第一篇：關(guān)于小額貸款公司的現(xiàn)狀及其前景分析報告

小額貸款公司政策發(fā)展進(jìn)程及其現(xiàn)狀、發(fā)展前景分析

一、小額貸款公司政策發(fā)展進(jìn)程

為解決中小企業(yè)融資困境，彌補(bǔ)金融市場在產(chǎn)品與服務(wù)等方面的嚴(yán)重不足，自2005年起，就如何開展小額貸款組織試點(diǎn)問題，中國人民銀行和銀監(jiān)會等部門多次進(jìn)行專題調(diào)研和政策研討，最終推出了商業(yè)化的面向“三農(nóng)”為主的小額信貸新模式——只貸不存的小額貸款公司。2008年10月初，民間小額貸款業(yè)務(wù)率先在浙江地區(qū)正式亮相。之后，全國大部分省、自治區(qū)、直轄市相繼開始了小額貸款公司的試點(diǎn)工作。銀監(jiān)會和央行聯(lián)合印發(fā)的《關(guān)于小額貸款公司試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》為小貸公司規(guī)范了發(fā)展路徑，小額貸款公司的“試點(diǎn)”范圍也從五省擴(kuò)大到全國。

近年來我國政府在促進(jìn)小額信貸發(fā)展上做了許多工作，頒布了一系列法規(guī)、政策（見下表），力求通過推動小額信貸行業(yè)的大發(fā)展，來緩解國內(nèi)中小企業(yè)融資難的現(xiàn)實(shí)困境。

圖表政府發(fā)布系列政策扶持小貸行業(yè)的發(fā)展

面對中小企業(yè)融資難的問題，中央政府及地方政府都極力提倡加大對民間融資平臺的建立。2012年2月1日，國務(wù)院總理溫家寶主持召開國務(wù)院常務(wù)會議，研究部署進(jìn)一步支持小型和微型企業(yè)健康發(fā)展。會議指出，當(dāng)前小型微型企業(yè)經(jīng)營壓力大、成本上升、融資困難等問題仍很突出，必須進(jìn)一步加大支持力度。要加快發(fā)展小金融機(jī)構(gòu)，適當(dāng)放寬民間資本、外資和國際組織資金參股設(shè)立小金融機(jī)構(gòu)的條件，放寬小額貸款公司單一投資者持股比例限制，符合條件的小額貸款公司可改制為村鎮(zhèn)銀行。

上海市市長韓正于2011年8月在調(diào)研中也表示，中小企業(yè)融資難問題應(yīng)引起政府部門和銀行機(jī)構(gòu)的高度重視，未來上海要創(chuàng)新管理辦法，創(chuàng)新服務(wù)模式，加快小額貸款公司的發(fā)展，加強(qiáng)對中小企業(yè)，特別是科技型企業(yè)的金融服務(wù)。備受關(guān)注的小微企業(yè)融資難的問題或迎來有利的政策傾斜。

二、小貸貸款公司現(xiàn)狀（上海市）

根據(jù)《上海市中小企業(yè)發(fā)展報告》顯示，截至2009年底，上海市共有33.75萬戶（中型企業(yè)1.05萬戶、小企業(yè)32.70萬戶）中小微企業(yè)，占全市法人企業(yè)總數(shù)的99.5%，行業(yè)主要分布在商業(yè)、制造業(yè)和商務(wù)服務(wù)領(lǐng)域。

上述中小企業(yè)已經(jīng)成為勞動力就業(yè)的主體，成為上海本市稅收貢獻(xiàn)的重要組成部分。該些中小企業(yè)吸納從業(yè)人員占全市法人企業(yè)從業(yè)人員總量的81.7%，實(shí)收資本總額占76.5%，營業(yè)收入占60.1%，營業(yè)收入平均增幅20%以上，65%的專利發(fā)明、75%的企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新及80%以上的高新技術(shù)轉(zhuǎn)化項(xiàng)目都由中小企業(yè)完成，經(jīng)認(rèn)定的高新技術(shù)企業(yè)絕大多數(shù)為中小企業(yè)。

在上述中小企業(yè)的經(jīng)營發(fā)展過程中，其中有約占81%的中小企業(yè)流動資金無法得到滿足，61.5%的中小企業(yè)無法得到中長期貸款，隨著國際金融市場動蕩、國內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)政策進(jìn)一步調(diào)控的嚴(yán)峻形勢下，中小企業(yè)融資缺口有進(jìn)一步加大的跡象。據(jù)統(tǒng)計(jì)，由于融資渠道不暢通、企業(yè)流動資金不足，目前上海市中小企業(yè)資金缺口高達(dá)人民幣1500億左右。如此大規(guī)模的資金缺口，加上中小企業(yè)很難從銀行獲得貸款支持，這些都給小貸貸款公司的業(yè)務(wù)拓展釋放出了廣闊的發(fā)展空間。

1、小額貸款公司成為解決資金的生力軍

銀行等正規(guī)金融結(jié)構(gòu)由于制度設(shè)計(jì)的先天性以及中小企業(yè)自身企業(yè)管理、財(cái)務(wù)制度缺陷等問題導(dǎo)致中小企業(yè)難從銀行獲得主要貸款支持。據(jù)統(tǒng)計(jì)，中小企業(yè)從銀行獲得的金融資源不足10%，這意味著中小企業(yè)融資不得不向民間資金求助，而作為民間金融機(jī)構(gòu)的小額貸款公司為中小企業(yè)資金需求提供了強(qiáng)有力的保障，據(jù)央行統(tǒng)計(jì)，截至2011年12月31日，全國小額貸款公司已達(dá)4282家，貸款余額高達(dá)3914.74億元，當(dāng)年新增貸款約2000億元，已遠(yuǎn)超民生銀行全行當(dāng)年新增貸款總量(約1600億元)。在放貸總量上，小額貸款公司已“八分天下，有其一”。截止2012年6月，上海市小額貸款公司共87家開業(yè)，其中80家已開業(yè)，注冊資本總額達(dá)91.45億元，累計(jì)放貸20934筆，放貸金額超過415億元，貸款余額為112.09億元。由此可見，小額貸款公司在解決中小企業(yè)融資難的問題中起著舉足輕重的作用，同時，小額貸款公司已經(jīng)成為中小企業(yè)求助融資的主要對象，且呈逐步上升趨勢，這種現(xiàn)象對小額貸款公司來說，發(fā)展前景一片光明。

2、小額貸款公司具備明顯的競爭優(yōu)勢

小額貸款發(fā)展態(tài)勢向好，行業(yè)發(fā)展空間巨大，未來市場競爭更加激烈。銀行等金融機(jī)構(gòu)一直對中小微企業(yè)以及民營、個體經(jīng)濟(jì)貸款要求高，認(rèn)為其抗風(fēng)險能力差，違約風(fēng)險高，無抵押，規(guī)模小，利潤空間小。但隨著金融市場產(chǎn)品逐級多元化，越來越多的銀行開始重視對中小企業(yè)的金融服務(wù)支持，紛紛成立專門的貸款部門及金融產(chǎn)品，加大對中小企業(yè)的資金扶植。目前各大商業(yè)銀行都在擴(kuò)大小額貸款業(yè)務(wù)，通過產(chǎn)品創(chuàng)新突破小貸的抵押、擔(dān)保方難題，郵政儲蓄銀行也在開拓小額貸款市場。

雖然銀行業(yè)逐步加大對小額貸款業(yè)務(wù)扶植，但是因其開展小額貸款業(yè)務(wù)的管理成本與大額貸款業(yè)務(wù)成本相當(dāng)，從而使得其管理人員成本和制度協(xié)調(diào)成本往往高于小額貸款公司。小額貸款公司作為一個獨(dú)立法人，在人力資源成本、管理成本和協(xié)調(diào)成本方面都能得到有效控制，從而使得其成本遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于銀行業(yè)。小額貸

款公司與銀行發(fā)放小額貸款業(yè)務(wù)對比優(yōu)勢明顯（見下表）。因此小額貸款公司這種新型貸款組織必然具備較高的盈利能力。

圖表銀行和小貸公司小額貸款業(yè)務(wù)對比分析

3、上海市為解決中小企業(yè)融資難而實(shí)施的舉措

中小企業(yè)融資通道狹窄、融資渠道不通暢、以及從民間渠道融資成本高等問題已經(jīng)對其發(fā)展造成了嚴(yán)重的影響。據(jù)統(tǒng)計(jì)，國外中小企業(yè)的存續(xù)壽命遠(yuǎn)遠(yuǎn)長于中國的中小企業(yè)，中國中小企業(yè)平均壽命是2.9年，而歐洲和日本中小企業(yè)的平均壽命是12.5年，美國是8.2年，我國60%的中小企業(yè)在創(chuàng)立后的5年內(nèi)會破產(chǎn)，85%的中小企業(yè)在10年內(nèi)消失，這與中國的中小企業(yè)融資難具有很大的關(guān)聯(lián)。

為了緩解中小企業(yè)融資難的現(xiàn)狀，上海市政府極力破解“融資難”的問題，其中關(guān)鍵的一項(xiàng)措施就是加快小額貸款公司的發(fā)展，同時建立了上海市中小企業(yè)融資平臺，而小額貸款公司在上海也迎來了歷史性的突破機(jī)會。

三、小額貸款公司的發(fā)展前景

上海自宣布打造國際金融中心以來，大范圍鋪開小額貸款企業(yè)的試點(diǎn)工作，為廣大中小企業(yè)切實(shí)解決融資難的困惑，是上海金融創(chuàng)新工作中的亮點(diǎn)。上?，F(xiàn)共有小額貸款公司87家，2011年貸款余額達(dá)到112億。盡管小貸公司數(shù)量不斷增加，規(guī)模不斷擴(kuò)張，但受只貸不存、融資渠道狹窄、等因素影響，使得小貸公司的發(fā)展受到嚴(yán)重制約。

為了從根本上緩解中小企業(yè)融資難的現(xiàn)實(shí)問題，我們預(yù)計(jì)未來國家必將放寬

金融準(zhǔn)入機(jī)制，降低民間資本準(zhǔn)入金融門檻，允許小貸公司進(jìn)入同業(yè)拆借市場，享受銀行業(yè)2%左右低廉的同業(yè)拆借利率。同時為小額貸款公司創(chuàng)造公平的稅收環(huán)境，放寬小額貸款公司單一投資者持股比例限制等方面來完善、提升政策環(huán)境，促進(jìn)小貸行業(yè)健康快速發(fā)展。2012年2月17日，廣東省已率先放寬小貸門檻，小貸公司大股東聯(lián)合持股比例提高到45%。這意味著小貸公司向村鎮(zhèn)銀行改制、商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變的條件將會有實(shí)質(zhì)性的放寬，為目前正遭遇融資難瓶頸的小額貸款公司帶來政策曙光。

第二篇：小額貸款公司競爭性分析報告

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小額貸款公司競爭性分析報告

本文基于市場競爭分析與國家政策分析探討民營小額貸款公司如何在現(xiàn)有條件下持續(xù)經(jīng)營以及如何在未來的競爭中不被銀行擠出市場。由于本人對金融了解較少，文章寫作較匆忙，難免會有一些認(rèn)識上的錯誤。希望老師予以糾正，學(xué)生不勝感激。

——尹翀?jiān)?/p>

E-mail：yunhuazhiwu@gmail.com

本文核心觀點(diǎn)：

為了保持經(jīng)營的持續(xù)性以及使利潤最大化，小額貸款公司需鎖定短期（半年以下）貸款，將利率提升至法定上限，貸款數(shù)額應(yīng)以20萬元以下的微型貸款為主，并靈活運(yùn)用聯(lián)保、信用等貸款方式。

正文：

一、國家批準(zhǔn)民資進(jìn)入小額貸款領(lǐng)域的意圖

本人認(rèn)為國家對民資開放貸款業(yè)務(wù)的意圖主要有：

第一，利用民間資本為銀行開辟渠道。

現(xiàn)階段政府政策上要求小額貸款公司將70%的貸款用于三農(nóng)，且小額貸款公司試點(diǎn)區(qū)縣大多為較落后的農(nóng)業(yè)地帶，這些地帶處于現(xiàn)階段中國金融體系的神經(jīng)末梢，而要在短期內(nèi)激活這些末梢神經(jīng)需要在資本上，尤其是人力資本上的投入是現(xiàn)在銀行業(yè)無法實(shí)現(xiàn)的。因此需要調(diào)動民間資本積極性。讓民企代為建設(shè)渠道，之后再以控股方式取得渠道。

第二，利用民資試水高風(fēng)險領(lǐng)域。

據(jù)悉，有不少民企經(jīng)營小額貸款公司是為了，可以轉(zhuǎn)制變?yōu)榇彐?zhèn)銀行，但直接找金融機(jī)構(gòu)做發(fā)起人成立村鎮(zhèn)銀行要比西安成立小額貸款公司再轉(zhuǎn)制為村鎮(zhèn)銀行要簡單的多。為什么多數(shù)民企都選擇了前者，而村鎮(zhèn)銀行卻只開辦了寥寥幾家呢？原因很可能在于銀行認(rèn)為成立村鎮(zhèn)銀行的風(fēng)險大于利潤。因此，要快速大面積試水小額貸款領(lǐng)域只能靠吸引民資來完成。

