第一篇：證券從業(yè)資格考試_市場基礎(chǔ)知識(總結(jié))_備考精華

有價(jià)證券是虛擬資本的一種形式，有價(jià)證券狹義指資本證券，廣義包括商品證券（提貨單，運(yùn)貨單，倉庫棧單），貨幣證券（商業(yè)證券和銀行證券）

有價(jià)證券按發(fā)行主體分：

1政府證券

2政府機(jī)構(gòu)證券（我國不允許）

3公司證券（包括金融證券）

按是否在交易所掛牌分：上市證券非上市證券（憑證式國債，電子式儲蓄國債，普通開放式基金）

按募集方式：

1公募證券

2私募證券（信托計(jì)劃，理財(cái)計(jì)劃，定向增發(fā)）

按代表的權(quán)利性質(zhì)分：

1股票

2債券

3其他證券（基金，衍生品《金融期貨，可轉(zhuǎn)換證券，權(quán)證》）

有價(jià)證券的特征：A收益性B流動性C風(fēng)險(xiǎn)性D 期限性

證券市場的特征：

A價(jià)值直接交換的場所

B財(cái)產(chǎn)權(quán)利直接交換的場所

C風(fēng)險(xiǎn)直接交換的場所

證券市場的品種結(jié)構(gòu)：股票債券基金衍生品市場

證券市場的基本功能：籌資－投資定價(jià)資本配置功能

證券市場中介機(jī)構(gòu)：證券公司證券登記結(jié)算公司證券服務(wù)機(jī)構(gòu)（投資咨詢公司，會計(jì)師事務(wù)所，資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)，律師事務(wù)所，證券信用評級機(jī)構(gòu)）

證券市場的產(chǎn)生：

A社會化大生產(chǎn)和商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展

B股份制的發(fā)展

C信用制度的發(fā)展

國際證券市場發(fā)展趨勢：

A市場一體化B投資者法人化

C金融創(chuàng)新D 金融機(jī)構(gòu)混業(yè)化

E交易所重組公司化F 證券市場網(wǎng)絡(luò)化

G金融風(fēng)險(xiǎn)復(fù)雜化H金融監(jiān)管合作化

中國第一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)化期貨合約-----深圳有色金屬交易所-特級鋁期貨標(biāo)準(zhǔn)合同（實(shí)現(xiàn)了遠(yuǎn)期合同向期貨的過渡）

WTO后證券業(yè)在5年過渡期的對外開放包括：

1直接B股交易

2成為交易所特別會員

3設(shè)立合營公司從事基金管理業(yè)務(wù)

4加入三年內(nèi)設(shè)立合營證券公司從事A股 B股H股和政府債，公司債的承銷和交易5合資券商開展咨詢服務(wù)，給予國民待遇，可設(shè)分權(quán)機(jī)構(gòu)

股票的性質(zhì)：

A有價(jià)證券

B要式證券

C證權(quán)證券

D資本證券

E綜合權(quán)利證券

股票的特征：

1收益性

2風(fēng)險(xiǎn)性

3流動性

4永久性

5參與性

股票的類型：

A普通股票和優(yōu)先股股票（權(quán)利不同分）

B記名股票和無記名股票（是否記名分）

C有面額和無面額股票（是否標(biāo)明金額分）

股票的價(jià)值：票面價(jià)值賬面價(jià)值（凈值OR每股凈資產(chǎn)）清算價(jià)值內(nèi)在價(jià)值（理論價(jià)值OR未來收益的現(xiàn)值）股票的價(jià)格：理論價(jià)格＝預(yù)期股息／必要收益率

市場價(jià)格

影響股票價(jià)格的因素：

A公司的經(jīng)營狀況（1資產(chǎn)凈值2盈利水平3派息政策4股票分割5增資減資6銷售收入7原材料供價(jià)8主要經(jīng)營者理替9公司重組10意外災(zāi)害）

B宏觀經(jīng)濟(jì)因素（1經(jīng)濟(jì)增長2經(jīng)濟(jì)周期3貨幣政策《準(zhǔn)備金率，再貼現(xiàn)。公開市場業(yè)》4財(cái)政政策5市場利率6通貨膨脹7匯率變化8國際收支）

C政治因素（1戰(zhàn)爭2 政權(quán)更迭3政府重大經(jīng)濟(jì)政策出臺4國際社會政治經(jīng)濟(jì)的變化）

D 心理因素

E穩(wěn)定市場的政策與制度安排（技術(shù)性停牌臨時(shí)停市）

F 人為操縱因素

普通股股東的權(quán)利：

1重大決策參與權(quán)

2公司資產(chǎn)收益權(quán)和剩余資產(chǎn)分配權(quán)

3優(yōu)先認(rèn)股權(quán)

4查閱公司資料

5交易股票

清償順序：清算費(fèi)用――職工工資――社保費(fèi)用――法定補(bǔ)償――所欠稅款――公司債務(wù)――普通股東

我國股票按投資主體分：

國家股法人股社會公眾股外資股

債券的特征：償還性流動性安全性收益性

債券分類：

發(fā)行主體分 ：（政府債券金融債券公司債券）

按付息方式分：零息債券附息債券息票累積債券浮動利率債券

按形態(tài)分類：實(shí)物債券憑證式債券記賬式債券

廣義政府債券屬于公共部門債務(wù)狹義屬政府部門債務(wù)

政府債券特征：安全性高流通性強(qiáng)收益穩(wěn)定免稅待遇

國債按資金用途分：赤字國債建設(shè)國債戰(zhàn)爭國債特種國債

儲蓄債券是以個(gè)人為發(fā)行對像的非流通國債，一般以吸收個(gè)人小額儲蓄為主

記賬式國債利率由記賬國債承銷團(tuán)投標(biāo)確定儲蓄國債利率由財(cái)政部參考存款利率和供求關(guān)系確定

公司債券類型：信用公司債（無擔(dān)保）不動產(chǎn)抵押公司債保證公司債收益公司債可轉(zhuǎn)換公司債附認(rèn)股權(quán)證公司債

國際債券特征：資金來源廣發(fā)行規(guī)模大存在匯率風(fēng)險(xiǎn)有國家主權(quán)保障以自由兌換貨幣作計(jì)量貨幣

龍債券是指除日本以外亞洲地區(qū)發(fā)行的一種以非亞洲國家貨幣標(biāo)價(jià)的債券

投資基金的特點(diǎn)：集合投資分散風(fēng)險(xiǎn)專業(yè)理財(cái)

基金的作用：為中小投資者拓寬了渠道利于證券市場的穩(wěn)定和發(fā)展

基金托管人可磋商酌情調(diào)低基金托管費(fèi)經(jīng)證監(jiān)會核準(zhǔn)后公告無須召開持有人大會 基金投資風(fēng)險(xiǎn)：市場風(fēng)險(xiǎn)管理能力風(fēng)險(xiǎn)技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)巨額贖回風(fēng)險(xiǎn)

金融衍生工具基本特征：跨期性杠桿性聯(lián)動性不確定高風(fēng)險(xiǎn)性（信用風(fēng)險(xiǎn)市場風(fēng)險(xiǎn)流動性風(fēng)險(xiǎn)結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)法律風(fēng)險(xiǎn)）

金融衍生工具按產(chǎn)品形態(tài)和交易場所分：內(nèi)置型衍生工具交易所交易衍生工具OTC交易的衍生工具

金融衍生工具按自身交易方法及特點(diǎn)分類：金融遠(yuǎn)期合約金融期貨金融期權(quán)金融互換結(jié)構(gòu)化金融衍生工具按基礎(chǔ)工具分類：股權(quán)類（股票期貨股票期權(quán)股票指數(shù)期貨股票指數(shù)期權(quán)及混合交易合約）利率類（遠(yuǎn)期利率協(xié)議利率期貨利率期權(quán)利率互

換及混合交易合約）貨幣類（外匯合約貨幣期貨貨幣期權(quán)貨幣互換及合約的混合交易合約）信用類（信用互換信用聯(lián)結(jié)票據(jù)）其它類

金融衍生工具的創(chuàng)新：風(fēng)險(xiǎn)管理型創(chuàng)新增強(qiáng)流動型創(chuàng)新信用創(chuàng)造型創(chuàng)新股權(quán)創(chuàng)造型創(chuàng)新

期權(quán)的權(quán)利期間與時(shí)間價(jià)值存在同方向但非線性影響基礎(chǔ)資產(chǎn)產(chǎn)生收益將使看漲期權(quán)價(jià)格下跌，看跌期權(quán)價(jià)格上長升

權(quán)證的要素包括：類別標(biāo)的行權(quán)價(jià)格存續(xù)時(shí)間（6個(gè)月以上24個(gè)月以下）行權(quán)日期行權(quán)結(jié)算方式行權(quán)比例

可轉(zhuǎn)債換發(fā)行時(shí)證券的性質(zhì)分：可轉(zhuǎn)換債券可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股

存托憑證（DR）也稱預(yù)托憑證對發(fā)行人的優(yōu)點(diǎn)：A市場容量大，籌資能力強(qiáng)B避開直接發(fā)行股票債券的法律要求，上市手續(xù)簡單成本低

ADR對投資者的優(yōu)點(diǎn)：以美元交易,國內(nèi)清算ADR 須經(jīng)美國證監(jiān)會注冊有助于保障投資者的權(quán)益股利發(fā)放以美元支付規(guī)避投資政策限制

資產(chǎn)證券化分類：按基礎(chǔ)資產(chǎn)分類（不動產(chǎn)證券化應(yīng)收賬款證券化信貸資產(chǎn)證券化未來收益證券化債券組合證券化）

按地域分類（境內(nèi)資產(chǎn)證券化離岸資產(chǎn)證券化）證券化產(chǎn)品的屬性分類（股權(quán)型債權(quán)型混合型）

資產(chǎn)證券化當(dāng)事人包括：發(fā)起人（原始權(quán)益人大型工商企業(yè)及金融機(jī)構(gòu)）特定目的機(jī)構(gòu)（為

發(fā)起人的資產(chǎn)為基礎(chǔ)發(fā)行證券化的產(chǎn)品機(jī)構(gòu)）

資金和資產(chǎn)存管機(jī)構(gòu)信用增級機(jī)構(gòu)信用評級機(jī)構(gòu)承銷人投資者

證券發(fā)行市場無固定場所是一個(gè)無形市場證券發(fā)行制度（注冊制核準(zhǔn)制）我國股票實(shí)行核準(zhǔn)制由審核委員會審核證監(jiān)會核準(zhǔn)保薦人及保薦代表應(yīng)勤勉盡責(zé)誠實(shí)守信

我國首次公開發(fā)行股票以詢價(jià)方式確定股票發(fā)行價(jià)格初步詢價(jià)確定價(jià)格區(qū)間及市盈率區(qū)間，保薦機(jī)構(gòu)在發(fā)行價(jià)格區(qū)間向詢價(jià)對像累計(jì)投票詢價(jià)

荷蘭式招標(biāo)（最低中標(biāo)價(jià)最高收益率）短期貼現(xiàn)債券采用單一價(jià)格方式美式招標(biāo)按各自的價(jià)格成交《長期附息債券采用多種收益率的方式》

會員大會是交易所最高權(quán)力機(jī)構(gòu)，理事會是交易所決策機(jī)構(gòu)交易所總經(jīng)理由國務(wù)院證監(jiān)會任免

《深圳證券交易所設(shè)立中小企業(yè)板塊實(shí)施方案》包括四項(xiàng)基本原則（審慎推進(jìn)統(tǒng)分結(jié)合從嚴(yán)監(jiān)管統(tǒng)籌兼顧）

中小板的“兩個(gè)不變”（尊守的法律法規(guī)不變發(fā)行上市條件信息披露要求不變）“四個(gè)獨(dú)立”（運(yùn)行獨(dú)立監(jiān)察獨(dú)立代碼獨(dú)立指數(shù)獨(dú)立）

基期加權(quán)股價(jià)指數(shù)又叫拉斯貝爾加權(quán)指數(shù)（采用基期發(fā)行量和成交易作為權(quán)數(shù)）計(jì)算期加權(quán)股價(jià)指數(shù)又叫派許加權(quán)指數(shù)（采用計(jì)算期發(fā)行量和成交量為權(quán)數(shù)）

幾何加權(quán)股價(jià)指數(shù)又叫費(fèi)雪理想式（是對上面二種指數(shù)作幾何平均，實(shí)際很少用）

股票收益：股息收入資本利得公積金轉(zhuǎn)增收益股息種類：現(xiàn)金股息股票股息財(cái)產(chǎn)股息負(fù)債股息建業(yè)股息（無盈利無股息的一個(gè)例外）

債券收益：債息收入資本利得再投資收益

公積金來源：A溢價(jià)發(fā)行的部份B稅后利潤中提存的C資產(chǎn)重估增值部分D 外部贈與資產(chǎn)

系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)：政策風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)周期波動利率風(fēng)險(xiǎn)購買力風(fēng)險(xiǎn)（通脹）非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)：信用風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

證券資產(chǎn)管理是實(shí)現(xiàn)委托資產(chǎn)收益的最大化

證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)及其它二項(xiàng)業(yè)務(wù)的董事會應(yīng)設(shè)薪酬與提名委員會，審計(jì)委員會和風(fēng)險(xiǎn)控制委員會

證券公司內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)貫徹健全，合理，制衡，獨(dú)立的原則

經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)內(nèi)部控制主要內(nèi)容：防范挪用客戶資金資產(chǎn)非法融入融出資金及結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)

自營業(yè)務(wù)重點(diǎn)A防范規(guī)模失控，決策失誤超越授權(quán)，變相自營，賬外自營，操縱市場，內(nèi)幕交易B建立決策程序加強(qiáng)決策管理C合理的預(yù)警機(jī)制

投資銀行重點(diǎn)防蕩法律風(fēng)險(xiǎn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)道德風(fēng)險(xiǎn)研究咨詢業(yè)務(wù)應(yīng)重點(diǎn)防范傳播虛假信息誤導(dǎo)投資者，無資格執(zhí)業(yè)，違規(guī)執(zhí)業(yè)及利益沖突

業(yè)務(wù)創(chuàng)新應(yīng)重點(diǎn)防范違法違規(guī)，規(guī)模失控，決策失誤分支機(jī)構(gòu)應(yīng)重點(diǎn)防范越權(quán)經(jīng)營，預(yù)算失控及道德風(fēng)險(xiǎn)

凈資本＝凈資產(chǎn)-金融產(chǎn)品投資風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整-應(yīng)收款的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整-其它流動資產(chǎn)項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整-長期資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整-或有負(fù)債的風(fēng)險(xiǎn)-/+證監(jiān)會認(rèn)定的其

證券登記結(jié)算公司設(shè)立條件：A自有資金不少于2 億元B必要的場所及設(shè)施C主要管理及從業(yè)人員要有從業(yè)資格D 其它條件

證券市場監(jiān)管手段：法律手段經(jīng)濟(jì)手段必要的行政手段

證券市場監(jiān)管的意義：保障投資者權(quán)益B維護(hù)市場良好秩序C發(fā)展和完善證券市場體系C準(zhǔn)確全面的信息利于參與者的決策

國際證監(jiān)會公布了監(jiān)管的三個(gè)目標(biāo)：保護(hù)投資者保證市場公平效率和透明降低系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)

信息披露：全面性真實(shí)性時(shí)效性

操縱市場行為：A單獨(dú)或合謀集中資金持股優(yōu)勢連續(xù)賣買B與他人串通事先約定時(shí)間，價(jià)格，方式影響價(jià)格和數(shù)量C在自已的賬戶間對倒

內(nèi)幕信息包括：1分配股利或增資計(jì)劃2股權(quán)結(jié)構(gòu)的重大變化3債務(wù)擔(dān)保的重大變更4營業(yè)用主要資產(chǎn)的抵押，出售報(bào)廢一次超過資產(chǎn)的 30%

5公司主要管理人員的行為可能承提重大損失賠償責(zé)任6上市公司的收購方案證券業(yè)協(xié)會三大職能：自律服務(wù)傳導(dǎo)

證券從業(yè)人員行為規(guī)范內(nèi)容：正直誠信勤勉盡責(zé)廉潔保密自律守法

第二篇：證券從業(yè)資格考試 市場基礎(chǔ)知識(數(shù)字) 備考精華

1602年第一個(gè)證券交易所阿姆斯特丹1608柴思胡同的“喬納林咖啡館”眾多經(jīng)紀(jì)人在此交易成名1790 年美國費(fèi)城證券交易所成立（第一個(gè)）

1773年英國第一家交易所咖啡館成立（1802年政府正式批準(zhǔn)）（最初交易政府債券－后來公司債券礦山運(yùn)河股票――鐵路股票盛行）

1792年5月17日24名經(jīng)紀(jì)人“梧桐樹協(xié)議”訂了交易傭金的最低標(biāo)準(zhǔn)中國最早證券交易機(jī)構(gòu)是外商開辦的“上海股份公所”“上海眾業(yè)所”

1918年夏北平證券交易所成立（中國人自己創(chuàng)辦第一家）1872年設(shè)立的輪船招商局是我國第一家股份制企業(yè)

1920年7月上海證券物品交易所成立（當(dāng)時(shí)規(guī)模最大的）1987年9月深圳特區(qū)證券公司成立（中國第一家專業(yè)證券公司中）

1992.10 國務(wù)院證券管理委員會和中國證監(jiān)會成立（標(biāo)志全國性監(jiān)管和市場發(fā)展）1998.04國務(wù)院證券委撤消（建立了集中統(tǒng)一的市場監(jiān)管體制）

1997.11《證券投資基金管理暫行辦法》（規(guī)范基金發(fā)展）2001.12.11 中國加入WTO外資合營外資比例不超過33%加入后3 年內(nèi)不超過49%

2002.11 接納日本野村證券上海代表處首席特別會員，批準(zhǔn)日本內(nèi)藤證券直接申請B股席位2003.05.27 瑞士銀行成為首家獲批的QFII

