第一篇：特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)規(guī)程

特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)規(guī)程

為規(guī)范公司特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)，有效防范和控制風(fēng)險，根據(jù)《中華人民共和國貸款法》、《貸款公司管理辦法》、《貸款公司集合資金貸款計劃管理辦法》等法律、法規(guī)，制定本規(guī)程。

第一章 業(yè)務(wù)概述

第一條 本規(guī)程所稱特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)，是指公司將貸款計劃項下資金以特定資產(chǎn)權(quán)益投資、特定資產(chǎn)權(quán)益融資、股權(quán)收益權(quán)融資、應(yīng)收賬款（應(yīng)收債權(quán)）融資、受讓經(jīng)營收費權(quán)等方式運用于融資企業(yè)（或被投資企業(yè)），按期收回投融資收益，到期回收投融資本金的業(yè)務(wù)。

第二條 開展特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)遵循以下原則：

（一）合法合規(guī)原則

特定資產(chǎn)權(quán)益貸款項目的開展必須遵守國家法律、法規(guī)。

（二）審慎性原則

特定資產(chǎn)權(quán)益的選擇、投資本金的退出和收益的實現(xiàn)，必須以風(fēng)險可控、審慎管理為前提。

（三）安全性、流動性、收益性相結(jié)合的原則

在保證貸款財產(chǎn)安全的前提下，兼顧收益性與流動性，保證貸款期限與運用退出安排相匹配。

（四）主動管理原則

嚴(yán)格按照貸款文件約定，獨立履行盡職調(diào)查、審查審批、后續(xù)管理等受托人職責(zé)。

第三條 特定資產(chǎn)權(quán)益的選擇應(yīng)當(dāng)符合下列條件：

（一）特定資產(chǎn)權(quán)益所依附的資產(chǎn)或權(quán)利明確，權(quán)屬清晰，不存在任何形式的質(zhì)權(quán)、優(yōu)先權(quán)及其他第三人權(quán)利；

（二）特定資產(chǎn)權(quán)益具備可實現(xiàn)的投資價值；

（三）特定資產(chǎn)權(quán)益具備一定的流動性，并可以產(chǎn)生穩(wěn)定的現(xiàn)金流。第四條

特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)主要類型

（一）特定資產(chǎn)為房地產(chǎn)項目

融資方合法擁有的項目土地使用權(quán)和在建工程（包括后續(xù)開發(fā)建設(shè)的所有在建工程）等特定資產(chǎn)產(chǎn)生的所有收益及將要產(chǎn)生的收益。包括但不限于：（1）項目的土地使用權(quán)和在建工程；（2）特定資產(chǎn)在任何情形下所有的出售、租賃收入；（3）以特定資產(chǎn)為融資標(biāo)的取得的任何融資款項；（4）融資方和融資方股東以任何形式投入特定資產(chǎn)的資金；（5）因特定資產(chǎn)原因由第三方向融資方支付的所有款項；（6）融資方在融資期限內(nèi)因特定資產(chǎn)產(chǎn)生的所有的經(jīng)營收入；（7）融資方股東以任何形式投入融資方用于特定資產(chǎn)建設(shè)的所有資金；（8）融資方以其他方式經(jīng)營、管理、處分特定資產(chǎn)取得資金等。

（二）特定資產(chǎn)為股權(quán)收益權(quán)

融資方合法持有的長期股權(quán)投資作為特定資產(chǎn)形成的所有權(quán)益及將要產(chǎn)生的收益。包括但不限于：（1）特定資產(chǎn)在任何情形下的賣出收入；（2）特定資產(chǎn)因送股、公積金轉(zhuǎn)增、拆分股權(quán)等而形成的派生權(quán)益在任何情形下的賣出收入；（3）融資方因持有特定資產(chǎn)及其派生權(quán)益而取得的股息紅利等；（4）特定資產(chǎn)和及其派生權(quán)益產(chǎn)生的其他任何收入；（5）融資方在融資期限內(nèi)所有的經(jīng)營收入；（6）融資方股東以任何形式投入融資方的所有資金。

（三）特定資產(chǎn)為應(yīng)收賬款（應(yīng)收債權(quán)）

融資方合法擁有的應(yīng)收賬款（應(yīng)收債權(quán)）等特定資產(chǎn)產(chǎn)生的所有收益及將要產(chǎn)生的收益。包括但不限于：（1）回收應(yīng)收賬款（應(yīng)收債權(quán)）產(chǎn)生的收入；（2）特定資產(chǎn)在任何情形下所有的轉(zhuǎn)讓收入；（3）以特定資產(chǎn)為融資標(biāo)的取得的任何融資款項；（4）因特定資產(chǎn)原因由第三方向融資方支付的所有款項；（5）融資方在融資期限內(nèi)因特定資產(chǎn)產(chǎn)生的所有的經(jīng)營收入；（6）融資方股東以任何形式投入融資方的資金；（7）融資方以其他方式經(jīng)營、管理、處分特定資產(chǎn)取得資金等。

（四）特定資產(chǎn)為經(jīng)營收費權(quán)

融資方合法擁有的經(jīng)營收費權(quán)等特定資產(chǎn)產(chǎn)生的所有收益及將要產(chǎn)生的收益。包括但不限于：（1）融資方因特定資產(chǎn)產(chǎn)生的所有的經(jīng)營收入；（2）特定資產(chǎn)在任何情形下所有的轉(zhuǎn)讓收入；（3）以特定資產(chǎn)為融資標(biāo)的取得的任何融資款項；（4）因特定資產(chǎn)原因由第三方向融資方支付的所有款項；（5）融資方股東以任何形式投入融資方的資金；（6）融資方以其他方式經(jīng)營、管理、處分特定資產(chǎn)取得資金等。

第五條

特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)的擔(dān)保

擔(dān)保方式分為保證、質(zhì)押和抵押等。擔(dān)保方式可以單獨使用，也可以組合使用。

一筆特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)有兩個以上擔(dān)保方式的，一般不主動劃分各擔(dān)保方式所擔(dān)保的債權(quán)份額。

（一）保證

保證分為一般責(zé)任保證與連帶責(zé)任保證。公司原則上只接受連帶責(zé)任保證。具有代為清償債務(wù)能力的法人、其他組織或者公民均可以作保證人。保證人應(yīng)具有法定保證資格。

保證合同雙方可以約定保證期限，未約定保證期限的，保證期間為主債務(wù)履行期滿之日起6個月。

（二）質(zhì)押

質(zhì)押是指債務(wù)人或第三人將其動產(chǎn)移交債權(quán)人占有，或?qū)⒛稠棛?quán)利出質(zhì)，以該動產(chǎn)或權(quán)利作為債權(quán)的擔(dān)保。債務(wù)人不履行債務(wù)時，債權(quán)人有權(quán)依照規(guī)定的程序和方式以該動產(chǎn)或權(quán)利折價、拍賣變賣該動產(chǎn)或權(quán)利的價款優(yōu)先受償?shù)男袨椤?/p>

質(zhì)押分為動產(chǎn)質(zhì)押與權(quán)利質(zhì)押。

動產(chǎn)質(zhì)押須將動產(chǎn)移交質(zhì)權(quán)人處。權(quán)利質(zhì)押程序為：

1、以匯票、支票、本票、債券、存款單、倉單、提單出質(zhì)的，應(yīng)當(dāng)在合同約定的期限內(nèi)將權(quán)利憑證交付質(zhì)權(quán)人。質(zhì)押合同自權(quán)利憑證交付之日起生效。權(quán)利證書需以背書形式轉(zhuǎn)讓的，在交付背書時，須附背書轉(zhuǎn)讓聲明。

2、以載明兌現(xiàn)或提貨日期的匯票、支票、本票、債券、存款單、倉單、提單出質(zhì)的，質(zhì)物兌現(xiàn)或者提貨日期先于債務(wù)履行期的，質(zhì)權(quán)人可以在債務(wù)履行屆滿前兌現(xiàn)或者提貨，并與出質(zhì)人協(xié)議將兌現(xiàn)的價款或者提取的貨物用于提前清償所擔(dān)保的債權(quán)或者向與出質(zhì)人約定的第三人提存。

3、以依法可以轉(zhuǎn)讓的股票出質(zhì)的，出質(zhì)人與質(zhì)權(quán)人應(yīng)當(dāng)訂立書面合同，并向證券登記機構(gòu)辦理出質(zhì)登記，質(zhì)押自登記之日生效。

4、以非上市公司股權(quán)質(zhì)押的，質(zhì)押自工商行政管理部門進行出質(zhì)登記之日起生效。

5、以依法可以轉(zhuǎn)讓的商標(biāo)專用權(quán)、專利權(quán)、著作權(quán)等財產(chǎn)權(quán)出質(zhì)的，出質(zhì)人與質(zhì)權(quán)人應(yīng)當(dāng)訂立書面合同，并按規(guī)定辦理出質(zhì)登記，質(zhì)押自登記之日起生效。

6、無專門管理機構(gòu)辦理質(zhì)押登記的，必要時可到公證部門辦理公證。

7、應(yīng)妥善保管質(zhì)物，需要辦理保險的，應(yīng)辦理保險。

（三）抵押

設(shè)置抵押權(quán)的目的是為了確保債權(quán)的清償。抵押權(quán)人享有從抵押財產(chǎn)價值中優(yōu)先受償?shù)臋?quán)利。

抵押人可以是債務(wù)人或第三人，抵押人須對抵押物享有處分權(quán)，具有處分的能力。

抵押物包括動產(chǎn)與不動產(chǎn)。選擇抵押物時以易于監(jiān)管和變現(xiàn)為前提。公司優(yōu)先選擇已確定用途的土地使用權(quán)、房屋與其他地上定著物為抵押物，融資方安排其他抵押物需審慎處理。

土地使用權(quán)、房屋與其他地上定著物抵押前須經(jīng)房地產(chǎn)部門指定或認可的專業(yè)評估機構(gòu)評估或經(jīng)抵押權(quán)人認定價值。

部分抵押物需辦理抵押登記手續(xù)，抵押自登記之日起生效。

1、土地使用權(quán)抵押：融資方持土地使用權(quán)價格評估確認手續(xù)及其他辦理抵押登記手續(xù)于抵押合同簽訂后30日內(nèi)到土地管理部門辦理抵押登記，土地管理部門向抵押權(quán)人出具《土地他項權(quán)利證明書》。

2、房產(chǎn)抵押：以依法取得的國有土地上的房屋抵押的，該房屋占用范圍內(nèi)的國有土地使用權(quán)同時抵押。抵押登記結(jié)束后，房產(chǎn)行政管理部門向抵押權(quán)人出具房地產(chǎn)他項權(quán)利證書。

3、以航空器、船舶、車輛抵押的，須到交通運輸管理部門辦理抵押登記。

4、以航空器、船舶、車輛以外的動產(chǎn)辦理抵押的，須到抵押物所在地的工商行政管理機關(guān)辦理抵押登記，工商行政管理機關(guān)向抵押權(quán)人出具《企業(yè)動產(chǎn)抵押物登記證》。項目展期的，抵押權(quán)人應(yīng)在項目到期日之前一個月內(nèi)，持《展期協(xié)議書》、原《企業(yè)動產(chǎn)抵押物登記證》到原登記機關(guān)申請辦理展期登記。

5、以其他財產(chǎn)辦理抵押的，必要時可到公證機構(gòu)辦理抵押登記。

6、抵押物辦理保險的，保險單應(yīng)以債權(quán)人為受益人，債務(wù)人應(yīng)將保險單交付債權(quán)人。質(zhì)押物、抵押物的評估、登記、公證、保險等費用由融資方承擔(dān)。

第二章 組織管理

第六條 機構(gòu)設(shè)置

特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)由貸款投資決策委員會、風(fēng)險控制委員會、貸款業(yè)務(wù)部、貸款財務(wù)部、合規(guī)風(fēng)控部等部門共同完成。

貸款投資決策委員會是決策機構(gòu)，負責(zé)特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)的風(fēng)險性、可行性審查，決定特定資產(chǎn)權(quán)益計劃、策略、原則、目標(biāo)、資產(chǎn)分配等。

風(fēng)險控制委員會負責(zé)制定風(fēng)險控制政策，對特定資產(chǎn)權(quán)益活動進行風(fēng)險評估、控制和監(jiān)督，對貸款投資決策委員會通過的決議提出風(fēng)險控制建議，并有最終否決權(quán)。

貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)的營銷、調(diào)查及后期管理工作，包括項目的前期業(yè)務(wù)洽談、可行性論證、盡職調(diào)查、方案設(shè)計、合同文書制作、審批程序履行、協(xié)議簽訂、擔(dān)保落實、款項劃撥、投融資日常管理等。

貸款財務(wù)部負責(zé)貸款計劃資金賬戶管理、會計核算。

合規(guī)風(fēng)控部負責(zé)特定資產(chǎn)權(quán)益業(yè)務(wù)合規(guī)性審查、風(fēng)險監(jiān)控與評估。

第三章 業(yè)務(wù)操作流程

第七條 貸款項目營銷

貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)特定資產(chǎn)權(quán)益貸款項目的營銷與推介，并與企業(yè)達成初步合作意向。

