第一篇：國際信貸答案復(fù)習(xí)參考

僅供參考

一、單項選擇題

1、保理業(yè)務(wù)中由誰承擔(dān)信貸風(fēng)險（D）

A.出口商

B.進(jìn)口商 C.銀行

D.保理公司

2、保付代理業(yè)務(wù)中的融資期限一般是（C）。A.1——5年

B.3——7年 C.180天以內(nèi)

D.10年以上

3、出口信貸的利率一般是（C）

A.商業(yè)利率

B.免除利息 C.優(yōu)惠利率

D.不一定

4．買方信貸除可以貸款給進(jìn)口商以外還可以貸款給(D)。A．進(jìn)口國政府

B．出口商

C．出口方的銀行 D．進(jìn)口方的銀行

5、第一個專門成立出口信貸機(jī)構(gòu)的國家是？(A)。A．英國

B．美國 C．德國

D．日本

6、世界銀行的資金來源不包括(D)。．．．A．會員國繳納的股金

B．向國際金融市場的借款 C．出讓債權(quán)

D．美國等發(fā)達(dá)國家的無償援助

7、國際保理業(yè)務(wù)可以融資的比例是(A)。A．80%

B．85% C．100%

D．70%

8、經(jīng)營租賃的租賃物的維修保養(yǎng)及零部件的更換由(B)負(fù)責(zé)？ A．承租人 B．出租人 C．專業(yè)維修公司 D．原生產(chǎn)廠家

9、國際項目貸款的貸款決策取決于（B）A.項目公司是否有足夠的資產(chǎn)抵押 B.項目本身 的經(jīng)濟(jì)強(qiáng)度 C.項目發(fā)起人的資信水平

D.是否有擔(dān)保人

10、國際項目融資的風(fēng)險是由（D）承擔(dān)

A.貸款銀行自己

B.項目發(fā)起人或投資人 C.項目所在國政府

D.項目有關(guān)各方分擔(dān)

11、以下屬于國際貿(mào)易短期出口融資的是（A）

A.打包放款

B.信用證開證額度 C.匯票承兌與貼現(xiàn)

D.擔(dān)保提貨

12、保付代理業(yè)務(wù)中的手續(xù)費(fèi)最終是由（B）承擔(dān)。A.進(jìn)口商

B.出口商

C.銀行

D.保付代理組織

13、出口貿(mào)易中長期信貸主要側(cè)重于（D）A.平衡國際收支

B.擴(kuò)大進(jìn)口 C.利用外資

D.擴(kuò)大出口

14．賣方信貸和買方信貸的授信人是(C)。

A．進(jìn)口商

B．出口商

C．出口地的銀行 D．進(jìn)口地的銀行

15、在銀行團(tuán)貸款中，多個貸款人一共與借款人簽署幾份貸款協(xié)議？(A)。A．1份

B．2份

C．3份

D．不確定，視參與銀行的多少而定

16、對我國發(fā)放政府信貸最多的國家是(A)。A．美國

B．日本 C．英國

D．德國

17、福費(fèi)廷業(yè)務(wù)可以融資的比例是(C)。

A．80%

B．85% C．100%

D．70%

18、我國辦理官方支持的出口信貸的銀行是(D)A．中國銀行 B．中國工商銀行 C．中國建設(shè)銀行 D．中國進(jìn)出口銀行

19、國際項目貸款的特征之一是實行（B）

A.無限追索

B.有限追索

C.無追索

D.不定期追索 20、國際項目融資中最重要的風(fēng)險是（C）

A.技術(shù)風(fēng)險

B.完工風(fēng)險

C.政治風(fēng)險

D.生產(chǎn)和供應(yīng)風(fēng)險

二、判斷題

1、所謂歐洲貨幣市場就是指總部位于歐洲的貨幣市場。(×)

2、按國際信貸方式分，國際信貸市場可以分為國際銀行信貸市場，各國政府與國際金融機(jī)構(gòu)間信貸市場、國際債券市場和國際租賃市場等。（）

3、出口信用證押匯是一種國際貿(mào)易短期融資方式。（√）

4、國際銀團(tuán)貸款以固定利率作為基礎(chǔ)利率。(×)

5、賣方信貸是由出口商向本國出口信貸機(jī)構(gòu)申請的。(√)6．國際保理業(yè)務(wù)偏重于結(jié)算，而福費(fèi)廷業(yè)務(wù)偏重于融資

（√）7．使用福費(fèi)廷進(jìn)行融資時，進(jìn)出口雙方要事先協(xié)商好(√)8．“君子協(xié)定” 是一個具有法律約束力的國際文件（×）9．世界銀行貸款的貸款對象一般限于會員國（×）10．國際項目融資的融資成本較低。(×)

11、歐洲貨幣市場經(jīng)營的業(yè)務(wù)以短期資金的融通為主。()

12、國際銀行信貸的成本除了利息之外，還有各項費(fèi)用。(√)

13、打包貸款是一種國際貿(mào)易短期融資方式。(√)

14、國際銀團(tuán)貸款以浮動利率作為基礎(chǔ)利率。(√)

15、買方信貸是出口國銀行向本國的出口商提供的信貸（×）16．國際保理業(yè)務(wù)偏重于融資，而福費(fèi)廷業(yè)務(wù)偏重于結(jié)算

(×)17．使用保理進(jìn)行融資時，進(jìn)出口雙方要事先協(xié)商好(×)18．“君子協(xié)定” 并不是一個具有法律約束力的國際文件(√)19．世界銀行貸款的貸款對象不限于會員國(√)20．國際項目融資的融資成本較高。(√)

三、名詞解釋

1、歐洲貨幣市場：是指一國境外從事該國貨幣借貸的市場，又稱境外借貸市場。

2、出口信用保險：又叫“出口信貸保險”，是對出口商按信貸條件出口商品，在買方不能按期付款時，承擔(dān)賠付貨款的一種保險。

3、國際保理業(yè)務(wù)：國際保理業(yè)務(wù)是指在國際貿(mào)易中出口方以 賒銷(O/A)、承兌交單(D/A)等信用方式向進(jìn)口方銷售貨物時，由出口保理商和進(jìn)口保理商共同提供的一項集資信調(diào)查、應(yīng)收帳款催收與管理、信用風(fēng)險承擔(dān)和貿(mào)易融資等于一體的綜合性金融服務(wù)。

4、國際銀團(tuán)貸款：又稱國際辛迪加貸款，是指由不同國家的數(shù)家銀行聯(lián)合組成銀行團(tuán)，按照貸款協(xié)議所規(guī)定的條件，統(tǒng)一向借款人提供巨額中長期貸款的國際貸款模式其傳統(tǒng)方式。

四、簡答題

1、簡述出口信貸的作用。

（一）風(fēng)險保障功能。企業(yè)在從事對外貿(mào)易過程中面臨著政治風(fēng)險和商業(yè)風(fēng)險，就最大限度的為企業(yè)提供了對外貿(mào)易過程中的外部風(fēng)險保障，為出口企業(yè)的穩(wěn)定經(jīng)營創(chuàng)造了良好的外部條件，也為國家對外貿(mào)易的平穩(wěn)發(fā)展提供了有力保障。

（二）出口促進(jìn)功能。一是對出口的直接促進(jìn)功能。由于出口信貸保險為出口企業(yè)提供了有效的風(fēng)險防范和轉(zhuǎn)移渠道，因此，可以幫助企業(yè)有效的選擇優(yōu)質(zhì)貿(mào)易伙伴，更加大膽的開拓新興市場，以更加靈活的結(jié)算方式、交易手段提升競爭力，從而擴(kuò)大貿(mào)易規(guī)模、抓住貿(mào)易機(jī)會。二是融資支持功能。出口信貸保險拉動了商業(yè)資金對出口的支持，發(fā)揮了“四兩撥千斤”的作用。

（三）政策導(dǎo)向功能。出口信貸保險作為一種政策性工具，通過傾向性的保險政策和靈活的費(fèi)率機(jī)制有針對性地體現(xiàn)國家的政策導(dǎo)向。這些功能對促進(jìn)我國由貿(mào)易大國向貿(mào)易強(qiáng)國的轉(zhuǎn)變有著十分重要的積極作用，也正是由于具有以上的功能特性，出口信用保險自產(chǎn)生以來，對促進(jìn)各國的外向型經(jīng)濟(jì)發(fā)揮了重要作用。在我國推進(jìn)貿(mào)易強(qiáng)國的進(jìn)程中，出口信貸保險是舉足輕重的。

2、國際保理業(yè)務(wù)的服務(wù)內(nèi)容與特點(diǎn)是什么？

答：又稱國際保付代理，承購出口應(yīng)收賬款業(yè)務(wù)等，它是商業(yè)銀行或附屬機(jī)構(gòu)通過收購消費(fèi)品出口債券而向出口商提供的一項綜合性金融業(yè)務(wù)，其核心內(nèi)容是以收購出口債券的方式向出口商提供出口融資和風(fēng)險擔(dān)保，其特色在于，將一攬子服務(wù)綜合起來由一個窗口提供，并可根據(jù)客戶需求提供靈活的服務(wù)項目組合。國際保理業(yè)務(wù)的特點(diǎn)？

