部”的客戶顯得撲朔迷離。根據(jù)招股書，2008年和2009年，萬福生科向該客戶銷售950萬元和1191萬元大米，在前五名客戶中排名第四；2010年“華源糧油經(jīng)營(yíng)部”從萬福生科前五名客戶消失，隨后在2011年上半年重新出現(xiàn)，并以1056萬元的銷售額繼續(xù)位列第四名客戶，累計(jì)銷售額3197萬元。2012年11月15日，南方周末記者來到東莞市樟木頭鎮(zhèn)百果洞鐵路貨場(chǎng)，這里集中了上百家糧油店鋪，是當(dāng)?shù)刂饕拇竺资袌?chǎng)。在運(yùn)載大米的三輪車、手推車和貨車往來穿梭的貨場(chǎng)中，華源糧油經(jīng)營(yíng)部位于貨場(chǎng)入口通道旁邊。這是一家40平方米的米鋪，門口豎著泰國(guó)香米、江西大米等兩排大米，并沒有萬福生科的陬福牌大米。華源糧油經(jīng)營(yíng)部一位員工告訴南方周末記者，“我們不賣湖南米。我在這家米店工作五六年了，從來沒有賣過陬福牌大米?！?012年11月19日，樟木頭華源糧油經(jīng)營(yíng)部老板林漢亮透露了萬福生科的銷售情況：“2007年以后就沒有跟他們（萬福生科）做生意了?！碑?dāng)被問及在2007年與萬福生科終止生意的原因時(shí)，林漢亮表示是對(duì)方出價(jià)太高?！澳阋部吹搅?，我們根本有沒放萬福生科的米，東莞這一帶都很少?！绷譂h亮說。他2005年左右還和萬福生科做過生意，“萬福生科在2004、2005和2006年早稻賣得還可以，轉(zhuǎn)做優(yōu)質(zhì)稻以后，在這邊市場(chǎng)不好賣了，他們優(yōu)質(zhì)稻加工工藝不行，生產(chǎn)出來的米不適合我們賣，價(jià)格也不適合我們賣?！边@意味著，萬福生科招股書所披露的有關(guān)華源糧油經(jīng)營(yíng)部的銷售情況涉嫌虛假陳述和虛增收入。主要客戶早已基本停產(chǎn)，還如何采購(gòu)以千萬元計(jì)算的麥芽糖漿？傻牛食品廠是向萬福生科采購(gòu)麥芽糖漿的主要客戶之一。但實(shí)際上，南方周末記者實(shí)地走訪后發(fā)現(xiàn)，傻牛食品廠已經(jīng)停產(chǎn)達(dá)數(shù)年之久。傻牛食品廠位于邵陽市高沙鎮(zhèn)，奶糖生產(chǎn)規(guī)模曾是當(dāng)?shù)刈畲?。但現(xiàn)在，偌大廠房空空蕩蕩，曾經(jīng)一千多工人上班的熱鬧場(chǎng)景不復(fù)存在，生產(chǎn)線也基本停頓，只有十多名工人在維護(hù)設(shè)備。一名工人告訴南方周末記者，六七年前，傻牛食品生產(chǎn)的奶糖在全國(guó)供不應(yīng)求，產(chǎn)值近億。2008年三聚氰胺事件曝光后，奶糖產(chǎn)業(yè)也受波及，廠里最近幾年效益下滑很厲害。傻牛食品廠老板娘葉女士向南方周末記者證實(shí)：“我們已經(jīng)停產(chǎn)好幾年了，幾乎不生產(chǎn)了，只有幾個(gè)人維持一下廠房設(shè)備?！碑?dāng)問及傻牛是否采購(gòu)麥芽糖漿時(shí)，葉女士明確答復(fù)：“沒有，我們都不生產(chǎn)了，還怎么采購(gòu)?！鄙蹬Ｊ称窂S另一位員工肯定地告訴南方周末記者，即使偶爾接到訂單零星生產(chǎn)，該廠所采購(gòu)的麥芽糖漿也來自山東魯洲集團(tuán)，并非萬福生科。該名員工還透露，在生意最興旺的那幾年，傻牛廠確實(shí)是購(gòu)買麥芽糖漿的大戶，那時(shí)廠門口可以看見整卡車?yán)瓉睇溠刻菨{?！?008年、2009年傻牛廠開始走下坡路了?，F(xiàn)在只相當(dāng)于一個(gè)小小的作坊了，一年?duì)I業(yè)額不足百萬，麥芽糖漿的采購(gòu)量大大減少?！钡f福生科IPO招股書中，2008年其向傻牛食品銷售金額1078萬元，2011年上半年向傻牛銷售1100萬元。已基本停產(chǎn)的企業(yè)，還如何采購(gòu)以千萬元計(jì)算的麥芽糖漿？ 手段之二：虛構(gòu)合同。

