第一篇：金融學(xué)_2011年中央電大給的復(fù)習(xí)資料

1.直接融資是指資金供求雙方通過一定的金融工具直接形成債權(quán)與債務(wù)關(guān)系的融資形式。

2.資本市場(chǎng)是指以期限在1年以上的有價(jià)證券為交易工具進(jìn)行中長(zhǎng)期性資金交易市場(chǎng)。如債券市場(chǎng)和股票市場(chǎng)。3.經(jīng)濟(jì)貨幣化是指一國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中用貨幣購買的商品和勞務(wù)占其全部產(chǎn)出的比重及其變化過程。

4.企業(yè)信用是指以企業(yè)作為融資主體的信用形式，即由企業(yè)作為資金的需求者或債務(wù)人的融資活動(dòng)。

5.貨幣政策它所涵蓋的范圍則限定在中央銀行行為方面，即中央銀行為實(shí)現(xiàn)既定的目標(biāo)運(yùn)用各種工具調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量，進(jìn)而影響宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的各種方針措施。

6.金融結(jié)構(gòu)是指構(gòu)成金融總體的各個(gè)組成部分的分布、存在、相對(duì)規(guī)模、相互關(guān)系與配合的狀態(tài)。

7.格雷欣法則即兩種市場(chǎng)價(jià)格不同而法定價(jià)格相同的貨幣同時(shí)流通時(shí)，市場(chǎng)價(jià)格偏高的貨幣(良幣)就會(huì)被市場(chǎng)價(jià)格偏低的貨幣(劣幣)排斥，在價(jià)值規(guī)律的作用下，良幣退出流通進(jìn)入貯藏，而劣幣充斥市場(chǎng)。這種劣幣驅(qū)逐良幣的規(guī)律又被稱為“格雷欣法則”。

8.貨幣乘數(shù)是指貨幣供給量對(duì)基礎(chǔ)貨幣的倍數(shù)關(guān)系，即基礎(chǔ)貨幣每增加或減少一個(gè)單位所引起的貨幣供給量增加或減少的倍數(shù)，不同口徑的貨幣供應(yīng)量有各自不同的貨幣乘數(shù)。9.國(guó)際資本流動(dòng)是指資本跨越國(guó)界從一個(gè)國(guó)家向另一個(gè)國(guó)家的運(yùn)動(dòng)。它包括資本流入和資本流出。

10.派生存款是指由商業(yè)銀行發(fā)放貸款t辦理貼現(xiàn)或投資等業(yè)務(wù)活動(dòng)引申而來的存款。

11.間接標(biāo)價(jià)法指以一定單位的本幣為基準(zhǔn)來計(jì)算應(yīng)收多少外國(guó)貨幣，因此也被稱為應(yīng)收標(biāo)價(jià)法。

12.公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)是指中央銀行在金融市場(chǎng)上公開買賣有價(jià)證券，以此來調(diào)節(jié)市場(chǎng)貨幣量的政策行為。

13.票據(jù)貼現(xiàn)是商業(yè)票據(jù)持有人在票據(jù)到期前，為獲取現(xiàn)款向金融機(jī)構(gòu)貼付一定的利息所作的票據(jù)轉(zhuǎn)讓。

14.商業(yè)銀行是指從事各種存款放款和匯兌結(jié)算等業(yè)務(wù)的銀行可派生出活期存款，增加貨幣供應(yīng)量，也叫存款貨幣銀行。15.貨幣市場(chǎng)是指以期限在1年以內(nèi)的金融工具為媒介進(jìn)行短期資金融通的市場(chǎng)。與資本市場(chǎng)一起構(gòu)成完整的金融市場(chǎng)。16.基礎(chǔ)貨幣稱強(qiáng)力貨幣或高能貨幣，指流通領(lǐng)域中為社會(huì)公眾所持有的現(xiàn)金及銀行體系準(zhǔn)備金（包括法定存款準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金）的總和。作為整個(gè)銀行體系內(nèi)存款擴(kuò)張、貨幣創(chuàng)造的基礎(chǔ)，其數(shù)額大小對(duì)貨幣供應(yīng)總量具有決定性影響。17.直接標(biāo)價(jià)法是指以一定單位的外國(guó)貨幣為基準(zhǔn)來計(jì)算應(yīng)付多少單位的本國(guó)貨幣，因此也被稱為應(yīng)付標(biāo)價(jià)法。

18.通貨膨脹是指由于貨幣供給過多而引起的貨幣貶值、物價(jià)普遍上漲的貨幣現(xiàn)象。

19.金融工具是在信用活動(dòng)中產(chǎn)生的，能夠證明債權(quán)債務(wù)關(guān)系或所有權(quán)關(guān)系，并據(jù)以進(jìn)行貨幣資金交易的合法憑證。20.出口信貸是出口國(guó)政府為支持和擴(kuò)大本國(guó)產(chǎn)品的出口，提高產(chǎn)品的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)能力，通過提供利息補(bǔ)貼和信貸擔(dān)保的方式，鼓勵(lì)本國(guó)銀行向本國(guó)出口商或外國(guó)進(jìn)口商提供的中長(zhǎng)期借貸。

21.基準(zhǔn)利率是指在多種利率并存的條件下起決定作用的利率。

22.利率是指借貸期滿所形成的利息額與所貸出的本金額的比率。體現(xiàn)著借貸資本或生息資本增值的程度，是衡量利息數(shù)量的尺度。

23.匯率是指以一種貨幣表示的另一種貨幣的相對(duì)價(jià)格。24.貨幣均衡是指貨幣供給與貨幣需求基本相適應(yīng)的貨幣流通狀態(tài)。是社會(huì)總供給均衡的一種反應(yīng)。是相對(duì)的動(dòng)態(tài)均衡。25.貨幣供給量指一國(guó)各經(jīng)濟(jì)體持有的,由銀行系統(tǒng)供應(yīng)的貨幣總量,主要包括現(xiàn)金和存款貨幣.26.金融市場(chǎng)指資金供求雙方進(jìn)行各種資金交易活動(dòng)的場(chǎng)所.它是一國(guó)市場(chǎng)體系的重要組成部分,并有多個(gè)子市場(chǎng),其中主要是貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng).27.證券市場(chǎng)：指二級(jí)市場(chǎng)上買賣有價(jià)證券時(shí)的實(shí)際交易價(jià)格，對(duì)發(fā)行人來說，證券行市不僅影響證券新的發(fā)行價(jià)，且影響投資決策的主要因素。

二、問答題：

1)同業(yè)拆借市場(chǎng)的特點(diǎn)

同業(yè)拆借市場(chǎng)是指各類金融機(jī)構(gòu)之間進(jìn)行短期資金拆借活動(dòng)所形成的市場(chǎng)。同業(yè)拆借市場(chǎng)具有交易期限短、流動(dòng)性強(qiáng)、風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低的特征。(1)交易期限短。貨幣市場(chǎng)上交易的金融工具，一般期限較短，最短的交易期限只有半天，最長(zhǎng)的不超過1年，大多在3-6個(gè)月之間。(2)流動(dòng)性強(qiáng)。貨幣市場(chǎng)交易的金融工具有較強(qiáng)的流動(dòng)性，這個(gè)特點(diǎn)來源于較短的交易 期限。(3)風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低。貨幣市場(chǎng)的交易對(duì)象期限短，不確定因素相對(duì)較少，加上變現(xiàn)的時(shí)間間隔較短，很容易被短期交易者接受。雖然短期收益非常有限，但其價(jià)格平穩(wěn)，參與交易的雙方遭受損失的可能性很小，因此風(fēng)險(xiǎn)很低。

2)什么是通貨膨脹？制定其主要指標(biāo)有哪些？

通貨膨脹是指由于貨幣供給過多而引起的貨幣貶值、物價(jià)普遍上漲的貨幣現(xiàn)象。1.居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)

居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)是一種用來測(cè)量各個(gè)時(shí)期內(nèi)城鄉(xiāng)居民所購買的生活消費(fèi)品價(jià)格和服務(wù)項(xiàng)目?jī)r(jià)格平均變化程度的指標(biāo)。2.批發(fā)物價(jià)指數(shù)

批發(fā)物價(jià)指數(shù)是反映不同時(shí)期批發(fā)市場(chǎng)上多種商品價(jià)格平均變動(dòng)程度的經(jīng)濟(jì)指標(biāo)。它是包括生產(chǎn)資料和消費(fèi)品在內(nèi)的全部商品的批發(fā)價(jià)格，但勞務(wù)價(jià)格不包括在內(nèi)。3.國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值平減指數(shù)

國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值平減指數(shù)是衡量一國(guó)經(jīng)濟(jì)在不同時(shí)期內(nèi)所生產(chǎn)和提供的最終產(chǎn)品和勞務(wù)的價(jià)格總水平變化程度的經(jīng)濟(jì)指標(biāo)。它等于以當(dāng)年價(jià)格(現(xiàn)價(jià))計(jì)算的本期國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值和以基期不變價(jià)格(基期價(jià))計(jì)算的本期國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的比率。4.隱蔽型通貨膨脹的測(cè)定

常用的指標(biāo)主要有:結(jié)余購買力(指一定時(shí)期內(nèi)未實(shí)現(xiàn)的購買力，由居民儲(chǔ)蓄存款和手持現(xiàn)金組成)、貨幣流通速度變動(dòng)率、市場(chǎng)官價(jià)與黑市價(jià)格的差異、價(jià)格補(bǔ)貼狀況、市場(chǎng)供求狀況等。這些衡量指標(biāo)各自從不同的角度反映隱蔽型通貨膨脹情況，具體分析時(shí)需要結(jié)合起來綜合考察。3)簡(jiǎn)述金融壓制論與金融深化論意義和不足之處？

當(dāng)金融業(yè)能夠有效地動(dòng)員和配置社會(huì)資金促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，而經(jīng)濟(jì)的蓬勃發(fā)展加大了金融需求并剌激金融業(yè)發(fā)展時(shí)金融和經(jīng)濟(jì)發(fā)展就可以形成一種互相促進(jìn)和互相推動(dòng)的良性循環(huán)狀態(tài)，這種狀態(tài)可稱作金融深化。當(dāng)由于政府對(duì)金融業(yè)實(shí)行過分干預(yù)和管制政策，人為壓低利率和匯率并強(qiáng)行配給信貸，造成金融業(yè)的落后和缺乏效率從而制約經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，而經(jīng)濟(jì)的呆滯反過來又制約了金融業(yè)的發(fā)展時(shí)，金融和經(jīng)濟(jì)發(fā)展之間就會(huì)陷入一種相互掣肘和雙雙落后的惡性循環(huán)狀態(tài)，這種狀態(tài)可稱作金融壓制。(1)金融壓制對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的阻滯,麥金農(nóng)和蕭認(rèn)為，當(dāng)代的大多數(shù)發(fā)展中國(guó)家都存在著金融壓制的狀況。這加劇了金融體系發(fā)展的不平衡，極大地限制了金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)活動(dòng)，束縛了金融市場(chǎng)的形成和發(fā)展，降低了社會(huì)儲(chǔ)蓄并阻滯其向社會(huì)投資的順利轉(zhuǎn)化，資金利用效率和投資效益低下，最終制約了國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，并通過消極的反饋?zhàn)饔眉觿×私鹑跇I(yè)的落后狀態(tài)。因此，解除金融壓制是發(fā)展中國(guó)家繁榮金融、發(fā)展經(jīng)濟(jì)的必要條件。(2)金融深化對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的促進(jìn),麥金農(nóng)和蕭認(rèn)為，與金融壓制相反，金融深化是指一個(gè)國(guó)家金融和經(jīng)濟(jì)發(fā)展之間呈現(xiàn)相互促進(jìn)的良性循環(huán)狀態(tài)。然而，發(fā)展中國(guó)家要實(shí)現(xiàn)金融深化首先應(yīng)具備兩個(gè)前提條件:第一，政府放棄對(duì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)特別是金融體系和金融市場(chǎng)的干預(yù)和管制;第二，政府允許市場(chǎng)機(jī)制特別是利

率與匯率機(jī)制自由運(yùn)行。這樣，一方面，健全的金融體系和活躍的金融市場(chǎng)就能有效地動(dòng)員社會(huì)閑散資金并促使其向生產(chǎn)性投資轉(zhuǎn)化，還能引導(dǎo)資金流向高效益的部門和地區(qū)以優(yōu)化資源配置，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展;另一方面，經(jīng)濟(jì)的蓬勃發(fā)展，通過增加國(guó)民收入和提高各經(jīng)濟(jì)單位對(duì)金融的需求，又剌激了金融業(yè)的發(fā)展，由此可以形成金融與經(jīng)濟(jì)發(fā)展相互促進(jìn)的良性循環(huán)。

4)為什么要?jiǎng)澐重泿艑哟?？我?guó)貨幣層次是如何劃分？ 劃分貨幣層次是指以流動(dòng)性為標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)流通中各種貨幣形式按不同的統(tǒng)計(jì)口徑劃分為不同的范圍。中央銀行之所以將貨幣劃分為不同的層次，分別統(tǒng)計(jì)貨幣量是由當(dāng)代信用貨幣的構(gòu)成特點(diǎn)和中央銀行宏觀調(diào)控的需要決定的。在當(dāng)代信用貨幣制度條件下，貨幣是由現(xiàn)金和存款貨幣構(gòu)成的。其中現(xiàn)金是指中央銀行發(fā)行的現(xiàn)鈔與金屬硬幣，存款貨幣則是指能夠發(fā)揮貨幣交易媒介功能的銀行存款，包括可以直接進(jìn)行轉(zhuǎn)帳支付的活期存款和企業(yè)定期存款、居民儲(chǔ)蓄存款等。對(duì)中央銀行來說，信用貨幣對(duì)現(xiàn)金、活期存款和其他存款的控制和影響能力是不同的，中央銀行必須根據(jù)不同的貨幣層次采取不同的措施，才能有效地調(diào)控貨幣量。因此，按流動(dòng)性的強(qiáng)弱對(duì)不同形式、不同特性的貨幣劃分不同的層次，是科學(xué)計(jì)量貨幣數(shù)量、客觀分析貨幣流通狀況、正確制定實(shí)施貨幣政策、及時(shí)有效地進(jìn)行宏觀調(diào)控的必要措施我國(guó)從1994年開始劃分貨幣層次，并按照貨幣層次進(jìn)行貨幣量統(tǒng)計(jì)。目前我國(guó)貨幣劃分為三個(gè)層次：MO=流通中現(xiàn)金 M1=MO+可開支票的活期存款 M2=M1+企業(yè)單位定期存款+ 城鄉(xiāng)居民儲(chǔ)蓄存款+證券公司的客戶保證全存款+其他存款

5)論述我國(guó)應(yīng)如何充分發(fā)揮利率的作用？

利息率通常稱利率，指借貸期滿所形成的利息額與所貸出的本金額的比率。利率是少數(shù)幾個(gè)既能在宏觀經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域發(fā)揮作用，又能在微觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中充當(dāng)杠桿的經(jīng)濟(jì)調(diào)控工具。在宏觀經(jīng)濟(jì)中，利率一方面能夠調(diào)節(jié)社會(huì)資本供給；另一方面還可以調(diào)節(jié)投資；并進(jìn)而調(diào)節(jié)社會(huì)總供求。

在微觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，能夠促進(jìn)企業(yè)加強(qiáng)經(jīng)濟(jì)核算，提高經(jīng)濟(jì)效益；能夠影響家庭或個(gè)人的儲(chǔ)蓄行為和金融資產(chǎn)選擇。但就總體而言，利率要充分發(fā)揮其在經(jīng)濟(jì)中的作用，需要一定的環(huán)境與條件。

從微觀角度說，對(duì)個(gè)人收入的分配及企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理方面的影響非常直接；從宏觀角來說對(duì)貨幣的需求與供給，對(duì)市場(chǎng)總供給與總需求，對(duì)物價(jià)水平的變動(dòng)，對(duì)國(guó)民收入分配的格局等，利率是非常重要的經(jīng)濟(jì)杠標(biāo)桿。

要充分發(fā)揮利率作用需要?jiǎng)?chuàng)造條件:第一，需要改善利率發(fā)揮作用的環(huán)境，真正建立起強(qiáng)有力的利益約束和誘導(dǎo)機(jī)制，只有當(dāng)每一個(gè)經(jīng)濟(jì)主體都追求利益最大化?他們才能對(duì)利率的變動(dòng)作出靈敏的反映，利率的杠桿性作用才能充分發(fā)揮;第二，應(yīng)逐步減少國(guó)家對(duì)利率的直接管制和授信限量的控制，使利率的決定與變動(dòng)主要受制于經(jīng)濟(jì)內(nèi)在規(guī)律的支配;還應(yīng)努力發(fā)展金融市場(chǎng)，擴(kuò)大利率的作用范圍與影響;第三，應(yīng)改革現(xiàn)行的利率機(jī)制，逐步實(shí)現(xiàn)利率決定的市場(chǎng)化，近年來我們?cè)诶适袌?chǎng)化方面已經(jīng)邁出了重大步伐，但利率市場(chǎng)化改革尚未真正完成;第四，在各種利率之間建立起靈活的聯(lián)動(dòng)機(jī)制，例如中央銀行的基準(zhǔn)利率變動(dòng)后，銀行利率隨之變動(dòng)，銀行利率變動(dòng)后金融市場(chǎng)的利率也隨之變動(dòng)，在放松對(duì)現(xiàn)行利率的直接管制以后，中央銀行應(yīng)通過對(duì)基準(zhǔn)利率和貨幣供應(yīng)量的調(diào)節(jié)來保持利率水平和結(jié)構(gòu)的合理性。

6)結(jié)合商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)體制論述我國(guó)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)體制特點(diǎn)

及發(fā)展趨勢(shì)。

商業(yè)銀行是指從事各種存款、放款和匯兌結(jié)算等業(yè)務(wù)的銀行。商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)體制主要有職能分工型和全能型兩種。職能分工型又稱分業(yè)經(jīng)營(yíng)模式，是指在金融機(jī)構(gòu)體系中，各個(gè)金融機(jī)構(gòu)從事的業(yè)務(wù)具有明確的分工，各個(gè)金融機(jī)構(gòu)各自經(jīng)營(yíng)專門的金融業(yè)務(wù)，有的專營(yíng)長(zhǎng)期金融業(yè)務(wù)，有的專營(yíng)證券業(yè)務(wù)或信托、保險(xiǎn)等業(yè)務(wù)。在這種模式下，商業(yè)銀行主要經(jīng)營(yíng)銀行業(yè)務(wù)，特別是短期工商信貸業(yè)務(wù)。與其他金融機(jī)構(gòu)相比，只有商業(yè)銀行能夠吸收使用支票的活期存款。

