第一篇：農(nóng)村信用社如何防范關(guān)聯(lián)企業(yè)貸款風(fēng)險

如何防范關(guān)聯(lián)企業(yè)貸款風(fēng)險

閻曉峰

企業(yè)集團關(guān)聯(lián)交易是普遍存在的經(jīng)濟現(xiàn)象，以此可以降低經(jīng)營成本、發(fā)揮規(guī)模效益、優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、實現(xiàn)利潤最大化和提高市場競爭能力，但非公平關(guān)聯(lián)交易也對銀行等債權(quán)人造成了不利，一定程度上增加了信貸資產(chǎn)的營運風(fēng)險。

一、識別關(guān)聯(lián)企業(yè)貸款風(fēng)險

集團客戶是總體指具有下述特征的商業(yè)銀行的企事業(yè)法人授信對象：一是在股權(quán)上或者經(jīng)營決策上直接或間接控制其他企事業(yè)法人或被其他企事業(yè)法人控制的；二是共同被第三方企事業(yè)法人所控制的；三是主要投資者個人、關(guān)鍵管理人員或與其關(guān)系密切的家庭成員（包括三代以內(nèi)直系親屬關(guān)系和二代以內(nèi)旁系親屬關(guān)系）共同直接控制或間接控制的；四是存在其他關(guān)聯(lián)關(guān)系，可能不按公允價格原則轉(zhuǎn)移資產(chǎn)和利潤，我社認為應(yīng)視同集團客戶進行授信管理的。我社可根據(jù)上述四個特征結(jié)合本社授信業(yè)務(wù)風(fēng)險管理的實際需要確定單一集團客戶的范圍?！?/p>

（一）風(fēng)險表現(xiàn)形式

1、信用膨脹風(fēng)險。表現(xiàn)為企業(yè)集團不斷成立關(guān)聯(lián)企業(yè)，多頭開戶、多頭貸款，資金規(guī)模難以控制。關(guān)聯(lián)企業(yè)資金來源多元化和企業(yè)資金使用權(quán)的高度集中，使銀行難以確定關(guān)聯(lián)企業(yè)的貸款規(guī)模，甚至銀行貸款總額遠遠超過其正常生產(chǎn)周轉(zhuǎn)需求，造成企業(yè)集團整體的信用膨脹，助長了其盲目擴張的欲望。同時關(guān)聯(lián)方關(guān)系日趨隱蔽、復(fù)雜，加之目前客戶信息系統(tǒng)不健全，增加了我社控制關(guān)聯(lián)貸款的難度，不可避免地發(fā)生同一企業(yè)集團的關(guān)聯(lián)成員在同一銀行的分支機構(gòu)取得交叉貸款或重復(fù)貸款。由于關(guān)聯(lián)企業(yè)之間的經(jīng)營狀況、財務(wù)狀況具有很大的同質(zhì)性和關(guān)聯(lián)性，債務(wù)鏈十分脆弱，一旦某個企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營出現(xiàn)風(fēng)險，就有可能影響到整個企業(yè)集團的貸款安全。

2、資金挪用風(fēng)險。表現(xiàn)為關(guān)聯(lián)企業(yè)之間資金調(diào)撥頻繁，貸款用途難以監(jiān)督，增加了貸款風(fēng)險。

3、資本抽逃風(fēng)險。表現(xiàn)為企業(yè)集團內(nèi)部利用關(guān)聯(lián)交易和不合理的轉(zhuǎn)移定價抽逃資產(chǎn)或資金，違背資本真實性原則，降低借款企業(yè)的償債能力，把風(fēng)險留給了銀行。

4、信息虛假風(fēng)險。企業(yè)集團通過關(guān)聯(lián)交易可以很容易地調(diào)整和控制財務(wù)狀況和經(jīng)營成果及集團內(nèi)各企業(yè)的資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)，使銀行很難準確掌握客戶真實的資產(chǎn)負債、效益和經(jīng)營情況，直接影響銀行貸前調(diào)查和貸后管理決策的準確性。

5、擔保虛化風(fēng)險。表現(xiàn)為關(guān)聯(lián)企業(yè)貸款互保、聯(lián)保現(xiàn)象普遍，擔保責任難以落實。

6、道德缺失風(fēng)險。表現(xiàn)為企業(yè)集團通過關(guān)聯(lián)交易在成員企業(yè)間進行資產(chǎn)、債務(wù)重組或改制，蓄意逃廢銀行債務(wù)。

二、防范關(guān)聯(lián)企業(yè)貸款風(fēng)險

1、遵循“一個債務(wù)人原則”，對集團客戶實行統(tǒng)一授信。

統(tǒng)一授信可以使避免使關(guān)聯(lián)企業(yè)因資本或資產(chǎn)的虛增而導(dǎo)致的信用膨脹，從而防止分散授信情況下集團信用總量的高估。對于控股結(jié)構(gòu)型管理模式的關(guān)聯(lián)企業(yè)集團，對集團的統(tǒng)一授信和對成員企業(yè)的單獨授信相結(jié)合進行雙重風(fēng)險控制。

2、掌握企業(yè)關(guān)聯(lián)交易，解決銀企信息不對稱問題。

應(yīng)充分利用已經(jīng)建立的企業(yè)征信和個人征信系統(tǒng)，為防范和控制關(guān)聯(lián)企業(yè)貸款風(fēng)險提供統(tǒng)一的信息平臺，支持全行業(yè)的關(guān)聯(lián)企業(yè)客戶貸款風(fēng)險預(yù)警。根據(jù)多方面信息，認真評審集團內(nèi)各企業(yè)經(jīng)營管理和財務(wù)管理的合理性和準確性；嚴格審查企業(yè)集團內(nèi)部銷售收入的真實性，掌握實際經(jīng)營情況；重點關(guān)注集團內(nèi)各企業(yè)間是否資金挪用或混用情況。要理清企業(yè)集

團的關(guān)聯(lián)方關(guān)系，分析整個企業(yè)集團的經(jīng)營風(fēng)險、關(guān)聯(lián)企業(yè)的擔保能力。要掌握關(guān)聯(lián)交易的實質(zhì)及影響，了解關(guān)聯(lián)交易的性質(zhì)及目的，分清其是正常的關(guān)聯(lián)交易還是非正常的關(guān)聯(lián)交易，交易的目的是什么，是否存在套取貸款、轉(zhuǎn)移資產(chǎn)、逃廢債務(wù)等侵害債權(quán)人利益的行為。要抓住核心環(huán)節(jié)及時掌握企業(yè)真實信息。在銀企借款合同中要約定企業(yè)關(guān)聯(lián)信息告知義務(wù)及違約責任；重大的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)事先征得債權(quán)人的同意；企業(yè)董事會成員個人對債務(wù)承擔連帶責任；要重點監(jiān)控借款人的關(guān)聯(lián)交易構(gòu)成，嚴格監(jiān)控關(guān)聯(lián)交易中有關(guān)資產(chǎn)的無償或低價轉(zhuǎn)移行為，通過設(shè)立限制性條款來約束對銀行授信不利的非公平關(guān)聯(lián)交易。

3、重視貸前調(diào)查，選擇合適的貸款主體。

在貸前調(diào)查中，多渠道搜集關(guān)聯(lián)企業(yè)信息，認真識別其中不公允的關(guān)聯(lián)交易，切實防范關(guān)聯(lián)企業(yè)風(fēng)險。要重點做好借款企業(yè)的現(xiàn)金流分析和預(yù)測，使貸款發(fā)放的金額和期限盡量與企業(yè)的現(xiàn)金流相匹配。

