第一篇：尋找銀行同業(yè)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的有效防范辦法

尋找銀行同業(yè)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的有效防范辦法

近年來(lái)，金融創(chuàng)新的步伐不斷加快，銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)模式也發(fā)生了較大的變化。在流動(dòng)性壓力增大、資本約束強(qiáng)化、存款分流、信貸風(fēng)險(xiǎn)趨增的宏觀環(huán)境下，如何把握市場(chǎng)變化趨勢(shì)，促進(jìn)同業(yè)業(yè)務(wù)的規(guī)范有序發(fā)展，在提升市場(chǎng)效率的同時(shí)有效防范同業(yè)業(yè)務(wù)可能引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)，已受到普遍的關(guān)注。

當(dāng)前銀行同業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展的現(xiàn)狀

所謂銀行同業(yè)業(yè)務(wù)就是銀行間以及銀行與其他金融機(jī)構(gòu)之間的資金借貸業(yè)務(wù)，包括同業(yè)拆借、同業(yè)存放、買入返售（賣出回購(gòu)）、同業(yè)借款等，其主要是用于解決短期流動(dòng)性問(wèn)題。一家銀行的同業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)模、占比及其變化受市場(chǎng)資金情況及銀行自身流動(dòng)性管理偏好的影響很大。如短期同業(yè)資產(chǎn)屬于流動(dòng)性儲(chǔ)備，在流動(dòng)性寬松時(shí)期，以融出資金為主，同業(yè)資產(chǎn)規(guī)模和占生息資產(chǎn)比例都會(huì)保持在較高水平；在流動(dòng)性較緊時(shí)期，銀行則通過(guò)壓縮同業(yè)資產(chǎn)以支持收益率更高的貸款、債券等資產(chǎn)業(yè)務(wù)的發(fā)展，同業(yè)資產(chǎn)規(guī)模和占比就會(huì)較低。

從國(guó)際大型銀行的同業(yè)業(yè)務(wù)看，為適應(yīng)利率市場(chǎng)化程度更高、資本市場(chǎng)更成熟的經(jīng)營(yíng)環(huán)境，國(guó)際大型銀行均偏好于做大同業(yè)資產(chǎn)負(fù)債雙向業(yè)務(wù)規(guī)模，以增加流動(dòng)性管理的靈活性，通過(guò)挖掘業(yè)務(wù)深度來(lái)追求同業(yè)往來(lái)業(yè)務(wù)的收益。從占比情況看，摩根大 通、花旗集團(tuán)和美國(guó)銀行以存放同業(yè)、聯(lián)邦基金賣出和買入返售等業(yè)務(wù)形成的同業(yè)資產(chǎn)占總資產(chǎn)比例分別為24.65%、23.5%和10.65%；花旗集團(tuán)以短期借款、聯(lián)邦基金買入和賣出回購(gòu)等業(yè)務(wù)形成的同業(yè)負(fù)債占總負(fù)債比例為16.22%，美國(guó)銀行以商業(yè)票據(jù)發(fā)行、聯(lián)邦基金買入和賣出回購(gòu)等業(yè)務(wù)形成的同業(yè)負(fù)債占總負(fù)債比例為14.09%，摩根大通以商業(yè)票據(jù)發(fā)行、聯(lián)邦基金買入和賣出回購(gòu)等業(yè)務(wù)形成的同業(yè)負(fù)債占總資產(chǎn)比例為13.42%。

隨著我國(guó)金融改革的不斷深化，新的融資渠道和方式不斷增多，金融產(chǎn)品及工具日益豐富，社會(huì)融資格局也發(fā)生了很大改變。近年來(lái)在社會(huì)融資總量中的銀行貸款占比下降十分明顯，直接融資占比則不斷提高。在此背景下，銀行的利差已有所收窄，為保持盈利水平，并減少金融脫媒對(duì)傳統(tǒng)存貸款業(yè)務(wù)的不利影響，銀行只能通過(guò)業(yè)務(wù)的創(chuàng)新或轉(zhuǎn)型來(lái)尋求新的收益增長(zhǎng)點(diǎn)。

金融創(chuàng)新及社會(huì)融資格局的變化加劇了銀行間資金余缺的差異，為活躍同業(yè)業(yè)務(wù)提供了重要的基礎(chǔ)條件。銀行在同業(yè)業(yè)務(wù)的創(chuàng)新發(fā)展中通常互為交易對(duì)手，互惠互利。銀行與非銀行金融機(jī)構(gòu)也拓展了更廣泛的業(yè)務(wù)合作，一些資金雄厚、網(wǎng)點(diǎn)眾多、科技技術(shù)領(lǐng)先的商業(yè)銀行利用自身優(yōu)勢(shì)，為越來(lái)越多的非銀行金融機(jī)構(gòu)提供支付清算服務(wù)。有些規(guī)模較大的農(nóng)村信用聯(lián)社、財(cái)務(wù)公司等機(jī)構(gòu)則以銀行為主要資金池，使同業(yè)業(yè)務(wù)成為其資金調(diào)配的重要渠道。此外，一些互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)通過(guò)商業(yè)銀行也間接進(jìn)入 了同業(yè)市場(chǎng)。

可見(jiàn)，金融創(chuàng)新和金融脫媒在一定程度上促進(jìn)了銀行同業(yè)業(yè)務(wù)的發(fā)展與創(chuàng)新。同業(yè)業(yè)務(wù)種類也由傳統(tǒng)的同業(yè)存放、同業(yè)拆借、債券回購(gòu)等，擴(kuò)展到諸如轉(zhuǎn)貼現(xiàn)、信托受益權(quán)、信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓與回購(gòu)、同業(yè)代付、買斷式回購(gòu)、票據(jù)對(duì)敲等。這對(duì)活躍國(guó)內(nèi)金融市場(chǎng)、豐富金融產(chǎn)品、提升金融效率、創(chuàng)新金融運(yùn)行方式、優(yōu)化金融市場(chǎng)結(jié)構(gòu)等方面都有著積極的意義，已成為銀行做大資產(chǎn)業(yè)務(wù)規(guī)模，減少資本占用、增加經(jīng)營(yíng)收益的重要業(yè)務(wù)領(lǐng)域。

從宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行來(lái)看，銀行同業(yè)業(yè)務(wù)的發(fā)展，不僅可以加強(qiáng)金融同業(yè)合作，實(shí)現(xiàn)優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)、資源共享，而且也有促進(jìn)銀行體系資金的高效運(yùn)用、提高貨幣創(chuàng)造效率的作用。據(jù)人民銀行披露的數(shù)據(jù)，截至2013年末，同業(yè)負(fù)債，即“對(duì)其他存款性公司負(fù)債”與“對(duì)其他金融性公司負(fù)債”兩項(xiàng)之和為18.5萬(wàn)億元，占總負(fù)債比例的12.15%；同業(yè)資產(chǎn)，即“對(duì)其他存款性公司債權(quán)”和“對(duì)其他金融性公司債權(quán)”兩項(xiàng)之和為33.3萬(wàn)億元，占總資產(chǎn)比例已達(dá)21.84%。

銀行同業(yè)業(yè)務(wù)存在的主要問(wèn)題

銀行經(jīng)營(yíng)的主要目標(biāo)是追求盡可能多的盈利，為此必定要在市場(chǎng)的夾縫中尋找生存和發(fā)展的空間，且市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)越是激烈，銀行風(fēng)險(xiǎn)防范的措施就越難執(zhí)行到位。在日益趨嚴(yán)的監(jiān)管環(huán)境下，高盈利的信貸資產(chǎn)業(yè)務(wù)創(chuàng)新難度很大，不僅要受到貸款計(jì)劃和資 本的約束，還要受到貸存比、撥貸比等監(jiān)管指標(biāo)的限制，可以拓展的空間不大；表外業(yè)務(wù)也有嚴(yán)格的監(jiān)管規(guī)定，創(chuàng)新拓展的空間也很有限。由于同業(yè)存款無(wú)需繳納20%的存款準(zhǔn)備金，同業(yè)資產(chǎn)也不必計(jì)提撥備，不受貸款計(jì)劃規(guī)模、貸存比的約束，資本占用也少。根據(jù)銀監(jiān)會(huì)《商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）》的規(guī)定，期限在3個(gè)月以下的同業(yè)資產(chǎn)，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重僅為20%；期限為3個(gè)月以上的，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為25%。而信貸資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重最低為50%，最高可達(dá)150%，若直接對(duì)應(yīng)信托受益權(quán)則是100%的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。于是銀行就想方設(shè)法通過(guò)創(chuàng)新同業(yè)業(yè)務(wù)，把受監(jiān)管約束多的貸款轉(zhuǎn)變成約束少的同業(yè)資產(chǎn)來(lái)獲取收益，但同時(shí)也帶來(lái)了一些新的問(wèn)題和不容忽視的風(fēng)險(xiǎn)隱患。

一是銀行同業(yè)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)過(guò)度錯(cuò)配增大了市場(chǎng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。期限錯(cuò)配是銀行獲取收益的基本途徑，本身無(wú)可非議，但超過(guò)一定限度就會(huì)出現(xiàn)不可控的風(fēng)險(xiǎn)。為追求高的收益，銀行把主要用于頭寸調(diào)劑的短期同業(yè)資金用于中長(zhǎng)期的資金運(yùn)用，來(lái)賺取更大的息差。為能取得更多的收益，銀行通常還會(huì)盡可能把同業(yè)業(yè)務(wù)的總量做大，使同業(yè)資產(chǎn)與負(fù)債占比過(guò)高。這樣的結(jié)構(gòu)會(huì)增強(qiáng)銀行對(duì)同業(yè)市場(chǎng)資金的依賴程度、對(duì)市場(chǎng)變化的敏感性，導(dǎo)致資金運(yùn)行的穩(wěn)定性更為脆弱，潛在的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)增大。如一家或少數(shù)銀行不穩(wěn)健發(fā)展同業(yè)業(yè)務(wù)，其觸發(fā)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)壓力會(huì)通過(guò)增大對(duì)同業(yè)市場(chǎng)資金的需求而快速傳導(dǎo)到市場(chǎng)，其他銀行就會(huì)更為謹(jǐn) 慎，不愿融出更多的資金，使得市場(chǎng)資金趨緊，易引發(fā)市場(chǎng)的過(guò)度反應(yīng)，加劇資金價(jià)格的波動(dòng)，進(jìn)而成為引發(fā)系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的隱患。這不僅對(duì)銀行自身流動(dòng)性，而且對(duì)市場(chǎng)利率、市場(chǎng)流動(dòng)性乃至對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行都會(huì)帶來(lái)一定的負(fù)面影響。

二是影響宏觀調(diào)控和監(jiān)管的效率。從同業(yè)資金的實(shí)際用途分析看，有部分資金從同業(yè)渠道流向了一些難以獲得信貸支持的高風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域，如投向地方政府融資平臺(tái)、房地產(chǎn)、產(chǎn)能嚴(yán)重過(guò)剩行業(yè)等。還有的銀行把部分本應(yīng)在表內(nèi)核算的信貸業(yè)務(wù)通過(guò)同業(yè)業(yè)務(wù)，轉(zhuǎn)到了表外非信貸科目。如銀行作為客戶代理人，以買入返售形式從客戶手中買入抵押品并融出資金，再通過(guò)賣出回購(gòu)將抵押品賣給同業(yè)市場(chǎng)融入資金。這種做法實(shí)際擴(kuò)大了信貸資產(chǎn)總量，加大了廣義貨幣（M2）的增速和總量，且這部分實(shí)際上的信貸業(yè)務(wù)還未被統(tǒng)計(jì)到社會(huì)融資總量中。再如同業(yè)資金也是影子銀行的重要支撐，一些銀行以同業(yè)市場(chǎng)的借款來(lái)操作，把同業(yè)資金直接或間接投向了小貸公司、擔(dān)保公司、基金公司等。此外還有相當(dāng)部分同業(yè)資金在金融機(jī)構(gòu)間循環(huán)，沒(méi)有真正進(jìn)入實(shí)體經(jīng)濟(jì)，降低了資金的效率，推高了資金成本。同業(yè)資金的這些用途已成為導(dǎo)致宏觀調(diào)控和市場(chǎng)監(jiān)管失效的重要因素。

