第一篇：國務(wù)院關(guān)于清理整頓各類交易場所切實(shí)防范金融風(fēng)險(xiǎn)的決定

國務(wù)院關(guān)于清理整頓各類交易場所切實(shí)防

范金融風(fēng)險(xiǎn)的決定

國發(fā)?2011?38 號

各省、自治區(qū)、直轄市人民政府，國務(wù)院各部委、各直屬機(jī)構(gòu)：

近年來，一些地區(qū)為推進(jìn)權(quán)益（如股權(quán)、產(chǎn)權(quán)等）和商品市場發(fā)展，陸續(xù)批準(zhǔn)設(shè)立了一些從事產(chǎn)權(quán)交易、文化藝術(shù)品交易和大宗商品中遠(yuǎn)期交易等各種類型的交易場所（以下簡稱交易場所）。由于缺乏規(guī)范管理，在交易場所設(shè)立和交易活動中違法違規(guī)問題日益突出，風(fēng)險(xiǎn)不斷暴露，引起了社會廣泛關(guān)注。為防范金融風(fēng)險(xiǎn)，規(guī)范市場秩序，維護(hù)社會穩(wěn)定，現(xiàn)作出如下決定：

一、高度重視各類交易場所違法交易活動蘊(yùn)藏的風(fēng)險(xiǎn) 交易場所是為所有市場參與者提供平等、透明交易機(jī)會，進(jìn)行有序交易的平臺，具有較強(qiáng)的社會性和公開性，需要依法規(guī)范管理，確保安全運(yùn)行。其中，證券和期貨交易更是具有特殊的金融屬性和風(fēng)險(xiǎn)屬性，直接關(guān)系到經(jīng)濟(jì)金融安全和社會穩(wěn)定，必須在經(jīng)批準(zhǔn)的特定交易場所，遵循嚴(yán)格的管理制度規(guī)范進(jìn)行。目前，一些交易場所未經(jīng)批準(zhǔn)違法開展證券期貨交易活動；有的交易場所管理不規(guī)范，存在嚴(yán)重投機(jī)和價(jià)格操縱行為；個(gè)別交易場所股東直接參與買賣，甚至發(fā)生管理人員侵吞客戶資金、經(jīng)營者卷款逃跑等問題。這些

問題如發(fā)展蔓延下去，極易引發(fā)系統(tǒng)性、區(qū)域性金融風(fēng)險(xiǎn)，甚至影響社會穩(wěn)定，必須及早采取措施堅(jiān)決予以糾正。

各地人民政府和國務(wù)院有關(guān)部門要統(tǒng)一認(rèn)識，高度重視各類交易場所存在的違法違規(guī)問題，從維護(hù)市場秩序和社會穩(wěn)定的大局出發(fā)，切實(shí)做好清理整頓各類交易場所和規(guī)范市場秩序的各項(xiàng)工作。各類交易場所要建立健全規(guī)章制度，嚴(yán)格遵守信息披露、公平交易和風(fēng)險(xiǎn)管理等各項(xiàng)規(guī)定。建立與風(fēng)險(xiǎn)承受能力、投資知識和經(jīng)驗(yàn)相適應(yīng)的投資者管理制度，提高投資者風(fēng)險(xiǎn)意識和辨別能力，切實(shí)保護(hù)投資者合法權(quán)益。

二、建立分工明確、密切協(xié)作的工作機(jī)制

為加強(qiáng)對清理整頓交易場所和規(guī)范市場秩序工作的組織領(lǐng)導(dǎo)，形成既有分工又相互配合的監(jiān)管機(jī)制，建立由證監(jiān)會牽頭，有關(guān)部門參加的“清理整頓各類交易場所部際聯(lián)席會議”（以下簡稱聯(lián)席會議）制度。聯(lián)席會議的主要任務(wù)是，統(tǒng)籌協(xié)調(diào)有關(guān)部門和省級人民政府清理整頓違法證券期貨交易工作，督導(dǎo)建立對各類交易場所和交易產(chǎn)品的規(guī)范管理制度，完成國務(wù)院交辦的其他事項(xiàng)。聯(lián)席會議日常辦事機(jī)構(gòu)設(shè)在證監(jiān)會。

聯(lián)席會議不代替國務(wù)院有關(guān)部門和省級人民政府的監(jiān)管職責(zé)。對經(jīng)國務(wù)院或國務(wù)院金融管理部門批準(zhǔn)設(shè)立從事金融產(chǎn)品交易的交易場所，由國務(wù)院金融管理部門負(fù)責(zé)日常監(jiān)管。其他交易場所均由省級人民政府按照屬地管理原則負(fù)責(zé)監(jiān)管，并切實(shí)做好統(tǒng)計(jì)監(jiān)測、違規(guī)處理和風(fēng)險(xiǎn)處置工作。聯(lián)

席會議及相關(guān)部門和省級人民政府要及時(shí)溝通情況，加強(qiáng)協(xié)調(diào)配合，齊心協(xié)力做好各類交易場所清理整頓和規(guī)范工作。

三、健全管理制度、嚴(yán)格管理程序

自本決定下發(fā)之日起，除依法設(shè)立的證券交易所或國務(wù)院批準(zhǔn)的從事金融產(chǎn)品交易的交易場所外，任何交易場所均不得將任何權(quán)益拆分為均等份額公開發(fā)行，不得采取集中競價(jià)、做市商等集中交易方式進(jìn)行交易；不得將權(quán)益按照標(biāo)準(zhǔn)化交易單位持續(xù)掛牌交易，任何投資者買入后賣出或賣出后買入同一交易品種的時(shí)間間隔不得少于5個(gè)交易日；除法律、行政法規(guī)另有規(guī)定外，權(quán)益持有人累計(jì)不得超過200人。

除依法經(jīng)國務(wù)院或國務(wù)院期貨監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)設(shè)立從事期貨交易的交易場所外，任何單位一律不得以集中競價(jià)、電子撮合、匿名交易、做市商等集中交易方式進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化合約交易。

從事保險(xiǎn)、信貸、黃金等金融產(chǎn)品交易的交易場所，必須經(jīng)國務(wù)院相關(guān)金融管理部門批準(zhǔn)設(shè)立。

為規(guī)范交易場所名稱，凡使用“交易所”字樣的交易場所，除經(jīng)國務(wù)院或國務(wù)院金融管理部門批準(zhǔn)的外，必須報(bào)省級人民政府批準(zhǔn)；省級人民政府批準(zhǔn)前，應(yīng)征求聯(lián)席會議意見。未按上述規(guī)定批準(zhǔn)設(shè)立或違反上述規(guī)定在名稱中使用“交易所”字樣的交易場所，工商部門不得為其辦理工商登記。