1、必須是商業(yè)機(jī)構(gòu)與商業(yè)機(jī)構(gòu)之間貨物銷售生產(chǎn)的應(yīng)收賬款，該應(yīng)收賬款不屬于個人或家庭消費(fèi)或者類似使用性質(zhì)；

2、該商業(yè)機(jī)構(gòu)必須將應(yīng)收賬款的權(quán)利轉(zhuǎn)讓給保理商；

3、保理商必須履行的職能：以貸款或者預(yù)付款的形式向供貨商融通資金、管理與應(yīng)收賬款有關(guān)的賬戶、收取應(yīng)收賬款、對債務(wù)人的拒付提供壞帳擔(dān)保；

4、應(yīng)收賬款的轉(zhuǎn)讓通知必須送交債務(wù)人。

3、國際銀團(tuán)貸款的主要特征有哪些？

答：首先，銀團(tuán)貸款能滿足大規(guī)模的資金需求 其次，銀團(tuán)貸款能有效地分散信用風(fēng)險。第三，能有效減少信息不對稱和交易成本。

第四，能有效增加銀行貸后監(jiān)控能力，降低風(fēng)險。

4、政府信貸的作用有哪些？ 答：（找到的是政府貸款的作用）

1.擴(kuò)大提供貸款國家的商品輸出 2.帶動提供貸款國家的資本輸出

3.促進(jìn)使用貸款國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展

4.增進(jìn)提供貸款國和使用貸款國之間的經(jīng)濟(jì)貿(mào)易技術(shù)合作與友好關(guān)系的發(fā)展

5、福費(fèi)廷業(yè)與一般貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的區(qū)別有哪些？

（一）在福費(fèi)廷業(yè)務(wù)中包買商放棄了追索權(quán)，這是它不同于一般貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的典型特征。在一般的貼現(xiàn)業(yè)務(wù)中，銀行或貼現(xiàn)公司在有關(guān)票據(jù)遭到拒付的情況下，可向出口商或有關(guān)當(dāng)事人進(jìn)行追索。

（二）貼現(xiàn)業(yè)務(wù)中的票據(jù)可以是國內(nèi)貿(mào)易或國際貿(mào)易往來中的任何票據(jù)。而福費(fèi)廷業(yè)務(wù)中的票據(jù)通常是與大型設(shè)備出口有關(guān)的票據(jù)；由于它涉及多次分期付款，福費(fèi)廷業(yè)務(wù)中的票據(jù)通常是成套的。

（三）在貼現(xiàn)業(yè)務(wù)中票據(jù)只需要經(jīng)過銀行或特別著名的大公司承兌，一般不需要其他銀行擔(dān)保。在福費(fèi)廷業(yè)務(wù)中包買商不僅要求進(jìn)口方銀行擔(dān)保，而且可能邀請一流銀行的風(fēng)險參與。

（四）貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的手續(xù)比較簡單，貼現(xiàn)公司承擔(dān)的風(fēng)險較小，貼現(xiàn)率也較低。福費(fèi)廷業(yè)務(wù)則比較復(fù)雜，包買商承擔(dān)的風(fēng)險較大，出口商付出的代價也較高。

五、論述題

1.論述國際項目貸款的主要風(fēng)險與風(fēng)險控制。（1）主要風(fēng)險與風(fēng)險控制：

１、建設(shè)和完工風(fēng)險。貸款人為了防止建設(shè)和完工風(fēng)險，通常要求用合同的形式，以避免費(fèi)用超支可能產(chǎn)生的風(fēng)險；對于中途停建的風(fēng)險，貸款人常要求借款人提供可靠的擔(dān)保，如果發(fā)生此類事件，擔(dān)保人就必須承擔(dān)償還貸款的責(zé)任；對于完工期，除了在貸款協(xié)議中加以明確規(guī)定以外，聘請具有良好信譽(yù)的設(shè)計師和承包商進(jìn)行設(shè)計和承包工程，對按期完工具有重要意義.２、資源風(fēng)險。對于這類情況，貸款人通常是委托一家在國際上具有良好聲譽(yù)的勘探機(jī)構(gòu)探明資源儲量，并以該機(jī)構(gòu)的報告作為貸款的依據(jù)；另外，貸款人最好要求借款人亦對資源儲量進(jìn)行擔(dān)保，但這往往難以為借款人接受.３、經(jīng)營風(fēng)險。在貸款前，貸款人常常要求項目主辦人做出保證，將對項目進(jìn)行科學(xué)管理，如因管理不善而使債務(wù)人無力償還債務(wù)的本息時，項目主辦人作為第二債務(wù)人，則要承擔(dān)起還債的責(zé)任.４、市場風(fēng)險。在貸款前，貸款人一般會要求由一個可靠的買主；簽訂一份“提貸或付款”協(xié)議。這種合同規(guī)定，不管買主是否能得到該項目的產(chǎn)品，都得支付這筆款項.５、政治風(fēng)險。貸款人一般會要求東道國作出保證，保證不采取會不利于項目建設(shè)和管理的政策，或向一些官方保險機(jī)構(gòu)為該項目投保政治風(fēng)險，以減少或避免政治風(fēng)險.６、貨幣風(fēng)險。一般情況下，貸款人會要求東道國對項目所得作出保證兌換和允許外匯匯出許諾；亦會要求借款人保證無論銷售所得是哪一種貨幣，都必須用外匯來償還債務(wù)的本息，以防止貨幣風(fēng)險

2.論述買方信貸的做法和程序。

買方信貸的做法和程序（程序見圖8-2）

1.向進(jìn)口商直接貸款。向進(jìn)口商直接貸款的買方信貸的做法和程序是：

（1）進(jìn)出口商洽談貿(mào)易，簽訂合同后，由進(jìn)口商先支付相當(dāng)于交易金額15%的現(xiàn)匯定金，可在合同生效日支付，也可在合同簽訂后的60天或90天支付。

（2）由進(jìn)口商與出口方銀行或出口信貸機(jī)構(gòu)簽訂貸款協(xié)議，該協(xié)議以上述貿(mào)易合同為基礎(chǔ)。

（3）進(jìn)口商用貸款，以現(xiàn)匯支付出口商貨款。

（4）進(jìn)口商根據(jù)貸款協(xié)議的規(guī)定，分期償還貸款，并支付相應(yīng)的利息。

2.向進(jìn)口方銀行貸款。向進(jìn)口商銀行貸款的買方信貸的做法和程序是：

（1）進(jìn)出口商洽談貿(mào)易，簽訂合同后，由進(jìn)口商先支付交易金額15%的現(xiàn)匯定金。

（2）由進(jìn)口方銀行與出口方銀行或出口信貸機(jī)構(gòu)簽訂貸款協(xié)議，該協(xié)議雖以前述貿(mào)易協(xié)議為基礎(chǔ)，但也具有相對獨(dú)立性。

（3）進(jìn)口方銀行將其借得的款項再貸放給進(jìn)口商。

（4）進(jìn)口商以貸款支付進(jìn)口貨物的貸款。

（5）進(jìn)口方銀行按貸款協(xié)議的規(guī)定，分期償還貸款并支付相應(yīng)的利息，而進(jìn)口方銀行和進(jìn)口商則根據(jù)雙方商訂的辦法在國內(nèi)清償清算。

第二篇：國際信貸

我國銀團(tuán)貸款的發(fā)展現(xiàn)狀及發(fā)展對策

隨著經(jīng)濟(jì)全球化的不斷發(fā)展，全球銀團(tuán)貸款業(yè)務(wù)發(fā)展迅猛，已經(jīng)成為現(xiàn)代商業(yè)銀行最具競爭力和盈利能力的核心業(yè)務(wù)之一。同時，銀團(tuán)貸款是未來銀行業(yè)很重要的發(fā)展方向之一?，F(xiàn)在各國政策都支持經(jīng)濟(jì)，擴(kuò)大內(nèi)需，有許多大的項目需要貸款，資金量較大，如果由單一銀行來進(jìn)行貸款的話，則由它一家承擔(dān)風(fēng)險；如果是銀團(tuán)貸款的話，不僅能集中力量有效地拉動經(jīng)濟(jì)，而且分散了風(fēng)險，實現(xiàn)了銀行間的共同盈利。

至今，國際銀團(tuán)貸款順應(yīng)現(xiàn)代化大生產(chǎn)及金融國際化的趨勢而產(chǎn)生、發(fā)展，迄今已是跨國資本的主要形式之一。同時近年來，隨著我國國內(nèi)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)步伐的加快，越來越多的國內(nèi)商業(yè)銀行也通過銀團(tuán)貸款方式為電力、石化，通訊等大型基礎(chǔ)設(shè)施融資。但是，雖然我國銀團(tuán)貸款近幾年來有了一定的發(fā)展，卻與我國的市場實際需求還有相當(dāng)大的差距，各銀行的政策、觀念、規(guī)模、環(huán)境等還遠(yuǎn)不能滿足我國經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的實際需要，特別是銀團(tuán)貸款在諸如法律、政策、操作等方面還有許多不完善之處。