三是銀行同業(yè)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)防控不到位。隨著同業(yè)業(yè)務(wù)的不斷擴(kuò)展，其風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)也更為復(fù)雜，部分同業(yè)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)異化為非同業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。由于銀行等金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)較普通企業(yè)要小，到目前 為止還沒(méi)有發(fā)生法律意義的銀行破產(chǎn)案例，使得銀行對(duì)同業(yè)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理相對(duì)薄弱，缺乏信貸業(yè)務(wù)那樣嚴(yán)密的一套風(fēng)險(xiǎn)管理制度及其運(yùn)行機(jī)制，缺乏有效的風(fēng)險(xiǎn)隔離和崗位制衡，業(yè)務(wù)操作基本是按無(wú)風(fēng)險(xiǎn)、低風(fēng)險(xiǎn)的流程處理，部分用于信貸或準(zhǔn)信貸領(lǐng)域的資金缺乏有效的風(fēng)險(xiǎn)防控措施。

此外，對(duì)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)雖有明確的監(jiān)管規(guī)定和要求，但面對(duì)復(fù)雜的市場(chǎng)環(huán)境以及活躍的業(yè)務(wù)創(chuàng)新，仍存在不少有效監(jiān)管的問(wèn)題。由于同業(yè)業(yè)務(wù)具有橫跨貨幣市場(chǎng)、銀行間市場(chǎng)等的特點(diǎn)，又與銀行表內(nèi)外業(yè)務(wù)、理財(cái)業(yè)務(wù)關(guān)聯(lián)緊密，一旦某一環(huán)節(jié)出現(xiàn)問(wèn)題，風(fēng)險(xiǎn)就有可能在不同市場(chǎng)交叉蔓延和傳染。按現(xiàn)行分業(yè)監(jiān)管的體制，機(jī)構(gòu)監(jiān)管與業(yè)務(wù)監(jiān)管是相分離的、總量監(jiān)管與結(jié)構(gòu)監(jiān)管也不匹配，監(jiān)管協(xié)調(diào)機(jī)制在具體操作上仍存在一些問(wèn)題。由此也增大了金融機(jī)構(gòu)與監(jiān)管部門之間的博弈，加劇了同業(yè)業(yè)務(wù)的復(fù)雜性和風(fēng)險(xiǎn)防控的難度。如有的銀行就采取用自營(yíng)資金來(lái)投資非標(biāo)債權(quán)類業(yè)務(wù)，借助過(guò)橋銀行發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品，投向信托受益權(quán)或票據(jù)受益權(quán)，然后該銀行用同業(yè)買入返售與理財(cái)產(chǎn)品對(duì)接，或采用私下的補(bǔ)充協(xié)議來(lái)提供隱性擔(dān)?；蚧刭?gòu)等。目前，對(duì)此類較為復(fù)雜且風(fēng)險(xiǎn)隱患又較大的業(yè)務(wù)缺乏有效的監(jiān)管約束。

強(qiáng)化銀行同業(yè)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理

受我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的轉(zhuǎn)型和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整的深化，以及嚴(yán)格影子銀行的金融監(jiān)管等因素影響，同業(yè)業(yè)務(wù)的一些風(fēng)險(xiǎn)隱患將 逐步顯現(xiàn)。銀行亟須進(jìn)一步加強(qiáng)和完善對(duì)同業(yè)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理，不斷提高流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的前瞻性，科學(xué)設(shè)定同業(yè)資產(chǎn)負(fù)債的期限結(jié)構(gòu)，保持一定量的雙向余額以增強(qiáng)流動(dòng)性管理的彈性。

一是提升識(shí)別和防控潛在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)隱患的能力。銀行要探索同業(yè)業(yè)務(wù)運(yùn)作的規(guī)律，完善同業(yè)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，實(shí)時(shí)監(jiān)測(cè)、及時(shí)預(yù)警同業(yè)資金運(yùn)用中的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，盡可能不出現(xiàn)自身流動(dòng)性松緊與市場(chǎng)資金價(jià)格波動(dòng)的反向情況。做好同業(yè)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)錯(cuò)配及其相關(guān)產(chǎn)品的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試，使同業(yè)業(yè)務(wù)與整個(gè)資金營(yíng)運(yùn)高效匹配，穩(wěn)健運(yùn)行。

二是完善同業(yè)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)機(jī)制。盡管同業(yè)資金的價(jià)格敏感性高、穩(wěn)定性差，但對(duì)銀行資金營(yíng)運(yùn)、資本占用、財(cái)務(wù)績(jī)效、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的影響很大。因此要對(duì)同業(yè)業(yè)務(wù)定價(jià)策略進(jìn)行深度研究，不斷完善內(nèi)外部資金定價(jià)機(jī)制，科學(xué)確定業(yè)務(wù)的結(jié)構(gòu)配臵策略和交易策略，統(tǒng)籌布局同業(yè)往來(lái)雙向業(yè)務(wù)，使同業(yè)資金的營(yíng)運(yùn)更具靈活性。

三是比照信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的辦法，來(lái)強(qiáng)化同業(yè)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理。商業(yè)銀行要嚴(yán)格按本行的風(fēng)險(xiǎn)偏好、經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略及信貸政策來(lái)統(tǒng)一規(guī)范和管理同業(yè)資金的用途投向。完善同業(yè)業(yè)務(wù)中交易對(duì)手準(zhǔn)入、交易產(chǎn)品創(chuàng)新、交易模式變化以及業(yè)務(wù)操作等方面的風(fēng)險(xiǎn)管理制度和流程。嚴(yán)格準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)、健全風(fēng)險(xiǎn)審查審批機(jī)制，實(shí)現(xiàn)部門、崗位間的有效制衡，形成完整的、高效的同業(yè)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 管理體系。

加強(qiáng)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)的金融監(jiān)管

一是深化金融監(jiān)管改革，健全和改進(jìn)監(jiān)管制度。嚴(yán)格的監(jiān)管可以防控風(fēng)險(xiǎn)，但會(huì)影響或降低市場(chǎng)效率。因此，要從頂層設(shè)計(jì)上來(lái)實(shí)現(xiàn)金融監(jiān)管改革的系統(tǒng)性、整體性、協(xié)同性，把監(jiān)管制度的頂層設(shè)計(jì)與具體的監(jiān)管規(guī)定有機(jī)結(jié)合起來(lái)，確立統(tǒng)一的金融監(jiān)管體制。從分類監(jiān)管轉(zhuǎn)向全面綜合監(jiān)管，把機(jī)構(gòu)監(jiān)管與市場(chǎng)監(jiān)管統(tǒng)一起來(lái)，以避免過(guò)度監(jiān)管、重復(fù)監(jiān)管或監(jiān)管缺位，降低監(jiān)管成本，提高監(jiān)管效率，盡可能消除監(jiān)管套利空間，避免就事論事的被動(dòng)監(jiān)管。同時(shí)監(jiān)管部門也要有明確的監(jiān)管責(zé)任制，對(duì)監(jiān)管對(duì)象、監(jiān)管事項(xiàng)要有責(zé)、負(fù)責(zé)，更要盡責(zé)，出現(xiàn)金融風(fēng)險(xiǎn)也要追責(zé)。

二是進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)影子銀行的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管和對(duì)準(zhǔn)金融機(jī)構(gòu)的金融監(jiān)管。影子銀行對(duì)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)影響很大，規(guī)范了影子銀行業(yè)務(wù)，才能有效監(jiān)管同業(yè)業(yè)務(wù)。要把監(jiān)管對(duì)象擴(kuò)展到直接或間接從事融資、匯劃、結(jié)算等銀行或準(zhǔn)銀行業(yè)務(wù)的非金融機(jī)構(gòu)、互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)。同時(shí)，要規(guī)范金融機(jī)構(gòu)與非金融機(jī)構(gòu)、互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)合作行為。加快利率市場(chǎng)化進(jìn)程，壓縮同業(yè)市場(chǎng)利率與銀行存貸利率間的利差，擠壓雙軌套利空間，以降低市場(chǎng)資金價(jià)格，加速去杠桿，嚴(yán)格防控系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。

三是盡快推出同業(yè)業(yè)務(wù)的監(jiān)管指標(biāo)。監(jiān)管部門要嚴(yán)格限制銀行的同業(yè)業(yè)務(wù)總量占比，建議控制在15%之內(nèi)，包括同業(yè)資產(chǎn)占 總資產(chǎn)的比例、同業(yè)負(fù)債占總負(fù)債的比率等。還要嚴(yán)格約束同業(yè)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，規(guī)范同業(yè)資產(chǎn)、同業(yè)負(fù)債的各種做法或操作，拉平同業(yè)資產(chǎn)與信貸資產(chǎn)的資本占用要求，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)較高的信托受益權(quán)、信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、賣出回購(gòu)等同業(yè)業(yè)務(wù)還應(yīng)計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重和計(jì)提相應(yīng)的撥備等，進(jìn)一步規(guī)范銀行同業(yè)業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)行為，嚴(yán)禁辦理有隱性或所謂私下抽屜協(xié)議的買入返售或賣出回購(gòu)業(yè)務(wù)。同時(shí)也要注意避免因嚴(yán)格監(jiān)管而直接或間接引發(fā)一些潛在風(fēng)險(xiǎn)的集中暴露，對(duì)存量的同業(yè)業(yè)務(wù)違規(guī)可采取限期壓縮的辦法，盡可能降低不利影響。

此外，還要完善同業(yè)業(yè)務(wù)的責(zé)任追究機(jī)制，加大監(jiān)管處罰的力度。就一定程度來(lái)講，處罰是監(jiān)管能否有效的關(guān)鍵。要實(shí)施違規(guī)零容忍，對(duì)違規(guī)經(jīng)營(yíng)同業(yè)業(yè)務(wù)、違規(guī)辦理同業(yè)業(yè)務(wù)、違規(guī)責(zé)任人，監(jiān)管部門要嚴(yán)肅處理，尤其是必須要追究違規(guī)機(jī)構(gòu)主要負(fù)責(zé)人的責(zé)任。（完）

文章來(lái)源：《中國(guó)金融》2014年第8期（原標(biāo)題為《有效防范銀行同業(yè)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)》，本文僅代表作者觀點(diǎn)）

第二篇：銀行同業(yè)業(yè)務(wù)

銀行同業(yè)業(yè)務(wù)

(2014-05-21 19:51:47)轉(zhuǎn)載▼ 標(biāo)簽： 分類： 專題研究

財(cái)經(jīng)

華寶證券研究報(bào)告等

我國(guó)銀行同業(yè)資產(chǎn)包括存放同業(yè)、拆出資金和買入返售金融資產(chǎn)，同業(yè)負(fù)債包括同業(yè)存放、拆入資金和賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)。按13%的比例估算，中國(guó)銀行業(yè)整體的同業(yè)資產(chǎn)規(guī)模，接近20萬(wàn)億元。

