第一篇：證券投資基金基本法律法規(guī)考前押題6

第二章

證券從業(yè)人員管理

1.根據(jù)《證券從業(yè)人員資格管理辦法》，被中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法吊銷(xiāo)執(zhí)業(yè)證書(shū)或者因違反本辦法被協(xié)會(huì)注銷(xiāo)執(zhí)業(yè)證書(shū)的人員，協(xié)會(huì)可在（）年內(nèi)不受理其執(zhí)業(yè)證書(shū)申請(qǐng)。

A.1 B.2

C.3

D.5

2.根據(jù)《證券業(yè)從業(yè)人員資格管理實(shí)施細(xì)則》，中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)執(zhí)業(yè)人員自其取得執(zhí)業(yè)證書(shū)之日起每（）年檢查一次。

A.2

B.1

C.3

D.半

3.取得從業(yè)資格的人員，符合條件的，從業(yè)人員應(yīng)通過(guò)（）向中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)申請(qǐng)執(zhí)業(yè)注冊(cè)。

A.證券交易所

B.所在機(jī)構(gòu)

C.地方證監(jiān)局

D.中國(guó)證監(jiān)會(huì)

4.證券、期貨投資咨詢(xún)?nèi)藛T申請(qǐng)取得證券、期貨投資咨詢(xún)從業(yè)資格，應(yīng)當(dāng)提交的文件有（）。

I.中國(guó)證監(jiān)會(huì)統(tǒng)一印刷的申請(qǐng)表

II.身份證

III.參加證券、期貨從業(yè)人員資格考試的成績(jī)單

IV.所在單位或者戶(hù)口所在地街道辦事處開(kāi)具的以往行為說(shuō)明材料

A.II、III、IV

B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、II、IV

5.根據(jù)《證券公司客戶(hù)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)規(guī)范》，協(xié)會(huì)對(duì)投資主辦人自執(zhí)業(yè)注冊(cè)完成之日起每?jī)赡隀z查一次，有下列（）情形之一，不予通過(guò)年檢。

I.不符合一般證券從業(yè)人員有關(guān)規(guī)定

II.兩年內(nèi)沒(méi)有管理客戶(hù)委托資產(chǎn)

III.被監(jiān)管機(jī)構(gòu)采取重大行政監(jiān)管措施未滿(mǎn)兩年

IV.被協(xié)會(huì)采取紀(jì)律處分未滿(mǎn)兩年

A.II、III、IV

B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、II、IV

6.保薦代表人執(zhí)業(yè)證書(shū)申請(qǐng)材料存在虛假登記的，協(xié)會(huì)自注銷(xiāo)證書(shū)之日起（）年不再受理該申請(qǐng)人的執(zhí)業(yè)注冊(cè)申請(qǐng)。

A.1 B.2

C.5

D.3

7.下列屬于證券業(yè)財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)人員禁止從事的行為的是（）。

I.承擔(dān)與本職崗位有沖突的工作

II.未經(jīng)授權(quán)動(dòng)用本單位的資金、財(cái)產(chǎn)

III.擅自修改或危害本單位的財(cái)務(wù)系統(tǒng)

IV.損壞、隱匿或丟棄憑證、賬簿、印章等財(cái)務(wù)資料

A.II、III、IV

B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、II、IV

8.個(gè)人申請(qǐng)保薦代表人資格，應(yīng)當(dāng)具備下列條件（）。

I.具備3年以上保薦相關(guān)業(yè)務(wù)經(jīng)歷

II.最近3年內(nèi)在本辦法第二條規(guī)定的境內(nèi)證券發(fā)行項(xiàng)目中擔(dān)任過(guò)項(xiàng)目協(xié)辦人

III.參加中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的保薦代表人勝任能力考試且成績(jī)合格有效

IV.誠(chéng)實(shí)守信，品行良好，無(wú)不良誠(chéng)信記錄，最近2年未受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)的行政處罰

A.II、III、IV

B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、II、IV

9.根據(jù)《證券公司客戶(hù)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)規(guī)范》，申請(qǐng)投資主辦人注冊(cè)的人員應(yīng)當(dāng)具備的條件有（）。

I.已取得證券從業(yè)資格

II.具有三年以上證券投資、研究、投資顧問(wèn)或類(lèi)似從業(yè)經(jīng)歷

III.具備良好的誠(chéng)信記錄及職業(yè)操守，且最近五年內(nèi)沒(méi)有受到監(jiān)管部門(mén)的行政處罰

IV.協(xié)會(huì)規(guī)定的其他條件

A.II、III、IV

B.I、II、III C.I、II、III、IV

D.I、II、IV

10.從事期貨投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)的人員應(yīng)（）。

I.取得證券投資咨詢(xún)從業(yè)資格

II.取得期貨投資咨詢(xún)從業(yè)資格

III.加入一家有從業(yè)資格的期貨投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)

IV.加入一家有從業(yè)資格的證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)

A.II、III

B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、IV

11.證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)申請(qǐng)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當(dāng)具備的條件有（）。

I.注冊(cè)資本不低于2000萬(wàn)元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本

II.公司負(fù)責(zé)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)的高級(jí)管理人員已取得基金從業(yè)資格，熟悉基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)，并具備從事基金業(yè)務(wù)2年以上或者在其他金融相關(guān)機(jī)構(gòu)5年以上的工作經(jīng)歷

III.持續(xù)從事證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)3個(gè)以上完整會(huì)計(jì)年度

IV.最近3年沒(méi)有代理投資人從事買(mǎi)賣(mài)的行為

A.II、III、IV

B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、II、IV

12.證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)申請(qǐng)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)資格，取得基金從業(yè)資格的人員不少于（）人。

A.5

B.10

C.20

D.30

13.獨(dú)立基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)可以專(zhuān)業(yè)從事基金及其他金融理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售，其申請(qǐng)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當(dāng)具備的條件有（）。

I.注冊(cè)資本或者出資不低于2000萬(wàn)元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本

II.有限責(zé)任公司股東或者合伙企業(yè)合伙人符合本辦法規(guī)定

III.高級(jí)管理人員已取得基金從業(yè)資格，熟悉基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)，并具備從事基金業(yè)務(wù)2年以上或者在其他金融相關(guān)機(jī)構(gòu)5年以上的工作經(jīng)歷

IV.取得基金從業(yè)資格的人員不少于10人

A.II、III、IV B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、II、IV

14.申請(qǐng)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)資格的機(jī)構(gòu)，申請(qǐng)期間申請(qǐng)材料涉及的事項(xiàng)發(fā)生重大變化的，申請(qǐng)人應(yīng)當(dāng)自變化發(fā)生之日起（）個(gè)工作日內(nèi)向工商注冊(cè)登記所在地的中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)提交更新材料。

A.1 B.2

C.3

D.5

15.下列人員中，不符合參加證券從業(yè)人員考試資格條件的是（）。

A.賈某，年滿(mǎn)20周歲，本科文化

B.乙某，年滿(mǎn)18周歲，大專(zhuān)文化

C.丙某，年滿(mǎn)20周歲，初中文化

D.丁某，年滿(mǎn)20周歲，高中文化

16.證券、期貨投資咨詢(xún)?nèi)藛T申請(qǐng)取得證券、期貨投資咨詢(xún)從業(yè)資格，必須具備下列條件（）。

I.具有中華人民共和國(guó)國(guó)籍

II.具有完全民事行為能力

III.具有大學(xué)本科以上學(xué)歷

IV.證券投資咨詢(xún)?nèi)藛T具有從事證券業(yè)務(wù)三年以上的經(jīng)歷，期貨投資咨詢(xún)?nèi)藛T具有從事期貨業(yè)務(wù)三年以上的經(jīng)歷

A.II、III、IV

B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、II、IV

17.根據(jù)證券從業(yè)人員資格管理辦法，申請(qǐng)人符合條件的，協(xié)會(huì)應(yīng)當(dāng)自收到申請(qǐng)之日起（）日內(nèi)，向中國(guó)證監(jiān)會(huì)備案，頒發(fā)執(zhí)業(yè)證書(shū)。

A.10

B.20

C.30

D.60

18.根據(jù)《證券從業(yè)人員資格管理辦法》，取得執(zhí)業(yè)證書(shū)的人員，連續(xù)（）年不在機(jī)構(gòu)從業(yè)的，由協(xié)會(huì)注銷(xiāo)其執(zhí)業(yè)證書(shū)。

A.1

B.2

C.3

D.5

19.從業(yè)人員取得執(zhí)業(yè)證書(shū)后，辭職或者不為原聘用機(jī)構(gòu)所聘用的，或者其他原因與原聘用機(jī)構(gòu)解除勞動(dòng)合同的，原聘用機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在上述情形發(fā)生后（）日內(nèi)向協(xié)會(huì)報(bào)告，由協(xié)會(huì)變更該人員執(zhí)業(yè)注冊(cè)登記。

A.10

B.20

C.30

D.5

20.根據(jù)《證券從業(yè)人員資格管理辦法》，機(jī)構(gòu)聘用未取得執(zhí)業(yè)證書(shū)的人員對(duì)外開(kāi)展證券業(yè)務(wù)的，由協(xié)會(huì)責(zé)令改正；據(jù)不改正的，給予紀(jì)律處分；情節(jié)嚴(yán)重的，由中國(guó)證監(jiān)會(huì)單處或者并處警告、（）萬(wàn)元以下罰款。

A.1

B.2

C.3

D.5

21.證券、期貨投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)向投資人或者客戶(hù)提供的證券、期貨投資咨詢(xún)傳真件必須注明（）。

I.機(jī)構(gòu)名稱(chēng)

II.地址

III.聯(lián)系電話(huà)

IV.聯(lián)系人姓名

A.II、III、IV

B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、II、IV

22.保薦機(jī)構(gòu)、保薦代表人注冊(cè)登記事項(xiàng)發(fā)生變化的，保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)自變化之日起（）個(gè)工作日內(nèi)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)書(shū)面報(bào)告，由中國(guó)證監(jiān)會(huì)予以變更登記。

A.3

B.5

C.10

D.30

23.下列從業(yè)人員中，執(zhí)業(yè)行為錯(cuò)誤的是（）。

A.應(yīng)保守所在機(jī)構(gòu)的商業(yè)秘密

B.離開(kāi)所在機(jī)構(gòu)后，保密義務(wù)結(jié)束

C.應(yīng)保守客戶(hù)的個(gè)人隱私

D.應(yīng)保守客戶(hù)的商業(yè)秘密

24.根據(jù)《中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)誠(chéng)信管理辦法》，會(huì)員對(duì)本單位從業(yè)人員作出的處罰處分信息，會(huì)員應(yīng)自處罰處分決定生效之日起（）個(gè)工作日內(nèi)向協(xié)會(huì)誠(chéng)信管理系統(tǒng)申報(bào)，協(xié)會(huì)審核后記入誠(chéng)信信息系統(tǒng)備注欄。

A.5

B.10

C.20

D.30

25.被證券業(yè)協(xié)會(huì)采取紀(jì)律處分未滿(mǎn)（）年，不得注冊(cè)為投資主辦人。

A.1

B.2

C.3

D.5

26.商業(yè)銀行申請(qǐng)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)資格，要求最近（）年內(nèi)沒(méi)有受到重大行政處罰或者刑事處罰。

A.1 B.2

C.3

D.5

27.根據(jù)證券從業(yè)人員資格管理辦法，申請(qǐng)人符合條件的，協(xié)會(huì)應(yīng)當(dāng)自收到申請(qǐng)之日起30日內(nèi)，向（）備案，頒發(fā)執(zhí)業(yè)證書(shū)。

A.證券交易所

B.所在機(jī)構(gòu)

C.地方證監(jiān)局

D.中國(guó)證監(jiān)會(huì)

28.根據(jù)《證券從業(yè)人員資格管理辦法》，從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過(guò)程中違反有關(guān)證券法律、行政法規(guī)以及中國(guó)證監(jiān)會(huì)有關(guān)規(guī)定，受到聘用機(jī)構(gòu)處分的，該機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在處分后（）日內(nèi)向協(xié)會(huì)報(bào)告。

A.10

B.20

C.30

D.5

29.下列關(guān)于證券分析師條件的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.具備證券從業(yè)資格

B.從事證券相關(guān)行業(yè)2年以上

C.具有證券相關(guān)知識(shí)

D.具備行業(yè)分析的科學(xué)背景

30.證券、期貨投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)將其向投資人或者社會(huì)公眾提供的投資咨詢(xún)資料，自提供之日起保存（）年。

A.1

B.2

C.3

D.5

31.（）依法對(duì)保薦機(jī)構(gòu)及其保薦代表人進(jìn)行監(jiān)督管理。

A.證券交易所

B.所在機(jī)構(gòu)

C.地方證監(jiān)局

D.中國(guó)證監(jiān)會(huì)

32.取得證券投資咨詢(xún)資格并專(zhuān)門(mén)從事撰寫(xiě)證券研究分析報(bào)告的應(yīng)當(dāng)注冊(cè)為（）。

A.證券投資顧問(wèn)

B.證券經(jīng)紀(jì)人

C.證券咨詢(xún)師

D.證券分析師

33.中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法受理、審查申請(qǐng)文件。對(duì)保薦機(jī)構(gòu)資格的申請(qǐng)，自受理之日起（）個(gè)工作日內(nèi)做出核準(zhǔn)或者不予以核準(zhǔn)的書(shū)面決定；對(duì)保薦代表人資格的申請(qǐng)，自受理之日起（）個(gè)工作日內(nèi)做出核準(zhǔn)或者不予以核準(zhǔn)的書(shū)面決定。

A.45，30

B.60，20

C.45，20

D.60，30

34.保薦代表人的注冊(cè)登記事項(xiàng)包括（）。I.保薦代表人的姓名、性別、出生日期、身份證號(hào)碼

II.保薦代表人的聯(lián)系電話(huà)、通訊地址

III.保薦代表人的任職機(jī)構(gòu)、職務(wù)

IV.保薦代表人的學(xué)習(xí)和工作經(jīng)歷

A.II、III、IV

B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、II、IV

35.證券公司申請(qǐng)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)資格，以下表述正確的有（）。

I.最近3年沒(méi)有挪用客戶(hù)資產(chǎn)等損害客戶(hù)利益的行為

II.公司負(fù)責(zé)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)的部門(mén)取得基金從業(yè)資格的人員不低于該部門(mén)員工人數(shù)的1/2 II.負(fù)責(zé)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)的部門(mén)管理人員取得基金從業(yè)資格，熟悉基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)，并具備從事基金業(yè)務(wù)2年以上或者在其他金融相關(guān)機(jī)構(gòu)5年以上的工作經(jīng)歷

IV.公司主要分支機(jī)構(gòu)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人均已取得基金從業(yè)資格

A.II、III、IV

B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、II、IV 36.保薦代表人執(zhí)業(yè)證書(shū)申請(qǐng)材料存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的，協(xié)會(huì)不予審核；已取得證書(shū)的，協(xié)會(huì)注銷(xiāo)其保薦代表人執(zhí)業(yè)證書(shū)。有上述情形的，協(xié)會(huì)自作出不予審核決定之日或注銷(xiāo)證書(shū)之日起（）年之內(nèi)不再受理該申請(qǐng)人的執(zhí)業(yè)注冊(cè)申請(qǐng)。

A.1

B.3

C.4

D.6

37.保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)于每年（）月份向中國(guó)證監(jiān)會(huì)報(bào)送年度執(zhí)業(yè)報(bào)告。

A.1

B.3

C.4

D.6

38.根據(jù)《證券公司客戶(hù)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)規(guī)范》，投資主辦人通過(guò)所在證券公司向協(xié)會(huì)進(jìn)行執(zhí)業(yè)注冊(cè)，需要提交具有（）年以上證券投資、研究、投資顧問(wèn)或類(lèi)似從業(yè)經(jīng)歷的證明。

A.1

B.3

C.4

D.6

39.根據(jù)《證券、期貨投資咨詢(xún)管理暫行辦法》，以下（）屬于證券、期貨投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)的活動(dòng)。

I.接受投資人或者客戶(hù)委托，提供證券、期貨投資咨詢(xún)服務(wù)

II.舉辦有關(guān)證券、期貨投資咨詢(xún)的講座、報(bào)告會(huì)、分析會(huì)等

III.在報(bào)刊上發(fā)表證券、期貨投資咨詢(xún)的文章、評(píng)論、報(bào)告，以及通過(guò)電臺(tái)、電視臺(tái)等公眾傳播媒體提供證券、期貨投資咨詢(xún)服務(wù)

IV.通過(guò)電話(huà)、傳真、電腦網(wǎng)絡(luò)等電信設(shè)備系統(tǒng)，提供證券、期貨投資咨詢(xún)服務(wù)

A.II、III、IV

B.I、II、III

C.I、II、III、IV

D.I、II、IV

40.根據(jù)《證券公司客戶(hù)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)規(guī)范》，協(xié)會(huì)對(duì)投資主辦人自執(zhí)業(yè)注冊(cè)完成之日起每（）年檢查一次。

A.1

B.2

C.3

D.5

41.試圖獲得保薦人執(zhí)業(yè)資格的人員需要具備的條件不包括（）。

A.未負(fù)有數(shù)額較大到期未清償?shù)膫鶆?wù)

B.無(wú)不良誠(chéng)信記錄

C.從事公司保薦相關(guān)業(yè)務(wù)3年以上

D.具有經(jīng)營(yíng)專(zhuān)業(yè)本科以上學(xué)歷

42.證券公司申請(qǐng)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)資格，取得基金從業(yè)資格的人員不少于（）人。

A.5

B.10 C.20

D.30

43.證券、期貨投資咨詢(xún)?nèi)藛T不得同時(shí)在（）個(gè)或者（）個(gè)以上的證券、期貨投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)。

A.兩、三

B.兩、兩

C.三、三

D.三、兩

44.根據(jù)《證券公司客戶(hù)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)規(guī)范》，投資主辦人與原證券公司解除勞動(dòng)合同的，原證券公司應(yīng)當(dāng)在（）日內(nèi)向協(xié)會(huì)進(jìn)行離職備案。

A.5

B.10

C.20

D.30

45.根據(jù)《中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)誠(chéng)信管理辦法》，誠(chéng)信信息的收集、記錄和使用，應(yīng)當(dāng)遵循（）的原則。

A.真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)

B.真實(shí)、準(zhǔn)確、公正、規(guī)范

C.真實(shí)、準(zhǔn)確、公開(kāi)、公正

D.真實(shí)、準(zhǔn)確、公開(kāi)、公平

46.取得證券、期貨投資咨詢(xún)從業(yè)資格，但是未在證券、期貨投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)的，其從業(yè)資格自取得之日起滿(mǎn)（）個(gè)月后自動(dòng)失效。

A.3

B.6

C.18

D.36

47.根據(jù)《中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)誠(chéng)信管理辦法》，獎(jiǎng)勵(lì)信息、處罰處分信息效力期限為（）年，但因證券期貨違法行為被行政處罰、市場(chǎng)禁入的信息，效力期限為（）年。

A.3，10 B.3，10

C.5，10

D.3，5

48.根據(jù)《中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)誠(chéng)信管理辦法》，協(xié)會(huì)應(yīng)當(dāng)保留誠(chéng)信信息查詢(xún)記錄，查詢(xún)記錄自該記錄生成之日起保存（）年。

A.1

B.2

C.3

D.5

49.保薦代表人資格注冊(cè)公示期限為（）個(gè)工作日，期間未接到投訴舉報(bào)的，協(xié)會(huì)正式受理其資格申請(qǐng)。

A.5

B.10

C.20

D.30

50.從事期貨咨詢(xún)應(yīng)取得（）。

A.注冊(cè)會(huì)計(jì)師資格

B.證券從業(yè)人員資格

C.期貨業(yè)從業(yè)人員資格

D.基金業(yè)從業(yè)人員資格

51.根據(jù)《證券從業(yè)人員資格管理辦法》，參加資格考試的人員，違反考場(chǎng)規(guī)則，擾亂考場(chǎng)秩序的，在（）年內(nèi)不得參加資格考試。

A.1

B.2

C.3

D.5

52.從事基金銷(xiāo)售支付結(jié)算業(yè)務(wù)的支付機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)取得中國(guó)人民銀行頒發(fā)的（），且公司基金銷(xiāo)售支付結(jié)算業(yè)務(wù)賬戶(hù)應(yīng)當(dāng)與公司其他業(yè)務(wù)賬戶(hù)有效隔離。

A.《結(jié)算業(yè)務(wù)許可證》

B.《支付業(yè)務(wù)許可證》

C.《支付結(jié)算業(yè)務(wù)許可證》

D.《清算交收業(yè)務(wù)許可證》

53.根據(jù)《證券投資基金銷(xiāo)售管理辦法》，電視、電影、互聯(lián)網(wǎng)資料、公共網(wǎng)站鏈接形式的宣傳推介材料應(yīng)當(dāng)包括為時(shí)至少（）秒鐘的影像顯示，提示投資人注意風(fēng)險(xiǎn)并參考該基金的銷(xiāo)售文件。

A.5

B.10

C.20

D.30

54.下列不屬于中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)有關(guān)責(zé)任人員采取的禁入措施的是（）。

A.1至3年的證券市場(chǎng)禁入措施

B.3至5年的證券市場(chǎng)禁入措施

C.5至10年的證券市場(chǎng)禁入措施

D.終身的證券市場(chǎng)禁入措施

55.根據(jù)《證券經(jīng)紀(jì)人管理暫行規(guī)定》，證券公司應(yīng)當(dāng)對(duì)證券經(jīng)紀(jì)人進(jìn)行不少于（）個(gè)小時(shí)的執(zhí)業(yè)前培訓(xùn)，其中法律法規(guī)和執(zhí)業(yè)道德的培訓(xùn)時(shí)間不少于（）個(gè)小時(shí)。

A.15，30

B.60，20

C.20，10

D.50，20

56.經(jīng)紀(jì)人的執(zhí)業(yè)行為中，錯(cuò)誤的是（）。

A.向客戶(hù)介紹證券公司的基本情況

B.不得委托他人代理其從事客戶(hù)招攬和客戶(hù)服務(wù)等活動(dòng)

C.為客戶(hù)之間的融資提供擔(dān)保

D.不得與客戶(hù)約定分享投資收益

57.商業(yè)銀行申請(qǐng)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)資格，國(guó)有商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行以及郵政儲(chǔ)蓄銀行等取得基金從業(yè)資格人員不少于（）人；城市商業(yè)銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行、在華外資法人銀行等取得基金從業(yè)資格人員不少于（）人。

A.15，30

B.30，20

C.20，10

D.50，20

58.獨(dú)立基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)期間取得基金從業(yè)資格的人員少于10人或者分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)期間取得基金從業(yè)資格的人員少于2人的，應(yīng)當(dāng)于5個(gè)工作日內(nèi)向工商注冊(cè)登記所在地中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告，并于（）個(gè)工作日內(nèi)將人員調(diào)整至規(guī)定要求。

A.5 B.10

C.20

D.30

59.下列關(guān)于發(fā)布證券研究報(bào)告的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.證券公司、證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)制作證券研究報(bào)告應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持客觀原則，避免使用夸大、誘導(dǎo)性的標(biāo)題或者用語(yǔ)，不得對(duì)證券固執(zhí)、投資評(píng)級(jí)作出任何形式的保證

B.對(duì)證券及證券相關(guān)產(chǎn)品提出投資評(píng)級(jí)的，應(yīng)當(dāng)披露所使用的投資評(píng)級(jí)分類(lèi)及其含義

C.證券公司、證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)制作證券研究報(bào)告應(yīng)當(dāng)秉承專(zhuān)業(yè)的態(tài)度，采用嚴(yán)謹(jǐn)?shù)难芯糠椒ê头治鲞壿?、基于合理的?shù)據(jù)基礎(chǔ)和事實(shí)依據(jù)，審慎提出研究結(jié)論

D.證券公司、證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)在證券研究報(bào)告發(fā)布前，可以就證券研究報(bào)告涉及上市公司相關(guān)信息的真實(shí)性向該上市公司進(jìn)行確認(rèn)，但不能透露該證券亞牛報(bào)告的發(fā)布時(shí)間、觀點(diǎn)和結(jié)論。

第二篇：證券投資基金基本法律法規(guī)考前押題7

考前押題（3）

1.設(shè)立期貨交易所，由（）審批。

A.銀監(jiān)會(huì) B.人民銀行

C.國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu) D.財(cái)政部

2.證券公司開(kāi)展融資融券業(yè)務(wù)必須經(jīng)（）批準(zhǔn)。

A.中國(guó)證監(jiān)會(huì) B.證券交易所 C.省級(jí)人民政府 D.中證券業(yè)協(xié)會(huì)

3.取得證券執(zhí)業(yè)證書(shū)的從業(yè)人員變更原聘用機(jī)構(gòu)的，新聘用機(jī)構(gòu)需（）日內(nèi)報(bào)告中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)。A.五 B.十 C.三十 D.十五

4.期貨公司申請(qǐng)金融期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)資格，應(yīng)滿(mǎn)足的條件包括：高級(jí)管理人員近（）年內(nèi)未受到刑事處罰，未因違法違規(guī)經(jīng)營(yíng)受到行政處罰，無(wú)不良信用記錄，且不存在因涉嫌違法違規(guī)經(jīng)營(yíng)正在被有權(quán)機(jī)關(guān)調(diào)查的情形。A.3 B.1 C.5 D.2

5.證券公司申請(qǐng)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)資格，取得基金從業(yè)資格的人員不少于（）人。