全能型又稱混業(yè)經(jīng)營(yíng)模式，在這種模式下的商業(yè)銀行可以經(jīng)營(yíng)一切銀行業(yè)務(wù)，包括各種期限的存貸款業(yè)務(wù)，還能經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)、保險(xiǎn)業(yè)務(wù)、信托業(yè)務(wù)等。

與職能分工型模式下的商業(yè)銀行相比，全能型商業(yè)銀行業(yè)務(wù)領(lǐng)域更加廣闊，通過為客戶提供多樣化的業(yè)務(wù)，可以對(duì)客戶進(jìn)行深入了解，減少貸款風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)通過各項(xiàng)業(yè)務(wù)的盈虧調(diào)劑，有利于分散風(fēng)險(xiǎn)，保證經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定。

我國(guó)現(xiàn)行的商業(yè)銀行體系是在改革開放后逐步建立起來的，我國(guó)目前采用的是職能分工型模式。1995年頒布和2003年修訂的〈中華人民共和國(guó)商業(yè)銀行法〉規(guī)定了商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)范圍;1998年，國(guó)務(wù)院又明確規(guī)定商業(yè)銀行不得從事股票買賣、信托業(yè)務(wù)，商業(yè)銀行與證券業(yè)、信托業(yè)分離。職能分工型商業(yè)銀行模式比較切合我國(guó)國(guó)情，因?yàn)槟壳拔覈?guó)商業(yè)銀行還不具備全面開展綜合性業(yè)務(wù)的市場(chǎng)基礎(chǔ)，法制與監(jiān)管的外部制約、有效的經(jīng)營(yíng)管理及內(nèi)部控制機(jī)制還很不完善。但在市場(chǎng)環(huán)境有所改善的前提下，進(jìn)行綜合性經(jīng)營(yíng)的業(yè)務(wù)嘗試，也存在一定可行性。

7)在比較浮動(dòng)匯率制和固定匯率制優(yōu)缺點(diǎn)的基礎(chǔ)上，簡(jiǎn)述我國(guó)目前實(shí)行的匯率制度。

固定匯率制是指兩國(guó)貨幣的匯率基本固定，匯率的波動(dòng)幅度被限制在較小的范圍內(nèi)，各國(guó)中央銀行有義務(wù)維持本幣幣值的基本穩(wěn)定。浮動(dòng)匯率制是指各國(guó)不規(guī)定匯率波動(dòng)的上下限，匯率隨外匯市場(chǎng)的供求關(guān)系自由波動(dòng)。

國(guó)際金本位制下的匯率制度是一種較為穩(wěn)定的固定匯率制。第一，匯率制度以黃金作為物質(zhì)基礎(chǔ)，保證了各國(guó)貨幣的對(duì)內(nèi)價(jià)值和對(duì)外價(jià)值的穩(wěn)定。第二，匯率具有自動(dòng)穩(wěn)定的機(jī)制，政府不加干預(yù)。第三，匯率制度有利于黃金擁有量更多的發(fā)達(dá)國(guó)家。缺陷：(1)美國(guó)利用美元的特殊地位，擴(kuò)大對(duì)外投資，彌補(bǔ)國(guó)際收支逆差，操縱國(guó)際金融活動(dòng)。(2)各國(guó)以美元作為主要儲(chǔ)備資產(chǎn)，這本身就具有不穩(wěn)定性。各國(guó)儲(chǔ)備的增加主要靠美 國(guó)，美國(guó)國(guó)際收支持續(xù)出現(xiàn)逆差，必然影響美元信用，引發(fā)美元危機(jī)。美國(guó)要保持國(guó)際收支平衡，就得穩(wěn)定美元，而這又會(huì)斷絕國(guó)際儲(chǔ)備的來源，引起國(guó)際清償能力的不足，這是一個(gè)不可克服的矛盾。(3)固定匯率有利于美國(guó)輸出通貨膨脹，加劇世界性通貨膨脹，而不利于各國(guó)利用匯率 的變動(dòng)調(diào)節(jié)國(guó)際收支平衡。因?yàn)樵谶@種匯率制度下，各國(guó)要么消極地管制對(duì)外貿(mào)易，要么放棄穩(wěn)定國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的政策。其實(shí)，從各國(guó)利益出發(fā)，這兩種做法都不可取。浮動(dòng)匯率制度可以為國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)政策提供更大的活動(dòng)空間和獨(dú)立性，而盯住匯率可以減少本國(guó)居民可能面臨的匯率風(fēng)險(xiǎn)，方便經(jīng)濟(jì)活動(dòng)與核算。但是其缺陷和不足也日益凸顯，主要表現(xiàn)在:第一，牙買加體系下匯率的波動(dòng)更加嚴(yán)重，這種過度的波動(dòng)導(dǎo)致了貨幣危機(jī)，甚至是金融危機(jī)。第二，浮動(dòng)匯率制并沒有實(shí)現(xiàn)國(guó)際收支的自動(dòng)調(diào)節(jié)機(jī)制。事實(shí)證明，國(guó)際收支經(jīng)常項(xiàng)目的失衡并不能通過匯率的變動(dòng)來自動(dòng)調(diào)節(jié)，普遍的做法是用國(guó)際資本流入為經(jīng)常項(xiàng)目赤字提供融資，其長(zhǎng)期的結(jié)果則可能導(dǎo)致債務(wù)危機(jī)。20世紀(jì)80年代的國(guó)際債務(wù)危機(jī)充分反映了這一問題。第三，牙買加體系下，一國(guó)政府對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)的調(diào)控難度加大。

2005年7月21日，中國(guó)人民銀行推出了完善人民幣匯率形成機(jī)制的改革，宣布我國(guó)開 始實(shí)行以市場(chǎng)供求為基礎(chǔ)、參考一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)、有管理的浮動(dòng)匯率制度。新的人民

幣匯率形成機(jī)制形成了所謂的BBC模式(Basket，Band and Crawling)，即一籃子、區(qū)間浮動(dòng)與爬行。人民幣匯率不再盯住單一美元，形成更富彈性的人民幣匯率機(jī)制，這標(biāo)志著我國(guó)向人民幣匯率制度的市場(chǎng)化、國(guó)際化邁出了重要一步。匯率制度改革增加了人民幣匯率的彈性，同時(shí)又給中央銀行干預(yù)外匯市場(chǎng)留下了足夠的空間，從而保證了人民幣匯率的穩(wěn)定。彈性的匯率制度對(duì)中央銀行把握匯率的穩(wěn)定性和靈活性之間的平衡提出了更高的要求。此次匯率改革的推出，對(duì)全球經(jīng)濟(jì)和貿(mào)易產(chǎn)生了重要的影響，同時(shí)亦贏得了多國(guó)政府和國(guó)際組織的積極評(píng)價(jià)。此次匯率改革后，在一定的時(shí)期內(nèi)人民幣匯率前期積蓄的升值壓力被逐步釋放出來，從國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)對(duì)人民幣匯率的預(yù)期情況來看，幾乎一致的看法是，人民幣匯率還將會(huì)繼續(xù)小步升值。

8)論述貨幣政策與財(cái)政政策的基本內(nèi)容，聯(lián)系我國(guó)實(shí)際說明

貨幣政策與財(cái)政政策的協(xié)調(diào)配合需注意的問題。

貨幣政策是中央銀行為實(shí)現(xiàn)既定的目標(biāo)運(yùn)用各種工具調(diào)節(jié)貨幣供給量，進(jìn)而影響宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的各種方針措施。主要包括信貸政策和利率政策，收縮信貸和提高利率是“緊”的貨幣政策，能夠抑制社會(huì)總需求，但制約投資和短期內(nèi)發(fā)展，反之，是“松”的貨幣政策，能擴(kuò)大社會(huì)總需求，對(duì)投資和短期內(nèi)發(fā)展有利，但容易引起通貨膨脹率的上升。財(cái)政政策包括國(guó)家稅收政策和財(cái)政支出政策，增稅和減支是“緊”的財(cái)政政策，可以減少社會(huì)需求總量，但對(duì)投資不利。反之，是“松”的財(cái)政政策，有利于投資，但社會(huì)需求總量的擴(kuò)大容易導(dǎo)致通貨膨脹。

雖然這兩項(xiàng)政策在宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中都有較強(qiáng)的調(diào)節(jié)能力，但僅靠一項(xiàng)政策很難全面實(shí)現(xiàn)宏觀經(jīng)濟(jì)的管理目標(biāo)，沒有雙方的配合，單個(gè)政策的實(shí)施效果將會(huì)大大減弱，這就要求二者相互協(xié)調(diào)，密切配合，充分發(fā)揮它們的綜合優(yōu)勢(shì)。財(cái)政政策與貨幣政策有四種不同的實(shí)施組合，政府究竟采用哪種取決于客觀的經(jīng)濟(jì)環(huán)境，實(shí)際上主要取決于政府對(duì)客觀經(jīng)濟(jì)情況的判斷。概括地說，“一松一緊”主要是解決結(jié)構(gòu)問題;單獨(dú)使用“雙松”或“雙緊”主要是解決總量問題。

我國(guó)貨幣政策與財(cái)政政策的協(xié)調(diào)配合，需注意以下幾個(gè)問題:第一，兩大政策的協(xié)調(diào)配合要以實(shí)現(xiàn)社會(huì)總供求的基本平衡為共同目標(biāo)。第二，兩大政策的協(xié)調(diào)配合應(yīng)有利于經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。第三，從實(shí)際出發(fā)進(jìn)行兩大政策的搭配運(yùn)用。第四，有良好的外部環(huán)境協(xié)調(diào)配合。

9)簡(jiǎn)單分析國(guó)際收支失衡的經(jīng)常影響。

(一)國(guó)際收支逆差對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響,在開放經(jīng)濟(jì)條件下，一國(guó)國(guó)際收支逆差對(duì)其內(nèi)外經(jīng)濟(jì)都會(huì)產(chǎn)生重要影響。首先，持續(xù)的國(guó)際收支逆差對(duì)本幣造成強(qiáng)大的貶值壓力。其次，如果一國(guó)政府為保持其貨幣匯率穩(wěn)定而動(dòng)用國(guó)際儲(chǔ)備調(diào)節(jié)國(guó)際收支，則這又將導(dǎo)致對(duì)內(nèi)貨幣供給的減少及國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的緊縮，從而最終導(dǎo)致國(guó)內(nèi)生產(chǎn)的下降和失業(yè)率的提高。同時(shí)，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的緊縮會(huì)導(dǎo)致資本的大量流出，進(jìn)-步加劇本國(guó)資金的稀缺性，進(jìn)而促使利率上升、投資下降，導(dǎo)致對(duì)商品市場(chǎng)的需求進(jìn)一步下哮。最后，以國(guó)際儲(chǔ)備來彌補(bǔ)長(zhǎng)期性的逆差，將導(dǎo)致一國(guó)對(duì)外資產(chǎn)的持續(xù)減少，有損國(guó)家的對(duì)外信用。

(二)國(guó)際收支順差對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響,一國(guó)國(guó)際收支出現(xiàn)持續(xù)的大量順差也會(huì)對(duì)一國(guó)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生不良影響。首先，持續(xù)的國(guó)際收支順差將會(huì)使本幣產(chǎn)生升值的壓力，引致短期資本流入的大量增加，沖擊外匯市場(chǎng)，造成匯率波動(dòng)，而匯率的波動(dòng)又強(qiáng)化了外匯投機(jī)，進(jìn)一步加劇外匯市場(chǎng)的動(dòng)蕩。其次，國(guó)際收支的順差將使得一國(guó)貨幣當(dāng)局在積累大量國(guó)際儲(chǔ)備的同時(shí)被迫擴(kuò)大貨幣供給量，這有可能導(dǎo)致通貨膨脹。最后，從貿(mào)易伙伴國(guó)的角度考慮，當(dāng)一國(guó)出現(xiàn)國(guó)際收支盈余時(shí)，其貿(mào)易伙伴國(guó)相應(yīng)地就是國(guó)際收支赤字國(guó)，這容易引起國(guó)際經(jīng)濟(jì)交往中的貿(mào)易摩擦和沖突，從而導(dǎo)致國(guó)際交易成本的上升。10)貨幣政策時(shí)滯及其分類

貨幣政策時(shí)滯是指從貨幣政策制定到最終影響各經(jīng)濟(jì)變量，實(shí)現(xiàn)政策目標(biāo)所經(jīng)過的時(shí)間，也就是貨幣政策傳導(dǎo)過程所需要的時(shí)間。貨幣政策時(shí)滯可分為內(nèi)部時(shí)滯和外部時(shí)滯，二者的劃分是以中央銀行為界限的，一般貨幣政策時(shí)滯更多是指外部時(shí)滯，內(nèi)部時(shí)滯又可分為認(rèn)識(shí)時(shí)滯和行動(dòng)時(shí)滯兩部分。內(nèi)部時(shí)滯是指中央銀行從認(rèn)識(shí)到制定實(shí)施貨幣政策的必要性，到研究政策措施和采取實(shí)際行動(dòng)所經(jīng)過的時(shí)間，也就是中央銀行內(nèi)部認(rèn)識(shí)、討論、決策的時(shí)間。外部時(shí)滯是指從中央銀行采取行動(dòng)到對(duì)政策目標(biāo)產(chǎn)生影響所經(jīng)過的時(shí)間，也就是貨幣對(duì)經(jīng)濟(jì)起作用的時(shí)間。11)金融監(jiān)管及其必要性。

金融業(yè)在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中居于核心的地位，其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)具有作用力大、影響面廣、風(fēng)險(xiǎn)性高等特點(diǎn)，因此，依法對(duì)金融業(yè)實(shí)施有力和有效的監(jiān)管，既是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)作的內(nèi)在要求，又是金融業(yè)本身的特殊性所決定的。

①市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的內(nèi)在要求。從市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的內(nèi)在要求看，金融監(jiān)管的理論依據(jù)源于一般管制理論。該理論認(rèn)為，在現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)運(yùn)作中，由于存在壟斷、價(jià)格粘性、市場(chǎng)信息不對(duì)稱、外部負(fù)效應(yīng)等情況，競(jìng)爭(zhēng)有效發(fā)揮作用的各種條件在現(xiàn)實(shí)中不能得到滿足，J}.而導(dǎo)致經(jīng)常性的市場(chǎng)失效。因此，完全的自由放任并不能使市場(chǎng)運(yùn)行實(shí)現(xiàn)規(guī)范合理和效率最優(yōu)，需要借助政府的力量，從市場(chǎng)外部通過法令、政策和各種措施對(duì)市場(chǎng)主體及其行為進(jìn)行必要的管制，以彌補(bǔ)市場(chǎng)缺陷。特別是金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)具有連帶性，一個(gè)金融機(jī)構(gòu)陷入風(fēng)險(xiǎn)危機(jī)，往往引起社會(huì)公眾對(duì)其他金融機(jī)構(gòu)喪失信任，極易在整個(gè)金融體系產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)的連鎖反應(yīng)，動(dòng)搖整個(gè)國(guó)家的信用基礎(chǔ)，所以，為了控制金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，避免發(fā)生金融風(fēng)險(xiǎn)的“多米諾骨牌效應(yīng)”，需要國(guó)家對(duì)金融業(yè)實(shí)施嚴(yán)格的金融監(jiān)管，保持市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)健運(yùn)行。

②金融業(yè)的特殊性。從金融業(yè)本身的特殊性看，金融監(jiān)管的必要性主要體現(xiàn)在以下幾點(diǎn):金融業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的特殊重要地位和作用。金融業(yè)的穩(wěn)定與效率直接影響國(guó)民經(jīng)濟(jì)的運(yùn)作與發(fā)展，甚或社會(huì)的安定，由此決定了必須對(duì)金融業(yè)嚴(yán)加監(jiān)管，保證金融體系的安全和有效運(yùn)行。金融業(yè)的內(nèi)在風(fēng)險(xiǎn)。與其他行業(yè)相比，金融業(yè)是一個(gè)特殊的負(fù)債經(jīng)營(yíng)的高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)，這種特殊性決定了國(guó)家特別需要對(duì)該行業(yè)進(jìn)行監(jiān)管。只有金融體系安全運(yùn)行，才能保持公眾對(duì)金融體系的信心，從而保證國(guó)民經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。金融業(yè)的公共性。為了防止相對(duì)壟斷可能帶來的不公平和信息不對(duì)稱造成的評(píng)價(jià)、選擇及其約束困難，需要通過金融監(jiān)管約束金融機(jī)構(gòu)的行為，保護(hù)公眾利益。維護(hù)金融秩序，保護(hù)公平競(jìng)爭(zhēng)，提高金融效率。良好的金融秩序是保證金融安全的重要前提，公平競(jìng)爭(zhēng)是保持金融秩序和金融效率的重要條件。為了金融業(yè)健康發(fā)展，金融機(jī)構(gòu)都應(yīng)該按照有關(guān)法律的規(guī)定規(guī)范地經(jīng)營(yíng)，不能搞無序競(jìng)爭(zhēng)和不公平競(jìng)爭(zhēng)。這就需要金融主管當(dāng)局通過金融監(jiān)管實(shí)現(xiàn)這一目的。

第二篇：金融學(xué)復(fù)習(xí)資料

金融學(xué) 復(fù)習(xí)資料

題型：

1、選擇題10題*2分=20分

2、判斷題10題*2分=20分

3、名詞解釋4題*5分=20分

4、簡(jiǎn)答題3題*8分=24分

5、計(jì)算題1題16分（4小問）

一、選擇題和判斷題考試內(nèi)容

1、金融市場(chǎng)按照交易的金融工具的期限可以劃分為貨幣市場(chǎng)（其典型有同業(yè)拆借市場(chǎng)）和資本市場(chǎng)。金融市場(chǎng)按照金融工具的發(fā)行和流通可以劃分為一級(jí)市場(chǎng)和二級(jí)市場(chǎng)。P182、貨幣制度指一個(gè)國(guó)家以法律的形式所規(guī)定的貨幣流通的組織形式。

本位貨幣指國(guó)家法律規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)貨幣，它具有法定的無線支付能力，稱為無限法償。

