第一篇：通脹情況下普通百姓如何理財(cái)

通脹情況下普通百姓如何理財(cái)

2010-12-13 09:58:57|分類： 默認(rèn)分類|字號(hào) 訂閱

近段時(shí)間以來，油、鹽、米、肉等各種物價(jià)都在飛漲中，在這種形式下，如何讓自己手中的錢變得值錢，讓自己手中不多的資金用得劃算合理，以應(yīng)對(duì)開始出現(xiàn)的通貨膨脹，成為了普通家庭理財(cái)?shù)闹匾獌?nèi)容之一。

當(dāng)普通百姓的購買能力下降，對(duì)普遍漲價(jià)的物價(jià)感到有點(diǎn)吃不消，那么通貨膨脹也就開始了。作為普通的百姓，手頭留有的資金不多，但改革開放這么多年來，生活多少也有點(diǎn)改善，積蓄也還是留有一點(diǎn)的。在通脹來臨之前，如果還是把這些多余的資金以活期的方式存放到銀行里去，那么這錢早晚會(huì)有減無增。因?yàn)楝F(xiàn)在大家都知道，通脹情況下，你存一萬元錢，如果是活期的話，那么這錢每年都會(huì)減少，所以活期存款是最不可靠的理財(cái)方式。既然活期不可靠，那么就存定期吧，每個(gè)月抽取出一點(diǎn)資金，以定期的方式存入銀行，以一年為期。這樣可以提高這資金的保險(xiǎn)率。到第二年再把這些錢繼續(xù)以定期的形式再存入銀行。雖然每個(gè)月存入的數(shù)量不是很多，但是從本金到利息，再到利滾利。積累起來也成為一筆不小的數(shù)目。

當(dāng)然這是最簡單的理財(cái)方式。但這種方式不太可能換來太多的收益。因?yàn)榇蠖鄶?shù)的普通家庭在通脹下都還得過著節(jié)衣縮食的生活，能留在手上的現(xiàn)金畢竟不是很多，這種利滾利的方式也只能保錢不減值。但“人無近憂，必有遠(yuǎn)慮”，一個(gè)家庭的除了平時(shí)正常的開支之外，還得考慮醫(yī)療、養(yǎng)老、教育這三項(xiàng)大的開支。所以在理財(cái)方面，必然會(huì)考慮到這三項(xiàng)內(nèi)容。因此，較為長遠(yuǎn)的投資也就成為理財(cái)?shù)闹匾獌?nèi)容之一了。就目前通脹較為嚴(yán)重的情況下，如果手中握有太多現(xiàn)金的話，那這錢遲早會(huì)變成廢紙。當(dāng)然我們相信政府有能力調(diào)控好出現(xiàn)的這種通脹情況，但真正到什么時(shí)候才能抑制住這種通脹，我們心中也沒底。所以普通家庭還是盡量購買保值升值的資產(chǎn)為好。比較簡單的方式就是不用自己管理這錢，而讓這些保值升值機(jī)構(gòu)來為我們生錢，這實(shí)在是一種不錯(cuò)的選擇。

而哪些資產(chǎn)是保值升值的資產(chǎn)呢？從歷次通脹的情況來看，在通脹情況下仍然具有保值增值效果的首推黃金了。但對(duì)于普通百姓而言，實(shí)在沒多少人有能力購買太多的黃金，所以這種方法并不適合推廣。就目前市場(chǎng)而言，按普通百姓的購買能力來說，基金定投是較為合理的一種保值升值的資產(chǎn)。這種方式投入不是很多，大多數(shù)家庭還是可以接受的。況且基金雖收益不太大，但也不會(huì)讓你虧損。在錢貶值的時(shí)代，這實(shí)在是一種不錯(cuò)的保值方式。如果你手中的資金較多，可以采用股票加基金定投的方式來抵御通脹帶來的壓力。這樣可以保你安全度過通脹期。使你手握的現(xiàn)金不至于成為廢紙。

第二篇：通脹下的投資理財(cái)策略

通脹下的投資理財(cái)策略：提高理財(cái)目標(biāo)值盯緊CPI 6月7日，第二屆南京理財(cái)博覽會(huì)在南京市規(guī)劃建設(shè)展覽館舉行。來自銀行、基金、保險(xiǎn)、證券等36家參展單位向人們提供了理財(cái)服務(wù)、投資講座及鑒寶活動(dòng)，吸引了眾多南京市民。中新社發(fā) 文寶 攝

自2007年以來，國內(nèi)CPI一直于高位運(yùn)行。通脹壓力加大，加之人民幣對(duì)美元不斷升值而對(duì)內(nèi)不斷貶值，人們感覺手中的資產(chǎn)“蒸發(fā)”得越來越快。如何規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、盡量使自己的資產(chǎn)保值增值，就成了投資者必須關(guān)注的問題。這就要求投資者必須突破傳統(tǒng)的理財(cái)方式，開辟新的投資渠道，優(yōu)化投資結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)通脹壓力下的投資收益最大化。

更新投資觀念 積極理財(cái)

首先，理財(cái)方式應(yīng)向穩(wěn)健型、積極型轉(zhuǎn)變。我們中國人歷來就有儲(chǔ)蓄的習(xí)慣，一有錢就存銀行。但目前的銀行利率相對(duì)于過高的CPI而言是“負(fù)利率”。人們只知道買股票會(huì)套牢，實(shí)際上存銀行也會(huì)套牢，股票套牢還有解套機(jī)會(huì)，而存銀行則是眼看著手中貨幣的購買力下降?？尚械慕鉀Q辦法是留足3個(gè)月或頂多半年的日常開支，其余的資金盡可能拿去投資，讓錢流動(dòng)起來。

其次，理財(cái)目標(biāo)應(yīng)盯著CPI指標(biāo)。以往一個(gè)公認(rèn)的理財(cái)目標(biāo)就是要跑贏同期銀行存款利率，而目前的存款利率是“負(fù)利率”。因此，在確定2008年的投資回報(bào)時(shí)，應(yīng)該提高投資理財(cái)?shù)哪繕?biāo)值，盯緊CPI指標(biāo)。