A.5 B.10 C.20 D.30

6.證券公司在取得公司登記機(jī)關(guān)頒發(fā)或者換發(fā)的證券公司或者境內(nèi)分支機(jī)構(gòu)的營(yíng)業(yè)執(zhí)照

后，應(yīng)當(dāng)向（）申請(qǐng)頒發(fā)或者換發(fā)經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)許可證。A.國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu) B.上海證券交易所 C.中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)

D.中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司

7.關(guān)于客戶(hù)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)投資主辦人，以下說(shuō)法正確的是（）。

A.證券公司投資主辦人應(yīng)當(dāng)在中國(guó)證監(jiān)會(huì)進(jìn)行執(zhí)業(yè)注冊(cè) B.被協(xié)會(huì)采取紀(jì)律處分未滿(mǎn)三年的不得注冊(cè)為投資主辦人 C.投資主辦人需自行向注冊(cè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行執(zhí)業(yè)注冊(cè) D.未通過(guò)投資主辦人年檢的人員，協(xié)會(huì)注銷(xiāo)其資格

8.證券金融公司不得為他人的債務(wù)提供擔(dān)保，應(yīng)當(dāng)每年按照稅后利潤(rùn)的（）提取風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金。A.10% B.15% C.50% D.100% 9.公司為公司股東或者實(shí)際控制人提供擔(dān)保的，應(yīng)經(jīng)過(guò)（）決議。

A.股東會(huì)或股東大會(huì) B.董事會(huì)

C.職工代表大會(huì) D.監(jiān)事會(huì)

10.對(duì)于采用余額包銷(xiāo)方式銷(xiāo)售的股票，其銷(xiāo)售期最長(zhǎng)不得超過(guò)（）日。

A.180 B.60 C.360 D.90

11.證券金融公司開(kāi)展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)向證券公司收取一定比例的保證金。證券可以沖抵保證金，但貨幣資金的比例不低于應(yīng)收取保證金的（）。A.10% B.15% C.20% D.30%

12.公司債券上市交易后，在一定情形下，證券交易所可決定暫停其上市交易。以下對(duì)暫停公司債券上市情形的說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（）。A.公司債券所募集資金不按照核準(zhǔn)的用途使用 B.公司最近兩年連續(xù)虧損

C.公司發(fā)生重大變化不符合公司債券上市條件 D.公司有違法行為

13.國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)期貨交易所上市新的交易品種，應(yīng)當(dāng)征求（）的意見(jiàn)。

A.國(guó)務(wù)院有關(guān)部門(mén) B.當(dāng)?shù)卣?/p>

C.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì) D.中國(guó)人民銀行

14.證券金融公司應(yīng)當(dāng)自每月結(jié)束之日起（）個(gè)工作日內(nèi)，向中國(guó)證監(jiān)會(huì)報(bào)送月度報(bào)告。

A.3 B.5 C.7 D.10

15.證券投資顧問(wèn)變更崗位，不再?gòu)氖伦C券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)的，其所在證券公司應(yīng)當(dāng)在其提出離職申請(qǐng)起（）工作日內(nèi)，向中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)辦理申請(qǐng)注銷(xiāo)其證券投資顧問(wèn)注冊(cè)登記。A.10個(gè) B.30個(gè) C.15個(gè) D.5個(gè)

16.關(guān)于基金銷(xiāo)售結(jié)算資金，以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.相關(guān)機(jī)構(gòu)破產(chǎn)或者清算時(shí)，基金銷(xiāo)售結(jié)算資金屬于其破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)或者清算財(cái)產(chǎn) B.涉及基金銷(xiāo)售結(jié)算專(zhuān)用賬戶(hù)使用、監(jiān)督的機(jī)構(gòu)不得將基金銷(xiāo)售結(jié)算資金歸入其自由財(cái)產(chǎn)

C.基金銷(xiāo)售結(jié)算資金是基金投資人的交易結(jié)算資金 D.禁止任何單位和個(gè)人以任何形式挪用銷(xiāo)售結(jié)算資金

17.證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)建立健全內(nèi)部監(jiān)管制度，實(shí)現(xiàn)對(duì)營(yíng)銷(xiāo)和服務(wù)過(guò)程的客觀、完整、全面留痕，并將留記錄痕歸檔管理，相關(guān)業(yè)務(wù)檔案的保存期限自相關(guān)協(xié)議終止之日起不得少于（）年。A.1 B.3 C.5 D.10

18.證券的發(fā)行、交易活動(dòng)，必須實(shí)行的原則是（）。

A.真實(shí)、準(zhǔn)確、完整 B.公開(kāi)、公平、公正 C.公開(kāi)、公正、公道 D.公平、公眾、公正

19.某證券公司高管湯某，與其大學(xué)同窗串通，以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格，該行為屬于（）。A.內(nèi)幕交易行為 B.操縱證券市場(chǎng)行為 C.傳播虛假信息行為 D.欺詐行為

20.證券自營(yíng)業(yè)務(wù)決策機(jī)構(gòu)原則上應(yīng)當(dāng)按照（）的三級(jí)體制設(shè)立。

A.董事會(huì)—投資決策機(jī)構(gòu)—自營(yíng)業(yè)務(wù)部門(mén) B.董事會(huì)—自營(yíng)業(yè)務(wù)部門(mén)—投資決策機(jī)構(gòu) C.投資決策機(jī)構(gòu)—董事會(huì)—自營(yíng)業(yè)務(wù)部門(mén) D.自營(yíng)業(yè)務(wù)部門(mén)—董事會(huì)—投資決策機(jī)構(gòu)

21.外國(guó)公司在中國(guó)境內(nèi)設(shè)立的分支機(jī)構(gòu)并開(kāi)展經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的，（）承擔(dān)民事責(zé)任。

A.外國(guó)公司在中國(guó)境內(nèi)的分子機(jī)構(gòu) B.外國(guó)公司

C.外國(guó)公司在中國(guó)設(shè)立的合資企業(yè) D.外國(guó)公司在中國(guó)境內(nèi)的代表處

22.下列不屬于公司對(duì)外投資決議決策機(jī)構(gòu)的是（）。

A.股東會(huì) B.股東大會(huì) C.董事會(huì) D.監(jiān)事會(huì)

23.證券自營(yíng)業(yè)務(wù)原始憑證以及有關(guān)業(yè)務(wù)文件、資料、賬冊(cè)、報(bào)表和其他必要的材料應(yīng)至少妥善保管（）年。A.5 B.10 C.20 D.30

24.對(duì)經(jīng)過(guò)整改符合有關(guān)法律行政法規(guī)規(guī)定的以及持續(xù)性經(jīng)營(yíng)規(guī)則要求的期貨公司，國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)自驗(yàn)收完畢之日起（）內(nèi)解除對(duì)其采取的有關(guān)措施。A.10日 B.3日 C.1日 D.5日

25.客戶(hù)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)投資主辦人通過(guò)（）向中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)進(jìn)行執(zhí)業(yè)注冊(cè)。

A.所在公司 B.登記結(jié)算公司 C.個(gè)人

D.中介服務(wù)機(jī)構(gòu)

26.中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)可以根據(jù)（）原則，要求財(cái)務(wù)顧問(wèn)提供已按照《上市公司并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)管理辦法》的規(guī)定履行盡職調(diào)查義務(wù)的證明材料、工作檔案和工作底稿。

A.審慎監(jiān)管 B.忠實(shí)勤勉 C.誠(chéng)實(shí)信用 D.平等自愿

27.會(huì)員未在期貨交易所規(guī)定時(shí)間內(nèi)追加保證金或者自行平倉(cāng)的，期貨交易所應(yīng)當(dāng)將該會(huì)員的合約強(qiáng)行平倉(cāng)，強(qiáng)行平倉(cāng)的有關(guān)費(fèi)用和發(fā)生的損失由該（）承擔(dān)。A.B.C.D.監(jiān)管機(jī)構(gòu) 會(huì)員

期貨交易所

期貨交易所和會(huì)員

28.證券交易當(dāng)事人依法買(mǎi)賣(mài)的證券，必須是依法（）的證券。

A.發(fā)行并上市 B.上市 C.發(fā)行

D.發(fā)行并交付

29.（）確立了我國(guó)公司的法律地位及其設(shè)立、組織、運(yùn)行和終止等過(guò)程的基本法律準(zhǔn)則。

A.《中華人民共和國(guó)公司法》 B.《中華人民共和國(guó)證券法》 C.《中華人民共和國(guó)刑法》

D.《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》

30.證券公司變更注冊(cè)資本、業(yè)務(wù)范圍或者公司章程中的重要條款，應(yīng)當(dāng)經(jīng)（）批準(zhǔn)。

A.中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司 B.國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu) C.證券交易所 D.中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)

31.下列選項(xiàng)中，屬于證券公司分支機(jī)構(gòu)的是（）。

A.期貨子公司

B.從事業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的分公司 C.直接投資業(yè)務(wù)子公司 D.資產(chǎn)管理子公司

32.（）是證券交易內(nèi)幕信息的知情人和非法獲取內(nèi)幕信息的人利用內(nèi)幕信息從事證券交易活動(dòng)。A.操縱市場(chǎng) B.欺詐行為 C.內(nèi)幕交易 D.混合操縱行為

33.中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)證券經(jīng)紀(jì)人自取得證券經(jīng)紀(jì)人證書(shū)之日起（）檢查一次。

A.三年 B.每年 C.半年 D.兩年

34． 期貨公司持有5%以上股權(quán)的股東為法人或者其他組織的，其凈資產(chǎn)不低于實(shí)收資本的（）。A.50% B.30% C.20% D.25% 35.（）是指依照《中華人民共和國(guó)證券法》和《中華人民共和國(guó)公司法》規(guī)定設(shè)立的經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)的有限責(zé)任公司或者股份有限公司。A.上市公司 B.證券公司 C.證券交易所 D.股票公司

36.以下是有限責(zé)任公司股東會(huì)職權(quán)的是（）。

A.決定公司的經(jīng)營(yíng)方針和投資計(jì)劃

B.當(dāng)董事、高級(jí)管理人員的行為損害公司的利益時(shí)，要求董事、高級(jí)管理人員予以糾正

C.檢查公司財(cái)務(wù)

D.組織實(shí)施公司經(jīng)營(yíng)計(jì)劃和投資方案

37.下列關(guān)于在研究報(bào)告中列示為“研究助理”應(yīng)符合的條件，錯(cuò)誤的是（）。

A.經(jīng)署名證券分析師和研究部門(mén)同意 B.參與制作證券研究報(bào)告 C.具有兩年證券業(yè)從業(yè)經(jīng)歷

D.已通過(guò)證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)資格考試

38．（）是指在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中，委托人的資料關(guān)系到其投資決策的實(shí)施和投資盈利的實(shí)現(xiàn)，關(guān)系到委托人的切身利益，證券經(jīng)紀(jì)商有義務(wù)為客戶(hù)保密。A.業(yè)務(wù)對(duì)象的廣泛性 B.客戶(hù)指令的權(quán)威性 C.證券經(jīng)紀(jì)商的中介性 D.客戶(hù)資料的保密性

39.在新股發(fā)行的審核過(guò)程中，發(fā)現(xiàn)發(fā)行人申請(qǐng)材料中記載的信息自相矛盾、或就同一事實(shí)前后存在不同表述且有實(shí)質(zhì)性差異的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)將停止審核，并在（）個(gè)月內(nèi)不再受理相關(guān)保薦代表人推薦的發(fā)行申請(qǐng)。A.9 B.3 C.6 D.12

40.下列關(guān)于公司對(duì)外投資和擔(dān)保的說(shuō)法不符合《公司法》規(guī)定的是（）。

A.公司為公司股東或?qū)嶋H控制人提供擔(dān)保的，必須經(jīng)股東大會(huì)或者股東會(huì)決議 B.公司向其他企業(yè)投資或者為他人提供擔(dān)保的，按照公司章程的規(guī)定，由董事會(huì)或股東會(huì)、股東大會(huì)決議

C.公司可以為所投資企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任 D.公司可以向其他企業(yè)投資

41.《證券發(fā)行與承銷(xiāo)管理辦法》屬于（）層級(jí)。

A.法律 B.行政法規(guī)

C.部門(mén)規(guī)章及規(guī)范性文件 D.自律性規(guī)則

42.法律、行政法規(guī)規(guī)定設(shè)立公司必須報(bào)經(jīng)批準(zhǔn)的，設(shè)立這類(lèi)公司的正確程序是（）。

A.設(shè)立人應(yīng)先依法辦理審批手續(xù)，再向公司登記機(jī)關(guān)申請(qǐng)登記，最后領(lǐng)取營(yíng)業(yè)執(zhí)照 B.設(shè)立人應(yīng)當(dāng)先向公司登記機(jī)關(guān)申請(qǐng)登記，然后領(lǐng)取營(yíng)業(yè)執(zhí)照，最后依法辦理審批手續(xù)

C.設(shè)立人可以自行決定先報(bào)審批機(jī)關(guān)或先向公司登記機(jī)關(guān)申請(qǐng)登記

D.公司應(yīng)當(dāng)先先向公司登記機(jī)關(guān)申請(qǐng)登記，然后依法辦理審批手續(xù)，最好領(lǐng)取營(yíng)業(yè)執(zhí)照

43.證券公司代發(fā)行人發(fā)售證券，在承銷(xiāo)期結(jié)束時(shí)，將未出售的證券全部退還給發(fā)行人的承銷(xiāo)方式，為（）方式。

A.助銷(xiāo) B.直銷(xiāo) C.代銷(xiāo) D.包銷(xiāo)

44.《中華人民共和國(guó)證券法》規(guī)定，證券公司的組織形式為（）。

A.私營(yíng)合伙企業(yè) B.私營(yíng)獨(dú)資企業(yè)

C.有限責(zé)任公司或股份有限公司 D.非法人組織形式

45.證券公司股東的非貨幣財(cái)產(chǎn)出資總額不得超過(guò)證券公司注冊(cè)資本的（）。

A.35% B.25% C.20% D.30%

46.關(guān)于股份有限公司設(shè)立方式以下說(shuō)法正確的是（）。

A.股份有限公司只能由募集設(shè)立

B.發(fā)起設(shè)立和募集設(shè)立均不適用股份有限公司

C.股份有限公司既可以采取發(fā)起設(shè)立也可以采取募集設(shè)立的方式 D.股份有限公司只能由發(fā)起設(shè)立

47.按照證券公司增加的常規(guī)業(yè)務(wù)種類(lèi)的條件和程序，對(duì)證券公司代銷(xiāo)金融產(chǎn)品業(yè)務(wù)資格進(jìn)行審批的機(jī)構(gòu)是（）。

A.中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì) B.證券交易所

C.證券公司住所地證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu) D.中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)總部

48.根據(jù)《關(guān)于加強(qiáng)證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)管理的規(guī)定》中客戶(hù)資產(chǎn)保護(hù)相關(guān)規(guī)定，以下說(shuō)法正確的是（）。

A.基本確認(rèn)盜買(mǎi)盜賣(mài)等異常交易行為的，證券公司應(yīng)當(dāng)立即采取措施控制資產(chǎn)，并協(xié)助客戶(hù)向公安機(jī)關(guān)報(bào)案

B.證券監(jiān)管部門(mén)對(duì)客戶(hù)賬戶(hù)進(jìn)行調(diào)查時(shí)，為保護(hù)客戶(hù)利益，應(yīng)拒絕配合調(diào)查 C.發(fā)現(xiàn)盜買(mǎi)盜賣(mài)等異常交易行為疑點(diǎn)時(shí)，無(wú)需通知客戶(hù)

D.證券交易所對(duì)客戶(hù)異常交易行為進(jìn)行調(diào)查時(shí)，為保護(hù)客戶(hù)利益，應(yīng)拒絕配合調(diào)查

49.下列證券公司章程中的條款規(guī)定屬于重要條款的是（）。

A.證券公司對(duì)外投資的內(nèi)部審批程序 B.證券公司人員招聘流程 C.會(huì)計(jì)事務(wù)所聘任程序 D.股東大會(huì)召集程序

50.保薦代表人從原保薦機(jī)構(gòu)離職，調(diào)入其他保薦機(jī)構(gòu)的，應(yīng)通過(guò)新任職機(jī)構(gòu)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)申請(qǐng)變更登記，其提交的材料不包括（）。A.保薦代表人的聯(lián)系電話(huà)、通訊地址 B.變更登記申請(qǐng)報(bào)告 C.證券業(yè)執(zhí)業(yè)證書(shū)

D.新任職機(jī)構(gòu)出具的接收函

51.《證券法》規(guī)定，對(duì)未經(jīng)法定機(jī)關(guān)審核，擅自公開(kāi)或者變相發(fā)行證券的，其處罰措施包括（）。I、對(duì)直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員給予警告處罰 II、對(duì)擅自公開(kāi)或者變相公開(kāi)發(fā)行證券設(shè)立的公司，由相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)或者部門(mén)會(huì)同省級(jí)以上地方人民政府予以取締 III、責(zé)令停止發(fā)行，退還所募集資金并加算銀行同期存款利息 IV、處以非法所募資金金額百分之一以上百分之五以下的罰款 A.I II III IV B.I IV C.III IV D.I III IV

52.證券公司辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，不能接受（）資產(chǎn)。I、現(xiàn)金 II、股票 III債券

IV、期貨

A.I II III B.II IV C.III IV D.II III IV

53.證券公司申請(qǐng)介紹業(yè)務(wù)資格，應(yīng)符合（）風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)。I、凈資產(chǎn)不低于12億元 II、流動(dòng)資產(chǎn)余額不低于流動(dòng)負(fù)債余額（不包括客戶(hù)交易結(jié)算資金和客戶(hù)委托管理資金）的150% III、對(duì)外擔(dān)保及其他形式的或有負(fù)債之和不高于凈資產(chǎn)的10%，但因證券公司發(fā)債提供的反擔(dān)保除外 IV凈資本不低于凈資產(chǎn)的80% A.B.C.D.II III IV I II III I II III IV I II IV

54.根據(jù)《關(guān)于加強(qiáng)證券經(jīng)紀(jì)管理業(yè)務(wù)的規(guī)定》，證券公司應(yīng)當(dāng)建立健全客戶(hù)賬戶(hù)管理制度，下列表述中，錯(cuò)誤的是（）。I、證券公司為客戶(hù)開(kāi)立資金賬戶(hù)時(shí)，不需要對(duì)客戶(hù)身份的真實(shí)性進(jìn)行審查 II、證券公司為客戶(hù)開(kāi)立證券賬戶(hù)時(shí)，不需要對(duì)客戶(hù)身份的真實(shí)性進(jìn)行審查 III、證券公司應(yīng)當(dāng)為客戶(hù)辦理客戶(hù)交易結(jié)算資金存管手續(xù) IV、證券公司在客戶(hù)開(kāi)戶(hù)時(shí)，不必對(duì)客戶(hù)身份的真實(shí)性進(jìn)行審查

A.I II III IV B.I II IV C.III IV D.I III IV

55.證券公司開(kāi)展客戶(hù)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)與客戶(hù)簽訂書(shū)面資產(chǎn)管理合同，就雙方的權(quán)利義務(wù)和相關(guān)事宜做出明確約定，下列（）是資產(chǎn)管理合同必備內(nèi)容。I、委托資產(chǎn)收益分配原則、執(zhí)行方式 II、信息提供的內(nèi)容、方式 III、合同變更、解除和終止的事由、程序 IV、委托資產(chǎn)承擔(dān)的有關(guān)費(fèi)用

A.I IV B.I II III C.I II III IV D.II III IV

56.證券公司為期貨公司介紹客戶(hù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)向客戶(hù)明示其與期貨公司的介紹業(yè)務(wù)委托關(guān)系，解釋期貨交易的方式、流程及風(fēng)險(xiǎn)，不得（）。I、作獲利保證 II、共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn) III、虛假宣傳 IV、誤導(dǎo)客戶(hù)

A.II IV B.I III IV C.I II III IV D.I III 57.證券公司從事證券自營(yíng)業(yè)務(wù)，其投資范圍或者投資比例違反《證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》的相關(guān)規(guī)定，應(yīng)（）。I、責(zé)令改正、給予警告 II、沒(méi)收違法所得，并處以違法所得1倍以上5倍以下的罰款 III、沒(méi)收違法所得或者違法所得不足3萬(wàn)元的，處以3萬(wàn)元以上30萬(wàn)元以下的罰款 IV、情節(jié)嚴(yán)重的，暫?；蛘叱蜂N(xiāo)其相關(guān)證券業(yè)務(wù)許可

A.I II III IV B.I II

IV C.I II III D.II III IV

58.境外法人開(kāi)立證券賬戶(hù)需提供的文件和資料有（）。I、加蓋公章的法定代表人證明書(shū) II、法定代表人簽章并加蓋公章的法定代表人開(kāi)立機(jī)構(gòu)證券賬戶(hù)授權(quán)委托書(shū) III、董事會(huì)或董事、主要股東授權(quán)委托書(shū) IV、授權(quán)人的有效身份證明文件復(fù)印件

A.I II III B.I II III IV C.III IV D.I II IV

59.證券公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)客戶(hù)（）等情況，在與客戶(hù)簽訂證券交易委托代理協(xié)議時(shí)，對(duì)客戶(hù)進(jìn)行首次風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估，以后至少每?jī)赡旮鶕?jù)客戶(hù)證券投資情況等進(jìn)行一次后續(xù)評(píng)估，并對(duì)客戶(hù)進(jìn)行分類(lèi)管理，分類(lèi)結(jié)果應(yīng)當(dāng)以書(shū)面或者電子方式記載、留存。I、證券專(zhuān)業(yè)知識(shí) II、證券投資經(jīng)驗(yàn)和風(fēng)險(xiǎn)偏好 III、年齡 IV、財(cái)務(wù)與收入狀況

A.I IV B.I II III IV C.II III D.I

III IV

60.申請(qǐng)證券、期貨投資咨詢(xún)從業(yè)資格的機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)具備下列條件（）。I、有100萬(wàn)元人民幣以上的注冊(cè)資本 II、有固定的業(yè)務(wù)場(chǎng)所和與業(yè)務(wù)相適應(yīng)的通訊及其他信息傳遞設(shè)施 III、有公司章程 IV、有健全的內(nèi)部管理制度

A.I II IV B.I II III C.III IV D.I II III IV

61.按照《上海證券交易所交易規(guī)則》的規(guī)定，關(guān)于申報(bào)價(jià)格最小變動(dòng)單位的表述，正確的是（）。I、債券抵押式回購(gòu)交易為0.005元 II、A股、債券交易和證券買(mǎi)斷式回購(gòu)交易為0.01元人民幣 III、B股交易為0.01港元 IV、基金、權(quán)證交易為0.001元人民幣

A.I IV B.II III IV C.I II D.I II IV

62.證券公司應(yīng)當(dāng)以提供網(wǎng)上查詢(xún)、書(shū)面查詢(xún)或者在營(yíng)業(yè)場(chǎng)所公示等方式，保證客戶(hù)在證券公司營(yíng)業(yè)時(shí)間內(nèi)能夠隨時(shí)查詢(xún)證券公司（）的姓名、執(zhí)業(yè)證書(shū)、證券經(jīng)紀(jì)人證書(shū)編號(hào)等信息。I、全體員工 II、經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)經(jīng)辦人員 III、證券經(jīng)紀(jì)人 IV、實(shí)習(xí)或者見(jiàn)習(xí)人員

A.I IV B.I II III C.II III D.I II III IV

63.根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》，上市公司存在下列（）情形之一的，不得公開(kāi)發(fā)行證券。I、擅自改變前次公開(kāi)發(fā)行證券募集資金的用途而未做糾正 II、上市公司最近12個(gè)月內(nèi)受到過(guò)證券交易所的公開(kāi)譴責(zé) III、本次發(fā)行申請(qǐng)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏 IV、上市公司或其現(xiàn)任董事、高級(jí)管理人員因涉嫌犯罪被司法機(jī)關(guān)立案?jìng)刹?/p>

A.I II III B.II III IV C.I II IV D.I II III IV

64.經(jīng)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)可依照《上市公司并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)管理辦法》的規(guī)定從事上市公司并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)是（）。I、具有上市公司并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)資格的證券公司 II、具有上市公司并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)資格的證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu) III、會(huì)計(jì)事務(wù)所 IV、律師事務(wù)所

A.I III B.I II III IV C.II III D.I II

65.證券公司應(yīng)當(dāng)與委托人簽訂書(shū)面代銷(xiāo)合同。代銷(xiāo)合同應(yīng)當(dāng)約定雙方權(quán)利義務(wù)，并明確約定的事項(xiàng)包括（）。I、受理客戶(hù)咨詢(xún)、查詢(xún)、投訴的相關(guān)安排和后續(xù)處理機(jī)制 II、向客戶(hù)進(jìn)行信息披露、風(fēng)險(xiǎn)揭示以及后續(xù)服務(wù)相關(guān)安排 III、出現(xiàn)委托人對(duì)客戶(hù)違約情況下的處置預(yù)案和應(yīng)急安排 IV、因金融產(chǎn)品設(shè)計(jì)、運(yùn)營(yíng)和委托人提供的信息不準(zhǔn)確、不真實(shí)、不完整而產(chǎn)生的責(zé)任由委托人承擔(dān)，證券公司不承擔(dān)任何擔(dān)保責(zé)任

