第一篇：分析押題卷三(題目)

分析押題卷三（題目）

單選題

(1)下列哪項(xiàng)不是影響行業(yè)發(fā)展的主要因素（）。A、技術(shù)進(jìn)步 B、產(chǎn)業(yè)政策 C、社會(huì)習(xí)慣改變 D、利率和匯率變動(dòng)

(2)當(dāng)可轉(zhuǎn)換證券價(jià)格大于轉(zhuǎn)換價(jià)值時(shí)，可轉(zhuǎn)換證券持有人行使轉(zhuǎn)換權(quán)將會(huì)出現(xiàn)（）。A、虧損 B、盈虧平衡 C、盈利

D、盈虧不能確定

(3)以下不屬于證券市場(chǎng)公開信息發(fā)布媒介的是()。A、電視 B、廣播

C、報(bào)紙雜志 D、內(nèi)部刊物

(4)就我國情況而言，法定利率的公布和實(shí)施由（）負(fù)責(zé)。A、國務(wù)院

B、貨幣政策委員會(huì) C、商業(yè)銀行

D、中國人民銀行

(5)國家對(duì)某一衰退產(chǎn)業(yè)實(shí)施限制進(jìn)口、財(cái)政補(bǔ)貼和減稅等措施，屬于（）。A、對(duì)戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)的保護(hù)和扶植 B、對(duì)衰退產(chǎn)業(yè)的調(diào)整和援助

C、對(duì)新興產(chǎn)業(yè)的保護(hù)和扶植 D、對(duì)戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)的調(diào)整和援助

(6)當(dāng)基差變小時(shí)，套期保值者（）。A、虧損 B、賺錢

C、賺錢和虧損均有可能 D、盈虧相抵

(7)KDJ指標(biāo)的計(jì)算公式考慮了哪些因素（）。A、開盤價(jià)，收盤價(jià) B、最高價(jià)，最低價(jià)

C、開盤價(jià)，最高價(jià)，最低價(jià) D、收盤價(jià)，最高價(jià)，最低價(jià)

(8)行業(yè)分析方法中,歷史資料研究法的優(yōu)點(diǎn)是其()。A、能主動(dòng)地去提出問題并解決問題 B、專業(yè)性

C、省時(shí)、省力并節(jié)省費(fèi)用 D、以上都是(9)下列關(guān)于利率期限結(jié)構(gòu)形狀的各種描述中，不存在的是（）收益率曲線。A、圓周的 B、正向的 C、反向的 D、拱形的

(10)股指期貨的套利可以分為（）兩種類型。A、期現(xiàn)套利和市場(chǎng)間價(jià)差套利 B、市場(chǎng)內(nèi)價(jià)差套利和市場(chǎng)間價(jià)差套利 C、期現(xiàn)套利和跨品種套利

D、期現(xiàn)套利和不同期貨合約之間進(jìn)行的價(jià)差交易套利(11)下列關(guān)于行業(yè)集中度的說法,錯(cuò)誤的是()。

A、行業(yè)集中度指數(shù)—般以某—行業(yè)排名前2位的企業(yè)的銷售額(或生產(chǎn)量等數(shù)值)占行業(yè)總的銷售額的比例來度量

B、CR4越大，說明這—行業(yè)的集中度越高，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)越趨向于壟斷；反之，集中度越低，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)越趨向于競(jìng)爭(zhēng)

C、集中度是衡量行業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的—個(gè)重要指標(biāo)

D、行業(yè)集中率的缺點(diǎn)是其沒有指出這個(gè)行業(yè)相關(guān)市場(chǎng)中正在運(yùn)營和競(jìng)爭(zhēng)的企業(yè)的總數(shù)(12)一般認(rèn)為,生產(chǎn)型公司合理的最低流動(dòng)比率是()。A、0.5 B、1 C、1.5 D、2(13)當(dāng)投資者在做空股票或股指期權(quán)上持有空頭看漲期權(quán)時(shí),其利用股指期貨套期保值的方向應(yīng)該是()。

A、買進(jìn)套期保值 B、賣出套期保值 C、空頭套期保值

D、無法確定

(14)下列關(guān)于工業(yè)總產(chǎn)值與工業(yè)增加值的說法，表述錯(cuò)誤的是（）。

A、以常用的支出法為例，工業(yè)增加值等于工業(yè)總產(chǎn)值與中間消耗的差額 B、測(cè)算工業(yè)增加值的基礎(chǔ)來源于工業(yè)總產(chǎn)值

C、工業(yè)總產(chǎn)值是衡量國民經(jīng)濟(jì)的重要統(tǒng)計(jì)指標(biāo)之一

D、工業(yè)增加值有兩種計(jì)算方法：一是生產(chǎn)法，二是收入法

(15)根據(jù)板塊輪動(dòng)、市場(chǎng)風(fēng)格轉(zhuǎn)換而調(diào)整投資組合是一種()投資策略。A、被動(dòng)型 B、主動(dòng)型 C、戰(zhàn)略性

D、戰(zhàn)術(shù)性

(16)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的原則主要有兩個(gè):一是堅(jiān)持全面原則;二是堅(jiān)持()原則。A、統(tǒng)一 B、個(gè)性

C、差異 D、公開

(17)某公司財(cái)務(wù)指標(biāo)如下： 資產(chǎn)總額為700萬元，其中無形資產(chǎn)凈值為50萬元，負(fù)債總額為150萬元，則有形資產(chǎn)凈值債務(wù)率為（）A、50% B、15% C、27.3% D、30%(18)根據(jù)板塊輪動(dòng)、市場(chǎng)風(fēng)格轉(zhuǎn)換而調(diào)整投資組合是一種（）投資策略。A、主動(dòng)型 B、被動(dòng)型 C、戰(zhàn)略性 D、戰(zhàn)術(shù)性

(19)下列哪項(xiàng)不是影響股票投資價(jià)值的內(nèi)部因素()。A、公司凈資產(chǎn) B、公司盈利水平

C、公司所在行業(yè)的惰況

D、股份分割

(20)上市公司所處經(jīng)濟(jì)區(qū)位對(duì)公司的影響是多方面的，但不包括（）。A、區(qū)位內(nèi)的自然條件與基礎(chǔ)條件 B、區(qū)位內(nèi)自然環(huán)境污染情況 C、區(qū)位內(nèi)政府的產(chǎn)業(yè)政策

D、區(qū)位內(nèi)的經(jīng)濟(jì)特色

(21)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的原則主要有兩個(gè)：一是堅(jiān)持全面原則；二是堅(jiān)持（）。A、考慮共性原則 B、考慮個(gè)性原則 C、考慮平均原則 D、考慮總體原則

(22)下列關(guān)于證券公司機(jī)構(gòu)客戶銷售人員的說法，正確的是他們（）。A、屬于投資顧問人員

B、不負(fù)責(zé)與機(jī)構(gòu)客戶交流或者轉(zhuǎn)述已發(fā)布研究報(bào)告的觀點(diǎn) C、不屬于投資顧問人員 D、是孤立的

(23)金融資產(chǎn)的內(nèi)在價(jià)值等于這項(xiàng)資產(chǎn)的（）。A、預(yù)期收益之和

B、預(yù)期收益與利率比值

C、所有預(yù)期收益流量的現(xiàn)值

D、價(jià)格

(24)下列各項(xiàng)中,屬于外商直接投資的是()。A、發(fā)行H股

B、發(fā)行B股

C、國際租賃進(jìn)口設(shè)備的應(yīng)付款

D、在我國境內(nèi)開辦外商獨(dú)資企業(yè)

(25)下列各項(xiàng)中,()是影響股票供給的主要因素之一。A、上市公司的質(zhì)量 B、發(fā)行上市制度 C、股權(quán)流通制度 D、市場(chǎng)因素

(26)股指期貨的套利可以分為()兩種類型。A、市場(chǎng)內(nèi)價(jià)差交易和市場(chǎng)間價(jià)差套利 B、期現(xiàn)套利和價(jià)差套利

C、期現(xiàn)套利和跨品種價(jià)差套利

D、市場(chǎng)內(nèi)價(jià)差套利和跨品種價(jià)差套利

(27)艾略特發(fā)現(xiàn)每一個(gè)周期(無論上升還是下降)可以分成()個(gè)小的過程。A、3 B、5 C、8 D、10(28)下列關(guān)于道氏理論的表述，不正確的是（）。

A、價(jià)格的波動(dòng)趨勢(shì)可以分為兩種趨勢(shì)，即主要趨勢(shì)和次要趨勢(shì) B、兩種平均價(jià)格指數(shù)必須互相加強(qiáng)

C、趨勢(shì)必須得到交易量的確認(rèn)

D、道氏理論可操作性較差，結(jié)構(gòu)落后于價(jià)格，信號(hào)太遲

(29)套利定價(jià)理論的假設(shè)條件之一是投資者是追求收益的，同時(shí)也是厭惡風(fēng)險(xiǎn)的，這一假設(shè)條件的功能是（）。A、對(duì)投資者偏好的規(guī)范 B、對(duì)收益生成機(jī)制的量化描述 C、對(duì)投資者處理問題能力的要求

D、以上都不對(duì)

(30)2005年9月4日,中國證監(jiān)會(huì)頒布的(),標(biāo)志著股份分置改革從試點(diǎn)階段開始轉(zhuǎn)入全面鋪開階段。A、《關(guān)于上市公司股權(quán)分置改革試點(diǎn)有關(guān)問題通知》 B、《國務(wù)院關(guān)于推進(jìn)資本市場(chǎng)改革開放和穩(wěn)定發(fā)展若干意見》 C、《上市公司股權(quán)分置改革管理辦法》

D、《上市公司解除限售存量股份轉(zhuǎn)讓指導(dǎo)意見》

(31)根據(jù)《國際倫理綱領(lǐng)、職業(yè)行為標(biāo)準(zhǔn)》對(duì)投資分析師執(zhí)業(yè)行為操作規(guī)則的規(guī)定，投資分析師的行為不包括（）。A、在作出投資建議和操作時(shí)，應(yīng)注意收益性 B、合理的分析和表述

C、信息披露

D、保存客戶機(jī)密、資金以及證券

(32)在研判股價(jià)指數(shù)變動(dòng)趨勢(shì)時(shí)，下述關(guān)于價(jià)量關(guān)系說法不合理的是（）。A、價(jià)隨量漲，為市場(chǎng)行情的正常特性

B、價(jià)跌量減，并且價(jià)格指數(shù)和成交量都接近歷史較低水平，表明跌勢(shì)可能接近尾聲 C、股價(jià)走勢(shì)因成交量的遞減而上升，是十分正常的現(xiàn)象，并無特別暗示趨勢(shì)反轉(zhuǎn)信號(hào) D、指數(shù)上漲時(shí)，通常成交量也隨之增加

(33)20世紀(jì)80年代，（）出現(xiàn)的金融工程師主要就是為公司的風(fēng)險(xiǎn)暴露提供結(jié)構(gòu)化的解決方案。

A、東京銀行 B、倫敦銀行

C、法蘭克福銀行 D、紐約銀行

(34)（）描述了這樣一個(gè)事實(shí)：微處理器的集成度會(huì)每18個(gè)月翻一番。A、摩爾定律 B、吉爾德定律 C、馮諾依曼定律

D、IBM定律

(35)我國目前石油行業(yè)的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)屬于（）。A、完全競(jìng)爭(zhēng) B、壟斷競(jìng)爭(zhēng) C、寡頭壟斷 D、完全壟斷

(36)某一行業(yè)的公司贏利相對(duì)穩(wěn)定，風(fēng)險(xiǎn)較小，股價(jià)比較平穩(wěn)，表明該行業(yè)處于（）。A、初創(chuàng)期 B、成長期 C、成熟期 D、衰退期

(37)對(duì)投資者來說，進(jìn)行證券投資分析有利于（）。A、分散系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn) B、減少市場(chǎng)波動(dòng) C、避免盲目投資 D、降低公司成本

(38)國家對(duì)某一產(chǎn)業(yè)實(shí)施限制出口、財(cái)政補(bǔ)貼和減稅等措施，屬于（）政策。A、產(chǎn)業(yè)組織政策 B、產(chǎn)業(yè)布局政策 C、產(chǎn)業(yè)機(jī)構(gòu)政策

D、產(chǎn)業(yè)技術(shù)政策

(39)投資者在確定債券價(jià)格時(shí),需要知道該債券的預(yù)期貨幣收入和要求的最低收益率,該收益率又被稱為()。A、內(nèi)部收益率 B、必要收益率 C、市盈率

D、凈資產(chǎn)收益率

(40)()年,30國集團(tuán)把VaR方法作為處理衍生工具風(fēng)險(xiǎn)的“最佳典范”方法進(jìn)行推廣。A、1992年 B、1993年 C、1994年 D、1995年

(41)評(píng)價(jià)企業(yè)收益質(zhì)量的財(cái)務(wù)指標(biāo)是（）。A、流動(dòng)比率 B、現(xiàn)金滿足比率 C、市盈率

D、營運(yùn)指數(shù)

(42)美國全美證券商協(xié)會(huì)《2711規(guī)則》規(guī)定,券商擔(dān)任首次公開發(fā)行股票的管理者或合作管理者時(shí),其分析師自發(fā)行日起()日內(nèi)不得發(fā)布關(guān)于該發(fā)行人的研究報(bào)告。A、10 B、25 C、30 D、40(43)對(duì)于收益型的投資者，證券分析師可以建議他優(yōu)先選擇的行業(yè)是（）。A、幼稚期 B、成長期 C、成熟期 D、衰退期

(44)（）年，30國集團(tuán)把VaR方法作為處理衍生工具風(fēng)險(xiǎn)的最佳典范方法進(jìn)行推廣。A、1990 B、1991 C、1992 D、1993(45)在行業(yè)分析中，用于探索兩個(gè)數(shù)量指標(biāo)之間的依存關(guān)系，如行業(yè)產(chǎn)品的銷售總量和銷售價(jià)格之間的關(guān)系，這種方法是（）。A、相關(guān)分析 B、自相關(guān)分析 C、時(shí)間數(shù)列

D、線性回歸

(46)2005年9月4日，中國證監(jiān)會(huì)頒布的（），標(biāo)志著股份分置改革從試點(diǎn)階段開始轉(zhuǎn)入全面鋪開階段。A、《關(guān)于上市公司股權(quán)分置改革試點(diǎn)有關(guān)問題的通知》 B、《國務(wù)院關(guān)于推進(jìn)資本市場(chǎng)改革開放和穩(wěn)定發(fā)展若干意見》 C、《上市公司股權(quán)分置改革管理辦法》 D、減持國有股籌集社會(huì)保障金管理暫行辦法》

(47)關(guān)于證券組合的有效邊界，下列說法正確的是（）。A、有效邊界上的不同組合，按照共同偏好規(guī)則可以區(qū)分優(yōu)劣 B、一個(gè)厭惡風(fēng)險(xiǎn)理性投資者，可能會(huì)選擇有效邊界以外的點(diǎn) C、有效邊界是可行域的上邊界部分

D、有效邊界是可行域的下邊界部分

(48)（）側(cè)重對(duì)公司潛在風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營業(yè)績(jī)、發(fā)展?jié)摿Φ冗M(jìn)行綜合分析。A、公司分析 B、發(fā)展分析 C、公司價(jià)格分析 D、財(cái)務(wù)分析

(49)一般來說，套期保值的目的是（）。A、規(guī)避期貨風(fēng)險(xiǎn) B、規(guī)避現(xiàn)貨風(fēng)險(xiǎn) C、提高期貨收益 D、提高現(xiàn)貨收益

(50)相關(guān)關(guān)系是指指標(biāo)變量之間的（）的依存關(guān)系。A、因果 B、確定 C、共變

D、不確定

(51)（）是反映投資收益的指標(biāo)。A、營業(yè)凈利率 B、資產(chǎn)凈利率 C、凈資產(chǎn)收益率 D、股利支付率

(52)某公司某年度末總資產(chǎn)為30000萬元，流動(dòng)負(fù)債為4000萬元，長期負(fù)債為8000萬元。該公司發(fā)行在外的股份有3000萬股，每股股價(jià)為18元，則該公司的市凈率為（）。A、2 B、3 C、4 D、18(53)在股指期貨與股票現(xiàn)貨的套期保值中，為了實(shí)現(xiàn)完全對(duì)沖，期貨合約的總值應(yīng)為（）。A、現(xiàn)貨總價(jià)值*β B、現(xiàn)貨總價(jià)值/β

C、β/現(xiàn)貨總價(jià)值 D、以上都不是

(54)中國證監(jiān)會(huì)于（）發(fā)布了《關(guān)于上市公司股權(quán)分置改革試點(diǎn)有關(guān)問題的通知》，標(biāo)志著股權(quán)分置改革正式啟動(dòng)。A、2004年1月31日

B、2005年4月29日 C、2005年9月4日 D、2006年12月31日

(55)表明多空雙方力量暫時(shí)平衡的K線是()。A、大陽線實(shí)體 B、大陰線實(shí)體

C、十字星

D、以上都不對(duì)

(56)分析某行業(yè)是否屬于增長性行業(yè)，可利用該行業(yè)的歷年數(shù)據(jù)與（）進(jìn)行對(duì)比。A、今年數(shù)據(jù)

B、其他行業(yè)歷年數(shù)據(jù) C、行業(yè)經(jīng)濟(jì)綜合指標(biāo) D、國民經(jīng)濟(jì)綜合指標(biāo)

(57)通常認(rèn)為，VaR計(jì)算中的歷史模擬法需要的樣本數(shù)據(jù)不能少于（）個(gè)。A、500 B、1000 C、1500 D、2000(58)根據(jù)資本資產(chǎn)定價(jià)理論，資本市場(chǎng)線揭示了（）的收益和風(fēng)險(xiǎn)的均衡關(guān)系。A、任意證券組合 B、無風(fēng)險(xiǎn)證券組合 C、最小方差組合 D、有效組合(59)中國證券分析師行業(yè)自律組織為（）。A、中國證券業(yè)協(xié)會(huì)

B、中國證券業(yè)協(xié)會(huì)證券分析師專業(yè)委員會(huì) C、中國證監(jiān)會(huì)

D、中國證監(jiān)會(huì)證券分析師專業(yè)委員會(huì)

(60)與財(cái)政政策和貨幣政策相比，（）具有更高層次的調(diào)節(jié)功能，它制約財(cái)政政策和貨幣政策的作用方向和作用力度，其最終也要通過財(cái)政政策和貨幣政策來實(shí)現(xiàn)。A、制度政策 B、產(chǎn)業(yè)政策 C、收入政策 D、外貿(mào)政策

多選題

(61)參與策劃成立國際注冊(cè)投資分析師協(xié)會(huì)的有（）。A、歐洲金融分析師協(xié)會(huì) B、亞洲證券分析師聯(lián)合會(huì) C、美國金融分析師協(xié)會(huì) D、巴西投資分析師協(xié)會(huì)

(62)歸納法與演繹法的區(qū)別在于（）。A、歸納法是從個(gè)別到一般

B、演繹法是從一般到個(gè)別 C、演繹法是先推論后觀察 D、歸納法是從推論開始

(63)對(duì)上市公司經(jīng)濟(jì)區(qū)位分析的目的是（）。

A、將上市公司的價(jià)值分析與區(qū)位經(jīng)濟(jì)的發(fā)展聯(lián)系起來，以便分析上市公司未來發(fā)展的前景 B、確定上市公司的投資價(jià)值

C、判斷公司在所處行業(yè)中的競(jìng)爭(zhēng)地位 D、分析公司的產(chǎn)品是否具有競(jìng)爭(zhēng)力

(64)下列關(guān)于圓弧形態(tài)的陳述中，錯(cuò)誤的有（）。A、又稱為碗形

B、形成所花的時(shí)間越長，今后反轉(zhuǎn)的力度就越強(qiáng) C、在實(shí)際中比較常見，一般是散戶炒作的產(chǎn)物 D、形成過程中，成交量的變化時(shí)兩頭少，中間多(65)可以用來計(jì)算存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)的公式有()。A、存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=360/存貨周轉(zhuǎn)率 B、存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=營業(yè)成本/平均存貨 C、存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=平均存貨*360/營業(yè)成本 D、存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=營業(yè)成本*平均存貨/360(66)一般地講，影響公司股票價(jià)格的內(nèi)部因素有（）。A、公司凈資產(chǎn) B、公司的資產(chǎn)重組 C、行業(yè)因素 D、市場(chǎng)因素(67)計(jì)算某公司某會(huì)計(jì)年度的流動(dòng)性資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率所需要的數(shù)據(jù)有（）。A、營業(yè)收入

B、年末流動(dòng)資產(chǎn)總額 C、銷售成本

D、年初流動(dòng)資產(chǎn)總額

(68)對(duì)充分就業(yè)正確的描述，有（）。A、對(duì)勞動(dòng)力的充分利用 B、對(duì)勞動(dòng)力的完全利用 C、失業(yè)率為零的狀態(tài)

D、在充分就業(yè)情況下也會(huì)存在一部分正常的失業(yè)

(69)下列關(guān)于《上市公司行業(yè)分類指引》的說法，正確的有（）。

A、將上市公司的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)分為門類、大類兩極，中類作為支持性分類參考 B、中國證監(jiān)會(huì)負(fù)責(zé)《指引》的具體執(zhí)行 C、《指引》為強(qiáng)制性標(biāo)準(zhǔn)

D、《指引》以上市公司營業(yè)收入為分類標(biāo)準(zhǔn)(70)切線類技術(shù)分析方法中，常見的切線有（）。A、直線 B、趨勢(shì)線 C、軌道線

D、黃金分割線

(71)套期保值與期現(xiàn)套利的區(qū)別包括()不同。A、現(xiàn)貨市場(chǎng)上所處的地位 B、操作方式 C、目的

D、價(jià)位觀念

(72)一元線性回歸模型的顯著性檢驗(yàn)包括（）。A、回歸系數(shù)的顯著性檢驗(yàn) B、β檢驗(yàn) C、F檢驗(yàn) D、方差檢驗(yàn)

(73)下列內(nèi)容，屬于新《證券法》調(diào)整范圍的有（）。A、充實(shí)了證券監(jiān)督機(jī)構(gòu)的執(zhí)法權(quán)限和手段 B、健全了董事會(huì)制度，強(qiáng)化了監(jiān)事會(huì)職權(quán) C、拓寬了證券公司的業(yè)務(wù)創(chuàng)新空間 D、調(diào)整了證券登記結(jié)算制度(74)宏觀經(jīng)濟(jì)分析的意義是（）。A、把握整個(gè)證券市場(chǎng)的投資價(jià)值

B、提高投資收益

C、掌握宏觀經(jīng)濟(jì)政策對(duì)證券市場(chǎng)的影響力度與方向 D、判斷證券市場(chǎng)的總體變動(dòng)趨勢(shì)(75)VaR方法可應(yīng)用在（）。A、風(fēng)險(xiǎn)管理與控制 B、資產(chǎn)配置與投資決策 C、績(jī)效評(píng)價(jià) D、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管

(76)以下（）等因素的存在會(huì)減弱公司的變現(xiàn)能力。A、可動(dòng)用的銀行貸款指標(biāo)的提高 B、未作記錄的或有負(fù)債 C、擔(dān)保責(zé)任引起的負(fù)債

D、良好償債能力的聲譽(yù)

(77)可轉(zhuǎn)換證券的市場(chǎng)價(jià)值一般保持在可轉(zhuǎn)換證券的投資價(jià)值和轉(zhuǎn)換價(jià)值之上的原因（）。A、如果在投資價(jià)值之下，購買該證券并持有到期，可獲得較高的到期收益率

B、如果在轉(zhuǎn)換價(jià)值之下，購買并轉(zhuǎn)化為股票出售，可獲得與轉(zhuǎn)換價(jià)值的價(jià)差收益 C、如果在投資價(jià)值之下購買并轉(zhuǎn)化為股票出售，可獲得與轉(zhuǎn)換價(jià)值的價(jià)差收益 D、如果在轉(zhuǎn)換價(jià)值之下，購買該證券并持有到期，可獲得較高的到期收益率(78)關(guān)于存貨周轉(zhuǎn)速度，下列說法正確的有（）。A、一般來講，存貨周轉(zhuǎn)速度越快，存貨的占用水平越低 B、存貨周轉(zhuǎn)速度越快，則變現(xiàn)能力越差 C、存貨周轉(zhuǎn)速度越快，流動(dòng)性就越差 D、存貨周轉(zhuǎn)速度越慢，則變現(xiàn)能力越差

(79)假設(shè)某基金的投資組合包括3種股票，其股價(jià)分別為20美元、30美元與10美元，股票數(shù)量分別為3萬、2萬與4萬股，β系數(shù)分別為0.8、1.2與1.5。那么，下列說法中正確的有（）。A、投資組合β系數(shù)=1.125 B、投資組合β系數(shù)=3.5 C、假設(shè)上海股指期貨單張合約的價(jià)值是100 000元，則套期保值合約份數(shù)為56份 D、假設(shè)上海股指期貨單張合約的價(jià)值是100 000元，則套期保值合約份數(shù)為18份(80)下列各類活動(dòng)中，屬于廣義金融工程范疇的有（）。A、金融產(chǎn)品設(shè)計(jì) B、金融產(chǎn)品定價(jià) C、交易策略設(shè)計(jì)

D、金融風(fēng)險(xiǎn)管理

(81)下列各項(xiàng)中，決定債券貼現(xiàn)率的因素是()。A、真實(shí)無風(fēng)險(xiǎn)收益率 B、預(yù)期通貨膨脹率 C、名義無風(fēng)險(xiǎn)收益率

D、風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)

(82)行業(yè)分析師為了選擇出競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力雄厚、有較大發(fā)展?jié)摿Φ男袠I(yè)，需要進(jìn)行（）分析。A、產(chǎn)品是否有國外競(jìng)爭(zhēng)者介入 B、行業(yè)增長比較分析 C、行業(yè)增長預(yù)測(cè)分析

D、消費(fèi)者偏好和收入分配變化

(83)關(guān)于黃金交叉與死亡交叉，下列表述正確的有（）。

A、當(dāng)現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長期與短期之上，短期MA又向上突破長期MA時(shí)，此種交叉為黃金交叉

B、黃金交叉實(shí)際上就是向下突破壓力線 C、黃金交叉實(shí)際上就是向上突破支撐線 D、死亡交叉實(shí)際上就是向下突破支撐線(84)行業(yè)分析方法包括()。A、歷史資料研究法 B、歸納與演繹法 C、比較研究法 D、數(shù)理統(tǒng)計(jì)法

(85)分析公司的財(cái)務(wù)報(bào)表，投資者可以（）。A、評(píng)價(jià)過去的經(jīng)營業(yè)績(jī) B、衡量現(xiàn)在的財(cái)務(wù)狀況 C、預(yù)測(cè)未來的發(fā)展趨勢(shì) D、以上都對(duì)

(86)債券調(diào)換方法可以分為以下哪些類型（）。A、替代掉換 B、市場(chǎng)內(nèi)部?jī)r(jià)差掉換 C、利率預(yù)期掉換

D、純收益率掉換(87)持續(xù)、穩(wěn)定、高速的GDP增長將會(huì)促進(jìn)證券市場(chǎng)價(jià)格上漲,其機(jī)理在于伴隨總體經(jīng)濟(jì)成長,()。

A、上市公司利潤持續(xù)上升，股息不斷增長 B、企業(yè)經(jīng)營環(huán)境不斷改善 C、投資風(fēng)險(xiǎn)越來越大 D、產(chǎn)銷兩旺

(88)貨幣政策的選擇性政策工具包括（）。A、法定存款準(zhǔn)備金率 B、再貼現(xiàn)政策 C、直接信用控制

D、間接信用指導(dǎo)

(89)技術(shù)分析法應(yīng)用時(shí)應(yīng)注意的問題是()。A、技術(shù)分析法必須與基本分析法分開使用 B、技術(shù)分析法必須與基本分析法結(jié)合使用 C、應(yīng)使用多種技術(shù)分析方法綜合研判

D、理論與實(shí)踐相結(jié)合

(90)下列各個(gè)政府部門中，（）所發(fā)布的信息可能對(duì)證券市場(chǎng)產(chǎn)生影響。A、國務(wù)院 B、財(cái)政部

C、證券交易所

D、證券登記結(jié)算公司

(91)下列屬于重大事件的是()。

A、公司的經(jīng)營方針和經(jīng)營單范圍的重大變化

B、新公布的法律、法規(guī)、規(guī)章、行業(yè)政策可能對(duì)公司產(chǎn)生重大影響

C、持有公司3%以上股份股東或者實(shí)際控制人，其持有股份或者控制公司情況發(fā)生較大變化

D、公司的董事、1/3以上監(jiān)事或者經(jīng)理發(fā)生變動(dòng)

(92)上市公司對(duì)重大事件應(yīng)當(dāng)立即披露，重大事件包括（）。A、公司的經(jīng)營方針和經(jīng)營范圍的重大變化 B、1/3以上監(jiān)事或者經(jīng)理發(fā)生變動(dòng)

C、持有公司3%以上股份的股東或者實(shí)際控制人，其持有股份或者控制公司的情況發(fā)生較大變化

D、對(duì)外提供重大擔(dān)保

(93)下列各個(gè)政府部門中，所發(fā)布的信息可能對(duì)證券市場(chǎng)產(chǎn)生影響的是（）。A、國務(wù)院 B、財(cái)政部 C、中國人民銀行 D、國家統(tǒng)計(jì)局

(94)隨著改革開放的不斷深入，我國投資主體呈現(xiàn)多元化趨勢(shì)，主要包括（）。A、政府投資 B、企業(yè)投資 C、外商投資 D、以上都是

(95)下列有關(guān)投資咨詢業(yè)務(wù)的說法，正確的有（）。

A、可以從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)的兩類主體：證券公司和經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的投資咨詢機(jī)構(gòu)

B、證券投資顧問和發(fā)布證券研究報(bào)告業(yè)務(wù)是證券投資咨詢業(yè)務(wù)的兩類基本形式

C、證券投資咨詢是指從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)及其投資咨詢?nèi)藛T向證券投資人或者客戶提供證券分析、預(yù)測(cè)或者建議等直接或者間接有償咨詢服務(wù)的活動(dòng) D、以上說法都對(duì)

(96)在計(jì)算營運(yùn)指數(shù)時(shí)，經(jīng)營所得現(xiàn)金是必須的一個(gè)數(shù)據(jù)。其計(jì)算過程中的“非付現(xiàn)費(fèi)用”包括下列項(xiàng)目中的（）。A、財(cái)務(wù)費(fèi)用 B、資產(chǎn)減值準(zhǔn)備 C、固定資產(chǎn)折舊

