第一篇：汽車租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法

汽車租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法

汽車租賃業(yè)務(wù)由于其業(yè)務(wù)的特殊性質(zhì)，面臨各種情況的騙租風(fēng)險(xiǎn)。公司各相關(guān)應(yīng)提高證件識(shí)別能力，把握客戶個(gè)人信息真實(shí)程度，準(zhǔn)確掌握客戶租車的真正動(dòng)機(jī)，從而有效防范各種騙租的行為。

現(xiàn)擬定以下風(fēng)險(xiǎn)控制流程，公司各相關(guān)人員應(yīng)參照執(zhí)行，嚴(yán)格把好風(fēng)險(xiǎn)控制關(guān)。

一、客戶資格分類

1.個(gè)人客戶

（1）本市市區(qū)常住城鎮(zhèn)戶口（城鄉(xiāng)結(jié)合部除外）；

（2）特殊職業(yè)人員：政府公務(wù)員、高校教師、銀行職員（合同工除外）、市區(qū)三甲以上醫(yī)院醫(yī)護(hù)人

員、持證律師、現(xiàn)役軍官、離休干部；

（3）大型外企職員或非外企三高人群：能出具所在單位收入證明（上月或當(dāng)月工資卡、有效存折、公司蓋章的收入證明），有本人名下的產(chǎn)權(quán)證做抵押；

（4）高校在校學(xué)生：能出具保安部蓋章并注明使用有效期的證明文件，同時(shí)填寫《承諾書》（見附

表1）；

（5）外籍人士：有固定單位、住所、職位、收入的相關(guān)證明文件至少2項(xiàng)，或有上述（1）（2）兩

類性質(zhì)的客戶作擔(dān)保；

2.企業(yè)客戶

（1）優(yōu)質(zhì)單位：公辦或國有民辦學(xué)校、區(qū)級(jí)二甲以上醫(yī)院、二級(jí)支行以上銀行、政府機(jī)關(guān)團(tuán)體（如

市、區(qū)、縣、街道、居委會(huì)等各級(jí)管理機(jī)關(guān)以及各民主黨派團(tuán)體）、行業(yè)協(xié)會(huì)（如醫(yī)療、化工、旅游、電子等經(jīng)政府登記認(rèn)可的行業(yè)協(xié)會(huì)），行政職能部門（如；公安、工商、稅務(wù)、城管等

管理部門）；

（2）一般單位：注冊資本金在50萬元以上的獨(dú)資、合資或三資企業(yè)；

（3）外地駐本地辦事處，具有效工商登記營業(yè)執(zhí)照。

（4）大型知名跨國外資企業(yè)：有國際公認(rèn)背景和知名度的企業(yè)在本地開設(shè)的分支機(jī)構(gòu)（如西門子、愛立信、摩托羅拉、三菱、松下、LG、肯得基、麥當(dāng)勞、可口可樂等）

二．客戶信息審核

1.審核證照：交驗(yàn)與客戶分類相對(duì)應(yīng)有效證照；

2.填寫《汽車租賃承租人簡況表》（見附表2）；

3.確認(rèn)客戶所填信息的準(zhǔn)確性：通過打電話的方式采用回避客人的角度進(jìn)行核實(shí)；

4.辦理手續(xù)：按公司規(guī)定辦理相關(guān)提車手續(xù)；

5.上門送車：對(duì)第一次來租車的個(gè)人或單位客戶無特殊情況都必須由店內(nèi)司機(jī)專程送車上門，一則了解

客戶真實(shí)情況，而則提高服務(wù)水準(zhǔn)；

6.定期回訪：建立并嚴(yán)格執(zhí)行15天一次的回訪制，采用電話、上門、短信溫馨提示等服務(wù)化形式進(jìn)行售

后跟蹤。

三．租車所需驗(yàn)證材料

1、本市市區(qū)常住戶口：有效身份證、駕駛證原件和復(fù)印件；

2、非本市常住戶口：本市暫住證、有固定正當(dāng)職業(yè)的工作單位證明、其本人固定住所或產(chǎn)權(quán)證原件和復(fù)印件；

3、外籍人士：有效護(hù)照、居留證、駕駛證，提供本市市區(qū)常住戶口擔(dān)保人一名或所在單位的職位及收入證明

原件和復(fù)印件；

4、高校在校學(xué)生：本人學(xué)生證、保安部蓋章并注明使用有效期的證明原件和復(fù)印件；

5、優(yōu)質(zhì)事業(yè)單位、機(jī)關(guān)團(tuán)體、政府職能部門：單位介紹信、機(jī)關(guān)證明文件原件，經(jīng)辦人身份證、駕駛證原件

和復(fù)印件；

6、注冊資本金50萬以上的企事業(yè)單位（非個(gè)體戶：有效工商注冊登記之營業(yè)執(zhí)照副本原件和復(fù)印，經(jīng)辦人身

份證、駕駛證原件和復(fù)印件；

7、異地企事業(yè)單位駐地辦事機(jī)構(gòu)：有效工商登記之營業(yè)執(zhí)照原件和復(fù)印件，經(jīng)辦人身份證、駕駛證原件和復(fù)

印件。

四、常規(guī)催租制度及出險(xiǎn)界定

1.本期租金到期前3天電話通知客戶，確認(rèn)是否續(xù)租；

2.落實(shí)辦理續(xù)租或確認(rèn)交車時(shí)間；

3.期滿后每日催交，3日未交即可上門；

4.7天未收到租金則視為違約；

5.根據(jù)當(dāng)時(shí)情況判定違約性質(zhì)；

6.如確認(rèn)構(gòu)成騙租行為則立即報(bào)案；

7.出險(xiǎn)后要進(jìn)行跟蹤，及時(shí)與相關(guān)人或部門聯(lián)系；

8.5天依次匯報(bào)跟蹤進(jìn)展；

9.緊急情況及時(shí)向上級(jí)匯報(bào)

（注：車輛拋錨撥打緊急救援進(jìn)行處理，車輛事故報(bào)投保部門處理善后，車輛被盜報(bào)相關(guān)領(lǐng)導(dǎo)和公安部門）

五、GPS定點(diǎn)查詢，如發(fā)生GPS無信號(hào)、車輛尋不到、GPS報(bào)警等現(xiàn)象，必須立刻以任何理由與客戶取得聯(lián)系，如聯(lián)系不到需上門對(duì)客戶進(jìn)行拜訪，及時(shí)發(fā)現(xiàn)問題。如產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)立刻轉(zhuǎn)入追償追繳程序。

以上風(fēng)險(xiǎn)控制條理的建立與實(shí)施，有賴與每一位工作人員的高度責(zé)任心和嚴(yán)格的執(zhí)行力，把好流程中的每一關(guān)，作好每一步，嚴(yán)防騙租者有可趁之機(jī)。

第二篇：汽車租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法

汽車租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法

汽車租賃業(yè)務(wù)由于其業(yè)務(wù)的特殊性質(zhì)，面臨各種情況的騙租風(fēng)險(xiǎn)。公司各相關(guān)應(yīng)提高證件識(shí)別能力，把握客戶個(gè)人信息真實(shí)程度，準(zhǔn)確掌握客戶租車的真正動(dòng)機(jī)，從而有效防范各種騙租的行為。

現(xiàn)擬定以下風(fēng)險(xiǎn)控制流程，公司各相關(guān)人員應(yīng)參照執(zhí)行，嚴(yán)格把好風(fēng)險(xiǎn)控制關(guān)。

一、客戶資格分類

1.個(gè)人客戶

（1）本市市區(qū)常住城鎮(zhèn)戶口（城鄉(xiāng)結(jié)合部除外）；

（2）特殊職業(yè)人員：政府公務(wù)員、高校教師、銀行職員（合同工除外）、市區(qū)三甲以上醫(yī)院醫(yī)護(hù)人員、持證律師、現(xiàn)役軍官、離休干部；

（3）大型外企職員或非外企三高人群：能出具所在單位收入證明（上月或當(dāng)月工資卡、有效存折、公司蓋章的收入證明），有本人名下的產(chǎn)權(quán)證做抵押；

（4）高校在校學(xué)生：能出具保安部蓋章并注明使用有效期的證明文件，同時(shí)填寫《承諾書》（見附表1）；

（5）外籍人士：有固定單位、住所、職位、收入的相關(guān)證明文件至少2項(xiàng)，或有上述（1）（2）兩類性質(zhì)的客戶作擔(dān)保；

2.企業(yè)客戶

（1）優(yōu)質(zhì)單位：公辦或國有民辦學(xué)校、區(qū)級(jí)二甲以上醫(yī)院、二級(jí)支行以上銀行、政府機(jī)關(guān)團(tuán)體（如市、區(qū)、縣、街道、居委會(huì)等各級(jí)管理機(jī)關(guān)以及各民主黨派團(tuán)體）、行業(yè)協(xié)會(huì)（如醫(yī)療、化工、旅游、電子等經(jīng)政府登記認(rèn)可的行業(yè)協(xié)會(huì)），行政職能部門（如；公安、工商、稅務(wù)、城管等管理部門）；

（2）一般單位：注冊資本金在50萬元以上的獨(dú)資、合資或三資企業(yè)；（3）外地駐本地辦事處，具有效工商登記營業(yè)執(zhí)照。

（4）大型知名跨國外資企業(yè)：有國際公認(rèn)背景和知名度的企業(yè)在本地開設(shè)的分支機(jī)構(gòu)（如西門子、愛立信、摩托羅拉、三菱、松下、LG、肯得基、麥當(dāng)勞、可口可樂等）

二．客戶信息審核

1.審核證照：交驗(yàn)與客戶分類相對(duì)應(yīng)有效證照； 2.填寫《汽車租賃承租人簡況表》（見附表2）；

3.確認(rèn)客戶所填信息的準(zhǔn)確性：通過打電話的方式采用回避客人的角度進(jìn)行核實(shí)； 4.辦理手續(xù)：按公司規(guī)定辦理相關(guān)提車手續(xù)；

5.上門送車：對(duì)第一次來租車的個(gè)人或單位客戶無特殊情況都必須由店內(nèi)司機(jī)專程送車上門，一則了解客戶真實(shí)情況，而則提高服務(wù)水準(zhǔn)；

6.定期回訪：建立并嚴(yán)格執(zhí)行15天一次的回訪制，采用電話、上門、短信溫馨提示等服務(wù)化形式進(jìn)行售后跟蹤。

三．租車所需驗(yàn)證材料

1、本市市區(qū)常住戶口：有效身份證、駕駛證原件和復(fù)印件；

2、非本市常住戶口：本市暫住證、有固定正當(dāng)職業(yè)的工作單位證明、其本人固定住所或產(chǎn)權(quán)證原件和復(fù)印件；

3、外籍人士：有效護(hù)照、居留證、駕駛證，提供本市市區(qū)常住戶口擔(dān)保人一名或所在單位的職位及收入證明原件和復(fù)印件；

4、高校在校學(xué)生：本人學(xué)生證、保安部蓋章并注明使用有效期的證明原件和復(fù)印件；

5、優(yōu)質(zhì)事業(yè)單位、機(jī)關(guān)團(tuán)體、政府職能部門：單位介紹信、機(jī)關(guān)證明文件原件，經(jīng)辦人身份證、駕駛證原件和復(fù)印件；

6、注冊資本金50萬以上的企事業(yè)單位（非個(gè)體戶：有效工商注冊登記之營業(yè)執(zhí)照副本原件和復(fù)印，經(jīng)辦人身份證、駕駛證原件和復(fù)印件；

7、異地企事業(yè)單位駐地辦事機(jī)構(gòu)：有效工商登記之營業(yè)執(zhí)照原件和復(fù)印件，經(jīng)辦人身份證、駕駛證原件和復(fù)印件。

四、常規(guī)催租制度及出險(xiǎn)界定

1.本期租金到期前3天電話通知客戶，確認(rèn)是否續(xù)租； 2.落實(shí)辦理續(xù)租或確認(rèn)交車時(shí)間； 3.期滿后每日催交，3日未交即可上門； 4.7天未收到租金則視為違約； 5.根據(jù)當(dāng)時(shí)情況判定違約性質(zhì)； 6.如確認(rèn)構(gòu)成騙租行為則立即報(bào)案；