一、銀行同業(yè)業(yè)務(wù)驅(qū)動(dòng)因素

縱觀我國(guó)同業(yè)業(yè)務(wù)出現(xiàn)的背景，其驅(qū)動(dòng)因素主要是規(guī)避政策和尋求套利空間，而隨著金融市場(chǎng)的發(fā)展，商業(yè)銀行與其他金融機(jī)構(gòu)存在的資金融通需求客觀上也極大促進(jìn)了同業(yè)業(yè)務(wù)的發(fā)展。近年來(lái)，銀行買入返售資產(chǎn)規(guī)模激增，主要包括買入返售信托受益權(quán)和買入返售票據(jù)業(yè)務(wù)。

（一）規(guī)避政策

央行為防止銀行過(guò)度擴(kuò)張，目前規(guī)定商業(yè)銀行最高的存貸比例為75%，同時(shí)我國(guó)《商業(yè)銀行法》規(guī)定，“對(duì)同一借款人的貸款余額與商業(yè)銀行資本余額的比例不得超過(guò)百分之十”，但商業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)皆不受此類規(guī)定的約束。同時(shí)商業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)無(wú)需繳納存款準(zhǔn)備金，沒(méi)有撥備覆蓋率指標(biāo)，并且商業(yè)銀行對(duì)我國(guó)其它商業(yè)銀行債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重僅為25%，遠(yuǎn)低于商業(yè)銀行對(duì)一般企業(yè)債權(quán)100%的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。為此銀行通過(guò)開(kāi)展同業(yè)業(yè)務(wù)，讓資產(chǎn)產(chǎn)生了更多的收益。

注釋1：“買入返售業(yè)務(wù)”是指分行按照返售協(xié)議約定先買入再按固定價(jià)格返售信托資產(chǎn)受益權(quán)而融出資金的業(yè)務(wù)，其中回購(gòu)方應(yīng)提供明確的、無(wú)條件的書面回購(gòu)承諾或與我行簽署相關(guān)協(xié)議，承諾不因標(biāo)的物瑕疵、市場(chǎng)價(jià)格等環(huán)境的變化而提出抗辯，且資產(chǎn)返售日應(yīng)不晚于資產(chǎn)到期日前。

而信貸調(diào)控政策對(duì)相關(guān)行業(yè)貸款的限制及對(duì)融資主體的要求，使得商業(yè)銀行往往無(wú)法為授信客戶發(fā)放貸款，而為留住此類客戶，銀行借道同業(yè)，通過(guò)買入返售等同業(yè)手段來(lái)滿足客戶的融資需求。

（二）尋求套利空間

我國(guó)商業(yè)銀行存款、貨款利率受到管制，但我國(guó)金融市場(chǎng)利率、金融工具的利率均已實(shí)現(xiàn)了市場(chǎng)定價(jià)。存款市場(chǎng)利率管制與金融市場(chǎng)利率的同時(shí)并行，則可能創(chuàng)造了套利空間。據(jù)統(tǒng)計(jì)，相同期限的上海銀行間拆借利率基本高于存款利率，如2012年1月至2013年6月，3月期SHIBOR利率較3月期定期存款利率平均高1.48%，一年期SHIBOR利率較一年期定期存款利率平均高1.5% 由于銀行買入返售等同業(yè)業(yè)務(wù)的收益率普遍高于拆借利率，使得中小股份行從資金充裕的大行拆得資金，利用期限錯(cuò)配進(jìn)行短債長(zhǎng)投，以獲得高利差，而這一舉措容易導(dǎo)致同業(yè)資金被“鎖住”，引發(fā)銀行資金流動(dòng)性問(wèn)題，6月銀行間拆借利率的一路飆升，使部分銀行陷入流動(dòng)性危機(jī)則是最好的例證。

二、同業(yè)業(yè)務(wù)的種類

（一）同業(yè)資產(chǎn)和同業(yè)負(fù)債

我國(guó)銀行同業(yè)資產(chǎn)包括存放同業(yè)、拆出資金和買入返售金融資產(chǎn)，同業(yè)負(fù)債包括同業(yè)存放、拆入資金和賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)。

1、同業(yè)資產(chǎn)

存放同業(yè)：商業(yè)銀行放在其他銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)的存款。滿足客戶與本銀行之間各類業(yè)務(wù)往來(lái)的資金清算需求及部分盈利性需求。

拆出資金：金融機(jī)構(gòu)（主要是商業(yè)銀行之間）為了調(diào)劑資金余缺而短期借出資金的行為，無(wú)抵質(zhì)押物。拆出資金在同業(yè)市場(chǎng)融通，獲得盈利。

買入返售：先買入某金融資產(chǎn)，再按約定價(jià)格進(jìn)行回售從而融出資金。債券、票據(jù)、股票、信托受益權(quán)等金融資產(chǎn)的返售。

2、同業(yè)負(fù)責(zé)

同業(yè)存放：其它銀行或非銀行金融機(jī)構(gòu)存放在商業(yè)銀行的存款。以第三方存管資金為主。

拆入資金：金融機(jī)構(gòu)（主要是商業(yè)銀行之間）為了調(diào)劑資金余缺而短期借出資金的行為，無(wú)抵質(zhì)押物。向同業(yè)市場(chǎng)拆入資金，滿足投資需求和流動(dòng)性需要

賣出回購(gòu)：根據(jù)回購(gòu)協(xié)議按約債券、票據(jù)、股票、定價(jià)格賣出金融資產(chǎn)從而融入資金。信托受益權(quán)等金融資產(chǎn)的回購(gòu)。

（二）買入返售信托受益權(quán)

信托受益權(quán)轉(zhuǎn)讓后，轉(zhuǎn)讓人不再享有受益權(quán)，受讓人享有該受益權(quán)并成為新的信托受益人。《信托法》第48條規(guī)定，受益人的信托受益權(quán)可以依法轉(zhuǎn)讓和繼承。

1、模式一：銀信合作——抽屜協(xié)議

信托受益權(quán)買入返售最基本的模式就是銀信合作下授信銀行“出保”。如圖所示，B銀行為融資客戶甲的授信銀行，礙于信貸規(guī)?；蛘呦拗疲珺銀行無(wú)法直接貸款給甲，因此通過(guò)信托公司發(fā)行單一信托計(jì)劃，讓合作銀行A銀行認(rèn)購(gòu)該信托計(jì)劃的受益權(quán)為融資客戶提供資金。在此種模式下，B銀行并非直接受讓A銀行的信托受益權(quán)，而是為該信托計(jì)劃提供增信支持，與A銀行簽訂《遠(yuǎn)期信托受益權(quán)回購(gòu)協(xié)議》，承諾在融資客戶無(wú)法償還信托借款時(shí)，自己出資回購(gòu)，也即為信托計(jì)劃兜底。這也是業(yè)務(wù)領(lǐng)域廣為流傳的銀行“明?！薄ⅰ鞍当！钡瘸霰：袨?，而“暗保”也被稱為抽屜協(xié)議。

在上述參與者的基礎(chǔ)上，B銀行可能同時(shí)拉入2-3個(gè)銀行共同運(yùn)作，因此可能產(chǎn)生了第四方、乃至第五方的多邊合作模式。信托的包裝形式則可能出現(xiàn)TOT模式，即用另一新成立的信托買入前一實(shí)際融資的信托；在銀行參與后，又形成了新的買入返售業(yè)務(wù)。

2、模式二：雙邊合作——信托受益權(quán)轉(zhuǎn)讓與回購(gòu)

在此模式中，融資客戶甲的授信銀B銀行找來(lái)A銀行，讓A銀行以理財(cái)資金購(gòu)買上述信托受益權(quán)為客戶甲融通資金，同時(shí)以自有資金受讓A銀行的信托收益權(quán)。A銀行將此業(yè)務(wù)計(jì)入買入返售金融資產(chǎn)項(xiàng)、可供出售金融資產(chǎn)、應(yīng)收賬款類投資下，從而實(shí)現(xiàn)間接為客戶融資。

3、模式三：三方買入返售業(yè)務(wù)

三方買入返售業(yè)務(wù)中，A銀行作為資金過(guò)橋方，以理財(cái)資金設(shè)立信托，形成信托受益權(quán)轉(zhuǎn)讓給B銀行，B銀行作為信托資金的實(shí)質(zhì)提供方，以自有資金或理財(cái)資金以受讓A銀行的信托受益。C銀行為信托計(jì)劃的兜底方，是為融資客戶甲提供授信的銀行，在不提供資金、不占用貸款規(guī)模前提下為授信客戶融資提供擔(dān)保，承諾在信托計(jì)劃到期前無(wú)條件購(gòu)買B銀行從A銀行受讓的信托受益權(quán)。

4、相互反向操作

2013年3月份，銀行理財(cái)8號(hào)文出臺(tái)，矛頭直指銀行理財(cái)非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)，為達(dá)到“理財(cái)資金投資非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)的余額在任何時(shí)點(diǎn)均以理財(cái)產(chǎn)品余額的35％與商業(yè)銀行上一審計(jì)報(bào)告披露總資產(chǎn)的4 ％之間孰低者為上限”的硬性要求，非標(biāo)資產(chǎn)超標(biāo)的銀行使出渾身解數(shù)來(lái)降非標(biāo)，而買入返售業(yè)務(wù)成為其降非標(biāo)的不二選擇，商業(yè)銀行通過(guò)互買對(duì)方銀行的非標(biāo)理財(cái)產(chǎn)品，不僅達(dá)到降非標(biāo)目的，而且互相購(gòu)買彼此銀行兜底的非標(biāo)債權(quán)，能夠讓風(fēng)險(xiǎn)資本的占用降低至20%，可謂一舉兩得。

新規(guī)：理財(cái)資金投資非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)的余額在任何時(shí)點(diǎn)均以理財(cái)產(chǎn)品余額的 35%與商業(yè)銀行上一審計(jì)報(bào)告披露總資產(chǎn)的 4%之間孰低者為上限。

（三）買入返售票據(jù)

票據(jù)在貼現(xiàn)前體現(xiàn)在銀行的表外業(yè)務(wù)，貼現(xiàn)后則被納入表內(nèi)貸款項(xiàng)下的票據(jù)融資科目。

轉(zhuǎn)貼現(xiàn)分為賣斷式貼現(xiàn)與回購(gòu)式貼現(xiàn)。賣斷式貼現(xiàn)是指銀行甲將票據(jù)賣斷給銀行乙，銀行甲的貸款下降，銀行乙的貸款增加，回購(gòu)式貼現(xiàn)是指銀行甲將票據(jù)賣給銀行乙從而獲得資金，但承諾到期回購(gòu)票據(jù)資產(chǎn)。轉(zhuǎn)貼現(xiàn)后銀行甲的買入返售資產(chǎn)減少，銀行乙的賣出回購(gòu)資產(chǎn)增加。再貼現(xiàn)。再貼現(xiàn)指中央銀行通過(guò)買進(jìn)商業(yè)銀行持有的已貼現(xiàn)但尚未到期的商業(yè)匯票，從而向商業(yè)銀行融出資金的行為。

票據(jù)買入返售也即回購(gòu)式轉(zhuǎn)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)，銀行按買入返售協(xié)議買入票據(jù)再按固定價(jià)格回售從而融出資金。部分銀行與農(nóng)村信用社采用票據(jù)“雙買斷”手法以此達(dá)到逃匿信貸規(guī)模的目的。按照規(guī)范的會(huì)計(jì)處理方法，商業(yè)銀行或者農(nóng)信社在收進(jìn)票據(jù)后，需要將該筆業(yè)務(wù)記在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)“票據(jù)融資”科目下，占用信貸規(guī)模，也稱“進(jìn)表”。當(dāng)銀行將該筆業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)賣斷后，該筆票據(jù)可以從“票據(jù)融資”科目中扣除，做到“出表”。但如果銀行是以回購(gòu)的方式將該筆票據(jù)轉(zhuǎn)出去，則仍要留在“票據(jù)融資”科目下，不能“出表”。

