第一篇：巴塞爾協(xié)議Ⅲ主要內(nèi)容及對(duì)中國商業(yè)銀行經(jīng)營的影響講稿

一、資本充足率的影響

第一，短期內(nèi)，我國商業(yè)銀行資本充足率較高，滿足巴塞爾協(xié)議規(guī)定的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，受資本充足率提高的影響不大，并且由于我國利率管制，銀行并不完全開放，表外創(chuàng)新業(yè)務(wù)并沒有西方國家發(fā)達(dá)，受次貨危機(jī)影響相對(duì)較小，經(jīng)濟(jì)處于穩(wěn)步上升的態(tài)勢，銀行也能通過外部融資，獲得實(shí)體經(jīng)濟(jì)提供的資本補(bǔ)充。

第二，長期內(nèi)，隨著中國版巴塞爾協(xié)議III的推出，更高的監(jiān)管要求帶來了銀行業(yè)資本缺口的問題，必然要求銀行增加資本，融資成本大幅上升。我國銀行業(yè)主要選擇外源融資的方式，勢必對(duì)資本市場產(chǎn)生較大的壓力，并且我國的資本市場不如西方資本市場發(fā)達(dá)，從資本市場融資受到較多的制約，融資周期長，監(jiān)管規(guī)則多。為滿足資本充足率的監(jiān)管要求，商業(yè)銀行應(yīng)進(jìn)行內(nèi)源融資，擴(kuò)大股本和留存收益的方式，節(jié)約融資成本，加強(qiáng)管理，更好的抵御風(fēng)險(xiǎn)。長遠(yuǎn)看，銀行業(yè)必須轉(zhuǎn)變?nèi)谫Y方式，由外源融資過渡到內(nèi)源融資模式，一方面解決了銀行自身核心資本不足的資金壓力缺口，另一方面，增強(qiáng)了銀行經(jīng)營的自主性，不再受資本市場的制約。

第三，從資本結(jié)構(gòu)構(gòu)成看，我國銀行一級(jí)資本中普通股占比較高，隨著中國版巴塞爾協(xié)議III中對(duì)普通股的要求增多，普通股的地位更加突出。普通股雖然吸收風(fēng)險(xiǎn)損失的能力較強(qiáng)，但具有成本高的特點(diǎn)，勢必增加銀行經(jīng)營成本，而西方發(fā)達(dá)國家銀行資本構(gòu)成多樣化，資本市場發(fā)達(dá)，融資渠道較多，不僅僅依靠單一的普通股融資，這必然造成我國銀行業(yè)和國際銀行業(yè)的差距，在國際競爭中處于不利地位。

二，、杠桿率指標(biāo)對(duì)我國銀行業(yè)的影響

一是，短期內(nèi)我國仍會(huì)繼續(xù)以傳統(tǒng)業(yè)務(wù)為主，利息收入仍然占銀行利潤的主要部分，這樣必然產(chǎn)生較高的杠桿率，因此我國商業(yè)銀行較容易達(dá)到巴塞爾III的最低監(jiān)管要求，杠桿率調(diào)控機(jī)制對(duì)于我國銀行業(yè)的影響較小。

二是由于我國商業(yè)銀行的利息差收入在利潤中占比較大，所導(dǎo)致的較高杠桿率，對(duì)于調(diào)控我國銀行風(fēng)險(xiǎn)所起的作用較小，未來我國利率市場化程度的加深，存貸利差的收入空間日益減少，銀行已不能在依靠傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的發(fā)展，杠桿率就必然會(huì)下降;并且我國與西方國家銀行經(jīng)營模式不同，西方國家更多追求表外業(yè)務(wù)，以獲得高額的利潤回報(bào)，我國銀行業(yè)為在全球金融競爭中立于不敗之地，必然會(huì)積極由發(fā)展傳統(tǒng)業(yè)務(wù)向表外創(chuàng)新業(yè)務(wù)過渡，大量創(chuàng)新的表外業(yè)務(wù)的發(fā)展，杠桿率必然降低，由此伴隨而生的是銀行的高風(fēng)險(xiǎn)。由此，杠桿率的監(jiān)管會(huì)激勵(lì)銀行業(yè)拓展表外業(yè)務(wù)，表外業(yè)務(wù)的發(fā)展為我國銀行的經(jīng)營管理提出了更高要求，也為我國銀行監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的管理提出了更高的標(biāo)準(zhǔn)。

三是我國杠桿率指標(biāo)對(duì)所有商業(yè)銀行均是同質(zhì)化標(biāo)準(zhǔn)，并未針對(duì)不同規(guī)模、不同風(fēng)險(xiǎn)大小的銀行提出不同的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。在達(dá)到杠桿率最低監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的情況下，由于資產(chǎn)規(guī)模相同，為達(dá)到資本充足率標(biāo)準(zhǔn)，低風(fēng)險(xiǎn)的銀行比高風(fēng)險(xiǎn)的銀行需要補(bǔ)充更多的銀行資本，這樣必然導(dǎo)致銀行不愿在經(jīng)營低風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)，轉(zhuǎn)而積極擴(kuò)展高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)，追求高風(fēng)險(xiǎn)的表外業(yè)務(wù)，隨著各大商業(yè)

銀行的表外創(chuàng)新業(yè)務(wù)的發(fā)展，必然為我國銀行業(yè)積累了大量系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，因此可以考慮對(duì)我國不同規(guī)模和風(fēng)險(xiǎn)情況的商業(yè)銀行，提出不同的杠桿率監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，既避免銀行間的不公平競爭，也防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)在我國銀行業(yè)爆發(fā)。

三、貸款撗失準(zhǔn)備指標(biāo)影響

一是我國商業(yè)銀行已達(dá)到撥備覆蓋率的監(jiān)控標(biāo)準(zhǔn)，僅依靠撥備覆蓋率的測算指標(biāo)已不能滿足對(duì)我國商業(yè)銀行貸款的分析。貸款撥備率的引入較好地彌補(bǔ)了撥備覆蓋率的不足。

二是不良貸款率和貸款撥備率之間存在正相關(guān)關(guān)系，容易導(dǎo)致高貸款撥備率和高不良貸款率的同時(shí)出現(xiàn)，我國引入貸款撥備率的監(jiān)管指標(biāo)所起的監(jiān)管作用就大為減小，并且容易誘導(dǎo)商業(yè)銀行從事高風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)。通過較高的不良貸款率實(shí)現(xiàn)較高的貸款撥備率，貸款撥備率既沒有起到監(jiān)管銀行風(fēng)險(xiǎn)的作用，更沒有緩解撥備率引發(fā)的順周期效應(yīng)。

三是為達(dá)到貸款撥備率的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，商業(yè)銀行往往會(huì)釆取縮小分母或放大分子的策略?？s小分母即減少貸款額，這對(duì)我國以傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)為主的銀行沖擊較大，信貸投放額的減少，影響了企業(yè)的融資渠道，嚴(yán)重阻礙我國企業(yè)的發(fā)展，同時(shí)不利于我國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展;放大分子的辦法即為增加貸款減值準(zhǔn)備，通過多提損失準(zhǔn)備方式提高貸款撥備率，多提損失準(zhǔn)備的方法對(duì)銀行具有較大影響，它的計(jì)提會(huì)較大減少銀行賬面利潤，對(duì)銀行的持續(xù)經(jīng)營產(chǎn)生影響。對(duì)于上述問題的產(chǎn)生，我們應(yīng)該考慮完善貸款撥備率指標(biāo)的監(jiān)管，首先監(jiān)管當(dāng)局合理化貸款分類，貸款撥備率就是在原來貸款分類不在有效的基礎(chǔ)上提出，唯有監(jiān)管者制定正確合理的貸款的分類標(biāo)準(zhǔn)，貸款撥備率才能起到對(duì)貸款的監(jiān)測作用;其次，實(shí)行差別化待遇，差別化貸款撥備率標(biāo)準(zhǔn)和差別化貸款撥備率的過渡期，對(duì)不同的商業(yè)銀行實(shí)行差別化貸款撥備率標(biāo)準(zhǔn)，以防有較高貸款撥備率的銀行轉(zhuǎn)而從事高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)，對(duì)不同商業(yè)銀行采用不同的過渡期標(biāo)準(zhǔn)，資產(chǎn)質(zhì)量好的銀行實(shí)行較長過渡期，資產(chǎn)質(zhì)量不好的銀行敦促較早實(shí)行貸款撥備率，這樣做可以避免資產(chǎn)質(zhì)量較好的銀行為盡快達(dá)到監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，由原來穩(wěn)健的經(jīng)營轉(zhuǎn)而從事高風(fēng)險(xiǎn)的經(jīng)營活動(dòng)，也防止資產(chǎn)質(zhì)量較差的商業(yè)銀行利用貸款撥備率繼續(xù)從事高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)。

四、流動(dòng)性指標(biāo)影響

次貨危機(jī)爆發(fā)前，銀行業(yè)并未對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)過多關(guān)注，而是更多關(guān)注信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和市場風(fēng)險(xiǎn)等，金融危機(jī)的爆發(fā)暴露了銀行流動(dòng)性不足的問題，銀行業(yè)才開始制定流動(dòng)性監(jiān)管機(jī)制，防范銀行流動(dòng)性問題。我國監(jiān)管當(dāng)局沿用了國際銀行業(yè)的流動(dòng)性監(jiān)管規(guī)范，采用流動(dòng)性覆蓋率和凈穩(wěn)定融資比例兩大指標(biāo)進(jìn)行監(jiān)管。兩大比例指標(biāo)的計(jì)算方法和最低監(jiān)管要求也與國際監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)保持了一致性。我國監(jiān)管當(dāng)局還提出了新的流動(dòng)新監(jiān)管工具，包括監(jiān)測工具、資金集中度、市場監(jiān)測工具和監(jiān)控工具。由于數(shù)據(jù)限制，本文不對(duì)《巴塞爾協(xié)議III》中規(guī)定的流動(dòng)性的兩大指標(biāo)進(jìn)行測算。