第八條 貸款項目的盡職調(diào)查

貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)牽頭組織開展特定資產(chǎn)權(quán)益貸款項目的盡職調(diào)查，調(diào)查由兩名（含）以上人員進行，并設(shè)主調(diào)查人一名，主調(diào)查人由貸款業(yè)務(wù)部門人員擔(dān)任。對于新客戶、重大項目或公司認為有必要時，可組織合規(guī)風(fēng)控部等部門聯(lián)合進行項目盡職調(diào)查。

調(diào)查完成后，貸款項目主調(diào)查人員負責(zé)撰寫《貸款項目盡職調(diào)查報告》，主調(diào)查人員、其他共同調(diào)查人員、貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)人在報告上簽字確認。合規(guī)風(fēng)控部參加調(diào)查的，由合規(guī)風(fēng)控員負責(zé)撰寫《貸款項目合規(guī)與風(fēng)險調(diào)查報告》，合規(guī)風(fēng)控員、合規(guī)風(fēng)控部負責(zé)人在報告上簽字確認。

（一）相關(guān)資料的收集

1、特定資產(chǎn)權(quán)益標(biāo)的企業(yè)及擔(dān)保企業(yè)基本資料：法人營業(yè)執(zhí)照副本（已年檢）、組織機構(gòu)代碼證副本（已年檢）、稅務(wù)登記證（已年檢）、貸款卡（已年檢）、法定代表人身份證明、公司章程、最近三年及近期財務(wù)報表等；

2、特定資產(chǎn)相關(guān)資料：特定資產(chǎn)權(quán)屬證明等資料。特定資產(chǎn)在有權(quán)機關(guān)的登記備案資料。特定資產(chǎn)在融資期限內(nèi)產(chǎn)生利益的證明資料。

（二）盡職調(diào)查報告內(nèi)容主要有：

1.特定資產(chǎn)權(quán)益情況（例如：股權(quán)收益權(quán)、項目收益權(quán)等）2.特定資產(chǎn)權(quán)益持有方情況 2.1企業(yè)基本情況

2.2企業(yè)經(jīng)營情況（包括治理結(jié)構(gòu)情況、領(lǐng)導(dǎo)者素質(zhì)、經(jīng)營與財務(wù)情況等）3.項目情況（如為土地收益權(quán)或項目收益權(quán)項目）3.1項目背景 3.2規(guī)劃情況 3.3項目區(qū)域環(huán)境 3.4項目周邊市場情況 3.5項目市場定位及價格定位

4.項目敏感性分析和盈虧平衡分析（如有）5.項目市場前景（如有）6.擔(dān)保及風(fēng)控措施分析（如有）7.風(fēng)險評估 8.調(diào)查結(jié)論 第九條 項目立項

在貸款業(yè)務(wù)部門對特定資產(chǎn)權(quán)益貸款項目進行盡職調(diào)查后，對認為符合公司貸款業(yè)務(wù)準(zhǔn)入條件并具有可操作性的項目由貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)發(fā)起貸款項目立項。貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理、合規(guī)風(fēng)控員、負責(zé)人、分管總裁審核貸款項目符合公司業(yè)務(wù)準(zhǔn)入條件后，簽批《貸款項目立項審批表》。

第十條 產(chǎn)品設(shè)計與貸款文件制作

特定資產(chǎn)權(quán)益貸款項目立項審批通過后，貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)貸款產(chǎn)品方案設(shè)計，對貸款項目交易結(jié)構(gòu)做出安排，包括貸款目的、金額、期限、貸款財產(chǎn)的管理、運用及處分方式、貸款利益的計算及其向受益人交付貸款利益的時間和方法、貸款財產(chǎn)稅費的承擔(dān)、其他費用的核算及支付方法、受托人報酬計算方法、支付期間及方法、貸款終止時貸款財產(chǎn)的歸屬及分配方式等。

貸款業(yè)務(wù)部門根據(jù)與交易對手的談判、溝通情況負責(zé)制作貸款文件草稿，包括貸款合同與貸款財產(chǎn)管理運用合同等。

對于重大項目，合規(guī)風(fēng)控員可參與與交易對手的談判、溝通。

貸款業(yè)務(wù)部門將《貸款項目立項審批表》復(fù)印件、貸款產(chǎn)品方案與貸款文件草稿送合規(guī)風(fēng)控部審查，審查后形成合規(guī)風(fēng)控審查意見并結(jié)合貸款產(chǎn)品方案與貸款文件修訂的電子文本進行反饋。

貸款業(yè)務(wù)部門根據(jù)合規(guī)風(fēng)控審查意見對貸款產(chǎn)品方案與貸款文件進行修改形成貸款文件征求意見稿。貸款業(yè)務(wù)部門將征求意見稿送達交易對手并征詢交易對手意見，然后對貸款文件進行修訂并形成貸款文件初稿。

第十一條 項目審查

貸款業(yè)務(wù)部門將特定資產(chǎn)權(quán)益項目盡職調(diào)查報告、貸款產(chǎn)品方案與貸款文件初稿提交給合規(guī)風(fēng)控部，由合規(guī)風(fēng)控部負責(zé)牽頭組織貸款財務(wù)部、理財中心（涉及公司理財提供資金的）對業(yè)務(wù)、方案及相關(guān)文件進行審查。

合規(guī)風(fēng)控部負責(zé)對項目盡職調(diào)查報告、貸款方案、貸款文件進行審查。貸款財務(wù)部負責(zé)對貸款文件涉及到貸款財務(wù)管理方面內(nèi)容進行審查。理財中心對貸款方案涉及到資金來源部分進行審查，包括但不限于貸款規(guī)模、期限、預(yù)期收益等。

貸款財務(wù)部、理財中心將各自反饋意見以及修訂后的電子文本通過公司OA系統(tǒng)向合規(guī)風(fēng)控部反饋，以上工作一般應(yīng)在送審當(dāng)日或次日完成。

由合規(guī)風(fēng)控部將審查意見匯總后形成審查意見以及修訂后的電子文本通過公司OA系統(tǒng)反饋給貸款業(yè)務(wù)部門，貸款業(yè)務(wù)部門根據(jù)審查意見修改貸款產(chǎn)品方案及貸款文件并形成貸款文件送審稿。

對于重大項目或特急項目，合規(guī)風(fēng)控部可直接組織相關(guān)部門直接對貸款項目盡職調(diào)查報告、貸款產(chǎn)品方案與貸款文件初稿進行會審。

第十二條 項目審批

（一）特定資產(chǎn)權(quán)益貸款項目審核完成后，由貸款業(yè)務(wù)部門提請項目審批，填制《貸款投資決策委員會審批申請表》，連同貸款項目盡職調(diào)查報告及貸款文件送審稿電子文本提交給貸款投資決策委員會秘書，由貸款投資決策委員會召開會議審議、審批。委員會上，由貸款業(yè)務(wù)部門匯報項目情況，合規(guī)風(fēng)控部匯報合規(guī)與風(fēng)控意見。

（二）貸款投資決策委員會審議通過的貸款項目，如涉及關(guān)聯(lián)交易，貸款業(yè)務(wù)部門填制《關(guān)聯(lián)交易委員會審批申請表》，將貸款項目相關(guān)材料提交關(guān)聯(lián)交易委員會審議、審批。

（三）貸款投資決策委員會及關(guān)聯(lián)交易委員會（如涉及關(guān)聯(lián)交易）審批通過后，貸款投資決策委員會秘書將貸款項目相關(guān)材料提交風(fēng)險控制委員會審議、審批，并附《貸款投資決策委員會項目審批表》及《關(guān)聯(lián)交易委員會關(guān)聯(lián)交易審批表》（如涉及關(guān)聯(lián)交易）。風(fēng)險控制委員會審批通過的貸款項目方可進行操作。

（四）各委員會秘書分別將會簽后的《貸款投資決策委員會項目審批表》復(fù)印件、《關(guān)聯(lián)交易委員會關(guān)聯(lián)交易審批表》（如涉及關(guān)聯(lián)交易）復(fù)印件、《風(fēng)險控制委員會項目審批表》復(fù)印件交貸款業(yè)務(wù)部門。

（五）貸款投資決策委員會或關(guān)聯(lián)交易委員會審議決定復(fù)議的，貸款業(yè)務(wù)部門分管總裁及合規(guī)風(fēng)控部分管總裁均認為重要事實不清且有必要進行補充調(diào)查的，可由貸款業(yè)務(wù)部門另行組織進行二次調(diào)查，二次調(diào)查可重新派人進行。

貸款業(yè)務(wù)部門對貸款項目進行二次調(diào)查或修改貸款方案及貸款文件后可重新申請貸款投資決策委員會或關(guān)聯(lián)交易委員會（如涉及關(guān)聯(lián)交易）審議。

（六）貸款項目運作過程中，貸款項目展期或者貸款財產(chǎn)投資主體、管理運用方式、擔(dān)保方式等發(fā)生重大變更事項的，由貸款業(yè)務(wù)部門向貸款投資決策委員會和關(guān)聯(lián)交易委員會（涉及關(guān)聯(lián)交易）申請審批，并由風(fēng)險控制委員會審議、審批。

第十三條 發(fā)起設(shè)立貸款計劃

（一）貸款項目審批通過的，由貸款業(yè)務(wù)部門發(fā)起設(shè)立貸款。貸款文件定稿后，貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理、合規(guī)風(fēng)控員、負責(zé)人及分管總裁，貸款財務(wù)部負責(zé)人，合規(guī)風(fēng)控部合規(guī)風(fēng)控員、負責(zé)人及分管總裁，公司審批人審核貸款文件并在定稿的貸款文件（公司格式文本除外）紙制文本上逐頁簽字確認最后形成貸款文件定稿的簽字樣本紙制文本，該文件原件由貸款業(yè)務(wù)部門提交合規(guī)風(fēng)控部。

合規(guī)風(fēng)控部以貸款文件定稿的簽字樣本紙制文件為準(zhǔn)制作電子文本，并將定稿電子文本提供給相關(guān)部門，貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)貸款文件紙制文本的制作。

貸款文件定稿的簽字樣本紙制文本在辦公室用印前由合規(guī)風(fēng)控部向辦公室歸檔。

（二）擬發(fā)行集合資金貸款計劃的，由貸款業(yè)務(wù)部門安排公司選定的具備資質(zhì)的中介機構(gòu)出具《法律意見書》，負責(zé)準(zhǔn)備報備相關(guān)材料，并進行報備。

其他按照監(jiān)管文件規(guī)定需要進行報備的，由貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)準(zhǔn)備報備相關(guān)材料報備。

（三）貸款業(yè)務(wù)部門填制《貸款項目推介發(fā)行備案表》，并將其復(fù)印件交理財中心、貸款財務(wù)部、合規(guī)風(fēng)控部。

（四）貸款業(yè)務(wù)部門填制《資金貸款計劃簡介》，并加蓋公司公章，提交給貸款財務(wù)部用于開立貸款計劃銀行賬戶。

（五）貸款財務(wù)部負責(zé)為貸款計劃開立銀行賬戶。第十四條 貸款計劃發(fā)行與貸款合同簽訂

（一）集合資金貸款計劃、企業(yè)及自然人單一資金貸款計劃的貸款合同簽訂由理財中心負責(zé)承辦，金融同業(yè)合作貸款計劃由貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)承辦，合規(guī)風(fēng)控部負責(zé)北京地區(qū)以外貸款業(yè)務(wù)部門簽訂的金融同業(yè)合作貸款合同保管與貸款發(fā)行事務(wù)管理。

（二）當(dāng)貸款計劃達到貸款文件約定的成立條件時，貸款計劃成立。集合資金貸款由貸款業(yè)務(wù)部門、理財中心制作并發(fā)布貸款成立公告。

（三）集合資金貸款計劃，由理財中心編制《資金貸款成立情況表》；其余貸款計劃由貸款業(yè)務(wù)部門編制《資金貸款成立情況表》或者《財產(chǎn)/財產(chǎn)權(quán)貸款成立情況表》，審批完成后，原件交貸款財務(wù)部。

理財中心負責(zé)簽訂資金貸款合同的，理財中心應(yīng)負責(zé)及時將《資金貸款合同》原件與《資金貸款成立情況表》原件交合規(guī)風(fēng)控部事后監(jiān)督人員，將《資金貸款合同》定稿樣本復(fù)印件、《資金貸款成立情況表》原件分別交貸款業(yè)務(wù)部門及貸款財務(wù)部，貸款財務(wù)部（核算員）根據(jù)理財中心提供的業(yè)務(wù)發(fā)生報表做貸款成立賬務(wù)處理。

（四）集合資金貸款計劃，由貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)選擇經(jīng)營穩(wěn)健的商業(yè)銀行擔(dān)任保管人，與保管銀行簽訂保管協(xié)議，貸款財務(wù)部按保管協(xié)議約定將貸款資金交存保管銀行。單一資金貸款計劃是否實行資金保管制，按照貸款文件約定執(zhí)行。保管協(xié)議復(fù)印件交貸款財務(wù)部。