D、無形資產(chǎn)攤銷

(97)城鎮(zhèn)失業(yè)登記人口需具備的條件包括()。A、無勞動(dòng)能力 B、擁有非農(nóng)業(yè)戶口

C、在一定的勞動(dòng)年齡內(nèi) D、無業(yè)而要求就業(yè)

(98)產(chǎn)業(yè)政策可以包括()。A、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)政策 B、產(chǎn)業(yè)組織政策 C、產(chǎn)業(yè)技術(shù)政策

D、產(chǎn)業(yè)布局政策

(99)按照證券組合管理理論進(jìn)行投資的步驟包括（）。A、確定證券投資政策 B、進(jìn)行證券投資分析

C、構(gòu)建證券投資組合 D、投資組合的修正(100)證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)采取有效措施，保證制作發(fā)布證券研究報(bào)告不受（）等利益相關(guān)者的干涉和影響。A、證券發(fā)行人 B、證券投資人 C、上市公司 D、以上都對(duì)

判斷題

(101)已知風(fēng)險(xiǎn)證券組合A的期望收益率為10%，風(fēng)險(xiǎn)證券組合B的期望收益率為4%。如果你在風(fēng)險(xiǎn)證券組合A和B上的投資比例均為50%，則你的投資期望收益率為7%。A、正確 B、錯(cuò)誤

(102)通過對(duì)公司單個(gè)年度的財(cái)務(wù)比率分析，可以判斷公司在本行業(yè)中的地位。A、正確

B、錯(cuò)誤

(103)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行具有周期性，股票市場(chǎng)作為經(jīng)濟(jì)的晴雨表，股價(jià)反映的是對(duì)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的預(yù)期。A、正確 B、錯(cuò)誤

(104)給定兩種債券，除到期期限外其他要素相同，那么到期期限長的債券利率敏感性相對(duì)要低一些。A、正確

B、錯(cuò)誤

(105)公司擁有的專利技術(shù)和低廉的勞動(dòng)力是決定產(chǎn)品生產(chǎn)成本的基本因素。A、正確 B、錯(cuò)誤

(106)當(dāng)出現(xiàn)嚴(yán)重的通貨膨脹時(shí)，票面利率固定的債券價(jià)格上升。A、正確

B、錯(cuò)誤

(107)在強(qiáng)勢(shì)有效市場(chǎng)中,也有少數(shù)人能通過內(nèi)幕消息的分析來獲取超額收益。A、正確

B、錯(cuò)誤

(108)頭肩形態(tài)是實(shí)際股價(jià)形態(tài)中出現(xiàn)最多的一種反轉(zhuǎn)突破形態(tài)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(109)滿足套利組合的條件之一是該組合中各證券的權(quán)數(shù)滿足w1+w2+??+wN=0。A、正確 B、錯(cuò)誤

(110)VaR計(jì)算的歷史模擬法可涵蓋非線性資產(chǎn)頭寸的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、波動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，甚至信用風(fēng)險(xiǎn)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(111)具有質(zhì)量?jī)?yōu)勢(shì)的公司總是在行業(yè)中占據(jù)領(lǐng)先地位。A、正確 B、錯(cuò)誤(112)公用事業(yè)屬于周期型行業(yè)。

A、正確 B、錯(cuò)誤

(113)無套利均衡定價(jià)法和風(fēng)險(xiǎn)中性定價(jià)法是金融衍生產(chǎn)品定價(jià)的常用方法。A、正確

B、錯(cuò)誤

(114)對(duì)于一個(gè)企業(yè)，存貨周轉(zhuǎn)率越高、周轉(zhuǎn)速度越快，表明企業(yè)存貨的流動(dòng)性越好，因此當(dāng)A公司的存貨周轉(zhuǎn)率為4，B公司的存貨周轉(zhuǎn)率為6時(shí)，B公司的存貨管理效率一定比A公司要高。A、正確 B、錯(cuò)誤

(115)由于中國證券市場(chǎng)是新興加轉(zhuǎn)軌的市場(chǎng)，因而市場(chǎng)表現(xiàn)與宏觀經(jīng)濟(jì)沒有關(guān)系。A、正確 B、錯(cuò)誤

(116)ADR是運(yùn)用上漲和下跌的股票家數(shù)之差的絕對(duì)值來對(duì)大勢(shì)進(jìn)行分析的技術(shù)指標(biāo)。A、正確

B、錯(cuò)誤

(117)工業(yè)產(chǎn)權(quán)、專利技術(shù)等都是評(píng)價(jià)企業(yè)技術(shù)水平中技術(shù)硬件的重要內(nèi)容。A、正確

B、錯(cuò)誤

(118)美國頒布的《克雷頓反壟斷法》規(guī)定了某些類型的價(jià)格歧視是非法的，并認(rèn)為應(yīng)當(dāng)取締這種行為。A、正確 B、錯(cuò)誤

(119)公司分析主要包括經(jīng)濟(jì)分析、行業(yè)分析、公司基本素質(zhì)分析三個(gè)方面。A、正確 B、錯(cuò)誤

(120)平穩(wěn)性時(shí)間數(shù)列的特點(diǎn)是,影響數(shù)列各期數(shù)值的因素是確定的,且各期的數(shù)值總是保持在一定的水平上下波動(dòng)。A、正確

B、錯(cuò)誤

(121)推動(dòng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)的重要力量之一是產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新，即同一產(chǎn)業(yè)內(nèi)企業(yè)的組織形態(tài)和企業(yè)間關(guān)系的創(chuàng)新。A、正確

B、錯(cuò)誤

(122)長期投資者的目的是為了獲得公司的分紅，而短期投資者的目的是為了獲得短期資本差價(jià)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(123)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)政策和產(chǎn)業(yè)技術(shù)政策是產(chǎn)業(yè)政策的核心。A、正確

B、錯(cuò)誤

(124)戰(zhàn)略性資產(chǎn)重組根據(jù)股權(quán)的變動(dòng)情況可分為股權(quán)存量變更、股權(quán)增加、股權(quán)減少三類。A、正確 B、錯(cuò)誤

(125)邁克爾波特認(rèn)為，一個(gè)行業(yè)內(nèi)激烈競(jìng)爭(zhēng)的局面源于其內(nèi)存的競(jìng)爭(zhēng)結(jié)構(gòu)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(126)在股價(jià)頭肩頂形態(tài)中，頸線是支撐線，一旦頸線被有效突破，價(jià)格將下跌。A、正確 B、錯(cuò)誤

(127)勞動(dòng)力人口是指年齡在18歲以上具有勞動(dòng)能力的人的全體。A、正確 B、錯(cuò)誤

(128)作為一種風(fēng)險(xiǎn)測(cè)試方法，VaR考慮了交易頭寸在期間內(nèi)隨市場(chǎng)變化的可能性。A、正確

B、錯(cuò)誤

(129)一家銀行在考慮是否給某企業(yè)短期貸款時(shí)，它最關(guān)心的財(cái)務(wù)比率是資產(chǎn)收益性指標(biāo)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(130)假設(shè):當(dāng)證券市場(chǎng)處于資本資產(chǎn)定價(jià)模型所描述的均衡狀態(tài)時(shí),證券A和證券B的期望收益率分別為8%和10%,β系數(shù)分別為0.6和1.4。那么,在這個(gè)證券市場(chǎng)上,市場(chǎng)組合的期望收益率等于0.2。A、正確 B、錯(cuò)誤

(131)貨幣供應(yīng)量的變動(dòng)會(huì)影響利率，中央銀行可以通過對(duì)貨幣供應(yīng)量的管理來調(diào)節(jié)信貸供給和影響利率變化。A、正確 B、錯(cuò)誤

(132)證券投資分析有三個(gè)要素：信息、步驟和方法。A、正確

B、錯(cuò)誤(133)VaR計(jì)算的完全估值法是通過對(duì)各種情景下投資組合的重新定價(jià)來衡量風(fēng)險(xiǎn)。A、正確

B、錯(cuò)誤

(134)債券的理論價(jià)格等于債券存續(xù)期內(nèi)預(yù)期的現(xiàn)金流量總和。A、正確 B、錯(cuò)誤

(135)行為金融理論直接挑戰(zhàn)了經(jīng)典投資理論的兩大假設(shè)前提，并在此基礎(chǔ)上開創(chuàng)了行為資產(chǎn)定價(jià)模型。A、正確

B、錯(cuò)誤

(136)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是銷售成本與全部流動(dòng)資產(chǎn)的平均余額的比值。A、正確 B、錯(cuò)誤

(137)均衡型證券組合管理通常會(huì)采取消極保守型的投資策略。A、正確 B、錯(cuò)誤(138)行業(yè)分析并不能提供具體的投資領(lǐng)域的建議。

A、正確 B、錯(cuò)誤

(139)根據(jù)上海證券交易所上市公司行業(yè)分類，航空貨運(yùn)與快遞屬公用事業(yè)。A、正確

B、錯(cuò)誤

(140)信息業(yè)是迄今為止發(fā)展最快、滲透性最強(qiáng)、應(yīng)用關(guān)鍵技術(shù)最廣的行業(yè)之一。A、正確 B、錯(cuò)誤

(141)對(duì)于看漲期權(quán)而言,利率提高將使其價(jià)格下降。A、正確 B、錯(cuò)誤

(142)成熟期的行業(yè)盈利較大，投資風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)也較高。A、正確

B、錯(cuò)誤

(143)利用行業(yè)增長比較分析和行業(yè)增長預(yù)測(cè)分析，行業(yè)分析師可以選擇出處于成長期或穩(wěn)定期、競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力雄厚、有較大發(fā)展?jié)摿Φ男袠I(yè)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(144)將要停止的營業(yè)項(xiàng)目屬于企業(yè)非正常的營業(yè)狀況。A、正確

B、錯(cuò)誤

(145)存貨的流動(dòng)性將直接影響企業(yè)的流動(dòng)比率，因而存貨周轉(zhuǎn)率屬企業(yè)償債能力指標(biāo)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(146)增長型證券組合以資本升值為目標(biāo)。A、正確

B、錯(cuò)誤

(147)國民生產(chǎn)總值是國內(nèi)生產(chǎn)總值中減去“國外要素收入凈額”后的社會(huì)最終產(chǎn)值（或增加值）及勞務(wù)價(jià)值的總和。A、正確 B、錯(cuò)誤

(148)高增長型行業(yè)對(duì)經(jīng)濟(jì)周期性波動(dòng)提供了一種財(cái)富套期保值的手段，因此，投資者對(duì)其十分感興趣。A、正確 B、錯(cuò)誤

(149)主動(dòng)債券組合管理中的騎乘收益率曲線方法通常適用于中長期投資。A、正確 B、錯(cuò)誤

(150)一般地講，企業(yè)無法通過規(guī)模經(jīng)濟(jì)、專有技術(shù)、優(yōu)惠原則實(shí)現(xiàn)成本優(yōu)勢(shì)。A、正確

B、錯(cuò)誤

(151)總的說來，證券投資的基本分析比技術(shù)分析更具優(yōu)勢(shì)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(152)上市公司質(zhì)量與經(jīng)濟(jì)效益狀況是影響證券市場(chǎng)供給的最根本因素。A、正確 B、錯(cuò)誤

(153)根據(jù)葛蘭威爾法則，股價(jià)連續(xù)上升遠(yuǎn)離移動(dòng)平均線，突然下跌，但在平均線附近再度上升，為買入信號(hào)。A、正確

B、錯(cuò)誤

(154)營運(yùn)指數(shù)的數(shù)值大于1，說明企業(yè)收益質(zhì)量不夠好。A、正確 B、錯(cuò)誤

(155)行業(yè)的成熟期在行業(yè)的生命周期中占的時(shí)間最長。A、正確 B、錯(cuò)誤

(156)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是銷售收入與資產(chǎn)總額的比值。A、正確

B、錯(cuò)誤

(157)當(dāng)股價(jià)向上的突破缺口出現(xiàn)之后，在缺口上方的相對(duì)高點(diǎn)拋出證券，待缺口封閉之后買回證券是一種較好的短線操作機(jī)會(huì)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(158)一般情況下，企業(yè)的長期債務(wù)可以超過營運(yùn)資金。A、正確 B、錯(cuò)誤

(159)《中國證券業(yè)協(xié)會(huì)證券分析師職業(yè)道德守則》中的獨(dú)立誠信原則是指，證券分析師必須對(duì)其所提出的建議結(jié)論及推理過程的公平公正性負(fù)責(zé)，不得在同一時(shí)點(diǎn)上就同一問題向不同投資人或委托單位提供存在相反與矛盾意見的投資建議。

A、正確 B、錯(cuò)誤

(160)現(xiàn)金流量表主要分為經(jīng)營活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量三個(gè)部分。A、正確 B、錯(cuò)誤

第二篇：分析押題卷三(題目)

分析押題卷三（題目）

單選題

(1)經(jīng)濟(jì)周期的變動(dòng)過程是（）。

A、繁榮——衰退——蕭條——復(fù)蘇 B、復(fù)蘇——上升——繁榮——蕭條 C、上升——繁榮——下降——蕭條 D、繁榮——蕭條——衰退——復(fù)蘇(2)證券投資顧問業(yè)務(wù)的基本要素是（）。A、市場(chǎng)席位進(jìn)入 B、清算結(jié)算 C、賬戶管理

D、提供證券投資建議、收取服務(wù)報(bào)酬(3)道一瓊斯分類法將大多數(shù)股票分為()。A、農(nóng)業(yè)、工業(yè)和服務(wù)業(yè) B、制造業(yè)、建筑業(yè)和金融業(yè) C、農(nóng)業(yè)、工業(yè)和公用事業(yè) D、工業(yè)、運(yùn)輸業(yè)和公用事業(yè)(4)與趨勢(shì)線平行的切線為（）。A、支撐線 B、壓力線 C、百分比線 D、軌道線

(5)2010年10月12日,中國證監(jiān)會(huì)頒布了《發(fā)布證券研究報(bào)告暫行規(guī)定》和《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》。兩個(gè)規(guī)定旨在進(jìn)一步規(guī)范()業(yè)務(wù)。A、證券經(jīng)紀(jì) B、資產(chǎn)管理 C、投資顧問

D、證券投資咨詢

(6)馬柯維茨理論模型也被稱為（）。A、均值方差模型 B、CAPM模型 C、APT模型

D、現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型

(7)支撐線與壓力線可以相互轉(zhuǎn)化的最主要原因是()。A、市場(chǎng)經(jīng)濟(jì) B、心理因素 C、股市走勢(shì) D、人為因素

(8)勞動(dòng)力人口是指年齡在（）具有勞動(dòng)能力的人的全體。A、15歲以上 B、16歲以上 C、18歲以上 D、20歲以上

(9)財(cái)政政策的主要手段包括（）。A、再貼現(xiàn)政策 B、公開市場(chǎng)業(yè)務(wù) C、法定存款準(zhǔn)備金率 D、轉(zhuǎn)移支付制度

(10)證券組合的實(shí)際平均收益與無風(fēng)險(xiǎn)收益的差值除以組合的β系數(shù)被定義為（）。A、詹森指數(shù) B、特雷諾指數(shù) C、夏普指數(shù) D、MM理論

(11)酸性測(cè)試比率是（）的別稱。A、資產(chǎn)負(fù)債率 B、流動(dòng)比率 C、速動(dòng)比率 D、產(chǎn)權(quán)比率

(12)按照上海證券交易所2007年上市公司行業(yè)分類,航空貨運(yùn)與物流屬于()行業(yè)。A、信息技術(shù) B、公用事業(yè) C、電信事業(yè) D、工業(yè)

(13)下列指標(biāo)中，可反映公司長期償債能力的是（）。A、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率 B、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 C、速動(dòng)比率

D、有形資產(chǎn)凈值債務(wù)率

(14)下列關(guān)于外匯占款的各項(xiàng)表述中,錯(cuò)誤的是()A、銀行購買外匯形成本幣投放,所購買的外匯資產(chǎn)構(gòu)成銀行的外匯儲(chǔ)備 B、外匯占款必然屬于央行購匯行為,反映在中央銀行的資產(chǎn)負(fù)債表中 C、人民幣作為非自由兌換貨幣是形成外匯占款的必要條件之一 D、中央銀行購匯導(dǎo)致基礎(chǔ)貨幣投放

(15)中國證監(jiān)會(huì)于2001年頒布了《上市公司行業(yè)分類指引》,其制定的主要依據(jù)是()。A、道瓊斯行業(yè)分類法

B、聯(lián)合國國際標(biāo)準(zhǔn)產(chǎn)業(yè)分類

C、中國根據(jù)統(tǒng)計(jì)局的《國民經(jīng)濟(jì)行業(yè)分類與代碼》 D、北美行業(yè)分類體系

(16)根據(jù)債券終值求現(xiàn)值的過程被稱為（）。A、映射 B、回歸 C、貼現(xiàn) D、轉(zhuǎn)換

(17)在以期望收益率為縱軸、標(biāo)準(zhǔn)差為橫軸的坐標(biāo)平面上，在同一條無差異曲線上，改變證券期望收益率（）該投資者的滿意程度。A、會(huì)增加 B、會(huì)減少 C、不改變 D、不確定

(18)反映資產(chǎn)總額周轉(zhuǎn)速度的指標(biāo)是()。A、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 B、存貨周轉(zhuǎn)率 C、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 D、股東權(quán)益周轉(zhuǎn)率

(19)中國證券業(yè)協(xié)會(huì)證券分析師專業(yè)委員會(huì)于（）成立。A、2000年7月 B、2001年4月 C、1999年11月 D、1999年6月

(20)產(chǎn)權(quán)比率的計(jì)算公式為（）。A、負(fù)債總額/資產(chǎn)總額 B、股東權(quán)益/資產(chǎn)總額 C、產(chǎn)權(quán)總額/資產(chǎn)總額 D、負(fù)債總額/股東權(quán)益

(21)一般來說，套期保值的目的是（）。A、規(guī)避期貨風(fēng)險(xiǎn) B、規(guī)避現(xiàn)貨風(fēng)險(xiǎn) C、提高期貨收益 D、提高現(xiàn)貨收益

(22)當(dāng)基差變小時(shí)，套期保值者（）。A、虧損 B、賺錢

C、賺錢和虧損均有可能 D、盈虧相抵

(23)債券的凈價(jià)報(bào)價(jià)是指（）。

A、從全價(jià)報(bào)價(jià)中扣除累積應(yīng)付利息后的報(bào)價(jià) B、全價(jià)報(bào)價(jià) C、累積應(yīng)付利息

D、用全價(jià)報(bào)價(jià)中加上累積應(yīng)付利息后的報(bào)價(jià)

(24)如果證券A的投資收益率等于7%、9%、10%和12%的可能性均為25%,那么,證券A的期望收益率等于()。A、9.5% B、9% C、8.5% D、8%(25)股票市場(chǎng)供給方面的主體是()A、準(zhǔn)備出售股票的投資者 B、證券公司 C、證券交易所 D、上市公司(26)現(xiàn)有一個(gè)由兩證券W和Q組成的組合,這兩種證券完全相關(guān),他們的投資比重分別為0.90、0.10。如果W的期望收益率和標(biāo)準(zhǔn)差都比Q的大,那么()。A、該組合的標(biāo)準(zhǔn)差一定大于Q的標(biāo)準(zhǔn)差

B、該組合的期望收益率一定小于Q的期望收益率 C、該組合的標(biāo)準(zhǔn)差不可能大于Q的標(biāo)準(zhǔn)差

D、該組合的期望收益率一定等于Q的期望收益率(27)財(cái)務(wù)彈性是指（）。

A、公司適應(yīng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化和利用投資機(jī)會(huì)的能力 B、報(bào)告收益與公司業(yè)績(jī)的關(guān)系 C、公司償付到期長期債務(wù)的能力

D、公司經(jīng)營管理中利用資金運(yùn)營的能力

(28)在對(duì)公司資產(chǎn)重組行為的區(qū)分中，區(qū)分報(bào)表性的重組和實(shí)質(zhì)性的重組，關(guān)鍵是分析（）。A、有沒有使得公司的銷售收入大幅增長 B、有沒有進(jìn)行大規(guī)模的資產(chǎn)置換或合并 C、有沒有使得公司利潤大幅增長 D、有沒有產(chǎn)生換股行為

(29)“股權(quán)分置”指股改前我國上市公司內(nèi)部形成的()兩種不同性質(zhì)的股票。A、非流通股與流通股 B、流通股與社會(huì)流通股 C、非流通股與社會(huì)流通股 D、以上都不是

(30)下列各項(xiàng)中能夠反映行業(yè)增長性的指標(biāo)是所有考察年份的()。A、比較分析法 B、調(diào)查研究法 C、歸納與演繹法 D、數(shù)理統(tǒng)計(jì)法

(31)在資本自由流動(dòng)的世界經(jīng)濟(jì)中,一個(gè)實(shí)施固定匯率的國家不可能同時(shí)保持匯率的固定和貨幣政策的獨(dú)立性,即自由的資本流動(dòng)、固定的匯率和獨(dú)立的貨幣政策是不可能同時(shí)達(dá)到的,這一現(xiàn)象被稱之為()。A、三元悖論 B、非官方盯住 C、二元沖突 D、米德難題

(32)當(dāng)債券收益率向上傾斜，并且投資人確信收益率繼續(xù)保持上升的趨勢(shì)，就會(huì)購買比要求的期限稍長的債券，然后在到期前出售，獲得一定的資本收益。使用這種方法的人以資產(chǎn)的流動(dòng)性為目標(biāo)，投資于短期固定收入債券，這種債券資產(chǎn)的主動(dòng)管理類型為（）。A、水平分析法 B、債券掉期

C、騎乘收益率曲線 D、免疫策略

(33)收入政策的總量目標(biāo)著眼于近期的（）。A、國民收入公平分配 B、宏觀經(jīng)濟(jì)總量平衡 C、經(jīng)濟(jì)與社會(huì)協(xié)調(diào)發(fā)展 D、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化

(34)利用()計(jì)量行業(yè)理念銷售額和國民生產(chǎn)總值的相關(guān)關(guān)系,并根據(jù)國民生產(chǎn)總值的計(jì)劃指標(biāo)或預(yù)測(cè)值,行業(yè)分析師可以預(yù)測(cè)行業(yè)未來的銷售額。A、趨勢(shì)線

B、線性回歸模型 C、切線理論 D、夏普模型

(35)從理論上說,關(guān)聯(lián)交易屬于()。A、市場(chǎng)行為 B、內(nèi)幕交易 C、中性交易 D、以上都不對(duì)

(36)在貿(mào)易與投資一體化理論中，屬于企業(yè)總部行為的是（）。A、上游生產(chǎn) B、下游生產(chǎn) C、實(shí)際生產(chǎn)行為

D、工程、管理和金融服務(wù)

(37)假設(shè)市場(chǎng)中6個(gè)月、1年、1.5年對(duì)應(yīng)的即期利率為2.5%、3%和3.26%，那么一個(gè)期限為1.5年，6個(gè)月支付1次利息（票面利率6%），面值為100元的債券價(jià)格最接近（）元。A、103.42 B、102.19 C、104.04 D、105.66(38)電視業(yè)的崛起，導(dǎo)致了電影業(yè)的衰退，這種衰退屬于（）。A、持續(xù)衰退 B、絕對(duì)衰退 C、相對(duì)衰退 D、必然衰退

(39)通貨緊縮形成對(duì)()的預(yù)期。A、名義利率下調(diào) B、需求增加 C、名義利率上升 D、轉(zhuǎn)移支付增加

(40)投資者在確定債券價(jià)格時(shí),需要知道該債券的預(yù)期貨幣收入和要求的最低收益率,該收益率又被稱為()。A、內(nèi)部收益率 B、必要收益率 C、市盈率

D、凈資產(chǎn)收益率

(41)通過取得某行業(yè)歷年的銷售額或營業(yè)收入的可靠數(shù)據(jù)并計(jì)算出年變動(dòng)率，進(jìn)而與國民生產(chǎn)總值增長率、國內(nèi)生產(chǎn)總值增長率進(jìn)行比較。這種行業(yè)分析方法是（）。A、歸納與演繹法 B、比較研究法 C、調(diào)查研究法 D、歷史資料研究法

(42)一國中央銀行的干預(yù)目標(biāo)是平滑日常的波動(dòng),它們偶爾進(jìn)入市場(chǎng),但不會(huì)嘗試干預(yù)貨幣的基本趨勢(shì)。這一匯率制度為()。A、自由浮動(dòng)匯率制度 B、有管理的浮動(dòng)匯率制度 C、目標(biāo)區(qū)間管理 D、固定匯率

(43)反映有效組合期望收益水平與總風(fēng)險(xiǎn)水平之間均衡關(guān)系的方程式是()。A、證券市場(chǎng)線方程 B、證券特征線方程 C、資本市場(chǎng)線方程 D、套利定價(jià)方程

(44)某公司的可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)換平價(jià)為30元,標(biāo)的股票的市場(chǎng)價(jià)格為40元,該債券的市場(chǎng)價(jià)格為1200元,則()。

A、債券的轉(zhuǎn)換升水比率為33.33% B、債券的轉(zhuǎn)換貼水比率為33.33% C、債券的轉(zhuǎn)換升水比率為25% D、債券的轉(zhuǎn)換貼水比率為25%(45)通過取得某行業(yè)歷年的銷售額或營業(yè)收入的可靠數(shù)據(jù)并計(jì)算出年變動(dòng)率，進(jìn)而與國民生產(chǎn)總值增長率、國內(nèi)生產(chǎn)總值增長率進(jìn)行比較。這種行業(yè)分析方法是（）。A、歷史資料研究法 B、調(diào)查研究法 C、歸納與演繹法 D、比較研究法

(46)下列各項(xiàng)中，屬于影響股票投資價(jià)值的外部因素是（）。A、公司凈資產(chǎn) B、公司盈利水平C、市場(chǎng)因素 D、股份分割

(47)由于經(jīng)營形勢(shì)變差，企業(yè)主營業(yè)務(wù)收入減少，應(yīng)付賬款增加，則下列指標(biāo)中數(shù)值減少的是（）。

A、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率 B、營業(yè)凈利率 C、營業(yè)現(xiàn)金比率 D、產(chǎn)權(quán)比率

(48)信奉技術(shù)分析的投資者在進(jìn)行證券分析時(shí),更注重分析當(dāng)前的()。A、交易成本 B、股利分配 C、市場(chǎng)價(jià)格 D、經(jīng)濟(jì)趨勢(shì)

(49)道-瓊斯指數(shù)成份股中，商業(yè)股票屬于（）。A、工業(yè)類股票 B、運(yùn)輸業(yè)類股票 C、公用事業(yè)類股票 D、商業(yè)類股票

(50)證券分析師與律師、會(huì)計(jì)師在執(zhí)業(yè)特點(diǎn)上不同的是（）。A、對(duì)既往事實(shí)進(jìn)行研判，并得出結(jié)論 B、沒有自律性組織

C、利用既有信息，對(duì)未來趨勢(shì)進(jìn)行分析預(yù)測(cè) D、結(jié)論具有確定性、唯一性

(51)在期貨合約交割時(shí)，如果期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格不同，就會(huì)出現(xiàn)（）的機(jī)會(huì)。A、反向投機(jī)交易 B、套期保值交易 C、套利交易

D、正向投機(jī)交易

(52)()年,30國集團(tuán)把VaR方法作為處理衍生工具風(fēng)險(xiǎn)的“最佳典范”方法進(jìn)行推廣。A、1988 B、1996 C、1992 D、1993(53)套利定價(jià)理論的假設(shè)條件之一是投資者是追求收益的，同時(shí)也是厭惡風(fēng)險(xiǎn)的，這一假設(shè)條件的功能是（）。

A、對(duì)投資者偏好的規(guī)范

B、對(duì)收益生成機(jī)制的量化描述 C、對(duì)投資者處理問題能力的要求 D、以上都不對(duì)(54)下列各項(xiàng)中，（）是對(duì)某金融機(jī)構(gòu)置信水平為95%，時(shí)間為1天，所持股票組合的VaR=300萬美元的正確解釋。

A、明天該股票組合可有95%的把握保證，其最小盈利不會(huì)低于300萬美元 B、明天該股票組合可有95%的把握保證，其最大損失不會(huì)超過300萬美元 C、明天該股票組合最大損失超過300萬美元的可能性可有95% D、以上都不對(duì)

(55)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的原則主要有兩個(gè):一是堅(jiān)持全面原則;二是堅(jiān)持()原則 A、均衡性 B、非流動(dòng)性 C、考慮個(gè)性 D、流動(dòng)性

(56)下列說法錯(cuò)誤的是()A、存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)越少,表明其周轉(zhuǎn)速度越快 B、存貨周轉(zhuǎn)率等于銷售收入除以平均存貨 C、存貨的流動(dòng)性直接影響公司的流動(dòng)比率 D、存貨周轉(zhuǎn)速度與季節(jié)性生產(chǎn)有關(guān)(57)()向社會(huì)公布的證券行情，按日制作的證券行情表等信息是技術(shù)分析中的首要信息來源。A、上市公司 B、中介機(jī)構(gòu) C、政府部門 D、證券交易所

(58)證券投資的目的是（）。A、證券風(fēng)險(xiǎn)最小化

B、證券投資凈效用最大化

C、證券投資預(yù)期收益與風(fēng)險(xiǎn)固定化 D、證券流動(dòng)性最大化(59)下列各項(xiàng)中，（）是對(duì)公司當(dāng)前經(jīng)營能力的較精確估計(jì)。A、質(zhì)量?jī)?yōu)勢(shì) B、技術(shù)優(yōu)勢(shì) C、成本優(yōu)勢(shì) D、市場(chǎng)占有率

(60)股價(jià)走勢(shì)的支撐線是()。

A、當(dāng)股價(jià)下跌到某個(gè)價(jià)位附近時(shí)，會(huì)出現(xiàn)買方增加、賣方減少的情況，從而使股價(jià)停止下跌，甚至有可能回升

B、當(dāng)股價(jià)下跌到某個(gè)價(jià)位附近時(shí)，會(huì)出現(xiàn)買方減少，賣方增加的情況，從而使股價(jià)停止下跌，甚至有可能回升

C、當(dāng)股價(jià)上漲到某價(jià)位附近時(shí)，會(huì)出現(xiàn)賣方增加、買方減少的情況，股價(jià)會(huì)停止上漲，甚至回落

D、當(dāng)股價(jià)上漲到某價(jià)位附近時(shí)，會(huì)出現(xiàn)賣方減少、買方增加的情況，股價(jià)會(huì)停止上漲，甚至回落

多選題

(61)關(guān)于股票現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型的可變?cè)鲩L模型中的兩階段增長模型，下列說法不正確的有（）。