第二篇：巴塞爾協(xié)議3對(duì)我國的影響

摘 要：巴塞爾協(xié)議III是巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)吸取金融危機(jī)經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn)，對(duì)一系列金融監(jiān)管舉措的改進(jìn)和強(qiáng)化，巴塞爾協(xié)議III的推出將對(duì)商業(yè)銀行的經(jīng)營管理產(chǎn)生重要影響。我國商業(yè)銀行應(yīng)采取對(duì)監(jiān)管指標(biāo)的“順周期效應(yīng)”進(jìn)行全面評(píng)估、建立具有前瞻性的動(dòng)態(tài)資本撥備計(jì)提制度等手段，積極響應(yīng)巴塞爾協(xié)議III的實(shí)施。

關(guān)鍵詞：巴塞爾協(xié)議 商業(yè)銀行 監(jiān)管

2010年9月12日，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)(BCBS)召開央行行長及監(jiān)管當(dāng)局負(fù)責(zé)人會(huì)議（GHOS），就提高全球銀行業(yè)資本要求和流動(dòng)性監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)等一整套銀行監(jiān)管方案達(dá)成一致，并首次將這一套銀行監(jiān)管方案稱為“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”（BaselⅢ）。這是全球性金融危機(jī)以來，全球銀行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)針對(duì)商業(yè)銀行監(jiān)管所做出的大規(guī)模改革，巴塞爾協(xié)議Ⅲ必將成為未來數(shù)年商業(yè)銀行監(jiān)管的重要內(nèi)容，并對(duì)商業(yè)銀行的經(jīng)營與管理產(chǎn)生深刻影響。

一、巴塞爾協(xié)議III的主要內(nèi)容

（一）更嚴(yán)格的資本金要求

巴塞爾委員會(huì)認(rèn)為，盡管在最初的巴塞爾協(xié)議中已經(jīng)涉及了資本監(jiān)管方面的要求，但由于存在缺乏全球統(tǒng)一監(jiān)管調(diào)整標(biāo)準(zhǔn)、監(jiān)管科目與會(huì)計(jì)報(bào)表科目不匹配等問題，導(dǎo)致銀行業(yè)很多機(jī)構(gòu)不能充分化解相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)和信貸損失，也使得資本監(jiān)管工作遇到很多問題，因此，新協(xié)議要求將核心一級(jí)資本（普通股和利潤留存）充足率由2%提高到4.5%；核心資本充足率由4%提高到6%；包含附屬本在內(nèi)的資本充足率維持在8%。同時(shí)，對(duì)于上述監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的進(jìn)程也做了初步的安排。從2011年開始實(shí)施，到2013年1月1日，商業(yè)銀行的核心一級(jí)資本充足率應(yīng)達(dá)到3.5%；核心資本充足率應(yīng)達(dá)到4.5%；資本充足率應(yīng)達(dá)到8%。到2015年1月1日，核心一級(jí)資本充足率達(dá)到4.5%；核心資本充足率達(dá)到6%；資本充足率保持8%不變。

（二）設(shè)定資本留存緩沖比例

巴塞爾委員會(huì)吸取2008年金融危機(jī)爆發(fā)的教訓(xùn)，為了進(jìn)一步防范銀行業(yè)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的爆發(fā)，保證商業(yè)銀行在金融和經(jīng)濟(jì)危機(jī)時(shí)期能夠有效避免重大損失，引入了2.5%的資本留存緩沖，由扣除遞延稅項(xiàng)及其他項(xiàng)目后的普通股權(quán)益組成。如果商業(yè)銀行的資本留存緩沖比率達(dá)不到該要求，監(jiān)管機(jī)構(gòu)將限制銀行拍賣、回購股份和分發(fā)紅利等。這一機(jī)制可以防止一些銀行在資本頭寸惡化時(shí)也肆意發(fā)放獎(jiǎng)金和高紅利的情況。這項(xiàng)規(guī)定將于2016年1月起適用，并于2019年1月開始生效。

（三）提出了逆周期監(jiān)管的緩沖資本要求

銀行監(jiān)管當(dāng)局可以根據(jù)對(duì)經(jīng)濟(jì)周期的判斷，以及對(duì)單個(gè)銀行運(yùn)行狀況的評(píng)估，要求商業(yè)銀行增持緩沖資本，規(guī)模為風(fēng)險(xiǎn)資本的0%～2.5%，全部需要以核心一級(jí)資本形式持有。按照巴塞爾委員會(huì)的建議，緩沖資本要求從2016年開始實(shí)施，每年增加0.625%，到2019年1月1日，最終達(dá)到2.5%。

（四）加強(qiáng)流動(dòng)性監(jiān)管

此次金融危機(jī)給全球銀行業(yè)監(jiān)管者的一大警示就是要加強(qiáng)對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管，但至今全球范圍內(nèi)沒有統(tǒng)一的流動(dòng)性標(biāo)準(zhǔn)。因此，巴塞爾協(xié)議Ⅲ試圖建立全球一致的流動(dòng)性監(jiān)管指標(biāo)。

第一個(gè)監(jiān)管指標(biāo)是流動(dòng)性覆蓋率（LCR），衡量在設(shè)定的嚴(yán)重壓力情景下，優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)能否充分滿足短期（一個(gè)月）流動(dòng)性需要，其目的是提高機(jī)構(gòu)抵御短期流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的能力。該指標(biāo)是建立在傳統(tǒng)的流動(dòng)性“覆蓋率”方法基礎(chǔ)之上的，協(xié)議規(guī)定，流動(dòng)性覆蓋率的標(biāo)準(zhǔn)是不低于100%（即高流動(dòng)性資產(chǎn)至少應(yīng)該等于估算的資金凈流出量）。

流動(dòng)性覆蓋率=流動(dòng)性資產(chǎn)/凈資金流出>100%

第二個(gè)監(jiān)管指標(biāo)是凈穩(wěn)定資金比（NSFR），用于度量銀行較長期限內(nèi)可使用的穩(wěn)定資金來源對(duì)其表內(nèi)外資產(chǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展的支持能力。該指標(biāo)為銀行可用的穩(wěn)定資金與所需的穩(wěn)定資金之比，協(xié)議規(guī)定此比率必須大于100%。“穩(wěn)定資金”是指在持續(xù)存在的壓力情景下，在1年內(nèi)能夠保證穩(wěn)定的權(quán)益類和負(fù)債類資金來源。凈穩(wěn)定資金比率=可用的穩(wěn)定資金/業(yè)務(wù)所需的穩(wěn)定資金>100%

（五）在風(fēng)險(xiǎn)資本框架之外，引入了杠桿率監(jiān)管指標(biāo)

新協(xié)議規(guī)定了最低3%的權(quán)益資產(chǎn)比指標(biāo)，以控制銀行的杠桿融資規(guī)模。但是，由于銀行經(jīng)營模式的不同，杠桿率指標(biāo)與資本充足率監(jiān)管指標(biāo)之間可能會(huì)存在一定的沖突。因此，巴塞爾委員會(huì)建議從2011年1月1日起，各國監(jiān)管部門開始對(duì)杠桿率指標(biāo)進(jìn)行監(jiān)控，以觀察其與資本充足率框架的契合情況。2013年為正式實(shí)施期間，所有與杠桿率相關(guān)的信息披露應(yīng)從2015年開始執(zhí)行。

二、巴塞爾協(xié)議III實(shí)施對(duì)我國商業(yè)銀行的影響

（一）減少派息和分紅力度，同時(shí)將主要融資手段由次級(jí)債融資轉(zhuǎn)向股權(quán)融資

按照巴塞爾清算銀行的研究，在過渡期間，一國銀行業(yè)整體資本充足率每提高一個(gè)百分點(diǎn)，將導(dǎo)致該國GDP增速比基準(zhǔn)水平低0.32%，滯后影響期為4年半；流動(dòng)性監(jiān)管方面，流動(dòng)性指標(biāo)的實(shí)施會(huì)導(dǎo)致GDP增速比基準(zhǔn)水平低0.08%。

截至2010年9月末，我國銀行業(yè)加權(quán)平均核心資本充足率為9.5%，核心資本占總資本的比例超過80%，加權(quán)平均資本充足率為11.6%，較年初上升0.3個(gè)百分點(diǎn)。隨著商業(yè)銀行融資工作的有序完成，預(yù)計(jì)到2011年底核心資本充足率將保持在9%以上，國內(nèi)銀行業(yè)的資本充足率水平高于國際同業(yè)平均水平。因此，在我國經(jīng)濟(jì)未發(fā)生較大變化、商業(yè)銀行經(jīng)營狀況未有明顯起伏的情況下，新資本協(xié)議對(duì)我國銀行不會(huì)形成較大的沖擊。

但由于在新協(xié)議中，核心一級(jí)資本充足率進(jìn)一步得到提高，這意味著普通股在監(jiān)管資本中的地位越加重要，因此在融資方式上，商業(yè)銀行將由側(cè)重于發(fā)行次級(jí)債補(bǔ)充附屬資本的方式向發(fā)行股票籌集核心資本的方式轉(zhuǎn)變。同時(shí)，為了盡可能減少融資成本，商業(yè)銀行將會(huì)減少分紅派息規(guī)模，可能造成短期內(nèi)股東回報(bào)水平的下降。

（二）降低經(jīng)營杠桿系數(shù)，迫使我國商業(yè)銀行從傳統(tǒng)的信貸業(yè)務(wù)向多元化經(jīng)營方式轉(zhuǎn)變，擴(kuò)大表外業(yè)務(wù)

根據(jù)新協(xié)議規(guī)定的核心一級(jí)資本的比例標(biāo)準(zhǔn)，在銀行業(yè)全面實(shí)施該協(xié)議后，將使得經(jīng)營杠桿倍數(shù)理論上從50倍降低至15倍左右，因此銀行業(yè)的籌資和放貸能力明顯降低，贏利能力或?qū)⑹艿揭欢ㄓ绊?。?duì)于嚴(yán)重依賴?yán)钍杖氲奈覈虡I(yè)銀行機(jī)構(gòu)而言，將迫使其尋求其他手段以增加贏利能力，例如更加重視表外業(yè)務(wù)等。與巴塞爾協(xié)議Ⅱ強(qiáng)調(diào)如何計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)不同，巴塞爾協(xié)議Ⅲ則

