第一篇：城投公司做實做強的幾點思考

城投公司做實做強的幾點思考

城投公司作為地方政府融資平臺,為城市基礎設施的開發(fā)和建設完成了一定的融資需求,對地方經濟和社會發(fā)展,對提升本地城市形象做出了貢獻。但目前,全國大部分地市的城投公司面臨著發(fā)展的障礙。本文以陜西省安康市中心城市建設投資開發(fā)公司為例,針對公司具體情況,通過探究城投公司做實做強的必要性,提出城投公司的發(fā)展方向,并進一步探討了城投公司做實做強的措施以及需要開展的主要工作,以起到拋磚引玉的作用。

一、安康中心城市建設投資開發(fā)公司基本情況

安康中心城市建設投資開發(fā)公司(以下簡稱“安康城投公司”)成立于2001年11月,是經安康市政府授權的投資管理機構——安康中心城市建設開發(fā)辦公室發(fā)起設立的國有獨資公司。公司注冊資本21000萬元,主營業(yè)務包括政府授權的土地開發(fā)經營、國有城市資產的經營與開發(fā)、建設項目投融資、政府承擔的城市基礎設施和公益型項目建設、房地產開發(fā)、市政工程、建筑安裝及環(huán)境工程等。截至2008年6月末,安康城投公司在開發(fā)銀行貸款余額1.87億元,截至2008年一季度公司總資產6.29億元,資產負債率為57.46%。

二、安康城投公司做實做強的必要性分析

安康城投公司作為政府融資平臺,為城市基礎設施的開發(fā)和建設完成了一定的融資需求,對安康經濟和社會發(fā)展、提升城市形象做出了貢獻。但隨著安康城市進程的不斷深化,城投公司發(fā)展也面臨一些問題和困難:

(一)公司職能定位較為單一,不利于自身的壯大發(fā)展

安康城投公司僅作為城市建設的貸款平臺,職能單一,存在決策主體與投資主體脫節(jié)、城建項目投資需求和融資能力失衡、城建資金供給和需求結構性失調等問題,不利于城投公司的生存和發(fā)展。

(二)公司資產規(guī)模過小,難以適應城市突破發(fā)展的需要

受政府財政投入有限、贏利能力弱、建設投入持續(xù)加大、銀行貸款不斷加重等因素的影響,城投公司的資金流轉將會處于“借新債還舊債”的模式之下,償債能力也受到影響。在安康突破發(fā)展的總體形勢下,城投公司的資產規(guī)模已難以滿足城市后續(xù)發(fā)展的需要。

(三)公司市場主體地位不明晰,難以滿足多元化融資的需求

城投公司實質是介于行政、事業(yè)、企業(yè)性質之間的混合體,如果不能在城投公司的定位和運作,在城投平臺的投融資機制上有所突破、有所創(chuàng)新,不能作為實質上的獨立法人實體,城投公司在推動多元化的融資創(chuàng)新方面將會遇到體制、機制上的障礙,難以發(fā)揮作用。

(四)公司與政府職能部門的關系有待理順

城建基礎設施項目的決策、融資、建設、經營和管理由政府的不同部門來執(zhí)行,容易造成融資工作的職能交叉、管理空白,導致相應激勵約束機制的缺位,部門間相互推諉造成融資工作的拖延或被動。

三、對安康城投公司發(fā)展方向的幾點探索

結合安康的突破發(fā)展,如何在更遠的時間跨度內,進一步發(fā)揮好安康城投公司的平臺投融資功能,針對其長遠發(fā)展提出以下建議:

(一)城投公司的定位

安康城投公司作為安康城市資產市場化的載體,受市政府授權或委托,統(tǒng)一負責城市資產投資和經營活動。主要職能包括:一是城建國有資產經營管理主體,承擔授權國有資產保值增值的責任,且主要手段是資本運營;二是城市基礎設施及市政公用項目的投融資平臺和市場化運作主體。

長期發(fā)展上,徹底改變政府既是城市建設的決策者又是城市建設的投資者,既是城市建設的經營者也是城市建設的管理者的格局,在安康后續(xù)發(fā)展中建立起市政建設與資本市場的連接渠道。

(二)安康城投公司的戰(zhàn)略調整方向

改變目前安康城投公司的單一融資平臺的公司定位,明確公司未來的戰(zhàn)略發(fā)展方向:第一,作為安康城市建設的企業(yè)主體,著力形成“政府引導、市場運作、財政支持、社會參與”的多元化投資格局。

第二,作為經營城市的運作主體,充分發(fā)揮城市資產的整體融資效應,使資本運作與城市運作相結合,推動建設運作。使土地運作與項目運作相結合,實現(xiàn)土地的變現(xiàn)與增值,達到城市資產價值的最大化。

第三,作為持續(xù)發(fā)展的企業(yè)法人,建立有效的償債機制。債務償還機制應建立在政府財政體制下、跨部門運作基礎之上的公共項目償債基金。

第四,作為資本運作的實施載體,將工作重心從建設管理向資產經營和資本運作方向轉移,逐步實現(xiàn)城市建設的多元化發(fā)展和公司的市場化運作。

(三)逐步實現(xiàn)城投公司真正的投、融資市場主體地位

目前,安康城投公司行政色彩過于濃厚,擺脫不了政府附屬機構,在工程項目的前期,沒有實際的投、融資的權限,在工程項目實施和運營階段沒有對資金的處置權。為了充分發(fā)揮安康城投公司的職能,使之成為城市建設的真正主體,而不是城市政府的附屬機構,應該制定相應的規(guī)章制度,明確安康城投公司作為城市基礎設施投、融資主體的性質、職能和權限,為城投公司將來的資本運營提供有利條件。

(四)組建二級融資平臺,構建城投公司的基本框架

二級融資平臺的建設旨在推動康城投公司企業(yè)集團框架的建立,有助于滿足將來的多渠道籌措資金和資產重組的客觀需求,為后續(xù)發(fā)展埋下伏筆?？煽紤]按照現(xiàn)代企業(yè)制度要求成立或劃入房地產開發(fā)公司、市政公司、水務公司、土地儲備公司、旅游服務公司、物業(yè)公司、財務公司等二級子公司,各公司執(zhí)行“統(tǒng)一發(fā)展規(guī)劃、統(tǒng)一土地儲備、統(tǒng)一建設開發(fā)、統(tǒng)一資產經營”的指導思想,統(tǒng)籌負責安康市城投公司計劃的重點工程和重大項目實施、縣區(qū)城市基礎設施、公用事業(yè)及相關國有資產的市場化運作。

四、城投公司做實做強的措施建議

(一)統(tǒng)一思想,完善投融資體制,明確城投公司的城建項目大法人職能

做實做強安康城投公司,首先要在城市建設投融資體制上進行深化和完善。安康城投公司與政府其他城建職能部門的關系應以政企分開、權責明晰為原則,政府行使規(guī)劃、計劃、管理、監(jiān)督職能,公司承擔項目策劃、投融資、建設、管理和有收益項目(如房地產開發(fā)、給排水、垃圾處理、燃氣、酒店等)的運營。尤其是公司的管理權限與國資部門交叉時,要切實做好責任權利的統(tǒng)一。

(二)對城市資源統(tǒng)籌規(guī)劃,集中利用,解決城投公司未來發(fā)展的造血機制從安康城投公司目前的負債情況來看,即便財政收入保持較快的增長,僅靠財政收入和經營性項目的收益仍無法負擔供應類項目的建設。城市本身是一個巨大的經濟載體,必須通過經營城市,將城市資源收益用于城市建設。采用經營城市發(fā)展模式,對城市資源進行重組和運營,從中獲取收益,并把收益重新投入到城市建設的新領域,走以城養(yǎng)城、以城興城的城市建設市場化道路。在政府繼續(xù)投入的同時,充分運用市場機制、盤活城市資產存量,實現(xiàn)由建設城市向經營城市的轉變,以實現(xiàn)城市的自我滾動、自我積累、自我增值、自我發(fā)展。以土地資源為例,如果能將安康中心城區(qū)全部或部分土地儲備納入安康城投公司,將有助于建立起從項目融資、建設、經營管理和債務清償良性循環(huán)機制,保證城市建設對資金的需求。

(三)鼓勵、引導城投公司開展資本經營和資本運作,減輕財政資金壓力

鼓勵公司改變過分依賴銀行貸款、融資渠道單一的現(xiàn)狀,逐步建立財政資金、民間資本、經營收益等相結合的債務清償機制。

第一,多方式:在項目融資上,根據城建項目的具體特點,靈活采用BT(建設-移交)、BOT(建設-經營-轉讓)、TOT(移交-經營-移交)、PPP(公私合作制)等融資方式進行融資。積極運用公司融資,出售資產和股權、發(fā)行企業(yè)債券、發(fā)行信托產品、組建城建產業(yè)投資基金,以及未來的重組上市融資、城建資產證券化融資等,進行創(chuàng)新融資。

第二,多層次:安康城投公司不僅可以在自身這個平臺層面負債融資,還可以搭建平臺下面的其他產業(yè)平臺進行負債融資,通過下屬經營性資產重組上市融資、信托融資,也可以通過成立新項目公司進行項目融資等。

第三,多渠道:不僅要爭取地方政府財政預算內投入,還應積極爭取預算外的投入,或政策方面的支持;不僅要爭取國內開發(fā)銀行和一般商業(yè)銀行貸款,還應積極爭取國外,像亞行、世行的優(yōu)惠貸款;不僅要通過存量資產、股權進行融資,還應通過增量引入、增資擴股進行融資等。

(四)超前做好項目規(guī)劃,做好項目策劃包裝,掌握工作主動權

首先要抓好中心城區(qū)項目庫的建設。項目庫建設要有近期目標和遠期目標,近期目標是通過篩選、策劃、包裝項目,使項目具有可經營性,有利于項目法人或項目公司組織實施,達到帶動經濟增長和資產增值的目的。對城建項目要做到實施一批、儲備一批、策劃一批,做到心中有數(shù)。如安康可要按照未來中心城區(qū)承載100萬人的超前標準,做好江北新區(qū)開發(fā)和江南舊城改造,重點抓好安康大道兩側、漢江兩岸、東關片區(qū)、西壩片區(qū)四大區(qū)域的規(guī)劃和建設。