A.III IV B.I II III IV C.I II D.I III IV

66.金融機(jī)構(gòu)違背受托義務(wù)，擅自運(yùn)用客戶(hù)資金或其他委托、信托的財(cái)產(chǎn)，涉嫌下列（）情形的，應(yīng)按照背信運(yùn)用受托財(cái)產(chǎn)罪予以立案追訴。I、擅自運(yùn)用客戶(hù)資金或者其他委托、信托的財(cái)產(chǎn)數(shù)額在30萬(wàn)元以上的 II、雖未達(dá)到上述數(shù)額標(biāo)準(zhǔn)，但多次擅自運(yùn)用客戶(hù)資金或者其他委托、信托的財(cái)產(chǎn)，或者擅自運(yùn)用多個(gè)客戶(hù)資金或者其他委托、信托的財(cái)產(chǎn)的 III、以自己為交易對(duì)象自買(mǎi)自賣(mài)期貨合約，影響證券期貨交易價(jià)格的

A.II III B.I II III C.I III D.I II

67.單獨(dú)或者通過(guò)合謀，利用（）聯(lián)合或者連續(xù)買(mǎi)賣(mài)，操縱證券交易價(jià)格或者數(shù)量，屬于《證券法》明確列式的操縱證券市場(chǎng)的手段之一。I、資金優(yōu)勢(shì) II、持股優(yōu)勢(shì) III、信息優(yōu)勢(shì)

A.I II III B.I II C.II III D.I III

68.證券管理主要包括（）。I、證券賬戶(hù)的合并、掛失和補(bǔ)辦 II、賬戶(hù)開(kāi)立、信息變更、注銷(xiāo) III、賬戶(hù)信息對(duì)比與報(bào)送 IV、合格賬戶(hù)、休眠賬戶(hù)以及風(fēng)險(xiǎn)處置休眠賬戶(hù)的管理

A.II III IV B.III IV C.I II III D.I II 69.下列關(guān)于證券公司的說(shuō)法，正確的是（）。I、證券公司應(yīng)加強(qiáng)對(duì)營(yíng)業(yè)部業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的檢查 II、證券公司可自主選擇假如證券業(yè)協(xié)會(huì) III、證券交易所每年對(duì)證券公司會(huì)員內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)制度進(jìn)行抽樣或全面檢查 IV、證券監(jiān)督機(jī)構(gòu)可要求在指定期限內(nèi)提供有關(guān)資料和信息

A.I II III IV B.I III IV C.I II D.I II IV

70.證券公司為多個(gè)客戶(hù)辦理集合資產(chǎn)管理計(jì)劃，下列表述正確的是（）。I、應(yīng)當(dāng)設(shè)立集合資產(chǎn)管理計(jì)劃 II、與客戶(hù)簽訂集合資產(chǎn)管理合同 III、將客戶(hù)資產(chǎn)交由取得基金托管業(yè)務(wù)資格的資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)托管 IV、通過(guò)專(zhuān)門(mén)賬戶(hù)為客戶(hù)提供資產(chǎn)管理服務(wù)

A.II III B.I II III C.I II III IV D.I II

71.證券公司從事自營(yíng)業(yè)務(wù)的，應(yīng)當(dāng)建立嚴(yán)密的自營(yíng)業(yè)務(wù)操作流程，（）應(yīng)當(dāng)相互分離，并由不同人負(fù)責(zé)。I、投資品種的研究

II、投資組合的制定和決策 III、投資方式的審批 IV、交易指令的執(zhí)行

A.II III IV B.I III IV C.I II IV D.I II III

72.證券公司融資，可以使用（）。I、自有證券 II、通過(guò)轉(zhuǎn)通融取得的證券 III、證券公司客戶(hù)賬戶(hù)內(nèi)的長(zhǎng)期投資證券 IV、其他客戶(hù)的客戶(hù)信用交易擔(dān)保證券賬戶(hù)內(nèi)的證券

A.I III B.II IV C.I II D.I

73.證券公司的研究部門(mén)將資產(chǎn)管理部門(mén)作為證券研究報(bào)告的發(fā)布對(duì)象時(shí)，應(yīng)當(dāng)（）。I、將資產(chǎn)管理部門(mén)作為普通客戶(hù)對(duì)待 II、向客戶(hù)、資產(chǎn)管理部門(mén)同時(shí)發(fā)布證券研究報(bào)告 III、優(yōu)先向資產(chǎn)管理部門(mén)發(fā)送證券研究報(bào)告 IV、將資產(chǎn)管理部門(mén)作為優(yōu)先級(jí)客戶(hù)對(duì)待

A.III IV B.I II C.I III D.II IV

74.會(huì)員、從業(yè)人員誠(chéng)信狀況評(píng)估可采?。ǎ┑姆绞健、自評(píng) II、他評(píng) III、自評(píng)與他評(píng)結(jié)合 IV、以上均正確

A.I IV B.II III C.I II III IV D.I III IV

75.證券公司根據(jù)（）確定對(duì)客戶(hù)融資融券的授信。I、客戶(hù)融資融券申請(qǐng) II、提交的保證金額度 III、客戶(hù)征信調(diào)查 IV、主觀判斷

A.I II B.I II III C.I II III IV D.II III

76.證券公司將其管理的客戶(hù)資產(chǎn)投資于本公司及與本公司由關(guān)聯(lián)方關(guān)系的公司發(fā)行的證券或承銷(xiāo)期內(nèi)承銷(xiāo)的證券或者從事其他重大關(guān)聯(lián)交易的，應(yīng)當(dāng)做到（）。I、遵循客戶(hù)利益優(yōu)先原則 II、防范利益沖突 III、事先取得客戶(hù)的同意 IV、事后告知資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)和客戶(hù)

A.II III IV B.II IV C.I III IV D.I II III IV

77.證券公司經(jīng)營(yíng)融資融券業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)以自己的名義在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)分別開(kāi)立（）。I、信用交易資金交收賬戶(hù) II、融券專(zhuān)用證券賬戶(hù) III、客戶(hù)信用交易擔(dān)保證券賬戶(hù) IV、信用交易證券交收賬戶(hù)

A.II III IV B.I II III C.I II III IV D.I II IV

78.中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)按照轄區(qū)監(jiān)管責(zé)任制的要求，依法對(duì)證券公司及其分支機(jī)構(gòu)的融資融券業(yè)務(wù)活動(dòng)中涉及的（）等事項(xiàng)進(jìn)行非現(xiàn)場(chǎng)檢查和現(xiàn)場(chǎng)檢查。I、客戶(hù)選擇 II、合同簽訂 III、授信額度的確定 IV、擔(dān)保物的收取和管理

A.II III IV B.I II IV C.I II III IV D.I II III

79.證券金融公司應(yīng)建立風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制，下列關(guān)于融出的某種證券余額與該證券上市可流通市值的比例，適當(dāng)?shù)氖牵ǎ?。I、8% II、10% III、12% IV、15% A.III IV B.I II C.I II III D.II IV

80.下列關(guān)于利用未公開(kāi)信息交易立案追訴標(biāo)準(zhǔn)的說(shuō)法中，正確的是（）。I、期貨交易占用保證金數(shù)額累計(jì)在20萬(wàn)元以上的 II、證券交易成交額累計(jì)在30萬(wàn)元以上的 III、獲利或者避免損失數(shù)額累計(jì)在15萬(wàn)元以上的 IV、多次利用內(nèi)幕信息以外的其他未公開(kāi)信息進(jìn)行交易活動(dòng)的 A.B.C.D.I II III IV II III IV I II III IV

81.證券投資顧問(wèn)可通過(guò)電視、廣播、網(wǎng)絡(luò)、報(bào)刊等公眾媒體，對(duì)（）發(fā)表評(píng)論意見(jiàn)。I、宏觀經(jīng)濟(jì) II、行業(yè)狀況 III、證券市場(chǎng)變動(dòng)情況 IV、具體證券投資建議

A.I II III B.III IV C.I II

D.I II III IV

82.證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)與證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的差異包括（）。I、具有不同的功能和要素 II、是否收取專(zhuān)門(mén)投資顧問(wèn)服務(wù)報(bào)酬 III、是否取得投資顧問(wèn)的資格 IV、是否單獨(dú)簽訂投資顧問(wèn)服務(wù)協(xié)議

A.III IV B.I II IV C.I II

III IV D.I II

III

83.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的構(gòu)成要素包括（）。I、證券經(jīng)紀(jì)商 II、委托人 III、證券交易所 IV、證券交易的對(duì)象

A.III IV B.I II IV C.I II III D.I II III IV

84.股份有限公司發(fā)行無(wú)記名股票的，公司應(yīng)當(dāng)記載的是（）。I、股票發(fā)行日期 II、股東取得股份的日期 III、股東所持股票的編號(hào) IV、股東所持股份數(shù)

A.II III IV B.I II III IV C.I II III D.I III IV

85.證券公司承銷(xiāo)或代理買(mǎi)賣(mài)未經(jīng)核準(zhǔn)擅自公開(kāi)發(fā)行證券的，下列表述正確的有（）。I、沒(méi)收違法所得，并處以違法所得一倍以上五倍以下的罰款 II、給投資者造成損失的，應(yīng)當(dāng)與發(fā)行人承擔(dān)連帶賠償責(zé)任 III、對(duì)直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他責(zé)任人員給予警告，撤銷(xiāo)任職資格或者證券從業(yè)資格 IV、中國(guó)證監(jiān)會(huì)可以在12至24個(gè)月暫不受理其證券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)有關(guān)文件

A.I II III B.I II C.I D.I II III IV 86.證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)，必須遵守（）等法律法規(guī)和中國(guó)證監(jiān)會(huì)的有關(guān)規(guī)定。I、《中華人民共和國(guó)證券法》 II、《證券、期貨投資咨詢(xún)管理暫行辦法》 III、《中華人民共和國(guó)公司法》 IV、《證券交易管理?xiàng)l例》

A.I II III B.II III IV C.I III IV D.I II

87.保薦代表人出現(xiàn)以下（）情形之一的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)撤銷(xiāo)其保薦代表人資格；情節(jié)嚴(yán)重的，對(duì)其采取證券市場(chǎng)禁入的措施。I、在與保薦工作相關(guān)文件上簽字推薦發(fā)行人證券發(fā)行上市，但未參加盡職調(diào)查工作，或者盡職調(diào)查工作不徹底、不充分，明顯不符合業(yè)務(wù)規(guī)則和行業(yè)規(guī)范 II、本人及其配偶持有發(fā)行人的股票 III、唆使、協(xié)助或者參與發(fā)行人及證券服務(wù)機(jī)構(gòu)提供存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的文件 IV、參與組織編制的與保薦工作相關(guān)文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏

A.I II III B.I III IV C.II III IV D.I II III IV

88.所有上市交易的股票和債券都是證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的對(duì)象，同時(shí)上市交易的股票和債券經(jīng)常漲跌變化，因此證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的對(duì)象具有（）的特點(diǎn)。I、廣泛性 II、價(jià)格變動(dòng)性 III、保密性 IV、權(quán)威性

A.II IV B.I II C.III IV D.I II III IV

89.證券研究報(bào)告主要包括涉及具體證券及證券相關(guān)產(chǎn)品的（）。I、上市公司價(jià)值分析報(bào)告 II、行業(yè)研究報(bào)告 III、投資策略報(bào)告 IV、投資風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告

A.I II IV B.I II III C.I III D.II III IV

90.證券公司員工或其經(jīng)紀(jì)人在執(zhí)業(yè)過(guò)程中禁止下列行為（）。I、接受客戶(hù)的全權(quán)委托 II、誤導(dǎo)客戶(hù)、對(duì)客戶(hù)買(mǎi)賣(mài)證券承諾收益或賠償 III、為獲取交易傭金或其他利益，誘導(dǎo)客戶(hù)進(jìn)行不必要的證券買(mǎi)賣(mài) III、侵占、損害客戶(hù)的合法權(quán)益，挪用客戶(hù)的資金或證券

A.II III B.I II C.II III IV D.I II III IV

91.根據(jù)《發(fā)布證券研究報(bào)告暫行規(guī)定》，證券公司、證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)發(fā)布證券研究報(bào)告，應(yīng)當(dāng)對(duì)發(fā)布的（）和審查過(guò)程實(shí)行留痕管理。I、方式 II、時(shí)間 III、內(nèi)容 IV、對(duì)象 A.B.C.D.I II IV I II III III IV I II III IV

92.中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)信息管理中的誠(chéng)信信息包括（）。I、基本信息 II、獎(jiǎng)勵(lì)信息 III、處罰處分信息 IV、協(xié)會(huì)自律規(guī)則規(guī)定的其他信息

A.I II

B.I II III IV C.I III IV D.II III IV

93.財(cái)務(wù)顧問(wèn)及其財(cái)務(wù)顧問(wèn)主辦人出現(xiàn)下列（）情形的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)其采取監(jiān)管談話(huà)、出具警示函、責(zé)令改正等監(jiān)管措施。I、內(nèi)部控制機(jī)制和管理制度、盡職調(diào)查制度以及相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則存在重大缺陷或者未得到有效執(zhí)行 II、未按照《上市公司并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定發(fā)表專(zhuān)業(yè)意見(jiàn)的 III、違反其就上市公司并購(gòu)重組相關(guān)業(yè)務(wù)活動(dòng)所做承諾 IV、唆使、協(xié)助或者伙同委托人干擾證監(jiān)會(huì)審核工作的

A.II IV B.I II

C.I II III IV D.I II III

94.（）從事集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)違反規(guī)定的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)依照法律、行政法規(guī)和中國(guó)證監(jiān)會(huì)的有關(guān)規(guī)定做出行政處罰，涉嫌犯罪的，移送司法機(jī)關(guān)，追究其刑事責(zé)任。I、證券公司及其相關(guān)人員 II、資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)及其相關(guān)人員 III、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)及其相關(guān)人員 IV、推廣代理機(jī)構(gòu)及其相關(guān)人員

A.II III B.I II III IV C.I II III D.I II IV

95.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的主要類(lèi)型有（）。I、為單一客戶(hù)辦理定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù) II、為多個(gè)客戶(hù)辦理定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù) III、為多個(gè)客戶(hù)辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù) IV、為客戶(hù)辦理特定目的的專(zhuān)項(xiàng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

A.II IV B.I III IV C.I II III IV D.I III

96.證券公司經(jīng)營(yíng)融資融券業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)以自己名義在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)分別開(kāi)立（）。I、融券專(zhuān)用證券賬戶(hù) II、信用交易證券交收賬戶(hù) III、信用交易資金交收賬戶(hù) IV、客戶(hù)信用交易擔(dān)保證券賬戶(hù)

A.I II III B.I II III IV C.I II IV D.I III IV

97.證券公司對(duì)其證券自營(yíng)業(yè)務(wù)與其他業(yè)務(wù)不依法分開(kāi)辦理，混合操作，應(yīng)（）。I、責(zé)令改正 II、處以三十萬(wàn)元以上六十萬(wàn)以下的罰款 III、處以非法所得一倍以上五倍以下的罰款 IV、情節(jié)嚴(yán)重的，撤銷(xiāo)相關(guān)業(yè)務(wù)許可

A.I II B.I III C.I II IV D.I III IV

98.《期貨交易管理?xiàng)l例》中禁止的行為有（）。I、欺詐 II、內(nèi)幕交易 III、操縱期貨交易價(jià)格 IV、變相期貨交易

A.II IV B.I III IV C.I II III IV D.I III

99.證券公司自營(yíng)業(yè)務(wù)部門(mén)的職責(zé)不包括（）。I、自營(yíng)賬戶(hù)開(kāi)戶(hù) II、自營(yíng)賬戶(hù)使用登記 III、自營(yíng)賬戶(hù)銷(xiāo)戶(hù) IV、自營(yíng)業(yè)務(wù)所需資金的調(diào)度

A.I II III B.I II III IV C.I III IV D.II III IV

100.根據(jù)《關(guān)于加強(qiáng)證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)管理的規(guī)定》，證券公司應(yīng)當(dāng)建立健全適當(dāng)性管理制度，以下表述中，錯(cuò)誤的是（）。I、證券公司可事后告知客戶(hù)所提供服務(wù)或銷(xiāo)售產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)特征 II、該證券公司認(rèn)為某一服務(wù)或產(chǎn)品不適合某一客戶(hù)的，應(yīng)當(dāng)將該情形提示客戶(hù)，并由證券公司替客戶(hù)選擇是否接受該項(xiàng)服務(wù)或產(chǎn)品 III、證券公司認(rèn)為某一服務(wù)或者產(chǎn)品無(wú)法判斷適當(dāng)性的，應(yīng)當(dāng)提示客戶(hù)，并由客戶(hù)選擇是否接受該項(xiàng)服務(wù)或產(chǎn)品 IV、證券公司的提示和客戶(hù)的選擇應(yīng)當(dāng)記載、留存

A.I II IV B.III IV C.I III IV D.I II

第三篇：證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)考前押題5

證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)4月23日考前押題

（四）1.關(guān)于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.由人為失誤、合同糾紛等引起的風(fēng)險(xiǎn)為市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

B.利率風(fēng)險(xiǎn)、購(gòu)買(mǎi)力風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)等屬于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

C.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是指基金投資行為受到由宏觀政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)等環(huán)境因素對(duì)證券價(jià)格所造成的影響而面對(duì)。。。

D.政策風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)濟(jì)周期性波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)等都屬于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

2.同一期間內(nèi)，投資于國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的基金A貝塔系數(shù)為0.85，基金B(yǎng)的貝塔系數(shù)為1.1，以下說(shuō)法正確的是（）。

A.基金A和基金B(yǎng)的凈值變動(dòng)方向相反

B.基金A的凈值隨市場(chǎng)的變動(dòng)幅度比基金B(yǎng) 大

C.基金A和基金B(yǎng)的凈值變動(dòng)方向與市場(chǎng)不一致

D.基金A的凈值隨市場(chǎng)的變動(dòng)幅度比基金B(yǎng) 小

3.關(guān)于全球投資業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn)（GIPS），以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.GIPS標(biāo)準(zhǔn)要求不同期間的收益率以算術(shù)平均方式相連接

B.GIPS標(biāo)準(zhǔn)是經(jīng)現(xiàn)金流調(diào)整后的時(shí)間加權(quán)收益率

C.GIPS標(biāo)準(zhǔn)確保不同的投資管理機(jī)構(gòu)的投資業(yè)績(jī)具有可比性

D.GIPS標(biāo)準(zhǔn)可以提高業(yè)績(jī)報(bào)告的透明性，確保在一致、可靠、公平且可比的基礎(chǔ)上報(bào)告投資業(yè)績(jī)數(shù)據(jù)

4.（）是一個(gè)極端的假設(shè)，是對(duì)任何內(nèi)幕信息的價(jià)值持否定態(tài)度。

A.弱有效市場(chǎng)假設(shè)

B.半強(qiáng)有效市場(chǎng)假設(shè)

C.強(qiáng)有效市場(chǎng)假設(shè)

D.市場(chǎng)異常理論

5.我國(guó)收取印花稅的交易品種是（）。

A.權(quán)證

B.基金

C.股票

D.債券

6.對(duì)于一些重大事務(wù)決定，如公司合并、分立、解散等需要（）投票表決通過(guò)。

A.執(zhí)行董事

B.股東

C.獨(dú)立董事

D.監(jiān)事

7.下列股票估值方法不屬于內(nèi)在價(jià)值法的是（）。

A.經(jīng)濟(jì)附加值模型

B.自由現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型

C.企業(yè)價(jià)值倍數(shù)

D.股利貼現(xiàn)模型

8.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的產(chǎn)生與美國(guó)（）的“Q條例”中禁止活期存款支付利息的規(guī)定有關(guān)。

A.20世紀(jì)50年代

B.20世紀(jì)60年代

C.20世紀(jì)70年代

D.20世紀(jì)80年代

9.債券當(dāng)期收益率的變動(dòng)總是預(yù)示著到期收益率的（）。

A.反向變動(dòng)

B.同向變動(dòng)

C.不確定

D.不變

10.某基金合同規(guī)定其股票資產(chǎn)占基金資產(chǎn)的比例為80%以上，投資于成長(zhǎng)型行業(yè)和公司股票的資產(chǎn)不低于股票資產(chǎn)的80%，該基金屬于（）基金。

A.成長(zhǎng)風(fēng)格

B.大盤(pán)風(fēng)格

C.指數(shù)型

D.混合型

11.已知某基金近兩年來(lái)累計(jì)收益利率為21%，那么應(yīng)用幾何平均數(shù)收益率計(jì)算的該基金的年平均收益率應(yīng)為（）。

A.21%

B.10%

C.6%

D.10%

12.研究和發(fā)現(xiàn)股票的（），并將其與市場(chǎng)價(jià)格相比較，進(jìn)而決定投資策略是證券分析師的主要任務(wù)。

A.賬面價(jià)值

B.清算價(jià)值

C.內(nèi)在價(jià)值

D.票面價(jià)值

13.設(shè)立證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)必須經(jīng)（）批準(zhǔn)。

A.中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)

B.國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

C.中國(guó)人民銀行

D.機(jī)構(gòu)所在地的地方人民政府

14.估值表中不屬于基金資產(chǎn)的是（）。

A.股票

B.債券 C.應(yīng)付贖回款

D.銀行存款

15.短期融資券由（）承銷(xiāo)并采用（）的方式發(fā)行，通過(guò)市場(chǎng)招標(biāo)確定發(fā)行利率。

A.證券公司；有擔(dān)保

B.證券公司；無(wú)擔(dān)保

C.商業(yè)銀行；有擔(dān)保

D.商業(yè)銀行；無(wú)擔(dān)保

16.下列關(guān)于盯市制度說(shuō)法不正確的是（）。

A.是期貨交易的最大特征

B.使期貨合約每天得到結(jié)算

C.這項(xiàng)制度性安排使得期貨合約的價(jià)格在每日末回到零

D.它對(duì)于保證期貨合約的履行是至關(guān)重要的

17.貼現(xiàn)因子與即期利率的關(guān)系式可以表示為（）。其中dt表述t時(shí)期的貼現(xiàn)因子，St表示t時(shí)期的即期利率。

A.dt=1/(1+St)

B.dt=(1+St)

C.dt=1/(1+St)↑t

D.dt=(1+St)↑t

18.另類(lèi)投資的投資對(duì)象通常不包含（）。

A.國(guó)債

B.藝術(shù)品

C.未上市公司股權(quán)

D.房產(chǎn)與商鋪

19.將終值轉(zhuǎn)換為現(xiàn)值的利率叫（）。

A.實(shí)際利率

B.固定利率

C.名義利率

D.折現(xiàn)率

20.下列選項(xiàng)中，哪一項(xiàng)是另類(lèi)投資的優(yōu)點(diǎn)（）。

A.將另類(lèi)投資納入投資組合，可以實(shí)現(xiàn)投資組合多元化

B.收益率高于傳統(tǒng)投資

C.信息透明度高

D.流動(dòng)性強(qiáng)

21.關(guān)于貝塔系數(shù)，以下描述錯(cuò)誤的是（）。

A.貝塔系數(shù)反映的是投資對(duì)象對(duì)市場(chǎng)變化的敏感度

B.貝塔系數(shù)是評(píng)估證券或投資組合系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)

C.貝塔系數(shù)是用歷史數(shù)據(jù)來(lái)計(jì)算的

D.貝塔系數(shù)是評(píng)估證券或投資組合非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)

22.關(guān)于全額計(jì)算，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.全額結(jié)算的結(jié)算機(jī)構(gòu)不對(duì)結(jié)算完成進(jìn)行擔(dān)保

B.全額結(jié)算也就是逐筆結(jié)算

C.全額結(jié)算有助于降低結(jié)算本金風(fēng)險(xiǎn)

D.全額結(jié)算的結(jié)算成本較低

23.關(guān)于投資品種的估值，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.交易所上市的估值期貨以當(dāng)日結(jié)算的估值

B.交易所上市的權(quán)證以當(dāng)日市價(jià)估值

C.交易所上市的可轉(zhuǎn)債按第三方估值機(jī)構(gòu)提供的估值凈價(jià)估值

D.交易所上市的私募債按成本估值

24.現(xiàn)金流量表是根據(jù)（）為基礎(chǔ)編制的。

A.公允價(jià)值

B.權(quán)責(zé)發(fā)生制

C.收付實(shí)現(xiàn)制

D.歷史成本

25.“利滾利”所指的計(jì)息方式為（）。

A.單利和復(fù)利

B.單利或復(fù)利

C.復(fù)利

D.單利

26.（）對(duì)經(jīng)濟(jì)狀況、行業(yè)動(dòng)態(tài)以及公司的經(jīng)營(yíng)管理情況等因素進(jìn)行分析，以此來(lái)研究股票價(jià)值。

A.行業(yè)分析

B.基本面分析

C.技術(shù)分析

D.宏觀經(jīng)濟(jì)分析

27.下列不屬于貨幣市場(chǎng)工具的是（）。

A.短期政府債券

B.銀行回購(gòu)協(xié)議

C.商業(yè)票據(jù)

D.中長(zhǎng)期債券

28.下列關(guān)于投資政策說(shuō)明書(shū)的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。

A.投資政策說(shuō)明書(shū)內(nèi)容包括投資回報(bào)率目標(biāo)、投資決策流程、投資范圍等

B.投資政策說(shuō)明書(shū)在制定后不得變更

C.制定投資政策說(shuō)明書(shū)是進(jìn)行投資組合管理的基礎(chǔ)

D.投資政策說(shuō)明書(shū)有助于合理評(píng)估投資管理人的投資業(yè)績(jī)

29.（）是指證券價(jià)格能夠充分反映價(jià)格歷史序列中包含的所有信息，如證券的價(jià)格、交易量等。

A.弱有效市場(chǎng)

B.半強(qiáng)有效市場(chǎng)