萬福生科在“銷售合同”一節(jié)中披露了與華源糧油經(jīng)營(yíng)部簽訂的兩份合同：

2011年6月5日，公司與東莞樟木頭華源糧油經(jīng)營(yíng)部簽訂《采購(gòu)合同》（合同編號(hào)：201106014）。合同有效期為合同簽訂之日起至2011年6月30日，合同已履行。

2011年7月3日，公司與東莞樟木頭華源糧油經(jīng)營(yíng)部簽訂《采購(gòu)合同》（合同編號(hào)：201107006）。合同有效期為合同簽訂之日起至2011年7月31日，合同已履行。

同樣，與傻牛食品廠也有三份合同被一同披露：

2011年6月4日，公司與湖南省傻牛食品廠簽訂《采購(gòu)合同》（合同編號(hào)：201106010）。合同有效期為合同簽訂之日起至2011年6月30日，合同已履行。

2011年7月2日，公司與湖南省傻牛食品廠簽訂《采購(gòu)合同》（合同編號(hào)：201107003）。合同有效期為合同簽訂之日起至2011年7月31日，合同已履行。

2011年9月1日，公司與湖南省傻牛食品廠簽訂《采購(gòu)合同》（合同編號(hào)：201109011）。合同有效期為合同簽訂之日起至2011年9月30日，合同已履行。

這兩家企業(yè)的老板或老板娘均向南方周末記者證實(shí)，與萬福生科早已無生意往來，采購(gòu)合同又從何而來？

“外行人以為客戶收入可以隨意編造，其實(shí)并不容易?！币晃皇煜ど鲜泄驹旒俚呢?cái)務(wù)專家說。編制假合同目的，是讓虛假業(yè)務(wù)看起來真實(shí)合理。據(jù)其介紹，偽造客戶收入的工作相對(duì)繁瑣，需要私刻客戶假公章、編造銷售假合同、虛開銷售發(fā)票、編制銀行單據(jù)、假出庫(kù)單等一系列造假工序的配合，才能讓虛增銷售收入看起來合理?！耙屘撛龅匿N售額沒有破綻，甚至要到稅務(wù)部門為假收入納稅?！鄙鲜鲐?cái)務(wù)專家稱。

造假之二虛增資產(chǎn)

萬福生科選擇了虛增在建工程和預(yù)付賬款來虛增資產(chǎn)，它的募集資金建設(shè)項(xiàng)目正在建設(shè)中，這樣做不至于引人注目。按照會(huì)計(jì)的相互影響作用，在建工程的增加一般會(huì)引起銀行存款或者現(xiàn)金的減少、預(yù)付賬款的減少、應(yīng)付賬款的增加。

萬福生科的高明之處，在于選擇了將虛擬資產(chǎn)裝入“預(yù)付賬款”，以及非流動(dòng)資產(chǎn)中的“在建工程”。因?yàn)槿f福生科剛上市，有大量募投項(xiàng)目，在建工程項(xiàng)目放大不至于引人注意。另外一個(gè)深層次原因是，國(guó)內(nèi)上市公司募投項(xiàng)目存在大量資金挪用、項(xiàng)目承諾不兌現(xiàn)情況，但被追責(zé)者寥寥。所以，募投項(xiàng)目是上市公司財(cái)務(wù)“洗白”的上佳道具。

根據(jù)其2012年中期財(cái)務(wù)更正公告，截至2012年6月底，萬福生科在建工程虛增8036萬，預(yù)付款項(xiàng)虛增4469萬。僅僅2012年上半年，萬福生科在建工程項(xiàng)目賬面余額從8675萬增至1.8億，增加了9323萬。

而萬福生科大量的預(yù)付款項(xiàng)，是支付給個(gè)人的，交易原因?yàn)椤邦A(yù)付工程設(shè)備款”。而這些個(gè)人都是虛擬的，方便把錢流出去。