貨幣制度主要有金銀復(fù)合本位制、金本位制和紙幣本位制。

在紙制本位制下，以不兌現(xiàn)的紙幣作為本位幣，一般是由國(guó)家授權(quán)的中央銀行發(fā)行的。紙幣不再規(guī)定有含金量，不能兌換黃金等貴金屬。不兌現(xiàn)的紙幣作為本位貨幣是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的必然選擇，是各國(guó)普遍實(shí)行的一種貨幣制度。P273、通貨膨脹的收入在分配效應(yīng)主要表現(xiàn)為：（1）固定收入者受損，浮動(dòng)收入者獲利。（2）債權(quán)人受損，債務(wù)人獲利。

（3）貨幣財(cái)富持有者受損，實(shí)物財(cái)富所有者獲利。（4）公眾受損，政府獲利。P2634、物價(jià)與失業(yè)率之間的關(guān)系：關(guān)于通貨膨脹與就業(yè)相互關(guān)系的最經(jīng)典論述莫過于菲利普斯曲線。其之間存在此消彼長(zhǎng)的負(fù)相關(guān)關(guān)系。當(dāng)失業(yè)率降低時(shí)通貨膨脹加重，而當(dāng)通貨膨脹率降低時(shí)，就業(yè)變得更加因難。P2625、金銀復(fù)合本位制（金幣和銀幣同時(shí)作為本位幣）下市場(chǎng)上會(huì)產(chǎn)生“劣幣驅(qū)除良幣”的現(xiàn)象，又稱格雷欣法則。P266、劍橋方程式（Md=K?P?Y）與交易方程式的區(qū)別：（1）劍橋方程式強(qiáng)調(diào)的是存量分析，交易方程式強(qiáng)調(diào)的是流量分析（2）劍橋方程式強(qiáng)調(diào)個(gè)人的資產(chǎn)選擇，系數(shù)K在短期內(nèi)可能會(huì)受到利率變動(dòng)的影響，而后者強(qiáng)調(diào)制度和技術(shù)因素對(duì)貨幣流通速度的影響，利率對(duì)貨幣需求短期內(nèi)沒有影響。P2117、優(yōu)先股比普通股上的優(yōu)勢(shì)：指在剩余索取權(quán)上優(yōu)先于普通股。P408、可供中央銀行選擇的貨幣政策中介目標(biāo)主要有貨幣供應(yīng)量和利率，一定條件下信貸總量和匯率也可能成為中央銀行的關(guān)注對(duì)象。中央銀行選擇中介目標(biāo)主要依據(jù)3個(gè)標(biāo)準(zhǔn)：相關(guān)性、可測(cè)性和可控性。P2839、歐式期權(quán)與美式期權(quán)的區(qū)別：歐式期權(quán)：期權(quán)買方只能在期權(quán)的到期日才能行使買進(jìn)或賣出標(biāo)的物的權(quán)利。美式期權(quán)：期權(quán)買方可以在購買期權(quán)后，期權(quán)到期前的任何時(shí)間執(zhí)行期權(quán)。P5210、凱恩斯學(xué)派貨幣傳導(dǎo)機(jī)制的核心是利率傳導(dǎo)機(jī)制，強(qiáng)調(diào)利率的核心作用。

不對(duì)稱的貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制。P29211、金融衍生工具包括：遠(yuǎn)期、期貨、期權(quán)、互換 P4812、商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理的一般原則：安全性原則、流動(dòng)性原則、盈利性原則 P152

商業(yè)銀行管理方法：資產(chǎn)管理、負(fù)債管理、資產(chǎn)負(fù)債聯(lián)合管理

二、名詞解釋考試內(nèi)容

1、本票和匯票 P33

按照票據(jù)的性質(zhì)，票據(jù)可以劃分為本票、匯票和支票

本票是由出票人簽發(fā)的、承諾自已在見票時(shí)無條件支付確定的金額給收款人或持票人的票據(jù)，匯票是由出票人簽發(fā)的、委托付款人在見票時(shí)或者在指定日期無條件向持票人或收款人支付確定金額的票據(jù)。托賓的q理論是信貸市場(chǎng)上的信息

2、貼現(xiàn) 是指商業(yè)銀行根據(jù)客戶的要求，買進(jìn)其尚未到期的票據(jù)的業(yè)務(wù)。P147

會(huì)計(jì)算貼現(xiàn)率：

3、消費(fèi)者的價(jià)格指數(shù)(CPI)指根據(jù)家庭消費(fèi)的代表性商品和勞務(wù)的價(jià)格變動(dòng)狀況來編制的價(jià)格指數(shù)。P2514、期貨合約 指協(xié)議雙方同意在約定的將來某個(gè)日期按照約定的條件（包括價(jià)格、交割地點(diǎn)、交割方式等）買入或賣出一定標(biāo)準(zhǔn)數(shù)量的某種資產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)化協(xié)議。從某種意義上說期貨合約是標(biāo)準(zhǔn)化的遠(yuǎn)期合約。P50

遠(yuǎn)期合約：交易雙方約定在未來的某一確定時(shí)間、按照確定的價(jià)格買賣一定數(shù)量的某種資產(chǎn)的合約

期權(quán)：是一種未來的選擇權(quán)，買方有權(quán)在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)，按照約定的價(jià)格買進(jìn)或賣出一定數(shù)量的資產(chǎn)，也可以根據(jù)需要放棄行使這一權(quán)利。P525、貨幣政策中介目標(biāo) 指中央銀行在政策工具和最終目標(biāo)之間選擇的一系列與最終目標(biāo)聯(lián)系密切的變量，用以對(duì)貨幣政策的力度和效果進(jìn)行監(jiān)控。P2766、基礎(chǔ)貨幣 指在部分準(zhǔn)備金制度下能夠通過銀行體系創(chuàng)造出多倍貨幣供應(yīng)量的存款貨幣，等于流通中

現(xiàn)金與銀行體系準(zhǔn)備金總額之和。P1937、貨幣乘數(shù)：表示基礎(chǔ)貨幣的變動(dòng)引起貨幣供應(yīng)量變動(dòng)倍數(shù)的系數(shù)。等于貨幣供應(yīng)量/基礎(chǔ)貨幣 P197

三、簡(jiǎn)答題考試內(nèi)容

1、什么是貨幣政策以及3大政策法定？P276、P286

答：貨幣政策指中央銀行通過對(duì)貨幣供應(yīng)量和利率施加影響以實(shí)現(xiàn)特定宏觀經(jīng)濟(jì)目標(biāo)所運(yùn)用的各種措施的總稱。“3大法寶”指的是中央銀行的三種一般性貨幣政策工具。包括：

（1）法定存款準(zhǔn)備金政策 指中央銀行通過調(diào)整商業(yè)銀行的法定準(zhǔn)備金率來改變貨幣乘數(shù)，控制商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造能力，進(jìn)而間接地控制貨幣供應(yīng)量的政策

（2）再貼現(xiàn)政策：中央銀行通過改變?cè)儋N現(xiàn)率，影響存款金融機(jī)構(gòu)的貼現(xiàn)貸款數(shù)量和基礎(chǔ)貨幣，從而對(duì)貨幣供應(yīng)量發(fā)生影響

（3）公開市場(chǎng)操作：中央銀行在金融市場(chǎng)買進(jìn)或賣出有效證券，以此改變商業(yè)銀行等存款機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)備金，進(jìn)而影響貨幣供應(yīng)量和利率的政策。

2、什么是商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)？商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)有哪些？P148

答：商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù) 指商業(yè)銀行不需要運(yùn)用自已的資金而代理客戶辦理各種委托事項(xiàng)，并收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù)。商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)有5種：匯兌、信用證、承兌、信托和代收。

匯兌：匯款人委托商業(yè)銀行將其交付的現(xiàn)金款項(xiàng)支付給異地收款人的業(yè)務(wù)

信用證：由商業(yè)銀行提供付款保證的業(yè)務(wù)

承兌：商業(yè)銀行為客戶開出的票據(jù)簽章，承諾保證到期一定付款的業(yè)務(wù)

信托：商業(yè)銀行接受他人委托，代為管理、經(jīng)營(yíng)和處理所托管的資金或財(cái)產(chǎn)，并為其盈利的業(yè)務(wù)

代收：商業(yè)銀行接受供貨方委托，向購貨方收取款項(xiàng)的業(yè)務(wù)。

3、凱恩斯的流動(dòng)性偏好理論的3大動(dòng)機(jī)P212

答：動(dòng)機(jī)有（1）交易動(dòng)機(jī)：人們持有貨幣主要是由于貨幣具有交易媒介的功能，可用以應(yīng)付日常交易。（2）預(yù)防動(dòng)機(jī)：人們持有一定的貨幣以應(yīng)付意料不到的支出或未能預(yù)見。（3）投機(jī)動(dòng)機(jī)：人們?yōu)榱嗽谖磥砟硞€(gè)時(shí)候進(jìn)行投機(jī)活動(dòng)以獲取利益而持有的一定數(shù)量的貨幣

4、貨幣的定義和職能 P21

答：貨幣是從商品世界中分離出來的穩(wěn)定地充當(dāng)一般等價(jià)物的一種特殊的商品。

職能：1 交易媒介：貨幣是商品交換的媒介，是一般等價(jià)物。貨幣是伴隨著商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展而逐步從一般商品中分離出來，成為商品交換的手段。價(jià)值尺度：衡量商品或勞務(wù)的價(jià)值。當(dāng)商品的價(jià)值都用貨幣表示出來以后，就可以進(jìn)

行比較支付手段：貨幣在清償債務(wù)時(shí)充當(dāng)延期支付的工具。儲(chǔ)藏手段：貨幣退出流通而被用來積累和保存財(cái)富

5、貨幣政策的最終目標(biāo) P278

答：貨幣政策最終目標(biāo)指中央銀行通過執(zhí)行貨幣政策所希望達(dá)到的最終目標(biāo)。

貨幣政策的最終目標(biāo)有：

（1）1物價(jià)穩(wěn)定：在一段時(shí)期內(nèi)總體價(jià)格水平相當(dāng)保持穩(wěn)定

（2）充分就業(yè)：勞動(dòng)力供需達(dá)到均衡的狀態(tài)，這種均衡使得所有愿意就業(yè)的勞動(dòng)中都能在較短的時(shí)間內(nèi)找到適當(dāng)?shù)墓ぷ?/p>

（3）經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)既可以指一國(guó)在一定時(shí)期內(nèi)所生產(chǎn)的商品和勞務(wù)總量的增加，也可以指一國(guó)生產(chǎn)商品和勞務(wù)能力的增長(zhǎng)。

（4）國(guó)際收支平衡指一國(guó)與他國(guó)在一定時(shí)期內(nèi)（通常為一年）各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)交易的貨幣價(jià)值總和。

6、通貨膨脹的成因理論 P260

答：通貨膨脹指一般價(jià)格水平的持續(xù)顯著上漲

通貨膨脹的成因有三種：

（1）需求上拉論：其中凱恩斯認(rèn)為當(dāng)總產(chǎn)出處于充分就業(yè)狀態(tài)時(shí)，總需求的過度增長(zhǎng) 會(huì)導(dǎo)致物價(jià)上漲，而產(chǎn)出并不會(huì)增長(zhǎng)。而貨幣學(xué)派則把通貨膨脹看成是純粹的貨幣現(xiàn)象，貨幣供給的增加是通貨膨脹的根源

（2）成本推進(jìn)論：是生產(chǎn)成本的變動(dòng)導(dǎo)致了總供給曲線的上移，從而在物價(jià)上升的同 時(shí)產(chǎn)出下降，也就是“滯脹”現(xiàn)象的形成原因

（3）結(jié)構(gòu)性通貨膨脹論：認(rèn)為通貨膨脹來源于一國(guó)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的變化

7、中央銀行的三在職能 P189

答：中央銀行的三大職能是：

（1）發(fā)行的銀行：中央銀行壟斷國(guó)家的貨幣發(fā)行權(quán)

（2）銀行的銀行：中央銀行行為商業(yè)銀行等存款金融機(jī)構(gòu)保管存款準(zhǔn)備金，充當(dāng) “最后貸款人”，組織全國(guó)范圍的清算

（3）政府的銀行：中央銀行為政府代理國(guó)庫和政府債券的發(fā)行，向政府提供融資，管理和調(diào)控金融活動(dòng)，以及保管和經(jīng)營(yíng)國(guó)際儲(chǔ)備等。

8、商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù) P148

答：商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù)有4種：

（1）負(fù)債業(yè)務(wù)指商業(yè)銀行形成其外來資金來源的業(yè)務(wù)。包括吸收存款（有活期存款、定期存款、儲(chǔ)蓄存款）、同業(yè)

拆借、央行借款、發(fā)行債券。

（2）資產(chǎn)業(yè)務(wù) 指商業(yè)銀行把通過負(fù)債業(yè)務(wù)所籌集到的資金加以運(yùn)用并取得收益的業(yè)務(wù)。常見的資產(chǎn)業(yè)務(wù)包括貼現(xiàn)、貸款和證券投資。

（3）中間業(yè)務(wù)指商業(yè)銀行不需要運(yùn)用自已的資金而代理客戶辦理各種委托事項(xiàng)，并收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù)。商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)有5種：匯兌、信用證、承兌、信托和代收。

（4）表外業(yè)務(wù) 指未列入商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)，不影響資產(chǎn)負(fù)債總額的能為商業(yè)銀行帶來額外受益的業(yè)務(wù)。包括：

貸款承諾、備用信用證、貸款銷售、金融衍生工具交易

9、什么是有稅MM理論、無稅MM理論？P173

答：有稅MM理論指企業(yè)的價(jià)值等于相同風(fēng)險(xiǎn)的無負(fù)債企業(yè)的價(jià)值加上稅盾效應(yīng)的價(jià)值

無稅MM理論指企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)變化不會(huì)影響企業(yè)的市場(chǎng)價(jià)值，即企業(yè)不能通過單純?cè)黾踊驕p少資本結(jié)構(gòu)中債務(wù)資本的比例提高企業(yè)價(jià)值。

10、利率在微觀經(jīng)濟(jì)和宏觀經(jīng)濟(jì)中各起的作用 P228

答：（1）利率在微觀經(jīng)濟(jì)中的作用：利率會(huì)促進(jìn)資金使用效率的提高、利率會(huì)影響家庭和個(gè)人的投資決策

（2）利率在宏觀經(jīng)濟(jì)中的作用：促進(jìn)資本的積累、調(diào)節(jié)信用規(guī)模、抑制通貨膨脹、調(diào)整國(guó)民經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、平衡國(guó)際

收支

11、商業(yè)銀行的職能P141

答：商業(yè)銀行的職能有：

（1）支付中介職能：商業(yè)銀行利用活期存款賬戶，為客戶辦理各種貨幣的結(jié)算、收付和匯兌。

（2）信用中介職能：商業(yè)銀行通過吸收存款、同業(yè)拆借、發(fā)行債券等負(fù)債業(yè)務(wù)，把社會(huì)上的各種閑置資金集中起來，再通過貸款業(yè)務(wù)，把這些資投入到需要資金的社會(huì)經(jīng)濟(jì)各部門

(3)信用創(chuàng)造職能：作為商業(yè)銀行的特殊職能，它在支付中介職能和信用中介職能 的基礎(chǔ)上產(chǎn)生的商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造受基礎(chǔ)存款規(guī)模、貸款需求、中央銀行存款 準(zhǔn)備金率和商業(yè)銀行自身現(xiàn)金準(zhǔn)備等因數(shù)的制約，不能無限制或憑空進(jìn)行信用創(chuàng)造。

(4)金融服務(wù)職能：它在商業(yè)銀行支付中介職能和信用中介職能的基礎(chǔ)上產(chǎn)生的12、商業(yè)銀行的組織制度 P143

答：商業(yè)銀行的組織制度有：

（1）單一銀行制度：銀行業(yè)務(wù)只由一個(gè)獨(dú)立的銀行機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)，不允許設(shè)立分支機(jī)構(gòu)

（2）分支行制度：又稱總分行制度，是指在總行之外，可根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展的需要在各地設(shè)立若干分支機(jī)構(gòu)

（3）代理行制度：商業(yè)銀行之間互相簽訂代理協(xié)議，委托對(duì)方銀行代辦各種指定業(yè)務(wù)的銀行組織制度。

（4）銀行控股公司制度：由某一集團(tuán)成立股權(quán)公司，再由該公司收購或控制若干獨(dú)立銀行的銀行組織制度。

（5）連鎖銀行制度：指兩家以上的商業(yè)銀行受控于同一個(gè)人或集團(tuán)，但不需要成立股權(quán)公司，而是以銀行間相互持股的形式組建。

四、計(jì)算題考試內(nèi)容

1、兩種資產(chǎn)：（1）兩種資產(chǎn)的預(yù)期收益率分別是多少？（2）兩種資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)分別是多少？（3）兩種資產(chǎn)的變差系數(shù)

是多少？（4）如何在兩種資產(chǎn)之間進(jìn)行選擇？P862、三種資本（1）企業(yè)長(zhǎng)期借款成本？（2）企業(yè)長(zhǎng)期債券成本？（3）企業(yè)普通股成本？（4）WACC?P162

第三篇：12-13金融學(xué)復(fù)習(xí)資料

選擇題：

A卷

1、A(尺度)，2、C（收入水平），3、B，4、A,5、c6、B，7、c，8、A，9、B，10、B11、ACD12、ACD13、ABDE14、ABCDE15、ABCD16、ADE17、BD18、BDE19、ABCDE20、ABD

B卷

1、A2、C3、B4、A5、B6、D7、B8、A9、C10、B11、BD12、CD13、ABDE14、ABCDE15、ABCD16、ADE17、BD18、BDE19、ABCDE20、CDE

一、基本概念

1、格雷欣法則：指在金銀雙本位制下，由于金銀供求形勢(shì)的變化，金銀市場(chǎng)比價(jià)與法定比價(jià)往往存在較大差別，導(dǎo)致市場(chǎng)上流通的貨幣逐漸只有市場(chǎng)比價(jià)較低的貨幣而非兩種貨幣同時(shí)流通，這種現(xiàn)象亦被稱為“劣幣驅(qū)逐良幣”。

2、回購協(xié)議：指交易者在出售有價(jià)證券以融通資金時(shí)，雙方簽訂協(xié)議以使出售一方在約定的時(shí)間內(nèi)按約定的價(jià)格購回原證券。