創(chuàng)新投資渠道 明白理財(cái)

目前，國內(nèi)的投資理財(cái)渠道較多，股票、基金、黃金、藝術(shù)品等等不一而足。如何選擇理財(cái)產(chǎn)品才能控制風(fēng)險(xiǎn)、保證收益？投資者在投資之前應(yīng)清楚了解產(chǎn)品的性質(zhì)、投資方向以及收益率說明等基本信息。以下是幾種比較適宜的投資方式：

股票：宜長線操作。2008年的中國股市已步入牛市后時(shí)代，但中國經(jīng)濟(jì)的基本面依然是好的，只要您不求暴富，而只是尋求跑贏CPI指標(biāo)，投資贏利是有把握的。一是選資源優(yōu)勢(shì)企業(yè)；二是選產(chǎn)品能漲價(jià)行業(yè)；三是選銷售規(guī)模大的企業(yè)；四是選多元化綜合性的企業(yè)。

基金：基金配置不可缺?；痫L(fēng)險(xiǎn)較低、省時(shí)省力、收益較好。目前市場(chǎng)上比較穩(wěn)健的理財(cái)品種主要是貨幣型基金和債券型基金。成熟市場(chǎng)來看，股票型基金是抵御通脹的長期、有效的工具。對(duì)于參與股票及債券市場(chǎng)的投資者而言，當(dāng)達(dá)到階段性收益目標(biāo)后，為了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，可將資金轉(zhuǎn)換為貨幣市場(chǎng)基金。目前市場(chǎng)仍在負(fù)利率情況下運(yùn)行，適當(dāng)配置債券型基金不但可以規(guī)避震蕩行情下股票市場(chǎng)的大起大落，而且還能在持續(xù)通脹下實(shí)現(xiàn)保值。同時(shí)，進(jìn)行定期定額投資基金也是適合有固定月收入、沒有太多時(shí)間的上班族等特定人群的方式。

黃金：最傳統(tǒng)的通脹“避風(fēng)港”。黃金作為“天然貨幣”，是資產(chǎn)保值增值首選。進(jìn)行黃金投資應(yīng)注意的是：一是選擇合適的方式持有黃金。目前黃金市場(chǎng)上的投資渠道大致有三類：紙黃金——以銀行為代表；實(shí)物黃金——以上海黃金交易所為代表；黃金保證金交易——以場(chǎng)外倫敦金為代表。對(duì)于想短期獲利的投資者可購買紙黃金；對(duì)于想保值的投資者而言，應(yīng)該選擇實(shí)物黃金進(jìn)行投資；對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)控制意識(shí)較好的投資者可進(jìn)行黃金保證金交易。二是選擇時(shí)點(diǎn)進(jìn)入黃金市。黃金市場(chǎng)的高點(diǎn)應(yīng)該在何處？就歷史角度而言，現(xiàn)在的國際金價(jià)仍未到歷史高點(diǎn)。

銀行理財(cái)產(chǎn)品：穩(wěn)健對(duì)抗CPI。目前銀行理財(cái)產(chǎn)品中新股申購類產(chǎn)品、信托類產(chǎn)品收益比較穩(wěn)定，而投資于基金、黃金、外匯等理財(cái)產(chǎn)品則風(fēng)險(xiǎn)較大。一般而言，打新產(chǎn)品和信托產(chǎn)品的本金不會(huì)發(fā)生損失。在2007年，新股申購類產(chǎn)品的平均年化收益率為15%，信托類產(chǎn)品的收益率則在5%左右，風(fēng)險(xiǎn)較大的基金類產(chǎn)品則可以獲得60%-80%的收益率，即使打不到新股，也能保證本金安全。而這類產(chǎn)品的投資門檻為5萬元，因此，就不需要再進(jìn)行分散投資。在購買銀行理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)偏好程度，選擇保本或非保本產(chǎn)品。其次應(yīng)該注意產(chǎn)品期限，以半年期到一年期的短期投資品種為宜。

收藏：不僅僅是藝術(shù)?，F(xiàn)實(shí)中許多人開始把收藏藝術(shù)品作為一種保值、增值的投資行為。目前在國內(nèi)，藝術(shù)品的投資是一個(gè)特殊的門類，其投資效益往往比別的項(xiàng)目更顯著，其增值幅度也超過別的投資。由于精品在藝術(shù)家一生的創(chuàng)作中，數(shù)量極為有限，其獨(dú)有性和不可取代往往可令其市場(chǎng)價(jià)值以驚人幅度攀升。

定位投資人群 正確理財(cái)

面對(duì)高通脹，根據(jù)家庭資產(chǎn)狀況，成員的年齡結(jié)構(gòu)、短期和長期的生活目標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)承受意愿等因素，綜合考慮進(jìn)行投資，可使家庭資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)高的收益性和流動(dòng)性的統(tǒng)一。

一是“年輕人群”：先節(jié)流后開源。這部分人，應(yīng)該先規(guī)劃好自己每個(gè)月的支出，區(qū)別必要支出和非必要支出。在投資品種上，比較看好基金的定投。風(fēng)險(xiǎn)承受能力較大的，可以在自己配置比例上多購買一些股票基金，反之，則增加平衡型基金等其他基金。

二是中年人群：可適當(dāng)考慮將資金投入到資本市場(chǎng)，減少銀行存款、國債等理財(cái)產(chǎn)品。資本市場(chǎng)投資比例最好控制在40%-50%之間；債券類以及銀行理財(cái)產(chǎn)品，則可以控制在30%-40%之間；剩余的部分則留作流動(dòng)資金，用投資貨幣市場(chǎng)基金等理財(cái)產(chǎn)品的形式獲取一定的收益。目前投資時(shí)需要注意的一點(diǎn)就是保證資金的流動(dòng)性，可盡量做一些流動(dòng)性好或者短期的產(chǎn)品。