(五)引進先進的管理體制,逐步構建安康城投公司的核心競爭能力

城投公司要運用現(xiàn)代管理的企業(yè)制度加強管理,逐步構筑起自己的利潤中心和“現(xiàn)金流”,構建起自身的可持續(xù)的核心競爭力。考慮資產的快速增值和拉動效應,在加強安康中心城區(qū)建設的總目標下,近期將經營土地作為主要收入來源;中期以房地產開發(fā)形成公司利潤支撐,帶動相關產業(yè)發(fā)展,為安康城區(qū)發(fā)展注入經濟活力;遠期開展綜合經營、資本運作,提升企業(yè)品牌和綜合實力。

總之,城投公司要適應城市突破發(fā)展的總體態(tài)勢,應對外拓展融資渠道,對內增強管理能力,強化內功,提高對國家政策的理解和領悟能力,超前謀劃,走有特色的城投發(fā)展之路。

參考文獻:

本文出自：畢業(yè)論文網

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第二篇：商業(yè)銀行做大做強投行業(yè)務的思考

商業(yè)銀行做大做強投行業(yè)務的思考

——一個真實案例帶來的啟迪

------AAA級重點客戶——甘肅建新集團

一、客戶需求是前提

筆者所在的建行甘肅省隴南分行，有一戶AAA級重點客戶——甘肅建新集團，該集團經過15年的迅速發(fā)展，目前在甘肅、內蒙、新疆、安徽、西藏等省區(qū)擁有數(shù)處鉛鋅礦、鐵礦、銅礦、鎢鉬礦以及伴生金、銀等有色金屬礦的探礦權和采礦權，主營業(yè)務是礦產的采掘、浮選、冶煉和銷售，兼營化工、影視、文化和教育產業(yè)，是甘肅省實力最為雄厚的民營企業(yè)之一，2007年，該集團資產規(guī)模達50億元，利潤10億元。該企業(yè)在近幾年的快速擴張中，也出現(xiàn)了融資需求的急速增大，加之打造百年老店目標對轉換經營機制的需要，2007年開始尋求在國內或海外上市。為此，該集團將擁有的優(yōu)質資產分別設立三大公司經營，一個是在新加坡注冊成立“新加坡南宇私人投資股份有限公司”（簡稱南宇公司），收購了甘肅寶徽集團（簡稱甘肅寶徽）和新疆克州亞星集團（簡稱克州亞星）各90%以上的股份；第二個是設立“建新礦業(yè)股份有限公司”（簡稱建新礦業(yè)），欲收購內蒙古東升廟礦業(yè)公司(簡稱東礦公司)、安徽金鵬礦業(yè)公司（簡稱金鵬）等10個與鉛鋅礦采掘浮選有關的企業(yè)；第三個是設立“萬星實業(yè)有限公司”（萬星實業(yè)），欲收購與鎢鉬銅有關的16個企業(yè)。

2007年12月，集團公司做出建新礦業(yè)在國內借殼上市的決定后，迅速地重組了即將摘牌的S*ST朝華科技，并決定將東礦、金鵬等鉛鋅版塊裝入后更名為建新礦業(yè)于2008年四季度恢復上市。集團公司同時決定，南宇公司三年內在海外以IPO或以借殼方式上市，萬星實業(yè)也在5年內積極尋求上市。

但是，一系列歷史遺留的阻礙上市的財務問題必須一一解決，哪個問題得不到解決，上市都將成為空話。這些問題主要是：（1）要裝入朝華科技的東礦公司，歷年來被大股東——建新集團——占用的各種資金達6億元，建新集團必須以自有現(xiàn)金返還此筆占用，否則，因大股東占用問題，東礦公司是裝不到上市公司的；（2）建新集團在2007年上半年因要完成南宇公司對甘肅寶徽和克州亞星的外資收購，已將4億元現(xiàn)金質押給某外資銀行，由某外資銀行給其5000萬美元的搭橋貸款，某外資銀行與其簽訂的此項貸款協(xié)議對建新集團還款、與國內銀行的合作、貸款價格等等都有嚴格約束，建新集團要尋求新的合作伙伴，就必須提前償還此筆美元貸款；（3）東礦公司的主要資產因貸款已做了第三方擔保，其中一部分擔保給了向寶徽公司提供貸款的建設銀行，一部分擔保給了向建新集團提供5000萬美元搭橋貸款的某外資銀行，東礦公司要裝入朝華科技，這些擔保必須解除；（4）建新集團要發(fā)起設立萬星實業(yè)并完成對鎢鉬銅有關的16個企業(yè)的收購，還需10億元人民幣注冊資本，至少需要2億元人民幣實收資本，這一資金還需指望解除給某外資銀行的質押后才有足夠的現(xiàn)金來完成。以上問題個個都是連環(huán)套，必須有一個一攬子方案才能整體加以解決。誰有智慧拿出一個解決問題的一攬子方案滿足客戶需求，誰就鋪就了一條向其營銷投行業(yè)務的道路。

二、發(fā)現(xiàn)商機是關鍵

商業(yè)銀行對建新集團營銷投行業(yè)務的商機就蘊藏在上述連環(huán)套的問題之中。

商機之一是：建新礦業(yè)要實現(xiàn)將東礦公司等鉛鋅企業(yè)順利裝入S*ST朝華科技，就必須解決上述大股東占用東礦公司的6億元資金問題。按有關規(guī)定，這部分資金的性質必須是自有資

金，各類借款都不得用于解決此問題。但大股東的自有資金大部分被質押，要解決問題，只有引進戰(zhàn)略投資者。問題是，戰(zhàn)略投資者投資的前提是要對公司資產增值情況和資信情況做到充分了解，在未經“四大機構”審計評估的情況下，誰也沒有把握做出向其投資6億元的決定。然而，客戶的資信情況和資產增值情況我們隴南分行和甘肅分行是比較了解的，有我們隴南分行發(fā)起為其引進戰(zhàn)略投資者應當是可能的最佳選擇。真若如此，既能解決客戶的問題，又為我行創(chuàng)造了開展投行業(yè)務的機遇。

商機之二是：東礦公司為了順利裝入朝華科技，就必須解除對建行對寶徽公司貸款和某外資銀行為南宇公司搭橋貸款的第三方擔保。要解除擔保，寶徽公司就必須就必須提前償還建行貸款，南宇公司也必須提前償還某外資銀行貸款。問題是，這兩個企業(yè)拿什么提前償還數(shù)額高達3億元人民幣和5000萬美元的貸款呢？我們隴南分行能否為客戶提出一個一攬子解決方案呢？若能在符合政策和建設銀行規(guī)定的前提下為客戶提出一個解決問題的可行方案，不就成為了客戶真正意義上的財務顧問了嗎？

以上潛在的商機一直徘徊在筆者的腦海。隨著時間的推移，潛在商機變?yōu)楝F(xiàn)實商機的時機終于到了。

2007年11月中旬，筆者應建新集團邀請飛赴新疆參加克州亞星200萬噸鐵選項目一期工程建成開工儀式時，無意中獲知了南宇公司正準備尋求在海外上市的信息。筆者以為，這將是我行在傳統(tǒng)授信業(yè)務基礎上擴大業(yè)務范圍、切入投行業(yè)務的一個重大商機。經與省分行公司部負責人溝通后，筆者立即于12月初趕往北京，向總行投行部介紹了客戶情況，并促成了建銀國際與建新集團的首次洽談，雙雙董事長親領各方精英在北京星湖園會談了整整一個上午，達成了在南宇公司上市方面由建銀國際做財務顧問及股權投資的合作意向，同時達成了由我們隴南分行做建新集團和南宇公司財務顧問的協(xié)議。會后，在省分行的大力支持下，我們緊鑼密鼓地開始落實有關事宜。

2008年1月上旬，甘肅省“兩會”如期舉行，建新集團董事長作為省政協(xié)委員從北京到蘭州參加會議。按照慣例，建新集團董事長每到蘭州，筆者都要前往拜會，這次也不例外。在董事長下榻處溝通南宇公司合做進展時，筆者得知建新集團重組朝華科技過程中擬將東礦公司等資產注入增發(fā)進去的消息，董事長并透漏了正在尋求引進戰(zhàn)略投資者的信息，同時傳遞了農業(yè)銀行總行和省分行已經隨同朝華科技所在地政府考察團到過東礦公司，并已拿出了一個作為財務顧問為朝華科技恢復上市而解決問題的一攬子服務方案，尤其是農行要幫助引進戰(zhàn)略投資者。筆者冷靜而又敏銳地意識到，一個發(fā)展投行業(yè)務的千載難逢的重大機遇就在面前，但農行已經先人一步走在了我們前面。會失去這個機遇嗎？筆者迅速地思索著怎么辦?憑著總行領導講話中提到過要創(chuàng)新和開拓投行業(yè)務的一絲記憶，筆者強烈地預感到建銀國際能夠直投朝華科技。筆者按捺不住自己的預感，就武斷地表達了建行可以直投的愿望。董事長固執(zhí)地認為商業(yè)銀行是不允許直接做股權投資的。筆者急切地通過省分行迅速咨詢了總行投行部，總行投行部明確答復，建行旗下的香港建銀國際已經在內地注冊了可以進行股權投資的專門公司，這項業(yè)務可以應承。董事長得知這一情況后十分欣喜，并欣然允諾由筆者牽線促成與建銀國際的合作。

2008年2月3日，農歷臘月二十七日，離春節(jié)還有3天。這一天，在北京星湖園，舉行了甘肅省分行、建銀國際與南宇公司的合作簽字儀式，出席會議的有省分行康義行長、李凡副行長、總行投行部總經理兼建銀國際董事長王貴亞、建新集團劉建民董事長。儀式上，由建

銀國際與南宇公司簽署了境外私募股權投資意向性協(xié)議和總額350港幣的財務顧問協(xié)議，由省分行與寶徽公司和克州亞星簽署了總額350萬元人民幣的隴南分行作為南宇公司在華企業(yè)財務顧問協(xié)議。簽字儀式前，三方高層舉行了第二次有效務實的會談，確定了合作的范圍、方式以及三方經辦此項合作業(yè)務的人員名單。與此同時，三方達成了建銀國際直投朝華科技6億元的意向性協(xié)議。就這樣，投行業(yè)務潛在的商機變成了現(xiàn)實的商務，接下來的就是在操作層面如何落實了。

