第一篇：上市公司董秘談年報(bào)編制工作

上市公司董秘談年報(bào)編制工作

年度報(bào)告是上市公司信息披露最重要的環(huán)節(jié)與核心的內(nèi)容。及時(shí)、準(zhǔn)確的年報(bào)信息披露可以使投資者更好地了解公司的資產(chǎn)運(yùn)營情況、治理結(jié)構(gòu)的完善程度等方面的情況，直接影響投資者的信心和公司價(jià)值創(chuàng)造能力，也有利于公司真實(shí)價(jià)值的識別和發(fā)掘。

在上市公司信息環(huán)境、制度環(huán)境、經(jīng)營環(huán)境和外部風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境健康發(fā)展的今天，監(jiān)管部門和投資者對上市公司年報(bào)在信息量、披露深度等方面都提出了更高更新的要求。在此整理了過去在年報(bào)編制過程中的一些體會與想法，愿與各位分享，共同探討。

一、規(guī)范運(yùn)作，夯實(shí)基礎(chǔ)

一份好的年報(bào)不是一朝一夕可以成就的，它離不開公司長期堅(jiān)持規(guī)范運(yùn)作，離不開公司上下各個(gè)部門的通力合作。

xx年年報(bào)我們在2月初順利披露了，從啟動到完成歷時(shí)1個(gè)半月的時(shí)間，整個(gè)過程忙而不亂，十分有序。這樣的速度與效率在過去是無法想象。這一切都得益于xx年公司大力推行的《XXXX公司規(guī)范運(yùn)作工作指引》（以下簡稱“《公司規(guī)范指引》”）。有公司特色、切實(shí)可行的內(nèi)部規(guī)范運(yùn)作工作指引，在持續(xù)推進(jìn)公司規(guī)范運(yùn)作向好發(fā)展，不斷夯實(shí)基礎(chǔ)的同時(shí)，也切切實(shí)實(shí)地保障了董秘在第一時(shí)間獲悉公司各方面的重要信息，提高了年報(bào)編制質(zhì)量與效率。

之前，公司雖然已經(jīng)建立了一套結(jié)構(gòu)完整且行之有效的公司治理規(guī)章制度體系和內(nèi)部控制機(jī)制，但由于公司所處的是資金密集型的行業(yè)，管理上采取矩陣式的組織架構(gòu)模式，業(yè)務(wù)開展均通過建立項(xiàng)目子公司的形式予以運(yùn)作，加之公司正處于快速發(fā)展期，因此對子公司的管理比較薄弱，子公司相關(guān)人員又缺乏規(guī)范運(yùn)作意識，這些問題也就為公司規(guī)范運(yùn)作埋下了隱患。子公司的很多問題往往都集中在年報(bào)審計(jì)時(shí)才被發(fā)現(xiàn)，身為董秘在年報(bào)準(zhǔn)備的關(guān)鍵時(shí)刻還得疲于四處救火解決問題，年報(bào)的質(zhì)量自然也就受到了一定的影響。痛定思痛，我們決心要消除這

一隱患，使公司能夠凡事都要防患于未然，讓董秘能夠在第一時(shí)間掌握第一手情況，凡事都心中有數(shù)，而不是事后當(dāng)救火先鋒。因此公司認(rèn)真分析總結(jié)了公司近年來在內(nèi)審及外審過程中發(fā)現(xiàn)的問題，完成了《公司規(guī)范指引》的制定工作并順利有效地實(shí)施，有效地防止了由于信息不對稱所導(dǎo)致的信息披露不及時(shí)、不準(zhǔn)確和信息疏漏情況的發(fā)生?！豆疽?guī)范指引》的重大事項(xiàng)事前審批，日常事項(xiàng)事后及時(shí)備案的規(guī)定，也使得董事會辦公室可以在第一時(shí)間取得信息披露所需的全部資料。在xx年年報(bào)編制的過程中，我們在不到一周的時(shí)間內(nèi)就覆蓋了全公司全年的生產(chǎn)經(jīng)營、項(xiàng)目開發(fā)、對外投資、公司治理等的全部信息。為編制高質(zhì)量年報(bào)奠定了夯實(shí)的基礎(chǔ)。

二、控制過程，把握細(xì)節(jié)

年報(bào)披露工作由眾多環(huán)節(jié)組成，要在掌握全局的前提下，調(diào)配人員，分工協(xié)作，力爭在既定的時(shí)間內(nèi)完成年報(bào)編制、校對任務(wù)；要積極與會計(jì)師、審計(jì)委員會、董事會和監(jiān)事會等機(jī)構(gòu)就年報(bào)內(nèi)容進(jìn)行反復(fù)充分的溝通，力求決策程序?qū)δ陥?bào)審核的順利通過；在提交交易所審核披露時(shí)要匯總?cè)抠Y料且不能出現(xiàn)任何遺漏與差錯。上述縱橫交錯，繁瑣無比的各個(gè)環(huán)節(jié)，是可以通過實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)和科學(xué)方法對其進(jìn)行規(guī)范而得到改善的。我們通過過程控制，控制好每個(gè)細(xì)節(jié)，提高質(zhì)量，堵塞可能的漏洞。規(guī)范過程控制把“怎么做”和“什么結(jié)果”有機(jī)結(jié)合起來，圍繞結(jié)果對“怎么做”的過程中可能或已經(jīng)出現(xiàn)的問題不斷進(jìn)行監(jiān)測、分析和糾正，確保每個(gè)環(huán)節(jié)的運(yùn)作順暢。

在年報(bào)披露這一細(xì)微繁瑣的過程中，我們首先要建立規(guī)范性的過程控制體系，通過對每個(gè)環(huán)節(jié)有效的控制，實(shí)施精細(xì)化管理，在精細(xì)化運(yùn)作中形成標(biāo)準(zhǔn)化、規(guī)范化工作樣式，通過過程控制將細(xì)節(jié)與規(guī)范最有效地串聯(lián)。在年報(bào)編制開始之前，我們需要制定詳細(xì)的《年報(bào)編寫和年度會議工作計(jì)劃表》，將年報(bào)編制、溝通、審核、披露等各個(gè)大目標(biāo)分解成可操作的各個(gè)小目標(biāo)，每個(gè)小目標(biāo)必須要由專人負(fù)責(zé)，并明確具體完成的日期，同時(shí)設(shè)立可控制的關(guān)鍵點(diǎn)，從最壞的可能出發(fā)，對可能出現(xiàn)的隱患和漏洞進(jìn)行密切關(guān)注和隨時(shí)檢討?？煽刂脐P(guān)鍵點(diǎn)的設(shè)立可以是對可能出現(xiàn)問題的提前假設(shè)，但更多的可以從過去的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)中總結(jié)得出。

我們每年年報(bào)披露工作結(jié)束后，都會進(jìn)行一次總結(jié)，把總結(jié)出來的重點(diǎn)問題作為下一年度控制的關(guān)鍵點(diǎn)。

此外公司的《信息披露管理辦法》和董事會辦公室的《定期報(bào)告和臨時(shí)報(bào)告的披露審核程序》，分別以制度的方式明確了年度報(bào)告的草擬、流轉(zhuǎn)、審核和披露的程序以及披露前各階段年報(bào)的審核要求、流轉(zhuǎn)文件的存檔要求等，進(jìn)一步對年報(bào)編制及披露過程中重要環(huán)節(jié)建立了規(guī)范性的過程控制，有利于防范可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)和隱患。

當(dāng)然在年報(bào)披露這一細(xì)微繁瑣的過程中，除了要建立規(guī)范性的過程控制體系，并不斷在實(shí)踐中反復(fù)完善外，我們還必須要形成良好的積極向上的心態(tài)，養(yǎng)成有條理和規(guī)范性的習(xí)慣，只有這樣我們才能以一種專心致志、有始有終的工作作風(fēng)去應(yīng)對我們所面臨的每一個(gè)問題。

三、換位思考，披露詳盡

美國證券交易委員會前主席Levitt(1998)曾說，“高質(zhì)量的信息是健康市場的血液，沒有它，市場流動性將會干涸，公平有效率的市場也不復(fù)存在”。年報(bào)是投資者獲取上市公司信息的主要來源，對投資決策的影響程度日益提高。及時(shí)了解投資者對市場和上市公司的信息需求，在年報(bào)中予以真實(shí)準(zhǔn)確的披露，對維護(hù)上市公司在資本市場的良好形象，維護(hù)資本市場的公平和效率都具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

