第一篇：中國環(huán)境經(jīng)濟(jì)政策的回顧與展望(下)

(四)金融 政策。

1.信貸政策。1995年，中國 人民銀行制定了適應(yīng)環(huán)境保護(hù)要求的信貸政策——《關(guān)于貫徹信貸政策與加強(qiáng)環(huán)境保護(hù)工作有關(guān) 問題 的通知》(銀發(fā)[1995]4號(hào))，要求各級(jí)金融機(jī)構(gòu)對(duì)不符合環(huán)保規(guī)定的項(xiàng)目不得貸款。由于缺乏相關(guān)配套措施，這項(xiàng)政策的實(shí)施效果很差。

2.環(huán)保產(chǎn)業(yè)融資。融資問題無疑是我國環(huán)保產(chǎn)業(yè)化 發(fā)展 的主要瓶頸之一。目前，我國環(huán)保 企業(yè) 除政府投資以外，主要通過間接融資方式籌集資金。一方面，大型環(huán)保項(xiàng)目由國家通過政策性銀行作為專項(xiàng)貸款方式融入資金，由于存在外部性等問題，缺口部分較難從其他商業(yè)銀行獲得；另一方面，那些具有成長性、效益可觀的中小環(huán)保企業(yè)貸款難、擔(dān)保難。

當(dāng)前我國環(huán)保產(chǎn)業(yè)間接融資制度還有不少缺陷，如貨幣信貸政策的非靈活性 影響 了企業(yè)貸款的積極性；金融機(jī)構(gòu)呆賬核銷率太低，貸款積極性不高；信息傳導(dǎo)機(jī)制滯后，客觀上造成金融部門的服務(wù)不到位。更深層次原因是直接融資薄弱，即金融資產(chǎn)證券化程度太低，導(dǎo)致環(huán)保資本和金融資產(chǎn)結(jié)構(gòu)嚴(yán)重不足，環(huán)保企業(yè)資金普遍短缺，國有企業(yè)間接融資比例大、成本高、效益差。

3.環(huán)境污染責(zé)任保險(xiǎn)。環(huán)境污染責(zé)任保險(xiǎn)是以被保險(xiǎn)人的民事?lián)p害賠償責(zé)任為對(duì)象的一種保險(xiǎn)，是保險(xiǎn)人對(duì)被保險(xiǎn)人因保險(xiǎn)責(zé)任范圍內(nèi)的環(huán)境污染行為造成的人身傷害、財(cái)產(chǎn)損毀等民事賠償責(zé)任提供保障的保險(xiǎn)。20世紀(jì)六七十年代，美國、英國等一些 經(jīng)濟(jì) 發(fā)達(dá)國家的保險(xiǎn)行業(yè)相繼推出了環(huán)境污染責(zé)任保險(xiǎn)。在我國，大連市1991年率先推出了污染責(zé)任保險(xiǎn)。此后，沈陽等一些城市也開展了這項(xiàng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。

二、近中期我國環(huán)境經(jīng)濟(jì)政策改革 研究

中共十六屆三中全會(huì)以來，國家宏觀決策層提出了“ 科學(xué) 發(fā)展觀”、實(shí)現(xiàn)“五個(gè)統(tǒng)籌”、構(gòu)建“和諧 社會(huì) ”等一系列發(fā)展理念，這表明中國未來的發(fā)展將是一種更加注重環(huán)境的發(fā)展模式。環(huán)境經(jīng)濟(jì)政策是實(shí)現(xiàn)這種發(fā)展模式的重要政策保障，因此，在近中期有必要進(jìn)一步加大環(huán)境經(jīng)濟(jì)政策改革和完善力度，優(yōu)化、調(diào)整環(huán)境方面的經(jīng)濟(jì)制度安排。

當(dāng)前及今后一個(gè)期間，我國將處于 工業(yè) 化、城市化、市場(chǎng)化、國際化交織并進(jìn)、經(jīng)濟(jì)社會(huì)全面發(fā)展的關(guān)鍵時(shí)期，同時(shí)還面臨著經(jīng)濟(jì)快速增長與資源消耗、生態(tài)保護(hù)之間的矛盾和挑戰(zhàn)。國內(nèi)外的實(shí)踐證明，高投入、高消耗、高污染的經(jīng)濟(jì)增長方式是不可持續(xù)的，我們不能走“先污染、后治理”的老路，而應(yīng)立足于走新型工業(yè)化和可持續(xù)發(fā)展的道路，建設(shè)資源節(jié)約型和環(huán)境友好型社會(huì)，實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)又快又好地發(fā)展。

(一)關(guān)于完善環(huán)境財(cái)政政策的相關(guān)建議。

1.拓寬環(huán)保資金籌措渠道，千方百計(jì)增加環(huán)保的財(cái)政預(yù)算資金投入。根據(jù)統(tǒng)計(jì)與測(cè)算，在 現(xiàn)代 生產(chǎn)力、科學(xué)技術(shù)和環(huán)境資源狀況下，把1%～2%的國民生產(chǎn)總值用于環(huán)境保護(hù)，就可大體上控制污染，使環(huán)境質(zhì)量保持在一個(gè)公眾可以接受的水平；如投入達(dá)到5%，就可以基本終止環(huán)境惡化的進(jìn)程。目前，我國的環(huán)保投資水平還較低，占gdp的比重僅為1%左右。我國要想扭轉(zhuǎn)目前環(huán)境整體惡化的局勢(shì)，使環(huán)境質(zhì)量達(dá)到一個(gè)公眾可以接受的水平(最低底線)，國民生產(chǎn)總值的1.5%應(yīng)當(dāng)用于環(huán)境保護(hù)。這個(gè)水平既適合國際環(huán)保經(jīng)費(fèi)的發(fā)展趨勢(shì)，又是我國國力可以承受的。

首先，要建立政府環(huán)保投資增長機(jī)制，通過立法形式確定一定時(shí)期內(nèi)政府環(huán)保投資占gdp的比例或占財(cái)政支出的比例，并且明確規(guī)定環(huán)保投資增長速度要略高于國民經(jīng)濟(jì)增長率。在我國財(cái)力有限、財(cái)政支出剛性較強(qiáng)的情況下，要大幅提高環(huán)保的財(cái)政投入尚面臨許多困難，因此，有必要尋求其他的資金籌措渠道?？梢钥紤]建立環(huán)保專項(xiàng)基金，有償使用，滾動(dòng)發(fā)展。基金主要來源包括排污費(fèi)、罰沒收入等。

其次，應(yīng)考慮在建立公共財(cái)政預(yù)算制度時(shí)，將“環(huán)境保護(hù)”作為支出的一大類單列，并下設(shè)環(huán)境監(jiān)測(cè)、污染治理、環(huán)境規(guī)劃、環(huán)境標(biāo)準(zhǔn)、環(huán)境信息、環(huán)境科學(xué)、行政管理以及各類資源保護(hù)等子目。同時(shí)，繼續(xù)將生態(tài)建設(shè)與環(huán)境保護(hù)作為國債資金和中央預(yù)算內(nèi)投資重點(diǎn)，加大對(duì)國家確定的重點(diǎn)生態(tài)項(xiàng)目和污染治理項(xiàng)目的資金投入。

再次，公共財(cái)政還應(yīng)力促環(huán)保產(chǎn)業(yè)的健康發(fā)展。隨著環(huán)境保護(hù)問題受到世界各國的普遍關(guān)注，環(huán)保產(chǎn)業(yè)已經(jīng)逐步發(fā)展成為“朝陽”產(chǎn)業(yè)。有關(guān)預(yù)測(cè)表明，在未來的若干年內(nèi)，我國環(huán)保產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)值年均增長率將達(dá)到15%以上。政府部門應(yīng)將環(huán)保產(chǎn)業(yè)視為兼有公益事業(yè)性質(zhì)的高 科技 產(chǎn)業(yè)對(duì)待，通過財(cái)政貼息、財(cái)政補(bǔ)助、稅式支出等手段，促進(jìn)環(huán)保產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。

此外，要強(qiáng)化政府財(cái)政對(duì)環(huán)境保護(hù)支出的責(zé)任，將資源環(huán)境指標(biāo)納入對(duì)各級(jí)政府和干部的考核范疇。各級(jí)政府要將環(huán)境保護(hù)列入本級(jí)財(cái)政支出的重點(diǎn) 內(nèi)容 并逐年增加，加大對(duì)流域區(qū)域污染防治、環(huán)保試點(diǎn)示范及環(huán)保監(jiān)管能力建設(shè)的資金投入。將資源環(huán)境績效納入干部政績考核的體系和 方法，對(duì)政府及各有關(guān)職能部門實(shí)行資源環(huán)境目標(biāo)責(zé)任制和行政責(zé)任追究制。

2.完善各種財(cái)政激勵(lì)措施，扶植環(huán)境保護(hù)事業(yè)的發(fā)展。主要包括：第一，對(duì)于企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)過程中使用無污染或者能減少污染的機(jī)器設(shè)備(即“合格資產(chǎn)”)實(shí)行加速折舊制度；第二，允許企業(yè)把污染治理費(fèi)用計(jì)入成本，鼓勵(lì)企業(yè)遷離污染限制地區(qū)，易地建設(shè)，并給予減稅、免稅優(yōu)惠，維護(hù)積極防治污染的部門的利益；第三，對(duì)于有助于保護(hù)環(huán)境、治理污染的個(gè)體和行為，政府應(yīng)通過財(cái)政補(bǔ)貼和稅式支出等手段，予以政策上的扶持。

3.加大環(huán)境因素的財(cái)政轉(zhuǎn)移支付力度，多渠道融資。一是建立有利于生態(tài)保護(hù)的財(cái)政轉(zhuǎn)移支付制度。建議在財(cái)政轉(zhuǎn)移支付中增加生態(tài)環(huán)境影響因子權(quán)重，增加對(duì)生態(tài)重要區(qū)和保護(hù)效果良好區(qū)的支持力度。按照平等的公共服務(wù)原則，增加對(duì)中西部地區(qū)的財(cái)政轉(zhuǎn)移支付，對(duì)重要的生態(tài)區(qū)域(如 自然 保護(hù)區(qū))或生態(tài)要素(國家生態(tài)公益林)實(shí)施國家購買等。二是設(shè)立國家生態(tài)補(bǔ)償專項(xiàng)基金。國家生態(tài)補(bǔ)償基金的建立需要堅(jiān)持兩項(xiàng)原則：一是減輕企業(yè)負(fù)擔(dān)，提高人民收入。二是新的資金源的開辟必須與內(nèi)化社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的外部成本的原則相一致，例如在財(cái)政改革中關(guān)于資源有償使用的思路下尋找渠道?；鸬氖褂梅较蛑饕腥齻€(gè)方面：第一，用于生態(tài)建設(shè)與保護(hù)。要在國家的統(tǒng)一規(guī)劃下開展，提高資源的配置效率。第二，用于治理和修復(fù)大規(guī)模的或 歷史 遺留的、由礦產(chǎn)資源開發(fā)造成的生態(tài)環(huán)境破壞。第三，用于國家認(rèn)為需要進(jìn)行生態(tài)補(bǔ)償?shù)钠渌I(lǐng)域和地區(qū)。該專項(xiàng)基金是一個(gè)經(jīng)常性資金渠道，能保證穩(wěn)定的資金來源。地方政府，可以參照國家生態(tài)補(bǔ)償基金的方式建立地方生態(tài)補(bǔ)償基金。

4.建立綠色采購制度。建立政府綠色采購制度，是我國推行政府綠色采購、“綠化”政府消費(fèi)行為的主要措施?！笆晃濉逼陂g，在現(xiàn)有的《政府采購法》的框架下，盡快建立政府綠色采購實(shí)施法則，制定綠色采購標(biāo)準(zhǔn)和清單。從長遠(yuǎn)來說，我國應(yīng)像許多發(fā)達(dá)國家一樣，制定專門的《政府綠色采購法》，并在一些有條件的地方開展試驗(yàn)示范?！熬G色奧運(yùn)”是北京2008年奧運(yùn)會(huì)的重要主題，其內(nèi)涵之一就是采購環(huán)境友好型產(chǎn)品和服務(wù)?！熬G色奧運(yùn)”是試驗(yàn)示范我國政府綠色采購的好機(jī)會(huì)和平臺(tái)。政府應(yīng)通過綠色采購行為影響消費(fèi)者消費(fèi)方向和企業(yè)的生產(chǎn)方向，促進(jìn)循環(huán)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

5.提供多種形式的財(cái)政補(bǔ)貼。第一，實(shí)行物價(jià)補(bǔ)貼。針對(duì)企業(yè)實(shí)行循環(huán)經(jīng)濟(jì)初期產(chǎn)品成本高于社會(huì)平均成本的情況，給予價(jià)格性補(bǔ)貼。第二，實(shí)行企業(yè)虧損補(bǔ)貼。對(duì)企業(yè)循環(huán)經(jīng)濟(jì)建設(shè)初期的暫時(shí)性虧損給予財(cái)政政策上的傾斜。第三，實(shí)行財(cái)政貼息。即政府代企業(yè)支付部分或全部貸款利息，增加企業(yè)利潤。第四，稅前還貸。就是政府在 計(jì)算 企業(yè)應(yīng)稅所得時(shí)，將企業(yè)應(yīng)當(dāng)歸還的貸款從中扣去，相應(yīng)減少企業(yè)納稅基數(shù)。

6.實(shí)行財(cái)政信貸政策。一方面政策性銀行應(yīng)以低息貸款、無息貸款、延長信貸周期、優(yōu)惠貸款、貸款貼息等方式對(duì)企業(yè)資金進(jìn)行支持；另一方面國家應(yīng)加快對(duì)環(huán)境保護(hù)“綠色銀行”可行性的論證，以根本解決目前企業(yè)清潔生產(chǎn)、環(huán)境保護(hù)信貸資金落實(shí)難的問題。

(二)關(guān)于改革和完善環(huán)境稅收政策的相關(guān)建議。

1.調(diào)整和完善與環(huán)境相關(guān)的流轉(zhuǎn)稅政策。

(1)增值稅政策的調(diào)整和完善。為更好地體現(xiàn)鼓勵(lì)“利廢”，促進(jìn)環(huán)境保護(hù)的政策意圖，應(yīng)當(dāng)將部分社會(huì)效益好、促進(jìn)環(huán)境保護(hù)力度大的資源綜合利用產(chǎn)品納入增值稅優(yōu)惠政策范圍。①為鼓勵(lì)企業(yè)節(jié)約資源利用再生資源，允許企業(yè)購置的污染治理設(shè)備、環(huán)球監(jiān)測(cè)儀器與環(huán)保設(shè)備，抵扣增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額。②對(duì)于意義重大，但經(jīng)營虧損的資源綜合利用企業(yè)如垃圾電廠、廢舊電池處理廠等，采取即征即退或免稅等優(yōu)惠政策，解決因退稅不及時(shí)影響企業(yè)資金周轉(zhuǎn)等問題。③降低乃至取消部分資源性產(chǎn)品的退稅率來控制資源性產(chǎn)品的出口。