三、業(yè)務創(chuàng)新是核心

合作協(xié)議達成后，設計一攬子符合客戶需求、降低成本和風險、確保預期收益的整體解決方案，就成了擺在項目小組面前的核心工作。這一問題分四個層面完成：一是在總行投行部層面，主要任務是迅速牽頭協(xié)調，組成由投行部、建銀國際、甘肅分行、隴南分行等機構主要負責人參與的聯(lián)合項目小組，并提出方案的總體思路；二是在建銀國際投資咨詢有限公司層面，主要任務是設計發(fā)行理財產品募集資金進行境內股權投資，設定股權投資的價格預期和收益預期，安排投資資金的風險控制措施；三是在建銀國際資產管理公司層面，主要任務是借鑒可轉債的原理，利用內保外貸，協(xié)調我行境外分行發(fā)放過橋貸款，同時由客戶向其發(fā)行認股期權，同時擔任南宇公司境外上市財務顧問；四是省分行和隴南分行層面，主要任務是提供客戶情況，配合建銀國際完成對客戶的盡職調查，理順對客戶的授信關系，完成對客戶的綜合授信，申請外匯額度開出保函，擔任南宇公司在華企業(yè)財務顧問，并負責監(jiān)管建銀國際投資資金。任務明確后，各個層面都積極主動開展工作，大膽進行業(yè)務和產品創(chuàng)新，僅用不到3個月時間就完成了任務。

首先是總行投行部提出了富有創(chuàng)新的工作思路。這就是：以現(xiàn)有銀行業(yè)務為基礎，通過境內銀行信用激活境內融資，通過內部收益分成組合運用投行產品，通過提前鎖定成長收益降低成本和風險。具體包括：向高端客戶發(fā)行理財產品募集資金進行境內股權投資；借鑒可轉債的原理，利用內保外貸，由我行境外分行發(fā)放過橋貸款，同時由客戶向建銀國際發(fā)行認股期權；以資金封閉與監(jiān)管、股權質押等產品保障資金安全和控制風險；以財務顧問身份承攬境外私募股權服務及保薦承銷業(yè)務。

再次是通過發(fā)行建行財富理財產品募集股權投資資金。2008年3月，總行通過自主創(chuàng)新，精心設計了國內首支銀行系私募股權投資理財產品——“建行財富三號” 三期股權投資類人民幣信托理財產品，該產品分為優(yōu)先收益類產品與次級收益類產品兩檔，可同時滿足不同風險偏好投資者的理財需求，投資期限5年，屬非保本浮動收益型理財產品。該產品以中國建設銀行忠實的高端客戶為發(fā)行對象，在短期內發(fā)行成功，順利募集到了8億元資金。募集的全部資金將交予華寶信托有限責任公司設立“建銀一號股權投資基金資金信托”（以下簡稱“建銀一號”）對中國境內優(yōu)質企業(yè)的股權、公眾公司的定向增發(fā)項目等進行投資操作，并最終通過企業(yè)分紅、股權轉讓或拍賣、上市后變現(xiàn)等方式實現(xiàn)投資收益，閑置資金可投資于銀行存款、貨幣市場基金、新股申購和債券回購，以及可轉債和上市公司再融資項目中的高流動性、低風險金融產品等。“建銀一號”所獲得的全部收益在扣除應承擔的全部費用（業(yè)績報酬除外）后，將按照優(yōu)先收益類產品本金→次級收益類產品本金→優(yōu)先收益類產品收益→次級收益類產品收益的順序進行分配。

第三是建銀國際順利完成了6億元的私募股權投資。經過與客戶的艱苦談判，最終達成了以每股5元、共計1.2億股、投資6億元的股權投資協(xié)議。具體安排是：募集到的資金通過建

銀國際投資咨詢有限公司投資入股建新集團擬注入朝華科技的礦產資產，隨著該礦產資產通過定向增發(fā)進入上市公司，該投資將轉換為1.2億股上市公司股份，在鎖定期結束后通過二級市場擇機退出，收回投資及收益并向理財產品投資者兌付。根據協(xié)議，在該公司礦產資產注入上市公司、建銀國際投資轉為上市公司相應股份之前，6億元資金全部封閉在建行監(jiān)管帳戶內，并由建銀國際監(jiān)管，若定向增發(fā)不成功或其他影響資金安全的情況，建銀國際可單方面收回6億元本金及約定利息；在成功注入上市公司后，建新集團對建銀國際做出連續(xù)4年每股收益保證，其中在建銀國際退出的關鍵年份每股收益不低于0.9元，并以大股東所持上市公司8000萬股做質押。

第四是建銀國際以認股期權方式優(yōu)先選擇是否向南宇公司投資。新加坡南宇礦業(yè)開發(fā)投資有限公司是建新集團大股東設立在新加坡的紅籌企業(yè)，擬在境外上市，由于涉及到解除境內上市資產的擔保問題，該公司在上市前需要過橋融資及引入戰(zhàn)略投資者。為此，項目小組借鑒可轉債的原理，通過“內保外貸”，甘肅分行向新加坡分行開出保函、新加坡分行發(fā)放6000萬美元貸款，同時，該公司向建銀國際發(fā)行3000萬美元的認股期權，根據該期權，建銀國際有權在該公司上市前，以國際中介機構出具的審計、評估結果為基礎，按照3倍多的市盈率選擇進行股權投資，也可以根據當時的企業(yè)狀況和市場情況選擇放棄投資，若建銀國際選擇按約定條件投資，南宇集團則必須執(zhí)行與建銀國際的約定。在該公司上市后，建銀國際可在二級市場上擇機出售股票實現(xiàn)投資收益。同時，建銀國際不僅擔任其境外私募股權和境外上市的財務顧問，還將擔任其香港上市的保薦承銷商，新加坡分行也將承擔其在新加坡上市的保薦承銷角色。

第五是甘肅分行在“內保外貸”業(yè)務中充分實現(xiàn)自身收益?！皟缺Ｍ赓J”期初的思路本是：由南宇公司在華企業(yè)——寶徽公司在香港設立境外分公司，由隴南分行安排寶徽公司相當于6000萬美元的授信額度，由甘肅分行國際業(yè)務部向香港分行出具6000萬美元貸款保函，由香港分行向寶徽公司香港分公司發(fā)放貸款，保函期限一年，到期后展期一年，期間建銀國際投資南宇公司6000萬美元，以償還香港分行貸款，進而解除甘肅分行保函。建銀國際投資條件是：南宇公司2009年實現(xiàn)上市，利潤達到5億元人民幣，6000萬美元投資占南宇公司20%股份，“內保外貸”價格由其定價，年息不低于12%，各環(huán)節(jié)的分成為：甘肅分行0.8%的保函手續(xù)費，2.5%的LIBOR利率，香港分行2.5%的貸款利息，剩余部分歸建銀國際（投資前每年收入約合人民幣5000萬元），最多可給隴南分行每年分成180萬元人民幣。這一思路的談判極其艱苦，筆者也深感有失公允。在此情況下，筆者提出另辟蹊徑，因為既然“內保外貸”的風險由甘肅分行兜底，那么貸款期間甘肅分行就應該是最大受益者。為此，筆者建議保函直接開給新加坡分行，由新加坡分行向南宇公司貸款，“內保外貸”價格由隴南分行定價，年息定位9%，各環(huán)節(jié)的分成為：省分行國際部1%的保函手續(xù)費收入，2.5%的LIBOR利率，香港分行2.5%的貸款利息，剩余3%（每年約合人民幣1260萬元）作為財務顧問費歸隴南分行。并約定南宇公司兩年內完成上市，引進戰(zhàn)略投資者，投資不少于6000萬美金，其中的3000萬美金以認股期權形式由建銀國際優(yōu)先選擇是否投資，引進的投資用于償還新加坡貸款，進而解除保函。最終在康義行長的大力協(xié)調下，完全按照這一思路完成了“內保外貸”，1260萬元財務顧問收入也已于5月下旬進賬。

以上說明，此項業(yè)務創(chuàng)新特點明顯，突出表現(xiàn)在：（1）創(chuàng)新思路，組合運用多項投行及銀行產品，開創(chuàng)國內同業(yè)投行業(yè)務創(chuàng)新的先河。在項目中，創(chuàng)新特點突出，主要體現(xiàn)在：是我行組合運用投行及銀行產品最多的案例之一，涉及產品達十余個；是國內銀行第一個自主開發(fā)完成的PE類理財產品，也是國內第一個PE理財產品投向重組S*ST類上市公司股份的項

目；是市場上第一只基于“內保外貸”的認股期權產品。（2）以客戶為中心，一攬子服務，實現(xiàn)傳統(tǒng)銀行業(yè)務與新型投行業(yè)務的有機結合。該項目涵蓋了從貸款、存款等傳統(tǒng)資產負債業(yè)務，到財務顧問、資金監(jiān)管、銀行保函、理財產品等中間業(yè)務，以及股權投資、認股期權、保薦承銷等資本市場業(yè)務，對客戶進行整體營銷、一攬子服務。（3）風險可控，收益顯著。在風險控制方面，對企業(yè)進行集團授信，控制風險總量；在股權投資上，在成功上市前采取資金封閉與監(jiān)管，預留可控的退回通道，在上市成功后，約定收益承諾，大股東股權質押；在境外私募投資方面，設計無風險的選擇權模式，既規(guī)避風險，又鎖定潛在的成長收益。在收益方面，除了存款、貸款、結算等方面的收益外，初步估算，該項目可為建行系統(tǒng)帶來超過1.5億元的中間業(yè)務收入，為建銀國際的股權投資帶來每年100%的投資收益，為理財產品投資客戶帶來每年50%-80%投資回報。

四、聯(lián)動營銷是保證

該項目的運做成功，營銷層面的工作至關重要。

首先在組織形式上，形成了網狀聯(lián)動營銷團隊。根據建新集團的復合型需求，由總行牽頭組織，甘肅分行協(xié)同配合，建銀國際咨詢公司、金融公司、資產管理公司、新加坡分行聯(lián)合行動，形成了境內外、總分行、商業(yè)銀行與投行機構聯(lián)動的網狀聯(lián)動團隊，在短時間內從各個角度滿足了客戶需求，實現(xiàn)了多方共贏。