更加強(qiáng)調(diào)對(duì)資本尤其是核心資本的計(jì)量，諸多條款的核心要求便是增加資本，提高資本的充足率。對(duì)于商業(yè)銀行來說，為了滿足新協(xié)議要求，就必須提高儲(chǔ)備資金以防范潛在風(fēng)險(xiǎn)，從而減少可動(dòng)用的信貸資金規(guī)模。這對(duì)于我國粗放式增長的商業(yè)銀行來講，將被迫加快經(jīng)營方式轉(zhuǎn)變，由過渡依賴?yán)钍找孓D(zhuǎn)向多元化經(jīng)營，由粗放式發(fā)展向細(xì)分客戶、細(xì)分產(chǎn)品、細(xì)分行業(yè)、細(xì)分區(qū)域的 精細(xì)化經(jīng)營方式轉(zhuǎn)變，例如在對(duì)信貸資金投放時(shí)，重點(diǎn)考慮風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資本收

益率（RAROC）等。

（三）提高了我國銀行業(yè)的經(jīng)營穩(wěn)定性

新協(xié)議不僅對(duì)資本充足率等指標(biāo)的監(jiān)管要求有所提高，還對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和“順周期效應(yīng)”等在巴塞爾II中尚未涉及的風(fēng)險(xiǎn)層面進(jìn)行了探討。所有這些改進(jìn)，都是朝著提高銀行業(yè)經(jīng)營穩(wěn)定性的目標(biāo)進(jìn)行的。因此，我國商業(yè)銀行通過巴塞爾協(xié)議III，可以建立一整套更加合理的旨在強(qiáng)化自身風(fēng)險(xiǎn)管理手段和措施，以提高風(fēng)險(xiǎn)抵御能力，同時(shí)可以對(duì)跨市場的風(fēng)險(xiǎn)積累進(jìn)行合理監(jiān)管，防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)。

三、我國商業(yè)銀行實(shí)施巴塞爾協(xié)議III的建議和 應(yīng)對(duì)措施

（一）對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)影響資本充足率等監(jiān)管指標(biāo)的“順周期效應(yīng)”進(jìn)行全面評(píng)估 由于資本充足率監(jiān)管框架在本質(zhì)上存在著順周期缺陷，即在經(jīng)濟(jì)周期處于上行階段時(shí)，銀行業(yè)所面對(duì)的整體風(fēng)險(xiǎn)較低、資產(chǎn)價(jià)格的波動(dòng)率不高，因此資本充足率狀況也會(huì)趨于良好。但當(dāng)經(jīng)濟(jì)周期步入下行階段時(shí)，隨著實(shí)體經(jīng)濟(jì)的下滑以及公允價(jià)值會(huì)計(jì)核算方法、信用評(píng)級(jí)等因素的推波助瀾，銀行業(yè)的資本充足率可能將不斷降低。由于自2004年起，我國宏觀經(jīng)濟(jì)始終處于上升階段，因此按這一期間的現(xiàn)實(shí)風(fēng)險(xiǎn)所計(jì)算出的資本充足率水平，可能會(huì)低估我國銀行業(yè)在完整的經(jīng)濟(jì)周期中所面臨的全部風(fēng)險(xiǎn)。因此，不論是我國銀行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)還是商業(yè)銀行，都應(yīng)該對(duì)資本充足率等監(jiān)管指標(biāo)進(jìn)行“全周期”核算，同時(shí)采取壓力測試等其他風(fēng)險(xiǎn)管理手段，合理評(píng)估周期效應(yīng)對(duì)核心監(jiān)管指標(biāo)的影響。

（二）建立具有前瞻性的動(dòng)態(tài)資本撥備計(jì)提制度

動(dòng)態(tài)撥備制度要求商業(yè)銀行在經(jīng)濟(jì)繁榮期多計(jì)提撥備，經(jīng)濟(jì)下滑期間則相應(yīng)減少計(jì)提撥備，覆蓋了對(duì)未來經(jīng)濟(jì)周期的預(yù)測。以全球第一個(gè)實(shí)現(xiàn)動(dòng)態(tài)撥備制度的西

班牙為例，其要求商業(yè)銀行在一般準(zhǔn)備金和專項(xiàng)準(zhǔn)備金的基礎(chǔ)上，引入統(tǒng)計(jì)準(zhǔn)備金（statistic provision），以反映對(duì)商業(yè)銀行潛在信用風(fēng)險(xiǎn)的事前估計(jì)，在經(jīng)濟(jì)繁榮期，不良貸款率較低，基于事后計(jì)提的專項(xiàng)準(zhǔn)備金小于潛在的信用風(fēng)險(xiǎn)損失，因此商業(yè)銀行計(jì)提統(tǒng)計(jì)準(zhǔn)備金；而當(dāng)經(jīng)濟(jì)處于衰退期時(shí)，不良率開始變大，基于事后計(jì)提的專項(xiàng)準(zhǔn)備金不足以覆蓋貸款實(shí)際損失，因此采用統(tǒng)計(jì)準(zhǔn)備金彌補(bǔ)損失。從西班牙實(shí)施動(dòng)態(tài)撥備制度的經(jīng)驗(yàn)看，其起到了平滑經(jīng)濟(jì)周期影響的良好效果。因此，為了更加完善我國商業(yè)銀行的經(jīng)營管理制度，防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的爆發(fā)，我國商業(yè)銀行業(yè)應(yīng)該建立前瞻性的動(dòng)態(tài)撥備制度。當(dāng)經(jīng)濟(jì)處于上升周期時(shí)，計(jì)提動(dòng)態(tài)撥備，使總準(zhǔn)備金大于應(yīng)計(jì)提的專項(xiàng)準(zhǔn)備金水平，而當(dāng)經(jīng)濟(jì)處于下行周期時(shí)，要相應(yīng)減少當(dāng)年計(jì)提的專項(xiàng)準(zhǔn)備金，采用動(dòng)態(tài)撥備彌補(bǔ)專項(xiàng)準(zhǔn)備金的不足，使得資產(chǎn)撥備計(jì)提的順周期波動(dòng)效應(yīng)得到一定的平和。具體實(shí)施時(shí)，在建立初期，可由監(jiān)管部門統(tǒng)一制定計(jì)提的標(biāo)準(zhǔn)，隨著內(nèi)部評(píng)級(jí)法工作的不斷完善和深入，具備條件的商業(yè)銀行可根據(jù)自身情況確定不同資產(chǎn)組合的計(jì)提系數(shù)。

（三）為巴塞爾協(xié)議Ⅲ的全面實(shí)施打造良好基礎(chǔ)

巴塞爾協(xié)議Ⅲ并不是脫離巴塞爾協(xié)議Ⅱ的全新監(jiān)管框架，而是對(duì)巴塞爾協(xié)議Ⅱ在監(jiān)管內(nèi)容和手段上的發(fā)展和完善。因此，為了積極妥善地實(shí)施巴塞爾協(xié)議Ⅲ體系，現(xiàn)階段必須努力推進(jìn)巴塞爾協(xié)議Ⅱ在我國銀行業(yè)的實(shí)施工作，通過建立有效的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、控制、緩釋、監(jiān)控和匯報(bào)流程，完善銀行業(yè)對(duì)不同類別風(fēng)險(xiǎn)的管理和信息披露等工作，構(gòu)建一個(gè)基本全面的風(fēng)險(xiǎn)管理體 系。

（四）充分利用好實(shí)施巴塞爾協(xié)議Ⅲ的過渡期

巴塞爾委員會(huì)規(guī)定從2013年到2018年為實(shí)施新協(xié)議的過渡期，因此，我國各商業(yè)銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)和營業(yè)機(jī)構(gòu)要合理利用好2013年到2018年這五年的過渡期，穩(wěn)步統(tǒng)籌推進(jìn)我國金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理體系在監(jiān)管手段、監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)、風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量等方面的工作，努力達(dá)到巴塞爾協(xié)議Ⅲ的相關(guān)要求。

（五）科學(xué)制定合理的資本管理規(guī)劃和資本金補(bǔ)充機(jī)制

一直以來，除內(nèi)部留存收益方式處于常態(tài)化外，我國商業(yè)銀行資本補(bǔ)充路徑一般為：貸款增長—資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大—資本充足率降低—尋找補(bǔ)充資本金的方法—向監(jiān)管當(dāng)局提出申請(qǐng)—核準(zhǔn)后進(jìn)行補(bǔ)充資本金的相應(yīng)準(zhǔn)備—實(shí)施方案—獲取資本金—盡量使資本充足率與資產(chǎn)相匹配。資本金充實(shí)往往是在貸款和資產(chǎn)規(guī)模增長帶來監(jiān)管壓力后才得以啟動(dòng)，被動(dòng)性和時(shí)滯性缺點(diǎn)顯著。為此，2009年我國銀監(jiān)會(huì)接連發(fā)布了《關(guān)于對(duì)實(shí)施新資本協(xié)議相關(guān)指引征求意見》和《關(guān)于商業(yè)銀行資本補(bǔ)充機(jī)制的通知》，要求商業(yè)銀行大幅提高資本充足率標(biāo)準(zhǔn)，加大次級(jí)債券補(bǔ)充資本的難度和建立資本管理規(guī)劃等。同時(shí)，通過巴塞爾協(xié)議Ⅲ可以看出，國際資本監(jiān)管趨勢正在朝著動(dòng)態(tài)化、合理化和長效化方面發(fā)展，因此，我國商業(yè)銀行要規(guī)劃好資本補(bǔ)充方式，充分發(fā)揮資本對(duì)資產(chǎn) 的約束機(jī)制，并加大資本補(bǔ)充方式的創(chuàng)新力度，加強(qiáng)對(duì)信托混合型證券組合（優(yōu)先股和混合債券組合）等產(chǎn)品的研究，開發(fā)切實(shí)可行的創(chuàng)新工具。

（六）建立資本實(shí)時(shí)監(jiān)控系統(tǒng)

目前一些國際大型商業(yè)銀行在強(qiáng)大的信息系統(tǒng)支持下，通過每日風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的變化情況，就能及時(shí)測算出資本充足率的變化，并不斷修正風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)增長速度，預(yù)測短、中、長期資本充足率，從而根據(jù)資本充足率變化提前規(guī)劃好資本補(bǔ)充方案。我國商業(yè)銀行必須充分利用現(xiàn)有的信息系統(tǒng)，將資產(chǎn)管理、風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)一步延伸到資本管理中，加快資本管理信息化工程，建立資本監(jiān)控系統(tǒng)，實(shí)行深度、實(shí)時(shí)、精細(xì)的資本管理。參考文獻(xiàn)：