記名股東發(fā)起設(shè)立方式設(shè)立公司發(fā)起人首次出資不得低于注冊資本的20%其余部份2年內(nèi)繳足募集方式發(fā)起人認(rèn)購股份不低于35%

全體股東的貨幣出資不得低于注冊資本的30%,股東大會作出決議須經(jīng)出席會議表決權(quán)半數(shù)通過，修改公司章程，增減資，合并分立須 2／3通過

募集公司上市條件：向社會公開發(fā)的股份數(shù)要達(dá)到 25%以上股本總額超4億的比例為10%以上公司股本總額不少于3000萬，公司3年無違法行為

同時(shí)最近3年現(xiàn)金流量凈額超過5000萬或者3個(gè)會計(jì)營業(yè)收入超 3億，為近3年凈利潤的10倍

股權(quán)分置改革后原非流通股12 個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。股份超5%出售在12 個(gè)月內(nèi)不超5%在24 個(gè)月內(nèi)不超 10%

1994年開始發(fā)行憑證式（銀行網(wǎng)點(diǎn)發(fā)行，提前兌付需付千分之2手續(xù)費(fèi)）和記賬式國債（證券帳戶發(fā)行，特點(diǎn)：發(fā)行時(shí)間短效率高，交易手續(xù)簡便

成本低安全），可記名可掛失

50年代發(fā)行過兩種國債：1950 年人民勝利折實(shí)公債1954～1958國家經(jīng)濟(jì)建設(shè)公債（發(fā)行5次）1981恢復(fù)發(fā)行國債2000年無記名國債退出市場

1982年開始發(fā)行金融債券，同年中國國際信托投資公司在日本東京證券市場發(fā)行外國金融債券1993中國投資銀行被批準(zhǔn)境內(nèi)發(fā)行外幣金融債券

國債發(fā)行方式：1991之前行政攤派1991開始引入承購包銷1996年引入招標(biāo)發(fā)行方式2001.07.02 開始在銀行間債券市場實(shí)行凈價(jià)交易

混合資本債券：是商業(yè)銀行為補(bǔ)充資本發(fā)行的，清償位于股權(quán)資本之前列在一般債務(wù)和次級債之后期限在15 年以上，10年內(nèi)不可贖回

保險(xiǎn)公司中次級債償還須確保償付后償付能力充足率不低于100%才能償付

2007.08 證監(jiān)會頒布實(shí)施《公司債券發(fā)行試點(diǎn)辦法》標(biāo)志我國公司債券（1年以上期限內(nèi)還本付息的有價(jià)證券）發(fā)行正式啟動，金額不少于5000萬

1987.10 財(cái)政部在德國法蘭克福發(fā)了了3億馬克公募債券（經(jīng)濟(jì)體制改革后政府首次在國外發(fā)行債券）

基金起源于英國18世紀(jì)末19 世紀(jì)初產(chǎn)業(yè)革命推動下出現(xiàn)的1997.11 國務(wù)院頒布《證券投資基金管理暫行辦法》

2004.06.01 我國《基金法》實(shí)施（法律形式確認(rèn)了基金在資本市場和社會主義市場經(jīng)濟(jì)中的地位和作用）

封閉基金存續(xù)期5年以上，一般10～15年10%以上基金持有人有權(quán)招開基金持有人大會

基金公司設(shè)立：注冊資本不低于1億必須是實(shí)繳資本。主要股東3年內(nèi)無違法記錄注冊資本不低于三億

我國基金管理費(fèi)一般為1.5%，貨幣基金0.33%債券基金不低于1%封基托管費(fèi)按0.25%開放基金低于0.25%

封基收益分配比例不低于已經(jīng)實(shí)現(xiàn)收益的 90%股票基金應(yīng)有60%投資于股票債券基金應(yīng)有80%投資于債券

一只基金持有一家上市公司股票不得超過基金凈值的10%，一家管理公司的全部基金持有一家公司的證券不得超過該證券的10%

外匯期貨1972在國際貨幣市場（屬于芝加哥商業(yè)交易所）率先推出可轉(zhuǎn)換公司債最短1年最長6年。發(fā)行起6個(gè)月后可轉(zhuǎn)換公司股票

首次公開發(fā)行股票4億股以上可以向戰(zhàn)略投資者配售發(fā)行面值超5000 萬元應(yīng)當(dāng)由承銷團(tuán)承銷

上海證券交易所1990.11.26 成立，1990.12.19 正式營業(yè)深圳證券交易所1989.11.15 籌建，1991.04.11 經(jīng)中國人民銀行批準(zhǔn)成立，1991.07.03 營業(yè)

2004.05 國務(wù)院批準(zhǔn)中小企業(yè)板設(shè)立

中證指數(shù)公司的指數(shù)：中證流通指數(shù)中證規(guī)模指數(shù)中證100指數(shù)（基期2005.12.30基點(diǎn)1000點(diǎn)）

滬深300 指數(shù)滬深300行業(yè)指數(shù)滬深300風(fēng)格指數(shù)中證規(guī)模指數(shù)中證200／500／700／800指數(shù)（基期2004.12.31基點(diǎn)1000）

中證100（排名前100）＝滬深300-中證200中證700＝中證500+中證200中證 800＝中證500+滬深300

上證交易所股價(jià)指數(shù)：上證綜合指數(shù)（基期1990.12.19基點(diǎn)100點(diǎn)）

公司稅后利潤分配時(shí)，提10%列入公司法定公積金，法定公積金超注冊資本 50%時(shí)可不提取。

法定公積金轉(zhuǎn)為資本時(shí)留成比例不得少于轉(zhuǎn)贈前注冊資本的 25%

2007年12月底我國共有證券公司106家證券公司設(shè)立主要股東要求最近3年無重大違規(guī)，凈資產(chǎn)不低于2億元

證券監(jiān)督機(jī)構(gòu)自受理證券公司設(shè)立申請之日起6個(gè)月內(nèi)進(jìn)行審查，作出答復(fù)。不批準(zhǔn)要說明理由

單獨(dú)或合并持有5%股權(quán)股東可以向股東會提議案，可以提名董事監(jiān)事候選人

風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)：

經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)凈資本不低于2000 萬承銷，自營，資產(chǎn)管理之一凈資本不低于5000萬經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)+一項(xiàng)＝凈資本1億

經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)+2項(xiàng)及以上的＝凈資本2億凈資本：風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備之和>100%凈資本：凈資產(chǎn)>40%凈資本：負(fù)債>8%

凈資產(chǎn)：負(fù)債>20%流動資產(chǎn)：流動負(fù)債>100%經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)凈資本／營業(yè)部家數(shù)>500 萬

自營股票規(guī)模<凈資本的100%自營證券規(guī)模（按成本價(jià)計(jì)）<凈資本200 %自營持有一種非債券證券成本<5%該證券市值

承銷要按10%計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備，承銷公司債券的按5%計(jì)算，承銷政府債券按2%計(jì)算

定項(xiàng)資產(chǎn)管理按管理本金的2%計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備，集合資產(chǎn)按1%，專項(xiàng)資產(chǎn)按0.5%證券公司按上一年?duì)I業(yè)費(fèi)用總額的10%計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備

單一客戶融資融券不超過凈資本的5%客戶擔(dān)保股票不超過該股票總市值的20%按融資融券規(guī)模的10%計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備

〈證券法〉1998.12.29 通過1999.07.01 實(shí)施〈公司法〉1993.12.29 通過1994.07.01 實(shí)施｝2005.10.27 修訂2006.01.01 生效

證券公司股東非貨幣財(cái)產(chǎn)出資不得超過注冊資本的30%〈企業(yè)破產(chǎn)法〉于2007.06.01 實(shí)施 新公司法：公司注冊資本按規(guī)定的比例在2年內(nèi)分期繳清出資，投資工公司5年內(nèi)繳足有限責(zé)任公司最低注冊資本降低到 3萬元

非公開發(fā)行實(shí)際控制人認(rèn)購的股份36個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，發(fā)行價(jià)格不低于基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日均價(jià)的90%

融資融券試點(diǎn)：經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)已滿3年的創(chuàng)新類證券公司近二年各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)持續(xù)符合規(guī)定，近6 個(gè)月凈資本在12億以上

2005.06.30 經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，證監(jiān)會`財(cái)政部`中國人民銀行聯(lián)合發(fā)布《證券投資者保護(hù)基金管理辦法》滬深交易所在風(fēng)險(xiǎn)基金達(dá)到規(guī)定上限后經(jīng)手費(fèi)的20%納入基金，證券公司按營業(yè)收入的0.5～5%交納基金

中國證券業(yè)協(xié)會成立于1991.08.282002.12.16 證監(jiān)會公布《證券業(yè)從業(yè)人員資格管理辦法》2003.02.01 實(shí)施

申請執(zhí)業(yè)證書協(xié)會應(yīng)當(dāng)自收到申請起30日內(nèi)向證監(jiān)會備案，不符的要書面說明現(xiàn)由

第三篇：證券從業(yè)資格考試基礎(chǔ)知識重點(diǎn)(最新)

目的與要求

本部分內(nèi)容包括股票、債券、證券投資基金等資本市場基礎(chǔ)工具的定義、性質(zhì)、特征、分類;金融期權(quán)、金融期貨和可轉(zhuǎn)換證券等金融衍生工具的定義、特征、組成要素、分類;證券市場的產(chǎn)生、發(fā)展、結(jié)構(gòu)、運(yùn)行;證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)的設(shè)立、主要業(yè)務(wù)、內(nèi)部控制和風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)管理;中國證券市場的法規(guī)體系、監(jiān)管構(gòu)架以及從業(yè)人員的道德規(guī)范和資格管理等基礎(chǔ)知識。

通過本部分的學(xué)習(xí)，要求熟練掌握證券和證券市場的基礎(chǔ)知識、基本理論、主要法規(guī)和職業(yè)道德規(guī)范;掌握證券中介機(jī)構(gòu)的主要業(yè)務(wù)和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管。

第一章證券市場概述

掌握證券與有價(jià)證券定義、分類和特征;掌握證券市場的定義、特征、結(jié)構(gòu)和基本功能;了解商品證券、貨幣證券、資本證券的義和構(gòu)成。

掌握證券市場參與者的構(gòu)成，包括證券發(fā)行人、證券投資人、證券市場中介機(jī)構(gòu)、自律性組織及證券監(jiān)管機(jī)構(gòu);掌握證券發(fā)行主體及其發(fā)行目的;掌握機(jī)構(gòu)投資者的主要類型及投資管理;掌握證券市場中介的含義和種類、證券市場自律性組織的構(gòu)成;熟悉投資者的風(fēng)險(xiǎn)特征與投資適當(dāng)性;熟悉證券交易所、證券業(yè)協(xié)會、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的主要職責(zé);了解個(gè)人投資者的含義。

熟悉證券市場產(chǎn)生的背景、歷史、現(xiàn)狀和未來發(fā)展趨勢;了解美國次貸危機(jī)爆發(fā)后全球證券市場出現(xiàn)的新趨勢;掌握新中國證券市場歷史發(fā)展階段和對外開放的內(nèi)容;熟悉新《證券法》《公司法》實(shí)施后中國資本市場發(fā)生的變化;熟悉面對全球金融危機(jī)所采取的措施;熟悉《關(guān)于推進(jìn)資本市場改革開放和穩(wěn)定發(fā)展的若干意見》(“國九條”)的主要內(nèi)容;了解資本主義發(fā)展初期和中國解放前的證券市場;了解我國證券業(yè)在加入WTO后對外開放的內(nèi)容。

第二章股票

掌握股票的定義、性質(zhì)、特征和分類方法;熟悉普通股票與優(yōu)先股票、記名股票與不記名股票、有面額股票與無面額股票的區(qū)別和特征;掌握與股票相關(guān)的部分資本管理概念。

熟悉股票票面價(jià)值、賬面價(jià)值、清算價(jià)值、內(nèi)在價(jià)值的不同含義與聯(lián)系;掌握股票的理論價(jià)格與市場價(jià)格的聯(lián)系與區(qū)別;掌握影響股票價(jià)格變動的基本因素和其他因素。

掌握普通股票股東的權(quán)利和義務(wù);掌握公司利潤分配順序、股利分配原則和剩余資產(chǎn)分配順序;熟悉股東重大決策參與權(quán)、資產(chǎn)收益權(quán)、剩余資產(chǎn)分配權(quán)、優(yōu)先認(rèn)股權(quán)等概念。

熟悉優(yōu)先股的定義、特征;了解發(fā)行或投資優(yōu)先股的意義;了解優(yōu)先股票的分類及各種優(yōu)先股票的含義。

掌握我國按投資主體性質(zhì)分類的各種股份的概念;掌握國家股、法人股、社會公眾股、外資股的含義;掌握我國股票按流通受限與否的分類及含義;熟悉A股、B股、H股、N股、S股、L股、紅籌股等概念。

熟悉我國股權(quán)分置改革的情況。

第三章 債券

掌握債券的定義、票面要素、特征、分類;熟悉債券與股票的異同點(diǎn);熟悉債券的基本性質(zhì)與影響債券期限和利率的主要因素;熟悉各類債券的概念與特點(diǎn)。

掌握政府債券的定義、性質(zhì)和特征;掌握中央政府債券的分類;熟悉我國國債的發(fā)行概況、我國國債的品種、特點(diǎn)和區(qū)別;了解地方債券的發(fā)行主體、分類方法以及我國地方政府債券的發(fā)行情況;熟悉國庫券、赤字國債、建設(shè)國債、特種國債、實(shí)物國債、貨幣國債、記賬式國債、憑證式國債、儲蓄國債的概念;熟悉我國特別國債、長期建設(shè)國債、政府支持機(jī)構(gòu)債

券的發(fā)行目的和發(fā)行情況。

掌握金融債券、公司債券和企業(yè)債券的定義和分類;掌握我國公司債的管理規(guī)定;熟悉我國金融債券的品種和發(fā)行概況;熟悉中央銀行票據(jù)的作用和發(fā)行情況;熟悉各種公司債券的含義;熟悉我國企業(yè)債的管理規(guī)定;熟悉我國公司債券和企業(yè)債券的區(qū)別;熟悉可交換債券與可轉(zhuǎn)換債券的不同;熟悉我國可轉(zhuǎn)換公司債券、可分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券和可交換公司債券的管理規(guī)定。

掌握國際債券的定義和特征;掌握外國債券和歐洲債券的概念、特點(diǎn);了解我國國際債券的發(fā)行概況;了解揚(yáng)基債券、武士債券、熊貓債券等外國債券;了解國際開發(fā)機(jī)構(gòu)人民幣債券的管理;了解龍債券和龍債券市場;了解亞洲債券市場。

第四章 證券投資基金

掌握證券投資基金的定義和特征;掌握基金與股票、債券的區(qū)別;熟悉基金的作用;熟悉我國證券投資基金業(yè)的發(fā)展概況;熟悉證券投資基金的分類方法;掌握契約型基金與公司型基金、封閉式基金與開放式基金的定義與區(qū)別;掌握貨幣市場基金管理內(nèi)容;熟悉各類基金的含義;掌握交易所交易的開放式基金的概念、特點(diǎn);了解ETF和LOF的異同。

熟悉基金份額持有人的權(quán)利與義務(wù);掌握基金管理人的概念、資格、職責(zé)、更換條件、業(yè)務(wù)范圍;掌握基金托管人的概念、條件、職責(zé)、更換條件;熟悉基金當(dāng)事人之間的關(guān)系。

熟悉基金的管理費(fèi)、托管費(fèi)、交易費(fèi)、運(yùn)作費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)的含義和提取規(guī)定。

掌握基金資產(chǎn)凈值的含義;熟悉基金資產(chǎn)估值的概念及估值的基本原則。

熟悉基金收入的來源、利潤分配方式與分配原則;掌握基金的投資風(fēng)險(xiǎn);了解基金的信息披露要求。

掌握基金的投資范圍與投資限制。

第五章 金融衍生工具

掌握金融衍生工具的概念、基本特征、伴隨的風(fēng)險(xiǎn)和按照基礎(chǔ)工具的種類、產(chǎn)品形態(tài)、交易場所及交易方法等不同的分類方法;了解金融衍生工具產(chǎn)生和發(fā)展的原因、金融衍生工具最新的發(fā)展趨勢。

掌握現(xiàn)貨、遠(yuǎn)期、期貨交易的定義、基本特征和主要區(qū)別;掌握金融遠(yuǎn)期合約和遠(yuǎn)期合約市場的概念、遠(yuǎn)期合約的類型;了解現(xiàn)階段我國銀行間債券市場遠(yuǎn)期交易、外匯遠(yuǎn)期交易、遠(yuǎn)期利率協(xié)議以及境外人民幣NDF的基本情況。

掌握金融期貨、金融期貨合約的定義;熟悉金融期貨交易與金融現(xiàn)貨交易及遠(yuǎn)期交易的區(qū)別;掌握金融期貨的集中交易制度、標(biāo)準(zhǔn)化期貨合約和對沖機(jī)制、保證金制度、無負(fù)債結(jié)算制度、限倉制度、大戶報(bào)告制度、每日價(jià)格波動限制及斷路器規(guī)則等主要交易制度;掌握金融期貨合約的主要類別;了解境外金融期貨合約的主流品種和交易規(guī)則。了解中國金融期貨交易所;掌握滬深300股指期貨合約的內(nèi)容及交易規(guī)則;掌握金融期貨的套期保值功能、價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能、投機(jī)功能、套利功能。了解互換交易的主要類別和交易特征;了解人民幣利率互換的業(yè)務(wù)內(nèi)容;了解信用違約互換(CDS)的含義和主要風(fēng)險(xiǎn)。

掌握金融期權(quán)的定義和特征;掌握金融期貨與金融期權(quán)在基礎(chǔ)資產(chǎn)、權(quán)利與義務(wù)的對稱性、履約保證、現(xiàn)金流轉(zhuǎn)、盈虧特點(diǎn)、套期保值的作用與效果等方面的區(qū)別;熟悉金融期權(quán)按選擇權(quán)性質(zhì)、合約履行時(shí)間、期權(quán)基礎(chǔ)資產(chǎn)性質(zhì)劃分的主要種類;了解金融期權(quán)的主要功能。