四、穩(wěn)妥推進(jìn)清理整頓工作

各省級人民政府要立即成立領(lǐng)導(dǎo)小組，建立工作機(jī)制，根據(jù)法律、行政法規(guī)和本決定的要求，按照屬地管理原則，對本地區(qū)各類交易場所，進(jìn)行一次集中清理整頓，其中重點(diǎn)是堅(jiān)決糾正違法證券期貨交易活動，并采取有效措施確保投資者資金安全和社會穩(wěn)定。對從事違法證券期貨交易活動的交易場所，嚴(yán)禁以任何方式擴(kuò)大業(yè)務(wù)范圍，嚴(yán)禁新增交易品種，嚴(yán)禁新增投資者，并限期取消或結(jié)束交易活動；未經(jīng)批準(zhǔn)在交易場所名稱中使用“交易所”字樣的交易場所，應(yīng)限期清理規(guī)范。清理整頓期間，不得設(shè)立新的開展標(biāo)準(zhǔn)化產(chǎn)品或合約交易的交易場所。各省級人民政府要盡快制定清理整頓工作方案，于2011年12月底前報(bào)國務(wù)院備案。

聯(lián)席會議要切實(shí)負(fù)起責(zé)任，加強(qiáng)組織指導(dǎo)和督促檢查，切實(shí)推動清理整頓工作有效、有序開展。商務(wù)部要在聯(lián)席會議工作機(jī)制下，負(fù)責(zé)對大宗商品中遠(yuǎn)期交易市場清理整頓工作的監(jiān)督、檢查和指導(dǎo)，抓緊制定大宗商品交易市場管理辦法，確保大宗商品中遠(yuǎn)期交易市場有序回歸現(xiàn)貨市場。聯(lián)席會議各有關(guān)部門要按照職責(zé)分工，加強(qiáng)溝通，相互配合，相互支持，盡職盡責(zé)做好工作。金融機(jī)構(gòu)不得為違法證券期貨交易活動提供承銷、開戶、托管、資金劃轉(zhuǎn)、代理買賣、投資咨詢、保險(xiǎn)等服務(wù)；已提供服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，要及時(shí)開展自查自清，做好善后工作。

國務(wù)院

二○一一年十一月十一日

第二篇：關(guān)于清理整頓各類交易場所切實(shí)防范金融風(fēng)險(xiǎn)的決1

《關(guān)于清理整頓各類交易場所切實(shí)防范金融風(fēng)險(xiǎn)的決定》（以下簡稱?38號文?），2011年11月11日，國務(wù)院頒布了《關(guān)于清理整頓各類交易場所切實(shí)防范金融風(fēng)險(xiǎn)的決定》（以下簡稱?38號文?），正式揭開了對各類交易場所進(jìn)行清理整頓的序幕。長期以來，由于立法方面的空白，監(jiān)管方面的缺位，以及巨大的利益驅(qū)動，國內(nèi)各種名目的交易場所風(fēng)起云涌，發(fā)展勢頭極為迅猛。無序發(fā)展所蘊(yùn)藏的風(fēng)險(xiǎn)不斷積聚和爆發(fā)，相關(guān)部門和地方政府疲于應(yīng)對，效果卻不明顯。

實(shí)踐證明，只有在國家層面下定決心，統(tǒng)一協(xié)調(diào)，才能從根本上解決問題。38號文的頒行，應(yīng)該說正逢其時(shí)，在中國交易市場建設(shè)和發(fā)展史上具有里程碑的意義。筆者認(rèn)為，38號文的核心在于強(qiáng)化聯(lián)合監(jiān)管，遏制盲目發(fā)展，下文將對此進(jìn)行解讀和評析。

從結(jié)構(gòu)上看，38號文分為四個(gè)部分，分別從加強(qiáng)思想認(rèn)識、建立工作機(jī)制、健全管理制度、推進(jìn)落實(shí)措施四個(gè)方面對清理整頓工作做出明確規(guī)定，筆者將循此順序逐一進(jìn)行解讀。

一、加強(qiáng)思想認(rèn)識。

此部分內(nèi)容主要是強(qiáng)調(diào)本次清理整頓的重要性，要求各地政府和國務(wù)院有關(guān)部門高度重視，各類交易場所要具體落實(shí)，具體包括四點(diǎn)：

1.對交易場所進(jìn)行定義并指出其重要性。

38號文給交易場所下的定義包含了三方面的涵義：一是交易場所的性質(zhì)，即交易場所是一個(gè)交易平臺；二是交易場所的作用，即為所有市場參與者提供平等、透明交易機(jī)會，進(jìn)行有序交易；三是交易

場所的特點(diǎn)，即具有較強(qiáng)的社會性和公開性，需要依法規(guī)范管理，確保安全運(yùn)行，其中還特別指出證券和期貨交易的特殊性。

2.列舉了目前交易場所存在的主要問題。

問題主要包括三個(gè)方面：一是違法開展證券期貨交易；二是存在嚴(yán)重投機(jī)和價(jià)格操縱行為；三是股東參與買賣和侵吞客戶資金等現(xiàn)象。最后指出這些問題發(fā)展下去會導(dǎo)致的嚴(yán)重后果，因此必須堅(jiān)決糾正。這些問題的列舉，與后面的具體整頓措施緊密相關(guān)。

3.政府部門要統(tǒng)一認(rèn)識，高度重視，從而認(rèn)真做好清理整頓和規(guī)范秩序的各項(xiàng)工作。

4.要求各類交易場所建立健全各項(xiàng)規(guī)章制度并嚴(yán)格遵守。

二、建立工作機(jī)制。

此部分內(nèi)容主要是確立了工作機(jī)制，規(guī)定了主要任務(wù)，界定了不同機(jī)構(gòu)間的關(guān)系，具體包括三點(diǎn)：

1.明確規(guī)定了工作機(jī)制。

交易場所存在的各種問題由來已久，一直沒能得到有效解決的原因，一是缺乏明確的法律規(guī)定，二是大多沒有對應(yīng)的審批和監(jiān)管部門。相關(guān)各政府機(jī)構(gòu)在交易場所設(shè)立時(shí)不負(fù)責(zé)審批，日常不進(jìn)行監(jiān)管，出事后多是互相推諉，雖然搞過幾次聯(lián)合檢查，但由于都是臨時(shí)措施，缺乏長效機(jī)制，收效并不明顯。

作為38號文的核心之一，此部分首次確立了既有分工又相互配合的監(jiān)管機(jī)制，即建立由中國證監(jiān)會牽頭，有關(guān)部門參加的?清理整頓各類交易所部際聯(lián)席會議?（以下簡稱?聯(lián)席會議?）制度，并規(guī)定聯(lián)

席會議的日常辦事機(jī)構(gòu)設(shè)在證監(jiān)會。這一制度的建立，明確了證監(jiān)會的主導(dǎo)地位，將在很大程度上改變以前監(jiān)管不力的局面，強(qiáng)化對交易場所的清理整頓及規(guī)范管理。多頭管理，各自為政，往往等于沒有管理，只有明確了具體工作機(jī)制，確定了牽頭和主導(dǎo)方，并設(shè)立了常設(shè)機(jī)構(gòu)，才有可能使工作落實(shí)并見效。