7.出險(xiǎn)后要進(jìn)行跟蹤，及時(shí)與相關(guān)人或部門聯(lián)系； 8.5天依次匯報(bào)跟蹤進(jìn)展； 9.緊急情況及時(shí)向上級(jí)匯報(bào)

（注：車輛拋錨撥打緊急救援進(jìn)行處理，車輛事故報(bào)投保部門處理善后，車輛被盜報(bào)相關(guān)領(lǐng)導(dǎo)和公安部門）

五、GPS定點(diǎn)查詢，如發(fā)生GPS無信號(hào)、車輛尋不到、GPS報(bào)警等現(xiàn)象，必須立刻以任何理由與客戶取得聯(lián)系，如聯(lián)系不到需上門對(duì)客戶進(jìn)行拜訪，及時(shí)發(fā)現(xiàn)問題。如產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)立刻轉(zhuǎn)入追償追繳程序。以上風(fēng)險(xiǎn)控制條理的建立與實(shí)施，有賴與每一位工作人員的高度責(zé)任心和嚴(yán)格的執(zhí)行力，把好流程中的每一關(guān)，作好每一步，嚴(yán)防騙租者有可趁之機(jī)。

第三篇：汽車融資租賃業(yè)務(wù)法律風(fēng)險(xiǎn)控制

004km.cn

汽車融資租賃業(yè)務(wù)法律風(fēng)險(xiǎn)控制

中國（廣東）自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)由廣州南沙新區(qū)片區(qū)、深圳前海蛇口片區(qū)、珠海橫琴新區(qū)片區(qū)三個(gè)片區(qū)組成。2016年廣東省政府發(fā)布了《廣東省人民政府辦公廳關(guān)于加快融資租賃業(yè)發(fā)展的實(shí)施意見》，明確發(fā)展目標(biāo)，到2020年基本形成以中國（廣東）自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)為龍頭、東莞佛山等珠三角城市為支撐、粵東西北有關(guān)城市積極參與的融資租賃發(fā)展格局，廣東融資租賃業(yè)競爭力位居全國前列，形成服務(wù)全省、輻射華南、聯(lián)通港澳、面向全球的融資租賃業(yè)發(fā)展高地。

廣東省融資租賃案件現(xiàn)狀

根據(jù)中國裁判文書網(wǎng)的數(shù)據(jù)，2014年廣東省融資租賃案件有150件，2015年有274件，2016年有475件，2017年有664件。統(tǒng)計(jì)可知2015年比上年同期上升82.67%，2016年同比上升73.36%，2017年同比上升39.79%。其中2015年、2016年呈爆炸式增長，可能的原因是2015年8月以后國務(wù)院和中國人民銀行、銀監(jiān)會(huì)多次出臺(tái)政策，《國務(wù)院辦公廳關(guān)于加快融資租賃發(fā)展的指導(dǎo)意見》、《國務(wù)院關(guān)于促進(jìn)金融租賃行業(yè)健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》及《關(guān)于加大對(duì)新消費(fèi)領(lǐng)域金融支持的指導(dǎo)意見》推動(dòng)了融資租賃行業(yè)發(fā)展，從而導(dǎo)致訴訟案件大量出現(xiàn)。

案例一：先鋒太盟融資租賃有限公司與許怡敏融資租賃合同糾紛

案例綜述：本案所涉《汽車融資租賃合同》是汽車售后回租業(yè)務(wù)。本案爭議其中一個(gè)焦點(diǎn)是“涉案合同的性質(zhì)應(yīng)如何認(rèn)定”。

對(duì)此，涉案合同的性質(zhì)應(yīng)如何認(rèn)定，是將其定性為借款合同還是融資租賃合同。根據(jù)《中華人民共和國合同法》第一百九十六條和第二百三十七條的規(guī)定，兩合同的區(qū)別主要在于是否存在物的流通，若存在，即為融資租賃合同，若僅僅是金錢的流通，則為民間借貸合同。本案涉及的標(biāo)的物雖登記在被告許怡敏名下，但根據(jù)《中華人民共和國物權(quán)法》第二十四條和《最高人民法院關(guān)于審理融資租賃合同糾紛案件適用法律問題的解釋》第二條的規(guī)定，可知機(jī)動(dòng)車的所有權(quán)轉(zhuǎn)移不以登記為要件、交付后所有權(quán)即設(shè)立。

本案中交付方式為占有改定，該約定不違反法律規(guī)定，應(yīng)為有效。此后，出租人將涉案車輛交由承租人實(shí)際占有使用。原、被告雙方分別完成了買賣合同及租賃合同中的交付義務(wù)，故原、被告雙方之間形成的合同系融資租賃合同法律關(guān)系。

案例二：廣州廣汽租賃有限公司與胡永基、楊春萍融資租賃合同糾紛

案例綜述：本案所涉《廣州廣汽租賃有限公司汽車融資租賃（回租）合同》是汽車售后回租業(yè)務(wù)，案件涉及了“被告胡永基應(yīng)當(dāng)承擔(dān)的租金清償義務(wù)”。

《中華人民共和國合同法》第九十四條規(guī)定：“有下列情形之一的，當(dāng)事人可以解除合同：……

（二）在履行期限屆滿之前，當(dāng)事人一方明確表示或者以自己的行為表明不履行主要債務(wù)004km.cn 的；……?！钡诰攀鶙l規(guī)定：“當(dāng)事人一方依照本法第九十三條第二款、第九十四條的規(guī)定主張解除合同的，應(yīng)當(dāng)通知對(duì)方。合同自通知到達(dá)對(duì)方時(shí)解除。對(duì)方有異議的，可以請求人民法院或者仲裁機(jī)構(gòu)確認(rèn)解除合同的效力?！?/p>

本案中，被告胡永基未履行租金支付義務(wù)，原告依照《廣州廣汽租賃有限公司汽車融資租賃（回租）合同》第十七條17.2款約定要求被告胡永基支付租金符合法律規(guī)定，本院予以支持。

概括而言，融資租賃訴訟糾紛主要存在問題：

1、合同性質(zhì)的認(rèn)定；

2、承租人違約，包括：租金債權(quán)風(fēng)險(xiǎn)（逾期支付、拒絕支付）、租賃物物權(quán)風(fēng)險(xiǎn)（所有權(quán)轉(zhuǎn)移、轉(zhuǎn)租、抵押、質(zhì)押、轉(zhuǎn)讓等）。

融資租賃合同糾紛的九大疑難點(diǎn)

疑難點(diǎn)之一：融資租賃法律關(guān)系的認(rèn)定問題

從檢索的案例中發(fā)現(xiàn)，融資租賃糾紛主要存在的問題“融資租賃名不副實(shí)”。根據(jù)《最高人民法院關(guān)于審理融資租賃合同糾紛案件適用法律問題的解釋》（下稱《融資租賃合同司法解釋》）第一條的規(guī)定，對(duì)名為融資租賃合同，但實(shí)際不構(gòu)成融資租賃法律關(guān)系的，人民法院應(yīng)按照其實(shí)際構(gòu)成的法律關(guān)系處理。

建議：融資租賃公司應(yīng)重視業(yè)務(wù)交易環(huán)節(jié)中的法律風(fēng)險(xiǎn)，重新審視及規(guī)范業(yè)務(wù)辦理中存在缺陷或者瑕疵，以免交易發(fā)生爭議后，融資租賃法律關(guān)系被否定，租金、違約金等訴求不予支持。

另外，主體資質(zhì)有瑕疵是否會(huì)影響融資租賃合同的效力？如出租方不具有從事融資租賃業(yè)務(wù)的許可證，這樣的融資租賃合同是否有效？筆者認(rèn)為合同仍然有效，但由于缺乏從事融資租賃業(yè)務(wù)的許可證，可能導(dǎo)致銀保監(jiān)會(huì)（以前是銀監(jiān)會(huì)和商務(wù)部）的行政處罰。

疑難點(diǎn)之二：租賃物的保全查封問題

在排除承租人有支付能力而惡意不履行租金義務(wù)的情況下，租賃物可能是出租人最終抵償損失的唯一財(cái)產(chǎn)線索。另外，在汽車融資租賃售后回租案件中，若承租人資產(chǎn)狀況惡化，其所現(xiàn)實(shí)占有且登記在承租人名下的租賃物亦有可能成為各種債權(quán)人鎖定的目標(biāo)。

建議：在案件立案起訴階段應(yīng)立即申請?jiān)V訟保全。為保證訴訟保全申請的順利，申請人應(yīng)明確訴訟請求的具體數(shù)額，因訴訟保全通常就訴訟請求的價(jià)值予以具體量化；另一方面，雖然部分法官認(rèn)為申請人要求查封自身所有的財(cái)產(chǎn)存在問題，故不同意申請人要求直接保全租賃物的請求，但提供擔(dān)保，保證不侵犯申請人及被申請人的利益，亦是可以申請保全的。

疑難點(diǎn)之三：承租人違約，出租人私力救濟(jì)

出租人私力救濟(jì)的好處在于短時(shí)間內(nèi)即可解決問題，代價(jià)較小，滿足出租人時(shí)間成本的考慮。004km.cn

弊端有兩個(gè)：第一，在收車過程中發(fā)生人身傷害、車輛損壞，甚至是產(chǎn)生刑事案件（故意傷害、非法拘禁），得不償失；第二，如果承租人的車輛用于經(jīng)營用途，可能產(chǎn)生停運(yùn)損失，融資租賃公司可能會(huì)產(chǎn)生損害賠償責(zé)任。例如網(wǎng)約車、工程車輛的停運(yùn)損失。建議：融資租賃公司謹(jǐn)慎采取私力救濟(jì)，爭取公安機(jī)關(guān)介入調(diào)查。

疑難點(diǎn)之四：承租人逾期付租時(shí)出租人的選擇

根據(jù)《融資租賃合同司法解釋》第二十一條，承租人違約，出租人請求支付全部未付租金和請求解除合同收回車輛，法院的處理做法是不同時(shí)支持。但根據(jù)《前海深港現(xiàn)代服務(wù)業(yè)合作區(qū)融資租賃行業(yè)規(guī)范指南》中的深圳仲裁委案例，仲裁中可能會(huì)同時(shí)支持上述兩訴求。

建議：融資租賃公司與承租人簽訂《融資租賃合同》時(shí)約定仲裁爭議解決方式。首先，仲裁具有當(dāng)事人意思自治、靈活、保密和一裁終局等優(yōu)勢（一般比訴訟時(shí)間短些）。第二，選擇仲裁方式解決爭議，若出租人根據(jù)合同約定同時(shí)主張支付全部租金和解除合同收回租賃物的，因仲裁尊重當(dāng)事人意思自治的原因，亦不排除同時(shí)獲得支持的可能。第三，可以有效破解送達(dá)難的問題。因?yàn)橹俨靡?guī)則一般規(guī)定仲裁文書當(dāng)面送交或者郵寄至受送達(dá)人的營業(yè)地、注冊地、住所地或者其他通訊地址，即視為已經(jīng)送達(dá)，這樣可以及時(shí)審理爭議，防止承租人故意拖延時(shí)間，提高爭議解決效率。

疑難點(diǎn)之五：出租人主張損失的范圍認(rèn)定問題

在司法實(shí)踐中，融資租賃公司經(jīng)濟(jì)損失的賠償請求主要體現(xiàn)為如下九項(xiàng)：到期未付租金、全部未付租金、逾期利息和違約金、滯納金、罰息和復(fù)利、租賃物回購款，應(yīng)付未付其他費(fèi)用、全部未付租金及其他費(fèi)用與回收租賃物價(jià)值之間的差額、實(shí)現(xiàn)債權(quán)的費(fèi)用。

建議：在目前處置租賃物能力有限的情況下，融資租賃業(yè)務(wù)的目的絕大部分是收取租賃利息而非通過處置租賃物取得盈利。所以，為確保融資租賃公司主張租賃利息且得到法律支持是租賃公司利潤的基礎(chǔ)保障看，完善合同條款及配套文件，是為訴訟請求提供約定依據(jù)的保證。

疑難點(diǎn)之六：融資租賃物殘值計(jì)算

《融資租賃解釋》第23條規(guī)定，租賃物價(jià)值的確定有三種方式，即（1）根據(jù)合同約定來確定；（2）參照租賃物的折舊及到期殘值來確定租賃物的價(jià)值；（3）上述方式嚴(yán)重偏離租賃物實(shí)際價(jià)值的，請求法院啟動(dòng)評(píng)估、拍賣程序。