[1]高增安，何京君．從金融危機(jī)看新巴塞爾協(xié)議的 改革方向[J]．西南金融，2010（7）：27-29． [2]張曉樸．系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)研究:演進(jìn)、成因與監(jiān) 管[J]．國際金融研究，2010（7）：58-67．

[3]韋林克．巴塞爾委員會(huì)監(jiān)管改革新思路[J]．中國金融，2010（13）：17-18．

第三篇：巴塞爾協(xié)議III的主要改進(jìn)及對(duì)中國銀行業(yè)的影響

巴塞爾協(xié)議III的主要改進(jìn)及對(duì)中國銀行業(yè)的影響

一、巴塞爾協(xié)議III的主要內(nèi)容

1、提高資本充足率要求：對(duì)核心一級(jí)資本、一級(jí)資本充足率的最低要求有所提高，引入了留存資本，提高銀行吸收經(jīng)濟(jì)衰退時(shí)期損失的能力，建立于信貸過快增長掛鉤的反周期超額資本區(qū)間。

2、嚴(yán)格資本扣除限制：對(duì)少數(shù)股權(quán)、商譽(yù)、遞延稅資產(chǎn)、金融機(jī)構(gòu)普通股的非并表投資。債務(wù)工具和其他投資性資產(chǎn)的為實(shí)現(xiàn)收益、撥備額與與其虧損、固定收益養(yǎng)老基金資產(chǎn)和負(fù)載等計(jì)入資本的要求有所改變。

3、擴(kuò)大風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)覆蓋范圍：提高“再資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露”的資本要求，增加壓力狀態(tài)下的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值，提高交易業(yè)務(wù)的資本要求，提高場外衍生品交易（OTC derivatives）和證券融資業(yè)務(wù)（SFTS）的交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)（CCR）的資本要求等。

4、引入杠桿率：為彌補(bǔ)資本充足率要求下無法反映表內(nèi)外總資產(chǎn)的擴(kuò)張情況的不足，減少對(duì)資產(chǎn)通過加權(quán)系數(shù)轉(zhuǎn)換后計(jì)算資本要求所帶來的漏洞，推出了杠桿率，并逐步將其納入第一支柱。

5、加強(qiáng)流動(dòng)性管理，降低銀行體系的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，引入了流動(dòng)性監(jiān)管指標(biāo)，包括流動(dòng)性覆蓋率和凈穩(wěn)定資產(chǎn)比率。同時(shí)，巴塞爾委員會(huì)提出了其他輔助監(jiān)測工具，包括合同期限錯(cuò)配、融資集中度、可用的無變現(xiàn)障礙資產(chǎn)和與市場有關(guān)的監(jiān)測工具等。

二、巴塞爾協(xié)議III的改進(jìn)

在“巴塞爾協(xié)議II”監(jiān)管要求的基礎(chǔ)上，“巴塞爾協(xié)議III”對(duì)金融危機(jī)中銀行暴露出的主要問題，如資本質(zhì)量不高、數(shù)量不足，場外衍生交易產(chǎn)生的交易對(duì)手信用風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量不夠?qū)徤鳎瑢?duì)再次資產(chǎn)證券化暴露產(chǎn)生的信用風(fēng)險(xiǎn)及流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理薄弱等，從內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制，監(jiān)管資本和風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)計(jì)量、市場交易機(jī)制等方面有針對(duì)性地明確和加強(qiáng)了監(jiān)管要求。

根據(jù)《巴塞爾協(xié)議III》，商業(yè)銀行的核心資本充足率將由目前的4%上調(diào)到7%，同時(shí)計(jì)提2.5%的防護(hù)緩沖資本和不高于2.5%的反周期準(zhǔn)備資本，這樣核心資本充足率的要求可達(dá)到8.5%-11%?？傎Y本充足率要求仍維持8%不變。

此外，還引入杠桿比率、流動(dòng)杠桿比率和經(jīng)穩(wěn)定資金來源比率的要求，以降低銀行系統(tǒng)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)抵御金融風(fēng)險(xiǎn)的能力。

為最大程度上降低新協(xié)議對(duì)銀行貸款供給能力以及宏觀

經(jīng)濟(jì)的影響，協(xié)議給出了從2013-2019年一個(gè)較長的過渡期。全球各商業(yè)銀行5年內(nèi)必須將一級(jí)資本充足率的下限從現(xiàn)行要求的4%上調(diào)至6%，過渡期限為2013年升至4.5%，2014年為5.5%，2015年達(dá)6%。

同時(shí)，協(xié)議將普通股最低要求從2%提升至4.5%，過渡期限為2013年升至3.5%，2014年升至4%，2015年升至4.5%。截至2019年1月1日，全球各商業(yè)銀行必須將資本留存緩沖提高到2.5%。

三、巴塞爾協(xié)議III對(duì)中國銀行業(yè)的影響

1.信貸擴(kuò)張和資本約束的矛盾。

中國的信貸擴(kuò)張非常迅速，這勢必會(huì)加大資本補(bǔ)充的壓力，而巴塞爾協(xié)議III卻十分重視核心資本的補(bǔ)充，這對(duì)中國銀行業(yè)而言無疑是雪上加霜。此外，根據(jù)巴塞爾協(xié)議III關(guān)于二級(jí)資本工具在“期限上不能贖回激勵(lì)、行使贖回權(quán)必須得到監(jiān)管當(dāng)局的事前批準(zhǔn)、銀行不得形成贖回期權(quán)將被行使的預(yù)期”一系列關(guān)于贖回的限制性規(guī)定，目前國內(nèi)很多商業(yè)銀行補(bǔ)充附屬資本的長期次級(jí)債券都擁有贖回激勵(lì)條款，因此這將給國內(nèi)銀行業(yè)通過發(fā)行長期次級(jí)債券補(bǔ)充附屬資本帶來較大的沖擊。2.資本補(bǔ)充和估值偏低的矛盾。

無論是縱向比較還是橫向比較中國銀行業(yè)A股估值都偏低，A股較H股估值平均有10%-20%左右的折價(jià)，重要原因是投資者預(yù)期銀行業(yè)近幾年再融資規(guī)模較大。一方面，因?yàn)闃I(yè)務(wù)發(fā)展需要，銀行需要通過發(fā)行股份補(bǔ)充核心資本；另一方面，因?yàn)樵偃谫Y又會(huì)進(jìn)一步降低銀行業(yè)的估值，增加融資成本，從而使中國銀行業(yè)陷入一個(gè)惡性循環(huán)。3.滿足監(jiān)管需求和盈利能力增長的矛盾。

巴塞爾協(xié)議重視流動(dòng)性管理；但從盈利的角度，公司證券和資產(chǎn)擔(dān)保證券顯然比風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)系數(shù)為零的證券收益要高出不少。因此，與未實(shí)行流動(dòng)性監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)相比，實(shí)行巴塞爾協(xié)議III后，銀行會(huì)選擇會(huì)傾向于風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)系數(shù)為零的證券，從而導(dǎo)致銀行收益下降。然而，為了實(shí)現(xiàn)通過再融資補(bǔ)充核心資本，降低融資成本，銀行業(yè)又不得不盡可能提升盈利能力，從而使銀行陷入兩難的境地。

4.負(fù)債結(jié)構(gòu)調(diào)整與網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量不足的矛盾。

為滿足監(jiān)管要求，銀行顯然愿意持有更多的零售存款、中小企業(yè)存款和一般企業(yè)存款，而不愿意持有過多的同業(yè)存款。然而，對(duì)于中小股份制商業(yè)銀行，尤其是一些城市商業(yè)銀行而言，因?yàn)榫W(wǎng)點(diǎn)數(shù)量不足，其吸收零售存款和中小企業(yè)存款能力不足，同業(yè)存款是其資金來源的重要組成部分，這無疑會(huì)加劇其經(jīng)營壓力。5.表外業(yè)務(wù)發(fā)展與業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整的矛盾。

為滿足監(jiān)管要求，銀行可能會(huì)選擇減少貿(mào)易融資類表外業(yè)務(wù)和承諾類表外業(yè)務(wù)。然而，近幾年，為了加快業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型和避免同質(zhì)化競爭，中國很多商業(yè)銀行，尤其是一些股份制商業(yè)銀行，均提出要加快貿(mào)易融資等業(yè)務(wù)的發(fā)展步伐和結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型步伐，但巴塞爾協(xié)議III的實(shí)施無疑會(huì)加劇銀行的轉(zhuǎn)型壓力。

四、中國銀行業(yè)的應(yīng)對(duì)措施

對(duì)于中國銀行業(yè)而言，在巴塞爾III實(shí)施的過渡期內(nèi)，需要加快制定相關(guān)應(yīng)對(duì)措施和業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型步伐：

（一）必須加強(qiáng)資本規(guī)劃和管理體系的建設(shè)。現(xiàn)代商業(yè)銀行應(yīng)該加快建立一個(gè)以資本規(guī)劃、資本補(bǔ)充、資本使用和分配、資本監(jiān)控和考核、資本使用評(píng)估、資本規(guī)劃修訂為循環(huán)的經(jīng)濟(jì)資本管理體系。

目前很多銀行正在全力推進(jìn)新資本協(xié)議的建設(shè)和相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)管理制度的完善，各銀行可通過新協(xié)議實(shí)施推進(jìn)，促使銀行員工認(rèn)識(shí)理解各類業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)敏感性，在銀行的業(yè)務(wù)流程中建立良好的風(fēng)險(xiǎn)傳導(dǎo)機(jī)制，建立風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)機(jī)制，以經(jīng)濟(jì)收益指標(biāo)作為業(yè)務(wù)準(zhǔn)入和業(yè)務(wù)考核標(biāo)準(zhǔn)，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)，通過引入經(jīng)濟(jì)資本管理機(jī)制，強(qiáng)化資本約束，提高資本使用效率?？傊?，銀行各個(gè)層面都需要在精細(xì)化管理上下功夫，通過內(nèi)部流程整合，強(qiáng)化資本使用效率，通過模式化業(yè)務(wù)運(yùn)作，努力建設(shè)資本集約化管理和運(yùn)營的銀行。