2.確定了聯(lián)席會議的主要任務(wù)。

根據(jù)38號文，聯(lián)席會議的主要任務(wù)包括三類：一是統(tǒng)籌協(xié)調(diào)清理整頓工作；二是督導(dǎo)建立管理制度；三是完成其他交辦事項(xiàng)。從規(guī)定看，聯(lián)席會議的任務(wù)不包括對交易場所的監(jiān)管。

3.界定了不同機(jī)構(gòu)間的關(guān)系。

如前所述，目前國內(nèi)各類交易場所數(shù)量眾多，分布遍及全國，所屬行業(yè)及具體情況各不相同，由聯(lián)席會議擔(dān)負(fù)全部監(jiān)管職責(zé)，顯然是不現(xiàn)實(shí)的。聯(lián)席會議制度需要與行業(yè)監(jiān)管及屬地監(jiān)管制度相結(jié)合，為此，需要先行厘清彼此的關(guān)系。

根據(jù)38號文，從事金融產(chǎn)品交易的交易場所實(shí)行行業(yè)監(jiān)管，其他交易場所實(shí)行屬地監(jiān)管，聯(lián)席會議不對交易場所進(jìn)行日常監(jiān)管。但聯(lián)席會議與國務(wù)院金融管理部門和省級人民政府要協(xié)調(diào)配合，共同做好清理整頓和規(guī)范工作，這也是既有分工又有配合的應(yīng)有之義。

三、健全管理制度。

此部分內(nèi)容主要是對于交易場所交易制度層面的規(guī)范，與前文呼應(yīng)，針對目前主要存在的問題提出了整改要求，具體包括四點(diǎn)：

1.禁止違法開展證券交易。

此次國家進(jìn)行清理整頓的一個(gè)重要原因就是各地出現(xiàn)的不同形式的權(quán)益份額化交易，有關(guān)部門傾向于認(rèn)定該類行為屬于證券交易，如果套用原先相關(guān)法規(guī)或規(guī)范性文件中經(jīng)常使用的語匯，可稱之為?變相證券交易?。

38號文不但禁止各類交易場所未經(jīng)批準(zhǔn)從事權(quán)益份額化交易，還具體列舉了三類禁止的份額化交易行為，并從性質(zhì)和數(shù)量兩個(gè)方面加以具體限制。

2.禁止違法開展期貨交易。

一些交易場所，尤其是從事大宗商品中遠(yuǎn)期交易的場所，以各種名目和形式從事實(shí)質(zhì)上的期貨交易，不僅由來已久，也是有關(guān)部門多次治理而收效甚微的難題。即使《期貨交易管理?xiàng)l例》（以下簡稱?《條例》?）第四條、第七十八條、第八十九條都有關(guān)于?變相期貨交易?的規(guī)定，在實(shí)踐中仍然沒有起到應(yīng)有的效果。該類行為不但屢禁不止，而且大有花樣翻新、愈演愈烈之勢。

38號文在對該類行為明文禁止時(shí)，有兩點(diǎn)需要引起注意：一是沒有使用?變相期貨交易?一詞，這與國務(wù)院法制辦正在征求意見的《國務(wù)院關(guān)于修改<期貨交易管理?xiàng)l例>的決定（征求意見稿）》中?考慮到在對期貨交易已作出明確界定，凡屬期貨交易定義范圍內(nèi)的交易活動均可依法認(rèn)定為期貨交易的情況下，可不再對變相期貨交易另作規(guī)定，征求意見稿刪去了《條例》中有關(guān)‘變相’期貨交易的規(guī)定?的相關(guān)表述相吻合；二是對于不得從事的具有期貨交易特征的交易形式作了具體列舉，其嚴(yán)格程度顯然已大大超出《條例》第八十九條及

證監(jiān)會《關(guān)于變相期貨交易有關(guān)事宜的復(fù)函》（證監(jiān)辦函【2007】150號）的規(guī)定。

3.規(guī)定了設(shè)立從事金融產(chǎn)品交易的交易場所的前置審批機(jī)關(guān)。

4.規(guī)范交易場所名稱。

38號文明確了設(shè)立使用?交易所?字樣的交易場所的前置審批機(jī)關(guān)，仍遵循行業(yè)監(jiān)管和屬地監(jiān)管的原則，其中特別規(guī)定了需要事先征求聯(lián)席會議的意見，突出了聯(lián)席會議的主導(dǎo)作用。

四、推進(jìn)落實(shí)措施。

此部分內(nèi)容主要是對此次清理整頓工作的落實(shí)措施及各部門的職責(zé)作出規(guī)定，以推進(jìn)工作的有序進(jìn)行，具體包括五點(diǎn)：

1.省級政府按照屬地監(jiān)管原則，對轄區(qū)內(nèi)的交易場所進(jìn)行一次集中清理整頓。工作重點(diǎn)有兩項(xiàng)：一是堅(jiān)決糾正違法證券期貨交易活動，二是清理規(guī)范交易場所名稱。

2.聯(lián)席會議要對清理整頓工作負(fù)總的責(zé)任。

3.商務(wù)部具體負(fù)責(zé)大宗商品中遠(yuǎn)期交易市場清理整頓工作。

4.聯(lián)席會議各部門要做好分工和配合。

5.金融機(jī)構(gòu)不得為違法證券期貨交易活動提供金融服務(wù)，已提供的要及時(shí)停止并做好善后工作。

通過以上解讀，我們可以看出，38號文是迄今為止位階最高的對于各類交易場所進(jìn)行專項(xiàng)治理的規(guī)范性文件，表明了國家不再容忍交易場所自發(fā)、無序、惡性發(fā)展的現(xiàn)狀，并決心統(tǒng)一組織和協(xié)調(diào)相關(guān)部門，形成合力，務(wù)見實(shí)效的態(tài)度。

長期以來，交易場所的亂象始終無法得到有效治理，其中牽扯極為復(fù)雜的利益和博弈，又涉及立法和監(jiān)管的空白點(diǎn)，如果沒有國家層面的高度重視和組織調(diào)動，沒有一種切實(shí)可行的長效機(jī)制，僅靠各自為戰(zhàn)和臨時(shí)應(yīng)對根本無法解決問題。

38號文除了統(tǒng)一認(rèn)識，表明態(tài)度之外，最重要的意義在于確立了聯(lián)席會議機(jī)制，使得對于交易場所的清理整頓和日常監(jiān)管第一次有了一個(gè)統(tǒng)一的督導(dǎo)和統(tǒng)籌機(jī)構(gòu)，這將大大加強(qiáng)工作的力度和深度，改變?nèi)粘１O(jiān)管缺位和出了問題互相推諉的現(xiàn)狀，有助于形成合力，達(dá)成目標(biāo)。當(dāng)然，僅有38號文的原則性規(guī)定還遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠，聯(lián)席會議機(jī)制建立后，該機(jī)制如何運(yùn)行和發(fā)揮效能，將是馬上面臨且必須解決的棘手問題。