訴訟中常見的做法：第一種執(zhí)行程序中拍賣變賣確定；第二種審理程序中評(píng)估確定；第三種審理中按《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第60條第2款關(guān)于設(shè)備折舊的規(guī)定確定租賃物的價(jià)值；第四種按合同約定的折舊率確定。

建議：

1、評(píng)估耗時(shí)長。如果在審理程序、執(zhí)行程序中進(jìn)行評(píng)估，評(píng)估期限一般少則2、3個(gè)月，多則半年左右；如果存在重新評(píng)估的情況，則可能長至一年左右。建議在合同中對(duì)租賃物殘值的計(jì)算方法進(jìn)行明確的約定，以避免訴訟中的拖延。004km.cn

2、租賃物殘值的變化。從評(píng)估到實(shí)際執(zhí)行，可能有3個(gè)月至一年的時(shí)間空檔，期間租賃物價(jià)值可能發(fā)生較大變化（一般是貶值），對(duì)出租人不利。

疑難點(diǎn)之七：租賃物抵押登記與抵押權(quán)問題

《融資租賃合同司法解釋》第九條是對(duì)于租賃物善意取得的規(guī)定，但是將租賃物抵押登記等情形作為例外。最高人民法院作出這樣的解釋，目的在于促進(jìn)融資租賃業(yè)務(wù)的交易安全，增強(qiáng)融資租賃交易的公示效力，是出租人保障其對(duì)租賃物所有權(quán)的一種有效方式。但是，問題卻隨之而來——出租人到底是租賃物的“所有權(quán)人”還是“抵押權(quán)人”，亦或是同時(shí)享有所有權(quán)和抵押權(quán)？《融資租賃合同司法解釋》僅明確該“抵押登記”可以排除第三人的善意取得，但是對(duì)于該“抵押登記”本身的效力卻未作出規(guī)定。

建議：審判實(shí)踐中法院一般有兩種審判觀點(diǎn)：一是，認(rèn)可融資租賃關(guān)系，且出租人享有抵押權(quán)；二是，認(rèn)可融資租賃關(guān)系，但出租人不能同時(shí)享有抵押權(quán)。實(shí)踐中，也出現(xiàn)了截然相反的裁判結(jié)果。然而，對(duì)于出租人而言，即使在法院不支持其抵押權(quán)的訴訟請求情況下，也應(yīng)當(dāng)選擇恰當(dāng)?shù)脑V訟請求，以最大限度維護(hù)自身合法債權(quán)。

在中國經(jīng)濟(jì)新常態(tài)的時(shí)代背景下，融資租賃成為產(chǎn)業(yè)政策重點(diǎn)推進(jìn)的領(lǐng)域，必然導(dǎo)致融資租賃合同糾紛的多發(fā)；同時(shí)由于近期經(jīng)濟(jì)下行壓力加大、中美貿(mào)易糾紛等不確定因素下，汽車融資租賃合同糾紛必然面臨大幅上升的局面。

從前述分析可知廣東省案件增長趨勢與全國基本一致。筆者預(yù)計(jì)2018年乃至未來的幾年時(shí)間里，由于前幾年廣東省案件數(shù)量較少，一旦案件數(shù)量有明顯增長，體現(xiàn)在統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)上可能會(huì)顯得更加迅猛。另外筆者認(rèn)為融資租賃交易結(jié)構(gòu)的優(yōu)化導(dǎo)致涉訴主體數(shù)量和范圍擴(kuò)大，案情更加復(fù)雜。融資租賃合同中，出租人為最大限度保障其權(quán)益，往往會(huì)以增加回購人、保證人等方式將相關(guān)利益方納入融資租賃的交易體系中，以盡可能降低融資風(fēng)險(xiǎn)。一旦涉訴，承租人、回購人、保證人均成為出租人主張其租金債權(quán)的對(duì)象。因此，預(yù)計(jì)今后融資租賃公司為加強(qiáng)融資風(fēng)險(xiǎn)的控制，在融資租賃交易過程中，不斷擴(kuò)展債務(wù)履行義務(wù)人、保證人的范圍和數(shù)量將成為一種趨勢，同時(shí)擔(dān)保的方式也將更加多樣復(fù)雜。

作者：曹培杰、林斯穎、鄭彬彬、周楊 廣東明思律師事務(wù)所

第四篇：風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法

風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法

第一章 總則

第一條 為保障基金運(yùn)營和投資業(yè)務(wù)的安全運(yùn)作和管理，加強(qiáng)公司及所管理基金的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理，規(guī)范基金運(yùn)營和 投資行為，提高風(fēng)險(xiǎn)防范能力，有效防范與控制基金運(yùn)營和投資項(xiàng)目運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)，根據(jù)《公司章程》等法律法規(guī)的相關(guān)規(guī)定，特制定本辦法。

第二條 本辦法所稱風(fēng)險(xiǎn)控制，是指對(duì)基金運(yùn)營和項(xiàng)目投資中的各種投資風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行 識(shí)別、評(píng)估，并在基金運(yùn)營、項(xiàng)目管理、項(xiàng)目退出中實(shí)施動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控，提出解決方案。第三條 風(fēng)險(xiǎn)控制原則

（1）全面性原則：風(fēng)險(xiǎn)控制制度應(yīng)覆蓋基金運(yùn)營和投資業(yè)務(wù)的各項(xiàng)工作和各級(jí)人 員，并滲透到?jīng)Q策、執(zhí)行、監(jiān)督、反饋等各個(gè)環(huán)節(jié)；

（2）審慎性原則：內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制的核心是有效防范各種風(fēng)險(xiǎn)，公司部門組織的構(gòu)成、內(nèi)部管理制度的建立要以防范風(fēng)險(xiǎn)、審慎經(jīng)營為出發(fā)點(diǎn)；

（3）獨(dú)立性原則：風(fēng)險(xiǎn)控制工作應(yīng)保持高度的獨(dú)立性和權(quán)威性，并貫徹到基金運(yùn)營和業(yè)務(wù)的各具體環(huán)節(jié)；

（4）有效性原則：風(fēng)險(xiǎn)控制制度應(yīng)當(dāng)符合國家法律法規(guī)和監(jiān)管部門的規(guī)章，具有 高度的權(quán)威性，成為所有員工嚴(yán)格遵守的行動(dòng)指南；執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)管理制度不能存在任何例外，任何員工不得擁有超越制度或違反規(guī)章的權(quán)力；

（5）適時(shí)性原則：應(yīng)隨著國家法律法規(guī)、政策制度的變化，公司經(jīng)營戰(zhàn)略、經(jīng)營方針、風(fēng)險(xiǎn)管理理念等內(nèi)部環(huán)境的改變，以及公司業(yè)務(wù)的發(fā)展，及時(shí)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)控制制度進(jìn)行相應(yīng)修改和完善；

第二章 風(fēng)險(xiǎn)控制組織體系

第四條 風(fēng)險(xiǎn)控制組織體系

公司應(yīng)根據(jù)基金運(yùn)營、投資業(yè)務(wù)流程和風(fēng)險(xiǎn)特征，將風(fēng)險(xiǎn)控制工作納入公司的風(fēng)險(xiǎn)控制體系之中。公司的風(fēng)險(xiǎn)控制體系共分為五個(gè)層次：董事會(huì)、投資決策委員會(huì)、總裁辦公會(huì)、投資管理部、風(fēng)險(xiǎn)控制部。第五條 各層級(jí)的風(fēng)險(xiǎn)控制職責(zé)

投資決策委員會(huì)職責(zé)：對(duì)投資項(xiàng)目的投資和退出作出決策?？偛棉k公會(huì)職責(zé)：對(duì)篩選的投資項(xiàng)目進(jìn)行初步判斷，對(duì)投資項(xiàng)目立項(xiàng)進(jìn)行決策，對(duì)投資項(xiàng)目的相關(guān)執(zhí)行事項(xiàng)進(jìn)行審議。

投資管理部職責(zé)：負(fù)責(zé)基金的設(shè)立工作，提出基金募集方案、基金解散及清算方案；負(fù)責(zé)基金具體事務(wù)的管理，并負(fù)有識(shí)別、評(píng)估基金運(yùn)營過程中的風(fēng)險(xiǎn)隱患和風(fēng)險(xiǎn)問題的職責(zé)；負(fù)責(zé)投資項(xiàng)目開發(fā)、執(zhí)行、退出過程中的風(fēng)險(xiǎn)控制。投資總監(jiān)作為投資項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理的第一責(zé)任人，負(fù)責(zé)組織部門內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)控制執(zhí)行工作，并負(fù)有及時(shí)報(bào)告、反饋項(xiàng)目投資過程中發(fā)現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)隱患和風(fēng)險(xiǎn)問題的職責(zé)。風(fēng)險(xiǎn)控制部職責(zé)：為保證基金和投資業(yè)務(wù)合法、合規(guī)，制定、審查相關(guān)的管理制度和業(yè)務(wù)流程；制訂、審閱投資業(yè)務(wù)的相關(guān)合同、協(xié)議，確保合同的規(guī)范性和合法性；監(jiān)督基金和投資業(yè)務(wù)管理制度和業(yè)務(wù)流程的執(zhí)行情況，確保國家法律、法規(guī)和公司內(nèi)部控制制度有效地執(zhí)行；跟蹤基金和投資項(xiàng)目的實(shí)施情況，及時(shí)進(jìn)行數(shù)據(jù)分析并做出風(fēng)險(xiǎn)提示，每半年提交每一投資項(xiàng)目的實(shí)施情況報(bào)告。風(fēng)險(xiǎn)控制主管副總裁為投資項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理的第二責(zé)任人并分管風(fēng)險(xiǎn)控制部，對(duì)投資項(xiàng)目 上報(bào)總裁辦公會(huì)之前有一票否決權(quán)。第六條 審批流程

基金事項(xiàng)審批流程：投資管理部初審→風(fēng)險(xiǎn)控制部復(fù)審→總裁辦公會(huì)核審→ 公司董事會(huì)審核→基金合伙人大會(huì)審批。

投資項(xiàng)目審批流程：投資管理部初審→風(fēng)險(xiǎn)控制部復(fù)審→總裁辦公會(huì)核審→ 投資決策委員會(huì)審批。

第七條 為建立健全內(nèi)控機(jī)制，公司設(shè)立獨(dú)立于項(xiàng)目組的后臺(tái)管理。

綜合管理部負(fù)責(zé)基金和投資項(xiàng)目的文檔管理、印章管理、人力資源管理、董事會(huì)和總裁辦公會(huì)的會(huì)議籌備，以及相關(guān)會(huì)議資料的管理等。

財(cái)會(huì)管理部負(fù)責(zé)投資業(yè)務(wù)的財(cái)務(wù)核算和資金劃撥，為投資項(xiàng)目分別設(shè)置賬戶、獨(dú)立核算、分賬管理。

第三章 風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與評(píng)估

第八條 基金和投資業(yè)務(wù)面臨政策風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)等多種風(fēng)險(xiǎn)。

基金運(yùn)營和投資業(yè)務(wù)過程中，相關(guān)部門應(yīng)當(dāng)在職責(zé)范圍內(nèi)對(duì)各種風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行必要的識(shí)別、評(píng)估及分析，履行相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)控制職責(zé)。第九條 政策風(fēng)險(xiǎn)

政策風(fēng)險(xiǎn)（比如熔斷）是基金和投資項(xiàng)目可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)，會(huì)影響基金的運(yùn)營，從而轉(zhuǎn)化為基金運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)和投資失敗風(fēng)險(xiǎn)。第十條 合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)

基金運(yùn)營和公司的各項(xiàng)經(jīng)營管理活動(dòng)必須符合法律法規(guī)及監(jiān)管要求，對(duì)法律法規(guī)等理解有誤、故意違反則將出現(xiàn)合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)；基金的運(yùn)營必須符合法律法規(guī)、國家政策的要求，對(duì)法律法規(guī)等理解有誤或故意違反則將出現(xiàn)合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)。

第十一條 法律風(fēng)險(xiǎn) 與基金合伙人、合作方、投資人之間的合同協(xié)議存在缺失，出現(xiàn)不利于公司的訴訟風(fēng)險(xiǎn)。