第十五條 貸款項目管理運用合同簽訂與擔(dān)保落實

（一）貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)組織簽訂特定資產(chǎn)權(quán)益項目管理運用合同等文件，原則上由交易對手先履行簽字、簽章及用印手續(xù)，與交易對手簽訂合同時須雙人面簽。公司認為必要的，合規(guī)風(fēng)控部可派人員與貸款業(yè)務(wù)部門共同簽訂運用文件。

合同簽訂時，應(yīng)審查合同約定的合同生效要件。特定資產(chǎn)權(quán)益項目合同主要包括：

《特定資產(chǎn)項下權(quán)益投資合同》及其補充協(xié)議、《特定資產(chǎn)權(quán)益融資協(xié)議》及其補充協(xié)議、《（最高額）保證合同》（如有）、《（最高額）抵押合同》（如有）、《質(zhì)押合同》（如有）及相關(guān)股東會或董事會決議、權(quán)益融資憑證等。

（二）貸款項目管理運用合同公司履行簽字、簽章及用印手續(xù)的，貸款業(yè)務(wù)部門經(jīng)辦人員填制《業(yè)務(wù)審批表》，分別由貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)人、貸款業(yè)務(wù)部門分管總裁、合規(guī)風(fēng)控部合同審核人、合規(guī)風(fēng)控部負責(zé)人、合規(guī)風(fēng)控部分管總裁、公司審批人簽字確認，辦公室（用印經(jīng)辦人）在核對用印文件與貸款文件定稿的簽字樣本紙制文本一致后在《業(yè)務(wù)審批表》簽字并履行用印手續(xù)。

（三）公司留存的貸款項目管理運用合同由貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理、負責(zé)人、公司審批人三級簽字。

（四）貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)辦理抵押、質(zhì)押登記，取得他項權(quán)利證書或抵押、質(zhì)押證明文件。

第十六條 貸款文件交接、歸檔

貸款業(yè)務(wù)一、二、三、四部形成的業(yè)務(wù)檔案直接向辦公室歸檔。非北京地區(qū)貸款業(yè)務(wù)部門將檔案移交給合規(guī)風(fēng)控部，由合規(guī)風(fēng)控部負責(zé)向辦公室歸檔。

各業(yè)務(wù)部門按要求逐戶建立業(yè)務(wù)檔案歸入部門檔案備查。第十七條 貸款資金支付

（一）貸款業(yè)務(wù)一、二、三、四部依據(jù)貸款項目管理運用合同等文件辦理貸款資金支付指令。非北京地區(qū)貸款業(yè)務(wù)部門出具經(jīng)部門審批同意的資金支付指令傳真給合規(guī)風(fēng)控部，由合規(guī)風(fēng)控部審核后，交由貸款財務(wù)部辦理貸款資金支付。

（二）貸款業(yè)務(wù)部門填制《貸款項目資金運用付款通知單》，分別由貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理、合規(guī)風(fēng)控員、負責(zé)人、分管總裁，合規(guī)風(fēng)控部負責(zé)人，公司審批人簽字確認。若支付貸款融資款項的，《權(quán)益融資憑據(jù)》分別由貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理、負責(zé)人、公司審批人簽字確認。

（三）貸款財務(wù)部接到支付指令后審核是否已簽訂特定資產(chǎn)權(quán)益項目管理運用合同，《貸款項目資金運用付款通知單》相關(guān)要素與合同約定是否相符，貸款財務(wù)部負責(zé)人與分管總裁在《業(yè)務(wù)審批表》付款審批欄中簽字確認。

（四）貸款財務(wù)部依據(jù)《貸款項目資金運用付款通知單》支付貸款資金。

（五）貸款財產(chǎn)實行保管制的，由貸款業(yè)務(wù)部門或合規(guī)風(fēng)控部依據(jù)保管協(xié)議的約定辦理付款指令，經(jīng)授權(quán)人簽字后依據(jù)保管協(xié)議約定發(fā)送給保管銀行。

第十八條 特定資產(chǎn)權(quán)益貸款項目管理

（一）日常管理

貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)特定資產(chǎn)權(quán)益貸款項目的管理工作，包括依據(jù)貸款文件的約定進行項目管理、回收貸款資金及收益等。非北京地區(qū)貸款業(yè)務(wù)部門的貸款項目事務(wù)管理工作由合規(guī)風(fēng)控部配合完成。

1、貸款經(jīng)理負責(zé)建立項目管理檔案。

2、貸款經(jīng)理定期檢查被投資企業(yè)（融資企業(yè)）及擔(dān)保企業(yè)經(jīng)營管理情況、資金使用情況、特定資產(chǎn)狀況、特定資產(chǎn)價值變動情況等，抵質(zhì)押物價值變動情況等，負責(zé)收集整理相關(guān)企業(yè)財務(wù)報告、重大決策事項相關(guān)資料。貸款業(yè)務(wù)部門留存?zhèn)洳椤?/p>

3、貸款經(jīng)理按季度完成資金貸款特定資產(chǎn)權(quán)益業(yè)務(wù)項目管理運用報告。

4、公司按合同約定按時收取特定資產(chǎn)權(quán)益投資（融資）收益。

5、貸款經(jīng)理將文件資料交部門檔案員，由部門檔案員向公司歸檔并在部門建檔備查。

（二）展期管理

貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)辦理特定資產(chǎn)權(quán)益展期業(yè)務(wù)，包括業(yè)務(wù)調(diào)查、制訂展期方案與貸款文件，向貸款投資決策委員會申請審議、審批。

經(jīng)貸款投資決策委員會、風(fēng)險控制委員會審批通過后可辦理特定資產(chǎn)權(quán)益項目展期業(yè)務(wù)。

特定資產(chǎn)權(quán)益項目展期文件由貸款業(yè)務(wù)部門簽署，并根據(jù)需要辦理抵押、質(zhì)押登記，取得他項權(quán)利證書或抵押、質(zhì)押證明文件。

（三）終止管理

貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)辦理特定資產(chǎn)權(quán)益項目提前終止業(yè)務(wù)或簽訂其他補充協(xié)議。

貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)于項目終止時按貸款文件約定處置貸款財產(chǎn)。貸款文件未明確約定處置方案的，由貸款業(yè)務(wù)部門制訂處置方案，經(jīng)與委托人協(xié)商同意后辦理貸款財產(chǎn)處置。

對于可能影響受益人或受托人利益、存在風(fēng)險的貸款財產(chǎn)處置方案，由貸款業(yè)務(wù)部門向貸款投資決策委員會申請審議、審批。

第十九條 貸款利益分配與清算

（一）貸款項目費用支付。

貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理計算貸款項目費用、填制《貸款項目費用付款通知單》，由貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理、合規(guī)風(fēng)控員、負責(zé)人、分管總裁及公司審批人簽批后交貸款財務(wù)部，貸款財務(wù)部辦理支付。

貸款財產(chǎn)實行保管制的，由貸款業(yè)務(wù)部門授權(quán)簽字人員依據(jù)保管協(xié)議的約定辦理付款指令，并發(fā)送給保管銀行。

（二）貸款收益分配。

貸款財務(wù)部計算可供分配的貸款收益，向貸款業(yè)務(wù)部門提供貸款財務(wù)報表，貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理編制《資金貸款分配/兌付項目通知單》，分別由貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理、合規(guī)風(fēng)控員、負責(zé)人、理財中心負責(zé)人、貸款財務(wù)部負責(zé)人、貸款業(yè)務(wù)部門分管總裁及公司審批人簽批。

理財中心簽訂貸款合同的，由理財中心負責(zé)向受益人支付貸款收益，貸款業(yè)務(wù)部門簽訂貸款合同的，由貸款財務(wù)部向受益人支付。

貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理按貸款合同約定編制《貸款收益分配報告》。

（三）貸款計劃結(jié)束時，貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理與貸款財務(wù)部復(fù)核員核對待清退貸款項目的本金、貸款收入、貸款費用、累計支付受益人收益、累計支付受托人報酬、可供分配收益等數(shù)據(jù)。

（四）貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理編制清算指令——《資金貸款分配/兌付項目通知單》，分別由貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理、貸款業(yè)務(wù)部門合規(guī)風(fēng)控員、貸款業(yè)務(wù)部門負責(zé)人、理財中心總經(jīng)理、貸款財務(wù)部負責(zé)人、分管總裁、公司審批人簽批。貸款財產(chǎn)實行保管制的，由貸款業(yè)務(wù)部門授權(quán)簽字人員依據(jù)保管協(xié)議的約定辦理付款指令，并發(fā)送給保管銀行。

理財中心簽訂貸款合同的，由理財中心負責(zé)向受益人支付清算資金。貸款業(yè)務(wù)部門簽訂貸款合同的，由貸款財務(wù)部向受益人支付清算資金。

按貸款終止時財產(chǎn)原狀方式清算的，由貸款業(yè)務(wù)部門辦理貸款財產(chǎn)移交手續(xù)。

（五）貸款業(yè)務(wù)部門貸款經(jīng)理于貸款計劃、貸款合同終止后規(guī)定的時限內(nèi)編制《清算報告》。

（六）貸款計劃賬戶銷戶。

貸款財務(wù)部負責(zé)辦理貸款計劃在銀行開立的貸款財產(chǎn)專戶銷戶。

（七）非北京地區(qū)貸款部門管理的貸款的費用支付、收益分配及貸款清算，由貸款經(jīng)理編制相關(guān)單據(jù)，經(jīng)合規(guī)風(fēng)控員及部門負責(zé)人簽字后的《資金貸款分配/兌付項目通知單》交合規(guī)風(fēng)控部審核。合規(guī)風(fēng)控部審核后交貸款財務(wù)部辦理支付。

非北京地區(qū)貸款部門的貸款經(jīng)理編制收益分配報告、管理運用報告、清算報告，由合規(guī)風(fēng)控部審核并保管。

第四章 信息披露

第二十條 公司按照法律法規(guī)的規(guī)定和貸款文件約定，及時、準(zhǔn)確、充分、完整地向委托人與受益人披露信息，揭示風(fēng)險。

第二十一條 信息披露的具體內(nèi)容、時間與方式依據(jù)貸款文件的約定。一般包括《資金貸款管理運用報告》、《清算報告》、《貸款項目利潤及利潤分配表》、《保管報告》，以及法律法規(guī)規(guī)定或貸款文件約定需要披露的其他事項。

第五章 附則

第二十二條 對在特定資產(chǎn)權(quán)益貸款業(yè)務(wù)管理過程中因故意或工作失誤引發(fā)風(fēng)險隱患或給公司造成損失的人員，公司按照相關(guān)規(guī)定進行問責(zé)和處理。

第二十三條 本規(guī)程由貸款業(yè)務(wù)三部負責(zé)解釋。

第二十四條

本規(guī)程自公布之日起施行。

第二篇：基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法

中國證券監(jiān)督管理委員會令（第51號）

《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》已經(jīng)2007年11月29日中國證券監(jiān)督管理委員會第218次主席辦公會議審議通過，現(xiàn)予公布，自2008年1月1日起施行。

中國證券監(jiān)督管理委員會主席：尚福林

二○○七年十一月二十九日??

基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法

第一章 總則

第一條 為了規(guī)范基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)（以下簡稱特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)），保護當(dāng)事人的合法權(quán)益，根據(jù)《證券投資基金法》及相關(guān)法律法規(guī)，制定本辦法。

第二條 基金管理公司向特定客戶募集資金或者接受特定客戶財產(chǎn)委托擔(dān)任資產(chǎn)管理人，由商業(yè)銀行擔(dān)任資產(chǎn)托管人，為資產(chǎn)委托人的利益，運用委托財產(chǎn)進行證券投資的活動，適用本辦法。

第三條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)遵循自愿、公平、誠信、規(guī)范的原則，維護證券市場的正常秩序，保護各方當(dāng)事人的合法權(quán)益，禁止各種形式的利益輸送。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)恪守職責(zé)、履行誠實信用、謹慎勤勉的義務(wù)，公平對待所有投資人。

資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)確保資金來源合法，不得損害國家、社會公共利益和他人合法權(quán)益。

第四條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)獨立于資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人的固有財產(chǎn)，并獨立于資產(chǎn)管理人管理的和資產(chǎn)托管人托管的其他財產(chǎn)。資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人不得將委托財產(chǎn)歸入其固有財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因委托財產(chǎn)的管理、運用或者其他情形而取得的財產(chǎn)和收益，歸入委托財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)等原因進行清算的，委托財產(chǎn)不屬于其清算財產(chǎn)。

第五條 中國證券監(jiān)督管理委員會（以下簡稱中國證監(jiān)會）依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施監(jiān)督管理。

第六條 證券、期貨交易所依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的證券、期貨交易行為實施監(jiān)督。

第二章 業(yè)務(wù)規(guī)范

第七條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，可以采取以下形式：

（一）為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（二）為特定的多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。

第八條 符合下列條件的基金管理公司經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)，可以變更經(jīng)營范圍，開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)：

（一）凈資產(chǎn)及資產(chǎn)管理規(guī)模符合中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；

（二）經(jīng)營行為規(guī)范，管理證券投資基金2年以上且最近一年內(nèi)沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或被監(jiān)管機構(gòu)責(zé)令整改，沒有因違法違規(guī)行為正在被監(jiān)管機構(gòu)調(diào)查；