(2)消費(fèi)稅政策的調(diào)整和完善。建議將易造成環(huán)境污染的消費(fèi)品納入消費(fèi)稅征稅范圍，提高這些易造成環(huán)境污染產(chǎn)品的使用成本，限制其生產(chǎn)和消費(fèi)。①增設(shè)煤炭資源消費(fèi)稅稅目；②對(duì)低標(biāo)號(hào)汽油和含鉛汽油征收消費(fèi)附加稅，利用稅收差異鼓勵(lì)使用高標(biāo)號(hào)汽油和無鉛汽油；③對(duì)危害健康和污染環(huán)境的消費(fèi)品(如煙草、塑料袋、塑料飯盒、一次性筷子)征收消費(fèi)稅或消費(fèi)附加稅；④對(duì)奢侈品、高檔消費(fèi)品征收消費(fèi)稅。

(3)調(diào)整營業(yè)稅有關(guān)稅目稅率。對(duì)木材、藥材、稀缺動(dòng)植物等容易破壞生態(tài)環(huán)境、引起環(huán)境污染的行業(yè)規(guī)定較高的稅率；同時(shí)降低那些有保護(hù)生態(tài)環(huán)境、耗費(fèi)資源較低產(chǎn)業(yè)的稅率。

(4)建立“綠色關(guān)稅”體系。一方面嚴(yán)禁或嚴(yán)格限制有毒、有害的化學(xué)品或能對(duì)我國環(huán)境造成重大危害產(chǎn)品的進(jìn)口，大幅提高這些產(chǎn)品的進(jìn)口關(guān)稅，同時(shí)給予進(jìn)口有利于循環(huán)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的資源和產(chǎn)品相應(yīng)的優(yōu)惠政策。另一方面要提高出口礦產(chǎn)資源和初級(jí)產(chǎn)品的稅率。

2.調(diào)整和完善與環(huán)境相關(guān)的所得稅政策。

(1)擴(kuò)大稅收優(yōu)惠范圍，將優(yōu)惠范圍擴(kuò)大到環(huán)保機(jī)器設(shè)備制造，環(huán)保工程設(shè)計(jì)施工、安裝、生態(tài)工程，環(huán)保技術(shù)和新產(chǎn)品試制等領(lǐng)域，促進(jìn)環(huán)保產(chǎn)業(yè)的全面發(fā)展。對(duì)專門生產(chǎn)國家鼓勵(lì)的環(huán)保設(shè)備、提供環(huán)?；蚬?jié)約資源的技術(shù)或服務(wù)的企業(yè)，以及對(duì)研究污染控制技術(shù)和生產(chǎn)污染替代品的企業(yè)給予一定的企業(yè)所得稅減免，包括給予一定的免稅期、取消計(jì)稅工資扣除限制等政策。

(2)對(duì)企業(yè)購買并使用的國家鼓勵(lì)的環(huán)保設(shè)備以及環(huán)保設(shè)施的投資實(shí)行企業(yè)所得稅投資抵免。目前企業(yè)享受投資抵免政策的條件規(guī)定比較嚴(yán)格，只限于技術(shù)改造，而且只是增量抵免，政策力度較小，建議適度放寬標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)有利于環(huán)保的上述固定資產(chǎn)投資都允許按規(guī)定比率抵免企業(yè)所得稅。

(3)擴(kuò)大享受加速折舊設(shè)備的范圍。加速折舊不應(yīng)只局限于目前促進(jìn)環(huán)境保護(hù)的關(guān)鍵設(shè)備，對(duì)節(jié)約利用資源的環(huán)保設(shè)備、生產(chǎn)研發(fā)用的儀器設(shè)備都應(yīng)納入到加速折舊適用范圍。

企業(yè)所得稅優(yōu)惠政策應(yīng)該重點(diǎn)突出，標(biāo)準(zhǔn)明確，管理規(guī)范，不宜搞普惠制。有關(guān)部門應(yīng)按照國家產(chǎn)業(yè)政策和環(huán)保產(chǎn)業(yè)發(fā)展的要求，制定詳細(xì)、可操作的鼓勵(lì)目錄。目錄中可包括水污染治理設(shè)備、空氣污染治理設(shè)備、固體廢棄物處理設(shè)備、噪聲控制設(shè)備、環(huán)保監(jiān)測(cè)設(shè)備、節(jié)能與可再生能源利用設(shè)備、資源綜合利用與清潔生產(chǎn)設(shè)備、環(huán)保材料與藥劑等大類，并對(duì)每一項(xiàng)提出具體的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)。

3.積極準(zhǔn)備適時(shí)開征燃油稅。原油稅方案早已確定，關(guān)鍵是開征時(shí)機(jī)的選擇。從目前看，盡快開征燃油稅的時(shí)機(jī)已經(jīng)到來。

4.調(diào)整和完善資源稅相關(guān)政策。受目前征收規(guī)模、征收范圍、單位稅額的限制，資源稅對(duì)環(huán)保發(fā)揮的作用比較有限，建議在近中期進(jìn)行以下調(diào)整：

(1)擴(kuò)大征收范圍。把資源稅的范圍從礦產(chǎn)品和鹽擴(kuò)大到適用于一切自然資源。在具體操作上可以將目前只局限于礦產(chǎn)品的資源稅稅目擴(kuò)大到水資源、土地資源、森林資源、草場(chǎng)資源、海洋資源、地?zé)豳Y源以及其他所有應(yīng)該給予保護(hù)的資源，理順資源稅與資源費(fèi)的關(guān)系。

(2)合理確定資源稅單位稅額，建立單位稅額定期調(diào)整機(jī)制。根據(jù)資源產(chǎn)品的價(jià)格上漲情況，及時(shí)調(diào)整單位稅額，并建立和完善稅額定期調(diào)整的機(jī)制；對(duì)煤炭、原油等品種劃分資源等級(jí)，確定等級(jí)的指標(biāo)應(yīng)與儲(chǔ)量消耗、回采率等掛鉤，鼓勵(lì)其充分利用儲(chǔ)量，懲戒儲(chǔ)量浪費(fèi)。同時(shí)要進(jìn)一步加大稅檔之間差距，體現(xiàn)資源開采過程中的級(jí)差收入，優(yōu)質(zhì)資源高稅，劣質(zhì)資源低稅；體現(xiàn)資源的稀缺度和政府對(duì)開采該資源的限制程度，資源的稀缺度越大，政府對(duì)該種資源的限制程度就越強(qiáng)，資源稅稅率應(yīng)越高，特別是對(duì)非再生性、非替代性、稀缺性資源征以重稅，限制掠奪性開采與開發(fā)；單位稅額要反映資源開采形成的外部成本，資源的有害物質(zhì)含量越高，在開采過程中給環(huán)境造成的損害越大，資源稅稅率就應(yīng)當(dāng)越高，這既是保護(hù)環(huán)境的要求，也是商品價(jià)格決定的準(zhǔn)則。把資源開采和使用同企業(yè)和居民的切身利益結(jié)合起來，以提高資源的開發(fā)利用率。

(3)調(diào)整計(jì)稅依據(jù)。將現(xiàn)行以銷量和白用量為計(jì)稅依據(jù)改為以產(chǎn)量為計(jì)稅依據(jù)，這不僅可以有效地減少資源不足以及盲目開發(fā)的行為，同時(shí)也便于源頭控制，防止稅款流失。

(4)將水資源費(fèi)和礦產(chǎn)資源補(bǔ)償費(fèi)改為資源稅。礦產(chǎn)資源補(bǔ)償費(fèi)在性質(zhì)和征收范圍上同現(xiàn)行的資源稅幾乎完全相同，只是征收方法和收入的分配使用與現(xiàn)行的資源稅不同，將費(fèi)稅合并征收從 理論 和現(xiàn)狀看是可行的，至少可減少一套征收機(jī)構(gòu)及相應(yīng)的征收成本。目前遇到的困難：一是涉及礦管部門利益和財(cái)政收入的再分配，尚須做大量的研究和協(xié)調(diào)工作。二是從征收的理論依據(jù)上，目前礦管部門還不同意將礦產(chǎn)資源補(bǔ)償費(fèi)改征資源稅，因?yàn)閲鈱?duì)礦租收入的調(diào)節(jié)既有收費(fèi)的，也有征稅的。但有一點(diǎn)各國是相同的，即沒有必要對(duì)同一礦產(chǎn)品的同一礦租收益同時(shí)采用兩種雷同的手段并由兩個(gè)部門征收。三是水資源費(fèi)和礦產(chǎn)資源補(bǔ)償費(fèi)都是經(jīng)過全國人大或國務(wù)院立法征收的，所以將上述兩費(fèi)正式改為資源稅首先要解決 法律 程序上的問題。

4.調(diào)整和完善與環(huán)境相關(guān)的其他稅收政策。對(duì)于現(xiàn)行具有一定環(huán)保作用的地方稅種，一方面要按稅制改革的正常要求完善稅制，如取消內(nèi)外有別的兩套稅制，適時(shí)調(diào)整偏低的稅負(fù)等，在此基礎(chǔ)上，更多地體現(xiàn)其環(huán)保功能。

(1)車船使用稅。車船使用稅不僅具有財(cái)產(chǎn)課稅的性質(zhì)，還具有環(huán)境保護(hù)的作用，應(yīng)逐步考慮對(duì)車船是否安裝了廢氣凈化裝置而給予稅收優(yōu)惠或課以高稅；同時(shí)應(yīng)按汽缸容量設(shè)置更多檔次的稅率，這樣才能逐步淘汰污染車和高耗能車，逐步改善空氣污染狀況。

(2)城市維護(hù)建設(shè)稅。城市維護(hù)建設(shè)稅由于稅款具有?？顚Ｓ玫奶攸c(diǎn)，目前已經(jīng)成為城市環(huán)境基礎(chǔ)設(shè)施投資的一項(xiàng)重要資金來源，為城市環(huán)保開辟了具有法律依據(jù)的、穩(wěn)定的資金渠道，對(duì)于改善城市大氣和水環(huán)境質(zhì)量具有重要的意義。但城建稅應(yīng)改變目前附加稅的地位，使其擁有獨(dú)立的稅基，并進(jìn)一步擴(kuò)大征收范圍，逐步增加收入規(guī)模，保證城市建設(shè)及環(huán)境保護(hù)資金的需要，進(jìn)一步增加對(duì)環(huán)保項(xiàng)目的投入。

(3)土地使用稅。1984年起開征的土地使用稅由于只限定在城區(qū)及部分鎮(zhèn)、工礦區(qū)等征收，適用的范圍較小，稅率也較低，并且又出臺(tái)了一系列減免政策，比如對(duì)塌陷土地的減免等，致使我國的土地使用稅難以發(fā)揮遏制“圈地”現(xiàn)象、節(jié)約使用土地、維護(hù)生態(tài)環(huán)境的作用。對(duì)此，應(yīng)擴(kuò)大土地使用稅的征收范圍，并較大幅度地提高稅率。

5.積極探索開征專門的環(huán)境保護(hù)稅。如前述 分析，我國現(xiàn)行稅制中，稅收對(duì)環(huán)境的保護(hù)作用主要依靠分散在某些稅種中的零星規(guī)定來實(shí)現(xiàn)，這樣既限制了稅收對(duì)發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟(jì)的調(diào)控力度，又難以形成專門用于環(huán)保的稅收收入。要改變這種狀況，必然要求構(gòu)建一種新的稅種——環(huán)境保護(hù)稅。

課征環(huán)境保護(hù)稅是西方發(fā)達(dá)國家解決環(huán)境問題的普遍做法。環(huán)境保護(hù)稅一方面通過加重污染者的稅收負(fù)擔(dān)；使其外部成本內(nèi)部化，促其減輕或停止對(duì)環(huán)境的污染和破壞；另一方面又可以為環(huán)境保護(hù)事業(yè)籌資?！碍h(huán)境保護(hù)稅”的具體內(nèi)容可分為兩部分：一是環(huán)境污染稅，對(duì)污染物或排污行為征稅；二是環(huán)境資源稅，對(duì)稀有資源或利用、破壞自然資源的行為征稅。環(huán)境資源稅可以通過完善現(xiàn)行的資源稅，擴(kuò)大資源稅的征收范圍，加大資源稅的調(diào)節(jié)力度，來達(dá)到保護(hù)資源、保護(hù)環(huán)境的目標(biāo)。

我國開征環(huán)境保護(hù)稅，目標(biāo)定位應(yīng)主要著眼于控制污染，促進(jìn)環(huán)境保護(hù)，而不是為了追求財(cái)政收入。開征環(huán)境稅的基本思路可考慮：(1)環(huán)境稅的課征對(duì)象是直接污染環(huán)境的行為和在消費(fèi)過程中造成環(huán)境污染的產(chǎn)品，征收范圍應(yīng)具有普遍性。(2)依據(jù)“誰污染誰治理”、“誰污染誰付費(fèi)”的原則，環(huán)境稅的納稅人應(yīng)是污染環(huán)境的各經(jīng)濟(jì)主體。(3)環(huán)境稅的稅負(fù)不能過低。在宏觀上，環(huán)保稅的稅負(fù)應(yīng)以滿足政府為消除納稅人所造成的污染而支付的全部費(fèi)用，即補(bǔ)償其外部成本為最低限度；在微觀上，環(huán)境稅稅負(fù)的確定，應(yīng)高于企業(yè)為治理污染采取技術(shù)措施的預(yù)期邊際成本。就污染物排放行為而言，應(yīng)高于企業(yè)為清理污染采取技術(shù)措施的預(yù)期邊際成本；就消費(fèi)包裝物的行為而言，應(yīng)高于其與“綠色包裝物”之間的成本差額。在設(shè)計(jì)稅率時(shí)必須認(rèn)真研究測(cè)算。按照環(huán)境保護(hù)稅收原理，以其稅率計(jì)算的應(yīng)納稅額應(yīng)該不少于污染所造成的社會(huì)機(jī)會(huì)成本。(4)根據(jù)目前我國各級(jí)政府之間的事權(quán)劃分，環(huán)境保護(hù)稅宜作為中央與地方共享稅，由地方政府負(fù)責(zé)管理征收。(5)環(huán)境保護(hù)稅是一種專門稅，其稅收收入應(yīng)當(dāng)作為專用基金，嚴(yán)格實(shí)行?？顚Ｓ弥贫龋坑糜诃h(huán)境保護(hù)方面的開支。