（二）加快資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的調(diào)整?？紤]未來在杠桿率監(jiān)管指標(biāo)的約束下，由于有些表外項(xiàng)目將采用100%的信用風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)換系數(shù)，故銀行在表內(nèi)外資產(chǎn)的分布上，要強(qiáng)調(diào)收益的比較與權(quán)衡，通過調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，加大高收益表內(nèi)資產(chǎn)的占比。

因此，商業(yè)銀行的發(fā)展不能繼續(xù)片面追求規(guī)模，需要加強(qiáng)提高表內(nèi)外資產(chǎn)的定價(jià)能力，降低經(jīng)營成本，以提高風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益水平，增強(qiáng)內(nèi)在資本補(bǔ)充能力，從而實(shí)現(xiàn)在有效經(jīng)營、資本補(bǔ)充、長遠(yuǎn)發(fā)展之間形成良性循環(huán)。

（三）加強(qiáng)資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)的優(yōu)化。未來銀行監(jiān)管將形成資本監(jiān)管和流動(dòng)性監(jiān)管并重的框架，因此流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的有效性將是銀行監(jiān)管的重要方向。目前國內(nèi)很多銀行正在積極推進(jìn)新資本協(xié)議的實(shí)施和相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)管理政策的完善，因此對(duì)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理，可以通過ICAAP項(xiàng)目和資產(chǎn)負(fù)債項(xiàng)目的推進(jìn)，加快建立和完善流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。

同時(shí)，兩個(gè)流動(dòng)性監(jiān)管指標(biāo)的監(jiān)管會(huì)涉及銀行資產(chǎn)負(fù)債表的各項(xiàng)內(nèi)容及銀行各類表外資產(chǎn)，因此需要加強(qiáng)資產(chǎn)負(fù)債管理和結(jié)構(gòu)優(yōu)化：在滿足經(jīng)營效益目標(biāo)的前提下，傾向選擇持有各類國債、央行票據(jù)和中央政府投資的公用企業(yè)發(fā)行或擔(dān)保的風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)系數(shù)為零的證券；持有評(píng)級(jí)較高的非金融公司債券和資產(chǎn)擔(dān)保債券；穩(wěn)步調(diào)整負(fù)債結(jié)構(gòu)，提高零售存款和中小企業(yè)存款的負(fù)債業(yè)務(wù)占比，適度降低對(duì)同業(yè)存款支持業(yè)務(wù)發(fā)展的依賴程度；適度調(diào)整保函、信用證等貿(mào)易融資表外業(yè)務(wù)的規(guī)模，做強(qiáng)做大其他貿(mào)易金融業(yè)務(wù)，如貨押業(yè)務(wù)等。

第四篇：“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”對(duì)我國商業(yè)銀行資本管理的影響

“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”對(duì)我國商業(yè)銀行資本管理的影響

摘要：2007年全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)的爆發(fā)暴露出當(dāng)前商業(yè)銀行資本管理上的缺陷，推動(dòng)了“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”的誕生。本文基于協(xié)議的主要內(nèi)容以及我國商業(yè)銀行資本管理的現(xiàn)狀，探討“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”的實(shí)施對(duì)我國商業(yè)銀行資本管理中的核心資本充足率，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管以及杠桿率三個(gè)主要部分的影響，并在此基礎(chǔ)上得出相應(yīng)的結(jié)論與建議，力圖在本質(zhì)上揭示出商業(yè)銀行資本管理的必要性及重要性。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行資本管理;巴塞爾協(xié)議Ⅲ;重要影響

2007年美國次貸危機(jī)爆發(fā)，并逐漸蔓延至全球，成為歷史上最嚴(yán)重的全球性經(jīng)濟(jì)危機(jī)之一，其影響之廣、損失之大，足能夠與1929年的“經(jīng)濟(jì)大危機(jī)”相提并論。作為全球大國之一，我國也深受其影響。在社會(huì)逐漸發(fā)展的今天，人們規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的能力理應(yīng)不斷增強(qiáng)，為何仍然出現(xiàn)了如此大的經(jīng)濟(jì)危機(jī)，這是令人反思的。從發(fā)生經(jīng)濟(jì)危機(jī)的原因上看，這是一個(gè)由商業(yè)銀行的利率風(fēng)險(xiǎn)引起信貸危機(jī)最后轉(zhuǎn)化為流動(dòng)性危機(jī)的過程。可見商業(yè)銀行在這次危機(jī)中起到了“推波助瀾”的作用：過度放寬信貸標(biāo)準(zhǔn)大大提升了潛在的信貸風(fēng)險(xiǎn)；大量發(fā)行抵押貸款證券進(jìn)一步促使了次級(jí)貸款的發(fā)放；互相提供信用違約互換外部信用導(dǎo)致已轉(zhuǎn)移的信用風(fēng)險(xiǎn)回歸；高杠桿率導(dǎo)致金融風(fēng)險(xiǎn)積聚等[1]。這些足以說明現(xiàn)今商業(yè)銀行仍存在比較大的問題，那么如何改善其不足，使其發(fā)揮最佳作用呢？2010年9月，“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”應(yīng)運(yùn)而生。

一、文獻(xiàn)綜述

（一）研究現(xiàn)狀

隨著“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”的出臺(tái)和實(shí)施，其對(duì)我國商業(yè)銀行資本管理的作用也逐步體現(xiàn)出來。究竟有怎樣的影響，我國學(xué)者已經(jīng)做了相關(guān)的研究，綜合起來可以得到以下三方面：

1、在資本充足率方面的研究主要分為兩類：一類是短期內(nèi)對(duì)商業(yè)銀行的影響，另一類是長期角度對(duì)商業(yè)銀行的影響。

認(rèn)為短期內(nèi)單從資本充足率來看對(duì)我國商業(yè)銀行影響不大的有：蔣媛（2011）對(duì)我國商業(yè)銀行資本充足率的探究[2]；向彥臻（2012）基于巴塞爾協(xié)議Ⅲ對(duì)我國商業(yè)銀行影響中單從資本充足率角度出發(fā)的研究[3]；賀育飛（2011）從我國商業(yè)銀行的核心資本充足率和總資本充足率角度進(jìn)行的分析[4]；認(rèn)為從長期來看，新的資本監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)對(duì)我國商業(yè)銀行資本管理是不容忽視的有：馮乾等（2012）通過對(duì)我國上市商業(yè)銀行資本充足率的重新測算之后得出的結(jié)論[5]；劉鳳娟等（2011）從長遠(yuǎn)看我國銀行單一的資本結(jié)構(gòu)將難以滿足銀行的資本需求方面的研究[6]。

2、在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管方面的研究一般分為以下三個(gè)方面：分別是需要建立近似于實(shí)時(shí)的

日間流動(dòng)性管理模式，需要大力優(yōu)化長期融資的結(jié)構(gòu)性流動(dòng)性管理，需要對(duì)資產(chǎn)和負(fù)債產(chǎn)品進(jìn)行精確定價(jià)以實(shí)現(xiàn)流動(dòng)性管理的精細(xì)化。如盧智明（2012）基于巴塞爾協(xié)議對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)變革的核心思想對(duì)我國銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理提出新的看法[7]；陳波等（2011）將監(jiān)管的重心由表面的監(jiān)管要求轉(zhuǎn)向防范到期轉(zhuǎn)換上期限不匹配所帶來的脆弱性的進(jìn)一步要求[8]；盧義紅（2012）從巴塞爾協(xié)議Ⅲ提出的兩個(gè)新監(jiān)管指標(biāo)的目的出發(fā)對(duì)商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)的影響[9]。

3、在杠桿率方面的研究主要體現(xiàn)在對(duì)資本緩沖的較高要求以及影響銀行規(guī)模擴(kuò)張的因素兩方面。如潘沁等（2011）在資本要求和杠桿率要求下對(duì)我國商業(yè)銀行的影響進(jìn)行研究[10]； 尹繼志等（2011）基于將杠桿率和動(dòng)態(tài)損失撥備引入銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體系所帶來的影響分析[11]。

（二）存在問題

不難發(fā)現(xiàn)，國內(nèi)學(xué)者在我國商業(yè)銀行資本管理方面做了大量的工作，為后續(xù)的研究做了較好的鋪墊。但是仍然在一些問題上存在如下問題：

1、對(duì)資本充足率的研究多從短期角度進(jìn)行，在一定程度上忽視了長期角度對(duì)商業(yè)銀行資本管理的影響。

2、對(duì)杠桿率的研究還比較少。由于“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”中是首次引入了全球一致的杠桿率要求，作為資本充足率要求的補(bǔ)充，因此對(duì)這一方面的相關(guān)研究還比較少。

因此，在本次研究中，將在基本研究的基礎(chǔ)上，重點(diǎn)關(guān)注長遠(yuǎn)來看資本充足率對(duì)銀行資本管理的影響，以及杠桿率的調(diào)整對(duì)銀行資本管理的影響究竟如何這幾個(gè)方面。

二、研究背景

（一）“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”的主要內(nèi)容

2010年通過的“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”的主要內(nèi)容大致可以分為以下幾個(gè)部分：

1、提高資本充足率要求

“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”對(duì)于核心一級(jí)資本充足率、一級(jí)資本充足率的最低要求有所提高,引入了資本留存資本,提升銀行吸收經(jīng)濟(jì)衰退時(shí)期損失的能力, 建立與信貨過快增長掛鉤的反周期超額資本區(qū)間, 對(duì)大型銀行提出附加資本要求, 降低“大而不能倒”帶來的道德風(fēng)險(xiǎn)。

2、嚴(yán)格資本扣除限制

對(duì)于少數(shù)股權(quán)、商譽(yù)、遞延稅資產(chǎn)、對(duì)金融機(jī)構(gòu)普通股的非并表投資、債務(wù)工具和其他投資性資產(chǎn)的未實(shí)現(xiàn)收益、撥備額與預(yù)期虧損之差、固定收益養(yǎng)老基金資產(chǎn)和負(fù)債等計(jì)入資本的要求有所改變。