第三，利用社會閑置資本投資落后地區(qū)

金融風(fēng)暴以來中國面臨產(chǎn)業(yè)升級，不少制造業(yè)民企倒閉，加之本年煤礦業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)國進(jìn)民退，產(chǎn)生了大量閑置資金，與其讓其流入股市樓市，不如吸引其投資于落后地區(qū)，引導(dǎo)這部分閑置資本進(jìn)入實(shí)體經(jīng)濟(jì)。

因此，當(dāng)試水成功后，當(dāng)銀行業(yè)末梢渠道激活后，我們?nèi)绾伪３肿∈袌錾系母偁巸?yōu)勢不被銀行擠出市場成為我們需要密切關(guān)注的焦點(diǎn)。

二、小額貸款政策探討

目前，小額貸款公司面臨的最大問題就是資金不足，這是由現(xiàn)行政策所決定的。目前，大多數(shù)小額貸款公司在經(jīng)營半年之后即出現(xiàn)“無米下鍋”的局面，更有甚者在開業(yè)的2、3個月內(nèi)資金就已所剩無幾。這有兩方面的原因，一是政策帶來的局限性，二是由于公司管理者的行為方式，首先說一下政策性問題。

1.現(xiàn)行政策

小額貸款公司的資金來源除了股東繳納的資本金、捐贈資金，還包括來自不超過兩個銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的融入資金。余額不得超過資本凈額的50%。

小額貸款公司應(yīng)定期向信貸征信系統(tǒng)提供借款人、貸款金額、貸款擔(dān)保和貸款償還等業(yè)務(wù)信息，但無法與征信系統(tǒng)鏈接獲取其貸款客戶的信用信息；

小額貸款公司還不屬于金融機(jī)構(gòu)，不可接受存款，也不能享受銀行2%左右的同業(yè)拆借利率，只能按銀行一年期基準(zhǔn)利率5.31%下浮10%，年利率約為4.779%

2.未來政策展望

09年08月31日，全國人大財(cái)經(jīng)委副主任委員吳曉靈表示將堅(jiān)持小額貸款公司“只貸不存”。就政策來說，本人認(rèn)為，在近幾十年內(nèi)國家不可能向小額貸款公司開放存款業(yè)務(wù)，原因有二：一是存款的穩(wěn)定性至關(guān)重要，直接關(guān)系到民生及國家經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定；二是：現(xiàn)階段國家正試圖集中優(yōu)勢力量打造一批具有國際影響力的航母型國企，存款數(shù)直接關(guān)系到銀行的競爭力，因此，國家不會將這部分資源讓渡給民企。

唯一有可能變化的是小額貸款公司從銀行融入資金的比例，09年6月，中國銀監(jiān)會有關(guān)部門負(fù)責(zé)人表示,短期內(nèi)不會提高小額貸款公司從銀行機(jī)構(gòu)融入資金余額不得超過資本凈額50%的限制。銀監(jiān)會合作金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管部副主任姜麗明表示, 目前這個比例是合適的：“小額貸款公司還剛剛處于一個起步試點(diǎn)階段,對它經(jīng)營的情況和一些問題還需要時間來檢驗(yàn)”。這意味著只有在這2-3年的試點(diǎn)成功后，才可能放寬融資杠桿。

對于連接征信系統(tǒng)獲得客戶信用記錄來說，本人認(rèn)為這對于小額貸款公司無關(guān)緊要。因?yàn)樾☆~貸款公司的用戶是銀行不愿接受的客戶，因此其信用記錄不會很多。再者，小額貸款公司立足于當(dāng)?shù)?，對其客戶可以有較多的了解，且額度較低，因此可以有效降低風(fēng)險。但是小額貸款公司需要向征信系統(tǒng)提供用戶誠信信息。這意味著我們的優(yōu)質(zhì)客戶可能會被逐漸蠶食。當(dāng)然，這是有一個過程的，但最終只有兩條路，一是讓銀行控股進(jìn)行轉(zhuǎn)制。二是逐漸邊緣化。

因此，短期內(nèi)國家不會放寬小額貸款公司的融資杠桿，另外，在很長一段時間內(nèi)業(yè)不會對民資開放存款業(yè)務(wù)。所以，如何在現(xiàn)有資金下保持持續(xù)運(yùn)轉(zhuǎn)并提高盈利是我們需要重點(diǎn)研究的問題，另外，被并購是必由之路。如何保持高盈利低風(fēng)險讓公司賣個好價錢也是十分重要的。

三、小額貸款運(yùn)營狀況分析

1.正規(guī)金融機(jī)構(gòu)

（1）央企

中國農(nóng)業(yè)銀行：

今年一季度，農(nóng)業(yè)銀行金穗惠農(nóng)卡和農(nóng)戶小額貸款業(yè)務(wù)穩(wěn)步推進(jìn)。截至3月末，惠農(nóng)卡發(fā)卡總量達(dá)1500萬張，激活率達(dá)95%以上；惠農(nóng)卡貸款授信戶數(shù)超過99萬戶，授信總額244億元；新增惠農(nóng)卡貸款155億元，惠農(nóng)卡貸款余額達(dá)201.1億元。

農(nóng)業(yè)銀行2009年惠農(nóng)卡推廣工作實(shí)施“四個一工程”，即：圍繞3年發(fā)卡1億張的總體目標(biāo)，選擇1個省級分行、10個左右地市分行、100個左右縣支行，從省、地（市）、縣三個層面實(shí)施整體推進(jìn)。力爭年內(nèi)新發(fā)惠農(nóng)卡2300萬張，年末發(fā)卡總量達(dá)到3000萬張，確保激活率達(dá)到95%以上；惠農(nóng)卡授信率不低于當(dāng)?shù)剞r(nóng)戶有效信貸需求的30%，惠農(nóng)卡貸款授信戶數(shù)達(dá)到350萬戶以上；當(dāng)年新增惠農(nóng)卡貸款500億元。

另外，在農(nóng)行農(nóng)村小額貸款的試點(diǎn)地區(qū)山東省臨沂，新增業(yè)務(wù)捆綁率達(dá)87.03%；農(nóng)戶小額貸款輻射全市174個鄉(xiāng)鎮(zhèn)、1845個行政村，覆蓋面分別達(dá)97％和26％。該行針對小額農(nóng)戶貸款發(fā)展迅速、面廣分散、管理難度大的實(shí)際，下沉人力資源，充實(shí)營銷一線，推行 “1+2”營銷模式，即：網(wǎng)點(diǎn)主任+兩名客戶經(jīng)理的營銷模式，每個網(wǎng)點(diǎn)組成3人營銷小組，負(fù)責(zé)本網(wǎng)點(diǎn)所在鄉(xiāng)鎮(zhèn)，并輻射周邊2-3個鄉(xiāng)鎮(zhèn)的惠農(nóng)卡和農(nóng)戶小額貸款營銷，推行貸前調(diào)查、受理申請、搜集資料等“一站式”服務(wù)，在全省率先實(shí)施獨(dú)立審批人派駐審批制，充分授權(quán)運(yùn)作，提高了審批效率。并不斷探索“一縣一策”、“一鎮(zhèn)一模式”、“一村一特色”等多種集群營銷與批量營銷模式，加快推動小額農(nóng)戶貸款推廣。與市供銷社系統(tǒng)簽訂全面合作協(xié)議，依托162個基層社、492家農(nóng)村專業(yè)組織、1.47萬個超市等“一網(wǎng)兩平臺”（商品流通網(wǎng)絡(luò)、農(nóng)村專業(yè)合作社、社區(qū)服務(wù)組織），批量營銷農(nóng)戶小額貸款等產(chǎn)品。

中國工商銀行：

截至2006年3月31日，中國工商銀行小企業(yè)貸款(不含貼現(xiàn))余額突破了1000億元，達(dá)1023億元，貸款的不良率則低于全行各類貸款的平均水平，質(zhì)量優(yōu)良。“小企業(yè)貸款正日益成為工商銀行新的利潤增長點(diǎn)?！惫ば腥耸空f。工行取得這一成績的關(guān)鍵因素之一是，聯(lián)手阿里巴巴網(wǎng)站。工行利用阿里巴巴是1300萬出口型中小企業(yè)的門戶網(wǎng)站的優(yōu)勢，向這些企業(yè)提供授信服務(wù)。

（2）普通股份制銀行

中國民生銀行：

中國民生銀行從2006年起便明確主攻方向：將逐漸把注意力集中于中小企業(yè)貸款，而將國有企業(yè)的貸款市場讓渡給四大國有銀行，從而退出在這一領(lǐng)域的競爭。并于近期推出了中小企業(yè)金融服務(wù)品牌“財(cái)富羅盤”鎖定中小企業(yè)市場。該行行內(nèi)對中小企業(yè)的界定也堪稱“中小的中小”，即總資產(chǎn)不超過2億元，這個標(biāo)準(zhǔn)低于國家標(biāo)準(zhǔn)50%。

今年頭3個月，全國信貸規(guī)模總量增加了4.8萬億，其中中小企業(yè)貸款增加額度只占不到5%。但根據(jù)國家工商行政管理總局的數(shù)據(jù)，在我國，中小企業(yè)對GDP的貢獻(xiàn)超過60%，提供了近70%的進(jìn)出口貿(mào)易額。

中國民生銀行的期望是，到2011年末按該行定義的中小企業(yè)貸款達(dá)到2000億元，未來3年全行中小企業(yè)貸款的年均復(fù)合增長率不低于200%。同時，為了與二線城市、縣域的中小企業(yè)“親密接觸”，提供更為便捷的金融服務(wù)，民生銀行將在未來3年加大二級分行和異地支行的建設(shè)力度，實(shí)現(xiàn)總網(wǎng)點(diǎn)數(shù)翻番。

天津：

天津民生銀行推出“商貸通”，可接受的貸款擔(dān)保方式有抵押、質(zhì)押、保證、聯(lián)保等共11種。除傳統(tǒng)的住房、商業(yè)用房及工業(yè)廠房抵押外，民生銀行允許的擔(dān)保方式還包括自然人聯(lián)合擔(dān)保、市場開發(fā)商（或管理者）保證、產(chǎn)業(yè)鏈的核心企業(yè)法人保證、商鋪承租權(quán)質(zhì)押、應(yīng)收賬款質(zhì)押及共同擔(dān)保方式等。北京：

民生銀行北京管理部成立3年來，為中小企業(yè)提供全方位的金融服務(wù)，截至9月末，累計(jì)向中小企業(yè)放款58億元，開戶數(shù)達(dá)900戶。管理部與海淀區(qū)政府共同建立中小企業(yè)擔(dān)保基金，對獲得擔(dān)保的企業(yè)提供總額不超過擔(dān)保風(fēng)險基金8倍的資金支持，近日，他們與中國經(jīng)濟(jì)技術(shù)投資擔(dān)保有限公司、北京首創(chuàng)信保投資管理有限公司共同簽訂了聯(lián)合開展貸款擔(dān)保業(yè)務(wù)合作協(xié)議，為中小企業(yè)融資探索出一條新路。

小節(jié)：

目前，真正向小額貸款發(fā)力的銀行有農(nóng)業(yè)銀行、工商銀行和民生銀行。其中，農(nóng)業(yè)銀行行為與國家惠農(nóng)政策直接相關(guān)，工行則是通過與阿里巴巴合作授信出口型中小型外貿(mào)企業(yè)，民生銀行將目光鎖定在中小企業(yè)中的中小企業(yè)（資產(chǎn)在2億元以下），推出中小企業(yè)金融服務(wù)品牌“財(cái)富羅盤”。

這3家銀行所主攻的區(qū)域有所不同，農(nóng)業(yè)銀行主要是針對農(nóng)村，而工行只是針對出口型企業(yè)。而民生銀行主要關(guān)注的是中小企業(yè)中的中小企業(yè)，這一塊一般是傳統(tǒng)商業(yè)銀行看不上的領(lǐng)域。但是，即使是在這個領(lǐng)域中，其界定標(biāo)準(zhǔn)也是資產(chǎn)在兩億元以下。這意味著其單筆貸款的數(shù)額也不會很低。

農(nóng)村有農(nóng)行，中小企業(yè)有工行以及民生銀行，待其業(yè)務(wù)發(fā)展成熟后最后剩下留給小貸公司的就只有微型企業(yè)了，也就是說規(guī)模以下企業(yè)（年產(chǎn)值500萬以下）。因?yàn)椋覀兊某杀鞠拗?，無法同這些銀行正面競爭，因此只能選則他們未涉足的領(lǐng)域：微型企業(yè)所需的微型貸款。

現(xiàn)有商業(yè)銀行不愿進(jìn)入微型企業(yè)貸款的原因主要是由于信息不對稱所造成的高風(fēng)險。雖然，目前不少小額貸款公司以證實(shí)小額貸款風(fēng)險很低，但是其原因在于小額貸款公司里立足當(dāng)?shù)兀瑢Ξ?dāng)?shù)仄髽I(yè)較為了解，不存在信息不對稱的問題。但對于銀行來說這個問題將會長期存在。因此。立足于微型企業(yè)是小額貸款公司得以生存的長期性選擇。