A、股息的增長率是固定不變的

B、當(dāng)兩個(gè)階段的股息增長率都為零時(shí)，兩階段增長模型就是不變?cè)鲩L模型

C、當(dāng)兩個(gè)階段的股息增長率相等且不為零時(shí)，兩階段增長模型就是不變?cè)鲩L模型 D、相對(duì)于零增長模型和不變?cè)鲩L模型而言，兩階段增長模型較為接近實(shí)際情況(62)關(guān)于存貨周轉(zhuǎn)速度，下列說法正確的有（）。

A、一般來講，存貨周轉(zhuǎn)速度越快，存貨的占用水平越低 B、存貨周轉(zhuǎn)速度越快，則變現(xiàn)能力越差 C、存貨周轉(zhuǎn)速度越快，流動(dòng)性就越差 D、存貨周轉(zhuǎn)速度越慢，則變現(xiàn)能力越差

(63)根據(jù)艾略特的波浪理論,股價(jià)運(yùn)動(dòng)具有的規(guī)律包括()A、一個(gè)較高層次的大浪不能分解為較低層次的若干個(gè)小浪 B、股價(jià)運(yùn)動(dòng)的8個(gè)浪結(jié)構(gòu)中,有5個(gè)主浪3個(gè)調(diào)整浪 C、股價(jià)運(yùn)動(dòng)周期滿足8浪結(jié)構(gòu)

D、處于層次較低的幾個(gè)浪可以合并成一個(gè)層次較高的大浪

(64)行業(yè)分析師為了選擇出競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力雄厚、有較大發(fā)展?jié)摿Φ男袠I(yè)，需要進(jìn)行（）分析。A、產(chǎn)品是否有國外競(jìng)爭(zhēng)者介入 B、行業(yè)增長比較分析 C、行業(yè)增長預(yù)測(cè)分析

D、消費(fèi)者偏好和收入分配變化(65)下列說法中正確的有()。

A、利息費(fèi)用不包括計(jì)入固定資產(chǎn)成本的資本化利息

B、稅息前利潤是指利潤表中未扣除利息費(fèi)用和所得稅之前的利潤 C、已獲利息倍數(shù)=稅息前利潤/所得稅 D、已獲利息倍數(shù)也稱利息保障倍數(shù)(66)行業(yè)處于成熟期的特點(diǎn)有（）。

A、利潤雖然增長較快，但競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)也非常大 B、產(chǎn)品普及程度高

C、行業(yè)生產(chǎn)能力接近飽和 D、構(gòu)成支柱產(chǎn)業(yè)地位

(67)根據(jù)技術(shù)分析的形態(tài)理論,股價(jià)形態(tài)包括()。A、雙重頂(底)形態(tài) B、直角三角形形態(tài) C、頭肩頂(底)形態(tài) D、四邊形形態(tài)

(68)公司分析側(cè)重對(duì)公司的（）進(jìn)行分析。A、潛在風(fēng)險(xiǎn) B、發(fā)展?jié)摿?C、財(cái)務(wù)狀況 D、盈利能力

(69)套利組合應(yīng)滿足的條件有()。

A、該組合中的各種證券的權(quán)數(shù)滿足w1+w2+...+wn=0 B、該證券組合因素靈敏度系數(shù)為零 C、該證券組合具有正的期望收益率 D、該證券組合因素靈敏度系數(shù)為1(70)某公司可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)換比例為20，其普通股當(dāng)前市場(chǎng)價(jià)格為40元，而該可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)換價(jià)格為50元，那么，（）。A、轉(zhuǎn)換價(jià)值為1000元 B、轉(zhuǎn)換價(jià)值為800元

C、可轉(zhuǎn)換債券面額為1000元 D、可轉(zhuǎn)換債券面額為800元

(71)常見的指標(biāo)類技術(shù)分析方法有()。A、RSI B、MACD C、黃金分割線 D、K線

(72)以技術(shù)指標(biāo)的功能為劃分依據(jù)，將常用的技術(shù)指標(biāo)劃分為（）。A、趨勢(shì)型指標(biāo) B、超買超賣型指標(biāo) C、人氣型指標(biāo) D、大勢(shì)型指標(biāo)

(73)自相關(guān)系數(shù)rk對(duì)時(shí)間數(shù)列性質(zhì)和特征的判斷準(zhǔn)則包括()。

A、如果所有的自相關(guān)系數(shù)都近似地等于零，表明該時(shí)間數(shù)列屬于隨機(jī)性時(shí)間數(shù)列

B、如果r1比較大，r2、r3漸次減小，從r4開始趨近于零，表明該時(shí)間數(shù)列是平穩(wěn)性時(shí)間數(shù)列

C、如果r1最大，r2、r3、等多個(gè)自相關(guān)系數(shù)逐漸遞減但不為零，表明該時(shí)間數(shù)列存在著某種趨勢(shì) D、如果一個(gè)數(shù)列的自相關(guān)系數(shù)出現(xiàn)周期性變化，每間隔若干個(gè)便有一個(gè)高峰，表明該時(shí)間數(shù)列是季節(jié)性時(shí)間數(shù)列

(74)隨著改革開放的不斷深入，我國投資主體呈現(xiàn)多元化趨勢(shì)，主要包括（）。A、政府投資 B、企業(yè)投資 C、外商投資 D、以上都是

(75)下列各項(xiàng)中,反映營運(yùn)能力的財(cái)務(wù)比率有()A、存貨周轉(zhuǎn)率 B、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率 C、主營業(yè)務(wù)毛利率 D、資產(chǎn)凈利率

(76)根據(jù)K線理論,K線實(shí)體和影線的長短不同所反映的分析意義不同,譬如,在其他條件相同時(shí)()。

A、實(shí)體越長,表明多方力量越強(qiáng) B、上影線長于下影線,有利于空方 C、上影線越長,越有利于空方 D、下影線越短,越有利于多方

(77)關(guān)于黃金交叉與死亡交叉，下列表述正確的有（）。

A、當(dāng)現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長期與短期之上，短期MA又向上突破長期MA時(shí)，此種交叉為黃金交叉

B、黃金交叉實(shí)際上就是向下突破壓力線 C、黃金交叉實(shí)際上就是向上突破支撐線 D、死亡交叉實(shí)際上就是向下突破支撐線(78)戰(zhàn)術(shù)性投資策略一般包括以下內(nèi)容（）。A、買入持有策略 B、投資組合保險(xiǎn)策略 C、交易型策略

D、事件驅(qū)動(dòng)型策略

(79)影響金融期貨價(jià)格的因素，除了諸如市場(chǎng)利率、宏觀經(jīng)濟(jì)政策等這類影響現(xiàn)貨價(jià)格的因素外，還包括（）。A、持有現(xiàn)貨成本 B、期貨合約的有效期 C、保證金要求

D、期貨合約的流動(dòng)性

(80)相對(duì)于證券投資的技術(shù)分析方法，基本分析方法更適用于（）。A、周期相對(duì)較長的證券價(jià)格預(yù)測(cè) B、相對(duì)成熟的證券市場(chǎng)

C、預(yù)測(cè)精度要求不高的領(lǐng)域 D、短期的行情預(yù)測(cè)

(81)關(guān)于矩形形態(tài)，下列說法中正確的有（）。A、矩形形態(tài)是一種典型的反轉(zhuǎn)突破形態(tài) B、矩形形態(tài)具有測(cè)算功能

C、面對(duì)突破后股價(jià)的反撲，矩形的上下界線同樣具有阻止反撲的作用 D、矩形在成立之初，多空雙方全力投入，各不相讓(82)切線類技術(shù)分析方法中，常見的切線有（）。A、直線 B、趨勢(shì)線 C、軌道線

D、黃金分割線

(83)用歷史資料研究法進(jìn)行行業(yè)分析時(shí)，歷史資料的來源包括（）。A、政府部門 B、專業(yè)研究機(jī)構(gòu)

C、行業(yè)協(xié)會(huì)和其他自律組織 D、高等院校

(84)我國證券分析師的執(zhí)業(yè)紀(jì)律包括()A、必須以真實(shí)姓名執(zhí)業(yè)

B、不得兼營或兼任與執(zhí)業(yè)內(nèi)容有利害關(guān)系的其他業(yè)務(wù)或職務(wù) C、不得同事在兩家以上的機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè) D、不得在電視媒體上發(fā)表評(píng)論

(85)目前,某國債票面額為100元,票面利率為4%,期限3年,到期一次還本付息,如果3年內(nèi)債券市場(chǎng)的必要收益率為3%,那么()。

A、按單利計(jì)算的該債券目前的理論價(jià)格不低于102元 B、按復(fù)利計(jì)算該債券目前的理論價(jià)格不低于102.94元 C、該債券兩年后的理論價(jià)格大于目前的理論價(jià)格 D、該債券兩年后的理論價(jià)格接近目前的理論價(jià)格(86)()可以增加股票市場(chǎng)的資金供應(yīng)量。A、允許證券公司進(jìn)行股票質(zhì)押貸款 B、提高利率

C、QFII制度的推出

D、允許證券公司進(jìn)入同業(yè)拆借市場(chǎng)(87)下列有關(guān)K線的表述,正確的有()。A、光頭陰線中，開盤價(jià)與最高價(jià)相等

B、大陽線實(shí)體說明多方已經(jīng)取得了決定性勝利，這是一種漲勢(shì)信號(hào) C、十字星的出現(xiàn)表明多空雙方力量暫時(shí)平衡，使市勢(shì)暫時(shí)失去方向 D、一條K線記錄的是某種股票一天的價(jià)格變動(dòng)情況(88)關(guān)于利率期限結(jié)構(gòu)的說法正確的是（）。

A、債券的利率期限結(jié)構(gòu)指的是債券的到期收益率與到期期限之間的關(guān)系 B、期限1年或1年以上的債券雖然價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)不同，但預(yù)期利率卻大致相同

C、在任一時(shí)點(diǎn)上，都有以下3種因素影響期限結(jié)構(gòu)的形狀：對(duì)未來利率變動(dòng)方向的預(yù)期、債券預(yù)期收益中可能存在的流動(dòng)性溢價(jià)、市場(chǎng)效率低下

D、根據(jù)利率期限結(jié)構(gòu)的理論，期限結(jié)構(gòu)的形成主要是由流動(dòng)性溢價(jià)決定的(89)財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)服務(wù)內(nèi)容包括()。A、交易估值 B、方案設(shè)計(jì) C、提出專業(yè)意見 D、投資顧問

(90)按我國現(xiàn)行管理體制劃分,全社會(huì)固定資產(chǎn)投資包括()投資。A、基本建設(shè) B、更新改造

C、房地產(chǎn)開發(fā)投資 D、其他固定資產(chǎn)投資

(91)證券投資分析的方法主要有（）。A、基本分析法 B、心理分析法 C、量化分析法 D、技術(shù)分析法

(92)以外幣為基準(zhǔn)，匯率上升給本國帶來的影響有（）。A、本國產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)

B、導(dǎo)致資本流入本國，本國證券市場(chǎng)需求增加

C、進(jìn)口商品價(jià)格提高，帶動(dòng)國內(nèi)物價(jià)水平上漲，引起通貨膨脹 D、依賴于進(jìn)口的企業(yè)成本增加(93)套利的經(jīng)濟(jì)學(xué)原理是（）。A、一價(jià)定律

B、如果兩個(gè)資產(chǎn)是相等的，他們的市場(chǎng)價(jià)格應(yīng)該傾向一致 C、基于統(tǒng)一風(fēng)險(xiǎn)源的交易品種的價(jià)格之間具有嚴(yán)格的函數(shù)關(guān)系

D、兩種資產(chǎn)的價(jià)格差存在一個(gè)合理的區(qū)間，一旦偏離這個(gè)區(qū)間，它們遲早會(huì)重新回到合理對(duì)比關(guān)系上

(94)下列關(guān)于認(rèn)購權(quán)證的表述中，正確的有（）。A、持有人有權(quán)買入標(biāo)的證券 B、持有人有權(quán)賣出標(biāo)的證券

C、債券和優(yōu)先股的發(fā)行有時(shí)附有長期認(rèn)購權(quán)證，它賦予投資者以規(guī)定的價(jià)格從該公司購買一定數(shù)量普通股的權(quán)利

D、債券和優(yōu)先股的發(fā)行有時(shí)附有長期認(rèn)購權(quán)證，它賦予投資者以規(guī)定的價(jià)格從該公司購買一定數(shù)量?jī)?yōu)先股的權(quán)利

(95)變量X和Y之間相關(guān)系數(shù)的計(jì)算公式有()。A、r=σXY/σXσY B、r=σXσY/σXY C、r=∑(X-X-)(Y-Y-)/nσXσY D、r=nσXσY/=∑(X-X-)(Y-Y-)(96)中國證券市場(chǎng)現(xiàn)階段的“新興+轉(zhuǎn)軌”的特征主要體現(xiàn)在（）。A、國有成分比重較大 B、投機(jī)性偏高

C、個(gè)人投資者力量不夠強(qiáng)大 D、階段性波動(dòng)較大

(97)關(guān)于業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估原則,下列說法正確的是()。

A、習(xí)慣上，評(píng)價(jià)組合管理業(yè)績(jī)的標(biāo)準(zhǔn)不僅是比較不同組合之間收益水平的高低

B、收益水平高不僅與管理者的技能有關(guān)，還可能與當(dāng)時(shí)市場(chǎng)整體向上運(yùn)行的環(huán)境有關(guān) C、評(píng)價(jià)組合業(yè)績(jī)應(yīng)本著“既要考慮組合收益的高低，也要考慮組合所承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的大小”的基本原則

D、資本資產(chǎn)定價(jià)模型為組合業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估者提供了實(shí)現(xiàn)“既要考慮組合收益的高低，也要考慮組合所承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的大小”基本原則的多種途徑(98)資產(chǎn)重組常用的評(píng)估方法包括（）。A、清算價(jià)格法 B、重置成本法 C、市場(chǎng)法 D、收入法

(99)下列各個(gè)政府部門中,()所發(fā)布的信息可能對(duì)證券市場(chǎng)產(chǎn)生影響。A、國務(wù)院

B、中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) C、財(cái)政部 D、商務(wù)部

(100)為了解公司產(chǎn)品市場(chǎng)占有情況,分析人員應(yīng)考察公司()。A、產(chǎn)品銷售市場(chǎng)的地域分布情況 B、產(chǎn)品在同類產(chǎn)品市場(chǎng)上的占有率 C、經(jīng)營情況 D、以上都對(duì)

(101)所謂“摩爾定律”,即()。

A、微處理器的速度會(huì)每18個(gè)月翻一番

B、同等價(jià)位的微處理器的計(jì)算速度會(huì)越來越快 C、同等速度的微處理器會(huì)越來越貴 D、同等速度的微處理器會(huì)越來越便宜

(102)VaR模型來自（）等各種金融理論與方法的融合。A、資產(chǎn)定價(jià)和資產(chǎn)敏感性分析方法 B、風(fēng)險(xiǎn)因素的統(tǒng)計(jì)分析 C、敏感性方法 D、波動(dòng)性方法

(103)關(guān)于移動(dòng)平均線,下面表述正確的有()A、空頭市場(chǎng)中,短期均線先做出反應(yīng)出現(xiàn)反轉(zhuǎn),但需要長期均線同樣作出反應(yīng)才能確認(rèn)基本趨勢(shì)改變

B、當(dāng)股價(jià)和短期均線相繼跌破中期均線,并且中期均線也有向下反轉(zhuǎn)跡象,則上升趨勢(shì)改變 C、中期平均線向上移動(dòng),股價(jià)和短期平均線向下移動(dòng),這表明股市上升趨勢(shì)并未改變

D、股價(jià)進(jìn)入整理后,短期均線、中期均線與股價(jià)出現(xiàn)粘合,一旦短期均線在中期均線之上,則表明行情向上突破

(104)關(guān)于利率，說法正確的有（）。

A、利率是計(jì)算股票內(nèi)在價(jià)值的重要依據(jù)之一 B、利率水平的變動(dòng)直接影響到公司的融資成本 C、利率對(duì)股票價(jià)格的影響比較遲緩 D、利率上升一般會(huì)促使股價(jià)下降

(105)在計(jì)算速動(dòng)比率時(shí)，將存貨從流動(dòng)資產(chǎn)中剔除是因?yàn)椋ǎ?。A、存貨的變現(xiàn)能力最差

B、由于某種原因，部分存貨可能已損失報(bào)廢，還沒做處理 C、部分存貨已抵押給某債權(quán)人 D、存貨的成本較高

(106)利用歷史數(shù)據(jù)估計(jì)市盈率的方法有（）。A、市場(chǎng)歸類決定法 B、算術(shù)平均法 C、回歸調(diào)整法 D、回歸分析法

(107)市場(chǎng)達(dá)到有效的重要前提包括（）。A、企業(yè)必須誠信的披露信息

B、投資者必須具有對(duì)信息進(jìn)行加工分析并據(jù)此證券判斷價(jià)格變動(dòng)的能力 C、所有影響證券價(jià)格的信息都是自由流動(dòng)的 D、投資者必須有較好的心理承受能力(108)關(guān)于OBOS，下面說法正確的是（）。A、與ADR相比，其含義更直觀，計(jì)算更簡(jiǎn)便

B、是運(yùn)用上漲和下跌的股票家數(shù)的差距對(duì)大勢(shì)進(jìn)行分析的技術(shù)指標(biāo) C、當(dāng)OBOS>0時(shí)，空方占優(yōu)勢(shì)

D、OBOS計(jì)算公式中參數(shù)N一般選10天

(109)證券經(jīng)紀(jì)人拓展服務(wù)范圍,提供證券投資顧問服務(wù),應(yīng)當(dāng)滿足()條件 A、加入一家具備投資咨詢業(yè)務(wù)資格的證券公司或證券投資咨詢機(jī)構(gòu)

B、證券投資顧問要了解客戶需求，評(píng)估客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力，提供有針對(duì)性的顧問建議服務(wù) C、成為證券公司或證券投資咨詢機(jī)構(gòu)的正式員工 D、通過所在機(jī)構(gòu)取得證券投資咨詢執(zhí)業(yè)資格

(110)一般來說，對(duì)證券組合的投資效果進(jìn)行評(píng)價(jià)（）。A、是證券組合管理過程的最后一個(gè)階段

B、是證券組合管理過程中的一種反饋與控制機(jī)制 C、僅需比較投資活動(dòng)所獲得的收益

D、應(yīng)綜合衡量投資收益和所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)情況

判斷題

(111)用市場(chǎng)價(jià)值法對(duì)普通公司估價(jià)，最常用的估價(jià)指標(biāo)是現(xiàn)金流量。A、正確 B、錯(cuò)誤

(112)相關(guān)分析是對(duì)兩個(gè)具有相關(guān)關(guān)系的數(shù)量指標(biāo)進(jìn)行線性擬合獲得最佳直線回歸方程，從而對(duì)該指標(biāo)進(jìn)行預(yù)測(cè)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(113)經(jīng)濟(jì)增加值與利息折舊攤銷前收入比估值法適用于IT等成長性行業(yè)企業(yè)的估值。A、正確 B、錯(cuò)誤

(114)無套利均衡定價(jià)法和風(fēng)險(xiǎn)中性定價(jià)法是金融衍生產(chǎn)品定價(jià)的常用方法。A、正確 B、錯(cuò)誤

(115)當(dāng)企業(yè)存貨增加時(shí)，速動(dòng)比率不一定降低。A、正確 B、錯(cuò)誤

(116)某個(gè)產(chǎn)業(yè)形成壟斷的市場(chǎng)格局,將不利于該產(chǎn)業(yè)的組織創(chuàng)新。A、正確 B、錯(cuò)誤

(117)夏普指數(shù)是1966年由夏普提出，它是以證券市場(chǎng)線為基準(zhǔn)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(118)葛蘭威爾法則是以證券價(jià)格與移動(dòng)平均線之間的偏離關(guān)系作為研判的依據(jù)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(119)K線理論認(rèn)為，當(dāng)收盤價(jià)等于開盤價(jià)時(shí)，其K線形態(tài)一定為“+”。A、正確 B、錯(cuò)誤

(120)葛蘭威爾法則與乖離率指標(biāo)結(jié)合使用可以幫助解決具體買賣點(diǎn)問題。A、正確 B、錯(cuò)誤

(121)可轉(zhuǎn)換證券的內(nèi)在價(jià)值,是指將可轉(zhuǎn)換證券轉(zhuǎn)股前的利息收入和轉(zhuǎn)股時(shí)的轉(zhuǎn)換價(jià)值按適當(dāng)?shù)谋匾找媛收鬯愕默F(xiàn)值。A、正確 B、錯(cuò)誤

(122)發(fā)行國債對(duì)國內(nèi)投資、消費(fèi)和出口需求總量會(huì)產(chǎn)生直接影響。A、正確 B、錯(cuò)誤

(123)從股東立場(chǎng)看,在資產(chǎn)收益率高于銀行貸款利率時(shí),負(fù)債比例越大越好,否則相反。A、正確 B、錯(cuò)誤

(124)經(jīng)驗(yàn)表明，進(jìn)行行業(yè)分析時(shí)采用定性分析方法比采用定量分析方法好。A、正確 B、錯(cuò)誤

(125)行為金融理論直接挑戰(zhàn)了經(jīng)典投資理論的兩大假設(shè)前提，并在此基礎(chǔ)上開創(chuàng)了行為資產(chǎn)定價(jià)模型。A、正確 B、錯(cuò)誤

(126)套利定價(jià)理論認(rèn)為,當(dāng)市場(chǎng)套利機(jī)會(huì)消失時(shí),證券的價(jià)格即為均衡價(jià)格,市場(chǎng)也就處于均衡狀態(tài)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(127)兩種證券收益率之間的相關(guān)系數(shù)為正，表明這兩種證券收益的變動(dòng)是同方向的。A、正確 B、錯(cuò)誤

(128)經(jīng)常性支出可以擴(kuò)大消費(fèi)需求,資本性支出可以擴(kuò)大投資需求。A、正確 B、錯(cuò)誤

(129)軌道線的上下軌線對(duì)價(jià)格產(chǎn)生支撐或壓力作用。A、正確 B、錯(cuò)誤

(130)營業(yè)現(xiàn)金比率反映企業(yè)最大的分派股利能力,每股營業(yè)現(xiàn)金凈流量反映公司資產(chǎn)產(chǎn)生現(xiàn)金的能力。A、正確 B、錯(cuò)誤

(131)利率期限結(jié)構(gòu)的市場(chǎng)預(yù)期理論認(rèn)為，投資者在接受長期債券時(shí)會(huì)要求對(duì)他承受的與債券較長償還期限相聯(lián)系的風(fēng)險(xiǎn)給予補(bǔ)償。A、正確 B、錯(cuò)誤

(132)從本質(zhì)上來說，零增長模型和不變?cè)鲩L模型都可以視為可變模型的特例。A、正確 B、錯(cuò)誤

(133)股價(jià)突破上升三角形頂部的阻力線時(shí),需有成交量的配合,否則可能為假突破。A、正確 B、錯(cuò)誤

(134)在向相關(guān)部門的官員咨詢行業(yè)政策、從特定企業(yè)了解特定事件、與專家學(xué)者探討重大話題的時(shí)候,尤其適用調(diào)查研究法。A、正確 B、錯(cuò)誤

(135)從股東的立場(chǎng)看,當(dāng)公司的全部資本和利潤率低于借款利息率時(shí),負(fù)債比率越小越好。A、正確 B、錯(cuò)誤

(136)設(shè)有一個(gè)投資組合P由A和B兩種股票構(gòu)成，那么，在P的構(gòu)成權(quán)重不變的情況下，當(dāng)股票A和股票B之間的相關(guān)系數(shù)發(fā)生變化時(shí)，投資組合P的預(yù)期收益率也將隨之發(fā)生變化。A、正確 B、錯(cuò)誤

(137)轉(zhuǎn)移支付是指中央政府將某一行業(yè)的資金轉(zhuǎn)移到另一行業(yè),以推動(dòng)該行業(yè)的發(fā)展。A、正確 B、錯(cuò)誤

(138)收入政策的結(jié)構(gòu)目標(biāo)著眼于處理各種收入的比例,以解決公共消費(fèi)、私人消費(fèi)和收入差距等問題。A、正確 B、錯(cuò)誤

(139)在當(dāng)今的西方發(fā)達(dá)國家，多因素模型已被廣泛應(yīng)用在證券組合中普通股之間的投資分配上，而馬柯維茨模型則被廣泛應(yīng)用于不同類型證券（如債券、股票、風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)和不動(dòng)產(chǎn)等）之間的投資分配上。A、正確 B、錯(cuò)誤

(140)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是銷售收入與資產(chǎn)總額的比值。A、正確 B、錯(cuò)誤

(141)從技術(shù)的角度看“,波動(dòng)空間”可認(rèn)為是價(jià)格的一方面,指的是價(jià)格波動(dòng)能夠達(dá)到的極限。A、正確 B、錯(cuò)誤

(142)企業(yè)償債能力的聲譽(yù)高低,對(duì)企業(yè)的變現(xiàn)能力強(qiáng)弱有較大影響。A、正確 B、錯(cuò)誤

(143)一般來說，組建投資組合是投資分析的第三步，它涉及到確定投資目標(biāo)和可投資資金的數(shù)量。A、正確 B、錯(cuò)誤

(145)國際注冊(cè)投資分析師協(xié)會(huì)(ACIIA)于2000年6月正式成立,注冊(cè)地在美國。A、正確 B、錯(cuò)誤

(145)國際注冊(cè)投資分析師協(xié)會(huì)(ACIIA)于2000年6月正式成立,注冊(cè)地在美國。A、正確 B、錯(cuò)誤

(146)從本質(zhì)上說,股票現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型的不變?cè)鲩L模型可以看作是可變?cè)鲩L模型的特例。A、正確 B、錯(cuò)誤

(147)道氏理論堪稱完美，因而成為技術(shù)分析的理論基礎(chǔ)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(148)行業(yè)經(jīng)濟(jì)是宏觀經(jīng)濟(jì)的構(gòu)成部分,宏觀經(jīng)濟(jì)是行業(yè)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的總和。A、正確 B、錯(cuò)誤

(149)證券A和證券B收益率的相關(guān)系數(shù)等于零,說明證券A與證券B的收益率完全不相關(guān)。A、正確 B、錯(cuò)誤

(150)內(nèi)部收益率大于必要收益率,則該股票的價(jià)格被低估。A、正確 B、錯(cuò)誤

第三篇：基金押題卷三(題目)范文

基金押題卷三（題目）單選題

(1)根據(jù)《證券投資基金信息披露管理辦法》,需要出具審計(jì)報(bào)告的是()。A 報(bào)告 B 月度報(bào)告 C 季度報(bào)告 D 半年報(bào)告

(2)對(duì)于基金投資者來講,關(guān)注基金評(píng)價(jià)是為了()。A 防止基金的異常交易行為

B 將具有優(yōu)秀投資能力的基金管理人甄別出來 C 推動(dòng)基金公司將強(qiáng)內(nèi)部控制 D 促進(jìn)基金管理人提升管理水平

(3)基金產(chǎn)品定價(jià)中,首先要考慮的因素是()。A 渠道特性 B 客戶特性 C 市場(chǎng)環(huán)境

D 基金產(chǎn)品的類型

(4)當(dāng)兩種資產(chǎn)投資收益率的協(xié)方差為正時(shí),意味著兩種資產(chǎn)收益率變動(dòng)方向()。A 一致 B 不同 C 相反 D 不一定

(5)直銷是由基金管理人把基金份額直接出售給投資者的模式,一般它不通過()實(shí)現(xiàn)的。A 電話 B 郵寄 C 財(cái)務(wù)顧問 D 互聯(lián)網(wǎng)

(6)根據(jù)我國的實(shí)踐，在基金投資決策中，負(fù)責(zé)制定投資組合具體方案的是基金管理公司的()。

A 投資決策委員會(huì) B 風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì) C 投資部 D 研究部

(7)資產(chǎn)配置策略中的買入并持有策略對(duì)市場(chǎng)流動(dòng)性的要求()。A 較小 B 較高 C 適度 D 為零

(8)目前,我國證券投資基金管理費(fèi)計(jì)提后,一般按()向管理人支付。A 月 B 季 C 日 D 周

(9)《證券投資基金評(píng)價(jià)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》規(guī)定,對(duì)基金、基金管理人單一指標(biāo)排名的更新間隔不少于()。A 3個(gè)月 B 1個(gè)月 C 1年 D 6個(gè)月

(10)已知某基金的平均收益率為12%，將其標(biāo)準(zhǔn)差調(diào)整到與市場(chǎng)指數(shù)標(biāo)準(zhǔn)差相同水平時(shí)的收益率為10%，市場(chǎng)平均收益率為7%，則該基金的M2測(cè)度等于（）。A 3% B 5% C 7% D 9%(11)選擇“雙低”股票作為自己的目標(biāo)投資對(duì)象,是目前機(jī)構(gòu)投資者普通運(yùn)行的投資策略,所謂“雙低”,就是()。A 低市盈率、低市凈率 B 低市凈率、低市銷率 C 低市銷率、低本益比 D 低市盈率、低市銷率

(12)證券投資基金市場(chǎng)營銷活動(dòng)的首要環(huán)節(jié)為()。A 營銷組合設(shè)計(jì) B 營銷過程管理 C 營銷環(huán)境分析 D 確定目標(biāo)市場(chǎng)

(13)基金資金清算中的交易所資金清算，在（）日?qǐng)?zhí)行清算指令。A T B T+1 C T+2 D T+3(14)基金托管人在實(shí)施投資監(jiān)督的內(nèi)部控制時(shí)，發(fā)現(xiàn)基金管理人的投資運(yùn)作違法違規(guī)時(shí)，應(yīng)及時(shí)以電話或書面形式（）。

A 通知基金管理人，并報(bào)告中國證監(jiān)會(huì) B 提示基金管理人，并向交易所報(bào)告 C 督促并要求管理人改正 D 向監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)告

(15)根據(jù)《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》的規(guī)定,同一基金管理人管理的全部基金持有1家公司發(fā)行的證券,不得超過該證券的()。A 15% B 10% C 20% D 5%(16)關(guān)于基金管理公司股權(quán)處置,下列說法正確的是()。

A 股東持有的基金管理公司股權(quán)被出質(zhì)、被人民法院采取財(cái)產(chǎn)保全或者執(zhí)行期間,中國證監(jiān)會(huì)可以照常受理其設(shè)立基金管理公司或受讓基金管理公司股權(quán)的申請(qǐng) B 持有基金公司股權(quán)未滿一年的股東,不得將所持股權(quán)出讓

C 出讓基金管理公司股權(quán)未滿四年的機(jī)構(gòu),中國證監(jiān)會(huì)不受理其實(shí)設(shè)立基金管理公司或受讓公司基金管理公司股權(quán)的申請(qǐng)