掌握權(quán)證的定義、分類、要素;熟悉權(quán)證的發(fā)行、上市與交易。

掌握可轉(zhuǎn)換債券的定義和特征;掌握可轉(zhuǎn)換債券的主要要素。掌握附權(quán)證的可分離公司債券的概念與一般可轉(zhuǎn)換債券的區(qū)別。

掌握存托憑證的定義;了解美國存托憑證種類以及與美國存托憑證的發(fā)行和交易相關(guān)的機(jī)構(gòu);了解存托憑證的優(yōu)點(diǎn);了解我國發(fā)行的存托憑證。

掌握資產(chǎn)證券化的含義、證券化資產(chǎn)的主要種類;掌握資產(chǎn)證券化的有關(guān)當(dāng)事人;了解資產(chǎn)證券化的結(jié)構(gòu)和流程;了解目前中國銀行業(yè)信貸資產(chǎn)證券化和房地產(chǎn)信托投資單位的現(xiàn)狀、特點(diǎn)與發(fā)展趨勢;了解美國次級貸款和相關(guān)證券化產(chǎn)品危機(jī)。

掌握結(jié)構(gòu)化衍生產(chǎn)品的定義、類別、結(jié)構(gòu)化金融衍生品的收益與風(fēng)險(xiǎn)。

第六章 證券市場運(yùn)行

熟悉證券發(fā)行市場和交易市場的概念及兩者關(guān)系;掌握發(fā)行市場的含義、作用、構(gòu)成;熟悉證券發(fā)行分類;掌握證券發(fā)行制度及我國的證券發(fā)行制度;熟悉證券承銷制度。掌握我國的股票發(fā)行類型和股票發(fā)行條件;掌握我國股票的發(fā)行方式和發(fā)行定價(jià)方式。掌握我國公司債的發(fā)行管理、發(fā)行條件;熟悉債券發(fā)行方式和發(fā)行定價(jià)方式。

掌握證券交易所的定義、特征、職能;熟悉證券交易所的組織形式;掌握我國證券交易所市場的層次結(jié)構(gòu);熟悉我國證券市場的上市制度;熟悉證券交易所的運(yùn)作系統(tǒng);掌握證券交易原則和交易規(guī)則。熟悉場外交易市場的定義、特征和功能;熟悉銀行間債券市場的主要職能和交易制度;熟悉我國的代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)的概念、掛牌公司的類型和管理規(guī)定。

掌握股票價(jià)格平均數(shù)和股票價(jià)格指數(shù)的概念和功能，了解編制步驟和方法;掌握我國主要的股票價(jià)格指數(shù)、債券指數(shù)和基金指數(shù);了解主要國際證券市場及其股價(jià)平均數(shù)、股價(jià)指數(shù)。

掌握證券投資收益和風(fēng)險(xiǎn)的概念;熟悉股票和債券投資收益的來源和形式;掌握證券投資系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)、非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的含義，熟悉風(fēng)險(xiǎn)來源、作用機(jī)制、影響因素和收益與風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系。

第七章 證券中介機(jī)構(gòu)

掌握證券公司的定義;了解我國證券公司的發(fā)展歷程;掌握我國證券公司設(shè)立條件以及對注冊資本的要求;熟悉證券公司設(shè)立以及重要事項(xiàng)變更審批要求;掌握證券公司設(shè)立分支機(jī)構(gòu)的形式、設(shè)立條件和監(jiān)管要求;掌握我國證券公司的監(jiān)管制度。

掌握證券公司主要業(yè)務(wù)的種類、業(yè)務(wù)內(nèi)容及相關(guān)管理規(guī)定。

掌握證券公司治理結(jié)構(gòu)的主要內(nèi)容;掌握證券公司內(nèi)

第四篇：證券從業(yè)資格考試總結(jié)

＊基礎(chǔ)知識整理內(nèi)容

上交所 1990.12.19 深交所 1991.7.3 2004.5深交所設(shè)立中小企業(yè)板塊 主板市場上市條件：股本總額不少于rmb3000萬 公開發(fā)行股份達(dá)公司股份總額25% 股本總額超過4億元的比例為10% 3年內(nèi)無重大違法無虛假記載 創(chuàng)業(yè)板市場2009.10.23 場外市場特征－做市商制度 新三板－主辦券商制度 新三板條件：機(jī)構(gòu)投資者－注冊資本500w以上 個(gè)人投資者－前一交易日資產(chǎn)市值500w以上；兩年以上證券投資經(jīng)驗(yàn)或者專業(yè)背景培訓(xùn)經(jīng)歷 5000w以上承銷團(tuán)承銷 證券公司的監(jiān)管制度： 1.以誠信與資質(zhì)為標(biāo)準(zhǔn)的市場準(zhǔn)入制度 2.以凈資本為核心的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)控制制度 3.合規(guī)管理制度 4.客戶交易結(jié)算資金第三方存管制度 5.信息報(bào)送與披露制度 證券公司從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)條件： 公司凈資本不低于2億元 限定性集合資產(chǎn)管理計(jì)劃的凈資本限額為3億元 非限定性集合資產(chǎn)管理計(jì)劃的凈資本限額為5億元 3年以上從業(yè)人員不少于5人 律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)條件：20名以上的執(zhí)業(yè)律師，5名以上曾從事過證券法律業(yè)務(wù) 辦理保險(xiǎn) 2年未受到行政處罰 律師從事證券法律業(yè)務(wù)條件：2年內(nèi)未受行政處罰 3年內(nèi)從事過證券法律業(yè)務(wù)、連續(xù)執(zhí)業(yè)、連續(xù)從事證券法律領(lǐng)域教學(xué)研究工作或接受過行業(yè)培訓(xùn) 會計(jì)事務(wù)所證券資格條件： 成立3年以上 注冊會計(jì)師不少于80人，通過考試取得注會證書不少于55人，55人里最少35人最近5年持有證書且連續(xù)執(zhí)業(yè) 有限責(zé)任會計(jì)師事務(wù)所凈資產(chǎn)不少于500w，合伙會計(jì)師事務(wù)所凈資產(chǎn)不少于300w 累計(jì)賠償限額＋累計(jì)執(zhí)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)基金不少于600w 上一審計(jì)業(yè)務(wù)收入不少于1600w 持有不少于50%股權(quán)股東或半數(shù)以上合伙人再進(jìn)在本機(jī)構(gòu)連續(xù)執(zhí)業(yè)3年以上 3年…..注冊會計(jì)師申請證券許可的條件 所在事務(wù)所已取得證券許可正或者已提出申請 具有相關(guān)考試合格證書 取得注會證書1年以上 60歲以下 3年內(nèi)美譽(yù)違法違規(guī)行為 申請證券期貨投資咨詢從業(yè)資格機(jī)構(gòu)條件： 分別從事－5名以上去的證券期貨投資咨詢從業(yè)資格的專職人員 同時(shí)從事－10名以上 1名以上取得資格在高級管理人員中 100w以上注冊資本 資信評級機(jī)構(gòu)從事證券業(yè)務(wù)條件： 實(shí)收資本 凈資本都不能少于2000w 高級管理人員不少于3人 證從資格的評級從業(yè)人員不少于20人 3年以上經(jīng)驗(yàn)從業(yè)人員不少于10人 注會資格從業(yè)人員不少于3人 5年沒有刑事處罰，3年沒有行政處罰，3年沒有不良誠信記錄 資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)從事條件： 設(shè)立并取得資產(chǎn)評估資格3年以上 吸收合并的變更之日起滿1年 不少于30名注冊資產(chǎn)評估師 不少于20名最近3年持有注冊資產(chǎn)評估師證書并連續(xù)執(zhí)業(yè) 凈資產(chǎn)不少于200w 半數(shù)以上合伙人或者50%股權(quán)股東在本機(jī)構(gòu)連續(xù)執(zhí)業(yè)3年以上 3年內(nèi)評估業(yè)務(wù)收入合計(jì)不少于2000w，每年不少于500w 證券金融公司設(shè)立條件： 股份有限公司 國務(wù)院決定 注冊資本不少于60億元 證監(jiān)會批準(zhǔn)更改選任名稱等等 轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)向證券公司收取保證金，貨幣資金占應(yīng)收取保證金比例不低于15% 轉(zhuǎn)融通期限不得超過6個(gè)月 資料保管不少于20年 風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)：凈資本和各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備只和不低于100% 對單一證券公司轉(zhuǎn)融通的余額不得超過證券金融公司凈資本50% 融出每一種證券余額不得超過該證券上市可流通市值的10% 沖低保證金的每種證券余額不超過該證券市值15% 證券金融公司每年按照稅后利潤10%提取風(fēng)險(xiǎn)保證金 資金用途只能用于高流動性的金融產(chǎn)品，購置不動產(chǎn) 證券業(yè)協(xié)會 1991.8.28 非盈利社會團(tuán)體法人 會員制，最高權(quán)力機(jī)構(gòu)是會員大會 執(zhí)行機(jī)構(gòu)是理事會，理事監(jiān)事任期4年 會長負(fù)責(zé)制 證券登記結(jié)算公司2001.3.30 標(biāo)志中國建立證券登記結(jié)算體制的組織架構(gòu)基本形成 設(shè)立條件： 自有資金不少于2億 證券投資者保護(hù)基金來源： 上、深交所交易經(jīng)手費(fèi)20%納入基金 證券公司營業(yè)收入0.5%－5%繳納基金：預(yù)先提取，結(jié)算公司代扣代收 發(fā)行證券時(shí)，申購凍結(jié)資金的利息收入：每季10日內(nèi)納入賬戶 依法追償所得和受償收入 捐贈款項(xiàng) 以上基金投資于穩(wěn)健的投資 證券投資者保護(hù)基金公司 2005.8.30 普通股股東有權(quán)按照實(shí)繳出資比例分取紅利 公司分配當(dāng)年稅后利率，10%法定公積金 法定公積金累計(jì)額為公司注冊資本50%以上可以不再提取 優(yōu)先股－股息率固定，主要取決于市場利息率 市場利息率越高，優(yōu)先股內(nèi)在價(jià)值越低 B股記名股票，人民幣標(biāo)明股票面值，外幣認(rèn)購買賣，境內(nèi)證券交易所上市交易 上市公司公開發(fā)行新股條件： 3個(gè)會計(jì)連續(xù)盈利 3年內(nèi)無虛假記載，不存在重大違法 3年內(nèi)未收到證監(jiān)會行政處罰 1年內(nèi)未收到證交所公開譴責(zé) 1年內(nèi)不存在違規(guī)擔(dān)保 1年內(nèi)沒有重大不利變化 2年內(nèi)曾公開發(fā)行證券沒有當(dāng)年利潤下降50%的情形 3年內(nèi)未被注冊會計(jì)師出具保留意見 3年內(nèi)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提合理，不存在操縱經(jīng)營業(yè)績 3年內(nèi)以現(xiàn)金或者股票方式累計(jì)分配利潤不少于年均可分配利潤的20% 上市公司非公開發(fā)行股票條件： 發(fā)行價(jià)格不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前20額交易日公司股票均價(jià)的90% 股份自發(fā)行結(jié)束之日起1年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓 控股股東，實(shí)際控制人及其控制的企業(yè)認(rèn)購的股份3年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓 非公開發(fā)行股票的發(fā)行對象不超過10名 在主板和中小板上市公司首次公開發(fā)行股票條件： 合法存續(xù)滿足以下情況：持續(xù)經(jīng)營3年以上 3年內(nèi)高層沒有重大變化 發(fā)行人具有持續(xù)盈利能力，不得有下列情況：1個(gè)會計(jì)內(nèi)－收入利潤重大不確定或重大依賴、凈利潤來自財(cái)務(wù)報(bào)表意外的投資收益 3個(gè)會計(jì)內(nèi)凈利潤為正數(shù)，累計(jì)超過3000w 或者 營業(yè)收入累計(jì)超過3億元 3個(gè)會計(jì)內(nèi)經(jīng)營活動產(chǎn)生現(xiàn)金流量凈額累計(jì)超過5000w 發(fā)行前股本總額不少于3000w 最近一期期末無形資產(chǎn)占凈資產(chǎn)比例不高于20%，不存在為彌補(bǔ)虧損 3年內(nèi)未擅自公開發(fā)行證券，違法法律法規(guī)受到行政處罰，保送發(fā)行文件有虛假記載誤導(dǎo)性陳述重大遺漏 在創(chuàng)業(yè)板上市公司首次公開發(fā)行股票的條件： 持續(xù)經(jīng)營3年近2年連續(xù)盈利，凈利潤不少于1000w 或者近1年盈利，營業(yè)收入不少于5000w近1期末凈資產(chǎn)不少于2000w，不存在未彌補(bǔ)虧損 發(fā)行后股本總額不少于3000w 2年內(nèi)高層沒有重大變化 3年內(nèi)沒有受到證監(jiān)會行政處罰 或者 1年內(nèi)沒有受到公開譴責(zé) 證監(jiān)會受到申請文件后，5工作日內(nèi)作出是否受理決定 有問題的中止審核，1年內(nèi)不再受理相關(guān)保薦代表人推薦的發(fā)行申請 被稽查立案查證屬實(shí)，3年內(nèi)不再受理該發(fā)行人的股票發(fā)行申請并依法追究責(zé)任 證監(jiān)會自受理發(fā)行申請文件3個(gè)月內(nèi)起做出決定 自核準(zhǔn)之日，發(fā)行人在1年內(nèi)發(fā)行股票 未核準(zhǔn)的，發(fā)行人6個(gè)月后再次提出申請 代銷包銷期限不超過90天 70%發(fā)型失敗 競價(jià)方式： 集合競價(jià)只有一個(gè)價(jià)格 連續(xù)競價(jià)：新的買進(jìn)委托，委托價(jià)大于等于已有賣出委托價(jià)，按賣出委托價(jià)成交 新的賣出委托，委托價(jià)小于等于已有買進(jìn)委托價(jià)，按買進(jìn)委托價(jià)成交 上交所：9.15-9.25 開盤集合競價(jià) 9.30-11.30，13.00-15.00連續(xù)競價(jià) 深交所：9.15-9.25 開盤集合競價(jià) 9.30-11.30，13.00-14.57連續(xù)競價(jià) 14.57-15.00收盤集合競價(jià) 加權(quán)股價(jià)指數(shù)： 權(quán)數(shù)－基期成交股數(shù)，拉斯拜爾指數(shù) －報(bào)告期成交股數(shù)，派許指數(shù) 滬股通香港買上海 港股通上海買香港 影響債券期限因素：資金使用方向 市場利率變化 債券的變現(xiàn)能力 影響債券利率因素：借貸資金市場利率水平籌資者的資信 債券期限長短 1981年后普通國債有： 記賬式國債（可以上市流通）公開招標(biāo) 招標(biāo)發(fā)行、遠(yuǎn)程投標(biāo)、債券托管、分銷 憑證式國債（實(shí)物，不能流通）承購包銷 儲蓄國債（不可以流通）包銷或者代銷 外國債券：面值貨幣和發(fā)行市場是另一個(gè)國家，發(fā)行人是一個(gè)國家 揚(yáng)基債券－在美國發(fā)行的外國債券 熊貓債券－國際多邊金融機(jī)構(gòu)在中國發(fā)行的人民幣債券 武士債券－在日本發(fā)行的外國債券 歐洲債券：面值貨幣和發(fā)行市場不是同一個(gè)國家 商業(yè)銀行發(fā)行金融債券條件之一：核心資本充足率不低于4% 3年連續(xù)盈利，3年沒有違法違規(guī) 企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司發(fā)行金融債券條件： 設(shè)立1年以上 申請前1年利潤率不低于行業(yè)平均水平，不良資產(chǎn)率低于行業(yè)水平均水平申請前1年注冊資本金不低于3億元，凈資產(chǎn)不低于行業(yè)平均 3年內(nèi)無違法違規(guī) 發(fā)行債券后，資本充足率不得低于10% 金融租賃公司和汽車金融公司發(fā)行金融債券條件： 金融租賃公司注冊資本金不低于5億元 汽車金融公司注冊資本金不低于8億元 1年內(nèi)不良資產(chǎn)率低于行業(yè)平均 3年連續(xù)盈利，平均可分配利潤足以支付發(fā)行金融債券1年利息 金融債券發(fā)行場所：全國銀行間債券市場公開發(fā)行或定向發(fā)行 次級債務(wù)期限至少5年以上 企業(yè)公開發(fā)行債券條件： 股份有限公司凈資產(chǎn)不低于3000w，有限責(zé)任公司凈資產(chǎn)不低于6000w 累計(jì)公司債券余額不超過企業(yè)凈資產(chǎn)40%近3年可分配利潤／凈利潤足以支付企業(yè)債券1年利息 累計(jì)發(fā)行額不超過該項(xiàng)目總投資60% 短期融資券：交易商協(xié)會，注冊會議決定 注冊有效期2年，注冊后2個(gè)月內(nèi)完成首次發(fā)行 6個(gè)月內(nèi)重新提交注冊文件 中小非金融企業(yè)集合票據(jù)發(fā)行規(guī)模： 任一企業(yè)集合票據(jù)待償還金額不得超過該企業(yè)凈資產(chǎn)的40% 任一企業(yè)集合票據(jù)募集資金額不超過2億元，單只集合票據(jù)注冊金額不超過10億元 證券公司發(fā)行債券要求： 最近1期期末凈資產(chǎn)不低于10億元（定向發(fā)行債券，凈資產(chǎn)不低于5億元）2年內(nèi)未重大違法違規(guī) 發(fā)行規(guī)模：累計(jì)發(fā)行的債券總額不超過凈資產(chǎn)40％ 定向發(fā)行對象－合格投資者：注冊資本在1000w以上 或者 審計(jì)的凈資產(chǎn)在2000w以上 詢價(jià)交易：意向報(bào)價(jià)，雙向報(bào)價(jià)，對話報(bào)價(jià) 點(diǎn)擊成交：做市商報(bào)價(jià)，點(diǎn)擊成交報(bào)價(jià)，限價(jià)報(bào)價(jià) 遠(yuǎn)期交易和期貨交易的不同：交易對象，功能作用，履約方式，信用風(fēng)險(xiǎn)，保證金制度 貨幣市場基金的投資組合符合規(guī)定： 投資于同一公司發(fā)行的短期企業(yè)債券的比例不超過基金資產(chǎn)凈值的10% 存放在具有基金托管資格的同一商業(yè)銀行的存款不超過基金資產(chǎn)凈值的30% 存放在不具有基金托管資格的同一商業(yè)銀行的存款不超過基金資產(chǎn)凈值的5% 在全國銀行間債券市場債券正回購的資金余額不超過基金資產(chǎn)凈值40% 公募基金管理人資格： 注冊資本不低于1億元，必須是實(shí)繳貨幣資本 3年內(nèi)沒有違法記錄 中外合資基金管理公司境外股東實(shí)繳資本不少于3億元 封閉式基金收益分配比例不得低于基金已實(shí)現(xiàn)收益90%，每年不少于1次 股票／債券基金應(yīng)有80%以上資產(chǎn)投資于股票／債券 一只基金持有一家上市公司股票，其市值不得超過基金資產(chǎn)凈值10% 同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，不得超過該證券10% 金融期貨交易 金融現(xiàn)貨交易 區(qū)別：交易對象 交易目的 交易價(jià)格含義 交易方式 結(jié)算方式 金融期貨 金融期權(quán) 區(qū)別：基礎(chǔ)資產(chǎn) 交易者權(quán)利義務(wù)對稱性 履約保證 現(xiàn)金流轉(zhuǎn) 盈虧特點(diǎn) 套期保值的作用與效果 金融期貨功能：套期保值 價(jià)格發(fā)現(xiàn) 投機(jī) 套利 可轉(zhuǎn)換公司債券條件： 凈資產(chǎn)要求－股份有限公司凈資產(chǎn)不低于3000w，有限責(zé)任公司不低于6000w。分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司最近1期凈資產(chǎn)不低于15億元 凈資產(chǎn)收益率要求－3個(gè)會計(jì)加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6% 現(xiàn)金流量要求－3個(gè)會計(jì)經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額平均不少于公司債券1年的利息 金融衍生工具市場特點(diǎn)：杠桿性 風(fēng)險(xiǎn)性 虛擬性 金融衍生工具市場功能：價(jià)格發(fā)現(xiàn) 套期保值 投機(jī)獲利 系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)：宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn) 購買力風(fēng)險(xiǎn) 利率風(fēng)險(xiǎn) 匯率風(fēng)險(xiǎn) 市場風(fēng)險(xiǎn) 非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)：信用風(fēng)險(xiǎn) 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) 流動性風(fēng)險(xiǎn) 操作風(fēng)險(xiǎn) 風(fēng)險(xiǎn)管理：風(fēng)險(xiǎn)識別，估測，評價(jià) 風(fēng)險(xiǎn)分散 風(fēng)險(xiǎn)對沖 風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移（保險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)分散化，套期保值）風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避 風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償