2.小額貸款公司 《每日經(jīng)濟(jì)新聞》對上海地區(qū)24家小額貸款公司的調(diào)查發(fā)現(xiàn),小額貸款公司的盈利水平約為4%至7%。參與調(diào)查的24家企業(yè)均于今年上半年前成立。統(tǒng)計(jì)結(jié)果顯示,這批小貸公司全年股東投資回報率,即可分配利潤與注冊資本金的比率,集中在4%至7%的區(qū)間,接近全國6%的平均水平,但低于浙江溫州10%至12%的平均水平。與此同時,上海小額貸款公司經(jīng)營兩極分化的現(xiàn)象也在加劇,投資回報率最高的青浦興眾小額貸款公司約為10%,較低的徐匯華擎小額貸款公司甚至不足2%。

華擎小額貸款公司負(fù)責(zé)人表示,公司的主發(fā)起人大多是集體所有制企業(yè),并不像民營企業(yè)一樣重視投資回報率。且公司旨在培養(yǎng)中長期的合作企業(yè),貸款期限大多集中在一年。而投資回報率較高的企業(yè),貸款期限一般集中在6個月以下,很少超過一年,貸款用途集中在企業(yè)短期的周轉(zhuǎn)資金。

目前，由于小額貸款公司尚處于試點(diǎn)階段，小額貸款公司之間的競爭尚未形成。由華擎負(fù)責(zé)人的發(fā)言我們可以看出，收益率高者一般都是以短期貸款為主，利率高，收益自然就高。本人認(rèn)為華擎負(fù)責(zé)人所說的培養(yǎng)中長期的合作企業(yè)這一點(diǎn)并不適用于小貸公司。因?yàn)橛捎谛≠J自身資金瓶頸，以及融資成本較高，因此必須以高利率求生存，因而必須鎖定短期貸款。而其所謂培養(yǎng)中長期的合作企業(yè)，即使培養(yǎng)成功了，也會為他人做嫁衣。因?yàn)樾☆~貸款公司應(yīng)定期向信貸征信系統(tǒng)提供借款人、貸款金額、貸款擔(dān)保和貸款償還等業(yè)務(wù)信息。當(dāng)銀行得知其信用良好，便會將其挖轉(zhuǎn)，客戶必然會被其較低的利率吸引過去。我們不具備抵抗銀行的能力，所以必須做銀行不愿做的事。即穩(wěn)定性較低的短期貸款業(yè)務(wù)。另外，由于自身資金的局限性，要保持持續(xù)運(yùn)轉(zhuǎn)，進(jìn)行低數(shù)額的短期貸款也是必然的選擇。目前，多數(shù)小額貸款公司在經(jīng)營半年后面臨資金緊缺，無款可貸的局面。所以，站在持續(xù)經(jīng)營的角度來說我們也應(yīng)主要進(jìn)行短期微小企業(yè)信貸。雖然傳統(tǒng)觀念認(rèn)為這一領(lǐng)域風(fēng)險較大，但是實(shí)踐已經(jīng)證明，只要管理得當(dāng)完全可以將風(fēng)險控制在1%以內(nèi)。

據(jù)了解，民間“高利貸”月息一般在3%以上，高的甚至可達(dá)6%以上。因此，小額貸款公司完全可以將利率調(diào)至法定最高點(diǎn)，甚至還可以以手續(xù)費(fèi)為名變相提高利率。因?yàn)楝F(xiàn)在供不應(yīng)求，所以應(yīng)用撇脂定價提高盈利，獲取資金。這樣既可以增加資金的積累，也可以將資金投入到技術(shù)、培訓(xùn)等領(lǐng)域提升競爭力，以應(yīng)對將來將發(fā)生的競爭。

另外，小額貸款公司申請條件明確規(guī)定，必須有符合任職資格條件的董事和高級管理人員。這意味著小額貸款公司的高級管理人員乃至經(jīng)營骨干都是從現(xiàn)有銀行機(jī)構(gòu)中“挖”過來的，但是這部人人有小額貸款運(yùn)營經(jīng)驗(yàn)的并不多，而且，小額貸款公司的業(yè)務(wù)的經(jīng)營與銀行機(jī)構(gòu)差別很大，接的是銀行不愿接的用戶，所以必須有新的運(yùn)營思路。所以，目前小額貸款公司需要通過培訓(xùn)、咨詢等方式轉(zhuǎn)變管理層的思維模式，探索適合短期微小企業(yè)信貸的經(jīng)營方式。

孟加拉國的小額信貸經(jīng)驗(yàn)借鑒

在孟加拉的金融實(shí)踐中,小額信貸是一種小額、期信貸方式,不需要擔(dān)保,直接貸款到戶,手續(xù)簡單方便易行,按周期還款,整貸零還,這是GB模式的關(guān)鍵。(1)提供小額信貸的機(jī)構(gòu):孟加拉的鄉(xiāng)村銀(Grameen Bank,GB),又被稱為格拉明銀行。(2)資金來源:鄉(xiāng)村銀行目前的股份92%是由借款人持有,而政府只持有8%的股份。貸款中的63%來自款者本身的存款。而且鄉(xiāng)村銀行對低成本資金的賴也逐漸降低,從商業(yè)資源中獲得了越來越多的借貸資金,實(shí)現(xiàn)了鄉(xiāng)村銀行的可持續(xù)發(fā)展。(3)小信貸的發(fā)展規(guī)模:僅30年的時間,就已經(jīng)在孟加拉的46620個村莊中建立了1277家銀行,服務(wù)于639萬借款人;還款率始終維持在97%以上,至今已滿足了孟加拉全國一半的小額貸款需求。(4)降低貧困效應(yīng):鄉(xiāng)村銀行的服務(wù)對象只限于窮人,96%的貸款是發(fā)放給婦女的。在孟加拉,接受GB貸款的農(nóng)戶,人均收入大約可以增加32%。在銀行的幫助下,58%的借款人及其家庭已經(jīng)成功脫離了貧困線。(5)組織系統(tǒng):“鄉(xiāng)村銀行”的組織系統(tǒng)由兩部分組成,一部分是自身的組織機(jī)構(gòu),分為4級,即總行———分行———支行———營業(yè)所;另一部分是借款人機(jī)構(gòu),分為3級,即會員中心———會員小組———會員。(6)政府的作用:1983年孟加拉的中央銀行與政府相關(guān)機(jī)構(gòu)共同出資創(chuàng)立了孟加拉的“鄉(xiāng)村銀行”,主要向農(nóng)戶發(fā)放小額信貸。政府為銀行提供的便利條件,一是提供資金支持,以4%~5%的利息向GB提供貸款,累計(jì)超過50億達(dá)卡;二是法律支持,允許銀行以非政府組織的形式從事金融活動;三是政策支持,對銀行提供免稅的優(yōu)惠政策。自1983年創(chuàng)辦以來,除了創(chuàng)辦當(dāng)年及1991年、1992年國內(nèi)水災(zāi)特別嚴(yán)重的兩年外,一直保持盈利,在2005年,盈利高達(dá)1521萬美元。孟加拉鄉(xiāng)村銀行是世界上第一家專為貧困者服務(wù)的金融機(jī)構(gòu),鄉(xiāng)村銀行被譽(yù)為世界規(guī)模最大、效益最好的扶貧模式。孟加拉鄉(xiāng)村銀行模式不僅是一種扶貧方式,還是一種金融創(chuàng)新,它比較成功地解決了正規(guī)金融機(jī)構(gòu)長期以來無法為貧困戶提供有效信貸服務(wù)的問,實(shí)現(xiàn)了公益性和商業(yè)性的完美結(jié)合。孟加拉鄉(xiāng)銀行創(chuàng)始人尤納斯教授被美國商業(yè)周刊文章列為史上最偉大的30位企業(yè)家之一。孟加拉鄉(xiāng)村銀被視為福利主義模式的代表。

小額貸款公司專注10萬業(yè)務(wù) 稅后回報率最高20% http://004km.cn2012年09月28日 07:05第一財(cái)經(jīng)日報微博

“勞累的”微小貸也能成大事

秦麗萍

盡管企業(yè)貸款需求萎縮，但一家筆均(每筆平均)貸款額僅為10萬元的小額貸款公司，今年的稅后資本回報率預(yù)計(jì)可達(dá)20%；而另一家筆均貸款額僅6萬元左右的小貸公司，稅后資本回報仍可達(dá)10%。在廣東251家小貸公司中，這已算數(shù)一數(shù)二的利潤回報。

日前，廣州市花都萬穗小額貸款股份有限公司(下稱“萬穗”)及佛山市南海友誠小額貸款有限公司(下稱“友誠”)內(nèi)部人士對《第一財(cái)經(jīng)日報》詳解了其獲得高額回報的原因，除了風(fēng)險控制異常嚴(yán)格之外，利潤可觀來自真正意義上的微小信貸。

與同行不同的客戶定位

“我們與絕大多數(shù)同行不一樣，大多數(shù)小貸公司定位于中小企業(yè)，我們定位于微小企業(yè)，不做中小企業(yè)，也不與銀行拼搶中小企業(yè)市場，微小企業(yè)貸款是銀行不愿意做的業(yè)務(wù)，市場相當(dāng)龐大?！?萬穗一位高層人士對本報記者解釋。

據(jù)萬穗相關(guān)人士介紹，萬穗自2009年4月開業(yè)以來，截至目前累計(jì)發(fā)放貸款近4000筆，目前筆均貸款額為10萬元；據(jù)友誠內(nèi)部人士介紹，自2009年7月開業(yè)以來，累計(jì)發(fā)放貸款共5400多筆，筆均貸款額為10萬元。而這5400多筆貸款中，30萬元以下的貸款累計(jì)共5200筆，占比96%，筆均貸款額僅為6萬元，可以說是真正意義上的微小貸款。

廣東省金融辦副主任葉穗生對本報記者稱，截至目前廣東省有251家小貸公司，多數(shù)公司的筆均貸款額在100萬元~200萬元，個別單筆貸款超過1000萬元的情況也存在。而廣東省要求，小貸公司單筆貸款封頂額度為500萬元。“前段時間發(fā)文，希望小貸公司筆均貸款額向100萬元及以下過渡，但目前來看，筆均貸款額在100萬元以下的貸款占比少?！?/p>

“與很多背靠專業(yè)市場開發(fā)客戶的同行相比，萬穗和友誠是在做真正意義上的微小貸款?！睆V東多位受訪小貸公司人士如此評價。

葉穗生則對本報記者說，萬穗和友誠雖身在城市，但兩家公司六成貸款屬于“三農(nóng)”貸款，而小貸公司誕生的初衷就是為了解決“三農(nóng)”和小微貸款問題。

微小企業(yè)信貸并未像外界所想象的那樣如同雞肋。據(jù)上述萬穗高層人士介紹，萬穗去年的稅后資本回報率達(dá)到16%，今年預(yù)計(jì)可達(dá)20%，稅后利潤為3000萬元。而友誠去年稅后資本回報率為10%左右，今年預(yù)計(jì)與去年相當(dāng)。而根據(jù)廣東省金融辦披露的數(shù)據(jù)，2011年廣東省小額貸款公司(不含深圳)資本回報率為4.29%。

在人力上，目前友誠員工數(shù)達(dá)160多人，萬穗員工接近100人，其中一部分是培訓(xùn)用作后備人才，以備業(yè)務(wù)擴(kuò)張之用。而多數(shù)同行的員工人數(shù)在10~20人左右。

葉穗生稱，萬穗和友誠兩家小貸的資本回報率一年比一年高，今年上半年兩家公司的凈利潤分別達(dá)到1500多萬元和1400多萬元。

風(fēng)控措施嚴(yán)

風(fēng)險控制良好是小貸公司資本回報率高的主要原因，而萬穗和友誠均擁有嚴(yán)格的風(fēng)控技術(shù)和手段。

上述萬穗高層人士對本報記者稱，萬穗從外部引入了一套調(diào)查技術(shù)，依據(jù)借款人現(xiàn)有的還款能力，經(jīng)過萬穗推算并打折后，決定對其放貸的額度；此外，每筆貸款均需一個擔(dān)保人。這樣為貸款加上了兩道鎖，貸款人違約成本比較高，不會為這點(diǎn)小額貸款“跑路”。

經(jīng)過這套調(diào)查技術(shù)考驗(yàn)后，再將貸款申請?zhí)峤粚徺J會，申請資料需真實(shí)，并經(jīng)審貸會分析、審查和驗(yàn)算，再幫客戶做出一份資產(chǎn)負(fù)債表。無論多大金額的貸款都必須通過審貸會批準(zhǔn)。審貸會實(shí)行一票否決制。

友誠在風(fēng)險控制上也有一套完備的流程。上述友誠人士介紹，其一筆貸款要經(jīng)過至少4個部門才能最終放出。首先是經(jīng)過營銷部的審查，再到運(yùn)營部進(jìn)行內(nèi)核外訪，此后經(jīng)信貸風(fēng)險管理部審批，最后經(jīng)財(cái)務(wù)部審核放款。其中，風(fēng)險控制部設(shè)不同的審批級別，比如一筆10萬元的貸款申請，應(yīng)由10萬元審批級別人員進(jìn)行審核。而超過30萬元的大額貸款必須由審貸會審查，并采取一票否決制度。