D 基金管理公司股東可以為其他機(jī)構(gòu)代持基金管理公司股權(quán)

(17)基金托管人在實(shí)施投資監(jiān)督的內(nèi)部控制時(shí),發(fā)現(xiàn)基金管理人的投資運(yùn)作違法違規(guī)時(shí),應(yīng)及時(shí)以電話或書面形式()。

A 通知基金投資人,并報(bào)告證監(jiān)會(huì) B 通知基金管理人,并報(bào)告證監(jiān)會(huì) C 通知基金管理人,并報(bào)告銀監(jiān)會(huì) D 通知基金投資人,并報(bào)告銀監(jiān)會(huì)

(18)以下關(guān)于我國開放式基金贖回的說法中，不正確的是（）。A 贖回可以通過基金管理人通過電話進(jìn)行 B 采用金額贖回的原則

C 在基金合同和招募說明書規(guī)定的期限內(nèi)可以不辦理贖回 D 贖回的工作日為證券交易所交易日

(19)基金管理公司應(yīng)當(dāng)在以下哪種公告中批露本公司基金從業(yè)人員持有基金份額的總量及所占比例()。A 凈值公告 B 半報(bào)告 C 報(bào)告 D 季度報(bào)告

(20)根據(jù)《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》的有關(guān)規(guī)定，1只基金持有1家上市公司的股票，其市值不得高于該基金資產(chǎn)凈值的（）。A 10% B 5% C 3% D 1%(21)下表列示了對(duì)某證券的未來收益率的估計(jì)，將期望收益率記為EM，收益率（r）-2030概率（p）1/2 1/2。該證券的期望收益率等于()。A EM＝5 B EM＝6 C EM＝7 D EM＝4(22)在我國,目前對(duì)個(gè)人投資者從基金分配中獲得股票的股息、紅利收入以及企業(yè)債券的利息收入,由上市公司和發(fā)行債券的企業(yè)在向基金派發(fā)股息、紅利、利息時(shí),代扣代繳應(yīng)納稅所得額的()個(gè)人所得稅。A 20% B 10% C 15% D 5%(23)不同范圍資產(chǎn)配置在時(shí)間跨度上往往不同，一般而言，股票、債券資產(chǎn)配置的期限為（）。A 一個(gè)月 B 半年 C 三年 D 五年(24)可能對(duì)基金持有人權(quán)益及基金份額的交易價(jià)格產(chǎn)生重大影響的事項(xiàng)不包括（）。A 編制報(bào)告 B 更換基金管理人 C 轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式 D 延長基金合同期限

(25)某10年期、半年付息一次的付息債券的麥考萊久期為8.6,應(yīng)計(jì)收益率4%,則修正的麥考萊久期為()。A 8.6 B 5 C 8.85 D 8.27(26)基金主要投資比例應(yīng)符合（）。

A 一只基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超過基金資產(chǎn)凈值的5% B 對(duì)于開放式基金來說，為了應(yīng)對(duì)日常贖回，法規(guī)要求保持不低于基金資產(chǎn)凈值5%的現(xiàn)金或者到期日在1年以內(nèi)的政府債券

C 法規(guī)規(guī)定，如果基金名稱顯示投資方向的，應(yīng)有70%以上的非現(xiàn)金基金資產(chǎn)屬于投資方向確定的內(nèi)容

D 對(duì)于基金回購贖回業(yè)務(wù)，法規(guī)規(guī)定，基金在全國銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)進(jìn)行債券回購的資金金額不得超過基金資產(chǎn)凈值的30%(27)使用投資組合內(nèi)部收益率來計(jì)算債券投資組合收益率,需要滿足的假設(shè)條件有()。A 現(xiàn)金流不能進(jìn)行再投資

B 現(xiàn)金流能夠按計(jì)算出的內(nèi)部收益率進(jìn)行再投資

C 投資者持有該債券投資組合直至組合中期限最短的債券到期 D 以上都不對(duì)

(28)關(guān)于基金時(shí)間加權(quán)收益率的說法,正確的是()。A 不能更準(zhǔn)確的對(duì)基金的真實(shí)投資表現(xiàn)作出衡量 B 基金時(shí)間加權(quán)收益率和簡(jiǎn)單收益率的計(jì)算類似 C 未考慮到分紅再投資

D 假設(shè)前提是紅利以除息前一日的單位凈值減去每份基金分紅后的份額凈值立即進(jìn)行了再投資

(29)不屬于基金巨額贖回的有()。

A 單個(gè)開放日基金凈贖回申請(qǐng)總額超過基金總份額的8% B 單個(gè)開放日基金凈贖回申請(qǐng)總額超過基金總份額的10% C 單個(gè)開放日基金凈贖回申請(qǐng)總額超過基金總份額的11% D 單個(gè)開放日基金凈贖回申請(qǐng)總額超過基金總份額的12%(30)（）屬于消極型資產(chǎn)配置策略。A 投資組合保險(xiǎn)策略 B 動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置策略 C 買入并持有策略 D 恒定混合策略

(31)一般來說,ETF的運(yùn)作特點(diǎn)不包括()。A 被動(dòng)操作的指數(shù)型基金 B 獨(dú)特的實(shí)物申購、贖回機(jī)制

C 實(shí)行一級(jí)市場(chǎng)與二級(jí)市場(chǎng)并存的交易制度 D 保證獲得投資本金

(32)目前,我國常用的基金等級(jí)評(píng)價(jià)主要根據(jù)指標(biāo)的排序?qū)⒒鹪u(píng)價(jià)等級(jí)設(shè)置為()個(gè)等級(jí)。A 4 B 5 C 3 D 6(33)如果同一時(shí)點(diǎn)上的長期債券收益率高于短期債券，則收益率曲線（）。A 水平

B 向右下方傾斜 C 向右上方傾斜 D 方向不能判斷

(34)在二級(jí)市場(chǎng)買賣ETF時(shí),申報(bào)價(jià)格最小變動(dòng)單元為()。A 0.0001 B 0.01 C 0.001 D 0.1(35)基金期末可供分配利潤為()。

A 期末資產(chǎn)負(fù)債表中未分配利潤中已實(shí)現(xiàn)部分

B 期末資產(chǎn)負(fù)債表中未分配利潤與未分配利潤中已實(shí)現(xiàn)部分的孰低數(shù) C 期末資產(chǎn)負(fù)債表中未分配利潤與已分配利潤的孰低數(shù) D 期末資產(chǎn)負(fù)債表中未分配利潤的數(shù)額

(36)在交易所上市的封閉式基金刊登臨時(shí)報(bào)告書,必須經(jīng)()核準(zhǔn)。A 中國證券登記結(jié)算公司 B 基金托管人

C 基金上市的證券交易所 D 基金持有人大會(huì)

(37)對(duì)于由兩種股票構(gòu)成的資產(chǎn)組合,當(dāng)它們之間的相關(guān)系數(shù)為()時(shí),能夠最大限度的降低組合風(fēng)險(xiǎn)。A 1 B-1 C 0 D 0.5(38)獨(dú)立基金銷售機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)具備的條件之一是最低注冊(cè)資本金要求是（）萬元。A 200 B 500 C 2000 D 3000(39)下列關(guān)于詹森指數(shù)與特雷諾指數(shù)的描述中，正確的是()。A 詹森指數(shù)是1990年由詹森提出的

B 詹森指數(shù)對(duì)績(jī)效的深度和廣度加以考慮 C 特雷諾指數(shù)對(duì)績(jī)效的深度和廣度加以考慮

D 詹森指數(shù)就是證券組合所獲得的高于市場(chǎng)的那部分風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)(40)下列關(guān)于資本市場(chǎng)線的敘述,錯(cuò)誤的是()。A 資本市場(chǎng)線是有效前沿線 B 資本市場(chǎng)線的斜率為正

C 資本市場(chǎng)線由無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)和市場(chǎng)組合決定 D 資本市場(chǎng)線也被稱為證券市場(chǎng)線

(41)為了增加募集規(guī)模而采取的措施中,不應(yīng)包括（）。A 最先認(rèn)購基金的前100名投資者將會(huì)得到一份意外保險(xiǎn) B 密集舉行投資策略報(bào)告會(huì)

C 根據(jù)不同認(rèn)購基金的金額采取不同的認(rèn)購費(fèi)率 D 醒目宣傳投資業(yè)績(jī)

(42)主要負(fù)責(zé)基金從從業(yè)機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)準(zhǔn)入監(jiān)管的機(jī)構(gòu)為()。A 中國證監(jiān)會(huì)及個(gè)地方證監(jiān)局 B 滬、深證券交易所

C 中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì) D 中國證監(jiān)會(huì)

(43)按照道氏理論對(duì)證券市場(chǎng)周期的劃分,以下說法中正確的是()。A 證券市場(chǎng)周期由長期波動(dòng)和短期波動(dòng)兩個(gè)層次構(gòu)成 B 證券市場(chǎng)周期由長期波動(dòng)和中期波動(dòng)兩個(gè)層次構(gòu)成 C 證券市場(chǎng)周期由中期波動(dòng)和短期波動(dòng)兩個(gè)層次構(gòu)成

D 證券市場(chǎng)周期由長期波動(dòng)、中期波動(dòng)和短期波動(dòng)三個(gè)層次構(gòu)成(44)積極型股票投資組合策略以()為目的。A 減少系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn) B 減少非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn) C 戰(zhàn)勝市場(chǎng)

D 獲得市場(chǎng)組合收益

(45)基金銷售機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制應(yīng)遵守()原則。A 健全性、合法性、獨(dú)立性和審慎性 B 健全性、有效性、獨(dú)立性和審慎性 C 全面性、有效性、獨(dú)立性和審慎性 D 健全性、有效性、獨(dú)立性和客觀性

(46)常用來作為平均收益率的無偏估計(jì)的指標(biāo)是（）。A 簡(jiǎn)單收益率 B 時(shí)間加權(quán)收益率 C 算術(shù)平均收益率 D 幾何平均收益率

(47)關(guān)于套利,以下表述正確的是()。

A 當(dāng)投資者不需要任何投資就可以獲得低風(fēng)險(xiǎn)收益時(shí),他們就是在套利 B 套利只存在單一資產(chǎn)上

C 套利機(jī)會(huì)的存在意味著市場(chǎng)處于不均衡狀態(tài) D 套利機(jī)會(huì)可以長久的存在下去

(48)如果要求債券組合的最低價(jià)值為200萬元，剩余時(shí)間為2年，市場(chǎng)利率8%，則應(yīng)急免疫的觸發(fā)點(diǎn)為（）。A 16萬元 B 233.28萬元 C 100萬元 D 171.46萬元(49)世界上最早的證券投資基金即“英國海外及殖民地政府信托基金”成立于()。A 1768 B 1686 C 1420 D 1868(50)根據(jù)我國的實(shí)踐,在基金投資決策中,負(fù)責(zé)制定投資組合具體方案的是基金管理公司的（）。

A 投資決策委員會(huì) B 交易部 C 投資部 D 研究部

(51)投資于本國債券的投資者所面臨的風(fēng)險(xiǎn)不包括（）。A 利率風(fēng)險(xiǎn) B 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn) C 經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) D 匯率風(fēng)險(xiǎn)

(52)詹森指數(shù)是在()模型基礎(chǔ)上發(fā)出的一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整績(jī)效衡量指標(biāo)。A CAPM B DHS C APT D BSV(53)根據(jù)我國目前基金注冊(cè)登記業(yè)務(wù)的通常做法，除QDII基金外，投資人申購基金成功后，基金注冊(cè)登記人在（）日為投資人登記權(quán)益，投資人在（）日（含該日）后有權(quán)贖回該部分基金份額。A T,T+1 B T+1，T+2 C T,T+2 D T+2,T+3(54)相對(duì)于發(fā)達(dá)國家，我國基金監(jiān)管所特有的監(jiān)管目標(biāo)是（）。A 保護(hù)投資者利益

B 保證市場(chǎng)的公平、效率和透明 C 降低系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)

D 推動(dòng)基金業(yè)的發(fā)展

(55)基金實(shí)際投資績(jī)效在很大程度上決定于()。A 管理水平的高低 B 收益大小 C 風(fēng)險(xiǎn)的大小

D 投資研究的水平

(56)關(guān)于資本資產(chǎn)定價(jià)模型，下述說法錯(cuò)誤的是（）。

A 資本資產(chǎn)定價(jià)模型主要應(yīng)用于判斷證券是否被市場(chǎng)錯(cuò)誤定價(jià) B 資本資產(chǎn)定價(jià)模型的一個(gè)重要假設(shè)是不允許賣空

C 當(dāng)市場(chǎng)達(dá)到均衡時(shí)，市場(chǎng)組合M成為一個(gè)有效組合，所有有效組合都可被視為無風(fēng)險(xiǎn)證券F與市場(chǎng)組合M的再組合

D 資本資產(chǎn)定價(jià)模型主要應(yīng)用于資產(chǎn)配置(57)基金份額持有人自行召集持有人大會(huì)時(shí),應(yīng)至少提前()日公布持有人大會(huì)時(shí)間等事項(xiàng)。A 45 B 10 C 15 D 30(58)基金的投資運(yùn)作職責(zé)在基金公司中主要由（）承擔(dān)。A 投資管理部門 B 風(fēng)險(xiǎn)管理部門 C 投資管理人員 D 內(nèi)部監(jiān)察人員

(59)根據(jù)所投資債券的（）不同，可以將債券基金分為低等級(jí)債券基金、高等級(jí)債券基金。A 發(fā)行者 B 到期日 C 信用等級(jí)

D 基金所持債券的久期與債券的信用等級(jí)

(60)關(guān)于特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù),以下錯(cuò)誤的是()。A 單一客戶委托初始資產(chǎn)不得低于3000萬元人民幣 B 委托財(cái)產(chǎn)可投資于商品期貨、金融衍生品 C 單個(gè)資產(chǎn)管理計(jì)劃的委托人數(shù)不得超過200人

D 單個(gè)資產(chǎn)管理計(jì)劃持有一家上市公司的股票,其市值不得超過該計(jì)劃資產(chǎn)凈值的10%

多選題

(61)根據(jù)《證券投資基金托管資格管理辦法》的規(guī)定,申請(qǐng)基金托管資格的商業(yè)銀行,應(yīng)當(dāng)具備以下哪些條件()。

A 有安全高效的清算、交割系統(tǒng) B 兩個(gè)以上的數(shù)據(jù)備份系統(tǒng)

C 基金托管部門的營業(yè)場(chǎng)所有符合要求的安全防范設(shè)施 D 已經(jīng)開辦“三方存營”業(yè)務(wù),且近三年無重大違規(guī)行為(62)基金的促銷手段包括（）。A 人員推銷 B 廣告促銷 C 營業(yè)推廣 D 公共關(guān)系

(63)根據(jù)有關(guān)規(guī)定,我國目前對(duì)個(gè)人投資者暫不征收個(gè)人所得稅的有()。A 從基金分配中獲得的國債利息

B 從基金分配中獲得的買賣股票差價(jià)收入 C 買賣基金份額獲得的差價(jià)收入

D 申購和贖回基金份額獲得的差價(jià)收入

(64)在弱勢(shì)有效市場(chǎng)下，使用下列哪些分析工具不可能會(huì)賺取超額收益（）。A 道氏理論 B 移動(dòng)平均法 C 價(jià)量關(guān)系指標(biāo) D 股利貼現(xiàn)模型

(65)下列有關(guān)基金信息需托管人復(fù)核,審查的有[ ]。A 基金份額申購和贖回價(jià)格 B 基金份額凈值

C 基金定期報(bào)告和定期更新的招募說明書 D 基金資產(chǎn)凈值

(66)關(guān)于基金稅收，下列說法正確的有（）。

A 對(duì)基金管理人運(yùn)用基金買賣股票、債券的差價(jià)收入，依法征收營業(yè)稅

B 從2008年9月19日起，基金賣出股票時(shí)按照1‰的稅率征收證券交易印花稅 C 以發(fā)行基金方式募集資金不屬于營業(yè)稅的征稅范圍，不征收營業(yè)稅 D 基金管理人從事基金管理活動(dòng)取得的收入，暫不征收營業(yè)稅(67)證券投資基金市場(chǎng)營銷的內(nèi)容包括（）。A 目標(biāo)市場(chǎng)與客戶的確定 B 營銷環(huán)境的分析 C 營銷組合的設(shè)計(jì) D 營銷過程管理

(68)進(jìn)行資產(chǎn)配置時(shí),需要考慮的主要因素包括()。

A 影響各類資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)收益狀況以及相關(guān)關(guān)系的資本市場(chǎng)環(huán)境因素 B 影響投資者風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)承受能力和收益要求的各項(xiàng)因素 C 資產(chǎn)的流動(dòng)性特征 D 稅收考慮

(69)根據(jù)有關(guān)規(guī)定,申請(qǐng)募集基金時(shí),基金管理人應(yīng)向中國證監(jiān)會(huì)提交的相關(guān)文件包括()等。A 募集基金的申請(qǐng)報(bào)告 B 基金合同草案 C 基金托管協(xié)議草案 D 招募說明書草案

(70)確定有效邊界所需的數(shù)據(jù)包括（）。A 期望收益率 B 收益率方差 C 協(xié)方差 D 貝塔系數(shù)

(71)目前,我國貨幣市場(chǎng)工具可以由()發(fā)行。A 證券公司 B 政府 C 金融機(jī)構(gòu)

D 信譽(yù)卓著的大型工商企業(yè)

(72)基金轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)入的基金份額可贖回的時(shí)間不能為()。A T+1 B T+5 C T+2 D T+3(73)當(dāng)發(fā)現(xiàn)基金出現(xiàn)異常交易行為時(shí)，證券交易所可以視情況進(jìn)行以下（）處理。A 電話提示 B 書面警告 C 公開譴責(zé) D 行政處罰(74)在我國,遇到下列[ ]情形時(shí),可以暫?；鸸乐?。A 基金代銷機(jī)構(gòu)暫停營業(yè)

B 基金投資的某只股票非正常原因停牌 C 證券交易所暫停營業(yè)

D 因不可抗力情形使基金管理人無法準(zhǔn)確評(píng)估基金資產(chǎn)價(jià)值(75)目前證券投資基金的基本特征主要有（）。A 集合理財(cái)、專業(yè)管理 B 組合投資、分散風(fēng)險(xiǎn) C 嚴(yán)格監(jiān)管、信息透明 D 利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)

(76)目前,對(duì)基金信息披露進(jìn)行監(jiān)管的部門主要有（）。A 證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì) B 證券交易所 C 中國人民銀行

D 中國證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)

(77)基金績(jī)效衡量的基準(zhǔn)比較法的關(guān)鍵在于設(shè)立適當(dāng)?shù)幕鶞?zhǔn)組合,這個(gè)基準(zhǔn)組合可以是()。A 風(fēng)格指數(shù) B 全市場(chǎng)指數(shù) C 行業(yè)指數(shù) D 復(fù)合指數(shù)

(78)根據(jù)《證券投資基金行業(yè)高級(jí)管理人員任職管理辦法》及有關(guān)規(guī)定，出現(xiàn)下列情況之一，中國證監(jiān)會(huì)將建議任職機(jī)構(gòu)暫停相應(yīng)高級(jí)管理人員職務(wù)或者免除其職務(wù)（）。A 收到警示函、被監(jiān)管談話后不按照規(guī)定整改 B 拒絕配合證監(jiān)會(huì)履行監(jiān)管職責(zé)

C 向證監(jiān)會(huì)提供虛假信息、隱瞞重大事項(xiàng) D 擅離職守

(79)影響指數(shù)投資跟蹤誤差的因素包括（）。A 建立指數(shù)化組合的交易成本

B 指數(shù)化組合的組成與指數(shù)組成的差別

C 建立指數(shù)機(jī)構(gòu)所用的價(jià)格與指數(shù)債券的實(shí)際交易價(jià)格的偏差 D 以上都是

(80)中國證監(jiān)會(huì)主要通過（）實(shí)現(xiàn)基金監(jiān)管。A 基金監(jiān)管部的市場(chǎng)準(zhǔn)入監(jiān)管 B 基金監(jiān)管部的日常持續(xù)監(jiān)管 C 證券交易所的自律管理

D 各地方證監(jiān)局在轄區(qū)內(nèi)進(jìn)行日常監(jiān)管

(81)證券投資基金作為一種金融產(chǎn)品,與股票相比較,不同點(diǎn)表現(xiàn)為()。A 股票反映的是一種所有權(quán)關(guān)系,基金反映的則是一種信托關(guān)系 B 股票價(jià)格的波動(dòng)要小于基金凈值的波動(dòng) C 股票是間接投資工具,基金是直接投資工具 D 股票投資風(fēng)險(xiǎn)通常大于基金投資風(fēng)險(xiǎn)(82)一只債券的信用等級(jí)下降,將會(huì)導(dǎo)致（）。A 該債券的價(jià)格下降

B 該債券的再投資風(fēng)險(xiǎn)下降 C 該債券的違約風(fēng)險(xiǎn)降低

D 持有該債券的基金的凈值也可能下降

(83)影響夏普指數(shù),特雷諾指數(shù)和詹森指數(shù)三大經(jīng)典績(jī)效衡量方法的因素包括（）。A 不恰當(dāng)?shù)氖袌?chǎng)組合基準(zhǔn)

B 集合組合的風(fēng)險(xiǎn)水平發(fā)生變化 C CAPM模型的有效性

D 市場(chǎng)指數(shù)組合不同于真實(shí)的市場(chǎng)組合

(84)從時(shí)間跨度和風(fēng)格類別上看,資產(chǎn)配置的類別可以分為()。A 動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置 B 戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置 C 戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置 D 資產(chǎn)混合配置

(85)關(guān)于LOF基金的表述,正確的是()。

A 買入LOF申報(bào)數(shù)量應(yīng)為100份或其整數(shù)倍，申報(bào)價(jià)格最小變動(dòng)單位為0.005元人民幣 B 可實(shí)現(xiàn)份額的跨系統(tǒng)轉(zhuǎn)托管

C 深圳交易所對(duì)LOF交易實(shí)行價(jià)格漲跌幅限制，漲跌幅比例為5%，自上市首日起執(zhí)行 D 自T+2日起，投資者申購的份額可用

(86)《合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者境外證券投資管理試行辦法》規(guī)定，符合條件的（），經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，可在境內(nèi)募集資金進(jìn)行境外投資。A 基金管理公司 B 保險(xiǎn)公司 C 商業(yè)銀行 D 證券公司

(87)關(guān)于股票和證券投資基金的表述,不正確的有()。A 股票反映的是一種所有權(quán)關(guān)系

B 基金是種低收益、低風(fēng)險(xiǎn)的投資品種 C 基金是一種直接投資工具

D 股票是一種直接投資工具，主要投資于實(shí)業(yè)領(lǐng)域(88)貨幣市場(chǎng)基金不得投資的金融工具包括()。A 信用等級(jí)在AAA級(jí)以下的企業(yè)債券 B 現(xiàn)金 C 股票

D 可轉(zhuǎn)換債券

(89)以下屬于基金合同當(dāng)事人的有（）。A 基金管理人 B 基金托管人 C 發(fā)起人

D 基金份額持有人

(90)消極型的股票投資風(fēng)格管理的優(yōu)點(diǎn)包括()。A 投資風(fēng)格相對(duì)固定 B 投資風(fēng)格波動(dòng)較大

C 節(jié)省了投資的交易成本、研究成本

D 避免了不同風(fēng)格股票收益之間相互抵消的問題

(91)設(shè)立基金管理公司，應(yīng)當(dāng)具備以下（）條件，并經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。A 注冊(cè)資本不低于二億元人民幣 B 注冊(cè)資本不低于一億元人民幣

C 主要股東注冊(cè)資本不低于三億元人民幣 D 資本充足率符合有關(guān)規(guī)定

(92)以下關(guān)于基金募集信息披露的有關(guān)說法中，正確的有（）。

A 基金募集信息披露可分為首次募集信息披露和基金存續(xù)期募集信息披露 B 基金合同生效后3個(gè)月披露一次更新的招募說明書

C 開放式基金一次募集完成

D 基金應(yīng)當(dāng)編制并披露基金合同生效公告(93)基金托管人內(nèi)部控制的目標(biāo)有（）。A 保障基金托營業(yè)務(wù)安全,有效,穩(wěn)健運(yùn)行 B 保證托管資產(chǎn)的安全完整 C 保證基金保值增值

D 維護(hù)基金份額持有人的權(quán)益

(94)下列關(guān)于債券組合的指數(shù)化投資策略的表述中,正確的有()。A 與積極債券組合管理相比,指數(shù)化組合管理所收取的管理費(fèi)用更高 B 有助于基金發(fā)起人增強(qiáng)對(duì)基金經(jīng)理的控制力 C 能滿足投資者對(duì)現(xiàn)金流的需求 D 以市場(chǎng)充分有效的假設(shè)為基礎(chǔ)

(95)因基金估值錯(cuò)誤給基金份額持有人造成損失的,一般應(yīng)由()承擔(dān)。A 基金注冊(cè)登記機(jī)構(gòu) B 基金托管人 C 會(huì)計(jì)師事務(wù)所 D 基金管理人

(96)關(guān)于ETF的現(xiàn)金替代,表述正確的是()。A 制定具體的現(xiàn)金替代方法應(yīng)遵循公平原則 B 分為兩種類型：禁止現(xiàn)金替代、可以現(xiàn)金替代 C 制定具體的現(xiàn)金替代方法應(yīng)遵循公開原則

D 分為三種類型：禁止現(xiàn)金替代、可以現(xiàn)金替代和必須現(xiàn)金替代(97)基金評(píng)級(jí)的程序通常包括()。A 對(duì)基金進(jìn)行分類 B 劃分評(píng)價(jià)等級(jí) C 建立評(píng)級(jí)模型 D 計(jì)算評(píng)級(jí)數(shù)據(jù)

(98)關(guān)于簡(jiǎn)單收益率與時(shí)間加權(quán)收益率關(guān)系的描述,不正確的是()。A 簡(jiǎn)單收益率在數(shù)值上小于時(shí)間加權(quán)收益率 B 簡(jiǎn)單收益率在數(shù)值上大于時(shí)間加權(quán)收益率

C 簡(jiǎn)單收益率與時(shí)間加權(quán)收益率在大小上沒有必然聯(lián)系 D 簡(jiǎn)單收益率可以等于時(shí)間加權(quán)收益率

(99)在我國,基金管理公司投資決策委員會(huì)的主要職責(zé)包括（）。A 制定投資組合具體方案 B 制定投資管理相關(guān)制度 C 確定基金投資的原則

D 審定基金資產(chǎn)配置的比例或范圍(100)依照《招募說明書的內(nèi)容與格式》的規(guī)定,基金招募說明書需要包括下列()內(nèi)容。A 基金管理人、基金托管人的基本情況

B 風(fēng)險(xiǎn)警示內(nèi)容

C 基金募集申請(qǐng)的核準(zhǔn)文件名稱和核準(zhǔn)日期 D 基金合同和基金托管協(xié)議的內(nèi)容摘要

(101)以下關(guān)于基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告的編制與披露的說法中，正確的有（）。A 基金的報(bào)告必須經(jīng)過審計(jì) B 基金的半報(bào)告無須經(jīng)審計(jì)

C 基金報(bào)告中需披露上市基金前20名持有人的名稱及持有的份額 D 基金報(bào)告必須經(jīng)托管人審核

(102)下列關(guān)于投資管理人員的基本行為規(guī)范的表述,正確的有()。

A 投資管理人員應(yīng)當(dāng)恪守職業(yè)道德,不得從事與履行職責(zé)有利益沖突的活動(dòng)

B 投資管理人員在作出投資建議或者進(jìn)行投資活動(dòng)時(shí),如果獨(dú)立董事有投資建議,投資管理人員應(yīng)該聽取其建議

C 投資管理人員應(yīng)當(dāng)公平對(duì)待不同基金份額持有人,公平對(duì)待基金份額持有人和其他資產(chǎn)委托人,不得在不同基金財(cái)產(chǎn)之間進(jìn)行利益輸送

D 投資管理人員不得為了基金業(yè)績(jī)排名實(shí)施拉抬尾市、打壓股價(jià)等有損害證券市場(chǎng)秩序的行為

(103)某商業(yè)銀行擬申請(qǐng)基金托管人資格,其應(yīng)具備以下哪些條件()。A 基金管理人出具委托其托管的委托涵 B 凈資產(chǎn)和資本充足率符合有關(guān)規(guī)定 C 具備安全保管基金全部資產(chǎn)的條件

D 該商業(yè)銀行向監(jiān)管機(jī)構(gòu)出具有托管能力的保證函(104)基金托管人須履行的職責(zé)包括()等。A 安全保管基金財(cái)產(chǎn)

B 按照規(guī)定開設(shè)基金財(cái)產(chǎn)的資金賬戶和證券賬戶

C 對(duì)所托管的不同基金財(cái)產(chǎn)分別設(shè)置賬戶，確?；鹭?cái)產(chǎn)的完整與獨(dú)立 D 按照規(guī)定召集基金份額持有人大會(huì)

(105)與單個(gè)債券相比,債券基金的特點(diǎn)包括()。A 債券基金的收益不如債券的利息固定 B 債券基金沒有確定的到期日 C 投資風(fēng)險(xiǎn)不同

D 收益率比買入并持有到期的單個(gè)債券的收益率更難以預(yù)測(cè)(106)依據(jù)有關(guān)規(guī)定,我國基金托管人的主要職責(zé)有()。A 安全保管基金財(cái)產(chǎn)

B 按照規(guī)定開設(shè)基金財(cái)產(chǎn)的資金賬戶和證券賬戶 C 進(jìn)行基金會(huì)計(jì)核算并編制基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告

D 按基金合同的約定確定基金收益分配方案，及時(shí)向基金份額持有人分配收益(107)下列關(guān)于套利定價(jià)模型（APT）的說法，正確的是（）。A 揭示了均衡價(jià)格形成的套利驅(qū)動(dòng)機(jī)制和均衡價(jià)格的決定因素 B 假設(shè)投資者是追求利益同時(shí)也是厭惡風(fēng)險(xiǎn)的

C 假設(shè)投資者能夠發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)上是否存在套利機(jī)會(huì)，并利用該機(jī)會(huì)進(jìn)行套利 D 假設(shè)投資者對(duì)證券的收益、風(fēng)險(xiǎn)以及證券間的關(guān)聯(lián)性具有完全相同的預(yù)期

(108)基金公司對(duì)所管理的基金應(yīng)當(dāng)以基金為會(huì)計(jì)核算主體,保證不同基金之間在()等方面相互獨(dú)立。A 資金劃撥 B 賬簿記錄 C 名冊(cè)登記 D 賬戶設(shè)置