第十二條 操作風(fēng)險(xiǎn) 基金運(yùn)營包括基金募集、基金管理、基金解散及清算等環(huán)節(jié)，在上述環(huán)節(jié)中均存在操作風(fēng)險(xiǎn)。主要為違規(guī)宣傳、管理人員欺詐、資金劃撥差錯(cuò)等風(fēng)險(xiǎn)。投資業(yè)務(wù)包括投資項(xiàng)目的選擇（即項(xiàng)目開發(fā)、初步審查、項(xiàng)目立項(xiàng)、盡職調(diào)查、投資決策、項(xiàng)目實(shí)施）、投資項(xiàng)目的管理和項(xiàng)目退出等業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)，在上述每個(gè)環(huán)節(jié)均存在操作風(fēng)險(xiǎn)。主要可以歸納為決策失誤、投資失控、員工內(nèi)部欺詐等風(fēng)險(xiǎn)，其中，決策失誤、投資失控是重大風(fēng)險(xiǎn)。

第十三條 市場風(fēng)險(xiǎn) 由于宏觀經(jīng)濟(jì)形勢的變動(dòng)、國家經(jīng)濟(jì)政策的變動(dòng)、財(cái)稅改革等等，導(dǎo)致市場環(huán)境發(fā)生變化，從而造成基金退出方案無法實(shí)施或投資目標(biāo)無法實(shí)現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)。其中，以賣出所持有的投資產(chǎn)品為退出方式的基金，其流動(dòng)性差風(fēng)險(xiǎn)不可避免，只能盡量降低，建立回購制度。

第四章 風(fēng)險(xiǎn)控制流程和操作

第十四條 公司制定專門的投資管理制度，對(duì)基金設(shè)立、退出、處置及清算的風(fēng)險(xiǎn) 進(jìn)行控制，對(duì)投資項(xiàng)目立項(xiàng)、投資、投資管理及退出的各個(gè)階段的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行控制；

第十五條 基金風(fēng)險(xiǎn)控制

（1）在基金運(yùn)營過程中，投資管理部發(fā)現(xiàn)基金募集、基金管理、基金解散及 清算等環(huán)節(jié)的相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)后，組織相關(guān)人員對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估并形成《基金風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告》，提交至風(fēng)險(xiǎn)控制部；

（2）風(fēng)險(xiǎn)控制部對(duì)《基金風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告》中的風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)進(jìn)行評(píng) 價(jià)，形成基金風(fēng)險(xiǎn)審核意見并提交風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)，風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)進(jìn)行 評(píng)價(jià)并將評(píng)審意見提交風(fēng)險(xiǎn)控制主管副總裁，由風(fēng)險(xiǎn)控制主管副總裁將風(fēng)險(xiǎn)評(píng)審意見提交至總裁；（3）總裁召集總裁辦公會(huì)對(duì)相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)進(jìn)行審議，并形成審核及處理意見，并報(bào)送董事會(huì)審核；對(duì)于超出基金管理公司權(quán)限的風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)，還須報(bào)送相關(guān)基金 的合伙人大會(huì)決策；

（4）總裁根據(jù)董事會(huì)審核意見或相關(guān)基金的合伙人大會(huì)決議，實(shí)施相關(guān)風(fēng)險(xiǎn) 控制措施。第十六條 立項(xiàng)階段風(fēng)險(xiǎn)控制

（1）項(xiàng)目開發(fā)負(fù)責(zé)人形成《投資項(xiàng)目可行性報(bào)告》、《投資項(xiàng)目立項(xiàng)申請》，并將報(bào)告提交至風(fēng)險(xiǎn)控制部；

（2）風(fēng)險(xiǎn)控制部組織相關(guān)人員結(jié)合項(xiàng)目的《投資項(xiàng)目可行性報(bào)告》，對(duì)提請 立項(xiàng)的潛在投資項(xiàng)目的合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行審查和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)，形成《投資項(xiàng)目立項(xiàng)合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告》，提交風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)，風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)對(duì)項(xiàng)目做出評(píng)價(jià)。如風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān) 出具否定意見，投資項(xiàng)目退回投資管理部，由投資管理部按照風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)的意 見對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行處置。

（3）風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)審核通過后，風(fēng)險(xiǎn)控制主管副總裁將《投資項(xiàng)目立項(xiàng)合規(guī) 風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告》、風(fēng)控總監(jiān)評(píng)審意見提交至總裁，并由總裁提交總裁辦公會(huì)。（4）總裁辦公會(huì)對(duì)投資項(xiàng)目立項(xiàng)進(jìn)行決策。第十七條 盡職調(diào)查的風(fēng)險(xiǎn)控制

（1）公司建立盡職調(diào)查制度，規(guī)范盡職調(diào)查的工作內(nèi)容。項(xiàng)目組在盡職調(diào)查 期間應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守工作程序，記錄盡職調(diào)查工作底稿，形成相關(guān)報(bào)告。（2）項(xiàng)目組開展盡職調(diào)查工作期間，項(xiàng)目負(fù)責(zé)人必須對(duì)擬投資項(xiàng)目進(jìn)行實(shí)地 考察。

（3）項(xiàng)目組應(yīng)當(dāng)對(duì)盡職調(diào)查相關(guān)材料的真實(shí)性和完備性負(fù)責(zé)。

（4）項(xiàng)目組認(rèn)為必要時(shí)，可申請聘請外部中介機(jī)構(gòu)，參與或獨(dú)立進(jìn)行調(diào)查工作。（5）項(xiàng)目組完成盡職調(diào)查工作后，應(yīng)將盡職調(diào)查工作底稿及相關(guān)報(bào)告移交至 綜合管理部歸檔。

第十八條 投資決策的風(fēng)險(xiǎn)控制

（1）投資部形成投資方案后，應(yīng)將投資方案提交至風(fēng)險(xiǎn)控制部。

（2）風(fēng)險(xiǎn)控制部負(fù)責(zé)監(jiān)督項(xiàng)目組在投資過程中的投資管理制度和業(yè)務(wù)流程的 執(zhí)行情況，確保國家法律、法規(guī)和公司內(nèi)部控制制度有效地執(zhí)行，并審閱投資業(yè)務(wù)的相關(guān)合同、協(xié)議，確保合同的規(guī)范性和合法性；并就相關(guān)事項(xiàng)的監(jiān)督和審核 情況，向風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)提交《投資項(xiàng)目合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告》，風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)對(duì)項(xiàng)目做出評(píng)價(jià)。如風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)出具否定意見，投資項(xiàng)目退回投資管理部，由投資管理部 按照風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)的意見對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行處置。

（3）風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)審核通過后，風(fēng)險(xiǎn)控制主管副總裁將項(xiàng)目投資方案及《投 資項(xiàng)目合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告》、風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)評(píng)審意見提交至總裁，總裁根據(jù)項(xiàng)目投資方 案及《投資項(xiàng)目合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告》，提交至總裁辦公會(huì)，由總裁辦公會(huì)對(duì)項(xiàng)目 的各項(xiàng) 風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)價(jià)，形成評(píng)審意見，并將《投資項(xiàng)目合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告》、風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)評(píng)審意見、總裁辦公會(huì)評(píng)審意見提交至投資決策委員會(huì)。

（4）投資決策委員會(huì)對(duì)項(xiàng)目投資或退出的相關(guān)材料進(jìn)行審核，投資決策委員會(huì)成員獨(dú)立發(fā)表審核意見。

（5）投資決策委員會(huì)可以根據(jù)需要委派專人或聘請外部專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)駐現(xiàn)場進(jìn)行獨(dú)立的盡職調(diào)查，提交獨(dú)立的調(diào)查報(bào)告；

（6）公司投資業(yè)務(wù)的項(xiàng)目投資和項(xiàng)目退出必須經(jīng)投資決策委員會(huì)通過。（7）投資決策委員會(huì)對(duì)項(xiàng)目投資和項(xiàng)目退出的決定報(bào)董事長審閱后執(zhí)行。第十九條 項(xiàng)目管理的風(fēng)險(xiǎn)控制 公司建立對(duì)已投資項(xiàng)目的跟蹤管理機(jī)制。（1）項(xiàng)目組負(fù)責(zé)項(xiàng)目投資后的跟蹤管理，具體包括：定期實(shí)地回訪投資項(xiàng)目； 定期收集投資項(xiàng)目財(cái)務(wù)資料、行業(yè)發(fā)展情況、企業(yè)財(cái)務(wù)狀況；委派財(cái)務(wù)人員；定 期對(duì)投資項(xiàng)目進(jìn)行重新評(píng)估；定期對(duì)原定退出方案的可行性進(jìn)行重新評(píng)估等。（2）項(xiàng)目組負(fù)責(zé)每季度、每完成投資項(xiàng)目一般評(píng)估工作和全面評(píng)估工作，編制《季度項(xiàng)目情況報(bào)告》和《項(xiàng)目投資價(jià)值評(píng)估報(bào)告》（每），并向投資業(yè) 務(wù)主管副總裁提交評(píng)估報(bào)告。

（3）項(xiàng)目組在跟蹤過程中發(fā)現(xiàn)公司在投資項(xiàng)目中的權(quán)益發(fā)生變動(dòng)、或者投資項(xiàng)目的財(cái)務(wù)指標(biāo)惡化、虧損及其他對(duì)公司投資產(chǎn)生重大影響的事項(xiàng)，項(xiàng)目組應(yīng)當(dāng)及時(shí)向部門領(lǐng)導(dǎo)、投資總監(jiān)和投資業(yè)務(wù)主管副總裁報(bào)告，由部門向風(fēng)險(xiǎn)控制部提交《投資項(xiàng)目專項(xiàng)報(bào)告》。

（4）風(fēng)險(xiǎn)控制部對(duì)（3）中的重大事項(xiàng)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)，形成《投資項(xiàng)目專項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)報(bào)告》，并提交至風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)，風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)對(duì)項(xiàng)目做出評(píng)價(jià)。如風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)出具否定意見，投資項(xiàng)目退回投資管理部，由投資管理部按照風(fēng)險(xiǎn)控制 總監(jiān)的意見對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行處置。風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)審核通過后，風(fēng)險(xiǎn)控制主管副總裁將 《投資項(xiàng)目專項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)報(bào)告》及風(fēng)險(xiǎn)控制總監(jiān)評(píng)審意見提交至總裁，并由總裁 提交至總裁辦公會(huì)。

（5）總裁辦公會(huì)對(duì)重大事項(xiàng)進(jìn)行決策。

第二十條 退出階段風(fēng)險(xiǎn)控制 當(dāng)項(xiàng)目達(dá)到預(yù)期投資目標(biāo)或出現(xiàn)重大緊急事項(xiàng)需要退出時(shí)，項(xiàng)目組根據(jù)具體情況，制定退出方案，報(bào)投資決策委員會(huì)審議和決策。退出方案未通過審議的，項(xiàng)目組應(yīng)當(dāng)研究并重新設(shè)計(jì)退出方案，直至項(xiàng)目實(shí) 現(xiàn)退出。

第二十一條 對(duì)財(cái)務(wù)與資金管理的風(fēng)險(xiǎn)控制 公司建立獨(dú)立的財(cái)務(wù)核算體系，制定規(guī)范的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)核算制度，配備專職的 財(cái)務(wù)核算人員。公司按照有關(guān)規(guī)定及要求使用資金、單獨(dú)開立銀行賬戶。

第五章 風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控及責(zé)任追究

第二十二條 公司投資管理部應(yīng)定期對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理工作進(jìn)行自查，及時(shí)發(fā)現(xiàn)缺陷并改進(jìn)，其自查報(bào)告應(yīng)及時(shí)報(bào)送公司領(lǐng)導(dǎo)及綜合管理部。

第二十三條 公司員工由于工作失職或違反本辦法規(guī)定，給公司帶來嚴(yán)重影響或損 失的，公司將根據(jù)具體情況給予責(zé)任人批評(píng)、警告、降薪、賠償、罰款、調(diào)職直 至解除勞動(dòng)合同等處分。對(duì)于違反法律的，公司將追究相關(guān)責(zé)任人的法律責(zé)任。第六章附則

第二十四條 本辦法由風(fēng)險(xiǎn)控制部制定，經(jīng)董事會(huì)批準(zhǔn)后生效。第二十五條本辦法自下發(fā)之日起實(shí)施。

第五篇：風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法

風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法

第一章 總則

第一條 為加強(qiáng)商品線上交易風(fēng)險(xiǎn)管理，規(guī)范交易行為，保護(hù)買賣雙方合法權(quán)益和社會(huì)公共利益，保障山東恒利商品交易中心（以下簡稱本中心）交易的正常進(jìn)行，根據(jù)本中心交易規(guī)則及相關(guān)業(yè)務(wù)制度，制定本辦法。