我們在積極開展投資者關(guān)系管理工作，組織參與各類投資者交流活動，接待投資者來電來訪的同時(shí)，認(rèn)真做好各項(xiàng)記錄并定期對投資者關(guān)心的問題進(jìn)行整理與分類。通過整理，我們發(fā)現(xiàn)投資者問的最多的，最關(guān)心的是：（1）公司所在的房地產(chǎn)行業(yè)的市場和同業(yè)競爭分析；（2）公司的經(jīng)營現(xiàn)狀，特別是經(jīng)營中存在的問題、潛在風(fēng)險(xiǎn)及風(fēng)險(xiǎn)對策；（3）主營業(yè)務(wù)情況、資產(chǎn)、利潤和現(xiàn)金流量構(gòu)成情況；（4）公司未來經(jīng)營的計(jì)劃與發(fā)展戰(zhàn)略等前瞻性信息；（5）公司經(jīng)營優(yōu)勢及競爭力情況。

為此，我們在年報(bào)中對上述投資者關(guān)心的問題進(jìn)行了更為詳盡、深入地披露，做到了能調(diào)研的，不估摸；能詳述的，不簡寫；能擴(kuò)展的，不省略。在xx年的

年報(bào)中，我們詳細(xì)分析了行業(yè)形勢、經(jīng)營環(huán)境的變化以及公司對此的判斷；在詳述公司生產(chǎn)經(jīng)營狀況的同時(shí)，也剖析了公司面臨的困難與對策，對潛在風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了充分的揭示；對主營業(yè)務(wù)情況、資產(chǎn)、利潤和現(xiàn)金流量構(gòu)成的主要因素的變化都逐一進(jìn)行了解釋與說明；完整地描述了公司的發(fā)展戰(zhàn)略，清晰準(zhǔn)確地披露了未來一年的經(jīng)營計(jì)劃與各項(xiàng)安排；闡述了公司的經(jīng)營優(yōu)勢與競爭力所在。公司主動自愿信息披露的行為，也得到了廣大投資者的一致好評。

在中國資本市場信息披露機(jī)制的日趨完善的今天，流于形式，一成不變的按照監(jiān)管部門強(qiáng)制性要求披露的年報(bào)將遠(yuǎn)不能滿足日益成熟的投資者，為此我們也必須經(jīng)常換位思考，多從投資者的角度出發(fā)，主動、自愿地披露更為詳盡、深入、具有前瞻性的信息，使上市公司年報(bào)更好地幫助投資者識別和發(fā)掘公司的真實(shí)價(jià)值，從而實(shí)現(xiàn)公司和股東價(jià)值的最大化。

第二篇：上市公司董秘薪酬介紹（范文）

董秘薪酬十年漲近3倍平均離職率達(dá)14%

來源：全景網(wǎng)

基本素質(zhì)不斷提升：高學(xué)歷、年齡適中

根據(jù)巨潮資訊的統(tǒng)計(jì)，截至2014年7月16日，有公開信息可查的2444位在職董秘的學(xué)歷構(gòu)成顯示，本科占46％，碩士及EMBA占43％，大專及其他占8％，博士及博士后占3％。董秘職群中，本科及以上學(xué)歷者占比高達(dá)92％，較10年前提高3個(gè)百分點(diǎn)（圖1）。并且，本屆的受訪董秘中，近95％的人都擁有經(jīng)濟(jì)師、會計(jì)師、工程師、政工師等職稱，較10年前提高5個(gè)百分點(diǎn)。

在年齡結(jié)構(gòu)上，董秘平均年齡為43歲，其中，30歲及以下的董秘占2％，31-40歲（含）的董秘占33％，41-50歲（含）的董秘占51％，51歲以上的董秘占14％。處于適中年齡段的31-50歲之間的董秘占比達(dá)84％，顯示出董秘職群的年齡結(jié)構(gòu)適中。

將這一比例與2005年首屆“新財(cái)富金牌董秘”評選時(shí)的調(diào)查結(jié)果對比顯示，31-50歲年齡段的董秘基本維持不變，30歲及以下的董秘占比下降了5％，51歲及以上年齡段的董秘增加了7％，這一定程度反映出董秘年齡結(jié)構(gòu)的穩(wěn)定以及日趨成熟的趨勢（圖2）。并且，本的調(diào)查顯示，全部受訪者的從業(yè)年限均達(dá)到10年或以上，展示出董秘職群良好的穩(wěn)定性與深厚功底。

準(zhǔn)入門檻不斷提高，責(zé)權(quán)雙向增長

董秘職位設(shè)立之初一直未受到足夠重視的主要原因，就是定位不清、準(zhǔn)入門檻不高。在中國資本市場發(fā)展初期，對具有中國特色的董秘職位，相關(guān)法律法規(guī)的界定比較籠統(tǒng)，并且從字面上看，其處理的大部分屬于事務(wù)性工作。由此導(dǎo)致的直接結(jié)果是，董秘背景五花八門，資歷深淺不一，進(jìn)而引發(fā)了董秘們對自身責(zé)權(quán)利不平衡的困惑。2014年的調(diào)查顯示，認(rèn)為責(zé)權(quán)處于平衡狀態(tài)的董秘為54％，較10年前的調(diào)查中僅一位董秘認(rèn)為責(zé)權(quán)相平衡，已經(jīng)有了很大改觀。但是，我們應(yīng)注意到仍然有42％的受訪者認(rèn)為董秘的職責(zé)大于權(quán)力，其中更有7％的董秘認(rèn)為職責(zé)遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于權(quán)力（圖3）。

近年來，隨著多層次資本市場體系的搭建、相關(guān)法律法規(guī)的完善，董秘工作變得越來越具有專業(yè)性、共通性，逐漸形成了準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，并且準(zhǔn)入門檻不斷提高。這在中小板、創(chuàng)業(yè)板公司中表現(xiàn)得尤為明顯。2009年IPO重啟和創(chuàng)業(yè)板開板，讓經(jīng)理人型的職業(yè)董秘成為市場焦點(diǎn)。董秘在企業(yè)上市后即辭職套現(xiàn)的現(xiàn)象，一度被廣泛關(guān)注。但這類事件也一定程度反映了董秘在公司IPO過程中發(fā)揮的重要作用。研究發(fā)現(xiàn)，經(jīng)理人型的職業(yè)董秘大都具有投行部門和參與上市公司重組的從業(yè)經(jīng)歷，以及深厚的資本圈人脈。

企業(yè)上市后，董秘工作依然充滿挑戰(zhàn)，董秘的工作內(nèi)容已經(jīng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)超越了最初與監(jiān)管部門的溝通聯(lián)絡(luò)、協(xié)調(diào)公司與投資者之間的關(guān)系、處理公司信息披露事務(wù)、督促上市公司規(guī)范運(yùn)作、股權(quán)事務(wù)管理、三會組織與文件的保管等的基本工作范疇，工作內(nèi)容和挑戰(zhàn)性大幅增加。比如，在行情低低迷的市場環(huán)境下，董秘在市值管理、再融資等方面的工作難度都大大增加。

與此同時(shí)，在具有系統(tǒng)成熟投資理念的機(jī)構(gòu)投資者成為市場主導(dǎo)的情況下，對董秘投資者關(guān)系管理工作的專業(yè)能力、溝通能力等基本技能提出了更高的要求。

此外，在當(dāng)前復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)環(huán)境中，企業(yè)為了實(shí)現(xiàn)超常規(guī)、跨越式發(fā)展，收購兼并等資本運(yùn)作事項(xiàng)日益頻繁，這在一定程度上對董秘在并購及資本運(yùn)作能力方面提出更高的要求。

移動互聯(lián)時(shí)代董秘的生存技能挑戰(zhàn)

10年前，董秘每天的工作基本就是接聽投資者咨詢電話和接待機(jī)構(gòu)投資者、分析師調(diào)研，以及不定期舉行投資者交流會，輿情管理也僅限于與幾家主要的平面、電視等傳統(tǒng)媒體保持聯(lián)系。10年后，移動互聯(lián)時(shí)代的到來，在改變著個(gè)體之間的聯(lián)絡(luò)方式及信息獲取渠道的同時(shí)，更是刷新了董秘的工作方式，無論是投資者關(guān)系管理、危機(jī)公關(guān)處理、輿情管理還是圈子交流都面臨著革新，董秘正經(jīng)歷著網(wǎng)絡(luò)化生存的考驗(yàn)。

首先，投資者與上市公司溝通的途徑更加多樣化，除電話、現(xiàn)場調(diào)研等傳統(tǒng)方式，深交所和上交所規(guī)定的投資者互動平臺“互動易”和“E互動”，以及企業(yè)實(shí)名認(rèn)證微博、微信公眾號等新媒體平臺均得到廣泛運(yùn)用，可以說投資者與上市公司之間實(shí)現(xiàn)了無縫對接。深圳證券信息公司投資者關(guān)系互動平臺提供的數(shù)據(jù)顯示，2013年，所有上市公司被提問總量達(dá)到了近53萬，被提問最多的上市公司五糧液，提問數(shù)量達(dá)5017條，剔除節(jié)假日后平均每天提問超過20條。