不過，但凡造假，必有破綻。萬福生科造假故事的破綻，正是被大家所忽略的現(xiàn)金流量表開始的。

2012年上半年，盡管萬福生科在建工程增加了9323萬，但現(xiàn)金流量表中，公司構(gòu)建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、和其他資產(chǎn)支付的現(xiàn)金只有5883萬。按理說，這中間3444萬的差額，會(huì)造成預(yù)付款的減少，但預(yù)付款不減反增。如此一來，萬福生科的整體邏輯很清楚：虛增銷售額，但客戶的銀行流水進(jìn)賬不做假。

但接下來，公司要想辦法把多收客戶的錢給退回去。如果直接銀行流水退回，會(huì)引起懷疑，于是以大量在建工程支出以及采購(gòu)為由，將錢還給客戶，形成看似合理的銀行流水。

第五篇：萬福生科審計(jì)案例

“萬福生科”財(cái)務(wù)造假案例研究

一、“萬福生科”財(cái)務(wù)造假案回顧

萬福生科全稱萬福生科(湖南)農(nóng)業(yè)開發(fā)股份有限公司(股票代碼300268)，成立于2003年，2009年完成股份制改造，2011年9月在深圳證券交易所掛牌上市。2012年8月，湖南證監(jiān)局在對(duì)萬福生科的例行檢查中偶然發(fā)現(xiàn)兩套賬本，萬福生科財(cái)務(wù)造假問題便由此浮現(xiàn)。截止到2013年5月，證監(jiān)會(huì)對(duì)該造假案件的行政調(diào)查已終結(jié)。調(diào)查結(jié)果顯示，一方面，萬福生科涉嫌欺詐發(fā)行股票和違法信息披露。萬福生科上市前2008 ~ 2010年分別累計(jì)虛增銷售收入約46 000萬元，虛增營(yíng)業(yè)利潤(rùn)約11 298萬元;上市后披露的2011年年報(bào)和2012年半年報(bào)累計(jì)虛增銷售收入44 500萬元，虛增營(yíng)業(yè)利潤(rùn)10 070萬元，同時(shí)隱瞞重大停產(chǎn)事項(xiàng)。另一方面，相關(guān)中介機(jī)構(gòu)未能勤勉盡責(zé)。保薦機(jī)構(gòu)平安證券、審計(jì)機(jī)構(gòu)中磊會(huì)計(jì)師事務(wù)所和法律服務(wù)機(jī)構(gòu)湖南博鰲律師事務(wù)所在相關(guān)業(yè)務(wù)過程中未能保持應(yīng)有的謹(jǐn)慎性和獨(dú)立性，出具的報(bào)告存在虛假記載。

根據(jù)《證券法》等相關(guān)法律的規(guī)定，證監(jiān)會(huì)責(zé)令萬福生科改正違法行為，給予警告，并處以30萬元罰款;因其相關(guān)行為涉嫌犯罪，證監(jiān)會(huì)已將萬福生科及董事長(zhǎng)龔永福和財(cái)務(wù)總監(jiān)移送公安機(jī)關(guān)追究刑事責(zé)任;對(duì)三家中介機(jī)構(gòu)處以“沒一罰二”的行政處罰，暫停平安證券保薦機(jī)構(gòu)資格3個(gè)月，撤銷平安證券和中磊會(huì)計(jì)師事務(wù)所證券服務(wù)業(yè)務(wù)許可，不接受湖南博鰲律師事務(wù)所12個(gè)月內(nèi)出具的證券發(fā)行專項(xiàng)文件;同時(shí)對(duì)相關(guān)責(zé)任人采取警告、罰款和終身市場(chǎng)禁入措施。鑒于該財(cái)務(wù)造假行為給萬福生科帶來的負(fù)面影響無法確定等原因，中磊會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)其2012年財(cái)務(wù)報(bào)告出具了帶強(qiáng)調(diào)段的保留意見審計(jì)報(bào)告。

二、“萬福生科”財(cái)務(wù)造假手法及其表現(xiàn)

(一)高估收入，虛增利潤(rùn)