三是退休人群：需合理地“激進(jìn)”投資。老年人群如果一直遵循原來的保守理財(cái)方法，很可能面臨資金縮水的問題，可以適當(dāng)考慮一些比較“激進(jìn)”的投資方式，比如投資一些股票和基金。老年人還可以投資一些銀行理財(cái)產(chǎn)品，目前來看還是比較安全的。如果要收益高一些的，可以選擇打新股類產(chǎn)品。老年投資者可采用一個(gè)類似“倒定投”的投資方式?，F(xiàn)在先投入一筆錢，用來投資基金等收益不錯(cuò)的產(chǎn)品，然后到一定的時(shí)候，定期贖回。這樣一來，屆時(shí)就可以有一筆比較固定的資金每月進(jìn)入自己的賬戶。(文/肖萬春 周昌)

第三篇：通脹預(yù)期下家庭投資理財(cái)組合調(diào)查問卷

通脹預(yù)期下家庭投資理財(cái)組合調(diào)查 您所填寫的任何信息我們將嚴(yán)格保密，您的寶貴意見件事對(duì)我們工作的最大支持，謝謝您的合作。

1.您的性別：

□ 男□女

2.您的年齡：

□15---25□25——35□35——45□45——55□55以上

3.您家庭有多少成員：

□自己一人□2□3□4□5人或5人以上

4.您的年收入：

□100萬以上□30—100萬□10—30萬□5—10萬□1—5萬□1萬以下

5.您目前的受教育程度：

□研究生或以上□大學(xué)本科□大專□高中□其他

6.請(qǐng)問您的理財(cái)觀念是什么：

□激進(jìn)的□保守的7.請(qǐng)問，儲(chǔ)蓄在您的家庭財(cái)產(chǎn)投資中占多大比重：

□80%以上□80%—50%□50%—30%□ 30%—10%□10%以下□沒有

8.請(qǐng)問，債券在您的家庭財(cái)產(chǎn)投資中占多大比重：

□80%以上□80%—50%□50%—30%□ 30%—10%□10%以下□沒有

9.請(qǐng)問，股票在您的家庭財(cái)產(chǎn)投資中占多大比重：

□80%以上□80%—50%□50%—30%□ 30%—10%□10%以下□沒有

10.請(qǐng)問，基金在您的家庭財(cái)產(chǎn)投資中占多大比重：

□80%以上□80%—50%□50%—30%□ 30%—10%□10%以下□沒有

11.請(qǐng)問，保險(xiǎn)在您的家庭財(cái)產(chǎn)投資中占多大比重：

□80%以上□80%—50%□50%—30%□ 30%—10%□10%以下□沒有

12.請(qǐng)問，期貨（權(quán)）在您的家庭財(cái)產(chǎn)投資中占多大比重：

□80%以上□80%—50%□50%—30%□ 30%—10%□10%以下□沒有

13.在您以往的理財(cái)規(guī)劃中，您傾向于那幾項(xiàng)：（可多選）

□儲(chǔ)蓄□投資房產(chǎn)□買保險(xiǎn)□投資證券或基金□ 外匯□銀行組合投□期貨□貴金屬□其他

14.在通脹預(yù)期下，您更傾向于那幾項(xiàng)：（可多選）

□儲(chǔ)蓄□投資房產(chǎn)□買保險(xiǎn)□投資證券或基金□ 外匯□銀行組合投□期貨□貴金屬□其他

15．在通脹預(yù)期下，您的投資比例會(huì)發(fā)生什么變化：

□ 不會(huì)變化□趨向于儲(chǔ)蓄□趨向于投資

第四篇：理財(cái) 應(yīng)對(duì)通脹理財(cái)?shù)氖笫貏t

應(yīng)對(duì)通脹理財(cái)?shù)氖笫貏thttp://004km.cnBC采訪時(shí)建議投資者，可以放心在道指9000點(diǎn)左右入市。他說：“就算經(jīng)濟(jì)未見起色，商業(yè)活動(dòng)平淡，我也不認(rèn)為道指9000點(diǎn)有什么值得猶豫?！彼€提醒投資者，股票長線必定跑贏國債。此后，高盛也預(yù)計(jì)，美國股市下半年將進(jìn)入更持久的“持續(xù)反彈”階段。而相比之下，經(jīng)濟(jì)學(xué)家對(duì)中國股市的判斷則偏向于“謹(jǐn)慎樂觀”。

不過，全球資產(chǎn)配置的意義不僅止于降低投資成本，從風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的角度，通過不同地域、不同投資品種的分散投資，可以有效降低系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，鎖定收益區(qū)間，也就真正起到了防范通脹的作用。

以投資波羅的海指數(shù)基金為例，這一輪金融危機(jī)以來，波羅的海指數(shù)最低到達(dá)600多點(diǎn)，相對(duì)11700點(diǎn)的高峰，航運(yùn)相關(guān)的企業(yè)已經(jīng)有了絕對(duì)的投資價(jià)值。從經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的角度而言，2500點(diǎn)左右是安全的投資點(diǎn)位，而如今波羅的海指數(shù)已經(jīng)到了4000點(diǎn)上下，如果超過7000點(diǎn)的話，收益空間雖然還有50%，但下行風(fēng)險(xiǎn)也同樣很大。

因此，為防范通脹而博取高收益的同時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)因素也不可小視。一般而言，對(duì)沖基金的做法是配置若干反周期的資產(chǎn)，或漲跌周期錯(cuò)開的投資品種，以降低風(fēng)險(xiǎn)。

守則7

買黃金還看美元趨勢(shì)

觀察歷史不難發(fā)現(xiàn)，在出現(xiàn)嚴(yán)重通貨膨脹或政治經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)某種不確定性時(shí)，為了避險(xiǎn)，我們很容易想到買黃金。但金價(jià)已到了目前的高位，是否還有買來保值的必要？對(duì)此有一些爭論。