第五篇：2010年證券從業(yè)資格考試《市場基礎(chǔ)知識》《證券交易》全真試題

2010年證券從業(yè)資格考試《市場基礎(chǔ)知識》《證券交易》全真試題.txt43風(fēng)帆，不掛在桅桿上，是一塊無用的布；桅桿，不掛上風(fēng)帆，是一根平常的柱；理想，不付諸行動是虛無縹緲的霧；行動，而沒有理想，是徒走沒有盡頭的路。44成功的門往往虛掩著，只要你勇敢去推，它就會豁然洞開。證券從業(yè)資格考試歷年真題—2010年《市場基礎(chǔ)知識》全真試題

維思網(wǎng)核心提示： 該課程進(jìn)修班與社會學(xué)專業(yè)在校全日制博士研究生相同的教學(xué)師資隊(duì)伍和核心課程設(shè)置。

2010年證券從業(yè)資格考試《市場基礎(chǔ)知識》全真試題

一、單項(xiàng)選擇題

1.在公司證券中，通常將銀行及非銀行金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的證券稱為()。A.股票 B.銀行本票 C.基金證券 D.金融證券

2.將有價(jià)證券分為上市證券與非上市證券的依據(jù)是()。A.募集方式

B.證券發(fā)行主體的不同 C.證券所代表的權(quán)利性質(zhì) D.是否在證券交易所掛牌交易 3.普通開放式基金份額屬于()。A.上市證券 B.非上市證券 C.公司證券 D.私募證券

4.發(fā)行人通過中介機(jī)構(gòu)向不特定的社會公眾投資者公開發(fā)行的證券是()。A.商品證券 B.公募證券 C.私募證券 D.貨幣證券

5.證券持有者在不造成資金損失的前提下，可以用證券換取現(xiàn)金。這表明了證券具有()。A.期限性 B.安全性 C.流動性 D.收益性

6.通過投資者向基金管理公司申購和贖回實(shí)現(xiàn)流通轉(zhuǎn)讓的基金是()。A.開放式基金 B.封閉式基金 C.公司型基金 D.契約型基金 7.隨著()的成立和第一期股本的認(rèn)定和籌集，中國第一家近代意義的股份制企業(yè)和中國人自己發(fā)行第一張股票誕生。A.江南制造總局 B.安慶軍械所 C.福州船政局 D.上海輪船招商局 8.根據(jù)我國政府對WTO的承諾，外國證券機(jī)構(gòu)直接從事B股交易的申請可由()受理。A.中國證監(jiān)會 B.證券交易所 C.證券業(yè)協(xié)會 D.國家外匯管理局 9.目前()已經(jīng)超過共同基金成為全球最大的機(jī)構(gòu)投資者，除大量投資于各類政府債券、高等級公司債券外，還廣泛涉足基金和股票投資。A.保險(xiǎn)公司 B.商業(yè)銀行 C.主權(quán)財(cái)富基金 D.證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)

10.下列關(guān)于社?；鸬拿枋鲋校_的是()。A.通過公開發(fā)售基金份額籌集資金

B.企業(yè)及其職工在依法參加基本養(yǎng)老保險(xiǎn)的基礎(chǔ)上自愿建立 C.由社會保障基金和社會保險(xiǎn)基金組成 D.將收益用于指定的社會公益事業(yè)的基金

11.QFII制度是指允許合格的境外機(jī)構(gòu)投資者在一定的規(guī)定和限制下匯入一定額度的外匯資金，并轉(zhuǎn)換當(dāng)?shù)刎泿?，通過嚴(yán)格監(jiān)管的專門賬戶投資當(dāng)?shù)?)，其資本利得、股息等經(jīng)批準(zhǔn)后可轉(zhuǎn)為外匯匯出的種制度。A.證券市場 B.基金市場 C.信托市場 D.房地產(chǎn)市場

12.2002年l2月，依據(jù)《外資參股證券公司設(shè)立規(guī)則》設(shè)立的第一家中外合資證券公司()獲中國證監(jiān)批準(zhǔn)正式成立。A.華歐國際證券有限公司 B.中國國際金融有限公司 C.海富通證券公司 D.湘財(cái)證券

13.2006年9月8日，經(jīng)國務(wù)院同意、中國證監(jiān)會批準(zhǔn)，由上海期貨交易所、鄭州商品交易所、大連商品交易所、上海證券交易所和深圳證券交易所共同發(fā)起設(shè)立()。該交易所的成立，將有力推進(jìn)中國金融衍生產(chǎn)品的發(fā)展，對健全中國資本市場體系結(jié)構(gòu)具有劃時(shí)代的重大意義。A.中國金屬期貨交易所 B.中國外匯期貨交易所 C.中國金融期貨交易所 D.中國期貨交易所 14.當(dāng)今的證券市場，交易所之間跨國合并或者跨國合作的案例層出不窮，場外交易也日趨融合，這體現(xiàn)了國際證券市場的()趨勢。A.證券市場一體化 B.投資者法人化 C.金融創(chuàng)新深化 D.金融機(jī)構(gòu)混業(yè)化

15.股票實(shí)質(zhì)上代表了股東對股份公司的()。A.產(chǎn)權(quán) B.債權(quán) C.物權(quán) D.所有權(quán)

16.()是指證券是權(quán)利的一種物化的外在形式，它是權(quán)利的載體，權(quán)利是已經(jīng)存在的。A.資本證券 B.要式證券 C.證權(quán)證券 D.有價(jià)證券

17.下列關(guān)于記名股票特點(diǎn)的說法中，正確的是()。A.可以一次或分次繳納出資 B.轉(zhuǎn)讓相對簡單 C.安全性較差

D.認(rèn)購時(shí)要求一次性繳納

18.下列關(guān)于股票清算價(jià)值的說法中，正確的是()。A.股票清倉時(shí)，股票所能獲得的出售價(jià)值 B.股票的清算價(jià)值應(yīng)高于賬面價(jià)值

C.股票的清算價(jià)值是公司清算時(shí)每一股份所代表的實(shí)際價(jià)值 D.公司破產(chǎn)清算時(shí)，其發(fā)行的股票的交易價(jià)值

19.在沒有優(yōu)先股的條件下，每股的賬面價(jià)值等于()。A.公司凈資產(chǎn)/發(fā)行在外的普通股數(shù)量 B.公司總資產(chǎn)/發(fā)行在外的普通股數(shù)量 C.公司凈資產(chǎn)/公司庫存股票數(shù)量 D.公司總資產(chǎn)/公司庫存股票數(shù)量

20.通常情況下，股票的賬面價(jià)值()股票價(jià)格。A.不等于 B.等于 C.大于 D.小于

21.股權(quán)登記日期之后認(rèn)購的普通股票可以稱為()。A.附權(quán)股 B.含權(quán)股 C.除權(quán)股 D.復(fù)權(quán)股

22.將優(yōu)先股票分為參與優(yōu)先股和非參與優(yōu)先股的依據(jù)是()。A.優(yōu)先股票股息在當(dāng)年未能足額分派時(shí)，能否在以后補(bǔ)發(fā)

B.優(yōu)先股票在公司盈利較多的年份里，除了獲得固定的股息外，能否參與或部分參與本期剩余盈利的分配

C.優(yōu)先股票在一定的條件下能否轉(zhuǎn)換成其他品種 D.優(yōu)先股票能否由原發(fā)行的股份公司出價(jià)贖回

23.按照股東享有權(quán)利的不同，股票可以分為普通股票和優(yōu)先股票。優(yōu)先股票的“優(yōu)先”主要體現(xiàn)在()。

A.對企業(yè)經(jīng)營參與權(quán)的優(yōu)先 B.認(rèn)購新股發(fā)行的優(yōu)先 C.持有股票依法轉(zhuǎn)讓的優(yōu)先 D.股息分配和剩余資產(chǎn)清償?shù)膬?yōu)先

24.下列各項(xiàng)中，不屬于境外上市外資股的是()。A.H股 B.B股 C.S股 D.L股

25.下列各項(xiàng)中，不屬予記賬式債券的特征是()。A.發(fā)行效率高 B.交易風(fēng)險(xiǎn)大 C.可記名、掛失 D.交易手續(xù)簡便

26.憑證式債券是債權(quán)人認(rèn)購債券的()。A.流通憑證 B.會計(jì)憑證 C.收款憑證 D.付款憑證

27.提前兌取憑證式債券時(shí)，除償還本金外，利息按實(shí)際持有天數(shù)及相應(yīng)的利率檔次計(jì)算，經(jīng)辦機(jī)構(gòu)按兌付本金的()收取手續(xù)費(fèi)。A.1‰ B.2‰ C.3‰ D.4‰

28.用()方式付息的債券通常被稱為無息債券。A.單利 B.貼現(xiàn) C.復(fù)利 D.分期

29.貼現(xiàn)債券通常在票面上()，是一種折價(jià)發(fā)行的債券。A.不規(guī)定利率 B.規(guī)定利率 C.標(biāo)明折價(jià) D.不標(biāo)明折價(jià)

30.以利率逐年累進(jìn)方法計(jì)息的債券稱為()。A.單利債券 B.復(fù)利債券 C.貼現(xiàn)債券 D.累進(jìn)利率債券

31.下列各項(xiàng)中，不屬于籌資者在確定債券期限時(shí)優(yōu)先考慮的因素是()。A.償還能力 B.資金使用方向 C.市場利率變化 D.債券變現(xiàn)能力

32.附有交換條款的債券是指()。

A.債券所有人具有按約定的條件將持有債券轉(zhuǎn)換成發(fā)行公司所發(fā)行的普通股票的選擇權(quán) B.債券發(fā)行人在債券到期日之前具有買回部分或全部債權(quán)的權(quán)利

C.債券所有人具有按約定的條件將持有債券與債券發(fā)行公司以外的其他公司的普通股票交換的選擇權(quán)

D.債券持有人具有在指定的日期內(nèi)以票面價(jià)值賣回給發(fā)行人的權(quán)利

33.在我國，財(cái)政部發(fā)行的、有固定面值及票面利率、通過紙質(zhì)媒介記錄債權(quán)債務(wù)關(guān)系的國債是()。

A.儲蓄國債(電子式)B.赤字國債 C.憑證式國債 D.特種國債

34.20世紀(jì)80年代，我國曾發(fā)行具有標(biāo)準(zhǔn)格式券面的國庫券，這種國庫券屬于()。A.短期債券 B.實(shí)物債券 C.憑證式債券 D.記賬式債券

35.我國為增加國有銀行的資本金而發(fā)行的國債是()。A.特種國債 B.保值國債 C.財(cái)政國債 D.特別國債

36.下列關(guān)于實(shí)物國債的說法中，正確的是()。A.實(shí)物國債是一種具有標(biāo)準(zhǔn)格式實(shí)物券面的債券 B.實(shí)物國債是以某種商品實(shí)物為本位而發(fā)行的債券 C.實(shí)物國債是債權(quán)人認(rèn)購債券的一種收款憑證 D.實(shí)物國債是以貨幣為本位而發(fā)行的債券 37.被稱為“金邊債券”的是()。A.政府債券 B.金融債券 C.公司債券 D.企業(yè)債券

38.債券按附新股認(rèn)股權(quán)和債券本身能否分開來劃分，可分為()。A.可分離型與非分離型 B.獨(dú)立型與分離型 C.可分型與不可分型 D.獨(dú)立型與非獨(dú)立型

39.附認(rèn)股權(quán)證的公司債是公司發(fā)行的一種附有認(rèn)購該公司股票權(quán)利的債券。這種債券的購買者()。

A.可以按預(yù)先規(guī)定的條件在公司發(fā)行股票時(shí)享有優(yōu)先購買權(quán) B.可以按預(yù)先規(guī)定的條件在公司增發(fā)股票時(shí)享有優(yōu)先購買權(quán) C.可以按事后規(guī)定的條件在公司發(fā)行股票時(shí)享有優(yōu)先購買權(quán) D.可以按事后規(guī)定的條件在公司增發(fā)股票時(shí)享有優(yōu)先購買權(quán) 40.下列關(guān)于國際債券的說法中，錯(cuò)誤的是()。

A.外國債券一般由發(fā)行地所在國的證券公司、金融機(jī)構(gòu)承銷 B.歐洲債券在法律上所受的限制比外國債券寬松得多 C.歐洲債券和外國債券在發(fā)行納稅方面不存在差異

D.歐洲債券由一家或幾家大銀行牽頭，組成十幾家或幾十家國際性銀行，在一個(gè)國家或幾個(gè)國家同利承銷

41.發(fā)行亞洲債券的主要目的是()。

A.利用國際市場資金來源的廣泛性籌集資金 B.適應(yīng)資金全球化的趨勢

C.改變亞洲地區(qū)過去過度依賴直接融資的格局 D.改變亞洲地區(qū)過去過度依賴間接融資的格局

42.我國封閉式基金在發(fā)行期限內(nèi)募集的資金超過該基金批準(zhǔn)規(guī)模的()方可成立。A.70% B.80% C.90% D.60% 43.開放式基金的銷售機(jī)構(gòu)不包括()。A.商業(yè)銀行 B.保險(xiǎn)公司 C.證券公司 D.擔(dān)保公司

44.基金變更不包括()。A.封閉式基金轉(zhuǎn)為開放式基金 B.封閉式基金清算 C.封閉式基金擴(kuò)募 D.封閉式基金續(xù)期

45.下列關(guān)于股票基金的說法中，錯(cuò)誤的是()。

A.按投資對象的不同可分為一般股票基金和專門化股票基金 B.投資目標(biāo)側(cè)重于追求資本利得和長期資本增值 C.具有變現(xiàn)性強(qiáng)、流動性強(qiáng)的特點(diǎn) D.管理嚴(yán)格

46.1999年，我國香港地區(qū)推出的盈富基金屬于()。A.ETF B.LOF C.封閉式基金 D.開放式基金

47.基金清算賬冊以及有關(guān)文件由()來保存。A.基金托管人 B.基金發(fā)起人 C.基金管理人 D.基金清算小組

48.目前我國封閉式基金都是股票基金，均按照()的比例計(jì)提基金管理費(fèi)。A.1% B.1.5% C.2% D.2.5% 49.契約型基金管理人的管理費(fèi)，是指基金管理人根據(jù)()所獲得的管理運(yùn)作基金的報(bào)酬。A.基金契約 B.基金章程 C.基金信托契約 D.基金托管契約

50.投資者在2007年8月3日(周五，法定假日前最后一個(gè)工作日)贖回了貨幣基金份額，則投資者享有收益的期限至()。A.8月3日 B.8月4日 C.8月5日 D.8月6日

51.下列各項(xiàng)中，不屬于信息披露內(nèi)容的是()。A.證券發(fā)行信息 B.每日報(bào)告 C.定期報(bào)告 D.臨時(shí)報(bào)告

52.當(dāng)交易者連續(xù)虧損，保證金余額不足以維持最低水平時(shí)，結(jié)算所會通過經(jīng)紀(jì)人發(fā)出追加保證金的通知，要求交易者在規(guī)定時(shí)間內(nèi)追繳保證金達(dá)至()水平。A.初始保證金 B.維持保證金 C.最低保證金 D.結(jié)算保證金