第二條 按照公開、公平、公正、公信原則，本中心主要負(fù)責(zé)搭建平臺(tái)、提供服務(wù)和見證交易，藏品的鑒定、評(píng)估、資金存管等由獨(dú)立第三方服務(wù)機(jī)構(gòu)完成。

第三條 本中心風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)警示制度、保證金制度、漲跌停板制度。第四條 會(huì)員、第三方服務(wù)機(jī)構(gòu)及相關(guān)參與方充分理解并同意遵守本辦法。

第二章 風(fēng)險(xiǎn)警示制度

第五條 本中心實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)警示制度。當(dāng)本中心認(rèn)為必要時(shí)，可以分別采取或同時(shí)采取要求會(huì)員報(bào)告情況、談話提醒、書面警示、限制交易、發(fā)布風(fēng)險(xiǎn)警示公告等措施中的一種或多種，以警示和控制風(fēng)險(xiǎn)。

第六條 出現(xiàn)下列情形之一的，本中心可以要求會(huì)員報(bào)告情況，或約見會(huì)員談話，提醒風(fēng)險(xiǎn)：

（一）交易價(jià)格出現(xiàn)異常變動(dòng)；

（二）會(huì)員交易行為異常；

（三）會(huì)員訂貨量、資金變化異常；

（四）會(huì)員持倉量異常；

（五）會(huì)員涉嫌違規(guī)、涉及司法調(diào)查或訴訟案件；

（六）本中心認(rèn)定的其他情形。

第七條 發(fā)生下列情形之一的，本中心可以向全體會(huì)員發(fā)出風(fēng)險(xiǎn)提示函：

（一）國內(nèi)外市場交易出現(xiàn)異常變化；

（二）會(huì)員涉嫌違規(guī)；

（三）會(huì)員交易存在較大風(fēng)險(xiǎn)；

（四）本中心認(rèn)定的其他異常情形。

第八條 發(fā)生下列情形之一的，本中心可以通過相關(guān)途徑對(duì)有關(guān)會(huì)員限制交易：

（一）不按本中心要求報(bào)告情況和談話的；

（二）故意隱瞞事實(shí)，瞞報(bào)、錯(cuò)報(bào)、漏報(bào)重要信息的；

（三）故意銷毀違規(guī)違約證明材料，不配合本中心調(diào)查的；

（四）經(jīng)查實(shí)存在欺詐行為的；

（五）經(jīng)查實(shí)參與操縱市場行為的；

（六）與第三方服務(wù)機(jī)構(gòu)惡意串通，影響第三方服務(wù)機(jī)構(gòu)客觀公正的履行職責(zé)的；

（七）本中心認(rèn)定的其他違規(guī)行為。

第九條 出現(xiàn)下列情況之一的，本中心有權(quán)視情況采取暫停交易、延時(shí)開市、提前閉市、特別停牌、暫緩進(jìn)入交收等措施，本中心予以公告，交易時(shí)間不作順延。

（一）發(fā)生不可抗力、意外事件，以及交易系統(tǒng)被非法侵入等的；(二）出現(xiàn)系統(tǒng)、設(shè)備、互聯(lián)網(wǎng)、通訊或電力故障等情況的；

（三）藏品滅失、損壞等發(fā)生重大變化的，以及被法院查封等可能影響合同履行的重大情況；

（四）本中心認(rèn)為其他嚴(yán)重影響正常交易的情況。

第十條 對(duì)技術(shù)性停牌或臨時(shí)停市的決定，本中心通過網(wǎng)站及相關(guān)媒體及時(shí)予以公告。技術(shù)性停牌或臨時(shí)停市原因消除后：本中心可以決定恢復(fù)交易，并予以公告。

第十一條 因不可抗力、意外事件的發(fā)生，以及交易系統(tǒng)被非法侵入及本中心認(rèn)定的其他異常情況等原因造成嚴(yán)重后果的交易，本中心可以采取適當(dāng)措施或認(rèn)定無效。因異常情況本中心采取相應(yīng)措施造成的損失，本中心不承擔(dān)責(zé)任。

第三章 保證金制度

第十二條 本中心實(shí)行交易保證金制度。保證金是指會(huì)員按照規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)交納的、用于結(jié)算和履約保證的資金。交易開始前，會(huì)員應(yīng)在其資金賬戶內(nèi)存入足夠數(shù)量的保證金。第十三條 會(huì)員在發(fā)出競價(jià)指令的同時(shí)交易系統(tǒng)即自動(dòng)鎖定相對(duì)應(yīng)數(shù)額的保證金。第十四條 本中心交易保證金比例為100%。

第四章 漲跌停板制度

第十五條 本中心實(shí)行漲跌停板制度。漲跌停板幅度由本中心設(shè)定，本中心可以根據(jù)市場風(fēng)險(xiǎn)狀況調(diào)整漲跌停板幅度。

第十六條 掛牌交易品種連續(xù)三個(gè)交易日出現(xiàn)同方向漲?；蛘叩５模灰姿袡?quán)根據(jù)市場情況將此掛牌交易品種采取停牌控制措施。

第五章 附則

第十八條 本規(guī)則修改權(quán)和解釋權(quán)屬于山東恒利商品交易中心。本辦法若有修改，本中心將以公告形式發(fā)布。

第十九條 本辦法自頒布之日起施行。

山東恒利商品交易規(guī)則

第一章 總則

第一條 為規(guī)范山東恒利商品交易有限公司（以下簡稱“本中心”）商品上交易行為，維護(hù)本中心交易秩序，保護(hù)投資人會(huì)員合法權(quán)益，根據(jù)《中華人民共和國物權(quán)法》、《中華人民共和國電子簽名法》、《中華人民共國合同法》等法律法規(guī)，制定本交易規(guī)則。第二條 凡參與本中心商品交易的注冊會(huì)員都必須遵守本規(guī)則。第三條 本中心交易的商品都適用本規(guī)則。第四條 商品交易遵循公開、公平、公正的原則。

第五條 會(huì)員參與本中心商品交易須本著自愿、有償、誠實(shí)信用的精神，遵守國家相關(guān)法律法規(guī)及本中心的業(yè)務(wù)規(guī)則。

第二章 會(huì)員 第一節(jié) 會(huì)員資格

第六條 自然人。在本中心進(jìn)行商品交易的自然人，必須按相關(guān)規(guī)定提供各項(xiàng)證明材料，同時(shí)具備以下條件：

1）年滿18周歲，具有完全民事行為和民事責(zé)任能力；

2）對(duì)商品投資市場有一定的市場認(rèn)知，具有一定的商品市場投資經(jīng)驗(yàn)；

3）對(duì)本中心采用的商品交易模式和投資風(fēng)險(xiǎn)有較深的了解，具有較強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承受能力；

4）有一定的互聯(lián)網(wǎng)、計(jì)算機(jī)操作能力，遵守國家相關(guān)法律法規(guī)，依法從事商品交易活動(dòng)； 5）本中心規(guī)定的其他條件。

第七條 機(jī)構(gòu)。在本中心進(jìn)行商品交易的機(jī)構(gòu)，必須按相關(guān)規(guī)定提供各項(xiàng)證明材料，同時(shí)具備以下條件：

1）境內(nèi)外各類正常運(yùn)營的企事業(yè)法人、社會(huì)團(tuán)體法人或其他組織，不存在法律法規(guī)、本中心會(huì)員管理規(guī)定以及相應(yīng)交易規(guī)則禁止或限制其投資的情形；

2）對(duì)本中心采用的商品交易模式和投資風(fēng)險(xiǎn)有較深的了解，具有較強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承受能力；

3）了解商品投資風(fēng)險(xiǎn)，已履行完畢法定和/或公司章程規(guī)定的內(nèi)部決策程序； 4）本中心規(guī)定的其他條件。

第八條 機(jī)構(gòu)的從業(yè)人員，如果使用本中心交易系統(tǒng)，必須按照自然人的要求逐一注冊登記。第九條 會(huì)員必須遵守國家有關(guān)法律法規(guī)、本中心的各項(xiàng)管理規(guī)定和業(yè)務(wù)規(guī)則；接受有關(guān)行政管理部門和本中心的管理與監(jiān)督；遵守社會(huì)公共道德、相互尊重、嚴(yán)格自律、自覺維護(hù)正常的交易和交收秩序，認(rèn)真履行應(yīng)盡職責(zé)；充分行使享有的合法權(quán)利，自覺維護(hù)會(huì)員的合法權(quán)益和本中心的商業(yè)聲譽(yù)。

第十條 會(huì)員應(yīng)遵循國家相應(yīng)的法律法規(guī)，自行申報(bào)和繳納個(gè)人應(yīng)承擔(dān)的各項(xiàng)稅收。

第二節(jié) 會(huì)員分類

第十一條 本中心會(huì)員分為投資人會(huì)員和經(jīng)紀(jì)會(huì)員。

第十二條 投資人會(huì)員是通過本中心審核，參與本中心商品上交易的自然人會(huì)員或機(jī)構(gòu)會(huì)員。第十三條 經(jīng)紀(jì)會(huì)員是通過本中心專業(yè)委員會(huì)批準(zhǔn)的機(jī)構(gòu)會(huì)員，獲準(zhǔn)從事以下一項(xiàng)或多項(xiàng)業(yè)務(wù)： 1）發(fā)展投資人會(huì)員； 2）申請新商品掛牌交易； 3）申請商品入場登記； 4）申請商品再托管交易； 5）加入專業(yè)委員會(huì)； 6）本中心規(guī)定的其他業(yè)務(wù)。

第十四條 經(jīng)紀(jì)會(huì)員在任何情況下不代表本中心。投資人會(huì)員與經(jīng)紀(jì)會(huì)員間的關(guān)系為相互自愿的合約關(guān)系。

第十五條 針對(duì)經(jīng)紀(jì)會(huì)員的不專業(yè)行為，投資人會(huì)員有權(quán)向本中心投訴。本中心會(huì)在5個(gè)工作日內(nèi)給予答復(fù)。

第三節(jié) 會(huì)員注冊 第十六條 投資人參與本中心商品交易，須事先按照相關(guān)規(guī)定申請成為本中心會(huì)員。第十七條 本中心會(huì)員實(shí)行實(shí)名制。

第十八條 投資人按要求提供會(huì)員資格申請材料，并對(duì)所提交資料的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性和合法性負(fù)法律責(zé)任。

第十九條 投資人所提交資料經(jīng)審核符合要求并與本中心書面或在線簽署《商品投資人會(huì)員入市協(xié)議》、《商品風(fēng)險(xiǎn)提示書》，即正式取得商品投資人會(huì)員資格。

第二十條 投資人會(huì)員簽訂《商品投資人會(huì)員入市協(xié)議》，即視為同意遵守本中心的交易規(guī)則、會(huì)員管理制度等文件的規(guī)定，并同意委托本中心代理投資人會(huì)員所持有的、但未實(shí)際交收商品的保管、保險(xiǎn)、登記等相關(guān)事宜。

第二十一條 投資人會(huì)員簽訂《商品風(fēng)險(xiǎn)提示書》，即視為已仔細(xì)閱讀風(fēng)險(xiǎn)提示書，并自愿承擔(dān)商品交易帶來的風(fēng)險(xiǎn)。

第四節(jié) 交易賬戶

第二十二條 會(huì)員必須在本中心指定的銀行開設(shè)資金賬戶，并開通銀商轉(zhuǎn)賬業(yè)務(wù)。第二十三條 本中心一個(gè)會(huì)員對(duì)應(yīng)一個(gè)交易賬戶。

第二十四條 會(huì)員同意本中心按照會(huì)員的交易申請和電子合同結(jié)算每一筆交易，包括劃撥資金、支付交易費(fèi)用和調(diào)整交易物的持有量。

第二十五條 本中心提供電子版的交易賬戶結(jié)算單。

第二十六條 會(huì)員的資金可以在交易賬戶和銀行資金賬戶間自由劃撥，費(fèi)用自理。本中心對(duì)于資金劃撥有監(jiān)管的責(zé)任和權(quán)利，對(duì)于資金監(jiān)管導(dǎo)致的資金劃撥延遲，會(huì)員需自行承擔(dān)由此產(chǎn)生的相關(guān)后果。