C.半弱有效市場(chǎng)

D.強(qiáng)有效市場(chǎng)

30.厭惡風(fēng)險(xiǎn)的理性投資者，會(huì)選擇（）。

A.有效前沿的某一可行組合 B.下邊界的某一可行組合 C.收益最高的可行組合

D.可行投資組合集內(nèi)部的某一可行組合

31.以下關(guān)于跟蹤誤差的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.指數(shù)基金與其基準(zhǔn)指數(shù)的跟蹤誤差是零

B.跟蹤誤差是證券組合相對(duì)基準(zhǔn)組合的跟蹤偏離度的標(biāo)準(zhǔn)差

C.跟蹤誤差是度量一個(gè)證券組合相對(duì)于其基準(zhǔn)組合偏離程度的指標(biāo)

D.跟蹤偏離度是指證券組合的真實(shí)收益率與基準(zhǔn)組合收益率的差

32.關(guān)于基金公司投資管理部門(mén)設(shè)置，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.投資部是基金投資運(yùn)作的具體執(zhí)行部門(mén)

B.投資部向交易部下達(dá)交易指令

C.投資決策委員會(huì)是基金公司管理基金投資的最高決策機(jī)構(gòu)

D.投資部負(fù)責(zé)根據(jù)投資委員會(huì)制定的投資原則和計(jì)劃制定投資組合的具體方案

33.股利貼現(xiàn)模型最早由（）提出。

A.威廉姆斯和戈登

B.彼得林奇

C.葛蘭碧

D.莫迪利亞尼和米勒

34.關(guān)于買(mǎi)賣(mài)差價(jià)，以下表述正確的是（）。

A.流動(dòng)性好的股票，買(mǎi)賣(mài)差價(jià)較小

B.買(mǎi)賣(mài)差價(jià)無(wú)法通過(guò)交易擇時(shí)控制

C.大盤(pán)藍(lán)籌股股價(jià)較高，買(mǎi)賣(mài)差價(jià)較大

D.總體而言，發(fā)達(dá)國(guó)家股票市場(chǎng)參與者較多，買(mǎi)賣(mài)差價(jià)較大

35.關(guān)于基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)，以下表述正確的是（）。

A.指數(shù)基金比貨幣基金業(yè)績(jī)好

B.指數(shù)基金與貨幣基金因?yàn)橥顿Y范圍和投資目標(biāo)不同而不具備可比性

C.股票基金比債券基金業(yè)績(jī)好

D.債券基金比貨幣基金業(yè)績(jī)好

36.關(guān)于信息比率，以下表述正確的是（）。A.信息比率是單位總體風(fēng)險(xiǎn)所對(duì)應(yīng)的超額收益

B.信息比率是對(duì)相對(duì)收益率進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整的分析指標(biāo)

C.信息比率衡量基金組合系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益

D.信息比率越大說(shuō)明該基金在同樣的跟蹤誤差水平獲得的超額收益越小

37.我國(guó)第一只試點(diǎn)債券型QDII基金是在哪一年發(fā)行的（）。

A.2008

B.2007

C.2006

D.2009

38.以下關(guān)于估值責(zé)任的表述，錯(cuò)誤的是（）。

A.基金估值的責(zé)任人是基金管理人

B.基金托管人對(duì)管理人的估值結(jié)果負(fù)有復(fù)核責(zé)任

C.基金管理人在計(jì)算份額凈值時(shí)可參考估值工作小組意見(jiàn)，但不能免除其估值責(zé)任

D.基金托管人對(duì)基金管理人的估值原則和程序有異議時(shí)，以基金管理人的意見(jiàn)為準(zhǔn)

39.基金銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)目前只有貨幣市場(chǎng)基金和一些債券型基金收取，費(fèi)率大約為（）。

A.1%

B.5%

C.1.5%

D.0.25%

40.上市公司回購(gòu)股份的方式不包括（）。

A.要約回購(gòu)

B.場(chǎng)外協(xié)議回購(gòu)

C.場(chǎng)內(nèi)公開(kāi)市場(chǎng)回購(gòu)

D.正回購(gòu)

41.關(guān)于期貨市場(chǎng)的作用，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.提供分散、轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的工具有助于穩(wěn)定國(guó)民經(jīng)濟(jì)

B.期貨交易所形成的未來(lái)價(jià)格信號(hào)能反映多種生產(chǎn)要素在未來(lái)一定時(shí)期的變化趨勢(shì)

C.農(nóng)產(chǎn)品期貨市場(chǎng)有助于減緩農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)對(duì)農(nóng)業(yè)發(fā)展的不利影響

D.期貨交易需要對(duì)大量信息進(jìn)行加工，故期貨交易形成的未來(lái)價(jià)格信號(hào)具有滯后性

42.證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)采用（）措施保證業(yè)務(wù)的正常運(yùn)行

I.制定完善的風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制和內(nèi)容控制制度

II.建立完善的技術(shù)系統(tǒng)，制定由結(jié)算參與人共同遵守的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)范

III.要建立完善的結(jié)算參與人準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系

IV.要對(duì)結(jié)算數(shù)據(jù)和技術(shù)系統(tǒng)進(jìn)行備份，制定業(yè)務(wù)緊急應(yīng)變程序和操作流程

A.I、III

B.I、II、III、IV

C.I、II

D.I、II、III 43.下列關(guān)于普通股和優(yōu)先股說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.普通股具有較高風(fēng)險(xiǎn)的特種

B.優(yōu)先股在分配股利和清算剩余財(cái)產(chǎn)索取權(quán)優(yōu)先于普通股

C.普通股股東具有較高的潛在收益率

D.優(yōu)先股承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)較低、公司盈利多時(shí)，優(yōu)先股獲利更多

44.以下不屬于基金管理公司的職責(zé)的是（）。

A.使用合理、可靠地估值業(yè)務(wù)系統(tǒng)

B.復(fù)核、審查基金資產(chǎn)凈值以及基金份額申購(gòu)、贖回價(jià)格

C.建立健全估值決策體系

D.制定基金估值和份額凈值計(jì)價(jià)的業(yè)務(wù)管理制度，明確基金估值的原則和程序

45.下列各類(lèi)型證券的持有人享有投票權(quán)的是（）。

A.普通股

B.優(yōu)先股

C.債券

D.期權(quán)

46.我國(guó)債券市場(chǎng)發(fā)展先后順序是（）。

A.以銀行間市場(chǎng)為主>以柜臺(tái)市場(chǎng)為主>以交易所市場(chǎng)為主

B.以交易所市場(chǎng)為主>以柜臺(tái)市場(chǎng)為主>以銀行間市場(chǎng)為主

C.以柜臺(tái)市場(chǎng)為主>以交易所市場(chǎng)為主>以銀行間市場(chǎng)為主

D.以柜臺(tái)市場(chǎng)為主>以銀行間市場(chǎng)為主>以交易所市場(chǎng)為主

47.下列不屬于貨幣市場(chǎng)工具特點(diǎn)的是（）。

A.均是債務(wù)契約

B.本金安全性高，風(fēng)險(xiǎn)較低

C.流動(dòng)性低

D.期限在1年以?xún)?nèi)（含1年）

48.下列關(guān)于個(gè)人投資者的表述錯(cuò)誤的是（）。

A.投資需求主要由個(gè)人需求決定，和個(gè)人家庭狀況沒(méi)有關(guān)系

B.個(gè)人投資者的家庭負(fù)擔(dān)越重，會(huì)越偏向穩(wěn)健投資策略

C.個(gè)人投資者是基金投資群體的重要組成部分

D.個(gè)人投資者的就業(yè)狀況會(huì)對(duì)其投資需求產(chǎn)生影響

49.當(dāng)（）時(shí)，應(yīng)該選擇高β系數(shù)的證券或組合。

A.市場(chǎng)組合的實(shí)際預(yù)期收益率小于無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率

B.市場(chǎng)處于熊市

C.市場(chǎng)組合的實(shí)際預(yù)期收益率等于無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率

D.市場(chǎng)處于牛市

50.關(guān)于交易指令在基金公司內(nèi)部的執(zhí)行，以下表述正確的是（）。

A.一般情況下，基金經(jīng)理為提高效率都直接向交易所下達(dá)指令

B.交易系統(tǒng)可以對(duì)違規(guī)指令進(jìn)行攔截

C.交易員應(yīng)優(yōu)先執(zhí)行規(guī)模更大的基金的投資指令

D.相關(guān)負(fù)責(zé)人員在交易完成后審核投資指令的合法性，并反饋給基金經(jīng)理

51.某基金根據(jù)歷史數(shù)據(jù)計(jì)算出來(lái)的貝塔系數(shù)為1.3，則以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.該基金的凈值變動(dòng)方向與市場(chǎng)一致

B.該基金是一只防御型基金

C.當(dāng)市場(chǎng)上漲1%，該基金凈值上漲幅度為1.3%

D.該基金的凈值變動(dòng)幅度比市場(chǎng)大

52.關(guān)于申請(qǐng)合格境外機(jī)構(gòu)投資者應(yīng)當(dāng)具備的條件，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.如果是資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)，其經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)應(yīng)在2年以上

B.申請(qǐng)人的財(cái)務(wù)穩(wěn)健愛(ài)你，資信良好

C.申請(qǐng)人所在國(guó)家或地區(qū)的證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)必須已與中國(guó)證監(jiān)會(huì)簽訂監(jiān)管合作備忘錄

D.申請(qǐng)人近1年未受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)的重大處罰

53.銀行間公開(kāi)市場(chǎng)的一級(jí)交易商是指中國(guó)人民銀行根據(jù)規(guī)定選出符合條件的債券二級(jí)市場(chǎng)參與者作為（）的對(duì)手方，與之進(jìn)行債券交易。

A.上海清算所

B.中央結(jié)算夠公司

C.中國(guó)人民銀行

D.財(cái)政部

54.關(guān)于債券的估值方法，以下表述正確的是（）。

A.交易所上市交易的債券采用收盤(pán)價(jià)估值

B.中小企業(yè)私募債采用第三方估值機(jī)構(gòu)提供價(jià)格估值

C.全國(guó)銀行間債券市場(chǎng)交易的債券采用第三方估值機(jī)構(gòu)提供價(jià)格估值

D.對(duì)在交易所上市交易的可轉(zhuǎn)換債券按當(dāng)日收盤(pán)價(jià)作為估值凈價(jià)

55.下列不屬于減少回購(gòu)協(xié)議信用風(fēng)險(xiǎn)的方法的是（）。

A.對(duì)抵押品進(jìn)行限定

B.傾向于對(duì)流動(dòng)性高、容易變現(xiàn)抵押物的要求

C.提高抵押率的要求

D.降低抵押率的要求

56.關(guān)于貨幣基金的利潤(rùn)分配，以下表述錯(cuò)誤的是（）

A.收益分配后的份額凈值通常保持為1.00元

B.T日申購(gòu)T日即可享受收益

C.每日進(jìn)行收益分配

D.收益分配的方式通常為紅利再投資

i

第四篇：2010證券投資分析考前押題三

2010綜合試題三 組建證券投資組合時(shí)，個(gè)別證券選擇是指（）。

A預(yù)測(cè)和比較各種不同類(lèi)型證券的價(jià)格走勢(shì)和波動(dòng)情況 B預(yù)測(cè)個(gè)別證券的價(jià)格走勢(shì)及其波動(dòng)情況

C在一定條件下，組建一個(gè)在一定收益條件下風(fēng)險(xiǎn)最小的投資組合 D發(fā)現(xiàn)那些價(jià)格偏離價(jià)值的證券

解析：B 考察證券組合管理基本步驟中構(gòu)建證券投資組合的知識(shí)。2 在金融工程整個(gè)運(yùn)作流程中，（）是最先的一個(gè)步驟。A診斷 B分析 C生產(chǎn) D定價(jià)

解析：A 金融工程作為金融創(chuàng)新的手段，其運(yùn)作可分為6個(gè)步驟：診斷，分析，生產(chǎn)，定價(jià)，修正，商品化。3 國(guó)際收支中的居民是指（）。A在國(guó)內(nèi)居住1年以上的自然人

B在國(guó)內(nèi)居住1年以上的自然人和法人 C在國(guó)內(nèi)居住2年以上的自然人

D在國(guó)內(nèi)居住2年以上的自然人和法人 解析：B 證券投資分析時(shí)建立在（）的基礎(chǔ)之上。A K線(xiàn)理論 B 切線(xiàn)理論 C 形態(tài)理論 D 道氏理論

解析：D 道氏理論是技術(shù)分析的理論基礎(chǔ)。《國(guó)民經(jīng)濟(jì)行業(yè)分類(lèi)》國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)（GB.T4754-2002）將我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)行業(yè)劃分為（）。

A門(mén)類(lèi)、大類(lèi)、中類(lèi)、小類(lèi) B大類(lèi)、中類(lèi)、小類(lèi) C門(mén)類(lèi)、大類(lèi)、中類(lèi) D門(mén)類(lèi)、大類(lèi)

解析：A 《國(guó)民經(jīng)濟(jì)行業(yè)分類(lèi)》國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)（GB.T4754-2002）將我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)行業(yè)劃分為20個(gè)行業(yè)門(mén)類(lèi)，95個(gè)行業(yè)大類(lèi)，396個(gè)行業(yè)中類(lèi)，913個(gè)行業(yè)小類(lèi)。6 根據(jù)波浪理論，一個(gè)完整的循環(huán)應(yīng)包括（）個(gè)波浪。A5 B8 C3 D2 解析：B 艾略特的波浪理論以周期為基礎(chǔ)。每個(gè)周期無(wú)論時(shí)間長(zhǎng)短，都是以一種模式進(jìn)行，即每個(gè)周期都是由上升或下降的5個(gè)過(guò)程和下降或上升的3個(gè)過(guò)程組成。一元線(xiàn)性回歸不可以運(yùn)用于（）。A描述兩指標(biāo)變量之間的數(shù)量依存關(guān)系 B進(jìn)行統(tǒng)計(jì)控制

C把預(yù)報(bào)因子代入回歸方程可對(duì)預(yù)報(bào)量進(jìn)行估計(jì) D檢驗(yàn)兩指標(biāo)曲線(xiàn)相關(guān)的顯著性

解析：D 考察一元線(xiàn)性回歸方程的應(yīng)用。一元線(xiàn)性回歸時(shí)檢驗(yàn)兩指標(biāo)線(xiàn)性相關(guān)的顯著性，而不是曲線(xiàn)相關(guān)。在期貨合約交割時(shí)，如果期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格不同，就會(huì)出現(xiàn)（）的機(jī)會(huì)。A反向投機(jī)交易 B套期保值交易 C套利交易

D正向投機(jī)交易 解析：C在期貨合約交割時(shí)，如果期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格不同，就會(huì)有套利者進(jìn)入，通過(guò)低買(mǎi)高賣(mài)獲取利潤(rùn)。9 死亡交叉是指（）。

A現(xiàn)在行情價(jià)位于長(zhǎng)期與短期之上，短期由向上突破長(zhǎng)期。B現(xiàn)在行情價(jià)位于長(zhǎng)期與短期之上，短期由向下突破長(zhǎng)期。C現(xiàn)在行情價(jià)位于長(zhǎng)期與短期之下，短期由向上突破長(zhǎng)期。D現(xiàn)在行情價(jià)位于長(zhǎng)期與短期之下，短期由向下突破長(zhǎng)期。

解析：D 現(xiàn)在行情價(jià)位于長(zhǎng)期與短期之上，短期由向上突破長(zhǎng)期 為黃金交叉。10 下列評(píng)價(jià)宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的基本變量中，不屬于國(guó)民經(jīng)濟(jì)總體指標(biāo)的是（）。A國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值 B工業(yè)增加值 C失業(yè)率

D貨幣供應(yīng)量

解析：D 貨幣供應(yīng)量屬于金融指標(biāo)。11 考察公司短期償債能力的關(guān)鍵是（）。A變現(xiàn)能力 B營(yíng)運(yùn)能力

C長(zhǎng)期償債能力 D盈利能力 解析：A 某上市公司年初總資產(chǎn)為5億元，年底總資產(chǎn)為5.5億元，當(dāng)年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)5000萬(wàn)元，那么該公司當(dāng)年資產(chǎn)凈利率為（）A100% B4.762% C9.52% D0.91% 解析：C 當(dāng)年資產(chǎn)凈利率=凈利率/平均資產(chǎn)總額 在以期望收益率為縱軸、標(biāo)準(zhǔn)差為橫軸的坐標(biāo)平面上，在同一條無(wú)差異曲線(xiàn)上，改變證券期望收益率投資者的滿(mǎn)意程度（）。A提高 B降低 C不變 D不確定 解析：C 同一條無(wú)差異曲線(xiàn)上的組合給投資者帶來(lái)的滿(mǎn)意程度相同。14（）描述了這樣一個(gè)事實(shí)：微處理器的集成度會(huì)每18個(gè)月翻一番。A摩爾定律 B吉爾德定律 C馮諾依曼定律 D IBM定律

解析：A摩爾定律即微處理器的集成度會(huì)每18個(gè)月翻一番。同等價(jià)位的微處理器的計(jì)算速度會(huì)越來(lái)越快，同等速度的微處理器會(huì)越來(lái)越便宜。15 股票未來(lái)收益的現(xiàn)值是股票的（）。A市場(chǎng)價(jià)格 B內(nèi)在價(jià)值 C理論價(jià)格 D清算價(jià)格

解析：B 股票未來(lái)收益的現(xiàn)值是股票的內(nèi)在價(jià)值 16 世界貿(mào)易組織的誕生時(shí)間是（）。A1995年1月 B1945年1月 C1995年12月 D1845年12月

解析：A 世界貿(mào)易組織的誕生時(shí)間是1995年1月1日 17 關(guān)于金融工程，下列說(shuō)法正確的是（）。

A狹義的金融工程是指一切利用工程化的手段來(lái)解決金融問(wèn)題的技術(shù)開(kāi)發(fā)

B狹義的金融工程不僅僅包括金融產(chǎn)品設(shè)計(jì)，還包括金融產(chǎn)品定價(jià)、交易策略設(shè)計(jì)，金融風(fēng)險(xiǎn)管理等各個(gè)方面

C金融工程師一門(mén)將金融學(xué)、統(tǒng)計(jì)學(xué)、工程技術(shù)、計(jì)算機(jī)技術(shù)相結(jié)合的交叉性學(xué)科

D金融工程在20世紀(jì)70年代初期在西方發(fā)達(dá)國(guó)家興起的一門(mén)新興學(xué)科

解析：C 廣義的金融工程學(xué)是指一切利用工程化手段來(lái)解決金融問(wèn)題的技術(shù)開(kāi)發(fā)，它不僅僅包括金融產(chǎn)品設(shè)計(jì)，還包括金融產(chǎn)品定價(jià)、交易策略設(shè)計(jì)、金融風(fēng)險(xiǎn)管理等各個(gè)方面；金融工程是20世紀(jì)80年代中后期在西方發(fā)達(dá)國(guó)家興起的一門(mén)新興學(xué)科。通常認(rèn)為，VaR計(jì)算中的歷史模擬法需要的樣本數(shù)據(jù)不能少于（）個(gè)。A500 B1000 C1500 D2000 解析：C通常認(rèn)為，VaR計(jì)算中的歷史模擬法需要的樣本數(shù)據(jù)不能少于1500個(gè)。這是歷史模擬法德缺點(diǎn)之一。中央銀行根據(jù)市場(chǎng)資金供求狀況調(diào)整（），能夠影響商業(yè)銀行資金借入的成本。A存貸款利率 B回購(gòu)利率 C貼現(xiàn)利率 D再貼現(xiàn)利率

解析：D 如果中央銀行提高再貼現(xiàn)率，就意味著商業(yè)銀行向中央銀行再融資的成本提高了；反之，如果中央銀行降低再貼現(xiàn)率，就可以起到擴(kuò)大信用的作用。20 下列各種活動(dòng)中，屬于金融工程技術(shù)在公司理財(cái)領(lǐng)域的應(yīng)用是（）。A金融工程師開(kāi)發(fā)的各種各樣的投資工具 B金融工程師設(shè)計(jì)的融資方案 C購(gòu)買(mǎi)損失保險(xiǎn)

D將風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)進(jìn)行對(duì)沖

解析：B 在公司理財(cái)方面，當(dāng)傳統(tǒng)的金融工具難以滿(mǎn)足公司特定的融資需求或公司需要降低融資成本時(shí)，金融工程師就要為其設(shè)計(jì)出適當(dāng)?shù)娜谫Y方案，以確保大規(guī)模經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所需要的資金。某債券面額為100元，票面利率為5%，發(fā)行價(jià)格為101元，期限為3年單利計(jì)息，復(fù)利貼現(xiàn)，到期一次還本付息。一投資者于發(fā)行時(shí)購(gòu)買(mǎi)該債券并持有到期。那么，根據(jù)到期收益率的定義，該投資者的到期收益率等于（）。A4.42% B4.83% C5% D5.24% 解析：A 設(shè)到期收益率為R，則101=100（1+5%*3）/((1+R)^3)經(jīng)計(jì)算可得 R=4.42% 22 國(guó)際注冊(cè)投資分析師協(xié)會(huì)的注冊(cè)地在（）A日本 B美國(guó) C英國(guó) D法國(guó)

解析：C 國(guó)際注冊(cè)投資分析師協(xié)會(huì)的注冊(cè)地在英國(guó) 23 收益現(xiàn)值法在運(yùn)用中，（）的確定是關(guān)鍵。A收益額 B評(píng)估值 C折現(xiàn)率 D收益期 解析：A 交叉套期保值指的是（）。A買(mǎi)入套期保值 B賣(mài)出套期保值 C空頭套期保值

D在期貨市場(chǎng)上尋找與現(xiàn)貨在功能上比較接近的品質(zhì)以其作為替代品進(jìn)行套期保值

解析：D 黃金交叉是指（）

A現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長(zhǎng)期與短期MA之上，短期又向上突破長(zhǎng)期MA B現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長(zhǎng)期與短期MA之上，長(zhǎng)期又向上突破短期MA C現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長(zhǎng)期與短期MA之下，短期又向上突破長(zhǎng)期MA D現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長(zhǎng)期與短期MA之下，長(zhǎng)期又向上突破短期MA 解析：A 股票價(jià)格走勢(shì)的壓力線(xiàn)是（）。A阻止股價(jià)繼續(xù)上升的一條線(xiàn) B阻止股價(jià)繼續(xù)下跌的一條線(xiàn) C不可以被突破的

D不能轉(zhuǎn)化成支撐線(xiàn)的

解析：A 壓力線(xiàn)是阻止股價(jià)繼續(xù)上升的一條線(xiàn)，它可以被突破的，也能轉(zhuǎn)化成支撐線(xiàn)。（）是技術(shù)分析的基礎(chǔ)。A道氏理論 B瑪克威茨模型 C資本資產(chǎn)定價(jià)模型 D套利定價(jià)理論 解析：A 經(jīng)計(jì)算，某公司的營(yíng)運(yùn)指數(shù)為0.6，則（）。A收益質(zhì)量比較好 B收益質(zhì)量不夠好 C流動(dòng)性較強(qiáng) D盈利能力較強(qiáng)

解析：B 小于1的營(yíng)運(yùn)指數(shù)，說(shuō)明收益質(zhì)量不夠好 29（）是技術(shù)分析的基礎(chǔ)。A道氏理論 B瑪克威茨模型 C資本資產(chǎn)定價(jià)模型 D套利定價(jià)理論 解析：A 某公司的可轉(zhuǎn)換債券，面值為1000元，轉(zhuǎn)換價(jià)格為10元，當(dāng)前市場(chǎng)價(jià)格為990元，其標(biāo)的股票市場(chǎng)價(jià)格為8元，那么該債券當(dāng)前轉(zhuǎn)換價(jià)值為（）。A100 B800 C1250 D792 解析：B 轉(zhuǎn)換比例=可轉(zhuǎn)換債券面值/轉(zhuǎn)換價(jià)格=1000/10=100，轉(zhuǎn)換價(jià)值=標(biāo)的股票市場(chǎng)就愛(ài)個(gè)*轉(zhuǎn)換比例=8*100=800 31 企業(yè)的創(chuàng)新通常不包括（）。

A通過(guò)新核心技術(shù)的研制，開(kāi)發(fā)出一種新產(chǎn)品或提高產(chǎn)品的質(zhì)量 B通過(guò)工藝的研究，降低現(xiàn)有的生產(chǎn)成本，開(kāi)發(fā)出一種新的生產(chǎn)方式

C通過(guò)科學(xué)的管理，發(fā)達(dá)的營(yíng)銷(xiāo)網(wǎng)絡(luò)的實(shí)現(xiàn)，規(guī)模經(jīng)濟(jì)的作用有效降低成本 D根據(jù)細(xì)分市場(chǎng)進(jìn)行產(chǎn)品細(xì)分，實(shí)行產(chǎn)品差異化生產(chǎn)

解析：C 通過(guò)科學(xué)的管理，發(fā)達(dá)的營(yíng)銷(xiāo)網(wǎng)絡(luò)的實(shí)現(xiàn)，規(guī)模經(jīng)濟(jì)的作用有效降低成本屬于產(chǎn)品成本優(yōu)勢(shì)的實(shí)現(xiàn)過(guò)程。

亞洲證券分析師聯(lián)合會(huì)的注冊(cè)地在（）。A東京 B香港 C澳大利亞 D韓國(guó) 解析：C

33（）側(cè)重對(duì)公司潛在風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、發(fā)展?jié)摿Φ冗M(jìn)行綜合分析。A基本面分析 B公司分析 C行業(yè)分析 D宏觀分析