3、通貨膨脹：指商品和服務(wù)的貨幣價(jià)格總水平持續(xù)上漲的現(xiàn)象。

4、公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)：指中央銀行通過在金融市場(chǎng)上買賣有價(jià)證券，控制和調(diào)節(jié)信用量和貨幣量的一種手段。當(dāng)資金短缺時(shí)，中央銀行為擴(kuò)大市場(chǎng)信用、放松銀根，便在公開市場(chǎng)上買進(jìn)有價(jià)證券，以投放貨幣，擴(kuò)大信貸規(guī)模；反之，當(dāng)中央銀行信貸過度擴(kuò)張，經(jīng)濟(jì)過熱時(shí)，中央銀行為抽緊銀根，便在公開市場(chǎng)上賣出有價(jià)證券，以收回貨幣，緊縮信貸規(guī)模。

5、票據(jù)貼現(xiàn)：指持票人將尚未到期的票據(jù)或債券拿到銀行去兌換或獲取貸款的一種融資方式。

6、通貨緊縮：指商品與服務(wù)的貨幣價(jià)格普遍地不斷下降的現(xiàn)象。

7、金銀復(fù)本位制：指同時(shí)以黃金與白銀為幣材，金、銀兩種金屬同時(shí)作為本位貨幣流通的貨幣制度。

8、間接融資：指資金供給者與需求者通過金融中介間接實(shí)現(xiàn)融資的行為。

9、貨幣時(shí)間價(jià)值：指從資金運(yùn)動(dòng)的角度看，隨著單位時(shí)間的延伸貨幣資金發(fā)生的價(jià)值增值量。

10、金融抑制：指政府通過對(duì)金融活動(dòng)和金融體系的過多干預(yù)抑制了金融體系的發(fā)展，而金融體系的發(fā)展滯后又阻礙了經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，從而造成了金融抑制和經(jīng)濟(jì)落后的惡性循環(huán)。

11、金融深化：指政府放棄了對(duì)金融市場(chǎng)和金融體系的過度干預(yù)，放松對(duì)利率和匯率的嚴(yán)格管制，使利率和匯率成為反映資金供求和外匯供求對(duì)比變化的信號(hào)，從而有利于增加儲(chǔ)蓄和投資，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。

12、金融創(chuàng)新：指變更現(xiàn)有的金融體制和增加新的金融工具，以獲取現(xiàn)有的金融體制和金融工具所無法取得的潛在的利潤(rùn)活動(dòng)，它是一個(gè)為盈利動(dòng)機(jī)推動(dòng)、緩慢進(jìn)行、持續(xù)不斷的發(fā)展過程。

13、派生存款：由貸款增加而相應(yīng)增加的借款人賬戶的存款，即銀行新創(chuàng)造出的存款。

二、基本原理

1、利息在經(jīng)濟(jì)中有何作用

要點(diǎn)：利息具有促進(jìn)資金積聚，籌建建設(shè)基金的功能。

利息能促進(jìn)企業(yè)節(jié)約使用資金，加強(qiáng)經(jīng)濟(jì)核算。

有利于降低銀行轉(zhuǎn)換經(jīng)營(yíng)機(jī)制，實(shí)行企業(yè)化經(jīng)營(yíng)。

2、貨幣的層次劃分要點(diǎn)：我國(guó)貨幣分為四個(gè)層次：

M0=流通中的現(xiàn)金

M1=M0+企業(yè)活期存款+農(nóng)業(yè)存款+機(jī)關(guān)團(tuán)體部隊(duì)存款+信用卡存款

M2=M1+企業(yè)定期存款+居民儲(chǔ)蓄存款+信托類存款+臨時(shí)存款+財(cái)政預(yù)算外存款

M3=M2+金融債權(quán)+商業(yè)票據(jù)+大額可轉(zhuǎn)讓定期存款+同業(yè)存放

3、銀行同業(yè)拆借市場(chǎng)主要有如下特征

銀行同業(yè)拆借市場(chǎng)是指金融機(jī)構(gòu)之間相互借貸短期資金的市場(chǎng)

銀行同業(yè)拆借市場(chǎng)主要有如下特征：

（1）范圍小，交易雙方都是金融機(jī)構(gòu)

（2）期限特別短

（3）計(jì)息方法特殊，利率略低于再貼現(xiàn)率

（4）同業(yè)拆借一般采用信用放款方式進(jìn)行，沒有抵押或擔(dān)保

（5）交易數(shù)額大

4、中央銀行的職能有：

(1)中央銀行是“發(fā)行的銀行”，對(duì)調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量、穩(wěn)定幣值有重要作用；

(2)中央銀行是“銀行的銀行”，它集中保管商業(yè)銀行的準(zhǔn)備金，并對(duì)他們發(fā)放貸款，充當(dāng)“最后貸款者”；

(3)中央銀行是“國(guó)家的銀行”，它是國(guó)家貨幣政策的執(zhí)行者和干預(yù)經(jīng)濟(jì)的工具。

5、資本市場(chǎng)的主要特點(diǎn)有：

(1)交易期限長(zhǎng)，至少在1年以上；

(2)交易目的主要是解決長(zhǎng)期投資性資金供求矛盾；

(3)資金借貸量大，以滿足大規(guī)模長(zhǎng)期項(xiàng)目的需要；

(4)作為交易工具的有價(jià)證券與短期金融工具相比，收益率高，但流動(dòng)性差，風(fēng)險(xiǎn)也較大。

6、金融市場(chǎng)的功能：

(1)融資功能；(2)資金流動(dòng)的導(dǎo)向功能；(3)信息的傳遞功能；(4)產(chǎn)權(quán)復(fù)合功能；(5)投資風(fēng)險(xiǎn)的分散功能；（6）宏觀調(diào)控功能。

7、信用的主要作用有：

（1）促進(jìn)生產(chǎn)發(fā)展。（2）創(chuàng)造信用流通工具，節(jié)約流通費(fèi)用。（3）促進(jìn)企業(yè)加強(qiáng)經(jīng)濟(jì)核算，提高資金使用效益。（4）提高消費(fèi)質(zhì)量。（5）調(diào)節(jié)國(guó)民經(jīng)濟(jì)。

8、商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)過程中面臨的風(fēng)險(xiǎn)有：

(1)銀行作為經(jīng)營(yíng)貨幣信用的特殊企業(yè)，與客戶間并非等價(jià)交換的商品買賣關(guān)系，而是一種以借貸為核心的信用關(guān)系。

(2)銀行經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的特殊性決定了銀行面臨著—些與別的行業(yè)不同的特殊風(fēng)險(xiǎn)：信用風(fēng)險(xiǎn)、來自資產(chǎn)與負(fù)債失衡的風(fēng)險(xiǎn)、來自公眾信任的風(fēng)險(xiǎn)、競(jìng)爭(zhēng)的風(fēng)險(xiǎn)。

9．股票的價(jià)格特征：

(1)股票的“價(jià)值”表現(xiàn)的形態(tài):

票面價(jià)值。指股份公司發(fā)行的股票上標(biāo)明的金額。

賬面價(jià)值。股票的賬面價(jià)值又稱凈值，是指股票所包含的實(shí)際資產(chǎn)的價(jià)值。

清算價(jià)值。指公司解散清算時(shí)，每股所代表的實(shí)際價(jià)值。

(2)股票的價(jià)格表現(xiàn)的形態(tài)：

股票的發(fā)行價(jià)格。指股份公司將股票公開出售時(shí)采用的價(jià)格。

股票的市場(chǎng)價(jià)格。指股票轉(zhuǎn)讓或交易時(shí)實(shí)際成交的價(jià)格。

10、費(fèi)雪交易數(shù)量方程式的含義： 它是指把產(chǎn)出銷售值與用來交易的貨幣量聯(lián)系起來的一個(gè)恒等式。用公式表示為：

MV=PT。其中，M表示同期內(nèi)流通中貨幣的平均量；V表示貨幣流通速度；P表示平均加 權(quán)后的一般物價(jià)水平；T表示用貨幣進(jìn)行交易的社會(huì)商品量。

11、信用的主要作用：（1）促進(jìn)生產(chǎn)發(fā)展。（2）創(chuàng)造信用流通工具，節(jié)約流通費(fèi)用。（3）促進(jìn)企業(yè)加強(qiáng)經(jīng)濟(jì)核算，提高資金使用效益。（4）提高消費(fèi)質(zhì)量。（5）調(diào)節(jié)國(guó)民經(jīng)濟(jì)。

12、金融創(chuàng)新是指金融各種要素的重新組合，具體是指金融機(jī)構(gòu)和金融管理當(dāng)局出于對(duì)微觀利益和宏觀效益的考慮而對(duì)機(jī)構(gòu)設(shè)置、業(yè)務(wù)品種、金融工具及制度安排所進(jìn)行的金融業(yè)創(chuàng)造性變革和開發(fā)活動(dòng)。

金融創(chuàng)新的主體是金融機(jī)構(gòu)和金融管理當(dāng)局；根本目的是盈利和提高金融業(yè)宏觀效率；本質(zhì)是金融要素的重新組合；表現(xiàn)形式是金融機(jī)構(gòu)、金融業(yè)務(wù)、金融工具、金融制度的創(chuàng)新。

三、基本計(jì)算

若A企業(yè)收到B公司4月20日開出的商業(yè)票據(jù)一張，票面金額為10萬元，期限4個(gè)月，票面利率為10‰，銀行貼現(xiàn)利率為10.8%，因急需資金于5月12日向銀行申請(qǐng)貼現(xiàn)，銀行經(jīng)審查當(dāng)日予以辦理，求銀行實(shí)付金額。

解：票據(jù)到期值=100000(1+4×10‰)=104000元

貼現(xiàn)利息=104000×100×10.8%÷360=3120元

實(shí)付金額=104000-3120=100880元

四、論述分析（要點(diǎn)）

1、聯(lián)系實(shí)際論述貨幣政策的工具及運(yùn)用

答：貨幣政策是政府根據(jù)既定目標(biāo)，通過中央銀行對(duì)貨幣供給的管理來調(diào)節(jié)信貸供給和利率，以影響宏觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)水平的經(jīng)濟(jì)政策。在貨幣政策的工具及運(yùn)用方面存在著不同的觀點(diǎn)，這里著重論述凱恩斯主義在這方面的觀點(diǎn)。

（1）貨幣政策的工具。

在凱恩斯主義的貨幣政策中，中央銀行能夠使用的政策工具主要是：公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)、貼現(xiàn)政策以及準(zhǔn)備率政策。

公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)就是中央銀行在金融市場(chǎng)上買進(jìn)或賣出有價(jià)證券。公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)是一種靈活而有效地調(diào)節(jié)貨幣量，進(jìn)而影響利息率的工具，因此，它成為最重要的貨幣政策工具。

貼現(xiàn)政策包括變動(dòng)貼現(xiàn)率與貼現(xiàn)條件，其中最主要的是變動(dòng)貼現(xiàn)率。中央銀行降低貼現(xiàn)率或放松貼現(xiàn)條件，使商業(yè)銀行得到更多的資金，這樣就可以增加它對(duì)客戶的放款，放款的增加又可以通過銀行創(chuàng)造貨幣的機(jī)制增加流通中的貨幣供給量，降低利息率。相反，中央銀行提高貼現(xiàn)率或嚴(yán)格貼現(xiàn)條件，使商業(yè)銀行資金短缺，這樣就不得不減少對(duì)客戶的放款或收回貸款，貸款的減少也可以通過銀行創(chuàng)造貨幣的機(jī)制減少流通中的貨幣供給量，提高利息率。此外，貼現(xiàn)率作為官方利息率，它的變動(dòng)也會(huì)影響到一般利息率水平，使一般利息率與之同方向變動(dòng)。

準(zhǔn)備率是商業(yè)銀行吸收的存款中用作準(zhǔn)備金的比率，準(zhǔn)備金包括庫存現(xiàn)金和在中央銀行的存款。中央銀行變動(dòng)準(zhǔn)備率則可以通過對(duì)準(zhǔn)備金的影響來調(diào)節(jié)貨幣供給量。假定商業(yè)銀行的準(zhǔn)備率正好達(dá)到了法定要求，這時(shí)，中央銀行降低準(zhǔn)備率就會(huì)使商業(yè)銀行產(chǎn)生超額準(zhǔn)備金，這部分超額準(zhǔn)備金可以作為貸款放出，從而又通過銀行創(chuàng)造貨幣的機(jī)制增加貨幣供給量，降低利息率。相反，中央銀行提高準(zhǔn)備率就會(huì)使商業(yè)銀行原有的準(zhǔn)備金低于法定要求，于是商業(yè)銀行不得不收回貸款，從而又通過銀行創(chuàng)造貨幣的機(jī)制減少貨幣供給量，提高利息率。

（2）貨幣政策的運(yùn)用

在不同的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下，中央銀行要運(yùn)用不同的貨幣政策來調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)。

在蕭條時(shí)期，總需求小于總供給，為了刺激總需求，就要運(yùn)用擴(kuò)張性的貨幣政策。其中包括在公開市場(chǎng)上買進(jìn)有價(jià)證券，降低貼現(xiàn)率并放松貼現(xiàn)條件，降低準(zhǔn)備率，等等。這些政策可以增加貨幣供給量，降低利息率，刺激總需求。

在繁榮時(shí)期，總需求大于總供給，為了抑制總需求，就要運(yùn)用緊縮性貨幣政策。其中包括在公開市場(chǎng)上賣出有價(jià)證券，提高貼現(xiàn)率并嚴(yán)格貼現(xiàn)條件，提高準(zhǔn)備率，等等。這些政策可以減少貨幣供給量，提高利息率，抑制總需求。

2、聯(lián)系實(shí)際分析匯率貶值（或下跌）對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響

貶值對(duì)國(guó)際收支的影響：

（1）對(duì)進(jìn)出口貿(mào)易的影響

（2）對(duì)非貿(mào)易收支的影響

（3）對(duì)國(guó)際資本流動(dòng)的影響

（4）對(duì)國(guó)際儲(chǔ)備的影響

貶值對(duì)國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的影響：

（1）對(duì)產(chǎn)量的影響

（2）對(duì)資源配置的影響

（3）對(duì)物價(jià)的影響

（4）對(duì)國(guó)內(nèi)利率水平的影響

貶值對(duì)世界經(jīng)濟(jì)的影響：

3、聯(lián)系實(shí)際分析影響匯率變動(dòng)的基本因素

（1）通貨膨脹是影響匯率變動(dòng)的長(zhǎng)期因素

（2）國(guó)際收支是影響匯率變動(dòng)的中期因素

（3）利率水平是影響匯率變動(dòng)的短期因素

4、聯(lián)系實(shí)際分析我國(guó)金融市場(chǎng)化的對(duì)策

我國(guó)需要加快國(guó)內(nèi)金融業(yè)的市場(chǎng)化，以適應(yīng)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)金融全球化的發(fā)展。

（1）加快利率的市場(chǎng)化步伐

（2）提高金融監(jiān)管部門的監(jiān)管水平

（3）以公開、公平、公正的市場(chǎng)原則對(duì)待所有機(jī)構(gòu)

（4）減少商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)的政策性業(yè)務(wù)負(fù)擔(dān)

５、聯(lián)系實(shí)際分析實(shí)際匯率變動(dòng)對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響

一是對(duì)國(guó)際收支的影響：

(1)實(shí)際匯率變動(dòng)會(huì)引起進(jìn)出口商品和勞務(wù)相對(duì)價(jià)格的漲落，影響商品和勞務(wù)收支差額，從而影響外匯供求關(guān)系。但實(shí)際匯率變動(dòng)對(duì)貿(mào)易條件的影響會(huì)在一定程度上抵消其對(duì)貿(mào)易差額的調(diào)節(jié)效果。

(2)實(shí)際匯率變動(dòng)會(huì)引起資本流出流入的變化。一般來說，實(shí)際匯率上升具有鼓勵(lì)資本輸出，擴(kuò)大國(guó)外投資，抑制資本輸入的作用；反之則相反。

二是對(duì)國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的影響：

(1)實(shí)際匯率上升時(shí)，會(huì)鼓勵(lì)進(jìn)口，促使國(guó)內(nèi)物價(jià)下降；又會(huì)抑制出口，使大量商品由出口轉(zhuǎn)為內(nèi)銷，增加國(guó)內(nèi)市場(chǎng)商品供應(yīng)，從而壓低國(guó)內(nèi)物價(jià)。實(shí)際匯率下跌時(shí)具有相反的作用。

(2)一般來說，實(shí)際匯率上升具有減少國(guó)內(nèi)生產(chǎn)和國(guó)民收入，并加大失業(yè)率的影響。實(shí)際匯率下降則有相反的作用。

三是對(duì)國(guó)際經(jīng)濟(jì)關(guān)系的影響：

由于本幣匯率低估有利于擴(kuò)大出口，一些發(fā)達(dá)國(guó)家常常故意降低匯率，以此作為對(duì)外傾銷商品，爭(zhēng)奪國(guó)際市場(chǎng)的一種手段。一國(guó)實(shí)行外匯傾銷，又會(huì)引起其他國(guó)家采取報(bào)復(fù)性措施，展開貿(mào)易戰(zhàn)或貨幣戰(zhàn)。其結(jié)果，必然加深資本主義國(guó)家之間的矛盾，導(dǎo)致國(guó)際關(guān)系緊張、外匯管制盛行，破壞正常的國(guó)際經(jīng)濟(jì)秩序。

第四篇：中央電大直屬學(xué)院金融學(xué)專業(yè)(本科)

中央電大直屬學(xué)院金融學(xué)專業(yè)（本科）

畢業(yè)論文參考選題及提示

（2010年5月）

一、宏觀金融調(diào)控問題

1.我國(guó)貨幣政策最終目標(biāo)的選擇

【提示】此題的論點(diǎn)在于，結(jié)合目前我國(guó)的實(shí)際經(jīng)濟(jì)情況以及經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要，論述現(xiàn)階段選擇怎樣的貨幣政策目標(biāo)最適合，在論述過程中，可以介紹過去我國(guó)對(duì)貨幣政策目標(biāo)的討論，結(jié)合《中華人民共和國(guó)中國(guó)人民銀行法》出臺(tái)的背景，通過論述經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)的新變化，得出當(dāng)前的方向和目標(biāo)。2.我國(guó)貨幣政策最終目標(biāo)與財(cái)政政策目標(biāo)的協(xié)調(diào)