然而一些地區(qū)的農(nóng)信社仍在沿用老的會(huì)計(jì)處理模式，不區(qū)分“票據(jù)賣斷”和“票據(jù)回購(gòu)”會(huì)計(jì)處理，即農(nóng)信社無(wú)論是將票據(jù)賣斷還是回購(gòu)，都可以在“票據(jù)融資”科目下扣除。由于監(jiān)管規(guī)定，銀行間票據(jù)業(yè)務(wù)，一方“出表”，另一方必須“進(jìn)表”，對(duì)于這種雙方都“出表”屬于“雙買斷”行為是明令禁止的。因此銀行利用這些監(jiān)管不規(guī)范的農(nóng)信社作為交易對(duì)手，先將票據(jù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)賣給農(nóng)信社，做到“出表”，再?gòu)霓r(nóng)信社逆回購(gòu)買入票據(jù)，并計(jì)入“買入返售”科目下，成為一項(xiàng)表外業(yè)務(wù)，從而騰出信貸規(guī)模。

（四）買入返售的會(huì)計(jì)處理

1、浦發(fā)銀行

買入返售交易為買入資產(chǎn)時(shí)已協(xié)議于約定日以協(xié)定價(jià)格出售相同之資產(chǎn)，買入的資產(chǎn)不予以確認(rèn)，對(duì)交易對(duì)手的債權(quán)在“買入返售金融資產(chǎn)”中列示。賣出回購(gòu)交易為賣出資產(chǎn)時(shí)已協(xié)議于約定日回購(gòu)相同之資產(chǎn)，賣出的資產(chǎn)不予以終止確認(rèn)，對(duì)交易對(duì)手的債務(wù)在“賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)款”中列示。買入返售協(xié)議中所賺取之利息收入及賣出回購(gòu)協(xié)議須支付之利息支出在協(xié)議期間按實(shí)際利率法確認(rèn)為利息收入及利息支出。

2、興業(yè)銀行

3、華夏銀行

按回購(gòu)合約出售的有價(jià)證券、票據(jù)及發(fā)放貸款和墊款等資產(chǎn)仍按照出售前的金融資產(chǎn)項(xiàng)目分類列報(bào)，向交易對(duì)手收取的款項(xiàng)作為賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)款列示。為按返售合約買入有價(jià)證券、票據(jù)及貸款等資產(chǎn)所支付的對(duì)價(jià)在買入返售金融資產(chǎn)中列示。買入返售或賣出回購(gòu)業(yè)務(wù)的買賣價(jià)差，在交易期間內(nèi)采用實(shí)際利率法攤銷，產(chǎn)生的利得或損失計(jì)入當(dāng)期損益。

三、同業(yè)業(yè)務(wù)影響

（一）帶來(lái)活期存款分流，存款增長(zhǎng)壓力顯著加大

存款增速的同比下滑，銀行感覺(jué)到來(lái)自存款端的壓力。分析銀行存款結(jié)構(gòu)，不難發(fā)現(xiàn)從2007年至2013年5月，活期存款與儲(chǔ)蓄存款占貨幣與準(zhǔn)貨幣（M2）比例在逐年下降，其中活期存款比例下降更為明顯。兩者比例的下滑，一方面與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度放緩有關(guān)，而另一方面則與銀行表外業(yè)務(wù)的興起密切相關(guān)。隨著存款利率的低迷和居民理財(cái)意識(shí)的提高，銀行理財(cái)產(chǎn)品、信托產(chǎn)品成為活期存款和儲(chǔ)蓄存款的普遍替代方式，顯著分流了部分活期存款和儲(chǔ)蓄存款，使之轉(zhuǎn)移至表外。這部分資金一方面通過(guò)買入返售等業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)移計(jì)入同業(yè)存放負(fù)債，直接導(dǎo)致同業(yè)存放資金的增加，另一方面由于表外業(yè)務(wù)急劇增加引起銀行資金的流動(dòng)性缺口，而這部分缺口銀行又通過(guò)同業(yè)拆入來(lái)彌補(bǔ)，直接導(dǎo)致同業(yè)負(fù)債規(guī)模的大幅增加。

（二）低資本占用收入顯著增加，銀行資產(chǎn)負(fù)債表規(guī)模明顯擴(kuò)大 2012年6月《商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）》第六十一條規(guī)定“商業(yè)銀行對(duì)我國(guó)其它商業(yè)銀行債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為25%，其中原始期限三個(gè)月以內(nèi)（含）債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為20%；以風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0%的金融資產(chǎn)作為質(zhì)押的債權(quán)，其覆蓋部

分的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0%；商業(yè)銀行對(duì)我國(guó)其它商業(yè)銀行的次級(jí)債權(quán)（未扣除部分）的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%”，而第六十二條和六十三條分別規(guī)定“商業(yè)銀行對(duì)我國(guó)其它金融機(jī)構(gòu)債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%”、“商業(yè)銀行對(duì)一般企業(yè)債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%”。因此，各商業(yè)銀行傾向于通過(guò)配臵同業(yè)資產(chǎn)來(lái)降低風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)，同時(shí)提高資產(chǎn)收益水平。

2012年上市銀行同業(yè)資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到10.5萬(wàn)億元，較2006年的1.4萬(wàn)億增長(zhǎng)了6.5倍，成為銀行資產(chǎn)大規(guī)模擴(kuò)張的重要貢獻(xiàn)因素。由于銀行信貸規(guī)模受到嚴(yán)格調(diào)控，而近幾年銀行間流動(dòng)資金較為寬裕，同業(yè)拆借利率也處于較低的水平，因此通過(guò)拆入資金及同業(yè)存放擴(kuò)大總資產(chǎn)規(guī)模成為各商業(yè)銀行上乘的選擇。而買入返售等業(yè)務(wù)與同業(yè)資金拆借存在的天然信用利差也極大推動(dòng)了同業(yè)業(yè)務(wù)的發(fā)展。

（三）資產(chǎn)端與負(fù)債端期限錯(cuò)配，易引發(fā)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

同業(yè)業(yè)務(wù)資產(chǎn)端包括“存放同業(yè)”、“拆入資金”及“買入返售”，期限普遍偏長(zhǎng)，以興業(yè)銀行為例，其買入返售票據(jù)余期一般在3個(gè)月左右，買入返售信托受益權(quán)余期一般在9個(gè)月。而同業(yè)資產(chǎn)對(duì)應(yīng)的同業(yè)負(fù)債期限則短很多，以民生銀行為例，其2011年末，同業(yè)負(fù)債端（同業(yè)及其他金融機(jī)構(gòu)存放款項(xiàng)、拆入資金、向其他金融機(jī)構(gòu)借款）剩余期限在一個(gè)月內(nèi)的短期資金占比42.8%，2012年末已接近50%。

然而，一些激進(jìn)型的商業(yè)銀行為追求高收益，通過(guò)擴(kuò)大期限錯(cuò)配，拆短投長(zhǎng)，將同業(yè)存放資金、拆入資金投資于期限較長(zhǎng)的票據(jù)類資產(chǎn)及買入返售資產(chǎn)。在銀行間整體流動(dòng)性寬松，銀行間拆借利率較低時(shí)，此舉能帶來(lái)較高的收益，同時(shí)各家銀行也能“相安無(wú)事”。然而，在貨幣政策一收緊時(shí)，則易引發(fā)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

隨著存貸息差越來(lái)越收窄，而金融機(jī)構(gòu)利率的市場(chǎng)化帶來(lái)的信用利差，而使得股份制銀行同業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)模不斷擴(kuò)大，同業(yè)業(yè)務(wù)收入也節(jié)節(jié)攀升。買入返售業(yè)務(wù)將資金投向房地產(chǎn)信托、政信合作類信托，資金流入房地產(chǎn)企業(yè)、政府平臺(tái)公司，不僅與央行調(diào)控政策背道而馳，而且資金流入“影子銀行”體系，難于監(jiān)控，也易引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，而制造類企業(yè)特別是民營(yíng)制造類企業(yè)卻由于得不到銀行資金 的支持而陷入疲弱的窘境。企業(yè)工業(yè)增加值同比出現(xiàn)下降，私營(yíng)企業(yè)下降幅度尤為明顯。銀行信貸體系發(fā)展的停滯不前，伴隨而來(lái)的是影子銀行的繁榮，近幾年影子銀行的迅猛發(fā)展，正是以傳統(tǒng)銀行業(yè)信貸規(guī)模的萎縮為前提的，其背景，則是中國(guó)長(zhǎng)期利率管制和短期貨幣緊縮政策的雙重效應(yīng)疊加，而銀行追逐同業(yè)業(yè)務(wù)的高收益則加劇了信貸規(guī)模的萎縮。

第三篇：銀行同業(yè)業(yè)務(wù)

銀行同業(yè)業(yè)務(wù)：面向利率市場(chǎng)化的金融創(chuàng)新

近十年來(lái),中國(guó)銀行業(yè)改革最重大的成功就是把商業(yè)銀行真正商業(yè)化。商業(yè)銀行成為了真正的商業(yè)化主體，經(jīng)營(yíng)目標(biāo)明確，預(yù)算軟約束逐步硬化，然而盈利性與穩(wěn)定性沖突的經(jīng)典問(wèn)題也隨之而來(lái)。

利率市場(chǎng)化的根本動(dòng)力來(lái)源于金融機(jī)構(gòu)本身提高資本回報(bào)的需求。根據(jù)杜邦公式，資本回報(bào)率等于息差、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、杠桿率三者的乘積。當(dāng)息差受到擠壓、表內(nèi)杠桿又受到資本監(jiān)管的約束時(shí)，只有靠提高資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率來(lái)提高資本回報(bào)。如果提供給銀行標(biāo)準(zhǔn)的資產(chǎn)證券化工具，建設(shè)資產(chǎn)證券化市場(chǎng)，則銀行可以在利率市場(chǎng)化浪潮下繼續(xù)穩(wěn)健盈利，美國(guó)的資產(chǎn)證券化市場(chǎng)就是經(jīng)歷三十年發(fā)展而成長(zhǎng)起來(lái)的。但如果缺失這樣的工具和市場(chǎng)，銀行只能加大資產(chǎn)負(fù)債錯(cuò)配以提高息差或者在降低風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占用上作文章，于是就出現(xiàn)了同業(yè)業(yè)務(wù)模式大發(fā)展。

宏觀上看，同業(yè)業(yè)務(wù)模式使得負(fù)債比較富裕的大型商業(yè)銀行與負(fù)債比較緊缺的中小商業(yè)銀行形成了良好的互補(bǔ)，中小商業(yè)銀行通過(guò)同業(yè)負(fù)債的快速擴(kuò)張，顯著提升了資產(chǎn)規(guī)模，大型商業(yè)銀行則起到了存款批發(fā)商的角色。具體而言，股份制和城商行加大信托受益權(quán)和買入返售項(xiàng)下票據(jù)的配置力度：2012年，股份制銀行持有的信托受益權(quán)、票據(jù)占比分別提高了3.7%和2.5%，而城商行信托受益權(quán)、票據(jù)占比分別提高了5.4%和5.5%。另一方面，股份制和城商行均在全面收縮傳統(tǒng)信貸、債券投資、資金業(yè)務(wù)。股份制銀行貸款收縮較大，而城商行債券和資金業(yè)務(wù)收縮較大。五大行主要資產(chǎn)配置仍集中于傳統(tǒng)貸款和存放同業(yè)，它們的比重分別提高了0.3%和1%。信托受益權(quán)發(fā)展較為謹(jǐn)慎，比重基本沒(méi)有增長(zhǎng)，但買入返售項(xiàng)下票據(jù)卻在加大，且比重提高了0.5%。債券投資受到擠壓較大。