(109)ETF的特點(diǎn)包括（）。

A 其規(guī)模不固定，可以根據(jù)申購情況增加或減少

B 投資者只能用與指數(shù)對(duì)應(yīng)的一籃子股票申購或贖回ETF，而不是現(xiàn)有開放式基金的以現(xiàn)金申購贖回

C ETF基本是指數(shù)型開放式基金，但與現(xiàn)有的指數(shù)型開放式基金相比，其最大優(yōu)勢(shì)在于，它是在交易所掛牌的，交易非常便利

D 它可以在交易所掛牌買賣，投資者可以像交易單個(gè)股票、封閉式基金那樣在證券交易所直接買賣ETF份額

(110)根據(jù)目前有關(guān)規(guī)定,下列投資者買賣基金份額要征收印花稅的有（）。A 基金公司 B 工業(yè)企業(yè) C 證券公司 D 保險(xiǎn)企業(yè)

判斷題

(111)為了保證科學(xué)、客觀地進(jìn)行基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)，評(píng)價(jià)方法應(yīng)當(dāng)適度保密。A 正確 B 錯(cuò)誤

(112)25.多數(shù)基金公司的研究工作采用內(nèi)外部研究相結(jié)合的方式,以形成優(yōu)勢(shì)資源互補(bǔ),并在一定程度上解決了基金公司的運(yùn)營模式無法承擔(dān)雇傭大量研究人員成本的問題。A 正確 B 錯(cuò)誤

(113)20.我國證券交易所對(duì)基金交易行為的監(jiān)管非常嚴(yán)格,但如果基金交易行為屬于偶然操作失誤,交易所可以及時(shí)電話通知,予以提醒。A 正確 B 錯(cuò)誤

(114)在其他條件不變的情況下,債券到期期限越長,市場(chǎng)利率變動(dòng)所導(dǎo)致的價(jià)格波動(dòng)幅度越小。A 正確 B 錯(cuò)誤

(115)一切技術(shù)分析都是以交易價(jià)格和交易量為研究對(duì)象。A 正確 B 錯(cuò)誤

(116)目前，滬深交易所的ETF每15秒鐘提供一次二級(jí)市場(chǎng)基金凈值報(bào)價(jià)。A 正確 B 錯(cuò)誤

(117)從性質(zhì)上看,可以將ETF聯(lián)接基金看作是一種指數(shù)型的基金中的基金。（）A 正確 B 錯(cuò)誤(118)33.所謂套利就是在不增加風(fēng)險(xiǎn)的情況下,能夠?qū)崿F(xiàn)正預(yù)期回報(bào)率的機(jī)會(huì)。A 正確 B 錯(cuò)誤

(119)31.基金凈值收益率的計(jì)算,一般情況下,算術(shù)平均收益率要大于幾何平均收益率。A 正確 B 錯(cuò)誤

(120)基金募集信息披露可分為首次募集信息披露和存續(xù)期募集信息披露。A 正確 B 錯(cuò)誤

(121)目前,我國境內(nèi)基金申購款一般在T+2日內(nèi)到達(dá)基金銀行存款賬戶。（）A 正確 B 錯(cuò)誤

(122)戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置是在戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置的基礎(chǔ)上根據(jù)市場(chǎng)的短期變化，對(duì)具體的資產(chǎn)比例進(jìn)行微調(diào)。A 正確 B 錯(cuò)誤

(123)擬設(shè)立的中外合資基金管理公司的外方股東,若是中國香港特別行政區(qū)、澳門特別行政區(qū)和臺(tái)灣地區(qū)的投資機(jī)構(gòu),可比照一般境內(nèi)股東的規(guī)定。A 正確 B 錯(cuò)誤

(124)債券的價(jià)格與市場(chǎng)利率變動(dòng)密切相關(guān),當(dāng)市場(chǎng)利率上升時(shí),大部分債券的價(jià)格會(huì)下降。A 正確 B 錯(cuò)誤

(125)可以用久期乘以利率變化來衡量利率變動(dòng)對(duì)債券基金凈值的影響。A 正確 B 錯(cuò)誤

(126)將市場(chǎng)分為牛市和熊市兩個(gè)不同的階段,是使用成功概率法的一個(gè)重要步驟。（）A 正確 B 錯(cuò)誤

(127)投資者在參考評(píng)級(jí)結(jié)果時(shí),應(yīng)首先考慮評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)及評(píng)級(jí)結(jié)果的合規(guī)性。A 正確 B 錯(cuò)誤

(128)21.ETF現(xiàn)金替代是指申購贖回過程中,投資者可以根據(jù)約定,用于替代組合證券中部分證券的一定數(shù)量的現(xiàn)金。A 正確 B 錯(cuò)誤

(129)個(gè)人投資者從基金分配中取得的收入,暫不征收個(gè)人所得稅。（）A 正確 B 錯(cuò)誤

(130)基金的宣傳推介材料應(yīng)當(dāng)在分發(fā)或公布之日起5個(gè)工作日內(nèi)由基金管理公司向主要辦公場(chǎng)所所在地證監(jiān)局報(bào)送。A 正確 B 錯(cuò)誤

(131)在二級(jí)市場(chǎng)上，LOF的凈值報(bào)價(jià)頻率比ETF低。A 正確 B 錯(cuò)誤

(132)前臺(tái)業(yè)務(wù)系統(tǒng)主要實(shí)現(xiàn)對(duì)前臺(tái)發(fā)生的數(shù)據(jù)進(jìn)行集中管理。A 正確 B 錯(cuò)誤

(133)基金管理公司投資決策涉及到投資決策委員會(huì)、研究部、投資部和風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)等部門。A 正確 B 錯(cuò)誤

(134)基金托管協(xié)議是明確基金管理人、基金托管人和基金注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)各自職責(zé)的協(xié)議。A 正確 B 錯(cuò)誤

(135)投資者應(yīng)該根據(jù)自己短時(shí)間內(nèi)處理資產(chǎn)的可能性，建立投資流動(dòng)性資產(chǎn)的最低標(biāo)準(zhǔn)。A 正確 B 錯(cuò)誤

(136)根據(jù)目前我國基金注冊(cè)登記業(yè)務(wù)的通常做法，除QDII基金外，投資人贖回基金成功后，基金注冊(cè)登記人在T+1日為投資人辦理扣除權(quán)益登記。A 正確 B 錯(cuò)誤

(137)債券加權(quán)平均投資組合收益率是對(duì)投資組合中所有債券以其收益率作為權(quán)重，加權(quán)平均后得到的收益率。A 正確 B 錯(cuò)誤

(138)在利率走高時(shí)再投資收益率會(huì)降低,再投資的風(fēng)險(xiǎn)加大。（）A 正確 B 錯(cuò)誤

(139)通常，基金經(jīng)理向中央交易室的基金交易員發(fā)出的交易指令包括：買入（賣出）何種有價(jià)證券、買入（賣出）的時(shí)間和數(shù)量、買入（賣出）的價(jià)格控制等。A 正確 B 錯(cuò)誤

(140)35.對(duì)個(gè)人投資者買賣基金份額獲得的差價(jià)收入,暫不征收個(gè)人所得稅。A 正確 B 錯(cuò)誤

(141)托管人需要定期向監(jiān)管部門報(bào)告基金投資比例接近合同約定的上限、基金資金頭寸不足、媒體和輿論反映集中的問題等方面的情況。A 正確 B 錯(cuò)誤

(142)基金管理公司應(yīng)對(duì)新管理的基金獨(dú)立建賬,獨(dú)立核算。（）A 正確 B 錯(cuò)誤

(143)在股票指數(shù)化策略中，為了盡量減少跟蹤誤差，需要對(duì)復(fù)制的組合進(jìn)行動(dòng)態(tài)維護(hù)。A 正確 B 錯(cuò)誤

(144)投資者在參考評(píng)級(jí)結(jié)果時(shí),應(yīng)首先考察評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)和評(píng)級(jí)結(jié)果的合規(guī)性。A 正確 B 錯(cuò)誤

(145)商業(yè)銀行取得基金托管資格后,其基金托管業(yè)務(wù)活動(dòng)由中國證監(jiān)會(huì)監(jiān)管,銀監(jiān)會(huì)不再參與監(jiān)管。（）A 正確 B 錯(cuò)誤

(146)24.基金托管人應(yīng)每個(gè)工作日進(jìn)行基金資產(chǎn)凈值計(jì)算與會(huì)計(jì)核算,并與管理人核對(duì)。A 正確 B 錯(cuò)誤

(147)債券型基金一般每日結(jié)轉(zhuǎn)損益。A 正確 B 錯(cuò)誤

(148)基金銷售機(jī)構(gòu)應(yīng)將自有資產(chǎn)與投資人資產(chǎn)合賬管理。A 正確 B 錯(cuò)誤

(149)36.目前,從全球基金業(yè)發(fā)展的趨勢(shì)來看,證券投資基金的資金來源出現(xiàn)重大變化,機(jī)構(gòu)投資,特別是退休基金已成為基金重要的資金來源。A 正確 B 錯(cuò)誤

(150)計(jì)算N日乖離率所需的兩個(gè)基本變量是當(dāng)日平均價(jià)和N日移動(dòng)平均價(jià)。（）A 正確 B 錯(cuò)誤

第四篇：投資分析押題卷三

投資分析押題卷三

一 單選

(1)社會(huì)習(xí)慣的改變會(huì)影響到行業(yè)的發(fā)展，下列說法錯(cuò)誤的是（）。A在解決基本溫飽之后，人們更注重生活質(zhì)量

B在物質(zhì)生活豐富后，注重智力和豐富的精神生活

C高度工業(yè)化和生活現(xiàn)代化又使人們認(rèn)識(shí)到保護(hù)生存環(huán)境免受污染的重要 D在收入相對(duì)較低的時(shí)候，人們需要更多的服務(wù)消費(fèi)和金融投資 題

型：常識(shí)題 頁

碼：158 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 在收入相對(duì)較低的時(shí)候，人們對(duì)生活用品有較大的需求。(2)一般來說，（）不是確認(rèn)支撐線重要性時(shí)應(yīng)考慮的因素。A股價(jià)停留的時(shí)間

B成交量

C支撐區(qū)域離當(dāng)前時(shí)期的遠(yuǎn)近D支撐線價(jià)格的高低 題

型：常識(shí)題 頁

碼：285 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 支撐線價(jià)格的高低不是確認(rèn)支撐線重要性時(shí)應(yīng)考慮的因緣。其他三項(xiàng)是。

(3)經(jīng)濟(jì)全球化將導(dǎo)致產(chǎn)業(yè)的全球性轉(zhuǎn)移，其中加快向發(fā)展中國家轉(zhuǎn)移的行業(yè)是（）。A高檔制造技術(shù) B高新技術(shù)行業(yè) C技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè) D中低檔汽車制造 題

型：常識(shí)題 頁

碼：160 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 經(jīng)濟(jì)全球化將導(dǎo)致產(chǎn)業(yè)的全球性轉(zhuǎn)移，其中加快向發(fā)展中國家轉(zhuǎn)移的行業(yè)是中低檔汽車制造。

(4)對(duì)股票投資而言，內(nèi)部收益率是指（）。A使得投資凈現(xiàn)值大于零的貼現(xiàn)率 B使得投資凈現(xiàn)值等于零的貼現(xiàn)率 C使得投資凈現(xiàn)值小于零的貼現(xiàn)率 D以上均不正確 題

型：常識(shí)題 頁

碼：44 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 內(nèi)部收益率就是指使得投資凈現(xiàn)值等于零貼現(xiàn)率。

(5)在以期望收益率為縱軸、標(biāo)準(zhǔn)差為橫軸的坐標(biāo)平面上，在同一條無差異曲線上，改變證券期望收益率投資者的滿意程度（）。A提高 B降低 C不變 D不確定

題

型：常識(shí)題 頁

碼：351 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 同一條無差異曲線上的組合給投資者帶來的滿意程度相同。(6)國際注冊(cè)投資分析師協(xié)會(huì)的注冊(cè)地在（）。A美國 B中國 C法國 D英國

題

型：常識(shí)題 頁

碼：453 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 國際注冊(cè)投資分析師協(xié)會(huì)（ACIIA）于2000年6月正式成立，注冊(cè)地在英國。

(7)現(xiàn)代組合投資理論的創(chuàng)始人是（）。A夏普

B馬柯威茨 C羅斯 D特雷諾

題

型：常識(shí)題 頁

碼：336 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 1952年，馬柯威茨發(fā)表了一篇題為《證券組合選擇》的論文，標(biāo)志著現(xiàn)代證券組合理論的開端。

(8)由證券A和證券B建立的證券組合一定位于（）。AA的上方，B的下方 BA的左方，B的右方 CA和B的組合線上 DA和B相連的直線上 題

型：常識(shí)題 頁

碼：341，342 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 由證券A和證券B建立的證券組合一定位于A和B的組合線上。(9)某公司承諾給優(yōu)先股股東每年按0.2元/股派息，優(yōu)先股股東要求的收益率為2%，該優(yōu)先股的定價(jià)應(yīng)為（）。A10元 B8元 C20元 D40元 題

型：常識(shí)題

頁

碼：45，46 難 易 度：易 專家答案：A解析內(nèi)容 該優(yōu)先股的定價(jià)可以參照零增長模型。該優(yōu)先股的價(jià)格為 0.2/2%=10元。

(10)下列關(guān)于套利的表述，錯(cuò)誤的有（）。A套利的經(jīng)濟(jì)學(xué)原理是一價(jià)定律

B套利最終盈虧取決于兩個(gè)不同時(shí)點(diǎn)的差價(jià)變化 C套利交易具有價(jià)格發(fā)現(xiàn)的功能

D套利相對(duì)于單向投機(jī)而言，具有相對(duì)較高的交易風(fēng)險(xiǎn) 題

型：常識(shí)題 頁

碼：397—399 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 套利相對(duì)于單向投機(jī)而言，具有相對(duì)較低的交易風(fēng)險(xiǎn)。(11)美國“9.11”事件導(dǎo)致航空業(yè)出現(xiàn)衰退跡象，這種衰退屬于（）。A自然衰退 B偶然衰退 C絕對(duì)衰退 D相對(duì)衰退 題

型：常識(shí)題 頁

碼：147 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 考查衰退的類型。偶然衰退是指在偶然的外部因素作用下，提前或延后發(fā)生的衰退。

(12)金融期貨價(jià)格反映的是市場(chǎng)對(duì)未來現(xiàn)貨價(jià)格的預(yù)期。如果不考慮諸如交易費(fèi)用等現(xiàn)實(shí)市場(chǎng)交易制度因素，期貨價(jià)格在期貨合約到期時(shí)刻（）。A與現(xiàn)貨價(jià)格同比例變動(dòng) B與現(xiàn)貨價(jià)格同向變動(dòng)但價(jià)差擴(kuò)大 C與現(xiàn)貨價(jià)格趨于一致 D與現(xiàn)貨價(jià)格反向變動(dòng) 題

型：常識(shí)題 頁

碼：390 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 隨著期貨合約到期日的臨近，現(xiàn)貨與期貨價(jià)格趨向一致。

(13)在風(fēng)險(xiǎn)管理中，（）是測(cè)量市場(chǎng)因子的每一個(gè)單位的不利變化可能引起投資組合的損失。A波動(dòng)性方法 B名義值方法 C敏感性方法 DVaR方法 題

型：常識(shí)題 頁

碼：412 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 考查風(fēng)險(xiǎn)管理度量的方法。(14)下列哪項(xiàng)不是影響行業(yè)發(fā)展的主要因素（）。A技術(shù)進(jìn)步 B產(chǎn)業(yè)政策

C社會(huì)習(xí)慣改變 D利率和匯率變動(dòng) 題

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碼：150 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 影響行業(yè)發(fā)展的主要因素有：技術(shù)進(jìn)步、產(chǎn)業(yè)政策、產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新、社會(huì)習(xí)慣的改變和經(jīng)濟(jì)全球化。(15)證券投資的目的是()。A證券風(fēng)險(xiǎn)最小化 B證券投資凈效用最大化

C證券投資預(yù)期收益與風(fēng)險(xiǎn)固定化 D證券流動(dòng)性最大化 題

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碼：2 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 證券投資的目的是證券投資凈效用最大化。

(16)某公司的可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)換平價(jià)為30元,標(biāo)的股票的市場(chǎng)價(jià)格為40元,該債券的市場(chǎng)價(jià)格為1200元,則()。

A債券的轉(zhuǎn)換升水比率為33.33% B債券的轉(zhuǎn)換貼水比率為33.33% C債券的轉(zhuǎn)換升水比率為25% D債券的轉(zhuǎn)換貼水比率為25% 題

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碼：60 難 易 度：難

專家答案：D解析內(nèi)容 該債券的轉(zhuǎn)換比例=1200/30=40（股）；債券的轉(zhuǎn)換價(jià)值=40*40=1600（元）；由于債券的市場(chǎng)價(jià)格1200元小于1600元的轉(zhuǎn)換價(jià)值，因此該債券當(dāng)前處于轉(zhuǎn)換貼水狀態(tài).該債券轉(zhuǎn)換貼水比率=（1600-1200）0*100%=25%。

(17)依據(jù)公式[（現(xiàn)金+交易性金融資產(chǎn)+應(yīng)收帳款+應(yīng)收票據(jù)）÷流動(dòng)負(fù)債]計(jì)算出的財(cái)務(wù)比率被稱為（）。A流動(dòng)比率 B速動(dòng)比率 C保守流動(dòng)比率 D保守速動(dòng)比率 題

型：常識(shí)題 頁

碼：204 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 考查保守速動(dòng)比率的計(jì)算公式。(18)下列關(guān)于β系數(shù)說法正確的是（）。A當(dāng)處于牛市時(shí)，投資者會(huì)選擇β系數(shù)較小的股票 Bβ系數(shù)可以用來衡量證券承擔(dān)非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的大小 Cβ系數(shù)為直線斜率，也可以是曲線斜率 Dβ系數(shù)的絕對(duì)值越大，表明證券承擔(dān)的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)越大

題

型：常識(shí)題 頁

碼：361 難 易 度：中

專家答案：D解析內(nèi)容 當(dāng)處于牛市時(shí)，投資者會(huì)選擇β系數(shù)較大的股票；β系數(shù)可以用來衡量證券承擔(dān)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的大??；β系數(shù)為直線斜率。(19)道-瓊斯指數(shù)成份股中，商業(yè)股票屬于（）。A工業(yè)類股票 B運(yùn)輸業(yè)類股票 C公用事業(yè)類股票 D商業(yè)類股票 題

型：常識(shí)題 頁

碼：129 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 工業(yè)類股票取自工業(yè)部門的30家公司，包括采掘業(yè)、制造業(yè)和商業(yè)。(20)（）指的是某一特定地點(diǎn)的同一商品現(xiàn)貨價(jià)格在同一時(shí)刻與期貨合約價(jià)格之間的差額。A價(jià)差 B基差

C一價(jià)定律 D資本利得

題

型：常識(shí)題

頁

碼：392 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 基差指的是某一特定地點(diǎn)的同一商品現(xiàn)貨價(jià)格在同一時(shí)刻與期貨合約價(jià)格之間的差額。

(21)電視業(yè)的崛起，導(dǎo)致了電影業(yè)的衰退，這種衰退屬于（）。A絕對(duì)衰退 B相對(duì)衰退 C偶然衰退 D自然衰退 題

型：常識(shí)題 頁

碼：147 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 考查相對(duì)衰退的知識(shí)。相對(duì)衰退是指行業(yè)因結(jié)構(gòu)性原因或者無形原因引起行業(yè)地位和功能發(fā)生衰減的狀況，而并不一定是行業(yè)實(shí)體發(fā)生了絕對(duì)的萎縮。

(22)假設(shè)證券A過去12個(gè)月的實(shí)際收益率為1%、2%、3%、4%、5%、6%、6%、5%、4%、3%、2%、1%，那么估計(jì)方差為（）。A2.18% B3.18% C4.18% D5.18% 題

型：常識(shí)題 頁

碼：339 難 易 度：難 專家答案：B解析內(nèi)容 這里n=12，先算得期望收益率為3.5%，再將期貨收益率代入方差公式計(jì)算得估計(jì)方差為3.18%。具體公式請(qǐng)參看教材339頁。(23)套利的經(jīng)濟(jì)學(xué)原理是（）。A對(duì)沖機(jī)制

B流動(dòng)性偏好理論 C馬克威茨理論 D一價(jià)定律 題

型：常識(shí)題 頁

碼：397 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 套利的經(jīng)濟(jì)學(xué)原理是一價(jià)定律，即如果兩個(gè)資產(chǎn)是相等的，他們的市場(chǎng)價(jià)格應(yīng)該傾向一致，一旦存在兩種價(jià)格就出現(xiàn)了套利機(jī)會(huì)。(24)下列各項(xiàng)中，反映收入分配政策發(fā)生變化的舉措是（）。A財(cái)政補(bǔ)貼 B轉(zhuǎn)移支付

C提高再貼現(xiàn)率 D實(shí)行“利改稅” 題

型：常識(shí)題 頁

碼：103 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 財(cái)政補(bǔ)貼和轉(zhuǎn)移支付屬于財(cái)政政策，提高再貼現(xiàn)率屬于貨幣政策。(25)商業(yè)銀行由于資金周轉(zhuǎn)的需要,以未到期的合格票據(jù)向中央銀行貼現(xiàn)時(shí)所適用的利率稱為()。A貼現(xiàn)率 B再貼現(xiàn)率 C同業(yè)拆借率 D回購利率 題

型：常識(shí)題 頁

碼：80 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 再貼現(xiàn)率是商業(yè)銀行由于資金周轉(zhuǎn)的需要，以未到期的合格票據(jù)再向中央銀行貼現(xiàn)時(shí)所適用的利率；辦理貼現(xiàn)業(yè)務(wù)時(shí)，銀行向客戶收取一定的利息，成為貼現(xiàn)利息或折扣，其對(duì)應(yīng)的比率即貼現(xiàn)率；同業(yè)拆借利率是指銀行同業(yè)之間的短期資金借貸利率。(26)可變?cè)鲩L模型中的g可變,是指（）。A風(fēng)險(xiǎn)變化不定 B收益變化不定 C利息變化不定

D股息的增長率變化不定 題

型：常識(shí)題 頁

碼：48 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 是指股息的增長率變化不定。

(27)從競(jìng)爭(zhēng)結(jié)構(gòu)角度分析，家電零售商對(duì)彩電行業(yè)來說是屬于（）競(jìng)爭(zhēng)力量。A潛在進(jìn)入者 B替代品

C需方

D行業(yè)內(nèi)現(xiàn)有競(jìng)爭(zhēng)者 題

型：常識(shí)題 頁

碼：143 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 考察對(duì)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)結(jié)構(gòu)的分析。

(28)在以期望收益率為縱軸、標(biāo)準(zhǔn)差為橫軸的坐標(biāo)平面上，在同一條無差異曲線上，改變證券期望收益率（）該投資者的滿意程度。A會(huì)增加 B會(huì)減少 C不改變

D不確定

題

型：常識(shí)題 頁

碼：351 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 同一條無差異曲線，投資者的滿意程度是相同的。(29)下列屬于貨幣政策的選擇性政策工具的是（）。A法定存款準(zhǔn)備金率 B直接信用控制 C再貼現(xiàn)政策 D公開市場(chǎng)業(yè)務(wù) 題

型：常識(shí)題 頁

碼：96 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 選擇性政策工具包括直接信用控制和間接信用指導(dǎo)。(30)亞洲證券分析師聯(lián)合會(huì)的注冊(cè)地在（）。A東京 B香港

C澳大利亞 D韓國

題

型：常識(shí)題 頁

碼：456 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 亞洲證券分析師聯(lián)合會(huì)的注冊(cè)地在澳大利亞。(31)根據(jù)流動(dòng)性偏好，基于債券未來收益的（），投資于長期債券要承擔(dān)較高的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。A不確定性 B有效性 C確定性

D永久性

題

型：常識(shí)題

頁

碼：40 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 根據(jù)流動(dòng)性偏好，基于債券未來收益的不確定性，投資于長期債券要承擔(dān)較高的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。

(32)與財(cái)政政策和貨幣政策相比，（）具有更高層次的調(diào)節(jié)功能。A信托政策 B補(bǔ)貼政策 C收入政策 D政治管制

題

型：常識(shí)題 頁

碼：102 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 與財(cái)政政策和貨幣政策相比，收入政策具有更高層次的調(diào)節(jié)功能。(33)股票未來收益的現(xiàn)值是股票的（）。A市場(chǎng)價(jià)格 B內(nèi)在價(jià)值 C重置成本 D清算價(jià)格

題

型：常識(shí)題

頁

碼：43 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 股票未來收益的現(xiàn)值是股票的內(nèi)在價(jià)值。(34)價(jià)差的逆向運(yùn)行、利率和匯率的變動(dòng)等所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)是（）。A政策風(fēng)險(xiǎn) B市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) C操作風(fēng)險(xiǎn) D資金風(fēng)險(xiǎn)

題

型：常識(shí)題 頁

碼：400 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 套利的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)包括價(jià)差的逆向運(yùn)行、利率和匯率的變動(dòng)等所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。

(35)根據(jù)美國哈佛商學(xué)院邁克爾·波特的觀點(diǎn)，一個(gè)行業(yè)內(nèi)存在著（）種基本競(jìng)爭(zhēng)力量。A3 B4 C5 D6 題

型：常識(shí)題 頁

碼：142 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 根據(jù)美國哈佛商學(xué)院邁克爾·波特的觀點(diǎn)，一個(gè)行業(yè)內(nèi)存在著5種基本競(jìng)爭(zhēng)力量。

(36)計(jì)算應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率所使用的“營業(yè)收入”數(shù)據(jù)來自（）。A資產(chǎn)負(fù)債表 B現(xiàn)金流量表 C利潤表 D會(huì)計(jì)附表 題

型：常識(shí)題

頁

碼：191 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 營業(yè)收入來自利潤表。

(37)下列各項(xiàng)中，僅通過利潤表就可以計(jì)算出的指標(biāo)是（）。A資產(chǎn)凈利率 B凈資產(chǎn)收益率 C營業(yè)毛利率 D存貨周轉(zhuǎn)率 題

型：常識(shí)題 頁

碼：206,214,215 難 易 度：中

專家答案：C解析內(nèi)容 存貨周轉(zhuǎn)率、資產(chǎn)凈利率以及凈資產(chǎn)收益率的計(jì)算還需要依賴于資產(chǎn)負(fù)債表，但營業(yè)毛利率僅根據(jù)利潤表就能就算出來。

(38)關(guān)于金融工程，下列說法正確的是（）。

A狹義的金融工程是指一切利用工程化手段來解決金融問題的技術(shù)開發(fā)

B狹義的金融工程不僅僅包括金融產(chǎn)品設(shè)計(jì)，還包括金融產(chǎn)品定價(jià)、交易策略設(shè)計(jì)、金融風(fēng)險(xiǎn)管理等各個(gè)方面

C金融工程是一門將金融學(xué)、統(tǒng)計(jì)學(xué)、工程技術(shù)、計(jì)算機(jī)技術(shù)相結(jié)合的交叉性學(xué)科 D金融工程是20世紀(jì)70年代初期在西方發(fā)達(dá)國家興起的一門新興學(xué)科 題

型：常識(shí)題

頁

碼：385-386 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 廣義的金融工程是指一切利用工程化手段來解決金融問題的技術(shù)開發(fā)，它不僅僅包括金融產(chǎn)品設(shè)計(jì)，還包括金融產(chǎn)品定價(jià)、交易策略設(shè)計(jì)、金融風(fēng)險(xiǎn)管理等各個(gè)方面；金融工程是20世紀(jì)80年代中后期在西方發(fā)達(dá)國家興起的一門新興學(xué)科。(39)下列關(guān)于利率期限結(jié)構(gòu)形狀的各種描述中，不存在的是（）收益率曲線。A圓周的 B正向的 C反向的

D拱形的

題

型：常識(shí)題 頁

碼：39 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 收益率曲線包括四種類型，包括正向的、反向的、水平的和拱形的。(40)關(guān)于行業(yè)集中度，下列說法錯(cuò)誤的是（）。A是指某行業(yè)相關(guān)市場(chǎng)內(nèi)前N家最大的企業(yè)所占市場(chǎng)份額的總和

B是衡量行業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的一個(gè)重要指標(biāo)

C如果兩個(gè)行業(yè)具有相同的CR4數(shù)值，則兩者所占有的市場(chǎng)份額一定是相同的 D一般用CR4表示，CR4越大，說明市場(chǎng)越趨向于壟斷 題

型：常識(shí)題

頁

碼：140 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 行業(yè)集中度的缺點(diǎn)是沒有指出這個(gè)行業(yè)相關(guān)市場(chǎng)中正在運(yùn)營和競(jìng)爭(zhēng)的企業(yè)的總數(shù)。相同的CR4的兩個(gè)行業(yè)其份額有可能是不同的，因?yàn)橐粋€(gè)行業(yè)可能僅有幾家企業(yè)而另一個(gè)行業(yè)可能有很多家。(41)證券組合的類型中，（）是組合管理的時(shí)代潮流。A指數(shù)化型證券組合 B貨幣市場(chǎng)型證券組合 C國際型證券組合 D避稅型證券組合 題

型：常識(shí)題 頁

碼：333 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 國際型證券組合投資于海外不同國家，是組合管理的時(shí)代潮流。(42)通貨緊縮形成對(duì)（）的預(yù)期。A稅收上調(diào) B物價(jià)上升 C利率上調(diào) D利率下調(diào) 題

型：常識(shí)題 頁

碼：90 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 考查通貨緊縮對(duì)證券市場(chǎng)的影響。(43)會(huì)計(jì)報(bào)表附注中所披露的企業(yè)會(huì)計(jì)政策不包括（）。A收入確認(rèn)

B所得稅的核算方法 C資產(chǎn)負(fù)債表日后事項(xiàng) D固定資產(chǎn)期末計(jì)價(jià) 題

型：常識(shí)題 頁

碼：228 難 易 度：中

專家答案：C解析內(nèi)容 會(huì)計(jì)報(bào)表附注中所披露的企業(yè)會(huì)計(jì)政策，主要包括：收入確認(rèn)、存貨期末計(jì)價(jià)、投資期末計(jì)價(jià)、固定資產(chǎn)期末計(jì)價(jià)、無形資產(chǎn)期末計(jì)價(jià)、所得稅的核算方法、長期股權(quán)投資的核算方法、借款費(fèi)用的處理方法等。