在貸款主體上應(yīng)選擇真正還款來源實體，或企業(yè)集團內(nèi)從事核心業(yè)務(wù)和利潤水平較高的企業(yè)，或處于控制地位，對集團內(nèi)部其他成員控制能力較強的企業(yè)，采取統(tǒng)一融資的方式。在合同安排上，由借款企業(yè)與信用社簽訂總?cè)谫Y合同，同時要求實際使用貸款的成員企業(yè)出具承諾函，明確同意接受總?cè)谫Y合同的約束，使整個企業(yè)集團成為共同債務(wù)承擔主體。這種方式便于對關(guān)聯(lián)企業(yè)整體授信和控制，一旦出現(xiàn)風(fēng)險可及時追索核心企業(yè)或控制企業(yè)，避免中間環(huán)節(jié)。

4、在擔保方式的選擇上要強化物權(quán)擔保，防止擔保虛化。

在選擇關(guān)聯(lián)企業(yè)融資擔保方式時，應(yīng)當以抵押、質(zhì)押等物權(quán)擔保方式為主，盡少采用關(guān)聯(lián)企業(yè)間的互?；蚵?lián)保。對確需采取信用擔保的，則一定要審慎處理。一是要求企業(yè)集團內(nèi)的核心企業(yè)或控制企業(yè)（至少是母公司）提供擔保；二是要嚴格按有關(guān)法律規(guī)定辦理各種擔保手續(xù)，落實擔保合同的法律效力；三是要規(guī)范擔保合同文本，爭取對信用社有利的合同條款。四是在擔保人不履行保證責任時，及時采取保全措施，尤其要充分運用股權(quán)查封等法律手段。

5、加強貸后管理，提高風(fēng)險預(yù)警和防范能力。

首要任務(wù)是加強對資金使用情況的監(jiān)管，嚴密監(jiān)控企業(yè)集團成員間大額資金的往來，防止資產(chǎn)、利潤的非正常轉(zhuǎn)移；密切關(guān)注借款企業(yè)及整個企業(yè)集團的經(jīng)營狀況、財務(wù)狀況、重大資產(chǎn)處置情況；關(guān)注企業(yè)集團成員間的關(guān)聯(lián)交易行為或異常情況；要定期開展針對整個企業(yè)集團業(yè)務(wù)經(jīng)營和內(nèi)部管理的調(diào)查，深入了解和分析企業(yè)可能存在的問題和潛伏的風(fēng)險；要設(shè)置合理的風(fēng)險預(yù)警線，提高風(fēng)險預(yù)警能力；對已經(jīng)出現(xiàn)的風(fēng)險要及時采取有效措施進行資產(chǎn)保全，盡量減少資金損失。

第二篇：關(guān)聯(lián)企業(yè)貸款風(fēng)險及解決措施

隨著近幾年農(nóng)信社貸款業(yè)務(wù)的不斷拓展，涉及的關(guān)聯(lián)企業(yè)不斷增多，企業(yè)的關(guān)聯(lián)關(guān)系日趨復(fù)雜，而關(guān)聯(lián)貸款風(fēng)險也已經(jīng)日益突出。關(guān)聯(lián)企業(yè)和關(guān)聯(lián)交易的不斷發(fā)展，改變了農(nóng)信社對單一法人企業(yè)貸款風(fēng)險的控制方式，增加了風(fēng)險防范的難度，為目前農(nóng)信社的風(fēng)險管理提出了全新的挑戰(zhàn)。本文將對所調(diào)查的關(guān)聯(lián)貸款進行分析，就農(nóng)信社如何加強關(guān)聯(lián)貸款風(fēng)險防范談幾點粗淺看法。

一、企業(yè)關(guān)聯(lián)貸款主要表現(xiàn)形式

通常情況下，關(guān)聯(lián)關(guān)系主要有幾種表現(xiàn)形式：一是集團企業(yè)形式，主要是由集團的核心企業(yè)及所屬子公司構(gòu)成，是由其母公司分級授權(quán)、控股或取其他控制措施對其子公司施加影響的一種關(guān)聯(lián)形式。二是合作經(jīng)營形式，是指企業(yè)按照合同的規(guī)定，經(jīng)營活動由兩個或兩個以上企業(yè)或個人共同投資形成的企業(yè)，一般按照投資的比例決定投資權(quán)的大小，主要是企業(yè)或企業(yè)法定代表人之間相互投資參股組成。三是同一法人代表，是指兩個或兩個以上企業(yè)的法人代表為同一個人，這些企業(yè)的各種經(jīng)營活動均能夠被法人代表所控制。四是親屬關(guān)系關(guān)聯(lián)，是指關(guān)聯(lián)企業(yè)的法人代表為父子關(guān)系、夫妻關(guān)系或三代以內(nèi)的直系親屬?；蛟S是山區(qū)聯(lián)社所在地經(jīng)濟環(huán)境因素，本次調(diào)查中的關(guān)聯(lián)關(guān)系主要后三種居多，只有一家聯(lián)社有集團企業(yè)形式的關(guān)聯(lián)。

二、企業(yè)關(guān)聯(lián)貸款面臨的風(fēng)險

㈠產(chǎn)權(quán)缺位風(fēng)險。在家庭型集團企業(yè)中，其關(guān)聯(lián)企業(yè)與核心企業(yè)之間的紐帶是依靠關(guān)聯(lián)自然人建立的。根據(jù)與核心企業(yè)之間的契約或者協(xié)議，核心企業(yè)向關(guān)聯(lián)企業(yè)委派關(guān)聯(lián)自然人，如主要是親屬，作為關(guān)聯(lián)企業(yè)的經(jīng)營者，從而具有對關(guān)聯(lián)企業(yè)的支配性和影響力。從表面看，核心企業(yè)與這些公司之間處于一種“非緊密控制”狀態(tài)，甚至外界無法知曉這些公司間的關(guān)系。幾家公司在法律上相互獨立，但事實上這種法律意義上的獨立產(chǎn)權(quán)關(guān)系形同虛設(shè)。在這種明顯缺乏監(jiān)督制約的治理結(jié)構(gòu)下，必然導(dǎo)致關(guān)聯(lián)企業(yè)之間財務(wù)體系的交叉和混亂，也必然增加貸款風(fēng)險。

㈡信用膨脹風(fēng)險。表現(xiàn)為企業(yè)集團不斷成立關(guān)聯(lián)企業(yè)，多頭開戶、多頭貸款，資金規(guī)模難以控制。關(guān)聯(lián)企業(yè)資金來源多元化和企業(yè)資金使用權(quán)的高度集中，使農(nóng)信社難以確定關(guān)聯(lián)企業(yè)的貸款規(guī)模，甚至貸款總額遠遠超過其正常生產(chǎn)周轉(zhuǎn)需求，造成企業(yè)集團整體的信用膨脹，助長了其盲目擴張的欲望。同時，企業(yè)集團隨著業(yè)務(wù)的發(fā)展也不斷通過投資、參股等形式建立關(guān)聯(lián)企業(yè)，關(guān)聯(lián)方關(guān)系日趨隱蔽、復(fù)雜，增加了農(nóng)信社控制關(guān)聯(lián)貸款的難度，不可避免地發(fā)生同一企業(yè)集團的關(guān)聯(lián)成員在同一農(nóng)信聯(lián)社的分支機構(gòu)取得交叉貸款或重復(fù)貸款。由于關(guān)聯(lián)企業(yè)之間的經(jīng)營狀況、財務(wù)狀況具有很大的同質(zhì)性和關(guān)聯(lián)性，債務(wù)鏈十分脆弱，一旦某個企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營出現(xiàn)風(fēng)險，就有可能影響到整個企業(yè)集團的貸款安全。