商業(yè)銀行發(fā)展的同業(yè)業(yè)務(wù)的確是在滿足實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資需求，但這個(gè)業(yè)務(wù)存在兩個(gè)問(wèn)題，第一個(gè)問(wèn)題是這一業(yè)務(wù)加劇了金融脆弱性，系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)上升，貸存比監(jiān)管失效；第二個(gè)問(wèn)題是這一業(yè)務(wù)在現(xiàn)有的流動(dòng)性管理框架下會(huì)造成銀行間流動(dòng)性緊張。

銀行同業(yè)業(yè)務(wù)因六月份資金市場(chǎng)異常波動(dòng)而備受關(guān)注，這次“波動(dòng)”在很大程度上源于銀行的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)引發(fā)了多輪震蕩沖擊，以同業(yè)負(fù)債支撐的負(fù)債快速擴(kuò)張?jiān)陉P(guān)鍵時(shí)點(diǎn)的波動(dòng)性很大，而同業(yè)資產(chǎn)又與同業(yè)負(fù)債出現(xiàn)了顯著的期限錯(cuò)配，加上買入返售項(xiàng)目下的信托收益權(quán)流動(dòng)性很差，這就使得資金的騰挪相當(dāng)困難，快速增長(zhǎng)的同業(yè)業(yè)務(wù)造成了靠穩(wěn)定性差的短期限負(fù)債支持流動(dòng)性差的長(zhǎng)期限資產(chǎn)的狀況，在這樣的資產(chǎn)負(fù)債錯(cuò)位的結(jié)構(gòu)下，輕微的流動(dòng)性沖擊會(huì)造成很大的流動(dòng)性波瀾。

從監(jiān)管的角度看，金融脆弱性確實(shí)因同業(yè)業(yè)務(wù)的發(fā)展而明顯加劇，但這樣的業(yè)務(wù)快速發(fā)展是有客觀環(huán)境支持的?；A(chǔ)貨幣和廣義貨幣的矛盾是流動(dòng)性大幅波動(dòng)的根源，作為央行負(fù)債的基礎(chǔ)貨幣與作為商業(yè)銀行負(fù)債的廣義貨幣在2009年后的變化可以說(shuō)是分道揚(yáng)鑣。其根本原因在于中國(guó)的國(guó)際收支盈余大幅下降，這意味著實(shí)體經(jīng)濟(jì)從外部獲得的收入下降、央行被動(dòng)發(fā)行的基礎(chǔ)貨幣的投放下降，而經(jīng)濟(jì)增速并未像國(guó)際收支盈余一樣大幅下滑，實(shí)體經(jīng)濟(jì)的貨幣需求依然維持在較高水平，這就需要金融體系提供更多的融資，于是我們看到社會(huì)融資規(guī)模以超過(guò)20%的增速超比例增長(zhǎng)，而基礎(chǔ)貨幣增速下降至5%以下，銀行間貨幣市場(chǎng)是靠商業(yè)銀行開(kāi)在央行的賬戶清算的，可以說(shuō)是以基礎(chǔ)貨幣結(jié)算的，而實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支付是靠經(jīng)濟(jì)實(shí)體在商業(yè)銀行開(kāi)的賬戶結(jié)算的，可以說(shuō)是以廣義貨幣結(jié)算的，于是出現(xiàn)了兩個(gè)層次流動(dòng)性的分歧，銀行間流動(dòng)性處于偏緊狀態(tài)，而實(shí)體經(jīng)濟(jì)流動(dòng)性處于偏松的狀態(tài)。2010-2011年，原來(lái)央行靠央票等工具凍結(jié)的銀行間市場(chǎng)流動(dòng)性大規(guī)模解凍，這緩解了銀行間流動(dòng)性的緊張，但2012年3季度，商業(yè)銀行對(duì)央行的凈債權(quán)已經(jīng)降至零附近，也就是說(shuō)，已經(jīng)沒(méi)有儲(chǔ)備的余糧了，于是央行開(kāi)啟了逆回購(gòu)工具，而今年上半年由于大量套利資金流入使得基礎(chǔ)貨幣投放有所回升，銀行間市場(chǎng)出現(xiàn)了流動(dòng)性持續(xù)寬松的幻象，5月份套利反向，銀行間流動(dòng)性的沖擊就發(fā)生了。而同業(yè)業(yè)務(wù)的模式恰恰是派生存款增加了實(shí)體經(jīng)濟(jì)的流動(dòng)性，而耗用了備付金，降低了銀行間市場(chǎng)的流動(dòng)性，于是就出現(xiàn)了央行希望商業(yè)銀行整體壓縮資產(chǎn)，而作為獨(dú)立個(gè)體的商業(yè)銀行總希望爭(zhēng)奪更多的負(fù)債支撐資產(chǎn)，爭(zhēng)奪負(fù)債的結(jié)果就是市場(chǎng)利率大幅飆升。

由于同業(yè)業(yè)務(wù)的定價(jià)早已市場(chǎng)化，不受存貸款基準(zhǔn)利率的鉗制，因此，同業(yè)業(yè)務(wù)推動(dòng)了商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債的市場(chǎng)化，從而推動(dòng)了整個(gè)利率市場(chǎng)化進(jìn)程。

如果我們比較一下中美的銀行業(yè)，我們從同業(yè)業(yè)務(wù)上能看到一些外國(guó)銀行業(yè)演化的影子，中國(guó)商業(yè)銀行在利率市場(chǎng)化進(jìn)程中在表內(nèi)的體現(xiàn)就是負(fù)債同業(yè)化，而美國(guó)商業(yè)銀行則是負(fù)債市場(chǎng)化，對(duì)企業(yè)和居民的一般存款負(fù)債占比都出現(xiàn)了持續(xù)的下降。在資產(chǎn)端，中國(guó)商業(yè)銀行通過(guò)資產(chǎn)同業(yè)化和表外化降低了資本占用，提高了資本回報(bào)，而美國(guó)商業(yè)銀行通過(guò)資產(chǎn)證券化，提高資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，從而提高資本回報(bào)。

同業(yè)業(yè)務(wù)中經(jīng)常出現(xiàn)的甲乙丙三方模式其實(shí)質(zhì)就是把資金和信用分開(kāi)交易，有資本緩釋功能，正是類似于國(guó)外信用違約互換的初級(jí)功能，在國(guó)內(nèi)的資本監(jiān)管中，缺少對(duì)現(xiàn)存信用風(fēng)險(xiǎn)緩釋合約（憑證）資本緩釋功能的認(rèn)可，于是銀行就開(kāi)發(fā)出略顯灰色的同業(yè)三方模式替代。更進(jìn)一步講，近兩年來(lái)中國(guó)商業(yè)銀行的投行化非常明顯，這和美國(guó)銀行體系十年前的情況并無(wú)本質(zhì)區(qū)別，但由于中國(guó)當(dāng)前市場(chǎng)和監(jiān)管的限制，中國(guó)商業(yè)銀行并未完全復(fù)制美國(guó)模式，而是開(kāi)發(fā)出投行與同業(yè)業(yè)務(wù)共同推動(dòng)的商業(yè)模式投行化的演進(jìn)路徑。

監(jiān)管的責(zé)任是讓信息透明化，疏勝于堵。經(jīng)過(guò)六月份市場(chǎng)波動(dòng)的教育，如果監(jiān)管部門再?gòu)?qiáng)制要求同業(yè)買入返售信托受益權(quán)提足撥備，并視同信貸資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)，則同業(yè)業(yè)務(wù)的資本回報(bào)率會(huì)下降，同時(shí)資產(chǎn)負(fù)債錯(cuò)配也需要逆轉(zhuǎn)，同業(yè)業(yè)務(wù)模式再次面臨轉(zhuǎn)型。關(guān)上一道門的同時(shí)，需要打開(kāi)一扇窗，資產(chǎn)證券化和大額可轉(zhuǎn)讓存單，同業(yè)存單這些標(biāo)準(zhǔn)化的工具應(yīng)該提供給市場(chǎng)，讓金融機(jī)構(gòu)可以在陽(yáng)光下應(yīng)對(duì)利率市場(chǎng)化浪潮。

第四篇：如何防范銀行理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

如何防范銀行理財(cái)業(yè)務(wù)操作風(fēng)險(xiǎn)

作者：卜祥瑞文章來(lái)源：本站原創(chuàng)點(diǎn)擊數(shù)：更新時(shí)間：2009-2-18

“你不理財(cái)，財(cái)不理你”，理財(cái)，已經(jīng)是當(dāng)前最熱門的詞匯之一。紛繁復(fù)雜的理財(cái)業(yè)務(wù)不僅給銀行帶來(lái)了巨額的中間業(yè)務(wù)收入，同時(shí)也給銀行帶來(lái)了市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)等一系列風(fēng)險(xiǎn)。本文僅就銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的操作風(fēng)險(xiǎn)如何防范進(jìn)行探討。

理財(cái)操作風(fēng)險(xiǎn)——銀行無(wú)法回避的現(xiàn)實(shí)

2004年6月巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)頒行《統(tǒng)一資本計(jì)量和資本標(biāo)準(zhǔn)的國(guó)際協(xié)議：修訂框架》（以下統(tǒng)稱《巴塞爾新資本協(xié)議》）首次對(duì)銀行操作風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行定義，并明確了操作風(fēng)險(xiǎn)資本的計(jì)量方法，將操作風(fēng)險(xiǎn)納入銀行監(jiān)管的統(tǒng)一框架，要求銀行為操作風(fēng)險(xiǎn)配置相應(yīng)的資本。這是第一次將操作風(fēng)險(xiǎn)與信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)相提并論。

操作風(fēng)險(xiǎn)是與銀行業(yè)相伴而生的最古老風(fēng)險(xiǎn)之一，它從銀行產(chǎn)生的那天起就在不停的演進(jìn)，以至于近些年來(lái)愈演愈烈，如 2008年1月24日，法國(guó)興業(yè)銀行的交易員杰洛米?科維爾在套利操作過(guò)程中因違規(guī)豪賭股指期貨，造成該行稅前損失49億歐元(約合人民幣510億元)的巨額損失事件。這成為世界銀行業(yè)迄今因一名員工理財(cái)違規(guī)操作而蒙受的單筆最大金額損失案件。在國(guó)內(nèi)，某商業(yè)銀行自2005年以來(lái)，因代理基金、銷售保險(xiǎn)產(chǎn)品、擔(dān)當(dāng)理財(cái)顧問(wèn)等引發(fā)被訴案件高達(dá)700多件，銀行敗訴率95%以上。

借鑒國(guó)際先進(jìn)的銀行風(fēng)險(xiǎn)管理理念，探討商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)中操作風(fēng)險(xiǎn)中防范迫在眉睫。

銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的五大操作風(fēng)險(xiǎn)

巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)在《巴塞爾新資本協(xié)議》“第一支柱——最低資本要求——操作風(fēng)險(xiǎn)”中提出操作風(fēng)險(xiǎn)概念，它是指由于不完善或有問(wèn)題的內(nèi)部程序、人員及系統(tǒng)或外部事件所造成損失的風(fēng)險(xiǎn)，包括法律風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)前商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的操作風(fēng)險(xiǎn)在上述方面有著不同程度的表現(xiàn)。