這些都要求董秘在對外溝通中，不斷強(qiáng)化溝通能力和靈活應(yīng)變能力。本次對董秘的調(diào)查顯示，有42％的董秘表示公司有使用新媒體（如微博、微信等平臺）與投資者進(jìn)行互動。此外，56％的受訪者表示所在公司有專門的新媒體傳播策略，27％的董秘表示公司已開通了官方微博，并有60％的企業(yè)設(shè)有專職人員進(jìn)行相關(guān)平臺維護(hù)，其中約三成企業(yè)的官微設(shè)有2-5名專職人員維護(hù)，而更有8％的企業(yè)擁有5人以上的團(tuán)隊(duì)負(fù)責(zé)新媒體傳播事務(wù)； 另外，還有5％的企業(yè)則引入了第三方的專業(yè)機(jī)構(gòu)打理新媒體相關(guān)事務(wù)。

擺脫弱勢形象：實(shí)權(quán)董秘比例10年增長近50％

隨著公司治理水平的提升和市值管理的需要，董秘IR管理工作的內(nèi)涵和外延不斷拓展，上市公司對作為外部證券事務(wù)的“總代表”以及內(nèi)部證券事務(wù)的“大管家”的董秘的工作越來越重視。與此同時(shí)，為了充分發(fā)揮董秘公司規(guī)范運(yùn)作的預(yù)警人和糾偏人的職能，監(jiān)管部門也一直重視提高董秘在公司中的地位。

本屆調(diào)查中，有84％的董秘兼任董事長、總經(jīng)理、副總經(jīng)理、副總裁、財(cái)務(wù)總監(jiān)、投資部負(fù)責(zé)人、人力資源總監(jiān)等職位，實(shí)權(quán)董秘的比例較十年前的調(diào)查提高了近50％（圖4）。據(jù)統(tǒng)計(jì)，目前中小板的董秘中，96％由董事、副總經(jīng)理或其他高級管理人員兼任，創(chuàng)業(yè)板中的兼任比例達(dá)到了87％，深、滬市主板中的兼職董秘比例也分別達(dá)到了50％及49％。兼任實(shí)權(quán)職位后，董秘能夠更深入地參與公司管理，更方便開展投資者關(guān)系管理工作。

針對本屆入圍董秘的調(diào)查顯示，46％的董秘直接兼任了財(cái)務(wù)和法律方面的工作，37％的董秘直接負(fù)責(zé)投融資工作，而行政、科研技術(shù)、戰(zhàn)略、人事甚至銷售都出現(xiàn)在董秘的兼職范圍之內(nèi)。并且，實(shí)權(quán)董秘比例的攀升，也為董秘晉升打開了空間，近八成董秘表示自己在公司內(nèi)部具備職位晉升空間。

投資者關(guān)系管理團(tuán)隊(duì)的成員人數(shù)從另一個(gè)方面體現(xiàn)了董秘工作的日益重要。今年的調(diào)查中，有超過50％的董秘都擁有3人以上的助手，較10年前的調(diào)查提高了近30％。其中，團(tuán)隊(duì)人數(shù)最多的蘇寧云商的董秘任峻，其領(lǐng)導(dǎo)著16人的團(tuán)隊(duì)，包括1位證券事務(wù)代表及15名證券事務(wù)助理，分別負(fù)責(zé)公司治理、投資者關(guān)系、行業(yè)分析、投融資工作等。

專業(yè)性與稀缺性帶來高流動性：近5年離職率均值達(dá)14％

伴隨職業(yè)準(zhǔn)入門檻和市場認(rèn)可度的不斷提高，董秘的市場價(jià)值和流動性也快速上升。近10年，中國資本市場影響董秘生存環(huán)境的大事件之一，是中小板和創(chuàng)業(yè)板的迅速崛起。自2009年IPO重啟，至2014年7月中的5年多時(shí)間，A股市場945宗IPO中，主板僅有114宗，中小板和創(chuàng)業(yè)板則分別為448宗及383宗。這些中小企業(yè)，在實(shí)業(yè)領(lǐng)域可能是業(yè)內(nèi)領(lǐng)先，但對資本市場運(yùn)作則可能完全是門外漢，于是，董秘作為一個(gè)專業(yè)性極高的職務(wù)受到空前重視，隨著中小板、創(chuàng)業(yè)板的先后推出及迅速崛起，以及三地上市的實(shí)現(xiàn)，董秘成為稀缺的專業(yè)人才，這也帶來了董秘流動性的加劇，董秘職群市場化進(jìn)程不斷加速。

對過去十年全部A、B股上市公司的董秘流動性的不完全統(tǒng)計(jì)顯示，2009-2013年的平均離職率為14％。其中2011，共有357家上市公司的362位董秘辭職，離職率達(dá)17％，為2009年IPO重啟以來峰值。

2013年，共有312家上市公司的318位董秘離職，離職率為12％（圖5）。其中更有四海股份、四川雙馬、大富科技、兩面針、南紡股份、*ST聯(lián)華（600617）等6家上市公司在一年之中兩度更換董秘。2013年任職期限最短的董秘是*ST聯(lián)華的董秘白若熙，在上任僅9天后即因個(gè)人原因辭去董秘和總經(jīng)理的職位，并在5個(gè)月后一并卸任董事職位。另外，有9位董秘在公司發(fā)生違規(guī)后離職。

董秘薪酬十年漲近3倍，薪酬落差與董秘職務(wù)、公司所屬行業(yè)和市值具相關(guān)度

與董秘職群整體素質(zhì)提升、職權(quán)范圍擴(kuò)大相對應(yīng)的，是董秘平均年薪的上漲趨勢。2013年公開披露薪酬且董秘工作滿一個(gè)完整會計(jì)的2300余家上市公司中，董秘的平均年薪為42萬元。2005年，384家公司的董秘的平均年薪僅為15萬元。10年間，董秘平均年薪增長2.8倍。

本次評選的調(diào)查結(jié)果也顯示，有87％的董秘表示其薪酬處于所在上市公司高管層的中等及以上水平，有10％的董秘稱薪酬已處于本公司高管待遇的最高級別。此外，在已實(shí)施股權(quán)激勵的上市公司中，有80％的受訪董秘享受到了股權(quán)激勵，激勵方式多為與公司業(yè)績和個(gè)人績效掛鉤，獎勵數(shù)量不一，最高者可獲得100萬股公司股份。與董秘平均薪酬上升趨勢相對應(yīng)，10年來董秘的薪酬滿意度整體不斷提高（圖6）。

雖然整體而言，董秘的薪酬在過去十年不斷攀升，但2013年依然有10％的董秘薪酬在10萬元以下（圖7）。考察近10年的全部上市公司董秘薪酬數(shù)據(jù)顯示，除最初的2005-2007年三年以外，董秘薪酬落差均達(dá)到百倍以上，其中最高的年份是2010年差距達(dá)299倍。

針對這一現(xiàn)象，我們選取調(diào)查中年薪100萬元以上董秘和年薪10萬元以下董秘作為樣本，對董秘職務(wù)、所在公司業(yè)績、公司所屬板塊、行業(yè)和地域等要素進(jìn)行對比分析，結(jié)果顯示，與巨大薪酬落差具有一定相關(guān)度的因素包括董秘職務(wù)、公司所屬行業(yè)和市值，而與公司所屬板塊和地域并無明顯相關(guān)性。高薪董秘，多為實(shí)權(quán)董秘，所在公司市值大，所屬行業(yè)多出自金融、房地產(chǎn)及新興產(chǎn)業(yè)。

在年薪100萬元以上的董秘中，僅一人為專職董秘，其他均為兼任副董事長、董事、常務(wù)副總裁、副總裁、副總經(jīng)理、財(cái)務(wù)總監(jiān)等的實(shí)權(quán)高管。董秘所在上市公司中，有40％為金融企業(yè)、20％為房地產(chǎn)企業(yè)、其余分布在高端機(jī)械制造業(yè)、醫(yī)藥生物產(chǎn)業(yè)等，平均市值達(dá)505.8億元。

在年薪10萬元以下的董秘中，25％為專職董秘，其余75％還兼任副總，但考慮均出自出中小板和創(chuàng)業(yè)板公司，所以副總經(jīng)理職務(wù)應(yīng)該與監(jiān)管機(jī)構(gòu)的規(guī)定有關(guān)。董秘所在上市公司多為傳統(tǒng)制造業(yè)，平均市值為32.3億元。