解析：B 考核公司分析的內(nèi)容

下列各項(xiàng)中，屬于外商直接投資的是（）A發(fā)行H股 B發(fā)行B股

C國(guó)際租賃進(jìn)口設(shè)備的應(yīng)付款 D在我國(guó)境內(nèi)開(kāi)辦外商獨(dú)資企業(yè)

解析：D 發(fā)行H股，發(fā)行B股，國(guó)際租賃進(jìn)口設(shè)備的應(yīng)付款為間接投資 35 下列各項(xiàng)中，（）是信息發(fā)布的主體，是一國(guó)市場(chǎng)上有關(guān)信息的主要來(lái)源。A政府部門(mén) B證券交易所 C上市公司 D中介機(jī)構(gòu)

解析：A 政府部門(mén)是信息發(fā)布的主體，是一國(guó)市場(chǎng)上有關(guān)信息的主要來(lái)源。36 某公司某末總資產(chǎn)為30000萬(wàn)元，流動(dòng)負(fù)債為4000萬(wàn)元，長(zhǎng)期負(fù)債為8000萬(wàn)元，該公司發(fā)行在外的股份有3000萬(wàn)股，每股股價(jià)為18元，則該公司的市凈率為（）。A2 B3 C4 D18 解析：B 每股凈資產(chǎn)=（30000-4000-8000）/3000=6元/股，市凈率=每股市價(jià)/每股凈資產(chǎn)=18/6=3倍

在期貨合約交割時(shí)，如果期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格不同，就會(huì)出現(xiàn)（）的機(jī)會(huì)。A套利 B套期保值 C投機(jī)

D以上都不對(duì)

解析：A 期貨交易規(guī)定合約到期時(shí)，必須進(jìn)行實(shí)物交割或差價(jià)結(jié)算。到交割時(shí)，如果期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格不同。例如期貨價(jià)格高于現(xiàn)貨價(jià)格，就會(huì)有套利者買(mǎi)入低價(jià)現(xiàn)貨，賣(mài)出高價(jià)期貨，以低價(jià)買(mǎi)入的現(xiàn)貨在期貨市場(chǎng)上高價(jià)拋出，在無(wú)風(fēng)險(xiǎn)的情況下實(shí)現(xiàn)盈利。

在資本資產(chǎn)定價(jià)模型假設(shè)下，當(dāng)市場(chǎng)達(dá)到均衡時(shí)，市場(chǎng)組合M成為一個(gè)有效組合，所有有效組合都可被視為（）。A市場(chǎng)組合M的再組合

B無(wú)風(fēng)險(xiǎn)證券G與市場(chǎng)組合M的再組合 C市場(chǎng)組合M和市場(chǎng)中各個(gè)個(gè)股的組合 D所有個(gè)股都參與的組合 解析：B 39 下列關(guān)于期權(quán)權(quán)利期間的說(shuō)法不正確的是（）。A期權(quán)期間越長(zhǎng)，期權(quán)價(jià)格越高

B權(quán)利期間與時(shí)間價(jià)值存在同方向的影響 C期權(quán)期間越長(zhǎng)，期權(quán)價(jià)格越低

D權(quán)利期間是指期權(quán)成交日至期權(quán)到期日的時(shí)間

解析：C 權(quán)利期間是指期權(quán)剩余的有效時(shí)間，即期權(quán)成交日至期權(quán)到期日的時(shí)間，在其他條件不變的情況下，期權(quán)期間越長(zhǎng)，期權(quán)價(jià)格越高；反之，期權(quán)價(jià)格越低。權(quán)利期間與時(shí)間價(jià)值存在同方向但非線(xiàn)性的影響。

關(guān)于上市公司所處的行業(yè)與其投資價(jià)值的關(guān)系，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）A公司的投資價(jià)值不會(huì)因所處的行業(yè)的不同而有明顯差異 B行業(yè)分析是對(duì)上市公司進(jìn)行分析的前提

C處在生命周期不同發(fā)展階段的行業(yè)，其投資價(jià)值也不一樣 D在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中具有不同的行業(yè)，其投資價(jià)值也不一樣

解析：A公司的投資價(jià)值可能因所處的行業(yè)的不同而有明顯差異，因此，行業(yè)是決定公司投資價(jià)值的重要因素之一。

國(guó)際注冊(cè)投資分析師協(xié)會(huì)的注冊(cè)地在（）A美國(guó) B中國(guó) C法國(guó) D英國(guó)

解析：D 國(guó)際注冊(cè)投資分析師協(xié)會(huì)ACIIA 于2006年6月正式成立，注冊(cè)地在英國(guó)。

從股價(jià)波動(dòng)與經(jīng)濟(jì)周期的聯(lián)系中，我們得知（）。A經(jīng)濟(jì)不總是處在周期性運(yùn)動(dòng)中

B收集有關(guān)宏觀經(jīng)濟(jì)資料，對(duì)未來(lái)作出正確判斷 C把握股價(jià)波動(dòng)，認(rèn)清經(jīng)濟(jì)形勢(shì) D周期市場(chǎng)是經(jīng)濟(jì)的晴雨表

解析：B 經(jīng)濟(jì)總是處在周期性運(yùn)動(dòng)中；把握經(jīng)濟(jì)周期，認(rèn)清經(jīng)濟(jì)形勢(shì)。

股價(jià)的形態(tài)理論認(rèn)為，與頭肩形態(tài)相比，三重頂（底）形態(tài)容易演變成（）。A持續(xù)形態(tài) B反轉(zhuǎn)形態(tài) C三角形態(tài) D圓弧形態(tài) 解析：A

下列說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是（）。

A以增發(fā)新股的方式來(lái)獲得其他公司的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)實(shí)質(zhì)上是一種以股權(quán)方式收購(gòu)資產(chǎn)的行為

B采取收購(gòu)公司的重組方式可以快速獲得由公司的特有組織資本而產(chǎn)生的核心能力

C實(shí)質(zhì)性重組一般要將被并購(gòu)企業(yè)60%以上的資產(chǎn)與并購(gòu)企業(yè)的資產(chǎn)進(jìn)行置換 D資產(chǎn)的 方法包括收益現(xiàn)值法，重置成本法等。

解析：C 實(shí)質(zhì)性重組一般要將被并購(gòu)企業(yè)50%以上的資產(chǎn)與并購(gòu)企業(yè)的資產(chǎn)進(jìn)行置換

全國(guó)銀行間債券市場(chǎng)的回購(gòu)交易師以國(guó)家主權(quán)級(jí)的債券作為質(zhì)押品的交易，其回購(gòu)利率是一種（）。A市場(chǎng)利率 B基礎(chǔ)利率 C無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率 D存款利率 解析：C

假設(shè)證券A 過(guò)去12個(gè)月的實(shí)際收益率為1%，2%，3%，4%，5%，6%，6%，5%，4%，3%，2%，1%，那么估計(jì)方差為（）A2.18% B3.18% C4.18% D5.18% 解析：B 這里n=12，按公式計(jì)算估計(jì)方差為3.18% 47 利用行業(yè)的歷史數(shù)據(jù)，如銷(xiāo)售收入、利潤(rùn)等，分析過(guò)去的增長(zhǎng)情況，并據(jù)此預(yù)測(cè)行業(yè)未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)的研究方法是（）。A歷史資料研究法 B歸納法

C橫向比較法 D縱向比較法

解析：D 縱向比較法德定義：利用行業(yè)的歷史數(shù)據(jù)，如銷(xiāo)售收入、利潤(rùn)等，分析過(guò)去的增長(zhǎng)情況，并據(jù)此預(yù)測(cè)行業(yè)未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)。

當(dāng)前可轉(zhuǎn)換證券價(jià)格大于轉(zhuǎn)換價(jià)值時(shí)，可轉(zhuǎn)換證券持有人行使轉(zhuǎn)換權(quán)將會(huì)出現(xiàn)（）。A虧損 B盈虧平衡 C盈利

D盈虧不能確定

解析：A 可轉(zhuǎn)換證券價(jià)格大于證券的轉(zhuǎn)換價(jià)值，即可轉(zhuǎn)換證券持有人轉(zhuǎn)股前所持有的可轉(zhuǎn)換證券的市場(chǎng)價(jià)值大于實(shí)施轉(zhuǎn)股后所持有的標(biāo)的股票資產(chǎn)的市價(jià)總值，不考慮標(biāo)的股票價(jià)格未來(lái)變化，此時(shí)轉(zhuǎn)股對(duì)持有人不利。49 下列文件不屬于我國(guó)的產(chǎn)業(yè)政策內(nèi)容的是（）A《機(jī)械工業(yè)合理化臨時(shí)措施法》 B《玻璃纖維行業(yè)準(zhǔn)入條件》 C《水泥工業(yè)產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策》

D《電解金屬錳企業(yè)行業(yè)準(zhǔn)入條件》

解析：A 《機(jī)械工業(yè)合理化臨時(shí)措施法》是日本的產(chǎn)業(yè)政策，其他三項(xiàng)是我國(guó)的產(chǎn)業(yè)政策

根據(jù)債券終值求債券現(xiàn)值的過(guò)程被稱(chēng)為（）。A現(xiàn)值計(jì)算 B復(fù)利現(xiàn)值 C單利現(xiàn)值 D貼現(xiàn)

解析：D 貼現(xiàn)的定義

某上市公司某年?duì)I業(yè)收入為1億元，營(yíng)業(yè)成本為6000萬(wàn)元，利潤(rùn)總額為3000萬(wàn)元，凈利潤(rùn)為1000萬(wàn)元，則其營(yíng)業(yè)毛利率為（）。A40% B30% C10% D20% 解析：A 營(yíng)業(yè)毛利率=（營(yíng)業(yè)收入-營(yíng)業(yè)成本）/營(yíng)業(yè)收入 52（）是調(diào)整市場(chǎng)結(jié)構(gòu)和規(guī)范市場(chǎng)行為的政策。A產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)政策 B產(chǎn)業(yè)技術(shù)政策 C產(chǎn)業(yè)組織政策 D產(chǎn)業(yè)布局政策

解析：C 產(chǎn)業(yè)組織政策是調(diào)整市場(chǎng)結(jié)構(gòu)和規(guī)范市場(chǎng)行為的政策。53 根據(jù)流動(dòng)性偏好，基于債券未來(lái)收益的（），投資于長(zhǎng)期債券要承擔(dān)較高的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。A不確定性 B有效性 C確定性 D永久性 解析：A

認(rèn)股權(quán)證的內(nèi)在價(jià)值等于股票市場(chǎng)價(jià)格與預(yù)購(gòu)股票價(jià)格（）。A之積 B之和 C之差 D之商

解析：C 內(nèi)在價(jià)值=認(rèn)購(gòu)股票的市場(chǎng)價(jià)格-認(rèn)股價(jià)格；認(rèn)股權(quán)證的溢價(jià)=認(rèn)股權(quán)證的市場(chǎng)價(jià)格-內(nèi)在價(jià)值

下列哪項(xiàng)不是影響行業(yè)發(fā)展的主要因素（）。A技術(shù)進(jìn)步 B產(chǎn)業(yè)政策

C社會(huì)習(xí)慣改變 D產(chǎn)品創(chuàng)新

解析：D 影響行業(yè)發(fā)展的主要因素有：技術(shù)進(jìn)步，產(chǎn)業(yè)政策，產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新，社會(huì)習(xí)慣的改變和經(jīng)濟(jì)全球化。

利用沃爾評(píng)分法分析公司的信用水平時(shí)，（）財(cái)務(wù)比率沒(méi)有被納入。A流動(dòng)比率 B凈資產(chǎn)/負(fù)債 C資產(chǎn)負(fù)債率 D資產(chǎn)/固定資產(chǎn)

解析：C利用沃爾評(píng)分法分析公司的信用水平時(shí)，選擇了7種財(cái)務(wù)比率：流動(dòng)比率、凈資產(chǎn)/負(fù)債、資產(chǎn)/固定資產(chǎn)、營(yíng)業(yè)成本/存貨、營(yíng)業(yè)收入/固定資產(chǎn)、營(yíng)業(yè)收入/凈資產(chǎn)、營(yíng)業(yè)收入/應(yīng)收賬款。

已知某公司會(huì)計(jì)年初總資產(chǎn)為260萬(wàn)元，年末總資產(chǎn)為300萬(wàn)元，股東權(quán)益年末為100萬(wàn)元，該公司該的息前稅前利潤(rùn)為90萬(wàn)元，利息費(fèi)用為10萬(wàn)元。公司所得稅率為33%，則該公司的資產(chǎn)凈利率為（）。A19.14% B20.62% C17.87% D53.60% 解析：A 凈利潤(rùn)=（息前稅前利潤(rùn)-利息費(fèi)用）（1-所得稅）=80*67%=53.6萬(wàn)元平均資產(chǎn)為：（260+300）/2=280萬(wàn)元 該公司的資產(chǎn)凈利率為 53.6/280=19.14% 58 β系數(shù)是衡量證券所承擔(dān)的（）的指標(biāo)。A公司特有風(fēng)險(xiǎn) B非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn) C單個(gè)證券的風(fēng)險(xiǎn) D系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn) 解析：D

我國(guó)現(xiàn)階段占主導(dǎo)地位的投資主體，不包括（）。A證券投資基金 B券商 C保險(xiǎn)公司 D銀行

解析：D 目前，我國(guó)證券市場(chǎng)機(jī)構(gòu)投資者已經(jīng)形成了以證券投資基金、券商、保險(xiǎn)公司、社會(huì)保障基金、QFII、信托公司、財(cái)務(wù)公司和企業(yè)法人等為主體的多元化格局。

波浪理論認(rèn)為股價(jià)運(yùn)動(dòng)是以周期為基礎(chǔ)的，每個(gè)周期都包含了（）個(gè)過(guò)程。A8 B5 C4 D3 解析：A波浪理論認(rèn)為股價(jià)運(yùn)動(dòng)是以周期為基礎(chǔ)的，每個(gè)周期都包含了8個(gè)過(guò)程。每個(gè)周期都是由上升（或下降）的5個(gè)過(guò)程和下降或上升的3個(gè)過(guò)程組成。二 多選題

一般來(lái)說(shuō)，關(guān)于買(mǎi)賣(mài)雙方對(duì)價(jià)格的認(rèn)同程度，下列說(shuō)法正確的有（）。A認(rèn)同程度小、分歧大，成交量小 B認(rèn)同程度大、分歧小、成交量大

C一般來(lái)說(shuō)，市場(chǎng)雙方的行為會(huì)表現(xiàn)為“價(jià)升量減” D一般來(lái)說(shuō)，市場(chǎng)雙方的行為會(huì)表現(xiàn)為“價(jià)跌量增”

解析：AB一般來(lái)說(shuō)，市場(chǎng)雙方的行為會(huì)表現(xiàn)為“價(jià)升量增、價(jià)跌量減” 62 股權(quán)分置改革對(duì)滬深證券市場(chǎng)產(chǎn)生的深刻、積極影響表現(xiàn)在（）。A不同股東之間的利益行為機(jī)制在股改后趨于一致化 B股權(quán)分置改革有利于上市公司定價(jià)機(jī)制的統(tǒng)一，市場(chǎng)的資源配置功能和價(jià)值發(fā)現(xiàn)功能進(jìn)一步得到優(yōu)化

C股權(quán)分置改革完成后，大股東違規(guī)行為將受到利益牽制，理性化行為趨于突出 D股權(quán)分置改革有利于建立和完善上市公司管理層的激勵(lì)和約束機(jī)制 E股權(quán)分置改革之后市場(chǎng)供給增加，流動(dòng)性增強(qiáng)

解析：ABCDE 考察股權(quán)分置改革對(duì)證券市場(chǎng)的正面影響。63 資本資產(chǎn)定價(jià)模型計(jì)算出來(lái)的單個(gè)證券的期望收益率（）。A等于無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率加上風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià) B等于無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率減去風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià) C與貝塔系數(shù)成正比 D與貝塔系數(shù)成反比 解析：AC 用資本資產(chǎn)定價(jià)模型計(jì)算出來(lái)的單個(gè)證券的期望收益率與貝塔系數(shù)之間存在著線(xiàn)性關(guān)系，與貝塔系數(shù)成正比，等于無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率加上風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)。64 相對(duì)于證券投資的技術(shù)分析方法，基本分析方法更適用于（）。A周期相對(duì)較長(zhǎng)的證券價(jià)格預(yù)測(cè) B相對(duì)成熟的證券市場(chǎng) C預(yù)測(cè)精度要求不高的領(lǐng)域 D短期的行情預(yù)測(cè)

解析：ABC 技術(shù)分析法更適用于短期的行情預(yù)測(cè)。65 在實(shí)行漲跌停板制度下，下面說(shuō)法正確的是（）。A漲停關(guān)門(mén)時(shí)間越早，次日漲勢(shì)可能性越大

B封住漲停板的買(mǎi)盤(pán)數(shù)量越大，繼續(xù)上漲的概率越大，后續(xù)漲幅可能也越大 C漲停量大，將繼續(xù)上揚(yáng)，跌停量小，將繼續(xù)下跌

D漲跌停板打開(kāi)次數(shù)越多，時(shí)間越久，成交越大，反轉(zhuǎn)可能性越大。解析：ABD 漲停量小，將繼續(xù)上揚(yáng)；跌停量小，將繼續(xù)下跌。66 國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的計(jì)算方法包括（）。A生產(chǎn)法 B收入法 C支出法 D消費(fèi)法

解析：ABC

宏觀經(jīng)濟(jì)分析的基本方法包括（）。A比較分析法 B總量分析法 C結(jié)構(gòu)分析法 D因素分析法

解析：BC 宏觀經(jīng)濟(jì)分析的基本方法包括總量分析法和結(jié)構(gòu)分析法兩種。68 股價(jià)運(yùn)行的三角形態(tài)是屬于持續(xù)整理形態(tài)的一類(lèi)形態(tài)，三角形態(tài)包括（）。A對(duì)稱(chēng)三角形 B上升三角形 C直角三角形 D下降三角形

解析：ABCD 三角形主要分為對(duì)稱(chēng)三角形、上升三角形和下降三角形。后兩種合稱(chēng)直角三角形。

構(gòu)建證券組合的目的是為了（）。A確定具體的證券投資品種 B確定各證券上的投資比例 C發(fā)現(xiàn)價(jià)格偏離價(jià)值的證券 D確定投資對(duì)象

解析：AB 發(fā)現(xiàn)價(jià)格偏離價(jià)值的證券是進(jìn)行證券投資分析的目的；確定投資對(duì)象是在確定證券投資政策時(shí)進(jìn)行 70 關(guān)于OBOS，下面說(shuō)法正確的是（）。A與ADR相比，其含義更直觀，計(jì)算更簡(jiǎn)便

B是運(yùn)用上漲和下跌的股票家數(shù)的差距對(duì)大勢(shì)進(jìn)行分析的技術(shù)指標(biāo) C OBOS計(jì)算公式中參數(shù)N一般選10天 D 當(dāng)OBOS>0時(shí)，空方占優(yōu)勢(shì)

解析：ABC 當(dāng)OBOS>0時(shí)，多方占優(yōu)勢(shì)；OBOS<0時(shí)，空方占優(yōu)勢(shì)。71 關(guān)于現(xiàn)金滿(mǎn)足投資比率，下列說(shuō)法正確的是（）。A是進(jìn)行財(cái)務(wù)彈性分析的指標(biāo) B需要近3年資本支出的數(shù)據(jù)

C該比率越大，說(shuō)明資金自給率越高

D大于1時(shí)，說(shuō)明公司可以用經(jīng)營(yíng)活動(dòng)獲取的現(xiàn)金滿(mǎn)足擴(kuò)充所需資金

解析：AC 現(xiàn)金滿(mǎn)足投資比率需要近5年資本支出的數(shù)據(jù)，現(xiàn)金滿(mǎn)足投資比率達(dá)到1時(shí)，說(shuō)明公司可以用經(jīng)營(yíng)活動(dòng)獲取的現(xiàn)金滿(mǎn)足擴(kuò)充所需資金，若小于1，則說(shuō)明公司靠外部融資來(lái)補(bǔ)充。

資本資產(chǎn)定價(jià)模型所涉及到的假設(shè)有（）。

A投資者都依據(jù)期望收益率評(píng)價(jià)證券組合的收益水平，依據(jù)方差（或標(biāo)準(zhǔn)差）評(píng)價(jià)證券組合的風(fēng)險(xiǎn)水平，并采用證券組合分析選擇最優(yōu)證券組合 B投資者對(duì)證券的收益、風(fēng)險(xiǎn)及證券間的關(guān)聯(lián)性具有完全相同的預(yù)期 C資本市場(chǎng)沒(méi)有摩擦 D資本市場(chǎng)沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)

解析：ABC 考核資本資產(chǎn)定價(jià)模型的假設(shè)條件 73 投機(jī)者和投資者有哪些方面的區(qū)別（）。

A投機(jī)者主要是短期行為，投資者主要進(jìn)行長(zhǎng)期行為 B投機(jī)者投機(jī)的范圍較小，投資者投資的領(lǐng)域相當(dāng)廣泛

C投機(jī)者追求高風(fēng)險(xiǎn)、高收益，投資者比較穩(wěn)妥，風(fēng)險(xiǎn)小收益相對(duì)小 D二者有著絕對(duì)的區(qū)分

解析：ABC 二者的區(qū)分不是絕對(duì)的，投資包含投機(jī)，二者是密不可分的。74 財(cái)政政策的手段包括（）。A國(guó)家預(yù)算 B財(cái)政補(bǔ)貼 C轉(zhuǎn)移支付

D增加外匯儲(chǔ)備

解析：ABC 財(cái)政政策的手段主要包括國(guó)家預(yù)算、稅收、國(guó)債、財(cái)政補(bǔ)貼、財(cái)政管理體制、轉(zhuǎn)移支付制度等。

波浪理論主要考慮的因素可以簡(jiǎn)單概括為（）。A成交價(jià)格 B時(shí)間 C比例 D形態(tài)

解析：BCD 波浪理論考慮的因素可以簡(jiǎn)單的概括為形態(tài)、比例和時(shí)間。76根據(jù)技術(shù)分析理論，成交量的警示作用有（）。A買(mǎi)賣(mài)雙方對(duì)價(jià)格的認(rèn)同度小，分歧大，成交量大。B買(mǎi)賣(mài)雙方對(duì)價(jià)格的認(rèn)同度高，分歧小，成交量小。C買(mǎi)賣(mài)雙方對(duì)價(jià)格的認(rèn)同度小，分歧大，成交量小。D買(mǎi)賣(mài)雙方對(duì)價(jià)格的認(rèn)同度高，分歧小，成交量大。解析：CD

以下屬于調(diào)查研究法的方法的是（）。A問(wèn)卷調(diào)查 B電話(huà)訪問(wèn) C實(shí)地調(diào)研 D深度訪談

解析：ABCD 考察調(diào)查研究法

一般而言，套利交易面臨的風(fēng)險(xiǎn)有（）。A政策風(fēng)險(xiǎn) B市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) C操作風(fēng)險(xiǎn) D資金風(fēng)險(xiǎn) 解析：ABCD 79 下列關(guān)于認(rèn)購(gòu)權(quán)證的表述中，正確的有（）。A持有人有權(quán)買(mǎi)入標(biāo)的證券 B持有人有權(quán)賣(mài)出標(biāo)的證券

C債券和優(yōu)先股的發(fā)行有時(shí)附有長(zhǎng)期認(rèn)購(gòu)權(quán)證，它賦予投資者以規(guī)定的價(jià)格從該公司購(gòu)買(mǎi)一定數(shù)量普通股的權(quán)利

D債券和優(yōu)先股的發(fā)行有時(shí)附有長(zhǎng)期認(rèn)購(gòu)權(quán)證，它賦予投資者以規(guī)定的價(jià)格從該公司購(gòu)買(mǎi)一定數(shù)量?jī)?yōu)先股的權(quán)利

解析：AC 按持有人權(quán)利行使性質(zhì)不同，權(quán)證可分為認(rèn)購(gòu)權(quán)證和認(rèn)沽權(quán)證，認(rèn)沽權(quán)證的持有人有權(quán)賣(mài)出標(biāo)的證券。80 反轉(zhuǎn)突破形態(tài)包括（）。A頭肩形態(tài) B雙重頂形態(tài) C三重底形態(tài) D喇叭形 解析：ABCD 反轉(zhuǎn)突破的形態(tài)包括：頭肩形態(tài)，雙重頂（底）形態(tài)，圓弧頂（底）形態(tài)，喇叭形以及V形反轉(zhuǎn)形態(tài)等多種形態(tài)。

或有事項(xiàng)準(zhǔn)則規(guī)定必須在會(huì)計(jì)報(bào)表附注中披露的或有負(fù)債包括（）A已貼現(xiàn)商業(yè)承兌匯票形成的或有負(fù)債 B未決訴訟、仲裁形成的或有負(fù)債

C為其他單位提供債務(wù)擔(dān)保形成的或有負(fù)債

D有極小可能導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出企業(yè)的或有負(fù)債

解析：ABC 不包括 有極小可能導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出企業(yè)的或有負(fù)債 82 衡量公司盈利能力的指標(biāo)是（）。A速度比率 B營(yíng)業(yè)毛利率 C資產(chǎn)凈利率

D普通股每股凈收益

解析：BC 反映公司盈利能力的指標(biāo)很多，通常使用的主要有營(yíng)業(yè)凈利率，營(yíng)業(yè)毛利率，凈資產(chǎn)利率，凈資產(chǎn)收益率等。83 證券投資技術(shù)分析方法的要素包括（）。A價(jià)格 B成交量