銀團(tuán)貸款的方式雖然1983年早已在我國出現(xiàn)，但其發(fā)展滯后的原因有以下幾方面：

（1）缺乏利益驅(qū)動，各銀行對開辦銀團(tuán)貸款積極性不高

我國實行的是法定利率，銀團(tuán)貸款成員行不得向借款人收取其它任何費(fèi)用，則意味著因組建銀團(tuán)、銀團(tuán)評審項目、聘用律師等費(fèi)用只能由銀團(tuán)成員自己負(fù)擔(dān)，這事實上增加了銀行開支，降低了各銀行對于開辦銀團(tuán)貸款的積極性。這與國際上銀團(tuán)貸款的通行做法大相徑庭。另一方面，在我國目前的利率管制和帳戶及基本帳戶的管制下，代理行就成了利益之爭的焦點(diǎn)，各銀行都希望通過發(fā)放貸款爭取到一個好客戶，拉一筆存款，掙一筆中間業(yè)務(wù)收入，都不愿意肥水流到外人田。

（2）國內(nèi)關(guān)于銀團(tuán)貸款的法律規(guī)定和規(guī)章制度建設(shè)不夠完善

我國適用于銀團(tuán)貸款的法規(guī)主要是《貸款通則》和人民銀行的《銀團(tuán)貸款暫行辦法》。這兩個法規(guī)雖然在當(dāng)時對銀團(tuán)貸款的產(chǎn)生起到了一定的促進(jìn)作用，但由于《銀團(tuán)貸款暫行辦法》是在我國金融市場不夠發(fā)達(dá)，政府對銀行的管理多靠行政手段限制的條件下產(chǎn)生的，有著濃厚的計劃經(jīng)濟(jì)的色彩，從某種意義上限制了銀團(tuán)貸款業(yè)務(wù)的發(fā)展，更不能適應(yīng)目前已顯著發(fā)展了的金融市場。

（3）信貸文化和商業(yè)銀行缺乏分散風(fēng)險意識抑制銀團(tuán)的產(chǎn)生

受到國情和經(jīng)濟(jì)體制的影響，我國的商業(yè)銀行是從專業(yè)分工的歷史體系中發(fā)展起來的，銀行在各自的領(lǐng)域經(jīng)營運(yùn)作，向來都是“井水不犯河水”。而且，由于觀念上受官本位束縛，各銀行很難接受其它銀行的組織和牽頭，況且每家銀行都有自己關(guān)于風(fēng)險控制的規(guī)定，對于銀團(tuán)做出的風(fēng)險判斷還要按自己的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行確認(rèn)，這樣的環(huán)境自然無法培植起銀行間強(qiáng)烈的合作意識。此外，我國正處于轉(zhuǎn)型期，企業(yè)活動鏈條的不確定性急劇增加，盡管客戶普遍具有借款愿望，但能夠滿足銀行貸款條件的有效信貸需求相對不足，優(yōu)質(zhì)客戶、優(yōu)質(zhì)項目少，再加上銀行資金運(yùn)用渠道相對狹窄、同業(yè)競爭激烈等原因，銀行一旦尋找到貸款機(jī)會，首先考慮的是自己能不能消化全部貸款需求，追求獨(dú)家承貸或高份額貸款，而不是通過銀團(tuán)方式分散和規(guī)避風(fēng)險。

中國加入WTO后金融界的新形勢要求各國內(nèi)銀行應(yīng)該加強(qiáng)合作，而銀團(tuán)貸款由于其具有的特點(diǎn)和優(yōu)勢，必將成為各銀行合作的首選。針對上面的問題，我們提出以下建議以促進(jìn)國內(nèi)銀團(tuán)貸款市場的發(fā)展：（1）應(yīng)在銀團(tuán)貸款中放開利率管制

在我國目前金融市場不很發(fā)達(dá)，法制不夠健全的情況下采取利率平穩(wěn)過渡，逐漸放開的策略是明智的，也是合理的，但卻不是永久之計。建議在中央銀行的指導(dǎo)下實行市場利率，由市場決定價格是進(jìn)入WTO后的必然選擇。而在銀團(tuán)貸款中首先放開利率管制，由銀團(tuán)和借款人協(xié)商決定，是比較現(xiàn)實和穩(wěn)妥的突破口。

（2）大力發(fā)展間接參與式銀團(tuán)貸款，建立貸款債權(quán)在金融機(jī)構(gòu)間流轉(zhuǎn)的平臺

建議在國內(nèi)金融市場建立一個可靠和方便的債權(quán)轉(zhuǎn)讓和交易平臺，按照間接參與式銀團(tuán)貸款模式來操作，先由牽頭行承諾貸款，與借款人進(jìn)行談判，這樣銀團(tuán)貸款的份額就可以更方便地分銷出去，吸引更多的銀行參加銀團(tuán)，提高銀行資產(chǎn)的流動性，銀團(tuán)貸款的優(yōu)勢就可以更加充分地發(fā)揮出來。

（3）提高思想認(rèn)識，轉(zhuǎn)變經(jīng)營理念

銀團(tuán)貸款作為國際金融市場普遍采用的多邊貸款方式，無論從分散貸款風(fēng)險、加強(qiáng)對借款人的制約，還是規(guī)范操作等方面都明顯優(yōu)于其他貸款方式。國內(nèi)銀團(tuán)貸款發(fā)展緩慢的關(guān)鍵在于理念的滯后。為了優(yōu)化資產(chǎn)質(zhì)量和收益結(jié)構(gòu)，切實有效地防范經(jīng)營風(fēng)險，提高銀行核心競爭力，各家銀行需要轉(zhuǎn)變思想觀念和經(jīng)營理念，樹立正確的風(fēng)險觀、競爭觀和收益觀，要學(xué)會在競爭中合作，在合作中競爭，積極爭取市場競爭中的共贏局面。

（4）大力發(fā)展項目融資銀團(tuán)及財務(wù)顧問，開拓優(yōu)質(zhì)增量貸款市場

為穩(wěn)步開拓優(yōu)質(zhì)信貸市場，項目融資銀團(tuán)要重點(diǎn)抓好以下三方面客戶的中長期貸款：一是現(xiàn)金流穩(wěn)定、具有長期良好綜合回報的、對國計民生至關(guān)重要的交通能源等基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域公司集團(tuán)和基礎(chǔ)設(shè)施項目；二是世界500強(qiáng)及標(biāo)準(zhǔn)普爾評級A級、穆迪評級A3以上的跨國公司及其在華控股公司；三是在沿海經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，培育一批信用良好、管理規(guī)范、市場競爭力較強(qiáng)的優(yōu)秀的民營企業(yè)和中小企業(yè)

（5）探索利用重組并購銀團(tuán)激活不良貸款，創(chuàng)新處置新模式。

要充分發(fā)揮銀團(tuán)貸款的工具和杠桿作用，主動參與國企改革和企業(yè)單個的債務(wù)重組，尋求以最少的銀團(tuán)貸款增量資金，最大限度地激活銀行存量不良資產(chǎn)的新途徑。

（6）建立專業(yè)化的銀團(tuán)人才隊伍

銀團(tuán)貸款業(yè)務(wù)的業(yè)務(wù)創(chuàng)新、市場開拓、風(fēng)險管理和制度建設(shè)，最終都要具體落實和細(xì)化至具體的人，因此，建立一支專門化的銀團(tuán)人才隊伍勢在必行。

銀團(tuán)貸款已經(jīng)成為全球金融市場的主要融資方式，成為國際金融市場的發(fā)展趨勢。與國際接軌，學(xué)習(xí)國際上的先進(jìn)做法是我們的必由之路。銀團(tuán)貸款，以其自身具有的特點(diǎn)，必將成為國內(nèi)銀行加強(qiáng)合作、共謀發(fā)展的強(qiáng)有力的工具。

金融7班 吳曉玲 12070722

第三篇：國際信貸

國際信貸 是一國的銀行,其他金融機(jī)構(gòu),政府,公司企業(yè)及國際金融機(jī)構(gòu),在國際金融市場上,向另一國的銀行,其他金融機(jī)構(gòu),政府,企業(yè)公司以及國際機(jī)構(gòu)提供的貸款

資金來源 各國工商企業(yè)閑置的貨幣資本,財政資金,存放在某國境外銀行中的該國貨幣存款(歐洲貨幣),石油美元(石油收入,與美元掛鉤)

國際銀行信貸 某國銀行或國際貸款銀團(tuán)在國際金融市場上向另一國借款人或國際機(jī)構(gòu)提供的貸款

對外貿(mào)易信貸 某國銀行和商品經(jīng)紀(jì)人向各國進(jìn)出口提供的短期貸款,或兩國進(jìn)出口商之間相互提供的短期信貸

出口信貸 出口國銀行向本國出口商,外國進(jìn)口商,進(jìn)口國銀行提供的利率較低的貸款 政府貸款 某國政府利用本國財政預(yù)算資金向另一國政府提供的長期優(yōu)惠貸款

國際金融組織貸款 國際金融組織貸款是國際金融組織向其會員國提供的貸款

項目貸款 多元貸款人共同向另一國項目公司提供的長期貸款

國際債券 某國籌資單位和國際機(jī)構(gòu)在國際債券市場上以外幣或境外貨幣發(fā)行的債券 國際租賃 某國租賃公司將租賃物在一定期限內(nèi)租給另一國企業(yè)使用,承租人則按租賃合同的規(guī)定分期支付一定的租金