㈢資金挪用風(fēng)險。表現(xiàn)為關(guān)聯(lián)企業(yè)之間資金調(diào)撥頻繁，貸款用途難以監(jiān)督。調(diào)查中發(fā)現(xiàn)，由于關(guān)聯(lián)企業(yè)之間錯綜復(fù)雜的關(guān)聯(lián)關(guān)系和交易行為，農(nóng)信社很難掌握貸款的實際用途，對貸款的跟蹤監(jiān)測流于形式。通常做法是一筆貸款到期前，從關(guān)聯(lián)公司轉(zhuǎn)入一筆資金用于歸還貸款，次日又重新辦理一筆貸款，資金又用于歸還之前所借資金。如此頻繁隨意的進行資金相互調(diào)劑、投資或挪用，影響了企業(yè)的正常經(jīng)營，難以真正體現(xiàn)信貸資金的使用效益，農(nóng)信社也無法有效監(jiān)控貸款資金的流向。

㈣信息失真風(fēng)險。主要是企業(yè)信息失真，關(guān)聯(lián)企業(yè)通過關(guān)聯(lián)交易可以很容易地調(diào)整和控制財務(wù)狀況和經(jīng)營成果及各企業(yè)的資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)，使農(nóng)信社很難準確掌握客戶真實的資產(chǎn)負債、效益和經(jīng)營情況，直接影響農(nóng)信社貸前調(diào)查和貸后管理決策的準確性。調(diào)查中發(fā)現(xiàn)，關(guān)聯(lián)企業(yè)的信息虛假主要有：一是關(guān)聯(lián)企業(yè)為滿足農(nóng)信社貸款條件，可以利用關(guān)聯(lián)企業(yè)相互控制的特性，通過進行關(guān)聯(lián)交易來隨意調(diào)節(jié)會計報表的相關(guān)數(shù)據(jù)，粉飾借款人的財務(wù)報表，使各項財務(wù)指標符合各種借貸條件；二是關(guān)聯(lián)企業(yè)之間相互投資參股，會出現(xiàn)資本虛增問題，可能使農(nóng)信社誤認為公司資本雄厚，從而給貸款帶來風(fēng)險；三是關(guān)聯(lián)企業(yè)客戶之間相互進行擔保，農(nóng)信社很難掌握和準確界定關(guān)聯(lián)企業(yè)的擔保能力和擔保總量，往往導(dǎo)致信貸風(fēng)險管理失控。

㈤擔保虛化風(fēng)險。調(diào)查中擔保虛化主要表現(xiàn)有兩種：一是關(guān)聯(lián)企業(yè)貸款互?；蛘呗?lián)保，擔保責任難以落實。目前關(guān)聯(lián)企業(yè)之間借款相互擔保現(xiàn)象較為普遍，看似擔保手續(xù)合法規(guī)范，但由于關(guān)聯(lián)企業(yè)之間利益相互聯(lián)系，實則掩蓋了貸款風(fēng)險，使農(nóng)信社的擔保措施形同虛設(shè)，一旦借款人無力償還貸款，將形成貸款的連鎖風(fēng)險，擔保也將無從追索，直接給農(nóng)信社貸款帶來損失。二是以公司資產(chǎn)為公司股東或者其他關(guān)聯(lián)個人貸款提供擔保，此類貸款直接面臨擔保合同無效的法律風(fēng)險。最高人民法院《關(guān)于適用（中華人民共和國擔保法）若干問題的解釋》中認為：“董事、經(jīng)理違反《中華人民共和國公司法》第六十條的規(guī)定，以公司資產(chǎn)為本公司的股東或者其他個人債務(wù)提供擔保的，擔保合同無效?！?/p>

㈥農(nóng)信社自身經(jīng)營風(fēng)險。一是大額貸款放貸沖動有所增加，集團客戶關(guān)聯(lián)貸款嚴重超比例。因監(jiān)管單戶比例管理要求，加之山區(qū)縣縣域經(jīng)濟現(xiàn)狀，優(yōu)質(zhì)客戶資源有限，當前山區(qū)聯(lián)社關(guān)聯(lián)企業(yè)貸款較多的實質(zhì)表現(xiàn)為多頭、累大戶形式，調(diào)查中關(guān)聯(lián)系列的貸款多數(shù)超過監(jiān)管部門資本凈額15%比例規(guī)定，最高的達到資本凈額的60%。二是大額貸款嚴重偏離支農(nóng)方向，向非農(nóng)業(yè)集中趨勢明顯，個別聯(lián)社仍存在向“兩高一資”和國家限控行業(yè)大額授信的情況。三是農(nóng)信社對關(guān)聯(lián)企業(yè)貸款風(fēng)險防范意識淡薄，認為關(guān)聯(lián)企業(yè)資產(chǎn)規(guī)模大，資產(chǎn)保證相對充足，借款管理松懈，貸前調(diào)查中未能有效識別風(fēng)險，審查時未能嚴格把握風(fēng)險，貸后管理時未能積極防范風(fēng)險，致使直接加大了農(nóng)信社的經(jīng)營風(fēng)險。

三、企業(yè)關(guān)聯(lián)貸款風(fēng)險防范對策

㈠轉(zhuǎn)變觀念，提高認識，樹立正確風(fēng)險觀。關(guān)聯(lián)企業(yè)和關(guān)聯(lián)交易面廣，影響范圍大，農(nóng)信社一定要充分認識目前關(guān)聯(lián)企業(yè)及關(guān)聯(lián)交易的復(fù)雜性，在思想上高度重視，從維護農(nóng)信社長期、穩(wěn)健、安全、可持續(xù)發(fā)展的高度，進一步加強對關(guān)聯(lián)企業(yè)和關(guān)聯(lián)交易貸款的管理，要采取切實有效措施分散風(fēng)險，防止貸款風(fēng)險在某些行業(yè)、項目和客戶的過度集中。目前部分關(guān)聯(lián)貸款風(fēng)險已經(jīng)暴露和顯現(xiàn)，農(nóng)信社一定要對轄內(nèi)所開戶的關(guān)聯(lián)企業(yè)進行密切的關(guān)注，對已經(jīng)暴露的關(guān)聯(lián)企業(yè)風(fēng)險問題，盡快采取措施，加以防范，把各種風(fēng)險隱患消滅在萌芽狀態(tài)之中。

㈡深入實際調(diào)查，準確掌握第一手資料。首先要高度重視經(jīng)營者個人素質(zhì)的考察和評價。民營企業(yè)集團的經(jīng)營管理通常表現(xiàn)出較強的個人和家族色彩，集團的經(jīng)營發(fā)展、還款能力以及還款意愿在很大程度上與實際控制人的個人素質(zhì)密切相關(guān)。除了傳統(tǒng)的實地走訪外，還要充分利用人民銀行的個人征信系統(tǒng)，了解實際控制人的歷年個人信用記錄及工作經(jīng)歷，展開各方調(diào)查，對經(jīng)營者個人素質(zhì)、資信狀況等方面進行全方面的考評。其次要加強對企業(yè)實際經(jīng)營財務(wù)狀況的真實性調(diào)查。除通過到企業(yè)進行實地查賬、抽調(diào)原始憑證、實地核查庫存商品等手段外，還可以要求企業(yè)提供水電費賬單、銀行對賬單、納稅憑證、購銷合同以及資產(chǎn)權(quán)屬證明等材料，加上從工商、稅務(wù)等外部渠道收集的相關(guān)信息，全面摸清企業(yè)有效資產(chǎn)和真實現(xiàn)金流狀況，并做出客觀分析評價。三是要切實掌握借款人及其關(guān)聯(lián)企業(yè)在他行的貸款額度或授信情況，防止“多頭授信”或“多頭貸款”，還要詳細了解借款人及關(guān)聯(lián)企業(yè)中的交叉擔保情況，防止關(guān)聯(lián)企業(yè)多頭互相擔保而造成擔保不實的風(fēng)險。