萬福生科2008 ~ 2012年主營(yíng)業(yè)務(wù)收入分別為22 824萬元、32 765萬元、43 359萬元、55 324萬元和29 616萬元，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)率分別為43.55%(2009)、32.33%(2010)、27.60%(2011)和-46.47%(2012)。而同屬于農(nóng)產(chǎn)品加工行業(yè)的、首批農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化國(guó)家重點(diǎn)龍頭企業(yè)的湖南金健米業(yè)股份有限公司，其2009 ~ 2012年的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)率分別為2.27%、1.99%、13.86%和3.23%。二者同在湖南省常德市，且主營(yíng)業(yè)務(wù)同為稻米精深加工，但是相差懸殊，讓人難以置信。

金健米業(yè)在2011年年報(bào)中披露，行業(yè)由于受到國(guó)家宏觀政策的影響，“就糧油食品產(chǎn)業(yè)而言，一方面國(guó)家對(duì)糧食的托市收購(gòu)和通脹引起原料價(jià)格上漲和生產(chǎn)成本急劇上升，另一方面產(chǎn)品銷價(jià)卻受到國(guó)家對(duì)糧油價(jià)格調(diào)控的影響，產(chǎn)品成本上升和產(chǎn)品銷價(jià)受壓的兩頭受擠狀況使糧油食品產(chǎn)業(yè)在產(chǎn)銷量增長(zhǎng)的情況下，經(jīng)營(yíng)毛利卻明顯下降”。但是萬福生科同期的銷售毛利率卻達(dá)到金健米業(yè)的兩倍，盈利指標(biāo)畸高。后經(jīng)證監(jiān)會(huì)調(diào)查，其在2008 ~ 2012年半年報(bào)中，累計(jì)虛增銷售收入90 500萬元，虛增營(yíng)業(yè)利潤(rùn)21 368萬元。

(二)虛增資產(chǎn)，平衡報(bào)表

1.虛增應(yīng)收賬款和預(yù)付賬款。根據(jù)萬福生科2012年半年報(bào)更正公告，其應(yīng)收賬款從1 288萬元更正為412萬元，減少876萬元;預(yù)付賬款從14 570萬元，更正為10 101萬元，減少4 469萬元。半年報(bào)顯示，萬福生科應(yīng)收賬款前五位分別為常德市湘原貿(mào)易有限公司、湖南雙佳農(nóng)牧科技有限公司、樂哈哈食品廠、佛山南海娥興糧油經(jīng)營(yíng)部、衡陽市炎健商貿(mào)有限責(zé)任公司。更正后，這五大客戶從應(yīng)收賬款前五名客戶名單中消失。由此可以基本判斷，其應(yīng)收賬款金額前五名單位完全是虛假記載，其應(yīng)收賬款存在嚴(yán)重的偽造銷售合同、虛擬銷售業(yè)務(wù)等造假行為。

萬福生科的預(yù)付賬款2008 ~ 2010年變動(dòng)不大，但是2011年猛增到11 938萬元，比上期期末增長(zhǎng)了449.44%;2012年半年報(bào)預(yù)付賬款達(dá)到14 570萬元，比上年同期增長(zhǎng)412.13%，變動(dòng)異常。該半年報(bào)顯示的預(yù)付賬款前五名中有三位自然人，更正后三位自然人消失，且名單上第二名為自然人童大全，預(yù)付金額1 003萬元，未結(jié)算原因?yàn)轭A(yù)付工程設(shè)備款，工程尚在建設(shè)中。而根據(jù)其2011年年報(bào)顯示，公司與糧食經(jīng)紀(jì)人童大全簽訂稻谷采購(gòu)意向性合同，意向采購(gòu)稻谷4 000噸。經(jīng)過萬福生科策劃，童大全從公司的糧食經(jīng)紀(jì)人變成工程承包商和設(shè)備供應(yīng)商。

2.虛增在建工程。萬福生科2012年半年報(bào)顯示，萬福生科在在建工程沒有項(xiàng)目轉(zhuǎn)入固定資產(chǎn)的情況下，其在建工程從8 675萬元增加至17 998萬元，增加了8 323萬元。但是現(xiàn)金流量表中“購(gòu)建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金”只有5 883萬元，據(jù)此可以推測(cè)預(yù)付工程款或者應(yīng)付工程款增加。報(bào)表中顯示的預(yù)付賬款增加了2 632萬元，但應(yīng)付賬款卻只增加了379萬元。應(yīng)付賬款和預(yù)付賬款不僅包含投資活動(dòng)的款項(xiàng)，還應(yīng)包含經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的業(yè)務(wù)往來款項(xiàng)，兩者的增加額與在建工程的增加相比實(shí)在微不足道，其中疑點(diǎn)頗多。