金牌十年：金牌董秘指數(shù)實(shí)現(xiàn)累計(jì)收益高達(dá)392％

跟蹤十年來歷屆金牌董秘所在上市公司構(gòu)成的金牌公司，它們展示出了出色的風(fēng)險(xiǎn)收益獲取能力。我們特別授權(quán)深圳證券信息公司指數(shù)事業(yè)部以歷屆金牌董秘所在金牌公司為成分股建立金牌董秘指數(shù)加以回溯檢驗(yàn)。

為反映新財(cái)富金牌董秘設(shè)立以來，金牌公司的整體運(yùn)行情況，金牌董秘指數(shù)基日設(shè)置為2005年9月30日，基點(diǎn)為1000。每年10月1日根據(jù)當(dāng)年金牌董秘評選結(jié)果，調(diào)整指數(shù)樣本名單。2005年9月30日至2014年6月30日，新財(cái)富金牌董秘指數(shù)實(shí)現(xiàn)累計(jì)收益392％，年化收益率為17.7％，明顯強(qiáng)于A股市場基準(zhǔn)指數(shù)（圖8）。

新財(cái)富金牌董秘指數(shù)與A股市場基準(zhǔn)指數(shù)歷史走勢對比

薪酬, 巨潮, 統(tǒng)計(jì), 學(xué)歷, 資訊

第三篇：非上市公司的董秘崗位職責(zé)

非上市公司的董秘崗位職責(zé)、權(quán)限、管理職能

公司董秘的職責(zé)：負(fù)責(zé)公司股東大會和董事會的籌備、文件保管以及公司股東資料的管理等事宜。

董秘的六大類職責(zé)：協(xié)調(diào)公司與投資者之間的關(guān)系、督促公司規(guī)范運(yùn)作、股權(quán)事務(wù)管理、三會組織與文件的保管。下面就董秘針對不同職責(zé)需要做的工作進(jìn)行簡要介紹。

董事會秘書的主要職責(zé)是：

(一)協(xié)調(diào)公司與投資者關(guān)系，接待投資者來訪，回答投資者咨詢，向投資者提供公司相關(guān)資料;

(二)按照法定程序籌備董事會會議和股東大會，準(zhǔn)備和提交擬審議的董事會和股東大會的文件;

(三)參加董事會會議，制作會議記錄并簽字;

(四)負(fù)責(zé)與公司信息披露有關(guān)的保密工作，制訂保密措施，促使公司董事會全體成員及相關(guān)知情人在有關(guān)信息正式披露前保守秘密；

(五)負(fù)責(zé)保管公司股東名冊、董事名冊、大股東及董事、監(jiān)事、高級管理人員持有公司股權(quán)的資料,以及董事會、股東大會的會議文件和會議記錄等;

(六)協(xié)助董事、監(jiān)事和高級管理人員了解信息披露相關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章、本規(guī)則;

(七)促使董事會依法行使職權(quán);在董事會擬作出的決議違反法律、法規(guī)、規(guī)章、本規(guī)則、交易所其他規(guī)定和公司章程時(shí),應(yīng)當(dāng)提醒與會董事，并提請列席會議的監(jiān)事就此發(fā)表意見;如果董事會堅(jiān)持作出上述決議，董事會秘書應(yīng)將有關(guān)監(jiān)事和其個(gè)人的意見記載于會議記錄上;

(八)公司應(yīng)當(dāng)為董事會秘書履行職責(zé)提供便利條件，董事、監(jiān)事、高級管理人員及公司有關(guān)人員應(yīng)當(dāng)支持、配合董事會秘書的工作。董事會秘書為履行職責(zé)有權(quán)了解公司的財(cái)務(wù)和經(jīng)營情況，查閱有關(guān)信息的所有文件,并要求公司有關(guān)部門和人員及時(shí)提供相關(guān)資料和信息。

第四篇：董秘工作必備手冊（本站推薦）

董秘工作必備手冊：從初級到巔峰

1中國董秘職業(yè)的由來

追根溯源，中國董秘的職業(yè)化，應(yīng)該要從1996年4月由證監(jiān)會和交易所聯(lián)合發(fā)起的一次董秘培訓(xùn)算起。當(dāng)年參會的40多家B股上市公司董秘，是中國最早的一批職業(yè)董秘。然而，當(dāng)時(shí)的《公司法》中卻并未提及“董秘”二字，所以董秘在企業(yè)中的地位并不高。

直到1997年12月16日，證監(jiān)會發(fā)布《上市公司章程指引》，作為上市公司的“根本大法”，專門列出一章“董事會秘書”條款，要求所有上市公司都必須配備董秘，這才真正確立了董秘在上市公司中的地位和作用。

按照我國現(xiàn)有的法規(guī)規(guī)定，董秘是上市公司的高級管理人員，由董事長提名，董事會任免，對董事會負(fù)責(zé)，是證券交易所與上市公司的指定聯(lián)系人，接受當(dāng)?shù)刈C券監(jiān)管部門的雙重領(lǐng)導(dǎo)，促進(jìn)公司規(guī)范運(yùn)作、管理公司證券事務(wù)、負(fù)責(zé)公司信息披露等工作?？梢哉f，董秘是上市公司的“窗口”。

應(yīng)該說，董秘這個(gè)角色，從公司開始籌備上市的時(shí)候就開始出現(xiàn)。而且，在企業(yè)上市前需要引入的各類職業(yè)經(jīng)理人中，董事會秘書和財(cái)務(wù)總監(jiān)往往是最為關(guān)鍵的，因?yàn)檫@兩個(gè)角色，將直接決定著企業(yè)上市的工作進(jìn)度和工作成效。

2董秘類別及主要職責(zé)

整體分為兩大類，未上市公司董秘和上市公司董秘。未上市公司董秘又分為IPO董秘、并購董秘。

IPO董秘：

第一，考慮的關(guān)鍵問題就是證監(jiān)會的標(biāo)準(zhǔn)是什么?如何符合標(biāo)準(zhǔn)?用好中介機(jī)構(gòu)。

第二，考慮資本市場的標(biāo)準(zhǔn)是什么?相同的股權(quán)如何多融錢? 時(shí)點(diǎn)是一方面，包括對公司戰(zhàn)略的解讀和推進(jìn)都很重要。

并購董秘：

這是個(gè)新詞，目前專門有這么個(gè)群體。主要是IPO時(shí)間有很大不確定性，只要公司質(zhì)地別太差，總是有人愿意買?？紤]的基本問題就是公司潛在買家是誰，選擇誰不選擇誰很重要，這個(gè)購買都是股份支付的，所以一定要看并購對象未來的增長空間。另外公司價(jià)值何在?如何最大化被并購價(jià)值?等等。

上市公司董秘

除了做好信息披露的工作外，一定要學(xué)會通過資本運(yùn)作、戰(zhàn)略規(guī)劃等等驅(qū)動并實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值成長。

3董秘需要具備什么樣的業(yè)務(wù)素質(zhì)?

董秘和財(cái)務(wù)總監(jiān)一樣就是一個(gè)職業(yè)，可以跨越行業(yè)。當(dāng)然財(cái)務(wù)上沒有財(cái)務(wù)總監(jiān)那么專，但是知識范圍一定更廣泛。董秘業(yè)務(wù)素質(zhì)我認(rèn)為主要分以下幾部分：

1、扎實(shí)的專業(yè)知識

董事會秘書應(yīng)該具備一定的專業(yè)知識，這是董事會秘書的職業(yè)所必須的。不僅要掌握公司法、證券法、上市規(guī)則等有關(guān)法律法規(guī)，還要熟悉公司章程、信息披露規(guī)則，掌握財(cái)務(wù)及行政管理方面的有關(guān)知識。需要懂得必備的財(cái)務(wù)知識和法律知識，以及必備的產(chǎn)業(yè)與管理知識。比如財(cái)務(wù)，不一定懂如何做賬，但是要懂經(jīng)營財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的解讀。只有這樣，才能有效的行使董事會秘書的職責(zé)，對董事會提供全面的專業(yè)意見，保障公司規(guī)范化運(yùn)作，從而確立董事會秘書在公司的地位及作用。

2、超強(qiáng)的溝通協(xié)調(diào)能力、傳播能力和人際關(guān)系能力

處在監(jiān)管部門、股東和公司管理層之間的董秘，是資本圈中各方利益的交匯點(diǎn)，角色特殊，責(zé)任重大，超強(qiáng)的溝通協(xié)調(diào)能力，是董秘能否出色完成使命的關(guān)鍵。