一方面，我們必須認(rèn)識到38號文對于我國交易市場建設(shè)所具有的里程碑意義；另一方面，我們也必須看到，由于種種原因，38號文本身還存在一些問題，需要在后續(xù)工作推進(jìn)及落實(shí)中予以重視和解決，主要表現(xiàn)在以下幾方面：

一、聯(lián)席會議機(jī)制可以作為一種長效機(jī)制的探索或過渡，還難以成為真正的長效機(jī)制。

38號文確立的聯(lián)席會議機(jī)制，無疑是一大進(jìn)步，將在很大程度上改變以往在治理交易場所時(shí)缺乏領(lǐng)導(dǎo)，協(xié)調(diào)不力的情況。但是，從規(guī)定看，這一機(jī)制本身存在以下問題，難以成為一種穩(wěn)定的長效機(jī)制：

1.聯(lián)席會議只是一種協(xié)調(diào)機(jī)制，并沒有確立領(lǐng)導(dǎo)者。根據(jù)38號文的規(guī)定，聯(lián)席會議?由證監(jiān)會牽頭，有關(guān)部門參加?，而且其性質(zhì)

是?部際聯(lián)席會議?。顯然，聯(lián)席會議只是一種協(xié)調(diào)機(jī)制，而非一種具有統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)的工作機(jī)制，證監(jiān)會只是牽頭人，不是領(lǐng)導(dǎo)者。那么，級別相同的?有關(guān)部門?如果不愿意加入聯(lián)席會議怎么辦？?有關(guān)部門?在具體工作中如何協(xié)調(diào)行動？?有關(guān)部門?有不同意見或發(fā)生爭執(zhí)如何處理？誰對?有關(guān)部門?的工作進(jìn)行監(jiān)督和檢查？等等，不一而足。一種機(jī)制的結(jié)構(gòu)往往會決定它的效果，以往的實(shí)踐已經(jīng)告訴我們，如果沒有強(qiáng)有力的領(lǐng)導(dǎo)者，級別相同的行政機(jī)關(guān)之間很難形成合力。

2.聯(lián)席會議與省級政府間是一種協(xié)調(diào)機(jī)制，難以從根本上改變地方利益格局。在中國目前的形勢下，中央政府與地方政府的博弈已不罕見，更何況中央各部委與地方省級政府了。交易場所之所以能夠在各地爆發(fā)式發(fā)展，與所在地的地方利益有千絲萬縷的聯(lián)系，有些正是當(dāng)?shù)卣鲗?dǎo)或力促設(shè)立的。因此，讓某種程度上作為地方利益集中代表出現(xiàn)的省級政府進(jìn)行屬地監(jiān)管，其效果確實(shí)讓人生疑。38號文確立的聯(lián)席會議機(jī)制，并未代替省級政府的監(jiān)管職責(zé)，而且也沒有監(jiān)督、檢查及問責(zé)的權(quán)利，只是?及時(shí)溝通情況，加強(qiáng)協(xié)調(diào)配合?。一旦出現(xiàn)省級政府工作不力的情形，又當(dāng)如何處理呢？要求省級政府制定的清理整頓工作方案，是向國務(wù)院報(bào)備，而非向聯(lián)席會議報(bào)備，使得除去在審批交易場所使用?交易所?字樣之外，聯(lián)席會議亦沒有有效的事前干預(yù)能力。

3.聯(lián)席會議與國務(wù)院有關(guān)部門間是一種協(xié)調(diào)機(jī)制，難以從根本上改變部門利益格局。與上述第2點(diǎn)相仿，根據(jù)38號文，聯(lián)席會議

與國務(wù)院有關(guān)部門（目前主要是國務(wù)院金融管理部門）間的關(guān)系也十分微妙：既未代替有關(guān)部門的監(jiān)管職責(zé)，而且也沒有監(jiān)督、檢查及問責(zé)的權(quán)利，只是?及時(shí)溝通情況，加強(qiáng)協(xié)調(diào)配合?。一旦涉及部門或行業(yè)利益，這種類似于自我監(jiān)管的機(jī)制如果出現(xiàn)問題，則缺乏有效的約束或糾錯(cuò)機(jī)制。因?yàn)橐粋€(gè)相對松散的組織，往往難以有效對抗或制約一個(gè)相對緊密且強(qiáng)勢的組織，何況聯(lián)席會議中或許本就有行業(yè)監(jiān)管部門在內(nèi)。

二、對于違法證券期貨交易的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)過嚴(yán)，有矯枉過正之虞。

本次清理整頓的一個(gè)重點(diǎn)，就是要堅(jiān)決糾正違法證券期貨交易活動。要糾正的前提，自然需要先明確什么是違法證券期貨交易活動。方法通常有兩種：一是下定義進(jìn)行概括，二是列舉其表現(xiàn)形式。38號文采用了后者，對違法證券期貨交易活動進(jìn)行了詳細(xì)的列舉。但是在列舉時(shí)存在一定程度的標(biāo)準(zhǔn)過嚴(yán)問題，將導(dǎo)致在打擊違法證券期貨交易活動的同時(shí)，可能誤傷其他合法的創(chuàng)新交易行為。

一方面，集中競價(jià)、電子撮合、匿名交易、做市商等集中交易方式雖為證券期貨交易所常用，但只是提高效率、活躍交易的交易形式，是交易工具而非交易目的，不是證券期貨交易的本質(zhì)特征。因此，其他交易行為應(yīng)當(dāng)也可以使用。將此類交易形式統(tǒng)統(tǒng)歸類為違法證券期貨交易活動，似有矯枉過正之嫌。就大宗商品中遠(yuǎn)期交易而言，充分利用現(xiàn)有信息技術(shù)，采用部分上述交易形式，并不必然導(dǎo)致其行為性質(zhì)的改變?；貧w現(xiàn)貨市場，并不等同于回歸傳統(tǒng)現(xiàn)貨市場的老舊交易形式。

另一方面，對于投資者買賣同一交易品種的時(shí)間間隔不得少于5個(gè)交易日及權(quán)益持有人累計(jì)不得超過200人的規(guī)定，則不夠嚴(yán)謹(jǐn)。既不能準(zhǔn)確區(qū)分兩種交易行為，實(shí)踐中又很容易被規(guī)避。如同《條例》第八十九條中按保證金收取比例作為判斷是否屬于變相期貨交易的規(guī)定一樣，此類數(shù)量標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)當(dāng)盡量避免使用。