國際銀行信貸 由一國獨(dú)家銀行或一國多家銀行組成的貸款銀團(tuán),在國際金融市場上,向另一國借款人提供的不限定用途的貨幣貸款

國際銀行信貸特點(diǎn) 國際銀行信貸對貸款的使用一般不加限制.國際銀行信貸的資金供應(yīng)充分,借取方便,歷年貸款規(guī)模增長迅速,每筆貸款金額較大.國際銀行信貸的信貸條件對借款人較為不利,貸款利率隨行就市,波動頻繁,水平較高,貸款期限相對不長

銀團(tuán)貸款 又稱辛迪加貸款,由一家貸款銀行牽頭,該國的或幾個國家的多家貸款銀行參加,聯(lián)合組成一個結(jié)構(gòu)嚴(yán)謹(jǐn)?shù)馁J款銀團(tuán),按照相同條件共同對另一國的銀行,政府機(jī)構(gòu),公司企業(yè)提供的一筆長期巨額貸款辛迪加貸款 每筆一般為一億到五億美元,甚至高達(dá)十億美元,期限一般為五到十年.在其他條件相同的情況下,外國借款人借用銀團(tuán)貸款的籌資成本要比借用獨(dú)家銀行貸款的籌資成本高一些,不僅包括libor加上利差,而且包括各項費(fèi)用

國際國內(nèi)比較 信貸內(nèi)容 國內(nèi)銀行只存在商業(yè)風(fēng)險,不存在國家風(fēng)險,國際兩者都存在,風(fēng)險較大.信貸對象 國內(nèi)信貸對象廣泛,管理水平和償債能力差距較大,因此風(fēng)險也較大.隨著一些國際債務(wù)危機(jī)爆發(fā),國際信貸風(fēng)險明顯增大

利用國際銀團(tuán)的問題 宏觀上控制貸款的總規(guī)模,國力范圍內(nèi).選擇正確的幣種,避免匯率風(fēng)險.選擇正確的利率,市場波動大選擇浮動利率.選擇正確的市場,歐洲貨幣市場借款較有利.選擇正確的項目,進(jìn)行可行性研究,計算投資回收期.落實人民幣配套資金.提高基建投資效益.提高項目投產(chǎn)后的經(jīng)濟(jì)效益.擴(kuò)大商品出口.合理安排各筆貸款償還期

打包放款 從形式上,屬于抵押貸款,實際上,其抵押對象尚在打包中,而沒有達(dá)到可以裝運(yùn)出口的程度的貨物.銀行提供打包放款不是一次性支付,如果出口商將貨物交給進(jìn)口商,銀行無法行使質(zhì)押權(quán),這種貸款介于有抵押和無抵押之間

保理業(yè)務(wù) 保付代理業(yè)務(wù),指出口商以商業(yè)信用形式出賣商品,在貨物裝船后立即將發(fā)票,匯票,提單等有關(guān)單據(jù),賣斷給承購應(yīng)收賬款的財務(wù)公司或?qū)ｉT組織,收進(jìn)全部或一部貨款,從而取得資金融通的業(yè)務(wù)

保理業(yè)務(wù)與商業(yè)銀行 保理商行或商業(yè)財務(wù)公司一般都是獨(dú)立組織,具有法人資格,但他們大多是商業(yè)銀行出資或在后的資助下建立的.保理商行與商業(yè)銀行區(qū)別 向出口商提供資金的基礎(chǔ)不同.商業(yè)銀行有追索權(quán)而保理商行沒有.考察資信的重點(diǎn)不同,商業(yè)銀行注重出口商資信,保理業(yè)務(wù)注重進(jìn)口商資信.業(yè)務(wù)內(nèi)容不同,商業(yè)銀行經(jīng)營票據(jù)業(yè)務(wù)內(nèi)容是貸款融資,而保理業(yè)務(wù)的內(nèi)容多樣化

出口押匯 為了解決收妥結(jié)匯帶來的資金周轉(zhuǎn)問題,銀行從1985年開辦出口押匯業(yè)務(wù),即出口企業(yè)在商品出口后,將全套單據(jù)提交銀行,經(jīng)銀行審核無誤后,將出口貨款提前付給出口企業(yè)的一種融資服務(wù) 保理業(yè)務(wù)與貼現(xiàn)業(yè)務(wù)

出口信貸 對外貿(mào)易長期信貸稱為出口信貸 出口信貸特點(diǎn) 利率一般低于相同條件資金貸放的市場利率,利差由國家補(bǔ)貼.出口信貸的發(fā)放與信貸保險結(jié)合.國家成立專門發(fā)放出口信貸的機(jī)構(gòu),制定政策,管理與分配國際信貸資金,特別是中長期信貸資金.賣方信貸 出口商所在地的銀行對出口商提供的信貸就是賣方信貸

賣方信貸做法1,出口商以賒銷方式或?qū)Ψ窖悠诟犊罘绞较蛲鈬M(jìn)口商出售大型機(jī)械設(shè)備或成套設(shè)備,進(jìn)口商先付10到15%定金,在分批交貨時,再交10到15貨款,其后再分次交清,計算利息.賣方信貸做法2,出口商辦理出口信用保險.3,出口商向其所在地的銀行商借貸款,簽訂貸款協(xié)議,以融通資金.4,進(jìn)口商隨同利息分期償付出口商貨款后,出口商根據(jù)貸款協(xié)議再用以償還其從銀行取得的貸款

買方信貸 有出口商所在地的銀行貸款給外國進(jìn)口商或進(jìn)口商的銀行,已給予融資便利,擴(kuò)大本國設(shè)備出口的貸款方式

買方信貸做法直接貸款給進(jìn)口商 1,進(jìn)口商與出口商洽談貿(mào)易,簽訂貿(mào)易合同后,進(jìn)口商先繳相當(dāng)于貨價15%的現(xiàn)匯定金.2，合同簽訂后出口商支付出口信用保險

買方信貸做法直接貸款給進(jìn)口商 3,進(jìn)口商勇氣借得的款項,以現(xiàn)匯付款條件向出口商支付貨款.4,進(jìn)口商對出口商所在地銀行的欠款按貸款協(xié)議的條件分期償付

買方信貸做法直接貸款給進(jìn)口商銀行 1,進(jìn)口商與出口商洽談貿(mào)易,簽訂貿(mào)易合同,進(jìn)口商先繳15%的現(xiàn)匯定金.2,在簽訂貿(mào)易合同至預(yù)付定金前,出口商支付出口信用保險,進(jìn)口商的銀行與出口商所在地的銀行簽訂貸款協(xié)議,該協(xié)議雖以前述貿(mào)易合同為基礎(chǔ)但在法律上具有相對獨(dú)立性買方信貸做法直接貸款給進(jìn)口商銀行 3,進(jìn)口商銀行以其借得的款項,轉(zhuǎn)貸予進(jìn)口商,后者以現(xiàn)匯條件向出口商支付貨款.4,進(jìn)口商銀行根據(jù)貸款協(xié)議分期向出口商所在地銀行償還貸款.5,進(jìn)口商與進(jìn)口商銀行間的債務(wù)按雙方商定的辦法在國內(nèi)清償結(jié)算.福費(fèi)廷 亦稱包買票據(jù),是一種在延期付款的大型設(shè)備貿(mào)易中,出口商把經(jīng)進(jìn)口商承兌及其銀行擔(dān)保的,期限從半年以上到五六年的遠(yuǎn)期匯票,無追索權(quán)地售予出口商所在地的銀行,提前取得現(xiàn)款的一種資金融通形式,是出口信貸的一種.福費(fèi)廷的內(nèi)容1,出口商與進(jìn)口商洽談貿(mào)易時,要與其所在地銀行先行約定.2,出口商與進(jìn)口商簽訂貿(mào)易合同,言明使用福費(fèi)廷,并索取遠(yuǎn)期匯票和進(jìn)口商銀行的擔(dān)保

福費(fèi)廷的內(nèi)容 3,進(jìn)口商延期支付設(shè)備貨款的償付票據(jù)并得到銀行擔(dān)保.4,如果出口商銀行認(rèn)為擔(dān)保銀行資信不高則需調(diào)換擔(dān)保銀行.5,出口商發(fā)運(yùn)設(shè)備后取得附有銀行擔(dān)保的承兌匯票.6,出口商辦理貼現(xiàn)手續(xù),取得現(xiàn)款,銀行對出口商無追索權(quán)

福費(fèi)廷與一般貼現(xiàn) 1,福費(fèi)廷將票據(jù)拒付風(fēng)險完全轉(zhuǎn)嫁給銀行.2,貼現(xiàn)票據(jù)一般為國內(nèi)貿(mào)易和國際貿(mào)易往來中的票據(jù),福費(fèi)廷多為與出口設(shè)備有關(guān)的票據(jù)

福費(fèi)廷與一般貼現(xiàn) 3,貼現(xiàn)票據(jù)不需要銀行擔(dān)保,福費(fèi)廷必須有第一流銀行擔(dān)保.4,辦理貼現(xiàn)手續(xù)簡單,辦理福費(fèi)廷手續(xù)復(fù)雜