C時(shí)間和空間 D公司經(jīng)營(yíng)狀況

解析：ABC 公司經(jīng)營(yíng)狀況是證券投資基本面分析的內(nèi)容。84 我國(guó)證券分析師應(yīng)當(dāng)遵守的執(zhí)業(yè)紀(jì)律有（）。A證券分析師必須以真實(shí)姓名執(zhí)業(yè)

B證券分析師應(yīng)當(dāng)相互尊重，團(tuán)結(jié)協(xié)作，共同維護(hù)和增進(jìn)行業(yè)聲譽(yù) C證券分析師不得以客戶(hù)利益為由做出有損社會(huì)公眾利益的行為

D證券分析師不需要主動(dòng)，明確的對(duì)客戶(hù)或投資者進(jìn)行客觀的風(fēng)險(xiǎn)揭示 解析：ABC 證券分析師應(yīng)當(dāng)主動(dòng)，明確的對(duì)客戶(hù)或投資者進(jìn)行客觀的風(fēng)險(xiǎn)揭示，不得故意對(duì)可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)作不恰當(dāng)?shù)谋硎龌蜃魈摷俪兄Z 85 普通缺口一般在短時(shí)間內(nèi)被回補(bǔ)，則說(shuō)明（）。A普通缺口的支持效能一般較弱 B普通缺口的阻力效能一般較弱 C普通缺口的支持效能一般較強(qiáng) D普通缺口的阻力效能一般較強(qiáng)

解析：AB 普通缺口的支撐或阻力效能一般較弱。86 下列各項(xiàng)中，屬于波浪理論不足的有（）。A不易學(xué)習(xí)和掌握 B帶來(lái)的收益不高

C股價(jià)移動(dòng)發(fā)生的時(shí)間和位置不確定

D面對(duì)同一個(gè)形態(tài)，不同的人會(huì)產(chǎn)生不同的做法 解析：AD 考核波浪理論的不足 87 稅收對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)具有（）。A調(diào)節(jié)和制約企業(yè)間的稅負(fù)水平B調(diào)節(jié)供給結(jié)構(gòu)、控制需求數(shù)量 C調(diào)節(jié)國(guó)際收支平衡

D調(diào)節(jié)各地區(qū)、各部門(mén)之間的財(cái)力分配

解析：ABC 調(diào)節(jié)各地區(qū)、各部門(mén)之間的財(cái)力分配 是財(cái)政政策中財(cái)政管理制度的作用

債券掉換的方法主要有哪些類(lèi)型（）。A替代掉換

B市場(chǎng)內(nèi)部?jī)r(jià)差掉換 C利率預(yù)期掉換 D純收益率掉換

解析：ABCD 考察主動(dòng)管理債券的組合管理中債券掉換的類(lèi)型 89 可以通過(guò)以下（）方面對(duì)公司經(jīng)濟(jì)區(qū)位進(jìn)行分析。A區(qū)位內(nèi)的自然條件 B區(qū)位內(nèi)政策的產(chǎn)業(yè)政策 C區(qū)位內(nèi)的經(jīng)濟(jì)特色 D區(qū)位內(nèi)的基礎(chǔ)條件

解析：ABCD 考核公司經(jīng)濟(jì)區(qū)位分析的途徑

對(duì)于期貨市場(chǎng)的運(yùn)行而言，套利交易的積極作用體現(xiàn)在（）。A有利于被扭曲的價(jià)格關(guān)系恢復(fù)到正常水平B有利于市場(chǎng)流動(dòng)性的提高 C有利于降低風(fēng)險(xiǎn) D抑制過(guò)度投機(jī) 解析：ABD

在證券組合管理過(guò)程中，確定證券投資政策的內(nèi)容包括（）A投資對(duì)象

B投資資金的規(guī)模 C選擇價(jià)格低估的證券 D確定投資目標(biāo)

解析：ABD 證券投資政策時(shí)投資者為實(shí)現(xiàn)投資目標(biāo)應(yīng)遵循的基本方針和基本準(zhǔn)則，包括確定投資目標(biāo)、投資規(guī)模和投資對(duì)象三方面的內(nèi)容。92 反轉(zhuǎn)突破形態(tài)包括（）。A三重頂 B圓弧頂 C頭肩底 D雙重頂

解析：ABCD 反轉(zhuǎn)變化形態(tài)主要有頭肩形態(tài)，雙重頂（底）形態(tài)，圓弧頂（底）形態(tài)，喇叭形以及V形反轉(zhuǎn)形態(tài)等多種形態(tài)。93 盈利預(yù)測(cè)的假設(shè)主要包括（）。A銷(xiāo)售收入預(yù)測(cè) B生產(chǎn)成本預(yù)測(cè)

C管理和銷(xiāo)售費(fèi)用預(yù)測(cè) D財(cái)務(wù)費(fèi)用預(yù)測(cè) 解析：ABCD盈利預(yù)測(cè)的假設(shè)主要包括：1 銷(xiāo)售收入預(yù)測(cè)；2 生產(chǎn)成本預(yù)測(cè)；3 管理和銷(xiāo)售費(fèi)用預(yù)測(cè)；4 財(cái)務(wù)費(fèi)用預(yù)測(cè)；其他

以外幣為基準(zhǔn)，匯率上升給本國(guó)帶來(lái)的影響有（）。A本國(guó)產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)

B導(dǎo)致資本流入本國(guó)，本國(guó)證券市場(chǎng)需求增加

C進(jìn)口商品價(jià)格提高，帶動(dòng)國(guó)內(nèi)物價(jià)水平上漲，引起通貨膨脹 D依賴(lài)于進(jìn)口的企業(yè)成本增加 解析：ACD

下列調(diào)整型資產(chǎn)重組活動(dòng)中，屬于實(shí)質(zhì)性重組的有（）。A置換目標(biāo)公司30%的資產(chǎn) B置換目標(biāo)公司40%的資產(chǎn) C置換目標(biāo)公司50%的資產(chǎn) D雙方資產(chǎn)合并

解析：CD 實(shí)質(zhì)性重組一般要將被并購(gòu)企業(yè)50%以上的資產(chǎn)進(jìn)行置換，或雙方資產(chǎn)合并。

關(guān)于基差，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）

A當(dāng)采用買(mǎi)進(jìn)套期保值時(shí)，基差走弱，有利于賣(mài)出套期保值者 B基差變小又稱(chēng)為基差走強(qiáng)

C期貨保值的盈虧取決于基差的變動(dòng)

D基差指的是某一特定地點(diǎn)的同一商品現(xiàn)貨價(jià)格在同一時(shí)刻與期貨合約價(jià)格之間的差額

解析：AB 當(dāng)采用買(mǎi)進(jìn)套期保值時(shí)，基差走弱，有利于買(mǎi)進(jìn)套期保值者，基差變小又稱(chēng)為基差走弱。

按照邁克爾.波特的行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)理論，作為鋼鐵行業(yè)的需方競(jìng)爭(zhēng)者包括（）。A鐵礦石采掘業(yè) B建筑業(yè)

C金融服務(wù)業(yè) D汽車(chē)行業(yè)

解析：BD 鐵礦石采掘業(yè)屬于下游行業(yè)，是鋼鐵行業(yè)的原料供給行業(yè)，金融服務(wù)業(yè)與鋼鐵行業(yè)沒(méi)有關(guān)系。

出于進(jìn)行證券投資分析的目的，證券分析師獲取的信息可以是（）。A上市公司的報(bào)告 B統(tǒng)計(jì)局公布的統(tǒng)計(jì)報(bào)告

C通過(guò)市場(chǎng)調(diào)查獲取的內(nèi)幕信息 D交易所編制的月報(bào)表

解析：ABD 證券分析師不得以虛假信息、內(nèi)幕信息或者市場(chǎng)傳言依據(jù)向客戶(hù)或投資者提供分析，預(yù)測(cè)或建議。

從金融理論的發(fā)展來(lái)看，無(wú)套利均衡分析方法最早由（）提出。A詹森

B莫迪克利亞尼 C米勒 D特雷諾

解析：BC 從金融理論的發(fā)展來(lái)看，無(wú)套利均衡分析方法最早由MM提出。100 在期權(quán)協(xié)定價(jià)格一定時(shí)，期權(quán)有效期內(nèi)標(biāo)的資產(chǎn)產(chǎn)生分紅付息收益將使（）。A看漲期權(quán)價(jià)格下降 B看漲期權(quán)價(jià)格上升 C看跌期權(quán)價(jià)格下降 D看跌期權(quán)價(jià)格上升

解析：AD 考察影響期權(quán)價(jià)格的因素。由于標(biāo)的資產(chǎn)分紅付息將使標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格下降，而協(xié)定價(jià)格不進(jìn)行調(diào)整，因此在期權(quán)有效期內(nèi)標(biāo)的資產(chǎn)產(chǎn)生收益將使看漲期權(quán)價(jià)格下降，看跌期權(quán)價(jià)格上升。

在計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債比率時(shí)，資產(chǎn)總額包括累積折舊。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 在計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債比率時(shí)，資產(chǎn)總額是扣除累計(jì)折舊后的凈額。102 對(duì)一個(gè)特定的投資者而言，其對(duì)應(yīng)的無(wú)差異曲線(xiàn)只能有一條。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 可以有多條無(wú)差異曲線(xiàn)

M頭和W底都屬于反轉(zhuǎn)突破形態(tài)。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A M頭和W底就是雙重頂（底）形態(tài)，是反突破形態(tài)的一種類(lèi)型。104 高增長(zhǎng)行業(yè)的股票價(jià)格一般來(lái)說(shuō)受經(jīng)濟(jì)周期的影響較小。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 高增長(zhǎng)行業(yè)的股票價(jià)格不會(huì)明顯地隨著經(jīng)濟(jì)周期的變化而變化 105 假設(shè)證券市場(chǎng)禁止賣(mài)空交易。如果證券市場(chǎng)上存在著如下所述的三個(gè)證券組合A、B和C ：1證券組合B的β系數(shù)和期望收益率分別為1%和5%；2證券組合B的β系數(shù)和期望收益率分別為2和10%；3證券組合C的β系數(shù)和期望收益率分別為3和15%。那么，不能用證券組合A和證券組合C構(gòu)造一個(gè)證券組合B具有相同β系數(shù)的新證組合。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 構(gòu)造一個(gè)A，C 各占50%的組合，這個(gè)組合就與B具有相同的貝塔系數(shù)，這個(gè)組合的貝塔系數(shù)為50%*1+50%*3=2 106 證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)或其執(zhí)業(yè)人員在知悉本機(jī)構(gòu)、本人以及財(cái)產(chǎn)上的利害關(guān)系人與有關(guān)證券有利害關(guān)系時(shí)，不得就該證券的走勢(shì)或投資的可行性提出評(píng)價(jià)或建議。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 考察執(zhí)業(yè)回避的具體情況

資本資產(chǎn)定價(jià)模型主要用于搜索價(jià)格偏離價(jià)值的資產(chǎn)。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 資本資產(chǎn)定價(jià)模型主要用于資產(chǎn)估值、資金成本預(yù)算以及資源配置等方面。

解釋利率期限結(jié)構(gòu)的市場(chǎng)分割理論的基本觀點(diǎn)是：市場(chǎng)效率低下導(dǎo)致資金從長(zhǎng)期或短期市場(chǎng)向短期或長(zhǎng)期市場(chǎng)流動(dòng)可能存在障礙，利率期限結(jié)構(gòu)取決于短期資金市場(chǎng)供求狀況與長(zhǎng)期資金市場(chǎng)供求狀況的比較。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 考察市場(chǎng)分割理論

對(duì)于企業(yè)的股東來(lái)說(shuō)，有形資產(chǎn)凈值債務(wù)率應(yīng)該是越低越有利。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 從長(zhǎng)期償債能力來(lái)講，有形資產(chǎn)凈值債務(wù)率應(yīng)該是越低越有利。110 理性投資者認(rèn)為最小方差集合上的資產(chǎn)或資產(chǎn)組合都是有效組合。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 理性投資者認(rèn)為最小方差集合上邊界的資產(chǎn)或資產(chǎn)組合都是有效組合。

市盈率通常用于考察股票的內(nèi)在價(jià)值，為長(zhǎng)期投資者所關(guān)注。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 市凈率通常用于考察股票的內(nèi)在價(jià)值，為長(zhǎng)期投資者所關(guān)注。112 防守型行業(yè)的運(yùn)行狀況不受經(jīng)濟(jì)周期的影響。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 防守型行業(yè)的運(yùn)行狀況受經(jīng)濟(jì)周期的影響比較小，113 已獲利息倍數(shù)反映債權(quán)人提供的資本與股東提供的資本的相對(duì)關(guān)系。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B

已獲利息倍數(shù)反映公司經(jīng)營(yíng)收益為所需支付的債務(wù)利息的多少倍。114 根據(jù)《上市公司行業(yè)分類(lèi)指引》，我國(guó)證券市場(chǎng)中的上市公司共分為13個(gè)門(mén)類(lèi)。A正確 B錯(cuò)誤 解析：A

通常認(rèn)為正常的速度比率是2，低于2的速動(dòng)比率被認(rèn)為短期償債能力偏低。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B通常認(rèn)為正常的速度比率是1，低于1的速動(dòng)比率被認(rèn)為短期償債能力偏低。

MACD的缺點(diǎn)是故事沒(méi)有明顯趨勢(shì)而進(jìn)入盤(pán)整時(shí)，失誤的時(shí)候較多。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 考察MACD指數(shù)平滑異同移動(dòng)平均線(xiàn)的缺點(diǎn)。

信息產(chǎn)業(yè)中的“摩爾定律”指的是在未來(lái)25年主干網(wǎng)的寬帶將每6個(gè)月增加一倍。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 摩爾定律指的是微處理器的速度每18個(gè)月翻一番；吉爾德定律指的是在未來(lái)25年主干網(wǎng)的寬帶將每6個(gè)月增加一倍。

一般情況下，存款利率和貸款利率之間的變動(dòng)方向是一致的，但有時(shí)在變動(dòng)幅度上可以不同，因而存貸款利率之間的差額也可以成為調(diào)節(jié)供需關(guān)系的一種工具。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 考核利率指標(biāo)

技術(shù)分析指標(biāo)KDJ取值范圍處于-100至100之間。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B技術(shù)分析指標(biāo)KDJ取值范圍處于0至100之間。

上市公司必須遵守財(cái)務(wù)公開(kāi)的原則，定期公布自己的財(cái)務(wù)狀況，提供有關(guān)的財(cái)務(wù)資料，便于投資者查詢(xún)。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 考察公司財(cái)務(wù)分析的知識(shí)

對(duì)于看漲期權(quán)而言，利率提高將使其價(jià)格下降。A正確 B錯(cuò)誤 解析：A 利率提高，一方面會(huì)使看漲期權(quán)的內(nèi)在價(jià)值下降，另一方面又會(huì)減少對(duì)期權(quán)交易的需求。

資本市場(chǎng)線(xiàn)是表示證券組合的風(fēng)險(xiǎn)與收益的關(guān)系，而證券市場(chǎng)線(xiàn)只適合于計(jì)算單個(gè)證券的收益與風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 資本市場(chǎng)線(xiàn)表示有效證券組合的風(fēng)險(xiǎn)與收益的關(guān)系，而證券市場(chǎng)線(xiàn)揭示的是任意正確組合的收益與風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系。123 從發(fā)達(dá)國(guó)家的經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，成立證券分析師自律組織可以有效地提高證券分析師的執(zhí)業(yè)水準(zhǔn)，增強(qiáng)證券分析師的職業(yè)道德修養(yǎng)。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 考察建立我國(guó)證券分析師自律組織的必要性

假設(shè)附息債券A期限5年，面值1000元，年息60元，現(xiàn)行市價(jià)為a元（a<1000），到期收益率為9%。一年后，若其價(jià)格為b元(b>1000),到期收益率仍為9%，那么數(shù)值（1000-b）大于數(shù)值（1000-a）。A正確 B錯(cuò)誤 解析:B 125 給定兩種債券，除到期期限外其他要素相同，那么到期期限長(zhǎng)的債券利率敏感性相對(duì)要低一些。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 到期期限長(zhǎng)的債券利率敏感性相對(duì)要高一些。除到期期限外其他要素相同的債券，到期期限長(zhǎng)的久期更大。久期是對(duì)債券價(jià)格利率敏感性的測(cè)度，久期越大，利率敏感性越高。

當(dāng)利率上升時(shí)，資本市場(chǎng)線(xiàn)的斜率變小，但市場(chǎng)組合保持不變。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 資本市場(chǎng)線(xiàn)的斜率是（E(Rm)-Rf）/σm，與利率無(wú)關(guān)，因此當(dāng)利率上升時(shí)，資本市場(chǎng)線(xiàn)的斜率不變，市場(chǎng)組合保持不變。

中國(guó)證監(jiān)會(huì)2001年公布的《上市公司行業(yè)分類(lèi)指引》將上市公司的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)分為門(mén)類(lèi)、大類(lèi)兩級(jí)；由于上市公司集中于制造業(yè)，所有在制造業(yè)的門(mén)類(lèi)和大類(lèi)之間增設(shè)了輔助性類(lèi)別（次類(lèi)）。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 考察我國(guó)上市公司的行業(yè)分類(lèi) 128 市凈率與市盈率互為倒數(shù)。A正確 B錯(cuò)誤 解析：B

突破缺口一般發(fā)生在行情趨勢(shì)的末端，表明股價(jià)變動(dòng)的結(jié)束。A正確 B錯(cuò)誤 解析：B 消耗性缺口一般發(fā)生在行情趨勢(shì)的末端，表明股價(jià)變動(dòng)的結(jié)束。130 收入結(jié)構(gòu)的目標(biāo)著眼于近期的宏觀經(jīng)濟(jì)總量平衡，著重處理積累和消費(fèi)、人們近期生活水平改善和國(guó)家長(zhǎng)遠(yuǎn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)系以及失業(yè)和通貨膨脹的問(wèn)題。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 收入總量目標(biāo)著眼于近期的宏觀經(jīng)濟(jì)總量平衡，著重處理積累和消費(fèi)、人們近期生活水平改善和國(guó)家長(zhǎng)遠(yuǎn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)系以及失業(yè)和通貨膨脹的問(wèn)題。131按照中國(guó)證監(jiān)會(huì)2001年公布的《上市公司行業(yè)分類(lèi)指引》，如果沒(méi)有某類(lèi)業(yè)務(wù)的營(yíng)業(yè)收入比重大于或等于全部業(yè)務(wù)的50%,就將該上市公司劃入綜合類(lèi)。A正確 B錯(cuò)誤 解析：B 當(dāng)公司某類(lèi)業(yè)務(wù)的營(yíng)業(yè)收入比重大于或等于全部業(yè)務(wù)的50%,則將其劃入該業(yè)務(wù)相對(duì)應(yīng)的類(lèi)別；當(dāng)公司沒(méi)有一類(lèi)業(yè)務(wù)的營(yíng)業(yè)收入比重大于或等于全部業(yè)務(wù)的50%時(shí)，如果某類(lèi)業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)收入比重比其他業(yè)務(wù)收入比重均高出30%，則將該公司劃入此類(lèi)業(yè)務(wù)相對(duì)應(yīng)的行業(yè)類(lèi)別；否則，就將其劃入綜合類(lèi)。132 同業(yè)拆借利率是指銀行同業(yè)之間的長(zhǎng)期資金借貸利率。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B同業(yè)拆借利率是指銀行同業(yè)之間的短期資金借貸利率。

ADR是運(yùn)用上漲和下跌的股票家數(shù)之差的絕對(duì)值來(lái)對(duì)大勢(shì)進(jìn)行分析的技術(shù)指標(biāo)。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B

ADR是運(yùn)用上漲和下跌的股票家數(shù)的比值來(lái)對(duì)大勢(shì)進(jìn)行分析的技術(shù)指標(biāo)。

134夏普指數(shù)是連接證券組合與無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的斜率。如果該斜率大于市場(chǎng)組合的夏普指數(shù)，表明組合管理者的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)好于市場(chǎng)平均水平。A正確 B錯(cuò)誤 解析：A

滿(mǎn)足套利組合的條件之一是該組合中各證券的權(quán)數(shù)滿(mǎn)足X1+X2+……+Xn=0。A正確 B錯(cuò)誤 解析：A

β系數(shù)實(shí)質(zhì)是資本市場(chǎng)線(xiàn)的斜率。A正確 B錯(cuò)誤

解析：Bβ系數(shù)實(shí)質(zhì)是證券市場(chǎng)線(xiàn)的斜率。137 從靜態(tài)角度看，行業(yè)內(nèi)五種基本競(jìng)爭(zhēng)力量狀況及其綜合程度，決定著行業(yè)內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)的激烈程度，決定著行業(yè)內(nèi)企業(yè)可獲得利潤(rùn)的最終潛力。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 考察波特的五力分析。138 獲得CFA證書(shū)的人員可以志愿加入CFA協(xié)會(huì)。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 必須加入

國(guó)際收支狀況是國(guó)民經(jīng)濟(jì)總體指標(biāo)之一，它反映一國(guó)居民與非本國(guó)居民之間的商品、勞務(wù)等全部交易的狀況。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A

國(guó)際收支狀況是國(guó)民經(jīng)濟(jì)總體指標(biāo)之一，它反映一國(guó)與他國(guó)之間的商品、勞務(wù)和收益等全部交易的狀況。

關(guān)聯(lián)公司之間相互提供信用擔(dān)保的行為屬于關(guān)聯(lián)交易的行為，但不會(huì)形成或有負(fù)債，不會(huì)增加公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B關(guān)聯(lián)公司之間相互提供信用擔(dān)保的行為屬于關(guān)聯(lián)交易的行為，會(huì)形成或有負(fù)債，也會(huì)增加公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

股價(jià)和利率總是呈現(xiàn)絕對(duì)的負(fù)相關(guān)關(guān)系。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 利率與股價(jià)運(yùn)動(dòng)呈反向變化是一般情況，不能將此絕對(duì)，股價(jià)和利率并不是呈現(xiàn)絕對(duì)的負(fù)相關(guān)關(guān)系。

證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)的從業(yè)人員可以代理委托人從事證券投資。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 2005年修訂的《證券法》第一百七十一條規(guī)定投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)及其工作人員從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)不得代理委托人從事證券投資。

個(gè)體心理分析旨在解決投資者在投資決策過(guò)程中產(chǎn)生的心理障礙問(wèn)題。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 個(gè)體心理分析基于“人的生存欲望”“人的權(quán)利欲望”“人的生存價(jià)值欲望”三大心理分析理論進(jìn)行分析，旨在解決投資者在投資決策過(guò)程中產(chǎn)生的心理障礙問(wèn)題。

存貨的流動(dòng)性將直接影響企業(yè)的流動(dòng)比率，因而存貨周轉(zhuǎn)率屬企業(yè)償債能力指標(biāo)。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 存貨周轉(zhuǎn)率屬于企業(yè)營(yíng)運(yùn)能力指標(biāo)。

溫和的通貨膨脹是指年通脹率低于50%的通貨膨脹，嚴(yán)重的通貨膨脹是指兩位數(shù)的通貨膨脹，惡性的通貨膨脹是指三位數(shù)以上的通貨膨脹。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 溫和的是年通貨膨脹低于10% 146 已獲利息倍數(shù)可以用于測(cè)量債權(quán)人投入資本的風(fēng)險(xiǎn)。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 從債權(quán)人的立場(chǎng)出發(fā)，可以通過(guò)計(jì)算已獲利息倍數(shù)來(lái)測(cè)試債權(quán)人投入資本的風(fēng)險(xiǎn)。

與股市相關(guān)的避險(xiǎn)工具并非只有股指期貨，在發(fā)達(dá)市場(chǎng)中，相關(guān)股指期權(quán)、股票期貨、股票期權(quán)等。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 考察股指期貨的套期保值交易中規(guī)避工具的選擇。

無(wú)差異曲線(xiàn)彎曲程度的不同能夠反映不同的投資者在承受風(fēng)險(xiǎn)能力上的差異。A正確 B錯(cuò)誤

解析：A 無(wú)差異曲線(xiàn)彎曲程度的大小反映投資者在承受風(fēng)險(xiǎn)能力上的強(qiáng)弱。149 軌道線(xiàn)的上下軌線(xiàn)對(duì)價(jià)格產(chǎn)生支撐或壓力作用。A正確 B錯(cuò)誤 解析：B軌道線(xiàn)的上下軌線(xiàn)起到限制股價(jià)變動(dòng)范圍的作用和提出趨勢(shì)轉(zhuǎn)向預(yù)警的作用，對(duì)軌道線(xiàn)的突破并不是趨勢(shì)反轉(zhuǎn)的開(kāi)始，而是趨勢(shì)加速的開(kāi)始，上升趨勢(shì)線(xiàn)盒下降趨勢(shì)線(xiàn)起支撐和壓力的作用。

從實(shí)踐來(lái)看，只要股票指數(shù)期貨價(jià)格與現(xiàn)貨（股票指數(shù)）或各不同到期合約之間的價(jià)格產(chǎn)生了偏離，就可進(jìn)行股指期貨的套利交易。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 在股指期貨運(yùn)行過(guò)程中，若產(chǎn)生偏離現(xiàn)貨（股票指數(shù)），或各不同到期月份合約之間的價(jià)格偏離程度大于交易成本、沖擊成本、資金機(jī)會(huì)成本等各項(xiàng)成本之總和時(shí)，即可進(jìn)行股指期貨的套利交易。151 行業(yè)分析時(shí)公司基本分析的首要內(nèi)容。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 公司分析中最重要的是財(cái)務(wù)狀況分析。