第二篇：中國環(huán)境經(jīng)濟(jì)政策的回顧與展望(上)

一、中國 環(huán)境 經(jīng)濟(jì) 政策演變及存在的主要 問題

2005年，中國環(huán)境可持續(xù)指數(shù)(esi)在146個(gè)國家中位居第133位。這一數(shù)據(jù)說明我國在環(huán)境的可持續(xù)性 發(fā)展 和管理方面相當(dāng)薄弱。從現(xiàn)實(shí)情況來看，目前 我國在水資源利用、空氣污染、酸雨和溫室氣體排放以及資源和廢棄物管理、環(huán)境治理等方面都存在很多突出的問題。

環(huán)境經(jīng)濟(jì)政策體系是根據(jù)價(jià)值 規(guī)律 的要求，運(yùn)用價(jià)格、稅收、信貸、收費(fèi)、保險(xiǎn)等經(jīng)濟(jì)手段來調(diào)節(jié)或 影響 經(jīng)濟(jì)主體的市場(chǎng)行為，從而實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì) 社會(huì) 發(fā)展與 自然、生態(tài)環(huán)境的協(xié)調(diào)發(fā)展。在本項(xiàng) 研究 中，對(duì)環(huán)境經(jīng)濟(jì)政策的 分析 主要包括環(huán)境財(cái)政(投入)政策、環(huán)境收費(fèi)與價(jià)格政策、稅收政策、金融(信貸、保險(xiǎn))政策等(各項(xiàng)環(huán)境經(jīng)濟(jì)政策在我國具體實(shí)施情況詳見表1)。環(huán)境經(jīng)濟(jì)政策具有經(jīng)濟(jì)激勵(lì)約束、籌集資金、協(xié)調(diào)經(jīng)濟(jì)利益關(guān)系等功能。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制下，環(huán)境經(jīng)濟(jì)政策是實(shí)施可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略的關(guān)鍵。

(一)財(cái)政政策。

環(huán)境問題本質(zhì)上是一個(gè)資源和經(jīng)濟(jì)問題。環(huán)境是人類生存和發(fā)展的共同基礎(chǔ)，環(huán)境作為一種經(jīng)濟(jì)資源，是經(jīng)濟(jì)學(xué)意義上典型的“共有資源”。共有資源具有明顯的“無排他性”和“非競爭性”特征。“無排他性”是指不可能排除那些不掏錢的人享受某種物品或服務(wù)的好處，即“搭便車”，從而導(dǎo)致共有資源往往被過度使用。“非競爭性”是指某一消費(fèi)者對(duì)該物品的消費(fèi)并不影響該物品另一消費(fèi)者的消費(fèi)狀況，即該物品提供給額外一個(gè)消費(fèi)者的邊際成本為零。

環(huán)境保護(hù)與治理在很大程度上屬于公共物品范疇，具有很強(qiáng)的“外部性”特征。環(huán)境保護(hù)與治理單純依靠市場(chǎng)機(jī)制往往難以進(jìn)行，需要政府制定法規(guī)強(qiáng)制社會(huì)和 企業(yè) 施行，利用經(jīng)濟(jì)手段引導(dǎo)經(jīng)濟(jì)主體減少環(huán)境污染，實(shí)施污染治理。

財(cái)政投入是十分重要的宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控政策手段，也是環(huán)境經(jīng)濟(jì)政策的重要組成部分。具體而言，環(huán)境財(cái)政政策包括：政府對(duì)環(huán)境保護(hù)的直接投資、財(cái)政補(bǔ)貼、政府“綠色”采購制度、環(huán)境性因素的財(cái)政轉(zhuǎn)移支付等。

1.預(yù)算支出政策。政府對(duì)環(huán)境保護(hù)的直接投資主要是環(huán)境污染治理投入?！笆濉逼陂g，財(cái)政部門按照“統(tǒng)籌兼顧、量入為出、確保重點(diǎn)”的方針和“分清政府和企業(yè)職責(zé)，分清中央和地方事權(quán)”的原則，不斷加大對(duì)環(huán)境保護(hù)的資金投入力度。2001—2005年，中央財(cái)政對(duì)環(huán)境保護(hù)累計(jì)投入1100多億元。

(1)逐年增加環(huán)保事業(yè)費(fèi)，切實(shí)保障環(huán)保部門履行職能?！笆濉逼陂g，中央財(cái)政通過部門預(yù)算累計(jì)安排環(huán)保事業(yè)費(fèi)10.6億元，年均增長25.3%。除保障國家環(huán)?？偩中姓褪聵I(yè)單位基本支出外，還重點(diǎn)支持國家環(huán)?？偩珠_展環(huán)境監(jiān)測(cè)、環(huán)保執(zhí)法、環(huán)境標(biāo)準(zhǔn)制(修)訂、環(huán)境與核應(yīng)急處置系統(tǒng)建設(shè)、全國生物物種資源聯(lián)合執(zhí)法檢查和調(diào)查等專項(xiàng)工作。

(2)不斷增加中央環(huán)保專項(xiàng)資金投入，充分發(fā)揮中央財(cái)政資金的引導(dǎo)和示范作用?！笆濉逼陂g，中央財(cái)政除繼續(xù)安排國家級(jí)自然保護(hù)區(qū)能力建設(shè)補(bǔ)助專項(xiàng)資金外，還新設(shè)立了中西部地區(qū)環(huán)境監(jiān)察執(zhí)法能力建設(shè)、集約化畜禽養(yǎng)殖污染防治以及排污費(fèi)補(bǔ)助等專項(xiàng)資金。資金總額從2001年的0.3億元增加到2005年的9.3億元，累計(jì)安排專項(xiàng)支出14.5億元，不僅有力地保障了專項(xiàng)工作的順利實(shí)施，也帶動(dòng)了地方政府和社會(huì)資金參與環(huán)境保護(hù)。

(3)通過國債資金支持了一批重點(diǎn)生態(tài)建設(shè)和污染治理項(xiàng)目。“九五”后三年，在中央財(cái)政發(fā)行的長期建設(shè)國債中，有460億元用于環(huán)境保護(hù)。因此1998年以后，環(huán)保投資占國民生產(chǎn)總值的比例才有了較大的增幅?！笆濉逼陂g，中央財(cái)政通過國債資金，直接安排生態(tài)建設(shè)和污染治理方面的支出累計(jì)達(dá)1083億元，主要用于京津風(fēng)沙源治理、西部中心城市環(huán)保設(shè)施建設(shè)、“三河三湖”污染防治、污水、垃圾產(chǎn)業(yè)化及中水回用、北京環(huán)境污染治理、森林生態(tài)效益補(bǔ)償?shù)软?xiàng)目。

2005年，全國環(huán)境污染治理投資為2388.0億元(比上年增加25.1%)，占國內(nèi)生產(chǎn)總值的1.31%。其中城市環(huán)境基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投資1289.7億元(比上年增加13.0%)，工業(yè) 污染源治理投資458.2億元(比上年增加48.7%)，新建項(xiàng)目“三同時(shí)”環(huán)保投資640.1億元(比上年增加39.0%)。

近年來的環(huán)境預(yù)算項(xiàng)目支出主要包括：“三河三湖”、渤海等重點(diǎn)流域及海域水污染防治工程，三峽庫區(qū)地質(zhì)災(zāi)害、庫區(qū)及影響區(qū)的城鎮(zhèn)生活污水、工業(yè)廢水及危險(xiǎn)廢物以及火電廠二氧化硫污染治理，南水北調(diào)及治污工程，城市污水處理和工業(yè)固體廢物綜合利用，天然林資源保護(hù)，“三北”和長江中下游重點(diǎn)防護(hù)林、野生動(dòng)植物保護(hù)和自然保護(hù)區(qū)等工程，風(fēng)沙源和水土流失治理，農(nóng)村 面源污染治理、飲用水源地保護(hù)等。

總體來看，我國用于環(huán)境投資的公共資金相當(dāng)有限，目前全國環(huán)?？偼顿Y僅為gdp的1.3%，這其中還包括企業(yè)投資、民間個(gè)人投資以及其他資金，真正的財(cái)政資金不到gdp的1%。盡管近年來環(huán)保投資不斷增加，但遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能滿足治理環(huán)境的需要。國際上一般國家用于環(huán)保的支出約占當(dāng)期gdp的1.5%，自20世紀(jì)90年代以來，我國財(cái)政對(duì)環(huán)保的投入占gdp的比重一直在0.5%～0.7%之間，明顯低于國際平均水平。

2.政府采購政策。政府采購是以政府為主體、為滿足社會(huì)公共需要而進(jìn)行的采購活動(dòng)，是一種典型的“公共采購”。政府采購的這種特征決定了政府采購必須一切從社會(huì)公眾的利益出發(fā)，為社會(huì)公眾提供服務(wù)。

政府采購的性質(zhì)決定政府必須通過一系列帶有強(qiáng)制性的法規(guī)、政策達(dá)成更多的目標(biāo)。實(shí)際上，世界各國政府采購都有明顯的“綠色”特征，都有特定的節(jié)能與環(huán)保 法律 與政策規(guī)定。美國聯(lián)邦政府以美國環(huán)境保護(hù)局的“全面性采購指導(dǎo)綱要”為主，規(guī)定政府采購必須貫徹節(jié)能環(huán)保政策和體現(xiàn)節(jié)能環(huán)保要求。聯(lián)邦環(huán)境管理者對(duì)總統(tǒng)第13101號(hào)行政命令實(shí)施情況的監(jiān)督也包括了節(jié)能與環(huán)境保護(hù)符合性評(píng)估。日本國會(huì)頒布《綠色采購法》，規(guī)定政府機(jī)關(guān)可以采用第三方認(rèn)證體系或綠色產(chǎn)品信息系統(tǒng)作為綠色產(chǎn)品的 參考 依據(jù)。我國在過去相當(dāng)長的時(shí)間里，并沒有政府采購節(jié)能與環(huán)保產(chǎn)品的法律與政策規(guī)定。

2003年1月1日起實(shí)施的《中華人民共和國政府采購法》第九條規(guī)定“政府采購應(yīng)當(dāng)有助于實(shí)現(xiàn)國家的經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展政策目標(biāo)，包括保護(hù)環(huán)境，扶持不發(fā)達(dá)地區(qū)和少數(shù)民族地區(qū)，促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展等”。但是我國至今卻尚未頒布《政府采購法》實(shí)施細(xì)則，相關(guān)的配套制度和管理辦法也制定得較少，且缺乏統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)。政府采購對(duì)環(huán)境保護(hù)的促進(jìn)作用不顯著。

2004年底財(cái)政部與國家發(fā)改委的《節(jié)能產(chǎn)品政府采購實(shí)施意見》，成為我國第一個(gè)政府采購促進(jìn)節(jié)能與環(huán)保的具體政策規(guī)定。這一政策從2005年1月1日起正式實(shí)施。同時(shí)，一些地方政府出臺(tái)了一些環(huán)保采購標(biāo)準(zhǔn)，例如青島市財(cái)政局和市環(huán)保局2005年12月27日發(fā)布了第一批《綠色采購環(huán)保產(chǎn)品政府采購清單》，從有關(guān)職能部門認(rèn)定的環(huán)保產(chǎn)品中篩選確定了該市第一批政府綠色采購環(huán)保產(chǎn)品清單。

3.財(cái)政轉(zhuǎn)移支付政策。轉(zhuǎn)移支付制度在生態(tài)補(bǔ)償建設(shè)中具有重要的作用。我國目前大部分地區(qū)都存在著生態(tài)環(huán)境問題，比較而言，中西部地區(qū)尤為突出。自1998年起，中央政府不斷加大對(duì)欠發(fā)達(dá)的中西部地區(qū)的財(cái)政援助，著力建立長效機(jī)制，把生態(tài)建設(shè)與農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、產(chǎn)業(yè)開發(fā)結(jié)合起來，實(shí)施退耕還林、還草政策，調(diào)整農(nóng)業(yè)結(jié)構(gòu)、增加農(nóng)牧民收入。1997年東、中、西部地區(qū)人均財(cái)政支付比例關(guān)系為100：54：57，2002年這一比例縮小為100：56：67。通過轉(zhuǎn)移支付，西部地區(qū)的財(cái)力大大增強(qiáng)，增強(qiáng)了地方環(huán)保事業(yè)投入的能力。

4.設(shè)立環(huán)境整治與保護(hù)補(bǔ)助的專項(xiàng)資金。近年來，中央政府增加了環(huán)境整治與保護(hù)的專項(xiàng)資金，省級(jí)財(cái)政也設(shè)立了相應(yīng)的生態(tài)環(huán)境建設(shè)與保護(hù)有關(guān)的專項(xiàng)資金。以浙江省為例，2000～2003年省級(jí)財(cái)政安排總數(shù)為17億元的專項(xiàng)資金，涉及與生態(tài)建設(shè)有關(guān)的有“生態(tài)農(nóng)業(yè)與新農(nóng)村建設(shè)”、“生態(tài)公益林建設(shè)”、“萬里清水河道建設(shè)”、“生態(tài)環(huán)境治理”、“生態(tài)城鎮(zhèn)建設(shè)”、“下山脫貧與幫扶致富”、“碧海建設(shè)”、“綠色文化建設(shè)”、“ 科技 支持與管理決策建設(shè)”等9大工程的23個(gè)類目，大大改善了浙江省的生態(tài)環(huán)境狀況。

5.推行生態(tài)效益補(bǔ)償資金的試點(diǎn)工作。2001年，財(cái)政部與有關(guān)部門就森林生態(tài)效益補(bǔ)償資金的補(bǔ)助范圍和標(biāo)準(zhǔn)、資金撥付方式、中央與地方的責(zé)任等問題，進(jìn)行了多次調(diào)研，并于11月啟動(dòng)了試點(diǎn)工作。這項(xiàng)試點(diǎn)覆蓋了全國11個(gè)省685個(gè)縣，共2億畝林地，24個(gè)國家級(jí)自然保護(hù)區(qū)，撥付了森林生態(tài)效益補(bǔ)助資金10億元。2002年，中央財(cái)政繼續(xù)安排10億元，支持11個(gè)試點(diǎn)省區(qū)加強(qiáng)對(duì)重點(diǎn)防護(hù)林與特種用途林的管理和保護(hù)。