53.在債券的招標(biāo)發(fā)行中，如果采用的是以價(jià)格為標(biāo)的的美式招標(biāo)，下列說法中，正確的是()。A.以募滿發(fā)行額為止所有投標(biāo)者的最低中標(biāo)價(jià)格作為最后中標(biāo)價(jià)格 B.全體中標(biāo)者的中標(biāo)價(jià)格是單一的

C.以募滿發(fā)行額為止中標(biāo)者各自的投標(biāo)價(jià)格的平均價(jià)作為各中標(biāo)者的最終中標(biāo)價(jià) D.各中標(biāo)者的認(rèn)購價(jià)格是不相同的

54.下列關(guān)于證券承銷的說法中，不正確的是()。

A.承銷是將證券銷售業(yè)務(wù)委托給專門的股票承銷機(jī)構(gòu)銷售 B.發(fā)行人推銷證券的唯一方式是承銷 C.承銷有包銷和代銷兩種

D.包銷有全額包銷和余額包銷兩種

55.滬深300指數(shù)每次調(diào)整的比例定為不超過()。A.10% B.20% C.15% D.5% 56.加權(quán)股價(jià)指數(shù)不包括()。A.基期加權(quán)股價(jià)指數(shù) B.相對加權(quán)股價(jià)指數(shù) C.計(jì)算期加權(quán)股價(jià)指數(shù) D.幾何加權(quán)股價(jià)指數(shù)

57.只有當(dāng)證券投資的名義收益率()通貨膨脹率時(shí)，投資者才有實(shí)際收益。A.小于 B.大于 C.等于 D.不等于

58.投資者劉小明買了1張年利率為10%的國債，其名義收益率為l0%。若1年中通貨膨脹率為5%，則干也的實(shí)際收益率為()。A.0 B.5% C.10% D.15% 59.()是指證券公司及其相關(guān)業(yè)務(wù)人員運(yùn)用各種有效信息，對證券市場或個(gè)別證券的未來走勢進(jìn)行分析預(yù)測，對投資證券的可行性進(jìn)行分析評判，為投資者的投資決策提供分析、預(yù)測、建議等服務(wù)，倡導(dǎo)投資理念、傳授投資技巧，引導(dǎo)投資者理性投資的業(yè)務(wù)活動。A.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù) B.證券自營業(yè)務(wù) C.證券承銷業(yè)務(wù) D.證券投資咨詢業(yè)務(wù)

60.由證券公司辦理的證券發(fā)行稱為()。A.私募發(fā)行 B.公募發(fā)行 C.自辦發(fā)行 D.承銷發(fā)行

二、多項(xiàng)選擇題 1.證券是指()。

A.各類記載并代表一定權(quán)利的法律憑證 B.各類證明持有者權(quán)利和義務(wù)的憑證 C.用以證明或設(shè)定權(quán)利而做成的書面憑證

D.用以證明持有人或第三者有權(quán)取得該證券擁有的特定權(quán)益的憑證

2.機(jī)構(gòu)投資者在資金來源、投資目的等方面雖然不相同，但一般具有的特點(diǎn)有()。A.投資資金來源分散而量小 B.注重投資的安全性

C.收集和分析信息的能力強(qiáng) D.對市場影響力小

3.股票發(fā)行的定價(jià)方式有()。A.協(xié)商定價(jià) B.一般詢價(jià) C.累計(jì)投標(biāo)調(diào)價(jià) D.上網(wǎng)競價(jià)

4.廣義的有價(jià)證券包括()。A.商業(yè)證券 B.貨幣證券 C.資本證券 D.商品證券

5.下列關(guān)于虛擬資本的定義的描述中，正確的有()。

A.是獨(dú)立于實(shí)際資本之外的一種資本存在形式，其本身不能在生產(chǎn)過程中發(fā)揮作用 B.是指以有價(jià)證券形式存在，并能給持有者帶來一定收益的資本 C.虛擬資本是有價(jià)證券的一種形式

D.虛擬資本的價(jià)格總額并不等于所代表的真實(shí)資本的賬面價(jià)格，甚至與真實(shí)資本的重置價(jià)格也不一定相等，其變化并不完全反映實(shí)際資本額的變化 6.金融互換包括()。A.貨幣互換 B.利率互換 C.股權(quán)互換 D.信用互換

7.商品證券是證明持有人有商品()的憑證。A.所有權(quán) B.使用權(quán) C.收益權(quán) D.債權(quán)

8.下列關(guān)于證券的說法中，正確的有()。A.記載并代表一定權(quán)利的法律憑證

B.用于證明持有人有權(quán)依其所持憑證記載的內(nèi)容而取得應(yīng)有的權(quán)益 C.用于證明或設(shè)定權(quán)利的書面證明 D.可以采用紙面形式或其他形式

9.銀行證券是貨幣證券的一種，它主要包括()。A.銀行本票 B.銀行匯票 C.銀行支票 D.定期存單

10.資金的融通一般有直接融資與間接融資兩種，直接融資是資金供求雙方直接進(jìn)行資金融通的活動。下列各項(xiàng)中，屬于直接融資工具的有()。A.股票 B.定期存單 C.儲蓄存單 D.公司債券

11.在我國，依法設(shè)立的可經(jīng)營證券業(yè)務(wù)的證券公司的主要業(yè)務(wù)有()。A.代理證券發(fā)行 B.代理證券買賣 C.自營性買賣 D.其他咨詢業(yè)務(wù)

12.證券業(yè)協(xié)會的主要職責(zé)有()。A.提供交易場所與設(shè)施

B.協(xié)助證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)組織會員執(zhí)行有關(guān)法律 C.為會員提供信息服務(wù) D.組織培訓(xùn)和開展業(yè)務(wù)交流

13.社會保障基金的資金來源有()。A.國有股減持劃入的資金和股權(quán)資產(chǎn) B.中央財(cái)政撥入資金 C.其他方式籌集的資金 D.社會公益基金 14.所謂“股權(quán)分置”，是指新中國資本市場建立之初遺留下來的上市公司股權(quán)按所有者屬性及取得方式區(qū)分為()等不同類別。A.國有股 B.法人股 C.普通公眾股 D.公司集資股

15.20世紀(jì)末，隨著證券市場的發(fā)展，滬、深交易所交易品種逐步增加，由單一的股票陸續(xù)增加了()。A.國債 B.權(quán)證 C.企業(yè)債券 D.可轉(zhuǎn)換債券

16.2005年10月，全國人大修訂了()，并于2006年1月i日實(shí)施。A.《物權(quán)法》 B.《反壟斷法》 C.《公司法》 D.《證券法》

17.公司發(fā)行記名股票的，應(yīng)當(dāng)置備股東名冊，記載()事項(xiàng)。A.股東的姓名或者名稱及住所 B.各股東所持股份數(shù) C.各股東所持股票的編號 D.各股東的信譽(yù)狀況

18.股票是股份有限公司發(fā)行的用于證明投資者的股東身份和權(quán)益的憑證，股票應(yīng)載明的事項(xiàng)主要有()。A.公司名稱

B.公司成立的日期 C.股票種類 D.票面金額

19.下列關(guān)于股利政策的說法中，正確的有()。A.體現(xiàn)了公司的發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營思路

B.針對的是公司經(jīng)營獲得的盈余公積和應(yīng)付利潤

C.采取現(xiàn)金分紅或派息、發(fā)放股利等方式回饋股東的制度與政策 D.是股份公司穩(wěn)健經(jīng)營的重要目標(biāo)

20.普通股股東行使資產(chǎn)收益權(quán)的限制條件包括()。A.法律上的限制 B.公司的經(jīng)營環(huán)境 C.公司對現(xiàn)金的需要

D.公司進(jìn)入資本市場獲得資金的能力 21.優(yōu)先股票的特征主要有()。A.股息率固定 B.股息分派優(yōu)先 C.剩余資產(chǎn)分配優(yōu)先 D.一般無表決權(quán)

22.下列關(guān)于債券的變現(xiàn)因素與流通市場發(fā)育程度的關(guān)系的描述中，正確的有()。A.流通市場發(fā)達(dá)，債券容易變現(xiàn)，購買長期債券無資金周轉(zhuǎn)之憂，長期債券銷路就可能好一些

B.流通市場發(fā)達(dá)，債券容易變現(xiàn)，購買長期、短期債券均無變現(xiàn)之憂

C.流通市場不發(fā)達(dá)，投資者買了長期債券而又急需資金時(shí)不易變現(xiàn)，短期債券的銷路就可能不如長期債券

D.流通市場不發(fā)達(dá)，投資者買了長期債券而又急需資金時(shí)不易變現(xiàn)，長期債券的銷路就可能不如短期債券

23.債券的有價(jià)證券屬性主要表現(xiàn)為()。A.債券可贖回

B.債券本身有一定的麗值 C.持有債券可按期取得利息 D.債券是虛擬資本

24.下列各項(xiàng)中，屬于垃圾債券的特點(diǎn)有()。A.利息高 B.風(fēng)險(xiǎn)大 C.等級低 D.期限長

25.根據(jù)債券合約條款中是否規(guī)定在約定期限向債券持有人支付利息，可以將債券劃分為()。A.零息債券 B.附息債券 C.息票累積債券 D.記賬式債券

26.下列各項(xiàng)中，不屬于債券發(fā)行的定價(jià)方式的有()。A.累積投標(biāo)詢價(jià) B.上網(wǎng)競價(jià) C.公開招標(biāo) D.協(xié)商定價(jià)

27.下列各項(xiàng)中，不屬于我國混合資本債券的主要形式的有()。A.銀行間市場發(fā)行的債券 B.證券公司債券 C.財(cái)務(wù)公司債券 D.中央銀行票據(jù)

28.下列各項(xiàng)中，屬于非流通國債特征的有()。A.自由認(rèn)購 B.自由轉(zhuǎn)讓 C.不能自由轉(zhuǎn)讓

D.可記名，也可不記名

29.我國從l994年開始發(fā)行憑證式國債，我國的憑證式國債通過()面向社會發(fā)行。A.銀行儲蓄網(wǎng)點(diǎn)

B.財(cái)政部門國債服務(wù)部 C.證券公司營業(yè)部 D.交易所交易系統(tǒng)

30.一般來說，國債的發(fā)行方式有()。A.直接發(fā)行 B.代銷發(fā)行

C.競爭性招標(biāo)拍賣發(fā)行 D.非競爭性招標(biāo)拍賣發(fā)行

31.下列各項(xiàng)中，屬于公司債券特征的有()。A.契約性 B.優(yōu)先性 C.風(fēng)險(xiǎn)性 D.股權(quán)性

32.下列各項(xiàng)中，屬于公司債券范疇的有()。A.信用公司債

B.不動產(chǎn)抵押公司債 C.收益公司債

D.附認(rèn)股權(quán)證的公司債

33.下列各項(xiàng)中，不屬于證券公司短期融資債的發(fā)行市場的有()。A.銀行間債券市場 B.公募基金之間 C.滬深股票市場 D.國際資本市場

34.下列關(guān)于歐洲債券和外國債券的差異的說法中，正確的有()。

A.在發(fā)行法律方面，外國債券的發(fā)行受發(fā)行地所在國有關(guān)法規(guī)的管制和約束，并且必須經(jīng)官方主管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn);而歐洲債券在法律上所受的限制比外國債券寬松得多，它不需要官方主管機(jī)構(gòu)的批準(zhǔn)，也不受貨幣發(fā)行國有關(guān)法令的管制和約束 B.在發(fā)行方式方面，外國債券一般由發(fā)行地所在國的證券公司、金融機(jī)構(gòu)承銷;而歐洲債券則由一家或幾家大銀行牽頭，組成十幾家或幾十家國際性銀行在一個(gè)國家或幾個(gè)國家同時(shí)承銷 C.在發(fā)行規(guī)模方面，歐洲債券一般要低于外國債券

D.在發(fā)行納稅方面，外國債券受發(fā)行地所在國的稅法管制;而歐洲債券的預(yù)扣稅一般可以豁免，投資者的利息收入也免繳所得稅

35.下列關(guān)于封閉式基金和開放式基金的說法中，正確的有()。A.封閉式基金一般有固定的存續(xù)期限 B.開放式基金一般沒有固定的存續(xù)期限 C.封閉式基金投資人少 D.開放式基金投資人多

36.下列關(guān)于成長型、收入型和平衡型基金的陳述中，正確的有()。A.成長型基金風(fēng)險(xiǎn)大、收益高 B.收入型基金風(fēng)險(xiǎn)小、收益較低

C.平衡型基金風(fēng)險(xiǎn)收益介于成長型、收入型基金之間 D.成長型基金的收益可能低于收入型基金

37.下列關(guān)于金融衍生工具概念的說法中，正確的有()。A.又稱金融衍生產(chǎn)品，與基礎(chǔ)金融產(chǎn)品相對應(yīng) B.其價(jià)格取決于基礎(chǔ)金融產(chǎn)品價(jià)格的變動 C.包括獨(dú)立衍生工具和嵌入式衍生工具

D.衍生工具包括遠(yuǎn)期合同、期貨合同、互換和期權(quán) 38.下列各項(xiàng)中，屬于金融衍生工具特征的有()。A.跨期性 B.期限性 C.聯(lián)動性 D.收益性

39.金融期貨的主要交易制度有()。A.集中交易制度

B.標(biāo)準(zhǔn)化的期貨合約和對沖機(jī)制 C.保證金制度 D.限倉制度

40.下列關(guān)于期貨交易保證金的說法中，正確的有()。

A.期貨交易買賣雙方都有可能在最后結(jié)算時(shí)發(fā)生虧損，所以雙方都要繳納保證金 B.雙方成交時(shí)繳納的保證金稱為初始保證金

C.保證金賬戶必須保持一個(gè)最低的水平，稱為維持保證金

D.當(dāng)交易者連續(xù)虧損，保證金余額不足以維持最低水平時(shí)，結(jié)算所會通過經(jīng)紀(jì)人發(fā)出追加保證金的通知，要求交易者在規(guī)定時(shí)間內(nèi)追加保證金直達(dá)維持保證金水平