㈢加強資金流向監(jiān)測，做實做細貸后管理。在信息不對稱的現(xiàn)實情況下，對貸款客戶資金使用的監(jiān)控尤為重要，首要任務(wù)是加強對資金使用情況的監(jiān)管，嚴密監(jiān)控企業(yè)集團成員間大額資金的往來，防止資產(chǎn)、利潤的非正常轉(zhuǎn)移；密切關(guān)注借款企業(yè)及整個企業(yè)集團的經(jīng)營狀況、財務(wù)狀況、重大資產(chǎn)處臵情況；關(guān)注企業(yè)集團成員間的關(guān)聯(lián)交易行為或異常情況；要定期開展針對整個企業(yè)集團業(yè)務(wù)經(jīng)營和內(nèi)部管理的調(diào)查，深入了解和分析企業(yè)可能存在的問題和潛伏的風(fēng)險；要設(shè)臵合理的風(fēng)險預(yù)警線，提高風(fēng)險預(yù)警能力；對已經(jīng)出現(xiàn)的風(fēng)險要及時采取有效措施進行資產(chǎn)保全，盡量減少資金損失。

㈣培育盡職文化，構(gòu)建風(fēng)險防范長效機制。農(nóng)村信用社同各商業(yè)銀行一樣是經(jīng)營風(fēng)險的特殊企業(yè)，每一位員工是否盡職，直接關(guān)系到每一筆信貸資產(chǎn)質(zhì)量的高低和風(fēng)險的大小，為此，要努力提高《商業(yè)銀行授信工作盡職指引》執(zhí)行有效性的認識，培育具有自身特色、時代特色的盡職文化，樹立“盡職才能合格，盡職才能發(fā)展”的行為理念，教育全體員工，必須按照《商業(yè)銀行授信工作盡職指引》的要求，認真履行自身的責任和義務(wù)，特別關(guān)注對關(guān)聯(lián)企業(yè)的貸款、擔保進行實質(zhì)性審查，發(fā)現(xiàn)疑點，立即落實清楚，絕不對風(fēng)險存有任何僥幸心理，扎扎實實做到貸前盡職調(diào)查、貸中盡職審查、貸后盡職管理，確保農(nóng)信社授信業(yè)務(wù)的健康規(guī)范開展。

第三篇：對農(nóng)村信用社大額貸款風(fēng)險防范的思考

對農(nóng)村信用社大額貸款風(fēng)險防范的思考

全省農(nóng)村信用社機構(gòu)網(wǎng)點２９４８個，遍布１４個市、７６個縣（市、區(qū)）和所有鄉(xiāng)（鎮(zhèn)），在促進農(nóng)業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展，支持農(nóng)民發(fā)展生產(chǎn)、增加收入等方面做出了貢獻。農(nóng)村信用社已經(jīng)是服務(wù)“三農(nóng)”的主力軍，在農(nóng)民心目中有著舉足輕重的地位，用農(nóng)民的話說：“農(nóng)村信用社是我們農(nóng)民自己的銀行。”

隨著新農(nóng)村建設(shè)的進一步推進和縣域經(jīng)濟的快速發(fā)展，以發(fā)放農(nóng)戶小額貸款為主的農(nóng)村信用社也培植了一批優(yōu)質(zhì)客戶。成長起來的中小企業(yè)和個人客戶單筆資金的需求量大大突破了信用社的原有貸款規(guī)模，為了抓住這批優(yōu)質(zhì)客戶，農(nóng)信社也正突破原有模式，開始搶灘大額貸款的發(fā)放與管理。由于在大額貸款管理方面的先天不足，農(nóng)信社的大額貸款風(fēng)險日益凸顯，成為農(nóng)信社信貸風(fēng)險的一個重要成因。農(nóng)村信用社大額貸款由于對象、額度、方式、期限等方面的特殊性，風(fēng)險特征有明顯特異，從維護金融安全和維系信貸資金運轉(zhuǎn)看，大額貸款風(fēng)險防范具有現(xiàn)實必要性和重要性。

一、農(nóng)村信用社大額貸款管理現(xiàn)狀

（一）大額貸款收息率高，到期回籠率低，隱形風(fēng)險大。筆者所在的新邵縣農(nóng)村信用聯(lián)社從2007年開始就把轄內(nèi)的大額貸款全部統(tǒng)歸聯(lián)社營業(yè)部管理。現(xiàn)有大額貸款11戶15筆，貸款余額為2860萬元。這些貸款除一筆貸款是原來歷史形成的不良貸款，其余都是07年以后的新放貸款，現(xiàn)有3筆380萬元形成了不良，除一筆貸款現(xiàn)不能正常還息，其余無利息結(jié)欠情況。但貸款風(fēng)險主要來自于貸款本金的損失。到期回籠率是衡量貸款質(zhì)量好壞的主要標志，貸款回籠率低說明貸款質(zhì)量較差，貸款沉淀的風(fēng)險較大。截止調(diào)查日止，該社大額貸款到期回籠率約為83％，與湖南省農(nóng)村信用聯(lián)社要求的新放貸款到期收回率有明顯的差距，其風(fēng)險顯而易見。因此在大額貸款的日常管理過程中，應(yīng)加強對貸款項目的跟蹤監(jiān)控，防止被眼前高收益蒙蔽了對大額貸款長期風(fēng)險的正確判斷與決策，從而引發(fā)大面積的貸款損失。

（二）、限制性行業(yè)貸款占比過高，與國家宏觀調(diào)控政策背道而馳，行業(yè)集中性風(fēng)險日趨顯現(xiàn)。從產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)看，大額貸款發(fā)放對象主要集中分布在造紙行業(yè)、房地產(chǎn)開發(fā)及基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)領(lǐng)域的工程承包，其中造紙行業(yè)占比28%，水泥及水泥制品行業(yè)貸款余額占比24%，這些行業(yè)受國家政策影響大，政策風(fēng)險明顯。從貸款時間看，貸款期限在一年左右的比較集中，中長期貸款較少，貸款到期時間相對集中；從貸款資金支付形式上看，以貨幣資金方式發(fā)放的比較集中，按照“實貸實付”原則用信用中介工具和其他衍生信貸手段支付的較少。

（三）擔保形式單一，對客戶的第二還款來源估值存在偏差。目前，農(nóng)村信用社大額貸款一般有房屋、不動產(chǎn)和其他資產(chǎn)抵押、擔保公司擔保，價值認定由國家指定評估部門認定。農(nóng)村信用社一般按照一定比例確定貸款額度，比如我縣規(guī)定的最高比例是抵押物評估值的60%，比較偏重于貸款形式上的規(guī)范性，對擔保物的風(fēng)險性、可變性預(yù)估不足，評估價格抬高的可能性大。目前，評估機構(gòu)管理不規(guī)范，按房地產(chǎn)的評估價格收取傭金，評估費用由借款人承擔，所以評估時評估公司往往根據(jù)借款人的意愿來確定評估價格，一般情況下是抬高抵押物價值而忽略了房產(chǎn)的實際價值，這樣就增加了抵押物不足值的風(fēng)險。