萬福生科2011年年報(bào)和2012年半年報(bào)中對(duì)于在建工程的披露也存在著重大矛盾之處，在建工程項(xiàng)目在投入了大量資金后，工程進(jìn)度反而降低了。如淀粉糖改擴(kuò)工程和廠區(qū)綠化工程，在分別投入了2 601萬元和74萬元之后，工程進(jìn)度卻分別從90%、100%降低到30%和85%。

(三)隱瞞重大停產(chǎn)事項(xiàng)

公司在2012年半年報(bào)中存在重大遺漏，隱瞞了上半年公司循環(huán)經(jīng)濟(jì)型稻米精深加工生產(chǎn)線項(xiàng)目因技改出現(xiàn)長(zhǎng)時(shí)間停產(chǎn)，對(duì)其業(yè)務(wù)造成重大影響的事實(shí)。萬福生科在《關(guān)于重要信息披露的補(bǔ)充和2012年中報(bào)更正的公告》中稱，公司募投項(xiàng)目——循環(huán)經(jīng)濟(jì)型稻米精深加工生產(chǎn)線項(xiàng)目上半年因技改停產(chǎn)，其中普米生產(chǎn)線累計(jì)停產(chǎn)123天，精米生產(chǎn)線累計(jì)停產(chǎn)81天，淀粉糖生產(chǎn)線累計(jì)停產(chǎn)68天。公司循環(huán)經(jīng)濟(jì)型稻米精深加工生產(chǎn)線項(xiàng)目由于常德地區(qū)降雨導(dǎo)致技改工期延長(zhǎng)，項(xiàng)目停產(chǎn)時(shí)間延長(zhǎng)，公司今年上半年銷售收入大幅度減少。

(四)高管更迭頻繁是財(cái)務(wù)造假的一個(gè)重要信號(hào)

萬福生科上市僅一年半，經(jīng)歷了數(shù)次高管更迭：2011年副總經(jīng)理張行、葉華辭職，監(jiān)事楊滿華、楊曉華辭職;2012年上半年在公司任職7年之久的副總經(jīng)理黃平和董事會(huì)秘書肖明清辭職;2013年上半年財(cái)務(wù)總監(jiān)覃學(xué)軍辭職。

三、“萬福生科”財(cái)務(wù)造假的深層次原因

根據(jù)財(cái)務(wù)舞弊四因子理論，舞弊的誘因分為四種：貪婪，需求，機(jī)會(huì)和暴露。

(一)貪婪——利益驅(qū)動(dòng)，名譽(yù)追逐

一方面經(jīng)濟(jì)利益的驅(qū)動(dòng)是產(chǎn)生財(cái)務(wù)造假最根本的內(nèi)部動(dòng)因。企業(yè)通過財(cái)務(wù)造假，虛增利潤(rùn)，達(dá)到上市要求，募集大量資金。如創(chuàng)業(yè)板上市條件中要求，最近兩年連續(xù)盈利，或者最近一年盈利，且對(duì)于凈利潤(rùn)等相關(guān)指標(biāo)都有最低額度規(guī)定。萬福生科通過財(cái)務(wù)造假上市成功，公開募得資金總額42 500萬元。如此巨大收益使得企業(yè)鋌而走險(xiǎn)，不惜財(cái)務(wù)造假以達(dá)到政策要求上市。另一方面，上市成功能極大增強(qiáng)企業(yè)聲譽(yù)資本和社會(huì)資本是又一重大誘因。通過上市，企業(yè)和產(chǎn)品的知名度增加，更容易獲得客戶的尊重和信任，而企業(yè)家個(gè)人也獲得了自我價(jià)值的實(shí)現(xiàn)和社會(huì)的認(rèn)可。不少企業(yè)上市成功之后，董事長(zhǎng)的身份和地位發(fā)生了重大變化，成為政府和銀行的“座上賓”、媒體的焦點(diǎn)人物。