除了風(fēng)控可為利潤保駕護(hù)航之外，微小貸款本身特點(diǎn)也決定了其豐厚的回報率。

“小額貸款本身就很分散，風(fēng)險比集中在幾個大客戶身上要小。若再摸索出一套可行的貸款方法，風(fēng)險就更小?！鄙鲜鋈f穗高層人士稱。

此外，由于筆均貸款額小，可將總貸款資金最大程度上零散化，將趴在賬面上的資金最小化，由此提高微小信貸的資金利用率。只要資金不閑置，就能產(chǎn)生利潤。上述萬穗高層人士表示，雖然今年企業(yè)貸款需求萎縮，向萬穗申貸的客戶同比下滑了40%左右，但萬穗并不發(fā)愁，資本金全部放貸出去。

風(fēng)控上，萬穗和友誠均要求貸款客戶每個月等額本息還貸，這樣客戶一次性還款的壓力就小得多。而接受采訪的其他小貸公司人士則稱，其客戶還款方式為每月還息，到期還本。

葉穗生評價說，萬穗和友誠兩家小貸引進(jìn)了來自香港等地的高素質(zhì)專才，包括財(cái)務(wù)等方面，按照上市公司的要求管理，加上有一套專業(yè)的服務(wù)技術(shù)，因此業(yè)績良好。getty圖

小額貸款公司常被誤解為放高利貸 嚇跑小企業(yè)

2012年04月25日 14:55 來源： 深圳商報 【字體：大 中 小】 網(wǎng)友評論

訊 深圳小企業(yè)融資難已成人皆共知的現(xiàn)象。但記者昨日在采訪中了解到，企業(yè)到處找錢但放錢的公司到處找企業(yè)的怪圈還在繼續(xù)。深圳應(yīng)運(yùn)而生的小額貸款公司已有35家，但不少企業(yè)不信任、不接受小額貸款公司，有些甚至把小額貸款公司與高利貸畫等號。這讓小額貸款公司很困惑。

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深圳中恒泰小額貸款公司是2009年深圳首批成立的小額貸款公司之一，公司針對工業(yè)園的小企業(yè)量身定制了“企貸通”。昨日，該公司總經(jīng)理李俊對記者大倒苦水：“我的一個業(yè)務(wù)經(jīng)理上周跑了科技園里的一百家企業(yè)，他們都說“不缺錢”，或說“老板很忙，不需要錢，以后再說”。甚至連談都不愿意談！都說中小企業(yè)貸款難，那么真正需要錢的中小企業(yè)在哪里？那些口里說不缺錢的老板，真的就沒有資金需求嗎？貸款難是不是被夸大化了？”李俊甚至把這一現(xiàn)象設(shè)置成課題請公司員工研究。

另一位不愿透露姓名的小額貸款公司負(fù)責(zé)人對記者坦陳，上述現(xiàn)象“太正常了”。他承認(rèn)，目前小額貸款公司找合適的放款企業(yè)仍然需要花力氣。這需要小額貸款公司好好研究自身定位，找準(zhǔn)客戶群?！氨热绗F(xiàn)在經(jīng)濟(jì)景氣下滑，一些企業(yè)開始收縮，他們當(dāng)然不需要錢。有些企業(yè)定位找得很準(zhǔn)，還在擴(kuò)張，當(dāng)然需要錢。我們需要找到這樣的企業(yè)。”

小貸行業(yè)常被誤認(rèn)為放高利貸

為什么會出現(xiàn)相互尋找的怪圈呢？李俊認(rèn)為，至少有兩方面因素困擾：第一，信息不對稱。許多小企業(yè)主根本不知道小額貸款公司是干什么的。他們不知道在高利貸和銀行之間還有一個中利貸融資服務(wù)機(jī)構(gòu)，這就是小額貸款公司。第二，小額貸款公司行業(yè)公信力有待提升。許多小企業(yè)甚至把小額貸款公司與高利貸混為一談，根本不愿意招惹，很怕以后碰到暴力催收惹麻煩。

上述不具姓名的小貸公司負(fù)責(zé)人也對記者表示，他們接觸的企業(yè)中有不少根本不接受小額貸款公司，因?yàn)樗麄儗π☆~貸款公司根本不了解，甚至不知道小額貸款公司合法不合法。

他表示，盡管缺錢的小公司很多，但小額貸款公司尋找客戶絕非手到擒來，真正符合貸款條件的小企業(yè)仍需廣泛搜尋、篩選?！坝行┢髽I(yè)找上門來，我們覺得不合適，也不做?！?/p>

深圳小額貸款公司2009年5月首批出爐至今不過三年，但發(fā)展相當(dāng)迅速。據(jù)小額貸款公司行業(yè)協(xié)會有關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，目前小額貸款公司已有35家，去年貸款超過200億元。由于時間短，發(fā)展快，小貸公司要樹立行業(yè)公信力尚需時日。

小貸公司利率嚇跑客戶

記者了解發(fā)現(xiàn)，一方面小額貸款公司苦覓客戶，另一方面找上門的小企業(yè)，也常被小貸公司的利率嚇跑。

魯學(xué)鋒，深圳富顯奇實(shí)業(yè)有限公司負(fù)責(zé)人，在深圳電子進(jìn)出口領(lǐng)域摸爬滾打20年。他告訴記者，進(jìn)出口的利潤現(xiàn)已很薄，如果一年多做幾次，年利率在15%以下的資金才敢借，否則就吃不消。近期他跑了兩家小額貸款公司，貸款年利率均在20%－30%之間?！鞍凑找?guī)定，小額貸款公司的貸款利率不得高于國家同期貸款利率的4倍，他們放貸的利率都是剛剛卡在不違法的邊上，但是我們承受不了。”魯學(xué)鋒說，“如果借款利率達(dá)20%，我們幾乎是替他們白打工了，能賺的非常少?！?/p>

他告訴記者，金融危機(jī)前圈內(nèi)大把的朋友賺到了數(shù)千萬、上億身家，但接著炒股、投資又虧掉了。許多人只剩下房子和車子?，F(xiàn)在雖然經(jīng)濟(jì)下滑，但訂單還能接到，生意還要維持。因此大家都在找年利率在15%以下的資金。他告訴記者，著急的時候，他也是靠房產(chǎn)抵押借錢，來滿足生意上急需的資金需求。

他告訴記者，深圳成千上萬家他們這樣的小型外貿(mào)公司都需要資金，資金需求量也不需太多，200萬－500萬最好。（深圳商報記者 胡佩霞）

目前，全國共有小額貸款公司5629家，從業(yè)人員62348人，實(shí)收資本4657.26億元，貸款余額5329.88億元。國內(nèi)小額貸款公司平均貸款余額在8200萬左右，員工11名。除去管理、行政和財(cái)務(wù)等必要崗位，真正從事網(wǎng)絡(luò)信貸業(yè)務(wù)的員工基本不會超過7人。由此數(shù)據(jù)推測，其“小額貸款”平均放款規(guī)模并不小，否則這樣的人力配備并不足以覆蓋業(yè)務(wù)量。雖然各小額貸款公司放款額度差異很大，并且針對個人客戶和企業(yè)客戶之間額度標(biāo)準(zhǔn)不同，但現(xiàn)在小額貸款公司的平均放款規(guī)模在百萬級別。隨著市場的發(fā)展和細(xì)分市場的形成，未來小額貸款公司的競爭和業(yè)務(wù)定位如何？其現(xiàn)行的業(yè)務(wù)尤其是大額貸款和過橋貸款等業(yè)務(wù)等是否前途光明？如何在未來的小額貸款行業(yè)競爭中占得先機(jī)？就中長期而言，小額貸款公司做百萬及其以上級別貸款的前途并不光明，小額分散與快速周轉(zhuǎn)的貸款業(yè)務(wù)才是行業(yè)的未來。目前小額貸款公司所能獲得的百萬及其以上級別貸款的利潤空間依靠于市場上的資金稀缺性與企業(yè)周轉(zhuǎn)需要(比如過橋貸款)，是不穩(wěn)定且不可持續(xù)的；而真正的小額貸款(小額分散快速周轉(zhuǎn))是在細(xì)分市場提供核心價值，這種價值是內(nèi)生的、可持續(xù)的。

為什么說小額分散與快速周轉(zhuǎn)的貸款業(yè)務(wù)才是行業(yè)的未來呢？首先是市場空間的問題。在細(xì)分市場理論下，百萬及其以上級別的貸款還是銀行的市場。即使銀行體系暫時不能完全滿足百萬及其以上級別貸款的市場需求，因銀行貸款利率較低，且有包括結(jié)算、理財(cái)?shù)染C合服務(wù)的優(yōu)勢，小額貸款公司得到的也會是銀行挑選剩下的“次級客戶”。在百萬以下的小額貸款市場中，大銀行決策緩慢、要求嚴(yán)格、成本高企，需要細(xì)分市場機(jī)構(gòu)去滿足需求。這個需求就是小額分散快速周轉(zhuǎn)的業(yè)務(wù)，就是小額貸款公司能發(fā)揮核心競爭力的市場。其次是利率空間的問題。小額分散及快速周轉(zhuǎn)是小額貸款的高利率保證。百萬及其以上級別的貸款客戶從事的行業(yè)，幾乎都無法維持在年化20%以上的利潤，無法負(fù)擔(dān)持續(xù)性的年化20%以上的資金成本。只有百萬以下小額貸款客戶，其還本付息壓力小，能承受的利率更高；而他們的快速周轉(zhuǎn)使資金使用價值集中在短時間內(nèi)或者使資金保持極高的使用效率。所以能在借款額度小、期限較短或者分期還款的情況下，承受年化20%甚至更高的資金成本。第三是風(fēng)險的問題。最大的中長期戰(zhàn)略風(fēng)險來自于大額貸款市場空間縮小和利潤空間下行。但事實(shí)上，即使從單筆業(yè)務(wù)和短期上看，小額分散的貸款業(yè)務(wù)風(fēng)險也不一定高于大額貸款。尤其是現(xiàn)在小額貸款公司熱衷的大額短期過橋貸款，并不是一個可以復(fù)制和放大的金融產(chǎn)品，是不具備持續(xù)性和擴(kuò)展空間的。綜合起來看，其風(fēng)險并不小。部分有戰(zhàn)略眼光的小額貸款公司已經(jīng)“犧牲部分利潤”，砍掉了過橋貸款產(chǎn)品。第四是成本的問題。行業(yè)從業(yè)者普遍對小額分散的業(yè)務(wù)存在成本上的顧慮。真正的小微業(yè)務(wù)成本要高于大額貸款和過橋貸款等業(yè)務(wù)。其單筆業(yè)務(wù)小而多，業(yè)務(wù)頻次密集，且缺少擔(dān)保和抵押，相同額度的貸款產(chǎn)品需要花費(fèi)更高的盡職調(diào)查成本。但是，這種小額分散的業(yè)務(wù)為市場和客戶提供了核心價值并在較高的利率中體現(xiàn)出來，市場化的利率中已包含操作成本和風(fēng)險成本。

我國小額信貸已經(jīng)逐漸形成了以農(nóng)村信用社、農(nóng)業(yè)銀行、郵政儲蓄銀行為主導(dǎo)、農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)和小額貸款公司等為補(bǔ)充的多層次多元化小額信貸市場格局，服務(wù)對象主要包括小型企業(yè)、微型企業(yè)、個體經(jīng)營戶、農(nóng)戶等。隨著我國持續(xù)加大“三農(nóng)”投入和扶持中小微型企業(yè)融資的展開，小額信貸行業(yè)面臨巨大的市場需求和良好的政策環(huán)境，并有望快速崛起，成為金融市場上的重要力量。預(yù)計(jì)，到2015年我國小額貸款公司數(shù)量或?qū)⑼黄?0000家，小額貸款公司實(shí)收資本將突破10000億，批發(fā)融資將突破5000億，貸款額度有望突破15000億。作為金融業(yè)的補(bǔ)充主體，新興的小額貸款行業(yè)雖然收到政策的扶持，但目前仍未形成較強(qiáng)大的行業(yè)規(guī)模，小額貸款機(jī)構(gòu)普遍規(guī)模較小，缺乏抗風(fēng)險能力和發(fā)展后勁。雖然我國已經(jīng)形成較為完善的小額信貸體系，但在放貸金額方面，其市場弱勢則更加明顯。另一方面，從放貸主體構(gòu)成來看，國有商業(yè)銀行及股份制銀行的房貸份額占絕對優(yōu)勢，而小額貸款機(jī)構(gòu)所占比例較少，具有較廣闊的提升空間。在形勢大好的背景下，小額貸款機(jī)構(gòu)還應(yīng)加強(qiáng)動態(tài)信用體系建設(shè)，提高風(fēng)險管理意識，提升風(fēng)險防范和控制能力，同時極力避免洗錢等非法金融活動，在防范金融風(fēng)險和堅(jiān)持審慎經(jīng)營的原則下，探索出自己的村鎮(zhèn)銀行之路。未來，小額貸款業(yè)務(wù)在政府支持和市場需求的雙重推動下，行業(yè)迎來了發(fā)展的良機(jī)。隨著市場的變化，小額貸款業(yè)務(wù)的發(fā)展方向還將怎樣變化？小額貸款公司如何在權(quán)衡自身的利弊之后實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型和提高經(jīng)營業(yè)績？