（三）已經(jīng)配備了適當(dāng)?shù)膶I(yè)人員從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（四）已經(jīng)就防范利益輸送、違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失、不正當(dāng)競爭等行為制定了有效的業(yè)務(wù)規(guī)則和措施；

（五）已經(jīng)建立公平交易管理制度，明確了公平交易的原則、內(nèi)容以及實現(xiàn)公平交易的具體措施；

（六）已經(jīng)建立有效的投資監(jiān)控制度和報告制度，能夠及時發(fā)現(xiàn)異常交易行為；

（七）中國證監(jiān)會根據(jù)審慎監(jiān)管原則確定的其他條件。

第九條 為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，客戶委托的初始資產(chǎn)不得低于5000萬元人民幣，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

第十條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)將委托財產(chǎn)交由具備基金托管資格的商業(yè)銀行托管。

第十一條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)訂立書面的資產(chǎn)管理合同，明確約定各自的權(quán)利、義務(wù)和相關(guān)事宜。

資產(chǎn)管理合同的內(nèi)容與格式由中國證監(jiān)會另行規(guī)定。

第十二條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)在資產(chǎn)管理合同中充分揭示管理、運用委托財產(chǎn)進行投資可能面臨的風(fēng)險，使資產(chǎn)委托人充分理解相關(guān)權(quán)利及義務(wù)，愿意承擔(dān)相應(yīng)的投資風(fēng)險。

第十三條 委托財產(chǎn)應(yīng)當(dāng)用于下列投資：

（一）股票、債券、證券投資基金、央行票據(jù)、短期融資券、資產(chǎn)支持證券、金融衍生品；

（二）中國證監(jiān)會規(guī)定的其他投資品種。

第十四條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)的投資組合應(yīng)當(dāng)滿足法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；參與股票發(fā)行申購時，單個投資組合所申報的金額不得超過該投資組合的總資產(chǎn)，單個投資組合所申報的股票數(shù)量不得超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量。

第十五條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人和資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)依照法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定，履行與特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)有關(guān)的信息報告與信息披露義務(wù)。

第十六條 特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的管理費率、托管費率不得低于同類型或相似類型投資目標(biāo)和投資策略的證券投資基金管理費率、托管費率的60%。

資產(chǎn)管理人可以與資產(chǎn)委托人約定，根據(jù)委托財產(chǎn)的管理情況提取適當(dāng)?shù)臉I(yè)績報酬。在一個委托投資期間內(nèi)，業(yè)績報酬的提取比例不得高于所管理資產(chǎn)在該期間凈收益的20%。固定管理費用和業(yè)績報酬可以并行收取。

第十七條 資產(chǎn)委托人在訂立資產(chǎn)管理合同之前，應(yīng)當(dāng)充分向資產(chǎn)管理人告知其投資目的、投資偏好、投資限制和風(fēng)險承受能力等基本情況，并就資金和證券資產(chǎn)來源的合法性做特別說明和書面承諾。

資產(chǎn)委托人從事資產(chǎn)委托，應(yīng)當(dāng)主動了解所投資品種的風(fēng)險收益特征，并符合其業(yè)務(wù)決策程序的要求。

第十八條 資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)遵守法律法規(guī)及本辦法的有關(guān)規(guī)定，審慎、認真地簽署資產(chǎn)管理合同，并忠實履行資產(chǎn)管理合同約定的各項義務(wù)。在財產(chǎn)委托期間，不得有下列行為：

（一）隱瞞真相、提供虛假資料；

（二）委托來源不當(dāng)?shù)馁Y產(chǎn)從事洗錢活動；

（三）向資產(chǎn)管理人提供或索要商業(yè)賄賂；

（四）要求資產(chǎn)管理人違規(guī)承諾收益；

（五）要求資產(chǎn)管理人減免或返還管理費；

（六）要求資產(chǎn)管理人利用所管理的其他資產(chǎn)為資產(chǎn)委托人謀取不當(dāng)利益；

（七）要求資產(chǎn)管理人在證券承銷、證券投資等業(yè)務(wù)活動中為其提供配合；

（八）違反資產(chǎn)管理合同干涉資產(chǎn)管理人的投資行為；

（九）從事任何有損資產(chǎn)管理人管理的其他資產(chǎn)、資產(chǎn)托管人托管的其他資產(chǎn)合法權(quán)益的活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第十九條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)了解客戶的風(fēng)險偏好、風(fēng)險認知能力和承受能力，評估客戶的財務(wù)狀況，向客戶說明有關(guān)法律法規(guī)和相關(guān)投資工具的運作市場及方式，充分揭示相關(guān)風(fēng)險。

第二十條 資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)按照中國證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定，為委托財產(chǎn)開設(shè)專門用于證券買賣的證券賬戶和資金賬戶，以辦理相關(guān)業(yè)務(wù)的登記、結(jié)算事宜。

基金管理公司應(yīng)當(dāng)公平地對待所管理的不同資產(chǎn)，建立有效的異常交易日常監(jiān)控制度，對不同投資組合之間發(fā)生的同向交易和反向交易（包括交易時間、交易價格、交易數(shù)量、交易理由等）進行監(jiān)控，并定期向中國證監(jiān)會報告。

嚴(yán)格禁止同一投資組合或不同投資組合之間在同一交易日內(nèi)進行反向交易及其他可能導(dǎo)致不公平交易和利益輸送的交易行為。

完全按照有關(guān)指數(shù)的構(gòu)成比例進行證券投資的投資組合可以不受前款規(guī)定的限制。

第二十一條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)主動避免可能的利益沖突，對于資產(chǎn)管理合同、交易行為中存在的或可能存在利益沖突的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當(dāng)進行說明，并向中國證監(jiān)會報告。

第二十二條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)設(shè)立專門的業(yè)務(wù)部門，投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理的辦公區(qū)域應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格分離，并不得相互兼任。

辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資經(jīng)理應(yīng)當(dāng)報中國證監(jiān)會備案。

第二十三條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，不得有以下行為：

（一）利用所管理的其他資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送；

（二）利用所管理的特定客戶資產(chǎn)為該委托人之外的任何第三方謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送；

（三）采用任何方式向資產(chǎn)委托人返還管理費；

（四）違規(guī)向客戶承諾收益或承擔(dān)損失；

（五）將其固有財產(chǎn)或者他人財產(chǎn)混同于委托財產(chǎn)從事證券投資；

（六）違反資產(chǎn)管理合同的約定，超越權(quán)限管理、從事證券投資；

（七）通過報刊、電視、廣播、互聯(lián)網(wǎng)（基金管理公司網(wǎng)站除外）和其他公共媒體公開推介具體的特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)方案；

（八）索取或收受特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)報酬之外的不當(dāng)利益；

（九）從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當(dāng)?shù)淖C券交易活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第二十四條 資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當(dāng)拒絕執(zhí)行，立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人依據(jù)交易程序已經(jīng)生效的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當(dāng)立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

第三章 監(jiān)督管理

第二十五條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在5個工作日內(nèi)將簽訂的資產(chǎn)管理合同報中國證監(jiān)會備案。

對資產(chǎn)管理合同任何形式的變更、補充，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在變更或補充發(fā)生之日起5個工作日內(nèi)報中國證監(jiān)會備案。

第二十六條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)按照資產(chǎn)管理合同的約定，編制并向資產(chǎn)委托人報送委托財產(chǎn)的投資報告，對報告期內(nèi)委托財產(chǎn)的投資運作等情況做出說明。該報告應(yīng)當(dāng)由資產(chǎn)托管人進行復(fù)核并出具書面意見。

第二十七條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)保證資產(chǎn)委托人能夠按照資產(chǎn)管理合同約定的時間和方式查詢委托財產(chǎn)的投資運作、托管等情況。發(fā)生資產(chǎn)管理合同約定的、可能影響客戶利益的重大事項時，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)及時告知資產(chǎn)委托人。

第二十八條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)分析所管理的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合的業(yè)績表現(xiàn)。在一個委托投資期間內(nèi)，若投資目標(biāo)和投資策略類似的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合之間的業(yè)績表現(xiàn)有明顯差距，則應(yīng)出具書面分析報告，由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署后報中國證監(jiān)會備案。

第二十九條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)在每季度結(jié)束之日起的15個工作日內(nèi)，完成特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告，并報中國證監(jiān)會備案。特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告應(yīng)當(dāng)就公平交易制度執(zhí)行情況和特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)與證券投資基金之間的業(yè)績比較、異常交易行為做專項說明，并由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)在每年結(jié)束之日起3個月內(nèi)，完成特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理報告和托管報告，并報中國證監(jiān)會備案。

第三十條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)按照法律、行政法規(guī)以及中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，保存特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的全部會計資料，并妥善保存有關(guān)的合同、協(xié)議、交易記錄等文件、資料。

第三十一條 證券、期貨交易所應(yīng)當(dāng)對同一基金管理公司管理的證券投資基金與委托財產(chǎn)投資組合之間發(fā)生的異常交易行為進行嚴(yán)格監(jiān)控，并及時向中國證監(jiān)會報告。

第四章 法律責(zé)任

第三十二條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人、資產(chǎn)委托人違反法律、行政法規(guī)及本辦法規(guī)定的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)對其采取責(zé)令整改、暫?；蚪K止辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、暫停其基金發(fā)售及持續(xù)銷售活動等行政監(jiān)管措施；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，采取監(jiān)管談話、出具警示函、記入誠信檔案、暫停履行職務(wù)、認定為不適宜擔(dān)任相關(guān)職務(wù)者等行政監(jiān)管措施。

第三十三條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人、資產(chǎn)委托人及其直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員違反本辦法規(guī)定從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動，中國證監(jiān)會依照法律、行政法規(guī)的有關(guān)規(guī)定進行行政處罰；法律、行政法規(guī)未做規(guī)定的，依照本辦法的規(guī)定進行行政處罰；涉嫌犯罪的，依法移送司法機關(guān)，追究其刑事責(zé)任。

第三十四條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第十六條的規(guī)定提取管理費和托管費的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫?；蚪K止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第三十五條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十三條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送的，依照《證券投資基金法》第八十九條的規(guī)定處罰；資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十三條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金之外的資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫?；蚪K止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第三十六條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人有下列情形之一的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫?；蛘呓K止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施：

（一）違反本辦法第八條的規(guī)定，未經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)變更經(jīng)營范圍，擅自從事特定資產(chǎn)管理、托管業(yè)務(wù)；

（二）未按照本辦法第十條的規(guī)定將委托財產(chǎn)交給資產(chǎn)托管人托管；

（三）違反本辦法第十三條、第十四條的規(guī)定，超越投資范圍及投資限制；

（四）未按照本辦法第二十條的規(guī)定公平對待所管理的各類資產(chǎn)；

（五）違反本辦法第二十三條第（二）項至第（十）項規(guī)定的；

（六）未按照本辦法第二十五條的規(guī)定辦理備案手續(xù)。

第三十七條 資產(chǎn)委托人違反本辦法第十七、第十八條規(guī)定的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第三十八條 為特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)出具審計報告、法律意見書等文件的專業(yè)機構(gòu)未勤勉盡責(zé)，所制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏的，責(zé)令改正，單處或并處警告、罰款；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第五章 附則

第三十九條 本辦法第七條第（二）項所指的多個客戶的特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)具體實施安排，由中國證監(jiān)會另行規(guī)定。

第四十條 本辦法自2008年1月1日起施行。

第三篇：《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》2012

基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法

中國證監(jiān)會 004km.cn 時間：2013-10-21 來源：

（2012年9月26日 證監(jiān)會令第83號）

第一章

總

則

第一條 為了規(guī)范基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)（以下簡稱特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)），保護當(dāng)事人的合法權(quán)益，根據(jù)《中華人民共和國證券投資基金法》（以下簡稱《證券投資基金法》）、《中華人民共和國證券法》、《中華人民共和國公司法》及相關(guān)法律法規(guī)，制定本辦法。

第二條 基金管理公司向特定客戶募集資金或者接受特定客戶財產(chǎn)委托擔(dān)任資產(chǎn)管理人，由托管機構(gòu)擔(dān)任資產(chǎn)托管人，為資產(chǎn)委托人的利益，運用委托財產(chǎn)進行投資的活動，適用本辦法。

第三條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)遵循自愿、公平、誠信、規(guī)范的原則，維護證券市場的正常秩序，保護各方當(dāng)事人的合法權(quán)益，禁止各種形式的利益輸送。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)恪守職責(zé)，履行誠實信用、謹慎勤勉的義務(wù)，公平對待所有投資人。資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)確保委托財產(chǎn)來源合法，不得損害國家、社會公共利益和他人合法權(quán)益。

第四條 資產(chǎn)管理人從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)獨立于資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人的固有財產(chǎn)，并獨立于資產(chǎn)管理人管理的和資產(chǎn)托管人托管的其他財產(chǎn)。資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人不得將委托財產(chǎn)歸入其固有財產(chǎn)。資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因委托財產(chǎn)的管理、運用或者其他情形而取得的財產(chǎn)和收益，歸入委托財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)等原因進行清算的，委托財產(chǎn)不屬于其清算財產(chǎn)。