(二)需求——降低償債壓力，迎合監(jiān)管要求

一方面，償債壓力是迫使其財(cái)務(wù)造假的一個(gè)動(dòng)因。萬福生科2008 ~ 2010年的資產(chǎn)負(fù)債率分別為77.53%、58.29%、57.52%，總體負(fù)債水平較高，而且這些負(fù)債90%以上為短期負(fù)債，其速動(dòng)比率達(dá)到0.25、0.31、0.41，短期償債壓力較大，萬福生科需要大量的資金支持，在民營(yíng)企業(yè)融資難的大背景下，上市無疑是最優(yōu)選擇。上市后好看的業(yè)績(jī)也會(huì)使得股價(jià)上升，達(dá)到配股或增發(fā)新股條件，募得更多資金的同時(shí)提高信用等級(jí)，降低銀行貸款融資成本。另一方面，證監(jiān)會(huì)對(duì)于上市公司的監(jiān)管要求也是誘發(fā)財(cái)務(wù)造假的一個(gè)原因。例如，證監(jiān)會(huì)規(guī)定：“凡報(bào)告的利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)數(shù)低于預(yù)測(cè)數(shù)20%以上的，除了要公開做出解釋和道歉外，將停止發(fā)行公司兩年內(nèi)的配股資格。”上市公司為了不與盈利預(yù)測(cè)產(chǎn)生太大偏差，往往會(huì)進(jìn)行財(cái)務(wù)造假，以避免處罰，萬福生科存在同樣的壓力。

(三)機(jī)會(huì)——內(nèi)部控制松弛，外部控制失效

1.內(nèi)部控制松弛。一般認(rèn)為，高度集中型股權(quán)結(jié)構(gòu)可能帶來的后果就是大股東通過與代理人合謀或直接命令代理人來侵占小股東的利益，從而使得內(nèi)部控制制度的設(shè)立形同虛設(shè)。在股權(quán)集中度過高、缺少一定的股權(quán)制衡的情況下，會(huì)出現(xiàn)大股東凌駕于內(nèi)部控制之上，使內(nèi)部控制制度流于形式，從而達(dá)到操縱利潤(rùn)的目的。萬福生科董事長(zhǎng)兼總經(jīng)理龔永福和董事楊榮華(二人為夫妻關(guān)系)分別持有公司29.99%的股份，合計(jì)為59.98%，而其他控股股東持股比例均不超過5%。在這種高度集中的股權(quán)結(jié)構(gòu)下，公司實(shí)際控制人為龔永福、楊榮華夫婦。而對(duì)于2012年半年報(bào)的虛假記載和重大遺漏，萬福生科也解釋為內(nèi)部控制管理放松，沒有很好地執(zhí)行內(nèi)部控制制度，沒有進(jìn)一步加強(qiáng)法律意識(shí)和提高法制觀念。

2.外部控制失效。企業(yè)在IPO過程中需要經(jīng)過審計(jì)機(jī)構(gòu)、保薦機(jī)構(gòu)和證監(jiān)會(huì)三重關(guān)卡審核，才能最終上市。但是在萬福生科的上市之路中，審計(jì)機(jī)構(gòu)中磊會(huì)計(jì)師事務(wù)所、保薦機(jī)構(gòu)平安證券在執(zhí)業(yè)過程中玩忽職守、利益至上，不僅未能履行監(jiān)督職能，甚至成為財(cái)務(wù)造假的推手。而證監(jiān)會(huì)也未能及時(shí)發(fā)現(xiàn)，最終導(dǎo)致財(cái)務(wù)造假丑聞的發(fā)生。

(四)暴露——發(fā)現(xiàn)可能性小，預(yù)期處罰過輕

1.審計(jì)獨(dú)立性缺失。會(huì)計(jì)師事務(wù)所是上市公司審計(jì)的主體，但是目前的審計(jì)狀況是供求關(guān)系失衡、雇傭關(guān)系扭曲。審計(jì)服務(wù)市場(chǎng)整體供大于求，于是事務(wù)所不惜降低價(jià)格來招攬生意。而上市公司自己出錢審計(jì)自己，更是審計(jì)獨(dú)立性不能保證的重要原因。上市公司擁有較強(qiáng)的議價(jià)能力，可能會(huì)促使審計(jì)業(yè)務(wù)以較低的金額成交。會(huì)計(jì)師事務(wù)所出于成本控制考慮會(huì)減少審計(jì)程序，降低審計(jì)質(zhì)量。在本案例中，對(duì)在建工程實(shí)施的有效審計(jì)程序是現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)盤，必要時(shí)需借助于專家的工作。但是出于審計(jì)成本的考慮，中磊會(huì)計(jì)師事務(wù)所可能不會(huì)聘用專家，而注冊(cè)會(huì)計(jì)師可能由于缺乏工程管理專業(yè)知識(shí)，無法取得有效的審計(jì)證據(jù)進(jìn)而發(fā)表合理的審計(jì)意見。另外，目前我國(guó)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所的組織形式多為有限責(zé)任制，最低注冊(cè)資本為30萬元。在審計(jì)失敗預(yù)期成本較低的情況下，會(huì)計(jì)師事務(wù)所有可能為了自身的經(jīng)濟(jì)利益，與被審計(jì)單位合謀，共同參與舞弊。同時(shí)，由于保薦機(jī)構(gòu)與上市公司在利益取向上一致，一些保薦機(jī)構(gòu)為了獲取巨大的承銷收入和保薦收入，只薦不保，甚至為企業(yè)造假上市“保駕護(hù)航”。