福費(fèi)廷與保理業(yè)務(wù) 1,保理業(yè)務(wù)一般多在中小企業(yè)之間進(jìn)行,成交的多為一般進(jìn)出口商品,交易金額不大,福費(fèi)廷業(yè)務(wù)成交的商品為大型設(shè)備,交易金額大,付款期限.2,保理業(yè)務(wù)不需進(jìn)口商所在地銀行對匯票的支付進(jìn)行保證或開立保函,福費(fèi)廷需要

福費(fèi)廷與保理業(yè)務(wù).3,保理業(yè)務(wù)中,出口商不需事先與進(jìn)口商協(xié)商,福費(fèi)廷業(yè)務(wù)則進(jìn)出口雙方必須事先協(xié)商,取得一致意見.4,保理業(yè)務(wù)的內(nèi)容比較綜合,常附有資信調(diào)查,會計處理,代制單據(jù)等,福費(fèi)廷業(yè)務(wù)內(nèi)容單一

信用安排限額 一種新型出口信貸形式,主要特點(diǎn)為出口商所在地銀行給予進(jìn)口商所在地銀行以中期融資的便利,并與進(jìn)口商所在地銀行配合,組織較小金額業(yè)務(wù)的成交

信用安排限額兩種形式 1,一般用途信用限額,出口商所在地銀行向進(jìn)口商所在地銀行提供一定的貸款限額,以滿足對方許多彼此無直接關(guān)系的進(jìn)口商購買該出口國消費(fèi)品的資金需要

信用安排限額兩種形式 2,項目信用限額,出口國銀行向進(jìn)口國銀行提供一定貸款限額,以提供進(jìn)口國的廠商購買出口國的基礎(chǔ)設(shè)備或基礎(chǔ)工程建設(shè)所需的資金

項目貸款 為某一特定項目而發(fā)放的貸款,它是國際中長期貸款的一種形式

項目貸款特點(diǎn) 1,發(fā)放貸款依據(jù)為承辦單位的資產(chǎn)狀況及項目完工產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)效益.2,多個單位對項目進(jìn)行擔(dān)保.3,資金來源多樣化

項目貸款的籌資來源 1,政府雙邊貸款,低息費(fèi)用低,受政治環(huán)境影響大.2,出口信貸,主要來源,利率固定低于市場水平,購進(jìn)的設(shè)備質(zhì)量不是最好,還有軟硬幣種因素,不能用于全部工程費(fèi)用支出.項目貸款的籌資來源3,世行貸款, 利率固定低于市場水平,可壓低項目建設(shè)成本,工程能按計劃完成,手續(xù)繁雜,不易事先進(jìn)行費(fèi)用的核算.4,混合貸款,風(fēng)險低,私人貸款率低,談判時間長,手續(xù)復(fù)雜.5,聯(lián)合國援助

Bot融資 政府授予私營機(jī)構(gòu)組成的項目公司以特許權(quán)協(xié)議,批準(zhǔn)其參與國家公共基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè).項目建成后由該項目公司經(jīng)營一定時間,待其收回籌資本息并獲得利潤后,再將整個項目交給政府部門.Bot融資的特點(diǎn) 由私人投資者組成,以特許權(quán)協(xié)議作為融資擔(dān)保

政府貸款 一國政府利用財政或國庫資金向另一國政府提供的優(yōu)惠性貸款

政府貸款的作用 擴(kuò)大提供貸款國家的商品輸出,帶動提供貸款國家的資本輸出,促進(jìn)使用貸款國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展,增進(jìn)提供和使用貸款國家雙方政府之間的經(jīng)濟(jì)貿(mào)易技術(shù)合作,有利于有好關(guān)系發(fā)展

影響政府貸款的因素 雙方政局是否穩(wěn)定兩國外交關(guān)系是否良好,提供貸款國政府的財政收支狀況,良好就多貸些,提供貸款國的國際收支情況,貸款國國際收支借方增加,擁有多外匯儲備就會多貸些

影響政府貸款的因素 借款國使用政府貸款的社會經(jīng)濟(jì)效益,經(jīng)濟(jì)效益明顯,借入的政府貸款就會增加

中國優(yōu)惠貸款的內(nèi)容對外優(yōu)惠貸款,從1995開始,中國政府向發(fā)展中國家提供的具有援助性質(zhì)的中長期對外貼息優(yōu)惠貸款 中國優(yōu)惠貸款的內(nèi)容原則:發(fā)展中有償付能力的,經(jīng)濟(jì)效益好,中小規(guī)模,回收期段,能帶動我國成套設(shè)備,機(jī)電產(chǎn)品出口的生產(chǎn)性項目,基礎(chǔ)設(shè)施和社會福利項目

中國優(yōu)惠貸款的內(nèi)容特點(diǎn):使用范圍廣,條件優(yōu)惠,受援國可能提供優(yōu)惠政策,優(yōu)惠貸款方式:賣方,買方信貸:

國家債券一國政府當(dāng)局,金融機(jī)構(gòu),工商企業(yè)以及國際組織機(jī)構(gòu),為了籌措資金,在國際債券市場上以某種貨幣為面值而發(fā)行的債券.分為外國債券和歐洲債券

票據(jù)發(fā)行便利籌資人可以自己的名義發(fā)行一連串的短期票據(jù),但事先要與銀行承銷團(tuán)約定,所發(fā)票據(jù)由該銀行承銷團(tuán)負(fù)責(zé)推銷,若銷售不順利,則由他們認(rèn)購或授予籌資者以備用信貸

外匯貸款外匯銀行把籌措的外匯資金,以有償?shù)姆绞桨l(fā)放分配給需要的企業(yè),支持企業(yè)從國外引進(jìn)技術(shù),設(shè)備或緊缺材料.外匯貸款的特點(diǎn)借外匯還外匯,外匯貸款利率按倫敦銀行同業(yè)拆借利率加上利差加上銀行經(jīng)營收益,借款單位必須是有外匯收入或其他外匯來源的單位,外匯貸款的特點(diǎn)外匯貸款一般不轉(zhuǎn)化為消費(fèi)資金,一般不發(fā)生派生性存款,外匯貸款的資金流向不同于人民幣貸款的資金流向,政策性強(qiáng),涉及面廣,工作要求高

第四篇：國際信貸整理

名詞：

1、國際信貸：是一國的銀行、其他金融機(jī)構(gòu)、政府、公司企業(yè)以及國際金融機(jī)構(gòu)，在國際金融市場上，向另一國的銀行、其他金融機(jī)構(gòu)、政府、公司企業(yè)以及國際機(jī)構(gòu)提供的貸款

2、國際銀行信貸：是由一國獨(dú)家銀行或一國（多國）多家銀行組成的貸款銀團(tuán)，在國際金融市場上，向另一家借款人提供的不限定用途的貨幣貸款

3、銀團(tuán)貸款：亦稱辛迪加貸款，它由一家貸款銀行牽頭，該國的或幾個國家的多家貸款銀行參加，聯(lián)合組成一個結(jié)構(gòu)嚴(yán)謹(jǐn)?shù)馁J款銀團(tuán)，按照相同條件牽頭經(jīng)理銀行、代理銀行以及所有參加銀行與另一國借款人之間要簽訂書面貸款協(xié)議

4、國際貸款銀團(tuán)：是一個結(jié)構(gòu)嚴(yán)密的金融機(jī)構(gòu)集團(tuán)，是由按共同條件將貨幣資金貸給外國某一借款人的牽頭經(jīng)理銀行、副牽頭經(jīng)理銀行、參加銀行和代理銀行所組成的集團(tuán)

5、出口信貸：是一種國際信貸方式，是西方國家為支持和擴(kuò)大本國大型設(shè)備的出口，增強(qiáng)本國商品的國際競爭力，以對本國的出口給予利息貼補(bǔ)并提供信貸擔(dān)保的方式，以解決本國出口商資金周轉(zhuǎn)的困難，或滿足國外進(jìn)口商在支付貨款方面的資金需要的一種融資方式，它是國家壟斷資本主義爭奪銷售市場的一種手段。

5、賣方信貸：在大型機(jī)器裝備與成套設(shè)備貿(mào)易中，為便于出口商以外國進(jìn)口商延期付款方式出賣設(shè)備、技術(shù)和勞務(wù)，出口商所在地的銀行對出口商提供的信貸就是賣方信貸

6、買方信貸：在大型機(jī)器裝備與成套設(shè)備貿(mào)易中，由出口商所在地的銀行貸款給外國進(jìn)口商的銀行，以給予融資便利，擴(kuò)大本國設(shè)備出口的貸款方式

7、費(fèi)福廷：在延期付款的大型設(shè)備貿(mào)易中，出口商把進(jìn)口商承兌及其銀行擔(dān)保的、期限從半年以上到五六年的遠(yuǎn)期匯票，無追索權(quán)地售予出口商所在地的銀行，提前取的現(xiàn)款的一種資金融資形式。

8、出口信用保險：是對出口商按信貸條件出口商品，在買方不能按期付款時，承擔(dān)賠償?shù)囊环N保險。

9、項目貸款：項目貸款就是為某一特定工程項目二發(fā)放的貸款，它是國際中長期貸款的一種形式。

10、融資租賃：亦稱金融租賃，系出租人根據(jù)承租人的決定，向承租人選定的供貨人，出資購買承租人所選定的機(jī)器設(shè)備，約定以承租人支付租金為條件，將該機(jī)器設(shè)備的使用權(quán)轉(zhuǎn)讓給承租人，并在租賃期間內(nèi)，通過連續(xù)收租金，而使出租人收回投資的租賃行為。