本研究咨詢報告由中研普華咨詢公司領(lǐng)銜撰寫，在大量周密的市場調(diào)研基礎(chǔ)上，主要依據(jù)了國家統(tǒng)計(jì)局、中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會、中國人民銀行、中國銀行業(yè)協(xié)會、中國行業(yè)研究網(wǎng)、全國及海外多種相關(guān)報刊雜志的基礎(chǔ)信息等公布和提供的大量資料，首先分析了國內(nèi)外小額貸款行業(yè)的發(fā)展，接著對中國小額貸款行業(yè)的運(yùn)營狀況進(jìn)行了細(xì)致的透析，然后具體介紹了小額貸款公司、農(nóng)行、農(nóng)商行等小額貸款業(yè)務(wù)的發(fā)展。隨后，報告對小額貸款行業(yè)區(qū)域發(fā)展、小額貸款企業(yè)經(jīng)營等進(jìn)行了重點(diǎn)分析，最后分析了小額貸款行業(yè)的發(fā)展趨勢并提出投融資建議。本報告數(shù)據(jù)權(quán)威、詳實(shí)、豐富，同時通過專業(yè)的分析預(yù)測模型，對行業(yè)核心發(fā)展指標(biāo)進(jìn)行科學(xué)地預(yù)測。您或貴單位若想對小額貸款業(yè)有個系統(tǒng)深入的了解、或者想投資小額貸款業(yè)，本報告將是您不可或缺的重要參考工具。

第三篇：小額貸款公司競爭性分析報告

06級旅游管理2班 尹翀?jiān)?/p>

學(xué)號：061501033 2009年11月26日

小額貸款公司競爭性分析報告

本文基于市場競爭分析與國家政策分析探討民營小額貸款公司如何在現(xiàn)有條件下持續(xù)經(jīng)營以及如何在未來的競爭中不被銀行擠出市場。由于本人對金融了解較少，文章寫作較匆忙，難免會有一些認(rèn)識上的錯誤。希望老師予以糾正，學(xué)生不勝感激。

——尹翀?jiān)?/p>

E-mail：yunhuazhiwu@gmail.com

本文核心觀點(diǎn)：

為了保持經(jīng)營的持續(xù)性以及使利潤最大化，小額貸款公司需鎖定短期（半年以下）貸款，將利率提升至法定上限，貸款數(shù)額應(yīng)以20萬元以下的微型貸款為主，并靈活運(yùn)用聯(lián)保、信用等貸款方式。

正文：

一、國家批準(zhǔn)民資進(jìn)入小額貸款領(lǐng)域的意圖

本人認(rèn)為國家對民資開放貸款業(yè)務(wù)的意圖主要有：

第一，利用民間資本為銀行開辟渠道。

現(xiàn)階段政府政策上要求小額貸款公司將70%的貸款用于三農(nóng)，且小額貸款公司試點(diǎn)區(qū)縣大多為較落后的農(nóng)業(yè)地帶，這些地帶處于現(xiàn)階段中國金融體系的神經(jīng)末梢，而要在短期內(nèi)激活這些末梢神經(jīng)需要在資本上，尤其是人力資本上的投入是現(xiàn)在銀行業(yè)無法實(shí)現(xiàn)的。因此需要調(diào)動民間資本積極性。讓民企代為建設(shè)渠道，之后再以控股方式取得渠道。

第二，利用民資試水高風(fēng)險領(lǐng)域。

據(jù)悉，有不少民企經(jīng)營小額貸款公司是為了，可以轉(zhuǎn)制變?yōu)榇彐?zhèn)銀行，但直接找金融機(jī)構(gòu)做發(fā)起人成立村鎮(zhèn)銀行要比西安成立小額貸款公司再轉(zhuǎn)制為村鎮(zhèn)銀行要簡單的多。為什么多數(shù)民企都選擇了前者，而村鎮(zhèn)銀行卻只開辦了寥寥幾家呢？原因很可能在于銀行認(rèn)為成立村鎮(zhèn)銀行的風(fēng)險大于利潤。因此，要快速大面積試水小額貸款領(lǐng)域只能靠吸引民資來完成。

第三，利用社會閑置資本投資落后地區(qū)

金融風(fēng)暴以來中國面臨產(chǎn)業(yè)升級，不少制造業(yè)民企倒閉，加之本年煤礦業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)國進(jìn)民退，產(chǎn)生了大量閑置資金，與其讓其流入股市樓市，不如吸引其投資于落后地區(qū)，引導(dǎo)這部分閑置資本進(jìn)入實(shí)體經(jīng)濟(jì)。因此，當(dāng)試水成功后，當(dāng)銀行業(yè)末梢渠道激活后，我們?nèi)绾伪３肿∈袌錾系母偁巸?yōu)勢不被銀行擠出市場成為我們需要密切關(guān)注的焦點(diǎn)。

二、小額貸款政策探討

目前，小額貸款公司面臨的最大問題就是資金不足，這是由現(xiàn)行政策所決定的。目前，大多數(shù)小額貸款公司在經(jīng)營半年之后即出現(xiàn)“無米下鍋”的局面，更有甚者在開業(yè)的2、3個月內(nèi)資金就已所剩無幾。這有兩方面的原因，一是政策帶來的局限性，二是由于公司管理者的行為方式，首先說一下政策性問題。

1.現(xiàn)行政策

小額貸款公司的資金來源除了股東繳納的資本金、捐贈資金，還包括來自不超過兩個銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的融入資金。余額不得超過資本凈額的50%。

小額貸款公司應(yīng)定期向信貸征信系統(tǒng)提供借款人、貸款金額、貸款擔(dān)保和貸款償還等業(yè)務(wù)信息，但無法與征信系統(tǒng)鏈接獲取其貸款客戶的信用信息；

小額貸款公司還不屬于金融機(jī)構(gòu)，不可接受存款，也不能享受銀行2%左右的同業(yè)拆借利率，只能按銀行一年期基準(zhǔn)利率5.31%下浮10%，年利率約為4.779%

2.未來政策展望

09年08月31日，全國人大財(cái)經(jīng)委副主任委員吳曉靈表示將堅(jiān)持小額貸款公司“只貸不存”。就政策來說，本人認(rèn)為，在近幾十年內(nèi)國家不可能向小額貸款公司開放存款業(yè)務(wù)，原因有二：一是存款的穩(wěn)定性至關(guān)重要，直接關(guān)系到民生及國家經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定；二是：現(xiàn)階段國家正試圖集中優(yōu)勢力量打造一批具有國際影響力的航母型國企，存款數(shù)直接關(guān)系到銀行的競爭力，因此，國家不會將這部分資源讓渡給民企。

唯一有可能變化的是小額貸款公司從銀行融入資金的比例，09年6月，中國銀監(jiān)會有關(guān)部門負(fù)責(zé)人表示,短期內(nèi)不會提高小額貸款公司從銀行機(jī)構(gòu)融入資金余額不得超過資本凈額50%的限制。銀監(jiān)會合作金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管部副主任姜麗明表示, 目前這個比例是合適的：“小額貸款公司還剛剛處于一個起步試點(diǎn)階段,對它經(jīng)營的情況和一些問題還需要時間來檢驗(yàn)”。這意味著只有在這2-3年的試點(diǎn)成功后，才可能放寬融資杠桿。

對于連接征信系統(tǒng)獲得客戶信用記錄來說，本人認(rèn)為這對于小額貸款公司無關(guān)緊要。因?yàn)樾☆~貸款公司的用戶是銀行不愿接受的客戶，因此其信用記錄不會很多。再者，小額貸款公司立足于當(dāng)?shù)?，對其客戶可以有較多的了解，且額度較低，因此可以有效降低風(fēng)險。但是小額貸款公司需要向征信系統(tǒng)提供用戶誠信信息。這意味著我們的優(yōu)質(zhì)客戶可能會被逐漸蠶食。當(dāng)然，這是有一個過程的，但最終只有兩條路，一是讓銀行控股進(jìn)行轉(zhuǎn)制。二是逐漸邊緣化。

因此，短期內(nèi)國家不會放寬小額貸款公司的融資杠桿，另外，在很長一段時間內(nèi)業(yè)不會對民資開放存款業(yè)務(wù)。所以，如何在現(xiàn)有資金下保持持續(xù)運(yùn)轉(zhuǎn)并提高盈利是我們需要重點(diǎn)研究的問題，另外，被并購是必由之路。如何保持高盈利低風(fēng)險讓公司賣個好價錢也是十分重要的。

三、小額貸款運(yùn)營狀況分析

1.正規(guī)金融機(jī)構(gòu)

（1）央企

中國農(nóng)業(yè)銀行：

今年一季度，農(nóng)業(yè)銀行金穗惠農(nóng)卡和農(nóng)戶小額貸款業(yè)務(wù)穩(wěn)步推進(jìn)。截至3月末，惠農(nóng)卡發(fā)卡總量達(dá)1500萬張，激活率達(dá)95%以上；惠農(nóng)卡貸款授信戶數(shù)超過99萬戶，授信總額244億元；新增惠農(nóng)卡貸款155億元，惠農(nóng)卡貸款余額達(dá)201.1億元。

農(nóng)業(yè)銀行2009年惠農(nóng)卡推廣工作實(shí)施“四個一工程”，即：圍繞3年發(fā)卡1億張的總體目標(biāo)，選擇1個省級分行、10個左右地市分行、100個左右縣支行，從省、地（市）、縣三個層面實(shí)施整體推進(jìn)。力爭年內(nèi)新發(fā)惠農(nóng)卡2300萬張，年末發(fā)卡總量達(dá)到3000萬張，確保激活率達(dá)到95%以上；惠農(nóng)卡授信率不低于當(dāng)?shù)剞r(nóng)戶有效信貸需求的30%，惠農(nóng)卡貸款授信戶數(shù)達(dá)到350萬戶以上；當(dāng)年新增惠農(nóng)卡貸款500億元。

另外，在農(nóng)行農(nóng)村小額貸款的試點(diǎn)地區(qū)山東省臨沂，新增業(yè)務(wù)捆綁率達(dá)87.03%；農(nóng)戶小額貸款輻射全市174個鄉(xiāng)鎮(zhèn)、1845個行政村，覆蓋面分別達(dá)97％和26％。該行針對小額農(nóng)戶貸款發(fā)展迅速、面廣分散、管理難度大的實(shí)際，下沉人力資源，充實(shí)營銷一線，推行 “1+2”營銷模式，即：網(wǎng)點(diǎn)主任+兩名客戶經(jīng)理的營銷模式，每個網(wǎng)點(diǎn)組成3人營銷小組，負(fù)責(zé)本網(wǎng)點(diǎn)所在鄉(xiāng)鎮(zhèn)，并輻射周邊2-3個鄉(xiāng)鎮(zhèn)的惠農(nóng)卡和農(nóng)戶小額貸款營銷，推行貸前調(diào)查、受理申請、搜集資料等“一站式”服務(wù)，在全省率先實(shí)施獨(dú)立審批人派駐審批制，充分授權(quán)運(yùn)作，提高了審批效率。并不斷探索“一縣一策”、“一鎮(zhèn)一模式”、“一村一特色”等多種集群營銷與批量營銷模式，加快推動小額農(nóng)戶貸款推廣。與市供銷社系統(tǒng)簽訂全面合作協(xié)議，依托162個基層社、492家農(nóng)村專業(yè)組織、1.47萬個超市等“一網(wǎng)兩平臺”（商品流通網(wǎng)絡(luò)、農(nóng)村專業(yè)合作社、社區(qū)服務(wù)組織），批量營銷農(nóng)戶小額貸款等產(chǎn)品。

中國工商銀行：

截至2006年3月31日，中國工商銀行小企業(yè)貸款(不含貼現(xiàn))余額突破了1000億元，達(dá)1023億元，貸款的不良率則低于全行各類貸款的平均水平，質(zhì)量優(yōu)良?！靶∑髽I(yè)貸款正日益成為工商銀行新的利潤增長點(diǎn)?！惫ば腥耸空f。工行取得這一成績的關(guān)鍵因素之一是，聯(lián)手阿里巴巴網(wǎng)站。工行利用阿里巴巴是1300萬出口型中小企業(yè)的門戶網(wǎng)站的優(yōu)勢，向這些企業(yè)提供授信服務(wù)。

（2）普通股份制銀行

中國民生銀行： 中國民生銀行從2006年起便明確主攻方向：將逐漸把注意力集中于中小企業(yè)貸款，而將國有企業(yè)的貸款市場讓渡給四大國有銀行，從而退出在這一領(lǐng)域的競爭。并于近期推出了中小企業(yè)金融服務(wù)品牌“財(cái)富羅盤”鎖定中小企業(yè)市場。該行行內(nèi)對中小企業(yè)的界定也堪稱“中小的中小”，即總資產(chǎn)不超過2億元，這個標(biāo)準(zhǔn)低于國家標(biāo)準(zhǔn)50%。