其次在營銷策略上，主打 “建”字號牌。中國建設銀行是全球知名企業(yè)，亞洲最賺錢的銀行，建銀國際又是香港最出色的投資銀行，建行甘肅分行、建行隴南分行又始終堅持“融資、融情、融智”的營銷理念；建新集團是甘肅省最大的民營企業(yè)，建新礦業(yè)借殼上市必將大有作為。在營銷中，團隊始終強調雙方的“建“字情節(jié)，以此拉近雙方距離，建立互信機制。

再次在關鍵環(huán)節(jié)上，由高層出馬一錘定音。在該項目運作中，總行領導高度重視，參加了該項目的簽字儀式。投行部、甘肅分行、建銀國際、經辦行的主要負責人都親自參加項目小組，在一系列關鍵問題上親自參加與客戶的談判，讓客戶充分感受到建行對客戶的重視和合作誠意，特別是在關鍵問題的談判上，往往是高層出馬一錘定音。筆者記得，就在6億元股權投資的價格問題和朝華科技恢復上市前投資資金監(jiān)管以及上市后3年每股收益保障問題上，建銀國際的要價為每股5元，建新集團的出價則為每股5.5元，圍繞價格問題，雙方的面對面談判達7、8次之多，筆者親自參與的也有不下6次，其中有4次都是幾近談崩。出現(xiàn)這種情況，每次都是筆者趕赴北京調停斡旋，最終在資金監(jiān)管和收益保障問題上都達成了一致，但在價格問題上，建銀國際的出價為每股5元，建新集團的要價則為每股5.5元，雙方在這一核心問題上互不相讓，直到4月中旬都未能達成妥協(xié)。但就在這一關鍵時刻，甘肅分行康義行長飛赴北京夜訪建新集團董事長劉建民，誠懇地闡述了合作對雙雙的重要性，展望了雙雙合作的愿景，表達了支持建新集團打造百年老店的誠意，強調了雙雙的合作必將達到“融資、融情、融智”的境界。劉建民董事長被康義行長的夜訪和誠意感動，痛快地表示愿意接受建銀國際每股5元的出價。5.5元降至5元，1.2億股就要降去6000萬，真是高層出馬一錘定音！“融資、融情、融智”真是一字千金！

最后在具體工作中，處處體現(xiàn)建行人高效務實的作風。該項目的運作過程，是一個思路創(chuàng)新、細節(jié)嚴謹、服務高效、作風務實的過程。參與項目的所有工作人員都不惜犧牲節(jié)假日忙碌地工作了兩個多月，無論是設計方案，還是計算收益，無論是起草協(xié)議，還是磋商談判，也無

論是赴內蒙安徽盡職調查，還是奔新疆四川考察企業(yè)，所有人員都是夜以繼日，不辭辛勞，盡職盡責，扎實工作。待一切有了結果，農行驚醒了，他們是“起了個大早，趕了個晚集”，客戶總結說：“這項業(yè)務農行介入最早，但臘月二十七建行簽協(xié)議的時候，農行是忙著過年去了；正月初九建行去內蒙盡職調查的時候，農行還在忙著過年，等年過完了，業(yè)務已被建行拿走了?！甭犃诉@話，筆者又一次覺得，作為建行人真驕傲！

S*ST朝華：北京市天銀律師事務所關于公司發(fā)行

股份購買資產暨關聯(lián)交易的法律意見書

第三篇：關于做大做強擔保公司的思考

關于做大做強擔保公司的思考

關鍵詞：關于 做大做強 擔保公司 思考

[提要]我市擔保機構起步于1999年，經過十幾年的發(fā)展，特別是民營資本的大量進入，擔保公司如雨后春筍般涌現(xiàn)，我市擔保行業(yè)呈現(xiàn)快速發(fā)展的局面，為緩解中小企業(yè)資金短缺和貸款融資困難起到積極的推動作用。

宿遷新聞網訊 我市擔保機構起步于1999年，經過十幾年的發(fā)展，特別是民營資本的大量進入，擔保公司如雨后春筍般涌現(xiàn)，我市擔保行業(yè)呈現(xiàn)快速發(fā)展的局面，為緩解中小企業(yè)資金短缺和貸款融資困難起到積極的推動作用。目前，由于社會誠信體系的建設與監(jiān)督尚待加強、擔保相關的制度與法規(guī)還需完善、中小企業(yè)抵御經濟發(fā)展的周期性變化能力有限等，受諸多此類因素影響，擔保公司的發(fā)展與壯大面臨著一些困難與問題。

我市擔保行業(yè)總體情況：

擔保公司的服務能力在不斷提升。2011年初，我市對融資性擔保機構中資本實力差、經營不規(guī)范的公司進行清理整頓，目前全市共有62家擔保公司取得融資性擔保機構經營許可證，從業(yè)人員達640余人，注冊資金約42億元，平均注冊資本約6800萬元，2011年末在保余額132億，平均擔保放大3倍。擔保貸款占總貸款比例17%，是全省平均水平的3倍。擔保機構資本實力在不斷增強的同時，為中小企業(yè)提供融資服務的能力也在逐步提高。

國有公司的中堅力量在不斷顯現(xiàn)。在當前中小企業(yè)面臨經營成本上升、信貸規(guī)模從緊等多重壓力下，國有擔保公司利用自身優(yōu)勢，通過創(chuàng)新反擔保方式、提高服務效率等措施，努力為中小企業(yè)拓展融資空間，在擴大擔保規(guī)模方面發(fā)揮了積極作用。2011年末，我市在保余額前十大擔保公司中，有9家為國有擔保公司，前10家國有擔保公司的擔保業(yè)務占全市擔保貸款一半，年末貸款擔保總額達到注冊資本的5倍，高于全市平均3倍放大規(guī)模。

業(yè)務結構日趨合理，管理水平不斷提升。2011年以來，為了進一步規(guī)范擔保公司的業(yè)務范圍、注冊資本金的使用、經營團隊建設以及風險防范措施制訂等，市金融辦會同人民銀行等單位對取得經營許可的擔保機構進行了日常監(jiān)管，把加強制度建設、有效防范風險和可持續(xù)發(fā)展作為主要監(jiān)管內容，定期對擔保公司進行重點抽查，發(fā)現(xiàn)問題及時約談公司主要負責人限期整改。目前各公司的業(yè)務結構日趨合理，擔保風險集中度得到有效控制，制度建設、內設機構、人員配備等方面都得到了進一步加強，整體的管理水平不斷上升。

擔保公司發(fā)展中面臨的問題：

擔保公司企業(yè)自身建設有待加強。擔保人才隊伍的建設亟待加強。隨著擔保機構數(shù)量的迅速增加，擔保業(yè)務的運作與新品種開發(fā)顯示出了對人才的迫切需求，擔

保行業(yè)涉及金融、財務和法律等諸多專業(yè)，擔保業(yè)務品種的設計與風險防控都需要專業(yè)技術與實踐經驗的有效結合才能實現(xiàn)。目前，我市擔保機構在專業(yè)人才和專家隊伍方面的儲備和培育不足，大部分公司無法涉獵工程履約擔保、招投標擔保、司法擔保等領域，較為單一的業(yè)務品種制約著擔保公司全面發(fā)展。擔保收益發(fā)展難度較大。擔保公司的收入主要來源于利息收入和保費收入，目前我市擔保公司的保費標準一般在2%左右，承擔的保證責任都是100%，面臨的代償風險相當大，如果出現(xiàn)代償，當年將很難實現(xiàn)贏利。擔保機構屬于高風險、低收益的行業(yè)，大部分擔保公司為保證股東權益會采取資本運作來實現(xiàn)資產的增值，甚至少數(shù)企業(yè)會出現(xiàn)收取客戶高比例保證金或占用客戶貸款資金等違規(guī)經營的情況，這一方面會加大擔保公司在社會的負面影響，另一方面也可能加劇擔保公司自身的經營風險。缺乏有效的資金補償機制。我市大部分擔保公司屬于民資股份，資本實力不強，業(yè)務品種較為單一，處于同質化競爭的狀態(tài)，而股東缺乏對資金的持續(xù)或經常性的注入熱情，受業(yè)務規(guī)模限制又很難從各級財政獲得風險補助，一旦發(fā)生擔保代償，金融機構扣收保證金，很容易造成擔保能力缺失或面臨停止銀保合作甚至破產的風險。

銀保合作層次還有待加深。銀行對擔保公司合作設置了嚴格的準入條件，對注冊資本、存出保證金規(guī)模都有較高要求，特別是近期在全國范圍內曝出部分擔保公司違規(guī)經營后，銀行更是以審慎的態(tài)度對待銀保合作，存入保證金放大比例不高，即使擔保公司與銀行簽定放大5倍以上的合同，部分銀行還會對擔保公司進行動態(tài)管理，多會根據上級銀行的要求或以信貸規(guī)模有限等理由來控制擔保規(guī)模。擔保公司在與銀行合作談判的過程中，往往處于劣勢地位，無法與銀行進行平等對話，不得不承擔100%的風險，這種風險分擔方式盡管是市場化談判的結果，但貸款風險過度集中在擔保公司，而不是合理的風險分散，弱化了銀行對企業(yè)的考察評估職責，甚至會引發(fā)銀行轉移預期風險，最終會加大擔保行業(yè)整體風險。社會誠信體系建設有待提高。擔保對社會信用的需求與社會誠信體系建設滯后的矛盾，是制約擔保業(yè)發(fā)展的重要因素之一。一是目前對中小企業(yè)缺乏權威公正的信用評級。中小企業(yè)又普通存在著內部管理不健全、經營不規(guī)范、財務不真、虛假經營等問題，各家銀行又有著獨立的企業(yè)評級系統(tǒng)，擔保公司很難對小企業(yè)做出真實而全面的評估。二是沒有建立起統(tǒng)一的企業(yè)信用數(shù)據庫。獲取企業(yè)信用信息的主要渠道是人行的征信系統(tǒng)，這個系統(tǒng)只涵蓋金融機構的貸款相關情況,無法了解企業(yè)民間融資、個人借貸融資的相關情況,且個人征信系統(tǒng)更新較慢,數(shù)據覆蓋范圍不足，擔保公司對各類信用信息無法得到及時有效的查詢。三是社會對信用缺失行為的懲治不足，違約成本相對較低，更加大了擔保公司經營的風險。擔保行業(yè)的政策法規(guī)還有待完善。