3、加強(qiáng)流動(dòng)性管理

降低銀行體系的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn), 引入了流動(dòng)性監(jiān)管指標(biāo), 包括流動(dòng)性覆蓋率和凈穩(wěn)定資產(chǎn)比率。同時(shí), 巴塞爾委員會(huì)提出了其他輔助監(jiān)測工具,包括合同期限錯(cuò)配、融資集中度、可用的無變現(xiàn)障礙資產(chǎn)和與市場有關(guān)的監(jiān)測工具等。

4、引入杠桿率

為彌補(bǔ)資本充足率要求下無法反映表內(nèi)外總資產(chǎn)的擴(kuò)張情況的不足, 減少對(duì)資產(chǎn)通過加權(quán)系數(shù)轉(zhuǎn)換后計(jì)算資本要求所帶來的漏洞, 推出了杠桿率, 并逐步將其納入第一支柱的地位。

5、擴(kuò)大風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)覆蓋范圍

提高“再資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)化暴露”的資本要求、增加壓力狀態(tài)下的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、提高交易業(yè)務(wù)的資本要求、提高場外衍生品交易和證券融資業(yè)務(wù)（SFTs）的交易對(duì)手信用風(fēng)險(xiǎn)（CCR）的資本要求等[3]。

（二）我國商業(yè)銀行資本管理的現(xiàn)狀

與西方對(duì)商業(yè)銀行資本管理的研究相比，我國在這方面的研究起步較晚，且早期的文獻(xiàn)多為介紹性質(zhì)，很少有較為深入的研究。近年來一些學(xué)者開始關(guān)注此領(lǐng)域，但是總體上，從相關(guān)的文獻(xiàn)研究中可以看出，國內(nèi)對(duì)符合商業(yè)銀行經(jīng)營目標(biāo)的經(jīng)濟(jì)資本配置模型的研究距國際一般水平還有一定的距離。

1、商業(yè)銀行資本管理的發(fā)展 從1995年7月出臺(tái)《中華人民共和國商業(yè)銀行法》，規(guī)定了商業(yè)銀行最低注冊(cè)資本限額為十億元人民幣，并且資本充足率不低于8%開始；1997年12月中國人民銀行在《商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債比例管理監(jiān)控、檢測指標(biāo)和考核辦法》中重新修訂了資本充足率的計(jì)算方法；1998年在我國財(cái)政部的國債補(bǔ)充下，四大國有銀行的資本充足率已經(jīng)達(dá)到了8%；2002年1月根據(jù)《巴塞爾協(xié)議》的有關(guān)原則，中國人民銀行在《銀行貸款損失準(zhǔn)備計(jì)提指引》指出，銀行應(yīng)計(jì)提不低于年末各項(xiàng)信貸資產(chǎn)余額1%的一般準(zhǔn)備金，并且納入銀行附屬資本。2004年中國銀監(jiān)會(huì)通過了以《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》為代表的四項(xiàng)文件法規(guī)，這是首次以法規(guī)的形式對(duì)銀行資本充足率做出了規(guī)定。

目前商業(yè)銀行的資本管理仍在不斷深入，2012年6月中國銀監(jiān)會(huì)通過《商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）》（2013年1月1日正式開始實(shí)施），該辦法將從資本充足率計(jì)算和監(jiān)管要求、資本定義、信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)計(jì)量、市場風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)計(jì)量、操作風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)計(jì)量、商業(yè)銀行內(nèi)部資本充足評(píng)估程序、監(jiān)督檢查、信息披露等方面對(duì)商業(yè)銀行進(jìn)行管理，從內(nèi)容上可以看出，我國商業(yè)銀行的資本管理正在往全面化和深入化方向發(fā)展。

2、資本管理中存在的問題

經(jīng)過近年來的發(fā)展，我國的商業(yè)銀行資本管理體系正在逐步確立和完善，但是從整體上來看，仍然存在一些不足。如我國的資本金管理是以政策引導(dǎo)為主體，在監(jiān)管部門的監(jiān)督下進(jìn)行的被動(dòng)的、功利性的管理，在管理理念中缺乏全面并前瞻性的資本管理意識(shí)[12]；國內(nèi)商業(yè)銀行在資本的職能定位與供給機(jī)制方面，都與發(fā)達(dá)國家有很大的距離和差別。雖然近年來，銀行對(duì)資本充足率表現(xiàn)出了極大的熱情，但其基本推力不是風(fēng)險(xiǎn)防范和維護(hù)公眾信心，而是來自于股份制改革上市融資在資本充足率的最低門檻要求。從而，使得資本充足率尚未成為銀行資產(chǎn)擴(kuò)張內(nèi)在的約束條件，這也充分反映了國內(nèi)商業(yè)銀行資本管理職能的錯(cuò)位。

三、“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”對(duì)我國商業(yè)銀行資本管理的影響

基于我國目前對(duì)商業(yè)銀行資本管理的研究不足以及我國商業(yè)銀行資本管理的現(xiàn)狀，結(jié)合“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”的主要內(nèi)容，其對(duì)我國商業(yè)銀行資本管理的影響可以從核心資本充足率，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管以及杠桿率和動(dòng)態(tài)損失撥備三個(gè)方面展開。

（一）對(duì)核心資本充足率的影響

在“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”中，提升了對(duì)銀行一級(jí)核心資本充足率的要求。根據(jù)規(guī)定，截至2015年1月，商業(yè)銀行的一級(jí)資本充足率下限將從現(xiàn)行的4%上調(diào)至6%，由普通股構(gòu)成的核心一級(jí)資本占銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的下限，將從現(xiàn)行的2%提高至4.5%。另外，商業(yè)銀行應(yīng)設(shè)立“資本防護(hù)緩沖基金”，總額不得低于銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的2.5%，這意味著銀行必須把最低核心一級(jí)資本比率提高到7%。如未能按規(guī)定時(shí)間達(dá)到要求，銀行派息、回購股票以及發(fā)放獎(jiǎng)金等行為將受到嚴(yán)格限制。

1、短期之內(nèi)不會(huì)造成太大壓力

根據(jù)其調(diào)整的內(nèi)容與我國商業(yè)銀行的現(xiàn)狀進(jìn)行對(duì)比，可見在短期之內(nèi)適當(dāng)提高資本充足率對(duì)我國銀行不會(huì)造成太大的壓力。因?yàn)槲覈y行業(yè)一直十分注重保持“資本充足率”的穩(wěn)定，與西方國家銀行的同一指標(biāo)相比，具有較大的優(yōu)勢。除了個(gè)別銀行的資本充足率沒有達(dá)標(biāo)以外，大部分都已經(jīng)達(dá)到所規(guī)定的下限，有的甚至超出較多，說明在一定程度上，相對(duì)較高的資本充足率使得這一方面所受的影響是比較小的。

2、長期來看可能會(huì)浮現(xiàn)深層次的問題

由于我國商業(yè)銀行都存在著資本結(jié)構(gòu)單

一、核心資本占比過高、附屬資本構(gòu)成不合理的問題?！鞍腿麪枀f(xié)議Ⅲ”短期內(nèi)對(duì)我國銀行業(yè)影響不大主要得益于國內(nèi)商業(yè)銀行一級(jí)資本充足率普遍高于8%。但從長遠(yuǎn)看，隨著商業(yè)銀行資本不斷消耗，屆時(shí)只通過股票融資將很難滿足國內(nèi)商業(yè)銀行的資本需求。我國必須提早防范，及時(shí)改善商業(yè)銀行的資本融資渠道現(xiàn)狀，并積極合理地改善銀行的資本結(jié)構(gòu)。

（二）對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的影響

在“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”中，最重要的變革便是首次將流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管提升到與資本充足監(jiān)管同

樣重要的位置，強(qiáng)調(diào)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的可計(jì)量性和可操作性，在全球銀行業(yè)引入統(tǒng)一的流動(dòng)性監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。具體來說，引入流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的兩個(gè)量化指標(biāo)：流動(dòng)性覆蓋率（LCR）和凈穩(wěn)定資金比率（NSFR）；并引入流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的四個(gè)監(jiān)測工具，分別是合同期限錯(cuò)配、融資集中度、可用的無變現(xiàn)障礙資產(chǎn)和與市場有關(guān)的檢測工具。

1、影響商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)

巴塞爾協(xié)議Ⅲ所提出得新指標(biāo)的目的在于實(shí)現(xiàn)兩個(gè)指標(biāo)之間的互補(bǔ)作用。首先，通過實(shí)施流動(dòng)性覆蓋比率的監(jiān)管可以使得金融機(jī)構(gòu)擁有足夠的優(yōu)質(zhì)的流動(dòng)性資源以應(yīng)對(duì)短期流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；其次，通過激勵(lì)機(jī)制的建立保證銀行融資渠道穩(wěn)定、持久，以此增強(qiáng)銀行應(yīng)對(duì)長期流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的能力。因此在一定程度上，這兩個(gè)指標(biāo)的實(shí)施將會(huì)對(duì)商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)發(fā)生重大的變化。

2、導(dǎo)致銀行負(fù)債融資結(jié)構(gòu)發(fā)生變化

巴塞爾協(xié)議Ⅲ的流動(dòng)性要求明確了流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的計(jì)量，同時(shí)也強(qiáng)調(diào)了改變流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理模式的重要性。與國外不同，我國的定期存款不存在“提前支取的罰金”，因此監(jiān)管當(dāng)局將定期存款都視作到期日小于30天的存款。獲取存款是我國商業(yè)銀行的主要融資渠道，因此流動(dòng)性新監(jiān)管指標(biāo)的實(shí)施對(duì)我國商業(yè)銀行的沖擊較大。因此，流動(dòng)性管理理念的轉(zhuǎn)變?cè)谝欢ǔ潭壬蠒?huì)提高銀行對(duì)負(fù)債穩(wěn)定性的重視，克服銀行自身期限錯(cuò)配問題，從而可以確保銀行體系的穩(wěn)健發(fā)展。

（三）對(duì)杠桿率的影響

在“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”中，引人了全球一致的杠桿率要求，作為資本充足率要求的補(bǔ)充。杠桿率被定義為銀行一級(jí)資本占其表內(nèi)資產(chǎn)、表外風(fēng)險(xiǎn)敞口和衍生品總風(fēng)險(xiǎn)暴露的比率。同時(shí)，杠桿率指標(biāo)所要求的銀行風(fēng)險(xiǎn)暴露不經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整。具體來說杠桿率的最低標(biāo)準(zhǔn)為3%。對(duì)于參與資本市場業(yè)務(wù)（特別是表外和衍生產(chǎn)品交易）較多的銀行來說，這一標(biāo)準(zhǔn)是較為審慎的。