三、判斷題

1.證券交易市場又稱“二級市場”或“次級市場”，是已發(fā)行和新發(fā)行的證券通過買賣交易實(shí)現(xiàn)流通轉(zhuǎn)讓的市場。()2.證券發(fā)行和證券交易是兩個(gè)不同的領(lǐng)域，它們互相獨(dú)立，沒有聯(lián)系。()3.證券交易市場是證券發(fā)行市場的基礎(chǔ)和前提。()4.證券市場是財(cái)產(chǎn)權(quán)利直接交換的場所。()5.證券市場是通過證券的發(fā)行與交易進(jìn)行融資的市場，包括債券市場、股票市場、基金市場、保險(xiǎn)市場、短期政府債券市場、大面額可轉(zhuǎn)讓存單市場和融資租賃市場等。()6.場外市場是指在證券交易所外的市場。()7.場內(nèi)市場與場外市場之間的截然劃分已經(jīng)不復(fù)存在，出現(xiàn)了多層次的證券市場結(jié)構(gòu)。()8.股票的流動性是指股票持有人有權(quán)參與公司重大決策的特性。()9.股票雖然具有永久性特征，但股東構(gòu)成并不具有永久性。()10.普通股股東享有分配公司剩余資產(chǎn)的權(quán)利是無條件的。()11.風(fēng)險(xiǎn)性、流動性是股票最基本的特征。()12.股票的內(nèi)在價(jià)值也就是每股股票所代表的實(shí)際資產(chǎn)的價(jià)值。()13.普通股股東享有分配公司剩余資產(chǎn)的權(quán)利是有條件的。()14.在社會募集方式下，股份公司發(fā)行的股份應(yīng)該全部向社會公眾公開發(fā)行。()15.證監(jiān)會對上市公司股權(quán)分置改革實(shí)施一線監(jiān)管，協(xié)調(diào)指導(dǎo)上市公司股權(quán)分置改革業(yè)務(wù)，辦理非流通股份可上市交易的相關(guān)手續(xù)。()16.債券投資不能安全收回有兩種情況：一是債務(wù)人不履行債務(wù);二是流通市場風(fēng)險(xiǎn)。()17.固定利率有價(jià)證券的價(jià)格受現(xiàn)行利率和預(yù)期利率的影響，它們的價(jià)格變化與利率變化一般呈現(xiàn)正比關(guān)系。()18.債券按券面形態(tài)可以分為實(shí)物債券、付息債券、憑證式債券和記賬式債券。()19.按利息支付方式的不同，債券可以分為政府債券、金融債券和公司債券。()20.憑證式國債是指由財(cái)政部發(fā)行的，有固定面值及票面利率，通過“紙質(zhì)媒介”記錄債權(quán)債務(wù)關(guān)系的國債。()21.按償還期限的長短，國債分為短期國債、中期國債和長期國債。其中，短期國債、中期國債屬于有期國債，而長期國債屬于無期國債。()22.流通國債是指可以在流通市場上交易的國債。這種國債的特征是投資看可以自由認(rèn)購、自由轉(zhuǎn)讓，通常記名，轉(zhuǎn)讓價(jià)格取決于對該國債的供給與需求。()23.按發(fā)行本位分類，國債可以分為實(shí)物國債和憑證式國債。()24.公司以不動產(chǎn)的房契或地契作抵押，如果發(fā)生了公司不能償還債務(wù)的情況，抵押的財(cái)產(chǎn)將被暫停使用還款后才能再使用。()25.歐洲債券是在歐洲市場發(fā)行的債券的總稱。()26.揚(yáng)基債券是美國政府在美國債券市場上發(fā)行的一種債券。()27.歐洲債券一般由發(fā)行地所在國的證券公司、金融機(jī)構(gòu)承銷，而外國債券則由一家或幾家大銀行牽頭，組成國際性銀行在一個(gè)國家或幾個(gè)國家同時(shí)承銷。()28.我國目前的證券投資基金既有公司型基金又有契約型基金。()29.以科學(xué)的投資組合降低風(fēng)險(xiǎn)、提高收益體現(xiàn)了基金分散風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)。()30.證券投資基金的投資對象為股票、債券和其他證券投資基金。()31.ETF和LOF的共同之處就在于兩者都是用一攬子股票申購和贖回。()32.基金持有的未上市的股票由于其價(jià)格無法確定，因此，其不屬于基金資產(chǎn)總值的計(jì)算范圍。()33.開放式基金的基金份額持有人可以事先選擇基金利潤的分配方式，基金持有人未進(jìn)行選擇的，基金管理人可將持有人所獲現(xiàn)金收益按照基金合同有關(guān)基金份額申購的約定轉(zhuǎn)為基金份額。()34.金融期權(quán)合約本身可以作為金融期權(quán)的基礎(chǔ)資產(chǎn)。()35.金融期權(quán)交易雙方的權(quán)利與義務(wù)存在著明顯的不對稱性，期權(quán)的買方只有義務(wù)而沒有權(quán)利，而期權(quán)的賣方只有權(quán)利而沒有義務(wù)。()36.看漲期權(quán)也稱認(rèn)沽權(quán)，是指期權(quán)的買方具有在約定期限內(nèi)按協(xié)定價(jià)格買入一定數(shù)量基礎(chǔ)金融工具的權(quán)利。()37.認(rèn)股權(quán)證的換股比例越高，認(rèn)股權(quán)證的價(jià)值越小。()38.認(rèn)股權(quán)證的交易可以在交易所內(nèi)進(jìn)行，也可以在場外交易市場進(jìn)行。()39.根據(jù)權(quán)證行權(quán)的基礎(chǔ)資產(chǎn)或標(biāo)的資產(chǎn)，可將權(quán)證分為股權(quán)類權(quán)證、債權(quán)類權(quán)證以及其他權(quán)證。目前我國證券市場推出的權(quán)證均為債權(quán)類權(quán)證。()40.避開直接發(fā)行股票與債券的法德要求，上市手續(xù)簡單、發(fā)行成本低是存托憑證對投資者的優(yōu)點(diǎn)。()41.附贖回條款的可轉(zhuǎn)換債券具有迫使投資者實(shí)行轉(zhuǎn)換或?qū)u出的作用。()42.根據(jù)資產(chǎn)證券化的地域分類，可以分為股權(quán)型證券化、債權(quán)型證券化和混合型證券化。()43.無擔(dān)保ADR的存款協(xié)議只規(guī)定存券銀行與ADR持有者之間的權(quán)利義務(wù)關(guān)系。()44.全額包銷過程中，承銷機(jī)構(gòu)與證券發(fā)行人之間的關(guān)系是委托——代理關(guān)系。()45.詢價(jià)對象包括符合中國證監(jiān)會規(guī)定條件的證券投資基金管理公司、合格境外機(jī)構(gòu)投資者(QFII)以及其他經(jīng)中國證監(jiān)會認(rèn)可的機(jī)構(gòu)投資者和個(gè)人投資者。()46.證券發(fā)行時(shí)，詢價(jià)對象應(yīng)承諾獲得網(wǎng)下配售的股票持有期限不少于5個(gè)月。()47.承購包銷是指通過招標(biāo)方式確定債券承銷商和發(fā)行條件的發(fā)行方式。()48.我國規(guī)定，首次公開發(fā)行股票以協(xié)商定價(jià)方式確定股票發(fā)行價(jià)格。()49.中小企業(yè)板指數(shù)以最新自由流通股本數(shù)為權(quán)重，即以扣除流通受限制的股份后的股本數(shù)量為權(quán)重，以基期加權(quán)法計(jì)算;并以逐日連鎖計(jì)算的方法得出實(shí)時(shí)指數(shù)的綜合指數(shù)。()50.股價(jià)平均數(shù)和股價(jià)指數(shù)是衡量股票市場總體價(jià)格水平及其變動趨勢的尺度，也是反映一個(gè)國家或地區(qū)政治、經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顟B(tài)的靈敏信號。()51.投資者可以通過買賣不同的股票來消除證券的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。()52.一般來說，率先漲價(jià)的商品、上游商品、熱銷商品股票的購買力風(fēng)險(xiǎn)較大，國家進(jìn)行價(jià)格控制的公用事業(yè)、基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)和下游產(chǎn)品等股票的購買力風(fēng)險(xiǎn)較小。()53.利率風(fēng)險(xiǎn)對普通股的影響不像債券和優(yōu)先股那樣沒有回旋余地。()54.普通股沒有還本要求，股息也不固定，因而不存在信用風(fēng)險(xiǎn)。()55.不同債券的利率不同，這是對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)償。()56.自2006年1月1日新修訂的《證券法》實(shí)施，我國將證券公司分為經(jīng)紀(jì)類和綜合類證券公司，實(shí)行分類管理。()57.我國《證券法》規(guī)定，證券公司的組織形式為有限責(zé)任公司、股份有限公司以及合伙形式。()58.會計(jì)師事務(wù)所申請證券相關(guān)業(yè)務(wù)許可證時(shí)，應(yīng)提交最近5年的會計(jì)報(bào)表。()59.從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)的會計(jì)師事務(wù)所、審計(jì)師事務(wù)所必須具有10名以上取得證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)資格考試合格證書或者已經(jīng)取得許可證的注冊會計(jì)師(不含分支機(jī)構(gòu)注冊會計(jì)師)。()60.貨銀兌付原則是證券結(jié)算的一項(xiàng)基本原則，可以將證券結(jié)算中的違約交收風(fēng)險(xiǎn)降低到最低程度。()

證券從業(yè)資格考試歷年真題—2010年《證券交易》全真試題 /20100601165440.shtml

一、單選題(共60題，每題0.5分，共30分。以下備選答案中只有一項(xiàng)最符合題目要求，不選、錯(cuò)選均不得分)1.B股最先在()證券交易所上市。A.上海 B.深圳 C.香港 D.紐約

2.下列關(guān)于公平原則的敘述中，正確的是()。A.參與交易的各方應(yīng)當(dāng)有獲得平等的機(jī)會 B.交易各方要及時(shí)公布有關(guān)信息

C.除證券公司外，各方處于平等的法律地位

D.交易各方根據(jù)其各自的資金數(shù)量的不同而享有不同的權(quán)利 3.下列關(guān)于開放式基金的賣出價(jià)的說法中，正確的是()。A.在資產(chǎn)凈值的基礎(chǔ)上加一定的手續(xù)費(fèi) B.以資產(chǎn)凈值確定

C.在資產(chǎn)總值的基礎(chǔ)上加一定的手續(xù)費(fèi) D.以資產(chǎn)總值確定

4.證券公司同時(shí)經(jīng)營證券自營、證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，注冊資本最低限額為人民幣()億元。A.1 B.3 C.5 D.7 5.假設(shè)某深圳證券交易所所屬的證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的結(jié)算銀行是招商銀行總行(深圳)，則 深圳交易所的會員法人可選擇()作為其結(jié)算銀行。A.深圳發(fā)展銀行總行 B.中國工商銀行深圳分行 C.招商銀行北京分行 D.中國銀行北京分行

6.證券由賣方向買方轉(zhuǎn)移和對應(yīng)的資金由買方向賣方轉(zhuǎn)移的過程屬于()。A.清算 B.交收 C.成交 D.結(jié)算

7.下列證券交易所的說法中，錯(cuò)誤的是()。

A.在我國，證券交易所接納的會員應(yīng)當(dāng)是經(jīng)有關(guān)部門批準(zhǔn)設(shè)立并具有法人地位的境內(nèi)證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)

B.經(jīng)營范圍符合規(guī)定是證券交易所會員入會的重要條件之一 C.滬、深兩家證券交易所對會員資格的規(guī)定有較大的差異性 D.只有交易所的會員才能在交易所中進(jìn)行交易 8.柜臺交易的轉(zhuǎn)讓價(jià)格一般由()報(bào)出。A.投資者 B.證券公司 C.證券交易所 D.中國證監(jiān)會

9.下列關(guān)于證券經(jīng)紀(jì)商的說法中，不正確的是()。

A.指接受客戶委托、代客買賣證券并以此收取傭金的中間人 B.與客戶是委托代理關(guān)系

C.必須遵照客戶發(fā)出的委托指令進(jìn)行證券買賣 D.承擔(dān)交易中的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

10.由于工作人員粗心造成多付或少付錢款或證券帶來的風(fēng)險(xiǎn)屬于()。A.交收失誤引起的風(fēng)險(xiǎn)

B.無權(quán)或越權(quán)代理而造成的風(fēng)險(xiǎn)

C.證券公司工作人員申報(bào)差錯(cuò)引起的風(fēng)險(xiǎn) D.客戶委托買賣時(shí)審核憑證不慎而造成的風(fēng)險(xiǎn)

11.關(guān)于營業(yè)部經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)操作規(guī)程，在清算交收方面，以下說法錯(cuò)誤的是()。A.營業(yè)部應(yīng)在為投資者保密的前提下，及時(shí)公布新股認(rèn)購配號及中簽號 B.營業(yè)部為客戶辦理證券交割一般有自助交割和柜臺人工交割兩種交割方式 C.客戶如要求柜臺在打印的對賬單上加蓋營業(yè)部業(yè)務(wù)用章的，柜臺應(yīng)該婉言謝絕

D.客戶憑本人身份證、資金卡或授權(quán)權(quán)限，可以在柜臺查詢交易結(jié)果或證券及資金余額等 12.證券公司按交易規(guī)則代理買賣證券，買賣成交后，應(yīng)當(dāng)按規(guī)定制作()交付客戶。A.每日股票交割單 B.買賣成交報(bào)告單 C.每日資金清算單 D.買賣成交匯總表

13.有甲、乙、丙、丁投資者四人，均申報(bào)賣出X股票，申報(bào)價(jià)格和申報(bào)時(shí)間分別為：甲 的賣出價(jià)10.70元，時(shí)間13：35;乙的賣出價(jià)10.40元，時(shí)間13：40;丙的賣出價(jià)10.75 元，時(shí)間13：25;丁的賣出價(jià)10.40元，時(shí)間13：38。那么這四位投資者交易的優(yōu)先順 序?yàn)?)。A.甲>乙>丙>丁 B.乙>甲>丁>丙 C.丁>乙>甲>丙 D.丁>乙>丙>甲

14.某國債面值為100元，票面利率為5%，起息日是2009年8月5日，交易日是2009年 12月18日。交易日掛牌顯示的應(yīng)計(jì)利息額為()元。A.1.24 B.1.86 C.2.24 D.2.86 15.下列關(guān)于送配股的股權(quán)登記方式的說法中，正確的是()。A.送配股的股權(quán)登記記錄不在股票賬戶的過戶記錄中逐筆反映 B.上海證券交易所對于未托管的實(shí)物股票派生的權(quán)證由承銷商認(rèn)購

C.深圳證券交易所對未被認(rèn)購且承銷商未予包銷的不予登記，在可配股份總數(shù)中扣除

D.深圳證券交易所對已托管但未進(jìn)入清算系統(tǒng)的股份，配股權(quán)證由股權(quán)登記機(jī)構(gòu)直接記入股東的證券賬戶下

16.在委托買賣證券的交易中，投資者作為委托人，承擔(dān)的義務(wù)不包括()。A.了解交易風(fēng)險(xiǎn)，明確買賣方式

B.按要求如實(shí)提供有關(guān)證件，填寫開戶書，并接受證券經(jīng)紀(jì)商的審核

C.認(rèn)真閱讀證券經(jīng)紀(jì)商提供的《風(fēng)險(xiǎn)揭示書》和《證券交易委托代理協(xié)議書》

D.投資者的合法權(quán)益受到經(jīng)紀(jì)商或其他證券中介機(jī)構(gòu)侵害時(shí)，可以通過司法途徑尋求保護(hù) 17.價(jià)格振幅的計(jì)算公式為()。

A.單只股票漲跌幅-對應(yīng)分類指數(shù)漲跌幅

B.(當(dāng)日最高價(jià)-當(dāng)日最低價(jià))/當(dāng)日最低價(jià)×100% C.當(dāng)日成交股數(shù)/流通股數(shù)× 100% D.單只股票漲跌點(diǎn)數(shù)-中小企業(yè)板塊指數(shù)漲跌點(diǎn)數(shù) 18.在連續(xù)競價(jià)階段，每一筆買賣委托輸入電腦自動撮合系統(tǒng)后，當(dāng)即判斷并進(jìn)行不同的處理。以下處理中不正確的是()。A.能成交者予以成交

B.不能成交者等待機(jī)會成交

C.部分成交者則讓剩余部分繼續(xù)等待 D.當(dāng)日未成交者自動進(jìn)入次日集合競價(jià)

19.下列關(guān)于時(shí)間優(yōu)先原則的說法中，正確的是()。A.同一時(shí)點(diǎn)申報(bào)，按價(jià)格大小順序決定優(yōu)先順序 B.同價(jià)位申報(bào)，按申報(bào)時(shí)序決定優(yōu)先順序

C.無論價(jià)位是否相同，均按申報(bào)時(shí)序決定優(yōu)先順序

D.無論申報(bào)方式如何，均以證券經(jīng)紀(jì)商接到書面憑證的順序決定申報(bào)時(shí)序 20.下列不具有B股賬戶開立資格的人員有()。A.境內(nèi)自然人 B.境內(nèi)法人

C.定居國外的中國公民 D.臺灣地區(qū)的自然人 21.根據(jù)我國《證券法》等相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，下列關(guān)于證券經(jīng)紀(jì)商在從事證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù) 時(shí)必須遵守的內(nèi)容中，說法不正確的是()。

A.不得挪用客戶的交易結(jié)算資金和證券，亦不得將客戶的資金和證券借與他人，或者作為擔(dān)保物或質(zhì)押物

B.不得在營業(yè)場所接受客戶委托和進(jìn)行清算、交收

C.不得以任何方式向客戶保證交易收益或者承諾賠償客戶的投資損失 D.不得為多獲取傭金而誘導(dǎo)客戶進(jìn)行不必要的證券買賣

22.證券交易所對上市證券實(shí)施掛牌交易，上市首日證券行情顯示的前收盤價(jià)為()。A.當(dāng)日開盤價(jià) B.該證券發(fā)行價(jià) C.零

D.開盤價(jià)與發(fā)行價(jià)的均值

23.在登記結(jié)算公司辦理投資者掛失補(bǔ)辦證券賬戶卡業(yè)務(wù)中，更換新號碼的證券賬戶卡包含()。

A.原證券賬戶的復(fù)制和證券的非交易過戶 B.新開立證券賬戶和證券的非交易過戶 C.原證券賬戶的復(fù)制和證券的交易過戶 D.新開立證券賬戶和證券的交易過戶

24.下列各項(xiàng)中，()不是新股網(wǎng)上競價(jià)發(fā)行的優(yōu)點(diǎn)。A.市場性 B.連續(xù)性 C.經(jīng)濟(jì)性 D.公平性

25.下列關(guān)于網(wǎng)上定價(jià)發(fā)行認(rèn)購成功者的確認(rèn)方式的說法中，正確的是()。A.按抽簽決定認(rèn)購成功者

B.按價(jià)格優(yōu)先原則決定認(rèn)購成功者 C.按時(shí)間優(yōu)先原則決定認(rèn)購成功者 D.按客戶優(yōu)先原則決定認(rèn)購成功者

26.關(guān)于投資者參與上網(wǎng)定價(jià)發(fā)行時(shí)進(jìn)行新股申購的規(guī)則和方法，下列說法錯(cuò)誤的是()。A.每一個(gè)證券賬戶申購量最少為1000股

B.每個(gè)證券賬戶只能申購一次，一經(jīng)申報(bào)不能撤單

C.申購價(jià)格為發(fā)行公告中的發(fā)行價(jià)格，高于或低于該價(jià)格的申購均無效

D.深市新股申購代碼為730 X X X，滬市則與上市股票代碼相聯(lián)系，為0 X X X 27.根據(jù)上海證券交易所的業(yè)務(wù)規(guī)則，可流通股的紅股起始交易日為()日。(R為股權(quán)登記日)A.R B.R+1 C.R+2 D.R+3 28.對于股東大會網(wǎng)絡(luò)投票，深圳證券交易所網(wǎng)絡(luò)投票系統(tǒng)的要點(diǎn)有：在“委托價(jià)格”項(xiàng)填 報(bào)股東大會議案序號，其中()元代表議案一。A.1.00 B.0.10 C.0.01 D.0 29.BSB公司以30元的市價(jià)發(fā)行了1000000股股票。該公司正在考慮以5元的價(jià)格發(fā)行 200000張權(quán)證，使得持有者以每股40元的價(jià)格購買。則BSB公司由權(quán)證的發(fā)行和執(zhí)行所集的資金分別為()。

A.3000000元;200000元 B.500000元;200000元 C.500000元;8000000元 D.1000000元;8000000元

30.新股網(wǎng)上競價(jià)發(fā)行中，投資者作為()，在指定時(shí)間通過證券交易所會員交易柜臺，以不低于發(fā)行底價(jià)的價(jià)格及限購數(shù)量，進(jìn)行競價(jià)認(rèn)購。A.賣方 B.買方 C.委托方 D.代理方

31.下列關(guān)于證券自營業(yè)務(wù)的說法中，正確的是()。A.買賣對象為上市證券 B.主要收入為傭金收入 C.證券公司都有自營資格

D.證券專營機(jī)構(gòu)進(jìn)行自營業(yè)務(wù)應(yīng)符合一定條件 32.內(nèi)幕信息是指在證券交易活動中，涉及公司的經(jīng)營、財(cái)務(wù)或者對該公司證券的市場價(jià)格有重大影響的尚未公開的信息。對上市公司而言，下列各項(xiàng)尚未公開的信息中，除()外，均屬于內(nèi)幕信息。

A.公司2名監(jiān)事發(fā)生變動

B.公司一次性抵押或出售40%的營業(yè)用主要資產(chǎn) C.公司的經(jīng)營政策或經(jīng)營范圍發(fā)生重大變化 D.公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)發(fā)生重大變化