（四）貸后管理形式有局限。農(nóng)村信用社信貸管理制度對大額貸款貸后管理有具體規(guī)定和要求，在貸后管理中，隨著信貸管理系統(tǒng)的全面上線，農(nóng)村信用社也明確了貸后管理責任人。但是由于信貸人員不足，在貸后檢查中信貸人員對借款人經(jīng)營情況進行了簡單的調(diào)查了解，收集了相關(guān)報表資料但報表的真實性無法得到有效的驗證，部分企業(yè)甚至不能及時提供報表，所以信貸人員只能履行了形式上的貸后檢查職責，對借款人當前風(fēng)險狀態(tài)難以作出科學(xué)的判斷，即使在貸后檢查過程中發(fā)現(xiàn)了信貸資金隱患，也很難采取有效措施。

二、農(nóng)村信用社大額貸款風(fēng)險成因

經(jīng)濟風(fēng)險決定金融風(fēng)險，信貸風(fēng)險是金融業(yè)最大的風(fēng)險。從目前農(nóng)村信用社大額貸款經(jīng)營管理現(xiàn)狀分析看，大額貸款風(fēng)險的主要因素來自以下幾個方面：

（一）宏觀政策風(fēng)險。我國實行的是以市場調(diào)節(jié)為主導(dǎo)、宏觀控制為補充的經(jīng)濟運行模式，由于歷史原因和現(xiàn)實問題，我國經(jīng)濟金融領(lǐng)域潛在的經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)政策、財政貨幣政策等方面的矛盾客觀存在不斷發(fā)展，國家為了保持經(jīng)濟發(fā)展和財政金融穩(wěn)定的總趨勢，必然會出臺相關(guān)政策調(diào)整經(jīng)濟運行狀況，國家宏觀經(jīng)濟政策的調(diào)整將直接或間接影響到實體經(jīng)濟的質(zhì)量和效果，也會不同程度的影響農(nóng)村信用社信貸經(jīng)營質(zhì)量，有時會誘發(fā)信貸風(fēng)險。比如今年政府出臺文件對房地產(chǎn)貸款和政府融資平臺的貸款進行了全面清理和整頓。

（二）經(jīng)營管理風(fēng)險。經(jīng)濟運行是一個有條件的、持續(xù)的、變化的過程，由于經(jīng)營投資者經(jīng)營管理能力上的差異性和市場條件的不均衡性，實體經(jīng)濟的經(jīng)營效果很大程度上受到投資人決策、判斷、管理潛能等方面的因素制約。在農(nóng)村信用社大額貸款的客戶，大都具備了一定的經(jīng)營管理能力，但是由于所處環(huán)境的限制，他們不可能具備全面的風(fēng)險識別能力，經(jīng)營風(fēng)險是客觀存在的，企業(yè)經(jīng)營情況的好壞，最終會影響農(nóng)村信用社信貸風(fēng)險形成。

（三）市場波動風(fēng)險。有產(chǎn)品就有市場，有市場就有風(fēng)險。由于生產(chǎn)制造成本是剛性的、固定的，而產(chǎn)品價值是預(yù)測的、可變的、波動的，所以任何實體經(jīng)濟都面臨市場波動變化風(fēng)險。市場波動變化將直接影響實體經(jīng)濟的經(jīng)營效益，致使實體經(jīng)濟經(jīng)營狀況惡化，導(dǎo)致借款人無力償還貸款，形成信貸風(fēng)險。據(jù)調(diào)查分析，農(nóng)村信用社大額貸款形成的歷史信貸包袱，有80%以上是因經(jīng)營狀況惡化導(dǎo)致停產(chǎn)停運、倒閉破產(chǎn)原因形成的。

（四）借款人道德風(fēng)險。廣義的道德品行衡量標準是國際公認的“5c”標準，狹義的道德品行衡量標準主要是誠信度、人品等。由于人的生活標準和接受社會影響不同，道德觀念差異大，價值形態(tài)各有不同，人的道德風(fēng)險是農(nóng)村信用社貸款風(fēng)險中不可忽視的因素。據(jù)統(tǒng)計，目前金融業(yè)形成的不良貸款中，由于道德風(fēng)險原因形成的占有一定比例。

三、農(nóng)村信用社大額貸款風(fēng)險防范建議

針對農(nóng)村信用社大額貸款管理運行現(xiàn)狀和風(fēng)險成因，筆者認為，農(nóng)村信用社應(yīng)采取以下措施防范化解風(fēng)險。

（一）加強信貸人員培訓(xùn)，提高風(fēng)險識別水平。信貸人員直接負責貸款業(yè)務(wù)的調(diào)查和審查，是控制大額貸款風(fēng)險的基礎(chǔ)力量，信貸人員執(zhí)業(yè)素質(zhì)和業(yè)務(wù)水平與信貸業(yè)務(wù)質(zhì)量直接關(guān)聯(lián)。各級聯(lián)社要采取多種形式，加強對信貸人員業(yè)務(wù)培訓(xùn)，重點培訓(xùn)如何識別防范信貸風(fēng)險和法律專業(yè)知識，提高信貸人員專業(yè)素質(zhì)和風(fēng)險識別能力。對客戶經(jīng)理實行資格準入，可以考慮只有通過銀行業(yè)相關(guān)從業(yè)資格準入的才準予從事大宗信貸業(yè)務(wù)。同時，在貸款責任終身追究的情形下，信貸員要敢于對領(lǐng)導(dǎo)說“不”。對于領(lǐng)導(dǎo)的錯誤決策，違規(guī)行為，我們的員工要堅持規(guī)章制度，堅持我們每個人做人的基本準則。

（二）創(chuàng)新信貸管理流程，強化內(nèi)部監(jiān)控管理。目前，農(nóng)村信用社要完善信貸管理制度，進一步細化大額貸款發(fā)放流程，明確各層次各環(huán)節(jié)人員責任，著力解決責任不明確、操作不規(guī)范等問題；強化大額貸款適時監(jiān)控，實施全流程管理；建立價

值認證評估機制，縣級聯(lián)社應(yīng)成立專門委員會，對抵押物品進行價值認證，合理確定抵押物品價值，不過分依賴評估機構(gòu)的評估報告，要有自己的一套適合當?shù)貙嶋H的評估體系。同時，嚴格按照銀監(jiān)局的“三個辦法一個指引”強化貸后管理，切實完善實貸實付，加強信貸資金流向監(jiān)控，確保信貸資金的安全。

（三）拓寬社會信息來源，嚴把信貸準入源頭。人既是自然人，也是社會的人，貸款客戶的品行和經(jīng)營信息在社會上總會有“烙印”。農(nóng)村信用社應(yīng)建立轄內(nèi)客戶信息庫，對轄內(nèi)客戶建立個人經(jīng)濟信息檔案，全面了解客戶的生產(chǎn)經(jīng)營狀況和信用狀況。同時，要善于利用人民銀行的征信管理系統(tǒng)查詢個人及企業(yè)的信用狀況，對失信個體及企業(yè)實施一票否決制，加快信用體制建設(shè)，杜絕劣質(zhì)客戶流入農(nóng)村信用社。