理財(cái)主體風(fēng)險(xiǎn)。理財(cái)主體的風(fēng)險(xiǎn)既包括理財(cái)機(jī)構(gòu)，也包括理財(cái)參與人，換言之既有法人也有自然人。理財(cái)主體風(fēng)險(xiǎn)主要是理財(cái)參與人適格性。

依據(jù)《銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《商業(yè)銀行法》以及銀監(jiān)會(huì)《商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》等規(guī)定，銀行開(kāi)展理財(cái)業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)依法取得相應(yīng)的資質(zhì)，符合理財(cái)業(yè)務(wù)市場(chǎng)準(zhǔn)入的相關(guān)規(guī)定。作為理財(cái)業(yè)務(wù)參與人包括銀行從事理財(cái)業(yè)務(wù)的從業(yè)人員和客戶。銀行理財(cái)人員應(yīng)當(dāng)具備從事理財(cái)業(yè)務(wù)的資質(zhì)，銀監(jiān)會(huì)《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)

范商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知》中，僅要求商業(yè)銀行理財(cái)從業(yè)人員持證上崗、并完善理財(cái)業(yè)務(wù)人員的處罰和退出機(jī)制，尚未強(qiáng)制推行理財(cái)人員從業(yè)資格認(rèn)證制度，與國(guó)外、境外相對(duì)成熟的銀行理財(cái)監(jiān)管機(jī)制相比較還存在一定的差距。如香港監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)無(wú)財(cái)富管理牌照銀行業(yè)人員擅自代客理財(cái)則進(jìn)行則較重的經(jīng)濟(jì)處罰。目前，取得國(guó)際理財(cái)師資格的銀行從業(yè)人員還很少，國(guó)內(nèi)理財(cái)師資格的數(shù)量也遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能適應(yīng)日趨火熱的銀行理財(cái)市場(chǎng)需要。

商業(yè)銀行在營(yíng)銷理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，必須按照“了解你的客戶”要求對(duì)客戶進(jìn)行評(píng)估，充分了解客戶的財(cái)務(wù)狀況、投資目的、投資經(jīng)驗(yàn)、風(fēng)險(xiǎn)偏好、投資預(yù)期等，確定客戶的產(chǎn)品適合度并由客戶對(duì)評(píng)估結(jié)果進(jìn)行面簽，否則商業(yè)銀行不能為客戶提供理財(cái)服務(wù)。應(yīng)當(dāng)注意的是，商業(yè)銀行經(jīng)銷理財(cái)產(chǎn)品應(yīng)當(dāng)合規(guī)，商業(yè)銀行不得以發(fā)售理財(cái)產(chǎn)品名義變相代銷境外基金或者違反法律法規(guī)規(guī)定的其他境外投資理財(cái)產(chǎn)品。

在理財(cái)主體方面，銀行從業(yè)人員還必須正確面對(duì)第三方理財(cái)問(wèn)題。第三方理財(cái)是指那些獨(dú)立的中介理財(cái)機(jī)構(gòu)，它們不代表銀行、保險(xiǎn)等金融機(jī)構(gòu)，卻能夠獨(dú)立地分析客戶的財(cái)務(wù)狀況和理財(cái)需求，判斷所需投資工具，提供綜合性的理財(cái)規(guī)劃服務(wù)。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，目前國(guó)內(nèi)的第三方理財(cái)公司有近萬(wàn)家，但第三方理財(cái)在管理資金的安全性、品牌性、市場(chǎng)資格準(zhǔn)人、法律風(fēng)險(xiǎn)、道德風(fēng)險(xiǎn)方面存在諸多問(wèn)題，銀行與之合作應(yīng)采取審慎態(tài)度，銀行從業(yè)人員也不宜向客戶推薦第三方理財(cái)。

理財(cái)流程風(fēng)險(xiǎn)。理財(cái)流程的不完善或存在問(wèn)題極易引發(fā)風(fēng)險(xiǎn)事件。從各商業(yè)銀行理財(cái)實(shí)踐活動(dòng)看，客戶在理財(cái)過(guò)程投訴乃至訴訟最多的是開(kāi)放式基金、代理證券業(yè)務(wù)、代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)、個(gè)人賬戶黃金買賣、個(gè)人賬戶外匯買賣業(yè)務(wù)、個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)等理財(cái)流程問(wèn)題。

一是理財(cái)產(chǎn)品設(shè)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)。理財(cái)產(chǎn)品的名稱不得包含只賺不賠、無(wú)風(fēng)險(xiǎn)等誤導(dǎo)性宣傳，理財(cái)產(chǎn)品的設(shè)計(jì)應(yīng)當(dāng)符合客戶利益和風(fēng)險(xiǎn)承受能力，并遵循《商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》和《商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指引》有關(guān)保證收益、研發(fā)流程、成本與收益等方面的具體規(guī)定，實(shí)現(xiàn)客戶分層、目標(biāo)分群。如某銀行設(shè)計(jì)外匯理財(cái)產(chǎn)品的收益竟然低于同期外幣存款利率，引發(fā)客戶廣泛投訴，最終無(wú)法銷售，無(wú)疾而終。二是營(yíng)銷風(fēng)險(xiǎn)。營(yíng)銷是理財(cái)產(chǎn)品與客戶投資聯(lián)系起來(lái)的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，也是理財(cái)產(chǎn)品流程風(fēng)險(xiǎn)最突出的環(huán)節(jié)。其風(fēng)險(xiǎn)集中表現(xiàn)為客戶評(píng)估流于形式、理財(cái)顧問(wèn)協(xié)議權(quán)利義務(wù)不對(duì)等、格式合同涉及客戶責(zé)任條款缺乏解釋、不利的投資情形和后果等風(fēng)險(xiǎn)揭示不全面、不履行或不當(dāng)履行告知義務(wù)等等；營(yíng)銷人員違反銀監(jiān)會(huì)規(guī)定，任意夸大理財(cái)產(chǎn)品收益；對(duì)于無(wú)法在宣傳和介紹材料中提供科學(xué)、準(zhǔn)確的依據(jù)和方式的理財(cái)產(chǎn)品，在有關(guān)材料中不得標(biāo)明預(yù)期收益率或者最高收益率；簡(jiǎn)單利用手機(jī)短信進(jìn)行客戶風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估或理財(cái)產(chǎn)品銷售等。

三是信息披露風(fēng)險(xiǎn)。充分的信息披露能夠有效保障客戶的知情權(quán)。信息披露的不充分主要表現(xiàn)為理財(cái)產(chǎn)品屬性不透明、產(chǎn)品說(shuō)明書信息披露不完備、不按時(shí)提供理財(cái)產(chǎn)品對(duì)賬單據(jù)、市場(chǎng)行情報(bào)告、收益情況報(bào)告，未與客戶明確約定信息披露方式，僅在自己的網(wǎng)站上披露有關(guān)信息屬于仍然屬于信息披露不當(dāng)行為。銀行還

應(yīng)與客戶明確約定聯(lián)絡(luò)和信息傳遞方式。

四是售后服務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。理財(cái)產(chǎn)品營(yíng)銷需要服務(wù)，服務(wù)也是商業(yè)銀行最重要的產(chǎn)品。售后服務(wù)風(fēng)險(xiǎn)集中體現(xiàn)在客戶投訴上。實(shí)踐標(biāo)明，大量客戶投訴一旦處理不當(dāng)，極易演化為法律訴訟，甚至是集團(tuán)訴訟。銀行缺少有效的客戶投訴處理機(jī)制不僅影響客戶利益，也會(huì)嚴(yán)重地?fù)p害商業(yè)銀行信譽(yù)。

理財(cái)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。早在1989年巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)發(fā)布了《計(jì)算機(jī)和系統(tǒng)中的風(fēng)險(xiǎn)》，專門對(duì)商業(yè)銀行系統(tǒng)操作風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行提示。理財(cái)系統(tǒng)操作風(fēng)險(xiǎn)是指系統(tǒng)中斷及系統(tǒng)失靈，包括硬件、軟件、電信、設(shè)備故障或中斷而引發(fā)客戶財(cái)產(chǎn)、收益損失，還包括與第三方交易不能損失、交通費(fèi)用損失、誤工損失等等，廣義理財(cái)系統(tǒng)包括自助設(shè)備維護(hù)、管理后果。如果商業(yè)銀行未能夠有效維護(hù)和管理自助設(shè)備，客戶因此產(chǎn)生損害，依法有權(quán)要求商業(yè)銀行賠償。理財(cái)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)還必然涉及系統(tǒng)供應(yīng)方的法律責(zé)任糾紛等問(wèn)題。

理財(cái)外部事件風(fēng)險(xiǎn)。外部事件引發(fā)商業(yè)銀行理財(cái)操作風(fēng)險(xiǎn)事件屢見(jiàn)不鮮，金融危機(jī)、外部欺詐犯罪、自然災(zāi)害以及政府行為、交通事故、外部銷售商和供應(yīng)商違約等都會(huì)對(duì)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)產(chǎn)生重大風(fēng)險(xiǎn)。其中尤以金融危機(jī)、外部欺詐犯罪、自然災(zāi)害為重。如2006年11月，招行發(fā)行“金葵花”——雷曼兄弟農(nóng)產(chǎn)品指數(shù)表現(xiàn)聯(lián)動(dòng)理財(cái)計(jì)劃，該產(chǎn)品與雷曼兄弟農(nóng)產(chǎn)品指數(shù)掛鉤但招行將保證此理財(cái)計(jì)劃項(xiàng)下的本金安全，并按照產(chǎn)品說(shuō)明書規(guī)定，計(jì)算和兌付收益，隨著雷曼公司的破產(chǎn)，不排除收益泡湯的可能。2007年9月，北京銀行發(fā)行0770號(hào)和0771號(hào)兩款信用掛鉤型理財(cái)產(chǎn)品，該產(chǎn)品主要用于購(gòu)買美林、雷曼兄弟等信用主體的債券，原本預(yù)計(jì)于2008年9月17日到期。雷曼兄弟申請(qǐng)破產(chǎn)保護(hù)的行為已經(jīng)構(gòu)成“信用違約事件”，理財(cái)目標(biāo)無(wú)法實(shí)現(xiàn)。可以說(shuō)，金融危機(jī)事件的發(fā)生對(duì)與之相關(guān)的理財(cái)產(chǎn)品而言是災(zāi)難性的風(fēng)險(xiǎn)。

理財(cái)法律風(fēng)險(xiǎn)。銀行在創(chuàng)新開(kāi)展理財(cái)業(yè)務(wù)時(shí)，可能會(huì)因法律制度不完善引發(fā)理財(cái)行為合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)，如工商行政管理部門以商業(yè)銀行超越經(jīng)營(yíng)范圍經(jīng)銷理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行處罰等。目前，我國(guó)商業(yè)銀行仍然處于比較嚴(yán)格的分業(yè)經(jīng)營(yíng)法律環(huán)境下，商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)操作性法律風(fēng)險(xiǎn)當(dāng)屬高發(fā)期，采取有效措施防范理財(cái)業(yè)務(wù)法律等風(fēng)險(xiǎn)仍是當(dāng)務(wù)之急。

防范風(fēng)險(xiǎn)的四大對(duì)策

理財(cái)業(yè)務(wù)的操作風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的原因具有多樣性，涉及法律關(guān)系具有復(fù)雜性，防范理財(cái)業(yè)務(wù)操作風(fēng)險(xiǎn)必須從多維度入手。

其一，規(guī)范理財(cái)人員資質(zhì)，強(qiáng)化法律風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。