6.財(cái)政補(bǔ)貼(貼息)政策。許多發(fā)達(dá)國家在發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟(jì)過程中，通過財(cái)政補(bǔ)貼對(duì)相關(guān)企業(yè)予以支持。美國國家環(huán)保局從1978年開始對(duì)設(shè)置資源回收系統(tǒng)的企業(yè)提供財(cái)政補(bǔ)貼，根據(jù)不同的情況，補(bǔ)貼量為10%～90%；德國對(duì)于興建環(huán)保設(shè)施也給予財(cái)政補(bǔ)貼，其補(bǔ)貼數(shù)額相當(dāng)于投資費(fèi)用的一個(gè)百分點(diǎn)，對(duì)建造節(jié)能設(shè)施所耗費(fèi)用，按其費(fèi)用的25%給予補(bǔ)貼；日本政府在《廢棄物處理與清潔法》中規(guī)定，修建廢棄物處理設(shè)施要從國庫中提供部分財(cái)政補(bǔ)貼；僅在1984年，法國對(duì)清潔工藝投資約為5億法郎，其后，提供的補(bǔ)貼數(shù)額逐年增加。

我國對(duì)于開展資源綜合利用與治污的企業(yè)財(cái)政補(bǔ)貼僅限于少數(shù)幾項(xiàng)間接補(bǔ)貼，如利潤不上繳、減免稅收、先征后返等，但對(duì)相關(guān)企業(yè)的鼓勵(lì)與支持效果甚微。可以考慮給開展循環(huán)經(jīng)濟(jì)的企業(yè)以照顧，例如采取物價(jià)補(bǔ)貼、企業(yè)虧損補(bǔ)貼、財(cái)政貼息、稅前還貸等。目前 應(yīng)用 廣泛的補(bǔ)貼主要有對(duì)治污項(xiàng)目的補(bǔ)貼、對(duì)生態(tài)建設(shè)項(xiàng)目的補(bǔ)貼、對(duì)清潔生產(chǎn)項(xiàng)目的補(bǔ)貼、對(duì)環(huán)境科研的補(bǔ)貼、對(duì)生產(chǎn)環(huán)境友好型產(chǎn)品的補(bǔ)貼等。

中國近年來生態(tài)環(huán)境保護(hù)的財(cái)政支出一定程度上還只是“問題”導(dǎo)向的應(yīng)急投資。從總體上看，國家環(huán)境財(cái)政政策缺少連續(xù)性，效率不高，無法保障公共利益。

(二)環(huán)境稅收政策。

1.我國環(huán)境稅收政策沿革及現(xiàn)狀。我國目前沒有開征專門以環(huán)保為目的的稅種，但在稅制中采取了不少鼓勵(lì)環(huán)保的稅收措施，有些稅種的開征也對(duì)環(huán)保具有直接的或間接的意義。與環(huán)保有關(guān)的稅種體現(xiàn)在兩方面：一是對(duì)開采和使用自然資源(包括土地)的單位和個(gè)人征收的資源稅、城鎮(zhèn)土地使用稅、耕地占用稅，它們對(duì)保護(hù)資源和環(huán)境有著直接的意義；二是有些稅種，如消費(fèi)稅、車船使用稅、城市維護(hù)建設(shè)稅等，雖不直接或并不完全針對(duì)環(huán)境保護(hù)，但對(duì)促進(jìn)環(huán)境保護(hù)也具有積極的作用。

有利于環(huán)保的各種稅收措施主要反映在增值稅、企業(yè)所得稅中。此外，消費(fèi)稅和一些地方性稅種中都有所體現(xiàn)。

(1)增值稅。涉及環(huán)保的增值稅措施主要體現(xiàn)在與環(huán)保有關(guān)的諸多優(yōu)惠政策之中，大體可以分為以下幾類：

一是鼓勵(lì)資源綜合利用產(chǎn)品的優(yōu)惠措施，主要有：①對(duì)企業(yè)利用廢液(渣)生產(chǎn)的黃金、白銀，免征增值稅(財(cái)稅字[1995]44號(hào)、財(cái)稅[1996]120號(hào))。②對(duì)企業(yè)生產(chǎn)的原料中摻有不少于30%的煤矸石、石煤、粉煤灰、燒煤鍋爐的爐底渣(不包括高爐水渣)的建材產(chǎn)品(包括商品混凝土)，免征增值稅，其摻兌比例既可以按重量 計(jì)算，也可以按體積計(jì)算(國稅函[2003]1151號(hào)、財(cái)稅字[1995]44號(hào)、財(cái)稅字[1996]20號(hào))。③對(duì)利用煤矸石、煤泥、石煤、油母頁巖生產(chǎn)的電力，且煤矸石、煤泥、石煤、油母頁巖用量(重量)占發(fā)電燃料的比重達(dá)到60%以上(含60%)的，減半征收增值稅(財(cái)稅[2004]25號(hào)、財(cái)稅[2001]198號(hào))。④對(duì)企業(yè)以林區(qū)“三剩物”和“次小薪材”為原料生產(chǎn)加工的國家列舉的綜合利用產(chǎn)品，在2005年12月31日之前由稅務(wù)部門實(shí)行增值稅“即征即退”辦法(財(cái)稅[2001]72號(hào)，此文件已廢止)。⑤從2001年1月1日起，對(duì)利用煤炭生產(chǎn)過程中伴生的油母頁巖生產(chǎn)加工的頁巖油及其他產(chǎn)品，在生產(chǎn)原料中摻有不少于30%的廢舊瀝青混凝土生產(chǎn)的再生產(chǎn)瀝青混凝土，利用城市生活垃圾生產(chǎn)的電力且城市生活垃圾用量(重量)占發(fā)電燃料的比重達(dá)到80%以上(含80%)以及在生產(chǎn)原料中摻有不少于30%的煤矸石、石煤、粉煤灰、燒煤鍋爐的爐底渣(不包括高爐水渣)及其他廢渣生產(chǎn)的水泥，實(shí)行增值稅“即征即退”政策(財(cái)稅[2004]25號(hào)、財(cái)稅[2001]198號(hào))。⑥對(duì)生產(chǎn)原料中粉煤灰和其他廢渣摻兌量在30%以上的水泥熟料，實(shí)行“即征即退”辦法(國稅函[2003)1164號(hào))。⑦對(duì)燃煤電廠煙氣脫硫副產(chǎn)品(包括：二水硫酸鈣含量不低于85%的石膏；濃度不低于15%的硫酸；總氮含量不低于18%的硫酸銨)，實(shí)行增值稅“即征即退”的政策(財(cái)稅[2004]25號(hào))。

二是促進(jìn)廢舊物資回收的優(yōu)惠措施。對(duì)廢舊物資回收經(jīng)營單位原來實(shí)行增值稅先征后返70%的優(yōu)惠政策，從2001年5月1日起，改為銷售收購的廢舊物資免征增值稅，而對(duì)屬于增值稅一般納稅人的生產(chǎn)企業(yè)，購買廢舊物資允許按普通發(fā)票注明金額的10%計(jì)算增值稅抵扣進(jìn)項(xiàng)稅額(財(cái)稅[2001]78號(hào))。

三是鼓勵(lì)清潔能源和環(huán)保產(chǎn)品的優(yōu)惠措施。對(duì)利用風(fēng)力生產(chǎn)的電力和列入《享受稅收優(yōu)惠政策新型墻體材料目錄》(見表2)的新型墻體材料產(chǎn)品，包括非黏土磚、建筑砌塊、建筑板材14類共23種產(chǎn)品，實(shí)行增值稅減半征收。其中，西部地區(qū)企業(yè)生產(chǎn)銷售“優(yōu)惠目錄”中的建筑砌塊和建筑板材產(chǎn)品，即使達(dá)不到“目錄”限定的生產(chǎn)規(guī)模要求的，在2005年12月31日之前也可享受新型墻體材料產(chǎn)品增值稅減半征收的優(yōu)惠政策(財(cái)稅[2001]198號(hào)、財(cái)稅[2004]25號(hào))。

四是污水處理的優(yōu)惠措施。自2001年7月1日起，對(duì)各級(jí)政府及主管部門委托自來水廠(公司)隨水費(fèi)收取的污水處理費(fèi)，免征增值稅(財(cái)稅[2001]97號(hào))。

(2)營業(yè)稅。營業(yè)稅中與環(huán)保有關(guān)的稅收政策不多，對(duì)病蟲害防治、植物保護(hù)及其相關(guān)的技術(shù)培訓(xùn)收入免征營業(yè)稅應(yīng)該說具有一定的環(huán)保意義(《營業(yè)稅暫行條例實(shí)施細(xì)則》第27條第5款)。

(3)消費(fèi)稅。消費(fèi)稅選擇煙、小汽車、摩托車、鞭炮焰火、輪胎等為消費(fèi)稅征稅品目，體現(xiàn)了國家的環(huán)保政策，收到了較好的政策效果。在此基礎(chǔ)上，曾規(guī)定企業(yè)生產(chǎn)銷售達(dá)到低污染排放限值標(biāo)準(zhǔn)(相當(dāng)于歐ⅱ標(biāo)準(zhǔn))的小轎車、越野車和小客車，減征30%的消費(fèi)稅(財(cái)稅[2000]26號(hào))，自2004年7月1日起低污染排放限值標(biāo)準(zhǔn)提高到相當(dāng)于歐洲ⅲ標(biāo)準(zhǔn)(財(cái)稅[2003]266號(hào))，但由于“小汽車歐洲ⅲ號(hào)排放標(biāo)準(zhǔn)正在制定中，符合歐洲ⅲ號(hào)排放標(biāo)準(zhǔn)的車用油品質(zhì)量尚未解決”，目前此項(xiàng)政策已暫緩執(zhí)行(財(cái)稅[2004]142號(hào))。此外，調(diào)高含鉛汽油稅率(額)，即從1999年1月1日起，含鉛汽油的消費(fèi)稅稅率由0.2元／升提高到0.28元／升(財(cái)稅[1998]163號(hào))，對(duì)“汽車輪胎”稅目中的子午線輪胎免征消費(fèi)稅，對(duì)翻新輪胎停止征收消費(fèi)稅(財(cái)稅[2000]145號(hào))等政策都有利于環(huán)保。

從2006年4月1日起，調(diào)整現(xiàn)行消費(fèi)稅稅目、稅率等相關(guān)政策，提高了大排量和高耗能小轎車、越野車的消費(fèi)稅稅率，對(duì)木質(zhì)一次性筷子、實(shí)木地板納入消費(fèi)稅稅目，以加強(qiáng)大氣污染防治和生態(tài)保護(hù)。

(4)所得稅。近年來，為進(jìn)一步加大環(huán)境保護(hù)力度，我國出臺(tái)了一些對(duì)資源節(jié)約、環(huán)境保護(hù)的所得稅專項(xiàng)政策。主要有：

一是企業(yè)利用“三廢”免稅政策。規(guī)定企業(yè)利用廢水、廢氣、廢渣等廢棄物為主要原料進(jìn)行生產(chǎn)的，可在5年內(nèi)減征或者免征所得稅(財(cái)稅[1994]1號(hào))，具體包括：①企業(yè)在原設(shè)計(jì)規(guī)定的產(chǎn)品以外，綜合利用本企業(yè)生產(chǎn)過程中產(chǎn)生的，在《資源綜合利用目錄》內(nèi)的資源作主要原料生產(chǎn)的產(chǎn)品的所得，自生產(chǎn)經(jīng)營之日起，免征所得稅5年；②企業(yè)利用本企業(yè)外的大宗煤矸石、爐渣、粉煤灰作主要原料，生產(chǎn)建材產(chǎn)品的所得，自生產(chǎn)經(jīng)營之日起，免征所得稅5年；③為處理利用其他企業(yè)廢棄的，在《資源綜合利用目錄》內(nèi)的資源而新辦的企業(yè)，經(jīng)主管稅務(wù)機(jī)關(guān)批準(zhǔn)后，可減征或者免征所得稅1年。

二是淘汰消耗臭氧層生產(chǎn)線企業(yè)所獲得的“議定書”多邊基金的贈(zèng)款免稅政策。為順利履行“議定書”淘汰消耗臭氧層物質(zhì)的義務(wù)和要求，促進(jìn)我國環(huán)境保護(hù)事業(yè)，凡經(jīng)國家環(huán)保總局通過招標(biāo)確定需要淘汰消耗臭氧層生產(chǎn)線企業(yè)所獲得的“議定書”多邊基金的贈(zèng)款，經(jīng)國家稅務(wù)總局批準(zhǔn)，可視為有指定用途的基金，免予征收企業(yè)所得稅(國稅函[2000]228號(hào))。

三是對(duì)專門生產(chǎn)當(dāng)前國家鼓勵(lì)發(fā)展的環(huán)保產(chǎn)業(yè)設(shè)備(產(chǎn)品)的免稅政策。規(guī)定對(duì)專門生產(chǎn)《當(dāng)前國家鼓勵(lì)發(fā)展的環(huán)保產(chǎn)業(yè)設(shè)備(產(chǎn)品)目錄》內(nèi)設(shè)備(產(chǎn)品)的企業(yè)(分廠、車間)，在符合獨(dú)立核算、能獨(dú)立計(jì)算盈虧的條件下，其凈收入在30萬元(含30萬元)以下的，暫免征收企業(yè)所得稅，超過30萬元的部分，依法繳納企業(yè)所得稅（國經(jīng)貿(mào)資源[2000]159號(hào)、國經(jīng)貿(mào)資源[2002]23號(hào))。

四是對(duì)國家鼓勵(lì)發(fā)展的環(huán)保產(chǎn)業(yè)設(shè)備實(shí)行投資抵免、加速折舊政策。規(guī)定企業(yè)技術(shù)改造項(xiàng)目凡使用《當(dāng)前國家鼓勵(lì)發(fā)展的環(huán)保產(chǎn)業(yè)設(shè)備(產(chǎn)品)目錄》(第一批)中的國產(chǎn)設(shè)備，按照財(cái)政部、國家稅務(wù)總局《關(guān)于印發(fā){技術(shù)改造國產(chǎn)設(shè)備投資抵免企業(yè)所得稅暫行辦法)的通知》(財(cái)稅字[1999]290號(hào))的規(guī)定，享受投資抵免企業(yè)所得稅的優(yōu)惠政策，并可實(shí)行加速折舊辦法。