【提示】可以通過論述我國(guó)20世紀(jì)90年代中期控制通貨膨脹的政策措施以及20世紀(jì)90年代末期防范通貨緊縮的政策措施，來論述貨幣政策與財(cái)政政策在目標(biāo)上的協(xié)調(diào)。

3.我國(guó)貨幣政策中間目標(biāo)的選取

【提示】此題可以包括如下內(nèi)容：貨幣政策中間目標(biāo)的重要性；選擇貨幣政策中間目標(biāo)的主要依據(jù)；從理論上來說有哪些中間目標(biāo)可供選擇；西方國(guó)家在貨幣政策方面的實(shí)踐；我國(guó)在貨幣政策方面的實(shí)踐；我國(guó)目前的貨幣政策的中間目標(biāo)及其選擇原因；貨幣政策具體實(shí)施過程中應(yīng)注意的問題。4.利率應(yīng)成為我國(guó)貨幣政策的中間目標(biāo)

【提示】我國(guó)目前貨幣政策的中間目標(biāo)；這一目標(biāo)現(xiàn)存的問題；利率作為中間目標(biāo)的好處及條件；我國(guó)目前的狀況已達(dá)到利率作為中間目標(biāo)的要求；如何為中間目標(biāo)的調(diào)整做好準(zhǔn)備。

5.我國(guó)應(yīng)繼續(xù)將貨幣供應(yīng)量作為主要中間目標(biāo)

【提示】西方國(guó)家紛紛放棄貨幣供應(yīng)量作為中間目標(biāo)的事實(shí)；西方國(guó)家放棄這一中間目標(biāo)的原因；鑒于我國(guó)目前的狀況，我國(guó)應(yīng)繼續(xù)將貨幣供應(yīng)量作為主要中間目標(biāo)；對(duì)貨幣供應(yīng)量中間目標(biāo)進(jìn)行改進(jìn)。6.進(jìn)一步拓展我國(guó)公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)的對(duì)策

【提示】我國(guó)目前的公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)概況；存在的主要問題；公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)的重要性；進(jìn)一步拓展公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)的對(duì)策（如進(jìn)一步促進(jìn)國(guó)庫券市場(chǎng)的發(fā)展）等。7.我國(guó)存款準(zhǔn)備金政策的效應(yīng)和改革

【提示】１９９８年存款準(zhǔn)備金制度改革以后取得的主要進(jìn)步，央行在近年來不斷調(diào)整存款準(zhǔn)備金率后的社會(huì)和市場(chǎng)效應(yīng)，目前存在的主要問題及這些問題的影響；對(duì)進(jìn)一步改革的建議。

8．中國(guó)與美國(guó)（或其他國(guó)家）貨幣政策的區(qū)別（及其啟示）

【提示】通過比較，論述兩者之間的特點(diǎn)，并從中得出啟示。9．通貨膨脹機(jī)制與通貨緊縮機(jī)制的比較（及其啟示）

【提示】通過論述通貨膨脹與通貨緊縮的機(jī)制，說明貨幣與經(jīng)濟(jì)發(fā)展之間的關(guān)系和矛盾?？梢越Y(jié)合我國(guó)的實(shí)際情況，說明貨幣運(yùn)行的慣性、經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的慣性，并得出貨幣管理的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)。

10．通貨緊縮的根源：有效需求不足

【提示】通過闡述通貨緊縮的機(jī)制，說明其根源在于有效需求不足，在寫作時(shí)，既要有理論闡述（說明經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、通貨緊縮、總需求之間的關(guān)系），又要能夠結(jié)合我國(guó)的實(shí)際情況，以實(shí)際例證說明有效需求不足的根源。

二、我國(guó)的利率政策以及利率市場(chǎng)化問題研究 1．利率結(jié)構(gòu)的調(diào)整與經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的調(diào)整

【提示】經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整是目前經(jīng)濟(jì)工作中的一項(xiàng)重要任務(wù)，要完成這項(xiàng)任務(wù)有很多措施，其中最重要的一項(xiàng)是利率結(jié)構(gòu)調(diào)整，可進(jìn)一步分析為什么要調(diào)整，如何調(diào)整，調(diào)整以后的情況會(huì)怎么樣。2．我國(guó)的利率彈性問題研究

【提示】通過數(shù)據(jù)分析證明我國(guó)目前的利率彈性所具有的特征；利率彈性的這些特征對(duì)宏觀調(diào)控的影響；如何提高利率彈性。3．小議如何提高存款利率彈性

【提示】通過數(shù)據(jù)說明存款利率彈性較低，分析存款利率彈性較低的原因，提出主要解決方法。

4．小議如何提高貸款利率彈性

【提示】基本同上題。

5．提高商業(yè)銀行在利率傳導(dǎo)中的效果

【提示】商業(yè)銀行是利率傳導(dǎo)的核心環(huán)節(jié)，本題主要側(cè)重于論述：商業(yè)銀行在利率傳導(dǎo)中的重要性；有效傳導(dǎo)利率的前提條件；目前利率傳導(dǎo)中存在的問題；如何改進(jìn)傳導(dǎo)效果。

6．我國(guó)實(shí)現(xiàn)利率市場(chǎng)化的前提

【提示】利率市場(chǎng)化的一般前提；我國(guó)經(jīng)濟(jì)體制改革途徑的特殊性；我國(guó)實(shí)現(xiàn)利率市場(chǎng)化必須具備的前提條件；我國(guó)目前已經(jīng)具備了哪些條件，哪些條件還不具備；對(duì)利率市場(chǎng)化的建議。7．我國(guó)利率市場(chǎng)化的步驟

【提示】利率市場(chǎng)化的巨大影響；利率市場(chǎng)化必須循序漸進(jìn)；利率市場(chǎng)化的一般步驟；我國(guó)目前處于哪個(gè)階段。

8．我國(guó)利率市場(chǎng)化應(yīng)堅(jiān)持的幾個(gè)基本原則

【提示】這個(gè)題目比較靈活，可以根據(jù)自己的看法確定利率市場(chǎng)化過程中需要注意的問題，如循序漸進(jìn)、先外后內(nèi)等。9．商業(yè)銀行應(yīng)如何應(yīng)對(duì)利率市場(chǎng)化

【提示】利率市場(chǎng)化，一方面是在商業(yè)銀行的巨大推動(dòng)下實(shí)現(xiàn)的，另一方面，它的實(shí)現(xiàn)又會(huì)對(duì)商業(yè)銀行造成沖擊，如定價(jià)技術(shù)的提高、利率風(fēng)險(xiǎn)的加大、競(jìng)爭(zhēng)加劇等?？梢詮亩鄠€(gè)方面對(duì)如何應(yīng)對(duì)這些挑戰(zhàn)進(jìn)行論述，并提出有效的對(duì)策。10．利率市場(chǎng)化對(duì)國(guó)有商業(yè)銀行（或中小商業(yè)銀行）的影響與對(duì)策

【提示】這是將前一題的內(nèi)容限于某些特定銀行，針對(duì)這些特定銀行的特征進(jìn)行進(jìn)一步論述。

11．利率市場(chǎng)化后企業(yè)投融資策略的調(diào)整

【提示】利率市場(chǎng)化以后，企業(yè)在投融資過程中也需要考慮利率風(fēng)險(xiǎn)，考慮資產(chǎn)負(fù)債的利率組合和定價(jià)方法。

12.我國(guó)利率市場(chǎng)化后衍生金融工具的推出

【提示】利率市場(chǎng)化以后，利率風(fēng)險(xiǎn)的存在使衍生金融工具的推出既非常必要，又成為可能。衍生金融工具是一把雙刃劍，如何既充分發(fā)揮其作用，又有效控制它本身所集聚的風(fēng)險(xiǎn)，可以進(jìn)行一定程度的論述。

三、政策性銀行問題研究

1.我國(guó)設(shè)置政策性銀行的理論依據(jù) 2.我國(guó)政策性銀行資金來源問題的解決

3.政策性銀行如何配合我國(guó)產(chǎn)業(yè)政策的實(shí)施 4.我國(guó)政策性銀行外部關(guān)系的協(xié)調(diào) 5.對(duì)我國(guó)政策性銀行有效監(jiān)管的實(shí)施

【提示】政策性銀行外部關(guān)系的協(xié)調(diào)：

(1)與政府的關(guān)系：我國(guó)政策性金融機(jī)構(gòu)與財(cái)政部應(yīng)形成行政領(lǐng)導(dǎo)、業(yè)務(wù)審批和資金援助等關(guān)系；中國(guó)人民銀行與政策性金融機(jī)構(gòu)應(yīng)建立起業(yè)務(wù)協(xié)調(diào)關(guān)系；政策性銀行與各有關(guān)部委形成緊密的業(yè)務(wù)關(guān)系。

(2)與中央銀行的關(guān)系：國(guó)外政策性銀行一般不在中央銀行監(jiān)督管理之列。這源于政策性金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)，特點(diǎn)是政策性銀行與中央銀行存在業(yè)務(wù)指導(dǎo)與協(xié)調(diào)、資金援助和人事參與等關(guān)系。中央銀行對(duì)政策性銀行給予資金援助。

(3)與商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的關(guān)系：二者均是地位平等的獨(dú)立法人機(jī)構(gòu)；某些專門的政策性金融機(jī)構(gòu)事實(shí)上成為該專門領(lǐng)域的“最后貸款人”；政策性銀行仍為金融體系的次體。

四、商業(yè)銀行銀行不良資產(chǎn)問題研究 1．轉(zhuǎn)化或清收商業(yè)銀行不良資產(chǎn)的方法

2．資產(chǎn)證券化在處理我國(guó)商業(yè)銀行不良資產(chǎn)時(shí)的可行性 3．不良資產(chǎn)證券化在我國(guó)發(fā)展進(jìn)程中的障礙和對(duì)策 4．債轉(zhuǎn)股在不良資產(chǎn)處理中的效果分析 5．如何杜絕不良資產(chǎn)的再生

【提示】資產(chǎn)證券化在處理我國(guó)商業(yè)銀行不良資產(chǎn)的可行性：(1)資產(chǎn)證券化的概念、特征及目的。(2)適合證券化的金融資產(chǎn)的特征。(3)資產(chǎn)證券化需要注意的技術(shù)問題：信息的收集和處理（確保信息的真實(shí)準(zhǔn)確）；資產(chǎn)的估價(jià)；資產(chǎn)證券的出售方式。

(4)我國(guó)金融資產(chǎn)證券化的各種方案：良好資產(chǎn)的證券化方案；不良資產(chǎn)的證券化方案。

(5)我國(guó)資產(chǎn)證券化的宏觀環(huán)境：金融市場(chǎng)建設(shè)；法律環(huán)境的建設(shè)；財(cái)政注資和稅收優(yōu)惠政策；金融人才的培養(yǎng)。

五、商業(yè)銀行金融創(chuàng)新問題研究 1．金融創(chuàng)新與銀行核心競(jìng)爭(zhēng)力 2．商業(yè)銀行金融創(chuàng)新制度研究 3．商業(yè)銀行金融創(chuàng)新產(chǎn)品研究 4．商業(yè)銀行金融創(chuàng)新的動(dòng)因 5．商業(yè)銀行客戶服務(wù)與金融創(chuàng)新 6．金融創(chuàng)新及我國(guó)商業(yè)銀行的發(fā)展

【提示】不斷的擴(kuò)展金融產(chǎn)品和提高金融服務(wù)是我國(guó)商業(yè)銀行提高競(jìng)爭(zhēng)力的手段，特別是在面臨外資銀行陸續(xù)登陸國(guó)內(nèi)的情況下，金融創(chuàng)新的問題越來越緊迫。通過論述金融創(chuàng)新的內(nèi)涵，介紹國(guó)外商業(yè)銀行金融創(chuàng)新的發(fā)展，比較我國(guó)商業(yè)銀行在這方面的不足和存在問題，強(qiáng)調(diào)金融創(chuàng)新在我國(guó)商業(yè)銀行提高競(jìng)爭(zhēng)力的道路上的必要性，商業(yè)銀行從制度、產(chǎn)品設(shè)計(jì)與推廣、客戶服務(wù)等方面應(yīng)如何實(shí)現(xiàn)金融創(chuàng)新。

六、金融風(fēng)險(xiǎn)與金融監(jiān)管

1．論商業(yè)銀行信息披露與金融監(jiān)管 2．中國(guó)網(wǎng)絡(luò)銀行發(fā)展與金融監(jiān)管

3．西方國(guó)家金融監(jiān)管的新趨勢(shì)及對(duì)我國(guó)的啟示

【提示】銀行監(jiān)管國(guó)際化；銀行監(jiān)管市場(chǎng)化；銀行監(jiān)管社會(huì)化；銀行監(jiān)管不斷創(chuàng)新。

4．我國(guó)金融監(jiān)管體系存在的問題及完善對(duì)策

【提示】存在問題：內(nèi)容不規(guī)范；指標(biāo)不健全；方法與手段簡(jiǎn)單；抗外部干擾能力差。

5．我國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)的防范與化解 6．加強(qiáng)商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控機(jī)制

七、分業(yè)經(jīng)營(yíng)與全能銀行

1.國(guó)際金融界混業(yè)經(jīng)營(yíng)的潮流

【提示】混業(yè)經(jīng)營(yíng)體現(xiàn)了金融市場(chǎng)內(nèi)部相互溝通的基本要求，有利于提高金融市場(chǎng)配置資源的效率；混業(yè)經(jīng)營(yíng)是適應(yīng)跨國(guó)公司和大型企業(yè)集團(tuán)實(shí)施多元化經(jīng)營(yíng)和大規(guī)模資產(chǎn)重組的要求而出現(xiàn)的一種主流趨勢(shì)，有利于促進(jìn)金融資本更好地服務(wù)于產(chǎn)業(yè)資本；發(fā)展混業(yè)經(jīng)營(yíng)，允許金融企業(yè)和非金融企業(yè)相互持股，有利于改善金融服務(wù)，優(yōu)化金融企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，增強(qiáng)其國(guó)際綜合競(jìng)爭(zhēng)力；混業(yè)經(jīng)營(yíng)與分類監(jiān)管可以相得益彰。2．金融控股公司的監(jiān)管研究

【提示】(1)明確金融控股公司的監(jiān)管部門。即便金融控股公司本身不直接從事銀行、證券和保險(xiǎn)等金融業(yè)務(wù)（如在我國(guó)出現(xiàn)的產(chǎn)業(yè)控股模式），但由于其主要資本或大部分資本投資于金融企業(yè)，其經(jīng)營(yíng)決策行為直接對(duì)金融市場(chǎng)產(chǎn)生影響，因此，必須把金融控股公司納入金融監(jiān)管部門的監(jiān)管視野中?，F(xiàn)有的法律法規(guī)只有對(duì)企業(yè)集團(tuán)的定義，作為金融企業(yè)集團(tuán)的定義只能以此類推，但金融控股公司的監(jiān)管顯然不同于工商部門對(duì)企業(yè)的監(jiān)管，在現(xiàn)有的法律框架內(nèi)，金融控股公司的監(jiān)管主體及其監(jiān)管行為沒有明確的法律依據(jù)。

(2)嚴(yán)格金融控股公司的市場(chǎng)準(zhǔn)入條件。金融控股公司通過股權(quán)杠桿具有了全能性金融職能，較之一般的金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)集團(tuán)有著更大的金融風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)金融控股公司的市場(chǎng)準(zhǔn)入條件理應(yīng)有更為嚴(yán)格的限制。3．混業(yè)經(jīng)營(yíng)的風(fēng)險(xiǎn)分析

4．分業(yè)經(jīng)營(yíng)還是混業(yè)經(jīng)營(yíng)——中國(guó)金融業(yè)的選擇

【提示】(1)面對(duì)國(guó)際金融業(yè)的發(fā)展大潮和加入ＷＴＯ，我國(guó)金融業(yè)的發(fā)展不可能鐵板一塊，但隨著經(jīng)濟(jì)全球化以及我國(guó)金融業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀看，混業(yè)經(jīng)營(yíng)的背景和條件已經(jīng)初步形成。

(2)中國(guó)商業(yè)銀行的商業(yè)化進(jìn)程逐漸完善，但商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)問題仍是銀行業(yè)迫切需要解決的問題。

(3)目前我國(guó)證券市場(chǎng)有了較大發(fā)展，但還需進(jìn)一步完善，各種違規(guī)操作（包括操縱市場(chǎng)）仍時(shí)有發(fā)生，如果金融機(jī)構(gòu)的內(nèi)控機(jī)制（尤其是銀行）不健全則易出現(xiàn)“失控”的危險(xiǎn)。

(4)國(guó)際金融業(yè)從分業(yè)走向混業(yè)的過程中，資產(chǎn)證券化和衍生金融工具發(fā)揮了重要作用，目前我國(guó)已放開了一些金融衍生工具（如股指期貨等）的門檻，但還需拓展。

(5)國(guó)際金融業(yè)的混業(yè)經(jīng)營(yíng)是在一種開放式環(huán)境下進(jìn)行的，不同金融機(jī)構(gòu)在不同領(lǐng)域或金融產(chǎn)品上建立了相對(duì)優(yōu)勢(shì)，資本流動(dòng)和資產(chǎn)轉(zhuǎn)換的渠道也比較暢通，混業(yè)經(jīng)營(yíng)是在發(fā)揮各自優(yōu)勢(shì)基礎(chǔ)上的聯(lián)合，而我國(guó)的金融機(jī)構(gòu)，還需要進(jìn)一步發(fā)展投資銀行等業(yè)務(wù)。

面對(duì)金融全球化的挑戰(zhàn)，可以預(yù)計(jì)，中國(guó)金融業(yè)經(jīng)營(yíng)模式的轉(zhuǎn)換將呈現(xiàn)一種漸進(jìn)的態(tài)勢(shì)，從分業(yè)與混業(yè)角度看將表現(xiàn)為，一方面是法律上分業(yè)經(jīng)營(yíng)和分業(yè)監(jiān)管短期內(nèi)不可能取消，另一方面是通過相關(guān)金融法規(guī)的制定，逐步規(guī)避分業(yè)經(jīng)營(yíng)的法律管制，如銀行和證券機(jī)構(gòu)可以通過相互參股實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)擴(kuò)張，并最終取消分業(yè)經(jīng)營(yíng)。