操作風(fēng)險(xiǎn)的控制離不開(kāi)人，商業(yè)銀行依法合規(guī)經(jīng)營(yíng)理念推行，人的因素更是關(guān)鍵，無(wú)論是信息不對(duì)稱導(dǎo)致的逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)，還是不完全合同導(dǎo)致法律風(fēng)險(xiǎn)都離不開(kāi)人的作用，建立高素質(zhì)的理財(cái)專業(yè)隊(duì)伍是防范理財(cái)業(yè)務(wù)操作風(fēng)險(xiǎn)的根本。全面推行理財(cái)業(yè)務(wù)從業(yè)資格制度，規(guī)范商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)行為，能夠有效地防范理財(cái)售前、售中、售后風(fēng)險(xiǎn)。加強(qiáng)理財(cái)從業(yè)人員風(fēng)險(xiǎn)文化尤其是法律風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)的培育，抓好法律制度、風(fēng)險(xiǎn)文化和理財(cái)隊(duì)伍三個(gè)關(guān)鍵要素，通過(guò)多種路徑，克服商業(yè)銀行在理財(cái)人員管理上用人失察、違法違規(guī)處罰不力等因素，依法促進(jìn)理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)范、穩(wěn)健發(fā)展。

其二，嚴(yán)格市場(chǎng)準(zhǔn)入手續(xù)，防范理財(cái)產(chǎn)品設(shè)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)。

規(guī)范理財(cái)業(yè)務(wù)的主體資格以及商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)資質(zhì)，這不僅是防范金融風(fēng)險(xiǎn)、完善現(xiàn)代金融監(jiān)管的需要，也是保護(hù)廣大客戶合法權(quán)益的迫切需要。對(duì)商業(yè)銀行開(kāi)展理財(cái)資質(zhì)進(jìn)行嚴(yán)格的審查、準(zhǔn)許制度，對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)理財(cái)產(chǎn)品實(shí)施必要的核準(zhǔn)、備案制度，加大對(duì)商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品設(shè)計(jì)、對(duì)外文件合規(guī)性監(jiān)管，有效監(jiān)督商業(yè)銀行防范理財(cái)產(chǎn)品設(shè)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)一步完善理財(cái)業(yè)務(wù)的監(jiān)管法律制度。同時(shí)，監(jiān)管部門應(yīng)盡快改變理財(cái)監(jiān)管滯后局面，將第三方理財(cái)納入金融監(jiān)管范疇，切實(shí)保護(hù)投資人的合法權(quán)益不被侵害。

其三，全面履行合同義務(wù)，提升售后服務(wù)質(zhì)量。?

銀行與客戶法律關(guān)系的本質(zhì)是合同關(guān)系，全面履行理財(cái)合同約定義務(wù)是銀行的法律責(zé)任，也是客戶依據(jù)合同規(guī)定依法享有的權(quán)利，商業(yè)銀行必須嚴(yán)格依據(jù)合同條款約定履行理財(cái)義務(wù)。同時(shí)，銀行還應(yīng)依據(jù)《合同法》等規(guī)定履行告知、通知等附隨義務(wù)，逐步建立健全理財(cái)客戶檔案資料，實(shí)施全過(guò)程跟蹤理財(cái)服務(wù)，把售后服務(wù)作為提升商業(yè)銀行核心競(jìng)爭(zhēng)力的重要環(huán)節(jié)來(lái)抓。

其四，妥善處理客戶投訴，依法保護(hù)客戶權(quán)益。

客戶投訴處理機(jī)制是保障客戶利益的重要環(huán)節(jié)，客戶投訴對(duì)商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)范發(fā)展具有較好地促進(jìn)作用。構(gòu)建全面、透明、方便和快捷的客戶投訴處理機(jī)制，包括處理客戶投訴流程、回復(fù)安排、投訴調(diào)查以及客戶投訴的補(bǔ)償、賠償制度。這不僅有利于保護(hù)客戶合法權(quán)益，也有利于提升銀行理財(cái)產(chǎn)品品牌價(jià)值，更有利于提升銀行聲譽(yù)。銀行應(yīng)高度重視客戶對(duì)理財(cái)產(chǎn)品相關(guān)事宜的投訴工作，明確歸口管理部門，實(shí)施投訴一站式服務(wù)，明確客戶投訴處理程序、時(shí)限，減少因投訴法律訴訟轉(zhuǎn)化幾率，建立高素質(zhì)客戶投訴專員隊(duì)伍，化解理財(cái)客戶投訴風(fēng)險(xiǎn)。

防范銀行理財(cái)操作風(fēng)險(xiǎn)必須和銀行內(nèi)控制度建設(shè)、全面風(fēng)險(xiǎn)管理有機(jī)結(jié)合起來(lái)，防止孤立地按部門和業(yè)務(wù)線條認(rèn)識(shí)和處理操作風(fēng)險(xiǎn)，徒加成本并抑制累積效果。應(yīng)該把操作風(fēng)險(xiǎn)管理做法嵌入直接進(jìn)入損益表的長(zhǎng)期戰(zhàn)略和日常經(jīng)營(yíng)決策，依法合規(guī)促進(jìn)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)穩(wěn)健發(fā)展。

作者單位 工行南寧分行

第五篇：銀行如何防范支付結(jié)算業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

銀行如何防范支付結(jié)算業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

支付結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)是銀行在運(yùn)用結(jié)算工具從事貨幣活動(dòng)、資金清算過(guò)程中可能遭受的損失。隨著銀行支付結(jié)算渠道的擴(kuò)大，票據(jù)市場(chǎng)化進(jìn)程的推進(jìn)，各商業(yè)銀行在注重加強(qiáng)支付結(jié)算服務(wù)的同時(shí)，卻忽視了對(duì)支付結(jié)算的管理和風(fēng)險(xiǎn)的防范。支付結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)一旦轉(zhuǎn)化成現(xiàn)實(shí)的損失，將直接影響著銀行、企業(yè)資金的安全和社會(huì)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定與發(fā)展。支付結(jié)算作為銀行工作的重點(diǎn)內(nèi)容和重要環(huán)節(jié)，其防范風(fēng)險(xiǎn)尤為重要。

一、支付結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)

銀行支付結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)已滲透到銀行會(huì)計(jì)結(jié)算工作的各個(gè)環(huán)節(jié)，其表現(xiàn)形式也呈多樣化。當(dāng)前，銀行支付結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)突出表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

(一)清算風(fēng)險(xiǎn)

清算風(fēng)險(xiǎn)是銀行在清算同城票據(jù)交換資金或系統(tǒng)內(nèi)聯(lián)行資金過(guò)程中產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。

(二)票據(jù)風(fēng)險(xiǎn)

隨著票據(jù)的廣泛推廣使用，一些不法分子利用商業(yè)匯票與銀行匯票進(jìn)行詐騙，而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)日趨突出。主要表現(xiàn)為：

(1)偽造變?cè)炱睋?jù)、詐騙盜用資金。犯罪分子通過(guò)涂改、挖補(bǔ)等手段更改出票金額、收款人等，偽造、變?cè)炱睋?jù)行為，騙取銀行和企業(yè)的資金。有的利用空頭轉(zhuǎn)賬支票、作廢支票進(jìn)行詐騙；有的通過(guò)私刻企業(yè)預(yù)留銀行印鑒開(kāi)匯票委托書，騙取銀行簽發(fā)真匯票從中作案；有的銀行對(duì)銀行匯票、銀行承兌匯票的簽發(fā)、兌付、退匯等管理和審查不嚴(yán)，缺乏自我約束機(jī)制，犯罪分子乘機(jī)作案。

(2)偽造賬證、盜用資金。近年來(lái)，銀行內(nèi)部會(huì)計(jì)人員通過(guò)偽造進(jìn)賬單、聯(lián)行來(lái)賬補(bǔ)充報(bào)單等結(jié)算進(jìn)賬憑證盜用資金的案件也在一些地方時(shí)有發(fā)生。有的偽造、涂改憑證、篡改數(shù)字、空轉(zhuǎn)賬務(wù)，有的復(fù)制、偽造聯(lián)行來(lái)賬補(bǔ)充報(bào)單、憑空捏造收付款人，盜用聯(lián)行資金；有的通過(guò)暫收暫付科目，空掛賬務(wù)，盜用銀行資金。

(3)銀行違規(guī)承兌、貼現(xiàn)商業(yè)匯票。一些商業(yè)銀行承兌銀行承兌匯票時(shí)忽視了對(duì)承兌申請(qǐng)人的資信狀況、商品購(gòu)銷合同的嚴(yán)格審查，使一些無(wú)真實(shí)商品交易關(guān)系的商業(yè)信用納入了銀行信用；有的貼現(xiàn)銀行對(duì)票據(jù)所記載的事項(xiàng)審查不嚴(yán)、致使一些背書不連續(xù)、絕對(duì)記載事項(xiàng)不全等有瑕疵的票據(jù)流入銀行，從而卷入不必要的票據(jù)糾紛之中等。

(4)違規(guī)簽發(fā)銀行重要憑證，套取聯(lián)行資金或盜用銀行資金。一些銀行為了小集團(tuán)利益和個(gè)人利益，擅自簽發(fā)空頭銀行匯票、聯(lián)行報(bào)單及匯劃憑證；或與企業(yè)相互串通，違規(guī)簽發(fā)無(wú)資金保證的空頭銀行匯票、套取系統(tǒng)內(nèi)或占用人民銀行的聯(lián)行資金，從而獲取不法收益。

(三)內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)

內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為會(huì)計(jì)結(jié)算制度本身不完善，印押(壓)證管理不嚴(yán)；會(huì)計(jì)內(nèi)部憑證隨意制作，復(fù)核和事后監(jiān)督制度不落實(shí)；對(duì)重點(diǎn)崗位、重要人員缺乏有效的監(jiān)督制約等內(nèi)控制度不嚴(yán)產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，主要表現(xiàn)為：

(l)憑證管理失控，存在嚴(yán)重隱患。許多案件的發(fā)生，都與憑證管理不嚴(yán)有直接關(guān)系。據(jù)統(tǒng)計(jì)，全國(guó)發(fā)生各類重要空白憑證丟失、被盜達(dá)上萬(wàn)張，已經(jīng)形成嚴(yán)重的潛在風(fēng)險(xiǎn)。

(2)會(huì)計(jì)核算手續(xù)不嚴(yán)密。主要存在會(huì)計(jì)人員隨意制作銀行內(nèi)部憑證；會(huì)計(jì)復(fù)核人員對(duì)會(huì)計(jì)憑證的要素、內(nèi)容審查不嚴(yán)，有的復(fù)核崗位形同虛設(shè)；會(huì)計(jì)事后監(jiān)督人員未能按規(guī)定履行監(jiān)督檢查職能。

(3)管理松弛，內(nèi)控制度不落實(shí)。一些行加強(qiáng)內(nèi)部管理的力度不夠，未建立有效的內(nèi)控制度，造成潛在的會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)。有的行同城票據(jù)交換雙人臨崗制度不落實(shí)，暫收暫付款項(xiàng)科目掛賬監(jiān)督不嚴(yán)，匯出匯款管理薄弱，印、押(壓數(shù)機(jī))、證分管制度執(zhí)行不嚴(yán)，聯(lián)行對(duì)賬和內(nèi)外賬核對(duì)不嚴(yán)格等。

(四)技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)