綜上，38號文作為此次交易場所清理整頓工作的指導(dǎo)性文件，無疑具有重要意義，但這只是一個(gè)好的開始。如何真正使聯(lián)席會議機(jī)制有效運(yùn)作，并在實(shí)踐中妥善處理規(guī)范發(fā)展與鼓勵創(chuàng)新的關(guān)系，將決定中國交易場所建設(shè)的未來。

北京市漢卓律師事務(wù)所 常成律師

第三篇：國務(wù)院關(guān)于清理整頓各類交易場所

國務(wù)院關(guān)于清理整頓各類交易場所

切實(shí)防范金融風(fēng)險(xiǎn)的決定

國發(fā) 〔2011〕 38 號

各省、自治區(qū)、直轄市人民政府，國務(wù)院各部委、各直屬機(jī)構(gòu)：

近年來，一些地區(qū)為推進(jìn)權(quán)益（如股權(quán)、產(chǎn)權(quán)等）和商品市場發(fā)展，陸續(xù)批準(zhǔn)設(shè)立了一些從事產(chǎn)權(quán)交易、文化藝術(shù)品交易和大宗商品中遠(yuǎn)期交易等各種類型的交易場所（以下簡稱交易場所）。由于缺乏規(guī)范管理，在交易場所設(shè)立和交易活動中違法違規(guī)問題日益突出，風(fēng)險(xiǎn)不斷暴露，引起了社會廣泛關(guān)注。為防范金融風(fēng)險(xiǎn)，規(guī)范市場秩序，維護(hù)社會穩(wěn)定，現(xiàn)作出如下決定：

一、高度重視各類交易場所違法交易活動蘊(yùn)藏的風(fēng)險(xiǎn)

交易場所是為所有市場參與者提供平等、透明交易機(jī)會，進(jìn)行有序交易的平臺，具有較強(qiáng)的社會性和公開性，需要依法規(guī)范管理，確保安全運(yùn)行。其中，證券和期貨交易更是具有特殊的金融屬性和風(fēng)險(xiǎn)屬性，直接關(guān)系到經(jīng)濟(jì)金融安全和社會穩(wěn)定，必須在經(jīng)批準(zhǔn)的特定交易場所，遵循嚴(yán)格的管理制度規(guī)范進(jìn)行。目前，一些交易場所未經(jīng)批準(zhǔn)違法開展證券期貨交易活動；有的交易場所管理不規(guī)范，存在嚴(yán)重投機(jī)和價(jià)格操縱行為；個(gè)別交易場所股東直接參與買賣，甚至發(fā)生管理人員侵吞客戶資金、經(jīng)營者卷款逃跑等問題。這些問題如發(fā)展蔓延下去，極易引發(fā)系統(tǒng)性、區(qū)域性金融風(fēng)險(xiǎn)，甚至影響社會穩(wěn)定，必須及早采取措施堅(jiān)決予以糾正。

各地人民政府和國務(wù)院有關(guān)部門要統(tǒng)一認(rèn)識，高度重視各類交易場所存在的違法違規(guī)問題，從維護(hù)市場秩序和社會穩(wěn)定的大局出發(fā)，切實(shí)做好清理整頓各類交易場所和規(guī)范市場秩序的各項(xiàng)工作。各類交易場所要建立健全規(guī)章制度，嚴(yán)格遵守信息披露、公平交易和風(fēng)險(xiǎn)管理等各項(xiàng)規(guī)定。建立與風(fēng)險(xiǎn)承受能力、投資知識和經(jīng)驗(yàn)相適應(yīng)的投資者管理制度，提高投資者風(fēng)險(xiǎn)意識和辨別能力，切實(shí)保護(hù)投資者合法權(quán)益。

二、建立分工明確、密切協(xié)作的工作機(jī)制

為加強(qiáng)對清理整頓交易場所和規(guī)范市場秩序工作的組織領(lǐng)導(dǎo)，形成既有分工又相互配合的監(jiān)管機(jī)制，建立由證監(jiān)會牽頭，有關(guān)部門參加的“清理整頓各類交易場所部際聯(lián)席會議”（以下簡稱聯(lián)席會議）制度。聯(lián)席會議的主要任務(wù)是，統(tǒng)籌協(xié)調(diào)有關(guān)部門和省級人民政府清理整頓違法證券期貨交易工作，督導(dǎo)建立對各類交易場所和交易產(chǎn)品的規(guī)范管理制度，完成國務(wù)院交辦的其他事項(xiàng)。聯(lián)席會議日常辦事機(jī)構(gòu)設(shè)在證監(jiān)會。

聯(lián)席會議不代替國務(wù)院有關(guān)部門和省級人民政府的監(jiān)管職責(zé)。對經(jīng)國務(wù)院或國務(wù)院金融管理部門批準(zhǔn)設(shè)立從事金融產(chǎn)品交易的交易場所，由國務(wù)院金融管理部門負(fù)責(zé)日常監(jiān)管。其他交易場所均由省級人民政府按照屬地管理原則負(fù)責(zé)監(jiān)管，并切實(shí)做好統(tǒng)計(jì)監(jiān)測、違規(guī)處理和風(fēng)險(xiǎn)處置工作。聯(lián)席會議及相關(guān)部門和省級人民政府要及時(shí)溝通情況，加強(qiáng)協(xié)調(diào)配合，齊心協(xié)力做好各類交易場所清理整頓和規(guī)范工作。

三、健全管理制度、嚴(yán)格管理程序

自本決定下發(fā)之日起，除依法設(shè)立的證券交易所或國務(wù)院批準(zhǔn)的從事金融產(chǎn)品交易的交易場所外，任何交易場所均不得將任何權(quán)益拆分為均等份額公開發(fā)行，不得采取集中競價(jià)、做市商等集中交易方式進(jìn)行交易；不得將權(quán)益按照標(biāo)準(zhǔn)化交易單位持續(xù)掛牌交易，任何投資者買入后賣出或賣出后買入同一交易品種的時(shí)間間隔不得少于5個(gè)交易日；除法律、行政法規(guī)另有規(guī)定外，權(quán)益持有人累計(jì)不得超過200人。

除依法經(jīng)國務(wù)院或國務(wù)院期貨監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)設(shè)立從事期貨交易的交易場所外，任何單位一律不得以集中競價(jià)、電子撮合、匿名交易、做市商等集中交易方式進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化合約交易。

從事保險(xiǎn)、信貸、黃金等金融產(chǎn)品交易的交易場所，必須經(jīng)國務(wù)院相關(guān)金融管理部門批準(zhǔn)設(shè)立。

為規(guī)范交易場所名稱，凡使用“交易所”字樣的交易場所，除經(jīng)國務(wù)院或國務(wù)院金融管理部門批準(zhǔn)的外，必須報(bào)省級人民政府批準(zhǔn)；省級人民政府批準(zhǔn)前，應(yīng)征求聯(lián)席會議意見。未按上述規(guī)定批準(zhǔn)設(shè)立或違反上述規(guī)定在名稱中使用“交易所”字樣的交易場所，工商部門不得為其辦理工商登記。