2.經(jīng)濟(jì)預(yù)期不公正。由于我國(guó)現(xiàn)行法律的不完備性產(chǎn)生的低違規(guī)成本，會(huì)誘導(dǎo)上市公司形成經(jīng)濟(jì)不公正的預(yù)期，進(jìn)而以財(cái)務(wù)造假手段謀取不正當(dāng)利益。一方面，行政處罰較輕?！蹲C券法》第189條規(guī)定：發(fā)行人不符合發(fā)行條件，以欺騙手段騙取發(fā)行核準(zhǔn)，尚未發(fā)行證券的，處以30萬元以上60萬元以下的罰款;已經(jīng)發(fā)行證券的，處以非法所募資金金額1%以上5%以下的罰款。而此次萬福生科欺詐上市僅被證監(jiān)會(huì)處以30萬元罰款，并未終止上市，處罰力度非常有限。另一方面，民事賠償?shù)膱?zhí)行較弱。由于我國(guó)證券市場(chǎng)相關(guān)立法相對(duì)滯后，有關(guān)涉及證券市場(chǎng)民事賠償糾紛的案件，實(shí)體法上的一些基本問題并沒有具體詳盡的規(guī)定，一旦涉及訴訟，對(duì)法院有關(guān)當(dāng)事人而言，將無所適從。通過民事訴訟解決投資者賠償問題一直是取證難、認(rèn)證難、耗時(shí)長(zhǎng)、索賠少。銀廣夏虛假陳述引發(fā)的民事訴訟案件，最后僅幾百人得到了補(bǔ)償，反映出我國(guó)證券市場(chǎng)的司法維權(quán)之艱難。而萬福生科案件中雖然平安證券推出了建立3億元先行賠償基金方案，但由于其短短60天的理賠期限也飽受質(zhì)疑。

四、治理財(cái)務(wù)造假的建議

1.加強(qiáng)公司內(nèi)部控制建設(shè)，建立內(nèi)部制衡機(jī)制。一是提高公司管理層對(duì)于內(nèi)部控制的認(rèn)知度，營(yíng)造良好的內(nèi)部控制環(huán)境。內(nèi)部控制制度執(zhí)行的效果在很大程度上受到管理層對(duì)其認(rèn)知度的影響。只有管理層高度重視，內(nèi)部控制環(huán)境良好，內(nèi)部控制制度才能最大限度地防止并及時(shí)發(fā)現(xiàn)和糾正錯(cuò)誤及舞弊行為。二是完善公司內(nèi)部控制制度。幾乎所有的財(cái)務(wù)造假事件背后都與內(nèi)部控制的薄弱相聯(lián)系。公司應(yīng)該結(jié)合自身實(shí)際情況，合理制定內(nèi)部控制制度，從而保證公司財(cái)產(chǎn)物資的安全和會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量。三是建立和完善符合現(xiàn)代公司管理要求的內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)，形成科學(xué)的決策機(jī)制、執(zhí)行機(jī)制和監(jiān)督機(jī)制。要加強(qiáng)獨(dú)立董事制度建設(shè)，充分發(fā)揮獨(dú)立董事的作用，建立起公司內(nèi)部有效的制衡、約束和監(jiān)督檢查機(jī)制，防止因股權(quán)過于集中導(dǎo)致的控制權(quán)濫用和利益侵占下的財(cái)務(wù)造假問題。