五是公益性捐贈(zèng)扣除。原規(guī)定對(duì)納稅人向中華環(huán)境保護(hù)基金會(huì)的捐贈(zèng)，可納入公益救濟(jì)性捐贈(zèng)范圍，企業(yè)所得稅納稅人捐贈(zèng)額不超過應(yīng)納稅所得額13%的部分，個(gè)人所得稅納稅人捐贈(zèng)額不超過應(yīng)納稅所得額30%的部分，允許在稅前扣除(國稅函[2003]762號(hào))。但自2004年1月1日起，對(duì)企事業(yè)單位、社會(huì)團(tuán)體和個(gè)人等社會(huì)力量，通過中華環(huán)境保護(hù)基金會(huì)用于公益救濟(jì)性的捐贈(zèng)，準(zhǔn)予在繳納企業(yè)所得稅和個(gè)人所得稅前金額扣除(財(cái)稅[2004]172號(hào))。

六是對(duì)從事污水、垃圾處理業(yè)務(wù)的外商投資企業(yè)，可以認(rèn)定為生產(chǎn)性外商投資企業(yè)，享受“兩免三減半”優(yōu)惠(國稅函[2003]388號(hào))。

七是外國企業(yè)為 科學(xué) 研究、開發(fā)能源、發(fā)展 交通 事業(yè)、農(nóng)林牧生產(chǎn)以及開發(fā)重要技術(shù)提供專有技術(shù)所取得的特許權(quán)使用費(fèi)，可以減按百分之十的稅率征收所得稅，其中技術(shù)先進(jìn)或者條件優(yōu)惠的，可以免征所得稅(《外商投資企業(yè)和外國企業(yè)所得稅法》)。其中與環(huán)保有關(guān)的可以享受優(yōu)惠的技術(shù)包括(《外商投資企業(yè)和外國企業(yè)所得稅法實(shí)施細(xì)則》)：①改良土壤、草地，開發(fā)荒山，以及充分利用自然資源的技術(shù)；②培育動(dòng)植物新品種和生產(chǎn)高效低毒農(nóng)藥的技術(shù)；③對(duì)農(nóng)、林、牧、漁業(yè)進(jìn)行科學(xué)生產(chǎn)管理，保持生態(tài)平衡，增強(qiáng)抗御自然災(zāi)害能力等方面的技術(shù)；④在節(jié)約能源和防治環(huán)境污染方面提供的專有技術(shù)；⑤煤的液化、氣化及綜合利用技術(shù)。

此外，對(duì)省級(jí)人民政府、國務(wù)院部委和中國人民解放軍軍以上單位以及外國組織、國際組織頒發(fā)的環(huán)境保護(hù)方面的獎(jiǎng)金，免征個(gè)人所得稅(《個(gè)人所得稅法》)。

(5)促進(jìn)資源節(jié)約利用的稅收政策。為促進(jìn)資源的合理利用，限制對(duì)資源的濫采濫用，1988年4月開征了資源稅，1994年的稅制改革中，進(jìn)一步擴(kuò)大了征收范圍。雖然我國開征了資源稅，但是，總體上我國的資源稅制度還很不完善，突出表現(xiàn)在資源稅征收項(xiàng)目不全，如我國目前沒有對(duì)水資源、生物資源(如森林、草原、海洋漁業(yè)資源)征收資源稅。

第三篇：回顧與展望中國證券市場(chǎng)

中國證券市場(chǎng)是改革開放的產(chǎn)物，如果從上海證券交易所成立算起，已有十二年的歷史。我親身經(jīng)歷了中國證券市場(chǎng)發(fā)展的各個(gè)重要階段，對(duì)于中國證券市場(chǎng)的成長和發(fā)展有著深切的體會(huì)：早在1990年12月19日，我曾代表中國人民銀行在上海宣布上海證券交易所正式成立。1995年5月，我擔(dān)任國務(wù)院副秘書長并兼任國務(wù)院證券委主任，1997年5月我又兼任中國證監(jiān)會(huì)主席。2001年5月我以全國人大財(cái)經(jīng)委副主任委員的身份參加《中華人民共和國證券法》執(zhí)法檢查。2003年6月，我擔(dān)任《中華人民共和國證券法》修改起草組的組長，牽頭負(fù)責(zé)《證券法》的修改工作。

作為一名金融戰(zhàn)線的老兵，我從1951年起一直在金融系統(tǒng)工作，已52年。有幸見證了中國證券市場(chǎng)從無到有、從小到大、從分散到集中、從地區(qū)性市場(chǎng)到全國性市場(chǎng)，從手工操作到電腦交易的全過程。尤其是1995年5月至2000年初，我擔(dān)任國務(wù)院證券委主任和中國證監(jiān)會(huì)主席期間，經(jīng)歷了中國資本市場(chǎng)走過的一段艱辛而復(fù)雜的道路，期間有不少工作經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn)值得總結(jié)，深入客觀的分析和研究這段歷史，“以史為鑒”，對(duì)全面、正確的認(rèn)識(shí)和評(píng)價(jià)中國的證券市場(chǎng)，對(duì)今后的證券市場(chǎng)穩(wěn)定健康發(fā)展，無疑是會(huì)有些幫助的。

十年股市成績斐然

正確認(rèn)識(shí)中國證券市場(chǎng)的地位與作用，是證券市場(chǎng)得以穩(wěn)定健康發(fā)展的前提。證券市場(chǎng)是國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中重要環(huán)節(jié)之一，證券市場(chǎng)發(fā)展的任務(wù)重大、責(zé)任重大，作為監(jiān)管者，我們要擔(dān)起歷史責(zé)任，切實(shí)履行職責(zé)，為建設(shè)一個(gè)健康發(fā)展的證券市場(chǎng)而奮斗。

正確認(rèn)識(shí)中國證券市場(chǎng)的地位與作用，是證券市場(chǎng)得以穩(wěn)定健康發(fā)展的前提。在過去的十幾年間，我國證券市場(chǎng)從無到有，從小到大，今天已發(fā)展成為我國經(jīng)濟(jì)生活中的重要組成部分，并在國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮了積極的作用。

1998年5月，我主編《證券知識(shí)讀本》時(shí)，請(qǐng)江澤民主席為該書作批語，有這樣一段話：“實(shí)行社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)，必然會(huì)有證券市場(chǎng)。建立發(fā)展健康、秩序良好、運(yùn)行安全的證券市場(chǎng)，對(duì)我國優(yōu)化資源配置，調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)，籌集更多的社會(huì)資金，促進(jìn)國民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展具有重要的作用?！边@一批語，充分肯定了我國證券市場(chǎng)在國民經(jīng)濟(jì)中所處的重要地位和作用。

中國證券市場(chǎng)發(fā)展的十二年是輝煌的十二年，十二年走過了國外數(shù)十年走過的道路，濃縮了國外幾十年甚至上百年發(fā)展所經(jīng)歷的波折與坎坷。我接觸到的不少國外專家、學(xué)者都對(duì)中國證券市場(chǎng)的快速發(fā)展表示驚訝和贊嘆。

十幾年來，證券市場(chǎng)為國民經(jīng)濟(jì)建設(shè)籌集了大量資金，對(duì)推動(dòng)國有企業(yè)改革、建立現(xiàn)代企業(yè)制度、促進(jìn)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的調(diào)整、支持國民經(jīng)濟(jì)的增長等都起到了十分重要的作用。截至2003年6月底，我國境內(nèi)上市公司已達(dá)1250家，總市值約4.16萬億元；1991年至2003年6月底，證券市場(chǎng)境內(nèi)籌資總額已超過7000億元，為推進(jìn)傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)換代、促進(jìn)生產(chǎn)力的迅速提高開辟了直接融資渠道。

十幾年間，一大批大中型企業(yè)通過改制上市，在建立現(xiàn)代企業(yè)制度的改革實(shí)踐中起到了先導(dǎo)和示范作用。我國證券市場(chǎng)已經(jīng)擁有相當(dāng)一批發(fā)展前景良好、受投資者青睞的優(yōu)秀企業(yè)。它們?cè)诮F(xiàn)代企業(yè)制度、轉(zhuǎn)換經(jīng)營機(jī)制、促進(jìn)結(jié)構(gòu)優(yōu)化和產(chǎn)業(yè)升級(jí)，提高盈利水平和競爭能力等方面都處于領(lǐng)先地位。不僅如此，證券市場(chǎng)的發(fā)展還增加了國內(nèi)居民的投資渠道，改善了我國的金融結(jié)構(gòu)，對(duì)推動(dòng)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定增長具有十分積極的作用。[!--empirenews.page--] 據(jù)統(tǒng)計(jì)，目前我國證券市場(chǎng)投資者開戶數(shù)已達(dá)到6884萬戶，股票、債券已成為越來越多的國內(nèi)居民重要的投資品種。經(jīng)過十幾年的發(fā)展，證券業(yè)已成為我國經(jīng)濟(jì)中的一個(gè)重要行業(yè)，對(duì)推動(dòng)國民經(jīng)濟(jì)增長做出了貢獻(xiàn)。伴隨著市場(chǎng)的發(fā)展，一大批證券公司、基金管理公司、律師事務(wù)所、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、財(cái)務(wù)公司、評(píng)估公司、投資咨詢公司等市場(chǎng)中介機(jī)構(gòu)如雨后春筍般涌現(xiàn)出來并獲得了較快的發(fā)展，證券公司130家，總資產(chǎn)約5700億元，營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)2900多個(gè)，基金管理公司29家，證券投資基金78只，基金規(guī)模1375億元，他們創(chuàng)造的價(jià)值構(gòu)成拉動(dòng)國民經(jīng)濟(jì)增長的重要因素。

十幾年間，我國證券市場(chǎng)法制和信息系統(tǒng)建設(shè)也取得顯著的成績。經(jīng)過努力，到2002年底，我們先后頒布實(shí)施了200多項(xiàng)法律法規(guī)，1999年7月1日，歷經(jīng)風(fēng)雨的《證券法》正式施行。初步形成了證券市場(chǎng)法律法規(guī)體系。與此同時(shí)，經(jīng)過前幾年的清理整頓和不斷加強(qiáng)監(jiān)管，基本控制住了市場(chǎng)潛在的風(fēng)險(xiǎn)。在“法制、監(jiān)管、自律、規(guī)范”的方針指引下，證券市場(chǎng)得到健康發(fā)展。證券信息系統(tǒng)的建設(shè)、網(wǎng)上交易的發(fā)展、集中統(tǒng)一的中央登記結(jié)算系統(tǒng)的建成等，都大大提高了市場(chǎng)效率，提高了證券市場(chǎng)資源配置的效率。

在充分肯定我國證券市場(chǎng)取得的巨大成績的同時(shí)，我們也應(yīng)該清醒地認(rèn)識(shí)到，我國證券市場(chǎng)畢竟還十分年輕，還存在諸多問題。自2001年股市大跌以來，廣大投資者的損失已達(dá)數(shù)千億元，投資者的信心受到沉重打擊。證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)面臨非常嚴(yán)峻的困難局面。上市公司規(guī)范運(yùn)作水平還不高，法人治理結(jié)構(gòu)尚不健全；市場(chǎng)中介機(jī)構(gòu)誠信觀念、法制意識(shí)還較薄弱；弄虛作假、操縱市場(chǎng)、內(nèi)幕交易等違法行為時(shí)有發(fā)生；投資者結(jié)構(gòu)不盡合理；保護(hù)投資者合法權(quán)益的機(jī)制還不完善；資本市場(chǎng)建立較晚，規(guī)模較小，直接融資比重很低，市場(chǎng)的結(jié)構(gòu)、功能、品種以及服務(wù)等方面還存在缺陷和不足等。這些問題的存在與證券市場(chǎng)發(fā)育程度不高相關(guān)，與整個(gè)經(jīng)濟(jì)體制改革的進(jìn)程、市場(chǎng)發(fā)展的特定階段相關(guān)，還與社會(huì)文化、傳統(tǒng)思維和法制環(huán)境密切相關(guān)。對(duì)此，我們要有清醒的認(rèn)識(shí)。證券市場(chǎng)是國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中重要環(huán)節(jié)之一，證券市場(chǎng)發(fā)展的任務(wù)重大、責(zé)任重大，作為監(jiān)管者，我們要擔(dān)起歷史責(zé)任，切實(shí)履行職責(zé)，為建設(shè)一個(gè)健康發(fā)展的證券市場(chǎng)而奮斗。

清理整頓遏制風(fēng)險(xiǎn)

五項(xiàng)清理整頓能在較短時(shí)間內(nèi)取得積極成效，并且沒有引發(fā)大的社會(huì)問題，主要原因可概括為采取“先降溫，后處理”的辦法；實(shí)事求是、疏堵結(jié)合等五個(gè)方面。

1997年，亞洲金融風(fēng)暴席卷東南亞各國資本市場(chǎng)，受害各國金融體系幾乎崩潰。國際貨幣基金組織曾預(yù)測(cè)當(dāng)年全球的經(jīng)濟(jì)增長速度會(huì)下降0.6個(gè)百分點(diǎn)，東南亞國家和韓國會(huì)下降3個(gè)百分點(diǎn)，可見金融危機(jī)影響之大、破壞之重。我們看到，金融危機(jī)所涉及到的國家，首當(dāng)其沖的是資本市場(chǎng)。盡管當(dāng)時(shí)我國資本市場(chǎng)尚未開放，但當(dāng)時(shí)的證券市場(chǎng)狀況確實(shí)令人堪憂，一是全國統(tǒng)一的證券監(jiān)管體制尚未形成；二是非法發(fā)行證券和交易活動(dòng)猖獗、場(chǎng)外交易混亂、證券公司大量挪用保證金、期貨市場(chǎng)突發(fā)事件頻頻發(fā)生。

為了依法規(guī)范和維護(hù)金融秩序，有效防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)，1997年12月6日，中共中央、國務(wù)院發(fā)布《關(guān)于深化金融改革，整頓金融秩序，防范金融風(fēng)險(xiǎn)的通知》?！锻ㄖ分赋觥坝行┑胤胶筒块T設(shè)立大量非法金融機(jī)構(gòu)”，“股票、期貨市場(chǎng)違法違規(guī)行為大量存在，一些地方擅自設(shè)立股票（股權(quán)證）交易場(chǎng)所，隱藏著很大的金融風(fēng)險(xiǎn)”，“金融風(fēng)險(xiǎn)突發(fā)性強(qiáng)、波及面廣、危害極大，一旦爆發(fā)重大問題，就會(huì)危及經(jīng)濟(jì)、社會(huì)甚至政治穩(wěn)定，嚴(yán)重影響改革開放和現(xiàn)代化建設(shè)的進(jìn)程”。[!--empirenews.page--] 按照《通知》精神，我們立即組織學(xué)習(xí)，統(tǒng)一認(rèn)識(shí)，抓緊部署，貫徹落實(shí)。國務(wù)院為此專門成立了清理整頓場(chǎng)外非法股票交易和整頓證券期貨市場(chǎng)工作小組，由我擔(dān)任組長。清理整頓的范圍包括五項(xiàng)內(nèi)容：清理整頓場(chǎng)外股票交易市場(chǎng)、清理整頓證券交易中心、清理整頓證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)、清理整頓期貨市場(chǎng)、清理整頓原有證券投資基金。從1998年4月開始，經(jīng)歷一年半的時(shí)間基本結(jié)束。