第五條 中國證券監(jiān)督管理委員會（以下簡稱中國證監(jiān)會）依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施監(jiān)督管理。

第六條 證券、期貨交易所依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的證券、期貨交易行為實施監(jiān)督。

第七條 中國證券投資基金業(yè)協(xié)會依據(jù)法律、行政法規(guī)、中國證監(jiān)會的規(guī)定和自律規(guī)則，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動進行自律管理。

第二章

業(yè)務(wù)規(guī)范

第八條 資產(chǎn)管理人通過設(shè)立資產(chǎn)管理計劃從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，可以采取以下形式：

（一）為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（二）為特定的多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。

第九條 資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)用于下列投資：

（一）現(xiàn)金、銀行存款、股票、債券、證券投資基金、央行票據(jù)、非金融企業(yè)債務(wù)融資工具、資產(chǎn)支持證券、商品期貨及其他金融衍生品；

（二）未通過證券交易所轉(zhuǎn)讓的股權(quán)、債權(quán)及其他財產(chǎn)權(quán)利；

（三）中國證監(jiān)會認可的其他資產(chǎn)。

投資于前款第（二）項和第（三）項規(guī)定資產(chǎn)的特定資產(chǎn)管理計劃稱為專項資產(chǎn)管理計劃?；鸸芾砉緫?yīng)當(dāng)設(shè)立專門的子公司，通過設(shè)立專項資產(chǎn)管理計劃開展專項資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。

第十條 符合下列條件的基金管理公司經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)，可以開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)：

（一）經(jīng)營行為規(guī)范且最近1年內(nèi)沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或被監(jiān)管機構(gòu)責(zé)令整改，沒有因違法違規(guī)行為正在被監(jiān)管機構(gòu)調(diào)查；

（二）已經(jīng)配備了適當(dāng)?shù)膶I(yè)人員從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（三）已經(jīng)就防范利益輸送、違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失、不正當(dāng)競爭等行為制定了有效的業(yè)務(wù)規(guī)則和措施；

（四）已經(jīng)建立公平交易管理制度，明確了公平交易的原則、內(nèi)容以及實現(xiàn)公平交易的具體措施；

（五）已經(jīng)建立有效的投資監(jiān)控制度和報告制度，能夠及時發(fā)現(xiàn)異常交易行為；

（六）中國證監(jiān)會根據(jù)審慎監(jiān)管原則確定的其他條件。

基金管理公司開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)設(shè)立專門的業(yè)務(wù)部門或者設(shè)立專門的子公司?；鸸芾砉镜淖庸鹃_展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，也應(yīng)當(dāng)符合前款規(guī)定的條件。

第十一條 為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，客戶委托的初始資產(chǎn)不得低于3000萬元人民幣，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

第十二條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)向符合條件的特定客戶銷售資產(chǎn)管理計劃。前款所稱符合條件的特定客戶，是指委托投資單個資產(chǎn)管理計劃初始金額不低于100萬元人民幣，且能夠識別、判斷和承擔(dān)相應(yīng)投資風(fēng)險的自然人、法人、依法成立的組織或中國證監(jiān)會認可的其他特定客戶。

第十三條 資產(chǎn)管理人為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，單個資產(chǎn)管理計劃的委托人不得超過200人，但單筆委托金額在300萬元人民幣以上的投資者數(shù)量不受限制；客戶委托的初始資產(chǎn)合計不得低于3000萬元人民幣，但不得超過50億元人民幣；中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

資產(chǎn)管理計劃應(yīng)當(dāng)設(shè)定為均等份額。除資產(chǎn)管理合同另有約定外，每份計劃份額具有同等的合法權(quán)益。

第十四條 資產(chǎn)管理人從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)將委托財產(chǎn)交托管機構(gòu)進行托管。

第十五條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)訂立書面的資產(chǎn)管理合同，明確約定各自的權(quán)利、義務(wù)和相關(guān)事宜。

資產(chǎn)管理合同的內(nèi)容與格式由中國證監(jiān)會另行規(guī)定。

第十六條 資產(chǎn)管理人向特定多個客戶銷售資產(chǎn)管理計劃，應(yīng)當(dāng)編制投資說明書。投資說明書應(yīng)當(dāng)真實、準(zhǔn)確、完整，不得有任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。投資說明書應(yīng)當(dāng)包括以下內(nèi)容：

（一）資產(chǎn)管理計劃概況；

（二）資產(chǎn)管理合同的主要內(nèi)容；

（三）資產(chǎn)管理人與資產(chǎn)托管人概況；

（四）投資風(fēng)險揭示；

（五）初始銷售期間；

（六）中國證監(jiān)會規(guī)定的其他事項。

第十七條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人在簽訂資產(chǎn)管理合同前，應(yīng)當(dāng)保證有充足時間供資產(chǎn)委托人審閱合同內(nèi)容，并對資產(chǎn)委托人資金能力、金融投資經(jīng)驗和投資目的進行充分了解，制作客戶資料表和相關(guān)證明材料留存?zhèn)洳?，并?yīng)指派專人就資產(chǎn)管理計劃向資產(chǎn)委托人作出詳細說明。

第十八條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)在資產(chǎn)管理合同中充分揭示管理、運用委托財產(chǎn)進行投資可能面臨的風(fēng)險，使資產(chǎn)委托人充分理解相關(guān)權(quán)利及義務(wù)，愿意承擔(dān)相應(yīng)的投資風(fēng)險。

第十九條 資產(chǎn)管理人可以自行銷售資產(chǎn)管理計劃，或者通過有基金銷售資格的機構(gòu)銷售資產(chǎn)管理計劃。

第二十條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在投資說明書約定的期限內(nèi)銷售資產(chǎn)管理計劃。初始銷售期限屆滿，滿足本辦法第十三條規(guī)定的條件的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)自初始銷售期限屆滿之日起10日內(nèi)聘請法定驗資機構(gòu)驗資，并自收到驗資報告之日起10日內(nèi)，向中國證監(jiān)會提交驗資報告及客戶資料表，辦理相關(guān)備案手續(xù)。

第二十一條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人、銷售機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在具備基金銷售業(yè)務(wù)資格的商業(yè)銀行或者從事客戶交易結(jié)算資金存管的指定商業(yè)銀行，或者中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司開立資產(chǎn)管理計劃銷售結(jié)算專用賬戶。

資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)將資產(chǎn)管理計劃初始銷售期間客戶的資金存入專門賬戶，在資產(chǎn)管理計劃初始銷售行為結(jié)束前，任何機構(gòu)和個人不得動用。

第二十二條 資產(chǎn)管理計劃初始銷售期限屆滿，不能滿足本辦法第十三條規(guī)定的條件的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)承擔(dān)下列責(zé)任：

（一）以其固有財產(chǎn)承擔(dān)因初始銷售行為而產(chǎn)生的債務(wù)和費用；

（二）在初始銷售期限屆滿后30日內(nèi)返還客戶已繳納的款項，并加計銀行同期活期存款利息。

第二十三條 資產(chǎn)管理合同應(yīng)當(dāng)明確委托財產(chǎn)的投資目標(biāo)、投資范圍、投資比例和投資策略，采取有效措施對投資風(fēng)險進行管理。

委托財產(chǎn)的投資組合應(yīng)當(dāng)滿足法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；參與股票發(fā)行申購時，單個投資組合所申報的金額不得超過該投資組合的總資產(chǎn)，單個投資組合所申報的股票數(shù)量不得超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量。

第二十四條 因證券市場波動、上市公司合并、資產(chǎn)管理計劃規(guī)模變動等資產(chǎn)管理人之外的因素致使委托財產(chǎn)投資不符合資產(chǎn)管理合同約定的投資比例的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)按照資產(chǎn)管理合同的約定進行及時調(diào)整。

第二十五條 資產(chǎn)管理合同存續(xù)期間，資產(chǎn)管理人可以根據(jù)合同的約定，辦理特定客戶參與和退出資產(chǎn)管理計劃的手續(xù)，由此發(fā)生的合理費用可以由資產(chǎn)委托人承擔(dān)。

資產(chǎn)管理計劃每季度至多開放一次計劃份額的參與和退出，為單一客戶設(shè)立的資產(chǎn)管理計劃、為多個客戶設(shè)立的現(xiàn)金管理類資產(chǎn)管理計劃及中國證監(jiān)會認可的其他資產(chǎn)管理計劃除外。

資產(chǎn)委托人可以通過交易所交易平臺向符合條件的特定客戶轉(zhuǎn)讓其持有的資產(chǎn)管理計劃份額。

第二十六條 資產(chǎn)管理計劃份額的登記，由資產(chǎn)管理人負責(zé)辦理；資產(chǎn)管理人可以委托其他機構(gòu)代為辦理。

第二十七條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人和資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)依照法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定，履行與特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)有關(guān)的信息報告與信息披露義務(wù)。

第二十八條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)根據(jù)資產(chǎn)管理計劃的特點在資產(chǎn)管理合同中約定相應(yīng)的管理費率和托管費率。資產(chǎn)管理人在設(shè)定管理費率、托管費率時，不得以排擠競爭對手為目的，壓低資產(chǎn)管理計劃的管理費率水平和托管費率水平，擾亂市場秩序。

資產(chǎn)管理人可以與資產(chǎn)委托人約定，根據(jù)委托財產(chǎn)的管理情況提取適當(dāng)?shù)臉I(yè)績報酬。固定管理費用和業(yè)績報酬可以并行收取。

第二十九條 資產(chǎn)委托人在訂立資產(chǎn)管理合同之前，應(yīng)當(dāng)充分向資產(chǎn)管理人告知其投資目的、投資偏好、投資限制和風(fēng)險承受能力等基本情況，并就資金和證券資產(chǎn)來源的合法性做特別說明和書面承諾。

資產(chǎn)委托人從事資產(chǎn)委托，應(yīng)當(dāng)主動了解所投資品種的風(fēng)險收益特征，并符合其業(yè)務(wù)決策程序的要求。

第三十條 資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)遵守法律法規(guī)及本辦法的有關(guān)規(guī)定，審慎、認真地簽署資產(chǎn)管理合同，并忠實履行資產(chǎn)管理合同約定的各項義務(wù)。在財產(chǎn)委托期間，不得有下列行為：

（一）隱瞞真相、提供虛假資料；

（二）委托來源不當(dāng)?shù)馁Y產(chǎn)從事洗錢活動；

（三）向資產(chǎn)管理人提供或索要商業(yè)賄賂；

（四）要求資產(chǎn)管理人違規(guī)承諾收益；

（五）要求資產(chǎn)管理人減免或返還管理費；

（六）要求資產(chǎn)管理人利用所管理的其他資產(chǎn)為資產(chǎn)委托人謀取不當(dāng)利益；

（七）要求資產(chǎn)管理人在證券承銷、證券投資等業(yè)務(wù)活動中為其提供配合；

（八）違反資產(chǎn)管理合同干涉資產(chǎn)管理人的投資行為；

（九）從事任何有損資產(chǎn)管理人管理的其他資產(chǎn)、資產(chǎn)托管人托管的其他資產(chǎn)合法權(quán)益的活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第三十一條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)了解客戶的風(fēng)險偏好、風(fēng)險認知能力和承受能力，評估客戶的財務(wù)狀況，向客戶說明有關(guān)法律法規(guī)和相關(guān)投資工具的運作市場及方式，充分揭示相關(guān)風(fēng)險。

第三十二條 資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)按照中國證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定，為委托財產(chǎn)開立專門用于投資管理的證券賬戶、期貨賬戶和資金賬戶等相關(guān)賬戶，以辦理相關(guān)業(yè)務(wù)的登記、結(jié)算事宜。

資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)公平地對待所管理的不同資產(chǎn)，建立有效的異常交易日常監(jiān)控制度，對不同投資組合之間發(fā)生的同向交易和反向交易（包括交易時間、交易價格、交易數(shù)量、交易理由等）進行監(jiān)控，并定期向中國證監(jiān)會報告。嚴(yán)格禁止同一投資組合在同一交易日內(nèi)進行反向交易及其他可能導(dǎo)致不公平交易和利益輸送的交易行為。

第三十三條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)主動避免可能的利益沖突，對于資產(chǎn)管理合同、交易行為中存在的或可能存在利益沖突的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當(dāng)進行說明，并向中國證監(jiān)會報告。

第三十四條 基金管理公司辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理不得相互兼任。辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資經(jīng)理應(yīng)當(dāng)報中國證監(jiān)會備案。

第三十五條 資產(chǎn)管理人從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，不得有以下行為：

（一）利用所管理的其他資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送；

（二）利用所管理的特定客戶資產(chǎn)為該委托人之外的任何第三方謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送；

（三）采用任何方式向資產(chǎn)委托人返還管理費；

（四）違規(guī)向客戶承諾收益或承擔(dān)損失；

（五）將其固有財產(chǎn)或者他人財產(chǎn)混同于委托財產(chǎn)從事投資活動；

（六）違反資產(chǎn)管理合同的約定，超越權(quán)限管理、從事投資活動；

（七）通過報刊、電視、廣播、互聯(lián)網(wǎng)站（資產(chǎn)管理人、銷售機構(gòu)網(wǎng)站除外）和其他公共媒體公開推介具體的特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)方案和資產(chǎn)管理計劃；