四、穩(wěn)妥推進(jìn)清理整頓工作

各省級人民政府要立即成立領(lǐng)導(dǎo)小組，建立工作機(jī)制，根據(jù)法律、行政法規(guī)和本決定的要求，按照屬地管理原則，對本地區(qū)各類交易場所，進(jìn)行一次集中清理整頓，其中重點(diǎn)是堅(jiān)決糾正違法證券期貨交易活動，并采取有效措施確保投資者資金安全和社會穩(wěn)定。對從事違法證券期貨交易活動的交易場所，嚴(yán)禁以任何方式擴(kuò)大業(yè)務(wù)范圍，嚴(yán)禁新增交易品種，嚴(yán)禁新增投資者，并限期取消或結(jié)束交易活動；未經(jīng)批準(zhǔn)在交易場所名稱中使用“交易所”字樣的交易場所，應(yīng)限期清理規(guī)范。清理整頓期間，不得設(shè)立新的開展標(biāo)準(zhǔn)化產(chǎn)品或合約交易的交易場所。各省級人民政府要盡快制定清理整頓工作方案，于2011年12月底前報(bào)國務(wù)院備案。

聯(lián)席會議要切實(shí)負(fù)起責(zé)任，加強(qiáng)組織指導(dǎo)和督促檢查，切實(shí)推動清理整頓工作有效、有序開展。商務(wù)部要在聯(lián)席會議工作機(jī)制下，負(fù)責(zé)對大宗商品中遠(yuǎn)期交易市場清理整頓工作的監(jiān)督、檢查和指導(dǎo)，抓緊制定大宗商品交易市場管理辦法，確保大宗商品中遠(yuǎn)期交易市場有序回歸現(xiàn)貨市場。聯(lián)席會議各有關(guān)部門要按照職責(zé)分工，加強(qiáng)溝通，相互配合，相互支持，盡職盡責(zé)做好工作。金融機(jī)構(gòu)不得為違法證券期貨交易活動提供承銷、開戶、托管、資金劃轉(zhuǎn)、代理買賣、投資咨詢、保險(xiǎn)等服務(wù)；已提供服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，要及時(shí)開展自查自清，做好善后工作。

國務(wù)院

二○一一年十一月十一日

第四篇：清理整頓各類交易場所 名單

清理整頓各類交易場所 名單

2012年11月7日，證監(jiān)會網(wǎng)站在顯要位置發(fā)布了浙江、湖北、重慶、貴州、西藏、甘肅、青海、深圳等八?。▍^(qū)、市）工作率先通過了聯(lián)席會議檢查驗(yàn)收的信息。2013年01月10日,牽頭清理整頓工作部際聯(lián)席會議的中國證監(jiān)會昨日通報(bào)，河北、安徽、江西、四川、陜西、大連、青島、廈門第二批八省市清理整頓工作通過聯(lián)席會議檢查驗(yàn)收。至此，通過聯(lián)席會議驗(yàn)收的省區(qū)市達(dá)16個(gè)，已近全國36省區(qū)市半數(shù)。據(jù)悉，尚未驗(yàn)收的省區(qū)市絕大部分已完成本地區(qū)清理整頓工作，正準(zhǔn)備報(bào)送檢查驗(yàn)收材料。

去年11月，首批八省市區(qū)的清理整頓工作得到驗(yàn)收。這些省市區(qū)包括浙江、湖北、重慶、貴州、西藏、甘肅、青海、深圳。按照國務(wù)院確定的方針，地方性交易場所的審批和監(jiān)管權(quán)仍然在各個(gè)省級人民政府，即“誰的孩子誰抱”。清理整頓工作主要內(nèi)容是關(guān)閉一批嚴(yán)重違法的，并對存量的交易場所進(jìn)行規(guī)范，新設(shè)交易場所要符合總量控制和合理布局的原則。

2011年各類交易場所野蠻生長，涉及股權(quán)、商品、貴金屬和文化藝術(shù)等多種類型。其存在的問題主要是違規(guī)、違法進(jìn)行類證券期貨交易，風(fēng)險(xiǎn)過大，威脅地方金融穩(wěn)定。當(dāng)年11月國務(wù)院發(fā)布《國務(wù)院關(guān)于清理整頓各類交易場所切實(shí)防范金融風(fēng)險(xiǎn)的決定》（即國務(wù)院38號文），要求各省級人民政府對本地區(qū)各類交易場所進(jìn)行集中清理整頓。

38號文的核心可以概括為“三不準(zhǔn)”：不能變相搞均等份額，不能變相搞股票交易，不能變相搞期貨、金融衍生品交易。去年7月，國務(wù)院發(fā)布了《關(guān)于清理整頓各類交易場所的實(shí)施意見》（37號文），進(jìn)一步明確了清理整頓政策界限、工作要求和監(jiān)管責(zé)任。清理整頓工作也從調(diào)查摸底和上報(bào)情況進(jìn)入實(shí)施階段。

據(jù)證監(jiān)會昨日的情況通報(bào)，首批八省區(qū)市通過聯(lián)席會議檢查驗(yàn)收后，各地明顯加快清理整頓工作步伐，清理整頓不斷取得突破。

大宗商品中遠(yuǎn)期交易場所從事標(biāo)準(zhǔn)化合約集中交易的違規(guī)行為也得到有效遏制。各地在清理整頓過程中，嚴(yán)重違法涉嫌犯罪的移交公安機(jī)關(guān)調(diào)查處理，禁止上市交易新合約，已上市標(biāo)準(zhǔn)化合約到期完成交收，同時(shí)對交易規(guī)則進(jìn)行修改，大宗商品中遠(yuǎn)期交易有序回歸現(xiàn)貨市場。

不過，《第一財(cái)經(jīng)日報(bào)》記者發(fā)現(xiàn)，部分經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)的清理整頓工作進(jìn)展并沒有內(nèi)地省份快。如天津文交所雖然從去年11月之后沒有新品上市，但是存量的品種仍在進(jìn)行份額交易。部分品種近日還連續(xù)漲停。

天津文交所網(wǎng)站首頁顯著位置引用了《國務(wù)院推進(jìn)濱海新區(qū)開發(fā)開放有關(guān)問題的意見》：“鼓勵天津?yàn)I海新區(qū)進(jìn)行金融改革和創(chuàng)新。在金融企業(yè)、金融業(yè)務(wù)、金融市場和金融開放等方面的重大改革，原則上可安排在天津?yàn)I海新區(qū)先行先試?！?/p>