從這一輪經(jīng)濟(jì)危機(jī)來看，當(dāng)用于工業(yè)和珠寶業(yè)的黃金數(shù)量因經(jīng)濟(jì)衰退而大幅下降時(shí)，投資者的強(qiáng)勁需求卻依然推高了金價(jià)。4月份，當(dāng)通脹預(yù)期重新抬頭的時(shí)候，金價(jià)升至900多美元/盎司，而在6月初則進(jìn)一步達(dá)到了983美元一盎司。這一變化趨勢(shì)顯然是與全球資金避險(xiǎn)需求相對(duì)應(yīng)的，換句話說，買金防通脹是可行的。

但另一組歷史數(shù)據(jù)卻令人得出相反的結(jié)論，有些專家認(rèn)為，黃金在動(dòng)蕩的時(shí)期表現(xiàn)最好，但在其他時(shí)期則不那么好，表現(xiàn)為風(fēng)險(xiǎn)大、收益小。過去40年里，黃金比標(biāo)準(zhǔn)普爾500股票指數(shù)的動(dòng)蕩幅度要高三分之一，但其投資回報(bào)卻要更低，其年回報(bào)率是8.4%，而標(biāo)準(zhǔn)普爾指數(shù)的回報(bào)率卻是9.1%。

而且，黃金在相當(dāng)長的一段時(shí)間內(nèi)表現(xiàn)得過于平庸，當(dāng)金價(jià)在1980年1月達(dá)到850美元/盎司之后的2個(gè)月，卻大幅下挫了44%，而直到2008年1月才又回升到了850美元/盎司。換句話說，在累計(jì)通脹高達(dá)175%的28年光陰里，黃金價(jià)格卻保持不變。

到底哪一種觀點(diǎn)更具說服力呢？其實(shí)，判別金價(jià)是否能繼續(xù)攀升從而表現(xiàn)出抵御通脹的作用，最重要的因素在于黃金的供求關(guān)系，即投資需求、避險(xiǎn)需求、工業(yè)與珠寶業(yè)需求的總和與產(chǎn)量之間的關(guān)系。

事實(shí)上，隨著中國、印度等亞洲新興國家的崛起，黃金消費(fèi)的市場(chǎng)格局與40年前、20年前的情況已是天壤之別。尤其是2000年以來，中國居民黃金投資與消費(fèi)的需求快速攀升，而金礦開采量卻每年下滑，與此相對(duì)應(yīng)的是金價(jià)從2002年起至今已經(jīng)猛漲了3倍。因此，用過去的歷史數(shù)據(jù)判斷未來的金價(jià)走勢(shì)是否具備防通脹作用，顯然有失公允。

東亞銀行財(cái)富管理部總經(jīng)理陳柏軒認(rèn)為，黃金未來的走勢(shì)依然值得期待，需求不減將支撐金價(jià)再次跨越1000美元大關(guān)。渣打銀行首席投資總監(jiān)梁大偉也表示，黃金仍處于上升通道中，預(yù)計(jì)未來幾年仍有每年10%左右的回報(bào)率。

不過，專家同時(shí)提醒投資者，由于黃金是以美元計(jì)價(jià)的，中長期美元兌人民幣貶值的預(yù)期下，美元跌勢(shì)將部分抵消黃金漲勢(shì)。因此，投資者要更謹(jǐn)慎看待美元計(jì)價(jià)，避免匯率損失風(fēng)險(xiǎn)。

守則8

適當(dāng)負(fù)債變“受益人”

雖然許多人認(rèn)為負(fù)債是個(gè)危險(xiǎn)的經(jīng)濟(jì)信號(hào)，但在通脹時(shí)期，若合理運(yùn)用債務(wù)這個(gè)杠桿放大投資，適當(dāng)轉(zhuǎn)嫁些風(fēng)險(xiǎn)，或?qū)@得更大收益。

在通常情況下，借貸的債務(wù)契約都是根據(jù)簽約時(shí)的通貨膨脹率來確定名義利息率。所以，當(dāng)發(fā)生了未預(yù)期的通貨膨脹之后，債務(wù)契約無法更改，從而就使實(shí)際利息率下降，債務(wù)人受益，而債權(quán)人受損。債務(wù)人轉(zhuǎn)身就變成了“受益人”。

簡單地說，通脹讓貨幣貶值，背負(fù)的債務(wù)也將變“少”。若原有10萬元的債務(wù)，通脹率為20%，則欠債人實(shí)際只背負(fù)了8萬元債務(wù)；而債權(quán)人收到的是購買力只有8萬元的“10萬元”。適當(dāng)擴(kuò)大負(fù)債，利用銀行信貸進(jìn)行投資，回報(bào)率會(huì)比存入銀行高得多。

假設(shè)李先生貸款30萬元買房，如果3年內(nèi)通脹率15%，保守地假設(shè)房產(chǎn)也隨之漲了20%，那么李先生手中的資產(chǎn)也就是價(jià)值36萬元的房產(chǎn)減去30萬元的債務(wù)：6萬元，而在通脹前，李先生的資產(chǎn)則為30萬元的房產(chǎn)減去30萬元貸款——等于0。算上利息等因素，以每年5%來算，扣除4.5萬元的利息后還有1.5萬元，再按照通脹前的物價(jià)水平，1.5萬元除以1.15，李先生相當(dāng)于平白無故多了1.3萬元的購買力。

當(dāng)一個(gè)投資者打算買套40萬元的房產(chǎn)時(shí)，如果選擇一次性付清，三年后，按照上述的通脹率15%，房產(chǎn)上漲20%，那么就相當(dāng)于實(shí)際資產(chǎn)增加了5%。而如果選擇擴(kuò)大貸款，如首付20萬元，貸款20萬元，剩余的錢用于再投資，保守計(jì)算，實(shí)際資產(chǎn)的收益將超過5%。通脹嚴(yán)重時(shí)，往往實(shí)際利率是負(fù)數(shù)。

有理財(cái)專家指出，現(xiàn)在經(jīng)濟(jì)已有復(fù)蘇跡象，原先暴跌的資產(chǎn)將面臨價(jià)值重估。如果機(jī)遇良好，應(yīng)該將手頭閑錢進(jìn)行適當(dāng)投資，而非因貸款利息而提前還款。