（八）索取或收受特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)報酬之外的不當(dāng)利益；

（九）從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當(dāng)?shù)淖C券交易活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第三十六條 資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當(dāng)拒絕執(zhí)行，立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人依據(jù)交易程序已經(jīng)生效的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當(dāng)立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

第三章 監(jiān)督管理

第三十七條 為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在5個工作日內(nèi)將簽訂的資產(chǎn)管理合同報中國證監(jiān)會備案。對資產(chǎn)管理合同任何形式的變更、補充，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在變更或補充發(fā)生之日起5個工作日內(nèi)報中國證監(jiān)會備案。

第三十八條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在開始銷售某一資產(chǎn)管理計劃后5個工作日內(nèi)將資產(chǎn)管理合同、投資說明書、銷售計劃及中國證監(jiān)會要求的其他材料報中國證監(jiān)會備案。

第三十九條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)按照資產(chǎn)管理合同的約定，編制并向資產(chǎn)委托人報送委托財產(chǎn)的投資報告，對報告期內(nèi)委托財產(chǎn)的投資運作等情況做出說明。該報告應(yīng)當(dāng)由資產(chǎn)托管人進行復(fù)核并出具書面意見。

第四十條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)保證資產(chǎn)委托人能夠按照資產(chǎn)管理合同約定的時間和方式查詢委托財產(chǎn)的投資運作、托管等情況。發(fā)生資產(chǎn)管理合同約定的可能影響客戶利益的重大事項時，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)及時告知資產(chǎn)委托人。

第四十一條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)分析所管理的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合的業(yè)績表現(xiàn)。在一個委托投資期間內(nèi)，若投資目標(biāo)和投資策略類似的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合之間的業(yè)績表現(xiàn)有明顯差距，應(yīng)當(dāng)出具書面分析報告，由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署后報中國證監(jiān)會備案。

第四十二條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)在每季度結(jié)束之日起的15個工作日內(nèi)，編制特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告，并報中國證監(jiān)會備案。特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告應(yīng)當(dāng)就公平交易制度執(zhí)行情況和特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)與證券投資基金之間的業(yè)績比較、異常交易行為做專項說明，并由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)在每年結(jié)束之日起3個月內(nèi)，編制特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理報告和托管報告，并報中國證監(jiān)會備案。

第四十三條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)按照法律、行政法規(guī)以及中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，保存特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的全部會計資料，并妥善保存有關(guān)的合同、協(xié)議、交易記錄等文件和資料。

第四十四條 證券、期貨交易所應(yīng)當(dāng)對同一基金管理公司管理的證券投資基金與委托財產(chǎn)投資組合之間發(fā)生的異常交易行為進行嚴(yán)格監(jiān)控，并及時向中國證監(jiān)會報告。

第四章 法律責(zé)任

第四十五條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反法律、行政法規(guī)及本辦法規(guī)定的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)對其采取責(zé)令改正、暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)等行政監(jiān)管措施；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，采取監(jiān)管談話、出具警示函、暫停履行職務(wù)、認定為不適宜擔(dān)任相關(guān)職務(wù)者等行政監(jiān)管措施。

第四十六條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人及其直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員違反本辦法規(guī)定從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，中國證監(jiān)會依照本辦法進行行政處罰；法律、行政法規(guī)另有規(guī)定的，按照有關(guān)規(guī)定進行行政處罰；涉嫌犯罪的，依法移送司法機關(guān)，追究其刑事責(zé)任。

第四十七條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十八條的規(guī)定提取管理費和托管費的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第四十八條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第三十五條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送的，依照《證券投資基金法》第八十九條的規(guī)定處罰；資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第三十五條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金之外的資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第四十九條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人有下列情形之一的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施：

（一）違反本辦法第十條的規(guī)定，未經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)，擅自從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（二）違反本辦法第十二條的規(guī)定，向不符合條件的特定多個客戶銷售資產(chǎn)管理計劃；

（三）未按照本辦法第十四條的規(guī)定將委托財產(chǎn)交給資產(chǎn)托管人托管；

（四）未按照本辦法第十六條的規(guī)定編制投資說明書；

（五）違反本辦法第九條、第二十三條的規(guī)定，超越投資范圍及投資限制進行投資；

（六）未按照本辦法第三十二條的規(guī)定公平對待所管理的各類資產(chǎn)；

（七）違反本辦法第三十四條的規(guī)定，投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理相互兼任；

（八）違反本辦法第三十五條第（二）項至第（十）項規(guī)定的；

（九）未按照本辦法第二十條、第三十七條、第三十八條的規(guī)定辦理備案手續(xù)。

第五十條 資產(chǎn)委托人違反本辦法第二十九條、第三十條規(guī)定的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款。

第五十一條 為特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)出具審計報告、法律意見書等文件的專業(yè)機構(gòu)未勤勉盡責(zé)，所制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏的，責(zé)令改正，單處或并處警告、罰款；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第五章

附

則

第五十二條 本辦法自2012年11月1日起施行?！痘鸸芾砉咎囟蛻糍Y產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》（證監(jiān)會令第74號）同時廢止。

第四篇：基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法(2011)

中國證券監(jiān)督管理委員會令第74號

《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》已經(jīng)2010年10月25日中國證券監(jiān)督管理委員會第282次主席辦公會議修訂通過，現(xiàn)予公布，自2011年10月1日起施行。

中國證券監(jiān)督管理委員會主席：尚福林

二○一一年八月二十五日

基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法

第一章 總則

第一條 為了規(guī)范基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)（以下簡稱特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)），保護當(dāng)事人的合法權(quán)益，根據(jù)《中華人民共和國證券投資基金法》（以下簡稱《證券投資基金法》）及相關(guān)法律法規(guī)，制定本辦法。

第二條 基金管理公司向特定客戶募集資金或者接受特定客戶財產(chǎn)委托擔(dān)任資產(chǎn)管理人，由商業(yè)銀行擔(dān)任資產(chǎn)托管人，為資產(chǎn)委托人的利益，運用委托財產(chǎn)進行證券投資的活動，適用本辦法。

第三條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)遵循自愿、公平、誠信、規(guī)范的原則，維護證券市場的正常秩序，保護各方當(dāng)事人的合法權(quán)益，禁止各種形式的利益輸送。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)恪守職責(zé)、履行誠實信用、謹慎勤勉的

義務(wù)，公平對待所有投資人。

資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)確保資金來源合法，不得損害國家、社會公共利益和他人合法權(quán)益。

第四條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)獨立于資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人的固有財產(chǎn)，并獨立于資產(chǎn)管理人管理的和資產(chǎn)托管人托管的其他財產(chǎn)。資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人不得將委托財產(chǎn)歸入其固有財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因委托財產(chǎn)的管理、運用或者其他情形而取得的財產(chǎn)和收益，歸入委托財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)等原因進行清算的，委托財產(chǎn)不屬于其清算財產(chǎn)。

第五條 中國證券監(jiān)督管理委員會（以下簡稱中國證監(jiān)會）依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施監(jiān)督管理。第六條 證券、期貨交易所依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的證券、期貨交易行為實施監(jiān)督。

第二章 業(yè)務(wù)規(guī)范

第七條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，可以采取以下形式：

（一）為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（二）為特定的多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。

第八條 符合下列條件的基金管理公司經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)，可以開展

特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)：

（一）經(jīng)營行為規(guī)范且最近1年內(nèi)沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或被監(jiān)管機構(gòu)責(zé)令整改，沒有因違法違規(guī)行為正在被監(jiān)管機構(gòu)調(diào)查；

（二）已經(jīng)配備了適當(dāng)?shù)膶I(yè)人員從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（三）已經(jīng)就防范利益輸送、違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失、不正當(dāng)競爭等行為制定了有效的業(yè)務(wù)規(guī)則和措施；

（四）已經(jīng)建立公平交易管理制度，明確了公平交易的原則、內(nèi)容以及實現(xiàn)公平交易的具體措施；

（五）已經(jīng)建立有效的投資監(jiān)控制度和報告制度，能夠及時發(fā)現(xiàn)異常交易行為；

（六）中國證監(jiān)會根據(jù)審慎監(jiān)管原則確定的其他條件。

第九條 為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，客戶委托的初始資產(chǎn)不得低于3000萬元人民幣，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。第十條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，基金管理公司應(yīng)當(dāng)向符合條件的特定客戶銷售特定多個客戶資產(chǎn)管理計劃（以下簡稱資產(chǎn)管理計劃）。

前款所稱符合條件的特定客戶，是指委托投資單個資產(chǎn)管理計劃初始金額不低于100萬元人民幣，且能夠識別、判斷和承擔(dān)相應(yīng)投資風(fēng)險的自然人、法人、依法成立的組織或中國證監(jiān)會認可的其他特定客戶。第十一條 基金管理公司為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，單個資產(chǎn)管理計劃的委托人人數(shù)不得超過200人，客戶委托的初始資產(chǎn)合計不得低于3000萬元人民幣，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

資產(chǎn)管理計劃應(yīng)當(dāng)設(shè)定為均等份額。除資產(chǎn)管理合同另有約定外，每份計劃份額具有同等的合法權(quán)益。

第十二條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)將委托財產(chǎn)交由具有基金托管資格的商業(yè)銀行托管。

第十三條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)訂立書面的資產(chǎn)管理合同，明確約定各自的權(quán)利、義務(wù)和相關(guān)事宜。

資產(chǎn)管理合同的內(nèi)容與格式由中國證監(jiān)會另行規(guī)定。

第十四條 基金管理公司向特定客戶銷售資產(chǎn)管理計劃，應(yīng)當(dāng)編制投資說明書。投資說明書應(yīng)當(dāng)真實、準(zhǔn)確、完整，不得有任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。投資說明書應(yīng)當(dāng)包括以下內(nèi)容：

（一）資產(chǎn)管理計劃概況；

（二）資產(chǎn)管理合同的主要內(nèi)容；

（三）資產(chǎn)管理人與資產(chǎn)托管人概況；

（四）投資風(fēng)險揭示；

（五）初始銷售期間；

（六）中國證監(jiān)會規(guī)定的其他事項。

第十五條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，基金管理公司在簽訂資產(chǎn)管理合同前，應(yīng)當(dāng)保證有充足時間供資產(chǎn)委托人審閱合同內(nèi)容，并對資產(chǎn)委托人資金能力、金融投資經(jīng)驗和投資目的進行充分了解，制作客戶資料表和相關(guān)證明材料留存?zhèn)洳椋?yīng)指派專人就資產(chǎn)

管理計劃向資產(chǎn)委托人作出詳細說明。

第十六條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)在資產(chǎn)管理合同中充分揭示管理、運用委托財產(chǎn)進行投資可能面臨的風(fēng)險，使資產(chǎn)委托人充分理解相關(guān)權(quán)利及義務(wù)，愿意承擔(dān)相應(yīng)的投資風(fēng)險。

第十七條 基金管理公司可以自行銷售資產(chǎn)管理計劃，或者委托有基金銷售資格的機構(gòu)銷售資產(chǎn)管理計劃。

第十八條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，基金管理公司應(yīng)當(dāng)在投資說明書約定的期限內(nèi)銷售資產(chǎn)管理計劃。初始銷售期限屆滿，滿足本辦法第十一條規(guī)定的條件的，基金管理公司應(yīng)當(dāng)自初始銷售期限屆滿之日起10日內(nèi)聘請法定驗資機構(gòu)驗資，并自收到驗資報告之日起10日內(nèi)，向中國證監(jiān)會提交驗資報告及客戶資料表，辦理相關(guān)備案手續(xù)。

第十九條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人、銷售機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在具有基金托管資格的商業(yè)銀行開立與資產(chǎn)管理計劃銷售有關(guān)的賬戶，并由該銀行對賬戶內(nèi)的資金進行監(jiān)督。

資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)將資產(chǎn)管理計劃初始銷售期間客戶的資金存入專門賬戶，在資產(chǎn)管理計劃初始銷售行為結(jié)束前，任何人不得動用。第二十條 資產(chǎn)管理計劃初始銷售期限屆滿，不能滿足本辦法第十一條規(guī)定的條件的，基金管理公司應(yīng)當(dāng)承擔(dān)下列責(zé)任：

（一）以其固有財產(chǎn)承擔(dān)因初始銷售行為而產(chǎn)生的債務(wù)和費用；

（二）在初始銷售期限屆滿后30日內(nèi)返還客戶已繳納的款項，并加計銀行同期活期存款利息。

第二十一條 委托財產(chǎn)應(yīng)當(dāng)用于下列投資：

（一）股票、債券、證券投資基金、央行票據(jù)、短期融資券、資產(chǎn)支持證券、金融衍生品、商品期貨；

（二）中國證監(jiān)會規(guī)定的其他投資品種。

第二十二條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)的投資組合應(yīng)當(dāng)滿足法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；參與股票發(fā)行申購時，單個投資組合所申報的金額不得超過該投資組合的總資產(chǎn)，單個投資組合所申報的股票數(shù)量不得超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量。