技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為技術(shù)軟件、硬件可靠性不強(qiáng)而發(fā)生的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。這種風(fēng)險(xiǎn)的危害性很大，所以在程序的開(kāi)發(fā)設(shè)計(jì)和應(yīng)用上必須考慮其安全性、可靠性、適用性。目前，計(jì)算機(jī)安全管理操作職責(zé)不落實(shí)，軟件開(kāi)發(fā)和系統(tǒng)維護(hù)人員未與操作人員嚴(yán)格分離，會(huì)計(jì)核算系統(tǒng)操作人員違規(guī)越級(jí)操作、個(gè)人密碼公開(kāi)使用等現(xiàn)象大量存在，犯罪分子通過(guò)修改計(jì)算機(jī)程序、篡改記賬信息，利用他人電腦操作代碼虛假收付，盜用銀行資金等手段作案。

(五)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)是指商業(yè)銀行或城鄉(xiāng)信用社由于經(jīng)營(yíng)管理不善，各種風(fēng)險(xiǎn)積聚到一定程度集中表現(xiàn)為流動(dòng)性困難而引發(fā)的支付風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)前影響商業(yè)銀行資產(chǎn)流動(dòng)性、安全性的主要因素是金融資產(chǎn)質(zhì)量低下、資產(chǎn)負(fù)債比例高、金融資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)大。有的商業(yè)銀行違反金融法規(guī)搞賬外經(jīng)營(yíng)、投資房地產(chǎn)，有的違規(guī)拆借、越權(quán)辦理貼現(xiàn)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)；有的高息攬儲(chǔ)，高息放貸等，這些在高額利潤(rùn)的驅(qū)動(dòng)下違規(guī)經(jīng)營(yíng)的結(jié)果是造成了巨額資產(chǎn)的呆滯損失，使有關(guān)金融機(jī)構(gòu)的正常支付難以為繼，甚至導(dǎo)致擠兌破產(chǎn)、關(guān)閉清算，引發(fā)嚴(yán)重后果。

二、支付結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因

產(chǎn)生上述支付結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)和會(huì)計(jì)內(nèi)部管理問(wèn)題的原因是多方面的。主要有：

1、內(nèi)部控制軟弱，違章操作嚴(yán)重。從銀行會(huì)計(jì)部門內(nèi)部發(fā)生的各類案件中不難發(fā)現(xiàn)，有章不循、違章操作是發(fā)案的根本原因。客觀上銀行內(nèi)部都有一整套行之有效的管理制度，但在實(shí)際操作中往往難以落實(shí)到位。突出反映在三個(gè)方面：一是人員配備不到位、規(guī)章制度形同虛設(shè)，特別是一些基層分支機(jī)構(gòu)人手配備不足或隨意抽調(diào)會(huì)計(jì)人員應(yīng)付緊急任務(wù)，使業(yè)務(wù)相互制約機(jī)制不落實(shí)、出現(xiàn)真空和漏洞，被犯罪分子伺機(jī)作案；二是監(jiān)督檢查流于形式，上級(jí)對(duì)下級(jí)、主管對(duì)基層人員、事后監(jiān)督崗對(duì)會(huì)計(jì)操作崗的各項(xiàng)檢查并未嚴(yán)肅認(rèn)真進(jìn)行，而是成了例行公事、使一些內(nèi)部案件長(zhǎng)期暴露不了。尤其是在一些部門與部門之間、上級(jí)行與下級(jí)行業(yè)務(wù)交叉銜接環(huán)節(jié)上極易疏忽；三是內(nèi)控手段滯后，作案分子在票據(jù)、聯(lián)行清算、電子技術(shù)方面的作案手段越來(lái)越隱蔽，而金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部的超前防范監(jiān)督手段和措施難以應(yīng)付。另外對(duì)違規(guī)違章處罰力度不夠，也不同程度地助長(zhǎng)了內(nèi)部管理的松弛。

2、風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)淡化，內(nèi)控監(jiān)督不力。從幾年發(fā)生的案件來(lái)看，支付結(jié)算環(huán)節(jié)內(nèi)外勾結(jié)作案多發(fā)，從涉案人員看基層單位負(fù)責(zé)人和財(cái)會(huì)人員作案多，涉案金額大，作案潛逃的增多，在銀行內(nèi)部一些領(lǐng)導(dǎo)的意識(shí)中存在經(jīng)營(yíng)管理思想上的偏差，重經(jīng)營(yíng)輕管理，重存款、輕結(jié)算，重效益，輕風(fēng)險(xiǎn)防范，忙于應(yīng)付日常事務(wù)，疏于管理和監(jiān)督。

3、經(jīng)營(yíng)管理不善、支付風(fēng)險(xiǎn)積聚。隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和金融業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的加劇，銀行經(jīng)營(yíng)面臨內(nèi)外雙重壓力。銀行自我約束機(jī)制和內(nèi)部控制機(jī)制尚未真正建立，經(jīng)營(yíng)管理水平難以適應(yīng)市場(chǎng)的變化，出現(xiàn)大量違規(guī)經(jīng)營(yíng)，信貸資產(chǎn)質(zhì)量下降，不良資產(chǎn)比例上升，政府行政干預(yù)和企業(yè)借轉(zhuǎn)改制之機(jī)懸空銀行債務(wù)，使銀行經(jīng)營(yíng)狀況進(jìn)一步惡化，資產(chǎn)安全性和流動(dòng)性出現(xiàn)嚴(yán)重問(wèn)題，有的已發(fā)生支付危機(jī)。與此同時(shí)有效化解和抵御風(fēng)險(xiǎn)機(jī)制尚未建立，如銀行收購(gòu)、兼并、重組退出市場(chǎng)的機(jī)制尚未形成，使支付風(fēng)險(xiǎn)日益積聚，這種局面不改變，會(huì)威脅整個(gè)銀行體系的安全。

4、人員素質(zhì)不能適應(yīng)業(yè)務(wù)需要，政治思想工作薄弱。目前，有相當(dāng)一部分銀行分支機(jī)構(gòu)會(huì)計(jì)隊(duì)伍素質(zhì)不能適應(yīng)業(yè)務(wù)發(fā)展和會(huì)計(jì)管理的需要，尤其是城鄉(xiāng)信用社人員素質(zhì)相對(duì)較差。同時(shí)會(huì)計(jì)崗位人手多，業(yè)務(wù)變化大，知識(shí)更新快，培訓(xùn)工作未能及時(shí)跟上，造成人員素質(zhì)與業(yè)務(wù)發(fā)展需要相脫節(jié)。

5、犯罪分子把作案目標(biāo)瞄準(zhǔn)了金融部門。金融部門是經(jīng)營(yíng)貨幣的特殊行業(yè)，詐騙案件多發(fā)、內(nèi)外勾結(jié)作案多發(fā)，并且一些大案要案涉案金額之大，令人觸目驚心。特別是在金融結(jié)算工具不斷完善的今天，票據(jù)活動(dòng)日益增多，由于票據(jù)在流通環(huán)節(jié)所特有的功能，犯罪分子利用其作案具有較強(qiáng)的隱蔽性，且有的犯罪分子的文化層次較高，采用一些高技術(shù)手段作案，容易得逞。

三、支付結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)防范控制措施

防范支付結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)必須采取切實(shí)有效的措施，加強(qiáng)支付結(jié)算管理、完善會(huì)計(jì)控制體系是防范風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)。

(一)建立健全和落實(shí)內(nèi)部管理和監(jiān)督制約機(jī)制，堵塞漏洞，消除隱患。

內(nèi)部管理制度的健全，是防范風(fēng)險(xiǎn)的重要保證。商業(yè)銀行必須建立一套科學(xué)完善、職責(zé)明確的內(nèi)部管理體系和銀行內(nèi)部控制制度。

建立健全崗位責(zé)任制；

建立重要事項(xiàng)審批制度；建立賬務(wù)核對(duì)制度；

建立會(huì)計(jì)事后監(jiān)督制度；建立重要空白憑證管理制度。

(二)嚴(yán)格按照《票據(jù)法》和《支付結(jié)算辦法》準(zhǔn)確及時(shí)辦理支付結(jié)算業(yè)務(wù)。

要嚴(yán)格票據(jù)的審查，對(duì)票據(jù)的真實(shí)性、必須記載事項(xiàng)是否齊全、背書是否連續(xù)、更改是否合法有效、是否是合法持票人等要嚴(yán)格審查，盡可能避免因?qū)彶椴粐?yán)造成詐騙得逞；要嚴(yán)把大額款項(xiàng)支付關(guān)，對(duì)有疑問(wèn)的票據(jù)和聯(lián)行重要憑證要先查詢后支付，嚴(yán)格遵守各項(xiàng)結(jié)算業(yè)務(wù)操作規(guī)程。

(三)重視計(jì)算機(jī)安全管理，防范系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

(四)加強(qiáng)經(jīng)營(yíng)管理，提高風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)。

商業(yè)銀行要重視支付結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)防范，加強(qiáng)經(jīng)營(yíng)管理，控制金融資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。要充分認(rèn)識(shí)支付結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)防范的緊迫性，從已經(jīng)發(fā)生的形形色色的案件中認(rèn)真吸取教訓(xùn)，充分重視內(nèi)部控制和風(fēng)險(xiǎn)防范；要采取措施防范支付風(fēng)險(xiǎn)。

(五)加強(qiáng)員工管理，提高會(huì)計(jì)隊(duì)伍素質(zhì)。江西省鄱陽(yáng)縣農(nóng)村信用聯(lián)社案件情況

三、下步措施和意見(jiàn)

這起案件性質(zhì)惡劣，影響嚴(yán)重，給國(guó)家財(cái)產(chǎn)造成了重大損失。各農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)都要從中吸取教訓(xùn)，舉一反

三、引以為戒。牢固樹(shù)立風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，全面加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理，嚴(yán)守風(fēng)險(xiǎn)底線，持之以恒抓好案件風(fēng)險(xiǎn)防控工作。

一是加強(qiáng)重大事件和信息、輿情的監(jiān)測(cè)、報(bào)告、處置工作。二是認(rèn)真落實(shí)案件風(fēng)險(xiǎn)防控措施，強(qiáng)化問(wèn)責(zé)，確保貫徹到位。

三是準(zhǔn)確把握風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)，扎實(shí)整改，嚴(yán)密防范案件。四是狠抓制度建設(shè)，完善內(nèi)部控制，提高執(zhí)行力。五是提高隊(duì)伍職業(yè)素質(zhì)，大力培育良好企業(yè)文化?！痢潦市B區(qū)C農(nóng)村信用社支某侵占資金案

本案件的案發(fā)原因主要是信用社員工法制意識(shí)淡薄、內(nèi)部管理混亂，監(jiān)督制約機(jī)制失效和用人失察造成的。

目前，部分信用社內(nèi)部管理不夠規(guī)范、業(yè)務(wù)操作系統(tǒng)控制不夠完善、員工素質(zhì)參差不齊、部分員工制度和法規(guī)意識(shí)淡薄，要想有效控制和防范案件，必須把好基層管理人員的用人關(guān)。把人品好、懂經(jīng)營(yíng)、會(huì)管理、敢負(fù)責(zé)、有風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)的干部選拔到基層領(lǐng)導(dǎo)崗位。有組織、有計(jì)劃地開(kāi)展對(duì)員工的政治思想教育、職業(yè)道德教育、法律和犯罪案例警示教育，引導(dǎo)員工牢固樹(shù)立正確的人生觀、價(jià)值觀，培養(yǎng)誠(chéng)實(shí)守信的職業(yè)操守，嚴(yán)守法律底線，增強(qiáng)遵紀(jì)守法和風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。加強(qiáng)對(duì)員工的業(yè)務(wù)知識(shí)、技能和規(guī)章制度、操作流程培訓(xùn)，提高員工的業(yè)務(wù)素質(zhì)和執(zhí)行規(guī)章制度的自覺(jué)性。