今年頭3個月，全國信貸規(guī)?？偭吭黾恿?.8萬億，其中中小企業(yè)貸款增加額度只占不到5%。但根據(jù)國家工商行政管理總局的數(shù)據(jù)，在我國，中小企業(yè)對GDP的貢獻(xiàn)超過60%，提供了近70%的進(jìn)出口貿(mào)易額。

中國民生銀行的期望是，到2011年末按該行定義的中小企業(yè)貸款達(dá)到2000億元，未來3年全行中小企業(yè)貸款的年均復(fù)合增長率不低于200%。同時，為了與二線城市、縣域的中小企業(yè)“親密接觸”，提供更為便捷的金融服務(wù)，民生銀行將在未來3年加大二級分行和異地支行的建設(shè)力度，實(shí)現(xiàn)總網(wǎng)點(diǎn)數(shù)翻番。

天津：

天津民生銀行推出“商貸通”，可接受的貸款擔(dān)保方式有抵押、質(zhì)押、保證、聯(lián)保等共11種。除傳統(tǒng)的住房、商業(yè)用房及工業(yè)廠房抵押外，民生銀行允許的擔(dān)保方式還包括自然人聯(lián)合擔(dān)保、市場開發(fā)商（或管理者）保證、產(chǎn)業(yè)鏈的核心企業(yè)法人保證、商鋪承租權(quán)質(zhì)押、應(yīng)收賬款質(zhì)押及共同擔(dān)保方式等。北京：

民生銀行北京管理部成立3年來，為中小企業(yè)提供全方位的金融服務(wù)，截至9月末，累計(jì)向中小企業(yè)放款58億元，開戶數(shù)達(dá)900戶。管理部與海淀區(qū)政府共同建立中小企業(yè)擔(dān)?；穑瑢Λ@得擔(dān)保的企業(yè)提供總額不超過擔(dān)保風(fēng)險基金8倍的資金支持，近日，他們與中國經(jīng)濟(jì)技術(shù)投資擔(dān)保有限公司、北京首創(chuàng)信保投資管理有限公司共同簽訂了聯(lián)合開展貸款擔(dān)保業(yè)務(wù)合作協(xié)議，為中小企業(yè)融資探索出一條新路。

小節(jié)：

目前，真正向小額貸款發(fā)力的銀行有農(nóng)業(yè)銀行、工商銀行和民生銀行。其中，農(nóng)業(yè)銀行行為與國家惠農(nóng)政策直接相關(guān)，工行則是通過與阿里巴巴合作授信出口型中小型外貿(mào)企業(yè)，民生銀行將目光鎖定在中小企業(yè)中的中小企業(yè)（資產(chǎn)在2億元以下），推出中小企業(yè)金融服務(wù)品牌“財(cái)富羅盤”。

這3家銀行所主攻的區(qū)域有所不同，農(nóng)業(yè)銀行主要是針對農(nóng)村，而工行只是針對出口型企業(yè)。而民生銀行主要關(guān)注的是中小企業(yè)中的中小企業(yè)，這一塊一般是傳統(tǒng)商業(yè)銀行看不上的領(lǐng)域。但是，即使是在這個領(lǐng)域中，其界定標(biāo)準(zhǔn)也是資產(chǎn)在兩億元以下。這意味著其單筆貸款的數(shù)額也不會很低。

農(nóng)村有農(nóng)行，中小企業(yè)有工行以及民生銀行，待其業(yè)務(wù)發(fā)展成熟后最后剩下留給小貸公司的就只有微型企業(yè)了，也就是說規(guī)模以下企業(yè)（年產(chǎn)值500萬以下）。因?yàn)?，我們的成本限制，無法同這些銀行正面競爭，因此只能選則他們未涉足的領(lǐng)域：微型企業(yè)所需的微型貸款。

現(xiàn)有商業(yè)銀行不愿進(jìn)入微型企業(yè)貸款的原因主要是由于信息不對稱所造成的高風(fēng)險。雖然，目前不少小額貸款公司以證實(shí)小額貸款風(fēng)險很低，但是其原因在于小額貸款公司里立足當(dāng)?shù)?，對?dāng)?shù)仄髽I(yè)較為了解，不存在信息不對稱的問題。但對于銀行來說這個問題將會長期存在。因此。立足于微型企業(yè)是小額貸款公司得以生存的長期性選擇。2.小額貸款公司

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》對上海地區(qū)24家小額貸款公司的調(diào)查發(fā)現(xiàn),小額貸款公司的盈利水平約為4%至7%。參與調(diào)查的24家企業(yè)均于今年上半年前成立。統(tǒng)計(jì)結(jié)果顯示,這批小貸公司全年股東投資回報率,即可分配利潤與注冊資本金的比率,集中在4%至7%的區(qū)間,接近全國6%的平均水平,但低于浙江溫州10%至12%的平均水平。與此同時,上海小額貸款公司經(jīng)營兩極分化的現(xiàn)象也在加劇,投資回報率最高的青浦興眾小額貸款公司約為10%,較低的徐匯華擎小額貸款公司甚至不足2%。

華擎小額貸款公司負(fù)責(zé)人表示,公司的主發(fā)起人大多是集體所有制企業(yè),并不像民營企業(yè)一樣重視投資回報率。且公司旨在培養(yǎng)中長期的合作企業(yè),貸款期限大多集中在一年。而投資回報率較高的企業(yè),貸款期限一般集中在6個月以下,很少超過一年,貸款用途集中在企業(yè)短期的周轉(zhuǎn)資金。

目前，由于小額貸款公司尚處于試點(diǎn)階段，小額貸款公司之間的競爭尚未形成。由華擎負(fù)責(zé)人的發(fā)言我們可以看出，收益率高者一般都是以短期貸款為主，利率高，收益自然就高。本人認(rèn)為華擎負(fù)責(zé)人所說的培養(yǎng)中長期的合作企業(yè)這一點(diǎn)并不適用于小貸公司。因?yàn)橛捎谛≠J自身資金瓶頸，以及融資成本較高，因此必須以高利率求生存，因而必須鎖定短期貸款。而其所謂培養(yǎng)中長期的合作企業(yè)，即使培養(yǎng)成功了，也會為他人做嫁衣。因?yàn)樾☆~貸款公司應(yīng)定期向信貸征信系統(tǒng)提供借款人、貸款金額、貸款擔(dān)保和貸款償還等業(yè)務(wù)信息。當(dāng)銀行得知其信用良好，便會將其挖轉(zhuǎn)，客戶必然會被其較低的利率吸引過去。我們不具備抵抗銀行的能力，所以必須做銀行不愿做的事。即穩(wěn)定性較低的短期貸款業(yè)務(wù)。另外，由于自身資金的局限性，要保持持續(xù)運(yùn)轉(zhuǎn)，進(jìn)行低數(shù)額的短期貸款也是必然的選擇。目前，多數(shù)小額貸款公司在經(jīng)營半年后面臨資金緊缺，無款可貸的局面。所以，站在持續(xù)經(jīng)營的角度來說我們也應(yīng)主要進(jìn)行短期微小企業(yè)信貸。雖然傳統(tǒng)觀念認(rèn)為這一領(lǐng)域風(fēng)險較大，但是實(shí)踐已經(jīng)證明，只要管理得當(dāng)完全可以將風(fēng)險控制在1%以內(nèi)。

據(jù)了解，民間“高利貸”月息一般在3%以上，高的甚至可達(dá)6%以上。因此，小額貸款公司完全可以將利率調(diào)至法定最高點(diǎn)，甚至還可以以手續(xù)費(fèi)為名變相提高利率。因?yàn)楝F(xiàn)在供不應(yīng)求，所以應(yīng)用撇脂定價提高盈利，獲取資金。這樣既可以增加資金的積累，也可以將資金投入到技術(shù)、培訓(xùn)等領(lǐng)域提升競爭力，以應(yīng)對將來將發(fā)生的競爭。

另外，小額貸款公司申請條件明確規(guī)定，必須有符合任職資格條件的董事和高級管理人員。這意味著小額貸款公司的高級管理人員乃至經(jīng)營骨干都是從現(xiàn)有銀行機(jī)構(gòu)中“挖”過來的，但是這部人人有小額貸款運(yùn)營經(jīng)驗(yàn)的并不多，而且，小額貸款公司的業(yè)務(wù)的經(jīng)營與銀行機(jī)構(gòu)差別很大，接的是銀行不愿接的用戶，所以必須有新的運(yùn)營思路。所以，目前小額貸款公司需要通過培訓(xùn)、咨詢等方式轉(zhuǎn)變管理層的思維模式，探索適合短期微小企業(yè)信貸的經(jīng)營方式。

附錄：

2009年中國小額信貸高峰論壇文字記錄

（其中包括監(jiān)管部門領(lǐng)導(dǎo)講話以及成功小額貸款機(jī)構(gòu)的經(jīng)驗(yàn)介紹）2009年中國小額信貸高峰論壇文字記錄（請雙擊打開）

孟加拉國的小額信貸經(jīng)驗(yàn)借鑒

在孟加拉的金融實(shí)踐中,小額信貸是一種小額、期信貸方式,不需要擔(dān)保,直接貸款到戶,手續(xù)簡單方便易行,按周期還款,整貸零還,這是GB模式的關(guān)鍵。(1)提供小額信貸的機(jī)構(gòu):孟加拉的鄉(xiāng)村銀(Grameen Bank,GB),又被稱為格拉明銀行。(2)資金來源:鄉(xiāng)村銀行目前的股份92%是由借款人持有,而政府只持有8%的股份。貸款中的63%來自款者本身的存款。而且鄉(xiāng)村銀行對低成本資金的賴也逐漸降低,從商業(yè)資源中獲得了越來越多的借貸資金,實(shí)現(xiàn)了鄉(xiāng)村銀行的可持續(xù)發(fā)展。(3)小信貸的發(fā)展規(guī)模:僅30年的時間,就已經(jīng)在孟加拉的46620個村莊中建立了1277家銀行,服務(wù)于639萬借款人;還款率始終維持在97%以上,至今已滿足了孟加拉全國一半的小額貸款需求。(4)降低貧困效應(yīng):鄉(xiāng)村銀行的服務(wù)對象只限于窮人,96%的貸款是發(fā)放給婦女的。在孟加拉,接受GB貸款的農(nóng)戶,人均收入大約可以增加32%。在銀行的幫助下,58%的借款人及其家庭已經(jīng)成功脫離了貧困線。(5)組織系統(tǒng):“鄉(xiāng)村銀行”的組織系統(tǒng)由兩部分組成,一部分是自身的組織機(jī)構(gòu),分為4級,即總行———分行———支行———營業(yè)所;另一部分是借款人機(jī)構(gòu),分為3級,即會員中心———會員小組———會員。(6)政府的作用:1983年孟加拉的中央銀行與政府相關(guān)機(jī)構(gòu)共同出資創(chuàng)立了孟加拉的“鄉(xiāng)村銀行”,主要向農(nóng)戶發(fā)放小額信貸。政府為銀行提供的便利條件,一是提供資金支持,以4%~5%的利息向GB提供貸款,累計(jì)超過50億達(dá)卡;二是法律支持,允許銀行以非政府組織的形式從事金融活動;三是政策支持,對銀行提供免稅的優(yōu)惠政策。自1983年創(chuàng)辦以來,除了創(chuàng)辦當(dāng)年及1991年、1992年國內(nèi)水災(zāi)特別嚴(yán)重的兩年外,一直保持盈利,在2005年,盈利高達(dá)1521萬美元。孟加拉鄉(xiāng)村銀行是世界上第一家專為貧困者服務(wù)的金融機(jī)構(gòu),鄉(xiāng)村銀行被譽(yù)為世界規(guī)模最大、效益最好的扶貧模式。孟加拉鄉(xiāng)村銀行模式不僅是一種扶貧方式,還是一種金融創(chuàng)新,它比較成功地解決了正規(guī)金融機(jī)構(gòu)長期以來無法為貧困戶提供有效信貸服務(wù)的問,實(shí)現(xiàn)了公益性和商業(yè)性的完美結(jié)合。孟加拉鄉(xiāng)銀行創(chuàng)始人尤納斯教授被美國商業(yè)周刊文章列為史上最偉大的30位企業(yè)家之一。孟加拉鄉(xiāng)村銀被視為福利主義模式的代表。

《關(guān)于小額貸款公司試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》

《關(guān)于小額貸款公司試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》（請雙擊打開）

《小額貸款公司改制設(shè)立村鎮(zhèn)銀行暫行規(guī)定》

《小額貸款公司改制設(shè)立村鎮(zhèn)銀行暫行規(guī)（請雙擊打開）

第四篇：小額貸款公司競爭性分析報告

06級旅游管理2班 尹翀?jiān)?/p>

學(xué)號：06150103

32009年11月26日

小額貸款公司競爭性分析報告

本文基于市場競爭分析與國家政策分析探討民營小額貸款公司如何在現(xiàn)有條件下持續(xù)經(jīng)營以及如何在未來的競爭中不被銀行擠出市場。由于本人對金融了解較少，文章寫作較匆忙，難免會有一些認(rèn)識上的錯誤。希望老師予以糾正，學(xué)生不勝感激。