第五篇：國務(wù)院關(guān)于清理整頓各類交易場所的實(shí)施意見

國務(wù)院關(guān)于清理整頓各類交易場所的實(shí)施

意見

國務(wù)院辦公廳關(guān)于清理整頓 各類交易場所的實(shí)施意見

國辦發(fā)〔2012〕37號

各省、自治區(qū)、直轄市人民政府，國務(wù)院各部委、各直屬機(jī)構(gòu)：

為貫徹落實(shí)《國務(wù)院關(guān)于清理整頓各類交易場所切實(shí)防范金融風(fēng)險(xiǎn)的決定》(國發(fā)〔2011〕38號，以下稱國發(fā)38號文件)，進(jìn)一步明確政策界限、措施和工作要求,扎實(shí)推進(jìn)清理整頓各類交易場所工作，防范金融風(fēng)險(xiǎn),維護(hù)社會穩(wěn)定，經(jīng)國務(wù)院同意，現(xiàn)提出以下意見：

一、全面把握清理整頓范圍

遵循規(guī)范有序、便利實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的原則，準(zhǔn)確界定清理整頓范圍，突出重點(diǎn)，增強(qiáng)清理整頓各類交易場所工作的針對性、有效性。本次清理整頓的范圍包括從事權(quán)益類交易、大宗商品中遠(yuǎn)期交易以及其他標(biāo)準(zhǔn)化合約交易的各類交易場所，包括名稱中未使用“交易所” 字樣的交易場所，但僅從事車輛、房地產(chǎn)等實(shí)物交易的交易場所除外。其中，權(quán)益類交易包括產(chǎn)權(quán)、股權(quán)、債權(quán)、林權(quán)、礦權(quán)、知識產(chǎn)權(quán)、文化藝術(shù)品權(quán)益及金融資產(chǎn)權(quán)益等交易;大宗商品中遠(yuǎn)期交易，是指以大宗商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約為交易對象，采用電子化集中交易方式，允許交易者以對沖平倉方式了結(jié)交易而不以實(shí)物交收為目的或不必交割實(shí)物的標(biāo)準(zhǔn)化合約交易;其他標(biāo)準(zhǔn)化合約，包括以有價(jià)證券、利率、匯率、指數(shù)、碳排放權(quán)、排污權(quán)等為標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化合約。

各類交易場所已設(shè)立的分支機(jī)構(gòu)，按照屬地管理原則，由各分支機(jī)構(gòu)所在地省、自治區(qū)、直轄市人民政府(以下稱省級人民政府)負(fù)責(zé)清理整頓。

依法經(jīng)批準(zhǔn)設(shè)立的證券、期貨交易所，或經(jīng)國務(wù)院金融管理部門批準(zhǔn)設(shè)立的從事金融產(chǎn)品交易的交易場所不屬于本次清理整頓范圍。

二、準(zhǔn)確適用清理整頓政策界限

違反下列規(guī)定之一的交易場所及其分支機(jī)構(gòu)，應(yīng)予以清理整頓。

(一)不得將任何權(quán)益拆分為均等份額公開發(fā)行。任何交易場所利用其服務(wù)與設(shè)施，將權(quán)益拆分為均等份額后發(fā)售給投資者，即屬于“均等份額公開發(fā)行”。股份公司股份公開發(fā)行適用公司法、證券法相關(guān)規(guī)定。

(二)不得采取集中交易方式進(jìn)行交易。本意見所稱的“集中交易方式”包括集合競價(jià)、連續(xù)競價(jià)、電子撮合、匿名交易、做市商等交易方式,但協(xié)議轉(zhuǎn)讓、依法進(jìn)行的拍賣不在此列。

(三)不得將權(quán)益按照標(biāo)準(zhǔn)化交易單位持續(xù)掛牌交易。本意見所稱的“標(biāo)準(zhǔn)化交易單位”是指將股權(quán)以外的其他權(quán)益設(shè)定最小交易單位，并以最小交易單位或其整數(shù)倍進(jìn)行交易?！俺掷m(xù)掛牌交易”是指在買入后5個(gè)交易日內(nèi)掛牌賣出同一交易品種或在賣出后5個(gè)交易日內(nèi)掛牌買入同一交易品種。

(四)權(quán)益持有人累計(jì)不得超過200人。除法律、行政法規(guī)另有規(guī)定外，任何權(quán)益在其存續(xù)期間，無論在發(fā)行還是轉(zhuǎn)讓環(huán)節(jié)，其實(shí)際持有人累計(jì)不得超過200人，以信托、委托代理等方式代持的，按實(shí)際持有人數(shù)計(jì)算。

(五)不得以集中交易方式進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化合約交易。本意見所稱的“標(biāo)準(zhǔn)化合約”包括兩種情形：一種是由交易場所統(tǒng)一制定，除價(jià)格外其他條款固定，規(guī)定在將來某一時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量標(biāo)的物的合約;另一種是由交易場所統(tǒng)一制定，規(guī)定買方有權(quán)在將來某一時(shí)間以特定價(jià)格買入或者賣出約定標(biāo)的物的合約。

(六)未經(jīng)國務(wù)院相關(guān)金融管理部門批準(zhǔn)，不得設(shè)立從事保險(xiǎn)、信貸、黃金等金融產(chǎn)品交易的交易場所，其他任何交易場所也不得從事保險(xiǎn)、信貸、黃金等金融產(chǎn)品交易。

商業(yè)銀行、證券公司、期貨公司、保險(xiǎn)公司、信托投資公司等金融機(jī)構(gòu)不得為違反上述規(guī)定的交易場所提供承銷、開戶、托管、資產(chǎn)劃轉(zhuǎn)、代理買賣、投資咨詢、保險(xiǎn)等服務(wù);已提供服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，要按照相關(guān)金融管理部門的要求開展自查自清，并做好善后工作。

三、認(rèn)真落實(shí)清理整頓工作安排

(一)排查甄別。各省級人民政府要按照國發(fā)38號文件和本意見要求，組織對本地區(qū)各類交易場所的交易品種、交易方式、投資者人數(shù)等是否違反規(guī)定，以及風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行認(rèn)真排查甄別。對違反國發(fā)38號文件規(guī)定的交易場所，嚴(yán)禁新增交易品種。

(二)整改規(guī)范。各類交易場所對自身存在問題糾正不及時(shí)、不到位的，有關(guān)省級人民政府要按照國發(fā)38號文件及本意見的要求，落實(shí)監(jiān)管責(zé)任，對問題交易場所采取整改措施。交易規(guī)則違反國發(fā)38號文件規(guī)定的，不得繼續(xù)交易;已暫停交易的，不得恢復(fù)交易，并依據(jù)相關(guān)政策規(guī)定修改交易規(guī)則，報(bào)本省(區(qū)、市)清理整頓工作領(lǐng)導(dǎo)小組批準(zhǔn)。交易產(chǎn)品違反國發(fā)38號文件規(guī)定的，要取消違規(guī)交易產(chǎn)品并處理好善后問題;權(quán)益持有人累計(jì)超過200人的，要予以清理。