第五節(jié) 會(huì)員管理 第二十七條 本中心將不定期對(duì)會(huì)員的基本情況進(jìn)行核查，如發(fā)現(xiàn)存在提供虛假資訊、不及時(shí)更新重大變更信息以及其他不符合本中心有關(guān)規(guī)定的情況，可凍結(jié)其會(huì)員賬戶，并根據(jù)情況作出處理。

第二十八條 對(duì)于違反本中心管理規(guī)定和業(yè)務(wù)規(guī)則的會(huì)員，本中心有權(quán)視其行為性質(zhì)和情節(jié)嚴(yán)重程度，給予警告、通報(bào)批評(píng)、罰款、限期整改、暫停交易、限制交易許可權(quán)、終止會(huì)員資格等處罰；涉嫌犯罪的，按法律程序提交司法訴訟。

第二十九條 會(huì)員若對(duì)本中心的處理決定不服，有權(quán)自收到處理決定后10 個(gè)工作日內(nèi)，以書面形式向本中心提請復(fù)議。對(duì)于會(huì)員的復(fù)議申請，本中心受理并做出決定。復(fù)議期間不影響處理決定的執(zhí)行。

第三章 商品 第一節(jié) 商品目錄

第三十條 在本中心進(jìn)行交易的商品僅限于下列六個(gè)大類： 1）有相關(guān)檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)的農(nóng)資產(chǎn)品； 2）有相關(guān)檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)的農(nóng)產(chǎn)品； 3）有相關(guān)檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)的白酒； 4）有相關(guān)檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)的紅酒； 5）有相關(guān)檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)的中草藥； 6)有相關(guān)檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)的收藏品。

第三十一條 在本中心進(jìn)行交易的六大類商品中會(huì)有若干個(gè)交易品種，交易品種的全部為商品目錄。本中心實(shí)行掛牌商品準(zhǔn)入制度，全部交易商品必須按商品目錄指定的編號(hào)登記后方可交易。第三十二條 每個(gè)商品條目包括交易品種名稱、代碼、交易單位和加價(jià)幅度，交易單位如“袋”、“噸”、“箱”、“瓶”等。

第三十三條 本中心是發(fā)布和維護(hù)交易商品目錄的唯一機(jī)構(gòu)。

第二節(jié) 掛牌申請

第三十四條 投資人會(huì)員可以委托本中心經(jīng)紀(jì)會(huì)員向本中心提出掛牌申請。投資人會(huì)員和經(jīng)紀(jì)會(huì)員須向本中心提交《委托掛牌代理協(xié)議》、《掛牌申請書》、《可行性分析研究報(bào)告》、《持有人承諾書》等相關(guān)文件。

第三十五條 投資人會(huì)員向本中心提交掛牌申請，視為其接受本中心的各項(xiàng)交易條款和投資人會(huì)員的權(quán)利與義務(wù)。

第三十六條 經(jīng)紀(jì)會(huì)員提供的該商品《市場分析可行性研究報(bào)告》，包括但不僅限于商品的合法性、市場規(guī)模、市場趨勢、投資價(jià)值研究和由專業(yè)人員簽發(fā)的商品價(jià)值評(píng)估報(bào)告。《市場分析可行性研究報(bào)告》應(yīng)當(dāng)對(duì)影響商品投資價(jià)值因素進(jìn)行全面分析，運(yùn)用行業(yè)公認(rèn)的估值方法對(duì)掛牌實(shí)物的合理投資價(jià)值進(jìn)行預(yù)測。

第三十七條 撰寫《市場分析可行性研究報(bào)告》應(yīng)當(dāng)遵守下列要求： 1）獨(dú)立、審慎、客觀；

2）引用的資料真實(shí)、準(zhǔn)確、完整并須注明來源； 3）無虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。

第三十八條 《市場分析可行性研究報(bào)告》僅供投資人會(huì)員參考，不能作為本中心對(duì)該商品投資前景的承諾或認(rèn)可。

第三十九條 新商品首次掛牌流通市值需達(dá)以下要求： 1）首次掛牌流通市值不低于人民幣200萬元； 2）掛牌商品有較好的流通性； 第四十條 本中心收到掛牌申請后，于五個(gè)工作日內(nèi)進(jìn)行初步審核，審核合格后組織本中心專家委員會(huì)評(píng)審，評(píng)審?fù)ㄟ^后經(jīng)本中心新品掛牌審核小組復(fù)審，復(fù)審?fù)ㄟ^后本中心將向掛牌申請人出具掛牌申請回復(fù)函。

第四十一條 對(duì)于本中心公告的公開征集掛牌商品名單中的商品，經(jīng)新商品掛牌審核小組審核同意后，該商品可直接進(jìn)入掛牌托管流程，當(dāng)托管市值達(dá)到交易規(guī)則要求即可掛牌上市交易。第四十二條 新商品經(jīng)本中心相關(guān)部門審核通過后，本中心將在官網(wǎng)上發(fā)布商品掛牌公告,進(jìn)入商品目錄。

第三節(jié) 入場登記

第四十三條 持有本中心掛牌商品的投資人會(huì)員，在本中心發(fā)布托管公告后，可以在托管日前通過書面、郵件、微信或交易客戶端向本中心提出入場登記申請。書面申請須提交以下文件：《入場登記申請書》、《持有人承諾書》、《委托入場登記協(xié)議》、持有人身份證明，如投資人會(huì)員委托他人代為辦理鑒定入庫事項(xiàng)，還需遞交《授權(quán)委托書》以及委托人與被委托人身份證明；交易客戶端提交申請須確認(rèn)閱讀、理解、接受《持有人承諾書》的所有條款。通過郵件、微信提交申請的，須在托管日補(bǔ)交上述書面申請的相關(guān)資料。上述申請必須經(jīng)本中心審核同意后方可進(jìn)入托管流程。

第四十四條 投資人會(huì)員辦理完托管入庫手續(xù)后的兩個(gè)交易日內(nèi)，須將掛牌費(fèi)通過交易客戶端支付至交易中心，在規(guī)定時(shí)間內(nèi)未及時(shí)支付掛牌費(fèi)的，每延期一日收取掛牌商品市值0.1%的滯納金。鑒定費(fèi)現(xiàn)場收取，憑交款憑證進(jìn)行商品鑒定。

第四十五條 申請入市商品經(jīng)專業(yè)機(jī)構(gòu)鑒定合格，進(jìn)入本中心指定倉庫；對(duì)經(jīng)鑒定后不符入庫要求之商品，由鑒定機(jī)構(gòu)退還掛牌申請人。

第四十六條 投資人會(huì)員申請掛牌商品經(jīng)本中心組織鑒定入庫后，本中心托管中心出具鑒定托管單并于指定時(shí)間內(nèi)將鑒定托管單轉(zhuǎn)為投資人會(huì)員的交易賬戶持倉。投資人會(huì)員在交易客戶端支付完掛牌費(fèi)后，本中心將投資人會(huì)員的持倉全部或部分解凍后方可上市交易。

第四十七條 投資人會(huì)員交易賬戶生成掛牌商品代碼與實(shí)際持有數(shù)量后，其鑒定托管單持有人聯(lián)中所主張的各種權(quán)益即轉(zhuǎn)移到投資人會(huì)員交易賬戶中，投資人會(huì)員不得再憑鑒定托管單向第三方鑒定機(jī)構(gòu)、本中心托管部主張任何權(quán)益。

第四十八條 投資人會(huì)員為機(jī)構(gòu)法人的，辦理實(shí)物托管必須經(jīng)法定代表人或其委托代理人簽字確認(rèn)并加蓋公章；投資人會(huì)員為自然人的，須由持有人本人或其委托代理人簽字確認(rèn)。第四十九條 托管流程完成后，本中心將及時(shí)發(fā)布商品托管入庫公告。

第四節(jié) 再托管申請

第五十條 已掛牌商品在觸及再托管條件時(shí)方可再次托管，本中心將在官網(wǎng)發(fā)布再托管公告。第五十一條 在本中心發(fā)布相關(guān)商品再托管公告時(shí)，申請人可委托本中心經(jīng)紀(jì)會(huì)員向本中心提出再托管申請。申請時(shí)須向本中心提交《委托再托管代理協(xié)議》、《再托管申請書》及《持有人承諾書》。

第五十二條 再托管規(guī)則如下：

1）現(xiàn)貨基準(zhǔn)價(jià)：本中心綜合考慮掛牌商品質(zhì)量、鑒定、存儲(chǔ)、托管費(fèi)用等各種因素后，將依托市場信息采集員采集每個(gè)交易日北京、上海、廣州及專業(yè)網(wǎng)站現(xiàn)貨市場報(bào)價(jià)，并綜合上述現(xiàn)貨市場報(bào)價(jià)之均價(jià)乘以130%作為現(xiàn)貨基準(zhǔn)價(jià)；

2）風(fēng)險(xiǎn)警示：當(dāng)掛牌商品線上5日均價(jià)有效超過現(xiàn)貨基準(zhǔn)價(jià)且超出部分達(dá)現(xiàn)貨基準(zhǔn)價(jià)的100%時(shí)，本中心將進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)警示，發(fā)布風(fēng)險(xiǎn)提示公告；

3）再托管：當(dāng)掛牌商品線上5日均價(jià)有效超過現(xiàn)貨基準(zhǔn)價(jià)且超出部分達(dá)現(xiàn)貨基準(zhǔn)價(jià)的150%時(shí)，本中心將發(fā)布再托管公告，對(duì)該掛牌商品進(jìn)行再托管；

4）再托管總量：再托管公告中將明確再托管商品總量。再托管商品總量將不超過該商品已掛牌總量的30%，具體比例以再托管公告為準(zhǔn)； 5）本中心再托管申請?jiān)瓌t上只針對(duì)該掛牌商品線上持有人，并根據(jù)再托管總量、總流通量、持有人持有數(shù)量按比例確定再托管數(shù)量。

第五十三條 當(dāng)某一掛牌商品再托管申請經(jīng)超過參與表決的60%流通量的線上持有人同意時(shí)，本中心有權(quán)根據(jù)該商品的線上交易和相關(guān)市場情況決定是否針對(duì)該商品進(jìn)行再托管。

第五節(jié) 商品退市

第五十四條 本中心對(duì)于不活躍的商品，或有較大爭議的商品，將啟動(dòng)退市流程。

第四章 發(fā)行申購 第一節(jié) 申購原則

第五十五條 進(jìn)入本中心商品目錄的新商品，投資人會(huì)員可通過系統(tǒng)進(jìn)行申購。第五十六條 申購委托在申購日交易時(shí)間內(nèi)可以撤單，其他時(shí)間不可以撤單。第五十七條 投資人會(huì)員申購前賬戶中需存有足額申購款，以保證申購委托成功。

第五十八條 申購新商品須全額預(yù)繳申購款及申購手續(xù)費(fèi)。申購抽簽結(jié)束后，未中簽申購款及相應(yīng)申購手續(xù)費(fèi)將退還至投資人會(huì)員賬戶。第五十九條 新商品申購日期以本中心公告為準(zhǔn)。

第二節(jié) 申購價(jià)

第六十條 申購價(jià)即為新商品掛牌指導(dǎo)價(jià)，是指經(jīng)本中心專家委員會(huì)評(píng)審?fù)ㄟ^、掛牌審核小組審核通過的新商品首日掛牌交易指定參考價(jià)。

第六十一條 參考價(jià)定價(jià)根據(jù)經(jīng)紀(jì)會(huì)員推薦掛牌價(jià)、專家委員會(huì)綜合評(píng)估價(jià)、專業(yè)市場現(xiàn)貨均價(jià)綜合考慮制定。

1）經(jīng)紀(jì)會(huì)員推薦掛牌價(jià)：由新商品掛牌申請人與經(jīng)紀(jì)會(huì)員協(xié)商制定；

2）專家委員會(huì)綜合評(píng)審價(jià)：由專家委員會(huì)評(píng)審小組依據(jù)《專家委員會(huì)評(píng)審規(guī)則》確定該商品在評(píng)審時(shí)點(diǎn)可能實(shí)現(xiàn)的參考價(jià)值；

3）專業(yè)市場現(xiàn)貨均價(jià)采集于專業(yè)交易市場，由本中心特約信息員按規(guī)定申報(bào)。新商品現(xiàn)貨市場均價(jià)為發(fā)布該商品托管公告之前一周現(xiàn)貨市場平均價(jià)。