（四）注重第一還款來源。第一還款來源不僅是借款戶自身發(fā)展的動力源泉，而且是信貸安全性的核心保障。貸后風(fēng)險管理中必須把動態(tài)掌握客戶的第一還款來源作為最核心工作,增強對其發(fā)出的風(fēng)險信號的反應(yīng)能力，客戶的第二還款來源雖然重要,但它只能作為銀行債權(quán)受償?shù)牡诙乇Ｕ?不應(yīng)該把它放在債權(quán)受償?shù)氖孜?。鑒于此信用社應(yīng)建立信貸客戶第一還款來源風(fēng)險信號識別和反應(yīng)的責任追究制，凡因思想麻痹、工作不到位,導(dǎo)致信貸企業(yè)第一還款來源風(fēng)險預(yù)警信號漏損，給銀行造成損失的有關(guān)責任人員，應(yīng)當從嚴追究。

第四篇：農(nóng)村信用社貸款風(fēng)險分析

農(nóng)村信用社貸款風(fēng)險分析

1、個人住房按揭貸款：一是放貸人員未盡職調(diào)查客戶所有信息而盲目發(fā)放個人住房按揭貸款；二是房地產(chǎn)開發(fā)商與客戶串通，或直接使用虛假客戶資料騙取個人住房按揭貸款；三是未核實第一還款來源或在第一還款來源不充足的情況下，向客戶發(fā)放個人住房按揭貸款；四是房產(chǎn)中介機構(gòu)以虛假購房人名義申請二手房貸款，騙取信用社信用；四是內(nèi)外勾結(jié)編造客戶資料騙取信用社貸款；五是因未及時辦理抵押登記手續(xù)，而使開發(fā)商有機會將抵押物重復(fù)銷售等。

2、個人大額耐用消費品貸款：一是內(nèi)部人員編造、竊取客戶資料假名、冒名騙取貸款；二是為規(guī)避放款權(quán)限而化整為零為客戶發(fā)放個人消費貸款；三是客戶出具虛假收入證明、詐騙信用社貸款等。

3、個人生產(chǎn)經(jīng)營性貸款：一是內(nèi)部人員未對個人生產(chǎn)經(jīng)營情況進行盡職調(diào)查，不了解貸款申請人的生產(chǎn)經(jīng)營和信用狀況；二是向無營業(yè)執(zhí)照的自然人或法人客戶發(fā)放個人生產(chǎn)經(jīng)營貸款；三是抵押物未按規(guī)定到有權(quán)部門辦理抵押登記手續(xù)，形成無效抵押或未按規(guī)定保管抵押物；四是貸款抵押物被惡意抽走或變更，形成無效抵押或抵押不足等。

4、個人質(zhì)押貸款：一是質(zhì)押單證辦理止付手續(xù)或手續(xù)不嚴密，質(zhì)押單證未經(jīng)所有權(quán)人書面承諾、簽字，形成無效質(zhì)押；二是未對保單、存單等質(zhì)押物進行真實性驗證；三是申請人以假存單和假有價單證辦理質(zhì)押貸款等。

（三）農(nóng)戶小額信用貸款

農(nóng)村信用社推出的農(nóng)戶小額信用貸款為“三農(nóng)”的發(fā)展、為當?shù)剞r(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展、為當?shù)剞r(nóng)戶的發(fā)家致富起到了積極的推動作用。但農(nóng)戶小額信用貸款也存在一定的風(fēng)險。主要表現(xiàn)在：一是對不符合貸款條件和范圍的農(nóng)戶發(fā)放信用貸款；二是貸前調(diào)查不深入，還款來源不充足；三是未對貸款用途進行深入調(diào)查，造成轉(zhuǎn)移用途和幫貸的現(xiàn)象較多；三是超授信額度發(fā)放貸款；四是借款人未親自到場而由家屬辦理又未辦理相關(guān)授權(quán)手續(xù)；五是貸款催收不及時，導(dǎo)致貸款喪失訴訟時效等。

歸結(jié)起來，農(nóng)村信用社信貸操作風(fēng)險主要表現(xiàn)在以下三個方面：一是貸款“三查”制度流于形式。二是法律意識淡薄，借款手續(xù)容易存在瑕疵。三是對已產(chǎn)生風(fēng)險的信貸資產(chǎn)保全不及時，催收手段單一，催收主動性差，不能根據(jù)情況及時采取不同的清收措施，錯過最佳清收時機。

二、操作風(fēng)險形成的原因

（一）從業(yè)人員整體素質(zhì)不高。以我區(qū)聯(lián)社為例，現(xiàn)有信貸人員28名，平均年齡38歲，雖然大專以上學(xué)歷占比達86%，但整體素質(zhì)并不高，在接受新知識、新制度、新法律手段的能力上不足，風(fēng)險意識和自我保護意識淡薄，對信貸業(yè)務(wù)的分析判斷不全面。同時，信貸人員人均管理貸款500筆左右，同時兼顧存款、中間業(yè)務(wù)、支農(nóng)宣傳、信用評定、貸款清收等一系列工作，人均業(yè)務(wù)量偏大。此外，隨著社會的開放，泥沙俱下，部分信貸人員道德意識削弱，存在一些有悖于金融業(yè)職業(yè)道德的行為。

（二）檢查激勵機制不到位?；鶎有庞蒙绶?wù)的地域范圍廣、客戶多、人員少，檢查部門對信貸人員業(yè)務(wù)檢查面不夠全，監(jiān)控手段落后，監(jiān)督效果不明顯。同時，對信貸人員缺乏有效的激勵機制，導(dǎo)致信貸人員工作責任心不強，疏忽大意，信貸操作不規(guī)范，依法管貸意識不強，給信貸業(yè)務(wù)留下風(fēng)險隱患。

（三）制度執(zhí)行不嚴。在日常貸款管理中，大多數(shù)信用社對聯(lián)社下發(fā)的制度辦法照抄照搬，不能結(jié)合自身實際加以細化，導(dǎo)致內(nèi)控制度缺乏系統(tǒng)性，并存在一定的滯后性。其次，一些信用社負責人在工作中疏于監(jiān)督和管理，未認真規(guī)范和監(jiān)督信貸人員行為，導(dǎo)致制度形同虛設(shè)。另外，由于基層信用社人員相對不足，貸款“三查”制度流于形式，在貸款前不能深入調(diào)查，準確評估風(fēng)險；在貸款放出后不能做到及時跟蹤檢查，導(dǎo)致貸款出現(xiàn)風(fēng)險難以控制。

第五篇：淺析土地儲備貸款風(fēng)險及防范

淺析土地儲備貸款風(fēng)險及防范 中華網(wǎng)教育責任編輯:婷婷thea更新時間:2010年8月6日[點評]

2010年地籍調(diào)查考試輔導(dǎo)

1、落實有效的抵押是防范土地儲備貸款風(fēng)險的前提。貸前對儲備土地進行嚴格的評估并設(shè)定抵押是防范風(fēng)險的有效措施，這樣可以避免借款人擅自處置儲備的土地懸空貸款，從而取得對貸款管理的主動控制權(quán)。當然，銀行應(yīng)當關(guān)注儲備土地取得的合法合規(guī)性，如取得土地是否經(jīng)過法定程序批準，是否足額繳納土地出讓金等；對土地價值的評估結(jié)果可以實行社會公開，接受社會監(jiān)督，防止評估機構(gòu)隨意估價。