(44)可轉(zhuǎn)換證券的市場(chǎng)價(jià)格一般保持在它的投資價(jià)值與轉(zhuǎn)換價(jià)值（）。A之上 B之下 C水平D不確定

題

型：常識(shí)題 頁

碼：58 難 易 度：中

專家答案：A解析內(nèi)容 可轉(zhuǎn)換證券的市場(chǎng)價(jià)格一般保持在它的投資價(jià)值與轉(zhuǎn)換價(jià)值之上。(45)若政府實(shí)行減少稅收、降低稅率的財(cái)政政策，則（）。A會(huì)引起證券市場(chǎng)價(jià)格上漲 B屬于緊縮性財(cái)政政策

C會(huì)引起證券市場(chǎng)價(jià)格下跌 D對(duì)證券市場(chǎng)毫無影響

題

型：常識(shí)題 頁

碼：92 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 政府實(shí)行減少稅收、降低稅率的財(cái)政政策，這屬于擴(kuò)張性的財(cái)政政策，會(huì)引起證券市場(chǎng)價(jià)格上升。(46)（），我國頒布了《合格境外機(jī)構(gòu)投資者境內(nèi)證券投資管理辦法》。A2006年4月 B2006年8月 C2002年11月 D2006年2月 題

型：常識(shí)題 頁

碼：118 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 在QFII制度實(shí)施3年后，我國于2006年8月24日，將2002年11月15日頒布實(shí)施的《合格境外機(jī)構(gòu)投資者境內(nèi)證券投資管理暫行辦法》修改為《合格境外機(jī)構(gòu)投資者境內(nèi)證券投資管理辦法》。

(47)失業(yè)率是指勞動(dòng)力人口中失業(yè)人數(shù)所占的比例。勞動(dòng)力人口是指年齡在（）歲以上的具有勞動(dòng)能力的人的全體。A16 B18 C20 D19 題

型：常識(shí)題 頁

碼：70 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 考查失業(yè)率的定義。

(48)《上市公司行業(yè)分類指引》將上市公司共分成()個(gè)門類。A6 B10 C13 D20 題

型：常識(shí)題 頁

碼：133 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 《上市公司行業(yè)分類指引》將上市公司分成13個(gè)門類，90個(gè)大類和288個(gè)中類。

(49)某公司未清償?shù)恼J(rèn)股權(quán)證允許持有者到期時(shí)，以10元價(jià)格認(rèn)購股票。當(dāng)公司的股票價(jià)格由12元上升到15元時(shí)，認(rèn)股權(quán)證的內(nèi)在價(jià)值由2元上升到5元（不考慮交易成本），認(rèn)股權(quán)證的市場(chǎng)價(jià)格由2.5元上升到5元，權(quán)證的杠桿作用是（）。A4 B5 C6 D7 題

型：常識(shí)題

頁

碼：64 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 杠桿作用=認(rèn)股權(quán)證的市場(chǎng)價(jià)格變化百分比/可認(rèn)購股票的市場(chǎng)價(jià)格變化百分比=100%/25%=4(50)某上市公司某年?duì)I業(yè)收入為1億元，營業(yè)成本為6000萬元，利潤總額為3000萬元，凈利潤為1000萬元，則其營業(yè)毛利率為（）。A40% B10% C60% D30% 題

型：常識(shí)題 頁

碼：214 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 營業(yè)毛利率=（營業(yè)收入-營業(yè)成本）/營業(yè)收入=(1億-6000萬）/1億=40%。

(51)公司行業(yè)地位分析的側(cè)重點(diǎn)是（）。A行業(yè)綜合排序和產(chǎn)品的市場(chǎng)占有率 B區(qū)位內(nèi)的自然條件和基礎(chǔ)條件 C公司產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)能力 D公司經(jīng)營能力

題

型：常識(shí)題 頁

碼：178 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 衡量公司行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)地位的主要指標(biāo)是行業(yè)綜合排序和產(chǎn)品的市場(chǎng)占有率。

(52)國家對(duì)某一衰退產(chǎn)業(yè)實(shí)施限制進(jìn)口、財(cái)政補(bǔ)貼和減稅等措施，屬于（）。A對(duì)戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)的保護(hù)和扶植 B對(duì)衰退產(chǎn)業(yè)的調(diào)整和援助 C對(duì)新興產(chǎn)業(yè)的保護(hù)和扶植 D對(duì)戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)的調(diào)整和援助 題

型：常識(shí)題 頁

碼：153 難 易 度：中

專家答案：B解析內(nèi)容 對(duì)衰退產(chǎn)業(yè)的調(diào)整和援助政策主要包括限制進(jìn)口、財(cái)政補(bǔ)貼、減免稅等。

(53)關(guān)于證券、期貨投資咨詢?nèi)藛T，下列說法錯(cuò)誤的是（）。A代客戶做出投資決策

B從事證券、期貨投資咨詢業(yè)務(wù) C提供投資分析、預(yù)測(cè)或者建議 D直接或間接有償咨詢服務(wù) 題

型：常識(shí)題 頁

碼：422 難 易 度：中 專家答案：A解析內(nèi)容 投資咨詢?nèi)藛T不得代客戶做出投資決策。其他各項(xiàng)都正確。(54)粗略來說，VaR就是使用合理的金融理論和數(shù)理統(tǒng)計(jì)理論，（）。A定量地對(duì)給定的資產(chǎn)所面臨的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)給出全面的度量 B定性地對(duì)給定的資產(chǎn)所面臨的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)給出全面的度量 C衡量給定資產(chǎn)最壞情況下的可能損失值 D衡量給定資產(chǎn)最好情況下的可能盈利值 題

型：常識(shí)題 頁

碼：413 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 粗略來說，VaR就是使用合理的金融理論和數(shù)理統(tǒng)計(jì)理論，定量地對(duì)給定的資產(chǎn)所面臨的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)給出全面的度量。(55)投資證券的預(yù)期收益率與風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系是（）。A等價(jià) B正比 C反比 D不確定

題

型：常識(shí)題 頁

碼：333 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)越大，收益越高；承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)越小，收益越低。(56)根據(jù)美國哈佛商學(xué)院邁克爾·波特的觀點(diǎn)，一個(gè)行業(yè)內(nèi)存在著（）種基本競(jìng)爭(zhēng)力量。A5 B4 C6 D3 題

型：常識(shí)題 頁

碼：142 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 根據(jù)美國哈佛商學(xué)院邁克爾·波特的觀點(diǎn)，一個(gè)行業(yè)內(nèi)存在著五種基本競(jìng)爭(zhēng)力量，即潛在進(jìn)入者、替代品、供方、需方以及行業(yè)內(nèi)現(xiàn)有競(jìng)爭(zhēng)者。(57)營業(yè)凈利率指標(biāo)是（）。

A（營業(yè)收入-營業(yè)成本）與營業(yè)收入之間的比率 B凈利潤與營業(yè)收入加增值稅之和之間的比率 C凈利潤與營業(yè)收入之間的比率 D利潤總額與營業(yè)收入之間的比率 題

型：常識(shí)題 頁

碼：214 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 營業(yè)凈利率=凈利潤與營業(yè)收入之間的比率。

(58)某一行業(yè)的公司贏利相對(duì)穩(wěn)定，風(fēng)險(xiǎn)較小，股價(jià)比較平穩(wěn)，表明該行業(yè)處于（）。A初創(chuàng)期 B成長期 C成熟期 D衰退期 題

型：常識(shí)題

頁

碼：149 難 易 度：易

專家答案：C解析內(nèi)容 成熟期的行業(yè)通常是盈利的，而且盈利水平比較穩(wěn)定，投資的風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小。

(59)（）依法對(duì)證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)發(fā)布證券研究報(bào)告行為實(shí)行監(jiān)督管理。A中國證券業(yè)協(xié)會(huì) B中國證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu) C中國文化部 D中國新聞署 題

型：常識(shí)題 頁

碼：438 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 中國證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)依法對(duì)證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)發(fā)布證券研究報(bào)告行為實(shí)行監(jiān)督管理。

(60)證券服務(wù)機(jī)構(gòu)制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給他人造成損失的，應(yīng)當(dāng)（）。A承擔(dān)主要責(zé)任 B承擔(dān)次要責(zé)任

C不承擔(dān)責(zé)任

D與發(fā)行人、上市公司承擔(dān)連帶賠償責(zé)任，但是能夠證明自己沒有過錯(cuò)的除外

題

型：常識(shí)題 頁

碼：437 難 易 度：易

專家答案：D解析內(nèi)容 證券服務(wù)機(jī)構(gòu)制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給他人造成損失的，應(yīng)當(dāng)與發(fā)行人、上市公司承擔(dān)連帶賠償責(zé)任，但是能夠證明自己沒有過錯(cuò)的除外。

二 多選

(61)可轉(zhuǎn)換證券的市場(chǎng)價(jià)值一般保持在可轉(zhuǎn)換證券的投資價(jià)值和轉(zhuǎn)換價(jià)值之上的原因（）。A如果在投資價(jià)值之下，購買該證券并持有到期，可獲得較高的到期收益率 B如果在轉(zhuǎn)換價(jià)值之下，購買并轉(zhuǎn)化為股票出售，可獲得與轉(zhuǎn)換價(jià)值的價(jià)差收益 C如果在投資價(jià)值之下購買并轉(zhuǎn)化為股票出售，可獲得與轉(zhuǎn)換價(jià)值的價(jià)差收益 D如果在轉(zhuǎn)換價(jià)值之下，購買該證券并持有到期，可獲得較高的到期收益率 題

型：常識(shí)題 頁

碼：58 難 易 度：易

專家答案：AB解析內(nèi)容 考查可轉(zhuǎn)換債券的市場(chǎng)價(jià)值與投資價(jià)值和轉(zhuǎn)換價(jià)值的關(guān)系。(62)下列法則中，屬于葛蘭威爾賣出法則的是（）。A移動(dòng)平均線呈上升狀態(tài)，股價(jià)突然暴漲且遠(yuǎn)離平均線

B股價(jià)走在平均線之下，且朝著平均線方向上升，但未突破平均線又開始下跌 C股價(jià)向上突破平均線，但又立刻向平均線會(huì)跌，此時(shí)平均線仍持續(xù)下降 D股價(jià)跌破平均線，并連續(xù)暴跌，遠(yuǎn)離平均線 題

型：常識(shí)題

頁

碼：316，317 難 易 度：中

專家答案：ABC解析內(nèi)容 選項(xiàng)“股價(jià)跌破平均線，并連續(xù)暴跌，遠(yuǎn)離平均線”是買入法則(63)財(cái)政政策的手段包括（）。A國家預(yù)算 B財(cái)政補(bǔ)貼 C轉(zhuǎn)移支付

D增加外匯儲(chǔ)備 題

型：常識(shí)題 頁

碼：91 難 易 度：易

專家答案：ABC解析內(nèi)容 財(cái)政政策的手段主要包括國家預(yù)算、稅收、國債、財(cái)政補(bǔ)貼、財(cái)政管理體制、轉(zhuǎn)移支付制度等。

(64)下列各項(xiàng)中，屬于證券投資基本分析方法優(yōu)點(diǎn)的是（）。A對(duì)證券價(jià)格預(yù)測(cè)精度較高

B短期價(jià)格走勢(shì)的預(yù)測(cè)能力較強(qiáng)

C能夠從經(jīng)濟(jì)和金融層面揭示證券價(jià)格決定的基本因素 D證券價(jià)格決定的基本因素對(duì)價(jià)格的影響方式和影響程度 題

型：常識(shí)題 頁

碼：11 難 易 度：易

專家答案：CD解析內(nèi)容 基本分析法的優(yōu)點(diǎn)主要是能夠從經(jīng)濟(jì)和金融層面揭示證券價(jià)格決定的基本因素及這些因素對(duì)價(jià)格的影響方式和影響程度。缺點(diǎn)主要是對(duì)基本面數(shù)據(jù)的真實(shí)、完整性具有較強(qiáng)依賴，短期價(jià)格走勢(shì)的預(yù)測(cè)能力較弱。(65)以下屬于公司經(jīng)營能力分析的是（）A公司法人治理結(jié)構(gòu) B公司經(jīng)理層的素質(zhì) C從業(yè)人員素質(zhì)

D從業(yè)人員的創(chuàng)新能力 題

型：常識(shí)題 頁

碼：181-183 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內(nèi)容 公司經(jīng)營能力分析有：公司法人治理結(jié)構(gòu)、公司經(jīng)理層的素質(zhì)、公司從業(yè)人員和創(chuàng)新能力。

(66)下列各項(xiàng)中,屬于波浪理論不足的有()。A不易學(xué)習(xí)和掌握

B帶來的收益不高

C股價(jià)移動(dòng)發(fā)生的時(shí)間和位置不確定

D面對(duì)同一個(gè)形態(tài)，不同的人會(huì)產(chǎn)生不同的數(shù)法 題

型：常識(shí)題

頁

碼：310 難 易 度：易

專家答案：AD解析內(nèi)容 考查波浪理論的不足。(67)資本資產(chǎn)定價(jià)模型可應(yīng)用于（）。A資產(chǎn)估值 B資金成本預(yù)算 C風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè) D資源配置 題

型：常識(shí)題 頁

碼：362 難 易 度：易

專家答案：ABD解析內(nèi)容 資本資產(chǎn)定價(jià)模型可應(yīng)用于資產(chǎn)估值、資金成本預(yù)算、資源配置等方面。

(68)關(guān)于現(xiàn)金滿足投資比率，下列說法正確的是（）。A是進(jìn)行財(cái)務(wù)彈性分析的指標(biāo) B需要近3年資本支出的數(shù)據(jù)

C該比率越大，說明資金自給率越高

D小于1時(shí)，說明公司可以用經(jīng)營活動(dòng)獲取的現(xiàn)金滿足擴(kuò)充所需資金 題

型：常識(shí)題

頁

碼：224 難 易 度：易

專家答案：AC解析內(nèi)容 現(xiàn)金滿足投資比率是財(cái)務(wù)彈性分析指標(biāo)之一。需要近5年資本支出的數(shù)據(jù)。該比率越大，說明資金自給率越高。現(xiàn)金滿足投資比率達(dá)到1時(shí)，說明公司可以用經(jīng)營活動(dòng)獲取的現(xiàn)金滿足擴(kuò)充所需資金，若小于1，則說明公司是靠外部融資來補(bǔ)充。(69)戰(zhàn)術(shù)性投資策略一般包括以下內(nèi)容（）。A買入持有策略 B投資組合保險(xiǎn)策略 C交易型策略 D事件驅(qū)動(dòng)型策略 題

型：常識(shí)題

頁

碼：13，14 難 易 度：易

專家答案：CD解析內(nèi)容 戰(zhàn)術(shù)性投資策略一般包括以下內(nèi)容：交易型策略、多-空組合策略、事件驅(qū)動(dòng)型策略。

(70)常見的指標(biāo)類技術(shù)分析方法有()。ARSI BMACD C黃金分割線 DK線

題

型：常識(shí)題 頁

碼：273,274 難 易 度：易

專家答案：AB解析內(nèi)容 黃金分割線屬于切線類，K線屬于K線類。(71)在影響股票投資價(jià)值的內(nèi)部因素中，（）的增加會(huì)使股票價(jià)格上升。A公司凈資產(chǎn) B公司盈利水平C增資 D股利分配水平提高

題

型：常識(shí)題 頁

碼：42 難 易 度：易

專家答案：ABD解析內(nèi)容 在沒有產(chǎn)生相應(yīng)效益前，增資可能會(huì)使每股凈資產(chǎn)下降，因而可能會(huì)使股價(jià)下跌。

(72)基本分析的內(nèi)容主要包括()。A宏觀經(jīng)濟(jì)分析 B行業(yè)分析 C區(qū)域分析 D公司分析 題

型：常識(shí)題 頁

碼：9 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內(nèi)容 基本分析的內(nèi)容主要包括宏觀經(jīng)濟(jì)分析、行業(yè)分析和區(qū)域分析、公司分析三大內(nèi)容。

(73)實(shí)施擴(kuò)張性的貨幣政策可以采?。ǎ?。A增加貨幣供應(yīng)量 B降低利率 C提高利率

D放松信貸控制

題

型：常識(shí)題 頁

碼：97 難 易 度：中

專家答案：ABD解析內(nèi)容 松的貨幣政策的主要政策手段是：增加貨幣供應(yīng)量，降低利率，放松信貸控制。

(74)關(guān)于證券投資分析，下列說法正確的是（）。

A證券投資的理想結(jié)果是證券投資凈效用的最大化

B采用專業(yè)分析方法和分析手段對(duì)影響證券回報(bào)率和風(fēng)險(xiǎn)諸因素進(jìn)行客觀全面分析 C證券投資分析最古老、最著名的股票價(jià)格分析理論可以追溯到有效市場(chǎng)理論 D證券投資分析的三個(gè)基本要素是信息、時(shí)間和方法 題

型：常識(shí)題 頁

碼：2，3，8 難 易 度：中

專家答案：AB解析內(nèi)容 證券投資分析最古老、最著名的股票價(jià)格分析理論可以追溯到道氏理論；證券投資分析的三個(gè)基本要素是信息、步驟和方法。(75)下列與流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率無關(guān)的因素是（）。A營業(yè)收入 B營業(yè)成本 C流動(dòng)資產(chǎn)

D總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 題

型：常識(shí)題 頁

碼：208 難 易 度：中 專家答案：BD解析內(nèi)容 流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=營業(yè)收入/平均流動(dòng)資產(chǎn)。(76)下列關(guān)于套利的表述，正確的有（）。

A套利會(huì)使期貨價(jià)格關(guān)系更加扭曲，增加波動(dòng)幅度 B套利可以抑制過度投機(jī)

C一般而言，套利面臨的風(fēng)險(xiǎn)有政策風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和資金風(fēng)險(xiǎn) D套利交易是一種特殊的投機(jī)形式，這種投機(jī)的著眼點(diǎn)是價(jià)差 題

型：常識(shí)題 頁

碼：397-401 難 易 度：易

專家答案：BCD解析內(nèi)容 套利交易有利于被扭曲的價(jià)格關(guān)系恢復(fù)到正常水平。(77)以下哪些因素會(huì)使支撐或壓力區(qū)域?qū)Ξ?dāng)前的影響越大（）。A股價(jià)停留的時(shí)間越長

B伴隨的成交量越大

C發(fā)生的時(shí)間距離當(dāng)前這個(gè)時(shí)期越遠(yuǎn) D發(fā)生的時(shí)間距離當(dāng)前這個(gè)時(shí)期越近題

型：常識(shí)題

頁

碼：285 難 易 度：中

專家答案：ABD解析內(nèi)容 考查支撐線或壓力線對(duì)當(dāng)前影響的三方面因素。支撐區(qū)域或壓力區(qū)域發(fā)生的時(shí)間距離當(dāng)前這個(gè)時(shí)期越近，對(duì)當(dāng)前的影響越大。

(78)中國證券市場(chǎng)是新興加轉(zhuǎn)軌的市場(chǎng)，具有一定的特殊性，具體包括()。A行政干預(yù)相對(duì)較多 B階段性波動(dòng)較大 C投機(jī)性偏高

D機(jī)構(gòu)投資者力量不夠強(qiáng)大 題

型：常識(shí)題 頁

碼：66 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內(nèi)容 中國證券市場(chǎng)是新興加轉(zhuǎn)軌的市場(chǎng)，具有一定的特殊性，比如國有成分比重較大、行政干預(yù)相對(duì)較多、階段性波動(dòng)較大、投機(jī)性偏高、機(jī)構(gòu)投資者力量不夠強(qiáng)大等，由此導(dǎo)致證券市場(chǎng)對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)的反應(yīng)存在特殊的不確定性。(79)由股票和債券構(gòu)成的收入型證券組合主要追求（）。A資本升值 B安全性 C利息收益 D股息收益 題

型：常識(shí)題 頁

碼：332 難 易 度：易

專家答案：CD解析內(nèi)容 收入型證券組合追求基本收益（即利息、股息收益）的最大化。(80)股價(jià)運(yùn)行的三角形態(tài)是屬于持續(xù)整理形態(tài)的一類形態(tài)。三角形態(tài)包括（）。A對(duì)稱三角形 B上升三角形 C直角三角形 D下降三角形

題

型：常識(shí)題 頁

碼：299 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內(nèi)容 三角形主要分為對(duì)稱三角形、上升三角形和下降三角形。后兩種合稱直角三角形

(81)以下各種分析中有助于判斷公司在所處行業(yè)中競(jìng)爭(zhēng)地位的是（）。A在該行業(yè)中是否有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì) B在產(chǎn)品價(jià)格上是否有影響力 C在該行業(yè)中是否為領(lǐng)導(dǎo)企業(yè) D公司的每股盈利是否高 題

型：常識(shí)題 頁

碼：178 難 易 度：中

專家答案：ABC解析內(nèi)容 考查公司行業(yè)地位分析。(82)關(guān)于已獲利息倍數(shù)的說法,正確的是()。

A反映企業(yè)經(jīng)營收益為所需支付的債務(wù)利息的多少倍 B也叫利息保障倍數(shù)

C是指企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)收益與利息費(fèi)用的比率 D可以測(cè)試債權(quán)人投入資本的風(fēng)險(xiǎn) 題

型：常識(shí)題

頁

碼：211，212 難 易 度：中

專家答案：ABCD解析內(nèi)容 已獲利息倍數(shù)=稅息前利潤/利息費(fèi)用。(83)新《證券法》和新《公司法》的修訂，涉及證券發(fā)行、證券上市、（）和市場(chǎng)監(jiān)管等方面。

A證券登記 B證券交易 C證券結(jié)算 D公司治理 題

型：常識(shí)題 頁

碼：122 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內(nèi)容 新《證券法》和新《公司法》的修訂，涉及證券發(fā)行、證券上市、證券交易、證券登記結(jié)算、公司治理、投資者保護(hù)和市場(chǎng)監(jiān)管等方面。

(84)根據(jù)金融期權(quán)合約協(xié)定價(jià)格與標(biāo)的物市場(chǎng)價(jià)格的關(guān)系可將期權(quán)分為不同的類型，包括()。A實(shí)值期權(quán) B虛值期權(quán) C認(rèn)購期權(quán) D認(rèn)沽期權(quán) 題

型：常識(shí)題 頁

碼：54 難 易 度：易 專家答案：AB解析內(nèi)容 根據(jù)金融期權(quán)合約協(xié)定價(jià)格與標(biāo)的物市場(chǎng)價(jià)格的關(guān)系可將期權(quán)分為實(shí)值、虛值和平價(jià)期權(quán)。

(85)與對(duì)國內(nèi)生產(chǎn)總值等總量指標(biāo)的分析相比，對(duì)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行變動(dòng)特點(diǎn)進(jìn)行分析更偏重于對(duì)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行質(zhì)量的研究，主要包括()。A經(jīng)濟(jì)增長的歷史動(dòng)態(tài)比較 B經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的動(dòng)態(tài)比較 C物價(jià)變動(dòng)的動(dòng)態(tài)比較 D失業(yè)率的變動(dòng)比較 題

型：常識(shí)題 頁

碼：69 難 易 度：易

專家答案：ABC解析內(nèi)容 考查對(duì)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行變動(dòng)特點(diǎn)的研究方面。(86)用資本資產(chǎn)定價(jià)模型計(jì)算出來的單個(gè)證券的期望收益率()。A等于無風(fēng)險(xiǎn)利率加上風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià) B等于無風(fēng)險(xiǎn)利率減去風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià) C與貝塔系數(shù)成正比 D與貝塔系數(shù)成反比 題

型：常識(shí)題 頁

碼：362 難 易 度：易

專家答案：AC解析內(nèi)容 用資本資產(chǎn)定價(jià)模型計(jì)算出來的單個(gè)證券的期望收益率與貝塔系數(shù)之間存在著線性關(guān)系，與貝塔系數(shù)成正比，等于無風(fēng)險(xiǎn)利率加上風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)。(87)下列各項(xiàng)中，（）行業(yè)在我國屬于行業(yè)幼稚期，投資風(fēng)險(xiǎn)比較大。A太陽能 B電子信息 C遺傳工程 D自行車業(yè)

題

型：常識(shí)題 頁

碼：148，149 難 易 度：易

專家答案：AC解析內(nèi)容 下列各項(xiàng)中，太陽能、遺傳工程等行業(yè)在我國屬于行業(yè)幼稚期，投資風(fēng)險(xiǎn)比較大。

(88)利潤表主要反映（）。A構(gòu)成營業(yè)收入的各項(xiàng)要素

B構(gòu)成營業(yè)利潤的各項(xiàng)要素

C構(gòu)成利潤（或虧損總額）的各項(xiàng)要素 D構(gòu)成凈利潤（或虧損）的各項(xiàng)要素 題

型：常識(shí)題 頁

碼：192 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內(nèi)容 除ABCD外，利潤表還反映每股收益、其他綜合收益以及綜合收益總額。

(89)在下列關(guān)于旗形形態(tài)的陳述中，正確的陳述有（）。A旗形是著名的反轉(zhuǎn)形態(tài) B在股票價(jià)格的曲線圖上，旗形的出現(xiàn)頻率不是很高 C旗形的形狀是一上傾或下傾的平行四邊形 D旗形有測(cè)算功能 題

型：常識(shí)題 頁

碼：303 難 易 度：易

專家答案：CD解析內(nèi)容 旗形是著名的持續(xù)整理形態(tài)；在股票價(jià)格的曲線圖上，旗形形態(tài)出現(xiàn)的概率很高。

(90)以下關(guān)于利率說法不正確的有（）。A利率是債權(quán)人出讓資金使用權(quán)的報(bào)酬 B利率是中央銀行一項(xiàng)行之有效貨幣政策工具 C在經(jīng)濟(jì)繁榮增長時(shí)期，利率下降 D在經(jīng)濟(jì)蕭條市場(chǎng)疲軟時(shí)，利率上升 題

型：常識(shí)題 頁

碼：79 難 易 度：易

專家答案：CD解析內(nèi)容 在經(jīng)濟(jì)繁榮增長時(shí)期，資金供不應(yīng)求，利率上升；在經(jīng)濟(jì)蕭條市場(chǎng)疲軟時(shí)，利率會(huì)隨著資金需求的減少而下降。

(91)關(guān)于證券投資分析技術(shù)指標(biāo)OBV，正確的陳述有（）。AOBV不能單獨(dú)使用，必須與股價(jià)曲線結(jié)合使用才能發(fā)揮作用 BOBV線是預(yù)測(cè)股市長期波動(dòng)的重要判斷指標(biāo) COBV又稱能量潮指標(biāo)

D形態(tài)學(xué)和切線理論的內(nèi)容不適用于OBV曲線 題

型：常識(shí)題 頁

碼：327，328 難 易 度：易

專家答案：AC解析內(nèi)容 OBV線是預(yù)測(cè)股市短期波動(dòng)的重要判斷指標(biāo)；形態(tài)學(xué)和切線理論的內(nèi)容同樣適用于OBV曲線。

(92)下面行業(yè)哪一項(xiàng)正處于行業(yè)生命周期的成熟期（）。A自行車行業(yè) B電力行業(yè) C超級(jí)市場(chǎng) D大規(guī)模計(jì)算機(jī) 題

型：常識(shí)題 頁

碼：149 難 易 度：易

專家答案：BC解析內(nèi)容 石油冶煉、超級(jí)市場(chǎng)和電力等行業(yè)已進(jìn)入成熟期階段。(93)證券技術(shù)分析方法的要素包括（）。A價(jià)格 B成交量 C時(shí)間

D空間

題

型：常識(shí)題 頁

碼：271 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內(nèi)容 證券技術(shù)分析方法的要素包括價(jià)格、成交量、時(shí)間、空間。(94)行業(yè)增長橫向比較的主要做法是（）。

A取得某行業(yè)歷年的銷售額或營業(yè)收入的可靠數(shù)據(jù)并計(jì)算出年變動(dòng)率 B取得某行業(yè)歷年的營業(yè)成本或庫存的可靠數(shù)據(jù)并計(jì)算出年變動(dòng)率 C與國民生產(chǎn)總值增長率、國內(nèi)生產(chǎn)總值增長率進(jìn)行比較 D與消費(fèi)物價(jià)指數(shù)、消費(fèi)物價(jià)平減指數(shù)進(jìn)行比較 題

型：常識(shí)題 頁

碼：165 難 易 度：中

專家答案：AC解析內(nèi)容 考查比較研究法中行業(yè)增長橫向比較的知識(shí)。(95)證券投資的基本分析方法的理論假設(shè)包括（）。A證券的市場(chǎng)價(jià)格圍繞證券的價(jià)值波動(dòng) B證券市場(chǎng)是半強(qiáng)式有效的市場(chǎng)

C證券的價(jià)值決定證券的市場(chǎng)價(jià)格

D證券的市場(chǎng)價(jià)格完全反映已公開的所有有價(jià)值的信息 題

型：常識(shí)題 頁

碼：9 難 易 度：易

專家答案：AC解析內(nèi)容 基本分析法的兩個(gè)假設(shè)是股票的價(jià)值決定其價(jià)格和股票的價(jià)格圍繞價(jià)值波動(dòng)。

(96)經(jīng)濟(jì)蕭條時(shí)，下列描述正確的有（）。A需求嚴(yán)重不足 B生產(chǎn)相對(duì)嚴(yán)重過剩 C銷售量下降 D失業(yè)率增大

題

型：常識(shí)題

頁

碼：88 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內(nèi)容 蕭條階段的明顯特征是：需求嚴(yán)重不足，生產(chǎn)相對(duì)嚴(yán)重過剩，銷售量下降，價(jià)格低落，企業(yè)盈利水平極低，生產(chǎn)萎縮，出現(xiàn)大量破產(chǎn)倒閉，失業(yè)率增大。(97)以下關(guān)于投資分析信息來源表述正確的是（）。A交易所通過定期報(bào)告和臨時(shí)公告等形式向投資者披露其經(jīng)營狀況的有關(guān)信息 B交易所發(fā)布的交易行情信息是技術(shù)分析的首要信息來源

C媒體是信息發(fā)布的主要渠道之一

D政府有關(guān)部門是宏觀政策信息發(fā)布的主體，是我國證券市場(chǎng)上有關(guān)政策信息的主要來源 題

型：常識(shí)題 頁

碼：14-19 難 易 度：易

專家答案：BCD解析內(nèi)容 證券交易所披露的是證券交易信息，并不會(huì)披露其自身經(jīng)營情況的信息。

(98)實(shí)踐中研究部門會(huì)為公司證券承銷項(xiàng)目提供研究支持，但是，相關(guān)研究人員（）。A必須履行跨越隔離墻程序

B在相關(guān)業(yè)務(wù)部門和合規(guī)管理部門的合規(guī)監(jiān)控下 C階段性參與具體證券承銷保薦、財(cái)務(wù)顧問項(xiàng)目的研究工作 D項(xiàng)目完成后可以利用項(xiàng)目非公開信息發(fā)布研究報(bào)告 題