現(xiàn)行的《擔保法》、《物權法》相對于快速發(fā)展的擔保行業(yè)的發(fā)展只是一項基礎性法規(guī)。市委、市政府為推動中小企業(yè)發(fā)展，相繼出臺一系列扶持性政策，其中針對中小企業(yè)擔保提出了的指導性意見，如對資產的抵押登記，要以方便快捷服務為前提，但在具體政策的落實過程中，又會與司法部門的實踐產生脫節(jié)。

當擔保公司代償風險出現(xiàn)后，最后選擇的解決辦法是通過訴訟途徑，其結果多是漫長的訴訟等待和最終執(zhí)行結果的不可預知，這期間擔保公司因保證金的扣除在銀保合作方面將喪失更多的機會與時間成本的浪費。

行政干預是擔保公司發(fā)展中難以破解的瓶頸。

擔保公司在業(yè)務開展中都會或多或少地遇到行政干預，特別是在政府出資的擔保公司中尤為突出。雖然擔保公司會以各項制度和內設機構來規(guī)避各類非正常干擾，但由于國有公司財務和人事關系都與政府保持密切關系，在擔保項目的保前決策時來自政府部門或個人的干擾和承諾，有時很難避免會影響到項目的正常決策，但代償風險出現(xiàn)后都會以擔保行為是市場化運作為由將一切問題全部拋給擔保公司。更有甚者，擔保公司在代償風險出現(xiàn)后，部分地方政府會出于保護本地其他權益人利益，以不作為或不合作的方式來阻擾擔保公司處置抵押資產。做大做強擔保公司的思考：行業(yè)協(xié)會要為擔保公司做大做強提供強大助推力。隨著我市擔保公司數(shù)量的增加、業(yè)務的擴展、規(guī)模的提升，擔保行業(yè)協(xié)會在“從業(yè)自律、公司合作、業(yè)務規(guī)范、管理提升、權益維護、信息共享”等方面發(fā)揮的作用越來越重要。

加強擔保行業(yè)自律，促進公司的規(guī)范提升。行業(yè)協(xié)會要積極組織擔保公司學習研究擔保業(yè)務的規(guī)范標準，制定行業(yè)自律公約，引導擔保公司開展公平有序的競爭，維護擔保行業(yè)在社會上的整體信用水平和形象。充分利用國內外擔保行業(yè)的專家資源，組織不同專題、不同層次的業(yè)務培訓，提高擔保人員從業(yè)能力，進而提升擔保行業(yè)的整體素質。開展行業(yè)交流協(xié)作，推進公司間合作共贏。行業(yè)協(xié)會以開闊會員視野為目的，組織擔保公司學習投融資市場最新動向，及時了解國家相關的政策調整，提早做好相應的準備；以提高會員業(yè)務拓展和風險控制能力為目標，組織擔保公司學習業(yè)內標桿企業(yè)，引入先進的管理經驗；以會員間信息共享為目的，組織市內擔保公司交流金融信息及各行各業(yè)最新動態(tài)；以加強會員協(xié)作為目的，協(xié)調公司間開展聯(lián)保、共保、分保，以推動擔保業(yè)的合作共贏。切實維護會員權益，組織集體對外協(xié)商。推動會員與政府有關部門的交流互動，拓寬溝通渠道，及時將擔保公司關心的抵、質押登記、公證、稅收等有關訴求反饋到政府相關部門；行業(yè)協(xié)會要組織會員單位以集體協(xié)商的方式與金融機構開展合作，增強金融機構對會員單位的信任度同時，突破現(xiàn)有風險承擔的模式，既有助于提高銀行的風險意識，又加強了銀保的合作程度，降低了擔保的風險；在會員與中介機構合作前，行業(yè)協(xié)會切實做到提早談判，要求中介機構提高服務時效的同時，降低相關費用。為會員與企業(yè)架起溝通的橋梁。協(xié)調相關部門開展企業(yè)與擔保公司之間交流，增強互信與信息的溝通，使企業(yè)了解擔保公司的業(yè)務模式，同時能使擔保公司了解企業(yè)的需求。

政府要為擔保公司做大做強創(chuàng)造良好的外部環(huán)境。加強制度建設，為擔保公司發(fā)展提供寬松有序的法制環(huán)境。

擔保行業(yè)是對法制環(huán)境高度依存的行業(yè)，政府要為擔保行業(yè)的發(fā)展提供寬松有序的法制環(huán)境，應及時出臺與擔保業(yè)相適應的相應的保障制度。一是出臺相關制度對抵、質押物的范圍予以放寬，特別是權屬較為明確的資產，按現(xiàn)有法規(guī)卻無法辦理抵押登記的應予以明確登記機關、登記辦法以及涉訴后的處置辦法；二是對

抵、質押登記和公證機構的收費標準要降低，提高中小企業(yè)盈利空間，為擔保公司創(chuàng)造良好的經營環(huán)境。三是要組織有關單位積極探索擔保公司在訴訟追償過程中簡捷有效的機制和程序。

建立健全資金補償激勵機制，為擔保公司發(fā)展提供持續(xù)動力。擔保公司的收益不足以彌補成本和風險時，財政支持是擔保公司健康、持續(xù)發(fā)展不可或缺的一步。一方面，要完善財政激勵補償機制，對擔保公司開展的業(yè)務，按一定規(guī)模以上的責任余額大小給予相應的風險補償，對符合條件的擔保機構為中小企業(yè)貸款所發(fā)生的代償損失，按照一定比例給予代償補助。另一方面，根據擔保公司的客戶范圍，制定針對中小企業(yè)或個人創(chuàng)業(yè)貸款擔保的財政扶持資金。

完善信用體系建設，為擔保公司發(fā)展提供良好的信用環(huán)境。中小企業(yè)信用信息獲取渠道不暢是擔保業(yè)發(fā)展面臨的困境，建議政府一是引進和培育規(guī)范的信用征信中介服務機構，開展多元化信用征信服務，提高全社會防范信用風險的能力。二是協(xié)調信用信息采集部門實現(xiàn)信息共享，并逐步完善中小企業(yè)征信系統(tǒng)和信用評價體系，擔保公司通過一個征信平臺能夠對企業(yè)信用情況進行全面的查詢。三是完善中小企業(yè)失信懲罰機制，提高失信成本，對偷逃稅款、惡意違約、拖欠債務、商業(yè)欺詐和假冒偽劣等行為加大懲治力度。

減少行政干預，為擔保公司降低運營風險。一是加強宣傳，讓社會各界既要了解擔保公司不是無條件承擔無限風險，更要知道擔保公司在銀企合作中起到的作用；二是政府出臺規(guī)章制度約束公職人員擔保行為，對惡意串通貸款人代償?shù)墓毴藛T既要有紀律上的約束，更要有經濟上的懲罰；三是給予國有擔保公司真正意義上的公司化運作，不要在具體的擔保項目中以服務投資、服務地方經濟發(fā)展等理由給擔保公司無形或有形的壓力。

專業(yè)化發(fā)展是擔保公司做大做強的必由之路。

明確的市場定位，是擔保公司發(fā)展壯大的初期選擇。擔保公司由于出資主體不同，經營目標不同，擔保公司做大做強需要對目標市場定位更加細化，主營范圍更加專業(yè)化，通過服務對象的細分，做成中小企業(yè)、個體工商戶、商貿流通、建筑工程、個人消費卡等不同領域內的專業(yè)化擔保公司，對同一行業(yè)、同一產業(yè)集群的擔保既增強了風險判別能力，又實現(xiàn)同一區(qū)域內公司間差異化競爭，業(yè)務的互補，避免了相互拼搶客戶，累積經營風險，從而實現(xiàn)擔保公司業(yè)務擴張，自身壯大。專業(yè)的人才隊伍，是擔保公司發(fā)展壯大的內因。擔保公司要積極引進金融、財務、法律等各類專業(yè)人才，借助政府支持、行業(yè)協(xié)會的幫助，通過外引內培，打造一支熟悉銀行業(yè)務、懂得市場開發(fā)、擅長風險管理的復合型人才隊伍。

科學的內設機構和完善的規(guī)章制度，是擔保公司發(fā)展壯大的保障。擔保公司的發(fā)展離不開完善的規(guī)章制度，要明確部門職責和員工崗位要求，制定清晰的業(yè)務流程和可操作的保前考察、風險審核、保后管理工作細則。通過擔保業(yè)務與風控的前后臺高效對接，建立順暢而又相互監(jiān)督的內部機構，把各項規(guī)章制度的有效執(zhí)行落在實處。通過保前調查與保后回訪的角色互換，借助外聘專家組建的項目評審委員會和公司決策委員會形成風險識別、風險承擔與風險有效控制的決策機

制，保證擔保公司的穩(wěn)定發(fā)展。

加入再擔保體系是擔保公司發(fā)展中分散風險的重要措施。

再擔保是擔?；A上派生出來，是分散擔保業(yè)務風險的有效方式。根據江蘇省信用再擔保有限公司的有關合作條款，擔保公司應根據自身業(yè)務特點，選擇申請成為省再擔保公司的主辦或承辦擔保機構，擔保項目的保費收取按約分配后，發(fā)生擔保代償后進行責任分擔，加入再擔保體系是中小型擔保公司抵抗行業(yè)性、區(qū)域化、系統(tǒng)性風險的有效手段。（同創(chuàng)擔保公司王蘭建

第四篇：創(chuàng)新投融資體制 進一步做大做強城投集團

創(chuàng)新投融資體制 進一步做大做強城投集團

兩年來，集團公司按照鹽城市委、市政府的要求，緊緊圍繞確定的工作目標，在各金融部門的大力支持下，堅持市場化運作，不斷拓展融資新渠道，積極探索資金運作新模式，注重效能建設，各項工作都取得了一定成效。在融資模式上，做到“三個堅持”、“三個結合”：一是堅持 “雙輪驅動”，城投集團與城資公司并軌運行。二是堅持“雙管齊下”，政策性銀行與商業(yè)性銀行融資相結合。三是堅持“雙贏互利”，與土地儲備中心合作，以水環(huán)境整治為切入點，以包裝的土地整理開發(fā)項目為載體、以項目未來收益作為還款來源，以銀行認可的抵押物作擔保，實現(xiàn)融資模式的創(chuàng)新。在融資結構上，實現(xiàn)“三個為主”“三個為輔”：以開行貸款為主（均為十年貸款），商業(yè)性銀行貸款為輔（以兩年期貸款居多）；以長期貸款為主，短期貸款為輔；以項目貸款為主，流動資金貸款為輔（不足1億元），多渠道融資。