單個資產(chǎn)管理計劃持有一家上市公司的股票，其市值不得超過該計劃資產(chǎn)凈值的20%；同一資產(chǎn)管理人管理的全部特定客戶委托財產(chǎn)（包括單一客戶和多客戶特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)）投資于一家公司發(fā)行的證券，不得超過該證券的10%。

完全按照有關(guān)指數(shù)的構(gòu)成比例進行證券投資的資產(chǎn)管理計劃可以不受前款規(guī)定的比例限制。

第二十三條 因證券市場波動、上市公司合并、資產(chǎn)管理計劃規(guī)模變動等資產(chǎn)管理人之外的因素致使資產(chǎn)管理計劃投資不符合本辦法第二十二條規(guī)定的比例或者資產(chǎn)管理合同約定的投資比例的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在10個交易日內(nèi)調(diào)整完畢。

第二十四條 資產(chǎn)管理合同存續(xù)期間，資產(chǎn)管理人可以根據(jù)合同的約定，辦理特定客戶參與和退出資產(chǎn)管理計劃的手續(xù)，由此發(fā)生的合理費用可以由資產(chǎn)委托人承擔(dān)。

資產(chǎn)管理計劃每季度至多開放一次計劃份額的參與和退出，但中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

第二十五條 資產(chǎn)管理計劃份額的登記，由資產(chǎn)管理人負責(zé)辦理；資產(chǎn)管理人可以委托其他機構(gòu)代為辦理。

第二十六條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人和資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)依照法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定，履行與特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)有關(guān)的信息報告與信息披露義務(wù)。

第二十七條 特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的管理費率、托管費率不得低于同類型或相似類型投資目標(biāo)和投資策略的證券投資基金管理費率、托管費率的60%。

資產(chǎn)管理人可以與資產(chǎn)委托人約定，根據(jù)委托財產(chǎn)的管理情況提取適當(dāng)?shù)臉I(yè)績報酬。在一個委托投資期間內(nèi)，業(yè)績報酬的提取比例不得高于所管理資產(chǎn)在該期間凈收益的20%。固定管理費用和業(yè)績報酬可以并行收取。

第二十八條 資產(chǎn)委托人在訂立資產(chǎn)管理合同之前，應(yīng)當(dāng)充分向資產(chǎn)管理人告知其投資目的、投資偏好、投資限制和風(fēng)險承受能力等基本情況，并就資金和證券資產(chǎn)來源的合法性做特別說明和書面承諾。資產(chǎn)委托人從事資產(chǎn)委托，應(yīng)當(dāng)主動了解所投資品種的風(fēng)險收益特征，并符合其業(yè)務(wù)決策程序的要求。

第二十九條 資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)遵守法律法規(guī)及本辦法的有關(guān)規(guī)定，審慎、認真地簽署資產(chǎn)管理合同，并忠實履行資產(chǎn)管理合同約定的各項義務(wù)。在財產(chǎn)委托期間，不得有下列行為：

（一）隱瞞真相、提供虛假資料；

（二）委托來源不當(dāng)?shù)馁Y產(chǎn)從事洗錢活動；

（三）向資產(chǎn)管理人提供或索要商業(yè)賄賂；

（四）要求資產(chǎn)管理人違規(guī)承諾收益；

（五）要求資產(chǎn)管理人減免或返還管理費；

（六）要求資產(chǎn)管理人利用所管理的其他資產(chǎn)為資產(chǎn)委托人謀取不當(dāng)利益；

（七）要求資產(chǎn)管理人在證券承銷、證券投資等業(yè)務(wù)活動中為其提供配合；

（八）違反資產(chǎn)管理合同干涉資產(chǎn)管理人的投資行為；

（九）從事任何有損資產(chǎn)管理人管理的其他資產(chǎn)、資產(chǎn)托管人托管的其他資產(chǎn)合法權(quán)益的活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第三十條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)了解客戶的風(fēng)險偏好、風(fēng)險認知能力和承受能力，評估客戶的財務(wù)狀況，向客戶說明有關(guān)法律法規(guī)和相關(guān)投資工具的運作市場及方式，充分揭示相關(guān)風(fēng)險。

第三十一條 資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)按照中國證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定，為委托財產(chǎn)開立專門用于投資管理的證券賬戶、期貨賬戶和資金賬戶，以辦理相關(guān)業(yè)務(wù)的登記、結(jié)算事宜。

基金管理公司應(yīng)當(dāng)公平地對待所管理的不同資產(chǎn)，建立有效的異常交易日常監(jiān)控制度，對不同投資組合之間發(fā)生的同向交易和反向交易（包括交易時間、交易價格、交易數(shù)量、交易理由等）進行監(jiān)控，并

定期向中國證監(jiān)會報告。

嚴(yán)格禁止同一投資組合在同一交易日內(nèi)進行反向交易及其他可能導(dǎo)致不公平交易和利益輸送的交易行為。

第三十二條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)主動避免可能的利益沖突，對于資產(chǎn)管理合同、交易行為中存在的或可能存在利益沖突的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當(dāng)進行說明，并向中國證監(jiān)會報告。

第三十三條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)設(shè)立專門的業(yè)務(wù)部門，投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理不得相互兼任。辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資經(jīng)理應(yīng)當(dāng)報中國證監(jiān)會備案。第三十四條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，不得有以下行為：

（一）利用所管理的其他資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送；

（二）利用所管理的特定客戶資產(chǎn)為該委托人之外的任何第三方謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送；

（三）采用任何方式向資產(chǎn)委托人返還管理費；

（四）違規(guī)向客戶承諾收益或承擔(dān)損失；

（五）將其固有財產(chǎn)或者他人財產(chǎn)混同于委托財產(chǎn)從事證券投資；

（六）違反資產(chǎn)管理合同的約定，超越權(quán)限管理、從事證券投資；

（七）通過報刊、電視、廣播、互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)站（基金管理公司、銷售機構(gòu)網(wǎng)站除外）和其他公共媒體公開推介具體的特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)方案和資產(chǎn)管理計劃；

（八）索取或收受特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)報酬之外的不當(dāng)利益；

（九）從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當(dāng)?shù)淖C券交易活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第三十五條 資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當(dāng)拒絕執(zhí)行，立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人依據(jù)交易程序已經(jīng)生效的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當(dāng)立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

第三章 監(jiān)督管理

第三十六條 為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在5個工作日內(nèi)將簽訂的資產(chǎn)管理合同報中國證監(jiān)會備案。對資產(chǎn)管理合同任何形式的變更、補充，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在變更或補充發(fā)生之日起5個工作日內(nèi)報中國證監(jiān)會備案。

第三十七條 為多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在銷售某一資產(chǎn)管理計劃前將資產(chǎn)管理合同草案、投資說明書草案、銷售計劃及中國證監(jiān)會要求的其他材料報中國證監(jiān)會備案。中國證監(jiān)會自收到完整的備案材料之日起10個工作日內(nèi)予以備案登記。備案登記完畢，基金管理公司可以開始銷售該資產(chǎn)管理計劃。

資產(chǎn)管理合同草案、投資說明書草案、銷售計劃等材料的內(nèi)容不符合

法律法規(guī)有關(guān)規(guī)定的，基金管理公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)中國證監(jiān)會的要求作出修改，并重新辦理備案登記手續(xù)。

第三十八條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)按照資產(chǎn)管理合同的約定，編制并向資產(chǎn)委托人報送委托財產(chǎn)的投資報告，對報告期內(nèi)委托財產(chǎn)的投資運作等情況做出說明。該報告應(yīng)當(dāng)由資產(chǎn)托管人進行復(fù)核并出具書面意見。

第三十九條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)保證資產(chǎn)委托人能夠按照資產(chǎn)管理合同約定的時間和方式查詢委托財產(chǎn)的投資運作、托管等情況。發(fā)生資產(chǎn)管理合同約定的、可能影響客戶利益的重大事項時，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)及時告知資產(chǎn)委托人。

第四十條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)分析所管理的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合的業(yè)績表現(xiàn)。在一個委托投資期間內(nèi)，若投資目標(biāo)和投資策略類似的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合之間的業(yè)績表現(xiàn)有明顯差距，則應(yīng)出具書面分析報告，由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署后報中國證監(jiān)會備案。

第四十一條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)在每季度結(jié)束之日起的15個工作日內(nèi)，完成特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告，并報中國證監(jiān)會備案。特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告應(yīng)當(dāng)就公平交易制度執(zhí)行情況和特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)與證券投資基金之間的業(yè)績比較、異常交易行為做專項說明，并由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)在每年結(jié)束之日起3個月內(nèi)，完成特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理報告和托管報告，并報中國證監(jiān)會備案。

第四十二條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)按照法律、行政法規(guī)以及中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，保存特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的全部會計資料，并妥善保存有關(guān)的合同、協(xié)議、交易記錄等文件、資料。

第四十三條 證券、期貨交易所應(yīng)當(dāng)對同一基金管理公司管理的證券投資基金與委托財產(chǎn)投資組合之間發(fā)生的異常交易行為進行嚴(yán)格監(jiān)控，并及時向中國證監(jiān)會報告。

第四章 法律責(zé)任

第四十四條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反法律、行政法規(guī)及本辦法規(guī)定的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)對其采取責(zé)令改正、暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)等行政監(jiān)管措施；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，采取監(jiān)管談話、出具警示函、暫停履行職務(wù)、認定為不適宜擔(dān)任相關(guān)職務(wù)者等行政監(jiān)管措施。

第四十五條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人及其直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員違反本辦法規(guī)定從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，中國證監(jiān)會依照本辦法進行行政處罰；法律、行政法規(guī)另有規(guī)定的，按照有關(guān)規(guī)定進行行政處罰；涉嫌犯罪的，依法移送司法機關(guān)，追究其刑事責(zé)任。

第四十六條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十七條的規(guī)定提取管理費和托管費的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接

責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第四十七條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第三十四條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送的，依照《證券投資基金法》第八十九條的規(guī)定處罰；資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第三十四條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金之外的資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第四十八條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人有下列情形之一的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施：

（一）違反本辦法第八條的規(guī)定，未經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)變更經(jīng)營范圍，擅自從事特定資產(chǎn)管理、托管業(yè)務(wù)；

（二）未按照本辦法第十條的規(guī)定向符合條件的特定客戶銷售資產(chǎn)管理計劃；

（三）未按照本辦法第十二條的規(guī)定將委托財產(chǎn)交給資產(chǎn)托管人托管；

（四）未按照本辦法第十四條的規(guī)定編制投資說明書；

（五）違反本辦法第二十一條、第二十二條的規(guī)定，超越投資范圍及投資限制；

（六）未按照本辦法第二十三條的規(guī)定調(diào)整投資比例；

（七）未按照本辦法第三十一條的規(guī)定公平對待所管理的各類資產(chǎn)；

（八）違反本辦法第三十三條的規(guī)定，投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理相互兼任；

（九）違反本辦法第三十四條第（二）項至第（十）項規(guī)定的；

（十）未按照本辦法第十八條、第三十六條、第三十七條的規(guī)定辦理備案手續(xù)。

第四十九條 資產(chǎn)委托人違反本辦法第二十八條、第二十九條規(guī)定的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款。

第五十條 為特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)出具審計報告、法律意見書等文件的專業(yè)機構(gòu)未勤勉盡責(zé)，所制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏的，責(zé)令改正，單處或并處警告、罰款；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第五章 附則

第五十一條 本辦法自2011年10月1日起施行。《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》（證監(jiān)會令第51號）、《關(guān)于實施〈基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法〉有關(guān)問題的通知》（證

監(jiān)基金字〔2007〕326號）、《關(guān)于基金管理公司開展特定多個客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)有關(guān)問題的規(guī)定》（證監(jiān)會公告〔2009〕10號）同時廢止。

第五篇：基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法(2007-11-29)

基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法（2007-11-29）

中國證券監(jiān)督管理委員會令

第51號

《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點辦法》已經(jīng)2007年11月29日中國證券監(jiān)督管理委員會第218次主席辦公會議審議通過，現(xiàn)予公布，自2008年1月1日起施行。

中國證券監(jiān)督管理委員會主席：尚福林

二○○七年十一月二十九日

第一章 總 則

第一條 為了規(guī)范基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)（以下簡稱特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)），保護當(dāng)事人的合法權(quán)益，根據(jù)《證券投資基金法》及相關(guān)法律法規(guī)，制定本辦法。

第二條 基金管理公司向特定客戶募集資金或者接受特定客戶財產(chǎn)委托擔(dān)任資產(chǎn)管理人，由商業(yè)銀行擔(dān)任資產(chǎn)托管人，為資產(chǎn)委托人的利益，運用委托財產(chǎn)進行證券投資的活動，適用本辦法。

第三條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)遵循自愿、公平、誠信、規(guī)范的原則，維護證券市場的正常秩序，保護各方當(dāng)事人的合法權(quán)益，禁止各種形式的利益輸送。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)恪守職責(zé)、履行誠實信用、謹慎勤勉的義務(wù)，公平對待所有投資人。

資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)確保資金來源合法，不得損害國家、社會公共利益和他人合法權(quán)益。