首先是清理整頓場(chǎng)外非法股票交易。

這項(xiàng)清理工作，當(dāng)時(shí)面對(duì)的情況非常復(fù)雜。全國涉及18個(gè)省市，未經(jīng)國家批準(zhǔn)，非法設(shè)立的[1][2][3][4]下一頁 股票交易場(chǎng)所41家，有520家企業(yè)在這些場(chǎng)所上市交易，涉及340萬投資者，市值300億。如果搞不好，就會(huì)釀成全國性的金融風(fēng)險(xiǎn)，甚至造成社會(huì)的不穩(wěn)定。此項(xiàng)工作開始前，我們用了近半年的時(shí)間進(jìn)行了調(diào)查摸底，力爭做到情況明、決心大、方法對(duì)。具體清理措施本著積極穩(wěn)妥、區(qū)別情況、分類指導(dǎo)的精神，區(qū)別不同地區(qū)、不同交易場(chǎng)所和不同掛牌企業(yè)，采取不同的辦法，成熟一個(gè)，解決一個(gè)，不搞簡單的“一刀切”。

場(chǎng)外非法交易場(chǎng)所是一些地方政府越權(quán)批設(shè)的，盡管從事股票交易是非法的，但我們還是采取了給出路的政策。比如對(duì)清理掛牌企業(yè)，就采取了七條政策措施，分別是：具備一定條件的分別采取贖回股票、鼓勵(lì)收購、吸收合并、股權(quán)轉(zhuǎn)債權(quán)、推薦單獨(dú)上市措施；不具備條件的動(dòng)員原有股東繼續(xù)持有股份，享受股東權(quán)益，并給予相應(yīng)優(yōu)惠政策；全部業(yè)務(wù)清理完成后關(guān)閉，符合條件的可以轉(zhuǎn)化為證券營業(yè)部。整個(gè)清理整頓工作是按照先停止擴(kuò)容、再清理業(yè)務(wù)、最后關(guān)閉場(chǎng)所三個(gè)步驟來進(jìn)行的。

為了在不影響社會(huì)政治穩(wěn)定的前提下妥善化解風(fēng)險(xiǎn)，我們與有關(guān)省市的領(lǐng)導(dǎo)密切合作、反復(fù)協(xié)商，逐戶落實(shí)清理整頓方案，并在地方政府和有關(guān)部門的積極配合下，及時(shí)化解了幾十起可能影響社會(huì)穩(wěn)定的群體事件。到1999年底，涉及全國18個(gè)省市和340萬投資者的41個(gè)非法股票交易場(chǎng)所全部關(guān)閉，520家企業(yè)全部摘牌，在沒有花中央財(cái)政一分錢、沒有出現(xiàn)大問題的情況下，基本化解和消除了風(fēng)險(xiǎn)隱患。

其次是清理整頓證券交易中心。

證券交易中心是在九十年代初期的歷史環(huán)境下，一些地方越權(quán)批設(shè)的。隨著證券市場(chǎng)的不斷發(fā)展，特別是上海、深圳證券交易所技術(shù)手段日臻成熟，證券交易中心原有的一些功能大為削弱，管理的問題和風(fēng)險(xiǎn)隱患逐漸暴露出來，主要有：證券交易中心直接參與股票的買賣；挪用會(huì)員清算資金；從事房地產(chǎn)等實(shí)業(yè)投資；開展虛假的國債回購交易；開展場(chǎng)外非法證券交易等。這些問題不僅不利于證券市場(chǎng)的安全運(yùn)行和規(guī)范發(fā)展，而且擾亂金融秩序，蘊(yùn)含著很大的金融風(fēng)險(xiǎn)。

清理整頓證券交易中心的基本指導(dǎo)思想是，按照徹底整頓，妥善處理的原則，有計(jì)劃、有組織地進(jìn)行。目的是通過清理整頓，撤銷證券交易中心，強(qiáng)化證券交易所一線監(jiān)管，建立全國統(tǒng)一的證券交易清算系統(tǒng)，促進(jìn)證券市場(chǎng)健康發(fā)展。

清理整頓的對(duì)象和范圍是26家證券交易中心及其投資設(shè)立的證券登記公司和STAQ系統(tǒng)。清理整頓分三步進(jìn)行，即清查資產(chǎn)、分流業(yè)務(wù)、撤銷機(jī)構(gòu)。為了最大限度地降低清理整頓成本，充分利用證券交易中心的人力、物力資源，我們經(jīng)過認(rèn)真研究，決定對(duì)撤銷后的證券交易中心給予三條出路：一是可以由符合條件的證券公司收購，改組為證券交易營業(yè)部；二是符合設(shè)立證券經(jīng)紀(jì)公司條件的，可以申請(qǐng)改組為證券經(jīng)紀(jì)公司；三是幾家證券交易中心可以聯(lián)合組成一家證券公司，符合綜合證券公司條件的，可申請(qǐng)?jiān)O(shè)立綜合類證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)。[!--empirenews.page--] 這項(xiàng)工作開始于1998年11月，1998年年底完成了對(duì)證券交易中心的資產(chǎn)清查和財(cái)務(wù)審計(jì)工作。1999年4月底，完成了各項(xiàng)業(yè)務(wù)的分流工作，提出機(jī)構(gòu)改組的方案。1999年6月底，證券交易中心撤銷完畢，人員安置工作基本完成。

第三是清理整頓證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)。

在清理整頓證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)前，我們從審計(jì)機(jī)關(guān)了解到，全國證券公司普遍存在違規(guī)吸收社會(huì)資金、挪用客戶保證金以及違規(guī)從事同業(yè)拆借活動(dòng)的行為，涉及金額達(dá)1000多億元。有的證券公司大搞帳外經(jīng)營，用于房地產(chǎn)開發(fā)等長期投資，形成大量的不良資產(chǎn)，有的已開始發(fā)生支付危機(jī)，債務(wù)糾紛不斷增多。尤其是挪用客戶保證金，數(shù)額巨大，蘊(yùn)藏著極大的金融風(fēng)險(xiǎn)，必須進(jìn)行清理整頓。

從1999年起，我們深入開展證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)清理整頓工作。對(duì)證券公司進(jìn)行分類指導(dǎo)，對(duì)嚴(yán)重違規(guī)的進(jìn)行嚴(yán)肅處理，如君安證券依法受到了處罰。對(duì)一般違規(guī)的，沒有采取簡單關(guān)閉的辦法，對(duì)虧損嚴(yán)重、資不抵債的證券公司，按照中央關(guān)于黨政機(jī)關(guān)與所辦經(jīng)濟(jì)實(shí)體脫鉤的有關(guān)規(guī)定，由原主辦機(jī)關(guān)負(fù)責(zé)清償債務(wù)，妥善處理。同時(shí)，將現(xiàn)有證券公司逐步按條件規(guī)范為綜合類證券公司和經(jīng)紀(jì)類證券公司，鼓勵(lì)證券公司之間以合并、收購等方式重組。同時(shí)，積極開辟融資渠道，形成一批規(guī)范經(jīng)營、守法遵規(guī)的證券公司。

經(jīng)過一年多的清理整頓，在我離開證監(jiān)會(huì)之前，全國90家證券公司，有35家證券公司完全歸還了挪用的客戶保證金，15家證券公司增資改制，批準(zhǔn)了4家證券公司為綜合類券商，11家證券公司進(jìn)入銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)。

第四是進(jìn)一步清理整頓期貨市場(chǎng)。

縱觀我國期貨市場(chǎng)的發(fā)展歷史，從1986年就開始了理論探討。開始試點(diǎn)后基本上經(jīng)歷初步形成階段（1990年-1994年）、清理整頓階段（1995年-2000年）、規(guī)范發(fā)展階段（2001年至今）。目前已經(jīng)初步形成了以期貨交易所為核心的較為規(guī)范的市場(chǎng)組織體系，進(jìn)入了規(guī)范發(fā)展的新階段。

受不規(guī)范的交易方式和缺乏充足有效的監(jiān)管體系等因素影響，中國期貨市場(chǎng)在開設(shè)初期出現(xiàn)了盲目發(fā)展和無序狀態(tài)。從1994年開始，證監(jiān)會(huì)就對(duì)期貨市場(chǎng)進(jìn)行清理整頓。1997年5月，我擔(dān)任證監(jiān)會(huì)主席，繼續(xù)加強(qiáng)對(duì)期貨市場(chǎng)的管理。主要對(duì)期貨交易所和期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)進(jìn)行結(jié)構(gòu)調(diào)整，并重新調(diào)整了期貨合約。清理了非法從事境外期貨交易的期貨經(jīng)紀(jì)公司，清理規(guī)范境外期貨代理業(yè)務(wù)資格，取締非法外匯交易和境外期貨交易。

經(jīng)過清理整頓，原有14家期貨交易所撤并為3家；交易品種由原來的35個(gè)壓縮到12個(gè)；179家期貨經(jīng)紀(jì)公司完成了增資和重組，期貨公司的抗風(fēng)險(xiǎn)能力有了較大提高。與此同時(shí)，加強(qiáng)了期貨市場(chǎng)的法規(guī)建設(shè)，出臺(tái)了《期貨交易管理暫行條例》及四個(gè)配套管理辦法，從此，期貨市場(chǎng)開始步入規(guī)范試點(diǎn)的階段。

第五是清理規(guī)范原有的證券投資基金。

我國證券投資基金業(yè)起步于20世紀(jì)80年代中后期。依主管機(jī)關(guān)不同而分為兩個(gè)階段：第一階段是1992—1997年，由中國人民銀行作為監(jiān)管機(jī)關(guān)。在滬深交易所上市的基金有25只，在大連、武漢、天津證券交易中心聯(lián)網(wǎng)交易的基金數(shù)量達(dá)28只，但此時(shí)基金規(guī)模很小，運(yùn)作也很不規(guī)范，俗稱為“老基金”。而且專業(yè)性基金管理公司也很少，不足10家。第二階段是1997年11月至今，在《證券投資基金管理暫行辦法》向社會(huì)公布后，由證監(jiān)會(huì)作為基金管理的監(jiān)管機(jī)關(guān)。在《證券投資基金管理暫行辦法》指引下，“新基金”開始規(guī)范運(yùn)行。[!--empirenews.page--] 1999年3月前，各地擅自或者越權(quán)批設(shè)了75只證券投資基金，總資產(chǎn)90多億元，涉及22個(gè)省市、120萬投資者。這些基金，大部分管理混亂，資產(chǎn)質(zhì)量差，風(fēng)險(xiǎn)隱患大。1999年3月，證監(jiān)會(huì)發(fā)出了對(duì)原有證券投資基金進(jìn)行清理規(guī)范方案的通知，各證券交易中心交易的基金逐步摘牌，在交易所上市的基金也分別不同情況進(jìn)行清理與規(guī)范，清理規(guī)范工作于2000年6月底以前完成。

需要指出的是，1999年是清理規(guī)范原有基金最關(guān)鍵的一年，同時(shí)也是是基金業(yè)大發(fā)展的一年，新基金迅速增加到22只，資產(chǎn)規(guī)模躍升為484.2億元。至此，基金業(yè)的發(fā)展逐步納入規(guī)范化發(fā)展軌道。

以上五項(xiàng)清理整頓涉及范圍之廣、清理難度之大，是我國證券市場(chǎng)歷史上所沒有過的。我們能在較短的時(shí)間內(nèi)取得積極成效，并且沒有引發(fā)大的社會(huì)問題，主要原因可概括為以下方面：

1、中央高度重視，正確領(lǐng)導(dǎo)，集中部署，較好地統(tǒng)一了各方面的思想認(rèn)識(shí)，這是清理整頓得以順利開展的根本保障。

2、在清理整頓方案制定和實(shí)施過程中，用了大量的時(shí)間反復(fù)調(diào)研，聽取意見，基本摸清了風(fēng)險(xiǎn)隱患和問題的癥結(jié)，明確了清理整頓的目標(biāo)，及時(shí)確定了行之有效的政策措施。

3、采取“先降溫，后處理”的辦法上一頁[1][2][3][4]下一頁，逐步化解風(fēng)險(xiǎn)，避免矛盾的激化。

4、按照實(shí)事求是、疏堵結(jié)合的原則，扎扎實(shí)實(shí)地逐戶落實(shí)清理整頓方案，一個(gè)一個(gè)解決問題，消除風(fēng)險(xiǎn)，區(qū)分不同情況，分類指導(dǎo)，先易后難，各個(gè)擊破。

5、依靠地方政府，充分調(diào)動(dòng)各方面積極性，及時(shí)消除風(fēng)險(xiǎn)隱患。

六項(xiàng)政策推動(dòng)發(fā)展

監(jiān)管部門不能抱著聽其自然、任其發(fā)展、無所作為的態(tài)度，要從實(shí)際出發(fā)，以“三個(gè)有利于”為指導(dǎo)，積極主動(dòng)引導(dǎo)證券市場(chǎng)健康發(fā)展。正確的輿論引導(dǎo)和正確的政策措施，能夠促使證券市場(chǎng)穩(wěn)定健康發(fā)展；反之，錯(cuò)誤的輿論引導(dǎo)和不當(dāng)?shù)恼叽胧?，必然阻礙證券市場(chǎng)穩(wěn)定健康發(fā)展。