八、資本市場(chǎng)與國(guó)企改革

1.論企業(yè)重組與債券融資

【提示】企業(yè)重組是否需要發(fā)展企業(yè)債券融資；企業(yè)債券市場(chǎng)的現(xiàn)狀及其問題；培育我國(guó)債券市場(chǎng)的對(duì)策建議。

2．企業(yè)重組的市場(chǎng)支持機(jī)構(gòu)——投資銀行的發(fā)展前景與發(fā)展道路

【提示】投資銀行的定位；投資銀行行業(yè)的發(fā)展前景；我國(guó)投資銀行業(yè)發(fā)展的限制因素；我國(guó)投資銀行業(yè)的發(fā)展道路；相關(guān)政策建議。3．國(guó)有企業(yè)債務(wù)重組的主體再造

【提示】債權(quán)主體再造的必要性及形式；債務(wù)重組基金的設(shè)立方式和運(yùn)作機(jī)制；債務(wù)重組基金的融資、收益和風(fēng)險(xiǎn)。4．國(guó)有企業(yè)的資產(chǎn)重組與資本市場(chǎng)的發(fā)展 5．推進(jìn)企業(yè)重組與并購，加快國(guó)企改革 6．論企業(yè)重組后的支付安排問題

7．我國(guó)上市公司重組面臨的障礙及對(duì)策

8．對(duì)企業(yè)重組后的支撐體系——社會(huì)保障制度問題的研究 9．企業(yè)融資方式的轉(zhuǎn)變對(duì)企業(yè)機(jī)制改革的意義

九、農(nóng)村信用合作制度研究

1．關(guān)于深化農(nóng)村信用社改革和強(qiáng)化管理的思考 2．論農(nóng)村信用社體制改革

3．農(nóng)村信用社風(fēng)險(xiǎn)的形成及防范措施 4．論農(nóng)村信用社制度創(chuàng)新

5．論對(duì)農(nóng)村信用社的監(jiān)管、防范和化解經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 6．如何構(gòu)建縣聯(lián)社綜合體系

【提示】建立轄區(qū)內(nèi)農(nóng)村合作金融協(xié)調(diào)保障體系；建立轄區(qū)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)間信息溝通網(wǎng)絡(luò)；建立與中國(guó)人民銀行相互配合的監(jiān)督協(xié)調(diào)機(jī)制；建立與政府各部門的聯(lián)系制度。7．論農(nóng)村信用社產(chǎn)權(quán)制度的改革和創(chuàng)新 8．農(nóng)村信用社的道德風(fēng)險(xiǎn)研究

9．農(nóng)村信用社的組織控制和市場(chǎng)控制

十、國(guó)債問題研究

1．對(duì)國(guó)債發(fā)行規(guī)模影響因素的分析 2．對(duì)國(guó)債發(fā)行方式的國(guó)際比較 3．論國(guó)債流通市場(chǎng)的組織與管理

4．以國(guó)債利率為突破口加速利率市場(chǎng)化進(jìn)程

【提示】利率市場(chǎng)化是我國(guó)利率體制改革的方向；以國(guó)債利率為突破口加速利率市場(chǎng)化進(jìn)程；加快國(guó)債市場(chǎng)發(fā)展實(shí)現(xiàn)國(guó)債利率基準(zhǔn)地位。5．我國(guó)國(guó)債期限結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)

6．中央銀行如何運(yùn)用國(guó)債進(jìn)行宏觀金融調(diào)控 7．論西方國(guó)債發(fā)行體制

8．中西方國(guó)債發(fā)行定價(jià)制度比較 9．論國(guó)債市場(chǎng)與利率自由化

10．論國(guó)債、投資與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)系

十一、非銀行金融機(jī)構(gòu)問題研究

1．淺析銀行合作對(duì)商業(yè)銀行的重要意義 2．我國(guó)商業(yè)銀行引進(jìn)戰(zhàn)略投資者的思考 3．論我國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)管模式的選擇方向 4．論對(duì)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人的監(jiān)管 5.論建立保險(xiǎn)公司的經(jīng)營(yíng)機(jī)制

6．論我國(guó)信托投資業(yè)的問題、改革對(duì)策與前景

【提示】信托業(yè)現(xiàn)存的問題和根源。信托業(yè)的改革；主要爭(zhēng)論觀點(diǎn)；改革的出發(fā)點(diǎn)、市場(chǎng)和矛盾；改革思路和步驟。7．加快保險(xiǎn)業(yè)和資本市場(chǎng)的良性互動(dòng) 8．中國(guó)非銀行金融機(jī)構(gòu)與貨幣市場(chǎng)的發(fā)展 9．關(guān)于我國(guó)財(cái)務(wù)公司發(fā)展問題的探討 10．企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司的發(fā)展方向

十二、銀行市場(chǎng)退出機(jī)制研究

1．我國(guó)急需建立健全的銀行市場(chǎng)退出機(jī)制

【提示】我國(guó)目前已經(jīng)有數(shù)例金融機(jī)構(gòu)（銀行）倒閉退出案，從發(fā)展趨勢(shì)來看，將會(huì)有更多的機(jī)構(gòu)退出市場(chǎng)，這是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的必然結(jié)果，也是促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)提高效率的必然要求。可以分析這些退出案所存在的問題。2．西方國(guó)家銀行市場(chǎng)退出機(jī)制的一般特征及其啟示

【提示】概括西方國(guó)家銀行市場(chǎng)退出機(jī)制的特征，并針對(duì)我國(guó)的情況得出相應(yīng)的啟示。

3．我國(guó)銀行市場(chǎng)退出機(jī)制的構(gòu)想

【提示】可以在借鑒西方國(guó)家銀行市場(chǎng)退出機(jī)制的基礎(chǔ)上，結(jié)合我國(guó)的具體情況，提出一個(gè)市場(chǎng)退出機(jī)制框架。

4．我國(guó)建立銀行市場(chǎng)退出機(jī)制的基本原則

【提示】概括總結(jié)西方國(guó)家的經(jīng)驗(yàn)及其市場(chǎng)退出機(jī)制的目標(biāo)，闡明我國(guó)建立銀行市場(chǎng)退出機(jī)制的基本原因和原則。5．問題銀行的處理

【提示】問題銀行的突出特征；西方國(guó)家處理問題銀行的一般做法；我國(guó)應(yīng)如何處理問題銀行。

6．建立我國(guó)存款人利益保護(hù)體系

【提示】切實(shí)保護(hù)存款人的利益是銀行體系穩(wěn)健發(fā)展的重要基礎(chǔ)和前提；存款人利益保護(hù)體系的組成部分；我國(guó)目前存款人利益保護(hù)體系所存在的問題；對(duì)建立我國(guó)存款人利益保護(hù)體系的建議。7．存款保險(xiǎn)制度與銀行市場(chǎng)退出機(jī)制

【提示】說明兩者之間的關(guān)系；可以以美國(guó)存款保險(xiǎn)制度和銀行市場(chǎng)退出處理過程為例，說明存款保險(xiǎn)制度的優(yōu)越性。8．我國(guó)應(yīng)該盡快建立存款保險(xiǎn)制度

【提示】不建立存款保險(xiǎn)制度的弊端（目前隱含的存款保險(xiǎn)制度的弊端），建立存款保險(xiǎn)制度的基本構(gòu)想。9．我國(guó)應(yīng)暫緩建立存款保險(xiǎn)制度

【提示】建立存款保險(xiǎn)制度的前提條件；西方國(guó)家存款保險(xiǎn)制度的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)；目前我國(guó)尚不具備建立存款保險(xiǎn)制度的條件。10．建立存款保險(xiǎn)制度，促進(jìn)銀行業(yè)公平競(jìng)爭(zhēng)

【提示】這是從銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的角度來看第8題。

十三、銀行業(yè)并購問題研究

1．全球銀行業(yè)并購浪潮的原因分析

【提示】可以從規(guī)模經(jīng)濟(jì)、范圍經(jīng)濟(jì)、科學(xué)技術(shù)的應(yīng)用（知識(shí)經(jīng)濟(jì)、新經(jīng)濟(jì)）、管理、人員、經(jīng)濟(jì)一體化等方面來論述。2．全球銀行業(yè)并購浪潮的影響及其啟示

【提示】可從對(duì)金融業(yè)競(jìng)爭(zhēng)與效率、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、社會(huì)（失業(yè)）的影響等方面進(jìn)行論述。

3．銀行業(yè)并購的效應(yīng)分析

【提示】可以從經(jīng)濟(jì)效應(yīng)（財(cái)務(wù)協(xié)同效應(yīng)、經(jīng)營(yíng)協(xié)同效應(yīng)）、社會(huì)效應(yīng)、管理效應(yīng)、監(jiān)管效應(yīng)等多個(gè)方面進(jìn)行論述。4．銀行并購以后的整合問題探析

【提示】所謂整合，就是在銀行并購以后，如何將幾家銀行不同的組織、人員、制度、文化等融合在一起，這已經(jīng)成為決定并購成敗的關(guān)鍵要素之一。5．銀行業(yè)并購對(duì)貨幣政策的影響

【提示】這是將銀行并購的影響問題縮小到對(duì)貨幣政策的影響進(jìn)行專門論述，主要論述銀行業(yè)并購對(duì)貨幣政策目標(biāo)（最終目標(biāo)、中間目標(biāo)）、工具、傳導(dǎo)機(jī)制等的影響。

6．我國(guó)銀行并購案例剖析

【提示】可以選取我國(guó)銀行并購案例中的一個(gè)或幾個(gè)進(jìn)行論述，如中國(guó)投資銀行的案例，總結(jié)其特征，說明問題，提出建議和對(duì)策。7．我國(guó)銀行業(yè)的并購模式探討 【提示】可以總結(jié)過去數(shù)起并購案模式，分析不同模式的利弊，提出建議和對(duì)策。．論國(guó)有商業(yè)銀行的跨國(guó)并購 ．通過并購提高我國(guó)商業(yè)銀行的競(jìng)爭(zhēng)力

【提示】面對(duì)加入ＷＴＯ，如何提高我國(guó)商業(yè)銀行的競(jìng)爭(zhēng)力是一個(gè)迫在眉睫的問題，通過并購擴(kuò)大規(guī)模、增強(qiáng)實(shí)力，是提高我國(guó)商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)力的重要途徑之一。

十四、貨幣市場(chǎng)論題

1．論我國(guó)票據(jù)市場(chǎng)的現(xiàn)狀及完善措施

【提示】(1)中國(guó)票據(jù)市場(chǎng)目前已初具規(guī)模，融資功能不斷增強(qiáng)，初步具備了貨幣政策操作的基礎(chǔ)條件，市場(chǎng)交易條件有所改善，票據(jù)市場(chǎng)構(gòu)成體系有所完善，商業(yè)票據(jù)在中心城市發(fā)展迅速。隨著票據(jù)業(yè)務(wù)的發(fā)展，再貼現(xiàn)逐步成為中央銀行支持中小金融機(jī)構(gòu)的重要手段。一些大中型企業(yè)辦理票據(jù)結(jié)算和融資業(yè)務(wù)的積極性有了很大提高。

(2)票據(jù)市場(chǎng)處于分割狀態(tài)，開放程度較低。票據(jù)市場(chǎng)滯后于同業(yè)拆借市場(chǎng)和資本市場(chǎng)的發(fā)展，尚未形成票據(jù)市場(chǎng)利率，交易方式單一，流通不活躍，票據(jù)信用的多重功能尚待挖掘。

(3)現(xiàn)階段中國(guó)要重視票據(jù)市場(chǎng)的發(fā)展，針對(duì)票據(jù)市場(chǎng)現(xiàn)存的問題和矛盾，分別加以解決。大力培育票據(jù)基礎(chǔ)，規(guī)范票據(jù)行為，豐富票據(jù)種類，活躍票據(jù)交易，發(fā)揮票據(jù)的多重功能，以構(gòu)筑中國(guó)票據(jù)市場(chǎng)的發(fā)展架構(gòu)，全面喚起市場(chǎng)主體的契約觀念和信用觀念。在全國(guó)探索建立若干區(qū)域性票據(jù)交易中心，培育和完善票據(jù)市場(chǎng)的多樣化參與主體，利用金融創(chuàng)新豐富票據(jù)市場(chǎng)信用工具，放開票據(jù)貼現(xiàn)利率，充分發(fā)揮中央銀行再貼現(xiàn)政策的引導(dǎo)、推動(dòng)作用。2．貨幣市場(chǎng)機(jī)制分析

【提示】(1)一個(gè)有效率的貨幣市場(chǎng)應(yīng)該是一個(gè)具有廣度、深度和彈性的市場(chǎng)，其市場(chǎng)容量大，信息流動(dòng)迅速，交易成本低，交易活躍且持續(xù)，能吸引眾多的投資者和投機(jī)者參與。

（2）貨幣市場(chǎng)就其結(jié)構(gòu)而言，可分為同業(yè)拆借市場(chǎng)、銀行承兌匯票市場(chǎng)、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場(chǎng)、回購市場(chǎng)、短期政府債券市場(chǎng)及貨幣市場(chǎng)共同基金市場(chǎng)等若干子市場(chǎng)。

3．論我國(guó)同業(yè)拆借市場(chǎng)的利率形成機(jī)制 4．論票據(jù)市場(chǎng)的功能和作用 5．論票據(jù)風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)及防范措施

6．我國(guó)票據(jù)市場(chǎng)的發(fā)展與商業(yè)銀行改革 7．證券回購市場(chǎng)的交易分析 8．國(guó)庫券市場(chǎng)的投資特征

9．貨幣市場(chǎng)共同基金的運(yùn)作及其特征

10．商業(yè)票據(jù)市場(chǎng)和銀行承兌票據(jù)市場(chǎng)的關(guān)系分析

十五、資本市場(chǎng)論題

1．試論投資銀行在資本市場(chǎng)中的功能

【提示】投資銀行是證券和股份公司制度發(fā)展到特定階段的產(chǎn)物，是發(fā)達(dá)證券市場(chǎng)和成熟金融體系的重要主體，在現(xiàn)代社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮著溝通資金供求、構(gòu)造證券市場(chǎng)、推動(dòng)企業(yè)并購、促進(jìn)產(chǎn)業(yè)集中和規(guī)模經(jīng)濟(jì)形成、優(yōu)化資源配置等重要作用。

2．投資銀行組織模式比較與選擇

【提示】（1）投資銀行采用的組織模式大多與其內(nèi)部組建方式及經(jīng)營(yíng)理念相適應(yīng)。

（2）比較合伙制、聯(lián)合公司、現(xiàn)代公司制的適應(yīng)環(huán)境。比如，投資銀行成立之初大多采用合伙制，主要以人的信用為合作的基礎(chǔ)。由于合伙制企業(yè)存在制度不穩(wěn)、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大的致命缺點(diǎn)，一旦經(jīng)營(yíng)有問題，便成了被收購的對(duì)象，合伙制的投資銀行常常通過收購或兼并成為聯(lián)合公司。投資銀行轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)代公司是現(xiàn)代投資銀行與傳統(tǒng)投資銀行的主要區(qū)別之一，現(xiàn)代公司具有集資、管理現(xiàn)代化等多項(xiàng)功能和優(yōu)點(diǎn)。

3．投資銀行的理財(cái)顧問業(yè)務(wù)發(fā)展 4．投資銀行在基金投資中作用 5．完善與發(fā)展基金市場(chǎng)研究

6．關(guān)于我國(guó)股票指數(shù)期貨投資的探討 7．加強(qiáng)我國(guó)證券市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)管理 8．證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)與證券經(jīng)紀(jì)人制度 9．企業(yè)并購的風(fēng)險(xiǎn)及防范

10．國(guó)內(nèi)外企業(yè)投資風(fēng)險(xiǎn)管理案例分析 11．試論二級(jí)市場(chǎng)的基本功能

12．二板市場(chǎng)的特點(diǎn)、功能及對(duì)證券市場(chǎng)的影響

13．公司在二板市場(chǎng)上市的標(biāo)準(zhǔn)、組織實(shí)現(xiàn)及主承銷商保薦制度 14．開放式基金融資研究

１5．金融資產(chǎn)管理公司退出模式研究

十六、保險(xiǎn)學(xué)論題

1．當(dāng)代中國(guó)經(jīng)濟(jì)中的保險(xiǎn)作用研究

【提示】可探討當(dāng)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的基本特征，風(fēng)險(xiǎn)與收益的非均衡性，損失與損失補(bǔ)償；保險(xiǎn)機(jī)制的特征，保險(xiǎn)與當(dāng)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的適應(yīng)性，即對(duì)維持經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定增長(zhǎng)的作用，對(duì)保持社會(huì)安定的作用，對(duì)保證企業(yè)生產(chǎn)續(xù)性和穩(wěn)定性的作用，對(duì)保障商品流通穩(wěn)定性的作用。2．論商業(yè)保險(xiǎn)與社會(huì)保障的關(guān)系

【提示】可探討商業(yè)保險(xiǎn)的機(jī)制與特征，社會(huì)保障制度的機(jī)制與特征，商業(yè)保險(xiǎn)與社會(huì)保障制度的互補(bǔ)性，商業(yè)保險(xiǎn)與社會(huì)保障制度的矛盾性，商業(yè)保險(xiǎn)與社會(huì)保障制度的協(xié)調(diào)與配合。3．試論財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)的經(jīng)濟(jì)意義 4．試論人壽保險(xiǎn)與儲(chǔ)蓄的關(guān)系 5．試論保險(xiǎn)品種的開發(fā)與營(yíng)銷 6．保險(xiǎn)資金與信貸資金的關(guān)系分析 7．論再保險(xiǎn)的經(jīng)濟(jì)意義與法律意義 8．試論保險(xiǎn)的利益原則

9．社會(huì)主義新農(nóng)村建設(shè)與“三農(nóng)”保險(xiǎn) 10．保險(xiǎn)業(yè)轉(zhuǎn)變?cè)鲩L(zhǎng)方式的途徑及策略研究

11．經(jīng)濟(jì)全球化條件下中國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)管制度創(chuàng)新研究 12．保險(xiǎn)業(yè)集團(tuán)化經(jīng)營(yíng)模式的比較研究

13．中國(guó)保險(xiǎn)資金運(yùn)用渠道的拓展及其面臨的挑戰(zhàn) 14．中小保險(xiǎn)公司發(fā)展研究

15．經(jīng)濟(jì)全球化條件下我國(guó)保險(xiǎn)產(chǎn)品創(chuàng)新研究 16．企業(yè)年金市場(chǎng)發(fā)展研究