3、經(jīng)驗(yàn)和從業(yè)背景

中國董秘的職業(yè)化道路并不長，如今活躍在市場上的董秘，背景復(fù)雜，有來自公司內(nèi)部高管的，有來自基金公司的基金經(jīng)理，也有來自券商、律所、會所等IPO中介機(jī)構(gòu)的從業(yè)者，等等。具備相關(guān)從業(yè)背景的董秘自然有利于工作的開展，而有過上市操作經(jīng)驗(yàn)的董秘更成為獵頭關(guān)注的重點(diǎn)，尤其成為同行業(yè)擬上市公司垂涎的對象。

4、懂得規(guī)范運(yùn)作和資本市場資本運(yùn)作

例如公司治理、三會運(yùn)作、內(nèi)部控制以及信息披露。懂得市值管理、股權(quán)激勵，企業(yè)成長，如何利用資本市場持續(xù)融資。

5、任職資格證書

上證所公布的《上市公司董事會秘書資格管理辦法》和深交所公布的《上市公司董事會秘書及證券事務(wù)代表資格管理辦法》均要求，2010年1月1日起，上市公司聘任的董事會秘書或證券事務(wù)代表，都應(yīng)通過資格考試，取得交易所頒發(fā)的《董事會秘書資格證書》。而對于擬上市公司而言，董秘是否必須具備任職資格目前沒有明確要求，只要企業(yè)上市前到位即可。

4董秘職業(yè)走向

判斷未來職業(yè)董秘職業(yè)走向的關(guān)鍵兩個(gè)因素是對IPO和借殼并購兩大核心證券化通道的走向判斷。

IPO：注冊制的實(shí)施，審核周期縮短，都會導(dǎo)致供給加大。出現(xiàn)結(jié)果就是發(fā)不出來或發(fā)行價(jià)格下降。董秘關(guān)注的核心內(nèi)容就是怎么發(fā)行成功，怎么取得較高的發(fā)行價(jià)格?未來殼資源一定會大幅貶值，市盈率下降回歸理性。這會促使企業(yè)回歸本源，即企業(yè)的產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略和競爭格局來思考自己的資本戰(zhàn)略：是獨(dú)立IPO做大做強(qiáng)?還是選擇與別人整合捆在一個(gè)大戰(zhàn)車上應(yīng)對激烈競爭?

借殼上市：經(jīng)歷2014年最后的瘋狂后將逐步減少，優(yōu)質(zhì)的企業(yè)將選擇直接IPO上市。愿意選擇借殼的企業(yè)將越來越少，需求減少，而殼的供給又會持續(xù)增加，因此殼價(jià)格的降低將是一個(gè)趨勢，且借殼活動也會變少。

并購：IPO暫停讓一些標(biāo)的公司被迫出讓控制權(quán)，一定程度上成為助推這一波產(chǎn)業(yè)并購的外在驅(qū)動因素之一;2015年、2016年將會陸續(xù)有很多公司的并購績效不達(dá)標(biāo)，對賭無法實(shí)現(xiàn)，整合后遺癥開始顯現(xiàn);隨著市場供給加大、價(jià)格回歸，A股市場的并購將最終回歸到本源，經(jīng)濟(jì)周期、產(chǎn)業(yè)周期、資本市場周期將成為影響企業(yè)并購的最重要的驅(qū)動要素。

無論是IPO董秘、并購董秘哪一個(gè)類型董秘，對于資本市場框架的形成，才能說賺的不是資本市場IPO短期快錢，未來這種機(jī)會會越來越少，一定是你對公司本身創(chuàng)造的價(jià)值，和公司未來的成長是最核心的命題。

5杰出的董秘與合格董秘區(qū)別?

董秘和財(cái)務(wù)總監(jiān)一樣就是一個(gè)職業(yè)，可以跨越行業(yè)。當(dāng)然財(cái)務(wù)上沒有財(cái)務(wù)總監(jiān)那么專，但是知識范圍一定更廣泛。有一些資深董秘曾這樣描述董秘基本功：在行業(yè)及財(cái)務(wù)方面的知識要能勝任證券公司或基金行業(yè)研究員的工作;在證券法規(guī)方面的知識要能勝任律師事務(wù)所的工作?？磥?，成為一名合格的董秘真不簡單。

目前絕大多數(shù)上市公司董秘還處于事務(wù)性工作中，不太了解一個(gè)董秘真正在企業(yè)上市后應(yīng)該起到的重要作用，更多還處于一些信息披露與合規(guī)性工作中。這只是董秘最基礎(chǔ)的工作。比如，我們接觸過一家市值200億的上市公司董秘，工作職責(zé)基本還與辦公室主任差不多，沒有更多專業(yè)性工作。

作為上市公司，無論是外部監(jiān)管機(jī)關(guān)和中小股東，還是公司內(nèi)部自身經(jīng)營管理需要，都要求董秘對以下事項(xiàng)高度關(guān)注，保持敏感：例如公司治理和規(guī)范運(yùn)作、信息披露、關(guān)聯(lián)交易和同業(yè)競爭、募集資金使用，這方面越來越重要，披露的募集資金項(xiàng)目業(yè)績沒有達(dá)到預(yù)期的再融資時(shí)都是非常大的障礙、大股東資金占用、對外擔(dān)保和財(cái)務(wù)資助、內(nèi)幕交易和股票買賣等等。這些事沒做好的話董秘就不及格了。其實(shí)，董秘作為企業(yè)上市籌劃和資本運(yùn)營過程中不可或缺的重要職位，是企業(yè)內(nèi)橫跨實(shí)業(yè)和資本領(lǐng)域的重要樞紐，作為“對外溝通聯(lián)絡(luò)，對內(nèi)協(xié)調(diào)管理”的重要崗位。特別是要加強(qiáng)自身對資本市場的了解，熟悉資本市場的水性。能夠幫助企業(yè)在大的資本動作上做出正確的選擇。比如股權(quán)激勵在什么時(shí)點(diǎn)做合適，再融資什么時(shí)點(diǎn)合適，怎么樣完成適合公司的并購等等，董秘要像一個(gè)水手一樣非常熟悉公司的股性，至少能夠判斷未來大概半年公司股價(jià)的走勢。真正杰出的董秘是跨領(lǐng)域的資源配置者，是企業(yè)內(nèi)外部戰(zhàn)略家、資源整合者。他更像一位優(yōu)秀的大投行家，在實(shí)業(yè)和資本之間穿越，發(fā)揮巨大的影響力，對公司股價(jià)、地位產(chǎn)生重大影響。

6杰出董秘需要具備的知識框架

和君集團(tuán)董事長王明夫先生曾經(jīng)列舉過董秘應(yīng)具備的知識結(jié)構(gòu)和能力：

法律法規(guī)、資本市場、公司戰(zhàn)略、公司財(cái)務(wù)、企業(yè)價(jià)值(估值)、證券投資學(xué)、產(chǎn)業(yè)史、市場營銷、傳播心理學(xué)、并購重組、金融產(chǎn)品和金融創(chuàng)新、投資銀行學(xué)、企業(yè)投融資、經(jīng)濟(jì)學(xué)原理、人文審美等

7董秘素質(zhì)要求這么高，我們?nèi)绾芜_(dá)到這樣的目標(biāo)?

兩方面。

一個(gè)是對內(nèi)：需要不斷提升自己的能力，可以每天半個(gè)小時(shí)，練好基本功。例如經(jīng)常關(guān)注巨潮資訊網(wǎng)的上市公司公告;關(guān)注監(jiān)管機(jī)構(gòu)政策動向(每周一次證監(jiān)會發(fā)布、交易所、證監(jiān)局),及時(shí)向董監(jiān)高轉(zhuǎn)發(fā)和通報(bào)監(jiān)管機(jī)構(gòu)最新的處罰文件，持續(xù)提醒，促進(jìn)規(guī)范運(yùn)作。經(jīng)常性的閱讀新浪財(cái)經(jīng)上關(guān)于宏觀經(jīng)濟(jì)、資本市場、相關(guān)產(chǎn)業(yè)、典型公司的報(bào)道，研讀主流機(jī)構(gòu)的精品報(bào)告，關(guān)注有影響力的分析師;同時(shí)加強(qiáng)資本市場監(jiān)測，例如大勢、板塊以及同業(yè)公司動向。

還有一方面：如果你是董秘，比較擅長財(cái)務(wù)，不擅長法律，可以通過團(tuán)隊(duì)力量補(bǔ)足，找一個(gè)懂法律的證代。

至于對外方面，可以多依靠中介機(jī)構(gòu)的力量。例如券商、會計(jì)師和律師。

8如何練好基本功?