11、保理業(yè)務(wù):是指出口商以商業(yè)信用形式出賣商品，在貨物裝船后立即將發(fā)票、匯票提單等有關(guān)單據(jù)，買斷給承購應(yīng)收賬款的財務(wù)公司或?qū)ｉT組織，收進(jìn)全部或一部分貸款，從而取得資金融通的業(yè)務(wù)

簡答：

1、國際信貸的形式：

1、國際商業(yè)信用

2、國際銀行信用

3、國際債卷信用

4、政府信用

2、國際信貸的資金來源：

1、傳統(tǒng)的資金來源

2、國家財政資金

3、歐洲貨幣4石油美元

3、國際銀行信貸的法律條款：

1、陳述與保證條款

2、貸款協(xié)議生效的先決條件3約定事項4違約事件5稅務(wù)條款6環(huán)境改變7適合法律與司法管轄權(quán)

4、對外貿(mào)易信貸的主要形式：1商業(yè)信用和銀行信用 2對出口商的信貸和對進(jìn)口商的信貸

5、項目貸款的籌資來源;1政府間雙邊貸款2出口信貸3世界銀行及其附屬機(jī)構(gòu)——國際開發(fā)協(xié)會的貸款4世界銀行與其他信貸機(jī)構(gòu)的混合貸款5聯(lián)合國有關(guān)組織的捐贈與援助6商業(yè)銀行貸款7發(fā)行債卷8供應(yīng)商提供的信譽(yù)

6、融資租賃與傳統(tǒng)租賃的區(qū)別：（1）融資租賃涉及出租人、承租人和供貨人三個關(guān)系方，而傳統(tǒng)租賃只涉及出租人與承租人雙方（2）傳統(tǒng)租賃的租賃物件或出租人原先就已持有，或由出租人自主購進(jìn)后出租，承租人無購買的選擇權(quán)，一般均屬通用設(shè)備；融資租賃則應(yīng)根據(jù)承租人的要求購買租賃物然后出租，承租人對所租賃設(shè)備有選擇權(quán)（3）從租賃期看，傳

統(tǒng)租賃一般為短期租賃，融資租賃則是一種較長期的租賃（4）從租賃期滿后對租賃物件的處理來看，傳統(tǒng)租賃期滿后租賃物件即退還出租人，而融資租賃的處理辦法則有三種選擇：退還、續(xù)租或留租

7、保理業(yè)務(wù)與商業(yè)銀行所經(jīng)營的貼現(xiàn)。票據(jù)抵押和議付業(yè)務(wù)的區(qū)別：（1）向出口商提供資

金的基礎(chǔ)不同。商業(yè)銀行所經(jīng)營的貼現(xiàn)、議付等票據(jù)業(yè)務(wù)，是在行駛追索權(quán)的基礎(chǔ)上向出口商提供資金；而保理業(yè)務(wù)則是在無追索權(quán)的基礎(chǔ)上購進(jìn)出口商的有關(guān)票據(jù)（2）考察資信的重點(diǎn)不同。商業(yè)銀行經(jīng)營的票據(jù)業(yè)務(wù)一般比較注意考察出口商的資信，以保證貸款的收回；而保理業(yè)務(wù)則則比較注意考察海外進(jìn)口商的資信情況。（3）業(yè)務(wù)內(nèi)容不同。商業(yè)銀行經(jīng)營票據(jù)業(yè)務(wù)的內(nèi)容是貸款融資；而保理業(yè)務(wù)的內(nèi)容則多樣化，有時甚至還代客戶繕制單據(jù)

8、福費(fèi)延與保理業(yè)務(wù)的區(qū)別：（1）保理業(yè)務(wù)一般多在中小企業(yè)之間進(jìn)行，成交的多為一般進(jìn)出口商品，交易金額不大，付款期限在1年以下；而福費(fèi)延業(yè)務(wù)，成交的商品為大型設(shè)備，交易金額大，付款期限長，并在較大的企業(yè)間進(jìn)行、（2）保理業(yè)務(wù)不需要進(jìn)口商所在地的銀行對匯票的支付進(jìn)行保證或開立保函：而福費(fèi)延業(yè)務(wù)則必須履行該項手續(xù)（3）保理業(yè)務(wù)，出口商不需要事先與進(jìn)口商協(xié)商；而福費(fèi)延業(yè)務(wù)則進(jìn)出口雙方必須事先協(xié)商，取得一致意見、（4）保理業(yè)務(wù)的內(nèi)容比較綜合，常附有資信調(diào)查、會計處理、代制單據(jù)等服務(wù)內(nèi)容，而福費(fèi)延業(yè)務(wù)的內(nèi)容則比較單一。

9、世界銀行貸款的種類：1與項目結(jié)合貸款和非與項目結(jié)合貸款2第三方窗口貸款3調(diào)整貸款4技術(shù)援助貸款5應(yīng)急貸款6聯(lián)合貸款。

10、保理業(yè)務(wù)對出口商的作用：（1）保理公司帶出口商對進(jìn)口商的資信調(diào)查，為出口商提供信息和數(shù)據(jù)，以幫助出口商決定是否向進(jìn)口商提供商業(yè)信用，從而擴(kuò)大出口。（2）出口商將貨物裝運(yùn)完畢，可立即獲得現(xiàn)金，滿足營運(yùn)需要，加速資本周轉(zhuǎn)，促進(jìn)利潤增加。（3）只要出口商的商品品質(zhì)和交貨條件符合合同規(guī)定，在保理公司無追索權(quán)的購買其票據(jù)后，出口商就可以將信貸風(fēng)險和匯率風(fēng)險轉(zhuǎn)移給保理公司(4)出口商利用保理業(yè)務(wù)，在貨物裝船，賣出票據(jù)后，立即收到現(xiàn)金，可以增加資產(chǎn)負(fù)債表表中的資產(chǎn)，改善資產(chǎn)負(fù)債比率，有利于企業(yè)有價證券的上市，有利于進(jìn)一步融資。

11發(fā)行國際債券的好處：(1)債券發(fā)行的利率一般略低于貸款利率（2）發(fā)行債券的資金來源廣，債權(quán)人分散，發(fā)行人在償還之前可完全自主地使用資金（3）債券的償還方法較為靈活，可使債券發(fā)行人處于主動地位（4）用債券的方式籌資，其用款期限一般比中長期貸款長（5）發(fā)行國際債券可以提高發(fā)行人的國際聲譽(yù)，可使其在日后較優(yōu)惠的條件下，有連續(xù)發(fā)行的機(jī)會（6）發(fā)行債券亦適應(yīng)投資者的需求。

12、賣方信貸的內(nèi)容：第一，出口商（賣方）以賒銷方式或?qū)Ψ窖悠诟犊罘绞较蛲鈬M(jìn)口商(買方)出售大型機(jī)械設(shè)備或成套設(shè)備、第二，出口商辦理出口信用保險、第三出口商（賣方）向其所在地的銀行商借貸款，簽訂貨款協(xié)議，以融資資金、第四進(jìn)口商（買方）隨同利息分期償付出口商（賣方）貨款后，出口商根據(jù)貸款協(xié)議再用以償還其從銀行取得的貸款

買方信貸：在大型機(jī)器裝備或成套設(shè)備的貿(mào)易中，由出口商（賣方）所在地的銀行貸款給外國進(jìn)口商（買方）或進(jìn)口商的銀行，以給予融資便利，擴(kuò)大本國設(shè)備出口的貸款方式就叫買方信貸

13、買方信貸的內(nèi)容：

一、直接貸款給進(jìn)口商：1進(jìn)口商（買方）與出口商（賣方）洽談貿(mào)易，簽訂貿(mào)易合同后，進(jìn)口商（買方）先繳相當(dāng)于貨價15%的現(xiàn)匯定金。2在貿(mào)易合同簽訂后出口商應(yīng)投保出口信用險3進(jìn)口商（買方）用其借得的款項，以現(xiàn)匯付款條件向出口商（賣方）支付貨款4進(jìn)口商（買方）對出口商（賣方）所在地銀行的欠款，按貸款協(xié)議的條件分期付款。二直接貨款給進(jìn)口商（買方）銀行：1進(jìn)口商（買方）與出口商（賣方）洽談貿(mào)易，簽訂貿(mào)易合同，進(jìn)口商（買方）先繳15%的現(xiàn)匯定金2在簽訂貿(mào)易合同至預(yù)付定金前，出口商應(yīng)投保出口信用險，進(jìn)口商（買方）的銀行與出口商（賣方）所在地的銀行簽訂貸款協(xié)議3進(jìn)口商（買方）銀行以其借的的款項，轉(zhuǎn)貸予進(jìn)口商（賣方）。后者以現(xiàn)匯條件向出口商（賣方）支付貨款4進(jìn)口商（買方）銀行根據(jù)貸款協(xié)議分期向出口商（賣方）所在地銀行償還貸款5進(jìn)口商（買方）與進(jìn)口商（賣方）銀行間的債務(wù)按雙方商定的辦法在國內(nèi)清償結(jié)算。