17．健康保險(xiǎn)發(fā)展存在的問題及對(duì)策 18．保險(xiǎn)中介市場(chǎng)發(fā)展研究

19．中國(guó)與歐美主要發(fā)達(dá)國(guó)家保險(xiǎn)資金運(yùn)用的國(guó)際比較 20．保險(xiǎn)監(jiān)管制度國(guó)際比較及對(duì)中國(guó)的啟示 21．保險(xiǎn)業(yè)對(duì)外開放的國(guó)際比較及經(jīng)驗(yàn)借鑒

十七、財(cái)務(wù)管理方向的論文選題 1．并購的財(cái)務(wù)陷阱

【提示】并購中的財(cái)務(wù)陷阱源于在并購過程中對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的過分倚重和事前調(diào)查的疏忽。通過對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告的局限性認(rèn)識(shí)的闡明，論述財(cái)務(wù)陷阱可能對(duì)并購企業(yè)帶來的損失，進(jìn)而指出避免財(cái)務(wù)陷阱的措施。2．我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)分析策略研究

【提示】財(cái)務(wù)報(bào)告的可靠性和相關(guān)性對(duì)投資者來說至關(guān)重要，可從投資者在判斷財(cái)務(wù)報(bào)告可信度方面可用的財(cái)務(wù)分析方法談起，探討公司經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略，通過辨證的分析方法選擇一套科學(xué)的、令人滿意的財(cái)務(wù)分析策略。3．國(guó)有上市公司財(cái)務(wù)與體制缺陷 4．對(duì)金融監(jiān)管成本及效益的分析

5．我國(guó)中小企業(yè)財(cái)務(wù)管理中存在問題及對(duì)策研究

【提示】可從目前中小企業(yè)財(cái)務(wù)管理的現(xiàn)狀、存在的問題（比如融資困難、投資能力較弱、財(cái)務(wù)控制薄弱等方面）入手，重點(diǎn)探討如何解決中小企業(yè)財(cái)務(wù)管理的問題。

6．淺談企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理 7．防范金融風(fēng)險(xiǎn)的財(cái)務(wù)對(duì)策

8．商業(yè)銀行財(cái)務(wù)管理的改革和探索

9．中小企業(yè)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析與融資對(duì)策

第五篇：金融學(xué)復(fù)習(xí)資料

貨幣的形態(tài)

1.實(shí)物貨幣 貨幣最古老的形態(tài)

2.金屬貨幣

3.紙幣（1）銀行券（2）國(guó)庫發(fā)型的紙幣（法定紙幣）

4.當(dāng)代貨幣（1）電子貨幣（2）賬簿上的貨幣:支票、活期存款、定期存款等

貨幣的職能：

1)

2)

3)

4)

5)價(jià)值尺度（觀念上的貨幣）指以價(jià)格形態(tài)表現(xiàn)和衡量其他一切商品價(jià)值。價(jià)格的影響因素：商品價(jià)值（價(jià)格是商品價(jià)值的貨幣表現(xiàn)）；供求關(guān)系；貨幣的價(jià)值（貨幣的購買力）流通手段指貨幣充當(dāng)交易媒介。必須是現(xiàn)實(shí)的貨幣 支付手段：指貨幣被用來清償債務(wù)或支付賦稅、租金、工資等。流通中的貨幣需求量MD=PQ/V 商品的流通數(shù)量和單位貨幣的流通速度一定的情況下，流通中所需的貨幣量取決于商品價(jià)格。貯藏手段指作為社會(huì)財(cái)富的代表，積累和保存價(jià)值。.保存價(jià)值的貴金屬形態(tài)；保存價(jià)值的現(xiàn)代貨幣形態(tài)。世界貨幣：指在世界市場(chǎng)上充當(dāng)一般等價(jià)物。

規(guī)律：在金屬貨幣流通條件下，如果在同一地區(qū)同時(shí)流通兩種貨幣，則價(jià)值相對(duì)低的劣幣會(huì)把價(jià)值相對(duì)高的良幣排擠出流通。（格雷欣法則）

信用是指以償還和付息為條件的借貸行為。債權(quán)、債務(wù)；授信、受信、守信。

信用的形式：

1）高利貸：極高的利率是界定高利貸的基本特征。以實(shí)物和貨幣兩種形態(tài)廣泛存在于古代。現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中并未銷聲匿跡。

2）商業(yè)信用： 是指工商企業(yè)之間以賒銷的方式提供的信用。

自身具有局限性：也有著嚴(yán)格的方向性。上游產(chǎn)品企業(yè)向下游產(chǎn)品企業(yè)提供信用，是工業(yè)向商業(yè)提供信用。因而，有些企業(yè)很難從這種形式取得必要的信用支持

3）銀行信用：銀行等金融機(jī)構(gòu)以貸款的形式提供給借款人的信用

特點(diǎn)：以銀行為媒介；借貸對(duì)象是處于貨幣形態(tài)的資本。

4）國(guó)家信用：以國(guó)家或地方政府為債務(wù)人的信用。

5）消費(fèi)信用對(duì)消費(fèi)者個(gè)人提供的用于滿足其消費(fèi)方面所需貨幣的信用。

6）國(guó)際信用： 國(guó)外商業(yè)性借貸（loan）資金輸出者與使用者之間構(gòu)成借貸雙方。

國(guó)外直接投資（investment）通過投資，成為完全或部分所有者。但投資一旦跨出國(guó)界，構(gòu)成國(guó)與國(guó)之間債權(quán)債務(wù)的一

部分。

信用工具是證明債權(quán)債務(wù)關(guān)系的書面憑證，是各種信用關(guān)系的反映并為之服務(wù)。信用工具的主要形式是票據(jù)，具有一定格式，記載借貸雙方的權(quán)利和義務(wù)，明確償還日期和余額，具有法律效率，可以償還、背書轉(zhuǎn)讓、貼現(xiàn)。常見的票據(jù)是支票、匯票與本票。

票據(jù)：1）支票（check/cheque）活期存款人向銀行發(fā)出的要求無條件支付一定金額的支付命令書。普通支票 現(xiàn)金支票 轉(zhuǎn)賬支票

2）匯票（bill of exchange/draft）出票人簽發(fā)，要求付款人在見面時(shí)在一定期限內(nèi)，向收款人或持票人無條件支付一定金額的支付命令書，須經(jīng)付款人承兌后方為有效票據(jù)。商業(yè)匯票：出票人收款人是企業(yè)和個(gè)人，付款人是企業(yè)個(gè)人和銀行；銀行匯票：出票人和付款人均為銀行

3）本票出票人對(duì)收款人簽發(fā)的，保證即期或在將來某時(shí)間，無條件支付一定金額的書面承諾。

利息：投資人讓渡資本使用權(quán)而索要的補(bǔ)償。對(duì)機(jī)會(huì)成本的補(bǔ)償；對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)償。利息是利潤(rùn)的一部分。（利息本質(zhì)）

利息率含義簡(jiǎn)稱利率，是指借貸期滿所形成的利息額與所貸出的本金額的比率。（到期回報(bào)率、報(bào)酬率）

利息的計(jì)算

單利：對(duì)已過計(jì)息日而不提取的利息不計(jì)利息。

C=P×r×nS=P×(1+r×n)C——利息額P——本金r——利率n——借貸期限S——本利和

復(fù)利：將上期利息并入本金，計(jì)算利息。S=P×(1+r)nC=S-P

利率的種類

1)基準(zhǔn)利率與無風(fēng)險(xiǎn)利率

基準(zhǔn)利率：在多種利率并存的條件下，其他利率會(huì)相應(yīng)隨之變動(dòng)的利率。市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，基準(zhǔn)利率是指通過市場(chǎng)機(jī)制形成的無風(fēng)險(xiǎn)利率。利率=機(jī)會(huì)成本補(bǔ)償水平+風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)水平

無風(fēng)險(xiǎn)利率：消除了種種風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)后補(bǔ)償機(jī)會(huì)成本的利率。

2)名義利率與實(shí)際利率

名義利率是指考慮進(jìn)補(bǔ)償通貨膨脹（包括通貨緊縮）風(fēng)險(xiǎn)的利率。

實(shí)際利率是指從名義利率中剔除通貨膨脹因素的利率。

r=i+p【不做精確計(jì)算】

r=(1+i)(1-p）-1 【精確地計(jì)算方法】r——名義利率i—— 實(shí)際利率p——物價(jià)水平

3)

1)

2)

3)

1)

2)年率、月率、日率平均利潤(rùn)率平均利率大于零，小于平均利潤(rùn)率 資金的供求關(guān)系實(shí)際利率理論：I與S對(duì)比；凱恩斯理論：Ms與Md對(duì)比；IS-LM模型；可貸資金理論：I+ΔMd與S+ΔMs對(duì)比 需要予以補(bǔ)償?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)因素：通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)；違約風(fēng)險(xiǎn)；流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；償還期限風(fēng)險(xiǎn)；政策性風(fēng)險(xiǎn) 微觀角度；個(gè)人收入在消費(fèi)與儲(chǔ)蓄之間的分配；企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理和投資決策； 宏觀角度：貨幣需求與貨幣供給；市場(chǎng)的總供給與總需求；物價(jià)水平； 利率變動(dòng)對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響（作用）決定與影響利率變化的因素

中央銀行的職能

1.發(fā)行的銀行

所謂發(fā)行的銀行就是壟斷銀行券的發(fā)行權(quán)，成為全國(guó)惟一的現(xiàn)鈔發(fā)行機(jī)構(gòu)。央行發(fā)行銀行券，而存款貨幣的創(chuàng)造則由存款貨幣銀行實(shí)現(xiàn)。但是貨幣發(fā)行的源頭在中央銀行。貨幣發(fā)行是指①貨幣從央行的發(fā)行庫通過各家銀行的業(yè)務(wù)庫流向社會(huì)；②貨幣從央行流出的數(shù)量大于流入的數(shù)量。

2.銀行的銀行

中央銀行從事的存、放、匯等業(yè)務(wù)，但面對(duì)的是商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)。具體表現(xiàn)為：集中存款準(zhǔn)備；最終貸款人；組織全國(guó)的清算。、3.國(guó)家的銀行

指中央銀行代表國(guó)家貫徹執(zhí)行財(cái)政金融政策，代理國(guó)庫收支以及為國(guó)家提供各種金融服務(wù)。代理國(guó)庫；代理國(guó)家債券的發(fā)行；對(duì)國(guó)家財(cái)政予以信貸支持；保管外匯和黃金儲(chǔ)備；制定和實(shí)施貨幣政策；制定并監(jiān)督執(zhí)行有關(guān)金融管理法規(guī)

回購市場(chǎng)：回購市場(chǎng)是指對(duì)回購協(xié)議進(jìn)行交易的短期融資市場(chǎng)。這是按交易方式，而不是按交易品種命名的市場(chǎng)。凡金額確定的標(biāo)準(zhǔn)金融合約，如國(guó)庫券、銀行承兌票據(jù)、大額定期存單等，均可作為回購協(xié)議的對(duì)象。正回購與逆回購；隔夜。

貨幣需求是指社會(huì)各部門（個(gè)人、企業(yè)、政府）在綜合權(quán)衡各種資產(chǎn)的收益和成本之后，以貨幣形式持有其所擁有的財(cái)產(chǎn)的一種需要。貨幣供給（money supply）是指一定時(shí)期內(nèi)一國(guó)銀行系統(tǒng)（包括中央銀行在內(nèi)）向經(jīng)濟(jì)中投入、創(chuàng)造、擴(kuò)張（或收縮）貨幣的金融過程 貨幣供給的過程

中央銀行（基礎(chǔ)貨幣）社會(huì)各經(jīng)濟(jì)主體（貨幣供給量）

1.中央銀行提供基礎(chǔ)貨幣

1)

2)

3)

4)基礎(chǔ)貨幣的概念； Base Money,也稱貨幣基數(shù),因其具有使貨幣供應(yīng)總量成倍放大或收縮的能力，又被稱為高能貨幣。它是中央銀行發(fā)行的債務(wù)憑證，表現(xiàn)為商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金和處于流通界為社會(huì)公眾所持有的通貨。表示為：B=C+R 基礎(chǔ)貨幣的計(jì)量；基礎(chǔ)貨幣投放渠道；對(duì)存款貨幣機(jī)構(gòu)辦理再貼現(xiàn)或再貸款；公開市場(chǎng)購買有價(jià)證券、外匯、黃金；向財(cái)政融資。影響基礎(chǔ)貨幣的因素；

?

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5)中央銀行對(duì)商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)債權(quán)的變動(dòng) 這是影響基礎(chǔ)貨幣最主要的因素。當(dāng)中央銀行增加對(duì)商業(yè)銀行再貼現(xiàn)或再貸款時(shí)，基礎(chǔ)貨幣增加；反之，減少。國(guó)外凈資產(chǎn)數(shù)額的變動(dòng)：國(guó)外凈資產(chǎn)由外匯、黃金占款和中央銀行在國(guó)際金融機(jī)構(gòu)的凈資產(chǎn)組成。當(dāng)中央銀行收購?fù)鈪R和黃金時(shí)，基礎(chǔ)貨幣增加；反之，減少。中央銀行對(duì)政府債權(quán)的變動(dòng)：當(dāng)中央銀行在公開市場(chǎng)上買進(jìn)政府債券；或者貸款給財(cái)政時(shí)，基礎(chǔ)貨幣增加；反之，減少。其他項(xiàng)目?jī)纛~的變動(dòng) 基礎(chǔ)貨幣對(duì)貨幣供給的影響

2.商業(yè)銀行存款貨幣的創(chuàng)造與收縮

原始存款與派生存款；原始存款（Primary Deposit）：是指商業(yè)銀行吸收的現(xiàn)金存款或中央銀行對(duì)商業(yè)銀行貸款所形成的存款。是基礎(chǔ)貨幣的一部分。派生存款（Derivative Deposit）：是相對(duì)于原始存款而言的，是指由商業(yè)銀行以原始存款為基礎(chǔ)發(fā)放貸款而引申出的超過最

初部分存款的存款。

存款準(zhǔn)備金與存款準(zhǔn)備金率；存款貨幣的擴(kuò)張（創(chuàng)造）；存款貨幣的收縮（消減）

通貨膨脹的成因及其治理

一、需求拉上型通貨膨脹及其治理

1.當(dāng)總需求與總供給的對(duì)比處于供不應(yīng)求的狀態(tài)時(shí)，過多的需求拉動(dòng)價(jià)格水平上漲，可以表述為：“過多的貨幣追求過少的商品”。

2.治理對(duì)策

宏觀緊縮政策：緊縮性貨幣政策和緊縮性財(cái)政政策。緊縮性貨幣政策，在銀錢業(yè)中的行業(yè)用語叫抽緊銀根或緊縮銀根。至于緊縮性財(cái)政政策的基本內(nèi)容是削減政府支出和增加稅收。

增加有效供給。有些國(guó)家采取的“供給政策”，其主要措施是減稅。

二、成本推動(dòng)型通貨膨脹及其治理

1.工資推動(dòng)型通貨膨脹

由于存在強(qiáng)大的工會(huì)力量，當(dāng)工會(huì)迫使廠商提高工資，并使工資的增長(zhǎng)率高于勞動(dòng)生產(chǎn)率的提高時(shí)，會(huì)導(dǎo)致生產(chǎn)成本提高，進(jìn)而導(dǎo)致物價(jià)上漲。物價(jià)上漲后，工會(huì)又會(huì)要求進(jìn)一步提高工資又會(huì)對(duì)物價(jià)產(chǎn)生壓力，稱為“工資——物價(jià)螺旋”。

2.利潤(rùn)推動(dòng)型通貨膨脹

在不完全競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)上，當(dāng)壟斷企業(yè)憑借其壟斷地位，通過提高價(jià)格來增加利潤(rùn)時(shí)，導(dǎo)致物價(jià)的普遍上漲。

3.進(jìn)口成本推動(dòng)型通貨膨脹

當(dāng)國(guó)際卡特爾(如OPEC)提高其所控制的產(chǎn)品(如石油)價(jià)格時(shí)，也會(huì)導(dǎo)致國(guó)際卡特爾組織以外的國(guó)家的通貨膨脹。

治理對(duì)策

緊縮性的收入政策：確定工資—物價(jià)指導(dǎo)線并據(jù)以控制每個(gè)部門工資增長(zhǎng)率；管制或凍結(jié)工資；按工資超額增長(zhǎng)比率征收特別稅等。

三、供求混合型通貨膨脹及其治理

是指由于總需求和總供給兩方面因素的共同作用所引起的一般價(jià)格水平上漲。

按照價(jià)格上漲的途徑，可分為：拉中有推；推中有拉

貨幣政策（最終）目標(biāo)

（一）內(nèi)容

1.物價(jià)穩(wěn)定

穩(wěn)定物價(jià)是指通過實(shí)行適當(dāng)?shù)呢泿耪?，保持一般物價(jià)水平的相對(duì)穩(wěn)定，以避免出現(xiàn)通貨膨脹或通貨緊縮。

一般穩(wěn)健的做法是控制在1%-3%。

2.充分就業(yè)

充分就業(yè)是指有能力并愿意參加工作者，都能在較合理的條件下，隨時(shí)找到適當(dāng)?shù)墓ぷ?。即消除非自愿失業(yè)。

充分就業(yè)不等于失業(yè)率為零。

3.經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)

①GDP的增加；②一國(guó)生產(chǎn)商品和勞務(wù)的能力的增長(zhǎng)；③人均實(shí)際國(guó)民生產(chǎn)總值或其增長(zhǎng)率。

4.國(guó)際收支平衡

國(guó)際收支是指在一定時(shí)期內(nèi)一國(guó)居民與非居民之間全部經(jīng)濟(jì)交易的系統(tǒng)記錄。國(guó)際收支平衡是指國(guó)際收支略有順差或逆差。

貨幣銀行學(xué)重點(diǎn)名詞解釋

1.信用貨幣——是以信用活動(dòng)為基礎(chǔ)產(chǎn)生的,能夠發(fā)揮貨幣作用的信用工具.它的形式主要有商業(yè)票據(jù),銀行券和存款貨幣