型：常識(shí)題 頁

碼：435 難 易 度：易

專家答案：ABC解析內(nèi)容 實(shí)踐中研究部門會(huì)為公司證券承銷項(xiàng)目提供研究支持，但是，相關(guān)研究人員必須在履行跨越隔離墻程序，并且在相關(guān)業(yè)務(wù)部門和合規(guī)管理部門的合規(guī)監(jiān)控下，才能階段性參與具體證券承銷保薦、財(cái)務(wù)顧問項(xiàng)目的研究工作。

(99)交易型策略根據(jù)市場(chǎng)交易中經(jīng)常出現(xiàn)的規(guī)律性現(xiàn)象，制定某種獲利策略。代表性策略包括（）。A均值-回歸策略 B動(dòng)量策略 C趨勢(shì)策略

D多-空組合策略 題

型：常識(shí)題 頁

碼：14 難 易 度：易

專家答案：ABC解析內(nèi)容 代表性策略包括均值-回歸策略、動(dòng)量策略或趨勢(shì)策略。

(100)向客戶發(fā)布證券研究報(bào)告行為與證券承銷保薦、上市公司并購重組財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)可能存在利益沖突，主要體現(xiàn)在：（）。A研究部門為配合證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)爭(zhēng)取或招攬投資銀行項(xiàng)目，許諾出具有利于發(fā)行人或上市公司的研究報(bào)告

B投資銀行部門審閱研究報(bào)告，影響研究報(bào)告獨(dú)立、客觀性 C研究部門濫用公司投資銀行項(xiàng)目涉及的非公開信息

D研究部門為配合公司的投資銀行項(xiàng)目，發(fā)布具有傾向性的證券研究報(bào)告 題

型：常識(shí)題 頁

碼：435 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內(nèi)容 向客戶發(fā)布證券研究報(bào)告行為與證券承銷保薦、上市公司并購重組財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)可能存在利益沖突，主要體現(xiàn)在：研究部門為配合證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)爭(zhēng)取或招攬投資銀行項(xiàng)目，許諾出具有利于發(fā)行人或上市公司的研究報(bào)告；投資銀行部門審閱研究報(bào)告，影響研究報(bào)告獨(dú)立、客觀性；研究部門濫用公司投資銀行項(xiàng)目涉及的非公開信息；研究部門為配合公司的投資銀行項(xiàng)目，發(fā)布具有傾向性的證券研究報(bào)告。

三 判斷

(101)VaR計(jì)算的蒙特卡羅模擬法概念直觀，無需進(jìn)行分布假設(shè)，可以有效地處理非對(duì)稱和厚尾等問題。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題

頁

碼：417 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 歷史模擬法概念直觀，無需進(jìn)行分布假設(shè)，可以有效地處理非對(duì)稱和厚尾等問題。

Var計(jì)算的蒙特卡羅模擬法計(jì)算復(fù)雜，需要制作隨機(jī)模型，可以處理非對(duì)稱和厚尾等問題。(102)資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在某一時(shí)間段內(nèi)財(cái)務(wù)狀況的會(huì)計(jì)報(bào)表。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：190 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在某一“特定日期”財(cái)務(wù)狀況的會(huì)計(jì)報(bào)表。(103)VaR計(jì)算的歷史模擬法可涵蓋非線性資產(chǎn)頭寸的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、波動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，甚至信用風(fēng)險(xiǎn)。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：417 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 蒙特卡羅模擬法可涵蓋非線性資產(chǎn)頭寸的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、波動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，甚至可以計(jì)算信用風(fēng)險(xiǎn)，而不是歷史模擬法。

(104)非正常的營業(yè)狀況給公司帶來收益或損失，是公司盈利能力分析的關(guān)鍵。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：214 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 一般來說，公司的盈利能力只涉及正常的營業(yè)狀況，非正常的營業(yè)狀況也會(huì)給公司帶來收益或損失，但這只是特殊情況下的個(gè)別情況，不能說明公司的能力。(105)邁克爾波特認(rèn)為，一個(gè)行業(yè)內(nèi)激烈競(jìng)爭(zhēng)的局面源于其內(nèi)存的競(jìng)爭(zhēng)結(jié)構(gòu)。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：142 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 美國哈弗商學(xué)院教授邁克爾波特認(rèn)為，一個(gè)行業(yè)內(nèi)激烈競(jìng)爭(zhēng)的局面源于其內(nèi)存的競(jìng)爭(zhēng)結(jié)構(gòu)。

(106)上市公司的資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表和現(xiàn)金流量表是相互獨(dú)立的，因而上市公司必須定期披露這三張報(bào)表。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：189-193 難 易 度：中

專家答案：B解析內(nèi)容 第一：這三個(gè)報(bào)表不是相互獨(dú)立的，之間存在著關(guān)聯(lián)。例如利潤表的凈利潤是資產(chǎn)負(fù)債表未分配利潤的本年增加額;第二：上市公司必須遵守財(cái)務(wù)公開的原則，定期公開自己的財(cái)務(wù)狀況。(107)在證券市場(chǎng)的構(gòu)成要素中，證券交易所與上市公司一起，構(gòu)成了證券市場(chǎng)的重要基礎(chǔ)。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：110-111 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 在證券市場(chǎng)的構(gòu)成要素中，投資者與上市公司一起，構(gòu)成了證券市場(chǎng)的重要基礎(chǔ)。

(108)證券投資咨詢機(jī)構(gòu)的從業(yè)人員可以代理委托人從事證券投資。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：437 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 2005年修訂的《證券法》第一百七十一條規(guī)定投資咨詢機(jī)構(gòu)及其工作人員從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)不得代理委托人從事證券投資。

(109)無效組合位于證券市場(chǎng)線上，而有效組合僅位于資本市場(chǎng)線上。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：358 難 易 度：中

專家答案：B解析內(nèi)容 資本市場(chǎng)線揭示了有效組合的收益和風(fēng)險(xiǎn)之間的均衡關(guān)系，證券市場(chǎng)線揭示了任意證券或組合的期望收益率和風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系，所以只說無效組合位于證券市場(chǎng)線上是不確切的。

(110)股息支付率比每股凈收益更能體現(xiàn)普通股股東的當(dāng)前利益。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：220 難 易 度：中

專家答案：A解析內(nèi)容 股息支付率=每股股利/每股收益，反映公司股利分配政策和支付股利的能力。因?yàn)槊抗墒找娌淮砉蓶|當(dāng)前每股可以獲得這么多收益，所以相對(duì)來說，股息支付率更能體現(xiàn)股東的當(dāng)前收益。

(111)出于對(duì)成員國本地考試機(jī)構(gòu)的尊敬，成員國的教育系統(tǒng)如通過評(píng)議，考生可免除基礎(chǔ)考試，直接參加最終資格考試。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：454 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 CIIA考試的基本規(guī)則。(112)RSI指標(biāo)的參數(shù)越大，市場(chǎng)特征越弱。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：324 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 RSI實(shí)際上是表示股價(jià)向上波動(dòng)的幅度占總波動(dòng)的百分比。參數(shù)越大，說明市場(chǎng)特征越強(qiáng)。

(113)股價(jià)的上升三角形在突破頂部的阻力線時(shí)，必須有大成交量的配合，否則為假突破。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：301 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 考查持續(xù)整理形態(tài)中的上升三角形。

(114)隨著證券市場(chǎng)的日益開放，A股與H股的關(guān)聯(lián)性還將進(jìn)一步加強(qiáng)。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：108 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 國際金融市場(chǎng)動(dòng)蕩通過微觀面直接影響我國證券市場(chǎng)。(115)在下跌行情中有壓力線,在上升行情中有支撐線。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：284 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 在下跌行情中，股價(jià)以受到壓力為主，有壓力線。在上升行情中，股價(jià)以得到支撐為主，有支撐線。

(116)大多數(shù)投資者都是追求收益而又厭惡風(fēng)險(xiǎn)的。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：348 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 大多數(shù)投資者都是追求收益而又厭惡風(fēng)險(xiǎn)的。

(117)PSY參數(shù)的選擇是人為的，參數(shù)選得越大，技術(shù)指標(biāo)PSY的取值范圍越集中、越平穩(wěn)。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：327 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 PSY參數(shù)的選擇是人為的，參數(shù)選得越大，技術(shù)指標(biāo)PSY的取值范圍越集中、越平穩(wěn)。

(118)一般來說，采取收購公司方式進(jìn)行資產(chǎn)重組的效果受被收購方生產(chǎn)及經(jīng)營現(xiàn)狀的影響較大。

A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：247 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 通過收購、兼并，對(duì)外進(jìn)行股權(quán)投資，公司可以拓展產(chǎn)品市場(chǎng)份額，或進(jìn)入其他經(jīng)營領(lǐng)域。但這種重組方式的特點(diǎn)之一是，其效果受被收購兼并方生產(chǎn)及經(jīng)營現(xiàn)狀的影響較大，磨合期較長，因而見效可能較慢。

(119)利潤表把一個(gè)時(shí)間點(diǎn)的營業(yè)收入與相關(guān)的營業(yè)費(fèi)用進(jìn)行配比，以計(jì)算企業(yè)該時(shí)間點(diǎn)的凈利潤（或凈虧損）。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：191 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 利潤表把“一定期間”的營業(yè)收入與相關(guān)的營業(yè)費(fèi)用進(jìn)行配比，以計(jì)算企業(yè)一定時(shí)期的凈利潤（或凈虧損）。

(120)在產(chǎn)業(yè)生命周期的成熟階段，廠商以及產(chǎn)品之間的競(jìng)爭(zhēng)手段逐漸從提高質(zhì)量、加強(qiáng)售后服務(wù)等非價(jià)格手段轉(zhuǎn)向價(jià)格手段。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：147 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 在產(chǎn)業(yè)生命周期的成熟階段，廠商以及產(chǎn)品之間的競(jìng)爭(zhēng)手段逐漸從價(jià)格手段轉(zhuǎn)向非價(jià)格手段。

(121)甲公司生產(chǎn)的產(chǎn)品全部銷往乙公司，則這兩個(gè)公司被視為為關(guān)聯(lián)方。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：262 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 考查關(guān)聯(lián)方的定義?！镀髽I(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第36號(hào)——關(guān)聯(lián)方披露》第三條對(duì)關(guān)聯(lián)方進(jìn)行了界定，即“一方控制、共同控制另一方或?qū)α硪环绞┘又卮笥绊?，以及兩方或兩方以上同受一方控制、共同控制或重大影響的，?gòu)成關(guān)聯(lián)方”。(122)對(duì)看跌期權(quán)而言，若市場(chǎng)價(jià)格低于協(xié)定價(jià)格，此時(shí)為實(shí)值期權(quán)。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：54 難 易 度：難

專家答案：A解析內(nèi)容 對(duì)于看跌期權(quán)而言，市場(chǎng)價(jià)格低于協(xié)定價(jià)格為實(shí)值期權(quán)；市場(chǎng)價(jià)格高于協(xié)定價(jià)格為虛值期權(quán)。(123)當(dāng)通貨膨脹嚴(yán)重時(shí)，中央銀行通過降低法定存款準(zhǔn)備金率可起到控制的作用。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：95 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 在通貨膨脹嚴(yán)重時(shí)多采用緊縮性貨幣政策，即中央銀行可提高法定存款準(zhǔn)備金率。

(124)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的高低可以反映企業(yè)的銷售能力。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：209 難 易 度：中

專家答案：B解析內(nèi)容 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的高低反映資產(chǎn)總額的周轉(zhuǎn)速度。

(125)溫和的通貨膨脹是指年通脹率低于50%的通貨膨脹,嚴(yán)重的通貨膨脹是指兩位數(shù)的通貨膨脹,惡性通貨膨脹則是指三位數(shù)以上的通貨膨脹。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：73 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 溫和的通貨膨脹是指年通脹率低于10%的通貨膨脹。(126)一般來說，公司的盈利能力只涉及正常的營業(yè)狀況。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題

頁

碼：214 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 一般來說，公司的盈利能力只涉及正常的營業(yè)狀況。(127)GDP的變動(dòng)與證券市場(chǎng)的變動(dòng)是同步的。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：86 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 證券市場(chǎng)一般提前對(duì)GDP的變動(dòng)作出反應(yīng)。(128)中央銀行實(shí)施公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)，對(duì)債券價(jià)格沒有直接影響。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題

頁

碼：98 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 中央銀行實(shí)施公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)，會(huì)直接關(guān)系到國債市場(chǎng)的供求變動(dòng)，影響國債市場(chǎng)的波動(dòng)。

(129)只要是追溯事物發(fā)展的軌跡，探究發(fā)展軌跡中某些規(guī)律性的東西，就不可避免地需要采用歷史資料研究法。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：162 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 考查行業(yè)分析的方法中的歷史資料研究法。

(130)滿足套利組合的條件之一是該組合中各證券的權(quán)數(shù)滿足w1+w2+……+wN=0。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：366 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 滿足套利組合的條件之一是該組合中各證券的權(quán)數(shù)滿足w1+w2+……+wN=0。

(131)關(guān)聯(lián)交易可以成為某些上市公司進(jìn)行費(fèi)用轉(zhuǎn)移、利潤調(diào)節(jié)的工具。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題

頁

碼：264 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 關(guān)聯(lián)交易可以成為某些上市公司進(jìn)行費(fèi)用轉(zhuǎn)移、利潤調(diào)節(jié)的工具。(132)主動(dòng)債券組合管理中的騎乘收益率曲線方法通常適用于中長期投資。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：383 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 使用騎乘收益率曲線的人以資產(chǎn)的流動(dòng)性為目標(biāo)，投資于短期固定收入債券。

(133)不同期限附息債券之間，不能僅僅因?yàn)楫?dāng)期收益高低而評(píng)判優(yōu)劣。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：33 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 不同期限附息債券之間，不能僅僅因?yàn)楫?dāng)期收益高低而評(píng)判優(yōu)劣。(134)個(gè)體心理分析旨在解決投資者在投資決策過程中產(chǎn)生的心理障礙問題。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：7 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 個(gè)體心理分析基于“人的生存欲望”“人的權(quán)力欲望”“人的生存價(jià)值欲望”三大心理分析理論進(jìn)行分析，旨在解決投資者在投資決策過程中產(chǎn)生的心理障礙問題。(135)理性投資者認(rèn)為可行域左邊界上的資產(chǎn)或資產(chǎn)組合都是有效組合。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：348，349 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 理性投資者認(rèn)為可行域左邊界的上邊界的資產(chǎn)或資產(chǎn)組合是有效組合。

(136)技術(shù)分析中的葛蘭碧法則是MA指標(biāo)的應(yīng)用法則。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：311，316 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 葛蘭威爾法則是MA指標(biāo)的應(yīng)用法則；葛蘭碧法則是量?jī)r(jià)關(guān)系的分析理論。

(137)評(píng)價(jià)組合管理業(yè)績(jī)并非僅比較一下收益率就行了，還要衡量證券組合所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：370 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 證券組合業(yè)績(jī)應(yīng)本著“既要考慮組合收益的高低，也要考慮組合所承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的大小”的基本原則。

(138)不同股息增長率的假定派生出不同類型的貼現(xiàn)現(xiàn)金流的模型。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：45 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 不同股息增長率的假定派生出不同類型的貼現(xiàn)現(xiàn)金流的模型。(139)每個(gè)投資者的不同無差異曲線不可能相交。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：351 難 易 度：易 專家答案：A解析內(nèi)容 每個(gè)投資者的無差異曲線形成密布整個(gè)平面且又互不相交的曲線簇。(140)與權(quán)益負(fù)債比率相比，有形資產(chǎn)凈值債務(wù)率能更保守地反映企業(yè)清算時(shí)債權(quán)人的投資受到股東權(quán)益的保障程度。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：211 難 易 度：中

專家答案：A解析內(nèi)容 與權(quán)益負(fù)債比率相比，有形資產(chǎn)凈值債務(wù)率能更保守地反映企業(yè)清算時(shí)債權(quán)人的投資受到股東權(quán)益的保障程度。

(141)消耗性缺口通常出現(xiàn)在行情趨勢(shì)的末端，表明股價(jià)變動(dòng)的結(jié)束。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：306 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 消耗性缺口通常出現(xiàn)在行情趨勢(shì)的末端，表明股價(jià)變動(dòng)的結(jié)束。(142)切線理論是幫助投資者識(shí)別股價(jià)波動(dòng)方向的較為實(shí)用的方法之一。A正確 B錯(cuò)誤

題

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碼：281 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 考查切線理論。

(143)一個(gè)公司的品牌知名度高，表明該公司的產(chǎn)品市場(chǎng)占有率高。A正確 B錯(cuò)誤

題

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碼：181 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 品牌具有產(chǎn)品所不具有的開拓市場(chǎng)的功能，但不一定和市場(chǎng)占有率有直接關(guān)系。

(144)歐式權(quán)證的持有人只有在約定的到期日才有權(quán)買賣標(biāo)的證券,而美式權(quán)證的持有人在到期日前的任意時(shí)刻都有權(quán)買賣標(biāo)的證券。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：61 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 按照權(quán)證持有人行權(quán)時(shí)間不同，權(quán)證可分為歐式權(quán)證和美式權(quán)證。歐式權(quán)證的持有人只有在約定的到期日才有權(quán)買賣標(biāo)的證券,而美式權(quán)證的持有人在到期日前的任意時(shí)刻都有權(quán)買賣標(biāo)的證券。

(145)一般地講，在漲跌停板制度下，如果漲跌停板上成交萎縮，則趨勢(shì)仍將延續(xù)。A正確 B錯(cuò)誤

題

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碼：312 難 易 度：中 專家答案：A解析內(nèi)容 一般地講，在漲跌停板制度下，如果漲跌停板上成交萎縮，則趨勢(shì)仍將延續(xù)。

(146)滿足套利組合的條件之一是該組合中各證券的權(quán)重滿足W1+W2+……+WN=0。A正確 B錯(cuò)誤

題

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碼：366 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 考查套利組合的條件。

(147)戰(zhàn)略性資產(chǎn)重組根據(jù)股權(quán)的變動(dòng)情況可分為股權(quán)存量變更、股權(quán)增加、股權(quán)減少三類。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：243 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 考查戰(zhàn)略性資產(chǎn)重組的分類。

(148)收益-風(fēng)險(xiǎn)坐標(biāo)系中，證券A和證券B的組合線隨著相關(guān)系數(shù)的增大而越來越彎曲。A正確 B錯(cuò)誤

題

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碼：344 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 收益-風(fēng)險(xiǎn)坐標(biāo)系中，證券A和證券B的組合線隨著相關(guān)系數(shù)的增大，彎曲程度降低。

(149)信息業(yè)是迄今為止發(fā)展最快、滲透性最強(qiáng)、應(yīng)用關(guān)鍵技術(shù)最廣的行業(yè)之一。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：151 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 信息業(yè)是迄今為止發(fā)展最快、滲透性最強(qiáng)、應(yīng)用關(guān)鍵技術(shù)最廣的行業(yè)之一。

(150)無套利區(qū)間上下邊界的確定與許多參數(shù)有關(guān)，不同交易者的參數(shù)取值不同，比如借貸利率多少、市場(chǎng)流動(dòng)性如何、市場(chǎng)沖擊成本和交易費(fèi)用等。A正確 B錯(cuò)誤

題

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碼：402 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 考查期現(xiàn)套利實(shí)施步驟的知識(shí)。

(151)每股收益是衡量上市公司盈利能力最重要的財(cái)務(wù)指標(biāo)，它反映普通股的獲利水平。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：219 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 每股收益是衡量上市公司盈利能力最重要的財(cái)務(wù)指標(biāo)，它反映普通股的獲利水平。

(152)上市公司的主營業(yè)務(wù)方向符合政府的產(chǎn)業(yè)政策取向?qū)υ摴镜陌l(fā)展非常有利。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：179 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 政府提出的產(chǎn)業(yè)政策，會(huì)給予相應(yīng)的財(cái)政、信貸及稅收等諸多方面的優(yōu)惠措施，如果上市公司的主營業(yè)務(wù)符合當(dāng)?shù)卣漠a(chǎn)業(yè)政策，一般會(huì)獲得政策支持，對(duì)公司的進(jìn)一步發(fā)展有利。

(153)美國政府于1914年制定《克雷頓反壟斷法》，對(duì)行業(yè)的經(jīng)營活動(dòng)進(jìn)行規(guī)范，以保護(hù)貿(mào)易與商業(yè)免受非法限制與壟斷的影響。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：156 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 《克雷頓反壟斷法》主要是禁止可能導(dǎo)致行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)大大減弱或行業(yè)限制的一家公司持有其他公司股票的行為；《謝爾曼反壟斷法》主要是保護(hù)貿(mào)易與商業(yè)免受非法限制與壟斷的影響。

(154)利用股票指數(shù)期貨和股票現(xiàn)貨之間的對(duì)沖交易，可以降低非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題

頁

碼：389 難 易 度：易 專家答案：B解析內(nèi)容 利用股票指數(shù)期貨和股票現(xiàn)貨之間的對(duì)沖交易，可以轉(zhuǎn)移系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。(155)組合投資理論認(rèn)為，非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)是一個(gè)隨機(jī)事件，通過充分的分散化投資，不同證券的這種非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)會(huì)相互抵消，使證券組合只具有系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：333 難 易 度：中

專家答案：A解析內(nèi)容 只要證券收益之間不是完全正相關(guān)，分散化就可以有效降低非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，使證券組合的投資風(fēng)險(xiǎn)趨向于市場(chǎng)平均風(fēng)險(xiǎn)水平。

(156)一般地講，在漲跌停板制度下，大跌趨勢(shì)的繼續(xù)，是以成交量的大幅萎縮為條件的。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：312 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 漲跌停板制度下量?jī)r(jià)關(guān)系分析的內(nèi)容。

(157)利用行業(yè)增長比較分析和行業(yè)增長預(yù)測(cè)分析，行業(yè)分析師可以選擇出處于成長期或穩(wěn)定期、競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力雄厚、有較大發(fā)展?jié)摿Φ男袠I(yè)。A正確

B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：167 難 易 度：易

專家答案：A解析內(nèi)容 利用行業(yè)增長比較分析和行業(yè)增長預(yù)測(cè)分析，行業(yè)分析師可以選擇出處于成長期或穩(wěn)定期、競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力雄厚、有較大發(fā)展?jié)摿Φ男袠I(yè)。(158)交易型策略有時(shí)也稱為“成對(duì)交易策略”。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：14 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 多-空組合策略有時(shí)也稱為“成對(duì)交易策略”。

(159)根據(jù)板塊輪動(dòng)、市場(chǎng)風(fēng)格轉(zhuǎn)換調(diào)整投資組合是一種常見的被動(dòng)型投資戰(zhàn)略。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：12 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 根據(jù)板塊輪動(dòng)、市場(chǎng)風(fēng)格轉(zhuǎn)換調(diào)整投資組合是一種常見的主動(dòng)型投資戰(zhàn)略。

(160)從價(jià)值鏈的角度來看，對(duì)不同國家或地區(qū)間產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的比較，必須要建立在最終產(chǎn)品或服務(wù)的比較上。A正確 B錯(cuò)誤

題

型：常識(shí)題 頁

碼：142 難 易 度：易

專家答案：B解析內(nèi)容 從價(jià)值鏈的角度來看，對(duì)不同國家或地區(qū)間產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的比較，并不一定要建立在最終產(chǎn)品或服務(wù)的比較上，只需要就產(chǎn)業(yè)價(jià)值鏈條上的某幾個(gè)價(jià)值環(huán)節(jié)的經(jīng)濟(jì)效益進(jìn)行比較或?qū)ζ渲虚g產(chǎn)品或半成品進(jìn)行比較。

第五篇：證券法規(guī)押題卷三(題目)

證券法規(guī)押題卷三

一、單選題

1.公司分配當(dāng)年稅后利潤時(shí)，應(yīng)當(dāng)提取利潤的（）列入公司法定公積金。A10%

B15%

C20%

D25% 2.有限責(zé)任公司的權(quán)力機(jī)構(gòu)是（）。

A董事會(huì)

B股東會(huì)

C監(jiān)事會(huì)

D理事會(huì) 3.證券發(fā)行與交易的“三公原則”是指（）。

A公共、公平、公開

B公信、公平、公開

C公正、公平、公開

D公正、公信、公平

4.證券公司的（）應(yīng)當(dāng)對(duì)證券公司報(bào)告簽署確認(rèn)意見。A財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人

B董事、高級(jí)管理人員

C經(jīng)營管理的主要負(fù)責(zé)人

D業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人 5.下列屬于證券公司分支機(jī)構(gòu)的是（）。

A交割倉庫

B交易所

C清算所

D證券投咨詢機(jī)構(gòu) 6.以下關(guān)于保薦代表人執(zhí)業(yè)行為的說法中，錯(cuò)誤的是（）。

A保薦代表人必須為其具體負(fù)責(zé)的每一個(gè)項(xiàng)目建立盡職調(diào)查工作日志

B保薦人機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)定期對(duì)盡職調(diào)查工作日志進(jìn)行檢查

C一般來說，2名保薦代表人具體負(fù)責(zé)1家發(fā)行人的保薦工作

D原保薦代表人在具體負(fù)責(zé)保薦工作期間未勤勉盡責(zé)的，其責(zé)任在保薦代表人更換時(shí)也免除或終止

7.證券自營權(quán)益類證券及證券衍生品的合計(jì)額不得超過凈資本的（）。A100%

B30%

C50%

D500% 8.除特殊情形外，兩名保薦代表人可在主板（含中小企業(yè)板）和創(chuàng)業(yè)板同時(shí)各負(fù)責(zé)（）家在市企業(yè)。

A1

B2

C3

D4 9.在我國設(shè)立有限責(zé)任公司，股東最多不能超過（）個(gè)。A10

B30

C50

D60 10.證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)投資主辦人應(yīng)當(dāng)在（）進(jìn)行執(zhí)業(yè)注冊(cè)。

A證券交易所

B中國證監(jiān)會(huì)

C中國證券登記結(jié)算公司

D中國證券業(yè)協(xié)會(huì) 11.證券咨詢?nèi)藛T申請(qǐng)證券分析師必須具備的條件不包括（）。A從事證券相關(guān)行業(yè)經(jīng)歷兩年

B取得證券投資咨詢執(zhí)業(yè)資格

C實(shí)際從事發(fā)布證券研究報(bào)告業(yè)務(wù)

D在研究部門或者研究子公司中簽訂勞動(dòng)合同 12.下列未公開信息中，不屬于內(nèi)幕信息的是（）。

A董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員的行為可能依法承擔(dān)重大損害賠償責(zé)任

B公司分配股利的計(jì)劃

C公司營業(yè)用主要資產(chǎn)的抵押、出售或報(bào)廢一次超過該資產(chǎn)的20%

D公司增資的計(jì)劃 13.下列屬于證券監(jiān)督管理部門制定的部門規(guī)章的是（）。

A《期貨交易管理?xiàng)l例》

B《證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法》

C《中華人民共和國公司法》

D《中華人民共和國證券投資基金法》 14.下列證券公司章程中的條款規(guī)定屬于重要條款的是（）。A股東大會(huì)召集程序

B會(huì)計(jì)師事務(wù)所聘任程序

C證券公司對(duì)外投資的內(nèi)部審批程序

D證券公司人員招聘流程 15.以下關(guān)于證券交易暫停和終止情形的說法中，錯(cuò)誤的是（）。A發(fā)行公司債券所募集的資金不按照核準(zhǔn)的用途使用，由證券交易所決定暫停其公司債券上市交易

B公司解散或者被宣告破產(chǎn)的，由證券交易所決定終止其股票上市交易

C公司有重大違法行為，由證券交易所決定暫停其股票上市交易

D公司最近1年發(fā)生虧損，由證券交易所決定終止其股票上市交易 16.下列說法中，正確的是（）。

A從事融資融券業(yè)務(wù)的證券公司，無需對(duì)客戶資金擔(dān)保賬戶內(nèi)的資金進(jìn)行管理

B從事證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的證券公司應(yīng)根據(jù)客戶要求，將客戶的交易結(jié)算資金交給資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)托管

C從事證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的證券公司，應(yīng)參照客戶交易結(jié)算資金第三方存管的辦法，對(duì)客戶資金擔(dān)保賬戶內(nèi)的資金進(jìn)行管理

D證券公司從事證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，客戶的交易結(jié)算資金的存取，應(yīng)當(dāng)通過指定商業(yè)銀行辦理 17.下列有關(guān)有限責(zé)任公司股東出資責(zé)任的說法，正確的是（）。

A公司成立后發(fā)現(xiàn)作為設(shè)立公司出資的非貨幣財(cái)產(chǎn)的實(shí)際價(jià)值顯著低于公司章程所定價(jià)額的，股東補(bǔ)足其差額，其他股東無需承擔(dān)連帶責(zé)任

B公司注冊(cè)資本為在公司登記機(jī)關(guān)登記的全體股東實(shí)繳的出資額

C股東不按照規(guī)定繳納出資的，向公司足額繳納出資額后,無需承擔(dān)其他責(zé)任

D股東以非貨幣財(cái)產(chǎn)出資的，該非貨幣財(cái)產(chǎn)應(yīng)當(dāng)評(píng)估作價(jià)，核實(shí)財(cái)產(chǎn)，不得高估或低估作價(jià) 18.下列做法中違背證券市場(chǎng)三公原則的是（）。

A禁止證券公司及其從業(yè)人員挪用客戶所委托買賣的證券

B內(nèi)幕交易行為給投資者造成損失的，行為人應(yīng)依法承擔(dān)賠償責(zé)任

C內(nèi)幕信息的知情人員和非法獲取內(nèi)幕信息的人利用內(nèi)幕信息從事證券交易活動(dòng)

D影響證券交易的重大事件應(yīng)公開

19.為股票發(fā)行出具審計(jì)報(bào)告的證券服務(wù)機(jī)構(gòu)和人員，在該股票承銷期內(nèi)和期滿后（）個(gè)月內(nèi)，不得買賣該股票。A1

B12

C3

D6 20.證券經(jīng)紀(jì)人從事的活動(dòng)不包括（）。

A客戶賬戶開戶及客戶資金存管

B向客戶傳遞由證券公司統(tǒng)一提供的研究報(bào)告及與證券投資有關(guān)的信息

C向客戶傳遞由證券公司統(tǒng)一提供的證券類金融產(chǎn)品宣傳推介材料及有關(guān)信息

D向客戶介紹證券投資的基本知識(shí)及開戶、交易、資金存取等業(yè)務(wù)流程

21.被中國證監(jiān)會(huì)或因違反《證券業(yè)人員資格管理方法》被協(xié)會(huì)吊銷執(zhí)業(yè)證書的證券從業(yè)人員，證券業(yè)協(xié)會(huì)可在（）年內(nèi)不受理其執(zhí)業(yè)證書申請(qǐng)。A1