(三)檢查驗(yàn)收。各省級人民政府應(yīng)當(dāng)組織對各類交易場所整改規(guī)范情況進(jìn)行檢查驗(yàn)收。重點(diǎn)核查交易場所章程、交易規(guī)則、交易品種、交易方式、投資者適當(dāng)性、管理制度是否符合國發(fā)38號文件和本意見的規(guī)定,交易信息系統(tǒng)是否符合安全穩(wěn)定性要求等。

(四)分類處置。各省級人民政府要對交易場所進(jìn)行分類處置，該關(guān)閉的要堅(jiān)決關(guān)閉，該整改的要認(rèn)真整改，該規(guī)范的要切實(shí)規(guī)范。對確有必要保留的，要按照國發(fā) 38號文件和本意見的要求履行相應(yīng)審批程序。對于拒不整改、無正當(dāng)理由逾期未完成整改的，或繼續(xù)從事違法證券、期貨交易的交易場所，各省級人民政府要依法依規(guī)堅(jiān)決予以關(guān)閉或取締。清理整頓過程中，各省級人民政府要采取有效措施確保投資者資金安全和社會穩(wěn)定;對涉嫌犯罪的，要移送司法機(jī)關(guān)，依法追究有關(guān)人員的法律責(zé)任。

各省級人民政府要在清理整頓工作基本完成后，對清理整頓工作過程、政策措施、驗(yàn)收結(jié)果、日常監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)處置等情況進(jìn)行全面總結(jié)，并書面報(bào)告清理整頓各類交易場所部際聯(lián)席會議(以下簡稱聯(lián)席會議)。

四、嚴(yán)格執(zhí)行交易場所審批政策

(一)把握各類交易場所設(shè)立原則。各省級人民政府應(yīng)按照“總量控制、合理布局、審慎審批”的原則，統(tǒng)籌規(guī)劃各類交易場所的數(shù)量規(guī)模和區(qū)域分布，制定交易場所品種結(jié)構(gòu)規(guī)劃和審查標(biāo)準(zhǔn)，審慎批準(zhǔn)設(shè)立交易場所，使交易場所的設(shè)立與監(jiān)管能力及實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平相協(xié)調(diào)。

(二)嚴(yán)格規(guī)范交易場所設(shè)立審批。

1.凡新設(shè)交易所的，除經(jīng)國務(wù)院或國務(wù)院金融管理部門批準(zhǔn)的以外，必須報(bào)省級人民政府批準(zhǔn);省級人民政府批準(zhǔn)前，應(yīng)取得聯(lián)席會議的書面反饋意見。

2.清理整頓前已設(shè)立運(yùn)營的交易所，應(yīng)當(dāng)按照下列情形分別處理：

一是省級人民政府批準(zhǔn)設(shè)立的交易所,確有必要保留,且未違反國發(fā)38號文件和本意見規(guī)定的，應(yīng)經(jīng)省級人民政府確認(rèn);違反國發(fā)38號文件和本意見規(guī)定的，應(yīng)予清理整頓并經(jīng)省級人民政府組織檢查驗(yàn)收，驗(yàn)收通過后方可繼續(xù)運(yùn)營。各省級人民政府應(yīng)當(dāng)將上述兩類交易所名單分別報(bào)聯(lián)席會議備案。

二是未經(jīng)省級人民政府批準(zhǔn)設(shè)立的交易所，清理整頓并驗(yàn)收通過后，擬繼續(xù)保留的，應(yīng)按照新設(shè)交易場所的要求履行相關(guān)審批程序。省級人民政府批準(zhǔn)前，應(yīng)取得聯(lián)席會議的書面反饋意見。

三是歷史形成的從事車輛、房地產(chǎn)等實(shí)物交易的交易所，未從事違反國發(fā)38號文件和本意見規(guī)定，名稱中擬繼續(xù)使用“交易所”字樣的，由省級人民政府根據(jù)實(shí)際情況處理，并將交易所名單報(bào)聯(lián)席會議備案。

3.從事權(quán)益類交易、大宗商品中遠(yuǎn)期交易以及其他標(biāo)準(zhǔn)化合約交易的交易場所，原則上不得設(shè)立分支機(jī)構(gòu)開展經(jīng)營活動。確有必要設(shè)立的，應(yīng)當(dāng)分別經(jīng)該交易場所所在地省級人民政府及擬設(shè)分支機(jī)構(gòu)所在地省級人民政府批準(zhǔn)，并按照屬地監(jiān)管原則，由相應(yīng)省級人民政府負(fù)責(zé)監(jiān)管。凡未經(jīng)省級人民政府批準(zhǔn)已設(shè)立運(yùn)營的經(jīng)營性分支機(jī)構(gòu)，要按照上述要求履行審批程序。違反上述規(guī)定的，各地工商行政管理部門不得為分支機(jī)構(gòu)辦理工商登記，并按照工商管理相關(guān)規(guī)定進(jìn)行處理。

名稱中未使用“交易所”字樣的各類交易場所的監(jiān)管辦法，由各省級人民政府制定。

五、切實(shí)貫徹清理整頓工作要求

(一)統(tǒng)一政策標(biāo)準(zhǔn)。各省級人民政府在開展清理整頓工作中，要嚴(yán)格按照國務(wù)院、聯(lián)席會議及有關(guān)部門的要求，統(tǒng)一政策標(biāo)準(zhǔn)，準(zhǔn)確把握政策界限。實(shí)際執(zhí)行中遇到疑難問題或?qū)ο嚓P(guān)政策把握不準(zhǔn)的，要及時(shí)上報(bào)聯(lián)席會議。

(二)防范化解風(fēng)險(xiǎn)。各省級人民政府在清理整頓工作中，要制定完善風(fēng)險(xiǎn)處置預(yù)案，認(rèn)真排查矛盾糾紛和風(fēng)險(xiǎn)隱患，及時(shí)掌握市場動向，做好信訪投訴受理和處置工作。要加強(qiáng)與司法機(jī)關(guān)的協(xié)調(diào)配合，嚴(yán)肅查處挪用客戶資金、詐騙等涉嫌違法犯罪行為，妥善處置突發(fā)事件，維護(hù)投資者合法權(quán)益，防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)社會穩(wěn)定。

(三)落實(shí)監(jiān)管責(zé)任。各省級人民政府要制定本地區(qū)各類交易場所監(jiān)管制度，明確各類交易場所監(jiān)管機(jī)構(gòu)和職能，加強(qiáng)日常監(jiān)管，建立長效機(jī)制，持續(xù)做好各類交易場所統(tǒng)計(jì)監(jiān)測、違規(guī)處理、風(fēng)險(xiǎn)處置等工作。相關(guān)省級人民政府要加強(qiáng)溝通配合和信息共享。聯(lián)席會議成員單位和國務(wù)院相關(guān)部門要做好監(jiān)督檢查和指導(dǎo)工作。

國務(wù)院辦公廳