第三節(jié) 申購時(shí)間

第六十二條 投資人會(huì)員可以于申購日（以下簡稱T日）申購發(fā)行的新商品，申購時(shí)間為T日的9:30至11:30和13:30至15:30。

第四節(jié) 申購流程

第六十三條 投資人會(huì)員申購（T日）：投資人會(huì)員在申購時(shí)間內(nèi)繳足申購款，進(jìn)行申購委托，申購委托提交后，申購資金將被凍結(jié)。

第六十四條 抽簽（T+1日）：本中心根據(jù)抽簽規(guī)則進(jìn)行抽簽，對(duì)未中簽部分的申購款予以解凍。第六十五條 公布中簽結(jié)果（T+1日）：公布中簽結(jié)果。第六十六條 掛牌交易（T+2日）：新商品掛牌上市交易。

第五章 交易規(guī)則 第一節(jié) 交易時(shí)間

第六十七條 本中心交易時(shí)間為：每周一至周六 上午9:30-11:30、下午13:30-15:30，出入金及銀商簽約時(shí)間為：交易日的7:00-16:00，國家法定節(jié)假日和本中心公告的休市日除外。交易期間內(nèi)因故停市，不作順延。

第六十八條 商品公告另有規(guī)定的，交易時(shí)間按商品公告為準(zhǔn)。第六十九條 根據(jù)市場發(fā)展需要，本中心可以調(diào)整交易時(shí)間。

第二節(jié) 交易申請 第七十條 在交易時(shí)間內(nèi)，交易系統(tǒng)接受交易申請，申請當(dāng)日有效。如果一筆申請不能一次性全部成交，未成交的部分繼續(xù)參加當(dāng)日的交易。本規(guī)則另有規(guī)定的除外。

第七十一條 交易申請應(yīng)視為投資人會(huì)員向本中心提交的交易委托。一旦成交，申請人必須履行相應(yīng)的義務(wù)，并按照本規(guī)則確定的方法與對(duì)方結(jié)算。

第七十二條 交易申請應(yīng)包括交易品種代碼、名稱、交易數(shù)量和交易價(jià)格，以及本中心要求的其他內(nèi)容。

第七十三條 購買申請。當(dāng)投資人會(huì)員提交購買申請時(shí)，應(yīng)保證交易賬戶有足夠的資金。系統(tǒng)會(huì)在申請有效期內(nèi)，鎖定相應(yīng)的金額。

第七十四條 轉(zhuǎn)讓申請。當(dāng)投資人會(huì)員提交轉(zhuǎn)讓申請時(shí)，應(yīng)保證交易賬戶持有足夠數(shù)量的交易商品。系統(tǒng)會(huì)在申請有效期內(nèi)，鎖定相應(yīng)數(shù)量的交易商品。

第七十五條 單筆交易申請最大數(shù)量原則上不超過本中心該商品市場流通量的1%。根據(jù)市場流通量的變化，本中心可適時(shí)調(diào)整單筆申請最大數(shù)量。

第七十六條 本中心對(duì)商品交易實(shí)行價(jià)格波動(dòng)限制，新商品掛牌交易首日價(jià)格波動(dòng)幅度最大為30%，次日起日價(jià)格波動(dòng)幅度最大為10%。當(dāng)日有效價(jià)格范圍的計(jì)算方法為：當(dāng)日參照價(jià)格×（1±日價(jià)格波動(dòng)幅度）。計(jì)算結(jié)果按照四舍五入原則取至價(jià)格最小變動(dòng)單位。根據(jù)市場管理需要，本中心可以調(diào)整交易商品的日價(jià)格波動(dòng)幅度。

第七十七條 開盤價(jià)為當(dāng)日該商品的第一筆成交價(jià)格。收盤價(jià)為當(dāng)日該商品交易時(shí)間內(nèi)最后三分鐘所有交易的成交量的加權(quán)平均價(jià)，最后三分鐘無交易的，其收盤價(jià)為當(dāng)日最后一筆成交價(jià)。第七十八條 當(dāng)日參照價(jià)格為該商品前一交易日的收盤價(jià)。

第七十九條 在接受交易申請的時(shí)間內(nèi)，未成交申請可以撤銷，撤銷指令經(jīng)本中心確認(rèn)后方為有效。被撤銷和失效的申請，本中心應(yīng)當(dāng)在確認(rèn)后及時(shí)解除對(duì)投資人會(huì)員相應(yīng)的款項(xiàng)或?qū)嵨锏逆i定。

第三節(jié) 電子合同 第八十條 轉(zhuǎn)讓方與受讓方價(jià)格達(dá)成一致，交易合同以電子合同形式簽署。

第八十一條 系統(tǒng)收到交易申請后，會(huì)在第一時(shí)間尋找符合相應(yīng)條件的交易方。無論是部分還是全部成交，系統(tǒng)會(huì)生成相應(yīng)的電子合同。

第八十二條 電子合同的主要條款包括：合同編號(hào)、交易品種名稱、商品代碼、成交價(jià)格、成交數(shù)量、計(jì)價(jià)單位、交易時(shí)間、交易手續(xù)費(fèi)等。第八十三條 電子合同以人民幣計(jì)價(jià)，計(jì)價(jià)單位為元。

第八十四條 買賣雙方同意根據(jù)電子合同和相關(guān)交收規(guī)則的約定，賣方向買方轉(zhuǎn)移所交易商品的所有權(quán)，買方向賣方劃轉(zhuǎn)相對(duì)應(yīng)的資金。

第八十五條 因不可抗力、意外事件、交易系統(tǒng)被非法侵入等原因造成嚴(yán)重后果的交易，本中心可以采取適當(dāng)措施或認(rèn)定無效。對(duì)顯失公平的交易，經(jīng)本中心研究認(rèn)定后，可以采取適當(dāng)措施進(jìn)行處理。違反本規(guī)定相關(guān)條款，嚴(yán)重破壞市場正常運(yùn)行的交易，本中心有權(quán)宣布取消，由此造成的損失由違規(guī)交易者承擔(dān)。

第四節(jié) 實(shí)物交收

第八十六條 實(shí)物交收須由本中心投資人會(huì)員或其委托代理人在本中心指定地點(diǎn)辦理。第八十七條 商品實(shí)物交收的數(shù)量必須是本中心規(guī)定的該商品最低交收數(shù)量的整數(shù)倍。第八十八條 投資人會(huì)員通過交易客戶端提出實(shí)物交收申請：

1）投資人會(huì)員在每個(gè)交易日的9:30-11:30、13:30-15:30可通過交易客戶端注冊提貨單，生成提貨單后，投資人會(huì)員所提貨商品及其對(duì)應(yīng)數(shù)量被鎖定進(jìn)入待交收狀態(tài)； 2）本中心接到投資人會(huì)員的提貨單，審核并確認(rèn)后，安排進(jìn)入提貨流程； 3）投資人會(huì)員攜提貨單及密碼，至本中心指定交收地辦理提貨出庫。

第八十九條 投資人會(huì)員（自然人）辦理實(shí)物交收時(shí)所需的全套文件： “商品提貨單”傳真件（或打印件）、投資人會(huì)員身份證原件與復(fù)印件。委托他人提貨的，還需提供提貨人身份證原件與復(fù)印件、經(jīng)公證處公證的投資人會(huì)員簽字的代理交收聲明。投資人會(huì)員（機(jī)構(gòu)）辦理實(shí)物交收時(shí)所需的全套文件：“商品提貨單”傳真件（或打印件）、機(jī)構(gòu)營業(yè)執(zhí)照復(fù)印件（蓋章）、機(jī)構(gòu)實(shí)物交收授權(quán)委托書（蓋章）、受托提貨人的身份證原件與復(fù)印件。第九十條 倉庫辦理交收的工作時(shí)間：指定交收日的09:45-16:00。

第九十一條 本中心不承擔(dān)商品交易過程中所產(chǎn)生的稅收代扣、代繳的義務(wù)，會(huì)員應(yīng)按照國家有關(guān)法律法規(guī)自行申報(bào)和繳納。

第九十二條 投資人會(huì)員提出交收申請后，進(jìn)入“商品提貨單”狀態(tài)的商品實(shí)物將被鎖定，投資人會(huì)員有權(quán)在交易客戶端對(duì)該提貨單進(jìn)行注銷，注銷后該“商品提貨單”將被取消，其對(duì)應(yīng)的商品實(shí)物將被解除鎖定。

第九十三條 投資人會(huì)員提出交收申請后，若在指定的交收時(shí)間內(nèi)未辦理實(shí)物交收業(yè)務(wù)，該“商品提貨單”將作廢。

第九十四條 “商品提貨單”作廢的，其對(duì)應(yīng)的商品實(shí)物仍被鎖定，需要投資人會(huì)員在交易客戶端進(jìn)行注銷提貨單以解除鎖定。

第九十五條 對(duì)于單一交易日提貨數(shù)量達(dá)到該商品總托管入庫數(shù)量的5%時(shí)，本中心將及時(shí)發(fā)布商品出庫公告。

第五節(jié) 市場管理

第九十六條 為了維護(hù)市場的穩(wěn)定，保護(hù)投資人會(huì)員的利益，本中心可以對(duì)特定交易商品臨時(shí)停牌。對(duì)于停牌原因和恢復(fù)交易的時(shí)間，本中心將予以公告。

第九十七條 本中心在交易時(shí)間內(nèi)發(fā)布交易即時(shí)行情和相關(guān)的行業(yè)新聞等輔助信息。

第九十八條 本中心實(shí)行市場信息員信息采集制度，實(shí)現(xiàn)商品交易中心平臺(tái)與全國各大商品專業(yè)市場價(jià)格聯(lián)動(dòng)。

第九十九條 本中心實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)警示制度。當(dāng)本中心認(rèn)為必要時(shí)，可以分別采取或同時(shí)采取要求投資人會(huì)員報(bào)告情況、談話提醒、書面警示、公開譴責(zé)、發(fā)布風(fēng)險(xiǎn)警示公告、暫停或限制交易、取消交易資格等措施中的一種或多種，以控制風(fēng)險(xiǎn)。

第一百條 本中心產(chǎn)生的交易信息歸本中心所有，未經(jīng)本中心許可，任何機(jī)構(gòu)和個(gè)人不得使用和傳播。

第一百零一條 經(jīng)本中心許可使用交易信息的機(jī)構(gòu)和個(gè)人，未經(jīng)本中心同意，不得將本中心交易信息提供給其它機(jī)構(gòu)和個(gè)人使用或予以傳播。

第一百零二條 當(dāng)出現(xiàn)由于不可抗力或計(jì)算機(jī)系統(tǒng)故障、網(wǎng)絡(luò)故障等異常時(shí)，交易市場進(jìn)入異常情況并暫停交易。一般暫停交易的期限不超過3個(gè)交易日。

第一百零三條 本中心宣布交易市場進(jìn)入異常情況并決定采取緊急措施后，將在第一可能的時(shí)間內(nèi)予以公告。由于在市場異常情況下采取相應(yīng)措施所造成的損失，本中心不承擔(dān)任何責(zé)任。

第六章 其他

第一百零四條 本中心根據(jù)需要有權(quán)選擇升級(jí)或更換交易系統(tǒng)，并有權(quán)要求投資人會(huì)員配合本中心采取相應(yīng)措施。因投資人會(huì)員不配合造成的自身損失，本中心不承擔(dān)任何責(zé)任。第一百零五條 本中心升級(jí)或更換交易系統(tǒng)會(huì)及時(shí)進(jìn)行公告。

第一百零六條 本交易規(guī)則中所述時(shí)間，以本中心交易系統(tǒng)顯示的時(shí)間為準(zhǔn)。第一百零七條 本交易規(guī)則由本中心負(fù)責(zé)解釋與修訂，自發(fā)布之日起開始實(shí)施。

山東恒利登記結(jié)算實(shí)施細(xì)則（暫行）

第一章 總則 第一條 為規(guī)范山東恒利商品交易中心（以下簡稱“本中心”）商品交易登記結(jié)算行為，保護(hù)投資人的合法權(quán)益，維護(hù)登記結(jié)算秩序，防范登記結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)，保障商品交易市場安全高效運(yùn)行，根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)以及本中心的有關(guān)規(guī)定，制定本實(shí)施細(xì)則。