2、把好貸款用途監(jiān)控是確保土地儲備貸款安全的關(guān)鍵。保證貸款資金用在儲備的土地項目上，確保土地的保值、增值和權(quán)屬無爭議，應(yīng)當對土地儲備貸款實行封閉管理。事實上，一些地方政府往往把土地儲備貸款當作以土地作抵押向銀行融資的城市建設(shè)資金，就理所當然地納入財政資金管理，他們并不真正了解銀行發(fā)放土地儲備貸款的用途，銀行要加強與地方政府的溝通，使他們真正了解土地儲備貸款的性質(zhì)和用途，絕不能放棄對貸款用途的監(jiān)控；鑒于地方財政要介入對貸款資金的管理，可采取借款人與財政建立共同的貸款專用賬戶的措施，將貸款資金與財政資金徹底分開，這樣既便于財政直接監(jiān)控，也能滿足銀行對信貸資金管理的要求。

3、土地拍賣款是償還土地儲備貸款的唯一資金來源。由于土地拍賣變現(xiàn)的不確定性，導(dǎo)致借款償還期限不確定，為規(guī)避貸款流動性風(fēng)險，在借款合同中除了要明確一個合理的貸款期限外，還應(yīng)當在借款合同的分期還款計劃中明確“土地拍賣變現(xiàn)后及時優(yōu)先償還貸款金額或一定比例金額，不受貸款期限的約束”。我們既不能等到貸款到期才回收，也不能因為貸款到期后借款人未及時歸還而立即處置抵押的儲備土地，更不能依賴政府要用財政預(yù)算資金來償還貸款，借款人歸還貸款的期限實際上就是土地拍賣變現(xiàn)之日，償還貸款資金的唯一來源就是土地拍賣變現(xiàn)資金。

4、理順投資關(guān)系，創(chuàng)新金融產(chǎn)品，完善金融服務(wù)。從目前土地儲備貸款運作情況看，政府直接參與經(jīng)營管理，土地儲備資金融資渠道單一，基本上是銀行貸款投入，加大了銀行貸款風(fēng)險。隨著政府投資體制改革的不斷完善，政府投資行為必將不斷得到規(guī)范，政府主要職能是確定土地利用建設(shè)規(guī)劃，依法對儲備土地項目進行審批，向社會公開招標選定業(yè)主，而不應(yīng)干涉銀行和企業(yè)的自主經(jīng)營。作為銀行來講，要增強風(fēng)險防范意識，總結(jié)經(jīng)驗教訓(xùn)，完善土地儲備貸款管理辦法，在貸款投向上要重點選擇那些主體資格符合銀行貸款條件且資本充足的借款人和政府信譽良好、管理規(guī)范的城市，并減少貸款投資比例（如借款人應(yīng)用自有資金繳納土地出讓金）；另外，銀行要增強創(chuàng)新意識，完善金融服務(wù)，如在目前我國尚未允許地方政府發(fā)行公共債券的情況下，銀行可以利用代理集合委托貸款方式來籌措土地儲備資金，這一方面能使參與了集合委托貸款的老百姓關(guān)心城市建設(shè)，監(jiān)督政府規(guī)范資金使用，另一方面又可以規(guī)避一些政策性風(fēng)險；還可以發(fā)揮銀團貸款優(yōu)勢，充分整合資源，分散風(fēng)險。

房市調(diào)控背景下儲備土地抵押貸款風(fēng)險分析及授信建議土地儲備制度是近年來城市土地制度改革的一項重大舉措，成為我國經(jīng)營性土地可持續(xù)化供應(yīng)的重要環(huán)節(jié)，但由于土地儲備需要大量的資金支持，一定程度上，土地儲備必然的與銀行信貸建立的關(guān)聯(lián)，并被金融機構(gòu)認為是有政府保障、土地價值保障的業(yè)務(wù)類型，土地儲備開發(fā)也基本形成“土地抵押貸款-

支付土地儲備前期成本-土地收益還貸”這一資金鏈條。就我社而言，現(xiàn)就有土地儲備性質(zhì)抵押貸款三筆，余額6800萬元。但是，從目前的土地儲備貸款操作情況上看，還存在一定不完善的地方，并且如果遇到信貸政策收緊或地產(chǎn)低潮，資金鏈容易發(fā)生斷裂。特別是現(xiàn)階段隨著樓市調(diào)控進一步深入，開發(fā)商資金鏈趨緊、拿地熱情逐步降低等因素的影響，儲備土地貸款風(fēng)險必需值得我們引起重視。

一、儲備土地抵押貸款風(fēng)險分析

（一）儲備土地使用權(quán)歸屬的法律爭議

《土地儲備管理辦法》第二條規(guī)定“土地儲備是指市、縣人民政府國土資源管理部門為實現(xiàn)調(diào)控土地市場、促進土地資源合理利用目標，依法取得土地，進行前期開發(fā)、儲存以備供應(yīng)土地的行為。土地儲備工作的具體實施，由土地儲備機構(gòu)承擔”?？梢姡芍忻鞔_將依法取得土地、開發(fā)、儲備的行為主體規(guī)定為“市、縣人民政府國土資源管理部門”,并明確了土地儲備機構(gòu)（通常為借款申請人）僅僅負責的是“具體實施”工作。雖然從表面上看，土地儲備機構(gòu)獲得了土地登記機關(guān)頒發(fā)的土地使用證，使用權(quán)歸屬于土地儲備機構(gòu)，但很多國土局頒發(fā)的該類土地使用證與正常的土地使用權(quán)證不同，土地用途欄填寫的是“儲備土地”，在取得方式一欄，有的為空白，有的為“儲備”，還有的直接明確填寫為“劃撥”，這種寫法在《物權(quán)法》等現(xiàn)行法律法規(guī)中未找到明確的規(guī)定作依據(jù)。從法理上看，儲備土地的實際使用權(quán)人是市、縣人民政府。在司法層面的實際操作中，對于儲備土地使用權(quán)的歸屬也一直是一個爭議性較大的問題，目前各省市的儲備土地抵押操作模式有待司法實踐對其合法性進行驗證。

（二）儲備土地抵押的法律效力風(fēng)險

目前，大部分省市對儲備土地頒發(fā)土地使用證的法律依據(jù)是《土地儲備管理辦法》第十七條（即：市、縣人民政府可根據(jù)需要，對產(chǎn)權(quán)清晰、申請資料齊全的儲備土地，辦理土地登記手續(xù)，核發(fā)土地證書）。但《物權(quán)法》又規(guī)定，尚未完成地面上房屋拆遷整治工作的不能頒發(fā)土地使用權(quán)證?？梢姡@兩個規(guī)定存在法律沖突，司法實踐中會采取何種處理方式尚不知，但有法學(xué)學(xué)者認為該類登記發(fā)證的行為不能設(shè)立不動產(chǎn)物權(quán)，只能作為一種預(yù)告登記，即在該土地上設(shè)立物權(quán)的一種期待權(quán)。所以，從《物權(quán)法》、《土地登記辦法》、《土地儲備管理辦法》等法律法規(guī)的規(guī)定來看，儲備土地抵押的效力也有待司法實踐的進一步確認。此外，一些地方法規(guī)又有特別的規(guī)定，例如：《重慶市國土房管局關(guān)于房地產(chǎn)登記若干問題的處理意見》（渝國土房管發(fā)[2007]404號）第六條明確指出：“國有土地儲備工業(yè)化載明的是政府批準土地儲備機構(gòu)對某一宗國有土地進行儲備整治，并將預(yù)期收益權(quán)予以控制的權(quán)利，是一種期權(quán)，該宗國有土地范圍內(nèi)原權(quán)利人持有的房地產(chǎn)權(quán)證并未收回注銷。這兩種權(quán)證載明的是兩種并行不悖的權(quán)利，其對應(yīng)的是兩個不同的法律關(guān)系，不涉及土地權(quán)利沖突，國有土地儲備登記不影響原土地權(quán)利人行使轉(zhuǎn)讓、抵押等權(quán)利，如兩種權(quán)利發(fā)生沖突，應(yīng)優(yōu)先保護原土地使用權(quán)人的權(quán)益，國有儲備土地進行抵押登記時，應(yīng)扣除原土地使用權(quán)人已辦理了抵押登記的土地面積，國有儲備土地設(shè)定抵押后，原土地使用權(quán)人申請辦理土地使用權(quán)抵押登記的，登記機關(guān)應(yīng)當辦理”，由此可見，若抵押給我社的儲備土地上的原所有權(quán)利并未注銷的話，我社在申請行使抵押權(quán)的時候可能會遇到法律障礙，若原權(quán)利人同時主張其對抵押儲備土地的物權(quán)，根據(jù)前述文件規(guī)定，勢必會優(yōu)先保護原所有權(quán)人的權(quán)利，導(dǎo)致我社的抵押權(quán)受損。