不過，也有學(xué)者提醒，在通脹大規(guī)模到來前就借貸、賭一把“負(fù)債投資”的贏面不高。因?yàn)楂@得收益有兩個(gè)前提條件，一個(gè)是確保自己收入的提高，二要確保利率不會(huì)大幅上漲。但這兩個(gè)條件不太可能同時(shí)具備，因?yàn)槿绻约菏杖胩岣?，多借貸、多消費(fèi)引起流動(dòng)性增加，勢(shì)必帶動(dòng)CPI的上升，一旦CPI上升，央行又要采取新一輪加息政策。

何況在未來一段時(shí)間，即使有了經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇跡象，企業(yè)加薪可能性也微乎其微，所以趨勢(shì)未明朗之前，“負(fù)債”投資可能賭博性質(zhì)更高。當(dāng)然還需要說明的是，負(fù)債不是越多越好，負(fù)債率適當(dāng)控制在家庭總資產(chǎn)的30%～50%間為宜。

守則9

巧算匯率出國留學(xué)

除了保持負(fù)債這個(gè)另類守則外，出國留學(xué)也是一種選擇。

之前提到，我國通脹比較特殊，人民幣對(duì)內(nèi)貶值對(duì)外升值。如今不少外幣的匯率都下跌，而此時(shí)選擇出國留學(xué)鍍層金，既學(xué)到東西又合理利用資產(chǎn)，不啻為一種躲避通脹的好辦法。

目前而言，留學(xué)成本比以往降低了很多，尤其是英國和澳大利亞。在金融危機(jī)沖擊下，國際金融市場(chǎng)震蕩劇烈，英鎊與人民幣的匯率從高峰時(shí)的1：15跌到了目前的1：11，澳元與人民幣的匯率從最高的1：6.8跌到了目前的1：4.3左右。

在澳大利亞悉尼大學(xué)讀碩士的陸同學(xué)介紹說，如果換匯時(shí)機(jī)恰當(dāng)，一年大概能省下2萬澳元?！耙晕宜诘南つ岬貐^(qū)為例，每月生活費(fèi)至少1200澳元，加上2萬澳元左右的學(xué)費(fèi)，1年開銷就是3.44萬澳元上下，”陸同學(xué)說道，“雖然貶值能帶來好處，但學(xué)費(fèi)每年還是上漲，一個(gè)課程漲幾百澳元?！?/p>

在英國讀教育的杜同學(xué)說：“匯率最低1：9的時(shí)候我沒有大量換匯，但就目前而言，英鎊貶值，開銷還是便宜了些，雖然英國經(jīng)濟(jì)不好，物價(jià)有漲幅，但勢(shì)頭不猛，加上匯率的下跌，總的來說，1年下來還是能省兩三萬元人民幣，還是利大于弊。”

通脹可能來臨，這對(duì)于那些原本想去“高價(jià)”留學(xué)國家的人來說無疑是個(gè)利好消息。有不少家庭認(rèn)為，金融危機(jī)已經(jīng)過去，與其仍是干一份普通的工作，不如出去讀書 鍍金。畢業(yè)時(shí)很可能正好迎來經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇；而且用比以往少的人民幣就能換得相同的外匯，相對(duì)投資股市、樓市等風(fēng)險(xiǎn)與效益并存的市場(chǎng)來說，投資教育，既避免了貨幣貶值的可能性，又能終身受益，絕對(duì)是一筆低風(fēng)險(xiǎn)高回報(bào)的策略。

據(jù)了解，去年最后一個(gè)交易日，人民幣對(duì)英鎊匯率中間價(jià)上漲1496個(gè)基點(diǎn)報(bào)9.8975，首次跌破10元的整數(shù)關(guān)口，去年年初中間價(jià)還是14.5的高位，但步入“9時(shí)代”后，累計(jì)貶值超過了30%，由此帶來的去英國的各項(xiàng)花費(fèi)可以省下三成。

當(dāng)然，在籌劃出國留學(xué)之時(shí)，理財(cái)專家也建議在出國留學(xué)前要做好理財(cái)規(guī)劃，面對(duì)龐大的出國開銷，要有時(shí)間和金額上的合理分配。

守則10

買保險(xiǎn) 變相升級(jí)儲(chǔ)蓄

并不是所有人在投資領(lǐng)域都能如魚得水的。對(duì)于許多人來說，如果沒有合適的投資渠道，或是風(fēng)險(xiǎn)偏好實(shí)在很低，儲(chǔ)蓄還是最主流的理財(cái)方式。

但通脹一來，現(xiàn)金儲(chǔ)蓄就成了最脆弱的資產(chǎn)，“躺”在銀行里的存款過兩年再取出來時(shí)，已經(jīng)和通脹率等比例縮水了。

其實(shí)，儲(chǔ)蓄并不只存款這一種形式，買一份合適的保險(xiǎn) 其實(shí)就是在變相儲(chǔ)蓄，而這份儲(chǔ)蓄既有銀行存款所不具備的保障功能，還有可能幫助個(gè)人合法避稅。

更重要的是，有些具備投資理財(cái)功能的保險(xiǎn)產(chǎn)品，其未來的分紅和投資收益可對(duì)抗通脹--在一些產(chǎn)品中，即使現(xiàn)金分紅為數(shù)不多，但可以采取保額分紅，即以將當(dāng)期紅利增加到保單的現(xiàn)有保額之上的方式對(duì)抗通脹。

據(jù)保險(xiǎn)理財(cái)專家葉春艷介紹，在物價(jià)正常時(shí)期，或是對(duì)通脹程度預(yù)期并不高的時(shí)候，人們一般可以購買壽險(xiǎn)儲(chǔ)蓄型產(chǎn)品為未來各種財(cái)務(wù)需求做準(zhǔn)備：既有養(yǎng)老保險(xiǎn)，也有產(chǎn)品可用于子女教育、婚嫁、創(chuàng)業(yè)等。