從資本金要求和杠桿率的要求來看，對(duì)我國商業(yè)銀行資本管理的影響主要體現(xiàn)在對(duì)資本緩沖的要求上，即建立2.5%的資本留存緩沖和0%-2.5%的逆周期資本緩沖。目前，國內(nèi)上市銀行與2.5%的資本留存緩沖要求尚存在差距。針對(duì)這一情況，我國表外業(yè)務(wù)規(guī)模較大的銀行可能會(huì)受到影響，同時(shí)股本規(guī)模較小的中小銀行的擴(kuò)張也會(huì)受到重大影響。

總體來看，短期內(nèi)中國商業(yè)銀行的信貸擴(kuò)張會(huì)受到抑制，利差收入占比較高的中國商業(yè)銀行盈利增長將會(huì)放緩，但這會(huì)進(jìn)一步促使我國商業(yè)銀行從傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)向多元化的綜合經(jīng)營模式轉(zhuǎn)變，因此，從長期看巴塞爾協(xié)議Ⅲ的實(shí)施有助于增強(qiáng)中國銀行業(yè)的穩(wěn)定性，并積極促進(jìn)其經(jīng)營方式的轉(zhuǎn)變。

四、結(jié)論與建議

通過上述對(duì)“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”和我國商業(yè)銀行資本管理的相關(guān)研究，結(jié)合其對(duì)我國商業(yè)銀行

產(chǎn)生的影響，提出以下三個(gè)方面的建議：

1、增加我國商業(yè)銀行的資本補(bǔ)充渠道

在上文的分析中可得我國商業(yè)銀行存在著資本結(jié)構(gòu)單

一、核心資本比重過高、附屬資本構(gòu)成不合理的問題。從長遠(yuǎn)看，這些不合理的問題都會(huì)慢慢浮現(xiàn)出來。因此應(yīng)增加我國商業(yè)銀行的資本補(bǔ)充渠道，改善結(jié)構(gòu)過于單一的現(xiàn)狀；并且適當(dāng)降低核心資本的比重，逐步使附屬資本的構(gòu)成合理化。例如從附屬資本的角度來看，拿其中比較重要的一項(xiàng)資本，即債務(wù)型資本來說，目前就應(yīng)該進(jìn)一步完善我國的債券市場，這不僅有助于改善金融市場的現(xiàn)狀，更有助于增加商業(yè)銀行的融資渠道，合理地改善銀行的資本結(jié)構(gòu)。

2、加快我國商業(yè)銀行經(jīng)營方式的轉(zhuǎn)變并且適當(dāng)發(fā)展表外業(yè)務(wù)

從長遠(yuǎn)來看，“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”的實(shí)施對(duì)我國流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管和杠桿率的影響，將促使我國商業(yè)銀行加快轉(zhuǎn)變經(jīng)營方式。不僅會(huì)促使銀行的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)以及負(fù)債融資結(jié)構(gòu)發(fā)生變化，而且我國銀行傳統(tǒng)的信貸業(yè)務(wù)也會(huì)受到抑制。因此建議未來銀行應(yīng)在發(fā)展基礎(chǔ)業(yè)務(wù)的同時(shí)，適當(dāng)發(fā)展表外業(yè)務(wù)，尋找新的利潤增長點(diǎn)，如資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)以及相關(guān)資產(chǎn)咨詢服務(wù)等，在一定程度上為我國金融市場的創(chuàng)新提供了一次機(jī)遇，我國應(yīng)緊緊抓住。

3、在應(yīng)用“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”時(shí)應(yīng)結(jié)合我國實(shí)情

在具體實(shí)施過程中，還應(yīng)結(jié)合我國的實(shí)際情況，不能盲目生搬硬套，而要充分認(rèn)識(shí)到“巴塞爾協(xié)議”中與我國實(shí)情不相符的內(nèi)容，取其精華去其糟粕。例如說在引入流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)時(shí)，應(yīng)注意同我國現(xiàn)行指標(biāo)的統(tǒng)籌使用，我國現(xiàn)行的流動(dòng)性監(jiān)管指標(biāo)主要有存貸比、流動(dòng)比率、備付金比率等，其中流動(dòng)比率是流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債的比例，與新推出的“流動(dòng)性覆蓋率”在功能上有相似之處。因此在引入流動(dòng)性監(jiān)管指標(biāo)時(shí)，要結(jié)合我國的實(shí)際情況，統(tǒng)籌兼顧，合理使用，避免造成重復(fù)和浪費(fèi)。

由于全球性經(jīng)濟(jì)危機(jī)的爆發(fā)，使人們重新審視高度交叉的金融機(jī)構(gòu)和市場，認(rèn)識(shí)到不同金融機(jī)構(gòu)之間以及金融機(jī)構(gòu)和金融市場之間的關(guān)聯(lián)度增加，會(huì)直接提高金融風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)和蔓延的概率。這促使了“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”的誕生，其從核心的資本充足率、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理以及杠桿率等多方面對(duì)提高商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)控制提出建議，在一定程度上可以提高銀行體系的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。如此嚴(yán)格的監(jiān)管環(huán)境勢必會(huì)對(duì)我國的商業(yè)銀行資本管理帶來一定的影響。不管怎樣，在借鑒“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”的監(jiān)管思路上，遵循這監(jiān)管的國際大趨勢，并結(jié)合我國的實(shí)際情況，制定出適合我國銀行業(yè)發(fā)展的新的規(guī)劃和目標(biāo)，轉(zhuǎn)變商業(yè)銀行的發(fā)展方式：更加注重資本的質(zhì)量，積極探索新的銀行經(jīng)營方式，尋求新的利潤增長點(diǎn)等等。這不僅能夠讓我國更加適應(yīng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的新要求和新形勢，而且能對(duì)自身的資本管理起到警醒和激勵(lì)的作用，對(duì)于我國商業(yè)

銀行的發(fā)展是具有深遠(yuǎn)意義的。

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第五篇：巴塞爾協(xié)議1、2、3內(nèi)容總結(jié)

巴塞爾協(xié)議1、2、3內(nèi)容總結(jié)

作者 : 王修華 Jickery

巴塞爾協(xié)議Ⅰ

1988年巴塞爾協(xié)議全稱為《統(tǒng)一資本衡量和資本標(biāo)準(zhǔn)的國際協(xié)議》，其目的是通過規(guī)定銀行資本充足率，減少各國規(guī)定的資本數(shù)量差異，加強(qiáng)對(duì)銀行資本及風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的監(jiān)管，消除銀行間的不公平競爭。1988年巴塞爾協(xié)議基本內(nèi)容由四方面組成：

1．資本的組成。巴塞爾委員會(huì)認(rèn)為銀行資本分為兩級(jí)。第一級(jí)是核心資本，要求銀行資本中至少有50%是實(shí)收資本及從稅后利潤保留中提取的公開儲(chǔ)備所組成。第二級(jí)是附屬資本，其最高額可等同于核心資本額。附屬資本由未公開的儲(chǔ)備、重估儲(chǔ)備、普通準(zhǔn)備金（普通呆賬準(zhǔn)備金）、帶有債務(wù)性質(zhì)的資本工具、長期次級(jí)債務(wù)和資本扣除部分組成。

2．風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)制。巴塞爾協(xié)議確定了風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)制，即根據(jù)不用資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)程度確定相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，計(jì)算加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額：一是確定資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)，即將不用資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)確定為五個(gè)檔次：分別為0、10、20、50、100。二是確定表外項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)。確定了1、20、50、100四個(gè)檔次的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)，以此再與資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)與該項(xiàng)業(yè)務(wù)對(duì)應(yīng)項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)相乘，作為表外項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)。

3．目標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)比率?？傎Y本與加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)之比為8%（其中核心資本部分至少為4%）。銀行資本充足率=總資本/加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)

4．過渡期和實(shí)施安排。過渡期從協(xié)議發(fā)布起至1992年底止，到1992年底，所有從事大額跨境業(yè)務(wù)的銀行資本金要達(dá)到8%的要求。

1988年巴塞爾協(xié)議主要有三大特點(diǎn)：一是確立了全球統(tǒng)一的銀行風(fēng)險(xiǎn)管理標(biāo)準(zhǔn)；二是突出強(qiáng)調(diào)了資本充足率標(biāo)準(zhǔn)的意義。通過強(qiáng)調(diào)資本充足率，促使全球銀行經(jīng)營從注重規(guī)模轉(zhuǎn)向資本、資產(chǎn)質(zhì)量等因素；三是受70年代發(fā)展中國家債務(wù)危機(jī)的影響，強(qiáng)調(diào)國家風(fēng)險(xiǎn)對(duì)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)的重要作用，明確規(guī)定不同國家的授信風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重比例存在差異。

巴塞爾資本協(xié)議Ⅱ

三大支柱，即最低資本要求、監(jiān)管部門的監(jiān)督檢查和市場約束。

①第一大支柱：最低資本要求。最低資本充足率要求仍然是新資本協(xié)議的重點(diǎn)。該部分涉及與信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)以及操作風(fēng)險(xiǎn)有關(guān)的最低總資本要求的計(jì)算問題。最低資本要求由三個(gè)基本要素構(gòu)成：受規(guī)章限制的資本的定義、風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)以及資本對(duì)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的最小比率。其中有關(guān)資本的定義和8％的最低資本比率，沒有發(fā)生變化。但對(duì)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的計(jì)算問題，新協(xié)議在原來只考慮信用風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步考慮了市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)。總的風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)等于由信用風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算出來的風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)，再加上根據(jù)市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算出來的風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)。