面對宏觀調控的政策背景和復雜多變的金融環(huán)境，城投公司作為城市建設的融資平臺，發(fā)展的任務繁重，如何以科學發(fā)展觀為指導，把城市建設的投融資平臺做實做穩(wěn)，關鍵是要進一步解放思想，創(chuàng)新思路，大膽實踐，破解難題。但真正要擔負起城市建設的核心作用任重道遠，還要在以下幾個方面多做思考：

一、以科學發(fā)展觀為指導，準確定位，扮演政府的城市建設投融資的大平臺、強臺柱的核心作用。

城投公司承擔著政府城市建設的部分職能，公司的持續(xù)發(fā)展立足于政府的定位，充分發(fā)揮政府賦予的職能和經營運行條件，以保持城建投資公司經營運作的良性循環(huán)和可持續(xù)發(fā)展，促進其在城市建設中發(fā)揮更大的作用。

城建投資公司的職能應隨著城建投融資體制改革進程而不斷深化、不斷完善，主要包括以下幾個方面：

（一）城市基礎設施建設投融資主體

為解決政府城建資金短缺問題，從上個世紀90年代開始，上海市率先進行城建投融資體制改革，有效歸集政府城建資金，重組城建資產，通過公司化和市場化運作方式拓寬城建融資渠道，實現(xiàn)政府資金的有效放大，并取得了明顯成效。以后的10年內，全國許多城市先后組建了城建投資公司，初步形成了“政府主導、市場運作”的城建投融資格局。在這一階段，城建投資公司的主要職能就是從事城市基礎設施投資、融資，政府在資金、資產注入方面給予相應的支持，主要目的是解決城市建設資金不足的問題。

（二）政府在城市建設領域的經濟運作平臺

城建投資公司基本上都是國有獨資企業(yè)，資產規(guī)模大、資金實力相對雄厚，為政府在城市建設經濟領域提供了一個良好的運作平臺。一是代表政府進行政府投資項目融資和項目實施；二是充分發(fā)揮國有經濟的引導作用，通過合作、合資等方式吸引外資和社會資本進入城建領域；三是承擔城市建設領域各項改革的經濟責任，如城市路橋收費改革、城市公用事業(yè)改革等；四是通過市場化的運作方式參與舊城改造和新區(qū)開發(fā)等。這一定位是對城建投融主體定位的進一步深化，需要政府對城建投資公司進行更廣泛的授權并給予相應的政策支持。

（三）國有資產運營機構

通過政府對城建投資公司的授權經營，進一步明確國有資產經營管理責任，實現(xiàn)企業(yè)財產權、人事權、管理權的統(tǒng)一，為城建投資公司這一市場主體創(chuàng)造良好的經營運作條件。授權后的城建投資公司主要履行以下幾個方面職責：一是負責經營管理授權范圍內的國有資產，承擔保值增值責任；二是加大資本運作力度，努力盤活存量資產；三是積極推進國企改革工作，建立現(xiàn)代產權制度和現(xiàn)代企業(yè)制度；四是促進城市公用行業(yè)產業(yè)化、市場化發(fā)展，提供優(yōu)質服務，保障安全生產。

（四）政府投資項目的實施機構

目前，國內大多數(shù)城市的政府投資項目在不同程度上需要城建投資公司進行融資，在這種情況下，城建投資公司還必須負責政府投資項目的實施工作。主要理由一是保持融資責任主體和投資管理責任主體相一致，能夠有效控制政府投資項目的規(guī)模，防止重復建設和浪費，有利于提高投資效益。二是由企業(yè)承擔政府投資項目的實施工作，有利于建立和完善政府投資工程的監(jiān)督管理機制，克服政府部門既當“運動員”，又當“裁判員”可能帶來的種種弊端；三是能夠適應國家宏觀經濟調整的政策，更好地籌措建設資金；四是無需重新設置政府投資項目實施機構，有利于充分發(fā)揮城建投資公司在投資管理和項目運作方面的優(yōu)勢，確保政府投資工程的進度和質量。

（五）城市運營商

1、城市運營商是經營城市理論中一個全新概念。

城市運營商是指受政府委托從事城市資源經營運作的經濟實體，它既可以是國有獨資的大型企業(yè)集團，也可以是以國有經濟為主的混合所有制企業(yè)。

2、城市運營商的主要職能應當是：

（1）通過建立合理的機制，在現(xiàn)有政策法規(guī)框架內廣泛參與城市資源的經營運作，以最大限度地實現(xiàn)城市資源開發(fā)的經濟和社會效益；

（2）按照政府的規(guī)劃、計劃從事城市基礎設施投融資業(yè)務，并負責項目的組織實施；

（3）作為政府在城市建設經濟領域的運作平臺，承擔政府債務和其他由于政府行為而帶來的經濟責任；

（4）按照政府的授權實行城市公用事業(yè)特許經營，負責生產和供應城市公用品，并提供優(yōu)良的服務；

（5）受政府委托并按照政府的相關政策，與外資和社會投資者開展合作，積極吸引社會資本投資城市建設領域；

（6）負責經營運作與城市基礎設施（特別是市政設施）建設相關聯(lián)的國有資產，并負責保值增值。

3、城市運營商需要具備的基本條件。

一是要有較大的資產規(guī)模和較為雄厚的資金實力；二是必須保持國有控股，以保證政府對其的有效控制；三是建立和完善參與城市土地等資源經營的工作機制；四是實行城市基礎設施投融資、城市公用品生產、城市資源經營一體化運作，實現(xiàn)良性循環(huán)和滾動發(fā)展；五是政府給予強有力的政策支持。

二、要建立償債機制、增強造血功能

要深化經營城市理念，推進鹽城投融資體制改革，借鑒南京、合肥、蘇州等周邊城市的成功經驗，建立城市建設的償債機制，每年財政都拿出專項資金用于建設資金的還本付息，這樣就能較好地發(fā)揮財政資金的杠桿作用，吸引更多資金投向城市建設。現(xiàn)在大多城市的融資平臺僅作為銀行貸款的主體，并沒有真正成為投融資的平臺、資本運作的平臺。只有不斷增強其造血功能，形成投入——建設——產出——再投入的良性循環(huán)，獲得資產的不斷增值，才能通過自身的發(fā)展壯大，形成穩(wěn)定的現(xiàn)金流和良好的贏利能力，增強融資功能，發(fā)揮好融資平臺的作用。

三、增強籌融資能力

現(xiàn)階段城建投資公司經營運作的主要矛盾是對城市基礎設施公益性項目投資得不到有效的補償，導致負債過高，削弱了城建投資公司的融資能力，進而影響城建投資公司作用的發(fā)揮。由于城市建設投資需求十分巨大，大多數(shù)省會城市的城建投公司都有較多負債，有的在40、50億元，有的在100億元左右，而且這種高負債的趨勢還會持續(xù)一段時間。要可持續(xù)發(fā)

展，就必須解決建立政府對城建投資公司公益項目投資補償機制的問題，從而減輕或消除負債壓力，實現(xiàn)城建投資公司經營運作的良性循環(huán)。要解決這一問題，可以考慮從以下幾個方面入手：

（一）政府加大對公益性項目的投入

城市基礎設施公益性項目屬城市公用品，本應由政府進行投資。由于政府財力不足，且政府部門不能融資，城建投資公司承擔起公益性項目融資任務，并且為此承擔了巨額債務。因此，政府要加大投入，一是把城市建設的資金應盡量注入城建投資公司；二是隨著城市基礎設施的不斷完善，城市功能的不斷提升，必然帶動城市經濟的快速發(fā)展，政府財力將逐步增強，政府應逐步加大財政投入。

（二）城建投資公司加強經營管理

城建投資公司一方面要通過資本運作盤活資產存量，最大限度地發(fā)揮資產效率；另一方面要加強投資管理，不斷提高投資效益。

（三）建立和完善政府對城建投資公司公益性項目投資補償機制

1、政府對公益性項目進行必要的投入。

2、建立一定的運行機制，允許城建投資公司深度參與城市資源的經營運作，所得的收益除按政策上繳政府財政外，其余部分作為政府對城建投資公司公益性項目的投資補償。一是結合城市基礎設施建設參與城市土地經營，主要是土地儲備和土地初級開發(fā)；二是廣泛參與城市地上、地下、地面空間的經營，包括城市廣告、可經營的人防設施、停車場、與道路（軌道、隧道）橋梁建設相關聯(lián)的開發(fā)、城市弱電管網的經營開發(fā)等；三是由政府授權城建投資公司從事公用行業(yè)特許經營，包括城市供水、污水處理、垃圾處理，燃氣熱力、公共交通、軌道交通、路橋收費等。其中參與土地資源的經營是最主要的方面，只有通過土地經營才能有效彌補對公益性項目投資所產生的資金缺口。

3、實行城市基礎設施投資多元化，特別是按照國家有關政策放開公用行業(yè)，吸引外資和社會資本投資經營性項目，以減輕政府和國有投資公司的投資壓力。

4、在城市基礎設施建設基本完善后（階段性完善），允許城建投資公司自主選擇經營性項目進行投資，所得收益用于彌補公益性項目的投資。

5、動態(tài)地實施國有資產重組，根據城建投資公司的經營運作情況，適時充實投資公司資產。同時，將國企改革收回的資金作為政府對城建投資公司的補償注入城建投資公司。

以上例舉的是政府對城建投資公司進行補償幾個途徑，但結合大多數(shù)城市情況分析，實際上的補償措施是相當有限的，一是政府由于財力不足，現(xiàn)階段不可能對城建投資公司注入較多的資金；二是隨著國企改革的不斷深入，可以歸集的國有資產將越來越少，城建投資公司本身的資產規(guī)模也會不斷縮減；三是對于基礎設施欠帳較多的城市而言，城市建設的任務十分繁重，城建投資公司難以得到休養(yǎng)生息的機會，更難以抽出資金投資城建計劃之外的經營性項目。因此，實行城市基礎設施建設投資多元化和允許城建投資公司經營城市資源，是減輕城建投資公司負債壓力，有效補償城建投資公司公益性項目投資的必然選擇。