每天半小時(shí)練好基本功：

第一，多關(guān)注巨潮資訊網(wǎng)(同行業(yè)上市公司公告)，包括股權(quán)激勵、重大重組等重大事件。

第二，關(guān)注監(jiān)管機(jī)構(gòu)政策動向(每周一次證監(jiān)會發(fā)布、交易所、證監(jiān)局),及時(shí)向董監(jiān)高轉(zhuǎn)發(fā)和通報(bào)監(jiān)管機(jī)構(gòu)最新的處罰文件，持續(xù)提醒，促進(jìn)規(guī)范運(yùn)作。

第三，多看看財(cái)經(jīng)新聞，宏觀經(jīng)濟(jì)、資本市場、相關(guān)產(chǎn)業(yè)、典型公司事件，增加對資本市場了解。

第四，多關(guān)注主流機(jī)構(gòu)的精品報(bào)告。目前報(bào)告太多了，一天報(bào)告就上千個(gè)，所以要精選相關(guān)行業(yè)的靠譜分析師，在新財(cái)富上有排名的。看看大家對這個(gè)行業(yè)的一致判斷和預(yù)期，不同公司戰(zhàn)略解讀，和這個(gè)行業(yè)發(fā)展空間。這樣對做很多工作比如戰(zhàn)略和重大資本運(yùn)作決策會有非常大的幫助。

第五，做好公司輿情監(jiān)測，例如財(cái)經(jīng)新聞、研究報(bào)告等。

第六，資本市場監(jiān)測，同行業(yè)公司股票走勢，為什么與公司相比有較大差異，這個(gè)過程就是董秘個(gè)人資本市場框架逐步建立的過程。這樣才能找到關(guān)鍵驅(qū)動因素。

第七，公司股價(jià)博弈情勢分析、股東名冊分析。哪些人買了，哪些人賣了，這只是表面上文章，背后是為什么買，為什么賣。有可能是大盤股起來了，小盤股要下來了，或者換了個(gè)基金經(jīng)理等等。這樣就會有市場一線信息。通過日積月累你就會對整個(gè)公司股性比較了解。

9董秘的薪酬怎么樣?

董秘的薪酬水平差異比較大，有的董秘年薪十幾萬，有的上百萬甚至更高，比如新東方原董秘謝東瑩年薪甚至過千萬，現(xiàn)在中國第一秘就是碧水源董秘，身價(jià)15億，當(dāng)然他在公司上市后起到非常重要作用。個(gè)人認(rèn)為董秘薪酬還是和能力水平相關(guān)的。

10董秘如何選擇適合自己未來與之共成長的公司?

董秘選擇公司時(shí)要看大方向，不要完美主義。就是你要找一個(gè)非常完美的企業(yè)，股票明年翻十倍，或者這個(gè)公司要成為小米可能性很小。中國只有一個(gè)騰訊、一個(gè)華為。所以要看企業(yè)中長期價(jià)值。董秘需要用投資的眼光選擇可以承載自身價(jià)值的平臺。第一，判斷公司所處行業(yè)中期發(fā)展趨勢。未來兩到三年公司所處行業(yè)整體趨勢向好。第二，判斷行業(yè)的本質(zhì)及公司的競爭地位。公司在行業(yè)中地位很好，發(fā)展很好。第三，公司治理與規(guī)范性。上市公司被處罰，董秘是第一責(zé)任人。從這點(diǎn)看董秘職業(yè)風(fēng)險(xiǎn)較高。因此要選擇靠譜的企業(yè)家，不然相當(dāng)于身邊一直埋著定時(shí)炸彈。第四，核心企業(yè)家風(fēng)格：懂業(yè)務(wù)、懂管理、負(fù)責(zé)任、有胸懷、具備可持續(xù)性學(xué)習(xí)能力。

11為什么說董秘是個(gè)高壓力、高風(fēng)險(xiǎn)的職業(yè)?

董秘看著案頭工作并不多，但是心里壓力會非常大。都說董秘做的好是“一人之力勝過千人之力”，做的不好就會“一人將千人之力化為烏有”。如果資本市場并購、員工持股計(jì)劃等資本動作沒有取得較好的結(jié)果，各方面利益主體都會抱怨董秘。董秘的壓力會非常之大。另外在信息披露方面董秘也承擔(dān)較高的風(fēng)險(xiǎn)，董秘要學(xué)會自我保護(hù)，每天面臨很多投資者，不小心就會犯很大的錯誤。這些錯誤有的時(shí)候是無關(guān)緊要的，要追查起來是有職業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的。

12董秘對一家公司股價(jià)、地位會產(chǎn)生多大影響力?

股價(jià)不僅僅是跟個(gè)人財(cái)富相關(guān)的，股價(jià)跟公司的成長和發(fā)展是息息相關(guān)的。不同公司股價(jià)有不同風(fēng)格，可以分為四種吧!

第一，狂飆突進(jìn)型屬于天天漲的。

第二，穩(wěn)健上漲型。

第三，忽高忽低型也叫抽風(fēng)型。

第四，不瘟不火型就是一直沒什么感覺，隔一段時(shí)間看比同行業(yè)也不差，對投資者來說比較安全。

對于一個(gè)董秘來說要像水手一樣熟悉公司股性，你要知道發(fā)一個(gè)公告后公司股價(jià)大概什么表現(xiàn)。董秘要知道公司股價(jià)未來一個(gè)月、未來半年、未來一年大概趨勢是什么。這個(gè)趨勢的判斷對你公司未來并購、未來擴(kuò)張、股權(quán)激勵都是非常重要的。董秘永遠(yuǎn)是資本市場的接口。優(yōu)秀董秘通過自己對公司所處行業(yè)和資本市場了解，會大致知道未來一段時(shí)間內(nèi)公司股價(jià)所在大致區(qū)間，對于公司很多重大資本行動例如再融資、股權(quán)激勵、重大資產(chǎn)重組等行動產(chǎn)生重要幫助。如果你對公司股價(jià)一點(diǎn)分析判斷能力都沒有的話，可能一些無意識的行動可能帶來事后看來無法逆轉(zhuǎn)的方向性錯誤，輕則讓公司發(fā)展停滯半年到一年，重則影響到整個(gè)公司的生死存亡，因此董秘對資本市場價(jià)值的判斷和資本市場的整體框架，需要找到公司資本市場核心驅(qū)動力，這對于公司成長有重要意義，并不是簡單說公司股東財(cái)富多和少的問題。

13如何面對資本市場做出系統(tǒng)性工作安排?

第一，資本市場市場變幻莫測，時(shí)刻充滿敬畏。券商每年都會選十大金股，次年這十大金股能跑贏大盤的概率都是很低的。在A股市場很少有一個(gè)板塊連續(xù)兩年上漲，以過去和未來一定是不一樣的，邏輯一定會發(fā)生變化。

第二，弄清楚董秘市值工作的時(shí)間坐標(biāo)，公司是未來一個(gè)月后要漲，還是未來半年要漲，還是未來一年，未來三年，這都是不同的時(shí)間坐標(biāo)。

第三，董秘工作要有前瞻性、系統(tǒng)性。面對重要決策的時(shí)候，需要建立對資本市場的認(rèn)識框架。需要有系統(tǒng)性和前瞻性，同時(shí)要找到公司的核心驅(qū)動力，不能人云亦云。比如公司過去一年漲了3-5倍，你要問問為什么漲了3-5倍，是公司業(yè)績一直增長的原因嗎?還是創(chuàng)業(yè)板板塊水漲船高?還是你所處行業(yè)在增長?同時(shí)過去與未來邏輯一定是不一樣的。

第四，找到市值的核心驅(qū)動力，判斷未來與過去的差異。董秘一定要掌握未來可能發(fā)生的變化，找出市場變化中你不可控的部分，對整個(gè)上市公司的工作做出系統(tǒng)性的安排。

第五，以市值、資本市場為導(dǎo)向制定公司未來3-5年的企業(yè)戰(zhàn)略規(guī)劃。資本市場一定是制定規(guī)劃的一個(gè)很重要的參考指數(shù)。資本市場從中長期來看還是相對有效的市場，他會把資源和資本配置在較高成長性的朝陽板塊，要有方向感。例如在資本市場對這個(gè)行業(yè)一致下沉的時(shí)候，不能盲目做并購、股權(quán)激勵等費(fèi)力不討好的事情。

14怎么理解董秘在基于資本市場戰(zhàn)略制定的作用?