第二條 在本中心商品交易中心上市的商品登記結(jié)算，適用本實(shí)施細(xì)則。本實(shí)施細(xì)則沒有明確規(guī)定的，適用本中心其他相關(guān)規(guī)定。

第三條 登記結(jié)算活動(dòng)必須遵循公開、公平、公正、安全、高效的原則。第四條 登記結(jié)算業(yè)務(wù)采取集中統(tǒng)一的運(yùn)營方式，由本中心登記結(jié)算部門集中統(tǒng)一辦理。登記結(jié)算部門為商品交易提供集中登記、存管、查詢與結(jié)算服務(wù)。

第五條 登記結(jié)算活動(dòng)必須遵守法律、行政法規(guī)、本中心制定的相關(guān)管理制度。

第二章 登記結(jié)算部門

第六條 登記結(jié)算部門是本中心的下屬職能部門。

第七條 登記結(jié)算部門設(shè)立電子化實(shí)物登記簿系統(tǒng)，根據(jù)實(shí)物賬戶的記錄，辦理商品投資人名冊的登記。電子化實(shí)物交易登記簿系統(tǒng)的記錄以整數(shù)位為計(jì)量單位，商品實(shí)物數(shù)量的最小單位為1 “枚”或“張”等。

第八條 本中心統(tǒng)一使用人民幣進(jìn)行結(jié)算。

第九條 商品登記簿系統(tǒng)內(nèi)的登記資訊包括但不限于以下內(nèi)容：商品投資人會(huì)員名稱、會(huì)員賬戶號(hào)碼、持有商品名稱、持有商品數(shù)量、商品限售情況、司法凍結(jié)情況以及權(quán)利質(zhì)押等商品持有狀態(tài)。

第十條 登記結(jié)算部門履行下列職能：

1、商品實(shí)物賬戶、資金賬戶的設(shè)立和管理；

2、商品實(shí)物的登記，包括初始登記、變更登記、退出登記；

3、依法提供與商品登記業(yè)務(wù)有關(guān)的查詢、資訊、咨詢和培訓(xùn)服務(wù)；

4、維護(hù)商品的投資人會(huì)員名冊。持有商品的投資人會(huì)員名冊主要內(nèi)容包括投資人會(huì)員名稱、商品實(shí)物賬戶號(hào)碼、持有商品數(shù)量等；

5、其他與商品登記結(jié)算相關(guān)的業(yè)務(wù)。

第十一條 登記結(jié)算部門負(fù)責(zé)制定下列事項(xiàng)和文件：

1、業(yè)務(wù)實(shí)施細(xì)則；

2、制訂或修改業(yè)務(wù)管理制度、業(yè)務(wù)開展計(jì)劃、緊急應(yīng)對(duì)程序；

3、辦理新的商品及品種的登記業(yè)務(wù)，變更登記業(yè)務(wù)模式；

4、投資人會(huì)員資格的取得和喪失等變動(dòng)情況；

5、合作銀行資格的取得和喪失等變動(dòng)情況；

6、發(fā)現(xiàn)重大業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)重大違法行為，或涉及重大訴訟；

7、與商品經(jīng)紀(jì)會(huì)員、商品投資人會(huì)員和合作銀行簽訂的各項(xiàng)業(yè)務(wù)協(xié)定的樣本格式。

第十二條 登記結(jié)算部門應(yīng)當(dāng)妥善保存登記原始憑證及有關(guān)檔案和資料。其保存期限不得少于20年。

第十三條 登記結(jié)算部門對(duì)其所編制的與商品登記業(yè)務(wù)有關(guān)的資料進(jìn)行專屬管理；未經(jīng)登記結(jié)算部門同意，任何人不得將其專屬管理的資料用于商業(yè)目的。

第十四條 登記結(jié)算部門及其工作人員依法對(duì)與商品登記業(yè)務(wù)有關(guān)的資料負(fù)有保密義務(wù)。對(duì)與商品登記業(yè)務(wù)有關(guān)的資料，登記結(jié)算部門應(yīng)當(dāng)拒絕查詢，但有下列情形之一的，登記結(jié)算部門應(yīng)當(dāng)依法辦理：

1、投資人會(huì)員查詢其本人的有關(guān)商品資料；

2、交易所履行職責(zé)要求登記結(jié)算部門提供相關(guān)資料；

3、相關(guān)部門依照法定的條件和程序進(jìn)行查詢和取證。

第十五條 登記結(jié)算部門應(yīng)當(dāng)公開業(yè)務(wù)規(guī)則以及與商品登記業(yè)務(wù)有關(guān)的主要收費(fèi)專案和標(biāo)準(zhǔn)。登記結(jié)算部門制訂或者變更業(yè)務(wù)規(guī)則、調(diào)整商品實(shí)物登記主要收費(fèi)項(xiàng)目和標(biāo)準(zhǔn)等，應(yīng)當(dāng)告知相關(guān)市場參與人。

第十六條 登記結(jié)算部門工作人員必須忠于職守、依法辦事、不得利用職務(wù)便利謀取不正當(dāng)利益，不得泄露所知悉的有關(guān)人員的商業(yè)秘密。

第三章 交易賬戶的管理

第十七條 一個(gè)投資人會(huì)員只能開立一個(gè)交易賬戶，交易賬戶包含：實(shí)物賬戶和資金賬戶。

投資人會(huì)員通過實(shí)物賬戶持有對(duì)應(yīng)的實(shí)物，實(shí)物賬戶用于記錄投資人會(huì)員持有實(shí)物的數(shù)量及其變動(dòng)情況。資金賬戶用于記錄投資人會(huì)員交易資金狀況及其變動(dòng)情況。

第十八條 投資人會(huì)員所持有的實(shí)物應(yīng)當(dāng)記錄在投資人會(huì)員本人的實(shí)物賬戶內(nèi)。本中心根據(jù)實(shí)物賬戶的記載認(rèn)定投資人會(huì)員為所對(duì)應(yīng)的實(shí)物持有人。

第十九條 投資人會(huì)員開立商品交易賬戶應(yīng)當(dāng)通過本中心官方網(wǎng)站或指定的經(jīng)紀(jì)會(huì)員向登記結(jié)算部門提出申請。申請開立的交易賬戶應(yīng)當(dāng)保證其提交的開戶資料完整、真實(shí)、合法。

第二十條 除交易所認(rèn)定的特殊情況外，投資人會(huì)員不得將本人的商品交易賬戶提供給他人使用。登記結(jié)算部門對(duì)商品交易賬戶的使用情況進(jìn)行監(jiān)督。投資人會(huì)員在商品交易賬戶開立和使用過程中存在違規(guī)行為的，登記結(jié)算部門應(yīng)當(dāng)根據(jù)交易所指令對(duì)違規(guī)商品交易賬戶采取限制使用、注銷等處置措施。

第二十一條 投資人會(huì)員一致同意由本中心通過交易賬戶登記其托管的商品實(shí)物，投資人會(huì)員交由本中心托管的商品的數(shù)量及其變動(dòng)情況均應(yīng)當(dāng)記錄在該投資人會(huì)員的商品交易賬戶內(nèi)。投資人會(huì)員一致認(rèn)可商品交易賬戶的登記效力，并認(rèn)可登記結(jié)算部門出具的商品登記查詢結(jié)果是投資人會(huì)員于該查詢結(jié)果出具時(shí)在本中心托管的商品實(shí)物權(quán)屬情況的合法證明。

第四章 商品登記和存管

第二十二條 商品掛牌前，其持有人及/或其委托的經(jīng)紀(jì)會(huì)員應(yīng)向登記結(jié)算部門申請辦理其所掛牌商品的初始登記業(yè)務(wù)。

第二十三條 商品掛牌后，登記結(jié)算部門根據(jù)商品申購結(jié)果辦理投資人會(huì)員名冊和商品數(shù)量的變更登記。

第二十四條 商品在交易所掛牌交易的，登記結(jié)算部門應(yīng)當(dāng)根據(jù)商品交易的交易指令辦理商品投資人會(huì)員名冊的變更登記。當(dāng)事人因繼承或依法進(jìn)行財(cái)產(chǎn)分割（如離婚、繼承等情形），法人合并、分立，或因解散、破產(chǎn)、被依法責(zé)令關(guān)閉等原因喪失法人資格的，資產(chǎn)合法承繼人申請辦理過戶登記時(shí)，應(yīng)憑合法文檔到登記結(jié)算部門辦理相關(guān)商品實(shí)物的變更登記；過戶完畢后，登記結(jié)算部門向申請人出具過戶登記證明文件。如果資產(chǎn)合法承繼人不符合本中心商品投資人會(huì)員標(biāo)準(zhǔn)，登記結(jié)算部門有權(quán)拒絕其過戶申請以及交易申請，但賬戶內(nèi)應(yīng)由其合法承繼的實(shí)物及資金歸其所有并予以提取。商品因質(zhì)押、凍結(jié)等原因?qū)е缕渫顿Y人權(quán)利受到限制的，登記結(jié)算部門應(yīng)當(dāng)在商品投資人會(huì)員名冊上加以鎖定。

第二十五條 登記結(jié)算部門應(yīng)當(dāng)保證商品投資人會(huì)員名冊和登記過戶記錄真實(shí)、完整、合法。

第二十六條 投資人會(huì)員在登記結(jié)算部門開立商品交易賬戶，需嚴(yán)格遵守登記結(jié)算部門相關(guān)制度。

第二十七條 投資人會(huì)員應(yīng)當(dāng)委托本中心交收托管機(jī)構(gòu)存管其持有的商品實(shí)物，但法律、行政法規(guī)和國家有關(guān)部門另有規(guī)定的除外。

第二十八條 投資人會(huì)員買賣商品實(shí)物，應(yīng)當(dāng)遵守本中心制定的相關(guān)交易規(guī)則，根據(jù)成交結(jié)果由本中心登記結(jié)算部門完成其所持實(shí)物和資金的交收與劃撥。

第二十九條 本中心登記結(jié)算部門應(yīng)當(dāng)采取有效措施，保證投資人會(huì)員存管的實(shí)物的安全，禁止挪用、盜賣。

第五章 資金結(jié)算及實(shí)物結(jié)算

第三十條 本中心實(shí)行日終資金結(jié)算制度及所持商品日終結(jié)算制度。第三十一條 本中心交易管理部負(fù)責(zé)每個(gè)交易日交易結(jié)束后將交易資料發(fā)送至商品登記結(jié)算部門。

第三十二條 本中心商品登記結(jié)算部門根據(jù)交易管理部發(fā)送的交易資料計(jì)算資金軋差，對(duì)投資人當(dāng)日交易資金及所交易實(shí)物進(jìn)行匯劃。

第六章 風(fēng)險(xiǎn)防范和控制

第三十三條

登記結(jié)算部門應(yīng)當(dāng)采取下列措施，加強(qiáng)商品實(shí)物登記業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)防范和控制：

1、制訂完善的風(fēng)險(xiǎn)防范制度和內(nèi)部控制制度；

2、建立完善的技術(shù)系統(tǒng)，制訂由有關(guān)市場參與人共同遵守的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)范；

3、建立完善的從業(yè)人員準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系；

4、對(duì)登記資料和技術(shù)系統(tǒng)進(jìn)行備份，制訂業(yè)務(wù)緊急應(yīng)變程式和操作流程。

附則

第三十四條 本實(shí)施細(xì)則所稱：

1、市場，是指本中心設(shè)立的商品交易市場。

2、初始登記，是指經(jīng)本中心審核通過，商品在本中心掛牌前，持有人及/ 或其委托的經(jīng)紀(jì)會(huì)員在登記結(jié)算部門規(guī)定的時(shí)間，申請辦理商品初始登記手續(xù)。

3、變更登記，是指由登記結(jié)算部門執(zhí)行交易系統(tǒng)指令，并確認(rèn)商品過戶的行為。

4、退出登記，是指某品種商品終止上市后，持有該品種商品的投資人會(huì)員應(yīng)當(dāng)及時(shí)辦理退出登記手續(xù)。

第三十五條 本實(shí)施細(xì)則所述的交易時(shí)間為北京時(shí)間，并以本中心交易系統(tǒng)的時(shí)間為準(zhǔn)。

第三十六條 本實(shí)施細(xì)則經(jīng)本中心審議通過后實(shí)施，由本中心負(fù)責(zé)解釋與修訂。