“一方面每年支出的資金壓力很小，另一方面，退?？赡苊媾R的損失強(qiáng)化了計(jì)劃推進(jìn)的約束機(jī)制，使家庭的避險(xiǎn)計(jì)劃成為”強(qiáng)迫儲(chǔ)蓄“?！比~春艷表示。

她也指出，由于此產(chǎn)品的預(yù)定利率始終與銀行利率同沉浮，在通貨膨脹期，雖然名義收益較高，但也很難高于物價(jià)的漲幅，所以此類產(chǎn)品難以抵御嚴(yán)重通脹。

事實(shí)上，投資者還有第二條路可以選擇。比如投資型壽險(xiǎn)產(chǎn)品中的分紅險(xiǎn)，其優(yōu)勢(shì)在于保險(xiǎn)期滿可還本付息，且由于資金將主要投向基金、債券和包括協(xié)議存款在內(nèi)的銀行存款，投資者將分享保險(xiǎn)公司在這個(gè)險(xiǎn)種上的經(jīng)營成果，既具有一定的保障性，又具有風(fēng)險(xiǎn)投資的特質(zhì)，還可進(jìn)行合理避稅。但作為一項(xiàng)長期規(guī)劃，前期獲利不高。

除此之外，較為激進(jìn)的投連險(xiǎn)，以及介乎穩(wěn)健與激進(jìn)之間的萬能險(xiǎn)，都是可根據(jù)不同人群需求購買的防通脹利器。前者效用如同買股票、買基金等投資，而后者有2.5%的保底利率，且每月保險(xiǎn)公司都會(huì)根據(jù)市場(chǎng)和經(jīng)營狀況調(diào)整結(jié)算利率，長期的投資收益也可有效抵御通脹。

總而言之，如果始終對(duì)通脹保持警惕之心，希望防患于未然的話，不妨把理財(cái)型保險(xiǎn)也放進(jìn)資產(chǎn)配置的籃子當(dāng)中。

第五篇：“山寨通脹”下的“個(gè)性緊縮”

“山寨通脹”下的“個(gè)性緊縮”

“秋風(fēng)送爽，丹桂飄香?！边@是一句話，一句頻頻出現(xiàn)在各大報(bào)紙，期刊；演講，報(bào)告；慶典，致辭里面的開頭語。這句話在網(wǎng)上搜一下，會(huì)有一萬五千多條的相關(guān)信息。

“2003年秋，哈佛大學(xué)。恃才放曠的天才學(xué)生馬克?扎克伯格被女友甩掉，憤怒之際，馬克利用黑客手段入侵了學(xué)校的系統(tǒng)，盜取了校內(nèi)所有漂亮女生的資料，并制作名為‘Facemash’的網(wǎng)站供同學(xué)們對(duì)辣妹評(píng)分。他的舉動(dòng)引起了轟動(dòng)，一度令哈佛服務(wù)器幾近崩潰，馬克因此遭到校方的懲罰。正所謂因禍得福，馬克的舉動(dòng)引起了溫克?萊沃斯兄弟的注意，他們邀請(qǐng)馬克加入團(tuán)隊(duì)，共同建立一個(gè)社交網(wǎng)站。與此同時(shí)，馬克也建立了日后名聲大噪的‘Facebook’?！边@是一部電影，一部名叫《社交網(wǎng)絡(luò)》，在2010年風(fēng)靡全球，獲獎(jiǎng)無數(shù)，好評(píng)如潮且剛剛在第83屆奧斯卡電影節(jié)包攬四項(xiàng)大獎(jiǎng)――最佳影片、最佳導(dǎo)演、最佳改編劇本、最佳電影剪輯的電影。

按形而上學(xué)的眼光，上面這兩段與本期的主旨看起來或許有點(diǎn)風(fēng)馬牛不相及。但仔細(xì)審視一下這個(gè)標(biāo)準(zhǔn)化配置，批量生產(chǎn)的“泛商品化時(shí)代”，你就會(huì)發(fā)現(xiàn)其實(shí)它們正包含著一個(gè)亙古不變的關(guān)于共性與個(gè)性的辯證話題。

一個(gè)是被萬千文章濫用的開頭語，一個(gè)是關(guān)于一位恃才傲物，追求自我的，充滿冒險(xiǎn)精神的Facebook創(chuàng)始人的電影。

可能是被兩千多年的儒家思想浸染的太久，中國人總會(huì)有一種循規(guī)蹈矩的習(xí)性，將中庸保守視為一種處世準(zhǔn)則，人們不愿為了既已得到的東西局面再去嘗試新鮮的東西。我們大多數(shù)人的生活，是被預(yù)定了的，被程序化了的。我們習(xí)慣在日常生活中尋找“模板”，喜歡為自己的生活預(yù)設(shè)程序，我們給自己編寫出了“明天＝現(xiàn)實(shí)”這樣的人生代碼。因此我們想象力的翅膀，很難飛得起來，很難飛得自由，而總是那么的“直接”、“實(shí)際”、“有用”。這是關(guān)于共性。