資本市場可以為企業(yè)從初創(chuàng)向規(guī)?；A段演進(jìn)提供平臺和支撐，董秘需要幫助公司需要找到行業(yè)的核心驅(qū)動力，對公司中長期的成長、戰(zhàn)略執(zhí)行和戰(zhàn)略制定起到一定的作用。例如正面案例，資本密集型行業(yè)，用資本推動擴(kuò)張，比如易華錄、碧水源。如果公司沒有上市，一定不會完成這樣的轉(zhuǎn)型。還有比如人力密集型行業(yè)，用合伙人模式推動成長的代表，愛爾眼科。負(fù)面的就是有些搞歪門邪道的公司，用參股交易模式做業(yè)績。還有一些機(jī)會主義者，什么熱搞什么，前年搞金礦、去年搞游戲行業(yè)、今年搞影視行業(yè)。熱點(diǎn)市值管理模式在逐步的失效，必將一地雞毛，第一個(gè)天才、第二個(gè)庸才、第三個(gè)就是蠢才了。

15實(shí)現(xiàn)企業(yè)在資本市場價(jià)值的幾個(gè)要點(diǎn)是什么?

第一，要關(guān)注波動與周期，學(xué)會順勢而為、借力發(fā)力

第二，熱點(diǎn)與輪動：光伏、金礦、手游?

第三，做好戰(zhàn)略定位，一系列行動要有一個(gè)組合，要有系統(tǒng)的安排，找到適合你的投資者，從銷售的概念出發(fā)，識別和管理好投資者預(yù)期。這是很系統(tǒng)和專業(yè)的課程。

16如何選擇適合自己的中介機(jī)構(gòu)?

中介選聘要掌握的原則是“選擇你愛的人還是愛你的人”的問題。以前有過這樣的案例，上市公司選擇的中介機(jī)構(gòu)如果和自己的體量并不匹配，選擇非常豪華的配置，所謂的“夢之隊(duì)”。因?yàn)轶w量較小得不到中介公司的足夠重視，大家投入的精力和公司的預(yù)期有很大不匹配，最終沒有順利登陸資本市場，結(jié)果都是很悲慘的。所以我覺得尤其對于一家小公司來講還是要選擇一個(gè)愛你的人，合適的中介團(tuán)隊(duì)，而不是關(guān)注所謂大牌和名聲，只是選擇‘你愛的人’。

17怎樣看待上市公司并購后的股價(jià)表現(xiàn)?

我們認(rèn)為利潤只是一個(gè)中間變量，市值才是最后的結(jié)果。很多公司在判斷股票走勢時(shí)，認(rèn)為并購一家利潤較高的公司，并購后每股收益增加，股票價(jià)格一定會基本同比增長，其實(shí)不完全正確。并什么標(biāo)的，并購后一周、一個(gè)月、半年甚至一年對公司股價(jià)有什么影響，大家需要有心理預(yù)期。我們就有這樣的案例并購后每股收益增加50%，公司停牌日至復(fù)牌后10個(gè)交易日，公司股價(jià)不但沒漲，反而累計(jì)跌幅26%。這家公司下跌與股票大盤行情沒有關(guān)系，公司整體跌幅遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于創(chuàng)業(yè)板跌幅。如果你是董秘，這個(gè)并購行動是你主導(dǎo)的，你想會面對多大的壓力。實(shí)際并不是并購標(biāo)的估值高，也不是并購無協(xié)同，而是資本市場對于他所并購的這類公司所在行業(yè)估值在系統(tǒng)性下跌，此時(shí)你并購這類公司就是非常大的問題。所以這種為了并購而并購，為了利潤而并購等各種原因，卻沒有想到資本市場是否會看好你并購標(biāo)的所在的行業(yè)。這個(gè)行業(yè)都不看好，即使你并購行業(yè)里最牛的公司也不會有好的效果。這是如果董秘能有系統(tǒng)性推理，就不會犯這樣的錯誤，為了這場并購公司有可能錯過并購更優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的機(jī)會，錯過股權(quán)激勵、再融資的機(jī)會，他帶來的是其他機(jī)會的消失。這就是董秘的價(jià)值。

并購是否成功要過三年來看，對賭期完成之后，大家的磨合，標(biāo)的公司本身的成長。并購后股價(jià)的增長要經(jīng)過時(shí)間來驗(yàn)證。經(jīng)過時(shí)間的變換、周期的變換再重新考量。在這樣一個(gè)時(shí)點(diǎn)上你是一個(gè)罪臣還是一個(gè)功臣，都需要時(shí)間檢驗(yàn)。

18董秘在公司股權(quán)激勵中起到的重要作用?

目前很大一部分董秘關(guān)注的是有多少股權(quán)、怎么分、分給誰。這些其實(shí)是人力資源應(yīng)該關(guān)心的問題。董秘真正應(yīng)該關(guān)心的是什么時(shí)點(diǎn)搞股權(quán)激勵，這個(gè)時(shí)點(diǎn)對公司未來股權(quán)激勵成敗有什么影響。從搞股權(quán)激勵到證監(jiān)會批完備案這個(gè)時(shí)點(diǎn)這個(gè)期間股價(jià)的變動對公司未來每股收益有什么樣的影響，未來期權(quán)成本鎖定的情況下，公司核心骨干對于股權(quán)激勵的預(yù)期已經(jīng)到了一定層面，未來行權(quán)一年之后究竟會怎么樣，市場怎么發(fā)展，板塊怎么發(fā)展，公司業(yè)績怎么發(fā)展，這些股權(quán)激勵究竟能否給員工帶來實(shí)實(shí)在在的財(cái)富，這些已經(jīng)給公司帶來實(shí)實(shí)在在的費(fèi)用。如果所有的股東給就已經(jīng)計(jì)入公司費(fèi)用。例如，以掌趣科技為例，2014年3月24日，公司向137名激勵對象授予了1100萬份公司股票期權(quán)，行權(quán)價(jià)格為36.23元/股。8月，由于利潤分配，股票期權(quán)行權(quán)價(jià)格調(diào)整為22.61元/股。最新股價(jià)僅15.83元。華平股份，公司2014年4月16日向134名激勵對象授予453.54萬份期權(quán)，行權(quán)價(jià)格為14.57元/股，但公司最新股價(jià)僅為13.20元。此外，包括蘇大維格、順網(wǎng)科技等9家公司，其被激勵對象如今完全可以在二級市場以更低價(jià)格買到公司的股票。

19從證代到董秘的發(fā)展之路是怎么樣的?

目前監(jiān)管部門的要求是上市公司證券事務(wù)代表也需要具備董秘資格。所以從理論上，證代可以視為準(zhǔn)董秘群體。至于能否從證代成為董秘，這其中除了自身努力外，還有企業(yè)選擇任命的因素。從實(shí)際情況看，很多證代在工作過程中主要是協(xié)助董秘完成合規(guī)性的工作處理，包括股東會、董事會的會議事務(wù)籌備;公告、年報(bào)等信息披露資料文件的準(zhǔn)備;協(xié)助接待投資者以及相關(guān)研究機(jī)構(gòu)等。如果能夠在前述日常工作之外，對公司重大發(fā)展事項(xiàng)提出專業(yè)意見或見解，也是會加分的。總體來說，除了前述經(jīng)驗(yàn)和能力之外，證代與董秘之間就是隔著一層紗，難度在于如何把握住一次破繭的機(jī)會。

20董秘如何補(bǔ)足自己的財(cái)務(wù)知識?

問：我目前是企業(yè)的總經(jīng)理助理，但不是財(cái)務(wù)出身，對財(cái)務(wù)知識也了解的不是很深入，如果想往董秘這個(gè)崗位發(fā)展，財(cái)務(wù)知識的需求是怎么樣的，讀懂報(bào)表即可，或是需要深入掌握?如果按百分比的話，財(cái)務(wù)知識和其他知識的占比大概是多少?