33.下列屬于明文列示的證券公司操縱市場行為的是()。

A.與他人串通，以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互進(jìn)行證券交易 B.內(nèi)幕人員利用內(nèi)幕信息買賣證券或根據(jù)內(nèi)幕信息建議他人買賣證券 C.將自營賬戶借給他人使用

D.違反規(guī)定購買本證券公司控股股東或者與本證券公司有其他重大利害關(guān)系的發(fā)行人發(fā)行的證券

34.下列屬于自營業(yè)務(wù)特點(diǎn)的是()。A.客戶資料的保密性 B.客戶指令的權(quán)威性 C.交易行為的自主性 D.業(yè)務(wù)對象的廣泛性

35.建立健全自營業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控系統(tǒng)的功能，應(yīng)在監(jiān)控系統(tǒng)中設(shè)置相應(yīng)的()，通過系統(tǒng)的預(yù)警觸發(fā)裝置自動顯示自營業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的動態(tài)變化。A.風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo) B.風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控閥值 C.敏感性指標(biāo) D.風(fēng)險(xiǎn)測量閥值

36.證券公司操縱市場的行為會擾亂正常的()，從而造成證券價(jià)格異常波動。A.供求關(guān)系 B.交易價(jià)格 C.市場秩序 D.交易量

37.在自營賬戶的審核和稽核制度中，不屬于禁止行為的是()。A.建立專用自營賬戶

B.將自營賬戶借給他人使用

C.使用他人名義和非自營席位變相自營 D.賬外自營

38.證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)將自營業(yè)務(wù)與經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)混合操作所受到的最嚴(yán)厲的處罰是()。A.警告 B.罰款

C.沒收非法所得 D.撤銷相關(guān)業(yè)務(wù)許可

39.證券自營業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)性或高風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)主要是指()。A.市場風(fēng)險(xiǎn) B.合規(guī)風(fēng)險(xiǎn) C.經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) D.操作風(fēng)險(xiǎn)

40.集合計(jì)劃審計(jì)報(bào)告應(yīng)當(dāng)在每結(jié)束之日起()個(gè)交易日內(nèi)，按合同約定的方式向客戶和資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)提供，并報(bào)送中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)備案。A.30 B.60 C.90 D.120 41.證券公司在證券自營賬戶與證券資產(chǎn)管理賬戶之間或者不同的證券資產(chǎn)管理賬戶之間進(jìn)行交易，且無充分證據(jù)證明已依法實(shí)現(xiàn)有效隔離的，依照《證券法》的規(guī)定，責(zé)令改 正，沒收違法所得，并處以()的罰款。A.10萬元以上30萬元以下 B.30萬元以上50萬元以下 C.10萬元以上100萬元以下 D.30萬元以上60萬元以下

42.證券公司從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)符合的條件錯(cuò)誤的是()。A.經(jīng)中國證監(jiān)會核定具有證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的經(jīng)營范圍

B.凈資本不低于人民幣2億元，且符合中國證監(jiān)會關(guān)于經(jīng)營證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控指標(biāo)的規(guī)定

C.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)人員具有證券業(yè)從業(yè)資格，無不良行為記錄，其中具有2年以上證券自營、資產(chǎn)管理或者證券投資基金管理從業(yè)經(jīng)歷的人員不少于5人

D.具有良好的法人治理結(jié)構(gòu)、完備的內(nèi)部控制和風(fēng)險(xiǎn)管理制度，并得到有效執(zhí)行 43.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，是指證券公司作為()，依法為客戶提供證券及其他金融產(chǎn)品的投 資管理服務(wù)的行為。A.委托人 B.受托人 C.資產(chǎn)管理人 D.代理人 44.根據(jù)中國證監(jiān)會《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》的規(guī)定，關(guān)于客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的運(yùn)作，下列說法中正確的是()。

A.證券公司只能自行推廣集合資產(chǎn)管理計(jì)劃，不得委托其他證券公司或商業(yè)銀行代為推廣 B.證券公司辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，既可接受客戶貨幣形式的資產(chǎn)，也可接受客戶股票、債券及基金等證券形式的資產(chǎn)

C.參與集合資產(chǎn)管理計(jì)劃的客戶不得轉(zhuǎn)讓其所擁有的份額

D.證券公司應(yīng)當(dāng)自中國證監(jiān)會出具無異議意見或者做出批準(zhǔn)決定之日起30日內(nèi)，完成設(shè)立工作并開始投資運(yùn)作

45.下列屬于定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)標(biāo)的的是()。A.房屋 B.土地 C.古董

D.證券投資基金份額 46.客戶融券期間，其本人或關(guān)聯(lián)人賣出與所融人證券相同的證券的，客戶應(yīng)當(dāng)自該事實(shí)發(fā)生之日起()個(gè)交易日內(nèi)向證券公司申報(bào)。A.3 B.6 C.10 D.15 47.融資融券業(yè)務(wù)是指()出借資金供其買人上市時(shí)或者出借上市證券供其賣出，并收取擔(dān)保物的經(jīng)營活動。A.證券公司向客戶 B.銀行向客戶 C.銀行向證券公司 D.證券公司向銀行

48.證券公司或其分支機(jī)構(gòu)未經(jīng)批準(zhǔn)擅自經(jīng)營融資融券業(yè)務(wù)的，可以對直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員給予警告，撤銷任職資格或者證券從業(yè)資格，并處以 __萬元以上__萬元以下的罰款。()A.1;10 B.2;20 C.3;30 D.5;50 49.證券發(fā)行人派發(fā)現(xiàn)金紅利或利息時(shí)，登記結(jié)算公司按照證券公司()的實(shí)際余額記增紅股或配股權(quán)證。

A.客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶 B.客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶 C.信用交易證券交收賬戶 D.信用交易專用證券交收賬戶

50.根據(jù)《上海證券交易所債券交易實(shí)施細(xì)則》的規(guī)定，債券質(zhì)押式回購交易實(shí)行企業(yè)債回購交易按()進(jìn)行申報(bào)。A.席位 B.證券賬戶 C.資金賬戶 D.公司 51.以資融券者在回購交易開始時(shí)，其申報(bào)買賣部位為()。A.買人(S)B.買人(B)C.賣出(S)D.賣出(B)52.債券質(zhì)押式回購交易的申報(bào)操作類似于()。A.股票交易

B.憑證式國債交易 C.期權(quán)交易 D.期貨交易

53.在全國銀行間債券市場回購交易中，回購利率由()確定。A.交易雙方 B.中央結(jié)算公司

C.全國銀行同業(yè)拆借中心 D.中國結(jié)算公司

54.下列()不是深圳證券交易所質(zhì)押式企業(yè)債回購交易品種。A.1天 B.3天 C.7天 D.14天

55.()要求某一交易日成交的所有交易有計(jì)劃地安排距成交日相同營業(yè)日天數(shù)的某一營業(yè)日進(jìn)行交收。A.滾動交收 B.會計(jì)日交收 C.時(shí)點(diǎn)交收 D.定期交收

56.中國結(jié)算上海分公司清算系統(tǒng)根據(jù)交易所成交數(shù)據(jù)按參與人()對買斷式回購交易、履約金與其他品種的交易進(jìn)行清算。A.資金賬戶 B.清算編號 C.交易席位 D.證券賬戶

57.中國結(jié)算上海分公司在()日下午進(jìn)行證券和資金交收。A.T B.T+1 C.T+2 D.T+3 58.清算一般有三種解釋：一是指一定經(jīng)濟(jì)行為引起的貨幣資金關(guān)系的應(yīng)收、應(yīng)付的計(jì)算;二是指公司、企業(yè)結(jié)束經(jīng)營活動，收回債務(wù)、處置分配財(cái)產(chǎn)等行為的總和;三是指銀行同業(yè)往來中應(yīng)收或應(yīng)付差額的軋抵及資金匯劃。證券交易的清算，適用()解釋。A.第一種 B.第二種 C.第三種 D.都不適用 59.()是指對結(jié)算參與人相對于其每個(gè)交收對手方的證券和資金應(yīng)收應(yīng)付加以相抵，得出該結(jié)算參與人相對于其每個(gè)交收對手方的證券和資金的應(yīng)收應(yīng)付凈額。A.雙邊凈額清算 B.多邊凈額清算 C.連續(xù)凈額清算 D.集中凈額清算

60.某證券公司持有一種國債，面值500萬元，當(dāng)時(shí)標(biāo)準(zhǔn)券折算率為1：1.27。當(dāng)日該公司 有現(xiàn)金余額4000萬元;買入股票50萬股，均價(jià)為每股20元;申購新股600萬股，價(jià)格每股6元。為保證當(dāng)日資金清算和交收，該公司需要回購融入資金為__萬 元，庫存國債__融入資金。()A.4600;足夠 B.600;足夠 C.4600;不夠 D.600;不夠

二、多選題(共40題40分，每題1分。以 下備選項(xiàng)中有兩項(xiàng)或兩項(xiàng)以上符合題目要求，多選、少選、錯(cuò)選均不得分)1.下列關(guān)于證券交易主要特征的表述中，正確的有()。A.證券只有通過流動才具有較強(qiáng)的變現(xiàn)能力

B.證券交易的特征主要表現(xiàn)在三個(gè)方面，分別為流動性、收益性和安全性 C.證券交易的三個(gè)特征互相聯(lián)系在一起

D.因?yàn)樽C券可能為其持有者帶來一定收益，所以具有流動性 2.下列關(guān)于其他交易場所的說法中，正確的有()。A.場外交易市場包括柜臺市場，但不限于柜臺市場

B.場外交易市場可以產(chǎn)生買方內(nèi)部和賣方內(nèi)部的出價(jià)要價(jià)競爭 C.證券公司不僅是場外交易市場的組織者，也是直接參與者 D.場外交易場所是相對集中的 3.金融期權(quán)的種類主要有()。A.外匯期權(quán) B.股票期權(quán) C.單據(jù)期權(quán) D.股價(jià)指數(shù)期權(quán)

4.證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)要為證券市場提供安全、高效的證券登記結(jié)算服務(wù)，需采取的措施主要有()。

A.要制定完善的風(fēng)險(xiǎn)防范制度 B.要制定完善的內(nèi)部控制制度

C.要建立完善的結(jié)算參與人準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn) D.要建立完善的結(jié)算參與人風(fēng)險(xiǎn)評估體系 5.下面屬于證券交易基本過程的有()。A.開戶 B.委托 C.轉(zhuǎn)讓 D.結(jié)算

6.證券交易所每年應(yīng)對從事證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的會員的()方面進(jìn)行抽樣或者全面檢查，并將檢查結(jié)果報(bào)告中國證監(jiān)會。A.從業(yè)人員資格 B.財(cái)務(wù)狀況 C.內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制 D.客戶構(gòu)成

7.無形席位申報(bào)方式的申報(bào)程序有()。

A.委托指令——前置終端處理機(jī)和通信網(wǎng)絡(luò)——交易所主機(jī) B.委托指令——終端機(jī)——交易所主機(jī)

C.委托指令——電話通知場內(nèi)員——終端機(jī)——交易所主機(jī) D.委托指令——交易所主機(jī)

8.證券登記結(jié)算公司的業(yè)務(wù)范圍和職能包括()。A.證券持有人名冊登記

B.接受上市申請，安排證券上市 C.受發(fā)行人的委托派發(fā)證券權(quán)益 D.證券的存管和過戶

9.在證券委托交易中，證券經(jīng)紀(jì)商作為受托人，應(yīng)承擔(dān)的義務(wù)包括()。A.提醒客戶了解并注意從事證券投資存在的風(fēng)險(xiǎn) B.認(rèn)真閱讀《證券交易委托代理協(xié)議書》 C.堅(jiān)持了解客戶原則 D.必須忠實(shí)辦理受托業(yè)務(wù)

10.A股賬戶按持有人可以分為()。A.自然人證券賬戶 B.一般機(jī)構(gòu)證券賬戶 C.證券公司自營證券賬戶 D.境內(nèi)投資者證券賬戶

11.證券營業(yè)部在審單時(shí)應(yīng)拒絕辦理的委托有()。A.全權(quán)委托

B.未辦妥過戶手續(xù)的記名證券委托 C.采取信用交易方式的委托

D.已辦妥過戶手續(xù)的記名證券委托

12.中小企業(yè)板上市公司出現(xiàn)下列()情形的，深圳證券交易所對其股票交易實(shí)行退市風(fēng)險(xiǎn)警示。

A.最近一個(gè)會計(jì)的審計(jì)結(jié)果顯示其股東權(quán)益為負(fù)值

B.最近一個(gè)會計(jì)的審計(jì)結(jié)果顯示公司對外擔(dān)保余額超過1億元且占凈資產(chǎn)值的100%以上 C.連續(xù)15個(gè)交易日，公司股票每日收盤價(jià)均低于每股面值

D.連續(xù)100個(gè)交易日內(nèi)，公司股票通過深圳證券交易所系統(tǒng)實(shí)現(xiàn)的累計(jì)成交量低于300萬股 13.上海證券交易所和深圳證券交易所連續(xù)競價(jià)期間的即時(shí)行情內(nèi)容包括()。A.證券代碼及簡稱 B.股價(jià)指數(shù)

C.當(dāng)日最高成交價(jià)和當(dāng)日最低成交價(jià) D.當(dāng)日累計(jì)成交數(shù)量和金額 14.根據(jù)《深圳證券交易所交易規(guī)則》的規(guī)定，在深圳證券交易所進(jìn)行的證券買賣符合下列()條件的，可以采用大宗交易方式。

A.債券單筆質(zhì)押式回購交易數(shù)量不低于5000張(以人民幣100元面額為1張)，或者交易金額不低于50萬元人民幣 B.多只A股合計(jì)單向買人或賣出的交易金額不低于500萬元人民幣，且其中單只A股的交易數(shù)量不低于20萬股

C.多只基金合計(jì)單向買入或賣出的交易金額不低于500萬元人民幣，且其中單只基金的交易數(shù)量不低于100萬份

D.多只債券合計(jì)單向買入或賣出的交易金額不低于500萬元人民幣，且其中單只債券的交易數(shù)量不低于1.5萬張

15.在申報(bào)價(jià)格最小變動單位方面，下列各項(xiàng)符合《深圳證券交易所交易規(guī)則》規(guī)定的有()。A.A股、債券交易為0.01元人民幣 B.基金、權(quán)證交易為0.001元人民幣 C.B股交易為0.01港元

D.債券質(zhì)押式回購交易為0.01元人民幣

16.合格境外機(jī)構(gòu)投資者在經(jīng)批準(zhǔn)的投資額度內(nèi)，可以投資于中國證監(jiān)會批準(zhǔn)的人民幣金融工具，包括()。

A.在證券交易所掛牌交易的股票 B.在證券交易所掛牌交易的債券 C.在證券交易所掛牌交易的權(quán)證 D.證券投資基金

17.關(guān)于證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，以下表述正確的有()。A.在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中，委托人的指令具有權(quán)威性

B.經(jīng)紀(jì)商可以根據(jù)情況變化，自行改變委托人的委托價(jià)格

C.經(jīng)紀(jì)商無故違反委托人指示并使其遭受損失的，應(yīng)承擔(dān)賠償責(zé)任

D.證券經(jīng)紀(jì)商泄露客戶資料而造成客戶損失，證券經(jīng)紀(jì)商不承擔(dān)賠償責(zé)任 18.股份登記包括()。A.配股登記

B.首次公開發(fā)行登記 C.增發(fā)新股登記 D.除權(quán)登記

19.下列關(guān)于深圳證券交易所證券轉(zhuǎn)托管的說法，正確的有()。

A.轉(zhuǎn)托管可以是一只證券或多只證券，也可是一只證券的部分或全部

B.一般情況下，當(dāng)日買人的證券在同一證券公司的不同席位之間可以轉(zhuǎn)托管，但在不同證券公司的席位之間不能轉(zhuǎn)托管 C.轉(zhuǎn)托管一經(jīng)申報(bào)不能撤單

D.轉(zhuǎn)出證券營業(yè)部收到轉(zhuǎn)托管未確認(rèn)數(shù)據(jù)，可向中國結(jié)算深圳分公司查詢轉(zhuǎn)托管不成功原因 20.下列關(guān)于買賣深圳證券交易所無價(jià)格漲跌幅限制證券的說法中，正確的有()。

A.股票上市首日開盤集合競價(jià)的有效競價(jià)范圍為發(fā)行價(jià)的900%以內(nèi)，連續(xù)競價(jià)、收盤集合競價(jià)的有效競價(jià)范圍為最近成交價(jià)的上下10% B.債券上市首日開盤集合競價(jià)的有效競價(jià)范圍為發(fā)行價(jià)的上下30%，連續(xù)競價(jià)、收盤集合競價(jià)的有效競價(jià)范圍為最近成交價(jià)的上下10% C.債券非上市首日開盤集合竟價(jià)的有效競價(jià)范圍為前收盤價(jià)的上下10%，連續(xù)競價(jià)、收盤集合競價(jià)的有效競價(jià)范圍為最近成交價(jià)的上下10% D.債券質(zhì)押式回購非上市首日開盤集合競價(jià)的有效競價(jià)范圍為前收盤價(jià)的上下30%，連續(xù)競價(jià)、收盤集合競價(jià)的有效競價(jià)范圍為最近成交價(jià)的上下10% 21.投資者教育具體應(yīng)重點(diǎn)突出的內(nèi)容有()。

A.要持續(xù)地采取各種有效方式讓投資者充分理解“買者自負(fù)”的原則，真正明白“股市有風(fēng)險(xiǎn)，人市須謹(jǐn)慎”的警示

B.證券公司在進(jìn)行產(chǎn)品和業(yè)務(wù)推介時(shí)，應(yīng)當(dāng)清楚說明不同產(chǎn)品和業(yè)務(wù)的區(qū)別，使投資者充分認(rèn)識不同產(chǎn)品和業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)特征

C.要從開戶環(huán)節(jié)著手風(fēng)險(xiǎn)揭示，向客戶講解有關(guān)業(yè)務(wù)合同、協(xié)議的內(nèi)容，明示證券投資的風(fēng)險(xiǎn)，并由客戶在風(fēng)險(xiǎn)揭示書上簽字確認(rèn)