——尹翀?jiān)?/p>

E-mail：yunhuazhiwu@gmail.com

本文核心觀點(diǎn)：

為了保持經(jīng)營的持續(xù)性以及使利潤最大化，小額貸款公司需鎖定短期（半年以下）貸款，將利率提升至法定上限，貸款數(shù)額應(yīng)以20萬元以下的微型貸款為主，并靈活運(yùn)用聯(lián)保、信用等貸款方式。

正文：

一、國家批準(zhǔn)民資進(jìn)入小額貸款領(lǐng)域的意圖

本人認(rèn)為國家對民資開放貸款業(yè)務(wù)的意圖主要有：

第一，利用民間資本為銀行開辟渠道。

現(xiàn)階段政府政策上要求小額貸款公司將70%的貸款用于三農(nóng)，且小額貸款公司試點(diǎn)區(qū)縣大多為較落后的農(nóng)業(yè)地帶，這些地帶處于現(xiàn)階段中國金融體系的神經(jīng)末梢，而要在短期內(nèi)激活這些末梢神經(jīng)需要在資本上，尤其是人力資本上的投入是現(xiàn)在銀行業(yè)無法實(shí)現(xiàn)的。因此需要調(diào)動民間資本積極性。讓民企代為建設(shè)渠道，之后再以控股方式取得渠道。

第二，利用民資試水高風(fēng)險領(lǐng)域。

據(jù)悉，有不少民企經(jīng)營小額貸款公司是為了，可以轉(zhuǎn)制變?yōu)榇彐?zhèn)銀行，但直接找金融機(jī)構(gòu)做發(fā)起人成立村鎮(zhèn)銀行要比西安成立小額貸款公司再轉(zhuǎn)制為村鎮(zhèn)銀行要簡單的多。為什么多數(shù)民企都選擇了前者，而村鎮(zhèn)銀行卻只開辦了寥寥幾家呢？原因很可能在于銀行認(rèn)為成立村鎮(zhèn)銀行的風(fēng)險大于利潤。因此，要快速大面積試水小額貸款領(lǐng)域只能靠吸引民資來完成。

第三，利用社會閑置資本投資落后地區(qū)

金融風(fēng)暴以來中國面臨產(chǎn)業(yè)升級，不少制造業(yè)民企倒閉，加之本年煤礦業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)國進(jìn)民退，產(chǎn)生了大量閑置資金，與其讓其流入股市樓市，不如吸引其投資于落后地區(qū)，引導(dǎo)這部分閑置資本進(jìn)入實(shí)體經(jīng)濟(jì)。

因此，當(dāng)試水成功后，當(dāng)銀行業(yè)末梢渠道激活后，我們?nèi)绾伪３肿∈袌錾系母偁巸?yōu)勢不被銀行擠出市場成為我們需要密切關(guān)注的焦點(diǎn)。

二、小額貸款政策探討

目前，小額貸款公司面臨的最大問題就是資金不足，這是由現(xiàn)行政策所決定的。目前，大多數(shù)小額貸款公司在經(jīng)營半年之后即出現(xiàn)“無米下鍋”的局面，更有甚者在開業(yè)的2、3個月內(nèi)資金就已所剩無幾。這有兩方面的原因，一是政策帶來的局限性，二是由于公司管理者的行為方式，首先說一下政策性問題。

1.現(xiàn)行政策

小額貸款公司的資金來源除了股東繳納的資本金、捐贈資金，還包括來自不超過兩個銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的融入資金。余額不得超過資本凈額的50%。

小額貸款公司應(yīng)定期向信貸征信系統(tǒng)提供借款人、貸款金額、貸款擔(dān)保和貸款償還等業(yè)務(wù)信息，但無法與征信系統(tǒng)鏈接獲取其貸款客戶的信用信息；

小額貸款公司還不屬于金融機(jī)構(gòu)，不可接受存款，也不能享受銀行2%左右的同業(yè)拆借利率，只能按銀行一年期基準(zhǔn)利率5.31%下浮10%，年利率約為4.779%

2.未來政策展望

09年08月31日，全國人大財(cái)經(jīng)委副主任委員吳曉靈表示將堅(jiān)持小額貸款公司“只貸不存”。就政策來說，本人認(rèn)為，在近幾十年內(nèi)國家不可能向小額貸款公司開放存款業(yè)務(wù)，原因有二：一是存款的穩(wěn)定性至關(guān)重要，直接關(guān)系到民生及國家經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定；二是：現(xiàn)階段國家正試圖集中優(yōu)勢力量打造一批具有國際影響力的航母型國企，存款數(shù)直接關(guān)系到銀行的競爭力，因此，國家不會將這部分資源讓渡給民企。

唯一有可能變化的是小額貸款公司從銀行融入資金的比例，09年6月，中國銀監(jiān)會有關(guān)部門負(fù)責(zé)人表示,短期內(nèi)不會提高小額貸款公司從銀行機(jī)構(gòu)融入資金余額不得超過資本凈額50%的限制。銀監(jiān)會合作金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管部副主任姜麗明表示, 目前這個比例是合適的：“小額貸款公司還剛剛處于一個起步試點(diǎn)階段,對它經(jīng)營的情況和一些問題還需要時間來檢驗(yàn)”。這意味著只有在這2-3年的試點(diǎn)成功后，才可能放寬融資杠桿。

對于連接征信系統(tǒng)獲得客戶信用記錄來說，本人認(rèn)為這對于小額貸款公司無關(guān)緊要。因?yàn)樾☆~貸款公司的用戶是銀行不愿接受的客戶，因此其信用記錄不會很多。再者，小額貸款公司立足于當(dāng)?shù)?，對其客戶可以有較多的了解，且額度較低，因此可以有效降低風(fēng)險。但是小額貸款公司需要向征信系統(tǒng)提供用戶誠信信息。這意味著我們的優(yōu)質(zhì)客戶可能會被逐漸蠶食。當(dāng)然，這是有一個過程的，但最終只有兩條路，一是讓銀行控股進(jìn)行轉(zhuǎn)制。二是逐漸邊緣化。

因此，短期內(nèi)國家不會放寬小額貸款公司的融資杠桿，另外，在很長一段時間內(nèi)業(yè)不會對民資開放存款業(yè)務(wù)。所以，如何在現(xiàn)有資金下保持持續(xù)運(yùn)轉(zhuǎn)并提高盈利是我們需要重點(diǎn)研究的問題，另外，被并購是必由之路。如何保持高盈利低風(fēng)險讓公司賣個好價錢也是十分重要的。

三、小額貸款運(yùn)營狀況分析

1.正規(guī)金融機(jī)構(gòu)

（1）央企

中國農(nóng)業(yè)銀行：

今年一季度，農(nóng)業(yè)銀行金穗惠農(nóng)卡和農(nóng)戶小額貸款業(yè)務(wù)穩(wěn)步推進(jìn)。截至3月末，惠農(nóng)卡發(fā)卡總量達(dá)1500萬張，激活率達(dá)95%以上；惠農(nóng)卡貸款授信戶數(shù)超過99萬戶，授信總額244億元；新增惠農(nóng)卡貸款155億元，惠農(nóng)卡貸款余額達(dá)201.1億元。

農(nóng)業(yè)銀行2009年惠農(nóng)卡推廣工作實(shí)施“四個一工程”，即：圍繞3年發(fā)卡1億張的總體目標(biāo)，選擇1個省級分行、10個左右地市分行、100個左右縣支行，從省、地（市）、縣三個層面實(shí)施整體推進(jìn)。力爭年內(nèi)新發(fā)惠農(nóng)卡2300萬張，年末發(fā)卡總量達(dá)到3000萬張，確保激活率達(dá)到95%以上；惠農(nóng)卡授信率不低于當(dāng)?shù)剞r(nóng)戶有效信貸需求的30%，惠農(nóng)卡貸款授信戶數(shù)達(dá)到350萬戶以上；當(dāng)年新增惠農(nóng)卡貸款500億元。

另外，在農(nóng)行農(nóng)村小額貸款的試點(diǎn)地區(qū)山東省臨沂，新增業(yè)務(wù)捆綁率達(dá)87.03%；農(nóng)戶小額貸款輻射全市174個鄉(xiāng)鎮(zhèn)、1845個行政村，覆蓋面分別達(dá)97％和26％。該行針對小額農(nóng)戶貸款發(fā)展迅速、面廣分散、管理難度大的實(shí)際，下沉人力資源，充實(shí)營銷一線，推行 “1+2”營銷模式，即：網(wǎng)點(diǎn)主任+兩名客戶經(jīng)理的營銷模式，每個網(wǎng)點(diǎn)組成3人營銷小組，負(fù)責(zé)本網(wǎng)點(diǎn)所在鄉(xiāng)鎮(zhèn)，并輻射周邊2-3個鄉(xiāng)鎮(zhèn)的惠農(nóng)卡和農(nóng)戶小額貸款營銷，推行貸前調(diào)查、受理申請、搜集資料等“一站式”服務(wù)，在全省率先實(shí)施獨(dú)立審批人派駐審批制，充分授權(quán)運(yùn)作，提高了審批效率。并不斷探索“一縣一策”、“一鎮(zhèn)一模式”、“一村一特色”等多種集群營銷與批量營銷模式，加快推動小額農(nóng)戶貸款推廣。與市供銷社系統(tǒng)簽訂全面合作協(xié)議，依托162個基層社、492家農(nóng)村專業(yè)組織、1.47萬個超市等“一網(wǎng)兩平臺”（商品流通網(wǎng)絡(luò)、農(nóng)村專業(yè)合作社、社區(qū)服務(wù)組織），批量營銷農(nóng)戶小額貸款等產(chǎn)品。

中國工商銀行：

截至2006年3月31日，中國工商銀行小企業(yè)貸款(不含貼現(xiàn))余額突破了1000億元，達(dá)1023億元，貸款的不良率則低于全行各類貸款的平均水平，質(zhì)量優(yōu)良?！靶∑髽I(yè)貸款正日益成為工商銀行新的利潤增長點(diǎn)?！惫ば腥耸空f。工行取得這一成績的關(guān)鍵因素之一是，聯(lián)手阿里巴巴網(wǎng)站。工行利用阿里巴巴是1300萬出口型中小企業(yè)的門戶網(wǎng)站的優(yōu)勢，向這些企業(yè)提供授信服務(wù)。

（2）普通股份制銀行

中國民生銀行：

中國民生銀行從2006年起便明確主攻方向：將逐漸把注意力集中于中小企業(yè)貸款，而將國有企業(yè)的貸款市場讓渡給四大國有銀行，從而退出在這一領(lǐng)域的競爭。并于近期推出了中小企業(yè)金融服務(wù)品牌“財(cái)富羅盤”鎖定中小企業(yè)市場。該行行內(nèi)對中小企業(yè)的界定也堪稱“中小的中小”，即總資產(chǎn)不超過2億元，這個標(biāo)準(zhǔn)低于國家標(biāo)準(zhǔn)50%。

今年頭3個月，全國信貸規(guī)?？偭吭黾恿?.8萬億，其中中小企業(yè)貸款增加額度只占不到5%。但根據(jù)國家工商行政管理總局的數(shù)據(jù)，在我國，中小企業(yè)對GDP的貢獻(xiàn)超過60%，提供了近70%的進(jìn)出口貿(mào)易額。

中國民生銀行的期望是，到2011年末按該行定義的中小企業(yè)貸款達(dá)到2000億元，未來3年全行中小企業(yè)貸款的年均復(fù)合增長率不低于200%。同時，為了與二線城市、縣域的中小企業(yè)“親密接觸”，提供更為便捷的金融服務(wù)，民生銀行將在未來3年加大二級分行和異地支行的建設(shè)力度，實(shí)現(xiàn)總網(wǎng)點(diǎn)數(shù)翻番。

天津：

天津民生銀行推出“商貸通”，可接受的貸款擔(dān)保方式有抵押、質(zhì)押、保證、聯(lián)保等共11種。除傳統(tǒng)的住房、商業(yè)用房及工業(yè)廠房抵押外，民生銀行允許的擔(dān)保方式還包括自然人聯(lián)合擔(dān)保、市場開發(fā)商（或管理者）保證、產(chǎn)業(yè)鏈的核心企業(yè)法人保證、商鋪承租權(quán)質(zhì)押、應(yīng)收賬款質(zhì)押及共同擔(dān)保方式等。

北京：

民生銀行北京管理部成立3年來，為中小企業(yè)提供全方位的金融服務(wù)，截至9月末，累計(jì)向中小企業(yè)放款58億元，開戶數(shù)達(dá)900戶。管理部與海淀區(qū)政府共同建立中小企業(yè)擔(dān)保基金，對獲得擔(dān)保的企業(yè)提供總額不超過擔(dān)保風(fēng)險基金8倍的資金支持，近日，他們與中國經(jīng)濟(jì)技術(shù)投資擔(dān)保有限公司、北京首創(chuàng)信保投資管理有限公司共同簽訂了聯(lián)合開展貸款擔(dān)保業(yè)務(wù)合作協(xié)議，為中小企業(yè)融資探索出一條新路。