152 黃金交叉是指股價(jià)遠(yuǎn)離長(zhǎng)期與短期MA，短期MA又向下突破長(zhǎng)期MA。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 當(dāng)現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長(zhǎng)期與短期之上，短期MA又向上突破長(zhǎng)期MA，此種交叉為黃金交叉。

153 證券組合管理理論認(rèn)為，證券或證券組合的收益由它的期望收益率表示，風(fēng)險(xiǎn)由其期望收益率的α來(lái)衡量。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 風(fēng)險(xiǎn)由方差來(lái)衡量。

154 由于中國(guó)證券市場(chǎng)是新興加轉(zhuǎn)軌的市場(chǎng)，因而市場(chǎng)表現(xiàn)與宏觀經(jīng)濟(jì)沒(méi)有關(guān)系。A正確 B錯(cuò)誤 解析：B 證券市場(chǎng)對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)的反應(yīng)存在特殊的不確定性，但不能說(shuō)與宏觀經(jīng)濟(jì)沒(méi)有關(guān)系。

155 國(guó)際清算銀行規(guī)定的作為計(jì)算銀行監(jiān)管資本VaR持有到期為10天，置信度水平通常選擇90-99%之間。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B置信度水平通常選擇95-99%之間。

156《 中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)證券分析師職業(yè)道德守則》中的獨(dú)立誠(chéng)信原則是指，證券分析師必須對(duì)其所提出的建議結(jié)論及推理過(guò)程的公平公正性負(fù)債，不得在同一時(shí)點(diǎn)上就同一問(wèn)題向不同投資人或委托單位提供存在相反與矛盾意見(jiàn)的投資建議。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 獨(dú)立誠(chéng)信原則是指證券分析師應(yīng)當(dāng)誠(chéng)實(shí)守信，高度珍惜證券分析師的職業(yè)信譽(yù)；在執(zhí)業(yè)過(guò)程中應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持獨(dú)立判斷原則，不因上級(jí)、客戶(hù)或投資者的不當(dāng)要求而放棄自己的獨(dú)立立場(chǎng)。

157 債券久期與息票率和到期收益率之間都呈現(xiàn)相反的關(guān)系。A正確 B錯(cuò)誤 解析：A

158 債券的計(jì)息周期對(duì)久期沒(méi)有影響。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 一般情況下，債券的到期期限越長(zhǎng)久期也越長(zhǎng)，計(jì)息周期與到期期限由很大的關(guān)聯(lián)性。

159 設(shè)有一個(gè)投資者組合P由A和B 兩種股票構(gòu)成，并且股票A和股票B具有相同的預(yù)期收益率，那么，當(dāng)股票A和股票B之間的協(xié)方差發(fā)生變化時(shí)，投資組合P的總風(fēng)險(xiǎn)水平也將隨之發(fā)生變化。A正確 B錯(cuò)誤 解析：A

160 漲跌停板 的幅度越大，其助漲助跌就越強(qiáng)。A正確 B錯(cuò)誤

解析：B 漲跌停板 的幅度越大，其助漲助跌就越小。

第五篇：2012年證券從業(yè)資格考試《證券投資基金》考前押題第4套

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html 2012年3月證券從業(yè)資格考試《證券投資基金》考前押題四

（共10套）

一．單選題

1：（）申請(qǐng)基金代銷(xiāo)資格時(shí)，要求持續(xù)從事相關(guān)業(yè)務(wù)3個(gè)以上完整會(huì)計(jì)。A：商業(yè)銀行 B：證券公司

C：證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu) D：專(zhuān)業(yè)基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)

2：（）主要思想是假定投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力將隨著投資組合價(jià)值的提高而上升，同時(shí)假定各類(lèi)資產(chǎn)收益率不發(fā)生大的變化。A：動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置 B：買(mǎi)入并持有策略 C：變動(dòng)混合策略

D：投資組合保險(xiǎn)策略

3：在確定目標(biāo)市場(chǎng)與客戶(hù)上，基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)面臨的重要問(wèn)題之一就是分析投資人的（），包括投資人的投資規(guī)模、風(fēng)險(xiǎn)偏好，對(duì)基金流動(dòng)性、安全性的要求等因素。A：理想需求 B：真實(shí)需求 C：日標(biāo)需求 D：預(yù)期需求

4：證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)申請(qǐng)基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)資格應(yīng)當(dāng)具備下列條件：注冊(cè)資本不低于（）人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本；高級(jí)管理人員已取得基金從業(yè)資格，持續(xù)從事證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)（）完整會(huì)計(jì)。A：3 000萬(wàn)元，3個(gè) B：2 000萬(wàn)元，3個(gè)以上 C：2 000萬(wàn)元，3個(gè)

D：3 000萬(wàn)元，3個(gè)以上

5：除去各股票完全正相關(guān)的情況，組合資產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)差將（）各股票標(biāo)準(zhǔn)差的加權(quán)平均。A：小于 B：大于 C：小于等于 D：大于等于

6：以下不是證券投資基金營(yíng)銷(xiāo)特殊性的是（）。A：專(zhuān)業(yè)性 B：服務(wù)性 C：有形性

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html D：適用性

7：債券投資者所面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)是（）。A：經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) B：利率風(fēng)險(xiǎn) C：再投資風(fēng)險(xiǎn) D：贖回風(fēng)險(xiǎn)

8：（）是指公司運(yùn)用科學(xué)化的經(jīng)營(yíng)管理方法降低運(yùn)作成本，提高經(jīng)濟(jì)效益，以合理的控制成本達(dá)到最佳的內(nèi)部控制效果。A：成本效益原則 B：有效性原則 C：獨(dú)立性原則 D：相互制約原則

9：基金管理公司除主要股東外的其他股東，注冊(cè)資本、凈資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)不低于（）人民幣。A：1億元 B：2億元 C：3億元 D：5億元

10：申請(qǐng)高級(jí)管理人員任職資格，應(yīng)當(dāng)具備（）以上基金、證券、銀行等金融相關(guān)領(lǐng)域的工作經(jīng)歷及與擬任職務(wù)相適應(yīng)的管理經(jīng)歷。A：1年 B：3年 C：5年 D：10年

11：指數(shù)型策略（）。A：重點(diǎn)是進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制

B：是-種以實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)投資組合業(yè)績(jī)?yōu)楣芾砟繕?biāo)的投資組合 C：可以擴(kuò)展到積極型股票投資戰(zhàn)略的實(shí)施過(guò)程中

D：不試圖用基本分析的方式來(lái)區(qū)分價(jià)值高估或低估的股票

12：陡峭的收益率曲線(xiàn)預(yù)示長(zhǎng)短期債券之間（）。A：收益差額沒(méi)有關(guān)系 B：收益差額是遞減的 C：收益差額是遞增的 D：收益差額連續(xù)波動(dòng)

13：復(fù)制的組合包含的股票數(shù)越少，跟蹤誤差（），調(diào)整所花費(fèi)的交易成本（）。A：越小，越低 B：越大，越低 C：越小，越高

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html D：越大，越高

14：較高的安全墊在提高基金運(yùn)作靈活性的同時(shí)也有助于增強(qiáng)基金到期保本的（）。A：可靠性 B：有效性 C：安全性 D：收益性

15：無(wú)論單個(gè)證券還是證券組合，均可將其β系數(shù)作為風(fēng)險(xiǎn)的合理測(cè)定，其期望收益與由β系數(shù)測(cè)定的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)之間存在（）關(guān)系。A：正相關(guān) B：負(fù)相關(guān) C：線(xiàn)性 D：凸性

16：對(duì)于持續(xù)持有期少于30日的投資人，基金管理人可以在基金合同、招募說(shuō)明書(shū)中約定收取不低于贖回金額（）的贖回費(fèi)。A：0.5％ B：0.75％ C：1.0％ D：1.5％

17：在二級(jí)市場(chǎng)的凈值報(bào)價(jià)上，ETF每（）提供一個(gè)基金參考凈值報(bào)價(jià)。A：15秒 B：20秒 C：35秒 D：1分鐘

18：（）的基金產(chǎn)品線(xiàn)，即基金管理公司根據(jù)市場(chǎng)范圍，不斷開(kāi)發(fā)新品種，增加產(chǎn)品線(xiàn)的長(zhǎng)度，或擴(kuò)大產(chǎn)品線(xiàn)的寬度。A：水平式 B：垂直式 C：綜合式 D：?jiǎn)我皇?/p>

19：1924年3月21日誕生于美國(guó)的“馬薩諸塞投資信托基金”成為世界上第一個(gè)（）。A：契約型投資基金 B：開(kāi)放式基金 C：股票基金 D：封閉式基金

20：基金持有的金融資產(chǎn)和承擔(dān)金融負(fù)債通常歸類(lèi)為（）和金融負(fù)債。A：持有至到期投資

B：以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html C：貸款和應(yīng)收款項(xiàng)

D：可供出售的金融資產(chǎn)

21：跟據(jù)（）的不同，可以將基金分為增長(zhǎng)型基金、收入型基金和平衡型基金。A：投資對(duì)象 B：投資目標(biāo) C：運(yùn)作方式 D：投資理念

22：風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)的工作對(duì)于基金財(cái)產(chǎn)的（）提供了較好的保障。A：增值 B：安全 C：收益 D：流動(dòng)性

23：在本國(guó)募集資金并投資于本國(guó)證券市場(chǎng)的證券投資基金為（）。A：離岸基金 B：在岸基金 C：國(guó)內(nèi)基金 D：國(guó)際基金

24：下列關(guān)于開(kāi)放式基金份額轉(zhuǎn)換的表述正確的是（）。

A：涉及的基金必須是由同一基金管理人管理的、在同一注冊(cè)登記人處注冊(cè)登記的基金 B：基金轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)入的基金份額可贖回的時(shí)間為T(mén)+1日 C：投資者采用“金額轉(zhuǎn)換”的原則提交申請(qǐng) D：當(dāng)轉(zhuǎn)出基金申購(gòu)費(fèi)率高于轉(zhuǎn)入基金申購(gòu)費(fèi)率時(shí)，費(fèi)用補(bǔ)差為按照轉(zhuǎn)出基金金額計(jì)算的申購(gòu)費(fèi)用差額

25：基金管理人是基金產(chǎn)品的募集者和管理者，其最主要職責(zé)是（）。A：提高基金收益

B：按照基金合同的約定，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的投資運(yùn)作，在有效控制風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上為基金投資者爭(zhēng)取最大的投資收益 C：對(duì)基金經(jīng)營(yíng)人進(jìn)行監(jiān)督 D：管理基金公司

26：將眾多投資者的資金集中，并委托基金管理人進(jìn)行共同投資，表現(xiàn)了證券投資基金（）的特點(diǎn)。A：集合理財(cái) B：組合投資 C：風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān) D：分散風(fēng)險(xiǎn)

27：投資者申購(gòu)基金成功后，注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)一般在（）日為投資者辦理增加權(quán)益的登記手續(xù)。

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html A：T+0 B：T+l C：T+2 D：T+3

28：基金管理公司的主要股東是指出資額占基金管理公司注冊(cè)資本的比例最高且不低于（）的股東。A：20％ B：25％ C：33％ D：50％

29：基金管理公司應(yīng)當(dāng)建立健全獨(dú)立董事制度，獨(dú)立董事人數(shù)不得少于3人，且不得少于董事會(huì)人數(shù)的（）。A：1／4 B：1／3 C：1／2 D：2／3

30：基金管理公司應(yīng)當(dāng)建立健全督察長(zhǎng)制度，督察長(zhǎng)由（）聘任，并對(duì)其負(fù)責(zé)。A：股東會(huì) B：董事會(huì) C：董事長(zhǎng) D：總經(jīng)理

31：基金所募集的資金在法律上具有獨(dú)立性，由選定的基金托管人保管，并委托（）進(jìn)行股票、債券分散化的組合投資。A：基金管理人 B：基金托管人 C：投資咨詢(xún)公司 D：證券公司

32：（）具有法人資格。A：契約型基金 B：公司型基金 C：開(kāi)放式基金 D：封閉式基金

33：（）是為投資額較大的個(gè)人投資者和機(jī)構(gòu)投資者提供的最具個(gè)性化的服務(wù)。A：電話(huà)服務(wù)中心 B：郵寄服務(wù)

C：自動(dòng)傳真、電子信箱與手機(jī)短信 D：專(zhuān)人服務(wù)

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html 34：（）是指托管業(yè)務(wù)的各項(xiàng)經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)都必須有相應(yīng)的規(guī)范程序和監(jiān)督制約，監(jiān)督制約應(yīng)滲透到托管業(yè)務(wù)的全過(guò)程和各個(gè)操作環(huán)節(jié)，覆蓋所有的部門(mén)、崗位和人員。A：合法性原則 B：完整性原則 C：及時(shí)性原則 D：審慎性原則

35：根據(jù)股票（）的不同，通?？梢詫⒐善狈譃閮r(jià)值型股票與成長(zhǎng)型股票。A：性質(zhì) B：投資風(fēng)格 C：市值的大小 D：行業(yè)

36：收入型基金以追求（）為基本目標(biāo)。A：穩(wěn)定的經(jīng)常性收入 B：資本的長(zhǎng)期增值 C：現(xiàn)金收益

D：將資金分散投資于股票和債券

37：下列不屬于基金宣傳推介材料的禁止規(guī)定的是（）。A：虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏 B：預(yù)測(cè)該基金的證券投資業(yè)績(jī) C：登載基金過(guò)往業(yè)績(jī)

D：登載單位或者個(gè)人的推薦性文字

38：因證券市場(chǎng)波動(dòng)、上市公司合并、基金規(guī)模變動(dòng)等基金管理人之外的因素致使基金投資不符合有關(guān)投資比例的，基金管理人應(yīng)當(dāng)在（）個(gè)交易日內(nèi)進(jìn)行調(diào)整。A：5 B：10 C：20 D：30

39：下列與基金有關(guān)的費(fèi)用不能從基金財(cái)產(chǎn)中列支的是（）。A：基金轉(zhuǎn)換費(fèi)

B：基金管理人的管理費(fèi) C：基金托管人的托管費(fèi) D：銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)

40：對(duì)績(jī)效表現(xiàn)好壞的評(píng)價(jià)涉及（）的選擇問(wèn)題。A：業(yè)績(jī)計(jì)算時(shí)期 B：操作策略 C：風(fēng)險(xiǎn)水平 D：比較基準(zhǔn)

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html 41：對(duì)履行基金托管職責(zé)的監(jiān)督不包括（）。

A：在監(jiān)督基金投資運(yùn)作中，是否在基金托管協(xié)議中事先與基金管理公司訂明相關(guān)權(quán)責(zé)，是否建立并及時(shí)維護(hù)相關(guān)監(jiān)督系統(tǒng)，是否在發(fā)現(xiàn)問(wèn)題時(shí)及時(shí)提醒基金管理公司并報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)

B：在辦理基金的清算交割事宜中，是否能保證清算的及時(shí)高效，同時(shí)又保證基金財(cái)產(chǎn)的安全與獨(dú)立

C：是否建立科學(xué)合理、控制嚴(yán)密、運(yùn)行高效的內(nèi)部控制體系

D：在辦理與基金托管業(yè)務(wù)相關(guān)的信息披露事項(xiàng)中，是否及時(shí)、真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地履行信息披露業(yè)務(wù)，是否在基金報(bào)告中的托管人報(bào)告中獨(dú)立、客觀地發(fā)表意見(jiàn)

42：基金管理人應(yīng)當(dāng)自基金合同生效之日起（）個(gè)月內(nèi)使基金的投資組合比例符合基金合同的有關(guān)約定。A：3 B：6 C：9 D：12

43：基金管理人應(yīng)當(dāng)在基金份額發(fā)售的（）日前公布招募說(shuō)明書(shū)、基金合同及其他有關(guān)文件。A：1 B：2 C：3 D：6 44：（）認(rèn)為，證券價(jià)格由有信息的投資者決定。A：BSV模型 B：DHS模型 C：特雷諾模型 D：詹森模型

45：基金轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)入的基金份額可贖回的時(shí)間為（）日。A：T B：T+1 C：T+2 D：T+3

46：存在以下（）問(wèn)題的證券公司不具有申請(qǐng)基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)的資格。A：最近2年沒(méi)有挪用客戶(hù)資產(chǎn)等損害客戶(hù)利益的行為 B：凈資本等財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控指標(biāo)符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)要求 C：違法違規(guī)行為被監(jiān)管機(jī)構(gòu)調(diào)查

D：沒(méi)有發(fā)生訴訟、仲裁等其他重大事項(xiàng)

47：下列關(guān)于基金宣傳推介材料的制作、分發(fā)和發(fā)布的表述錯(cuò)誤的是（）。A：注重對(duì)行業(yè)公信力及公司品牌、形象的宣傳

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html B：積極培養(yǎng)投資人的長(zhǎng)期投資理念

C：可以采取通過(guò)降低基金份額凈值來(lái)吸引投資人的營(yíng)銷(xiāo)手段 D：宣傳推介材料應(yīng)有完整的風(fēng)險(xiǎn)提示

48：在基金管理公司，記錄并保存每日投資交易情況的工作由（）負(fù)責(zé)。A：投資部 B：研究部 C：交易部 D：財(cái)務(wù)部

49：基金在全國(guó)銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)中的債券回購(gòu)最長(zhǎng)期限為（）。A：1個(gè)月 B：半年 C：1年 D：2年

50：（）對(duì)基金的分紅、已實(shí)現(xiàn)收益、未實(shí)現(xiàn)收益都加以考慮，因此是最能有效反映基金經(jīng)營(yíng)成果的指標(biāo)。A：標(biāo)準(zhǔn)差 B：貝塔值 C：凈值增長(zhǎng)率 D：持股集中度

51：督察長(zhǎng)應(yīng)當(dāng)在知悉可能影響高級(jí)管理人員或投資管理人員正常履行職務(wù)的信息之日起（）個(gè)工作日內(nèi)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)報(bào)告。A：1 B：3 C：2 D：4

52：QDII基金投資金融衍生產(chǎn)品，在基金合同、招募說(shuō)明書(shū)中不需說(shuō)明的是（）。A：擬投資的衍生品種及其基本特性 B：擬采取的組合避險(xiǎn)

C：有效管理策略及采取的方式、頻率 D：投資預(yù)期收益

53：以下屬于資產(chǎn)配置基本方法的是（）。A：風(fēng)險(xiǎn)控制法 B：情景綜合分析法 C：橫界面法 D：市場(chǎng)有效法

54：中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)基金托管銀行的市場(chǎng)準(zhǔn)入監(jiān)管要求是（）。A：在辦理基金的清算交割事宜中，是否能保證清算的及時(shí)高效

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html B：是否在發(fā)現(xiàn)問(wèn)題時(shí)及時(shí)提醒基金管理公司并報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)

C：只有獲得基金托管資格的商業(yè)銀行，才可以承接QDII基金和基金管理公司特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的托管

D：是否建立科學(xué)合理、控制嚴(yán)密、運(yùn)行高效的內(nèi)部控制體系

55：關(guān)于基金管理費(fèi)計(jì)提標(biāo)準(zhǔn)，以下表述不正確的是（）。A：基金管理費(fèi)率通常與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險(xiǎn)成正比 B：從基金類(lèi)型看，證券衍生工具基金管理費(fèi)率最高 C：我國(guó)債券基金的管理費(fèi)率一般低于1％ D：我國(guó)貨幣市場(chǎng)基金的管理費(fèi)率最高

56：基金（）是指基金托管人以《證券投資基金法》《證券投資基金會(huì)計(jì)核算辦法》等法律法規(guī)為依據(jù)，對(duì)管理人的賬務(wù)處理過(guò)程與結(jié)果進(jìn)行核對(duì)的過(guò)程。A：賬務(wù)復(fù)核 B：頭寸復(fù)核 C：資產(chǎn)凈值復(fù)核 D：財(cái)務(wù)報(bào)表復(fù)核

57：我國(guó)相關(guān)法規(guī)規(guī)定，基金管理公司的主要股東的注冊(cè)資本不得低于（）人民幣。A：2億元 B：3億元 C：5億元 D：10億元

58：消極的債券組合管理者通常把市場(chǎng)價(jià)格看作（）。A：非均衡交易價(jià)格 B：均衡交易價(jià)格 C：低估交易價(jià)格 D：高估交易價(jià)格

59：在英國(guó)和中國(guó)香港特別行政區(qū)證券投資基金被稱(chēng)為（）。A：?jiǎn)挝恍磐谢? B：集合投資計(jì)劃 C：集合投資基金 D：共同基金

60：根據(jù)行為金融理論，投資者可以利用（）而長(zhǎng)期獲利。A：人們的愛(ài)好 B：投資者的素質(zhì) C：人們的行為偏差 D：投資者的地域差異 二．多選題

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html 1：基金本期已實(shí)現(xiàn)收益是指（）扣除相關(guān)費(fèi)用后的余額。A：基金本期利息收入 B：投資收益

C：公允價(jià)值變動(dòng)收益 D：其他收入

2：基金托管人內(nèi)部控制的制度建設(shè)，需要（）。A：建立完善的稽核監(jiān)督體系

B：明確監(jiān)察稽核部門(mén)及內(nèi)部各崗位的具體職責(zé) C：嚴(yán)格內(nèi)部管理制度 D：劃分崗位薪酬等級(jí)

3：以下有關(guān)β系數(shù)的描述，正確的是（）。A：β系數(shù)是衡量證券承擔(dān)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)水平的指數(shù)

B：β系數(shù)的絕對(duì)值越小表明證券承擔(dān)的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)越大 C：β系數(shù)的絕對(duì)值越大表明證券承擔(dān)的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)越大

D：β系數(shù)反映了證券或組合的收益水平對(duì)市場(chǎng)平均收益水平變化的敏感性

4：以下關(guān)于測(cè)算債券價(jià)格波動(dòng)性的方法說(shuō)法正確的是（）。

A：基點(diǎn)價(jià)格值是指應(yīng)計(jì)收益率每變化1個(gè)基點(diǎn)所引起的債券價(jià)格的絕對(duì)變動(dòng)額 B：久期是測(cè)量債券價(jià)格相對(duì)于收益率變動(dòng)的敏感性的指標(biāo)

C：在所有其他因素不變的情況下，到期期限越長(zhǎng)，債券價(jià)格的波動(dòng)性越大 D：麥考萊久期表示的是每筆現(xiàn)金流量的期限按其現(xiàn)值占總現(xiàn)金流量的比重計(jì)算出的加權(quán)平均數(shù)

5：（）是衡量銀行信用風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)程度的基本標(biāo)準(zhǔn)，反映了銀行的資產(chǎn)質(zhì)量和承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的能力。A：總資產(chǎn) B：凈資產(chǎn) C：資本收益率 D：資本充足率

6：對(duì)公司基本面狀況分析，其內(nèi)容包括（）。A：資本結(jié)構(gòu) B：資產(chǎn)運(yùn)作效率 C：償債能力 D：盈利能力

7：基金收入中的其他收入包括（）。A：贖回費(fèi)扣除基本手續(xù)費(fèi)后的余額 B：手續(xù)費(fèi)返還、ETF替代損益

C：基金管理人等機(jī)構(gòu)為彌補(bǔ)基金財(cái)產(chǎn)損失而支付給基金的賠償款項(xiàng) D：管理人報(bào)酬

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html 8：基金管理公司在股權(quán)出讓或受讓方面，有關(guān)的法規(guī)要求包括（）。A：持有基金管理公司股權(quán)未滿(mǎn)2年的股東，不得將所持股權(quán)出讓

B：股東持有的基金管理公司股權(quán)被出質(zhì)期間，中國(guó)證監(jiān)會(huì)不受理其設(shè)立基金管理公司或受讓基金管理公司股權(quán)的申請(qǐng)

C：股東持有的基金管理公司股權(quán)被人民法院采取財(cái)產(chǎn)保全或者執(zhí)行措施期間，中國(guó)證監(jiān)會(huì)不受理其設(shè)立基金管理公司或受讓基金管理公司股權(quán)的申請(qǐng) D：出讓基金管理公司股權(quán)未滿(mǎn)3年的機(jī)構(gòu)，中國(guó)證監(jiān)會(huì)不受理其設(shè)立基金管理公司或受讓基金管理公司股權(quán)的申請(qǐng)

9：基金管理公司要嚴(yán)格控制基金資產(chǎn)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，需要采取的措施有（）。A：建立完善的資產(chǎn)分離制度

B：采取合理的估值方法和科學(xué)的估值程序 C：建立嚴(yán)格的成本控制和業(yè)績(jī)考核制度

D：建立重要業(yè)務(wù)處理憑據(jù)傳遞和信息溝通制度

10：對(duì)高級(jí)管理人員的監(jiān)管手段包括（）。

A：對(duì)高級(jí)管理人員所在單位以及監(jiān)管部門(mén)的考核 B：監(jiān)事發(fā)現(xiàn)異常情況及時(shí)報(bào)告

C：中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)出具警示函，進(jìn)行監(jiān)管談話(huà) D：離任審計(jì)、離任審查