2.存款貨幣——是指存在商業(yè)銀行使用支票可以隨時(shí)提取的活期存款

3.準(zhǔn)貨幣——本身是潛在的貨幣而非現(xiàn)實(shí)的貨幣,一般由定期存款,儲(chǔ)蓄存款,外幣存款以及各種短期信用工具等構(gòu)成4.貨幣存量——一國(guó)在某一時(shí)點(diǎn)上各經(jīng)濟(jì)主體所持有的現(xiàn)金和存款貨幣的總量

.貨幣增量——一國(guó)在某一時(shí)期內(nèi)各經(jīng)濟(jì)主體所持有的現(xiàn)金和存款貨幣的總量

5.貨幣制度——又稱”幣制”或”貨幣本位制”,是國(guó)家以法律形式確定的貨幣流通的結(jié)構(gòu)和組織形式,簡(jiǎn)稱幣制

6.國(guó)家貨幣制度——一國(guó)政府以法律形式對(duì)本國(guó)貨幣的有關(guān)要素,貨幣流通的組織與調(diào)節(jié)等加以規(guī)定所形成的體系.資本主義產(chǎn)生以來,國(guó)家貨幣制度經(jīng)歷了銀本位制,金銀復(fù)本位制,金本位制和不兌現(xiàn)的信用貨幣制度

7.國(guó)際貨幣制度——也稱國(guó)際貨幣體系,是支配各國(guó)貨幣關(guān)系的規(guī)則以及國(guó)際間進(jìn)行各種交易支付所依據(jù)的一套安排和慣例.包括1國(guó)際儲(chǔ)備資產(chǎn)的確定2匯率制度的安排3國(guó)際收支的調(diào)節(jié)方式

8.無限法償——有限法償?shù)膶?duì)稱.是指本位貨幣具有無限的支付能力,既法律上賦予它流通的權(quán)力不論每次支付的金額多大,受款人均不得拒絕收受,否則視為違法

9.格雷欣法則——在雙本位制下,雖然金銀之間規(guī)定了法定比價(jià),但市場(chǎng)價(jià)格高于法定價(jià)格的金屬貨幣就會(huì)從流通中退出來進(jìn)入貯藏或輸出國(guó)外;而實(shí)際價(jià)值較低的金屬貨幣則繼續(xù)留在流通中執(zhí)行貨幣職能,產(chǎn)生“劣幣驅(qū)逐良幣”的現(xiàn)象,統(tǒng)稱“格雷欣法則”

10在特里芬難題;布雷頓森林體系中——,美國(guó)若大量對(duì)外輸出美元,會(huì)導(dǎo)致美元自身的危機(jī),若限制輸出美元,國(guó)際貨幣體系就會(huì)面臨國(guó)際貨幣的數(shù)量短缺.布雷頓森林體系的這種內(nèi)在缺陷后來被稱為在特里芬難題

11.牙買加體系——它是在1976年形成的,沿用至今的國(guó)際貨幣制度,主要內(nèi)容是國(guó)際儲(chǔ)備貨幣多元化,匯率安排多樣化,多種渠道調(diào)節(jié)國(guó)際收支.它對(duì)維持國(guó)際經(jīng)濟(jì)運(yùn)轉(zhuǎn)和推動(dòng)世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展發(fā)揮了積極的作用

12.外匯——國(guó)際匯兌的簡(jiǎn)稱.外幣和以外幣表示的可用于國(guó)際結(jié)算的支付手段.具有動(dòng)態(tài)和靜態(tài)兩方面的含義:外匯的動(dòng)態(tài)含義是指把一國(guó)貨幣兌換成另一國(guó)貨幣的國(guó)際匯兌行為和過程,即藉以清償國(guó)際債權(quán)和債務(wù)關(guān)系的一種專門性經(jīng)營(yíng)活動(dòng).外匯的靜態(tài)含義是指以外幣表示的可用于對(duì)外支付的金融資產(chǎn)

13.直接標(biāo)價(jià)法——間接標(biāo)價(jià)法的對(duì)稱,又稱應(yīng)付標(biāo)價(jià)法.是指用一定單位的外國(guó)貨幣為標(biāo)準(zhǔn),來計(jì)算應(yīng)付若干單位的本國(guó)貨幣的匯率表示方法

14.間接標(biāo)價(jià)法——直接標(biāo)價(jià)法的對(duì)稱,又稱應(yīng)收標(biāo)價(jià)法.是指用一定單位的本國(guó)貨幣來計(jì)算應(yīng)收若干單位的外國(guó)貨幣的匯率表示方法

15.鑄幣平價(jià)——金本位條件下兩種貨幣的含金量的之比.鑄幣平價(jià)市決定兩種貨幣匯率的基礎(chǔ)

16.國(guó)際信用——是指一切跨國(guó)的借貸關(guān)系或借貸活動(dòng),其具體形式包括:一)出口信貸二)國(guó)際商業(yè)銀行貸款三)政府貸款四)國(guó)際金融機(jī)構(gòu)貸款五)國(guó)際資本市場(chǎng)業(yè)務(wù)六)國(guó)際租賃直接投資

17債權(quán)融資與股權(quán)融資——是根據(jù)融資活動(dòng)中當(dāng)事人的法律關(guān)系和法律地位劃分的.是指當(dāng)事人之間通過建立債權(quán)債務(wù)關(guān)系進(jìn)行融資活動(dòng),債務(wù)人的法律責(zé)任是要按照融資合同規(guī)定按時(shí)向債權(quán)人支付利息,償還本金

18.股權(quán)融資——是指通過發(fā)行股票進(jìn)行的融資活動(dòng)

19.企業(yè)信用——是指企業(yè)作為資金需求者或債務(wù)人的融資活動(dòng)

20.泡沫經(jīng)濟(jì)——是指某種資產(chǎn)或商品的價(jià)格大大地偏離其基本價(jià)值,主要表現(xiàn)為某種資產(chǎn)或商品地價(jià)格在經(jīng)過一段時(shí)間的上漲后大幅度地下跌,先暴漲然后是暴跌,暴跌后這種資產(chǎn)和商品的價(jià)格回復(fù)到基本價(jià)值

21.商業(yè)信用——工商企業(yè)之間在買賣商品時(shí),以商品形式提供的信用

22.銀行信用——是指銀行或其他金融機(jī)構(gòu)以貨幣形態(tài)提供的信用

23消費(fèi)信用——是企業(yè),銀行和其他金融機(jī)構(gòu)向消費(fèi)者個(gè)人提供的直接用于生活消費(fèi)的信用

24.利息——是借貸關(guān)系中由借入方支付給貸出方的報(bào)酬.利息伴隨著信用關(guān)系發(fā)展而產(chǎn)生,并構(gòu)成信用基礎(chǔ)

25.收益資本化——各種有收益的事物,不論它是否為一筆貸放出去的貨幣金額,甚至也不論它是否為一筆資本,都可以通過收益與利率的對(duì)比而倒過來算出它相當(dāng)于多大的資本金額

26.利率市場(chǎng)化——是通過市場(chǎng)和價(jià)值規(guī)律機(jī)制,在某一時(shí)點(diǎn)上由供求關(guān)系決定的利率運(yùn)行機(jī)制,它是價(jià)值規(guī)律作用的結(jié)果

27金融風(fēng)險(xiǎn)——經(jīng)濟(jì)中不確定因素給融資活動(dòng)帶來損失的可能性.主要包括:信用風(fēng)險(xiǎn),利率風(fēng)險(xiǎn).匯率風(fēng)險(xiǎn).流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn),通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn),匯兌風(fēng)險(xiǎn),政治風(fēng)險(xiǎn),創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)等,經(jīng)濟(jì)發(fā)展的內(nèi)在復(fù)雜性使這些風(fēng)險(xiǎn)相互關(guān)聯(lián)

28.四行二局一庫——舊中國(guó)官僚買辦金融體系的核心.指”中國(guó)銀行,中央銀行,交通銀行,農(nóng)民銀行;中央信托局,郵政儲(chǔ)金匯業(yè)局,中央合作金庫”

29貨幣經(jīng)營(yíng)業(yè)——早期的銀行萌芽.由從事貿(mào)易中分離出來專門從事貨幣兌換的商人,在接受貨幣兌換業(yè)務(wù)的同時(shí)代管貨幣及代理由交易引起的有關(guān)貨幣支付,成為貨幣經(jīng)營(yíng)業(yè)

30.商業(yè)銀行——辦理各種存款,放款和匯兌業(yè)務(wù)的銀行.是唯一能接受活期存款的銀行.是以追求最大利潤(rùn)為目標(biāo),以多種金融負(fù)債籌集資金,以多種金融資產(chǎn)為其經(jīng)營(yíng)對(duì)象,能將部分負(fù)債作為貨幣流通,同時(shí)可進(jìn)行信用創(chuàng)造,并向客戶提供多功能,綜合性服務(wù)的金融企業(yè)

31.中間業(yè)務(wù)——是銀行接受客戶委托,為客戶提供各種服務(wù),收取傭金,手續(xù)費(fèi),管理費(fèi)等費(fèi)用的一種業(yè)務(wù)

32.銀行中間業(yè)務(wù)——商業(yè)銀行在資產(chǎn)負(fù)債表以外,還開展了一些提供服務(wù),旨在收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù),因這類業(yè)務(wù)既不屬于負(fù)債業(yè)務(wù)也不屬于資產(chǎn)業(yè)務(wù),所以稱為中間業(yè)務(wù)

33.再保險(xiǎn)——是保險(xiǎn)公司對(duì)承擔(dān)的來自于投保人風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行再次分散的一種方法

34.證券公司——是為投資者在證券市場(chǎng)上買賣證券提供服務(wù)的投資機(jī)構(gòu)

35財(cái)務(wù)公司——是由大型企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部成員單位出資組建并為各成員單位提供金融服務(wù)的非銀行金融機(jī)構(gòu),以支持國(guó)家重點(diǎn)集團(tuán)或重點(diǎn)行業(yè)發(fā)展.36.金融市場(chǎng)——是實(shí)現(xiàn)金融資產(chǎn)交易和服務(wù)交易的市場(chǎng)

37.貨幣市場(chǎng)——又稱短期資金市場(chǎng),是指交易資產(chǎn)期限在一年以內(nèi)的金融市場(chǎng)

38.資本市場(chǎng)——又稱長(zhǎng)期資金市場(chǎng),是指交易資產(chǎn)在一年以上或沒有到期期限的金融市場(chǎng)

39.衍生金融工具——在原生金融工具基礎(chǔ)上派生出來的各種金融合約及其組合形式的總稱,主要包括期貨,期權(quán)和互換及其組合.通常以雙邊合約的形式出現(xiàn),其價(jià)值取決或衍生于原生金融工具.合約規(guī)定了持有人的權(quán)利或義務(wù),并據(jù)此進(jìn)行交易,可發(fā)揮套期保值的作用 40股票——是股份公司發(fā)給出資者作為投資入股的證書和索取股息紅利的憑證.股票代表的是所有權(quán)而非債權(quán)

41.債券——是債務(wù)人向債權(quán)人出具的,在一定時(shí)期支付利息和到期歸還本金的債務(wù)憑證

42.證券行市——是指在二級(jí)市場(chǎng)上買賣有價(jià)證券的實(shí)際交易價(jià)格.有價(jià)證券的行市主要取決于兩個(gè)因素:一是有價(jià)證券的收益;二是當(dāng)時(shí)的市場(chǎng)利率

43.股票價(jià)格指數(shù)——反映股票行市變動(dòng)的價(jià)格平均數(shù).是以計(jì)算期樣本股市價(jià)總值除以基期市價(jià)總值再乘上基期指數(shù)而得到的44.票據(jù)貼現(xiàn)——是商業(yè)票據(jù)持有人在票據(jù)到期前,為獲取現(xiàn)款向金融機(jī)構(gòu)貼付一定的利息所作的票據(jù)轉(zhuǎn)讓

45.票據(jù)承兌——是指商業(yè)票據(jù)(主要是匯票)到期前,票據(jù)付款人或指定銀行確認(rèn)票據(jù)記明事項(xiàng),在票面上做出承諾付款并簽章的一種行為

46.再貼現(xiàn)——是指貼現(xiàn)銀行持未到期的已貼現(xiàn)匯票向中國(guó)人民銀行進(jìn)行貼現(xiàn),通過轉(zhuǎn)讓匯票取得中國(guó)人民銀行再貸款的行為

47.回購協(xié)議市場(chǎng)——是指通過回購協(xié)議進(jìn)行短期資金融通交易的場(chǎng)所,市場(chǎng)活動(dòng)有回購與逆回購組成.由于我國(guó)貨幣市場(chǎng)其他子市場(chǎng)的發(fā)展相對(duì)滯后,因此,政府的金融宏觀調(diào)控主要在這一市場(chǎng)進(jìn)行

48.證券交易所——是二級(jí)市場(chǎng)的組織方式之一.是專門的,有組織的證券集中交易的場(chǎng)所

49.國(guó)際收支——是在一定時(shí)期內(nèi),一個(gè)經(jīng)濟(jì)實(shí)體的居民同非居民之間所進(jìn)行的全部經(jīng)濟(jì)交易的系統(tǒng)紀(jì)錄.他表示一國(guó)在一定時(shí)段內(nèi)對(duì)外收付的累計(jì)結(jié)果,是一種流量概念

50國(guó)際收支平衡表——是把一國(guó)的國(guó)際收支,按某種適合于經(jīng)濟(jì)分析的需要編制出來的報(bào)表.是反映一個(gè)經(jīng)濟(jì)實(shí)體在一定時(shí)期內(nèi)以貨幣形式表示的全部對(duì)外經(jīng)濟(jì)往來的一種統(tǒng)計(jì)表.它實(shí)際上是國(guó)際收支的外在表現(xiàn)形式

51.國(guó)際結(jié)算——是指按照一定的程序和規(guī)則并借助于相應(yīng)的結(jié)算工具,實(shí)際資金跨國(guó)轉(zhuǎn)移,清償國(guó)際間債權(quán)債務(wù)關(guān)系的行為.也屬于商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù),其實(shí)質(zhì)均表現(xiàn)為通過銀行結(jié)算體系及結(jié)算工具的運(yùn)用,實(shí)現(xiàn)客戶委托的資金清算與貨幣收付

52.信用證——是由開證行根據(jù)申請(qǐng)人(進(jìn)口商)的要求和指示,向出口商開出的在特定期限內(nèi),憑信用證規(guī)定單據(jù)取得確定金額的書面承諾

53.國(guó)際金融市場(chǎng)——是指進(jìn)行國(guó)際間資金借貸或融通的場(chǎng)所.廣義是指國(guó)際間集中進(jìn)行各種金融活動(dòng)的場(chǎng)所.狹義是指從事國(guó)際資金借貸和融通的市場(chǎng),即貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng)

54套匯——利用同一時(shí)刻不同外匯市場(chǎng)的匯率差異,通過賤買貴賣某種外匯賺取利潤(rùn)的行為

55中央銀行——一個(gè)國(guó)家的金融管理機(jī)構(gòu).”發(fā)行的銀行”,”銀行的銀行”,”政策的銀行”

56超額準(zhǔn)備金——指商業(yè)銀行實(shí)際保有的準(zhǔn)備金總額減去法定準(zhǔn)備金所得的余額

57超額準(zhǔn)備金率——是指商業(yè)銀行超過法定存款準(zhǔn)備金而保留的準(zhǔn)備金占全部存款的比率

58清算業(yè)務(wù)——中央銀行作為一國(guó)支付清算體系的管理者和參與者,通過一定的方式,途徑,使金融機(jī)構(gòu)的債權(quán)債務(wù)清償及資金轉(zhuǎn)移順利完成并維護(hù)支付系統(tǒng)的平穩(wěn)運(yùn)行,從而保證經(jīng)濟(jì)生活和社會(huì)生活的正常運(yùn)行

59貨幣需求——指人們通過對(duì)各種資產(chǎn)的安全性,流動(dòng)性和盈利性的綜合衡量后所確定的最優(yōu)資產(chǎn)組合中所愿意且能夠持有的貨幣量,它必須同時(shí)包括兩個(gè)基本要素:一是必須有持有貨幣的愿望,二是必須有持有貨幣的能力

60.流動(dòng)性陷阱——是指當(dāng)利率降到一個(gè)低點(diǎn)時(shí),人們的貨幣需求會(huì)變得無窮大得一種極端形式,此時(shí)央行無任增加多少貨幣供應(yīng)給,都對(duì)利率不起作用

61.外生變量——內(nèi)生變量的對(duì)稱.是指在經(jīng)濟(jì)機(jī)制中受外部因素影響,而由非經(jīng)濟(jì)體系內(nèi)部因素所決定的變量.由于這種變量通?？蔀檎呖刂?被用來作為政府實(shí)現(xiàn)其政策目標(biāo)的變量,因而被稱為政策變量

62內(nèi)生變量——又叫非政策性變量,是指在經(jīng)濟(jì)體系內(nèi)部由諸多純粹經(jīng)濟(jì)因素影響而自行變化的變量.這種變量通常不為政策所左右,如市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)種的價(jià)格,利率,匯率等變量

63派生存款——又稱衍生存款,是指商業(yè)銀行發(fā)放貸款,辦理貼現(xiàn)或投資業(yè)務(wù)等引申而來的存款.它是相對(duì)于原始存款的一個(gè)范疇.銀行創(chuàng)造派生存款的實(shí)質(zhì),是以非現(xiàn)金形式為社會(huì)提供貨幣供應(yīng)量

64.基礎(chǔ)貨幣——是指處于流通界為社會(huì)公眾所持有的通貨及商業(yè)銀行存于中央銀行的準(zhǔn)備金的總和.由貨幣當(dāng)局投放并為貨幣當(dāng)局所能直接控制的那部分貨幣,由商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金和流通于銀行體系之外而為社會(huì)大眾所持有的現(xiàn)金(通貨)構(gòu)成65.貨幣乘數(shù)——指在貨幣供給過程中,中央銀行的初始貨幣提供量與社會(huì)貨幣最終形成量之間的擴(kuò)張倍數(shù)

66貨幣均衡——是指貨幣供給與貨幣需求基本相適應(yīng)的貨幣流通狀態(tài).若以Mｄ表示貨幣需求量,以Mｓ表示貨幣供給量,貨幣均衡則可表示為:Mｄ=Mｓ

67通貨膨脹——在紙幣流通條件下,由于貨幣供應(yīng)量過多,使有支付能力的貨幣購買力超過商品可供量,從而引起貨幣不斷貶值和一般物價(jià)水平持續(xù)上漲的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象