B2

C3

D5 22.根據(jù)《中國證券業(yè)協(xié)會(huì)誠信管理辦法》，效力期限的誠信信息根據(jù)性質(zhì)分為公開信息和（）。

A半公開信息

B非公開信息

C隱私信息

D有限公開信息 23.證券公司的股東有虛假出資、抽逃出資行為的，（）應(yīng)當(dāng)責(zé)令其限期改正，并可責(zé)令其轉(zhuǎn)讓所持證券公司的股權(quán)。

A國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

B證券交易所

C中國證監(jiān)會(huì)

D中國證券業(yè)協(xié)會(huì) 24.雖不是公司的股東，但通過投資關(guān)系，協(xié)議或者其他安排，能夠?qū)嶋H支配公司行為的人是公司的（）。

A合伙人

B名義管理人

C實(shí)際控制人

D隱名股東 25.證券業(yè)財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)人員不得（）。

A丟棄憑證、賬簿、印章等財(cái)務(wù)資料

B對(duì)協(xié)會(huì)記律處分決定不服，向協(xié)會(huì)申請(qǐng)復(fù)議

C經(jīng)授權(quán)動(dòng)用本單位資金

D直接退回記載不完整的原始憑證 26.下列證券公司章程中的條款屬于重要條款的是（）。

A證券公司的解散事由與清算辦法

B證券公司的業(yè)務(wù)范圍

C證券公司的注冊(cè)資本

D證券公司股權(quán)結(jié)構(gòu)的重大調(diào)整 27.證券公司終止與證券經(jīng)紀(jì)人委托關(guān)系的，應(yīng)當(dāng)（）。

A收回其證券經(jīng)紀(jì)人證書，并自委托關(guān)系終止之日起10個(gè)工作日內(nèi)向協(xié)會(huì)注銷該人員的執(zhí)業(yè)注冊(cè)登記

B收回其證券經(jīng)紀(jì)人證書，并自委托關(guān)系終止之日起15個(gè)工作日內(nèi)向協(xié)會(huì)注銷該人員的執(zhí)業(yè)注冊(cè)登記

C收回其證券經(jīng)紀(jì)人證書，并自委托關(guān)系終止之日起20個(gè)工作日內(nèi)向協(xié)會(huì)注銷該人員的執(zhí)業(yè)注冊(cè)登記

D收回其證券經(jīng)紀(jì)人證書，并自委托關(guān)系終止之日起5個(gè)工作日內(nèi)向協(xié)會(huì)注銷該人員的執(zhí)業(yè)注冊(cè)登記

28.下列選項(xiàng)中，正確的是（）。

A經(jīng)營證券業(yè)務(wù)許可證應(yīng)當(dāng)載明證券公司或者境內(nèi)分支機(jī)構(gòu)的證券業(yè)務(wù)范圍

B證券公司可以直接撤銷境內(nèi)分支機(jī)構(gòu)

C證券公司停止全部證券業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)將經(jīng)營業(yè)務(wù)許可證交工商管理機(jī)構(gòu)注銷

D證券公司應(yīng)當(dāng)向中國證券業(yè)協(xié)會(huì)申請(qǐng)頒發(fā)或者換發(fā)經(jīng)營證券業(yè)務(wù)許可證 28.下列選項(xiàng)中，正確的是（）。

A經(jīng)營證券業(yè)務(wù)許可證應(yīng)當(dāng)載明證券公司或者境內(nèi)分支機(jī)構(gòu)的證券業(yè)務(wù)范圍

B證券公司可以直接撤銷境內(nèi)分支機(jī)構(gòu)

C證券公司停止全部證券業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)將經(jīng)營業(yè)務(wù)許可證交工商管理機(jī)構(gòu)注銷

D證券公司應(yīng)當(dāng)向中國證券業(yè)協(xié)會(huì)申請(qǐng)頒發(fā)或者換發(fā)經(jīng)營證券業(yè)務(wù)許可證

30.以募集設(shè)立方式設(shè)立股份有限公司的，發(fā)起人認(rèn)購股份不少于總數(shù)的（），法律、行政法規(guī)另有規(guī)定的，從其規(guī)定。

A20%

B30%

C35%

D40% 31.證券市場(chǎng)的三公原則是（）。

A公開、公平、公信

B公開、公平、公正

C公開、公信、公正

D公信、公平、公正

32.下列不屬于有限責(zé)任公司股東出資證明書應(yīng)載明的是（）。

A出資證明書的核發(fā)日期

B公司注冊(cè)資本

C股東的姓名

D股東的住所 33.證券交易所不得從事（）。

A上市公司的掛牌退市

B提供場(chǎng)內(nèi)交易平臺(tái)

C信息公布和管理

D以盈利為目的的業(yè)務(wù)

34.在期貨交易所進(jìn)行期貨交易的，應(yīng)當(dāng)是（）。

A合格投資者

B機(jī)構(gòu)投資者

C期貨交易所會(huì)員

D證券交易所會(huì)員

35.私募基金募集完畢后，私募基金管理人在向基金業(yè)協(xié)會(huì)辦理基金備案手續(xù)時(shí)，需要報(bào)送的材料不包括（）。

A采取委托管理的，應(yīng)當(dāng)報(bào)送委托管理協(xié)議

B基金合同、公司章程或者合伙協(xié)議

C基金募集賬戶和基金清算賬戶

D主要投資方向及根據(jù)主要投資方向注明的基金類別 36.有權(quán)召集持有人大會(huì)的機(jī)構(gòu)是（）。

A基金公司

B基金管理人

C證券公司

D證券交易所

37.證券經(jīng)紀(jì)人從事客戶招攬和客戶服務(wù)等活動(dòng)，應(yīng)當(dāng)遵循（）的原則。

A誠實(shí)守信，勤勉盡責(zé)，公平對(duì)待客戶，客戶利益優(yōu)先

B誠實(shí)守信，勤勉盡責(zé)，公平對(duì)待客戶，自身利益優(yōu)先

C誠實(shí)守信，勤勉盡責(zé)，區(qū)別對(duì)待客戶，客戶利益優(yōu)先

D誠實(shí)守信，勤勉盡責(zé)，區(qū)別對(duì)待客戶，自身利益優(yōu)先

38.某證券公司高管，與其大學(xué)同學(xué)串通，以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格，該行為屬于（）。

A操縱證券市場(chǎng)行為

B傳播虛假信息行為

C內(nèi)幕交易行為

D欺詐行為 39.中國證券業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)證券經(jīng)紀(jì)人自取得執(zhí)業(yè)證書之日起每（）檢查一次。A1年

B2年

C3年

D半年

40.以下人員中，不符合證券從業(yè)資格考試要求的是（）。

A被中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)定為證券市場(chǎng)禁入者，但已過禁入期

B大學(xué)畢業(yè)的失業(yè)人員

C剛畢業(yè)的大學(xué)生

D只具備初中文化程度的成年人 41.公司是（），有獨(dú)立的法人財(cái)產(chǎn)，享有法人財(cái)產(chǎn)權(quán)。

A機(jī)關(guān)法人

B企業(yè)法人

C社會(huì)團(tuán)體法人

D事業(yè)單位法人 42.證券投資咨詢業(yè)務(wù)人員分為（）。

A證券分析師和客戶經(jīng)理

B證券投資顧問和證券分析師

C證券研究員和投資顧問

D證券咨詢師和證券分析師 43.依法設(shè)立的公司的成立日期為（）。

A公司申請(qǐng)?jiān)O(shè)立登記日期

B公司營業(yè)執(zhí)照簽發(fā)日期

C公司章程制定日期

D公司足額繳納出資額日期

44.有限責(zé)任公司的業(yè)務(wù)執(zhí)行機(jī)關(guān)是（）。

A董事會(huì)

B股東會(huì)

C監(jiān)事會(huì)

D理事會(huì)

45.證券公司應(yīng)當(dāng)在（）后，按照協(xié)會(huì)的規(guī)定打印證券經(jīng)紀(jì)人證書，并加蓋公司公章，頒發(fā)給證券經(jīng)紀(jì)人。

A為證券經(jīng)紀(jì)人進(jìn)行執(zhí)業(yè)注冊(cè)登記

B證券經(jīng)紀(jì)人簽訂勞動(dòng)合同

C證券經(jīng)紀(jì)人簽訂委托合同

D證券經(jīng)紀(jì)人通過從業(yè)資格考試

46.以下關(guān)于公開募集基金的基金管理公司人員條件的說法，正確的是（）。

A取得基金從業(yè)資格的人數(shù)需達(dá)到法定人數(shù)

B取得基金從業(yè)資格的人員無法定人數(shù)

C所有人員均無需取得基金從業(yè)資格

D所有人員均需要取得基金從業(yè)資格 47.余額包銷最長不得超過（）。

A半年

B三個(gè)月

C一個(gè)月

D一年

48.下列選項(xiàng)中，屬于證券公司分支機(jī)構(gòu)的是（）。

A從事業(yè)務(wù)經(jīng)營活動(dòng)的分公司

B期貨子公司

C直接投資業(yè)務(wù)子公司

D資產(chǎn)管理子公司

49.下列說法中，正確的是（）。

A經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的證券公司分支機(jī)構(gòu)不包括從事業(yè)務(wù)經(jīng)營活動(dòng)的分公司

B證券公司的股東可以約定不按照出資比例行使表決權(quán)

C證券公司在境外參股證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)

D證券公司章程中的重要條款包括證券公司股東大會(huì)召集程序的條款 50.證券經(jīng)紀(jì)人在執(zhí)業(yè)過程中，不得從事（）活動(dòng)。

A向客戶傳遞由非所服務(wù)證券公司統(tǒng)一提供的研究報(bào)告及與證券投資者有關(guān)的信息

B向客戶介紹有關(guān)的法律、行政法規(guī)、證監(jiān)會(huì)規(guī)定、自律規(guī)則和證券公司的有關(guān)規(guī)定

C向客戶介紹證券公司和證券市場(chǎng)的基本情況

D向客戶介紹證券投資的基本知識(shí)及開戶、交易、資金存取等業(yè)務(wù)流程

二、不定項(xiàng)單選題

51.下列不屬于我國《公司法》規(guī)定的公司類型的有（）。I.無限責(zé)任公司；II.兩合公司；III.合伙制企業(yè)；IV.股份有限公司

AI、II

BI、II、III

CI、III、IV

DII、III 52.證券投資咨詢機(jī)構(gòu)在（）情況下應(yīng)當(dāng)進(jìn)行執(zhí)業(yè)回避。I.證券公司的自營部門的專業(yè)人員在離開崗位后的六個(gè)月內(nèi)；II.證券公司的受托投資管理部門的專業(yè)人員在離開崗位后的六個(gè)月內(nèi)；III.證券公司的財(cái)務(wù)顧問部門的專業(yè)人員在離開崗位后的六個(gè)月內(nèi)；IV.證券公司的投資銀行等業(yè)務(wù)部門的專業(yè)人員在離開崗位后的六個(gè)月內(nèi) AI、II

BI、II、III

CI、II、III、IV

DIII、IV 53.欺詐發(fā)行股票、債券罪侵犯的客體是（）。I.單一客體；II.復(fù)雜客體；III.國家對(duì)證券市場(chǎng)的管理制度；IV.投資者的合法權(quán)益。

AI、II

BI、II、III

CI、III、IV

DII、III、IV 54.客戶申請(qǐng)開展融資融券業(yè)務(wù)時(shí)，需要開立的賬戶包括（）。I.信用證券賬戶；II.信用資金賬戶；III.客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶；IV.信用交易證券交收賬戶 AI、II

BI、III

CI、IV

DII、IV 55.證券公司經(jīng)營融資融券業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)以自己的名義在商業(yè)銀行分別開立（）。I.融券專用證券賬戶；II.融資專用資金賬戶；III.客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶；IV.信用交易證券交收賬戶 AI、II、III

BII、III

CII、IV

DIII、IV 56.中國證監(jiān)會(huì)可以對(duì)保薦機(jī)構(gòu)、保薦代表人、保薦業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人采取的監(jiān)管措施包括（）。I.監(jiān)管談話、重點(diǎn)關(guān)注；II.責(zé)令進(jìn)行業(yè)務(wù)學(xué)習(xí)、出具警示函；III.沒收違法所得、沒收非法財(cái)物；IV.責(zé)令公開說明、認(rèn)定為不適當(dāng)人選

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DII、III、IV 57.設(shè)立證券公司，應(yīng)當(dāng)具備（）確定的條件，并經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。I.《公司法》；II.《證券法》；III.《證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》；IV.《證券公司治理準(zhǔn)則》 AI、II

BI、II、III

CI、III

DII、III、IV 58.下列關(guān)于上海證券交易所在債券回購交易集中競(jìng)價(jià)時(shí)的要求的說法，正確的有（）。I.100元標(biāo)準(zhǔn)券為1手；II.計(jì)價(jià)單位為每百元資金到期年收益；III.申報(bào)價(jià)格最小變動(dòng)單位為0.005元或其整數(shù)倍；IV.單筆申報(bào)最大數(shù)量不超過1萬手 AI、II、IV

BI、III、IV

CI、IV

DII、III 59.證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)證券投資顧問業(yè)務(wù)（）環(huán)節(jié)實(shí)行留痕管理。I.協(xié)議簽訂；II.服務(wù)提供；III.客戶回訪；IV.投訴處理 AI、II

BI、II、III、IV

CI、III

DII、III、IV 60.中國證監(jiān)會(huì)采取證券市場(chǎng)禁入措施前，應(yīng)當(dāng)（）。I.告知當(dāng)事人采取證券市場(chǎng)禁入措施的事實(shí)、理由及依據(jù)；II.通過中國證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站或指定媒體向社會(huì)公布；III.告知當(dāng)事人有陳述、申辯和要求舉行聽證的權(quán)利；IV.將當(dāng)事人依法移送公安機(jī)關(guān)、人民檢察院 AI、II、IV

BI、III

CI、III、IV

DII、IV 61.下列關(guān)于公司登記的說法中，不正確的有（）。I.公司合并，登記事項(xiàng)發(fā)生變更的，應(yīng)當(dāng)依法向公司登記機(jī)關(guān)辦理設(shè)立登記；II.公司解散的，應(yīng)當(dāng)依法辦理公司注銷登記；III.設(shè)立新公司的，應(yīng)當(dāng)依法辦理公司設(shè)立登記；IV.公司增加或者減少注冊(cè)資本，應(yīng)當(dāng)依法向公司登記機(jī)關(guān)辦理注銷登記

AI、II、IV

BI、IV

CII、III

DIII、IV 62.下列關(guān)于有限責(zé)任公司股東用于出資的非貨幣財(cái)產(chǎn)的說法，正確的有（）。I.應(yīng)當(dāng)是無形資產(chǎn)；II.可以用貨幣估價(jià)；III.可以依法轉(zhuǎn)讓；IV.不違背相關(guān)法律、行政法規(guī)規(guī)定 AI、II、III、IV

BI、II、IV

CI、IV

DII、III、IV 63.證券業(yè)從業(yè)人員應(yīng)具備的基本要求有()。I.具備從事相關(guān)業(yè)務(wù)活動(dòng)所需的專業(yè)知識(shí)和技能；II.取得相應(yīng)的從業(yè)資格；III.通過所在機(jī)構(gòu)向協(xié)會(huì)申請(qǐng)執(zhí)業(yè)注冊(cè)；IV.接受協(xié)會(huì)和所在機(jī)構(gòu)組織的后續(xù)職業(yè)培訓(xùn)，維持專業(yè)勝任能力

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DIII、IV 64.公司公開發(fā)行新股需要向證監(jiān)會(huì)報(bào)送的文件有（）。I.營業(yè)執(zhí)照；II.公司章程；III.稅務(wù)登記證；IV.發(fā)起人協(xié)議

AI、II

BI、IV

CII、III

DII、IV 65.證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)制度不健全，或者違規(guī)從事定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，中國證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)（）。I.責(zé)令增加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)并提交合規(guī)檢查報(bào)告；II.對(duì)公司高級(jí)管理人員、直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員進(jìn)行監(jiān)管談話，記入監(jiān)管檔案；III.責(zé)令處分或者更換有關(guān)責(zé)任人員，并報(bào)告結(jié)果；IV.責(zé)令暫停債券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù) AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DI、III、IV 66.中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)對(duì)證券公司及其分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營融資融券業(yè)務(wù)涉及的（）等事項(xiàng)進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查和非現(xiàn)場(chǎng)檢查。I.客戶選擇；II.合同簽訂；III.授信額度的確定；IV.擔(dān)保物的收取和管理

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DII、III、IV 67.直投子公司及其下屬機(jī)構(gòu)，直投基金在有效控制風(fēng)險(xiǎn)、保持流動(dòng)性的前提下，可以以現(xiàn)金管理為目的，將閑置資金投資于（）。I.國債；II.投資級(jí)公司債；III.證券投資基金；IV.集合資產(chǎn)管理計(jì)劃

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 68.集合資產(chǎn)管理合同應(yīng)包括（）等內(nèi)容。I.管理人以自有資金參與集合計(jì)劃時(shí)的特別約定；II.集合計(jì)劃的基本情況；III.合同的成立與生效的條件；IV.集合計(jì)劃信息披露 AI、II

BI、II、III、IV

CII、III

DIII、IV 69.異議股東可以請(qǐng)求公司按照合理的價(jià)格收購其股權(quán)的情形有（）。I.公司連續(xù)5年盈利，并且符合《公司法》規(guī)定的分配利潤條件。但該公司5年不向股東分配利潤；II.公司合并；III.公司章程規(guī)定的營業(yè)期限屆滿，但股東會(huì)會(huì)議通過決議修改章程使公司存續(xù)；IV.公司轉(zhuǎn)讓財(cái)產(chǎn)

AI、II、III

BI、II、III、IV

CII、III、IV

DIII、IV 70.期貨交易所不能從事的業(yè)務(wù)有（）。I.信托投資；II.股票投資；III.國債投資；IV.自用不動(dòng)產(chǎn)投資

AI、II

BI、II、III、IV

CI、III

DII、IV 71.下列關(guān)于公司章程表述正確的有（）。I.公司是否需要制定公司章程，應(yīng)視情況而定；II.公司章程對(duì)公司、股東、董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員具有約束力；III.公司的經(jīng)營范圍由公司章程規(guī)定，并依法登記；IV.公司的經(jīng)營范圍中屬于法律、行政法規(guī)規(guī)定須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，應(yīng)當(dāng)依法經(jīng)過批準(zhǔn)

AI、II、III

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 72.實(shí)行會(huì)員分級(jí)結(jié)算制度的期貨交易所會(huì)員由（）和（）組成。I.機(jī)構(gòu)投資者；II.結(jié)算會(huì)員；III.非結(jié)算會(huì)員；IV.個(gè)人投資者 AI、II

BI、IV

CII、III

DIII、IV 73.下列關(guān)于進(jìn)行內(nèi)幕交易應(yīng)承擔(dān)的法律責(zé)任的表述中，說法正確的有（）。I.責(zé)令依法處理非法持有的證券；II.沒收全部財(cái)產(chǎn)；III.沒有違法所得的，處以3萬元以上60萬元以下的罰款；IV.證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)工作人員進(jìn)行內(nèi)幕交易的，從重處罰 AI、II、III、IV

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III 74.下列關(guān)于基金運(yùn)作方式的說法，正確的是（）。I.基金合同應(yīng)當(dāng)約定基金的運(yùn)作方式；II.基金的運(yùn)作方式可以采用封閉式、開放式或者其他方式；III.封閉式基金的基金份額總額在基金合同期限內(nèi)固定不變；IV.開放式基金的基金份額可以在基金合同約定的時(shí)間和場(chǎng)所申購或者贖回

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DIII、IV 75.參加證券從業(yè)資格考試的人員，應(yīng)該滿足下列條件（）。I.具有完全民事行為能力；II.最近三年未受到刑事處罰；III.已被機(jī)構(gòu)聘用；IV.高中以上文化程度 AI、II

BI、IV

CII、IV

DIII、IV 76.下列關(guān)于融資融券業(yè)務(wù)中客戶擔(dān)保物的說法，正確的有（）。I.證券公司應(yīng)當(dāng)逐日計(jì)算客戶擔(dān)保物價(jià)值與其債務(wù)的比例；II.當(dāng)客戶擔(dān)保物價(jià)值與其債務(wù)比例低于規(guī)定的最低維持擔(dān)保比例時(shí)，證券公司應(yīng)當(dāng)通知客戶在一定的期限內(nèi)補(bǔ)交差額；III.客戶未能按期交足差額，證券公司應(yīng)當(dāng)立即按照約定處分其擔(dān)保物；IV.客戶到期未償還融資融券債務(wù)的，證券公司應(yīng)當(dāng)立即按照約定處分其擔(dān)保物

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 77.當(dāng)融資融券交易出現(xiàn)異常時(shí)，交易所可視情況采取的措施有（）。I.調(diào)整標(biāo)的證券標(biāo)準(zhǔn)或范圍；II.調(diào)整可充抵保證金有價(jià)證券的折算率；III.暫停特定標(biāo)的證券的融資買入或融券賣出交易；IV.暫停整個(gè)市場(chǎng)的融資買入或融券賣出交易 AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、III、IV

DI、IV 78.對(duì)于公司向其他企業(yè)投資或者為他人提供擔(dān)保，擁有決定權(quán)的有（）。I.董事會(huì)；II.股東會(huì)；III.監(jiān)事會(huì)；IV.總經(jīng)理

AI、II

BI、IV

CII、IV

DIII、IV 78.對(duì)于公司向其他企業(yè)投資或者為他人提供擔(dān)保，擁有決定權(quán)的有（）。I.董事會(huì)；II.股東會(huì)；III.監(jiān)事會(huì)；IV.總經(jīng)理

AI、II

BI、IV

CII、IV

DIII、IV 80.下列選項(xiàng)中，屬于期貨公司設(shè)立條件的有（）。I.注冊(cè)資本最低限額為人民幣1億元；II.最近3年無重大違法違規(guī)記錄；III.有健全的風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)部控制制度；IV.注冊(cè)資本必須是實(shí)繳的貨幣資本

AI、II、III

BI、II、IV

CII、III

DII、III、IV 81.證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)及其人員從事證券投資顧問業(yè)務(wù)，違法相關(guān)法律法規(guī)的，中國證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)可以采取監(jiān)管談話、出具警示函、責(zé)令增加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)并提交合規(guī)檢查報(bào)告、（）等監(jiān)管措施。I.責(zé)令改正；II.責(zé)令清理違規(guī)業(yè)務(wù)；III.責(zé)令處分有關(guān)人員；IV.責(zé)令暫增客戶

AI、II、III、IV

BI、II、IV

CI、III

DII、III、IV 82.中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司委托的開戶代理機(jī)構(gòu)是指中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司委托代理證券賬戶開戶業(yè)務(wù)的（）。I.保險(xiǎn)公司；II.商業(yè)銀行；III.證券公司；IV.中國結(jié)算公司境外B股結(jié)算會(huì)員

AI、II、III、IV

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 83.申請(qǐng)境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者資格，應(yīng)當(dāng)具備的條件包括（）。I.基金管理公司凈資產(chǎn)不少于2億元人民幣；經(jīng)營證券投資基金管理業(yè)務(wù)達(dá)2年以上；在最近一個(gè)季度末資產(chǎn)管理規(guī)模不少于200億元人民幣或等值外匯資產(chǎn)；II.證券公司各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)，凈資本不低于5億元人民幣；凈資本與凈資產(chǎn)比例不低于70%，經(jīng)營集合資產(chǎn)管理計(jì)劃業(yè)務(wù)達(dá)2年以上；在最近一個(gè)季度末資產(chǎn)管理規(guī)模不少于200億元人民幣或等值外匯資產(chǎn)；III.具有5年以上境外證券市場(chǎng)投資管理經(jīng)驗(yàn)和相關(guān)專業(yè)資質(zhì)的中級(jí)以上管理人員不少于1名；IV.具有3年以上境外證券市場(chǎng)投資管理相關(guān)經(jīng)驗(yàn)的人員不少于3名 AI、II

BI、II、III、IV

CI、III、IV

DIII、IV 84.證券公司應(yīng)當(dāng)依法向社會(huì)公開披露其基本情況、參股及控股情況、（）和其他有關(guān)信息。I.負(fù)債及或有負(fù)債；II.經(jīng)營管理狀況；III.財(cái)務(wù)收支狀況；IV.高級(jí)管理人員薪酬 AI、II、III

BI、II、III、IV

CII、III

DIII、IV 85.證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)主要包括（）。I.為單一客戶辦理定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；II.為多個(gè)客戶辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；III.為客戶辦理特定目的的專項(xiàng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；IV.為單一客戶辦理專項(xiàng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

AI、II

BI、II、III

CI、IV

DIII、IV 86.證券期貨監(jiān)督管理部門的工作人員，故意銷毀交易記錄，誘騙投資者買賣證券、期貨合約，造成嚴(yán)重后果的，應(yīng)接受的刑事處罰措施有（）。I.處以拘役；II.單處1萬元以上10萬以下罰金；III.處5年以上10年以下有期徒刑；IV.并處2萬元以上20萬元以下罰金 AI、II

BI、IV

CII、III

DII、IV 87.以下屬于證券公司從事證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的禁止性行為的是（）。I.挪用客戶所委托買賣的證券或者客戶賬戶上的資金；II.假借客戶的名義買賣證券；III.違背客戶的委托為其買賣證券；IV.接受客戶的全權(quán)委托而決定證券買賣、選擇證券種類、決定買賣數(shù)量或者買賣價(jià)格 AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DIII、IV 88.下列關(guān)于股份有限公司設(shè)立的說法中，正確的有（）。I.股份有限公司采取發(fā)起設(shè)立方式設(shè)立的，注冊(cè)資本為在公司登記機(jī)關(guān)登記的全體發(fā)起人認(rèn)購的股本總額；II.法律、行政法規(guī)以及國務(wù)院決定對(duì)股份有限公司注冊(cè)資本實(shí)繳、注冊(cè)資本最低限額另有規(guī)定的，從其規(guī)定；III.設(shè)立股份有限公司，股東的人數(shù)應(yīng)當(dāng)在2人以上200以下；IV.在發(fā)起人認(rèn)購的股份繳足前，不得向他人募集股份

AI、II、III、IV

BI、III

CII、III、IV

DIII、IV 89.中國證監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)對(duì)財(cái)務(wù)顧問及其財(cái)務(wù)顧問主辦人采取監(jiān)管談話、出具警示函、責(zé)令改正等監(jiān)管措施的情形包括（）。I.未按照《上市公司并購重組財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)管理辦法》的規(guī)定向中國證監(jiān)會(huì)或者公告的；II.違反保密制度或者未履行保密責(zé)任的；III.未依法履行持續(xù)督導(dǎo)義務(wù)的；IV.未按照《上市公司并購重組財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定發(fā)表專業(yè)意見的 AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、IV

DII、III 90.證券自營業(yè)務(wù)的范圍包括（）。I.一般上市證券的自營買賣；II.一般非上市證券的買賣；III.兼并收購中的自營買賣；IV.證券承銷業(yè)務(wù)中的自營買賣 AI、II

BI、II、III

CI、II、III、IV

DIII、IV 91.在集合資產(chǎn)管理計(jì)劃中，客戶主要享有的權(quán)利有（）。I.除合同另有規(guī)定外，按投入資金占集合資產(chǎn)計(jì)劃資產(chǎn)凈值的比例分享投資收益；II.根據(jù)集合資產(chǎn)管理合同的約定，參與和退出集合資產(chǎn)管理計(jì)劃；III.按合同約定承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)；IV.知情的權(quán)利 AI、II、III

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 92.下列情形，需經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)的是（）。I.證券公司變更業(yè)務(wù)范圍；II.證券公司合并；III.證券公司分立；IV.聘任會(huì)計(jì)師事務(wù)所 AI、II

BI、II、III

CI、III、IV

DII、III、IV 93.限定性集合資產(chǎn)管理計(jì)劃的資產(chǎn)主要投資于（）。I.國債；II.債券型證券投資基金；III.股票型證券投資基金；IV.上市企業(yè)債券

AI、II、III、IV

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 94.下列行為屬于損害客戶利益的欺詐行為的是（）。I.違背客戶的委托為其買賣證券；II.在規(guī)定時(shí)間向客戶提供交易的書面確認(rèn)文件；III.挪用客戶所委托買賣的證券或者客戶賬戶上的資金；IV.未經(jīng)客戶的委托，擅自為客戶買賣證券，或者假借客戶的名義買賣證券 AI、II

BI、II、III

CI、III、IV

DIII、IV 95.公司股東依法享有（）權(quán)利。I.參與重大決策；II.資產(chǎn)收益；III.選擇管理者；IV.日常經(jīng)營

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BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 96.證券公司為期貨公司提供中間介紹業(yè)務(wù)時(shí)，不能（）。I.為客戶從事期貨交易提供融資；II.利用客戶的資金賬號(hào)或者期貨結(jié)算賬戶進(jìn)行期貨交易；III.代客戶下達(dá)交易指令；IV.接受其全資擁有或者控股的期貨公司的委托從事介紹業(yè)務(wù) AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DIII、IV 97.下列主體中，做出的表彰、獎(jiǎng)勵(lì)、評(píng)比應(yīng)記入獎(jiǎng)勵(lì)信息的有（）。I.中國證券業(yè)協(xié)會(huì)；II.中證資本市場(chǎng)發(fā)展監(jiān)測(cè)中心有限責(zé)任公司；III.中國證監(jiān)會(huì)；IV.地方性證券協(xié)會(huì) AI、II、III、IV

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CI、III、IV

DII、III 98.下列事項(xiàng)須經(jīng)代表2/3以上表決權(quán)的股東通過的有（）。I.公司合并；II.公司分立；III.修改公司章程；IV.對(duì)外擔(dān)保

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CI、IV

DIII、IV 99.違規(guī)披露、不披露重要信息，可以認(rèn)定從輕或者減輕處罰的考慮情形包括（）。I.未直接參與信息披露違法行為；II.配合證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)調(diào)查且有立功表現(xiàn)；III.受他人脅迫參與信息披露違法行為；IV.主動(dòng)上交個(gè)人財(cái)產(chǎn)。

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DII、III、IV 100.證券的發(fā)行、交易活動(dòng)，必須實(shí)行（）的原則。I.公開；II.平等；III.公平；IV.公正 AI、II、III

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DII、III、IV