股票投資是投資上市公司的未來，有一定的投機(jī)性，但不能過度投機(jī)，否則就會(huì)破壞股市的正常健康發(fā)展。我國股市建立的時(shí)間很短，容易出現(xiàn)過度投機(jī)的現(xiàn)象。1996年股市過熱，股指出現(xiàn)超常暴漲，經(jīng)常是全線飄紅。成千上萬基本不懂股票的普通百姓，抱著賺大錢的想法盲目涌入股市。當(dāng)時(shí)面臨香港回歸和“十五大”的召開，大家都普遍認(rèn)為政府不會(huì)讓股市下跌，即使下跌，政府也會(huì)托市。我們冷靜分析了當(dāng)時(shí)的形勢(shì)，認(rèn)為股市過熱的狀況極不正常，如不及時(shí)遏制，必然會(huì)造成嚴(yán)重后果，一方面通過發(fā)表人民日?qǐng)?bào)特約評(píng)論員文章《正確認(rèn)識(shí)當(dāng)前股票市場(chǎng)》，從輿論上進(jìn)行正確的引導(dǎo)，樹立理性投資的觀念，明確股市有風(fēng)險(xiǎn)、投資要謹(jǐn)慎選擇，獲利歸己、風(fēng)險(xiǎn)要自擔(dān)。另一方面，宣布新股發(fā)行規(guī)模100億和實(shí)行漲跌停板制度等措施，從而有效地抑制住股市的過度投機(jī)。

通過精心治理，1997年的股市基本保持平穩(wěn)，市場(chǎng)規(guī)模穩(wěn)步擴(kuò)大。在周邊股市危機(jī)四伏的情況下，我國股市沒有出現(xiàn)大幅度的波動(dòng)，成績來之不易。總結(jié)原因，主要有：

1、國家宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境良好，綜合經(jīng)濟(jì)實(shí)力大大增強(qiáng)，為股市的穩(wěn)定發(fā)展奠定了良好基礎(chǔ)；

2、及時(shí)消除了泡沫經(jīng)濟(jì)的隱患，有效化解了金融風(fēng)險(xiǎn)；

3、從我國實(shí)際出發(fā)，沒有盲目對(duì)外開放資本市場(chǎng)。[!--empirenews.page--] 但是，在隨后的近兩年時(shí)間里，股市曾經(jīng)一度處于低迷狀態(tài)，特別是受亞洲金融危機(jī)的影響，投資者中有種種關(guān)于中央支持不支持股市的擔(dān)心與疑慮。據(jù)統(tǒng)計(jì)，1998年境內(nèi)籌資比1997年減少了484億元，下降36.6％；成交總量比上一年減少7177億元，下降23％；印花稅減少27億元。同時(shí)，受市場(chǎng)低迷影響，公司上市速度明顯放慢，一級(jí)市場(chǎng)新股發(fā)行困難，二級(jí)市場(chǎng)價(jià)跌量縮，投資者信心不足。

股市是經(jīng)濟(jì)的晴雨表，當(dāng)年國家宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)繼續(xù)向好，而股市卻與整體經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的走向相背離。我認(rèn)為這種現(xiàn)象并不正常，是我國證券市場(chǎng)新型加轉(zhuǎn)軌所特有的，政府對(duì)此必須加以正確的引導(dǎo)和必要的宏觀調(diào)節(jié)，否則將對(duì)我國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展造成不必要的負(fù)面影響。監(jiān)管部門不能抱著聽其自然、任其發(fā)展、無所作為的態(tài)度，要從實(shí)際出發(fā)，以“三個(gè)有利于”為指導(dǎo)，積極主動(dòng)引導(dǎo)證券市場(chǎng)健康發(fā)展。為此，我組織證監(jiān)會(huì)有關(guān)部門對(duì)市場(chǎng)狀況進(jìn)行了深入的調(diào)查研究，并于1999年初，醞釀了一份關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范和推進(jìn)證券市場(chǎng)發(fā)展的若干政策意見，請(qǐng)示國務(wù)院。經(jīng)過方方面面的協(xié)調(diào)和修改，1999年5月16日，國務(wù)院批準(zhǔn)了這份包括改革股票發(fā)行體制、逐步解決證券公司合法融資渠道、允許部分具備條件的證券公司發(fā)行融資債券、擴(kuò)大證券投資基金試點(diǎn)規(guī)模、搞活B股市場(chǎng)、允許部分B股H股公司進(jìn)行回購股票的試點(diǎn)等6條主要政策建議的文件，也就是通常說的搞活市場(chǎng)六項(xiàng)政策。由此引發(fā)了著名的“5.19”行情。

客觀的講，六項(xiàng)政策的出臺(tái)對(duì)引發(fā)“5.19”行情起了重要的導(dǎo)向作用，但更深層次的原因是國家宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)。首先，繼1998年以來，國家以增加投資、擴(kuò)大內(nèi)需為主要內(nèi)容的各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)政策逐步發(fā)揮效應(yīng)，國民經(jīng)濟(jì)繼續(xù)保持持續(xù)、快速、健康發(fā)展的良好勢(shì)頭，經(jīng)濟(jì)增長結(jié)構(gòu)和企業(yè)效益狀況也發(fā)生積極變化，從而為證券市場(chǎng)發(fā)展創(chuàng)造了良好的宏觀環(huán)境；其次，經(jīng)過近兩年的清理整頓和法制建設(shè)，證券市場(chǎng)運(yùn)行秩序明顯好轉(zhuǎn)，防范和化解市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的能力進(jìn)一步增強(qiáng)，證券市場(chǎng)具備了規(guī)范發(fā)展的基礎(chǔ)條件；再次，在1997年以來股市持續(xù)下跌過程中，眾多上市股票的市盈率大幅下降，投資價(jià)值日益顯現(xiàn)，客觀上市場(chǎng)存在著上升的內(nèi)在要求。在這些因素的綜合作用下，滬深股市才出現(xiàn)了恢復(fù)性上升。證券市場(chǎng)進(jìn)一步轉(zhuǎn)好，投資者信心逐步增強(qiáng)，為證券市場(chǎng)進(jìn)一步規(guī)范發(fā)展奠定了基礎(chǔ)。

就市場(chǎng)而言，我認(rèn)為，無形的手和有形的手都要用，不是只用無形的手，只要有利于經(jīng)濟(jì)發(fā)展需要，都是可以用的。我在任期間曾兩次組織撰寫了《人民日?qǐng)?bào)》評(píng)論員文章，第一次阻止了當(dāng)時(shí)股市的過熱，在亞洲金融危機(jī)來臨之前，提前消除了股市泡沫，對(duì)全民進(jìn)行了一場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)教育，從那以后，“股市有風(fēng)險(xiǎn)，入市要謹(jǐn)慎”逐步深入人心；第二次肯定了股市的恢復(fù)性上漲，把握了時(shí)機(jī)，推動(dòng)了股市的發(fā)展。1998年，我時(shí)任國務(wù)院副秘書長、證券委主任、證監(jiān)會(huì)主席，曾經(jīng)到美國與美聯(lián)儲(chǔ)主席格林斯潘對(duì)美國運(yùn)用利率杠桿進(jìn)行宏觀調(diào)控展開了廣泛而深入的探討。我認(rèn)為，作為宏觀管理部門要為證券市場(chǎng)發(fā)展創(chuàng)造良好的環(huán)境，要適時(shí)進(jìn)行宏觀調(diào)節(jié)?？v觀世界各國對(duì)證券市場(chǎng)在必要時(shí)沒有不進(jìn)行干預(yù)的。遇到重大問題，進(jìn)行適當(dāng)?shù)母深A(yù)是十分必要的。這一點(diǎn)，美聯(lián)儲(chǔ)主席表示認(rèn)同。[!--empirenews.page--] 當(dāng)股市出現(xiàn)大幅波動(dòng)的時(shí)候，投資者的信心受到極大打擊，證券市場(chǎng)的正常秩序受到嚴(yán)重威脅，必須采取各種有效措施進(jìn)行調(diào)節(jié)，包括經(jīng)濟(jì)的、法律的、政策的、輿論的多種手段。美國“九·一一”事件后，美國政府采取多種手段對(duì)股票市場(chǎng)進(jìn)行了宏觀調(diào)控，總統(tǒng)布什先后十次就股市發(fā)表演講，樹立投資者信心。香港遭遇亞洲金融危機(jī)時(shí)，也果斷成立調(diào)控基金入市進(jìn)行干預(yù)。為應(yīng)付金融危機(jī)，香港動(dòng)用了1000億港幣穩(wěn)定市場(chǎng)。

我國證券市場(chǎng)發(fā)展的實(shí)踐，使我們認(rèn)識(shí)到：正確的輿論引導(dǎo)和正確的政策措施，能夠促使證券市場(chǎng)穩(wěn)定健康發(fā)展；反之，錯(cuò)誤的輿論引導(dǎo)和不當(dāng)?shù)恼叽胧?，必然阻礙證券市場(chǎng)穩(wěn)定健康發(fā)展。

展望未來方興未艾

21世紀(jì)頭20年對(duì)我國而言，是一個(gè)必須抓住的戰(zhàn)略機(jī)遇期。國家的戰(zhàn)略機(jī)遇期，也就是我國證券市場(chǎng)發(fā)展的戰(zhàn)略機(jī)遇期。在十六大精神指引下，有著遠(yuǎn)大發(fā)展空間與美好前景的證券市場(chǎng)必將在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮更加重要的作用。

回顧過去，把中國證券市場(chǎng)快速發(fā)展的十二年放在歷史的長河中，可以說只是一次瞬間的跨越，展望未來，證券市場(chǎng)方興未艾，具有巨大的發(fā)展空間。我們看中國證券市場(chǎng)，既要看到過去的成績，也要看到現(xiàn)在的問題，更要看到未來的發(fā)展前景。國家的重要戰(zhàn)略機(jī)遇期也就是證券市場(chǎng)改革開放與穩(wěn)定發(fā)展的重要戰(zhàn)略機(jī)遇期。我國證券市場(chǎng)在國民經(jīng)濟(jì)中的地位和作用越來越重要，可以從五個(gè)方面認(rèn)識(shí)發(fā)展證券市場(chǎng)的重要性：

一是黨的十六大提出全面建設(shè)小康社會(huì)的戰(zhàn)略目標(biāo)，我國經(jīng)濟(jì)總量在未來20年內(nèi)要再翻兩番。要實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)，必須有大量、持續(xù)的投資投入，這就要求我國證券市場(chǎng)無論在規(guī)模、還是容量上都要有一個(gè)較大發(fā)展。黨的十六大提出，縱觀全局，21世紀(jì)頭20年對(duì)我國而言，是一個(gè)必須抓住的戰(zhàn)略機(jī)遇期。國家的戰(zhàn)略機(jī)遇期，也就是我國證券市場(chǎng)發(fā)展的戰(zhàn)略機(jī)遇期。在這段時(shí)期，我國證券市場(chǎng)應(yīng)有更大的發(fā)展空間，并發(fā)揮更加重要的作用。

二是只有促進(jìn)證券市場(chǎng)發(fā)展，才能逐步解決我國直接融資與間接融資比例失衡的問題。近幾年來我國銀行儲(chǔ)蓄大幅增長，貸款規(guī)模迅速擴(kuò)大，今年上半年就增加了17000多億元。企業(yè)融資包括基本建設(shè)、技術(shù)改造、流動(dòng)資金，絕大部分都靠貸款，在我國企業(yè)負(fù)債率比較高，自有資本金比較低的情況下，銀行面臨著很大的潛在風(fēng)險(xiǎn)。而企業(yè)通過發(fā)行股票、債券等直接融資比重過低，特別是近上一頁[1][2][3][4]下一頁 兩年來受資本市場(chǎng)持續(xù)低迷的影響，這個(gè)問題顯得更加突出。據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國2002年直接融資占間接融資的比重僅為9%，而世界許多國家直接融資比重至少占70%以上。這種局面已難以為繼，必須加快發(fā)展證券市場(chǎng)逐步求得解決。

三是我國眾多企業(yè)包括四大國有商業(yè)銀行都需要進(jìn)行股份制改造、建立現(xiàn)代企業(yè)制度，而直接融資比重過低，證券市場(chǎng)規(guī)模遲遲不能發(fā)展擴(kuò)大，很難適應(yīng)企業(yè)要求改制上市、并通過發(fā)行股票、債券籌措資金的迫切需求。[!--empirenews.page--] 四是商業(yè)保險(xiǎn)、社會(huì)保險(xiǎn)正在迅速發(fā)展，急需通過證券市場(chǎng)運(yùn)作，確保合理的回報(bào)率，這樣才能進(jìn)入良性循環(huán)。而直接融資比重過低、規(guī)模過小，使商業(yè)保險(xiǎn)面臨連年虧損的局面，社會(huì)保險(xiǎn)也不能有效地增值，這樣發(fā)展下去難以為繼。

第五，加入WTO后，我國金融業(yè)面臨著機(jī)遇和競爭，如何應(yīng)對(duì)當(dāng)今世界上金融混業(yè)經(jīng)營的發(fā)展趨勢(shì)，探索貨幣市場(chǎng)、保險(xiǎn)市場(chǎng)與資本市場(chǎng)之間有機(jī)結(jié)合協(xié)調(diào)發(fā)展，顯得更加緊迫。

我相信，在十六大精神指引下，有著遠(yuǎn)大發(fā)展空間與美好前景的證券市場(chǎng)必將在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮更加重要的作用。

第四篇：回顧與展望

回顧與展望

----2004-2005第二期學(xué)年總結(jié)

隨著2004-2005第二學(xué)期的結(jié)束，我參加工作的第一個(gè)年頭也順利的劃上句號(hào)。在這一學(xué)年里，我們系經(jīng)過不斷的摸索，從一棵樹苗長為參天大樹?；仡櫛緦W(xué)年，我就自身的問題和工作中的成績和不足一一匯報(bào)。

【2004-2005第二學(xué)期工作中的成績】

1、畢業(yè)生教學(xué)檔案的管理和修正：

在2004-2005第一學(xué)期的教學(xué)管理中，我們系一切從零開始，不斷的揣摩和探索，總結(jié)出一套自己的經(jīng)驗(yàn)。因此，在本學(xué)年中我系雖然畢業(yè)生達(dá)到808人之多，位居全校第三，且對(duì)于我系而言，畢業(yè)生的教學(xué)檔案修正和處理又是第一次。但是，在本學(xué)年的畢業(yè)生教學(xué)檔案的管理和修正中，我們秉承“嚴(yán)謹(jǐn)、認(rèn)真、負(fù)責(zé)”的態(tài)度，沿用以往的教學(xué)管理模式，采取靈活多變的方法，將畢業(yè)生教學(xué)檔案一一落實(shí)到實(shí)處。

2、期末考試的安排和監(jiān)考：

期末考試是大學(xué)生整個(gè)學(xué)期學(xué)習(xí)的大檢閱。期末考試成績的好壞直接影響到學(xué)生下一學(xué)年的學(xué)習(xí)和學(xué)校教學(xué)工作的開展。做好期末考試安排，是促進(jìn)我系穩(wěn)定發(fā)展的關(guān)鍵。我系教務(wù)辦公室根據(jù)教師教學(xué)計(jì)劃和學(xué)生課程安排，合理利用教師、教室的不同時(shí)間段，將我系教師所任班級(jí)的考試細(xì)致認(rèn)真的安排下去。