答：目前看的確有一種趨勢，那就是財(cái)務(wù)總監(jiān)兼任董秘。顯然具有財(cái)務(wù)知識會對勝任董秘職位有加分項(xiàng)，但這不是唯一的必選。很多上市公司董秘與財(cái)務(wù)總監(jiān)密切協(xié)同，也一樣能發(fā)揮很大的價(jià)值。具體到董秘本身去掌握財(cái)務(wù)知識，我們建議從三個(gè)維度去豐富自己：

1、從管理會計(jì)的角度去提高自己深度分析業(yè)務(wù)系統(tǒng)運(yùn)作的能力，這對理解企業(yè)戰(zhàn)略與戰(zhàn)略實(shí)施很有幫助;

2、熟悉財(cái)務(wù)基本會計(jì)準(zhǔn)則與處理方式就可以，這樣可以有效節(jié)省與財(cái)務(wù)部門的溝通成本，甚至可以從上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告角度提出自己的建議或意見;

3、針對資本運(yùn)作方面，對于稅務(wù)處理也是需要了解的。財(cái)務(wù)報(bào)表只是最后企業(yè)運(yùn)作的現(xiàn)實(shí)表現(xiàn)，能走到財(cái)務(wù)報(bào)表后面去描述企業(yè)價(jià)值與塑造價(jià)值才是關(guān)鍵。如果非要給出一個(gè)比例的話，我們覺得良好的財(cái)務(wù)知識與財(cái)務(wù)分析能力至少可以占到一個(gè)杰出董秘知識結(jié)構(gòu)中40%的比重。

第五篇：董秘工作規(guī)則

董秘工作規(guī)則（模板）

第一章 總則

第一條

為促進(jìn)XXXX公司(以下簡稱公司)規(guī)范運(yùn)作，明確公司董事會秘書的職責(zé)權(quán)限，根據(jù)《中華人民共和國公司法》、《XXXX公司章程》（下稱“《公司章程》”）、《公司董事會議事規(guī)則》（下稱“《董事會議事規(guī)則》”），特制定本細(xì)則。第二條 公司設(shè)董事會秘書一名，董事會秘書為公司高管，向董事長和董事會報(bào)告工作。

第三條 董事會秘書依照本細(xì)則行使職權(quán)、開展工作。

第二章 董事會秘書的聘任

第四條 董事會秘書由董事長提名，由董事會聘任或解聘。

公司董事或者其他高級管理人員可以兼任公司董事會秘書。

第五條 董事會秘書應(yīng)符合以下任職條件：

（一）正直誠實(shí)，品行良好；

（二）熟悉公司的企業(yè)文化；

（三）熟悉公司及公司子企業(yè)的主營業(yè)務(wù)；

（四）具有一定的法律、財(cái)務(wù)等專業(yè)知識。

第六條 有下列情形之一的人士不得擔(dān)任公司董事會秘書：

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（一）無民事行為能力或者限制民事行為能力；

（二）因貪污、賄賂、侵占財(cái)產(chǎn)、挪用財(cái)產(chǎn)或者破壞社會主義市場經(jīng)濟(jì)秩序，被判處刑罰，執(zhí)行期滿未逾5年，或者因犯罪被剝奪政治權(quán)利，執(zhí)行期滿未逾5年；

（三）擔(dān)任破產(chǎn)清算的公司、企業(yè)的董事或者廠長、總經(jīng)理，對該公司、企業(yè)的破產(chǎn)負(fù)有個(gè)人責(zé)任的，自該公司、企業(yè)破產(chǎn)清算完結(jié)之日起未逾3年；

（四）擔(dān)任因違法被吊銷營業(yè)執(zhí)照、責(zé)令關(guān)閉的公司、企業(yè)的法定代表人，并負(fù)有個(gè)人責(zé)任的，自該公司、企業(yè)被吊銷營業(yè)執(zhí)照之日起未逾3年；

（五）個(gè)人所負(fù)數(shù)額較大的債務(wù)到期未清償；

（六）公司現(xiàn)任監(jiān)事；

（七）法律法規(guī)規(guī)定不得擔(dān)任公司董事會秘書的其他情形。

第七條 公司設(shè)董事會辦公室作為董事會常設(shè)工作機(jī)構(gòu)，協(xié)助董事會秘書具體辦理與董事會有關(guān)的各項(xiàng)日常工作。

公司董事會秘書暫缺時(shí)，由董事會辦公室主任代行董事會秘書的職責(zé)。

第三章 董事會秘書的職責(zé)與權(quán)利

第八條 董事會秘書負(fù)責(zé)準(zhǔn)備、起草及向出資人遞交出資人所需要的涉及法人治理的文件及材料。

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第九條 董事會秘書負(fù)責(zé)與公司各位董事進(jìn)行溝通、協(xié)助公司經(jīng)營管理層與董事會進(jìn)行溝通。

第十條 董事會秘書負(fù)責(zé)組織起草及修改公司涉及法人治理的各項(xiàng)內(nèi)部管理制度。

第十一條 董事會秘書負(fù)責(zé)組織與董事會會議相關(guān)的各項(xiàng)工作：

（一）接收并整理會議議案，對所提交的議案進(jìn)行形式上的審查，包括：提案人資格、提案人數(shù)是否符合《公司法》及《公司章程》的規(guī)定、提案名稱和內(nèi)容是否符合要求、提案附帶的材料是否齊全等；上述內(nèi)容不符合規(guī)定的，董事會秘書應(yīng)要求提案人補(bǔ)齊材料或修改議案；

（二）根據(jù)公司經(jīng)營管理工作安排，提出會議方案，包括：會議時(shí)間、會議地點(diǎn)、會議出席人員及列席人員名單、會議議程、所審議提案及相關(guān)材料清單、會議費(fèi)用等，報(bào)董事長決定；

（三）根據(jù)董事長批準(zhǔn)的會議議程安排和出席會議的人數(shù)，整理、復(fù)制相應(yīng)份數(shù)的會議文件；

（四）根據(jù)《公司章程》和《董事會議事規(guī)則》的規(guī)定，向董事會成員和列席人員發(fā)出會議通知并提供會議材料，統(tǒng)計(jì)出席人員情況；

（五）根據(jù)會議情況編寫董事會會議紀(jì)要，并報(bào)董事長審閱；

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（六）董事會會議材料、會議決議、會議紀(jì)要以及其他文件的檔案管理工作；

（七）與董事會會議相關(guān)的其他工作。

第十二條 董事會秘書應(yīng)當(dāng)為董事會決策提供意見和建議，并協(xié)助董事會在行使職權(quán)時(shí)切實(shí)遵守國家法律、法規(guī)以及《公司章程》的要求。

第十三條 董事會秘書負(fù)責(zé)組織編制公司發(fā)展戰(zhàn)略，并根據(jù)國家經(jīng)濟(jì)形勢的發(fā)展變化及政策調(diào)整做好戰(zhàn)略修訂的相關(guān)工作。

第十四條 董事會秘書負(fù)責(zé)督促公司經(jīng)營班子貫徹執(zhí)行董事會決議，并及時(shí)將執(zhí)行情況和完成進(jìn)度報(bào)告董事長：

（一）列席公司經(jīng)理辦公會，當(dāng)經(jīng)理辦公會決議事項(xiàng)超出經(jīng)理辦公會職權(quán)時(shí)，董事會秘書應(yīng)當(dāng)及時(shí)告知經(jīng)理辦公會會議召集人；

（二）每季度向經(jīng)營班子了解董事會決議事項(xiàng)的執(zhí)行情況及完成進(jìn)度，并以書面報(bào)告的形式報(bào)告董事長。第十五條 董事會秘書為外部董事履行職責(zé)提供必要的協(xié)助：

1、為外部董事提供所需的公司內(nèi)部各項(xiàng)資料；

2、協(xié)助外部董事及時(shí)了解與公司主營業(yè)務(wù)內(nèi)容相關(guān)的各類規(guī)范性文件；

3、及時(shí)向外部董事通報(bào)公司的各項(xiàng)重大事項(xiàng)；

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4、定期向外部董事發(fā)送涉及公司主營業(yè)務(wù)的行業(yè)動態(tài)信息；

5、為外部董事辦理與公司之間的其他事項(xiàng)。第十六條 董事會秘書應(yīng)完成董事會、董事長交辦的其他事項(xiàng)。

第十七條 公司應(yīng)當(dāng)為董事會秘書履行職責(zé)提供便利條件，董事、監(jiān)事、高級管理人員及公司有關(guān)人員應(yīng)當(dāng)支持、配合董事會秘書的工作。

第四章 董事會秘書的考核、解聘與辭職

第十八條 董事會每對董事會秘書的工作進(jìn)行考核，考核內(nèi)容和評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)由董事會制定，考核結(jié)果通知董事會秘書本人。

第十九條 對于考核不合格的董事會秘書，董事長可以采取約談的方式督促董事會秘書改進(jìn)工作。

董事會秘書如連續(xù)兩年考核不合格，董事長可提請董事會予以解聘。

第二十條 董事會秘書在任期屆滿前可以向董事會提出書面辭職，辭職自董事會批準(zhǔn)之日起生效。

第二十一條 董事會解聘董事會秘書或者董事會秘書辭職的，公司應(yīng)按照相關(guān)規(guī)定對董事會秘書進(jìn)行離任審計(jì)。離任審計(jì)通過，方可正式辦理離職手續(xù)。

第五章 附則

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第二十二條 本細(xì)則經(jīng)公司董事會表決通過之日起生效。

第二十三條 本細(xì)則由公司董事會負(fù)責(zé)修改及解釋。

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