總之，只要政府能夠對城建投資公司準確定位，在政策上給予大力支持，多管齊下，就一定能夠解決好城建投資公司的債務清償問題。

對于城投公司來講,籌融資是其首要功能, 也是其主要作用所在。只有具有較強的籌融資能力,才能有效地從事投資活動?；I融資能力取決于兩個方面,一是籌融資工作的能力,其中包括對金融市場及金融政策的分析、研究能力,對財務風險的研究、控制能力, 籌融資業(yè)務能力, 以及籌融資創(chuàng)新能力等;二是公司維持良好經營業(yè)績的能力。

城投公司在加強企業(yè)管理、健全土地儲備制度的同時，還應設法盤活存量資產，把閑置的非經營性資產變?yōu)榻洜I性資產，把無償使用的資產變?yōu)橛袃斒褂觅Y產。

四、要創(chuàng)新融資方式、拓寬籌融資渠道

從周邊城市看，融資形式比較多樣，有企業(yè)債、融資券、信托等多種途徑。而我市融資方式主要以間接融資為主，這需要我們在新的融資方式上下功夫、求突破。要積極爭取國債等政策性資金的投入，還要積極爭取國外銀行的優(yōu)惠貸款；要包裝項目，積極策劃符合金融政策的項目貸款；也要創(chuàng)造條件，大力推進企業(yè)債的發(fā)行，同時還要嘗試資產證券化，籌備市政債券，引進基金、信托等金融資產的投入，努力破解資金難題。隨著社會投資范圍的不斷擴大，投融資平臺構建的空間將越來越寬廣，如允許和鼓勵民營企業(yè)、外資企業(yè)進入經營性公用事業(yè)或有盈利預期的基礎設施投資，鼓勵公用事業(yè)企業(yè)上市融資，積極探索采用BOT、股權融資等國際通行方式等，為城市可持續(xù)發(fā)展提供強勁的資金動力。

五、城投公司可持續(xù)發(fā)展的基本思路

（一）深化城建投融資體制改革

改革的主要目標包括兩個方面，一是努力爭取城建投資公司“城市運營商”的職能定位，允許城建投資公司廣泛參與城市資源經營，并以此建立政府對城建投資公司公益性項目投資補償?shù)臋C制。二是進一步放開搞活，改善投資環(huán)境，努力培育新的城建投資主體，吸引外資和社會資本投資城市公用基礎行業(yè)，減輕政府投資壓力。

（二）進一步完善城建投資公司的組織結構

為更好地適應“城市運營商”的職能定位，需要對城建投資公司的組織結構進行調整。一是在現(xiàn)有的城市建設基金管理辦公室的框架內，設置市財政局城建分局，將財政局管理城建資金的職能移交城建分局；二是在現(xiàn)有政策法規(guī)框架內，設置城市土地儲備交易中心城建分中心，名義上由城建基金辦負責管理，將土地儲備和初級開發(fā)的職能移交城建分中心；三是把城建投資公司項目管理部門改造成為政府投資工程實施機構；四是將現(xiàn)有的城建利用外資辦公室置于城建基金辦的管理之下；五是在城建基金辦的框架內設置專門的部門，負責城市非土地資源的經營和管理；六是在城建投資公司內部設立財務結算中心，努力降低資金使用成本。以上機構的調整無需增設機構和增加人員，只需將原有的機構、人員和職能進行移交。

通過調整組織結構，城建投資公司與城建基金辦不再是兩塊牌子、兩套班子，而是兩塊牌子、一套班子，實行整體運作。調整城建投資公司的組織結構一是有利于適應新的職能分工，把政府部門經營管理城市資源的職能轉移到城建投資公司，使城市資源的經營運作與城建投融資更加緊密聯(lián)系起來，確保資源經營的效率。二是能夠實現(xiàn)政府城建資金的直接注入，并在城建投資公司組織框架內實現(xiàn)“體內循環(huán)”，有利于減少中間環(huán)節(jié)，理順關系，提高效率；三是有利政府及其相關部門對城建投資公司進行直接、有效的監(jiān)督。

（三）進一步深化國企改革

以轉變國有企業(yè)經營機制為目標，通過國有資產有序退出和轉變國有職工身份，建立現(xiàn)代產權制度和新型的勞動用工制度，把國有企業(yè)逐步改造成為真正的市場主體。同時通過引入戰(zhàn)略投資者，進一步增強國有經濟的引導作用，實現(xiàn)投資主體多元化。

（四）加快推進公用事業(yè)改革

按照國家相關政策努力推進城市公用事業(yè)產業(yè)化、市場化，積極創(chuàng)造條件放開公用事業(yè)投資，實現(xiàn)投資主體多元化；完善公用事業(yè)特許經營制度，強化城市公用品的生產和保障，不斷提高公用服務水平；適時推進公用事業(yè)價格改革，努力實現(xiàn)保本微利。

（五）目前應著重做好的幾項工作

1、深入開展城建投融資體制改索城建投資公司可持續(xù)發(fā)展新路子。

2、通過各種有效途徑，宣傳深化城建投資改革的必要性。

首先要通過宣傳近幾年來城建投資公司在籌措城建資金、促進城市建設發(fā)展方面取得的顯著成效，充分肯定城建投融資體制改革的發(fā)展方向。其次要結合城市建設的實際，深刻分析制約城市建設發(fā)展的主要矛盾，宣傳進一步深化城建投融資體制改革的必要性和緊迫性。三是要做好政府領導的工作，積極爭取政府領導以及相關部門的理解和支持，包括理論學術上的闡述、組織學習調研、向政府提出建議和意見等。

3、繼續(xù)抓緊城市基礎設施投融資及項目建設工作，確保完成政府賦予的各項任務，以優(yōu)異的成績取信于政府，以實踐的成果說服領導。

4、積極創(chuàng)造條件參與城市資源的經營，探索經驗，營造氛圍。

通過參與城市資源的經營，不僅為實現(xiàn)公司經營運作良性循環(huán)提供新的途徑，而且有利于政府部門進一步了解城投公司的職能和重要作用，對進一步提升城投公司職能定位有著重要意義。

第五篇：做強工業(yè)的幾點思考

推進新邵新型工業(yè)化的幾點思考

“無農不穩(wěn)，無工不富”。在加速推進全面建設小康社會的關鍵時期，工業(yè)以其增強新型城鎮(zhèn)化、農業(yè)現(xiàn)代化、信息產業(yè)化，進而促進財政增收、就業(yè)增加、居民增收作用，而被置于首要位置。

從我縣的現(xiàn)實情況看，作為曾經的“五小工業(yè)強縣”，新邵有著雄厚的工業(yè)發(fā)展基礎，擁有大量的專業(yè)技術人才和熟練工人。企業(yè)改制后，通過招商引資，盤活了閑置資產，并借此關停淘汰了一批落后企業(yè)，為縣域經濟發(fā)展和財政增收做出了巨大貢獻。縱向看，2011年我縣工業(yè)增加值26.1億元是2007年9.36億元的2.79倍，年均增長22.8%；2011年全縣工業(yè)入庫稅金2.62億元是2007年1.04億元的2.52倍，年均增長20.3%，成績斐然；但橫向比，我縣較沿海發(fā)達城市相比，在工業(yè)總量、產業(yè)結構、科技含量等方面尚處于起步階段。如何抓好工業(yè)，做大做強支柱產業(yè)，振興老工業(yè)基地，便成為了擺在我們面前的緊迫課題。

（一）要立足全方位的對外開放，不遺余力抓項目。目前，我縣工業(yè)發(fā)展暴露的最直接的問題是新上項目總量不夠，尤其是帶動作用強的大項目、好項目不多，導致工業(yè)發(fā)展后勁不足。因此，我們要牢固樹立“抓項目就是抓發(fā)

展”的觀念，以項目保增長，以項目調結構，以項目促轉型，堅持深入推進改革開放、內引與外聯(lián)并舉，著力引進戰(zhàn)略投資者，不斷激發(fā)工業(yè)發(fā)展的活力和動力。

一要狠抓招商引資，加大項目引進力度。要充分發(fā)揮資源優(yōu)勢，著眼于招大招強，利用各種關系，接觸有實力的大企業(yè)、大公司和大集團，爭取引進國際國內精深加工的龍頭企業(yè)來新邵投資發(fā)展。今年元月，我們成功引進了國家高新技術項目、獲國家科技進步一等獎的高性能碳基復合材料項目，為今年的項目引進工作開了個好頭。目前，投資100億的銅冶煉項目正在洽談中。全年，我們要力爭引進投資1000萬元以上項目10個、5000萬元以上項目2個、1億元以上項目2個。

二要狠抓工作重點，加大項目建設力度。一是著重抓好資源型企業(yè)擴能。突出抓好新龍礦業(yè)尾砂壩建設，保障新龍礦業(yè)可持續(xù)發(fā)展；抓好云翔礦業(yè)的技改擴建，使云翔礦業(yè)的生產能力提高3倍以上；抓好辰州銻業(yè)的整體搬遷，新增氧化銻生產線，使公司生產精銻能力翻番，并生產精銻和黃金。二是突出抓好戰(zhàn)略投資項目的調度。重點調度灣田煤業(yè)、強盛紡織、湖南金漢機械制造、心連心冷凍物流、陽光電化引資合作、興肥公司節(jié)能減排、廣惠電工年產1萬噸光面絕緣板生產線等項目，確保按進度投產運行。

三要主動跟蹤服務，加大項目協(xié)調力度。各級各部門要明確專門的班子負責，實行主要領導親自抓，分管領導具體

抓，一個項目一個干部具體抓，切實抓好項目報批、財稅支持、土地供應、要素保障等全方位的服務，全程跟蹤抓落實、爭分奪秒抓推進，確保申報項目早審批、簽約項目早落地、在建項目早投產、已建項目早達效。要通過項目建設，有效支撐產業(yè)結構優(yōu)化升級，加快形成新的積極增長點。要重點跟蹤對接多肽健康產業(yè)園、九興控股皮革工業(yè)園、奧托高科技產業(yè)園、瑞泰高溫耐火材料等項目，并爭取項目早日落戶新邵。

（二）要立足全方位的“窗口示范”，不遺余力抓園區(qū)。工業(yè)園區(qū)是改變企業(yè)布局分散無序、遍地開花的零散局面，促進企業(yè)集聚發(fā)展，加速推進新型工業(yè)化的重要平臺，抓好園區(qū)建設，具有非常重大的戰(zhàn)略意義。