小節(jié)：

目前，真正向小額貸款發(fā)力的銀行有農(nóng)業(yè)銀行、工商銀行和民生銀行。其中，農(nóng)業(yè)銀行行為與國家惠農(nóng)政策直接相關(guān)，工行則是通過與阿里巴巴合作授信出口型中小型外貿(mào)企業(yè)，民生銀行將目光鎖定在中小企業(yè)中的中小企業(yè)（資產(chǎn)在2億元以下），推出中小企業(yè)金融服務(wù)品牌“財(cái)富羅盤”。

這3家銀行所主攻的區(qū)域有所不同，農(nóng)業(yè)銀行主要是針對農(nóng)村，而工行只是針對出口型企業(yè)。而民生銀行主要關(guān)注的是中小企業(yè)中的中小企業(yè)，這一塊一般是傳統(tǒng)商業(yè)銀行看不上的領(lǐng)域。但是，即使是在這個領(lǐng)域中，其界定標(biāo)準(zhǔn)也是資產(chǎn)在兩億元以下。這意味著其單筆貸款的數(shù)額也不會很低。

農(nóng)村有農(nóng)行，中小企業(yè)有工行以及民生銀行，待其業(yè)務(wù)發(fā)展成熟后最后剩下留給小貸公司的就只有微型企業(yè)了，也就是說規(guī)模以下企業(yè)（年產(chǎn)值500萬以下）。因?yàn)?，我們的成本限制，無法同這些銀行正面競爭，因此只能選則他們未涉足的領(lǐng)域：微型企業(yè)所需的微型貸款。

現(xiàn)有商業(yè)銀行不愿進(jìn)入微型企業(yè)貸款的原因主要是由于信息不對稱所造成的高風(fēng)險。雖然，目前不少小額貸款公司以證實(shí)小額貸款風(fēng)險很低，但是其原因在于小額貸款公司里立足當(dāng)?shù)兀瑢Ξ?dāng)?shù)仄髽I(yè)較為了解，不存在信息不對稱的問題。但對于銀行來說這個問題將會長期存在。因此。立足于微型企業(yè)是小額貸款公司得以生存的長期性選擇。

2.小額貸款公司

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》對上海地區(qū)24家小額貸款公司的調(diào)查發(fā)現(xiàn),小額貸款公司的盈利水平約為4%至7%。參與調(diào)查的24家企業(yè)均于今年上半年前成立。統(tǒng)計(jì)結(jié)果顯示,這批小貸公司全年股東投資回報率,即可分配利潤與注冊資本金的比率,集中在4%至7%的區(qū)間,接近全國6%的平均水平,但低于浙江溫州10%至12%的平均水平。與此同時,上海小額貸款公司經(jīng)營兩極分化的現(xiàn)象也在加劇,投資回報率最高的青浦興眾小額貸款公司約為10%,較低的徐匯華擎小額貸款公司甚至不足2%。

華擎小額貸款公司負(fù)責(zé)人表示,公司的主發(fā)起人大多是集體所有制企業(yè),并不像民營企業(yè)一樣重視投資回報率。且公司旨在培養(yǎng)中長期的合作企業(yè),貸款期限大多集中在一年。而投資回報率較高的企業(yè),貸款期限一般集中在6個月以下,很少超過一年,貸款用途集中在企業(yè)短期的周轉(zhuǎn)資金。

目前，由于小額貸款公司尚處于試點(diǎn)階段，小額貸款公司之間的競爭尚未形成。由華擎負(fù)責(zé)人的發(fā)言我們可以看出，收益率高者一般都是以短期貸款為主，利率高，收益自然就高。本人認(rèn)為華擎負(fù)責(zé)人所說的培養(yǎng)中長期的合作企業(yè)這一點(diǎn)并不適用于小貸公司。因?yàn)橛捎谛≠J自身資金瓶頸，以及融資成本較高，因此必須以高利率求生存，因而必須鎖定短期貸款。而其所謂培養(yǎng)中長期的合作企業(yè)，即使培養(yǎng)成功了，也會為他人做嫁衣。因?yàn)樾☆~貸款公司應(yīng)定期向信貸征信系統(tǒng)提供借款人、貸款金額、貸款擔(dān)保和貸款償還等業(yè)務(wù)信息。當(dāng)銀行得知其信用良好，便會將其挖轉(zhuǎn)，客戶必然會被其較低的利率吸引過去。我們不具備抵抗銀行的能力，所以必須做銀行不愿做的事。即穩(wěn)定性較低的短期貸款業(yè)務(wù)。另外，由于自身資金的局限性，要保持持續(xù)運(yùn)轉(zhuǎn)，進(jìn)行低數(shù)額的短期貸款也是必然的選擇。目前，多數(shù)小額貸款公司在經(jīng)營半年后面臨資金緊缺，無款可貸的局面。所以，站在持續(xù)經(jīng)營的角度來說我們也應(yīng)主要進(jìn)行短期微小企業(yè)信貸。雖然傳統(tǒng)觀念認(rèn)為這一領(lǐng)域風(fēng)險較大，但是實(shí)踐已經(jīng)證明，只要管理得當(dāng)完全可以將風(fēng)險控制在1%以內(nèi)。

據(jù)了解，民間“高利貸”月息一般在3%以上，高的甚至可達(dá)6%以上。因此，小額貸款公司完全可以將利率調(diào)至法定最高點(diǎn)，甚至還可以以手續(xù)費(fèi)為名變相提高利率。因?yàn)楝F(xiàn)在供不應(yīng)求，所以應(yīng)用撇脂定價提高盈利，獲取資金。這樣既可以增加資金的積累，也可以將資金投入到技術(shù)、培訓(xùn)等領(lǐng)域提升競爭力，以應(yīng)對將來將發(fā)生的競爭。

另外，小額貸款公司申請條件明確規(guī)定，必須有符合任職資格條件的董事和高級管理人員。這意味著小額貸款公司的高級管理人員乃至經(jīng)營骨干都是從現(xiàn)有銀行機(jī)構(gòu)中“挖”過來的，但是這部人人有小額貸款運(yùn)營經(jīng)驗(yàn)的并不多，而且，小額貸款公司的業(yè)務(wù)的經(jīng)營與銀行機(jī)構(gòu)差別很大，接的是銀行不愿接的用戶，所以必須有新的運(yùn)營思路。所以，目前小額貸款公司需要通過培訓(xùn)、咨詢等方式轉(zhuǎn)變管理層的思維模式，探索適合短期微小企業(yè)信貸的經(jīng)營方式。

附錄：

2009年中國小額信貸高峰論壇文字記錄

（其中包括監(jiān)管部門領(lǐng)導(dǎo)講話以及成功小額貸款機(jī)構(gòu)的經(jīng)驗(yàn)介紹）

2009年中國小額信

貸高峰論壇文字記錄（請雙擊打開）

孟加拉國的小額信貸經(jīng)驗(yàn)借鑒

在孟加拉的金融實(shí)踐中,小額信貸是一種小額、期信貸方式,不需要擔(dān)保,直接貸款到戶,手續(xù)簡單方便易行,按周期還款,整貸零還,這是GB模式的關(guān)鍵。(1)提供小額信貸的機(jī)構(gòu):孟加拉的鄉(xiāng)村銀(Grameen Bank,GB),又被稱為格拉明銀行。(2)資金來源:鄉(xiāng)村銀行目前的股份92%是由借款人持有,而政府只持有8%的股份。貸款中的63%來自款者本身的存款。而且鄉(xiāng)村銀行對低成本資金的賴也逐漸降低,從商業(yè)資源中獲得了越來越多的借貸資金,實(shí)現(xiàn)了鄉(xiāng)村銀行的可持續(xù)發(fā)展。(3)小信貸的發(fā)展規(guī)模:僅30年的時間,就已經(jīng)在孟加拉的46620個村莊中建立了1277家銀行,服務(wù)于639萬借款人;還款率始終維持在97%以上,至今已滿足了孟加拉全國一半的小額貸款需求。(4)降低貧困效應(yīng):鄉(xiāng)村銀行的服務(wù)對象只限于窮人,96%的貸款是發(fā)放給婦女的。在孟加拉,接受GB貸款的農(nóng)戶,人均收入大約可以增加32%。在銀行的幫助下,58%的借款人及其家庭已經(jīng)成功脫離了貧困線。(5)組織系統(tǒng):“鄉(xiāng)村銀行”的組織系統(tǒng)由兩部分組成,一部分是自身的組織機(jī)構(gòu),分為4級,即總行———分行———支行———營業(yè)所;另一部分是借款人機(jī)構(gòu),分為3級,即會員中心———會員小組———會員。(6)政府的作用:1983年孟加拉的中央銀行與政府相關(guān)機(jī)構(gòu)共同出資創(chuàng)立了孟加拉的“鄉(xiāng)村銀行”,主要向農(nóng)戶發(fā)放小額信貸。政府為銀行提供的便利條件,一是提供資金支持,以4%~5%的利息向GB提供貸款,累計(jì)超過50億達(dá)卡;二是法律支持,允許銀行以非政府組織的形式從事金融活動;三是政策支持,對銀行提供免稅的優(yōu)惠政策。自1983年創(chuàng)辦以來,除了創(chuàng)辦當(dāng)年及1991年、1992年國內(nèi)水災(zāi)特別嚴(yán)重的兩年外,一直保持盈利,在2005年,盈利高達(dá)1521萬美元。孟加拉鄉(xiāng)村銀行是世界上第一家專為貧困者服務(wù)的金融機(jī)構(gòu),鄉(xiāng)村銀行被譽(yù)為世界規(guī)模最大、效益最好的扶貧模式。孟加拉鄉(xiāng)村銀行模式不僅是一種扶貧方式,還是一種金融創(chuàng)新,它比較成功地解決了正規(guī)金融機(jī)構(gòu)長期以來無法為貧困戶提供有效信貸服務(wù)的問,實(shí)現(xiàn)了公益性和商業(yè)性的完美結(jié)合。孟加拉鄉(xiāng)銀行創(chuàng)始人尤納斯教授被美國商業(yè)周刊文章列為史上最偉大的30位企業(yè)家之一。孟加拉鄉(xiāng)村銀被視為福利主義模式的代表。

《關(guān)于小額貸款公司試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》

《關(guān)于小額貸款公

司試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》（請雙擊打開）

《小額貸款公司改制設(shè)立村鎮(zhèn)銀行暫行規(guī)定》

《小額貸款公司改

制設(shè)立村鎮(zhèn)銀行暫行規(guī)（請雙擊打開）

第五篇：小額貸款公司分析

小額貸款公司作為公司法人，獲取利潤是天經(jīng)地義的事，但持續(xù)經(jīng)營卻是根本。小額貸款公司在市場經(jīng)濟(jì)中只有不斷的向市場提供自己的信貸產(chǎn)品和管理咨詢服務(wù)，才能換回自己所需的各種資源，而資源的價格話就是貨幣。只有獲得的貨幣大于或者等于提供產(chǎn)品和服務(wù)所花費(fèi)的貨幣，小額貸款公司才能持續(xù)經(jīng)營下去，也就是不斷的生存下去。小額貸款公司的生命力在于，在服從政策監(jiān)督和遵循合規(guī)經(jīng)營的前提下不斷提供優(yōu)質(zhì)的的并且符合貸款市場需要的信貸產(chǎn)品和服務(wù)，并能持續(xù)的得獎該等產(chǎn)品和服務(wù)以高于成本和費(fèi)用的價格賣出去，以最終實(shí)現(xiàn)和維系生存的目標(biāo)。

任何一項(xiàng)管理活動都應(yīng)該對管理主體有價值。如果一項(xiàng)管理活動對于管理主體沒有價值，管理主體就不會花費(fèi)相應(yīng)的管理成本去實(shí)施管理活動了。小額貸款公司經(jīng)營管理的過程實(shí)際上就是風(fēng)險管理的過程。風(fēng)險管理工作做得越好，小額貸款公司就能越好的防范與規(guī)避其所面臨的各項(xiàng)風(fēng)險，即使出現(xiàn)了風(fēng)險暴露，小額貸款公司也能較好的加以控制與化解，從而不斷的為其開展業(yè)務(wù)保駕護(hù)航，并不斷的降低其經(jīng)營過程中不確定性而提高自身價值。

小額貸款公司在經(jīng)營管理過程中，利益總是伴隨風(fēng)險存在的。從業(yè)務(wù)開始受理起，小額貸款公司相關(guān)人員就應(yīng)該不斷的識別與評價各項(xiàng)業(yè)務(wù)的風(fēng)險是否重大與可控，將那些不符合合格借款人的資格的貸款申請人通過盡職調(diào)查環(huán)節(jié)、風(fēng)險初審環(huán)節(jié)、項(xiàng)目評審環(huán)節(jié)、項(xiàng)目審批環(huán)節(jié)等予以剔除，在選擇了向那些合格借款人發(fā)放了小額貸款以后，還應(yīng)通過放款環(huán)節(jié)、貸后管理環(huán)節(jié)規(guī)避借款人的信用風(fēng)險。因此，小額貸款公司風(fēng)險管理過程實(shí)質(zhì)上就是不斷的識別、分析、評價、防范、規(guī)避和控制各種風(fēng)險的過程；也是將風(fēng)險層層化解，最終形成收益和實(shí)現(xiàn)風(fēng)向管理的價值過程。