②第二大支柱：監(jiān)管部門的監(jiān)督檢查。監(jiān)管部門的監(jiān)督檢查，是為了確保各銀行建立起合理有效的內(nèi)部評(píng)估程序，用于判斷其面臨的風(fēng)險(xiǎn)狀況，并以此為基礎(chǔ)對(duì)其資本是否充足做出評(píng)估。監(jiān)管當(dāng)局要對(duì)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理和化解狀況、不同風(fēng)險(xiǎn)間相互關(guān)系的處理情況、所處市場的性質(zhì)、收益的有效性和可靠性等因素進(jìn)行監(jiān)督檢查，以全面判斷該銀行的資本是否充足。在實(shí)施監(jiān)管的過程中，應(yīng)當(dāng)遵循如下四項(xiàng)原則：其一，銀行應(yīng)當(dāng)具備與其風(fēng)險(xiǎn)相適應(yīng)的評(píng)估總量資本的一整套程序，以及維持資本水平的戰(zhàn)略。其二，監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)當(dāng)檢查和評(píng)價(jià)銀行內(nèi)部資本充足率的評(píng)估情況及其戰(zhàn)略，以及銀行監(jiān)測和確保滿足監(jiān)管資本比率的能力；若對(duì)最終結(jié)果不滿意，監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)采取適當(dāng)?shù)谋M管措施。其三，監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)希望銀行的資本高于最低資本監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)比率，并應(yīng)有能力要求銀行持有高于最低標(biāo)準(zhǔn)的資本。其四，監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)爭取及早干預(yù)，從而避免銀行的資本低于抵御風(fēng)險(xiǎn)所需的最低水平；如果得不到保護(hù)或恢復(fù)則需迅速采取補(bǔ)救措施。

③第三大支柱：市場約束。市場約束的核心是信息披露。市場約束的有效性，直接取決于信息披露制度的健全程度。只有建立健全的銀行業(yè)信息披露制度，各市場參與者才可能估計(jì)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理狀況和清償能力。新協(xié)議指出，市場紀(jì)律具有強(qiáng)化資本監(jiān)管、提高金融體系安全性和穩(wěn)定性的潛在作用，并在應(yīng)用范圍、資本構(gòu)成、風(fēng)險(xiǎn)披露的評(píng)估和管理過程以及資本充足率等四個(gè)方面提出了定性和定量的信息披露要求。對(duì)于一般銀行，要求每半年進(jìn)行一次信息披露；而對(duì)那些在金融市場上活躍的大型銀行，要求它們每季度進(jìn)行一次信息披露；對(duì)于市場風(fēng)險(xiǎn)，在每次重大事件發(fā)生之后都要進(jìn)行相關(guān)的信息披露。新協(xié)議由三大支柱組成:一是最低資本要求;二是監(jiān)管當(dāng)局對(duì)資本充足率的監(jiān)督檢查;三是信息披露。

巴塞爾資本協(xié)議Ⅱ的主要內(nèi)容

銀行業(yè)是一個(gè)高風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)。20世紀(jì)80年代由于債務(wù)危機(jī)的影響，信用風(fēng)險(xiǎn)給國際銀行業(yè)帶來了相當(dāng)大的損失，銀行普遍開始注重對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)的防范管理。巴塞爾委員會(huì)建立了一套國際通用的以加權(quán)方式衡量表內(nèi)與表外風(fēng)險(xiǎn)的資本充足率標(biāo)準(zhǔn)，極大地影響了國際銀行監(jiān)管與風(fēng)險(xiǎn)管理工作的進(jìn)程。在近十幾年中，隨著巴塞爾委員會(huì)根據(jù)形勢變化推出相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)，資本與風(fēng)險(xiǎn)緊密聯(lián)系的原則已成為具有廣泛影響力的國際監(jiān)管原則之一。正是在這一原則指導(dǎo)下，巴塞爾委員會(huì)建立了更加具有風(fēng)險(xiǎn)敏感性的新資本協(xié)議。新協(xié)議將風(fēng)險(xiǎn)擴(kuò)大到信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和利率風(fēng)險(xiǎn)，并提出“三個(gè)支柱”（最低資本規(guī)定、監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)督檢查和市場紀(jì)律）要求資本監(jiān)管更為準(zhǔn)確的反映銀行經(jīng)營的風(fēng)險(xiǎn)狀況，進(jìn)一步提高金融體系的安全性和穩(wěn)健性。

1、第一支柱——最低資本規(guī)定新協(xié)議在第一支柱中考慮了信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)，1并為計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)提供了幾種備選方案。關(guān)于信用風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)量。新協(xié)議提出了兩種基本方法。第一種是標(biāo)準(zhǔn)法，第二種是內(nèi)部評(píng)級(jí)法。內(nèi)部評(píng)級(jí)法又分為初級(jí)法和高級(jí)法。對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)管理水平較低一些的銀行，新協(xié)議建議其采用標(biāo)準(zhǔn)法來計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)，計(jì)算銀行資本充足率。根據(jù)標(biāo)準(zhǔn)法的要求，銀行將采用外部信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)結(jié)果來確定各項(xiàng)資產(chǎn)的信用風(fēng)險(xiǎn)權(quán)利。當(dāng)銀行的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)和信息披露達(dá)到一系列嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)后，銀行可采用內(nèi)部評(píng)級(jí)法。內(nèi)部評(píng)級(jí)法允許銀行使用自己測算的風(fēng)險(xiǎn)要素計(jì)算法定資本要求。其中，初級(jí)法僅允許銀行測算與每個(gè)借款人相關(guān)的違約概率，其他數(shù)值由監(jiān)管部門提供，高級(jí)法則允許銀行測算其他必須的數(shù)值。類似的，在計(jì)量市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)方面，委員會(huì)也提供了不同層次的方案以備選擇。

2、第二支柱——監(jiān)管部門的監(jiān)督檢查委員會(huì)認(rèn)為，監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)督檢查是最低資本規(guī)定和市場紀(jì)律的重要補(bǔ)充。具體包括：（1）監(jiān)管當(dāng)局監(jiān)督檢查的四大原則。原則一：銀行應(yīng)具備與其風(fēng)險(xiǎn)狀況相適應(yīng)的評(píng)估總量資本的一整套程序，以及維持資本水平的戰(zhàn)略。原則二：監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)檢查和評(píng)價(jià)銀行內(nèi)部資本充足率的評(píng)估情況及其戰(zhàn)略，以及銀行監(jiān)測和確保滿足監(jiān)管資本比率的能力。若對(duì)最終結(jié)果不滿足，監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)采取適當(dāng)?shù)谋O(jiān)管措施。原則三：監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)希望銀行的資本高于最低監(jiān)管資本比率，并應(yīng)有能力要求銀行持有高于最低標(biāo)準(zhǔn)的資本。原則四：監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)爭取及早干預(yù)從而避免銀行的資本低于抵御風(fēng)險(xiǎn)所需的最低水平，如果資本得不到保護(hù)或恢復(fù)，則需迅速采取補(bǔ)救措施。（2）監(jiān)管當(dāng)局檢查各項(xiàng)最低標(biāo)準(zhǔn)的遵守情況。銀行要披露計(jì)算信用及操作風(fēng)險(xiǎn)最低資本的內(nèi)部方法的特點(diǎn)。作為監(jiān)管當(dāng)局檢查內(nèi)容之一，監(jiān)管當(dāng)局必須確保上述條件自始至終得以滿足。委員會(huì)認(rèn)為，對(duì)最低標(biāo)準(zhǔn)和資格條件的檢查是第二支柱下監(jiān)管檢查的有機(jī)組成部分。（3）監(jiān)管當(dāng)局監(jiān)督檢查的其它內(nèi)容包括監(jiān)督檢查的透明度以及對(duì)換銀行帳薄利率風(fēng)險(xiǎn)的處理。

3、第三支柱——市場紀(jì)律委員會(huì)強(qiáng)調(diào)，市場紀(jì)律具有強(qiáng)化資本監(jiān)管，幫助監(jiān)管當(dāng)局提高金融體系安全、穩(wěn)健的潛在作用。新協(xié)議在適用范圍、資本構(gòu)成、風(fēng)險(xiǎn)暴露的評(píng)估和管理程序以及資本充足率四個(gè)領(lǐng)域制定了更為具體的定量及定性的信息披露內(nèi)容。監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)評(píng)價(jià)銀行的披露體系并采取適當(dāng)?shù)拇胧?。新協(xié)議還將披露劃分為核心披露與補(bǔ)充披露。委員會(huì)建議，復(fù)雜的國際活躍銀行要全面公開披露核心及補(bǔ)充信息。關(guān)于披露頻率，委員會(huì)認(rèn)為最好每半年一次，對(duì)于過時(shí)失去意義的披露信息，如風(fēng)險(xiǎn)暴露，最好每季度一次。不經(jīng)常披露信息的銀行要公開解釋其政策。委員會(huì)鼓勵(lì)利用電子等手段提供的機(jī)會(huì)，多渠道的披露信息。

巴塞爾協(xié)議Ⅲ：

由27個(gè)國家銀行業(yè)監(jiān)管部門和中央銀行高級(jí)代表組成的巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)2010年9月12號(hào)宣布，各方代表就《巴塞爾協(xié)議三》的內(nèi)容達(dá)成一致。作為全球銀行業(yè)的資本新規(guī)，《巴塞爾協(xié)議三》將于全球流動(dòng)性標(biāo)準(zhǔn)儀器成為金融危機(jī)后重要金融改革舉措，其成果將提交給今年11月二十國集團(tuán)首爾峰會(huì)舉行最后表決。

根據(jù)這項(xiàng)協(xié)議，商業(yè)銀行必須上調(diào)資本金比率，以加強(qiáng)抵御金融風(fēng)險(xiǎn)的能力。巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)管理層會(huì)議通過了加強(qiáng)銀行體系資本要求的改革方案，即《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》，核心內(nèi)容在于提高了全球銀行業(yè)的最低資本監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，主要的變化：

（1）一級(jí)資本充足率下限將從現(xiàn)行的4%上調(diào)至6%，“核心”一級(jí)資本占銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的下限將從現(xiàn)行的2%提高到4.5%。新的一級(jí)資本規(guī)定在2013年1月至2015年1月間執(zhí)行。總資本充足率要求在2016年以前仍為8%。

（2）增設(shè)總額不得低于銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的2.5%的“資本防護(hù)緩沖資金”，在2016年1月至2019年1月之間分階段執(zhí)行。此后，“核心”一級(jí)資本、一級(jí)資本、總資本充足率分別提升至7.0%、8.5%和10.5%。

（3）提出0-2.5%的逆周期資本緩沖區(qū)間，由各國根據(jù)情況自行安排，未明確具體實(shí)施安排。