監(jiān)考是期末考試的另一大事，為了確保學(xué)生能在公平、公開和公正的場(chǎng)合下順利的完成本學(xué)年學(xué)習(xí)的檢閱。我們采取嚴(yán)格、嚴(yán)厲和嚴(yán)禁的態(tài)度，對(duì)每個(gè)學(xué)生都嚴(yán)厲要求遵守考場(chǎng)制度。因?yàn)楸緦W(xué)期的期末考試安排中，我系教務(wù)工作繁忙，加之學(xué)校事務(wù)較多，因此在監(jiān)考中，監(jiān)考人員嚴(yán)重不足，我系老師皆以大局為重，不顧身體疲乏，一周之內(nèi)監(jiān)考了十多堂考試，確保了期末考試的順利完成。

3、畢業(yè)生資格審查和畢業(yè)證學(xué)位證的辦理：

在XX老師的帶領(lǐng)下，我系根據(jù)學(xué)校的規(guī)定，對(duì)每個(gè)畢業(yè)生的資格都進(jìn)行了嚴(yán)謹(jǐn)和慎重的審查，確保沒有學(xué)生因?yàn)橘Y格審查的問題而導(dǎo)致其證件的發(fā)放。

7月1日，我跟隨教務(wù)處到校本部辦理畢業(yè)生畢業(yè)證和學(xué)位證。在其中，為了準(zhǔn)確的辦理其證件，我采取認(rèn)真負(fù)責(zé)的態(tài)度，嚴(yán)謹(jǐn)對(duì)待工作，使我系畢業(yè)生的證件辦理正確率達(dá)到100%，順利的完成了學(xué)生畢業(yè)證件的辦理。

【2004-2005第二學(xué)期工作中的不足之處】

本學(xué)年工作中，我的缺點(diǎn)和不足之處也透過工作表現(xiàn)出來。

1、同事間溝通不夠，工作進(jìn)展不順利：

正確處理同事之間的人際關(guān)系，是工作順利開展的保證。但是在工作中常常和XX老師發(fā)生爭執(zhí)，不懂得利用委婉的語氣和委婉的方式進(jìn)行溝通，從而導(dǎo)致在工作中進(jìn)展不夠順利。

2、缺乏穩(wěn)重、性格毛躁：

本學(xué)年，因?yàn)楫厴I(yè)生的事情較為繁多，工作進(jìn)展較為緩慢。因而在工作中，當(dāng)事情緊迫時(shí)，不能抑止自己的脾氣，表現(xiàn)出性格毛躁的一面，不能保持應(yīng)該有的持重。

3、工作效率有待提高：

本學(xué)期，我出任XX級(jí)計(jì)維班主任，因而在工作中，有些時(shí)候不能正確處理好工作中的各種關(guān)系，從而導(dǎo)致某些工作延滯，效率不高。因此在下一學(xué)年中，應(yīng)該積極主動(dòng)尋求提高工作效率的方式方法，達(dá)到鍛煉和提高自己的目的。

當(dāng)然，我還有許多的缺點(diǎn)和不足之處，敬請(qǐng)XX老師和各位同事指出批評(píng)。

【對(duì)2005-2006第一學(xué)期工作的幾點(diǎn)建議】

1、涇渭分明、各司其職：

在本學(xué)年中我們教務(wù)這一塊，雖然分工比較上學(xué)期有了很大的提高，但是仍然做得不好。從而導(dǎo)致在教學(xué)工作中出現(xiàn)重復(fù)、吃回鍋肉的問題，也容易導(dǎo)致因分工不明而出現(xiàn)失誤時(shí)推卸責(zé)任。新的學(xué)年中，我們應(yīng)該分工更加明確，避免吃回鍋肉現(xiàn)象和相互推卸情況的發(fā)生。

2、次重分清、緩急分明：

2005-2006第一學(xué)期的工作中，我覺得應(yīng)該把持住緩急分明、次重分清這條思路。這樣，在開展工作中就能夠避免避重就輕、主謂不明的問題，我們也能夠及時(shí)、準(zhǔn)確的干好我們的工作。

3、獎(jiǎng)懲明確、責(zé)任連帶：

在本學(xué)年中，我們工作中的失誤就沒有規(guī)定有明確的責(zé)任關(guān)系。我以為，在今后的工作中，我們應(yīng)該將各項(xiàng)工作所帶來的責(zé)任與工作掛鉤，嚴(yán)格要求。這樣我們應(yīng)該嚴(yán)厲指出和批評(píng)工作中的錯(cuò)誤和所帶來的負(fù)面影響，就能在開展某項(xiàng)工作同時(shí)就不用擔(dān)心另一項(xiàng)工作的進(jìn)展或者失誤。

4、合理搭配、協(xié)調(diào)發(fā)展：

合理的搭配能夠使工作中能夠取得非常好的效果，而協(xié)調(diào)發(fā)展則是正確處理各項(xiàng)工作的保障。因此，我們必須采取合理的方式、充分發(fā)揮協(xié)調(diào)的精神，大家互補(bǔ)，做到協(xié)調(diào)發(fā)展、合理搭配，進(jìn)一步提高工作效率。

當(dāng)然，以上建議謹(jǐn)為自己一時(shí)之想法，還不夠成熟，還望XX主任指正。

這就是我2004-2005第二學(xué)期的工作總結(jié)，雖然不如人意，但我想終是我肺腑之言。我真誠的希望，在2005-2006第一學(xué)年中，我們的各項(xiàng)工作能蓬勃的開展下去，我們系在XX主任的領(lǐng)導(dǎo)下茁長成長。

第五篇：回顧與展望

回顧歷史

展望明天

新青二中 徐愛云

光陰似箭，歲月如梭，我們的黨走過了90年艱苦奮斗的道路。在黨的90歲生日之際，我們每一個(gè)人都懷著感概和感激之情。

在90年前，中國正是風(fēng)雨如磐、長夜難眠的黑暗年代，列強(qiáng)侵略、軍閥混戰(zhàn)、政治腐敗、民不聊生。中國共產(chǎn)黨就是在這樣的條件下成立的。中國共產(chǎn)黨將馬克思主義與中國的具體實(shí)際相結(jié)合，從此揭開了中國革命的新序幕。中國共產(chǎn)黨自從1921年成立至今，走過了90年坎坷而光輝的道路。1927年革命失敗后，中國共產(chǎn)黨實(shí)行土地革命和武裝統(tǒng)一的總方針。以毛澤東為代表的中國共產(chǎn)黨人，逐步把黨的工作重心由城市轉(zhuǎn)入農(nóng)村，建立根據(jù)地，開辟農(nóng)村包圍城市、武裝奪取政權(quán)的道路。1937年7月，日本帝國主義發(fā)動(dòng)全面的侵華戰(zhàn)爭，中國共產(chǎn)黨制定抗日救國的綱領(lǐng)，提出全面抗戰(zhàn)的路線和持久戰(zhàn)的戰(zhàn)略方針，為爭取抗日戰(zhàn)爭的勝利指明了道路。中國人民經(jīng)過八年的艱苦奮斗，終于取得了抗日戰(zhàn)爭的偉大勝利，并為國際反法西斯戰(zhàn)爭作出了不可磨滅的貢獻(xiàn)。

1949年10月1日毛澤東主席在首都北京,在天安門城樓上莊嚴(yán)的宣告,中華民族成立了,中國人民從此站起來了.這聲音傳到了大江南北,傳到長城內(nèi)外.1949年10月中華人民共和國成立，中國人民站起來了。中國歷史從此開始了新紀(jì)元。中國共產(chǎn)黨領(lǐng)導(dǎo)全國人民治愈戰(zhàn)爭創(chuàng)傷，調(diào)整就中國的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)，使整個(gè)國民經(jīng)濟(jì)得到全面恢復(fù)和迅速發(fā)展。在黨的總路線指引下，我國大規(guī)模地開展了有計(jì)劃的經(jīng)濟(jì)建設(shè)，在全國絕大部分地區(qū)基本上完成了對(duì)生產(chǎn)資料私有制的社會(huì)主義改造，促進(jìn)了生產(chǎn)力的發(fā)展，奠定了我國社會(huì)主義工業(yè)化的初步基礎(chǔ)。

20多年來，中國人民沿著這條道路取得了舉世矚目的建設(shè)成就。堅(jiān)持改革開放，并緊緊把握以經(jīng)濟(jì)建設(shè)為中心，使國家的面貌發(fā)生了翻天覆地的變化，人民生活水平明顯提高，經(jīng)濟(jì)總量躍居世界第二位。多年來，我國的發(fā)展速度居世界第一?；窘ㄔO(shè)大規(guī)模展開，某些高科技領(lǐng)域也取得進(jìn)展，人民生活基本達(dá)到小康水平。中國經(jīng)濟(jì)的跨越式發(fā)展顯然已經(jīng)成為舉世矚目的焦點(diǎn)之一。從十一屆三中全會(huì)開始，以鄧小平為核心的黨中央逐步開辟了一條建設(shè)中國特色社會(huì)主義道路。中國作為最大的發(fā)展中國家，在經(jīng)濟(jì)上為發(fā)展中國家擺脫貧困提供了可以借鑒的成功經(jīng)驗(yàn)；在政治上，加強(qiáng)同發(fā)展中國家的團(tuán)結(jié)與合作，在反對(duì)霸權(quán)主義、維護(hù)和平的事業(yè)中，作出了重要貢獻(xiàn)。特別是中國經(jīng)濟(jì)在2009年成功抵御了國際金融危機(jī)的沖擊，并對(duì)世界經(jīng)濟(jì)逐步復(fù)蘇作出了重要貢獻(xiàn)，國際地位和國際影響與日俱增。

今天，我們既面臨機(jī)遇又面臨挑戰(zhàn)。十七大報(bào)告提出“優(yōu)先發(fā)展教育，建立人力資源強(qiáng)國”，這充分體現(xiàn)了人才的重要性，大學(xué)生黨員是中國共產(chǎn)黨的后備力量，保證共產(chǎn)黨的執(zhí)政地位，就必須加強(qiáng)對(duì)高校黨的建設(shè)，以黨的十七大精神為統(tǒng)領(lǐng)，緊密結(jié)合實(shí)際，實(shí)現(xiàn)重點(diǎn)突破。用馬列主義、毛澤東思想和中國特色社會(huì)主義理論體系武裝頭腦，堅(jiān)持從嚴(yán)治黨的原則，特別是推進(jìn)黨建工作創(chuàng)新，必須更新思想，轉(zhuǎn)變觀念。在新的歷史時(shí)期，面對(duì)新的形勢(shì)和任務(wù)，學(xué)校黨建工作必須與貫徹落實(shí)科學(xué)發(fā)展觀，制定實(shí)施科學(xué)的發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃，促進(jìn)高校的人才培養(yǎng)、科學(xué)研究、社會(huì)服務(wù)質(zhì)量、水平緊密結(jié)合起來。我們必須把黨建工作與學(xué)校中心工作緊密結(jié)合起來，堅(jiān)持圍繞中心，服務(wù)大局，使黨的工作有機(jī)融合，滲透和體現(xiàn)在學(xué)校教學(xué)、科研和社會(huì)服務(wù)各項(xiàng)工作任務(wù)中，并以這些工作的成效和事業(yè)的發(fā)展衡量和檢驗(yàn)黨建工作的效果。

我們還要積極推進(jìn)學(xué)校民主政治建設(shè)，推進(jìn)決策的科學(xué)化、民主化。要進(jìn)一步建立健全相關(guān)制度，更加有效地發(fā)揮黨代會(huì)在不同層面的民主監(jiān)督和參與作用，積極發(fā)揮各類學(xué)術(shù)組織在重大決策的作用，要制定干部學(xué)習(xí)培訓(xùn)規(guī)劃，完善校院兩級(jí)中心組學(xué)習(xí)制度，豐富學(xué)習(xí)內(nèi)容和形式，倡導(dǎo)學(xué)以致用的學(xué)風(fēng)。加大對(duì)管理干部的培訓(xùn)力度，拓寬培訓(xùn)渠道，保證培訓(xùn)時(shí)間，推進(jìn)干部考核制度化、規(guī)范化和科學(xué)化。

只有中國共產(chǎn)黨才能真正能夠帶領(lǐng)人民實(shí)現(xiàn)國家繁榮富強(qiáng)，中國共產(chǎn)黨黨始終具有強(qiáng)大的生命力、凝聚力、號(hào)召力，是帶領(lǐng)人民實(shí)現(xiàn)中華民族偉大復(fù)興的核心力量。我相信在中國共產(chǎn)黨的領(lǐng)導(dǎo)下，中國才能真正實(shí)現(xiàn)中華民族偉大復(fù)興。

歷史畢竟過去了.回首今朝.會(huì)令你感到“春天來了”!北京申奧成功;香港、澳門的回歸;中國加入WTO;神六載人飛行的成功??預(yù)示中國已是世界舞臺(tái)的佼佼者。城市工業(yè)發(fā)達(dá);農(nóng)村實(shí)現(xiàn)了機(jī)械化;電話、電視、家用電腦和寬闊的柏油馬路已不是城市的專利。農(nóng)民也可以在家中用電腦查閱致富信息和農(nóng)產(chǎn)品的行情。我想，我們這些國家棟梁也不會(huì)辜負(fù)老前輩對(duì)我們的希望，我們會(huì)在世界舞臺(tái)上發(fā)揮出我們最耀眼的風(fēng)采，讓祖國更加美麗富饒。

記得兒時(shí)，我拿起中國地圖貼在胸口，調(diào)皮地對(duì)媽媽說：“我把祖國印在心里了?！眿寢屝χf：“對(duì)，你要永遠(yuǎn)記住你的祖國?！弊鎳俏覂簳r(shí)的搖籃，搖晃著，讓我酣甜入睡。祖國是我求知的學(xué)校，用知識(shí)的瓊漿玉液充實(shí)我的頭腦;是祖國把一顆金色的種子播種在我的心田，讓它開花結(jié)果;更是祖國讓我感到了溫暖。祖國是世界上最偉大的母親。有人說中國像一頭沉睡的獅子，但它決不會(huì)沉睡下去?？倳?huì)有一天，東亞睡獅的吼聲將震動(dòng)全世界!因?yàn)樗袕V闊的土地;勤勞的人民;悠久的歷史;富饒的物產(chǎn)，我們這一代有信心和能力將我們的祖國變成真正的東方巨人!

2011年5月18日