第四條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)獨立于資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人的固有財產(chǎn)，并獨立于資產(chǎn)管理人管理的和資產(chǎn)托管人托管的其他財產(chǎn)。資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人不得將委托財產(chǎn)歸入其固有財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因委托財產(chǎn)的管理、運用或者其他情形而取得的財產(chǎn)和收益，歸入委托財產(chǎn)。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人因依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)等原因進行清算的，委托財產(chǎn)不屬于其清算財產(chǎn)。

第五條 中國證券監(jiān)督管理委員會（以下簡稱中國證監(jiān)會）依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施監(jiān)督管理。

第六條 證券、期貨交易所依照法律、行政法規(guī)和本辦法的規(guī)定，對特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的證券、期貨交易行為實施監(jiān)督。

第二章 業(yè)務(wù)規(guī)范

第七條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，可以采取以下形式：

（一）為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（二）為特定的多個客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。

第八條 符合下列條件的基金管理公司經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)，可以變更經(jīng)營范圍，開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)：

（一）凈資產(chǎn)及資產(chǎn)管理規(guī)模符合中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；

（二）經(jīng)營行為規(guī)范，管理證券投資基金2年以上且最近一年內(nèi)沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或被監(jiān)管機構(gòu)責(zé)令整改，沒有因違法違規(guī)行為正在被監(jiān)管機構(gòu)調(diào)查；

（三）已經(jīng)配備了適當(dāng)?shù)膶I(yè)人員從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；

（四）已經(jīng)就防范利益輸送、違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失、不正當(dāng)競爭等行為制定了有效的業(yè)務(wù)規(guī)則和措施；

（五）已經(jīng)建立公平交易管理制度，明確了公平交易的原則、內(nèi)容以及實現(xiàn)公平交易的具體措施；

（六）已經(jīng)建立有效的投資監(jiān)控制度和報告制度，能夠及時發(fā)現(xiàn)異常交易行為；

（七）中國證監(jiān)會根據(jù)審慎監(jiān)管原則確定的其他條件。

第九條 為單一客戶辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，客戶委托的初始資產(chǎn)不得低于5000萬元人民幣，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

第十條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)將委托財產(chǎn)交由具備基金托管資格的商業(yè)銀行托管。

第十一條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)訂立書面的資產(chǎn)管理合同，明確約定各自的權(quán)利、義務(wù)和相關(guān)事宜。

資產(chǎn)管理合同的內(nèi)容與格式由中國證監(jiān)會另行規(guī)定。

第十二條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)在資產(chǎn)管理合同中充分揭示管理、運用委托財產(chǎn)進行投資可能面臨的風(fēng)險，使資產(chǎn)委托人充分理解相關(guān)權(quán)利及義務(wù)，愿意承擔(dān)相應(yīng)的投資風(fēng)險。

第十三條 委托財產(chǎn)應(yīng)當(dāng)用于下列投資：

（一）股票、債券、證券投資基金、央行票據(jù)、短期融資券、資產(chǎn)支持證券、金融衍生品；

（二）中國證監(jiān)會規(guī)定的其他投資品種。

第十四條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，委托財產(chǎn)的投資組合應(yīng)當(dāng)滿足法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定；參與股票發(fā)行申購時，單個投資組合所申報的金額不得超過該投資組合的總資產(chǎn)，單個投資組合所申報的股票數(shù)量不得超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量。

第十五條 從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人和資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)依照法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定，履行與特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)有關(guān)的信息報告與信息披露義務(wù)。

第十六條 特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的管理費率、托管費率不得低于同類型或相似類型投資目標(biāo)和投資策略的證券投資基金管理費率、托管費率的60%。

資產(chǎn)管理人可以與資產(chǎn)委托人約定，根據(jù)委托財產(chǎn)的管理情況提取適當(dāng)?shù)臉I(yè)績報酬。在一個委托投資期間內(nèi)，業(yè)績報酬的提取比例不得高于所管理資產(chǎn)在該期間凈收益的20%。固定管理費用和業(yè)績報酬可以并行收取。

第十七條 資產(chǎn)委托人在訂立資產(chǎn)管理合同之前，應(yīng)當(dāng)充分向資產(chǎn)管理人告知其投資目的、投資偏好、投資限制和風(fēng)險承受能力等基本情況，并就資金和證券資產(chǎn)來源的合法性做特別說明和書面承諾。

資產(chǎn)委托人從事資產(chǎn)委托，應(yīng)當(dāng)主動了解所投資品種的風(fēng)險收益特征，并符合其業(yè)務(wù)決策程序的要求。

第十八條 資產(chǎn)委托人應(yīng)當(dāng)遵守法律法規(guī)及本辦法的有關(guān)規(guī)定，審慎、認真地簽署資產(chǎn)管理合同，并忠實履行資產(chǎn)管理合同約定的各項義務(wù)。在財產(chǎn)委托期間，不得有下列行為：

（一）隱瞞真相、提供虛假資料；

（二）委托來源不當(dāng)?shù)馁Y產(chǎn)從事洗錢活動；

（三）向資產(chǎn)管理人提供或索要商業(yè)賄賂；

（四）要求資產(chǎn)管理人違規(guī)承諾收益；

（五）要求資產(chǎn)管理人減免或返還管理費；

（六）要求資產(chǎn)管理人利用所管理的其他資產(chǎn)為資產(chǎn)委托人謀取不當(dāng)利益；

（七）要求資產(chǎn)管理人在證券承銷、證券投資等業(yè)務(wù)活動中為其提供配合；

（八）違反資產(chǎn)管理合同干涉資產(chǎn)管理人的投資行為；

（九）從事任何有損資產(chǎn)管理人管理的其他資產(chǎn)、資產(chǎn)托管人托管的其他資產(chǎn)合法權(quán)益的活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第十九條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)了解客戶的風(fēng)險偏好、風(fēng)險認知能力和承受能力，評估客戶的財務(wù)狀況，向客戶說明有關(guān)法律法規(guī)和相關(guān)投資工具的運作市場及方式，充分揭示相關(guān)風(fēng)險。

第二十條 資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)按照中國證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定，為委托財產(chǎn)開設(shè)專門用于證券買賣的證券賬戶和資金賬戶，以辦理相關(guān)業(yè)務(wù)的登記、結(jié)算事宜。

基金管理公司應(yīng)當(dāng)公平地對待所管理的不同資產(chǎn)，建立有效的異常交易日常監(jiān)控制度，對不同投資組合之間發(fā)生的同向交易和反向交易（包括交易時間、交易價格、交易數(shù)量、交易理由等）進行監(jiān)控，并定期向中國證監(jiān)會報告。

嚴(yán)格禁止同一投資組合或不同投資組合之間在同一交易日內(nèi)進行反向交易及其他可能導(dǎo)致不公平交易和利益輸送的交易行為。

完全按照有關(guān)指數(shù)的構(gòu)成比例進行證券投資的投資組合可以不受前款規(guī)定的限制。

第二十一條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)主動避免可能的利益沖突，對于資產(chǎn)管理合同、交易行為中存在的或可能存在利益沖突的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當(dāng)進行說明，并向中國證監(jiān)會報告。

第二十二條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)設(shè)立專門的業(yè)務(wù)部門，投資經(jīng)理與證券投資基金的基金經(jīng)理的辦公區(qū)域應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格分離，并不得相互兼任。辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資經(jīng)理應(yīng)當(dāng)報中國證監(jiān)會備案。

第二十三條 基金管理公司從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，不得有以下行為：

（一）利用所管理的其他資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送；

（二）利用所管理的特定客戶資產(chǎn)為該委托人之外的任何第三方謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送；

（三）采用任何方式向資產(chǎn)委托人返還管理費；

（四）違規(guī)向客戶承諾收益或承擔(dān)損失；

（五）將其固有財產(chǎn)或者他人財產(chǎn)混同于委托財產(chǎn)從事證券投資；

（六）違反資產(chǎn)管理合同的約定，超越權(quán)限管理、從事證券投資；

（七）通過報刊、電視、廣播、互聯(lián)網(wǎng)（基金管理公司網(wǎng)站除外）和其他公共媒體公開推介具體的特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)方案；

（八）索取或收受特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)報酬之外的不當(dāng)利益；

（九）從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當(dāng)?shù)淖C券交易活動；

（十）法律法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他行為。

第二十四條 資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當(dāng)拒絕執(zhí)行，立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理人依據(jù)交易程序已經(jīng)生效的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)當(dāng)立即通知資產(chǎn)管理人和資產(chǎn)委托人并及時報告中國證監(jiān)會。

第三章 監(jiān)督管理

第二十五條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在5個工作日內(nèi)將簽訂的資產(chǎn)管理合同報中國證監(jiān)會備案。

對資產(chǎn)管理合同任何形式的變更、補充，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)在變更或補充發(fā)生之日起5個工作日內(nèi)報中國證監(jiān)會備案。

第二十六條 資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)按照資產(chǎn)管理合同的約定，編制并向資產(chǎn)委托人報送委托財產(chǎn)的投資報告，對報告期內(nèi)委托財產(chǎn)的投資運作等情況做出說明。該報告應(yīng)當(dāng)由資產(chǎn)托管人進行復(fù)核并出具書面意見。

第二十七條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)保證資產(chǎn)委托人能夠按照資產(chǎn)管理合同約定的時間和方式查詢委托財產(chǎn)的投資運作、托管等情況。發(fā)生資產(chǎn)管理合同約定的、可能影響客戶利益的重大事項時，資產(chǎn)管理人應(yīng)當(dāng)及時告知資產(chǎn)委托人。

第二十八條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)分析所管理的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合的業(yè)績表現(xiàn)。在一個委托投資期間內(nèi)，若投資目標(biāo)和投資策略類似的證券投資基金和委托財產(chǎn)投資組合之間的業(yè)績表現(xiàn)有明顯差距，則應(yīng)出具書面分析報告，由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署后報中國證監(jiān)會備案。

第二十九條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)在每季度結(jié)束之日起的15個工作日內(nèi)，完成特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告，并報中國證監(jiān)會備案。特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)季度報告應(yīng)當(dāng)就公平交易制度執(zhí)行情況和特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)與證券投資基金之間的業(yè)績比較、異常交易行為做專項說明，并由投資經(jīng)理、督察長、總經(jīng)理分別簽署。

資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)在每年結(jié)束之日起3個月內(nèi)，完成特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理報告和托管報告，并報中國證監(jiān)會備案。

第三十條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人應(yīng)當(dāng)按照法律、行政法規(guī)以及中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，保存特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的全部會計資料，并妥善保存有關(guān)的合同、協(xié)議、交易記錄等文件、資料。

第三十一條 證券、期貨交易所應(yīng)當(dāng)對同一基金管理公司管理的證券投資基金與委托財產(chǎn)投資組合之間發(fā)生的異常交易行為進行嚴(yán)格監(jiān)控，并及時向中國證監(jiān)會報告。

第四章 法律責(zé)任

第三十二條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人、資產(chǎn)委托人違反法律、行政法規(guī)及本辦法規(guī)定的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)對其采取責(zé)令整改、暫停或終止辦理特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、暫停其基金發(fā)售及持續(xù)銷售活動等行政監(jiān)管措施；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，采取監(jiān)管談話、出具警示函、記入誠信檔案、暫停履行職務(wù)、認定為不適宜擔(dān)任相關(guān)職務(wù)者等行政監(jiān)管措施。

第三十三條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人、資產(chǎn)委托人及其直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員違反本辦法規(guī)定從事特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動，中國證監(jiān)會依照法律、行政法規(guī)的有關(guān)規(guī)定進行行政處罰；法律、行政法規(guī)未做規(guī)定的，依照本辦法的規(guī)定進行行政處罰；涉嫌犯罪的，依法移送司法機關(guān)，追究其刑事責(zé)任。

第三十四條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第十六條的規(guī)定提取管理費和托管費的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫停或終止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第三十五條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十三條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送的，依照《證券投資基金法》第八十九條的規(guī)定處罰；資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人違反本辦法第二十三條第（一）項的規(guī)定，利用其所管理、托管的證券投資基金之外的資產(chǎn)為特定的資產(chǎn)委托人謀取不正當(dāng)利益、進行利益輸送的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫?；蚪K止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。

第三十六條 資產(chǎn)管理人、資產(chǎn)托管人有下列情形之一的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫停或者終止相關(guān)業(yè)務(wù)資格；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施：

（一）違反本辦法第八條的規(guī)定，未經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)變更經(jīng)營范圍，擅自從事特定資產(chǎn)管理、托管業(yè)務(wù)；

（二）未按照本辦法第十條的規(guī)定將委托財產(chǎn)交給資產(chǎn)托管人托管；

（三）違反本辦法第十三條、第十四條的規(guī)定，超越投資范圍及投資限制；

（四）未按照本辦法第二十條的規(guī)定公平對待所管理的各類資產(chǎn)；

（五）違反本辦法第二十三條第（二）項至第（十）項規(guī)定的；

（六）未按照本辦法第二十五條的規(guī)定辦理備案手續(xù)。

第三十七條 資產(chǎn)委托人違反本辦法第十七、第十八條規(guī)定的，責(zé)令改正，單處或者并處警告、罰款；對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，單處或者并處警告、罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，按照有關(guān)規(guī)定，采取證券市場禁入措施。