一要有明確的目標。我縣“一基地五園區(qū)”的空間布局已經形成，我們要以經濟開發(fā)區(qū)為核心，以“五個鄉(xiāng)鎮(zhèn)工業(yè)園區(qū)”為配套，充分利用區(qū)位交通、外部環(huán)境等多方面優(yōu)勢，擴大優(yōu)勢產業(yè)規(guī)模，圍繞優(yōu)勢產業(yè)、骨干企業(yè)推進產業(yè)集群，力爭在較短時間內催生出產值上30億元的產業(yè)群。大坪開發(fā)區(qū)力爭入園工業(yè)企業(yè)在原有基礎上增加20%，年產值過億元的規(guī)模企業(yè)新增1-2家。坪上工業(yè)園要促成灣田集團和瑞泰耐火材料公司在年內建成并投產，并極力引進投資5000萬元企業(yè)2個以上。其它4個鄉(xiāng)鎮(zhèn)工業(yè)園區(qū)力爭年內分別完

成園區(qū)投資1000萬元以上，引進項目1-2個，完成產值2000萬元以上。

二要有明顯的特色。當前，我們要找準工業(yè)園區(qū)產業(yè)發(fā)展定位，引導園區(qū)走專業(yè)化發(fā)展道路，形成專業(yè)突出、產業(yè)集聚、集約經營格局。大坪經濟開發(fā)區(qū)要大力發(fā)展高科技、節(jié)能、環(huán)保、資源綜合利用、現(xiàn)代物流等新型產業(yè)，加快形成規(guī)模和帶動效應；坪上工業(yè)園要立足耐火材料，走高新建材集聚之路；雀塘廢舊粒子加工要進一步做精做強；龍溪鋪工業(yè)園，要作響石材品牌；陳家坊工業(yè)園要加大服裝行業(yè)集聚；寸石工業(yè)園要緊扣食品加工，進一步擴大影響。

三要有明顯的優(yōu)勢。不斷完善基礎設施和公共服務設施，打造功能完善、優(yōu)勢互補的硬件優(yōu)勢；要進一步研究、探索、創(chuàng)新園區(qū)的管理體制，提高產業(yè)承載能力，打造園區(qū)軟件優(yōu)勢。

（三）要立足全方位的協(xié)調發(fā)展，不遺余力抓創(chuàng)新 加速推進新型工業(yè)化，必須牢牢把握資源與環(huán)境、質量與數(shù)量協(xié)調發(fā)展的總思路，以“穩(wěn)中求進”的總基調，正確處理“穩(wěn)”與“進”的辯證關系，既全力保障工業(yè)經濟的平穩(wěn)運行、企業(yè)生產經營的基本穩(wěn)定，又著力在轉變工業(yè)發(fā)展方式上邁出新步伐、在推進自主創(chuàng)新上實現(xiàn)新突破、在提升核心競爭力上取得新成效，實現(xiàn)工業(yè)經濟總規(guī)模和質量效益的同步提升。

一要強化企業(yè)主體地位。進一步強化企業(yè)自主創(chuàng)新的主體意識，進一步發(fā)揮大企業(yè)主力軍作用，加大技術創(chuàng)新投入。統(tǒng)計顯示，我縣企業(yè)研發(fā)經費占銷售收入的平均比重偏低。湖南廣信、仁海科技、新印機、三良泵業(yè)等大型骨干企業(yè)一定要咬定科技創(chuàng)新這座青山不放松，繼續(xù)加大投入，主攻各自領域的關鍵、核心技術，爭取不斷取得新的突破。廣大中小微型企業(yè)也要重視對自主創(chuàng)新的投入，要積極創(chuàng)立技術研發(fā)中心，在此基礎上，擴大我縣省級企業(yè)技術中心的數(shù)量。

二要加強產學研結合。要加強不同部門之間、企業(yè)與科研院所和高校之間、企業(yè)與企業(yè)之間的聯(lián)系和協(xié)作，促進信息化與新型工業(yè)化的結合，促進傳統(tǒng)產業(yè)與新型產業(yè)的結合，促進產業(yè)發(fā)展與人才教育培養(yǎng)的結合，促進科技研發(fā)成果與現(xiàn)實生產力的結合。努力打造科技高地、建設要素盆地和人才洼地，搶占產業(yè)競爭制高點。廣信特高壓紙板和絕緣件成型件項目已被國家發(fā)改委、工業(yè)和信息化部列入重點產業(yè)振興和技術改造2010年中央預算內投資計劃，被湖南省人民政府批準為2011年重點建設項目，進入了湘西地區(qū)開發(fā)省規(guī)劃產業(yè)項目，各級政府和相關部門要給予企業(yè)較大的政策支持。

三要增強品牌觀念。質量和品牌是擴大產品市場占有率，贏得長期競爭優(yōu)勢的根本所在。自主創(chuàng)新，必須與實施品牌創(chuàng)建、質量興工結合起來，不斷增加我縣名牌產品數(shù)量，積極引導同產業(yè)企業(yè)向產品成套化、配套化方向發(fā)展，加速品牌擴張，實現(xiàn)同產業(yè)企業(yè)品牌等資源共享，擴大品牌產品的市場占有率。引導企業(yè)強化質量管理，不斷提升自主品牌的競爭力和影響力。重點加快建設科技企業(yè)孵化中心，培育國家級企業(yè)技術中心、省級企業(yè)技術中心。2012年，爭取湖南廣信成為國家級企業(yè)技術中心，爭取大成科技、仁海科技、三良泵業(yè)等3家企業(yè)成為省級企業(yè)技術中心。

四要增強工業(yè)“兩型”發(fā)展意識。資源節(jié)約型和環(huán)境友好型的協(xié)調發(fā)展是我們的共同目標。我們要加大節(jié)能預警調控力度，努力遏制“兩高一低”和產能過剩行業(yè)過快增長，實施有保有壓措施，重點調控高耗能企業(yè)用電；要加快推廣新技術在有色、化工、建材等能耗較高的傳統(tǒng)產業(yè)中的應用，積極探索發(fā)展企業(yè)內外資源循環(huán)的嶄新模式，按照減量化、再利用、資源化的原則，實施煤氣綜合利用、粉煤灰綜合利用等資源綜合利用重點工程，加速金龍、廣源、大源紙業(yè)、德信公司、云巖水泥等傳統(tǒng)產業(yè)提質升級；要圍繞節(jié)能降耗和污染減排的約束性目標，完善季度考核制度，關閉一批高能耗、高污染企業(yè)，加快淘汰落后產能。

（四）要立足全方位的保障服務，不遺余力抓落實 “三分戰(zhàn)略，七分執(zhí)行”。沒有強大的執(zhí)行力，再好的戰(zhàn)略也是空談，再好的機遇也要錯過。各級各部門要不斷加大執(zhí)行力建設，改進工作作風，加大服務力度，牢固樹立“服

務就是生產力，服務就是競爭力”意識，推動各項工作落到實處。

一是深化服務舉措。要建立健全統(tǒng)一思想、確定目標、分解任務、明確責任、督查考評、激勵約束、責任追究、情況反饋等機制，形成一級抓一級、層層抓落實的工作局面。要繼續(xù)把推新工作納入到全縣“兩重點三主要”責任目標管理體系中，成立加速推進新型工業(yè)化工作領導小組，繼續(xù)堅持縣級領導跟蹤項目責任制和鄉(xiāng)鎮(zhèn)工業(yè)目標責任制等制度；各級黨政主要領導要親自抓項目、跑資金、搞協(xié)調，動員組織社會各方面力量支持工業(yè)經濟的發(fā)展；要繼續(xù)推行“一個項目、一名領導、一套班子”的幫扶制度，并根據項目特點制定相應幫扶政策，積極組織開展“一對一”、“多幫一”支幫促活動，形成齊心協(xié)力促發(fā)展的強大合力；要繼續(xù)推行督查講評制度，對推新工作實行一季一督查、一季一講評、一季一排隊，將推新工作落到實處。

二是優(yōu)化發(fā)展環(huán)境。要切實加大對企業(yè)周邊環(huán)境整治力度，嚴厲打擊敲詐勒索、強買強賣、強裝強卸、無理取鬧、阻工鬧事等影響企業(yè)生產的違法行為，為企業(yè)發(fā)展保駕護航；要進一步強化安全生產責任制，落實安全生產的各項措施，加強安全生產基礎工作，消除隱患，堅決遏制重特大安全事故發(fā)生；要以政務中心為平臺，改進項目審批方式，對重點工程、重點項目開辟“綠色通道”，實行全程代辦，著力減少辦事環(huán)節(jié)，簡化辦事程序，提高辦事效率，努力創(chuàng)造

讓企業(yè)家和項目投資商安心、舒心、稱心的工作、生活和施工環(huán)境。

三是加強人才培訓。要高度重視企業(yè)家隊伍建設，在全社會營造尊重企業(yè)家、關心企業(yè)家、愛護企業(yè)家的濃厚氛圍，加快培育一支具有戰(zhàn)略眼光和國際化運營能力的高素質企業(yè)家隊伍。切實加大創(chuàng)新型人才培養(yǎng)、引進和使用工作力度，鼓勵支持創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)，加快打造一支高層次科技領軍人才隊伍。同時，加強職業(yè)技能培訓，大力發(fā)展職業(yè)技術教育，加大高技能型人才培養(yǎng)工作力度，加緊造就一支適應新型工業(yè)化需要的龐大技工人才隊伍。對有突出貢獻的經濟功臣要從輿論等方面給予充分肯定，并繼續(xù)實行重獎。

四是加強要素供給。要搶抓國家武陵山片區(qū)區(qū)域發(fā)展與扶貧攻堅試點機遇，積極爭取政策、項目和資金支持，大力培育特色優(yōu)勢產業(yè)；要進一步構建和完善銀企溝通聯(lián)系機制，搭建銀企信息溝通交流平臺，積極向銀行推介有效益、有市場、有發(fā)展?jié)摿Φ拇笃髽I(yè)、大項目，吸引信貸超常規(guī)投入；要充分利用我縣交通優(yōu)勢，不斷完善園區(qū)、物流等基礎設施建設，進一步優(yōu)化工業(yè)經濟發(fā)展的硬環(huán)境；要健全煤電油氣運保障體系，進一步加大調煤保電工作力度，科學調整電力供給，及時協(xié)調解決各種突出問題，確保工業(yè)經濟平穩(wěn)運行。