再讓我們來看另一篇關(guān)于個(gè)性的“蘋果”創(chuàng)始人喬布斯的故事。

史蒂夫?喬布斯（Steve Paul Jobs），出生于1955年2月24日。1972年高中畢業(yè)后，在波蘭的一所大學(xué)只念了一學(xué)期的書；1974年喬布斯在一家公司找到設(shè)計(jì)電腦游戲的工作。2年后，時(shí)年21歲的喬布斯和26歲的沃茲?尼艾克在喬布斯家的車庫里成立了蘋果電腦公司；從1976年喬布斯和沃茲在車庫里面造出第一臺(tái)蘋果電腦至今，“蘋果”已經(jīng)走過了35個(gè)年頭。在過去35年間，蘋果公司的發(fā)展歷程恰似航天火箭的發(fā)射過程――一系列快速緊密有序的爆炸而后直沖蒼穹。2008年，《福布斯》雜志網(wǎng)絡(luò)版評(píng)出了11家現(xiàn)金非常充裕的公司，這些公司的現(xiàn)金都有數(shù)十上百億美元。其中“蘋果”擁有257億美元現(xiàn)金，居于首位。擁有如此強(qiáng)大的現(xiàn)金基礎(chǔ)，在當(dāng)今歷史罕見的金融危機(jī)中，足以折服任何一個(gè)國際品牌，傲視任何一個(gè)跨國企業(yè)，喬布斯會(huì)讓國際巨騙麥道夫驚慕。蘋果公司本身，它的領(lǐng)導(dǎo)者及它的產(chǎn)品已經(jīng)變成了一種文化上的通用語。戴爾公司想成為商業(yè)領(lǐng)域的蘋果公司，Zipcar亦想在汽車共享領(lǐng)域成為蘋果公司，戲劇演員比爾?馬赫甚至說，如果蘋果公司總裁做總統(tǒng)，政府將能提供更好的服務(wù)。

一個(gè)公司或個(gè)人怎樣才能成為“某某領(lǐng)域的‘蘋果’”？“蘋果”的魔力，恰恰在于自己鉆研，從而不落俗套地吸引其目標(biāo)客戶。如果有天“蘋果”推出了一款沒有桌面的電腦，請(qǐng)不要感到驚訝。

僅僅是幻想嗎?絕對(duì)不是，這些都將寫進(jìn)“蘋果”的專利申請(qǐng)文件里。雖然還沒有看到這些產(chǎn)品，但我們絲毫不應(yīng)懷疑“蘋果”的創(chuàng)新能力。事實(shí)上，沒有任何一家公司像“蘋果”那樣頻繁地對(duì)所在領(lǐng)域的基礎(chǔ)環(huán)節(jié)進(jìn)行反思和重構(gòu)。僅僅在過去的短短幾年間，蘋果公司就對(duì)其筆記本電腦的生產(chǎn)工藝進(jìn)行了大幅度革新，這也是筆記本生產(chǎn)設(shè)計(jì)領(lǐng)域有史以來所進(jìn)行的最迅捷最大規(guī)模的革新，除“蘋果”外，沒有任何其他公司做到這些?！疤O果”總是不停地否定過去設(shè)計(jì)中的不合理及不足之處，不斷地推陳出新，使其產(chǎn)品總能以獨(dú)特的風(fēng)格傲立于時(shí)代前沿。

喬布斯是一個(gè)與中國傳統(tǒng)美德幾乎完全格格不入的人――狂妄自大、脾氣暴躁、缺乏耐心；這幾乎與我們的心目中成功企業(yè)領(lǐng)袖的形象相差千里。但正是這個(gè)看上去有性格缺陷的特立獨(dú)行的人，取得了如此輝煌的成功。

正如前蘋果公司CEO吉爾?阿梅里奧對(duì)他的評(píng)價(jià)：“蘋果公司是一萬個(gè)喬布斯的集合體，喬布斯就是鏡子里的蘋果公司，其鮮明的個(gè)性已在世人心中打上了深深的烙印?！?/p>

別拿“山寨”當(dāng)“創(chuàng)新”

如今的中國，在改革開放大旗的指引下，經(jīng)濟(jì)迅速騰飛，GDP更是已躍居到了世界第二位。經(jīng)過二十多年的艱難學(xué)步，中國企業(yè)獲得了日新月異式的發(fā)展，尤其在大規(guī)模的制造產(chǎn)業(yè)方面，中國也早已被冠以了“世界工廠”的稱號(hào)。印有“Made in China”的商品已經(jīng)擺在了各國的售貨架。而尷尬的調(diào)查數(shù)據(jù)表明，“中國制造”雖然強(qiáng)大，但是“中國創(chuàng)造”卻寥寥無幾。來自國家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局的統(tǒng)計(jì)顯示，截至2005年年底，我國擁有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)核心技術(shù)的企業(yè)，僅占大約萬分之三，99%的企業(yè)沒有申請(qǐng)專利，60%的企業(yè)沒有自己的商標(biāo)。很多企業(yè)處在有“制造”無“創(chuàng)造”、有“產(chǎn)權(quán)”無“知識(shí)”的狀態(tài)，一些企業(yè)甚至靠仿造和假冒生存。在這個(gè)大環(huán)境下，中國“山寨文化”的始作俑者――山寨手機(jī)就此開始了自己的風(fēng)行。

“山寨機(jī)現(xiàn)象”以前叫黑手機(jī)，現(xiàn)在給它起了一個(gè)很響亮的名字叫“山寨機(jī)”，有點(diǎn)對(duì)應(yīng)以前古代的官兵，因?yàn)樯秸拖褚郧奥洳轂榭?。有占山為王，逃避政府管理的意思。粗制濫造、質(zhì)量低下、無核心技術(shù)、惡意剽竊??山寨手機(jī)在“山寨一詞”的掩護(hù)下，迅速風(fēng)靡全國，并在全世界上百個(gè)國家銷售。而山寨機(jī)在中國IT業(yè)的崛起就此引出了“山寨文化”，如同任何一部中國傳統(tǒng)武俠小說所演繹的故事那樣：先是以非常規(guī)手法游走于主流圈子的邊緣，然后逐漸坐大，最終向正統(tǒng)勢(shì)力發(fā)起挑戰(zhàn)，甚至取而代之。

這是師夷長技以制夷的炮火，這是學(xué)比趕超的來復(fù)槍，山寨文化在抄襲與超越的羊腸小道上一路狂奔，尤其是掙脫了牌照的束縛，握緊了低成本高回報(bào)的福祉之后，它摧枯拉朽的震撼力與病毒營銷的感染力，徹底顛覆了傳統(tǒng)的行業(yè)潛規(guī)則，建立了以山寨文化為基礎(chǔ)的價(jià)值序列。