2.加強(qiáng)中介機(jī)構(gòu)監(jiān)督管理，推行審計(jì)機(jī)構(gòu)輪換制度。一是完善中介機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制制度，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理。要求中介機(jī)構(gòu)完善內(nèi)部控制制度并夯實(shí)內(nèi)部控制制度各項(xiàng)要求，將內(nèi)部控制責(zé)任落實(shí)到崗、細(xì)化到人、貫穿于每一個(gè)申報(bào)項(xiàng)目之中。二是完善內(nèi)部問責(zé)機(jī)制。中介機(jī)構(gòu)主要負(fù)責(zé)人要承擔(dān)起管理責(zé)任，對(duì)項(xiàng)目遴選、項(xiàng)目論證、原始材料提供、項(xiàng)目執(zhí)行等各個(gè)環(huán)節(jié)，項(xiàng)目各環(huán)節(jié)簽字人員均要承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任，切實(shí)加強(qiáng)內(nèi)部監(jiān)督檢查，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管控。三是推行審計(jì)機(jī)構(gòu)輪換制度。審計(jì)獨(dú)立性是審計(jì)師的靈魂，缺乏獨(dú)立性的審計(jì)質(zhì)量是得不到保證的。建議實(shí)行上市公司審計(jì)機(jī)構(gòu)輪換制度，以增強(qiáng)審計(jì)機(jī)構(gòu)的獨(dú)立性。

3.提高違規(guī)成本，探索新的民事賠償機(jī)制，形成經(jīng)濟(jì)預(yù)期公正。一是盡快完善相關(guān)法律細(xì)則，推動(dòng)資本市場(chǎng)監(jiān)督懲罰機(jī)制的建立與發(fā)展，加大處罰和執(zhí)行力度，提高公司財(cái)務(wù)造假成本，增加中介機(jī)構(gòu)違規(guī)風(fēng)險(xiǎn)，使其與預(yù)期獲利相平衡。這樣才能形成經(jīng)濟(jì)預(yù)期公正，減少財(cái)務(wù)造假行為的發(fā)生。二是深化以信息披露為中心的新股發(fā)行體制改革。重點(diǎn)加大對(duì)欺詐發(fā)行、財(cái)務(wù)造假和虛假披露等違規(guī)失職行為的懲處力度。三是加快構(gòu)建社會(huì)誠(chéng)信檔案，動(dòng)態(tài)記錄企業(yè)造假行為，強(qiáng)化社會(huì)監(jiān)督，實(shí)行信息公開，加大稽查和處罰力度，增加財(cái)務(wù)造假風(fēng)險(xiǎn)。只有高額的違規(guī)成本和較大的暴露風(fēng)險(xiǎn)，一些抱著僥幸心理的公司才會(huì)思量再三，止步造假。四是積極探索新的民事賠償機(jī)制。萬福生科案件中，保薦機(jī)構(gòu)平安證券推出了對(duì)適格投資者的先行補(bǔ)償方案，萬福生科實(shí)際控制人龔永福也將3 000萬股萬福生科股票質(zhì)押給中國(guó)證券投資者保護(hù)基金有限責(zé)任公司作為履行賠償責(zé)任的保證。積極探索利用市場(chǎng)化機(jī)制保護(hù)投資者合法權(quán)益的方案，如上述市場(chǎng)違法主體先行補(bǔ)償投資者損失值得鼓勵(lì)。

4.加強(qiáng)執(zhí)業(yè)人員誠(chéng)信建設(shè)，提高專業(yè)勝任能力。一方面，要加強(qiáng)以誠(chéng)信為目標(biāo)的會(huì)計(jì)、審計(jì)人員和保薦代理人職業(yè)道德建設(shè)，必須多管齊下，開展全方位、多形式、多渠道的職業(yè)教育，逐步培養(yǎng)職業(yè)道德情感，樹立職業(yè)道德觀念，提高職業(yè)道德水平。另一方面，要提高相關(guān)中介機(jī)構(gòu)如審計(jì)人員和保薦代理人等的專業(yè)勝任能力。由于現(xiàn)代審計(jì)的復(fù)雜性、財(cái)務(wù)造假手段的隱蔽性，審計(jì)人員和保薦代理人的專業(yè)勝任能力至關(guān)重要。在對(duì)萬福生科的審計(jì)過程中，如果審計(jì)人員具有扎實(shí)的工程管理專業(yè)知識(shí)則或許可避免審計(jì)疏漏。因此，只有提高審計(jì)人員的專業(yè)勝任能力，才能切實(shí)提高審計(jì)質(zhì)量，防范財(cái)務(wù)造假。