11：關(guān)于消極型股票投資策略的說(shuō)法正確的有（）。

A：消極型股票投資策略以有效市場(chǎng)假說(shuō)為理論基礎(chǔ)，可以分為簡(jiǎn)單型和指數(shù)型兩類(lèi)策略 B：簡(jiǎn)單型消極投資策略一般是在確定了恰當(dāng)?shù)墓善蓖顿Y組合之后，在3～5年的持有期內(nèi)不再發(fā)生積極的股票買(mǎi)入或賣(mài)出行為，而進(jìn)出場(chǎng)時(shí)機(jī)也不是投資者關(guān)注的重點(diǎn)

C：指數(shù)型消極投資策略的核心思想是相信市場(chǎng)是有效的，任何積極的股票投資策略都不能取得超過(guò)市場(chǎng)的投資收益 D：基金管理人在實(shí)際進(jìn)行資產(chǎn)管理時(shí)，會(huì)構(gòu)造股票投資組合來(lái)復(fù)制某個(gè)選定的股票價(jià)格指數(shù)的波動(dòng)

12：為明確信息披露義務(wù)人的責(zé)任，提醒投資者注意投資風(fēng)險(xiǎn)，目前法規(guī)規(guī)定應(yīng)在報(bào)告的扉頁(yè)就以下（）方面作出提示。A：管理人和托管人的披露責(zé)任

B：管理人管理和運(yùn)用基金資產(chǎn)的原則 C：投資風(fēng)險(xiǎn)提示

D：報(bào)告中注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具非標(biāo)準(zhǔn)無(wú)法表示意見(jiàn)的提示

13：基金監(jiān)管是指監(jiān)管部門(mén)運(yùn)用（）手段，對(duì)基金市場(chǎng)參與者行為進(jìn)行的監(jiān)督與管理。A：法律的 B：自律的 C：經(jīng)濟(jì)的 D：行政的

14：因（）原因?qū)е碌幕鸱墙灰走^(guò)戶(hù)需向基金銷(xiāo)售網(wǎng)點(diǎn)申請(qǐng)辦理。

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html A：繼承

B：司法強(qiáng)制執(zhí)行 C：捐贈(zèng)

D：經(jīng)注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)認(rèn)可的其他情況

15：關(guān)于資產(chǎn)配置說(shuō)法正確的有（）。

A：資產(chǎn)配置通常是將資產(chǎn)在低風(fēng)險(xiǎn)、低收益證券與高風(fēng)險(xiǎn)、高收益證券之間進(jìn)行分配 B：資產(chǎn)管理可以利用期貨、期權(quán)等衍生金融產(chǎn)品來(lái)改善資產(chǎn)配置的效果 C：資產(chǎn)配置以資產(chǎn)類(lèi)別的歷史表現(xiàn)與投資者的風(fēng)險(xiǎn)偏好為基礎(chǔ) D：資產(chǎn)配置包括基金公司對(duì)基金投資方向和時(shí)機(jī)的選擇

16：稅收對(duì)債券投資收益具有明顯影響，其影響的主要途徑有（）。A：債券收入現(xiàn)金流本身的稅收特性 B：現(xiàn)金流的形式 C：現(xiàn)金流的時(shí)間特征 D：現(xiàn)金流的金額

17：積極的股票風(fēng)格管理（）。

A：主動(dòng)改變投資組合中增長(zhǎng)類(lèi)、周期類(lèi)、穩(wěn)定類(lèi)和能源類(lèi)股票權(quán)重 B：只改變投資組合中增長(zhǎng)類(lèi)股票在組合巾的比重 C：若股票前景不妙，降低權(quán)重 D：若股票前景良好，增加權(quán)重

18：對(duì)基金投資禁止行為的監(jiān)督內(nèi)容包括但不限于：《證券投資基金法》、基金合同規(guī)定的不得（）。A：承銷(xiāo)證券 B：向他人貸款

C：從事承擔(dān)有限責(zé)任的投資 D：向他人提供擔(dān)保

19：《證券投資基金銷(xiāo)售管理辦法》第9條規(guī)定了商業(yè)銀行申請(qǐng)基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)資格應(yīng)當(dāng)具備的條件，主要有（）。

A：資本充足率符合國(guó)務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的有關(guān)規(guī)定 B：有專(zhuān)門(mén)負(fù)責(zé)基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)的部門(mén)

C：財(cái)務(wù)狀況良好，運(yùn)作規(guī)范穩(wěn)定，最近3年內(nèi)沒(méi)有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或者刑事處罰

D：具有健全的法人治理結(jié)構(gòu)、完善的內(nèi)部控制和風(fēng)險(xiǎn)管理制度，并得到有效執(zhí)行

20：恒定混合策略在市場(chǎng)變動(dòng)時(shí)的行動(dòng)方向是（）。A：下降時(shí)買(mǎi)入 B：上升時(shí)賣(mài)出 C：下降時(shí)賣(mài)出 D：上升時(shí)買(mǎi)入

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html 21：基金的主要收入來(lái)源有（）。A：投資收益 B：利息收入 C：銷(xiāo)售收入 D：其他收入

22：基金分類(lèi)的意義在于（）。

A：有助于投資者作出正確的投資選擇與比較

B：有助于投資者加深對(duì)各種基金的認(rèn)識(shí)及對(duì)風(fēng)險(xiǎn)收益特征的把握 C：有助于基金資產(chǎn)評(píng)估的公平公正 D：有助于實(shí)施更有效的分類(lèi)監(jiān)管

23：資產(chǎn)配置的戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置策略以（）為基礎(chǔ)，構(gòu)造一定風(fēng)險(xiǎn)水平上的資產(chǎn)比例，并保持長(zhǎng)期不變。

A：不同資產(chǎn)類(lèi)別的收益情況 B：投資者的風(fēng)險(xiǎn)偏好 C：投資者的實(shí)際需求 D：市場(chǎng)的短期變化

24：關(guān)于巨額贖回，以下說(shuō)法正確的是（）。

A：?jiǎn)蝹€(gè)開(kāi)放日基金的贖回申請(qǐng)超過(guò)基金總份額的20％時(shí)，為巨額贖回 B：出現(xiàn)巨額贖回時(shí)，基金管理人可以決定接受全額贖回或部分延期贖回

C：當(dāng)發(fā)生巨額贖回及部分延期贖回時(shí)，基金管理人應(yīng)立即向中國(guó)證監(jiān)會(huì)備案并公告 D：部分延期贖回時(shí)，轉(zhuǎn)入下一開(kāi)放日的贖回申請(qǐng)不享有贖回優(yōu)先權(quán)

25：為準(zhǔn)確、及時(shí)進(jìn)行基金估值和份額凈值計(jì)價(jià)，基金管理公司應(yīng)（）。

A：制定基金估值和份額凈值計(jì)價(jià)的業(yè)務(wù)管理制度，明確基金估值的原則和程序 B：建立健全估值決策體系

C：使用合理、可靠的估值業(yè)務(wù)系統(tǒng) D：對(duì)基金資產(chǎn)估值進(jìn)行復(fù)核、審查

26：專(zhuān)業(yè)基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)申請(qǐng)基金代銷(xiāo)資格應(yīng)具備的條件有（）。

A：財(cái)務(wù)狀況良好，運(yùn)作規(guī)范穩(wěn)定，最近3年內(nèi)沒(méi)有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或者刑事處罰

B：有與基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)相適應(yīng)的營(yíng)業(yè)場(chǎng)所、安全防范設(shè)施和其他設(shè)施 C：主要出資人是依法設(shè)立的持續(xù)經(jīng)營(yíng)3個(gè)以上完整會(huì)計(jì)的法人，注冊(cè)資本不低于3 000萬(wàn)元人民幣

D：取得基金從業(yè)資格的人員不少于30人，且不低于員工人數(shù)的1／2

27：關(guān)于加強(qiáng)指數(shù)法的說(shuō)法正確的有（）。

A：加強(qiáng)指數(shù)法的出現(xiàn)反映了投資管理方式的發(fā)展出現(xiàn)了新的變化，即積極管理與消極管理開(kāi)始相互借鑒，甚至相互融合

B：加強(qiáng)指數(shù)法的核心思想是將指數(shù)化投資管理與積極型股票投資策略相結(jié)合 C：加強(qiáng)指數(shù)法與積極型股票投資策略之間風(fēng)險(xiǎn)控制程度不同

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html D：加強(qiáng)指數(shù)法的重點(diǎn)是在復(fù)制組合的基礎(chǔ)上加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)控制，其目的不在于積極尋求投資收益的最大化

28：內(nèi)部環(huán)境控制主要包括（）。

A：建立科學(xué)的決策程序、高效的業(yè)務(wù)執(zhí)行系統(tǒng)、健全的內(nèi)部監(jiān)督和反饋系統(tǒng) B：加強(qiáng)對(duì)宣傳推介材料制作和發(fā)放的控制

C：建立包括基金產(chǎn)品、投資人風(fēng)險(xiǎn)承受能力、運(yùn)營(yíng)操作等在內(nèi)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系 D：建立健全內(nèi)部授權(quán)控制體系

29：基金管理公司內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)遵循（）。A：健全性原則和有效性原則 B：適當(dāng)控制原則 C：相互制約原則 D：成本效益原則

30：基金信息披露編報(bào)規(guī)則包括（）。A：主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的計(jì)算及披露 B：基金凈值表現(xiàn)的編制及披露 C：會(huì)計(jì)報(bào)表附注的編制及披露

D：投資組合報(bào)告的編制及披露和貨幣市場(chǎng)基金信息披露特別規(guī)定

31：描述公司成長(zhǎng)性的指標(biāo)通常有（）。A：資本權(quán)益比率 B：持續(xù)增長(zhǎng)率 C：紅利收益率 D：杠桿收益率

32：根據(jù)《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》申請(qǐng)募集基金，擬募集的基金應(yīng)當(dāng)具備的條件有（）。

A：有明確、合法的投資方向 B：有明確的基金運(yùn)作方式

C：符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)關(guān)于基金品種的規(guī)定 D：不與擬任基金管理人已管理的基金雷同

33：基金管理人（）的高低直接關(guān)系到投資者投資回報(bào)的高低與投資目標(biāo)能否實(shí)現(xiàn)。A：個(gè)人的性格特征 B：過(guò)往的業(yè)績(jī) C：投資管理能力 D：風(fēng)險(xiǎn)控制能力

34：基金托管人主要負(fù)責(zé)辦理與基金托管業(yè)務(wù)活動(dòng)有關(guān)的信息披露事項(xiàng)，具體涉及（）。A：基金資產(chǎn)保管 B：代理清算交割 C：凈值評(píng)估

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html D：投資運(yùn)作監(jiān)督

35：關(guān)于積極債券組合管理說(shuō)法正確的是（）。

A：水平分析是一種基于對(duì)未來(lái)利率預(yù)期的債券組合管理策略 B：久期是衡量利率變動(dòng)敏感性的重要指標(biāo)

C：對(duì)于以債券指數(shù)作為評(píng)價(jià)基準(zhǔn)的資產(chǎn)管理人來(lái)說(shuō)，預(yù)期利率下降時(shí)，將增加投資組合的持續(xù)期

D：一般而言，只有在存在較高的收益級(jí)差和較短的過(guò)渡期時(shí)，債券投資者才會(huì)進(jìn)行互換操作

36：基金管理公司從事多客戶(hù)特定客戶(hù)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)向符合以下（）條件的特定客戶(hù)銷(xiāo)售資產(chǎn)管理計(jì)劃。

A：委托投資單個(gè)資產(chǎn)管理計(jì)劃初始金額不低于l00萬(wàn)元人民幣 B：能夠識(shí)別、判斷和承擔(dān)相應(yīng)投資風(fēng)險(xiǎn)的自然人、法人

C：委托投資單個(gè)資產(chǎn)管理計(jì)劃初始金額不低于200萬(wàn)元人民幣

D：能夠識(shí)別、判斷和承擔(dān)相應(yīng)投資風(fēng)險(xiǎn)的、依法成立的組織或中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他特定客戶(hù)

37：關(guān)于基金管理公司的監(jiān)察稽核控制，以下說(shuō)法正確的是（）。A：公司應(yīng)當(dāng)設(shè)立督察長(zhǎng)，對(duì)股東大會(huì)負(fù)責(zé)，并報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn) B：督察長(zhǎng)由總經(jīng)理提名、董事會(huì)聘任

C：公司應(yīng)當(dāng)設(shè)立監(jiān)察稽核部門(mén)，對(duì)公司總經(jīng)理負(fù)責(zé)，并保證其獨(dú)立性和權(quán)威性 D：督察長(zhǎng)應(yīng)當(dāng)定期或者不定期向全體董事報(bào)送工作報(bào)告

38：對(duì)違規(guī)或存在較大經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的基金管理公司，中國(guó)證監(jiān)會(huì)可以采取的處罰措施有（）。A：依法責(zé)令整改，暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù) B：監(jiān)管談話(huà) C：出具警示函 D：暫停履行職務(wù)

39：場(chǎng)外資金清算包括（）等的資金清算。A：申購(gòu)、增發(fā)新股 B：支付基金相關(guān)費(fèi)用

C：開(kāi)放式基金的申購(gòu)與贖回 D：股票買(mǎi)賣(mài)

40：風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金主要用于賠償因公司（）等給基金財(cái)產(chǎn)或基金份額持有人造成的損失，該制度已成為保護(hù)基金份額持有人利益的重要措施。A：違法違規(guī) B：違反基金合同 C：技術(shù)故障 D：突發(fā)事件 三．判斷題

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1：基金估值的頻率是由基金的組織形式、投資對(duì)象的特點(diǎn)等因素決定的，并在相關(guān)的發(fā)行法律文件中明確。（）

2：開(kāi)放式基金開(kāi)放申購(gòu)、贖回后，會(huì)于每個(gè)開(kāi)放日的次日披露基金份額凈值和份額累計(jì)凈值。（）

3：從基金股票投資收益率中減去股票指數(shù)收益率，再減去行業(yè)或部門(mén)選擇貢獻(xiàn)，就可以得到基金股票選擇的貢獻(xiàn)。（）

4：資產(chǎn)配置能力實(shí)際上反映了基金在宏觀上的擇時(shí)能力。（）

5：股票投資風(fēng)格指數(shù)就是對(duì)股票投資風(fēng)格進(jìn)行業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的指數(shù)。（）

6：基金銷(xiāo)售的專(zhuān)業(yè)性反映了從投資人的需要出發(fā)向投資人銷(xiāo)售合適的產(chǎn)品，堅(jiān)持了投資人利益優(yōu)先的原則，也是監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)基金銷(xiāo)售的要求。（）

7：托管銀行應(yīng)建立、完善各類(lèi)業(yè)務(wù)規(guī)章制度、工作流程等，以保障基金托管業(yè)務(wù)規(guī)范、高效運(yùn)作。（）

8：未分配利潤(rùn)將轉(zhuǎn)入下期分配。（）

9：風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金余額達(dá)到基金資產(chǎn)凈值1％可不再提取。（）

10：不同基金類(lèi)別的管理費(fèi)和托管費(fèi)水平存在差異，即使是同一類(lèi)別的基金，計(jì)提管理費(fèi)的方式也可能不同。（）

11：基金托管人根據(jù)前一日證券交易清算情況計(jì)算生成基金頭寸。（）

12：公司總經(jīng)理對(duì)存在問(wèn)題不整改或者整改未達(dá)到要求的，督察長(zhǎng)應(yīng)向公司董事會(huì)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)及相關(guān)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告。（）

13：投資者在辦理開(kāi)放式基金申購(gòu)時(shí)，一般需要繳納申購(gòu)費(fèi)，但申購(gòu)費(fèi)率不得超過(guò)申購(gòu)金額的10％。（）

14：投資者贖回基金份額成功后，注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)一般在T+2日為投資者辦理扣除權(quán)益的登記手續(xù)。（）

15：投資者繳納基金份額認(rèn)購(gòu)款項(xiàng)時(shí)，即表明其對(duì)基金合同的承認(rèn)和接受，此時(shí)基金合同成立。（）

16：投資者在滿(mǎn)足單一負(fù)債要求的投資組合免疫策略中，構(gòu)造債券投資組合的目標(biāo)就是在最大限度避免市場(chǎng)利率變動(dòng)影響的同時(shí)，使實(shí)際收益低于目標(biāo)收益的風(fēng)險(xiǎn)最小化。（）

大家論壇http://club.topsage.com/forum-114-1.html 17：投資組合保險(xiǎn)策略在股票市場(chǎng)上漲時(shí)提高股票投資比例，而在股票市場(chǎng)下跌時(shí)降低股票投資比例，從而既保證資產(chǎn)組合的總價(jià)值不低于某個(gè)最低價(jià)值，同時(shí)又不放棄資產(chǎn)升值潛力。（）

18：投資者于周五申購(gòu)或轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)入的基金份額享有周五和周六、周日的利潤(rùn)，投資者于周五贖回或轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出的基金份額不享有周五和周六、周日的利潤(rùn)。（）

19：標(biāo)準(zhǔn)差將一個(gè)股票基金的凈值增長(zhǎng)率與股票的某個(gè)市場(chǎng)指數(shù)聯(lián)系起來(lái)，用以反映基金凈值變動(dòng)對(duì)市場(chǎng)指數(shù)變動(dòng)的敏感程度。（）

20：為了盡量減少跟蹤誤差，需要對(duì)復(fù)制的股票組合進(jìn)行動(dòng)態(tài)維護(hù)，并為此支付相應(yīng)的交易費(fèi)用。（）

21：收益率曲線(xiàn)追蹤策略可以被視作水平分析的一種特殊形式。（）

22：水平分析是一種基于對(duì)未來(lái)利率預(yù)期的債券組合管理策略，其中一種主要的形式為利率預(yù)期策略。（）

23：適時(shí)性原則要求，內(nèi)部控制制度的制定應(yīng)當(dāng)具有前瞻性，并且必須隨著有關(guān)法律、法規(guī)的調(diào)整和公司經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略、經(jīng)營(yíng)方針、經(jīng)營(yíng)理念等內(nèi)、外部環(huán)境的變化進(jìn)行及時(shí)修改或完善。（）

24：同一投資組合或不同投資組合之間可以在同一交易日內(nèi)進(jìn)行反向交易。（）

25：通過(guò)組合投資，能夠減少直至消除的是系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，而只承擔(dān)影響所有股票收益率的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。（）

26：通過(guò)組合投資，能夠減少影響所有股票收益率的因素所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)（系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)）。（）

27：投資學(xué)中的“組合” 一詞通常是指?jìng)€(gè)人或機(jī)構(gòu)投資者所擁有的各種資產(chǎn)的總稱(chēng)。（）

28：基金管理人不可能操縱估值結(jié)果。（）

29：投資管理活動(dòng)的性質(zhì)決定了證券投資基金持有的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債是非交易性的。（）

30：投資對(duì)象多元化是基金產(chǎn)品多元化的重要前提，各類(lèi)金融工具及其衍生產(chǎn)品的種類(lèi)越多，基金產(chǎn)品創(chuàng)新的空間就越大。（）

31：特雷諾指數(shù)用的是系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)而不是全部風(fēng)險(xiǎn)，因此當(dāng)一項(xiàng)資產(chǎn)只是資產(chǎn)組合中的一部分時(shí)，特雷諾指數(shù)就可以作為衡量績(jī)效表現(xiàn)的恰當(dāng)指標(biāo)加以應(yīng)用。（）

32：特雷諾指數(shù)與詹森指數(shù)只對(duì)績(jī)效的深度加以了考慮，而夏普指數(shù)則同時(shí)考慮了績(jī)效的深度與廣度。（）

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33：通常，只有機(jī)構(gòu)客戶(hù)或資金規(guī)模較大的投資者才直接通過(guò)基金管理公司進(jìn)行基會(huì)份額的直接買(mǎi)賣(mài)，一般資金規(guī)模較小的普通投資者通常經(jīng)過(guò)基金代銷(xiāo)機(jī)構(gòu)進(jìn)行基金的申（認(rèn)）購(gòu)與贖回或買(mǎi)賣(mài)。（）

34：在具體的基金投資運(yùn)作中，通常是由基金投資部門(mén)的基金經(jīng)理向(中央)交易室發(fā)出交易指令。這種交易指令具體包括買(mǎi)入(賣(mài)出)何種有價(jià)證券、買(mǎi)入(賣(mài)出)的時(shí)間和數(shù)量、買(mǎi)入(賣(mài)出)的價(jià)格控制等。（）

35：有效市場(chǎng)假設(shè)理論認(rèn)為，證券在任一時(shí)點(diǎn)的價(jià)格均對(duì)所有相關(guān)信息作出了反應(yīng)。（）

36：有效性原則要求內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)包括公司的各項(xiàng)業(yè)務(wù)、各個(gè)部門(mén)或機(jī)構(gòu)和各級(jí)人員，并涵蓋到?jīng)Q策、執(zhí)行、監(jiān)督、反饋等各個(gè)環(huán)節(jié)。（）

37：由基金經(jīng)理根據(jù)投資決策中規(guī)定的投資對(duì)象、投資結(jié)構(gòu)和持倉(cāng)比例等，在市場(chǎng)上選擇合適的股票、債券和其他有價(jià)證券來(lái)構(gòu)建投資組合。（）

38：由于ETF實(shí)行一級(jí)市場(chǎng)與二級(jí)市場(chǎng)交易同步進(jìn)行的制度安排，因此，投資者可以在ETF二級(jí)市場(chǎng)交易價(jià)格與基金份額凈值二者之間存在差價(jià)時(shí)進(jìn)行套利交易。（）

39：由基金投資者直接支付的費(fèi)用有申購(gòu)費(fèi)、贖回費(fèi)和基金托管費(fèi)。（）

40：在構(gòu)建證券投資組合時(shí)，投資者需要注意個(gè)別證券選擇、投資時(shí)機(jī)選擇和多元化三個(gè)問(wèn)題。（）

41：在基金的發(fā)展歷史上，早期的基金基本上是封閉式基金。（）答案部分

42：在股票投資中，投資收益等于期內(nèi)股票紅利收益和價(jià)差收益之和。（）

43：與替代互換相區(qū)別的是，市場(chǎng)間利差互換所涉及的債券是不同的。（）

44：與替代互換相比，市場(chǎng)間利差互換的風(fēng)險(xiǎn)要更小一些。（）

45：與私募基金必須遵守基金法律和法規(guī)的約束并接受監(jiān)管部門(mén)的嚴(yán)格監(jiān)管相比，公募基金在運(yùn)作上具有較大的靈活性，所受到的限制和約束也較少。（）

46：公司及基金投資運(yùn)作中的重大關(guān)聯(lián)交易或者公司和基金審計(jì)事務(wù)，聘請(qǐng)或者更換會(huì)計(jì)師事務(wù)所應(yīng)當(dāng)經(jīng)過(guò)2／3以上的獨(dú)立董事通過(guò)。（）

47：與單個(gè)債券的久期一樣，債券基金的久期越長(zhǎng)，凈值的波動(dòng)幅度就越大，所承擔(dān)的利率風(fēng)險(xiǎn)就越高。（）

48：在ETF申購(gòu)、贖回過(guò)程中，投資者按基金合同和招募說(shuō)明書(shū)的規(guī)定，可用一定數(shù)量的現(xiàn)金替代組合證券中的部分證券，這被稱(chēng)為現(xiàn)金替代。（）

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49：信奉有效市場(chǎng)理論的機(jī)構(gòu)投資者通常采用指數(shù)化型證券組合，以求獲得市場(chǎng)平均的收益水平。（）

50：行為金融理論認(rèn)為，所有人包括專(zhuān)家在內(nèi)都會(huì)受制于心理偏差的影響，因此機(jī)構(gòu)投資者包括基金經(jīng)理也可能變得非理性。（）

51：小公司效應(yīng)就是我們?cè)诠善蓖顿Y風(fēng)格管理中曾經(jīng)提到的，以市場(chǎng)資本總額衡量的小型資本股票，它們的投資組合收益通常優(yōu)于股票市場(chǎng)的整體表現(xiàn)。（）

52：信息披露義務(wù)人可以有選擇地披露可能影響投資人決策的各種不利風(fēng)險(xiǎn)因素。（）

53：現(xiàn)金比例變化法是根據(jù)對(duì)市場(chǎng)走勢(shì)的預(yù)測(cè)而正確改變現(xiàn)金比例的百分比來(lái)對(duì)基金擇時(shí)能力進(jìn)行衡量的方法。（）

54：狹義的基金評(píng)價(jià)包括對(duì)基金公司的評(píng)價(jià)。（）

55：系統(tǒng)運(yùn)行數(shù)據(jù)中涉及基金投資人信息和交易記錄的備份應(yīng)當(dāng)在移動(dòng)硬盤(pán)上保存15年。（）

56：銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)對(duì)認(rèn)購(gòu)申請(qǐng)的受理并不代表該申請(qǐng)一定成功。（）

57：相對(duì)于前面提到的消極戰(zhàn)略來(lái)說(shuō)，類(lèi)別輪換戰(zhàn)略是一種積極的股票風(fēng)格管理方法。（）

58：一家機(jī)構(gòu)或受同一實(shí)際控制人控制的機(jī)構(gòu)參股基金管理公司的數(shù)量不得超過(guò)3家，其中控股的數(shù)量不得超過(guò)2家。（）

59：移動(dòng)平均法可以參考協(xié)方差的計(jì)算公式來(lái)測(cè)定股價(jià)的背離程度。（）

60：要避免基金資產(chǎn)估值時(shí)出現(xiàn)價(jià)格操縱及濫估現(xiàn)象，需要監(jiān)管當(dāng)局頒布更為詳細(xì)的估值規(guī)則來(lái)規(guī)范估值行為，或者由獨(dú)立的第三方來(lái)進(jìn)行估值。（）

參考答案參見(jiàn)：http://