14、出口賣方信貸保險內(nèi)容：出口賣方信貸保險是對中國出口商以延期付款方式出口設(shè)備承保出口收匯風(fēng)險的保險

1、對中國出口商承保的風(fēng)險（1）進(jìn)口商和擔(dān)保人破產(chǎn)（2）進(jìn)口方自付款日起6個月仍未按合同支付貨款，而且擔(dān)保人也未履行合同（3）進(jìn)口國頒布法律，使進(jìn)口商合法欠債和改變付款貨幣種類（4）進(jìn)口國發(fā)生政治事件、經(jīng)濟(jì)困難，阻礙或延誤進(jìn)口商履行付款義務(wù)（5）進(jìn)口國政府的相關(guān)政策致使合同無法執(zhí)行（6）進(jìn)口國發(fā)生戰(zhàn)爭、**，致使合同無法執(zhí)行

2、投保條件（1）出口商是中國法人，有3年以上的出口經(jīng)驗（2）出口合同金額一般不低于100萬美元或等值貨幣（3）預(yù)付款或現(xiàn)金支付部分不低于合同金額的15%（4）信用期限原則上不短于1年，不超過10年（5）出口項目中的中國成分一般不低于70%，船舶一般不低于50%（6）買方、債務(wù)人、擔(dān)保人的風(fēng)險在可接受范圍內(nèi)（7）進(jìn)口國政局穩(wěn)定

15、出口買方信貸保險內(nèi)容：出口買方信貸保險是保障出口買方貸款銀行按照貸款協(xié)議的規(guī)定，按期足額收回貸款本金和利息的保險

1、承保對象：承保對象為提供出口買方信貸貸款銀行

2、承保風(fēng)險：出口買方信貸保險承保借款人和擔(dān)保人因政治和商業(yè)原因不能遵照協(xié)議規(guī)定

償還貸款本金和利息的風(fēng)險

投保條件：（1）與出口賣方信貸保險的7條投保條件相同（2）外資銀行申請出口買方信貸保險的附加條件：1在中國設(shè)有營業(yè)性機(jī)構(gòu)；2資產(chǎn)規(guī)模不低于100億美元；3在過去3年中又經(jīng)營出口信貸業(yè)務(wù)的記錄

16、OECD君子協(xié)定對出口信貸保險與擔(dān)保的規(guī)定：（1）風(fēng)險范圍：主權(quán)信用風(fēng)險、國家信用風(fēng)險和進(jìn)出口/借款人信用風(fēng)險。(2)最低保險費(fèi)率：在投保上述風(fēng)險時，出口信用保險機(jī)構(gòu)向投保人收取的保險費(fèi)用不應(yīng)低于最低保費(fèi)費(fèi)率，如果高亦不視為違反相關(guān)規(guī)定(3)調(diào)整最低保險費(fèi)率的相關(guān)條件:1調(diào)整最低保險費(fèi)率的相關(guān)條件和原因：由于保險機(jī)構(gòu)對出口商/金融機(jī)構(gòu)提供不同類別的保險服務(wù)，具有加強(qiáng)其競爭力的效果；由于保險品種的類別和質(zhì)量不同，其產(chǎn)生的競爭效果也不同。為了協(xié)調(diào)與中和這種不同的效果，保險機(jī)構(gòu)一般可借助于下述三種條件：a、承保的百分比。B、賠償?shù)牡却?，即從進(jìn)口商/借款人的付款到期日至保險人/擔(dān)保人應(yīng)負(fù)責(zé)向出口商/金融機(jī)構(gòu)償付的日期。C、承保賠償?shù)却诘睦o需額外繳費(fèi)。2相關(guān)條件在調(diào)整最低保險費(fèi)率中的運(yùn)用：a、次標(biāo)準(zhǔn)產(chǎn)品，主要指不承保賠償?shù)却诶⒌谋ｋU或承保賠償?shù)却诶?，但可書適當(dāng)加費(fèi)的保險。B、標(biāo)準(zhǔn)產(chǎn)品，主要指直接貸款/融資或承保賠償?shù)却诶⒍鵁o須加費(fèi)的保險。C超標(biāo)準(zhǔn)產(chǎn)品，主要指無條件的擔(dān)保.(4)保險費(fèi)情況反饋：會員方出口信用保險機(jī)構(gòu)必須按期反饋該國保險費(fèi)及最低保險費(fèi)率的實施情況.17、買方信貸的理解：

一、買方信貸廣泛使用的原因：

1、買方信貸能提供更多的融通資金

2、買方信貸對進(jìn)口方的有利因素：3買方信貸對出口方的有利因素

4、買方信貸對銀行的有利因素。

二、買方信貸的一般貸款原則和條件：

（一）買方信貸的貸款原則：1接受買方信貸的進(jìn)口商只能以所得的貸款向發(fā)放買方信貸國家的出口商、出口制造或在該國注冊的外國出口公司進(jìn)行支付，不能用于第三國2進(jìn)口商利用買方信貸限于進(jìn)口資本貨物3提供買方信貸的國家出口的資本貨物限于是該國制造的4貸款只提供貿(mào)易合同金額的85%，船舶為80%。其余的15%或20%要付現(xiàn)匯5貸款償還均為分期償還，一般規(guī)定半年還本付息一次，還款期限有長有短

（二）買方信貸的貸款條件：

1、買方信貸所使用的貨幣。各國提供買方信貸所使用的貨幣不盡相同，大概有三種情況：一種情況是使用提供買方信貸的國家的貨幣，另一種情況是停工買方信貸的國家的貨幣與美元共用，不同貨幣使用不同利率。最后一種情況使用美元。但也可用提供買方信貸的國家的貨幣，2.申請買方信貸的起點(diǎn)。進(jìn)口商利用買方信貸購買資本貨物都都規(guī)定有最低起點(diǎn)，如所購買資本貨物的金額未達(dá)到規(guī)定的起點(diǎn)，則不能使用買方信貸。3.買方信貸的利率與利息計算方法。4.買方信貸的費(fèi)用。5.買方信貸用款手續(xù)。出口商銀行與進(jìn)口商銀行簽訂買飯信貸總協(xié)議，規(guī)定貸款總額，等進(jìn)口商與出口商達(dá)成交易，簽訂貿(mào)易合同需用貸款時，根據(jù)貿(mào)易合同向進(jìn)口國銀行申請，經(jīng)批準(zhǔn)后即可使用貸款。

6.買方信貸的使用期限與還款期。使用期限是指對總協(xié)議規(guī)定的總額在何時以前應(yīng)以辦理具體申請手續(xù)或另簽具體貸款協(xié)議的期限。但一經(jīng)辦理申請獲得批準(zhǔn)或另簽訂具體申請手續(xù)，就應(yīng)按批準(zhǔn)的具體協(xié)議規(guī)定辦理，不再受總協(xié)議期限的限制

第五篇：國際投資學(xué)復(fù)習(xí)答案

國際直接投資：又稱海外直接投資，是指投資者參與企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動，擁有實際的管理權(quán)，控制權(quán)的方式，其投資收益要根據(jù)企業(yè)的經(jīng)營狀況決定，浮動性較強(qiáng)。

產(chǎn)品生命周期：指新產(chǎn)品從上市開始依次經(jīng)歷導(dǎo)入期、增長期、成熟期、衰退期的周期變化過程。

國際合作開發(fā)：國際合作開發(fā)是資源國通過招標(biāo)方式與中標(biāo)的一家或幾家外國投資開發(fā)公司簽訂合作開發(fā)合同，明確各方的權(quán)、責(zé)、利，聯(lián)合組成開發(fā)公司對資源國石油等礦產(chǎn)資源進(jìn)行開發(fā)的一種非股權(quán)參與國際技術(shù)轉(zhuǎn)讓方式。買殼上市：解釋一：所謂“買殼上市”，就是一家優(yōu)勢企業(yè)通過收購債權(quán)、控股、直接出資、購買股票等收購手段以取得被收購方（上市公司）的所有權(quán)、經(jīng)營權(quán)及上市地位。

解釋二：買殼上市又稱“后門上市”或“逆向收購”，是指非上市公司購買一家上市公司一定比例的股權(quán)來取得上市的地位，然后注入自己有關(guān)業(yè)務(wù)及資產(chǎn)，實現(xiàn)間接上市的目的。一般而言，買殼上市是民營企業(yè)的較佳選擇。

技術(shù)溢出效應(yīng)：是指投資主體在從事生產(chǎn)或其它經(jīng)濟(jì)行為時，并非有意轉(zhuǎn)讓或傳播其技術(shù)，而是在其經(jīng)濟(jì)行為中自然輸出技術(shù)與其他可引起的技術(shù)提高。共同基金：是指通過信托、契約或公司的形式，通過公開發(fā)行基金證券（例如，“受益憑證”、“基金單位”、“基金股份”等）將眾多的、零散的社會閑置資金募集起來，形成一定規(guī)模的信托資產(chǎn)，由專業(yè)人員進(jìn)行投資操作，并按出資比例分擔(dān)損益的投資機(jī)構(gòu)。國際投資環(huán)境：是指東道國對國際投資產(chǎn)生有利或不利影響的各種條件因素相互依存，相互制約所構(gòu)成的有機(jī)整體?？鐕窘?jīng)營戰(zhàn)略演變：跨國公司經(jīng)營戰(zhàn)略是指對不同價值增殖活動的國際區(qū)位選擇和對企業(yè)所控制的各類實體所進(jìn)行的一體化程度選擇。