（三）儲備土地的價值風(fēng)險

根據(jù)《土地儲備管理辦法》，土地被儲備后，政府將根據(jù)新的規(guī)劃對其各項指標進行調(diào)整，原本儲備成本數(shù)百萬/畝的土地有可能將成為價值不高的綠地、道路、或者公建配套用地；即使根據(jù)新規(guī)劃該儲備地塊系高容積率的住宅或商業(yè)用地，其價值也只能在經(jīng)過法定程序出讓、重新設(shè)置土地使用權(quán)后方可體現(xiàn)，如按照新規(guī)劃性質(zhì)對儲備土地進行評估，則屬于透支土地使用權(quán)，明顯侵犯了將來土地使用權(quán)合法受讓者的權(quán)益。而且，根據(jù)我國《土地法》規(guī)定，臨時用地年限不得超過2年，因此，不排除儲備的土地的實際評估價格會遠低于土地儲備成本的可能性。此外，由于《土地儲備管理辦法》明確了土地儲備機構(gòu)收回儲備的土地中包括因?qū)嵤┏鞘幸?guī)劃和土地整理需要而由政府指令收購的土地、被依法收回的閑置土地、為政府代征的土地等,這些土地往往是以劃撥土地方式取得的。按照國家有關(guān)規(guī)定,設(shè)定抵押權(quán)的土地使用權(quán)是以劃撥方式取得的,依法拍賣該地產(chǎn)后,從拍賣價款中要先繳納土地使用權(quán)出讓金后,抵押權(quán)人方可優(yōu)先受償。如果土地拍賣價格較低,可能存在拍賣價款中繳納土地使用權(quán)出讓金后的余額不足以償還銀行貸款的情形。

（四）資金監(jiān)管使用風(fēng)險

面對近年我國金融資產(chǎn)顯著增長，信貸資產(chǎn)規(guī)模迅速擴張的狀況，特別是近年來房地產(chǎn)市場的迅速膨脹，銀監(jiān)會適時的下發(fā)“三指引一辦法”，以作為規(guī)范商業(yè)銀行貸款支付行為，防止借款人資金被挪用，有效保護金融消費者的合法權(quán)益，促進貸款資金真正流向?qū)嶓w經(jīng)濟的重要舉措。一方面，“三指引一辦法”對于金融機構(gòu)的貸款操作提出了更高的要求，同時也是對于金融機構(gòu)信貸風(fēng)險的一個有力的提示。做好貸款用途監(jiān)管是確保土地儲備貸款安全的關(guān)鍵環(huán)節(jié)之一。為了保證土地儲備貸款?？顚Ｓ?，確保土地保值、增值和權(quán)屬無爭議，應(yīng)當對土地儲備貸款實行封閉管理。但事實上，現(xiàn)在儲備土地貸款模式一般為土地儲備機構(gòu)事先以財政資金對土地進行收購、征收，并將土地過戶到自己名下，辦理一個以土地儲備機構(gòu)為使用者的土地使用權(quán)證，然后再到銀行辦理抵押，這就造成了土地儲備資金發(fā)放后于土地儲備行為的情況。而地方政府往往把土地儲備貸款當作城市建設(shè)資金，納入財政資金管理，這并不符合土地儲備貸款的性質(zhì)和用途要求。金融機構(gòu)應(yīng)加強與地方政府的溝通，使他們真正了解土地儲備貸款的性質(zhì)和用途，絕不能放棄對貸款用途的監(jiān)控。

二、關(guān)于儲備土地抵押的授信建議

從以上論述中可以看出，目前實施的儲備土地抵押制度，實際上存在著諸多法律障礙和法律爭議，即使在對其評估價進行打折后，我們也不能把儲備土地的抵押視為足值抵押，而且儲備土地抵押在實踐中甚至存在連第二還款來源都不足的風(fēng)險。所以，在實際操作中建議注意以下幾個方面：

（一）在授信的時候，建議在考慮儲備土地抵押擔保的同時，要充做好抵押手續(xù)的合規(guī)合法，對土地價值合理確定，確保第一還款來源，同時，應(yīng)該盡量追加其他擔保方式，如股東或?qū)嶋H控制人的保證擔保等，可以與儲備中心協(xié)商，在貸款合同中，將政府財政收入列入貸款還款來源之一。

（二）在發(fā)放儲備土地抵押貸款之前，應(yīng)對擬抵押地塊搞好調(diào)查研究。了解每宗土地的土地信息,包括規(guī)劃用途、地類、權(quán)屬、地價、土地建筑密度和七通一平等情況,抵押的土地是否有到位的地方土地管理制度，是否依照相關(guān)的規(guī)定

辦理的土地征收、收購手續(xù)，權(quán)證等證明材料是否合規(guī)齊全，權(quán)屬關(guān)系是否明確；

（三）充分了解具體，地塊的有關(guān)情況,通過了解城市規(guī)劃等有關(guān)信息,充分考慮地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展前景、房地產(chǎn)市場子、土地市場環(huán)境等因素，盡可能確定抵押地塊的款來價值，盡可能選擇升值潛力大或預(yù)期收益高的地塊作抵押。

同時，對于評估機構(gòu)的評估報告也應(yīng)作好分析，防止中介部門趨利性的高估地價行為

（四）要對對擬提供貸款的儲備地塊,要做好可行性分析和收益方案預(yù)測分析,減少盲目性,增強預(yù)測能力。不僅要加強資金使用的監(jiān)管，而且要積極關(guān)注配合，甚至直接介入土地收購儲備機構(gòu)或土地管理部門向市場供地環(huán)節(jié)，以保證資金的有效回收。例如：貸款銀行可以同土地儲備機構(gòu)或其上級部門達成協(xié)議，儲備土地的出讓費用直接由土地使用者繳到貸款專門設(shè)立的賬戶上；儲備土地招標、拍賣時，貸款銀行派人到現(xiàn)場，由中標人或競得人當場與貸款行訂立協(xié)議，將抵押地塊上的義務(wù)從土地儲備機構(gòu)轉(zhuǎn)到中標人或競得人身上，中標人可以根據(jù)具體情況繳納費用解除抵押或以競得地塊繼續(xù)抵押以取得貸款，這樣，不僅使貸款行的抵押貸款有了更加合法的保障，也增加了客戶群，可謂一舉多得。