D.證券公司應(yīng)當(dāng)向客戶明確告知公司的法定業(yè)務(wù)范圍，幫助投資者增強(qiáng)自我保護(hù)意識，提高識別能力，警惕和自覺抵制各種不受法律保護(hù)的非法證券活動 22.下面關(guān)于“一級交易商”的說法，錯(cuò)誤的有()。

A.一級交易商對固定收益證券做市時(shí)，應(yīng)選定做市品種，至少應(yīng)對在固定收益平臺上掛牌交易的各關(guān)鍵期限國債中的兩只基準(zhǔn)國債進(jìn)行做市

B.一級交易商在固定收益平臺交易期間，應(yīng)當(dāng)對選定做市的特定固定收益證券進(jìn)行連續(xù)雙邊報(bào)價(jià)，每交易日雙邊報(bào)價(jià)中斷時(shí)間累計(jì)不得超過45分鐘

C.一級交易商對做市品種的雙邊報(bào)價(jià)，應(yīng)當(dāng)是確定報(bào)價(jià)，且雙邊報(bào)價(jià)對應(yīng)收益率價(jià)差小于10個(gè)基點(diǎn)

D.單筆報(bào)價(jià)數(shù)量不得低于10000手(1手為1000元面值)23.在委托買賣證券的交易中，投資者作為委托人，享有一定的權(quán)利，其中包括()。A.對自己購買的證券享有持有權(quán)和處置權(quán) B.尋求司法保護(hù)權(quán)

C.對證券交易過程的知情權(quán) D.按規(guī)定繳存交易結(jié)算資金

24.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中證經(jīng)紀(jì)商必須遵守的方面包括()。A.不得為多獲取傭金而誘導(dǎo)客戶進(jìn)行不必要的證券買賣 B.不得侵占、損害客戶的合法權(quán)益

C.不得散布謠言或其他非公開披露的信息 D.不得借職務(wù)之便利用或泄露內(nèi)幕信息

25.證券公司申請為期貨公司提供中間介紹業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當(dāng)符合的條件有()。A.申請日前6個(gè)月各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn) B.已按規(guī)定建立客戶交易結(jié)算資金第三方存管制度 C.全資擁有或者控股一家期貨公司，或者與一家期貨公司被同一機(jī)構(gòu)控制，且該期貨公司具有實(shí)行會員分級結(jié)算制度期貨交易所的會員資格、申請日前2個(gè)月的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)持續(xù)符合規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)

D.配備必要的業(yè)務(wù)人員，公司總部至少有5名、擬開展介紹業(yè)務(wù)的營業(yè)部至少有2名具有期貨從業(yè)人員資格的業(yè)務(wù)人員

26.上市開放式基金是在原有的開放式基金運(yùn)作模式的基礎(chǔ)上，增加了交易所()的渠道。A.發(fā)售 B.申購 C.贖回 D.回購

27.主辦券商的代辦業(yè)務(wù)包括()。

A.開立非上市股份有限公司股份轉(zhuǎn)讓賬戶 B.受托辦理股份轉(zhuǎn)讓公司股權(quán)確認(rèn)事宜

C.向投資者提示股份轉(zhuǎn)讓風(fēng)險(xiǎn)，與投資者簽訂股份轉(zhuǎn)讓委托協(xié)議書，接受投資者委托辦理股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)

D.根據(jù)協(xié)會或相關(guān)主辦券商的要求，協(xié)助調(diào)查指定事項(xiàng) 28.轉(zhuǎn)讓撮合時(shí)，以集合競價(jià)確定轉(zhuǎn)讓價(jià)格，如果有兩個(gè)以上價(jià)位在有效競價(jià)范圍內(nèi)能實(shí)現(xiàn)最大成交量，則可以選取的價(jià)位有()。A.高于該價(jià)位的買入申報(bào)全部成交 B.低于該價(jià)位的賣出申報(bào)半數(shù)成交 C.與該價(jià)位相同的買方申報(bào)全部成交 D.與該價(jià)位相同的賣方申報(bào)全部成交

29.掛牌公司披露的財(cái)務(wù)信息至少應(yīng)當(dāng)包括()。A.資產(chǎn)負(fù)債表 B.利潤表

C.主要項(xiàng)目的附注 D.現(xiàn)金流量表

30.證券公司受期貨公司委托從事介紹業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)提供的服務(wù)有()。A.協(xié)助辦理開戶手續(xù)

B.提供期貨行情信息、交易設(shè)施 C.代理客戶進(jìn)行期貨交易

D.代期貨公司、客戶收付期貨保證金

31.使用中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司網(wǎng)絡(luò)投票系統(tǒng)進(jìn)行投票的具體流程包括()。A.向結(jié)算公司提交網(wǎng)絡(luò)申請

B.登錄中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司網(wǎng)站注冊 C.到身份驗(yàn)證機(jī)構(gòu)辦理身份驗(yàn)證，激活用戶名 D.使用用戶名、密碼及附加碼登錄網(wǎng)站

32.下列關(guān)于股票上網(wǎng)發(fā)行資金申購規(guī)則的說法中，不正確的有()。A.上海證券交易所申購單位為500股 B.深圳證券交易所申購單位為1000股 C.一般而言，同一證券賬戶的多次申購委托只有第一次有效，其余申購由交易系統(tǒng)自動剔除

D.每一有效申購單位配一個(gè)號，對所有有效申購單位按價(jià)格高低順序連續(xù)配號 33.證券公司應(yīng)在風(fēng)險(xiǎn)()的前提下從事自營業(yè)務(wù)。A.可承受 B.可測 C.可控 D.可分散

34.證券公司應(yīng)通過()來控制自營業(yè)務(wù)運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)。A.合理的預(yù)警機(jī)制 B.嚴(yán)密的賬戶管理 C.止盈止損的決策 D.規(guī)范的交易操作

35.下列屬于加強(qiáng)證券自營業(yè)務(wù)內(nèi)部控制措施的有()。A.建立防火墻制度

B.建立完善的投資決策和投資操作檔案管理制度 C.建立獨(dú)立的實(shí)時(shí)監(jiān)控系統(tǒng) D.提高自營業(yè)務(wù)運(yùn)作的透明度 36.自營業(yè)務(wù)中涉及()等方面的重大決策應(yīng)當(dāng)經(jīng)過集體決策并采取書面形式，由相關(guān)人員簽字確認(rèn)后存檔。A.自營規(guī)模 B.風(fēng)險(xiǎn)限額 C.資產(chǎn)配置 D.業(yè)務(wù)授權(quán)

37.下列事項(xiàng)中，屬于內(nèi)幕信息的是()。A.公司的經(jīng)營方針和經(jīng)營范圍的重大變化 B.公司涉及的重大訴訟

C.公司營業(yè)用主要資產(chǎn)的報(bào)廢一次超過該資產(chǎn)的30% D.公司的監(jiān)事、1/3以上董事或者經(jīng)理發(fā)生變動 38.自營業(yè)務(wù)運(yùn)作應(yīng)重點(diǎn)加強(qiáng)()，明確自營操作指令的權(quán)限及下達(dá)程序、請示報(bào)告事項(xiàng)及程序等。

A.投資品種的選擇 B.投資規(guī)模的控制 C.投資時(shí)機(jī)的把握 D.資產(chǎn)配置的控制

39.定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的內(nèi)部控制措施包括()。A.專門、獨(dú)立的業(yè)務(wù)運(yùn)作 B.合理、有效的控制措施 C.獨(dú)立、客觀的投資研究 D.科學(xué)、嚴(yán)密的投資決策

40.證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的研究工作，應(yīng)當(dāng)符合的要求有()。A.保持獨(dú)立 B.保持客觀

C.建立和完善投資對象備選庫制度 D.建立和維護(hù)備選庫

三、判斷題(共60題，每小題0.5分，共30分。正確的用A表示，錯(cuò)誤的用B表示，不選、錯(cuò)選、放棄均不得分)1.證券交易所的組織形式有會員制和公司制。前者有嚴(yán)密的組織和規(guī)章制度，后者比較松散。()2.封閉式基金成立一定時(shí)期后，基金管理公司一般會自行或者委托證券公司開設(shè)的柜臺進(jìn)行基金證券的轉(zhuǎn)讓。()3.在連續(xù)交易系統(tǒng)中，并非意味著交易一定是連續(xù)的。()4.JSC證券公司是上海證券交易所的會員，它也可以在深圳證券交易所進(jìn)行交易。()5.自營席位與代理席位可以是同一個(gè)席位。()6.金融衍生工具指建立在基礎(chǔ)產(chǎn)品或基礎(chǔ)變量之上，其價(jià)格取決于后者供需狀況變動的派生金融產(chǎn)品。()7.境外證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)設(shè)立的駐華代表處，經(jīng)申請可以成為證券交易所的特別會員。()8.證券經(jīng)紀(jì)商對委托人的一切委托事項(xiàng)負(fù)有保密義務(wù)，未經(jīng)委托人許可嚴(yán)禁泄露，因此可不配合監(jiān)管、司法機(jī)關(guān)與證券交易所等的查詢。()9.根據(jù)深圳證券交易所交易證券的托管制度，投資者在某證券營業(yè)部買人證券后，可以在國內(nèi)任一證券營業(yè)部賣出該證券。()10.每個(gè)合格境外機(jī)構(gòu)投資者可分別在上海、深圳證券交易所委托5家境內(nèi)證券公司進(jìn)行證券交易。()11.中小企業(yè)板股票連續(xù)競價(jià)期間有效競價(jià)范圍為最近成交價(jià)的上下5%。()12.證券公司客戶的交易結(jié)算資金應(yīng)當(dāng)存放在商業(yè)銀行，以證券公司的名義立戶管理，以便于采用法人結(jié)算模式。()13.市價(jià)委托是我國法規(guī)規(guī)定的委托種類。()14.證券經(jīng)紀(jì)商經(jīng)批準(zhǔn)可以在營業(yè)場所外接受客戶委托。()15.在我國證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中，證券公司可以墊付部分資金，并允許賺取差價(jià)作為經(jīng)營收入。()16.根據(jù)上海證券交易所的有關(guān)規(guī)定，指定交易是指投資者與某一證券營業(yè)部簽訂協(xié)議后，指定該機(jī)構(gòu)為自己買賣證券的惟一交易點(diǎn)。()17.權(quán)證創(chuàng)設(shè)人創(chuàng)設(shè)或注銷權(quán)證的，證券登記結(jié)算公司根據(jù)有效的創(chuàng)設(shè)或注銷申報(bào)，辦理權(quán)證創(chuàng)設(shè)或?qū)⑾鄳?yīng)權(quán)證予以注銷。()18.交易商之間的交易是指交易商之間按照規(guī)定，雙方通過協(xié)議交易的形式買賣在固定收益平臺掛牌交易的固定收益證券。()19.委托柜臺核對委托單上的各項(xiàng)內(nèi)容，若發(fā)現(xiàn)證券名稱和證券代碼不一致且無法與客戶取得聯(lián)系時(shí)，則以證券代碼為準(zhǔn)輸入委托指令代理客戶買賣股票。()20.證券賬戶具有證明證券持有者身份的法律效力。()21.證券從業(yè)人員可以買賣經(jīng)批準(zhǔn)發(fā)行的國債和基金。()22.在新股上網(wǎng)定價(jià)發(fā)行方式下，當(dāng)有效申購總量小于該次股票發(fā)行量時(shí)，由證券交易所主機(jī)自動按每1000股確定為一個(gè)申報(bào)號，連序排號，然后通過搖號抽簽，確定可購得股票的認(rèn)購者。()23.上海證券交易所上市證券分紅派息的操作流程中，證券發(fā)行人接到中國結(jié)算上海分公司核準(zhǔn)答復(fù)后，應(yīng)在確定的權(quán)益登記日2個(gè)交易日前，向證券交易所申請信息披露。()24.投資者想申購ETF可以先按照清單通過_級交易商提供的組合交易系統(tǒng)分次委托買入這一攬子股票。()25.深圳證券交易所開放式基金份額的申購以金額申報(bào)，申報(bào)單位為1元人民幣。()26.未辦理指定交易的A股投資者，其持有的現(xiàn)金紅利暫由中國結(jié)算上海分公司保管，利息按銀行活期存款利率計(jì)算。()27.投資者參與證券交易所ETF投資的方式之一是直接從事買賣交易。()28.權(quán)證行權(quán)采用現(xiàn)金方式結(jié)算的，權(quán)證持有人行權(quán)時(shí)，按行權(quán)價(jià)格與行權(quán)日標(biāo)的證券結(jié)算價(jià)格及行權(quán)費(fèi)用之差價(jià)，收取現(xiàn)金。()29.期貨交易是指交易雙方在集中性的市場以公開競價(jià)方式所進(jìn)行的期貨合約的交易。()30.投資者辦理上海證券交易所場外認(rèn)購、申購、贖回，應(yīng)使用上海人民幣普通股票賬戶或證券投資基金賬戶。()31.權(quán)證的正常交易不受標(biāo)的證券停牌和復(fù)牌的影響。()32.證券公司不得將其自營賬戶借給他人使用。()33.作為自營業(yè)務(wù)買賣的對象，有上市證券，如在證券交易所掛牌交易的人民幣普通股、證券投資基金、認(rèn)股權(quán)證、國債、公司或企業(yè)債，也有非上市證券。因此，自營業(yè)務(wù)買賣的對象可以是任何一種證券。()34.在證券自營買賣業(yè)務(wù)中，證券公司作為投資者要完全承擔(dān)買賣的收益與損失。()35.合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)主要是指證券公司在自營業(yè)務(wù)中違反法律、行政法規(guī)和監(jiān)管部門規(guī)章及規(guī)范性文件、行業(yè)規(guī)范和自律規(guī)則等行為。這是證券公司自營業(yè)務(wù)面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)。()36.《刑法》規(guī)定，證券交易內(nèi)幕信息的知情人員或者非法獲得證券交易內(nèi)幕信息的人員，在涉及證券的發(fā)行、交易或者其他對證券的價(jià)格有重大影響的信息尚未公開前，買入或賣出該證券，情節(jié)嚴(yán)重的，將給予警告或沒收非法所得的處罰。()37.定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的投資范圍包括資產(chǎn)支持證券、證券投資基金、集合資產(chǎn)管理計(jì)劃、股票、金融衍生品以及中國證監(jiān)會認(rèn)可的其他投資品種。()38.證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的研究工作，應(yīng)嚴(yán)格遵守法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定，符合定向資產(chǎn)管理合同約定的投資目標(biāo)、投資范圍和投資限制等要求。()39.證券公司可以自行推廣集合資產(chǎn)管理計(jì)劃，也可以委托證券公司的客戶資金存管銀行代理推廣集合資產(chǎn)管理計(jì)劃，并簽訂書面代理推廣協(xié)議。()40.上海證券交易所規(guī)定，單個(gè)會員管理的多個(gè)集合資產(chǎn)管理計(jì)劃的同一托管機(jī)構(gòu)托管的，可以共用1個(gè)專用交易單元。()41.因證券市場波動等外部因素致使組合投資比例不符合集合資產(chǎn)管理合同約定的，應(yīng)在15個(gè)工作日內(nèi)進(jìn)行調(diào)整并于調(diào)整次日以書面形式向上海證券交易所報(bào)告調(diào)整情況。()42.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的監(jiān)管措施之一是證券公司應(yīng)當(dāng)就資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的運(yùn)營制定內(nèi)部檢查制度，不定期進(jìn)行自查。()43.證券公司可以根據(jù)流動性、穩(wěn)定性等指標(biāo)對可充抵保證金的各類證券確定不同的折算率，但證券公司公布的折算率不得高于交易所規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)。()44.融資保證金比例是指客戶融資賣出時(shí)交付的保證金與融資交易金額的比例。()45.證券被調(diào)整出標(biāo)的證券范圍的，在調(diào)整實(shí)施前未了結(jié)的融資融券合同仍然有效。()46.波動幅度是指過去3個(gè)月內(nèi)標(biāo)的證券或基準(zhǔn)指數(shù)每日漲跌幅絕對值的平均值。()47.對于基準(zhǔn)指數(shù)，在上海交易所是指上證綜合指數(shù)和中小板指數(shù)，在深圳交易所是指深證綜合指數(shù)。()48.證券公司未按照規(guī)定為客戶開立賬戶的，情節(jié)嚴(yán)重的，對直接負(fù)責(zé)的董事、高級管理人員和其他直接責(zé)任人員，將被處以3萬元以上10萬元以下的罰款。()49.債券質(zhì)押式回購交易實(shí)質(zhì)上是一種以債券為抵押品拆借資金的信用行為。()50.目前，滬深證券交易所證券回購交易僅為國債。()51.回購交易申報(bào)無數(shù)量限制。()52.債券回購從性質(zhì)上看，屬于資本市場。()53.債券回購交易雙方在報(bào)價(jià)時(shí)，直接輸入資金年收益率數(shù)值，不可省略百分號。()54.買斷式回購的完整合同應(yīng)包括買斷式回購主協(xié)議、回購合同和補(bǔ)充協(xié)議。()55.確認(rèn)結(jié)算備付金賬戶核算的席位名單是法人結(jié)算確認(rèn)書的主要內(nèi)容，是中國結(jié)算上海分公司辦理法人結(jié)算清算路徑變更的具體依據(jù)。()56.托管人作為結(jié)算參與人應(yīng)當(dāng)繳納結(jié)算保證金和證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)基金。()57.交收的實(shí)質(zhì)是依據(jù)結(jié)算結(jié)果實(shí)現(xiàn)證券與價(jià)款的收付，從而結(jié)束整個(gè)交易過程。()58.根據(jù)凈額清算原則，清算價(jià)款時(shí)，不同種類證券的買賣價(jià)款都可以合并計(jì)算。()59.在我國，中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司作為共同對手方，與結(jié)算參與人之間進(jìn)行資金的雙邊凈額結(jié)算。()60.結(jié)算備付金利息每半年結(jié)息一次。()