（一）職能一體化戰(zhàn)略演變：職能一體化戰(zhàn)略是指跨國公司對其價值鏈上的各項價值增值活動，即各項職能所作的一體化戰(zhàn)略安排。

1、獨(dú)立子公司戰(zhàn)略

? 跨國公司在東道國設(shè)立獨(dú)立的子公司，通過所有權(quán)對子公司進(jìn)行控制

2、簡單一體化戰(zhàn)略

? 跨國公司通過尋求外源來參與國際化生產(chǎn)。

3、復(fù)合一體化戰(zhàn)略

?在復(fù)合一體化戰(zhàn)略下，不同區(qū)位的獨(dú)立行動價值取決于其對整個公司價值鏈的貢獻(xiàn)而不是單位個體所能獲得的利益。

（二）地域一體化戰(zhàn)略演變

? 地域一體化戰(zhàn)略是指跨國公司對其所控制的各類實體在地域范圍和地理聯(lián)系上所作的一體化戰(zhàn)略安排。經(jīng)歷了三個階段：

1、多國戰(zhàn)略

? 多國戰(zhàn)略是充分考慮各個國家市場上的差異性，在不同的國家市場上采用不同的戰(zhàn)略。

2、區(qū)域戰(zhàn)略

? 區(qū)域戰(zhàn)略是指跨國公司適應(yīng)區(qū)域化國際生產(chǎn)的要求，根據(jù)區(qū)域劃分而形成的生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)。

3、全球戰(zhàn)略：全球戰(zhàn)略是指公司在所有的國家之間的競爭策略幾乎是一樣的。國際儲備構(gòu)成：

國際儲備的主要構(gòu)成有：

1、黃金儲備，即一國官方所持黃金

2、外匯儲備，即一國官方所持有的可兌換的外匯資產(chǎn)

3、在國際貨幣基金組織的儲備頭寸，即一國在IMF中的儲備頭寸加上債券頭寸

4、特別提款權(quán)（SDRs），即IMF創(chuàng)設(shè)的用于補(bǔ)充原儲備資產(chǎn)的一種國際支付手段 跨國公司戰(zhàn)略聯(lián)盟：

類型：

1、戰(zhàn)略研究開發(fā)聯(lián)盟，主要是集合各自的技術(shù)優(yōu)勢，以專項技術(shù)為突破口的聯(lián)合及委托研究，目標(biāo)在于縮短技術(shù)開發(fā)周期、分擔(dān)技術(shù)開發(fā)成本、共享技術(shù)領(lǐng)先優(yōu)勢

2、戰(zhàn)略生產(chǎn)聯(lián)盟，以行業(yè)為依托，集合各自的產(chǎn)品生產(chǎn)優(yōu)勢形成的聯(lián)合制造網(wǎng)絡(luò)，目標(biāo)在于集合聯(lián)盟各方的生產(chǎn)技術(shù)優(yōu)勢，降低開辟新的生產(chǎn)線和改裝生產(chǎn)線時的風(fēng)險

3、戰(zhàn)略營銷聯(lián)盟，主要是供應(yīng)與外部銷售方面的協(xié)議，目標(biāo)在于集中聯(lián)盟各方的市場銷售力量，降低保持市場地位或進(jìn)入新市場的成本與風(fēng)險 研究開發(fā)戰(zhàn)略聯(lián)盟發(fā)展的動因：

1、消費(fèi)者需求和偏好的趨同

2、技術(shù)進(jìn)步和技術(shù)擴(kuò)散速度的加快，使多數(shù)大公司不再能在所有技術(shù)領(lǐng)域都保持尖端優(yōu)勢

3、全球化的各種力量徹底顛覆了完全擊敗競爭對手的純粹競爭邏輯，跨國公司日益發(fā)現(xiàn)實現(xiàn)全球經(jīng)營，在全球舞臺上競爭，要面臨巨大的成本壓力 外國直接投資對投資國的國際貿(mào)易效應(yīng)：

外國直接投資對投資國的國際貿(mào)易效應(yīng)一般表現(xiàn)為以下四種效應(yīng)的綜合效應(yīng)：

1、出口引致效應(yīng)，即由于對外直接投資而導(dǎo)致的原材料、零部件或設(shè)備等出口的增加。（正效應(yīng)）

2、進(jìn)口轉(zhuǎn)移效應(yīng)：由于對外直接投資而導(dǎo)致的進(jìn)口減少。（正效應(yīng)）

3、出口替代效應(yīng)：由于對外直接投資而導(dǎo)致的出口的減少。（負(fù)效應(yīng)）

4、反向進(jìn)口效應(yīng)：由于對外直接投資而導(dǎo)致進(jìn)口的增加。（負(fù)效應(yīng)）

一般來說，這四種效應(yīng)并不是同時出現(xiàn)的，較早開始發(fā)揮作用的是出口引致效應(yīng)；隨后，當(dāng)國外分支機(jī)構(gòu)的生產(chǎn)開始取得規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)以后，出口替代效應(yīng)開始出現(xiàn)；繼之產(chǎn)生作用的是進(jìn)口轉(zhuǎn)移效應(yīng)和反向進(jìn)口效應(yīng) 國際投資爭端的主要非司法解決方式：

1、談判或磋商

重要的解決國際爭端的方法之一。不拘于一定的形式、較快解決問題

2、斡旋和調(diào)停：通過第三者介入

斡旋：第三者不參加直接談判而只說服相關(guān)各方進(jìn)行談判或繼續(xù)原已中斷的談判。

調(diào)停：為爭議各方提供繼續(xù)談判的機(jī)會，且主動參加談判，并經(jīng)爭議相關(guān)各方授權(quán)就有爭議的問題作出解釋以及提出解決的辦法。

3、調(diào)解

依爭端的性質(zhì)設(shè)立常設(shè)或臨時委員會，以公平原則審查爭議問題，并作出可能為相關(guān)各方接受的解決辦法，或向各方提供解決爭議支助。

調(diào)解是在調(diào)停的基礎(chǔ)上由第三方介入，使解決爭議的談判效果更好，而且調(diào)解人具有較大的發(fā)言權(quán)以及調(diào)查爭端事由的權(quán)利。官方國際投資的特殊性：

（一）官方國際投資行為帶有鮮明的國家色彩和深刻的政治內(nèi)涵

（二）官方國際投資為低貨幣盈利

（三）官方投資具有中長期性

（四）官方國際投資具有直接投資和間接投資的雙重性 優(yōu)惠政策在吸收外國投資中的作用及局限性(提示)：

1、優(yōu)惠政策對吸收投資有一定作用，如財政優(yōu)惠、金融支持等。

2、優(yōu)惠政策有很大局限性，各國優(yōu)惠政策的趨同性使優(yōu)惠政策失去吸引力，而過度的優(yōu)惠政策競爭只會使利益向外國投資者轉(zhuǎn)移 局限性表現(xiàn)：

一、優(yōu)惠待遇在一國的投資環(huán)境中只能起到部分激勵作用,并非決定因素

首先是該國的政局、政策和法律。若政局不穩(wěn),將意味著投資有全都喪失的可能；政策多變,將使投資者無所適從；法律不健全,投資者的權(quán)益將得不到保護(hù)。因此,這三者實際上是外國投資者決定是否投資的前提。

其次,投資環(huán)境還包括資本輸入國是否具備辦企業(yè)所必需的條件，如原料、市場與勞動力等。其中最重要的是市場,產(chǎn)品是否有銷路,這是一切投資者最關(guān)心的問題。此外,投資環(huán)境還包括資本輸入國是否具備辦好企業(yè)的必要條件。如資本輸入國的辦事效率、動力、交通、運(yùn)輸、銀行、通訊、保險等。

二、我國在實施優(yōu)惠政策方面往往還面臨其他國家和地區(qū)的競爭,甚至,有的優(yōu)惠政策還取決于資本輸出國的投資政策,這就使我國所實施的優(yōu)惠政策大打折扣

三、國際資本的流向也說明了投資優(yōu)惠待遇作用的局限性。在60年代,發(fā)達(dá)國家與發(fā)展中國家之間國際資本流入額的比例大體上是2：1,在70年代上升為3:1。80年代,差距更大,1985年,發(fā)達(dá)國家在全世界對外直接投資總額中占69.9%,發(fā)展中國家只占30.1%。發(fā)達(dá)國家的外國資本流入額已遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過了發(fā)展中國家。

稅收優(yōu)惠、地皮價格的優(yōu)惠和勞動力成本低等因素只對中小資本和發(fā)展勞動密集型行業(yè)有較大的吸引力,大型的跨國公司具有雄厚的資本、一流的技術(shù)和管理水平,其投資往往推行長期戰(zhàn)略回報,注重整體利益和綜合經(jīng)營,對一般的投資優(yōu)惠或投資剌激常常興趣不大,而更多地關(guān)心基本的投資環(huán)境以及投資條件的穩(wěn)定性。