喬布斯曾經(jīng)說過，領(lǐng)袖和跟風(fēng)者的區(qū)別就在于創(chuàng)新。“山寨”除了模仿外給人最深的應(yīng)該是所謂的“創(chuàng)新”，大家經(jīng)?？梢钥吹剑T如香煙手機(jī)、汽車手機(jī)、有觸摸屏的N95、能刮胡子的N73??這些山寨手機(jī)中天馬行空的想法讓我們感覺非常新鮮有趣，因此將這種無厘頭的所謂“創(chuàng)新”奉為美談?！吧秸幕笔且詷O低的成本模仿主流品牌產(chǎn)品的外觀或功能，并加以創(chuàng)新，最終在外觀、功能、價(jià)格等方面全面超越這個(gè)產(chǎn)品的一種現(xiàn)象，最為人稱道的是眼花繚亂的外觀設(shè)計(jì)和多功能。其實(shí)山寨的所謂創(chuàng)新，是一種初創(chuàng)公司的創(chuàng)新。這些所謂的創(chuàng)新，其實(shí)就是盜版文化、侵權(quán)文化。它盜取他人的知識(shí)產(chǎn)權(quán)，經(jīng)過組裝、拼湊、貼牌后進(jìn)入市場(chǎng)，其中所有的元素和核心技術(shù)，無一是自己開發(fā)的，不過是抄襲和復(fù)制而已，內(nèi)容沒有創(chuàng)新，形式?jīng)]有創(chuàng)新，其實(shí)就是盜版文化、侵權(quán)文化。而真正的大公司的創(chuàng)新，核心卻是平臺(tái)創(chuàng)新。按照杰弗里?摩爾的觀點(diǎn)，真正的創(chuàng)新是要構(gòu)建差異化的區(qū)隔。而“山寨”無疑不符合這一核心要點(diǎn)。

“偽創(chuàng)新”下的“個(gè)性貧瘠”

在日本曾經(jīng)有一位天才的書法家，他9歲參加日本青少年書法展時(shí)，在東京掀起了一股旋風(fēng)。四幅作品全部被私人收藏，總價(jià)值1400萬日元。當(dāng)時(shí)，日本最著名的書法家小田村夫曾這么預(yù)言：在日本未來的書壇上，必將會(huì)升起一顆璀璨的新星。二十年過去了，一些默默無聞的人脫穎而出，而他卻銷聲匿跡了，是誰斷送了這位天才的前程？2001年九州島櫻花節(jié)，小田村夫?qū)ｉT拜訪這位小時(shí)候名震四島的天才，在看了那位天才書法家的作品之后，仰天長嘆道：右軍啊，你毀了多少神童！

右軍是指王羲之，一千六百年前的中國書法家。原來，這位小神童臨摹王羲之的書帖成癮，經(jīng)過二十年的苦練，把自己的書法個(gè)性磨得一點(diǎn)兒都沒有了。現(xiàn)在，他的字與王羲之的比較起來，幾乎能夠達(dá)到以假亂真的程度，可是自己的東西一絲都找不到。在鑒賞家眼里，他的書法已不再是藝術(shù)，而是令人生厭的仿制品。

一個(gè)天才因模仿另一個(gè)天才而成了庸才，正是因?yàn)樗橇魇诺膫€(gè)性。

中國傳統(tǒng)文化的政治權(quán)威是君權(quán)，而文化權(quán)威是儒學(xué)。二者融為一體，形成中國式的政教合一，圣王一體的一元化社會(huì)權(quán)威――穩(wěn)定統(tǒng)一。但這種一元化的政治、文化權(quán)威，也禁錮了人們的思想，形成了思想僵化的經(jīng)學(xué)傳統(tǒng)。儒家性格太中庸了，缺乏探險(xiǎn)、追求極限、立場(chǎng)尖銳的東西，導(dǎo)致中國人做事容易畏手畏腳，信從不求有功、但求無過，就此形成了中國傳統(tǒng)文化群體本位的價(jià)值觀，注重群體、宣揚(yáng)“大我”。長期以來，人們形成了自我壓縮的人格，缺乏個(gè)性。

李開復(fù)曾這樣比較過中美兩國的學(xué)生。中國學(xué)生相對(duì)比較被動(dòng)，聽家長、老師話。好處是有紀(jì)律、守規(guī)矩；缺點(diǎn)是沒個(gè)性、缺乏創(chuàng)新；美國人是花時(shí)間在做自己愛做的事，缺點(diǎn)是該學(xué)的沒學(xué)好；好處是有興趣的學(xué)得深，會(huì)創(chuàng)新。

耶魯大學(xué)現(xiàn)任校長理查德?雷文也曾說過，中國學(xué)生勤奮好學(xué)，但他們“不敢挑戰(zhàn)權(quán)威，不敢與教授爭辯”。中國學(xué)生因獨(dú)立思考能力匱乏而導(dǎo)致“沒有個(gè)性”的現(xiàn)狀，中國學(xué)生存在嚴(yán)重的“被動(dòng)實(shí)踐”問題，也就是他們實(shí)踐的對(duì)象、方法、程序等關(guān)鍵要素往往是由老師指定的，類似于“做習(xí)題”，他們很少主動(dòng)、自由地探索。中國青少年研究中心副主任孫云曉針對(duì)韓寒和王小平退學(xué)寫作的事說了這樣一句意味深長的話：“退學(xué)的人越多，中國的人才越多?！?/p>

“我不是任何人，我只是我自己?！边@是喬布斯對(duì)自己的評(píng)價(jià)，這是個(gè)看似頗為自戀的人生觀！追求“自我”與“個(gè)性”的喬布斯的“蘋果”在這方面確實(shí)給世人樹立了一個(gè)榜樣，他們拒絕模仿，敢于挑戰(zhàn)權(quán)威，只有這樣，一個(gè)民族的“創(chuàng)新能力”才能被徹底地激發(fā)出來！“活出你自己！”――這是一句忠告，更是一句誓言?！昂悓W(xué)步、亦步亦趨”的人只會(huì)更加束縛自己的腳步，個(gè)性的缺乏只會(huì)讓你“一葉障目，不見泰山”，每個(gè)人都需好好演繹那屬于自己的精彩。